附錄 99.1
| 對於 立即發佈 |
Cogent 聯繫人： 對於公共關係： 喬斯林·約翰遜 + 1 (202) 295-4299 jajohnson@cogentco.com | 對於 投資者關係： 約翰·張 + 1 (202) 295-4212 investor.relations@cogentco.com |
Cogent Communications 公佈2023年第四季度和全年業績，並增加其普通股的定期季度股息
財務和業務亮點
| · | 2023年第四季度通過收購Sprint獲得的廉價收購收益為2.540億美元 ，2023年全年為14億美元。 |
| o | 2023年第四季度及2023年全年的特價收購收益中包括收購的IPv4互聯網地址 的估計公允價值，總額為4.58億美元。 |
| · | 2023年第四季度的基本和全面攤薄後的每股收益分別為4.23美元和4.17美元， ，2023年全年分別為26.88美元和26.62美元。 |
| · | 2023年第三季度的總槓桿率為4.79，2023年第四季度的總槓桿率為4.07。 |
| o | 2023 年第三季度的淨槓桿率為 4.23，2023 年第四季度的淨槓桿率為 3.75 |
| · | 從2023年第三季度到2023年第四季度，服務收入下降了1.2％，至2.721億美元， 從2022年第四季度到2023年第四季度增長了79.0％，從2022年全年到2023年全年增長了56.9％，達到9.409億美元。 |
| o | 從2023年第三季度到2023年第四季度，非核心收入下降了43.5％，從1,280萬美元降至730萬美元。 |
| · | 2023年第三季度用於經營活動的淨現金為5,240萬美元，2023年第四季度為4,870萬美元，2022年全年運營活動提供的淨現金為1.737億美元，2023年全年 年度的淨現金為1,730萬美元。 |
| o | 2023年第三季度投資活動提供的淨現金為6,210萬美元，2023年第四季度為6,010萬美元，2023年全年 為7,670萬美元。2022年全年用於投資活動的淨現金為7,900萬美元。 |
| § | 根據與T-Mobile簽訂的IP傳輸協議收到的現金，包括在投資活動提供的 現金中，2023年第三季度為8,750萬美元，2023年第四季度為8,750萬美元，2023年全年為2.042億美元。 |
| · | 經Sprint收購成本和根據與T-Mobile簽訂的 IP傳輸協議獲得的現金調整後的息税折舊攤銷前利潤在2023年第三季度為1.314億美元，2023年第四季度為1.105億美元，2022年全年為2.329億美元， 2023年全年為3.525億美元。 |
| · | 經Sprint收購成本和根據與T-Mobile簽訂的 IP傳輸協議獲得的現金調整後的息税折舊攤銷前利潤率為47.7％，2023年第四季度為40.6％，2022年全年為38.8％， 2023年全年為37.5％。 |
| · | Cogent批准將2024年第一季度的定期季度股息 每股增加0.01美元，合計每股0.965美元，而2023年第四季度為每股0.955美元，這是Cogent連續第四十六次增加 季度股息。 |
第 1 頁，共 27 頁
[華盛頓特區 2024 年 2 月 29 日]Cogent Communications Holdings, Inc.（納斯達克股票代碼：CCOI）（“Cogent”）今天宣佈，截至2023年12月31日的三個月，服務收入為2.721億美元，較截至2023年9月30日的三個月下降了1.2％，較截至2022年12月31日的三個 個月增長了79.0％。截至2023年12月31日的財年，服務收入為9.409億美元，比截至2022年12月31日的年度增長了56.9％ 。從截至2023年9月30日的三個月 到截至2023年12月31日的三個月，外匯匯率對服務收入增長產生了40萬美元的負面影響，對截至2022年12月31日的三個月 到截至2023年12月31日的三個月的服務收入增長了140萬美元，對截至2022年12月31日的年度至截至2023年12月31日的年度的 服務收入增長210萬美元產生了積極影響。按固定貨幣計算，從截至2023年9月30日的三個月到截至2023年12月31日的三個月， 2023年12月31日的三個月，服務收入下降了1.1％，截至2022年12月31日的三個月增長了78.1％，截至2023年12月31日的三個月增長了78.1％，截至2023年12月31日的年度截至2023年12月31日的年度增長了56.6％。
網絡服務是向位於建築物中的客户提供的，這些建築物通過Cogent設施物理連接到Cogent的網絡。截至2023年12月31日的三個月， 2023年12月31日的三個月，淨收入為1.412億美元，較截至2023年9月30日的三個月增長了6.9％，與截至2022年12月31日的三個月相比增長了22.8％。截至2023年12月31日的財年，淨收入為5.186億美元；與截至2022年12月31日的年度相比，增長了14.5％。
網外客户位於與Cogent 網絡直接相連的建築物中，使用其他運營商的設施和服務提供從客户場所 到Cogent網絡的最後一英里部分。截至2023年12月31日的三個月，網外收入為1.237億美元，較截至2023年9月30日的三個月 下降了5.3％，與截至2022年12月31日的三個月相比增長了235.4％。截至2023年12月31日的財年，網外收入 為3.935億美元；與截至2022年12月31日的年度相比增長了169.2％。
第 2 頁，總共 27 頁
非核心服務是傳統服務，Cogent 收購了這些服務，並繼續支持 ，但並未積極銷售。截至2023年12月31日的三個月，非核心收入為730萬美元，截至2023年9月30日的三個月為1,280萬美元 ，截至2022年12月31日的三個月為20萬美元。截至2023年12月31日的財年，非核心收入 為2,880萬美元，截至2022年12月31日止年度的非核心收入 為70萬美元。
GAAP 毛利潤定義為總服務收入減去網絡運營費用中包含的網絡 運營費用、折舊和攤銷以及股權補償。GAAP 毛利率 定義為 GAAP 毛利除以總服務收入。截至2023年12月31日的三個月， 截至2023年12月31日的三個月，GAAP毛利下降了58.4％，至截至2023年12月31日的三個月的2970萬美元，與截至2023年9月30日的三個月相比增長了97.0％。截至2023年12月31日止年度的GAAP毛利下降了41.1％，至截至2023年12月31日止年度的1.644億美元。
截至2023年12月31日的三個月， 2023年12月31日的三個月，GAAP毛利率為10.9％，截至2023年9月30日的三個月為5.5％，截至2022年12月31日的三個月為47.0％，截至2022年12月31日的 年度為46.6％，截至2023年12月31日的年度為17.5％。
非公認會計準則毛利表示服務收入減去網絡運營 支出，不包括股權薪酬和單獨顯示的金額（折舊和攤銷費用）。非公認會計準則毛利率 定義為非公認會計準則毛利除以總服務收入。截至2023年12月31日的三個月，非公認會計準則毛利增長了3.0％，至截至2023年12月31日的三個月的9,790萬美元，與截至2023年9月30日的 三個月相比下降了4.2％。截至2023年12月31日的財年， 的非公認會計準則毛利較截至2022年12月31日的年度增長了6.9％，達到3.978億美元。
截至2023年12月31日的三個月， 2023年12月31日的三個月，非公認會計準則毛利率為36.0％，截至2023年9月30日的三個月為37.1％，截至2022年12月31日的三個月為62.6％，截至2022年12月31日的 年度為62.0％，截至2023年12月31日的年度為42.3％。
第 3 頁，總共 27 頁
截至2023年12月31日的三個月中，用於經營活動的淨現金為4,870萬美元，截至2023年9月30日的三個月，用於經營活動的淨現金為5,240萬美元。截至2022年12月31日的三個月，經營 活動提供的淨現金為3630萬美元。截至2022年12月31日的財年，經營活動提供的淨現金為1.737億美元 ，截至2023年12月31日的年度為1,730萬美元。
截至2023年12月31日的三個月， 截至2023年12月31日的三個月，Sprint收購成本和根據知識產權運輸服務協議支付的現金扣除利息、税項、折舊和攤銷前的收益（EBITDA）（經調整後）為1.314億美元， 截至2022年12月31日的三個月， 的收益為5,740萬美元。截至2022年12月31日止年度，Sprint收購成本和根據IP Transit Services 協議支付的現金的息税折舊攤銷前利潤經調整為2.329億美元，截至2023年12月31日止年度的息税折舊攤銷前利潤為3.525億美元。
截至2022年12月31日的三個月，Sprint收購成本和在 知識產權過境服務協議利潤率下支付的現金調整後的息税折舊攤銷前利潤為37.8％，截至2023年9月30日的三個月，息税折舊攤銷前利潤為47.7％，截至2023年12月31日的三個月為40.6％。經調整後，Sprint收購成本 和根據知識產權過境服務協議支付的現金的息税折舊攤銷前利潤率為38.8％，截至2023年12月31日止年度的息税折舊攤銷前利潤為37.5％。
截至2022年12月31日的三個月，每股基本淨收益（虧損）為0.02美元，截至2023年12月31日的三個月為4.23美元，截至2023年9月30日的三個月為1.20美元。截至2022年12月31日的三個月，攤薄後的每股淨收益（虧損）為0.02美元，截至2023年12月31日的三個月，攤薄後的每股淨收益（虧損）為4.17美元，截至2023年9月30日的三個月（1.20美元）。截至2022年12月31日的年度每股基本淨收益為0.11美元，截至2023年12月31日止年度的每股基本淨收益為26.88美元。截至2022年12月31日的年度攤薄後每股淨收益為0.11美元，截至2023年12月31日止年度的攤薄後每股淨收益為26.62美元。
第 4 頁，總共 27 頁
截至 2023 年 12 月 31 日，客户連接總數從 2023 年 12 月 31 日增加了 42.6% 至 137,603 個，比 2023 年 9 月 30 日下降了 0.3%。截至 2023 年 12 月 31 日，網內客户連接增加了 7.4%，達到 88,733 個，從 2023 年 9 月 30 日起增長了 0.1%。截至 2023 年 12 月 31 日，網外 客户連接增長了 172.7%，達到 2023 年 12 月 31 日的 36,895 個，比 2023 年 9 月 30 日下降了 0.1%。截至2023年12月31日，非核心客户連接為11,975個，截至2023年9月30日為12,403個，截至2022年12月31日為363個。
從 2023 年 12 月 31 日起，網絡建築物的數量增加了 122 座，增至 2023 年 12 月 31 日的 3,277 座，從 2023 年 9 月 30 日起增加了 20 座。
特價購買的收益
據估計，收購Sprint 的低價收購收益為14億美元，如下所示。列報的金額是臨時性的，可能會隨着Cogent完善其在計算所收資產和承擔負債時使用的估計值和投入 而發生變化。
（以千計） 特價購買的收益 |
||||
| 收購淨資產的公允價值 | $ | 799,214 | ||
| 將從賣方收到的淨對價總額，扣除折扣 | 607,221 | |||
| 特價購買的收益 | $ | 1,406,435 | ||
IP 傳輸服務協議
2023 年 5 月 1 日，也就是 Sprint 收購的截止日期，特拉華州的一家公司、特拉華州公司、特拉華州 公司 T-Mobile US, Inc.（“TMUSA”）的直接子公司Cogent 和 T-Mobile USA, Inc.（“TMUSA”）簽訂了知識產權傳輸服務協議（“IP 傳輸服務協議”）， ，根據該協議，TMUSA 將向Cogent支付總額為 7億美元，包括（i）在Sprint收購截止之日後的第一年按月等額分期支付的3.5億美元 以及（ii）按月等額支付的3.50億美元在隨後的42個月內分期付款 。在截至2023年9月30日的三個月中，根據知識產權運輸服務協議開具的賬單金額和支付的金額分別為8,750萬美元和8,750萬美元 。在截至2023年12月31日的三個月中，根據知識產權過境服務協議 開具的賬單金額和支付的金額分別為8,750萬美元和8,750萬美元。截至2023年12月31日的財年，根據 知識產權傳輸服務協議開具的賬單金額和支付的金額分別為2.333億美元和2.042億美元。
第 5 頁，總共 27 頁
商業服務協議
此外，在Sprint收購截止之日，Cogent 和T-Mobile簽訂了託管和連接服務的商業協議（“商業協議”）。截至2023年12月31日的三個月，商業協議下的收入 為860萬美元，較截至2023年9月30日的三個月的800萬美元 增長了6.8％。截至2023年12月31日的財年，商業協議下的收入為2390萬美元，截至2022年12月31日的年度收入為零。
季度股息增加已獲批准
2024年2月28日，Cogent董事會批准了每股0.965美元的定期 季度股息，該股息將於2024年4月9日支付給2024年3月15日的登記股東。2024年第一季度 的定期股息較2023年第四季度每股0.955美元的定期股息增加了0.01美元，增長了1.0％，較2023年第一季度每股0.925美元的股息增長了4.3％。
任何未來股息和任何其他資本回報 的支付將由董事會自行決定，可以減少、取消或增加，並將取決於Cogent的財務 狀況、經營業績、可用現金、現金流、資本要求、Cogent債務契約下的限制以及董事會認為相關的其他因素。
2023 年股息的税收待遇
Cogent在2023年支付了四個季度股息，總額為1.817億美元， 或每股3.76美元。出於美國聯邦所得税的目的，這些股息的預期税收待遇通常是將100.0％視為資本回報率，0.0％ 通常被視為股息。雖然上述信息包括關於Cogent普通股股息税收分類的一般性陳述 ，但這些陳述並不構成税務建議。 公司分配的税收可能很複雜，鼓勵股東諮詢其税務顧問，以確定上述 信息可能對其特定税收狀況產生什麼影響。
第 6 頁，總共 27 頁
COVID-19 疫情對企業業績的剩餘影響
Cogent 目睹了其在北美中央商務區提供的 大樓及其周圍的房地產市場惡化，這主要歸因於企業繼續實施在 COVID-19 疫情期間制定的遠程辦公政策 。由於空置率上升以及租約開始或續訂的減少，Cogent 經歷了 對企業客户的新銷售放緩，這對其公司收入業績產生了負面影響。最近，隨着許多公司永久確立了完全或部分在家辦公的選項 ，Cogent的企業客户正在集成 一些成為遠程工作環境一部分的新應用程序，這使Cogent的公司業務受益，因為這些 客户將其互聯網接入基礎設施升級到更高容量的連接。在截至2023年12月31日的三個月中，Cogent繼續看到空置率下降和辦公室入住率上升，其在美國多個地區的公司業務 呈現積極趨勢。在其他城市，疫情對租賃活動和辦公室佔用率的影響仍然存在。 當各公司最終返回Cogent運營的大樓時，Cogent認為這將為增加 的銷售提供機會。但是，這些積極趨勢的確切時間、路徑和分佈仍不確定，Cogent可能會繼續看到 企業客户流失率增加，現有企業客户配置的升級減少，新租户機會減少，這將 對Cogent的公司收入增長產生負面影響。
Cogent截至2023年12月31日止年度的 10-K表年度報告及其截至2023年3月31日、2023年6月30日和2023年9月30日的 季度 期的10-Q表季度報告中更詳細地描述了這些風險和其他風險。
電話會議和網站信息
Cogent 將於2024年2月29日上午8點30分（美國東部時間）與金融分析師舉行電話會議，討論Cogent2023年第四季度和2023年全年的經營 業績。投資者和其他利益相關方可以在Cogent網站www.cogentco.com/events的 “活動” 欄目觀看 財報電話會議的網絡直播。財報電話會議結束後，將在網站上重播網絡直播 和新聞稿。電話會議結束後，Cogent “財務和運營業績摘要” 的可下載文件及其電話會議記錄也將在Cogent的 網站上公佈。
第 7 頁，總共 27 頁
關於 Cogent 通訊
Cogent Communications（納斯達克股票代碼：CCOI）是一家以一級設施為基礎的跨國互聯網服務提供商。Cogent 專門為企業提供高速互聯網接入、以太網傳輸和託管服務。Cogent 的 基於設施的全光學 IP 網絡骨幹在全球 228 個市場提供服務。
Cogent Communications總部位於華盛頓特區西北北街2450號 20037。欲瞭解更多信息，請訪問 www.cogentco.com。在美國可以致電 (202) 295-4200 或發送電子郵件至 info@cogentco.com 與 Cogent Communications 聯繫。
# # #
第 8 頁，總共 27 頁
COGENT 通信控股有限公司、 和子公司
財務和經營業績摘要
| Q1 2022 | Q2 2022 | Q3 2022 | Q4 2022 | Q1 2023 | Q2 2023 | Q3 2023 | Q4 2023 | |||||||||||||||||||||||||
| 指標 （以 000 美元計，不包括份額、每股、客户連接和網絡相關數據）——未經審計 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 網內 收入 | $ | 112,634 | $ | 111,975 | $ | 113,219 | $ | 114,949 | $ | 116,143 | $ | 129,250 | $ | 132,023 | $ | 141,173 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 1.7 | % | -0.6 | % | 1.1 | % | 1.5 | % | 1.0 | % | 11.3 | % | 2.1 | % | 6.9 | % | ||||||||||||||||
| 網外 收入 | $ | 36,387 | $ | 36,282 | $ | 36,611 | $ | 36,873 | $ | 37,283 | $ | 101,984 | $ | 130,560 | $ | 123,669 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 0.2 | % | -0.3 | % | 0.9 | % | 0.7 | % | 1.1 | % | 173.5 | % | 28.0 | % | -5.3 | % | ||||||||||||||||
| 非核心 收入 (1) (16) | $ | 154 | $ | 193 | $ | 170 | $ | 157 | $ | 162 | $ | 8,572 | $ | 12,846 | $ | 7,258 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | -0.6 | % | 25.3 | % | -11.9 | % | -7.6 | % | 3.2 | % | NM | 49.9 | % | -43.5 | % | |||||||||||||||||
| 服務 收入 — 總計 | $ | 149,175 | $ | 148,450 | $ | 150,000 | $ | 151,979 | $ | 153,588 | $ | 239,806 | $ | 275,429 | $ | 272,099 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 1.3 | % | -0.5 | % | 1.0 | % | 1.3 | % | 1.1 | % | 56.1 | % | 14.9 | % | -1.2 | % | ||||||||||||||||
| 恆定 貨幣總收入季度增長率 — 連續幾個季度 (2) | 1.7 | % | 0.4 | % | 2.0 | % | 1.3 | % | 0.2 | % | 55.9 | % | 14.9 | % | -1.1 | % | ||||||||||||||||
| 恆定 貨幣總收入季度增長率——同比季度 (2) | 2.9 | % | 2.7 | % | 4.3 | % | 5.5 | % | 4.0 | % | 61.4 | % | 82.4 | % | 78.1 | % | ||||||||||||||||
| 貨幣和消費税對總收入季度增長率的持續影響——連續幾個季度 (2) | 2.1 | % | 0.6 | % | 1.6 | % | 1.3 | % | 0.1 | % | 51.4 | % | 13.4 | % | -3.2 | % | ||||||||||||||||
第 9 頁，總共 27 頁
| 貨幣和消費税對總收入季度增長率的持續影響——同比增長 (2) | 3.5 | % | 3.6 | % | 4.7 | % | 5.7 | % | 3.7 | % | 56.2 | % | 75.5 | % | 67.4 | % | ||||||||||||||||
| 服務收入中包含消費税 (3) | $ | 3,742 | $ | 3,448 | $ | 4,118 | $ | 4,086 | $ | 4,193 | $ | 11,040 | $ | 14,557 | $ | 20,428 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | -13.7 | % | -7.9 | % | 19.4 | % | -0.8 | % | 2.6 | % | 163.3 | % | 31.9 | % | 40.3 | % | ||||||||||||||||
| 企業 收入 (16) | $ | 86,116 | $ | 85,177 | $ | 85,495 | $ | 85,783 | $ | 85,627 | $ | 110,998 | $ | 120,484 | $ | 126,634 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | -0.8 | % | -1.1 | % | 0.4 | % | 0.3 | % | -0.2 | % | 29.6 | % | 8.5 | % | 5.1 | % | ||||||||||||||||
| 以網絡為中心的 收入 (15) | $ | 63,060 | $ | 63,274 | $ | 64,506 | $ | 66,196 | $ | 67,961 | $ | 87,582 | $ | 94,936 | $ | 93,148 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 4.4 | % | 0.3 | % | 1.9 | % | 2.6 | % | 2.7 | % | 28.9 | % | 8.4 | % | -1.9 | % | ||||||||||||||||
| 企業 收入 (4) | - | - | - | - | - | $ | 41,227 | $ | 60,009 | $ | 52,318 | |||||||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | - | - | - | - | - | NM | 45.6 | % | -12.8 | % | ||||||||||||||||||||||
| 網絡 運營費用 (3) | $ | 57,305 | $ | 56,369 | $ | 57,044 | $ | 56,884 | $ | 58,489 | $ | 137,271 | $ | 173,224 | $ | 174,180 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 1.8 | % | -1.6 | % | 1.2 | % | -0.3 | % | 2.8 | % | 134.7 | % | 26.2 | % | 0.6 | % | ||||||||||||||||
| GAAP 毛利 (5) | $ | 69,038 | $ | 68,865 | $ | 69,883 | $ | 71,444 | $ | 69,790 | $ | 49,793 | $ | 15,101 | $ | 29,744 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 1.2 | % | -0.3 | % | 1.5 | % | 2.2 | % | -2.3 | % | -28.7 | % | -69.7 | % | 97.0 | % | ||||||||||||||||
| GAAP 毛利率 (5) | 46.3 | % | 46.4 | % | 46.6 | % | 47.0 | % | 45.4 | % | 20.8 | % | 5.5 | % | 10.9 | % | ||||||||||||||||
| 非公認會計準則 毛利 (2) (6) | $ | 91,870 | $ | 92,081 | $ | 92,956 | $ | 95,095 | $ | 95,099 | $ | 102,535 | $ | 102,205 | $ | 97,919 |
第 10 頁，總共 27 頁
| % 與上一季度相比有所變化 | 1.0 | % | 0.2 | % | 1.0 | % | 2.3 | % | 0.0 | % | 7.8 | % | -0.3 | % | -4.2 | % | ||||||||||||||||
| 非公認會計準則 毛利率 (2) (6) | 61.6 | % | 62.0 | % | 62.0 | % | 62.6 | % | 61.9 | % | 42.8 | % | 37.1 | % | 36.0 | % | ||||||||||||||||
| 銷售、 一般和管理費用 (7) | $ | 34,715 | $ | 33,624 | $ | 33,079 | $ | 37,713 | $ | 38,646 | $ | 77,640 | $ | 58,267 | $ | 74,907 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 3.5 | % | -3.1 | % | -1.6 | % | 14.0 | % | 2.5 | % | 100.9 | % | -25.0 | % | 28.6 | % | ||||||||||||||||
| 折舊 和攤銷費用 | $ | 22,688 | $ | 23,071 | $ | 22,897 | $ | 23,563 | $ | 25,160 | $ | 52,511 | $ | 86,734 | $ | 67,805 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 0.5 | % | 1.7 | % | -0.8 | % | 2.9 | % | 6.8 | % | 108.7 | % | 65.2 | % | -21.8 | % | ||||||||||||||||
| 基於股權的 薪酬支出 | $ | 6,056 | $ | 5,907 | $ | 6,211 | $ | 6,264 | $ | 6,581 | $ | 6,249 | $ | 7,411 | $ | 6,684 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 0.0 | % | -2.5 | % | 5.1 | % | 0.9 | % | 5.1 | % | -5.0 | % | 18.6 | % | -9.8 | % | ||||||||||||||||
| 營業 收入（虧損） | $ | 28,784 | $ | 29,566 | $ | 28,095 | $ | 27,311 | $ | 24,312 | $ | (34,604 | ) | $ | (50,558 | ) | $ | (68,478 | ) | |||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | -20.4 | % | 2.7 | % | -5.0 | % | -2.8 | % | -11.0 | % | NM | 46.1 | % | 35.4 | % | |||||||||||||||||
| 利息 支出 (8) | $ | 14,168 | $ | 13,478 | $ | 17,948 | $ | 21,990 | $ | 19,005 | $ | 28,653 | $ | 24,198 | $ | 34,928 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 3.3 | % | -4.9 | % | 33.2 | % | 22.5 | % | -13.6 | % | 50.8 | % | -15.5 | % | 44.3 | % | ||||||||||||||||
| 非現金 估值變動 — 互換協議 (8) | $ | 21,271 | $ | 7,510 | $ | 16,923 | $ | (2,590 | ) | $ | (1,847 | ) | $ | 1,305 | $ | 4,825 | $ | (17,722 | ) | |||||||||||||
| 討價還價收益 （虧損）(9) | - | - | - | - | - | $ | 1,155,719 | $ | (3,332 | ) | $ | 254,049 | ||||||||||||||||||||
| 淨收入（虧損） | $ | 1,137 | $ | 11,164 | $ | (8,007 | ) | $ | 851 | $ | 6,148 | $ | 1,123,863 | $ | (56,723 | ) | $ | 200,153 | ||||||||||||||
| 2024 年歐元票據的外國 匯兑收益 | $ | 8,014 | $ | 23,547 | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - |
第 11 頁，總共 27 頁
| 普通股每股基本 淨收益（虧損） | $ | 0.02 | $ | 0.24 | $ | (0.17 | ) | $ | 0.02 | $ | 0.13 | $ | 23.84 | $ | (1.20 | ) | $ | 4.23 | ||||||||||||||
| 攤薄後 普通股每股淨收益（虧損） | $ | 0.02 | $ | 0.24 | $ | (0.17 | ) | $ | 0.02 | $ | 0.13 | $ | 23.65 | $ | (1.20 | ) | $ | 4.17 | ||||||||||||||
| 加權 平均普通股 — 基本 | 46,575,848 | 46,691,142 | 46,736,742 | 46,885,512 | 47,037,091 | 47,137,822 | 47,227,338 | 47,353,291 | ||||||||||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 0.3 | % | 0.2 | % | 0.1 | % | 0.3 | % | 0.3 | % | 0.2 | % | 0.2 | % | 0.3 | % | ||||||||||||||||
| 加權 平均普通股——攤薄後 | 46,929,191 | 47,029,446 | 46,736,742 | 47,196,890 | 47,381,226 | 47,526,207 | 47,227,338 | 48,037,841 | ||||||||||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | -0.1 | % | 0.2 | % | -0.6 | % | 1.0 | % | 0.4 | % | 0.3 | % | -0.6 | % | 1.7 | % | ||||||||||||||||
| 息税折舊攤銷前利潤 (2) | $ | 57,155 | $ | 58,457 | $ | 57,873 | $ | 57,138 | $ | 56,053 | $ | 24,156 | $ | 43,587 | $ | 6,011 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | -0.4 | % | 2.3 | % | -1.0 | % | -1.3 | % | -1.9 | % | -56.9 | % | 80.4 | % | -86.2 | % | ||||||||||||||||
| 息税折舊攤銷前利潤 利潤率 (2) | 38.3 | % | 39.4 | % | 38.6 | % | 37.6 | % | 36.5 | % | 10.1 | % | 15.8 | % | 2.2 | % | ||||||||||||||||
| Sprint 的收購成本 (14) | $ | - | $ | - | $ | 2,004 | $ | 244 | $ | 400 | $ | 739 | $ | 351 | $ | 17,001 | ||||||||||||||||
| 知識產權過境服務協議下的現金 付款 (10) | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - | $ | - | $ | 29,167 | $ | 87,500 | $ | 87,500 |
第 12 頁，總共 27 頁
| 息税折舊攤銷前利潤， 根據知識產權運輸服務協議 (2) (10) (14) 下的Sprint收購成本和現金支付進行了調整 | $ | 57,155 | $ | 58,457 | $ | 59,877 | $ | 57,382 | $ | 56,453 | $ | 54,062 | $ | 131,438 | $ | 110,512 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | -0.4 | % | 2.3 | % | 2.4 | % | -4.2 | % | -1.6 | % | -4.2 | % | 143.1 | % | -15.9 | % | ||||||||||||||||
| 息税折舊攤銷前利潤， 根據知識產權運輸服務協議下的Sprint收購成本和現金支付進行了調整，利潤率 (2) (10) (14) | 38.3 | % | 39.4 | % | 39.9 | % | 37.8 | % | 36.8 | % | 22.5 | % | 47.7 | % | 40.6 | % | ||||||||||||||||
| （用於）經營活動提供的 淨現金 | $ | 49,411 | $ | 34,403 | $ | 53,570 | $ | 36,323 | $ | 35,821 | $ | 82,654 | $ | (52,433 | ) | $ | (48,701 | ) | ||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 37.3 | % | -30.4 | % | 55.7 | % | -32.2 | % | -1.4 | % | 130.7 | % | -163.4 | % | -7.1 | % | ||||||||||||||||
| 資本 支出 | $ | 18,121 | $ | 17,288 | $ | 23,971 | $ | 19,591 | $ | 23,204 | $ | 37,449 | $ | 25,373 | $ | 43,609 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 18.5 | % | -4.6 | % | 38.7 | % | -18.3 | % | 18.4 | % | 61.4 | % | -32.2 | % | 71.9 | % | ||||||||||||||||
| 資本（融資）租賃債務的本金 支付 | $ | 5,863 | $ | 5,236 | $ | 9,859 | $ | 24,514 | $ | 9,450 | $ | 7,797 | $ | 41,302 | $ | 18,813 | ||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | -5.9 | % | -10.7 | % | 88.3 | % | 148.6 | % | -61.5 | % | -17.5 | % | 429.7 | % | -54.5 | % | ||||||||||||||||
| 已支付股息 | $ | 41,298 | $ | 41,855 | $ | 42,729 | $ | 43,975 | $ | 45,311 | $ | 44,907 | $ | 45,136 | $ | 46,362 | ||||||||||||||||
| 總槓桿率 (2) (10) | 4.94 | 5.22 | 5.32 | 5.39 | 5.47 | 5.63 | 4.79 | 4.07 | ||||||||||||||||||||||||
| 淨 槓桿比率 (2) (10) | 3.58 | 3.70 | 3.93 | 4.20 | 4.46 | 4.56 | 4.24 | 3.75 |
第 13 頁，總共 27 頁
| 客户 連接 — 週期結束 (15) (16) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 網上 客户連接 | 81,627 | 82,277 | 82,614 | 82,620 | 83,268 | 93,260 | 88,699 | 88,733 | ||||||||||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 1.1 | % | 0.8 | % | 0.4 | % | 0.0 | % | 0.8 | % | 12.0 | % | -4.9 | % | 0.0 | % | ||||||||||||||||
| 網外 客户連接 | 12,922 | 13,160 | 13,359 | 13,531 | 13,785 | 38,762 | 36,923 | 36,895 | ||||||||||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 2.0 | % | 1.8 | % | 1.5 | % | 1.3 | % | 1.9 | % | 181.2 | % | -4.7 | % | -0.1 | % | ||||||||||||||||
| 非核心 客户連接 (1) (16) | 335 | 340 | 348 | 363 | 374 | 19,408 | 12,403 | 11,975 | ||||||||||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 0.3 | % | 1.5 | % | 2.4 | % | 4.3 | % | 3.0 | % | NM | -36.1 | % | -3.5 | % | |||||||||||||||||
| 個客户連接總數 (15) (16) | 94,884 | 95,777 | 96,321 | 96,514 | 97,427 | 151,430 | 138,025 | 137,603 | ||||||||||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 1.2 | % | 0.9 | % | 0.6 | % | 0.2 | % | 0.9 | % | 55.4 | % | -8.9 | % | -.3 | % | ||||||||||||||||
| 企業 客户關係 (16) | 45,393 | 45,103 | 45,176 | 44,844 | 44,570 | 61,284 | 55,045 | 54,493 | ||||||||||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | -0.1 | % | -0.6 | % | 0.2 | % | -0.7 | % | -0.6 | % | 37.5 | % | -10.2 | % | -1.0 | % | ||||||||||||||||
| 以網絡為中心的 客户連接 (15) | 49,491 | 50,674 | 51,145 | 51,670 | 52,857 | 66,711 | 62,291 | 62,370 | ||||||||||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | 2.5 | % | 2.4 | % | 0.9 | % | 1.0 | % | 2.3 | % | 26.2 | % | -6.6 | % | 0.1 | % | ||||||||||||||||
| 企業客户 連接 (4) | - | - | - | - | - | 23,435 | 20,689 | 20,740 | ||||||||||||||||||||||||
| % 與上一季度相比有所變化 | - | - | - | - | - | NM | -11.7 | % | 0.2 | % |
第 14 頁，總共 27 頁
| On-Net 建築物 — 期末 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 多租户 辦公樓 | 1,824 | 1,826 | 1,832 | 1,837 | 1,841 | 1,844 | 1,860 | 1,862 | ||||||||||||||||||||||||
| Carrier 中立數據中心大樓 | 1,187 | 1,216 | 1,240 | 1,264 | 1,294 | 1,327 | 1,337 | 1,347 | ||||||||||||||||||||||||
| Cogent 數據中心 | 54 | 53 | 54 | 54 | 55 | 56 | 60 | 68 | ||||||||||||||||||||||||
| 座網建築物總數 | 3,065 | 3,095 | 3,126 | 3,155 | 3,190 | 3,227 | 3,257 | 3,277 | ||||||||||||||||||||||||
| 個運營商中立數據中心節點總數 | 1,383 | 1,409 | 1,433 | 1,458 | 1,490 | 1,526 | 1,528 | 1,558 | ||||||||||||||||||||||||
| 平方 英尺 — 多租户辦公樓 — 網上 | 992,336,259 | 993,590,499 | 995,522,774 | 1,000,044,418 | 1,001,382,577 | 1,001,491,002 | 1,006,523,795 | 1,008,006,655 | ||||||||||||||||||||||||
| 擁有的 棟技術建築物總數 (11) | - | - | - | - | - | 482 | 482 | 482 | ||||||||||||||||||||||||
| 平方英尺 英尺 — 自有技術大樓 (11) | - | - | - | - | - | 1,603,569 | 1,603,569 | 1,603,569 | ||||||||||||||||||||||||
| 網絡 — 週期結束 (12) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 城際 路線里程 — 已租用 (12) | 60,869 | 61,024 | 61,065 | 61,292 | 61,300 | 72,694 | 72,694 | 72,552 | ||||||||||||||||||||||||
| 地鐵 路線里程 — 已租賃 (12) | 16,614 | 16,822 | 17,477 | 17,616 | 17,826 | 22,556 | 22,128 | 24,779 | ||||||||||||||||||||||||
| 地鐵 光纖里程 — 租賃 (12) | 40,113 | 40,529 | 42,212 | 42,491 | 42,863 | 75,577 | 69,943 | 77,365 | ||||||||||||||||||||||||
| 城際 路線里程 — 自有 (12) | 2,748 | 2,748 | 2,748 | 2,748 | 2,748 | 21,883 | 21,883 | 21,883 | ||||||||||||||||||||||||
| 地鐵 路線里程 — 自有 (12) | 445 | 445 | 445 | 445 | 445 | 1,704 | 1,704 | 1,704 | ||||||||||||||||||||||||
| 互聯的 網絡 — AS | 7,625 | 7,685 | 7,766 | 7,792 | 7,864 | 7,891 | 7,971 | 7,988 |
第 15 頁，總共 27 頁
| 人數 — 期末 (13) | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 銷售 力 — 配額承擔 (13) | 479 | 477 | 522 | 548 | 562 | 647 | 637 | 657 | ||||||||||||||||||||||||
| 銷售 隊伍 — 總計 (13) | 620 | 619 | 669 | 698 | 714 | 841 | 833 | 847 | ||||||||||||||||||||||||
| 名員工總數 (13) | 987 | 988 | 1,041 | 1,076 | 1,107 | 2,020 | 1,990 | 1,947 | ||||||||||||||||||||||||
| 銷售 代表的生產率 — 每個全職等效銷售代表（“FTE”）每月的單位數 (15) | 4.7 | 4.9 | 4.6 | 3.8 | 4.0 | 9.2 | 3.6 | 3.3 | ||||||||||||||||||||||||
| FTE — 銷售代表 | 453 | 449 | 465 | 503 | 539 | 567 | 621 | 620 |
(1) 由資產或業務 被Cogent收購的公司的傳統服務組成。
(2) 有關定義 和與公認會計準則指標的對賬表，請參閲下面的非公認會計準則指標表。
(3) 網絡運營費用不包括截至2022年3月31日至2023年12月31日的三個月期間分別為144美元、145美元、176美元、88美元、149美元、231美元、370美元和370美元的股票薪酬 支出。網絡運營費用包括消費税，包括通用服務基金費用，分別為截至2022年3月31日至2023年12月31日的三個月期間的3,742美元、3,448美元、4,118美元、 4,086美元、4,193美元、11,040美元、14,557美元和20,428美元。
(4) 在收購有線業務方面， Cogent將有線業務月度經常性收入中的1,290萬美元和17,823個客户連接分別歸類為公司收入 和企業客户連接，650萬美元的月經常性收入和5,711個客户連接分別歸類為以網絡為中心的 收入和客户連接，2,010萬美元的月經常性收入和23,209個客户連接作為企業連接 分別是收入和企業客户關係。相反，Cogent將30萬美元的每月經常性收入 和傳統Cogent月度經常性收入的387個客户連接分別重新歸類為企業收入和企業客户連接 （30萬美元的公司月度經常性收入和363個企業客户連接以及202萬美元以網絡為中心的月度經常性收入和24個以網絡為中心的客户連接）。
(5) GAAP 毛利潤定義為總服務收入減去 網絡運營費用、折舊和攤銷以及網絡運營費用中包含的權益薪酬。GAAP 毛利率定義為 GAAP 毛利潤除以總服務收入。
(6) 非公認會計準則毛利是指服務收入減去網絡 運營費用，不包括股權薪酬和單獨顯示的金額（折舊和攤銷費用）。非公認會計準則 毛利率定義為非公認會計準則毛利除以總服務收入。管理層認為，非公認會計準則毛利率和 非公認會計準則毛利率是向投資者提供的相關衡量標準。管理層使用它們來衡量扣除網絡服務成本後公司可獲得的利潤 ，本質上是衡量公司網絡效率的指標。
(7) 不包括截至2022年3月31日至2023年12月31日的三個月期間分別為5,912美元、5,762美元、 6,035美元、6,176美元、6,432美元、6,018美元、7,041美元和6,314美元的股票薪酬支出， ，不包括2,004美元、244美元、400美元、739美元、351美元和17,314美元在截至2022年9月30日的三個月， 、2022年12月31日、2023年3月31日、2023年6月30日、2023年9月30日、2023年9月30日和2023年12月31日，分別為Sprint收購成本的001％。
(8) 截至2023年12月31日，Cogent簽署了一項利息 利率互換協議（“互換協議”），其經濟效果是將與其2026年優先擔保票據相關的固定利率債務 修改為基於擔保隔夜融資利率（“SOFR”） 的可變利率債務，因此2026年票據的應付利息實際上根據隔夜SOFR變動。利息支出包括截至2022年6月30日、2022年12月31日、2023年6月30日和2023年12月31日的三個月（分別與互換協議相關的120萬美元）、 330萬美元、950萬美元和1,200萬美元的利息（收益）支出。
(9) 收購Sprint 的低價收購收益估計為14億美元，如下所示。列報的金額是臨時性的，可能會隨着Cogent完善其估算值和用於計算收購資產和承擔負債的 輸入而發生變化。
（以千計） 特價購買的收益 |
||||
| 收購淨資產的公允價值 | $ | 799,214 | ||
| 將從賣方收到的淨對價總額，扣除折扣 | 607,221 | |||
| 特價購買的收益 | $ | 1,406,435 | ||
(10) 包括根據知識產權過境服務協議（ 如上所述）下的現金付款
第 16 頁，總共 27 頁
| · | 截至2023年6月30日的三個月，為2920萬美元。截至2023年6月30日的三個月， 的賬單金額和根據知識產權過境服務協議支付的金額分別為5,830萬美元和2920萬美元。 |
| · | 截至2023年9月30日的三個月，為8,750萬美元。截至2023年9月30日的三個月， 根據知識產權傳輸服務協議開具的賬單金額和支付的金額分別為8,750萬美元和8,750萬美元。 |
| · | 截至2023年12月31日的三個月，為8,750萬美元。截至2023年12月31日 的三個月， 的賬單金額和根據知識產權運輸服務協議支付的金額分別為8,750萬美元和8,750萬美元。 |
(11) 在收購有線業務方面， Cogent收購了482棟技術建築。這些建築物中有13座已改建為Cogent數據中心。
(12) 截至2023年6月30日，
| o | 租賃的城際線路里程的暗光纖包括11,376英里以前的Sprint路線里程和61,318英里的Cogent路線里程。 |
| o | 租賃的地鐵線路里程的暗光纖包括4,527英里以前的Sprint路線里程和18,029條Cogent路線里程。 |
| o | 租賃的地鐵光纖里程的暗光纖包括 32,346 英里以前的 Sprint 光纖里程和 43,231 英里的 Cogent 光纖里程 |
| · | 截至 2023 年 9 月 30 日， |
| o | 租賃的城際線路里程的暗光纖包括11,376英里以前的Sprint路線里程和61,318英里的Cogent路線里程。 |
| o | 租賃的地鐵線路里程的暗光纖包括4,047英里以前的Sprint路線里程和18,081英里的Cogent路線。 |
| o | 租賃的地鐵光纖里程的暗光纖包括26,602英里以前的Sprint光纖里程和43,341英里的Cogent光纖里程。 |
| · | 截至 2023 年 12 月 31 日， |
| o | 租用的城際線路里程的暗光纖包括11,017英里以前的Sprint路線里程和61,535英里的Cogent路線里程。 |
| o | 租賃的地鐵線路里程的暗光纖包括3,911英里以前的Sprint路線里程和20,868英里的Cogent路線里程。 |
| o | 租賃的地鐵光纖里程的暗光纖包括 25,252 英里以前的 Sprint 光纖里程和 52,113 英里的 Cogent 光纖里程。 |
| · | 在Cogent收購Sprint的過程中，Cogent收購了19,135英里的暗光纖自有城際線路和1,259英里的自有地鐵線路的暗光纖。 |
(13) 在收購有線業務方面，Cogent 共僱用了942名員工，其中包括75名有配額的銷售員工和114名銷售員工。
(14) 在收購有線業務和 相關收購協議的談判中，公司在截至2022年12月31日的年度中支付了220萬美元的專業費用，在截至2023年3月31日的三個月中支付了40萬美元，在截至2023年6月30日的三個月中支付了70萬美元，在截至2023年9月30日的三個月中支付了40萬美元，與收購有線業務有關公司 在這三項費用中承擔了80萬美元的專業費用和1,620萬美元的可報銷遣散費截至 2023 年 12 月 31 日的月份。
(15) 2023年第二季度的銷售代表工作效率包括與TMUSA於2023年5月簽訂的商業服務協議（“CSA”）中的9,084個以網絡為中心的 客户連接。截至2023年6月30日的三個月，CSA下以網絡為中心的收入 為730萬美元，截至2023年9月30日的三個月為800萬美元，截至2023年12月31日的三個月為800萬美元，截至2023年12月31日的三個月為860萬美元。截至2023年6月30日，CSA下以網絡為中心的客户連接為8,028個，截至2023年9月30日為4,661個，截至2023年12月31日為3576個。
(16) 截至2023年6月30日，非核心客户連接總數 包括8,486個會話初始協議（“SIP”）客户連接。該非核心企業產品已停產。 截至 2023 年 9 月 30 日或 2023 年 12 月 31 日，沒有 SIP、非核心客户連接。
| NM | 沒有意義 |
非公認會計準則指標表
息税折舊攤銷前利潤、息税折舊攤銷前利潤、息税折舊攤銷前利潤（經Sprint收購成本和根據知識產權運輸服務協議向公司支付的 現金支付）、息税折舊攤銷前利潤率和息税折舊攤銷前利潤，經Sprint收購 成本和根據知識產權運輸服務協議向公司支付的現金款項進行了調整，利潤率
息税折舊攤銷前利潤表示經營活動提供的淨現金流加上 運營資產和負債的變化、現金利息支出和現金所得税支出。管理層認為，與根據美國公認會計原則（GAAP）計算的息税折舊攤銷前利潤（GAAP）最直接的可比指標是經營活動提供的 淨現金。該公司還認為，息税折舊攤銷前利潤是證券分析師、 投資者和其他利益相關方在評估發行人時經常使用的一項衡量標準。經Sprint收購成本和與T-Mobile簽訂的IP傳輸服務協議下的現金支付 調整後的息税折舊攤銷前利潤為息税折舊攤銷前利潤加上與公司收購 有線業務相關的成本以及根據知識產權傳輸協議向公司支付的現金款項。息税折舊攤銷前利潤率定義為息税折舊攤銷前利潤除以 總服務收入。經Sprint收購成本和根據知識產權傳輸協議向公司支付的現金付款進行調整後的息税折舊攤銷前利潤 利潤率定義為息税折舊攤銷前利潤，後經Sprint收購成本和根據知識產權傳輸協議向公司支付的現金付款進行調整， 除以總服務收入。
該公司認為，經Sprint收購 成本調整後的息税折舊攤銷前利潤、息税折舊攤銷前利潤和根據知識產權運輸服務協議向公司支付的現金、息税折舊攤銷前利潤、經Sprint收購 成本調整後的息税折舊攤銷前利潤以及根據知識產權運輸服務協議利潤率向公司支付的現金是衡量其償付 債務、為資本支出提供資金、支付股息和擴大業務能力的有用指標。該公司認為，其息税折舊攤銷前利潤（經Sprint收購 成本和根據知識產權運輸服務協議向公司支付的現金付款進行了調整）是一項有用的衡量標準，因為它包括來自知識產權運輸服務協議的經常性 現金流，這些現金流與商業合同下的合同付款類型相同。 這些衡量標準是管理層用作GAAP財務 信息補充的內部報告和規劃系統的組成部分。經Sprint收購成本調整後的息税折舊攤銷前利潤、息税折舊攤銷前利潤和根據知識產權傳輸協議向公司支付的現金款項， 息税折舊攤銷前利潤率和根據知識產權運輸協議向公司支付的現金款項調整後的息税折舊攤銷前利潤 利潤率不屬於公認會計原則下的認可條款，因此，不應孤立地看待或取代根據公認會計原則報告的業績分析 ，但是而是作為公認會計原則的補充衡量標準。例如，這些衡量標準無意反映公司的 自由現金流，因為它們不考慮某些當前或未來的現金需求，例如資本支出、合同承諾、 以及營運資金需求、利息支出和還本付息要求的變化。公司對這些衡量標準 的計算也可能不同於其競爭對手和其他公司的計算，因此，它們作為比較衡量標準的效用是有限的。
第 17 頁，總共 27 頁
經Sprint收購成本調整後的息税折舊攤銷前利潤和息税折舊攤銷前利潤與下表中運營活動 提供的淨現金進行了對賬。
| （000 年代中的 $ ）— 未經審計 | Q1 2022 | Q2 2022 | Q3 2022 | Q4 2022 | Q1 2023 | Q2 2023 | Q3 2023 | Q4 2023 | 年份
| 年份
| ||||||||||||||||||||||||||||||
| （用於）經營活動提供的 淨現金 | $ | 49,411 | $ | 34,403 | $ | 53,570 | $ | 36,323 | $ | 35,821 | $ | 82,654 | $ | (52,433 | ) | $ | (48,701 | ) | $ | 173,707 | $ | 17,345 | ||||||||||||||||||
| 運營資產和負債的變化 | $ | (6,294 | ) | $ | 5,108 | $ | (13,017 | ) | $ | 4,152 | $ | 1,435 | $ | (90,373 | ) | $ | 51,064 | $ | 36,288 | $ | (10,250 | ) | (1,589 | ) | ||||||||||||||||
| 現金 利息支出和所得税支出 | 14,038 | 18,946 | 17,320 | 16,663 | 18,797 | 31,875 | 44,956 | 18,424 | 67,163 | 114,048 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| EBITDA | $ | 57,155 | $ | 58,457 | $ | 57,873 | $ | 57,138 | $ | 56,053 | $ | 24,156 | $ | 43,587 | $ | 6,011 | $ | 230,620 | $ | 129,804 | ||||||||||||||||||||
| 另外： Sprint 的收購成本 | - | - | $ | 2,004 | $ | 244 | $ | 400 | $ | 739 | $ | 351 | $ | 17,001 | $ | 2,248 | $ | 18,492 | ||||||||||||||||||||||
| 另外： 根據知識產權過境服務協議向公司支付的現金款項 | - | - | - | - | - | 29,167 | 87,500 | 87,500 | - | 204,167 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 息税折舊攤銷前利潤， 經Sprint收購成本和根據知識產權過境服務協議向公司支付的現金付款進行了調整 | $ | 57,155 | $ | 58,457 | $ | 59,877 | $ | 57,382 | $ | 56,453 | $ | 54,062 | $ | 131,438 | $ | 110,512 | $ | 232,868 | $ | 352,463 | ||||||||||||||||||||
| 息税折舊攤銷前利潤 利潤 | 38.3 | % | 39.4 | % | 38.6 | % | 37.6 | % | 36.5 | % | 10.1 | % | 15.8 | % | 2.2 | % | 38.5 | % | 13.8 | % | ||||||||||||||||||||
| 息税折舊攤銷前利潤， 經Sprint收購成本和根據知識產權運輸服務協議向公司支付的現金付款進行調整，利潤率 | 38.3 | % | 39.4 | % | 39.9 | % | 37.8 | % | 36.8 | % | 22.5 | % | 47.7 | % | 40.6 | % | 38.8 | % | 37.5 | % | ||||||||||||||||||||
固定貨幣收入與服務收入進行對賬，如下表所示。
貨幣對收入變化的持續影響——連續的 週期
| （000 年代中的 $ ）— 未經審計 | Q1 2022 | Q2 2022 | Q3 2022 | Q4 2022 | Q1 2023 | Q2 2023 | Q3 2023 | Q4 2023 | 年 2022 | 年 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 服務 收入，如報告所示 — 本期 | $ | 149,175 | $ | 148,450 | $ | 150,000 | $ | 151,979 | $ | 153,588 | $ | 239,806 | $ | 275,429 | $ | 272,099 | $ | 599,604 | $ | 940,922 | ||||||||||||||||||||
| 外幣對服務收入的影響 | 516 | 1,350 | 1,486 | (92 | ) | (1,292 | ) | (417 | ) | 10 | 375 | 13,063 | (2,079 | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 服務 收入-經匯率影響調整後 (1) | $ | 149,691 | $ | 149,800 | $ | 151,486 | $ | 151,887 | $ | 152,296 | $ | 239,389 | $ | 275,439 | $ | 272,474 | $ | 612,667 | $ | 938,843 | ||||||||||||||||||||
| 服務 收入，如上次報告所示 — 前一個連續週期 | $ | 147,208 | $ | 149,175 | $ | 148,450 | $ | 150,000 | $ | 151,979 | $ | 153,588 | $ | 239,806 | $ | 275,429 | $ | 589,797 | $ | 599,604 | ||||||||||||||||||||
| 貨幣收入持續增加（減少） | $ | 2,483 | $ | 625 | $ | 3,036 | $ | 1,887 | $ | 317 | $ | 85,801 | $ | 35,633 | $ | (2,955 | ) | $ | 22,870 | $ | 339,239 | |||||||||||||||||||
| 恆定 貨幣收入增長（減少）百分比 | 1.7 | % | 0.4 | % | 2.0 | % | 1.3 | % | 0.2 | % | 55.9 | % | 14.9 | % | -1.1 | % | 3.9 | % | 56.6 | % | ||||||||||||||||||||
| (1) | 經貨幣影響調整後的服務收入是通過將本期的服務收入折算成前一個連續時段的 平均外幣匯率來確定的。該公司認為，在不影響外幣對服務收入的情況下披露季度連續收入增長 是衡量連續收入增長的有用指標。經匯率影響調整後 的服務收入是管理層用作GAAP財務 信息補充的內部報告和規劃系統的組成部分。 |
第 18 頁，總共 27 頁
貨幣對收入變化的持續影響——上一年 時段
| （000 年代中的 $ ）— 未經審計 | Q1 2022 | Q2 2022 | Q3 2022 | Q4 2022 | Q1 2023 | Q2 2023 | Q3 2023 | Q4 2023 | 年 2022 | 年 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 服務 收入，如報告所示 — 本期 | $ | 149,175 | $ | 148,450 | $ | 150,000 | $ | 151,979 | $ | 153,588 | $ | 239,806 | $ | 275,429 | $ | 272,099 | $ | 599,604 | $ | 940,922 | ||||||||||||||||||||
| 外幣對服務收入的影響 | 1,914 | 3,417 | 4,246 | 3,371 | 1,553 | (277 | ) | (1,768 | ) | (1,412 | ) | 13,063 | (2,079 | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 服務 收入-經匯率影響調整後 (2) | $ | 151,089 | $ | 151,867 | $ | 154,246 | $ | 155,350 | $ | 155,141 | $ | 239,529 | $ | 273,661 | $ | 270,687 | $ | 612,667 | $ | 938,843 | ||||||||||||||||||||
| 服務 收入，如報告所示 — 上一財年 | $ | 146,777 | $ | 147,879 | $ | 147,927 | 147,208 | 149,175 | 148,450 | $ | 150,000 | $ | 151,979 | $ | 589,797 | $ | 599,604 | |||||||||||||||||||||||
| 貨幣收入持續增加 | $ | 4,312 | $ | 3,988 | $ | 6,319 | 8,142 | 5,966 | 91,079 | $ | 123,661 | $ | 118,708 | $ | 22,870 | $ | 339,239 | |||||||||||||||||||||||
| 恆定 貨幣收入增長百分比 | 2.9 | % | 2.7 | % | 4.3 | % | 5.5 | % | 4.0 | % | 61.4 | % | 82.4 | % | 78.1 | % | 3.9 | % | 56.6 | % | ||||||||||||||||||||
| (2) | 經匯率影響調整後的服務收入是通過將本期的服務收入折算成上一年同期的平均 外幣匯率來確定的。該公司認為，在不影響外幣對服務收入的情況下披露同比收入增長 是衡量收入增長的有用指標。經貨幣 影響調整後的服務收入是管理層用作GAAP財務信息補充的內部報告和規劃系統的組成部分。 |
按固定貨幣計算並根據消費税影響 調整後的收入與服務收入進行對賬，如下表所示。
恆定貨幣和消費税對收入變化的影響 — 連續期間
| （000 年代中的 $ ）— 未經審計 | Q1 2022 | Q2 2022 | Q3 2022 | Q4 2022 | Q1 2023 | Q2 2023 | Q3 2023 | Q4 2023 | 年 2022 | 年 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 服務 收入，如報告所示 — 本期 | $ | 149,175 | $ | 148,450 | $ | 150,000 | $ | 151,979 | $ | 153,588 | $ | 239,806 | $ | 275,429 | $ | 272,099 | $ | 599,604 | $ | 940,922 | ||||||||||||||||||||
| 外幣對服務收入的影響 | 516 | 1,350 | 1,486 | (92 | ) | (1,292 | ) | (417 | ) | 10 | 375 | 13,063 | (2,079 | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 消費税對服務收入的影響 | 594 | 294 | (670 | ) | 32 | (107 | ) | (6,847 | ) | (3,517 | ) | (5,871 | ) | 3,093 | (34,824 | ) | ||||||||||||||||||||||||
| 服務 收入-經貨幣和消費税影響調整後 (3) | $ | 150,285 | $ | 150,094 | $ | 150,816 | $ | 151,919 | $ | 152,189 | $ | 232,542 | $ | 271,922 | $ | 266,603 | $ | 615,760 | $ | 904,019 | ||||||||||||||||||||
| 服務 收入，如上次報告所示 — 前一個連續週期 | $ | 147,208 | $ | 149,175 | $ | 148,450 | $ | 150,000 | $ | 151,979 | $ | 153,588 | $ | 239,806 | $ | 275,429 | $ | 589,797 | $ | 599,604 | ||||||||||||||||||||
| 不變 貨幣和消費税收入增加（減少） | $ | 3,077 | $ | 919 | $ | 2,366 | $ | 1,919 | $ | 210 | $ | 78,954 | $ | 32,116 | $ | (8,826 | ) | $ | 25,963 | $ | 304,415 | |||||||||||||||||||
| 不變 貨幣和消費税收入的增長（減少）百分比 | 2.1 | % | 0.6 | % | 1.6 | % | 1.3 | % | 0.1 | % | 51.4 | % | 13.4 | % | -3.2 | % | 4.4 | % | 50.8 | % | ||||||||||||||||||||
| (3) | 根據貨幣影響和消費税的影響進行調整後，服務收入的確定方法是將本期的服務收入 轉換為前一個連續期間的平均外幣匯率，並根據列報期間之間記錄為收入的 消費税的變化進行調整。該公司認為，在不影響外幣和消費税對服務收入的情況下披露季度連續收入增長 是衡量連續收入增長的有用指標。經外幣和消費税影響調整後的服務 收入是管理層用作GAAP財務信息補充的內部報告和規劃系統 不可分割的一部分。 |
第 19 頁，總共 27 頁
恆定貨幣和消費税對收入變化的影響 — 上一財年
| （000 年代中的 $ ）— 未經審計 | Q1 2022 | Q2
2022 | Q3
2022 | Q4 2022 | Q1 2023 | Q2 2023 | Q3 2023 | Q4 2023 | 年 2022 | 年 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 服務 收入，如報告所示 — 本期 | $ | 149,175 | $ | 148,450 | $ | 150,000 | $ | 151,979 | $ | 153,588 | $ | 239,806 | $ | 275,429 | $ | 272,099 | $ | 599,604 | $ | 940,922 | ||||||||||||||||||||
| 外幣對服務收入的影響 | 1,914 | 3,417 | 4,246 | 3,371 | 1,553 | (277 | ) | (1,768 | ) | (1,412 | ) | 13,063 | (2,079 | ) | ||||||||||||||||||||||||||
| 消費税對服務收入的影響 | 786 | 1,363 | 695 | 250 | (451 | ) | (7,592 | ) | (10,439 | ) | (16,342 | ) | 3,093 | (34,824 | ) | |||||||||||||||||||||||||
| 服務 收入-經貨幣和消費税影響調整後 (4) | $ | 151,875 | $ | 153,230 | $ | 154,941 | $ | 155,600 | $ | 154,690 | $ | 231,937 | $ | 263,222 | $ | 254,345 | $ | 615,760 | $ | 904,019 | ||||||||||||||||||||
| 服務 收入，如報告所示 — 上一財年 | $ | 146,777 | $ | 147,879 | $ | 147,927 | $ | 147,208 | $ | 149,175 | $ | 148,450 | $ | 150,000 | $ | 151,979 | $ | 589,797 | $ | 599,604 | ||||||||||||||||||||
| 不變的貨幣和消費税收入增加 | $ | 5,098 | $ | 5,351 | $ | 7,014 | $ | 8,392 | $ | 5,515 | $ | 83,487 | $ | 113,222 | $ | 102,366 | $ | 25,963 | $ | 304,401 | ||||||||||||||||||||
| 不變的貨幣和消費税收入百分比增長 | 3.5 | % | 3.6 | % | 4.7 | % | 5.7 | % | 3.7 | % | 56.2 | % | 75.5 | % | 67.4 | % | 4.4 | % | 50.8 | % | ||||||||||||||||||||
| (4) | 根據貨幣影響和消費税的影響進行調整後，服務收入的確定方法是將本期的服務收入 折算為上一年度的平均外幣匯率，並根據列報期間之間記錄為收入的消費税 的變化進行調整。該公司認為，披露季度連續收入增長而不顯示 外幣和消費税對服務收入的影響，是衡量連續收入增長的有用指標。經外幣和消費税影響調整後的服務收入 是管理層用作 GAAP 財務信息補充的內部報告和規劃系統的組成部分。 |
非公認會計準則毛利和非公認會計準則毛利率
在下表中，非公認會計準則毛利率和非公認會計準則毛利率與 GAAP毛利率和GAAP毛利率進行了對賬。
| （000 年代中的 $ ）— 未經審計 | Q1 2022 | Q2 2022 | Q3 2022 | Q4 2022 | Q1 2023 | Q2 2023 | Q3 2023 | Q4 2023 | 年份 2022 | 年份 2023 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 服務 收入總額 | $ | 149,175 | $ | 148,450 | $ | 150,000 | $ | 151,979 | $ | 153,588 | $ | 239,806 | $ | 275,429 | $ | 272,099 | $ | 599,604 | $ | 940,922 | ||||||||||||||||||||
| 減去 -網絡運營費用，包括股權補償以及折舊和攤銷費用 | 80,137 | 79,585 | 80,117 | 80,535 | 83,798 | 190,013 | 260,328 | 242,355 | 320,376 | 776,493 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| GAAP 毛利 (1) | $ | 69,038 | $ | 68,865 | $ | 69,883 | $ | 71,444 | $ | 69,790 | $ | 49,793 | $ | 15,101 | $ | 29,744 | $ | 279,228 | $ | 164,429 | ||||||||||||||||||||
| 另外- 基於股權的薪酬 — 網絡運營費用 | 144 | 145 | 176 | 88 | 149 | 231 | 370 | 370 | 553 | 1,120 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 加 — 折舊和攤銷費用 | 22,688 | 23,071 | 22,897 | $ | 23,563 | $ | 25,160 | $ | 52,511 | $ | 86,734 | $ | 67,805 | $ | 92,222 | $ | 232,208 | |||||||||||||||||||||||
| 非公認會計準則 毛利 (2) | $ | 91,870 | $ | 92,081 | $ | 92,956 | $ | 95,095 | $ | 95,099 | $ | 102,535 | $ | 102,205 | $ | 97,919 | $ | 372,003 | $ | 397,757 | ||||||||||||||||||||
| GAAP 毛利率 (1) | 46.3 | % | 46.4 | % | 46.6 | % | 47.0 | % | 45.4 | % | 20.8 | % | 5.5 | % | 10.9 | % | 46.6 | % | 17.5 | % | ||||||||||||||||||||
| 非公認會計準則 毛利率 (2) | 61.6 | % | 62.0 | % | 62.0 | % | 62.6 | % | 61.9 | % | 42.8 | % | 37.1 | % | 36.0 | % | 62.0 | % | 42.3 | % | ||||||||||||||||||||
| (1) | GAAP 毛利潤定義為總服務收入減去網絡運營費用、折舊和攤銷以及網絡運營費用中包含的基於股權的 薪酬。GAAP 毛利率定義為 GAAP 毛利除以總服務收入。 |
| (2) | 非公認會計準則毛利代表服務收入減去網絡運營費用，不包括股票薪酬和單獨顯示的金額 （折舊和攤銷費用）。非公認會計準則毛利率定義為非公認會計準則毛利除以總服務 收入。管理層認為，非公認會計準則毛利率和非公認會計準則毛利率是衡量投資者的相關指標，因為它們是管理層用來衡量利潤率和扣除網絡服務成本後的公司可用金額的指標，本質上，它們是衡量公司網絡效率的指標 。 |
總槓桿率和淨槓桿比率
總槓桿率定義為總負債除以過去 12 個月的息税折舊攤銷前利潤，並根據知識產權運輸服務協議下的Sprint收購成本和現金支付進行了調整。淨槓桿率 定義為淨負債總額（總負債減去現金和現金等價物）除以過去12個月的息税折舊攤銷前利潤，並根據知識產權運輸服務協議下的Sprint 收購成本和現金支付進行了調整。Cogent的總槓桿比率和淨槓桿比率 如下所示。
第 20 頁，總共 27 頁
| （000 年代中的 $ ）— 未經審計 | 截至三月的
31,2022 | 作為
的 6月30日 2022 | 作為
的 九月 30,2022 | 作為
的 十二月 31,2022 | 作為
的 三月 31,2023 | 作為
的 6月30日 2023 | 作為
的 九月 30,2023 | 作為
的 十二月 31,2023 | ||||||||||||||||||||||||
| 現金 和現金等價物和限制性現金 | $ | 311,771 | $ | 349,847 | $ | 323,664 | $ | 275,912 | $ | 234,422 | $ | 243,953 | $ | 166,072 | $ | 113,781 | ||||||||||||||||
| 債務 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 資本 （融資）租賃——流動部分 | 17,147 | 17,562 | 24,135 | 17,182 | 19,782 | 20,114 | 63,236 | 64,594 | ||||||||||||||||||||||||
| 資本 （融資）租賃——長期 | 228,102 | 236,652 | 263,750 | 287,044 | 300,600 | 311,405 | 419,941 | 419,921 | ||||||||||||||||||||||||
| 2024 年高級 無抵押歐元票據 | 389,019 | - | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||
| 2026 年高級 擔保票據 | 500,000 | 500,000 | 500,000 | 500,000 | 500,000 | 500,000 | 500,000 | 500,000 | ||||||||||||||||||||||||
| 2027 年高級 無抵押票據 | - | 450,000 | 450,000 | 450,000 | 450,000 | 450,000 | 450,000 | 450,000 | ||||||||||||||||||||||||
| 注意 應付款 | 219 | - | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||
| 債務總額 | 1,134,487 | 1,204,214 | 1,237,885 | 1,254,226 | 1,270,382 | 1,281,519 | 1,433,177 | 1,434,515 | ||||||||||||||||||||||||
| 淨負債總額 | 822,716 | 854,637 | 914,221 | 978,314 | 1,035,960 | 1,037,566 | 1,267,105 | 1,320,734 | ||||||||||||||||||||||||
| 過去 12 個月的息税折舊攤銷前利潤，經過 Sprint 收購成本和知識產權過境服務協議中的現金支付調整後 | 229,499 | 230,775 | 232,921 | 232,871 | 232,169 | 227,774 | 298,984 | 352,465 | ||||||||||||||||||||||||
| 總槓桿比率 | 4.94 | 5.22 | 5.31 | 5.39 | 5.47 | 5.63 | 4.79 | 4.07 | ||||||||||||||||||||||||
| 淨 槓桿比率 | 3.58 | 3.70 | 3.93 | 4.20 | 4.46 | 4.56 | 4.24 | 3.75 | ||||||||||||||||||||||||
Cogent向美國證券交易委員會提交的文件可通過www.cogentco.com的投資者關係 部分在線查閲，或美國證券交易委員會網站www.sec.gov上的 。
頁面 27 箇中的 21
COGENT 通信控股有限公司、 和子公司
合併資產負債表
截至 2023 年 12 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日
（以千計，股票和每股數據除外）
| | 2023 | 2022 | ||||||
| 資產 | ||||||||
| 當前 資產： | ||||||||
| 現金 和現金等價物 | $ | 75,092 | $ | 223,783 | ||||
| 限制性的 現金 | 38,689 | 52,129 | ||||||
| 應收賬款，分別扣除3,677美元和2,303美元的信貸損失備抵額 | 135,475 | 44,123 | ||||||
| 來自 T-Mobile 的 ，IP 傳輸服務協議，當前部分，扣除了 24,898 美元的折扣 | 179,269 | — | ||||||
| 來自 T-Mobile 的 ，過渡服務協議 | 4,514 | — | ||||||
| 預付 費用和其他流動資產 | 80,588 | 45,878 | ||||||
| 流動資產總額 | 513,627 | 365,913 | ||||||
| 財產 和設備： | | | ||||||
| 屬性 和裝備 | 2,947,376 | 1,714,906 | ||||||
| 累計 折舊和攤銷 | (1,409,559 | ) | (1,170,476 | ) | ||||
| 財產和設備總計，淨額 | 1,537,817 | 544,430 | ||||||
| 使用權 租賃資產 | 361,587 | 81,601 | ||||||
| 無形資產 ，淨值 | 472,815 | — | ||||||
| 來自 T-Mobile 的 IP 傳輸服務協議 ，扣除了 27,916 美元的折扣 | 263,750 | — | ||||||
| T-Mobile 的 到期，購買協議，扣除了 13,725 美元的折扣 | 38,585 | — | ||||||
| 存款 和其他資產 | 23,438 | 18,238 | ||||||
| 資產總數 | $ | 3,211,619 | $ | 1,010,182 | ||||
| 負債 和股東權益 | | | ||||||
| 當前 負債： | | | ||||||
| 應付賬款 | $ | 48,356 | $ | 27,208 | ||||
| 應計 和其他流動負債 | 120,523 | 63,889 | ||||||
| 到期 T-Mobile — 過渡服務協議 | 66,908 | — | ||||||
| 到期 T-Mobile — 購買協議 | 4,981 | — | ||||||
| 當前 到期日、經營租賃負債 | 67,962 | 12,005 | ||||||
| 融資 租賃債務，當前到期日 | 64,594 | 17,182 | ||||||
| 流動負債總額 | 373,324 | 120,284 | ||||||
| Senior 擔保了2026張票據，分別扣除645美元和905美元的未攤銷債務成本以及857美元和1,203美元的折扣 | 498,498 | 497,892 | ||||||
| 2027年高級 無抵押票據，分別扣除941美元和1,173美元的未攤銷債務成本以及1,970美元和2,456美元的折扣 | 447,088 | 446,371 | ||||||
| 經營 租賃負債，扣除當前到期日 | 330,095 | 94,587 | ||||||
| 融資 租賃債務，扣除當前到期日 | 419,921 | 287,044 | ||||||
| 遞延的 所得税負債 | 471,498 | 47,646 | ||||||
| 其他 長期負債 | 61,639 | 34,990 | ||||||
| 負債總額 | 2,602,063 | 1,528,814 | ||||||
| 承付款 和意外開支 | | | ||||||
| 股東 權益： | | | ||||||
| 普通股 股，面值0.001美元；已授權75,000,000股；已發行和流通的股票分別為48,608,569和48,013,330股 | 49 | 48 | ||||||
| 額外 實收資本 | 606,755 | 575,064 | ||||||
| 累計 其他綜合虧損 | (14,385 | ) | (19,156 | ) | ||||
| 累計 收益（赤字） | 17,137 | (1,074,588 | ) | |||||
| 股東權益總額（赤字） | 609,556 | (518,632 | ) | |||||
| 負債和股東權益（赤字）總額 | $ | 3,211,619 | $ | 1,010,182 | ||||
第 22 頁，總共 27 頁
COGENT 通信控股有限公司、 和子公司
綜合（虧損） 收益合併報表
在截至2023年12月 31日的三年中，每一年都是
（以千計，股票和每股數據除外）
| | 2023 | 2022 | 2021 | |||||||||
| 服務 收入 | $ | 940,922 | $ | 599,604 | $ | 589,797 | ||||||
| 運營 費用： | ||||||||||||
| 網絡 業務（分別包括1,069美元、553美元和2,521美元的股票薪酬支出），不包括單獨顯示的金額 | 544,232 | 228,154 | 226,337 | |||||||||
| 銷售、 一般和管理費用（分別包括25,855美元、23,886美元和24,301美元的股票薪酬支出） | 275,318 | 163,021 | 162,380 | |||||||||
| 收購 成本 — Sprint Business | 18,492 | 2,248 | — | |||||||||
| 折舊 和攤銷 | 232,209 | 92,222 | 89,240 | |||||||||
| 運營費用總計 | 1,070,251 | 485,645 | 477,957 | |||||||||
| 在租約終止和其他情況下獲得 | — | — | 7,393 | |||||||||
| 營業 （虧損）收入 | (129,329 | ) | 113,959 | 119,233 | ||||||||
| 利息 支出 | (106,783 | ) | (67,584 | ) | (58,059 | ) | ||||||
| 估值變化 — 利率互換 | 13,439 | (43,113 | ) | (9,015 | ) | |||||||
| 2024 年票據的外國 匯兑收益 | — | 31,561 | 32,522 | |||||||||
| 債務清償和贖回的損失 — 2022年票據 | — | — | (14,698 | ) | ||||||||
| 債務清償和贖回的損失 — 2024 年票據 | — | (11,885 | ) | — | ||||||||
| 通過特價購買獲得 — Sprint Business | 1,406,435 | — | — | |||||||||
| 利息 收入 — 知識產權過境服務協議 | 26,796 | — | — | |||||||||
| 利息 收入 — 購買協議 | 1,889 | — | — | |||||||||
| 利息 收入及其他 | 7,030 | 3,438 | 1,437 | |||||||||
| 所得税前收入 | 1,219,477 | 26,376 | 71,420 | |||||||||
| 收入 税收優惠（支出） | 53,964 | (21,230 | ) | (23,235 | ) | |||||||
| 淨收入 | $ | 1,273,441 | $ | 5,146 | $ | 48,185 | ||||||
| 綜合 收益（虧損）： | ||||||||||||
| 淨收入 | $ | 1,273,441 | $ | 5,146 | $ | 48,185 | ||||||
| 外國 貨幣折算調整 | 4,772 | (8,153 | ) | (9,697 | ) | |||||||
| 全面 收入（虧損） | $ | 1,278,213 | $ | (3,007 | ) | $ | 38,488 | |||||
| 每股普通股的基本 淨收益 | $ | 26.88 | $ | 0.11 | $ | 1.04 | ||||||
| 攤薄後 普通股每股淨收益 | $ | 26.62 | $ | 0.11 | $ | 1.03 | ||||||
| 每股普通股申報的股息 | $ | 3.760 | $ | 3.555 | $ | 3.170 | ||||||
| 加權平均值 普通股基礎版 | 47,373,361 | 46,875,992 | 46,419,180 | |||||||||
| 加權平均值 普通股——攤薄後 | 47,837,512 | 47,207,298 | 46,963,920 | |||||||||
第 23 頁，總共 27 頁
綜合收益合併報表
對於 截至 2023 年 12 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日的三個月
（以千計，股票和每股數據除外）
| 截至 2023 年 12 月 31 日的三個 個月 | 截至十二月的三個
個月 31, 2022 | |||||||
| 服務 收入 | $ | 272,099 | $ | 151,979 | ||||
| 運營 費用： | ||||||||
| 網絡 業務（分別包括370美元和88美元的股票薪酬支出），不包括單獨顯示的金額 | 174,550 | 56,972 | ||||||
| 銷售、 一般和管理費用（分別包括6,314美元和6,176美元的股票薪酬支出） | 81,221 | 43,889 | ||||||
| 收購 成本 — Sprint Business | 17,001 | 244 | ||||||
| 折舊 和攤銷 | 67,805 | 23,563 | ||||||
| 運營費用總計 | 340,577 | 124,668 | ||||||
| 營業 （虧損）收入 | (68,478 | ) | 27,311 | |||||
| 利息 支出 | (34,928 | ) | (21,990 | ) | ||||
| 估值變化 — 利率互換 | 17,722 | 2,590 | ||||||
| 通過特價購買獲得 — Sprint Business | 254,049 | — | ||||||
| 利息 收入 — 知識產權過境服務協議 | 8,828 | — | ||||||
| 利息 收入 — 購買協議 | 720 | — | ||||||
| 利息 收入及其他 | 1,797 | 4,106 | ||||||
| 所得税前收入 | 179,710 | 12,017 | ||||||
| 收入 税收優惠（支出） | 20,443 | (11,166 | ) | |||||
| 淨收入 | $ | 200,153 | $ | 851 | ||||
| 綜合 收入： | ||||||||
| 淨收入 | $ | 200,153 | $ | 851 | ||||
| 外國 貨幣折算調整 | 5,377 | 9,257 | ||||||
| 綜合收入 | $ | 205,530 | $ | 10,108 | ||||
| 每股普通股的基本 淨收益 | $ | 4.23 | $ | 0.02 | ||||
| 攤薄後 普通股每股淨收益 | $ | 4.17 | $ | 0.02 | ||||
| 每股普通股申報的股息 | $ | 0.955 | $ | 0.915 | ||||
| 加權平均值 普通股基礎版 | 47,353,291 | 46,885,512 | ||||||
| 加權平均值 普通股——攤薄後 | 48,037,841 | 47,196,890 | ||||||
頁面 27 箇中有 24 個
COGENT 通信控股有限公司、 和子公司
合併現金流量表
在截至2023年12月 31日的三年中，每一年都是
（以千計）
| 2023 | 2022 | 2021 | ||||||||||
| 來自經營活動的現金 流量： | ||||||||||||
| 淨收入 | $ | 1,273,441 | $ | 5,146 | $ | 48,185 | ||||||
| 對淨收入與經營活動提供的淨現金進行對賬的調整 ： | ||||||||||||
| 折舊 和攤銷 | 232,209 | 92,222 | 89,240 | |||||||||
| 債務折扣和溢價的攤銷 | 1,323 | 1,464 | 1,759 | |||||||||
| 攤銷 ，來自 T-Mobile、IP Transit 服務和購買協議的應付折扣 | (28,685 | ) | — | — | ||||||||
| 基於股權的 薪酬支出（扣除資本化金額） | 26,924 | 24,439 | 26,822 | |||||||||
| 通過特價購買獲得 — Sprint Business | (1,406,435 | ) | — | — | ||||||||
| 2024年票據的外國 貨幣匯兑收益 | — | (31,561 | ) | (32,522 | ) | |||||||
| 2024 年票據滅絕和贖回造成的損失 | — | 11,885 | — | |||||||||
| 2022年票據滅絕和贖回造成的損失 | — | — | 14,698 | |||||||||
| 收益 — 終止租約 | — | — | (7,375 | ) | ||||||||
| 收益——設備 交易及其他，淨額 | 212 | 372 | 69 | |||||||||
| 遞延 所得税 | (69,582 | ) | 16,539 | 18,159 | ||||||||
| 經營資產和負債的變化 ： | ||||||||||||
| 應收賬款 | (51,002 | ) | (2,838 | ) | 1,385 | |||||||
| 預付 費用和其他流動資產 | (11,001 | ) | (7,427 | ) | (17 | ) | ||||||
| 估值變化 — 利率互換協議 | (13,439 | ) | 43,113 | 9,015 | ||||||||
| 到期 T-Mobile — 過渡服務協議 | 66,908 | — | — | |||||||||
| 來自 T-Mobile 的 ——過渡服務協議 | (4,514 | ) | — | — | ||||||||
| 存款 和其他資產 | (1,548 | ) | (282 | ) | (12 | ) | ||||||
| 不利的 租賃負債 | (26,511 | ) | ||||||||||
| 應付賬款、應計負債和其他長期負債 | 29,045 | 20,635 | 851 | |||||||||
| 經營活動提供的 淨現金 | 17,345 | 173,707 | 170,257 | |||||||||
| 來自投資活動的現金 流量： | ||||||||||||
| 現金 收據-IP 傳輸協議 — T-Mobile | 204,167 | — | — | |||||||||
| 收購 Sprint Business ，扣除收購的4,710萬美元現金 | 2,191 | — | — | |||||||||
| 購買 的財產和設備 | (129,632 | ) | (78,971 | ) | (69,916 | ) | ||||||
| （用於）投資活動提供的 淨現金 | 76,726 | (78,971 | ) | (69,916 | ) | |||||||
| 來自融資活動的現金 流量： | ||||||||||||
| 2027年票據發行的 淨收益，扣除1,290美元的債務成本 | — | 446,010 | — | |||||||||
| 2026年票據發行的 淨收益，扣除1,317美元的債務成本 | — | — | 496,933 | |||||||||
| 2024 年票據的兑換 和失效 | — | (375,354 | ) | — | ||||||||
| 2022年票據的兑換 和失效 | — | — | (459,317 | ) | ||||||||
| 已支付股息 | (181,716 | ) | (169,857 | ) | (150,288 | ) | ||||||
| 融資租賃債務的本金 付款 | (77,362 | ) | (45,472 | ) | (23,054 | ) | ||||||
| 分期付款協議的本金 付款 | — | (790 | ) | (6,922 | ) | |||||||
| 行使普通股期權的收益 | 1,227 | 614 | 1,823 | |||||||||
| 用於融資活動的 淨現金 | (257,851 | ) | (144,849 | ) | (140,825 | ) | ||||||
| 匯率變動對現金的影響 | 1,649 | (2,599 | ) | (2,193 | ) | |||||||
| 現金和現金等價物以及限制性現金淨減少 | (162,131 | ) | (52,712 | ) | (42,677 | ) | ||||||
| 現金 和現金等價物和限制性現金，年初 | 275,912 | 328,624 | 371,301 | |||||||||
| 現金 和現金等價物和限制性現金，年底 | $ | 113,781 | $ | 275,912 | $ | 328,624 | ||||||
第 25 頁，總共 27 頁
COGENT 通信控股有限公司、 和子公司
合併現金流量表
在截至2023年12月 31日和2022年12月31日的三個月中，每個月
（以千計）
| 三個
個月
已結束 12 月 31 日， 2023 | 三個
個月 已結束 12 月 31 日， 2022 | |||||||
| 來自經營活動的現金 流量： | ||||||||
| 淨收入 | $ | 200,153 | $ | 851 | ||||
| 調整 以將淨收入與經營活動提供的淨現金（用於）進行對賬： | ||||||||
| 折舊 和攤銷 | 67,805 | 23,563 | ||||||
| 債務折扣的攤銷 | 337 | 320 | ||||||
| 攤銷 ，來自 T-Mobile、IP Transit 服務和購買協議的應付折扣 | (9,548 | ) | — | |||||
| 基於股權的 薪酬支出（扣除資本化金額） | 6,684 | 6,264 | ||||||
| 通過特價購買獲得 — Sprint Business | (254,049 | ) | — | |||||
| 收益——設備 交易及其他，淨額 | 489 | (3,159 | ) | |||||
| 遞延 所得税 | (6,073 | ) | 11,857 | |||||
| 經營資產和負債的變化 ： | ||||||||
| 應收賬款 | (47,755 | ) | 265 | |||||
| 預付 費用和其他流動資產 | (6,238 | ) | 1,977 | |||||
| 估值變化 — 利率互換協議 | (17,722 | ) | (2,590 | ) | ||||
| 到期 T-Mobile — 過渡服務協議 | (2,721 | ) | — | |||||
| 由 T-Mobile 支付 — 過渡服務協議 | 12,317 | — | ||||||
| 存款 和其他資產 | (1,371 | ) | (518 | ) | ||||
| 不利的 租賃負債 | (10,337 | ) | — | |||||
| 應付賬款、應計負債和其他長期負債 | 19,328 | (2,507 | ) | |||||
| 運營活動提供的 淨現金（用於） | (48,701 | ) | 36,323 | |||||
| 來自投資活動的現金 流量： | ||||||||
| Severance 報銷 — T-Mobile | 16,228 | — | ||||||
| 現金 收據-IP 傳輸協議 — T-Mobile | 87,500 | — | ||||||
| 購買 的財產和設備 | (43,609 | ) | (19,591 | ) | ||||
| （用於）投資活動提供的 淨現金 | 60,119 | (19,591 | ) | |||||
| 來自融資活動的現金 流量： | ||||||||
| 已支付股息 | (46,362 | ) | (43,975 | ) | ||||
| 融資租賃債務的本金 付款 | (18,813 | ) | (24,514 | ) | ||||
| 行使普通股期權的收益 | 440 | 188 | ||||||
| 用於融資活動的 淨現金 | (64,735 | ) | (68,301 | ) | ||||
| 匯率變動對現金的影響 | 1,026 | 3,817 | ||||||
| 現金和現金等價物以及限制性現金淨減少 | (52,291 | ) | (47,752 | ) | ||||
| 現金 和現金等價物和限制性現金，期初 | 166,072 | 323,664 | ||||||
| 現金 和現金等價物和限制性現金，期末 | $ | 113,781 | $ | 275,912 | ||||
頁面 27 箇中有 26 個
除此處包含的歷史信息和討論 外，本新聞稿中包含的陳述構成1995年《私人證券 訴訟改革法》所指的前瞻性陳述。此類陳述包括但不限於用 “相信”、 “期望”、“預期”、“估計”、“打算”、“打算”、“計劃”、“目標”、 “項目” 等詞語和類似表述來識別的陳述。本新聞稿中的聲明基於 Cogent 管理層當前的信念和預期，存在重大風險和不確定性。實際結果可能與 前瞻性陳述中列出的結果不同。許多因素可能導致或促成這種差異，包括我們收購 有線業務的影響，包括我們難以將我們的業務與收購的有線業務整合，這可能導致 合併後的公司無法像預期的那樣有效或高效地運營；支持收購的有線電視 業務所需的過渡服務以及持續時間超過預期的相關成本；與收購相關的過渡相關成本； COVID-19 大流行及相關的政府政策；全球經濟未來的經濟不穩定性，包括經濟 衰退風險、最近銀行倒閉和某些其他銀行的流動性問題或資本市場的萎縮，這可能會影響 互聯網服務支出和我們參與融資活動的能力；外匯匯率（特別是 歐元兑美元和加元兑美元的匯率）對我們非美元計價收入折算的影響，費用、資產和 負債；法律和運營新市場的困難；要求我們根據互聯網收入向美國環球 服務基金捐款；政府政策和/或法規的變化，包括美國聯邦通信委員會的網絡中立規則 和數據保護領域的變化；網絡攻擊或網絡安全漏洞； 競爭加劇導致我們的服務價格降低；我們吸引新客户以及增加和維護 我們網絡上的流量；能力以優惠條件維持我們的互聯網對等安排和通行權協議； 我們對少數設備供應商的依賴，以及此類設備可能出現的硬件或軟件問題；我們的網絡對第三方光纖和通行權提供商質量和可靠性的依賴；我們留住佔我們收入基礎很大一部分的某些客户的能力 ；網絡故障和/或中斷的管理；我們的製造能力在我們的債務到期時付款 訴訟結果、與利率 互換協議下的浮動利率相關的風險、訴訟結果以及我們在向美國證券交易所 委員會提交的文件中不時討論的其他風險，包括但不限於我們截至2023年12月31日止年度的10-K表年度報告和截至2023年3月31日、2023年6月30日和2023年9月30日的季度期的10-Q 表格。Cogent 沒有義務隨時更新 本新聞稿或其他公開披露中包含的任何前瞻性陳述或任何信息。
###
第 27 頁，總共 27 頁