這份初步招股説明書中的信息不完整，可能會被更改。在提交給美國證券交易委員會的註冊聲明生效之前，這些證券不得發行。這份初步招股説明書不是出售這些證券的要約，也不構成在任何不允許要約或出售的司法管轄區邀請購買這些證券的要約。
有待完成，日期為2023年9月22日
初步招股説明書
最多37,156,865股普通股
認購權證購買2,553,192股普通股
本招股説明書涉及本招股説明書所指名的出售證券持有人或其準許受讓人(“出售證券持有人“)的
| (A) | 最多37,156,865股我們的普通股，每股票面價值0.0001美元(普通股“)，包括： |
| (i) | 3,937,246股普通股作為合併對價發行給ColorUp，LLC，該公司曾是馬裏蘭州移動基礎設施公司(Mobile Infrastructure Corporation)的股東(“傳統麥克風“)，截至招股説明書日期，該公司擁有我們普通股約26.3%的股份，與完成合並(定義見本招股説明書)有關，隱含股權對價價值為每股10.00美元； |
| (Ii) | 最多2,553,192股可在行使認股權證購買普通股時發行的普通股(搜查令“)以每股7.83美元的行使價，由ColorUp，LLC擁有，該公司最初是購買1,702,128股傳統MIC普通股(定義見本招股説明書)的權證，並被假定並轉換為與合併有關的權證； |
| (Iii) | A類普通股轉換後發行的907,000股普通股，每股票面價值0.0001美元(“FWAC類*A股)，第五牆收購公司III，開曼羣島豁免公司(FWAC)，與第五牆收購保薦人III LLC最初購買的本地化(定義見本招股説明書)有關，開曼羣島有限責任公司(贊助商)，與FWAC的首次公開招股同時進行，每股10.00美元(定向增發股份“)購買總價為9 070 000美元； |
| (Iv) | B類普通股轉換後發行的2,020,000股普通股，每股票面價值0.0001美元(FWAC類*B股“)，由保薦人以每股約0.003美元的價格購買，包括(A)保薦人持有的1,900,000股普通股和(B)保薦人轉讓給FWAC四名前董事的120,000股普通股； |
| (v) | 13,787,462股普通股在轉換我們的第二系列可轉換優先股46,000股時可發行，每股票面價值0.0001美元(系列2優先股“)於(A)於2023年12月31日及(B)於2023年12月31日發生控制權變更時，優先股投資者(定義見本招股章程)以每股1,000美元收購，總收購價為46,000,000美元(首選管道投資“)，包括1,253,404股可作為股息(定義見本招股説明書)發給優先股投資者的普通股；以及 |
| (Vi) | 最多發行13,951,965股普通股，如果我們選擇發行普通股，以代替普通股持有人贖回普通股時的現金支付(定義見本招股説明書)；以及 |
| (B) | 逮捕令。 |
吾等將不會收到出售證券持有人根據本招股説明書出售普通股或認股權證所得的任何款項，除非吾等因行使
