鳳凰城--(美國商業資訊)--2023年10月19日

2023 年第三季度財務業績

1 參見第 19 頁開始的非公認會計準則財務指標對賬。

損益表

2023年第三季度的淨利息收入總額為5.870億美元，較2023年第二季度的5.503億美元增加了3,670萬美元，增長了6.7％，與2022年第三季度相比減少了1,510萬美元，下降了2.5％。與2023年第二季度相比，淨利息收入的增加是由於平均短期借款減少，再加上HFI貸款收益率的提高，存款餘額和利率的增加部分抵消了這一增長。與2022年第三季度相比，淨利息收入的減少是由借款和存款餘額和利率的增加所致，但部分被HFI貸款收益率的提高所抵消。

該公司在2023年第三季度記錄的信貸損失準備金為1,210萬美元，較2023年第二季度的2180萬美元減少了970萬美元，較2022年第三季度的2,850萬美元減少了1,640萬美元。2023年第三季度信貸損失準備金的減少主要是由於經濟預測略有改善和資產質量穩定。

該公司2023年第三季度的淨利率為3.67％，高於2023年第二季度的3.42％，低於2022年第三季度的3.78％。短期借款的減少和HFI貸款收益率的提高推動了淨利率自2023年第二季度以來的增加，短期借款和存款利率的提高部分抵消了這一增長。與2022年第三季度相比，淨利率下降的原因是存款和短期借款的平均餘額和利率上升。

2023年第三季度的非利息收入為1.292億美元，而2023年第二季度為1.19億美元，2022年第三季度為6180萬美元。2023年第二季度非利息收入增加了1,020萬美元，這是由於第三季度出售證券的收益為10萬美元，而第二季度的虧損為1,360萬美元，再加上公允價值收益調整增加了510萬美元，以及由於服務收入增加和MSR公允價值變動，淨貸款還本付息收入增加了310萬美元。這些增長被較低的利差和交易量導致的貸款發放和銷售活動淨收益減少1,030萬美元所抵消。與2022年第三季度相比，非利息收入增加了6,740萬美元，這得益於貸款發放和銷售活動的淨收益、公允價值收益調整以及服務費和費用增加。

2023年第三季度的淨收入總額為7.162億美元，與2023年第二季度的6.693億美元相比增長了4,690萬美元，增長了7.0％，與2022年第三季度的6.639億美元相比增長了5,230萬美元，增長了7.9％。

2023年第三季度的非利息支出為4.262億美元，而2023年第二季度為3.874億美元，2022年第三季度為3.058億美元。該公司2023年第三季度調整後的效率比率1為50.0％，而2023年第二季度為50.5％，2022年第三季度為40.5％。自2023年第二季度以來，非利息支出的增加主要是由於存款成本的增加。自2022年第三季度以來，非利息支出的增加主要歸因於存款和保險成本的增加。

2023年第三季度的所得税支出為6,130萬美元，而2023年第二季度為4,440萬美元，2022年第三季度為6,560萬美元。自2023年第二季度以來，所得税支出的增加主要是由於離散的不可扣除項目。

2023年第三季度的淨收入為2.166億美元，較2023年第二季度的2.157億美元增加了90萬美元，較2022年第三季度的2.64億美元減少了4,740萬美元。2023年第三季度的每股收益總額為1.97美元，而2023年第二季度為1.96美元，2022年第三季度為2.42美元。

公司將其撥備前淨收入1（“PPNR”）視為評估公司盈利能力的關鍵指標，該公司將其定義為淨收入減去非利息支出。2023年第三季度，該公司的 PPNR1 為2.9億美元，較2023年第二季度的2.819億美元增長了810萬美元，較2022年第三季度的3.581億美元下降了6,810萬美元。

截至2023年9月30日，該公司擁有3,272名全職同等員工和56個辦事處，而截至2023年6月30日為3,336名員工和56個辦事處，截至2022年9月30日，該公司擁有3,368名員工和60個辦事處。

1 參見第 19 頁開始的非公認會計準則財務指標對賬。

資產負債表

截至2023年9月30日，扣除遞延費用後的HFI貸款總額為494億美元，而2023年6月30日為479億美元，截至2022年9月30日為522億美元。與上一季度相比，HFI貸款增加了16億美元，這主要與HFS向HFI的貸款轉移總額為13億美元有關，這推動了17億美元的商業和工業貸款以及2.41億美元的建築和土地開發貸款的增加。與2022年9月30日相比，HFI貸款減少了28億美元，這是由於商業和工業貸款減少了40億美元，這是由於作為公司資產負債表重新定位戰略的一部分，HFI貸款中有很大一部分在2023年第一季度轉移給了HFS。CRE非業主自用貸款以及建築和土地開發貸款分別增加11億美元和10億美元，部分抵消了這一下降。截至2023年9月30日，HFS貸款總額為18億美元，而2023年6月30日為32億美元，截至2022年9月30日為22億美元。截至2023年9月30日，HFS貸款餘額主要包括AmeriHome HFS貸款，與截至2022年12月31日及之前各期的餘額一致。與上一季度相比，HFS貸款減少了14億美元，這主要與向HFI的貸款轉移有關。自2022年9月30日以來，HFS貸款減少了4.38億美元，這主要與AmeriHome HFS貸款的減少有關。

該公司的HFI貸款信貸損失備抵額包括有資金的HFI貸款備抵額和對無準備金貸款承諾的補貼。截至2023年9月30日，貸款損失補貼與已融資的HFI貸款比率為0.66％，而2023年6月30日為0.67％，2022年9月30日為0.58％。截至2023年9月30日，包括無準備金貸款承諾備抵在內的信貸損失準備金與已融資的HFI貸款比率為0.74％，而2023年6月30日為0.76％，2022年9月30日為0.68％。該公司是信用掛鈎票據交易的一方，這些交易實際上將貸款參考池的部分損失風險轉移給票據的購買者。截至2023年9月30日、2023年6月30日和2022年9月30日，根據這些交易，公司可免受參考貸款池的首次信用損失，總額分別為93億美元、94億美元和108億美元。但是，由於這些票據交易被視為獨立信用增強，因此信用損失準備金不能因這些票據可能緩解的預期信用損失而減少。因此，貸款準備金和信貸損失比率包括截至2023年9月30日的1,740萬美元備抵金、截至2023年6月30日的2140萬美元以及截至2022年9月30日的1,850萬美元與這些貸款池相關的備抵金。根據HFI貸款餘額減去受保參考池中的貸款金額，經調整後，信貸損失備抵額與已融資的HFI貸款比率為0.91％，截至2023年6月30日為0.94％，截至2022年9月30日為0.94％，截至2022年9月30日為0.86％。

截至2023年9月30日，存款總額為543億美元，較2023年6月30日的510億美元增加了32億美元，較2022年9月30日的556億美元減少了13億美元。按存款類型劃分，與上一季度相比的增長歸因於儲蓄和貨幣市場賬户增加了16億美元，非計息活期存款增加了13億美元，存款證增加了2.04億美元，計息活期存款增加了1.97億美元。從2022年9月30日起，非計息活期存款以及儲蓄和貨幣市場賬户分別減少了69億美元和45億美元。存款證和計息活期存款分別增加57億美元和45億美元，部分抵消了這些減少。截至2023年9月30日，非計息存款為180億美元，而2023年6月30日為167億美元，截至2022年9月30日為249億美元。

下表顯示了公司的存款類型佔存款總額的百分比：

截至2023年9月30日，該公司的HFI貸款與存款的比率為91.1％，而2023年6月30日為93.8％，截至2022年9月30日為93.9％。

截至2023年9月30日，借款額為87億美元，截至2023年6月30日為96億美元，截至2022年9月30日，借款額為63億美元。與2023年6月30日相比，借款減少的主要原因是短期借款減少了8.17億美元。自2022年9月30日起，借款增加的原因是短期借款增加了29億美元，但部分被2023年上半年信用掛鈎票據的償還所抵消。

截至2023年9月30日，符合條件的債務總額為8.9億美元，而截至2023年6月30日為8.88億美元，截至2022年9月30日為8.89億美元。

截至2023年9月30日，股東權益為57億美元，而2023年6月30日為57億美元，截至2022年9月30日為50億美元。股東權益比上一季度略有增長是由於淨收入，但部分被股東分紅和公司可供出售證券的未實現公允價值虧損1.21億美元所抵消，這些虧損記入其他綜合虧損，扣除税款。2023年第三季度向股東支付了3,940萬美元（每股普通股0.36美元）和320萬美元（每股存托股0.27美元）的現金分紅。自2022年9月30日起，股東權益的增加主要是淨收入的函數，但部分被股東分紅所抵消。

截至2023年9月30日，扣除税款1的有形普通股佔有形資產1的6.8％，總資本佔風險加權資產的13.5％。截至2023年9月30日，該公司的每股有形賬面價值1為43.66美元，較2023年6月30日的43.09美元增長了1.3％，較2022年9月30日的37.16美元增長了17.5％。自2023年6月30日起，每股有形賬面價值的增長歸因於淨收益。

總資產從2023年6月30日的682億美元增長了4.0％，至2023年9月30日的709億美元，從2022年9月30日的692億美元增長了2.5％。自2023年6月30日以來，總資產的增長是由HFI貸款、現金和投資的增加所推動的，但部分被HFS貸款的減少所抵消。自2022年9月30日以來，總資產的增長是由投資和現金的增加所推動的，但部分被HFI和HFS貸款的減少所抵消。

1 參見第 19 頁開始的非公認會計準則財務指標對賬。

資產質量

2023年第三季度的信貸損失準備金總額為1,210萬美元，而2023年第二季度為2180萬美元，2022年第三季度為2,850萬美元。2023年第三季度的淨貸款扣款（收回）為800萬美元，佔平均貸款（按年計算）的0.07％，而2023年第二季度為740萬美元，佔0.06％，2022年第三季度為190萬美元，佔0.02％。

本季度非應計貸款減少1,900萬美元至2.37億美元，比2022年9月30日增加了1.47億美元。截至2023年9月30日、2023年6月30日和2022年9月30日，逾期90天且仍應計利息的貸款均為零（不包括分別為4.39億美元、4.81億美元和6.44億美元的政府擔保貸款）。截至2023年9月30日，逾期30-89天且仍應計利息的貸款總額為1.89億美元，高於2023年6月30日的1.21億美元，較2022年9月30日的5,600萬美元有所增加（不包括分別為2.61億美元、2.89億美元和2.45億美元的政府擔保貸款）。

截至2023年9月30日，收回的資產總額為800萬美元，較2023年6月30日和2022年9月30日的1,100萬美元減少了300萬美元。截至2023年9月30日，機密資產總額為6.39億美元，較2023年6月30日的6.04億美元增加了3500萬美元，較2022年9月30日的3.85億美元增加了2.54億美元。

截至2023年9月30日，分類資產與一級資本加上信用損失準備金（衡量資產質量的常用監管指標）的比率為10.2％，而2023年6月30日為10.0％，2022年9月30日為7.0％。

1 參見第 19 頁開始的非公認會計準則財務指標對賬。

細分市場亮點

公司的應申報細分市場彙總在一起，重點是所提供的產品和服務，由三個可報告的細分市場組成：

—商業領域：為中小型市場企業提供商業銀行和財資管理產品和服務，為利基行業的複雜商業機構和投資者提供專業銀行服務，為房地產行業提供金融服務。

—消費者相關領域：為消費者相關領域的企業提供商業銀行服務和個人銀行服務，例如住宅抵押貸款銀行。

—企業及其他細分市場：包括公司的投資組合、公司借款和其他相關項目、未分配給其他應申報分部的收入和支出項目以及分部間抵消。

評估公司商業和消費者相關部門業績的關鍵管理指標包括貸款和存款增長、資產質量和税前收入。

商業板塊報告稱，截至2023年9月30日，HFI貸款餘額為287億美元，本季度增加了5.81億美元，在過去十二個月中減少了33億美元。截至2023年9月30日，商業板塊沒有任何待售貸款，本季度減少了10億美元。截至2023年9月30日，商業板塊的存款總額為226億美元，在本季度增加了12億美元，在過去十二個月中減少了74億美元。

截至2023年9月30日的三個月，商業板塊的税前收入為1.961億美元，比截至2023年6月30日的三個月減少了2530萬美元，比截至2022年9月30日的三個月減少了1.021億美元。在截至2023年9月30日的九個月中，商業板塊報告的税前總收入為5.768億美元，與截至2022年9月30日的九個月相比減少了1.98億美元。

消費者相關板塊報告稱，截至2023年9月30日，HFI貸款餘額為207億美元，本季度增加了9.91億美元，在過去十二個月中增加了5.86億美元。截至2023年9月30日，消費者相關板塊的待售貸款也為18億美元，在本季度減少了3.41億美元，在過去十二個月中減少了4.38億美元。消費者相關板塊的存款總額為251億美元，在本季度增加了27億美元，在過去十二個月中增加了41億美元。

截至2023年9月30日的三個月，消費者相關板塊的税前收入為6,890萬美元，比截至2023年6月30日的三個月增加了1,220萬美元，比截至2022年9月30日的三個月減少了2430萬美元。截至2023年9月30日的九個月中，消費者相關板塊的税前收入總額為1.824億美元，與截至2022年9月30日的九個月相比減少了1.979億美元。

電話會議和網絡直播

西方聯盟銀行將於美國東部時間2023年10月20日星期五中午 12:00 主持電話會議和網絡直播，討論其2023年第三季度財務業績。參與者可以通過撥打 1-833-470-1428 並使用接入碼 448677 來接聽電話會議，也可以使用網站鏈接 https://events.q4inc.com/attendee/123936476 通過直播音頻網絡直播。該網絡直播也可以通過該公司的網站www.westernalliancebancorporation.com觀看。參與者應至少提前 15 分鐘登錄以接收指示。通話將在美國東部時間10月20日下午3點至美國東部時間11月20日晚上11點之後進行錄音並可供重播，使用接入碼831794撥打1-866-813-9403。

改敍

前幾期合併損益表中的某些金額已重新分類，以符合目前的列報方式。如先前報告的那樣，重新分類對淨收入或股東權益沒有影響。

非公認會計準則財務信息的使用

本新聞稿既包含基於公認會計原則的財務指標，也包含基於非公認會計準則的財務指標，管理層認為這些指標有助於瞭解公司的經營業績或財務狀況。在使用非公認會計準則財務指標的情況下，可比的GAAP財務指標以及與可比的GAAP財務指標的對賬可以在本新聞稿中找到。這些披露不應被視為根據公認會計原則確定的經營業績的替代品，也不一定與其他公司可能公佈的非公認會計準則績效指標相比較。

關於前瞻性陳述的警示説明

本新聞稿包含與預期、信念、預測、未來計劃和戰略、預期事件或趨勢相關的前瞻性陳述，以及與非歷史事實有關的事項的類似表達。前瞻性陳述的例子包括我們就我們對業務、財務和經營業績、未來經濟表現和股息的預期所做的陳述。此處包含的前瞻性陳述反映了我們當前對未來事件和財務業績的看法，並受風險、不確定性、假設和情況變化的影響，這些變化可能導致我們的實際業績與歷史業績和任何前瞻性陳述中表達的業績存在顯著差異。可能導致實際業績與歷史或預期業績存在重大差異的一些因素包括：公司截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告和公司隨後向美國證券交易委員會提交的10-Q表季度報告中討論的風險因素；金融服務行業的不利發展，例如2023年初的銀行倒閉以及對存款人行為的任何相關影響；與充足性相關的風險流動性；潛力COVID-19 疫情等不尋常且不經常發生的事件的不利影響；我們開展或將要開展業務的地區全國或地方總體經濟狀況的變化；烏克蘭和中東戰爭等地緣政治衝突對金融市場的影響；通貨膨脹、利率、市場和貨幣波動；金融機構和提供類似產品和服務的企業之間的競爭壓力增加；更高我們的貸款組合違約超出我們的預期；管理層對信用損失準備金充足性的估計發生變化；立法或監管的變化或會計原則、政策或指導方針的變化；監管機構的監管行動可能會限制我們追求某些增長機會，包括通過收購進行擴張的能力；持續增長帶來的額外監管要求；管理層對利率和利率政策的估計和預測；我們商業計劃的執行；以及影響整個金融服務業或特別是銀行業的其他因素.

我們在本新聞稿中作出的任何前瞻性陳述僅基於我們目前獲得的信息，並且僅代表截至發佈之日。我們無意也不承擔任何義務或義務更新或修改本新聞稿中可能不時發佈的任何行業信息或前瞻性陳述，無論是書面還是口頭陳述，以反映新信息、未來事件或其他情況。

關於西方聯盟銀行

西方聯盟銀行（紐約證券交易所代碼：WAL）擁有超過700億美元的資產，是該國表現最好的銀行公司之一。通過其主要子公司西方聯盟銀行（聯邦存款保險公司成員），商業客户受益於將客户放在第一位的行業專家提供的全方位量身定製的銀行解決方案和出色的服務。從《福布斯》到《美國銀行家》等有影響力的消息來源再次將西方聯盟銀行列為2023年美國頂級銀行之一。無論業務發生在哪裏，Western Alliance Bank都為全國各地的客户提供服務，經營提供全方位服務的個人銀行和金融品牌，在全國主要市場設有辦事處。欲瞭解更多信息，請訪問 westernalliancebank.com。

(1) 參見非公認會計準則財務指標對賬。

NM 變化 +/-100% 沒有意義。

(1) 參見非公認會計準則財務指標對賬。

(2) 少於12個月的期間，按實際/實際情況按年計算。

(3) 2023年9月30日的資本比率是初步的。

NM 變化 +/-100% 沒有意義。

(1) 上表反映了有資金和無準備金貸款的信貸損失準備金。在截至2023年9月30日的三個月中，AFS投資證券的信用損失準備金為30萬美元，HTM投資證券的準備金為70萬美元。截至2023年9月30日，AFS和HTM投資證券的信貸損失準備金分別為470萬美元和670萬美元。

(2) 無準備金貸款承付款備抵作為應計應付利息和其他負債的一部分列入資產負債表。

(3) 比率包括截至2023年9月30日的1,740萬美元信貸損失備抵額，這些損失與三筆單獨的信用掛鈎票據交易所涵蓋的貸款池有關。

(1) 不包括截至上表中每個日期的4.39億美元、4.81億美元、4.94億美元、5.82億美元和6.44億美元的政府擔保住宅抵押貸款。

(2) 不包括截至上表中每個日期的2.61億美元、2.89億美元、2.81億美元、3.34億美元和2.45億美元的政府擔保住宅抵押貸款。

(1) 貸款和證券收益率已調整至等值税基準。截至2023年9月30日和2023年6月30日的三個月，税收等值調整分別為890萬美元和870萬美元。

(2) 收益率計算中包括截至2023年9月30日和2023年6月30日的三個月，淨貸款費用分別為2,800萬美元和3,680萬美元。

(3) 包括非應計貸款。

(4) 淨利率的計算方法是將淨利息收入除以平均收益資產總額，按實際/實際值按年計算。

(1) 貸款和證券收益率已調整至等值税基準。截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月，税收等值調整分別為890萬美元和850萬美元。

(2) 收益率計算中包括截至2023年9月30日和2022年9月30日的三個月，淨貸款費用分別為2,800萬美元和3190萬美元。

(3) 包括非應計貸款。

(4) 淨利率的計算方法是將淨利息收入除以平均收益資產總額，按實際/實際值按年計算。