Masimo公司的證券説明

Masimo公司(“本公司”)的法定股本包括：

·1億股普通股，面值0.001美元(“普通股”)；

·5,000,000股優先股，面值0.001美元(“優先股”)，其中70,000股已被指定為A系列初級參與優先股，截至2022年12月31日沒有流通股。

普通股

除本公司經修訂及重訂的公司註冊證書(“公司註冊證書”)另有明文規定或適用法律要求外，所有普通股股份均享有相同的權利及特權，並享有同等地位、按比例分得股份，以及在所有事項上完全相同，包括但不限於下列事項：

·投票權。普通股的每一位股東在董事選舉和所有其他需要股東批准的事項上有權以每股一票的方式投票。普通股持有者沒有任何累積投票權。如下文題為“本公司註冊證書及特拉華州法律條文的反收購效力--分類董事會”一節所述，公司註冊證書及本公司第五次修訂及修訂附例(“細則”)規定一個分類董事會，由三個大小大致相等的類別組成，每個類別交錯三年任期。沒有關於董事選舉的累積投票的規定，這意味着超過一半的投票股份可以選舉當時參選的所有董事。除特拉華州一般公司法(“DGCL”)或公司註冊證書及附例另有規定外，如就某事項所投贊成票超過就該事項所投票數的多數，則可批准就該事項採取行動。

·分紅權利。如果公司董事會酌情決定派發股息，普通股流通股持有人有權從合法可用資金中按比例收取股息，發放股息的時間和金額由公司董事會決定，並將取決於公司的收益(如有)、資本要求、經營和財務狀況以及公司董事會認為相關的其他因素。

·清算權。於本公司清盤、解散或清盤時，普通股持有人將有權按比例分享所有剩餘資產，惟須優先清償所有未清償債務及優先股優先權利及優先股(如有)。

·沒有優先購買權或類似權利。普通股不帶有任何優先購買權、轉換權或認購權，使持有人能夠認購或接受任何類別的普通股或任何其他可轉換為任何類別普通股的證券。普通股不受贖回或償債基金條款的約束。

·反收購條款。以下標題為“公司註冊證書和特拉華州法律規定的反收購效力”一節通過引用併入本文。

上市

該普通股在納斯達克全球精選市場上市，代碼為“MASI”。

優先股

根據公司註冊證書，本公司董事會有權指定一個或多個優先股系列，而無須股東採取進一步行動，並釐定授予或施加於優先股的指定、權力、優先股、資格、限制、限制及相對權利，包括投票權、權利及贖回條款(包括償債基金條款)、股息權及利率、有關資產分配的條款、轉換或交換條款、贖回價格及清盤優先，其中任何或全部可能優先於或高於普通股權利。

公司董事會可授權發行具有投票權或轉換權的優先股，這可能會對普通股持有人的投票權或其他權利產生不利影響。發行優先股，雖然提供了與可能的收購和其他公司目的有關的靈活性，但除其他外，可能會阻止收購或其他可能涉及股份持有人溢價或持有人可能認為符合其最佳利益的交易。

公司董事會可以規定任何優先股的以下特徵：

·優先股的名稱和聲明價值；

·發行的優先股的股數、每股清算優先權和優先股的發行價；

·優先股適用的股息率(S)、期間(S)或支付日期(S)或計算方法(S)；

·紅利是累積的還是非累積的，如果是累積的，優先股的紅利開始累積的日期；

·如果有的話，公司有權推遲支付股息和任何這種延期期限的最長期限；

·優先股的任何拍賣和再營銷(如果有)的程序；

·優先股償債基金的撥備(如果有的話)；

·優先股的贖回規定(如適用)；

·優先股在任何證券交易所上市；

·優先股可轉換為普通股的適用條款和條件，包括轉換價格或計算方式和轉換期限；

·優先股的投票權(如果有)；

·優先股的權益是否將由存托股份代表；

·優先股在股息權和公司事務清算、解散或結束時的權利方面的相對排名和優先次序；

·在股息權和公司事務清算、解散或清盤時的權利方面，對優先於或與該類別或系列優先股平價的任何類別或系列優先股的發行有任何限制；以及

·優先股的任何其他具體條款、優惠、權利、限制或限制。

除非公司董事會另有規定，在公司清算、解散或清盤時，優先股將與股息有關：

·優先於普通股的所有類別或系列，以及優先股以下的公司所有股權證券；

·與所有權益證券平價，其條款具體規定公司的權益證券與優先股平價；以及

·低於公司所有股權證券，其條款明確規定股權證券優先於優先股。

A系列初級參股優先股

A系列初級參與優先股具有以下權利、優先、特權和限制：

·投票權。A系列初級參與優先股的每一股應使其持有人有權就提交公司股東表決的所有事項投1,000票。

·分紅權利。A系列初級參與優先股的持有者有權在公司董事會宣佈從合法可用於此目的的資金中支付季度股息時，在每年的4月、7月、10月和1月的第一天(每個日期在本文中被稱為“季度股息支付日”)，從A系列初級參與優先股首次發行後的第一個季度股息支付日開始，每股金額(四捨五入至最接近的百分之)，相等於(I)10.00美元或(Ii)在下文所述調整準備金的規限下，相當於所有現金股息每股總額的1000倍，以及所有非現金股息或其他分派(普通股或其他分派除外)每股總額(以實物支付)的1000倍

按重新分類或其他方式對普通股流通股進行細分)自上一季度股息支付日起在普通股上宣佈的分拆。

·拖欠股息。如果任何A系列初級參與優先股的任何時間的股息拖欠，數額相當於其六個季度股息，並且在從該時間到所有A系列初級參與優先股的所有股票在過去所有季度股息期和本季度股息期的所有應計和未支付股息期間，那麼未償還的優先股的所有持有人(包括A系列初級參與優先股的持有者)拖欠股息的金額等於六個季度股息，無論系列如何，作為一個類別投票，有權選舉兩名董事進入公司董事會。

·清算權。於本公司清盤(自願或非自願)、解散或清盤時，不得向A系列初級參與優先股(包括普通股)以下的股份持有人作出任何分派，除非A系列初級參與優先股的持有人已收到相等於A系列初級參與優先股每股1,000美元的款額，外加一筆相等於應計及未支付股息及其分派(不論是否申報)的款額至付款日期(“A系列清盤優先股”)。在全額支付A系列清算優先股後，不得向A系列初級參與優先股的持有人作出額外分配，除非在此之前，普通股持有人收到的每股金額(“普通調整”)等於(I)A系列清算優先股除以(Ii)1,000(經適當調整)所得的商數(該數字在第(Ii)條中為“調整數”)。在A系列清盤優先股和A系列次級參與優先股和普通股的所有流通股的全部金額分別得到全額支付後，A系列初級參與優先股的持有人和普通股持有人將獲得他們在剩餘資產中的應計比例份額，並將分別以調整數字與該優先股和普通股的比例分配，以每股為基礎。

·救贖。A系列初級參與優先股的股份不得贖回。

·沒有優先購買權或類似權利。A系列初級參與優先股不附帶任何優先購買權、轉換或認購權，使持有人能夠認購或接收任何類別的普通股或優先股或可轉換為任何類別普通股的任何其他證券。A系列初級參與優先股不受贖回或償債基金條款的約束。

·排名。A系列初級參與優先股應排在所有其他系列優先股和本公司可能發行的任何其他類別優先股之前，除非任何此類系列或類別的條款另有規定。

公司註冊證書和特拉華州法律規定的反收購效力

特拉華州法律和公司註冊證書的某些條款可能會使以下交易變得更加困難：通過收購要約收購公司；通過代理競爭或其他方式收購公司；或罷免公司現任高級管理人員和董事。這些規定可能會使股東可能認為符合其最大利益或公司最大利益的交易更難完成，或可能阻止這些交易，包括可能導致公司股本溢價的交易。

這些規定概述如下，預計將阻止強制性收購做法和不充分的收購要約。這些規定還旨在鼓勵尋求獲得公司控制權的人首先與公司董事會談判。本公司認為，加強對本公司與收購或重組本公司的不友好或主動提議的提倡者談判的潛在能力的保護的好處超過了阻止這些提議的壞處，因為談判這些提議可能會導致其條款的改善。

特拉華州反收購法規

本公司受DGCL第203條的約束，該條款禁止被視為“有利害關係的股東”的人士在這些人成為有利害關係的股東之日起三年內與特拉華州的一家上市公司進行“業務合併”，除非該業務合併或該人士成為有利害關係的股東的交易已按規定的方式獲得批准或另有規定的例外情況適用。一般而言，“有利害關係的股東”是指擁有或在確定有利害關係的股東地位之前三年內擁有公司15%或更多有投票權股票的人。一般而言，“企業合併”包括合併、出售資產或股票或其他交易，從而為利益相關的股東帶來經濟利益。這一條款的存在可能會對未經董事會事先批准的交易產生反收購效果，例如阻止可能導致普通股溢價的收購嘗試。

空白支票優先股

公司董事會有權發行最多500萬股“空白支票”優先股。無需股東進一步批准，公司董事會有權將特別權利，包括投票權和股息權，附加到該優先股。因此，優先股的持有者可能會使第三方更難收購該公司。這些條款和其他條款可能具有阻止敵意收購或推遲公司控制權或管理層變動的效果。

股東未經書面同意採取行動；特別會議

公司註冊證書取消了股東在沒有開會的情況下經書面同意採取行動的權利，以及召開股東特別會議或要求董事會召開特別會議的權利，除非法規另有要求。

董事人數；填補空缺；免職

公司註冊證書規定，董事人數應不時完全由公司董事會根據授權董事總數的過半數通過的決議確定，無論以前授權的董事職位是否存在任何空缺。

公司註冊證書規定，只有在有理由的情況下才能罷免本公司的任何董事，並要求持有當時有權在董事選舉中投票的公司所有已發行股本中至少75%投票權的股東投票，作為一個單一類別一起投票。

此外，倘若本公司董事會出現空缺(不論如何發生)，包括因增加董事會人數而產生的空缺，除非法律或本公司董事會決議另有規定，否則有關空缺須由當時在任的董事(但不少於法定人數)以過半數票填補，而如此選出的董事的任期應於所選類別的股東周年大會屆滿時屆滿，或直至董事的繼任人正式選出並符合資格為止。這種選舉和罷免董事以及填補空缺的制度可能會阻止第三方提出收購要約或以其他方式試圖獲得對公司的控制權，因為這通常會使股東更難更換大多數董事。

分類董事會

公司董事會分為三個級別，每一級別應儘可能由組成整個董事會的董事總數的三分之一組成。每個級別的董事任期三年，其中一個級別由公司的股東每年選出，每一級別的任期錯開三年。在本公司股東的每次年度會議上，只選出一類董事，其他類別的董事將在各自三年任期的剩餘時間繼續存在。分類董事會規定將有助於確保公司董事會、業務戰略和政策的連續性和穩定性。公司董事會的分類將需要至少兩次年度股東會議，而不是一次，以取代大多數授權董事，這可能會推遲或阻止公司或管理層的控制權變更，並使之更加困難

第三方通過代理權競爭獲得董事會控制權，這可能是收購公司的必要步驟，但董事會並不支持。除有爭議的董事選舉獲得足夠票數的情況外，在所有選舉董事的股東大會上，選舉董事的任何會議均須獲得過半數的票數。

論壇的選擇

章程規定，除非本公司同意另設法庭，否則位於特拉華州的州或聯邦法院將是以下案件的唯一和專屬法庭：(I)代表本公司提起的任何派生訴訟或訴訟；(Ii)聲稱本公司任何董事、高級職員或其他僱員或股東違反對本公司或本公司股東的受信責任的任何訴訟；(Iii)任何聲稱依據《大法官條例》、《公司註冊證書》或《附例》的任何條文而產生的申索的訴訟，或根據《大法官條例》賦予特拉華州衡平法院司法管轄權的任何訴訟；或(Iv)任何主張受內務原則管限的申索的訴訟，但在所有案件中，法院須對被指名為被告的不可或缺的各方擁有屬人司法管轄權。儘管有上述規定，根據修訂後的1933年《證券法》(以下簡稱《證券法》)提出索賠的任何訴訟均可在州或聯邦法院提起，但須遵守適用法律。這一排他性法院條款不適用於根據證券法或1934年修訂的證券交易法(“交易法”)提起的任何訴訟。《交易法》第27條規定，聯邦政府對為執行《交易法》或其下的規則和條例所產生的任何義務或責任而提起的所有訴訟享有專屬聯邦管轄權。因此，排他性法庭條款將不適用於為執行《交易法》規定的任何義務或責任而提起的訴訟，也不適用於聯邦法院擁有專屬管轄權的任何其他索賠。然而，章程並不解除本公司遵守聯邦證券法及其規章制度的義務，本公司的股東也不會被視為放棄了本公司對這些法律、規章制度的遵守。

章程中的這一專屬法庭條款可能會限制股東在司法法庭上提出其認為有利於與公司或其董事、高級管理人員或其他員工發生糾紛的索賠的能力，這可能會阻止針對公司及其董事、高級管理人員和其他員工的此類訴訟。此外，向特拉華州衡平法院提出索賠的股東在提出任何此類索賠時可能面臨額外的訴訟費用，特別是如果他們不居住在特拉華州或附近的話。此外，其他公司的管理文件中類似選擇的法院條款的可執行性在法律程序中受到了質疑，法院可能會認為這些類型的條款不適用或不可執行。