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附錄 99.1
紐帕克資源公佈2023年第三季度業績

德克薩斯州伍德蘭茲——2023年10月31日——紐帕克資源公司(紐約證券交易所代碼:NR)(“Newpark” 或 “公司”)今天公佈了截至2023年9月30日的第三季度業績。
2023 年第三季度業績
(除非另有説明,否則所有與上一年同期的比較)
•工業解決方案板塊收入為5,730萬美元,增長12%;年初至今為止1.612億美元,增長19%
•流體系統分部收入為1.412億美元,-16%;年初至今為止為4.206億美元,-8%
•淨收益為770萬美元,或攤薄後每股收益0.09美元
•調整後淨收益為840萬美元,增長59%;攤薄後每股收益0.09美元,增長71%
•調整後的息税折舊攤銷前利潤為2,230萬美元,增長13%
•調整後的息税折舊攤銷前利潤率為11.2%,+230個基點
•截至2023年9月30日,總負債為8,600萬美元,淨負債為5900萬美元,淨槓桿率為0.7倍
•根據我們的股票回購授權,回購了600萬美元的普通股;年初至今共回購了2600萬美元
第三季度
(以百萬計)20232022改變
收入$198.5 $219.9 $(21.4)
營業收入(虧損)$13.2 $(21.3)$34.6 
由(用於)經營活動提供的淨現金$27.0 $(5.1)$32.1 
自由現金流$22.9 $(12.7)$35.6 
流體系統板塊  
收入$141.2 $168.6 $(27.4)
營業收入(虧損)$7.6 $(24.2)$31.8 
調整後 EBITDA$9.9 $8.8 $1.1 
營業利潤率 (%)5.4 %(14.3)%1970bps
調整後的息税折舊攤銷前利潤率 (%)7.0 %5.2 %180bps
工業解決方案板塊  
收入$57.3 $51.2 $6.0 
營業收入$14.3 $10.0 $4.3 
調整後 EBITDA$19.7 $15.4 $4.3 
營業利潤率 (%)25.0 %19.6 %540bps
調整後的息税折舊攤銷前利潤率 (%)34.4 %30.1 %430bps
管理層評論
Newpark Resources總裁兼首席執行官馬修·拉尼根表示:“我們的團隊在第三季度取得了強勁的業績,同時表明了我們多年業務轉型戰略的持續執行。”“企業持續的商業增長和卓越運營舉措促進了第三季度淨收入、調整後息税折舊攤銷前利潤和自由現金流的顯著同比增長,使我們有望實現穩健的全年業績。”
拉尼根繼續説:“我們的工業解決方案部門在第三季度實現了創紀錄的收入。”“我們的核心終端市場的潛在需求強勁,股價持續上漲,機隊投資持續不斷
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促使該細分市場調整後的息税折舊攤銷前利潤同比增長28%,調整後的息税折舊攤銷前利潤率增長了430個基點。”
拉尼根繼續説:“我們的流體業務的戰略審查正在按照我們的預期進行。”“自9月份啟動銷售流程以來,我們對潛在收購方的興趣水平感到滿意,他們認可我們行業領先的技術專長、服務質量和已建立的客户關係的高質量。”
拉尼根繼續説:“流體系統分部第三季度收入同比下降16%,這主要反映了去年資產剝離和其他行動的影響,但重要的是,在歐洲和非洲的強勁活動、客户組合改善、加拿大強勁的季節性復甦以及疲軟的美國市場持續的成本控制的支持下,調整後的息税折舊攤銷前利潤率增長了12%,創下了五年來最強勁的調整後息税折舊攤銷前利潤率。”
高級副總裁兼首席財務官Gregg Piontek表示:“我們在第三季度創造了2300萬美元的自由現金流,使我們年初至今的自由現金流達到4,700萬美元,佔年初至今調整後息税折舊攤銷前利潤的74%。”“隨着我們的業務越來越多地產生現金,我們採取了計劃化的方法來減少債務和實現資本回報。在截至2023年9月30日的十二個月中,我們將未償借款減少了7,000多萬美元,使我們的淨槓桿率在第三季度末達到0.7倍,同時使用了近4,400萬美元進行股票回購。如前所述,我們將尋求最大限度地提高資產負債表的可選性,同時繼續尋求我們可獲得的最高回報機會,包括對租賃車隊擴張的有機投資、進一步減免債務以及根據我們的股票回購授權採取進一步行動。”
拉尼根總結説:“隨着計劃剝離我們的Fluids業務,我們正在積極重新定位Newpark,使其成為一家為場地和准入市場提供服務的純粹的、高增長的專業租賃和服務企業。”“在過去的十二個月中,工業解決方案板塊創造了8100萬美元的調整後息税折舊攤銷前利潤,將資金用於提高利潤率的增長機會,進一步增強了我們獨特的價值主張。隨着我們在能源基礎設施和工業市場進一步擴展垂直整合平臺,我們對來年的重大增長機遇仍然持建設性態度。”
業務更新
Newpark正在實施一項為期多年的業務轉型計劃,旨在推動有針對性的、利潤率更高的產品和租賃市場的有機商業增長;提高資產優化和組織效率;並推行資本配置策略,優先投資具有優異回報率的機會以及強勁的資本回報計劃。
在第三季度,Newpark繼續實現其業務轉型計劃,重點如下(除非另有説明,否則所有比較均與去年同期相比較):
•核心工業解決方案領域的強勁商業增長。在市場份額持續增長和價格紀律的共同推動下,來自專業租賃和服務的工業解決方案收入在第三季度增長了16%,在2023年前九個月增長了21%。2023年第三季度的產品銷售收入增至1900萬美元,反映了訂單和交付時間的典型季度波動。在2023年的前九個月中,產品銷售收入同比增長13%,這反映了包括公用事業在內的各個領域的強勁需求。
•在工業解決方案的帶動下,實現了利潤率的顯著增長。在第三季度,合併毛利率同比增長530個基點至19.8%,而調整後的息税折舊攤銷前利潤率同比增長230個基點至11.2%。與去年同期相比,這兩個報告板塊在第三季度均實現了利潤率顯著增長,
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工業解決方案板塊調整後的息税折舊攤銷前利潤率增加了430個基點至34.4%,流體系統板塊調整後的息税折舊攤銷前利潤率增長了180個基點至7.0%。利潤率的擴大歸因於資產優化的改善和運營費用槓桿率的提高。
•在東半球的帶動下,流體系統板塊勢頭持續。在歐洲和非洲客户鑽探活動增加的支持下,Newpark在第三季度實現了創紀錄的東半球收入。紐帕克的東半球收入在第三季度增長了38%,達到7300萬美元,佔該季度流體系統收入的52%。
•嚴格管理投資資本。在美國業務減少1300萬美元的帶動下,Fluids Systems的淨資產在第三季度下降了900萬美元,至2.34億美元。截至2023年9月30日,淨營運資金佔流體系統總投資資本的1.96億美元。
•謹慎的資產負債表管理突顯了淨槓桿率的降低。在截至2023年9月30日的過去十二個月中,Newpark已將其未償債務總額減少了7100萬美元,使淨槓桿率在2023年第三季度末同比下降至0.7倍。
•積極的資本回報計劃。Newpark在第三季度使用600萬美元回購了100萬股普通股,使其今年迄今為止的股票回購計劃下的回購額達到2600萬美元(560萬股)。截至2023年9月30日,該公司現有的回購授權下還有2400萬美元。

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財務業績
2023年第三季度,Newpark淨收益為770萬美元,攤薄每股收益0.09美元,總收入為1.985億美元,而去年同期淨虧損2460萬美元,或每股基本股虧損0.26美元,總收入為2.199億美元。該公司公佈的第三季度調整後淨收益為840萬美元,攤薄每股收益為0.09美元,而去年同期調整後淨收益為520萬美元,攤薄每股收益為0.06美元。紐帕克報告稱,2023年第三季度調整後的息税折舊攤銷前利潤為2,230萬美元,佔總收入的11.2%,而2022年第三季度為1,960萬美元,佔總收入的8.9%。
工業解決方案板塊在2023年第三季度創造了5,730萬美元的收入,而去年同期為5,120萬美元。該分部第三季度的營業收入為1,430萬美元,而去年同期為1,000萬美元。
流體系統板塊在2023年第三季度創造了1.412億美元的收入,而去年同期為1.686億美元。該分部第三季度的營業收入為760萬美元,而去年同期的營業虧損為2420萬美元。Fluids Systems2023年第三季度的營業收入包括與淨設施退出和遣散費相關的40萬美元總費用。2022年第三季度的Fluids Systems經營業績包括2940萬美元的非現金減值費用總額,這些費用與退出墨西哥灣業務相關的長期資產和庫存有關。
2023年第三季度的公司辦公支出為870萬美元,而去年同期為660萬美元。2023年第三季度的公司辦公支出包括150萬美元的費用,以反映我們相對股東總回報率相對於同行羣體而言更高的預計長期管理激勵措施,50萬美元與戰略規劃項目相關的成本,以及與重組行動相關的30萬美元遣散費。
資產負債表和流動性
截至2023年9月30日,Newpark的現金總額為2700萬美元,其美國ABL信貸額度為6,800萬美元的可用流動性。截至第三季度末,該公司的未償淨負債總額為5,900萬美元,是截至2023年9月30日的過去十二個月調整後息税折舊攤銷前利潤的0.7倍。
紐帕克在2023年第三季度創造了2700萬美元的運營現金流,其中包括與淨營運資金減少相關的1000萬美元。資本投資淨使用了400萬美元,主要用於擴大租賃車隊,以支持工業解決方案的有機增長。該公司還使用1300萬美元現金減少債務,並使用600萬美元為股票回購提供資金。

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財務指導
以下前瞻性指導反映了公司截至2023年10月31日的當前預期和信念,可能會發生變化。以下聲明僅在本披露之日起適用,並且本文檔其他地方包含的警告聲明對其進行了明確的全面限定。
對於2023年第四季度,Newpark目前的預期如下:
•工業解決方案板塊收入在5400萬至6000萬美元之間
•流體系統分部的收入在1.1億至1.2億美元之間
•調整後的息税折舊攤銷前利潤總額在1700萬至2100萬美元之間
•總自由現金流在1200萬至2000萬美元之間
2023 年第三季度業績電話會議
電話會議將於美國東部時間2023年11月1日星期三上午9點30分舉行,以審查公司的財務業績並進行問答環節。
電話會議的網絡直播將在公司網站www.newpark.com的投資者關係部分播出。個人也可以通過電話會議撥入方式參加。要收聽直播,請在預定開始時間前至少 15 分鐘訪問該站點,以便註冊、下載和安裝任何必要的音頻軟件。
要參加電話直播,請執行以下操作:
國內直播:
800-274-8461
國際直播:
203-518-9814
會議編號:
NRQ323
要收聽電話會議的重播,該重播隨後將持續到 2023 年 11 月 8 日:
國內重播:
888-219-1276
國際重播:
402-220-4949
關於 NEWPARK 資源
Newpark Resources, Inc. 是一家地域多元化的供應商,為各種行業提供環境敏感產品以及租賃和服務,包括石油和天然氣勘探、輸電和配電、管道、可再生能源、石化、建築和其他行業。欲瞭解更多信息,請訪問我們的網站 www.newpark.com。
前瞻性陳述
本新聞稿包含經修訂的1995年《私人證券訴訟改革法》所指的 “前瞻性陳述”。除歷史事實陳述外,所有陳述均為前瞻性陳述。諸如 “將”、“可能”、“會”、“應該”、“預期”、“相信”、“估計”、“預期”、“期望”、“計劃”、“打算” 和類似表達方式之類的詞語旨在識別這些前瞻性陳述,但不是識別這些前瞻性陳述的唯一手段。這些陳述並不能保證我們的預期會被證明是正確的,涉及許多風險、不確定性和假設。許多因素,包括本新聞稿其他地方以及Newpark向美國證券交易委員會提交的文件,特別是其10-K表年度報告和10-Q表季度報告以及其他因素中更全面地討論的因素,都可能導致實際計劃或業績與這些聲明中表達或暗示的計劃或結果存在重大差異。這些
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風險因素包括但不限於與全球石油和天然氣行業相關的風險;我們實現內部增長的能力;可能影響客户未來支出的經濟和市場狀況;我們的客户集中度和對美國勘探和生產市場的依賴;我們的國際業務;歐洲和中東持續的衝突;石油和天然氣及公用事業行業存在的運營風險以及包括災難性油井事故在內的重大責任索賠;我們的合同我們的客户在不處罰的情況下終止或縮小規模;我們的產品供應和市場擴張;我們吸引、留住和培養合格領導者、關鍵員工和技術人員的能力;我們在公用事業領域不斷擴大的服務,這可能需要加入工會的勞動力;原材料的價格和可用性;通貨膨脹;資本投資、業務收購和合資企業;我們的市場競爭;技術發展和知識產權;惡劣天氣、自然災害和季節性;公共衞生危機,流行病,和疫情;我們的成本和借入資金的持續可用性,包括不遵守債務契約;環境法律法規;我們的法律合規性;保險範圍的固有限制;所得税;網絡安全漏洞或業務系統中斷;我們執行戰略行動的能力,包括是否會進行任何與流體系統部門的戰略審查相關的交易;我們的資產剝離;可能試圖對我們公司進行變革或收購的激進股東控制我們的公司;股票回購;以及我們經修訂和重述的章程,這些章程可能會限制我們的股東獲得這些股東認為有利的司法論壇以解決與我們或我們的董事、高級管理人員或其他員工的糾紛。除非證券法要求,否則我們沒有義務更新任何前瞻性陳述,無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。紐帕克向美國證券交易委員會提交的文件可以在www.sec.gov上免費獲取,也可以通過我們的網站www.newpark.com免費獲取。
空中聯繫人
羅伯·克羅蒂
戰略、企業業務發展和投資者關係副總裁
Investors@Newpark.com

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紐帕克資源公司
簡明合併運營報表
(未經審計)
三個月已結束九個月已結束
(以千計,每股數據除外)9月30日
2023
2023年6月30日9月30日
2022
9月30日
2023
9月30日
2022
收入$198,498 $183,256 $219,853 $581,784 $590,435 
收入成本159,133 150,170 187,884 474,041 507,078 
銷售、一般和管理費用26,821 25,576 24,207 77,807 72,970 
其他營業(收入)虧損,淨額(703)(1,184)(345)(2,148)(375)
減值和其他費用— 2,816 29,417 2,816 37,322 
營業收入(虧損)13,247 5,878 (21,310)29,268 (26,560)
外幣匯兑收益(445)(102)(1,424)(228)(1,943)
利息支出,淨額2,027 2,146 1,875 6,262 4,719 
所得税前收入(虧損)11,665 3,834 (21,761)23,234 (29,336)
所得税準備金3,995 2,132 2,834 8,242 490 
淨收益(虧損)$7,670 $1,702 $(24,595)$14,992 $(29,826)
每股收益的計算:
淨收益(虧損)——基本收益和攤薄後收益$7,670 $1,702 $(24,595)$14,992 $(29,826)
加權平均已發行普通股——基本86,310 85,761 93,737 86,873 92,843 
股票期權和限制性股票獎勵的稀釋效應1,724 1,712 — 1,810 — 
已發行普通股的加權平均值——攤薄88,034 87,473 93,737 88,683 92,843 
每股普通股淨收益(虧損)——基本:$0.09 $0.02 $(0.26)$0.17 $(0.32)
每股普通股淨收益(虧損)——攤薄:$0.09 $0.02 $(0.26)$0.17 $(0.32)

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紐帕克資源公司
運營部門業績
(未經審計)
三個月已結束九個月已結束
(以千計)9月30日
2023
2023年6月30日9月30日
2022
9月30日
2023
9月30日
2022
收入
流體系統$141,236 $135,181 $168,621 $420,591 $454,896 
工業解決方案57,262 48,075 51,232 161,193 135,539 
工業混合— — — — — 
總收入$198,498 $183,256 $219,853 $581,784 $590,435 
營業收入(虧損)
流體系統$7,573 $1,965 $(24,193)$13,004 $(20,394)
工業解決方案14,336 12,774 10,036 41,593 26,148 
工業混合— — (526)— (10,324)
公司辦公室(8,662)(8,861)(6,627)(25,329)(21,990)
總營業收入(虧損)$13,247 $5,878 $(21,310)$29,268 $(26,560)
分部營業利潤率
流體系統5.4 %1.5 %(14.3)%3.1 %(4.5)%
工業解決方案25.0 %26.6 %19.6 %25.8 %19.3 %

下表顯示了我們現已退出的Excalibar業務和墨西哥灣業務的經營業績(包括Fluid Systems非公認會計準則對賬表中的費用),均包含在Fluid Systems板塊的歷史業績中:
三個月已結束九個月已結束
(以千計)9月30日
2023
2023年6月30日9月30日
2022
9月30日
2023
9月30日
2022
收入
神聖棒$— $— $17,623 $— $44,068 
墨西哥灣— — 8,591 — 18,697 
總收入$— $— $26,214 $— $62,765 
營業收入(虧損)
神聖棒$— $— $888 $— $2,538 
墨西哥灣(358)(2,107)(32,931)(4,776)(39,192)
總營業收入(虧損)$(358)$(2,107)$(32,043)$(4,776)$(36,654)
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紐帕克資源公司
簡明合併資產負債表
(未經審計)
(以千計,共享數據除外)9月30日
2023
2022年12月31日
資產  
現金和現金等價物$26,611 $23,182 
應收賬款,淨額195,269 242,247 
庫存143,252 149,571 
預付費用和其他流動資產12,961 10,966 
流動資產總額378,093 425,966 
不動產、廠房和設備,淨額192,718 193,099 
經營租賃資產21,950 23,769 
善意47,138 47,110 
其他無形資產,淨額17,750 20,215 
遞延所得税資產2,282 2,275 
其他資產2,104 2,441 
總資產$662,035 $714,875 
負債和股東權益  
當前債務$24,818 $22,438 
應付賬款81,423 93,633 
應計負債46,815 46,871 
流動負債總額153,056 162,942 
長期債務,減去流動部分60,896 91,677 
非流動經營租賃負債18,219 19,816 
遞延所得税負債7,183 8,121 
其他非流動負債8,714 9,291 
負債總額248,068 291,847 
普通股,面值0.01美元(已授權2億股,分別發行111,669,464股和111,451,999股)1,117 1,115 
實收資本638,338 641,266 
累計其他綜合虧損(68,309)(67,186)
留存收益11,441 2,489 
按成本計算的庫存股(分別為25,792,378股和21,751,232股)(168,620)(154,656)
股東權益總額413,967 423,028 
負債和股東權益總額$662,035 $714,875 

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紐帕克資源公司
簡明合併現金流量表
(未經審計)
截至9月30日的九個月
(以千計)20232022
來自經營活動的現金流:  
淨收益(虧損)$14,992 $(29,826)
為將淨收益(虧損)與運營提供(用於)的淨現金進行對賬的調整:
減值和其他非現金費用2,816 37,322 
折舊和攤銷23,507 30,259 
股票薪酬支出4,967 5,102 
遞延所得税準備金(1,031)(5,717)
信用損失費用827 721 
出售資產的收益(2,176)(2,550)
原始發行折扣和債務發行成本的攤銷409 724 
資產和負債的變化:
應收賬款(增加)減少33,917 (26,494)
庫存增加(2,160)(58,722)
其他資產的增加(2,133)(3,976)
應付賬款增加(減少)(11,179)24,751 
應計負債和其他負債的增加1,086 313 
由(用於)經營活動提供的淨現金63,842 (28,093)
來自投資活動的現金流:  
資本支出(20,134)(17,720)
資產剝離的收益19,355 — 
出售不動產、廠房和設備的收益2,952 2,497 
由(用於)投資活動提供的淨現金2,173 (15,223)
來自融資活動的現金流:  
信貸額度借款198,486 241,487 
信用額度付款(229,657)(199,549)
定期貸款的收益— 3,754 
債務發行成本— (999)
購買庫存股(28,226)(2,619)
員工股票計劃的收益179 — 
其他融資活動(2,950)(2,251)
由(用於)融資活動提供的淨現金(62,168)39,823 
匯率變動對現金的影響(504)(2,083)
現金、現金等價物和限制性現金的淨增加(減少)3,343 (5,576)
期初的現金、現金等價物和限制性現金 25,061 29,489 
期末現金、現金等價物和限制性現金$28,404 $23,913 


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紐帕克資源公司
非公認會計準則對賬
(未經審計)

為了幫助瞭解公司的財務業績,公司用非公認會計準則財務指標補充了其根據公認會計原則(“GAAP”)提供的財務業績。此類財務指標包括調整後的淨收益(虧損)、調整後的每股普通股淨收益(虧損)、扣除利息、税項、折舊和攤銷前的收益(“EBITDA”)、調整後的息税折舊攤銷前利潤、自由現金流、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、淨負債和淨槓桿。
我們認為,投資者、證券分析師和其他各方經常使用這些非公認會計準則財務指標來評估我們與業內其他公司的業績和流動性。管理層使用這些衡量標準來評估我們的經營業績、流動性和資本結構。此外,我們的激勵性薪酬計劃根據我們的合併息税折舊攤銷前利潤以及其他因素來衡量業績。我們用來編制這些非公認會計準則財務指標的方法可能與其他公司使用的方法不同。這些措施應作為根據公認會計原則編制的財務指標的補充,而不是作為其替代品來考慮。
調整後的每股普通股淨收益(虧損)和調整後的淨收益(虧損)
下表將公司根據公認會計原則計算的每股普通股淨收益(虧損)和淨收益(虧損)與調整後每股普通股淨收益(虧損)和調整後每股普通股淨收益(虧損)的非公認會計準則財務指標進行對賬:
合併三個月已結束九個月已結束
(以千計)9月30日
2023
2023年6月30日9月30日
2022
9月30日
2023
9月30日
2022
淨收益(虧損)(GAAP)$7,670 $1,702 $(24,595)$14,992 $(29,826)
減值和其他費用— 2,816 29,417 2,816 37,322 
設施退出成本及其他,淨額358 2,107 526 4,757 1,558 
遣散費506 1,169 — 2,630 519 
調整税(182)(1,019)(110)(1,883)(437)
某些子公司法人實體重組的税收優惠— — — — (3,111)
調整後淨收益(非公認會計準則)$8,352 $6,775 $5,238 $23,312 $6,025 
調整後淨收益(非公認會計準則)$8,352 $6,775 $5,238 $23,312 $6,025 
加權平均已發行普通股——基本86,310 85,761 93,737 86,873 92,843 
股票期權和限制性股票獎勵的稀釋效應1,724 1,712 446 1,810 1,348 
已發行普通股的加權平均值——攤薄88,034 87,473 94,183 88,683 94,191 
調整後的每股普通股淨收益——攤薄(非公認會計準則):$0.09 $0.08 $0.06 $0.26 $0.06 

11


紐帕克資源公司
非公認會計準則對賬(續)
(未經審計)

息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤率和調整後息税折舊攤銷前
下表將公司根據公認會計原則計算的淨收益(虧損)與息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤率等非公認會計準則財務指標進行了對賬:
合併三個月已結束九個月已結束
(以千計)9月30日
2023
2023年6月30日9月30日
2022
9月30日
2023
9月30日
2022
收入$198,498 $183,256 $219,853 $581,784 $590,435 
淨收益(虧損)(GAAP)$7,670 $1,702 $(24,595)$14,992 $(29,826)
利息支出,淨額2,027 2,146 1,875 6,262 4,719 
所得税準備金3,995 2,132 2,834 8,242 490 
折舊和攤銷7,704 7,908 9,696 23,507 30,259 
息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則)21,396 13,888 (10,190)53,003 5,642 
減值和其他費用— 2,816 29,417 2,816 37,322 
設施退出成本及其他,淨額358 1,944 388 4,594 1,150 
遣散費506 1,169 — 2,630 519 
調整後的息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則)$22,260 $19,817 $19,615 $63,043 $44,633 
調整後的息税折舊攤銷前利潤率(非公認會計準則)11.2 %10.8 %8.9 %10.8 %7.6 %

自由現金流
下表將公司根據公認會計原則計算的經營活動提供(用於)的淨現金與自由現金流的非公認會計準則財務指標進行了對賬:
合併三個月已結束九個月已結束
(以千計)9月30日
2023
2023年6月30日9月30日
2022
9月30日
2023
9月30日
2022
運營活動提供的(用於)的淨現金(GAAP)$26,994 $7,404 $(5,082)$63,842 $(28,093)
資本支出(4,787)(8,375)(8,205)(20,134)(17,720)
出售不動產、廠房和設備的收益648 1,564 554 2,952 2,497 
自由現金流(非公認會計準則)$22,855 $593 $(12,733)$46,660 $(43,316)
12


紐帕克資源公司
非公認會計準則對賬(續)
(未經審計)
息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤率和調整後息税折舊攤銷前
下表將根據公認會計原則計算的公司分部營業收入與息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤率等非公認會計準則財務指標進行對賬:
流體系統三個月已結束九個月已結束
(以千計)9月30日
2023
2023年6月30日9月30日
2022
9月30日
2023
9月30日
2022
收入$141,236 $135,181 $168,621 $420,591 $454,896 
營業收入 (GAAP) $7,573 $1,965 $(24,193)$13,004 $(20,394)
折舊和攤銷1,883 1,961 3,598 5,819 11,517 
息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則) 9,456 3,926 (20,595)18,823 (8,877)
減值和其他費用— 2,816 29,417 2,816 29,417 
設施退出成本及其他,淨額358 1,944 — 4,594 — 
遣散費40 148 — 1,143 235 
調整後的息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則)$9,854 $8,834 $8,822 $27,376 $20,775 
營業利潤率 (GAAP)5.4 %1.5 %(14.3)%3.1 %(4.5)%
調整後的息税折舊攤銷前利潤率(非公認會計準則)7.0 %6.5 %5.2 %6.5 %4.6 %

工業解決方案三個月已結束九個月已結束
(以千計)9月30日
2023
2023年6月30日9月30日
2022
9月30日
2023
9月30日
2022
收入$57,262 $48,075 $51,232 $161,193 $135,539 
營業收入 (GAAP) 14,336 $12,774 $10,036 $41,593 $26,148 
折舊和攤銷5,224 5,277 5,367 15,758 16,171 
息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則) 19,560 18,051 15,403 57,351 42,319 
遣散費162 92 — 254 161 
調整後的息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則)$19,722 $18,143 $15,403 $57,605 $42,480 
營業利潤率 (GAAP)25.0 %26.6 %19.6 %25.8 %19.3 %
調整後的息税折舊攤銷前利潤率(非公認會計準則)34.4 %37.7 %30.1 %35.7 %31.3 %

工業混合三個月已結束九個月已結束
(以千計)9月30日
2023
2023年6月30日9月30日
2022
9月30日
2023
9月30日
2022
收入$— $— $— $— $— 
營業收入(虧損)(GAAP)$— $— $(526)$— $(10,324)
折舊和攤銷— — 138 — 678 
息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則)— — (388)— (9,646)
減值— — — — 7,905 
設施退出成本及其他,淨額— — 388 — 1,150 
遣散費— — — — 123 
調整後的息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則)$— $— $— $— $(468)

13


紐帕克資源公司
非公認會計準則對賬(續)
(未經審計)
息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤和調整後的息税折舊攤銷前利潤率——過去十二個月(“TTM”)
合併三個月已結束TTM
(以千計)2022年12月31日3月31日
2023
6月30日
2023
9月30日
2023
9月30日
2023
收入$225,159 $200,030 $183,256 $198,498 $806,943 
淨收入 (GAAP) $8,992 $5,620 $1,702 $7,670 $23,984 
利息支出,淨額2,321 2,089 2,146 2,027 8,583 
所得税準備金(福利)3,881 2,115 2,132 3,995 12,123 
折舊和攤銷8,351 7,895 7,908 7,704 31,858 
息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則) 23,545 17,719 13,888 21,396 76,548 
減值和其他費用— — 2,816 — 2,816 
剝離收益(3,596)— — — (3,596)
設施退出成本及其他,淨額1,303 2,292 1,944 358 5,897 
遣散費216 955 1,169 506 2,846 
調整後的息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則)$21,468 $20,966 $19,817 $22,260 $84,511 
調整後的息税折舊攤銷前利潤率(非公認會計準則)9.5 %10.5 %10.8 %11.2 %10.5 %

流體系統三個月已結束TTM
(以千計)2022年12月31日3月31日
2023
6月30日
2023
9月30日
2023
9月30日
2023
收入$167,705 $144,174 $135,181 $141,236 $588,296 
營業收入 (GAAP) $4,828 $3,466 $1,965 $7,573 $17,832 
折舊和攤銷2,358 1,975 1,961 1,883 8,177 
息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則) 7,186 5,441 3,926 9,456 26,009 
減值和其他費用— — 2,816 — 2,816 
剝離收益(971)— — — (971)
設施退出成本及其他,淨額1,000 2,292 1,944 358 5,594 
遣散費163 955 148 40 1,306 
調整後的息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則)$7,378 $8,688 $8,834 $9,854 $34,754 
營業利潤率 (GAAP)2.9 %2.4 %1.5 %5.4 %3.0 %
調整後的息税折舊攤銷前利潤率(非公認會計準則)4.4 %6.0 %6.5 %7.0 %5.9 %

工業解決方案三個月已結束TTM
(以千計)2022年12月31日3月31日
2023
6月30日
2023
9月30日
2023
9月30日
2023
收入$57,454 $55,856 $48,075 $57,262 $218,647 
營業收入 (GAAP) $17,751 $14,483 $12,774 $14,336 $59,344 
折舊和攤銷5,482 5,257 5,277 5,224 21,240 
息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則) 23,233 19,740 18,051 19,560 80,584 
遣散費53 — 92 162 307 
調整後的息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則)$23,286 $19,740 $18,143 $19,722 $80,891 
營業利潤率 (GAAP)30.9 %25.9 %26.6 %25.0 %27.1 %
調整後的息税折舊攤銷前利潤率(非公認會計準則)40.5 %35.3 %37.7 %34.4 %37.0 %
14


紐帕克資源公司
非公認會計準則對賬(續)
(未經審計)

淨負債和淨槓桿
下表將公司根據公認會計原則計算的總負債與淨負債和淨槓桿的非公認會計準則財務指標進行了對賬:
(以千計)9月30日
2023
2022年12月31日9月30日
2022
當前債務 $24,818 $22,438 $23,431 
長期債務,減去流動部分60,896 91,677 133,637 
債務總額85,714 114,115 157,068 
減去:現金和現金等價物(26,611)(23,182)(20,450)
淨負債$59,103 $90,933 $136,618 
調整後息税折舊攤銷前利潤(非公認會計準則)-TTM$84,511 $66,101 $56,013 
淨槓桿率0.7x1.4x2.4x
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