附錄 99.3 2023 年 10 月 20 日第三季度財報電話會議
2 2023年第三季度概述繼續實現穩定、可持續的長期業績（1）非公認會計準則，對賬見附錄。主要業績指標23年第三季度公佈的普通股股東淨收益4.65億美元攤薄後每股收益0.49美元總收入19億美元非利息支出11億美元税前準備金前收益 (1) 7.64億美元效率比率 58.5% 淨扣除/平均貸款0.40％亮點 • 同行中最好的ROATCE (1) 之一，佔20.6％（不包括14.6％）AOCI) • 繼續受益於強勁而多樣的資產負債表、雄厚的資本、穩健的流動性和謹慎的信用風險管理 • 積極的套期保值策略使我們在任何利率環境中都能取得成功 • 繼續關注紀律嚴明的資本配置和風險調整後的回報 • 受益於對LOB的戰略投資
3 • 平均商業貸款保持穩定；預計貸款機會將增加，但為全面關係業務儲備資金 • 平均消費貸款增長1％，原因是平均抵押貸款和能源銀行的增長被房屋淨值的下降和退出投資組合的流失部分抵消 ◦ 其他消費者包括能源銀行平均貸款增長約3％ • 預計2023年公佈的期末貸款餘額將與2022年相比以低個位數增長貸款需求疲軟但繼續支撐我們的客户94.7美元 99.2美元 98.9 63.2 66.0 65.4 31.5 33.2 33.2 33.5 2022年第二季度第二季度第三季度（收盤，美元以十億美元計）94.7 98.6 98.8 62.4 65.7 65.4 65.4 32.3 32.9 33.4 23年第三季度貸款和租賃（平均值，以十億美元計）商業貸款消費者貸款季度亮點與展望
4 135.4 美元 127.0 美元 126.2 85.5 81.6 81.0 38.3 35.3 34.7 9.4 7.2 7.2 2.2 2.9 2.7 第二季度第二季度第二季度第三季度 135.5 美元 125.5 美元 125.2 84.7 81.0 80.0 39.1 34.9 9.5 7.4 7.5 2.2 2.2 2.8 23年第三季度存款正常化按預期發生 (1) 其他存款代表主要由批發組成的非客户餘額 (1) 其他存款代表主要由批發組成的非客户餘額資金（例如歐元美元貿易存款、精選存款和經紀定期存款）財富管理其他 (1) 消費者銀行企業銀行季度亮點和展望 • 存款基礎仍然是強勁來源，餘額繼續按預期表現•存款温和下降，符合預期，這在很大程度上是由週期後期的利率尋求行為推動的 • 管理的企業銀行客户流動性保持穩定 • 專注於吸引和保留高度優先的多樣化細粒度存款基礎，從而推動忠誠度和信任度並支持融資穩定 • 預計第四季度期末存款總額將穩定至略有下降；預計第四季度末存款總額將穩定至略有下降；預計將繼續重新混入計息類別（收盤，以十億美元計）按細分市場劃分的存款（平均，美元）以十億計）
5 • 隨着聯邦基金接近峯值，NII和NIM將因存款成本正常化和遠期起始掉期而出現下降，但被更高利率的資產週轉率所抵消 ◦ 23年第四季度NII預計將下降約5％，而2023年第三季度NII預計將比2022年增長約11％ ◦ NII預計將在上半年穩定下來並在下半年增長 • 假設迄今為止的週期約為40％ 到2023年底的計息存款beta (1) 市場利率影響包括合同貸款、現金和借款的重新定價；更高的市場利率下的固定資產週轉率；證券溢價攤銷淨折扣增幅與第二季度持平，為1900萬美元。（2）預期假設2023年9月30日利率持平：2023年底的高端聯邦基金區間約為5.5％；剩下的2023年10年期美國國債平均收益率為4.59％。市場利率 (1) 1,381 1,291 美元 NII 歸因第三季度 • NII -9000萬美元，環比下降6.5％；NIM-31個基點至3.73％ • 更高的長期利率會增加新的生產固定利率資產收益率並減少證券溢價攤銷 (1) • 存款餘額和定價正常化克服了更高的短期利率 ◦ 第三季度存款成本 = 1.16% ◦ 第三季度計息存款成本 = 1.81%（34％的週期迄今測試版）• 在當前利率環境下，先前增加的60億美元開始活躍期，遠期起始套期保值減少了NII；降低了NII對未來利率變動的波動 •第三季度一次性槓桿租賃殘值調整為負值第二季度NII和NIM驅動因素-31個基點-2bps-4bps+20個基點-1.08億美元-800萬美元 +600萬美元+690萬美元NII NII和利潤表現天數/其他-4900萬美元-14個基點1,274美元 1,393 美元 1,393 美元 3.53% 2.04% 第二季度第三季度 3.73% 3.73% 3.73% 3.73% 第二季度-4900萬美元-14個基點 1,274 美元 1,393 美元 3.53% 4.04% 3.73% 3.73% 2022 年第三季度 3.73% 3.73% 23 23 年第三季度對 23 年第四季度及以後的預期 (2) NII FTE NII 和 NIM（百萬美元）NIM 存款成本/混合租賃收益率調整後-9000萬美元-31個基點套期保值
6 1 2 3 4 5 6 7 計劃概述 • 傳統套期保值計劃：按設計執行，在低利率環境下限制了NII和NIM的下行空間 • 2021：在利率上升之前完成了套期重新定位以故意開倉利率敞口 • 2022-23：在支持長期利潤目標的利率水平上增加了有意義的未來保護現金流對衝名義價值 (1) (1) 浮動利率掉期與隔夜SOFR對比。(2) Collars的使用用於支付多頭利率下限的空頭利率上限；加權平均下限為1.86％，加權平均上限為6.22％。(3) 3年期工資為2億美元固定的、現貨起始的公允價值套期保值與隔夜SOFR的對衝是在第三季度至2013年6月10日執行的。套期保值策略更新（季度平均）1 2 3 4 5 6 3.07% 2.86% 2.96% 2.94% 2.94% 2.99% 2023 2024 2026 2027 2028 130億美元 204億美元 190億美元 190億美元 155億美元 107億美元 49億美元---+11億美元 +15億美元 +15億美元 130億美元 190億美元 190億美元 70億美元 122億美元 64億美元（年平均）Current Focus • 繼續尋找機會在有吸引力的水平上增加外圍年份的保護 ◦ 增加了15億美元的遠期啟動（26年4月）、3年期收款固定掉期（3.46％）◦ 增加了5億美元的遠期起步資金（25年1月）、4年期無成本項圈 • 增加了少量公允價值，支付固定掉期（3）在短期內進行套期保值截至2023年9月30日證券再投資和相關AOCI的部分第三季度2023年第四季度24年第二季度第二季度24年第四季度名義掉期——23年第二季度149億美元180億美元 210億美元 211億美元 211億美元 201億美元195億美元196億美元23季度掉期變動------名義掉期——23年第三季度149億美元 180億美元 210億美元 211億美元 201億美元 195億美元掉期掉期收款利率 (1) 3.00% 2.89% 2.89% 2.89% 2.83% 2.83% 2.85% 2.85% 資產負債表定位 • 2024-25年利率風險頭寸大多為 “中性” • 在-3％中期構造了受良好保護的利潤率 • 監測存款表現及其對利率敏感性的影響10億美元2.0億美元 $2.0B 20億美元 10億美元Collar Notional (2) 5億美元 5億美元 15億美元 15億美元 20億美元項圈
7 調整後非利息收入 606 美元 576 23年第三季度23年第三季度變化對比（百萬美元）23年第三季度服務費 142 美元（6.6）%（9.0）% 信用卡和自動櫃員機手續費 126 (3.1)% —% 資本市場（不包括 CVA/DVA）67 (13.0)% (6.9)% 資本市場——CVA/DVA (3) 6% 6.7% (114.3)% 財富管理收益 112 1.8% 3.7% 抵押貸款收入 28 7.7% (24.3)% 非利息收入 (1) 非公認會計準則；見附錄進行對賬。• 預計2023年全年調整後的總收入將與2022年季度展望相比增長5-6％總收入展望 • NIR在報告和調整後的 (1) 基礎上下降了2％抵押貸款和財富管理收入的適度增長被服務費和資本市場的下降所抵消 • 抵押貸款受益於第三季度初62億美元的MSR批量購買 • 預計23財年的服務費約為5.9億美元；財政部管理收入有望再創歷史新高 • 資本市場總收入減少了400萬美元；例如CVA/DVA環比下降13％，原因是併購費用的增加被大多數其他類別的下降所抵消 ◦（300萬美元）CVA/DVA調整；與第二季度相比增長600萬美元 ◦ 預計23年第四季度資本市場收入在6000萬至8000萬美元之間，例如CVA/DVA 非利息收入 605 美元 576 美元 22 年第 3 季度 566 美元 23 年第 2 季度第 23 季度（百萬美元）（百萬美元）(1)
8 1,170 美元 1,111 美元 1,093 62.3% 56.4% 58.5% 非利息支出效率比率 22 年第三季度第 23 季度 988 美元 1,110 美元 1,089 美元 $53 52.6% 56.4% 58.2% 調整後的非利息支出增量運營虧損調整後的效率比率 23 年第三季度 • 非利息支出在報告和調整的基礎上下降了約 2% (1)；例如增量運營虧損經調整後，這兩個季度均下降了2％。NIE本來會增加1％ ◦ 第二季度8200萬美元和第三季度5300萬美元的增量運營虧損與欺詐行為增加有關 • 由於激勵措施和工資税的降低，薪資和福利下降了約2％ • 聯邦存款保險公司預計將在23年第四季度進行約1.11億美元的特別評估（假設按草案通過；未包含在23財年的預期中）• 其他NIE增長了12％，主要是由700萬美元的養老金結算費用推動的 • 致力於謹慎的支出管理，重點是最大的類別——S&B、入住率和供應商支出 • 預計2023年全年調整後的NIE將增長約9.5％與2022年相比；例如1.35億美元的增量運營虧損（第二季度+第三季度），預計2023年調整後的NIE將增長約6％，與2022年3,387美元3,419美元3,419美元3,434美元3,443美元3,541美元3698美元 2017 2018 2019 2021 2022 年非利息支出季度亮點和 OutlookAdJ。非利息支出 (1)（百萬美元）2.3% 的複合年增長率 (1) (1) 非公認會計準則；見附錄進行對賬。(2) 2020-2022年調整後的NIE受到2020年第二季度收購Ascentium Capital以及2021年第四季度收購EnerBank、Sabal Capital Partners和ClearSight Advisors的影響。(1) 非利息支出（百萬美元）調整後的非利息支出（百萬美元）調整後的非利息支出（1）（2）（百萬美元）
9 • 第三季度年化NCO總額為40個基點，環比增長7個基點，其中包括EnerBank已停產的太陽能項目虧損增加和商業回收率降低 • 第三季度不良貸款、商業服務批評貸款和拖欠總額增加；第三季度不良貸款增長主要歸因於C&I中的一筆大額抵押信息信貸和愛爾蘭的兩筆高級住房設施 • 第三季度ACL/貸款比率提高了5個基點；總ACL/Loans比率增加了5個基點美元增加歸因於不利的風險遷移和持續的正常化，以及增量定性調整的增加某些投資組合的風險 ◦ Office 投資組合的ACL增至3.1％；不良狀況的單一辦公室貸款根據修改後的條款按協議支付；繼續對辦公投資組合的構成保持信心 • 預計2023年全年NCO將略高於35個基點；預計2024年全年NCO的歷史區間為35-45個基點不良貸款（NPL）資產質量標的信貸表現繼續如預期的那樣正常化（百萬美元）（百萬美元）信貸損失備抵額 (ACL) 1,539 1,633 1,677 美元 1.63% 1.65% 1.70%311% 332% 261% ACL ACL/Loans ACL/NPls 22第二季度23年第三季度 110 美元 81 美元 101 美元 47 美元 23年第二季度63 美元 0.19% 0.33% 0.46% 0.40% 495 492 642 0.52% 0.50% 0.65% 不良貸款——不包括 LHFS NPL/Loans 2023 年第三季度淨扣除額（美元）百萬) 調整後的淨扣除額 (1) 22年第三季度消費貸款銷售 (2) 淨扣除比率調整後的淨扣除比率 (1) (1) 非公認會計準則；見附錄進行對賬。(2) 9400萬美元的儲備金髮放減去扣賬後的6300萬美元公允價值大關 = 3100萬美元的淨準備金收益。
10 •《巴塞爾協議III》殘局——估計，除了逐步將AOCI納入監管資本外，在擴大的基於風險的方法下，RWA將出現低至中等個位數的增長 ◦ 經調整為包括9月30日的AOCI的CET1估計為7.6％（3）• 最低長期債務——幾年內需要約60億美元的有限責任公司發行 • 普通股一級（CET1）比率（1）提高至10.3％，反映了穩健的資本通過收益產生的收益部分被普通股和優先股股息所抵消 • 從23年第四季度到24年第三季度，壓力資本緩衝將保持在2.5％ • 預期在短期內繼續以約10％的比例管理CET1 • 在第三季度，各地區宣佈派發2.25億美元的普通股股息，但沒有進行股票回購 • 截至9月30日，來自現成來源的初級流動性總額（TPL）約為385億美元（4）；包括BTFP和折扣窗口在內的TPL約為568億美元（4）9.3％ 10.1％ 10.3% 2023年第二季度第三季度亮點和亮點 Outlook 資本和流動性 (1) 本季度比率是估計的。(2) 基於期末餘額。(3) 非公認會計準則；對賬見附錄。(4) 這包括23億美元的銀行定期融資計劃面值與市值收益。10.6%11.4% 11.6% 23年第三季度23年第三季度一級資本比率 (1) 貸款存款比率 (2) 70% 78% 78% 23年第三季度第二季度第三季度普通股一級股本比率 (1)
11 2023年預期（1）非公認會計準則，見附錄進行對賬。（2）前瞻性非公認會計準則指標的對賬預計將與所附附錄或先前向美國證券交易委員會提交的文件中包含的實際非公認會計準則對賬一致。（3）預期假設2023年9月30日利率：2023年底聯邦基金的高端區間約為5.5％；剩下的2023年10年期美國國債平均收益率為4.59％。2023財年預期調整後總收入（調整後的2022年為7,165美元）（1）（2）（3）增長5-6％調整後的非利息支出（從調整後的2022年為3,886美元）（1）（2）增長約9.5％期末貸款（從2022年底的97,009美元）增長了低個位數期末存款（從截至23年9月30日的126,199美元）穩定至第四季度淨扣除額的小幅下降/ 平均貸款略高於35個基點有效税率 21-22% 23年第四季度及以後的預期 • 預計23年第四季度NII將環比下降約5％（3）；2023年NII預計將比2022年增長約11％（3）◦ 2024年NII預計將在上半年穩定下來每年，下半年將增長 • 預計23財年的服務費用約為5.9億美元 • 預計23財年第四季度資本市場收入在6000萬至8000萬美元之間CVA/DVA • 例如年初至今的1.35億美元增量運營虧損（第二季度+第三季度），預計2023年調整後的NIE增長將比2022年增長約6％；聯邦存款保險公司特別評估預計在23年第四季度約為1.11億美元（假設按草案採用；未包含在23財年的預期中）• 預計2024年CECO的歷史性年度區間為35-45個基點 • 預計2024年CECO的歷史區間為35-45個基點 T1在短期內約為10％
12 附錄
13 個選定項目影響2023年第三季度要點 (1) 非公認會計準則，對賬見附錄。(2) 基於增量率約為25％的所得税。(3) 影響該期間業績或趨勢但不被視為非公認會計準則調整的項目。（金額以百萬美元計，每股數據除外）23年第三季度同比變化淨利息收入1,291美元（6.5）% 2.3%（受益於）信用損失 145 22.9% 7.4% 非利息收入 566 (1.7)% (6.4)% 非利息支出 1,093 (1.6)% (6.6)% 所得税前收入 619 (15.0)% 10.1%所得税支出 129 (12.2)% (3.0)% 淨收入 490 (15.7)% 14.2% 優先股股息 25—% 普通股股東可獲得的淨收入465美元 (16.4)% 15.1% 攤薄後每股收益0.49美元 (16.9)% 14.0% 第三季度業績摘要（金額以百萬計，每股數據除外）23 年第三季度税前調整項目 (1)：分行合併、財產和設備費用美元 (1) 工資和員工福利——遣散費 (3) 證券收益（虧損），淨額 (1) 税前調整項目總額 (1) 美元 (5) 攤薄後每股收益影響 (2) 美元 — 其他選定項目 (3)：超過淨額的準備金扣款 $ (44) 資本市場收益（虧損）-CVA/DVA (3) 住宅 MSR 淨套期保值表現 4 養老金結算費用 (7) 與支票欺詐相關的增量運營虧損 (53)
14 2.25 2.39 2.55 第二季度第二季度第二季度第二季度 2.40 3.20 4.14 第二季度第二季度二十三季度 158 156 180 第二季度第二季度第二季度 21.4% 21.7% 22.7% 22.9% 32.5% 32.5% 45.8% 45.8% 44.8% 第二季度二十二年第三季度 83.8 86.8 102.0 71.3 77.4 12.5 14.6 存款貸款第三季度2022年第三季度 69% 71% 74% 31% 29% 26% 23年第三季度數字手機銀行登錄（百萬）客户交易增長 (3) (4) 按渠道活躍用户劃分的存款交易（百萬）(1) 數字銷售（千賬户）(2) 數字非數字移動自動櫃員機 +72% +14% 25% 23% 31% 73% 63% 63% 63% 675% 7% 2% 2% 2% 2021年第三季度2022年第三季度23年第三季度數字化BranchContact Center 按渠道劃分的消費者支票銷售額 (5) 手機銀行移動應用程序評級 Zelle 交易（百萬）銷售和交易數字使用率 +22% +14% (1) 在過去 90 天內成功通過身份驗證並至少登錄一次移動應用程序的獨立客户總數。(2) 數字銷售代表開設的存款賬户和預訂的貸款。(3) 數字交易僅代表在線和移動設備；非數字交易代表分行、聯絡中心和自動櫃員機。(4) 交易代表消費者客户存款，轉賬、手機存款、費用退款、提款、付款、官方支票、賬單支付和西聯匯款。不包括 ACH 和借記卡購買/退款。(5) 包括通過數字銀行家儀錶板應用程序實現的跨渠道銷售功能
15 (1) 年初至今財資管理收入增長，22年9月至23年9月，貿易服務美元銷量同比增長，22年9月至23年9月。(2) 質量關係的定義是貸款、存款和IM&T賬户累計50萬美元，每個質量關係的收入按TTM衡量，23年8月與22年12月。對我們業務的投資繼續為人才、技術和戰略收購帶來回報企業消費者財富移動用户同比增長6.7％每筆質量關係收入增長5％（2）Clearsight費用同比增長36％；房地產資本市場費用同比增長18％通過財富客户智商改變我們為客户服務的方式，超過年初至今的93.4％的留存目標，推動收入增加180萬美元行業領先的客户滿意度62億美元MSR收購於2023年7月完成連續38次在VISA實力評分中排名第一借記卡EnerBank產生高質量貸款的季度投資管理與信託收入平均為782筆FICO投資管理與信託收入比22年第三季度增長7％通過主辦我們的DEI論壇Wealth Connections來建立高績效團隊，為財富同事帶來歸屬感和聯繫感，繼續推動參與度數字化努力推動Regions.com上PWM登錄頁面的網絡流量同比增長13倍，從而提高了財富管理在線領導者Guided Discovery的利用率發電解決方案增加戰略增長市場的營銷；2023財年增長約5％繼續關注通過增強網絡安全來預防欺詐將現有CRM升級為Salesforce金融服務雲財資管理收入同比增長9％（1）；全球貿易服務美元交易量同比增長18％，部分原因是人才投資繼續增長消費者淨支票賬户每年約1％以上小型企業舉措推動業績：Ascentium Capital創造了穩健的貸款產量和交叉銷售機會；新的特許經營貸款部門繼續增強勢頭，年初至今的貸款產量翻了一番 2022 年的業績新支票客户的平均餘額比疫情前的新賬户年份高出 10-15%
16 財資管理通過一套全面且具有競爭力的財資管理解決方案使我們的客户能夠優化現金流和管理風險 +9% 財資管理收入 (1) +8% 財資管理客户組合 (2) +8% 數字、支付和綜合服務收入 (3) +18% 全球貿易服務美元交易量 (4) • 根據我們的 “建立/合作伙伴/投資” 戰略提供能力 • 通過增強的數字解決方案和擴展的自助服務功能擴大客户訪問範圍 • 提供額外的在線和移動功能 •推出新的現金流管理工具並利用API，包括用於公司企業系統的新安全連接工具 • 增強欺詐緩解資源 • 使用新的商業支付解決方案簡化商務差旅管理 • 在核心和擴張市場增加財資管理銷售人才以及產品和支持職能 • 通過推出國際子公司銀行集團來擴大對在美國運營的跨國公司子公司的支持。穩步增長我們的財資管理業務收入全球貿易融資卓越表彰持續投資技術和人才 • 年度出口營運資金貸款機構（2022 年和 2019 年）• #1 小企業管理局連續四年出口貸款機構 • 出口營運資金優先貸款機構 • 2022 年年度最佳交易 • 年度貸款機構（2021）• 最高授權貸款機構 • EX-IM 中期票據融資 (1) 年初至今財資管理收入增長，22年9月至23年9月。(2) 同比客户增長，22年8月至23年8月。(3) 同比數字、支付和綜合收入，22年8月至23年8月 (4)同比貿易服務美元交易量增長，22年9月至23年9月。
17 • 為防範市場利率變動而構建的投資組合 ◦ 截至2023年9月30日，期限已完全延長至約4.5年；抵消長期存款賬簿 ◦ 投資組合中約有36％的證券是子彈狀證券（CMBS、公司債券、機構子彈和UST）◦ MBS組合集中在不太敏感的預還款抵押品類型：較低的貸款餘額、調味品和各州特定的地理集中度 • 96% 的美國政府或機構擔保 10億美元的高質量、投資級公司債券投資組合為短期債券（期限為2.1年），各行各業和發行人高度多元化 ◦ 該機構的CMBS投資組合由政府機構擔保，並以多户住宅的抵押貸款作為抵押貸款 • 97％被歸類為可供出售 • 在第三季度，再投資使投資組合收益率與還款/到期日相比增加了約3.25％ • AFS證券的税前未實現虧損預計到2024年底將下降約21％，到2025年底將下降約36％（2) Agency/UST 8% 機構 MBS 60% 機構 CMBS 28% 非機構 CMBS —% 公司債券 4% 證券投資組合提供下行利率保護/流動性證券投資組合構成 (1) (3) 270億美元 (1) 包括截至2023年9月30日的AFS證券、41億美元的未實現AFS虧損和7.72億美元的HTM證券（不包括6,930萬美元的未實現HTM虧損）（2）十億美元。估計，根據截至2023年9月30日的市場遠期和投資組合 (3) 在第三季度至2023年6月10日期間執行了2億美元的3年期固定薪酬、即期起息、公允價值套期保值，而隔夜SOFR與隔夜SOFR進行了2億美元的税前AFS未實現虧損 (2)% 代表2023年9月30日和2023年9月30日的累計跌幅 2024 YE 2024 YE 2025 美元 (6) $ (4) $ (2) $— -6% -21% -36%
18個高風險行業細分市場（截至2023年9月30日的未償餘額）（1）金額不包括PPP貸款和待售貸款。（2）CoStar是CRE數據和分析領域的行業領導者。截至2023年6月30日的CoStar數據。(3) 截至2023年10月5日的GreenStreet商業地產價格指數——商業辦公室的商業地產價值變化為31％。商業服務高風險板塊投資組合（百萬美元）BAL$ (1) 佔貸款總額的百分比不良貸款/貸款 ACL ACL/貸款消費非必需品零售貿易和消費品製造業 3,065 美元 3.1% 19 0.6% $57 1.9% 貨運運輸和倉儲 1,021 1.0% 20 2.0% 41 4.1% 醫療保健商品和服務及設施 1,778 1.8% 21 1.2% 49 2.7% 辦公室 1,640 1.7% 49 3.0% 51 3.1% 老年人住房 1,489 1.5% 120 8.1% 50 3.4% 高風險細分市場總計 8,993 美元 9.1% 229 2.6% 248 2.8% • 非必需消費品：消費者繼續限制商品支出，轉而關注服務和體驗；隨着許多零售商需求模式的恢復，消費者行為正在逐漸恢復正常 • 貨運：在現貨市場運營的小型卡車運輸公司仍然是焦點；但是，貨運、運輸和運輸成本都已從峯值下降，這應該可以在一定程度上穩定利潤 • 醫療保健：該行業在過去一年中經歷了負風險遷移，這主要是由於成本上漲（勞動力、商品、缺乏與保險報銷相關的定價能力）；從長遠來看，對醫療保健的持續需求應有助於該行業應對充滿挑戰的環境 • 老年人住房：第三季度老年人居住率有所增加；但是，由於利率上升、運營成本上漲以及COVID積壓影響入住率持續投資組合監測 • 辦公室：根據CoStar (2) 的定義，辦公室擔保貸款承諾包括94％的A類和6％的B類房地產類型 ◦ WA LTV ~ 63.5%（基於最初或最多時的評估）最近收到）；使用GreenStreet (3) 進行Sensitized WA LTV約92.02％ ◦ 63.4％的有擔保承諾風險敞口位於陽光地帶，其中91.6％為A類。74％的有擔保承諾風險敞口位於郊區，26％處於城市地區 ◦ 到期辦公貸款（未來12個月）的平均房地產租賃狀況約為85.4％（約81.3％的入住率）◦ 39％的有擔保承諾風險敞口為單一風險敞口 ◦ 不良貸款狀態下的單筆貸款根據修改後的條款按協議付款
19 商業地產 (1) 高度多元化的總IRE投資組合（包括無抵押的CRE）• 用於可再生能源目的的無抵押貸款的槓桿率通常較低，可以很容易地獲得流動性 ◦ 67％的房地產投資信託基金屬於投資等級或與IG風險評級相對應（為整個投資組合提供損失保障）-剩餘的無抵押餘額主要由IG發起人支持的機構可再生能源基金 • 有擔保的商業辦公室 = 約 90% /無抵押=約10％ • 總投資回報率（包括約 10%）unsec。CRE）到基於風險的資本（3）：116％，以及建築、土地、資產負債和開發到基於風險的資本：23％遠低於監管限額（300％/100％）（1）截至2023年9月30日的未償餘額。（2）不包括51億美元自住的CRE，其還款來源為個體企業，其信用表現類似於壓力時期的商業企業。（3）基於 2023 年 6 月 30 日基於風險的資本估算。2006年12月聯合監管發佈的《商業房地產貸款集中指導方針，健全的風險管理實踐》中的監管限制。住宅建築商 6.5% 其他 4.8% 酒店 4.9% 醫療保健 8.5% 零售 9.0% 住宅用地 0.4% 商務辦公室 10.5% 數據中心 2.2% 多元化 14.4% 公寓 0.1% 工業 14.0% 商業用地 0.1% 公寓 24.6% 15.65 億美元貸款總額佔貸款總額（包括房地產投資信託基金）6.91 美元 7.0 美元 7.0 美元 IRE 8.74 8.8% 合計 (2) 15.65 美元 15.8% 主要投資組合指標 IRE 6.91 美元 7.0 美元 7.0 美元 IRE 8.74 8.8% 合計 (2) 15.65 美元 15.8% 主要投資組合指標 IRE 貸款到期日 14% 33% 29% 14% 7% 3% 多户家庭辦公室其他房地產總房地產 2024 年第四季度房地產 2025 2026 2027 >5 年 $—1,000 美元 2,000 美元 3,000 美元公寓 7% 商務辦公室 3% 數據中心 4%多元化 24% 酒店 10% 工業 22% 其他 11% 零售 19% 房地產投資信託基金總計：55億美元
20 1,633 美元 47 美元 15 美元 (18) 1,677 美元信用損失備抵瀑布 09/30/2023 • 第三季度備抵額與上一季度相比增加了4400萬美元，導致準備金支出1.45億美元 • ACL淨增長的關鍵驅動因素：◦ 不利風險遷移和持續的信貸質量正常化 ◦ 由於商業房地產和能源銀行風險升高導致的定性ACL增加 ◦ 增加部分被char驅動的特定儲備金減少所抵消大型不良借款人的虧損和低虧損含量 ◦ 經濟情景的變化來自6月至9月表現温和，對ACL季度亮點（百萬美元）沒有產生重大影響 06/30/2023 投資組合變化經濟/定性變化具體儲備金變化
21 R&S 前期 3Q2023 4Q2023 1Q2024 2Q2024 3Q2024 4Q2024 1Q2025 2Q2025 3Q2025 按年計算的實際國內生產總值 3.6% 0.4% 1.0% 0.9% 1.3% 1.7% 1.9% 1.9% 1.9% 失業率 3.7% 3.9% 4.2% 4.2% 4.2% HPI，同比變化 2.7% 1.6% (0.5)% (2.7)% (0.5)% (1.7)% (0.5)% 1.3% (0.5)% 1.3%% 消費者價格指數同比變動 3.6% 3.7% 3.5% 3.5% 3.2% 2.6% 2.4% 2.3% 2.3% 2.3% Base R&S 經濟展望（截至 2023 年 9 月）• 單一的基本經濟預測代表了各地區對經濟的內部前景超出合理水平和可支持的預測期。• 經濟不確定性是通過對建模結果進行定性調整來考慮的。• 管理層考慮了其他內部和外部預測，以進行適當的定性調整。最終的定性調整包括考慮津貼對經濟不確定性的敏感性，經濟不確定性反映了失業率上升了15-20％
22 截至 2023 年 9 月 30 日截至 2022 年 12 月 31 日（百萬美元）貸款餘額 ACL ACL/貸款餘額 ACL ACL/貸款餘額 ACL ACL/貸款 C&I 51,604 664 1.29% 50,905 628 1.23% CRE-OO 抵押貸款 4,833 111 2.30% 5,103 102 2.00% CRE-OO 施工 270 7 2.47% 298 7 2.29% 商業總額 56,707 782 1.38% 6,306 737 1.31% 愛爾蘭抵押貸款 6,436 144 2.23% 6,393 114 1.78% 愛爾蘭建築 2,301 43 1.90% 1,986 28 1.38% 愛爾蘭税總額 8,737 美元 18.79 美元 1.69% 住宅首次抵押貸款 20,059 104 0.52% 18,810 124 0.66% 房屋淨值貸款 3,240 79 2.42% 3,510 77 2.18% 房屋公平貸款 2,428 24 0.99% 2,489 29 1.17% 消費信用卡 1,261 130 10.33% 1,248 134 10.75% 其他消費者退出投資組合 356 30 8.29% 570 39 6.80% 其他消費者 6,154 341 5.54% 5,697 300 5.28% 消費者總計 33,498 美元 708 2.11% 32,324 美元 703 2.18% 合計 98,942 1,677 美元 1.70% 97,009 1,582 1.63% 津貼分配
23 所有其他商業 3.6% 投資者房地產 13.4% 金融服務 11.3% CRE無抵押貸款，包括房地產投資信託基金 10.5% 政府教育 10.1% 消費者服務 8.7% 科技服務 8.3% 製造業 7.2% 能源 2.5% 農業 0.5% 公用事業 4.6% 商業服務 7.8% 分銷 6.5% 醫療保健 5.0% 為下一次低迷做好準備 654億美元高度多元化的業務組合 (1) (1) 截至2023年9月30日的餘額。(2) CRE無抵押占房地產投資信託基金的76％。(2)
24 消費者貸款組合統計數據 • 平均發放額 FICO 764 • 當前質押率為 53% • 98% 所有者自住 • 平均發放額FICO 778 • 當前質押率為 34% • 67% 的投資組合為第一留置權 • 平均貸款規模為 34,791 美元 • 2023 年轉為攤銷或激增的 7900 萬美元 • 平均發放額 FICO 762 • 平均新貸款收益率 12,899 美元 • 23 年第三季度平均收益率 12,899 美元 • 23 年第三季度收益率 93% • 平均原產地 FICO 755 • 23 年第三季度收益率 6.35% • 23 年第三季度 QTD NCO 3.14% • 平均原產地 FICO 770 • 平均新線 8,820 美元 • 23 年第三季度收益率 15.57% • 23 年第三季度收益率 15.57% 3.48% 3% 3% 3% 3% Cons R/E 擔保缺點 3.48% 3% 3% 3% Cons R/E 擔保缺點非R/E擔保的消費者總數未超過720 620-680低於620 681-720消費者FICO分數 (1) 截至2023年9月30日的FICO分數刷新。(2) 其他消費者主要由EnerBank和Direct投資組合組成。住宅抵押貸款消費者-退出投資組合消費者信用卡房屋淨值其他消費者 (2)
25 31億美元的槓桿投資組合（截至2023年9月30日的未償餘額）• 與穆迪歷史區域銀行調查的定義一致；超過500萬美元且已融資債務的息税折舊攤銷前利潤>4.0倍的承付款項為42億美元 • 不是戰略增長目標；用於支持客户關係 • 保薦人擁有的客户佔總投資組合的百分比繼續下降 • 加強集中承保、服務和信用裁定 • 參與度有限在槓桿貸款中風險最高的細分市場——Covent Lite和Term Loan B • 大約 96%未償槓桿貸款也是SNC的重要因素多元化投資組合信息 24% 專業、科學和技術服務 22% 製造業 8% 批發 8% 公用事業 7% 行政、支持、廢物和維修 6% 其他（投資組合
26 270 億美元的 SNC 投資組合（截至 2023 年 9 月 30 日的未償餘額）• 通過關注風險較低的細分市場來改善投資組合和資產質量 • 43% 的餘額為投資級 • 11% 的餘額為槓桿 (2) • 各地區是代理人或擁有一半以上的SNC餘額的所有權 • 對於 1H2023，各地區的市場份額在僅限代理的排行榜中排名高於同行組中位數 (1) Portfolio CharesticsShared 按行業劃分的全國信貸餘額 cre_unsecured_non-REIT 5.3% CRE-無抵押房地產投資信託基金 18.7% Financial_Services 16.2%Technology_Services 13.8% 大宗商品 10.6% 製造業 6.9% 分銷 6.5% 商業_服務 6.0% 其他（投資組合
27 未償還的共享國家信貸：140億美元（51%）精選和投資級資產證券化 1.7 6.4% 房地產投資信託基金（REIT）5.3 19.5% 訂閲額度 0.9 3.3% 投資級公用事業 1.1 4.1% 卓越交易和回報關係（STARR）0.5 1.8% 投資等級 4.2 美元 15.7% 非投資級 13.3 49.2% 一些STARR SNC未償還額度與其他精選細分市場重疊並被排除在外 STARR 金額高於。SNC STARR未償還總額為15億美元270億美元SNC投資組合（截至2023年9月30日的未償餘額）精選投資組合投資級別（非精選投資組合）非投資級別（非精選投資組合）（非精選投資組合）
28 管理層使用收益計算和某些其他財務指標（不包括根據公認會計原則列報的財務業績中包含的某些調整）來監測業績，並認為這些衡量標準為投資者提供了有意義的信息。列報的非利息支出（GAAP）不包括某些調整，以得出調整後的非利息支出（非公認會計準則），後者是效率比率的分子。列報的非利息收入（GAAP）不包括為得出調整後的非利息收入（非公認會計準則）而進行的某些調整，調整後的非利息收入是費用收入比率的分子。調整後的非利息收入（非公認會計準則）和調整後的非利息支出（非公認會計準則）用於確定調整後的税前準備金前收入（非公認會計準則）。將按應納税等值計算的淨利息收入（GAAP）和非利息收入相加，得出按應納税等值計算的總收入。進行調整以得出按應納税等值基礎（非公認會計準則）計算調整後的總收入，這是費用收入和效率比率的分母。列報的淨貸款扣除額（GAAP）不包括為得出調整後的淨貸款扣除額（非公認會計準則）而進行的調整。調整後的淨貸款扣除額佔平均貸款（非公認會計準則）的百分比計算方法為調整後的淨貸款扣款（非公認會計準則）除以平均貸款（GAAP），然後按年計算。Regions認為，排除這些調整為同期比較提供了有意義的基礎，管理層認為這將有助於投資者分析公司的經營業績並預測未來的業績。管理層還使用這些非公認會計準則財務指標來評估各地區的業務表現。與調整有關的活動有可能再次出現；但是，管理層認為與調整有關的活動並不表示正在進行的業務。Regions認為，這些非公認會計準則財務指標的列報將使投資者能夠在與管理層相同的基礎上評估公司的業績。有形普通股股東權益和平均有形普通股股東權益回報率（ROATCE）比率已成為一些投資者的關注焦點，管理層認為，如果沒有無形資產和優先股的影響，它們可以幫助投資者分析公司的資本狀況。分析師和銀行監管機構使用有形普通股股東權益衡量標準評估了Regions的資本充足率。由於有形普通股股東權益和ROATCE沒有由GAAP正式定義，也沒有聯邦銀行監管機構以任何金額作出規定，因此它們目前被視為非公認會計準則財務指標，其他實體的計算方法可能與地區披露的計算方法不同。股東權益的調整包括無形資產和相關的遞延所得税和優先股。此外，對ROATCE的調整包括累計的其他綜合收益。公司還列出了累計的其他綜合收益，不包括調整，以得出調整後的累計其他綜合收益（非公認會計準則）。由於分析師和銀行監管機構可能會使用有形普通股股東權益來評估Regions的資本充足率，因此管理層認為，讓投資者能夠在同樣的基礎上評估Regions的資本充足率是有用的。CET1是聯邦銀行監管機構在巴塞爾協議III框架下制定的資本充足率指標。符合法規要求的銀行機構必須維持某些最低資本要求，包括最低CET1比率。分析師和銀行監管機構利用這一衡量標準來評估Regions的資本充足率。在該框架下，各地區選擇在計算CET1時取消AOCI的影響。對聯邦銀行條例中規定的計算方法的調整被視為非公認會計準則的財務指標。對CET1的調整包括AOCI的某些部分，以達到CET1，包括AOCI（非公認會計準則），根據最近提議的規則制定標準，這可能會產生影響。由於分析師和銀行監管機構可能會使用擬議的規則制定標準來評估Regions的資本充足率，因此管理層認為，讓投資者能夠在同樣的基礎上評估Regions的資本充足率是有用的。非公認會計準則財務指標有固有的侷限性，不需要統一適用，也無需審計。儘管利益相關者在評估公司時經常使用這些非公認會計準則財務指標，但它們作為分析工具存在侷限性，不應孤立地考慮，也不應作為根據公認會計原則報告的業績分析的替代品。特別是，不包括選定項目的收益衡量標準並不代表實際直接應計給股東的金額。管理層和董事會使用非公認會計準則衡量標準如下：• 編制各地區的運營預算 • 月度財務業績報告 • 合併業績的月度收盤報告（僅限管理層）• 向投資者介紹公司業績 • 激勵性薪酬指標非公認會計準則信息
29 非公認會計準則對賬非利息支出截至12月31日的十二個月（金額為百萬美元）2022 2021 2020 2019 2017 2016 年非利息支出（GAAP）4,068 美元 3,747 美元 3,489 美元 3,489 美元 3,491 美元 3,483 美元調整：地區金融公司基金會的繳款 — (3) (10) — (60) (40) — 專業、法律和監管費用 (179) (15)) (7) — — — (3) 分行合併、財產和設備費用 (3) (5) (31) (25) (11) (22) (58) 與住宅抵押貸款出售相關的費用 — — — — (4) — — — 提前虧損清償債務 — (20) (22) (16) — — (14) 工資和員工福利 — 遣散費 — (6) (31) (5) (61) (10) (21) 收購費用 — — (1) — — — — — 調整後的非利息支出（非 GAAP）3,886 美元 3,698 美元 3,541 美元 3,443 美元 3,434 美元 3,434 美元 3,419 美元 3,387 美元
30 非公認會計準則對賬截至季度的調整後淨扣除額和比率（以百萬美元計）9/30/2023 年 6 月 30 日 2023 年 3 月 31 日 2022 年 9 月 30 日淨貸款扣款 (GAAP) 101 美元 81 美元 83 美元 69 美元 110 美元減：與出售無抵押消費貸款相關的扣款 — — — 63 調整後的淨貸款扣款（非公認會計準則）101 81 美元 83 美元 69$ 47 調整後的淨貸款扣除額佔平均貸款的百分比，按年計算（非公認會計準則）0.40% 0.33% 0.33% 0.35% 0.29% 0.29% 0.19% 0.19%
31 非公認會計準則對賬截至季度的税前準備金前收益 (PPI)（金額為百萬美元）2023 年 9 月 30 日 2023 年 6 月 30 日 2023 年 3 月 31 日 2022 年 9 月 30 日第三季度對比 23 年第 2 季度對比 22 年第三季度普通股股東可獲得的淨收益 (GAAP) 465 美元 556 美元 588 美元 660 美元 404 美元 (91) (16.4)% 61 美元 15.1% 股息 (GAAP) 25 25 24 25 — —% — —% 所得税支出 (GAAP) 129 147 177 187 187 133 (18) (12.2)% (4) (3.0)% 所得税前收入 (GAAP) 619 728 789 872 562 (109) (15.0)% 57 10.1% 信用損失準備金 (GAAP) 145 118 135 135 27 22.9% 10 7.4% 税前準備金前收益（非公認會計準則）764 846 924 984 697 (82) (9.7)% 67 9.6% 其他調整：證券（收益）虧損，淨額 1 — 2 — 1 NM — —% 槓桿租賃終止收益，淨額 — — (1) — — — NM — NM — NM 工資和員工福利——遣散費 3 — — — 3 NM 3 NM 分支機構整合、財產和設備費用 1 1 2 5 3 — —% (2) (66.7)% 專業、法律和監管費用 — — — 179 — NM (179) (100.0)% 其他調整總額 5 1 3 (45) 183 4 400.0% (178) (97.3)% 調整後税前準備金前收入（非公認會計準則）769 美元 847 美元 927 美元 939 美元 880 美元 (78) (9.2)% $ (111) (12.6)% NM-沒意義
32 非公認會計準則對比 NII、非利息收入/支出和效率比率 NM — 截至季度無意義（金額以百萬美元計）2023 年 9 月 30 日 2023 年 6 月 30 日 2023 年 3 月 31 日 2022 年 9 月 30 日第三季度對比 23 年第 2 季度對比 22 年第三季度非利息支出 (GAAP) 1,093 美元 1,111 美元 1,027 美元 1,017 美元 1,017 美元 1,017 美元 (18) (1.6)% $ (77) (6.6)% 調整：分行合併、財產和設備費用 (1) (1) (2) (5) (3) —% 2 (66.7)% 工資和員工福利 — 遣散費 (3) — — — (3) NM (3) NM (3) NM (3) NM (3) NM (3) NM (3) NM (3)、法律和監管費用 — — — (179) — NM 179 (100.0)% 調整後的非利息支出（非公認會計準則）B 1,089 美元 1,010 美元 1,025 美元 1,012 美元 988 美元 (21) (1.9)% 101 美元 10.2% 淨利息收入 (GAAP) C 1,291 美元 1,381 美元 1,401 美元 1,401 美元 1,401 美元 1,262 美元 (90) (6.5)% 29 2.3% 應納税等值調整 13 12 13 12 12 1 8.3% 淨額利息收入，應納税等值基準 D 1,304 美元 1,393 美元 1,430 美元 1,414 美元 1,274 美元 (89) (6.4)% 30 2.4% 30 2.4% 非利息收入 (GAAP) E 566 576 534 600 605 (10) (1.7)% (39) (6.4)% 調整：證券（收益）虧損，淨額 1 — 2 — 1 1 NM — —% 槓桿租賃終止收益 — — (1) — — —NM — NM 保險收益 — — — (50) — — NM — NM 調整後的非利息收入（非公認會計準則）567 美元 576 美元 576 美元 535 美元 550 美元 606 (9) (1.6)% $ (39) (6.4)% 總收入 C+E=G 1,857 美元 1,957 美元 1,951 美元 2,001 美元 1,867 美元 (100) (5.1)% $ (10) (0.5)% $ (10) (0.5))% 調整後總收入（非 GAAP）c+F=H 1,858 美元 1,957 美元 1,952 美元 1,952 美元 1,951 美元 1,868 美元 (99) (5.1)% $ (10) (0.5)% 總收入，應納税等值基準 D+E=I 1,879 美元 1,969 美元 1,969 美元 1,014 美元 1,879 美元 (99) (5.0)% $ (9) (9)) (0.5)% 調整後的總收入，應納税等值基準（非公認會計準則）D+F=J 1,871 美元 1,969 美元 1,965 美元 1,965 美元 1,964 美元 1,964 美元 1,880 美元$ (98) (5.0)% $ (9) (0.5)% 效率比率 (GAAP) A/I 58.5% 56.4% 52.3% 50.5% 62.3% 調整後效率比率（非公認會計準則）B/J 58.2% 56.4% 52.6% 52.6% 52.6% 費用收入比率 (GAAP) E/I 30.3% 29.3% 27.2% 29.8% 32.2% 調整後的費用收入比率（非 GAAP）E/I 30.3% 29.3% 27.2% 29.8% 32.2% 調整後的費用收入比率（非 GAAP）AP) F/J 30.3% 29.3% 27.2% 28.0% 32.2%
33 非公認會計準則對賬NII、非利息收入/支出和效率比率截至12月31日的十二個月（金額為百萬美元）2022年非利息支出（GAAP）4,068 澳元調整：分行合併、財產和設備費用 (3) 專業、法律和監管費用 (179) 調整後的非利息支出（非 GAAP）B 3,886 美元淨利息收入（GAAP）C 4,786 美元應納税等值調整淨額 4,786 美元利息收入，應納税等值基準 D $4,833 非利息收入 (GAAP) E $2,429 調整：證券（收益）虧損，淨額 1 槓桿租賃終止收益 (1) 保險收益 (50) 調整後的非利息收入（非公認會計準則）2,379 美元總收入 C+E= G $7,215 調整後的總收入（非 GAAP）c+F=H $7,165 總收入，應納税等值基準 D+E=I $7,262 調整後的總收入，應納税等值基礎（非 GAAP）d+F=J $7,212 效率比率 (GAAP) A/I 56.0% 調整後效率比率（非公認會計準則）B/J 53.9% 費用收入比率（GAAP）E/I 33.5% 調整後的費用收入比率（非公認會計準則）F/J 33.0% F/J 33.0%
34 截至季度（以百萬美元為單位）9/30/2023 年 6 月 30 日 2023 年 3 月 31 日 2022 年 9 月 30 日平均有形普通股股東權益回報率普通股股東權益平均回報率 (GAAP) 465 美元 556 美元 588 美元 660 美元 404 美元平均股東權益 (GAAP) 16,892 美元 16,442 美元 16,457 美元 16,442 美元 16,442 美元 16,442 美元 16,442 美元 73 減：平均無形資產 (GAAP) 5,955 5,966 5,977 5,996 6,019 與無形資產相關的平均遞延所得税負債 (GAAP) (106) (104) 平均優先股 (GAAP) 1,659 1,659 1,659 1,659 1,659 1,659 普通有形普通股股東權益（非公認會計準則）B 8,960 美元 9,371 美元 8,924 美元 7,892 美元 8,899 美元減：AOCI 平均税後（3,684）（2,936）（3,081）（3,081）（3,535）（2,213）不包括 AOCI（非 GAAP）的平均有形普通股股東權益 C 12,644 美元 12,307 美元 12,005 美元 11,445 美元 12,005 美元 27 11,112 美元有形普通股股東權益平均回報率（非公認會計準則）A/B 20.58% 23.82% 26.70% 33.20% 18.02% 不包括AOCI（非公認會計準則）的平均有形普通股股東權益回報率 14.58% 18.14% 19.85% 22.91% 14.42% 非公認會計準則有形普通股股東權益平均回報率 14.58% 18.14% 19.85% 22.91% 14.42% 非公認會計準則有形普通股股東權益平均回報率
35 截至（金額以百萬美元計）2023年9月30日調整後的CET1比率普通股 (1) 13,056 澳元調整：AOCI證券收益（虧損）（2）（3,084）固定福利養老金計劃和其他離職後福利的AOCI收益（虧損）（403）調整後的普通股（非公認會計準則）B 9,569 美元風險加權資產總額（1）C 126,667 美元 CET1比率 (1) (3) A/C 10.3% 調整後的CET1比率（非公認會計準則）(1) (3) B/C 7.6% 非公認會計準則對賬調整後的CET1-包括AOCI (4) (1) 估計了普通股和風險加權資產總額。(2) 代表AFS和HTM上的AOCI證券 (3) 根據美元全額價值計算的金額 (4) 根據擬議的巴塞爾協議III殘局規則，CF套期保值的AOCI仍不包括在內。
36 前瞻性陳述本演示文稿可能包括1995年《私人證券訴訟改革法》中定義的前瞻性陳述。“未來”、“預期”、“假設”、“打算”、“計劃”、“尋求”、“相信”、“預測”、“潛力”、“目標”、“估計”、“預期”、“目標”、“項目”、“展望”、“預測”、“將”、“將”、“可能”、“可能”、“應該”、“可能”、“應該”、“可以”、“應該”、“可以”、“可以”、“應該”、“可以”、“可以”、“應該”、“可以”、“可以”、“應該”、“可以”、“應該”、“可以”、“可以”、“應該”、“可以”、” 而類似的術語和表達方式通常表示前瞻性陳述。由於不確定、不可預測且在許多情況下超出我們控制範圍的因素和未來發展，前瞻性陳述的實際影響可能與這些前瞻性陳述中反映的影響存在重大差異，可能存在重大差異。前瞻性陳述不是基於歷史信息，而是與未來的運營、戰略、財務業績或其他發展有關。前瞻性陳述基於管理層當前的預期，以及管理層在發表聲明時做出的某些假設和估計以及管理層可以獲得的信息。這些陳述基於一般假設，存在各種風險，而且由於它們也與未來有關，因此它們同樣受到固有的不確定性和其他因素的影響，這些因素可能導致實際結果與此類陳述中表達的觀點、信念和預測存在重大差異。因此，我們提醒您不要依賴任何這些前瞻性陳述。這些風險、不確定性和其他因素包括但不限於下述因素：• 美國總體或我們所服務的社區（尤其是美國東南部）當前和未來的經濟和市場狀況，包括房地產價值可能下降、利率和失業率上升、通貨膨脹、金融市場混亂以及經濟增長可能放緩的影響，這可能會對我們的貸款和其他業務以及我們的財務業績和狀況產生不利影響。•政府、機構、中央銀行和類似組織的貿易、貨幣和財政政策以及其他活動可能發生變化，這可能會對我們的業務以及我們的財務業績和狀況產生重大不利影響。• 市場利率或資本市場的變化可能會對我們的收入和支出、資產和債務的價值以及資本和流動性的可用性和成本產生不利影響。• 與通貨膨脹相關的波動和不確定性以及通貨膨脹的影響可能會導致增加了企業和消費者的成本，並可能導致總體商業和經濟狀況不佳。• 包括 COVID-19 疫情在內的疫情對我們的業務、運營以及財務業績和狀況的影響。任何疫情的持續時間和嚴重程度都可能擾亂全球經濟，對我們的資本和流動性狀況產生不利影響，損害借款人償還未償貸款和增加信用損失備抵額的能力，損害抵押品價值，並導致收入損失或額外支出。• 由於税法的變化、不利的變化而導致我們的商譽或其他無形資產的任何減值、資產的任何重新定價或對遞延所得税資產估值補貼的任何調整經濟環境，報告業務下降單位或其他因素。• 新的税收立法和/或對現行税法解釋的影響，這可能會影響我們的收益、資本比率以及我們向股東返還資本的能力。• 客户信譽可能發生變化，包括經營租賃在內的貸款和租賃的可收款性可能受到損害。• 貸款預還款速度、貸款發放和銷售量、扣款、信用損失準備金或實際信用損失的變化我們的信用損失準備金可能不足以彌補我們的最終虧損。• 由於利率下降以及這些證券的保費攤銷速度相應加快，抵押貸款支持證券的預付款可能會加速。• 客户追求其他收益更高的投資導致客户支票和儲蓄賬户存款流失，這可能會增加我們的融資成本。• 消費者和企業支出和儲蓄習慣可能發生變化，以及對我們增加資產和吸引存款能力的相關影響，這可能會對我們的淨收入產生不利影響。• 利率上升可以對我們投資證券投資組合的價值產生負面影響。• 我們投資組合的價值損失可能會對市場對我們的看法產生負面影響。• 社交媒體對市場對我們和整個銀行的看法的影響。• 金融服務行業的波動（包括其他存款機構倒閉或倒閉的傳聞），以及政府機構為應對此類動盪而採取的行動，可能會影響包括我們在內的存款機構吸引和留住存款人的能力借錢或籌款資本。• 我們有能力與其他傳統和非傳統金融服務公司，包括金融科技公司，其中一些公司擁有的財務資源比我們多，或者受監管標準的約束。• 我們無法開發新產品和服務並獲得現有和潛在客户的接受，無法增強現有產品和服務以滿足客户的需求並及時應對新興的技術趨勢，這可能會對我們的收入產生負面影響。前瞻性陳述
37 • 我們無法跟上技術變革的步伐，包括與提供數字銀行和金融服務有關的變革，可能會導致業務流失給競爭對手。• 影響我們業務的法律法規的變化，包括與銀行產品和服務相關的立法和法規，例如聯邦存款保險公司的特別評估、任何新的長期債務要求，以及適用的政府和自律機構對此類法律和法規的執行和解釋的變化，包括由於美國總統政府的變動、對美國國會的控制以及銀行監管機構的人事變動，這可能要求我們改變某些商業慣例，增加合規風險，減少收入，給我們帶來額外成本，或者以其他方式對我們的業務產生負面影響。• 我們的資本行動，包括股息支付、普通股回購或優先股贖回，不得導致我們跌至最低資本比率要求以下，同時考慮到適用的緩衝區，並且必須遵守法律規定的或監管機構施加的其他要求和限制，這些要求和限制可能會影響我們向股東返還資本的能力。• 由於此類測試和要求的重要性，我們遵守壓力測試和資本規劃要求的能力（作為CCAR流程的一部分或其他要求）可能需要對我們的管理資源進行大量投資。• 我們遵守適用的資本和流動性要求（包括巴塞爾協議III資本標準等）的能力，包括我們的能力生成內部資本或以優惠條件籌集資金，如果我們未能滿足要求，我們的財務狀況和市場對我們的看法可能會受到負面影響。• 與針對我們或我們的任何子公司提起的任何訴訟或監管程序有關的任何進展、變化或行動的影響。• 任何不利的司法、行政或仲裁裁決或程序、監管執法行動的成本，包括可能產生的罰款、處罰或其他負面影響（包括聲譽損害），或其他合法的我們或我們的任何子公司參與的行動，這些行為可能會對我們的業績產生不利影響。• 我們有能力管理資產和負債價值的波動以及資產負債表外敞口，從而保持足夠的資本和流動性來支持我們的業務。• 我們執行戰略和運營計劃的能力，包括我們充分實現與戰略計劃相關的財務和非財務收益的能力。• 與收購或剝離相關的風險和不確定性業務和風險與此類收購有關，包括預期的協同效應、成本節省和其他財務或其他收益可能無法在預期的時間範圍內實現，或者可能低於預期；以及整合被收購業務的困難。• 我們在吸引和留住客户方面的營銷工作是否成功。• 我們招聘和留住有才華和經驗的人員來協助我們產品和服務的開發、管理和運營的能力可能會受到不時生效的法律法規變化的影響. •我們的客户、員工或業務合作伙伴的欺詐或不當行為。• 我們的客户或交易對手向我們提供的任何不準確或不完整的信息。• 我們的框架無法管理與我們的業務相關的風險，例如信用風險和運營風險，包括第三方供應商和其他服務提供商，這些風險可能導致由於網絡攻擊或類似行為而導致運營或安全系統中斷，或者無法有效提供我們的服務。• 我們的能力識別和解決運營問題與推出或變更產品、服務或交付平臺相關的風險。• 依賴主要供應商或供應商以可接受的條件為我們的業務獲取設備和其他用品。• 我們的內部控制和程序無法防止、發現或減輕任何重大錯誤或欺詐行為。• 地緣政治不穩定的影響，包括戰爭、衝突、內亂和恐怖襲擊，以及對我們業務的潛在直接或間接影響。前瞻性陳述（續）
38 • 人為和自然災害的影響，包括火災、洪水、乾旱、龍捲風、颶風和環境破壞（特別是在美國東南部），這可能會對我們的運營和/或貸款組合產生負面影響，並增加我們的經營成本。未來地震、火災、颶風、龍捲風、乾旱、洪水和其他與天氣有關的事件的嚴重程度和頻率難以預測，全球氣候變化可能會加劇這種情況。• 大宗商品市場價格和條件的變化可能會對在受大宗商品價格變化影響的行業（包括受大宗商品價格間接影響的企業，例如運輸大宗商品或製造用於大宗商品生產的設備的企業）中經營的借款人的現金流產生不利影響，可以削弱了他們償還任何未償貸款的能力和/或減少這些行業的貸款需求。• 我們識別和應對網絡安全風險的能力，例如數據安全漏洞、惡意軟件、勒索軟件、“拒絕服務” 攻擊、“黑客攻擊” 和身份盜用，包括賬户接管，失敗可能會擾亂我們的業務，導致機密或專有信息的披露和/或濫用或盜用、系統中斷或損壞，從而提高我們的系統的能力對我們的成本、損失或不利影響聲譽。• 我們實現支出管理舉措的能力。• 倫敦銀行同業拆借利率的市場替代以及對我們基於倫敦銀行同業拆借利率的金融產品和合約的相關影響，包括但不限於衍生產品、債務、存款、投資和貸款。• 我們的信用評級或前景可能下調可能會增加資本市場的融資成本。• 其他金融機構遇到的對我們或銀行業產生不利影響的問題的影響行業通常可能要求我們改變某些商業慣例、減少收入、給我們帶來額外成本或以其他方式對我們的業務產生負面影響。• 第三方提供的業務基礎設施的任何組成部分出現故障的影響都可能擾亂我們的業務，導致泄露和/或濫用機密信息或專有信息，增加我們的成本，對我們的聲譽產生負面影響並造成損失。• 我們從子公司，尤其是地區銀行獲得股息的能力可能會影響我們的流動性和能力到向股東支付股息。• 財務會計準則委員會或其他監管機構可能要求的會計政策或程序變更可能會對我們的財務報表以及我們報告這些業績的方式產生重大影響，而與此類變化將如何影響我們的財務業績相關的預期和初步分析可能被證明是不正確的。• 普通股價格的波動以及無法在預期的時間範圍內和/或按預期條款完成股票回購。• 反收購法和專屬論壇條款的影響在我們的公司註冊證書和章程。• 與上述任何項目相關的事態發展對我們的聲譽造成的任何損害的影響。• 我們在向美國證券交易委員會提交的報告中不時發現的其他風險。上述因素清單並非詳盡無遺。要討論這些因素和其他可能導致實際業績與預期不同的因素，請查看各地區截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告以及Regions隨後向美國證券交易委員會提交的文件中的 “前瞻性陳述” 和 “風險因素” 標題。您不應過分依賴任何前瞻性陳述，這些陳述僅代表截至發表之日。可能導致我們實際結果出現差異的因素或事件可能會不時出現，並且無法預測所有因素。除非法律要求，否則我們不承擔任何義務，也不打算更新或修改由於未來發展、新信息或其他原因不時發表的任何前瞻性陳述。Regions的投資者關係聯繫人是達娜·諾蘭，電話：(205) 264-7040；Regions的媒體聯繫人是傑裏米·金，電話：(205) 264-4551。前瞻性陳述（續）
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