附錄 99.1

CVR 合作伙伴公佈2023年第三季度業績
並宣佈現金分配為1.55美元

德克薩斯州舒格蘭（2023年10月30日）——氨水和尿素硝酸銨（“UAN”）溶液肥料產品製造商CVR Partners, LP（“CVR Partners” 或 “合夥企業”）（紐約證券交易所代碼：UAN）今天宣佈，2023年第三季度淨收入為100萬美元，合1.87美元，合1.87美元每個普通股，2022年第三季度的淨銷售額為1.56億美元。2023年第三季度的息税折舊攤銷前利潤為3200萬美元，而2022年第三季度的息税折舊攤銷前利潤為1000萬美元。

CVR Partners普通合夥人首席執行官馬克·皮託什表示：“在安全可靠的運營的推動下，CVR Partners公佈了2023年第三季度的穩健經營業績，氨氣總產量為99％。”“收穫已接近完成，對秋季氨氣應用的需求一直很強勁。

皮託什説：“今年夏天氮肥價格重啟，我們已經看到價格上漲到第四季度。”“憑藉具有吸引力的農民經濟，我們預計到2023年底和2024年春季氮肥需求將保持強勁。”

合併運營

CVR Partners的化肥設施在2023年第三季度共生產了21.7萬噸氨氣，其中6.8萬噸可供出售，其餘則升級為其他化肥產品，包括35.8萬噸UAN。2022年第三季度，化肥設施生產了11.4萬噸氨氣，其中3.6萬噸可供出售，其餘部分升級為其他化肥產品，包括18.4萬噸UAN。這些增長是由於在2022年第三季度完成兩家化肥設施的計劃週轉後的運營可靠性。

2023年第三季度，CVR Partners的UAN平均已實現門票價格比上年下降，下降48％，至每噸223美元，氨水比上年下降56％，至每噸365美元。2022年第三季度，UAN和氨水的平均已實現門票價格分別為每噸433美元和837美元。

資本結構

2023年9月26日，CVR Partners及其某些子公司簽訂了信貸協議第1號修正案（“ABL修正案”）。ABL修正案修訂了截至2021年9月30日的某些信貸協議（經修訂後為 “ABL信貸額度”），除其他外，（i）將信貸額度下的可用本金總額再增加1,500萬美元，總額為5,000萬美元，總額為1,500萬美元，但須遵守額外的貸款人承諾和某些其他條件，以及（ii) 將到期日再延長四年，至2028年9月26日。ABL信貸額度的收益可用於為營運資金、資本支出和其他一般公司用途提供資金。

分佈

CVR Partners還宣佈，合夥企業普通合夥人董事會（“董事會”）於2023年10月30日宣佈，2023年第三季度每普通單位的現金分配為1.55美元，將於2023年11月20日支付給截至2023年11月13日的登記在冊的普通單位持有人。

CVR Partners是一家可變分配主有限合夥企業。因此，由於多種因素，其分配（如果有）將在每個季度之間有所不同，包括但不限於其經營業績、其收到的價格的波動

製成品、維護資本支出、董事會認為必要或適當的現金和現金儲備的使用。

2023 年第三季度財報電話會議

CVR Partners此前宣佈，它將在美國東部時間10月31日星期二上午11點舉行2023年第三季度財報電話會議。財報電話會議還可能包括討論合作伙伴關係的發展、前瞻性信息以及有關商業和財務事務的其他重要信息。

2023年第三季度財報電話會議將進行網絡直播，可在CVR Partners網站www.cvrPartners.com的投資者關係部分進行訪問。對於想要在電話會議期間參與的投資者或分析師，撥號號碼為 (877) 407-8029。網絡直播將存檔並在 https://edge.media-server.com/mmc/p/p2fd2ubz 上播出 14 天。撥打 (877) 660-6853（會議編號13741670）也可以在14天內重複通話。

合格通知

根據美國財政部監管第 1.1446-4 (b) 條的規定，本新聞稿是向被提名人和經紀人發出的有條件的通知。請注意，CVR Partners向外國投資者的分配中有100％歸因於與美國貿易或業務有效相關的收入。因此，CVR Partners向外國投資者的分配需按最高有效税率繳納聯邦所得税預扣税。

前瞻性陳述

本新聞稿包含前瞻性陳述。有關未來業績、業績、前景、機會、計劃、行動和事件的當前估計、預期和預測的陳述，以及其他非歷史事實的陳述、擔憂或事項的陳述，均屬於 “前瞻性陳述”，該術語是聯邦證券法對該術語的定義的。這些前瞻性陳述包括但不限於有關未來的陳述：合作業績，包括其驅動因素；產量和出貨率；氮肥定價；播種季節的影響；對氮肥的需求，包括其強度；淨收入；淨銷售額；息税折舊攤銷前利潤和調整後的息税折舊攤銷前利潤；氨和UAN的已實現門價格；氨產量，包括UAN等其他化肥產品的產量升級及其驅動因素；信貸額度分佈；選項，包括時間、付款及其金額（如果有）；合夥企業的現金分配政策；持續的安全可靠運營；運營績效、運營成本和資本支出；週轉和可靠性項目的時間安排及其對運營率和業績的影響；我們工廠的利用率和可靠性，包括其影響；勞動力供應短缺、勞動力困難、勞資糾紛或罷工；全球化肥行業狀況，包括其驅動因素；農業經濟；現金流、現金和儲備的使用; 自然天然氣和全球能源成本；以及其他事項。您通常可以通過使用前瞻性術語來識別前瞻性陳述，例如 “展望”、“預期”、“相信”、“繼續”、“可能”、“估計”、“探索”、“評估”、“打算”、“可能”、“計劃”、“潛力”、“預測”、“尋找”、“應該” 或 “將”，或其負面變化或其他變體或類似的術語。這些前瞻性陳述僅是預測，涉及已知和未知的風險和不確定性，其中許多是我們無法控制的。提醒投資者，各種因素可能會影響這些前瞻性陳述，包括（除其他外）任何經濟改善的速度、播種季節對我們業務的影響、我們業務的波動、週期性和季節性、COVID-19 及其任何變體的健康和經濟影響、總體經濟和商業狀況、政治動盪、地緣政治衝突、不穩定和緊張局勢，以及全球貿易政策和經濟制裁的相關變化，包括但不限於，與俄羅斯/烏克蘭和以色列/哈馬斯的衝突、天氣狀況（包括其對我們業務的影響）、與完成分拆CVR Energy在合夥企業中擁有的部分或全部權益的考慮或未來可能對其進行復議相關的風險以及其他風險。有關可能影響我們業績的風險因素的更多討論，請參閲我們最新的10-K表年度報告、隨後提交的10-Q表季度報告以及我們的其他證券交易委員會（“SEC”）文件中包含的風險因素和其他披露。這些風險和其他風險可能導致我們的實際業績、業績或成就與這些前瞻性陳述所表達或暗示的任何未來業績、業績或成就存在重大差異。鑑於這些風險和不確定性，提醒您不要過分依賴此類前瞻性陳述。本新聞稿中包含的前瞻性陳述僅截至本文發佈之日作出。除非法律要求，否則CVR Partners不打算或沒有義務公開更新或修改其前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。

關於 CVR Partners，LP

總部位於德克薩斯州舒格蘭的CVR Partners, LP是一家特拉華州有限合夥企業，專注於氮肥產品的生產、營銷和分銷。它主要生產尿素硝酸銨（UAN）和氨水，農民主要使用它們來提高作物的產量和質量。CVR Partners位於堪薩斯州科菲維爾的氮肥生產設施包括每天1300噸的氨氣裝置、每天3,100噸的UAN裝置和一列雙列車

氣化爐綜合體每天的氫氣容量為8,900萬標準立方英尺。CVR Partners位於伊利諾伊州東迪比克的氮肥生產設施包括每天1,075噸的氨氣裝置和每天950噸的UAN裝置。

投資者和其他人應注意，CVR Partners可能會使用美國證券交易委員會的文件、新聞稿、公開電話會議、網絡直播及其網站的投資者關係頁面公佈重要信息。CVR 合作伙伴可以使用這些渠道發佈有關合作夥伴關係的重要信息，並傳達有關合作夥伴關係、公司舉措和其他事項的重要信息。CVR Partners在其網站上發佈的信息可能被視為重要信息；因此，CVR Partners鼓勵投資者、媒體、其客户、商業夥伴和其他對合作夥伴關係感興趣的人查看其網站上發佈的信息。

欲瞭解更多信息，請聯繫：

投資者關係

查德·羅伯茨

CVR 合夥人，有限責任公司

(281) 207-3205

InvestorRelations@CVRPartners.com

媒體關係

布蘭迪·斯蒂芬斯

CVR Partners，L

(281) 207-3516

MediaRelations@CVRPartners.com

非公認會計準則指標

我們的管理層使用某些非公認會計準則績效指標以及與這些指標的對賬來評估當前和過去的業績和未來前景，以補充我們根據美國普遍接受的會計原則（“GAAP”）提供的財務信息。這些非公認會計準則財務指標是評估我們的經營業績和盈利能力的重要因素，包括下文定義的業績和流動性指標。

以下是我們公佈的截至2023年9月30日的非公認會計準則指標：

息税折舊攤銷前利潤——扣除（i）利息支出、淨額、（ii）所得税支出（收益）和（iii）折舊和攤銷費用前的淨收益（虧損）。

調整後的息税折舊攤銷前利潤-經調整的息税折舊攤銷前利潤是針對某些重要非現金項目和管理層認為不歸因於或不代表我們正在進行的業務或可能掩蓋我們基本業績和趨勢的項目調整後的息税折舊攤銷前利潤。

經營活動提供的淨現金與息税折舊攤銷前利潤的對賬——經營活動提供的淨現金減去（i）利息支出、淨額、（ii）所得税支出（收益）、（iii）營運資本變動和（iv）其他非現金調整。

可供分配的可用現金——本季度的息税折舊攤銷前利潤，不包括董事會自行決定認為有必要或適當調整的非現金收入或支出項目（如果有），減去 (i) 維護資本支出、還本付息和其他合同義務準備金，以及 (ii) 董事會自行決定認為必要或適當的未來運營或資本需求準備金（如果有）。董事會可自行決定通過釋放先前設立的現金儲備（如果有）和其他多餘現金來增加可供分配的現金。

我們之所以提出這些指標，是因為我們認為它們可以幫助投資者、分析師、貸款人和評級機構結合我們的公認會計原則業績分析我們的經營業績和流動性，包括但不限於我們的經營業績，與化肥行業其他上市公司相比的經營業績，不考慮歷史成本基礎或融資方式，以及我們承擔和償還債務和為資本支出提供資金的能力。作為分析工具，非公認會計準則指標具有重要的侷限性，因為它們排除了影響淨收益和營業收入的部分（但不是全部）項目。不應將這些指標視為其最直接可比的GAAP財務指標的替代品。有關這些金額的對賬，請參閲此處包含的 “非公認會計準則對賬”。由於四捨五入，本節中顯示的數字可能與本文檔其他地方列出的數字或總數相加或不相等。

影響我們財務業績可比性的因素

由於計劃週轉過程中產生的費用，我們在報告期內的經營業績可能無法與前一時期或未來的經營業績相提並論。在截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月中，我們分別產生了100萬美元和3,120萬美元的週轉費用，在截至2023年9月30日和2022年9月30日的九個月中，我們分別產生了170萬美元和3,280萬美元的週轉費用。下一次計劃中的週轉工作目前計劃於2025年在科菲維爾工廠進行，並於2026年在東迪比克設施進行。

CVR Partners，L

（此版本中的所有信息均未經審計）

合併運營報表數據

			三個月已結束 9月30日												九個月已結束 9月30日
（以千計，每單位數據除外）			2023						2022						2023						2022
淨銷售額 (1)			$	130,592					$	156,478					$	539,858					$	623,352
運營成本和支出：
材料成本和其他成本			31,004						29,081						100,993						100,311
直接運營費用（不包括折舊和攤銷）			58,459						109,103						171,761						218,187
折舊和攤銷			24,119						22,127						59,084						62,813
銷售成本			113,582						160,311						331,838						381,311
銷售、一般和管理費用			7,805						8,104						22,479						23,857
資產處置損失			1,067						—						1,324						267
營業收入（虧損）			8,138						(11,937)						184,217						217,917
其他（支出）收入：
利息支出，淨額			(7,501)						(7,897)						(21,594)						(26,241)
其他收入（支出），淨額			125						54						(88)						163
所得税支出前的收入（虧損）			762						(19,780)						162,535						191,839
所得税支出			31						29						77						404
淨收益（虧損）			$	731					$	(19,809)					$	162,458					$	191,435
每個普通單位的基本收益和攤薄後收益（虧損）			$	0.07					$	(1.87)					$	15.37					$	18.06
按常用單位申報的分佈情況			4.14						10.05						25.07						17.55
息税折舊攤銷前利潤*			$	32,382					$	10,244					$	243,213					$	280,893
可供分配的現金*			16,370						18,706						170,441						148,747
未償還的加權平均普通單位：
基礎版和稀釋版			10,570						10,570						10,570						10,601

*有關這些金額的對賬，請參閲下文 “非公認會計準則對賬” 部分。

(1) 以下是淨銷售額的組成部分：

精選資產負債表數據

（以千計）			2023年9月30日						2022年12月31日
現金和現金等價物			$	89,175					$	86,339
營運資金			90,169						139,647
總資產			1,019,076						1,100,402
總債務，包括流動部分			547,178						546,800
負債總額			709,788						688,591
合夥人資本總額			309,288						411,811

精選現金流數據

資本支出

			三個月已結束 9月30日												九個月已結束 9月30日
（以千計）			2023						2022						2023						2022
保養			$	8,091					$	25,543					$	17,282					$	38,652
成長			192						49						815						602
資本支出總額			$	8,283					$	25,592					$	18,097					$	39,254

關鍵運營數據

氨的利用率 (1)
			三個月已結束 9月30日												九個月已結束 9月30日
（容量利用率百分比）			2023						2022						2023						2022
合併			99		%				52		%				101		%				76		%

(1) 反映了我們每個設施的合併氨利用率。利用率是管理層用來評估夥伴關係每個設施運營產出的重要衡量標準。利用率的計算方法是實際產量除以產能。我們列出了截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月和九個月的利用率，並考慮了當前週轉週期對任何特定時期的影響。此外，我們僅提供氨氣生產的利用率，而不是每種氮氣產品的利用率，因為它提供了與行業同行的比較基準，並消除了將氨升級為其他氮氣產品的工廠配置的差異。由於我們的工作主要集中在氨氣升級能力上，因此這項措施為我們的運營狀況提供了有意義的視角。

銷售和生產數據

(1) 門口的產品定價等於銷售額減去運費收入除以產品銷售量（以噸為單位），其顯示目的是提供整個化肥行業可比的定價衡量標準。

(2) 氨的總產量代表氨的總產量，包括升級為其他化肥產品的氨產量。可供出售的淨噸數表示可供出售的未升級為其他化肥產品的氨水。

(3) 上述原料天然氣不包括用作燃料的天然氣。燃料天然氣的成本包含在直接運營費用中。

主要市場指標

2023 年第四季度展望

下表總結了我們對2023年第四季度某些運營統計數據和財務信息的展望。參見上面的 “前瞻性陳述”。

(1) 顯示的直接運營費用不包括折舊和攤銷、週轉費用以及庫存調整的影響。

(2) 資本支出按應計制披露。

非公認會計準則對賬：

淨收益（虧損）與息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬

經營活動提供的淨現金與息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬

息税折舊攤銷前利潤與可供分配的可用現金的對賬

(1) 金額包括為調節合夥企業收到的非現金收益和分配而進行的調整。

(2) 金額表示基於季初至今和年初至今結果的累計可用分配現金。但是，可供分配的可用現金按季度計算，分配（如果有）將在申報後的期限內支付。

(3) 合夥企業分別宣佈並支付了與2022年第四季度以及2023年第一和第二季度相關的10.50美元、10.43美元和4.14美元的現金分配，並宣佈與2023年第三季度相關的每個普通單位的現金分配為1.55美元，將於2023年11月支付。