目錄表
美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區,郵編:20549
表格
(標記一)
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告 |
截至本季度末
或
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告 |
關於從到的過渡期
委託文件編號:
(註冊人的確切姓名載於其章程)
(述明或其他司法管轄權 公司或組織) |
(税務局僱主 |
(主要執行辦公室地址) |
(郵政編碼) |
註冊人的電話號碼,包括區號:(
根據該法第12(B)條登記的證券:
每個班級的標題 |
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交易 符號 |
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註冊的每個交易所的名稱 |
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這個 (納斯達克全球精選市場) |
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告,以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。
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☒ |
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加速文件管理器 |
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非加速文件服務器 |
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☐ |
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規模較小的報告公司 |
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新興成長型公司 |
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如果是一家新興的成長型公司,用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是
截至2023年10月25日,有
目錄表
目錄
第一部分金融信息 |
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項目1.財務報表(未經審計) |
3 |
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截至2023年9月30日和2022年12月31日的簡明綜合資產負債表 |
3 |
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截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的簡明綜合業務報表 |
5 |
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截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的簡明綜合全面虧損報表 |
6 |
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截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月股東權益簡明合併報表 |
7 |
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截至2023年9月30日和2022年9月30日止九個月簡明合併現金流量表 |
9 |
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簡明合併財務報表附註 |
11 |
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項目2.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析 |
31 |
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項目3.關於市場風險的定量和定性披露 |
49 |
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項目4.控制和程序 |
50 |
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第二部分:其他信息 |
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項目1.法律訴訟 |
51 |
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第1A項。風險因素 |
52 |
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第二項股權證券的未經登記的銷售和收益的使用 |
104 |
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項目3.高級證券違約 |
104 |
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項目4.礦山安全信息披露 |
104 |
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項目5.其他信息 |
105 |
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項目6.展品 |
106 |
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簽名 |
107 |
目錄表
關於前瞻性陳述的特別説明
這份Form 10-Q季度報告包含有關我們和我們的行業的前瞻性陳述,涉及重大風險和不確定因素。除本季度報告10-Q表中包含的有關歷史事實的陳述外,其他所有陳述,包括有關我們未來的經營結果和財務狀況、業務戰略和計劃以及未來經營的管理目標的陳述,均為前瞻性陳述。在某些情況下,您可以識別前瞻性陳述,因為它們包含“預期”、“相信”、“考慮”、“繼續”、“可能”、“估計”、“預期”、“打算”、“可能”、“計劃”、“潛在”、“預測”、“項目”、“應該”、“目標”、“朝向”、“將”、“將”“或這些詞語或其他類似術語或短語的否定。這些前瞻性陳述包括但不限於關於以下方面的陳述:
我們提醒您,上述列表可能不包含本季度報告中關於Form 10-Q的所有前瞻性陳述。
前瞻性陳述是基於我們管理層的信念和假設以及目前可用的信息。這些前瞻性陳述會受到許多已知和未知的風險、不確定性和假設的影響,包括“風險因素”一節和本季度報告10-Q表其他部分所描述的風險。本季度報告中Form 10-Q的其他部分可能包含可能損害我們的業務和財務業績的其他因素。此外,我們的運營環境競爭激烈,變化迅速。新的風險因素不時出現,我們的管理層無法預測所有風險因素,也無法評估所有因素對我們業務的影響,或任何因素或因素組合可能導致實際結果與任何前瞻性陳述中包含或暗示的結果不同的程度。
1
目錄表
你不應該依賴前瞻性陳述作為對未來事件的預測。我們不能向你保證前瞻性陳述中反映的事件和情況將會實現或發生。儘管我們認為前瞻性陳述中反映的預期是合理的,但我們不能保證未來的結果、活動水平、業績或成就。除法律要求外,我們沒有義務在本報告發布之日後以任何理由公開更新任何前瞻性陳述,或使這些陳述與實際結果或我們預期的變化保持一致。您應該閲讀這份Form 10-Q季度報告以及我們在Form 10-Q季度報告中引用的文件,這些文件已作為本報告的證物提交,但我們未來的實際結果、活動水平、業績和成就可能與我們預期的大不相同。我們通過這些警告性聲明來限定我們所有的前瞻性聲明。
此外,“我們相信”的聲明和類似的聲明反映了我們對相關主題的信念和意見。這些陳述是基於我們截至本季度報告10-Q表格提交之日獲得的信息,雖然我們認為這些信息構成了此類陳述的合理基礎,但此類信息可能是有限或不完整的,我們的陳述不應被解讀為表明我們已對所有潛在可用的相關信息進行了詳盡的調查或審查。這些陳述本質上是不確定的,告誡投資者不要過度依賴這些陳述。
在那裏您可以找到更多信息
投資者和其他人應注意,我們可能會通過我們的投資者關係網站(Investors.confluent.io)、我們向美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)提交的文件、網絡廣播、新聞稿、公開電話會議和在我們網站上發佈的博客。我們使用這些媒體,包括我們的網站,與投資者和公眾就我們的公司、我們的產品和其他問題進行溝通。我們在網站上提供的信息可能被視為重要信息。因此,我們鼓勵投資者和其他對我們公司感興趣的人查看我們在網站上提供的信息。
我們還使用我們的Twitter、LinkedIn和Facebook賬户作為披露重要的非公開信息的手段,並遵守FD法規下的披露義務。我們通過這些社交媒體渠道發佈的信息可能被認為是重要的。因此,投資者除了關注我們的美國證券交易委員會備案文件、網絡廣播、新聞稿、公開電話會議和我們網站上發佈的博客外,還應該關注這些賬户。此列表可能會不時更新。我們通過這些渠道發佈的信息不是本季度報告Form 10-Q的一部分。這些渠道可能會在我們的投資者關係網站上不時更新。
2
目錄表
第一部分財務信息
項目1.財務報表(未經審計)
合流股份有限公司
簡明綜合資產負債表
(以千為單位,不包括每股和每股數據)
(未經審計)
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2023年9月30日 |
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2022年12月31日 |
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資產 |
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流動資產: |
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現金和現金等價物 |
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有價證券 |
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應收賬款淨額 |
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遞延合同購置成本 |
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預付費用和其他流動資產 |
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流動資產總額 |
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財產和設備,淨額 |
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經營性租賃使用權資產 |
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商譽和無形資產淨額 |
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遞延合同購置成本,非流動 |
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其他非流動資產 |
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總資產 |
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$ |
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負債和股東權益 |
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流動負債: |
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應付帳款 |
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應計費用和其他負債 |
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經營租賃負債 |
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遞延收入 |
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流動負債總額 |
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非流動經營租賃負債 |
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||
遞延收入,非流動 |
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可轉換優先票據,淨額 |
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其他非流動負債 |
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總負債 |
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|
3
目錄表
|
2023年9月30日 |
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2022年12月31日 |
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股東權益: |
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優先股,面值為$ |
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A類普通股,面值$ |
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B類普通股,面值$ |
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額外實收資本 |
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累計其他綜合損失 |
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) |
累計赤字 |
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( |
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) |
股東權益總額 |
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總負債和股東權益 |
$ |
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$ |
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見簡明綜合財務報表附註。
4
目錄表
合流股份有限公司
簡明綜合業務報表
(以千為單位,不包括每股和每股數據)
(未經審計)
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
截至9月30日的9個月, |
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||||||||||
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2023 |
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2022 |
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2023 |
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2022 |
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收入: |
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訂閲 |
$ |
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服務 |
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總收入 |
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收入成本: |
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訂閲 |
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服務 |
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收入總成本 |
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毛利 |
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運營費用: |
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研發 |
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銷售和市場營銷 |
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一般和行政 |
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重組和其他相關費用 |
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總運營費用 |
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營業虧損 |
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其他收入,淨額 |
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所得税前虧損 |
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所得税撥備 |
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淨虧損 |
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每股基本和稀釋後淨虧損 |
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) |
加權平均-用於計算基本和稀釋後每股淨虧損的股票 |
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見簡明綜合財務報表附註。
5
目錄表
合流股份有限公司
簡明綜合全面損失表
(單位:千)
(未經審計)
|
截至9月30日的三個月, |
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截至9月30日的9個月, |
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2023 |
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2022 |
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2023 |
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2022 |
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淨虧損 |
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( |
) |
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$ |
( |
) |
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( |
) |
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其他綜合收益(虧損),税後淨額: |
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有價證券未實現淨收益(虧損) |
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衍生工具未實現淨虧損 |
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其他綜合收益(虧損),税後淨額 |
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全面損失總額 |
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$ |
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) |
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( |
) |
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$ |
( |
) |
見簡明綜合財務報表附註。
6
目錄表
合流股份有限公司
股東權益簡明合併報表
(單位:千,共享數據除外)
(未經審計)
|
截至2023年9月30日的三個月 |
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A類和B類 |
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其他內容 |
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累計 |
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累計 |
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股東合計 |
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股票 |
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金額 |
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資本 |
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損失 |
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赤字 |
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權益 |
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截至2023年7月1日的餘額 |
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( |
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回購未歸屬普通股 |
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提前行使期權的歸屬 |
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行使既得期權時發行普通股 |
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有限制股份單位的歸屬 |
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員工購股計劃下普通股的發行 |
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基於股票的薪酬 |
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其他綜合收益,税後淨額 |
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淨虧損 |
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截至2023年9月30日的餘額 |
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$ |
( |
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$ |
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截至2022年9月30日的三個月 |
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A類和B類 |
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其他內容 |
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累計 |
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累計 |
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股東合計 |
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股票 |
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金額 |
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資本 |
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損失 |
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赤字 |
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權益 |
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截至2022年7月1日的餘額 |
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回購未歸屬普通股 |
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提前行使期權的歸屬 |
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行使既得期權時發行普通股 |
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有限制股份單位的歸屬 |
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員工購股計劃下普通股的發行 |
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基於股票的薪酬 |
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其他綜合虧損,税後淨額 |
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( |
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淨虧損 |
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- |
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( |
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截至2022年9月30日的餘額 |
|
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$ |
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$ |
( |
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$ |
( |
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$ |
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目錄表
|
截至2023年9月30日的9個月 |
|
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|
A類和B類 |
|
|
其他內容 |
|
|
累計 |
|
|
累計 |
|
|
股東合計 |
|
|||||||||
|
股票 |
|
|
金額 |
|
|
資本 |
|
|
損失 |
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赤字 |
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權益 |
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截至2023年1月1日的餘額 |
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回購未歸屬普通股 |
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提前行使期權的歸屬 |
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行使既得期權時發行普通股 |
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有限制股份單位的歸屬 |
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員工購股計劃下普通股的發行 |
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基於股票的薪酬 |
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其他綜合虧損,税後淨額 |
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淨虧損 |
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( |
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( |
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截至2023年9月30日的餘額 |
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$ |
( |
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截至2022年9月30日的9個月 |
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A類和B類 |
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其他內容 |
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累計 |
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累計 |
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股東合計 |
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股票 |
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金額 |
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資本 |
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損失 |
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赤字 |
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權益 |
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截至2022年1月1日的餘額 |
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提前行使未歸屬期權發行普通股 |
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回購未歸屬普通股 |
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提前行使期權的歸屬 |
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行使既得期權時發行普通股 |
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有限制股份單位的歸屬 |
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員工購股計劃下普通股的發行 |
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基於股票的薪酬 |
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其他綜合虧損,税後淨額 |
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淨虧損 |
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截至2022年9月30日的餘額 |
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$ |
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$ |
( |
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見簡明綜合財務報表附註。
8
目錄表
合流股份有限公司
現金流量表簡明合併報表
(單位:千)
(未經審計)
|
截至9月30日的9個月, |
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2023 |
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2022 |
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經營活動的現金流 |
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淨虧損 |
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對淨虧損與業務活動中使用的現金進行核對的調整: |
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折舊及攤銷 |
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有價證券折價淨增加額 |
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債務發行成本攤銷 |
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遞延合同購置費用攤銷 |
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非現金經營租賃成本 |
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租約棄置費用 |
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股票薪酬,扣除資本化金額後的淨額 |
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遞延所得税 |
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其他 |
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經營性資產和負債的變化,扣除業務合併的影響: |
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應收賬款 |
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) |
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遞延合同購置成本 |
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) |
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) |
預付費用和其他資產 |
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( |
) |
應付帳款 |
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) |
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應計費用和其他負債 |
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經營租賃負債 |
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遞延收入 |
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用於經營活動的現金淨額 |
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) |
投資活動產生的現金流 |
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內部使用軟件成本的資本化 |
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購買有價證券 |
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有價證券的到期日 |
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購置財產和設備 |
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為企業合併支付的現金,扣除所獲得的現金 |
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用於投資活動的現金淨額 |
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融資活動產生的現金流 |
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行使既得期權時發行普通股所得款項 |
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提前行使未歸屬期權發行普通股所得收益 |
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回購未歸屬普通股 |
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) |
支付可轉換優先票據的債務發行成本 |
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根據員工購股計劃發行普通股所得款項 |
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融資活動提供的現金淨額 |
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匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響 |
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現金、現金等價物和限制性現金淨減少 |
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) |
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) |
期初現金、現金等價物和限制性現金 |
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期末現金、現金等價物和限制性現金 |
$ |
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$ |
|
9
目錄表
|
截至9月30日的9個月, |
|
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|
2023 |
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|
2022 |
|
||
將簡明合併資產負債表內的現金、現金等價物和限制性現金與上文所示金額進行對賬: |
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現金和現金等價物 |
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其他資產中包含的受限現金,流動 |
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現金總額、現金等價物和受限現金 |
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補充現金流披露: |
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支付的現金: |
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所得税 |
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非現金投資和融資活動: |
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基於股票的薪酬資本化為內部使用軟件成本 |
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以新的經營租賃負債換取的使用權資產 |
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早期行使的股票期權的歸屬 |
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見簡明綜合財務報表附註。
10
目錄表
合流股份有限公司
簡明合併財務報表附註
(未經審計)
1.業務組織機構及業務描述
業務説明
融合,Inc.(“合流”或“公司”)創建了一個專注於移動數據的數據基礎設施平臺。Confluent的平臺允許客户連接他們的應用程序、系統和數據層,可以作為自我管理的軟件產品Confluent Platform部署,也可以作為完全託管的雲本地軟件即服務(SaaS)產品Confluent Cloud部署。匯流還提供專業服務和教育服務。該公司於2014年9月在特拉華州註冊成立,總部設在加利福尼亞州,在全球設有多個辦公地點。
2.重要會計政策的列報依據和摘要
陳述的基礎
隨附的未經審計簡明綜合財務報表乃根據美國公認會計原則(“公認會計原則”)及美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)有關中期財務報告的適用規則及規定編制。按照公認會計原則編制的財務報表中通常包括的某些信息和附註披露已根據這些規則和條例予以精簡或省略。因此,這些簡明合併財務報表應與經審計的合併財務報表和附註一起閲讀,這些報表和附註包含在公司於2023年2月28日提交給美國證券交易委員會的截至2022年12月31日的10-K表格年度報告(“年報”).
管理層認為,未經審計的簡明綜合財務報表是根據年度綜合財務報表編制的,反映了所有調整,其中僅包括公司截至2023年9月30日的財務狀況以及截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的運營和現金流量的公允報表所需的正常經常性調整。截至2023年9月30日的三個月和九個月的運營結果不一定表明全年或任何其他未來中期或年度的預期結果。
簡明綜合財務報表包括本公司及其全資子公司的賬目。所有公司間餘額和交易均已在合併中沖銷。
重新分類
上一年度簡明綜合財務報表中的某些金額已重新分類,以符合本年度綜合財務報表的列報方式。這些重新分類對合並淨虧損、股東權益或現金流量沒有影響,正如以前報告的那樣。
預算的使用
根據公認會計原則編制簡明綜合財務報表,要求管理層作出估計和假設,以影響報告期內資產和負債的報告金額、或有資產和負債的披露以及報告期間的收入和支出的報告金額。此類估計包括但不限於客户合同中包含的每一項不同履約義務的獨立銷售價格、遞延合同購置成本及其受益期、基於股票的獎勵的估值、購置的無形資產的公允價值、內部使用軟件的資本化和估計使用壽命、用於衡量經營租賃負債的遞增借款率,以及所得税的會計。
11
目錄表
該公司的估計基於歷史和預期結果、趨勢以及它認為在這種情況下合理的各種其他假設。關於未來事件及其影響的估計和假設,包括全球宏觀經濟狀況的影響,無法確定,因此需要作出判斷。實際結果可能與這些估計不同,任何此類差異都可能對公司的精簡綜合財務報表產生重大影響。
重大會計政策
除下述政策外,本公司於年報“附註2-列報基準及主要會計政策摘要”所披露的重大會計政策並無重大變動。
企業合併
當本公司收購一項業務時,收購代價按估計收購日期所取得的有形及無形資產及承擔的公允價值分配。購買對價超過收購資產和承擔的負債的公允價值,如有的話,計入商譽。確定無形資產的公允價值需要使用估計,包括但不限於重建收購資產所需的時間和資源。本公司對公允價值的估計是基於被認為是合理的假設,但這些假設本身就是不確定和不可預測的,因此實際結果可能與估計不同。在自收購日期起計最長一年的計量期內,本公司可記錄對收購資產和承擔負債的公允價值的調整,並與商譽進行相應的抵銷。在計量期結束時,任何後續調整均記錄在簡明綜合經營報表中。
I商譽、無形資產和其他長期資產的組合
本公司評估長期資產(包括物業及設備、經營租賃使用權資產及已收購無形資產)的可回收性,以便在任何事件或情況顯示該等資產的賬面值可能無法完全收回時計提減值。這些資產的可回收性是通過賬面金額與資產預期產生的未貼現未來現金流的比較來衡量的。如果賬面金額超過未貼現的未來現金流量,則該等資產的賬面金額將減少至公允價值。有幾個
商譽不攤銷,而是至少每年或只要發生事件或情況變化表明賬面價值可能無法收回時進行減值測試。當量化評估導致報告單位的賬面價值超過其公允價值時,確認商譽減值,在這種情況下,如果賬面價值超過公允價值,則計入減值費用,但以商譽金額為限。有幾個
近期會計公告
最近採用的會計公告
獲得的合同資產和合同負債:2021年10月,FASB發佈了ASU 2021-08號,企業合併(主題805):從與客户的合同中核算合同資產和合同負債要求購買方在收購日按照美國會計準則第606條確認和計量在企業合併中取得的合同資產和合同負債。與客户簽訂合同的收入,就像是它發起了這些合同一樣。本指引自2023年1月1日起對本公司生效。該公司自2023年1月1日起前瞻性地採用了這一指導方針,並未對其簡明綜合財務報表產生實質性影響。
12
目錄表
3.有價證券
下表彙總了該公司有價證券的公允價值(單位:千):
|
2023年9月30日 |
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|
攤銷成本 |
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未實現收益 |
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未實現虧損 |
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公允價值 |
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美國國債 |
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美國機構的義務 |
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公司票據和債券 |
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商業票據 |
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有價證券總額 |
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( |
) |
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2022年12月31日 |
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|
攤銷成本 |
|
|
未實現收益 |
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未實現虧損 |
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公允價值 |
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美國國債 |
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美國機構的義務 |
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公司票據和債券 |
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商業票據 |
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有價證券總額 |
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( |
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13
目錄表
下表彙總了公司有價證券的公允價值和未實現虧損,按證券處於持續未實現虧損狀態的時間長度分類(以千為單位):
|
2023年9月30日 |
|
|||||||||||||||||||||
|
少於12個月 |
12個月或更長 |
總計 |
|
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|
公允價值 |
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未實現虧損 |
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公允價值 |
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未實現虧損 |
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公允價值 |
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未實現虧損 |
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美國國債 |
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美國機構的義務 |
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公司票據和債券 |
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商業票據 |
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總計 |
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( |
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( |
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2022年12月31日 |
|
|||||||||||||||||||||
|
少於12個月 |
12個月或更長 |
總計 |
|
|||||||||||||||||||
|
公允價值 |
|
|
未實現虧損 |
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公允價值 |
|
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未實現虧損 |
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公允價值 |
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未實現虧損 |
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美國國債 |
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美國機構的義務 |
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公司票據和債券 |
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商業票據 |
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( |
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總計 |
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$ |
( |
) |
本公司不打算出售這些證券,而且本公司很可能會持有這些證券,直至到期或收回成本基礎。本公司確定,這些證券的公允價值下降不是由於與信貸有關的因素,以及
下表彙總了該公司有價證券的合同到期日(單位:千):
|
2023年9月30日 |
|
|||||
|
攤銷成本 |
|
|
公允價值 |
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在一年內到期 |
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應在一年至五年後到期 |
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總計 |
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$ |
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14
目錄表
4.金融工具的公允價值
下表彙總了公司按公允價值經常性計量的金融資產和負債(以千計):
|
|
2023年9月30日 |
|
|||||||||
|
|
1級 |
|
|
2級 |
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|
總計 |
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資產: |
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現金等價物: |
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貨幣市場基金 |
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美國國債 |
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商業票據 |
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有價證券: |
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美國國債 |
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美國機構的義務 |
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公司票據和債券 |
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商業票據 |
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衍生工具: |
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外幣遠期合約 |
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總資產 |
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負債: |
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衍生工具: |
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外幣遠期合約 |
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總負債 |
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2022年12月31日 |
|
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1級 |
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|
2級 |
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|
總計 |
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資產: |
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現金等價物: |
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貨幣市場基金 |
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美國國債 |
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美國機構的義務 |
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有價證券: |
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美國國債 |
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美國機構的義務 |
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公司票據和債券 |
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商業票據 |
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衍生工具: |
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外幣遠期合約 |
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總資產 |
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負債: |
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衍生工具: |
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外幣遠期合約 |
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總負債 |
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$ |
|
該公司將其高流動性貨幣市場基金歸入公允價值等級的第一級,因為它們是根據活躍市場的報價進行估值的。該公司將其美國國債、美國機構債務、公司票據和債券、商業票據和外幣遠期合同歸類在公允價值等級的第二級,因為它們是使用市場上直接或間接可見的報價以外的投入進行估值的,包括可能不活躍交易的相同標的證券的現成定價來源。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的3個月至9個月期間,估值水平之間沒有金融工具轉移。
15
目錄表
截至2023年9月30日和2022年12月31日,本公司的總估計公允價值2027年到期的S0%可轉換優先票據為$
5.衍生工具和套期保值
2022年12月,本公司開始簽訂外幣遠期合約,以管理其對某些外幣兑換風險的敞口。對衝預期未來現金流變化風險的衍生工具被指定為現金流對衝。本公司將該等衍生工具的公允價值變動記錄為累計其他全面收益(虧損)(“AOCI”)的一部分,其後將相關損益重新分類為同一期間或多個期間的收入成本或營運費用,在此期間,對衝交易會影響收益。就財務報告而言,對衝資產或負債公允價值變動風險的衍生工具不被指定為對衝。該公司將這些衍生產品的公允價值變動計入其他收入(費用),並將其淨額計入簡明綜合經營報表。該公司的的衍生工具的到期日一般為
下表彙總了該公司的名義金額的衍生工具(單位:千):
|
|
2023年9月30日 |
|
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2022年12月31日 |
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指定為對衝工具的外幣遠期合約 |
|
$ |
|
|
$ |
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||
未被指定為對衝工具的外幣遠期合約 |
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|
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||
總衍生工具 |
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$ |
|
|
$ |
|
該公司與其每一交易對手都有總的淨額結算協議,允許通過一次付款淨額結算多個獨立的衍生品合約。本公司與其任何交易對手均無抵押品要求。雖然根據總淨額結算安排,本公司獲準按淨額列報衍生工具的公允價值,但本公司已選擇在簡明綜合財務報表中按毛數列報其衍生工具。
16
目錄表
|
|
資產負債表位置 |
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2023年9月30日 |
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2022年12月31日 |
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衍生資產: |
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指定為對衝工具的外幣遠期合約 |
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$ |
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|
$ |
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||
未被指定為對衝工具的外幣遠期合約 |
|
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|
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||
指定為對衝工具的外幣遠期合約 |
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衍生工具資產總額 |
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$ |
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$ |
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衍生負債: |
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||
指定為對衝工具的外幣遠期合約 |
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|
|
$ |
|
|
$ |
|
||
未被指定為對衝工具的外幣遠期合約 |
|
|
|
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|
||
指定為對衝工具的外幣遠期合約 |
|
|
|
|
|
|
|
|||
衍生負債總額 |
|
|
|
$ |
|
|
$ |
|
17
目錄表
下表列出了被指定為對衝工具的外幣遠期合約的活動情況,以及這些衍生品對AOCI的影響(單位:千):
|
|
截至2023年9月30日的三個月 |
|
|
截至2023年9月30日的9個月 |
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||
期初餘額 |
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$ |
|
|
$ |
|
||
在其他綜合收益(虧損)中確認的淨虧損 |
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( |
) |
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( |
) |
淨收益從AOCI重新歸類為收益 |
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|
( |
) |
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( |
) |
期末餘額 |
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$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
截至2023年9月30日,未實現虧損淨額計入指定為對衝工具的外幣遠期合約的其他累計綜合虧損餘額#美元。
下表彙總了外幣遠期合同對簡明合併業務報表的影響(單位:千):
|
|
截至2023年9月30日的三個月 |
|
|
截至2023年9月30日的9個月 |
|
||||||||||
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|
指定為對衝工具的衍生工具 |
|
|
未被指定為對衝工具的衍生工具 |
|
|
指定為對衝工具的衍生工具 |
|
|
未被指定為對衝工具的衍生工具 |
|
||||
收入成本-訂閲 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
收入成本--服務 |
|
|
( |
) |
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*研究和開發 |
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*銷售和市場營銷 |
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一般事務和行政事務 |
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其他費用,淨額 |
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( |
) |
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( |
) |
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在收益中確認的全部收益(虧損) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
6.資產負債表組成部分
財產和設備,淨額
財產和設備的費用及累計折舊和攤銷情況如下(以千計):
|
2023年9月30日 |
|
|
2022年12月31日 |
|
||
計算機、設備和軟件 |
$ |
|
|
$ |
|
||
傢俱和固定裝置 |
|
|
|
|
|
||
租賃權改進 |
|
|
|
|
|
||
資本化的內部使用軟件成本 |
|
|
|
|
|
||
在建工程 |
|
|
|
|
|
||
按成本價計算的財產和設備 |
$ |
|
|
$ |
|
||
減去:累計折舊和攤銷 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
財產和設備,淨額 |
$ |
|
|
$ |
|
折舊和攤銷費用為$
18
目錄表
應計費用和其他負債
應計費用和其他負債包括以下各項(以千計):
|
2023年9月30日 |
|
|
2022年12月31日 |
|
||
應計薪酬和福利 |
$ |
|
|
$ |
|
||
應計費用 |
|
|
|
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|
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應計工資税 |
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累算佣金 |
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員工購股計劃下的員工繳費 |
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其他負債 |
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||
應計費用和其他負債總額 |
$ |
|
|
$ |
|
7.企業合併、商譽和無形資產
業務合併
2023年1月,本公司收購了ApacheFlink流處理管理服務公司Immerok GmbH(“Immerok”)的全部流通股,收購代價為$
在分配收購對價時,公司初步記錄了$
在截至2023年9月30日的三個月和九個月期間發生的與收購相關的交易成本並不重要,並在簡明綜合經營報表中記錄為一般和行政費用。Immerok自收購之日起包含在公司簡明綜合財務報表中的運營結果並不重要。業務的形式結果沒有列報,因為它們對業務的濃縮合並結果並不重要。
商譽
截至2023年9月30日的商譽是$
19
目錄表
無形資產,淨額
無形資產淨額由以下各項組成(以千計):
|
|
2023年9月30日 |
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|||||||||
|
|
毛收入 |
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|
累計攤銷 |
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|
網絡 |
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發達的技術 |
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$ |
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|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||
總計 |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
在截至2023年9月30日的三個月和九個月內,攤銷費用並不重要。
自.起2023年9月30日,未來攤銷費用預計如下(以千為單位):
截至十二月三十一日止的年度: |
|
金額 |
|
|
2023年剩餘時間 |
|
$ |
|
|
2024 |
|
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2025 |
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2026 |
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2027 |
|
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|
|
此後 |
|
|
|
|
總計 |
|
$ |
|
8.可轉換優先票據
2021年12月,該公司發行了$
初始轉換率為
20
目錄表
在2026年10月15日或之後,直至緊接到期日之前的第二個預定交易日的交易結束為止,2027年債券的持有人可隨時轉換其2027年債券的全部或任何部分,無論上述條件如何。換股後,本公司可按本公司選擇的方式及在符合本公司契約規定的條款及條件下,支付或交付(視屬何情況而定)現金、A類普通股股份或A類普通股現金與股份的組合,以履行其換股義務。此外,在2027年債券到期日之前發生若干企業事件後,或如本公司就2027年債券遞交贖回通知,本公司將在某些情況下提高2027年債券的換算率,以供選擇就該企業事件轉換其2027年債券或就該等贖回通知轉換其2027年債券(或被視為已贖回)的持有人(視屬何情況而定)。
在截至2023年9月30日的三個月內,允許2027年債券持有人轉換的條件尚未滿足。因此,2027年發行的票據不可轉換,在公司截至2023年9月30日和2022年12月31日的簡明綜合資產負債表上被歸類為長期債務。
公司可能不會在2025年1月20日之前贖回2027年期票據。公司可以選擇在2025年1月20日或之後以現金贖回全部或部分2027年債券(受契約中描述的某些限制的限制),如果公司A類普通股的最後報告銷售價格至少為
該公司產生了$
2027年期債券的賬面淨額如下(以千計):
|
2023年9月30日 |
|
|
2022年12月31日 |
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本金 |
$ |
|
|
$ |
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未攤銷債務發行成本 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
賬面淨額 |
$ |
|
|
$ |
|
21
目錄表
已設置上限的呼叫
關於2027年債券的定價以及初始購買者全面行使其購買額外2027年債券的選擇權,本公司與某些2027年債券的初始購買者或其各自的聯屬公司和其他金融機構訂立了上限看漲期權交易(“上限看漲期權”)。每個有上限的看漲期權的初始執行價約為1美元。
9.承付款和或有事項
租契
本公司已簽訂不可撤銷的經營租約,主要用於在不同日期到期至2029年的辦公空間租金。某些租賃協議包含一項選擇權,允許公司續訂租期最長為
2019年,本公司獲得一份金額為$的信用證。
此外,該公司將其空置辦公空間的某些樓層分租,這些樓層於2022年在不同日期到期。轉租收入被記錄為租賃費用的減少,並被
截至2023年9月30日的9個月內,公司停止使用某些租賃的辦公空間。公司加快了相關經營租賃使用權資產的攤銷,確認了#美元
購買義務
截至2023年9月30日的9個月內,該公司簽訂了經修訂的第三方基礎設施協議,其中包括一項不可取消的承諾,即
法律事務
本公司不時涉及日常業務過程中產生的申索及其他法律事宜。公司會在出現這些索賠時進行調查。截至2023年9月30日及2022年12月31日,本公司並不知悉任何個別或共同對本公司的經營業績、財務狀況或現金流量產生重大不利影響的事項。
22
目錄表
賠償
本公司在日常業務過程中與其他公司(包括客户、業務合作伙伴、房東和某些第三方供應商)簽訂協議,並根據協議訂立賠償條款。根據該等安排,本公司同意就因本公司的某些活動而導致的違約方遭受或產生的某些損失向違約方作出賠償、使其免受損害並向違約方作出補償。該等彌償協議之條款一般為永久性。本公司根據該等協議可能須支付之未來付款之最高潛在金額無法釐定。截至2023年9月30日及2022年12月31日,本公司並無就該等彌償協議相關的訴訟進行抗辯或解決申索而產生重大成本。本公司於截至2023年及2022年9月30日止三個月及九個月維持商業一般責任保險及產品責任保險,以抵銷本公司於該等彌償條文下的若干潛在責任。
本公司亦保障其若干高級職員、董事及若干主要僱員在其各自職務上真誠地服務時獲得賠償。截至二零二三年九月三十日及二零二二年十二月三十一日,本公司並未為與這些賠償協議相關的訴訟辯護或解決索賠而產生重大成本。
10.收入
收入的分類
下表列出了按地理市場、基於客户位置以及按訂閲和服務類別分類的收入(以千美元為單位):
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
截至9月30日的9個月, |
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||||||||||||||||||||||||||
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2023 |
|
|
2022 |
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2023 |
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2022 |
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||||||||||||||||||||
地理市場: |
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美國 |
$ |
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% |
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$ |
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% |
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$ |
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% |
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$ |
|
|
|
% |
||||||||
國際 |
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% |
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% |
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% |
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% |
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總收入 |
$ |
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% |
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$ |
|
|
|
% |
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$ |
|
|
|
% |
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$ |
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|
|
% |
||||||||
訂閲和服務: |
|
||||||||||||||||||||||||||||||
融合平臺-許可證 |
$ |
|
|
|
% |
|
$ |
|
|
|
% |
|
$ |
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|
|
% |
|
$ |
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|
% |
||||||||
融合平臺-PCS(1) |
|
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% |
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|
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|
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% |
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|
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% |
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% |
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融合的雲 |
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% |
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% |
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% |
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% |
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訂閲 |
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% |
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% |
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% |
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% |
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服務 |
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% |
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% |
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% |
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% |
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總收入 |
$ |
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% |
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$ |
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|
% |
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$ |
|
|
|
% |
|
$ |
|
|
|
% |
(1)PC指的是合同簽訂後的客户支持、維護和升級。
剩餘履約義務(“RPO”)
RPO代表截至每個期間結束時尚未確認的合同未來收入數額,包括已開具發票的遞延收入和將在未來期間開具發票並確認為收入的不可註銷承諾額。RPO不包括現收現付安排。截至2023年9月30日,公司的RPO為$
23
目錄表
遞延收入
遞延收入,包括截至2023年9月30日及2022年12月31日的流動及非流動結餘, $
應收賬款淨額
在簡明綜合資產負債表上計入應收賬款的未開賬單應收賬款餘額為#美元。
該公司的預期信貸損失準備金為
遞延合同購置成本
下表彙總了延期合同購置費用的活動(單位:千):
|
截至9月30日的9個月, |
|
|||||
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2023 |
|
|
2022 |
|
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期初餘額 |
$ |
|
|
$ |
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合同購置費用的資本化 |
|
|
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遞延合同購置費用攤銷 |
|
( |
) |
|
|
( |
) |
期末餘額 |
$ |
|
|
$ |
|
11.股東權益
優先股
關於首次公開招股,本公司經修訂及重述的公司註冊證書生效,授權發行
普通股
公司有兩類普通股:A類普通股和B類普通股。關於首次公開招股,本公司經修訂及重述的公司註冊證書授權發行
24
目錄表
根據持有者的選擇,每股B類普通股可隨時轉換為一股A類普通股。在下列情況下,B類普通股的任何持有者股票將自動轉換為A類普通股:(I)出售或轉讓此類B類普通股,但經修訂和重述的公司註冊證書中描述的允許轉讓除外;(Ii)B類普通股股東死亡或喪失行為能力(如果股東是公司創始人之一,則在死亡或喪失行為能力之日起9個月後);以及(Iii)最終轉換日期,定義為(A)本公司董事會確定的日期,該日期不少於B類普通股已發行股份少於
預留供未來發行的普通股
公司預留了以下普通股,以備將來發行:
|
2023年9月30日 |
|
|
2022年12月31日 |
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2014年股票計劃: |
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未償還期權 |
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已發行的限制性股票單位 |
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2021年股權激勵計劃: |
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未償還期權 |
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已發行的限制性股票單位 |
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剩餘可供未來發行的股份 |
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2021年員工購股計劃 |
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*總計 |
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股權激勵計劃
2014年9月,公司董事會通過,公司股東批准了2014年度股票計劃(“2014計劃”)。2014年計劃也在2021年3月和2021年6月進行了修訂和重述。根據2014年計劃,董事會可以向符合條件的員工、董事和顧問授予股票期權和其他基於股權的獎勵。2014年計劃於2021年6月終止,與首次公開募股有關,但仍適用於2014年計劃終止之前授予的未完成獎勵的條款。根據2014年計劃,不會再授予任何股權獎勵。隨着2021年股權激勵計劃(“2021年計劃”)的制定,在根據2014年計劃授予的基於已發行股票獎勵的任何B類普通股股票到期、沒收、註銷或重新收購時,將有同等數量的A類普通股股票可根據2021年計劃授予。根據2014年計劃和2021年計劃授予的基於股權的獎勵通常在兩到四年內授予。所有股票期權授予自授予之日起十年期滿。
2021年4月,公司董事會通過,2021年6月,公司股東批准了2021年計劃,該計劃於簽署與公司首次公開募股相關的承銷協議時生效。2021年計劃規定授予激勵性股票期權、非限制性股票期權、股票增值權、限制性股票獎勵、限制性股票單位(“RSU”)獎項、績效獎勵和其他形式的獎勵給員工、董事和顧問,包括公司附屬公司的員工和顧問。總計
25
目錄表
2021年4月,公司董事會通過,2021年6月,公司股東批准了2021年員工購股計劃(“2021年員工購股計劃”),該計劃於簽署與公司首次公開募股相關的承銷協議時生效。2021年ESPP授權根據授予員工的購買權發行A類普通股。總計
除初始發售期間外,2021年ESPP規定從每年2月16日至8月16日開始為期12個月的發售期間,每個發售期間包括兩個為期6個月的購買期。首發期自2021年6月24日開始,至2022年8月15日結束。首次發售包括兩個購買期,第一個購買期於2022年2月15日結束,第二個購買期於2022年8月15日結束。根據2021年ESPP購買A類普通股的價格等於
2021年ESPP提供了展期功能,根據該功能,如果A類普通股在新購買期的第一個交易日的公允市值低於發售日的公允市值,則該發售期間將終止,參與者將自動登記在新的12個月發售期間。ESPP在2022年8月和2023年2月發生展期,觸發了新的12個月產品期限和Re衝入 在剩餘的必要服務期內確認的基於庫存的遞增薪酬費用。
26
目錄表
傑出的股權獎
下表彙總了股權獎勵活動以及與2014年計劃和2021年計劃下可供授予的股份有關的活動:
|
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傑出的股權獎 |
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可供授予的股份 |
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傑出的 |
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加權平均 |
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加權平均剩餘合同期限 |
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聚合內在價值 |
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截至2023年1月1日的餘額 |
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$ |
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$ |
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法定股份的增加 |
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行使的股票期權 |
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$ |
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股票期權被沒收或到期 |
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回購未歸屬普通股 |
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已批准的RSU |
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被沒收或取消的RSU |
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- |
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截至2023年9月30日的餘額 |
|
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$ |
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$ |
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截至2023年9月30日 |
|
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$ |
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已歸屬且預計將於2023年9月30日歸屬 |
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27
目錄表
總內在價值代表購買普通股的期權的行權價格與公司普通股的估計公允價值之間的差額。行使期權的內在價值是$
提前行使期權
所有股票期權持有人都有權行使未授予的期權,在股東自願或非自願終止僱用的情況下,這些期權受公司以原始行使價格持有的回購權利的約束。截至2023年9月30日和2022年12月31日,有
為提前行使購股權而發行的股份計入已發行和流通股,因為它們是合法發行和發行的,但在股份歸屬之前不被視為已發行股份。
RSU
下表彙總了2014年計劃和2021年計劃下的RSU活動:
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未完成的RSU |
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股份數量 |
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加權平均 |
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截至2023年1月1日的未歸屬餘額 |
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已批准的RSU |
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歸屬的RSU |
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被沒收或取消的RSU |
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截至2023年9月30日的未歸屬餘額 |
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基於股票的薪酬費用
基於股票的薪酬支出總額如下(以千計):
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截至9月30日的三個月, |
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截至9月30日的9個月, |
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2023 |
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2022 |
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2023 |
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2022 |
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收入成本-訂閲 |
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收入成本--服務 |
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研發 |
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銷售和市場營銷 |
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一般和行政 |
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股票薪酬,扣除資本化金額後的淨額 |
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資本化股票薪酬 |
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基於股票的薪酬總額 |
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截至2023年9月30日,有$
28
目錄表
12.重組及其他有關收費
2023年1月,公司批准了調整成本結構和房地產足跡的重組行動(《重組計劃》)。重組計劃包括削減約
下表彙總了公司在簡明綜合資產負債表的應計費用和其他流動負債中包括的與重組相關的員工離職福利的負債(單位:千):
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員工離職福利 |
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截至2023年1月1日的餘額 |
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重組費用 |
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現金支付 |
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截至2023年9月30日的餘額 |
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13.所得税
本公司計算中期所得税撥備的方法是,將其估計的年度有效税率應用於可計入司法管轄區的年初至今經常性業務所得税前的虧損或收入,並對中期產生的個別税項進行調整。
該公司的所得税準備金為$
29
目錄表
14.每股淨虧損
在有A類和B類普通股流通股的期間,A類和B類普通股持有人的權利,包括清算權和股息權,除了投票權、轉換權和轉讓權外,是相同的。由於A類和B類普通股的清算權和股息權相同,未分配收益是按比例分配的,因此,由此產生的每股淨虧損將在單獨或合併的基礎上對A類和B類普通股相同。
下表列出了每股基本淨虧損和攤薄淨虧損的計算方法(單位為千,不包括每股和每股數據):
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截至9月30日的三個月, |
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截至9月30日的9個月, |
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2023 |
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2022 |
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2023 |
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2022 |
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A類和B類 |
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A類和B類 |
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分子: |
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淨虧損 |
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加權平均-用於計算基本和稀釋後每股淨虧損的股票 |
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每股基本和稀釋後淨虧損 |
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下列可能稀釋的流通股不包括在本報告所述期間的每股攤薄淨虧損的計算中,因為計入它們的影響將是反攤薄的:
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2023年9月30日 |
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2022年9月30日 |
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股票期權 |
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未授予的提前行使的股票期權 |
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RSU |
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ESPP |
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2027年債券轉換後可發行的股份 |
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總計 |
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本公司根據IF-轉換法計算其2027年期票據的潛在攤薄影響。根據這種方法,稀釋每股淨虧損是通過假設所有2027年期票據在報告期開始時轉換為公司A類普通股的股份來確定的。
於發行2027年債券時,本公司訂立有上限催繳股款,該等催繳股款並不包括在計算已發行的攤薄加權平均股份數目之用,因為其影響將會是反攤薄的。預計有上限的贖回將部分抵消2027年債券轉換時對公司A類普通股的潛在稀釋。
30
目錄表
第二項。管理層對財務狀況和經營成果的討論與分析
以下有關本公司財務狀況及經營成果的討論及分析,應與本美國證券交易委員會截至2022年12月31日止財政年度的未經審計簡明綜合財務報表及有關附註及經審計綜合財務報表及相關附註一併閲讀,以及在本公司於2023年2月28日呈交美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的10-K表格年報(“年報”)中以“管理層對截至2022年12月31日止財政年度的財務狀況及經營成果的討論及分析”為標題進行的討論及分析。. 這些討論,特別是有關我們未來的經營結果或財務狀況、業務戰略和計劃以及未來經營的管理目標的信息,包括前瞻性陳述,這些陳述涉及風險和不確定因素,如本10-Q表格季度報告中“關於前瞻性陳述的特別説明”所述。您應該查看本季度報告中“風險因素”標題下的披露,討論可能導致我們的實際結果與這些前瞻性陳述中預期的結果大不相同的重要因素。除文意另有所指外,本季度報告中對“我們”、“我們的公司”和“匯流”的所有提法均指匯流公司及其合併子公司。除非另有説明,否則提及我們的“普通股”包括我們的A類普通股和B類普通股。
概述
Confluent的使命是啟動數據。我們成立於2014年,旨在引領這一全新的數據基礎設施類別,旨在圍繞實時中樞神經系統連接公司的所有應用程序、系統和數據層。這種新的數據基礎設施軟件已成為下一代技術堆棧中最具戰略意義的部分之一,使用該堆棧來利用移動數據對於每一家現代公司的成功至關重要,因為它們正在努力在數字優先的世界中競爭並取勝。在Confluent之前,我們的創始人創建了開源軟件項目ApacheKafka,這項技術一直是實現移動數據的核心技術。自成立以來,我們在產品開發方面投入了大量資金,為移動數據構建了一個完整的原生雲平臺。
Confluent旨在充當來自每個來源的實時數據的紐帶,使其能夠在整個組織中流動,並使應用程序能夠利用它來支持實時客户體驗和數據驅動的業務運營。我們的產品使組織能夠部署跨雲環境和數據中心的生產就緒型應用,同時通過增強的安全、合規性和治理功能靈活擴展。我們的平臺能夠填補企業充分實現移動數據的力量所需的結構、運營和工程方面的空白。我們使軟件開發人員能夠輕鬆構建他們的初始應用程序,以利用移動中的數據,並使大型複雜企業能夠使移動中的數據成為他們所做的一切的核心。隨着組織在其採用週期中走向成熟,我們使他們能夠快速、安全、可靠地構建越來越多利用移動數據的應用程序。結果具有雙重效果:企業不斷提高其提供更好客户體驗的能力,同時推動數據驅動的業務運營。我們相信,隨着時間的推移,融合將成為現代數字企業的中樞神經系統,提供無處不在的實時連接,併為整個企業的實時應用提供動力。
我們的收入主要來自銷售我們產品的訂閲,這些訂閲可以通過兩種不同的方式部署。Confluent Platform是一種企業就緒的自我管理軟件產品,可部署在我們客户的本地、私有云和公共雲環境中。Confluent Cloud是一個完全託管的本地雲軟件即服務(SaaS)產品,所有領先的雲提供商都可以使用。融合平臺和融合雲可以獨立使用,也可以結合使用,涵蓋客户運營所在的各種公共雲、私有云和內部部署環境。
31
目錄表
合流平臺客户可以使用我們的專有功能和不同級別的客户支持。我們的融合平臺訂閲主要有一年的期限,通常是提前按年計費。Confluent Cloud客户可以在沒有最低承諾合同的情況下按月購買訂閲,也可以根據基於使用的最低承諾合同(期限至少為一年)購買訂閲,在該合同中,客户承諾按指定的每次使用費率支付固定的最低金額。現收現付的客户會被記賬,並根據使用情況確認他們的收入。具有基於使用量的最低承諾的客户通常按年預付或按月欠費,我們確認收入來自 此類訂閲基於客户的使用情況。因此,由於客户消費模式的不同,我們的收入可能會在不同時期波動。
我們專注於獲得新客户並在現有客户中進行擴張。我們的入市模式得益於我們由雲本地平臺產品推動的自助式行動、我們通過ApacheKafka在開發人員中的廣泛意識份額、社區下載以及我們的企業銷售團隊。我們能夠通過無縫無摩擦的自助式雲採用和免費雲試用,以及社區下載來獲得新客户。例如,在用户開始使用我們的免費雲試用後,他們可以很容易地轉換為在線付費客户,即按現收即用模式或簽訂最低承諾合同。一旦客户看到我們的平臺為他們的初始使用案例帶來的好處,他們通常會擴展到其他使用案例和業務線、部門和地理位置。我們深厚的技術專長,加上我們的產品能力和對客户成果的關注,使我們能夠與客户形成戰略合作伙伴關係,以指導和加快這一旅程。這種擴展通常會產生自然的網絡效應,即我們的平臺對客户的價值會隨着採用更多的用例、加入更多的用户和團隊、連接更多的應用程序和系統以及添加更多的數據而增加。截至2023年9月30日和2022年9月30日,我們分別擁有約4910和4240名客户,同比增長16%。我們經歷了顯著的增長,截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月收入分別為20020萬美元和1.517億美元,同比增長32%;截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月收入分別為5.638億美元和4.173億美元,同比增長35%。
商業和宏觀經濟狀況
我們的業務和財務狀況一直並將繼續受到不利和不確定的宏觀經濟和地緣政治狀況的影響,包括更高的通貨膨脹率、更高的利率、銀行倒閉和相關的不確定性、供應鏈挑戰、資本市場或外匯匯率的波動或波動、美國聯邦政府可能停擺,以及地緣政治事件,如俄羅斯和烏克蘭以及以色列和加沙地帶正在發生的衝突。我們已經經歷了,我們相信我們將繼續經歷這些因素帶來的負面影響,包括更長的銷售週期,減少IT預算,客户消費增長放緩,包括客户採用的新用例減少,以及對現有和潛在客户的IT支出普遍加強審查。特別是,我們已經經歷並預計將繼續經歷融合雲的消費和承諾增長率下降,部分原因是這些因素導致訂閲收入和RPO減少。我們無法確定這些不確定的宏觀經濟和地緣政治條件及其對我們的行業、我們的財務業績、我們的業務戰略和客户的影響將持續多久。為了應對當前的經濟環境及其影響,我們已採取行動,通過調整成本結構和房地產足跡來精簡運營費用,包括在2023年1月裁員,同時謹慎投資於增長。
在2023年第三季度,我們的RPO增長繼續放緩,因為平均交易規模和平均合同期限都有所下降。我們認為,這主要是因為客户從較大的前期承諾轉向消費,他們可以做出較小的承諾,這反映了我們的客户更喜歡從匯流中獲得價值的消費優先趨勢,這在一定程度上受到上述宏觀經濟、地緣政治和其他因素的推動。在2023年第三季度,我們還體驗到一些大型企業客户使用融合雲的減少,這對我們的訂閲收入產生了負面影響。在接下來的幾個季度,我們預計這些客户以及某些其他客户的用例擴展減少將對消費增長率產生更大的負面影響。我們認為,這些消費逆風在一定程度上是由上述宏觀經濟、地緣政治和其他因素推動的,以及我們的銷售戰略與客户的消費優先偏好之間的不協調。
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目錄表
不確定的宏觀經濟和地緣政治條件以及上文討論的其他因素和動態將在多大程度上直接或間接影響我們的業務、運營結果、現金流和財務狀況,仍然不確定,也無法準確預測。我們將繼續監測和評估宏觀經濟總體狀況和相關因素對我們的業務和運營的實際和潛在影響。
影響我們業績的關鍵因素
開發創新的、市場領先的產品和擴展開發者的MindShare
我們專注於提供市場領先的產品。我們相信,保持我們的產品領先地位,並進一步提高我們的品牌和聲譽的實力,以推動收入增長,這對我們來説至關重要。我們在2017年推出了我們的雲原生SaaS產品Confluent Cloud,以利用現有的針對Apache Kafka的完全託管的雲服務的需求。自推出以來,合流雲發展迅速,因為組織一直在數字基礎設施方面進行大量投資,目標是提高整個業務的效率,並更好地利用支持其流程和客户體驗的數據。此外,我們繼續發佈新的產品增強功能和功能,以簡化應用程序開發和實時分析,並增強安全性和數據治理。我們打算有效地投資於我們的工程能力,包括通過收購和營銷活動,以保持我們在開發人員社區的強大地位。當我們進行這些投資以推動更多的客户採用和使用時,我們的運營結果可能會波動。
越來越多的人採用融合雲
我們相信,我們的雲本地融合雲產品為我們的業務帶來了重要的增長機會。組織越來越多地尋求一種完全託管的產品,以便在各種環境中無縫利用移動中的數據。在某些情況下,一直通過合流平臺自我管理部署的客户隨後成為合流雲客户。我們為客户提供免費的雲試用和按需付費的安排,以鼓勵客户隨着時間的推移採用和使用。我們將繼續利用我們的雲本地差異化來推動我們的增長。我們預計,隨着時間的推移,融合雲對我們訂閲收入的貢獻將會增加。截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月,我們的融合雲收入分別佔總收入的46%和38%,截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月,我們的融合雲收入分別佔總收入的44%和34%。由於我們根據使用量確認融合雲的收入,我們的收入和運營結果在過去一直波動,並可能繼續波動,原因是客户消費模式和採用趨勢的不同,包括上文所述宏觀經濟不確定性的影響和對客户IT支出的相關影響。
不斷擴大我們的客户羣
我們非常專注於繼續擴大我們的客户基礎。我們已經並將繼續投資於我們的銷售和營銷工作,包括渠道的產生和執行,以及開發人員社區的拓展,這對推動客户獲取至關重要。我們歷來專注於擁有重大擴張機會的大型企業客户,並圍繞這一方法建立了進入市場的行動。隨着我們雲產品的增長和越來越重視消費而不是承諾,包括創造更多自助服務機會,我們顯著擴大了我們的客户範圍,並能夠吸引更多客户。我們吸引新客户的能力將取決於並歷來受到多個因素的影響,包括我們在招聘和擴展我們的銷售和營銷組織方面的成功,我們加快銷售隊伍過渡時間的能力,我們進入市場戰略的擴展和完善,以獲得更多的客户機會並將重點放在消費上,營銷努力的影響,以及向潛在客户宣傳我們的產品相對於移動數據替代產品的好處,我們擴展產品的特性和功能的能力,我們增長和利用合作伙伴生態系統的能力,宏觀經濟的不確定性和挑戰,包括地緣政治事件和潛在的美國聯邦政府停擺,以及我們目標市場的競爭動態。截至2023年9月30日和2022年9月30日,我們分別擁有約4,910和4,240名客户,涵蓋各種規模和行業的組織。我們的客户計數將具有相同父組織的附屬實體視為單個客户,幷包括現收現付客户。
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目錄表
保留和擴大現有客户的收入
我們的業務模式和未來增長是由客户續訂以及隨着時間的推移不斷增加現有客户消費和訂閲推動的,稱為土地擴張。我們相信,隨着客户在將更多數據遷移到公共雲、識別新的使用案例以及實現移動數據的好處方面擴大他們對我們產品的使用,我們有巨大的機會增加我們的收入。我們從現有客户那裏保留和擴大收入的能力,包括通過增加我們的產品消費和合同承諾,將取決於並歷來受到許多因素的影響,包括市場對我們產品的接受程度,而不是移動數據替代產品,如阿帕奇·卡夫卡,客户對我們的訂閲和服務的滿意度,我們產品的特性和功能的擴展,競爭,定價,經濟狀況,地緣政治事件,潛在的美國聯邦政府停擺,以及我們客户支出水平的整體變化,這在最近一段時間對消費增長率產生了不利影響,等等。
投資於增長和擴展我們的業務
我們相信我們的市場機會是巨大的,我們專注於繼續對我們的長期收入和盈利潛力進行有紀律的投資。我們認為,為了抓住這一機遇,跨所有組織職能(包括我們的銷售和營銷組織)進行擴展至關重要。我們在我們的銷售和營銷組織中進行的投資將在體驗此類投資的好處之前發生,我們可能很難確定我們是否在組織內高效地分配資源。我們的收入增長潛力取決於此類投資的有效性和我們進入市場戰略的持續完善。為了應對更具挑戰性的宏觀經濟環境,我們打算採取一種有紀律的投資方式來發展我們的業務,以利用我們廣闊的市場機會,同時優化盈利能力、利潤率和現金流的改善,包括通過精簡我們的運營費用。
關鍵業務指標
我們監控下面列出的關鍵業務指標,以幫助我們評估業務和增長趨勢,制定預算,衡量業績,並做出戰略決策。下面討論的關鍵指標的計算可能與其他公司、證券分析師或投資者使用的其他類似標題的指標不同。
剩餘履約義務(“RPO”)
RPO代表截至每個期間結束時尚未確認的合同未來收入的金額,包括已開具發票的遞延收入和將在未來期間開具發票並確認為收入的不可註銷承諾金額。RPO不包括現收現付安排。
RPO作為一項指標並不一定預示着未來的收入增長,因為它沒有考慮客户消費或未來擴張的實際時間。RPO還可能因多種因素而波動,包括續訂時間、平均合同條款、季節性和客户合同金額。由於這些因素,審查RPO與本10-Q表格季度報告中其他地方披露的收入和其他財務措施一起審查是很重要的。截至2023年9月30日和2022年9月30日,我們的RPO分別為8.241億美元和6.635億美元。
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目錄表
年經常性收入為100,000美元或更高的客户(ARR)
我們將ARR定義為:(1)對於Confluent Platform客户,我們的客户在未來12個月內根據合同承諾的收入金額,假設他們的訂閲沒有增加或減少;(2)對於Confluent Cloud客户,我們預計在未來12個月內從這些客户那裏確認的收入金額,假設使用率沒有增加或減少,計算方法是將適用期最後三個月的Confluent Cloud實際使用量按年計算。服務安排不包括在ARR的計算中。龐大的客户關係為我們的業務模式帶來了規模和運營槓桿。與小客户相比,大客户為我們提供了更大的機會,因為他們有更大的預算,隨着時間的推移遷移更多應用程序的潛力更大,並且移動數據的潛在用例範圍更廣。為了衡量我們與客户擴大規模並吸引大型企業使用我們的產品的能力,我們計算了截至期末ARR貢獻10萬美元或以上的客户數量。我們的客户數量也可能因收購、合併、分拆和其他市場活動而波動。截至2023年及2022年9月30日,我們分別擁有1,185名及945名ARR達100,000元或以上的客户。
我們可能會不時調整計算ARR的方法。在2023年第一季度之前,Confluent Cloud客户的ARR不包括現收現付安排,而是基於未來12個月的合同承諾,無論實際消費如何。從2023年第一季度開始,我們調整了計算ARR的方法,以納入Confluent Cloud的實際消耗,並追溯應用此更改。我們認為,這一變化更好地符合我們管理層內部評估ARR的方式,並隨着時間的推移更好地反映實際的客户行為,因為Confluent Cloud對我們訂閲收入的貢獻隨着時間的推移而增加。我們預計這一變化將對ARR為10萬美元或更高的客户產生積極影響,包括在以前的時期,因為Confluent Cloud客户的消費增長速度可能比他們的合同承諾更快。然而,隨着這一變化,我們預計ARR將經歷更大的波動,因為我們的客户的消費趨勢可能會在不同時期發生重大變化。請參閲“風險因素-與我們的業務和運營相關的風險-我們預計我們的財務業績和關鍵指標會出現波動,因此難以預測未來業績,如果我們未能滿足證券分析師或投資者對我們的運營業績的期望,我們的股價和您的投資價值可能會下降。
基於美元的淨留存率(“NRR”)
我們計算截至期末的以美元為基礎的NRR,方法是從該期末前12個月的所有客户隊列的ARR或前期價值開始。然後,我們計算這些相同客户截至本期末的ARR,或本期價值,並將本期價值除以前期價值,以得出我們基於美元的NRR。基於美元的NRR包括在美元加權價值基礎上對我們的Confluent Platform訂閲的影響,這些訂閲擴展,續訂,合同或消耗。以美元為基礎的NRR還包括適用期最後三個月Confluent Cloud實際消費的年度化影響,但不包括本期新客户的ARR。我們以美元為基礎的NRR會因收購、合併、分拆和其他市場活動而進行調整。我們相信,我們以美元為基礎的NRR提供了有關我們現有客户發展和未來增長前景的有用信息。截至2023年9月30日,我們以美元計的淨資產比率略低於130%,顯示我們有能力在現有客户中擴張。然而,我們計算ARR的方法可能會導致NRR的波動性增加,因為我們的客户的消費趨勢可能會在各個季度之間存在顯著差異。請參閲“風險因素-與我們的業務和運營相關的風險-我們預計我們的財務業績和關鍵指標會出現波動,因此難以預測未來業績,如果我們未能滿足證券分析師或投資者對我們的運營業績的期望,我們的股價和您的投資價值可能會下降。
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目錄表
經營成果的構成部分
收入
我們的收入主要來自訂閲,其次是服務。
訂用收入.我們的訂閲收入包括來自基於期限的許可證和合同後客户支持,維護和升級的收入,統稱為PCS,我們稱之為Confluent Platform,以及我們的SaaS產品,我們稱之為Confluent Cloud。我們於向客户交付及轉讓相關許可證的控制權時(通常為生效開始日期)確認來自按條款訂閲的許可證的部分收入。來自個人通訊服務的收入佔我們按年期訂購許可證收入的絕大部分,並於合約年期內按比例確認。截至2023年及2022年9月30日止三個月及九個月,我們來自Confluent Cloud的絕大部分收益乃基於以使用量為基礎的最低承諾,並按使用量基準確認,原因是使用量指直接計量於特定日期轉讓的認購對客户的價值相對於合約期內將交付的總價值。我們的訂閲主要有一至三年的期限,一般不可取消和不可退還。我們還提供現收現付的安排,包括按月的SaaS合同。這些安排歷來只佔我們訂閲收入的一個微不足道的部分。
服務收入。服務收入包括專業服務和教育服務的收入,通常是按時間和材料出售的。專業服務和教育服務的收入在提供這些服務時確認。
我們預計我們的總收入可能會因新訂閲的時間和規模、客户續訂和擴展的速度、客户對我們基於使用的產品的消費波動和採用趨勢、專業服務的提供、我們銷售隊伍的上線時間和工作效率、重大交易的影響和季節性等因素而有所不同。
收入成本
訂閲收入成本。訂閲收入成本主要包括與客户支持和維護相關的員工的工資、獎金、福利和股票薪酬等與員工相關的成本、第三方雲基礎設施成本、內部使用軟件和收購的無形資產攤銷成本,以及用於信息技術、設施、招聘和業務系統的已分配管理成本。我們預計,隨着訂閲收入的增加,訂閲收入的成本將以絕對值計算也會增加。
服務成本收入。服務成本收入主要包括與我們的專業服務和教育服務相關的員工的人員相關成本,包括工資、獎金、福利和基於股票的薪酬,補充我們服務交付團隊的第三方顧問和合作夥伴的成本,以及分配的管理費用。我們預計,隨着服務收入的增加,我們的服務成本收入將以絕對值計算也會增加。
毛利和毛利率
毛利。毛利代表收入減去收入成本。
毛利率。毛利率,或毛利潤佔收入的百分比,一直並將繼續受到各種因素的影響,包括我們訂閲和服務的平均銷售價格,我們收入組合的變化,包括我們的融合平臺、融合雲和服務產品之間的收入組合,第三方雲基礎設施資源的使用時間和數量,以及基礎設施優化。我們預計我們的毛利率會隨着時間的推移而波動,這取決於上述因素。
36
目錄表
運營費用
我們的運營費用包括研發、銷售和營銷、一般和行政費用、重組和其他相關費用。與人事有關的費用是每一類業務費用中最重要的組成部分。運營費用還包括分配給信息技術、設施、招聘和業務系統的管理費用。
研究與開發。研發費用主要包括與人員相關的成本,包括工資、獎金、福利和基於股票的薪酬,扣除資本化金額、開發我們的產品所產生的第三方雲基礎設施費用、專供我們的研發組織使用的軟件和訂閲服務、承包商和專業服務費用以及分配的管理費用。我們預計,隨着業務的增長,我們的研發費用按絕對美元計算將繼續增加,我們將繼續投資於我們的產品。
銷售和市場營銷。銷售和營銷費用主要包括與人員有關的成本,包括工資、銷售佣金、獎金、福利和基於股票的薪酬,遞延合同收購成本的攤銷,主要包括銷售佣金和相關的工資税、會議、與營銷計劃相關的成本、與差旅相關的成本和分配的管理費用。營銷計劃包括廣告、活動、企業溝通、品牌建設和開發者社區活動。我們預計,隨着時間的推移,我們的銷售和營銷費用將以絕對美元計算增加,並在可預見的未來繼續成為我們最大的運營費用,因為我們將投資於我們的銷售和營銷工作。我們還預計,在未來幾個季度,隨着我們將銷售薪酬計劃轉向面向消費,我們的銷售和營銷費用將出現更大幅度的增長,我們預計這將導致基於消費的銷售佣金產生更高的前期費用確認。
一般和行政。一般和行政費用主要包括與人事有關的成本,包括工資、獎金、福利和行政職能的股票補償,包括財務、人力資源和法律、專業費用、專門供我們的一般和行政職能使用的軟件和訂閲服務,以及分配的管理費用。我們預計,隨着時間的推移,隨着我們繼續投資於業務的增長併產生與上市公司相關的成本,我們的一般和行政費用將以絕對美元計算增加。
重組和其他相關費用。重組和其他相關費用包括與人員有關的費用,包括員工過渡和遣散費、員工福利和相關便利費用,以及放棄租約的費用。
其他收入(費用),淨額
其他收入(支出),淨額主要包括現金等價物和有價證券的利息、有價證券溢價的攤銷和折扣的增加、債務發行成本攤銷的利息支出、外幣交易的收益和虧損以及有價證券的已實現收益和虧損。
所得税準備金(受益於)
所得税撥備(受益)主要包括我們開展業務的某些外國和美國州司法管轄區的所得税。我們對美國和英國的遞延税項資產維持全額估值準備金,因為我們得出的結論是,遞延税項資產更有可能無法變現。
37
目錄表
經營成果
下表列出了我們所列各時期的簡明綜合業務報表數據:
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
截至9月30日的9個月, |
|
||||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||
|
(單位:千) |
|
|||||||||||||
收入: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
訂閲 |
$ |
189,270 |
|
|
$ |
138,730 |
|
|
$ |
526,325 |
|
|
$ |
379,668 |
|
服務 |
|
10,911 |
|
|
|
13,002 |
|
|
|
37,443 |
|
|
|
37,610 |
|
總收入 |
|
200,181 |
|
|
|
151,732 |
|
|
|
563,768 |
|
|
|
417,278 |
|
收入成本: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
訂閲(1)(2) |
|
44,104 |
|
|
|
38,417 |
|
|
|
131,197 |
|
|
|
107,628 |
|
服務(1)(2) |
|
12,445 |
|
|
|
14,763 |
|
|
|
41,416 |
|
|
|
40,838 |
|
收入總成本 |
|
56,549 |
|
|
|
53,180 |
|
|
|
172,613 |
|
|
|
148,466 |
|
毛利 |
|
143,632 |
|
|
|
98,552 |
|
|
|
391,155 |
|
|
|
268,812 |
|
運營費用: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
研發(1)(2) |
|
91,237 |
|
|
|
70,099 |
|
|
|
261,804 |
|
|
|
192,232 |
|
銷售和市場營銷(1)(2) |
|
128,624 |
|
|
|
114,312 |
|
|
|
385,018 |
|
|
|
333,768 |
|
一般和行政(1)(2) |
|
31,874 |
|
|
|
33,041 |
|
|
|
103,572 |
|
|
|
90,501 |
|
重組和其他相關費用 |
|
529 |
|
|
|
- |
|
|
|
34,854 |
|
|
|
- |
|
總運營費用 |
|
252,264 |
|
|
|
217,452 |
|
|
|
785,248 |
|
|
|
616,501 |
|
營業虧損 |
|
(108,632 |
) |
|
|
(118,900 |
) |
|
|
(394,093 |
) |
|
|
(347,689 |
) |
其他收入,淨額 |
|
17,529 |
|
|
|
4,719 |
|
|
|
50,324 |
|
|
|
5,089 |
|
所得税前虧損 |
|
(91,103 |
) |
|
|
(114,181 |
) |
|
|
(343,769 |
) |
|
|
(342,600 |
) |
所得税撥備 |
|
1,567 |
|
|
|
1,868 |
|
|
|
4,881 |
|
|
|
4,067 |
|
淨虧損 |
$ |
(92,670 |
) |
|
$ |
(116,049 |
) |
|
$ |
(348,650 |
) |
|
$ |
(346,667 |
) |
__________________________________________________
(1) 包括基於股票的薪酬費用如下:
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
截至9月30日的9個月, |
|
||||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||
|
(單位:千) |
|
|||||||||||||
收入成本-訂閲 |
$ |
6,171 |
|
|
$ |
6,313 |
|
|
$ |
19,413 |
|
|
$ |
17,644 |
|
收入成本--服務 |
|
2,619 |
|
|
|
2,684 |
|
|
|
8,521 |
|
|
|
6,874 |
|
研發 |
|
37,778 |
|
|
|
27,692 |
|
|
|
103,213 |
|
|
|
73,114 |
|
銷售和市場營銷 |
|
32,297 |
|
|
|
26,712 |
|
|
|
93,673 |
|
|
|
72,520 |
|
一般和行政 |
|
10,649 |
|
|
|
11,992 |
|
|
|
36,142 |
|
|
|
31,476 |
|
基於股票的薪酬總支出 |
$ |
89,514 |
|
|
$ |
75,393 |
|
|
$ |
260,962 |
|
|
$ |
201,628 |
|
38
目錄表
(2) 包括以下員工股票交易的僱主税:
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
截至9月30日的9個月, |
|
||||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||
|
(單位:千) |
|
|||||||||||||
收入成本-訂閲 |
$ |
179 |
|
|
$ |
82 |
|
|
$ |
765 |
|
|
$ |
485 |
|
收入成本--服務 |
|
126 |
|
|
|
62 |
|
|
|
344 |
|
|
|
219 |
|
研發 |
|
686 |
|
|
|
496 |
|
|
|
3,661 |
|
|
|
1,877 |
|
銷售和市場營銷 |
|
798 |
|
|
|
580 |
|
|
|
3,369 |
|
|
|
2,308 |
|
一般和行政 |
|
684 |
|
|
|
149 |
|
|
|
1,596 |
|
|
|
589 |
|
員工股票交易的僱主總税額 |
$ |
2,473 |
|
|
$ |
1,369 |
|
|
$ |
9,735 |
|
|
$ |
5,478 |
|
下表列出了我們的簡明綜合業務報表數據,以所示期間收入的百分比表示:
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
截至9月30日的9個月, |
|
||||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||||
收入: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
訂閲 |
|
95 |
% |
|
|
91 |
% |
|
|
93 |
% |
|
|
91 |
% |
服務 |
|
5 |
|
|
|
9 |
|
|
|
7 |
|
|
|
9 |
|
總收入 |
|
100 |
|
|
|
100 |
|
|
|
100 |
|
|
|
100 |
|
收入成本: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
訂閲 |
|
22 |
|
|
|
25 |
|
|
|
23 |
|
|
|
26 |
|
服務 |
|
6 |
|
|
|
10 |
|
|
|
7 |
|
|
|
10 |
|
收入總成本 |
|
28 |
|
|
|
35 |
|
|
|
31 |
|
|
|
36 |
|
毛利 |
|
72 |
|
|
|
65 |
|
|
|
69 |
|
|
|
64 |
|
運營費用: |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
研發 |
|
46 |
|
|
|
46 |
|
|
|
46 |
|
|
|
46 |
|
銷售和市場營銷 |
|
64 |
|
|
|
75 |
|
|
|
68 |
|
|
|
80 |
|
一般和行政 |
|
16 |
|
|
|
22 |
|
|
|
18 |
|
|
|
22 |
|
重組和其他相關費用 |
|
0 |
|
|
|
0 |
|
|
|
6 |
|
|
|
0 |
|
總運營費用 |
|
126 |
|
|
|
143 |
|
|
|
139 |
|
|
|
148 |
|
營業虧損 |
|
(54 |
) |
|
|
(78 |
) |
|
|
(70 |
) |
|
|
(83 |
) |
其他收入,淨額 |
|
9 |
|
|
|
3 |
|
|
|
9 |
|
|
|
2 |
|
所得税前虧損 |
|
(46 |
) |
|
|
(75 |
) |
|
|
(61 |
) |
|
|
(82 |
) |
所得税撥備 |
|
1 |
|
|
|
1 |
|
|
|
1 |
|
|
|
1 |
|
淨虧損 |
|
(46 |
)% |
|
|
(76 |
)% |
|
|
(62 |
)% |
|
|
(83 |
)% |
__________________________________________________
注:由於四捨五入的關係,某些數字的總和可能不是。
39
目錄表
截至2023年9月30日及2022年9月30日止三個月的比較
收入
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
訂閲 |
$ |
189,270 |
|
|
$ |
138,730 |
|
|
$ |
50,540 |
|
|
36% |
服務 |
|
10,911 |
|
|
|
13,002 |
|
|
|
(2,091 |
) |
|
(16)% |
總收入 |
$ |
200,181 |
|
|
$ |
151,732 |
|
|
$ |
48,449 |
|
|
32% |
在截至2023年9月30日的三個月中,訂閲收入比截至2022年9月30日的三個月增加了5050萬美元。收入的增長主要來自對現有客户的銷售,其餘的增長可歸因於對新客户的銷售。對新客户的銷售是指在2023年9月30日之前的12個月內從客户那裏獲得的確認收入。我們有能力從現有客户進行擴張的另一個跡象是,截至2023年9月30日,我們以美元計算的淨保留率略低於130%。在截至2023年9月30日的三個月中,合流平臺和合流雲分別貢獻了我們訂閲收入的52%和48%,而截至2022年9月30日的三個月,這一比例分別為59%和41%。
在截至2023年9月30日的三個月中,服務收入與截至2022年9月30日的三個月相比減少了210萬美元,這主要是由於提供的專業服務減少。
收入成本、毛利和毛利
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
收入成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
訂閲 |
$ |
44,104 |
|
|
$ |
38,417 |
|
|
$ |
5,687 |
|
|
15% |
服務 |
|
12,445 |
|
|
|
14,763 |
|
|
|
(2,318 |
) |
|
(16)% |
收入總成本 |
$ |
56,549 |
|
|
$ |
53,180 |
|
|
$ |
3,369 |
|
|
6% |
毛利 |
$ |
143,632 |
|
|
$ |
98,552 |
|
|
$ |
45,080 |
|
|
46% |
|
截至9月30日的三個月, |
||
|
2023 |
|
2022 |
毛利率 |
|
|
|
訂閲 |
77% |
|
72% |
服務 |
(14)% |
|
(14)% |
總毛利率 |
72% |
|
65% |
在截至2023年9月30日的三個月中,訂閲收入成本比截至2022年9月30日的三個月增加了570萬美元。這一增長主要是由於增加了$3.8 第三方雲基礎設施成本增加100萬美元,內部使用軟件攤銷增加130萬美元,以及人事相關費用和已分配間接費用增加80萬美元通過增加員工人數。
40
目錄表
在截至2023年9月30日的三個月中,服務成本收入與截至2022年9月30日的三個月相比減少了230萬美元。減少的主要原因是與人事有關的費用和分配的間接費用減少120萬美元受員工人數減少和為補充我們的服務交付團隊的第三方承包商和合作夥伴減少了110萬美元的成本。
我們的訂閲毛利增長主要是由於我們基礎設施的效率提高和優化帶來的規模經濟,但我們的收入組合向毛利潤率較低的融合雲的轉變抵消了這一增長。我們的服務毛利率持平主要是因為第三方承包商的成本以類似於服務收入。
研究與開發
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
研發 |
$ |
91,237 |
|
|
$ |
70,099 |
|
|
$ |
21,138 |
|
|
30% |
收入百分比 |
46% |
|
|
46% |
|
|
|
|
|
|
在截至2023年9月30日的三個月中,研究和開發費用比截至2022年9月30日的三個月增加了2110萬美元。增加的主要原因是與人事有關的費用和分配的間接費用增加了1 560萬美元並增加了$3.8百萬美元與收購相關的薪酬成本.與人事有關的費用增加主要是由增加的員工推動並增加了$10.1百萬美元的股票薪酬支出,扣除資本化金額的淨額.
銷售和市場營銷
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
銷售和市場營銷 |
$ |
128,624 |
|
|
$ |
114,312 |
|
|
$ |
14,312 |
|
|
13% |
收入百分比 |
64% |
|
|
75% |
|
|
|
|
|
|
在截至2023年9月30日的三個月中,銷售和營銷費用比截至2022年9月30日的三個月增加了1430萬美元。增加的主要原因是與人事有關的費用和分配的間接費用增加720萬美元,增加550萬美元在營銷和活動費用方面,和增加了$2.3遞延合同收購成本攤銷100萬歐元。與人事有關的費用增加主要是由增加的員工推動和 增加了$5.6百萬美元的基於股票的薪酬支出。
一般和行政
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
一般和行政 |
$ |
31,874 |
|
|
$ |
33,041 |
|
|
$ |
(1,167 |
) |
|
(4)% |
收入百分比 |
16% |
|
|
22% |
|
|
|
|
|
|
在截至2023年9月30日的三個月中,與截至2022年9月30日的三個月相比,一般和行政費用減少了120萬美元。這一減少主要是由於沒收未歸屬股票獎勵的基於股票的薪酬支出發生逆轉,但被增加的員工人數部分抵消。
41
目錄表
重組和其他相關費用
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
重組和其他相關費用 |
$ |
529 |
|
|
$ |
- |
|
|
$ |
529 |
|
|
100% |
收入百分比 |
0% |
|
|
0% |
|
|
|
|
|
|
在截至2023年9月30日的三個月中,重組和其他相關費用比截至2022年9月30日的三個月增加了50萬美元由於我們採取了調整成本結構的重組行動。有關進一步資料,請參閲我們的簡明綜合財務報表附註12。
其他收入(費用),淨額
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
其他收入,淨額 |
$ |
17,529 |
|
|
$ |
4,719 |
|
|
$ |
12,810 |
|
|
271% |
其他收入,與截至2022年9月30日的三個月相比,在截至2023年9月30日的三個月中淨增加1280萬美元主要是由於有價證券的收益率較高。
所得税準備金(受益於)
|
截至9月30日的三個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
所得税前虧損 |
$ |
(91,103 |
) |
|
$ |
(114,181 |
) |
|
$ |
23,078 |
|
|
(20)% |
所得税撥備 |
|
1,567 |
|
|
|
1,868 |
|
|
|
(301 |
) |
|
(16)% |
實際税率 |
(1.7)% |
|
|
(1.6)% |
|
|
|
|
|
|
在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月裏,所得税撥備主要由外國和州所得税推動。
我們對美國和英國的遞延税金資產保持全額估值津貼。我們的有效税率可能會在不同税率的司法管轄區之間的收益組合波動的程度上波動。
42
目錄表
截至2023年9月30日及2022年9月30日止的9個月比較
收入
|
截至9月30日的9個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
訂閲 |
$ |
526,325 |
|
|
$ |
379,668 |
|
|
$ |
146,657 |
|
|
39% |
服務 |
|
37,443 |
|
|
|
37,610 |
|
|
|
(167 |
) |
|
(0)% |
總收入 |
$ |
563,768 |
|
|
$ |
417,278 |
|
|
$ |
146,490 |
|
|
35% |
在截至2023年9月30日的9個月中,訂閲收入比截至2022年9月30日的9個月增加了1.467億美元。收入增長主要來自對現有客户的銷售,其餘增長歸因於對新客户的銷售。對新客户的銷售是指在過去12個月內從客户那裏獲得的確認收入每個獨立的季度都在截至2023年9月30日的9個月內結束。我們有能力從現有客户進行擴張的另一個跡象是,截至2023年9月30日,我們以美元計算的淨保留率略低於130%。在截至2023年9月30日的九個月中,融合平臺和融合雲分別貢獻了我們訂閲收入的53%和47%,而截至2022年9月30日的九個月分別貢獻了62%和38%的訂閲收入。
與截至2022年9月30日的9個月相比,截至2023年9月30日的9個月的服務收入保持相對穩定。
收入成本、毛利和毛利
|
截至9月30日的9個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
收入成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
訂閲 |
$ |
131,197 |
|
|
$ |
107,628 |
|
|
$ |
23,569 |
|
|
22% |
服務 |
|
41,416 |
|
|
|
40,838 |
|
|
|
578 |
|
|
1% |
收入總成本 |
$ |
172,613 |
|
|
$ |
148,466 |
|
|
$ |
24,147 |
|
|
16% |
毛利 |
$ |
391,155 |
|
|
$ |
268,812 |
|
|
$ |
122,343 |
|
|
46% |
|
截至9月30日的9個月, |
||
|
2023 |
|
2022 |
毛利率 |
|
|
|
訂閲 |
75% |
|
72% |
服務 |
(11)% |
|
(9)% |
總毛利率 |
69% |
|
64% |
在截至2023年9月30日的9個月中,訂閲收入成本比截至2022年9月30日的9個月增加了2360萬美元。這一增長主要是由於增加了$13.8 第三方雲基礎設施成本達到100萬歐元,與人事有關的費用和已分配的間接費用增加870萬美元。與人事有關的費用增加了主要受驅動通過增加員工人數和增加$1.8百萬美元的基於股票的薪酬支出。
43
目錄表
在截至2023年9月30日的9個月中,服務成本收入比截至2022年9月30日的9個月增加了60萬美元。增加的主要原因是與人事有關的費用和分配的間接費用增加330萬美元受員工人數增加的推動,但被減少260萬美元所抵消為補充我們的服務交付團隊的第三方承包商和合作夥伴降低成本。與人事有關的費用增加包括$1.6百萬美元的基於股票的薪酬支出。
我們的訂閲毛利增長主要是由於我們基礎設施的效率提高和優化帶來的規模經濟,但我們的收入組合向毛利潤率較低的融合雲的轉變抵消了這一增長。我們的服務毛利率下降主要是由於與人員相關的成本,包括基於股票的薪酬支出,其增長率高於服務收入。
研究與開發
|
截至9月30日的9個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
研發 |
$ |
261,804 |
|
|
$ |
192,232 |
|
|
$ |
69,572 |
|
|
36% |
收入百分比 |
46% |
|
|
46% |
|
|
|
|
|
|
在截至2023年9月30日的9個月中,研發費用比截至2022年9月30日的9個月增加了6960萬美元。增加的主要原因是與人事有關的費用和分配的間接費用增加5 020萬美元增加了$15.4百萬美元與收購相關的薪酬成本.與人事有關的費用增加主要是由增加的員工推動並增加了$30.1百萬美元的股票薪酬支出,扣除資本化金額的淨額.
銷售和市場營銷
|
截至9月30日的9個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
銷售和市場營銷 |
$ |
385,018 |
|
|
$ |
333,768 |
|
|
$ |
51,250 |
|
|
15% |
收入百分比 |
68% |
|
|
80% |
|
|
|
|
|
|
在截至2023年9月30日的9個月中,銷售和營銷費用比截至2022年9月30日的9個月增加了5130萬美元。這一增加主要是由於與人事有關的費用和分配的間接費用增加了3 810萬美元, 增加了$6.4遞延合同採購成本攤銷,以及 增加390萬美元 營銷和活動費用。人事費增加的主要原因是 由增加的員工推動和 增加了$21.2百萬美元的基於股票的薪酬支出。
一般和行政
|
截至9月30日的9個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
一般和行政 |
$ |
103,572 |
|
|
$ |
90,501 |
|
|
$ |
13,071 |
|
|
14% |
收入百分比 |
18% |
|
|
22% |
|
|
|
|
|
|
截至2023年9月30日止九個月的一般及行政開支較截至2022年9月30日止九個月增加13. 1百萬元。這一增長主要是由於 與人事有關的費用和分配的間接費用增加了1 040萬美元,專業服務費增加100萬美元,與收購相關的供應商成本增加100萬美元。與人員有關的成本增加主要是由於員工人數的增加和股票薪酬支出增加470萬美元.
44
目錄表
重組和其他相關費用
|
截至9月30日的9個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
重組和其他相關費用 |
$ |
34,854 |
|
|
$ |
- |
|
|
$ |
34,854 |
|
|
100% |
收入百分比 |
6% |
|
|
0% |
|
|
|
|
|
|
在截至2023年9月30日的9個月中,重組和其他相關費用比截至2022年9月30日的9個月增加了3490萬美元由於我們的重組行動,調整了成本結構和房地產足跡。有關進一步資料,請參閲我們的簡明綜合財務報表附註12。
其他收入(費用),淨額
|
截至9月30日的9個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
其他收入,淨額 |
$ |
50,324 |
|
|
$ |
5,089 |
|
|
$ |
45,235 |
|
|
889% |
其他收入,與截至2022年9月30日的9個月相比,在截至2023年9月30日的9個月中淨增加4520萬美元主要是由於有價證券的收益率較高。
所得税準備金(受益於)
|
截至9月30日的9個月, |
|
|
變化 |
|||||||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
|
$ |
|
|
% |
|||
|
(除百分比外,以千為單位) |
||||||||||||
所得税前虧損 |
$ |
(343,769 |
) |
|
$ |
(342,600 |
) |
|
$ |
(1,169 |
) |
|
0% |
所得税撥備 |
|
4,881 |
|
|
|
4,067 |
|
|
|
814 |
|
|
20% |
實際税率 |
(1.4)% |
|
|
(1.2)% |
|
|
|
|
|
|
在截至2023年9月30日和2022年9月30日的9個月中,所得税撥備主要由外國和州所得税推動。
我們對美國和英國的遞延税金資產保持全額估值津貼。我們的有效税率可能會在不同税率的司法管轄區之間的收益組合波動的程度上波動。
流動性與資本資源
到目前為止,我們主要通過發行股票和債務證券的收益以及從客户那裏收到的付款來為業務提供資金。2021年6月,我們的首次公開募股帶來了7.866億美元的收益,扣除承銷折扣和佣金後。於2021年12月,我們根據證券法第144A條,以私募方式向合資格機構買家發行本金總額為11億美元、本金總額為2027年到期的0%可轉換優先票據(“2027年票據”)。在扣除最初購買者的折扣和佣金以及債務發行成本後,發行2027年債券的淨收益為10.805億美元。
截至2023年9月30日,我們的主要流動性來源是現金、現金等價物和有價證券,總額為18.728億美元。我們的現金、現金等價物和有價證券包括銀行存款、貨幣市場基金、公司票據和債券、商業票據、美國機構債務和美國國債。我們相信,現有現金、現金等價物、有價證券和運營現金流將足以滿足我們的短期和長期運營和資本需求,包括主要與我們的第三方雲基礎設施不可撤銷協議相關的購買義務,以及主要與我們的辦公空間相關的運營租賃承諾。
45
目錄表
我們產生了嚴重的運營虧損和運營現金流為負。截至2023年9月30日,我們的累計赤字為15.501億美元。我們可能需要額外的資本資源來執行戰略計劃以發展我們的業務。我們未來的資本需求將取決於許多因素,包括我們的增長率、支持開發努力的支出的時機和程度、銷售和營銷以及國際業務的擴大,以及我們的訂閲和服務繼續被市場接受。我們可能被要求尋求額外的股權或債務融資。如果需要從外部來源獲得額外的融資,我們可能無法以我們可以接受的條件籌集資金,或者根本無法籌集。如果我們不能在需要的時候籌集額外的資本,我們的業務、經營結果和財務狀況將受到不利影響。
下表彙總了我們在報告期間的現金流:
|
截至9月30日的9個月, |
|
|||||
|
2023 |
|
|
2022 |
|
||
|
(單位:千) |
|
|||||
經營活動中使用的現金淨額 |
$ |
(115,892 |
) |
|
$ |
(130,255 |
) |
用於投資活動的現金淨額 |
$ |
(92,943 |
) |
|
$ |
(816,257 |
) |
*融資活動提供的現金淨額 |
$ |
91,398 |
|
|
$ |
73,992 |
|
經營活動的現金流
我們通常每年為我們的基於期限的許可證預先向我們的客户開發票,通常是每年預先或每月為我們的SaaS產品付款。我們最大的運營現金來源是從客户那裏收到的付款。由於大型企業的購買模式,我們過去和未來都預計會經歷季節性,歷史上第四季度是我們對客户銷售最強勁的季度。因此,從我們客户那裏增加的收款所帶來的運營現金流收益通常發生在開票後的下一個季度。我們預計季節性、賬單的時間和客户的收款將對我們不同時期的經營活動的現金流產生實質性影響。我們從運營活動中獲得的現金主要用於與人員相關的費用、第三方雲基礎設施成本、銷售和營銷費用以及管理費用。
截至2023年9月30日的9個月中,在經營活動中使用的現金為1.159億美元,主要包括我們淨虧損3.487億美元,經非現金費用調整後為2.982億美元,和現金淨流出6540萬美元從我們的經營資產和負債的變化中扣除業務合併的影響。我們的非現金費用包括2.61億美元的基於股票的薪酬支出,扣除資本化金額後的淨額,3350萬美元的遞延合同收購成本的攤銷,1570萬美元的租賃放棄費用,以及1000萬美元的物業設備和收購的無形資產的折舊和攤銷,部分被3100萬美元的可出售證券的折扣和溢價的淨增加所抵消。除業務合併的影響外,營業資產和負債變化的主要驅動因素是,由於我們的銷售額增加,遞延合同收購成本增加了3960萬美元,由於付款時機的原因,應付賬款減少了1920萬美元,與未來服務的預付款時間相關的預付費用和其他資產增加了1380萬美元,由於我們銷售額的全面增長,應收賬款增加了610萬美元,但由於計提和付款的時間安排,應計費用和其他負債增加了1800萬美元,部分抵消了這一增加。
46
目錄表
在截至2022年9月30日的9個月中,在經營活動中使用的現金為1.303億美元,主要包括我們的淨虧損3.467億美元,經非現金費用調整後為2.413億美元,和現金淨流出2490萬美元我們的營業資產和負債的變化。我們的非現金費用包括2.016億美元的基於股票的薪酬支出,扣除資本化金額後的淨額,2710萬美元的遞延合同收購成本的攤銷,以及660萬美元的非現金運營租賃成本。運營資產和負債變化的主要驅動因素是,由於我們的銷售額增加,遞延合同收購成本增加了4,210萬美元,主要由預付第三方雲基礎設施成本推動的預付費用和其他資產增加了2,110萬美元,以及由於租賃付款導致的運營租賃負債減少了690萬美元,但由於我們銷售額的增加,遞延收入增加了4,340萬美元,部分抵消了這一減少。
投資活動產生的現金流
在截至2023年9月30日的9個月中,投資活動中使用的現金為9,290萬美元,主要原因是購買了12.356億美元的有價證券,為企業合併支付了現金,扣除所獲得的現金淨額為4,580萬美元,以及資本化的內部使用軟件開發成本1,350萬美元,部分被12.037億美元的有價證券到期日抵消。
在截至2022年9月30日的9個月中,投資活動中使用的現金為8.163億美元,主要是由於購買了15.232億美元的有價證券和資本化的內部使用軟件開發成本760萬美元,但部分被7.177億美元的有價證券到期日所抵消。
融資活動產生的現金流
截至2023年9月30日的9個月,融資活動提供的現金為9,140萬美元,主要原因是6290萬美元在行使股票期權時發行普通股所得收益和根據我們的員工股票購買計劃發行普通股的收益為2870萬美元.
截至2022年9月30日的9個月,融資活動提供的現金為7,400萬美元,主要原因是根據我們的員工購股計劃發行普通股所得的4,090萬美元和3,450萬美元在行使股票期權時發行普通股所得款項。
47
目錄表
關鍵會計估計
我們濃縮的本季度報告Form 10-Q中其他部分包含的合併財務報表及其相關附註是根據美國公認會計原則或美國公認會計原則編制的。在編制這些精簡合併財務報表時,我們需要做出影響資產、負債、收入、成本和費用以及相關披露報告金額的估計和假設。我們在持續的基礎上評估我們的估計和假設。我們的估計是基於歷史經驗和我們認為在這種情況下合理的各種其他假設。實際結果可能與管理層的估計大不相同。如果我們的估計與實際結果之間存在差異,我們的財務狀況、經營結果和現金流都將受到影響。
我們的關鍵會計估計與中描述的相比沒有重大變化“管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析”在我們的年度報告中提出。
近期會計公告
見注2,主要會計政策的列報依據和摘要,我們的簡明合併財務報表包括在本季度報告的10-Q表格最近的會計聲明的其他地方。
48
目錄表
項目3.關於市場風險的定量和定性披露
市場風險是指由於金融市場價格和利率的不利變化而可能影響我們的財務狀況的損失風險。我們在美國國內和國際上都有業務,我們在正常的業務過程中面臨市場風險。
利率風險
截至2023年9月30日,我們擁有18.728億美元的現金、現金等價物和各種證券的有價證券,包括貨幣市場基金、公司票據和債券、商業票據、美國機構債務和美國國債。我們持有的現金、現金等價物和有價證券是出於營運資本的目的。我們不以交易或投機為目的進行投資。假設利率相對變化10%的影響不會對我們截至2023年9月30日的現金等價物和有價證券的公允價值產生實質性影響。
於2021年12月,我們根據證券法第144A條,以私募方式向合資格機構買家發行本金總額為11億美元、本金總額為2027年到期的0%可轉換優先票據(“2027年票據”)。由於轉換功能,2027年期票據的公允價值會受到市場風險和其他因素的影響。2027年債券的公允價值一般會隨着我們的A類普通股價格的增加而增加,而通常會隨着我們的A類普通股價格的下降而減少。市場價值變動影響2027年票據的公允價值,但由於債務債務的固定性質,不影響我們的財務狀況、現金流或經營業績。此外,我們在簡明綜合資產負債表上按面值減去未攤銷債務發行成本計入2027年票據,我們僅為必要的披露目的而公佈公允價值。
外幣風險
我們的報告貨幣和我們全資擁有的外國子公司的功能貨幣是美元。我們所有的銷售合同都是以美元計價的,因此我們的收入目前不受重大外匯風險的影響。我們的部分運營費用是在美國境外發生的,以外幣計價,並受外匯匯率變化的影響。
為了減少外匯波動的影響,我們在2022年12月建立了對衝計劃。有關更多信息,請參閲我們的簡明合併財務報表附註5。我們的對衝計劃減少但不會消除貨幣匯率變動的影響。
在考慮我們的套期保值計劃後,假設10%的外匯匯率相對變動的影響不會對我們的財務狀況、經營業績或所述時期的現金流產生實質性影響。隨着我們國際業務的增長,我們將繼續重新評估我們管理與匯率波動相關的風險的方法。
49
目錄表
項目4.控制和程序
信息披露控制和程序的評估
我們的管理層在首席執行官和首席財務官的參與下,評估了截至本季度報告Form 10-Q所涵蓋的期間結束時,我們的披露控制和程序的有效性。1934年修訂的《證券交易法》(以下簡稱《交易法》)第13a-15(E)和15d-15(E)條所定義的披露控制和程序,是指公司的控制和其他程序,旨在確保公司在根據交易法提交或提交的報告中要求披露的信息在交易法規定的時間內得到記錄、處理、彙總和報告美國證券交易委員會的規則和形式。披露控制和程序包括但不限於旨在提供合理保證的控制和程序,以確保公司根據交易所法案提交或提交的報告中要求披露的信息已積累並傳達給公司管理層,包括公司的主要高管和主要財務官,或酌情履行類似職能的人員,以便及時做出關於所需披露的決定。基於此類評估,我們的首席執行官和首席財務官得出結論,截至本季度報告10-Q表格所涵蓋的期間結束時,我們的披露控制和程序在合理的保證水平下是有效的。
財務報告內部控制的變化
在本10-Q表格季度報告所涵蓋期間,與交易所法案規則13a-15(D)和15d-15(D)所要求的評估相關,我們對財務報告的內部控制沒有發生任何變化,這些變化對我們的財務報告內部控制產生了重大影響,或有合理的可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。
控制措施有效性的固有限制
我們的管理層,包括我們的首席執行官和首席財務官,相信我們對財務報告的披露控制和程序以及內部控制旨在為實現其目標提供合理的保證,並在合理的保證水平下有效。然而,管理層並不期望我們的披露控制和程序或我們對財務報告的內部控制能夠防止或發現所有錯誤和所有欺詐。一個控制系統,無論構思和運作得有多好,都只能提供合理的保證,而不是絕對的保證,以確保控制系統的目標得以實現。由於所有控制系統的固有侷限性,任何控制評估都不能絕對保證公司內部的所有控制問題和舞弊事件(如果有的話)都已被檢測到。任何控制系統的設計也部分基於對未來事件可能性的某些假設,不能保證任何設計在所有潛在的未來條件下都能成功地實現其所述目標。隨着時間的推移,控制可能會因為條件的變化而變得不充分,或者對政策或程序的遵守程度可能會惡化。由於具有成本效益的控制系統的固有限制,由於錯誤或欺詐而導致的錯誤陳述可能會發生,並且不會被發現。
50
目錄表
第二部分:其他信息
項目1.法律程序
我們一直並將繼續不時地受到法律程序和索賠的影響。我們目前不是任何法律程序的一方,如果決定對我們不利,將單獨或合併對我們的業務、運營結果、財務狀況或現金流產生重大不利影響。為此類訴訟辯護的代價高昂,可能會給管理層和員工帶來巨大負擔。任何當前或未來訴訟的結果都不能肯定地預測,無論結果如何,訴訟都可能因為辯護和和解成本、管理資源分流等因素而對我們產生不利影響。
51
目錄表
第1A項。風險因素
投資我們的A類普通股有很高的風險。在作出投資決定前,閣下應仔細考慮及閲讀以下所述的所有風險及不確定因素,以及本10-Q表格季度報告所包括的其他資料,包括本公司的綜合財務報表及本10-Q表格季度報告內其他地方的相關附註。下面描述的風險並不是我們面臨的唯一風險。以下任何風險或其他風險和不確定因素的發生,可能會對我們的業務、財務狀況或經營結果產生重大不利影響。在這種情況下,我們A類普通股的交易價格可能會下降,您可能會損失部分或全部原始投資。您不應將我們披露的下列任何風險解讀為此類風險尚未發生。
風險因素摘要
以下是使我們的A類普通股投資具有投機性或風險的主要因素摘要:
52
目錄表
53
目錄表
與我們的業務和運營相關的風險
我們最近的快速增長可能並不預示着我們未來的增長。我們的快速增長也使我們很難評估我們的未來前景,並可能增加我們不會成功的風險。
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度,我們的收入分別為5.859億美元、3.879億美元和2.366億美元;截至2023年9月30日和2022年9月30日的9個月,我們的收入分別為5.638億美元和4.173億美元。您不應依賴之前任何時期的收入增長作為我們未來業績的指標。由於多種因素,包括我們對運營效率和利潤率提高的關注、我們銷售和營銷策略和功能的有效性、我們繼續獲得市場對我們產品的接受的能力、宏觀經濟挑戰和不確定性、競爭加劇以及技術變化,我們的收入增長率不時下降,未來可能還會下降。我們收入的整體增長取決於許多因素,包括我們是否有能力:
我們可能無法成功實現這些目標中的任何一個,因此,我們很難預測未來的運營結果。如果我們用來規劃業務的假設是不正確的,或者隨着市場的變化而發生變化,或者如果我們無法保持持續的收入或收入增長,我們的股價可能會波動,可能很難實現和保持盈利。由於我們之前幾個季度的收入快速增長,我們預計未來幾個時期我們的收入增長率將下降。您不應依賴我們之前任何季度或年度的收入作為我們未來收入或收入增長的任何指標。
54
目錄表
此外,我們預計會繼續在以下方面投入大量財政和其他資源:
這些投資可能不會增加我們業務的收入。如果我們無法以足以抵消預期成本增加的速度維持或增加收入,我們的業務、財務狀況和經營結果將受到損害,我們可能無法實現或保持盈利。此外,我們可能會遇到不可預見的運營費用、困難、併發症、延誤和其他未知因素,這些因素可能會導致未來的虧損。如果我們的收入在未來一段時間內沒有達到我們的預期,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到損害。
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我們有運營虧損的歷史,未來可能無法實現或維持盈利。
自成立以來,我們在每個時期都經歷了淨虧損。截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度,我們的淨虧損分別為4.526億美元、3.428億美元和2.298億美元,截至2023年9月30日和2022年9月30日的9個月,淨虧損分別為3.487億美元和3.467億美元。截至2023年9月30日,我們的累計赤字為15.501億美元。雖然我們在最近幾個時期經歷了顯著的收入增長,但我們不確定我們是否或何時將獲得或保持足夠高的銷售額或市場接受度,以實現或保持未來的盈利能力。我們的收入增長率已經下降,而且可能會繼續下降,原因有很多,特別是在宏觀經濟不確定的時期,導致獲得新客户和保持現有客户的環境更具挑戰性,以及優先事項轉向提高運營效率和利潤率。我們還預計未來我們的成本和支出將增加,如果我們的收入不增加,這可能會對我們未來的運營結果產生負面影響。特別是,我們打算繼續投入大量資金來進一步開發我們的產品,包括推出新的產品和特性和功能,並擴大我們的銷售、營銷和服務團隊,以推動新客户採用我們的產品,擴大現有客户對我們產品的使用,支持國際擴張,並實施其他系統和流程,以有效地擴大運營規模。我們還將面臨與增長、計劃擴大客户基礎和渠道、國際擴張以及上市公司相關的增加的合規成本。此外,合流雲在第三方供應商提供的公共雲基礎設施上運行,我們的成本和毛利率受到我們能夠與這些公共雲提供商談判的價格的顯著影響,在許多情況下,這些公共雲提供商也是我們的競爭對手。如果我們能夠成功提高可歸因於融合雲的收入的百分比,我們可能會產生與我們的公共雲合同相關的成本增加,這將對我們的毛利率產生負面影響。我們發展業務的努力可能比我們預期的成本更高,或者我們收入的增長速度可能比我們預期的要慢,我們可能無法增加足夠的收入來抵消增加的運營費用。此外,我們在實施規模化運營的系統和流程方面的努力和投資可能不夠或可能沒有得到適當的執行。因此,我們未來可能會因多種原因而蒙受重大損失,包括本文所述的其他風險,以及不可預見的費用、困難、併發症或延誤,以及其他未知事件。如果我們無法實現並維持盈利,我們的業務和A類普通股的價值可能會大幅縮水。
我們的運營歷史有限,這使得我們很難預測未來的運營結果。
我們成立於2014年。由於我們有限的運營歷史,我們準確預測未來運營結果的能力有限,並受到許多不確定性的影響,包括我們對未來增長進行規劃和建模的能力。我們過去的收入增長不應被視為我們未來業績的指標。特別是,我們在以高通脹為特徵的經濟條件下,或在衰退或不確定的經濟環境下,以目前的規模運營我們的業務的經驗有限。我們最近還進行了內部重組,包括減少人員編制,並更加關注運營效率和利潤率的提高。此外,我們已經經歷了收入增長放緩或我們的收入可能會下降,原因有很多,包括我們產品和收入組合的變化,對我們產品的需求放緩,競爭加劇,我們銷售和營銷組織的生產率下降,以及我們為獲得新客户、留住現有客户或擴大現有訂閲和基於使用量的最低承諾而進行的銷售和營銷努力的有效性,對運營效率和利潤率提高的戰略關注,不斷變化的技術,我們整體市場增長的放緩,我們由於任何原因未能繼續利用增長機會,或者我們未能適應和應對影響我們業務或未來經濟衰退的通脹因素。我們還遇到並將繼續遇到快速變化行業中的成長型公司經常遇到的風險和不確定因素,例如本季度報告中描述的風險和不確定因素。如果我們對這些風險和不確定性以及我們未來收入增長的假設不正確或發生變化,或者如果我們沒有成功應對這些風險,我們的運營和財務結果可能與我們的預期大不相同,我們的業務可能會受到影響。
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宏觀經濟的不確定性、我們行業或全球經濟的不利條件,包括俄羅斯和烏克蘭以及以色列和加沙地帶之間持續的衝突造成的不利條件,信息技術支出的減少或通貨膨脹,已經並可能繼續影響我們增長業務的能力,並對我們的運營結果產生負面影響。
全球商業活動面臨廣泛的宏觀經濟不確定性,根據行業或全球經濟的變化對我們或我們的客户和潛在客户的影響,我們的運營結果可能會有所不同。美國和國外總體經濟的負面狀況,包括國內生產總值增長變化、金融和信貸市場波動、通脹和控制進一步通脹的努力所導致的狀況,包括利率上升、銀行倒閉、國際貿易關係、政治動盪、美國聯邦政府可能停擺、自然災害、戰爭以及對美國、歐洲、亞太地區(包括日本或其他地方)的恐怖襲擊,可能會導致現有或潛在客户的商業投資減少,包括信息技術支出,並對我們的業務增長產生負面影響。例如,在美國,資本市場已經並將繼續經歷波動和破壞。此外,美國的通貨膨脹率最近上升到幾十年來未曾見過的水平,導致聯邦政府採取行動提高利率,影響到資本市場。此外,影響金融機構、交易對手或其他第三方的不利事態發展,如銀行倒閉,或對任何類似事件或風險的擔憂或猜測,可能會導致整個市場的流動性問題,進而可能導致包括客户在內的第三方無法履行各類金融安排下的義務,以及金融市場的普遍中斷或不穩定。這種經濟波動已經並可能繼續對我們的業務、財務狀況、運營結果和現金流產生不利影響,未來的市場中斷可能會對我們產生負面影響。特別是,我們已經並可能繼續經歷更長的銷售週期,IT預算減少,客户消費擴張放緩,包括客户採用的新用例減少,以及對現有和潛在客户的IT支出和預算普遍加強審查,部分原因是宏觀經濟不確定性和挑戰以及烏克蘭、以色列和加沙地帶的地緣政治局勢的影響。我們在以色列有業務和客户,我們在其他地區的許多客户在以色列有大量業務和客户。我們認為,衝突造成的不確定性和中斷已經對某些客户及其對我們產品的消費產生了負面影響。如果以色列和加沙地帶目前的武裝衝突繼續、惡化或擴展到其他國家或地區,包括如果我們的客户受到傷害,減少他們對融合的接觸或消費,我們的增長、業務和業務結果可能會受到進一步的負面影響。實際或潛在的美國聯邦政府停擺也給我們的某些客户帶來了不確定性和中斷,這已經並可能繼續對他們對我們產品的消費產生負面影響。這些客户動態在未來可能會持續,即使宏觀經濟狀況有所改善,並且在一定程度上存在持續的普遍經濟低迷、衰退或IT預算以較慢速度增長或收縮增長的其他時期, 這些客户動態可能會加劇。這些客户動態已經並可能繼續對我們的收入、業務和運營結果產生負面影響,並已經並可能在未來導致我們對增長與運營效率、利潤率提高和盈利能力的關注發生戰略變化。例如,我們最近調整了成本結構,減少了總人數。競爭對手可能會通過降低價格來吸引我們的客户,這可能需要我們做出同樣的迴應,並可能對我們現有的客户關係和新客户獲取戰略產生負面影響。此外,某些行業的整合步伐加快可能會導致我們產品的整體支出減少。我們無法預測任何經濟放緩、不穩定或復甦的時間、強度或持續時間,無論是一般情況下還是在任何特定行業內。
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我們根據戰略重點重組業務的行動可能不會像預期的那樣有效。
2023年1月,我們啟動了某些重組行動或重組計劃,旨在調整我們的成本結構和房地產足跡。
雖然我們相信重組計劃將會降低營運成本及提高營運利潤率,但我們不能保證重組計劃會達致或維持目標利益,或即使重組計劃達成,亦足以滿足我們的長期盈利能力及營運期望。由於這些行動,我們產生了額外的成本,包括員工過渡、通知期和遣散費、員工福利和相關便利成本的現金支出。與重組計劃的持續影響相關的其他風險包括員工自然減員超過我們預期的有效裁員和對員工士氣的不利影響(實際或預期的股權獎勵價值下降也可能進一步加劇)、管理層注意力的轉移、對我們作為僱主的聲譽的不利影響(這可能使我們未來更難招聘新員工),以及由於失去合格員工而可能無法或延遲實現運營和增長目標。如果我們不能及時或根本實現重組計劃的預期效益,我們的業務、經營業績和財務狀況可能會受到不利影響。
我們幾乎所有的收入都來自我們的動態數據服務。如果我們的產品不能滿足客户需求或獲得市場對競爭對手的持續認可,包括開源替代產品,將損害我們的業務、運營結果、財務狀況和增長前景。
我們獲得並預計將繼續從與我們的動態數據服務相關的銷售和其他服務中獲得基本上所有的收入。我們已經並打算繼續將我們的財務和運營資源的很大一部分用於開發此類產品的更多特性和功能。我們的增長在很大程度上將取決於在客户最初採用我們的產品後為他們啟用其他用例,範圍從行業特定的用例到由連接企業內多個應用程序的網絡效應生成的用例。此外,我們業務的成功在很大程度上取決於我們作為移動數據首選平臺提供的實際和感知的可行性、優勢和優勢,特別是與客户內部開發的開源替代方案相比。因此,市場對我們產品的接受對我們的持續成功至關重要。對我們產品的需求一直並將繼續受到多個因素的影響,包括市場對我們產品的接受程度以及現有客户和潛在新客户的用例擴展、我們的銷售和營銷策略和團隊的有效性、我們的產品擴展到新的應用程序和用例、我們和我們的競爭對手開發和發佈新產品的時機、技術變化、我們競爭的市場的增長或收縮、客户優化消費和優先考慮現金流管理、以及客户信息技術支出預算。在高通脹時期或在衰退或不確定的經濟環境中,匯率可能會減少,並可能受到地緣政治事件的影響,例如俄羅斯和烏克蘭之間的持續衝突以及以色列和加沙地帶目前的衝突。如果不能成功解決這些因素、滿足客户需求、持續獲得市場對競爭對手(包括開源替代產品)的接受,以及實現我們產品的銷售增長,將損害我們的業務、運營結果、財務狀況和增長前景。
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我們歷來有很大一部分收入來自合流平臺,市場認可度的任何損失或合流平臺銷售額的減少都會損害我們的業務、運營結果、財務狀況和增長前景。
雖然我們的收入組合越來越多地轉向融合雲,但我們的業務仍然在很大程度上依賴於融合平臺,這是我們為企業準備的自我管理軟件產品。在截至2022年和2021年12月31日的年度內,匯流平臺分別貢獻了我們訂閲收入的61%和73%,在截至2023年9月30日和2022年9月30日的9個月中,分別貢獻了我們訂閲收入的53%和62%。我們預計將繼續依賴客户採用和擴展融合平臺,作為我們未來增長的一個組成部分。特別是,我們依賴匯流平臺作為基本的自我管理的移動數據產品,為我們的客户生成廣泛的使用案例,並提高我們對現有客户的基於美元的淨保留率。如果我們遇到市場認可度下降、客户續訂減少或新客户採用率減少,或者現有客户對融合平臺的用例擴展有限的情況,我們的增長、業務、財務狀況和運營結果可能會受到損害。
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我們打算繼續對融合雲進行大量投資,如果它未能實現進一步的市場採用或消費增加,包括在我們轉向基於消費的融合雲銷售模式之後,我們的增長、業務、運營結果和財務狀況可能會受到損害。
我們打算繼續投入大量資金,將融合雲作為一種完全託管的本地雲服務來開發和發展。我們缺乏營銷、確定融合雲定價和銷售融合雲的經驗。因此,我們專注於獲取客户的融合雲銷售戰略的轉變可能會導致我們的財務業績與前期相比出現短期波動,特別是如果之前的融合平臺客户轉向融合雲,因為與融合平臺的訂閲相比,融合雲的訂閲歷來具有較低的平均價格。我們的融合雲銷售戰略還包括以低起點吸引客户,包括從我們的免費融合雲試用和隨用隨付開始,這些都沒有承諾。即使在我們將銷售戰略轉變為以消費為導向的模式之後,也不能保證這些客户會與我們達成承諾、擴大他們現有的承諾或增加他們對融合雲的使用。此外,無法保證在市場上大量採用融合雲所需的時間長度(如果有的話)。我們融合雲收入的增長率預計也將隨着時間的推移而波動,包括融合雲基於使用的性質、客户採用趨勢以及我們計劃加快向融合雲以消費為導向的銷售模式轉變的近期計劃。這一計劃轉變的成功將取決於我們銷售組織的協調和有效執行、我們產品路線圖中功能的及時發佈及其市場接受度、我們產品的有效定價,以及管理融合雲承諾的預期減少。我們認為,某些客户不願對融合雲做出長期的大筆承諾,這導致了我們對前期承諾的關注與客户偏好之間的歷史錯位。因此,如果我們在將銷售模式轉變為以消費為導向的過程中不有效地管理這些因素,融合雲消費的增長可能會受到損害。如果我們在向以消費為導向的銷售模式轉變後仍未感受到預期的好處,我們的業務和增長也將受到負面影響,包括如果我們繼續遇到消費方面的逆風、用例擴展或由於其他因素採用融合雲。為了擴大融合雲的使用以及我們的潛在客户和銷售渠道,我們需要提高品牌知名度,培養與關鍵行業和部門的潛在客户的關係,迅速將銷售渠道轉化為新客户,並繼續擴大和提高我們銷售和營銷組織的生產率和激勵一致性。為了增加融合雲的市場採用率和擴大客户羣,我們還瞄準了由中小型公司(包括早期公司)組成的商業客户細分市場,作為我們融合雲整體銷售和營銷戰略的一部分。這些客户通常要求在其組織內更快地部署融合雲,並優先考慮易用性。此外,這些客户的銷售週期通常較短,這需要我們的銷售隊伍加快上馬時間和更快的營銷策略。我們還歷來以較大的企業客户為目標,作為我們整體銷售和營銷戰略的一部分,但預計會不時完善這一戰略,包括我們計劃為銷售行動轉向以消費為基礎的模式。消費的減少,或客户的流失或預期的流失,在歷史上都會對我們的增長、業務、運營結果和財務狀況產生負面影響,並可能繼續產生負面影響。如果我們在推動融合雲的市場採用和擴大客户基礎方面的這些和其他努力不成功,或者如果我們以一種不盈利的方式這樣做,未能成功地與當前或未來的競爭對手競爭,或者未能充分區分融合雲與開源替代方案,我們的增長、業務、運營結果和財務狀況可能會受到損害。
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我們可能無法成功地管理我們的增長,如果我們不能有效地增長,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到損害。
隨着我們產品的使用和採用的增長,我們將需要投入更多的資源來改進我們的產品的能力、特性和功能。此外,我們還需要適當擴展我們的內部業務運營和服務組織,以服務於不斷增長的客户羣。這些努力的任何失敗或延遲都可能導致產品性能受損和客户滿意度下降,導致對新客户的銷售額減少、以美元計算的淨保留率降低、或發放服務積分或要求退款,這將損害我們的收入增長和聲譽。此外,在我們擴展時未能優化與我們的第三方雲服務相關的成本,都可能對我們的毛利率產生負面影響。我們的擴張努力將是昂貴和複雜的,需要投入大量的管理時間和注意力。由於我們努力擴展內部基礎設施,我們還可能面臨效率低下、漏洞或服務中斷,這可能會導致長時間停機、失去客户信任並損害我們的聲譽。我們不能確定我們內部基礎設施的擴展和改善是否會及時有效地實施,而且這種失敗可能會損害我們的業務、財務狀況和運營結果。
我們參與的市場是競爭激烈的,如果我們不有效競爭,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到損害。
我們的移動數據平臺結合並擴展了眾多傳統產品類別的功能,因此我們在這些類別中的每一個類別都與來自多家不同供應商的產品競爭。我們的主要競爭對手是內部IT團隊,他們使用開源軟件(包括阿帕奇·卡夫卡)開發數據基礎設施軟件。我們在雲領域的主要競爭對手是在各自的雲中競爭的成熟的公共雲提供商。這些企業正在開發併發布用於實時數據接收和數據流的託管服務產品,例如Azure Event Hubs(Microsoft Corporation)、Amazon Kinesis、Amazon MSK以及Google Cloud Pub/Sub和Dataflow。在內部,有許多供應商的傳統產品已經轉向該領域,包括Cloudera Dataflow、TIBCO消息傳遞和Red Hat AMQ Streams。
我們目前在AWS、Azure和GCP提供的公共雲上提供融合雲,這也是我們一些主要的實際和潛在競爭對手。這些公共雲提供商中有一個或多個可能利用各自對其公共雲的控制在競爭產品中嵌入創新或特權互操作功能,捆綁競爭產品,向我們提供不利的定價,利用其公共雲客户關係將我們排除在機會之外,並在條款和條件或監管要求方面以不同於類似客户的方式對待我們和我們的客户。此外,如果公共雲提供商開發跨多個公共雲或內部運行的移動數據產品,我們將面臨來自這些提供商的日益激烈的競爭。此外,它們擁有獲得競爭技術的現有和新興供應商或與之合作的資源,從而加速採用這些競爭技術。所有上述情況都可能使我們很難或不可能提供與公共雲提供商競爭的訂閲和服務。
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隨着新技術、市場進入者和開源替代產品的引入,包括基於阿帕奇·卡夫卡的產品,我們預計未來的競爭環境仍將是激烈的。由於ApacheKafka是開源的,而且進入開源市場的技術壁壘很少,競爭對手可能相對更容易進入我們的市場,開發基於ApacheKafka的移動數據替代品,其中一些競爭對手可能比我們擁有更多的資源。此外,數據基礎設施市場很大,並將繼續快速增長,我們未來的成功將在一定程度上取決於我們的產品與開源替代產品(包括ApacheKafka)和其他移動數據產品的區別。如果我們不能充分區分我們的產品與阿帕奇·卡夫卡、基於或派生自阿帕奇·卡夫卡的其他產品,或其他動態數據產品,我們可能無法成功地實現市場對我們產品的接受,這將限制我們的增長和未來的收入。一些現有和潛在客户可能會選擇在免費使用許可證下使用我們的某些動態數據平臺功能,這可能會減少對我們產品的需求。這些現有的或潛在的客户可能對使用像我們的產品這樣的專有軟件持保留態度,並可能基於這樣做將降低長期成本並減少對第三方供應商的依賴而選擇僅使用開源軟件。此外,我們現有的客户已經選擇或未來可能選擇在內部開發類似的功能,並加強他們對開源軟件的使用,而不是繼續購買我們的產品。
我們的一些實際和潛在競爭對手已經被其他較大的企業收購,並已經或可能進行收購,或可能達成合作夥伴關係或其他戰略關係,提供比他們各自提供的更全面的產品,或實現比我們更大的規模經濟。任何行業整合的趨勢都可能對我們成功競爭的能力產生負面影響,並可能對我們施加壓力,要求我們進行類似的戰略交易,包括收購,這將是代價高昂的,可能會分散管理層的注意力。此外,目前不被視為競爭對手的新進入者可能會通過收購、合作或戰略關係進入市場。當我們希望通過現有解決方案向潛在客户營銷和銷售我們的產品和平臺功能時,我們必須讓他們的內部利益相關者相信,我們產品的功能優於他們目前的解決方案。
我們根據一系列因素進行競爭,包括:
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我們的競爭對手在規模、提供的產品的廣度和範圍上各不相同。我們的許多競爭對手和潛在競爭對手擁有比我們更高的知名度、更長的運營歷史、更成熟的客户關係和現有的客户基礎、更大的營銷預算和更多的資源。此外,目前尚未提供具有競爭力的解決方案的其他潛在競爭對手可能會擴展其產品,以與我們現有的和新的產品和平臺功能競爭。此外,我們現有和潛在的競爭對手可能會在他們之間或與第三方建立合作關係,這可能會進一步增強他們在我們潛在市場的資源和產品。我們的競爭對手可能會比我們更快、更有效地響應新的或不斷變化的機會、技術、標準和客户要求。現有的競爭對手或新進入者可能會引入新技術,從而減少對我們產品的需求。除了產品和技術的競爭,我們還面臨着價格競爭。我們的一些競爭對手以較低的價格提供解決方案,這已經導致並可能繼續造成定價壓力。
由於所有這些原因,我們可能無法成功地與當前或未來的競爭對手競爭,這種競爭可能導致我們的產品無法繼續獲得或保持市場接受度,其中任何一種都會損害我們的業務、運營結果和財務狀況。
我們預計我們的財務業績和關鍵指標會出現波動,這將使我們很難預測未來的業績,如果我們不能滿足證券分析師或投資者對我們運營業績的預期,我們的股票價格和您的投資價值可能會下降。
我們的運營結果和關鍵指標,包括RPO、ARR、NRR和ARR達到或超過100,000美元的客户,過去一直在波動,預計未來也會因各種因素而波動,其中許多因素不是我們所能控制的。因此,我們過去的業績可能不能代表我們未來的業績,我們的經營業績和關鍵指標的逐期比較可能沒有意義或準確衡量我們的業務。除了本文描述的其他風險外,可能影響我們經營結果的因素包括:
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我們關鍵指標的計算方法,包括不時對方法進行調整,也可能導致不同時期結果的波動,這些波動可能不能反映我們的長期業績,或者導致對我們業務趨勢的不同解讀。例如,從2023年第一季度開始,我們開始計算融合雲客户的ARR,方法是按年計算適用期間最後三個月的融合雲實際消耗量,這影響了我們針對NRR和ARR超過100,000美元的客户的方法。請參閲標題為“管理層對財務狀況和運營結果的討論和分析--關鍵業務指標”一節。雖然我們認為ARR方法的這一變化更符合我們管理層對ARR的內部評估,並更好地反映了實際客户行為,但它基於三個月的實際消費假設了12個月期間的融合雲消費趨勢,這不考慮未來消費率的波動和不可預測性,也不反映隨着時間的推移訂閲量增長或收縮的趨勢。此外,我們經歷了NRR的波動,隨着Confluent Cloud對我們收入的貢獻不斷增加,我們預計NRR將繼續經歷更大的波動性,因為我們的客户的消費趨勢可能會因各種原因而在不同季度顯著不同,包括由於客户預期消費增長的不確定性,我們越來越重視消費而不是對融合雲的承諾,以及我們無法控制的因素,如宏觀經濟不確定性及其對客户IT支出和客户組織和業務變化的影響。因此,我們的短期NRR趨勢可能不太能反映融合雲客户擴展的長期時間和速度。
由於我們的客户可以靈活地選擇使用融合雲的時間,尤其是在我們加快向以消費為導向的銷售模式轉變的過程中,與基於訂閲的模式相比,我們對收入確認時間的可見性較低。客户可能會以低於我們預期的水平消費融合雲,包括如果我們根據預訂量或RPO估計消費,以及應對影響我們現有客户或潛在新客户的不利宏觀經濟或其他條件。例如,在2023年第三季度,融合雲的消費增長速度慢於預期,部分原因是某些大型企業客户的消費減少。客户消費的意外波動可能會導致實際結果與我們的預測不同。
這些因素和其他因素中的任何一個,或者這些因素中的一些因素的累積影響,都可能導致我們的運營結果發生重大變化。如果我們的季度運營業績低於跟蹤我們股票的投資者和證券分析師的預期,我們A類普通股的價格可能會大幅下降,我們可能面臨代價高昂的訴訟,包括證券集體訴訟。
我們的收入組合可能會導致我們的業績在不同時期出現波動,從而難以評估我們未來的增長。
我們的收入組合根據適用於我們產品的收入確認原則而有所不同。當我們的基於期限的許可證交付時,我們預先確認向Confluent Platform銷售訂閲的收入的一部分。其餘部分構成合同後客户支持、維護和升級,統稱為PCS,構成收入的大部分,並在訂閲期內按比例確認。客户可以在沒有最低承諾合同(我們稱之為現收現付)的情況下使用融合雲,也可以在基於使用的最低承諾合同上使用,該合同的期限至少為一年。現收現付的客户會被記賬,並根據使用情況確認他們的收入。基於使用量的最低承諾的客户按年預付或按月欠費,我們根據客户的使用量確認此類訂閲的收入。從歷史上看,我們的融合雲銷售規模較小,隨着時間的推移,這類客户的使用水平各不相同,隨着我們將商業客户細分為我們融合雲銷售戰略的一部分,這種情況可能會繼續下去。然而,較大的融合雲銷售,包括條款超過一年的銷售,也可能會由於這些承諾的時間和規模而導致使用級別的更大差異。此外,我們已經經歷並預計將繼續經歷融合雲對我們收入組合的更大貢獻。與前幾個時期相比,宏觀經濟影響已經並可能繼續導致更長的銷售週期。因此,由於收入取決於不同的客户消費模式和合流平臺的銷售時間,因此收入期間可能會出現波動,這可能會導致在交付基於期限的許可證時獲得更大的前期收入確認,以及收入組合。此外,由於融合雲銷售增加導致雲基礎設施成本居高不下,我們可能會經歷利潤率波動。未來我們收入和業績在不同時期的波動,包括由於我們收入組合的進一步變化,可能會使我們難以評估未來的增長和業績。
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我們銷售額的下降或上升可能不會立即反映在我們的財務狀況和運營結果中。
我們在合流平臺訂閲期限內按比例確認了我們收入的很大一部分。因此,任何一個期間新訂閲或續訂的任何減少可能不會立即完全反映為該期間的收入減少,但會對我們未來幾個季度的收入產生負面影響,即使這種減少將反映在我們截至該期間結束時的某些關鍵指標中,包括RPO。這也使得我們很難在任何時期通過銷售額外的訂閲來迅速增加收入,因為收入是在訂閲期限內確認的。此外,我們基於使用情況的融合雲產品的使用量波動或我們現收現用產品的月度訂閲可能會影響我們在一段時間內的收入。如果我們的季度運營業績低於跟蹤我們股票的投資者和證券分析師的預期,我們A類普通股的價格將大幅下降,我們可能面臨代價高昂的訴訟,包括證券集體訴訟。
季節性可能會導致我們的銷售額、運營結果和剩餘業績義務出現波動。
從歷史上看,我們在RPO和新客户預訂方面經歷了季節性,因為我們通常在今年第四季度向新客户銷售更高比例的訂閲,並向現有客户銷售續訂訂閲。我們認為,這是由於我們的許多客户,特別是我們的企業客户的採購、預算和部署週期造成的。我們預計,這種季節性將繼續影響我們未來的預訂、RPO和運營結果,隨着我們繼續瞄準更大的企業客户,這一影響可能會變得更加明顯。
如果我們不能有效地適應和響應快速變化的技術、不斷髮展的行業標準、不斷變化的法規或不斷變化的客户需求、要求或偏好,我們的產品可能會失去競爭力。
我們吸引新用户和客户並從現有客户那裏增加收入的能力在很大程度上取決於我們能否增強、改進我們的現有產品並使其與眾不同,提高我們產品的採用率和使用率,以及推出新的產品和功能。我們競爭的市場相對較新,受到快速技術變化、不斷髮展的行業標準和不斷變化的法規以及不斷變化的客户需求、要求和偏好的影響。我們業務的成功將在一定程度上取決於我們及時適應和有效應對這些變化的能力。由於我們產品的市場相對較新,因此很難預測客户採用率、客户對我們產品的使用和需求增加、這個市場的規模和增長率、競爭產品的進入或現有競爭產品的成功。如果我們無法增強我們的產品並跟上快速技術變化的步伐,或者如果新技術的出現能夠以比我們的產品更低的價格、更高效、更方便或更安全的方式提供有競爭力的產品,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到不利影響。
為了保持競爭力,我們需要不斷修改和增強我們的產品,以適應現有技術和新技術的變化和創新。我們預計,我們將需要繼續差異化我們的動態數據平臺功能,並擴展和增強我們的平臺以支持各種相鄰的用例。這一開發工作將需要大量的工程、銷售和營銷資源。如果不能有效地為這些相鄰的用例提供解決方案,可能會降低客户對我們產品的需求。此外,我們的產品還必須與各種網絡、硬件、移動、雲和軟件平臺和技術相集成,我們需要不斷修改和增強我們的產品,以適應這些技術的變化和創新。這一開發工作可能需要在工程、支持、營銷和銷售資源方面進行大量投資,所有這些都會影響我們的業務和運營結果。如果我們的產品不能與廣泛採用的未來數據基礎設施平臺、應用程序和技術一起有效運行,將會減少對我們產品的需求。此外,人工智能的採用將以目前無法預見的方式影響數據和基礎設施的格局,這可能會給我們的業務帶來重大風險和機遇。如果我們不能以經濟高效的方式響應不斷變化的客户需求、要求或偏好,我們的產品可能會變得不那麼適銷對路,競爭力下降或過時,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到不利影響。
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我們產品的市場發展可能比我們預期的更慢或不同。
很難預測客户對我們產品的採用率和需求、競爭產品的進入或數據基礎設施市場的未來增長率和規模。這一市場的擴大取決於一系列因素,包括作為傳統數據庫等傳統系統的替代或補充的數據基礎設施平臺的成本、性能和感知價值,以及動態數據平臺解決日益嚴重的數據隱私和安全問題的能力。如果我們發生安全事件或第三方雲服務提供商遇到安全事件、客户數據丟失、交付中斷或其他類似問題,這是近年來公眾和投資者日益關注的問題,整個產品市場,包括我們的產品,可能會受到負面影響。此外,我們的許多潛在客户已經在替代數據基礎設施平臺上進行了大量投資,可能不願投資於新產品,如我們的產品。如果動態數據技術沒有繼續獲得市場認可,或者由於客户接受程度不足、技術挑戰、經濟狀況疲軟、數據隱私和安全擔憂、政府監管、競爭技術和產品、信息技術支出減少或其他原因導致需求減少,我們的產品市場可能不會繼續發展,或者可能發展得比我們預期的更慢,這將對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
我們產品的競爭地位在一定程度上取決於它與第三方產品和服務(包括我們合作伙伴的產品和服務)合作的能力,如果我們不能成功地保持和擴大我們產品和服務與此類產品和服務的兼容性,我們的業務可能會受到損害。
我們產品的競爭地位在一定程度上取決於其與第三方產品和服務(包括軟件公司、軟件服務和基礎設施)合作的能力,我們的產品必須不斷修改和增強,以適應硬件、軟件、網絡、瀏覽器和數據庫技術的變化。未來,一家或多家技術公司,無論是我們的合作伙伴還是其他公司,可能會選擇不通過我們的產品支持其軟件、軟件服務和基礎設施的運行,或者我們的產品可能不支持使用此類軟件、軟件服務和基礎設施運行所需的功能。此外,如果第三方要開發與我們競爭的軟件或服務,該提供商可能會選擇不支持我們的產品。我們打算通過維護和擴大我們的業務和技術關係,促進我們的產品與各種第三方軟件、軟件服務和基礎設施產品的兼容性。如果我們不能成功地實現這一目標,我們的業務、財務狀況和經營結果可能會受到損害。
如果我們不能成功地管理我們專業服務業務的增長,並從這些服務中提高我們的利潤率,我們的業務、財務狀況和運營結果將受到損害。
我們的專業服務業務與客户打交道,幫助他們制定戰略、架構並採用移動數據平臺,隨着我們業務規模的擴大而不斷增長。我們相信,我們在專業服務方面的投資有助於採用我們的產品,尤其是在更大的客户中。因此,我們的銷售努力一直專注於向更大的客户營銷我們的產品,而不是我們的專業服務業務的盈利能力。如果我們不能成功地管理這項業務的增長,並通過這些服務提高我們的利潤率,我們的業務、財務狀況和運營結果將受到損害。
我們面臨着與某些監管嚴格的行業垂直市場的業務增長相關的風險。
我們向監管嚴格的垂直行業客户營銷和銷售我們的產品,包括銀行和金融服務行業。因此,我們面臨着來自監管這些行業的政府實體和機構的額外監管審查、風險和負擔。在嚴格監管的垂直市場中銷售和支持客户並在這些垂直市場擴張將繼續需要大量資源,而且不能保證這些努力會成功或對我們有利。如果我們不能成功地維持或擴大我們在這些垂直市場的市場份額,或者不能經濟高效地遵守適用於我們與客户在這些垂直市場的活動的政府和監管要求,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到損害。
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對政府實體的銷售受到許多挑戰和風險的影響。
我們通常通過經銷商向美國聯邦、州和地方政府客户以及外國和政府機構客户銷售產品。對這類實體的銷售,無論是直接的還是間接的,都面臨着一些挑戰和風險。向這類實體銷售可能競爭激烈、成本高昂、耗費時間,通常需要大量的前期時間和費用,但不能保證這些努力會帶來銷售。與某些聯邦政府實體或此類實體的經銷商簽訂合同需要我們和我們的產品進一步遵守,如果我們未能達到這些標準和要求,我們可能會被取消向此類政府實體銷售我們的產品的資格,或者處於競爭劣勢,這將損害我們的業務、經營業績和財務狀況。政府合同要求也可能改變,這樣做會限制我們向政府部門銷售產品的能力,直到我們獲得任何必要的政府認證。此外,獲得和維護政府認證,例如美國聯邦風險與授權管理計劃(FedRAMP)對融合雲的授權,可能需要大量的前期成本、時間和資源。如果我們沒有獲得美國FedRAMP對合流雲的授權,我們將無法直接或間接向某些聯邦政府和其他公共部門客户以及需要此類認證的私營部門客户銷售合流雲,這可能會損害我們的增長、業務和運營結果。這也可能損害我們相對於競爭產品經FedRAMP授權的大型企業的競爭地位。此外,我們不能保證即使在獲得此類認證後,我們也能獲得與政府實體的承諾或合同,這可能會損害我們的利潤率、業務、財務狀況和運營結果。政府對我們產品的需求和付款一直受到公共部門預算週期和資金授權(如聯邦政府停擺)的負面影響,資金減少或延遲對公共部門對我們產品的需求產生了不利影響。
此外,政府實體或此類實體的轉售商可能要求的合同條款與我們的標準安排不同,並且不如與私營部門客户商定的條款優惠。此類實體或經銷商可能擁有法定、合同或其他法律權利,可以出於方便或其他原因終止與我們或我們的合作伙伴的合同。任何此類終止都可能對我們與其他政府客户簽訂合同的能力以及我們的聲譽、業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。此外,遵守適用於聯邦政府供應商的要求,包括合同要求、法規和行政命令,可能需要我們更改某些業務,並涉及大量努力和費用,這可能會損害我們的利潤率、業務、財務狀況和運營結果。政府和舉報人定期調查和審計政府承包商的行政程序和對適用法律要求的遵守情況。不利的調查或審計可能導致政府拒絕繼續購買我們的訂閲,減少收入,暫停或取消政府合同,或者如果審計發現不當或非法活動,包括根據虛假索賠法案,可能對我們的運營結果和聲譽產生不利影響的罰款或民事或刑事責任。
我們的客户還包括某些非美國政府,類似於美國政府合同中存在的政府採購法風險也適用於這些政府採購法律風險,特別是在我們客户基礎較差的某些新興市場。此外,在不同的司法管轄區遵守複雜的條例和合同條款可能代價高昂,並消耗大量的管理資源。在某些司法管轄區,我們贏得業務的能力可能會受到政治和其他與我們在市場上的競爭地位無關的因素的制約。這些困難中的每一個都會損害我們的業務和運營結果。
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收購、戰略投資、合資企業或聯盟可能難以識別,帶來整合挑戰,轉移管理層的注意力,擾亂我們的業務和文化,稀釋股東價值,並對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
我們過去有,未來可能尋求收購或投資於我們認為可以補充或擴大我們的平臺能力、增強我們的技術能力或提供增長機會的業務、合資企業、產品和平臺能力、技術或技術訣竅。此外,我們從IPO和我們的可轉換票據發行中獲得的收益增加了我們投入資源探索比之前嘗試的更大、更復雜的收購和投資的可能性。任何此類收購或投資都可能轉移管理層的注意力,並導致我們在尋找、調查和尋找合適的機會時產生各種費用,無論交易是否完成,並可能導致不可預見的經營困難和支出。特別是,我們在吸收或整合任何被收購公司的業務、技術、產品和平臺能力、人員或運營方面可能會遇到困難,特別是如果被收購公司的關鍵人員選擇不為我們工作,他們的軟件不容易與我們的平臺一起工作,或者我們由於所有權、管理或其他方面的變化而難以留住任何收購業務的客户。這些交易還可能擾亂我們的業務,轉移我們的資源,並需要大量的管理層關注,否則我們就可以用來發展我們現有的業務。我們也可能很難與被收購公司的員工建立我們的公司價值觀,這可能會對我們的文化和工作環境產生負面影響。我們能夠完成的任何此類交易可能不會帶來我們預期實現的任何協同效應或其他好處,這可能會導致可能會產生鉅額減值費用。此外,我們可能無法找到和確定理想的收購目標或商業機會,也無法成功地與任何特定的戰略合作伙伴達成協議。這些交易還可能導致股權證券的稀釋發行或債務的產生,這可能會對我們的運營業績產生不利影響。此外,如果此類交易產生的業務未能達到我們的預期,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到不利影響,或者我們可能面臨未知的風險或債務。
我們可能需要額外的資本來支持我們的業務增長,而這些資本可能無法以可接受的條款獲得,如果根本沒有的話。
自成立以來,我們主要通過股權和債務融資以及出售我們的產品來為我們的運營提供資金。雖然我們已經採取了旨在提高我們的運營效率的措施,包括我們最近的重組計劃,但我們不能確定我們的運營何時或是否會產生足夠的現金來充分支持我們的持續運營或我們的業務增長。我們打算繼續進行投資以支持我們的業務,這可能需要我們進行股權或債務融資,以獲得更多資金。特別是在市場動盪和總體經濟不穩定的時期,可能不會以對我們有利的條款獲得額外的融資。如果在可接受的條件下沒有足夠的資金可用,我們可能無法投資於未來的增長機會,這可能會損害我們的業務、運營結果和財務狀況。如果我們產生額外的債務,債務持有人以及我們未償還可轉換票據的持有人將擁有優先於普通股持有人對我們的資產提出索賠的權利,而任何未來債務的條款可能會限制我們的運營,包括我們支付普通股股息的能力。此外,如果我們發行額外的股本證券,包括通過未來發行與股本掛鈎的證券或衍生證券,我們的現有股東可能會進一步稀釋,新的股本證券可能擁有優先於我們普通股的權利。由於我們未來發行證券的決定將取決於許多考慮因素,包括我們無法控制的因素,我們無法預測或估計未來任何債務或股權證券的發行金額、時間或性質。因此,我們的股東承擔着未來發行債務或股權證券的風險,這會降低我們A類普通股的價值並稀釋他們的利益。
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投資者和其他利益相關者對我們在環境、社會和治理因素方面的表現的期望可能會增加成本,並使我們面臨新的風險。
某些投資者、客户、員工和其他利益相關者越來越關注環境、社會和治理問題,即ESG。一些投資者可能會利用這些非財務業績因素來指導他們的投資策略,在某些情況下,如果他們認為我們與ESG相關的政策和行動不充分,他們可能會選擇不投資我們。如果我們達不到各個界別所訂的ESG標準,我們的聲譽可能會受到損害。
隨着ESG最佳實踐和報告標準的繼續發展,我們可能會產生與ESG監測和報告以及遵守ESG倡議相關的成本增加。例如,來自美國證券交易委員會、加利福尼亞州和其他司法管轄區的擬議或採用的氣候和其他ESG報告法規可能會增加我們的合規成本。我們還可能面臨更大的成本,以符合歐盟新的ESG標準或倡議。2022年,我們發佈了第一份ESG報告,其中描述了2021年我們的温室氣體排放量的測量以及我們為實現碳中和所做的努力。此外,我們的ESG報告重點介紹了我們如何支持我們的全球員工隊伍和治理實踐。我們在這些問題上的披露,或者未能滿足利益相關者對ESG實踐和報告不斷變化的期望,可能會潛在地損害我們的聲譽和客户關係。由於新的監管標準和市場標準,某些新的或現有的客户,特別是歐盟的客户,可能會對包括我們在內的交易對手實施更嚴格的ESG指導方針或要求,並可能更密切地審查與其的關係,這可能會延長銷售週期或增加我們的成本。
此外,如果我們的競爭對手的ESG表現被認為比我們的更好,潛在或現有的投資者可能會選擇與我們的競爭對手一起投資。此外,如果我們就ESG問題傳達某些計劃或目標,我們可能會在實現此類計劃或目標方面失敗或被視為失敗,或者我們可能會因此類計劃或目標的範圍而受到批評。如果我們未能滿足投資者、客户、員工和其他利益相關者的期望,或者我們的計劃沒有按計劃執行,我們的業務、財務狀況、運營結果和前景可能會受到不利影響。
新冠肺炎疫情已經並可能在未來對我們的業務、運營以及我們、我們的合作伙伴和客户運營所在的市場和社區產生不利影響。
新冠肺炎疫情對我們的業務運營造成了中斷,並可能對我們未來的業務和運營產生不利影響。新冠肺炎疫情對我們客户的影響程度以及我們的客户對新冠肺炎疫情不斷演變的反應很難評估或預測,我們可能無法準確預測我們的收入或財務業績。我們的運營結果可能會低於我們的預期,這可能會對我們的運營結果產生不利影響,讓分析師和投資者失望,和/或導致我們的股價下跌。
從2020年3月開始,我們暫時要求員工遠程工作,並暫停了員工的大部分出差。我們為我們的美國員工實施了疫苗強制令,在當地、州和聯邦法律允許的情況下,我們的大多數員工可以靈活地遠程工作,我們於2021年底宣佈了這一政策,並將繼續保持這一政策。對於可能遠程進行的活動,不能保證我們在遠程工作時也會同樣有效。由於我們的團隊分散,一些員工由於個人責任的增加(如照顧孩子、照顧老人或照顧生病的家人)而工作能力下降,這一情況可能會繼續發生。我們團隊效率和可用性的下降可能會對我們的業績產生不利影響,原因是銷售週期以及招聘和入職工作的放緩、我們與客户合同簽訂的延遲、解決績效問題的延遲、產品開發的延遲、我們業務的各個運營方面(包括財務組織)的延遲和效率低下,或者其他可能嚴重損害我們業務的生產率下降。雖然到目前為止,這些行動對我們的業務和運營造成了輕微的幹擾,但此類行動和未來的任何類似行動都可能影響我們的競爭地位、吸引和留住客户的能力,以及我們的增長、業務和收入。
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新冠肺炎疫情對全球的影響在繼續演變,我們將繼續密切關注事態發展。新冠肺炎大流行、類似的衞生流行病或其他全球衞生緊急情況的最終影響高度不確定,可能會發生變化。我們還不知道對我們的業務、運營、獲取資本的能力或全球經濟的潛在延誤或影響的全部程度,包括由於未來爆發的浪潮或新的病毒變異株,可能需要重新關閉或採取其他預防措施。雖然新冠肺炎的傳播可能得到控制或緩解,但不能保證未來不會爆發這種或任何其他大範圍的流行病,也不能保證全球經濟會復甦,這兩種情況都可能損害我們的業務。
與網絡安全相關的風險
如果我們或我們所依賴的第三方遇到涉及我們的信息技術、軟件、服務、通信或數據的保密性、完整性或可用性的安全事件,我們可能會經歷這種泄露導致的不利後果,包括但不限於聲譽損害、我們的產品需求減少、監管調查或行動、訴訟、罰款和處罰、我們業務運營的中斷或其他不利後果。
在我們的正常業務過程中,我們和我們所依賴的第三方可能會處理敏感數據,其中可能包括個人信息以及我們或我們客户或其他第三方的敏感、專有和機密信息。因此,我們和我們所依賴的第三方面臨各種不斷變化的威脅,這些威脅可能導致安全事件。危及此信息的機密性、完整性和可用性的安全事件可能由以下原因引起:網絡攻擊、計算機病毒(如蠕蟲、間諜軟件或其他惡意軟件)、社會工程(包括網絡釣魚)、勒索軟件、供應鏈攻擊、拒絕服務攻擊、憑據竊取或填充、個人或黑客團體和複雜組織(包括國家支持的組織)的努力、我們的人員(包括有權訪問我們的系統和/或信息的人員)的錯誤或瀆職,以及我們所依賴的軟件或系統(包括第三方系統)的安全漏洞。特別是,嚴重的勒索軟件攻擊,包括由有組織犯罪威脅行為者、民族國家和民族國家支持的行為者實施的攻擊,正變得越來越普遍和嚴重,可能導致我們的行動嚴重中斷、信息和收入損失、聲譽損害和資金挪用。我們還經歷過,並可能在未來經歷網絡安全事件,導致包括源代碼在內的機密信息的無意泄露,這些事件是由授權訪問我們的系統和第三方信息儲存庫系統的人員的意外行為或不作為造成的。如果我們的人員對我們的系統和/或信息的訪問授權策略過於寬鬆,我們可能會因為我們的人員的錯誤或瀆職而經歷更多的安全事件。勒索付款可能會減輕勒索軟件攻擊的負面影響,但我們可能不願意或無法支付此類付款,例如,由於適用的法律或法規禁止此類付款。
一些威脅行為者現在從事並預計將繼續從事網絡攻擊,包括但不限於出於地緣政治原因並結合軍事衝突和防禦活動的民族國家行為者。在戰爭和其他重大沖突期間,我們和我們所依賴的第三方可能容易受到這些攻擊的高風險,包括報復性網絡攻擊,這些攻擊可能會實質性地擾亂我們的系統和運營、供應鏈以及生產、銷售和分銷我們服務的能力。
此外,我們員工的某些職能領域仍然處於遠程工作環境和公司網絡安全保護邊界之外,這給我們的業務帶來了額外的風險,包括增加了工業間諜、網絡釣魚和其他網絡安全攻擊的風險,包括那些由國家支持或出於政治動機的攻擊,以及未經授權訪問或傳播敏感、專有或機密信息。未來的收購還可能使我們面臨任何新收購的信息技術基礎設施帶來的額外網絡安全風險和漏洞。
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此外,我們對第三方服務提供商的依賴可能會給我們的業務運營帶來新的網絡安全風險和漏洞,包括供應鏈攻擊和其他威脅。我們依賴第三方來操作我們的關鍵業務系統,並處理我們擁有、處理或控制的敏感、專有和機密信息,包括客户信息和專有數據和信息,包括源代碼。我們監控這些第三方的信息安全實踐的能力有限,這些第三方可能沒有足夠的安全措施,可能會遇到安全事件,危及他們為我們操作的系統或他們代表我們處理的信息的機密性、完整性或可用性。如果我們的第三方服務提供商遇到安全事件或其他中斷,我們可能會遇到不良後果。雖然如果我們的第三方服務提供商未能履行其對我們的數據隱私或安全相關義務,我們可能有權獲得損害賠償,但任何賠償都可能不足以彌補我們的損害,或者我們可能無法追回此類賠償。此外,供應鏈攻擊的頻率和嚴重性都有所增加,我們不能保證我們供應鏈中第三方的基礎設施或我們第三方合作伙伴的供應鏈沒有受到損害。
網絡犯罪和黑客技術在不斷髮展,我們或與我們合作的第三方可能無法預測安全漏洞的企圖,及時做出反應,或實施足夠的預防措施,特別是考慮到越來越多地使用旨在規避控制、避免檢測以及移除或混淆法醫文物的黑客技術。隨着我們繼續增長以及處理、控制、存儲和傳輸越來越多的大量數據,這些風險可能會增加。
雖然我們已採取措施保護我們的系統以及我們擁有、處理或控制的敏感、專有和機密信息的機密性、完整性和可用性,但我們的安全措施或第三方供應商的安全措施可能無法預見或實施有效的預防和補救措施來應對所有數據隱私和安全威脅。任何安全解決方案、戰略或措施都不能解決所有可能的安全威脅,也不能阻止所有滲透網絡或以其他方式實施安全事件的方法。例如,我們和我們的第三方提供商已經並可能在未來受到上述或類似威脅的威脅,並導致對我們的信息進行未經授權、非法或意外的處理,或我們所依賴的產品或系統中的漏洞。例如,從2021年1月開始,惡意第三方未經授權訪問第三方供應商Codecov,該供應商提供軟件代碼測試工具,可能會影響Codecov的1000多名客户,或Codecov漏洞。2021年4月,我們接到通知,我們受到了Codecov漏洞的影響。通過我們的調查,我們確定攻擊者利用Codecov軟件中的漏洞來訪問我們開發環境中的憑據,從而獲得對私有Github存儲庫的未經授權的只讀訪問權限,並將其複製到海外IP地址,Github私有存儲庫包含我們的源代碼和某些內部使用文檔,其中包含對某些客户和其他客户相關屬性的引用。得知漏洞後,我們採取行動撤銷了Codecov的訪問權限並停止使用Codecov服務,輪換了我們所有被Codecov漏洞暴露的憑據以防止進一步未經授權的訪問,加強了對我們環境的監控,並聘請了第三方取證公司來協助我們的調查、響應和影響緩解。我們沒有發現任何訪問通過我們的產品發送或存儲在我們產品中的客户數據的證據,也沒有發現任何證據表明攻擊者修改了我們的任何源代碼或將任何惡意軟件或任何其他惡意代碼上傳到我們的系統。然而,這一事件對我們的運營、產品或服務的全面影響可能在一段時間內還不清楚,我們不能向您保證未來不會有進一步的影響。此事件或未來任何與Codecov漏洞有關的事件可能會導致使用泄露的源代碼來嘗試識別我們產品中的漏洞、未來的勒索軟件或社會工程攻擊、降低市場對我們產品的接受度、損害我們的聲譽和品牌、對我們提出的法律索賠以及我們的資源被轉移。
此外,我們不控制客户使用我們的產品傳輸、處理和維護的內容。如果我們的客户使用我們的產品傳輸或存儲個人信息,而我們的安全措施被破壞或被認為已經被破壞,我們的業務可能會受到影響,我們可能會招致重大責任。
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如果我們或我們所依賴的第三方遇到安全事件,導致我們的系統或我們擁有、處理或控制的敏感、專有或機密信息的機密性、完整性或可用性受到損害,或者我們認為發生了安全事件,則可能會導致客户對我們平臺的安全失去信心並損害我們的品牌,減少對我們產品的需求,擾亂業務運營,導致專有數據和信息(包括源代碼)的外泄,要求我們花費大量資源調查或糾正該事件並防止未來的安全事件,使我們承擔包括訴訟在內的法律責任。監管執行(包括調查、罰款、處罰、審計和檢查)、額外監督、對處理個人信息的限制或禁止、賠償義務、我們的客户或其他相關方對我們未能遵守合同義務實施特定安全措施並對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響的索賠。
我們不能向您保證,我們合同中的責任限制將是可強制執行的或充分的,或者以其他方式保護我們免受此類責任或損害。適用的數據隱私和安全義務可能還要求我們將安全事件通知相關利益相關者。此類通知成本高昂,且通知或未遵守此類要求可能會導致重大不利影響,例如負面宣傳、客户對我們的服務或安全措施失去信心、調查以及私人或政府索賠。
除了經歷安全事件外,第三方還可能從公共來源、數據經紀人或其他方式收集、收集或推斷有關我們的敏感信息,這些信息會泄露有關我們組織的競爭敏感細節,並可能被用來破壞我們的競爭優勢或市場地位。此外,公司或我們客户的敏感信息可能會因我們的員工、人員或供應商使用生成性人工智能技術而泄露、披露或泄露。
此外,我們不能確定我們的保險覆蓋範圍是否足夠或在索賠、費用、罰款、罰款、業務損失、數據丟失、訴訟、監管行動或安全事件引起的其他影響方面保護我們,特別是如果我們經歷了影響多個客户的事件,此類保險將繼續以可接受的條款提供或根本不存在,或者此類保險將支付未來的索賠。這些結果中的任何一個都可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
我們產品中的真實或可感知的錯誤、故障、錯誤或缺陷可能會對我們的聲譽造成不利影響,並損害我們的業務。
我們為移動數據提供的服務和平臺非常複雜,並且像所有軟件一樣,可能包含未被檢測到的缺陷或錯誤。我們正在繼續通過更新和增強來發展我們的動態數據平臺的特性和功能,在這樣做的同時,我們可能會引入其他缺陷或錯誤,這些缺陷或錯誤可能要到客户部署後才能檢測到。此外,如果我們的平臺沒有正確實施或使用,或沒有按預期使用,可能會導致性能不足和服務中斷。此外,如果我們收購公司或將第三方開發的技術整合到我們的平臺中,我們可能會在將新獲得的技術融入我們的平臺並保持與我們聲譽一致的質量標準方面遇到困難。由於我們的客户將我們的移動數據平臺用於其業務的重要方面,任何實際或感知的錯誤、缺陷、錯誤或其他性能問題都可能損害我們客户的業務。我們的動態數據平臺中的任何缺陷或錯誤,或對此類缺陷或錯誤的認知,都可能導致我們的產品失去或延遲市場接受,失去現有或潛在客户,以及延遲或損失收入,並可能損害我們的聲譽和我們説服企業用户相信我們產品的好處的能力。
此外,我們的動態數據平臺中的錯誤可能會導致系統故障、數據丟失或對我們的客户產生其他不利影響,從而可能要求我們獲得保修和其他重大損害索賠。儘管我們與客户的協議通常包含旨在限制我們對此類索賠的風險敞口的條款,但根據某些司法管轄區的法律,這些條款可能並不有效或無法強制執行。雖然我們尋求為這些類型的索賠提供保險,但我們的保險單可能不足以限制我們對此類索賠的風險敞口。這些索賠即使不成功,辯護也可能代價高昂且耗時,並可能損害我們的業務、財務狀況、運營結果和現金流。
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與我們的服務相關的中斷或性能問題可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
我們的持續增長在一定程度上取決於我們能否為移動數據提供始終如一的可靠平臺。如果由於編程漏洞、編碼錯誤、由於我們平臺的複雜性或規模或雲服務中斷而導致的停機,或者因為系統的複雜性和規模導致長時間停機,我們可能會經歷客户流失、市場對我們的產品失去或延遲接受、客户延遲向我們付款、我們的聲譽和品牌受到損害、針對我們的法律索賠以及我們的資源被轉移。
隨着我們客户羣的增長和融合雲變得越來越複雜,維護和改進融合雲的性能可能會變得越來越困難。由於各種因素,包括基礎設施更改、新功能的引入、人為或軟件錯誤、拒絕服務攻擊、第三方雲託管提供商的問題或其他與安全相關的事件,我們可能會在融合雲中遇到中斷、停機和其他性能問題。此外,如果我們不能有效地解決容量限制、根據需要升級我們的系統並持續開發我們的技術和網絡架構以適應技術的實際和預期變化,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到不利影響。
我們受到越來越嚴格和不斷變化的美國和外國法律、法規、規則、合同義務、政策和其他與數據隱私和安全相關的要求的約束。我們實際或認為未能履行此類義務可能會導致監管調查或行動、訴訟、罰款和處罰、中斷我們的業務運營、聲譽損害或以其他方式損害我們的業務。
在我們的正常業務過程中,我們收集、接收、存儲、生成、使用、傳輸、披露、可訪問、保護、保護、處置、傳輸、共享和處理屬於我們的或我們可能代表客户等其他人處理的敏感、專有、機密和受監管的信息,包括個人信息、商業祕密、知識產權和其他商業信息。因此,我們、我們的客户以及我們所依賴的第三方都受到眾多不斷髮展和日益嚴格的與數據隱私和安全相關的國內外法律和要求的約束,這些法律和要求正在增加我們業務的運營成本和複雜性。這些要求還可能包括法規、指南、行業標準、政策、合同義務、外部和內部政策和程序,以及與數據隱私和安全有關的其他義務。
在美國,聯邦、州和地方政府制定了許多數據隱私和安全法律,包括數據泄露通知法、個人信息隱私法、健康信息隱私法、消費者保護法(例如,《聯邦貿易委員會法》第5條)、其他類似法律(例如,竊聽法)。例如,加州消費者隱私法案(CCPA)對涵蓋的企業施加了幾項義務,包括要求在與企業收集、使用和共享個人信息有關的隱私通知中具體披露,實施新的運營做法,以及尊重加州居民行使與其個人信息相關的某些隱私權的請求。CCPA包含對每一次違規行為的民事潛在罰款,最高可達7500美元,並允許受某些數據泄露影響的私人訴訟當事人追回重大法定損害賠償。此外,2023年1月1日生效的2020年加州隱私權法案(CPRA)擴大了CCPA的要求,包括適用於商業代表和員工的個人信息,並建立了一個新的加州隱私保護局來實施和執法該法律。弗吉尼亞州和科羅拉多州等其他州也通過了全面的數據隱私和安全法律,其他幾個州以及聯邦和地方層面也在考慮類似的法律。這些發展可能會使合規工作進一步複雜化,並可能增加我們和我們所依賴的第三方的法律風險和合規成本。此外,根據各種數據隱私和安全法律以及其他義務,我們可能需要獲得某些同意才能處理個人信息。我們不能或未能做到這一點可能會導致不利的後果。
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與數據隱私和安全相關的外國法律也在經歷快速變化的時期,近年來變得更加嚴格。例如,一般數據保護條例(EU GDPR)適用於歐盟,根據2018年歐盟(退出)法案第3條,英國GDPR(英國GDPR)適用於英國。根據歐盟GDPR,對於重大違規行為,違規公司將面臨最高2000萬歐元或其全球年收入的4%以上的罰款,對於英國GDPR,將面臨最高1750萬GB或全球年收入的4%以上的罰款。除上述外,違反歐盟GDPR或英國GDPR可能導致監管調查、聲譽損害、可能禁止處理個人信息、私人訴訟和/或其他糾正訴訟,例如由各類數據主體或在法律上授權代表其利益的消費者保護組織提起的集體訴訟。歐盟成員國和英國的法律也對直接營銷溝通和在線使用Cookie和類似技術施加了限制,歐盟提出的一項名為電子隱私法規的新法規可能會使此類限制更加嚴格。
此外,包括歐盟GDPR和英國GDPR在內的歐洲數據隱私和安全法律通常限制將個人信息從歐洲經濟區(EEA)和英國轉移到一些數據保護機構通常認為沒有提供足夠數據保護水平的國家。瑞士法律包含類似的數據傳輸限制。歐盟委員會最近發佈了更新的標準合同條款和歐盟-美國數據隱私框架,這是一種將個人信息轉移到歐洲經濟區以外的機制,對跨境數據轉移施加了額外的義務。雖然目前有各種機制可用於從歐洲傳輸數據,如標準合同條款、歐盟-美國數據隱私框架和英國的國際數據傳輸協議/附錄,但這些機制受到法律挑戰,不能保證我們可以滿足或依賴這些機制將個人信息合法地傳輸到美國。歐洲以外的國家已經制定或正在考慮類似的跨境數據轉移限制和法律,要求當地數據常駐並限制跨境數據轉移,這可能會增加做生意的成本和複雜性。如果我們不能實施有效的跨境個人信息傳輸機制,我們可能面臨更大的監管行動、處罰和數據處理限制或禁令的風險。例如,2023年5月,愛爾蘭數據保護委員會認定一家大型社交媒體公司對標準合同條款的使用不足,對該公司處以12億歐元罰款,並禁止該公司向美國轉移個人信息。不斷變化的跨境數據傳輸要求也可能導致對我們服務的需求減少,並要求我們以高昂的成本增加我們在歐洲的數據處理能力和其他業務。
在歐洲以外,數據隱私和安全法律也變得更加嚴格。例如,在加拿大,《個人信息保護和電子文件法》和各種相關的省級法律,以及加拿大的反垃圾郵件立法,可能適用於我們的運營。我們還瞄準亞洲客户,在中國、日本和新加坡擁有業務,並可能受到亞洲新的和新興的數據隱私和安全制度的約束,包括中國的個人信息保護法、日本的個人信息保護法和新加坡的個人數據保護法。
我們還可能受到與數據隱私和安全相關的合同義務的約束,我們遵守此類義務的努力可能不會成功。例如,包括GDPR和CCPA在內的數據隱私法越來越多地要求公司對其服務提供商或處理器施加特定的合同限制。此外,可能使用我們的某些產品來處理受保護的健康信息的客户可能要求我們簽署商業夥伴協議,使我們遵守1996年《美國健康保險可攜帶性和責任法案》、《美國健康信息技術促進經濟和臨牀健康法案》(HIPAA)以及管理健康信息數據隱私和安全的州法律的數據隱私和安全要求。我們的客户日益增長的數據隱私和安全要求也增加了確保我們依賴的第三方運營我們的業務和提供我們的服務能夠滿足這些標準的成本和複雜性。如果我們或我們的供應商不能滿足我們客户的要求或遵守他們在數據隱私和安全方面對我們施加的越來越嚴格的法律或合同要求,包括基於更新的標準合同條款的要求,我們可能面臨更多的法律責任、客户合同終止和對我們服務的需求減少。
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我們的員工和人員可以使用生成性人工智能(AI)技術來執行他們的工作,在此類技術中披露和使用個人信息受各種數據隱私和安全法律和義務的約束。各國政府已經通過並可能會通過更多的法律來規範生成性人工智能。我們使用這項技術可能會導致額外的合規成本以及監管調查和行動。如果我們不能使用生成性人工智能,它可能會降低我們的業務效率,並導致競爭劣勢。
最後,我們可能會發布隱私政策、營銷材料以及與我們收集、使用、披露和其他處理個人信息有關的其他文檔或聲明。儘管我們努力遵守這些政策、聲明和文件,但我們以及我們所依賴的第三方有時可能無法做到這一點,或者可能被認為未能做到這一點。這樣的失敗可能會使我們面臨監管執法行動,以及受影響的個人或我們的客户提出代價高昂的法律索賠。
與數據隱私和安全相關的義務的數量和範圍正在迅速變化。準備並嘗試遵守這些義務需要大量資源,可能還需要對我們的技術、系統和做法以及代表我們處理個人數據的任何第三方的技術、系統和做法進行更改。我們努力遵守適用的數據隱私和安全法律和要求,但我們不能完全確定當前或未來此類法律和要求可能對我們的業務或運營產生的影響。不同司法管轄區的法律或要求可能不一致,可能會有不同的解釋,法院或監管機構可能會認為我們在遵守方面的努力是不夠的。如果我們或我們所依賴的第三方經營我們的業務和提供我們的服務,未能遵守或被視為未能遵守我們與數據隱私和安全有關的法律或合同義務,或我們與個人信息有關的政策和文件,我們可能面臨政府執法行動;與我們的客户、個人或其他人提起訴訟;對我們或公司官員的罰款以及民事或刑事處罰;停止提供我們的服務或大幅修改服務的義務,使其在某些司法管轄區降低效力;負面宣傳並損害我們的品牌和聲譽;以及對我們服務的總體需求減少。這樣的發展可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
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與我們的銷售和營銷努力以及品牌相關的風險
如果不能有效地發展和擴大我們的銷售和營銷能力,或提高我們銷售和營銷組織的生產率,可能會損害我們擴大潛在客户和銷售渠道、增加客户基礎以及實現更廣泛的市場對我們產品的接受的能力。
我們能否擴大客户基礎,實現更廣泛的市場採用和接受我們的產品,以及擴大我們的潛在客户和銷售渠道以及品牌知名度,在很大程度上將取決於我們擴大和提高我們銷售和營銷組織的生產率和有效性的能力。我們計劃繼續擴大我們在國內和國際上的直銷隊伍。我們還計劃將大量資源用於銷售和營銷計劃,包括減少我們的銷售人員達到預期生產力水平所需的時間。從歷史上看,新招聘的銷售人員需要幾個季度才能達到預期的工作效率水平。雖然我們最近的重組計劃預計將精簡銷售和營銷支出,但我們預計將繼續在我們的銷售和營銷努力中投入大量財務和其他資源,這將導致成本增加,並影響我們的利潤率和運營結果。我們的收入增長率、業務和運營結果經常受到損害,如果我們的銷售和營銷努力未能成功擴展我們的潛在客户和銷售渠道以及通過我們的產品成功地擴大現有客户參與度,包括通過提高品牌知名度、獲得新客户和市場採用我們的產品,特別是針對融合雲的產品,我們的收入增長率、業務和運營結果可能會在未來受到損害。此外,如果我們無法招聘、發展、整合和留住有才華和有效的銷售人員,如果我們的新的和現有的銷售人員總體上無法在合理的時間內或根本不能達到預期的生產力水平,或者如果我們的銷售和營銷計劃無效,我們可能無法通過投資於我們的銷售隊伍實現預期的收入增長。如果我們不及時或根本不隨着我們向消費導向型銷售模式的轉變而有效地調整我們的銷售組織和銷售行動,我們的增長率、運營結果、業務和財務狀況也將受到損害。我們在這方面的努力可能會受到各種因素的幹擾,包括持續的宏觀經濟不確定性和我們的銷售和營銷組織的啟動時間慢於預期,並可能導致我們的增長在短期內遇到逆風。作為這一戰略的一部分,我們預計將圍繞消費業務模式大幅調整我們的銷售薪酬、營銷引擎和基本業務指標,這可能會在我們的銷售組織中造成與轉型相關的摩擦和自然減員。這些動態可能會因我們銷售組織內的歷史更替而加劇,包括高級銷售人員。任何與我們向融合雲以消費為導向的業務模式轉變相關的挑戰都可能對我們實現銷售預測的能力產生不利影響,導致我們的銷售週期延遲,導致我們的銷售人員流失,並導致成本增加,任何這些挑戰都會損害我們的增長、業務、運營結果和財務狀況。
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如果我們不能保持和提升我們的品牌,包括在開發商中,我們擴大客户基礎的能力將受到損害,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到影響。
我們相信,保持和加強融合品牌,包括開發商之間的品牌,對於支持向新客户營銷和銷售我們現有和未來的產品以及擴大對現有客户的銷售非常重要。我們相信,隨着我們市場競爭的加劇,品牌認知度的重要性將會增加。特別是,我們認為,提升融合品牌對於融合雲的增長和市場採用與接受將至關重要,因為開源替代方案的存在,與AWS、Azure和GCP等具有廣泛知名度的大型公共雲提供商以及其他數據基礎設施平臺競爭。軟件開發人員,包括我們客户IT部門的開發人員,經常熟悉我們的底層技術和價值主張。我們依賴他們繼續採用我們的產品,代表我們在他們的組織中宣傳,並增加在開發人員社區中的覆蓋面和思想份額。我們過去或將來可能對阿帕奇·卡夫卡或我們的社區許可證採取的行動,包括我們專有產品的開發和增長,可能會被開發者社區認為是負面的,並損害我們的聲譽。能否成功維護和提升我們的品牌將在很大程度上取決於我們的營銷努力的有效性,我們提供可靠的產品以具有競爭力的價格繼續滿足客户需求的能力,我們維持客户信任的能力,我們繼續開發新功能和用例的能力,我們成功地將我們的產品及其能力與競爭產品(包括開源替代產品)區分開來的能力,以及我們增加我們在開發人員社區的影響力和意識份額的能力。我們的品牌推廣活動可能不會提高客户知名度或增加收入,即使有,任何增加的收入也可能無法抵消我們在建立品牌時產生的費用。如果我們不能成功地推廣和維護我們的品牌,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到影響。
我們在產品定價模式方面的歷史有限,我們可能需要調整產品的定價條款,這可能會對我們的收入和運營結果產生不利影響。
我們在確定我們產品的最佳價格方面經驗有限,尤其是在高通脹或衰退或不確定的經濟環境下為我們的產品定價的經驗有限。我們已經不時地改變我們的定價模式,並預計未來還會繼續這樣做。例如,在2019年末,我們將融合雲的主要購買模式從按年預付的定義配置過渡到基於實際月度使用和承諾年度支出的模式。我們還希望繼續為我們的產品提供其他特性和功能,同時努力擴展我們產品的應用程序和用例,這將要求我們不斷評估我們產品的最佳定價。如果我們不以最佳方式調整產品定價,我們的收入和利潤率以及未來的客户獲取可能會受到負面影響。隨着我們產品市場的成熟,隨着宏觀經濟形勢的發展,或隨着新的競爭對手推出與我們競爭的新產品或服務,我們可能無法以相同的價格或相同的條款吸引新客户。此外,企業客户可能要求更大的價格優惠,或者我們可能無法提高價格來抵消成本的增加,包括與融合雲相關的託管成本和與通脹壓力相關的增加。然而,我們的歷史數據和運營經驗可能不足以充分指導我們未來的定價策略,以適應不斷變化的市場環境。因此,未來我們可能被要求降低價格或增加折扣,這可能會對我們的收入、毛利率、盈利能力、財務狀況和現金流產生不利影響。
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對企業客户的銷售涉及可能不存在的風險,或者與對較小組織的銷售相比存在的風險較小。
截至2023年9月30日和2022年12月31日,我們分別有1,185名客户和1,015名ARR達到或超過100,000美元的客户。有關ARR的説明,請參閲標題為“管理層對財務狀況和運營結果的討論和分析--關鍵業務指標”一節。對企業客户和大型組織的銷售涉及可能不存在的風險,或者對較小客户(包括商業客户羣)的銷售涉及的風險較小。這些風險包括更長的銷售週期、更復雜的客户要求、巨大的前期銷售成本以及完成部分銷售的可預測性較差。例如,企業客户可能需要相當長的時間來評估和測試我們和我們的競爭對手的產品,然後才能做出購買決定和下訂單。許多因素影響我們銷售週期的長度和可變性,包括需要教育潛在客户瞭解我們產品的用途和好處、採購和預算週期的可自由支配性質、宏觀經濟的不確定性和挑戰以及由此增加的IT支出審查、更高的安全和數據隱私要求,以及評估和採購審批流程的競爭性。由於我們產品的部署、配置和管理流程很複雜,因此我們還經常需要投入大量時間和其他資源來培訓和熟悉潛在客户。客户可以在做出購買承諾之前進行廣泛的評估、測試和質量保證工作,這會增加我們在銷售、營銷和部署工作中的前期投資,但不能保證這些客户會購買或擴大他們的訂閲範圍。在某些情況下,企業客户決定使用我們的產品可能是整個組織的決定,因此,這些類型的銷售需要我們提供更高級別的關於產品的使用和好處的培訓。因此,我們的銷售週期從發現機會到完成交易的時間長短各不相同,而且可能會繼續不同,每個客户之間的差異很大,向大型企業和組織的銷售通常需要更長的時間才能完成。此外,大型企業客户通常開始在有限的基礎上部署我們的產品,但仍然需要配置、集成服務和定價談判,這增加了我們在銷售工作中的前期投資,但無法保證這些客户將在其組織中廣泛部署我們的產品,從而證明我們大量的前期投資是合理的。
鑑於這些因素,由於客户購買我們的產品的方式多種多樣,因此很難預測銷售是否以及何時完成,以及銷售收入將於何時確認。這可能會導致任何給定時期的收入低於預期,這將對我們的業務、運營結果和財務狀況產生不利影響。
我們對市場機會的估計和對市場增長的預測可能被證明是不準確的,即使我們競爭的市場實現了預測的增長,我們的業務也可能無法以類似的速度增長,如果有的話。
我們對市場機會的估計和對市場增長的預測可能被證明是不準確的。市場機會估計和增長預測受到重大不確定性的影響,並基於可能被證明不準確的假設和估計,包括由於本季度報告中描述的風險。即使我們競爭的市場實現了預期的增長,我們的業務也可能無法以類似的速度增長,如果有的話。
我們計算市場機會的變量會隨着時間的推移而發生變化,並且不能保證我們的市場機會估計所涵蓋的任何特定數量或百分比的潛在用户或公司會完全購買我們的產品或為我們創造任何特定水平的收入。
我們市場的任何擴張都取決於一系列因素,包括與我們的移動數據平臺和我們的競爭對手的平臺相關的成本、性能和感知價值。即使我們競爭的市場符合我們的規模估計和增長預測,我們的業務也可能無法以類似的速度增長,如果有的話。我們的增長取決於許多因素,包括我們能否成功實施我們的商業戰略,這一戰略受到許多風險和不確定因素的影響。
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與客户相關的風險
如果我們不能吸引新客户或擴大我們的潛在客户和銷售渠道,我們的業務、財務狀況和經營結果將受到不利影響。
為了增加我們的收入,我們必須繼續讓市場接受我們的品牌,吸引新客户,並擴大我們的潛在客户和銷售渠道。我們的成功在很大程度上將取決於我們的產品是否被廣泛採用,作為競爭對手解決方案的替代方案,包括開源替代方案。此外,隨着我們市場的成熟,我們產品的發展,以及競爭對手推出成本更低或差異化的產品與我們的產品競爭,我們銷售產品的能力可能會受到影響。同樣,如果這些組織中的客户或用户認為競爭產品中包含的功能減少了對我們產品的需求,或者如果他們更願意購買與其他類型的產品捆綁在一起的競爭產品,例如公共雲提供商提供的數據基礎設施平臺,我們的銷售工作可能會受到不利影響。我們現有的獲取新客户的銷售和營銷策略也可能不成功。例如,我們提供對融合平臺的免費、有限的評估和開發人員使用,以及對融合雲的免費介紹性使用,以鼓勵人們瞭解、使用、熟悉和採用,併為融合雲提供按使用付費的安排,而不提供最低使用承諾。如果我們不能成功地將這些免費用户轉化為付費客户,或者將現收現用客户轉化為基於使用情況的最低承諾客户,我們將無法實現這一營銷和採用戰略的預期好處。由於這些和其他因素,我們可能無法吸引新客户或擴大我們的潛在客户和銷售渠道,這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
我們的業務依賴於現有客户續訂他們的訂閲和基於使用的最低承諾,購買額外的訂閲和基於使用的最低承諾,以及擴大他們對我們產品的使用。
我們未來的成功在一定程度上取決於我們將客户對我們產品的使用擴展到其他使用案例的能力,我們的客户續訂他們的訂閲和基於使用的最低承諾的能力,以及我們為其他使用案例和應用開發我們產品的能力。我們的訂閲條款和基於使用情況的最低承諾期限主要為一年。我們的客户沒有義務在適用期限屆滿後續訂。為了保持或改善我們的運營結果,重要的是我們的客户與我們建立價值隨時間增加的關係,並續訂和擴大他們與我們的訂閲,包括通過使用我們的產品來獲得更多使用案例和應用程序。儘管我們尋求通過客户在其他使用案例中更多地使用我們的產品來增加我們的收入,但我們可能不會在這方面取得成功。我們以美元為基礎的淨留存率歷來下降或波動,並可能進一步下降或波動,這是多種因素的結果,包括一個或多個客户的流失,任何此類損失的時間和規模,客户的業務強弱,客户對我們產品的使用,客户對我們產品的功能和客户支持水平的滿意,我們的價格,競爭產品的能力和價格,客户使用開源替代產品的決定,影響我們客户基礎的合併和收購,全球經濟狀況的影響,包括利率和通脹上升,匯率波動,或減少我們客户在IT解決方案上的支出或他們的總體支出水平。此外,隨着一些客户從合流平臺過渡到合流雲,我們基於美元的淨留存率可能會下降或波動,至少在短期內是這樣,因為這些客户用基於使用情況的最低承諾取代了對合流平臺的訂閲。從歷史上看,我們的一些客户出於各種原因選擇不續訂我們的訂閲,包括競爭產品、內部開發或管理的解決方案(包括基於阿帕奇Kafka或其他開源替代方案的解決方案)、我們客户的合併和收購以及全球經濟狀況。如果我們的大型企業客户羣繼續增長,這可能需要越來越複雜和昂貴的銷售努力,如果大型企業進一步發展內部能力,如果衰退或不確定的經濟環境對我們客户羣的信息技術預算產生負面影響,這些因素也可能加劇。此外,美元走強可能會增加我們向美國以外客户提供服務的實際成本,這可能會導致客户流失或我們服務的使用量減少。如果我們的客户不續訂他們的訂閲和/或基於使用情況的最低承諾,擴大他們對我們產品的使用,並從我們那裏購買更多產品,我們的收入可能會下降,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到損害。
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如果我們或我們的任何合作伙伴不能提供高質量的支持,我們的聲譽可能會受到損害。
我們的客户依賴我們或我們渠道合作伙伴的支持人員來解決問題並實現我們的產品所提供的全部好處。高質量的支持對於延續和擴大我們與現有客户的關係也很重要。隨着我們擴大業務和尋找新客户,這些支持功能的重要性將會增加。在某些情況下,當我們通過渠道合作伙伴將我們的產品作為其增值產品的一部分提供銷售時,我們的合作伙伴可能負責為我們的客户提供支持和支持人員。在這種情況下,我們通常只限於沒有控制或可見性。如果我們或這樣的合作伙伴不幫助我們的客户快速解決問題並提供有效的持續支持,我們維持和擴大對現有和新客户銷售的能力可能會受到影響,我們在現有或潛在客户中的聲譽可能會受到影響。
不正確實施或使用我們的產品,或我們的客户未能更新融合平臺,可能會導致客户不滿,並對我們的聲譽、業務、運營、財務業績和增長前景產生負面影響。
我們的產品通常用於大規模、複雜的IT環境。我們的客户和一些合作伙伴需要在正確使用我們的產品和從我們的產品中獲得好處方面的培訓和經驗,以最大限度地發揮他們的潛力。如果我們產品的用户沒有正確或按預期實施、使用或更新我們的產品,則可能會導致性能不足和/或安全漏洞。由於我們的客户依賴我們的產品來管理廣泛的運營,不正確地實施或使用我們的產品,或我們的自我管理客户未能更新融合平臺,或我們未能培訓客户如何有效地使用我們的產品,可能會導致客户不滿和負面宣傳,並可能對我們的聲譽和品牌產生不利影響。我們未能有效地向客户提供教育和實施服務,可能會導致失去向這些客户進行後續銷售的機會,並減少新客户的訂閲,這將對我們的業務和增長前景產生不利影響。
我們作為締約方的各種協議中的賠償條款可能會使我們面臨侵犯、挪用或其他違反知識產權、數據保護和其他損失的重大責任。
我們與我們的客户和其他第三方的某些協議包括賠償條款,根據這些條款,我們同意賠償因侵權、挪用或其他侵犯知識產權的索賠、數據保護、合規、我們對財產或人員造成的損害、或與我們的軟件、服務、平臺、我們在此類協議下的行為或不作為有關或產生的其他責任或其他合同義務而遭受的損失或承擔其他責任。我們的客户和其他第三方不時要求我們賠償他們的此類索賠或責任,將來也可能要求我們這樣做。在某些情況下,我們的協議規定對某些知識產權侵權索賠承擔無上限的賠償責任。鉅額賠償可能會損害我們的業務、財務狀況和運營結果。儘管我們試圖根據合同限制我們對此類賠償義務的責任,但我們並不總是成功的,仍可能招致與之相關的重大責任,我們可能會因為任何此類索賠而被要求停止使用或修改我們產品的某些功能。與客户或其他第三方就此類義務發生的任何糾紛可能會對我們與該客户或其他第三方以及其他現有或潛在客户的關係產生不利影響,減少對我們訂閲和服務的需求,並對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。此外,儘管我們購買了一般責任保險,但我們的保險可能不足以補償我們可能施加的所有責任,或者以其他方式保護我們免受指控未經授權訪問或披露客户數據的索賠的責任或損害,並且任何此類保險可能不會繼續以可接受的條款提供給我們。
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我們通常根據客户協議提供服務級別承諾。如果我們不能履行這些承諾,我們可能會面臨客户終止、續訂減少和聲譽受損的局面,這將降低我們的收入,損害我們的業務、財務狀況和運營結果。
我們與客户的協議包含正常運行時間和響應服務級別承諾。如果我們不能履行這些承諾,我們可能面臨客户終止或續訂減少,這可能會對我們當前和未來的收入產生重大影響。任何服務級別承諾失敗也可能損害我們的聲譽。此外,如果我們無法滿足我們的融合雲協議中所述的正常運行時間要求,我們可能有合同義務向這些客户提供服務積分,這可能會嚴重影響我們在故障發生和應用積分期間的收入。這些結果或失敗中的任何一個都可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
與我們的知識產權有關的風險
我們在我們的產品中使用第三方開源軟件,這可能會對我們銷售產品的能力產生負面影響,或者使我們面臨訴訟或其他訴訟。
我們在我們的產品中使用第三方開源軟件,最重要的是阿帕奇·卡夫卡和包括阿帕奇·Flink在內,我們希望在未來繼續將這些開源軟件納入我們的產品中。許多開放源碼軟件許可證,包括版本2.0的阿帕奇許可證,都聲明只要滿足某些條件,在該許可證下授權的任何原創作品都可以被複制和分發。然而,我們可能會受到各方的訴訟,這些當事人要求我們認為是經過許可許可的開源軟件的所有權,或者聲稱不遵守適用的開源許可條款。法院可能會裁定阿帕奇許可證2.0版不可執行,或者有人可以主張在其下開發和分發的程序的專有權。任何法院裁定本許可證不可強制執行,或不得複製或分發我們產品的開源組件,都可能對我們產品的全部或部分產品的分發或開發產生負面影響。
此外,一些開放源碼許可證要求通過網絡分發或提供包括開放源碼軟件的軟件和服務的最終用户提供全部或部分此類軟件,在某些情況下可能包括有價值的專有代碼。雖然我們採用旨在監控我們對第三方開源軟件許可證的合規性並保護我們寶貴的專有源代碼的做法,但我們可能會無意中以與我們適用的政策不一致的方式使用第三方開源軟件,或者使我們面臨不遵守其許可證條款的索賠,包括侵犯知識產權或違反合同的索賠。此外,現在開放源碼軟件許可證的類型越來越多,幾乎沒有一種在法庭上經過測試,以提供對其適當法律解釋的指導。不時有針對將開源軟件合併到其產品中的公司提出的挑戰開源軟件所有權的索賠,此類開源軟件的許可人不對此類索賠提供任何擔保或賠償。因此,我們和我們的客户可能會受到聲稱擁有我們認為是許可許可的開源軟件所有權的各方的訴訟或訴訟威脅。由此產生的訴訟可能會讓我們付出高昂的代價來捍衞並損害我們的聲譽、業務、財務狀況和運營結果。如果我們的活動被確定為不符合任何適用的“版權保留”開放源碼許可證的條款,我們可能會被要求免費公開發布我們的專有源代碼的某些部分,我們可能面臨提供我們的禁令,我們還可能被要求花費大量的時間和資源來重新設計我們的部分或全部軟件。
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我們還定期在開放源碼許可下提供源代碼,並使我們自己的一些軟件在開放源碼或可用源碼許可下可用,我們的產品中還包括第三方開放源碼軟件。由於我們為開源項目貢獻的任何軟件的源代碼(包括ApacheKafka和ApacheFlink),或者在開源或源代碼可用許可證下分發的任何軟件的源代碼都是公開可用的,因此我們保護與此類源代碼相關的知識產權的能力可能會受到限制或完全喪失,我們阻止競爭對手或其他人使用此類貢獻的源代碼的能力可能會受到限制。雖然我們已經制定了管理此類提交的政策,但員工可能會提交專有源代碼或包含我們知識產權的源代碼,無論是哪種情況,都不打算以這種方式分發給此類開放源代碼項目。此外,使用第三方開源軟件可能會使我們面臨比使用第三方商業軟件更大的風險,因為開源許可方通常不對軟件的功能或來源提供擔保或控制。使用開源軟件還可能帶來額外的安全風險,因為公開提供此類軟件可能會公佈漏洞,或者使黑客和其他第三方更容易確定如何危害我們的平臺或運行我們產品的客户的系統。上述任何一項都可能對我們的業務、經營結果或財務狀況有害,並可能幫助我們的競爭對手開發與我們相似或更好的產品和服務。
我們的產品是由廣泛可用的阿帕奇·卡夫卡、阿帕奇·Flink等開源軟件演變而來的,因此,我們不擁有阿帕奇·卡夫卡、阿帕奇·Flink等開源軟件的獨家使用權,也無法控制阿帕奇·卡夫卡、阿帕奇·Flink等開源軟件的進化、增強和維護。
我們產品背後的技術是從某些開源軟件發展而來的,如阿帕奇·卡夫卡和阿帕奇·Flink,因此,我們不能排除其他公司採用和修改我們的軟件和此類開源軟件的某些通用元素。有了開源軟件,競爭對手也可以開發競爭產品,而不需要傳統專有軟件開發所需的管理費和交貨期。此外,如果競爭對手的產品也基於或兼容阿帕奇Kafka或阿帕奇Flink,現有客户也可以輕鬆地將他們的應用程序轉移到競爭對手的產品上。擁有比我們或阿帕奇Kafka或阿帕奇Flink社區成員更多資源的競爭對手可能會創建類似或更優秀的產品,或者使用不同的、更優秀的功能修改阿帕奇·卡夫卡或阿帕奇·Flink,並可以免費向公眾提供此類產品。我們的競爭對手或開源社區的成員也可能開發一個新的開源項目或封閉源代碼專有產品,在功能或性能方面類似或優於ApacheKafka或ApacheFlink,從而在開發人員和其他用户中獲得人氣或取代ApacheKafka成為移動數據技術的新標準。因此,阿帕奇Kafka、阿帕奇Flink和其他開源軟件的未來可能會發生巨大變化,這種軌跡、使用和市場接受度的變化以及由此產生的競爭壓力可能會導致我們為產品收取的價格降低,失去市場份額,並對我們的業務運營和財務前景產生不利影響。此外,我們專有產品的發展和增長可能會導致開源社區內部認為我們對阿帕奇Kafka、阿帕奇Flink和其他開源平臺的承諾有所減少。這種看法可能會對我們在開發商社區中的聲譽產生負面影響,從而可能會對我們產品的市場接受度和未來的銷售產生不利影響。
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任何未能獲得、維護、保護或執行我們的知識產權和專有權利的行為都可能削弱我們保護我們專有技術和品牌的能力。
我們的成功在很大程度上取決於我們獲得、維護、保護和執行我們的知識產權的能力,包括我們的專有技術、訣竅和我們的品牌。我們依靠商標、商業祕密、專利、版權、服務標誌、合同限制和其他知識產權法律和保密程序來建立和保護我們的專有權利。然而,我們為獲得、維護、保護和執行我們的知識產權而採取的步驟可能是不夠的。如果我們無法執行我們的權利,或者如果我們沒有發現未經授權使用我們的知識產權,我們將無法保護我們的知識產權。如果我們不能充分保護我們的知識產權,我們的競爭對手可能會獲得我們的專有技術,並開發和商業化基本上相同的產品、服務或技術。此外,保護我們的知識產權可能需要付出巨大的代價。我們已經或可能獲得的任何專利、商標或其他知識產權可能會被他人挑戰或規避,或通過行政程序(包括複審)被宣佈無效或無法執行,各方間審查、幹預和派生程序、在外國司法管轄區的同等程序(例如,異議程序)或訴訟。
我們的專利組合有限。即使我們在未來繼續尋求專利保護,我們也可能無法為我們的技術獲得或維持專利保護。此外,我們已頒發的專利或未來專利申請或未來授權給我們的任何專利可能不會為我們提供競爭優勢,或可能會成功地受到第三方的挑戰。我們可能不知道由第三方持有的已頒發專利,如果被發現是有效和可強制執行的,可能會被我們當前或未來的技術或產品侵犯。也可能有我們不知道的未決專利申請可能導致已頒發的專利,這些專利可能被我們當前或未來的技術或產品侵犯。此外,與知識產權的有效性、可執行性和保護範圍有關的法律標準也不確定。儘管我們採取了預防措施,但未經授權的第三方可能會複製我們的產品,並使用我們認為是專有的信息來創建與我們競爭的產品。專利、商標、版權和商業祕密保護可能並不適用於我們提供產品的每個國家/地區。
如果其他人主張對我們的商標和其他知識產權或與我們的商標類似的商標擁有權利或所有權,我們的知識產權的價值可能會縮水。我們可能無法成功地解決這些類型的衝突,使我們感到滿意。在某些情況下,可能需要採取訴訟或其他行動來保護或執行我們的商標和其他知識產權。此外,如果第三方成功地反對或挑戰我們的商標或成功地聲稱我們侵犯、挪用或以其他方式侵犯了我們的商標或其他知識產權,第三方可能會對我們提出知識產權索賠,我們可能會承擔責任,被要求籤訂代價高昂的許可協議,或被要求重塑我們的產品品牌,或被阻止銷售我們的產品。此外,一些國家的法律對知識產權的保護可能不如美國,知識產權執法機制可能不足。隨着我們擴大國際活動,我們面臨的未經授權複製和使用我們的產品和專有信息的風險可能會增加。此外,監管未經授權使用我們的技術、商業祕密和知識產權可能是困難、昂貴和耗時的,特別是在外國,那裏的法律對知識產權的保護可能不如美國的法律,而且知識產權的執行機制可能很弱。因此,儘管我們做出了努力,我們可能無法阻止第三方侵犯、挪用或以其他方式侵犯我們的知識產權。
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我們與我們的員工和顧問簽訂保密和發明轉讓協議,並與包括供應商和其他合作伙伴在內的其他第三方簽訂保密協議。然而,我們不能保證我們已經與已經或可能已經接觸到我們的專有信息、技術訣竅和商業祕密的每一方達成了此類協議。此外,不能保證這些協議將有效地控制對我們專有信息、技術訣竅和商業祕密的訪問、分發、使用、濫用、挪用、反向工程或披露。此外,這些協議可能不會阻止我們的競爭對手獨立開發與我們的產品和平臺能力相當或更好的技術。這些協議可能會被違反,而我們可能沒有足夠的補救措施來應對任何此類違反。此外,由於Codecov漏洞,我們的某些專有數據和信息,包括源代碼,被泄露。這一事件以及未來的任何類似事件都可能導致第三方未經授權使用我們的知識產權。有權訪問我們滲出的源代碼的第三方也可以通過檢查源代碼的結構元素來收集對我們專有體系結構的見解。由於這一事件的性質,我們針對此類未經授權的用户執行我們的權利的能力可能是有限的或不可能的。
為了保護我們的知識產權,我們可能需要花費大量的資源來監測和保護這些權利。未來可能有必要提起訴訟,以加強我們的知識產權和保護我們的商業祕密。為保護和執行我們的知識產權而提起的訴訟可能代價高昂、耗時長,並會分散管理層的注意力,並可能導致我們部分知識產權的減損或損失。此外,我們執行知識產權的努力可能會遇到抗辯、反訴和反訴,這些抗辯、反訴和反訴可能會攻擊我們知識產權的有效性和可執行性,如果這些抗辯、反訴或反訴成功,我們可能會失去寶貴的知識產權。我們無法保護我們的專有技術免受未經授權的複製或使用,以及任何代價高昂的訴訟或轉移管理層的注意力和資源,可能會推遲我們產品和平臺功能的進一步銷售或實施,損害我們產品的功能和平臺功能,推遲新解決方案的推出,導致我們將劣質或成本更高的技術替換到我們的產品中,或損害我們的聲譽。
我們可能會受到知識產權糾紛的影響,這些糾紛代價高昂,並可能使我們承擔重大責任,增加做生意的成本。
我們的成功在一定程度上取決於我們在不侵犯、挪用或以其他方式侵犯第三方知識產權的情況下開發和商業化我們的產品的能力。但是,我們可能不知道我們的產品侵犯、挪用或以其他方式侵犯了第三方的知識產權,而這些第三方可能會就此類侵權、挪用或違規行為提出索賠。解決訴訟既耗時又昂貴,而且會分散管理層的時間和注意力。軟件產業的特點是存在大量的專利、著作權、商標、商業祕密等知識產權和專有權利。軟件行業的公司經常被要求對基於侵犯、挪用或其他侵犯知識產權的指控的訴訟索賠進行辯護。我們的技術可能經不起任何第三方對其使用的索賠。此外,許多公司有能力投入更多的資源來執行其知識產權,併為可能對其提出的索賠進行辯護。我們目前沒有龐大的專利組合,這可能會阻止我們通過自己的專利組合來阻止專利侵權索賠,而我們的競爭對手和其他公司現在和未來可能會擁有比我們更大、更成熟的專利組合。任何訴訟也可能涉及沒有相關產品收入的專利持有公司或其他不利的專利權人,因此,我們的專利申請可能幾乎或沒有威懾作用,因為我們無法針對此類實體或個人主張這些專利申請。如果第三方能夠獲得禁止我們訪問此類第三方知識產權的禁令,或者如果我們無法針對我們業務的任何侵權方面許可或開發替代技術,我們將被迫限制或停止銷售我們的產品或停止與此類知識產權相關的業務活動。雖然我們承保一般責任保險,但我們的保險可能不包括這類潛在的索賠,或者可能不足以為我們可能施加的所有責任提供賠償。我們不能預測訴訟的結果,也不能確保任何此類行動的結果不會對我們的業務、財務狀況或運營結果產生不利影響。我們可能成為其中一方的任何知識產權訴訟,或我們被要求提供賠償的任何知識產權訴訟,可能需要我們做以下一項或多項工作:
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目錄表
即使索賠不會導致訴訟或以有利於我們的方式解決,這些索賠以及解決這些索賠所需的時間和資源也可能轉移我們管理層的資源,損害我們的業務和運營結果。此外,可能會公佈聽證會、動議或其他臨時程序或事態發展的結果,如果證券分析師或投資者認為這些結果是負面的,可能會對我們A類普通股的價格產生重大不利影響。我們預計,隨着我們移動數據平臺的市場和我們產品的增長,侵權索賠的發生可能會增加。因此,我們因侵權索賠而面臨的損害可能會增加,這可能會進一步耗盡我們的財務和管理資源。
與我們對第三方的依賴相關的風險
我們依賴基於雲的基礎設施的第三方提供商來託管融合雲。任何未能使我們的產品適應不斷髮展的網絡架構技術、這些第三方提供商的運營中斷、容量或功能使用受限或幹擾我們使用的情況都可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
我們根據客户的選擇,將與融合雲相關的所有基礎設施外包給AWS、Azure和GCP。我們的融合雲服務的客户需要能夠在不中斷或降低性能的情況下隨時訪問我們的服務,並且我們向他們提供關於正常運行時間的服務級別承諾。我們的融合雲服務依賴於這些第三方提供商託管的雲基礎設施的能力,以支持我們的客户的配置、架構、功能和互聯規範,以及保護存儲在這些虛擬數據中心中的信息的安全,這些信息通過第三方互聯網服務提供商傳輸。我們第三方託管提供商的任何能力限制,包括由於技術故障、自然災害、欺詐或安全攻擊,都可能會阻礙我們加入新客户或擴大現有客户的使用,這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。此外,我們的第三方雲服務提供商運行我們訪問的自己的平臺,因此,我們很容易受到這些提供商服務中斷的影響。任何影響我們提供商基礎設施的事件,包括可能由網絡攻擊、自然災害、火災、洪水、嚴重風暴、地震、斷電、電信故障、恐怖或其他攻擊以及我們無法控制的其他類似事件引起的任何事件,都可能對我們的融合雲服務造成負面影響。在某些情況下,我們可能無法在客户可接受的時間內確定這些性能問題的原因。由於上述任何原因而影響我們服務的長期服務中斷將對我們為客户提供服務的能力產生負面影響,並可能損害我們在現有和潛在客户中的聲譽,使我們承擔責任,導致我們失去客户或以其他方式損害我們的業務。我們還可能因使用替代設備或採取其他行動來準備或應對損壞我們使用的第三方雲服務的事件而產生鉅額成本。在一個或多個基礎設施平臺上也可能無法使用融合雲的特性和功能,這可能會阻礙融合雲的採用,減少使用,並損害我們的品牌、業務和運營結果。此外,這些第三方提供商已經擁有或可能開發競爭產品到融合雲,這可能會影響我們與他們有效合作的能力。上述任何情況或事件都可能損害我們的聲譽,導致客户停止使用我們的產品,削弱我們從現有客户那裏增加收入的能力,削弱我們擴大客户基礎的能力,並以其他方式損害我們的業務、運營結果和財務狀況。
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目錄表
如果我們與我們的第三方雲服務提供商的服務協議被終止或修改,或者出現服務中斷、我們使用的服務或功能被取消、互聯網服務提供商連接中斷或該等設施損壞的情況,則我們可能會中斷對融合雲的訪問,並導致重大延遲和額外費用,因為我們將安排或創建新的設施和服務,或者重新構建我們的融合雲服務以在不同的雲基礎設施服務提供商上部署,這可能會對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。如果我們不能有效地預測容量需求,根據需要升級我們的系統,並持續開發我們的技術和網絡架構以適應技術的實際和預期變化,我們的業務和運營結果可能會受到不利影響。
如果我們不能與合作伙伴發展和保持成功的關係來分銷我們的產品並創造銷售機會,我們的業務、運營結果和財務狀況可能會受到損害。
我們已經並打算繼續與某些渠道合作伙伴建立合作伙伴關係,以分銷我們的產品並創造銷售機會,特別是在國際上。我們相信,我們業務的持續增長有賴於識別、發展和維護與現有和潛在渠道合作伙伴的戰略關係,這種關係可以推動更多地區和細分市場的收入增長,特別是針對政府客户,併為我們的客户提供額外的特性和功能。我們與現有渠道合作伙伴的協議是非排他性的,這意味着我們的渠道合作伙伴可能會向客户提供幾家不同公司的產品,包括與我們競爭的產品。他們也可以在有限的通知或沒有通知的情況下停止銷售我們的產品,並且很少或不會受到處罰。我們預計,我們確定和發展的任何其他渠道合作伙伴都將是類似的非排他性的,不受任何繼續營銷我們產品的要求的約束。當我們的渠道合作伙伴關係終止或終止時,我們可能無法以類似的條款續簽或更換它們,或者根本無法續簽或更換它們。此外,逐步減少渠道合作伙伴關係可能會導致額外的成本、訴訟和負面宣傳。如果我們不能及時、經濟高效地尋找更多渠道合作伙伴,或者根本不能幫助我們當前和未來的渠道合作伙伴獨立分銷和部署我們的產品,我們的業務、運營結果和財務狀況可能會受到損害。當我們達成渠道合作伙伴關係時,我們的合作伙伴可能被要求承擔我們原本會提供的銷售、營銷、實施服務、工程服務、支持服務或軟件配置的某些部分,包括由於法規限制。在這種情況下,我們的合作伙伴可能會比我們在沒有安排的情況下更不成功,我們影響或瞭解合作伙伴的銷售、營銷和相關努力的能力可能會受到限制。此外,如果我們的渠道合作伙伴不能有效地營銷和銷售我們的產品,或者不能滿足我們客户的需求,我們的聲譽和發展業務的能力也可能受到損害。
我們依賴並依賴第三方的SaaS技術來運營我們的業務,這些技術的中斷或性能問題可能會對我們的業務和運營結果產生不利影響。
我們依賴來自第三方的託管SaaS應用程序來運行我們業務的關鍵功能,包括企業資源規劃、訂單管理、計費、項目管理、人力資源、技術支持以及會計和其他運營活動。如果這些服務因長時間停機、中斷或不再以合理的商業條款提供而變得不可用,我們的費用可能會增加,我們管理財務的能力可能會中斷,我們管理產品銷售和支持客户的流程可能會受損,直到確定、獲得和實施同等的服務(如果可用),所有這些都可能對我們的業務和運營結果產生不利影響。
與我們的員工和文化相關的風險
我們依靠高技能人才的表現,包括高級管理人員和我們的工程、服務、銷售和技術專業人員。如果我們無法留住或激勵關鍵人員,或者無法聘用、留住和激勵合格的人員,我們的業務將受到損害。
我們相信,我們的成功已經並將繼續依賴於我們的高級管理團隊,特別是我們的首席執行官兼聯合創始人Jay Kreps以及我們在研發、銷售和營銷領域的其他關鍵員工的努力和才華。
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我們的執行管理團隊或其他關鍵員工因聘用或離職而不時發生變化,未來也可能發生變化。我們的管理人員和某些其他關鍵員工通常是隨意聘用的,這意味着這些人員可以隨時終止他們在我們公司的僱傭關係。我們一名或多名高管的流失或換屆,或者我們的高管團隊未能有效地與我們的員工合作並領導我們的公司,都可能損害我們的業務。由於我們產品的複雜性,我們還依賴於現有軟件工程師的持續服務。
此外,為了執行我們的增長計劃,我們必須吸引和留住高素質的人才。對這些人員的競爭非常激烈,尤其是對於在設計和開發基於雲的基礎設施產品方面經驗豐富的工程師和經驗豐富的銷售專業人員。如果我們無法在合適的地點吸引到這樣的人員,我們可能需要在新的地區招聘,這可能會增加我們業務運營的複雜性和成本。我們經歷了銷售人員的流失,隨着我們加快向融合雲以消費為導向的業務模式的計劃轉變,我們調整了銷售行動和銷售激勵措施,銷售人員的自然流失率或留住困難可能會增加。人員流失或留住困難的增加可能會對員工士氣造成負面影響,或導致我們向消費導向型業務模式轉變的延遲或執行風險,其中任何一項都可能損害我們的增長、業務、運營結果或財務狀況。我們不時遇到招聘和留住具有適當資歷的員工的困難,我們預計還會繼續遇到困難,重組計劃和任何類似的未來行動可能會加劇這種困難。我們爭奪經驗豐富的人才的許多公司都比我們擁有更多的資源。此外,通脹壓力,或對經濟、地緣政治或大流行相關事件的壓力,如全球市場目前正在經歷的事件,可能會導致員工流失。如果我們從競爭對手或其他公司僱傭員工,他們的前僱主可能會試圖聲稱這些員工或我們違反了某些法律義務,導致我們的時間和資源被分流。此外,未來和現有的員工通常會考慮他們獲得的與其就業相關的股權獎勵的價值。如果我們的股權獎勵的實際或預期價值下降、經歷重大波動或增加,以至於潛在員工認為我們的股權獎勵的價值上升有限,這可能會對我們招聘和留住關鍵員工的能力產生不利影響。此外,為了留住我們現有的員工並管理潛在的人員流失,包括股價下跌和影響我們股權獎勵的實際或預期價值的持續市場波動,我們已經並可能在未來發放額外的股權獎勵,這可能會對我們的運營業績產生負面影響。如果我們不能吸引新的人員,或者不能留住和激勵現有的人員,我們的業務和未來的增長前景將受到損害。
我們的公司價值觀為我們的成功做出了貢獻。如果我們不能在發展過程中保持這些價值,我們可能會失去從這些價值中獲得的某些好處,我們的員工流動率可能會增加,這可能會損害我們的業務。
我們相信,我們的公司價值觀一直是、並將繼續是我們成功的關鍵因素。儘管有重組計劃,但我們預計將繼續以紀律嚴明的方式在整個業務範圍內招聘員工,以支持未來的增長計劃。我們的員工人數增長可能會導致某些員工對我們核心公司價值觀的堅守發生變化。如果我們不在發展過程中繼續堅持我們的公司價值觀,包括通過未來的任何收購或其他戰略交易,我們可能會經歷現有員工基礎中一部分人員流動率的增加,這可能會影響我們僱用未來員工的能力。如果我們不及時更換即將離職的員工,我們的業務和增長可能會受到損害。
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與我們的國際業務相關的風險
如果我們不能成功地在國際上擴大我們的業務和客户基礎,我們的業務和運營結果可能會受到負面影響。
我們增長戰略的一個組成部分是進一步擴大我們的業務和國際客户基礎。在截至2023年9月30日的9個月和截至2022年12月31日的一年中,美國以外的客户分別創造了我們收入的40%和38%。我們正在繼續適應和制定在國際市場擴張的戰略,但不能保證這種努力會產生預期的效果。例如,我們預計我們將需要與新的渠道合作伙伴建立關係,以便向某些國家擴張,如果我們無法識別、建立和維護這種關係,我們可能無法執行我們的擴張計劃。截至2023年9月30日,我們約41%的全職員工位於美國以外,8%的全職員工位於英國。我們預計,在可預見的未來,我們的國際活動將繼續增長,因為我們將繼續在現有和新的國際市場尋找機會,這將需要管理層投入大量精力和財政資源。如果我們投入大量的時間和資源來進一步擴大我們的國際業務,而不能成功和及時地做到這一點,我們的業務和經營結果就會受到影響。
我們受制於國際業務固有的風險,這些風險可能會損害我們的業務、運營結果和財務狀況。
我們目前和未來的國際業務和運營涉及各種風險,包括:
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這些風險中的任何一個的發生都可能損害我們的國際業務,從而損害我們的運營結果。此外,在國際市場上經營需要大量的管理關注和財政資源。我們不能確定在其他國家開展業務所需的投資和額外資源是否會產生所需的收入或盈利水平。
我們面臨貨幣匯率波動的風險,這可能會對我們的經營業績產生負面影響。
我們的訂閲和服務是以美元結算的,因此,我們的收入不受外幣風險的影響。然而,美元走強可能會增加我們向美國以外客户提供服務的實際成本,這可能會對我們的運營結果產生不利影響。此外,我們越來越多的運營費用發生在美國以外的地方。這些運營費用以外幣計價,可能會因外幣匯率的變化而出現波動。我們目前對以某些貨幣計價的部分運營費用進行對衝,以應對外幣匯率波動。如果我們不能成功對衝與這些貨幣波動相關的風險,或者如果我們不對衝足夠比例的此類運營費用,我們的財務狀況和運營業績可能會受到不利影響。
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目錄表
與我們的税收、法律和監管環境相關的風險
我們受到政府的進出口管制,這可能會削弱我們在國際市場上的競爭能力,或者如果我們違反管制,我們將承擔責任。
我們的產品受美國出口管制,包括《出口管理條例》,我們在產品中加入了加密技術。我們的產品和基礎技術只能在獲得所需出口授權的情況下出口到美國以外,包括許可證、許可證例外或其他適當的政府授權,包括提交加密分類請求或自我分類報告(視情況而定)。
此外,我們還必須遵守由提供我們產品的政府管理的經濟和貿易制裁法律和法規,包括美國政府(包括由美國財政部外國資產控制辦公室和美國國務院管理和執行的法規)。例如,在俄羅斯入侵烏克蘭後,美國等國對俄羅斯和白俄羅斯實施了經濟制裁和嚴格的出口管制限制,如果衝突進一步升級,美國和其他國家可能會實施更廣泛的制裁和出口限制,並採取其他行動。這些經濟和貿易制裁禁止或限制向禁運管轄區或受制裁方運送大多數產品和服務,除非獲得必要的出口許可。為某一特定銷售獲得必要的出口許可證或其他授權可能非常耗時,並可能導致銷售機會的延誤或喪失。
雖然我們已經採取了一定的預防措施,以防止違反出口管制和制裁法律提供我們的產品,並正在加強我們與出口管制和制裁合規相關的政策和程序,但我們的產品過去可能是,將來也可能是無意中違反此類法律提供的。違反美國製裁或出口管制規定的行為可能會導致鉅額罰款或處罰,並可能導致負責任的員工和經理入獄。
如果我們的渠道合作伙伴未能獲得適當的進口、出口或再出口許可證或許可,我們還可能因聲譽損害以及其他負面後果而受到不利影響,包括政府調查和處罰。
此外,除美國外,許多國家還對某些加密和其他技術的進出口進行監管,包括進出口許可要求,並頒佈了法律,可能會限制我們分銷我們產品的能力,或者可能限制我們的最終客户在這些國家實施我們產品的能力。此外,最近對俄羅斯和白俄羅斯實施的出口限制明確限制了向這些地區出口加密軟件。我們產品的更改或未來進出口法規的更改可能會導致我們的產品在國際市場上的推出延遲,阻止我們擁有國際業務的最終客户在全球範圍內部署我們的產品,或者在某些情況下,完全阻止向某些國家、政府或個人出口或進口我們的產品。各個政府機構不時地提出對加密技術進行額外的監管。進出口法規、經濟制裁或相關法規、加強進出口管制或此類法規所針對的國家、政府、個人或技術的任何變化,都可能導致我們的產品被現有的或潛在的國際業務終端客户使用減少,或我們向現有或潛在終端客户出口或銷售我們的產品的能力下降。減少使用我們的產品或限制我們出口或銷售產品的能力將對我們的業務、運營結果和增長前景產生不利影響。
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目錄表
我們受到反腐敗、反賄賂、反洗錢和類似法律的約束,不遵守這些法律可能會使我們承擔刑事或民事責任,並損害我們的業務、財務狀況和運營結果。
我們必須遵守《反海外腐敗法》、美國國內反賄賂法、英國《反賄賂法》以及我們開展活動所在國家的其他反腐敗和反洗錢法律。近年來,反腐敗和反賄賂法律得到了積極的執行,並被廣泛解讀為一般禁止公司、其員工及其第三方中間人授權、提供或直接或間接向公共或私營部門的接受者提供不正當的付款或福利。隨着我們增加對公共部門的國際銷售、業務和銷售,我們可能會與業務合作伙伴和第三方中介機構接洽,以營銷我們的產品,並獲得必要的許可、許可證和其他監管批准。此外,我們或我們的第三方中介可能與政府機構或國有或附屬實體的官員和員工有直接或間接的互動。我們可能要為這些第三方中介機構、我們的員工、代表、承包商、合作伙伴和代理的腐敗或其他非法活動負責,即使我們沒有明確授權這樣的活動。
雖然我們有政策和程序來解決此類法律的合規性問題,但我們的員工和代理可能會採取違反我們的政策和適用法律的行為,我們可能最終要對此負責。隨着我們增加國際銷售和業務,我們在這些法律下的風險可能會增加。
發現、調查和解決實際或涉嫌違反反腐敗法的行為可能需要大量轉移高級管理層的時間、資源和注意力。此外,不遵守反腐敗、反賄賂或反洗錢法律可能會使我們面臨舉報人投訴、調查、制裁、和解、起訴、執法行動、罰款、損害賠償、其他民事或刑事處罰或禁令、暫停或禁止與某些人簽訂合同、聲譽損害、不利的媒體報道和其他附帶後果。如果發出任何傳票或展開調查,或實施政府或其他制裁,或者如果我們在任何可能的民事或刑事訴訟中沒有勝訴,我們的業務、財務狀況和運營結果可能會受到損害。此外,對任何行動的迴應都可能導致管理層注意力和資源的重大轉移,以及鉅額國防成本和其他專業費用。
與互聯網相關的法律法規的變化或互聯網基礎設施本身的變化可能會減少對我們軟件的需求,並可能對我們的業務產生負面影響。
我們業務的未來成功,尤其是融合雲,取決於繼續使用互聯網作為商業、通信和商業應用的主要媒介。聯邦、州或外國政府機構或機構過去已經通過,將來也可能通過影響將互聯網作為商業媒介使用的法律或條例。這些法律或法規的變化可能要求我們修改我們的軟件以符合這些變化。此外,政府機構或私人組織可能會開始對訪問互聯網或通過互聯網進行的商業徵收税收、費用或其他費用。這些法律或收費可能會限制與互聯網相關的商業或通信的增長,導致對我們這樣的基於互聯網的解決方案的需求減少。
此外,互聯網作為一種商業工具的使用可能會受到不利影響,因為在開發或採用新的標準和協議以應對互聯網活動、安全、可靠性、成本、易用性、可獲得性和服務質量方面的需求增加方面出現了延誤。互聯網的性能及其作為商業工具的接受度受到了“勒索軟件”、“病毒”、“蠕蟲”、“惡意軟件”、“網絡釣魚攻擊”、“數據泄露”以及類似的惡意程序、行為和事件的不利影響,由於其基礎設施的一部分遭到破壞,互聯網經歷了各種停機和其他延遲。如果互聯網的使用受到這些問題的不利影響,對我們的訂閲服務和相關服務的需求可能會受到影響。
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目錄表
我們的國際業務可能會使我們承擔比預期更大的税務負擔。
我們正在擴大我們的國際業務,以更好地支持我們進入國際市場的增長。我們的公司結構和相關的轉讓定價政策考慮了國際市場的未來增長,並考慮了參與公司間交易的各種實體的功能、風險和資產。我們在不同司法管轄區繳納的税額可能取決於包括美國在內的不同司法管轄區的税法在我們的國際業務活動中的適用情況、税率的變化、新的或修訂的税法或對現有税收法律和政策的解釋,以及我們以與我們的公司結構和公司間安排一致的方式運營業務的能力。我們所在司法管轄區的税務機關可能會質疑我們根據我們的公司間安排為公司間交易定價的方法,或不同意我們對應歸屬於特定司法管轄區的收入和支出的確定。如果出現這樣的挑戰或分歧,並且我們的地位無法維持,我們可能需要支付額外的税款、利息和罰款,這可能會導致一次性税費、更高的有效税率、現金流減少,以及我們業務的整體盈利能力下降。我們的財務報表可能無法反映出足夠的準備金來應對這種意外情況。
税法或税收裁決的變化可能會損害我們的財務狀況、運營結果和現金流。
我們受制於或在其下運作的税收制度,包括所得税和非所得税,都是不穩定的,可能會發生重大變化。税收法律、法規或裁決的變化,或對現有法律法規解釋的變化,可能會對我們的財務狀況和經營業績產生重大影響。歐洲許多國家以及其他一些國家和組織,包括經濟合作與發展組織和歐盟委員會,最近提議、建議、頒佈或以其他方式受制於對現有税法或新税法的修改,這些修改可能會顯著增加我們在業務所在國家的納税義務,或要求我們改變我們經營業務的方式。這些提案、建議和成文法則包括對
關於所得税的現有框架,以及可能適用於我們業務的新類型的非所得税(如基於收入百分比的税收)。如果美國或其他外國税務機關改變適用的税法或成功挑戰我們的利潤目前的確認方式或地點,我們的總體税收可能會增加,我們的業務、財務狀況或運營結果可能會受到不利影響。這些提議、建議和法規包括改變現有的所得税框架,以及可能適用於我們的業務的新類型的非所得税(如基於收入百分比的税或適用於數字服務的税)。由於我們的國際商業活動規模龐大且不斷擴大,對我們活動徵税的這些類型的變化可能會增加我們在全球的有效税率,增加對我們業務徵收的税額,並損害我們的財務狀況。此類變化也可能追溯到我們的歷史業務,並導致税金高於我們財務報表中估計和記錄的金額。這些結果中的任何一個都可能損害我們的財務狀況和運營結果。
我們可能被要求徵收額外的銷售税或承擔其他税收義務,這可能會增加我們的客户必須為我們的產品支付的成本,並對我們的運營結果產生不利影響。
越來越多的州已經考慮或通過了法律,對州外的公司施加徵税義務。在線賣家可以被要求收取銷售額和使用税,儘管他們在買家所在的州沒有實體存在。州或地方政府可以解釋現有法律,或者已經通過或可能通過新的法律,要求我們在其管轄範圍內計算、徵收和匯出銷售額的税款。如果一個或多個徵税司法管轄區成功地要求我們在我們目前沒有徵税的地方徵税,或在我們目前確實徵收一些税款的司法管轄區徵收更多税款,可能會導致大量的税收責任,包括過去銷售的税款,以及罰款和利息。州或地方政府對州外賣家徵收銷售税的義務也可能給我們帶來額外的行政負擔,如果他們不對我們的競爭對手施加類似的義務,我們將處於競爭劣勢,並減少我們未來的銷售額,這可能會對我們的業務和運營結果產生實質性的不利影響。
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目錄表
我們利用淨營業虧損來抵消未來應税收入的能力可能會受到一定的限制。
截至2022年12月31日,我們的聯邦和州所得税淨營業虧損(NOL)結轉分別為12.83億美元和6.893億美元,未來可能可用於抵消應税收入。從2034年開始,部分NOL開始在不同的年份到期,聯邦用途的NOL將在2025年到期,如果不使用,則將在2025年到期。這些聯邦NOL的剩餘部分將無限期結轉。在結轉的聯邦淨營業虧損中,大約97%可以無限期結轉,但限於年度應納税所得額的80%。此外,截至2022年12月31日,我們有6080萬美元的NOL海外結轉,可以無限期結轉。缺乏未來的應税收入將對我們在這些NOL到期之前使用它們的能力產生不利影響。
一般而言,根據修訂後的1986年《國税法》第382節或該法典,公司發生“所有權變更”(如該法典第382節和適用的財政部條例所界定)時,其利用變更前的NOL抵銷未來應納税所得額的能力受到限制。根據《守則》第382條,我們可能會經歷未來的所有權變更,這可能會影響我們利用NOL抵消收入的能力。此外,我們利用已收購或未來可能收購的公司的NOL的能力可能會受到限制。還有一種風險是,由於法規變化,例如暫停使用NOL或其他不可預見的原因,我們現有的NOL可能到期或以其他方式無法用於減少未來的所得税負擔,包括用於州税收目的。由於這些原因,即使我們實現盈利,我們也可能無法利用反映在我們資產負債表上的大部分NOL,這可能會導致我們未來的納税義務增加,並可能對我們的運營業績和財務狀況產生不利影響。
我們的有效税率或納税義務的變化可能會對我們的經營業績產生不利影響。
我們在美國和各種外國司法管轄區都要繳納所得税。我們全球所得税和其他税收負債撥備的確定需要管理層做出重大判斷,而且有許多交易的最終税收決定是不確定的。我們相信我們的所得税撥備是合理的,但最終的税收結果可能與我們綜合財務報表中記錄的金額不同,並可能對我們在確定該結果的一個或多個期間的財務業績產生重大影響。
由於幾個因素,我們的實際税率可能會增加,包括:
任何這些事態發展都可能對我們的運營結果產生不利影響。
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我國會計政策與內部控制的相關風險
我們報告的財務結果可能會受到美國公認會計原則(“GAAP”)變化的不利影響。
公認會計準則受到財務會計準則委員會、美國證券交易委員會以及為頒佈和解釋適當的會計原則而成立的各種機構的解釋。這些原則或解釋的改變可能會對我們報告的運營結果產生重大影響,並可能影響對在宣佈變化之前已完成的交易的報告。
如果我們對關鍵會計政策的估計或判斷被證明是不正確的,我們的經營結果可能會受到不利影響。
按照公認會計原則編制財務報表要求管理層作出估計和假設,這些估計和假設會影響我們的合併財務報表和本季度報告其他部分的附註中報告的金額。我們的估計基於歷史經驗和我們認為在這種情況下合理的各種其他假設,如題為“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析--關鍵會計政策和估計”一節所述。這些估計的結果構成了對資產、負債和權益的賬面價值以及從其他來源不易看出的收入和支出金額作出判斷的基礎。重大估計和判斷涉及收入確認、遞延合同成本和我們基於股票的薪酬獎勵的估值等。如果我們的假設發生變化,或者如果實際情況與我們的假設不同,我們的運營結果可能會受到不利影響,這可能會導致我們的運營結果低於證券分析師和投資者的預期,導致我們A類普通股的市場價格下降。
我們有義務對財務報告制定並保持適當和有效的內部控制,任何未能保持這些內部控制的充分性都可能對投資者對我們公司的信心產生不利影響,從而影響我們A類普通股的價值。
根據薩班斯-奧克斯利法案第404條或第404條,我們必須提交一份由管理層提交的報告,其中包括我們對財務報告的內部控制的有效性。這項評估包括披露我們管理層在財務報告內部控制方面發現的任何重大弱點。此外,我們的獨立註冊會計師事務所必須證明我們對財務報告的內部控制的有效性。根據第404節的要求,編制進行評價所需的體系和過程文件的過程成本高昂,具有挑戰性。我們已經建立了一個內部審計小組,隨着我們的不斷髮展,我們可能會聘請更多具有適當上市公司經驗和技術會計知識的會計和財務人員。
在我們內部控制的評估和測試過程中,如果我們發現我們的財務報告內部控制存在一個或多個重大弱點,我們將無法證明我們的財務報告內部控制是有效的。我們不能向您保證,我們對財務報告的內部控制在未來不會出現重大缺陷。未能保持對財務報告的內部控制,包括歷史或未來的控制缺陷,可能會嚴重抑制我們準確報告財務狀況或運營結果的能力。如果我們無法得出我們對財務報告的內部控制有效的結論,或者如果我們的獨立註冊會計師事務所確定我們的財務報告內部控制存在重大弱點,我們可能會對投資者對我們財務報告的準確性和完整性失去信心,我們A類普通股的市場價格可能會下跌,我們可能會受到美國證券交易委員會或其他監管機構的制裁或調查。未能彌補財務報告內部控制的任何重大缺陷,或未能實施或維持上市公司所需的其他有效控制系統,也可能限制我們未來進入資本市場的機會。
95
目錄表
與我們A類普通股所有權相關的風險
我們修訂和重述的公司註冊證書中包含的我們普通股的雙重股權結構的效果是,將投票控制權集中在那些在IPO之前持有我們股票的股東手中,包括我們的高管、員工、董事及其關聯公司,並限制您影響公司事務的能力,這可能對我們A類普通股的交易價格產生不利影響。
我們的B類普通股每股有10個投票權,A類普通股每股有1個投票權。截至2023年9月30日,持有B類普通股的股東,包括我們的高管和董事及其關聯公司,總共持有我們已發行股本的約80.2%的投票權,我們的首席執行官克雷普斯先生實益擁有我們全部已發行普通股約8.3%的股份,但控制着我們已發行普通股約22.3%的投票權。因此,在可預見的未來,我們的高管、董事和其他附屬公司,可能還有我們的首席執行官本人,對我們的管理和事務以及所有需要股東批准的事項具有重大影響力,包括董事選舉和重大公司交易,如合併或其他出售公司或我們的資產。即使克雷普斯先生不再受僱於我們,他仍將在需要股東批准的事項上擁有同樣的影響力。
此外,B類普通股的持有者集體將繼續能夠控制提交給我們股東批准的所有事項,即使他們的股票持有量低於我們普通股流通股的50%。由於我們的B類普通股和A類普通股之間的投票權比例為10:1,我們B類普通股的持有者集體將繼續控制我們普通股的大部分合並投票權,即使B類普通股的股份僅佔我們A類普通股和B類普通股所有流通股的10%。這種集中控制將限制您在可預見的未來影響公司事務的能力,因此,我們A類普通股的市場價格可能會受到不利影響。
B類普通股持有者未來的轉讓或自願轉換通常會導致這些股票轉換為A類普通股,隨着時間的推移,這將增加那些長期保留其股份的B類普通股持有者的相對投票權。我們修訂和重述的公司註冊證書中規定的某些允許轉讓不會導致B類普通股股票自動轉換為A類普通股股票,包括某些遺產規劃轉讓以及在我們的創始人去世或喪失行為能力時向我們的創始人或創始人的遺產或繼承人進行的轉讓。例如,如果克雷普斯先生(或他將向其轉讓B類普通股股份的家族信託)在較長一段時間內保留其所持B類普通股的相當大一部分股份,他(或此類信託)未來可以控制我們的A類普通股和B類普通股的多數投票權。作為董事會成員,克雷普斯先生對我們的股東負有受託責任,必須以他合理地認為符合我們股東最佳利益的方式真誠行事。作為股東,克雷普斯先生有權為自己的利益投票,這可能並不總是符合我們股東的總體利益。
富時羅素不允許大多數採用雙重或多重資本結構的新上市公司被納入其指數,包括羅素2000指數。此外,2017年,領先的股票指數提供商摩根士丹利資本國際(MSCI)就其對待無投票權和多類別結構的問題公開徵求意見,並暫時禁止新的多類別上市公司進入其某些指數;然而,2018年10月,摩根士丹利資本國際宣佈決定將“具有不平等投票權結構”的股權證券納入其指數,並推出一個新指數,在其資格標準中具體包括投票權。根據已公佈的政策,我們的雙重資本結構使我們沒有資格被納入某些指數,因此,試圖被動跟蹤這些指數的共同基金、交易所交易基金和其他投資工具將不會投資於我們的股票。此外,我們不能向您保證其他股指不會採取類似行動。鑑於投資資金持續流入尋求跟蹤某些指數的被動策略,被排除在某些股票指數之外可能會排除其中許多基金的投資,並將降低我們的A類普通股對其他投資者的吸引力。因此,我們A類普通股的交易價格、交易量和流動性可能會受到不利影響。
96
目錄表
我們的股價可能會波動,我們A類普通股的價值可能會下降。
我們A類普通股的市場價格可能非常不穩定,可能會因為各種因素而大幅波動或下降,其中一些因素是我們無法控制的,包括:
廣泛的市場和行業波動,以及一般的經濟、政治、監管和市場狀況,也可能對我們A類普通股的市場價格產生負面影響。此外,從歷史上看,科技股經歷了較高的波動性。過去,經歷了證券市場價格波動的公司會受到證券集體訴訟的影響。我們未來可能成為這類訴訟的目標,這可能會導致鉅額費用,並轉移我們管理層的注意力。
97
目錄表
我們在使用首次公開募股和發行可轉換票據獲得的淨收益方面擁有廣泛的自由裁量權,可能無法有效使用它們。
我們在運用首次公開募股和可轉換票據發行的淨收益方面擁有廣泛的自由裁量權。由於將決定我們使用首次公開募股和可轉換票據發行的淨收益的因素的數量和可變性,我們的最終用途可能與我們目前的預期用途有很大不同。投資者將需要依賴我們管理層對收益使用的判斷。在使用之前,我們可以將IPO和可轉換票據的淨收益投資於短期、投資級、有利息的證券,如貨幣市場基金、公司票據和債券、存單、商業票據和美國政府擔保的債務,這些證券可能不會為我們的股東帶來高收益。如果我們不有效地使用從IPO或可轉換票據發行中獲得的淨收益,我們的業務、財務狀況、運營結果和前景可能會受到損害,我們A類普通股的市場價格可能會下降。
我們A類普通股未來在公開市場上的銷售可能會導致我們A類普通股的市場價格下降。
在公開市場上出售我們A類普通股的大量股票,或認為這些出售可能會發生,可能會壓低我們A類普通股的市場價格,並可能削弱我們通過出售額外股本證券籌集資金的能力。許多在IPO完成前持有我們股本的股東,根據我們A類普通股的最新市場價格,持有的股本價值有大量未確認收益,因此,他們可能會採取措施出售其股票或以其他方式確保這些股票的未確認收益。我們無法預測此類出售的時間或可能對我們A類普通股的現行市場價格產生的影響。
此外,部分或全部票據的轉換可能會稀釋我們股東的所有權利益。在票據轉換後,我們可以根據情況選擇支付或交付現金、A類普通股的股票,或現金和A類普通股的股票的組合。如果我們選擇以A類普通股的股票或A類普通股的現金和股票的組合來結算我們的轉換義務,那麼在這種轉換後可發行的A類普通股在公開市場上的任何銷售都可能對我們A類普通股的現行市場價格產生不利影響。此外,票據的存在可能會鼓勵市場參與者賣空,因為票據的轉換可以用來滿足空頭頭寸,或者預期票據轉換為我們A類普通股的股票可能會壓低我們A類普通股的價格。
此外,截至2023年9月30日,最多34,397,200股我們的B類普通股和最多21,456,612股我們的A類普通股可以在行使已發行股票期權或歸屬和結算已發行的RSU時發行,48,846,956股我們的A類普通股可以根據我們的2021年計劃和我們的2021年ESPP未來發行,並將在各種歸屬時間表、行使限制和證券法第144條和第701條允許的範圍內有資格在公開市場出售。此外,我們的某些員工可以選擇在行使或結算股權獎勵後收到他們的B類普通股時自動轉換他們的股份。我們已經登記了行使未償還期權後可發行的所有A類普通股和B類普通股,以及在歸屬和結算受限股票單位時可發行的所有A類普通股,以及我們可能在未來根據證券法授予公開轉售的其他股權激勵獎勵。A類普通股的股票將有資格在公開市場上出售,只要這些期權被行使,限制性股票單位得到結算,但必須遵守適用的證券法。我們2027年到期的0%可轉換優先票據也將根據持有人的選擇進行轉換,但在2026年10月15日之前受到某些限制和限制。如果這些額外的A類普通股在公開市場上出售,或者如果人們認為它們將被出售,我們A類普通股的交易價格可能會下降。
此外,我們已發行普通股的某些持有人,包括我們的創始人和與我們的創始人有關聯的實體以及我們的某些董事,在某些條件的限制下,有權要求我們提交關於出售他們的股票的登記聲明,或將他們的股票包括在我們可能為自己或其他股東提交的登記聲明中。
98
目錄表
我們發行與融資、收購、投資、我們的股權激勵計劃或其他相關的額外股本,將稀釋所有其他股東的權益。
我們預計未來將發行額外的股本,這將導致對所有其他股東的稀釋。根據我們的股權激勵計劃,我們預計將向員工、高級管理人員和董事授予股權獎勵。我們未來還可能通過股權融資籌集資金。作為我們業務戰略的一部分,我們可能會收購或投資於公司、產品或技術,併發行股權證券來支付任何此類收購或投資。任何此類額外股本的發行可能會導致股東的所有權權益大幅稀釋,我們A類普通股的每股價值下降。
我們不打算在可預見的未來支付股息,因此,您是否有能力實現投資回報將取決於我們A類普通股的價格升值。
我們從未就我們的股本宣佈或支付任何現金股息,在可預見的未來我們也不打算支付任何現金股息。未來是否派發股息,將由我們的董事會自行決定。因此,您可能需要依賴於在價格升值後出售我們的A類普通股,這可能永遠不會發生,作為實現您未來投資收益的唯一途徑。
作為一家上市公司,我們的運營產生了巨大的成本,我們的管理層需要投入大量時間來遵守我們的上市公司責任和公司治理實踐。
作為一家上市公司,我們承擔了大量的法律、會計和其他費用,這是我們作為私人公司沒有發生的。我們預計,由於我們不再是《就業法案》所定義的“新興成長型公司”,這樣的支出還會進一步增加。薩班斯-奧克斯利法案、多德-弗蘭克華爾街改革和消費者保護法案、納斯達克全球精選市場的上市要求以及其他適用的證券規則和法規對上市公司提出了各種要求。我們的管理層和其他人員花了大量時間來遵守這些要求。此外,這些規則和法規增加了我們的法律和財務合規成本,並將使一些活動更加耗時和昂貴。我們無法預測或估計作為上市公司我們將產生的額外成本金額或此類成本的具體時間。
99
目錄表
根據我們的章程文件和特拉華州法律,反收購條款可能會使收購我們公司變得更加困難,限制我們的股東更換或撤換我們目前管理層的嘗試,並限制我們A類普通股的市場價格。
我們修訂和重述的公司註冊證書以及修訂和重述的章程中的條款可能具有防止控制權變更或管理層變更的效果。我們修訂和重述的公司註冊證書和修訂和重述的章程包括以下條款:
這些規定可能會使股東更難更換負責任命我們管理層成員的董事會成員,從而挫敗或阻止股東試圖更換或罷免我們目前的管理層。此外,由於我們是在特拉華州註冊成立的,我們受特拉華州公司法第203條的規定管轄,除某些例外情況外,該條款一般禁止特拉華州公司在股東成為“有利害關係的”股東之日起三年內與任何“有利害關係的”股東進行任何廣泛的業務合併。上述任何條款都可能限制投資者未來可能願意為我們的A類普通股支付的價格,它們可能會阻止潛在的收購者收購我們公司,從而降低我們A類普通股的持有者在收購中獲得A類普通股溢價的可能性。
100
目錄表
我們修訂和重述的公司註冊證書指定特拉華州衡平法院和美利堅合眾國聯邦地區法院為我們與我們的股東之間某些糾紛的獨家法庭,這限制了我們的股東選擇司法法庭處理與我們或我們的董事、高級管理人員或員工的糾紛的能力。
我們修訂和重述的公司註冊證書規定,特拉華州衡平法院(或者,如果且僅當特拉華州衡平法院缺乏主題管轄權,位於特拉華州境內的任何州法院,或者,如果且僅當所有此類州法院都缺乏主題管轄權,特拉華州聯邦地區法院)是根據特拉華州成文法或普通法提起的下列類型訴訟或程序的唯一和獨家法庭:(I)代表我們提起的任何派生訴訟或訴訟;(Ii)任何聲稱違反吾等任何現任或前任董事、高級職員或其他僱員對吾等或吾等股東所負受信責任的訴訟或程序,或任何聲稱就協助及教唆違反受託責任而提出申索的訴訟;。(Iii)因或依據《特拉華州公司法》、本公司經修訂及重述的公司註冊證書或本公司經修訂及重述的附例的任何條文而針對吾等或吾等任何現任或前任董事、高級職員或其他僱員提出申索的任何訴訟或程序;。(Iv)解釋、應用、強制執行或確定我們修訂和重述的公司證書或我們修訂和重述的章程的有效性的任何訴訟或程序(包括其下的任何權利、義務或補救措施);(V)特拉華州公司法賦予特拉華州衡平法院管轄權的任何訴訟或程序;和(Vi)針對我們或我們的任何現任或前任董事、官員或其他僱員提出索賠的任何訴訟或程序,在所有情況下,在法律允許的最大範圍內,並在法院對被指定為被告的不可或缺的各方擁有個人管轄權的情況下,受內部事務原則管轄。這一規定不適用於為執行《交易法》規定的義務或責任而提起的訴訟,也不適用於聯邦法院擁有專屬管轄權的任何其他索賠。此外,為了避免不得不在多個司法管轄區對索賠提起訴訟,以及不同法院做出不一致或相反裁決的威脅等考慮因素,我們修訂和重述的公司註冊證書規定,除非我們在法律允許的最大範圍內書面同意選擇替代法院,否則美利堅合眾國聯邦地區法院是解決根據證券法提出的任何申訴的獨家論壇,包括針對該申訴中被點名的任何被告提出的所有訴訟理由。為免生疑問,本條文旨在使吾等、吾等的高級職員及董事、任何招股承銷商,以及任何其他專業實體(其專業授權該人士或實體所作的聲明,並已準備或證明作為招股基礎的文件的任何部分)受惠,並可強制執行本條文。然而,由於《證券法》第22條賦予聯邦和州法院對所有訴訟的同時管轄權,以執行《證券法》或其下的規則和法規所產生的任何義務或責任,因此法院是否會執行這一規定存在不確定性。我們修訂和重述的公司註冊證書進一步規定,任何個人或實體持有、擁有或以其他方式獲得我們任何證券的任何權益,應被視為已知悉並同意這些規定。投資者也不能放棄遵守聯邦證券法及其下的規章制度。
這些法院條款的選擇可能會限制股東在司法法院提出其認為有利於與我們或我們的董事、高級管理人員或其他員工發生糾紛的索賠的能力。雖然特拉華州法院已確定此類選擇的法院條款在事實上是有效的,但股東仍可尋求在美國聯邦地區法院以外的地點根據證券法對我們、我們的董事、高級管理人員或其他員工提出此類索賠。在這種情況下,我們預計將大力主張我們修訂和重述的公司註冊證書的獨家論壇條款的有效性和可執行性。這可能需要與在其他司法管轄區解決此類訴訟相關的大量額外費用,我們不能向您保證這些規定將由這些其他司法管轄區的法院執行。如果法院發現我們修訂和重述的公司註冊證書中的任何一項獨家法庭條款在訴訟中不適用或不可執行,我們可能會產生與在其他司法管轄區解決爭端相關的進一步重大額外費用,所有這些都可能損害我們的業務。
101
目錄表
與我們的可轉換優先票據相關的風險
我們可能沒有能力籌集必要的資金,以現金結算票據轉換或在發生根本變化時回購票據,而我們未來的債務可能會限制我們在票據轉換或回購時支付現金的能力。
除若干條件及有限例外情況外,票據持有人有權要求本行在發生基本變動時,以相當於待購回票據本金金額100%的基本變動回購價格,加上應計及未付的特別利息,回購全部或部分票據。此外,在票據轉換時,除非我們選擇只交付我們A類普通股的股份來結算此類轉換(支付現金而不是交付任何零碎股份),否則我們將被要求就被轉換的票據支付現金。然而,我們可能沒有足夠的可用現金,或在我們被要求回購為其交出的票據或就正在轉換的票據支付現金時,能夠獲得融資。此外,我們回購票據或在票據轉換時支付現金的能力可能會受到法律、監管機構或管理我們未來債務的協議的限制。我們未能在契約要求回購票據時回購票據,或未能按照契約的要求支付日後轉換票據時應支付的任何現金,將構成契約項下的違約。根據管理票據的契約或根本變化本身的違約,也可能導致根據管理我們未來債務的協議違約。如果在任何適用的通知或寬限期之後加快償還相關債務,我們可能沒有足夠的資金償還債務和回購票據,或在轉換票據時支付現金。
票據的條件轉換功能如果被觸發,可能會對我們的財務狀況和經營業績產生不利影響。
如果票據的條件轉換功能被觸發,票據持有人將有權在指定期間內根據他們的選擇隨時轉換他們的票據。如果一個或多個持有人選擇轉換他們的票據,除非我們選擇通過只交付A類普通股來履行我們的轉換義務(除了支付現金而不是交付任何零碎的股票),我們將被要求通過支付現金來償還部分或全部轉換義務,這可能會對我們的流動性產生不利影響。此外,即使持有人不選擇轉換票據,根據適用的會計規則,我們也可能被要求將票據的全部或部分未償還本金重新歸類為流動負債而不是長期負債,這將導致我們的淨營運資本大幅減少。
管理票據的契約中的某些條款可能會推遲或阻止對我們有利的收購企圖。
管理票據的契約中的某些條款可能會使第三方更難或更昂貴地收購我們。例如,管理票據的契約一般要求我們在發生根本變化時回購票據以換取現金,並在某些情況下,提高持有者在與徹底的根本變化有關的情況下轉換其票據的轉換率。收購我們可能會觸發要求我們回購票據和/或提高轉換率的要求,這可能會使潛在收購者進行此類收購的成本更高。這樣的額外成本可能會推遲或阻止對我們的收購,否則對投資者來説是有利的。
102
目錄表
一般風險因素
未來針對我們的任何訴訟都可能是昂貴和耗時的辯護。
我們可能會受到在正常業務過程中出現的法律程序和索賠的影響,包括但不限於知識產權索賠,包括商業祕密被挪用和違反保密條款、涉嫌違反競業禁止或非招標條款,或我們現任或前任員工提出的僱傭索賠。訴訟可能會導致鉅額成本,並可能分散管理層的注意力和資源,這可能會嚴重損害我們的業務、財務狀況和運營結果。保險可能不包括此類索賠,可能無法提供足夠的款項來支付解決一個或多個此類索賠的所有費用,並且可能不會繼續以我們可以接受的條款提供保險。對我們提出的未投保或保險不足的索賠可能會導致意想不到的成本,可能會損害我們的業務、財務狀況和運營結果。
如果證券或行業分析師不發表關於我們業務的研究報告,或發表不利或不準確的研究報告,我們A類普通股的市場價格和交易量可能會下降。
我們A類普通股的市場價格和交易量在很大程度上受到分析師解讀我們財務信息和其他披露的方式的影響。我們無法控制這些分析師。如果行業分析師停止對我們的報道,我們的股價將受到負面影響。如果證券或行業分析師不發表關於我們業務的研究或報告,不下調我們的A類普通股評級,或者不發表關於我們業務的負面報告,我們的股價可能會下跌。如果這些分析師中的一位或多位停止對我們的報道或未能定期發佈有關我們的報告,對我們A類普通股的需求可能會減少,這可能會導致我們的股價下跌,並可能減少我們A類普通股的交易量。
災難性的事件可能會擾亂我們的業務。
任何災難性事件的發生,包括地震、火災、洪水、海嘯或其他天氣事件、停電、電信故障、軟件或硬件故障、網絡攻擊、戰爭或恐怖襲擊、爆炸或流行病,都可能影響我們的業務。特別是,我們的公司總部位於舊金山灣區,這是一個以地震活動聞名的地區,因此在地震中很容易受到破壞。我們的保險範圍可能不會賠償我們在發生地震或其他重大自然災害時可能發生的損失。此外,我們依賴第三方雲提供商和企業應用程序、技術系統以及我們的網站進行開發、營銷、運營支持、託管服務和銷售活動。如果發生災難性事件,我們可能無法繼續運營,並可能遭受系統中斷、聲譽損害、產品開發延遲、服務長時間中斷和安全事件,所有這些都可能對我們未來的運營結果產生不利影響。如果我們無法制定足夠的計劃,以確保我們的業務職能在災難期間和災難發生後繼續運營,並在發生災難或緊急情況時成功執行這些計劃,我們的業務將受到損害。
氣候變化可能會對我們的業務產生影響。
雖然我們尋求降低與氣候變化相關的業務風險(如干旱、野火、颶風、風暴嚴重程度增加和海平面上升),但我們認識到,無論在哪裏開展業務,都存在與氣候有關的固有風險。我們的主要地點可能容易受到氣候變化的不利影響。例如,我們的某些辦事處已經並預計將繼續經歷越來越頻繁的與氣候有關的事件,包括乾旱、熱浪、野火以及由此造成的空氣質量影響和與預防野火有關的停電。不斷變化的市場動態、全球政策發展以及極端天氣事件對美國和其他地區關鍵基礎設施的日益頻繁和影響,都有可能擾亂我們的業務、我們第三方供應商的業務和我們客户的業務,並可能導致我們遭受維護或恢復運營的損失和額外成本。此外,我們可能會受到更多關於我們業務環境影響的法規、報告要求、標準或預期的約束。
103
目錄表
第二項股權證券的未經登記的銷售和收益的使用
(A)最近出售的非註冊證券。
沒有。
(B)收益的使用。
2021年6月28日,我們以每股36.00美元的發行價完成了2300萬股A類普通股的首次公開募股,扣除承銷折扣和佣金以及發售費用後,我們的總收益為8.28億美元。本公司發行及出售的所有股份首次公開募股這些證券是根據經修訂的S-1表格登記聲明(第333-256693號文件)根據證券法登記的,該S-1表格於2021年6月23日由美國證券交易委員會宣佈生效。我們的收益的計劃用途沒有實質性的變化首次公開募股從我們的最終招股説明書中披露的首次公開募股日期自2021年6月23日,並於2021年6月25日根據規則第424(B)(4)條向美國證券交易委員會備案。
(C)發行人購買股權證券。
下表包含我們在截至2023年9月30日的三個月內回購A類普通股的相關信息。
期間 |
(A)購買的股份(或單位)總數(1) |
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(B)每股(或單位)平均支付價格 |
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(C)作為公開宣佈的計劃或方案的一部分而購買的股份(或單位)總數 |
(D)根據計劃或方案可購買的股份(或單位)的最大數目(或近似美元價值) |
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2023年7月1日-7月31日 |
- |
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- |
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- |
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2023年8月1日-8月31日 |
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- |
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2023年9月1日-9月30日 |
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4,375 |
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$ |
7.34 |
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- |
- |
總計 |
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4,375 |
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- |
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(1)代表我們根據前僱員股票期權協議的條款,在僱傭終止時從前僱員手中回購的未歸屬A類普通股的股份。我們以各自的原始行使價從前僱員手中回購了股份。
項目3.高級證券違約
沒有。
項目4.礦山安全披露
沒有。
104
目錄表
項目5.其他信息
內幕交易安排
在截至2023年9月30日的三個月內,我們的董事和高級職員(如《交易法》第16a-1(F)條所界定)
交易安排的類別 |
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姓名和職位 |
行動 |
收養/終止日期 |
規則10B5-1* |
非規則10b5-1** |
擬出售的A類普通股股份總數 |
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到期日 |
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X |
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11/15/2024 |
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X |
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11/22/2024 |
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X |
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12/15/2024 |
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X |
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11/29/2024 |
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X |
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11/15/2024 |
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X |
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12/13/2024 |
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X |
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11/17/2023 |
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X |
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1/21/2025 |
*旨在滿足《交易法》規則10b5-1(C)規定的積極防禦條件的合同、指示或書面計劃。
**《交易法》下S-K法規第408(C)項所定義的非規則10b5-1交易安排。
(1)包括潛在的銷售高達
(2)根據規則10 b5 -1交易計劃出售的實際股份數量將減少根據現有計劃在2023年11月16日到期前出售的股份數量。
(3)包括潛在的銷售高達
105
目錄表
項目6.展品
展品編號 |
描述 |
表格 |
文件編號 |
展品 |
提交日期 |
隨函存檔 |
3.1 |
修訂和重新簽署的合流公司註冊證書。 |
8-K |
001-40526 |
3.1 |
6-28-2021 |
|
3.2 |
修訂和重新制定合流公司的附例。 |
10-Q |
001-40526 |
3.2 |
5-3-2023 |
|
10.1+ |
Confluent,Inc.和Rohan Sivaram之間的促銷信,日期為2023年8月1日。 |
8-K |
001-40526 |
10.1 |
8-2-2023 |
|
31.1 |
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302節通過的1934年《證券交易法》第13a-14(A)和15d-14(A)條頒發的首席執行幹事證書。 |
|
|
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X |
31.2 |
根據依照2002年薩班斯-奧克斯利法案第302節通過的1934年《證券交易法》第13a-14(A)和15d-14(A)條認證首席財務幹事。 |
|
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X |
32.1* |
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18編第1350條規定的首席執行官證書。 |
|
|
|
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X |
32.2* |
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906節通過的《美國法典》第18編第1350條對首席財務官的認證。 |
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|
|
|
X |
101.INS |
內聯XBRL實例文檔-實例文檔不顯示在交互數據文件中,因為其XBRL標記嵌入在內聯XBRL文檔中。 |
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X |
101.SCH |
內聯XBRL分類擴展架構文檔。 |
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X |
101.CAL |
內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔。 |
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X |
101.DEF |
內聯XBRL分類擴展定義Linkbase文檔。 |
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X |
101.LAB |
內聯XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔。 |
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X |
101.PRE |
內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔。 |
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X |
104 |
封面交互數據文件(格式為內聯XBRL,包含在附件101中)。 |
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X |
__________________________________________________
+管理合同或補償計劃或安排。
*本合同附件32.1和32.2中提供的證明被視為與本季度報告中的10-Q表格一起提供,並不被視為根據《證券交易法》第18條的目的而被視為“已存檔”,或不受該條款的責任,也不應被視為通過引用被納入《證券法》或《交易法》下的任何文件中,無論該文件中包含的任何一般公司語言如何。
106
目錄表
簽名
根據經修訂的1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式安排由正式授權的以下籤署人代表其簽署本報告。
日期: |
2023年11月1日 |
合流股份有限公司 |
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發信人: |
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愛德華·傑伊·克萊普斯 |
姓名: |
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愛德華·傑·克萊普斯 |
標題: |
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首席執行官 (首席行政主任) |
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發信人: |
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撰稿S/羅翰·西瓦拉姆 |
姓名: |
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Rohan Sivaram |
標題: |
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首席財務官 (首席財務官) |
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發信人: |
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/s/劉穎 |
姓名: |
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劉穎 |
標題: |
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首席會計官 (首席會計主任) |
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