LIVERAMP 公佈第一季度業績
收入同比增長8%
GAAP 營業利潤率為 1%,非公認會計準則營業利潤率為 14%
運營現金流為2600萬美元
2,000萬美元的股票回購
加利福尼亞州舊金山,2023年8月9日——領先的數據協作平臺LiveRamp®(紐約證券交易所代碼:RAMP)今天公佈了截至2023年6月30日的2024財年第一季度財務業績。
第一季度財務摘要
除非另有説明,否則所有比較均與上一年度的比較。
•總收入為1.54億美元,增長8%。
•訂閲收入為1.22億美元,增長5%,佔總收入的79%。
•市場和其他收入為3200萬美元,增長21%。
•GAAP毛利為1.08億美元,增長7%。70%的GAAP毛利率收縮了1個百分點。非公認會計準則毛利為1.12億美元,增長5%。非公認會計準則毛利率為73%,下降了2個百分點。
•GAAP營業收入為200萬美元,虧損為2600萬美元。GAAP營業利潤率為1%,而負18%。非公認會計準則營業收入為2,100萬美元,而非GAAP營業收入為400萬美元。非公認會計準則營業利潤率為14%,增長了11個百分點。
•GAAP攤薄後每股虧損為0.02美元,非公認會計準則攤薄後每股收益為0.29美元。
•經營活動提供的淨現金為2600萬美元,而使用量為3,300萬美元。運營現金流受益於2021財年的2900萬美元退税。
•在第一季度以2000萬美元的價格回購了約83.5萬股股票。
本新聞稿的時間表中提供了GAAP和非GAAP業績之間的對賬表。
LiveRamp首席執行官斯科特·豪表示:“我們本財年的開局良好,第一季度的收入和營業收入超出了我們的預期,營業利潤率增長了兩位數,我們的第一季度GAAP營業收入為正。”“世界上最成熟的營銷人員對我們的數據協作平臺的需求仍然很高,可以幫助他們在所有可尋址渠道上提供相關信息並衡量結果,包括社交網絡、開放網絡、程序化、零售媒體網絡和聯網電視。”
GAAP 和非 GAAP 業績
下表彙總了公司截至2023年6月30日的第一財季財務業績(百萬美元):
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2024 財年第一季度 | | 2023 財年第一季度 |
| 結果 | | 結果 |
| GAAP | 非公認會計準則 | | GAAP | 非公認會計準則 |
訂閲收入 | $ | 122 | | — | | $ | 116 | | — |
同比變化百分比 | 5 | % | | | 20 | % | |
市場和其他收入 | $ | 32 | | — | | $ | 27 | | — |
同比變化百分比 | 21 | % | | | 18 | % | |
總收入 | $ | 154 | | — | | $ | 142 | | — |
同比變化百分比 | 8 | % | | | 19 | % | |
| | | | | |
毛利 | $ | 108 | | $ | 112 | | | $ | 101 | | $ | 107 | |
% 毛利率 | 70 | % | 73 | % | | 71 | % | 75 | % |
同比變化,pts | (1) 積分 | (2) 分 | | — | — |
| | | | | |
營業收入(虧損) | $ | 2 | | $ | 21 | | | $ | (26) | | $ | 4 | |
% 營業利潤率 | 1 | % | 14 | % | | (18) | % | 3 | % |
同比變化,pts | 19 積分 | 11 點積分 | | (3) 分 | (3) 分 |
| | | | | |
淨收益(虧損) | $ | (2) | | $ | 20 | | | $ | (27) | | $ | 3 | |
攤薄後的每股收益(虧損) | $ | (0.02) | | $ | 0.29 | | | $ | (0.40) | | $ | 0.05 | |
| | | | | |
用於計算攤薄後每股收益的股票 | 66.5 | | 67.4 | | | 68.4 | | 69.2 | |
同比變化百分比 | (3) | % | (3) | % | | — | % | (1) | % |
| | | | | |
淨運營現金流 | $ | 26 | | — | | $ | (33) | | — | |
自由現金流入股權 | — | $ | 26 | | | — | | $ | (35) | |
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由於四捨五入,總數可能不相和。 |
本新聞稿的時間表詳細討論了我們的非公認會計準則財務指標以及GAAP和非GAAP業績之間的對賬。
其他業務亮點和指標
•該公司全球規模的身份驗證流量解決方案(ATS)有超過165個供應方平臺(SSP)和需求方平臺(DSP)上線或承諾競標RampID™ 和ATS,包括The Trade Desk、Xander、Amobee、Criteo、Adobe Ad Cloud和Roku Oneview。
•迄今為止,已有超過14,000個出版商域名和超過70%的comScore 100出版商採用了ATS,包括亞馬遜出版商服務、微軟、赫斯特、CafeMedia、Leaf Group、Prisma Media和Burda。通過這些整合,LiveRamp現在已連接到美國90%以上的消費者上網時間。
•2023年5月,我們將谷歌顯示和視頻360的PAIR(發佈商廣告商身份對賬)整合到LiveRamp平臺中,並開始開展品牌活動。藉助PAIR,發佈商和營銷人員可以在谷歌的DSP Display & Video 360上安全、私密地核對營銷用例的第一方數據。向前邁出的這一步解鎖了已經受到第三方 Cookie 變更影響的庫存的更多規模,同時也為包括聯網電視在內的所有渠道提供了未來可持續的解決方案。
•2023 年 6 月,我們的身份解析原生應用在 Snowflake 原生應用框架中首次亮相。這意味着LiveRamp客户可以直接在他們的Snowflake數據環境中無縫訪問我們的身份解析和激活功能,從而無需移動或複製數據,從而降低安全和隱私風險。
•LiveRamp擁有915名直接訂閲客户,高於去年同期的910名。
•LiveRamp擁有96名客户,其訂閲合同的年收入超過100萬美元,高於去年同期的90個。
•在第一季度,訂閲淨留存率為98%,平臺淨留存率為102%。
•當前剩餘履約義務(CRPO)為3.51億美元,與去年同期相比增長19%,預計將在未來12個月內確認的合同和承諾收入。
財務展望
LiveRamp的非公認會計準則營業收入指導不包括非現金股票補償、已購無形資產攤銷以及重組和相關費用的影響。
對於2024財年第二季度,LiveRamp預計將報告:
•收入為1.52億美元,增長3%
•GAAP營業收入為100萬美元
•非公認會計準則營業收入為1900萬美元
對於2024財年,LiveRamp更新了其指導方針,並預計將報告:
•收入在6.2億美元至6.3億美元之間,增長了4%至6%
•GAAP營業收入在200萬至500萬美元之間
•非公認會計準則營業收入在9000萬美元至9300萬美元之間
電話會議
LiveRamp將於太平洋時間今天下午 1:30 舉行電話會議,進一步討論這些信息。邀請有興趣的人士收聽電話會議,電話會議將通過互聯網播出,可以在LiveRamp的投資者網站上找到。通話期間將引用幻燈片演示文稿,可在此處訪問。
關於 LiveRamp
LiveRamp 是世界上最具創新性的公司的首選數據協作平臺。作為消費者隱私、數據倫理和基礎身份領域的開創性領導者,LiveRamp正在為建立具有無與倫比的清晰度和背景的互聯客户視圖設定新標準,同時保護珍貴的品牌和消費者信任。LiveRamp提供完全的靈活性,無論數據位於何處,都可以進行協作,以支持最廣泛的數據協作用例,包括組織內部、品牌之間以及由優質合作伙伴組成的頂級全球網絡。從標誌性的消費品牌和科技巨頭到銀行、零售商和醫療保健領導者,數以百計的全球創新者轉向LiveRamp,通過深化客户參與度和忠誠度、激活新的合作伙伴關係、最大化第一方數據的價值來建立持久的品牌和商業價值,同時保持在快速變化的合規和隱私要求的最前沿。LiveRamp總部位於加利福尼亞州舊金山,在全球設有辦事處。在 Liveramp.com 上了解更多信息。
前瞻性陳述
本新聞稿包含經修訂的1995年《私人證券訴訟改革法》(“PSLRA”)所指的 “前瞻性陳述”。這些陳述不是歷史事實陳述,可能包含對公司財務狀況、2024財年及以後的經營業績、市場狀況、產品開發、增長機會、經濟狀況以及其他類似的預測和預期陳述的估計、假設、預測和/或預期。前瞻性陳述通常由諸如 “預期”、“估計”、“計劃”、“期望”、“相信”、“打算”、“預見” 等詞語或短語來識別,或者這些術語的否定詞或其他類似變體。
這些前瞻性陳述不能保證未來的業績,並且受許多因素和不確定性的影響,這些因素和不確定性可能導致公司的實際業績和經驗與前瞻性陳述中表達的預期業績和預期存在重大差異。
可能導致實際業績和預期與前瞻性陳述中表達的預期結果和預期不同的因素包括與利率上升、成本增加、經濟衰退的可能性、總體通貨膨脹壓力以及這些潛在事件對供應商、客户和合作夥伴的相關影響相關的不確定性;公司對客户續訂的依賴;我們對包括數據供應商在內的合作伙伴的依賴;競爭;以及吸引和留住人才。其他風險包括在混合工作環境中保持我們的文化和創新與發展的能力,一些員工在瞬息萬變的行業中至少有一段時間遠程辦公,同時還要避免因現有員工裁員而造成的幹擾以及收購、資產剝離和其他影響我們員工隊伍的活動造成的中斷。我們的全球勞動力戰略可能會遇到困難,並且不會像計劃那樣有益。我們的國際業務也面臨風險,包括第三方的業績以及戰爭和內亂的影響,這些風險可能會損害公司的業務。嚴重違反我們或我們的客户、供應商或其他合作伙伴的數據和/或計算機系統信息機密性或安全的風險,或者我們目前的保險範圍可能不足以應對此類泄露的風險,保險公司可能拒絕為索賠提供保險,或者繼續以商業上合理的條件向我們提供此類保險,或者根本不可能損害我們的業務、聲譽和經營業績。其他商業風險包括對我們行業的不利宣傳和負面公眾看法;我們所依賴的數據中心或雲託管供應商的服務中斷或延遲;以及我們對第三方數據託管和傳輸服務的持續可用性的依賴。如果由於技術平臺的變化、監管或用户控制的加強而導致行業對第三方 Cookie 和跟蹤技術的使用下降,我們的客户在我們平臺上使用數據的能力可能會受到限制。與信息收集和使用相關的法規的變化是一種風險,適用於我們客户的税法和法規的變化可能會導致企業軟件預算緊縮。此外,第三方可能聲稱我們侵犯了他們的知識產權,或者可能侵犯了我們的知識產權,這可能會導致競爭損害和/或產生鉅額成本和資源流失。
有關這些以及其他風險和不確定性的討論,請參閲LiveRamp截至2023年3月31日的2023財年的10-K表年度報告,以及LiveRamp於2024財年發佈的10-Q表季度報告。
本新聞稿中列出的財務信息反映了根據目前可用信息得出的估計。
LiveRamp不承擔任何義務,目前也不打算更新這些前瞻性陳述。
要通過電子郵件自動接收LiveRamp財經新聞,請訪問www.liveramp.com並訂閲電子郵件提醒。
欲瞭解更多信息,請聯繫:
LiveRamp 投資者關係
Investor.Relations@LiveRamp.com
ERAMP
LiveRamp Ⓡ 和 RampidTM 以及此處包含的所有其他 LiveRamp 商標均為 LiveRamp, Inc. 的商標或服務標誌。所有其他商標均為其各自所有者的財產。
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LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
簡明合併運營報表 |
(未經審計) |
(千美元,每股金額除外) |
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| | 在截至6月30日的三個月中 |
| | | | | | $ | % |
| | 2023 | | 2022 | | 方差 | 方差 |
| | | | | | | |
收入 | | $ | 154,069 | | | $ | 142,243 | | | $ | 11,826 | | 8.3 | % |
收入成本 | | 45,621 | | | 41,021 | | | 4,600 | | 11.2 | % |
毛利 | | 108,448 | | | 101,222 | | | 7,226 | | 7.1 | % |
% 毛利率 | | 70.4 | % | | 71.2 | % | | | |
| | | | | | | |
運營費用: | | | | | | | |
研究和開發 | | 34,519 | | | 47,661 | | | (13,142) | | (27.6) | % |
銷售和營銷 | | 44,879 | | | 51,280 | | | (6,401) | | (12.5) | % |
一般和行政 | | 26,664 | | | 27,144 | | | (480) | | (1.8) | % |
收益、損失和其他項目,淨額 | | 116 | | | 739 | | | (623) | | 不是 |
運營費用總額 | | 106,178 | | | 126,824 | | | (20,646) | | (16.3) | % |
| | | | | | | |
運營收入(虧損) | | 2,270 | | | (25,602) | | | 27,872 | | 108.9 | % |
% 利潤率 | | 1.5 | % | | (18.0) | % | | | |
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其他支出總額,淨額 | | 4,849 | | | 699 | | | 4,150 | | 593.7 | % |
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所得税前運營收入(虧損) | | 7,119 | | | (24,903) | | | $ | 32,022 | | 128.6 | % |
| | | | | | | |
所得税支出 | | 8,705 | | | 2,315 | | | $ | 6,390 | | 276.0 | % |
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淨虧損 | | $ | (1,586) | | | $ | (27,218) | | | $ | 25,632 | | 94.2 | % |
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每股基本虧損 | | $ | (0.02) | | | $ | (0.40) | | | 0.37 | | 94.0 | % |
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攤薄後的每股虧損 | | $ | (0.02) | | | $ | (0.40) | | | 0.37 | | 94.0 | % |
| | | | | | | |
基本加權平均份額 | | 66,497 | | | 68,403 | | | | |
攤薄後的加權平均股票 | | 66,497 | | | 68,403 | | | | |
由於四捨五入,總數可能不相和。
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LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
公認會計準則與非公認會計準則每股收益的對賬 (1) |
(未經審計) |
(千美元,每股金額除外) |
| | | | |
| | 在截至6月30日的三個月中 |
| | 2023 | | 2022 |
| | | | |
所得税前運營收入(虧損) | | $ | 7,119 | | | $ | (24,903) | |
所得税支出 | | 8,705 | | | 2,315 | |
| | | | |
| | | | |
淨虧損 | | $ | (1,586) | | | $ | (27,218) | |
| | | | |
每股虧損: | | | | |
基本 | | $ | (0.02) | | | $ | (0.40) | |
稀釋 | | $ | (0.02) | | | $ | (0.40) | |
| | | | |
不包括的物品: | | | | |
購買的無形資產攤銷(收入成本) | | $ | 3,290 | | | $ | 4,643 | |
非現金股票補償(收入成本和運營費用) | | 13,292 | | | 24,225 | |
| | | | |
轉型成本(一般和管理成本) | | 1,875 | | | — | |
重組和合並費用(收益、虧損等) | | 116 | | | 739 | |
| | | | |
不包括的項目總數,持續經營 | | 18,573 | | | 29,607 | |
| | | | |
所得税前運營收入(不包括項目) | | 25,692 | | | 4,704 | |
所得税支出 (2) | | 6,167 | | | 1,237 | |
非公認會計準則淨收益 | | $ | 19,525 | | | $ | 3,467 | |
| | | | |
非公認會計準則每股收益: | | | | |
基本 | | $ | 0.29 | | | $ | 0.05 | |
稀釋 | | $ | 0.29 | | | $ | 0.05 | |
| | | | |
基本加權平均份額 | | 66,497 | | | 68,403 | |
攤薄後的加權平均股票 | | 67,388 | | | 69,195 | |
(1) 本演示文稿包括非公認會計準則指標。我們的非公認會計準則指標不應單獨考慮,也不能作為可比公認會計原則指標的替代品,只能與根據公認會計原則編制的簡明合併財務報表一起閲讀。有關對可比公認會計原則指標所做的調整、管理層使用這些衡量標準的原因以及這些衡量標準實用性的實質限制的詳細解釋,請參閲附錄A。
(2) 所得税的計算方法是將估計的年度有效税率應用於年初至今的税前收入或虧損,並對該期間的離散税項進行調整。我們的GAAP和非GAAP有效税率之間的差異主要是由於排除項目的淨税收影響,以及公認會計原則目的的税前虧損較大,而非GAAP目的的税前虧損或收入較小。
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LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
GAAP與非GAAP運營收入(虧損)的對賬 (1) |
(未經審計) |
(千美元) |
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| | 在截至6月30日的三個月中 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | |
| | | | | | | | |
運營收入(虧損) | | $ | 2,270 | | | $ | (25,602) | | | | | |
| | | | | | | | |
不包括的物品: | | | | | | | | |
購買的無形資產攤銷(收入成本) | | 3,290 | | | 4,643 | | | | | |
非現金股票補償(收入成本和運營費用) | | 13,292 | | | 24,225 | | | | | |
| | | | | | | | |
重組和合並費用(收益、虧損等) | | 116 | | | 739 | | | | | |
轉型成本(一般和管理成本) | | 1,875 | | | — | | | | | |
排除的商品總數 | | 18,573 | | | 29,607 | | | | | |
| | | | | | | | |
扣除不包括項目的持續經營收入 | | $ | 20,843 | | | $ | 4,005 | | | | | |
(1) 本演示文稿包括非公認會計準則指標。我們的非公認會計準則指標不應單獨考慮,也不能作為可比公認會計原則指標的替代品,只能與根據公認會計原則編制的簡明合併財務報表一起閲讀。有關對可比公認會計原則指標所做的調整、管理層使用這些衡量標準的原因以及這些衡量標準實用性的實質限制的詳細解釋,請參閲附錄A。
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LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬 (1) |
(未經審計) |
(千美元) |
| | | | | | | | |
| | 在截至6月30日的三個月中 | | |
| | 2023 | | 2022 | | | | |
| | | | | | | | |
淨虧損 | | $ | (1,586) | | | $ | (27,218) | | | | | |
| | | | | | | | |
所得税支出 | | 8,705 | | | 2,315 | | | | | |
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其他收入 | | (4,849) | | | (699) | | | | | |
| | | | | | | | |
運營收入(虧損) | | 2,270 | | | (25,602) | | | | | |
| | | | | | | | |
折舊和攤銷 | | 4,039 | | | 5,741 | | | | | |
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EBITDA | | $ | 6,309 | | | $ | (19,861) | | | | | |
| | | | | | | | |
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其他調整: | | | | | | | | |
非現金股票補償(收入成本和運營費用) | | $ | 13,292 | | | $ | 24,225 | | | | | |
重組和合並費用(收益、虧損等) | | 116 | | | 739 | | | | | |
轉型成本(一般和管理成本) | | 1,875 | | | — | | | | | |
| | | | | | | | |
其他調整 | | 15,283 | | | 24,964 | | | | | |
| | | | | | | | |
調整後 EBITDA | | $ | 21,592 | | | $ | 5,103 | | | | | |
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(1) 本演示文稿包括非公認會計準則指標。我們的非公認會計準則指標不應單獨考慮,也不能作為可比公認會計原則指標的替代品,只能與根據公認會計原則編制的簡明合併財務報表一起閲讀。有關對可比公認會計原則指標所做的調整、管理層使用這些衡量標準的原因、這些衡量標準的用處以及對這些衡量標準實用性的實質限制的詳細解釋,請參閲附錄A。
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LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
簡明的合併資產負債表 |
(千美元) |
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| | 6月30日 | | 3月31日 | | $ | % |
| | 2023 | | 2023 | | 方差 | 方差 |
資產 | | (未經審計) | | | | | |
流動資產: | | | | | | | |
現金和現金等價物 | | $ | 470,773 | | | $ | 464,448 | | | $ | 6,325 | | 1.4 | % |
短期投資 | | 33,099 | | | 32,807 | | | 292 | | 0.9 | % |
貿易應收賬款,淨額 | | 173,083 | | | 157,379 | | | 15,704 | | 10.0 | % |
可退還的所得税,淨額 | | — | | | 28,897 | | | (28,897) | | (100.0) | % |
其他流動資產 | | 29,091 | | | 31,028 | | | (1,937) | | (6.2) | % |
流動資產總額 | | 706,046 | | | 714,559 | | | (8,513) | | (1.2) | % |
| | | | | | | |
財產和設備 | | 37,927 | | | 39,393 | | | (1,466) | | (3.7) | % |
減去-累計折舊和攤銷 | | 31,872 | | | 32,308 | | | (436) | | (1.3) | % |
財產和設備,淨額 | | 6,055 | | | 7,085 | | | (1,030) | | (14.5) | % |
| | | | | | | |
無形資產,淨額 | | 6,578 | | | 9,868 | | | (3,290) | | (33.3) | % |
善意 | | 363,178 | | | 363,116 | | | 62 | | — | % |
遞延佣金,淨額 | | 36,944 | | | 37,030 | | | (86) | | (0.2) | % |
其他資產,淨額 | | 45,130 | | | 41,045 | | | 4,085 | | 10.0 | % |
| | $ | 1,163,931 | | | $ | 1,172,703 | | | $ | (8,772) | | (0.7) | % |
| | | | | | | |
負債和股東權益 | | | | | | | |
流動負債: | | | | | | | |
貿易應付賬款 | | $ | 74,077 | | | $ | 86,568 | | | $ | (12,491) | | (14.4) | % |
應計工資和相關費用 | | 23,929 | | | 33,434 | | | (9,505) | | (28.4) | % |
其他應計費用 | | 39,322 | | | 35,736 | | | 3,586 | | 10.0 | % |
遞延收入 | | 27,267 | | | 19,091 | | | 8,176 | | 42.8 | % |
應繳所得税 | | 7,782 | | | — | | | 7,782 | | 不適用 |
流動負債總額 | | 172,377 | | | 174,829 | | | (2,452) | | (1.4) | % |
| | | | | | | |
其他負債 | | 73,023 | | | 71,798 | | | 1,225 | | 1.7 | % |
| | | | | | | |
股東權益: | | | | | | | |
優先股 | | — | | | — | | | — | | — | % |
普通股 | | 15,455 | | | 15,399 | | | 56 | | 0.4 | % |
額外的實收資本 | | 1,873,935 | | | 1,855,916 | | | 18,019 | | 1.0 | % |
留存收益 | | 1,300,705 | | | 1,302,291 | | | (1,586) | | (0.1) | % |
累計其他綜合收益 | | 4,565 | | | 4,504 | | | 61 | | 1.4 | % |
庫存股,按成本計算 | | (2,276,129) | | | (2,252,034) | | | (24,095) | | 1.1 | % |
股東權益總額 | | 918,531 | | | 926,076 | | | (7,545) | | (0.8) | % |
| | | | | | | |
| | $ | 1,163,931 | | | $ | 1,172,703 | | | $ | (8,772) | | (0.7) | % |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | |
LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
簡明的合併現金流量表 |
(未經審計) |
(千美元) |
| | 在截至6月30日的三個月中 |
| | 2023 | | 2022 |
來自經營活動的現金流: | | | | |
淨虧損 | | $ | (1,586) | | | $ | (27,218) | |
| | | | |
非現金經營活動: | | | | |
折舊和攤銷 | | 4,039 | | | 5,741 | |
資產處置或減值損失 | | 308 | | | (5) | |
| | | | |
| | | | |
可疑賬款準備金 | | (219) | | | 997 | |
遞延所得税 | | 47 | | | 187 | |
非現金股票補償費用 | | 13,292 | | | 24,225 | |
運營資產和負債的變化: | | | | |
應收賬款,淨額 | | (14,391) | | | (7,733) | |
延期佣金 | | 86 | | | (369) | |
其他資產 | | 5,008 | | | 4,352 | |
應付賬款和其他負債 | | (25,225) | | | (34,557) | |
所得税,淨額 | | 37,236 | | | 2,131 | |
遞延收入 | | 7,098 | | | (1,120) | |
由(用於)經營活動提供的淨現金 | | 25,693 | | | (33,369) | |
來自投資活動的現金流: | | | | |
資本支出 | | (53) | | | (1,741) | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
購買戰略投資 | | (500) | | | — | |
用於投資活動的淨現金 | | (553) | | | (1,741) | |
來自融資活動的現金流: | | | | |
與根據股票和員工福利計劃發行普通股相關的收益 | | 5,573 | | | 4,589 | |
股票獎勵歸屬後回購的股票以預扣税 | | (3,892) | | | (582) | |
| | | | |
收購庫存股票 | | (20,203) | | | (60,053) | |
用於融資活動的淨現金 | | (18,522) | | | (56,046) | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
匯率變動對現金的影響 | | (293) | | | (752) | |
| | | | |
現金和現金等價物的淨變化 | | 6,325 | | | (91,908) | |
期初的現金和現金等價物 | | 464,448 | | | 600,162 | |
期末的現金和現金等價物 | | $ | 470,773 | | | $ | 508,254 | |
| | | | |
補充現金流信息: | | | | |
為所得税支付(收到)的現金,扣除來自持續經營的淨額 | | $ | (28,653) | | | $ | 4 | |
| | | | |
為經營租賃負債支付(收到)的現金 | | 2,459 | | | 2,156 | |
為換取經營租賃負債而獲得的經營租賃資產 | | 10,565 | | | — | |
在租約終止時放棄的經營租賃資產和相關的租賃負債 | | (4,486) | | | — | |
購買期末仍未付款的不動產、廠房和設備 | | — | | | 1,666 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
LIVERAMP 控股公司及其子公司 |
計算淨資產的自由現金流 (1) |
(未經審計) |
(千美元) |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | 6/30/2022 | 9/30/2022 | 12/31/2022 | 3/31/2023 | 2023 財年 | | 6/30/2023 | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
經營活動提供的(用於)的淨現金 | $ | (33,369) | | $ | 21,375 | | $ | 15,770 | | $ | 30,665 | | $ | 34,441 | | | $ | 25,693 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
減去: | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| 資本支出 | (1,741) | | (2,673) | | (179) | | (103) | | (4,696) | | | (53) | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
自由現金流入股權 | $ | (35,110) | | $ | 18,702 | | $ | 15,591 | | $ | 30,562 | | $ | 29,745 | | | $ | 25,640 | | | | | |
(1) 本演示文稿包括非公認會計準則指標。我們的非公認會計準則指標不應單獨考慮,也不能作為可比公認會計原則指標的替代品,只能與根據公認會計原則編制的簡明合併財務報表一起閲讀。有關對可比公認會計原則指標所做的調整、管理層使用這些衡量標準的原因以及這些衡量標準實用性的實質限制的詳細解釋,請參閲附錄A。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
簡明合併運營報表 |
(未經審計) |
(千美元,每股金額除外) |
| | | | | | | | | | | | | 24 財年至 23 財年 |
| 6/30/2022 | 9/30/2022 | 12/31/2022 | 3/31/2023 | 2023 財年 | | 6/30/2023 | | | | | | % | $ |
| | | | | | | | | | | | | | |
收入 | $ | 142,243 | | $ | 147,099 | | $ | 158,615 | | $ | 148,626 | | $ | 596,583 | | | $ | 154,069 | | | | | | | 8.3 | % | $ | 11,826 | |
收入成本 | 41,021 | | 42,304 | | 43,287 | | 43,472 | | 170,084 | | | 45,621 | | | | | | | 11.2 | % | 4,600 | |
毛利 | 101,222 | | 104,795 | | 115,328 | | 105,154 | | 426,499 | | | 108,448 | | | | | | | 7.1 | % | 7,226 | |
% 毛利率 | 71.2 | % | 71.2 | % | 72.7 | % | 70.8 | % | 71.5 | % | | 70.4 | % | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
運營費用 | | | | | | | | | | | | | | |
研究和開發 | 47,661 | | 46,139 | | 43,175 | | 52,220 | | 189,195 | | | 34,519 | | | | | | | (27.6) | % | (13,142) | |
銷售和營銷 | 51,280 | | 45,949 | | 47,702 | | 57,506 | | 202,437 | | | 44,879 | | | | | | | (12.5) | % | (6,401) | |
一般和行政 | 27,144 | | 28,718 | | 36,657 | | 32,832 | | 125,351 | | | 26,664 | | | | | | | (1.8) | % | (480) | |
收益、損失和其他項目,淨額 | 739 | | 13,111 | | 11,743 | | 9,723 | | 35,316 | | | 116 | | | | | | | (84.3) | % | (623) | |
運營費用總額 | 126,824 | | 133,917 | | 139,277 | | 152,281 | | 552,299 | | | 106,178 | | | | | | | (16.3) | % | (20,646) | |
| | | | | | | | | | | | | | |
運營收入(虧損) | (25,602) | | (29,122) | | (23,949) | | (47,127) | | (125,800) | | | 2,270 | | | | | | | 108.9 | % | 27,872 | |
% 利潤率 | (18.0) | % | (19.8) | % | (15.1) | % | (31.7) | % | (21.1) | % | | 1.5 | % | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
其他收入(支出)總額,淨額 | 699 | | 2,248 | | (736) | | 4,735 | | 6,946 | | | 4,849 | | | | | | | 593.7 | % | 4,150 | |
| | | | | | | | | | | | | | |
所得税前持續經營的收入(虧損) | (24,903) | | (26,874) | | (24,685) | | (42,392) | | (118,854) | | | 7,119 | | | | | | | 128.6 | % | 32,022 | |
所得税支出(福利) | 2,315 | | 3,562 | | 5,835 | | (6,460) | | 5,252 | | | 8,705 | | | | | | | 276.0 | % | 6,390 | |
持續經營業務的淨虧損 | (27,218) | | (30,436) | | (30,520) | | (35,932) | | (124,106) | | | (1,586) | | | | | | | 94.2 | % | $ | 25,632 | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
簡明合併運營報表 |
(未經審計) |
(千美元,每股金額除外) |
| | | | | | | | | | | | | 24 財年至 23 財年 |
| 6/30/2022 | 9/30/2022 | 12/31/2022 | 3/31/2023 | 2023 財年 | | 6/30/2023 | | | | | | % | $ |
| | | | | | | | | | | | | | |
已終止業務的收益,扣除税款 | — | | — | | 836 | | 4,568 | | 5,404 | | | — | | | | | | | 不適用 | $ | — | |
| | | | | | | | | | | | | | |
淨虧損 | $ | (27,218) | | $ | (30,436) | | $ | (29,684) | | $ | (31,364) | | $ | (118,702) | | | $ | (1,586) | | | | | | | 94.2 | % | $ | 25,632 | |
| | | | | | | | | | | | | | |
攤薄後的每股虧損 | $ | (0.40) | | $ | (0.45) | | $ | (0.46) | | $ | (0.48) | | $ | (1.79) | | | $ | (0.02) | | | | | | | 94.0 | % | $ | 0.37 | |
| | | | | | | | | | | | | | |
由於四捨五入,某些每股收益(虧損)金額可能不相加。 | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
公認會計原則與非公認會計準則開支的對賬 (1) |
(未經審計) |
(千美元) |
| | | | | | | | | | | |
| 6/30/2022 | 9/30/2022 | 12/31/2022 | 3/31/2023 | 2023 財年 | | 6/30/2023 | | | | |
費用: | | | | | | | | | | | |
收入成本 | $ | 41,021 | | $ | 42,304 | | $ | 43,287 | | $ | 43,472 | | $ | 170,084 | | | $ | 45,621 | | | | | |
研究和開發 | 47,661 | | 46,139 | | 43,175 | | 52,220 | | 189,195 | | | 34,519 | | | | | |
銷售和營銷 | 51,280 | | 45,949 | | 47,702 | | 57,506 | | 202,437 | | | 44,879 | | | | | |
一般和行政 | 27,144 | | 28,718 | | 36,657 | | 32,832 | | 125,351 | | | 26,664 | | | | | |
收益、損失和其他項目,淨額 | 739 | | 13,111 | | 11,743 | | 9,723 | | 35,316 | | | 116 | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
毛利: | 101,222 | | 104,795 | | 115,328 | | 105,154 | | 426,499 | | | 108,448 | | | | | |
% 毛利率 | 71.2 | % | 71.2 | % | 72.7 | % | 70.8 | % | 71.5 | % | | 70.4 | % | | | | |
| | | | | | | | | | | |
不包括的物品: | | | | | | | | | | | |
購買的無形資產攤銷(收入成本) | 4,643 | | 4,637 | | 4,209 | | 3,336 | | 16,825 | | | 3,290 | | | | | |
非現金股票補償(收入成本) | 1,163 | | 1,293 | | 1,208 | | 2,653 | | 6,317 | | | 629 | | | | | |
非現金股票補償(研發) | 11,656 | | 12,360 | | 10,654 | | 20,737 | | 55,407 | | | 5,077 | | | | | |
非現金股票補償(銷售和營銷) | 5,884 | | 6,116 | | 5,871 | | 11,558 | | 29,429 | | | 3,736 | | | | | |
非現金股票補償(一般和行政) | 5,522 | | 7,524 | | 11,891 | | 9,710 | | 34,647 | | | 3,850 | | | | | |
重組和合並費用(收益、虧損等) | 739 | | 13,111 | | 11,743 | | 9,723 | | 35,316 | | | 116 | | | | | |
轉型成本(一般和管理成本) | — | | 1,250 | | 4,112 | | 3,663 | | 9,025 | | | 1,875 | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
排除的商品總數 | $ | 29,607 | | $ | 46,291 | | $ | 49,688 | | $ | 61,380 | | $ | 186,966 | | | $ | 18,573 | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
公認會計原則與非公認會計準則開支的對賬 (1)(續) |
(未經審計) |
(千美元) |
| | | | | | | | | | | |
| 6/30/2021 | 9/30/2021 | 12/31/2021 | 3/31/2022 | 2022 財年 | | 6/30/2022 | | | | |
費用,不包括項目: | | | | | | | | | | | |
收入成本 | $ | 35,215 | | $ | 36,374 | | $ | 37,870 | | $ | 37,483 | | $ | 146,942 | | | $ | 41,702 | | | | | |
研究和開發 | 36,005 | | 33,779 | | 32,521 | | 31,483 | | 133,788 | | | 29,442 | | | | | |
銷售和營銷 | 45,396 | | 39,833 | | 41,831 | | 45,948 | | 173,008 | | | 41,143 | | | | | |
一般和行政 | 21,622 | | 19,944 | | 20,654 | | 19,459 | | 81,679 | | | 20,939 | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
毛利,不包括項目: | $ | 107,028 | | $ | 110,725 | | $ | 120,745 | | $ | 111,143 | | $ | 449,641 | | | $ | 112,367 | | | | | |
% 毛利率 | 75.2 | % | 75.3 | % | 76.1 | % | 74.8 | % | 75.4 | % | | 72.9 | % | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
(1) 本演示文稿包括非公認會計準則指標。我們的非公認會計準則指標不應單獨考慮,也不能作為可比公認會計原則指標的替代品,只能與根據公認會計原則編制的合併財務報表一起閲讀。有關對可比公認會計原則指標所做的調整、管理層使用這些衡量標準的原因、這些衡量標準的用處以及對這些衡量標準實用性的實質限制的詳細解釋,請參閲附錄A。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
公認會計準則與非公認會計準則每股收益的對賬 (1) |
(未經審計) |
(千美元,每股金額除外) |
| | | | | | | | | | | | |
| | 6/30/2022 | 9/30/2022 | 12/31/2022 | 3/31/2023 | 2023 財年 | | 6/30/2023 | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
所得税前持續經營的收入(虧損) | | $ | (24,903) | | $ | (26,874) | | $ | (24,685) | | $ | (42,392) | | $ | (118,854) | | | $ | 7,119 | | | | | |
所得税支出(福利) | | 2,315 | | 3,562 | | 5,835 | | (6,460) | | 5,252 | | | 8,705 | | | | | |
淨收益(虧損) | | (27,218) | | (30,436) | | (30,520) | | (35,932) | | (124,106) | | | (1,586) | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
已終止業務的收益,扣除税款 | | — | | — | | 836 | | 4,568 | | 5,404 | | | — | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
淨收益(虧損) | | (27,218) | | (30,436) | | (29,684) | | (31,364) | | (118,702) | | | (1,586) | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
每股收益(虧損): | | | | | | | | | | | | |
基本 | | $ | (0.40) | | $ | (0.45) | | $ | (0.46) | | $ | (0.48) | | $ | (1.79) | | | $ | (0.02) | | | | | |
稀釋 | | $ | (0.40) | | $ | (0.45) | | $ | (0.46) | | $ | (0.48) | | $ | (1.79) | | | $ | (0.02) | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
不包括的物品: | | | | | | | | | | | | |
購買的無形資產攤銷(收入成本) | | 4,643 | | 4,637 | | 4,209 | | 3,336 | | 16,825 | | | 3,290 | | | | | |
非現金股票補償(收入成本和運營費用) | | 24,225 | | 27,293 | | 29,624 | | 44,658 | | 125,800 | | | 13,292 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
重組和合並費用(收益、虧損等) | | 739 | | 13,111 | | 11,743 | | 9,723 | | 35,316 | | | 116 | | | | | |
轉型成本(一般和管理成本) | | — | | 1,250 | | 4,112 | | 3,663 | | 9,025 | | | 1,875 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
排除的商品總數 | | $ | 29,607 | | $ | 46,291 | | $ | 49,688 | | $ | 61,380 | | $ | 186,966 | | | $ | 18,573 | | | | | |
|
所得税前持續經營的收入(不包括項目) | | $ | 4,704 | | $ | 19,417 | | $ | 25,003 | | $ | 18,988 | | $ | 68,112 | | | $ | 25,692 | | | | | |
所得税支出(福利) | | 1,237 | | 4,557 | | 6,468 | | (2,141) | | 10,121 | | | 6,167 | | | | | |
來自持續經營業務的非公認會計準則淨收益 | | $ | 3,467 | | $ | 14,860 | | $ | 18,535 | | $ | 21,129 | | $ | 57,991 | | | $ | 19,525 | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
公認會計準則與非公認會計準則每股收益的對賬 (1) |
(未經審計) |
(千美元,每股金額除外) |
| | | | | | | | | | | | |
| | 6/30/2022 | 9/30/2022 | 12/31/2022 | 3/31/2023 | 2023 財年 | | 6/30/2023 | | | | |
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來自持續經營業務的非公認會計準則每股收益: | | | | | | | | | | | | |
基本 | | $ | 0.05 | | $ | 0.22 | | $ | 0.29 | | $ | 0.32 | | $ | 0.87 | | | $ | 0.29 | | | | | |
稀釋 | | $ | 0.05 | | $ | 0.22 | | $ | 0.28 | | $ | 0.32 | | $ | 0.86 | | | $ | 0.29 | | | | | |
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基本加權平均份額 | | 68,403 | | 67,096 | | 64,784 | | 65,126 | | 66,352 | | | 66,497 | | | | | |
攤薄後的加權平均股票 | | 69,195 | | 67,568 | | 65,356 | | 66,268 | | 67,097 | | | 67,388 | | | | | |
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由於四捨五入,一些總數可能不相加 | | | | | | |
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(1) 本演示文稿包括非公認會計準則指標。我們的非公認會計準則指標不應單獨考慮,也不能作為可比公認會計原則指標的替代品,只能與根據公認會計原則編制的合併財務報表一起閲讀。有關對可比公認會計原則指標所做的調整、管理層使用這些衡量標準的原因以及這些衡量標準實用性的實質限制的詳細解釋,請參閲附錄A。
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LIVERAMP 控股有限公司和子公司 |
公認會計準則與非公認會計準則營業收入(虧損)指南的對賬 (1) |
(未經審計) |
(千美元) |
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| 截至本季度 | | 截至年底 | | |
| 2023年9月30日 | | 2024年3月31日 | | |
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GAAP 運營收入 | $ | 1,000 | | | | $ | 2,000 | | $ | 5,000 | | | |
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不包括的物品: | | | | | | | |
已購無形資產攤銷 | 1,000 | | | | 7,000 | | 7,000 | | | |
非現金股票補償 | 16,000 | | | | 72,000 | | 72,000 | | | |
重組成本 | 1,000 | | | | 7,000 | | 7,000 | | | |
轉型成本 | — | | | | 2,000 | | 2,000 | | | |
排除的商品總數 | 18,000 | | | | 88,000 | | 88,000 | | | |
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非公認會計準則運營收入 | $ | 19,000 | | | | $ | 90,000 | | $ | 93,000 | | | |
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(1) 本演示文稿包括非公認會計準則指標。我們的非公認會計準則指標不應單獨考慮,也不能作為可比公認會計原則指標的替代品,只能與根據公認會計原則編制的簡明合併財務報表一起閲讀。有關對可比公認會計原則指標所做的調整、管理層使用這些衡量標準的原因、這些衡量標準的用處以及對這些衡量標準實用性的實質限制的詳細解釋,請參閲附錄A。
附錄 A
LIVERAMP 控股有限公司和子公司
2024 財年第一季度
財務業績
非公認會計準則指標和其他關鍵指標的解釋
為了補充我們的財務業績,我們使用非公認會計準則指標,其中不包括某些收購相關費用、非現金股票薪酬和重組費用。我們認為,這些衡量標準有助於瞭解我們過去的表現和未來的業績。我們的非公認會計準則財務指標和附表不應單獨考慮,也不能作為可比GAAP指標的替代品,只能與我們的合併GAAP財務報表一起閲讀。我們的管理層定期在內部使用這些非公認會計準則財務指標來了解、管理和評估我們的業務並做出運營決策。這些衡量標準是管理在規劃和預測未來時期時使用的主要因素之一。根據這些非公認會計準則衡量標準,我們高管的薪酬也部分取決於我們的業務表現。
我們的非公認會計準則財務指標,包括非公認會計準則每股收益(虧損)、運營收益(虧損)和調整後的息税折舊攤銷前利潤,反映了基於以下項目的調整,以及相關的所得税影響(如果適用):
已購無形資產攤銷:我們對與收購相關的已購無形資產進行攤銷。購買的無形資產包括(i)開發的技術,(ii)客户和出版商的關係,以及(iii)商品名稱。出於會計目的,我們預計將根據無形資產的經濟利益在產生收入時消耗的模式,攤銷所購無形資產的公允價值。儘管無形資產為我們創造了收入,但我們將該項目排除在外,因為該支出本質上是非現金的,也因為我們認為不包括該項目的非公認會計準則財務指標提供了有關我們運營業績的有意義的補充信息。
非現金股票薪酬:非現金股票薪酬包括根據當前公認會計原則對關聯限制性股票單位、績效股票和股票期權的費用,與股票薪酬相關的費用,包括與收購中假設的未歸屬期權相關的股票薪酬相關的費用。在我們應用股票薪酬標準時,我們認為了解這些標準的應用對我們運營業績的影響對投資者很有用。儘管股票薪酬支出是根據當前的公認會計原則計算的,構成持續和經常性支出,但此類支出不包括在非公認會計準則業績中,因為這不是通常需要或將需要我們進行現金結算的支出,也因為我們不使用此類費用來評估業務運營的核心盈利能力。
重組費用:在過去的幾年中,我們啟動了某些重組活動,以便根據當時的經濟狀況,調整與運營計劃和業務戰略相關的成本。因此,我們確認了與職位被裁撤的員工的解僱補助金、租賃和其他合同終止費用以及租賃權益改善註銷相關的成本。這些項目以淨收益、虧損和其他項目列報,不包括在非公認會計準則業績中,因為我們不使用這些金額來評估業務運營的核心盈利能力。
轉型成本:在過去的幾年中,我們在分離運營部門的財務報表(特別關注細分市場層面的資產負債表)和評估投資組合優先事項方面承擔了大量費用。我們在非公認會計準則指標中排除轉型費用的標準如下:1) 項目本質上是分散的;2) 不包括的費用僅包括我們本來不會產生的第三方諮詢費用;3) 我們不排除員工相關費用或與持續業務運營相關的其他成本。我們在2018財年第三季度基本完成了這些項目。從2018財年第四季度開始,在2019財年的大部分時間裏,我們產生了與公司宣佈的營銷解決方案(AMS)業務戰略選擇評估相關的交易支持費用和系統分離成本。在 2021 財年的第一和第二季度,為了應對 COVID-19 疫情對我們的潛在影響
業務再次,在2023財年,由於宏觀經濟狀況,我們在評估戰略和運營計劃(包括長期選址戰略)以及根據評估協助實施重組活動方面承擔了鉅額費用。我們排除這些費用的標準是相同的。我們認為,將這些項目排除在我們的非公認會計準則財務指標中對投資者有用,並提供了有意義的補充信息。
我們的非公認會計準則財務計劃是:
非公認會計準則每股收益、非公認會計準則運營收入和非公認會計準則支出:我們的非公認會計準則每股收益、非公認會計準則運營收入和非公認會計準則支出反映了上述調整以及相關的税收影響(如適用)。
調整後的息税折舊攤銷前利潤:調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為扣除所得税、其他費用、折舊和攤銷前的持續經營淨收入,包括上述調整。我們使用調整後的息税折舊攤銷前利潤來衡量我們在合併和運營部門內部的不同時期的表現,並將我們的業績與競爭對手的業績進行比較。我們認為,納入調整後的息税折舊攤銷前利潤為投資者評估公司的業績和趨勢提供了有用的補充信息,並促進了他們的分析。調整後息税折舊攤銷前利潤的列報方式不應孤立考慮,也不能將其作為衡量我們業績的淨收益的替代方案。
自由現金流入股本:為了補充我們的現金流量表,我們使用非公認會計準則的現金流指標來分析運營產生的現金流。股權自由現金流定義為運營現金流減去投資活動所使用的現金(不包括收購中支付的現金的影響),減少所需的債務償付,不包括已終止業務的影響。管理層認為,這種現金流衡量標準是有意義的,因為它代表了在為包括定期債務償還在內的所有必要債務提供資金後,公司可從持續經營中獲得的全權支出金額。非公認會計準則自由現金流向股權的列報不應孤立考慮,也不能作為衡量流動性的經營活動現金流的替代方案。