夏威夷電氣工業公司(“本公司”)自1984年4月1日起設立夏威夷電氣工業退休儲蓄計劃(“計劃”)，使公司及其參與子公司的合格員工能夠在遞延納税的基礎上為退休儲蓄。
該計劃從2011年5月1日起再次聲明，以(A)為2011年4月30日之後首次受僱於參與僱主的參與者(或根據夏威夷電氣工業公司及其參與子公司員工退休計劃第1.2節，在2011年4月30日後被視為新員工)增加匹配的繳費和相關的歸屬時間表；以及(B)指定公司實體夏威夷電氣工業公司為計劃“管理人”，這在1974年修訂的《僱員退休收入保障法》中有定義。
自2013年1月1日起，該計劃再次被重申，以納入2011年計劃資格要求變化累積清單所要求的所有修訂，包括遵守2006年《養卹金保護法》、2008年《英雄收入援助和救濟税法》(“心法”)和2008年《工人、退休人員和僱主恢復法》(《工人、退休人員和僱主恢復法》)所需的修訂。
這一重述將於2022年10月6日生效，納入了之前的所有修訂，包括增加了非選擇性繳費和相關的歸屬時間表參與者，這些參與者在2021年12月31日之後首次受僱於參與僱主(或根據夏威夷電氣工業公司和參與子公司員工退休計劃第1.2節，在2021年12月31日之後被視為新員工)。
該計劃是一個單獨設計的、單一僱主定義的繳費退休計劃，涵蓋談判單位和非談判單位員工。該計劃旨在滿足《國税法》第401(A)和401(K)節中的税務資格要求。該計劃是一個補救性修正B週期計劃。
受集體談判協議約束受僱於參與僱主的合格僱員，自他或她第一次(1)作為“正式”談判單位合格僱員履行一(1)小時服務之日起，即有資格參加。“正規”就業的定義是參照有關集體談判的協議。
被參與僱主歸類為“二十(20)小時以下的正常兼職非談判單位僱員”的合格僱員，在該合格僱員完成一(1)年“資格服務”之日或之後的“入職日”，即有資格領取第2.4節所述的匹配繳費或第2.5節所述的非選擇性繳費。̶有兩個報名日期：1月1日和7月1日。“資格服務年”是一個連續十二(12)個月的計算期間，在此期間，非談判單位的正常兼職員工至少應獲得一千(1000)小時的服務。初始計算期應從不滿二十(20)小時的正常兼職非談判單位員工首次在參與僱主或關聯公司提供一(1)小時服務之日開始計算。如果不滿二十(20)小時的正常兼職非談判單位員工在最初的計算期間內沒有完成一千(1000)小時的服務，隨後的計算期間為計劃年度，從計劃年度開始，在該計劃年度中，不滿二十(20)小時的正常兼職非談判單位員工首先執行一(1)小時的服務。
如果未達到第1.1(A)節規定的一(1)年一千(1000)小時服務要求的非談判單位正式兼職員工有資格獲得配對繳費或非選擇性繳費，將類別更改為非談判單位合格員工，而該非談判單位員工不是二十(20)小時以下非談判單位員工，則該合格員工應立即有資格獲得匹配繳費或非選擇性繳費，如第2.4和2.5節所述。如果未達到第1.1(A)節規定的一(1)年一千(1000)小時服務要求的未滿二十(20)小時的非談判單位正式員工成為符合談判單位資格的員工，則該員工應符合第1.1(B)節關於符合談判單位資格的員工的資格規則以及第2.4和2.5節的規定，有資格獲得匹配繳費或非選擇性繳費。
如果非議價單位合格員工不是二十(20)小時以下的正式兼職非議價單位員工，如果更改類別為二十(20)小時以下非議價單位正式兼職員工，這一變化不會影響該合格員工獲得匹配繳費或非選擇性繳費的資格，如第2.4節和第2.5節所述。如果非議價單位合格員工在更改分類時符合第2.4節或第2.5節的匹配供款或非選擇性供款的資格，則非討價還價單位合格的僱員在分類改變後將繼續有資格獲得匹配供款或非選擇性供款，具體取決於第2.4和2.5節所述的僱用日期。根據第1.1(B)節的規定，如果談判單位合格員工在成為參與者之前將類別更改為二十(20)小時以下的正式兼職非談判單位員工，則該合格員工將符合第1.1.A(A)節的一(1)年一千(1000)小時服務要求，才有資格獲得匹配繳費或非選擇性繳費，如第2.4和2.5節所述。如果該合格員工的服務小時數未被計算在內，則該合格員工作為談判單位員工的每個工作日應計入十(10)小時的服務時間。
如果一名二十(20)小時以下的非談判單位正式兼職僱員在滿足第1.1.A(A)節規定的一(1)年一千(1000)小時服務要求後終止受僱於參與僱主，有資格獲得等額繳費或非選擇性繳款，則該二十(20)小時以下的非談判單位正式兼職僱員在重返參與僱主的工作崗位後，應立即有資格獲得等額繳費或非選擇性繳費，具體取決於第2.2和2.3節所述的受僱日期。但是，如果非談判性單位正式兼職員工在達到第1.1.A(A)節規定的一(1)年一千(1000)小時等額繳費或非選擇性繳費的服務要求之前，必須在重返工作崗位時完成一(1)年的“資格服務年限”，才有資格獲得等額繳費或非選擇性繳費。視第2.4和2.5節所述的僱用日期而定。僅就本第1.1.A(C)節而言，“服務中斷一(1)年”是指員工連續十二(12)個月的計算期間，在此期間，員工的服務時間不超過500小時。根據第1.1.A(A)條用於確定資格的十二(12)個月計算期應用於確定“一(1)年服務中斷”。
僅為確定在計算期間內是否發生了一(1)年的服務中斷(而不是為了確定一(20)小時以下的正常兼職非談判單位員工是否滿足第1.1.A(A)節中關於資格的一(1)年服務要求)；因FMLA無薪休假或產假或陪產假而缺勤的非談判單位正式兼職員工，如無薪休假或產假或陪產假，如非談判單位員工缺勤，或在無法確定缺勤時間的情況下，每天八(8)小時的服務時間應計入該非談判單位員工缺勤二十(20)小時以下的正常非全職工作時間。就本段而言，因產假或陪產假原因缺勤是指(1)因正常非全日制非談判單位僱員二十(20)小時以下的懷孕，(2)因正常非全日制非談判單位僱員的子女出生，(3)因子女被安置在與收養該子女有關的正常非全日制非工會僱員那裏，或(4)為了照顧該子女，在緊接其出生或安置之後開始的一段時間。根據本款計入的服務時數，應(1)在缺勤開始的計算期間內計入，如有必要在該期間內避免一(1)年的服務中斷，或(2)在所有其他情況下，在下一個計算期間內計入。
一旦符合資格的員工成為參與者，他或她將有權積極參與(適用的繳費等)只要他或她從參與的僱主那裏獲得補償，並繼續成為合格的僱員。擁有既得賬户餘額的參與者終止與參與僱主的僱傭關係，在按照計劃的條款分配其全部既得賬户餘額之前，應繼續處於非活動狀態。
該計劃有四種可能的繳款：減薪繳款、配對繳款、展期繳款和非任選繳款。所有參與者均可繳納減薪繳款(包括補繳)和展期繳款。等額繳費只適用於在2011年4月30日之後至2022年1月1日之前首次受僱於參與計劃的僱主，或根據高等學校退休計劃第1.2節被視為2011年4月30日至2022年1月1日之前的新員工。非選擇性繳費僅適用於2021年12月31日後首次受僱於參與僱主的參與者，或根據高等學校退休計劃第1.2節被視為2021年12月31日後的新員工。
符合參加第1.1(A)或(B)節要求的合格僱員，如適用，可通過做出肯定的減薪選擇開始支付減薪繳款。減薪選擇是參與者選擇放棄應税現金薪酬，以換取同等數額的税前或Roth繳費到參與者在計劃中的賬户。參加者的肯定減薪選擇在按照行政委員會核準的程序完成並提交後，在實際可行的情況下儘快生效，但僅限於作出選擇時參加者“目前沒有”的數額。如果金額已經支付給參與者，或者參與者目前能夠根據參與者的判斷收到金額，則該金額是“當前可用的”。
參與者可以選擇繳納税前定期減薪繳費，繳費金額最高可達計劃年度內在職參與者薪酬的30%(30%)。除這一百分比限制外，參與者的定期減薪繳款還受《計劃》第三條的限制。
任何在課税年度結束前年滿五十(50)歲的參與者(“符合追趕資格的參與者”)，有資格在計劃年度的第一(1)天，根據計劃第3.2(B)節和守則第414(V)節的限制，作出追趕貢獻。追趕捐款不受
有追趕資格的參與者可選擇在計劃年度補繳，無論他或她的定期減薪繳款是否達到第2.1(B)節規定的計劃限額或第3.2或3.4節規定的守則限制。但是，如果這類符合追趕資格的參與者的正常減薪繳款在計劃年度結束時沒有達到這樣的限額，則追趕繳款應重新確定為正常減薪繳款，以滿足《守則》第414(V)節的要求。
參與者可因任何原因修改或撤銷減薪選舉，此類更改預期從行政上可行的第一(1)薪資期開始生效。如果參與者自願終止減薪選舉，參與者可以通過重新進行選舉並提交新的選舉來恢復減薪供款。參與的僱主或管理委員會還可以撤銷或修改減薪選舉，以防止參與者超過第三條所述的最高限制之一，或在參與者的減薪選擇與參與者授權或法律要求的其他工資扣除之間發生衝突的情況下。行政委員會可通過和修改減薪選舉的規則和程序。如本規則和程序與本節第2.1節有任何衝突，應以該等規則和程序為準。
《守則》第401(A)(17)條限制了在確定計劃年度繳款時可考慮的補償金額，這一限制反映在第十二條關於補償的定義中。這一限制每年適用一次。但是，減薪選舉是以薪資期間為基礎進行的。根據第2.1(D)條，參加者可隨時更改生效的減薪百分比。由於根據《守則》第402(G)節的規定，供款受到美元金額的限制，因此第402(G)節的限制將適用於在參與者受到《守則》第401(A)(17)節規定的計劃30%(30%)補償限制之前停止供款。
健康福利、休假或休假工資、人壽保險、牙科福利、法律服務計劃、貸款(包括計劃貸款)、財務規劃服務、補貼退休福利、股票期權、受法規第83條約束的財產或受扶養人照顧援助的財產的可用性、成本或金額，應直接或間接地以任何參與者選擇減薪為條件。
根據《財務處條例》1.401(K)-1(A)(3)(Iii)條，參與僱主不得在參與者選擇減薪之前作出減薪供款，並不得就參與者的服務表現作出減薪供款。但是，這一“預籌資金”限制不適用於因“財政條例”規定的善意行政考慮而作出的捐款。
在根據第2.2節建立的合格自動繳費安排中，有兩類符合條件的僱員是《財政條例》1.414(W)-1(E)(3)節所界定的“受保僱員”。第一(1)類“承保僱員”是指符合以下條件的僱員：(I)在2011年4月30日之後至2015年1月1日之前，在參與僱主的服務中首次(1)服務一(1)小時，或根據高等學校退休計劃第1.2節被視為此類僱員；(Ii)從未作出過積極減薪選擇；以及(3)在第2.2(B)節所述的“選舉期”內，不進行肯定的減薪選擇(即選擇將任何百分比的補償作為減薪貢獻或選擇退出自動登記)。第二(2)類“受保僱員”是指在2014年12月31日後首次(1)為參與僱主服務一(1)小時，並且在第2.2(B)節所述的“選舉期間”內沒有作出肯定減薪選擇(即選擇貢獻任何百分比的補償作為減薪貢獻或選擇退出自動登記)的合資格僱員。“受保員工”在本計劃中稱為“EACA參與者”。
每個有資格參加EACA的合格員工都應該有六十(60)天的選舉期來選擇退出自動登記或做出肯定的減薪選擇。六十(60)天的選舉期從第2.2(E)節所述的“EACA通知”提供給符合條件的員工之日開始。如果在六十(60)天的選舉期結束時，符合資格的員工沒有選擇退出自動登記或做出
在積極減薪選舉中，符合條件的員工應被視為已選擇成為“EACA參與者”，並已做出默認減薪選擇，將其薪酬的3%(3%)作為税前定期減薪貢獻，且選舉期的第六十(60)天應為EACA參與者的“自動註冊日期”。EACA參與者的默認減薪選擇應在EACA參與者自動註冊日期後在管理上可行的情況下儘快生效。
EACA參與者的默認減薪選擇將一直持續到EACA參與者做出更改(增加、減少或停止)默認減薪繳款的肯定選擇為止，此時參與者將不再是EACA參與者。EACA參與者默認減薪選舉的任何變化將在根據第2.1(D)節(規定了本計劃關於減薪選舉變化的正常規則)進行更改後，在行政上可行的情況下儘快生效。
如果符合條件的員工在終止與參與僱主的僱傭關係時是EACA參與者，而該符合條件的員工隨後被重新僱用為符合條件的員工，則該符合條件的員工將再次成為EACA參與者，並且默認的税前、定期減薪繳費應在重新僱用後立即開始。如果符合資格的員工在終止與參與僱主的僱傭關係時不是EACA參與者(因為該符合資格的員工從未參與過EACA，或者因為該合格員工的EACA參與者身份已終止)，如果該符合資格的員工被參與僱主重新僱用，並且必須做出肯定的減薪選擇才能開始或重新開始參與計劃，則該符合資格的員工將不是EACA參與者。
在每個計劃年度開始前至少三十(30)天，但不超過九十(90)天，計劃管理人應向每個EACA參與者提供一份全面的通知(“EACA通知”)，説明EACA參與者在EACA下的權利和義務。如果符合條件的員工在計劃年度開始前第九十(90)天之後成為EACA參與者，並且因此原因沒有收到EACA通知，
EACA通知將在符合條件的員工成為EACA參與者之前不超過九十(90)天，但不遲於符合條件的員工成為EACA參與者的日期。EACA通知應(1)描述EACA參與者選擇退出自動登記或做出肯定減薪選擇的權利；(2)規定在沒有肯定選擇的情況下，應給予相當於EACA參與者補償的3%(3%)的默認税前、定期減薪繳款；(3)描述在EACA參與者沒有肯定投資指示的情況下，默認減薪繳款將如何投資；以及(4)描述EACA參與者根據第2.2(G)條選擇提取違約繳款的權利。
不遲於EACA參與者自動登記日期後九十(90)天(早於首次從EACA參與者的工資中扣留默認減薪繳款後九十(90)天)，EACA參與者可選擇提取EACA參與者賬户中的所有默認減薪繳款，並根據提取之日的收入和虧損進行調整。EACA參與者選擇提取拖欠的減薪繳款應在選舉後行政上可行的情況下儘快生效，但不得遲於(1)選擇作出日期後開始的第二(2)個薪資期的支付日期或(2)選擇作出選擇後至少三十(30)天的第一(1)支付日期。
除非EACA參與者另有肯定的選擇，否則根據第2.2(G)條提出的任何退出請求應被視為停止向參與者的賬户支付減薪繳款的肯定選擇。任何根據第2.2(G)條提取他或她的默認減薪繳費的EACA參與者將不再是EACA參與者，必須做出肯定的選擇才能繼續或重新開始減薪繳費。
在EACA參與者根據第2.2(G)條提取他或她的默認減薪繳款的範圍內，原本分配到EACA參與者賬户的匹配繳款將不會被分配，而由於後來提取的默認減薪繳款而已經做出的任何匹配繳款將被沒收。
根據管理委員會批准的程序，必須在參與者的薪酬中扣除減薪繳款之前指定參與者。一旦Roth減薪繳款被扣留在參與者的薪酬中，該指定是不可撤銷的。但是，根據第2.1(D)節(規定了該計劃關於改變減薪選舉的正常規則)，未來減薪繳款的選舉可能會有所改變。如果參與者沒有肯定地將減薪繳款指定為Roth減薪繳款，則此類繳款應構成税前減薪繳款。EACA參與者(即根據第2.2節自動加入該計劃的參與者)的所有減薪繳款應構成税前、定期減薪繳款。
根據第4.2節的規定，受託人或受託人的關聯公司應為每個選擇向本計劃繳納Roth減薪繳費的參與者建立和維護一個或多個Roth繳費子帳户(以受託人認為合適的名稱或名稱)。Roth繳費分賬户應包括參與者“合同投資”的記錄(即尚未分配的Roth減薪繳款)。收益、收入、虧損和其他信用或費用應在合理和一致的基礎上在Roth繳款子賬户和所有其他子賬户之間單獨分配。然而，沒收不得分配到任何Roth繳費子帳户。本段所述的單獨會計要求應在第一次支付Roth減薪繳款時適用，並應持續到Roth繳款子賬户完全分配為止。
除以下另有規定外，參與者的Roth減薪繳款應符合適用於税前減薪繳款的所有計劃要求。例如，除下文另有規定外，Roth減薪繳款應構成減薪繳款，用於：(I)第2.1(A)節規定的肯定選舉程序；(Ii)第2.1(B)節規定的定期減薪繳款的30%(30%)計劃限額；(Iii)第3.1節規定的非歧視測試和規則；(Iv)《守則》第402(G)節和計劃第3.2(A)節規定的歷年美元限額；(V)《守則》第414(V)節以及《計劃》第2.1(C)和3.2(B)節的補繳規定；(Vi)《計劃》下的任何匹配繳款分配；(Vii)《守則》第415(C)節規定的第3.4節所述的限制；(Viii)《守則》第401(A)(9)節和《計劃》第6.8節的最低分配規則；(Ix)第5.1(A)節規定的減薪繳款的全部歸屬；以及(X)根據第十一條確定頭重腳輕的計劃地位。
第2.4節規定，參與僱主在2011年4月30日之後至2022年1月1日之前首次僱用的參與者(或根據《高等學校退休計劃》第1.2節被視為2011年4月30日後至2022年1月1日之前的新員工)的等額繳費。
參與者如在2011年4月30日之後至2022年1月1日之前首次受僱於參與僱主，或於2011年4月30日之後至2022年1月1日之前根據高等學校退休計劃第1.2節被視為參與僱主的新僱員，則有資格領取第2.4節所述的等額供款。任何參與者在2011年5月1日之前或2021年12月31日之後首次受僱於參與僱主，並且在2011年4月30日之後至2022年1月1日之前根據HEI退休計劃第1.2節被視為新員工，沒有資格獲得第2.4節中描述的匹配供款。
參與僱主應在以下基礎上匹配其合格參與者的減薪繳款：參與者推遲支付的年度薪酬的前6%(6%)的50%(50%)匹配(即最高匹配供款為參與者年度薪酬的3%(3%))。由於第12.8條限制了在確定合格僱員成為參與者後獲得的補償的貢獻時所考慮的補償，在參與者的第一(1)年中，參與者開始參與之前賺取的補償不應計入參與者的年度補償中，以計算參與者的相應貢獻。
根據《守則》和《財政部條例》，追趕繳款被視為“選擇性延期”。因此，追趕繳款有資格獲得等額繳款。然而，由於只對遞延補償的前6%(6%)進行匹配貢獻，只要《守則》第401(A)(17)和402(G)節中的限制相互作用，使追趕貢獻不可能在參與者補償的前6%(6%)內，則不應對追趕貢獻進行匹配貢獻。
參與計劃的僱主須在不遲於提交本公司就作出等額供款的課税年度的報税表的到期日(包括其延展日期)向受託人支付等額供款。如參與僱主在作出等額供款的年度年底前向受託人支付等額供款，則參與僱主須在該年度年底或之後補繳等額供款，以確保每名參與者均獲得等額供款，相當於參與者在該年度遞延的首6%(6%)年薪的50%(50%)。
《守則》第401(A)(17)節規定的美元限額應按收入計算。這意味着，一旦參與者獲得了等於計劃年度第401(A)(17)條規定的美元限額的補償，該參與者將不再獲得計劃年度的相應繳費。
參與者如於2021年12月31日後首次受僱於參與僱主，或於2021年12月31日後根據高等學校退休計劃第1.2節被視為參與僱主的新僱員，則有資格領取第2.5節所述的非選擇性供款。任何參與者在2022年1月1日之前首次受僱於參與僱主，並且在2021年12月31日之後根據HEI退休計劃第1.2節被視為新員工，則沒有資格獲得第2.5節所述的非選擇性供款。
在每個計劃年度，參加計劃的僱主應代表每個參與者繳納相當於參與者該年度薪酬的10%(10%)的非選擇性繳費。由於第12.8條限制了在確定合格僱員成為參與者後獲得的補償的貢獻時考慮的補償，因此在參與者開始參與的第一年，在計算參與者的非選擇性貢獻時，在確定參與者的補償時，不應考慮參與者開始參與之前獲得的補償。
參與僱主須在不遲於提交本公司就非選擇性供款所涉及的課税年度的報税表的到期日(包括其延展日期)向受託人支付非選擇性供款。如果參與僱主在與非選擇性供款有關的計劃年度結束前向受託人支付非選擇性供款，則參與僱主應在計劃年度結束時或之後實繳非選擇性供款，以確保每個參與者獲得相當於參與者該年度補償的50%(10%)的非選擇性供款。
如果根據《守則》，配對供款或非自選供款不能扣除，則該供款(在不允許扣除的範圍內)可在不允許扣除後一(1)年內退還給參與僱主。不可扣除繳款的收益可能不會退還，但可歸因於此的損失會減少退還的金額。
參與者或符合資格的僱員(不論是否參與者)可從(I)《守則》第401(A)節所述的退休計劃；(Ii)《守則》第403(A)節所述的年金計劃；(Iii)《守則》第403(B)節所述的年金合約；(Iv)《守則》第408節所述的個人退休賬户或個人退休年金，向該計劃“直接展期”。或(V)由州、州的政治分區、州的任何機構或機構或州的政治分區建立和維護的符合第457(B)條的遞延補償計劃。
“直接展期”是指以前計劃或安排的受託人、託管人或年金提供者通過任何合理方式將符合條件的展期分配直接支付給本計劃的受託人。就本第2.7節而言，“符合資格的展期分配”指不是一系列定期付款中的一項的現金付款，不是守則第401(A)(9)節規定必須分配給參與者的付款，也不是來自另一計劃的困難分配。
參與者或合格員工可以直接從另一個符合納税條件的401(K)計劃或403(B)年金或政府457(B)計劃中的指定Roth賬户進行展期。受託人應單獨對結轉到本計劃的任何Roth捐款進行核算。Roth IRA不允許展期繳費。
該計劃可接受從《守則》第401(A)節規定的退休計劃或《守則》第403(B)節所述的年金合同中直接轉存其他税後金額。受託人應單獨核算本第2.7(C)條規定的任何直接展期的税後部分。
管理委員會可以考慮由符合條件的員工進行傳統的展期。為了保護計劃的納税資格，管理委員會可以要求符合條件的員工提供律師的意見或其他證據，以確定是否滿足了傳統展期的要求。
如果參加者在符合條件的服兵役休假後重返參加僱主的工作，參加者應有資格將其軍事休假視為受僱於參加僱主的工作，以減薪繳費、非選擇性繳費和適當的配對繳費。行政委員會制定了書面程序，以滿足1994年《統一服務就業和再就業權利法》(USERRA)的要求。這些程序確立了規則，允許重新就業的退伍軍人在重返參與僱主的就業時補繳減薪繳費，併為返回的參與者發放補繳的等額繳費，這些參與者本來有權在軍隊休假期間獲得等額繳費。USERRA程序在此引用作為參考，並可在不另行通知的情況下隨時修改，也無需對計劃進行進一步修改。
如有必要，參與僱主可根據《員工計劃合規性解決方案》進行合格的非選擇性繳費，以糾正資格不合格。“合格的非選擇性繳費”是指僱主在繳費時100%(100%)獲得的繳費，參與者不得選擇以現金形式領取，只能根據減薪繳費適用的分配限制進行分配，但不得因困難而分配合格的非選擇性繳費。在執行第3.1節和第3.3節中分別描述的ADP和ACP測試時，對於NHCE的計劃年度，如果合格的非選擇性貢獻超過該NHCE的ADP補償的乘積，並且大於該計劃代表性貢獻率的5%(5%)或兩(2)倍，則不能考慮合格的非選擇性貢獻。根據《國庫條例》1.401(M)-2(A)(6)節進行的非選擇性繳費測試(包括為1.401(M)-2(A)(6)(V)(B)節的目的而確定的代表性供款率)，不允許在ADP測試(包括根據1.401(K)-2(A)(6)(Iv)(B)節的確定的代表性供款率)下考慮任何合格的非選擇性供款。根據《財政條例》1.401(K)-2(A)(6)節進行的ADP測試(包括根據1.401(K)-2(A)(6)(Iv)(B)節的規定確定代表供款率)中考慮的任何合格的非選擇性貢獻，不允許在機場核心計劃測試(包括根據1.401(M)-2(A)(6)(V)(B)節的目的確定代表供款率)下考慮。本計劃的“代表性供款率”是由計劃年度所有符合資格的NHCE的一半組成的一組符合資格的NHCE中任何符合資格的NHCE的最低適用供款率(或，如果更大，則為該計劃年度所有符合資格的NHCE組中任何符合條件的NHCE的最低適用供款率，並且受僱於
計劃年度最後一天的參與僱主)。就ADP測試而言，合格NHCE的“適用貢獻率”是指在對該計劃年度的合格NHCE執行ADP測試時考慮的合格匹配繳費(如果有的話)和為該計劃年度合格的NHCE所作的合格非選擇性繳費之和，除以同期合格NHCE的ADP補償。就ACP測試而言，合格NHCE的“適用貢獻率”等於在該計劃年度為該合格NHCE執行ACP測試時考慮的匹配繳費和該計劃年度為該合格NHCE所作的合格非選擇性繳費之和，除以該合格NHCE在同一時期的ADP補償。
定期減薪供款根據守則第401(K)(3)(A)(Ii)節的實際遞延百分比(ADP)測試，以確定是否存在歧視。就ADP測試而言，計劃中涵蓋非工會參與者的部分和計劃中涵蓋談判單位參與者的部分被視為單獨的計劃，並分別進行測試。
該計劃使用上一年的ADP測試法，根據該方法，將符合資格的HCE僱員組本年度的ADP與上一年屬於非HCE的合格僱員組的ADP進行比較。比較百分比必須滿足以下測試之一：
符合條件的高薪員工組本計劃年度的ADP超額不超過上一計劃年度符合條件的非高薪員工組上一計劃年度的ADP兩個百分點，符合條件的高薪員工組本計劃年度的ADP不超過上一計劃年度符合條件的非高薪員工組的上一計劃年度ADP的兩倍[HCE ADP
(C)ADP規則
(I)團體。
一組特定的合格員工在一個計劃年度的ADP是指(A)截至該計劃年度內某個日期分配到該合格員工賬户的正常減薪繳款金額與(B)該合格員工在該計劃年度的ADP薪酬的比率(分別為該組中的每個合格員工計算)的平均值。AN的ADP
有資格但沒有選擇在計劃年度代表自己繳納減薪繳費的合格員工為零。
(2)關於安全理事會的特別規則。
任何符合資格的僱員，如屬本計劃年度的合資格僱員，並有資格根據守則第401(K)節所述的兩項或兩項以上現金或遞延安排(由參與僱主或聯營公司維持)將供款撥入其賬户，則應按該等供款是在單一安排下作出的方式釐定。
(三)回頭看。
符合資格的NHCE的ADP是使用上一計劃年度中屬於NHCE的合格員工的實際延期比率確定的，無論這些NHCE是符合條件的員工還是正在計算ADP測試的計劃年度的NHCE。
(四)追趕貢獻。
在任何計劃年度的ADP測試下，追趕貢獻都不被考慮在內。
《守則》第401(K)(3)節和《財政條例》1.401(K)-2節的規定通過引用併入《計劃》。
(D)糾正超額繳款。
超額繳款通過以下四個步驟加以糾正：
(一)第一步。
如果該計劃不能滿足某一計劃年度的任何一項ADP測試，則應按照《規範》第401(K)(8)(B)節和《財政條例》第1.401(K)-2(B)(2)節的規定計算受影響的HCE的超額繳款金額，該條款規定，針對HCE的超額繳款金額是該HCE的實際延期比率(“ADR”)必須減去的金額(如果有的話)，以等於該年允許的最高ADR。為了計算允許的最高ADR，ADR最高的HCE的ADR減去使該HCE的ADR等於第二高ADR的HCE的ADR所需的金額。如果較小的減幅能夠使安排在減量後滿足ADP測試，則只會使用較小的減量。必須重複本步驟1中描述的過程，直到該佈置在減少後滿足ADP測試。所有初級保健服務的所有減少額的總和是該計劃年度的超額捐款總額。
(二)第二步。
在步驟1中確定的超額捐款總額應按照本步驟2在各高等教育機構之間分攤。在ADP檢驗中考慮的捐款金額最高的HCE的捐款，應減去使該HCE的捐款等於在ADP檢驗中考慮的次高美元捐款的HCE的捐款的美元金額所需的數額。然而，如果減少對高級別教育的分攤將使該計劃能夠分攤超額捐款的總額，則只適用較少的分攤。必須重複這一步驟2中的程序，直到分攤了超額捐款總額為止。
(三)第三步。
分配給高級別教育的超額捐款數額應根據可歸因於這種超額捐款的任何收入或損失進行調整，但不得對在作出超額捐款的計劃年終和分配超額捐款的時間之間的間隔期內發生的收益或損失進行調整。可分配給超額繳費的收入或損失的計算方法為：將發生超額繳費的計劃年度的收入或損失乘以公共部門經濟主管部門減薪分賬户的收入或損失，其分子為公共部門主管部門在計劃年度的超額繳費，分母為計劃年度開始時公共部門主管部門減薪分賬户的餘額加上計劃年度內公共部門主管部門的減薪繳款。
(四)第四步。
在發生超額繳款的計劃年度結束後十二(12)個月內，計劃必須將根據步驟2分配給每個高等教育機構的超額捐款和根據步驟3確定的可分配收入分配給每個高等教育機構。為了避免根據《守則》第4979條徵收10%(10%)的消費税，分配必須在發生超額捐款的計劃年度結束後兩個半月內進行。分配應被指定為超額捐款的更正分配。
(五)追趕繳費特別規則。
如果本應獲得糾正分配的HCE有資格為發生超額捐款的當年補繳捐款，並且該HCE的補繳捐款低於補繳捐款的美元限額。在第3.2(B)節中，本應分配給高級別環境的部分或全部數額應重新定性為追趕貢獻，並保留在。這樣的HCE的説法。待重新表徵和保留的金額應等於(1)差額中的較小者
在計劃年度的追趕捐款美元限額和醫療保健機構之前對計劃年度的追趕捐款之間，或(2)作為糾正分配分配給醫療保健企業的總金額。
(Vi)Roth減薪繳款特別規則。
如果根據本3.1(D)節的規定將超額繳費分配給一個既包括税前減薪繳款又包括ROTH減薪繳款的計劃年度，則應按以下優先順序分配超額繳款：(A)首先，應分配任何税前減薪繳款；(B)其次，應分配ROTH減薪繳款。根據財政部的規定，任何Roth減薪繳款的本金不得包括在毛收入中，但可分配給分配的任何收入應包括在毛收入中。
第3.2節規定了最大限度的選修延期。
(A)減薪供款的金額限額。
任何參與者在任何日曆年的減薪繳款不得超過《守則》第402(G)(1)條所允許的任選延期金額。這一上限由美國國税局每年設定，並根據生活成本的增加進行調整。
(I)指定過多的選擇性延期。
402(G)限制適用於參與者，不僅基於對本計劃的減薪繳款，還基於對任何其他合格退休計劃的“選擇性延期”，包括其他僱主的計劃。“選擇性延期”是指根據減薪協議向僱主贊助的合格退休計劃繳款，包括401(K)繳款、403(B)年金繳款和對簡單計劃的選擇性繳款。由於參與僱主和管理委員會都不知道參與者對其他僱主的合格退休計劃的選擇性延期，因此參與者有責任監督關於所有選擇性延期的這一限制。如果參與者在計劃年度的可選延期超過402(G)限制，則參與者必須選擇將超出的部分分配給哪個計劃。如果參與者選擇將部分或全部超出部分或全部分配給本計劃，參與者必須在超額發生的下一年的次年3月1日之前通知行政委員會。參加者向行政委員會發出的通知必須(A)以書面形式發出，(B)具體説明上一年度分配給該計劃的超額數額，以及(C)附上參加者的書面聲明，説明如果不分配這些數額，超額數額(與根據其他有條件的退休計劃或安排遞延的數額相加)將超過《守則》第402(G)節規定的發生繳款當年對參加者的限制。參與者應被視為具有
如果參與者的選擇性延期超過了402(G)限制，則應向管理委員會發出上述通知，僅考慮對本計劃的減薪繳款，以及對參與僱主或聯營公司發起的其他計劃的選擇性延期。
(Ii)超額可選延期付款的分配。
根據前款分配給本計劃的任何超額可選延期付款，加上到該計劃年度結束時可分配給該計劃的任何收入和減去可分攤的任何虧損，應不遲於超額可選延期付款繳納當年的下一年的4月15日分配給參與者。可分配給此類超額可選延期的收入或損失的計算方法為：將可分配給參與者在計劃年度的減薪子賬户的收入或損失乘以分數，分子是參與者在計劃年度的超額可選延期，分母是參與者在計劃年度開始時的減薪子賬户餘額加上參與者在計劃年度的減薪繳款。不得對在計劃年度末和分配超額可選延期期間之間的間隔期內發生的收益或虧損進行調整。
(3)追趕貢獻的特別規則。
如果符合追趕資格的參與者的正常減薪繳款超過了402(G)限額，但沒有繳納第3.2(B)節允許的全額追補繳款，則超過402(G)限額的正常減薪繳款的數額應在第3.2(B)節允許的範圍內重新定性為追補繳款。
(4)Roth減薪繳款特別規則。
如果根據第3.2(A)(Ii)節為同時包括税前減薪繳款和Roth減薪繳款的計劃年度分配超額可選延期繳費，則應按以下優先順序分配超額可選延期繳款：(A)首先，應分配任何税前減薪繳款，(B)第二，應分配Roth減薪繳款。根據財政部的規定，任何Roth減薪繳款的本金不得包括在毛收入中，但可分配給分配的任何收入應包括在毛收入中。
(B)追趕捐款的金額限額。
任何符合追趕資格的參與者在任何日曆年的追趕捐款不得超過《守則》第414(V)(2)(B)(I)節規定的按生活費增加調整後的額度。
第3.3節適用於第401(M)節的非歧視規則。
(A)機場核心計劃測試。
根據《守則》第401(M)(2)節的實際繳款百分比(“ACP”)測試，對代表非工會參與者所作的匹配繳費進行歧視測試。(代表談判單位參與者提供的等額捐款自動滿足第401(M)條的非歧視要求。)
(B)前一年的測試方法。
該計劃使用上一年的ACP測試方法，根據這一方法，將符合資格的HCE僱員組本年度的ACP與上一年屬於非HCE的合格僱員組的ACP進行比較。比較百分比必須滿足以下測試之一：
(I)1.25測試。
符合條件的高薪員工組在本計劃年度的ACP不大於上一計劃年度符合條件的非高薪員工組的ACP乘以1.25[HCE ACP≤(NHCE ACP x 1.25)，或
(Ii)2%價差測試。
符合條件的高薪員工組本計劃年度的ACP超出上一計劃年度的非高薪員工組的ACP不超過兩個百分點，而符合條件的高薪員工組本計劃年度的ACP不超過上一計劃年度符合條件的非高薪員工組的ACP的兩倍[HCE ACP≤(非HCE ACP+2%)]和[HCE ACP≤(非HCE ACP x 2)].
(C)機場核心計劃規則
(I)團體。
在一個計劃年度內，指定的一組合格員工的ACP是指(A)截至該計劃年度內某個日期分配給該合格員工賬户的匹配繳款金額與(B)該合格員工在該計劃年度的ADP薪酬的比率(分別為該組中的每個合格員工計算)的平均值。
(2)2011計劃年度特別規則。
在2011計劃年度，也就是第一個提供相同捐款的年份，非醫療保健機構的非物質文化遺產被認為是3%(3%)。
(3)關於安全理事會的特別規則。
任何符合資格的僱員，如在該計劃年度為合資格僱員，並有資格根據參與僱主或聯營公司所維持的一個以上計劃領取等額供款或僱員供款，則應按該等供款是在單一安排下作出的方式釐定。
(四)回頭看。
合格NHCE的ACP是使用上一計劃年度中屬於NHCE的合格員工的實際繳費比率來確定的，無論這些NHCE是合格員工還是正在計算ACP測試的計劃年度的NHCE。
《守則》第401(M)(2)節和《財政條例》1.401(M)-2節的規定通過引用併入《計劃》。
(D)糾正超額的總繳款。
超額繳款按以下四個步驟進行更正：
(一)第一步。
如果該計劃不能滿足某一計劃年度的任何一項ACP測試，則應按照《守則》第401(M)(6)節和《財政條例》第1.401(M)-2(B)(2)節的規定計算每一受影響的HCE的超額合計繳款的美元金額，該節規定，合計超額繳款的金額是指該合計的合計繳款金額(如果有)必須從該合計合計的合計金額中扣除，才能達到該合計合計的合計繳費比率(“合計繳款比率”)，以等於該年度的最高合計繳款。為了計算允許的最高ACR，將具有最高ACR的HCE的ACR減去使該HCE的ACR等於具有次高ACR的HCE的ACR所需的量。如果較低的減幅可使有關安排符合機場核心計劃的測試，則只會採用較低的減幅。必須重複本步驟1中描述的過程，直到該佈置在減少後滿足ACP測試。所有初級保健服務的所有減少額的總和是該計劃年度超額繳款總額。
(二)第二步。
在步驟1中確定的超額總捐款總額應按照本步驟2在各初級保健實體之間分攤。在非加太項目檢驗中考慮的捐款金額最高的初級保健實體的捐款，應減去使該初級保健實體的捐款等於初級保健實體的捐款的美元數額所需的數額，後者在非經常項目檢驗中考慮的捐款的美元數額次之。然而，如果對HCE的分攤較少將使該計劃能夠分攤超額總繳款總額，則只有較少的
分攤將適用本步驟2中的程序，必須重複，直到分攤了多出的總捐款總額。
(三)第三步。
分攤給高額總供款的超額總供款數額應根據可歸因於這種超額總供款的任何收入或虧損進行調整，但不得對在作出超額總供款的計劃年終和分配多出的總供款之間的間隔期內發生的收益或虧損進行調整。可分配給超額合計繳費的收入或虧損的計算方法是，將超額合計繳費發生的計劃年度分配給公積金的配對繳費分賬户的收入或虧損乘以一個分數，其分子是公積金在該計劃年度的超額合計繳費，分母為公積金的匹配繳款子賬户在計劃年度開始時的餘額加上公用事業公司為該計劃年度的配對繳款。
(四)第四步。
在發生超額總供款的計劃年度結束後十二(12)個月內，計劃必須將根據步驟2分配給高額總供款的超額總供款和根據步驟3確定的可分配收入分配給每個高級別企業。為了避免根據《守則》第4979條徵收10%(10%)的消費税，分配必須在發生超額總供款的計劃年度結束後兩個半月內進行。分配應被指定為對超額總捐款的校正分配。
第3.4節説明瞭第415條的限制。
(A)每年增加。
對於每個計劃年度，代表每個參與者對計劃的“年度增加”(加上參與僱主維護的任何其他固定繳款計劃的“年度增加”)不得超過40,000美元(根據守則第415(D)節根據生活費用增加進行調整)或參與者在計劃年度的415補償的100%(100%)的較小者。“年度增加額”是指在以下計劃年度貸記到參與者賬户的金額：
·所有僱主繳費(包括減薪繳費)；
·所有員工繳費(目前不允許)；
·沒收；以及
·根據第11.1(A)節的定義，僅就“關鍵員工”而言，繳款到固定福利計劃中的401(H)賬户或福利福利基金中的合格資產賬户的金額，用於向關鍵員工或代表關鍵員工提供退休後醫療福利，但每年增加薪酬的100%(100%)限制不適用於根據本款被視為年度增加的任何金額。
追趕捐款和從另一個合格計劃轉移或滾轉的資產不是年度增加。此外，第4.3(A)和(E)節所述的股息對公司股票的再投資、《財務條例》1.415(C)-1(B)(2)(Ii)(C)節所述的恢復性付款的分配以及償還計劃貸款不屬於年度增加。但是，年度增加額包括計劃年度的超額繳款和超額總繳款，隨後將根據第3.1(D)節和3.3(D)節(視情況而定)分配給參與者。年度加薪還包括超過《守則》第402(G)節限制的減薪繳款，但在下一個計劃年度的4月15日之前將超出的金額退還給參與者的除外。
(B)第415條聚合規則。
在適用《守則》第415節的限制時，參與方(或《財政條例》第1.415(F)-1(C)節所定義的前任僱主)的所有確定的繳費計劃(無論是否終止)，根據該計劃，參與者均應被視為一個計劃，而術語《參與僱主》應包括本公司和屬於同一受控公司集團成員的所有公司(如經第415(H)節修改的《守則》第414(B)節所界定)、所有共同控制的行業或企業(如第414(C)節所界定的，經修改後，除受共同控制的行業或企業的兄弟姐妹集團的情況外，根據守則第415(H)節)、附屬服務組(如守則第414(M)節的定義)，以及根據守則第414(O)節要求與本公司合併的任何其他實體。
(C)糾正超額的年增加量。
1981年《財政條例》第1.415-6(B)(6)節中對超額年度增加額的修正方法在2007年7月1日或之後的限制年度內無效，但員工計劃合規性決議系統允許的除外。
第3.5節禁止沒收等額供款。
如果與配對繳款相關的減薪繳款被退還給參與者，則配對繳款應被沒收，因為減薪繳款被確定為第3.1節下的超額繳款或第3.2節下的超額可選延期繳款。被沒收的等額繳款應按照退還給參與者的減薪繳款的相同方式根據收入或損失進行調整。在匹配的繳款代表超額合計的範圍內
對於根據第3.3條分配給參與者的捐款，不應發生沒收。
根據第3.5節沒收的任何配對繳費應用於支付本計劃的行政費用，或根據第5.2(C)節減少參與僱主的配對繳費。
第四條
會計和投資
第4.1節規定受託人須持有的私人資產。
該計劃的所有資產應由受託人根據信託協議和本第四條規定的規則持有和投資。
第4.2節：會計和費用會計。
受託人或受託人的關聯公司應根據信託協議或單獨的記錄保存協議，對每個參與者在計劃中的利益進行準確的會計處理。
(A)子賬户。
雖然計劃參與者的全部利益反映在他或她的賬户中或表達為他或她的賬户，但受託人可以維持子賬户，以反映參與者賬户的不同繳款來源。例如，所有減薪繳款和任何其他401(K)款必須單獨入賬，以確保遵守第401(K)條規定的分配限制。截至2022年1月1日，受託人維護與參與者帳户相關的以下子帳户：
| | | | | |
·減薪 | ·參與者自願 |
·翻轉 | ·Hei多元化計劃(“Heidi”) |
·ER匹配貢獻 | ·ameriMatch |
·僱主ASB | ·僱主補充資料 |
·非選任捐款 | |
經本公司或太平洋投資公司與受託人同意，可隨時更改子賬户。
(B)帳目估值。
每個參與者的賬户和子賬户應在紐約證券交易所開業的每一天結束時進行估值(每個賬户都有一個估值日期)。所有分配、提款和計劃貸款應以參與者在最後評估日期的賬户價值為基礎。
(C)費用及開支。
一般來説，繼承人計劃中與投資相關的費用有三種：與投資選項相關的投資費用、管理費用和個人費用。這些通常描述如下：
(一)投資支出。
投資選項有與之相關的投資費用和費用。與根據該計劃提供的共同基金有關的費用和支出可包括但不限於投資管理費、營銷和分銷費(12b-1費用)、股東服務費、記錄保管費和。其他經營費用。以費用形式支付的共同基金資產的年度百分比被表示為“費用比率”。由於共同基金買賣證券，也有交易成本，包括但不限於經紀佣金，這些佣金反映在共同基金為購買或出售各種證券而支付或收到的價格中。
根據第4.3(A)節的定義，與“公司股票”投資相關的投資費用可以包括但不限於在公開市場上購買或出售公司股票時的經紀佣金。
(Ii)行政費用。
行政費用可能包括但不限於託管費、律師費、會計費、精算費、保管費和投資諮詢費。受託人可以就每個參與者的賬户評估一筆記錄保管費。與公司股票投資具體相關的行政費用可能包括但不限於，根據該計劃作為投資管理公司股票的基本費用，以及與管理紅利傳遞計劃相關的費用。互惠基金可以向受託人支付費用，以抵消記錄保存和其他管理費用。共同基金投資還可產生信貸，可在ERISA允許的範圍內用來抵消行政費用。超過行政費用產生的積分可按比例或其他合理基礎作為收入分配給參與者賬户。
(三)個人費用。
個人費用是由參與者或受益人行為引發的費用。這些費用可能包括但不限於貸款設置和季度或年度服務費、與分配和提款相關的費用，以及符合資格和管理國內關係訂單的費用。如下文第4.3(B)節所述，某些交易行為可能會觸發個人贖回費用或處罰。一般來説，個人費用記入發起引發費用的行動的參與者和受益人的個人賬户中。
本計劃的所有費用和支出以及根據本計劃評估的任何税款均可從本計劃中支付。從本計劃支付的費用和支出應在管理委員會確定的賬户之間分配，管理委員會有權酌情使可適當分配給特定個人賬户的費用和支出直接計入這些賬户，並使不能如此分配的費用和支出合理地在所有賬户之間分配
方式由管理委員會決定。行政委員會應維持並提供或確保受託人維持並提供行政委員會已確定可直接從特定參與人和受益人的賬户中收取的日常費用和開支的現行費用表；但如果行政委員會確定根據適用法律和行政指導，這種分配是合理和適當的，則行政委員會可安排將特定費用直接劃撥到一個或多個特定賬户，即使這些費用沒有列在收費表上。
參與計劃的僱主可以(但不是被要求)支付本計劃的一般行政費用。根據ERISA中適用的禁止交易豁免，參加計劃的僱主可以向該計劃提供無擔保、免息貸款或墊款，以支付該計劃的一般行政費用。
第4.3節：賬户管理和投資管理
(A)投資範圍廣泛。
該計劃提供了廣泛的投資基金，包括但不限於，由受託人的關聯公司和其他公司管理的共同基金和公司的普通股(“公司股票”)。太平洋投資公司可隨時更改所提供的投資基金。招股説明書描述了該計劃以及與該計劃的投資相關的投資風險，與會者可以查閲。招股説明書附錄A介紹了該計劃提供的投資基金。共同基金選項的招股説明書也可供查閲。
(B)參與者指示。
每個參與者都負責投資他或她的所有賬户。參與者通過從提供的投資基金中進行選擇來行使他或她的投資責任。學員有責任對自己進行有關他們可獲得的投資資金的教育。最初的投資選擇和隨後的變更是通過電話或互聯網直接與受託人進行的。PIC被授權制定額外的規則來規範或限制投資選舉。受託人和共同基金可以對投資實施自己的規則和限制，包括徵收贖回費和懲罰以限制某些交易行為。該計劃下的投資選舉和交易所受到所有此類規則、限制、費用和處罰的約束。
(C)合格違約投資替代方案。
如果參與者沒有為參與者賬户的任何部分選擇投資選項，參與者應被視為已選擇了適用於參與者賬户非定向部分的投資選項，即年齡合適的目標日期W類富達自由指數基金(“目標日期基金”)，或太平洋投資公司可能指示的其他投資基金。目標日期基金應符合實施ERISA第404(C)(5)節的美國勞工部(DOL)法規中所定義的“合格默認投資選擇”的要求。
(D)第404(C)條圖則。
該計劃旨在構成ERISA第404(C)節及其下的美國勞工部條例中所述的計劃。根據ERISA第404(C)條，對於因參與者或受益人對參與者賬户中的投資行使控制權而造成的任何直接和必要的損失，該計劃的受託人可以免除責任。這意味着每個參與者都承擔着參與者自己的投資決策的風險和回報。投資損失可能基於。那些決定。參與僱主或其高級職員及董事、太平洋投資公司、投資委員會、行政委員會、受託人或其任何代表均不會為計劃所提供的任何投資基金的表現提供保險或以其他方式作出保證。
(E)公司股票
參與者和受益人可以按照第4.3(E)節和信託協議修正案的規定對公司股票進行有限投資。
(I)員工持股狀況。
本計劃中投資於公司股票的部分是“員工持股計劃”(“員工持股計劃”)，如守則第4975(E)(7)節所界定。
(Ii)股息傳遞
根據信託協議，公司股票支付的股利應傳遞給參與者和受益人。通過該計劃對公司股票進行投資的每個參與者和受益人可以選擇(A)以現金形式向參與者或受益人支付任何公司股票股息，或(B)在該計劃中對公司股票進行再投資。如果參與者或受益人沒有肯定地選擇接受現金股息，該參與者或受益人應被視為已選擇將該股息再投資於本計劃中的公司股票。向參與者或受益人支付任何現金股利，應視為收到股息的參與者或受益人是公司股票的直接所有人，不應被視為第六條中的計劃分配。根據守則第404(K)(7)節，股息再投資於計劃中的公司股票應完全歸屬於計劃。
(Iii)實時交易。
通過該計劃進行的公司股票交易應按照信託協議進行，該協議一般規定參與者或受益人發起的交易所的實時交易，以及其他交易的批量活動(例如，購買公司股票以換取分配給公司股票的參與者捐款，以及出售公司股票以促進分配和貸款)。
(四)股份表決。
根據信託協議的條款，每個參與者有權指示受託人以何種方式表決記入參與者或受益人賬户的該數量的公司股票。參與者和受益人對公司股票的所有權以及參與者和受益人對公司股票的投票應保密。信託協議列明本公司及受託人在通知出席人或特別會議的參與者及受益人、傳達指示的方式，以及對受託人未接獲任何指示的股份投票方面的責任。受託人在履行其對本計劃持有的公司普通股的責任時，應遵守經修訂的信託協議。
(V)投標要約。
如果投標要約或其他情況涉及潛在的不當影響，受託人應根據信託協議的條款控制參與者投票的統計。
(Vi)第16條內幕人士。
對於受1934年證券交易法第16條條款約束的參與者(“受影響的參與者”)，本計劃的條款和本計劃下的所有交易的目的是，其解釋和應用應符合規則16b-3或任何後續規則下所有適用的豁免要求和條件。在這方面，受影響的參與者的投資選擇指示參與者的賬户在公司股票中的投資、處置或再投資，其結構應符合聯邦法規第240.16b-3(F)節第17章下的“酌情交易”的要求。具體地説，只有在最近一次投資選擇的日期之後的六(6)個月內，受影響的參與者才被允許就公司股票的收購或處置做出此類投資選擇，以進行由參與僱主或聯營公司贊助的任何員工福利計劃下的“反向”交易。為此，如果當前交易是一項處置，則“反向”交易意味着先前的收購，反之亦然。然而，由於選擇接收或推遲接收與參與者的死亡、殘疾、退休或終止服務相關的公司股票或現金而導致的公司股票的收購或處置不屬於規則16b-3(F)下的“酌情交易”的含義，並且不應受到或在適用上述六(6)個月的選舉限制時被考慮。
(七)股份變動。
如果公司普通股流通股被減持或交換為不同數量或種類的股票或其他證券，或者如果通過合併、合併、出售公司全部或幾乎所有資產、資本重組、重新分類、股票分紅、股票拆分、反向股票拆分或其他分配，就該等公司股票或其他證券的股份分配額外的股份或新股或其他證券，可對股票或其他證券的最大數量和種類進行適當和適當的調整，這些股票或其他證券須根據修訂後的1933年《證券法》向證券交易委員會提交有效的登記聲明。根據本款進行的任何調整應符合適用的聯邦和州證券法律法規的要求。
(Viii)股份買賣。
受託人所有購買公司股票的價格不得超過購買之日該公司股票的公允市值。所有出售公司股票的價格應不低於該公司股票在出售之日的公允市值。根據信託協議，購買和出售公司股票可以直接與公司或在公開市場上進行。在適用的範圍內，任何公司股票的購買或出售都應符合ERISA第408(E)條的規定。
(九)多元化。
在符合第4.3(E)(Iv)條以及太平洋投資公司、受託人或投資基金施加的適用交易限制的情況下，參與者可隨時自由分散其賬户的投資。
(X)對公司股票的投資限制。
參與者可以投資於公司股票的金額有兩(2)個限制。首先，參與者不得直接將超過20%(20%)的任何股份貢獻給公司股票。第二，如果轉讓或交換將導致參與者或受益人對公司股票的投資超過參與者或受益人總賬户餘額的20%(20%)，則禁止參與者和受益人從其他投資選擇向公司股票進行轉讓或交換。在任何時候，PIC可以進一步限制對公司股票的投資，或取消公司股票或任何其他形式的投資。公司股票作為該計劃下的一種投資選擇。
本款規定的限制不適用於使用受託人的
自動重新平衡功能。2008年10月17日至2018年6月8日期間違反這些限制進行的投資交換/轉移將被取消。這意味着，能夠進行超過這些限制所允許的交換/轉移的參與者和受益人將不會被要求減持公司股票基金。自2018年6月8日起，對所有投資交換/轉讓重新實施限制。
(Xi)滿足守則第401(A)(35)條的要求。
由於該計劃持有公開交易的僱主證券，因此它是《守則》第401(A)(35)(E)節所界定的“適用的固定繳款計劃”，並受《守則》第401(A)(35)節規定的多樣化要求的約束。每個參與者(包括在計劃中擁有受益人或備用受款人有權行使參與者權利的帳户的每個受益人和備用受款人)都有權剝離可歸因於選擇性延期(如準則第402(G)(3)(A)節所述)、員工繳費(如果有)、展期繳費和僱主非選擇性繳費的任何公司股票投資。關於任何類型的捐款的這種多樣化權利，沒有授予服務的要求。從公司股票中剝離的金額可投資於根據本計劃提供的任何其他投資選項，該計劃應包括除僱主證券以外的至少三(3)個投資選項，每個選項都是多樣化的，具有重大不同的風險和回報特徵。應至少每季度提供定期合理的撤資和再投資機會。除《財政部條例》1.401(A)(35)-1(E)(2)和(3)條所規定的外，如果不對其他計劃資產的投資施加此類限制或條件，則不會對上市交易證券的投資施加(直接或間接)限制或條件。
第4.4節規定了太平洋投資公司的一般投資權。
(A)一般規定。
太平洋投資公司可授權或指導對ERISA允許並經受託人同意的任何投資進行投資。太平洋投資公司可以取消授予參與者將投資引導到自己賬户的權力，在這種情況下，太平洋投資公司或其他受託人將負責對參與者賬户的投資。
(B)投資經理。
太平洋投資公司可根據ERISA的要求，與一家或多家投資管理公司簽訂合同，管理該計劃的全部或部分資產。投資經理必須根據1940年《投資顧問法案》註冊為投資顧問，或以其他方式符合ERISA第3(38)(B)條的要求，投資經理必須以書面確認該投資經理是該計劃的受託人。太平洋投資公司可根據適用的投資管理合同，視情況認為適當，撤換投資經理。
(C)公司股票和銀行存款。
在符合ERISA第407和408條的限制以及PIC可能施加的任何限制或限制的情況下，本計劃最高可將100%(100%)的資產投資於公司的普通股。
(D)共同和集體信託基金。
交易可以在計劃(包括信託或保險合同)和(I)共同或集體信託基金或集合投資基金之間進行，該基金或集合投資基金是由州或聯邦機構監管的銀行或信託公司(如ERISA中定義的)，或(Ii)有資格在一個州開展業務的保險公司的集合投資基金，條件是(A)交易是出售或購買此類基金的權益，以及(B)銀行、信託公司或保險公司獲得的賠償不超過合理補償。
(E)81-100個信託基金。
本計劃的資產可投資於根據税法第501(A)條符合税務規則第81-100條規定的免税資格的團體信託，該規則經收入規則2004-67、收入規則2011-1和隨後的收入規則(“81-100信託”)修改。如果本計劃的任何資產投資於81-100信託基金，則管理81-100信託基金的信託協議的規定(經不時修訂)和由此設立的信託基金在此作為本計劃和本信託基金所投資的本計劃和本信託基金的一部分。
第4.5節：向積極參與者提供更多貸款。
計劃貸款計劃適用於積極受僱於參與僱主的參與者。不再積極受僱於參與僱主的參與者可以根據第六條的規定通過分配進入他們的賬户。貸款計劃由受託人按照管理委員會批准的程序管理。貸款程序在此引用，並可在不另行通知的情況下隨時修改，也無需對本計劃進行進一步修改。如貸款程序與本第4.5條有任何衝突，以貸款程序為準。
(A)貸款來源。
計劃貸款只能從以下子賬户獲得：減薪、Roth基本、員工税前追趕、Roth追趕、展期、税後展期、Roth展期、Roth計劃內轉換、股息完全授予、ameriMatch、參與者自願、展期和僱主ASB。
(B)申請程序。
希望獲得貸款的參與者可以通過電話或互聯網向受託人發起這一過程。參與者在發起貸款後有三十(30)天的時間完成貸款
申請程序。如果流程未在三十(30)天內完成，參與者必須重新啟動流程。貸款申請包括一張期票和擔保協議。
(C)最高貸款額。
參與者可借入的最高金額為：
(I)參與者既得賬户餘額的50%(50%)，或
(Ii)$50,000，減去以下款額(如有的話)：
(A)在截至貸款發放之日的前一天的一(1)年期間，該計劃的最高未償還貸款餘額，減去
(B)貸款發放之日該計劃的未償還貸款餘額。
參與者的Roth繳費子帳户和Roth計劃內轉換子帳户(在第6.11.A節中定義)將包括在確定參與者的最高貸款金額時，並且是可用的貸款來源。
(D)最低貸款額。
低於1,000美元的貸款將不被允許。
(E)還款條件。
貸款必須在五(5)年內償還，除非參與者確定貸款收益將用於購買參與者的主要住所，在這種情況下，管理委員會可能會同意最長15年的還款期。五(5)年還款規則的主要居住地例外情況不適用於改善參與者主要居住地的貸款。尋求貸款的參與者必須同意以工資扣減的方式償還貸款。如果參加者已終止僱用，或因合格兵役以外的原因休假，但沒有獲得足夠的補償以支付貸款，則參加者必須直接向受託人支付貸款。利息應在應計時支付，並按一定比例攤銷。
(F)可批給貸款的目的。
一名參與者最多可以有兩筆未償還貸款，不受貸款收益用途的限制，前提是貸款金額不超過最高限額。在任何情況下，管理委員會或受託人不得以比其他參與者更有利的方式管理貸款計劃。
(G)利率。
任何日曆月的計劃貸款利率，自貸款月份的前一個月的最後一個工作日起，應比美聯儲最優惠利率高出兩個百分點。管理委員會有權酌情修改計劃貸款的利率，在這種情況下，管理委員會如此確定的利率將適用於此後發放的計劃貸款，以代替本協議規定的利率。
(H)抵押品。
貸款應以貸款批准時參與者既有賬户餘額的50%(50%)作為擔保。
(I)在分配時償還。
如果參與者或受益人在參與者被解僱、退休、殘疾或死亡後申請或以其他方式有權獲得本計劃第六條規定的即時分配(包括未經參與者同意自動分配小額賬户餘額)，任何未償還貸款的未償還餘額應在緊接分配之前到期並全額支付。如果在分發前沒有全額還款，參與者的賬户將在分發時被未償還的餘額減少或抵銷。抵銷金額將是分配給參與者或受益人的應税分配的一部分。
(J)失責。
如果參與者未能在到期付款後九十(90)天內付款，則會發生違約。如果存在默認設置，則會發生以下情況：
·貸款本金加上截至違約之日累計的利息將被視為分配，需繳納所有適用的税費。受託人將向參與者發出國税局表格1099-R，以反映被視為分配的情況。
·雖然默認情況下是視為分配，但受託人不會減少參與者的帳户，直到根據本計劃的條款發生可分配事件。
·在參與者償還拖欠貸款的餘額(連本帶息)之前，參與者將不能獲得另一筆計劃貸款。
(K)休假。
一般來説，在批准休假期間，必須及時繼續還款。但是，任何計劃貸款的償還可以在參與者休服合格兵役期間暫停，如果參與者要求，還可以在參與者休養合格兵役期間暫停償還貸款利率
服務不得超過6%(6%)。USERRA。行政委員會通過的程序載有關於暫停償還貸款的規則。
(L)自主投資。
與所有其他計劃投資一樣，計劃貸款是一種自我導向的投資。根據第4.2(C)節的規定，貸款的合理費用可以從參與者的賬户中扣除。貸款支付的利息和本金將只記入參與者的賬户，因違約或其他原因而遭受的任何損失將完全由參與者的賬户承擔。
第五條
歸屬及沒收
*第5.1節：*歸屬。
歸屬確定參與者在發生可分配事件(如退休或其他離職)時有權獲得的參與者賬户部分。根據第5.2節的規定，參與者賬户的任何部分在被解僱後未被轉給，將被沒收。
(A)立即歸屬於匹配供款子賬户以外的所有子賬户
每個參與者總是百分之百(100%)歸入參與者的所有子賬户，但不包括任何匹配的繳費和非選擇性繳費子賬户。
(B)歸屬配對供款子賬户
(I)在達到正常退休年齡之前終止僱用。
等額繳費和非選擇性繳費，其各自的收入在繳納時不會立即歸屬。相反，如參加者在達到正常退休年齡前終止受僱於參與計劃的僱主，則歸屬該參加者的配對供款及非自選供款的子帳户(如有的話)，將按下列附表釐定：
| | | | | |
| 歸屬服務年限 | 既得百分比 |
| 不到2年 | 0% |
| 2年 | 20% |
| 3年 | 40% |
| 4年 | 60% |
| 5年 | 80% |
| 6年或以上 | 100% |
(Ii)達到正常退休年齡。
如果參與者在受僱於參與僱主或聯營公司時達到正常退休年齡，參與者應100%(100%)歸入其總賬户，包括任何匹配供款或非選擇性供款子賬户，無論參與者的歸屬服務年限如何。
(C)歸屬年限的計算。服務。
歸屬服務年限採用以受僱年限為基礎的已用時間法計算。
(I)一般規則。
授予授予服務的時間為參與者首次(1)為參與僱主或關聯公司提供一(1)小時服務之日起至參與者終止為所有參與僱主和關聯公司服務之日止。參與者在(I)參與者辭職、退休、退伍或死亡之日，或(Ii)因任何其他原因(如殘疾、假期或請假)缺勤的第一(1)日的第一個週年紀念日(以較早者為準)“終止服務”。
(Ii)再就業。
如前參加者重新受僱於參與僱主或聯營公司，則轉歸服務的有效期為自該參加者重新受僱之日起至該參加者其後終止為所有參與僱主及聯營公司服務之日止。如果該參與者在該參與者終止服務之日起的連續十二(12)個月內重新受僱，則還應在過渡期內給予歸屬服務。
(3)產假和陪產假。
如果參與者在以下任何期間缺勤：(A)因懷孕、孩子出生或因收養兒童而安置孩子，或(B)為了照顧該兒童而在緊接出生或收養後開始的一段時間內缺勤，則參與者應獲得相當於這段時間或十二(12)個月中較小者的額外歸屬服務。如果參與者在產假或陪產假的第一(1)日的一週年之後缺勤，則其離職日期應為缺勤的第一(1)日的兩週年紀念日。第一(1)週年和第二(2)週年之間的期間不應被視為服務期或遣散期。
(4)其他休假。
對於產假或陪產假以外的休假，應為以下人員提供歸屬服務：
(A)軍事休假。
合格服兵役的休假時間。一般來説，如果在合格兵役期間休假的參加者在合格兵役結束後五(5)年內沒有回到有保障的工作崗位，則不得在合格兵役期間給予額外的歸屬抵免，但是，如果參加者在履行合格兵役期間死亡，參加者的遺屬有權享受所提供的任何額外福利(與合格兵役期間有關的應計福利除外)
根據該計劃，參加者復職，然後因死亡而終止僱用。這意味着已故參與者的合格兵役將計入歸屬服役。
(B)批准的事假。
參加活動的僱主授權的不超過一(1)年的個人休假。在確定缺勤假時，參與的僱主必須以非歧視性的方式行事。
(C)削減工作。
因工作減少而缺勤的期間，不得超過六(6)個月，前提是參與者在參與僱主通知有工作可用後兩(2)周內重返工作崗位。
(V)“闖入服務規則”
(A)一(1)年的中斷服務。
在服務中斷一(1)年後，參與者在中斷服務之前的歸屬服務年限將不會被考慮在確定參與者在中斷後的等額繳費和非選擇性繳費中的既得利益，直到該參與者再次完成一(1)年的歸屬服務。
(B)五(5)年的中斷服務。
如果參與者連續五(5)次出現一(1)年的服務中斷，則在確定在該一(1)年的服務中斷之前的等額繳費和非選擇性繳費中的歸屬百分比時，不應考慮在該一(1)年的服務中斷之後計入的歸屬服務。
(D)受僱於聯營公司。
為了確定參與者的歸屬服務，聯營公司的僱用應被視為參與僱主的僱用。
第5.2節：關於沒收財產的規定。
(A)沒收等額繳款或非選擇性繳款。
如果參與者在沒有百分之百(100%)歸屬於他或她的匹配供款或非選擇性供款子賬户的情況下終止與參與僱主的僱傭關係，則參與者的匹配供款或非選擇性供款子賬户的非歸屬部分應在
參與者的帳户將在參與者連續五(5)次連續一(1)年的服務中斷期間結束時分發，如果是較早的話。參與者在配對繳款或非自選繳款中享有零%(0%)的既得利益，其收益應被視為在終止僱傭時收到了該參與者的配對繳款或非自選繳款子賬户的既有部分的分配，導致任何配對繳款或非自選繳款及其收入立即被沒收，並記入該參與者的賬户。
(B)恢復喪失的等額繳款或非選擇性繳款分賬户。
如果參與者在連續五(5)次連續一(1)年的服務中斷之前被參與僱主重新僱用，並且參與者在參與者終止受僱後從參與者的匹配供款或非可選供款子賬户中全額償還任何分配給參與者的任何分派，則可恢復從匹配供款或非可選供款子賬户中沒收的任何款項。參與者應自重新就業之日起有五(5)年的時間支付必要的還款。如果參與者償還了款項，被沒收的確切金額將被恢復到參與者的匹配繳款或非可選繳款子賬户中，而不會對過渡期的利息或任何收益或虧損進行調整。如果由於參與者在其匹配供款或非選擇性供款子賬户中擁有零%(0%)的既得利益而發生沒收，則應在參與者在重返參與僱主的工作時完成一(1)年的歸屬服務後恢復。必須恢復的任何被沒收的金額應首先(1)從匹配繳款或非選擇性繳款子賬户的當前沒收中恢復，或者第二(2)從參與者的參與僱主的額外繳款中恢復。
(C)使用沒收來支付計劃費用和減少僱主繳費。
未用於恢復先前根據第5.2(B)節沒收的金額的被沒收的等額繳款和非選擇性繳款子賬户應首先用於按照ERISA第4.2(C)節和第404(A)節允許的方式支付行政費用。如果沒收超過支付行政費用所需的金額，沒收應用於減少發生沒收的計劃年度的參與僱主的匹配繳費和非選擇性繳費。如果某一計劃年度的沒收款項超過該計劃年度的配套繳費和非選擇性繳費，則超出的部分應存入暫記賬户，用於在以後的年度中減少配套繳費和非選擇性繳費。
第六條
既得利益的支付
第6.1節
參加者可在離職後，在行政上可行的情況下，儘快申請並獲得參加者既得賬户餘額的分配(在分配之前的最近估值日期確定，並因任何未償還的計劃貸款而減少)。
第6.2節記錄小額賬户餘額。
如果參與者的既有賬户餘額為1,000美元或更少(不分來源確定)，參與者的既有賬户餘額應在參與者離職後，在行政上可行的情況下儘快一次性分配給參與者。不需要參與者或參與者配偶的同意就可以進行這種非自願的現金兑換。如參加者的既得户口結餘超過1,000元但少於或等於5,000元，而參加者不選擇直接展期或分配參加者的户口結餘，參加者的户口結餘將自動滾存至管理委員會指定的個人退休賬户。如參加者的既有户口結餘超過5,000元(不計任何可歸因於展期供款的款額)，則在參加者未達正常退休年齡前，未經參加者同意，不得向參加者作出分派。
第6.3節規定了新的法定生效日期。
福利不得遲於最近發生下列情況的計劃年度結束後第六十(60)天開始：
(A)參加者已達到正常退休年齡；
(B)參與人達到其開始參加該計劃的當年的十週年；或
(C)參加者終止受僱。
儘管如上所述，但在符合第6.8條的規定下，參與者必須提出福利申請並完成適當的分配流程，才能根據本第6.3條開始領取福利。
第6.4節介紹了就業分紅後的各種福利形式
參加者在離職後可獲得的福利形式如下：
(A)在完成所有適用的分配表格後，在行政上可行的情況下儘快支付一筆款項(也稱為一次付清)；
(B)分期付款選擇權，僅適用於HEISOP子賬户，如第6.5節所述；
(C)如第6.6節所述，僅定期支付所需的最低分配；和
(D)部分提取參與者選擇的既有賬户餘額(減去任何未償還貸款餘額)。參與者可在任何計劃年度選擇不超過一次的部分取款。
所有分配應以現金形式進行，但參與者對公司股票的投資應分配給參與者公司股票的全部股份。但是，參與者可以選擇以現金代替公司股票(並應被視為已根據第6.2節就5,000美元或更少的任何自動分配做出了這樣的選擇，除非參與者肯定地選擇在自動分配之前以公司股票的形式接受分配)。不得發行零碎股份；任何零碎股份的價值應以現金支付。
受託人終止受僱時，會向參加者提供有關現有福利形式及福利選擇程序的資料，參加者可於受託人網站或致電受託人作出福利選擇。材料應描述參與者有權將分配推遲到參與者的正常退休日期，以及未能推遲分配的後果。分發材料應在分發開始前不少於三十(30)天且不超過一百八十(180)天提供給參與者；但是，如果分發材料明確告知參與者，參與者有權在收到材料後至少三十(30)天內考慮是否選擇分發(如果適用，則選擇特定分發選項)，並且參與者在收到材料後肯定地選擇分發，則分發可以在向參與者提供分發材料後不到三十(30)天內開始。
第6.5節介紹了HEISOP子賬户的分期付款選項
除非參與者另有選擇，否則參與者投資於公司股票的HEISOP子賬户部分(如果有)應以基本相等的定期付款(不低於每年)的方式在不長於以下較大者的期間內分配：
(A)五(5)年或
(B)如參與者於本公司股票的投資超過1,230,000美元，餘額超過1,230,000美元的每245,000美元另加五(1)年另加一(1)年(但不超過五(5)年)。根據《守則》第409(O)(2)節，這1,230,000美元和245,000美元將根據2022年後的生活費用增加。
第6.6節規定了最低分配率的定期支付。
參與者可要求其既得賬户餘額僅以規定的最低分配額定期付款的形式進行分配，從。參與者所需的開始日期，一直持續到參與者的賬户根據第6.6節完全分配給參與者或根據第6.7節分配給參與者的受益人，並根據第6.8節確定和支付為止。已選擇接受所需最低分配額的定期付款的參與者，可選擇在任何時候獲得其既有賬户餘額(減去任何未償還貸款餘額)的一次性分配款。第6.8(H)(V)節規定了“必需的開始日期”。
第6.7節規定，死亡撫卹金不適用於美國。
如果參與者在參與者的既有賬户餘額總額分配之前死亡，該參與者的指定受益人有權獲得參與者的既有賬户餘額(減去任何未償還貸款)作為死亡撫卹金。死亡撫卹金可在參與者死亡後在行政上可行的情況下儘快支付，必須在參與者去世五週年的年終前支付。死亡撫卹金應一次性支付，但下列情況除外：(A)在參與者死亡之日和根據前一句話要求分配剩餘賬户餘額的時間(如果較早，則為受益人選擇接受一筆金額分配的日期)之間，必須向受益人進行所需的最低限度分配的範圍內，應按照第6.8節的規定進行這種要求的最低限度分配；和(B)在符合第6.8條的前提下，受益人可以選擇(或者，如果之前開始分配給參與者，則可以繼續收到)僅涉及HEISOP子賬户的分期付款，如第6.5條所述。
參與者的受益人應是參與者按照管理委員會批准的程序指定的個人或法人，但已婚參與者的配偶應自動成為其受益人，除非配偶同意替代受益人。配偶在同意書上的簽字必須經過公證或由授權的計劃代表見證。如果確定並使行政委員會滿意的是，由於沒有配偶、配偶下落不明或《財務處條例》可能規定的其他情況而不能獲得配偶同意，則不需要配偶同意。
在符合已婚參與者配偶權利的情況下，參與者可根據管理委員會批准的程序，隨時撤銷或更改參與者受益人的指定。當參與者指定新的受益人時，該參與者指定的所有以前的受益人指定應自動撤銷。如果參與者去世時，在管理委員會或第三方檔案保管人處沒有有效的受益人指定，或者受益人已先於參與者去世，則參與者既有賬户餘額的受益人應按優先順序：
(A)參與者的尚存配偶(如有的話)；
(B)該已故參與者的遺產。
參與者死亡時本計劃記錄所顯示的事實應為適當受益人身份的確鑿證據。如果參與者和參與者的配偶離婚，任何指定配偶為受益人的行為將自動失效。只有在離婚後，參與者明確指定其前配偶為該參與者的受益人時，該前配偶才應被視為本計劃的受益人。
第6.8節規定了最低分配要求。
本第6.8節的規定應適用於確定所需的最低分配。
(A)優先。
本第6.8條的要求應優先於本計劃中任何不一致的規定，但不得將本第6.8條理解為創造一種在本第六條下無法獲得的分配形式。
(B)庫務規例法團的規定。
本第6.8節要求的所有分配應根據本準則第401(A)(9)節下的財政部規定確定和作出，並通過引用將其併入本文。
(C)分發時間和方式
(I)規定的開始日期。
參與者的全部利益必須在參與者要求的開始日期之前分發或開始分發。
(Ii)參與者在分發開始前死亡。
如果參與者在分配開始之前去世，參與者的全部利息將在包含參與者死亡五週年的日曆年的12月31日之前分配給參與者的受益人。
(D)分發形式。
分配應按照第6.8(E)和(F)節進行。
(E)參與者一生中所需的最低分配
(I)每個分配日曆年度規定的最低分配金額。
在參與者的有生之年，每個分配日曆年的最低分配金額應為以下較小者：
(A)將參與者的賬户餘額除以《財務條例》1.401(A)(9)-9節《問答-2》規定的統一壽命表中的分配期限所得的商數，使用參與者在分配歷年的生日時的年齡；或
(B)如果參與者在分配日曆年的唯一指定受益人是參與者的配偶，商數為參與者的賬户餘額除以《財務條例》1.401(A)(9)-9節問答-3中規定的共同和最後倖存者表中的數字，使用參與者和配偶在分配日曆年的生日時達到的年齡。
(Ii)終身最低分配率持續至參加者去世之年。
應根據本第6.8(E)節確定所需的最低分配額，從第一個分配日曆年開始，直至包括參與者死亡日期的分配日曆年為止。
(F)參與者死亡後所需的最低分配
(I)在分配開始之日或之後死亡
(A)指定受益人倖存的參與者。
如果參與者在分配開始之日或之後去世，並且有指定受益人，則必須在參與者死亡年度之後的每個分配日曆年分配的最低金額是參與者的賬户餘額除以參與者的剩餘預期壽命或參與者的指定受益人的剩餘預期壽命中較長的一個所獲得的商，其確定如下：
(1)參與者的剩餘預期壽命是根據參與者在去世當年的年齡計算的，以後每一年減去一歲。
(2)如果參與者的尚存配偶是參與者的唯一指定受益人，則在參與者去世後的每個分配日曆年，尚存配偶的剩餘預期壽命是使用尚存配偶在該年的生日時的年齡計算的。對於尚存配偶去世當年之後的分配歷年，尚存配偶的剩餘預期壽命是使用尚存配偶在該歷年中截至配偶生日的年齡計算的。
配偶死亡，以後每一歷年減一。
(3)如果參與者的尚存配偶不是參與者的唯一指定受益人，則指定受益人的剩餘預期壽命按參與者去世當年的下一年的受益人年齡計算，以後每一年減去一歲。
(B)沒有指定受益人。
如果參與者在分配開始之日或之後去世，且截至參與者死亡當年的次年9月30日沒有指定受益人，則應在參與者去世後的每個分配歷年分配的最低金額為參與者的賬户餘額除以參與者在該死亡年度的剩餘預期壽命所得的商數，然後每一年減去1。
(Ii)在日期分配開始前死亡
(A)一般規則。
如果參與者在日期分配開始前去世，則在參與者死亡當年之後的每個分配日曆年度應分配的最低金額為參與者的賬户餘額除以參與者指定受益人的剩餘預期壽命所得的商數，這是按照第6.8(F)(I)節的規定確定的。
(B)沒有指定受益人。
如果參與者在開始分配日期之前死亡，並且截至參與者死亡年份的下一年9月30日沒有指定受益人，則參與者的全部權益應在包含參與者死亡五週年的日曆年度的12月31日之前完成分配。
(C)在要求開始分配給尚存配偶之前，尚存配偶死亡。
如果參與者在開始分配日期之前去世，參與者的尚存配偶是參與者的唯一指定受益人，並且尚存配偶在第6.8(C)(Ii)條規定開始向尚存配偶進行分配之前去世，則第6.8(F)(Ii)條應適用，就像尚存配偶是參與者一樣。
(G)要求在死後第五年結束前全部分配。
第6.8節規定了參與者去世後每個分配日曆年必須分配的最低金額，但不得理解為允許任何受益人在第6.7節要求分配的日期後保留計劃賬户。
(H)定義。
以下定義補充了《計劃》其他部分的定義，特別是第十二條。
(I)指定受益人。
“指定受益人”是指根據本計劃第6.7節被指定為受益人，並根據《守則》第401(A)(9)節和《財政條例》1.401(A)(9)-4節被指定為受益人的個人。1.401(A)(9)-4節，問答-5條允許指定信託為受益人，但必須滿足上述章節的要求。根據該計劃第6.7節，已婚參與者必須徵得配偶同意，才能指定信託或參與者尚存配偶以外的任何其他個人或實體為受益人。
(Ii)發行公曆年。
“分配日曆年”是要求最低分配的日曆年。對於參與者去世前開始的分配，第一個分配日曆年度是緊接在包含參與者所需開始日期的日曆年度之前的日曆年度。對於參與者死亡後開始的分配，第一個分配日曆年是根據第6.8(C)(Ii)節要求開始分配的日曆年。參與者的第一個分配日曆年度的所需最低分配應在參與者所需的開始日期或之前進行。其他分配日曆年的規定最低分配，包括參與者所需開始日期所在的分配日曆年的規定最低分配，應在該分配日曆年的12月31日或之前進行。
(三)預期壽命。
“預期壽命”是指使用《財務條例》1.401(A)(9)-9節《問答-1》中的單一壽命表計算的預期壽命。
(四)參與者的賬户餘額。
參與者的賬户餘額是指在分配日曆年(“估值日曆年”)的前一個日曆年度的最後一個估值日，參與者賬户的總餘額增加了
截至估值日期後估值日曆年內分配到參與人賬户的任何捐款或沒收，並因估值日期後估值日曆年內的分配而減少。估值日曆年度的賬户餘額包括在估值日曆年內結轉或轉入計劃的任何金額，如果在估值日曆年度分配或轉賬，則包括分配日曆年內結轉或轉入計劃的任何金額。
(V)規定的開始日期。
“必需的開始日期”指的是：
(A)5%(5%)業主。
在參與者年滿七十二(72)歲的計劃年(日曆年)內的任何時候，如果參與者是5%(5%)的所有者，則參與者的“必需開始日期”應為參與者年滿七十二(72)歲的日曆年後的日曆年的4月1日。如果參與者在任何後續計劃年度內成為5%(5%)的所有者，則所需的開始日期應為該後續計劃年度結束的日曆年度之後的日曆年度的4月1日。一旦分配開始給5%(5%)的所有者，因為根據第6.8節的要求，分配必須開始，即使參與者在下一個日曆年度不再是5%(5%)的所有者，分配也必須繼續。
(B)其他參與者。
對於不是5%(5%)所有者的參與者來説，“必需的開始日期”應為參與者年滿七十二(72)歲或參與者退休的日曆年的後一個日曆年的4月1日。除5%(5%)所有者以外的每個參與者在積極受僱於參與僱主時，可選擇(1)在參與者年滿72(72)的日曆年後的4月1日開始領取福利，或(2)將福利的開始日期推遲到參與者退休的日曆年後的4月1日。
(C)百分之五(5%)的擁有者。
“5%(5%)所有者”是指擁有(或被認為擁有)的任何人。根據守則第318節的歸屬規則)超過本公司已發行股份的百分之五(5%)或擁有本公司總投票權超過百分之五(5%)的股份。
(6)暫停2009年規定的最低分配量。
儘管有第6.8節的前述規定，如果不是頒佈了《守則》第401(A)(9)(H)節，參與者或受益人將被要求獲得2009年規定的最低分配，並通過獲得以下分配來滿足這一要求：(A)等於2009年RMD或(B)在一系列基本相等的分配(包括2009年RMD)中至少每年支付一筆或多筆付款，並預計將持續參與者的壽命(或預期壽命)；參與者和參與者指定受益人的共同壽命(或共同預期壽命)，或至少10年(“延長的2009年RMD”)，將不會收到2009年的這些分配，除非參與者或受益人選擇接受此類分配。前一句所述的參與者和受益人將有機會選擇接受前一句所述的分配。此外，儘管有本計劃第6.11條的規定，但僅為適用本計劃的直接展期條款，2009年RMD和延長的2009 RMD將被視為符合條件的展期分配。
第6.9節：禁止所有在職人員退役。
(A)從參與者自願、自願HEISOP、税後展期、ROTH展期、ROTH計劃內轉換、股息完全既得性和IRA子賬户中提取。
參與者可以隨時要求(根據管理委員會批准的程序)從以下子賬户中提取資金：參與者自願、自願HEISOP、税後展期、Roth展期、Roth計劃內轉換、股息完全歸屬和個人退休帳户。在提出要求後，任何撤回申請將在行政上可行的情況下儘快處理。
(B)年滿59歲半的參加者退場(59 1/2)。
年滿59週歲(59 1/2歲)的參加者可隨時要求(按照行政委員會核準的程序)提取參加者既有賬户餘額的全部或任何部分(減去任何未償還貸款餘額)，但不允許從配對繳款或非選擇性繳款子賬户中提取在職資金。在任何計劃年度內，只允許一次這樣的退款。在提出要求後，任何撤回申請將在行政上可行的情況下儘快處理。
(C)艱苦撤退
(I)現有來源。
困難支取只能從參與者在以下子賬户中的既得利益中進行：減薪、參與者自願、ameriShare、展期、税後展期、Roth Basic、員工税前捕獲-
Up、Roth追趕、ameriMatch、Employer ASB、Employer BIA、HeI多元化計劃、自願HEISOP和Employer HEISOP。
(Ii)程序。
參加者必須證明(按照行政委員會批准的程序)參加者有“迫切和重大的經濟需要”，並且這種分配是滿足緊迫和重大財政需要所必需的，才有資格獲得困難退款。
(Iii)迫切和迫切的財政需要。
參與者應被視為在以下方面有迫切的經濟需要：
(A)參與者已故的父母、配偶、子女、受撫養人(在不考慮第152(D)(1)(B)條的情況下定義)或指定受益人的葬禮或殯葬費用。
(B)根據《守則》第213(D)節可扣除的醫療費用(或獲得醫療服務的必要費用)，在不考慮《守則》第213(A)節的限制(涉及調整後總收入的適用百分比和醫療護理接受者)的情況下確定，但條件是，如果醫療護理接受者未列入《守則》第213(A)節，則接受者是《計劃》規定的主要受益人。
(C)與購買參與者主要住所直接相關的費用(不包括抵押貸款付款)。
(D)為參與者或參與者的配偶、子女、受撫養人(在不考慮第152條(B)(1)、(B)(2)和(D)(1)(B)的情況下)或計劃下的主要受益人支付未來十二(12)個月的中學後教育的學費、相關教育費用和食宿費用。
(E)防止參與者被逐出其主要住所或喪失其主要住所抵押品贖回權所需的款項。
(F)根據《守則》第165條有資格獲得傷亡扣減的參與者主要住所的修復費用(在不考慮第165(H)(5)條的情況下確定，以及損失是否超過調整後總收入的10%)。
(G)參與者因聯邦緊急事務管理局(“聯邦緊急事務管理署”)根據《羅伯特·T·斯塔福德救災條例》宣佈的災害而招致的費用和損失(包括收入損失)以及
《緊急援助法》第100-707號公法規定，受災者在災難發生時的主要住所或主要工作地點必須位於聯邦應急管理局指定的與災害有關的個人援助地區。
“本計劃下的主要受益人”是指在本計劃下被指定為受益人的個人，在參與者死亡後，他有權無條件地獲得該計劃下參與者賬户餘額的全部或部分。
(4)提款不得超過所需金額。
任何困難退出的金額不得超過緩解迫在眉睫和沉重的財政需要所需的金額。提款可能包括支付合理預期的聯邦、州或地方税或罰款所需的金額。
(V)沒有合理可用的替代手段。
除非滿足下列各項要求，否則不得將分配視為滿足參與者迫切的財務需求所必需的。
(A)參與者已獲得參與僱主根據《計劃》和所有其他遞延補償計劃進行的所有其他現有分配(包括根據《守則》第404(K)條規定的職工持股股息分配，但不包括艱苦條件分配)；
(B)參加者已向計劃管理人提供書面陳述(包括使用《財務條例》 1.401(A)-21(E)(3)節所界定的電子媒介)，或以國税局局長所規定的其他形式，表明其沒有足夠的現金或其他合理的流動資產來滿足需要；及
(C)計劃管理人不知道與參與者的陳述相反的實際情況。
第6.10節適用於合格的國內關係命令
(A)一般規定。
通過合格家庭關係令(“QDRO”)，參與者的配偶、子女或其他税務受撫養人(每個人都是“候補受款人”)可以獲得參與者的福利。QDRO是一種國內關係指令，它向替代受款人分配或承認替代受款人有權獲得根據計劃向參與者支付的全部或部分福利。國內關係令不是QDRO，應
如果行政委員會要求本計劃提供本計劃所不具備的任何形式的福利或任何其他選項，或要求本計劃支付超過參與者既得賬户餘額的福利，則不得兑現。這條規則的一個例外情況是，根據行政委員會或有管轄權的法院認定為QDRO的國內關係命令，行政委員會可指示在實際可行的情況下儘快向候補受款人發放一筆款項，無論年齡、就業狀況或任何其他可能阻止參與者同時從其賬户獲得分配的因素。
(B)DRO要求。
作為QDRO，家庭關係令必須明確規定(A)參與者的姓名和最後為人所知的郵寄地址(除非管理委員會另有了解)和候補受款人的姓名和郵寄地址，(B)計劃支付給每位候補受款人的參加者福利的金額或百分比，或確定該金額的方式，以及(C)支付福利的形式。國內關係令必須明確指定該計劃為支付福利的計劃。最後，國內關係命令不能要求向一個國家支付福利。根據以前的QDRO要求支付給另一個替代受款人的替代受款人。
(C)程序。
行政委員會制定了程序，以確定家庭關係命令是否為QDRO，並通知參與者和替代受款人(S)已收到家庭關係命令，以及將採取哪些步驟來確定該命令是否為QDRO。本程序在此引用，並可在不另行通知的情況下隨時修改，也無需對計劃進行進一步修改。
(D)獨立核算。
如果管理委員會確定一項國內關係命令是QDRO，管理委員會將遵守QDRO。如果QDRO沒有指示第6.10節允許的立即分配，管理委員會將指示受託人在計劃中為候補受款人建立一個單獨的賬户，候補受款人應享有本計劃賦予受益人的所有權利。首先，這意味着候補受款人將能夠根據第四條中的規則指示其賬户的投資，但候補受款人將不能從其賬户借款。
第6.11節介紹了符合條件的展期分配
有權獲得分配的“受分者”可根據管理委員會批准的程序，選擇將“合格展期分配”的任何部分直接以“直接展期”的形式支付給“合格退休計劃”。
(A)定義。
就本第6.11節而言，以下定義適用：
(I)“合資格展期分配”是指參與者賬户的全部或任何部分的任何分配，但合資格的展期分配不應包括：
(A)為受分配人的壽命(或預期壽命)或受分配人與其受益人的共同壽命(或共同預期壽命)，或為一段指定的十年或以上的特定期間，每年至少支付一次的一系列基本相等的定期付款中的任何一項；
(B)根據《守則》第401(A)(9)條要求進行的任何分發；
(C)任何艱苦條件下的退出；及
(D)在一個日曆年內合理預計總額少於200美元的任何分配。
分配的一部分不應僅僅因為該部分包括不包括在總收入中的税後員工繳費而不能成為合格的展期分配。然而，這部分只能轉移到守則第408(A)或(B)節所述的個人退休賬户或年金，或轉移到有限制信託(界定供款或界定利益)或403(B)年金合同，前提是有限制信託或年金合同同意分開核算如此轉移的金額(及其收益)，包括分開核算可包括在總收入中的部分和不包括在總收入中的部分。
(Ii)“合格退休計劃”是指接受分銷商的合格展期分配的以下任何賬户或計劃：
(A)《守則》第401(A)條所述的合格退休計劃；
(B)守則第408(A)條所述的個人退休賬户；
(C)守則第408(B)條所述的個人退休年金(不包括。捐贈合同)；
(D)《守則》第403(A)條所述的年金計劃；
(E)守則第403(B)條所述的年金合約；或
(F)《法典》第457(B)條規定的符合條件的遞延補償計劃，由一個州、一個州的一個政治區或任何機構或
一個州或一個州的政治分區的工具，並同意單獨核算從本計劃轉入此類計劃的金額。
(3)“受分配人”包括一名參與者、一名已故參與者的尚存配偶，以及一名參與者的現任或前任配偶，而該參與者是行政委員會核準的QDRO下的候補受款人。“受贈人”還包括已故參與者的非配偶受益人。然而，非配偶受益人只能直接轉存到守則第408(A)節所述的個人退休賬户或守則第408(B)節所述的個人退休年金(包括Roth IRA)，該個人退休年金是代表非配偶受益人設立的，並將根據守則第402(C)(11)節的規定被視為繼承的IRA。
(Iv)“直接展期”是指由本計劃的受託人以任何合理方式向受分配人指定的合資格退休計劃的受託人、託管人或年金提供者直接支付符合資格的展期分配。
(V)如果受讓人滿足從傳統個人退休帳户向個人退休帳户轉存的要求，則受讓人可以直接轉存至個人退休帳户。
(B)通知。
在分配給分配者之前，計劃管理人或第三方服務提供商應向分配者提供一份通知，説明分配者有權將一次性分配直接滾轉到合格退休計劃，並説明如果不進行直接滾轉將產生的某些税收後果(“402(F)通知”)。計劃管理人或第三方服務提供商應在分發日期前至少三十(30)天但不超過一百八十(180)天發佈402(F)通知。但是，這種符合條件的展期分配可以在通知發出後三十(30)天內開始，前提是402(F)通知明確告知被分配人，被分配人有權在收到通知後至少三十(30)天內考慮是否選擇直接展期的決定，並且在收到通知後，被分配人肯定地選擇分配。
(C)預提所得税。
任何符合展期分配資格的應税金額，但被分配人選擇不直接展期的任何應税金額，均需繳納20%(20%)的所得税預扣。這包括被分發者打算在傳統的六十(60)天展期交易中展期的分配。
(D)從Roth繳款子賬户直接展期的特別規則。
為了將本第6.11節適用於Roth繳款子賬户，應適用以下特殊規則：
(I)第6.11(A)(I)(D)節中合格展期分配的200美元門檻應分別適用於參與者的ROTH繳款子賬户和參與者賬户的其餘部分。
(Ii)從Roth繳款子賬户直接展期只能在以下情況下向Roth IRA(Roth個人退休賬户或Roth個人退休年金)或指定Roth賬户進行：(A)代碼第401(A)節中描述的合格退休計劃，(B)代碼第403(B)節中描述的年金合同，或(C)代碼第457(B)節下由州、州的政治區或州的任何機構或機構維護的符合資格的遞延補償計劃，該計劃將接受直接展期。
(Iii)計劃管理人應提供402(F)通知，説明參與者的ROTH繳費子帳户的展期權利。
第6.11.A節：計劃內轉換：計劃內轉換
在參與者發生可分配事件(例如，達到59歲半(59 1/2)或離職)後，參與者可以將任何子帳户(Roth繳費子帳户除外)的既得部分直接轉存到受託人建立的單獨帳户(“Roth計劃內轉換子帳户”)。直接展期將在展期時繳納所得税，其程度與計劃外直接展期至Roth IRA的程度相同。ROTH計劃內轉換僅允許處於活動狀態和終止狀態的既得參與者，且僅限於在計劃外分配或展期的符合上文第6.11(A)(I)節定義的展期分配的金額。未亡配偶、其他受益人和候補受款人不能進行Roth計劃內的轉換。如果參與者有未償還的計劃貸款，則貸款餘額不符合Roth In-Plan轉換的條件。在參與者進行ROTH計劃內轉換之前，計劃管理員應向參與者提供描述ROTH計劃內轉換的税收影響的402(F)通知。選擇進行Roth In-Plan轉換是不可撤銷的，一旦進行了直接滾轉。Roth計劃內轉換子帳户與Roth繳費子帳户遵守相同的分配和提取規則和限制。
第6.12節規定了應召服兵役參與者的特別規則
(A)《心臟法案》要求(2009年1月1日生效)。
現役軍人服合格兵役超過三十(30)天的，視為被解聘。這允許參與者從他或她的既得賬户餘額中進行分配。
(B)《心臟法案》延長的《養卹金保護法》要求(2010年1月1日生效)
(I)允許提取減薪繳款。
如果參與者(由於是預備役部分(如《美國法典》第37章第101節所定義)的成員)被命令或被召喚現役超過179天或無限期，參與者可請求從參與者的減薪和員工税前補充子賬户中提取，該期間自命令或召喚現役之日起至現役期間結束。
(Ii)寬免提早分配罰款税項。
根據第6.12(B)(I)節的任何提款，根據第72(T)(2)(G)節的規定，可免除《守則》第72(T)節規定的提前分配罰金税。(根據第6.12(A)節進行的分發只有在符合第6.12(B)(I)節的要求時才有資格獲得此項救濟。)
(Iii)還款的可能性。
根據第6.12(B)(I)條收到退款的任何參與者，可在兩(2)年內的任何時間，向該參與者的個人退休計劃繳納一筆或多筆款項，總金額不得超過分配金額。適用於個人退休計劃繳費的美元限制，不適用於根據前一句所作的任何繳費。根據本款對個人退休計劃所作的任何供款不得扣除。
第七條
行政管理
第7.1節負責管理PIC、管理委員會和投資委員會
(A)PIC。
太平洋投資公司擁有監督該計劃的行政管理和該計劃提供的投資選擇的完全權力。賠償委員會可酌情委任、撤換及撤換賠償委員會的成員。
(B)行政委員會。
太平洋島嶼國家議會成立了行政委員會，並授權其監督該計劃的日常管理。行政委員會有權酌情：(1)解釋和解釋《計劃》的各項規定；(2)解決《計劃》各項規定中的任何含糊之處並調和任何不一致之處；(3)監測第三方管理人的業績，包括受託人的行政業績。在符合第八條規定的索賠程序的情況下，行政委員會應酌情決定與任何個人在該計劃下的權利有關的所有問題，包括但不限於參加該計劃的資格、該計劃的資格和應支付的福利數額。行政委員會被明確授權追回該計劃中多付的任何福利，並在必要時提起訴訟，以追回多付的款項。
(C)投資委員會。
太平洋投資公司成立了投資委員會，並授權其監督該計劃的日常財務事務。投資委員會有權：(I)監督該計劃提供的投資選擇和該計劃的投資政策聲明；(Ii)監督受託人的財務業績和報告；(Iii)保存或安排保存該計劃的適當財務記錄；以及(Iv)提交或安排提交美國證券交易委員會要求的與該計劃有關的所有報告和其他文件。
(D)規則和程序。
太平洋投資公司、管理委員會和投資委員會可頒佈和公佈各自認為適合其自身行動以及本計劃的運作、管理和投資的規則和程序。PIC、管理委員會或投資委員會的成員無權就計劃中僅與其自身利益有關的任何事項投票，但可就該成員所屬的某類或某組參與者的事項進行表決。
(E)異議及選舉。
本計劃要求或允許的所有同意、選舉、申請、指定和其他提交必須按照管理委員會批准的程序進行，並且只有在正確填寫、執行並退還給管理委員會或由公司、PIC或管理委員會指定的第三方服務提供商時才有效。
(F)授權的轉授。
PIC、管理委員會和投資委員會可以將其任何權力和職責委託給任何個人或團體，例如，委託給公司的一名或多名高級管理人員或員工或其他參與的僱主。
(G)專業援助。
PIC、管理委員會和投資委員會可視情況聘請律師、精算師、會計師、投資顧問和其他服務提供者，為他們提供諮詢或以其他方式協助他們履行本協議項下的職責。此類人員的費用和開支可根據第4.2(E)節支付。
(H)一般規定。
PIC、管理委員會和投資委員會應擁有本文件其他部分或其管理章程授予的所有其他權力。投資委員會可自行決定撤換或撤換行政委員會及投資委員會成員，並可撤銷、修訂或擴大行政委員會及投資委員會的權力。太平洋投資公司、管理委員會和投資委員會就其管轄範圍內的任何事項所作的決定對參與僱主以及每一參與者、受益人和其他利害關係方均具有約束力和決定性。
第7.2節：管理人員、管理人員和計劃管理員
按照ERISA第3(16)(A)節的規定，公司應成為計劃的“管理人”。
(A)報告和披露。
公司應負責向政府當局提交文件，並向參與者及其受益人披露ERISA或《守則》所要求的所有申報單、報告和其他材料。
(B)法律程序；
本公司為本計劃提供法律程序服務的代理人。
第7.3節：《信託協議》。
本公司已與受託人就計劃資產的投資及託管訂立信託協議。信託協議是本計劃和美國儲蓄銀行401(K)計劃資產託管和投資的總信託協議，對這兩個計劃分別進行核算。根據信託協議建立的信託是本計劃的一部分，任何人根據本計劃應得的任何權利或利益應受信託協議的所有相關條款的約束。除了信託協議中規定的受託人的權力外，受託人還應擁有本計劃授予它的任何明示或默示的權力。如果信託協議的規定與本計劃的規定有任何衝突，則應以本計劃的規定為準，但與受託人的職責和責任有關的事項除外，在這種情況下，應以信託協議為準。受託人的費用和開支應根據信託協議和下文第4.2(C)條支付。
第7.4節介紹了它們之間的關係以及它們之間的聯繫
除ERISA第412條和適用的美國勞工部指南中的例外情況外，每個處理本計劃資金或其他財產的人員均應獲得擔保。
第7.5節是關於保險賠償的規定。
除非ERISA另有要求，否則本計劃的受託人不對任何判斷錯誤或真誠採取的其他行動負責。任何受託人不應因其本人或任何其他受託人代表本計劃訂立或簽署的任何合同、協議、保證書或其他文書而承擔個人責任。
參與僱主應賠償PIC、管理委員會和投資委員會的成員以及代表他們就本計劃行事的僱主的僱員，使其免受因其與本計劃有關的責任而直接或間接產生的任何和所有索賠、損失、損害、費用和責任，除非司法認定任何此類責任是故意不當行為造成的。參加的僱主可以購買受託責任保險來承擔這一風險。
第八條
索賠程序
第8.1節規定了福利的索賠要求。
如果參與人或受益人或任何其他人(每個人，“申索人”)認為他或她有權從本計劃中受益，或希望澄清他或她在該計劃下的權利，該申索人可向行政委員會提出書面的利益要求。行政委員會應審議此類書面索賠，並在收到索賠後九十(90)天內答覆索賠人，除非特殊情況需要延長時間。行政委員會可在最初九十(90)天期限結束前以書面形式通知索賠人需要額外時間，從而將答辯期延長最多九十(90)天。延期通知必須説明特殊情況和行政委員會預計作出決定的日期。如果行政委員會全部或部分駁回索賠，行政委員會應向索賠人發出關於駁回的書面通知以及索賠人上訴的權利。通知應以申索人能夠理解的方式列出：
·拒絕的一個或多個具體理由；
·提及作為拒絕的依據的具體計劃條款；
·對索賠人可能為完善索賠而可能提供的補充材料或信息的説明，以及對為什麼需要這些材料或信息的解釋；
·在第8.2節中解釋《計劃》的上訴程序和適用於上訴的時限；以及
·在上訴後作出不利利益裁定後，申索人有權根據《僱員權益法》第502(A)條提起民事訴訟。
第8.2節：上訴程序，上訴程序。
在收到索賠被駁回的通知後九十(90)天內，索賠人可向PIC提出書面上訴。索賠人可以提供書面證詞和書面文件來支持索賠人的上訴。根據索賠人的書面請求，PIC應免費向該索賠人提供與特定索賠有關的所有文件、記錄和其他信息(如適用的ERISA法規所定義)的合理訪問和副本。PIC應對上訴進行全面和公平的審查，考慮到索賠人提交的所有證詞、文件、記錄和其他信息，而不考慮這些信息是在最初的福利確定中提交或考慮的。臨時賠償委員會可舉行聆訊，並可要求申索人提供額外的資料或證言，因為賠償委員會可自行酌情決定，認為對其審議申索是有用或適當的。PIC應在收到上訴後六十(60)天內作出最終決定，除非特殊情況需要延長時間。PIC可以
在最初的六十(60)天期限結束前，書面通知索賠人需要額外的時間，從而將上訴期限延長最多六十(60)天。延期通知必須列明特殊情況和太平洋島嶼國家委員會預計作出最終決定的日期。如果PIC的最終決定是拒絕索賠，則PIC應提供關於拒絕的書面通知，該通知應以索賠人能夠理解的方式列出：
·拒絕的一個或多個具體理由；
·提及作為拒絕的依據的具體計劃條款；
·説明索賠人有權在提出書面請求後免費獲得與索賠有關的所有文件、記錄和其他資料的合理查閲和複印件(如適用的《機構間仲裁和監督管理局條例》所界定)；以及
·關於索賠人有權根據《仲裁示範法》第502(A)條提起民事訴訟的説明。
第8.3節：保護、保護和其他補救措施
如果行政委員會或事先知情同意委員會未能在第八條規定的時限內答覆索賠人，索賠人可認為索賠被駁回。在根據ERISA第502(A)條提起民事訴訟或以其他方式向任何其他法院尋求救濟之前，索賠人必須遵守這些程序並用盡本文所包含的所有可能性。如果索賠人在另一個法院尋求救濟，提交的證據將嚴格限於在行政索賠過程中及時提交的證據。此外，索賠人必須在PIC根據第8.2條對上訴作出最終決定後180(180)天內在另一個法院提起訴訟。
第九條
變更、終止、合併
第9.1節規定了美國憲法修正案。
(A)一般規則。
本公司保留隨時以任何理由全部或部分修訂《計劃》的權利，並在適用法律允許的範圍內賦予該等修訂追溯力。PIC可批准對計劃的任何修訂，以遵守守則或ERISA，或對計劃的成本或設計沒有實質性影響。所有其他修訂須經本公司董事會或董事會委員會或本公司一名或多名高級管理人員或董事會授權修訂的參與僱主批准。
(B)不歧視。
修正案的時機不得產生明顯有利於人權理事會的歧視的效果。
(C)反削減規則。
除《財務條例》1.411(D)-3和1.411(D)-4條允許的範圍外，任何修正案不得減少任何參與者的應計福利。
(D)轉歸附表。
如果對歸屬時間表進行了修改，則必須允許每一位積極受僱且具有至少三(3)年歸屬服務年限的參與者在修改通過後的一段合理時間內選擇根據該計劃確定其歸屬百分比，而無需考慮該修改。
第9.2節規定了合同的終止或終止。
本公司保留隨時以任何理由終止本計劃的權利，而每個參與計劃的僱主均保留隨時以任何理由終止參加本計劃或停止對本計劃的供款的權利。如果計劃終止(全部或部分)或計劃下的繳費完全停止，受影響的參與者(即截至終止之日尚未沒收其賬户非既有部分的現任員工和被解僱員工)在終止或完全終止之日應獲得的福利權利應完全歸屬且不可沒收。
第9.3節：合併或剝離合並後的公司
該計劃可以合併或合併，或者其資產和負債可以轉移到另一個合格的計劃和信託，只有在以下情況下，該計劃的參與者將獲得
受讓人計劃在轉讓、合併或合併後立即終止的情況，至少等於如果計劃在緊接轉讓、合併或合併之前終止，參與者將獲得的利益，並且只有在此類轉移、合併或合併不會以其他方式導致任何應計福利取消的情況下。該計劃可通過分拆的方式分成兩個或多個計劃，條件是：(A)所產生的計劃中每個參與者的賬户餘額之和等於剝離前該計劃中參與者的賬户餘額，以及(B)緊接剝離之後的每個計劃中的資產等於該計劃中所有參與者的賬户餘額之和。
第十條
其他
第10.1條規定沒有就業權
該計劃不賦予任何參與者或僱員保留為參與僱主服務的權利，也不妨礙參與僱主隨時解僱任何僱員的權利。
第10.2節規定不可轉讓性
任何參與者、受益人、備用受款人或在本計劃中擁有或聲稱擁有任何權利或權益的任何其他人無權出售、轉讓、質押、預期或以其他方式處置此類權益。本計劃中的任何權益不應受到任何參與者或受益人的任何債務或義務的約束，也不受任何針對參與者、受益人、備用受款人或任何其他在本計劃下擁有或聲稱擁有任何權益的人或此人財產的破產程序、債權人的債權、扣押、扣押、執行、徵收或其他法律或衡平法程序的約束。前述判決不適用於根據合格家庭關係令向參與者支付的任何福利的產生、轉讓或承認，不適用於執行法典第401(A)(13)(C)節所述的判決、和解或命令，也不適用於根據守則第401(A)(13)節或其下的財政部條例規定的任何其他例外。
第10.3節：支付安排
如果管理委員會認為有資格根據本計劃接受付款的任何參與者、受益人或候補受款人在法律上、身體上或精神上沒有能力親自收受本計劃下的任何付款，則行政委員會可指示在管理委員會認為適當的範圍內，向保管該受款人或向其提供生活必需品(包括但不限於食物、住所、衣物、醫療或託管)的任何個人(S)或機構支付此類付款或其任何部分。此類付款應構成本計劃在一定範圍內的責任的完全解除。管理委員會可扣留應付該受款人的所有其他款項，直至該受款人的正式指定監護人或其他法定代表人正式提出索償為止。
第10.4節：計劃的構建
(A)標題。
條款和章節的標題僅供參考，如標題與本計劃的正文有任何衝突，以正文為準。
(B)管制法。
在未被ERISA或其他聯邦法律先發制人的範圍內，本計劃應根據夏威夷州的法律進行管理和解釋。
第10.5節：信託公司應支付的福利
根據本計劃支付的所有福利應完全從信託基金支付，因此參與計劃的僱主不承擔任何責任或責任。
第十一條
頭重腳輕的規則
第11.1節：頭重腳輕地位的確定
就本條第十一條而言，下列術語應具有下列含義：
(A)“關鍵員工”。
在確定計劃是否是頭重腳輕時，“關鍵員工”是指在包括確定日期的計劃年度內的任何時間符合以下條件的任何員工或前員工(包括任何已故員工)：
(I)參與僱主的人員，而其每年的415薪酬超過$200,000(經根據《守則》第416(I)(1)條在2022年後調整)；但不得多於(A)五十(50)名僱員或(B)三名僱員中較大者或全部僱員的百分之十(10%)，
(Ii)公司百分之五(5%)的擁有人，或
(Iii)公司百分之一(1%)的擁有人，每年有超過150,000元的415補償。
確定誰是關鍵員工應根據《守則》第416(I)(1)節以及根據其發佈的條例和其他具有普遍適用性的指導意見作出。
“非關鍵員工”是指任何不是關鍵員工的員工。
(B)“頭重腳輕計劃”：
如果存在以下任何情況，則該計劃是頭重腳輕的：
(I)如果計劃的頭重腳輕比率超過60%(60%)，並且計劃不屬於任何必需的計劃聚合組或允許的計劃聚合組。
(2)如果該計劃是必需的計劃聚合組的一部分，但不是允許的聚合組的一部分，並且該計劃組的頂重比超過60%(60%)。
(Iii)如果該計劃是必需的聚合組和計劃的許可聚合組的一部分，並且該許可聚合組的頂重比超過60%(60%)。
(C)“頂重比”。
(I)如果參與僱主維持一項或多項固定繳款計劃(包括任何簡化的僱員退休金計劃)，而該參與僱主並沒有維持任何在截至確定日期的五(5)年期間具有或曾經累積福利的固定福利計劃，則該計劃本身或所需或準許的合計組別的頂重比率只是一小部分，其分子是截至確定日期的所有關鍵僱員的賬户餘額的總和(包括在截至確定日期的一(1)年內分配的任何賬户餘額的任何部分)(如果是由於遣散、死亡或殘疾以外的原因進行分配的，則為截至確定日期的五(5)年期間)，分母是所有賬户餘額的總和(包括在截至確定日期的一年期間分配的任何賬户餘額的任何部分)(如果是由於離職、死亡或殘疾以外的原因進行分配，則為截至確定日期的五(5)年期)，兩者都是按照《守則》第416條及其下的條例計算的。頂重比的分子和分母均應增加，以反映截至確定日期尚未實際作出但根據《守則》第416節及其條例規定必須在該日予以考慮的任何貢獻。
(Ii)如參與僱主維持一項或多項界定供款
計劃(包括任何簡化的僱員退休金計劃)，且參與僱主維持或曾經維持一項或多項固定福利計劃，而在截至確定日期的五(5)年期間，任何必需或容許的合計組別的最高優先比率為分數，其分子為根據上文第11.1(C)(I)節所釐定的一項或多項綜合固定供款計劃下所有關鍵僱員的帳户結餘總和，以及截至確定日所有關鍵僱員的綜合固定福利計劃下的應計福利現值。其分母是按照上文第11.1(C)(I)節確定的所有參與人的固定繳款計劃下的賬户餘額之和，以及截至確定日期所有參與人的固定福利計劃下應計福利的現值，所有這些都是按照《守則》第416節及其下的條例確定的。規定福利計劃下的應計福利在頂重比率的分子和分母中都會在任何分配中增加。在確定日期結束的一(1)年內作出的應計福利(如果是由於遣散、死亡或殘疾以外的原因而進行的分配，則在確定日期結束的五(5)年期間)。
(3)為上文第(1)和(2)分段的目的，賬户餘額的價值和應計福利的現值應確定為最大
於釐定日期結束的十二(12)個月期間內或以該十二(12)個月期間結束的最近估值日期，但守則第416節及其下的規例就界定利益計劃的第一及第二計劃年度另有規定者除外。參與者的帳户餘額和應計福利：(I)不是關鍵員工但在中是關鍵員工的參與者。上一年或(Ii)在截至確定日期的一(1)年期內，任何維護本計劃的僱主在任何時間都沒有計入至少一(1)小時的服務時間，應不予計入。頂重比的計算，以及分配、翻轉和轉移的考慮程度，應按照《規範》第416節和其下的條例進行。在計算TOP-Heavy比率時，不應考慮可扣除的員工繳費。彙總計劃時，賬户餘額和應計福利的價值應參照同一日曆年內的確定日期計算。
(4)除主要僱員外，參與者的應計福利應根據(A)在參與僱主所維持的所有確定的福利計劃下統一適用於應計目的的方法(如有)確定，或(B)如果沒有這種方法，則如同該福利的應計不比《守則》第411(B)(1)(C)節分項規則所允許的最慢應計比率更快地應計。
(D)“許可集合組”是指所需的計劃集合組，加上參與僱主的一個或多個其他計劃，當這些計劃被視為具有所需集合組時，將繼續滿足《守則》第401(A)(4)和410節的要求。
(E)“所需集合”是指(I)參與僱主的每個合格計劃，其中至少有一名關鍵僱員在包含確定日期的計劃年度或之前四個計劃年度中的任何一個年度內的任何時間參與或參與(無論計劃是否已終止)，以及(Ii)參與僱主的任何其他使(I)所述計劃能夠滿足《守則》第401(A)(4)或410節的要求的合格計劃。為此目的，“參與僱主”應包括根據第414(B)、(C)或(M)條與參與僱主合計的所有僱主。
(F)“確定日期”。對於第一個計劃年度之後的任何計劃年度，確定日期是指上一個計劃年度的最後一天。對於第一個計劃年度，確定日期是指該年的最後一天。
(G)“估值日期”是指確定賬户餘額或應計權益的日期，以計算最高與最重的比率。
第11.2節介紹了特殊的重量級規則。
(A)如果本計劃在任何計劃年度是頭重腳輕的或變得頭重腳輕，則本條第十一條的規定應取代本計劃中任何相互衝突的規定。
(I)除下文第(Iv)分段另有規定外，代表非關鍵僱員的任何參與者分配的參與僱主繳費和沒收，不得少於(A)該參與者415補償的3%(3%)或(B)在參與僱主沒有指定計劃以滿足守則第401節的情況下，參與僱主供款和沒收的最大百分比，作為關鍵僱員415補償的前305,000美元(在2022年後根據守則第401(A)(17)節調整)的百分比，為該年度的任何關鍵員工分配的。最低撥款應在不考慮任何社會保障繳費的情況下確定。即使根據其他計劃條款，參與者將無權獲得分配，或者由於參與者未能(A)完成一千(1,000)小時的服務(或計劃中提供的任何同等服務)、(B)對計劃進行強制性員工繳費或(C)獲得超過規定金額的補償，參與者將無權獲得分配，或本應獲得較少的分配，也應如此。
(Ii)如果參與者同時受本計劃和固定福利計劃的保障，則本守則第416節所要求的最低福利應由固定福利計劃提供，但此類福利應由本計劃提供的福利(如有)抵消。
(Iii)根據《守則》第411(A)(3)(B)條或第411(A)(3)(D)條，不得沒收所需的最低撥款(在第416(B)條規定不得沒收的範圍內)。
(4)以上(I)項的規定不適用於在計劃的最後一天沒有受僱於參與僱主的任何參與者。年。
(B)配對供款和非選擇性供款子賬户的歸屬時間表符合守則第416(B)節關於頭重腳輕的歸屬時間表的要求，並且適用於所有年份，無論該計劃是否頭重腳輕。
(C)如果有證據表明退休福利是僱員代表和參加談判的僱主之間真誠談判的主題，則第11.2節中的最低福利要求不適用於集體談判協議所涵蓋的僱員單位中的任何僱員。為此目的，“僱員代表”一詞不包括成員超過一半是參與僱主的業主、高級職員或行政人員的僱員的任何組織。
第十二條
定義
除非上下文另有明確含義，否則本文件中使用的下列大寫術語均具有指定含義：
第12.1節“賬户”是指為每個參與者保留的單獨賬户，代表該參與者截至任何估值日期在計劃和信託基金中的總比例權益。參與者的帳户可以包括一個或多個子帳户，如第4.2(A)節所述。參與者的帳户餘額是參與者的應計福利。
第12.2條：“管理委員會”是指由PIC任命的夏威夷電氣工業公司退休計劃管理委員會，負責監督該計劃的日常管理。參見第7.1(B)節。
第12.3節“關聯公司”是指(I)不是參與僱主，但是同一受控公司集團(在守則第1563(A)節的含義下，在不考慮守則第1563(A)(4)和(E)(3)(C)節的情況下確定為參與僱主的成員)作為參與僱主的公司；(Ii)不是參與僱主但與參與僱主處於共同控制(在守則第414(C)節意義內)的行業或企業，不論是否註冊成立；或(3)參加僱主以外的附屬服務團體(按《守則》第414(M)節的定義)的成員，包括參加僱主。
第12.4節“受益人”是指根據本計劃第6.7節的規定，應向其支付已故參與者賬户的全部或部分作為死亡撫卹金的個人或實體。
第12.5條：“追趕繳費”是指代表符合追趕資格的參與者所作的税前或Roth減薪繳費，超過了其他適用的計劃限額。其他適用的計劃限額是《計劃》中適用於減薪繳款而不考慮補繳繳費的限額，例如《守則》第415(E)節規定的年度加薪限額、《守則》第402(G)節規定的美元限額或《守則》第401(K)(3)節規定的實際遞延百分比檢驗所規定的限額。
第12.6節“税法”是指修訂後的1986年《國內税法》。
第12.7節：“公司”是指夏威夷電氣工業公司或其任何繼承者。
第12.8條規定，“補償”一詞對於不同的目的有不同的含義。“薪酬”用於計算減薪繳費、非選擇性繳費和匹配繳費。“ADP補償”和“415補償”分別用於ADP測試和415測試，以及本計劃下的其他特定目的。
“補償”是指僱員在本計劃年度從僱員參加僱主處獲得的收入方框1，W-2，經修改後(I)不包括酌情獎金、附帶福利、彈性積分、報銷、搬家費用和其他費用津貼以及特別高管薪酬；以及(Ii)包括參加計劃的人員所作的選擇性貢獻。
根據《守則》第402(E)(3)、125或132(F)節從僱員的應納税所得額中排除的僱主本計劃、自助餐廳計劃(FlexCredits除外)或交通支出計劃。特別高管薪酬是非現金薪酬和非合格遞延薪酬，僅適用於選定的一組管理員工。在確定對本計劃的繳費時，不應計入在合格員工成為參與者之前獲得的補償。
“ADP薪酬”是指員工在本計劃年度的收入方框1，W-2，不作任何修改。
“415補償”是指僱員在本計劃年度的收入方框1，W-2，經修改後，包括參與計劃的僱主對本計劃、自助餐廳計劃或交通支出計劃所作的任選貢獻，根據《守則》第402(E)(3)、125或132(F)條，這些計劃不包括在僱員的應納税所得額之外。
“補償”、“ADP補償”和“415補償”一般不包括離職後支付的金額。但是，“補償”、“ADP補償”和“415補償”應包括參與者離職後兩個半月或包括參與者離職日期的日曆年終後兩個半月(2個半月)之前支付的金額，如果這些金額本應包括在離職前支付的補償定義中，並且如果：
(A)這筆款項是對參與者在正常工作時間內提供的服務的定期補償，或對參與者正常工作時間以外的服務(如加班或輪班差別)、佣金、獎金或類似付款的補償，如果沒有遣散費，這些款項將在參與者繼續受僱於參與僱主期間支付給參與者；或
(B)該款項是就參加者假若繼續受僱本可使用的未用累積真正病假、假期或其他假期而支付的。
“415賠償金”還應包括參加者離職後兩個半月或包括參加者離職之日的日曆年終後兩個半月(2 1/2)晚些時候支付的數額，前提是參加者按照一項無資金、無保留的遞延補償計劃收到這筆款項，如果繼續僱用，本應同時支付這筆款項，但僅限於可計入毛收入的範圍內。
《財政條例》1.415(C)-2(G)(8)節所指的拖欠工資，應視為拖欠工資所涉時效年(日曆年)的415年補償，前提是拖欠工資代表工資，否則應作為本定義下415年補償。
“補償”、“ADP補償”和“415補償”應限制為每年30.5萬美元，並在2022年後根據守則第401(A)(17)(B)和415(D)節的生活費用增加自動調整。
就本第12.8節而言，本守則第125節下的“選擇性繳費”應包括因僱員無法根據《夏威夷預付費醫療法案》證明他或她擁有其他健康保險而不能以現金形式獲得的任何金額，以代替根據第125節安排的團體健康保險。只有當參與僱主沒有要求或收集關於僱員的其他健康保險的信息作為健康計劃登記過程的一部分時，金額才應被視為前述句子下的可選繳費，除非是為了遵守夏威夷預付費醫療法案的需要。
領取差額工資付款(如守則第3401(H)(2)節所界定)的參與者應被視為支付這筆款項的參與僱主的僱員，而就守則第3401節而言，這筆款項將被視為工資。此外，就本計劃而言，差別工資應被視為ADP補償和415補償。就本段而言，“差別工資”的定義參照《守則》第3401(H)(2)節，一般是指參與僱主向現役軍人超過三十(30)天的參與者支付的一筆款項，這相當於參與者在為參與僱主服務的情況下本應從參與者的參與僱主那裏獲得的全部或部分工資。
第12.9節“薪酬委員會”是指公司董事會的薪酬委員會。
第12.10節：“殘疾”是指參與者的參與僱主維持的當時現有的長期殘疾計劃中定義的殘疾，無論參與者是否在該計劃下。
第12.11節：“提前退休年齡”是指55歲。
第12.12節所説的“合資格員工”是指任何員工，但租賃員工或按“合同制”受僱的員工除外。如果僱員是根據書面合同受僱於特定的任務或任務，則該僱員是按“合同基礎”僱用的。
第12.13條：“僱員”是指參與僱主的普通法僱員，在參與僱主的工資記錄中被視為普通法僱員。“員工”包括租賃員工，但在下列情況下，租賃員工不得被視為員工：(1)租賃組織將租賃員工納入貨幣購買養老金計劃，該計劃為其租賃的所有員工提供至少10%(10%)的非綜合僱主繳費、全額和立即歸屬以及立即參與；(2)租賃員工不超過參與僱主勞動力的20%(20%)。
作為獨立承包人為參與僱主提供服務的人不是僱員，沒有資格參加本計劃。獨立承包人是根據《守則》和ERISA確定的作為獨立商人提供服務的人。就本計劃而言，任何人在被參與人歸類為獨立承包人的任何期間內不得被視為僱員
僱主，即使該人後來被確定為在這段時間內是普通法僱員。
第12.14節：“ERISA”是指修訂後的1974年《僱員退休收入保障法》。
第12.15節所述“HEI退休計劃”是指經修訂的夏威夷電氣工業公司及其參與子公司員工的退休計劃。
第12.16條：“高薪僱員”或“高薪僱員”的意思是-
(A)在所測試的計劃年度或緊接前一年，直接或歸屬擁有或擁有超過5%(5%)的公司流通股或超過5%(5%)的公司表決權控制的任何僱員；或
(B)前一年從參與僱主那裏獲得超過135,000美元補償的任何僱員，該補償是在2022年後根據《守則》第415(D)節的生活費增加而調整的。
“非高薪僱員”或“非高薪僱員”是指當年並非高薪僱員的任何僱員。
第12.17節“服務時間”是指根據參與計劃的僱主的工資單或其他可靠記錄確定的以下工作時間：
(A)計劃年度內參與僱主為履行職責向僱員支付或有權獲得報酬的每一小時。這些工時計入執行這些工時的計劃年度。
(B)在僱員因休假、假期、疾病、喪失工作能力(包括短期殘疾)、裁員、陪審團職責、軍事職責或其他批准的缺勤假而不履行職責期間，參與僱主支付或有權支付的每小時服務時間，但根據僅為遵守適用的工人補償、失業或殘疾保險法律，或僅為補償僱員的醫療或與醫療有關的費用而維持的計劃下支付或應支付的服務時數，不得計算在內。這些工時計入哪個計劃年取決於付款的計算。如果薪酬是以時間單位計算的，如兩週假期的薪酬，則小時數應計入發生時間的計劃年度(員工休假)。如果支付是基於某一事件而不是一段時間，例如因下崗或殘疾而支付的一筆款項，則應將工時計入第一個計劃年，或在第一個計劃年和第二個計劃年之間合理和一致地分配工時。事件發生的年份。
(C)不論損害賠償如何減輕，由參與僱主判給或同意補發工資的每小時。相同的服務時間不得同時根據(A)或(B)節(視屬何情況而定)及本(C)節計入。這些小時將
應記入獎勵或協議所屬的計劃年度，而不是支付獎勵、協議或付款的計劃年度。
(D)《勞工部條例》第2530.200b-2節所述的《服務小時規則》以引用的方式併入本文件，任何有關計入服務小時數的問題均應參照此類規定解決。
第12.18節“投資委員會”是指由太平洋投資公司任命的夏威夷電氣工業公司退休計劃投資委員會，負責監督該計劃的日常財務事務。請參見第7.1(C)節。
第12.19節：“租賃僱員”指不是參與僱主或關聯公司的普通法僱員，但根據與第三方達成的協議為該人提供服務的人，該協議將此人視為第三方的僱員，用於支付工資和扣繳費用，前提是(1)該人基本上全職為參與僱主或關聯公司提供服務一(1)年，以及(2)參與僱主或關聯公司對該人履行服務的行為行使主要指導或控制。
第12.20節：“等額供款”是指參與僱主根據第2.4節所作的等額供款。
第12.21節“非選擇性供款”是指參與僱主根據第2.5節所作的非選擇性供款。
第12.22節“正常退休年齡”是指六十五歲。
第12.23節：“服務中斷一(1)年”是指連續十二(12)個月從參與的僱主和關聯公司的僱傭關係中解聘出來的。
第12.24節“參與者”是指符合第一條規定的參與要求的任何合格僱員。
第12.25節所述的“參與僱主”是指本公司和任何與本公司有關聯的實體，其參與本計劃已得到本公司和該實體董事會的批准。截至2022年1月1日，參與的僱主是：夏威夷電氣工業公司、夏威夷電氣公司、毛伊島電氣有限公司、夏威夷電氣照明公司和太平洋電流公司。
第12.26節：“PIC”是指夏威夷電力工業公司養老金投資委員會。
第12.27節“計劃”是指本文件中所述的夏威夷電力工業退休儲蓄計劃，包括對本文件的所有修訂。
第12.28節“計劃年”是指日曆年。
第12.29款所稱合格兵役，是指武裝部隊(陸軍、空軍、海軍、海軍陸戰隊、海岸警衞隊)、陸軍國民警衞隊、空軍國民警衞隊在現役訓練、非現役訓練或全職國民警衞隊執勤時的服役，公共衞生事業委託兵團，以及戰時或國家緊急狀態下總裁指定的其他任何類別的人員。
第12.30節“合格Roth分配”是指參與者年滿59歲半(59 1/2)(或由於參與者死亡或殘疾)之後，從Roth子賬户進行的分配，從參與者做出指定Roth減薪貢獻或Roth計劃內轉換的第一(1)年的1月1日開始的五(5)個應納税年期(即連續五(5)個日曆年)之後進行的分配。
第12.31節“定期減薪繳款”包括税前和羅斯減薪繳款
第12.32節規定的“退休”或“退休”是指參與者在達到提前退休年齡後終止僱傭關係。
第12.33條：“展期供款”是指符合條件的員工根據第2.7條所作的供款。
第12.34節“減薪繳費”是指第2.1、2.2和2.3節所述的參與者的肯定性選任供款和默認選任供款。
第12.35節“信託協議”是指公司與受託人之間就託管和投資計劃資產建立信託的協議。
第12.36節“信託基金”是指受託人根據信託協議持有的所有現金和財產。
第12.37節：“受託人”是指富達管理信託公司、馬薩諸塞州的信託公司，或公司或PIC指定的任何繼承人。
第12.38節：“歸屬服務年度”根據第五條確定。
第十三條
執行
本重述自2022年10月6日起生效。
夏威夷電力工業，
作者：S/庫爾特·K·穆拉奧報道中國新聞。
庫爾特·K·穆拉奧
常務副總裁總法律顧問、首席行政官兼公司祕書