附錄 1

AudioCodes 新聞稿

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羅傑 L. Chuchen

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音頻代碼

電話:732-764-2552

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AudioCodes 公佈2023年第四季度和全年業績,並宣佈半年度股息為每股18美分

以色列洛德 — 2024 年 2 月 6 日-AudioCodes(納斯達克股票代碼:AUDC) 新聞稿

2023 年第四季度和全年亮點

· 季度收入連續增長3.2%,至6,360萬美元;2023年全年收入下降11.2%,至2.444億美元。

· 3,090萬美元的季度服務收入佔收入的48.6%;2023年全年服務收入增長8.7%,達到1.204億美元。

· GAAP 結果:

o 季度GAAP毛利率為66.7%,而上一季度為66.5%;

o 季度GAAP營業利潤率為11.4%,而上一季度為9.4%;

o 季度GAAP淨收益為370萬美元,攤薄每股收益為0.12美元,而上一季度為430萬美元,攤薄每股收益為0.14美元;

o 2023年全年GAAP淨收益為880萬美元,攤薄後每股收益為0.28美元。

· 非公認會計準則業績:

o 季度非公認會計準則毛利率為67.6%,而上一季度為67.3%;

o 季度非公認會計準則營業利潤率為16.9%,而上一季度為15.5%;

o 季度非公認會計準則淨收益為890萬美元,攤薄每股收益為0.28美元,而上一季度為830萬美元,攤薄每股收益為0.25美元;

o 2023年全年非公認會計準則淨收益為2500萬美元,攤薄後每股收益為0.77美元。

· 本季度經營活動提供的淨現金為930萬美元,全年為1,490萬美元。

· AudioCodes在本季度回購了595,583股普通股,總成本為630萬美元。

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細節

數字工作場所高級通信軟件、產品和生產力解決方案的領先供應商AudioCodes (納斯達克股票代碼:AUDC)今天 公佈了截至2023年12月31日的第四季度和全年業績。

2023年第四季度的收入 為6,360萬美元,而2023年第三季度為6,160萬美元。 2023 年的收入為 2.444 億美元,而 2022 年為 2.751 億美元。

2023年第四季度 的淨收益為370萬美元,攤薄每股收益為0.12美元,而2023年第三季度為430萬美元, ,攤薄每股收益為0.14美元。2023年的淨收益為880萬美元,攤薄每股收益為0.28美元,而2022年為2,850萬美元,攤薄每股收益為0.88美元。

按非公認會計準則計算,2023年第四季度的淨收益為890萬美元,攤薄每股收益為0.28美元,而2023年第三季度的淨收益為830萬美元,攤薄每股收益為0.25美元。2023年的非公認會計準則淨收益為2500萬美元,攤薄每股收益為0.77美元,而2022年為4,500萬美元,攤薄每股收益為1.35美元。

非公認會計準則淨收益不包括:(i)基於股份的薪酬支出; (ii)與無形資產相關的攤銷費用;(iii)與 收購Callverso Ltd相關的延期付款的費用;(iv)與房東向AudioCodes Inc.支付的款項相關的其他收入,該付款涉及終止其在新州的辦公室租賃協議澤西島;(v) 與非美元資產和負債重估相關的匯率 利率差異相關的財務收入計價貨幣;(vi)非現金遞延 税收支出(收入);以及(vii)非現金租賃費用,儘管這是公司新總部租約下的 免租期,但仍需要在本季度入賬。本新聞稿中包含的簡明合併財務報表附帶的表格中提供了按公認會計原則計算的淨收入與非公認會計準則 基礎上的淨收入的對賬。

2023年第四季度 經營活動提供的淨 現金為930萬美元,2023年為1,490萬美元。

截至2023年12月31日,現金 和現金等價物、長期和短期銀行存款、長期和短期有價證券以及長期和短期金融投資 為1.067億美元,而截至2022年12月31日為1.243億美元。 現金和現金等價物、長期和短期銀行存款、長期和短期有價證券以及長期和短期 金融投資的減少是根據股票回購計劃 使用現金持續回購公司普通股以及在2023年第一和第三季度每個 支付現金分紅的結果。

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AudioCodes總裁兼首席執行官沙布泰·阿德勒斯伯格表示:“我很高興地報告2023年第四季度穩健的業績,在我們業務的戰略領域擁有 的實力。”

我們在企業領域繼續表現良好,第四季度和全年的業務 達到約90%。本季度微軟相關業務同比增長5%,在 之內,Teams同比增長10%。微軟全年同比增長7%,而Teams相關業務同比增長13% 。我們的AudioCodes Live託管服務持續保持強勁勢頭,ARR同比增長50% 在本季度末達到4,800萬美元,符合我們的預期。

重要的是,我們的客户體驗 (CX) 和對話式人工智能 (CAI) 業務顯然已成為我們業務的第二大增長支柱。第四季度客户體驗增長加速,同比增長40%以上,全年增長19%。對話式人工智能預訂量在本季度和全年增長了50%以上。Voca CIC是CX和CAI市場的領導者,這是我們為Teams生態系統提供的原生CCaaS解決方案,它在北美贏得了兩次巨大的 機會。我們的企業級會議空間解決方案 Meeting Insights 也實現了穩步增長。

在運營方面,我很高興地報告 非公認會計準則毛利率取得了穩步進展,該毛利率已從2023年初恢復到67.6%。加上嚴格的費用管理,非公認會計準則的運營利潤率在本季度達到16.9%。隨着我們持續專注於將業務模式轉向訂閲和定期銷售,以及 轉向利潤率更高的雲軟件解決方案,我們在向軟件和服務 公司的轉型方面取得了重大進展。阿德勒斯伯格總結道,隨着對UCaaS、CX和對話式人工智能市場技術和服務的關注和投資日益增加,並得到強勁的 實時預訂(主要是Teams、Live CX和Voca CIC)的支持,我們相信我們在執行2024年實現收入增長和提高盈利能力的計劃方面走上了正確的道路。”

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股票回購計劃

在截至2023年12月31日的季度中,公司根據其股票回購計劃收購了595,583股普通股, 總對價為630萬美元。

2023 年 12 月,該公司獲得以色列法院批准,可額外購買 股普通股,總金額不超過2,000萬美元。法院的批准還允許AudioCodes 宣佈從該金額的任何部分中派發股息。該批准的有效期至2024年6月18日。

截至2023年12月31日,公司有 1,920萬美元可供批准用於回購股票和/或申報現金分紅。

現金分紅

AudioCodes今天還 宣佈,公司董事會已宣佈派發每股18美分的現金分紅。 的股息總額約為550萬美元。股息將於2024年3月6日支付給2024年2月20日納斯達克全球精選市場交易收盤時公司所有登記在冊的 股東。

根據 以色列税法,股息需在來源處繳納預扣税,税率為應付給每位登記股東 的股息金額的25%,但有適用的豁免。如果股息的接受者在分配時是公司股本的持有人,或者在過去的12個月期間的任何時候 持有公司10%或以上的股本,則預扣率為30%。

在納斯達克全球精選市場或特拉維夫證券交易所交易的AudioCodes Ltd. 普通股的股息將以美元支付。任何其他分紅的金額和時間 將由董事會決定。

電話會議和網絡直播信息

AudioCodes 將於美國東部時間今天上午 8:30 舉行電話會議,討論公司2023年第四季度和全年經營 業績、財務業績和前景。感興趣的各方可以通過撥打以下 號碼之一來參加電話會議:

美國參與者: 888-506-0062

國際參與者: +1 (973) 528-0011

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電話會議還將同時進行 網絡直播。邀請投資者通過AudioCodes投資者網站的網絡直播收聽電話會議,網址為 http://www.audiocodes.com/investors-lobby

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關於音頻代碼

AudioCodes 有限公司(納斯達克,TASE:AUDC)是為 數字工作場所提供高級通信軟件、產品和生產力解決方案的領先供應商。AudioCodes 使企業和服務提供商能夠為統一通信、 聯繫中心和託管商業服務構建和運營全 IP 語音網絡。AudioCodes 提供廣泛的創新產品、解決方案和服務, 供全球大型跨國企業和領先的一級運營商使用。

有關 AudioCodes 的更多信息 ,請訪問 http://www.audiocodes.com。

有關AudioCodes業務展望 或未來經濟表現的陳述;與之相關的產品介紹、計劃和目標;以及有關 對任何未來事件、狀況、業績或其他事項的假設或預期的陳述,均為 “前瞻性陳述”,因為 術語由美國聯邦證券法定義。前瞻性陳述受各種風險、不確定性和其他因素的影響 ,這些因素可能導致實際結果與此類陳述中陳述的結果存在重大差異。這些風險、不確定性和因素包括但不限於:全球經濟狀況的總體影響,尤其是對AudioCodes行業和目標市場狀況的影響 ;供需變化;市場對新產品的接受程度和對現有產品的需求;競爭性的 產品和定價對AudioCodes及其客户的產品和市場的影響;及時的產品和技術開發、升級和 能力根據需要管理市場條件的變化;可能需要額外的融資;履行 公司貸款協議中契約的能力;收購可能造成的中斷;AudioCodes 成功將收購公司的產品 和業務整合到 AudioCodes 業務中的能力;COVID-19 疫情可能對我們的業務 和經營業績產生的不利影響;哈馬斯當前對以色列的恐怖襲擊的影響,以及以色列 和哈馬斯以及以色列和真主黨之間的戰爭和敵對行動以及這可能演變為更廣泛的區域衝突的可能性將以色列 與其他各方牽連,可能會影響我們的業務,並可能限制我們生產和銷售解決方案的能力;由於當前或未來涉及以色列的軍事行動,我們的人員有義務服兵役而對我們的業務造成的任何干擾; 以及AudioCodes向美國證券交易委員會提交的文件中詳述的其他因素。AudioCodes 認為 沒有義務更新本版本中的信息。

©2024 AudioCodes Ltd. 版權所有。 AudioCodes、AC、HD VoIP、HD VoIP 聽起來更好、IPMedia、Mediant、MediaPack、What's Inside、OSN、SmartTap、用户管理 Pack、VoiPerfectHD、你的 VoIP 門户、3GX、VocaNom、AudioCodes One Voice、AudioCodes 會議見解、AudioCodes Room Experience 和 CloudBond 的商標或註冊商標代碼有限。所有其他產品或商標均為其各自所有者的財產 。產品規格如有更改,恕不另行通知。

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財務數據摘要如下

音頻代碼有限公司及其子公司

簡明的合併資產負債表

以千美元計

十二月三十一日 十二月三十一日
2023 2022
(未經審計) (已審計)
資產
流動資產:
現金和現金等價物 $30,546 $24,535
短期和限制性銀行存款 212 5,210
短期有價證券 7,438 2,120
短期金融投資 - 15,258
貿易應收賬款,淨額 51,125 56,424
其他應收賬款和預付費用 9,381 10,006
庫存 43,959 36,377
流動資產總額 142,661 149,930
長期資產:
長期貿易應收賬款 $16,798 $13,099
長期有價證券 65,732 75,946
長期金融投資 2,730 1,242
遞延所得税資產 6,208 9,073
經營租賃使用權資產 36,712 13,517
遣散費基金 17,202 17,933
長期資產總額 145,382 130,810
財產和設備,淨額 10,893 3,965
商譽、無形資產及其他,淨額 38,581 39,126
總資產 $337,517 $323,831
負債和股東權益
流動負債:
貿易應付賬款 7,556 11,338
其他應付賬款和應計費用 29,943 38,316
遞延收入 38,820 36,634
短期經營租賃負債 7,878 8,169
流動負債總額 84,197 94,457
長期負債:
應計遣散費 $16,662 $17,755
遞延收入和其他負債 17,142 16,308
長期經營租賃負債 31,404 5,551
長期負債總額 65,208 39,614
股東權益總額 188,112 189,760
負債和股東權益總額 $337,517 $323,831

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音頻代碼有限公司及其子公司

簡明合併運營報表

以千美元計,每股數據除外

年終了 三個月已結束
十二月三十一日 十二月三十一日
2023 2022 2023 2022
(未經審計) (已審計) (未經審計)
收入:
產品 $123,991 $164,302 $32,692 $42,017
服務 120,392 110,791 30,867 28,639
總收入 244,383 275,093 63,559 70,656
收入成本:
產品 47,964 63,686 11,396 15,835
服務 38,070 32,629 9,771 8,663
總收入成本 86,034 96,315 21,167 24,498
毛利 158,349 178,778 42,392 46,158
運營費用:
研究和開發,網絡 57,169 59,842 13,806 15,090
銷售和營銷 70,243 70,123 17,496 18,088
一般和行政 16,513 17,494 3,856 4,644
運營費用總額 143,925 147,459 35,158 37,822
營業收入 14,424 31,319 7,234 8,336
財務收入(虧損),淨額 (52) 2,864 (1,740) 669
所得税前收入 14,372 34,183 5,494 9,005
所得税,淨額 (5,592) (5,717) (1,839) (1,456)
淨收入 $8,780 $28,466 $3,655 $7,549
每股基本淨收益 $0.28 $0.89 $0.12 $0.24
攤薄後的每股淨收益 $0.28 $0.88 $0.12 $0.23
用於計算每股基本淨收益的加權平均股票數量(以千計) 31,401 31,849 30,678 31,642
用於計算攤薄後每股淨收益的加權平均股票數量(以千計) 31,579 32,500 30,893 32,145

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音頻代碼有限公司及其子公司

公認會計準則淨收入與非公認會計準則淨收入的對賬

以千美元計,每股數據除外

年終了 三個月已結束
十二月三十一日 十二月三十一日
2023 2022 2023 2022
(未經審計) (已審計) (未經審計)
GAAP 淨收入 $8,780 $28,466 $3,655 $7,549
GAAP 每股淨收益 $0.28 $0.88 $0.12 $0.23
收入成本:
基於股份的薪酬 (1) 388 425 84 125
攤銷費用 (2) 501 760 122 190
租賃費用 (7) 685 - 363 -
1,574 1,185 569 315
研究與開發,淨額:
基於股份的薪酬 (1) 2,685 3,481 595 839
延期付款費用 (3) 770 500 408 125
租賃費用 (7) 430 - 55 -
3,885 3,981 1,058 964
銷售和營銷:
基於股份的薪酬 (1) 4,297 6,032 917 1,338
攤銷費用 (2) 44 44 11 11
延期付款費用 (3) 86 500 46 125
租賃費用 (7) 430 - 55 -
4,857 6,576 1,029 1,474
一般和行政:
基於股份的薪酬 (1) 4,010 5,184 768 1,450
其他收入 (4) - (1,093) - -
租賃費用 (7) 171 - 91 -
4,181 4,091 859 1,450
財務費用:
匯率差異 (5) 205 (1,321) 1,442 (227)
所得税:
遞延税 (6) 1,549 1,974 302 398
非公認會計準則淨收益 $25,031 $44,952 $8,914 $11,923
非公認會計準則攤薄後的每股淨收益 $0.77 $1.35 $0.28 $0.36
用於計算非公認會計準則攤薄後每股淨收益的加權平均股票數量(以千計) 32,637 33,359 31,937 33,088

(1)與授予員工和其他人的期權和限制性股份單位相關的基於股份的薪酬支出。

(2)與無形資產相關的攤銷費用。

(3)與收購Callverso Ltd相關的延期付款相關的費用

(4)其他收入與因終止AudioCodes Inc.在新澤西州辦公室 的租賃協議而向其支付的款項有關。

(5)與以非美元計價的 貨幣對資產和負債進行重估相關的匯率差異相關的財務費用。

(6)非現金遞延所得税支出。

(7)非現金租賃費用,儘管這是公司新總部租約 下的免費租金期,但仍需要在本季度入賬。

注意:除了根據公認會計原則編制的業績外,非公認會計準則指標應被視為 ,但不能作為其替代品。該公司認為,非公認會計準則信息 很有用,因為它可以增進對持續經濟表現的理解,因此在內部使用這些非公認會計準則信息 來評估和管理其業務。公司選擇向投資者提供這些信息,使他們能夠以類似於公司分析其經營業績的方式對經營業績進行比較 ,因為許多可比公司報告此類信息 。

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音頻代碼有限公司及其子公司

現金流簡明合併報表

以千美元計

年終了 三個月已結束
十二月三十一日 十二月三十一日
2023 2022 2023 2022
(未經審計) (已審計) (未經審計)
來自經營活動的現金流:
淨收入 $8,780 $28,466 $3,655 $7,549
將淨收入與經營活動提供的淨現金進行對賬所需的調整:
折舊和攤銷 2,596 2,984 624 723
有價證券溢價的攤銷和折扣的增加,淨額 1,348 1,533 321 378
應計遣散費增加(減少),淨額 (362) (349) 131 (17)
基於股份的薪酬支出 11,380 15,122 2,364 3,752
遞延所得税資產的減少,淨額 1,437 1,780 273 356
現金財務損失(收入),淨額 (218) (912) 179 (184)
經營租賃使用權資產減少 9,281 6,712 2,593 2,073
經營租賃負債增加(減少) (6,914) (9,582) 1,497 (324)
貿易應收賬款減少(增加),淨額 1,600 (20,567) (3,045) (8,080)
其他應收賬款和預付費用減少(增加) 625 (1,621) (947) (277)
庫存減少(增加) (7,791) (12,653) 814 (4,605)
應付貿易款增加(減少) (3,782) 3,475 918 (1,164)
其他應付賬款和應計費用的增加(減少) (6,233) (4,077) 181 2,126
遞延收入增加(減少) 3,144 (2,030) (279) (1,883)
經營活動提供的淨現金 14,891 8,281 9,279 423
來自投資活動的現金流:
投資短期存款 - (5,000) - (5)
短期存款的收益 4,998 10 (10) -
長期存款收益 - 94 - -
贖回有價證券的收益 3,084 1,123 - -
贖回金融投資的收益 14,094 1,052 - 1,052
購買金融投資 (81) (16,615) - (405)
出售有價證券的收益 3,846 2,250 - 2,250
收購子公司時支付的淨現金 - (1,100) - (1,000)
購買財產和設備 (5,965) (1,487) (664) (336)
由(用於)投資活動提供的淨現金 19,976 (19,673) (674) 1,556

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音頻代碼有限公司及其子公司

簡明的合併現金流量表

以千美元計

年終了 三個月已結束
十二月三十一日 十二月三十一日
2023 2022 2023 2022
(未經審計) (已審計) (未經審計)
來自融資活動的現金流:
購買庫存股 (18,259) (38,099) (6,286) (2,858)
支付給股東的現金分紅 (11,399) (11,552) - -
行使期權和認股權證時發行股票的收益 802 1,055 548 522
用於融資活動的淨現金 (28,856) (48,596) (5,738) (2,336)
現金、現金等價物和限制性現金的淨增加(減少) 6,011 (59,988) 2,867 (357)
期初現金、現金等價物和限制性現金 24,535 84,523 27,679 24,892
期末現金、現金等價物和限制性現金 $30,546 $24,535 $30,546 $24,535

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