麥克森公司公佈2024財年第二季度業績並上調全年預期

第二季度亮點：

•772億美元的總收入增長了10％。

•持續經營業務攤薄後每股收益為4.92美元，下降1.54美元。

•調整後的攤薄後每股收益為6.23美元，增長了3％。

•不包括某些項目的調整後每股攤薄收益增長了14％。

2024 財年展望：

•將2024財年調整後的攤薄後每股收益指導區間從之前的26.55美元提高至27.35美元，至26.80美元至27.40美元。

•2024財年調整後的攤薄後每股收益（不包括某些項目）指引顯示，與上年相比，預計增長14％至17％。

•公司未預測持續經營業務每股攤薄後GAAP收益1。

德克薩斯州歐文，2023年11月1日——麥克森公司（紐約證券交易所代碼：MCK）今天公佈了截至2023年9月30日的第二季度業績。

2024財年第二季度業績摘要

首席執行官布萊恩·泰勒表示：“麥克森公佈的第二季度業績超出預期，這表明我們在實現公司優先事項方面持續取得進展。”“這種表現和持續的勢頭反映了我們麥克森團隊成員的奉獻精神和貢獻。我們在腫瘤學和生物製藥服務平臺上的差異化能力持續強大，這使McKesson能夠實現可持續增長和令人信服的長期股東價值。鑑於我們上半年的業績和對今年剩餘時間的展望，我們將2024財年調整後每股攤薄收益的指導區間提高至26.80美元至27.40美元。”

第二季度收入為772億美元，比去年同期增長10％。收入增長主要是由美國製藥板塊的增長推動的，這歸因於處方量的增加，包括來自零售國民賬户客户、特種產品和 GLP-1 藥物銷量的增加，但由於剝離麥克森的歐洲業務，國際板塊的收入減少部分抵消了這一增長。

第二季度持續經營業務攤薄後每股收益為4.92美元，較去年同期6.46美元，下降1.54美元，其中包括為與Rite Aid Corporation破產相關的未收貿易應收賬款在美國製藥板塊內2.1億美元的壞賬準備金。

第二季度調整後的攤薄後每股收益為6.23美元，而去年同期為6.06美元，增長了3％，這得益於股票數量減少以及處方技術解決方案和美國製藥板塊的增長，但税率的提高部分抵消了這一增長。第二季度調整後的攤薄後每股收益還包括與麥克森風險投資相關的約1000萬美元的税前虧損，而2023財年第二季度的税前虧損約為300萬美元。

在本財年的前六個月中，麥克森向股東返還了17億美元的現金，其中包括15億美元的普通股回購和1.49億美元的股息支付。在本財年的前六個月中，麥克森使用了8700萬美元的運營現金，並將2.64億美元投資於資本支出，導致負的自由現金流為3.51億美元。

業務亮點

•Ontada與美國食品藥品監督管理局簽訂了一份合同，以促進現實世界數據在美國社區腫瘤學環境中的使用。該研究旨在利用Ontada的社區腫瘤學足跡、獨特的現實世界數據和現實世界研究經驗，加強對罕見癌症自然史的科學理解。

•McKesson 獲得了兩個獎項和認可，體現了其對多元化和包容性的承諾。

◦連續第八年被評為 “殘疾人包容性最佳工作場所”。麥克森在 2023 年殘疾人平等指數® 中獲得了 100 分的最高分，該指數是美國殘疾人與殘疾人協會聯合發起的。

◦被《福布斯》評為 “美國最佳女性僱主之一”，這表明其在促進工作場所性別平等和多元化方面取得的傑出進展。

行政領導層的過渡

•執行副總裁、首席法務官兼總法律顧問洛裏·謝克特已決定於2024年6月從麥克森退休。2024年1月1日，洛裏將擔任董事會和企業風險顧問，並辭去公司執行官的職務，她自2014年6月以來一直擔任該職務。

•隨着Lori決定退休，我們還宣佈任命Michele Lau為執行副總裁兼首席法務官，自2024年1月1日起生效。在過去的兩年半中，米歇爾一直擔任GoDaddy的首席法務官兼公司祕書。在此之前，Michele 曾在 McKesson 總法律顧問組織任職十三年，最近擔任高級副總裁、公司祕書兼副總法律顧問。

美國製藥板塊

•收入為698億美元，增長16％，這得益於處方量的增加，包括來自零售國民賬户客户、特種產品和 GLP-1 藥物的銷售量的增加，但品牌到仿製藥的轉化部分抵消了這一點。

•分部營業利潤為5.93億美元。調整後的分部營業利潤為8.15億美元，增長8％，這得益於向供應商和衞生系統分銷的特種產品的增長以及我們仿製藥計劃的捐款增加。不包括2023財年 COVID-19 疫苗分銷的影響，美國製藥板塊調整後的分部營業利潤增長了15％。

處方技術解決方案部門

•收入為11億美元，增長12％，這得益於我們的技術服務和第三方物流業務處方量增加。

•分部營業利潤為2.38億美元。調整後的分部營業利潤為2.09億美元，增長48％，這得益於對準入解決方案的需求增加，主要與處方量增加導致的事先授權服務有關。

醫療外科解決方案部門

•收入為28億美元，與上年持平，這得益於 COVID-19 測試劑的銷售減少以及美國政府 COVID-19 疫苗計劃配套、儲存和配送輔助用品的捐款減少。

•分部營業利潤為2.44億美元。調整後的分部營業利潤為2.54億美元，下降了17％，這得益於美國政府 COVID-19 疫苗計劃的配套、儲存和配送輔助用品的貢獻減少以及 COVID-19 測試劑的銷售減少。不包括2023財年以來 COVID-19 相關項目的影響，醫療外科解決方案板塊調整後的分部營業利潤增長了5％，這得益於營養補充劑量增加導致延伸護理業務的增長。

國際部分

•收入為35億美元。經外匯調整後，收入為36億美元，下降43％，這得益於麥克森歐洲業務的剝離。

•分部營業利潤為6,600萬美元。經外匯調整後，調整後的分部營業利潤為9,300萬美元，下降32％，這得益於麥克森歐洲業務的剝離。

2024 財年展望

McKesson沒有在公認會計原則基礎上提供前瞻性指導，因為公司無法在不進行不合理的努力的情況下將前瞻性非公認會計準則指標與最直接可比的前瞻性GAAP指標進行量化對賬。McKesson無法可靠地預測與LIFO庫存相關的調整、某些訴訟損失和收益意外開支、重組、減值和相關費用以及其他難以預測和估計的調整。這些項目通常是不確定的，取決於各種因素，其中許多因素是公司無法控制的，因此，任何相關的估計及其對公認會計準則業績的影響都可能存在重大差異。

麥克森將2024財年調整後的攤薄後每股收益預期從之前的26.55美元至27.35美元上調至26.80美元至27.35美元，以反映穩健的經營業務表現。

2024財年調整後的攤薄後每股收益指引包括與McKesson Ventures股票投資相關的年初至今虧損相關的（0.10美元）。2024財年調整後的攤薄後每股收益（不包括某些項目）指引顯示，與上年相比，預計增長14％至17％。

財報電話會議演示文稿中將提供其他建模注意事項。

電話會議詳情

麥克森計劃在今天，即美國東部時間11月1日星期三下午 4:30 舉行電話會議，討論公司的財務業績。電話會議的音頻網絡直播將現場直播，並存檔在麥克森的投資者關係網站investor.mckesson.com上。

即將舉行的投資者活動

麥克森管理層將參加以下投資者會議：

•傑富瑞倫敦醫療保健會議，2023 年 11 月 14 日

音頻網絡直播以及投資界即將舉行的活動的完整清單，包括詳細信息和更新，將在麥克森的投資者關係網站上公佈。

非公認會計準則財務指標

GAAP 指的是美國公認的會計原則。本新聞稿包括GAAP財務指標以及非公認會計準則財務指標，包括調整後毛利、調整後運營費用、調整後利息支出、調整後所得税支出、調整後收益、調整後攤薄每股收益（不包括某些項目）、調整後的分部營業利潤、調整後的分部營業利潤率、調整後的公司支出、調整後的營業利潤、經外匯調整後的業績和自由現金流，這些財務指標未按以下方式計算根據公認會計原則。有關公司非公認會計準則財務指標的定義和用處，以及所附非公認會計準則財務指標與其最直接可比的公認會計準則財務指標之間差異的對賬表，請參閲隨附財務報表中的 “補充非公認會計準則財務信息” 部分。

警示聲明

本財報包含1933年《證券法》第27A條和1934年《證券交易法》第21E條所指的前瞻性陳述。前瞻性陳述可以通過使用諸如 “相信”、“期望”、“預期”、“可能”、“將”、“應該”、“尋求”、“大約”、“打算”、“項目”、“計劃”、“估計”、“目標” 等術語或其他類似術語的否定詞語來識別。關於財務前景、指導、趨勢、戰略、計劃、假設、承諾、意圖以及客户破產重組對公司及其運營或財務業績的潛在影響的討論也可能包括前瞻性陳述。讀者不應過分依賴前瞻性陳述，例如財務業績預測，這些陳述僅代表首次發表之日。除非法律要求，否則我們沒有義務更新或修改我們的前瞻性陳述。前瞻性陳述涉及風險和不確定性，可能導致實際結果與預期、預期或暗示的結果存在重大差異。儘管無法預測或識別所有這些風險和不確定性，但我們鼓勵投資者閲讀我們在向美國證券交易委員會提交的公開文件和新聞稿中描述的風險因素。

這些風險因素包括但不限於：我們經歷了代價高昂且具有破壞性的法律糾紛和解，包括與我們在分配阿片類藥物等受控物質方面的作用有關的糾紛和解；我們可能會遭受保險或賠償無法承保的損失；我們受到頻繁變化、廣泛、複雜且具有挑戰性的醫療保健和其他法律的影響；我們不時記錄商譽、無形資產和其他長期資產減值等鉅額費用；我們可能無法實現預期收益來自業務流程舉措;我們遇到的網絡安全事件可能會嚴重危及我們的技術系統或可能導致重大數據泄露；我們可能無法成功實現我們的戰略增長目標；我們可能會因大幅削減客户購買、違約付款或不續訂合同而受到損害；我們與政府實體的合同涉及未來的資金和合規風險；我們與供應商的關係或合同的變化可能會對我們造成傷害；我們對第三方數據的使用受到可能阻礙我們數據增長的限制服務業務；我們可能會受到醫療改革（例如定價和報銷模式的變化）的不利影響；我們可能會受到競爭和行業整合的不利影響；我們可能會受到產品供應變化或中斷的不利影響，並且由於各種原因難以採購或銷售產品；我們可能會因仿製藥的分銷而受到不利影響；我們運營所在的經濟環境變化可能會對我們產生不利影響；影響資本的變化和信貸市場可能會阻礙獲得信貸的機會，增加借貸成本，擾亂我們以及我們的客户和供應商的銀行服務，並可能損害我們的客户和供應商的財務穩健性；我們可能會受到税收立法變化或税收狀況挑戰的不利影響；我們可能會受到不利影響

受外匯匯率波動的影響；我們可能會受到我們無法控制的事件的不利影響，例如廣泛的公共衞生問題、自然災害、政治事件和其他災難性事件；我們可能會受到全球氣候變化或法律、監管或市場對此類變化的反應的不利影響。

關於麥克森公司

McKesson Corporation是一家多元化的醫療服務領導者，致力於改善世界各地患者的健康狀況。我們的團隊與生物製藥公司、醫療服務提供商、藥店、製造商、政府和其他機構合作，提供見解、產品和服務，幫助人們更容易獲得和負擔得起的優質護理。在 Mckesson.com 上詳細瞭解麥克森如何影響醫療保健的幾乎方方面面，並閲讀我們的故事。

聯繫人：

Rachel Rodriguez，469-260-0556（投資者）

Rachel.Rodriguez@McKesson.com

媒體關係

MediaRelations@McKesson.com

麥克森公司

簡明合併運營報表（GAAP）

（未經審計）

（以百萬計，每股金額除外）

(a) 某些計算可能反映四捨五入的調整。

上面顯示的所有無意義的百分比變化都顯示為零百分比。

有關其他披露，請參閲我們向美國證券交易委員會提交的適用文件，包括我們的2024和2023財年10-Q表季度報告以及我們的

2023財年10-K表年度報告。

麥克森公司

公認會計準則經營業績與調整後業績的對賬（非公認會計準則）

（未經審計）

（單位：百萬）

上面顯示的所有無意義的百分比變化都顯示為零百分比。

請參閲本新聞稿中標題為 “財務報表附註” 的部分。

有關調整後收益（Non-GAAP）定義的更多信息，請參閲本新聞稿中標題為 “補充非公認會計準則財務信息” 的部分。

麥克森公司

公認會計準則經營業績與調整後業績的對賬（非公認會計準則）

（未經審計）

（以百萬計，每股金額除外）

(a) 某些計算可能反映四捨五入的調整。

(b) 截至2023年9月30日的三個月和六個月中，經外匯調整後的每股攤薄收益分別為6.24美元和13.56美元，其中不包括分別0.01美元和0.05美元的外幣匯率影響。

(c) 税後調整包括攤薄後每股的以下税收影響：

•美國政府的 COVID-19 疫苗分發計劃包括截至2022年9月30日的三個月和六個月中攤薄每股0.08美元和0.14美元的所得税支出。

•在截至2022年9月30日的三個月和六個月中，美國政府的配備、儲存和分配輔助用品計劃和 COVID-19 測試包括攤薄後每股收益分別為0.12美元和0.20美元的所得税支出。

•與麥克森風險投資相關的淨虧損包括截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月分別為攤薄每股0.02美元和0.00美元的所得税優惠，以及截至2023年9月30日和2022年9月30日的六個月攤薄每股收益0.03美元和0.04美元的所得税優惠。

(d) 在需求持續下降和這些物品商業化的共同推動下，來自美國政府的 COVID-19 疫苗分發和配套、儲存和配送輔助用品計劃以及 COVID-19 測試的捐款對我們 2024 財年和同比業績都無關緊要。因此，這些 COVID-19 相關項目包含在我們的 2024 財年調整後攤薄每股收益中，不包括某些項目。

上面顯示的所有無意義的百分比變化都顯示為零百分比。

請參閲本新聞稿中標題為 “財務報表附註” 的部分。

有關調整後攤薄後每股收益（Non-GAAP）和不包括某些項目的調整後攤薄後每股收益（Non-GAAP）定義的更多信息，請參閲本新聞稿中標題為 “補充非公認會計準則財務信息” 的部分。

麥克森公司

公認會計準則經營業績與調整後業績的對賬（非公認會計準則）

（未經審計）

（單位：百萬）

上面顯示的所有無意義的百分比變化都顯示為零百分比。

請參閲本新聞稿中標題為 “財務報表附註” 的部分。

有關調整後毛利（非公認會計準則）、調整後運營支出（非公認會計準則）、調整後其他收益（非公認會計準則）、調整後利息支出（非公認會計準則）和調整後所得税支出（非公認會計準則）定義的更多信息，請參閲本新聞稿中標題為 “補充非公認會計準則財務信息” 的部分。

麥克森公司

公認會計準則分部經營業績與調整後業績的對賬（非公認會計準則）

（未經審計）

（單位：百萬）

上面顯示的所有無意義的百分比變化都顯示為零百分比。

請參閲本新聞稿中標題為 “財務報表附註” 的部分。

有關調整後分部營業利潤（Non-GAAP）、調整後營業利潤（Non-GAAP）、調整後的公司支出（Non-GAAP）、經外匯調整後（Non-GAAP）和調整後的分部營業利潤率（Non-GAAP）定義的更多信息，請參閲本新聞稿中標題為 “補充非公認會計準則財務信息” 的部分。

麥克森公司

公認會計準則分部經營業績與調整後業績的對賬（非公認會計準則）

（未經審計）

（單位：百萬）

上面顯示的所有無意義的百分比變化都顯示為零百分比。

請參閲本新聞稿中標題為 “財務報表附註” 的部分。

有關調整後分部營業利潤（Non-GAAP）、調整後營業利潤（Non-GAAP）、調整後的公司支出（Non-GAAP）、經外匯調整後（Non-GAAP）和調整後的分部營業利潤率（Non-GAAP）定義的更多信息，請參閲本新聞稿中標題為 “補充非公認會計準則財務信息” 的部分。

麥克森公司

簡明的合併資產負債表

（未經審計）

（以百萬計，每股金額除外）

麥克森公司

簡明的合併現金流量表

（未經審計）

（單位：百萬）

麥克森公司

公認會計準則現金流與自由現金流（非公認會計準則）的對賬

（未經審計）

（單位：百萬）

上面顯示的所有無意義的百分比變化都顯示為零百分比。

有關自由現金流（Non-GAAP）定義的更多信息，請參閲本新聞稿中標題為 “補充非公認會計準則財務信息” 的部分。

麥克森公司

財務報表附註

(1) 截至2023年9月30日的三個月和六個月的交易相關費用和調整分別包括4,800萬美元（税後3500萬美元）和7,600萬美元（税後5,600萬美元）的税前收益，這些收益與對作為我們收購Rx Savings Solutions, LLC的一部分而確認的或有對價負債的公允價值重新計量有關。Spectional Technology Solutions內部的收益源於在每個報告期末根據預計運營和財務信息的估計數量和時間以及實現業績里程碑的可能性，將負債重新計入公允價值。這些税前收益包含在麥克森的GAAP經營業績與隨附財務報表附表2中提供的調整後業績（非公認會計準則）的對賬中，列入 “總運營支出”。

(2) 截至2022年9月30日的三個月和六個月的交易相關支出和調整分別包括2,300萬美元（税後300萬美元）和3500萬美元（税後100萬美元）的税前收益，這兩筆收益與向2022年10月31日關閉的菲尼克斯集團出售某些歐洲業務的協議有關。截至2022年9月30日的三個月和六個月的税前收益分別為1.66億美元（税後1.46億美元）和2.72億美元（税後2.36億美元），分別包含在公司支出、淨額和1.43億美元和2.37億美元的費用（税前和税後）中。這些税前收益和費用主要用於重新計量持有待出售的資產和負債以公允價值減去出售成本，包括與處置集團相關的累計其他綜合收益餘額的影響，幷包含在麥克森的GAAP經營業績與隨附財務報表附表2中調整後業績（非公認會計準則）的對賬中，列入 “總運營支出”。

(3) 截至2022年9月30日的三個月和六個月的交易相關費用和調整包括與退出美國製藥公司股權證券投資相關的1.42億美元（税後1.05億美元）的税前收益。在麥克森的GAAP經營業績與隨附財務報表附表2中提供的調整後業績（非公認會計準則）的對賬中，該收益包含在 “其他淨收入” 項下。

(4) 截至2023年9月30日的三個月和六個月的重組、減值和相關費用，淨額分別包括2,800萬美元（税後2100萬美元）和8,000萬美元（税後6000萬美元）的税前費用，主要用於企業淨支出。截至2022年9月30日的三個月和六個月分別包括3000萬美元（税後2,400萬美元）和5,300萬美元（税後4,100萬美元）的税前費用，主要用於企業淨支出。在麥克森的GAAP經營業績與隨附財務報表附表2中提供的調整後業績（非公認會計準則）對賬中，這些費用包含在 “總運營支出” 項下。

(5) 截至2023年9月30日的三個月和六個月中的其他調整淨額，包括美國製藥公司內部與我們的客户Rite Aid Corporation（包括其某些子公司 “Rite Aid”）破產相關的2.1億美元（税後1.55億美元）壞賬的税前準備金。管理層認為，這筆費用並未反映正常運營過程中記錄的津貼，與Rite Aid的破產重組有關，因此不包括在我們調整後業績（非公認會計準則）的確定範圍內。這筆費用代表截至2023年9月30日Rite Aid應向我們支付的剩餘未收貿易應收賬款餘額，幷包含在McKesson的GAAP經營業績與隨附財務報表附表2中提供的調整後業績（非公認會計準則）對賬中 “總運營支出”。

麥克森公司

補充非公認會計準則財務信息

為了向投資者提供有關公認會計原則（“GAAP”）確定的公司財務業績的更多信息，McKesson Corporation（“公司” 或 “我們”）還在本新聞稿中提出了以下非公認會計準則指標。

•調整後毛利（非公認會計準則）：我們將調整後的毛利定義為GAAP毛利，不包括與交易相關的費用和調整、後進先出（“LIFO”）庫存相關調整、反壟斷法律和解收益以及其他調整。

•調整後的運營費用（非公認會計準則）：我們將調整後的運營費用定義為GAAP總運營支出，不包括與收購相關的無形資產的攤銷、與交易相關的費用和調整、重組、減值和相關費用、索賠和訴訟費用以及其他調整。

•調整後其他收益（非公認會計準則）：我們將調整後的其他收入定義為GAAP其他收入（支出），淨額，不包括與收購相關的無形資產的攤銷、與交易相關的費用和調整以及其他調整。

•調整後的利息支出（非公認會計準則）：我們將調整後的利息支出定義為GAAP利息支出，不包括交易相關費用以及與跨貨幣互換產生的淨利息支出相關的調整，該互換用於對衝基準利率和外幣匯率變化導致的公司外幣計價票據公允價值的變化。這些以外幣計價的票據此前被指定為公司在其現已剝離的歐洲業務中的部分淨投資的非衍生淨投資對衝工具，以抵禦匯率波動對外幣餘額折算為美元的影響。

•調整後的所得税支出（非公認會計準則）：我們將調整後的所得税支出定義為GAAP所得税收益（支出），不包括收購相關無形資產攤銷、交易相關費用和調整、LIFO庫存相關調整、反壟斷法律和解收益、重組、減值及相關費用、索賠和訴訟費用以及其他調整的所得税影響。所得税影響是根據會計準則編纂（“ASC”）740 “所得税” 計算的，這與公司在公佈公認會計原則財務業績時使用的會計原則相同。

•調整後收益（非公認會計準則）：我們將調整後收益定義為歸屬於麥克森的持續經營所得的GAAP收入，不包括收購相關無形資產的攤銷、交易相關費用和調整、LIFO庫存相關調整、反壟斷法律和解收益、重組、減值及相關費用、索賠和訴訟費用、其他調整以及每項的相關所得税影響（如適用）。

•調整後的攤薄後每股收益（非公認會計準則）：我們將調整後的攤薄後每股收益定義為歸屬於麥克森的持續經營業務的GAAP攤薄後每股收益，不包括收購相關無形資產攤銷、交易相關費用和調整、後進先出庫存相關調整、反壟斷法律和解收益、重組、減值及相關費用、索賠和訴訟費用、其他調整的每股影響以及其中每一項的相關所得税影響（如適用），除以攤薄後的加權平均流通股。

•不包括某些項目的調整後攤薄後每股收益（非公認會計準則）：在2024財年之前，我們將不包括某些項目的調整後攤薄後每股收益定義為調整後的攤薄後每股收益（非公認會計準則），不包括美國政府 COVID-19 疫苗分銷計劃、美國政府為 COVID-19 疫苗計劃配備、儲存和分配疫苗計劃輔助用品、COVID-19 測試的銷售、與Mckessess相關的淨收益和虧損的影響 On Ventures的股權投資以及截至三個月的確認收益2022年12月31日涉及終止與Change Healthcare Inc.（以下簡稱 “變更”）的應收税款協議（“TRA”），以及每個項目的相關所得税影響（如適用）除以攤薄後的加權平均已發行股份。在2024財年，我們將調整後的攤薄後每股收益（不包括某些項目）定義為調整後的攤薄後每股收益（非公認會計準則），不包括與McKesson Ventures股票投資相關的淨收益和虧損的影響，以及該項目的相關所得税影響（如適用）除以攤薄後的加權平均流通股份。

補充非公認會計準則財務信息（續）

以下內容詳細介紹了我們對2023財年調整後的攤薄每股收益（非公認會計準則）財務業績所做的某些調整，以得出2023財年調整後的攤薄每股收益，不包括上述定義的某些項目（非公認會計準則）：

美國政府的 COVID-19 疫苗分發計劃-該公司通過與疾病控制與預防中心簽訂的合同分發某些 COVID-19 疫苗以支持美國政府。與該疫苗分配計劃相關的運營結果反映在美國製藥領域。

美國政府的配備、儲存和分配輔助用品計劃以及 COVID-19 測試——該公司根據一份合同運營，負責按照衞生與公共服務部的指示管理 COVID-19 疫苗輔助供應套件的組裝、儲存和分發。COVID-19 測試的銷售也包含在公司的經營業績中。這些項目反映在醫療外科解決方案細分市場中。

•調整後的分部營業利潤（Non-GAAP）和調整後的分部營業利潤率（non-GAAP）：我們將調整後的分部營業利潤定義為GAAP分部營業利潤（虧損），不包括收購相關無形資產的攤銷、交易相關費用和調整、LIFO庫存相關調整、反壟斷法律和解的收益、重組、減值和相關費用以及其他調整。我們將調整後的分部營業利潤率定義為調整後的分部營業利潤（Non-GAAP）除以GAAP分部收入。

•調整後的公司費用（Non-GAAP）：我們將調整後的公司費用定義為GAAP公司費用，淨額，不包括與交易相關的費用和調整、重組、減值和相關費用、索賠和訴訟費用以及其他調整。

•調整後的營業利潤（非公認會計準則）：我們將調整後的營業利潤定義為扣除利息支出和所得税前的持續經營的GAAP收入，不包括收購相關無形資產的攤銷、交易相關費用和調整、LIFO庫存相關調整、反壟斷法律和解收益、重組、減值及相關費用、索賠和訴訟費用以及其他調整。

以下內容提供了有關為得出上述非公認會計準則指標而對GAAP財務業績所做的調整的更多細節：

與收購相關的無形資產的攤銷——與企業合併和成立合資企業直接相關的無形資產的攤銷費用。

與交易相關的費用和調整——與業務合併、成立合資企業、資產剝離和其他交易相關成本（包括首次公開募股成本）直接相關的交易、整合和其他費用。例子包括交易完成成本、專業服務費、律師費、遣散費、留用金和員工搬遷費用、設施或其他退出相關費用、某些公允價值調整，包括遞延收入、或有對價和庫存、收回與收購相關費用或收購後支出、套期外幣計價票據對衝的淨利息支出影響、過渡貸款費用和業務合併損益，以及剝離不符合已終止資格的企業操作。

LIFO 庫存相關調整-LIFO 庫存相關非現金費用或信用調整。

來自反壟斷法律和解的收益——代表公司在反壟斷法律和解中所佔份額的淨現金收益。

補充非公認會計準則財務信息（續）

重組、減值及相關費用——因我們改變業務的計劃、業務部門開展的業務範圍或該業務的開展方式以及長期資產減值而產生的重組費用。此類費用可能包括員工遣散費、留用獎金、設施關閉或整合成本、租賃或合同終止成本、資產減值、加速折舊和攤銷以及其他相關費用。重組計劃的實施可能是由於產品線的出售或停止、重組或管理結構變更、員工人數合理化、業務或產品的調整、收購業務的整合和/或全公司範圍的成本節約舉措。這些重組費用的金額和/或頻率不屬於我們的基礎業務，其中包括對業務的正常再投資水平。因隨後估算值變化而導致的任何信貸調整也被排除在調整後的結果中。

索賠和訴訟費用——對公司某些儲備金的調整，包括與受控物質監測和報告的估計可能和解有關的儲備，以及與阿片類藥物相關的索賠，以及因隨後估算變化而導致的任何適用的收入項目或信貸調整。這不包括我們為索賠辯護的律師費，這些費用按發生時計為支出。這還可能包括與我們的持續業務沒有直接關係的一般非運營索賠的費用或貸項。

其他調整——公司根據個人情況對交易的性質和重要性進行定性和定量評估，並可能不時將其納入調整後業績的確定中。其他調整雖然不包羅萬象，但可能包括：其他資產減值；債務清償的收益或損失；以及其他認為適當的類似實質性和（或）不經常出現的項目。

公司定期評估上述非公認會計準則指標，並不時更新定義。該評估考慮了公司列報的非公認會計準則調整後業績的定量和定性方面。本新聞稿所含財務報表的附表2和3提供了麥克森的GAAP財務業績與非公認會計準則財務業績的對賬情況。

•經外匯調整後（非公認會計準則）：麥克森還公佈了經外匯調整後的GAAP財務業績和調整後的業績（非公認會計準則）。為了在經外匯調整後的基礎上公佈財務業績，我們將本年度國外業務的業績（以當地貨幣記錄）轉換為美元，採用去年同期的平均外幣匯率。為了在外匯調整後的基礎上列報調整後的攤薄後每股收益，我們估計了外匯匯率波動對公司非控股權益和調整後所得税支出的影響，這些影響可能因季度而異。本新聞稿所附財務報表附表3提供了經外匯調整後的公司GAAP財務業績和調整後業績（非公認會計準則）的補充信息。

•自由現金流（非公認會計準則）：我們將自由現金流定義為（用於）經營活動提供的淨現金減去不動產、廠房和設備付款以及資本化軟件支出，如我們的簡明合併現金流量表所披露。本新聞稿所附財務報表表附表6提供了麥克森的GAAP財務業績與自由現金流（非公認會計準則）的對賬情況。

公司認為，非公認會計準則指標的列報為投資者提供了有關其經營業績的有用補充信息，也有助於將其過去的財務業績與公司未來的財務業績進行比較。此外，公司認為，非公認會計準則指標的列報有助於投資者將其財務業績與同一行業的其他公司的財務業績進行比較。但是，同一行業的其他公司在新聞表中使用的公司非公認會計準則指標的定義和計算可能有所不同。

公司內部在自己的財務規劃和報告流程中同時使用公認會計原則和非公認會計準則財務指標。管理層在分配資源、部署資本、評估業務績效和確定員工激勵薪酬時使用非公認會計準則財務指標。該公司在國際上以當地貨幣開展業務，包括加元、歐元和英鎊。因此，我們以美元公佈的業績的可比性可能會受到外幣匯率變化的影響。我們提供經外匯調整後的信息，以提供評估我們業務表現的框架，其中不包括外幣匯率波動的估計影響。我們認為，自由現金流對管理層很重要，作為補充衡量標準對投資者很有用，因為它表明了可用於營運資金需求、再投資機會、戰略收購、股票回購、股息支付或其他戰略現金用途的現金流。儘管如此，公司披露的非公認會計準則調整後的業績和相關的非公認會計準則指標不應被視為替代或優於根據公認會計原則確定或計算的財務業績和指標。