美國銀行 | 機密 1 美國銀行 2023 年第四季度財報電話會議，2024 年 1 月 17 日

U.S. Bancorp 2 前瞻性陳述和其他信息以下信息根據1995年《私人證券訴訟改革法》出現：本演示文稿包含有關美國銀行的前瞻性陳述。非歷史或當前事實的陳述，包括有關信念和期望的陳述，均為前瞻性陳述，基於截至本文發佈之日向管理層提供的信息，以及管理層做出的假設和估計。除其他外，這些前瞻性陳述涵蓋未來的經濟狀況以及美國銀行的預期未來收入、支出、財務狀況、資產質量、資本和流動性水平、計劃、前景和運營。前瞻性陳述通常使用諸如 “預期”、“目標”、“期望”、“估計”、“項目”、“預測”、“打算”、“計劃”、“目標”、“相信”、“繼續” 等詞語和其他類似的表達方式或未來或條件動詞，例如 “將”、“可能”、“可能”、“應該”、“將” 和 “可能”。前瞻性陳述涉及固有的風險和不確定性，可能導致實際業績與前瞻性陳述中列出的結果存在重大差異，包括以下風險和不確定性：總體商業和經濟狀況惡化或國內或全球金融市場動盪，這可能會對美國銀行的收入及其資產負債價值產生不利影響，減少某些金融機構的資金供應，導致信貸緊縮以及股價上漲波動性；金融服務行業的動盪和波動，包括其他存款機構倒閉或有倒閉的傳言，這可能會影響包括美國銀行全國協會在內的存款機構吸引和留住存款人的能力，並可能影響包括美國銀行在內的金融服務提供商借入或籌集資金的能力；政府機構為穩定金融體系和此類行動的有效性而採取的行動；監管資本、流動性和決議的變化相關的適用於大型銀行組織的要求，以應對影響銀行業的最新事態發展；法規、規章或監管政策或做法的變化，包括資本和流動性要求，以及此類法律法規的執行和解釋，以及美國銀行滿足或滿足監管實體規定的這些要求和其他要求或條件的能力；利率變化；失業率上升；其貸款組合的信貸質量惡化或擔保這些貸款的抵押品的價值；與發起和出售抵押貸款相關的風險，包括回購和賠償要求，以及與美國銀行作為貸款服務商的角色相關的風險；當前、未決或未來訴訟和政府程序的影響；來自銀行和非銀行的競爭加劇；氣候變化及相關的物理和過渡風險的影響；客户行為和偏好的變化以及實施技術變革以應對客户需求和滿足競爭的能力要求；違約數據安全；美國銀行或第三方的運營、技術或安全系統或基礎設施的故障或中斷或泄露；未能保護個人信息；疫情、自然災害、恐怖活動、內亂、國際敵對行動和地緣政治事件的影響；供應鏈中斷、通貨膨脹上升、增長放緩或衰退的影響；未能執行戰略或運營計劃；併購和相關整合的影響；關鍵會計政策和判斷；税收法律法規變更或解釋的影響；管理層有效管理信用風險、市場風險、運營風險、合規風險、戰略風險、利率風險、流動性風險和聲譽風險的能力；以及在美國銀行截至2022年12月31日止年度10-K表的 “風險因素” 部分以及隨後向美國證券交易委員會提交的文件中更全面地討論的風險和不確定性。此外，U.S. Bancorp對MUB的收購帶來了風險和不確定性，其中包括收購可能無法實現任何收入協同效應和其他預期收益或可能需要比預期更長的時間才能實現的風險。此外，這些風險以外的因素也可能對美國銀行的業績產生不利影響，讀者不應將這些風險視為所有潛在風險或不確定性的完整集合。提醒讀者不要過分依賴任何前瞻性陳述。前瞻性陳述僅代表截至本文發佈之日，美國銀行沒有義務根據新信息或未來事件對其進行更新。本演示文稿包括用於描述美國銀行業績的非公認會計準則財務指標。附錄中提供了這些衡量標準的計算結果。不應將這些披露視為根據公認會計原則確定的經營業績的替代品，也不一定可以與其他公司公佈的非公認會計準則績效指標相提並論。

U.S. Bancorp 3 4Q23 亮點 ▪ 強勁的財務業績 › 高度多元化和可持續的費用收入來源；審慎的費用管理 ▪ 謹慎的資產負債表重新定位 › 專注於高利潤/高回報業務；戰略證券重組 ▪ 嚴格的信用風險管理 › 資產質量指標符合預期；信貸承保週期方法 ▪ 持續增資 › 受增收和資產負債表優化舉措的推動 0.49 美元 | 0.99 美元 9.99 美元+ 20 個基點對比 23 年第三季度的 22.30 美元 +7.0%與23年第三季度相比 +12.1% 調整後每股收益CET1比率2調整後淨收入1每股有形賬面價值1 4Q2調整後非利息收入增長（同比）1 1非GAAP；重要項目的計算和描述見幻燈片7和附錄2普通股一級資本佔風險加權資產，反映了巴塞爾協議III以5年當期預期信貸損失（CECL）過渡附註：每股賬面價值為31.13美元每股普通股；423財年和2023財年報告的淨收入分別為68億美元和281億美元；已報告423 年季度和第 422 季度的非利息收入分別為 26 億美元和 20 億美元，分別為 69 億美元 | 283 億美元（記錄）財年 20234Q23

U.S. Bancorp 4 4Q23 重點收益表資產負債表信貸質量資本 1 非公認會計準則；有關重要項目的計算和説明 2 應納税等值基礎，參見附錄 3 普通股一級資本與風險加權資產的比例，反映了《巴塞爾協議三》標準化的 5 年當期預期信貸損失 (CECL) 過渡 4 收益回報（百萬）= 支付的普通股股息總額和回購的普通股總價值回購的與股票相關的庫存股薪酬計劃調整後報告的調整後1與百萬美元的變動，不包括23年第四季度每股收益 3Q231 4Q221 淨利息收入2 4,142 42美元（3.0）％（4.2）％非利息收入2,620 2,738（.9）12.1公司847 1,627（6.3）（13.3）攤薄後每股收益0.49美元（5.7）（17.5）第四季度與百萬美元相比變化 23 年第 3 季度第 4 季度不良資產 1,494 美元 14.0% 47.0% 不良資產負債率 0.40% 5 個基點 14 個基點淨扣除率 0.49% 5 個基點 26 個基點期末餘額平均期內餘額與數十億美元的平均期內餘額變化 423 年第四季度第 23 季度第四季度總資產 663.5 美元 651.4 (1.9)% 4.7%收益資產 601.5 594.2 (1.8) 3.8 貸款總額 373.8 372.9 (1.1) 3.6 存款總額 512.3 502.8 (1.9) 4.3 與 23 年第四季度 CET1 資本比率相比 3 9.9% 20 個基點 150 個基點總風險資本比率 13.7% 30 個基點每股賬面價值 31.13 4.7% 8.4% 22.30 7.0% 14.7 收益回報百分比（百萬）4 784 美元 1

U.S. Bancorp 5 業績比率 1 非公認會計準則；重要項目的計算和描述見附錄 2 按應納税等值計算的淨利率 1.20% 1.04% 0.99% 0.59% 0.91% 0.91% 0.52% 0.52% 0.52% 經重要項目調整後的平均資產回報率 23.4% 2023年第三季度第四季度 16.8% 13.7% 8.0% 11.9% 6.4% 經重要項目調整後的平均普通股回報率 23.4% 21.0% 19.6% 11.5% 18.4% 10.5% 經重要項目調整後的有形普通股回報率 22年第四季度23年第四季度 63.3% 64.4% 75.9% 58.4% 60.4% 60.4% 61.1% 3.01% 2.81% 2.78% 調整後效率比率效率比率淨利率2022年第四季度3季度23年第四季度平均資產回報率有形普通股平均回報率1效率比率1和淨利率2 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1 1

U.S. Bancorp 6 4Q23 重要項目：• 資產負債表優化 › 4Q23 受投資證券投資組合再平衡的影響，增強了我們的收益、資本和流動性狀況。• 合併與整合費用 › 費用包括與收購聯合銀行相關的合併和整合成本的持續影響。• 聯邦存款保險公司特別評估、基金會繳款和税收結算 › 4Q23 受到與最近銀行機構倒閉的存款保險基金損失追回有關的一次性特別評估的影響而且是一次性的為社區福利計劃下的債務提供資金的慈善捐款，但優惠的税收協議部分抵消了部分抵消。前幾個季度的重要項目：• 23年第三季度受2.84億美元的合併和整合相關費用影響。• 2022年第四季度受到13億美元重要項目的影響，包括：› 與資產負債表重新定位和資本管理行動相關的非利息收入（3.99億美元）。› 9000萬美元的合併和整合相關費用。› 7.91億美元的與收購MUB和資產負債表優化活動相關的信貸損失準備金。4Q23財報摘要—值得注意的項目影響項目：4Q23年第四季度税前收入淨收入為百萬美元歸屬於美國銀行的普通股攤薄後每股收益為1,031 847美元.49美元值得注意的項目 1,133 780 .50 調整後的2,164美元1,627美元.99美元主要值得注意的項目：百萬美元23年第四季度資產負債表優化118美元—399美元合併和整合費用 171 284 90 聯邦存款保險公司特別評估 734 — — 基金會出資 110 — — 信貸損失準備金 — — 791 個值得注意的項目 1,133 284 1,280 税收支出 (a) (353) (71) (328) 扣除税收支出的重要項目 780 213 952 美元 (a) 23 年第四季度包括 7,000 萬美元的優惠離散税收和解

U.S. Bancorp 71應納税等值基數 2 非公認會計準則；有關不包括重要項目的重要項目的計算和描述見附錄2 422年第四季度第三季度同比2023年第四季度顯著增幅對比22年第四季度為百萬美元，每股收益報告報告項目2調整後的調整後淨利息收入4,236美元 4,111美元— 4,111美元 (3.0)% (4.2)% 應納税等值調整 32 32 31 — 31 (3.1) (3.1) (3.1) 淨利息收入（應納税等值基準）4,325 4,268 4,142 — 4,142 (3.0) (4.2) 非利息收入 2,043 2,764 2,620 (118) 2,738 (.9) 12.1 淨收入 6,368 7,032 6,762 (118) 6,880 (2.2) 1.7 非利息支出 4,043 4,530 5,219 1,015 4,204 (1.0) 6.3 營業收入 2,325 2,502 1,543 (1,133) 2,676 (3.9) (4.9) 信貸損失準備金 1,192 515 512 — 512 (.6) 27.7 税前收入 1,133 1,987 1,031 (1,133) 2,164 (4.7) (10.7) (10.7) 3) 適用所得税 203 463 170 (353) 523 (2.1) (1.5) 淨收入 930 1,524 861 (780) 1,641 (5.5) (12.8) 非控股權益 (5) (1) (14) — (14) nm nm 公司淨收入 925 1,523 847 (780) 1,627 (6.3) (13.3) 優先股息/其他 72 111 (14) 5) 86 (23.2) 13.2 普通美元淨收益853 1,412 美元 766 美元 (775) 1,541 美元 (5.1)% (14.4)% 淨利率1 3.01% 2.81% 2.78% —% 2.78% (3) 個基點 (23) 個基點效率比率2 63.3% 64.4% 75.9% 14.8% 61.1% 70 個基點 270 個基點攤薄後每股收益 0.57 美元 .91 美元 (.50) 美元 (5.7)% (17.5)% 4Q23 收益摘要 — 詳情

U.S. Bancorp 8 資產負債表摘要我們的資產負債表的強度和穩定性使我們能夠承受經濟壓力，同時繼續滿足客户的需求平均存款總額亮點平均貸款餘額總額為389美元 377美元 233年第二季度第四季度497美元 512美元503美元23年第二季度第三季度4季度 ▪ 專注於資本效率增長機會，因為我們受益於穩定的核心存款水平；消費者存款環比增長1％. ▪ 受更嚴格的存款定價和高成本徑流的推動，關聯季度平均存款餘額下降了1.9％；組合變化趨勢符合預期。▪ 總計息負債成本為3.02％（上季度為2.87％），這得益於融資結構的改善。消費者存款增長（平均）217 222 222 224 223美元第二季度第三季度4季度4季度數十億美元

U.S. Bancorp 9 ▪ 同比業績受到存款組合和定價的影響，但部分被對聯合銀行的收購和盈利資產利率的提高所抵消。▪ 存款組合和定價提高導致的關聯季度淨利息收入和利潤率下降，但部分被利率上升對盈利資產和資產負債表重新定位的影響所抵消。百萬美元 1 非公認會計準則；計算見附錄4Q23 3Q23 42美元4Q22 $5,742 5,700 $4,532 待售貸款 36 42 38 投資證券 1,182 1,152 988 其他利息收入 803 860 416總利息收入7,763美元7,754美元5,974美元存款2,751 2,580美元 1,081美元短期借款 332 450 318 長期債務 569 488 282 總利息支出3,652美元3,518美元1,681美元淨利息收入4,111美元4,236美元4,293美元應納税等值調整31美元32美元淨利息收入1 4,142美元 4,268 美元 4,325 美元淨利率（應納税等值基準）2.78% 2.81% 3.01% 淨利息收入（應納税等值基準）1 -3% 關聯季度同比淨利息收入 -4%

U.S. Bancorp 10 ▪ 同比增長受支付服務收入的增加以及信託和投資管理費、商業產品、抵押貸款銀行業務和其他非利息收入的推動。▪ 按關聯季度計算，由於商業產品收入的季節性減少被其他收入的增加所抵消，非利息收入有所下降。百萬美元支付 = 信用卡、企業支付產品和商户處理其他 = 商業產品、投資產品費用、證券收益（虧損）和其他1非GAO AP；參見幻燈片 6 和 7 以及附錄重要項目的計算和描述 23 年第 3 季度第 3 季度第 4 季度付款 1,027 美元 1,037 美元 947 美元服務費 324 334 314 抵押貸款 137 144 104 信託與投資管理 621 627 571 其他 629 622 506 非利息收入，調整後1 2,738 2,764 美元值得注意的項目1 (118) — (399) 非利息收入，報告的非利息收入 2,620 美元 2,764 美元報告的非利息收入-5％關聯季度同比增長28％，不包括重要項目1 -1％關聯季度同比增長12％

U.S. Bancorp 11 ▪ 按關聯季度計算，調整後的非利息支出減少被營銷和業務開發的增加所抵消。▪ 本季度與聯合銀行收購相關的1.71億美元合併和整合相關費用。百萬美元 1 非公認會計準則；有關重要項目的計算和描述，見幻燈片6和附錄 4Q23 4Q22 4Q22 2,615 2,502 美元技術與通信 513 511 459 佔用與設備 316 313 290 專業服務 158 127 173 營銷/業務發展 196 176 144 所有其他 512 504 485 非利息支出總額，調整後1 4,204 美元 4,246 美元 3,953 美元值得注意的項目1 1,015 284 90 非利息支出總額 5,219 美元 4,530 美元 4,043 美元報告的非利息支出同比增長15％，不包括重要項目1 -1％關聯季度同比增長6％

U.S. Bancorp 12 210 $282 $340 420 463 $191 145 238 $95 49 ncos 信貸損失儲備補貼/期末貸款 42 年第 1 季度第 23 季度第 23 季度與 23 年第四季度第 3 季度相比 23 年第 3 季度第 4 季度不良資產餘額 (百萬美元) 1,494 美元/期末貸款 478 美元加上奧利奧 0.40% 5 個基點 14 個基點 nCOs 淨扣除額（百萬美元）463 美元 43 美元 253 美元 nCOs/平均貸款 0.49% 5 個基點 26 個基點核心信貸損失準備金趨勢為百萬美元，除非另有説明 1 非公認會計準則；有關重要項目的計算和描述，信貸質量信貸質量恢復到疫情前正常等級淨扣除額和不良資產亮點 1 1 按貸款類別分列的信貸損失備抵額，23 年第四季度 512 美元 401 427 1 578 美元 1 515 美元未償貸款和租賃金額 (%) 商業地產 2.1 1.6% 商業地產 1.6% 1.6% 住宅抵押貸款 0.8 0.7% 信用卡 2.4% 2.0% 總計 7.8 美元 2.1% 1 1 ▪ 信貸質量反映了正常化和CRE市場壓力，如以及更高的利率對借款人的影響。▪ 我們將CRE辦公室儲備金覆蓋率維持在10％。▪ 繼續謹慎管理我們的信用風險職位，批評水平有所提高。1.91% 1.94% 2.03% 2.08% 2.10% 1 1

U.S. Bancorp 13加速資本增值比率是根據過渡監管要求計算的，與當前預期信貸損失方法相關的CET1資本比率比我們的監管資本最低水平高出290個基點第四季度亮點 ▪ 盈利穩步增長約20個基點，反映了我們收購聯合銀行後我們的多元化業務組合和收益狀況的改善。› 第四季度收益受扣除税後78億美元重要項目的影響。▪ 額外約20個基點的風險加權資產以及資產負債表優化活動對收益的影響從低到中性。9.7% 0.2% (0.2)% 0.2% 9.9% 3季度普通股淨收益股息 RWA/資產負債表優化第四季度 7% CET1比率監管最低約束資本約束20個基點對比33年第三季度

U.S. Bancorp 14 Union Bank › 實現了9億美元的運行費率協同效應 › 重大收入機會強大的風險管理 › 全週期信用風險管理 › 穩健的資產/負債管理持續投資 › 數字化/雲遷移 › 支付生態系統為 2024 年及以後做好充分準備

美國 Bancorp 15 附錄

U.S. Bancorp 16 $359.8 $376.9 372.9 $372.9 2023年第四季度第四季度關聯平均貸款 -1.1% 同比增長3.6％（以十億美元計）▪ 同比來看，由於傳統貸款組合的增長和聯合銀行的收購，平均貸款總額有所下降。▪ 按關聯季度來看，由於信用卡和住宅抵押貸款的增長被下降所抵消，平均貸款總額下降涵蓋商業、商業房地產和其他零售貸款。與 2023 年第四季度相比，平均變化百分比總餘額總額 23 年第 4 季度商業 131 美元 35% (2.7)% (1.4)% 商業地產 54 14% (0.8) 17.7 住宅抵押貸款 115 31% 0.5 18.6 信用卡 28 8% 3.2 10.2 其他零售 45 12% (3.0) (23.6) 總貸款 373 (1.1)% 3.6% 3.6%

U.S. Bancorp 17平均存款-1.9％關聯季度同比增長4.3％（以十億美元計）▪ 同比來看，平均存款總額增長是由於計息存款的增加而部分被非計息存款的減少所抵消 ▪ 在關聯季度中，平均存款總額下降主要來自於較高利率帶來的定價壓力，非計息存款的減少。22 年第四季度非計息計息存款與 2023 年第四季度相比 2023 年第四季度餘額的平均變化率 91 美元 (7.1)% (23.8)% 貨幣市場儲蓄 187 5.6 37.8 利息支票 127 (3.9) 2.3 儲蓄賬户 45 (10.8) (34.2) 52.9 計息存款總額 412 (0.6)% 13.6% 總計存款 $503 (1.9)% 4.3% $502.8512.3 $481.8

美國Bancorp 18分部第二季度第三季度第四季度卡1穩定的企業支付穩定的商户處理商户手續費增長信用卡費用增長總額信用卡費用增長總額收入增長率支付費用佔總淨收入（23年第四季度）的百分比由於消費者和商業支出活動的持續強勁，總支付費收入同比增長8％ ▪ 由於強勁的假日銷售和組合，信用卡費用總收入（信貸、借記卡和預付款）同比增長14％ 以及對聯合銀行的收購。▪ 商户手續費收入同比增長了6％增長。▪ 由於運費的持續疲軟部分抵消了企業支出的增長。公司支付費用收入同比增長了2％。亮點歷史關聯季度支付費用收入的季節性2 以科技為主導的3商户手續費收入增長電子商務和技術主導的多年投資預計將繼續推動增長——佔商户處理收入的31％（同比增長13.5％）同比增長6.2％ +6.2％同比增長2.2％ 1 1包括預付卡 2基於2015至2019年趨勢的關聯季度變化 3 科技主導的包括數字化，全方位電子商務和電子商務以及對綜合軟件提供商的投資 2.7% 84.8% 6.0% 6.5%付款服務

美國Bancorp 19信貸質量—商業關鍵統計平均貸款（百萬美元）和淨扣除率 3.4% 2.1% 1.8%（2.4）%（2.7）% 關聯季度增長（a）要點 ▪ 按關聯季度計算，平均貸款下降了（2.7）％ ▪ 利用率同比下降至23年第四季度的24.2％，而23年第三季度為24.7％ ▪ 本季度商業投資組合的拖欠額增加為本質上以管理為主 1 非公認會計準則；重要項目的計算和描述見附錄 (a) 22 年第 4 季度的平均貸款僅包括聯合銀行 1 個月的貸款 (12/1)收購日期），而23年第一季度及未來包括全季度 132,918 美元 135,683 美元 138,085 美元 134,720 美元 131,096 美元 0.10% 0.14% 0.26% 0.26% 0.27% 0.26% 0.26% 平均貸款 NCO%，調整後報告的 NCO%，23 年第 2 季度第 23 季度第 4 季度百萬美元 4Q22 第三季度第 4Q23 4Q23 4Q23 4Q23 4Q23 4Q23 4Q23 4Q23 4Q23 4Q23 第四季度平均貸款 13Q23 2,918 美元 134,720 美元 131,096 美元 30-89 拖欠款 0.26% 0.24% 0.35% 90+ 0.07% 0.05% 0.09% 不良貸款 0.12% 0.19% 0.29% 1 循環線利用率趨勢第三季度 15 第一季度 16 第三季度 16 年第一季度 17 第三季度 17 年第一季度 18 第三季度 18 第一季度 19 第三季度 19 第 20 季度第一季度 20 第三季度 21 年第三季度第二十一季度第一季度 22 第三季度 22 第一季度 23 第三季度 15% 20% 25% 30% 35%

美國Bancorp 20信貸質量——商業地產要點平均貸款（百萬美元）和淨扣除率關鍵統計數據關聯季度增長（a）14.3% 21.6%（1.2）%（1.2）%（0.8）% ▪ 按關聯季度計算平均貸款基本持平 ▪ 淨扣除率和不良貸款較上一季度增加 1 非公認會計準則；重要項目的計算和描述見附錄 2 SFR = 單户住宅 (a) 2022年第四季度的平均貸款僅包括聯合銀行1個月的貸款（收購日期為12/1），而23年第一季度及以後的平均貸款包括整個季度 $45,722 美元 55,595 美元 54,934 美元 54,253 美元 53,825 美元 0.19% 0.36% 0.85% 0.36% 0.52% 平均貸款 NCO%，調整後第四季度第一季度淨收入百分比 23年第二季度第二季度按貸款類型劃分的 CRE 58% 業主佔用 20% 建築業 22% 按地產類別劃分的 CRE 8% 業主佔用 20% 多户家庭 33% 辦公室 13% 工業 10% 其他 16% 百萬美元第四季度第二季度平均貸款 $45,722 $54,253 $53,825 30-89 拖欠 0.16% 0.07% 0.10% 90+ 拖欠 0.01% —% 0.01% 0.01% 不良貸款 0.61% 1.33% 1.45% 1 2

美國Bancorp 21信貸質量——住宅抵押貸款要點 ▪ 關聯季度平均貸款基本持平 ▪ 持續的低虧損和不良貸款受到強勁的投資組合信貸質量和抵押品價值的支持 ▪ 發放繼續反映出較高的信貸質量（加權平均信用評分為770，加權平均LTV為73％）關聯季度增長（a）平均貸款（百萬美元）和淨扣除率關鍵統計數據1非公認會計準則；計算結果見附錄以及重要項目的描述 (a) 2022年第四季度的平均貸款僅包括1項聯合銀行月份（收購日期為12/1），而23年第一季度及未來包括整個季度97,092美元，116,287美元 117,606美元 114,627美元 115,627美元 -0.01％0.01％0.00％0.39％0.00％平均貸款NCO％，調整後的NCO％，23年第二季度3Q23 4Q2百萬美元 23 平均貸款 97,092 美元 114,627 美元 115,196 30-89 美元拖欠 0.17% 0.11% 0.15% 90+ 拖欠貸款 0.08% 0.11% 0.12% 0.12% 不良貸款 0.28% 0.14% 15.6% 19.8% 1.1% 1.1% (2.5)% 0.5% 1 住宅抵押貸款拖欠額 (百萬美元) 逾期 30-89 天 2020 年第四季度逾期 90 天以上 Q21 2Q21 3Q21 4Q21 1Q22 2Q22 3Q22 4Q22 1Q23 2Q23 3Q23 4Q23 $⸺— 200 $400 $600 $800 $-0.1% -0.1%

美國Bancorp 22信貸質量——信用卡要點 ▪ 關聯季度平均貸款增長3.2％ ▪ 淨扣除率為3.65％，30-89天和90天以上拖欠額的增加反映了投資組合正常化平均貸款（百萬美元）和淨扣除率關鍵統計數據 4.4% 1.6% 1.9% 3.2% 3.2% 3.2% 關聯季度增長（a）1 非公認會計準則；重要項目的計算和描述見附錄（a））2022年第四季度的平均貸款僅包括聯合銀行1個月（收購日期為12/1），而23年第一季度及以後的平均貸款包括整個季度的25,173美元，25,569美元，26,046美元26,883 美元 27,753 美元 2.19% 2.76% 2.78% 3.06% 3.25% 3.65% 平均貸款 NCO%，調整後第四季度第二季度淨利潤率% 23年第二季度第三季度23年第四季度百萬美元 422年第三季度23年第四季度23年第四季度平均貸款 25,173 美元 26,883 美元 27,753 美元 30-89 拖欠 1.08% 1.35% 1.42% 90+ 拖欠款 0.88% 1.17% 1.31% 不良貸款 —% —% 1 信用卡拖欠款項（百萬美元）逾期 30-89 天未到期 90 天以上 2020 年第 1 季度第 21 季度第 21 季度第 2 季度第 21 季度第 2 季度第 2 季度第 22 季度第 2 季度第 23 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 23 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 23 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 23 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 23 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 23 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2 季度第 2

美國Bancorp 23信貸質量—其他零售要點 ▪ 關聯季度平均貸款下降了（3.0％）▪ 淨扣除額下降，而拖欠和不良貸款較上一季度增加平均貸款（百萬美元）和淨扣除率關鍵統計數據1非公認會計準則；重要項目的計算和描述見附錄（a）2022年第四季度的平均貸款僅包括聯合銀行的1個月（收購日期：12/1），而23年第一季度及未來包括全季度關聯季度增長 (a) (2.0)% (9.0)% (2.7)% (11.0)% (11.0)% (3.0)% 58,906 美元 53,616 美元 52美元,146 美元 46,394 44,986 0.25% 0.53% 1.52% 1.69% 0.47% 經調整後的平均貸款 NCO% 第四季度第一季度第 23 季度第二季度第 23 季度第 23 季度汽車貸款 23% 分期付款 31% 房屋淨值 29% 零售租賃 9% 循環信貸 8% 百萬美元第四季度平均貸款 58,906 美元 46,986 美元 30% 89 拖欠貸款 0.56% 0.56% 0.63% 90+ 拖欠貸款 0.12% 0.13% 0.15% 不良貸款 0.25% 0.28% 0.31% 1 0.26%

U.S. Bancorp 24 非公認會計準則財務指標 (1)，(2) — 有關截至三個月（百萬美元，未經審計）2023 年 12 月 31 日 2023 年 9 月 30 日 2022 年 12 月 31 日淨利息收入 4,111 美元 4,236 美元 4,293 美元 4,293 美元 4,293 應納税等值調整 (1) 31 32 淨利息收入 4,142 4,268 4,325 淨利息收入 4,142 4,268 4,325 利息收入，按應納税等值計算（如上所示）4,142 4,268 4,325 非利息收入 2,620 2,764 2,043 減去：證券收益（虧損），淨額（116）—（18）總淨收入，不包括淨證券收益（虧損）(a) 6,878 7,032 6,386 非利息支出 (b) 5,219 4,530 4,043 效率比率 (b)/(a) 75.9% 64.4% 63.3% 總淨收入，不包括淨證券收益（虧損）（如上計算）6,878美元 7,032 美元6,386美元減：值得注意的項目（2）— —（381）總計淨收入，不包括淨證券收益（虧損）和重要項目（c）6,878 7,032 6,767 非利息支出 5,219 4,530 4,043 減去：重要項目（2）1,015 284 90 非利息支出，不包括重要項目（d）4,204 4,246 3,953 效率比率，不包括重要項目項目 (d)/(c) 61.1% 60.4% 58.4% 歸屬於美國銀行的淨收益 847 美元 1,523 美元 925 美元減去：重要項目 (2) (780) (213) (952) 歸屬於美國銀行的淨收益，不包括重要項目 1,627 1,736 1,877 不包括重要項目 (e) 6,455 6,8877 7 7,447 平均資產 (f) 651,448 663,999 622,064 平均資產回報率，不包括重要項目 (e)/(f) 0.99% 1.04% 1.20% 適用於美國銀行普通股股東的淨收益 766 美元 1,412 美元 853 美元減去：值得注意的項目，包括的影響分配給參與股票獎勵的收益 (2) (775) (212) (948) 適用於美國銀行普通股股東的淨收益，不包括值得注意的項目 1,541 1,624 1,801 適用於美國銀行普通股股東的年化淨收益，不包括重要項目 (g) 6,114 6,443 7,145 平均普通股 (h) 47,009 42,457 平均普通股回報率，不包括重要項目 (g)/(h) 12.9% 13.7% 16.8% 適用於美國銀行普通股股東的淨收益，不包括重要項目（如上計算）(i) 1,541 美元 1,624 美元攤薄後平均值 1,801 美元已發行普通股 (j) 1,558 1,549 1,501 每股普通股攤薄收益，不包括重要項目 (i)/(j) 0.99 美元 1.05 美元 1.20 美元

U.S. Bancorp 25 截至年度的三個月（百萬美元，未經審計）2023 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日適用於美國 Bancorp 普通股股東的淨收益 766 美元 1,412 美元 853 美元 5,051 無形資產攤銷（扣除税後）123 127 67 502 適用於美國銀行普通股股東的淨收益，不包括無形資產攤銷 889 539 920 5,553 適用於美國銀行普通股股東的年化淨收益，不包括無形資產攤銷 (a) 3,527 6,106 3,650 5,553 平均總權益 54,779 54,283 49,731 54,125 平均優先股 (6,808) (6,808) (6,808) 6,808 平均非控股權益 (465) (466) (466) 465 平均商譽（扣除遞延所得税負債）(3) (11,475) (11,493) (9,202) 11,485 抵押貸款還本付息權以外的平均無形資產（扣除遞延所得税負債）(2,295) (2,418) (1,637) 2,480 平均有形普通股 (b) 33,736 33,098 31,618 32,887 有形普通股回報率 (a)/(b) 10.5% 18.4% 11.5% 11.5% 16.9% 適用於美國銀行普通股股東的淨收益，不包括無形資產攤銷（如上面計算）889美元 1,539 美元 1,539 美元 920 美元 5,553 美元減：值得注意的項目，包括分配給參與股票獎勵的收益的影響 (2) (775) (212) (948) (1,597) 適用於美國銀行普通股股東的淨收益，不包括無形資產攤銷和重要項目 1,664 1,751 1,868 7,150 適用於美國銀行普通股的年化淨收益股東，不包括無形資產攤銷和重要項目 (c) 6,602 6,947 7,411 7,150 平均有形普通股（如上計算）(d) 33,736 33,098 31,618 32,887 有形普通股回報率權益，不包括重要項目 (c)/(d) 19.6% 21.0% 23.4% 21.7% (2)，(3) — 參見附錄最後一頁的相應附註非公認會計準則財務指標

U.S. Bancorp 26 (2) — 截至三個月的相應票據（百萬美元，未經審計）見附錄最後一頁 2023 年 3 月 31 日 2023 年 12 月 31 日淨扣款 649 美元 373 美元 578 美元減：值得注意的項目 (2) 309 91 368 淨扣款，不包括重要項目 340 282 210 年化淨扣款，不包括重要項目 (a) 1,364 1,144 833 平均貸款餘額 (b) 388,817 386,750 359,811 淨扣除率，不包括重要項目 (a)/(b) 0.35% 0.30% 0.23% 0.23% 信貸損失準備金合計，報告的金額為821美元 1,192 美元減去：值得注意的項目(2) 243 791 信貸損失準備金合計，調整後 578 401 商業貸款淨扣除額 138 美元減：重要項目 (2) 104 淨扣除額，不包括重要項目 34 年化淨扣除額，不包括重要項目 (c) 135 商業平均貸款餘額 (d) 132,918 商業貸款淨扣除率，不包括重要項目 (c)/(d) 0.10% 住宅抵押貸款淨扣除額 $114 減去：重要項目 (2) 117 淨扣除額，不包括重要項目 (3) 年化淨扣除額，不包括重要項目 (e) (12) 住宅抵押貸款平均值貸款餘額 (f) 117,606 住宅抵押貸款淨扣除率，不包括重要項目 (e)/(f) (0.01)% 非公認會計準則財務指標

U.S. Bancorp 27 非公認會計準則財務指標截至三個月（百萬美元，未經審計）2023 年 6 月 30 日 2023 年 12 月 31 日 2022 年 12 月 31 日信用卡貸款淨扣除額 175 美元減去：值得注意的項目 (2) 36 淨扣除項目 139 年化淨扣除額，不包括重要項目 (g) 551 信用卡平均貸款餘額 (h) 25,173 信用卡貸款淨扣除率，不包括值得注意的項目 (g)/(h) 2.19% 其他零售貸款淨扣除額 220 美元 226 美元減去：值得注意的項目 (2) 192 189 淨扣款，不包括重要項目 28 37年化淨扣除額，不包括重要項目 (i) 112 147 其他零售平均貸款餘額 (j) 52,146 58,906 其他零售貸款淨扣除率，不包括重要項目 (i)/(j) 0.22% 0.25% 0.25% 商業房地產貸款淨扣除額 117 美元 42 美元減：重要項目 (2) 91 39 淨扣款，不包括重要項目 26 3 年化淨扣款，不包括顯著項目項目 (k) 105 12 商業地產平均貸款餘額 (l) 55,595 45,722 商業房地產貸款淨扣除率，不包括重要項目 (k)/(l) 0.19% 0.03% (2) — 見上文附錄中的相應註釋頁面

U.S. Bancorp 28 非公認會計準則財務指標 (1)、(2)、(3) — 參見附錄最後一頁截至三個月的相應附註（美元和百萬股數，不包括每股數據，未經審計）2023 年 9 月 30 日 2022 年 12 月 31 日普通股票 48,498 美元 46,305 美元 43,958 美元減去：商譽（扣除遞延所得税負債）(3) (11,480) (11,480) (11,480) (11,480) (11,480) ,470) (11,395) 減去：無形資產（扣除遞延所得税負債），不包括抵押貸款還本付息權（2,278）（2,370）（2,792）（2,792）有形普通股（c）34,740 32,465 29,771 股已發行普通股（d）1,5581,557 1,531 比率每股普通股有形賬面價值 (c)/(d) 22.30 美元 20.85 美元 19.45 截至年底三個月（百萬美元，未經審計）2023 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日 2023 年 12 月 31 日淨利息收入 4,111 美元 4,293 美元 17,396 美元應納税等值調整 (1) 31 32 131 淨利息收入 4,142 4,325 17,527 按應納税等值基準計算的淨利息收入（如上計算得出）4,142 4,325 17,527 非利息收入 2,620 2,043 10,617 總淨收入 6,762 6,368 28,144 總淨收入（如上計算）6,762 6,368 28,144 減去：重要項目 (2) (118) (399) (140) 總淨收入，不包括重要項目 6,880 6,767 28,284

U.S. Bancorp 29 非公認會計準則財務指標（百萬美元）截至2023年12月31日的年度業務範圍財務業績淨收入財富、企業、商業和機構銀行業務 10,272 美元消費者和商業銀行 9,993 支付服務 6,758 財政和企業支持 1,121 公司總計 28,144 減去財政和企業支持 1,121 公司總財富佔公司財富、企業、商業和機構銀行業務的百分比 3,023 美元 36% 消費者和商業銀行業 36% 支付服務 24%財資和企業支持 4% 公司合計 100% 佔公司總數的百分比（不包括財資和企業支持）財富、企業、商業和機構銀行業務 38% 消費者和商業銀行 37% 支付服務 25% 公司總數（不包括財資和企業支持）100%

美國銀行30票據 1.基於不包括用於聯邦所得税目的收入或支出的資產和負債的21％的聯邦所得税税率。2.截至2023年12月31日的三個月，11億美元（扣除税後7.8億美元，包括7,000萬美元的離散税收優惠）的重要項目包括與投資證券資產負債表重新定位和資本管理行動相關的非利息收入（1.18億美元）、1.71億美元的合併和整合相關費用、7.34億美元的聯邦存款保險公司特別評估費用和1.1億美元的慈善捐款。截至2023年9月30日的三個月，值得注意的項目包括2.84億美元（扣除税後2.13億美元）的合併和整合相關費用。截至2022年12月31日的三個月，13億美元（扣除税後為9.52億美元）的重要項目包括與資產負債表重新定位和資本管理行動相關的非利息收入（3.99億美元）、9000萬美元的合併和整合相關費用以及與收購MUB和資產負債表優化活動相關的7.91億美元信貸損失準備金。截至2023年12月31日的年度22億美元（扣除税後16億美元，包括7,000萬美元的離散税收優惠）的重要項目包括與投資證券資產負債表重新定位和資本管理行動相關的非利息收入（1.4億美元）、10億美元的合併和整合相關費用、7.34億美元的聯邦存款保險公司特別評估費用、1.1億美元的慈善捐款以及與資產負債表調整相關的2.43億美元信貸損失準備金定位和資本管理行動。截至2023年6月30日的三個月，值得注意的項目包括與資產負債表重新定位和資本管理行動相關的3.09億美元淨扣除額。截至2023年3月31日的三個月，值得注意的項目包括與無法收回的收購貸款相關的9,100萬美元淨扣除額，這被認為是截至收購之日購買信貸惡化的。截至2022年12月31日的三個月，值得注意的項目包括與無法收回的收購貸款相關的1.79億美元淨扣除額，以及與資產負債表重新定位和資本管理行動相關的1.89億美元淨扣除額。根據規定的監管要求，包括與對未合併金融機構的某些投資相關的商譽。

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