附錄 99.1
Ambarella, Inc. 公佈第四季度和2024財年財務業績
2024年2月27日加利福尼亞州聖克拉拉邊緣人工智能半導體公司安巴雷拉公司（納斯達克股票代碼：AMBA）今天公佈了截至2024年1月31日的第四季度和2024財年全年 財年財務業績。
| | 2024財年第四季度的收入為5,160萬美元，較2023財年同期 的8,330萬美元下降了38.1％。截至2024年1月31日的財年，收入為2.265億美元，較截至2023年1月31日財年的3.376億美元下降了32.9％。 |
| | 根據美國公認會計原則（GAAP），2024財年第四季度的毛利率為 59.8％，而2023財年同期為59.6％。截至2024年1月31日的財年，GAAP毛利率為60.4％，而截至2023年1月31日的財年為61.9％。 |
| | 2024財年第四季度的GAAP淨虧損為6,060萬美元，攤薄後每股普通股虧損為 1.50美元，而2023財年同期的GAAP淨虧損為1,110萬美元，攤薄後每股普通股虧損為0.29美元。截至2024年1月31日的財年的GAAP淨虧損為1.694億美元，攤薄後每股 普通股虧損為4.25美元。相比之下，截至2023年1月31日的財年的GAAP淨虧損為6,540萬美元，攤薄後每股普通股虧損為1.70美元。在截至2024年1月31日的第四季度和整個財年中， GAAP淨虧損包括2,270萬美元的一次性所得税費用，該費用為某些在可預見的將來被視為 更有可能無法實現的美國遞延所得税資產提供了估值補貼。 |
第四季度和2024財年全年的非公認會計準則財務業績如下：
| | 2024財年第四季度按非公認會計準則計算的毛利率為62.5％，而2023財年同期為63.5％。截至2024年1月31日的財年，非公認會計準則毛利率為63.3％，而截至2023年1月31日的財年的非公認會計準則毛利率為63.9％。 |
| | 2024財年第四季度的非公認會計準則淨虧損為 980萬美元，攤薄後每股普通股虧損為0.24美元。相比之下，2023財年同期的非公認會計準則淨收益為890萬美元，攤薄後每股普通股收益為0.23美元。 截至2024年1月31日的財年的非公認會計準則淨虧損為3310萬美元，攤薄後每股普通股虧損為0.83美元。相比之下，截至2023年1月31日的財年的非公認會計準則淨收益為4,310萬美元，攤薄後每股普通股收益為1.10美元。 |
根據截至今天獲得的信息，安巴雷拉為截至2024年4月30日的2025財年第一季度提供以下指導：
| | 收入預計在5,200萬美元至5,600萬美元之間 |
| | 按非公認會計準則計算，毛利率預計將介於 61.5% 和 63.0% 之間 |
| | 非公認會計準則運營支出預計在4,600萬美元 至4,900萬美元之間 |
Ambarella根據GAAP 以及非公認會計準則報告毛利率、淨收益（虧損）和每股收益（虧損）。非公認會計準則財務信息不包括股票薪酬、收購相關成本和經相關税收影響調整的重組 支出的影響，其中包括確認或發放估值補貼對遞延所得税資產的影響。本 新聞稿的財務報表部分包含了GAAP與非GAAP毛利率、所列期間的每股淨收益（虧損）和收益（虧損）的對賬以及對非公認會計準則計算中排除的項目的描述。
截至2024財年第四季度末，手頭的現金、現金等價物和有價債務證券總額為2.199億美元，而上一季度末為2.223億美元，去年同期末為2.069億美元。
我們預計將在2025財年恢復收入增長，這要歸功於我們的人工智能產品的實力以及我們為幫助客户 應對過剩庫存而採取的早期行動。總裁兼首席執行官王費米表示，展望未來，我們的目標是恢復增長和盈利能力，同時繼續推動邊緣人工智能推理研發重點。去年，我們的主要成就包括 我們的首款 5 納米人工智能處理器 CV5 的持續推進，這為我們新的 5nm 產品鋪平了道路。我們採樣了三款新的 5 納米人工智能處理器：N1、CV72AQ 和 CV3-AD685，介紹了我們的 GenAI 邊緣戰略，並通過自動駕駛軟件堆棧模塊和集中處理的高清雷達感知軟件的持續商業化來構建我們的 CV3 平臺。
季度電話會議
Ambarella計劃於今天美國東部時間下午 4:30 /太平洋時間下午 1:30 與總裁兼首席執行官王費米和首席財務官約翰·楊舉行 電話會議，討論2024財年第四季度的業績。電話會議結束後的30天內，將在Ambarella的網站 http://www.ambarella.com/ 上直播和存檔的 網絡直播。
關於 Ambarella
安霸產品用於各種人類視覺和邊緣人工智能應用，包括視頻安全、高級駕駛員 輔助系統 (ADAS)、電子後視鏡、行車記錄儀、駕駛員/客艙監控、自動駕駛和機器人應用。安霸低功耗 片上系統(SoC) 提供高分辨率視頻壓縮、高級圖像和雷達處理以及強大的深度神經網絡處理，可實現智能感知、融合和規劃。欲瞭解更多 信息，請訪問 www.ambarella.com。
1995 年《私人證券訴訟改革法》下的安全港聲明
本新聞稿包含前瞻性陳述，這些陳述不是歷史事實，通常可以通過展望、 預測、打算、預期、預期、相信、可能、應該或類似表述等術語來識別，包括截至2024年4月30日的2025財年第一季度 指導，以及我們的首席執行官對我們對未來收入增長和長期預期的評論
盈利能力、客户對我們人工智能產品的需求、我們成功執行研發戰略的能力，以及我們將自動駕駛軟件堆棧模塊和 集中處理的高清雷達感知軟件商業化的能力。此類前瞻性陳述所涵蓋事項的成就或成功涉及風險、不確定性和假設。我們的實際業績可能與預測結果存在重大差異 ，或不應將隱含和報告的結果視為我們未來表現的指標。
上述 提及的風險和不確定性包括但不限於全球經濟和政治狀況，包括可能的貿易關税和限制；來自新客户或設計勝利的收入，兩者都無法保證；我們 客户產品的商業成功；我們的客户管理庫存需求的能力；我們的增長戰略；我們預測未來市場需求和客户未來需求的能力，尤其是人工智能計算機視覺應用的能力； 我們的引進能力，以及從新的和增強的解決方案中創造收入；我們開發計算機視覺和人工智能功能等新的先進技術並從中獲得收入的能力；我們保留和擴大 客户關係並取得設計勝利的能力；我們當前市場的擴張以及我們成功進入新市場（例如 OEM 汽車和機器人市場）的能力；我們經營的 市場的預期趨勢和挑戰，包括競爭；與之相關的風險全球健康狀況和相關風險緩解措施；我們有效管理增長的能力；我們留住關鍵員工的能力；以及發生知識產權 糾紛或其他訴訟的可能性。
有關這些因素和其他可能影響我們財務業績的因素的更多信息包含在該公司向美國證券交易委員會提交的2024財年第三季度10-Q表季度報告中。其他信息還將在公司的10-Q表季度報告、10-K表年度報告以及公司不時向美國證券交易委員會提交的其他文件中列出， 的副本可通過訪問我們網站www.ambarella.com的投資者關係部分或美國證券交易委員會網站www.sec.gov獲得。不應過分依賴本新聞稿中的前瞻性陳述，這些陳述基於我們在本新聞稿發佈之日獲得的 信息。我們在截至2024年1月31日的財政年度的10-K表年度報告中報告的結果可能與本新聞稿 中公佈的初步業績有所不同。
除非法律要求 ，否則Ambarella不承擔任何義務，也不打算更新本新聞稿中的前瞻性陳述。
非公認會計準則財務指標
該公司在本新聞稿中提供了非公認會計準則財務信息，包括 非公認會計準則毛利率、淨收益（虧損）和每股收益（虧損），作為合併財務報表的補充，合併財務報表是根據公認會計原則（GAAP）編制的。非公認會計準則財務信息不包括股票薪酬、收購相關成本和根據相關所得税影響調整後的重組費用的影響。 所得税影響調整包括我們的非公認會計準則指標中未包括的項目的税收影響，
以及確認或發放遞延所得税資產的任何估值補貼。估值補貼是一種非現金調整，主要反映根據美國未來估計的應納税利潤計算當期和遞延所得税時做出的估計，這些估計不能直接歸因於我們的合併經營業績。管理層在內部使用這些非公認會計準則財務指標來分析公司的財務業績，以評估運營業績以及規劃、預測和分析未來時期。此外，該公司認為 這些非公認會計準則財務指標對投資者很有用，因為它們可以提高公司在制定運營決策時使用的關鍵財務指標的透明度，也因為 公司認為投資者和分析師使用這些指標來幫助評估其業務健康狀況並與其他公司進行比較。該公司對其非公認會計準則財務指標的定義可能與其他公司使用的定義不同，因此，可比性可能受到限制，其他公司可能不會發布這些非公認會計準則財務指標。 非公認會計準則業績的列報僅用於補充信息，僅用於瞭解公司的經營業績。不應將非公認會計準則信息 視為根據公認會計原則提供的財務信息的替代品，並且可能與其他公司使用的非公認會計準則指標不同。
關於其2024財年第四季度的財務業績，該公司提供了以下非公認會計準則財務指標與最直接可比的GAAP財務指標的對賬表。關於公司對2025財年第一季度的預期，由於這些非公認會計準則指標中排除的費用具有高可變性和低知名度，如果不進行不合理的努力，公司的 非公認會計準則毛利率和非公認會計準則運營支出指導方針與最接近的相應公認會計準則指標之間就無法進行對賬。我們預計，上述費用的可變性將對我們未來的GAAP財務業績產生重大的、可能不可預測的 影響。
AMBARELLA, INC.
合併運營報表
（以千計，股票和每股數據除外）
（未經審計）
| 截至1月31日的三個月 | 截至1月31日的十二個月， | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| 收入 |
$ | 51,616 | $ | 83,321 | $ | 226,474 | $ | 337,606 | ||||||||
| 收入成本 |
20,763 | 33,676 | 89,657 | 128,672 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 毛利 |
30,853 | 49,645 | 136,817 | 208,934 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 運營費用： |
||||||||||||||||
| 研究和開發 |
51,992 | 53,054 | 215,052 | 204,946 | ||||||||||||
| 銷售、一般和管理 |
20,575 | 20,031 | 76,325 | 78,244 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 運營費用總額 |
72,567 | 73,085 | 291,377 | 283,190 | ||||||||||||
| 運營損失 |
(41,714 | ) | (23,440 | ) | (154,560 | ) | (74,256 | ) | ||||||||
| 其他收入，淨額 |
2,107 | 1,825 | 6,030 | 3,318 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 所得税前虧損 |
(39,607 | ) | (21,615 | ) | (148,530 | ) | (70,938 | ) | ||||||||
| 所得税準備金（福利） |
21,000 | (10,510 | ) | 20,887 | (5,552 | ) | ||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 淨虧損 |
$ | (60,607 | ) | $ | (11,105 | ) | $ | (169,417 | ) | $ | (65,386 | ) | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 歸屬於普通股股東的每股淨虧損： |
||||||||||||||||
| 基本 |
$ | (1.50 | ) | $ | (0.29 | ) | $ | (4.25 | ) | $ | (1.70 | ) | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 稀釋 |
$ | (1.50 | ) | $ | (0.29 | ) | $ | (4.25 | ) | $ | (1.70 | ) | ||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 用於計算歸屬於普通 股東的每股淨虧損的加權平均股份： |
||||||||||||||||
| 基本 |
40,384,743 | 38,898,290 | 39,878,872 | 38,363,638 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 稀釋 |
40,384,743 | 38,898,290 | 39,878,872 | 38,363,638 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
下表詳細列出了上述合併運營報表中每個職能細列項目中包含的股票型 薪酬、收購相關成本和重組支出：
|
| |||||||||||||||
| 截至1月31日的三個月 | 截至1月31日的十二個月， | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| （未經審計，以千計） | ||||||||||||||||
| 股票薪酬： |
||||||||||||||||
| 收入成本 |
$ | 647 | $ | 2,526 | $ | 3,341 | $ | 3,597 | ||||||||
| 研究和開發 |
17,950 | 17,461 | 72,759 | 71,236 | ||||||||||||
| 銷售、一般和管理 |
9,923 | 9,120 | 35,216 | 36,325 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 股票薪酬總額 |
$ | 28,520 | $ | 29,107 | $ | 111,316 | $ | 111,158 | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 截至1月31日的三個月 | 截至1月31日的十二個月， | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| （未經審計，以千計） | ||||||||||||||||
| 收購相關成本： |
||||||||||||||||
| 收入成本 |
$ | 757 | $ | 757 | $ | 3,028 | $ | 3,028 | ||||||||
| 研究和開發 |
| | | | ||||||||||||
| 銷售、一般和管理 |
520 | 488 | 2,080 | 2,066 | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 收購相關成本總額 |
$ | 1,277 | $ | 1,245 | $ | 5,108 | $ | 5,094 | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 截至1月31日的三個月 | 截至1月31日的十二個月， | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| （未經審計，以千計） | ||||||||||||||||
| 重組費用： |
||||||||||||||||
| 收入成本 |
$ | | $ | | $ | 66 | $ | | ||||||||
| 研究和開發 |
36 | | 708 | | ||||||||||||
| 銷售、一般和管理 |
68 | | 182 | | ||||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 重組費用總額 |
$ | 104 | $ | | $ | 956 | $ | | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
|
截至2024年1月31日和2023年1月31日的三個月，公認會計準則和非公認會計準則毛利率之間的差異分別為2.7％和3.9％，分別為140萬美元和330萬美元。截至2024年1月31日和2023年1月31日的財政年度，公認會計準則和非公認會計準則毛利率之間的差異分別為2.9％和2.0％，分別為640萬美元和660萬美元。差異是由股票的 薪酬、收購相關成本的攤銷和重組費用的影響造成的。
AMBARELLA, INC. 公認會計原則與非公認會計準則攤薄後每股收益（虧損）的對賬 （以千計，股票和每股數據除外）
|
| |||||||||||||||
| 截至1月31日的三個月 | 截至1月31日的十二個月， | |||||||||||||||
| 2024 | 2023 | 2024 | 2023 | |||||||||||||
| （未經審計） | ||||||||||||||||
| GAAP 淨虧損 |
$ | (60,607 | ) | $ | (11,105 | ) | $ | (169,417 | ) | $ | (65,386 | ) | ||||
| 非公認會計準則調整： |
||||||||||||||||
| 股票薪酬支出 |
28,520 | 29,107 | 111,316 | 111,158 | ||||||||||||
| 與收購相關的成本 |
1,277 | 1,245 | 5,108 | 5,094 | ||||||||||||
| 重組費用 |
104 | | 956 | | ||||||||||||
| 所得税效應 |
20,881 | (10,310 | ) | 18,971 | (7,785 | ) | ||||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| 非公認會計準則淨收益（虧損） |
$ | (9,825 | ) | $ | 8,937 | $ | (33,066 | ) | $ | 43,081 | ||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
| GAAP-攤薄後的加權平均股 |
40,384,743 | 38,898,290 | 39,878,872 | 38,363,638 | ||||||||||||
| 非公認會計準則——攤薄後的加權平均股 |
40,384,743 | 39,639,253 | 39,878,872 | 39,135,313 | ||||||||||||
| GAAP——攤薄後每股淨虧損 |
$ | (1.50 | ) | $ | (0.29 | ) | $ | (4.25 | ) | $ | (1.70 | ) | ||||
| 非公認會計準則調整： |
||||||||||||||||
| 股票薪酬支出 |
0.71 | 0.75 | 2.79 | 2.90 | ||||||||||||
| 與收購相關的成本 |
0.03 | 0.03 | 0.13 | 0.13 | ||||||||||||
| 重組費用 |
| | 0.02 | | ||||||||||||
| 所得税效應 |
0.52 | (0.27 | ) | 0.48 | (0.20 | ) | ||||||||||
| 非公認會計準則——攤薄後的加權平均值 股票的影響 |
| 0.01 | | (0.03 | ) | |||||||||||
| 非公認會計準則-攤薄後每股淨收益（虧損） |
$ | (0.24 | ) | $ | 0.23 | $ | (0.83 | ) | $ | 1.10 | ||||||
在截至2024年1月31日的三個月中，根據公認會計原則，我們記錄的某些 遞延所得税資產的估值補貼為2,270萬美元。根據目前對美國未來應納税所得額的預測，我們認為我們很可能不會從這些遞延所得税資產中受益。 在截至2024年1月31日的三個月和十二個月中，該估值補貼不在非公認會計準則税收支出中，幷包含在上表的所得税影響項中。
AMBARELLA, INC.
合併資產負債表
（未經審計，以千計）
| 1月31日 2024 |
1月31日 2023 |
|||||||
| 資產 |
||||||||
| 流動資產： |
||||||||
| 現金和現金等價物 |
$ | 144,914 | $ | 113,541 | ||||
| 有價債務證券 |
75,013 | 93,322 | ||||||
| 應收賬款，淨額 |
24,950 | 51,987 | ||||||
| 庫存 |
29,043 | 40,486 | ||||||
| 限制性現金 |
7 | 8 | ||||||
| 預付費用和其他流動資產 |
6,230 | 5,288 | ||||||
|
|
|
|
|
|||||
| 流動資產總額 |
280,157 | 304,632 | ||||||
| 財產和設備，淨額 |
10,439 | 11,814 | ||||||
| 遞延所得税資產，非流動 |
234 | 19,276 | ||||||
| 無形資產，淨額 |
55,136 | 58,497 | ||||||
| 經營租賃 使用權資產，淨額 |
5,250 | 8,339 | ||||||
| 善意 |
303,625 | 303,625 | ||||||
| 其他非流動資產 |
2,814 | 4,012 | ||||||
|
|
|
|
|
|||||
| 總資產 |
$ | 657,655 | $ | 710,195 | ||||
|
|
|
|
|
|||||
| 負債和股東權益 |
||||||||
| 流動負債： |
||||||||
| 應付賬款 |
28,503 | 17,845 | ||||||
| 應計負債和其他流動負債 |
48,598 | 56,655 | ||||||
| 經營租賃負債，當前 |
3,443 | 3,539 | ||||||
| 應繳所得税 |
1,541 | 4,112 | ||||||
| 遞延收入，當前 |
894 | 1,311 | ||||||
|
|
|
|
|
|||||
| 流動負債總額 |
82,979 | 83,462 | ||||||
| 經營租賃負債，非流動 |
1,896 | 5,097 | ||||||
| 其他長期負債 |
12,909 | 15,548 | ||||||
|
|
|
|
|
|||||
| 負債總額 |
97,784 | 104,107 | ||||||
|
|
|
|
|
|||||
| 股東權益： |
||||||||
| 優先股 |
| | ||||||
| 普通股 |
18 | 18 | ||||||
| 額外的實收資本 |
694,967 | 572,076 | ||||||
| 累計其他綜合虧損 |
(183 | ) | (492 | ) | ||||
| 留存收益（累計赤字） |
(134,931 | ) | 34,486 | |||||
|
|
|
|
|
|||||
| 股東權益總額 |
559,871 | 606,088 | ||||||
|
|
|
|
|
|||||
| 負債和股東權益總額 |
$ | 657,655 | $ | 710,195 | ||||
|
|
|
|
|
|||||
聯繫人：
路易斯·格哈迪
408.636.2310
lgerhardy@ambarella.com