附錄 99.1

SIMILARWEB 公佈第四季度和 2023 財年業績
自首次公開募股以來首次提供正免費現金
非公認會計準則營業利潤率為8％

以色列特拉維夫——2024年2月13日——推動關鍵業務決策的領先數字數據和分析公司Similarweb Ltd.（紐約證券交易所代碼：SMWB）（“Similarweb” 或 “公司”）今天公佈了截至2023年12月31日的第四季度財務業績。公司發佈了管理層致股東的一封信，討論了這些業績，可通過公司投資者關係網站上的鏈接訪問：https://ir.similarweb.com/financials/quarterly-results。
Similarweb聯合創始人兼首席執行官Or Offer表示：“我們在今年年底實現了13％的年收入增長，成功地度過了充滿挑戰的需求環境，在第四季度，我們作為上市公司首次實現了正的自由現金流，這對我們團隊來説是一項了不起的成就。”“在本季度，我們遇到了來自我們最大的戰略客户的巨大新需求，他們向我們尋求獨特的數字數據，他們可以在生成式人工智能工作中利用這些數據。”Offer補充説：“在我們進入2024年尋求盈利增長之際，這對我們來説是一個重要的進展。”

2023 年第四季度財務摘要
•總收入為5,680萬美元，與2022年第四季度的5,130萬美元相比增長了11％。
•GAAP營業虧損為110萬美元，佔收入的2％，而2022年第四季度為1,460萬美元，佔收入的28％。
•GAAP每股淨虧損為0.04美元（0.04美元），而2022年第四季度為0.20美元。
•非公認會計準則營業利潤（虧損）為470萬美元，佔收入的8％，而2022年第四季度為1,090萬美元，佔收入的21％。
•非公認會計準則每股營業收益（虧損）為0.06美元，而2022年第四季度為0.14美元。
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•截至2023年12月31日，現金及現金等價物總額為7,170萬美元，而截至2022年12月31日為7,780萬美元。
•運營活動提供的淨現金為370萬美元，而2022年第四季度為1,230萬美元。
•自由現金流為350萬美元，而2022年第四季度為1,460萬美元。
•正常化自由現金流為350萬美元，而2022年第四季度為1,380萬美元。

2023 財年財務摘要
•總收入為2.18億美元，與2022財年的1.932億美元相比增長了13％。
•GAAP營業虧損為2,880萬美元，佔收入的13％，而2022財年為8,790萬美元，佔收入的45％。
•GAAP每股淨虧損為0.38美元，而2022財年的淨虧損為1.10美元。
•非公認會計準則的營業虧損為480萬美元，佔收入的（2）％，而2022財年為6,380萬美元，佔收入的33％。
•非公認會計準則每股營業虧損為0.06美元（0.06美元），而2022財年的每股營業虧損為0.84美元。
近期業務亮點
•截至2023年12月31日，客户數量增長至4,712人，與2022年12月31日相比增長了16％。
•2023年第四季度每位客户的年收入約為5萬美元，而2022年第四季度為51,600美元。
•年利率在10萬美元或以上的客户數量增加到365個，與2022年12月31日相比增長了8％。
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•截至2023年12月31日，ARR在10萬美元或以上的客户貢獻了總年度回報率的57％，而截至2022年12月31日的這一比例為55％。
•2023年第四季度ARR為10萬美元或以上的客户的美元淨留存率為107％，而2022年第四季度為120％。
•2023年第四季度以美元計算的總淨留存率為98％，而2022年第四季度為109％。
•截至2023年12月31日，多年期訂閲現在佔我們總年收益率的42％，而截至2022年12月31日的這一比例為39％。
•截至2023年12月31日，剩餘績效義務同比增長14％，達到1.952億美元，而截至2022年12月31日為1.71億美元。
財務展望
Similarweb首席財務官傑森·施瓦茲表示：“我們在第四季度實現了創造正自由現金流的目標，並連續第二個季度實現了非公認會計準則營業利潤。”“我們仍然專注於提高運營效率，以便在2024年實現每季度的盈利增長和可持續的正自由現金流。”
•2024 年第一季度指南
◦總收入估計在5,850萬美元至5,900萬美元之間，在該區間中點同比增長約11％。
◦非公認會計準則的營業利潤估計在100萬至150萬美元之間。
•2024 財年指南
◦總收入估計在2.420億美元至2.460億美元之間，在該區間中點同比增長約12％。
◦非公認會計準則的營業利潤估計在600萬美元至800萬美元之間。
公司的第一季度和2024年全年財務展望基於許多假設，這些假設可能會發生變化，其中許多假設是公司無法控制的。實際結果可能有所不同
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這些假設以及公司的預期可能會改變。無法保證公司會取得這些成果。
公司沒有為營業虧損和毛利率提供指導，這是與非公認會計準則營業虧損和非公認會計準則毛利率最直接可比的GAAP指標，同樣，由於某些項目的可靠估算值不可用，如果不進行不合理的努力，也無法在沒有不合理的努力的情況下將這些指標與最接近的GAAP等值進行對賬。這些項目不在公司的控制範圍內，可能在不同時期之間差異很大，可能會對未來的財務業績產生重大影響。
電話會議信息
財務業績和業務亮點將在定於美國東部時間2024年2月14日星期三上午 8:30 舉行的電話會議和網絡直播中進行討論。電話會議的網絡直播可從Similarweb的投資者關係網站收看，網址為 https://ir.similarweb.com。電話會議結束後，還將在Similarweb網站上提供電話會議的存檔網絡直播。也可以通過電話（877）407-0726免費電話和（201）689-7806撥打國際電話（201）689-7806進行直播。

關於Similarweb：Similarweb為數據驅動的決策提供支持，通過揭示在線發生的事情來幫助企業贏得市場。Similarweb為企業提供製定戰略、優化客户獲取和提高盈利能力所需的基本數字數據和分析。我們使我們的用户能夠成為第一個發現和捕捉最佳商機的人，並保持警惕，立即對新出現的業務威脅做出反應。Similarweb產品易於使用，可集成到用户的工作流程中，由最先進的技術提供支持，並基於我們認為是地球上最全面的數字數據。

前瞻性陳述
本新聞稿包含經修訂的1933年《證券法》第27A條或《證券法》和經修訂的1934年《證券交易法》第21E條所指的 “前瞻性陳述”，包括在 “財務展望” 中描述的與我們在2024年第一季度和全年指導方針有關的陳述。前瞻性陳述包括所有非歷史事實的陳述。此類陳述前面可能有 “打算”、“可能”、“將”、“計劃”、“期望”、“預期”、“項目”、“預測”、“估計”、“目標”、“相信”、“希望”、“潛力” 或類似詞語。這些前瞻性陳述反映了我們目前對我們的意圖、產品、服務、計劃、預期、戰略和前景的看法，這些看法基於我們目前獲得的信息，以及
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我們做出的假設。實際結果可能與此類前瞻性陳述中描述的結果存在重大差異，並且受許多我們無法控制的已知和未知風險、不確定性、其他因素和假設的影響。此類風險和不確定性包括但不限於與以下方面相關的風險和不確定性：（i）我們對收入、支出和其他經營業績的預期；（ii）我們獲得新客户和成功留住現有客户的能力；（iii）我們增加解決方案使用量以及向上銷售和交叉銷售其他解決方案的能力；（iv）我們實現或維持盈利的能力；（v）預期趨勢、增長率、利率上升、全球通貨膨脹上升和當前宏觀經濟狀況我們的條件，挑戰業務和我們經營的市場，以及以色列與哈馬斯和其他恐怖組織的戰爭對地緣政治和宏觀經濟條件或對我們公司和業務的影響；（vii）對我們業務的未來投資、我們的預期資本支出和對資本需求的估計；（viii）我們銷售和營銷工作的成本和成功以及我們推廣品牌的能力；（viii）我們對關鍵人員的依賴以及我們識別、招募和留住的能力熟練的人員；（ix）我們的有效能力管理我們的增長，包括持續的國際擴張；(x) 我們依賴某些第三方平臺和來源來收集解決方案所需的數據；(xi) 我們保護知識產權及與之相關的任何成本的能力；(xii) 我們識別和完成可補充和擴大我們業務範圍和平臺的收購的能力；(xiii) 我們遵守或保持遵守目前適用於或將適用於我們業務的法律法規的能力，包括在以色列、美國、歐盟、英國和我們選擇開展業務的其他司法管轄區；（xiv）我們與現有競爭對手和新市場進入者進行有效競爭的能力；以及（xv）我們競爭的市場的增長率。

這些風險和不確定性在我們向美國證券交易委員會提交的文件中得到了更全面的描述，包括我們在2023年3月23日向美國證券交易委員會提交的20-F表格中題為 “風險因素” 的部分，以及我們隨後向美國證券交易委員會提交的報告。此外，我們在競爭激烈且瞬息萬變的環境中運營。新的風險不時出現。我們的管理層無法預測所有風險，也無法評估所有因素對我們業務的影響，也無法評估任何因素或因素組合在多大程度上可能導致實際業績與我們可能做出的任何前瞻性陳述中包含的結果存在重大差異。鑑於這些風險、不確定性和假設，我們無法保證前瞻性陳述中反映的未來業績、活動水平、業績、成就或事件和情況會發生。

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前瞻性陳述僅代表我們截至本新聞稿發佈之日的信念和假設。除非法律要求，否則我們沒有義務根據新信息、未來事件、預期變化或其他原因更新本新聞稿中包含的任何前瞻性陳述。
非公認會計準則財務指標
本新聞稿包含某些以非公認會計準則為基礎的財務指標。我們在內部使用這些非公認會計準則財務指標來促進對財務和業務趨勢的分析，並用於內部規劃和預測目的。我們認為，這些非公認會計準則財務指標如果合併在一起，可能會對投資者有所幫助，因為它們排除了某些可能不代表我們的業務、經營業績或前景的項目，從而與過去的財務表現保持一致性和可比性。但是，非公認會計準則財務指標作為分析工具存在侷限性，僅供補充信息之用。不應將它們與根據公認會計原則編制的財務信息分開考慮，也不能將其作為其替代品。自由現金流是指運營活動提供的（用於）的淨現金減去資本支出和資本化內部使用軟件成本。正常化自由現金流代表自由現金流減去與公司新總部相關的資本投資、與這些資本投資相關的款項以及與業務合併相關的延期付款。非公認會計準則營業收入（虧損）、非公認會計準則毛利、非公認會計準則毛利率、非公認會計準則營業利潤率、非公認會計準則研發費用、非公認會計準則銷售和營銷費用以及非公認會計準則一般和管理費用代表可比的GAAP財務數字營業收入（虧損）或支出，減去基於股份的薪酬、與業務合併相關的調整和付款、無形資產攤銷和某些其他非經常性項目，如適用和所示上面的表格。

其他指標
客户獲取成本 (CAC) 是指為獲取新客户而分配的銷售和營銷費用部分。客户留存成本 (CRC) 是指為留住現有客户和增加現有客户訂閲量而分配的銷售和營銷費用部分。年度經常性收入 (ARR) 是指假設訂閲量沒有增加或減少的情況下，我們根據合同預計將從客户那裏獲得的年化訂閲收入。CAC投資回收期是指根據新收購客户產生的增量毛利來收回CAC的估計時間（以月為單位）。淨留存率（NRR）代表了截至某個時間點來自同一組客户的ARR與去年同期同一時間點的比較，以百分比表示。

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新聞聯繫人：
大衞卡爾
類似的網頁
press@similarweb.com

投資者聯繫人：
雷蒙德 “RJ” 瓊斯
類似的網頁
raymond.jones@similarweb.com
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SimilarWeb Ltd.
合併資產負債表
千美元（股票和每股數據除外）

十二月三十一日十二月三十一日
20222023
資產
流動資產：
現金和現金等價物$77,810 $71,732 
限制性存款9,814 10,020 
應收賬款，淨額38,141 47,869 
遞延合同費用9,789 11,165 
預付費用和其他流動資產6,628 5,599 
流動資產總額142,182 146,385 
財產和設備，淨額31,823 28,630 
遞延合同費用，非當期8,348 9,845 
經營租賃使用權資產40,823 36,007 
無形資產，淨額9,561 4,785 
善意12,867 12,867 
其他非流動資產441 494 
總資產$246,045 $239,013 
負債和股東權益
流動負債：
信貸額度下的借款$25,000 $25,000 
應付賬款7,144 8,422 
工資和福利相關負債18,512 20,437 
遞延收入93,195 99,968 
其他應付賬款和應計費用27,990 23,263 
經營租賃負債9,091 7,095 
流動負債總額180,932 184,185 
遞延收入，非當期974 878 
經營租賃負債，非流動40,075 35,329 
其他長期負債2,113 3,074 
負債總額224,094 223,466 
股東權益
普通股，截至2022年12月31日和2023年12月31日已授權的0.01新謝克爾面值500,000,000股，截至2022年12月31日和2023年12月31日已發行的76,435,940股和78,653,046股，截至2022年12月31日和2023年12月31日已發行的76,433,772股和78,650,878股；
210 216 
額外的實收資本345,834 367,558 
累計其他綜合（虧損）收益(367)872 
累計赤字(323,726)(353,099)
股東權益總額21,951 15,547 
負債和股東權益總額$246,045 239,013 
    
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SimilarWeb Ltd.
綜合收益（虧損）合併報表
千美元（股票和每股數據除外）
截至12月31日的財年截至12月31日的三個月
2022202320222023
收入$193,234 $218,019 $51,346 $56,755 
收入成本53,274 47,090 12,426 11,859 
毛利139,960 170,929 38,920 44,896 
運營費用：
研究和開發59,904 56,158 13,977 13,706 
銷售和營銷122,635 101,198 30,096 21,836 
一般和行政45,277 42,380 9,441 10,439 
運營費用總額227,816 199,736 53,514 45,981 
運營損失(87,856)(28,807)(14,594)(1,085)
其他收入，淨額290 — 290 — 
財務收入（支出），淨額4,421 941 (375)(2,085)
所得税前虧損(83,145)(27,866)(14,679)(3,170)
所得税準備金（福利）516 1,507 319 238 
淨虧損$(83,661)$(29,373)$(14,998)$(3,408)
歸屬於普通股股東的每股淨虧損，基本虧損和攤薄後$(1.10)$(0.38)$(0.20)$(0.04)
用於計算歸屬於普通股股東的每股淨虧損的加權平均股數，基本和攤薄後75,718,623 77,752,960 76,197,984 78,443,438 
淨虧損$(83,661)$(29,373)$(14,998)$(3,408)
扣除税款的其他綜合（虧損）收入
現金流套期保值未實現（虧損）收益的變化(527)1,239 592 1,604 
扣除税款的其他綜合（虧損）收入總額(527)1,239 592 1,604 
綜合損失總額$(84,188)$(28,134)$(14,406)$(1,804)
附錄 99.1
基於股份的薪酬成本包括在上面：
以千美元計
截至12月31日的財年截至12月31日的三個月
2022202320222023
（以千計）（以千計）
收入成本$599 $635 $136 $153 
研究和開發5,287 5,782 1,193 1,479 
銷售和營銷5,995 5,196 1,087 1,145 
一般和行政5,106 6,514 1,156 1,665 
總計$16,987 $18,127 $3,572 $4,442 
附錄 99.1
SimilarWeb Ltd.
合併現金流量表
以千美元計
截至12月31日的財年截至12月31日的三個月
2022202320222023
來自經營活動的現金流：
淨虧損$(83,661)$(29,373)$(14,998)$(3,408)
為使淨虧損與經營活動中使用的淨現金相一致而進行的調整：
折舊和攤銷10,584 10,258 2,472 2,570 
財務費用（收入）1,112 1,646 (307)(106)
對衝未來交易的未實現收益(20)(52)(493)(78)
基於股份的薪酬16,987 18,127 3,572 4,442 
設備銷售收益（虧損）(142)— (10)1 
運營資產和負債的變化：
經營租賃使用權資產和負債的變動，淨額5,744 (1,926)475 2,012 
應收賬款淨額增加(6,882)(9,728)(13,080)(13,149)
遞延合同費用 (增加) 減少(459)(2,873)1,670 (6,467)
其他流動資產減少1,342 617 456 2,204 
其他非流動資產減少（增加）372 (53)503 (461)
應付賬款（減少）增加(4,284)1,255 (1,444)(3,054)
遞延收入增加15,055 6,677 9,622 10,634 
其他非流動負債（減少）增加(1,497)961 (936)1,116 
其他負債和應計費用 (減少) 增加(316)1,426 238 7,477 
經營活動提供的（用於）淨現金(46,065)(3,038)(12,260)3,733 
來自投資活動的現金流：
購買財產和設備，淨額(28,257)(1,559)(1,932)(182)
資本化的內部使用軟件成本(2,919)(821)(424)(33)
限制性存款減少（增加）1,660 (206)507 (74)
與企業合併有關的付款(3,787)— — — 
收到的與業務合併有關的現金294 — — — 
用於投資活動的淨現金(33,009)(2,586)(1,849)(289)
來自融資活動的現金流：
行使股票期權的收益2,034 2,296 130 171 
附錄 99.1
員工股票購買計劃的收益2,083 1,259 849 599 
信貸額度下的借款25,000 — — — 
或有對價的付款，淨額— (2,363)— — 
融資活動提供的淨現金29,117 1,192 979 770 
匯率對現金和現金等價物的影響(1,112)(1,646)307 106 
現金和現金等價物的淨增加（減少）(51,069)(6,078)(12,823)4,320 
現金和現金等價物，期初128,879 77,810 90,633 67,412 
現金和現金等價物，期末$77,810 $71,732 $77,810 $71,732 
現金流信息的補充披露：
收到的利息，淨額$(18)$(203)$(2)$(114)
已繳税款$485 $1,883 $68 $26 
非現金融資活動的補充披露：
在此期間產生的首次公開募股成本包含在應付賬款和應計費用中$(120)$— $(120)$— 
經營租賃使用權資產和負債的增加$9,485 $2,597 $50 $1,549 
行使其他流動資產中包含的股票期權的遞延收益$— $11 $— $(43)
應付賬款所列期間發生的財產和設備的遞延費用$116 $139 $(654)$76 
與託管業務合併有關的延期付款$— $1,269 $— $— 
附表 A：企業合併
營運資金（赤字），淨額（不包括現金和現金等價物）$(657)$— 
調整營運資金後將收到現金退款193 — 
不動產、廠房和設備43 — 
商譽和其他無形資產4,361 — 
遞延所得税，淨額(153)— 
$3,787 $— 

附錄 99.1
非公認會計準則財務指標與最直接可比的GAAP財務指標的對賬

公認會計準則毛利與非公認會計準則毛利的對賬
截至12月31日的財年截至12月31日的三個月
2022202320222023
（以千計）（以千計）
GAAP 毛利$139,960 $170,929 $38,920 $44,896 
添加：
基於股份的薪酬支出599 635 136 153 
與企業合併相關的留存款1,785 306 129 — 
與企業合併相關的無形資產的攤銷4,487 4,641 1,168 1,137 
與終止租賃協議和其他相關的非經常性費用35 — — — 
非公認會計準則毛利$146,866 $176,511 $40,353 $46,186 
非公認會計準則毛利率76 %81 %79 %81 %



附錄 99.1
運營虧損（GAAP）與非公認會計準則經營（虧損）收入的對賬
截至12月31日的財年截至12月31日的三個月
2022202320222023
（以千計）（以千計）
運營損失$(87,856)$(28,807)$(14,594)$(1,085)
添加：
基於股份的薪酬支出16,987 18,127 3,572 4,442 
與企業合併相關的留存款2,342 1,072 351 221 
與企業合併相關的無形資產的攤銷4,573 4,776 1,202 1,171 
調整與企業合併相關的或有對價的公允價值(884)— (1,628)— 
與終止租賃協議和其他相關的非經常性費用1,174 17 197 — 
與銷售運營設備相關的資本收益(127)— — — 
非公認會計準則經營（虧損）收入$(63,791)$(4,815)$(10,900)$4,749 
非公認會計準則營業利潤率(33)%(2)%(21)%8 %
附錄 99.1
將 GAAP 運營費用與非 GAAP 運營費用進行對賬
截至12月31日的財年截至12月31日的三個月
2022202320222023
（以千計）（以千計）
GAAP 研究與開發$59,904 $56,158 $13,977 $13,706 
減去：
基於股份的薪酬支出5,287 5,782 1,193 1,479 
與終止租賃協議和其他相關的非經常性費用87 — — — 
非公認會計準則研發$54,530 $50,376 $12,784 $12,227 
非公認會計準則研發利潤率28 %23 %25 %22 %
GAAP 銷售和營銷$122,635 $101,198 $30,096 $21,836 
減去：
基於股份的薪酬支出5,995 5,196 1,087 1,145 
與企業合併相關的留存款557 766 222 221 
與企業合併相關的無形資產的攤銷86 135 34 34 
與終止租賃協議和其他相關的非經常性費用996 17 197 — 
非公認會計準則銷售和營銷$115,001 $95,084 $28,556 $20,436 
非公認會計準則銷售和營銷利潤率60 %44 %56 %36 %
GAAP 一般和行政$45,277 $42,380 $9,441 $10,439 
減去：
基於股份的薪酬支出5,106 6,514 1,156 1,665 
調整與企業合併相關的或有對價的公允價值(884)— (1,628)— 
與終止租賃協議和其他相關的非經常性費用56 — — — 
與銷售運營設備相關的資本收益(127)— — — 
非公認會計準則一般和行政管理$41,126 $35,866 $9,913 $8,774 
非公認會計準則一般利潤率和管理利潤率21 %16 %19 %15 %

附錄 99.1
將經營活動 (GAAP) 提供的淨現金（用於）與自由現金流和正常自由現金流的對賬
截至12月31日的財年截至12月31日的三個月
2022202320222023
（以千計）（以千計）
經營活動提供的（用於）淨現金$(46,065)$(3,038)$(12,260)$3,733 
購置財產和設備，淨額(28,257)(1,559)(1,932)(182)
資本化的內部使用軟件成本(2,919)(821)(424)(33)
自由現金流$(77,241)$(5,418)$(14,616)$3,518 
購買與新總部有關的財產和設備27,221 1,156 1,781 29 
收到的與購買財產和設備有關的付款(12,124)— (932)— 
從託管處收到的與或有對價有關的付款— (380)— — 
與企業合併有關的延期付款413 260 — — 
標準化自由現金流$(61,731)$(4,382)$(13,767)$3,547