美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549



表單 6-K



外國私人發行人的報告
根據第 13A-16 或 15D-16 條
1934 年的《證券交易法》

2023 年 9 月

委員會文件編號:001-13944



北歐美國油輪有限公司
(將註冊人姓名翻譯成英文)



Herbjörn Hansson,創始人、董事長兼首席執行官

百慕大漢密爾頓維多利亞街 26 號天鵝大廈 HM 12
(主要行政辦公室地址)



用複選標記表示註冊人是否在表格20-F或40-F的封面下提交或將提交年度報告。

20-F 表格 ☒ 40-F 表格 ☐

用複選標記表示註冊人是否在法規 S-T 規則 101 (b) (1) 允許的情況下以紙質形式提交 6-K 表格:☐

注意: S-T 第 101 (b) (1) 條僅允許以紙質形式提交 表格 6-K,前提是僅為了向證券持有人提供所附年度報告。

用複選標記表示註冊人是否按照 S-T 規則 101 (b) (7) 的允許以紙質形式提交 6-K 表格:☐。

注意: S-T 第 101 (b) (7) 條僅允許以紙質形式提交 表格 6-K,前提是註冊人外國私人發行人必須根據註冊人註冊成立、居住地或合法組建的司法管轄區( 註冊人的 “母國”)的法律或根據其所在國交易所的規則提供和公開的報告或其他文件只要報告或其他文件不是新聞稿、不要求且尚未分發給新聞稿,註冊人的證券就可以進行交易 註冊人的證券持有人,如果討論重大事件,則已經是EDGAR上提交的6-K表格或其他委員會文件的主題。
 


這份 6-K 表格報告中包含的信息
 
附錄1是管理層對截至2023年6月30日的六個月財務狀況和經營業績的討論和分析,以及北美油輪有限公司( 公司)的簡明財務報表。

特此將本6-K表報告以引用方式納入公司向美國證券和 交易委員會提交的F-3表格註冊聲明(文件編號333-261630)中,生效日期為2022年2月14日。

2

簽名
 
根據1934年《證券交易法》的要求,註冊人已正式促使下列簽署人代表其簽署本報告,並獲得正式授權。

 
北歐美國油輪有限公司
 
(註冊人)
     
日期:2023 年 9 月 29 日
來自:
/S/ HERBJÖRN HANSSON
   
Herbjörn Hansson
   
創始人、董事長兼首席執行官

3

附錄 1
 
北美油輪有限公司(紐約證券交易所代碼:NAT)
 
此處使用的 “我們”、“我們”、“我們的” 和 “公司” 均指北美油輪有限公司及其子公司。本管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析應與公司於2023年4月27日向美國證券交易委員會提交的截至2022年12月31日財年的20-F表年度報告中包含的討論一起閲讀。
 
管理層對截至2023年6月30日的六個月財務狀況和經營業績的討論和分析

將軍
 
北美油輪有限公司(“NAT”)根據百慕大羣島的法律於1995年6月12日成立。該公司的股票在紐約證券交易所的交易代碼為 “NAT”。

該公司是一家國際油輪公司,目前擁有一支由19艘Suezmax油輪組成的船隊。

2022年,該公司交付了兩艘新建築,即Nordic Harrier和Nordic Hunter,這兩艘船是在造船廠交付後立即根據為期六年的定期租船協議租用的,同年又出售了五艘建於2002年和2003年建造的 艘船。2023年,艦隊沒有任何變化。

我們船隊中的船隻是同質的,貨運能力大致相同。我們目前有兩艘船簽訂了長期租船協議。

我們的艦隊

船隻
院子
建成
北歐阿波羅
三星
2003
北歐波呂克斯
通用
2003
北歐露娜
通用
2004
北歐蓖麻
通用
2004
北歐自由
大宇
2005
北歐短跑運動員
現代
2005
北歐滑雪運動員
現代
2005
北歐維加
渤海
2010
北歐之光
三星
2010
北歐十字勛章
三星
2010
北歐微風
三星
2011
北歐天頂
三星
2011
北歐之星
鬆東
2016
北歐太空
鬆東
2017
北歐水瓶座
三星
2018
北歐天鵝座
三星
2018
北歐 Tellus
三星
2018
北歐獵人
三星
2022
北歐哈里爾
三星
2022

4

最近的事態發展
 
2023年8月28日,我們宣佈按2023年第二季度業績派發每股0.13美元的股息,該股息將於2023年10月5日支付。

2023年9月26日,我們同意將2019年優先擔保信貸額度的到期日從2024年2月延長至2025年2月,包括降低2019年支付的原始貸款剩餘餘額 的適用利率。延長到期日確保了在償還信貸額度方面與過去一樣的靈活性。很可能是我們在原來的 到期日內償還了所有債務。更多評論可在下方找到 我們的借貸活動.

油輪市場 — 2023 年前六個月

截至2023年6月30日的前六個月的油輪市場價格明顯高於2022年同期。經紀商報告稱,2023年每天的收益約為66,000美元,而2022年同期為每天約2.5萬美元。從預訂航次並向市場報告費率之時起,直到船隻裝載貨物並開始航行,最多可能延誤30天。因此,從會計的角度來看,在季度末預訂的 航次可能會使其大部分收入記錄在下一季度的業績中。出於這個原因,預計船舶運營商的收益不一定會以與經紀人逐季度公佈的指示性利率相同的方式波動。經紀商公佈的Suezmax在2023年前六個月的平均收益受到全球石油需求的彈性和不斷增長的影響,以及 對俄羅斯的國際制裁導致的運輸距離增加。
 
在截至2023年6月30日的六個月中,全球常規Suezmax船隊由578艘船組成。Suezmax的訂單簿上有42艘傳統的Suezmax船隻,佔世界傳統 Suezmax船隊的7.0%。考慮到新船交付的交貨時間很長,低訂單量對未來的市場平衡來説是令人鼓舞的。
 
運營和財務審查
 
操作結果
 
截至2023年6月30日,該船隊由19艘船組成。我們在2022年共處置了五艘船,並於2022年5月和6月從三星造船廠接收了兩艘新建築。在處置的 船隻中,有三艘已在2022年前六個月交付給新船主。我們的大多數船隻都在現貨市場上使用。我們的兩座2022年新建築是根據為期六年的定期租船協議僱用的。

截至2023年6月30日的六個月與截至2022年6月30日的六個月相比(未經審計)

 
截至6月30日的六個月
       
所有數字均以 '000 美元計
 
2023
   
2022
   
方差
 
航次收入
   
220,534
     
124,179
     
77.59
%
航行費用
   
(65,643
)
   
(73,908
)
   
(11.18
)%
船舶運營費用
   
(29,877
)
   
(33,383
)
   
(10.50
)%
處置船舶的減值和損失
   
-
     
(1,146
)
   
不適用
 
折舊費用
   
(25,449
)
   
(25,389
)
   
0.24
%
一般和管理費用
   
(10,742
)
   
(9,355
)
   
14.83
%
淨營業收入(虧損)
   
88,823
     
(19,002
)
   
不適用
 
利息支出
   
(15,738
)
   
(11,713
)
   
34.36
%
其他財務收入(支出)
   
636
     
(225
)
   
不適用
 
淨收益(虧損)
   
73,721
     
(30,940
)
   
不適用
 

5

下表將我們的淨航次收入與航次收入和相應的收入 (TCE) 天數進行了對賬。
 
 
截至6月30日的六個月
       
除每天 TCE 費率外,所有數字均以 '000 美元計
 
2023
   
2022
   
方差
 
航行收入
   
220,534
     
124,179
     
77.59
%
減少航行費用
   
(65,643
)
   
(73,908
)
   
(11.18
)%
淨航次收入 (1)
   
154,891
     
50,271
     
208.11
%
船舶日曆日 (2)
   
3,439
     
3,712
     
(7.35
)%
減少停工天數 (3)
   
(51
)
   
(139
)
   
(63.54
)%
TCE 總天數
   
3,388
     
3,573
     
(5.17
)%
每天 TCE 費率        (1)
   
45,713
     
14,068
     
224.95
%

  (1)
管理層認為,淨航次收入是一種非公認會計準則財務指標,它提供了更多有意義的信息,因為它使我們能夠比較在 空船租賃、現貨相關定期租船和現貨租船下使用的船隻的盈利能力。淨航次收入除以總TCE天數得出每天的定期包機等效費率(TCE)。油輪運輸行業的投資者和 分析師廣泛使用淨航次收入和TCE費率來比較公司的財務業績和編制行業平均水平。我們認為,我們計算淨航次收入的方法符合行業標準。
  (2)
船舶日曆天數是船隻在我們船隊中的總天數。
  (3)
在截至2023年6月30日的六個月中,計劃停租時間為22天,在截至2022年6月30日的六個月中,總共139天中的52天。
 
截至2023年6月30日的六個月中,航次收入增長了9,630萬美元,至2.205億美元,增長了77.59%,而截至2022年6月30日的同期為1.242億美元,這主要是由於市場上實現的Suezmax油輪價格上升(欲瞭解更多信息,請參閲上面標題為 “油輪市場——2023年前六個月” 的部分)。我們在2023年前六個月的每日TCE費率為45,713美元,而截至2022年6月30日的同期 為14,068美元,增長了224.95%。
 
截至2023年6月30日的六個月中,航行費用減少了830萬美元,至6,560萬美元,下降了11.18%,而截至2022年6月30日的同期為7,390萬美元,這主要是因為 艙位支出減少了340萬美元,港口費用減少了600萬美元,但被佣金增加320萬美元所抵消。
 
截至2023年6月30日的六個月中,運營費用減少了350萬美元,至2,990萬美元,下降了10.50%,而截至2022年6月30日的同期為3,340萬美元。減少的主要原因是,與2022年同期相比,2023年的船舶日曆日減少了 。通過與我們的技術經理合作,我們始終專注於保持機隊處於最佳技術狀態,同時保持較低的成本。
 
在截至2023年6月30日的六個月中,一般和管理費用增加了130萬美元,至1,070萬美元,增長了14.83%,而截至2022年6月30日的同期為940萬美元,這主要是由於員工成本和差旅費用增加。
 
在截至2023年6月30日的六個月中,折舊費用與截至2022年6月30日的六個月相比僅增長了0.24%,在兩個報告期中均為2540萬美元,這主要是由於在2022年年中交付的兩座新建築 在2023年前六個月進行了全期折舊,但被2022年前六個月處置的三艘貶值的船隻所抵消對於可比時期的全部或部分 。
 
6

在截至2023年6月30日的六個月中,利息支出增加了400萬美元,至1,570萬美元,增幅為34.36%,而截至2022年6月30日的同期為1170萬美元,這主要是由於在此期間我們的融資機制浮動利率上升,但被2022年6月30日至2023年6月30日還款產生的計息債務減少所抵消。在2022年的前六個月,我們在5月和6月交付了兩座2022年新建築,相關債務增加了8,800萬美元,我們還償還了2019年的優先擔保信貸額度5,100萬美元。在2022年6月30日之後的12個月內,我們將未償債務減少了 約7600萬美元。除了定期還款外,我們減少了債務,這主要是由於2022年下半年出售兩艘船的收益以及2023年上半年1,520萬美元的超額現金流付款獲得了額外還款。儘管未償債務有所減少,但在截至2023年6月30日的六個月中,與2022年同期相比,利息支出有所增加,這主要是由於我們的貸款和融資安排適用的浮動利率上升 。
 
在截至2023年6月30日的六個月中,/(用於)經營活動提供的現金流從截至2022年6月30日的同期用於經營活動的1400萬美元增至9,910萬美元。/(用於)經營活動提供的現金流的變化 主要是由於與2022年相比,2023年上半年的運費有所增加。
 
截至2023年6月30日的六個月中,用於投資活動的現金流從截至2022年6月30日的六個月的4,550萬美元降至30萬美元。用於投資 活動的現金流減少主要是由於對在建船舶的投資減少,但與2022年相比,2023年處置船舶的收益減少所抵消。2022 年在建船隻的現金支出與 於 2022 年 5 月和 6 月交付給我們的兩座新建築有關。
 
截至2023年6月30日的六個月中,/(用於)融資活動提供的現金流從截至2022年6月30日的六個月中融資活動提供的6,550萬美元降至5,960萬美元。 在截至2023年6月30日的期間,/(用於)融資活動提供的現金流減少主要是由於2023年沒有發行新債務,而2022年交付的兩座 新建築的融資安排為8,800萬美元,2023年普通股發行沒有收益,而2022年同期的發行額為3,480萬美元,增加了2940萬美元與 2022年同期相比,2023年的分配股息被2019年減少的2970萬美元還款額所抵消2023年的優先擔保信貸額度與2022年同期相比。
 
流動性和資本資源
 
我們的主要流動性要求與船隻的航行成本和運營成本、貸款和相關利息費用的償還、一般和管理成本、與我們 船隻相關的資本支出(包括購置船隻)和營運資金需求有關。

我們會定期進行現金流預測,以評估我們是否能夠滿足未來12個月的流動性需求,以及是否符合我們現有和未來的融資協議規定的財務和安全比率。在估算未來現金流時,我們會假設船隻的未來表現、市場利率、運營支出、資本支出、船隊利用率、一般和 管理費用、貸款還款和利息費用。所採用的假設是基於歷史經驗和未來預期。我們為不同的情景準備現金流預測,現金流 預測的一個關鍵輸入因素是估計的未來包機費率。我們將幾個經紀商的平均估算值與自己對未來12個月的估計相結合。2023 年上半年的運費已大大高於我們的 盈虧平衡水平。根據當前的油輪市場和前景,我們預計至少在未來 12 個月內,運費將保持在產生正現金流的水平,而且我們認為,運營中預計產生的當前現金、現金等價物和限制性現金 和現金,以及 2022 年 6,000 萬美元自動櫃員機計劃下的剩餘可用金額,足以滿足自 之日起未來 12 個月的營運資金需求和其他流動性需求報告。我們參考下文討論的與2019年優先擔保信貸額度修正案有關的信息,該修正案將該融資的到期日從2024年2月延長至2025年2月。

現金、限制性現金和現金等價物主要以美元持有。截至2023年6月30日和2022年12月31日,現金及現金等價物的總額分別為9,650萬美元和5,960萬美元。 截至2023年6月30日和2022年12月31日,限制性現金分別為590萬美元和370萬美元。限制性現金存款已提名,可用於幹船塢和其他與2019年優先擔保信貸額度下用作 抵押品的船隻相關的資本支出承諾。

7

我們的借貸活動
 
2019年2月12日,我們使用當時在2000年至2017年建造的20艘船作為抵押品,簽訂了3.061億美元的2019年優先擔保信貸額度。2020年12月16日,我們簽訂了 3,000萬美元的貸款協議,根據2019年優先擔保信貸額度貸款協議,該協議被視為手風琴貸款。
 
2018年建造的三艘船和2022年的新建築由Ocean Yield ASA提供資金。
 
2019年優先擔保信貸額度及3000萬美元手風琴貸款
 
2019年2月12日,我們簽訂了一項為期五年的優先擔保信貸額度,金額為3.061億美元(“2019年優先擔保信貸額度”)。2019年優先擔保信貸額度下的借款由 對我們船隻的第一優先抵押貸款(不包括2018年交付的三艘船和2022年交付的兩艘新建築,詳見下文)以及收益和保險轉讓擔保。該貸款正在攤銷,期限為二十年 ,利率浮動,原始到期日為2024年2月。此外,該協議包含超額現金機制,相當於抵押品船隻淨收益的50%,減去資本支出準備金 和固定貸款攤銷。該協議包含的契約要求最低流動性為3,000萬美元,貸款與船隻價值比率最高為70%。
 
2020年12月16日,我們簽訂了3,000萬美元的借款貸款協議(“3000萬美元的手風琴貸款”)。該貸款被視為2019年優先擔保信貸額度貸款 協議的手風琴貸款,攤銷情況相同,利率浮動,原始到期日為2024年2月。如上所述,超額現金流付款將應用於2019年優先擔保信貸額度 的餘額,然後再應用於3000萬美元的手風琴貸款。貸款的擔保附屬於2019年優先擔保信貸額度的擔保,具有同等優先權,財務契約和還款條款相同。
 
截至2022年12月31日,未償餘額總額為1.292億美元,我們在長期債務流動部分下列報了2580萬美元,扣除150萬美元的遞延融資成本。 在2022年第四季度產生的收益導致與2023年2月支付的超額現金流機制相關的1,520萬美元額外付款。
 
在2023年的前六個月中,我們共償還了2,130萬美元,截至2023年6月30日的未償餘額為1.079億美元。截至2023年6月30日,最初包含在 信貸額度中的倫敦銀行同業拆借利率部分已不復存在,在這方面,我們已經就過渡到聯邦基金利率進行了談判,自2023年6月1日起,聯邦基金利率已取代信貸額度中的倫敦銀行同業拆借利率部分。截至2023年8月底,我們已經支付了與2023年第二季度產生的收益相關的1,730萬美元超額現金 Flow 付款,包括2023年6月30日之後的定期貸款還款,截至本報告發布之日,我們的剩餘貸款餘額為8,870萬美元。
 
我們的2019年優先擔保信貸額度,包括3000萬美元的手風琴貸款,其原始到期日為2024年2月。2023年6月30日之後,我們同意將到期日從 2024年2月延長至2025年2月,包括降低2019年償還的剩餘貸款的利率。延長的到期日導致截至2023年6月30日,自資產負債表日起到期超過12個月的貸款 作為長期債務列報,我們在長期債務的流動部分下列報了2,880萬美元扣除遞延融資成本,其中包括上文討論的1,730萬美元超額現金流付款 。
 
延長到期日為我們在償還信貸額度方面提供了與過去相同的靈活性。下表中包含合同義務的表格顯示了2019年優先擔保信貸額度的強制性貸款還款 。在運費高於我們的盈虧平衡水平的油輪市場中,超額現金流機制將促進額外的貸款還款,我們也可以選擇自願償還貸款 。
 
8

為2018年建造的船隻提供融資
 
這三艘2018年建造的船隻分別於2018年7月、8月和10月交付給我們。每艘船交付後,我們簽訂了為期十年的空船租賃協議。在為期十年的空船租賃協議完成後,我們有義務 以每艘船1,360萬美元的對價購買這些船隻,並且還可以選擇在八十四個月後購買這些船隻。我們選擇不對這三艘船中的每艘船行使 與六十個月週年紀念日相關的購買期權。截至2023年6月30日,最初包含在融資協議中的倫敦銀行同業拆借利率部分已不復存在,在這方面,我們已經通過談判 過渡到12個月期的擔保隔夜融資利率(“SOFR”),外加26個基點的信貸調整利差(“CAS”),該利差將在每個財年的第三和第四季度的船舶週年紀念日進行年度調整。截至2023年6月30日,這三艘船的融資協議的總有效利率從8.08%到9.86%不等。融資協議包含某些財務契約,要求我們在 合併的基礎上將調整後的最低價值權益維持在1.75億美元和25%的比率,最低流動性為2,000萬美元;以及船隻價值與未償租賃條款的最低船隻價值。

截至2023年6月30日和2022年12月31日,該融資安排下的未償金額分別為9170萬美元和9,600萬美元,其中扣除遞延融資 成本的870萬美元和850萬美元分別列為長期債務的流動部分。

2022年新建築的融資
 
2022年交付給我們的兩座Suezmax新建築的融資協議已於2020年底簽訂。根據融資協議的條款,貸款人為2022年兩座新建築分別提供了購買 價格的80.0%的融資。每艘船交付後,我們開始簽訂為期十年的空船租賃協議。我們有義務在為期十年的空船租賃協議完成後購買船隻,每艘船的對價為1,650萬美元,我們也可以選擇在六十八四個月後購買船隻。截至2023年6月30日,最初包含在融資協議中的倫敦銀行同業拆借利率要素已不復存在 ,在這方面,我們已經就過渡到3個月期有擔保隔夜融資利率(“SOFR”)以及26個基點的信貸調整利差(“CAS”)進行了談判,該利差可能按季度進行調整。截至2023年6月30日, 這兩艘船的融資協議的總有效利率從9.80%到9.98%不等。融資協議包含某些財務契約,要求我們在合併的基礎上維持2,000萬美元的最低流動性和未償租賃條款的最低船舶價值。
 
截至2023年6月30日和2022年12月31日,該融資安排下的未償金額分別為8,210萬美元和8,490萬美元,其中扣除遞延融資 成本的540萬美元和540萬美元分別列為長期債務的流動部分。

公平
 
2022年2月14日,我們與作為銷售代理的B. Riley Securities, Inc.簽訂了股權分配協議,根據該協議,公司可以不時通過總髮行價不超過6000萬美元的 上市發行(“2022年6000萬美元自動櫃員機”)計劃發行和出售普通股。2023年,我們沒有從自動櫃員機籌集任何收益,這台 自動櫃員機下的剩餘可用餘額總額為2640萬美元。根據截至2023年9月26日公司4.00美元的股價,如果充分利用2022年6000萬美元自動櫃員機的剩餘餘額,則將發行6,610,786股新股。

9

合同義務
 
下表列出了截至2023年6月30日我們未償還的長期合同債務(所有數字均以千美元計)。

   
總計
     
2023
*
   
2024 -
2025
     
2026 -
2027
   
此後
 
2019 年優先擔保信貸額度 (1)
   
107,944
     
22,554
     
85,390
     
-
     
-
 
利息支付 (2)
   
14,832
     
5,489
     
9,343
     
-
     
-
 
2018 年融資-建造的船隻 (3)
   
91,680
     
4,440
     
18,672
     
20,408
     
48,160
 
2018 年利息支付 — 建造的船隻 (4)
   
34,882
     
4,403
     
15,696
     
11,756
     
3,027
 
2022年新建築的融資 (5)
   
82,124
     
2,772
     
11,015
     
11,000
     
57,337
 
2022 年利息支付新建築 (6)
   
54,242
     
4,237
     
15,485
     
13,218
     
21,302
 
經營租賃負債 (7)
   
953
     
352
     
601
     
-
     
-
 
總計
   
386,657
     
44,247
     
156,202
     
56,382
     
129,826
 
* 2023 年第三季度 + 第四季度

注意事項:
(1)
指截至2023年6月30日,我們在包括Accordion Loan在內的2019年優先擔保信貸額度下償還未償債務的義務。這些融資機制包含貸款人可自由支配的超額現金攤銷機制,相當於抵押品船隻淨收益的50%,減去資本支出準備金和固定攤銷。截至2023年6月30日,我們的資產負債表中包含1,730萬美元的超額現金攤銷 ,並於2023年8月支付,已包含在2023年的數字中。
(2)
指截至2023年6月30日,包括Accordion Loan在內的2019年優先擔保信貸額度的未償債務期限內的估計利息支付。估計 基於截至2023年6月30日的適用利率(根據上述重新協商的利潤率進行了調整)、約定的攤銷額和截至2023年6月30日的未償金額。
(3)
指償還截至2023年6月30日建造的三艘船舶的未償債務的義務。
(4)
指截至2023年6月30日為2018年建造的三艘船隻的融資在未償債務期限內的估計利息支付。根據截至 2023 年 8 月 31 日的適用 利率進行估算。利率中包含的SOFR要素每年調整一次,並在該財年第三和第四季度的船舶週年紀念日進行。
(5)
指償還截至2023年6月30日兩座新建築的未償債務的義務。
(6)
指截至2023年6月30日兩座新建築融資的未償債務期限內的預計利息支付。根據截至 2023 年 8 月 31 日的適用 利率進行估算。利率中包含的SOFR要素每季度調整一次。
(7)
指截至2023年6月30日按名義價值支付經營租賃負債的未來債務。
 
* * * *
 
關於前瞻性陳述的警示性聲明
 
本報告中討論的事項可能構成前瞻性陳述。1995年的《私人證券訴訟改革法》為前瞻性陳述提供了安全港保護,以鼓勵 公司提供有關其業務的潛在信息。前瞻性陳述包括有關計劃、目的、目標、戰略、未來事件或業績的陳述,以及基本假設和其他陳述, 不是歷史事實陳述。
 
該公司希望利用1995年《私人證券訴訟改革法》的安全港條款,並將本警告聲明納入該安全港立法。 “相信”、“預期”、“打算”、“估計”、“預測”、“項目”、“計劃”、“潛在”、“可能”、“應該”、“期望”、“待定” 等詞語標識前瞻性陳述。
 
本報告中的前瞻性陳述基於各種假設,其中許多假設反過來又基於進一步的假設,包括但不限於我們的管理層對歷史 運營趨勢的審查、記錄中包含的數據以及第三方提供的其他數據。儘管我們認為這些假設在做出時是合理的,但由於這些假設本質上會受到重大不確定性和 突發事件的影響,這些不確定性和 突發事件難以預測或無法預測,並且超出了我們的控制範圍,因此我們無法向您保證我們會實現或實現這些期望、信念或預測。我們沒有義務更新任何前瞻性 聲明,無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。
 
在我們看來,可能導致實際業績與前瞻性陳述中討論的結果存在重大差異的重要因素包括世界經濟和貨幣的實力、包括租船費率和船舶價值波動在內的總體市場 狀況、歐佩克石油產量以及全球石油消費和儲存量變化導致的油輪市場需求變化、包括燃油價格、幹船塢和保險費用在內的運營支出的變化,我們船隻的市場,可用性融資和再融資、政府規章制度的變化或監管機構採取的行動、未決或未來訴訟造成的潛在責任 、一般的國內和國際政治狀況、海盜、事故或政治事件可能導致的航線中斷、船隻故障和停租情況、 賣方未能完成對我們的出售以及公司不時向證券提交的報告中描述的其他重要因素以及交易委員會。

10

聯繫人:
比約恩·吉耶弗,首席財務官
北歐美油輪有限公司
電話:+1 888 755 8391 或 +47 91 35 00 91

Herbjörn Hansson,創始人、董事長兼首席執行官
北歐美油輪有限公司
電話:+1 866 805 9504 或 +47 90 14 62 91

網站: www.nat.bm
 
11

北美油輪有限公司

未經審計的中期簡明合併財務報表

2023年6月30日


graphic


簡明合併運營報表

綜合收益(虧損)簡明合併報表

簡明合併資產負債表

簡明合併現金流量表

股東權益簡明合併報表

未經審計的中期簡明合併財務報表附註

12

截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月的簡明合併運營報表 (未經審計)
除股票和每股金額外,所有數字均以千美元計

 
截至6月30日的六個月
 
   
2023
   
2022
 
航次收入
   
220,534
     
124,179
 
航行費用
   
(65,643
)
   
(73,908
)
船舶運營費用
   
(29,877
)
   
(33,383
)
折舊費用
   
(25,449
)
   
(25,389
)
處置船舶的減值和損失
    -       (1,146 )
一般和管理費用
    (10,742 )     (9,355 )
淨營業收入(虧損)
   
88,823
     
(19,002
)
                 
利息支出
   
(15,738
)
   
(11,713
)
其他財務收入(支出)
   
636
     
(225
)
其他費用總額
   
(15,102
)
   
(11,938
)
所得税前淨收益(虧損)
   
73,721
     
(30,940
)
所得税支出
   
-
     
-
 
淨收益(虧損)
   
73,721
     
(30,940
)
                 
每股基本收益(虧損)
   
0.35
     
(0.16
)
攤薄後每股收益(虧損)
   
0.35
     
(0.16
)
已發行普通股的基本加權平均數
   
208,796,444
     
196,118,802
 
攤薄後的已發行普通股加權平均數
   
208,796,444
     
196,118,802
 

所附附附註是這些簡明合併財務報表不可分割的一部分。

13

 
截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月綜合收益(虧損)簡明合併報表 (未經審計)
所有數字均以 '000 美元計

 
截至6月30日的六個月
 
   
2023
   
2022
 
淨收益(虧損)
   
73,721
     
(30,940
)
其他綜合收益(虧損)
               
翻譯差異
   
(216
)
   
(303
)
                 
其他綜合收益總額(虧損)
   
(216
)
   
(303
)
綜合收益總額(虧損)
   
73,505
     
(31,243
)

所附附附註是這些簡明合併財務報表不可分割的一部分。

14

截至2023年6月30日和2022年12月31日的簡明合併資產負債表(未經審計)
除股票和每股金額外,所有數字均以 '000 美元計

 
2023年6月30日
   
2022年12月31日
 
資產
           
流動資產
           
現金和現金等價物
   
96,480
     
59,583
 
限制性現金
   
5,934
     
3,719
 
應收賬款,淨額
   
27,535
     
20,474
 
預付費用
   
5,055
     
5,975
 
庫存
   
23,234
     
25,430
 
航行進行中
   
9,085
     
23,997
 
其他流動資產
   
3,364
     
3,484
 
流動資產總額
   
170,687
     
142,662
 
                 
非流動資產
               
船隻,網
   
710,118
     
735,134
 
使用權資產
   
900
     
1,209
 
其他非流動資產
   
784
     
878
 
非流動資產總額
   
711,802
     
737,221
 
總資產
   
882,489
     
879,883
 
                 
負債和股東權益
               
流動負債
               
應付賬款
   
1,712
     
6,960
 
應計航行費用
   
9,763
     
11,315
 
其他流動負債
   
8,175
     
14,439
 
應付股息     31,319       -  
長期債務的流動部分
   
42,951
     
39,700
 
流動負債總額
   
93,920
     
72,414
 
長期債務
   
235,782
     
266,337
 
經營租賃負債
   
226
     
535
 
其他非流動負債
   
566
     
615
 
非流動負債總額
   
236,574
     
267,487
 
                 
承付款和或有開支
     
       
 
                 
股東權益
               
普通股,面值 $0.01每股 ; 360,000,000授權股份, 208,796,444208,796,444分別於2023年6月30日和2022年12月31日已發行和流通的股票
   
2,087
     
2,087
 
額外的實收資本
   
189,948
     
188,801
 
貢獻的盈餘
   
444,495
     
507,134
 
累計其他綜合虧損
   
(2,029
)
   
(1,813
)
累計赤字
   
(82,506
)
   
(156,227
)
股東權益總額
   
551,995
     
539,982
 
負債和股東權益總額
   
882,489
     
879,883
 

所附附附註是這些簡明合併財務報表不可分割的一部分。

15

截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月 個月的簡明合併現金流量表(未經審計)
所有數字均以 '000 美元計

 
截至6月30日的六個月
 
   
2023
   
2022
 
來自經營活動的現金流
           
淨收益(虧損)
   
73,721
     
(30,940
)
淨收入與經營活動提供的淨現金對賬/(用於)
               
折舊費用
   
25,449
     
25,389
 
船舶處置的減值和收益(虧損)
   
-
     
1,146
 
幹船塢支出
   
(65
)
   
(2,278
)
遞延融資成本的攤銷
   
939
     
2,149
 
基於股份的薪酬
   
1,147
     
57
 
其他,淨額
   
45
     
(36
)
經營資產和負債的變化:
               
應收賬款
   
(7,061
)
   
(2,013
)
庫存
   
2,196
     
(13,181
)
預付費用和其他流動資產
   
1,040
     
(4,808
)
應付賬款和應計負債
   
(13,203
)
   
13,147
 
航行進行中
   
14,912
     
(2,593
)
經營活動提供的淨現金/(用於)
   
99,120
     
(13,961
)
來自投資活動的現金流
               
投資船隻
   
(347
)
   
(134
)
對在建船隻的投資
    -       (89,694 )
出售船隻的收益
   
-
     
44,335
 
用於投資活動的淨現金
   
(347
)
   
(45,493
)
                 
來自融資活動的現金流
               
發行普通股的收益
   
-
     
34,841
 
借款額度還款
   
(21,245
)
   
(50,985
)
船舶融資的收益
    -       88,000  
船舶融資還款
   
(6,998
)
   
(4,459
)
已分配的股息
   
(31,319
)
   
(1,945
)
/(用於)融資活動提供的淨現金
   
(59,562
)
   
65,452
 
                 
現金、現金等價物和限制性現金的淨增/(減少)
   
39,211
     
5,998
 
期初現金、現金等價物和限制性現金
   
63,302
     
44,648
 
匯率變動對現金和現金等價物的影響     (99 )     38  
期末現金、現金等價物和限制性現金
   
102,414
     
50,684
 
                 
現金流信息的補充披露
               
現金和現金等價物
   
96,480
     
35,573
 
限制性現金
   
5,934
     
15,111
 
現金流量表中顯示的現金、現金等價物和限制性現金總額
   
102,414
     
50,684
 
已支付利息的現金,扣除資本化金額
   
(14,818
)
   
(9,565
)

所附附附註是這些簡明合併財務報表不可分割的一部分。

16

截至2023年6月30日和2022年6月30日止六個月的股東權益簡明合併報表(未經審計)
除股票數量外,所有數字均以千美元計


 
 
股票數量
   
普通股
   
額外的實收資本
   
貢獻的盈餘
   
累積其他
綜合損失
   
已保留
收益
(累計赤字)
   
股東權益總額
 
2022 年 1 月 1 日的餘額
   
183,694,196
     
1,836
     
139,480
     
529,816
     
(1,581
)
   
(171,328
)
   
498,223
 
淨虧損
   
-
     
-
     
-
     
-
     
-
     
(30,940
)
   
(30,940
)
已發行普通股,淨額     18,978,666       190       34,651       -       -       -       34,841  
基於股份的薪酬
   
-
     
-
     
56
     
-
     
-
     
-
     
56
 
其他綜合收入
   
-
     
-
     
-
     
-
     
(303
)
   
-
     
(303
)
已支付和申報的股息
   
-
     
-
     
-
     
(5,978
)
   
-
     
-
     
(5,978
)
截至2022年6月30日的餘額
   
202,672,862
     
2,026
     
174,187
     
523,838
      (1,884 )    
(202,268
)
   
495,899
 

 
 
股票數量
   
普通股
   
額外的實收資本
   
貢獻的盈餘
   
累積其他
綜合損失
   
已保留
收益
(累計赤字)
   
股東權益總額
 
2023 年 1 月 1 日的餘額
   
208,796,444
     
2,087
     
188,801
     
507,134
     
(1,813
)
   
(156,227
)
   
539,982
 
淨收益(虧損)
   
-
     
-
     
-
     
-
     
-
     
73,721
   
73,721
基於股份的薪酬
   
-
     
-
     
1,147
     
-
     
-
     
-
     
1,147
 
其他綜合收入
   
-
     
-
     
-
     
-
     
(216
)
   
-
     
(216
)
已支付和申報的股息
   
-
     
-
     
-
     
(62,639
)
   
-
     
-
     
(62,639
)
截至 2023 年 6 月 30 日的餘額
   
208,796,444
     
2,087
     
189,948
     
444,495
      (2,029 )    
(82,506
)
   
551,995
 

所附附附註是這些簡明合併財務報表不可分割的一部分。

17

北歐美國油輪有限公司
中期簡明合併財務報表附註

1。臨時財務數據

Nordic American Tankers Limited及其子公司(“公司”)未經審計的中期簡明合併財務報表的編制基礎與公司的年度財務報表相同,但下文所述的新會計準則除外, 管理層認為,包括根據會計原則公允列報財務狀況和經營業績所必需的所有重大調整,包括正常的經常性調整被普遍接受美國 美利堅合眾國(“美國公認會計原則”)。隨附的未經審計的簡明合併中期財務報表應與2023年4月27日向美國證券交易委員會提交的截至2022年12月31日止年度的20-F表年度報告中包含的年度財務報表和附註一起閲讀。

2。重要的會計政策

公司重要會計政策的摘要包含在公司截至2022年12月31日止年度的年度財務報表附註2中,該附註包含在公司20-F表年度報告中。

3。航次收入

我們的航次收入包括定期包機收入和現貨包機收入,截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月期間按以下方式分配:

所有金額均以 '000 美元計
 
2023
   
2022
 
現貨包機收入
   
196,803
     
100,170
 
定期包機收入
   
23,731
     
24,009
 
航次總收入
   
220,534
     
124,179
 

我們的航行合同期限為 一年 或更少,我們適用了與排除披露剩餘履約義務相關的豁免。

截至2023年6月30日和2022年12月31日,該公司的資本化配送成本為美元1.9百萬和美元1.3分別是百萬。

18

截至2023年6月30日,與定期包機收入相關的未來最低收入如下:

所有金額均以 '000 美元計
 
金額
 
2023
   
14,469
 
2024
   
17,202
 
2025
    17,155  
2026
    17,155  
2027     17,155  
此後
    7,406  
未來的最低收入
   
90,542
 

截至2023年6月30日,公司已經 定期租船合同的船隻 ,其中 的船隻簽訂了長期定期租船合同 六年時期。長期租船協議中沒有包括延長租船期限的選項。

4。長期債務和長期債務的流動部分

該公司有 貸款人 為其活躍的 Suezmax 油輪船隊融資;(1) 2019 年優先擔保信貸額度,包括 $30百萬手風琴貸款, 由 十四2017 年之前建造的船隻,以及 (2) 與 2018 年建造的船隻相關的融資 Suezmax 2018 年建造的船隻 以及與之相關的2022年新建築的融資 Suezmax 艘船於 2022 年建造並交付。

2019年優先擔保信貸額度

2019年2月12日,該公司簽訂了 五年 $的優先擔保信貸額度306.1百萬(“2019年優先擔保信貸額度”)。2020年12月16日,公司 簽訂了一份貸款協議,借款額為美元30.0百萬(“$”30百萬手風琴貸款”)。截至2023年6月30日,最初包含在信貸額度中的倫敦銀行同業拆借利率部分已不復存在,在這方面,公司 已就過渡到聯邦基金利率進行了談判,該利率已取代了自2023年6月1日起信貸額度中的倫敦銀行同業拆借利率部分。有關該設施的更多細節將在我們的 2022 年年度報告中披露。

截至2022年12月31日,該公司的股價為美元129.2在其 2019 年優先擔保信貸額度下提取的百萬 ,其中 $25.8百萬,扣除遞延融資成本 $1.5百萬,列為長期債務的流動部分。

該公司已償還 $21.3在截至2023年6月30日的六個月中,該融資額為百萬美元。截至2023年6月30日,未清餘額總額為美元107.9百萬。該公司已經出示了 $28.8百萬,扣除遞延融資成本 $0.5百萬,低於長期債務的流動部分 其中包括$的超額現金流補助金17.32023 年 8 月支付的 百萬美元與 2023 年第二季度產生的收益有關.

2023年6月30日之後,公司通過談判將貸款的原定到期日延至2024年2月,該貸款現已到期 2025 年 2 月,還談判降低了 2019 年償還的貸款部分的剩餘餘額的利率。延長的到期日導致截至2023年6月30日,自資產負債表之日起到期超過12個月的貸款部分列為長期債務。

19

為2018年建造的船隻提供融資

這個 船隻分別於 2018 年 7 月、8 月和 10 月交付 。根據融資協議的條款,貸款人已為以下項目提供了融資 77.5 三艘 2018 年建造的船隻每艘購買價格的百分比。每艘船交付後,公司簽訂了 十年空船租賃協議。公司 有義務以美元的價格購買每艘船13.6完成後為一百萬 十年空船租賃協議,之後還可以選擇購買船隻 六十八十四個月。公司已選擇不行使與 相關的購買期權 六十個月每個週年紀念日 個船隻。截至2023年6月30日,最初包含在融資協議中的倫敦銀行同業拆借利率部分已不復存在,在這方面,公司談判了向倫敦銀行同業拆借利率的過渡 12-月期有抵押隔夜融資利率(“SOFR”),加上信用調整利差(“CAS”) 26基點將在2023年第三和第四季度的年度調整後生效。有關融資的更多細節將在我們的2022年年度報告中披露。

該融資安排下的未付金額為美元91.7 百萬和 $96.0截至2023年6月30日和2022年12月31日,分別為百萬美元,其中$8.7百萬和美元8.5扣除遞延融資成本後的百萬美元 已分別列為長期債務的流動部分。


2022年新建築的融資

 

的融資協議 Suezmax於2022年交付給我們的新建築已於2020年底投入使用。根據融資協議的條款,貸款人為以下項目提供了融資 80.0每種商品的購買價格的百分比 2022 新建築。每艘船交付後,我們就開始了 十年空船租賃協議。公司有義務 在完工後購買船隻 十年光船租賃協議,對價為美元16.5每艘船百萬美元,之後還可以選擇購買船隻 六十八十四個月。截至2023年6月30日,最初包含在融資協議中的倫敦銀行同業拆借利率 利率要素已不復存在,在這方面,公司已就過渡到倫敦銀行同業拆借利率 進行了談判 3-月 定期擔保隔夜融資利率(“SOFR”),加上信用調整利差(“CAS”)為 26基點將在2023年6月30日之後的 第一季度利息調整時生效。有關融資的更多細節將在我們的2022年年度報告中披露。



該融資安排下的未付金額為美元82.1百萬和美元84.9截至2023年6月30日和2022年12月31日,分別為百萬美元, ,其中 $5.4百萬和美元5.4扣除遞延融資成本後, 百萬美元分別列為長期債務的流動部分。

截至2023年6月30日,根據公司的債務安排,公司需要按以下計劃償還本金,具體如下:

以千美元為單位償還債務
 
總計
   
2023*
   
2024
     
2025
     
2026
     
2027
   
此後
 
2019年優先擔保信貸額度
   
107,944
   
22,554
   
12,079
     
73,311
     
-
     
-
     
-
 
為2018年建造的船隻提供融資
   
91,680
   
4,440
   
9,138
     
9,534
     
9,974
     
10,434
     
48,160
 
2022年新建築的融資
    82,124     2,772     5,515       5,500       5,500       5,500       57,337  
總計
   
281,748
   
29,766
   
26,732
     
88,345
     
15,474
     
15,934
     
105,497
 

*2023 年第三季度和第四季度還款

上表包括2019年優先擔保信貸額度的合同還款額,如果公司從運營中產生多餘的現金,則超額現金流機制可能會導致 筆貸款還款額高於上面所示。上表中2023年的數字包括定期還款額為美元5.3百萬美元和超額現金流補助金 $17.3百萬美元與 在 2023 年第二季度產生的收益有關。截至2023年6月30日,超額現金流付款已包含在長期債務的流動部分中,該金額已於2023年8月支付.

公司定期監督財務契約的遵守情況,截至2023年6月30日,公司在債務融資中遵守了 財務契約。

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公司定期進行現金流預測,以評估其是否能夠滿足未來12個月的流動性需求,以及是否遵守現有和未來的融資協議下的 財務和安全比率。在估算未來現金流時,公司對船隻的未來表現、市場利率、運營支出、資本支出、 船隊利用率、一般和管理費用、貸款還款和利息費用做出了假設。所採用的假設是基於歷史經驗和未來預期。公司為不同的情況準備現金流預測, 現金流預測的一個關鍵輸入因素是估計的運費。公司採用了幾家經紀商的平均估算值以及自己對未來12個月的估計。根據目前的估計,公司 認為,運營中預計產生的流動現金、現金等價物和限制性現金以及自動櫃員機計劃足以滿足自本報告發布之日起未來12個月的營運資金需求和其他流動性需求.

5。船隻

船隻(淨值)由賬面價值組成 19 艘截至目前為止的船隻 2023 年 6 月 30 日和 2022 年 12 月 31 日。船舶的賬面價值包括資本化的幹船塢費用.

每當事件或情況變化表明特定 船隻的載貨量可能無法反映其可收回金額時,就會對公司持有和使用的船隻進行潛在減值審查。如果存在減值指標,則公司在確定資產 是否可收回時,將資產預期產生的未貼現現金流的估計值與其賬面價值進行比較。

所有數字均以 '000 美元計
 
6月30日
2023
   
十二月三十一日
2022
 
船隻和幹船塢成本
   
1,147,732
     
1,147,320
 
減去船舶累計折舊和減值損失
   
(437,614
)
   
(412,186
)
賬面淨值船隻
    710,118       735,134  

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6。其他流動負債

全部 數字單位:'000 美元
 
6月30日
2023
   
十二月三十一日
2022
 
應計費用
   
3,400
     
6,472
 
其他負債     1,505       1,821  
遞延收入
   
3,270
     
6,146
 
截至總計
   
8,175
     
14,439
 

遞延收入與客户預付包機租金有關。

7。每股收益(虧損)

每股基本收益(“EPS”)的計算方法是將淨收益(虧損)除以該期間已發行普通股的加權平均數。攤薄後每股收益的計算方法是 將淨收入除以該期間普通股和攤薄後普通股等價物的加權平均數。

 
截至6月30日的六個月
 
除股票和每股金額外,所有數字均以 '000 美元計
 
2023
   
2022
 
分子
           
淨收益(虧損)
   
73,721
   
(30,940
)
分母
               
基本 — 加權平均已發行普通股
   
208,796,444
     
196,118,802
 
攤薄 — 加權平均已發行普通股
   
208,796,444
     
196,118,802
 
普通股每股淨收益(虧損)
               
基本
   
0.35
   
(0.16
)
稀釋
   
0.35
   
(0.16
)

8。股東權益

已授權、已發行和流通的普通股展期如下:

 
 
授權股票
 
 
已發佈和
已發行股份
 
 
普通股
 
截至2022年12月31日的餘額
 
 
360,000,000
 
 
 
208,796,444
 
 
 
2,087
 
$602022 年百萬自動櫃員機產品     -       -       -  
截至2023年6月30日的餘額
 
 
360,000,000
 
 
 
208,796,444
 
 
 
2,087
 

2022年2月14日,公司與作為銷售代理的B. Riley Securities, Inc.簽訂了股權分配協議,根據該協議,公司可不時通過上市發行(“$”)發行和出售普通股602022 年 million ATM”) 計劃 的總髮行價不超過 $60,000,000。該公司有 t 在截至2023年6月30日的六個月內通過該安排籌集了任何收益,剩餘的可用餘額為美元26.4這台自動櫃員機下有百萬美元。有關前幾期利用率的更多信息,請參閲 2022 年年度報告。

以 的公司股價為美元為基準4.00截至2023年9月26日,這將導致 6,610,789如果充分利用剩餘的可用餘額,則正在發行新股。

在 2022 年,該公司批准了 3,990,000向受僱於公司管理層的人員和 董事會成員提供股票期權。該公司確認的成本為 $1.12023 年來自該股票激勵計劃的百萬美元,並相應地記入 額外實付資本。未行使的股票期權可能對腳註7中列出的每股收益(虧損)產生稀釋影響。截至2023年6月30日,股票期權具有抗稀釋作用,未包含在攤薄後每股收益的計算中 。

在2023年的前六個月,該公司宣佈了$62.6百萬股息,或 $0.30每股,其中 $31.3在此期間已支付了百萬美元,剩餘的 $31.3 百萬已於2023年7月分配,截至2023年6月30日,在資產負債表中作為應付股息列報。

9。承諾和意外情況

沒有截至2022年12月31日和2023年6月30日,已向公司提起重大索賠或未決索賠。

公司可能成為通常與其業務相關的各種法律訴訟的當事方,並受各種當地法律和 法規以及環境和污染控制法律和法規的約束。與類似行業的其他公司一樣,該公司面臨着因在全球多個司法管轄區運營 船而引起的實際或潛在索賠和法律訴訟的風險。儘管無法確定地預測法律訴訟的最終處置,但公司管理層認為,任何可能懸而未決或 受到威脅的索賠,無論是單獨還是合併,其結果都不會對公司的財務狀況產生重大不利影響,但可能會對公司在給定年度的經營業績產生重大不利影響。

10。後續事件



開啟 2023年8月28日,該公司宣佈派發美元股息0.13 2023年第二季度業績的每股百分比,支付日期為 2023年10月5日.


2023 年 9 月 26 日,公司同意將其2019年優先擔保信貸額度的到期日從2024年2月延長至 2025 年 2 月, 包括調整部分貸款的利率。更多評論可在腳註4中找到。


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