目錄表
美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區,20549
表格:
截至本財政年度止
對於從日本到日本的過渡期,日本政府將繼續向日本政府過渡,中國將繼續向中國過渡。
委託文件編號:
(註冊人的確切姓名載於其章程)
| ||
(述明或其他司法管轄權 | (國際税務局僱主) | |
C/o Mobileye B.V. | ||
(主要執行辦公室地址) | (郵政編碼) | |
+ |
根據該法第12(B)條登記的證券:
每個班級的標題 |
| 交易 |
| 註冊的每個交易所的名稱 |
根據該法第12(G)條登記的證券:無
如果註冊人是證券法規則405中定義的知名經驗豐富的發行人,請用複選標記表示。☐是☒
用複選標記表示註冊人是否不需要根據該法第13條或第15條(D)提交報告。☐是☒
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短期限內)提交了1934年《證券交易法》第13節或15(D)節要求提交的所有報告,以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。☒
用複選標記表示註冊人是否已在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。☒
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。
☒ |
| 加速文件管理器 | ☐ | |
非加速文件服務器 | ☐ | 規模較小的報告公司 | ||
新興成長型公司 |
如果是一家新興的成長型公司,用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據交易所法案第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否提交了一份報告,證明其管理層根據《薩班斯-奧克斯利法案》(《美國聯邦法典》第15編,第7262(B)節)第404(B)條對其財務報告的內部控制的有效性進行了評估,該評估是由編制或發佈其審計報告的註冊會計師事務所進行的。
如果證券是根據該法第12(B)條登記的,應用複選標記表示登記人的財務報表是否反映了對以前發佈的財務報表的錯誤更正。
用複選標記表示這些錯誤更正中是否有任何重述需要對註冊人的任何執行人員在相關恢復期間根據第240.10D-1(B)條收到的基於激勵的補償進行恢復分析。☐
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。☐是
截至2023年6月30日,註冊人的非關聯公司持有的有投票權和無投票權普通股的總市值(基於納斯達克全球精選市場在該日報告的普通股收盤價)為$
Mobileye全球公司2023年最終委託書的部分內容將在2023年12月30日之後的120天內提交給證券交易委員會,並通過引用併入本10-K表格的第三部分。
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Mobileye全球公司
目錄
頁面 | ||
有關前瞻性陳述的警示説明 | 1 | |
第I部分 | 3 | |
第1項。 | 業務 | 3 |
項目1A. | 風險因素 | 31 |
項目1B。 | 未解決的員工意見 | 68 |
項目1C。 | 網絡安全 | 68 |
第二項。 | 屬性 | 69 |
第三項。 | 法律訴訟 | 70 |
第四項。 | 煤礦安全信息披露 | 70 |
第II部 | 71 | |
第5項。 | 註冊人普通股市場、相關股東事項與發行人購買股權證券 | 71 |
第6項。 | [已保留] | 72 |
第7項。 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 72 |
項目7A。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 89 |
第8項。 | 財務報表 | 91 |
第9項。 | 會計和財務披露方面的變更和與會計師的分歧 | 128 |
項目9A。 | 控制和程序 | 128 |
項目9B。 | 其他信息 | 129 |
項目9C。 | 關於妨礙檢查的外國司法管轄區的披露 | 129 |
第三部分 | 130 | |
第10項。 | 董事、高管與公司治理 | 130 |
第11項。 | 高管薪酬 | 130 |
第12項。 | 某些實益擁有人的擔保所有權以及管理層和相關股東的事項 | 130 |
第13項。 | 某些關係和相關交易,以及董事的獨立性 | 130 |
第14項。 | 委託人帳户新臺幣費用和服務 | 130 |
第IV部 | 131 | |
第15項。 | 表現出發送財務報表明細表 | 131 |
第16項。 | 表格10-K摘要 | 133 |
簽名 | 134 |
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有關前瞻性陳述的警示説明
這份Form 10-K年度報告包括符合聯邦證券法的前瞻性陳述。Mobileye及其代表也可能不時在公開發布的書面和口頭材料中發表某些前瞻性聲明,包括美國證券交易委員會的文件、新聞稿以及我們提交給股東的報告中包含的聲明。前瞻性陳述可以通過使用諸如“計劃”、“預期”、“相信”、“打算”、“將”、“可能”、“預期”、“估計”和其他類似含義的詞語來識別,同時結合對未來經營和財務業績(包括數量增長、定價、每股銷售額和每股收益增長以及現金流)的討論,以及關於我們的增長戰略、未來產品開發、監管批准、競爭地位和支出的聲明。所有涉及我們未來經營業績或我們預期或預期在未來發生的事件或發展的陳述均為前瞻性陳述。
前瞻性陳述是,也將是基於管理層當時對未來事件、發展和經營業績的最新看法和假設,並且只説明它們的日期。投資者應該意識到,如果基本假設被證明是不準確的,或者風險或不確定因素成為現實,實際結果可能與我們的預期和預測大不相同。因此,告誡投資者不要過度依賴任何前瞻性陳述。此外,除非適用法律或法規要求,否則我們沒有義務在任何前瞻性陳述發佈之日之後對其進行更新或修訂,無論是由於新信息、未來事件和事態發展還是其他原因。
本年度報告中關於Form 10-K的前瞻性陳述可能包括但不限於以下陳述:
1
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在題為“項目1A”的一節中討論的風險因素。本文中包含的“風險因素”可能會導致我們的結果與本年度報告10-K表格中的前瞻性陳述所表達的結果大相徑庭。
也可能存在我們目前未知或目前無法預測的其他風險。
2
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第一部分
項目1.業務
在這份10-K表格年度報告中,凡提及“我們”、“我們的”公司、“Mobileye”、“公司”以及類似的術語,除文意另有所指外,指的是Mobileye全球公司及其合併的子公司,除非涉及我們首次公開募股之前的歷史業務、運營、財務業績和財務狀況,其中這些術語指的是Mobileye集團,該集團合併了獨眼巨人控股公司、Mobileye公司、GG收購有限公司、莫維特應用全球有限公司及其各自的子公司的業務。以及某些主要從事研發工作的英特爾員工。“Moovit”指的是GG Acquisition Ltd.、Moovit App Global Ltd.及其合併子公司。
我們有一個52周或53周的財政年度,在12月的最後一個星期六結束。2023財年和2021財年為52周財年;2022財年為53周財年。2022財年的額外一週被添加到第一季度,該季度包括14周。凡提及我們在2023年、2022年和2021年的業績,均指我們分別截至2023年12月30日、2022年12月31日和2021年12月25日的財政年度,而所有提及我們截至2023年和2022年底的財務狀況,均指該等財政年度的結束。本報告中提出的某些數額、百分比和其他數字需要進行四捨五入的調整。因此,顯示為總數、美元或變動量百分比的數字可能不代表它們之前的數字的算術求和或計算。
公司概述
Mobileye在開發和部署先進的駕駛員輔助系統(“ADA”)以及自動駕駛技術和解決方案方面處於領先地位。我們在20多年前開創了ADAS技術,並不斷擴大我們的ADAS產品範圍,同時引領向自動駕駛解決方案的演變。
我們的解決方案組合建立在一整套專門構建的軟件和硬件技術之上,旨在提供使ADAS和自動駕駛的未來成為現實所需的能力。可以利用這些技術在邊緣和雲中提供任務關鍵型功能,提高道路用户的安全,並徹底改變全球的駕駛體驗和人員和貨物的流動。
雖然今天ADAS是汽車安全進步的核心,但我們相信,邁向全自動駕駛汽車的進化之路是機動性的未來。雖然完全自主的 - 仍處於萌芽階段,但在人類長時間不積極駕駛車輛的情況下, - 要求自動駕駛解決方案能夠在任何時間、任何條件下導航任何環境。此外,開發一個決策過程和由此產生的行動是可驗證的技術平臺,對於實現大規模自動駕駛解決方案至關重要。自主駕駛的能力不僅需要大量的數據,還需要一個強大的技術平臺,能夠經受住全球監管機構的驗證和審計過程。最後,自動駕駛解決方案的生產成本需要使其負擔得起。我們正在建設我們的技術平臺,以應對這些根本性和重大的挑戰,以實現從ADAS到自動駕駛的全方位解決方案,並在其間實現幾個漸進的步驟。
我們相信,我們行業領先的技術平臺建立在20多年的研究、開發、數據收集和驗證以及專門構建的軟硬件設計基礎上,使我們具有差異化的能力,不僅能夠提供出色的安全評級並通過我們的ADAS解決方案保持領先地位,而且還能夠使自動駕駛解決方案的大規模部署成為現實。我們還相信,我們的解決方案的廣度,加上我們的全球客户基礎,對我們來説是一個重要的市場機會。我們的平臺採用模塊化設計,使我們的客户能夠生產當今最先進的解決方案,然後利用這些投資以模塊化和增量的方式推出更先進的系統。我們的解決方案也是高度可定製的,這使我們的客户能夠從我們經過驗證和驗證的尖端核心ADAS功能中受益,同時還可以增強和差異化他們的產品。
3
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自成立以來,我們經歷了顯著的增長。2023年、2022年和2021年,我們的收入分別為21億美元、19億美元和14億美元,2023年同比增長11%。我們目前幾乎所有的收入都來自我們商業部署的ADAS解決方案。我們在2023年、2022年和2021年分別錄得淨虧損2700萬美元、8200萬美元和7500萬美元。我們2023年、2022年和2021年的調整後淨收入分別為6.59億美元、6.05億美元和4.74億美元。調整後淨收益是一種非公認會計準則財務計量;關於調整後淨收益與淨收益(虧損)的對賬,見“項目7.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析--非公認會計準則財務計量”。對淨收益(虧損)與調整後淨收益進行調整的調整涉及無形資產的攤銷、基於股票的薪酬支出以及與Mobileye 2022年10月首次公開募股(“Mobileye首次公開募股”)相關的支出。包括髮達技術、客户關係和品牌在內的無形資產的攤銷,主要是英特爾在2017年收購Mobileye的結果,其次是在2020年收購莫維特的結果。
截至2023年12月30日,我們的解決方案已安裝在約800款車型(包括當地國家/地區、年份和其他車型)中,我們的片上系統(SoC)已部署在約1.7億輛汽車中。我們正積極與全球50多家原始設備製造商(“OEM”)合作,實施我們的ADAS解決方案。在截至2023年12月30日的一年中,我們出貨了約3,740萬台EyeQ™SoC和SupervisorTM系統,其中絕大多數是EyeQ™SoC。這比我們在2022年出貨的約3370萬台系統和2021年出貨的約2810萬台系統有所增加。
我們於1999年在以色列成立。我們的聯合創始人Amnon Shashua教授是我們的首席執行官兼首席執行官總裁。2014年,我們以外國私人發行人的身份完成了首次公開募股,並在紐約證券交易所以MBLY的代碼進行交易。英特爾公司於2017年以153億美元收購了Mobileye,之後我們成為英特爾的全資子公司。我們於2022年10月完成了新的公共實體的內部重組和設計(“重組”)和Mobileye的首次公開募股。
我們的技術平臺旨在實現全套自主解決方案
我們的技術平臺包括我們的軟件和硬件知識產權,利用我們作為汽車行業傳感和感知解決方案技術領導者的數十年經驗,以及我們專注於構建高度可擴展和具有成本效益的自動駕駛解決方案的努力。我們的技術是開發和部署我們的ADAS和AV能力的基礎。我們的平臺建立在五大基本支柱之上:
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這五個支柱構成了我們平臺的核心,可高度定製,我們打算將它們部署為具有越來越多的功能,以繼續增強我們市場領先的ADAS解決方案,並引領向自動駕駛解決方案的演變。
我們專門打造的EYQ™SoC系列
我們的專門構建的EYQ™SoC系列是我們在ADAS領域的領先地位的基礎。我們的EYQ™SoC集成了一套專有的計算加速模型,以增強我們感知解決方案的準確性、質量和功能安全性,同時最大限度地降低功耗,以滿足汽車市場的要求。EYQ™系列設計支持可擴展的電子控制單元(“ECU”)架構,從而支持多種ADAS解決方案架構。這些解決方案的範圍從安裝在擋風玻璃上的基礎ECU到目前由EyeQ™5和未來的EyeQ™6支持的多SoC中央計算ECU,這些ECU可以以可擴展的方式部署,以通過各種針對自動駕駛車輛(無論是消費者擁有的還是車隊部署的)的不監視/不幹預的操作設計域(“ODDS”)來支持監視/不幹預監管™。我們的EyeQ™5 SoC及後續產品在我們的駕駛體驗平臺(“DxP”)和EyeQ套件™的支持下,越來越多地可由我們的原始設備製造商客户定製。DxP是一個軟件平臺,使汽車製造商能夠開發和定製駕駛體驗(即,OEM-車輛自動駕駛功能的獨特方面),同時利用Mobileye成熟的核心技術感知和駕駛政策軟件(即,車輛自動駕駛功能的客觀、通用方面)。這一新的應用程序編程接口支持我們的客户利用我們的技術創建獨特產品的願望,同時也加快了上市時間並降低了總體執行風險。EyeQ Kit™是一款端到端軟件開發工具包,旨在根據客户的選擇,在車輛控制系統、駕駛員監控系統、停車功能和可視化功能等多個領域與我們的尖端人工智能技術一起,共同託管我們合作伙伴和客户的工作負載。我們的端到端軟件模式鼓勵我們的客户在我們的平臺上進行創新,增強他們的產品並使其與眾不同,同時受益於我們經過驗證和驗證的尖端核心技術,如計算機視覺、真正的宂餘感知、REM™制定和推動政策。重要的是,我們平臺的這些協作添加在開放和封閉系統之間提供了一個互惠互利的中間地帶,我們認為這是最佳的前進道路。
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道路體驗管理™
REM™是一個基於雲的系統,它利用配備REM™的車輛的廣泛安裝基礎來構建Mobileye路線圖™,這是我們從世界各地眾包的高清晰度道路地圖。我們的REM™地圖系統從我們的合作OEM自2018年以來推出的數以百萬計的車輛中獲取小數據包路段數據,這些車輛配備了專門的處理軟件,僅提取支持不斷提高的ADA和自動駕駛水平所需的相關信息。路段數據被上傳到雲中,我們的軟件在那裏自動創建和更新詳細而準確的道路模型。我們的REM™地圖系統從雲中的此類路段數據以釐米級的細節無縫創建高精度的AV地圖,然後將其交付到邊緣,為車輛提供實時情報,包括態勢感知、背景和預見。Mobileye Roadbook™旨在以高刷新率為駕駛解決方案提供相關靜態和緩慢變化的環境元素(道路幾何圖形、邊界和語義)以及臨時事件(如施工區和道路碎片)的預聚合表示。2023年,我們估計我們積累的數據覆蓋了美國和歐洲各自約80萬英里的高速公路、主幹道和主要道路類型的90%以上,以及大多數其他道路類型。這些數據使我們能夠創建強大的高清地圖,以支持產品範圍內的解決方案,從雲增強的ADAS到Mobileye監督精簡版™和Mobileye監督™,再到Mobileye車道™和Mobileye司機™。
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通過使用REM™和Mobileye Roadbook™擴展我們的基礎輔助駕駛系統,我們開創了雲增強型輔助駕駛系統這一新的輔助駕駛系統類別,我們稱之為雲增強駕駛輔助系統。雲增強的駕駛員輔助功能包括路徑內駕駛員輔助功能,能夠:
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雲增強的駕駛員輔助還提供了對道路幾何形狀的預見,以及通常複雜的語義指示與不同駕駛路徑(例如:交通信號燈和交通標誌),當這些數據可用時,依賴於這些地點和情況下先前人類駕駛活動的數據。隨着我們繼續快速擴展我們的解決方案,更大的數據和智能帶來的好處不僅為我們的平臺帶來,也通過更高的安全性以及各種路況下更高的功能和準確性而為我們的OEM客户和消費者帶來。
真正的宂餘™:我們獨特的傳感器融合架構;成像雷達的發展
我們獨特的架構設計,稱為真正的宂餘™,進一步增強了我們自動駕駛系統的健壯性和安全性。我們開發了兩個獨立的感知子系統,而不是在創建世界的“環境模型”之前融合所有不同的傳感器模式。一個子系統僅由攝像頭供電,另一個子系統由有源傳感器(雷達和激光雷達)供電。這兩種獨立的“感知狀態”的融合是在高層次上進行的,安全操作的決策機制簡單,而人類駕駛的“舒適”操作則更為複雜。這種獨特的True Redundant™架構旨在將自動駕駛系統的成本結構降低到與私人車輛相關的水平,方法是讓成像雷達取代車輛周圍的多個昂貴的激光雷達,並且只需要一個前置激光雷達,從而能夠大規模推出具有高級ODDS的無人駕駛/不插手自主解決方案。
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RSS:我們大規模部署無人機的技術安全理念
RSS是一個正式的、明確的、機器可解釋的模型,管理我們自動駕駛解決方案的駕駛政策的安全性。RSS闡明瞭一套關於其他道路使用者行為的看似合理的-最壞情況的假設,從而使自信、人性化的駕駛成為可能,同時嚴格遵守安全駕駛決定和危險、誘發風險的決定之間的界限。通過這樣做,它為安全駕駛決策提供了一個確定性模型。因此,RSS進一步為監管機構和行業參與者提供了一個標準化自動駕駛決策安全的框架。RSS也是我們精益計算駕駛策略設計的關鍵推動者,因為我們將舒適駕駛戰略和戰術與安全相關的抑制和調整明顯分開。RSS激發了包括IEEE 2846在內的全球AV安全標準化工作,IEEE 2846是我們領導的一個行業工作組。我們於2017年首次發佈了我們的RSS模型,為我們在解決關鍵問題之一方面發揮行業領導作用樹立了又一個榜樣,使監管和公眾能夠大規模接受不幹預/不幹預的自主解決方案。
我們實現大規模反病毒部署的路線圖
我們認為,自動駕駛還需要兩項重大進展,每一項我們都在開發中,幷包括大規模部署無人機的監管框架和獨特的傳感器融合架構,這將增強自動駕駛系統的有效性。
我們的真正宂餘™架構的一個副產品是使我們的無人機開發的子系統能夠“縮減”到自動駕駛系統,從而創建從自動駕駛系統到自動駕駛的無縫和可擴展的解決方案組合。例如,我們的高級駕駛員輔助服務Mobileye監督™是我們自動駕駛開發的基於攝像頭的子系統的產品化,提供完全可操作的點對點輔助駕駛導航。由於ADAS市場對成本極為敏感,而且攝像機被認為是推動ADAS發展的最具成本效益和最多功能的傳感器,因此True Redundant™架構使我們能夠極大地促進ADAS從前置攝像機解決方案到支持完全可操作的對視/不插手功能的全環繞多攝像機解決方案的演變。
Mobileye監督™的傳感器和計算機配置也可以轉變為有效的“360守護者”,幫助司機避免事故,正如我們2018年在arxiv.org上發表的Vision Zero論文中所提到的那樣。為了實現“零視覺”或將道路事故造成的駕駛死亡和重傷減少到零的目標,我們利用了環繞感知、我們的RSS框架和快速眼動™視聽地圖。我們的視聽地圖可提供地圖數據,識別潛在危險區域(如車道匯合、紅綠燈和被遮擋的行人)並相應地調整駕駛,而視聽服務通過環繞(360)感知和完全集成的快速眼動™視聽地圖提供與人類相似的決策。我們相信,Mobileye監管™有潛力改變其核心的反興奮劑機構,有可能導致在監管要求和安全評級的推動下采用類似Mobileye監管™的解決方案,類似於安全評級和監管如何推動從2014年開始採用基本反興奮劑機構。
此外,植根於我們的真正宂餘™架構的自動駕駛和自動駕駛輔助系統的相互作用是雙向的:從自動駕駛系統向自動駕駛輔助系統移植的先進技術極大地增強了自動駕駛輔助系統的市場定位,反過來也充當了通往自動駕駛系統的可擴展橋樑,因為Mobileye自動駕駛系統堆棧的大部分技術構建塊正在商業、大眾市場輔助輔助系統的部署中進行驗證和驗證。此外,我們的可擴展架構為我們的OEM合作伙伴提供了運營效率,因為我們的堆疊式解決方案架構最大限度地減少了OEM的集成和驗證負擔,因為我們的解決方案可以無縫部署在多個車輛細分市場上。
我們設計並選擇了多個製造合作伙伴,用於“軟件定義”的成像雷達,具有先進的處理算法支持的動態範圍和分辨率,以實現獨立的“傳感狀態”。我們選擇關注雷達模式的演變,因為它的成本結構遠遠低於僅限激光雷達的系統。我們相信,我們的定製設計、成像雷達不僅解決了大規模無人機部署的雷達多激光雷達解決方案的性能問題,還解決了成本限制問題。我們的雷達預計將提供豐富的點雲模型,與傳統雷達相比,分辨率要高得多,動態範圍也要大得多。我們相信,這將使我們能夠消除在車輛周圍使用多個高成本激光雷達的需要,只需要一個前置激光雷達,從而與使用激光雷達為中心或僅使用激光雷達系統的其他解決方案相比,顯著降低所需傳感器的總體成本。
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我們的解決方案
我們正在構建端到端ADAS和自動駕駛解決方案的強大產品組合,以利用一整套專門構建的軟件和硬件技術,提供未來自動駕駛所需的功能。通過我們的駕駛員輔助解決方案,我們率先推出了“基本”ADAS功能,以滿足全球法規要求和安全評級,此後,我們通過雲增強的駕駛員輔助和高級駕駛員輔助產品創建了一個新的ADA類別。此外,我們還設計了一整套價格不一的解決方案,以及一系列功能和運營設計領域。
我們相信,我們行業領先的技術平臺,建立在多年的研究、開發、數據收集和驗證的基礎上,賦予我們獨特的能力,不僅可以通過我們的ADAS解決方案提供出色的安全評級,還可以使自動駕駛解決方案的大規模部署成為現實。我們相信,我們的解決方案的廣度,再加上我們的全球客户基礎,對我們來説是一個重要的市場機會。
代表商業部署的解決方案(駕駛員輔助、雲增強駕駛員輔助和Mobileye監督™)和我們預計未來將商業部署的解決方案(監督-精簡版™、Mobileye司機™、Mobileye驅動™和AMAAS)。
我們的端到端ADAS和AV解決方案
駕駛員輔助
基本駕駛員輔助功能是我們的ADAS和AV解決方案的基礎,包括核心安全功能,如實時檢測道路用户、幾何形狀、語義和標記,以提供安全警報和緊急幹預。我們的軟件算法和專門構建的硬件旨在為駕駛員提供準確可靠的駕駛員輔助解決方案,促進道路安全。
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雲增強的駕駛員輔助
根據相關地圖數據的可用性,雲增強的駕駛員輔助系統利用釐米級的可駕駛路徑精度、前方路徑的預見性和我們的眾包REM™地圖系統提供的其他語義信息,為駕駛員提供實時高精度的場景解釋。這種對環境模型的額外輸入提高了系統決策的速度和質量。我們的雲增強駕駛員輔助解決方案是分類定義的,通過我們的REM™地圖系統,通過橫向車輛控制提供全面的路徑內輔助功能,以在車道標記部分可見或不存在的情況下保持行駛路徑,並通過縱向車輛控制根據交通標誌、道路標記、路況和其他交通方向或危險調整速度,獨立於駕駛員。此外,它還提供前方道路的信息,包括幾何圖形和駕駛語義,以及與不同駕駛路徑(例如:交通信號燈和交通標誌車道關聯)通過依賴來自那些道路上先前的人類駕駛活動的數據。
Mobileye監督TM石英巖
Mobileye監管™精簡版是我們最近推出的僅限駭維金屬加工的導航和輔助駕駛解決方案,具有自動停車功能,並由我們基於雲的增強功能(如REM™)支持。Mobileye Supervisor™Lite將利用Supervisor™軟件堆棧,包括我們的RSS策略模型,並將由帶有一個EYQ™6 SoC的Mobileye ECU供電,該ECU將處理來自客户具有六個攝像頭和五個雷達的第三方傳感器套件的數據。這類攝像頭預計將由前後兩個遠程攝像頭組成,同時利用四個短程環繞視覺攝像頭的數據,這些攝像頭目前已安裝在許多生產車輛上,用於停車可視化目的。Mobileye的Supervisor™Lite將在駭維金屬加工道路類型上提供目視/不插手輔助駕駛(而Supervisor™預計將在多種道路類型上運行),以及自動變道、避讓和紅綠燈制動,還將包括我們的核心駕駛員輔助安全功能。此產品預計將包括DxP和EYQ™套件支持,這將使客户能夠定製駕駛體驗,並在我們的EYQ™SoC上部署自己的內部開發(或第三方來源)軟件組件,同時受益於我們行業領先的技術平臺。
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Mobileye監督TM
Mobileye SuperVision™是我們的高級駕駛輔助產品,是一種點對點輔助駕駛導航解決方案,包括基於雲的增強功能,如REM™,並支持OTA更新。Mobileye SuperVision™包括我們的RSS策略模型,並支持360度環繞感應,使用11個第三方攝像頭,由一個帶有兩個EyeQ™5或未來兩個EyeQ™6 SoC的交鑰匙ECU供電。此外,除了有監督的點對點輔助駕駛外,Mobileye SuperVision™還能夠改變車道,管理優先級,在十字路口轉彎,以及參與自動停車,預防性轉向和制動以及其他駕駛員輔助功能。11個第三方攝像頭(7個遠程攝像頭和4個短程環繞視覺攝像頭)提供全環繞覆蓋,包括前部的120度和28度攝像頭,4個100度角攝像頭(2個前置和2個後置),1個60度後置攝像頭和4個安裝在側鏡和前後保險槓上的寬視角192度短程攝像頭。地圖由REM™提供支持,以創建360度環境模型(取決於地圖數據的可用性),RSS將駕駛決策約束為符合安全駕駛決策的基礎正式驗證模型。該產品還包括DXP和EyeQ™套件支持,這將使客户能夠控制駕駛體驗,並在我們的EyeQ™ SoC上部署自己內部開發的軟件,同時受益於我們行業領先的技術平臺。
重要的是,我們的SuperVision™技術還可以作為Mobileye及其客户開發一系列具有擴展ODD的眼/手解決方案的橋樑或基礎技術。換句話説,採用並驗證SuperVision™的OEM正在向消費者AV邁出重要的一步,因為SuperVision™可作為經過驗證的基準,可用於在日益增加的操作條件下以模塊化方式添加眼睛關閉功能。
該產品的首次量產於2021年推出,吉利集團在其ZEEKR高端電動汽車品牌中推出了Mobileye SuperVision™。截至2023年底,已向ZEEKR和其他品牌交付了超過20萬套SuperVision™系統。
Mobileye Chauffeur™和Mobileye Drive™
我們的Mobileye Chauffeur™第一代解決方案將基於三個EyeQ™6 High SoC。它將結合我們領先的計算機視覺,基於相機的感知子系統與雷達激光雷達子系統。Mobileye Chauffeur™將通過兩個獨立和宂餘的傳感子系統提供360度覆蓋,提供True Reddit ™以減少驗證負擔,並與REM™ AV地圖和RSS一起提高可擴展性和安全性。Mobileye Chauffeur™預計將能夠在駕駛員仍然坐在駕駛座上的情況下進行無眼/無手駕駛,ODD將逐漸擴大,範圍從有限的ODD(例如,僅限高速公路)到我們通過此解決方案追求的更高級的ODD。通過使用Mobileye SuperVision™眼上/手下“全ODD”系統作為Mobileye Chauffeur™的基礎,我們允許從一個ODD到下一個ODD的增量和模塊化過渡。這可以通過為已經驗證和道路測試的Mobileye SuperVision™添加更多主動傳感器來實現宂餘和更多計算能力。這種方法為我們的客户提供了一條可行的、模塊化的、漸進式的道路,以實現有用和安全的消費者AV解決方案。
Mobileye Drive™是我們的眼離/手離解決方案,它將建立在Mobileye Chauffeur™(360度覆蓋,REM™,True Redemark ™和RSS)中的核心自動駕駛技術基礎上,並將通過增加遠程操作性和最大限度地減少需要人工輸入的情況,在不需要任何車載人工幹預的情況下提供駕駛功能。整體解決方案將提供一個交鑰匙自動駕駛系統,具有更先進的ODD,用於人員和貨物的移動,適用於各種車輛配置(如乘用車,專用吊艙/車輛,航天飛機和公共汽車),並將與一系列潛在的網絡(包括AMaaS,最後一英里交付和商業交付車隊)相關。
我們相信Mobileye Chauffeur™和Mobileye Drive™都具有可持續的競爭優勢,因為我們的技術平臺具有成本效益,可擴展性和監管驗證:
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總體而言,我們相信,與試圖將網絡部署的自動駕駛汽車商業化的行業參與者的其他方法相比,我們專有的一套軟件和硬件技術解決方案將帶來顯著的競爭優勢和更廣泛的潛在產品。
售後服務產品組合
我們為沒有預裝ADAS技術的車輛開發和銷售售後產品。這些產品使用Mobileye的核心計算機視覺處理和專門建造的EYQ™芯片來提供防撞系統。我們提供一套完整的系統,可以改裝並集成到大多數車輛中,包括EyeQ™、相機和相關電子產品。這些系統主要出售給擁有大中型車隊的實體。
我們目前的產品包括Mobileye 8連接和Mobileye盾牌+。Mobileye 8專為輕型和中型車輛設計,以提供前向碰撞避免警告,以及增強的ADAS功能、連接性和可操作的數據洞察。Mobileye盾牌+是專門為城市公交車等有嚴重盲點的大型車輛設計的系統。這些基於EyeQ™4的產品還具有收集快速眼動™數據的功能。
儘管我們在售後市場產品組合方面取得了成功的歷史,但我們相信,隨着汽車製造商和其他車輛製造商穩步提高集成ADAS解決方案在新車上安裝的速度,改裝後的ADAS解決方案的需求和未來的潛在市場已經並將繼續放緩。因此,我們定期評估這一市場相對於所需持續投資的當前和未來增長情況。
自動駕駛汽車革命
自動駕駛是當今世界面臨的最困難的技術挑戰之一。幾十年來,自動駕駛作為一個技術概念一直處於人類想象的前沿。自21世紀初以來,許多汽車和科技公司投入巨資,試圖使這一目標成為現實。
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車輛自動駕駛可以被視為一種頻譜,它使用相同的技術構建塊來為全面的駕駛員輔助功能提供動力,從目前數百款汽車型號中提供的功能,到為機器人出租車提供全自動動力,最終是個人自動駕駛汽車。汽車行業將這一範圍細分為眾所周知的SAE級別1、2、3、4和5。我們已經開發了自己的、更便於用户使用的分類法。我們的分類的每個級別都由特定的ODD進一步定義和支持,它是為特定的ODD設計的。我們將基本的駕駛員輔助功能,如自動緊急剎車或車道保持輔助,以及縱向控制,如自適應巡航控制,稱為“眼睛/手”。眼睛/動手標誌表示當系統支持駕駛員時,駕駛員仍負責所有駕駛功能。下一級是“目不轉睛/不插手”,指的是高級駕駛員輔助功能,增加了額外的安全和舒適功能。這一功能允許駕駛員體驗免提駕駛,同時駕駛員仍然必須監控車輛。下一級的自動駕駛功能使駕駛員能夠在一定的賠率下放棄控制,比如駭維金屬加工駕駛,我們稱這種駕駛為“不看/不插手”。配備了不監視/不插手功能但也包含更廣泛賠率的車輛可以部署到消費市場或移動即服務市場,並且無需人為幹預。我們把在任何情況下都不需要駕駛員幹預的自主性也稱為“不看/不插手”。對於消費者擁有的汽車,人們的期望是,汽車的人類“操作員”將始終存在。對於部署了移動即服務的車輛,將不會出現推動對遠程操作員需求的人工“操作員”。我們把這稱為“不監視/不插手/不讓司機”。
例如,我們認為,實現大規模完全自動駕駛的道路將始於中級類別 - Eyes-On/不插手高級司機輔助 - 實現免提駭維金屬加工駕駛,然後將逐步擴展到其他類型的道路,如農村、城市和主幹道。這將使持續的技術發展和公眾的信任和熟悉度增長,併為完全自治鋪平道路。我們的ADAS解決方案已部署在約1.7億輛汽車上,是這些更先進的自動駕駛系統的重要組成部分。我們認為,自動駕駛增長的關鍵因素將是增加安全性、消費者需求和其他經濟和社會效益,例如增加老年人和殘疾人的流動性,減少交通擁堵,減少停車用地。
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採用反病毒的模式
我們相信,自動車輛的使用將導致機動性的重大變化,包括車輛的擁有率和使用率。我們預計,消費者最終將通過共享汽車AMaaS網絡以及消費者擁有和運營的AVS訪問AV技術。我們認為,為了長期發揮自動駕駛的全部潛力,使這些獨立市場能夠實現的技術解決方案應該隨着時間的推移而融合,這反映在我們的戰略中。
自動駕駛有可能極大地增加共享移動性的擴散,創造更高的利用率,目前汽車是一項嚴重未得到充分利用的資產。我們相信,這種模式最終將以由各種不同的汽車和技術公司運營的網絡的形式體現出來,在這種網絡中,消費者將能夠只需點擊一個按鈕就可以叫到按需交通工具,而不是擁有一輛汽車。
此外,我們相信,消費者擁有和運營的自動駕駛汽車將從根本上改變個人使用汽車的方式。自動化將使個人在通勤期間或在車內的其他時間顯著提高生產力,因為車輛可以在越來越廣泛的奇怪情況下不用眼睛/不插手地操作。為消費者提供負擔得起的自動駕駛汽車,可以減少專注於駕駛功能的時間,提高安全性,從而創造顯著的價值。
隨着自動駕駛技術的進步,預計將出現許多新的交通用例,圍繞車輛所有權的類型、運輸的內容以及車輛可以在哪裏和何時運行。我們認為,運營AMaaS網絡最重要的因素將是為車輛提供動力的技術,以及網絡的規模,這將影響車輛的可用性。隨着車隊運營商增加網絡規模和車輛的可用性,平臺對用户基礎的價值將會上升。我們認為,移動供應正在兩個主要領域 - 自動化公共交通運營商和自動化交通網絡公司 - 發展,長期而言,能夠在這兩個領域內運營的公司很少。我們認為,從長遠來看,為了充分發揮自動駕駛的潛力,需要一個同時支持消費級AVS和AMaaS的靈活解決方案。
讓自動駕駛汽車無處不在面臨的挑戰
要使自動駕駛汽車規模化成為現實,我們認為必須解決三個核心挑戰:
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我們的競爭優勢
我們認為,我們在ADAS和自動駕駛領域的領先地位主要基於我們的:(1)先發優勢;(2)技術,包括差異化的技術核心和解決方案架構;(3)全面的解決方案組合;(4)交付,包括敏捷性、響應時間和上市時間;以及(5)固有的成本驅動優勢。這些顯著的優勢構成了我們競爭優勢的基礎,如下所述:
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我們的增長戰略
我們增長戰略的關鍵槓桿是:
此外,我們最近添加了一個新的創新高級ADAS解決方案,Supervisor™Lite,它將利用Supervisor™軟件堆棧和一個包含一個EYQ的傳感器套件和一個ECUTM6未來的高SoC。該解決方案將支持在駭維金屬加工道路類型上進行眼睛對着/不插手駕駛(與預計將在各種道路類型上運行的監督™相比),以及下一代自動停車功能。Mobileye管理™精簡版將為原始設備製造商提供比雲增強的駕駛員輔助更高級別的自主性,我們相信這將擴大我們產品的應用和採用。
我們的高級駕駛員輔助服務預計將在DxP和EyeQ中提供TM套件支持,這將使OEM客户能夠在我們的EyeQ上部署自己的內部開發軟件TM同時受益於我們行業領先的技術平臺。
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我們的客户
我們的客户包括領先的原始設備製造商,我們通過將我們的產品應用到汽車中的一級汽車供應商向這些原始設備製造商銷售產品,以及車隊所有者和運營商。
原始設備製造商
多年來,我們在廣泛的客户關係中保持着強大的市場地位。我們正在與全球50多家原始設備製造商積極合作,實施我們的ADAS解決方案。
一級汽車供應商
我們為某些原始設備製造商提供EyeQTM通過我們與汽車系統集成商(稱為一級汽車供應商,它們是OEM的直接供應商)之間的安排,我們可以為OEM提供一個全新的平臺。我們的一級客户包括Aptiv、Magna、法雷奧、ZF、iMotion等。
移動性即服務
我們預計將把Mobileye駕駛™自動駕駛汽車銷售給一系列交通網絡公司、公共交通運營商和車輛OEM,這些公司打算運營各種服務(例如:、面向消費者的AMaaS、按需運輸、交付)。這些合作伙伴可以自己生產車輛,並在我們的幫助下將Mobileye驅動™整合在一起。
我們與意法半導體和英特爾的合作
隨着我們解決方案的複雜性,我們與意法半導體公司(“意法半導體”)的長期合作關係不斷加強。我們的合作伙伴關係包括在產品開發、設計和製造方面的密切合作。例如,我們共同開發了六個EyeQTM幾代人,包括推出的EyeQTM6.我們還受益於意法半導體先進的封裝和測試能力以及汽車專業知識。我們與意法半導體共同致力於開發和生產適用於大批量汽車應用的下一代汽車級技術,我們相信這將加快自主創新和市場採用的步伐。
我們與英特爾的密切合作夥伴關係存在於多個戰線。由於我們與英特爾的關係,我們獲得了獨特的差異化技術,如專有的硅光電子製造技術,我們可以利用這些技術來早期開發我們的調頻連續波(FMCW)激光雷達,該雷達有可能取代替代的第三方激光雷達傳感器,以進一步增強我們傳感器套件的性能。我們還可能從英特爾獲得支持我們的軟件定義雷達的設計和開發的某些技術的許可,包括英特爾的毫米波技術。此外,我們打算探索與英特爾在技術平臺上的合作,將我們的EYQ™SoC與英特爾市場領先的中央計算能力相集成,並計劃利用英特爾代工服務的高級打包能力。這一潛在平臺旨在實現安全、娛樂和雲連接所必需的功能。英特爾在全球政府事務和政策制定方面的優勢將繼續對我們具有重要價值,因為我們正在與監管機構合作,後者正在準備框架,以實現AVs的商業部署。
製造業
我們的產品是專門為汽車應用設計和製造的,在嚴格的汽車環境條件下進行了廣泛的驗證測試。
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我們與領先的汽車用半導體器件供應商和創新者意法半導體合作,在製造、設計和研發方面展開合作。我們已經共同開發了六代我們的汽車級SoC,EyeQTM,與包括EyeQ在內的意法半導體TM5和EyeQTM6.我們設計前端,意法半導體設計後端封裝,還包括測試、質量保證、客户服務、故障分析和製造標準。我們所有人的眼神TM集成電路由意法半導體制造或外包給合作伙伴代工廠。
我們還與廣達電腦和其他供應商建立了關係,以開發和組裝我們的ECU,包括我們的Mobileye監督™解決方案的參考設計,其中包括我們的EYQTM5個來自意法半導體的SoC。
由於我們與英特爾的關係,我們可以獲得獨特和差異化的技術,例如專有的硅光電子製造技術,能夠將有源和無源光學元件放在一起,包括激光器和光學放大器,加載到光子集成電路上。我們可以利用這項能夠在封裝中放置有源激光器的技術來早期開發我們的FMCW激光雷達,它有可能取代替代的第三方激光雷達傳感器,以進一步增強我們傳感器套件的性能。
監管和評級
汽車安全是由法規和消費者對不同車型的安全性能進行的獨立評估共同推動的。這些評估鼓勵原始設備製造商生產比法律要求更安全的汽車。在許多國家,這些NCAP創造了一個“安全市場”,因為汽車製造商試圖證明他們的車型滿足各種NCAP的最高評級。
在未來幾年內,各國國家履約協助方案將繼續在其評價項目中增加具體的ADAS應用,由歐洲國家履約協助方案牽頭。在歐盟,所有銷售的車輛都需要獲得市場前的批准,許多製造商選擇滿足歐盟NCAP確定的一系列技術標準。澳大利亞、日本和韓國的NCAP已經完全協調了他們的政策與歐洲NCAP。在美國,ADAS的監管繼續大踏步前進。例如,2021年底通過的《投資美國法案》要求美國交通部發布有關車輛安全技術的要求和標準。在無人機方面,我們的RSS駕駛政策為輔助駕駛和自動駕駛安全的全球標準化努力提供了基石,特別是IEEE 2846,這是一個由我們領導的行業約30個組織組成的工作組。
在美國聯邦層面,機動車安全由美國交通部通過兩個聯邦機構 - 進行監管:監管所有機動車的國家駭維金屬加工交通安全管理局(以下簡稱“NHTSA”)和監管商用機動車的聯邦汽車承運人安全管理局(以下簡稱“FMCSA”)。NHTSA為機動車輛和機動車輛設備制定了聯邦機動車輛安全標準(FMVSS),並監督汽車和機動車輛設備製造商必須採取的行動,即報告與其產品有關的缺陷或傷害的信息,以及召回和維修存在安全缺陷或不符合FMVSS的車輛和設備。FMCSA對在州際商業中運營的商用汽車承運人的安全、商用機動車司機的資格和安全以及商用卡車的安全運行進行監管。
雖然目前沒有關於自動駕駛系統安全的強制性聯邦法規,但美國交通部已經制定了建議的自願指南,如果自動駕駛系統對安全構成不合理的風險或阻礙機動車的安全操作,NHTSA或FMCSA有權採取執法行動。美國某些州對自動駕駛汽車有法律限制,其他許多州也在考慮這些限制。這些變化增加了部署我們的解決方案的法律複雜性。如果美國不同州採用的法律限制出現差異,我們的計劃是開發我們的技術,以符合最嚴格的標準。我們將繼續積極關注美國的監管發展,並打算根據需要調整我們的產品和解決方案。
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在歐洲,某些車輛安全法規適用於自動駕駛制動和轉向系統,某些條約也限制了某些更高級別的自動駕駛車輛的合法性。在遵循聯合國歐洲經濟委員會規定的司法管轄區,一些規定限制先進的駕駛員輔助或自動駕駛功能的設計,這可能會影響或完全阻止它們的使用。其他適用的法律,無論是現行的還是擬議的,都可能阻礙將自動駕駛汽車引入適用的市場銷售和使用的道路和時間表。包括中國在內的其他市場繼續考慮自動駕駛監管。任何已實施的法規都可能與美國和歐洲的法規有很大不同,後者可能會進一步增加自動駕駛車輛的法律複雜性,並限制或阻止某些功能。預計自動駕駛法律和法規將在美國和其他國家的許多司法管轄區繼續發展,並可能對我們開發的自動駕駛功能造成限制。
為了在美國以外的國際市場開展業務,我們必須遵守有關自動駕駛汽車的相關法律法規,以及適用於全球科技公司的技術出口控制、數據安全、網絡安全和其他相關法規。我們已經制定了與這些法規要求相關的健全的合規流程和程序,並相信我們符合這些要求。
2022年10月7日,美國商務部、工業和安全局宣佈對向中國和其他某些司法管轄區出口先進計算集成電路及相關物品實施新的限制。根據我們現有的客户基礎和我們現有芯片產品的出口分類,我們認為這些新的美國出口管制不會對我們向中國現有客户銷售這些產品產生實質性影響。美國和其他司法管轄區採用的出口管制規定可能會發生變化和解釋,國際清算銀行未來影響美國對中國的集成電路和相關產品出口的監管行動可能會對我們在中國的業務運營產生實質性影響。
數據隱私
隱私是Mobileye的根本。我們收集、處理、傳輸和存儲與我們的業務運營相關的個人信息,並遵守適用於在我們運營的不同司法管轄區收集、使用、保留、保護、安全、披露、轉移和其他處理個人數據的各種當地、州、國家和國際法律、指令和法規。我們解決方案的攝像頭在項目開發週期內收集的數據可能包括個人信息,如其他車輛的車牌號、行人的面部特徵、個人外觀、GPS數據和地理位置數據,以便培訓我們解決方案中配備的數據分析和人工智能技術,以識別不同的對象並預測機動車運行過程中可能出現的潛在問題。我們預計,由於我們的MAAS解決方案的推出和Moovit的整合,我們收集的此類個人信息可能會增加,這可能會使我們能夠訪問用户的個人信息。我們的數據收集流程採用嚴格的方法來遵守數據保護和隱私法,包括歐盟一般數據保護條例(GDPR)、英國一般數據保護條例和美國聯邦和州法律,包括經2020年加州隱私權法案(CPRA)修訂的2018年加州消費者隱私法(CCPA)。
我們利用分佈在我們開展業務的國家的系統和應用程序,要求我們定期跨國界移動數據。因此,我們在數據隱私、保護和安全方面受到美國、中國、歐盟和其他外國司法管轄區的各種法律和法規以及合同義務的約束。
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適用於我們或可能適用於我們的法律和條例的範圍和解釋往往是不確定的,可能是相互衝突的,特別是關於外國法律。我們受2018年5月生效的GDPR的約束。歐盟成員國頒佈了某些實施立法,補充和/或進一步解釋了GDPR的要求。GDPR與歐盟成員國管理個人數據處理的國家立法、法規和指導方針一起,對收集、使用、保留、保護、披露、轉移和以其他方式處理與歐盟數據主題有關的個人數據的能力施加了嚴格的義務和限制。特別是,GDPR包括與個人數據相關的個人的同意和權利、將個人數據轉移出歐洲經濟區、違反安全規定的通知以及個人數據的安全和保密的義務和限制。我們亦受英國《一般數據保護規例》(即,英國法律中實施的GDPR的一個版本),使我們面臨兩個平行的制度,對某些違規行為可能有不同的解釋和執法行動。雖然歐盟委員會就英國的數據保護框架發佈了一項充分性決定,允許從歐盟成員國向英國的數據傳輸繼續,而無需要求組織實施合同或其他措施,以便在領土之間合法轉移個人數據,但除非延期,否則該決定將在2025年6月落下帷幕,如果英國數據保護制度的改革方式與GDPR有很大偏離,該決定未來可能會被歐盟委員會撤銷。其他國家已經制定或正在考慮制定類似的跨境數據轉移規則或數據本地化要求。
此外,自2018年以來,美國各州政府頒佈了新的數據保護和隱私法律法規,包括加利福尼亞州、科羅拉多州、康涅狄格州、猶他州和弗吉尼亞州。這些新的州法律法規可能會影響我們的業務實踐,包括限制我們使用CLIP進行內部開發和驗證的能力。聯邦和州的法律法規正在迅速變化,國會正在討論一項新的聯邦數據保護和隱私法,如果頒佈,我們將受到該法的約束。遵守這些聯邦和州數據保護和隱私法律法規,以及未來可能頒佈的其他類似的聯邦或州法律法規,可能需要我們建立額外的機制來遵守這些法律和法規,這些法律和法規可能會導致我們產生鉅額成本,或要求我們以不利於我們業務的方式改變我們的業務做法,包括我們的數據處理做法。此外,任何不遵守此類聯邦和州法律法規的行為都可能導致監管或政府調查、罰款或罰款、訴訟(包括民事訴訟,如代表訴訟和其他集體訴訟類型的訴訟),以及下令停止、修改或改變我們的業務做法,包括我們的數據處理做法。
在中國,《中華人民共和國網絡安全法》於2017年6月1日起施行。《網絡安全法》重申了其他現行個人信息保護法律法規規定的基本原則和要求,如對個人信息的收集、使用、處理、存儲、披露等要求。具體來説,它要求網絡運營商根據適用的法律法規和國家和行業標準的強制性要求,採取技術措施和其他必要措施,保障其網絡的安全穩定運行,維護網絡數據的完整性、保密性和可用性,採取技術和其他必要措施,確保其收集的個人信息的安全,防止未經授權訪問、篡改、泄露或丟失,並制定網絡安全事件應急預案和補救措施。它還要求符合某些門檻的部分網絡運營商成為關鍵信息基礎設施運營商(“CIIO”),將其在中國境內運營期間收集和生成的個人信息和重要數據存儲在中國的本地服務器上。
我們的競爭對手
自動駕駛系統和自動駕駛行業競爭激烈。在ADAS和消費類音響市場,我們主要面臨來自其他外部供應商的競爭,包括Tier 1汽車供應商和硅供應商,以及一定程度上由OEM開發的內部解決方案。我們的Tier 1客户可能正在開發或將來可能開發與之競爭的解決方案。例如,我們的某些競爭對手已經宣佈,他們正在運營自動機器人出租車。一級汽車供應商的競爭對手包括博世、大陸和電裝。我們的硅供應商競爭對手包括安巴雷拉、美國超微公司、到達/高通、黑芝麻科技、Horizon Robotics、華為、英偉達、恩智浦、瑞薩電子和德州儀器。已經或正在尋求自己的內部解決方案的原始設備製造商也是間接的競爭對手,特斯拉和梅賽德斯-奔馳就是今天採取這種方法的汽車製造商的例子,其他如通用汽車、蔚來、沃爾沃汽車、小鵬汽車汽車、華為和理想汽車也在尋求針對部分先進的ADAS軟件堆棧的內部解決方案。未來,我們的間接競爭對手可能會成為直接競爭對手。
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在自動駕駛市場,包括AMaaS和消費型無人機,我們面臨着來自科技公司的競爭,來自汽車製造商自身的內部開發團隊,有時還包括對早期自動駕駛汽車技術公司、Tier 1汽車公司以及機器人出租車供應商的投資。AMaaS的競爭對手包括美國和歐洲的Cruise、Motive、Waymo、Yandex和Zoox,以及中國的Auto X、百度、Deeproute.ai、滴滴出行、Momenta和WeRide。消費型無人機的競爭對手包括索尼和特斯拉,這兩家公司正在為消費者開發自動駕駛汽車。
開發有效的ADAS技術在技術上是複雜的,需要開發大型驗證數據集以有效地訓練所需的軟件算法,需要在開始批量生產之前與OEM進行長期的驗證和鑑定,並且需要大量的財政資源。此外,我們緊密結合的軟件和硬件解決方案基於計算機視覺領域幾十年來領先的高度先進的、經過道路測試的傳感和感知技術,並由我們的任務關鍵型軟件和專門構建的EyeQ提供支持TMSoC家族極難複製。
Moovit與向消費者提供交通服務和導航數據的城市移動應用程序和MAAS解決方案展開競爭。Moovit的免費和訂閲應用程序競爭對手包括Alphabet、蘋果、Citymapper和運輸公司。Moovit的應用程序還與按需服務提供商競爭,後者通過自己的服務提供多式聯運乘車服務和路線規劃,包括Lyft、TransLoc、Trapeze、Uber和Via。
影響我們解決方案市場的主要競爭因素包括:
我們相信,在這些因素方面,我們的競爭是有利的。此外,隨着ADAS和自動駕駛市場的進步,以及在某些使用案例中的融合,我們相信,鑑於我們的差異化能力,我們將處於有利地位,能夠實現有意義的業務勝利。
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分銷和營銷
我們的產品直接銷售給世界各地的客户,或通過我們的售後市場產品的分銷渠道銷售,這些產品用於未預裝ADAS技術的車輛。
我們積極推廣我們的品牌和技術,通過直接營銷和聯合營銷計劃來提高知名度和創造需求。我們對消費者和企業的直接營銷主要包括貿易活動、行業和消費者溝通以及媒體關係。我們與現有客户密切合作,以確保我們瞭解他們對未來車型的要求和計劃,並能夠迅速有效地做出反應。
我們定期向監管機構和安全組織展示我們的技術,以展示其能力和可靠性,並幫助確保他們制定法規和評級,以滿足我們相信我們可以提供的所有好處。
研究與開發
我們相信,強大的研發能力是我們的主要競爭優勢,也是我們在市場上佔據一席之地的原因。我們的研究和開發活動主要在以色列進行。我們有超過85%的全職員工從事研發工作,其中許多人已經在公司工作了很長時間。我們的研究和開發工作專注於算法,包括視覺處理、相機控制、車輛控制、相機/雷達融合、自動駕駛傳感技術、快速眼動™技術、駕駛政策和相關工程任務以及應用軟件、芯片設計和硬件電子設計。我們相信,通過同時開發ADAS和自主解決方案,我們擁有一種獨特的方法,使我們在技術和規模上相對於競爭對手具有優勢。
我們的員工
截至2023年12月30日,我們在8個國家和地區擁有約3,700名員工,其中約85%從事研發工作,約3,400名此類員工在以色列開展業務。我們的員工中沒有一個是由工會代表他或她或他們的就業的。在我們開展業務的某些國家/地區,我們受制於並遵守當地勞動法的要求,這可能會自動使我們的員工受制於全行業的集體談判協議。我們沒有經歷過任何停工,我們認為我們與員工的關係很好。
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知識產權
我們有效競爭的能力在一定程度上取決於我們開發和維護我們技術的專有方面的能力。我們的政策是為我們獲得或開發的任何潛在的重大新技術獲得適當的專有權利保護。截至2023年12月30日,我們擁有334項美國專利,48項歐洲專利,192項美國專利申請,521項歐洲和其他非美國專利申請,以及臨時專利申請。我們不認為任何一項專利或專利申請都是實質性的。
除了專利法之外,我們還依靠著作權法和商業祕密法來保護我們的專有權。我們試圖通過與原始設備製造商、分銷商、其他客户和供應商達成協議,與我們的員工和顧問達成專有信息協議,以及其他類似措施來保護我們的商業祕密和其他專有信息。我們的主要商標是我們的名稱和產品名稱。我們不能肯定我們會成功地保護我們的所有權。雖然我們相信我們的專利、專利申請、軟件和其他專有技術具有價值,但不斷變化的技術使我們未來的成功主要取決於我們成功實現持續創新的能力。
未來可能有必要提起訴訟,以強制執行我們的專有權利,確定他人專有權利的有效性和範圍,或針對他人的侵權、挪用或其他侵犯或無效索賠為我們辯護。此類訴訟或類似訴訟的不利結果可能會使我們對第三方承擔重大責任,要求我們從其他人那裏獲得有爭議的權利,或者要求我們停止營銷或使用某些產品,任何這些都可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。此外,無論索賠是否有效,解決任何知識產權訴訟索賠的成本都可能是巨大的,並可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響。
與英特爾的關係
在Mobileye首次公開募股之前,英特爾實益擁有我們100%的普通股流通股,我們作為英特爾的全資子公司運營。截至2023年12月30日,英特爾實益擁有我們B類普通股的所有流通股,約佔我們已發行普通股的88.3%,佔我們普通股投票權的98.7%。因此,英特爾能夠控制提交給股東批准的所有事項,包括我們董事的選舉和重大公司交易的批准。此外,除了法律或我們修訂和重述的公司註冊證書所要求的任何其他投票外,在英特爾不再實益擁有我們20%或更多的已發行普通股的第一天之前,我們將需要英特爾作為我們B類普通股持有人的事先贊成票或書面同意,以便我們:通過或實施任何股東權利計劃或類似的收購防禦措施;合併或合併到任何其他實體;允許我們的任何子公司合併或合併到任何其他實體,但某些例外情況除外;收購另一個實體的股票或資產,代價超過250,000,000美元,但交易中我們和我們的一個或多個全資子公司是唯一的當事人;發行任何股票或其他股權證券,但我們的子公司除外,根據Mobileye的首次公開募股,或根據我們的員工福利計劃,僅限於在緊接12月31日之前的普通股已發行股票數量的5%;作出或承諾使任何個人或系列相關資本或其他支出超過250,000,000美元;產生、產生、承擔或允許存在任何超過250,000,000美元的債務或擔保任何債務;向任何人士貸款或購買超過250,000,000美元的任何債務證券;贖回、購買或以其他方式收購或價值退出本公司的任何股權證券,但在終止僱傭時或通過行使任何優先購買權從員工、高級管理人員、董事或其他服務提供商回購除外;採取任何行動解散、清算或清盤本公司;宣佈派發股息;或修訂、終止或採用任何與我們修訂和重述的公司註冊證書或修訂和重述的公司章程不符的規定。見“第1A項。風險因素-與我們與英特爾的關係以及我們的雙重類別結構相關的風險。
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我們和英特爾繼續作為戰略合作伙伴互動,在項目上進行合作,以追求汽車行業計算和先進技術的增長。關於Mobileye的首次公開募股,我們與英特爾及其某些子公司簽訂了某些協議(統稱為“公司間協議”),這些協議為我們與英特爾的持續關係提供了框架,包括主交易協議,其中包含與我們與英特爾的持續關係相關的關鍵條款。主交易協議還包含與Mobileye首次公開募股和未來交易的進行有關的協議,並管轄英特爾和Mobileye之間的關係。除非主交易協議的特定條款另有要求,否則主交易協議將於英特爾不再實益擁有我們至少20%的流通股普通股的第一個日期後的五年內終止。與我們與英特爾在未來訴訟中的合作有關的條款將在協議終止後七年內繼續有效,而其他某些條款,包括與我們和英特爾的賠償有關的條款,將無限期保留。
主交易協議的主要條款包括:我們將向英特爾提供某些註冊權來註冊我們的普通股,因為英特爾在Mobileye首次公開募股後持有的我們普通股的股票是證券法第144條所定義的“受限證券”;我們將根據英特爾的要求與英特爾合作,完成英特爾向英特爾股東的普通股分配,該分配旨在符合本準則第355條或任何後續法規的任何相應條款的分配資格,我們已同意迅速採取任何合理必要或適宜的行動來實現任何此類分配,其中英特爾將以其唯一和絕對的酌情權決定是進行全部還是部分分配、分配的日期以及任何交易的形式、結構和所有其他實現分配的條款;只要英特爾實益擁有我們至少20%的普通股,我們就會向英特爾出售我們的商業產品,包括EyeQTMSoC,供內部使用,但不用於獨立或捆綁轉售;我們和英特爾同意就內部使用的產品保持對方的最惠國地位,這意味着我們和英特爾之間提供的產品價格、條款、保修和福利應與向該方的任何單一現有客户提供產品的一方提供的同等條款相當或更好;我們授予英特爾從美國購買A類普通股或B類普通股的持續權利,這是英特爾維持我們普通股的總所有權所必需的,相當於我們已發行普通股的至少80.1%;我們和英特爾有交叉賠償,通常將與當前和歷史的Mobileye業務和運營相關的所有債務的財務責任放在我們和我們的子公司身上,通常將與英特爾所有其他當前和歷史的業務和運營相關的債務的財務責任放在英特爾身上,在每種情況下,無論這些債務是何時產生的,以及某些其他賠償;總交易協議包含對Mobileye首次公開募股當日或之前發生的事件所產生的負債的一般免除;只要英特爾根據我們與英特爾簽訂的行政服務協議向我們提供會計和金融服務,並且在編制財務報表或完成財務報表審計所需的範圍內,我們將在合理可行的情況下,就我們或我們的子公司將使用的獨立註冊會計師的任何變化向英特爾發出儘可能多的提前通知,以提供對我們的合併財務報表的意見;在英特爾不再是《證券法》所定義的對我們的控制人之日以及英特爾停止根據《行政服務協議》向我們提供法律、金融或會計服務之日起,我們將遵守英特爾認定為對法律和法規合規至關重要的所有英特爾規則、政策和指令,只要這些規則、政策和指令之前已經傳達給我們,並且不會採用與英特爾認定為對法律和法規合規至關重要的政策不一致的法律或法規政策或指令;在Mobileye首次公開募股結束後的兩年內,我們和英特爾不得在未經對方事先同意的情況下直接或間接徵求對方的在職員工,前提是我們雙方都同意,如果任何一方真誠地認為,為了避免員工從另一方希望聘用的員工辭職,同意是必要的;Mobileye集團員工在Mobileye首次公開募股時持有的購買英特爾股票和所有其他英特爾股權獎勵的所有未償還期權將繼續有效,直到(I)根據我們和英特爾承諾的任何發行人交換要約交換獎勵之日,(Ii)根據適用獎勵協議的條款行使獎勵或獎勵到期之日,以及(Iii)由於Mobileye集團員工被解僱而取消獎勵之日,或(如果較晚)獎勵協議或適用股權計劃管理委員會規定的任何終止後行使期結束之日;Mobileye首次公開募股完成後(以及在完成我們對英特爾的債務償還以及與Mobileye首次公開募股基本上同時進行的其他交易),英特爾同意確保我們擁有10億美元的現金、現金等價物或有價證券;如果英特爾打算進行一項交易(即使此時沒有迫在眉睫或可能進行的交易),英特爾將採取商業上合理的努力,提前向我們的董事會發出通知,而該交易可能導致英特爾在我們的總已發行普通股和流通股中的持股比例降至50%以下。
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關於Mobileye的首次公開募股,我們與英特爾簽署了激光雷達產品合作協議,並與英特爾簽訂了技術和服務協議,根據該協議,英特爾分別向我們授予了與激光雷達和雷達相關的敏感核心技術的有限許可。根據LiDAR產品合作協議,許可證僅限於用於汽車中的ADAS和AV系統的特定激光雷達傳感器系統以及特定類型的客户(Tier 1、OEM和MAAS),我們未來基於英特爾技術開發的任何產品將取決於未來的協議。此外,我們沒有獲得與英特爾以外的任何人合作生產基於英特爾技術的產品的許可。2023年,Mobileye選擇了一種不同的激光雷達技術,因此,Mobileye和英特爾不再根據激光雷達產品合作協議積極開發激光雷達項目。Mobileye和英特爾已經開始就激光雷達產品合作協議的修正案進行談判,該協議考慮雙方停止激光雷達開發工作,以及Mobileye可能繼續使用英特爾根據激光雷達產品合作協議授予的某些許可證。如上所述,Mobileye將不再有義務與英特爾分享其與激光雷達項目相關的利潤,英特爾將不再有義務為激光雷達項目提供開發服務,併為Mobileye的激光雷達投資提供資金,超過激光雷達產品合作協議規定的每年4,000萬美元的門檻。這項修正案的最終商業條款仍有待Mobileye和英特爾的進一步談判。根據技術和服務協議,許可證僅限於為特定應用開發特定類型的雷達,任何不屬於該協議範圍的雷達產品將需要英特爾提供的單獨許可證,由英特爾酌情決定。因此,即使我們單獨開發,我們也不會擁有大多數新的激光雷達和雷達知識產權。如果我們不能繼續使用或許可來自英特爾的與激光雷達和雷達相關的敏感核心技術,我們可能無法及時或根本無法獲得替代技術,我們保持競爭力的能力將受到損害,這可能會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。見“第1A項。風險因素-與我們與英特爾的關係和我們的雙重股權結構相關的風險-我們可能與英特爾存在利益衝突,並且由於(I)我們修訂和重述的公司證書中有關關聯人交易和公司機會的某些條款,(Ii)我們與英特爾就Mobileye首次公開募股達成的協議,以及(Iii)英特爾在我們公司的控股實益所有權權益,我們可能無法以對我們有利的條款解決此類衝突。
我們的幾位董事還擔任英特爾的高級管理人員、董事和/或其他職位。蓋爾辛格先生,我們的董事會主席,是英特爾的首席執行官和董事的成員。潘比安奇女士,我們的董事,是英特爾執行副總裁總裁和首席人事官。洪博培先生,我們的董事,是英特爾政府事務諮詢委員會的聯合主席。耶裏先生,我們的董事,是英特爾的董事。
請參閲標題“第13項.若干關係及相關交易及董事獨立性”下的信息,本文參考了我們為2024年股東周年大會所作的最終委託書(“2024年委託書”),我們預計將在截至2023年12月30日的財政年度結束後120天內向美國證券交易委員會提交該委託書。
可用信息
我們根據經修訂的1934年證券交易法(“交易法”)第13(A)和15(D)條向美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)提交或提交的報告,在我們以電子方式向美國證券交易委員會存檔或向美國證券交易委員會提供該等材料後,在合理可行的情況下儘快可在美國證券交易委員會的投資者關係網站上免費查閲。美國證券交易委員會保留了一個互聯網網站(www.sec.gov),其中包含了我們向美國證券交易委員會提交的所有文件。
關於我們的執行官員的信息
以下是我公司執行董事的姓名、年齡和職務。
名字 |
| 年齡 |
| 職位 |
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Amnon Shashua | 63 | 首席執行官總裁和董事 | |||
莫蘭·舍梅什·羅揚斯基 | 43 | 首席財務官 | |||
加夫裏爾·阿永 | 54 | 研發部執行副總裁 | |||
沙伊·沙萊夫-施瓦茨 | 48 | 首席技術官 | |||
尼姆羅德·內胡斯坦 | 34 | 業務發展與戰略執行副總裁,聯席經理REM |
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Amnon Shashua是我們的聯合創始人,自2017年以來一直擔任我們的首席執行官兼總裁,自1999年成立以來一直擔任我們的董事。在我們被英特爾收購後,他於2017年至2022年擔任英特爾高級副總裁。Shashua教授於1999年創立了Mobileye。除了Mobileye之外,Shashua教授還在計算機視覺和機器學習領域創立了許多初創公司,包括CogniTens,該公司開發全面的尺寸測量系統,他於1995年創立並已被收購,OrCam,利用計算機視覺和人工智能來幫助視力和聽力受損者,他於2010年共同創立並擔任其聯合主席,AI 21 Labs致力於使用人工智能來理解和創建自然語言,他於2017年共同創立並擔任董事長。2019年,Shashua教授在以色列創立了數字銀行One Zero Digital Bank。2021年12月,Shashua教授與人共同創立了Mentee Robotics,旨在打造人形機器人,並一直擔任董事長。Shashua教授在耶路撒冷希伯來大學擔任計算機科學的Sachs主席,在那裏他教授和指導研究生。他在機器學習和計算視覺領域發表了162篇論文,擁有94項專利。Shashua教授因其對科學和技術的貢獻而獲得了着名的獎項,並且也是2020年人工智能領域的Dan David獎獲得者,因其在該領域的開創性工作而獲獎。2019年,他被成像科學與技術協會評為年度電子成像科學家。Shashua教授和他的團隊還入圍了由歐洲專利局頒發的2019年歐洲發明家獎。2022年7月,Shashua教授獲得了汽車名人堂頒發的移動創新者獎。2023年3月,Shashua教授獲得以色列教育部頒發的以色列終身成就獎。
Moran Shemesh Rojansky自2023年起擔任我們的首席財務官。在擔任現職之前,Shemesh Rojansky女士於2016年加入Mobileye,擔任公司財務總監,隨後成為我們的財務總監,財務副總裁和代理首席財務官。在加入Mobileye之前,Shemesh Rojansky女士在Tnuva Ltd擔任財務報告職位,包括合併和報告主管,從2013年到2016年。在此之前,Shemesh Rojansky女士曾在PricewaterhouseCoopers Israel的會計諮詢服務和諮詢小組擔任多個職務,包括高級經理。Shemesh Rojansky女士獲得了工商管理碩士學位。財務管理和文學學士學位她畢業於以色列特拉維夫大學,主修會計和法律,是一名註冊會計師。
Gavriel Hayon自2018年以來一直擔任我們的研發執行副總裁。Hayon博士於1999年加入Mobileye,擔任算法開發人員,此後領導負責計算機視覺算法的團隊並領導算法部門。2004年,Hayon博士成為研發副總裁,領導多個ADAS產品的開發和生產。從2017年到2022年,在我們被英特爾收購後,Hayon博士擔任英特爾副總裁。在Mobileye工作之前,Hayon博士是應用材料公司(納斯達克股票代碼:AMAT)的算法開發人員。Hayon博士獲得了博士學位。他擁有希伯來大學的人工智能碩士學位、魏茨曼研究所的物理學碩士學位和以色列理工學院的物理學學士學位。
Shai Shalev-Shwartz自2018年以來一直擔任我們的首席技術官。從2017年到2022年,在我們被英特爾收購後,Shalev-Shwartz教授擔任英特爾高級研究員。Shalev-Shwartz教授以其在機器學習方面的研究而聞名,並被AMiner列為2016年全球100位最具影響力的研究人員之一。Shalev-Shwartz教授還是耶路撒冷希伯來大學Rachel and Selim Benin計算機科學與工程學院的教授。2014年,他與人合著了一本被主要大學使用的關於理論機器學習的書:《從理論到算法理解機器學習》。在加入希伯來大學和Mobileye之前,Shalev-Shwartz先生是芝加哥豐田技術研究所的研究助理教授,也曾在谷歌(Nasdaq:GOOG)和IBM(NYSE:IBM)從事研究工作。Shalev-Shwartz教授撰寫了100多篇研究論文,主要關注機器學習、在線預測、優化技術和實用算法。2020年,他因其研究和對計算機科學與工程的貢獻而獲得著名的邁克爾·布魯諾獎。Shalev-Shwartz先生獲得了博士學位。來自耶路撒冷希伯來大學
Nimrod Nehushtan一直擔任我們的業務發展與戰略執行副總裁兼REM聯席經理TM從2023年開始。在擔任現職之前,Nehushtan先生曾擔任業務發展與戰略高級副總裁兼REM聯席經理TM.在此之前,Nehushtan先生曾擔任Mobileye REM™部門的聯席總經理,負責產品開發並領導業務運營和增長。Nehushtan先生於2017年加入Mobileye,擔任項目經理。在加入Mobileye之前,Nehushtan先生是以色列航空航天工業公司的工程師。Nehushtan先生在特拉維夫大學獲得機械工程學士學位。
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第1A項。風險因素
風險因素摘要
我們的業務受到許多風險和不確定性的影響,您在做出投資決定之前應該瞭解這些風險和不確定性。這些措施包括:
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除了本年度報告Form 10-K和我們提交給美國證券交易委員會的其他文件中包含的其他信息外,在評估我們的業務和未來前景時,應該考慮以下風險因素。這些風險因素代表了我們認為與我們和我們的業務有關的已知重大風險因素。我們的業務、經營業績、現金流和財務狀況都受到這些風險和不確定性的影響,任何這些風險和不確定性都可能導致實際結果與最近的結果或預期的未來結果大不相同。我們目前不知道或我們目前認為不重要的其他風險或不確定因素,也可能對我們的業務、財務狀況、前景、經營結果或現金流產生重大不利影響。我們不能向您保證以下風險因素中討論的任何事件都不會發生。
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與我們的業務相關的風險
如果我們不能以經濟高效和及時的方式開發和推出新的解決方案並改進現有的解決方案,那麼我們的競爭地位將受到負面影響,我們的業務、運營結果和財務狀況將受到不利影響。
我們的業務、運營結果和財務狀況取決於我們完成現有ADAS和自動駕駛程序的開發,以及開發和推出新的和增強的解決方案的能力,這些解決方案結合和集成了傳感和感知技術、軟件和硬件以及相機、雷達、激光雷達、地圖和人工智能技術方面的最新技術進步,以滿足不斷變化的客户、監管和安全評級要求。例如,我們將需要完成開發並實現新一代EyeQ規模的成本效益生產TMSoC和我們的軟件定義雷達,以及具有成本效益的源激光雷達,這可能包括開發我們的FMCW激光雷達,所有這些都是我們計劃的方法的重要組成部分,以滿足AMaaS和消費類AV市場。該報告可能包含我們目前對獲取工程樣本、開始生產或發佈我們預期的未來解決方案的預期年限的描述。這些時間段受到重大不確定性的影響。我們可能會遇到意想不到的重大技術和生產挑戰,或者在完成這些解決方案和其他解決方案的開發以及以具有成本效益的方式提高產量方面出現延誤,特別是在我們的產品變得越來越複雜的情況下。開發這些和其他新的增強型解決方案需要我們在研發上投入資源,還需要我們:
如果我們現有的和新的開發計劃出現延誤,或者我們未能按預期完成,或者根本沒有完成,我們可能無法滿足客户的要求,無法在現有客户或新客户中實現額外的設計勝利,或者使我們的解決方案獲得更廣泛的市場接受,我們的業務、運營結果和財務狀況將受到不利影響。此外,我們解決方案的價格取決於特定產品中包含的捆綁包。我們的解決方案具有不同的利潤率配置。隨着我們開發、捆綁和銷售包括EyeQ以外的第三方硬件的完整系統TM,我們預計由於更多的第三方硬件內容,我們的毛利率將按百分比下降。
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我們在研發方面投入了大量資金,如果我們的研發工作不成功,我們的競爭地位將受到負面影響,我們的業務、經營業績和財務狀況將受到不利影響。
為了競爭成功,我們必須保持成功的研發努力,開發新的解決方案,並改進我們現有的解決方案,所有這些都領先於競爭對手。我們的研發重點集中在幾項關鍵的新興技術上,包括計算機視覺、軟件定義的雷達和快速連續波激光雷達、真實宂餘™傳感器融合體系結構、快速眼動™測繪技術和我們的RSS型,以及Mobileye監督™Lite、Mobileye監督™、Mobileye驅動™和Mobileye司機™系統。這些都是雄心勃勃的舉措,我們不能保證所有這些努力都會帶來我們預期的好處,或者像我們預期的那樣得到證實。我們必須根據我們對最有前景的方法的看法進行研發投資,以滿足快速發展的市場中未來的客户需求,我們不能確定我們將適當地針對研發投資,或正確地預測這些市場將以何種方式發展。如果我們的研究和開發工作不能及時改善實用性、準確性、安全性、成本和運營效率,我們的競爭地位將受到損害。我們並不指望我們所有的研發投資都能取得成功。我們開發和營銷新解決方案的一些努力可能會失敗,我們投資和開發的解決方案可能會被監管機構拒絕,或者可能不會被客户接受,他們可能會採用相互競爭的技術。我們在研發方面進行了大量投資,我們的投資有時可能在幾年內對我們未來的經營業績沒有貢獻,即使根本沒有,這些貢獻有時可能達不到我們的預期,甚至無法支付此類投資的成本,這將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
我們在一個競爭激烈的市場中運營。
ADAS和自動駕駛行業競爭激烈,我們預計未來它們的競爭將變得更加激烈。我們未來的成功將取決於我們繼續開發卓越的先進技術的能力,以保持與現有和任何新競爭對手的競爭力。競爭的基礎是,除其他外,成本效率、可靠性、開發和部署日益複雜的技術以符合現有和未來法規提供車輛、乘客和行人安全的能力、收集或訪問大型驗證數據集以培訓所需軟件並持續實時獲取新數據的能力、經濟高效地部署硬件的能力、將技術和硬件與整體車輛設計和生產集成的能力、原始設備製造商的採用以及與汽車行業其他參與者發展和維護戰略關係的能力。
越來越多的老牌和新技術公司和汽車製造商已經或據報道計劃進入ADAS和自動駕駛解決方案市場。例如,我們的某些競爭對手已經宣佈,他們正在運營自動機器人出租車。我們的一些競爭對手在致力於其產品的設計、開發、製造、分銷、推廣、銷售和支持方面擁有比我們多得多或更成熟的資源。尋求開發自己的內部解決方案的汽車製造商也可能成為間接競爭對手。一些過去採用了我們的解決方案的OEM已經決定,而目前採用我們解決方案的一些OEM可能決定設計內部解決方案來取代他們目前實施的我們的解決方案。例如,特斯拉以前將我們的ADAS解決方案整合到他們的車輛中,但後來過渡到他們自己的內部ADAS解決方案。梅賽德斯-奔馳也在採用自己的內部解決方案,蔚來、沃爾沃汽車和小鵬汽車汽車等其他公司也在為ADAS軟件堆棧的部分尋求內部解決方案。此外,我們的Tier 1客户可能正在開發或將來可能開發與之競爭的解決方案。
一級汽車供應商的競爭對手包括博世、大陸和電裝。我們在硅供應商類別中的競爭對手包括安巴雷拉、美國超微公司、到達/高通、黑芝麻技術、Horizon Robotics、華為、英偉達、恩智浦、瑞薩電子和德州儀器。
其他可能出現的競爭對手包括資源豐富並能夠部署此類資源進行競爭的大型科技公司,以及能夠開發產品的公司,這些產品可能不需要我們的技術目前所依賴的海量數據集,同時仍能實現算法的同樣有效性。
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在自動駕駛市場,包括AMaaS和消費型無人機,我們面臨着來自科技公司的競爭,來自汽車製造商自身的內部開發團隊,有時還包括對早期自動駕駛汽車技術公司、Tier 1汽車供應商和機器人出租車供應商的投資。AMaaS的競爭對手包括美國和歐洲的Cruise、Motive、Waymo和Zoox,以及中國的Auto X、百度、Deeproute.ai、滴滴出行、Momenta和WeRide。消費影音的競爭對手包括索尼和特斯拉,這兩家公司正在為消費者開發自動駕駛汽車。
Moovit的競爭對手是城市移動應用和MAAS解決方案,後者向消費者提供交通服務和導航數據。Moovit的免費和訂閲應用程序競爭對手包括Alphabet、蘋果、Citymapper和運輸公司。Moovit的應用程序還與按需服務提供商競爭,後者通過自己的服務提供多式聯運乘車服務和路線規劃,包括Lyft、TransLoc、Trapeze、Uber和Via。見“項目1.業務--我們的競爭對手”。
我們以前遇到過EyeQ的供應限制TM2021年和2022年全球半導體短缺導致的SoC,以及我們EyeQ供應的未來短缺TMSOC或其他關鍵部件將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
在2021年和2022年,半導體行業經歷了基板和其他元件以及可用代工製造能力的普遍短缺。這些因素,再加上與晶圓生產相關的較長交貨期,導致了半導體短缺。在2021年和2022年期間,我們唯一的EyeQ™SoC供應商意法半導體無法滿足我們對EyQ™SoC的需求,導致我們的庫存水平大幅下降,由於2021年供應有限,我們進入2022年時EyeQ™SoC的庫存大幅下降。從2022年末和2023年初開始,這種供應鏈中斷、原材料短缺和製造限制的情況有所減少,在2023年期間,我們成功地提高了EyQ™系統芯片的庫存水平,緩解了未來供應限制導致短缺的可能性。然而,如果再次出現供應鏈限制,並受其持續時間和嚴重程度的限制,我們可能需要在手頭的EYQ™SoC或Supervisor™ECU的庫存最少或沒有庫存的情況下運營。因此,我們在很大程度上依賴意法半導體的EYQ™SoC和廣達電腦(或其他供應商)的ECU及時發貨來滿足客户訂單,如果芯片或ECU出現這種短缺,我們可能無法通過使用手頭的庫存來抵消未來的供應緊張。由於我們的EYQ™SoC是我們的ADAS和自動駕駛解決方案的核心,如果持續嚴重短缺足夠的EYQ™SoC來滿足我們的生產需求,將削弱我們及時滿足客户需求的能力,並可能以不利的方式影響我們的業務、運營結果和財務狀況。
此外,全球半導體短缺的再次出現可能會限制生產,並導致汽車製造商的生產延遲,這可能會導致對我們解決方案的需求減少或延遲。此外,任何事件,包括例如2020年至2022年的新冠肺炎大流行,造成或導致港口擁堵、供應商間歇性關閉和/或關鍵部件交付延遲,都可能導致加快關鍵部件交付的額外費用。維持我們解決方案的擴散將需要我們的供應商和供應商的準備和償付能力,穩定和積極的勞動力隊伍,以及持續的政府合作,包括旅行和簽證津貼,許多政府以前在應對新冠肺炎疫情時限制了這方面的合作。為了緩解供應鏈限制,我們持續監控庫存水平,並可能進一步增加EyeQ™SoC的庫存。積累這樣的額外庫存可能需要大量資本,並可能使我們面臨此類芯片過時的風險。
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我們依靠意法半導體制造我們的EyeQTMSoC。
我們目前所有的EYQ™SoC都是從意法半導體購買的。由於我們的EYQ™SoC具有複雜的專有性質,從意法半導體到新供應商的任何過渡,或者如果意法半導體參與生產我們的EYQ™SoC的任何設施發生災難,使新設施上線,都將需要相當長的時間才能完成,並可能導致我們的庫存不足,並對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。此外,我們與意法半導體的合同關係不會為我們提供長期的價格或質量保證,我們和意法半導體均可隨時終止協議。此外,我們很容易受到意法半導體可能無法滿足對我們EYQ™SoC的需求或完全停止運營的風險的影響。此外,意法半導體依賴臺積電有限公司(“臺積電”)作為其分包商來生產我們的EYQ™SoC,因此,我們也容易受到臺積電無法滿足需求或完全停止運營的風險。此外,我們可能會受到供應限制以及因全球半導體短缺重演而導致的涉及意法半導體和臺積電的成本增加的影響。見-由於2021年至2022年期間的全球半導體短缺,我們的EyeQ™SoC的供應受到限制,未來我們的EyeQ™SoC或其他關鍵部件的供應短缺將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
臺積電位於臺灣,我們有能力獲得足夠的EyeQ供應TMSOC可能受到臺灣自然災害(包括地震、乾旱和颱風)、人民Republic of China與臺灣緊張局勢升級(包括人民Republic of China加強在臺灣各地的軍事演習)、政治動盪、貿易限制或戰爭等事件的不利影響。這些因素也可能對全球微芯片的供應造成不利影響,並對全球汽車生產造成額外的限制。
我們面臨額外的供應鏈風險和必要服務中斷的風險,包括由於我們依賴單一供應商或有限的供應商和供應商提供某些組件,設備和服務。
大量供應商和供應商提供用於生產我們的解決方案和我們業務的其他方面的材料、設備和服務。在可能的情況下,我們尋求有幾個供應來源。然而,對於某些材料、設備和服務,我們依賴單個或有限數量的直接或間接供應商和供應商,或依賴單一地點的直接和間接供應商和供應商。此外,直接和間接的供應商和供應商整合或業務失敗可能會影響我們提供的產品和服務的性質、質量、可用性和定價。例如,我們目前依賴Amazon Web Services提供與我們的REM相關的雲服務™地圖系統,路線圖™,以及包括Moovit平臺在內的AMaaS解決方案,以及此類雲服務的故障將導致我們的服務中斷。此外,半導體行業正經歷着普遍的基板短缺。見-我們以前遇到過EyeQ供應方面的限制™2021年和2022年全球半導體短缺導致的SoC,以及我們EyeQ供應的未來短缺™SoC或其他關鍵部件將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響-我們依賴意法半導體制造EyeQ™SoC。“
尋找和鑑定替代或其他供應商和供應商通常是一個漫長的過程,可能會導致生產延遲、我們的服務中斷或額外的成本,而此類替代有時根本不可用。供應商或供應商無法提供必要的生產材料、設備或服務可能會擾亂我們解決方案的生產流程,並使我們更難實施我們的業務戰略。供應商和供應商定期延長交貨期,面臨產能限制,限制供應,提高價格,遇到質量問題,或者遇到網絡安全或其他可能中斷或增加我們供應和服務成本的問題。我們解決方案的生產可能會因資源的不可用而中斷,例如水、硅、電、氣體和其他材料。材料或資源的不可獲得性或可獲得性降低將要求我們減少生產或產生額外成本,這將損害我們的業務和運營結果。
我們還依賴第三方供應商來製造、組裝和測試某些組件和產品。有時,這些第三方無法及時或具有成本效益地、以足夠的數量或根本不能提供這些服務。在某些情況下,有有限的或沒有現成的令人滿意的替代供應商。在上述任何一種情況下,我們都可能遇到供應延遲或中斷或產生額外成本,從而使我們無法滿足客户需求和/或對我們的業務和財務業績產生不利影響。對於由第三方製造或供應的部件和產品,我們通常對交付計劃、設計和製造聯合優化、製造產量、質量、產品數量和成本控制較少。一個組件的延遲或質量問題可能會限制我們製造整個成品的能力。
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此外,加強監管或利益相關者對負責任的採購做法的期望可能會導致我們的合規成本增加,或者導致對我們的聲譽產生負面影響的宣傳。此外,鑑於我們使用幾種材料和服務並依賴幾家供應商和供應商,但不直接控制這些供應商和供應商的採購或僱傭行為,我們可能會因供應商和供應商的行為而受到財務或聲譽風險的影響。如果我們無法管理這些風險,我們及時提供有競爭力的解決方案的能力將受到損害,我們的成本將增加,我們的業務、運營結果和財務狀況將受到不利影響。
我們在解決方案中使用的材料和其他組件的成本增加將對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
我們為生產解決方案購買材料、組件和供應品的市場發生重大變化,可能會對我們的盈利能力產生不利影響。我們與意法半導體(EYQ™SoC)的獨家供應商意法半導體以及其他供應商的合同關係不會為我們提供長期的價格或質量保證。由於2021年和2022年的全球半導體短缺以及通脹壓力,我們已經並可能在未來經歷我們的EYQ™SoC成本的上升。我們已經調整了向客户收取的價格,並將繼續尋求調整,以抵消這些成本增加的影響,但預計儘管價格上漲,我們的毛利率百分比可能會下降,至少在短期內可能會因為這些成本增加而下降。競爭和市場壓力限制了我們通過提高向客户收取的價格來彌補成本增加的能力,即使我們能夠實現價格上漲來抵消這種增加的成本,在某些情況下,我們可能會在能夠這樣做之前延誤。當原材料或組件價格迅速上漲或顯著高於歷史水平時,無法將價格上漲轉嫁給我們的客户,將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
此外,我們解決方案的價格取決於特定產品中包含的應用程序捆綁包,並且我們的解決方案的價格差異很大。我們的解決方案具有不同的利潤率配置文件,根據我們交付的組件數量、數量和類型的不同,不同的解決方案也會有所不同。如果我們未能維持我們的解決方案組合或維持我們的毛利率和營業利潤率,我們的業務、運營結果和財務狀況將受到不利影響。
我們的業務可能會受到與我們解決方案中的實際或據稱缺陷有關的索賠,或者如果我們的解決方案實際或據稱未能按預期執行,則與這些索賠有關的宣傳可能會損害我們的聲譽,並減少對我們解決方案的需求或增加對我們解決方案的監管審查。
我們的軟件和硬件,包括我們的EyeQTMSoC是複雜的,並且不時地具有、並且可能具有或可能被指控具有設計或製造方面的缺陷、安全漏洞或其他錯誤、故障或未按照其規範或預期運行的其他問題。我們的解決方案中的一些錯誤或缺陷在最初沒有被發現,只有在客户測試、商業化和部署之後才被發現。我們的任何解決方案中的所謂或實際缺陷可能會導致對我們的負面宣傳、保修索賠、針對我們的訴訟、法律費用和損害賠償、我們的客户永遠無法將包含我們解決方案的技術商業化、對我們客户的負面宣傳以及其他後果。錯誤、缺陷或安全漏洞可能會導致採用我們解決方案的車輛的最終用户或周圍地區的最終用户嚴重受傷或死亡,包括交通事故和碰撞。如果是這樣的話,我們將產生巨大的額外開發成本和產品召回、維修或更換成本。
如果我們的任何解決方案存在或被指控存在缺陷,我們可能會被要求參與涉及此類解決方案的召回。每一家汽車製造商在產品召回和與供應商有關的其他產品責任訴訟方面都有自己的做法。然而,隨着供應商越來越多地參與車輛設計過程,原始設備製造商在面臨召回和產品責任索賠時,可能會向其直接和間接供應商尋求幫助。原始設備製造商還要求其供應商保證或保證其產品,並根據新的車輛保修承擔此類產品的維修和更換費用。
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根據我們向Tier 1客户或OEM提供產品的條款,當OEM聲稱所提供的解決方案未按保修要求執行時,車輛製造商會要求並可能嘗試要求我們對新車輛保修下的缺陷產品的部分或全部維修或更換成本負責。如果OEM越來越多地直接購買我們的產品,而不是通過從Tier 1客户間接購買我們的解決方案來整合我們的解決方案,我們的潛在責任可能會增加。儘管我們定期評估我們的保修索賠準備金水平,並在適當的時候進行調整,但確定的保修索賠的最終到期金額可能與我們記錄的估計值有很大差異。產品責任、保修和召回成本將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。此外,產品責任索賠存在曠日持久的訴訟、法律費用和轉移管理層對業務運營的注意力的風險,即使我們對這些索賠的辯護最終是成功的。
雖然意法半導體負責測試和製造我們的EyeQ的質量控制和程序TMSoC符合我們的規格,我們保留對因EyeQ缺陷導致的生產失敗的責任TMSoC設計或錯誤。儘管我們在協議中使用免責聲明、責任限制和類似條款,但不能保證這些條款中的任何一個或所有條款都將被證明是產品責任索賠的有效障礙。此外,儘管我們目前維持產品責任保險計劃,但不能保證這種保險足以覆蓋我們因大額免賠額和廣泛排除而造成的任何或所有潛在損失。我們的保險公司也可能終止我們的保險範圍,我們可能無法以可接受的條件找到替代保險,或者根本找不到替代保險。
此外,由於交通碰撞或其他事故的潛在嚴重後果,汽車行業通常會受到重大訴訟索賠的影響。作為與預防交通碰撞和其他事故相關的解決方案的提供商,我們可能會因交通碰撞或其他事故而受到訴訟,即使我們的解決方案或其特點或其失敗不會導致任何特定的交通碰撞或事故。我們的技術已經涉及,我們預計未來也將涉及導致死亡或人身傷害的事故,涉及我們的解決方案或其特點的此類事故可能會引起公眾的極大關注。新出現的ADAS和自動駕駛技術的提供商在涉及此類技術的交通碰撞或其他事故的法律影響方面仍存在重大不確定性,特別是考慮到不同司法管轄區出現的法律和監管制度的差異,隨着監管和法律格局的發展,我們可能需要對超出當前行業規範的損失承擔責任。此外,由於ADAS和自動駕駛技術依賴於第三方提供的產品和服務,因此此類第三方產品或服務的故障可能會影響EyeQ的性能TMSoC,即使在設計或製造中沒有任何缺陷或EyeQ中的其他故障TMSOC本身,可能會導致對我們提出更多索賠。
宣傳涉及我們解決方案的索賠也可能對我們的聲譽以及ADAS和自動駕駛解決方案的聲譽產生不利影響,這可能會減少消費者對採用這些技術的車輛的需求。此外,圍繞此類聲明的加強宣傳也可能增加對我們平臺的監管審查,這可能會對我們完成業務計劃的能力產生實質性的不利影響。
我們投入大量精力和資金尋求OEM選擇我們的解決方案,並且不能保證這些努力將導致選擇我們的解決方案用於生產模型。如果我們在這些努力中產生大量支出後未能實現設計勝利,我們未來的業務,經營業績和財務狀況將受到不利影響。
我們投入了大量的精力和金錢,從我們與OEM的首次接觸到OEM選擇我們的技術用於ADAS或自動駕駛應用,並將其整合到OEM生產的一個或多個特定車型。這一評選過程被稱為“設計勝利”。我們可以花費大量的資源來追求設計的勝利,但卻無法實現。在設計獲獎之後,沒有獲得設計獲獎的產品或技術通常很難取代獲勝者,直到OEM發出新的報價請求,因為OEM通常不會改變已經集成到其系統中的複雜技術,直到車輛型號被改造。此外,擁有獲獎設計的公司未來可能在OEM方面具有優勢,因為獲獎公司與OEM之間已經建立了關係,這將使該公司的競爭對手更難贏得其他生產型號的設計。如果我們未來不能贏得大量的OEM設計比賽,那麼我們的業務、運營結果和財務狀況都將受到不利影響。我們通常將產品銷售給一級供應商,但越來越多地直接與OEM接觸,特別是在我們的高級產品組合方面,這增加了我們的採購和合同流程的複雜性,並可能使我們的資源緊張。
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即使在我們贏得設計勝利之後,也不能保證我們的客户會以任何特定數量或任何特定價格購買我們的解決方案,並且在我們贏得設計勝利與我們實現車型收入之間可能存在重大延遲。
我們通常沒有與客户簽訂合同,要求他們以任何一定的數量或價格購買我們的解決方案,如果我們贏得設計的車型不成功,包括與我們的解決方案無關的原因,如果OEM決定停止或減少某款車型的生產或在某款車型中使用我們的解決方案,或者如果我們面臨下行定價壓力,我們的銷售額可能會低於我們的預期。因此,獲得設計勝利並不是收入的保證,我們的銷售額可能與獲得額外設計勝利的成就無關。此外,定價估計是在OEM請求報價時進行的,因此,在請求報價和訂購我們的解決方案之間不斷惡化的市場或其他條件可能會要求我們以低於最初預期的價格出售我們的解決方案。由於2021年和2022年的全球材料短缺,我們與客户合作,確保他們承諾每年一定的產量,以確保數量。2023年末,我們回到了全球原材料短缺之前的做法,即讓客户承諾某些季度的產量。然而,我們沒有承諾供應這樣的數量,我們供應的數量將取決於市場狀況。我們還可能面臨來自客户的定價壓力,這是他們重組、整合和削減成本舉措的結果,或者是競爭加劇的結果。隨着特定解決方案的成熟和單位數量的增加,我們通常也預計其平均售價(“ASP”)將會下降。此外,隨着產量的增加,生產期內的定價通常會下降。如果我們無法產生足夠的生產成本節約或以更高的價位推出具有更多特性和功能的解決方案來抵消降價,那麼我們的業務、運營結果和財務狀況將受到不利影響。
此外,我們的解決方案技術複雜,包含許多技術創新,通常要經過重大的安全測試,而且OEM通常必須投入大量資源來測試和驗證我們的解決方案,然後才能將其應用於任何特定車型。根據OEM和解決方案的複雜程度,我們的解決方案與新OEM的集成周期大約是設計獲獎後的一到三年。這些集成周期導致我們在從車輛型號實現任何收入之前進行資源投資。OEM可以選擇取消我們實現設計的車型的生產,或者取消或推遲該車型的生產。我們的ADAS和自動駕駛解決方案控制各種車輛功能,包括髮動機、變速器、安全、轉向、導航、加速和制動,因此必須與OEM、我們的一級客户和其他供應商開發的其他車輛系統有效集成,即使在設計獲勝後,我們也可能無法在車輛模型中實現必要的互操作性,以便我們的解決方案得以實施。
關於我們的設計獲獎,我們通常會收到原始設備製造商對與這些設計獲獎相關的型號的預期生產量的初步估計。這些估計可能會被原始設備製造商大幅修訂,可能會多次修改,可能不能代表與這些設計勝利相關的未來生產量,可能會顯著高於或低於估計。例如,幾家汽車製造商下調了最初的2023年汽車產量預測,我們不得不相應地調整預測。此外,較長的開發週期或車輛型號的取消或推遲將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。此外,在之前的時期,包括2021年和2022年的全球半導體短缺期間,某些一級客户增加了他們對零部件的訂單,包括我們的解決方案,以抵消汽車零部件供應鏈短缺的影響,我們預計隨着此類短缺的緩解,這些一級客户將在下新訂單之前利用手頭積累的庫存,以滿足當前或未來時期OEM的需求。因此,對我們的解決方案的一些需求和來自這些客户的相應收入被轉移到更早的時間段,而不是在沒有之前階段普遍供應鏈短缺和通脹環境的情況下發生的時間段。例如,我們在2023年底意識到,我們的一級客户在2021年和2022年期間積累了大量過剩庫存,以避免零部件短缺,並在2023年由於某些OEM的產量低於預期而積累了大量庫存。隨着最近全球半導體短缺的緩解,我們預計我們的客户將在2024年第一季度使用這些過剩的應計庫存的絕大多數,並在2024年剩餘時間內客户訂單正常化,但不能保證他們會這樣做。
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我們的大部分收入依賴於有限數量的一級客户和原始設備製造商,一個或多個主要一級客户的損失或銷售額大幅減少和/或一個或多個主要原始設備製造商停止將我們的解決方案納入其車型將對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
我們直接向原始設備製造商提供EYQ™平臺,或通過與汽車系統集成商(稱為一級汽車供應商)達成協議,這些供應商是原始設備製造商的直接供應商。2023年,ZF、法雷奧和Aptiv這三家最大的一級客户分別佔我們收入的30%、24%和14%,而2022年這一比例分別為38%、18%和15%。此外,在2023年,我們15%、11%、10%和9%的收入來自將我們的解決方案整合到四個OEM的車型中,而我們總收入的73%來自通過我們的Tier 1客户將我們的解決方案整合到八個OEM(包括這四個)的車型中。我們沒有與這些Tier 1客户簽署書面協議,而是根據我們的一般條款和條件下的標準採購訂單向這些客户提供我們的解決方案,根據這些訂單,他們通常沒有義務以任何特定的數量或價格購買我們的解決方案。參見-不能保證我們的客户會以任何數量或任何價格購買我們的解決方案,即使我們在設計中獲勝,而且從我們獲得設計勝利到我們從車型中實現收入之間可能會有很大的延遲。儘管如此,由於全球短缺,我們的一些客户,包括我們最大的三個Tier 1客户,承諾在2023年購買最低數量的某些解決方案。然而,隨着全球短缺的緩解,我們的客户普遍恢復了我們的慣例,即承諾每季度購買大量我們的解決方案。
我們相信,在可預見的未來,我們的業務、運營結果和財務狀況很可能將繼續取決於對相對較少的一級客户的銷售,以及相對較少的OEM將我們的解決方案納入他們的車型。未來,我們當前的一級客户可能會決定不購買我們的解決方案,可能會購買比過去更少的我們的解決方案,或者可能會改變他們的購買模式,並且OEM可能會停止在他們的車型中採用我們的解決方案,包括由於過渡到內部解決方案或我們的競爭對手提供的解決方案,或者他們的個人或總體生產水平可能會由於許多因素而下降,包括供應鏈挑戰和宏觀經濟狀況。此外,任何一個Tier 1客户的收入金額,或我們的Tier 1客户集中度,可能會在任何給定的時期內波動。失去一個或多個關鍵的Tier 1客户、對任何關鍵的Tier 1客户的銷售額減少、關鍵OEM停止或減少納入我們的解決方案,或者我們無法吸引新的重要的Tier 1客户和OEM,都會對我們的收入產生負面影響,並對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
我們AMaaS解決方案的成功將取決於第三方對它們的有效部署和運營。
我們的AMaaS定向解決方案的成功將取決於我們的客户和合作夥伴,如運輸網絡公司,在未來有效地部署和運行我們的解決方案,而他們未能做到這一點可能是由於我們無法控制的因素。我們正在與各種企業對企業和企業對消費者渠道合作,以部署Mobileye車道™。作為我們企業對企業進入市場戰略的一部分,我們希望將Mobileye™出售並整合給一系列打算經營面向消費者的AMAAS、按需運輸和遞送服務的班車網絡運營商和車輛原始設備製造商。此外,作為我們企業對客户進入市場戰略的一部分,我們希望通過與SIXT等交通網絡公司合作,將Mobileye驅動™支持的AMaaS產品與我們的自動駕駛車輛集成在一起,從而部署這些產品。這些第三方也可以終止我們與他們的夥伴關係。如果第三方未能有效部署和運行我們的AMaaS解決方案,或終止我們與任何此類第三方的關係,都將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
開發路線圖™有賴於OEM的持續合作。
我們的雲增強駕駛員輔助、監管的成功TM-精簡、監督TM,Mobileye司機TM和Mobileye大道TM系統需要來自世界各地的批量生產車輛的大量新的地圖數據,以開發路線圖™。我們目前已經達成協議,為OEM提供經濟效益或技術優勢,為我們提供來自OEM系列生產車的數據,但不能保證我們能夠保持這樣的協議,也不能保證OEM將繼續與我們合作。如果我們無法獲得路書™的地圖數據,我們的雲增強駕駛員輔助、監管TM-精簡、監督TM,Mobileye司機TM和Mobileye大道TM系統將不會按預期運行,這將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
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我們高度依賴我們的總裁兼首席執行官Amnon Shashua教授的服務。
我們高度依賴沙書華教授,我們的總裁和首席執行官。雖然沙華教授在我們的管理中非常積極,併為我們公司分配了大量時間,但他並沒有將全部時間和精力投入到我們公司中。例如,沙斯華教授也是AI21 Labs的主席和聯合創始人,該實驗室致力於使用人工智能來理解和創造自然語言;OrCam的聯合主席和聯合創始人,該公司利用計算機視覺和人工智能來幫助視力和聽力受損的人;One Zero Digital Bank的創始人,這是一家在以色列正在開發的完全數字化的獨立銀行;Mentee Robotics的主席和聯合創始人,該公司旨在製造人形機器人;以及耶路撒冷希伯來大學的薩克斯計算機科學教席,他在那裏教授和指導研究生。沙華教授還可能不時參與更多的項目。沙華教授的離職或他對我們的貢獻大幅減少,將對我們的業務、經營結果和財務狀況產生不利影響。
如果我們不能吸引、留住和激勵關鍵員工,那麼我們的業務、運營結果和財務狀況都將受到不利影響。
聘用和留住合格的管理人員、開發人員、工程師、技術人員和銷售代表對我們的業務至關重要。我們行業對高技能員工的競爭日益激烈。技術人才的競爭對手越來越多地尋求聘用我們的員工。改變與僱傭有關的法律的解釋和適用於我們的勞動力實踐,也可能導致運營成本增加,以及我們如何滿足不斷變化的勞動力需求的靈活性降低。為了幫助吸引、留住和激勵合格的員工,我們打算使用基於股票的獎勵等員工激勵措施。我們的員工招聘和留住也取決於我們是否有能力建立和維護多元化和包容性的工作場所文化,並被視為首選僱主。如果我們的股票或其他薪酬計劃和工作場所文化不再被視為具有競爭力,我們吸引、留住和激勵員工的能力將被削弱,這將損害我們的運營結果。股權薪酬一直是,並將繼續是我們未來薪酬策略的重要組成部分,也是我們未來支出的重要組成部分,我們預計隨着時間的推移,這一支出將會增加。此外,我們股票價格的持續下跌可能會降低我們基於股票的獎勵的保留價值。如果我們不能有效地招聘、入職、留住和激勵關鍵員工,那麼我們的業務、運營結果和財務狀況都將受到不利影響。
我們管理團隊的變動也可能擾亂我們的業務。我們的管理和高級領導團隊擁有豐富的行業經驗,他們的知識和關係將很難被取代。領導層可能會不時發生變動,我們無法預測是否會發生重大辭職,也無法預測我們是否能夠招聘到合格的人員。此外,我們的管理層和主要領導層成員與我們的一級客户和原始設備製造商建立和維護的關係和聲譽有助於我們與主要合作伙伴保持牢固的關係並發現新的商業機會。
我們面臨着與我們擁有或可能收購的公司、資產、員工、產品和技術相關的整合風險和成本,包括收購Moovit。
我們過去有過,如果我們有適當的機會,我們未來可能會收購或投資於互補的公司、資產、員工、產品和技術。我們面臨着與任何此類收購或投資的整合過程相關的風險、不確定性和中斷,包括在整合被收購公司的運營方面的困難、收購的技術與我們的解決方案的整合、我們管理層的注意力從其他業務上轉移、被收購業務的關鍵員工或客户的潛在損失,以及我們無法實現此類收購和投資的戰略目標。例如,英特爾在2020年5月收購了Moovit,以加速我們的MAAS產品。2022年5月31日,我們合法地從英特爾手中收購了與Mobileye首次公開募股相關的Moovit實體,我們可能無法成功地將Moovit的Maas平臺整合到我們的業務中,也可能無法實現收購Moovit的財務和戰略目標。我們可能無法在收購Moovit或任何其他投資、收購或整合員工時獲得任何或令人滿意的回報,這可能會導致商譽和其他資產的減值以及重組費用。任何未能成功整合我們已有或可能獲得的其他公司、資產、員工、產品或技術,都將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。此外,我們可能不得不舉債或發行股權證券來支付未來的任何收購或投資,這些收購或投資的發行可能會稀釋我們現有的股東。
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我們未來可能需要籌集額外的資本,這些資本可能無法以我們可以接受的條款獲得,或者根本不能。
我們的大部分運營費用用於研究和開發活動。我們的資本要求將取決於許多因素,包括但不限於:
● | 技術進步; |
● | 市場接受我們的解決方案和解決方案增強,以及我們解決方案的整體銷售水平; |
● | 研究和開發費用; |
● | 我們與客户和供應商的關係; |
● | 我們控制成本的能力; |
● | 銷售和營銷費用; |
● | 加強我們的基礎設施和系統,並對我們的設施進行任何基本建設的改進; |
● | 對業務和產品線的潛在收購;以及 |
● | 總體經濟狀況,包括新冠肺炎疫情、通脹、利率上升、國際衝突及其對汽車行業的影響。 |
如果我們的資本要求與目前計劃的有很大不同,我們可能會比預期更早地需要額外的資本。如果通過發行股權或可轉換債券籌集更多資金,我們的股東可能會被稀釋。額外的融資可能不會以優惠的條件、及時或根本不能獲得。如果沒有足夠的資金或不能以可接受的條款提供資金,我們可能無法按計劃繼續運營、開發或增強我們的解決方案、擴大我們的銷售和營銷計劃、利用未來的機會或應對競爭壓力。
我們受到貨幣匯率波動的影響,包括與美國最近的通脹趨勢有關的匯率波動。
我們面臨着貨幣匯率的有利和不利的波動。我們的功能貨幣是美元,我們的貨幣資產和負債之間的匯兑差異導致了與價值波動相關的財務費用,以新以色列謝克爾和歐元、人民幣、日元和其他貨幣計價的匯兑差額要小得多。雖然我們的大部分銷售額是以美元計算的,我們的財務業績也是以美元報告的,但我們絕大多數的工資和其他運營費用都是以新以色列謝克爾計的。例如,最近以色列謝克爾的波動性大幅增加,導致以色列謝克爾對美元貶值。美元升值將增加我們的解決方案在美國以外以美元銷售的市場客户的實際成本,而美元疲軟將增加工資、公用事業、税收、營銷費用和資本支出等費用的成本。匯率的變化將對我們的業務、經營結果和財務狀況產生不利影響。
作為一家獨立上市公司,我們的歷史財務信息可能不能代表我們的業績。
這份Form 10-K年度報告中包含的歷史財務信息可能不一定反映我們未來的運營結果、財務狀況和現金流,或者如果我們是一家獨立的公司,它們在報告所述年份將會是什麼樣子。我們在本報告中提供的歷史財務數據包括我們的業務成本,然而,這可能不反映我們作為一家獨立公司在本報告所述年度內可能產生的費用。如果我們作為一家獨立公司運營,可能產生的實際成本將取決於許多因素,包括所選的組織結構、某些職能的外包以及其他戰略決策。見“項目7.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析”,以及我們的歷史財務報表和本報告其他部分所附的附註。
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新冠肺炎疫情對我們的很大一部分業務造成了不利影響,疫情的剩餘影響可能會對我們的業務、運營業績和財務狀況產生持續的不利影響。
新冠肺炎疫情對我們的很大一部分業務造成了不利影響,疫情的剩餘影響可能會對我們的業務、運營業績和財務狀況產生持續的不利影響。當局實施了許多措施,企業和個人也實施了許多措施,試圖遏制病毒及其變種或治療其影響,例如旅行禁令和限制、隔離、原地避難/待在家裏和社會距離令、關閉和疫苗要求。這些措施及其後果影響並可能進一步影響我們的員工和運營、我們客户的運營以及我們及其各自供應商和合作夥伴的運營。我們經歷了,而且未來可能會經歷,我們一些地點的勞動力可用性減少,施工延誤,以及我們一些供應商的產能減少。對我們的運營或員工或我們供應商的限制,以及運輸限制或中斷,都會限制我們滿足客户需求的能力。我們的客户在他們的運營和供應鏈中經歷過,未來可能也會經歷中斷,這可能會導致延遲、減少或取消訂單或託收風險。任何此類事件都會對我們的業務、經營結果和財務狀況造成不利影響。
疫情導致我們修改了我們的業務做法,包括員工差旅、員工工作地點、取消實際參加會議、活動和會議以及社交距離措施。我們可能會根據政府當局或其他機構的要求,或我們認為符合我們的員工、客户、供應商和合作夥伴的最佳利益的要求,採取進一步行動以防止感染新冠肺炎或未來的大流行。在家辦公和其他措施帶來了額外的運營風險,包括網絡安全風險,並影響了我們進行解決方案和其他活動的開發、驗證和鑑定的方式。不能確定這些措施是否足以減輕病毒或任何未來大流行帶來的風險,疾病和勞動力中斷可能導致關鍵人員無法使用,並損害我們履行關鍵職能的能力。
這場大流行大大增加了經濟和需求的不確定性,並導致資本市場和信貸市場的波動。見“-一般風險--全球或地區情況會對我們的業務、經營結果和財務狀況產生不利影響。”對旅行施加限制,減少銷售實施我們解決方案的車輛型號的OEM製造商或經銷商的運營或關閉,可能會導致我們新的和現有解決方案的部署面臨挑戰或推遲。鑑於大流行病造成的巨大經濟不確定性和波動性,很難預測對我們的解決方案的需求產生的任何持續或額外影響的性質和程度。
新冠肺炎在多大程度上繼續影響我們的業績將取決於未來的事態發展,這些事態發展具有高度的不確定性,也無法預測,包括大流行的持續時間和嚴重程度、為控制病毒及其變體或治療其影響而採取的行動、政府、企業和個人為應對病毒和由此造成的經濟中斷而採取的其他行動,以及恢復正常經濟和運營條件的速度和程度。可能會出現我們沒有意識到或無法有效應對的其他影響和風險。同樣,我們無法預測大流行對我們的客户、供應商和其他合作伙伴的影響程度,但對這些方面的不利影響也可能對我們產生不利影響。新冠肺炎的影響還可能加劇本風險因素一節和整個報告中討論的其他風險。
我們是一家控股公司。
我們是一家控股公司。因此,我們開展業務、償還可能產生的任何債務以及支付股息(如果有的話)的能力取決於我們子公司開展業務的收益。我們子公司向我們分配這些收益或墊款或其他資金,以及我們收到這些資金,都取決於我們子公司的收益,並受到各種商業考慮和適用法律的制約,包括以色列法律。如果我們的子公司無法向我們提供足夠的分派或墊款,或者如果我們接受此類分派或墊款的能力受到限制,我們可能沒有開展公司運營所需的現金資源,這可能會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
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與隱私、數據和網絡安全相關的風險
我們的信息技術系統和網絡中斷以及網絡安全事件可能會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
我們收集和維護開展業務所需的數字形式的信息,我們依賴信息技術系統和網絡(“IT系統”)來處理、傳輸和存儲電子信息,並管理或支持我們面向業務和消費者的活動。我們的操作通常涉及接收、存儲、處理和傳輸與我們的業務、客户、供應商、員工和其他敏感問題有關的機密或敏感信息,包括商業祕密、其他專有業務信息和個人信息。雖然我們已經建立了物理、邏輯、電子和組織措施,旨在保護和保護我們的系統,以防止數據泄露或泄露,並防止我們的系統損壞或停機,儘管我們依賴商業可用的系統、軟件、工具和監控來為我們的IT系統以及數字信息的處理、傳輸和存儲提供安全,但我們不能保證此類措施足以檢測、預防或緩解網絡事件。這些措施的實施、維護、隔離和改進需要大量的管理時間、支持和成本。此外,與開發、改進、擴展和更新當前系統相關的固有風險,包括中斷我們的數據管理、採購、生產執行、財務、供應鏈以及銷售和服務流程。這些風險可能會影響我們管理我們的數據和庫存、採購部件或供應、或生產、銷售、交付和服務我們的解決方案、充分保護我們的知識產權、實現並維護遵守或根據適用的法律、法規和合同實現可用利益的能力。
我們不能確保我們所依賴的IT系統,包括我們的第三方供應商或供應商的系統,將按計劃有效地實施、維護或擴展。雖然到目前為止,針對我們第三方供應商或供應商的網絡攻擊尚未對我們造成實質性的不利影響,但未來針對此類第三方的網絡攻擊可能會造成重大中斷,並對我們的業務、運營結果和財務狀況產生重大不利影響。此外,與此類第三方之間的任何合同保護,包括我們獲得賠償的權利(如果有的話),可能是有限的或不足以防止此類網絡攻擊對我們的業務產生負面影響。儘管實施了預防性和偵測安全控制,我們和此類第三方的IT系統仍容易受到各種原因的損壞、關閉或中斷,包括電信或網絡故障或中斷、系統故障、自然災害、網絡犯罪、恐怖主義和戰爭。此外,我們的IT系統和產品可能容易受到黑客的惡意行為的攻擊,包括使用計算機病毒、惡意軟件(包括勒索軟件)、網絡釣魚攻擊或拒絕服務攻擊。
我們經常遇到其他人試圖獲得未經授權的訪問權限,或將惡意軟件引入我們的IT系統。個人或組織,包括惡意黑客、國家支持的組織、內部威脅(包括員工和第三方服務提供商)或進入我們物理設施的入侵者,有時可能試圖未經授權訪問或破壞我們的IT系統、產品或服務。由於我們的解決方案被廣泛使用,我們成為計算機黑客和組織的目標,他們打算破壞、控制或以其他方式破壞我們的流程、解決方案和服務。我們也是惡意攻擊者的目標,他們試圖訪問我們的網絡或數據中心或我們的供應商、客户、合作伙伴或最終用户的網絡或數據中心,竊取與我們的業務、產品、員工、供應商和客户相關的專有信息,中斷我們或我們供應商、客户或其他人的基礎設施、系統和服務,或索要贖金以恢復對此類系統和服務的控制權。此類嘗試在數量和技術上都在增加,可能會通過使用人工智能來提高效率,如果成功,可能會使我們和受影響的各方面臨丟失或濫用機密或其他專有或商業敏感信息的風險,泄露有關用户或員工的個人信息,擾亂我們的業務運營,並危及我們設施的安全。我們的IT基礎設施還包括由第三方提供的產品和服務,這些提供商的系統和產品可能會遭遇入侵,從而影響我們的系統和我們的專有或機密信息的安全。
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我們經歷了數據泄露、網絡攻擊、試圖破壞我們的系統和其他類似事件,這些事件都沒有對我們的業務或運營造成實質性的不利影響,但不能保證我們不會經歷會產生這種影響的事件。此類事件,無論是否成功,都可能導致我們產生與重建內部系統、減記庫存價值、實施額外的威脅保護措施、修改我們的解決方案、抵禦訴訟、迴應監管查詢或行動、支付損害賠償金、向客户提供維持業務關係的激勵、或針對第三方採取其他補救措施相關的鉅額成本,以及聲譽損害。此外,網絡安全威脅正在不斷演變,包括通過使用人工智能,從而增加了成功防禦它們或實施足夠的預防措施的難度。由於和之後的新冠肺炎大流行,我們的網絡和系統的遠程工作和遠程訪問顯著增加,這也增加了我們的網絡安全攻擊面。在全球遠程勞動力的推動下,網絡攻擊的數量、頻率和複雜性也有所增加。我們尋求檢測和調查針對我們的網絡和解決方案的未經授權的嘗試和攻擊,並在可行的情況下通過更改我們的內部流程和工具以及更改或更新我們的解決方案來防止它們再次發生。然而,儘管實施了預防性和偵測安全控制,我們以及我們所依賴的第三方仍有可能受到更多已知或未知的網絡安全威脅。在某些情況下,我們、我們的供應商、我們的客户和最終用户可能不知道事件或其規模和影響。即使檢測到安全漏洞,也可能無法確定漏洞的全部程度,即使確定,全面調查也可能需要時間和資源。任何實際或感知到的安全事件都可能導致不利的宣傳、政府或監管機構的調查和監督、營銷我們服務的困難、我們的客户指控我們沒有履行我們的合同義務、受影響的各方(包括我們的客户)提起訴訟,以及與竊取或濫用此類信息或庫存相關的可能的損害賠償義務,其中任何一項都將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
我們的車載系統和相關數據的安全漏洞和其他中斷可能會影響我們最終用户的安全,並降低人們對我們和我們的解決方案的信心。
我們的ADAS和自動駕駛系統包含複雜的信息技術。這些系統可能會影響各種車輛功能的控制,包括髮動機、變速器、安全、轉向、導航、加速和制動。我們設計、實施並測試了旨在防止未經授權訪問這些系統的安全和安全措施。然而,黑客未來可能會試圖獲得未經授權的訪問權限,以修改、更改和使用此類系統來控制或更改採用我們的解決方案的車輛的功能、用户界面和性能特徵,或訪問車輛中存儲的數據或由車輛生成的數據。此外,隨着我們過渡到提供涉及基於雲的解決方案的解決方案,包括增加汽車連接和空中更新,我們的解決方案可能會越來越多地受到網絡威脅。
我們還在雲上傳輸和存儲Roadbook™數據,並使用亞馬遜網絡服務運營MAAS連接基礎設施,我們依賴亞馬遜網絡服務來保護存儲在其上的數據的底層基礎設施。黑客可能會試圖滲透、竊取、破壞或操縱雲上的此類數據,這也可能導致我們的車載系統發生故障。
針對我們的車載系統的惡意網絡安全攻擊涉及汽車安全和相關數據,如前一句中描述的數據,可能會導致最終用户、乘客和其他人的身體傷害或死亡。對採用我們的解決方案或其系統的車輛的任何未經授權的訪問或控制都可能對這些車輛或此類車輛以外的車輛的安全造成不利影響,或導致法律或監管索賠或訴訟、責任或監管處罰。此外,當前和新的法律,如馬薩諸塞州的數據法,允許第三方訪問車輛數據和相關係統,可能會使我們的車輛系統和包含我們系統的車輛在沒有適當安全措施的情況下暴露於第三方訪問,導致新的安全和安保風險,並降低對我們解決方案的信任和信心。此外,無論準確性如何,對我們的解決方案、他們的系統或數據的未經授權訪問的報告,以及可能導致我們的解決方案、他們的系統或數據能夠被黑客攻擊的其他因素,都可能損害我們的聲譽,並對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
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未能或被認為未能遵守隱私、數據保護和信息安全要求,或有關員工、客户、最終用户或其他第三方的個人信息或其他信息被盜、丟失或濫用,都可能增加我們的費用、損害我們的聲譽,或導致法律或監管程序。
我們為經營業務而收集、使用、存儲或轉移的個人信息被盜、丟失或濫用可能會導致業務和安全成本或與辯護法律索賠相關的成本大幅增加。例如,在項目開發週期中,我們解決方案的攝像頭收集的數據可能包括其他車輛的車牌號碼、行人的面部特徵、個人外貌、GPS數據和地理位置數據等個人信息。我們預計,我們收集的此類個人信息可能會因未來推出的MaaS解決方案而增加,包括我們對Moovit的整合,這可能使我們能夠訪問其用户的個人信息,並且隨着我們進入新的或相鄰的業務,可能會增加。儘管我們努力保護客户個人信息的安全性和完整性,但如果第三方不正當地獲取和使用我們客户的個人信息,或者我們以其他方式遇到與客户個人信息有關的數據丟失,我們可能需要花費大量資源來遵守數據泄露要求。我們還可能需要花費大量資源來調查潛在的數據泄露。重大數據泄露或嚴重違反我們的網絡安全和系統可能導致罰款、處罰和損害賠償,損害我們的聲譽,並對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
數據隱私受到經常變化的規則和法規的約束,這些規則和法規有時會在我們提供服務的各個司法管轄區和國家之間發生衝突。在我們運營所在的不同司法管轄區內,我們遵守各種適用於個人數據收集、使用、保留、保護、安全、披露、轉移和其他處理的當地、州、國家和國際法律、指令和法規(“數據保護法”)。我們或我們的供應商或其他業務合作伙伴未能遵守我們的公共隱私聲明或美國聯邦、州、地方、以色列、中國或其他外國或國際數據保護法的任何行為都可能導致對我們採取監管或訴訟相關行動、法律責任、罰款、損害賠償、持續審計要求和其他重大成本。這一領域的全球隱私立法、執法和政策活動正在迅速擴大,並創造了一個複雜的監管合規環境。由於許多數據保護法是新的或最近進行了修訂或更新,因此其解釋或合規的最佳實踐往往不明確,並且缺乏執法範圍的先例。遵守數據保護法和實施適當的隱私和數據保護措施的成本很高,可能需要我們改變我們的商業慣例和合規方式。任何違規行為都可能對我們收集、分析和存儲數據的能力產生不利影響,使我們面臨鉅額罰款,損害我們的聲譽,導致某些國家/地區的在線服務或網站暫停,甚至導致刑事制裁。即使我們無意中未能遵守數據保護法,也可能導致政府實體或其他第三方對我們進行審計、監管調查或訴訟。任何無法充分解決數據隱私或數據保護或其他信息安全相關問題的情況,即使沒有根據,無法與客户成功協商隱私、數據保護或信息安全相關合同條款,或無法遵守並證明遵守數據保護法,都可能導致我們承擔額外成本和責任,損害我們的聲譽和品牌,並可能對我們的業務產生不利影響,經營業績和財務狀況。
與我們的知識產權有關的風險
我們可能無法充分保護、捍衞或執行我們的知識產權,而且我們這樣做的努力可能是代價高昂的。
我們的解決方案和業務的成功部分取決於我們獲得專利和其他知識產權的能力,以及在美國和其他國際司法管轄區為我們的解決方案提供充分法律保護的能力。如果我們不能充分保護或執行我們技術的專有方面,競爭對手可能能夠訪問我們的專有技術,我們的業務,經營業績和財務狀況可能會受到不利影響。我們目前試圖通過專利、版權、商標和商業祕密法、員工和第三方保密協議以及類似手段來保護我們的技術,所有這些都只提供有限的保護。我們已經在美國、以色列和其他一些國際司法管轄區申請了專利和商標註冊。然而,在我們運營或尋求執行我們的知識產權的某些國家/地區可能無法獲得有效的知識產權保護,或者在外國司法管轄區相對於美國提供的保護更為有限,或者可能無法在一個或多個相關司法管轄區申請。即使授予外國專利,在外國也可能無法有效執行。
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我們已發佈的專利和商標以及任何可能導致發佈或註冊的未決或未來專利和商標申請可能無法提供足夠廣泛的保護,或者在針對涉嫌侵權者的訴訟中可能無法強制執行。專利申請過程昂貴、耗時且複雜,我們可能無法以合理的成本或及時地提交、起訴、維護、執行或許可所有必要或可取的專利申請。我們也有可能無法及時確定我們的研究和開發成果中可獲得專利的方面,以獲得專利保護。未能及時就產品或技術尋求專利保護通常會使我們無法就這些產品或技術尋求未來的專利保護。即使我們及時尋求專利保護,專利申請中要求的覆蓋範圍也可能在專利發佈之前大幅減少,並且其範圍可能在發佈後重新解釋。因此,我們可能無法在美國、以色列或其他地方充分保護我們的專有權利。未能充分保護我們的知識產權可能導致我們的競爭對手提供類似的產品或服務,從而可能導致我們失去部分競爭優勢並減少我們的收入,這將對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
儘管我們做出了努力,但未經授權的第三方仍可能試圖複製、反向工程、披露、獲取或使用我們的技術或系統。我們的競爭對手也可能能夠獨立開發與我們競爭的類似產品或服務,或圍繞我們的專利進行設計。如果第三方獲得有關此類技術的專利保護,他們可能會聲稱我們的技術侵犯、盜用或以其他方式侵犯了他們的專利,並試圖向我們收取許可費,或以其他方式阻止或提高我們技術的使用成本。將來可能需要提起訴訟,以執行或維護我們的知識產權,防止未經授權的第三方複製或逆向工程我們的解決方案,確定他人專有權利的有效性和範圍,或阻止侵權產品進口到美國或其他國家。我們一直是,並在未來可能是,索賠和訴訟的一方,由於涉嫌侵犯,挪用或其他侵犯我們的知識產權的第三方。即使我們就此類侵權行為起訴其他方,該訴訟也可能對我們的業務產生不利後果。任何此類訴訟都可能是耗時和昂貴的解決,並可能轉移我們的管理層的時間和注意力從我們的業務,這可能會對我們的業務,經營業績和財務狀況產生不利影響,與此類訴訟相關的法律費用將增加我們的運營費用,並可能減少我們的淨收入。我們對被視為侵權者提出的任何索賠都可能促使這些當事方對我們提出反訴,指控我們侵犯、盜用或以其他方式侵犯他們的知識產權,或指控我們的知識產權無效或不可執行。此外,我們發起的任何訴訟可能導致法院或政府機構宣佈我們的專利或訴訟所依據的其他知識產權無效或無法執行,這可能對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
此外,我們依賴第三方提供的某些技術的許可,因此,我們依賴這些第三方來保護、捍衞和執行與這些技術相關的知識產權。這包括與英特爾達成的協議,根據該協議,英特爾授予我們免版税、非獨佔、不可轉讓的全球許可、分許可或其他權利(如適用),這些權利涉及英特爾其他子公司和某些第三方的某些專利和專利申請,並進一步包括我們與英特爾就Mobileye IPO達成的協議,根據這些協議,我們獲得了英特爾的有限許可,用於敏感激光雷達和雷達的核心技術。請參閲“-我們依賴第三方提供的某些技術許可,其中一些技術需要我們支付特許權使用費,我們將來無法使用此類技術將損害我們保持競爭力的能力”和“與我們與英特爾的關係和我們的雙重等級結構相關的風險-我們可能與英特爾存在利益衝突,由於(i)我們修訂和重述的公司註冊證書中有關關聯人交易和公司機會的某些條款,(ii)我們與英特爾就Mobileye IPO達成的協議,以及(iii)英特爾在我們公司的控制性實益所有權權益,我們可能無法以有利於我們的條款解決此類衝突。”
我們以前曾面臨索賠,未來可能會受到第三方指控侵權的額外索賠和訴訟。盜用或其他侵犯其知識產權的行為。
我們經營的行業以大量專利為特徵,其中一些專利的範圍、有效性或可執行性可能有問題,有些專利可能看起來與其他已頒發的專利重疊。因此,在專利保護和侵權方面,該行業存在很大的不確定性。除了這些專利,該行業的參與者通常還通過版權和商業祕密來保護他們的技術,特別是嵌入式軟件。近年來,全球範圍內發生了大量涉及專利和其他知識產權的訴訟。
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我們以前曾面臨索賠,未來可能會面臨更多索賠和訴訟,指控我們侵犯、挪用或以其他方式侵犯第三方專利權、商業祕密權或其他知識產權,特別是作為一家知名度和知名度更高的上市公司,隨着我們在市場和新用例中的存在以及面臨日益激烈的競爭。此外,如果我們從其他技術公司招聘員工,包括某些潛在的競爭對手,而這些員工被用於開發與他們為前僱主開發的解決方案類似的解決方案,我們可能會受到指控,稱這些員工不當使用或披露了商業祕密或其他專有信息。我們未來還可能受到供應商、員工、顧問或承包商的索賠,這些索賠主張我們的專利或專利申請的所有權,這是他們代表我們所做工作的結果。這些索賠和任何由此產生的訴訟,如果解決對我們不利,可能會使我們承擔重大損害賠償責任,對我們的解決方案或業務運營施加臨時或永久禁令,或者使我們的知識產權無效或無法執行。此外,由於專利申請可能需要多年時間才能發佈,因此可能會有我們不知道的正在處理的申請,這可能會導致我們的解決方案可能會侵犯已頒發的專利。如果我們的任何解決方案侵犯、挪用或以其他方式侵犯第三方的專利權,或者如果我們希望避免因與我們的解決方案相關的任何被指控的侵權、挪用或其他違規行為而可能發生的知識產權訴訟,我們可以被阻止銷售或選擇不銷售此類解決方案,除非我們獲得額外的知識產權和許可,這可能涉及大量使用費或其他付款,並且可能無法以可接受的條款提供或根本無法獲得。或者,我們可能被迫重新設計我們的一個或多個解決方案,以避免任何侵權或指控。採購或開發不侵權的替代解決方案可能需要大量的努力和費用,我們可能無法成功地重新設計我們的解決方案以避免任何所謂的侵權。
對我們的侵權、挪用或其他違規行為的成功索賠,或我們未能或無法以可接受的條款和及時開發和實施非侵權技術或許可被侵犯的知識產權,可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響。提出此類索賠的一方,如果勝訴,可以獲得要求我們支付大量損害賠償或獲得禁制令的判決。不利的決定也可能使我們的知識產權無效,並對我們向客户提供解決方案的能力產生不利影響。此外,如果我們的客户、業務合作伙伴或第三方因使用我們的解決方案而被起訴侵權、挪用或其他違規行為,我們可能面臨賠償或其他補救措施的責任。我們目前有許多有效的協議,根據這些協議,我們同意保護、賠償我們的客户、供應商和其他業務合作伙伴,使其免受因我們的解決方案侵犯、挪用或以其他方式侵犯第三方專利或其他知識產權而可能產生的損害和成本。這些賠償義務的範圍各不相同,但在某些情況下,可能包括賠償損害和費用,包括律師費。此外,我們對我們或我們的客户、業務合作伙伴或其他相關第三方提出的知識產權索賠,無論我們成功與否,解決起來都可能既耗時又昂貴,並會分散管理層的時間和注意力,這可能會嚴重損害我們的業務。聲稱我們的解決方案侵犯、挪用或以其他方式侵犯第三方的知識產權,即使不屬實,也可能對我們與客户或供應商的關係產生不利影響,可能會阻止未來的客户購買我們的解決方案,並可能嚴重損害我們在客户或供應商中的聲譽,以及我們在整個行業中的聲譽。
我們依賴於來自第三方的某些技術的許可證,其中一些需要我們支付版税,而我們未來無法使用這些技術將損害我們保持競爭力的能力。
我們將第三方開發和擁有的某些技術集成到我們的解決方案中,包括我們EyeQ的中央處理單元內核TMSoC,通過許可和技術轉讓協議。根據這些協議,我們有義務為我們銷售的每個採用此類第三方技術的解決方案單元支付版税。如果我們無法維持與我們所依賴的第三方許可方的合同關係,那麼我們可能無法找到替代技術來及時集成到我們的解決方案中,或者無法獲得類似的版税費用,在這種情況下,我們的業務、運營結果和財務狀況也將受到不利影響。
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我們也是英特爾協議的締約方,根據該協議,(I)我們向英特爾授予關於我們擁有或控制的專利和專利應用的免版税、非排他性、不可轉讓、永久、不可撤銷、在某些情況下可再許可的全球許可,以及(Ii)英特爾根據其他英特爾子公司和某些第三方的某些專利和專利應用授予我們免版税、非排他性、不可轉讓和全球許可、再許可或其他權利,並且我們與英特爾就Mobileye首次公開募股簽訂了協議,在該協議中,我們將從英特爾獲得與激光雷達和雷達相關的敏感核心技術的有限許可。請參閲“-與我們與英特爾的關係和我們的雙重股權結構有關的風險-我們可能與英特爾存在利益衝突,並且由於(I)我們修訂和重述的公司註冊證書中有關關聯人交易和公司機會的某些條款,(Ii)我們與英特爾就Mobileye首次公開募股達成的協議,以及(Iii)英特爾在我們公司的控股實益所有權權益,我們可能無法以對我們有利的條款解決此類衝突。”
如果我們無法繼續以合理的條款使用或許可這些技術,或者如果這些技術無法正常運行,我們可能無法及時或根本無法獲得替代產品,我們保持競爭力的能力將受到損害。此外,如果我們無法成功地從第三方獲得技術許可以開發未來的解決方案,我們可能無法及時或根本無法開發此類解決方案。如果我們使用的第三方技術出現錯誤或其他缺陷,我們的解決方案的操作或安全性可能會受到損害,而且我們可能更難及時糾正任何此類錯誤和缺陷,因為這些技術的開發和維護不在我們的控制範圍之內。技術或我們與這些第三方關係的任何損害都將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
我們可能會受到員工對轉讓的服務發明權的報酬或特許權使用費的索賠,這會導致訴訟,這將對我們的業務、經營結果和財務狀況產生不利影響。
我們的很大一部分知識產權是我們的員工在為我們工作的過程中開發的。根據以色列第5727-1967號《專利法》(“專利法”),僱員在過程中構思的、因其受僱於一家公司而產生的發明被視為屬於僱主的“職務發明”,僱員與僱主之間沒有另有規定的具體協議。專利法還規定,在僱主和僱員之間沒有達成相反協議的情況下,根據專利法成立的一個機構--以色列賠償和使用費委員會(“委員會”)將決定僱員是否有權因其發明獲得報酬。此外,委員會尚未確定計算這一報酬的具體公式,而是使用專利法中規定的標準。儘管我們與我們的員工和服務提供商簽訂了發明轉讓協議,根據協議,這些個人放棄了獲得職務發明報酬的權利,但我們可能會面臨要求對轉讓發明給予報酬的索賠。作為此類索賠的結果,我們可能被要求向我們的現任和/或前任員工和服務提供商支付額外的報酬或特許權使用費,或者被迫提起訴訟,這將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
除了專利技術外,我們還依賴於我們的非專利專有技術、商業祕密、工藝和專有技術。
我們依靠專有信息(如商業祕密、技術訣竅和機密信息)來保護知識產權,這些知識產權可能不可申請專利,也可能不受版權、商標、商業外觀或服務商標的保護,或者我們認為最好是通過不需要公開披露的方式來保護。此類專有信息可能由我們所有,或由我們的許可人、供應商或其他第三方向我們披露。我們通常尋求通過與我們的員工、顧問、承包商、科學顧問和其他第三方簽訂包含保密和不使用條款的保密協議或諮詢、服務或僱傭協議來保護這些專有信息。然而,我們可能無法達成必要的協議,即使簽訂了這些協議,這些協議也可能被違反或以其他方式無法阻止披露、第三方侵權、挪用或其他違反我們的專有信息的行為,可能受到其期限的限制,並且可能無法在未經授權披露或使用專有信息的情況下提供足夠的補救措施。我們對第三方製造商和供應商使用的商業祕密的保護控制有限,如果發生任何未經授權的信息泄露,可能會失去未來的商業祕密保護。此外,我們的專有信息可能會被我們的競爭對手或其他第三方知道或獨立開發。如果我們的員工、顧問、承包商、科學顧問和其他第三方在為我們工作時使用他人擁有的知識產權,則可能會出現關於相關或由此產生的專有技術和發明的權利或權利的糾紛。執行和確定我們專有權的範圍可能需要昂貴和耗時的訴訟,如果不能獲得或維護對我們專有信息的保護,可能會對我們的競爭業務地位產生不利影響。此外,在我們經營的某些市場中,有關商業祕密權的法律可能對我們的商業祕密提供很少或根本沒有保護。
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我們還依賴物理和電子安全措施來保護我們的專有信息,但我們不能保證這些安全措施不會被違反,也不能為我們的財產提供足夠的保護。第三方可能獲取並不當使用我們的專有信息,從而使我們處於競爭劣勢。我們可能無法發現或阻止此類信息的未經授權使用,也無法採取適當和及時的步驟來保護和執行我們的知識產權。由於此類事件導致我們的商業祕密和其他機密商業信息被竊取或未經授權使用或發佈,將影響我們的競爭地位,並對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
我們使用的某些軟件和數據受開源許可證管轄,在某些情況下可能會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
我們的某些軟件和數據,以及我們客户和供應商的軟件和數據,可能源自或以其他方式併入所謂的“開源”軟件和數據,這些軟件和數據通常由其作者和/或其他第三方向公眾提供。有些開源軟件是根據許可證提供的,這些許可證對我們施加了某些義務,要求我們在基於開源軟件創建的修改或衍生作品方面承擔某些義務。這些義務可能要求我們向公眾提供衍生作品的源代碼和/或根據特定類型的許可許可此類衍生作品,而不是我們通常用來保護我們的知識產權的許可形式。此外,如果我們以某種方式將我們的專有軟件與開源軟件結合在一起,我們可能會被要求發佈我們專有軟件的源代碼,或根據開源許可向第三方提供我們的專有軟件,費用很低或免費,或以不利的許可條款提供。如果開源軟件的版權所有者或其他分發開源軟件的第三方聲稱我們沒有遵守開源許可證的條款,我們可能會因此類指控而招致鉅額法律費用。如果索賠成功,我們可能會遭受重大損害,被要求向公眾發佈我們使用該開源軟件開發的源代碼,被禁止分發我們的軟件和/或被要求採取其他可能對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響的行動。
雖然我們採取措施監測開源軟件在我們的解決方案、流程和技術中的使用,並努力確保沒有任何開源軟件的使用方式要求我們在不希望這樣做的情況下向相關產品、流程或技術披露源代碼,但這種使用可能會無意中發生。此外,如果第三方軟件提供商將某些類型的開源軟件合併到我們從該第三方為我們的解決方案、流程或技術許可的軟件中,在某些情況下,我們可能會被要求向我們的解決方案、流程或技術披露源代碼。這可能會損害我們的知識產權地位,並對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
此外,使用開源軟件可能會導致漏洞,使我們的軟件容易受到攻擊,儘管一些開源供應商提供保修和支持協議,但此類軟件按原樣提供而不提供保修、賠償或支持的情況很常見。儘管我們監控此類開源代碼的使用,以避免使我們的解決方案受到意外情況的影響,但在某些情況下,此類使用可能會對我們的業務、財務狀況、運營結果和現金流產生重大不利影響,包括如果我們被要求採取補救行動,可能會將資源從我們的開發工作中轉移出去。
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與我們的行業相關的風險
不確定的經濟環境和通脹狀況可能會對全球汽車生產和對我們的解決方案的需求產生不利影響。
我們的業務依賴於全球汽車業,並直接受到其影響。北美、歐洲和亞洲的經濟狀況可能會對新車的生產量產生很大影響,從而對我們的收入產生影響。汽車生產和銷售具有高度週期性,取決於總體經濟狀況和其他因素,包括消費者支出和偏好、利率水平和信貸供應的變化、消費者信心和購買力、能源和燃料成本、燃料供應、環境影響、政府激勵措施、監管要求和政治波動,特別是在能源生產國和增長市場。此外,汽車生產和銷售可能會受到我們客户繼續運營的能力的影響,以應對具有挑戰性的經濟狀況,以及應對勞資關係問題和短缺(包括最近北美UAW罷工)、供應鏈中斷、監管要求、貿易協議和其他因素。此外,不確定的經濟狀況和通脹可能會導致消費者需求減少,這可能會減少至少在未來幾個季度的汽車產量。除了這些一般性的經濟因素外,特定市場的不確定性可能會進一步導致汽車產量下降。例如,俄羅斯中斷對西歐的天然氣供應,可能會對德國等重要市場的工業生產產生重大影響,包括汽車生產。我們無法預測這些因素對全球汽車生產的影響何時會大幅減弱。更廣泛地説,由於多種原因,北美、歐洲、中國和世界其他地區的汽車生產量每年都有波動,有時波動很大,這種波動會引起對我們解決方案的需求的波動。因此,除了我們預計將在短期內影響汽車生產的當前不確定性的影響外,經濟或市場狀況的不利變化或其他因素,包括但不限於總體經濟狀況、我們任何客户的破產或OEM製造設施的關閉,都可能導致汽車銷售和生產減少,並可能對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
如果原始設備製造商無法保持和提高消費者對ADAS和自動駕駛技術的接受度,我們的業務、運營結果和財務狀況將受到不利影響。
我們未來的經營業績將取決於原始設備製造商保持和提高消費者對ADAS和自動駕駛的接受度的能力。不能保證原始設備製造商能夠實現這些目標。市場對ADAS和自動駕駛的接受程度取決於許多因素,包括監管要求、不斷髮展的安全標準、成本和司機的偏好。市場對ADAS和自動駕駛的接受度也可能受到涉及ADAS和自動駕駛解決方案的安全事件的不利影響,即使這些事件不涉及我們的解決方案。我們不能確定ADAS和自動駕駛將在與我們的預期或開發和生產計劃一致的時間表上獲得市場接受。市場對我們解決方案的接受程度還取決於包括Mobileye在內的市場參與者是否有能力及時、經濟地解決日益複雜的自動駕駛輔助系統和自動駕駛技術帶來的技術挑戰。還需要讓消費者瞭解我們的解決方案的優勢,例如我們提供的產品與競爭對手技術相比的優勢,特別是那些僅依賴相機或激光雷達和雷達的技術。如果消費者對ADAS和自動駕駛技術的接受度不提高,我們的業務、運營結果和財務狀況將受到不利影響。
監管和合規風險
我們受到各種法律法規的影響,這些法律法規會影響我們的運營,並可能對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
我們受全球範圍內影響我們運營的法律和法規的約束,這些法規在不同的司法管轄區有所不同,包括汽車安全法規、關於自動駕駛技術的法規、知識產權所有權和侵權法、税法、進出口法規、反腐敗法、外匯管制和現金匯回限制、數據隱私法、競爭法、廣告法規、僱傭法律、產品法規、環境法、健康和安全要求、消費者法和國家安全法。遵守這些要求可能是繁重和昂貴的,否則可能會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
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儘管我們有旨在幫助確保遵守適用法律的政策、控制和程序,但不能保證我們的員工、承包商、供應商或代理不會違反此類法律或我們的政策。還可能有法律法規限制我們解決方案的功能或要求我們調整我們的解決方案以保留功能。例如,中國的監管環境為我們的解決方案在該市場的擴散帶來了挑戰。由於那裏的規定,我們也依賴我們在中國的合作伙伴來收集、分析和傳輸數據,這些合作伙伴可能會選擇停止或無法繼續與我們合作。其他國家有或可能實施類似的限制。違反這些法律和法規可能會導致對我們、我們的官員或員工的罰款、刑事制裁、禁止開展我們的業務和損害我們的聲譽。汽車和科技行業受到媒體、政治和監管機構的嚴格審查,這可能會增加我們面臨政府調查、法律行動和處罰的風險。
我們的業務、運營結果和財務狀況可能會受到汽車安全法規變化的不利影響,或者擔心會導致法規增加我們的成本,或者推遲或停止採用我們的解決方案。
適用於車輛安全的各種國際、外國、聯邦和州法規可能會影響我們解決方案的適銷性。與自動駕駛相關的法規包括許多現有的車輛標準,這些標準最初並不打算適用於可能沒有人類駕駛員的車輛,自動駕駛可能永遠不會在全球範圍內獲得批准。我們的AMaaS解決方案在許多司法管轄區的預期推出仍有待監管部門的審查和批准,與AMaaS相關的監管標準仍在制定中,仍存在很大的不確定性。到目前為止,政府對自動駕駛行業的強制性監管相對較少。目前,沒有關於自動駕駛技術性能的聯邦機動車安全標準,也沒有被廣泛接受的統一標準來認證自動駕駛技術及其在公共道路上的商業使用。未來的自動駕駛監管也有可能不標準化,我們的技術可能會在不同的司法管轄區受到不同的監管。例如,在歐洲,某些車輛安全法規適用於自動制動和轉向系統,某些條約也限制了某些更高水平的自動化的合法性,而美國某些州對自動化有法律限制,其他許多州也在考慮這一點。這樣的法規繼續快速變化,這增加了各種複雜或相互衝突的法規的可能性,或者可能限制全球採用,阻礙我們的戰略,或者對我們在這些領域的投資的長期預期產生負面影響。
政府安全法規可能會基於許多我們無法控制的因素而發生變化,包括新的科學或技術數據、有關行業的負面宣傳、召回、對自動駕駛和ADAS安全風險的擔憂、涉及我們或我們競爭對手的解決方案的事故、國內外政治事態發展或考慮以及與我們的解決方案和競爭對手的產品相關的訴訟。政府法規的變化,特別是與ADAS和自動駕駛相關的法規的變化,可能會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
管理汽車行業的法規對汽車行業的產品召回和安全問題提出了嚴格的合規和報告要求,包括有義務根據嚴格的時間要求報告與我們的解決方案有關的安全缺陷或受傷報告,以及製造商召回和維修包含安全缺陷或不符合適用安全標準的車輛的要求。如果我們不迅速解決任何涉及我們的解決方案的安全問題或缺陷,我們的業務、運營結果和財務狀況都將受到不利影響。
我們面臨着與貿易政策、制裁和進出口管制相關的風險。
貿易政策和國際爭端有時會導致關税、貿易壁壘和其他限制的增加,這可能會增加我們的製造成本,降低我們的解決方案的競爭力,減少對我們解決方案的需求,限制我們向某些客户銷售產品的能力,限制我們採購零部件或原材料的能力,或者阻礙或減緩我們的商品跨境運輸。越來越多的保護主義和經濟民族主義可能導致貿易政策和法規、國內採購倡議或其他正式和非正式措施的進一步變化。
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同樣,國家安全和外交政策的擔憂可能會促使各國政府實施貿易或其他限制,這可能會使我們的解決方案更難在某些市場銷售,或限制我們進入某些市場。在這方面,我們的商業活動受到各種貿易和經濟制裁法律法規的約束,包括但不限於美國財政部外國資產管制辦公室的制裁計劃和美國商務部發布的出口管理條例。這些規則可能禁止或限制我們直接或間接地在某些國家或與某些國家或與某些人進行活動或交易,或以其他方式影響我們的業務。美國、歐盟或其他國家實施的新措施可能會限制我們的某些業務,並對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。儘管我們採取措施遵守適用的法律和法規,但我們未能成功遵守適用的制裁或出口管制規則可能會使我們面臨負面的法律和商業後果,包括民事或刑事處罰和政府調查。
特別是針對俄羅斯入侵烏克蘭,美國、歐盟等多個國家對俄羅斯實體和個人實施了影響深遠的制裁和出口管制限制。見--當前烏克蘭和俄羅斯之間的衝突加劇了市場的不穩定,擾亂了全球經濟。
此外,美國和中國之間的緊張關係導致關税和貿易限制增加,包括適用於我們一些解決方案的關税,並影響了客户訂購模式。除了對某些中國個人和實體實施經濟制裁外,美國還限制向某些中國科技公司出口受美國監管的產品和技術。例如,美國最近對某些交易實施了控制,這些交易涉及半導體制造終端用途和先進計算集成電路的項目,目的地是中國。雖然我們不認為最近的這些控制措施會實質性地阻礙我們開展業務的能力,但不能保證這些或未來的限制措施不會對我們的財務業績產生實質性的不利影響。例如,我們從中國那裏獲得了可觀的收入。在2023年和2022年,我們分別有大約31%和29%的收入來自向中國發貨的產品。很難預測各國政府可能會採取哪些與貿易有關的進一步行動,其中可能包括貿易限制以及在短時間內實施的額外或增加的關税和出口管制,我們可能無法快速有效地對此類行動做出反應或減輕這些行動。
貿易爭端和保護主義措施,或此類問題的持續不確定性,可能會導致消費者信心下降,經濟增長放緩或衰退,並可能導致我們的客户減少、取消或改變他們與我們的購買時間。持續的地緣政治緊張局勢可能導致全球貿易和技術供應鏈的長期變化,以及全球貿易網絡的脱鈎,這可能對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
鑑於我們的國際供應鏈和分銷,我們受到多個國家的進出口法的約束。不遵守這些法律的要求可能會導致對進出口徵收額外的税收或關税、罰款或處罰。
目前烏克蘭和俄羅斯之間的衝突加劇了市場的不穩定,擾亂了全球經濟。
目前烏克蘭和俄羅斯之間的衝突給經濟和政治穩定帶來不確定性,增加了信貸和金融市場的波動性,並擾亂了全球經濟。美國、歐盟和其他幾個國家對俄羅斯實體和個人實施了影響深遠的制裁和出口管制限制。這些措施可能會限制我們在未來與俄羅斯公司或個人合作開發我們的解決方案的能力。這些制裁和出口管制還可能導致更高的石油和天然氣價格和通脹,這可能會減少全球汽車行業的需求,從而減少對我們解決方案的需求。還有一種風險是,作為對制裁的報復行動,俄羅斯可能會對美國、歐盟或其他國家或其基礎設施和企業發動網絡攻擊。衝突的其他後果可能包括流動性和信貸供應減少,消費者信心下降,經濟增長下降,以及各種短缺和供應鏈中斷。雖然我們目前沒有直接依賴來自俄羅斯或烏克蘭的商品或服務,因此沒有經歷過任何直接的中斷,但我們的供應鏈可能會經歷間接的中斷。上述任何因素,包括我們還無法預測的發展或影響,都可能對我們的業務、經營結果和財務狀況產生不利影響。
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與在以色列的行動有關的風險
以色列的情況影響我們的運營,並可能限制我們生產和銷售我們的解決方案的能力。
儘管我們是根據特拉華州的法律註冊成立的,但我們的總部和研發中心位於以色列國,截至2023年12月30日,我們幾乎所有的設備和有形的長期資產都位於以色列。我們的許多員工,包括我們的某些管理層成員,都在我們位於以色列耶路撒冷的辦公室工作。此外,我們的一些官員和董事都是以色列居民。因此,以色列和周邊地區的政治、經濟和軍事狀況可能會直接影響我們的商業和業務,包括但不限於以色列政府目前領導的司法改革努力,其最終形式尚不清楚。近年來,以色列與控制着加沙地帶的伊斯蘭恐怖組織哈馬斯、控制着黎巴嫩南部大片地區的伊斯蘭恐怖組織真主黨,以及伊朗支持的敍利亞軍隊發生了零星的武裝衝突。此外,伊朗威脅要攻擊以色列,可能正在發展核武器。2023年10月7日,哈馬斯對以色列南部和中部的平民和軍事目標發動了一系列襲擊,以色列國防軍對此做出了迴應。此外,真主黨還襲擊了以色列北部的軍事和民用目標,以色列對此做出了迴應。目前尚不清楚加沙目前的衝突持續多長時間和嚴重程度,以色列、哈馬斯或真主黨或該地區其他國家或激進組織之間的任何持續衝突可能在未來升級為更大的地區衝突。到目前為止,我們的行動沒有受到實質性影響,儘管截至2024年1月31日,我們約有10.5%的員工被要求在以色列國防軍預備役。然而,任何涉及以色列的敵對行動、地區地緣政治不穩定或因此而中斷或切斷以色列與其貿易夥伴之間的貿易或外交關係,都可能對我們的業務、業務結果和財務狀況產生不利影響。
我們的商業保險不包括以色列境內與戰爭和恐怖主義有關的事件可能造成的損失。雖然以色列政府目前承保的是恐怖襲擊或戰爭行為造成的某些直接損害的恢復價值,但這種保險可能是有限的,可能不適用於我們的業務,也可能不會恢復我們的收入損失或更廣泛的經濟損失。此外,我們不能向您保證這一政府保險將保持不變,也不能保證它足以覆蓋我們的潛在損害。我們造成的任何損失或損害都可能對我們的業務產生實質性的不利影響。該地區的任何武裝衝突或政治不穩定都可能對商業狀況產生負面影響,並可能損害我們的業務、運營結果和財務狀況。此外,根據該地區的發展,根據合理的商業條款續期或購買適當的保單可能變得困難或不可能,或者保險公司可能會以我們接受某些限制或排除為條件。
此外,在過去,以色列國和以色列公司受到經濟上的抵制。一些國家仍然限制與以色列國和以色列公司做生意。這些限制性的法律和政策可能會對我們的經營業績、財務狀況或業務擴張產生不利影響。針對以色列開展了一場抵制、撤資和制裁運動,這也可能對我們的業務、業務結果和財務狀況產生不利影響。
由於目前或未來涉及以色列的軍事行動,我們的行動可能會因人員服兵役的義務而中斷。
我們在以色列的一些僱員有義務在以色列軍隊中履行年度預備役數天,在某些情況下,每年履行年度軍事預備役數天,直至他們年滿40歲(對於軍官或從事某些職業的預備役人員,則為40歲或以上),並在緊急情況下被要求增加現役。為了應對日益加劇的緊張局勢和敵對行動,偶爾會有軍事預備役人員應徵入伍,未來可能還會有更多的應徵入伍。例如,由於以色列目前在加沙地帶打擊哈馬斯的戰爭,以及以色列北部與真主黨的緊張關係,截至2024年1月31日,我們約10.5%的員工被要求在以色列國防軍預備役。到目前為止,我們的業務還沒有受到實質性影響。見-以色列的情況影響我們的運營,並可能限制我們生產和銷售解決方案的能力。我們無法預測未來這些情況對我們的全面影響,特別是如果出現緊急情況或政治局勢升級的話。如果我們的許多員工被要求現役,我們在以色列的業務和我們的業務可能無法充分發揮作用,我們的業務、運營結果和財務狀況可能會受到不利影響。
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以色列法律為我們提供的税收優惠要求我們滿足各種條件,並可能在未來被終止或減少,這可能會增加我們的成本和税收。
我們相信,我們的以色列子公司有資格享受以色列1959年《鼓勵資本投資法》及其修訂後的條例(《投資法》)為“特別優先技術企業”提供的某些税收優惠,其中包括,根據《投資法》的定義,以色列優先技術應税收入的公司税率降低至6%。為了繼續有資格享受特殊優先技術企業的税收優惠,我們的以色列子公司必須繼續滿足《投資法》及其修訂後的條例規定的某些條件。例如,一家特別優先技術企業必須是年收入合計至少100億新以色列謝克爾的公司集團的一部分。如果英特爾沒有對我們保持足夠的持股,使我們成為一個與英特爾合併的集團,並且如果我們不能以其他方式滿足作為獨立公司的收入要求,我們將不再滿足合併集團收入要求,以保持我們作為特別優先技術企業的地位,而將被視為優先技術企業,從而導致以色列更高的有效公司税率。如果我們不能滿足投資法規定的某些額外條件,包括年度研發支出和研發員工的最低金額或比例,以及我們至少25%的年收入來自出口,我們也將失去優先技術企業的地位,導致以色列更高的有效公司税率。此外,如果我們的以色列子公司通過收購增加其在以色列以外的活動,那麼其擴大的活動可能沒有資格被納入未來的以色列税收優惠計劃。
可能很難執行鍼對我們的高級管理人員和董事的美國判決,或在以色列主張美國證券法索賠,或向我們的非美國高級管理人員和董事送達訴訟程序。
並非我們所有的董事或高管都是美國居民,他們和我們的大部分資產都位於美國以外。向我們的非美國常駐董事和高級職員送達法律程序,以及執行在美國獲得的針對我們或我們的非美國居民的判決,我們的董事和高級職員可能很難在美國境內獲得。此外,我們在以色列的法律顧問通知我們,在以色列提起的原始訴訟中,可能很難根據美國證券法主張索賠,也很難根據美國聯邦證券法的民事責任條款獲得判決。以色列法院可能會拒絕審理針對我們或我們的非美國高管和董事的基於違反美國證券法的索賠,因為以色列可能不是提出此類索賠的最合適場所。此外,即使以色列法院同意審理索賠,它也可能確定適用於索賠的是以色列法律,而不是美國法律。如果發現美國法律適用,則必須證明適用的美國法律的內容是事實,這可能是一個耗時且代價高昂的過程。某些程序事項也將受以色列法律管轄。以色列幾乎沒有涉及上述事項的具有約束力的判例法。此外,以色列法院可能不會執行在以色列境外作出的判決,這可能會使收集針對我們或我們的非美國官員和董事的判決變得困難。
此外,如果非以色列判決是在其法律不規定執行以色列法院判決的國家作出的,如果判決的執行可能損害以色列國的主權或安全,如果判決是通過欺詐獲得的,或者在沒有正當程序的情況下,如果判決與同一事項中相同當事人之間就同一事項作出的另一項有效判決不一致,或者如果在提起外國訴訟時,同一事項的同一當事方之間的訴訟正在以色列法院或法庭待決,則以色列法院將不執行該判決。
與我們與英特爾的關係和我們的雙重類別結構相關的風險
我們普通股的雙重股權結構具有與英特爾集中投票控制權的效果,英特爾將受益地擁有我們B類普通股的股份,佔我們普通股的大部分股份,約佔我們已發行普通股投票權的98.7%。這將限制或排除你影響公司事務的能力。
我們的B類普通股每股有10個投票權,我們的A類普通股每股有1個投票權。由於我們的B類普通股和A類普通股之間的投票權比例為10:1,英特爾是711,500,000股B類普通股的實益持有人,截至2023年12月30日,英特爾實益擁有我們已發行普通股約98.7%的投票權。由於英特爾實惠地持有我們普通股的大多數投票權,因此它能夠控制提交給我們股東批准的所有事項。
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因此,在可預見的未來,英特爾將對我們公司的管理和事務以及提交給我們股東批准的所有事項的結果產生重大影響,包括董事選舉和重大公司交易,如合併、合併或出售我們幾乎所有的資產,即使其股票持有量將大幅稀釋至不到我們普通股流通股的50%。此外,這可能會阻止或阻止對我們普通股的主動收購建議或要約,因為您可能認為作為我們的股東之一,這符合您的最佳利益。英特爾可能有與您不同的利益,可能會以您不同意的方式投票,可能會對您的利益不利。這一控制可能會對我們A類普通股的交易價格產生不利影響。
我們是納斯達克公司治理標準意義上的“受控公司”。因此,我們有資格並打算依賴於某些公司治理標準的豁免。你將不會得到與受納斯達克所有公司治理要求約束的公司股東相同的保護。
只要我們董事選舉的投票權超過50%由個人、集團或其他公司持有,我們就有資格成為納斯達克上市要求下的“受控公司”。英特爾實惠地持有我們已發行普通股的大部分投票權。因此,我們是納斯達克規則下的一家“受控公司”。作為一家受控公司,我們將被豁免遵守某些納斯達克的公司治理要求,我們打算繼續依賴這些豁免,包括要求我們的董事會擁有多數獨立董事、要求我們建立一個完全由獨立董事組成的薪酬委員會和提名委員會,或以其他方式確保我們高管和董事提名的薪酬由我們的獨立董事決定或推薦給我們的董事會。如果我們繼續依賴其中一項或多項豁免,我們A類普通股的持有者將不會獲得與受納斯達克所有公司治理要求約束的公司股東相同的保護。
我們的雙重股權結構可能會壓低我們A類普通股的交易價格。
我們無法預測我們的雙重股權結構是否會導致我們A類普通股的市場價格更低或更不穩定,或者導致負面宣傳或其他不利後果。例如,某些指數提供商已宣佈限制將具有多類股權結構的公司納入其某些指數。S、道瓊斯和富時羅素已宣佈調整將上市公司股票納入某些指數的資格標準,包括S指數。這些變化將擁有多類普通股的公司排除在這些指數之外。此外,幾家股東諮詢公司已經宣佈反對使用多重股權結構。因此,我們普通股的雙重等級結構可能會阻止我們的A類普通股被納入這些指數,並可能導致股東諮詢公司發表對我們的公司治理實踐的負面評論,或以其他方式尋求導致我們改變資本結構。任何這種被排除在指數之外的行為都可能導致我們A類普通股的交易市場不那麼活躍。
股東諮詢公司對我們的公司治理實踐或資本結構提出批評的任何行動或出版物也可能對我們A類普通股的價值產生不利影響。
我們可能與英特爾存在利益衝突,並且由於(I)我們修訂和重述的公司註冊證書中有關關聯人交易和公司機會的某些條款,(Ii)我們與英特爾就Mobileye首次公開募股達成的協議,以及(Iii)英特爾在我們公司的控股實益所有權權益,我們可能無法以對我們有利的條款解決此類衝突。
英特爾和我們之間可能會在與我們持續關係相關的多個領域出現利益衝突。我們已確定的潛在利益衝突包括:
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我們被授權僅向汽車的ADAS和AV解決方案以及某些類型的客户(Tier1、OEM、MAAS)銷售雷達產品。技術和服務協議的有效期為兩年,並將自動續訂一年,除非協議因一方的重大違約、一方的破產或資不抵債而終止,或提前發出不續訂的通知,但協議的終止不影響英特爾授予我們的有關雷達產品的某些許可。此外,該協議還包括對我們提交專利申請的能力的限制(英特爾審查和批准後除外),該專利申請基於或使用根據協議授權給我們的雷達知識產權,或在協議期限內和最後一款Mobileye傳感器產品開發完成後的五年內提交英特爾雷達專利中的信息。
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我們預計英特爾將繼續實惠地持有我們普通股的大部分投票權,我們和英特爾預計將繼續作為戰略合作伙伴,在項目上進行合作,以追求汽車行業計算的增長。英特爾可能會不時做出其認為最符合其業務整體利益的戰略決策,包括我們的公司。這些決定可能與我們自己做出的決定不同。英特爾關於我們或我們的業務的決定,包括英特爾與我們之間的任何關聯方交易,可能會以有利於英特爾及其股東的方式解決,這可能不符合我們其他股東的利益。
在與英特爾談判期間終止激光雷達產品協作協議將終止我們的許可證,並可能導致激光雷達技術有限,並將迫使我們採購第三方激光雷達解決方案。我們以經濟高效的方式採購激光雷達的能力是我們解決AMaaS和消費者AV市場的計劃方法的重要組成部分。如果我們不能繼續使用或許可與英特爾激光雷達相關的敏感核心技術,我們可能無法及時或根本無法獲得替代技術,我們保持競爭力的能力將受到損害,這可能會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
儘管我們與英特爾簽訂了税收分享協議,根據該協議,我們的納税義務實際上將根據我們和/或我們子公司的資產和活動來確定,但我們仍可能對英特爾和/或其子公司的任何合併、合併或單一税務集團的其他成員的納税義務承擔責任。
出於美國聯邦所得税的目的,我們歷來被歸入英特爾的合併集團(以下簡稱“合併集團”),出於州和地方所得税的目的,我們也被歸入某些合併、合併或單一集團,這些集團包括英特爾和/或其某些子公司(每個合併集團均為“合併集團”)。我們與英特爾就Mobileye首次公開募股達成了税收分享協議。根據税務分成協議,吾等一般須向英特爾支付款項,以便就吾等或吾等任何附屬公司被納入綜合集團或任何合併集團的任何應課税期間的納税申報表而言,吾等須繳付的税款,將透過計算任何該等回報所應繳税款的超額(如有),以釐定任何該等回報應繳税款的超額(如有),否則,該等回報若不包括吾等及/或吾等所包括的附屬公司而重新計算應繳税款。
我們之前已被納入最近年度期間的綜合集團,並預計未來將被納入綜合集團。在綜合報税表年度的任何部分,綜合報税表的每名成員均須就該年度的綜合報税表及其後釐定的任何不足之處負上共同及各別的税項責任。同樣,在一些法域,為了國家、地方或外國所得税的目的,合併、合併或單一集團的每個成員對合並、合併或單一集團的每個其他成員的國家、地方或外國所得税負有連帶責任。因此,對於我們被納入綜合集團或任何合併集團的任何期間,如果任何該等集團的任何其他成員產生但未解除任何所得税責任,我們可能會承擔責任。
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為了保留英特爾根據美國聯邦所得税法免税分拆B類普通股的能力,我們可能會被阻止尋求籌集資金、實施收購或向員工提供股權激勵的機會,這可能會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
根據現行的美國聯邦所得税法,為了完成我們股票的免税分拆,英特爾需要擁有我們股票的實益所有權,至少佔總投票權的80%和各類無投票權股本的80%。儘管如此,如果英特爾決定進行可能的分拆,我們同意與英特爾合作,並採取英特爾就此類交易合理要求的任何和所有行動。我們就任何可能分拆的權利、責任及義務載於主交易協議及税務分享協議。例如,如果英特爾完成分拆,我們同意在分拆後兩年內不採取某些行動,如某些資產出售或捐贈、合併、股票發行或股票出售,除非首先獲得税務顧問的意見或IRS的裁決,這些行動不會導致分拆不符合免税分拆的條件。此外,根據我們修訂和重述的公司註冊證書,在英特爾不再實益擁有20%或以上的普通股流通股的第一天之前,英特爾作為B類普通股持有人的事先贊成票或書面同意,是授權我們發行任何股票或其他股本證券所必需的,但向我們的子公司或根據我們的員工福利計劃發行的股票除外。儲備的5%,我們的普通股的流通股數量在緊接前12月31日。英特爾有意保留其對我們的股票進行免税分拆的能力,這可能會導致英特爾決定不同意此類發行。請參閲“-我們的某些公司行為需要英特爾的事先同意,並且不能保證英特爾會同意此類事項,即使它們符合我們的最佳利益。”這些要求可能會阻止我們尋求機會籌集資金、實現收購或向員工提供股權激勵,這可能會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
我們的某些公司行為需要英特爾的事先同意,並且不能保證英特爾會同意這些行為,即使它們符合我們的最佳利益。
我們修訂和重述的公司註冊證書規定,除了法律或我們修訂和重述的公司註冊證書要求的任何其他投票權外,在英特爾不再實益擁有20%或以上的普通股流通股的第一天之前,為了授權我們採取某些公司行動,需要英特爾作為B類普通股持有人的事先贊成票或書面同意。我們無法保證英特爾會同意此類行動,即使這些行動符合我們的最佳利益。
我們過去一直使用並計劃繼續使用英特爾提供的各種管理服務和許可證,如果我們無法繼續使用這些服務和/或許可證,我們可能無法以英特爾提供的價格或優惠條款替換它們。此外,我們還授予英特爾專利和專利申請的全球永久許可。
我們一直在使用英特爾提供的各種管理、財務和其他服務。此外,我們與英特爾簽訂了一項協議,根據該協議,(i)我們向英特爾授予免版税、非獨佔、不可轉讓、永久、不可撤銷、在某些情況下可分許可的許可,以及我們擁有或控制的專利和專利應用程序的全球許可,(ii)英特爾向我們授予免版税、非獨佔、不可轉讓和全球許可、分許可或其他權利(如適用),英特爾其他子公司和某些第三方的某些專利和專利申請。英特爾授予我們的與第三方專利和專利申請有關的任何許可證、分許可證或其他權利(ii)在第(ii)款所述的授權書內所包括的(或其特定申索)可予撤銷(自英特爾指定的日期起生效)由英特爾隨時全部或部分(一旦英特爾不再根據適用的第三方許可協議向我們提供此類權利,則自動終止),以及所有許可證,一旦英特爾對我們普通股的所有權降至50%以下,英特爾在第(ii)條中授予我們的專利和專利申請中所包含的英特爾對其他英特爾子公司的再許可或其他權利將自動終止。即使英特爾對我們普通股的所有權降至50%以下,我們在第(i)條中授予英特爾的許可仍然有效,但僅限於我們在此之前擁有或控制的專利和專利申請。本協議將一直持續到第(i)和(ii)條中授予的專利和專利申請中最後一個到期的專利和專利申請到期為止,除非英特爾出於方便隨時提前終止本協議。如果我們從英特爾獲得的任何許可證因任何原因終止,我們可能無法以英特爾提供的價格或優惠條款更換此類許可證,這可能會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
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英特爾根據《行政服務協議》向我們提供行政、財務、法律、税務和其他服務,並根據《技術與服務協議》和《激光雷達產品合作協議》向我們提供可用於我們解決方案的開發、製造和商業化的某些技術和產品。如果我們無法維持與英特爾的這些合同關係,我們可能無法按照英特爾提供的服務和/或許可證的價格或優惠條款更換此類服務和/或許可證,這可能會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
與我們A類普通股所有權相關的風險
我們A類普通股的市場價格可能會波動,您可能會損失全部或部分投資。
股票市場總體上一直是,我們A類普通股的市場價格特別是受到波動的影響,無論是由於我們的經營業績和財務狀況,還是與我們的經營業績和財務狀況無關。我們納斯達克A類普通股的市場價格可能會因多種因素而波動,其中一些因素是我們無法控制的,包括但不限於:
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這些因素和任何相應的價格波動可能會對我們A類普通股的市場價格產生重大不利影響,並導致我們的投資者蒙受重大損失。從歷史上看,科技公司證券的市場價格波動很大。由於與任何一家公司的經營業績無關的原因,這些證券的市場不時經歷重大的價格和成交量波動。在過去,在市場波動之後,上市公司股東經常在美國提起證券集體訴訟。如果我們捲入證券訴訟,可能會給我們帶來鉅額成本,並將我們管理層的資源和注意力從我們的業務上轉移出去。
我們預計在可預見的未來不會支付股息。
除與重組有關外,我們從未宣佈或支付過我們股本的現金股息。我們目前打算保留未來的任何收益,為我們業務的運營和擴張提供資金,我們預計在可預見的未來不會宣佈或支付任何股息。
作為一家上市公司的要求可能會使我們的資源緊張,並轉移管理層的注意力。
作為一家上市公司,我們必須遵守《交易法》、2002年《薩班斯-奧克斯利法案》(下稱《薩班斯-奧克斯利法案》)以及為響應《薩班斯-奧克斯利法案》而頒佈的證券交易所規則的報告要求。這些規則和法規的要求已經並將繼續增加我們的法律和財務合規成本,使一些活動變得更加困難、耗時或昂貴,並增加對我們系統和資源的需求。作為一家上市公司,我們有義務向美國證券交易委員會提交交易法中規定的年度和季度信息以及其他報告,因此需要有能力及時編制符合所有美國證券交易委員會報告要求的財務報表。此外,我們仍須遵守其他報告及公司管治要求,包括納斯達克的某些要求,以及薩班斯-奧克斯利法案及根據該等法案頒佈的條例的某些規定,這些規定對我們施加了重大的合規義務。《薩班斯-奧克斯利法案》(Sarbanes-Oxley Act)要求我們保持有效的披露控制和程序以及對財務報告的內部控制。為了維持並在必要時改進我們對財務報告的披露控制和程序以及內部控制以達到這一標準,可能需要大量的資源和管理監督,管理層的注意力可能會轉移到其他業務上。
此外,儘管我們以前作為英特爾的子公司曾間接遵守這些要求,但我們可能無法成功實施這些要求。遵守上市公司報告要求的成本增加,以及我們可能無法滿足這些要求,可能會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
未能根據《薩班斯-奧克斯利法案》第404條建立和維護對財務報告的有效內部控制,可能會對我們的業務、經營結果和財務狀況產生不利影響。
作為一家上市公司,我們必須遵守美國證券交易委員會規則,以實施薩班斯-奧克斯利法案第302和404條,這些條款要求管理層在我們的季度和年度報告中認證財務和其他信息,並從2023財年開始提供關於財務報告內部控制有效性的年度管理報告,我們的審計師需要根據上市公司會計監督委員會制定的指導方針對此進行證明。我們未來可能會在評估我們對財務報告的內部控制時發現重大弱點,我們可能無法及時補救,以滿足要求我們遵守薩班斯-奧克斯利法案第404條要求的適用最後期限。測試和維護我們對財務報告的內部控制也可能轉移管理層對其他對我們業務運營重要的事務的注意力。此外,如果我們未能達到並保持我們內部控制的充分性,因為此類標準會不時被修改、補充或修訂,那麼我們可能無法確保我們能夠持續地得出結論,即我們根據薩班斯-奧克斯利法案第404條對財務報告進行了有效的內部控制。我們不能確定我們的評估、測試和任何補救行動的完成時間,或這些行動對我們業務的影響。
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此外,我們在財務報告內部控制方面存在任何重大缺陷或其他缺陷,都可能阻礙我們向美國證券交易委員會及時準確提交報告的能力。由於對我們財務報表的可靠性失去信心,上述任何一種情況都可能在金融市場引起負面反應。
此外,我們可能需要在改進我們的內部控制系統和僱用額外人員方面產生成本。任何此類行動都可能對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
如果證券和行業分析師不發表關於我們業務的研究報告,或者發表不準確或不利的研究報告,那麼我們A類普通股的股價和交易量可能會下降。
我們A類普通股的交易市場將在一定程度上取決於證券和行業分析師發佈的關於我們和我們業務的研究和報告。證券和行業分析師目前不會,也可能永遠不會報道我們的公司。如果證券和行業分析師不開始或維持對我們公司的報道,那麼我們A類普通股的股價可能會受到負面影響。在證券或行業分析師發起報道的情況下,如果覆蓋我們的一名或多名分析師下調了我們的A類普通股評級,或者發表了關於我們業務的不準確或不利的研究報告,那麼我們A類普通股的股價可能會下跌。如果這些分析師中的一位或多位停止對我們公司的報道或未能定期發佈有關我們的報告,那麼對我們股票的需求可能會減少,這可能會導致我們A類普通股的股價和交易量下降。
我們發行額外的股本證券可能會稀釋您的所有權,並對我們A類普通股的市場價格產生不利影響。
我們修訂和重述的公司註冊證書授權我們發行A類普通股股份和與A類普通股相關的權利,以換取代價,並根據我們董事會全權酌情制定的條款和條件,無論是否與收購有關。此外,根據我們與英特爾就Mobileye首次公開募股達成的主交易協議的條款,我們授予英特爾繼續向我們購買A類普通股或B類普通股的權利,這是英特爾在Mobileye首次公開募股後維持對我們普通股的總所有權所必需的,相當於我們已發行普通股的至少80.1%。我們發行的任何普通股,包括根據我們的股權激勵計劃或與總交易協議相關的普通股,都將在此類發行之前稀釋現有股東的所有權百分比。
未來,我們可能試圖通過發行額外的A類普通股或可轉換為A類普通股的證券或通過發行債務或其他證券來獲得融資或進一步增加我們的資本資源。我們還可以發行A類普通股或可轉換為A類普通股的證券,或與收購或其他戰略交易相關的債務或其他證券。發行額外的A類普通股或可轉換為A類普通股的證券或債務或其他證券,可能會稀釋我們現有股東的經濟和投票權,並可能降低我們A類普通股的市場價格。
在清算時,債務證券和優先股的持有者以及其他借款的貸款人將優先於普通股持有者獲得我們可分配資產的分配。可轉換為股權證券的債務證券可能會受到轉換比率的調整,據此,某些事件可能會增加轉換後可發行的股權證券的數量。優先股如果發行,可能在清算分配方面享有優先權,或在股息支付方面享有優先權,這可能會限制我們向普通股持有人支付股息的能力。我們在未來的任何發行中發行證券的決定將取決於市場狀況和其他我們無法控制的因素,這些因素可能會對我們未來發行的金額、時間和性質產生不利影響。因此,我們A類普通股的持有者承擔着我們未來發行的股票可能會降低我們A類普通股的市場價格並稀釋他們在我們的股份的風險。
63
目錄表
特拉華州法律和我們修訂和重述的公司註冊證書以及修訂和重述的章程的某些條款可能會使合併、收購要約或代理權競爭變得困難,從而對我們普通股的市場價格產生不利影響。
根據我們修訂和重述的公司註冊證書,我們選擇不遵守特拉華州公司法第203條的反收購條款(“DGCL”)。如果英特爾在我們股票中的持有量減少,使英特爾不再保持至少15%的普通股總投票權,那麼我們將不再選擇退出DGCL第203條,該條款禁止我們在利益相關股東成為利益股東後的三年內與該股東進行商業合併,從而阻止、推遲或阻止控制權的變更,即使控制權的變更將有利於我們的股東。此外,我們修訂和重述的公司註冊證書以及修訂和重述的章程包含可能使我們公司的收購變得更加困難的條款,包括以下內容:
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目錄表
這些反收購防禦措施可能會阻礙、推遲或阻止涉及我們公司控制權變更的交易。這些條款還可能阻止委託書競爭,使股東更難選舉他們選擇的董事,並導致我們採取他們希望採取的其他公司行動,在某些情況下,任何這些行動都可能限制我們的股東從他們持有的A類普通股獲得溢價的機會,還可能影響一些投資者願意為我們的A類普通股支付的價格。
我們修改和重述的公司註冊證書包含針對某些索賠的獨家法院條款,這可能會限制我們的股東在與我們或我們的董事、高級管理人員或員工的糾紛中獲得有利的司法論壇的能力。
我們修訂和重述的公司註冊證書,在法律允許的最大範圍內規定,除非我們以書面形式同意選擇替代法院,否則特拉華州衡平法院是(1)代表我們提起的任何派生訴訟或法律程序,(2)任何聲稱違反我們任何現任或前任董事、高級管理人員、股東、僱員或代理人對我們或我們股東的義務(包括任何受信責任)的訴訟,(3)任何針對我們或我們任何現任或前任董事、高級管理人員、股東、因本公司或本公司經修訂及重述之公司註冊證書或本公司經修訂及重述之公司細則之任何條文而產生或與之有關之任何僱員或代理人,或(4)任何針對本公司或本公司任何現任或前任董事、高級職員、股東、僱員或代理人而提出的任何訴訟,均受特拉華州內務條例所管限。如下所述,本條款不適用於為執行《證券法》或《交易法》或其下的規則和條例所產生的任何義務或責任而提起的訴訟。
此外,《證券法》第22條規定,聯邦法院和州法院對為執行《證券法》或其下的規則和條例所產生的任何義務或責任而提出的所有索賠具有同時管轄權,我們修訂和重述的公司註冊證書規定,在法律允許的最大範圍內,美國聯邦地區法院將是解決根據《證券法》提出的任何訴因的唯一和獨家論壇。我們決定通過這樣一項聯邦法院條款之前,特拉華州最高法院裁定,根據特拉華州的法律,這些條款在事實上是有效的。雖然不能保證聯邦或州法院將跟隨特拉華州最高法院的舉行,或決定在特定案件中執行我們的聯邦法院條款,但我們的聯邦法院條款的應用意味着,我們的股東為執行證券法所產生的任何義務或責任而提起的訴訟必須向聯邦法院提起,而不能向州法院提起。
交易所法案第27條規定,對於為執行交易所法案或其下的規則和法規所產生的任何義務或責任而提起的所有索賠,聯邦獨家管轄權,我們修訂和重述的公司註冊證書規定,獨家法院條款和我們的聯邦法院條款均不適用於為執行交易所法案所產生的任何義務或責任而提起的訴訟。
因此,我們的股東必須向聯邦法院提起訴訟,以強制執行《交易法》或其下的規則和條例所產生的任何義務或責任。我們的股東不會被視為放棄了我們對聯邦證券法和據此頒佈的法規的遵守。
任何個人或實體購買或以其他方式獲得或持有我們的任何證券的任何權益,應被視為已通知並同意我們的獨家法院條款,包括聯邦法院條款。此外,我們的股東不能放棄遵守聯邦證券法及其下的規章制度。這些條款可能會限制我們的股東在他們認為有利於與我們或我們的董事、高級管理人員或其他員工發生糾紛的司法論壇上提出索賠的能力,這可能會阻止針對我們以及我們的董事、高級管理人員和其他員工和代理人的訴訟。或者,如果法院發現我們修訂和重述的公司註冊證書中包含的法院條款的選擇在訴訟中不適用或不可執行,我們可能會產生與在其他司法管轄區解決此類訴訟相關的額外費用,這可能會損害我們的業務、經營業績和財務狀況。
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目錄表
一般風險
我們有效税率的變化可能會減少我們的淨收入。
許多因素可以提高我們的有效税率,這可能會減少我們的淨收入,包括:
全球或地區的情況可能會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
我們和我們的供應商在以色列和其他幾個國家有製造、組裝和測試、研發、銷售和其他業務,我們的一些業務活動集中在一個或多個地理區域。此外,2023年我們總收入的79%來自美國以外,根據產品發貨客户的位置,德國中國、德國中國和英國分別佔總收入的31%、17%和7%。因此,我們的業務、經營業績和財務狀況,包括我們生產、組裝、測試、設計、開發或銷售產品的能力,以及對我們解決方案的需求,有時都會受到許多我們無法控制的全球和地區因素的不利影響。
全球或地區經濟狀況的不利變化定期發生,包括衰退或增長放緩、財政、貨幣或貿易政策的變化或不確定性、更高的利率、收緊信貸、通貨膨脹、企業資本支出減少(包括IT基礎設施)、失業率上升以及消費者信心和支出下降。經濟狀況的不利變化可能會嚴重損害對我們解決方案的需求,並使預測我們的經營業績和做出業務決策(包括確定業務投資的優先順序)變得更具挑戰性。經濟低迷或不確定性增加也可能導致信貸和可收款風險增加、借貸成本上升或資本市場可用性下降、流動性減少、對我們供應商的不利影響、包括金融機構和保險公司在內的交易對手倒閉、資產減值和我們金融工具的價值下降。
我們可能會受到定期發生的其他全球和區域因素的不利影響,包括:
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目錄表
災難性事件可能會對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
我們的運營和業務以及我們的客户和OEM的直接或間接供應商和供應商的運營和業務可能會受到自然災害、工業事故、公共衞生問題(包括新冠肺炎疫情)、網絡安全事件、公用事業、交通、電信或IT系統提供商的服務中斷、生產設備故障或其他災難性事件的影響。
例如,我們有時會遇到由於停電、設備運行不正常以及原材料或組件供應中斷而導致生產過程中斷的情況,包括影響我們供應商的網絡安全事件。全球氣候變化可能導致某些自然災害更頻繁或更強烈地發生,如干旱、野火、風暴、海平面上升和洪水。氣候變化對全球經濟,尤其是IT行業的長期影響尚不清楚,但可能是嚴重的。
災難性事件可能使生產或向客户交付產品、從供應商接收生產材料或執行關鍵功能變得困難或不可能,這可能會對我們的收入產生不利影響,並需要大量的恢復時間和支出來恢復運營。雖然我們維持業務恢復計劃,但我們的一些系統並不完全宂餘,我們不能確保我們的計劃將完全保護我們免受此類中斷的影響。此外,即使我們的運營不受影響或迅速恢復,如果我們的客户或供應商因災難性事件而無法及時恢復自己的運營,我們可能會遇到訂單減少或取消或供應鏈中斷的情況,這將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
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目錄表
儘管我們為各種財產、傷亡和其他風險提供保險,但並非所有可能的風險都能得到或完全得到保障,因此向本公司支付的任何保險金可能不一定涵蓋整個損害範圍和/或所有可能的損失。我們的保險範圍的類型和金額取決於可用性、成本和風險自留方面的決定。我們可能出於各種原因決定根本不購買某些保單,包括由於此類保單的成本超過任何經濟利益,並且無法確定將來是否有可能根據合理的商業條款購買或續保合適的保單。我們承保的某些保單可能有較大的免賠額和廣泛的除外責任。此外,一個或多個保險提供商可能無法或不願意支付索賠。我們的保險公司也可能終止我們的保險範圍,我們可能無法找到符合可接受條款的替代保險,或者根本無法找到替代保險,或者我們與英特爾共享我們的限額,英特爾根據這些政策提出的索賠可能會超出可用的政策限額。
保險未涵蓋的損失可能很大,這將對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
項目1B。未解決的員工意見
沒有。
項目1C。網絡安全
網絡安全風險管理
網絡安全風險管理是我們整體企業風險管理計劃的一個組成部分,我們一直在繼續投資開發。我們的企業網絡安全風險管理計劃提供了一個框架,用於處理網絡安全威脅和事件,包括與使用第三方供應商和服務提供商提供的服務相關的威脅和事件,並促進本公司不同業務部門之間的協調。我們的企業網絡安全風險管理計劃基於行業標準並根據行業標準進行審核,包括ISO 27001信息安全管理系統(ISMS)和汽車行業的可信信息安全評估交換標準。
我們的企業網絡安全團隊負責運營我們的網絡安全風險管理計劃。網絡安全小組與管理層一起確定風險評估、審查、審計和測試的年度工作計劃。網絡安全小組還根據這一工作計劃定期進行脆弱性評估、安全審查和滲透測試。在進行需要補救的風險評估後,網絡安全團隊將進行風險處理和響應流程,包括緩解、補救和降低風險的工作。我們的政策還要求可通過互聯網訪問的企業系統和應用程序必須至少每年進行一次滲透測試,我們聘請專業的獨立第三方對某些企業系統和應用程序進行滲透測試和具體的深入審查。
就監督及識別與第三方相關的網絡安全風險而言,我們尋求對與我們有業務往來的關鍵第三方施加若干網絡安全要求。網絡安全團隊根據我們的網絡安全政策和標準,對與我們交換信息或整合信息系統和網絡的第三方供應商和服務提供商進行風險評估、盡職調查檢查和關鍵安全控制驗證。我們在與該等第三方訂立的協議中加入網絡安全及隱私附錄及條款(如適用),並尋求向該等第三方傳達任何必要的監管及合約規定。當我們確實意識到第三方供應商或服務提供商遭遇妥協或故障時,我們會嘗試降低我們的風險,包括在適當情況下終止此類第三方與我們的信息系統和網絡的連接,或行使我們可能擁有的任何適用的合同補救措施,例如賠償權利。
網絡安全團隊每半年與管理層進行一次計劃績效評估,以評估公司網絡安全風險管理計劃的持續適用性、充分性和有效性,包括網絡安全目標的實現和行業標準的合規性,並建議對公司威脅建模、未來風險評估的優先級、為應對新發現的風險或違規行為而進行的政策調整,以及總體風險接受度。
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目錄表
為在本公司內培養網絡安全意識文化,併為僱員提供有關網絡安全意識行為的進一步知識,本公司所有僱員均須於入職過程中參加網絡安全培訓課程,每年至少一次。
我們的組織網絡安全計劃由我們的首席信息安全官(“CISO”)領導,他接收我們網絡安全團隊的報告,並監督網絡安全威脅和事件的預防、檢測、緩解和補救。我們的CISO向我們的首席運營官(“首席運營官”)彙報,首席運營官可視情況與其他高級管理人員討論網絡安全風險和其他運營風險。我們的CISO和專門的網絡安全團隊人員都是經過認證和經驗豐富的信息系統安全專業人員和具有多年經驗的網絡安全經理。我們的CISO自2019年以來一直擔任該職位,擁有超過25年的管理和專業網絡安全專業知識。他曾在NDS Services、思科和德勤擔任過CISO和其他高級管理職位,還曾擔任過多個全球行業的公司的網絡安全顧問。我們的首席運營官在項目管理和網絡安全方面擁有豐富的經驗,包括在Verint Systems Inc.和思科公司擔任過的職務,以及在我們的CISO加入公司之前建立和管理公司的網絡安全團隊。
管理層負責持續識別、考慮和評估重大網絡安全風險,建立流程以確保監測此類潛在的網絡安全風險敞口,制定適當的緩解措施並維護網絡安全計劃。該公司的網絡安全團隊定期與首席運營官會面,報告其調查結果。首席運營官則定期向首席執行官和其他管理層成員報告此類事項。
作為我們繼續投資發展我們的整體企業風險管理計劃的一部分,首席運營官和其他管理層成員將向董事會全體成員通報最新情況,從2024年開始,還將向我們董事會的審計委員會(“審計委員會”)提供有關公司網絡安全計劃、重大網絡安全風險和緩解戰略的最新情況。除了此類更新,作為我們事件響應流程的一部分,我們的首席運營官還負責根據管理層對風險的評估,向審計委員會通報重大網絡安全威脅和事件。
我們的董事會對我們的風險管理負有全面監督責任,並將網絡安全風險管理監督委託給審計委員會。審計委員會負責確保管理層制定旨在識別和評估公司面臨的網絡安全風險的流程,並實施旨在管理網絡安全風險、緩解和補救網絡安全威脅和事件的流程和計劃。管理層和審計委員會還根據管理層對風險的評估,向董事會全體成員報告重大網絡安全風險。
2023年,我們沒有發現任何對我們的業務戰略、運營結果或財務狀況產生重大影響或有合理可能性產生重大影響的網絡安全風險。然而,儘管我們做出了努力,我們不能消除網絡安全威脅或事件的所有風險,也不能保證我們沒有經歷過未被發現的網絡安全事件。有關這些風險的更多信息,請參閲本年度報告Form 10-K中的“風險因素-與隱私、數據和網絡安全相關的風險”。
項目2.財產
我們的主要辦公室位於以色列耶路撒冷Shlomo Momo Halevi街1號,總面積約1,377,781平方英尺(約128,000平方米)。我們還在特拉維夫以及以色列和世界各地的其他地點租賃辦公空間,包括紐約、杜塞爾多夫、東京、北京和上海。
2024年第一季度,我們基本完成了位於以色列耶路撒冷Shlomo Momo Halevi街1號的新校區的建設,並將我們的主要辦事處遷至該地點。我們已經大量搬出了位於以色列耶路撒冷哈託姆街13號的前主要辦公室,該空間的租約將於2024年2月到期,不會延長。我們正在努力簽訂額外的租約,在世界各地的不同地點提供更多的辦公空間。在我們開展業務的大多數國家/地區,我們為當地業務(當地國家領導層、客户支持、當地銷售等)租用辦公空間。我們預計這些行動在未來不會有任何重大變化。
我們認為,作為一個整體,我們的設施對於我們目前的業務來説是適當的、足夠的和足夠的能力。
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目錄表
項目3.法律訴訟
在開展業務的正常過程中,我們過去曾捲入各種法律訴訟和其他索賠,未來也可能捲入其中。我們還可能參與其他司法、監管和仲裁程序,涉及與我們的業務行為相關的事項。其中一些事項可能涉及數額可觀的索賠。此外,第三方可能會不時以信件或其他通訊形式向我們提出侵犯知識產權的要求。這些法律程序可能會受到許多不確定因素的影響,無法保證任何個別程序的結果。其中某些訴訟的不利結果可能會對我們的業務、財務狀況和經營結果產生實質性的不利影響,並可能導致我們普通股的市場價值下降。
法律訴訟
美國的集體訴訟
證券訴訟。2024年1月16日,美國紐約南區地區法院向美國紐約南區法院提起了一項可能的集體訴訟,標題為麥考利夫訴Mobileye全球公司,1:24-CV-00310(S.D.N.Y.),指控Mobileye及其某些現任和前任官員違反了1934年《證券交易法》第10(B)和20(A)條,涉及被告關於某些一級Mobileye客户積累過剩庫存的據稱錯誤陳述和遺漏。起訴書代表在2023年1月26日至2024年1月3日期間購買或以其他方式獲得Mobileye證券的所有個人和實體尋求未指明的損害賠償和其他救濟。我們打算積極為此事辯護。財務報表中沒有記錄任何準備金。
美國專利訴訟
2024年1月26日,Facet Technology Corp.(“Facet”)在美國德克薩斯州東區地區法院起訴Mobileye,指控其侵犯了兩項專利。標題阿賽特科技公司訴Mobileye全球公司。起訴書稱,Mobileye的某些產品直接和間接侵犯了這兩項專利。起訴書要求未指明的損害賠償、永久禁令以及律師費和費用。我們打算積極為此事辯護。
項目4.礦山安全信息披露
不適用。
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目錄表
第II部
項目5.註冊人普通股市場、相關股東事項和發行人購買股權證券
我們的A類普通股在納斯達克上上市,代碼是“MBLY”。我們的B類普通股不在任何證券交易所上市或交易。
2024年1月31日,共有1名A類普通股和1名B類普通股登記股東。記錄持有者的數量不包括通過經紀人持有我們A類普通股的被提名者或“街頭名人”賬户。
股利政策
我們打算保留任何未來的收益,在可預見的未來不會宣佈或支付任何現金股息。見“第1A項。風險因素--與我們A類普通股所有權相關的風險--我們預計在可預見的未來不會派發紅利。“
向我們普通股持有人宣佈和支付未來股息將由我們的董事會自行決定,並將取決於許多因素,包括經濟狀況、我們的財務狀況和經營業績、我們的可用現金以及當前和預期的現金需求、資本要求、法律、税收和監管限制,包括限制性契約可能包含在我們的任何子公司的信貸安排中,以及我們的董事會可能認為相關的其他因素。
根據特拉華州的法律,只能從盈餘中支付股息,盈餘的計算方法是我們的淨資產減去我們的負債和資本,如果我們沒有盈餘,則從宣佈股息的會計年度和/或上一個會計年度的淨利潤中支付。
根據股權補償計劃獲授權發行的證券
本條款所要求的信息將通過對本條款的修正或根據包含此類信息的第14A條規定的最終委託書提交(並通過引用併入本文)。
性能圖表
就交易法第18節而言,以下業績圖表不應被視為“徵集材料”或被美國證券交易委員會“存檔”,或受該節規定的責任約束,並且不應被視為通過引用被納入Mobileye根據證券法或交易法提交的任何文件中。
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目錄表
下圖比較了我們A類普通股的累計股東總回報與納斯達克綜合指數和PHLX半導體指數的可比累計回報。圖表假設在2022年10月26日,也就是我們的A類普通股在納斯達克開始交易的那一天,我們的A類普通股和每個指數都投資了100美元。這些比較是基於歷史數據,並不是對我們A類普通股未來表現的指示,也不是為了預測。
*以2022年10月26日Mobileye A類普通股第一個交易日的收盤價投資100美元,並投資於指數,包括股息再投資。
股權證券的未登記股份
不適用。
收益的使用
不適用。
發行人購買股票證券
沒有。
第六項。[已保留]
項目7.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析
以下對本公司財務狀況和經營結果的討論和分析應與本報告其他部分包括的綜合財務報表和相關附註一併閲讀。本討論和分析中包含的一些信息包括涉及風險和不確定性的前瞻性陳述。你應該審閲本報告其他部分標題為“關於前瞻性陳述的警示説明”和“風險因素”的章節,討論前瞻性陳述以及可能導致實際結果與以下討論和分析中的前瞻性陳述所描述或暗示的結果大不相同的重要因素。
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目錄表
我們截至Mobileye首次公開募股完成之前或之前的財務數據來自英特爾的綜合財務報表和會計記錄,使用了運營的歷史結果和資產和負債的歷史基礎。這裏的財務數據包括我們的業務成本,但這可能不反映我們作為一家獨立公司在本報告所述期間所發生的費用。Mobileye首次公開招股完成後,綜合財務報表包括本公司及其全資子公司的賬目。
公司概述
Mobileye是開發和部署自動駕駛系統和自動駕駛技術和解決方案的領先者。我們在20多年前開創了ADAS技術,並不斷擴大我們的ADAS產品範圍,同時引領向自動駕駛解決方案的演變。
我們的解決方案組合建立在一整套專門構建的軟件和硬件技術之上,旨在提供使ADAS和自動駕駛的未來成為現實所需的能力。可以利用這些技術在邊緣和雲中提供任務關鍵型功能,提高道路用户的安全,並徹底改變全球的駕駛體驗和人員和貨物的流動。
截至2023年12月30日,我們的解決方案已安裝在約800款車型(包括當地國家/地區、年份和其他車型)中,我們的SoC已部署在約1.7億輛汽車中。我們正在與全球50多家原始設備製造商積極合作,實施我們的ADAS解決方案。在截至2023年12月30日的一年中,我們的系統出貨量約為3,740萬台,其中大部分是EyeQ™SoC。這比我們2022年出貨的約3370萬台系統和2021年出貨的約2810萬台系統有所增加。我們於1999年在以色列成立。我們的聯合創始人Amnon Shashua教授是我們的首席執行官兼首席執行官總裁。2014年,我們以外國私人發行人的身份完成了首次公開募股,並在紐約證券交易所以MBLY的代碼進行交易。英特爾在2017年以153億美元收購了Mobileye,之後我們成為英特爾的全資子公司。我們於2022年10月完成了重組和Mobileye的首次公開募股。
我們的商業模式
我們目前幾乎所有的收入都來自我們商業部署的ADAS解決方案。在我們下一代EyeQ的推動下,未來TM憑藉我們的環繞計算機視覺Mobileye監控™解決方案、軟件定義成像雷達的產品化以及我們的真正宂餘™架構,我們相信我們將能夠提供能夠實現大規模採用無人機的自動駕駛解決方案。
我們的大部分收入來自出售我們的EyeQTM通過向一級汽車供應商銷售SoC到OEM。我們通常以批量定價銷售產品,並在發貨時確認與產品相關的收入和成本。
作為我們與OEM關係的一部分,我們在新程序採購過程的早期投入了大量時間和其他資源。我們通常根據在採購和提名過程中提供的OEM信息,提前至少兩到三年瞭解預計包括我們產品的型號數量,儘管OEM沒有承諾購買特定數量的產品,而且計劃可能會在時間和數量方面發生變化。我們在任何一年中可能確認的收入可歸因於前幾年的程序設計勝利。
我們與領先的汽車用半導體器件供應商和創新者意法半導體合作,在製造、設計和研發方面開展合作。我們已經與意法半導體共同開發了六代汽車級SoC,EyeQ™,包括EyeQ™5和EyeQ™6。我們還與廣達電腦等幾家供應商建立了合作關係,以開發和組裝我們的ECU,包括為我們的Mobileye監督設計™,其中包括意法半導體制造的EyeQ™5 SoC。
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我們與英特爾的密切合作夥伴關係存在於多個戰線。由於我們與英特爾的關係,我們獲得了獨特的差異化技術,如專有的硅光電子製造技術,我們可以利用這些技術來早期開發我們的FMCW激光雷達,它有可能取代替代的第三方激光雷達傳感器,以進一步增強我們傳感器套件的性能。我們還可能從英特爾獲得支持我們的軟件定義雷達的設計和開發的某些技術的許可,包括英特爾的毫米波技術。此外,我們打算探索與英特爾在技術平臺上的合作,將我們的EYQ™SoC與英特爾市場領先的中央計算能力相集成,並計劃利用英特爾代工服務的高級打包能力。這一潛在平臺旨在實現安全、娛樂和雲連接所必需的功能。英特爾在全球政府事務和政策制定方面的優勢將繼續對我們具有重要價值,因為我們正在與監管機構合作,後者正在準備框架,以實現AVs的商業部署。
影響我們業績的關鍵因素
我們認為有幾個重要因素已經影響並預計將繼續影響我們的運營結果:
全球汽車需求。我們的業務業績與我們的OEM客户的全球汽車銷量和汽車產量有關。北美、歐洲和亞洲的經濟狀況可能會對新車的生產量產生很大影響,從而對我們的收入產生影響。由於全球需求、市場狀況和競爭狀況以及其他因素,包括新冠肺炎疫情的長期影響和全球半導體短缺,我們的OEM客户的產量可能會因時期而異。雖然汽車產量現在已恢復到約2019年的水平,但目前不確定的經濟狀況,包括2023年北美汽車工人罷工的影響,以及通脹可能會導致消費者需求減少。另一方面,多年低於峯值產量水平的被壓抑的需求可能會導致產量好於預期。除了經濟狀況外,在之前的時期,包括供應鏈危機和2021年和2022年半導體短缺期間,某些Tier 1客户增加了零部件訂單,包括我們的解決方案,以抵消汽車零部件供應鏈短缺的影響。因此,對我們解決方案的一些需求和來自這些客户的相應收入被轉移到更早的時間段,而不是在沒有普遍供應鏈短缺和通脹環境的情況下發生的時間段。作為我們2024年的標準規劃流程的結果,包括與我們的Tier 1客户的討論,我們在2023年末意識到我們的客户存在嚴重的庫存過剩。這一點以及2023年某些OEM的產量低於預期,導致我們的一級客户決定在2024年第一季度優先利用手頭的過剩庫存,然後再使用新發貨來滿足OEM的需求。我們預計我們的客户將在2024年第一季度使用這些過剩客户庫存的絕大多數,訂單將在2024年剩餘時間正常化,但不能保證他們會這樣做。近年來,隨着ADAS滲透率的提高,ADAS的銷量增長速度快於整個汽車市場,我們相信我們將繼續從這一趨勢中受益。在截至2023年12月30日的一年中,我們的收入為20.79億美元,同比增長11%,超過了全球汽車產量的增長。然而,由於供應鏈短缺和經濟不確定性的影響,全球汽車生產受到持續或未來的限制,這可能是我們增加收入能力的限制因素。我們希望繼續利用我們與原始設備製造商和Tier 1的強大合作關係,擴大我們在關鍵市場的存在,並抓住這些市場的長期增長機會。
設計贏得了新老客户的青睞。全球原始設備製造商正在不斷尋找創新的方法,以提高他們的汽車的客户吸引力和安全性。製作節目的額外節目設計勝利對我們未來的收入增長非常重要。然而,每一次設計勝利產生的收入和實現一次設計勝利所需的時間可能會有很大的差異。為了實現程序設計的勝利,我們必須保持我們的技術領先地位,並通過在研發方面的投資,繼續提供差異化的解決方案,以對抗我們的競爭對手。我們與一級汽車供應商密切合作,與原始設備製造商密切合作,瞭解他們的解決方案需求,並與他們建立了跨越多代EyeQ™產品的密切長期關係,儘管不能保證我們的客户即使在我們取得設計勝利後,也會以任何特定數量或任何特定價格購買我們的解決方案。
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在技術領先和產品開發方面的投資。我們相信,我們有能力繼續開發和設計高度先進且具有成本效益的ADAS和AV解決方案,這將使我們能夠擴大我們的技術領先地位,並通過實現更大程度的自主權來鼓勵更多人採用我們的解決方案。我們還相信,我們為未來幾代EyeQ™SoC和先進系統制定的路線圖最終將為自動駕駛解決方案提供動力。EYQ™系列設計進一步支持可擴展的ECU架構,從支持各種ADAS解決方案架構到託管自動駕駛的全部工作負載,同時滿足嚴格的成本和能效要求。我們預計,我們開發的軟件定義成像雷達將提供顯著的成本優勢,因為它消除了車輛周圍多個高成本激光雷達的需求,只需要一個前置激光雷達,與使用激光雷達中心或僅使用激光雷達系統的解決方案相比,顯著降低了所需傳感器的總體成本。
ADAS和自動駕駛解決方案的法規.對我們解決方案的需求受到各種NCAP部署的法規和評級系統的影響,特別是由美國國家公路交通安全管理局管理的Euro NCAP和U.S. NCAP。由於這些NCAP需要更多的ADAS應用,如自動緊急制動,OEM將越來越多地將ADAS作為其型號的標準功能,以保持或實現最高的安全評級。在許多國家,這些安全評估創造了一個“安全市場”,因為汽車製造商試圖證明他們的車型符合NCAP的最高評級。我們預計,在Euro NCAP的帶領下,國家NCAP將在未來幾年繼續在其評估項目中增加特定的ADAS應用。近年來,隨着法規要求和NCAP評級的提高,OEM也開始強調其安全功能作為競爭優勢。隨着更多法規在全球範圍內實施,我們預計這將導致ADAS在全球範圍內的採用增加,我們相信我們能夠從全球日益增加的安全法規中受益,特別是由於我們當前和未來解決方案的可驗證性。
全自動駕駛汽車仍處於初期階段,在地方和國家層面上,自動駕駛的監管正在全球範圍內不斷髮展。我們認為,監管機構將要求自動駕駛汽車在允許自動駕駛之前進行某些驗證和審計要求。監管要求和舉措對廣泛採用全自動駕駛的時間以及開發和引入自動駕駛解決方案的成本的潛在影響尚不確定。RSS是我們的框架,告知我們的駕駛政策,並正式確定駕駛安全概念。我們的RSS框架和決策引擎激發了全球AV安全標準化工作,包括IEEE 2846,這是我們領導的行業工作組。我們在全球範圍內積極參與自動駕駛法規,因為它們對自動駕駛技術的部署速度以及必須滿足的自動駕駛技術驗證和審計要求都有影響。重要的是,我們相信RSS是一種實用的方法,旨在提供政府定義的可證明可接受的風險水平,隨着AV部署的加速,它將促進全球範圍內的標準化工作。除了影響自動駕駛技術的部署速度外,我們預計,一旦自動駕駛獲得市場採用,法規將持續影響我們的財務業績。我們無法保證任何此類法規將如何影響我們以及此類影響的程度,特別是在某些地區禁止自動駕駛的情況下。
消費者採用我們的ADAS和自動駕駛解決方案.我們的財務業績部分受到公眾對ADAS解決方案的認識和需求的推動。隨着時間的推移,我們預計自動駕駛解決方案將為我們的收入增長做出有意義的貢獻。因此,消費者對ADAS和自動駕駛技術的需求和採用意願將對我們的財務業績產生重大影響。我們相信,我們在ADAS領域的領導地位使我們能夠繼續為先進的自動駕駛解決方案設定標準,並將幫助我們從消費者對自動駕駛技術的信心和需求不斷增長中受益。
解決方案組合、定價和產品成本.解決方案組合是影響我們收入和毛利率的最重要因素之一,因為我們的解決方案價格差異很大。我們解決方案的價格取決於特定產品中包含的應用程序包。我們的解決方案具有不同的保證金配置文件。隨着我們開發、捆綁和銷售包括EyeQ™ SoC以外的第三方硬件的完整系統,我們預計由於第三方硬件內容的增加,我們的毛利率將按百分比下降。然而,由於此類系統的預期售價較高,我們預計每單位毛利將以美元為基礎增加。
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ASP根據解決方案的應用程序和複雜性而有所不同。隨着特定解決方案的成熟和單位產量的增加,我們預計其ASP將下降。此外,隨着產量的增加,生產期間的價格通常會逐步下降。雖然個別解決方案的平均售價可能會下降,但我們尋求不斷提供新的特性和功能,並增加我們的解決方案為OEM客户提供的價值,因為我們瞄準了新的設計機會,管理現有解決方案的生命週期,並創建具有高級功能的新ADAS類別。我們目前還提供完整的系統解決方案,包括更高功能的產品,如SuperVision™,與我們的單一EyeQ™ SoC和雲增強型ADAS產品相比,價格要高得多。我們相信,隨着SuperVision™和其他先進解決方案在我們的產品組合中所佔的比例越來越大,我們的差異化和可擴展解決方案通過附加功能不斷增強,可以使我們保持或提高整體ASP。
投入材料成本和製造成本是影響我們毛利率的重要因素。材料成本受到多種因素的影響,包括是否有足夠的供應來滿足市場需求。例如,在2021年末,由於始於2020年的全球供應短缺,半導體制造成本上升。由於供應鏈短缺,包括全球半導體短缺,以及通脹壓力,我們在2022年和2023年經歷了投入成本的上升。雖然我們很大程度上成功地增加了我們的ASP以反映這些成本的增加,但由於這些成本的增加,我們的毛利率百分比有所下降。我們的毛利率已經並可能繼續受到我們通過實現解決方案的定價增加和其他生產成本的降低來抵消這些和任何未來成本增加的能力的影響。我們與意法半導體、廣達電腦和其他供應商持續密切合作,以管理材料成本、提高產量並改善製造、組裝和測試成本。
供應和製造能力。我們的解決方案依賴於全球半導體供應鏈。持續和及時的投入材料供應、製造能力的可獲得性以及合理價格的包裝和測試服務影響着我們滿足客户需求的能力。供應鏈中斷、晶圓和基板等原材料短缺以及製造限制可能會限制我們滿足客户需求的能力,並導致訂單延遲、減少或取消。在2021年至2022年期間,半導體行業經歷了基板和其他元件以及可用代工製造能力的普遍短缺。進入2022年時,由於2021年供應有限,我們資產負債表上的EyeQ™SoC庫存大幅下降。此外,我們的EYQ™SoC的唯一供應商意法半導體無法滿足我們在2022年期間對EYQ™SoC的需求,導致我們的公司自有庫存水平進一步大幅下降。從2022年末和2023年初開始,這種供應鏈中斷、原材料短缺和製造限制的情況有所減少,在2023年期間,我們成功地提高了EyQ™系統芯片的庫存水平,緩解了未來供應限制導致短缺的可能性。然而,如果再次出現供應鏈限制,並受其持續時間和嚴重程度的限制,我們可能需要在手頭的EYQ™SoC或Supervisor™ECU的庫存最少或沒有庫存的情況下運營。因此,我們在很大程度上依賴意法半導體的EYQ™SoC和廣達電腦(或其他供應商)的ECU及時發貨來滿足客户訂單,如果芯片或ECU出現這種短缺,我們可能無法通過使用手頭的庫存來抵消未來的供應緊張。我們在2023年的運營結果沒有受到任何芯片短缺的影響。我們依賴單一或有限的供應商和供應商提供某些組件、設備和服務,以及前面提到的基板和其他組件的短缺,導致供應鏈風險增加,並繼續強調我們滿足客户供應需求的能力。為了緩解這些供應鏈限制,管理層繼續持續監測庫存水平。雖然我們不能完全預測這些壓力將產生的長期影響的持續時間和嚴重程度,但我們預計我們目前的供應鏈限制不會對我們的長期運營、資本資源、銷售、利潤和流動性產生實質性的不利影響。
上市公司費用。作為一家最近上市的公司,我們已經並將繼續實施額外的程序和程序,以滿足適用於上市公司的標準和要求。特別是,隨着我們繼續建立更全面的合規和治理職能並聘請更多人員支持這些職能,根據薩班斯-奧克斯利法案維護和審查財務報告的內部控制,以及根據美國證券交易委員會規則編制和分發定期報告,我們預計我們的會計、法律和人事相關費用將會增加。我們的財務報表將反映這些費用的影響。我們還預計,由於保費上漲,我們的保險成本,包括董事和高級管理人員保險以及反病毒活動的保險範圍,將會增加。
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目錄表
此外,在Mobileye首次公開募股方面,我們設立了股權激勵計劃,旨在向我們的某些高級管理層成員、非執行董事和員工授予基於股票的薪酬獎勵,以激勵他們的業績並使他們的利益與我們的利益保持一致。從歷史上看,向我們的員工發放基於股票的薪酬是根據英特爾的員工股權激勵計劃進行的,這種歷史授予將繼續基於他們最初的歸屬時間表。股權薪酬一直是,並將繼續是我們未來薪酬策略的重要組成部分,也是我們未來支出的重要組成部分,我們預計隨着時間的推移,這一支出將會增加。
英特爾細分市場報告
我們的某些財務業績在英特爾公開報告的財務業績中作為運營部分列報。英特爾在其部門報告中為我們報告的財務結果可能與我們的獨立財務結果不同,這主要是因為英特爾報告了與某些公司管理費用職能相關的費用,以及為英特爾和Mobileye準備獨立合併財務結果所應用的重要性閾值的差異。
經營成果的構成部分
收入
我們目前幾乎所有的收入都來自我們商業部署的ADAS解決方案。我們的大部分收入來自向OEM銷售我們的EYQ™SoC,銷售給將我們的產品應用到汽車上的第一級汽車供應商,在這種情況下,我們的直接客户是負責為我們的產品付款的第一級汽車供應商。由於我們產品的複雜性,以及定製和驗證產品並將其集成到OEM的整體ADAS系統的需要,我們還與OEM保持着密切的直接關係。
2023年和2022年,EyeQ™SoC的銷售額分別約佔我們收入的89%。我們的Supervisor™產品的銷售額佔我們2023年和2022年剩餘收入的大部分。銷售我們的EyeQ™產品、Supervisor™產品的收入在產品從我們的設施發貨時確認,這取決於商定的發貨條款。我們對任何一級汽車供應商的銷售通常涵蓋多個OEM和來自任何OEM的多個生產計劃。
收入成本
收入成本主要包括與我們的EyeQ™SoC和我們的監管™產品的製造成本相關的費用,以及被確認為開發技術的收購無形資產的攤銷。其他成本包括EYQ™SoC中包括的知識產權使用費、與人員相關的費用、物流和保險成本以及分配的間接管理成本。隨着我們開發和銷售包括EyeQ™SoC以外的硬件的完整系統,我們預計我們的毛利率將會下降,因為我們的解決方案中包含更多的硬件內容。然而,由於此類系統的預期售價較高,我們預計未來我們的單位毛利潤將以美元為基礎增加。
研究和開發費用,淨額
研發費用主要包括與研發活動的人員、設施、設備和用品有關的費用,包括股份薪酬、材料、零部件和其他原型開發、雲計算服務、諮詢和其他專業服務(包括數據標籤、開發計劃內的質量保證和分配的管理費用)。
我們簽訂了盡力不可退還的非經常性工程(“NRE”)安排,根據該安排,我們將獲得可歸因於特定開發計劃的部分研發費用的報銷。在此類項目完成後,我們不會收到任何額外的補償或版税,潛在客户也不會承諾在未來購買最終產品。我們收到的參與報銷並不取決於該項目是否有未來的好處。由這些安排產生的所有知識產權均由我們獨家擁有。
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我們打算繼續在研究和開發活動上進行大量投資,以實現我們的戰略目標。因此,我們預計研發費用按絕對美元計算將增加,但隨着時間的推移,佔總收入的百分比將逐漸下降。我們預計,與2023年相比,近期我們的研發費用將會增加,這主要是由於我們預計與開發新一代EyeQ™SoC、高級駕駛員輔助產品以及我們的AV解決方案和有源傳感器套件的產品化相關的額外研發人員和更高的直接費用。
銷售和營銷費用
銷售和營銷費用主要包括與已收購無形資產攤銷相關的費用,包括客户關係和品牌成本、與人員相關的費用(包括我們銷售人員的股份薪酬)以及營銷費用和分配的管理費用。
隨着我們繼續努力提高市場對我們解決方案好處的認識,我們預計我們的銷售和營銷費用將增加,但我們預計隨着業務的增長,銷售和營銷費用佔總收入的比例將會下降。
一般和行政費用
一般費用和行政費用包括與人事有關的費用,包括高管的股份薪酬、保險費用、財務和法律部門,以及法律和會計費用、訴訟費用以及專業和合同服務費。
我們預計,以絕對美元計算,我們的一般和行政費用將增加,但隨着業務的增長,佔總收入的百分比將會下降。一般和行政費用增長的主要原因將是與上市公司相關的成本,包括需要僱用更多人員以支持遵守薩班斯-奧克斯利法案和其他美國證券交易委員會規則和條例的適用條款,以及董事和高級管理人員保險保費增加,以及一般和行政人員更多地使用基於股份的薪酬。
與關聯方的利息收入(費用)、淨和其他財務收入(費用)、淨
2022年4月21日,我們與英特爾達成了一項貸款協議,根據該協議,我們向英特爾發行了本金總額為35億美元的本票(股息票據)。股息票據的應計利息相當於年息1.26%。2022年11月,我們使用Mobileye首次公開募股淨收益中的約9億美元償還了股息票據項下的部分債務,英特爾向Mobileye支付了股息票據的剩餘部分(加上相關的應計利息),從而使我們不再欠英特爾股息票據項下的任何金額。
在截至2023年12月30日的一年中,我們與關聯方沒有利息收入(支出),因為截至2022年12月31日,紅利票據和對英特爾的貸款的未償還餘額均為零。於截至2022年12月31日止年度,本公司與關聯方的淨利息支出為600萬美元,主要與英特爾股息票據的應計利息有關。
其他財務收入(支出),淨額,主要包括與貨幣市場基金投資有關的收入,以及短期存款收入和因我們的貨幣資產和負債之間的匯兑差額而引起的價值波動,這些差額以新以色列謝克爾計價,其次是歐元、人民幣、日元和其他貨幣。
所得税優惠(撥備)
所得税的福利(撥備)主要包括與美國、以色列和我們開展業務的其他外國司法管轄區有關的所得税。我們還產生了與某些收購的無形資產的税收攤銷有關的遞延税項負債。根據《投資法》,我們有資格在以色列享受某些税收優惠,税率降低,但要遵守特定的條款。此外,經合組織宣佈了一個關於税基侵蝕和利潤轉移的包容性框架,其中包括定義2021年全球最低税率的兩個支柱示範規則,該規則要求大型跨國公司的最低税率為15%。隨後,又出臺了多套行政指導意見。許多非美國税務司法管轄區要麼最近通過立法,從2024年開始採用《第二支柱示範規則》的某些組成部分(包括歐盟成員國),並在以後幾年採用額外的組成部分,要麼宣佈計劃在未來幾年立法。我們正繼續評估在我們運作的非美國税務管轄區制定《第二支柱規則範本》的立法和待定立法的影響。
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目錄表
在我們的合併財務報表中列出的年度內,我們的業務運營的某些組成部分包括在英特爾提交的合併美國納税申報單中。我們還單獨提交某些外國所得税申報單,與英特爾不同。我們合併財務報表中包含的所得税撥備是使用單獨報税法計算的,就像我們提交了自己的納税申報單一樣。我們列出英特爾尚未使用的税收損失和税收抵免結轉金額,前提是此類税收屬性可以被視為與我們的單獨納税申報法方法一致的福利。使用單獨報税法可能會導致我們的所得税撥備與英特爾的綜合所得税撥備之間存在差異。
2021年,Mobileye在以色列的業務作為一個分支實體在美國納税。2022年,Moovit的以色列業務作為一個分支實體在美國納税。因此,這些業務在美國和以色列都要徵税。就美國税收而言,由於估值津貼頭寸,我們沒有受益的有利的未來税收減免。如有需要,基於對支持實現遞延税項資產的可核實證據的評估,估值免税額可能會被釋放,從而產生税收優惠。
遞延税項資產的變現基於我們的判斷和各種因素,包括遞延税項負債的沖銷、在產生該等資產的司法管轄區產生未來應税收入的能力,以及潛在的税務籌劃策略。我們在合併財務報表中列報的這些年度的估值準備主要涉及目前預計不會實現的美國分行遞延税項資產,因為我們最近在單獨返回法的基礎上遭受了虧損。
本公司產生的某些淨營業虧損和税收抵免結轉税屬性已被用作英特爾合併所得税報税表的一部分,但尚未被本公司根據單獨報税法使用,因為當確定為可變現時,公司將根據單獨報税法確認收益。
經營成果
下表列出了我們在所示期間以美元和收入百分比表示的業務結果:
| 年終了 |
| ||||||||||||||
12月30日, |
| 12月31日, |
| 12月25日, | ||||||||||||
2023 |
| 2022 |
| 2021 |
| |||||||||||
美元(百萬美元) | 金額 |
| 佔總收入的% | 金額 |
| 佔總收入的% | 金額 |
| 佔總收入的% |
| ||||||
收入 | $ | 2,079 |
| 100 | % | $ | 1,869 |
| 100 | % | $ | 1,386 |
| 100 | % | |
收入成本 |
| 1,032 |
| 50 | % |
| 947 |
| 51 | % |
| 731 |
| 53 | % | |
毛利 |
| 1,047 |
| 50 | % |
| 922 |
| 49 | % |
| 655 |
| 47 | % | |
運營費用: |
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||
研究與開發,網絡 |
| 889 |
| 43 | % |
| 789 |
| 42 | % |
| 544 |
| 39 | % | |
銷售和市場營銷 |
| 118 |
| 6 | % |
| 120 |
| 6 | % |
| 134 |
| 10 | % | |
一般和行政 |
| 73 |
| 4 | % |
| 50 |
| 3 | % |
| 34 |
| 2 | % | |
總運營費用 |
| 1,080 |
| 52 | % |
| 959 |
| 51 | % |
| 712 |
| 51 | % | |
營業收入(虧損) | $ | (33) |
| (2) | % | $ | (37) |
| (2) | % | $ | (57) |
| (4) | % | |
與關聯方的利息收入(費用)、淨和其他財務收入(費用)、淨 |
| 49 |
| 2 | % |
| 5 |
| — | % |
| — |
| — | % | |
所得税前收入(虧損) |
| 16 |
| 1 | % |
| (32) |
| (2) | % |
| (57) |
| (4) | % | |
所得税優惠(撥備) |
| (43) |
| (2) | % |
| (50) |
| (3) | % |
| (18) |
| (1) | % | |
淨收益(虧損) | $ | (27) |
| (1) | % | $ | (82) |
| (4) | % | $ | (75) |
| (5) | % |
(1)包括已購入無形資產的攤銷,如下所示:
年終了 | |||||||||
| 12月30日, |
| 十二月三十一日, |
| 12月25日, | ||||
美元(百萬美元) | 2023 | 2022 | 2021 | ||||||
收入成本 | $ | 406 | $ | 469 | $ | 419 | |||
銷售和市場營銷 |
| 68 |
| 75 |
| 90 | |||
已購入無形資產攤銷總額 | $ | 474 | $ | 544 | $ | 509 |
79
目錄表
(2)包括基於股份的薪酬支出,如下所示:
| 年終了 | ||||||||
| 12月30日, |
| 十二月三十一日, |
| 12月25日, | ||||
美元(百萬美元) | 2023 | 2022 | 2021 | ||||||
收入成本 | $ | 2 | $ | 2 | $ | 1 | |||
研究與開發,網絡 |
| 212 |
| 153 |
| 77 | |||
銷售和市場營銷 |
| 7 |
| 5 |
| 4 | |||
一般和行政 |
| 31 |
| 14 |
| 15 | |||
基於股份的總薪酬 | $ | 252 | $ | 174 | $ | 97 |
截至2023年12月30日及2022年12月31日的年度比較
收入
於二零二三年,收入為20. 79億元,較二零二二年增加2. 10億元或11%。收入增加主要是由於EyeQ™收入增加1.89億美元或11%,這歸因於銷量增加11%,ASP與去年保持一致,Supervision銷售額和自動駕駛系統的初始銷售額有所增加。
收入成本
於2023年,我們的收入成本較2022年增加8,500萬元或9%。這一增長主要是由於製造成本增加了1.38億美元,主要與我們的EyeQ™ SoC和我們的SuperVision™解決方案的銷售增加有關,被無形資產攤銷費用減少6300萬美元所抵消。
毛利及毛利率
於二零二三年,我們的毛利較二零二二年增加1. 25億元或14%。該增長主要是由於我們的EyeQ™ SoC銷售收入增加,以及無形資產攤銷費用減少。
我們的毛利率由二零二二年的49%上升至二零二三年的50%。這一增長主要是由於無形資產攤銷成本佔收入的百分比降低,部分被我們的EyeQ™ SoC成本增加的下降影響所抵消(這是在零利潤的基礎上向我們的客户轉嫁的價格上漲)。
研究和開發費用,淨額
2023年的研發開支淨額較2022年增加1億元或13%。此增加主要由於股份薪酬開支增加5,900萬元、雲計算服務及新產品開發應佔投資增加4,400萬元,但被2023年NRE報銷增加3,100萬元及佔用新場地導致設施及相關開支增加3,200萬元所抵銷。平均研發員工人數增加了367人,但相關的工資支出主要被ILS/USD匯率影響和以色列國的軍事責任儲備退款所抵消。
銷售和營銷費用
二零二三年的銷售及市場推廣開支較二零二二年減少2,000,000元或2%。減少主要由於無形資產攤銷開支減少,惟部分被市場推廣開支增加所抵銷。
一般和行政費用
二零二三年的一般及行政開支較二零二二年增加2,300萬元或46%。這一增長主要是由於基於股票的薪酬增加了1700萬美元,以及與上市公司相關的成本。
80
目錄表
關聯方利息收入(費用)淨額和其他財務收入(費用)淨額
2023年與關聯方的利息收入(開支)淨額為0元,而2022年則為(6)百萬元。該減少乃由於截至2022年12月31日股息票據及向英特爾提供的貸款的未償還結餘均為零。
2023年的其他財務收入(開支)淨額為4,900萬元,而2022年則為1,100萬元。增加的主要原因是投資於貨幣市場基金所賺取的利息。
所得税利益(準備金)
於二零二三年,所得税撥備較二零二二年減少700萬元。這一減少是由於與2022年Mobileye集團內實體之間的股息分配有關的預扣税支出1400萬美元,部分被與基於經營業績的應納税收入的司法管轄區構成變化有關的税收支出增加以及2023年不確定税收狀況的確認所抵消。
截至二零二二年十二月三十一日及二零二一年十二月二十五日止年度之比較
收入
2022年,收入為19億美元,比2021年增加了4.83億美元,增幅為35%。這一收入增長主要是由於EyeQ™SoC銷售額增加3.63億美元,或28%,這是由於與2021年相比,採用ADAS的人數增加了7%,銷量增加了19%,以及全球汽車產量略有改善。其餘收入增長主要與我們的監管™解決方案的銷售有關,該解決方案於2021年第四季度推出,並在2022年期間有所提升。
收入成本
與2021年相比,2022年我們的收入成本增加了2.16億美元,增幅為30%。這一增長主要是由於製造成本增加了1.62億美元,這主要是由於我們的EyeQ™SoC和我們的Supervisor™解決方案的銷售增加所致。其餘增加的主要原因是無形資產攤銷增加5,000萬美元,這是由於2021年從正在進行的研發轉移到與收購相關的開發技術的無形資產攤銷的全年影響。
毛利及毛利率
2022年,我們的毛利潤比2021年增加了2.67億美元,增幅為41%。這一增長主要是由於我們的EyeQ™SoC銷售收入的增長以及我們的Supervisor™解決方案的銷售,但無形資產攤銷的增加部分抵消了這一增長。
我們的毛利率從2021年的47%上升到2022年的49%。這一增長主要是由於無形資產攤銷的成本佔收入的百分比的影響較低,但由於該產品包含更多的硬件內容,監管™銷售導致利潤率較低,部分抵消了這一影響。由於全球半導體短缺和通脹壓力,我們的EyeQ™SoC的成本上升也對我們的毛利率產生了下行影響,但影響程度小於前述,因為我們進入2022年時,EyeQ™SoC庫存的期初餘額以前以低於當前價格的價格收購,並將以當前價格收購的EyeQ™SoC的部分增加成本轉嫁給我們的客户。
研究和開發費用,淨額
與2021年相比,2022年的研發費用淨額增加了2.45億美元,增幅為45%。這一增長主要是由於平均研究和開發員工人數增加433人,以及工資成本增加,包括基於股份的薪酬,導致工資總額和相關費用增加1.87億美元。此外,雲計算服務和新產品開發投資增加了4700萬美元。
81
目錄表
銷售和營銷費用
與2021年相比,2022年的銷售和營銷費用減少了1400萬美元,降幅為10%。減少主要是由於客户關係攤銷及與品牌有關的無形資產減少所致。
一般和行政費用
與2021年相比,2022年的一般和行政費用增加了1600萬美元,或47%。這一增長主要是由於工資總額和相關費用、上市公司相關成本以及Mobileye首次公開募股相關費用的增加。
與關聯方的利息收入(費用)、淨和其他財務收入(費用)、淨額
2022年與關聯方的利息收入為1800萬美元,而2021年為300萬美元。這一增長是由於結清的英特爾貸款賺取了更高的利息。
2022年與關聯方的利息(費用)為2400萬美元,而2021年為零。這一增長是由於2022年4月21日向英特爾發出的股息票據的應計利息。
2022年其他財務收入(支出)淨額為1100萬美元,而2021年為(300萬美元)。這一增長主要是由於較高的短期銀行存款利息、2022年第四季度貨幣市場基金投資利息以及外匯波動的影響。
所得税優惠(準備)
與2021年相比,2022年所得税撥備增加了3200萬美元。這一增長主要是由於至對可歸因於收購Moovit的無形資產的遞延税項負債進行攤銷,從而在2021年獲得所得税利益,以及與Mobileye集團內部實體之間的股息分配有關的1,400萬美元預扣税支出,該集團因此,在美國使用的相關外國税收抵免產生了相應的部分好處。
流動性與資本資源
我們相信我們有足夠的資金來源來滿足我們未來12個月和更長期的業務需求和計劃。運營產生的現金是我們為戰略業務需求提供資金的主要流動性來源。
我們的資金主要用於增加研發部門的員工人數,用於新產品開發的投資和與重建我們的戰略庫存相關的資金外流,以及為我們的資本支出提供資金。我們的資本支出主要與新網站和園區的建設、數據存儲和其他計算機相關設備有關,2023年和2022年的資本支出分別為9800萬美元和1.11億美元。
為了滿足我們在正常業務過程中的現金需求,我們預計我們將繼續主要依靠運營現金流,輔之以我們的全部現金和現金等價物。我們預計2024年的總資本支出將略高於2023年的總資本支出,這主要是由於與我們的下一代產品開發相關的設備投資。我們新校區的建設基本完成並投入使用。我們未來的資本需求將取決於許多因素,包括我們的增長率以及運營費用的時間和程度。
作為我們正常業務過程的一部分,我們有租賃義務和其他合同義務和承諾。於呈列期間內,吾等並無任何涉及與未合併實體或人士的安排所產生的承擔或債務(包括或有負債)的表外安排,而該等安排對吾等的財務狀況、經營業績、流動資金、現金需求或資本資源具有或合理地可能在當前或未來產生重大影響。
82
目錄表
現金流
下表列出了現金流量數據的某些合併報表:
年終了 | |||||||||
| 12月30日, |
| 十二月三十一日, |
| 12月25日, | ||||
美元(百萬美元) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 | |||
經營活動提供的淨現金 | $ | 394 | $ | 546 | $ | 599 | |||
投資活動提供(用於)的現金淨額 |
| (98) |
| 1,187 |
| (157) | |||
融資活動提供(用於)的現金淨額 |
| (100) |
| (1,317) |
| 91 | |||
外匯匯率變動對現金及現金等價物的影響 |
| (5) |
| (6) |
| (1) | |||
現金、現金等價物和限制性現金增加 | $ | 191 | $ | 410 | $ | 532 |
經營活動
與二零二二年相比,二零二三年經營活動提供的現金減少152,000,000元,主要由於庫存增加,這是計劃重建我們於二零二一年及二零二二年供應鏈危機期間大量消耗的EyeQ芯片戰略庫存的計劃的一部分,部分被僱員相關結餘的變動所抵銷。
與2021年相比,2022年經營活動提供的現金減少5300萬美元,這主要是由於我們在2022年第二季度從英特爾招聘了與Mobileye業務相關的某些員工,導致員工相關餘額發生變化,以及由於收入增加而導致應收賬款餘額增加,部分被非現金調整的增加所抵消,主要是由於基於股票的薪酬費用增加。
投資活動
2023年投資活動所用現金淨額為9,800萬元,包括與建設校園及電子設備有關的資本開支。
2022年投資活動提供的現金淨額為11. 87億美元,主要包括英特爾償還貸款淨額12. 99億美元,部分被資本開支抵銷。
於2021年,投資活動所用現金淨額為1. 57億元,主要與校園建設相關的資本開支有關。
融資活動
2023年用於融資活動的現金淨額為1億美元,包括向英特爾支付的基於股份的補償充值。
2022年用於融資活動的現金淨額為13.17億美元,主要包括9億美元合法購買Moovit和9.18億美元償還股息票據,以及向英特爾支付的2.8億美元以股份為基礎的補償充值付款和向英特爾支付的3.37億美元股息,部分被1美元,0.34億美元的淨收益來自Mobileye IPO。
2021年融資活動提供的現金淨額為9100萬美元,這是英特爾淨貢獻的結果。
與僱員退休時的權利有關的責任
以色列勞動法和協議規定,解僱僱員或在其他情況下終止僱用時,必須支付遣散費。有關以色列僱員之遣散費負債乃根據以色列遣散費法按僱員最近期薪金乘以於結算日之受僱年數計算。
83
目錄表
我們對所有以色列僱員的責任由每月存入的遣散費基金支付。存款的價值是根據該等保單的現金退保價值計算,幷包括截至結算日累計的溢利(或虧損)。只有在履行了以色列遣散費法或勞動協議規定的義務後,才可提取存入的資金。
我們對遣散費的大部分責任是由以色列遣散費支付法第14條(“第14條”)的規定涵蓋的。根據第14條,僱員有權按其月工資的8.33%的比率按月存款,由我們代表他們向其保險基金繳費。根據第14條支付的款項使我們不必為這些員工支付任何未來的遣散費。因此,吾等不會確認任何應付該等僱員的遣散費負債,而第14條項下的存款亦不會在綜合資產負債表中作為資產入賬。
截至2022年12月31日和2023年12月30日,遣散費債務為5600萬美元。
租賃負債
我們有車輛和辦公室的租賃協議。我們在以色列和世界各地租賃辦公場所,包括美國、德國和中國。所有租約都是有固定付款條款的經營性租約,其中一些租約包括根據指數或費率每年增加租賃付款。租賃負債,即未來租賃付款的現值,已從2022年12月31日的5800萬美元減少到2023年12月30日的5100萬美元,主要反映了現有安排的租賃付款的進展。
負債
截至2023年12月30日,我們有幾個銀行擔保,總額約為1400萬美元(主要以新以色列謝克爾計價),主要與租賃協議和車輛進口有關。
此外,關於重組和Mobileye的首次公開募股,我們於2022年4月21日向英特爾分發了本金總額為35億美元的股息票據。於2022年11月,我們使用淨收益中的約9億美元償還了股息票據項下的部分債務,英特爾向Mobileye提供了股息票據的剩餘部分,因此股息票據項下我們不再欠英特爾任何金額。
非公認會計準則財務指標
我們的管理層使用調整後的毛利和利潤率、調整後的營業收入和利潤率以及調整後的淨收入作為我們經營業務的關鍵指標。我們使用此類非GAAP財務衡量標準來制定戰略決策、制定業務計劃和預測、識別影響我們業務的趨勢以及評估業績。例如,在編制年度運營預算時,我們使用這些非GAAP財務指標來評估我們的定價和採購戰略,並將其作為我們運營業績的衡量標準。我們相信,當這些非GAAP財務衡量標準共同使用時,可能會對投資者有所幫助,因為它們允許我們的管理層(和英特爾管理層)在運營我們的業務和衡量我們的業績時使用更大的透明度,並能夠比較不同時期的財務趨勢和結果,這些財務趨勢和結果可能獨立於業務業績而變化。非GAAP財務計量僅用於補充信息目的,不應被視為根據GAAP列報的財務信息的替代品,可能與其他公司使用的名稱類似的非GAAP財務計量不同。下文對每項非公認會計準則財務計量與根據公認會計準則列報的最直接可比財務計量進行了對賬。我們鼓勵投資者審閲相關的GAAP財務指標,以及這些非GAAP財務指標與其最直接可比的GAAP財務指標的協調情況,以及我們的綜合財務報表和本報告其他部分包含的相關附註。
我們認為,剔除既不涉及正常業務過程也不反映我們基本業務業績的項目,如無形資產攤銷和與Mobileye首次公開募股相關的某些費用,使管理層和我們的投資者能夠逐期比較我們的基本業務業績。因此,我們相信這些調整有助於對我們目前的經營業績進行有用的評估,並與我們過去的經營業績進行比較,併為投資者提供額外的手段來評估成本和費用趨勢。此外,我們還相信,這些調整增強了我們的財務業績與其他科技公司的可比性。
84
目錄表
我們的非公認會計準則財務指標反映了與收購相關的無形資產的攤銷費用、基於股份的薪酬支出和與Mobileye首次公開募股相關的某些支出的調整,以及相關的所得税影響(如果適用)。在計算某些非GAAP指標時,我們不計入與收購相關的無形資產的攤銷費用,儘管部分收入是由這些無形資產產生的,以消除這些非現金費用的影響,這些費用在規模上不一致,並受到我們收購的時間和估值的重大影響。這些攤銷費用與無形資產有關,這些無形資產包括因英特爾於2017年收購Mobileye和2020年收購Moovit而開發的技術、客户關係和品牌。我們認為,剔除基於股票的薪酬支出是適當的,因為它消除了基於估值方法和假設的基於股權的薪酬成本的非現金支出的影響,這些成本基於隨時間變化的估值方法和假設,而且由於與其核心經營業績無關且可能超出其控制範圍的因素,各公司之間的支出金額可能會有很大差異。雖然我們從非公認會計原則的計量中剔除了以股份為基礎的薪酬支出,但股權薪酬一直是並將繼續是我們未來薪酬戰略的重要組成部分和我們未來支出的重要組成部分,並且在未來可能會增加。
我們認為,排除與Mobileye首次公開募股相關的費用是適當的,因為它們代表的是管理層認為不能反映我們持續經營業績的項目。這些費用主要由與Mobileye首次公開募股相關的法律、會計和專業費用組成,這些費用是不可資本化的,包括在一般和行政費用中。
調整後的毛利和利潤率
我們將調整後毛利定義為根據公認會計準則列報的毛利,不包括與收購相關的無形資產的攤銷和基於股份的薪酬支出。調整後毛利的計算方法為調整後毛利除以總收入。
以下是毛利與調整後毛利的對賬以及毛利和調整後毛利的計算方法:
年終了 |
| |||||||||||||||
12月30日, | 12月31日, | 12月25日, |
| |||||||||||||
2023 | 2022 | 2021 |
| |||||||||||||
|
| 的百分比 |
|
| 的百分比 |
|
| 的百分比 |
| |||||||
美元(百萬美元) | 金額 | 收入 | 金額 | 收入 | 金額 | 收入 |
| |||||||||
毛利和毛利率 | $ | 1,047 |
| 50 | % | $ | 922 |
| 49 | % | $ | 655 |
| 47 | % | |
新增:已購入無形資產攤銷 |
| 406 |
| 20 | % |
| 469 |
| 25 | % |
| 419 |
| 30 | % | |
添加:基於份額的薪酬費用 |
| 2 |
| — | % |
| 2 |
| — | % |
| 1 |
| — | % | |
調整後的毛利和利潤率 | $ | 1,455 |
| 70 | % | $ | 1,393 |
| 75 | % | $ | 1,075 |
| 78 | % |
我們的毛利率(毛利潤佔收入的百分比)和調整後的毛利率(調整後的毛利潤佔收入的百分比)反映了我們解決方案的高附加值性質。隨着我們開發和銷售包括EYQ™SoC以外的硬件的完整系統,我們預計我們的毛利率和調整後的毛利率將會下降,因為我們的解決方案中包含了更多的硬件內容。然而,由於此類系統的預期售價較高,我們預計我們的單位毛利潤將以美元為基礎增加。
我們調整後的毛利率從2022年的75%下降到2023年的70%。這一下降主要是由於我們的EyeQ™SoC成本增加(在零利潤率的基礎上作為價格上漲轉嫁給我們的客户)的下行影響。
我們調整後的毛利率從2021年的78%下降到2022年的75%。減少的主要原因是我們的Supervisor™的銷售額增加,由於該產品包含的硬件更多,導致利潤率較低。由於全球半導體短缺和通脹壓力,我們的EyeQ™SoC的成本上升也對我們的毛利率產生了下行影響,但影響程度小於前述。
85
目錄表
調整後的營業收入和利潤率
我們將經調整營業收入定義為根據公認會計原則呈列的營業虧損,經調整後不包括與收購相關的無形資產的攤銷、基於股份的薪酬開支及與Mobileye首次公開招股有關的開支。營業利潤率計算為營業虧損除以總收入,調整後營業利潤率計算為調整後營業收入除以總收入。
以下是營業收入(虧損)與調整後營業收入的對賬以及營業利潤率和調整後營業利潤率的計算:
年終了 |
| |||||||||||||||
12月30日, | 12月31日, | 12月25日, |
| |||||||||||||
2023 | 2022 | 2021 |
| |||||||||||||
|
| 的百分比 |
|
| 的百分比 |
|
| 的百分比 |
| |||||||
美元(百萬美元) | 金額 | 收入 | 金額 | 收入 | 金額 | 收入 |
| |||||||||
營業收入(虧損)和營業利潤率 | $ | (33) |
| (2) | % | $ | (37) |
| (2) | % | $ | (57) |
| (4) | % | |
新增:已購入無形資產攤銷 |
| 474 |
| 23 | % |
| 544 |
| 29 | % |
| 509 |
| 37 | % | |
添加:基於份額的薪酬費用 |
| 252 |
| 12 | % |
| 174 |
| 9 | % |
| 97 |
| 7 | % | |
新增:IPO相關費用 |
| — |
| — | % |
| 4 |
| — | % |
| — |
| — | % | |
調整後的營業收入和利潤率 | $ | 693 |
| 33 | % | $ | 685 |
| 37 | % | $ | 549 |
| 40 | % |
與2022年相比,我們在2023年的運營虧損減少了400萬美元,這主要是由於我們的整體業務增長,以及收購的無形資產攤銷減少,但研發、一般和行政費用的增加以及基於股份的薪酬支出的增加部分抵消了這一影響。
與2022年相比,2023年我們調整後的營業收入增加了800萬美元,這主要是由於我們整體業務的增長,但研發以及一般和行政費用的增加部分抵消了這一增長。與2021年相比,我們2022年調整後的營業收入有所增加,這主要是由於我們整體業務的增長,但研發費用的增加部分抵消了這一增長。
我們調整後的營業利潤率從2022年的37%下降到2023年的33%,這主要是由於我們調整後的毛利率下降。與2021年相比,我們2022年調整後的營業利潤率有所下降,這主要是由於我們的調整後毛利率下降。
我們預計,與2023年相比,我們在未來短期內的調整後營業利潤率將下降,這主要是由於我們開發和銷售全系統解決方案時調整後毛利率預計會下降,這導致單位毛利率較高,但由於這些系統中包含的硬件內容更多,毛利率較低,以及由於開發新一代EyeQ™SoC、Mobileye監管™增強功能以及我們的AV解決方案和有源傳感器套件的產品化,預計研發費用將增加,以及與開發新一代EyeQ SoC、Mobileye監督功能增強以及我們的AV解決方案和有源傳感器套件的產品化相關的直接費用預計將增加。
調整後淨收益
我們將經調整淨收入定義為根據公認會計原則列報的淨收益(虧損),經調整後不包括與收購相關的無形資產的攤銷、與Mobileye首次公開招股有關的股份薪酬開支及開支,以及相關的所得税影響。所得税影響已按每次調整的適用法定税率計算,並計及相關估值免税額的影響。所得税影響的調整主要包括已收購無形資產攤銷的遞延税項影響。
86
目錄表
淨收益(虧損)與調整後淨收益的對賬如下:
年終了 |
| |||||||||||||||
12月30日, | 12月31日, | 12月25日, |
| |||||||||||||
2023 | 2022 | 2021 |
| |||||||||||||
| 的百分比 | 的百分比 | 的百分比 |
| ||||||||||||
美元(百萬美元) | 金額 | 收入 | 金額 | 收入 | 金額 | 收入 |
| |||||||||
淨收益(虧損) | $ | (27) |
| (1) | % | $ | (82) |
| (4) | % | $ | (75) |
| (5) | % | |
新增:已購入無形資產攤銷 |
| 474 |
| 23 | % |
| 544 |
| 29 | % |
| 509 |
| 37 | % | |
添加:基於份額的薪酬費用 |
| 252 |
| 12 | % |
| 174 |
| 9 | % |
| 97 |
| 7 | % | |
補充:Mobileye首次公開募股相關費用 |
| — |
| — | % |
| 4 |
| — | % |
| — |
| — | % | |
減去:所得税影響 |
| (40) |
| (2) | % |
| (35) |
| (2) | % |
| (57) |
| (4) | % | |
調整後淨收益 | $ | 659 |
| 32 | % | $ | 605 |
| 32 | % | $ | 474 |
| 34 | % |
與2022年相比,我們在2023年的淨虧損減少了5500萬美元,這主要是由於收入增加以及無形資產攤銷費用的減少,但2023年基於股份的薪酬費用的增加和財務收入的增加部分抵消了這一影響。
與2022年相比,2023年我們調整後的淨收入增加了5400萬美元,這主要是由於收入的增加,但2023年我們的研發、一般和行政費用的增加以及財務收入的增加部分抵消了這一增長。與2021年相比,我們2022年調整後的淨收入有所增加,這主要是由於我們整體業務的增長,但我們的研發費用增加部分抵消了這一增長。
我們預計,與2023年相比,我們未來短期內的調整後淨利潤(調整後淨收入除以總收入)將下降,這主要是由於我們開發和銷售全系統解決方案時調整後毛利率預期下降,這導致單位毛利率較高,但由於這些系統包含更多硬件內容,毛利率百分比較低,以及由於新一代EyeQ™SoC的開發、Mobileye監管™增強以及我們的AV解決方案和有源傳感器套件的產品化,預計研發費用將增加,以及與開發新一代EyeQ SoC、Mobileye監管功能增強以及我們的AV解決方案和有源傳感器套件的產品化相關的直接費用預計將增加。
關鍵會計政策和估算
我們的經審計的綜合財務報表是根據美國公認會計準則編制的。根據美國公認會計原則編制財務報表和相關披露,以及公司對其財務狀況和經營結果的討論和分析,要求公司管理層作出影響報告金額的判斷、假設和估計。我們的假設、估計和判斷基於歷史經驗、當前趨勢和管理層認為在作出估計時相關的其他因素。
在以下情況下,我們將會計政策視為關鍵估計:(1)我們必須作出在作出判斷時不確定的假設,以及(2)相關估計或假設的變化,或選擇不同的估計方法,可能會對我們的財務狀況或我們在合併財務報表中報告的結果產生重大影響。
我們相信我們的估計、假設和判斷是合理的,因為它們是基於作出估計、假設和判斷時可獲得的信息。然而,由於未來事件及其影響不能確定,實際結果可能與我們的假設和估計所暗示的大不相同。
管理層持續評估其估計數,包括與無形資產、商譽和遞延税項有關的估計數。我們的估計、假設和判斷是基於歷史經驗和我們認為在當時情況下合理的各種其他因素,這些因素的結果構成了對資產和負債的賬面價值作出判斷的基礎,而這些資產和負債的賬面價值從其他來源看起來並不明顯。在不同的假設或條件下,實際結果可能與這些估計和判斷所暗示的結果大不相同。
87
目錄表
無形資產
我們的合併財務報表包括與收購相關的無形資產,包括髮達的技術、客户關係和品牌。該等無形資產的確認及確認涉及(其中包括)有關該等無形資產的預計現金流量及該等無形資產的估計使用年限的重大判斷。我們對與收購相關的無形資產進行攤銷,這些資產在其估計使用壽命內需要攤銷。可用年限由收購時的管理層根據歷史經驗和基礎技術的經濟年限確定,並定期審查其適宜性。
我們會對重要的有限年限已確認無形資產進行年度審核,以判斷事實和情況是否表明賬面值可能無法收回,並可能需要減值。
這些審查可能受到各種因素的影響,包括外部因素,如行業和經濟趨勢,以及內部因素,如我們業務戰略的變化和我們對特定產品線的預測。
商譽
我們於每年第四季度在報告單位層面進行商譽年度減值評估,如果存在潛在減值指標,則更頻繁地進行評估。分析可以包括定性和定量因素,以評估減損的可能性。此外,根據ASC 350,我們首先評估定性因素以確定是否存在表明報告單位的公允價值比其賬面價值更有可能低於其賬面價值的事件或情況。只有當我們根據定性評估確定報告單位的公允價值很可能少於其賬面價值時,才需要進行量化減值測試。
定性因素包括行業和市場考慮因素、整體財務表現以及影響報告單位的其他相關事件和因素。
我們的量化減值測試同時考慮了收益法和市場法來估計報告單位的公允價值。重大估計包括基於報告單位加權平均資本成本的業務預測、增長率、估計成本和貼現率。採用市場法的估計公允價值是基於若干假設,包括作為公允價值佐證的當前市值。
截至2023年12月30日,我們完成了年度減值評估,並得出結論,各報告單位的公允價值低於其賬面價值的可能性並不大。對於2023年,我們對我們的一個報告單位進行了量化減值測試,截至2023年12月30日,該單位的已分配商譽為1.11億美元。報告單位的公允價值大幅超過其賬面值,且未錄得減值損失。
所得税
所得税撥備包括公司應納税的各個司法管轄區的所得税,主要是美國和以色列。
英特爾提交的綜合美國所得税申報單中包含了該公司業務運營的某些組成部分。與英特爾不同,該公司還單獨提交各種外國所得税申報單。本公司合併財務報表中包含的所得税撥備是採用單獨報税法計算的,就像本公司已經提交了自己的納税申報單一樣。本公司與英特爾簽訂了税收分享協議,確立了本公司和英特爾在税務問題上各自的權利、責任和義務,因此最終決定了應向英特爾支付的所得税金額。
88
目錄表
根據分税協議目前應支付給英特爾的税金與按單獨報税表計算的現行税項撥備之間的任何差額,在綜合現金流量表內的股東權益和融資活動綜合報表中反映為對額外實收資本的調整。根據分税協議的條款,公司和英特爾將計算並同意每季度的估計欠款,但最終金額也將在合併納税申報單提交時計算和支付。分税協議項下的應付款項將以與本公司訂立的其他合約責任相同的方式入賬。
遞延税項資產及負債乃根據綜合財務報表所載現有資產及負債金額與其各自課税基礎之間的暫時性差異而產生的未來税項後果確認。如果根據現有證據,遞延税項資產更有可能無法變現,我們會將遞延税項資產的賬面金額減去估值撥備。使用術語“更有可能”表示發生的可能性大於50%。
因此,為遞延税項資產建立估值準備的必要性不斷地根據更可能的變現門檻進行評估。本評估考慮(其中包括)當期及累積虧損的性質、頻率及嚴重程度、對盈利能力及應課税收入的預測、法定結轉期的持續時間、我們利用營業虧損及期前結轉税項抵免的經驗,以及税務籌劃策略。在作出這樣的判斷時,對能夠客觀核實的證據給予了很大的重視。
本公司只有在税務機關根據税務狀況的技術價值進行審查後更有可能維持税務狀況的情況下,才會確認來自不確定税務狀況的税務利益。在財務報表中確認的來自該等倉位的税務優惠是根據最終結算時可能實現的超過50%的最大金額來計量的。公司在綜合損益表的税金撥備(受益)中確認與未確認的税收優惠相關的利息和罰款。
有關所得税的更多信息,請參閲合併財務報表附註8。
新會計公告
有關新會計聲明的信息,請參閲本報告其他部分包括的合併財務報表的“附註2:重要會計政策”。
第7A項。關於市場風險的定量和定性披露
我們在正常的業務過程中面臨着市場風險。市場風險是指由於金融市場價格和利率的不利變化而可能影響我們的財務狀況的損失風險。我們的市場風險敞口主要是外幣匯率和利率的結果。
利率風險
由於利率的變化,我們對貨幣市場基金和短期存款的投資受到市場風險的影響,這可能會影響我們的利息收入和我們投資的公平市場價值。為了將這種風險降至最低,我們投資於機構投資者貨幣市場基金,這些基金由包括美國國債在內的高等級證券組成。我們的短期存款可以按需贖回,存放在美國、歐洲和以色列的銀行。截至2023年12月30日和2022年12月31日,我們對貨幣市場基金的投資分別為9.32億美元和5.51億美元,我們的短期存款分別為2.22億美元和2.85億美元。
我們投資貨幣市場基金和短期存款的主要目標是為我們在正常業務過程中的現金需求提供資金,並保留本金。我們不以交易或投機為目的進行投資。
89
目錄表
外幣兑換風險
美元是我們的功能貨幣。我們幾乎所有的收入都是以美元計價的;然而,包括我們的收入成本和運營費用在內的某些費用是以新以色列謝克爾計價的,主要是工資。因此,我們的合併財務報表會受到匯率變化的影響,因為我們的運營費用以新以色列謝克爾計價,從新以色列謝克爾重新計量為美元。我們也有其他貨幣的費用,特別是歐元、人民幣和日元,儘管程度要小得多。
我們試圖將外匯風險降至最低,主要是通過在2021年與英特爾達成對衝服務協議。英特爾對美元/新以色列謝克爾匯率的預測現金流敞口進行集中對衝,根據協議,我們有權對執行對衝合同產生的收益和損失進行一定的分配。在2022年第四季度,我們取消了以ILS計價的預測運營費用的剩餘現金流對衝,並將不再參與英特爾的企業對衝計劃。我們計劃重新評估我們在隨後的財年將採取的對衝安排(如果有的話)。
如果新以色列謝克爾兑美元升值10%,在截至2023年12月30日的一年中,我們的現金流將減少約4300萬美元。對美元/新以色列謝克爾匯率的敞口是截至2023年12月30日的9個月的結果,因為在2023年第一季度,我們仍受到與英特爾的對衝計劃的影響,因此匯率的影響不會對我們的現金流產生實質性影響。由於我們與英特爾達成了套期保值服務協議,美元/新以色列謝克爾匯率變化10%的影響不會對我們截至2022年12月31日和2021年12月25日的年度的現金流產生實質性影響。
90
目錄表
項目8.財務報表
合併財務報表索引
頁面 | |
獨立註冊會計師事務所報告(PCAOB名稱: | 92 |
合併資產負債表 | 94 |
合併經營表和全面損益表(虧損) | 95 |
合併權益變動表 | 96 |
合併現金流量表 | 97 |
合併財務報表附註 | 98 |
91
目錄表
獨立註冊會計師事務所報告
致Mobileye Global Inc.的董事會和股東。
關於財務報表與財務報告內部控制的幾點看法
我們已審計隨附的Mobileye Global Inc.的綜合資產負債表。本公司及其附屬公司(“本公司”)截至2023年12月30日及2022年12月31日的綜合財務報表,以及截至2023年12月30日止三個年度各年的相關綜合經營及全面收益(虧損)表、權益變動表及現金流量表,包括相關附註(統稱“綜合財務報表”)。截至2023年12月30日,我們還根據《財務報告內部控制審計準則》對公司財務報告內部控制進行了審計。 內部控制--綜合框架(2013)由特雷德韋委員會(COSO)贊助組織委員會發布。
我們認為,上述綜合財務報表按照美國公認的會計原則,在各重大方面公平地反映了本公司截至2023年12月30日和2022年12月31日的財務狀況,以及截至2023年12月30日的三個年度的經營業績和現金流量。我們還認為,截至2023年12月30日,本公司在所有實質性方面都保持了對財務報告的有效內部控制,其依據是內部控制--綜合框架(2013)由COSO發佈。
意見基礎
本公司管理層負責編制這些合併財務報表,負責維持對財務報告的有效內部控制,並負責評估財務報告內部控制的有效性,包括在項目9A下的管理層財務報告內部控制報告中。我們的責任是根據我們的審計結果,對貴公司的合併財務報表和財務報告的內部控制發表意見。我們是一家在美國上市公司會計監督委員會(PCAOB)註冊的公共會計師事務所,根據美國聯邦證券法以及證券交易委員會和PCAOB的適用規則和法規,我們必須獨立於公司。
我們是按照PCAOB的標準進行審計的。這些準則要求我們計劃和執行審計,以獲得合理的保證,以確定合併財務報表是否沒有重大錯報,無論是由於錯誤還是欺詐,以及是否在所有重大方面保持了對財務報告的有效內部控制。
我們對合並財務報表的審計包括執行評估合併財務報表重大錯報風險的程序,無論是由於錯誤還是欺詐,以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查關於合併財務報表中的金額和披露的證據。我們的審計還包括評價管理層使用的會計原則和作出的重大估計,以及評價合併財務報表的整體列報。我們對財務報告的內部控制的審計包括瞭解財務報告的內部控制,評估存在重大弱點的風險,以及根據評估的風險測試和評估內部控制的設計和運作有效性。我們的審計還包括執行我們認為在這種情況下必要的其他程序。我們相信,我們的審計為我們的意見提供了合理的基礎。
財務報告內部控制的定義及侷限性
公司對財務報告的內部控制是一個程序,旨在根據公認的會計原則,為財務報告的可靠性和為外部目的編制財務報表提供合理保證。公司對財務報告的內部控制包括下列政策和程序:(1)與保持合理詳細、準確和公平地反映公司資產的交易和處置的記錄有關;(2)提供合理保證,即交易被記錄為必要的,以便按照公認的會計原則編制財務報表,並且公司的收入和支出僅根據公司管理層和董事的授權進行;以及(Iii)就防止或及時發現可能對財務報表產生重大影響的未經授權收購、使用或處置公司資產提供合理保證。
92
目錄表
由於其固有的侷限性,財務報告的內部控制可能無法防止或發現錯誤陳述。此外,對未來期間進行任何有效性評估的預測都有可能因條件的變化而出現控制不足的風險,或者政策或程序的遵守程度可能會惡化。
關鍵審計事項
下文所述的關鍵審計事項是指向審計委員會傳達或要求傳達給審計委員會且(I)涉及對綜合財務報表具有重大意義的賬目或披露,以及(Ii)涉及我們特別具有挑戰性、主觀性或複雜判斷的當期綜合財務報表審計所產生的事項。關鍵審計事項的傳達不會以任何方式改變我們對綜合財務報表的整體意見,我們也不會通過傳達下面的關鍵審計事項,就關鍵審計事項或與之相關的賬目或披露提供單獨的意見。
商譽估值- Moovit報告單位
如綜合財務報表附註10所述,截至2023年12月30日,公司的綜合商譽餘額為108.95億美元,與Moovit報告單位相關的商譽為1.11億美元。管理層於每年年底進行減值測試,或倘有事件或情況顯示商譽賬面值可能減值,則會更頻密地進行減值測試。潛在減值透過比較報告單位之公平值與其賬面值(包括商譽)識別。於二零二三年,本公司對Moovit報告單位進行了詳細的定量分析。根據截至2023年12月30日止年度的年度商譽減值評估,並無錄得減值支出。公平值由管理層使用貼現現金流量模式估計。管理層對Moovit報告單位的現金流量預測包括與預計收入增長率、相關預計成本和貼現率有關的重大判斷和假設。
我們釐定執行與Moovit報告單位的商譽減值評估有關的程序為關鍵審計事項的主要考慮因素為管理層在制定報告單位的公平值計量時應用重大判斷。這反過來又導致審計師在執行程序以評估管理層的現金流量預測和重大假設(包括收入增長率、相關的預計成本和貼現率)時作出高度的判斷、主觀性和努力。此外,審計工作涉及使用具有專門技能和知識的專業人員協助執行這些程序和評價所獲得的審計證據。
處理該等事項涉及執行程序及評估審核憑證,以形成我們對綜合財務報表的整體意見。這些程序包括測試與管理層商譽減值評估有關的控制措施的有效性,包括對Moovit報告單位估值的控制。這些程序除其他外還包括:測試管理層制定公允價值估計數的過程;評價貼現現金流量模型的適當性;測試該模型所用基本數據的完整性、準確性和相關性;以及評價管理層使用的重大假設,包括預測收入增長率、相關預測成本和所用貼現率。評估管理層未來現金流量預測的組成及相應假設涉及評估管理層所使用的假設是否合理,考慮(i)Moovit報告單位的當前及過往表現,(ii)與外部市場及行業數據的一致性,(iii)該等假設是否與其他審計領域獲得的證據一致,及(iv)評估財務報表所披露的資料是否足夠。具有專業技能和知識的專業人員被用來協助評估公司的貼現現金流模型和某些重要假設,包括貼現率。
/s/ Kesselman & Kesselman註冊會計師(Isr.)
普華永道國際有限公司的成員
2024年2月23日
自2022年以來,我們一直擔任公司的審計師。
93
目錄表
Mobileye全球公司。
合併資產負債表
| 12月30日, |
| 12月31日, | |||
美元(百萬美元) |
| 2023 |
| 2022 | ||
資產 |
|
|
|
| ||
流動資產 |
|
|
|
| ||
現金和現金等價物 | $ | | $ | | ||
應收貿易賬款淨額 |
| |
| | ||
盤存 |
| |
| | ||
其他流動資產 |
| |
| | ||
流動資產總額 | $ | | $ | | ||
非流動資產 | ||||||
財產和設備,淨額 |
| |
| | ||
無形資產,淨額 |
| |
| | ||
商譽 |
| |
| | ||
其他長期資產 |
| |
| | ||
非流動資產總額 |
| |
| | ||
總資產 | $ | | $ | | ||
負債與權益 | ||||||
流動負債 | ||||||
應付賬款和應計費用 | $ | | $ | | ||
與員工相關的應計費用 |
| |
| | ||
應付關聯方款項 | | | ||||
其他流動負債 |
| |
| | ||
流動負債總額 | | | ||||
非流動負債 |
|
| ||||
長期員工福利 |
| |
| | ||
遞延税項負債 |
| |
| | ||
其他長期負債 |
| |
| | ||
非流動負債總額 |
| |
| | ||
總負債 | $ | | $ | | ||
權益 |
|
| ||||
A類普通股:$ |
| |
| | ||
B類普通股:$ | | | ||||
額外實收資本 |
| |
| | ||
累計其他綜合收益(虧損) | — | ( | ||||
留存收益 | | | ||||
總股本 | | | ||||
負債和權益總額 | $ | | $ | |
附註是這些合併財務報表的組成部分。
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目錄表
Mobileye全球公司。
合併業務表和全面收益表(虧損)
| 截至的年度 | ||||||||
| 12月30日, |
| 12月31日, |
| 12月25日, | ||||
以百萬美元計,不包括股份和每股金額 |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 | |||
收入 |
| $ | | $ | |
| $ | | |
收入成本 |
| | |
| | ||||
毛利 |
| | |
| | ||||
研究與開發,網絡 |
| | |
| | ||||
銷售和市場營銷 |
| | |
| | ||||
一般和行政 |
| | |
| | ||||
總運營費用 |
| | |
| | ||||
營業收入(虧損) |
| ( | ( |
| ( | ||||
與關聯方的利息收入 |
| — | |
| | ||||
與關聯方的利息支出 |
| — | ( |
| — | ||||
其他財務收入(費用),淨額 |
| | |
| ( | ||||
所得税前收入(虧損) |
| | ( |
| ( | ||||
所得税優惠(撥備) |
| ( | ( |
| ( | ||||
淨收益(虧損) | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
A類和B類股東的每股收益(虧損): |
|
|
|
| |||||
基本的和稀釋的 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
加權-用於計算A類和B類股東每股收益(虧損)的平均股數(以百萬為單位): |
|
|
|
| |||||
基本的和稀釋的 |
| | |
| | ||||
淨收益(虧損) |
| ( | ( |
| ( | ||||
其他綜合收益(虧損),税後淨額 |
| | ( |
| | ||||
全面收益(虧損)合計 | $ | ( | $ | ( | $ | ( |
附註是這些合併財務報表的組成部分。
95
目錄表
Mobileye全球公司。
合併權益變動表
普通股 | 積累和其他 | 總計 | ||||||||||||||||||
數量: | 其他內容 |
| 母淨 | 全面 | 保留 | 股東的 | ||||||||||||||
以百萬美元計,每股金額除外 |
| 股票 |
| 金額 |
| 實收資本 |
| 投資 |
| 收入(虧損) |
| 收益 |
| 權益 | ||||||
2020年12月26日的餘額 |
| — |
| $ | — |
| $ | — | $ | | $ | — |
| $ | — | $ | | |||
其他全面收益(虧損),淨額 |
| — |
| — |
| — | — | | — | | ||||||||||
淨收益(虧損) |
| — |
| — |
| — | ( | — | — | ( | ||||||||||
母公司轉來(轉入)母公司的淨額 |
| — |
| — |
| — | | — | — | | ||||||||||
截至2021年12月25日的餘額 |
| — |
| — |
| — | | | — | | ||||||||||
淨收益(虧損) |
| — |
| — |
| — |
| ( | — | | ( | |||||||||
其他全面收益(虧損),淨額 |
| — |
| — |
| — |
| — | ( | — | ( | |||||||||
與合法收購Moovit實體有關的股權交易 |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| — | ( | |||||||
與關聯方的股息票據 |
| — | — | — | ( |
| — |
| — | ( | ||||||||||
股利分配 |
| — | — | — | ( |
| — | — | ( | |||||||||||
與母公司簽訂的分税制協議 | — | — | ( | ( |
| — | — | ( | ||||||||||||
基於股份的薪酬費用 | — | — | |
| |
| — | — | | |||||||||||
向母公司充值以獲得基於股份的薪酬 | — | — | ( |
| ( |
| — | — | ( | |||||||||||
母公司轉來(轉入)母公司的淨額 | — | — | — |
| |
| — | — | | |||||||||||
與首次公開發行相關的B類普通股發行和母公司淨投資重新分類 | | | |
| ( |
| — | — | — | |||||||||||
在首次公開發行中發行A類普通股,扣除承銷折扣、佣金和發行成本 | | | |
| — |
| — | — | | |||||||||||
關聯方的股息票據貢獻 | — | — | | — | — | — | | |||||||||||||
截至2022年12月31日的餘額 | | | |
| — |
| ( | | | |||||||||||
淨收益(虧損) | — | — | — | — | — | ( | ( | |||||||||||||
其他全面收益(虧損),淨額 | — | — | — | — | | — | | |||||||||||||
與母公司簽訂的分税制協議 | — | — | ( | — | — | — | ( | |||||||||||||
基於股份的薪酬費用 | — | — | | — | — | — | | |||||||||||||
向母公司充值以獲得基於股份的薪酬 | — | — | ( | — | — | — | ( | |||||||||||||
員工股份補償計劃下普通股的發行 | | — | — | — | — | — | — | |||||||||||||
二次發售 | — | * | — | — | — | — | * | |||||||||||||
截至2023年12月30日的餘額 | $ | | $ | | $ | — | $ | — | $ | | $ | |
*由於二次發行,A類和B類股份金額將進行四捨五入。
附註是這些合併財務報表的組成部分。
96
目錄表
Mobileye全球公司。
合併現金流量表
| 截至的年度 | ||||||||
| 12月30日, |
| 12月31日, |
| 12月25日, | ||||
美元(百萬美元) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 | |||
經營活動的現金流 |
|
|
|
|
|
| |||
淨收益(虧損) | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
將淨收益(虧損)調整為經營活動提供的現金淨額: | |||||||||
財產和設備折舊 | | | | ||||||
基於股份的薪酬 | | | | ||||||
無形資產攤銷 | | | | ||||||
現金和現金等價物的匯率差異 | | | — | ||||||
遞延所得税 | ( | ( | ( | ||||||
付給關聯方的股息票據,淨額 | — | | — | ||||||
與關聯方的利息,淨額 | | | | ||||||
其他 | | ( | — | ||||||
經營性資產和負債變動情況: | |||||||||
應收貿易賬款減少(增加) | ( | ( | ( | ||||||
其他流動資產減少(增加) | | ( | ( | ||||||
庫存的減少(增加) | ( | ( | | ||||||
增加(減少)應付帳款、應計費用和應付關聯方 | | | | ||||||
與員工相關的應計費用和長期福利的增加(減少) | ( | ( | | ||||||
其他流動負債增加(減少) | ( | ( | | ||||||
其他長期資產的減少(增加) | ( | | ( | ||||||
長期負債增加(減少) | | ( | — | ||||||
經營活動提供的淨現金 | | | | ||||||
投資活動產生的現金流 | |||||||||
購置財產和設備 | ( | ( | ( | ||||||
償還關聯方到期借款 | — | | | ||||||
向關聯方發放貸款 | — | ( | ( | ||||||
其他 | — | ( | — | ||||||
投資活動提供(用於)的現金淨額 | ( | | ( | ||||||
融資活動產生的現金流 | |||||||||
企業合併遞延對價付款 | — | — | ( | ||||||
來自父級的淨轉賬 | — | | | ||||||
已支付的股息 | | ( | | ||||||
基於股份的薪酬充值 | ( | ( | — | ||||||
首次公開募股的收益,扣除發行成本 | | | | ||||||
與合法收購Moovit實體有關的股權交易 | — | ( | — | ||||||
與關聯方償還股息票據 | — | ( | — | ||||||
融資活動提供(用於)的現金淨額 | ( | ( | | ||||||
外匯匯率變動對現金及現金等價物的影響 | ( | ( | ( | ||||||
現金、現金等價物和限制性現金增加 | | | | ||||||
年初現金、現金等價物和限制性現金餘額 | | | | ||||||
現金、現金等價物和限制性現金餘額,截至年底 | $ | | $ | | $ | | |||
補充非現金投資和融資活動: | |||||||||
非現金購置財產和設備 | $ | | $ | | $ | | |||
基於非現金份額的補償充值 | — | — | | ||||||
與關聯方的股息票據 | — | | — | ||||||
關聯方的股息票據貢獻 | — | ( | — | ||||||
未支付的發售費用 | — | | — | ||||||
與母公司簽訂的分税制協議 | | | — | ||||||
補充現金流信息: | |||||||||
已收到(已支付)的所得税,扣除退款後的現金 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
支付給關聯方的利息 | — | ( | — | ||||||
從關聯方收到的利息 | — | — |
附註是這些合併財務報表的組成部分。
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目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
注1:一般情況下
背景
Mobileye全球公司(“Mobileye”、“本公司”或“我們”)是開發和部署先進的駕駛員輔助系統(“ADA”)和自動駕駛技術和解決方案的領先者,旨在利用一整套專門設計的軟件和硬件技術,提供未來自動駕駛所需的能力。Mobileye合併了其合併子公司的業務,其中包括Mobileye集團,定義如下。
Mobileye是英特爾公司(“英特爾”或“母公司”)的子公司,英特爾公司於2017年8月收購了Mobileye的多數股權(“Mobileye收購”)。Mobileye剩餘的已發行和流通股於2018年被英特爾收購。
在Mobileye於2022年10月完成首次公開招股及重組(兩者定義見下文)之前,本公司由“Mobileye集團”組成,該集團合併了獨眼巨人控股有限公司(“獨眼巨人”)、Mobileye及其子公司、GG Acquisition Ltd.和莫維特應用全球有限公司及其附屬公司(“莫維特”)及其子公司(“莫維特”)和某些主要從事研發工作的英特爾員工(“英特爾聯合集團”)的業務。
Mobileye首次公開募股
2021年12月,英特爾宣佈計劃尋求Mobileye集團的首次公開募股。2022年1月,英特爾成立了一個新的法人實體--Mobileye全球公司,目的是將Mobileye集團貢獻給Mobileye全球公司,並讓Mobileye全球公司在首次公開募股中提供Mobileye全球公司新發行的普通股。
2022年10月28日,Mobileye首次公開募股(“Mobileye首次公開募股”)完成,我們發行了
Mobileye的首次公開募股為公司帶來了約美元的收益
在Mobileye首次公開募股完成之前,我們是英特爾公司的全資企業。在Mobileye首次公開募股結束後(在行使承銷商的超額配售選擇權後),英特爾繼續直接或間接持有Mobileye的所有B類普通股。首次公開招股完成後,我們完成了組成Mobileye集團業務的業務的法人重組(“重組”),以便它們都隸屬於單一母公司Mobileye全球公司,以及我們修訂和重述的公司註冊證書的備案和有效性。重組是通過與英特爾的一系列交易和協議完成的,包括合法購買
98
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
二次發售
2023年6月7日,本公司宣佈公開增發定價為
在以色列的行動
2023年10月7日,哈馬斯對以色列南部和中部的平民和軍事目標發動了一系列襲擊,以色列國防軍對此做出了迴應。此外,真主黨還襲擊了以色列北部的軍事和民用目標,以色列對此做出了迴應。目前尚不清楚加沙目前的衝突持續多長時間和嚴重程度,以色列、哈馬斯或真主黨或該地區其他國家或激進組織之間的任何持續衝突可能在未來升級為更大的地區衝突。到目前為止,我們的運營和財務業績尚未受到負面影響,儘管截至2024年1月31日,大約
注2:重大會計政策
陳述的基礎
該公司的財政年度為52周或53周,截止日期為12月的最後一個星期六。2023財年是52周的財年。2022財年和2021財年分別為53周和52周。
在此之前 Mobileye首次公開募股
財務報表和附註包括Mobileye首次公開募股完成之前的截止日期或截止日期,這些財務報表和附註來自英特爾的合併財務報表和會計記錄,並以該公司作為一家獨立公司運營的方式列報。直接歸屬於公司運營的資產、負債、收入和費用,包括收購的商譽和無形資產,已按歷史成本在這些合併財務報表中反映,幷包括在英特爾的合併財務報表中。
該公司主要在研發活動中利用英特爾聯合小組。英特爾調整集團的相關成本在合併業務報表和全面收益(虧損)中按具體歸屬反映。英特爾聯合小組還參與了各種英特爾薪酬和福利計劃。這些計劃的部分成本是根據實際員工人數計算的,幷包括在這些合併財務報表中。這些成本並不一定表明,如果該公司獨立運營,將會產生的成本。
99
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
運營報表和綜合收益(虧損)包括從英特爾分攤的一般公司費用。這些費用已在可識別或按人數分配時以直接使用的方式分配給公司。本公司管理層及母公司認為,分配開支的基準合理反映了本公司於呈列期間對所提供服務的使用情況或所收取的利益。Mobileye在很大程度上繼續作為一個獨立的業務運營,並沒有完全整合到英特爾,有限地使用公司管理職能。業務表和全面收益(損失)表中列報的各期間的分配費用並不重要。分配可能不反映本公司在本報告所述期間作為一家獨立公司運營所產生的費用。這些成本也可能不表明本公司未來將產生的費用,或者如果本公司從第三方獲得這些服務將會發生的費用。如果該公司作為一家獨立公司運營,可能發生的實際成本將取決於許多因素,包括所選的組織結構、某些職能的外包以及其他戰略決策。
由於Mobileye集團歷史上不是由單一法人實體持有,因此在Mobileye首次公開募股完成之前的期間,母公司淨投資總額以股本形式顯示,代表英特爾在Mobileye集團記錄的淨資產中的總權益。在公司以前合併的業務內的所有公司間交易已被取消。除非另有説明,本公司與英特爾之間的交易因與英特爾的安排以及其他類似的關聯方交易而產生,除非另有説明,否則在記錄交易時被視為有效結算。除非另有説明,結算這些交易的總淨影響反映在作為股權組成部分的母公司淨投資中,以及作為Mobileye首次公開募股完成前的一項融資活動的母公司轉移淨額中。
Mobileye首次公開募股後
Mobileye首次公開招股完成後,綜合財務報表包括本公司及其全資子公司的賬目。
在進行法人重組和完成Mobileye首次公開募股後,英特爾繼續控制着該公司,並持有該公司所有的B類普通股。請參閲附註9關聯方交易和附註6權益以獲取更多信息。
綜合財務報表乃根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)編制。所有公司間結餘及交易已於綜合賬目中對銷。
預算的使用
編制符合美國公認會計原則的合併財務報表要求管理層作出估計、判斷和假設,這些估計、判斷和假設會影響合併財務報表及其附註中報告和披露的金額和事件。我們的估計是基於歷史經驗以及我們認為在當前情況下合理的各種其他假設和因素,包括當前的經濟環境。實際結果可能與這些估計不同。
管理層持續評估其估計、判斷及假設。最重要的估計及假設與無形資產的可使用年期、無形資產及商譽的減值評估以及所得税有關。
功能貨幣
本公司及其附屬公司的大部分收入均以美國(“美國”)為單位。美元,就像大多數材料和部件的採購一樣。該公司的融資和資本化也以美元計價。管理層認為,本公司及其附屬公司經營所在的主要經濟環境的貨幣為美元,因此,美元為本公司及其附屬公司的功能及呈報貨幣。
因此,以美元以外貨幣進行的交易按交易日的有效匯率以功能貨幣計量和記錄。以美元以外貨幣計值之貨幣資產及負債按結算日之官方匯率計量。非貨幣資產及負債按歷史匯率重新計量為功能貨幣。外幣重新計量之影響於綜合經營及全面收益(虧損)表內列作其他財務收入(開支)淨額。
100
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
現金、現金等價物和限制性現金
現金等價物包括短期存款和貨幣市場基金。短期存款為短期不受限制之高流動性投資,可隨時轉換為現金,於購入時原到期日為三個月或以下。貨幣市場基金由機構投資者貨幣市場基金組成,可隨時贖回現金。
受限制銀行存款為主要與租賃協議及進口車輛有關的銀行擔保相關的現金金額。該等按金按成本(包括應計利息)列賬,而成本與市值相若。該等款項計入綜合資產負債表內之其他流動及長期資產。
以下為各呈列期間現金、現金等價物及受限制現金的對賬:
自.起 | ||||||
| 12月30日, |
| 十二月三十一日, | |||
美元(百萬美元) |
| 2023 |
| 2022 | ||
現金 |
| $ | |
| $ | |
短期存款 | | | ||||
貨幣市場基金 | | | ||||
受限現金(在其他流動資產和其他長期資產內) |
| |
| | ||
現金、現金等價物和限制性現金 | $ | | $ | |
公允價值計量
在釐定公允價值時,本公司會考慮其將進行交易的主要或最有利市場,以及市場參與者在為資產或負債定價時所採用的假設。本公司根據相關金融工具評估其金融資產的公允價值層次水平。
根據會計準則編纂(“ASC”)820“公允價值計量”,公司遵循公允價值三級體系,作為考慮公允價值計量中的假設和評估方法中使用的投入的基礎:
第1級:活躍市場的報價(未調整),在計量日期可獲得相同資產或負債的報價。公允價值層次結構賦予1級投入最高優先級。
第2級:可觀察到的價格,其依據不是活躍市場所提供的投入,而是類似但不相同資產或負債的市場數據或活躍市場數據所證實的。
級別3:當市場數據很少或沒有市場數據時,使用不可觀察到的輸入。本公司監察及審核該等估值模型的投入及結果,以確保公允價值計量合理,並與同類資產類別的市場經驗一致。公允價值層次結構將最低優先級分配給第三級投入。
在確定公允價值時,本公司採用估值技術,最大限度地利用可觀察到的投入和儘可能減少使用不可觀察到的投入,並在評估公允價值時考慮信用風險。
由於該等項目到期日較短,分類為現金等價物的短期存款的賬面價值接近其公允價值。
本公司對貨幣市場基金的投資是在公允價值等級的第一級內按公允價值計量的,因為這些基金由金融資產組成,其報價在活躍的市場中可用。截至2023年12月30日和2022年12月31日的年度與貨幣市場基金有關的利息收入為
由於應收貿易賬款和應付賬款的到期日一般較短,其賬面價值接近公允價值。
101
目錄表
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合併財務報表附註
如附註10進一步詳細描述,商譽至少每年評估一次減值,或在存在潛在減值指標時更頻繁地評估減值。如果需要進行量化評估,則應計量報告單位的公允價值。
盤存
存貨按成本和可變現淨值中較低者列報。本公司按平均成本計算存貨成本,並主要根據未來需求和市場情況,包括考慮本公司客户基礎的特定產品事實和情況,以及對銷售價格相對於產品成本的評估,對過剩和陳舊的存貨進行調整。一旦減記,就為該庫存建立了一個新的較低成本基礎。
財產和設備,淨額
財產和設備按成本減去累計折舊列報。財產和設備在其估計使用年限內按直線折舊。
每種資產類型的估計使用壽命如下:
年份 | ||
計算機、電子設備和軟件 |
| |
車輛 |
| |
辦公傢俱和設備 |
| |
建築物 |
|
租賃改進採用直線法攤銷,以租賃期和改進的估計使用年限中較短的時間為準。
在建資產在達到預期用途之前不會折舊。
企業合併
本公司採用收購會計法對企業合併進行核算。本公司自收購之日起,將所收購業務的經營結果包括在合併財務報表中。本公司根據收購時的估計公允價值,分配為收購資產支付的購買價格和承擔的與本公司收購相關的負債。在確定下列項目的公允價值時,這種分配涉及許多假設、估計和判斷:
● | 無形資產,包括估值方法、對未來現金流、貼現率和增長率的估計,以及無形資產的估計使用年限; |
● | 截至收購日初步估計的遞延税項資產和負債、不確定的税務狀況以及與税務有關的估值免税額; |
● | 存貨;財產和設備;既有負債或法律索賠;遞延收入;或有對價,視情況而定;以及 |
● | 商譽是指在購置日淨額內轉移的對價的超額部分,即購入資產的公允價值和承擔的負債。 |
本公司的假設和估計基於可比市場數據以及從本公司管理層和被收購公司管理層獲得的信息。該公司將商譽分配給預計將從收購中受益的業務報告單位。
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目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
商譽
本公司每年第四季度在報告單位層面進行年度商譽減值評估,如果存在潛在減值指標,則更頻繁地進行評估。分析可以包括定性和定量因素,以評估減損的可能性。根據ASC 350,本公司初步評估質量因素,以確定事件或情況的存在是否表明報告單位的公允價值比其賬面價值更有可能低於其賬面價值。定性因素包括行業和市場考慮因素、整體財務表現以及影響報告單位的其他相關事件和因素。如果本公司根據這項評估確定報告單位的公允價值很可能少於其賬面價值,則會通過比較報告單位的公允價值及其賬面金額來進行商譽減值量化測試。減值損失確認為報告單位的賬面金額超過其公允價值的金額。本公司並無於列報任何期間錄得任何商譽減值。
本公司的量化減值測試可同時考慮收益法和市場法來估計報告單位的公允價值。對收益法的重要估計包括增長率、估計成本和基於報告單位加權平均資本成本的貼現率。採用市場法的估計公允價值是基於若干假設,包括作為公允價值佐證的當前市值。
預測和估計基於與用於管理業務的計劃和估計一致的假設。這些估計的變化可能會改變關於商譽減值的結論。
無形資產,淨額
該公司對與收購相關的無形資產進行攤銷,這些資產在其估計使用壽命內需要攤銷。
本公司對重要的有限年限確認的無形資產進行年度審核,以確定事實和情況是否表明賬面價值可能無法收回。這些審查可能受到各種因素的影響,包括外部因素,如行業和經濟趨勢,以及內部因素,如公司業務戰略的變化及其對特定產品線的預測。
長期資產減值準備
本公司持有及使用的長期資產於發生事件或環境變化顯示資產的賬面值可能無法收回時,會就減值進行審核。資產按可識別現金流的最低水平進行分類和減值評估。倘若長期資產預期產生的預期未來未貼現現金流量總和少於該等資產的賬面金額,則將確認減值費用,並將資產減記至其估計公允價值。在列報的任何期間,本公司並無記錄任何長期資產的減值。
研究與開發,網絡
研究和開發成本在發生時計入費用,主要包括研究和開發活動的人員、設施、設備和用品。
本公司遵循ASC 985《計算機軟件銷售、租賃或銷售成本會計》的規定,該規定要求在確定技術可行性之前,將與開發相關的軟件開發成本計入研發費用。在工作模型完成後,確定了技術可行性。該公司在技術可行性和向公眾全面發佈之間所產生的成本微不足道。因此,所有研究和開發成本都已計入已發生的費用。
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目錄表
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合併財務報表附註
公司簽訂了不可退還、非經常性工程(“NRE”)的最大努力安排,根據該安排,公司將獲得可歸因於特定開發計劃的部分研究和開發費用的補償。該公司不會在此類項目完成後獲得任何額外的補償或特許權使用費,潛在客户也不承諾在未來購買由此產生的產品。該公司收到的參與報銷並不取決於該項目是否有未來的好處。該等安排所產生的所有知識產權均由本公司獨家擁有。
參與研發項目的費用是根據已發生的成本確認的,並在綜合經營報表和全面收益(虧損)中從研發費用中扣除。研究和開發報銷 $
衍生工具和套期保值
從2021年開始,作為英特爾企業套期保值計劃的一部分,英特爾將對與公司相關的以以色列謝克爾(ILS)計價的預測現金流進行對衝。ILS是公司最大的營業費用幣種。英特爾合併了其所有ILS敞口,並作為英特爾對衝計劃的一部分,簽訂了對衝合同,以對衝英特爾合併的ILS敞口。歸屬於該等綜合財務報表的衍生收益及虧損於累計其他全面收益項下記錄,並重新分類至對衝交易影響經營報表的同一期間或多個期間的收益。
在2022年第四季度,該公司取消了以ILS計價的預測運營費用的剩餘現金流對衝,並將不再參與與英特爾的對衝服務協議。由於與未償還工具相關的套期交易及現金流量預期將按最初預測出現,因此,在本公司綜合資產負債表內累計其他全面收益(虧損)中遞延的相關損益已重新分類為原來套期交易影響收益的同期或多個期間的收益。在指定和終止對衝會計後,未償還衍生工具的公允價值隨後發生的任何變化都立即反映在運營費用中。截至2023年12月30日,沒有未償還的套期保值工具,所有相關累計其他全面收益(虧損)重新計入經營表和全面收益(虧損)。
代表Mobileye在英特爾發行的衍生品的名義金額和公允價值為:
自.起 | ||||||
| 12月30日, |
| 12月31日, | |||
美元以億美元計 |
| 2023 |
| 2022 | ||
衍生工具的名義金額 |
| $ | — |
| $ | |
應收(應付)英特爾衍生品的公允價值 |
| $ | — |
| $ | ( |
與用於套期保值的衍生品收益(虧損)有關的累計其他綜合收益(虧損)變動如下:
截至年底的一年 | |||||||||
年12月30日 | 12月31日 | 12月25日 | |||||||
美元以億美元計 |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 | |||
重新分類前的其他綜合收益(虧損) | $ | — |
| $ | ( |
| $ | | |
從累計其他全面收益(虧損)中重新歸類的金額 | |
| |
| ( | ||||
税收效應 | ( |
| |
| — | ||||
其他全面收益(虧損),淨額 | $ | |
| $ | ( |
| $ | |
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目錄表
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合併財務報表附註
收入確認
公司在履行履行義務時確認收入,這是將公司產品或服務的控制權轉移給客户的證據。該公司幾乎所有的收入都來自產品銷售。根據合同條款,產品銷售收入在產品從公司設施裝運時確認,由商定的出廠運輸條款確定,該條款規定所有權和風險將在交付到公司倉庫時轉移到客户身上。向經銷商和分銷商銷售產品的收入在向經銷商和分銷商交付產品時確認。
該公司根據公司預期有權用來交換產品或服務的對價金額來計量收入。可變對價被估計和反映為對交易價格的調整。公司通過估計公司預計從客户那裏獲得的最有可能的對價金額來確定可變對價,主要包括各種數量的回扣。客户賺取的數量回扣與其應收餘額相抵銷。客户在沒有未償還應收賬款餘額時獲得的回扣計入其他流動負債。該公司幾乎所有的合同都不包括退貨權或接受權條款。收入在扣除向客户開具發票的任何税款後確認,這些税款隨後匯給政府當局。與完成銷售相關的任何運輸和處理成本都包括在收入成本中。
公司產品的銷售通常包括保修,即向客户保證交付的產品將按照商定的規格運行。這些標準保修是保證型保修,除了保證產品將按規定繼續工作外,不提供任何服務。因此,保修不被視為單獨的履約義務。
公司通常是交易的委託人,因此,主要以毛收入為基礎記錄收入。當公司是交易的委託人時,它已確定它控制着在轉讓給客户之前指導產品使用的能力,主要負責履行向客户提供產品或服務的承諾,有權決定價格,並最終控制向客户提供的產品或服務的轉讓。
廣告費
廣告費用在合併經營報表和發生的全面收益(虧損)中計入銷售和營銷費用。截至2023年12月30日、2022年12月31日和2021年12月25日的年度廣告費用為
基於股份的薪酬
在Mobileye首次公開募股完成之前,該公司的員工參與了英特爾的股權激勵計劃,並獲得了英特爾普通股的期權和限制性股票單位(RSU)。關於Mobileye的首次公開募股,公司批准了Mobileye全球公司2022年股權激勵計劃(“2022年計劃”),該計劃允許公司的薪酬委員會向我們的員工、顧問和外部董事進行基於股權的激勵獎勵。授予員工的股權獎勵按估計授予日公允價值入賬。該公司在授予日使用期權定價模型估計員工購買帶有服務條件的英特爾普通股股票的股票期權的公允價值,並根據授予日英特爾或Mobileye普通股(視情況適用)相關股票的市值對RSU進行估值。本公司確認以股份為基礎的薪酬開支為其獎勵的價值,該獎勵已根據服務條件按等級歸屬,在每項獎勵的必要服務期內使用直線方法,扣除估計的沒收。
所得税
所得税撥備包括公司應納税的各個司法管轄區的所得税,主要是美國和以色列。
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目錄表
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合併財務報表附註
本公司根據財務會計準則委員會(“FASB”)指導ASC 740所得税規定的資產和負債方法計算所得税撥備,該指導要求確認遞延所得税資產和負債,以應對已納入這些合併財務報表的事件的預期未來税務後果。根據此方法,因資產及負債之財務申報與税基之間之暫時差異而產生之遞延税項資產及負債,於結算日按預期適用於暫時差異預期撥回年度之應課税收入之已頒佈税率計量。税率變動對遞延税項資產和負債的影響在包括頒佈日期的期間內的收入中確認。
遞延税項資產之變現取決於根據適用税務司法權區之税法於結轉或結轉期間內是否存在足夠及適當性質之應課税收入。當本公司根據現有資料確定遞延税項資產很有可能無法變現時,則設立估值備抵。於釐定是否應設立估值撥備以及該等撥備之金額時,須作出重大判斷。
當本公司認為税務機關根據該狀況的技術優點進行審查時,該狀況很可能無法維持時,本公司會記錄不確定税務狀況的應計費用。當事實和情況發生變化時,公司會調整這些應計項目,例如税務審計的結束或估計的改進。
在合併財務報表所列年度內,公司業務運營的某些組成部分包括在公司母公司提交的合併美國國內所得税申報表中。本公司亦獨立於其母公司提交各種海外所得税申報表。本公司合併財務報表中的所得税準備金採用單獨申報法計算,猶如本公司已提交自己的納税申報表。
本公司已與其母公司簽訂了一項税收分享協議,該協議規定了本公司在向其母公司提交綜合納税申報表時應承擔的税收責任份額的應付現金金額。根據税收分享協議目前應向公司母公司支付的税款與按單獨回報基準計算的當前税款準備之間的任何差異,在合併現金流量表中的合併權益變動表和融資活動中反映為對額外實收資本的調整。有關税項分享協議的其他資料,請參閲綜合財務報表附註9。
本公司採用單獨收益法列報税項虧損和税收抵免結轉屬性。這些税收屬性可能不會在合併納税申報表上與公司的母公司同期受益。因此,公司的單獨納税申報方法與在合併基礎上向英特爾提交的某些實際納税申報之間存在固有差異。
有關所得税的進一步詳情,請參閲附註8 所得税。
保修撥備
本公司為其產品提供擔保,擔保因每份合同和每種特定產品的性質而異。保修期從一年到三年不等,公司絕大多數產品的保修期為三年。本公司估計在其保修期內可能發生的費用,並在確認收入時將這些費用的數額記為負債。本公司定期評估其記錄的保修負債是否充足,並在必要時調整金額。
保修撥備計入綜合資產負債表之其他流動負債。於2023年12月30日及2022年12月31日的保修撥備以及所呈列各年度的保修開支並不重大。
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目錄表
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合併財務報表附註
或有損失
本公司目前在日常業務過程中涉及商業索賠。本公司檢討各事項之狀況,並評估其潛在財務風險。倘任何申索或法律程序的潛在損失被認為是可能的,且該損失可合理估計,則本公司就估計損失計提負債。在計提這些成本時,本公司在一定的損失範圍內確認一筆應計金額,該金額是該範圍內的最佳估計。當該範圍內沒有任何金額比任何其他金額更好的估計時,本公司應計該範圍內的最低估計損失。當公司認為損失不太可能發生,但有合理可能發生時,公司會披露或有事項。
管理層認為,目前沒有任何事項會對公司的合併資產負債表、經營報表或現金流量產生重大影響。法律費用於產生時支銷。
租契
本公司根據ASC 842《租賃》對租賃進行會計處理,該規定要求承租人在合併資產負債表上確認租賃,並披露有關租賃安排的關鍵信息。
租賃主要包括房地產和車輛,並被歸類為固定付款期限的經營性租賃。某些經營租賃規定根據指數或費率每年增加租賃付款。本公司於開始時決定一項安排是否為租賃或包含租賃,並於租賃開始時記錄租賃,即標的資產可供出租人使用的日期。使用權(“ROU”)資產代表公司在租賃期內使用標的資產的權利,租賃負債代表公司支付租賃所產生的租賃款項的義務。淨資產和租賃負債計入合併資產負債表中的其他長期資產、其他流動負債和其他長期負債。經營租賃的租賃費用在租賃期內按直線法確認,並計入綜合經營報表和綜合收益(虧損)中的經營費用。如果在開始之日合理地確定將行使延長或終止租約的選擇權,則考慮這些選擇權。
本公司選擇對不可撤銷期限為12個月或以下的租賃適用短期租賃豁免。此外,該公司還與租賃和非租賃組成部分簽訂了租賃協議。非租賃部分單獨入賬,不計入租賃資產和相應負債。在開始日期,包括取決於指數或利率(如消費物價指數或市場利率)的可變租賃付款的租賃付款,最初是使用開始日期的指數或利率來衡量的。
用於確定未來租賃付款現值的利率是本公司的遞增借款利率,因為其大部分租約中隱含的利率並不容易確定。
每股收益(虧損)
每股基本收益(虧損)的計算方法是用當期淨收益(虧損)除以當期已發行普通股的加權平均數。未分配收益(虧損)按比例分配給A類和B類股東,因為這兩類股東都有權在每股基礎上平等分享股息和其他分配。每股攤薄收益(虧損)的計算方法是將淨收入(虧損)除以期內已發行普通股的加權平均數,同時在攤薄程度上對所有潛在的攤薄普通股生效。潛在攤薄普通股是根據2022年計劃假定歸屬RSU的結果,採用“庫存股”方法。如果將RSU計入本應具有反攤薄作用的每股攤薄收益(虧損)中,則不將其計入其中。請參閲附註7每股收益(虧損)以及附註6中的基於股份的薪酬,以供進一步討論獎勵。
信用風險集中
可能使公司面臨集中信用風險的金融工具主要包括現金和現金等價物,其中包括短期存款和貨幣市場基金,以及貿易應收賬款。
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目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
該公司的大部分現金和現金等價物投資於在美國和歐洲以及以色列註冊的銀行。一般來説,這些現金等價物可以根據需要贖回。短期銀行存款存放在上述銀行。貨幣市場基金由機構投資者組成,可以隨時贖回現金。因此,管理層認為這些銀行存款和貨幣市場基金的信用風險最小。
該公司的應收賬款主要來自向主要位於美國、歐洲和中國的汽車製造業的一級供應商銷售。與應收賬款有關的信用風險集中通過信用額度、持續的信用評估和賬户監測程序得到緩解。信貸的發放是基於對客户財務狀況的評估,通常不需要抵押品。應收貿易賬款通常應由客户在
本公司對其客户進行持續的信用評估,在本報告所述期間內未發生任何重大損失。本公司確認為任何潛在的無法收回金額計提信貸損失準備。免税額是基於各種因素,包括歷史經驗、應收賬款餘額的年齡、客户的信用質量,以及其他合理和可支持的信息。這項備抵包括根據應收賬款組合的總估計風險和為特定客户確定的金額。預期的信貸損失在公司的綜合經營報表和全面收益中記為一般和行政費用。截至2023年12月30日和2022年12月31日,應收貿易賬款的信用損失準備不是實質性的。就所列每一年度而言,與信貸損失有關的撇賬和追回並不重要。
客户集中度風險
在可預見的未來,公司的業務、經營結果和財務狀況很可能將繼續取決於對相對較少數量的客户的銷售。未來,這些客户可能決定不購買本公司的產品,可能會購買比前幾年更少的產品,或者可能會改變他們的購買模式。此外,可歸因於任何單一客户或客户集中的收入金額通常可能在任何給定的時期內波動。此外,該公司的一個或多個主要客户的產量水平下降,特別是在該公司是其重要供應商的車輛型號方面,可能會減少收入。失去一個或多個關鍵客户,對任何關鍵客户的銷售額減少,或公司無法吸引新的重要客户,都可能對收入產生負面影響,並對公司的業務、運營業績和財務狀況產生不利影響。見附註12細分市場信息有關客户佔本公司總收入的10%以上,佔本綜合財務報表所列各年度應收賬款餘額總額的10%以上。
對單一供應商風險的依賴
該公司購買其所有的片上系統(EyeQTMSoC“)來自單一供應商。任何與庫存的製造、交付、質量或組裝和測試成本相關的問題發生並持續存在,都可能對公司的業務、運營結果和財務狀況產生重大不利影響。關於EyeQ中的短缺,請參閲下面的內容TM公司在2021年至2022年期間經歷的SOC,以及未來可能經歷的SOC,包括用於監管我們產品的™和其他組件的ECU。
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目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
供應鏈風險
於2022及2021財政年度,由於全球供應鏈緊張及半導體短缺,本公司的唯一供應商未能滿足本公司對EyeQ的需求TMSOC,導致公司的庫存水平大幅下降。從2022年底和2023年初開始,這種供應鏈限制和短缺的情況有所緩解,在2023年期間,我們成功地提高了EyeQ水平TM手頭的SoC庫存,緩解了未來供應限制導致短缺的可能性。然而,在供應鏈約束再次出現的情況下,根據其持續時間和嚴重程度,我們可能被要求以最少的庫存或沒有EyeQ的庫存運營TMSoC或監管TMECU在手邊。EyeQ中的短缺和供應鏈約束的再現TM用於監督™的SoC和ECU以及我們其他產品的組件可能會削弱公司及時滿足客户要求的能力,並可能對公司的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。此外,如果全球半導體短缺導致汽車製造商的生產減少或生產延遲,這些延遲可能會導致對公司產品的需求減少或延遲。維持公司的生產軌跡需要其供應商和供應商的準備和償付能力、穩定和積極的生產勞動力以及持續的政府合作,包括政府可能限制的差旅和簽證津貼。雖然我們不能完全預測這些壓力將在長期基礎上產生的影響的持續時間和嚴重程度,但我們預計短期供應鏈限制不會對我們的運營、資本資源、銷售、利潤和流動性產生實質性的不利影響。
新會計公告
未來期間生效的會計聲明
2023年12月,FASB發佈了ASU 2023-09所得税披露改進。ASU通過要求(1)税率調節中的類別一致和更大程度地分解信息,以及(2)按司法管轄區分列繳納的所得税,提高了所得税披露的透明度。它還包括一些其他修訂,以提高所得税披露的有效性。對於公共企業實體,ASU在2024年12月15日之後的年度期間有效。該公司正在評估這一指導對其合併財務報表的潛在影響。
2023年11月,FASB發佈了ASU第2023-07號分部報告(主題280):對可報告分部披露的改進。ASU改進了可報告部門的披露要求,主要是通過加強對重大部門費用的披露。ASU在2023年12月15日之後的財年和2024年12月15日之後的財年內的過渡期內有效。允許及早領養。該公司正在評估這一指導對其合併財務報表的潛在影響。
附註:3.其他財務報表細節
盤存
自.起 | ||||||
| 年12月30日 |
| 12月31日 | |||
美元(百萬美元) |
| 2023 |
| 2022 | ||
原料 |
| $ | |
| $ | |
Oracle Work in Process |
| |
| — | ||
成品 |
| |
| | ||
總庫存 |
| $ | |
| $ | |
存貨減記和核銷總額為#美元。
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目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
財產和設備,淨額
自.起 | ||||||
| 12月30日, |
| 12月31日, | |||
美元以億美元計 |
| 2023 |
| 2022 | ||
計算機、電子設備和軟件 |
| $ | |
| $ | |
車輛 |
| | | |||
辦公傢俱和設備 |
| | | |||
建築物 | | — | ||||
租賃權改進 |
| | | |||
在建工程 |
| — | | |||
財產和設備總額(毛額) |
| | | |||
減去: 累計折舊 |
| ( | ( | |||
財產和設備合計(淨額) |
| $ | |
| $ | |
折舊費用總計為$
我們在以色列的新校區的建設已基本完成,因此我們已將相關成本從“在建工程”歸入相關資產類別,並於2023年第四季度開始折舊。
截至2023年12月30日和2022年12月31日,該公司的幾乎所有財產和設備都位於以色列。
承擔版税的協議
該公司已與第三方簽訂了多項許可和技術轉讓協議。這些協議允許公司利用和影響第三方的技術,以便將其整合到公司的產品中。為此,本公司有義務就出售給其他方的每一單位適用的綜合產品向每一第三方支付版税。因此,在截至2023年12月30日、2022年12月31日和2021年12月25日的年度內,公司記錄的費用約為$
附註:4.員工福利
在以色列
遣散費
以色列勞動法一般要求在僱員被解僱或在某些其他情況下終止僱用時支付遣散費。以下計劃與該公司在以色列的員工有關。
以色列僱員的遣散費債務是根據以色列《僱員工資法》計算的,計算依據是僱員的最新工資乘以截至期末之日的工作年數。該公司記錄了其遣散費負債增加的費用,扣除相關遣散費支付基金的收益(虧損)。這些負債以未貼現的方式列報,並作為長期員工福利計入綜合資產負債表。截至2023年12月30日和2022年12月31日的遣散費債務為$
110
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
該公司對其所有以色列僱員的負債由每月用遣散費支付的定金支付。繳存資金的價值是基於這些保單的現金退回價值,幷包括通過資產負債表日期積累的收益(或虧損)。只有在履行了以色列遣散費支付法或勞動協議規定的義務後,才能提取交存的資金。包括在其他長期資產中的遣散費基金$
公司的大部分遣散費賠償責任由以色列遣散費支付法第14節(“第14節”)的規定涵蓋。根據第14條,僱員有權獲得每月存款,費率為
其他長期僱員福利
英特爾為某些與英特爾結盟的員工制定了一項明確的福利計劃,用於提供適應補貼。適應補助金包括三個月的工資,可在退休後支付給這些僱員。適應補助金項下的福利是根據服務年限和應計養卹金收入計算的。固定福利計劃的既得福利債務是根據僱員預期離職或退休日期計算的僱員目前有權享有的既得福利的精算現值。
適配補助金不是Mobileye薪酬和福利計劃的一部分,因此,在2022年這些英特爾結盟員工加入公司時,通過母公司淨投資取消了相關義務。
截至2021年12月25日的年度,定期福利成本為$
非以色列的固定繳款計劃
該公司的大多數非以色列子公司都為其員工提供固定繳款計劃。這些計劃主要規定公司根據員工繳費的百分比匹配繳費。該公司在這些計劃下提出的每一年的捐款都不是實質性的。
附註5:租約
該公司的經營租賃包括辦公室和車輛,租賃期限在-
在2023年至2022年期間,該公司簽訂了新的、不可撤銷的辦公室和車輛運營租賃協議。
經營租賃支付的租賃費用在租賃期內以直線法確認。某些經營租賃規定根據指數或費率每年增加租賃付款。本公司根據租賃開始日的指數或利率計算未來租賃付款的現值。估計租賃負債與實際付款之間的差額在列報的所有期間內均按已發生的費用計入費用,並不是實質性的。租賃協議一般不包含任何剩餘價值擔保或限制性契約。
截至2023年12月30日、2022年12月31日和2021年12月25日的年度的經營租賃費用為$
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目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
在合併資產負債表中以其他長期資產、其他流動負債和長期負債列報的經營租賃餘額如下:
截至 | ||||||
12月30日, |
| 12月31日, | ||||
美元(百萬美元) |
| 2023 |
| 2022 | ||
$ | |
| $ | | ||
經營租賃負債: |
|
|
|
| ||
| |
| | |||
| |
| | |||
| $ | | $ | |
截至2023年12月30日及2022年12月31日,加權平均剩餘租賃期限為
與經營租賃有關的補充資料如下:
| 截至的年度 | ||||||||
12月30日, | 十二月三十一日, | 12月25日, | |||||||
美元(百萬美元) | 2023 |
| 2022 |
| 2021 | ||||
經營性租賃的經營性現金流出 | $ | | $ | | $ | | |||
為交換租賃義務而確認的使用權資產 | $ | | $ | | $ | |
經營租賃負債的到期日如下:
| 12月30日, | ||
以百萬美元計的美元 | 2023 | ||
2024 | $ | | |
2025 |
| | |
2026 |
| | |
2027 |
| | |
2028年及其後 |
| | |
經營租賃支付總額 |
| | |
推定利息 |
| ( | |
租賃負債現值 | $ | |
2017年,公司從以色列政府那裏獲得了耶路撒冷土地的使用權,用於建設一個新的研發和創新中心,該中心也將是公司總部(新耶路撒冷校區)的所在地。該土地租約已全額預付,並無記錄任何租賃負債。該經營性租賃使用權資產按成本計提,採用直線法攤銷。這項經營性租賃使用權資產,扣除攤銷後為#美元。
112
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
注6:股本
1.普通股和投票權
我們有兩類授權普通股:A類普通股,在納斯達克上市,代碼為“MBLY "。B類普通股,未在任何證券交易所上市或交易,由英特爾持有。這兩類普通股的面值都是美元
2.分紅
於2022年5月12日,Mobileye Group宣派及派付股息合共$
2022年10月,該公司向英特爾進行了一筆現金資本分配,金額為#美元
3.基於股份的薪酬計劃
Mobileye計劃
在Mobileye首次公開募股方面,公司批准了Mobileye全球公司2022年股權激勵計劃(以下簡稱2022年計劃)。根據2022年計劃,股權獎勵授予A類股票,並在滿足基於服務的歸屬條件後授予,主要服務期限為三年。2023年至2022年期間批准的RSU還包括
關於以色列僱員,《2022年計劃》旨在根據《以色列所得税條例》第102條的規定給予獎勵。根據公司選擇的資本利得處理方式,公司不得出於税務目的扣除記入員工貸方的金額。這包括與根據2022年計劃授予員工的權益有關的在公司綜合財務報表中記錄為工資福利的金額,但在授予日福利部分(如果有)除外。
113
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
限售股單位
在截至2023年12月30日和2022年12月31日的年度內,根據2022年計劃授予公司員工的RSU活動如下:
|
| 加權平均助學金 | |||
兩個RSU的數量 | 每股公允價值日期 | ||||
| 數以千計的人 |
| 美元 | ||
截至2021年12月25日的未償還款項 |
| — | $ | — | |
授與 |
| |
| | |
被沒收 | ( | | |||
截至2022年12月31日的未償還債務 | | | |||
授與 | | | |||
既得 | ( | | |||
被沒收 |
| ( |
| | |
截至2023年12月30日的未償還款項 |
| | $ | |
截至2023年12月30日,根據公司2022年計劃授予的所有未歸屬RSU的未確認補償成本為$
英特爾計劃
在Mobileye首次公開募股之前,自2017年以來,公司員工通過根據英特爾公司2006年股權激勵計劃(“2006年計劃”)授予英特爾股權獎勵來激勵和獎勵員工。
2006年計劃規定向符合條件的公司員工授予包括英特爾普通股在內的股權獎勵,並且僅包含服務條件。授予的股權獎勵一般在以下過程中授予
關於以色列僱員,2006年計劃旨在根據《以色列所得税條例》第102條的規定給予獎勵。根據公司選擇的資本利得處理方式,公司不得出於税務目的扣除記入員工貸方的金額。這包括在公司合併財務報表中記錄為工資福利的金額,涉及根據2006年計劃授予員工的權益,但福利部分除外,如有的話,在授予日。
選項
截至2023年12月30日,英特爾2006年計劃下英特爾普通股的未償和可行使期權如下:
| 傑出的 |
| 可操練 | |||||||||
加權平均水平 | 加權 | 加權 | ||||||||||
數量: | 剩餘部分: | *平均水平 | 數量: | *平均水平 | ||||||||
行權價格 |
| 選項 |
| 合同生命週期 |
| 行權價格 |
| 其他選項 |
| 行權價格 | ||
美元 |
| 數以千計的人 |
| 在過去的幾年裏 |
| 美元 |
| 數以千計的人 |
| 美元 | ||
$ |
| |
|
| $ | |
| |
| $ | | |
$ |
| |
|
| |
| |
| | |||
$ |
| |
|
| |
| |
| | |||
總計 |
| |
|
| $ | |
| |
| $ | |
114
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
截至2023年12月30日、2022年12月31日和2021年12月25日止年度,授予公司員工的英特爾普通股期權活動如下:
加權值 | ||||||||||
平均值 | 加權值 | 聚合 | ||||||||
數量 | 剩餘部分: | 平均值 | 內在 | |||||||
選項 | 合約年期 | 對價格的行使 | 值(1) | |||||||
| 數以千計的人 |
| 以年為單位 |
| 美元 |
| 美元以美元計價。 | |||
截至2020年12月26日的未償還期權 |
| |
| $ | | $ | | |||
已鍛鍊 |
| ( | — |
| |
| — | |||
被沒收 |
| ( | — |
| |
| — | |||
截至2021年12月25日的未償還期權 |
| |
| | | |||||
已鍛鍊 | ( | — | | — | ||||||
截至2022年12月31日的未償還期權 | | | | |||||||
已鍛鍊 | ( | — | | — | ||||||
過期 |
| ( | — |
| | — | ||||
截至2023年12月30日的未償還期權 | | $ | | $ | | |||||
截至2023年12月30日可行使的期權 | | $ | | $ | |
(1)總內在價值計算為標的獎勵的行權價格與英特爾普通股收盤價之間的差額。在2023年12月30日、2022年12月31日和2021年12月25日,英特爾的股價為
(2)截至2023年12月30日,預計將授予的剩餘期權為
RSU
在截至2023年12月30日、2022年12月31日和2021年12月25日的年度內,授予公司員工的英特爾普通股RSU活動如下:
| 加權平均資助金 | ||||
RSU數量: | 截止日期每股公允價值 | ||||
| 數以千計的人 |
| **美元。 | ||
截至2020年12月26日的未償還債務 |
| | $ | | |
授與 |
| |
| | |
既得 |
| ( |
| | |
被沒收 |
| ( |
| | |
截至2021年12月25日的未償還款項 |
| |
| | |
授與 | | | |||
既得 | ( | | |||
被沒收 | ( | | |||
截至2022年12月31日的未償還債務 | | | |||
既得 | ( | | |||
被沒收 | ( | | |||
截至2023年12月30日的未償還款項 | | $ | |
未確認費用
截至2023年12月30日,根據英特爾2006年計劃授予的與股票期權和RSU相關的未確認補償成本為$
115
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
基於股份的補償費用匯總(適用於Mobileye和Intel計劃)
確認的支出
計入綜合經營及全面收益(虧損)表的以股份為基礎的補償開支如下:
| 截至的年度 | ||||||||
| 12月30日, |
| 12月31日, |
| 12月25日, | ||||
美元以億美元計 | 2023 | 2022 | 2021 | ||||||
收入成本 |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
研究與開發,網絡 | |
| |
| | ||||
銷售和市場營銷 |
| |
| |
| | |||
一般和行政 | | | | ||||||
基於股份的總薪酬 | $ | | $ | | $ | |
注7每股收益(虧損)
在Mobileye IPO之前,英特爾直接或間接持有
關於Mobileye的首次公開募股,我們發佈了
於2023年6月12日,我們完成二次發售,據此
截至2023年12月30日和2022年12月31日止年度,普通股股東應佔每股攤薄收益(虧損)的計算不包括
下表彙總了所列期間每股基本收益和稀釋後每股收益(虧損)的計算方法:
截至的年度 | |||||||||
12月30日, | 十二月三十一日, | 12月25日, | |||||||
以百萬美元計,每股金額除外 |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 | |||
分子: |
|
|
|
|
| ||||
淨收益(虧損) |
| $ | ( |
| $ | ( |
| $ | ( |
分母: |
|
|
|
|
|
| |||
加權平均普通股-基本普通股和稀釋普通股 |
| |
| |
| | |||
每股收益(虧損): | |||||||||
基本的和稀釋的 | $ | $ | ( | $ | ( |
116
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
附註:8%所得税
綜合經營報表和全面收益(虧損)中所列所得税前虧損
年終了 | |||||||||
| 12月30日, |
| 12月31日, |
| 12月25日, | ||||
美元(百萬美元) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 | |||
税前收益(虧損): |
|
|
|
|
|
| |||
U.S |
| $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||
Non-U.S |
| | |
| | ||||
所得税前總收入(虧損) |
| $ | | $ | ( | $ | ( |
綜合業務表和綜合收益(虧損)表所列所得税的收益(準備金)
截至2023年12月30日、2022年12月31日和2021年12月25日的所得税福利(準備金)包括以下內容:
| 年終了 | ||||||||
12月30日, |
| 12月31日, |
| 12月25日, | |||||
美元(百萬美元) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 | |||
當期所得税: |
|
|
| ||||||
U.S |
| $ | — | $ | — | $ | — | ||
Non-U.S |
| ( |
| ( |
| ( | |||
所得税當期準備金總額 |
| ( | ( | ( |
遞延所得税: |
|
|
|
|
|
| |||
美國 |
| ( | ( | ( | |||||
非美國 |
| |
| |
| | |||
所得税遞延收益(準備金)總額 |
| | | | |||||
所得税總受益(撥備) |
| $ | ( | $ | ( | $ | ( |
有效所得税税率對賬
按法定聯邦所得税税率計提的税款撥備與每年所得税收益(準備金)佔所得税前虧損的百分比(有效税率)之間的差額如下:
| 年終了 | |||||
| 12月30日, |
| 十二月三十一日, |
| 12月25日, | |
2023 | 2022 | 2021 | ||||
% | ||||||
法定聯邦所得税率 | | | | |||
因以下原因導致税率的增加(減少): | ||||||
外幣利差 | | ( | ( | |||
技術獎勵--當前 | ( | | | |||
技術獎勵--延期 | | ( | ( | |||
美國分行對海外業務的徵税 | | ( | ( | |||
不確定税收狀況的變化,淨額 | | | ( | |||
基於股份的薪酬相關調整 | ( | ( | ( | |||
估值免税額的變動 | | ( | ( | |||
不可扣除的費用和其他 | | ( | | |||
扣除抵免後的預扣税 | — | | — | |||
實際税率 | | ( | ( |
117
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
在截至2023年和2022年的財年,由於Mobileye首次公開募股之前的重組活動,某些以色列業務在美國作為分支機構活動徵税。因此,這些業務在美國和以色列當地都要徵税。就美國税務而言,由於累積虧損,遞延税項資產尚未受益,這導致與商譽記錄的遞延税項負債相關的剩餘税項支出。
與截至2022年12月31日的年度相比,截至2023年12月30日的年度的有效税率增加,主要是由於我們基於經營業績的應税收益的司法構成,以及受估值津貼限制的未受益的美國遞延税項資產的增加。
在以色列,公司受益於根據1959年《資本投資鼓勵法》或《投資法》規定的特別優先技術企業地位降低的税率。
根據《投資法》,優先股公司從(2017年修正案中定義的)特別優先科技企業獲得的收入,將受到
遞延所得税
遞延所得税反映了資產賬面金額與未受益的美國遞延税項資產增加之間的臨時差額所產生的淨税收影響,這些資產受到估值津貼的限制。
由於以色列的某些業務在美國作為分支機構活動應納税,本公司在截至2023年12月30日和2022年12月31日的年度內確認了財務報告資產和負債的賬面價值與用於美國所得税的金額之間的臨時差異的税收影響,這些差異導致在評估遞延税項資產的變現能力後產生遞延税項淨負債。
公司遞延税項資產和遞延税項負債的重要組成部分如下:
| 12月30日, |
| 十二月三十一日, | |||
美元(百萬美元) | 2023 | 2022 | ||||
遞延税項資產: |
|
|
|
| ||
基於股份的薪酬 |
| $ | | $ | | |
關於僱員福利的規定 |
| | | |||
淨營業虧損結轉 |
| | | |||
研發費用 |
| | | |||
經營租賃負債 |
| | | |||
外國税收抵免和延期 |
| | | |||
無形資產 |
| | | |||
其他 |
| | | |||
遞延税項總資產 |
| | | |||
估值免税額 |
| ( | ( | |||
遞延税項資產總額 |
| | | |||
遞延税項負債: |
| |||||
無形資產 |
| ( | ( | |||
商譽 | ( | ( | ||||
使用權資產 | ( | ( | ||||
遞延税項負債總額 | ( | ( | ||||
遞延税項淨負債 |
| $ | ( | $ | ( |
118
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
遞延税項資產的估值準備變動情況如下:
| 截至的年度 | ||||||||
12月30日, |
| 12月31日, |
| 12月25日, | |||||
美元(百萬美元) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 | |||
年初的估值免税額 |
| $ | | $ | | $ | — | ||
加法 |
| — |
| — |
| | |||
更改估值免税額 |
| |
| |
| | |||
年終估值免税額 |
| $ | | $ | | $ | |
遞延税項資產的變現基於公司的判斷和各種因素,包括遞延税項負債的沖銷、在產生此類資產的司法管轄區產生未來應税收入的能力,以及潛在的税務籌劃策略。計入估值準備是為了將遞延税項資產減少到預期未來變現的金額。本年度的估值準備主要與美國分公司的遞延税項資產有關,考慮到該公司根據單獨報税法最近遭受了虧損,目前預計不會變現。
就這些財務報表而言,所得税費用和遞延税項餘額的編制與公司按單獨報税法提交所得税報税表一樣。截至2023年12月30日,該公司在美國的淨營業虧損為
該公司在美國以外的淨營業虧損為#美元。
該公司打算將未分配的外國收益無限期地再投資於海外業務,並預計未來在美國產生的現金將足以滿足未來的美國現金需求。因此,公司沒有為未分配的外國收益計提遞延所得税。在做出這一決定時,該公司評估了其美國國內業務和外國子公司的短期和長期財務需求。對於列報的綜合資產負債表日期,對未分配外匯收益的未確認遞延税項負債的估計是不可行的。
不確定的税收狀況
與不確定的税收狀況有關的未確認税收優惠的期初和期末金額的對賬如下:
年終了 | |||||||||
12月30日, |
| 12月31日, |
| 12月25日, | |||||
美元(百萬美元) |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 | |||
年初餘額 |
| $ | — |
| $ | |
| $ | |
與本期税收頭寸有關的餘額變化 | | — | — | ||||||
與税務機關達成和解 |
| — | — |
| | ||||
訴訟時效失效 |
| — | ( |
| — | ||||
年終結餘 |
| $ | | $ | — | $ | |
如果在未來期間確認未確認税收優惠的餘額,將產生#美元的税收優惠。
119
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
該公司在美國、以色列和其他某些外國司法管轄區提交所得税申報單。該公司在2020年和2018年之前的幾年內不再接受美國和以色列的税務審查。
附註:9筆關聯方交易
本公司已與英特爾達成一系列關聯方協議。有關安排如下:
該公司與英特爾達成了一系列雙邊借貸安排。這些設施的目的是使雙方之間的雙邊現金流動成為可能。這些安排以美元計價。
2017年,英特爾與該公司達成了一項雙邊貸款/借款安排(“安排1”),向任何一方提供本金總額不超過#美元的貸款。
2017年,英特爾與本公司簽訂了一項雙邊借貸安排(“安排2”),向任何一方提供本金總額不超過美元的現金。
於2022年3月,由於參考利率改革,安排1及安排2已作出修訂,將利率由以倫敦銀行同業拆息為基準改為以SOFR為基準。根據ASC 470的權宜方法,該修改被視為不重大,並計算了更新的實際利率以反映條款的變化。有
於2021年,本公司與Intel訂立雙邊借貸安排(“安排3”,連同安排1及安排2統稱為“雙邊借貸安排”),向任何一方提供本金總額最高為美元的現金。
根據雙邊貸款安排,
本公司與英特爾簽訂了股票薪酬再充值協議,該協議要求本公司向英特爾償還與提供給本公司員工的股票薪酬價值相關的某些金額,以換取可在英特爾股票中行使的RSU或股票期權。在綜合權益變動表中記錄為額外實收資本(以及Mobileye首次公開募股前母公司淨投資)調整的償還金額為#美元。
120
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
英特爾對匯率變動的風險敞口進行集中對衝。2021年初,本公司與英特爾簽訂套期保值服務協議,根據該協議,本公司有權獲得一定的收益分配,並有義務對執行套期保值合同產生的損失進行一定的分配。2022年10月,我們取消了對我們未完成的對衝工具的指定,並將不再參與與英特爾的對衝服務協議。自2022年10月25日起,本公司不再是本協議的一方。欲瞭解更多信息,請參閲附註2,重大會計政策與衍生工具和套期保值有關。
英特爾與該公司簽訂了協議,提供某些開發服務,包括研究、技術、產品和解決方案方面的技術工作、建築和輔助行政服務。該公司按季度支付這些服務的費用。如附註2所述,這些成本主要根據具體和直接的歸屬基礎包括在綜合經營報表和全面收益(虧損)中。我們在2022年從英特爾招聘了與Mobileye業務相關的某些員工,並在Mobileye首次公開募股時生效了公司間協議,該協議於2022年10月25日終止。
5.租賃協議
根據與英特爾的租賃協議,公司在英特爾的建築物中租賃辦公空間。如附註2所述,成本主要按特定及直接歸屬基準計入綜合經營及全面收益(虧損)表。截至二零二三年十二月三十日、二零二二年十二月三十一日及二零二一年十二月二十五日止年度的租賃成本為$
本公司向其首席執行官報銷代表本公司開展業務時產生的合理差旅相關費用。截至二零二三年十二月三十日、二零二二年十二月三十一日及二零二一年十二月二十五日止年度,與差旅相關的報銷為$
7.重組和Mobileye IPO
就Mobileye於二零二二年十月完成的首次公開招股而言,我們已完成以下交易及協議。
與合法收購Moovit實體有關的股權交易
2022年5月31日,我們與英特爾簽訂了一項協議,根據該協議,我們合法地從英特爾購買了
121
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
股息票據
2022年4月21日,英特爾和Mobileye集團簽署了一份貸款協議,Mobileye集團據此向英特爾發行了本金總額為美元的本票。
出資和認購協議
關於Mobileye IPO,我們與英特爾簽訂了《出資和認購協議》,根據該協議,英特爾向Mobileye Global Inc.轉讓,作為對現有資本的貢獻,以換取
公司間協議
就Mobileye IPO而言,該公司訂立了若干公司間協議,(統稱為“公司間協議”),包括與英特爾及其某些子公司簽訂的《主交易協議》、《管理服務協議》、《員工事務協議》、《技術和服務協議》、《LiDAR產品合作協議》和《税收共享協議》,概述公司與英特爾之間持續關係的框架,除其他事項外,英特爾將繼續提供某些管理和運營服務,包括某些技術的供應和許可,公司將向英特爾提供某些技術,以及英特爾和公司各自的權利,所有税務事項的責任和義務(包括税務責任、税務屬性、納税申報和税務審計)都將得到管理。公司間協議於Mobileye首次公開募股完成時生效。更多詳情請參見下文。
《行政服務協議》
根據管理服務協議,英特爾向公司提供管理和其他服務。公司根據公司與英特爾之間商定的每項服務的定價向英特爾支付所提供服務的費用。
行政服務協議的初步年期將於Mobileye首次公開發售完成後兩年屆滿,並將自動續期連續三個月,除非其中一方選擇不續期。我們有權在提前三十天向英特爾發出書面終止通知後,隨時終止英特爾根據《管理服務協議》提供的任何服務,或者如果英特爾未能履行其在《管理服務協議》下的任何重大義務,並且在英特爾收到Mobileye的書面通知後至少三十天內仍未履行該義務,則我們有權終止英特爾根據《管理服務協議》提供的任何服務。
截至2023年12月30日及2022年12月31日止年度,根據該協議產生的成本為$
122
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
技術和服務協議
技術及服務協議為本公司與英特爾就技術項目及服務(下稱“技術項目”)的合作提供框架,並列明雙方就進行技術項目向各自技術授予的許可、有關若干現有技術的所有權、在技術項目過程中創造的任何新技術的權利分配,以及適用於公司某項雷達產品開發的若干條文。技術和服務協議將不適用於開發和製造汽車用激光雷達傳感器系統的項目,而激光雷達產品合作協議將適用於該項目。根據技術和服務協議,公司和英特爾將就技術項目附加條款的工作説明書達成一致。
技術和服務協議的有效期為兩年,並將自動續期一年,除非協議因一方的重大違約、一方的破產或資不抵債或提前發出不續期通知而終止。根據本協定在截至2023年12月30日和2022年12月31日的年度內產生的金額為$
激光雷達產品合作協議
LiDAR產品合作協議提供的條款將適用於公司與英特爾合作開發和製造用於汽車ADAS和AV的激光雷達傳感器系統(“LiDAR項目”)。在一些激光雷達項目上,英特爾和Mobileye之間的聯合資金將持續到2027年底,Mobileye將承擔自己的激光雷達傳感器系統開發費用,最高可達1美元
LiDAR產品合作協議進一步規定,英特爾將為公司製造某些組件,作為FMCW(調頻連續波)激光雷達傳感器系統的一部分進行營銷和銷售,僅用於汽車ADAS和AV的外部環境傳感。雙方打算在長達5年的有限期限內,為特定用途的初始FMCW激光雷達傳感器系統的營銷和銷售擁有一定的獨家權利,傳感器系統的銷售和營銷年度計劃將由雙方商定。
英特爾將為該公司製造的組件的價格將基於成本加成模型。此外,協議還包括利潤分享模式,根據該模式,Mobileye將向英特爾支付Mobileye銷售的每個激光雷達傳感器系統或其組件的毛利潤份額,該系統或組件基於英特爾技術。
LiDAR產品合作協議的期限為
2023年,Mobileye選擇了一種不同的激光雷達技術,因此,Mobileye和英特爾不再根據激光雷達產品合作協議積極開發激光雷達項目。Mobileye和英特爾已經開始就激光雷達產品合作協議的修正案進行談判,該協議考慮雙方停止激光雷達開發工作,以及Mobileye可能繼續使用英特爾根據激光雷達產品合作協議授予的某些許可證。如上所述,Mobileye將不再有義務與英特爾分享其與激光雷達項目相關的利潤,英特爾將不再有義務為激光雷達項目提供開發服務,併為Mobileye的激光雷達投資提供超過$
有幾個
123
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
分税制協議
税收分享協議確立了Mobileye首次公開募股完成後,公司和英特爾在税務問題上各自的權利、責任和義務,包括公司將向英特爾支付的現金金額,以支付英特爾在包括公司或公司任何子公司的合併文件中應承擔的税務責任份額,包括審計或其他税務程序。根據分税協議的條款,公司和英特爾將計算並同意每季度的估計欠款,但最終金額也將在合併納税申報單提交時計算和支付。分税協議項下的應付款項將以與本公司訂立的其他合約責任相同的方式入賬。截至2023年12月30日和2022年12月31日,根據税收分享協議,應向英特爾支付的關聯方為$
附註10:商譽
下表列出了截至2023年12月30日和2022年12月31日按部門劃分的商譽賬面金額。
| 自.起 | |||||
12月30日, |
| 十二月三十一日, | ||||
美元(百萬美元) |
| 2023 |
| 2022 | ||
Mobileye | $ | | $ | | ||
其他 | | | ||||
總計 | $ | | $ | |
在2023年第四季度和2022年第四季度,我們完成了年度減值評估。2023年,我們對《其他》報告單位進行了詳細的量化分析。量化評估是通過測量報告單位的公允價值進行的,表明不需要減值。
公允價值是使用未來現金流量的預期現值估計的,由於使用了不可觀察的投入,因此被歸類為公允價值等級中的第三級。本公司並無於列報任何期間錄得任何商譽減值。
附註:11項已確認的無形資產
自.起 | ||||||||||||||||||
| 2023年12月30日 | 2022年12月31日 | ||||||||||||||||
| 毛收入 |
| 積累的數據 |
|
| 毛收入 |
| 積累的數據 |
| |||||||||
美元(百萬美元) |
| 三種資產 |
| 攤銷 |
| 網絡 |
| 三種資產 |
| 攤銷 |
| 網絡 | ||||||
發達的技術 |
| $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | |||||
客户關係與品牌 | | | | | | | ||||||||||||
總計 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | |
已開發的技術、客户關係和品牌的攤銷費用分別計入收入成本和銷售成本以及營銷成本,分別計入每一年度的綜合經營報表和全面收益(虧損)。本公司在列報的任何期間均沒有記錄任何無形資產的減值。
124
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
下表列出了為這些已確認的無形資產記錄的攤銷費用及其加權平均使用壽命:
截至的年度 | |||||||||||
|
|
| 加權平均 | ||||||||
美元(百萬美元) |
| 2023年12月30日 |
| 2022年12月31日 |
| 2021年12月25日 |
| 使用壽命 | |||
發達的技術 |
| $ | | $ | | $ | |
| |||
客户關係與品牌 |
| | | |
| ||||||
攤銷費用總額 |
| $ | | $ | | $ | |
|
該公司預計未來五年及以後的攤銷費用如下:
美元以億美元計 |
| 2024 |
| 2025 |
| 2026 |
| 2027 |
| 2028 |
| 此後 |
| 總計 | |||||||
未來攤銷費用 | $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
| $ | |
注:12個細分市場信息
營運分部被定義為企業的組成部分,可獲得離散的財務信息,並由首席運營決策者(“CODM”)或決策小組定期審查,以評估業績和做出運營決策。該公司已確定其首席執行官為首席執行官(“首席執行官”)。
公司的組織結構和管理報告支持
分部業績是指報告的營業收入,不包括與收購相關的無形資產的攤銷。CODM使用分部業績在年度預算和預測流程中向分部分配資源(包括員工和財務資源),並使用該衡量標準來評估分部業績。各部門的資產計量沒有披露,因為CODM沒有對其進行定期審查。
各個細分市場的會計政策與重大會計政策注2。
以下是每一年的細分結果:
| 截至2023年12月30日的年度 | |||||||||||
金額不是很高 | ||||||||||||
分配給 | ||||||||||||
美元以億美元計 |
| Mobileye |
| 其他 |
| 兩個細分市場 |
| 已整合 | ||||
收入 |
| $ | | $ | | $ | — | $ | | |||
收入成本 |
| | | | | |||||||
研究與開發,網絡 |
| | | — | | |||||||
銷售和市場營銷 |
| | | | | |||||||
一般和行政 |
| | | — | | |||||||
細分市場表現 |
| $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
與關聯方的利息收入(費用)淨額 |
| — | ||||||||||
其他財務收入(費用),淨額 |
| | ||||||||||
所得税税前收入(虧損) |
| | ||||||||||
基於股份的薪酬 |
| | | — | | |||||||
財產和設備折舊 |
| | — | — | |
125
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
| 截至2022年12月31日的年度報告 | |||||||||||
| 金額不是很高 | |||||||||||
分配給 | ||||||||||||
美元以億美元計 |
| Mobileye |
| 其他 |
| 兩個細分市場 |
| 已整合 | ||||
收入 |
| $ | |
| $ | |
| $ | — |
| $ | |
收入成本 |
| |
| |
| |
| | ||||
研究與開發,網絡 |
| |
| |
| — |
| | ||||
銷售和市場營銷 |
| |
| |
| |
| | ||||
一般和行政 |
| |
| |
| |
| | ||||
細分市場表現 |
| $ | |
| $ | ( |
| $ | ( |
| $ | ( |
與關聯方的利息收入(費用)淨額 |
|
|
|
|
|
|
| ( | ||||
其他財務收入(費用),淨額 |
|
|
|
|
|
|
| | ||||
所得税税前收入(虧損) |
|
|
|
|
|
|
| ( | ||||
基於股份的薪酬 |
| |
| |
| — |
| | ||||
財產和設備折舊 |
| |
| — |
| — |
| |
| 截至二零二一年十二月二十五日止年度 | |||||||||||
|
|
| 金額不是很高 |
| ||||||||
|
|
| 分配給 |
| ||||||||
美元(百萬美元) |
| Mobileye |
| 其他 |
| 分段 |
| 已整合 | ||||
收入 |
| $ | | $ | | $ | — | $ | | |||
收入成本 |
| | | | | |||||||
研究與開發,網絡 |
| | | — | | |||||||
銷售和市場營銷 |
| | | | | |||||||
一般和行政 |
| | | — | | |||||||
細分市場表現 |
| $ | | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
與關聯方的利息收入(費用)淨額 |
| | ||||||||||
其他財務收入(費用),淨額 |
| ( | ||||||||||
所得税税前收入(虧損) |
| ( | ||||||||||
基於股份的薪酬 |
| | | — | | |||||||
財產和設備折舊 |
| | — | — | |
根據產品運往的國家/地區計算的總收入如下:
截至的年度 | |||||||||
| 12月30日, |
| 十二月三十一日, | 12月25日, | |||||
美元以億美元計 |
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 | |||
中國 |
| | | | |||||
美國 |
| | | | |||||
德國 |
| | | | |||||
韓國 |
| | | | |||||
英國 |
| | | | |||||
波蘭 |
| | | | |||||
匈牙利 |
| | | | |||||
捷克共和國 |
| | | — | |||||
新加坡 | | | | ||||||
世界其他地區 |
| | | | |||||
總計 |
| $ | | $ | | $ | |
我們的大部分收入來自出售我們的EyeQTM通過向一級汽車供應商銷售SoC到OEM。EyeQTMSoC銷售額約佔
126
目錄表
Mobileye全球公司。
合併財務報表附註
主要客户
來自主要客户的收入佔總收入的10%或更多:
| 截至的年度 | ||||||
| 12月30日, |
| 12月31日 |
| 12月25日, | ||
| 2023 |
| 2022 |
| 2021 |
| |
佔總收入的百分比 |
|
|
|
|
|
|
|
客户A | | % | | % | | % | |
客户B | | % | | % | | % | |
客户C | | % | | % | | % |
大客户的應收賬款餘額佔應收賬款餘額總額的10%或以上:
自.起 |
| ||||
12月30日, |
| 12月31日, | |||
| 2023 |
| 2022 |
| |
佔應收賬款餘額總額的百分比 |
|
|
| ||
客户A | | % | | % | |
客户B | | % | | % | |
客户C | | % | | % |
注:13後續事件
基於股份的薪酬
2024年1月,公司薪酬委員會批准根據我們的2022年股權激勵計劃發行限制性股票單位。已批出的回購單位公允價值合計為#美元。
美國的集體訴訟
證券訴訟。2024年1月16日,美國紐約南區地區法院向美國紐約南區法院提起了一項可能的集體訴訟,標題為麥考利夫訴Mobileye全球公司,1:24-CV-00310(S.D.N.Y.),指控Mobileye及其某些現任和前任官員違反了1934年《證券交易法》第10(B)和20(A)條,涉及被告關於某些一級Mobileye客户積累過剩庫存的據稱錯誤陳述和遺漏。起訴書代表在2023年1月26日至2024年1月3日期間購買或以其他方式獲得Mobileye證券的所有個人和實體尋求未指明的損害賠償和其他救濟。我們打算積極為此事辯護。財務報表中沒有記錄任何準備金。
127
目錄表
項目9.會計和財務披露方面的變更和與會計師的分歧
[沒有。]
第9A項。控制和程序
披露控制和程序
截至本報告所述期間結束時,管理層在我們的首席執行官和首席財務官的監督下,在我們的首席財務官的參與下,對我們的披露控制和程序(如《交易法》第13a-15(E)和15d-15(E)條所述)的有效性進行了評估。基於這項評估,我們的首席執行官和首席財務官得出結論,我們的披露控制和程序是有效的,以確保我們根據交易法提交或提交的報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會規則和表格中指定的時間段內被記錄、處理、彙總和報告,並確保我們根據交易法提交或提交的報告中要求披露的信息經過積累並傳達給管理層,包括我們的主要高管和首席財務官,以便及時做出有關所需披露的決定。
財務報告內部控制的變化
在截至2023年12月30日的季度內,公司對財務報告的內部控制沒有發生重大影響或合理地可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響的變化。
對控制措施有效性的限制
我們對財務報告的披露控制和程序以及內部控制旨在為實現上述目標提供合理保證。由於其固有的侷限性,財務報告的披露控制和程序以及內部控制可能無法防止或發現錯誤陳述。此外,對未來期間進行任何有效性評估的預測都有可能因條件的變化而出現控制不足的風險,或者政策或程序的遵守程度可能會惡化。一個控制系統,無論構思和操作如何完善,都只能提供合理的保證,而不是絕對的保證,以確保控制系統的目標將會實現。此外,任何控制評估都不能絕對保證由於錯誤或舞弊而導致的錯誤陳述不會發生,或者公司內部的所有控制問題和舞弊事件(如果有的話)都已被發現。
管理層關於財務報告內部控制的報告
我們的管理層負責建立和維持對財務報告的充分內部控制(如交易法第13a-15(F)和15d-15(F)規則所界定),以提供關於我們財務報告的可靠性的合理保證,並根據美國公認會計原則編制用於外部目的的綜合財務報表。
管理層評估了我們截至2023年12月30日的財務報告內部控制。管理層根據特雷德韋委員會贊助組織委員會發布的《內部控制--綜合框架》(2013年框架)中確定的標準進行評估。管理層的評估包括對關鍵財務報告控制的設計和操作有效性、流程文件、會計政策和我們的整體控制環境等要素的評估。
基於這一評估,管理層得出結論,我們對財務報告的內部控制於2023年12月30日生效,以提供關於財務報告的可靠性的合理保證,並根據美國公認會計原則為外部報告目的編制綜合財務報表。我們與董事會的審計委員會一起審查了管理層的評估結果。
公司截至2023年12月30日的財務報告內部控制的有效性已由獨立註冊公共會計師事務所普華永道國際有限公司的成員事務所Kesselman&Kesselman會計師事務所(ISR)審計,如本報告所述。
128
目錄表
項目9B。其他信息
截至2023年12月30日止三個月,我們的董事或執行人員概無就購買或出售Mobileye證券採納或終止任何合約、指示或書面計劃,而該等合約、指示或書面計劃旨在滿足以下肯定性抗辯條件:
項目9C。關於妨礙檢查的外國司法管轄區的披露
不適用。
129
目錄表
第三部分
項目10.董事、行政人員和公司治理
本項目要求披露的信息通過引用2024年代理聲明併入本文,我們預計將在截至2023年12月30日的財政年度結束後120天內向SEC提交該聲明。
第11項.行政人員薪酬
本項目要求披露的信息通過引用2024年代理聲明併入本文,我們預計將在截至2023年12月30日的財政年度結束後120天內向SEC提交該聲明。
第12項:某些實益所有人的擔保所有權和管理層及相關股東事項。
本項目要求披露的信息通過引用2024年代理聲明併入本文,我們預計將在截至2023年12月30日的財政年度結束後120天內向SEC提交該聲明。
第十三條某些關係和相關交易,以及董事的獨立性。
本項目要求披露的信息通過引用2024年代理聲明併入本文,我們預計將在截至2023年12月30日的財政年度結束後120天內向SEC提交該聲明。
第14項主要會計費用及服務
本項目要求披露的信息通過引用2024年代理聲明併入本文,我們預計將在截至2023年12月30日的財政年度結束後120天內向SEC提交該聲明。
130
目錄表
第IV部
項目15.物證、財務報表附表
(A)作為本報告的一部分,提交了下列文件:
(1)財務報表--見第二部分第8項。本報告的“財務報表和補充數據”。
(2)財務報表明細表--所有財務報表明細表都被省略,因為它們不適用,或者財務報表或附註中顯示了所要求的信息。
(3)證物-以下是作為本報告的一部分提交或提供的證物清單,或通過引用納入先前提交給美國證券交易委員會的證物的清單。
131
目錄表
展品 |
| 描述 |
3.1 | 註冊人註冊證書的修訂和重新註冊(參照公司於2022年10月28日提交的8-K表格的附件3.1合併) | |
3.2 | 修訂和重新修訂註冊人章程(參照公司於2022年10月28日提交的8-K表格附件3.2併入) | |
4.1 | 根據修訂後的1934年《證券交易法》第12節登記的證券説明(通過參考2023年3月9日提交的公司10-K表格的附件4.1併入) | |
10.1 | 董事與高級管理人員賠償協議表格(參照公司2022年10月18日提交的S-1表格登記説明書第1號修正案附件10.1併入) | |
10.2 | 註冊人和英特爾公司之間的主交易協議,日期為2022年10月25日(通過引用2023年3月9日提交的公司10-K表格的附件10.2併入) | |
10.3 | 註冊人和英特爾公司之間的行政服務協議,日期為2022年10月25日(通過引用2023年3月9日提交的公司10-K表格的附件10.3併入) | |
10.4 | 註冊人和英特爾公司之間的員工事項協議,日期為2022年10月25日(通過引用2023年3月9日提交的公司10-K表格的附件10.4併入) | |
10.5 | 註冊人和英特爾公司之間的技術和服務協議,日期為2022年10月25日(通過引用2023年3月9日提交的公司10-K表格的附件10.5併入) | |
10.6 | Mobileye視覺技術有限公司和英特爾公司之間的激光雷達產品合作協議,日期為2022年10月25日(通過參考2023年3月9日提交的公司Form 10-K中的附件10.6併入) | |
10.7 | 登記人和英特爾公司之間的税收分享協議,日期為2022年10月25日(通過引用2023年3月9日提交的公司10-K表格的附件10.7併入) | |
10.8 | 註冊人、獨眼巨人控股公司和英特爾海外融資公司之間的捐款和認購協議,日期為2022年10月25日(參照本公司於2023年3月9日提交的10-K表格的附件10.8合併) | |
10.9† | Mobileye全球公司2022年股權激勵計劃(參照公司2022年10月18日提交的S-1表格註冊説明書第1號修正案附件10.9併入) | |
10.10† | 限制性股票單位協議表格(參照公司於2022年10月18日提交的S-1表格登記説明書第1號修正案附件10.10併入) | |
10.11† | 期權協議表格(參照公司於2022年10月18日提交的S-1表格登記説明書第1號修正案附件10.11併入) | |
10.12† | 註冊人與安農沙華的僱傭協議,日期為2014年7月24日(參考公司於2022年10月18日提交的S-1表格註冊説明書第1號修正案附件10.12) | |
10.13† | Amnon Shashua與英特爾的聘書協議,日期為2022年6月1日(參考2022年10月18日提交的公司註冊説明書S-1號修正案附件10.13) | |
10.14† | 註冊人與阿納特·海勒之間的僱傭協議,日期為2015年9月1日(引用公司於2022年10月18日提交的S-1表格註冊説明書第1號修正案附件10.14) | |
10.15† | 註冊人與Gavriel Hayon的僱傭協議,日期為1999年8月1日(通過參考公司於2022年10月18日提交的S-1表格註冊説明書第1號修正案附件10.16而併入) | |
10.16† | 註冊人與沙沙列夫-施瓦茨的僱傭協議,日期為2010年8月2日(參考公司於2022年10月18日提交的S-1表格註冊説明書第1號修正案附件10.17) | |
10.17† | 註冊人和Nimrod Nehushtan之間的僱傭協議,日期為2017年5月2日(通過參考2023年3月9日提交的公司10-K表格的附件10.18併入) | |
10.18 | Mobileye及其子公司與英特爾之間的股票補償充值協議,日期為2017年8月8日(通過引用2022年10月18日提交的公司註冊説明書S-1號修正案附件10.18併入) |
132
目錄表
10.19 | 獨眼巨人控股公司和英特爾海外融資公司於2022年4月21日簽署的貸款協議。(參照公司於2022年10月18日提交的S-1表格註冊説明書第19號修正案附件10.1) | |
10.20 | 意法半導體公司與Mobileye技術有限公司簽訂的諒解備忘錄,日期為2006年10月17日,經修訂(合併內容參考公司於2022年10月18日提交的S-1表格註冊説明書第1號修正案附件10.20) | |
10.21 | 英特爾公司和英特爾子公司之間的協議,日期為2017年8月8日,一方面是Mobileye公司及其子公司與英特爾之間的協議,另一方面是我們在本文中稱為交叉許可協議(通過引用2022年10月18日提交的公司註冊説明書S-1表格修正案第1號附件10.21併入) | |
10.22 | 英特爾財務公司和Mobileye公司之間的股份和票據買賣協議,日期為2022年5月31日(通過參考2022年10月18日提交的公司登記聲明S-1表格第1號修正案附件10.22合併) | |
21.1* | 註冊人的子公司名單 | |
23.1* | 經獨立註冊會計師事務所普華永道國際有限公司的成員事務所Kesselman&Kesselman,註冊會計師事務所(Isr.)同意。 | |
31.1* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條頒發首席執行官證書。 | |
31.2* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302節頒發首席財務官證書。 | |
32.1* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條頒發首席執行官證書。 | |
32.2* | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條頒發首席財務官證書。 | |
97* | 與追回錯誤判給的賠償有關的政策 | |
101* | 以下是Mobileye全球公司S於2024年2月23日向美國證券交易委員會提交的截至2023年12月30日的10-K表格年度報告,該報告採用iXBRL(內聯可擴展商業報告語言)格式:(I)綜合資產負債表,(Ii)綜合經營報表和全面收益(虧損),(Iii)綜合權益變動表,(Iv)綜合現金流量表,以及(V)綜合財務報表附註。 | |
104* | 封面交互數據文件(嵌入內聯XBRL文檔) |
*隨函存檔或提供的。
†管理合同或補償計劃或安排。
+ 根據S-K規則第601(A)(5)項,某些附表和證物已被省略。登記人同意應其要求補充提供美國證券交易委員會任何遺漏的時間表或展品的副本。
項目16.表格10-K摘要
不適用。
133
目錄表
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求,登記人已正式安排由正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
Mobileye全球公司
發信人: | /S/安農·沙舒亞教授 | ||
姓名: | Amnon Shashua教授 | ||
標題: | 首席執行官和總裁(擔任首席執行官) |
發信人: | /S/莫蘭·謝梅什·羅揚斯基 | ||
姓名: | 莫蘭·舍梅什·羅揚斯基 | ||
標題: | 首席財務官 |
日期:2024年2月23日
根據經修訂的1934年《證券交易法》的要求,本報告已由下列人員以指定的身份和日期簽署。
簽名 |
| 標題 |
| 日期 |
總裁和董事首席執行官 | 2月23日, 2024 | |||
Amnon Shashua教授 | ||||
首席財務官 | 2月23日, 2024 | |||
莫蘭·舍梅什·羅揚斯基 | ||||
董事會主席 | 2月23日, 2024 | |||
帕特里克·P·蓋爾辛格 | ||||
董事 | 2月23日, 2024 | |||
埃亞爾·德什 | ||||
董事 | 2月23日, 2024 | |||
小喬恩·M·亨茨曼 | ||||
董事 | 2月23日, 2024 | |||
克萊爾·C·麥卡斯基爾 | ||||
/S/克里斯汀·潘比安奇 | 董事 | 2月23日, 2024 | ||
克里斯汀·潘比安奇 | ||||
弗蘭克·D.耶裏 | 董事 | 2月23日, 2024 | ||
弗蘭克·D·耶裏 | ||||
/S/Saf Yeboah-Amankwah | 董事 | 2月23日, 2024 | ||
耶博阿-阿曼克瓦蘇丹武裝部隊 |
134