附錄 99.01

                            

新聞發佈

 

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FORMFACTOR, INC.報告 2023 年第四季度和 2023 財年業績

第四季度收入和毛利率均高於展望區間的中點，預計第一季度的總體需求水平相似

加利福尼亞州利弗莫爾——2024年2月7日——FormFactor, Inc.（納斯達克股票代碼：FORM）今天公佈了截至2023年12月30日的2023財年第四季度財務業績。季度收入為1.682億美元，與2023財年第三季度的1.716億美元相比下降了2.0％，較2022財年第四季度的1.66億美元增長了1.3％。2023財年，FormFactor的收入為6.63億美元，較2022財年的7.48億美元下降了11.3％。

•由於其差異化的產品多元化戰略，需求相對穩定。

•受益於高帶寬存儲器的增長推動了對DRAM探針卡的強勁需求，高帶寬存儲器是生成式人工智能的關鍵推動力。

•今天與Grand Junction半導體私人有限公司簽署了協議。Ltd. 將剝離中國的業務並簽訂獨家分銷和合作協議，以繼續在該地區銷售和支持FormFactor的產品。

FormFactor, Inc.首席執行官邁克·斯萊索説：“與前景相比，FormFactor實現了適度的收入和毛利率，但被更高的税率所抵消，這在展望的中點產生了非公認會計準則的每股收益。” 平衡產品組合的強度和穩定性使我們能夠在創新、產能和其他戰略舉措上進行投資，同時在當前行業疲軟時期最大化季度盈利能力並保護我們強勁的資產負債表。”

第四季度和 2023 財年亮點

按公認會計原則計算，2023財年第四季度的淨收益為7,580萬美元，攤薄後每股收益為0.97美元，而2023財年第三季度的淨收益為440萬美元，全面攤薄每股收益為0.06美元，2022財年第四季度的淨虧損為1,370萬美元，或全面攤薄後每股虧損0.18美元。2023財年的淨收益為8,240萬美元，攤薄後每股收益為1.05美元，而2022財年的淨收益為5,070萬美元，攤薄後每股收益為0.65美元。2023年第四季度的毛利率為40.4％，而2023年第三季度為40.4％，2022年第四季度為27.2％。2023財年的毛利率為39.0％，而2022財年的毛利率為39.6％。2023年第四季度的GAAP財務業績包括出售FRT的7,300萬美元收益，該收益不包括在FormFactor第四季度的非公認會計準則業績中。

 

按非公認會計準則計算，2023財年第四季度的淨收益為1,570萬美元，攤薄後每股收益為0.20美元，而2023財年第三季度的淨收益為1,730萬美元，全面攤薄每股收益為0.22美元，2022財年第四季度的淨收益為410萬美元，合每股全面攤薄0.05美元。2023財年的非公認會計準則淨收益為5,680萬美元，攤薄後每股收益為0.73美元，而2022財年的淨收益為9,790萬美元，全面攤薄後每股收益為1.25美元。按非公認會計準則計算，2023年第四季度的毛利率為42.1％，而2023年第三季度為41.8％，2022年第四季度為31.7％。2023財年的非公認會計準則毛利率為40.7％，而2022財年的非公認會計準則毛利率為42.3％。

以下附表提供了公認會計原則與非公認會計準則指標的對賬情況。

2023財年第四季度經營活動提供的GAAP淨現金為930萬美元，而2023財年第三季度為2,060萬美元，2022財年第四季度為2,070萬美元。2023財年第四季度的自由現金流為負30萬美元，而2023財年第三季度的自由現金流為1,690萬美元，2022年第四季度的自由現金流為負540萬美元。2023 財年和財年的自由現金流

2022年分別為1140萬美元和6,710萬美元。經營活動提供的淨現金與非公認會計準則自由現金流的對賬見下表所列。

外表

斯萊索爾博士補充説：“我們繼續在與去年相似的整體需求環境中運營，並預計FormFactor的第一季度業績將與最近幾個季度的業績相似。”

對於截至2024年3月30日的第一季度，FormFactor提供了以下展望*：

*該前景假設外幣匯率保持穩定。

**對賬項目包括股票薪酬、重組費用、資產剝離相關費用、出售業務收益的調整，以及收購產生的無形資產攤銷和固定資產公允價值調整，扣除適用的所得税影響。

我們在我們網站www.formfactor.com的投資者關係欄目上發佈了按地理區域、細分市場以及客户佔總收入10％以上的收入明細。我們將在今天太平洋時間下午 1:25 或美國東部時間下午 4:25 舉行電話會議。

邀請公眾在我們網站www.formfactor.com的投資者關係欄目收聽FormFactor電話會議的網絡直播。電話會議結束大約兩小時後，將提供電話會議的電話重播。重播將在我們網站www.formfactor.com的投資者關係欄目上公佈。

非公認會計準則財務信息的使用：

為了補充根據公認會計原則（GAAP）編制的簡明合併財務業績，我們披露了某些非公認會計準則淨收益、基本和攤薄後每股非公認會計準則淨收益、非公認會計準則毛利、非公認會計準則毛利率、非公認會計準則運營費用和非公認會計準則營業收入的指標，這些指標根據最接近的GAAP財務指標進行了調整，不包括某些成本、支出、收益和損失。下文以及我們網站www.formfactor.com的 “投資者關係” 部分提供了截至2023年12月30日的三個月和十二個月的GAAP業績調整以及之前和2022財年同期展望的對賬表。有關管理層使用非公認會計準則財務信息評估其業務的方式、管理層使用這些非公認會計準則財務信息的原因以及與使用非公認會計準則財務信息相關的限制的信息包含在下表後面的 “關於我們的非公認會計準則財務指標” 下。

關於 FormFactor：

 

FormFactor, Inc.（納斯達克股票代碼：FORM）是半導體產品整個生命週期的基本測試和測量技術的領先提供商，從特性、建模、可靠性和設計調試到認證和生產測試。半導體公司依靠FormFactor的產品和服務，通過優化設備性能和提高產量知識來提高盈利能力。該公司通過其在亞洲、歐洲和北美的設施網絡為客户提供服務。欲瞭解更多信息，請訪問該公司的網站www.formfactor.com。

前瞻性陳述：

本新聞稿包含聯邦證券法 “安全港” 條款所指的前瞻性陳述，包括有關公司未來財務和經營業績以及公司未來運營計劃、戰略和目標的前瞻性陳述。這些陳述基於管理層截至本新聞稿發佈之日的當前預期和信念，並存在許多風險和不確定性，其中許多風險和不確定性是公司無法控制的，這可能導致實際業績與前瞻性陳述中描述的結果存在重大差異。這些前瞻性陳述包括但不限於有關未來財務和經營業績、客户需求、半導體行業狀況和增長機會的陳述，以及有關公司業務的其他陳述。前瞻性陳述可能包含 “可能”、“可能”、“將”、“期望”、“計劃”、“預期” 和 “繼續” 等詞語，這些詞語的負數或複數形式以及類似表述，幷包括構成此類前瞻性陳述基礎的假設

聲明。除其他外，以下因素可能導致實際結果與前瞻性陳述中描述的結果存在重大差異：公司產品需求的變化；客户特定需求；市場機會；預期的行業趨勢；客户接受或實施新產品和技術的可用性、收益和速度；製造、加工和設計能力、目標、擴張、數量和進展；研發的困難或延遲；行業季節性；公司面臨的風險通過收購、產能投資和投資新的電子數據系統和信息技術實現收益；對客户或第三方（包括供應商）的依賴；宏觀經濟環境的變化；影響全球和區域經濟和市場狀況及穩定的事件，例如軍事衝突、政治動盪、傳染病和流行病以及類似因素（單獨或組合運作）；以及其他因素，包括公司最新的年度報告表中列出的因素10-K，10-Q表季度報告以及公司向美國證券交易委員會提交的其他文件。由於全球、區域和國家健康危機（例如 COVID-19 疫情），包括這些危機對我們的運營、產能、客户需求和供應鏈以及宏觀經濟環境的影響，我們繼續在充滿不確定性的環境中運營。此外，國際貿易壁壘各不相同，包括限制性貿易和出口法規，例如中美限制、動態關税、美國與其他國家之間的貿易爭端以及國家安全事態發展或緊張局勢，這些壁壘可能會嚴重限制或限制我們向某些國家或在某些國家的銷售，增加國際經商成本，擾亂我們的供應鏈。無法保證本新聞稿中前瞻性陳述所預期的任何事件將會發生或發生，也無法保證這些事件將對公司的經營業績或財務狀況產生什麼影響。除非法律要求，否則公司沒有義務（並明確表示不承擔任何此類義務）更新或修改其前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。

FORMFACTOR, INC.

簡明合併收益表

（以千計，每股金額除外）

（未經審計）

 

			三個月已結束																		十二個月已結束
			12月30日， 2023						9月30日 2023						十二月三十一日 2022						12月30日， 2023						十二月三十一日 2022
收入			$	168,163					$	171,575					$	165,987					$	663,102					$	747,937
收入成本			100,229						102,290						120,784						404,522						451,928
毛利			67,934						69,285						45,203						258,580						296,009
運營費用：
研究和開發			28,166						31,014						27,222						115,765						109,222
銷售、一般和管理			31,451						35,564						33,926						133,012						131,875
運營費用總額			59,617						66,578						61,148						248,777						241,097
出售業務的收益			72,953						—						—						72,953						—
營業收入（虧損）			81,270						2,707						(15,945)						82,756						54,912
淨利息收入			2,376						1,662						957						6,796						1,641
其他收入（支出），淨額			(1,546)						788						(467)						(285)						1,317
所得税前收入（虧損）			82,100						5,157						(15,455)						89,267						57,870
所得税準備金（福利）			6,254						786						(1,728)						6,880						7,132
淨收益（虧損）			$	75,846					$	4,371					$	(13,727)					$	82,387					$	50,738
每股淨收益（虧損）：
基本			$	0.98					$	0.06					$	(0.18)					$	1.06					$	0.65
稀釋			$	0.97					$	0.06					$	(0.18)					$	1.05					$	0.65
每股計算中使用的加權平均股票數量：
基本			77,684						77,571						76,972						77,370						77,578
稀釋			78,410						78,412						76,972						78,159						78,201

FORMFACTOR, INC.

非公認會計準則財務指標對賬

（以千計，每股金額除外）

（未經審計）

			三個月已結束																		十二個月已結束
			12月30日， 2023						9月30日 2023						十二月三十一日 2022						12月30日， 2023						十二月三十一日 2022
GAAP 毛利			$	67,934					$	69,285					$	45,203					$	258,580					$	296,009
調整：
無形資產攤銷、因收購而進行的庫存和固定資產公允價值調整等			756						1,118						1,360						4,336						4,908
基於股票的薪酬			2,053						1,376						973						6,854						3,807
重組費用			—						—						5,122						357						11,775
非公認會計準則毛利			$	70,743					$	71,779					$	52,658					$	270,127					$	316,499
GAAP 毛利率			40.4		%				40.4		%				27.2		%				39.0		%				39.6		%
調整：
無形資產攤銷、因收購而進行的庫存和固定資產公允價值調整等			0.5		%				0.6		%				0.8		%				0.6		%				0.6		%
基於股票的薪酬			1.2		%				0.8		%				0.6		%				1.0		%				0.5		%
重組費用			—		%				—		%				3.1		%				0.1		%				1.6		%
非公認會計準則毛利率			42.1		%				41.8		%				31.7		%				40.7		%				42.3		%
GAAP 運營費用			$	59,617					$	66,578					$	61,148					$	248,777					$	241,097
調整：
無形資產和其他資產的攤銷			(518)						(466)						(1,530)						(4,081)						(6,184)
基於股票的薪酬			(7,230)						(9,463)						(8,491)						(31,762)						(27,530)
重組費用			—						—						(3,249)						(1,183)						(3,664)
與出售業務有關的成本			(268)						(2,139)						—						(2,407)						—
非公認會計準則運營費用			$	51,601					$	54,510					$	47,878					$	209,344					$	203,719
GAAP 營業收入（虧損）			$	81,270					$	2,707					$	(15,945)					$	82,756					$	54,912
調整：
無形資產攤銷、因收購而進行的庫存和固定資產公允價值調整等			1,274						1,584						2,890						8,417						11,092
基於股票的薪酬			9,283						10,839						9,464						38,616						31,337
重組費用			—						—						8,371						1,540						15,439
出售業務和相關成本的收益			(72,685)						2,139						—						(70,546)						—
非公認會計準則營業收入			$	19,142					$	17,269					$	4,780					$	60,783					$	112,780

FORMFACTOR, INC.

非公認會計準則財務指標對賬

（以千計，每股金額除外）

（未經審計）

			三個月已結束																		十二個月已結束
			12月30日， 2023						9月30日 2023						十二月三十一日 2022						12月30日， 2023						十二月三十一日 2022
GAAP 淨收益（虧損）			$	75,846					$	4,371					$	(13,727)					$	82,387					$	50,738
調整：
收購引起的無形資產、庫存和固定資產公允價值調整的攤銷			1,274						1,584						2,890						8,417						11,092
基於股票的薪酬			9,283						10,839						9,464						38,616						31,337
重組費用			—						—						8,371						1,540						15,439
出售業務和相關成本的收益			(72,685)						2,139						—						(70,546)						—
非公認會計準則調整的所得税影響			2,026						(1,617)						(2,850)						(3,624)						(10,663)
非公認會計準則淨收益			$	15,744					$	17,316					$	4,148					$	56,790					$	97,943
GAAP 每股淨收益（虧損）：
基本			$	0.98					$	0.06					$	(0.18)					$	1.06					$	0.65
稀釋			$	0.97					$	0.06					$	(0.18)					$	1.05					$	0.65
非公認會計準則每股淨收益：
基本			$	0.20					$	0.22					$	0.05					$	0.73					$	1.26
稀釋			$	0.20					$	0.22					$	0.05					$	0.73					$	1.25

FORMFACTOR, INC.

簡明的合併現金流量表

（以千計）

（未經審計）

FORMFACTOR, INC.

經營活動提供的現金與非公認會計準則自由現金流的對賬

（以千計）

（未經審計）

FORMFACTOR, INC.

簡明的合併資產負債表

（以千計）

（未經審計）

						12月30日， 2023						9月30日 2023						十二月三十一日 2022
資產
流動資產：
現金和現金等價物						$	177,812					$	108,731					$	109,130
有價證券						150,507						135,693						129,006
扣除信貸損失備抵後的應收賬款						102,957						88,965						88,143
庫存，淨額						111,685						111,626						123,157
限制性現金						1,152						1,171						1,221
待售資產						—						33,718						—
預付費用和其他流動資產						29,667						26,681						23,895
流動資產總額						573,780						506,585						474,552
限制性現金						2,309						2,146						2,631
經營租賃、使用權資產						30,519						29,824						31,362
不動產、廠房和設備，扣除累計折舊						204,399						203,510						189,848
善意						201,090						200,485						211,444
無形資產，淨值						12,938						13,578						26,751
遞延所得税資產						78,964						73,572						67,646
其他資產						2,795						3,267						3,994
總資產						$	1,106,794					$	1,032,967					$	1,008,228
負債和股東權益
流動負債：
應付賬款						$	63,857					$	61,589					$	69,308
應計負債						41,037						36,487						42,115
定期貸款的當期部分，扣除未攤銷的發行成本						1,075						1,067						1,045
遞延收入						16,704						13,855						29,846
待售負債						—						8,521						—
經營租賃負債						8,422						8,007						7,353
流動負債總額						131,095						129,526						149,667
定期貸款，減去流動部分，扣除未攤銷的發行成本						13,314						13,586						14,389
遞延所得税負債						—						317						2,732
長期經營租賃負債						25,334						25,096						27,587
延期補助						18,000						18,000						—
其他負債						10,247						5,754						5,568
負債總額						197,990						192,279						199,943
股東權益：
普通股						77						78						77
額外的實收資本						861,448						873,634						844,842
累計其他綜合虧損						(4,052)						(8,509)						(5,578)
累計收入（赤字）						51,331						(24,515)						(31,056)
股東權益總額						908,804						840,688						808,285
負債和股東權益總額						$	1,106,794					$	1,032,967					$	1,008,228

關於我們的非公認會計準則財務指標：

我們認為，非公認會計準則淨收益、每股基本和攤薄後的非公認會計準則淨收益、非公認會計準則毛利、非公認會計準則毛利率、非公認會計準則運營費用、非公認會計準則營業收入和自由現金流的列報提供了補充信息，這些信息對於理解財務和業務趨勢以及與我們的財務狀況和經營業績相關的其他因素非常重要。非公認會計準則淨收益、每股基本和攤薄後的非公認會計準則淨收益、非公認會計準則毛利率、非公認會計準則運營費用和非公認會計準則營業收入是管理層用作規劃和預測未來時期的主要指標，管理層和董事會也使用這些指標來確定我們的經營業績是否達到某些目標和閾值。管理層在評估經營業績時使用非公認會計準則淨收益、每股基本和攤薄後的非公認會計準則淨收益、非公認會計準則毛利率、非公認會計準則運營費用和非公認會計準則營業收入，因為管理層認為不包括此處所列項目，其金額或時間可能因我們的活動和其他因素而有很大差異，有利於我們不同時期的經營業績的可比性。我們使用自由現金流來開展和評估我們的業務，以此作為查看流動性的另一種方式，從我們的GAAP業績來看，它可以更全面地瞭解影響我們現金流的因素和趨勢。許多投資者還更喜歡追蹤自由現金流，而不是隻追蹤GAAP收益。自由現金流存在侷限性，因為它不代表可用於全權支出的剩餘現金流，因此，必須將自由現金流視為我們整個合併現金流量表的補充。我們選擇向投資者提供這些非公認會計準則信息，以便他們能夠以更接近管理層的方式分析我們的經營業績，並使用這些信息來評估我們的業務和公司的估值。我們通過調整公認會計準則淨收益、基本和攤薄後每股GAAP淨收益、GAAP毛利率、GAAP運營費用和GAAP營業收入（虧損）來計算非公認會計準則淨收益、每股基本和攤薄後的非公認會計準則淨收益、非公認會計準則毛利、非公認會計準則毛利率、非公認會計準則運營費用和非公認會計準則營業收入（虧損），以消除某些項目的影響這些調整的税收影響（如果適用）。這些非公認會計準則指標不符合公認會計原則，也不是公認會計原則的替代方案，可能與其他非公認會計準則指標存在重大差異，包括其他公司使用的標題相似的非公認會計準則指標。根據公認會計原則，不應將這些額外信息的列報與淨收益、基本和攤薄後每股淨收益、毛利、毛利率、運營費用或營業收入（虧損）分開、替代或高於這些信息的列報方式來考慮。非公認會計準則財務指標存在侷限性，因為它們不能反映某些可能對我們報告的財務業績產生重大影響的項目。我們可能會繼續產生與上述非公認會計準則調整性質相似的支出，不應將這些項目排除在我們的非公認會計準則淨收益、每股基本和攤薄後的非公認會計準則淨收益、非公認會計準則毛利、非公認會計準則毛利率、非公認會計準則運營費用和非公認會計準則營業收入之外不應解釋為推斷這些成本不尋常、罕見或非經常性。有關非公認會計準則調整的更多信息，請參閲本新聞稿中標題為 “非公認會計準則財務指標對賬” 和 “經營活動提供的現金與非公認會計準則自由現金流對賬” 的表格。

資料來源：FormFactor, Inc.

FORM-F