kwr-20230803_d2附錄 99.1
解釋性説明
正如此前披露的那樣，在2023年第一季度，公司重組了其執行管理團隊，以適應其新的業務結構。公司的新結構包括三個應報告的細分市場：(i) 美洲；(ii) 歐洲、中東和非洲（“EMEA”）；以及（iii）亞太地區。在公司重組之前，公司歷史上應報告的細分市場是：(i) 美洲；(ii) 歐洲、中東和非洲；(iii) 亞太地區；(iii) 亞太地區；(iv) 全球專業業務。
本8-K表最新報告（以下簡稱 “報告”）更新了公司於2023年2月23日向美國證券交易委員會（“美國證券交易委員會”）提交的截至2022年12月31日財年的10-K表年度報告（“2022年10-K表”）以下部分中的信息，以反映為符合新的細分市場列報方式而對應報告細分市場變更的追溯性應用：
•第一部分項目1，業務。
•第一部分第 2 項，屬性。
•第二部分。項目7，管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。
•第二部分。第 8 項，財務報表和補充數據。
除了上述細分市場報告的變化外，本報告不反映任何後續信息或事件。在不限制上述內容的前提下，本8-K表格無意更新2022年10-K表格中包含的管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析，以瞭解除上述事件以外的任何信息、不確定性、交易、風險、事件或趨勢，或管理層已知的任何信息、不確定性、交易、風險、事件或趨勢。更多最新信息包含在我們截至2023年3月31日和2023年6月30日的10-Q表季度報告（“2023年10-Q表”）以及向美國證券交易委員會提交的其他文件中。本8-K表格應與2022年10-K表格、2023年10-Q表格以及2023年2月23日之後向美國證券交易委員會提交的任何其他文件一起閲讀。
貴格化學公司
目錄
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| 第一部分 | |
第 1 項。 | 商業。 | 2 |
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第 2 項。 | 屬性。 | 8 |
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| 第二部分 | |
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第 7 項。 | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。 | 10 |
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第 8 項。 | 財務報表和補充數據。 | 29 |
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第一部分
在本10-K表年度報告（“報告”）中，“貴格會霍頓”、“公司”、“我們” 和 “我們的” 等術語是指貴格會化學公司（以貴格會霍頓的名義開展業務）、其子公司和關聯公司，除非上下文另有要求。“合併” 是指貴格會與霍頓國際公司（“霍頓”）的合併。
第 1 項。 商業。
一般描述
該公司成立於1918年，並於1930年註冊為賓夕法尼亞州的一家商業公司。Quaker Houghton是工業過程流體領域的全球領導者。該公司的業務遍佈全球，業務遍及超過25個國家，其客户包括數千家世界上最先進和最專業的鋼鐵、鋁、汽車、航空航天、海上、集裝箱、採礦和金屬加工公司。Quaker Houghton 開發、生產和銷售各種配方化學特種產品，並提供化學品管理服務（我們稱之為 “Fluidcare”）TM”）適用於其三個細分市場的各種重工業和製造業應用：美洲；歐洲、中東和非洲（“EMEA”）；以及亞太地區。在公司於2023年第一季度進行重組之前，公司歷史上應報告的細分市場是：(i) 美洲；(ii) 歐洲、中東和非洲；(iii) 亞太地區；(iii) 亞太地區；(iv) 全球專業業務。
Quaker Houghton的主要產品線包括金屬去除液、清潔液、腐蝕抑制劑、金屬拉伸和成型液、壓鑄脱模、熱處理和淬火劑、金屬鍛造液、液壓油、特種潤滑脂、海上海底能量控制液、軋製潤滑劑、拉絲液和表面處理化學品。根據公司當前的產品線細分，以下是我們每個主要產品線的合併淨銷售額分別佔過去三年中任何一年的合併淨銷售額的10％以上的貢獻：
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| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 金屬去除液 | 22.9 | % | | 23.4 | % | | 23.9 | % |
| 滾動潤滑劑 | 20.8 | % | | 22.2 | % | | 21.8 | % |
| 液壓油 | 14.1 | % | | 13.6 | % | | 13.3 | % |
銷售收入
公司在全球的銷售額中有很大一部分是直接通過自己的員工和Fluidcare實現的TM計劃，其餘部分通過分銷商和代理商出售。公司的員工通常定期訪問客户的工廠，在現場工作，通過培訓和經驗，確定生產需求，這些需求可以通過利用公司現有產品或應用其實驗室開發的新配方來解決或以其他方式解決。
作為公司Fluidcare的一部分TM業務，向客户銷售的某些第三方產品由公司管理。如果公司擔任委託人，則按與客户協商的銷售價格在總報告基礎上確認收入。如果公司充當客户的代理人，則在淨申報基礎上按公司訂購商品所賺取的管理費金額確認收入。請參閲 注意事項 5 在本報告第8項中列出的合併財務報表附註。
競爭
特種化學品行業包括許多規模與公司相似的公司，以及比貴格會霍頓更大和更小的公司。公司無法輕易確定其在所服務的每個行業中的確切競爭地位。但是，該公司估計，它在工業過程流體市場上處於全球領先地位，包括在部分汽車和工業市場的工藝流體市場中佔據重要地位，以及在生產鋼板和鋁的工藝流體市場上處於領先地位。該公司的許多競爭對手的產品與貴格會霍頓公司的產品不同；有些競爭對手提供廣泛的液體產品組合，包括普通潤滑劑，而另一些則提供更專業的產品系列。所有競爭對手都向個人客户提供不同級別的技術服務。該行業的競爭主要基於提供滿足客户需求的產品以及向客户提供技術服務和實驗室協助的能力，在較小程度上取決於價格。
主要客户和市場
2022年，Quaker Houghton的五大客户（分別由多家擁有半自主採購權的子公司或部門組成）約佔合併淨銷售額的11％，其最大的客户約佔合併淨銷售額的3％。公司收入的很大一部分來自向鋼鐵、鋁、汽車、飛機、工業設備和耐用品製造商銷售工藝流體和服務，因此，貴格會霍頓所處的商業週期與這些製造商及其客户所經歷的商業週期相同。
該公司的財務業績通常與其所服務行業的全球產量相關，而不是與客户的財務業績直接相關。此外，與金屬加工客户相比，鋼鐵和鋁業客户的製造地點通常有限，並且通常在單一地點使用更大量的產品。
原材料
Quaker Houghton使用大約3,000種原材料，包括動物脂肪、植物油、礦物油、油脂化學品、乙烯、溶劑、表面活性劑、作為我們基礎配方添加劑的各種化合物，以及各種其他有機和無機化合物以及上述各種衍生物。礦物油及其衍生物的價格可能會受到原油價格和工業煉油能力的影響。動物脂肪和植物油的價格以及其他原材料的價格受到其自身獨特的供需因素以及受原油價格影響的生物柴油消費的影響。因此，原油價格的巨大波動可能會對這些原材料的成本產生重大影響。此外，貴格會霍頓使用的許多原材料都是大宗化學品，價格可能會大幅波動。與2022年的情況一樣，該公司的收益已經並將繼續受到原材料價格市場變化的影響。請參閲本報告第7A項中所載的披露。
專利和商標
貴格會霍頓的專利和專利申請數量有限，包括在美國和國外發放、申請或獲得的專利，其中一些可能對其業務具有重要意義，最早的專利將於2024年到期。該公司主要依靠其專有配方及其應用知識和經驗來滿足客户需求。Quaker Houghton的產品由在其整個營銷領域註冊的許多商標來識別。
研究與開發——實驗室
該公司在全球擁有大約三十個獨立的實驗室設施，主要用於應用研發。此外，該公司在其每個製造工廠都設有質量控制實驗室。Quaker Houghton的研發主要針對應用技術，因為該公司的業務性質要求不斷修改和改進配方，以提供滿足客户要求的特種化學品。如果遇到當地實驗室無法解決的問題，則將問題提交給我們位於賓夕法尼亞州康肖霍肯、賓夕法尼亞州福吉谷、伊利諾伊州奧羅拉、加利福尼亞州聖達菲斯普林斯、荷蘭烏特霍恩、英國考文垂、德國多特蒙德、西班牙巴塞羅那、意大利都靈或中國青浦的十個主要實驗室之一。
研發費用在發生時記作支出。截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的研發費用分別為4,600萬美元、4,490萬美元和4,000萬美元。
最近的收購活動
該公司最近完成了幾項收購，這些收購擴大了其戰略產品範圍，並增加了公司在核心行業的影響力。該公司2022年的收購包括：
•2022年10月，該公司以約350萬美元的價格收購了一家提供酸洗和沖洗產品及服務的公司，該業務屬於歐洲、中東和非洲地區應報告細分市場的一部分。此次收購，加上公司於2022年1月收購美洲應報告細分市場（如下所述），該板塊在酸洗抑制劑技術方面具有類似的專業知識和產品供應，鞏固了貴格會霍頓在酸洗抑制劑和添加劑領域的地位，使公司能夠更好地支持和優化金屬行業客户的生產流程。
•2022年1月，該公司以約800萬美元的價格收購了一家提供酸洗抑制劑技術、拉絲潤滑劑和衝壓油以及其他各種潤滑、防鏽和清潔應用的公司，該業務屬於美洲應報告細分市場。該業務擴大了公司在美洲應報告領域的現有金屬和金屬加工業務中的產品範圍。
•2022年1月，該公司以約140萬美元的價格收購了與汽車行業金屬鑄件的密封和浸漬以及金屬零件的浸漬樹脂和浸漬系統相關的業務，該業務屬於歐洲、中東和非洲地區應報告細分市場。該業務拓寬了公司在現有浸漬業務中的產品範圍和服務能力。
COVID-19 的影響
2022 年，COVID-19 繼續對公司及其客户和供應商的業務運營產生負面影響，包括成本增加以及勞動力和原材料供應減少。公司的首要任務，尤其是在疫情期間，一直是保護員工和客户的健康和安全，同時努力確保業務連續性以滿足客户的需求。作為迴應，公司實施了額外的運營、健康和安全協議，包括在需要和可行的情況下實現遠程辦公，採用社交距離標準，在必要時實施出行限制，加強現場衞生習慣，以及在必要時對公司設施實行探視限制，這些運營變更仍然有效。儘管世界各國政府施加的限制已基本取消或放鬆，但管理層繼續監測和應對與 COVID-19 相關的對公司、整個特種化學品行業以及公司運營所在的經濟和市場的影響。
管理層繼續評估與COVID-19相關的情況，例如遠程工作安排、疾病或人員短缺以及旅行限制，如何影響財務報告流程和系統、財務報告的內部控制以及披露控制和程序。目前，管理層認為 COVID-19 並未對財務報告流程、財務報告的內部控制或披露控制和程序產生重大影響。
監管事宜
為了促進遵守與職業健康和安全以及環境保護有關的適用的聯邦、州和地方法規和法規，公司正在進行場地評估計劃，以確定遵守此類要求可能需要的資本支出或其他行動。該計劃包括公司和/或獨立專家對每個設施的定期檢查，以及現場人員的持續檢查和培訓。此類檢查涉及業務事項、記錄保存、報告要求和基本建設改善。在截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度中，僅或主要用於監管合規的資本支出分別約為220萬美元、420萬美元和370萬美元。
公司細分
公司的運營部門與其應報告的細分市場一致，反映了公司內部組織的結構、公司資源的分配方法以及首席運營決策者評估公司業績的方式。本年度報告中列出的應報告的細分市場反映了公司截至2023年1月1日的業務結構的追溯性應用，該業務結構由三個應報告的細分市場組成：(i) 美洲；(ii) 歐洲、中東和非洲；以及 (iii) 亞太地區。參見本報告第8項合併財務報表附註附註4。
非美國活動
由於非美國業務產生了可觀的收入和收益，因此該公司的財務業績受到貨幣波動的影響，尤其是美元與歐元、英鎊、巴西雷亞爾、墨西哥比索、中國人民幣和印度盧比之間的匯率波動，以及這些貨幣波動對基礎經濟體的影響。請參閲（i）本報告第7A項中包含的外匯風險信息，（ii）本報告第8項中包含的合併財務報表附註4中的地理信息，以及（iii）本報告第1A項中包含的有關國外業務相關風險的信息。
僱員人數
2022年12月31日，貴格會霍頓在全球擁有約4,600名全職員工，其中約1,100名受僱於母公司及其美國子公司，約3500名受僱於其非美國子公司。2022年12月31日，貴格會霍頓的關聯公司（其持股量不超過50％，並具有重大影響力）僱用了約600名員工。
核心價值觀
Quaker Houghton認為其員工是其在差異化業務和鞏固市場地位方面的最大優勢。我們已經確立了核心價值觀，包括擁抱多元化和創造一種文化，在這種文化中，我們從團隊成員的多種文化、背景和知識中汲取教訓並從中獲得啟發。公司的目標是建立一個包容所有員工並能代表我們運營所在社區的組織。
公司的核心價值觀是 (i) 安全生活；(ii) 誠信行事；(iii) 推動業績；(iv) 超越客户期望；(v) 擁抱多元化；(vi) 共同做偉大的事情。我們的核心價值觀體現了我們作為一家公司的身份，指導我們的決策並激勵着我們。我們在言語和行動上對這些價值觀的承諾將建立更安全、更強大的貴格會霍頓，這些價值觀指導着公司的內部行為及其與外界的關係。通過營造體現我們核心價值觀的文化和環境，作為一家公司，我們獲得了獨特的視角、背景和不同的經驗，以確保持續的長期成功。公司尊重並重視所有員工，並認為包容性、多元化和平等是推動公司成功的重要支柱。
根據我們的核心價值觀，我們在2022年發展了全企業範圍的志願服務方法。展望未來，所有員工每年都將獲得兩天的帶薪休假，這些休假可用於為當地慈善組織或全國性慈善組織的地方分會做志願者，這些組織旨在改善生活在我們員工生活和工作的社區中的人們的條件和生活。
可持續發展治理與戰略
2020年，我們成立了董事會可持續發展委員會，其具體職責是協助董事會（“董事會”）評估、評估和監督公司與公司業務、運營和員工相關的可持續發展計劃和舉措。在制定可持續發展戰略時，我們的執行領導團隊（“ELT”）和董事會會考慮某些可能對我們的財務狀況和經營業績產生重大影響的風險和不確定性。本報告第1A項進一步描述了這些風險和不確定性。
2021年，我們設定了一個目標，即到2030年在全球運營中實現碳中和，到2050年在整個價值鏈中實現淨零排放。此外，公司根據公司2020年重要性評估的結果，制定了15個長期的環境和社會目標，該評估是在客户、投資者、供應商和內部利益相關者的意見下完成的。我們的15個長期目標與聯合國可持續發展目標密切一致。我們還確定了可能有助於實現2030年目標的短期和中期里程碑。
可持續發展報告
我們在可持續發展報告中報告了我們在環境、社會和治理（“ESG”）里程碑方面的進展，該報告每年發佈一次，可在我們的公司網站 home.quakerhoughton.com/sustaility 上免費查閲。公司的《2021年可持續發展報告》反映了有關各種主題的最新可用數據，包括與公司以下方面的具體信息：(i) 環境足跡和氣候變化承諾；(ii) 多元化舉措；(iii) 安全舉措和績效；以及 (iv) 員工已完成的培訓課程。這些可持續發展報告和我們網站上的信息未以引用方式納入本報告，因此不應被視為本報告的一部分。
人才與文化
我們努力使貴格會霍頓成為所有員工的理想工作場所。我們致力於創造一個讓員工感到被重視、受到尊重和挑戰的工作場所，同時營造一個吸引和吸引才華橫溢的員工隊伍的環境，為公司的發展和持續成功做出貢獻。我們的薪酬和人力資源委員會負責監督我們與文化和人力資本相關的政策和戰略，包括多元化、公平和包容性。
我們的 Quaker Houghton University 向所有員工開放，為職業發展和成長提供工具和資源庫。通過與領導者的持續對話，鼓勵員工規劃自己的發展，並利用可用的工具來制定有意義且可行的發展計劃，從而推動個人和公司的發展。
我們努力確保我們未來的領導者成為當今公司的成員。領導能力對於支持我們的包容和協作文化至關重要。因此，領導者可以獲得各種結構化的發展和學習經歷。這包括我們的全球管理計劃（“MAP”），該計劃為如何將健全和一致的管理方法應用於領導和發展團隊提供指導。此外，我們還提供符合當今領導者需求的定製開發計劃。最近的話題包括領導者的財務頭腦、建立有彈性的團隊和領導變革。
我們將繼續投資於幫助組織評估和培養人才的流程，包括正式的年度績效評估計劃、年度關鍵技能和潛在分析，以及組織最關鍵和最高級職位的繼任計劃。
此外，我們會定期評估我們為員工提供的總體獎勵計劃，包括健康和保健福利、帶薪休假政策、貨幣薪酬和教育報銷，以確保我們的總薪酬和福利待遇與我們的業務戰略、組織文化以及多元化和包容性方法保持一致，同時確保我們在所服務的市場中保持競爭力並遵守當地的法定工資和福利法。我們特別關注員工的健康和福祉，在各種與健康相關的主題上進行具體投資，包括學習、對話和企業合作的論壇。我們努力營造一種認可根深蒂固的文化，並通過利用企業獎勵和表彰計劃來表彰和激勵員工的業績和行為及其對我們團隊和公司的影響。
多元化、公平和包容性 (“DEI”)
作為一家全球性公司，我們希望建立一個包容所有人、代表我們運營所在社區的組織。貴格會霍頓分會提供平等的就業機會，不基於年齡、民族、性別認同、殘疾/健康狀況、種族、宗教或性取向進行歧視。我們認為，多元化和包容性體現在工作規範和文化熟悉度上，員工無論其背景或在組織中的位置如何，都能感到被包容、參與和得到回報。我們力求創造一個讓每位員工都能感受到自己最佳狀態的環境，讓他們盡力而為。
包容性和多元化始於董事會和ELT。董事會由十二名具有不同經驗和資歷的人士組成，他們因其商業頭腦和挑戰管理層併為管理層增加價值的能力而被選中。我們目前的董事會組成包括總共十二名董事中的兩名女性和四名種族多元化的董事。有關公司領導層的更多信息，請參閲第 4 (a) 項 “關於我們的執行官的信息” 和第 10 項。董事、執行官和公司治理。
2022 年，我們專注於人才招聘、人才發展和繼任規劃工作並投入精力，以此作為實現員工多元化的一種手段。我們不斷為少數族裔和女性領導者提供參加有針對性的世界級外部發展計劃的機會，這些項目講述了這些員工在工作場所可能面臨的獨特經歷，同時投資於他們的個人和職業持續發展。此外，我們包容性文化的核心原則反映在必要的員工培訓計劃中，我們在反對任何形式的騷擾和歧視的政策中提供了這些計劃。
2022年，我們開始對STEM學者未來計劃（“FOSSI”）進行為期多年的投資。該計劃旨在為代表性不足的羣體開闢進入化工行業並在其中取得成功的途徑。作為該計劃的一部分，貴格會霍頓分會致力於提供有意義的帶薪暑期實習，以積累學生所選學習領域的知識，並與現任貴格會霍頓領導人的指導對話以及更多地瞭解該行業和商業的機會。
我們意識到我們正在踏上旅程，因此，我們正在努力正式制定我們的 DEI 戰略，作為我們對文化和參與的更廣泛投資的一部分。通過與多元化、公平和包容性領域的思想領袖合作，我們打算繼續我們已經開始的旅程，擴大我們的員工資源羣體，建立支持在職業生涯早期吸引和培養歷史上代表性不足的人才的流程，為所有員工舉辦包容性培訓活動，提供包容性反饋和參與的論壇，並繼續在我們的人才流程基礎上再接再厲，推動變革。例如，我們在可持續發展報告中公佈了我們的員工人口統計數據。通過公開披露我們的員工人口統計數據，我們提高了員工隊伍構成的透明度，並促進了在實現多元化目標方面取得進展的問責制，包括確保積極考慮多元化的候選人擔任整個組織的職位。
工作場所安全
我們致力於保持強大的安全文化，並強調員工在識別、緩解和溝通安全風險方面的重要作用。我們的政策和運營實踐旨在傳達一種文化，即所有級別的員工都對安全負責。我們認為，實現卓越的安全績效既是管理運營的重要短期目標，也是長期戰略目標。我們強調十條 “救生” 規則，這些規則在預防嚴重傷害和死亡方面起着重大作用。我們已經啟動了多項 “Live Safe” 計劃，以營造一個開放和意識的環境，讓所有員工都積極參與實現安全目標。我們熱衷於報告差點失誤、識別危險，並教育我們的員工瞭解他們的 “停工授權”，這被視為領先指標，可以幫助我們實現零事故。我們的主要指標是積極主動的預防措施，這些措施可以揭示安全和健康活動的有效性，並揭示安全與健康計劃中的潛在問題。我們還要求所有員工定期完成安全培訓。此外，我們的ELT還密切參與我們的安全計劃，定期審查安全績效指標，並在全公司會議期間審查公司的安全績效。
互聯網上的 Quaker Houghton
有關貴格會霍頓的財務業績、新聞和其他信息可從該公司的網站 https://www.quakerhoughton.com 上查閲。本網站包含有關公司地點、產品和服務、財務報告、新聞稿和職業機會的重要信息。公司向美國證券交易委員會（“SEC”）提交的10-K、10-Q、8-K表格和其他文件的定期和最新報告，包括隨之提交的證物和補充附表，以及這些報告的修正案，在以電子方式向美國證券交易委員會（“SEC”）提交或提供給美國證券交易委員會（“SEC”）後，可在合理可行的情況下儘快在公司網站上免費查閲。本報告中未以引用方式納入公司網站中包含或可能通過公司網站訪問的信息，因此，您不應將該信息視為本報告的一部分。
可能影響我們未來業績的因素
（根據1995年《私人證券訴訟改革法》提出的警示聲明）
本報告中包含的某些信息以及我們向美國證券交易委員會提交或將要提交的其他材料，以及我們發表或將要發表的口頭陳述或其他書面陳述中包含的信息，包含或可能包含經修訂的1933年《證券法》第27A條和經修訂的1934年《證券交易法》第21E條所指的前瞻性陳述。這些陳述可以用它們與歷史或當前事實沒有嚴格關係這一事實來識別。我們以這些前瞻性陳述為基礎，包括關於 COVID-19 疫情、俄羅斯和烏克蘭衝突、通貨膨脹和全球供應鏈限制對公司業務、經營業績和財務狀況的潛在影響的陳述、我們對維持充足流動性、繼續遵守公司信貸額度條款的預期、對未來需求和原材料成本的預期，以及關於原材料成本和定價舉措增加對我們的影響的聲明當前對未來事件的期望。
這些前瞻性陳述包括有關我們的信念、計劃、目標、目標、預期、預期、意圖、財務狀況、經營業績、未來業績和業務的陳述，包括：
•COVID-19 疫情對我們業務的影響；
•烏克蘭和俄羅斯衝突對我們業務的預計影響的時間和程度，以及各政府和政府組織為此採取的行動；
•通貨膨脹壓力、成本上漲以及全球供應鏈中限制和中斷的影響；
•收購的潛在好處；
•各種宏觀經濟事件，包括全球或區域衰退的可能性、普遍的通貨膨脹、石油等原材料價格的成本上漲和利率上升，有可能影響我們的資產價值或導致資產減值；
•我們當前和未來的業績和計劃，包括我們的可持續發展目標；以及
•包含 “可能”、“可以”、“應該”、“會”、“相信”、“期望”、“預期”、“估計”、“打算”、“計劃” 或類似表述的陳述。
此類報表包括與當前和未來業務活動、運營事項、資本支出和融資來源有關的信息。前瞻性陳述還不時包含在公司關於10-K、10-Q和8-K表的其他定期報告、新聞稿以及向公眾發佈或向公眾發表的聲明的其他材料中。
本報告、公司2022年股東年度報告以及我們發表的任何其他公開聲明中的任何或全部前瞻性陳述都可能被證明是錯誤的。這可能是由於假設不準確或已知或未知的風險和不確定性所致。本報告中討論的許多因素對於決定我們的未來表現都很重要。因此，實際結果可能與我們的前瞻性陳述中可能預期的結果存在重大差異。
我們沒有義務公開更新任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。但是，應查閲公司隨後在10-K、10-Q、8-K表和其他相關文件中就相關主題所作的任何進一步披露。一個主要風險是，對公司產品和服務的需求主要來自對客户產品的需求，這使公司面臨與客户業務下滑以及意想不到的客户生產放緩和停產相關的不確定性，包括許多汽車行業公司目前因供應鏈中斷而經歷的情況。
其他主要風險和不確定性包括但不限於 COVID-19 疫情的主要和次要影響，包括各國政府為應對疫情而採取的行動，這可能會加劇公司面臨的部分或全部其他風險和不確定性，以及通貨膨脹壓力，包括原材料成本持續大幅上漲的可能性、供應鏈中斷、客户財務不穩定、利率上升以及經濟衰退的可能性，全球經濟和政治混亂，包括俄羅斯和烏克蘭之間軍事衝突的影響、其他國家對俄羅斯實施的經濟和其他制裁、許多跨國公司暫停在俄羅斯的活動以及軍事活動的可能擴大、外匯波動、適用税率和法規的重大變化、未來的恐怖襲擊和其他暴力行為。
此外，公司的業務週期與鋼鐵、汽車、飛機、工業設備和耐用品行業的客户所經歷的週期相同。其他因素也可能對我們產生不利影響，包括與收購和收購業務整合相關的因素。
我們的前瞻性陳述受有關公司及其運營的風險、不確定性和假設的影響，這些風險和假設可能會因各種重要因素而發生變化，其中一些因素是我們無法控制的。這些風險、不確定性以及可能與我們業務相關的不準確假設可能導致我們的實際業績與預期和歷史業績存在重大差異。
因此，我們提醒您不要過分依賴我們的前瞻性陳述。有關這些風險和不確定性以及我們面臨的某些其他風險的更多信息，請參閲風險因素部分，該部分出現在本報告第1A項以及我們不時向美國證券交易委員會提交的季度和其他報告中。本討論是在1995年《私人證券訴訟改革法》允許的情況下進行的。
第 2 項。 屬性。
Quaker Houghton的公司總部和實驗室設施位於其美洲分部位於賓夕法尼亞州康肖霍肯的辦公地點。該公司在美國分部的其他主要設施位於加利福尼亞州的聖達菲斯普林斯；喬治亞州的卡羅爾頓；伊利諾伊州的奧羅拉；伊利諾伊州的沃基根；伊利諾伊州的錫安；伊利諾伊州的錫安；密歇根州底特律；密歇根州麥迪遜高地；紐約州巴達維亞；俄亥俄州克利夫蘭；俄亥俄州代頓；俄亥俄州米德爾敦；俄亥俄州斯特朗斯維爾；田納西州劉易斯堡；安大略省滑鐵盧；墨西哥新墨西哥州蒙特雷；巴西里約熱內盧和巴西聖保羅。該公司的歐洲、中東和非洲分部的主要設施位於荷蘭烏特霍恩、德國多特蒙德、德國萊茵河畔蒙海姆、西班牙巴貝拉、西班牙貝拉、西班牙聖佩佩圖阿德莫戈達、瑞典卡爾斯港、意大利特拉達特、意大利都靈考文垂和英國布羅姆斯格羅夫。該公司的亞太分部在位於中國重慶的主要設施中運營；青島中國浦項、中國上海、中國松江、印度達赫傑、泰國羅勇、澳大利亞穆拉賓和澳大利亞珀斯。
除了Conshohocken、Santa Fe Springs、Madison Heights、Lewisburg、Aurora、Karlshamn、Rayong和Coventry等已租賃的場地外，其餘主要設施均歸公司所有，截至2022年12月31日，這些設施已免抵押貸款。Quaker Houghton還租賃其他地點的銷售、實驗室、製造和倉庫設施。
Quaker Houghton的主要設施包括各種製造、管理、倉庫和實驗室大樓。大多數建築物採用防火結構，並配有灑水滅火系統。公司有一項計劃來確定所需的資本改進，這些改善將在管理層認為必要或可取的情況下實施。大多數地點都有原材料儲罐，每個地點的容量從1到155不等，容量從300加侖到65,000加侖不等，每個地點的加工或製造容器從1到54不等，容量從2到45,000加侖不等。
Quaker Houghton的每家非美國關聯公司（其持有50％或更少的權益並具有重大影響力）在不同地點擁有或租賃工廠和/或銷售設施，Primex, Ltd除外。
第二部分
第 7 項。 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析。
在本10-K表年度報告（“報告”）中，“貴格會霍頓”、“公司”、“我們” 和 “我們的” 等術語是指貴格會化學公司（以貴格會霍頓的名義開展業務）、其子公司和關聯公司，除非上下文另有要求。“合併” 是指貴格會與霍頓國際公司（“霍頓”）的合併。
執行摘要
Quaker Houghton是工業過程流體領域的全球領導者。我們的業務遍佈世界各地，業務遍及超過25個國家，客户包括成千上萬家世界上最先進和最專業的鋼鐵、鋁、汽車、航空航天、海上、集裝箱、採礦和金屬加工公司。我們高性能、創新和可持續的解決方案以一流的技術、深厚的工藝知識和定製的服務為後盾。貴格會霍頓會總部位於賓夕法尼亞州的康肖霍肯，位於美國費城附近。
總體而言，2022年是成功的一年，該公司度過了充滿挑戰的金融、經濟和地緣政治背景，其中包括烏克蘭持續戰爭的直接和間接影響、中國的零COVID政策、原材料成本大幅上漲、製造業以及所有其他全球成本、供應鏈和物流挑戰以及巨大的外匯波動。2022年的淨銷售額為19.436億美元，與2021年的17.612億美元相比，增長了10％，這主要是由於銷售價格和產品組合增長了約22％，以及收購帶來的淨銷售額增加了1％，但被有機銷售量下降7％以及外幣折算的6％的不利影響部分抵消。銷售價格和產品組合的增加主要是為抵消從2021年初開始並持續到2022年的持續通貨膨脹壓力而實施的戰略性價格上漲的結果。與2021年相比，有機銷售量的下降主要是由於終端市場狀況疲軟，尤其是在歐洲和亞太地區，此前剝離的與合併相關的產品的收費協議終止，以及烏克蘭持續戰爭的直接和間接影響，但由於淨新業務獲利導致銷量增加，部分抵消了這一影響。
該公司2022年淨虧損1,590萬美元，攤薄每股虧損0.89美元，而2021年的淨收益為1.214億美元，攤薄後每股收益為6.77美元。該公司2022年報告的淨虧損主要反映了非現金商譽減值費用為 9,300 萬美元第四季度與歐洲、中東和非洲地區應報告的細分市場有關。不包括該項目以及每個時期的其他非經常性或非核心項目，公司本年度的非公認會計準則淨收益和攤薄後每股非公認會計準則收益分別為1.053億美元和587美元，而2021年分別為1.228億美元和685美元。該公司調整後的息税折舊攤銷前利潤為2.572億美元，而2021年為2.741億美元。調整後息税折舊攤銷前利潤同比下降的主要原因是淨銷售額增加，但被原材料成本上漲、製造和其他投入成本上漲、2022年全球供應鏈中斷的影響以及銷售、一般和管理費用（“SG&A”）的增加（包括銷售額增加對直銷費用的影響以及最近收購帶來的額外銷售和收購）推動的毛利率下降所抵消。同比下降的非公認會計準則淨收益和攤薄後每股非公認會計準則收益也受到2022年利息支出和税收支出增加的影響。請參閲下文本項目的 “非公認會計準則衡量標準” 部分。
公司2022年三個應報告的細分市場（i）美洲；（ii）歐洲、中東和非洲；以及（iii）亞太地區的經營業績反映了與其合併業績相似的驅動因素，因為公司每個應報告的細分市場的淨銷售額都受益於銷售價格和產品組合的兩位數同比增長，而這些淨銷售額的增長被歐洲、中東和非洲和亞洲的重大不利影響部分抵消 /太平洋。所有細分市場的有機銷量都較低。由於淨銷售額的增加和利潤率的提高，美洲的營業收益有所增加。由於利潤率略有下降以及2021年上半年的強勁對比，亞太地區的營業收益略有下降。由於原材料和其他成本面臨持續而巨大的通貨膨脹壓力，以及外幣折算的負面影響，部分被價格變現所抵消，歐洲、中東和非洲地區的營業收益與去年同期相比有所下降。有關每個細分市場經營業績的更多細節將在公司應報告的細分市場審查中在本項目7的運營部分中進一步討論。
該公司在2022年創造了4180萬美元的淨運營現金流，而2021年為4,890萬美元。淨運營現金流同比下降的主要原因是，與2021年相比，2022年的經營業績有所下降，加上每年都有大量的營運資金投資。下文本項目7的公司流動性和資本資源部分將進一步討論公司運營現金流和整體流動性的關鍵驅動因素。
總體而言，該公司在2022年取得了穩健的業績，這主要是由於公司持續推行基於價值的定價舉措，以及面對極大的經濟領先優勢，實現了強勁的價格變現，以及積極的新業務淨增長。展望2023年，我們認為，通過向客户提供增值解決方案和服務，該業務完全有能力繼續超越市場增長率。隨着2023年的推進，公司致力於通過價格和成本行動提高利潤率，同時在客户關係與我們提供的價值以及整體原材料環境和客户關係之間取得平衡。此外，該公司預計將繼續投資於其長期增長，包括推進其客户親密戰略，推進其可持續發展計劃，並使公司能夠在2023年及以後實現收益增長。
COVID-19 的持續影響
2022 年，COVID-19 的直接和間接影響繼續對公司及其客户和供應商的業務運營產生負面影響，包括成本增加以及勞動力和原材料供應減少。公司的首要任務，尤其是在疫情期間，一直是保護員工和客户的健康和安全，同時努力確保業務連續性並滿足客户的需求。作為迴應，公司實施了額外的運營、健康和安全協議，包括在需要和可行的情況下實現遠程辦公，採用社交距離標準，在必要時實施出行限制，加強現場衞生習慣，以及對公司設施實行探視限制；必要時，這些運營變更將保持不變。該公司在全球的30多個生產設施均已開放和運營，在運營所在的司法管轄區被視為必不可少的業務。儘管世界各國政府施加的限制已基本取消或放鬆，但管理層繼續監測和應對與 COVID-19 相關的對公司、整個特種化學品行業以及公司及其客户和供應商運營的經濟和市場的影響。
管理層繼續評估與COVID-19相關的情況，例如遠程工作安排、疾病或人員短缺以及旅行限制，如何影響財務報告流程和系統、財務報告的內部控制以及披露控制和程序。目前，管理層認為 COVID-19 並未對財務報告流程、財務報告的內部控制或披露控制和程序產生重大影響。
政治衝突的影響
公司收入和收益的很大一部分來自非美國業務。這使公司面臨可能對公司的業務、流動性、財務狀況和經營業績產生不利影響的政治和經濟風險。軍事衝突的存在，例如俄羅斯和烏克蘭之間持續的戰爭，帶來了固有的風險，例如供應鏈可能中斷、包括石油在內的資源成本增加、貿易活動減少以及與經濟或其他制裁有關的其他後果。由於俄羅斯和烏克蘭之間的戰爭，美國政府和其他國家對大多數公司在俄羅斯開展業務的能力施加了嚴格的限制。無法預測這場衝突的更廣泛或長期後果，其中可能包括進一步的制裁、禁運、區域不穩定、地緣政治變化以及對宏觀經濟狀況、安全狀況、貨幣匯率和金融市場的不利影響。根據貿易限制、禁運和出口管制法限制以及包括關閉空域在內的物流限制，俄羅斯和烏克蘭之間的戰爭對該公司向某些地區的客户銷售、向其運送產品、向其收取付款和支持的能力產生了負面影響。如果這種衝突持續或擴大，可能會增加這些新挑戰帶來的成本、風險和不利影響。公司及其客户和供應商也可能成為越來越多的網絡攻擊的對象。
2022年第二季度，該公司決定停止在俄羅斯的業務。該公司在包括俄羅斯、烏克蘭和白俄羅斯在內的衝突地區的業務歷來佔公司合併淨銷售額的不到2％，佔公司合併總資產的不到1％。公司在衝突地區的主要風險敞口與未償還的客户應收賬款有關。該公司正在積極監控其未償還的俄羅斯應收賬款，並在必要時記錄了增量信貸損失備抵額。
關鍵會計政策與估計
貴格會霍頓對其財務狀況和經營業績的討論和分析基於其合併財務報表，該報表是根據美國普遍接受的會計原則（“美國公認會計原則”）編制的。這些財務報表的編制要求公司做出影響報告的資產、負債、收入和支出金額以及或有資產和負債的相關披露的估算和判斷。公司持續評估其估計，包括與客户銷售激勵、產品回報、信用損失、庫存、不動產、廠房和設備（“PP＆E”）、投資、商譽、無形資產、所得税、企業合併、重組、激勵性薪酬計劃（包括基於股權的薪酬）、養老金和其他退休後福利、突發事件和訴訟有關的估計。貴格會霍頓的估計基於歷史經驗和其他各種假設，這些假設被認為在這種情況下是合理的，這些假設的結果構成了對資產和負債賬面價值做出判斷的基礎，而這些資產和負債的賬面價值從其他來源不容易看出。但是，在不同的假設或條件下，實際結果可能與這些估計值不同。
貴格會霍頓認為，以下關鍵會計政策描述了編制合併財務報表時使用的更重要的判斷和估計：
應收賬款和庫存風險： 公司為估計的信貸損失設立了備抵金 由於其客户無法支付所需款項而造成的損失。如果公司客户的財務狀況惡化，導致他們的付款能力受到損害，則可能需要額外的準備金。作為我們貿易條款的一部分，我們可以為某些大型客户定製產品和/或可能以託運方式運送產品。此外，我們的收入中有很大一部分來自公司過去經歷過財務困難的行業中對客户的銷售。如果發生重大客户破產，那麼我們必須判斷最終可能通過破產或清算程序獲得的收益金額（如果有）。如果發生破產，這些問題可能會增加公司的風險敞口，並且可能需要減記或處置某些庫存，以及無法收取應收賬款。申請破產保護的客户的儲備金是根據破產申請日未償還的應收賬款金額的百分比設立的。但是，最初設立該儲備金及其金額取決於公司對破產程序可能獲得的收益的評估，這可能會導致公司在破產之日確認的儲備金微乎其微或根本沒有儲備金。我們通常會根據特定的審查為大型和/或經濟困難的客户預留資金，而根據歷史經驗為其他客户保留一般儲備金。截至2022年12月31日和2021年12月31日，該公司的信用損失合併準備金分別為1,350萬美元和1,230萬美元。截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度，該公司記錄了將信貸損失準備金分別增加430萬美元、70萬美元和360萬美元的支出。將公司截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的税前收益分別增加或減少40萬美元、10萬美元和40萬美元，將公司在準備金中記錄的支出金額增加或減少40萬美元。參見本報告第8項合併財務報表附註附註13。
税收風險、不確定的税收狀況和估值補貼： 公司記錄費用和税收負債 基於在各個司法管轄區提交的納税申報表中將確定為可扣除或應納税的金額的估計。提交的納税申報表需要接受審計，審計通常是在財務報表發佈之日後幾年進行的。在審計期間，可能會對某些項目（例如應納税所得額或扣除額）的時間或有效性產生爭議或分歧，這些項目可能無法在很長一段時間內得到解決。公司還根據FIN 48評估所有在先前提交的納税申報表中或預計將在未來納税申報表中獲得的所得税頭寸的不確定税收狀況，該報告規定了財務報表確認的確認門檻和衡量已採取或預計在納税申報表中採取的納税頭寸的衡量標準，以及税收狀況的好處是否可能或是否更有可能在根據技術優點進行審計後得以維持的税收狀況。對於經審計確定更有可能維持的税收狀況，公司在財務報表中確認的最大收益金額，即在財務報表中最終結算時實現的可能性超過50％。對於審計後未被確定為更有可能維持的税收狀況，公司不在其財務報表中確認任何部分收益。此外，公司的持續做法是在所得税支出中確認與所得税事項相關的利息和/或罰款。此外，公司將未確認的税收優惠負債從與淨營業虧損或其他税收抵免結轉相關的遞延所得税資產中扣除，前提是不確定的税收狀況是按資產負債表日的假定金額結算的。
公司還在必要時記錄估值補貼，以將其遞延所得税資產減少到更有可能不變現的金額。儘管公司已經考慮了未來的應納税所得額並評估了估值補貼的必要性，但如果貴格會霍頓確定將來能夠變現超過其淨入賬金額的遞延所得税資產，則在做出此類決定期間，對遞延所得税資產進行調整將增加收入。同樣，如果公司確定將來無法變現其全部或部分遞延所得税淨資產，則遞延所得税資產的調整將在做出決定期間的收入中扣除。這兩項決定都可能對公司的財務報表產生重大影響。
根據《減税和就業法》（“美國税收改革”），公司記錄了1,550萬美元的美國非美國子公司未分配收益的美國所得税過渡税義務。截至2022年12月31日, 已分期支付690萬美元, 其餘860萬美元o 在未來幾年通過分期付款。但是，如果某些未分配的收益最終滙往美國，則公司可能還需要繳納其他税款，例如預扣税和股息分配税。截至2022年12月31日，公司有遞延所得税義務 680萬美元，主要代表公司為向美國匯出某些先前納税的收益而將產生的非美國税款的估計。公司目前打算將其非美國子公司的未來未分配收益再投資，以支持營運資金需求和美國以外的某些其他增長計劃。截至2022年12月31日，此類未分配收益金額約為4.247億美元。預計最終匯出這些收入可能產生的任何納税義務都將由外國税收抵免大大抵消（受某些限制）。目前估算任何此類增量税收支出是不切實際的。參見本報告第8項合併財務報表附註附註10。
商譽和其他無形資產： 公司採用以下收購方法對企業合併進行核算 會計。這種方法要求按收購日的公允價值記錄收購資產，包括可單獨識別的無形資產。收購價格超過所購可識別淨資產的估計公允價值的任何超出部分均記作商譽。確定所購資產的估計公允價值需要管理層的判斷，並且通常涉及使用重要的估計和假設，包括對未來現金流入和流出、加權平均資本成本（“WACC”）、特許權使用費率、資產壽命和市場倍數等的假設。必要時，公司會諮詢外部顧問，以幫助確定公允價值。對於不可觀察的市場價值，公司可以使用可接受的估值原則來確定公允價值，包括超額收益、特許權使用費減免、利潤損失或成本方法。
公司在固定壽命的無形資產的使用壽命內按直線攤銷。具有無限期壽命的商譽和無形資產不進行攤銷，必須至少每年進行一次減值評估。公司在每年第四季度完成其年度商譽和無限期無形資產減值測試，如果觸發事件表明可能存在減值，則更頻繁地完成。截至2022年12月31日和2021年12月31日，該公司的合併商譽分別為5.15億美元和6.312億美元。截至2022年12月31日，該公司擁有四項無限期無形資產，總額為1.891億美元，其中包括1.88億美元的與合併相關的商標和商品名的無限期無形資產。相比之下，截至2021年12月31日，該公司擁有四項無限期的商標和商品名稱無形資產，總額為1.969億美元。
公司在每年第四季度完成其年度商譽和無限期無形資產減值測試，如果觸發事件表明其一個或多個申報單位可能存在減值，則更頻繁地完成。截至2022年10月1日，公司完成了年度減值評估，並得出結論，無需扣除減值費用。公司不斷評估財務業績、經濟狀況和其他最新進展，以評估觸發事件是否表明商譽、無限期或長期資產的賬面價值受到減值。
在2022年第四季度，繼公司於2022年10月1日完成年度減值測試之後，公司得出結論，上述事件的持續負面影響，最值得注意的是利率持續上升導致公司資本成本增加，以及利潤率回收持續滯後推動的財務業績低於預期，這是公司歐洲、中東和非洲報告部門和相關商譽的又一個觸發事件，以及相關資產組。根據這一結論，截至2022年12月31日，公司完成了其歐洲、中東和非洲報告部門和相關資產組的中期減值評估。該公司得出結論，未貼現的現金流超過了長期資產的賬面價值，並且存在減值的可能性不大。在完成量化商譽減值測試時，公司將申報單位的公允價值（主要基於未來的貼現現金流）與其賬面價值進行了比較，以確定是否需要扣除減值費用。對未來貼現現金流的估計涉及大量判斷，並基於某些重要假設，包括WACC和預計的息税折舊攤銷前利潤，後者包括與收入增長率、毛利率水平和運營費用相關的假設。由於金融、經濟和地緣政治狀況導致本年度歐洲、中東和非洲地區收益下降的影響、本年度下降對未來預計收益的影響，以及第四季度中期量化減值評估中使用的WACC假設的增加，公司得出結論，歐洲、中東和非洲申報單位的估計公允價值低於其賬面價值。因此，非現金減值費用為9,300 萬美元將歐洲、中東和非洲報告單位Goodwill的賬面價值減記為2022年第四季度記錄的估計公允價值。扣除減值費用後，截至2022年12月31日，歐洲、中東和非洲報告部門的商譽為3,460萬美元。
在完成中期量化減值評估時，公司使用了約12.0％的WACC假設，並保持所有其他假設不變，WACC必須增加約0.8個百分點，然後公司的歐洲、中東和非洲申報部門的剩餘商譽才會被完全減值。此外，保持息税折舊攤銷前利潤率和所有其他假設不變，公司在整個預測期內的複合年收入增長率需要下降約1.6個百分點，然後公司的歐洲、中東和非洲報告部門的剩餘商譽才會被完全減值。同樣，保持收入增長率和所有其他假設不變，公司在整個謹慎預測期內的平均息税折舊攤銷前利潤率需要下降約2.3個百分點，然後公司的歐洲、中東和非洲報告部門的剩餘商譽才會被完全減值。
儘管公司在2022年進行了年度和基於觸發因素的中期減值評估以及2022年第四季度收取的商譽減值費用，但如果公司無法成功實施旨在抵消原材料成本和持續通貨膨脹壓力的行動，並且歐洲、中東和非洲報告部門的財務業績進一步下降，或者利率繼續上升並導致資本成本增加，那麼這些財務、經濟和地緣政治條件就有可能出現這些金融、經濟和地緣政治狀況將來可能會導致歐洲、中東和非洲報告部門再次觸發事件，並可能導致歐洲、中東和非洲報告部門的剩餘商譽或其他無限期或長期資產受到額外減值。參見本報告第8項合併財務報表附註附註16。
關於公司的重組以及2023年第一季度應申報分部和申報單位的相關變動，公司在申報單位變更之前和之後立即進行了所需的減值評估，得出的結論是，公司先前或新的申報單位的公允價值低於其賬面金額的可能性不大。這些評估是在公司在2022年第四季度記錄了9,300萬美元的非現金減值費用之後完成的，該費用用於將前一個歐洲、中東和非洲報告單位商譽的賬面價值減記為其估計的公允價值。
養老金和退休後福利： 公司提供某些固定福利養老金和其他退休後福利 適用於在職員工、前僱員和退休人員。根據美國公認會計原則，獨立精算師進行所需的估值，以確定福利支出，並在必要時對權益進行非現金支出，以支付額外的最低養老金負債。精算估值中使用的關鍵假設包括加權平均貼現率，該貼現率基於適用的收益率曲線數據，包括對美國計劃和某些外國計劃使用拆分貼現率（現貨利率法）、薪酬水平的增長率和預期的長期資產回報率。如果使用不同的假設，則可能需要額外的養老金支出或權益費用。
最近發佈的會計準則
有關最近發佈的會計準則的討論，請參閲本報告第8項《合併財務報表附註》附註3。
流動性和資本資源
截至2022年12月31日，該公司的現金、現金等價物和限制性現金為1.81億美元。截至2021年12月31日，現金、現金等價物和限制性現金總額為1.652億美元。現金及現金等價物增加1,580萬美元是經營活動提供的4180萬美元現金和融資活動提供的2470萬美元現金的淨結果，部分被用於投資活動的4,020萬美元現金以及外幣折算對現金的影響所產生的約1,050萬美元的負面影響所抵消。
2022年，經營活動提供的淨現金流為4180萬美元，而2021年為4,890萬美元。公司本年度淨運營現金流略有下降，主要是由於2022年收益與2021年相比有所下降，但營運資金投資同比減少部分抵消。儘管該公司在2022年進行了持續的營運資金投資，但與2021年相比，這一投資有所減速。2021年淨銷售額的同比增長大於2022年，導致本年度應收賬款的增長幅度較小。此外，在2022年，公司使用了2021年確認的某些非所得税抵免，導致本年度的營運資金減少。最後，在2021年，由於成本上漲，庫存增長幅度更大，部分原因是為應對全球供應鏈和物流挑戰而增加了某些庫存，但是，由於購買時機，去年較大的庫存增長也被去年應付賬款水平的增加部分抵消。
2022年用於投資活動的淨現金流為4,020萬美元，而2021年為4,910萬美元。用於投資活動的現金流出減少了890萬美元，這是由於每年的收購活動水平導致與收購相關的現金支付減少，但部分被處置資產（包括出售與合併相關的某些待售不動產資產）的現金收益減少以及本年度主要與某些基礎設施和可持續發展相關支出相關的資本支出增加所抵消。
2022年，融資活動提供的淨現金流為2470萬美元，而2021年用於融資活動的淨現金流為1,350萬美元。來自融資活動的淨現金流入增加了3,810萬美元，這主要是由於本年度公司初級信貸額度下的借款增加（如下所述），包括與2022年6月信貸額度修正案相關的新借款（扣除舊借款的還款額和本年度的債務發行成本）的影響。此外，由於每股現金分紅增加，公司在2022年支付了3,010萬美元的現金分紅，現金分紅與上年相比增加了150萬美元，增長了5.3％。
該公司及其全資子公司貴格會化學有限公司（作為借款人）、作為管理代理人、美元波動貸款人和信用證發行人的北卡羅來納州銀行以及其他貸款人一方，於2019年8月1日簽訂了經修訂的信貸協議（“原始信貸額度”）。原始信貸額度包括4億美元的多幣種循環貸款（“原始循環貸款”）、6億美元的定期貸款（“原始美國定期貸款”），每筆貸款均由公司作為借款人，以及1.5億美元（截至2019年8月1日）歐元等值定期貸款（“原始歐元定期貸款”），由荷蘭子公司貴格會化學有限公司提供作為借款人的公司，每份期限為五年，將於2024年8月到期。
2022年6月，公司及其全資子公司貴格會霍頓公司作為借款人、作為管理代理人的北卡羅來納州美國銀行、美元波動額度貸款人和信用證發行人、歐洲銀行指定活躍公司、歐洲銀行指定活躍公司、某些擔保人和其他貸款機構對原始信貸額度（“修訂後的信貸額度”）進行了修訂。修訂後的信貸額度設立了 (A) 新的1.5億歐元等值優先擔保定期貸款（“修訂後的歐元定期貸款”），（B）新的6億美元優先擔保定期貸款（“經修訂的美國定期貸款”），以及（C）新的5億美元優先擔保循環信貸額度（“修訂後的循環貸款”）。在某些條件下，公司有權將修訂後的信貸額度增加總額，不得超過3億美元或合併息税折舊攤銷前利潤的100％，以較高者為準。此外，經修訂的信貸額度還：
(i) 取消了重要外國子公司必須為原始歐元定期貸款提供擔保的要求；
(ii) 將美元借款參考利率從倫敦銀行同業拆借利率改為定期SOFR；
(iii) 將原始信貸額度的到期日從2024年8月延長至2027年6月；以及
(iv) 對經修訂的信貸額度中規定的原始信貸額度進行了某些其他變更。
公司使用修訂後的信貸額度的收益償還了原始信貸額度下的所有未償貸款、原始信貸額度截止日未付的應計利息和費用以及某些費用和費用。根據公司的合併淨槓桿率，修訂後的信貸額度下以美元計價的借款按基準利率或定期SOFR加上適用的利率，定期SOFR貸款的適用利率從1.00％至1.75％不等，基準利率貸款從0.00％到0.75％不等，具體取決於公司的合併淨槓桿率。基於定期SOFR的貸款還包括相當於每年0.10％的利差調整。經修訂的信貸額度下以美元以外貨幣計價的借款按替代貨幣期限利率加上適用利率從1.00％至1.75％不等的利率計息
修訂後的信貸額度包含肯定和負面契約、財務契約和違約事件，包括但不限於 (a) 產生額外債務；(b) 投資和收購其他業務、業務領域和部門；(c) 分紅或股票購買；以及 (d) 資產處置。如果沒有違約，則允許每年的股息和股票回購金額不超過7500萬美元和合並息税折舊攤銷前利潤的25％，以較高者為準。如果合併淨槓桿率低於2.50比1.00，則公司將不再受限制性付款。
修訂後的信貸額度中包含的財務契約包括合併利息覆蓋率測試和合並淨槓桿率測試。季度末的合併淨槓桿率不得高於4.00比1.00，但須在某些收購後的四個季度內允許增加。如果公司發行某些類型的無抵押票據，則公司可以選擇用合併的優先淨槓桿率測試取代合併的淨槓桿率測試，但須遵守某些限制。經修訂的信貸額度中的違約事件包括但不限於未付款、違反陳述和擔保、不履行契約、交叉違約、破產以及某些情況下控制權變更的違約。經修訂的信貸額度下發生違約事件可能會導致所有貸款和其他債務立即到期應付，修訂後的信貸額度被終止。截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司遵守了所有經修訂和最初的信貸額度契約。
在截至2022年12月31日的十二個月中，原始信貸額度和經修訂的信貸額度下的未償借款產生的加權平均浮動利率約為3.0％。截至2022年12月31日，修訂後的信貸額度下未償還借款的利率約為4.9％。除了為原始信貸額度下的未償還本金支付利息外，公司還必須支付0.2％至0.3％不等的承諾費，具體取決於公司在原始循環貸款下對原始信貸額度下的未用承付款的合併淨槓桿率。作為修訂後的信貸額度的一部分，公司必須支付與修訂後的循環貸款下的未使用承付款相關的0.150％至0.275％的承諾費，具體取決於公司的合併淨槓桿率。
該公司此前已將與執行原始信貸額度相關的某些第三方債務發行成本中的2370萬美元資本化。大約1,550萬美元的資本化成本歸因於原始定期貸款，並作為長期債務的直接減少記錄在公司的合併資產負債表上。大約830萬美元的資本化成本歸因於Original Revolver，並記錄在公司合併資產負債表上的其他資產中。這些資本化成本將在原始信貸額度的五年期內攤銷為利息支出。在執行經修訂的信貸額度之前，截至2021年12月31日，公司有800萬美元的債務發行成本記錄為減少歸屬於原始信貸額度的長期債務，430萬美元的債務發行成本記錄在歸屬於原始信貸額度的其他資產中。
在執行修訂後的信貸額度方面，公司記錄了約680萬美元的清償債務損失，其中包括註銷某些先前未攤銷的遞延融資成本，以及執行修訂後的信貸額度所產生的部分第三方和債權人債務發行成本。此外，在執行經修訂的信貸額度方面，該公司在2022年第二季度將某些第三方和債權人債務發行成本資本化為220萬美元。大約70萬美元的資本化成本歸因於修訂後的歐元定期貸款和經修訂的美國定期貸款。這些成本作為長期債務的直接減少記錄在合併資產負債表上。在資本化成本中，約有150萬美元歸因於經修訂的左輪手槍，並記錄在合併資產負債表上的其他資產中。這些資本化成本以及先前未註銷的資本化成本將在修訂後的信貸額度的五年期內共同攤銷為利息支出。截至2022年12月31日，公司在合併資產負債表上記錄了200萬美元的債務發行成本，在合併資產負債表上的其他資產中記錄了430萬美元的債務發行成本，在合併資產負債表上的其他資產中記錄了430萬美元的債務發行成本。
原始信貸額度要求公司將其定期貸款總額的至少20％固定浮動利率。為了滿足這一要求並管理公司與原始信貸額度相關的可變利率風險敞口，根據公司的合併淨槓桿率，公司於2019年11月簽訂了1.7億美元的三年期利率互換名義金額，基準利率為1.64％，外加原始信貸額度中規定的適用保證金。2022年10月，該公司的利率掉期合約到期。到期後，公司從交易對手那裏收到了20萬美元的現金付款。參見《合併財務報表附註》附註25。
截至2022年12月31日，該公司修訂的未償信貸額度借款為9.435億美元。截至2022年12月31日，該公司在經修訂的循環貸款下的未使用容量約為3.01億美元，其中扣除約300萬美元的銀行信用證。該公司的其他債務主要是工業發展債券、銀行信貸額度和市政相關貸款，截至2022年12月31日，總額為1,130萬美元。截至2022年12月31日，這些安排下的未使用容量總額約為3500萬美元。截至2022年12月31日，該公司的淨負債總額為7.738億美元。
該公司在2022年共承擔了1100萬美元的合併、整合和其他收購相關費用，其中包括與賠償資產相關的240萬美元其他支出，並扣除出售某些持有的待售不動產資產的20萬美元收益，詳見下文的非公認會計準則衡量標準部分。該公司的淨現金流出總額約為y 1,330 萬美元與2022年合併、整合和其他收購相關費用有關。相比之下，在2021年，該公司共承擔了1,860萬美元的合併、整合和其他收購相關費用，包括70萬美元的加速折舊，扣除出售某些待售不動產資產的540萬美元收益以及與賠償資產相關的60萬美元其他收入。2021年，與這些成本相關的淨現金流出約為2,060萬美元。
2022年，該公司產生了1,440萬美元的戰略規劃費用。公司預計，這些額外的運營成本和相關的現金流，以及與戰略規劃、流程優化和公司為進一步優化其足跡、流程和其他職能而進行的下一階段長期整合相關的更高資本支出將在2023年持續下去，並延續到未來幾年。
貴格會霍頓的管理層於2019年批准並啟動了一項全球重組計劃（“QH計劃”），這是其與合併相關的計劃成本協同效應的一部分。QH計劃包括重組和相關的遣散費，以在全球範圍內將員工總數減少約400人，並計劃關閉某些製造和非製造設施。截至2022年12月31日，公司已基本完成QH計劃下的所有舉措，剩餘的遣散費只有微不足道的金額尚待支付，預計將在2023年完成。
為了應對當前的宏觀經濟不利因素和2022年疲軟的運營狀況，公司管理層啟動了一項全球成本和優化計劃，以改善其成本結構，推動組織更具盈利性和生產力。該計劃已經並將包括某些重組活動，作為計劃的一部分，以進一步優化和加強公司的足跡，優化上市戰略，簡化投資組合和組織，並使公司能夠實現其戰略計劃。在2022年第四季度，該計劃下的初步行動包括重組和相關的遣散費，以減少全球約40個員額。這些裁員始於2022年第四季度，預計將於2023年完成。該公司正在繼續評估並預計將在該計劃下采取進一步的行動，因此，未來可能會進一步裁員和重組成本。根據公司的重組計劃，員工離職福利因某些國外的地方法規而異，包括遣散費和其他福利。完成所有行動的確切時間和相關的最終成本將取決於許多因素，並且可能會發生變化。
由於這些計劃，公司確認了截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的320萬美元、140萬美元和550萬美元的重組和相關費用。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，公司分別支付了150萬美元和530萬美元的與清算這些計劃的重組負債相關的現金。
截至2022年12月31日，公司因不確定税收狀況（包括利息和罰款）而承擔的總負債為2,030萬美元。公司無法確定與其不確定的納税狀況負債相關的按時期劃分的現金流時間的可靠估計。但是，如果支付了全部負債，則由於抵消了其他税務管轄區的福利，付款金額最多可能減少610萬美元。2021年，該公司為其某些巴西子公司記錄了1,310萬美元的非所得税抵免。該公司利用這些抵免額抵消了2022年巴西聯邦繳納的某些税款。參見本報告第8項合併財務報表附註附註26。
2021年，該公司的兩個辦公地點分別因洪水和電氣火災而遭受財產損失。該公司為其全球所有地點提供財產保險。公司、其保險理算師和保險公司正在積極管理與每起事件相關的補救和恢復活動。根據所有可用信息以及與其保險理算師和保險公司的討論，預計2021年發生的損失將由公司的財產保險承保，扣除總免賠額為200萬美元。迄今為止，公司已從其保險公司收到460萬美元的付款，截至2022年12月31日，與這些事件相關的應收保險款為20萬美元。公司及其保險公司繼續審查電氣火災對生產設施運營的影響，因為它與潛在的業務中斷保險索賠有關；但是，截至本報告發布之日，公司無法合理估計任何可能的業務中斷保險索賠金額。因此，截至2022年12月31日，公司尚未記錄可能的業務中斷保險索賠的收益意外開支。參見本報告第8項合併財務報表附註附註26。
公司認為，其現有現金、預期的運營現金流和可用的額外流動性將足以支持其運營需求併為其至少在未來十二個月及以後的業務目標提供資金，包括但不限於向股東支付股息、為包括進一步的戰略和優化計劃在內的重組活動付款、養老金計劃繳款、資本支出、其他商業機會（包括潛在的收購）、為實現目標而採取的實施行動公司的可持續發展目標和其他潛在的突發事件。公司的流動性受到許多因素的影響，有些是基於我們業務的正常運營，另一些則與疫情和其他事件對我們業務和全球經濟狀況的影響以及我們無法預測的行業不確定性有關。我們也無法預測經濟狀況和行業衰退，也無法預測復甦的時機、強度或持續時間。我們可能會酌情尋求額外的債務或股權融資，為公司目的提供資金、營運資金、額外的流動性需求或為未來的增長機會（包括可能的收購和投資）提供資金。目前尚無法確定潛在資本需求的時間和金額，這將取決於許多因素，包括對我們產品的實際和預計需求、特種化學品行業狀況、競爭因素和金融市場狀況等。
下表彙總了公司截至2022年12月31日的合同義務，以及此類義務預計將在未來時期對其流動性和現金流產生的影響。2022年以後的養老金和退休後計劃繳款無法確定，因為任何繳款的金額在很大程度上取決於未來的經濟環境和養老金信託資產的投資回報。由於不確定性，也無法輕易確定與主要由遞延補償協議和環境儲備金組成的其他長期負債的付款時間。公司長期債務和資本租賃的利息義務假設當前的債務水平將在整個相應時期內未償還，並適用截至2022年12月31日的有效利率。
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| 按期到期的付款 |
| （千美元） | | | | | | | | | | | | | 2028 還有
超越 |
| 合同義務 | 總計 | | 2023 | | 2024 | | 2025 | | 2026 | | 2027 | |
| 長期債務（參見《合併財務報表附註》附註20） | $ | 954,240 | | | $ | 19,063 | | | $ | 23,740 | | | $ | 37,745 | | | $ | 37,705 | | | $ | 825,964 | | | $ | 10,023 | |
| 利息債務（參見合併財務報表附註附註20） | 196,374 | | | 45,771 | | | 44,745 | | | 43,263 | | | 41,438 | | | 20,982 | | | 175 | |
| 資本租賃債務（參見合併財務報表附註附註6） | 813 | | | 210 | | | 25 | | | 186 | | | 196 | | | 16 | | | 180 | |
| 經營租賃（參見合併財務報表附註附註6） | 45,002 | | | 13,551 | | | 11,149 | | | 7,266 | | | 5,280 | | | 2,457 | | | 5,299 | |
| 購買義務 | 5,756 | | | 5,687 | | | 69 | | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 應付的非當期所得税（參見合併財務報表附註的附註10和附註22） | 8,883 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 8,883 | |
| 養老金和其他退休後計劃繳款（參見《合併財務報表附註》附註21） | 13,187 | | | 13,187 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 其他長期負債（參見《合併財務報表附註》附註22） | 9,148 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | | | 9,148 | |
| 合同現金債務總額 | $ | 1,233,403 | | | $ | 97,469 | | | $ | 79,728 | | | $ | 88,460 | | | $ | 84,619 | | | $ | 849,419 | | | $ | 33,708 | |
非公認會計準則指標
本10-K表格文件中的信息包括非公認會計準則（未經審計）的財務信息，包括息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、非公認會計準則營業收入、非公認會計準則營業利潤率、非公認會計準則淨收益和攤薄後每股非公認會計準則收益。公司認為，這些非公認會計準則財務指標提供了有意義的補充信息，因為它們可以增強讀者對公司財務業績的理解，可以預示公司的未來經營業績，並便於各財期之間的比較，因為非公認會計準則財務指標不包括不代表未來經營業績或不被視為公司運營核心的項目。非公認會計準則業績僅供補充參考，不應被視為根據公認會計原則列報的財務信息的替代品。
公司列報的息税折舊攤銷前利潤按關聯公司淨收益中扣除折舊和攤銷前的淨收益、利息支出、淨額和扣除權益前收益的税前淨利潤計算。公司還列出了調整後的息税折舊攤銷前利潤，計算方法是息税折舊攤銷前利潤加上或減去某些不代表未來經營業績或不被視為公司運營核心的項目。此外，公司公佈的非公認會計準則營業收入是營業收入加上或減去某些不代表未來經營業績或不被視為公司運營核心的項目。調整後的息税折舊攤銷前利潤率和非公認會計準則營業利潤率分別按調整後的息税折舊攤銷前利潤和非公認會計準則營業收入佔合併淨銷售額的百分比計算。公司認為，這些非公認會計準則指標提供了透明和有用的信息，被我們行業的分析師、投資者和競爭對手以及管理層廣泛用於持續評估公司的經營業績。
此外，公司將非公認會計準則淨收益和攤薄後每股非公認會計準則收益列為額外的業績指標。非公認會計準則淨收入的計算方法是調整後的息税折舊攤銷前利潤（定義見上文），減去關聯公司淨收入中的折舊和攤銷、利息支出、淨額和權益前收益税，在每種情況下，均根據歸屬於公司的淨收益與調整後的息税折舊攤銷前利潤對賬中確定的非核心項目所產生的任何折舊、攤銷、利息或税收影響進行調整。攤薄後每股非公認會計準則收益按照 “兩類股票法” 核算的攤薄後每股非公認會計準則淨收益計算。公司認為，非公認會計準則淨收益和攤薄後每股非公認會計準則收益提供了透明而有用的信息，並被我們行業的分析師、投資者和競爭對手以及管理層廣泛用於持續評估公司的經營業績。
下表中列出的某些上期非公認會計準則財務指標已進行了調整，以符合本期的列報方式。下表將公司的非公認會計準則財務指標（未經審計）與其最直接可比的GAAP財務指標（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）進行了對賬：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 非公認會計準則營業收入和利潤率對賬 | 在截至12月31日的年度中， |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 營業收入 | $ | 52,304 | | | $ | 150,466 | | | $ | 59,360 | |
| 合併、重組和其他與收購相關的費用 (a) | 11,975 | | | 26,845 | | | 36,213 | |
| 戰略規劃費用 (b) | 14,446 | | | — | | | — | |
| 高管過渡費用 (c) | 2,813 | | | 2,986 | | | — | |
| 俄烏衝突相關費用 (k) | 2,487 | | | — | | | — | |
| 設施修復（恢復）成本，淨額 (d) | — | | | 1,509 | | | — | |
| 減值費用 (e) | 93,000 | | | — | | | 38,000 | |
| 其他費用 (j) | 866 | | | 819 | | | 463 | |
| 非公認會計準則營業收入 | $ | 177,891 | | | $ | 182,625 | | | $ | 134,036 | |
| 非公認會計準則營業利潤率 (%) (p) | 9.2 | % | | 10.4 | % | | 9.5 | % |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤、調整後息税折舊攤銷前利潤率和非公認會計準則淨收益對賬 | 在截至12月31日的年度中， |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 歸屬於奎克化學公司的淨（虧損）收益 | $ | (15,931) | | | $ | 121,369 | | | $ | 39,658 | |
| 折舊和攤銷 (a) (n) | 81,514 | | | 87,728 | | | 84,494 | |
| 利息支出，淨額 | 32,579 | | | 22,326 | | | 26,603 | |
| 聯營公司淨收入中扣除權益前的所得（虧損）税 (o) | 24,925 | | | 34,939 | | | (5,296) | |
| EBITDA | 123,087 | | | 266,362 | | | 145,459 | |
| 自保公司的股權收益 (f) | 1,427 | | | (4,993) | | | (1,151) | |
| 合併、重組和其他與收購相關的費用 (a) | 14,153 | | | 20,151 | | | 35,305 | |
| 戰略規劃費用 (b) | 14,446 | | | — | | | — | |
| 高管過渡費用 (c) | 2,813 | | | 2,986 | | | — | |
| 設施修復（恢復）成本，淨額 (d) | (1,804) | | | 2,066 | | | — | |
| 減值費用 (e) | 93,000 | | | — | | | 38,000 | |
| 養老金和退休後福利（收入）成本，非服務部分 (g) | (1,704) | | | (759) | | | 21,592 | |
| 不活躍子公司的保險結算限制變更及相關保險破產追償帶來的收益 (h) | — | | | — | | | (18,144) | |
| 巴西非所得税抵免 (i) | — | | | (13,087) | | | — | |
| 俄烏衝突相關費用 (k) | 2,487 | | | — | | | — | |
| 清償債務造成的損失 (l) | 6,763 | | | — | | | — | |
| 其他費用 (j) | 2,482 | | | 1,383 | | | 913 | |
| 調整後 EBITDA | $ | 257,150 | | | $ | 274,109 | | | $ | 221,974 | |
| 調整後的息税折舊攤銷前利潤率 (%) (p) | 13.2 | % | | 15.6 | % | | 15.7 | % |
| | | | | |
| 調整後 EBITDA | $ | 257,150 | | | $ | 274,109 | | | $ | 221,974 | |
| 減去：折舊和攤銷——調整後 (a) | 81,514 | | | 87,002 | | | 83,732 | |
| 減去：利息支出，淨額 | 32,579 | | | 22,326 | | | 26,603 | |
| 減去：聯營公司淨收入中扣除權益前的收入（虧損）税——調整後 (m) (o) | 37,737 | | | 41,976 | | | 26,488 | |
| 非公認會計準則淨收益 | $ | 105,320 | | | $ | 122,805 | | | $ | 85,151 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 非公認會計準則攤薄後每股收益對賬 | 在截至12月31日的年度中， |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 歸屬於貴格化學公司普通股股東的GAAP攤薄後每股收益 | $ | (0.89) | | | $ | 6.77 | | | $ | 2.22 | |
| 自保公司攤薄後每股權益收益 (f) | 0.08 | | | (0.28) | | | (0.07) | |
| 攤薄後每股的合併、重組和其他收購相關費用 (a) | 0.62 | | | 0.89 | | | 1.55 | |
| 攤薄後每股的戰略規劃費用 (b) | 0.63 | | | — | | | — | |
| 攤薄後每股高管過渡成本 (c) | 0.12 | | | 0.13 | | | — | |
| 設施修復（恢復）成本，攤薄後每股淨額 (d) | (0.08) | | | 0.09 | | | — | |
| 攤薄後每股減值費用 (e) | 5.19 | | | — | | | 1.65 | |
| 養老金和退休後福利成本，攤薄後每股非服務部分 (g) | (0.08) | | | (0.04) | | | 0.79 | |
| 非活躍子公司的保險結算限制變更以及攤薄後每股相關保險破產追償的收益 (h) | — | | | — | | | (0.78) | |
| 巴西攤薄後每股非所得税抵免 (i) | — | | | (0.46) | | | — | |
| 每股攤薄後俄烏衝突相關支出 (k) | 0.12 | | | — | | | — | |
| 攤薄後每股債務清償虧損 (l) | 0.29 | | | — | | | — | |
| 攤薄後每股其他費用 (i) | 0.13 | | | 0.07 | | | 0.04 | |
| 攤薄後每股某些離散税項目的影響 (m) | (0.26) | | | (0.32) | | | (0.62) | |
| 攤薄後每股非公認會計準則收益 (q) | $ | 5.87 | | | $ | 6.85 | | | $ | 4.78 | |
(a)合併、重組和其他與收購相關的費用包括與合併整合活動相關的某些法律、財務和其他諮詢和顧問成本，包括內部控制準備和補救。這些金額還包括與公司最近其他收購相關的費用，包括與盡職調查相關的某些法律、財務和其他諮詢和顧問費用，以及與出售被收購企業庫存相關的成本，這些庫存已作為購買會計的一部分調整為公允價值。這些成本並不代表公司未來的經營業績。在截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的年度中，這些税前成本中分別約有20萬美元、60萬美元和150萬美元被視為不可扣除，以確定公司的有效税率，因此對聯營公司淨收入中的權益前所得徵税——調整後反映了這些項目的影響。在2021年和2020年，公司分別記錄了與公司某些設施相關的70萬美元和80萬美元加速折舊，這包含在營業收入與非公認會計準則營業收入的對賬中 “合併、重組和其他收購相關費用” 標題中，幷包含在歸屬於公司息税折舊攤銷前利潤的淨收益對賬中的 “折舊和攤銷” 標題中，但不包括在 “折舊和攤銷” 標題中，但不包括在 “折舊和攤銷” 標題中 — 在對賬中調整”調整後的息税折舊攤銷前利潤為歸屬於公司的非公認會計準則淨收益。在2022年、2021年和2020年期間，公司記錄了240萬美元的其他支出，以及與賠償資產相關的分別為60萬美元和80萬美元的其他收入。在2022年、2021年和2020年期間，該公司記錄的重組和相關費用分別為320萬美元、140萬美元和550萬美元。在2021年和2020年，該公司分別錄得80萬美元和20萬美元與出售被收購企業的庫存有關，並按公允價值進行了調整。在2022年、2021年和2020年，該公司出售與合併相關的某些待售不動產資產分別錄得20萬美元的收益、540萬美元的收益和60萬美元的虧損。歸屬於貴格化學公司普通股股東的攤薄後每股收益與非公認會計準則攤薄後每股收益的對賬以及歸屬於貴格化學公司的淨收益與調整後的息税折舊攤銷前利潤和非公認會計準則淨收益的對賬中，所有這些項目都包含在 “合併、重組和其他收購相關費用” 標題中。參見本報告第8項中的合併財務報表附註附註2、7、9和10。
(b)戰略規劃費用包括公司長期戰略規劃的某些顧問和諮詢費用，以及流程優化和公司下一階段的長期整合，以進一步優化其足跡、流程和其他職能。這些成本並不代表公司未來的經營業績。
(c)高管過渡成本是指與公司尋找、招聘和過渡到新任首席執行官有關的成本，這些費用與2021年發生的高管過渡以及2022年其他高管的招聘和過渡有關。這些費用是一次性的，並不代表公司未來的經營業績。
(d)設施修復（恢復）成本淨額是指與公司某些設施財產損失相關的補救、清潔和後續修復成本的總成本，扣除已收到的保險賠償。這些費用是非經常性的，並不代表公司的未來經營業績。參見本報告第8項中的合併財務報表附註附註26。
(e)減值費用是指為減記商譽和無限期無形資產的價值而產生的非現金費用。這些費用並不代表公司未來的經營業績。參見本報告第8項中的合併財務報表附註附註16。
(f)自保公司的股權收益是指該公司在自保公司Primex, Ltd.（“Primex”）中的權益所得的税後收入。該公司持有Primex的32％投資並對Primex具有重大影響力，因此根據權益會計法對這筆投資進行了核算。歸屬於Primex的收益並不代表公司未來的經營業績，也不被視為公司運營的核心。見合併財務報表附註17，該附註載於本報告第8項。
(g)養老金和退休後福利（收入）成本，非服務部分代表每個時期公司養老金和退休後淨定期福利成本的税前、非服務部分。這些成本並不代表公司未來的經營業績。截至2020年12月31日的年度包括公司終止非繳費型美國養老金計劃的2,270萬美元和解費用。見合併財務報表附註21，該附註載於本報告第8項。
(h)不活躍子公司的保險結算限制變更的收益和相關的保險破產追償是與終止保險結算儲備金限制後的收益以及破產保險公司因公司不活躍的子公司先前提交的索賠而獲得的現金收入相關的收入。這筆其他收入並不代表公司未來的經營業績。參見本報告第8項中的合併財務報表附註9和26。
(i)巴西的非所得税抵免是指與公司某些巴西子公司相關的間接税收抵免，這些抵免在法律索賠中佔上風，以及巴西最高法院對這些非所得税事項的裁決。非所得税抵免是非經常性的，並不代表公司的未來經營業績。參見《合併財務報表附註》附註26，該附註載於本報告第8項。
(j)其他費用包括公司一家不活躍的子公司因終止對保險結算準備金的限制而產生的費用、與根據美國公認會計原則將當地經濟指定為惡性通貨膨脹的公司關聯公司相關的外幣調整影響，以及與2020年申請破產的客户相關的應收賬款特定儲備金相關的成本。這些費用並不代表公司未來的經營業績。參見本報告第8項中的合併財務報表附註1和13。
(k)與俄羅斯-烏克蘭衝突相關的費用是指與公司在2022年退出俄羅斯業務相關的直接成本，主要是員工離職福利，以及與在公司歐洲、中東和非洲應申報的細分市場中建立特定儲備金或更改現有應收賬款儲備金相關的成本，這是由於某些客户應收賬款的經濟不穩定直接受到俄羅斯和烏克蘭之間當前經濟衝突或公司終止決定的影響在俄羅斯的業務。這些費用並不代表公司未來的經營業績。參見本報告第8項中的合併財務報表附註附註13。
(l)在執行修訂後的信貸額度方面，公司記錄了約680萬美元的清償債務損失，其中包括註銷某些先前未攤銷的遞延融資成本，以及執行修訂後的信貸額度所產生的部分第三方和債權人債務發行成本。這些費用並不代表公司未來的經營業績。見合併財務報表附註20，該附註載於本報告第8項。
(m)某些離散税項的影響包括公司某些外國税收抵免所記錄的估值補貼變化的影響、外國司法管轄區的税法變化、預扣税率的變化、與公司巴西某些子公司相關的非所得税抵免的税收影響以及對先前在公司某些亞太子公司分配應計的相關影響、公司子公司之間無形資產轉讓中記錄的遞延所得税優惠以及因為公司在2020年記錄的遞延所得税優惠的抵消影響和攤銷與類似的公司間無形資產轉讓有關。參見合併財務報表附註10，該附註載於本報告第8項。
(n)截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的折舊和攤銷分別包括公司合併運營報表中關聯公司淨收入中計入的100萬美元、120萬美元和120萬美元的攤銷支出，這歸因於公司按要求進行收購會計後對韓國霍頓公司50％權益的公允價值上漲進行了攤銷。
(o)聯營公司淨收入中權益前所得税——調整後反映了歸屬於貴格化學公司的淨收益與調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬項目中列出的任何當期和遞延所得税支出（收益）（如適用）的影響，並使用發生這些調整的税收司法管轄區的適用税率確定，但須視可扣除性而定。(a) 中描述的合併、重組和其他與收購相關的費用導致2022年增量税收為280萬美元，2021年為470萬美元，2020年為830萬美元。(b) 中描述的戰略規劃費用導致2022年的增量税收為330萬美元。(c) 中描述的高管過渡成本導致2022年和2021年的增量税收分別為60萬美元和70萬美元。（d）中描述的設施修復費用淨額將使2022年税收優惠為40萬美元，2021年增量税收為50萬美元。(e) 中描述的減值費用導致2020年的增量税收為870萬美元。養老金和退休後福利（收入）成本，即（g）中描述的非服務部分，使2022年和2021年分別減少了30萬美元和10萬美元的税收，2020年的增量税收減少了750萬美元。由於不活躍子公司的保險結算限制的變化以及 (h) 中描述的相關保險破產追回帶來的收益導致2020年税收減少了420萬美元。（i）中描述的巴西非所得税抵免使2021年税收減少了480萬美元。(j) 中描述的其他費用導致2022年、2021年和2020年分別產生20萬美元、20萬美元和10萬美元的增量税款。（k）中描述的與俄羅斯-烏克蘭衝突相關的費用導致2022年增量税收為50萬美元。(l) 中描述的債務清償損失導致2022年增量税收160萬美元。(m) 中描述的某些離散税項的影響導致2022年增量税收為440萬美元，2021年為580萬美元的税收優惠，2020年的增量税收為1,120萬美元。
(p)公司計算調整後的息税折舊攤銷前利潤率和非公認會計準則營業利潤率為調整後的息税折舊攤銷前利潤和非公認會計準則營業收入佔合併淨銷售額的百分比。
(q)公司使用 “兩類股票法” 將攤薄後每股的非公認會計準則收益計算為歸屬於公司的每股加權平均攤薄後已發行股票的非公認會計準則淨收益，計算每個給定時期的非公認會計準則淨收益。
資產負債表外安排
截至2022年12月31日，該公司沒有重大的資產負債表外承諾或債務。截至2022年12月31日，公司唯一的資產負債表外承諾或未償債務約佔銀行信用證和擔保總額的500萬美元。銀行信用證和擔保對公司的流動性或資本資源並不重要。參見本報告第8項合併財務報表附註附註20。
運營
合併運營回顧 — 2022年與2021年的比較
2022年的淨銷售額為創紀錄的19.436億美元，而2021年為17.612億美元。淨銷售額同比增長約1.824億美元，增長10％，這主要是由於銷售價格和產品組合上漲了約22％，收購帶來的淨銷售額增加了1％，但部分被有機銷售量下降約7％以及外幣折算帶來的約6％的不利影響所抵消。銷售價格和產品組合的增長主要是由為抵消2021年開始並持續到2022年的原材料和其他投入成本的大幅上漲而實施的價格上漲所推動的。有機銷售量的下降主要歸因於終端市場需求疲軟，尤其是在歐洲、中東和非洲以及亞太地區，此前剝離的與合併相關的產品的收費協議終止，以及烏克蘭持續戰爭的影響，但部分被新業務淨收益（包括公司持續的基於價值的定價計劃的影響）所抵消。外幣折算的影響主要是美元與包括歐元和人民幣在內的世界主要貨幣相比同比走強的結果。
2022年的總成本為13.309億美元，而2021年為11.665億美元。與去年相比，該公司全球原材料、製造和供應鏈以及物流成本持續增加，推動了COGS增長14％。
2022年的毛利為6.127億美元，比2021年增長了1,800萬美元，增長了約3％。該公司報告的2022年毛利率為31.5％，而2021年為33.8％。公司本年度的毛利率反映了原材料和其他投入成本的顯著增長以及限制對全球供應鏈的影響，但公司正在進行的基於價值的定價舉措部分抵消了這一影響。
與2021年相比，2022年的銷售和收購增加了3,660萬美元，這主要是由於銷售增長對直銷成本的影響、通貨膨脹壓力導致的運營成本增加、與戰略規劃計劃相關的成本（見上文本項目的非公認會計準則衡量標準部分）以及最近收購產生的額外銷售和收購，但部分被外幣折算導致的銷售和收購與去年同期減少所抵消。此外，由於公司為應對 COVID-19 的爆發而持續實施臨時成本節約措施，銷售和收購在去年同期有所下降。
在2022年和2021年期間，公司分別承擔了880萬美元和2,390萬美元的合併、整合和其他與收購相關的費用。參見上文本項目的 “非公認會計準則衡量標準” 部分。
公司在2022年和2021年分別承擔了與公司重組計劃相關的320萬美元和140萬美元的重組費用。參見上文本項目的 “非公認會計準則衡量標準” 部分。
2022年，公司記錄了9,300萬美元的非現金減值費用，用於減記與公司歐洲、中東和非洲應申報板塊相關的商譽價值。這筆非現金減值費用是公司基於觸發因素的2022年第四季度減值評估的結果。2022年沒有類似的減值費用，2021年也沒有收取任何費用。參見上文本項目的 “關鍵會計政策和估計” 部分以及 “非公認會計準則衡量標準” 部分。
2022年的營業收入為5,230萬美元，而2021年為1.505億美元。不包括非現金減值費用以及其他不代表未來經營業績的非核心項目，公司本年度的非公認會計準則營業收入為1.779億美元，而去年同期為1.826億美元。如上所述，非公認會計準則營業收入的下降主要是由於銷售和收購的增加。
2022年的其他支出包括與公司為原始信貸額度再融資相關的680萬美元債務清償損失，部分被180萬美元的設施補救保險追回款和240萬美元與賠償資產相關的其他收入所抵消。2021年的其他收入包括公司巴西子公司記錄的1,310萬美元非所得税抵免，以及出售某些待售不動產資產的480萬美元收益。參見上文本項目的 “非公認會計準則衡量標準” 部分。此外，與2021年相比，2022年的淨外匯虧損有所增加。
與2021年相比，淨利息支出增加了1,030萬美元，這主要是由於平均未償借款增加以及利率同比上升，因為公司初級信貸額度下的借款產生的加權平均利率在2022年約為3.0％，而2021年約為1.6％。由於2022年6月的信貸額度修正案和某些先前資本化的債務發行成本的註銷，與2021年相比，2022年的債務發行成本攤銷額度有所降低，部分抵消了這一點。
該公司2022年和2021年的有效税率分別為350.2％的支出和23.8％的支出。公司本年度的有效税率主要是由上述非現金減值費用推動的，在較小程度上是利潤、收益組合、國外含税和預扣税的下降，但部分被不確定税收狀況準備金的減少以及外國税收抵免估值補貼的變化所抵消。公司2021年的有效税率是由更高的税前收益和收益組合以及與計劃匯回非美國收益相關的遞延所得税支出所推動的。此外，該税率還受到某些一次性費用和福利的影響，這些費用和福利與公司間無形資產轉讓以及相關的特許權使用費收入確認被外國税收抵免估值補貼的變化所抵消。不包括上文本項目非公認會計準則指標部分所述的每年所有非核心項目的影響，公司估計，2022年和2021年的有效税率將分別約為27％和26％。本年度估計税率較高的主要原因是税前收益水平的降低以及收益結構變化的影響。由於多種因素，公司的有效税率可能會持續波動，包括税務審計的時間和與不確定的税收狀況有關的適用時效法規的到期、不同税務管轄區某些激勵措施的時間和金額的不可預測性、某些收購相關成本的處理以及某些基於股份的薪酬相關税收優惠的時間和金額等因素。此外，外國税收抵免估值補貼或不予補貼是基於許多變量，包括預測收入，這些變量可能會有所不同。
與2021年相比，聯營公司的淨收入權益在2022年減少了740萬美元，這主要是由於股權投資的市場表現較低，以及由於整體市場挑戰，公司對一家自保公司的權益（見上文的非公認會計準則衡量標準部分）的本年度收入減少，以及由於整體市場挑戰，該公司持有韓國合資企業50％的權益。
2022年和2021年歸屬於非控股權益的淨收益均低於10萬美元。
外匯對公司的年度業績產生了約8％的負面影響，這是由於外幣折算對收益的負面影響以及本年度的外匯交易虧損與去年相比有所增加。
合併運營回顧 — 2021年與2020年的比較
2021年的淨銷售額為17.612億美元，而2020年為14.177億美元。淨銷售額同比增長約3.435億美元，增長24％，這主要是由於銷售量增長了13％，其中包括最近收購帶來的4％的額外淨銷售額、8％的銷售價格和產品組合的增長以及3％的外幣折算的積極影響。與 2020 年相比，有機銷售量的增長主要是由於終端市場狀況與 COVID-19 去年同期的影響相比持續改善，以及市場份額的持續增長。收購銷售額主要是由該公司於2020年12月收購珊瑚化學公司（“Coral”）和2021年2月收購的鍍錫解決方案業務推動的。銷售價格和產品組合的增長包括為應對2021年原材料成本上漲而實施的本年度銷售價格上漲的影響。外幣兑換的積極影響主要是人民幣、歐元、墨西哥比索、加元和英鎊兑美元同比走強的結果。
2021年的COGS為11.665億美元，而2020年為9.042億美元。COGS增長了29％，這要歸因於上述淨銷售額的增長，以及公司全球原材料成本與上年相比的持續增長以及本年度供應限制的影響。
2021年的毛利為5.946億美元，比2020年增長了8,120萬美元，約合16％，這主要是由於上述淨銷售額的增長。該公司報告的2021年毛利率為33.8％，而2020年為36.2％。本年度毛利率下降的主要原因是從2020年第四季度開始並持續到2021年的原材料和其他成本增加，以及公司持續的定價舉措部分抵消了全球供應鏈限制的影響。
與2020年相比，2021年的銷售和收購增加了3,810萬美元，這主要是由於銷售增長對直銷成本的影響、同比通貨膨脹率上升、近期收購帶來的額外銷售和收購以及外幣折算導致的銷售和收購增加，但部分被激勵性薪酬同比減少以及與合併相關的額外已實現成本協同效應帶來的好處所抵消。此外，由於公司為應對 COVID-19 而實施了臨時成本節約措施，銷售和收購在去年同期有所下降。儘管該公司在持續的疫情期間繼續管理成本，但隨着全球經濟繼續逐漸反彈，其銷售和收購同比增加。
在2021年和2020年，公司分別承擔了2390萬美元和2980萬美元的合併、整合和其他收購相關費用，主要用於與霍頓整合和其他收購相關活動相關的專業費用。參見上文本項目的 “非公認會計準則衡量標準” 部分。
該公司於2019年啟動了一項重組計劃，這是其實現與合併相關的成本協同效應的全球計劃的一部分。根據該計劃，該公司因裁員和關閉場地而承擔了重組和相關費用，扣除對遣散費初步估計的調整，在2021年和2020年分別產生了140萬美元和550萬美元的支出。參見上文本項目的 “非公認會計準則衡量標準” 部分。
2021年的營業收入為1.505億美元，而2020年為5,940萬美元。不包括合併、整合和其他與收購相關的費用、重組和相關費用以及其他非核心項目，公司本年度的非公認會計準則營業收入為1.826億美元，較上年的1.34億美元有所增加，這主要是由於上述淨銷售額的增長以及與合併相關的成本節約收益被銷售和收購的增加以及原材料成本的同比大幅增加所抵消。該公司估計，它在2021年實現了與合併相關的成本協同效應約為7500萬美元，而2020年為約5,800萬美元。
該公司2021年的其他（支出）淨收入為1,890萬美元，而2020年的其他支出淨額為560萬美元。同比變化主要是由於與公司巴西子公司記錄的某些非所得税抵免相關的其他收入、出售某些待售不動產資產的收益以及2021年外匯交易虧損與去年相比有所減少的結果。與上一年度的支出相比，該公司本年度的養老金和退休後福利收入中包含非服務部分，這是因為與終止非繳費型美國養老金計劃直接相關的2,270萬美元養老金結算費用被部分抵消，這些收益與以前專門用於結算不活躍子公司的石棉索賠的某些現金的限制失效相關的1,810萬美元收益部分抵消，所有這些都在本項目的非公認會計準則指標部分，如上所述。
淨利息支出與2020年相比減少了430萬美元，這得益於疫情開始時為增加流動性而在2020年部分時間內額外提取循環借款以增加流動性，再加上總體利率同比下降，因為公司信貸額度下借款的加權平均利率在2021年約為1.6％，而2020年約為2.2％。
該公司2021年和2020年的有效税率分別為23.8％的支出和19.5％的收益。公司本年度有效税率的提高是由於税前收益和收益組合的增加，以及與計劃匯回非美國收益相關的遞延所得税支出。此外，該税率還受到某些一次性費用和福利的影響，這些費用和福利與公司間無形資產轉讓以及相關的特許權使用費收入確認被外國税收抵免估值補貼的變化所抵消。相比之下，上一年度的有效税率受到與2020年公司間無形資產轉讓相關的某些一次性税收費用和福利的税收影響、與某些外國税務審計相關的不確定税收狀況的額外費用以及公司終止非繳費型美國養老金計劃的税收影響。不包括這些項目以及上文本項目非公認會計準則指標部分所述的每年所有其他非核心項目的影響，公司估計，2021年和2020年的有效税率將分別約為26％和25％。本年度估計税率的提高主要是由於税前收益水平的提高以及收益結構、與計劃匯回非美國收益相關的遞延税款以及前一時期回報調整準備金等變化的影響。由於多種因素，公司的有效税率可能會持續波動，包括税務審計的時間和與不確定的税收狀況有關的適用時效法規的到期、不同税務管轄區某些激勵措施的時間和金額的不可預測性、某些收購相關成本的處理以及某些基於股份的薪酬相關税收優惠的時間和金額等因素。此外，外國税收抵免估值補貼或不予補貼是基於許多變量，包括預測收入，這些變量可能會有所不同。
與2020年相比，聯營公司的淨收入在2021年增加了200萬美元，這主要是由於該公司在一家自保公司的權益中獲得的本年度收入增加，但該公司在韓國合資企業中持有的50％權益的收益與去年相比有所下降，部分抵消了這一增長。參見上文本項目的 “非公認會計準則衡量標準” 部分。
2021年歸屬於非控股權益的淨收益不到10萬美元，而2020年為10萬美元，這主要是由於2020年第一季度收購了該公司一家南非子公司的剩餘所有權。
外匯對公司的年度業績產生了約6％的積極影響，這得益於外幣折算對收益的積極影響，以及本年度的外匯交易虧損與去年相比有所減少。
可報告細分市場回顧-2022年與2021年的比較
公司應報告的細分市場反映了公司內部組織的結構、公司資源的分配方法以及公司首席運營決策者評估其業績的方式。該公司有三個應報告的細分市場：(i) 美洲；(ii) 歐洲、中東和非洲；(iii) 亞太地區。這些細分市場由每個相應地區的淨銷售額和運營額組成。
公司應報告細分市場的分部營業收益包括淨銷售額，減去與相應細分市場產品和服務銷售直接相關的銷售總額和銷售和收購。不能直接歸屬於每個分部淨銷售額的運營費用，例如某些公司和管理成本、合併、整合和其他與收購相關的費用、重組和相關費用，以及與收購庫存相關的銷售成本，這些費用作為購買會計的一部分調整為公允價值，不包括在分部營業收益中。未與公司應報告分部具體確定的其他項目包括淨利息支出和其他收入（支出）（淨額）。
美洲
2022年，美洲地區約佔該公司合併淨銷售額的49％。該細分市場的淨銷售額為9.465億美元，與2021年相比增長1.843億美元，增長24％。淨銷售額的增長是由於銷售價格和產品組合上漲了28％，以及收購帶來的淨銷售額增加了1％，但部分被有機銷售量的減少約5％所抵消。銷售價格和產品組合的增長主要是由為抵消2021年開始並持續到2022年的原材料、製造和其他投入成本的大幅上漲而實施的價格上漲所推動的。本年度有機銷量下降的主要原因是終端市場狀況疲軟，主要是汽車行業，這是由於半導體供應限制，在較小程度上是初級金屬市場、先前剝離的與合併相關的產品的收費協議終止、公司持續的基於價值的定價舉措，部分被淨新業務增長所抵消。該細分市場的營業收益為2.236億美元，與2021年相比增長4,740萬美元，增長27％，這主要是由於公司持續的基於價值的定價舉措抵消了業務持續的通貨膨脹壓力。
EMEA
歐洲、中東和非洲地區約佔公司2022年合併淨銷售額的29％。該細分市場的淨銷售額為5.625億美元，與2021年相比減少了160萬美元，跌幅不到1％。淨銷售額的下降是由於銷售價格和產品組合上漲了20％，以及收購帶來的淨銷售額增加了2％，這被15％的外幣折算和7％的銷售量下降的不利影響所抵消。銷售價格和產品組合的增長主要是由為抵消2021年開始並持續到2022年的原材料、製造和其他投入成本的大幅上漲而實施的價格上漲所推動的。銷量下降的主要原因是當前的地緣政治和宏觀經濟壓力，包括烏克蘭持續戰爭的直接和間接影響，以及其他國家為應對戰爭而對俄羅斯實施的經濟和其他制裁的影響，以及先前剝離的與合併有關的產品的收費協議的終止以及該地區經濟狀況疲軟。重大且不利的外幣折算影響主要是由於美元兑歐元走強，因為該匯率在2022年平均為1.05，而2021年為1.18。該細分市場的營業收益為7,640萬美元，與2021年相比減少了3,460萬美元，下降了31％。該細分市場營業收益的下降主要是由於淨銷售額減少、毛利率下降以及包括銷售和收購在內的其他成本面臨通貨膨脹壓力。
亞洲/太平洋
亞太地區約佔公司2022年合併淨銷售額的22％。該細分市場的淨銷售額為4.346億美元，與2021年相比下降不到1％，約合30萬美元。淨銷售額下降是由於銷售價格和產品組合上漲了15％，但被10％的銷售量減少以及5％的外幣折算帶來的不利影響所抵消。銷售價格和產品組合的增長主要是由為抵消2021年開始並持續到2022年的原材料、製造和其他投入成本的大幅上漲而實施的價格上漲所推動的。有機銷售量的下降主要是由於市場狀況疲軟，主要是中國，部分原因是政府於2022年3月底實施的 COVID-19 隔離措施和相關的生產中斷，並持續到2022年，但部分被淨新業務增長所抵消。不利的外匯影響主要是由於美元兑人民幣走強，因為該匯率在2022年平均為每美元6.71人民幣，而2021年為每美元6.45人民幣。該細分市場的營業收益為1.058億美元，與2021年相比減少340萬美元，下降3％，這是由於淨銷售額下降、毛利率下降以及包括銷售和收購在內的其他成本面臨通貨膨脹壓力。
可報告細分市場回顧——2021年與2020年的比較
美洲
2021年，美洲約佔該公司合併淨銷售額的43％。該細分市場的淨銷售額為7.622億美元，與2020年相比增長1.552億美元，增長26％。淨銷售額的增長是由銷售價格和產品組合的收益為3％，有機銷量增長約17％，收購帶來的淨銷售額增加了5％，以及外幣折算的積極影響為1％。受到 COVID-19 影響的上年相比，終端市場狀況持續改善，推動了本年度的有機銷量增長。銷售價格和產品組合的增長主要是由為抵消2021年原材料和其他投入成本的大幅增長而實施的價格上漲所推動的。外匯影響主要是由墨西哥比索兑美元的走強所推動的，因為該匯率在2021年平均為20.27，而2020年為21.34。該細分市場的營業收益為1.763億美元，與2020年相比增長了3,440萬美元，增長了24％。該細分市場營業收益的增長反映了上述淨銷售額的增加，但由於原材料成本持續上漲以及全球供應鏈和物流壓力，以及銷售和收購增加，包括與淨銷售額增加相關的直銷成本增加、收購產生的銷售和收購以及銷售和收購的增加，部分抵消了毛利率的降低，因為去年包括為應對 COVID-19 疫情爆發而實施的臨時成本節約措施。
EMEA
歐洲、中東和非洲地區約佔公司2021年合併淨銷售額的32％。該細分市場的淨銷售額為5.641億美元，與2020年相比增長了1.082億美元，增長了24％。淨銷售額的增長得益於銷售價格和產品組合為8％，有機銷量增長約11％，外幣折算的積極影響為3％，以及收購帶來的淨銷售額增加2％。銷售價格和產品組合的增長主要是由為抵消2021年原材料和其他投入成本的大幅增加而實施的價格上漲所推動的。與受到 COVID-19 嚴重影響的上年相比，終端市場狀況持續改善，推動了本年度銷量的增長。外匯影響主要是由歐元兑美元走強所推動的，因為該匯率在2021年平均為1.18，而2020年為1.14。該細分市場的營業收益為1.11億美元，與2020年相比增長1,850萬美元，增長20％。該細分市場營業收益的增長反映了上述淨銷售額的增加，但部分被原材料成本持續上漲以及全球供應鏈和物流壓力推動的本年度毛利率降低，以及銷售和收購的增加（包括與淨銷售額增加相關的直銷成本增加以及去年為應對 COVID-19 疫情爆發而實施的臨時成本節約措施）的增長所抵消。
亞洲/太平洋
2021年，亞太地區約佔公司合併淨銷售額的25％。該細分市場的淨銷售額為4.348億美元，與2020年相比增長約8,010萬美元，增長23％。淨銷售額同比增長的原因是銷量增長了約10％，外幣折算的積極影響為4％，銷售價格和產品組合增長了8％，以及收購帶來的淨銷售額增加了1％。受到 COVID-19 影響的上年相比，終端市場狀況持續改善，推動了本年度銷量的增長。此外，銷售價格、產品組合和銷售量的變化是由去年公司採礦業務中價格較低的產品出貨量增加所推動的。外匯影響主要是由於人民幣兑美元走強，因為該匯率在2021年平均為6.45，而2020年為6.90。該細分市場的營業收益為1.092億美元，與2020年相比增長900萬美元，增長9％。該細分市場營業收益的增長是由上述淨銷售額增加所推動的，但由於原材料成本持續上漲以及全球供應鏈和物流壓力以及與淨銷售額增加相關的直銷成本增加以及銷售和收購的增加，部分抵消了毛利率的降低，因為去年包括為應對 COVID-19 疫情爆發而實施的臨時成本節約措施。
環境清潔活動
該公司參與了與現有工廠所在地和以前的廢物處理場有關的環境清理活動。這包括該公司於1992年在全資子公司AC Products, Inc.（“ACP”）發現的某些土壤和地下水污染。在加州聖安娜地區水質委員會的自願協調下，ACP一直在修復污染。2007年，非加太國家集團同意運營兩個地下水處理系統，以便在連續四個季度採樣活動中，污染物濃度低於目前的聯邦最高污染物水平，以水力控制非加太國家集團所在地的地下水污染。2014年，ACP停止了其兩個地下水處理系統中的一個的運營，因為它已滿足上述關閉條件。2020年，聖安娜地區水質控制委員會要求ACP在ACP場地及其附近進行一些額外的室內和室外土壤蒸氣測試，以確認ACP繼續符合適用的當地標準，ACP已開始測試計劃。此類測試始於2020年，一直持續到2021年。截至2022年12月31日，非加太集團認為它已接近滿足關閉剩餘地下水處理系統的條件，但在與有關當局討論的同時繼續運營該系統。
截至2022年12月31日，該公司認為，與ACP水修復計劃餘額相關的潛在已知負債範圍約為10萬至100萬美元。該範圍的低端和高端取決於通過地下水建模確定的處理系統的運行時間。運營成本包括開採井的運營和維護、地下水監測、項目管理和土壤蒸氣測試。
該公司還參與處理與某些國內和國外財產有關的環境事務。這些環境問題主要要求公司對每個適用地點進行長期監測以及運營和維護。在截至2022年12月31日的年度中，除了持續的監控和維護活動以及與每個場地相關的例行付款外，這些事項的事實或情況沒有重大變化。公司不斷評估與此類事項相關的債務，並根據歷史成本和未來26年將產生的預計成本，估計，截至2022年12月31日，所有這些環境事項的成本現值範圍在折現基礎上，約為500萬至600萬美元之間，其中530萬美元計入公司合併資產負債表上的其他應計負債和其他非流動負債 2022 年 12 月 31 日。相比之下，截至2021年12月31日，該公司在這些事項上的累積資金為560萬美元。
根據巴西的環境、健康和安全法規，該公司的巴西聖保羅工廠必須進行環境評估，這是許可證續期程序的一部分。初步調查發現，該地點的某些區域存在土壤和地下水污染。該場地進行了為期多年的土壤和地下水調查，並根據調查結果進行了相應的風險評估。2017年，該場地不得不提交新的5年許可證續訂申請，並被要求根據當地監管機構聖保羅州環境公司（“CETESB”）對技術數據的審查完成額外的調查，以進一步劃定該場地。根據對最新調查數據的審查，CETESB就迄今為止採取的調查和補救措施發佈了技術意見。該網站制定了一項行動計劃，並根據CETESB的要求於2018年將其提交給了CETESB。除其他行動外，場地幹預計劃主要要求該場地定期監測土壤蒸氣中的甲烷、源區劃定、地下水羽流劃定、基巖含水層評估、更新人類健康風險評估、制定當前場地概念模型並進行補救可行性研究，並提供修訂後的幹預計劃。2019年，該場地提交了一份關於已完成活動的報告，包括修訂後的場地概念模型和補救可行性研究的結果以及該場地的補救策略建議。其他環境事項包括根據美國聯邦超級基金法規，參與與某些危險廢物清理活動有關的四項目前有效的環境同意令的某些付款。公司已被環境保護署指定為潛在責任方（“PRP”），視地點而定，並有其他義務在某些其他外國子公司進行清理活動。這些環境問題主要要求公司對每個適用地點進行長期監測以及運營和維護。
該公司認為，儘管無法保證其他無關的環境問題的結果，但它已經為與其所知道的其他環境問題相關的成本提供了足夠的應計費用。截至2022年12月31日和2021年12月31日，分別累積了約30萬美元和40萬美元，用於支付此類預期的未來環境評估和修復成本。
儘管有上述規定，但公司無法確定未來以補救費用和損害賠償為形式的負債不會超過預留金額。參見本報告第8項合併財務報表附註附註26
普通的
有關市場風險的某些定量和定性披露的進一步討論，請參閲下文本報告第7A項。
第 8 項。 財務報表和補充數據。
貴格化學公司
合併財務報表索引
| | | | | |
| 頁面 |
| 財務報表： | |
獨立註冊會計師事務所的報告 (PCAOB ID) 238) | 30 |
合併運營報表 | 32 |
綜合（虧損）收益合併報表 | 33 |
合併資產負債表 | 34 |
合併現金流量表 | 35 |
綜合權益變動表 | 36 |
合併財務報表附註 | 37 |
獨立註冊會計師事務所的報告
致貴格克化學公司董事會和股東
關於財務報表和財務報告內部控制的意見
我們審計了隨附的截至2022年12月31日和2021年12月31日的奎克化學公司及其子公司（“公司”）的合併資產負債表，以及截至2022年12月31日的三年中每年的相關合並運營報表、綜合（虧損）收益、權益變動和現金流的合併報表，包括相關附註（統稱為 “合併財務報表”）。我們還根據中制定的標準，審計了截至2022年12月31日的公司對財務報告的內部控制 內部控制-綜合框架 (2013) 由特雷德威委員會（COSO）贊助組織委員會發布。
我們認為，上述合併財務報表按照美利堅合眾國普遍接受的會計原則，在所有重大方面公允地列報了公司截至2022年12月31日和2021年12月31日的財務狀況，以及截至2022年12月31日的三年中每年的經營業績和現金流。我們還認為，根據中制定的標準，截至2022年12月31日，公司在所有重大方面都對財務報告進行了有效的內部控制 內部控制-綜合框架 (2013) 由 COSO 發行。
意見依據
公司管理層負責這些合併財務報表，負責維持對財務報告的有效內部控制，並負責評估財務報告內部控制的有效性，該報告包含在公司2022年10-K表年度報告第9A項下的《管理層財務報告內部控制報告》（未在此列出）中。我們的責任是根據我們的審計對公司的合併財務報表和公司對財務報告的內部控制發表意見。我們是一家在上市公司會計監督委員會（美國）（PCAOB）註冊的公共會計師事務所，根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會和PCAOB的適用規章制度，我們必須對公司保持獨立性。
我們根據PCAOB的標準進行了審計。這些標準要求我們計劃和進行審計，以合理地保證合併財務報表是否存在重大錯報，無論是錯誤還是欺詐所致，以及是否在所有重大方面對財務報告進行了有效的內部控制。
我們對合並財務報表的審計包括執行評估合併財務報表重大錯報風險的程序，無論是錯誤還是欺詐所致，以及執行應對這些風險的程序。此類程序包括在測試的基礎上審查與合併財務報表中的金額和披露內容有關的證據。我們的審計還包括評估管理層使用的會計原則和作出的重大估計，以及評估合併財務報表的總體列報情況。我們對財務報告內部控制的審計包括瞭解財務報告的內部控制，評估存在重大缺陷的風險，以及根據評估的風險測試和評估內部控制的設計和運作有效性。我們的審計還包括在當時情況下執行我們認為必要的其他程序。我們認為，我們的審計為我們的意見提供了合理的依據。
財務報告內部控制的定義和限制
公司對財務報告的內部控制旨在為財務報告的可靠性提供合理的保證，並根據公認的會計原則為外部目的編制財務報表提供合理的保證。公司對財務報告的內部控制包括以下政策和程序：(i) 與保存記錄有關的政策和程序，這些記錄應以合理的詳細程度準確、公允地反映公司資產的交易和處置；(ii) 提供合理的保證，即在必要時記錄交易以允許根據公認的會計原則編制財務報表，並且公司的收支只能根據管理層的授權進行；以及公司董事；以及 (iii) 就防止或及時發現可能對財務報表產生重大影響的未經授權收購、使用或處置公司資產提供合理的保證。
由於其固有的侷限性，對財務報告的內部控制可能無法防止或發現錯誤陳述。此外，對未來時期任何有效性評估的預測都可能因條件變化而導致控制不足，或者對政策或程序的遵守程度可能惡化。
關鍵審計事項
下文所述的關鍵審計事項是本期對合並財務報表的審計中出現的問題，該審計已傳達或要求提交給審計委員會，(i) 涉及對合並財務報表具有重要意義的賬目或披露，(ii) 涉及我們特別具有挑戰性、主觀或複雜的判斷。關鍵審計事項的溝通絲毫不會改變我們對合並後的看法 總體而言，財務報表，我們並不是在下文傳達關鍵審計事項時就關鍵審計事項或與之相關的賬目或披露提供單獨意見。
歐洲、中東和非洲申報部門的商譽減值評估
正如公司2022年10-K表年度報告第8項下的合併財務報表附註16（未在此列出）中所述，截至2022年12月31日，該公司的合併商譽餘額為5.15億美元，其中3500萬美元與歐洲、中東和非洲報告部門有關。管理層在每年的第四季度完成年度商譽減值測試，或者如果觸發事件表明其一個或多個申報單位可能存在減值，則更頻繁地完成年度商譽減值測試。管理層監測了影響公司的各種財務、經濟和地緣政治狀況，得出的結論是，在2022年第三和第四季度，這些事件對歐洲、中東和非洲地區的報告部門產生了不利影響，是觸發事件。在完成量化商譽減值測試時，管理層將申報單位的公允價值（主要基於未來的貼現現金流）與其賬面價值進行了比較，以確定是否需要扣除減值費用。對未來貼現現金流的估計涉及大量的管理層判斷，並基於某些重要的假設，包括加權平均資本成本（WACC）和預計的息税折舊攤銷前利潤，後者包括與收入增長率、毛利率水平和運營費用相關的假設。管理層在第三季度完成了中期減值評估，並於2022年10月1日完成了年度評估，並得出結論，沒有必要扣除減值費用。根據第四季度進行的中期減值評估，記錄了9300萬美元的減值費用，用於減記歐洲、中東和非洲報告單位的賬面價值。如附註1和4所述，在2022年12月31日的合併財務報表首次發佈之後，應報告的分部發生了變化。公司的新結構包括三個應報告的細分市場：(i) 美洲；(ii) 歐洲、中東和非洲（“EMEA”）；以及（iii）亞太地區。在此變更之前，該公司的歷史應報告細分市場是：(i) 美洲；(ii) 歐洲、中東和非洲；(iii) 亞太地區；(iii) 亞太地區；(iv) 全球專業業務。
我們確定執行與歐洲、中東和非洲申報單位商譽減值評估相關的程序是關鍵審計事項的主要考慮因素是 (i) 管理層在制定歐洲、中東和非洲報告單位的公允價值估算值時的重要判斷；(ii) 審計師在執行程序和評估管理層與加權平均資本成本、收入增長率、毛利率水平和運營費用相關的重要假設方面的高度判斷、主觀性和努力；以及 (iii)) 審計工作涉及使用具有專業技能和知識的專業人員。
解決這個問題涉及執行程序和評估審計證據，以形成我們對合並財務報表的總體意見。這些程序包括測試與管理層商譽減值評估相關的控制措施的有效性，包括對公司歐洲、中東和非洲報告部門估值的控制。除其他外，這些程序還包括 (i) 測試管理層制定歐洲、中東和非洲報告單位公允價值估計值的流程；(ii) 評估貼現現金流模型的適當性；(iii) 測試貼現現金流模型中使用的基礎數據的完整性和準確性；(iv) 評估管理層與加權平均資本成本、收入增長率、毛利率水平有關的重要假設的合理性，以及運營費用。評估管理層與收入增長率、毛利率水平和運營費用相關的假設涉及評估管理層使用的假設是否合理，考慮 (i) 歐洲、中東和非洲報告部門當前和過去的業績；(ii) 與外部市場和行業數據的一致性；以及 (iii) 這些假設是否與審計其他領域獲得的證據一致。聘請了具有專業技能和知識的專業人員來協助評估 (i) 公司貼現現金流模型的適當性以及 (ii) 加權平均資本成本假設的合理性。
/s/priceWaterhouseCoopers, LLP
賓夕法尼亞州費城
2023年2月23日，但我們對合並財務報表的看法除外，該意見涉及附註1中討論的應報告細分市場的變化，該日期為2023年8月3日。
我們至少從 1972 年起就擔任公司的審計師。我們無法確定我們開始擔任公司審計師的具體年份。
貴格化學公司
合併運營報表
(以千美元計，每股數據除外)
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| 截至12月31日的年度 |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 淨銷售額 | $ | 1,943,585 | | | $ | 1,761,158 | | | $ | 1,417,677 | |
| 銷售成本（不包括攤銷費用——見附註16） | 1,330,931 | | | 1,166,518 | | | 904,234 | |
| 毛利 | 612,654 | | | 594,640 | | | 513,443 | |
| 銷售、一般和管理費用 | 455,408 | | | 418,856 | | | 380,752 | |
| 減值費用 | 93,000 | | | — | | | 38,000 | |
| 重組及相關費用 | 3,163 | | | 1,433 | | | 5,541 | |
| 合併、整合和其他與收購相關的費用 | 8,779 | | | 23,885 | | | 29,790 | |
| 營業收入 | 52,304 | | | 150,466 | | | 59,360 | |
| 其他（支出）收入，淨額 | (12,607) | | | 18,851 | | | (5,618) | |
| 利息支出，淨額 | (32,579) | | | (22,326) | | | (26,603) | |
| 關聯公司的税前收入和淨收入中的權益 | 7,118 | | | 146,991 | | | 27,139 | |
| 關聯公司淨收入中扣除權益前的所得（虧損）税 | 24,925 | | | 34,939 | | | (5,296) | |
| 聯營公司淨收益中扣除權益前的（虧損）收益 | (17,807) | | | 112,052 | | | 32,435 | |
| 關聯公司淨收入中的權益 | 1,965 | | | 9,379 | | | 7,352 | |
| 淨（虧損）收入 | (15,842) | | | 121,431 | | | 39,787 | |
| 減去：歸屬於非控股權益的淨收益 | 89 | | | 62 | | | 129 | |
| 歸屬於奎克化學公司的淨（虧損）收益 | $ | (15,931) | | | $ | 121,369 | | | $ | 39,658 | |
| 每股數據： | | | | | |
| 歸屬於貴格化學公司普通股股東的淨（虧損）收益——基本 | $ | (0.89) | | | $ | 6.79 | | | $ | 2.23 | |
| 歸屬於貴格化學公司普通股股東的淨（虧損）收益——攤薄 | $ | (0.89) | | | $ | 6.77 | | | $ | 2.22 | |
所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。
貴格化學公司
綜合（虧損）收益合併報表
(以千美元計)
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| 截至12月31日的年度 |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 淨（虧損）收入 | $ | (15,842) | | | $ | 121,431 | | | $ | 39,787 | |
| | | | | |
| 扣除税款的其他綜合（虧損）收入 | | | | | |
| 貨幣折算調整 | (82,368) | | | (46,952) | | | 41,601 | |
| 固定福利退休計劃 | | | | | |
| 該期間產生的淨收益（虧損），其他 | 8,177 | | | 9,210 | | | 8,827 | |
| 攤還精算損失 | 628 | | | 1,078 | | | 2,308 | |
| 先前服務（收益）成本的攤銷 | (228) | | | 7 | | | (69) | |
| 本期衍生品公允價值變動 | 1,372 | | | 2,226 | | | (3,278) | |
| 可供出售證券的未實現（虧損）收益 | (1,881) | | | (2,945) | | | 2,091 | |
| 其他綜合（虧損）收入 | (74,300) | | | (37,376) | | | 51,480 | |
| | | | | |
| 綜合（虧損）收入 | (90,142) | | | 84,055 | | | 91,267 | |
| 減去：歸屬於非控股權益的綜合收益 | (39) | | | (78) | | | (37) | |
| 歸屬於奎克化學公司的綜合（虧損）收益 | $ | (90,181) | | | $ | 83,977 | | | $ | 91,230 | |
所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。
貴格化學公司
合併資產負債表
(以千美元計，面值除外 )
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| 十二月三十一日 |
| 2022 | | 2021 |
| 資產 | | | |
| 流動資產 | | | |
| 現金和現金等價物 | $ | 180,963 | | | $ | 165,176 | |
| 應收賬款，淨額 | 472,888 | | | 430,676 | |
| 庫存，淨額 | 284,848 | | | 264,531 | |
| 預付費用和其他流動資產 | 55,438 | | | 59,871 | |
| 流動資產總額 | 994,137 | | | 920,254 | |
| 不動產、廠房和設備，淨額 | 198,595 | | | 197,520 | |
| 使用權租賃資產 | 43,766 | | | 36,635 | |
| 善意 | 515,008 | | | 631,194 | |
| 其他無形資產，淨額 | 942,925 | | | 1,027,782 | |
| 對聯營公司的投資 | 88,234 | | | 95,278 | |
| 遞延所得税資產 | 11,218 | | | 16,138 | |
| 其他非流動資產 | 27,739 | | | 30,959 | |
| 總資產 | $ | 2,821,622 | | | $ | 2,955,760 | |
| | | |
| 負債和權益 | | | |
| 流動負債 | | | |
| 短期借款和長期債務的流動部分 | $ | 19,245 | | | $ | 56,935 | |
| 應付賬款 | 193,983 | | | 226,656 | |
| 應付股息 | 7,808 | | | 7,427 | |
| 應計補償 | 39,834 | | | 38,197 | |
| 應計重組 | 5,483 | | | 4,087 | |
| 應計養老金和退休後福利 | 1,560 | | | 1,548 | |
| 其他應計負債 | 86,873 | | | 95,617 | |
| 流動負債總額 | 354,786 | | | 430,467 | |
| 長期債務 | 933,561 | | | 836,412 | |
| 長期租賃負債 | 26,967 | | | 26,335 | |
| 遞延所得税負債 | 160,294 | | | 179,025 | |
| 非當期應計養老金和退休後福利 | 28,765 | | | 45,984 | |
| 其他非流動負債 | 38,664 | | | 49,615 | |
| 負債總額 | 1,543,037 | | | 1,567,838 | |
| 承付款和意外開支（附註26） | | | |
| 公平 | | | |
普通股，$1面值；授權 30,000,000股票；2022 年已發行和流通股票 — 17,950,264股票；2021 — 17,897,033股份 | 17,950 | | | 17,897 | |
| 超過面值的資本 | 928,288 | | | 917,053 | |
| 留存收益 | 469,920 | | | 516,334 | |
| 累計其他綜合虧損 | (138,240) | | | (63,990) | |
| 貴格會股東權益總額 | 1,277,918 | | | 1,387,294 | |
| 非控股權益 | 667 | | | 628 | |
| 權益總額 | 1,278,585 | | | 1,387,922 | |
| 負債和權益總額 | $ | 2,821,622 | | | $ | 2,955,760 | |
所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。
貴格化學公司
合併現金流量表
（千美元）
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| 截至12月31日的年度 |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 來自經營活動的現金流 | | | | | |
| 淨（虧損）收入 | $ | (15,842) | | | $ | 121,431 | | | $ | 39,787 | |
| 為使淨收入與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整： | | | | | |
| 債務發行成本的攤銷 | 2,942 | | | 4,749 | | | 4,749 | |
| 折舊和攤銷 | 80,467 | | | 86,550 | | | 83,246 | |
| 聯營公司未分配收益中的權益，扣除股息 | 1,005 | | | (8,971) | | | 4,862 | |
| 與庫存相關的收購相關公允價值調整 | — | | | 801 | | | 229 | |
| 遞延所得税 | (10,552) | | | (12,506) | | | (38,281) | |
| 不確定的税收狀況（非遞延部分） | (6,398) | | | (922) | | | 1,075 | |
| | | | | |
| 遞延薪酬及其他，淨額 | 2,613 | | | (5,325) | | | (471) | |
| 基於股份的薪酬 | 11,666 | | | 11,038 | | | 10,996 | |
| 債務消滅造成的損失 | 5,246 | | | — | | | — | |
| 處置不動產、廠房、設備和其他資產的（收益）損失 | (168) | | | (4,695) | | | 871 | |
| 保險結算已實現 | — | | | — | | | (1,035) | |
| 減值費用 | 93,000 | | | — | | | 38,000 | |
| 不活躍的子公司訴訟和和解準備金的收益 | — | | | — | | | (18,144) | |
| 合併費用和其他收購相關費用，扣除付款 | (4,460) | | | (1,974) | | | 860 | |
| 重組及相關費用 | 3,163 | | | 1,433 | | | 5,541 | |
| 養老金和其他退休後福利 | (7,964) | | | (6,330) | | | 16,535 | |
| 扣除收購後的流動資產和流動負債變動產生的現金增加（減少）： | | | | | |
| 應收賬款 | (59,112) | | | (67,473) | | | 17,170 | |
| 庫存 | (29,858) | | | (84,428) | | | (3,854) | |
| 預付費用和其他流動資產 | 3,705 | | | (21,174) | | | 927 | |
| 重組負債的變化 | (1,532) | | | (5,266) | | | (15,745) | |
| 應付賬款和應計負債 | (23,439) | | | 37,998 | | | 22,308 | |
| （虧損）收入的估計税 | (2,688) | | | 3,997 | | | 8,763 | |
| 經營活動提供的淨現金 | 41,794 | | | 48,933 | | | 178,389 | |
| 來自投資活動的現金流 | | | | | |
| 不動產、廠房和設備投資 | (28,539) | | | (21,457) | | | (17,901) | |
| 與收購相關的付款，扣除收購的現金 | (13,115) | | | (42,417) | | | (56,230) | |
| 處置資產的收益 | 1,463 | | | 14,744 | | | 2,702 | |
| 賺取的保險結算利息 | — | | | — | | | 44 | |
| 用於投資活動的淨現金 | (40,191) | | | (49,130) | | | (71,385) | |
| 來自融資活動的現金流 | | | | | |
| 長期債務的支付 | (673,203) | | | (38,011) | | | (37,615) | |
| | | | | |
| 長期債務的收益 | 750,000 | | | — | | | — | |
| 循環信貸額度（還款）借款，淨額 | (16,281) | | | 53,031 | | | (11,485) | |
| 其他債務的還款額，淨額 | (1,629) | | | (776) | | | (661) | |
| | | | | |
| 與融資相關的債務發行成本 | (3,734) | | | — | | | — | |
| 已支付的股息 | (30,103) | | | (28,599) | | | (27,563) | |
| 行使的股票期權，其他 | (378) | | | 890 | | | 3,867 | |
| 收購關聯公司的非控股權益 | — | | | — | | | (1,047) | |
| 向非控股關聯股東進行分配 | — | | | — | | | (751) | |
| 由（用於）融資活動提供的淨現金 | 24,672 | | | (13,465) | | | (75,255) | |
| 外匯匯率變動對現金的影響 | (10,488) | | | (3,057) | | | 6,591 | |
| 現金、現金等價物和限制性現金的淨增加（減少） | 15,787 | | | (16,719) | | | 38,340 | |
| 期初的現金、現金等價物和限制性現金 | 165,176 | | | 181,895 | | | 143,555 | |
| 期末現金、現金等價物和限制性現金 | $ | 180,963 | | | $ | 165,176 | | | $ | 181,895 | |
| 補充現金流披露： | | | | | |
| 年內為以下各項支付的現金： | | | | | |
| 所得税，扣除退款 | $ | 35,327 | | | $ | 34,775 | | | $ | 20,253 | |
| 利息 | 29,074 | | | 19,298 | | | 23,653 | |
| 非現金活動： | | | | | |
| 不動產、廠場和設備應計購買量的變動，淨額 | $ | 278 | | | $ | 2,132 | | | $ | (1,376) | |
所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。
貴格化學公司
權益變動綜合報表
（千美元，每股金額除外）
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 常見
股票 | | 資本進入
過量的
面值 | | 已保留
收入 | | 累積的
其他
綜合的
損失 | | 非控制性
利息 | | 總計 |
| 截至2019年12月31日的餘額 | $ | 17,735 | | | $ | 888,218 | | | $ | 412,979 | | | $ | (78,170) | | | $ | 1,604 | | | $ | 1,242,366 | |
| 會計變更的累積影響 | — | | | — | | | (911) | | | — | | | — | | | (911) | |
| 截至 2020 年 1 月 1 日的餘額 | 17,735 | | | 888,218 | | | 412,068 | | | (78,170) | | | 1,604 | | | 1,241,455 | |
| 淨收入 | — | | | — | | | 39,658 | | | — | | | 129 | | | 39,787 | |
| 其他綜合收益（虧損）中報告的金額 | — | | | — | | | — | | | 51,572 | | | (92) | | | 51,480 | |
申報的股息 ($)1.56每股） | — | | | — | | | (27,786) | | | — | | | — | | | (27,786) | |
| 收購非控股權益 | — | | | (707) | | | — | | | — | | | (340) | | | (1,047) | |
| 向非控股關聯股東進行分配 | — | | | — | | | — | | | — | | | (751) | | | (751) | |
| 行使股票期權時發行的股票和其他股份 | 66 | | | 6,714 | | | — | | | — | | | — | | | 6,780 | |
| 基於股份的薪酬計劃 | 50 | | | 10,946 | | | — | | | — | | | — | | | 10,996 | |
| 截至2020年12月31日的餘額 | 17,851 | | | 905,171 | | | 423,940 | | | (26,598) | | | 550 | | | 1,320,914 | |
| 淨收入 | — | | | — | | | 121,369 | | | — | | | 62 | | | 121,431 | |
| 其他綜合（虧損）收益中報告的金額 | — | | | — | | | — | | | (37,392) | | | 16 | | | (37,376) | |
申報的股息 ($)1.62每股） | — | | | — | | | (28,975) | | | — | | | — | | | (28,975) | |
| 行使股票期權時發行的股票和其他股份 | 17 | | | 1,677 | | | — | | | — | | | — | | | 1,694 | |
| 基於股份的薪酬計劃 | 29 | | | 10,205 | | | — | | | — | | | — | | | 10,234 | |
| 截至2021年12月31日的餘額 | 17,897 | | | 917,053 | | | 516,334 | | | (63,990) | | | 628 | | | 1,387,922 | |
| 淨（虧損）收入 | — | | | — | | | (15,931) | | | — | | | 89 | | | (15,842) | |
| 其他綜合（虧損）收益中報告的金額 | — | | | — | | | — | | | (74,250) | | | (50) | | | (74,300) | |
申報的股息 ($)1.70每股） | — | | | — | | | (30,483) | | | — | | | — | | | (30,483) | |
| 行使股票期權時發行的股票和其他股份 | 1 | | | (355) | | | — | | | — | | | — | | | (354) | |
| 基於股份的薪酬計劃 | 52 | | | 11,590 | | | — | | | — | | | — | | | 11,642 | |
| 截至2022年12月31日的餘額 | $ | 17,950 | | | $ | 928,288 | | | $ | 469,920 | | | $ | (138,240) | | | $ | 667 | | | $ | 1,278,585 | |
所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。
目錄
貴格化學公司
合併財務報表附註
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
注意事項 1 — 重要會計政策
在本合併財務報表附註中，除非上下文另有要求，否則術語 “貴格會”、“貴格會霍頓”、“公司”、“我們” 和 “我們的” 是指貴格化學公司（以貴格會霍頓的名義開展業務）、其子公司和關聯公司。“合併” 是指貴格會與霍頓國際公司（“霍頓”）的合併。
細分市場： 該公司的運營部門與其應報告的細分市場一致，反映了該公司的結構 公司的內部組織、分配公司資源的方法以及首席運營決策者評估公司業績的方式。
在2023年第一季度，公司重組了其執行管理團隊，以適應其新的業務結構。公司的新結構包括 三應報告的細分市場：(i) 美洲；(ii) 歐洲、中東和非洲（“歐洲、中東和非洲”）；以及 (iii) 亞太地區。在公司重組之前，公司歷史上應報告的細分市場是：(i) 美洲；(ii) 歐洲、中東和非洲；(iii) 亞太地區；(iii) 亞太地區；(iv) 全球專業業務。對上一時期的細分市場財務信息進行了重組，以適應細分市場的變化，包括應報告的細分市場和客户行業的分類。參見合併財務報表附註附註2、4、5和16.
整合原則： 所有持有多數股權的子公司均包含在公司的合併財務報表中， 並適當沖銷公司間餘額和交易。 對聯營公司（少於多數股權且公司具有重大影響力）的投資按權益法核算。公司在關聯公司這些投資中的淨收益或虧損份額包含在合併運營報表中。公司定期審查這些投資是否存在減值，並在必要時將這些投資調整為公允價值，因為市值下降或其他減值指標被視為非暫時性的。參見《合併財務報表附註》附註17。 公司不是任何可變利息實體（“VIE”）的主要受益人，因此公司的合併財務報表不包括任何可變利息實體（“VIE”）的賬户。
外幣折算： 非美國子公司和聯營公司的資產和負債折算為 美元按年底的相應匯率計算。收入和支出賬户按當年通行的平均匯率折算。此過程產生的折算調整作為累計的其他綜合（虧損）收益（“AOCI”）直接記入權益，只有在標的實體或資產出售或清算時才計入收入或支出。通常，公司的所有非美國子公司都使用當地貨幣作為本位貨幣。
現金和現金等價物： 公司將臨時和多餘資金投資於90天內到期的貨幣市場證券和金融工具。公司將所有原始到期日為三個月或更短的高流動性投資視為現金等價物。該公司沒有因上述投資而蒙受損失。
應收賬款和信貸損失備抵金： 交易應收賬款使公司面臨信用風險。 貿易應收賬款按發票金額入賬，通常不計利息。考慮到過去的事件以及對未來經濟狀況的合理和可支持的預測，公司確認了信用損失備抵額，這筆準備金是公司預計在合同期內不會收取的應收賬款部分。公司的貿易應收賬款信用損失備抵額基於每筆未付應收賬款和客户的具體可收賬款事實和情況、未償應收賬款的賬齡以及公司對某些逾期賬齡類別估計的相關收款風險，以及根據歷史金額確定為無法收回的所有未償應收賬款的總體風險。該公司沒有任何與客户相關的資產負債表外信用敞口。參見《合併財務報表附註》附註13。
庫存： 庫存按成本或可變現淨值中較低者進行估值，並使用先入先出的方法進行估值。參見《合併財務報表附註》附註14。
使用權租賃資產和租賃負債： 公司從一開始就確定一項安排是否為租賃。這個 確定通常取決於該安排是否規定在一段時間內以明示或暗示方式控制已確定的固定資產的使用以換取對價。如果公司獲得標的資產的使用權，並從標的資產的使用中獲得幾乎所有的經濟收益，則對標的資產的控制權即被移交。可變租賃和短期租賃的租賃費用在債務發生時予以確認。
目錄
貴格化學公司
合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
公司所有租約的租賃期限包括不可取消的租賃期限，以及公司合理確定將行使的延長租賃期限所涵蓋的任何其他期限。經營租賃包含在合併資產負債表上的使用權租賃資產、其他應計負債和長期租賃負債中。使用權租賃資產和負債在每份租賃開始之日根據其租賃付款在各自租賃期內的現值進行確認。 經營租賃費用在租賃期內按直線方式確認。
公司在易於確定的情況下使用規定的借款利率進行租賃。當租賃協議中沒有規定的借款利率時，公司會根據租賃開始之日獲得的信息使用其增量借款利率來確定其租賃付款的現值。在確定用於對每份租賃進行估值的增量借款利率時，公司會考慮某些信息，包括公司及其子公司隨時可用的全額擔保借款利率。公司在合併資產負債表上包括不動產、廠房和設備（“PP&E”）中的融資租賃、長期債務的流動部分和長期債務。
長期資產： PP&E按總成本減去累計折舊列報。在下列估計使用壽命內, 使用直線法計算每項資產的折舊:建築物和裝修, 10到 33年份，或剩餘的租賃期限；以及機械和設備， 4到 10年份，或剩餘的租賃期限。每當情況或當前事件的變化表明此類資產的賬面金額可能無法收回時，就會對此類資產的賬面價值進行評估。將資產或相應資產組產生的未貼現現金流的估計值與賬面價值進行比較，以確定是否存在減值。如有必要，公司確認資產賬面金額與其估計公允價值之間的差額的減值損失。公允價值基於當前和預期的未來現金流。在出售或以其他方式處置長期資產後，資產成本和累計折舊的適用金額將從賬户中扣除，淨金額，減去處置收益，記錄在合併運營報表中。延長資產估計使用壽命或容量的續訂或改造支出記作資本，而維修和保養支出在發生時記作支出。參見《合併財務報表附註》附註9和15。
資本化軟件： 公司將與開發或獲取內部軟件相關的某些成本資本化 使用，具體取決於關聯的項目。這些成本按以下期限攤銷 3到 5在資產準備好用於預期用途後數年。與公司全球交易、合併和其他相關係統的實施和升級有關，約為 $3.5百萬和美元3.6截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司合併資產負債表上分別有100萬淨成本以PP&E資本化。
商譽和其他無形資產： 公司記錄商譽、固定壽命的無形資產和無限期存續的無形資產 收購之日按公允價值計算的無形資產。商譽和無限期無形資產不進行攤銷，但至少每年進行減值測試。如果觸發事件表明存在潛在損傷，則將更頻繁地進行這些測試。固定壽命的無形資產在估計的使用壽命內按直線攤銷，期限通常為 3到 24年份。公司不斷評估這些資產使用壽命的合理性，這與上文對長期資產的討論一致。參見《合併財務報表附註》附註16。
收入確認： 公司確認收入的金額反映了公司期望獲得的對價，以換取向其客户轉讓的商品或服務。為此，公司採用五步模型，要求公司：(i) 確定與客户的合同；(ii) 確定合同中的履約義務；(iii) 確定交易價格；(iv) 將交易價格分配給合同中的履約義務；(v) 在公司履行履約義務時或當公司履行履約義務時確認收入。
當銷售協議表明雙方的批准和承諾時，公司就會確定與客户的合同；確定雙方的權利；確定付款條件；具有商業實質內容；公司很可能會收取其應得的對價以換取將轉讓給客户的商品或服務。
公司在合同中為每項承諾的商品或服務確定了履約義務，該義務與合同中的其他義務是分開的，客户可以單獨或與客户隨時可用的其他資源一起從商品或服務中受益。公司將交易價格確定為其預計為換取履行履約義務而應獲得的對價金額，包括任何可變對價、重要融資要素、應付給客户的金額或非現金對價的影響。對於任何具有多項履約義務的合同，公司將每項履約義務的交易價格分配給每項履約義務，其金額描述了公司為換取履行每項履約義務而預計應獲得的對價金額。
目錄
貴格化學公司
合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
根據五步模式的最後一步，當公司通過轉移對承諾商品的控制權或向客户提供服務來履行合同中的履約義務時，或在履行合同中的履約義務時，公司確認收入。公司通常在產品銷售的時間點履行其履約義務並確認收入，通常是在向客户發貨或交付產品時，具體取決於每項安排所依據的條款。在公司產品寄售的情況下，收入通常根據客户的使用或消費來確認。適用於任何 FluidcareTM或公司向客户提供的其他服務，公司通常會履行其履約義務，並在履行承諾的服務時逐漸確認收入。公司使用輸入法來確認一段時間內與這些服務相關的收入，包括勞動力成本和所產生的時間。該公司認為，這些輸入法代表了Fluidcare的最具指示性的衡量標準TM或本公司執行的其他服務工作。
公司沒有針對所有客户的標準付款條件，但是公司的一般付款條款要求客户為履行履約義務後提供的產品或服務付款。該公司與其客户沒有重大的融資安排。因此，公司不會根據重大融資部分的影響調整承諾的對價金額，因為公司在合同開始時預計，從公司向客户轉讓承諾的商品或服務到客户支付該商品或服務的費用之間的期限將為一年或更短。
此外，當預期的受益期（即攤銷期）為一年或更短時，公司為獲得合同而支付的成本。此外，公司將政府機構評估的所有税款排除在交易價格的衡量範圍之外，這些税款既是針對特定的創收交易徵收的，也是與該實體同時徵收的，由該實體向客户徵收的，包括銷售税、使用税、增值税、消費税和其他各種税款。最後，公司選擇將客户獲得對商品的控制權後發生的運輸和處理活動記作配送成本，而不是承諾的額外服務。公司在與客户簽訂的合同中沒有大量的可變對價，在適用的情況下，公司對可變對價的估計不受限制。
公司在其合併運營報表中將某些第三方許可費記錄在其他收入（支出）淨額中，其中通常包括以銷售為基礎的特許權使用費，以換取知識產權許可。這些許可費根據其商定的條款並在履行履約義務時予以確認，通常是在第三方進行後續銷售的時候。
當公司在收到對價之前提供服務或轉讓貨物時，公司在其合併資產負債表上確認合同資產或應收賬款。應收賬款是公司無條件獲得對價的權利，在該對價到期之前只需要經過一段時間。合同資產是公司獲得對價的權利，以換取公司向客户轉讓的商品或服務。
當公司在履約前收到對價時，或者如果公司擁有獲得對價的無條件權利，則合同責任即得到承認。合同責任是公司有義務向客户轉讓商品或服務，而公司已從客户那裏獲得對價或應支付一定金額的對價。
參見《合併財務報表附註》附註5。
研發成本： 研發成本在發生時記作支出，幷包含在銷售中，一般 以及管理費用 (“SG&A”).研發費用為 $46.0百萬，美元44.9百萬和美元40.0截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度分別為百萬美元。
環境負債和支出： 當可能存在負債時，就記錄環境事項的應計額 已經發生，負債金額可以合理估計。如果存在一定的估計負債範圍，並且認為該範圍內的任何金額都不比另一個更有可能，則公司記錄的金額為該區間的最低金額。如果從購置或建造之日起延長財產的壽命、增加容量或提高其安全性或效率，和/或減輕或防止未來的污染，則環境成本和修復成本將資本化。參見《合併財務報表附註》附註26。
資產報廢義務： 公司評估其是否有與收購、建設或開發長期資產和/或正常運營所產生的有形長期資產的報廢相關的法律義務或有條件義務，包括任何需要處置作為有形長期資產組成部分的替換部分的法律義務。截至2022年12月31日和2021年12月31日，該公司的合併資產負債表上沒有記錄重大風險敞口或負債。
目錄
貴格化學公司
合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
養老金和其他退休後福利： 公司維持各種非繳費型退休計劃，包括 其部分員工在美國和某些其他國家，包括荷蘭、英國（“英國”）、墨西哥、瑞典、德國和法國。其餘非美國子公司的計劃在很大程度上要麼是全額投保，要麼與地方政府的計劃融為一體。公司在其合併資產負債表上預先確認固定福利養老金和其他退休後計劃的資金狀況，並將該期間出現但未被確認為定期福利淨成本組成部分的損益和先前的服務成本或抵免額作為AOCI的一部分，扣除税款。此外，當發生某些事件（包括計劃終止或某些計劃負債的清算）時，公司在其合併運營報表中確認結算費用。結算費用是指資產負債表上AOCI中未確認的部分虧損按已結算的預計福利債務份額的比例立即記入支出。公司退休後福利計劃的衡量日期為12月31日。
公司的全球養老金投資政策旨在確保養老金資產的投資方式符合養老金計劃的未來福利義務並遵守包括1974年《僱員退休收入保障法》在內的各種法律法規。公司為重要資產類別制定了戰略資產配置百分比目標和基準，目的是在回報和風險之間實現謹慎的平衡。公司的投資期限通常是長期的，因此，目標資產配置包括資本市場的長期視角、預期的風險和回報以及感知的未來經濟狀況，同時還要考慮計劃負債的概況。在可行的範圍內，短期投資組合的管理與短期債務相匹配，中間投資組合期限相匹配以降低中間計劃分配的波動風險，管理總回報組合以最大限度地提高計劃資產的長期實際增長。應用了關鍵的投資原則，即分散投資、風險評估和針對給定風險水平的最佳預期回報。公司的投資指南禁止使用信函股票和其他未註冊證券、大宗商品或大宗商品合約、賣空、保證金交易、私募配售（除非附錄中特別提及）或任何衍生品、期權或期貨等證券來利用投資組合。
目標資產配置定期進行審查，並根據對資本市場結果、通貨膨脹率、固定收益率、回報、波動率和相關關係的長期預測來確定。定期研究計劃資產與福利義務之間的相互作用，以幫助制定此類戰略資產配置目標。對資產績效進行監測，總體預期計劃資產將在連續五年內達到或超過基準表現。經公司董事會（“董事會”）授權，公司的養老金委員會有權在公司高級管理層批准的既定資產配置範圍內管理資產。參見《合併財務報表附註》附註21。
綜合收益（虧損）： 公司在其綜合（虧損）收益表中列報了其他綜合（虧損）收益。公司披露了從AOCI的每個組成部分重新分類的大量金額、相關的税額以及受此類重新分類影響的損益表細列項目。參見《合併財務報表附註》附註23。
所得税和不確定的税收狀況： 所得税準備金採用資產負債法確定 所得税的會計處理。在這種方法下，遞延所得税代表了在收回或支付所報告的資產和負債金額時預計將發生的未來税收後果。所得税準備金代表本年度已繳或應繳的所得税以及該年度遞延所得税的變化。遞延所得税源於公司資產和負債的財務和税基之間的差異，並在頒佈變更時根據税率和税法的變化進行調整。當税收優惠很可能無法實現時，記錄估值補貼是為了減少遞延所得税資產。公司通過使用確認門檻和衡量屬性來確認財務報表，並衡量納税申報表中已採取或預計將採取的税收狀況，從而考慮所得税的不確定性。公司根據税收狀況的技術優點進行審計，確定税收狀況的好處是可能還是更有可能持續下去。對於經審計確定更有可能維持的税收狀況，公司確認的福利金額最大，大於 50財務報表中最終結算時變現的可能性百分比。對於審計後未被確定為更有可能維持的税收狀況，公司不在財務報表中確認任何部分收益。此外，公司還對取消承認、分類、罰款和利息進行監督和調整，並進行適當的披露和過渡。此外，與不確定税收狀況相關的利息支出和收入金額是通過將適用的法定利率應用於確認的納税狀況（包括時間差異）與先前或預計在納税申報表中提取的金額之間的差額來計算的。公司在所得税支出中確認與所得税事項相關的利息和/或罰款。最後，如果適用，公司將未確認的税收優惠負債從與淨營業虧損相關的遞延所得税資產或其他税收抵免結轉額中扣除，如果不確定的税收狀況在資產負債表日按假定金額結算，則將適用。
目錄
貴格化學公司
合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
根據《減税和就業法》（“美國税收改革”），特別是對視為遣返的一次性税（“過渡税”），公司規定對其非美國子公司的未分配收益徵收美國所得税，但是，如果這些未分配的收益最終匯到美國，則公司需要繳納並將承擔其他税款，例如預扣税和股息分配税。公司目前打算將其再投資非美國子公司未來用於支持營運資金需求的未分配收益這些子公司的某些其他增長計劃。但是，在某些情況下，公司已經並將來可能會更改其對任何或全部未分配收益的無限期再投資主張。在這種情況下，公司將估算並記錄最終將這些收益匯給美國而產生的非美國所得税金額的納税義務和相應的税收支出。參見《合併財務報表附註》附註10。
衍生品： 公司面臨利率變化、外幣波動、大宗商品價格變動和信用風險的影響。從歷史上看，該公司一直利用利率互換協議來增強其管理風險的能力，包括與浮動利率債務相關的利息支付波動風險。衍生工具的交易期限與相關的標的風險敞口一致，並且不構成獨立於這些風險敞口的頭寸。2022年10月，該公司的利率掉期合約到期。截至2022年12月31日，該公司尚未簽訂任何類似的利率互換合約。該公司此前在合併資產負債表中按淨額記錄了這些工具。協議公允價值變動的有效部分記錄在AOCI中，並在交易對手支付現金時在合併運營報表中確認。參見《合併財務報表附註》附註25。
公允價值衡量標準： 公司採用公允價值層次結構，將用於衡量公允價值的估值技術的投入優先分為三個主要層次。參見《合併財務報表附註》附註21和24。以下是對這三個級別的簡要描述：
•級別1：可觀察的投入，例如相同資產或負債在活躍市場上的報價（未經調整）。
•第 2 級：資產或負債可直接或間接觀察到的報價以外的投入。其中包括活躍市場中類似資產或負債的報價，以及非活躍市場中相同或相似資產或負債的報價。
•第 3 級：反映報告實體自己假設的不可觀察的輸入。
基於股份的薪酬： 公司將基於股份的薪酬的公允價值視為支出的組成部分。公司為關鍵員工制定了長期激勵計劃（“LTIP”），規定授予以不低於授予當日市值的價格購買股票的期權。大多數期權都可以在內部行使 三年在授予之日之後，期限由公司確定，但不得超過 七年從授予之日起。根據LTIP計劃發行的限制性股票獎勵和限制性股票單位通常需要定期歸屬 一到 三年時期。此外，作為公司年度激勵計劃的一部分，可以向關鍵員工發行非既得股份，這些股份通常歸屬於 二到 五年時期。
此外，儘管允許公司做出會計政策選擇，以考慮某些基於股份的獎勵的服務條件方面的沒收，但公司已決定不選擇該會計政策，而是選擇繼續使用沒收率假設。根據歷史經驗，公司通常假設沒收率為 13其某些非既得股票獎勵的百分比。如果實際沒收率低於預期，公司將記錄額外費用，如果實際沒收率高於預期，則公司將記錄追回的先前費用。
該公司還發行基於業績的股票獎勵，作為其LTIP的一部分。依賴業績的股票獎勵的公允價值基於其授予日的市值，根據實現某些預先確定的績效目標的可能性進行了調整，並使用蒙特卡洛模擬模型進行計算。通常，薪酬支出在歸屬期內按直線方式確認 三年.
參見《合併財務報表附註》附註8。
每股收益： 公司計算非既得的每股收益 有權獲得不可沒收股息的股票獎勵，這要求將有權獲得不可沒收股息的非既得股票獎勵納入根據兩類方法計算的基本加權平均份額的一部分。參見《合併財務報表附註》附註11。
超通貨膨脹會計： 三年累計通貨膨脹率超過 100% 被考慮在內 過度通貨膨脹。在被視為惡性通貨膨脹的經濟體中運營的法人實體必須根據適用的公佈匯率重新衡量其貨幣資產和負債，並將因調整而產生的相關損益直接記錄在合併運營報表中。
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合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
阿根廷和土耳其的經濟被視為惡性通貨膨脹，分別於2018年7月1日和2022年4月1日生效。截至2022年12月31日止年度，該公司的阿根廷子公司和土耳其子公司合併 1% 和 2分別佔公司合併總資產和淨銷售額的百分比。在截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度中，該公司記錄了美元1.6百萬，美元0.6百萬，以及 $0.4與阿根廷和土耳其相關的適用貨幣兑換造成的調整損失分別為百萬美元。這些虧損記錄在公司合併運營報表中，淨外匯虧損是其他（支出）收入淨額的一部分。
業務合併： 公司按照收購會計方法對企業合併進行核算。這個 方法要求記錄收購的資產，包括可單獨識別的無形資產，以及各自收購日的假設負債，估計公允價值。收購價格超過所購可識別淨資產的估計公允價值的任何超出部分均記作商譽。要確定所購資產和承擔的負債的估計公允價值，需要大量的估計和假設。根據在計量期（可能自收購之日起長達一年）內對其他信息的評估，公司可能會記錄對收購資產和承擔負債的估計公允價值的調整。參見《合併財務報表附註》附註2。
重組活動： 重組計劃包括員工遣散費、製造合理化或其他 設施和其他相關物品。為了將此類計劃考慮在內，公司確認與退出或處置活動相關的費用負債，前提是該負債是可以估算的，並且有可能付款。參見《合併財務報表附註》附註7。
重新分類： 某些信息已重新分類，以符合本年度的列報方式。
會計估計： 按照美國公認的會計原則（“美國公認會計原則”）編制財務報表 要求管理層作出估計和假設，這些估計和假設會影響財務報表之日報告的資產、負債和意外開支披露以及報告所述期間報告的淨銷售額和支出金額。實際結果可能與此類估計有所不同。
注意事項 2 — 業務合併
2022 年收購
2022 年 10 月，該公司收購了一家提供酸洗和沖洗產品及服務的公司，該業務屬於歐洲、中東和非洲應報告細分市場的一部分，價格約為 3.5百萬歐元或大約 $3.5百萬。此次收購，加上公司於2022年1月收購了美洲應報告細分市場（如下所述），該細分市場具有類似的專業領域和產品供應，鞏固了貴格會霍頓在酸洗抑制劑和添加劑領域的地位，使公司能夠更好地支持和優化金屬行業客户的生產流程。公司撥款 $2.8無形資產購買價格中的百萬美元，包括美元2.3數以百萬計的客户關係有待攤銷 10年份; $0.2數以百萬計的現有產品技術將進行攤銷 10年；以及 $0.3數百萬個許可商標待攤銷 10年份。此外，該公司記錄了$0.8與預期價值相關的百萬商譽，未分配給其他收購資產。
2022年1月，該公司收購了一家提供酸洗抑制劑技術、拉絲潤滑劑和衝壓油以及其他各種潤滑、防鏽和清潔應用的公司，該業務屬於美洲應報告細分市場，價格約為美元8.0百萬。該業務擴大了公司在美洲地區現有金屬和金屬加工業務中的產品範圍。公司撥款 $5.6無形資產購買價格中的百萬美元，包括美元5.1數以百萬計的客户關係有待攤銷 14年；以及 $0.5數以百萬計的現有產品技術將進行攤銷 14年份。此外，該公司記錄了$1.8與預期價值相關的商譽未分配給其他收購資產，預計所有這些商譽都將在公司運營的各個司法管轄區免税。在2022年第三季度，公司完成了收盤後的調整，導致公司支付的費用低於美元0.1百萬美元的額外購買對價。導致收購價格上漲並帶來商譽的因素包括收購業務流程和人員，這將使貴格會霍頓能夠更好地為客户提供服務。
2022年1月，該公司收購了一家與汽車行業金屬鑄件的密封和浸漬相關的業務，以及歐洲金屬零件的浸漬樹脂和浸漬系統的業務，價格約為 1.2百萬歐元或大約 $1.4百萬。該業務在其現有的浸漬業務中擴大了其產品範圍和服務能力。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
之前的其他收購
2021年11月，該公司以美元的價格收購了Baron Industries（“Baron”），這是一家在美國提供鑄件、粉末金屬和電氣元件真空浸漬服務的私營公司11.0百萬，包括初始現金支付 $7.1百萬，視收盤後調整以及某些收益準備金而定，這些準備金將在2022年至2025年的不同時間支付。收益準備金的總額最高為美元4.5百萬。2022 年 9 月，該公司支付了 $2.5百萬美元與其中某些收益準備金有關。該公司記錄的增量盈利支出為美元0.1在截至2022年12月31日的年度中，與這些收益準備金相關的百萬美元，記錄在公司簡明合併運營報表中標題為 “合併、整合和其他收購相關費用” 的財務報表中。截至2022年12月31日，該公司的簡明合併資產負債表上記錄了剩餘的收益負債為美元1.6百萬。公司撥款 $8.0無形資產收購價格的百萬美元，美元1.1百萬不動產、廠場和設備以及 $1.5扣除假設負債後收購的其他資產百萬美元，其中包括美元0.3收購了百萬現金。此外，該公司記錄了$0.4百萬商譽，預計其中沒有一個可以免税。無形資產包括 $7.2數以百萬計的客户關係有待攤銷 15年；以及 $0.8數以百萬計的現有產品技術將進行攤銷 13年份。導致收購價格上漲並帶來商譽的因素包括收購業務流程和人員，這將使貴格會霍頓能夠更好地為客户提供服務。在2022年第三季度，公司完成了收盤後的調整，導致該公司的收入低於美元0.1百萬。
2021 年 11 月，該公司收購了一家在土耳其為其歐洲、中東和非洲地區應報告細分市場提供液壓油、冷卻劑、清潔劑和防鏽油的公司 3.2百萬歐元或大約 $3.7百萬。
2021年9月，該公司收購了Grindaix-GmbH（“Grindaix”）的剩餘權益。Grindaix-GmbH（“Grindaix”）是一家總部位於德國的高科技冷卻劑控制和輸送系統提供商，用於其歐洲、中東和非洲地區應報告的細分市場 2.4百萬歐元或大約 $2.9百萬，總額約為 $0.3收購了百萬現金。此前，該公司於2021年2月收購了一家 38Grindaix 的所有權百分比 1.4百萬歐元或大約 $1.7百萬。公司將其初始投資作為權益法投資記錄在合併財務報表中，並將購買剩餘權益記作分階段收購，公司將先前持有的權益法投資重新計量為其公允價值。
2021年6月，該公司收購了其在歐洲的化學研磨掩膜產品線的某些資產 2.3百萬歐元或大約 $2.8百萬。
2021年2月，該公司以美元的價格收購了面向鋼鐵終端市場的鍍錫解決方案業務25.0百萬。此次收購是公司每個應報告細分市場的一部分。公司撥款 $19.6無形資產購買價格中的百萬美元，包括美元18.3數以百萬計的客户關係，待攤銷 19年份; $0.9數以百萬計的現有產品技術將進行攤銷 14年；以及 $0.4數百萬美元的許可商標有待攤銷 3年份。此外，該公司記錄了$5.0百萬商譽，預計所有這些都將在我們運營的各個司法管轄區免税。導致收購價格上漲並帶來商譽的因素包括收購業務流程和人員，這將使貴格會霍頓能夠更好地為客户提供服務。
2020年12月，公司完成了對Coral Chemical Company（“Coral”）的收購，該公司是一家總部位於美國的金屬表面處理液解決方案的私營提供商。此次收購為飲料罐和一般工業終端市場提供了用於預處理、金屬加工和廢水處理應用的技術專長和產品解決方案。最初的購買價格約為 $54.1百萬，視與營運資金和淨負債水平相關的例行和慣常的收盤後調整而定。收購後，公司和Coral的賣方（“賣方”）一直在努力完成某些收盤後的調整。在2022年第二季度，由於未能達成解決方案，賣方提起訴訟，聲稱欠款與收購的税收屬性有關。自2022年第二季度以來，賣方提出的索賠的事實和情況沒有重大變化，公司仍然認為該索賠的潛在風險範圍為美元0到 $1.5百萬。
2020年5月，該公司收購了Tel Nordic ApS（“TEL”），這是一家專門為其歐洲、中東和非洲地區應報告的細分市場生產潤滑油和工程的公司，主要生產高壓鋁壓鑄件。支付的對價是以可轉換本票的形式支付的，金額為 20.0百萬丹麥克朗，約合美元2.9百萬，隨後轉換為公司普通股。對購買價格的調整約為 0.4百萬丹麥克朗，或少於 $0.1百萬，是由於在2020年第二季度敲定了收盤後的和解協議。公司撥款約為 $2.4無形資產購買價格中的百萬美元待攤銷 17年份。此外，該公司記錄了大約 $0.5百萬商譽，與未分配給其他收購資產的預期價值有關，這些資產都無法抵税。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
2020年3月，該公司收購了其餘股份 49其南非子公司貴格克化學南非有限公司（“QSA”）的所有權百分比 16.7百萬南非蘭特，約合美元1.0百萬，來自其合資夥伴 PQ Holdings South Africa。QSA是該公司歐洲、中東和非洲地區應報告細分市場的一部分。由於此次收購是現有控股權的變更，因此該公司記錄了$0.7超過資本非控股權益賬面價值的超額收購價格，超過面值。
在2020年第一季度，該公司完成了收購Norman Hay plc（“Norman Hay”）的收購後的調整，並支付了大約 2.5百萬英鎊用於結算收盤後的調整。
截至2022年12月31日，2022年每項收購的收購價格分配尚未最終確定，其中任何一項收購的為期一年的衡量期尚未結束。由於公司正在對與收購的資產和承擔的負債的公允價值有關的其他信息進行評估，因此可能需要進行進一步的調整。截至2022年12月31日，所有其他先前收購的收購價格分配已經完成，為期一年的衡量期也結束了。
在相應收購日期之後的每筆收購的經營業績均包含在合併運營報表中。與這些收購相關的適用交易費用包含在公司合併運營報表中的合併、整合和其他與收購相關的費用中。由於所收購資產和業務的運營不被認為對公司在本報告所述期間的整體運營具有重要意義，因此未提供某些預估和其他信息。
注意事項 3 — 最近發佈的會計準則
最近發佈的會計準則獲得通過
財務會計準則委員會發布了 2020-04 年的 ASU，參考利率改革（議題848）：促進參考利率改革對參考利率改革的影響 財務報告 在 2020 年 3 月。財務會計準則委員會隨後發佈了《亞利桑那州立大學2021-01》，參考利率改革（主題 848）：範圍 在 2021年1月，其中闡明瞭指導方針，亞利桑那州立大學2022-06年 參考利率改革（話題 848）：推遲話題 848 的終止日期， 這將話題 848 的終止日期從 2022 年 12 月 31 日推遲到 2024 年 12 月 31 日。亞利桑那州立大學均未對指導方針或其對公司的適用性做出重大改變。修正案為將美國公認會計原則應用於合同修改、套期保值關係和其他交易提供了臨時可選的權宜之計和例外情況，以減輕與放棄預計將終止的參考利率（包括倫敦銀行同業拆借利率（“LIBOR”）相關的潛在會計和財務報告負擔。亞利桑那州立大學2020-04自2020年3月12日起對公司生效，通常有效期至2024年12月31日。2022年6月17日，公司對其主要信貸額度進行了修訂，除其他外，該修正案規定使用美元貨幣倫敦銀行同業拆借利率繼承利率（“定期擔保隔夜融資利率”（“定期SOFR”））。 參見《合併財務報表附註》附註20。
注意事項 4 — 業務板塊
公司的運營部門與其應報告的細分市場一致，反映了公司內部組織的結構、公司資源的分配方法以及首席運營決策者評估公司業績的方式。該公司有 三可報告的細分市場：(i) 美洲；(ii) 歐洲、中東和非洲；(iii) 亞太地區。這些細分市場由每個相應地區的淨銷售額和運營額組成。所有前一時期的信息均已重新編制，以反映公司新的應報告細分市場。
公司每個應申報分部的分部營業收益均由該細分市場的淨銷售額減去直接相關的COGS和SG&A組成。不能直接歸屬於每個細分市場淨銷售額的運營費用，例如某些公司和管理成本、合併、整合和其他與收購相關的費用以及重組和相關費用，不包含在分部營業收益中。所有時期的數字反映了公司目前對直接相關的分部運營費用和不能直接歸因於每個分部淨銷售額的運營費用的定義。酌情反映了不重要的上年度改敍情況，以符合本年度的列報方式。未與公司應報告分部具體確定的其他項目包括利息支出、淨額和其他（支出）收入（淨額）。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
下表顯示了截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度公司應報告分部的業績信息。
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| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 淨銷售額 | | | | | |
| 美洲 | $ | 946,516 | | | $ | 762,211 | | | $ | 607,043 | |
| EMEA | 562,508 | | | 564,128 | | | 455,939 | |
| 亞洲/太平洋 | 434,561 | | | 434,819 | | | 354,695 | |
| 淨銷售總額 | $ | 1,943,585 | | | $ | 1,761,158 | | | $ | 1,417,677 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 分部營業收益 | | | | | |
| 美洲 | $ | 223,629 | | | $ | 176,253 | | | $ | 141,870 | |
| EMEA | 76,364 | | | 110,981 | | | 92,493 | |
| 亞洲/太平洋 | 105,842 | | | 109,233 | | | 100,196 | |
| 分部總營業收益 | 405,835 | | | 396,467 | | | 334,559 | |
| 合併、整合和其他與收購相關的費用 | (8,779) | | | (23,885) | | | (29,790) | |
| 重組及相關費用 | (3,163) | | | (1,433) | | | (5,541) | |
| 已售庫存的公允價值上漲 | — | | | (801) | | | (226) | |
| 減值費用 | (93,000) | | | — | | | (38,000) | |
| 非運營費用和管理費用 | (187,841) | | | (157,309) | | | (144,173) | |
| 公司資產的折舊和攤銷 | (60,748) | | | (62,573) | | | (57,469) | |
| 營業收入 | 52,304 | | | 150,466 | | | 59,360 | |
| 其他（支出）收入，淨額 | (12,607) | | | 18,851 | | | (5,618) | |
| 利息支出，淨額 | (32,579) | | | (22,326) | | | (26,603) | |
| 關聯公司的税前收入和淨收入中的權益 | $ | 7,118 | | | $ | 146,991 | | | $ | 27,139 | |
下表列出了截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日公司應申報板塊的資產和長期資產（不包括商譽）的信息。管理層不使用按細分市場劃分的商譽來評估業績或分配資源。
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| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 分部資產，不包括商譽 | | | | | |
| 美洲 | $ | 1,196,906 | | | $ | 1,160,921 | | | $ | 1,147,783 | |
| EMEA | 583,861 | | | 685,812 | | | 539,598 | |
| 亞洲/太平洋 | 525,847 | | | 477,833 | | | 573,241 | |
| 分部資產總額 | $ | 2,306,614 | | | $ | 2,324,566 | | | $ | 2,260,622 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 細分長期資產 | | | | | |
| 美洲 | $ | 150,294 | | | $ | 145,390 | | | $ | 146,074 | |
| EMEA | 87,279 | | | 89,637 | | | 94,969 | |
| 亞洲/太平洋 | 120,761 | | | 125,365 | | | 128,927 | |
| 分部長期資產總額 | $ | 358,334 | | | $ | 360,392 | | | $ | 369,970 | |
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下表列出了截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度公司應申報分部的資本支出和可識別資產折舊的信息：
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| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 資本支出 | | | | | |
| 美洲 | $ | 19,121 | | | $ | 11,716 | | | $ | 7,834 | |
| EMEA | 6,065 | | | 7,428 | | | 4,377 | |
| 亞洲/太平洋 | 3,353 | | | 2,313 | | | 5,690 | |
| 分部資本支出總額 | $ | 28,539 | | | $ | 21,457 | | | $ | 17,901 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 折舊 | | | | | |
| 美洲 | $ | 11,723 | | | $ | 13,599 | | | $ | 14,512 | |
| EMEA | 6,608 | | | 8,294 | | | 8,035 | |
| 亞洲/太平洋 | 4,593 | | | 4,756 | | | 4,805 | |
| 分部折舊總額 | $ | 22,924 | | | $ | 26,649 | | | $ | 27,352 | |
在截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度中，該公司的收入約為美元1,246.7百萬，美元1,198.4百萬和美元963.2淨銷售額分別為百萬美元，歸因於非美國業務。截至2022年12月31日、2021年12月31日、2021年和2020年12月31日，該公司的資產約為美元156.4百萬，美元155.2百萬和美元176.6分別有數百萬筆屬於非美國業務的長期資產。
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的分部間收入為美元11.6百萬，美元13.3百萬和美元16.8美洲百萬美元，$44.6百萬，美元40.4百萬和美元28.1歐洲、中東和非洲地區百萬美元，$1.0百萬，以及 $2.0百萬和美元0.9亞太地區分別為百萬美元。但是，所有細分市場間交易均已從上表中列出的每個應報告的運營部門的淨銷售額和收益中刪除。
注意事項 5 — 淨銷售額和收入確認
導致淨報告的安排
作為公司Fluidcare的一部分TM業務，向客户銷售的某些第三方產品由公司管理。該公司根據安排轉讓了第三方產品，淨申報額為美元83.8百萬，美元71.7百萬和美元42.5截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度分別為百萬美元。
客户集中度
公司收入的很大一部分來自向鋼鐵、鋁、汽車、飛機、工業設備和耐用品製造商銷售工藝流體和服務。在截至2022年12月31日的年度中，該公司的五大客户（每個客户均由多家擁有半自主採購權的子公司或部門組成）約佔比 11佔合併淨銷售額的百分比，其最大的客户約佔比 3佔合併淨銷售額的百分比。
合同資產和負債
截至2022年12月31日和2021年12月31日，該公司的合併資產負債表上沒有記錄重大合同資產。
該公司大約有 $5.7百萬和美元7.0截至2022年12月31日和2021年12月31日，遞延收入分別為百萬美元。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，公司分別履行了所有相關的履約義務，並將截至2021年12月31日和2020年12月31日收到和記錄的預付款分別記入收入。
分類收入
該公司將其各種工業加工液、特種化學品和技術專長作為全球產品組合進行銷售。公司通常先按細分市場管理和評估其業績，然後按客户行業，而不是按單個產品線來管理和評估其業績。此外，公司每個主要產品線的淨銷售額通常分佈在公司的所有三個地理區域，在大多數情況下，淨銷售額與每個地區的總銷售水平大致成正比。
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下表列出了有關公司淨銷售額的分解信息，首先按主要產品線分列，這些產品線代表超過 10截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止任何年度的公司合併淨銷售額的百分比，然後按細分市場、地理區域、客户行業和截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的收入確認時間對公司的淨銷售額進行細分。
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| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 金屬去除液 | 22.9 | % | | 23.4 | % | | 23.9 | % |
| 滾動潤滑劑 | 20.8 | % | | 22.2 | % | | 21.8 | % |
| 液壓油 | 14.1 | % | | 13.6 | % | | 13.3 | % |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至2022年12月31日止年度的淨銷售額 |
| | 美洲 | | EMEA | | 亞洲/太平洋 | | 合併
總計 |
| | | |
| 客户行業 | | | | | | | | |
| 金屬 | | $ | 252,513 | | | $ | 137,767 | | | $ | 214,377 | | | $ | 604,657 | |
| 金屬加工及其他 | | 694,003 | | | 424,741 | | | 220,184 | | | 1,338,928 | |
| | $ | 946,516 | | | $ | 562,508 | | | $ | 434,561 | | | $ | 1,943,585 | |
| | | | | | | | |
| 確認收入的時間 | | | | | | | | |
| 某一時間點的產品銷量 | | $ | 902,969 | | | $ | 551,013 | | | $ | 393,931 | | | $ | 1,847,913 | |
| 一段時間內轉移的服務 | | 43,547 | | | 11,495 | | | 40,630 | | | 95,672 | |
| | $ | 946,516 | | | $ | 562,508 | | | $ | 434,561 | | | $ | 1,943,585 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至2021年12月31日止年度的淨銷售額 | |
| | 美洲 | | EMEA | | 亞洲/太平洋 | | 合併
總計 | |
| | | | | |
| 客户行業 | | | | | | | | | |
| 金屬 | | $ | 210,340 | | | $ | 141,950 | | | $ | 207,160 | | | $ | 559,450 | | |
| 金屬加工及其他 | | 551,871 | | | 422,178 | | | 227,659 | | | 1,201,708 | | |
| | $ | 762,211 | | | $ | 564,128 | | | $ | 434,819 | | | $ | 1,761,158 | | |
| | | | | | | | | |
| 確認收入的時間 | | | | | | | | | |
| 某一時間點的產品銷量 | | $ | 726,229 | | | $ | 525,623 | | | $ | 420,003 | | | $ | 1,671,855 | | |
| 一段時間內轉移的服務 | | 35,982 | | | 38,505 | | | 14,816 | | | 89,303 | | |
| | $ | 762,211 | | | $ | 564,128 | | | $ | 434,819 | | | $ | 1,761,158 | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 截至2020年12月31日止年度的淨銷售額 | |
| | 美洲 | | EMEA | | 亞洲/太平洋 | | 合併
總計 | |
| | | | |
| 客户行業 | | | | | | | | | |
| 金屬 | | $ | 163,135 | | | $ | 107,880 | | | $ | 168,096 | | | $ | 439,111 | | |
| 金屬加工及其他 | | 443,908 | | | 348,059 | | | 186,599 | | | 978,566 | | |
| | $ | 607,043 | | | $ | 455,939 | | | $ | 354,695 | | | $ | 1,417,677 | | |
| | | | | | | | | |
| 確認收入的時間 | | | | | | | | | |
| 某一時間點的產品銷量 | | $ | 570,152 | | | $ | 417,725 | | | $ | 341,104 | | | $ | 1,328,981 | | |
| 一段時間內轉移的服務 | | 36,891 | | | 38,214 | | | 13,591 | | | 88,696 | | |
| | $ | 607,043 | | | $ | 455,939 | | | $ | 354,695 | | | $ | 1,417,677 | | |
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
注意事項 6 — 租賃
該公司擁有某些設施、車輛、機械和設備的經營租約，剩餘的租賃期限不超過 9年份。此外，該公司還擁有某些土地使用租約，其餘租賃期限不超過 93年份。
公司的融資租賃包含在合併資產負債表的PP&E中。參見《合併財務報表附註》附註15。該公司有 不截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的重大可變租賃成本或轉租收入。 下表列出了截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的公司租賃成本的組成部分：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022年12月31日 | | 2021年12月31日 | | 2020年12月31日 |
| 運營租賃費用 | $ | 15,171 | | | $ | 14,061 | | | $ | 14,247 | |
| 短期租賃費用 | 816 | | | 861 | | | 1,308 | |
與公司租賃相關的補充現金流信息如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 十二月三十一日
2022 | | 十二月三十一日
2021 | | 十二月三十一日
2020 |
| 為計量租賃負債所含金額支付的現金： | | | | | |
| 來自經營租賃的運營現金流 | $ | 19,215 | | | $ | 13,859 | | | $ | 14,101 | |
| 非現金租賃負債活動： | | | | | |
| 為換取新的經營租賃而獲得的租賃資產 負債 | 23,356 | | | 11,142 | | | 6,949 | |
與公司租賃相關的補充資產負債表信息如下：
| | | | | | | | | | | |
| 2022年12月31日 | | 2021年12月31日 |
| 使用權租賃資產 | $ | 43,766 | | | $ | 36,635 | |
| | | |
| 其他應計負債 | 12,024 | | | 9,976 | |
| 長期租賃負債 | 26,967 | | | 26,335 | |
| 經營租賃負債總額 | $ | 38,991 | | | $ | 36,311 | |
| | | |
| 加權平均剩餘租賃期限（年） | 5.1 | | 5.6 |
| 加權平均折扣率 | 4.36 | % | | 4.22 | % |
截至2022年12月31日，經營租賃負債的到期日如下：
| | | | | |
| 2022年12月31日 |
| 截至2023年12月31日止年度 | $ | 13,551 | |
| 截至2024年12月31日的財年 | 11,149 | |
| 截至2025年12月31日止年度 | 7,266 | |
| 截至2026年12月31日的財年 | 5,280 | |
| 截至2027年12月31日的財年 | 2,457 | |
| 截至2028年12月31日的年度及以後 | 5,299 | |
| 租賃付款總額 | 45,002 | |
| 減去：估算利息 | (6,011) | |
| 租賃負債的現值 | $ | 38,991 | |
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
注意事項 7 — 重組和相關活動
公司管理層批准了一項全球重組計劃（“QH計劃”），這是其在2019年第三季度實現與合併相關的某些成本協同效應的初始計劃的一部分。QH 計劃包括重組和相關的遣散費，以將員工總數減少大約 400全球人員，以及關閉某些製造和非製造設施的計劃。截至2022年12月31日，公司已基本完成QH計劃下的所有舉措，剩餘的遣散費只有微不足道的金額尚待支付，預計將在2023年完成。
為了應對當前的宏觀經濟不利因素和疲軟的運營狀況，2022年，公司管理層啟動了一項全球成本和優化計劃，以改善其成本結構，推動組織更具盈利性和生產力。該計劃已經並將包括某些重組活動，作為計劃的一部分，以進一步優化和加強公司的足跡，優化上市戰略，簡化投資組合和組織，並使公司能夠實現其戰略計劃。在2022年第四季度，該計劃下的初步行動包括重組和相關的遣散費，以將員工人數減少約一些 40全球職位。這些裁員始於2022年第四季度，預計將於2023年完成。
根據公司的重組計劃，員工離職福利因某些國外的地方法規而異，包括遣散費和其他福利。完成所有行動的確切時間和相關的最終成本將取決於許多因素，並且可能會發生變化。截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度中產生的重組成本包括裁員遣散費，包括對員工離職費用初步估算的慣例和例行調整，以及關閉某些設施的成本，記錄在公司合併運營報表的重組和相關費用中。
關於關閉某些製造和非製造設施的計劃，該公司已提供某些設施和財產供出售。在截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度中，其中某些設施已出售，公司確認收益為美元0.22022 年有百萬美元還有美元5.42021年為百萬美元，虧損約為美元0.62020年為百萬美元，包含在合併運營報表的其他（支出）收入中。此外，某些總賬面價值約為 $ 的土地0.6截至2022年12月31日，百萬美元繼續持有待售，並記錄在公司合併資產負債表上的預付費用和其他流動資產中。該公司預計將在2023年完成這塊土地的出售。公司將繼續評估加強和優化其現有設施和佔地面積的行動，這可能包括將來出售某些其他設施或財產。如合併財務報表附註附註4所述，重組和相關費用不包括在公司計算應申報板塊的營業收益衡量標準中，因此這些成本不由應申報分部審查或記錄在應報告的細分市場中。
截至2022年12月31日和2021年12月31日止年度的公司應計重組活動如下：
| | | | | |
| 重組計劃 |
| 截至2020年12月31日的應計重組 | $ | 8,248 | |
| 重組及相關費用 | 1,433 | |
| 現金支付 | (5,266) | |
| 貨幣折算調整 | (328) | |
| 截至2021年12月31日的應計重組 | 4,087 | |
| 重組及相關費用 | 3,163 | |
| 現金支付 | (1,532) | |
| 貨幣折算調整 | (235) | |
| 截至2022年12月31日的應計重組 | $ | 5,483 | |
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
注意事項 8 — 基於股份的薪酬
公司在截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的合併運營報表中確認了以下基於股份的薪酬支出：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 股票期權 | $ | 1,774 | | | $ | 1,235 | | | $ | 1,491 | |
| 非既得股票獎勵和限制性股票單位 | 6,679 | | | 5,438 | | | 5,012 | |
| 非選修和選修401 (k) 股票配套供款 | — | | | 1,553 | | | 3,112 | |
| 董事持股計劃 | 63 | | | 901 | | | 541 | |
| 高性能庫存單位 | 3,150 | | | 1,911 | | | 840 | |
| 基於股份的薪酬支出總額 | $ | 11,666 | | | $ | 11,038 | | | $ | 10,996 | |
基於股份的薪酬支出記錄在銷售和收購中，美元除外0.2百萬，美元0.9百萬和美元1.5在截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的年度中，分別記錄在合併、整合和其他收購相關費用中。
股票期權
所有計劃下的股票期權活動如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 的數量
選項 | | 加權
平均值
運動
價格
（每個選項） | | 加權
平均值
剩餘的
合同的
期限（年） | | 聚合
固有的
價值 |
| 截至2022年1月1日的未償還期權 | 109,684 | | $ | 165.47 | | | | | |
| 授予的期權 | 31,914 | | 222.82 | | | | | |
| 行使的期權 | (11,801) | | 133.10 | | | | | |
| 期權被沒收 | (10,315) | | 172.41 | | | | | |
| 截至2022年12月31日的未償期權 | 119,482 | | $ | 183.39 | | | 4.7 | | $ | (373) | |
| 期權預計將在2022年12月31日之後歸屬 | 54,245 | | $ | 182.20 | | | 5.5 | | $ | (830) | |
| 截至2022年12月31日可行使的期權 | 65,237 | | $ | 159.93 | | | 3.9 | | $ | 455 | |
在截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度中行使的期權的內在價值總額約為美元0.8百萬，美元2.7百萬和美元6.5分別為百萬。內在價值是根據標的證券的當前市場價格與相關期權的行使價之間的差額計算得出的。
截至2022年12月31日，公司未償還的股票期權摘要如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
的範圍
行使價格 | | 數字
的期權
傑出 | | 加權
平均值
剩餘的
合同的
期限（年） | | 加權
平均值
行使價格
（每個選項） | | 數字
的期權
可鍛鍊 | | 加權
平均值
行使價格
（每個選項） |
| $ | 120.01 | | - | $ | 150.00 | | | 40,781 | | 4.5 | | 137.28 | | | 23,262 | | 136.64 | |
| $ | 150.01 | | - | $ | 180.00 | | | 56,834 | | 4.6 | | 164.63 | | | 33,833 | | 155.35 | |
| $ | 220.01 | | - | $ | 250.00 | | | 21,867 | | 5.2 | | 245.10 | | | 8,142 | | 245.49 | |
| | | | 119,482 | | 4.7 | | 183.39 | | | 65,237 | | 159.93 | |
截至2022年12月31日，在截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度中，與授予的期權相關的未確認薪酬支出為美元0.8百萬，美元0.5百萬和美元0.1將分別在加權平均期內確認百萬 1.3年份。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
該公司根據其LTIP計劃授予了股票期權，這些期權僅受時間限制，通常在有限的時間內歸屬 三年在 2022 年、2021 年、2020 年和 2019 年期間。 為了確定股票期權獎勵的公允價值，公司使用了Black-Scholes期權定價模型，主要使用下表中列出的假設：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 年 7 月撥款 | | 2022 年 3 月撥款 | | 2021 | | 2020 | | 2019 |
| 授予的股票期權數量 | 4,837 | | 27,077 | | 25,250 | | 49,115 | | 51,610 |
| 股息收益率 | 0.79 | % | | 0.80 | % | | 0.85 | % | | 0.99 | % | | 1.12 | % |
| 預期波動率 | 40.47 | % | | 38.60 | % | | 37.33 | % | | 31.57 | % | | 26.29 | % |
| 無風險利率 | 2.87 | % | | 2.07 | % | | 0.60 | % | | 0.36 | % | | 1.52 | % |
| 預期期限（年） | 4.0 | | 4.0 | | 4.0 | | 4.0 | | 4.0 |
這些期權的公允價值在每項獎勵的各自歸屬期內按直線攤銷。在截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日的年度中，每項獎勵中記錄的薪酬支出分別如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 2022 年股票期權獎勵 | $ | 783 | | | $ | — | | | $ | — | |
| 2021 年股票期權獎勵 | 521 | | | 429 | | | — | |
| 2020 年股票期權獎勵 | 443 | | | 516 | | | 385 | |
| 2019 年股票期權大獎 | 27 | | | 234 | | | 698 | |
| 2018 年股票期權大獎 | — | | | 56 | | | 357 | |
限制性股票獎勵
根據公司LTIP計劃授予的非既得限制性股票獎勵的活動如下所示：
| | | | | | | | | | | |
| 的數量
股份 | | 加權平均授予日公允價值（每股） |
| 非既得獎勵，2021年12月31日 | 68,693 | | $ | 179.26 | |
| 已授予 | 54,433 | | 166.07 | |
| 既得 | (38,583) | | 175.80 | |
| 被沒收 | (5,088) | | 184.64 | |
| 非既得獎勵，2022年12月31日 | 79,455 | | $ | 171.61 | |
非既得股票的公允價值基於授予之日公司普通股的交易價格。公司根據類似獎勵的歷史經驗調整預期沒收的授予日期公允價值。截至 2022 年 12 月 31 日，與這些獎勵相關的未確認薪酬支出為 $7.4百萬，將在剩餘期間的加權平均值內確認 1.6年份。
限制性股票單位
根據公司LTIP計劃授予的非既得限制性股票單位的活動如下所示：
| | | | | | | | | | | |
| 的數量
單位 | | 加權平均授予日期公允價值（每單位） |
| 非既得獎勵，2021年12月31日 | 10,977 | | $ | 170.82 | |
| 已授予 | 10,703 | | 169.29 | |
| 既得 | (3,009) | | 158.09 | |
| 被沒收 | (171) | | 190.37 | |
| 非既得獎勵，2022年12月31日 | 18,500 | | $ | 171.83 | |
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
非既得限制性股票單位的公允價值基於授予之日公司普通股的交易價格。公司根據類似獎勵的歷史經驗調整預期沒收的授予日期公允價值。截至 2022 年 12 月 31 日，與這些獎勵相關的未確認薪酬支出為 $1.7百萬，將在剩餘期間的加權平均值內確認 1.9年份。
高性能庫存單位
公司授予基於業績的股票獎勵（“PSU”）作為其LTIP的一部分，該獎勵將以一定數量的股票結算，但須遵守基於市場和基於時間的歸屬條件。最終可能作為每項獎勵的結算而發行的完全既得股份的數量可能介於 0% 最多 200目標獎勵的百分比，視公司股東總回報率（“TSR”）相對於公司同行集團標普中型股400指數材料集團的業績而定。PSU 所需的服務期為 三年而PSU的股東總回報率計量期通常為授予當年的1月1日至結算後發行股票前一年的12月31日。
PSU的薪酬支出是根據其授予日期的公允價值來衡量的，並按直線法確認 三年歸屬期。 PSU的授予日公允價值是使用授予日的蒙特卡洛模擬並使用下表中列出的以下假設來估算的：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021年首席執行官補助金 (1) | | 2021 | | 2020 |
| 授予的 PSU 數量 | 18,462 | | 3,775 | | 12,103 | | 18,485 |
| 無風險利率 | 2.11 | % | | 0.65 | % | | 0.29 | % | | 0.28 | % |
| 股息收益率 | 0.93 | % | | 0.72 | % | | 0.64 | % | | 1.13 | % |
| 預期期限（年） | 3.0 | | 3.0 | | 3.0 | | 3.0 |
(1)2021年9月2日，董事會任命安德魯·託梅蒂奇為首席執行官並簽訂了僱傭協議，並授予了由基於時間的限制性股票和PSU組成的股權獎勵。
截至2022年12月31日，大約有美元4.0與PSU相關的未確認薪酬成本總額為百萬美元，公司預計將在加權平均期內確認這些成本 1.8年份。
固定繳款計劃
從2020年4月開始，一直持續到2021年3月，公司將非選擇性和選擇性401（k）份額以公司普通股的全額既得股權而不是現金進行配對。曾經有 不截至2022年12月31日止年度的對等股票出資。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度中，存量供款總額為美元1.5百萬和美元3.1分別是百萬。
2013 年董事持股計劃
2013年，公司通過了2013年董事持股計劃（“計劃”），以鼓勵董事增加對公司的投資，該計劃已在公司2013年5月的股東大會上獲得批准。該計劃授權最多發行 75,000根據本計劃的條款持有貴格會普通股，用於支付計劃期內在2013年及隨後幾年向公司每位非僱員董事支付的全部或部分年度現金預留金。根據該計劃，每位在適用日曆年的5月1日擁有的股份少於以下的董事 400需要獲得適用日曆年度的年度現金儲備金的百分比，除以紐約證券交易所綜合錄像帶上一個日曆年公佈的貴格會普通股的平均收盤價（“門檻金額”）的平均值（“門檻金額”） 75貴格會普通股中年度現金預留額的百分比以及 25預留金的現金百分比，除非董事選擇獲得更大比例的貴格會普通股，最高 100相應年份的年度現金儲備金的百分比。每位擁有超過門檻金額的董事可以選擇按一定百分比收取普通股（最高） 100%) 佔年度現金預留額。年度預付金為 $0.1百萬，預付款日期為6月1日。
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合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
注意事項 9 — 其他（支出）收入，淨額
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的其他（支出）淨收入如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 來自第三方許可費的收入 | $ | 1,268 | | | $ | 1,367 | | | $ | 999 | |
| 外匯損失，淨額 | (9,399) | | | (3,821) | | | (6,082) | |
| 處置不動產、廠房、設備和其他資產的收益（虧損），淨額 | 168 | | | 4,695 | | | (871) | |
| 非所得税退税和其他相關（支出）抵免 | (1,613) | | | 15,155 | | | 3,345 | |
| 養老金和退休後福利收入（成本），非服務部分 | 1,704 | | | 759 | | | (21,592) | |
| 債務消滅造成的損失 | (6,763) | | | — | | | — | |
| 保險追回收益 | 1,804 | | | — | | | 18,144 | |
| 其他非營業收入，淨額 | 224 | | | 696 | | | 439 | |
| 其他（支出）收入總額，淨額 | $ | (12,607) | | | $ | 18,851 | | | $ | (5,618) | |
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的淨外匯虧損包括約美元的外幣交易虧損1.6百萬，美元0.6百萬和美元0.4分別為百萬與惡性通貨膨脹會計有關。參見《合併財務報表附註》附註1。
處置不動產、廠房、設備和其他資產的收益（虧損），淨額，包括與某些固定資產處置相關的損失，這些損失由2021年公司賓夕法尼亞州康肖霍肯總部洪水造成的財產損失，如合併財務報表附註26所述。該標題還包括2022年和2021年的收益以及2020年出售與合併相關的某些持有的待售不動產資產的虧損，如合併財務報表附註7所述。
截至2022年12月31日止年度的非所得税退税和其他相關（支出）抵免額包括與公司某些意大利和德國子公司在2019年8月1日之前的納税期結算某些所得税審計相關的合併相關賠償資產的調整，而在截至2021年12月31日的年度中，這包括合併財務報表附註26中描述的公司巴西子公司的某些非所得税抵免。
截至2020年12月31日止年度的養老金和退休後福利收入（成本），非服務部分包括一美元1.6一百萬美元的保費退款和一美元22.7如合併財務報表附註21所述，與終止非繳費型美國養老金計劃相關的百萬美元非現金結算費用。
截至2022年12月31日止年度的清償債務損失包括註銷某些先前未攤銷的遞延融資成本，以及為執行公司主要信貸額度修正案而產生的部分第三方和債權人債務發行成本。參見《合併財務報表附註》附註20。
如上所述，截至2022年12月31日止年度的保險追償收益反映了從保險公司收到的與2021年期間發生的財產損失相關的款項，而在截至2020年12月31日的年度中，該金額與終止對某些現金的限制有關，這些現金以前指定僅用於解決公司不活躍子公司的石棉索賠以及破產保險公司先前提交的追回索賠的現金收益。參見《合併財務報表附註》附註12、附註19和附註26。
注意事項 10 — 所得税
2017年12月22日，美國政府頒佈了全面的税收立法，我們稱之為美國税收改革。美國税收改革對非美國收益實施了新的税收制度，取消了對某些外國子公司的股息徵收的美國聯邦所得税，並對某些外國子公司的未分配收益的認定匯回徵收一次性過渡税，該税將在八年內支付。
根據美國國税局（“IRS”）、美國財政部和各州税務機關發佈的許多法規、通知和其他正式指導方針，公司完成了過渡税的核算，並選擇繳納其美元15.5根據美國税收改革的允許，在八年內分期繳納百萬美元的過渡税。截至 2022 年 12 月 31 日，$6.9已分期支付了百萬美元，剩餘的 $8.6百萬將在未來幾年分期支付。
截至2022年12月31日，該公司的遞延納税義務為美元6.8某些未分配的國外收益為百萬美元，這主要代表公司對公司最終將向美國匯出某些收益而將徵收的非美國所得税的估計。該公司的再投資主張詳見下文。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的聯營公司淨收入中權益前所得的税收如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 當前： | | | | | |
| 聯邦 | $ | (708) | | | $ | 955 | | | $ | (1,359) | |
| 州 | 1,450 | | | 2,115 | | | 1,171 | |
| 國外 | 34,735 | | | 44,375 | | | 33,173 | |
| 35,477 | | | 47,445 | | | 32,985 | |
| 已推遲： | | | | | |
| 聯邦 | (2,798) | | | (3,863) | | | (28,437) | |
| 州 | (713) | | | (3,117) | | | (3,087) | |
| 國外 | (7,041) | | | (5,526) | | | (6,757) | |
| 總計 | $ | 24,925 | | | $ | 34,939 | | | $ | (5,296) | |
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的所得税前收益組成部分如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 美國 | $ | (4,933) | | | $ | 7,263 | | | $ | (66,585) | |
| 國外 | 12,051 | | | 139,728 | | | 93,724 | |
| 總計 | $ | 7,118 | | | $ | 146,991 | | | $ | 27,139 | |
截至2022年12月31日和2021年12月31日，遞延所得税資產和負債總額由以下內容組成：
| | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | |
| 退休金 | $ | 8,469 | | | $ | 11,860 | | |
| 信用損失備抵金 | 2,246 | | | 2,155 | | |
| 保險和訴訟儲備金 | 716 | | | 675 | | |
| 績效激勵 | 3,327 | | | 2,881 | | |
| 基於股權的薪酬 | 2,723 | | | 1,920 | | |
| 預付費用 | 486 | | | 460 | | |
| 營業虧損結轉 | 20,519 | | | 18,544 | | |
| 國外税收抵免和其他抵免 | 5,506 | | | 16,285 | | |
| 利息 | 9,928 | | | 9,940 | | |
| 重組儲備金 | 791 | | | 631 | | |
| 使用權租賃資產 | 8,440 | | | 8,322 | | |
| 庫存儲備 | 2,967 | | | 2,941 | | |
| 研究和開發 | 11,936 | | | 8,832 | | |
| 其他 | 4,307 | | | 2,846 | | |
| 82,361 | | | 88,292 | | |
| 估值補貼 | (11,730) | | | (17,400) | | |
| 遞延所得税資產總額，淨額 | $ | 70,631 | | | $ | 70,892 | | |
| 折舊 | 11,935 | | | 11,580 | | |
| 外國養老金及其他 | 2,691 | | | 2,332 | | |
| 無形資產 | 182,838 | | | 197,066 | | |
| 租賃負債 | 9,590 | | | 8,421 | | |
| 股權投資的外部基礎 | 5,886 | | | 5,999 | | |
| 未匯入的收入 | 6,766 | | | 8,381 | | |
| 遞延所得税負債總額 | $ | 219,706 | | | $ | 233,779 | | |
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
該公司有 $7.4百萬計遞延所得税資產與州淨營業虧損有關。管理層分析了撤銷現有應納税臨時差額的預期影響，考慮了到期日，分析了現行的州税法，並確定 $1.7根據遞延所得税負債的逆轉，預計將有數百萬美元的州淨營業虧損結轉作為未來收益變現。因此，部分估值備抵額為美元5.7已經確定了百萬。這些州的淨營業虧損受各種結轉期的影響 5年到 20年或無限期結轉期。額外的 $0.9為其他淨州遞延所得税資產設立了百萬美元的估值補貼。
該公司有 $13.1百萬與國外淨營業虧損結轉相關的遞延所得税資產。部分估值補貼為 $2.3已根據該金額確定了百萬美元，因此淨額為 $10.8百萬預期未來收益。這些國外淨營業虧損受不同的結轉期的影響，其中大多數都有無限期的結轉期。額外的部分估值補貼為$1.5已經用某些其他外國遞延所得税資產設立了百萬美元。
在合併的同時，公司收購了國外税收抵免遞延所得税資產 $41.8百萬將在2019年至2028年之間到期。外國税收抵免可以結轉 10年份。管理層根據某些假設分析了利用外國税收抵免的預期影響，例如預計的美國應納税所得額、收回的國內虧損總額以及《美國國税法》規定的所有權變更導致的年度限制。該公司的外國税收抵免結轉額為美元5.2百萬和美元15.9截至2022年12月31日和2021年12月31日分別為百萬美元，其中1美元1.3百萬和美元5.8截至2022年12月31日和2021年12月31日的估值補貼分別為百萬美元，反映了預計在到期前不會使用的信用額度。
該公司還收購了不允許的利息遞延所得税資產，金額為美元14.0百萬作為組合的一部分。不允許的利息可以無限期結轉。管理層根據預計的美國應納税所得額，分析了使用不允許的利息結轉的預期影響，並確定公司將在2028年之前使用所有預期的未來收益。截至2022年12月31日，該公司的不允許變現利息結轉淨額為美元10.1資產負債表上的百萬美元與其在美國的業務有關，以及美元0.6百萬美元與非美國業務有關。
截至2022年12月31日，該公司的遞延所得税負債為美元169.4百萬美元主要與合併和諾曼·海的收購導致的無形資產增加有關。
作為合併的一部分，該公司收購了 50在韓國Houghton Corporation合資企業中持有百分比的權益，並已錄得$5.9為其外部基差額承擔百萬美元的遞延所得税負債。
以下是公司截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的遞延所得税資產估值補貼的變化：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 餘額為
開始
週期的 | | 購買
會計
調整 | | 額外
估價
津貼 | | 津貼
利用率
和其他 | | 的效果
交換
費率
變更 | | 平衡
在結束時
週期的 |
| 估值補貼 | | | | | | | | | | | |
| 截至2022年12月31日的年度 | $ | 17,400 | | | $ | — | | | $ | 1,326 | | | $ | (6,789) | | | $ | (207) | | | $ | 11,730 | |
| 截至2021年12月31日的年度 | $ | 21,511 | | | $ | — | | | $ | 29 | | | $ | (4,470) | | | $ | 330 | | | $ | 17,400 | |
| 截至2020年12月31日的年度 | $ | 13,834 | | | $ | 7,148 | | | $ | 2,738 | | | $ | (2,153) | | | $ | (56) | | | $ | 21,511 | |
截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司的遞延所得税淨資產和負債在合併資產負債表中分類如下：
| | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 |
| 非流動遞延所得税資產 | $ | 11,218 | | | $ | 16,138 | |
| 非流動遞延所得税負債 | 160,294 | | | 179,025 | |
| 遞延所得税負債淨額 | $ | (149,076) | | | $ | (162,887) | |
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
以下是截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度按聯邦法定税率計算的所得税與公司記錄的所得税的對賬表。截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度，所得税對賬列報中的某些非實質性的重新歸類已作出：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 按聯邦法定税率計算的所得税條款 | $ | 1,495 | | | $ | 30,868 | | | $ | 5,699 | |
| 未匯入的收入 | (1,839) | | | 1,841 | | | (2,308) | |
| 税法變更/改革 | 823 | | | 1,955 | | | (1,059) | |
| 美國對國外業務徵税 | 4,864 | | | 10,479 | | | 5,140 | |
| 養老金結算 | — | | | — | | | (2,247) | |
| 國外衍生的無形收入 | (917) | | | (8,698) | | | (7,339) | |
| 不可扣除的收購費用 | 45 | | | 129 | | | 131 | |
| 預扣税 | 7,785 | | | 6,584 | | | 7,809 | |
| 外國税收抵免 | (5,850) | | | (14,725) | | | (4,699) | |
| 基於股份的薪酬 | 1,234 | | | 600 | | | 335 | |
| 外國税率差異 | 4,782 | | | 1,712 | | | 332 | |
| 研發信貸 | (1,757) | | | (1,685) | | | (1,018) | |
| 審計和解協議 | 2,697 | | | 1,378 | | | 807 | |
| 不確定的税收狀況 | (6,375) | | | 519 | | | 1,990 | |
| 州所得税準備金，淨額 | 432 | | | (1,446) | | | (2,245) | |
| 不可扣除的餐飲和娛樂 | 146 | | | 426 | | | 290 | |
| 無形資產的公司間轉讓 | (1,932) | | | 4,347 | | | (4,384) | |
| 商譽減值 | 19,550 | | | — | | | — | |
| 雜項物品，淨額 | (258) | | | 655 | | | (2,530) | |
| 聯營公司淨收入中權益前所得税 | $ | 24,925 | | | $ | 34,939 | | | $ | (5,296) | |
根據美國税收改革，該公司記錄了美元15.5對非美國子公司的未分配收益徵收美國所得税的過渡税額為百萬美元。但是，如果這些未分配的收益最終匯給美國，則公司還可能需要繳納其他税款，例如預扣税和股息分配税。由於合併，產生了額外的第三方債務，導致公司重新評估其全球現金戰略，以實現其在未來幾年降低槓桿率的目標。截至2022年12月31日，該公司的遞延納税義務為美元6.8百萬，這主要代表公司為最終將這些收益滙往美國而將承擔的非美國税收的估計。公司目前打算將其非美國子公司的額外未分配收益再投資，以支持營運資金需求和美國以外的某些其他增長計劃。截至2022年12月31日，此類未分配收益金額約為美元424.7百萬。預計最終匯出這些收入可能產生的任何納税義務都將由外國税收抵免大大抵消（受某些限制）。目前估算任何此類增量税收支出是不切實際的。
截至2022年12月31日，公司未確認的税收優惠總額的累計負債為美元16.3百萬。該公司累積了大約 $1.3百萬美元用於累計罰款和 $2.7截至2022年12月31日，累計利息為百萬美元。截至2021年12月31日，公司未確認的税收優惠總額的累計負債為美元22.5百萬。該公司累積了大約 $3.1百萬美元用於累計罰款和 $3.1截至2021年12月31日，累計利息為百萬美元。
公司繼續在其合併運營報表中將與不確定税收狀況相關的利息和罰款列為聯營公司淨收入中權益前收入的税收支出的一部分。公司確認的收益為 $1.7百萬美元用於罰款和補助金 $0.3截至2022年12月31日止年度的合併損益表中的利息（扣除到期日和結算後的淨額）為百萬美元，收益為美元0.5百萬美元用於罰款和開支 $0.3截至2021年12月31日止年度的合併損益表中的利息（扣除到期日和結算後的淨額），以及少於美元的支出0.1百萬美元用於罰款和開支 $0.6在截至2020年12月31日止年度的合併損益表中，扣除利息（扣除到期日和結算），為百萬美元。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
該公司估計，在截至2022年12月31日的年度中，它將把未確認的税收優惠總額的累計負債減少約美元4.9百萬美元，這是由於某些税收狀況的時效到期。未確認的税收優惠累計負債的估計減少並未考慮現有税收狀況中未確認的税收優惠負債的任何增加，也沒有考慮到截至2022年12月31日止年度的新税收狀況導致的未確認税收優惠累計負債的任何增加。
截至2022年12月31日、2021年12月31日和2020年12月31日止年度未確認的税收優惠的起始金額和期末金額的對賬如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 截至1月1日未確認的税收優惠 | $ | 22,464 | | | $ | 22,152 | | | $ | 19,097 | |
| 前期未確認的税收優惠增加（減少） | (1,174) | | | 1,002 | | | 2,025 | |
| 本期未確認的税收優惠增加 | 953 | | | 2,915 | | | 3,095 | |
| 由於時效失效，未確認的税收優惠減少 | (2,378) | | | (1,527) | | | (2,024) | |
| 因審計結算而導致未確認的税收優惠減少 | (2,509) | | | (1,104) | | | (1,635) | |
| 收購導致未確認的税收優惠增加 | — | | | — | | | 597 | |
| （減少）因外匯匯率而增加 | (1,016) | | | (974) | | | 997 | |
| 截至12月31日未確認的税收優惠 | $ | 16,340 | | | $ | 22,464 | | | $ | 22,152 | |
超過該金額的未確認税收優惠淨額如果得到確認，將影響公司的税收支出和有效税率為美元10.2百萬，美元15.2百萬和美元14.7截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度分別為百萬美元。
公司及其子公司需繳納美國聯邦所得税，以及各州和外國税務管轄區的所得税。仍需接受主要税務管轄區審查的納税年度包括2007年的意大利、2011年的巴西、2016年的荷蘭、2018年的加拿大、中國、墨西哥、德國、西班牙和美國、2019年的英國、從2017年4月1日起至2018年3月31日的財政年度的印度以及2011年的美國各州税務管轄區。
正如先前報道的那樣，意大利税務機關已經評估了該公司子公司貴格會意大利有限公司在2007至2015年納税年度應繳的額外税款。除2007年外，公司已根據經濟合作與發展組織共同協議程序（“MAP”）向主管當局申請減免這些評估。2020年，意大利、西班牙和荷蘭各自的税務機關就MAP程序達成了協議，公司已接受該協議。截至2022年12月31日，該公司已收到美元1.6來自荷蘭和西班牙的數百萬美元退款。2022年2月，該公司收到了意大利税務機關的和解通知，確認到期金額為美元2.6百萬，批准了公司的請求，即利用其剩餘的淨營業虧損來部分抵消負債。截至2022年12月31日，公司已支付全額和解金，其中約為美元0.2已退還數百萬美元。
Houghton Italia, S.r.l. 還參與了意大利税務機關的企業所得税審計，涵蓋2014至2018納税年度。2021年第四季度，公司向意大利税務機關和解了2014和2015納税年度霍頓意大利有限公司的部分企業所得税審計。在截至2022年12月31日的年度中，該公司以總額結算了2016至2018年的納税年度2.0百萬。該公司現在總共以美元的價格結算了2014至2018年的所有年度3.7百萬。因此，公司已發放了已結算納税年度與本次審計有關的所有準備金。由於結算和儲備金的發放，公司確認了税收準備金的淨收益為美元1.9在截至2022年12月31日的年度中，百萬美元。該公司的應收賠償金為 $3.6百萬美元，用於其就此事以及其他審計和解和税務事項向霍頓前所有者提出的任何合併前納税義務的索賠。
Houghton Deutschland GmbH也接受了德國税務機關對2015至2017納税年度的審計。2022年第二季度，該公司與德國税務機關達成了2015-2017納税年度的公司税務審計結算，總額為美元0.3百萬。該公司的應收賠償金為 $0.3百萬美元，用於其就此事產生的任何合併前納税義務向霍頓的前所有者提出索賠。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
注意事項 11 — 每股收益
下表彙總了截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的每股收益計算結果：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 普通股每股基本收益 | | | | | |
| 歸屬於奎克化學公司的淨（虧損）收益 | $ | (15,931) | | | $ | 121,369 | | | $ | 39,658 | |
| 減去：分配給參與證券的虧損（收入） | 92 | | | (480) | | | (148) | |
| 普通股股東可獲得的淨（虧損）收益 | $ | (15,839) | | | $ | 120,889 | | | $ | 39,510 | |
| 基本加權平均已發行普通股 | 17,841,487 | | 17,805,034 | | 17,719,792 |
| 普通股每股基本（虧損）收益 | $ | (0.89) | | | $ | 6.79 | | | $ | 2.23 | |
| | | | | |
| 攤薄後的每股普通股收益 | | | | | |
| 歸屬於奎克化學公司的淨（虧損）收益 | $ | (15,931) | | | $ | 121,369 | | | $ | 39,658 | |
| 減去：分配給參與證券的虧損（收入） | 92 | | | (479) | | | (148) | |
| 普通股股東可獲得的淨（虧損）收益 | $ | (15,839) | | | $ | 120,890 | | | $ | 39,510 | |
| 基本加權平均已發行普通股 | 17,841,487 | | 17,805,034 | | 17,719,792 |
| 稀釋性證券的影響 | 15,005 | | 50,090 | | 31,087 |
| 攤薄後的加權平均已發行普通股 | 17,856,492 | | 17,855,124 | | 17,750,879 |
| 攤薄（虧損）普通股每股收益 | $ | (0.89) | | | $ | 6.77 | | | $ | 2.22 | |
某些股票期權、限制性股票單位和PSU不包括在攤薄後每股收益的計算中，而其影響本來是反稀釋的。不包括的反攤薄股票的計算金額為 28,222在 2022 年， 4,070在 2021 年還有 945在 2020 年。
注意事項 12 — 限制性現金
在2020年12月之前，公司限制了與公司一家不活躍子公司的收益相關的其他資產中的現金，該子公司此前曾與兩家保險公司分別簽訂了和解和解押協議，原始總價值為美元35.0百萬。這兩項和解協議的收益都受到限制，只能用於支付與子公司石棉訴訟相關的索賠和辯護費用。和解協議的收益存入了收入低於美元的計息賬户0.1截至2020年12月31日止年度的百萬美元，抵消了美元1.02020 年期間的淨支付額達到百萬美元。由於收益的限制性，在其他非流動負債中設立了相應的遞延信貸，金額相等，抵消額度一直持續到限制失效。
2020年12月，對這些先前收到的保險和解的限制終止，公司將現金轉入了運營賬户。關於限制的終止，公司確認了一美元35.0截至2020年12月31日，其合併損益表中的其他收益（支出）淨收益為百萬美元，扣除與該非活躍子公司石棉訴訟相關的估計索賠負債，扣除與該不活躍子公司的石棉訴訟相關的估計負債。因此，由於這些限制的結束，出現了 不分別截至2021年12月31日和2022年12月31日止年度的限制性現金。參見《合併財務報表附註》附註18、22和26。
下表提供了截至2022年12月31日、2021年、2020年和2019年12月31日的現金、現金等價物和限制性現金的對賬表：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 | | 2019 |
| 現金和現金等價物 | $ | 180,963 | | | $ | 165,176 | | | $ | 181,833 | | | $ | 123,524 | |
| 限制性現金包含在其他流動資產中 | — | | | — | | | 62 | | | 353 | |
| 限制性現金包含在其他資產中 | — | | | — | | | — | | | 19,678 | |
| 現金、現金等價物和限制性現金 | $ | 180,963 | | | $ | 165,176 | | | $ | 181,895 | | | $ | 143,555 | |
注意事項 13 — 應收賬款和信用損失備抵金
截至2022年12月31日和2021年12月31日，該公司的應收賬款總額為美元486.4百萬和美元443.0分別是百萬。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
以下是截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度信貸損失備抵額的變化：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 餘額為
開始
週期的 | | 變更
轉到成本和
開支 | | 註銷
充電至
津貼 | | 匯率
變更
和其他
調整 | | 平衡
在結束時
週期的 |
| 信用損失備抵金 | | | | | | | | | |
| 截至2022年12月31日的年度 | $ | 12,334 | | | $ | 4,319 | | | $ | (2,441) | | | $ | (685) | | | $ | 13,527 | |
| 截至2021年12月31日的年度 | $ | 13,145 | | | $ | 653 | | | $ | (946) | | | $ | (518) | | | $ | 12,334 | |
| 截至2020年12月31日的年度 | $ | 11,716 | | | $ | 3,582 | | | $ | (2,187) | | | $ | 34 | | | $ | 13,145 | |
注意事項 14 — 庫存
截至2022年12月31日和2021年12月31日，庫存淨額如下：
| | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 |
| 原材料和用品 | $ | 151,105 | | | $ | 129,382 | |
| 在製品、成品和儲備 | 133,743 | | | 135,149 | |
| 庫存總額，淨額 | $ | 284,848 | | | $ | 264,531 | |
注十五 — 不動產、廠房和設備
截至2022年12月31日和2021年12月31日的不動產、廠房和設備如下：
| | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 |
| 土地 | $ | 29,010 | | | $ | 30,793 | |
| 建築和改進 | 138,759 | | | 134,313 | |
| 機械和設備 | 240,097 | | | 252,779 | |
| 在建工程 | 20,324 | | | 16,459 | |
| 不動產、廠房和設備，按成本計算 | 428,190 | | | 434,344 | |
| 減去：累計折舊 | (229,595) | | | (236,824) | |
| 不動產、廠房和設備總額，淨額 | $ | 198,595 | | | $ | 197,520 | |
截至2022年12月31日， PP&E包括 $0.6百萬美元的融資租賃資產和未來的最低租賃付款。總賬面價值約為 $ 的土地0.6截至2022年12月31日，百萬美元為待售，記錄在公司合併資產負債表上的預付費用和其他流動資產中。
注意事項 16 — 商譽和其他無形資產
截至2022年12月31日和2021年12月31日止年度的商譽賬面金額變化如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 美洲 | | EMEA | | 亞洲/太平洋 | | 全球專業企業 | | 總計 |
| | | |
| | | |
| 截至2020年12月31日的餘額 | $ | 213,242 | | | $ | 140,162 | | | $ | 158,090 | | | $ | 119,718 | | | $ | 631,212 | |
| 商譽補充 | 1,490 | | | 3,380 | | | 1,308 | | | 2,624 | | | 8,802 | |
| 貨幣折算和其他調整 | (709) | | | (8,022) | | | 3,060 | | | (3,149) | | | (8,820) | |
| 截至2021年12月31日的餘額 | 214,023 | | | 135,520 | | | 162,458 | | | 119,193 | | | 631,194 | |
| 商譽增加（減少） | 1,853 | | | 251 | | | — | | | (59) | | | 2,045 | |
| 商譽減值 | — | | | (93,000) | | | — | | | — | | | (93,000) | |
| 貨幣折算和其他調整 | 23 | | | (8,204) | | | (12,083) | | | (4,967) | | | (25,231) | |
| 截至2022年12月31日的餘額 | $ | 215,899 | | | $ | 34,567 | | | $ | 150,375 | | | $ | 114,167 | | | $ | 515,008 | |
由於公司新的組織結構於2023年1月1日生效，截至2023年1月1日，公司將先前由前全球專業業務板塊持有的商譽重新分配給其餘業務領域。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
截至2022年12月31日和2021年12月31日，固定壽命的無形資產的賬面總額和累計攤銷額如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 總承載量
金額 | | 累積的
攤銷 | | 賬面淨值 |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
| 客户名單和銷售權 | $ | 831,600 | | | $ | 853,122 | | | $ | 191,286 | | | $ | 147,858 | | | $ | 640,314 | | | $ | 705,264 | |
| 商標、配方和產品技術 | 158,564 | | | 163,974 | | | 46,281 | | | 38,747 | | | 112,283 | | | 125,227 | |
| 其他 | 7,576 | | | 6,309 | | | 6,390 | | | 5,900 | | | 1,186 | | | 409 | |
| 固定壽命無形資產總額 | $ | 997,740 | | | $ | 1,023,405 | | | $ | 243,957 | | | $ | 192,505 | | | $ | 753,783 | | | $ | 830,900 | |
該公司記錄了 $57.5百萬，美元59.9百萬和美元55.9在截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的年度中，攤銷費用分別為百萬美元。 攤銷記錄在公司合併運營報表的銷售和收購中。接下來五年的估計年度攤銷費用總額如下：
| | | | | |
| 截至2023年12月31日止年度 | $ | 57,822 | |
| 截至2024年12月31日的財年 | 57,218 | |
| 截至2025年12月31日止年度 | 56,466 | |
| 截至2026年12月31日的財年 | 56,194 | |
| 截至2027年12月31日的財年 | 55,897 | |
該公司有四項無限期的無形資產，總計 $189.1截至2022年12月31日的百萬美元，包括美元188.0數百萬個無限期的無形資產，用於與合併相關的商標和商號。相比之下，該公司擁有四項無限期的商標和商品名稱無形資產，總計 $196.9截至2021年12月31日，百萬美元。在2020年第一季度，該公司錄得了美元38.0百萬美元的非現金減值費用，用於減記與某些收購的霍頓商標和商號相關的某些無限期無形資產的價值，這主要是因為 COVID-19 對其估計的公允價值產生負面影響。
公司在每年第四季度完成其年度商譽和無限期無形資產減值測試，如果觸發事件表明其一個或多個申報單位可能存在減值，則更頻繁地完成。截至2022年10月1日，公司完成了年度減值評估，並得出結論，無需扣除減值費用。公司不斷評估財務業績、經濟狀況和其他最新進展，以評估觸發事件是否表明商譽、無限期或長期資產的賬面價值受到減值。
公司繼續監測影響公司的各種金融、經濟和地緣政治狀況，包括持續的俄烏戰爭和公司決定停止在俄羅斯的業務、原材料成本的持續上漲、供應鏈的限制和中斷，以及利率上升和公司的資本成本等因素。在2022年第三季度，公司得出結論，這些事件的升級產生了不利影響該公司的歐洲、中東和非洲報告部門 財務業績，是一個觸發事件。根據這一結論，公司在2022年第三季度完成了對其歐洲、中東和非洲報告部門以及相關資產組的中期減值評估。該公司得出結論，未貼現的現金流超過了長期資產的賬面價值，並且存在減值的可能性不大。在完成量化商譽減值測試時，公司將申報單位的公允價值（主要基於未來的貼現現金流）與其賬面價值進行了比較，以確定是否需要扣除減值費用。對未來貼現現金流的估計涉及大量判斷，並基於某些重要的假設，包括加權平均資本成本（“WACC”）和預計的息税折舊攤銷前利潤，後者包括與收入增長率、毛利率水平和運營費用相關的假設。截至本次中期減值評估，歐洲、中東和非洲申報單位的估計公允價值超過其賬面價值，公司得出結論，沒有減值的理由。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
在2022年第四季度，繼公司於2022年10月1日完成年度減值測試之後，公司得出結論，上述事件的持續負面影響，最值得注意的是利率持續上升導致公司資本成本增加，以及利潤率回收持續滯後推動的財務業績低於預期，這是公司歐洲、中東和非洲報告部門和相關商譽的又一個觸發事件，以及相關資產組。根據這一結論，截至2022年12月31日，公司完成了其歐洲、中東和非洲報告部門和相關資產組的中期減值評估。該公司得出結論，未貼現的現金流超過了長期資產的賬面價值，並且存在減值的可能性不大。在完成量化商譽減值測試時，公司將申報單位的公允價值（主要基於未來的貼現現金流）與其賬面價值進行了比較，以確定是否需要扣除減值費用。對未來貼現現金流的估計涉及大量判斷，並基於某些重要假設，包括WACC和預計的息税折舊攤銷前利潤，後者包括與收入增長率、毛利率水平和運營費用相關的假設。由於金融、經濟和地緣政治狀況導致本年度歐洲、中東和非洲地區收益下降的影響、本年度下降對未來預計收益的影響，以及第四季度中期量化減值評估中使用的WACC假設的增加，公司得出結論，歐洲、中東和非洲申報單位的估計公允價值低於其賬面價值。因此，非現金減值費用為 $93.0百萬將歐洲、中東和非洲報告單位Goodwill的賬面價值減記為2022年第四季度記錄的估計公允價值。
儘管公司在2022年進行了年度和基於觸發因素的中期減值評估以及2022年第四季度收取的商譽減值費用，但如果公司無法成功實施旨在抵消原材料成本和持續通貨膨脹壓力的行動，並且歐洲、中東和非洲報告部門的財務業績進一步下降，或者利率繼續上升並導致資本成本增加，那麼這些財務、經濟和地緣政治條件就有可能出現這些金融、經濟和地緣政治狀況將來可能會導致歐洲、中東和非洲報告部門再次觸發事件，並可能導致歐洲、中東和非洲報告部門的剩餘商譽或其他無限期或長期資產受到額外減值。
注意事項 17 — 對聯營公司的投資
截至2022年12月31日，該公司舉行了 50投資於日本貴格會化學有限公司（“日本日本”）、凱爾科貴格化學有限公司（“Kelko Panama”）和Houghton Korear，並對其產生重大影響力，並持有 32對Primex, Ltd.（“Primex”）的投資百分比並對其產生重大影響。
截至2022年12月31日，公司股權投資的賬面金額為美元88.2百萬，其中包括 $ 的投資62.9韓國 Houghton 的百萬美元；$18.1Primex 中的百萬美元；$6.6日本的百萬美元；以及 $0.6百萬在巴拿馬凱爾科。
該公司還有 50委內瑞拉凱爾科的股權百分比。由於委內瑞拉加強外匯管制、經濟環境惡化和其他限制，該公司在2018年得出結論，它不再對該子公司產生重大影響。在此決定之前，公司歷來採用權益法對這家關聯公司進行核算。截至2022年12月31日和2021年12月31日，該公司已經 不其在委內瑞拉凱爾科投資的剩餘賬面價值。
下表彙總了截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度按投資劃分的聯營公司股權收益：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至12月31日的年度 |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| Houghton 韓國 | $ | 2,644 | | | $ | 3,808 | | | $ | 5,241 | |
| 日本日本 | 323 | | | 461 | | | 853 | |
| 凱爾科巴拿馬 | 425 | | | 154 | | | 107 | |
| Grindaix (1) | — | | | (37) | | | — | |
| Primex | (1,427) | | | 4,993 | | | 1,151 | |
| 聯營公司淨收入中的權益總額 | $ | 1,965 | | | $ | 9,379 | | | $ | 7,352 | |
(1)2021 年 2 月，該公司收購了 38Grindaix 的所有權百分比。從該日起至2021年9月公司收購Grindaix的剩餘權益，該公司對其進行了核算 38權益會計法下的利息百分比和關聯公司淨收入中記錄的權益。參見《合併財務報表附註》附註2。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
注十八 — 其他非流動資產
截至2022年12月31日和2021年12月31日的其他非流動資產如下：
| | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 |
| 養老金資產（見附註21） | $ | 8,639 | | | $ | 7,916 | |
| 不確定的税收狀況（見附註10） | 5,803 | | | 6,931 | |
| 債務發行成本（見附註20） | 4,305 | | | 4,267 | |
| 賠償資產 | 3,909 | | | 6,630 | |
| 補充退休收入計劃（見附註21和24） | 2,114 | | | 2,269 | |
| 其他 | 2,969 | | | 2,946 | |
| 其他非流動資產總額 | $ | 27,739 | | | $ | 30,959 | |
截至2022年12月31日和2021年12月31日，賠償資產與霍頓的某些外國子公司有關，公司預計將為這些子公司產生額外的税款，根據合併股份和收購協議的條款，這些税款將受到賠償。這些賠償資產中有一部分在其他非流動負債中記錄了相應的不確定税收狀況。截至2022年12月31日和2021年12月31日，該公司的一項外國養老金計劃計劃資產的公允價值超過了其福利負債總額，因此資金過剩，如上表中的養老金資產一欄所示。參見《合併財務報表附註》附註10、12、21和22。
注 19 — 其他應計負債
截至2022年12月31日和2021年12月31日的其他應計負債如下：
| | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 |
| 非所得税 | $ | 25,525 | | | $ | 23,725 | |
| 當期應繳所得税（見附註10） | 12,966 | | | 16,642 | |
| 短期租賃負債（見附註6） | 12,024 | | | 9,976 | |
| 銷售費用和應計運費 | 9,822 | | | 11,695 | |
| 客户預付款和銷售回報儲備 | 6,585 | | | 7,965 | |
| 專業費用、法律費用和收購相關應計費用 | 5,415 | | | 12,264 | |
| 應計利息（見附註20） | 2,749 | | | 2,129 | |
| 利率互換（見附註25） | — | | | 1,782 | |
| 其他 | 11,787 | | | 9,439 | |
| 其他應計負債總額 | $ | 86,873 | | | $ | 95,617 | |
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
注意事項 20 — 債務
截至2022年12月31日和2021年12月31日的債務包括以下內容：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2022年12月31日 | | 截至2021年12月31日 |
| 利息
費率 | | 傑出
平衡 | | 利息
費率 | 傑出
平衡 |
| 信貸設施： | | | | | | |
| 原裝左輪手槍 | —% | | $ | — | | | 1.62% | $ | 211,955 | |
| 原始的美國定期貸款 | —% | | — | | | 1.65% | 540,000 | |
| 原始歐元定期貸款 | —% | | — | | | 1.50% | 137,616 | |
| 改裝後的左輪手槍 | 5.17% | | 195,673 | | | —% | — | |
| 經修訂的美國定期貸款 | 5.70% | | 596,250 | | | —% | — | |
| 修訂後的歐元定期貸款 | 1.50% | | 151,572 | | | —% | — | |
| 工業發展債券 | 5.26% | | 10,000 | | | 5.26% | 10,000 | |
| 銀行信貸額度和其他債務債務 | 各種各樣 | | 1,303 | | | 各種各樣 | 1,777 | |
| 債務總額 | | | $ | 954,798 | | | | $ | 901,348 | |
| 減去：債務發行成本 | | | (1,992) | | | | (8,001) | |
| 減去：長期債務的短期和流動部分 | | | (19,245) | | | | (56,935) | |
| 長期債務總額 | | | $ | 933,561 | | | | $ | 836,412 | |
信貸設施
該公司及其全資子公司貴格會化學有限公司（作為借款人）、作為管理代理人、美元波動貸款人和信用證發行人的北卡羅來納州銀行以及其他貸款人一方，於2019年8月1日簽訂了經修訂的信貸協議（“原始信貸額度”）。最初的信貸額度由 $ 組成400.0百萬多幣種左輪手槍（“原始左輪手槍”），一美元600.0百萬美元定期貸款（“原始美國定期貸款”），每筆貸款均由公司作為借款人，以及一筆美元150.0百萬歐元（截至2019年8月1日）等值定期貸款（“原始歐元定期貸款”），該公司的荷蘭子公司貴格會化學有限公司作為借款人，每筆貸款都有 五年期限，將於2024年8月到期。
2022年6月，公司及其全資子公司貴格會霍頓公司作為借款人、作為管理代理人的北卡羅來納州美國銀行、美元波動額度貸款人和信用證發行人、歐洲銀行指定活躍公司、歐洲銀行指定活躍公司、某些擔保人和其他貸款機構對原始信貸額度（“修訂後的信貸額度”）進行了修訂。經修訂的信貸額度設立了 (A) 一項新的 $150.0等值百萬歐元的優先擔保定期貸款（“修訂後的歐元定期貸款”），（B）一筆新的美元600.0百萬美元優先擔保定期貸款（“經修訂的美國定期貸款”），以及（C）一筆新的美元500.0百萬優先擔保循環信貸額度（“經修訂的循環貸款”）。公司有權增加經修訂的信貸額度的總金額，金額不得超過美元中較大者300.0百萬或 100佔合併息税折舊攤銷前利潤的百分比，但須遵守某些條件，包括任何提供此類增長的貸款機構同意提供融資。此外，經修訂的信貸額度還：
(i) 取消了重要外國子公司必須為原始歐元定期貸款提供擔保的要求；
(ii) 取代倫敦銀行同業拆借利率至SOFR的美元借款參考利率；
(iii) 將原始信貸額度的到期日從2024年8月延長至2027年6月；以及
(iv) 對經修訂的信貸額度中規定的原始信貸額度進行了某些其他變更。
公司使用修訂後的信貸額度的收益償還了原始信貸額度下的所有未償貸款、原始信貸額度截止日未付的應計利息和費用以及某些費用和費用。經修訂的信貸額度下以美元計價的借款在公司選擇後按基準利率或期限SOFR加上適用的利率計息，範圍從 1.00% 至 1.75定期SOFR貸款和來自的百分比 0.00% 至 0.75基準利率貸款的百分比，取決於公司的合併淨槓桿率。基於定期SOFR的貸款還包括利差調整，等於 0.10% 每年。經修訂的信貸額度下以美元以外貨幣計價的借款按替代貨幣期限利率加上適用的利率計息，範圍為 1.00% 至 1.75%
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
修訂後的信貸額度包含肯定和負面契約、財務契約和違約事件，包括但不限於 (a) 產生額外債務；(b) 投資和收購其他業務、業務領域和部門；(c) 分紅或購買股本；以及 (d) 資產處置。允許每年的股息和股票回購金額不超過美元中較大者75每年百萬和 25如果沒有違約，則佔合併息税折舊攤銷前利潤的百分比。如果合併淨槓桿率小於 2.50至1.00，則公司將不再受限制性付款的約束。
修訂後的信貸額度中包含的財務契約包括合併利息覆蓋率測試和合並淨槓桿率測試。季度末的合併淨槓桿率不得大於 4.00至1.00，但須在某些收購後的四個季度內允許上漲。如果公司發行某些類型的無抵押票據，則公司可以選擇用合併的優先淨槓桿率測試取代合併的淨槓桿率測試，但須遵守某些限制。經修訂的信貸額度中的違約事件包括但不限於未付款、違反陳述和擔保、不履行契約、交叉違約、破產以及某些情況下控制權變更的違約。經修訂的信貸額度下發生違約事件可能會導致所有貸款和其他債務立即到期應付，修訂後的信貸額度被終止。截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司遵守了所有經修訂和最初的信貸額度契約。
在截至2022年12月31日的十二個月中，原始信貸額度和經修訂的信貸額度下的未償借款產生的加權平均浮動利率約為 3.0%。截至2022年12月31日，修訂後的信貸額度下未償還借款的利率約為 4.9%。除了為原始信貸額度下的未償還本金支付利息外，公司還需要支付一筆承諾費，範圍從 0.2% 至 0.3百分比取決於公司在原始循環計劃下的合併淨槓桿率，與原始循環貸款下的未用承付款有關。作為修訂後的信貸額度的一部分，公司需要支付一筆承諾費，其範圍為 0.150% 至 0.275百分比與修訂後的 Revolver 下的未用承付款有關，具體取決於公司的合併淨槓桿率。根據經修訂的Revolver，該公司的未使用產能約為美元301.1百萬，扣除銀行信用證約為 $3百萬，截至2022年12月31日。
該公司此前資本化 $23.7與執行原始信貸額度相關的某些第三方債務發行成本（百萬美元）。大約 $15.5100萬美元的資本化成本歸因於原始定期貸款，並作為長期債務的直接減少記錄在公司的合併資產負債表上。大約 $8.3100萬美元的資本化成本歸因於Original Revolver，並記錄在公司合併資產負債表上的其他資產中。這些資本化成本被攤銷為利息支出 五年原始信貸額度的期限。在執行經修訂的信貸額度之前，截至2021年12月31日，該公司擁有美元8.0百萬美元的債務發行成本記錄為減少歸因於原始信貸額度的長期債務和美元4.3數百萬美元的債務發行成本記錄在歸屬於原始信貸額度的其他資產中。
在執行經修訂的信貸額度方面，該公司記錄的清償債務損失約為美元6.8百萬美元，其中包括註銷某些先前未攤銷的遞延融資成本，以及為執行經修訂的信貸額度而產生的部分第三方和債權人債務發行成本。同樣在執行經修訂的信貸額度方面，該公司在2022年第二季度資本化為美元2.2百萬美元的某些第三方和債權人債務發行成本。大約 $0.7數百萬美元的資本化成本歸因於修訂後的歐元定期貸款和經修訂的美國定期貸款。這些成本作為長期債務的直接減少記錄在合併資產負債表上。大約 $1.5在資本化成本中，有100萬美元歸因於修訂後的週轉基金，並記錄在合併資產負債表上的其他資產中。這些資本化成本以及先前未註銷的資本化成本將共同攤銷為利息支出 五年修訂後的信貸額度的期限。截至2022年12月31日，該公司擁有美元2.0百萬美元的債務發行成本記錄為合併資產負債表上長期債務的減少額和美元4.3百萬美元的債務發行成本記錄在合併資產負債表上的其他資產中。
原始信貸額度要求公司至少將其浮動利率固定在 20佔其定期貸款總額的百分比。為了滿足這一要求並管理公司與信貸額度相關的浮動利率風險敞口，公司於2019年11月簽訂了$170.0百萬美元名義金額的三年期利率互換，基準利率為 1.64% 加上信貸額度中規定的適用保證金，基於公司的合併淨槓桿率。在公司簽訂掉期協議時，掉期的總利率，包括固定基準利率加上適用的保證金，為 3.1%。修訂後的信貸額度不要求公司為其任何部分的借款確定浮動利率。2022年10月，該公司的利率掉期合約到期。到期後，公司收到了交易對手的現金付款，金額為美元0.2百萬。參見《合併財務報表附註》附註25。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
工業發展債券
截至2022年12月31日和2021年12月31日，該公司的固定利率工業發展局債券總額為美元10.02028年到期的本金為百萬美元。這些債券的契約與上述經修訂的信貸額度相似。
銀行信貸額度和其他債務債務
該公司在某些外國子公司擁有某些無抵押的銀行信貸額度和貼現額度，這些貸款沒有抵押。該公司的其他債務主要包括某些國內外低利率或無息市政相關貸款、某些外國子公司的本地信貸額度以及資本租賃債務。截至2022年12月31日，這些安排下的未使用容量總額約為美元35百萬。
除了上文 “信貸工具” 小節中描述的銀行信用證外，公司唯一的其他資產負債表外安排包括某些財務和其他擔保。截至2022年12月31日，該公司未償還的銀行信用證和擔保總額約為美元5百萬。
公司承擔了以下與債務相關的費用，包括在合併運營報表的利息支出淨額中：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至12月31日的年度 |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 利息支出 | $ | 33,691 | | | $ | 19,089 | | | $ | 23,552 | |
| 債務發行成本的攤銷 | 2,942 | | | 4,749 | | | 4,749 | |
| 總計 | $ | 36,633 | | | $ | 23,838 | | | $ | 28,301 | |
根據與修訂後的信貸額度和原始信貸額度相關的浮動利率，截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司記錄的債務總額與其公允市場價值沒有重大差異。
截至2022年12月31日，未來五個財年到期的長期借款的年到期日（不包括因資本化和未攤銷的債務發行成本而減少的長期債務）如下：
| | | | | |
| 截至2023年12月31日止年度 | $ | 19,063 | |
| 截至2024年12月31日的財年 | 23,740 | |
| 截至2025年12月31日止年度 | 37,745 | |
| 截至2026年12月31日的財年 | 37,705 | |
| 截至2027年12月31日的財年 | 825,964 | |
| 未來五個財政年度的債務到期總額 | 944,217 | |
目錄
貴格化學公司
合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
注21 — 養老金和其他退休後福利
下表顯示了截至2022年12月31日和2021年12月31日的公司計劃與合併資產負債表中報告的金額對賬的資金狀況：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 養老金福利 | | 其他帖子-
退休金 |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
| 國外 | | 美國 | | 總計 | | 國外 | | 美國 | | 總計 | | 美國 | | 美國 |
| 福利義務的變化 | | | | | | | | | | | | | | | |
| 年初的福利負債總額 | $ | 228,752 | | | $ | 103,420 | | | $ | 332,172 | | | $ | 247,675 | | | $ | 109,969 | | | $ | 357,644 | | | $ | 2,010 | | | $ | 3,234 | |
| 服務成本 | 465 | | | 47 | | | 512 | | | 698 | | | 547 | | | 1,245 | | | — | | | 1 | |
| 利息成本 | 3,079 | | | 2,145 | | | 5,224 | | | 2,594 | | | 1,737 | | | 4,331 | | | 37 | | | 27 | |
| 員工繳款 | 20 | | | — | | | 20 | | | 71 | | | — | | | 71 | | | — | | | — | |
| 計劃修正案的影響 | 303 | | | — | | | 303 | | | — | | | — | | | — | | | (2) | | | (78) | |
| 削減收益 | 207 | | | — | | | 207 | | | — | | | — | | | — | | | — | | | — | |
| 計劃和解 | (1,726) | | | — | | | (1,726) | | | (541) | | | — | | | (541) | | | — | | | — | |
| 已支付的福利 | (5,343) | | | (5,838) | | | (11,181) | | | (6,869) | | | (5,064) | | | (11,933) | | | (176) | | | (182) | |
| 計劃費用和已支付的保費 | (66) | | | — | | | (66) | | | (74) | | | — | | | (74) | | | — | | | — | |
| 收購業務的轉讓 | — | | | — | | | — | | | 231 | | | — | | | 231 | | | — | | | — | |
| 精算（收益）損失 | (77,244) | | | (20,688) | | | (97,932) | | | (4,160) | | | (3,769) | | | (7,929) | | | (263) | | | (992) | |
| 翻譯差異等 | (17,893) | | | — | | | (17,893) | | | (10,873) | | | — | | | (10,873) | | | — | | | — | |
| 年底的福利負債總額 | $ | 130,554 | | | $ | 79,086 | | | $ | 209,640 | | | $ | 228,752 | | | $ | 103,420 | | | $ | 332,172 | | | $ | 1,606 | | | $ | 2,010 | |
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貴格化學公司
合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 養老金福利 | | 其他帖子-
退休金 |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
| 國外 | | 美國 | | 總計 | | 國外 | | 美國 | | 總計 | | 美國 | | 美國 |
| 計劃資產的變化 | | | | | | | | | | | | | | | |
| 年初計劃資產的公允價值 | $ | 216,886 | | | $ | 77,680 | | | $ | 294,566 | | | $ | 228,789 | | | $ | 73,481 | | | $ | 302,270 | | | $ | — | | | $ | — | |
| 計劃資產的實際回報率 | (65,396) | | | (14,871) | | | (80,267) | | | 915 | | | 7,201 | | | 8,116 | | | — | | | — | |
| 僱主繳款 | 3,241 | | | 2,620 | | | 5,861 | | | 4,289 | | | 2,063 | | | 6,352 | | | 176 | | | 182 | |
| 員工繳款 | 20 | | | — | | | 20 | | | 71 | | | — | | | 71 | | | — | | | — | |
| 計劃和解 | (1,726) | | | — | | | (1,726) | | | (541) | | | — | | | (541) | | | — | | | — | |
| 已支付的福利 | (5,343) | | | (5,838) | | | (11,181) | | | (6,869) | | | (5,065) | | | (11,934) | | | (176) | | | (182) | |
| 計劃費用和已支付的保費 | (66) | | | — | | | (66) | | | (74) | | | — | | | (74) | | | — | | | — | |
| 翻譯差異 | (17,672) | | | — | | | (17,672) | | | (9,694) | | | — | | | (9,694) | | | — | | | — | |
| 年底計劃資產的公允價值 | $ | 129,944 | | | $ | 59,591 | | | $ | 189,535 | | | $ | 216,886 | | | $ | 77,680 | | | $ | 294,566 | | | $ | — | | | $ | — | |
| 確認的淨福利債務 | $ | (610) | | | $ | (19,495) | | | $ | (20,105) | | | $ | (11,866) | | | $ | (25,740) | | | $ | (37,606) | | | $ | (1,606) | | | $ | (2,010) | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| 資產負債表中確認的金額包括： | | | | | | | | | | | | | | | |
| 非流動資產 | $ | 8,639 | | | $ | — | | | $ | 8,639 | | | $ | 7,916 | | | $ | — | | | $ | 7,916 | | | $ | — | | | $ | — | |
| 流動負債 | (210) | | | (1,128) | | | (1,338) | | | (191) | | | (1,137) | | | (1,328) | | | (222) | | | (220) | |
| 非流動負債 | (9,039) | | | (18,367) | | | (27,406) | | | (19,591) | | | (24,603) | | | (44,194) | | | (1,384) | | | (1,790) | |
| 確認的淨福利債務 | $ | (610) | | | $ | (19,495) | | | $ | (20,105) | | | $ | (11,866) | | | $ | (25,740) | | | $ | (37,606) | | | $ | (1,606) | | | $ | (2,010) | |
| 尚未反映在淨定期福利成本中幷包含在累計其他綜合虧損中的金額： | | | | | | | | | | | | | | | |
| 先期服務（成本）抵免 | (333) | | | (36) | | | (369) | | | (22) | | | 43 | | | 21 | | | 16 | | | 46 | |
| 累計（虧損）收益 | (10,387) | | | 2,532 | | | (7,855) | | | (19,163) | | | (9,763) | | | (28,926) | | | 1,218 | | | 1,034 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| AOCI | (10,720) | | | 2,496 | | | (8,224) | | | (19,185) | | | (9,720) | | | (28,905) | | | 1,234 | | | 1,080 | |
| 超過或（低於）定期福利成本淨額的累計僱主繳款 | 10,110 | | | (21,991) | | | (11,881) | | | 7,319 | | | (16,020) | | | (8,701) | | | (2,840) | | | (3,090) | |
| 確認的淨福利債務 | $ | (610) | | | $ | (19,495) | | | $ | (20,105) | | | $ | (11,866) | | | $ | (25,740) | | | $ | (37,606) | | | $ | (1,606) | | | $ | (2,010) | |
所有固定福利養老金計劃的累計福利負債為美元204.5百萬 ($)79.1百萬美元和 $125.4百萬（外國）和 $321.5百萬 ($)103.4百萬美元和大約 $218.1截至2022年12月31日和2021年12月31日，分別為百萬外國人）。
累計福利負債超過計劃資產的養老金計劃信息：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 |
| 國外 | | 美國 | | 總計 | | 國外 | | 美國 | | 總計 |
| 累計福利義務 | 5,983 | | | 79,086 | | | 85,069 | | | 128,268 | | | 103,420 | | | 231,688 | |
| 計劃資產的公允價值 | 1,842 | | | 59,591 | | | 61,433 | | | 119,181 | | | 77,680 | | | 196,861 | |
預計福利義務超過計劃資產的養老金計劃信息：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 |
| 國外 | | 美國 | | 總計 | | 國外 | | 美國 | | 總計 |
| 預計的福利債務 | $ | 71,318 | | | $ | 79,086 | | | $ | 150,404 | | | $ | 138,963 | | | $ | 103,420 | | | $ | 242,383 | |
| 計劃資產的公允價值 | 61,805 | | | 59,591 | | | 121,396 | | | 119,181 | | | 77,680 | | | 196,861 | |
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貴格化學公司
合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
定期福利淨成本的組成部分——養老金計劃：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 |
| 國外 | | 美國 | | 總計 | | 國外 | | 美國 | | 總計 |
| 服務成本 | $ | 465 | | | $ | 47 | | | $ | 512 | | | $ | 698 | | | $ | 547 | | | $ | 1,245 | |
| 利息成本 | 3,079 | | | 2,145 | | | 5,224 | | | 2,594 | | | 1,737 | | | 4,331 | |
| 計劃資產的預期回報率 | (4,472) | | | (3,509) | | | (7,981) | | | (4,686) | | | (3,611) | | | (8,297) | |
| 結算損失（收益） | (71) | | | — | | | (71) | | | 35 | | | — | | | 35 | |
| 削減費 | 207 | | | — | | | 207 | | | — | | | — | | | — | |
| 精算損失攤銷 | 658 | | | 323 | | | 981 | | | 996 | | | 2,252 | | | 3,248 | |
| 先前服務成本（貸項）攤銷 | 3 | | | 7 | | | 10 | | | 3 | | | 7 | | | 10 | |
| 淨定期福利（收入）成本 | $ | (131) | | | $ | (987) | | | $ | (1,118) | | | $ | (360) | | | $ | 932 | | | $ | 572 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2020 |
| 國外 | | 美國 | | 總計 |
| 服務成本 | $ | 4,340 | | | $ | 491 | | | $ | 4,831 | |
| 利息成本 | 3,416 | | | 2,923 | | | 6,339 | |
| 計劃資產的預期回報率 | (4,262) | | | (4,810) | | | (9,072) | |
| 結算（收益）損失 | (88) | | | 22,667 | | | 22,579 | |
| 削減費 | (1,155) | | | — | | | (1,155) | |
| 精算損失攤銷 | 886 | | | 2,110 | | | 2,996 | |
| 先前服務抵免攤銷 | (167) | | | — | | | (167) | |
| 定期福利淨成本 | $ | 2,970 | | | $ | 23,381 | | | $ | 26,351 | |
其他綜合收益——養老金計劃中確認的其他變化：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 |
| 國外 | | 美國 | | 總計 | | 國外 | | 美國 | | 總計 |
| 該期間產生的淨（收益）虧損 | $ | (7,008) | | | $ | (3,555) | | | $ | (10,563) | | | $ | (388) | | | $ | (448) | | | $ | (836) | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| 結算損失 | — | | | (323) | | | (323) | | | (83) | | | (2,252) | | | (2,335) | |
| 先期服務（成本）抵免 | 303 | | | (7) | | | 296 | | | — | | | (7) | | | (7) | |
| 精算（虧損）收益 | (587) | | | 1,247 | | | 660 | | | (954) | | | (6,925) | | | (7,879) | |
| 削減識別 | (3) | | | — | | | (3) | | | (3) | | | — | | | (3) | |
| 匯率對AOCI所含金額的影響 | (1,169) | | | — | | | (1,169) | | | (1,390) | | | — | | | (1,390) | |
| 其他綜合（收益）虧損中確認的合計 | (8,464) | | | (2,638) | | | (11,102) | | | (2,818) | | | (9,632) | | | (12,450) | |
| 定期福利成本淨額和其他綜合（收入）虧損中確認的總額 | $ | (8,595) | | | $ | (3,625) | | | $ | (12,220) | | | $ | (3,178) | | | $ | (8,700) | | | $ | (11,878) | |
目錄
貴格化學公司
合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2020 |
| 國外 | | 美國 | | 總計 |
| 同期產生的淨（收益）虧損 | $ | (1,594) | | | $ | 1,536 | | | $ | (58) | |
| 在淨定期福利成本中確認攤銷 | | | | | |
| 結算損失 | (39) | | | (22,667) | | | (22,706) | |
| 先前的服務積分 | 1,325 | | | 50 | | | 1,375 | |
| 精算（虧損）收益 | (758) | | | 3,967 | | | 3,209 | |
| 削減識別 | (3) | | | — | | | (3) | |
| 匯率對AOCI所含金額的影響 | 1,535 | | | — | | | 1,535 | |
| 其他綜合損失中確認的總額 | 466 | | | (17,114) | | | (16,648) | |
| 在淨定期福利成本和其他綜合損失中確認的總額 | $ | 3,436 | | | $ | 6,267 | | | $ | 9,703 | |
定期淨福利成本的組成部分——其他退休後計劃：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 服務成本 | $ | — | | | $ | 1 | | | $ | 5 | |
| 利息成本 | 37 | | | 27 | | | 77 | |
| 精算損失攤銷 | (79) | | | (82) | | | (5) | |
| 先前服務抵免攤銷 | (32) | | | (31) | | | — | |
| 定期福利淨成本 | $ | (74) | | | $ | (85) | | | $ | 77 | |
其他綜合收益（其他退休後福利計劃）中確認的其他變化：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 同期產生的淨（收益）虧損 | $ | (263) | | | $ | (992) | | | $ | (864) | |
| 在淨定期福利成本中確認攤銷 | (2) | | | (78) | | | — | |
| 先前的服務積分 | 32 | | | 31 | | | — | |
| 精算收益攤銷 | 79 | | | 82 | | | 5 | |
| 其他綜合（收益）虧損中確認的合計 | (154) | | | (957) | | | (859) | |
| 定期福利成本淨額和其他綜合（收入）虧損中確認的總額 | $ | (228) | | | $ | (1,042) | | | $ | (782) | |
用於確定截至2022年12月31日和2021年12月31日的福利義務的加權平均假設：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 養老金福利 | | 其他退休後
好處 |
| 2022 | | 2021 | | 2022 | | 2021 |
| 美國計劃： | | | | | | | |
| 折扣率 | 5.21% | | 2.58% | | 5.14% | | 2.45% |
| 補償增加率 | 不適用 | | 不適用 | | 不適用 | | 不適用 |
| | | | | | | |
| 國外計劃： | | | | | | | |
| 折扣率 | 6.29% | | 1.71% | | 不適用 | | 不適用 |
| 補償增加率 | 3.93% | | 2.21% | | 不適用 | | 不適用 |
目錄
貴格化學公司
合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
用於確定截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的淨定期福利成本的加權平均假設：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 養老金福利 | | 其他退休後
好處 |
| 2022 | | 2021 | | 2020 | | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 美國計劃： | | | | | | | | | | | |
| 折扣率 | 2.67 | % | | 2.67 | % | | 3.11 | % | | 2.45 | % | | 1.90 | % | | 2.99 | % |
| 計劃資產的預期長期回報率 | 5.75 | % | | 5.75 | % | | 6.50 | % | | 不適用 | | 不適用 | | 不適用 |
| 補償增加率 | 不適用 | | 6.00 | % | | 6.00 | % | | 不適用 | | 不適用 | | 不適用 |
| | | | | | | | | | | |
| 國外計劃： | | | | | | | | | | | |
| 折扣率 | 3.97 | % | | 1.38 | % | | 2.30 | % | | 不適用 | | 不適用 | | 不適用 |
| 計劃資產的預期長期回報率 | 2.26 | % | | 2.06 | % | | 2.20 | % | | 不適用 | | 不適用 | | 不適用 |
| 補償增加率 | 3.21 | % | | 2.52 | % | | 2.79 | % | | 不適用 | | 不適用 | | 不適用 |
長期資產回報率是在合理的利率範圍內選擇的，該範圍由 (a) 投資政策所涵蓋的資產類別的歷史實際回報率和 (b) 對向計劃參與人支付養卹金的長期期間的通貨膨脹預測。有關更多信息，請參閲合併財務報表附註的附註1。
截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日的假設醫療保健費用趨勢率：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 明年醫療保健費用趨勢率 | 5.60 | % | | 5.65 | % | | 5.70 | % |
| 假設成本趨勢率下降的速率（終極趨勢率） | 4.00 | % | | 4.00 | % | | 4.50 | % |
| 該比率達到最終趨勢率的年份 | 2047 | | 2046 | | 2037 |
計劃資產和公允價值
截至2022年12月31日和2021年12月31日，公司按資產類別劃分的養老金計劃目標資產配置和加權平均資產配置如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 資產類別 | 目標 | | 2022 | | 2021 |
| 美國計劃 | | | | | |
| 股權證券 | 32 | % | | 32 | % | | 46 | % |
| 債務證券 | 60 | % | | 60 | % | | 48 | % |
| 其他 | 8 | % | | 8 | % | | 6 | % |
| 總計 | 100 | % | | 100 | % | | 100 | % |
| | | | | |
| 外國計劃 | | | | | |
| 股權證券 | 15 | % | | 8 | % | | 36 | % |
| 債務證券 | 79 | % | | 79 | % | | 43 | % |
| 其他 | 6 | % | | 13 | % | | 21 | % |
| 總計 | 100 | % | | 100 | % | | 100 | % |
截至2022年12月31日和2021年12月31日，“其他” 主要包括現金和現金等價物以及對房地產基金的投資。
以下是對按公允價值計量的投資所使用的估值方法的説明，包括根據估值層次結構對此類工具進行的一般分類（如適用）：
現金和現金等價物
現金和現金等價物包括現金和貨幣市場基金，被歸類為一級投資。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
混合基金
美國集合獨立賬户中的投資主要由共同基金組成，每種基金都遵循單獨的投資策略，並根據年底報告的單位價值進行估值。外國養老金計劃混合基金代表集合機構投資，主要包括集體投資信託。這些混合基金無法在交易所或活躍的市場中獲得，這些投資使用其淨資產價值（“NAV”）進行估值，淨資產價值通常基於信託中持有的投資的標的資產價值。截至2022年12月31日，外國養老金計劃混合基金包括大約 34股票證券投資的百分比， 50固定收益證券投資的百分比，以及 16佔其他非相關投資的百分比，主要是房地產。截至2021年12月31日，外國養老金計劃混合基金包括大約 35股票證券投資的百分比， 51固定收益證券投資的百分比，以及 14佔其他非相關投資的百分比，主要是房地產。
合併的獨立賬户
對美國養老金計劃集合獨立賬户的投資由年金合同組成，並根據年底報告的單位價值進行估值。集合獨立賬户的單位不在交易所或活躍的市場中交易；但是，估值基於每個集合獨立賬户的基礎投資，被歸類為二級投資。截至2022年12月31日，美國養老金計劃彙集的獨立賬户包括大約 35股票證券投資的百分比以及 65固定收益證券投資的百分比。
固定收益政府證券
外國養老金計劃固定收益政府證券的投資使用第三方定價服務進行估值，這些服務基於活躍市場中交易所的報價以及使用可觀察到的市場數據的專有定價模型和投入，被歸類為二級投資。
保險合同
外國養老金計劃保險合同的投資按公司年底可用的最高價值進行估值，要麼是合同報告的現金退保價值，要麼是既得福利債務。現金退保價值和既得福利義務都是根據不可觀察的投入確定的，這些投入是通過合同或精算確定的，涉及回報、費用、合同未來現金流的現值和福利債務。該合同被歸類為三級投資。
多元化股票證券-註冊投資公司
對外國養老金計劃的投資註冊投資公司的多元化股票證券是基於該計劃所擁有的基金中股票在年底的報價贖回價值。該基金的股票不在交易所或活躍的市場上市；但是，公允價值是根據在活躍市場交易所交易的基金標的投資確定的，被歸類為二級投資。
固定收益-外國註冊投資公司
外國註冊投資公司的外國養老金計劃固定收益證券的投資基於該計劃所擁有的基金股份在年底的報價贖回價值。該基金的股票不在交易所或活躍的市場上市；但是，公允價值是根據在活躍市場交易所交易的基金標的投資確定的，被歸類為二級投資。
多元化投資基金-註冊投資公司
註冊投資公司的外國養老金計劃多元化投資基金的投資基於該計劃所擁有的基金中股票在年底的報價贖回價值。該基金不在交易所或活躍市場上市，該投資使用其資產淨值進行估值，資產淨值通常基於所持投資的基礎資產價值。截至2021年12月31日，多元化投資基金包括大約 62股票證券投資的百分比， 20固定收益證券投資的百分比，以及 18其他另類投資的百分比。截至2022年12月31日，尚無此類投資。
其他 — 另類投資
對外國養老金計劃的投資包括某些其他另類投資，例如通貨膨脹和利率互換。這些投資的估值基於不可觀察的投入，這些投入是通過合同或精算確定的，涉及回報、費用、合同未來現金流的現值和福利債務。這些另類投資被歸類為三級投資。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
房地產
美國和外國養老金計劃對房地產的投資包括對房地產基金的投資。這些基金的基礎投資包括不動產，這些不動產是使用不可觀察的投入進行估值的。這些房地產基金被歸類為三級投資。
截至2022年12月31日和2021年12月31日，美國和外國計劃的定期按公允價值計量的投資如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 2022 年 12 月 31 日的公允價值衡量標準 | |
| | 總計
公允價值 | | 使用公允價值層次結構 | |
| 美國養老金資產 | | | 第 1 級 | | 第 2 級 | | 第 3 級 | |
| 合併的獨立賬户 | | $ | 54,596 | | | $ | — | | | $ | 54,596 | | | $ | — | | |
| 房地產 | | 4,995 | | | — | | | — | | | 4,995 | | |
| 按公允價值等級制度小計美國養老金計劃資產 | | $ | 59,591 | | | $ | — | | | $ | 54,596 | | | $ | 4,995 | | |
| 美國養老金計劃資產總額 | | $ | 59,591 | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| 外國養老金資產 | | | | | | | | | |
| 現金和現金等價物 | | $ | 4,923 | | | $ | 4,923 | | | $ | — | | | $ | — | | |
| 保險合同 | | 59,963 | | | — | | | — | | | 59,963 | | |
| 多元化股權證券-註冊投資公司 | | 5,211 | | | — | | | 5,211 | | | — | | |
| 固定收益-外國註冊投資公司 | | 54,098 | | | — | | | 54,098 | | | — | | |
| 房地產 | | 3,907 | | | — | | | — | | | 3,907 | | |
| 公允價值等級制度中的外國養老金資產小計 | | $ | 128,102 | | | $ | 4,923 | | | $ | 59,309 | | | $ | 63,870 | | |
| 以資產淨值計量的混合基金 | | 1,842 | | | | | | | | |
| 外國養老金資產總額 | | $ | 129,944 | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| 公允價值等級制度中的養老金資產總額 | | $ | 187,693 | | | $ | 4,923 | | | $ | 113,905 | | | $ | 68,865 | | |
| 按資產淨值計量的養老金資產總額 | | 1,842 | | | | | | | | |
| 養老金資產總額 | | $ | 189,535 | | | | | | | | |
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 2021 年 12 月 31 日的公允價值衡量標準 | |
| | 總計
公允價值 | | 使用公允價值層次結構 | |
| 美國養老金資產 | | | 第 1 級 | | 第 2 級 | | 第 3 級 | |
| 合併的獨立賬户 | | $ | 72,721 | | | $ | — | | | $ | 72,721 | | | $ | — | | |
| 房地產 | | 4,959 | | | — | | | — | | | 4,959 | | |
| 按公允價值等級制度小計美國養老金計劃資產 | | $ | 77,680 | | | $ | — | | | $ | 72,721 | | | $ | 4,959 | | |
| 美國養老金計劃資產總額 | | $ | 77,680 | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| 外國養老金資產 | | | | | | | | | |
| 現金和現金等價物 | | $ | 1,989 | | | $ | 1,989 | | | $ | — | | | $ | — | | |
| 保險合同 | | 99,527 | | | — | | | — | | | 99,527 | | |
| 多元化股權證券-註冊投資公司 | | 10,999 | | | — | | | 10,999 | | | — | | |
| 固定收益-外國註冊投資公司 | | 3,593 | | | — | | | 3,593 | | | — | | |
| 固定收益政府證券 | | 35,339 | | | — | | | 35,339 | | | — | | |
| 房地產 | | 6,588 | | | — | | | — | | | 6,588 | | |
| 其他-另類投資 | | 6,979 | | | — | | | — | | | 6,979 | | |
| 公允價值等級制度中的外國養老金資產小計 | | $ | 165,014 | | | $ | 1,989 | | | $ | 49,931 | | | $ | 113,094 | | |
| 以資產淨值計量的混合基金 | | 2,300 | | | | | | | | |
| 多元化投資基金-以資產淨值計量的註冊投資公司 | | 49,572 | | | | | | | | |
| 外國養老金資產總額 | | $ | 216,886 | | | | | | | | |
| | | | | | | | | |
| 公允價值等級制度中的養老金資產總額 | | $ | 242,694 | | | $ | 1,989 | | | $ | 122,652 | | | $ | 118,053 | | |
| 按資產淨值計量的養老金資產總額 | | 51,872 | | | | | | | | |
| 養老金資產總額 | | $ | 294,566 | | | | | | | | |
某些使用每股資產淨值（或其等值資產）按公允價值計量的投資未被歸入公允價值等級制度。上表中列報的這些投資的公允價值金額旨在使公允價值等級制度與可用於支付養卹金的淨資產報表中列報的細列項目進行核對。
在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中，計劃三級投資的公允價值變化如下：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 保險
合同 | | 房地產 | | 備選方案
投資 | | 總計 |
| 截至2020年12月31日的餘額 | $ | 112,920 | | | $ | 9,775 | | | $ | 10,638 | | | $ | 133,333 | |
| 購買 | 1,722 | | | (78) | | | (334) | | | 1,310 | |
| 定居點 | (1,812) | | | — | | | — | | | (1,812) | |
| 未實現（虧損）收益 | (5,031) | | | 1,926 | | | (3,282) | | | (6,387) | |
| 貨幣折算調整 | (8,272) | | | (76) | | | (43) | | | (8,391) | |
| 截至2021年12月31日的餘額 | 99,527 | | | 11,547 | | | 6,979 | | | 118,053 | |
| 購買 | (1,136) | | | (122) | | | (6,979) | | | (8,237) | |
| 未實現的損失 | (32,305) | | | (1,842) | | | — | | | (34,147) | |
| 貨幣折算調整 | (6,123) | | | (681) | | | — | | | (6,804) | |
| 截至2022年12月31日的餘額 | $ | 59,963 | | | $ | 8,902 | | | $ | — | | | $ | 68,865 | |
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
2018年，該公司開始終止非繳費型美國養老金計劃。2019年，公司收到了美國國税局的有利解僱決定書，並於2020年完成了解僱。為了根據美國國税局和養老金福利擔保公司的要求終止該計劃，公司必須在終止的基礎上為計劃提供全額資金，而這樣做所需的金額約為美元1.8百萬，以最終的真實調整為準。2020年，公司最終確定了負債和相關年金支付的金額，並獲得了約$的保費退款1.6百萬。此外，公司在計劃終止時記錄的非現金養老金結算費用約為美元22.7百萬。這筆和解費用包括立即確認 費用截至計劃終止之日，資產負債表上AOCI內部的相關未確認虧損。
公司根據集體談判工會合同（克利夫蘭貝克和Teamsters養老基金，僱主識別號：34-0904419-001）的條款向多僱主固定福利養老金計劃繳款。集體談判合同的到期日期為2025年5月1日。截至2021年1月1日，即多僱主計劃的最後一次估值日期，計劃負債總額約為美元583百萬。截至2021年12月31日，多僱主養老金計劃的計劃總資產約為美元427百萬。公司對多僱主養老金計劃的繳款率在集體談判工會合同中規定，並根據其工會僱員的工資向該計劃繳款。該公司捐款 $0.1在截至2022年12月31日的年度中，百萬美元。經1980年《多僱主養老金計劃修正法》修訂的1974年《僱員退休收入保障法》規定，如果僱主退出多僱主養老金計劃或計劃終止或大規模提款，則向多僱主養老金計劃繳款的僱主施加某些或有負債。儘管公司也可能因參與多僱主固定福利養老金計劃而承擔法律規定的額外責任，但有 不截至2022年12月31日的負債。
2006年《養老金保護法》（“PPA”）還增加了特別資金和運營規則，該規則通常適用於從2007年以後開始的計劃年度，適用於基於多種因素（例如計劃的資金百分比、現金流狀況以及該計劃的資金短缺是否預計將達到最低限度）的某些分類。公司出資的計劃處於 “危急” 狀態。處於 “危急” 狀態分類的計劃必須採取措施，通過資金改善或康復計劃來改善其資金狀況，該計劃可能需要僱主額外繳款（可能採取福利繳款附加費的形式）和/或修改退休人員福利。公司將來可能有義務向該計劃繳納的額外資金金額無法估計，因為這些金額很可能是基於未來需要計劃所涵蓋的工會僱員具體使用的工作水平，而且未來的工作量和可能需要的受影響員工人數無法合理估計。
現金流
捐款
該公司預計最低現金出資額約為美元5.2百萬美元存入其養老金計劃（大約 $2.6百萬美元和 $2.6百萬（外國）和大約 $0.22023年，將向其其他退休後福利計劃提供百萬美元。
預計的未來補助金
不包括與上述PPA有關的任何影響，預計將酌情支付以下反映未來預期服務水平的福利金：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 養老金福利 | | 其他帖子-
退休
好處 |
| 國外 | | 美國 | | 總計 | |
| 2023 | $ | 6,097 | | | $ | 6,868 | | | $ | 12,965 | | | $ | 222 | |
| 2024 | 5,935 | | | 6,290 | | | 12,225 | | | 203 | |
| 2025 | 6,423 | | | 6,271 | | | 12,694 | | | 190 | |
| 2026 | 7,117 | | | 6,272 | | | 13,389 | | | 174 | |
| 2027 | 6,844 | | | 6,254 | | | 13,098 | | | 151 | |
| 2028 到 2032 | 41,304 | | | 29,868 | | | 71,172 | | | 597 | |
公司維持一項計劃，根據該計劃，向某些高級管理人員提供補充退休金。根據該計劃應付的福利是根據服務年限和現有退休後福利相結合計算的。養老金總費用中包括以下費用 $0.7百萬，美元3.0百萬和美元2.5截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度分別為百萬美元，代表該計劃下的年度應計收益。
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（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
固定繳款計劃
公司在美國和非美國子公司贊助了各種固定繳款計劃，根據這些計劃，符合條件的參與者可以將部分薪酬推遲到計劃確定的允許金額以內。所有捐款和公司配對都是在參與者的指導下進行投資的。最重要的計劃是該公司主要的美國401（k）計劃，其僱主匹配涵蓋其大多數美國員工。從2020年4月開始，一直持續到2021年3月，公司將非選擇性和選擇性401（k）份額都以公司普通股的全額既得份額而不是現金進行配對。參見《合併財務報表附註》附註8。公司在該401（k）美元計劃下的總繳款額為美元7.2百萬，美元4.8百萬和美元5.7截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度分別為百萬美元。公司所有其他固定繳款計劃的年度現金繳款約為 $1百萬。
注 22 — 其他非流動負債
截至2022年12月31日和2021年12月31日的其他非流動負債如下：
| | | | | | | | | | | |
| 2022 | | 2021 |
| 不確定的税收狀況（包括利息和罰款——見附註10） | $ | 20,322 | | | $ | 28,665 | |
| 非當期應繳所得税（見附註10） | 8,883 | | | 8,500 | |
| 環境保護區（見注 26） | 4,342 | | | 4,424 | |
| 遞延補償和其他長期補償 | 3,132 | | | 4,820 | |
| 與收購相關的收益負債（見附註2） | 1,024 | | | 1,568 | |
| 不活躍的子公司訴訟和和解準備金（見附註26） | 311 | | | 410 | |
| 其他 | 650 | | | 1,228 | |
| 其他非流動負債總額 | $ | 38,664 | | | $ | 49,615 | |
注 23 — 權益和累計其他綜合虧損
該公司有 30,000,000已獲授權的面值為美元的普通股1，以及 17,950,264和 17,897,033分別截至2022年12月31日和2021年12月31日已發行和流通的股票。2022年已發行和流通股票的變化主要與以下因素有關 52,653為基於股份的薪酬計劃發行的股票，以及 578為行使股票期權和其他股票活動而發行的股票。
公司有權發行 10,000,000以美元計價的優先股1面值，須經董事會批准。董事會可以指定一個或多個優先股系列以及每個系列的股票數量、權利、優先權和限制。截至2022年12月31日， 不優先股已經發行。
該公司有一項股票回購計劃，該計劃已於2015年獲得董事會的批准，最高回購金額為美元100.0百萬股貴格化學公司普通股。該公司有 不根據該計劃回購了截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度的所有股份。截至2022年12月31日，大約有美元86.9根據該股票回購計劃，還有數百萬股普通股有待購買。
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合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
下表顯示了截至2022年12月31日、2021年和2020年12月31日止年度AOCI的重新分類和由此產生的餘額：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 貨幣
翻譯
調整 | | 已定義
好處
養老金
計劃 | | 未實現
收益（虧損）
可用於-
出售證券 | | 衍生物
樂器 | | 總計 |
| 截至2019年12月31日的餘額 | $ | (44,568) | | | $ | (34,533) | | | $ | 1,251 | | | $ | (320) | | | $ | (78,170) | |
| 重新分類前的其他綜合收益（虧損） | 41,693 | | | (6,617) | | | 2,848 | | | (4,257) | | | 33,667 | |
| 從 AOCI 中重新分類的金額 | — | | | 24,141 | | | (202) | | | — | | | 23,939 | |
| 相關税額 | — | | | (6,458) | | | (555) | | | 979 | | | (6,034) | |
| 截至2020年12月31日的餘額 | (2,875) | | | (23,467) | | | 3,342 | | | (3,598) | | | (26,598) | |
| 重新分類前的其他綜合（虧損）收入 | (46,968) | | | 11,948 | | | (531) | | | 2,890 | | | (32,661) | |
| 從 AOCI 中重新分類的金額 | — | | | 1,459 | | | (3,197) | | | — | | | (1,738) | |
| 相關税額 | — | | | (3,112) | | | 783 | | | (664) | | | (2,993) | |
| 截至2021年12月31日的餘額 | (49,843) | | | (13,172) | | | 397 | | | (1,372) | | | (63,990) | |
| 重新分類前的其他綜合（虧損）收入 | (82,318) | | | 10,789 | | | (3,276) | | | — | | | (74,805) | |
| 從 AOCI 中重新分類的金額 | — | | | 479 | | | 895 | | | 1,372 | | | 2,746 | |
| 相關税額 | — | | | (2,691) | | | 500 | | | — | | | (2,191) | |
| 截至2022年12月31日的餘額 | $ | (132,161) | | | $ | (4,595) | | | $ | (1,484) | | | $ | — | | | $ | (138,240) | |
所有與可供出售證券的未實現收益（虧損）相關的重新分類都與公司在自保公司的股權有關，並記入關聯公司淨收益中的權益。非控股權益的其他綜合（虧損）收益中報告的金額與貨幣折算調整有關。
注 24 — 公允價值衡量標準
該公司已按公允價值對其公司擁有的人壽保險單進行估值。這些資產須按公允價值計量，如下所示：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 2022 年 12 月 31 日的公允價值衡量標準 |
| | 公允價值總額 | | 使用公允價值層次結構 |
| 資產 | | | 第 1 級 | | 第 2 級 | | 第 3 級 |
| 公司擁有的人壽保險 | | $ | 2,114 | | | $ | — | | | $ | 2,114 | | | $ | — | |
| 總計 | | $ | 2,114 | | | $ | — | | | $ | 2,114 | | | $ | — | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | 2021 年 12 月 31 日的公允價值衡量標準 |
| | 公允價值總額 | | 使用公允價值層次結構 |
| 資產 | | | 第 1 級 | | 第 2 級 | | 第 3 級 |
| 公司擁有的人壽保險 | | $ | 2,533 | | | $ | — | | | $ | 2,533 | | | $ | — | |
| 總計 | | $ | 2,533 | | | $ | — | | | $ | 2,533 | | | $ | — | |
公司擁有的人壽保險資產的公允價值基於具有相似信用評級和條款的同類工具的報價。截至2022年12月31日或2021年12月31日，該公司分別未持有任何三級投資。
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合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
非經常性按公允價值計量的項目
除了定期按公允價值計量的資產和負債外，公司還必須非經常性地按公允價值計量某些項目。該公司記錄的商譽和商標的非現金減值費用為美元93.0百萬和美元38.0在截至2022年12月31日和2020年12月31日的年度中，分別為百萬美元。估計的公允價值的確定需要管理層的判斷，並涉及使用重要的估計和假設，包括對未來現金流入和流出、WACC、特許權使用費率、資產壽命和市場倍數等的假設。對於不可觀察的市場價值，公司使用可接受的估值原則確定公允價值，包括超額收益、特許權使用費減免、利潤損失或成本方法。截至2022年12月31日，用於估算歐洲、中東和非洲報告單位公允價值的大量不可觀察的輸入包括WACC為 12.0%。參見《合併財務報表附註》附註16。
注 25 — 套期保值活動
為了滿足原始信貸額度的某些要求以及管理公司與信貸額度相關的浮動利率風險敞口，公司於2019年11月簽訂了$170.0百萬名名義金額的三年期利率互換。參見《合併財務報表附註》附註20。這些利率互換被指定為現金流套期保值，因此，這些合約在每個報告日均按市值計價，任何未實現的損益均在有效範圍內計入AOCI，並在交易影響收益或預測的交易可能不會發生的時期內重新歸類為利息支出。
2022年6月，公司修改了原始信貸額度。參見《合併財務報表附註》附註20。修訂後的信貸額度不要求公司為其任何部分的借款確定浮動利率。2022年10月，該公司的利率掉期合約到期。到期後，公司收到了交易對手的現金付款，金額約為美元0.2百萬。截至2022年12月31日，該公司尚未簽訂任何類似的利率互換合約。
公司衍生工具的資產負債表分類和公允價值是二級衡量標準，如下所示：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | 公允價值 | |
衍生品設計為
現金流套期保值： | 合併資產負債表
地點 | | 十二月三十一日 | |
| 2022 | | 2021 | |
| 利率互換 | 預付費用和其他流動資產 | | $ | — | | | $ | — | | |
| 其他非流動負債 | | — | | | 1,782 | | |
| | | $ | — | | | $ | 1,782 | | |
下表列出了遞延至AOCI的未實現淨虧損：
| | | | | | | | | | | | | | |
| | 十二月三十一日 |
| | 2022 | | 2021 |
| 被指定為現金流對衝的衍生品： | | | | |
| 利率互換 | AOCI | $ | — | | | $ | 1,372 | |
| | $ | — | | | $ | 1,372 | |
下表列出了從AOCI重新歸類為收益的淨虧損：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 在已結束的歲月裏
十二月三十一日 |
| | 2022 | | 2021 | | 2020 |
| 從AOCI重新歸類為支出（有效部分）的支出金額和地點 | 利息支出，淨額 | $ | — | | | $ | (2,649) | | | $ | (1,754) | |
在2022年10月到期之前，利率互換是與有限數量的交易對手簽訂的，每個交易對手都允許在任何一張合約出現違約或終止的情況下，通過單一貨幣的單一付款對所有合約進行淨結算。因此，根據公司的會計政策，這些衍生工具是在合併資產負債表中按淨額記錄的。
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貴格化學公司
合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
注 26 — 承付款和或有開支
20世紀90年代初，該公司發現全資子公司AC Products, Inc.（“ACP”）存在某些土壤和地下水污染。在加州聖安娜地區水質委員會的自願協調下，ACP一直在修復污染，其主要污染物是四氯乙烯（“PERC”）。2004年，奧蘭治縣水區（“OCWD”）對ACP和其他各方提起民事訴訟，要求追回與調查和補救地下水污染有關的補償性損失和其他損失。根據與OCWD達成的和解協議，除其他外，非加太集團同意運營這兩個地下水處理系統，以水力控制來自非加太集團所在地的地下水污染，直到非加太集團釋放的PERC濃度連續四個季度降至目前的聯邦最高污染物水平以下。2014年，ACP停止了其兩個地下水處理系統中的一個的運營，因為它已滿足上述關閉條件。2020年，聖安娜地區水質控制委員會要求ACP在ACP場地及其附近進行一些額外的室內和室外土壤蒸氣測試，以確認ACP繼續符合適用的當地標準，ACP在2022年進行了此類測試計劃工作，並將持續到2023年。截至2022年12月31日，非加太集團認為它已接近滿足關閉剩餘地下水處理系統的條件，但在與有關當局討論的同時繼續運營該系統。
截至2022年12月31日，該公司認為，與ACP水修復計劃餘額相關的潛在已知負債範圍約為美元0.1百萬到美元1.0百萬。該範圍的低端和高端取決於通過地下水建模確定的處理系統的運行時間。運營成本包括開採井的運營和維護、地下水監測、項目管理和土壤蒸氣測試。
該公司一家不活躍的子公司於1970年代末被收購，主要是在安裝的基礎上出售某些含有石棉的產品，並且是許多指控因接觸石棉而造成傷害的訴訟的被告之一。該子公司於1991年停止運營，除了從保險結算中獲得的收益外，沒有剩餘資產。到目前為止，這些索賠絕大多數都是在沒有付款的情況下處理的，對子公司沒有作出不利的判決。根據對該子公司現有索賠和預計未來索賠的持續分析，目前預計該子公司在未來50年內對這些索賠的總負債約為美元0.2百萬（不包括國防費用）。儘管在其中某些案件中，公司也被指定為被告，但尚未對公司積極提起任何索賠，公司也沒有為針對該子公司提起的任何此類案件的辯護或和解做出貢獻。
這些案件最初由子公司的主要和超額保險公司處理，他們於1997年同意支付所有辯護費用，並負責因現有和未來的石棉索賠而對子公司評估的所有損失，但不得超過其保單的總限額。這種初級保險的很大一部分是由一家破產的保險公司提供的，而其他主要保險公司則聲稱其保單的總限額已經用盡。子公司質疑這些限制是否適用於對子公司提出的索賠。作為迴應，三家航空公司中有兩家在2005年和2007年與該子公司簽訂了單獨的和解和放行協議，金額為美元15.0百萬和美元20.0分別是百萬。
2007年，該子公司和其餘的主要保險公司簽訂了索賠處理和融資協議，根據該協議，承運人將付款 27子公司或代表子公司因石棉人身傷害索賠而產生的辯護和賠償費用的百分比。協議一直持續到終止，並且只有在至少兩年前發出書面通知方可由任何一方終止。截至2022年12月31日，尚未根據本協議發出終止通知。
在協議期限結束時，子公司可以選擇再次就保單限額的適用向該保險公司提出索賠。公司認為，如果主要保單下與其餘承運人的保險問題得到不利解決，並且所有和解收益都被使用，則該子公司可能從子公司的一家主要保險公司破產後設立的國家擔保基金中獲得有限的額外保險。但是，與索賠有關的負債可能超過子公司可用的資產和承保範圍。
如果子公司的資產和保險範圍用盡，則由於母公司與子公司的關係，子公司的索賠人可能會積極向公司提出索賠。公司認為此類索賠沒有道理，也不認為公司將對子公司因此類索賠而產生的任何未償債務承擔責任。在評估了針對子公司提出的索賠的性質以及導致任何付款的少量此類索賠、子公司層面可能提供的額外保險、公司自有保險的額外可用性以及公司對因母子公司關係而應承擔子公司義務責任的索賠的有力辯護之後，公司認為公司不太可能蒙受損失。迄今為止，該公司成功地在最初的訴訟中駁回了點名其的索賠。由於公司可能處於這個訴訟階段一段時間，因此無法估計額外的損失或損失範圍（如果有的話）。
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貴格化學公司
合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
該公司是與某些國內和國外財產相關的環境事務的當事方。這些環境問題主要要求公司對每個適用地點進行長期監測以及運營和維護。在截至2022年12月31日的年度中，除了持續的監控和維護活動以及與每個場地相關的例行付款外，這些事項的事實或情況沒有重大變化。公司不斷評估其與此類事項相關的債務，並根據產生的歷史成本和未來26年將產生的預計成本，估計，所有這些環境問題成本的現值區間按折扣計算在約$之間5.0百萬和美元6.0截至2022年12月31日，百萬美元，其中5.3截至2022年12月31日，公司合併資產負債表上的其他應計負債和其他非流動負債中累積了百萬美元。相比之下，截至2021年12月31日，該公司擁有美元5.6在這些問題上累積了百萬美元。
根據巴西的環境、健康和安全法規，該公司的巴西聖保羅工廠必須進行環境評估，這是許可證續期程序的一部分。初步調查發現，該地點的某些區域存在土壤和地下水污染。該場地進行了為期多年的土壤和地下水調查，並根據調查結果進行了相應的風險評估。2017年，該場地不得不提交新的5年許可證續訂申請，並被要求根據當地監管機構聖保羅州環境公司（“CETESB”）對技術數據的審查完成額外的調查，以進一步劃定該場地。根據對最新調查數據的審查，CETESB就迄今為止採取的調查和補救措施發佈了技術意見。該網站制定了一項行動計劃，並根據CETESB的要求於2018年將其提交給了CETESB。除其他行動外，場地幹預計劃主要要求該場地定期監測土壤蒸氣中的甲烷、源區劃定、地下水羽流劃定、基巖含水層評估、更新人類健康風險評估、制定當前場地概念模型並進行補救可行性研究，並提供修訂後的幹預計劃。2020年，該場地提交了一份關於已完成活動的報告，包括修訂後的場地概念模型和補救可行性研究的結果以及該場地的補救策略建議。
其他環境事項包括根據美國聯邦超級基金法規，參與與某些危險廢物清理活動有關的四項目前有效的環境同意令的某些付款。公司已被環境保護署指定為潛在責任方（“PRP”），視地點而定，並有其他義務在某些其他外國子公司進行清理活動。這些環境問題主要要求公司對每個適用地點進行長期監測以及運營和維護。
該公司認為，儘管無法保證其他無關的環境問題的結果，但它已經為與其所知道的其他環境問題相關的成本提供了足夠的應計費用。大約 $0.3百萬和美元0.4截至2022年12月31日和2021年12月31日，分別累積了百萬美元，用於支付此類預期的未來環境評估和補救費用。
2020年，公司的一家子公司收到了其某些子公司運營所在國家的税務機關的檢查通知，該通知涉及可能適用於該子公司銷售的某些產品的非所得（間接）税。2021年，該公司的子公司收到了税務機關的通知，稱檢查已經結束，沒有發佈任何税收評估。基於這一事態發展，在2021年，該公司收回了之前記錄的美元1.8與此事相關的百萬美元債務。該公司還撤銷了相關的美元1.1應收百萬美元的賠償，因為所稱的納税義務部分與在合併中收購的霍頓實體以及合併之前的時期有關，公司有權從霍頓的前所有者那裏獲得賠償。根據截至本報告發布之日的所有可用信息，公司預計税務機關不會進一步申報與此事相關的納税義務。
2021年，該公司的一家巴西子公司收到通知，稱其已就先前徵收和繳納的某些非所得（間接）税的現有法律索賠勝訴。該問題特別涉及公司有權在計算巴西各州對商品銷售徵收的某些額外間接税（特別是社會融合計劃（“PIS”）和社會保障融資繳款（“COFINS”））時，將國家商品流通税（增值税或增值税等值物，在巴西被稱為 “ICMS”））排除在外。2021年5月，巴西最高法院得出結論，不應將ICMS納入PIS和COFINS的税基，並確認了計算納税人有權獲得的PIS和COFINS税收抵免申請的方法。該公司的巴西實體此前曾就此事提起法律或行政糾紛，並有權獲得可追溯到其法律索賠之日前五年的税收抵免和利息。根據這些法院裁決，公司在2021年承認了以下非所得税抵免 67.0百萬巴西雷亞爾或大約 $13.3百萬，其中包括大約 $8.4百萬美元用於PIS和COFINS的税收抵免，以及這些税收抵免的利息為美元4.9百萬，記入公司合併資產負債表上的預付資產和其他流動資產中。公司巴西子公司有權獲得的税收抵免在巴西税務機關登記後即可申請税收抵免。該公司於2021年提交了正式的税收抵免申請。這些税收抵免可用於抵消未來的巴西聯邦税。截至2022年12月31日，公司已使用全部積分。同樣在2021年，巴西最高法院裁定，公司因此類索賠而有權獲得的利息收入不應納税，這導致與所記錄的税收抵免相關的估計所得税支出減少。
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合併財務報表附註——續
（除非另有説明，否則以千美元計，每股金額除外）
為了獲得該合併的監管部門批准，霍頓的某些鋼鐵和鋁相關產品線已於2019年8月被剝離。2021年，收購這些被剝離產品線的實體就霍頓在剝離此類資產所依據的協議中某些涉嫌違反陳述的行為提交了賠償索賠。公司對賠償索賠的主題事項做出了迴應，在2022年，該問題的解決符合公司的預期和立場，即公司沒有欠款。
2021年，該公司的兩個辦公地點分別因洪水和電氣火災而遭受財產損失。該公司為其全球所有設施提供財產保險。在賓夕法尼亞州的康肖霍肯，由於颶風 “艾達” 造成的洪水，該公司的全球總部及其實驗室遭受了財產損失。此外，該公司美洲分部的北美生產設施之一發生電氣火災，導致損壞和生產暫時停產，還需要補救、清潔和隨後的修復。公司、其保險理算師和保險公司正在積極管理與這些事件相關的補救和恢復活動，目前，根據所有可用信息以及與保險理算師和保險公司的討論，公司得出結論，2021年期間發生的損失將由公司的財產保險承保，扣除總免賠額為美元2.0百萬。截至2022年12月31日，該公司已從其保險公司收到的款項為$的付款4.6百萬人與這些事件有關。2022年，公司確認的保險追償收益為美元1.8百萬。公司已記錄與這些事件相關的應收保險款為 $0.2截至2022年12月31日，百萬人。公司及其保險公司繼續審查電氣火災對生產設施運營的影響，因為它與潛在的業務中斷保險索賠有關；但是，截至本報告發布之日，公司無法合理估計任何可能的業務中斷保險索賠金額。因此，截至2022年12月31日，公司尚未記錄可能的業務中斷保險索賠的收益意外開支。
公司是其他訴訟的當事方，管理層目前認為這些訴訟不會對公司的經營業績、現金流或財務狀況產生重大不利影響。此外，公司有無關緊要的合同購買義務。