附錄 99.1
Green Thumb Industries公佈2023年第四季度和全年業績
芝加哥和不列顛哥倫比亞省温哥華,2024年2月28日(GLOBE NEWSWIRE)領先的全國性大麻消費品公司、RISE藥房的所有者Green Thumb工業公司(Green Thumb或 公司)(CSE:GTII)(OTCQX:GTBIF)今天公佈了截至2023年12月31日的第四季度和全年財務業績。財務業績是根據美國公認會計原則(GAAP)報告的,所有貨幣均以美元為單位。
截至2023年12月31日的第四季度亮點:
| 第四季度收入為2.78億美元,同比增長7%。 |
| 季度末的現金為1.62億美元。 |
| 第四季度GAAP淨收益為300萬美元,合每股基本收益和攤薄後每股收益0.01美元。 |
| 調整後的息税折舊攤銷前利潤為9,100萬美元,佔收入的33%;運營現金流為7,100萬美元。 |
| 開設了七家RISE藥房:六家在佛羅裏達州,一家在紐約。 |
| 根據其股票回購計劃,購買了2500萬美元的優先債券和1500萬美元的公司次級有表決權的股份 (股份)。 |
截至 2023 年 12 月 31 日的年度亮點:
| 11億美元的收入比上年增長了4%。 |
| 2.25億美元的運營現金流同比增長42%。 |
| GAAP淨收益為3,600萬美元,合每股基本收益和攤薄後每股收益0.15美元。 |
| 調整後的息税折舊攤銷前利潤為3.26億美元,佔收入的31%,比上年增長5%。 |
| 年內購買了公司4000萬美元的股票。 |
| 強勁的資產負債表和嚴格的資本配置以支持未來的持續增長。 |
此外,2024 年 2 月 28 日,公司董事會批准將其股票回購計劃 增加 5000 萬美元,使剩餘回購能力總額達到約 6,000 萬美元。
請參閲本新聞稿其他地方的非公認會計準則指標的定義和對賬。
管理層評論
當我回顧過去的一年時,Green Thumb團隊真是太棒了。我們實現了強勁的第四季度,包括創紀錄的2.78億美元收入,創紀錄的9,100萬美元的調整後息税折舊攤銷前利潤,以及2023年全年2.25億美元的運營現金流,同時投資了超過2億美元的資本支出以推動未來的增長。Green Thumb創始人、董事長兼首席執行官本·科夫勒表示,今年年底我們的資產負債表表現強勁,其中包括1.62億美元的現金,扣除通過股票回購和債務回購向股東返還的6500萬美元。2023 年,我們完成了過去幾年的 主要資本支出計劃。隨着鉅額投資的興起,我們董事會批准了Green Thumbs的首個股票回購計劃,將資本返還給我們
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重視股東,我很高興地宣佈,今天上午,我們董事會批准為該計劃追加5000萬美元。展望2024年及以後的未來,我 非常樂觀我們擁有勢頭強勁的行業領先品牌、業內最好的團隊、忠誠且不斷增長的客户羣以及繼續順應綠色浪潮的財務靈活性。
Green Thumb總裁安東尼·喬治亞迪斯補充説:“得益於我們團隊的所有辛勤工作和奉獻精神,我們在2023年取得了很多成就。我們 新開了十五家門店,使我們在十四個州的藥房總數達到了 91 家。我們還建造並擴建了種植和生產設施,以滿足多個市場對醫用大麻和 成人用大麻不斷增長的需求,並開發了新的產品類型,例如注入了 Dogwalkers Show Dogs 的預卷產品,這些產品既吸引了我們的客户, 贏得了市場份額。我們期待將這一強勁勢頭延續到2024年。
第四季度和全年財務概覽
2023年第四季度的總收入為2.782億美元,比上年同期增長7.3%。2023年全年,總收入增長了3.7%,達到11億美元。第四季度的收入增長主要是由馬裏蘭州零售和消費品包裝銷售的增長推動的,這反映了7月1日成人用大麻的合法化。
總體零售收入與2022年第四季度相比增長了5.5%,2023年全年增長了3.7%。2023 年第四季度的可比銷售額(在 至少 12 個月的門店開業)以 76 家門店為基礎,比上年增長了 1.3%。與2022年第四季度相比,包裝消費品總收入增長了16.6%,與2023年全年相比增長了13.0%。
2023年第四季度的毛利為1.427億美元,佔收入的51.3%,而2022年第四季度的毛利為1.24億美元,佔收入的47.8%。全年毛利為5.265億美元,佔收入的49.9%,而2022年為5.04億美元,佔49.5%。毛利率的增長主要是由該季度的收入增長推動的。
第四季度的銷售、一般和管理費用總額為9,230萬美元,佔收入的33.2%,而2022年第四季度為8000萬美元,佔收入的30.9% 。2023年全年的銷售、一般和管理費用總額為3.419億美元,佔收入的32.4%,高於上一年的2.944億美元,佔收入的28.9%,這主要是由與2022年記錄的收購相關債務相關的非現金信貸推動的。
2023年第四季度歸屬於公司的淨收益 為320萬美元,合每股基本和攤薄後每股收益0.01美元,而去年同期淨虧損為5,120萬美元,基本和攤薄後每股虧損0.22美元。 2023年全年的淨收益為3,630萬美元,合每股基本收益和攤薄後每股收益0.15美元,而上一年的淨收益為1,200萬美元,合每股基本收益和攤薄後每股收益0.05美元。
2023年第四季度,息税折舊攤銷前利潤為7,780萬美元,佔收入的28.0%,而同期的息税折舊攤銷前利潤為1,960萬美元,佔收入的7.5%。2023年全年的息税折舊攤銷前利潤 為2.854億美元,佔收入的27.1%,而同期收入為2.177億美元,佔收入的21.4%。第四季度調整後的息税折舊攤銷前利潤(不包括740萬美元的非現金 股票薪酬和570萬美元的其他營業外調整)為9,080萬美元,佔收入的32.6%,而2022年第四季度為8,120萬美元,佔收入的31.3%。調整後的全年息税折舊攤銷前利潤為3.258億美元,佔收入的30.9%,而去年為3.115億美元,佔收入的30.6%。
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有關這些非公認會計準則財務指標的更多信息,請參閲下文 “非公認會計準則財務信息” 下的 。
資產負債表和流動性
截至2023年12月31日,流動資產為3.428億美元,包括1.616億美元的現金和現金等價物。未償債務總額為 3.085億美元。
截至2023年12月31日的三個月,基本和攤薄後的加權平均已發行股票總額分別為 2.379億股和2.398億股。
資本分配
2023 年 9 月,董事會批准了一項為期一年 5000 萬美元的計劃,用於回購公司最多 約 1,050 萬股次級有表決權的股份。在截至2023年12月31日的年度中,Green Thumb以3,990萬美元的價格回購了380萬股股票。2024 年 2 月 28 日,董事會批准向回購計劃追加 5,000 萬美元,使回購股票的剩餘權限達到約 6,000 萬美元。
Green Thumb 沒有義務購買任何額外的股票。如果管理層確定其現金儲備有更好的用途,包括用於債務再融資、戰略合併和收購或淨營運資金,則沒有義務 購買股票,Green Thumbs可以隨時自行決定暫停或終止股票購買。實際購買的股票數量、購買時間和股票價格將取決於當時的市場狀況和證券 法律的要求。所有收購的股份都將歸還給國庫並取消。
在第四季度,公司以原始價值的95%回購了2500萬美元的 優先債務。因此,截至2023年12月31日,剩餘本金餘額為2.25億美元。
第四季度 季度業務發展
| 10月14日,Green Thumb在佛羅裏達州布蘭登開設了RISE藥房;盛大開業的利潤捐贈給了佛羅裏達司法中心。 |
| 10月27日,Green Thumb在佛羅裏達州太陽城中心開設了RISE藥房;盛大開業的利潤 捐贈給了少數族裔用於購買醫用大麻。 |
| 11月10日,Green Thumb在佛羅裏達州克利爾沃特開設了RISE藥房;盛大開業的利潤捐贈給了少數族裔用於購買醫用大麻。 |
| 12月1日,Green Thumb在佛羅裏達州坦帕開設了RISE藥房和RISE藥房;盛大開業的利潤 分別捐贈給了Tu Canna基金會和The Bridge 4退伍軍人。 |
| 12月14日,Green Thumb在紐約長灘開設了RISE藥房。 |
| 12月15日,Green Thumb在佛羅裏達州奧蘭治港開設了RISE藥房;盛大開業的利潤捐贈給了少數族裔購買醫用大麻。 |
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非公認會計準則財務信息
本新聞稿包括美國證券交易所 委員會定義的某些非公認會計準則財務指標。這些非公認會計準則財務指標與根據公認會計原則計算和列報的最直接可比財務指標的對賬包含在本新聞稿所附財務附表 中。這些信息本質上應被視為補充信息,不能替代或優於根據公認會計原則編制的任何績效衡量標準。
定義
息税折舊攤銷前利潤:扣除利息、 税、其他收入或支出以及折舊和攤銷前的收益。
調整後的息税折舊攤銷前利潤:扣除利息、税項、折舊和 攤銷前的收益,經其他收入、非現金股票薪酬、一次性交易相關費用或其他 非運營成本調整後的收益。
電話會議和網絡直播
Green Thumb將於美國東部時間2024年2月28日星期三下午5點主持電話會議,討論其截至2023年12月31日的季度第四季度和2023年全年財務業績 。可以通過撥號訪問財報電話會議 844-883-3895(免費電話)或 412-317-5797(國際)。電話會議的網絡直播還將在Green Thumbs網站的投資者關係欄目播出,網址為 https://investors.gtigrows.com,並將存檔以供重播。
關於綠拇指工業
Green Thumb Industries Inc.(Green Thumb)是一家全國性的大麻包裝消費品公司和零售商,通過大麻的力量 促進福祉,同時回饋其所服務的社區。Green Thumb 生產和分銷一系列品牌大麻產品,包括 &Shine、Beboe、Dogwalkers、Dogwalkers、Dogromons、Good Green、incredibles 和 RYTHM。該公司還擁有並經營快速增長的名為RISE Dispensaries的全國大麻零售商店。Green Thumb總部位於伊利諾伊州芝加哥,在14個美國市場擁有20個製造工廠、91個開放零售點和業務。Green Thumb成立於2014年,擁有約4600名員工,每年為數百萬患者和客户提供服務。更多信息請訪問 www.gtigrows.com。
關於前瞻性信息的警示説明
本新聞稿包含我們認為是或可能被視為前瞻性陳述的陳述。除了 歷史事實陳述外,本文件中有關我們的行業前景或我們的前景、計劃、財務狀況或業務戰略的所有陳述均可能構成前瞻性陳述。此外,前瞻性陳述 通常可以通過使用前瞻性詞語來識別,例如可能、將會、預期、打算、估計、預見、機會、項目、 潛力、風險、預測、相信、計劃、預測、繼續、暗示或可能的否定詞語或其變體或 類似術語或具有相似含義的表述。此外,前瞻性陳述可能包含在各種
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我們向美國證券交易委員會(SEC)提交的文件,或由我們的授權執行官發表或經其批准的口頭陳述。儘管我們 認為這些前瞻性陳述中反映的預期是合理的,但我們無法向您保證這些預期將被證明是正確的。這些前瞻性陳述受某些已知和未知風險以及 不確定性以及可能導致實際結果與這些前瞻性陳述中反映的結果存在重大差異的假設的影響。這些已知和未知的風險包括但不限於:根據美國 聯邦法律,大麻仍然是非法的,大麻法律的執行可能會發生變化;各州對大麻的監管尚不確定;公司可能無法獲得或維持必要的許可和授權;公司可能受到 加拿大監管機構的嚴格審查;公司可能面臨大麻許可證所有權的限制;公司可能受美國食品藥品監督管理局或美國食品藥品監督管理局的約束. 酒精、煙草、槍支和槍支管理局爆炸物監管;作為 一家大麻企業,公司受適用的反洗錢法律法規的約束,獲得銀行和其他金融服務的渠道受到限制;公司在獲得額外融資方面可能面臨困難;公司 面臨激烈競爭;公司面臨來自非法市場的競爭以及實際或聲稱符合農業法案的大麻產品;公司依賴其品牌組合的受歡迎程度和消費者接受度; 公司缺乏准入致美國破產保護;公司在高度監管的行業中運營,可能並不總是能成功地完全遵守其開展業務的所有司法管轄區的適用監管要求; 公司的商標保護有限;大麻企業受到不利的税收待遇;大麻企業可能被沒收民事資產;公司受犯罪所得法規的約束;公司面臨欺詐或非法活動的風險;公司使用合資企業可能會使其面臨與之相關的風險共同擁有的投資;由於行業不成熟或可比、競爭或成熟的 行業最佳實踐有限,公司面臨風險;公司面臨與其產品相關的風險;公司的業務受到農業運營固有風險的影響;公司面臨與其信息技術系統和潛在的 網絡攻擊和安全漏洞相關的風險;公司依賴第三方軟件提供商來提供公司運營所依賴的多種能力,以及一項或一項的中斷更多這些系統可能會對我們的業務產生不利影響; 公司面臨產品責任或類似索賠的固有風險;公司的產品可能面臨產品召回;公司依賴我們的管理團隊和其他在大麻 行業經驗的員工的專業知識,關鍵人員的流失可能會對其業務、財務狀況和經營業績產生負面影響;公司可能面臨不利的宣傳或消費者認知;公司的投票控制權集中; 公司的資本結構和投票控制可能會導致不可預測性;其股東在公開市場上出售大量次級有表決權的股份可能會對其次級 有表決權股份的市場價格產生不利影響。有關這些因素和其他可能影響公司業務和財務狀況以及經營業績的潛在因素的更多信息包含在公司 最新的10-K表年度報告的風險因素部分以及公司向美國證券交易委員會提交的文件的其他地方,這些文件可在美國證券交易委員會網站或 https://investors.gtigrows.com 上查閲。提醒讀者不要 過分依賴本文件中包含的任何前瞻性陳述,這些陳述僅反映管理層截至本文發佈之日的觀點。除非法律要求,否則我們沒有義務修改或公開發布任何前瞻性陳述修訂的結果 。但是,建議您查閲我們在向美國證券交易委員會提交的報告中所作的任何其他披露。隨後歸因於我們或代表我們 行事的人的所有書面和口頭前瞻性陳述均由本文件中包含的警示性陳述明確限定。
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安迪·格羅斯曼
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Green Thumb 工業公司
未經審計的合併運營報表摘要
在截至2023年12月31日和2022年12月31日的三個月和十二個月中
(金額以千美元表示,股票和每股金額除外)
截至12月31日的三個月 | 截至12月31日的十二個月 | |||||||||||||||
2023 | 2022 | 2023 | 2022 | |||||||||||||
扣除折扣後的收入 |
$ | 278,231 | $ | 259,270 | $ | 1,054,553 | $ | 1,017,375 | ||||||||
銷售商品成本,淨額 |
(135,543 | ) | (135,285 | ) | (528,058 | ) | (513,412 | ) | ||||||||
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毛利 |
142,688 | 123,985 | 526,495 | 503,963 | ||||||||||||
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費用: |
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銷售、一般和管理 |
92,348 | 79,994 | 341,863 | 294,396 | ||||||||||||
商譽和無形資產減值 |
| 88,503 | | 88,503 | ||||||||||||
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支出總額 |
92,348 | 168,497 | 341,863 | 382,899 | ||||||||||||
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運營收入(虧損) |
50,340 | (44,512 | ) | 184,632 | 121,064 | |||||||||||
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其他收入(費用): |
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其他收入(支出),淨額 |
(16,230 | ) | (10,434 | ) | (16,207 | ) | 4,499 | |||||||||
利息收入,淨額 |
1,859 | 1,461 | 6,697 | 4,070 | ||||||||||||
利息支出,淨額 |
(7,749 | ) | (5,088 | ) | (19,073 | ) | (21,201 | ) | ||||||||
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其他收入總額(支出) |
(22,120 | ) | (14,061 | ) | (28,583 | ) | (12,632 | ) | ||||||||
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扣除所得税準備金和 非控股權益前的收入(虧損) |
28,220 | (58,573 | ) | 156,049 | 108,432 | |||||||||||
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所得税準備金(受益) |
24,703 | (7,663 | ) | 118,630 | 94,777 | |||||||||||
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扣除非控制性 利息前的淨收益(虧損) |
3,517 | (50,910 | ) | 37,419 | 13,655 | |||||||||||
歸屬於非控股權 權益的淨收益 |
301 | 317 | 1,152 | 1,677 | ||||||||||||
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歸屬於格林大拇指工業公司的淨收益(虧損) |
$ | 3,216 | $ | (51,227 | ) | $ | 36,267 | $ | 11,978 | |||||||
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每股淨收益(虧損)——基本 |
$ | 0.01 | $ | (0.22 | ) | $ | 0.15 | $ | 0.05 | |||||||
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每股淨收益(虧損)——攤薄 |
$ | 0.01 | $ | (0.22 | ) | $ | 0.15 | $ | 0.05 | |||||||
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加權平均已發行股票數量——基本 |
236,934,348 | 237,208,543 | 237,927,867 | 236,713,056 | ||||||||||||
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加權平均已發行股票數量——攤薄 |
239,162,831 | 237,208,543 | 239,827,390 | 238,080,030 | ||||||||||||
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Green Thumb 工業公司
未經審計的合併資產負債表摘要
(以千美元表示的金額)
十二月三十一日 2023 |
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現金和現金等價物 |
$ | 161,634 | ||
其他流動資產 |
181,128 | |||
財產和設備,淨額 |
687,106 | |||
使用權資產,淨額 |
238,369 | |||
無形資產,淨額 |
538,678 | |||
善意 |
589,691 | |||
其他長期資產 |
93,451 | |||
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總資產 |
$ | 2,490,057 | ||
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流動負債總額 |
$ | 126,050 | ||
應付票據,扣除流動部分和債務折扣 |
305,527 | |||
租賃負債,扣除流動部分 |
249,464 | |||
其他長期負債 |
105,760 | |||
權益總額 |
1,703,256 | |||
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負債和權益總額 |
$ | 2,490,057 | ||
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綠拇指工業公司
有關非公認會計準則財務指標的補充信息(未經審計)
在截至2023年12月31日和2022年12月31日的三個月和十二個月中
(以千美元表示的金額)
息税折舊攤銷前利潤和調整後的息税折舊攤銷前利潤是非公認會計準則的衡量標準,沒有公認會計原則下的標準化定義。我們對每個術語的定義如下:
(1) 息税折舊攤銷前利潤 定義為扣除利息、税項、其他收入或支出以及折舊和攤銷前的收益。
(2) 調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為 利息、税項、折舊和攤銷前的收益,經其他收入、非現金股份薪酬、一次性交易相關費用或其他非運營成本調整後。
以下信息提供了補充非公認會計準則財務指標與根據公認會計原則計算和列報的最直接可比財務指標的對賬。除了根據 和 GAAP 計算和列報的財務指標外,公司還提供了 非公認會計準則財務指標作為補充信息,這些指標不是根據公認會計原則計算或列報的。之所以提出這些補充的非公認會計準則財務指標,是因為管理層已經評估了包括和不包括調整後項目的財務業績,並認為所提出的補充非公認會計準則財務指標在分析業務的核心經營業績時提供了額外的視角和見解。不應將這些補充的非公認會計準則 財務指標視為優於所提出的公認會計原則財務指標,也不能將其視為替代或替代公認會計準則財務指標,也應與之結合考慮。
三個月已結束 | 十二個月已結束 | |||||||||||||||
調整後 EBITDA | 十二月三十一日 2023 |
十二月三十一日 2022 |
十二月三十一日 2023 |
十二月三十一日 2022 |
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(以千美元表示的金額) |
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扣除非控股權益前的淨收益(虧損)(GAAP) |
$ | 3,517 | $ | (50,910 | ) | $ | 37,419 | $ | 13,655 | |||||||
利息收入,淨額 |
(1,859 | ) | (1,461 | ) | (6,697 | ) | (4,070 | ) | ||||||||
利息支出,淨額 |
7,749 | 5,088 | 19,073 | 21,201 | ||||||||||||
所得税(受益)準備金 |
24,703 | (7,663 | ) | 118,630 | 94,777 | |||||||||||
其他收入(支出),淨額 |
16,230 | 10,434 | 16,207 | (4,499 | ) | |||||||||||
折舊和攤銷 |
27,427 | 24,958 | 100,790 | 96,664 | ||||||||||||
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扣除利息、税項、折舊和攤銷前的收益(虧損)(EBITDA)(非公認會計準則指標) |
$ | 77,767 | $ | (19,554 | ) | $ | 285,422 | $ | 217,728 | |||||||
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商譽減值費用 |
| 57,372 | | 57,372 | ||||||||||||
註銷商品名稱 |
| 31,131 | | 31,131 | ||||||||||||
基於股份的薪酬,非現金 |
7,354 | 7,778 | 28,189 | 27,140 | ||||||||||||
收購、交易和其他非營業 成本 |
5,679 | 4,512 | 12,228 | (21,893 | ) | |||||||||||
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調整後的息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則指標) |
$ | 90,800 | $ | 81,239 | $ | 325,839 | $ | 311,478 | ||||||||
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