附錄 99.1

 

Emerald 公佈了 2023 年第四季度和全年財務業績

 

收入同比增長17.5％

 

 

紐約州紐約——2024年2月29日——美國最大的貿易展覽及其相關會議、內容和商務生產商翡翠控股公司（紐約證券交易所代碼：EEX）（“Emerald” 或 “公司”）今天公佈了截至2023年12月31日的第四季度和全年財務業績。

 

財務要聞

•
2023年收入為3.828億美元，比2022年增長5,690萬美元，增長17.5％，這主要是由於活動、新品發佈和收購的增長。
•
有機收入是一項非公認會計準則指標，考慮了收購和日程安排調整的影響，2023年為3.701億美元，較2022年的3.231億美元增加了4,700萬美元，增長了14.5％（收入對賬參見附表1，這是最直接可比的GAAP指標）
•
2023年淨虧損820萬美元，而2022年的淨收入為1.308億美元
•
調整後的息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則指標）為9,780萬美元，2023年為9,780萬美元，而2022年為2.396億美元；調整後的息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則指標）為9,500萬美元，而2022年為5,680萬美元（淨收入（虧損）對賬情況，參見附表3，這是最直接可比的公認會計原則指標）
•
2.042億美元的現金及其1.10億美元的循環信貸額度的全部可用性
•
該公司預計2024年全年收入在4.15億美元至4.25億美元之間，調整後的息税折舊攤銷前利潤將在1.1億美元至1.15億美元之間

 

運營亮點

•
Emerald的核心展會業務強勁，在參展商、參會者和定價增加的推動下，收入同比增長
•
通過收購Lodestone Events的Overland Expo展會以及與美國國家籃球協會共同推出全新賽事NBA Con在2023財年將產品組合擴展到消費者直播市場

 

Emerald總裁兼首席執行官埃爾韋·塞德基表示：“我們在2023年又取得了一年的強勁業績。作為一個高度多元化和規模化的平臺，Emerald繼續受益於後COVID的長期復甦以及參展商和與會者的強勁需求。客户供應鏈的改善和國際旅行限制的取消推動了更多參展商參加我們展會的參展商人數，並促成了參展人數和價格的上漲。我們在2023年的亮點包括收購Lodestone Events及其陸上博覽會，9月成功推出Cocina Sabrosa拉丁食品博覽會，以及我們在10月舉辦的有史以來規模最大的紐約廣告周。我們最近的表現表明了貿易展為買家和賣家提供的卓越而持久的價值。我們對2024年及以後感到興奮，因為我們將繼續擴大必參加的活動組合，為參展商、與會者和股東創造更大的價值。歸根結底，我們以對所服務社區的堅定承諾為指導。我們的使命是提供服務和激勵，幫助買家和賣家取得成功。他們持續回報更多，這證明瞭他們在我們提供的產品中發現的價值，也證明瞭我們對社區的堅定奉獻才是真正使我們與眾不同的原因。”

Emerald首席財務官大衞·多夫特補充説：“由於我們的客户繼續認為我們的貿易展在發展自己的業務、創造潛在客户和發現新產品方面發揮着重要作用，我們在2023年實現了可觀的收入和利潤增長，這要歸功於積極的出席率和定價趨勢。2023年全年，我們的收入比上年增長了17％以上，調整後的息税折舊攤銷前利潤（不包括保險收益）超過67％。由於科技行業的許多公司對廣告支出採取了更加謹慎的態度，我們的媒體內容業務在2023年表現低迷，這略微削弱了我們核心直播業務原本強勁的表現。展望未來，我們通過有機增長出席人數和定價的戰略以及收購和新展會的推出，將Emerald定位為持續增長的引擎。我們對2024年的指導意味着息税折舊攤銷前利潤將再增長兩位數，這得益於我們行業的積極趨勢、運營和規模效率以及龐大且不斷增長的行業領先活動組合。”

 

截至2023年12月31日的第四季度和全年財務業績和亮點

 

 

 

三個月已結束
十二月三十一日

 

 

年終了
十二月三十一日

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

改變

 

 

% 變化

 

 

2023

 

 

2022

 

 

改變

 

 

% 變化

 

 

 

（未經審計，以百萬美元計，百分比和每股數據除外）

 

收入

 

$

101.5

 

 

$

93.6

 

 

$

7.9

 

 

 

8.4

%

 

$

382.8

 

 

$

325.9

 

 

$

56.9

 

 

 

17.5

%

淨（虧損）收入

 

$

(17.9

)

 

$

22.4

 

 

$

(40.3

)

 

NM

 

 

$

(8.2

)

 

$

130.8

 

 

$

(139.0

)

 

NM

 

由（用於）提供的淨現金
經營活動

 

$

15.6

 

 

$

(23.6

)

 

$

39.2

 

 

NM

 

 

$

40.3

 

 

$

175.1

 

 

$

(134.8

)

 

 

(77.0

%)

攤薄後每股收益（虧損）

 

$

(0.46

)

 

$

0.06

 

 

$

(0.52

)

 

NM

 

 

$

(0.78

)

 

$

0.46

 

 

$

(1.24

)

 

NM

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

非公認會計準則指標：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

調整後 EBITDA

 

$

35.8

 

 

$

25.0

 

 

$

10.8

 

 

 

43.2

%

 

$

97.8

 

 

$

239.6

 

 

$

(141.8

)

 

 

(59.2

%)

調整後的息税折舊攤銷前利潤，不包括活動取消保險收益

 

$

35.8

 

 

$

25.0

 

 

$

10.8

 

 

 

43.2

%

 

$

95.0

 

 

$

56.8

 

 

$

38.2

 

 

 

67.3

%

自由現金流

 

$

13.5

 

 

$

(26.4

)

 

$

39.9

 

 

NM

 

 

$

28.8

 

 

$

164.8

 

 

$

(136.0

)

 

 

(82.5

%)

不包括活動取消保險收益的自由現金流，淨額

 

$

13.5

 

 

$

(1.4

)

 

$

14.9

 

 

NM

 

 

$

26.0

 

 

$

6.9

 

 

$

19.1

 

 

 

276.8

%

 

•
在2023年完成的公司媒體資產整合方面，Emerald從第四季度和截至2023年12月31日的全年開始調整了其報告板塊：
o
包括Emerald的直播活動組合在內的連接板塊約佔2023年收入的89％。
o
所有其他類別包括Emerald的內容和軟件即服務（SaaS）資產，約佔2023年收入的11％。
•
2023年第四季度收入為1.015億美元，與2022年第四季度相比增長790萬美元，增長8.4％，這主要是由520萬美元的有機收入增長以及170萬美元的收購收入推動的。此外，110萬美元的日程安排調整促進了2023年第四季度的收入增加。2023年全年收入為3.828億美元，與2022年全年相比增長了5,690萬美元，增長了17.5％，這主要是由4,700萬美元的有機增長以及1,270萬美元的收購收入推動的。這一增長被去年終止的280萬美元活動收入所抵消。

•
2023年第四季度來自Connections可報告細分市場的有機收入為8,750萬美元，與2022年第四季度相比增長了570萬美元，增長了7.0％，這主要是由於經常性收入增加了440萬美元，新推出的活動增加了130萬美元。2023年全年來自Connections可報告板塊的有機收入為3.275億美元，比2022年全年增長4,770萬美元，增長17.0％，這主要是由於經常性收入增長了4180萬美元，新推出的活動增加了590萬美元。
•
2023年第四季度所有其他類別的有機收入為1,120萬美元，與2022年第四季度相比減少了50萬美元，下降了4.3％，這主要是由於內容收入減少了90萬美元，被商業收入的40萬美元增長所抵消。2023年全年所有其他類別的有機收入為4,260萬美元，與2022年全年相比下降了70萬美元，下降了1.6％，這主要是由於內容收入減少了440萬美元，被商業收入的增長370萬美元所抵消。
•
2023年第四季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為3580萬美元，而2022年第四季度為2,500萬美元。不包括活動取消保險收益，2023年第四季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為3580萬美元，而2022年第四季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為2500萬美元。2023年全年調整後的息税折舊攤銷前利潤為9,780萬美元，而2022年全年為2.396億美元。不包括活動取消保險收益，2023年全年調整後的息税折舊攤銷前利潤為9,500萬美元，而2022年全年調整後的息税折舊攤銷前利潤為5,680萬美元。

•
2023年第四季度的淨虧損為1,790萬美元，而2022年第四季度的淨收入為2,240萬美元，這主要是由於所得税準備金增加、或有對價負債的逆轉減少以及增加
利息支出，被調整後息税折舊攤銷前利潤的增加以及折舊和攤銷費用的減少所抵消。2023年全年淨虧損為820萬美元，而2022年全年的淨收入為1.308億美元。

 

有關公司列報有機收入和調整後息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則指標）的討論，請參閲下文 “非公認會計準則財務信息” 標題下。有關有機收入與收入的對賬（在本節第一段中討論），這是最直接可比的GAAP指標，請參閲附表3以瞭解調整後的息税折舊攤銷前利潤與最直接可比的GAAP衡量標準淨（虧損）收入（在本節第二段中討論）的對賬。

現金流

•
2023年第四季度經營活動提供的淨現金為1,560萬美元，而2022年第四季度用於經營活動的現金為2360萬美元。2023年全年經營活動提供的淨現金為4,030萬美元，而2022年全年為1.751億美元。

•
2023年第四季度的資本支出為210萬美元，而2022年第四季度為280萬美元。2023年全年資本支出為1150萬美元，而2022年全年為1,030萬美元。

•
2023年第四季度自由現金流為1,350萬美元，不包括活動取消保險收益，公司將其定義為經營活動提供的淨現金減去資本支出、活動取消保險收益和為活動取消保險收益繳納的税款，淨現金流為1,350萬美元，而2022年第四季度為負140萬美元。2023年第四季度自由現金流的計算不包括活動取消保險收益，淨額包括80萬美元的非經常性收購相關交易成本、210萬美元的收購整合、210萬美元的重組相關過渡成本以及110萬美元的非經常性法律、審計和諮詢費用。2022年第四季度自由現金流的計算不包括活動取消保險收益，淨額包括30萬美元的收購相關交易成本、120萬美元的整合相關過渡成本以及60萬美元的非經常性法律和諮詢費用。截至2023年12月31日和2022年12月31日的季度，這些項目的總額分別為400萬美元和210萬美元。
•
2023年全年自由現金流淨額為2600萬美元，不包括活動取消保險收益，淨額為2600萬美元，而2022年全年為690萬美元。2023年自由現金流的計算不包括活動取消保險收益，淨額包括260萬美元的非經常性收購相關交易成本、610萬美元的收購整合、610萬美元的重組相關過渡成本以及410萬美元的非經常性法律、審計和諮詢費用。2022年自由現金流的計算不包括事件取消保險收益，淨額包括790萬美元的保險結算費用、360萬美元的收購相關交易成本、310萬美元的整合相關過渡成本、超過最初估計的210萬美元的或有對價，以及170萬美元的非經常性法律和諮詢費用。截至2023年12月31日和2022年12月31日的年度，這些項目的總額分別為1,280萬美元和1,840萬美元。

 

有關公司公佈的自由現金流（非公認會計準則指標）的回顧，請參閲下文 “非公認會計準則財務信息” 標題下的內容。有關自由現金流與經營活動提供的淨現金的對賬（在本節第一段中討論），請參閲附表4，這是最直接可比的公認會計原則衡量標準。

 

電話會議網絡直播詳情

正如先前宣佈的那樣，公司領導層將於美國東部時間2024年2月29日星期四上午8點30分舉行電話會議，討論其2023年第四季度業績。

撥打 1-888-886-7786（國內）或 1-416-764-8658（國際）即可參加電話會議。電話會議結束大約兩小時後，可撥打1-844-512-2921進行電話重播，國際來電者則撥打1-412-317-6671。重播的密碼是 01439625。重播將持續到2024年3月7日晚上 11:59（美國東部時間）。

 

感興趣的投資者和其他各方可以通過訪問Emerald網站的 “投資者” 部分來觀看電話會議的網絡直播，網址為 http://investor.emeraldx.com。電話會議結束後，將立即在同一網站上提供在線重播。

 

關於翡翠

Emerald 才華橫溢且經驗豐富的團隊通過人脈、內容和商務每年365天發展客户的業務。我們通過超過140場年度活動、婚介和潛在客户開發服務來擴大人脈，推動新的商機、產品發現和關係。我們創建內容是為了確保我們的客户處於行業的最前沿，並不斷髮展他們的技能。而且，我們通過全年高效的買入和銷售來推動商業發展。我們通過無縫整合面對面和數字平臺和渠道來實現所有這些目的。Emerald 沉浸在我們所服務的行業中，並致力於為我們運營所在的社區提供支持。作為真正的合作伙伴，我們創造的體驗能夠激發靈感、令人驚奇並取得突破性成果。欲瞭解更多：http://www.emeraldx.com/。

 

非公認會計準則財務信息

本新聞稿介紹了某些 “非公認會計準則” 財務指標。這些非公認會計準則指標的組成部分是使用根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“GAAP”）確定的金額計算得出的。本新聞稿中使用的非公認會計準則財務指標與其最接近的可比公認會計準則財務指標的對賬已包含在本文所附附表中。

 

有機收入

我們將 “有機收入增長” 和 “有機收入下降” 分別定義為收入從一個時期到下一個時期的增長或下降，並根據以下因素對收入的影響進行了調整：（i）收購和處置，（ii）已終止的活動和（iii）重大展會日程安排的調整。我們之所以披露有機收入的變化，是因為我們認為，鑑於時機或策略的變化，我們不認為可以公平比較現有活動組合背後的趨勢，從而幫助投資者和分析師持續比較Emerald在各個報告期內的經營業績。管理層和Emerald董事會評估有機收入的變化，以評估我們的歷史和潛在財務業績，並瞭解我們活動的潛在收入趨勢。

 

調整後 EBITDA

我們之所以使用調整後的息税折舊攤銷前利潤，是因為我們認為，通過排除我們認為不代表我們核心經營業績的項目，它可以幫助投資者和分析師持續比較Emerald在各個報告期內的經營業績。管理層和Emerald董事會使用調整後的息税折舊攤銷前利潤來評估我們的財務業績，並認為這有助於突出趨勢，因為它排除了管理層無法控制的決策結果，而其他衡量標準可能會有很大差異，具體取決於有關資本結構、我們運營的税收管轄區和資本投資的長期戰略決策。不應將調整後的息税折舊攤銷前利潤視為衡量財務業績的淨收入或作為流動性衡量標準的運營現金流的替代方案。

 

我們將調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為扣除（i）利息支出、（ii）所得税優惠、（iii）折舊和攤銷、（iv）股票薪酬、（v）遞延收入調整、（vi）商譽和其他無形資產減值費用以及（vii）管理層認為不屬於我們核心業務的其他項目。

 

我們還列出了不包括活動取消保險收益的調整後息税折舊攤銷前利潤，以説明來自持續經營業務的調整後息税折舊攤銷前利潤。

 

注意：附表3提供了2023年和2022年調整後息税折舊攤銷前利潤與淨（虧損）收入的對賬情況，但是，如果不做出不合理的努力，就無法估計展會日程調整、收購以及活動取消保險收益的金額和時間以及2024年可能發生的某些其他特殊項目的影響，因為這些項目本質上是不確定的，難以預測。因此，如果沒有不合理的努力，公司無法量化2024年預計調整後息税折舊攤銷前利潤與預計淨收益對賬中將包含的某些金額，也沒有為這些前瞻性的非公認會計準則財務指標提供對賬表。

 

自由現金流

我們之所以提供自由現金流，是因為我們認為自由現金流是衡量流動性的有用指標，可以向管理層和投資者提供有關我們核心業務產生的現金數額的信息，扣除資本支出後，這些現金可用於維持和發展我們的業務、償還債務、支付股息和為戰略機遇提供資金。自由現金流是衡量流動性的補充非公認會計準則，不基於公認會計準則規定的任何標準化方法。不應孤立地考慮自由現金流，也不應將其作為運營活動或根據公認會計原則確定的其他措施產生的現金流的替代方案。

 

我們還列出了不包括活動取消保險收益的淨自由現金流，以説明持續經營產生的自由現金流金額。

 

其他公司可能以不同的方式計算這些衡量標準。不應將任何非公認會計準則指標視為根據公認會計原則得出的任何其他衡量標準的替代方案。

 

關於前瞻性陳述的警示聲明

本新聞稿包含某些前瞻性陳述，我們的財報電話會議將包含某些前瞻性陳述，包括但不限於我們使業務恢復到COVID之前水平的能力；我們對估計收入和調整後息税折舊攤銷前利潤的指導；我們獲得與活動取消或中斷相關的保險的能力或無能力；我們成功確定和收購目標的能力；COVID-19 對我們業務的持續影響所產生的預期；以及我們如何整合和發展收購業務。這些陳述涉及風險和不確定性，包括但不限於公司無法控制的經濟、競爭、政府和技術因素，這些因素可能導致其業務、行業、戰略、融資活動或實際業績出現重大差異。參見公司最近提交的10-K表和10-Q表定期報告及後續申報文件中的 “風險因素” 和 “關於前瞻性陳述的警示性説明”。本公司承諾不

有義務更新或修改此處包含的任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。

聯繫我們

翡翠控股有限公司

投資者關係

investor.relations@emeraldx.com

1-866-339-4688 (866EEXINVT)

翡翠控股有限公司

（虧損）收益和綜合（虧損）收益簡明合併報表

（未經審計，以百萬美元計，股票數據以千計，每股虧損數據除外）

 

 

三個月已結束
2023年12月31日

 

 

三個月已結束
2022年12月31日

 

 

年終了
2023年12月31日

 

 

年終了
2022年12月31日

 

收入

 

$

101.5

 

 

$

93.6

 

 

$

382.8

 

 

$

325.9

 

其他收入，淨額

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

2.8

 

 

 

182.8

 

收入成本

 

 

35.7

 

 

 

33.2

 

 

 

137.6

 

 

 

116.5

 

銷售、一般和管理費用

 

 

36.1

 

 

 

17.4

 

 

 

168.3

 

 

 

145.0

 

折舊和攤銷費用

 

 

9.8

 

 

 

16.5

 

 

 

45.0

 

 

 

59.5

 

商譽減值費用

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

6.3

 

無形資產減值費用

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

1.6

 

營業收入

 

 

19.9

 

 

 

26.5

 

 

 

34.7

 

 

 

179.8

 

利息支出

 

 

11.8

 

 

 

9.0

 

 

 

43.3

 

 

 

24.5

 

利息收入

 

 

3.2

 

 

 

1.7

 

 

 

8.2

 

 

 

2.7

 

債務消滅造成的損失

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

2.3

 

 

 

—

 

其他（收入）支出

 

 

(0.1

)

 

 

(0.1

)

 

 

—

 

 

 

—

 

處置固定資產的損失

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

0.2

 

 

 

—

 

所得税前收入（虧損）

 

 

11.4

 

 

 

19.3

 

 

 

(2.9

)

 

 

158.0

 

所得税準備金（受益）

 

 

29.3

 

 

 

(3.1

)

 

 

5.3

 

 

 

27.2

 

歸屬於Emerald Holding, Inc.的淨（虧損）收益和綜合（虧損）收益

 

$

(17.9

)

 

$

22.4

 

 

$

(8.2

)

 

$

130.8

 

可贖回可轉換優先股的贖回價值增加

 

 

(10.8

)

 

 

(10.1

)

 

 

(42.0

)

 

 

(38.8

)

按轉換後的參與權

 

 

—

 

 

 

(8.2

)

 

 

—

 

 

 

(60.2

)

歸屬於翡翠控股公司普通股股東的淨（虧損）收益和綜合（虧損）收益

 

$

(28.7

)

 

$

4.1

 

 

$

(50.2

)

 

$

31.8

 

每股基本（虧損）收益

 

 

(0.46

)

 

 

0.06

 

 

 

(0.78

)

 

 

0.46

 

攤薄（虧損）每股收益

 

 

(0.46

)

 

 

0.06

 

 

 

(0.78

)

 

 

0.46

 

基本加權平均已發行普通股

 

 

62,896

 

 

 

67,599

 

 

 

63,959

 

 

 

69,002

 

攤薄後的加權平均已發行普通股

 

 

62,896

 

 

 

67,943

 

 

 

63,959

 

 

 

69,148

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

翡翠控股有限公司

簡明合併資產負債表

（以百萬美元計，共享數據以千計，面值除外）

 

 

十二月三十一日
2023

 

 

十二月三十一日
2022

 

 

 

（未經審計）

 

資產

 

 

 

 

 

 

流動資產

 

 

 

 

 

 

現金和現金等價物

 

$

204.2

 

 

$

239.1

 

截至2023年12月31日和2022年12月31日，分別扣除140萬美元和150萬美元的備抵後的貿易和其他應收賬款

 

 

85.2

 

 

 

74.9

 

預付費用和其他流動資產

 

 

21.5

 

 

 

17.8

 

流動資產總額

 

 

310.9

 

 

 

331.8

 

非流動資產

 

 

 

 

 

 

財產和設備，淨額

 

 

1.5

 

 

 

2.2

 

無形資產，淨額

 

 

175.1

 

 

 

204.8

 

商譽，淨額

 

 

553.9

 

 

 

545.5

 

使用權資產

 

 

8.8

 

 

 

10.6

 

其他非流動資產

 

 

3.7

 

 

 

3.5

 

總資產

 

$

1,053.9

 

 

$

1,098.4

 

負債、可贖回的可轉換優先股和股東赤字

 

 

 

 

 

 

流動負債

 

 

 

 

 

 

應付賬款和其他流動負債

 

$

46.6

 

 

$

58.1

 

應繳所得税

 

 

0.2

 

 

 

1.2

 

取消的活動負債

 

 

0.6

 

 

 

3.3

 

遞延收入

 

 

174.3

 

 

 

151.2

 

或有考慮

 

 

0.2

 

 

 

3.5

 

使用權負債，流動部分

 

 

4.0

 

 

 

4.9

 

定期貸款，流動部分

 

 

4.2

 

 

 

—

 

流動負債總額

 

 

230.1

 

 

 

222.2

 

非流動負債

 

 

 

 

 

 

定期貸款，扣除折扣和遞延融資費用

 

 

398.7

 

 

 

413.9

 

遞延所得税負債，淨額

 

 

3.1

 

 

 

1.8

 

使用權負債，非流動部分

 

 

8.9

 

 

 

10.4

 

其他非流動負債

 

 

8.5

 

 

 

10.8

 

負債總額

 

 

649.3

 

 

 

659.1

 

承付款和意外開支

 

 

 

 

 

 

可贖回可轉換優先股

 

 

 

 

 

 

7% A系列可贖回可轉換分紅優先股，
面值0.01美元；2023年12月31日和12月31日的授權股票，
2022 年：80,000 股；已發行和流通的 71,403 股和 71,417 股；合計
清算優先權為4.926億美元和4.759億美元
分別為 2023 年 12 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日

 

 

497.1

 

 

472.4

 

股東赤字

 

 

 

 

 

 

普通股，面值0.01美元；截至2023年12月31日的授權股票
以及 2022 年 12 月 31 日：800,000 股；62,915 股和 67,588 股
分別於 2023 年 12 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日已發行和未償還債務

 

 

0.6

 

 

 

0.7

 

額外的實收資本

 

 

559.2

 

 

 

610.3

 

累計赤字

 

 

(652.3

)

 

 

(644.1

)

股東赤字總額

 

 

(92.5

)

 

 

(33.1

)

總負債、可贖回可轉換優先股和股東赤字

 

$

1,053.9

 

 

$

1,098.4

 

 

附表 1

翡翠控股有限公司

未經審計的收入與有機收入的對賬

 

 

三個月已結束
十二月三十一日

 

 

改變

 

 

年終了
十二月三十一日

 

 

改變

 

合併

 

2023

 

 

2022

 

 

$

 

 

%

 

 

2023

 

 

2022

 

 

$

 

 

%

 

 

 

（以百萬美元計）
（未經審計）

 

收入

 

$

101.5

 

 

$

93.6

 

 

$

7.9

 

 

 

8.4

%

 

$

382.8

 

 

$

325.9

 

 

$

56.9

 

 

 

17.5

%

扣除：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

收購收入

 

 

(1.7

)

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(12.7

)

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

已停止的活動

 

 

—

 

 

 

(0.1

)

 

 

 

 

 

 

 

 

—

 

 

 

(2.8

)

 

 

 

 

 

 

日程調整 (1)

 

 

(1.1

)

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

有機收入

 

$

98.7

 

 

$

93.5

 

 

$

5.2

 

 

 

5.6

%

 

$

370.1

 

 

$

323.1

 

 

$

47.0

 

 

 

14.5

%

 

連接

 

三個月已結束
十二月三十一日

 

 

改變

 

 

年終了
十二月三十一日

 

 

改變

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

$

 

 

%

 

 

2023

 

 

2022

 

 

$

 

 

%

 

 

 

（以百萬美元計）
（未經審計）

 

收入

 

$

90.3

 

 

$

81.9

 

 

$

8.4

 

 

 

10.3

%

 

$

340.2

 

 

$

282.6

 

 

$

57.6

 

 

 

20.4

%

扣除：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

收購收入

 

 

(1.7

)

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

 

 

(12.7

)

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

已停止的活動

 

 

—

 

 

 

(0.1

)

 

 

 

 

 

 

 

 

—

 

 

 

(2.8

)

 

 

 

 

 

 

日程調整 (1)

 

 

(1.1

)

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

有機收入

 

$

87.5

 

 

$

81.8

 

 

$

5.7

 

 

 

7.0

%

 

$

327.5

 

 

$

279.8

 

 

$

47.7

 

 

 

17.0

%

 

所有其他

 

三個月已結束
十二月三十一日

 

 

改變

 

 

年終了
十二月三十一日

 

 

改變

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

$

 

 

%

 

 

2023

 

 

2022

 

 

$

 

 

%

 

 

 

（以百萬美元計）
（未經審計）

 

收入

 

$

11.2

 

 

$

11.7

 

 

$

(0.5

)

 

 

(4.3

%)

 

$

42.6

 

 

$

43.3

 

 

$

(0.7

)

 

 

(1.6

%)

扣除：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

收購收入

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

已停止的活動

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

日程安排調整

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

 

 

 

 

有機收入

 

$

11.2

 

 

$

11.7

 

 

$

(0.5

)

 

 

(4.3

%)

 

$

42.6

 

 

$

43.3

 

 

$

(0.7

)

 

 

(1.6

%)

注意事項：

(1)
在截至2023年12月31日的三個月中，代表一項活動的收入，該活動在2022財年第三季度舉行，但在2023財年的第四季度舉行。

附表 2

翡翠控股有限公司

未經審計的收入與分類收入的對賬

 

 

三個月已結束
十二月三十一日

 

 

年終了
十二月三十一日

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

 

 

（百萬美元）
（未經審計）

 

連接

 

$

90.3

 

 

$

81.9

 

 

$

340.2

 

 

$

282.6

 

內容

 

 

6.2

 

 

 

7.1

 

 

 

23.5

 

 

 

27.9

 

商業

 

 

5.0

 

 

 

4.6

 

 

 

19.1

 

 

 

15.4

 

總收入

 

$

101.5

 

 

$

93.6

 

 

$

382.8

 

 

$

325.9

 

 

附表 3

翡翠控股有限公司

淨（虧損）收入與調整後息税折舊攤銷前利潤的未經審計的對賬

 

 

三個月已結束
十二月三十一日

 

 

年終了
十二月三十一日

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

 

 

（百萬美元）
（未經審計）

 

淨（虧損）收入

 

$

(17.9

)

 

$

22.4

 

 

$

(8.2

)

 

$

130.8

 

加（扣除）：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

利息支出，淨額

 

 

8.6

 

 

 

7.3

 

 

 

35.1

 

 

 

21.8

 

債務消滅造成的損失

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

2.3

 

 

 

—

 

（受益）所得税準備金

 

 

29.3

 

 

 

(3.1

)

 

 

5.3

 

 

 

27.2

 

商譽減值費用 (1)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

6.3

 

無形資產減值費用 (2)

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

1.6

 

折舊和攤銷

 

 

9.8

 

 

 

16.5

 

 

 

45.0

 

 

 

59.5

 

基於股票的薪酬

 

 

1.8

 

 

 

0.8

 

 

 

7.8

 

 

 

5.8

 

遞延收入調整

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

0.6

 

其他物品 (3)

 

 

4.2

 

 

 

(18.9

)

 

 

10.5

 

 

 

(14.0

)

調整後 EBITDA

 

$

35.8

 

 

$

25.0

 

 

$

97.8

 

 

$

239.6

 

扣除：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

活動取消保險收益

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

2.8

 

 

 

182.8

 

調整後的息税折舊攤銷前利潤，不包括活動取消保險收益

 

$

35.8

 

 

$

25.0

 

 

$

95.0

 

 

$

56.8

 

注意事項：

(1)
截至2022年12月31日的財年，代表630萬澳元的非現金商譽支出，與公司對2022年第一季度運營部門和報告單位變動造成的商譽進行中期減值測試有關。
(2)
截至2022年12月31日止年度的無形資產減值費用是指與公司對無形資產進行中期減值測試相關的某些無限期無形資產的160萬美元非現金支出。
(3)
截至2023年12月31日的三個月的其他項目包括：（i）80萬美元的收購相關交易成本；（ii）210萬美元的收購整合和重組相關過渡成本，包括20萬美元的一次性遣散費；（iii）110萬美元的非經常性法律、審計和諮詢費用，以及（iv）與調整或有對價相關的20萬美元支出。截至2022年12月31日的三個月的其他項目包括：（i）與調整或有對價相關的2,400萬美元收益；（ii）60萬美元的非經常性法律、審計和諮詢費用；（iii）30萬美元的收購相關交易成本以及（iv）420萬美元的過渡費用，包括300萬美元的非現金租賃放棄費用。截至2023年12月31日的十二個月的其他項目包括：（i）260萬美元的收購相關交易成本；（ii）610萬美元的收購整合和重組相關過渡成本，包括150萬美元的一次性遣散費；（iii）410萬美元的非經常性法律、審計和諮詢費用以及（iv）與調整或有對價相關的230萬美元收益。截至2022年12月31日的十二個月的其他項目包括：（i）與調整或有對價相關的3330萬美元收益；（ii）170萬美元的非經常性法律、審計和諮詢費用；（iii）360萬美元的收購相關交易成本；（iv）610萬美元的過渡費用，包括300萬美元的非現金租賃放棄費用和（v）790萬美元的保險結算相關費用。

附表 4

翡翠控股有限公司

經營活動提供的淨現金與自由現金流的未經審計的對賬

 

 

三個月已結束
十二月三十一日

 

 

年終了
十二月三十一日

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

 

 

（以百萬美元計）
（未經審計）

 

經營活動提供的（用於）的淨現金

 

$

15.6

 

 

$

(23.6

)

 

$

40.3

 

 

$

175.1

 

減去：

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

資本支出

 

 

2.1

 

 

 

2.8

 

 

 

11.5

 

 

 

10.3

 

自由現金流

 

$

13.5

 

 

$

(26.4

)

 

$

28.8

 

 

$

164.8

 

活動取消保險收益

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(2.8

)

 

 

(183.5

)

為活動取消保險收益繳納的税款

 

 

—

 

 

 

25.0

 

 

 

—

 

 

 

25.6

 

不包括活動取消保險收益的自由現金流，淨額

 

$

13.5

 

 

$

(1.4

)

 

$

26.0

 

 

$

6.9

 

 

附表 5

翡翠控股有限公司

未經審計的應申報分部業績與税前收入（虧損）的對賬

 

 

三個月已結束
十二月三十一日

 

 

年終了
十二月三十一日

 

 

 

2023

 

 

2022

 

 

2023

 

 

2022

 

 

 

（百萬美元）
（未經審計）

 

收入

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

連接

 

$

90.3

 

 

$

81.9

 

 

$

340.2

 

 

$

282.6

 

所有其他

 

 

11.2

 

 

 

11.7

 

 

 

42.6

 

 

 

43.3

 

總收入

 

$

101.5

 

 

$

93.6

 

 

$

382.8

 

 

$

325.9

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

其他收入，淨額

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

連接

 

$

—

 

 

$

—

 

 

$

2.8

 

 

$

34.2

 

所有其他

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

其他收入總額，淨額

 

$

—

 

 

$

—

 

 

$

2.8

 

 

$

34.2

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

調整後 EBITDA

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

連接

 

$

39.7

 

 

$

30.3

 

 

$

136.8

 

 

$

133.0

 

所有其他

 

 

1.6

 

 

 

0.1

 

 

 

3.6

 

 

 

0.2

 

調整後的息税折舊攤銷前利潤（不包括一般公司費用）

 

$

41.3

 

 

$

30.4

 

 

$

140.4

 

 

$

133.2

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

一般公司開支

 

 

(5.5

)

 

 

(5.4

)

 

 

(42.6

)

 

 

(42.2

)

其他收入，淨額

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

148.6

 

利息支出，淨額

 

 

(8.6

)

 

 

(7.3

)

 

 

(35.1

)

 

 

(21.8

)

債務消滅造成的損失

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(2.3

)

 

 

—

 

商譽減值費用

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(6.3

)

無形資產減值費用

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(1.6

)

折舊和攤銷費用

 

 

(9.8

)

 

 

(16.5

)

 

 

(45.0

)

 

 

(59.5

)

股票薪酬支出

 

 

(1.8

)

 

 

(0.8

)

 

 

(7.8

)

 

 

(5.8

)

遞延收入調整

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

—

 

 

 

(0.6

)

其他物品

 

 

(4.2

)

 

 

18.9

 

 

 

(10.5

)

 

 

14.0

 

税前收入（虧損）

 

$

11.4

 

 

$

19.3

 

 

$

(2.9

)

 

$

158.0