nvst-20230630假的2023Q212/310001757073http://fasb.org/us-gaap/2023#AccountingStandardsUpdate202006Memberhttp://fasb.org/us-gaap/2023#OtherLiabilitiesNoncurrent0.047586200017570732023-01-012023-06-3000017570732023-07-28xbrli: 股票00017570732023-06-30iso421:USD00017570732022-12-31iso421:USDxbrli: 股票00017570732023-04-012023-06-3000017570732022-04-022022-07-0100017570732022-01-012022-07-010001757073美國通用會計準則：普通股成員2022-12-310001757073US-GAAP：額外實收資本會員2022-12-310001757073US-GAAP：留存收益會員2022-12-310001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-12-310001757073US-GAAP：家長會員2022-12-310001757073US-GAAP：額外實收資本會員2023-01-012023-03-310001757073US-GAAP：家長會員2023-01-012023-03-310001757073US-GAAP：留存收益會員2023-01-012023-03-310001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-01-012023-03-310001757073美國通用會計準則：普通股成員2023-03-310001757073US-GAAP：額外實收資本會員2023-03-310001757073US-GAAP：留存收益會員2023-03-310001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-03-310001757073US-GAAP：家長會員2023-03-310001757073US-GAAP：額外實收資本會員2023-04-012023-06-300001757073US-GAAP：家長會員2023-04-012023-06-300001757073US-GAAP：留存收益會員2023-04-012023-06-300001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-04-012023-06-300001757073美國通用會計準則：普通股成員2023-06-300001757073US-GAAP：額外實收資本會員2023-06-300001757073US-GAAP：留存收益會員2023-06-300001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-06-300001757073US-GAAP：家長會員2023-06-300001757073美國通用會計準則：普通股成員2021-12-310001757073US-GAAP：額外實收資本會員2021-12-310001757073US-GAAP：留存收益會員2021-12-310001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2021-12-310001757073US-GAAP：家長會員2021-12-310001757073US-GAAP：非控股權益成員2021-12-3100017570732021-01-012021-12-310001757073SRT：收養調整成員的累積影響期US-GAAP：額外實收資本會員2021-12-310001757073SRT：收養調整成員的累積影響期US-GAAP：留存收益會員2021-12-310001757073SRT：收養調整成員的累積影響期US-GAAP：家長會員2021-12-310001757073美國通用會計準則：普通股成員SRT：收養的累積效應期調整後的平衡成員2021-12-310001757073US-GAAP：額外實收資本會員SRT：收養的累積效應期調整後的平衡成員2021-12-310001757073US-GAAP：留存收益會員SRT：收養的累積效應期調整後的平衡成員2021-12-310001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員SRT：收養的累積效應期調整後的平衡成員2021-12-310001757073US-GAAP：家長會員SRT：收養的累積效應期調整後的平衡成員2021-12-310001757073US-GAAP：非控股權益成員SRT：收養的累積效應期調整後的平衡成員2021-12-310001757073US-GAAP：非控股權益成員2022-01-012022-04-010001757073US-GAAP：額外實收資本會員2022-01-012022-04-010001757073US-GAAP：家長會員2022-01-012022-04-010001757073US-GAAP：留存收益會員2022-01-012022-04-010001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-01-012022-04-010001757073美國通用會計準則：普通股成員2022-04-010001757073US-GAAP：額外實收資本會員2022-04-010001757073US-GAAP：留存收益會員2022-04-010001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-04-010001757073US-GAAP：家長會員2022-04-010001757073US-GAAP：非控股權益成員2022-04-010001757073US-GAAP：額外實收資本會員2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：家長會員2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：留存收益會員2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-04-022022-07-010001757073美國通用會計準則：普通股成員2022-07-010001757073US-GAAP：額外實收資本會員2022-07-010001757073US-GAAP：留存收益會員2022-07-010001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-07-010001757073US-GAAP：家長會員2022-07-010001757073US-GAAP：非控股權益成員2022-07-0100017570732021-12-3100017570732022-07-01nvst: 分段0001757073SRT：收養調整成員的累積影響期美國公認會計準則：可轉換債務成員2021-12-310001757073SRT：收養調整成員的累積影響期2021-12-310001757073nvst: OstegenicsBiomedicalinc 會員2022-07-052022-07-050001757073NVST：Carestream 牙科技術會員2022-04-202022-04-200001757073NVST：Carestream 牙科技術會員2022-04-200001757073nvst: OstegenicsBiomedicalinc 會員2022-07-050001757073NVST：Carestream 牙科技術會員2023-01-012023-06-300001757073nvst: OstegenicsBiomedicalinc 會員2023-01-012023-06-300001757073NVST：Carestream 牙科技術會員2022-04-022022-07-010001757073NVST：Carestream 牙科技術會員2022-01-012022-07-010001757073US-GAAP：銷售成員處置的已停止運營NVST: PlamenCamber2021-12-310001757073US-GAAP：銷售成員處置的已停止運營NVST: PlamenCamber2022-01-012022-07-010001757073US-GAAP：銷售成員處置的已停止運營NVST: PlamenCamber2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：土地和土地改善成員2023-06-300001757073US-GAAP：土地和土地改善成員2022-12-310001757073US-GAAP：建築和建築改善成員2023-06-300001757073US-GAAP：建築和建築改善成員2022-12-310001757073US-GAAP：機械和設備成員2023-06-300001757073US-GAAP：機械和設備成員2022-12-310001757073US-GAAP：在建會員2023-06-300001757073US-GAAP：在建會員2022-12-310001757073NVST：專業產品和技術會員2022-12-310001757073NVST：設備和消耗品會員2022-12-310001757073NVST：專業產品和技術會員2023-01-012023-06-300001757073NVST：設備和消耗品會員2023-01-012023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員2023-06-300001757073NVST：設備和消耗品會員2023-06-300001757073US-GAAP：貨幣互換會員2023-01-172023-01-170001757073US-GAAP：貨幣互換會員2023-01-170001757073NVST: ustermloandUE 2024 會員2019-09-200001757073NVST：EurotermLoandUE 2024 會員2023-06-30iso421:EUR0001757073US-GAAP：利率合同成員2023-06-300001757073NVST：以外幣計價的債務成員US-GAAP：淨投資對衝成員2023-06-300001757073NVST：以外幣計價的債務成員US-GAAP：淨投資對衝成員2023-04-012023-06-300001757073NVST：以外幣計價的債務成員US-GAAP：淨投資對衝成員2022-07-010001757073NVST：以外幣計價的債務成員US-GAAP：淨投資對衝成員2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：外匯合同成員US-GAAP：淨投資對衝成員2023-06-300001757073US-GAAP：外匯合同成員US-GAAP：淨投資對衝成員2023-04-012023-06-300001757073US-GAAP：外匯合同成員US-GAAP：淨投資對衝成員2022-07-010001757073US-GAAP：外匯合同成員US-GAAP：淨投資對衝成員2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：利率合同成員US-GAAP：淨投資對衝成員2023-06-300001757073US-GAAP：利率合同成員US-GAAP：淨投資對衝成員2023-04-012023-06-300001757073US-GAAP：利率合同成員US-GAAP：淨投資對衝成員2022-07-010001757073US-GAAP：利率合同成員US-GAAP：淨投資對衝成員2022-04-022022-07-010001757073NVST：以外幣計價的債務成員US-GAAP：淨投資對衝成員2023-01-012023-06-300001757073NVST：以外幣計價的債務成員US-GAAP：淨投資對衝成員2022-01-012022-07-010001757073US-GAAP：外匯合同成員US-GAAP：淨投資對衝成員2023-01-012023-06-300001757073US-GAAP：外匯合同成員US-GAAP：淨投資對衝成員2022-01-012022-07-010001757073US-GAAP：利率合同成員US-GAAP：淨投資對衝成員2023-01-012023-06-300001757073US-GAAP：利率合同成員US-GAAP：淨投資對衝成員2022-01-012022-07-010001757073美國公認會計準則：長期債務成員2023-06-300001757073美國公認會計準則：長期債務成員2022-12-310001757073US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員US-GAAP：貨幣互換會員2023-06-300001757073US-GAAP：公允價值輸入二級會員US-GAAP：貨幣互換會員2023-06-300001757073US-GAAP：公允價值輸入三級會員US-GAAP：貨幣互換會員2023-06-300001757073US-GAAP：貨幣互換會員2023-06-300001757073US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員2023-06-300001757073US-GAAP：公允價值輸入二級會員2023-06-300001757073US-GAAP：公允價值輸入三級會員2023-06-300001757073US-GAAP：公允價值輸入 1 級會員2022-12-310001757073US-GAAP：公允價值輸入二級會員2022-12-310001757073US-GAAP：公允價值輸入三級會員2022-12-310001757073US-GAAP：持有申報金額的公允價值披露記住2023-06-300001757073US-GAAP：公允價值公允價值披露的估算記住2023-06-300001757073US-GAAP：持有申報金額的公允價值披露記住2022-12-310001757073US-GAAP：公允價值公允價值披露的估算記住2022-12-310001757073US-GAAP：持有申報金額的公允價值披露記住US-GAAP：貨幣互換會員2023-06-300001757073US-GAAP：公允價值公允價值披露的估算記住US-GAAP：貨幣互換會員2023-06-300001757073US-GAAP：持有申報金額的公允價值披露記住US-GAAP：貨幣互換會員2022-12-310001757073US-GAAP：公允價值公允價值披露的估算記住US-GAAP：貨幣互換會員2022-12-310001757073NVST: ustermloandUE 2024 會員2023-06-300001757073NVST: ustermloandUE 2024 會員2022-12-310001757073NVST：EurotermLoandUE 2024 會員2022-12-310001757073nvst: a2.375Convertible SeniorNotes 會員美國公認會計準則：可轉換債務成員2023-06-300001757073nvst: a2.375Convertible SeniorNotes 會員美國公認會計準則：可轉換債務成員2022-12-310001757073NVST：EurotermLoandUE 2024 會員2019-09-200001757073US-GAAP：循環信貸機制成員2023-06-300001757073US-GAAP：循環信貸機制成員US-GAAP：備用信用證成員2023-06-300001757073US-GAAP：循環信貸機制成員2022-12-310001757073SRT: 最低成員NVST: CreditFicity 會員NVST：倫敦銀行同業拆借利率Libor1會員2023-01-012023-06-30xbrli: pure0001757073NVST: CreditFicity 會員SRT: 最大成員NVST：倫敦銀行同業拆借利率Libor1會員2023-01-012023-06-300001757073SRT: 最低成員美國公認會計準則：基準利率成員2023-01-012023-06-300001757073SRT: 最大成員美國公認會計準則：基準利率成員2023-01-012023-06-300001757073SRT: 最低成員2023-01-012023-06-300001757073SRT: 最大成員2023-01-012023-06-300001757073NVST: ustermloandUE 2024 會員2023-01-012023-06-300001757073NVST: ustermloandUE 2024 會員2022-01-012022-12-310001757073NVST：EurotermLoandUE 2024 會員2023-01-012023-06-300001757073NVST：EurotermLoandUE 2024 會員2022-01-012022-12-310001757073美國公認會計準則：可轉換債務成員NVST：a2.375Convertible Senior Notesoveralloment Option成員2020-05-210001757073nvst: a2.375Convertible SeniorNotes 會員美國公認會計準則：可轉換債務成員2020-05-210001757073nvst: a2.375Convertible SeniorNotes 會員美國公認會計準則：可轉換債務成員2020-05-212020-05-210001757073nvst: a2.375Convertible SeniorNotes 會員美國公認會計準則：可轉換債務成員2022-01-012022-12-310001757073nvst: a2.375Convertible SeniorNotes 會員美國公認會計準則：可轉換債務成員2023-01-012023-06-30NVST：交易日0001757073nvst: a2.375Convertible SeniorNotes 會員美國公認會計準則：可轉換債務成員2023-04-012023-06-300001757073nvst: a2.375Convertible SeniorNotes 會員美國公認會計準則：可轉換債務成員2022-04-022022-07-010001757073nvst: a2.375Convertible SeniorNotes 會員美國公認會計準則：可轉換債務成員2022-01-012022-07-010001757073nvst: a2.375Convertible SeniorNotes 會員美國公認會計準則：可轉換債務成員2022-07-010001757073美國公認會計準則：可轉換債務成員nvst: a2.375Convertible Senior NotescappedCalls成員2020-05-212020-05-210001757073美國公認會計準則：可轉換債務成員nvst: a2.375Convertible Senior NotescappedCalls成員2020-05-210001757073US-GAAP：累積翻譯調整成員2023-03-310001757073US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2023-03-310001757073US-GAAP：累積翻譯調整成員2023-04-012023-06-300001757073US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2023-04-012023-06-300001757073US-GAAP：累積翻譯調整成員2023-06-300001757073US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2023-06-300001757073US-GAAP：累積翻譯調整成員2022-04-010001757073US-GAAP：累計收益虧損淨現金流HedgeParent會員2022-04-010001757073US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2022-04-010001757073US-GAAP：累積翻譯調整成員2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：累計收益虧損淨現金流HedgeParent會員2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：累積翻譯調整成員2022-07-010001757073US-GAAP：累計收益虧損淨現金流HedgeParent會員2022-07-010001757073US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2022-07-010001757073US-GAAP：累積翻譯調整成員2022-12-310001757073US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2022-12-310001757073US-GAAP：累積翻譯調整成員2023-01-012023-06-300001757073US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2023-01-012023-06-300001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2023-01-012023-06-300001757073US-GAAP：累積翻譯調整成員2021-12-310001757073US-GAAP：累計收益虧損淨現金流HedgeParent會員2021-12-310001757073US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2021-12-310001757073US-GAAP：累積翻譯調整成員2022-01-012022-07-010001757073US-GAAP：累計收益虧損淨現金流HedgeParent會員2022-01-012022-07-010001757073US-GAAP：累積固定福利計劃調整成員2022-01-012022-07-010001757073US-GAAP：累積的其他綜合收入成員2022-01-012022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員SRT: 北美會員2023-04-012023-06-300001757073NVST：設備和消耗品會員SRT: 北美會員2023-04-012023-06-300001757073SRT: 北美會員2023-04-012023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員SRT: 北美會員2022-04-022022-07-010001757073NVST：設備和消耗品會員SRT: 北美會員2022-04-022022-07-010001757073SRT: 北美會員2022-04-022022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員NVST: 西歐成員2023-04-012023-06-300001757073NVST：設備和消耗品會員NVST: 西歐成員2023-04-012023-06-300001757073NVST: 西歐成員2023-04-012023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員NVST: 西歐成員2022-04-022022-07-010001757073NVST：設備和消耗品會員NVST: 西歐成員2022-04-022022-07-010001757073NVST: 西歐成員2022-04-022022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員NVST：其他發達市場成員2023-04-012023-06-300001757073NVST：其他發達市場成員NVST：設備和消耗品會員2023-04-012023-06-300001757073NVST：其他發達市場成員2023-04-012023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員NVST：其他發達市場成員2022-04-022022-07-010001757073NVST：其他發達市場成員NVST：設備和消耗品會員2022-04-022022-07-010001757073NVST：其他發達市場成員2022-04-022022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員NVST：高增長市場成員2023-04-012023-06-300001757073NVST：設備和消耗品會員NVST：高增長市場成員2023-04-012023-06-300001757073NVST：高增長市場成員2023-04-012023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員NVST：高增長市場成員2022-04-022022-07-010001757073NVST：設備和消耗品會員NVST：高增長市場成員2022-04-022022-07-010001757073NVST：高增長市場成員2022-04-022022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員2023-04-012023-06-300001757073NVST：設備和消耗品會員2023-04-012023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員2022-04-022022-07-010001757073NVST：設備和消耗品會員2022-04-022022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員SRT: 北美會員2023-01-012023-06-300001757073NVST：設備和消耗品會員SRT: 北美會員2023-01-012023-06-300001757073SRT: 北美會員2023-01-012023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員SRT: 北美會員2022-01-012022-07-010001757073NVST：設備和消耗品會員SRT: 北美會員2022-01-012022-07-010001757073SRT: 北美會員2022-01-012022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員NVST: 西歐成員2023-01-012023-06-300001757073NVST：設備和消耗品會員NVST: 西歐成員2023-01-012023-06-300001757073NVST: 西歐成員2023-01-012023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員NVST: 西歐成員2022-01-012022-07-010001757073NVST：設備和消耗品會員NVST: 西歐成員2022-01-012022-07-010001757073NVST: 西歐成員2022-01-012022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員NVST：其他發達市場成員2023-01-012023-06-300001757073NVST：其他發達市場成員NVST：設備和消耗品會員2023-01-012023-06-300001757073NVST：其他發達市場成員2023-01-012023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員NVST：其他發達市場成員2022-01-012022-07-010001757073NVST：其他發達市場成員NVST：設備和消耗品會員2022-01-012022-07-010001757073NVST：其他發達市場成員2022-01-012022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員NVST：高增長市場成員2023-01-012023-06-300001757073NVST：設備和消耗品會員NVST：高增長市場成員2023-01-012023-06-300001757073NVST：高增長市場成員2023-01-012023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員NVST：高增長市場成員2022-01-012022-07-010001757073NVST：設備和消耗品會員NVST：高增長市場成員2022-01-012022-07-010001757073NVST：高增長市場成員2022-01-012022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員2022-01-012022-07-010001757073NVST：設備和消耗品會員2022-01-012022-07-0100017570732023-07-012023-06-300001757073美國公認會計準則：銷售收入淨成員US-GAAP：客户集中度風險成員NVST：最大的客户會員2022-04-022022-07-010001757073美國公認會計準則：銷售收入淨成員US-GAAP：客户集中度風險成員NVST：最大的客户會員2023-04-012023-06-300001757073美國公認會計準則：銷售收入淨成員US-GAAP：客户集中度風險成員NVST：最大的客户會員2023-01-012023-06-300001757073美國公認會計準則：銷售收入淨成員US-GAAP：客户集中度風險成員NVST：最大的客户會員2022-01-012022-07-010001757073US-GAAP：員工離職會員2022-12-310001757073US-GAAP：設施關閉成員2022-12-310001757073US-GAAP：員工離職會員2023-01-012023-06-300001757073US-GAAP：設施關閉成員2023-01-012023-06-300001757073US-GAAP：員工離職會員2023-06-300001757073US-GAAP：設施關閉成員2023-06-300001757073US-GAAP：所有其他細分市場成員2023-04-012023-06-300001757073US-GAAP：所有其他細分市場成員2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：所有其他細分市場成員2023-01-012023-06-300001757073US-GAAP：所有其他細分市場成員2022-01-012022-07-010001757073美國公認會計準則：銷售成員成本2023-04-012023-06-300001757073美國公認會計準則：銷售成員成本2022-04-022022-07-010001757073美國公認會計準則：銷售成員成本2023-01-012023-06-300001757073美國公認會計準則：銷售成員成本2022-01-012022-07-010001757073US-GAAP：出售一般和管理費用會員2023-04-012023-06-300001757073US-GAAP：出售一般和管理費用會員2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：出售一般和管理費用會員2023-01-012023-06-300001757073US-GAAP：出售一般和管理費用會員2022-01-012022-07-010001757073US-GAAP：股票補償計劃成員2023-04-012023-06-300001757073US-GAAP：股票補償計劃成員2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：股票補償計劃成員2023-01-012023-06-300001757073US-GAAP：股票補償計劃成員2022-01-012022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員US-GAAP：運營部門成員2023-04-012023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員US-GAAP：運營部門成員2022-04-022022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員US-GAAP：運營部門成員2023-01-012023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員US-GAAP：運營部門成員2022-01-012022-07-010001757073NVST：設備和消耗品會員US-GAAP：運營部門成員2023-04-012023-06-300001757073NVST：設備和消耗品會員US-GAAP：運營部門成員2022-04-022022-07-010001757073NVST：設備和消耗品會員US-GAAP：運營部門成員2023-01-012023-06-300001757073NVST：設備和消耗品會員US-GAAP：運營部門成員2022-01-012022-07-010001757073US-GAAP：企業非細分市場成員2023-04-012023-06-300001757073US-GAAP：企業非細分市場成員2022-04-022022-07-010001757073US-GAAP：企業非細分市場成員2023-01-012023-06-300001757073US-GAAP：企業非細分市場成員2022-01-012022-07-010001757073NVST：專業產品和技術會員US-GAAP：運營部門成員2023-06-300001757073NVST：專業產品和技術會員US-GAAP：運營部門成員2022-12-310001757073NVST：設備和消耗品會員US-GAAP：運營部門成員2023-06-300001757073NVST：設備和消耗品會員US-GAAP：運營部門成員2022-12-310001757073US-GAAP：企業非細分市場成員2023-06-300001757073US-GAAP：企業非細分市場成員2022-12-31 美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
____________________________________
表單 10-Q
（Mark One）
| | | | | |
| ☒ | 根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告
|
在截至的季度期間 2023年6月30日
或者
| | | | | |
| ☐ | 根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告
|
| |
| 在過渡期內 到 |
委員會檔案編號： 001-39054
ENVISTA 控股公司
（註冊人的確切姓名如其章程所示）
| | | | | | | | | | | |
| 特拉華 | | 83-2206728 |
| （公司或組織的州或其他司法管轄區） | | （美國國税局僱主識別號） |
| |
| 200 S. Kraemer Blvd.，E 樓 | | 92821-6208 |
| 佈雷亞， | 加利福尼亞 | |
| （主要行政辦公室地址） | | （郵政編碼） |
註冊人的電話號碼，包括區號： 714-817-7000
根據該法第12（b）條註冊的證券：
| | | | | | | | |
| 每個班級的標題 | 交易品種 | 註冊的每個交易所的名稱 |
| 普通股，面值0.01美元 | NVST | 紐約證券交易所 |
用勾號指明註冊人 (1) 在過去 12 個月（或註冊人必須提交此類報告的較短期限）中是否已提交了 1934 年《證券交易法》第 13 或 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去 90 天內是否遵守了此類申報要求。是的 ☒沒有☐
用勾號指明註冊人是否在過去 12 個月（或註冊人必須提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了 S-T 法規 405（本章第 232.405 節）要求提交的所有交互式數據文件。是的 ☒沒有☐
用勾號指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 大型加速過濾器 | ☒ | | | 加速文件管理器 | ☐ |
| | | | |
| 非加速文件管理器 | ☐ | | | 規模較小的申報公司 | ☐ |
| | | | | |
| 新興成長型公司 | ☐ | | | | |
如果是新興成長型公司，請用勾號指明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第 13 (a) 條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。
是的 ☐沒有☒
截至2023年7月28日，已發行普通股的數量為 163,823,852.
目錄
| | | | | | | | |
| 第一部分財務信息 |
| | 頁面 |
| 第 1 項。 | 簡明合併資產負債表 | 1 |
| 簡明合併運營報表 | 2 |
| 綜合收益（虧損）簡明合併報表 | 3 |
| 股東權益變動簡明合併報表 | 4 |
| 簡明合併現金流量表 | 5 |
| 簡明合併財務報表附註 | 7 |
| 第 2 項。 | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 26 |
| 第 3 項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 38 |
| 第 4 項。 | 控制和程序 | 38 |
| | |
| 第二部分。其他信息 |
| | |
| 第 1 項。 | 法律訴訟 | 39 |
| 第 1A 項。 | 風險因素 | 39 |
| 第 2 項。 | 未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 | 39 |
| 第 3 項。 | 優先證券違約 | 39 |
| 第 4 項。 | 礦山安全披露 | 39 |
| 第 5 項。 | 其他信息 | 39 |
| 第 6 項。 | 展品 | 40 |
第一部分財務信息
第 1 項。財務報表
ENVISTA 控股公司
簡明合併資產負債表（未經審計）
（百萬美元，股票金額除外） | | | | | | | | | | | |
| 截至 |
| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
| 資產 | | | |
| 流動資產： | | | |
| 現金和現金等價物 | $ | 651.7 | | | $ | 606.9 | |
貿易應收賬款，減去信用損失備抵額16.3和 $16.2，分別地 | 415.2 | | | 393.5 | |
| 庫存，淨額 | 297.0 | | | 300.8 | |
| 預付費用和其他流動資產 | 125.0 | | | 123.4 | |
| 流動資產總額 | 1,488.9 | | | 1,424.6 | |
| 不動產、廠房和設備，淨額 | 300.1 | | | 293.6 | |
| 經營租賃使用權資產 | 129.6 | | | 131.8 | |
| 其他長期資產 | 151.7 | | | 153.7 | |
| 善意 | 3,493.8 | | | 3,496.6 | |
| 其他無形資產，淨額 | 1,043.1 | | | 1,086.7 | |
| 總資產 | $ | 6,607.2 | | | $ | 6,587.0 | |
| 負債和權益 | | | |
| 流動負債： | | | |
| 短期債務 | $ | 511.5 | | | $ | 510.0 | |
| 貿易應付賬款 | 176.8 | | | 228.3 | |
| 應計費用和其他負債 | 434.0 | | | 471.4 | |
| 經營租賃負債 | 28.5 | | | 27.0 | |
| 流動負債總額 | 1,150.8 | | | 1,236.7 | |
| 經營租賃負債 | 116.8 | | | 121.4 | |
| 其他長期負債 | 153.0 | | | 151.3 | |
| 長期債務 | 875.6 | | | 870.7 | |
| 承付款和意外開支 | | | |
| 股東權益： | | | |
優先股，$0.01面值， 15.0已授權百萬股； 不截至2023年6月30日和2022年12月31日已發行或流通的股票 | — | | | — | |
普通股-$0.01面值， 500.0已授權百萬股； 164.5已發行百萬股和 163.8截至2023年6月30日已發行百萬股； 163.7已發行百萬股和 163.2截至2022年12月31日已發行百萬股 | 1.6 | | | 1.6 | |
| 額外的實收資本 | 3,719.2 | | | 3,699.0 | |
| 留存收益 | 827.1 | | | 731.4 | |
| 累計其他綜合虧損 | (236.9) | | | (225.1) | |
| | | |
| | | |
| 股東權益總額 | 4,311.0 | | | 4,206.9 | |
| 負債和股東權益總額 | $ | 6,607.2 | | | $ | 6,587.0 | |
參見隨附的簡明合併財務報表附註。
ENVISTA 控股公司
簡明合併運營報表（未經審計）
（美元和以百萬美元為單位的股票，每股金額除外）
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 三個月已結束 | | 六個月已結束 | | |
| | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | |
| 銷售 | $ | 662.4 | | | $ | 645.8 | | | $ | 1,289.6 | | | $ | 1,277.2 | | | |
| 銷售成本 | 283.8 | | | 276.0 | | | 548.3 | | | 533.3 | | | |
| 毛利 | 378.6 | | | 369.8 | | | 741.3 | | | 743.9 | | | |
| 運營費用： | | | | | | | | | |
| 銷售、一般和管理 | 272.9 | | | 279.5 | | | 539.0 | | | 537.7 | | | |
| 研究和開發 | 26.8 | | | 25.1 | | | 51.3 | | | 49.5 | | | |
| 營業利潤 | 78.9 | | | 65.2 | | | 151.0 | | | 156.7 | | | |
| 營業外收入（支出）： | | | | | | | | | |
| 其他收入 | 7.1 | | | 0.3 | | | 7.4 | | | 0.6 | | | |
| 利息支出，淨額 | (17.4) | | | (6.4) | | | (34.1) | | | (12.3) | | | |
| 所得税前收入 | 68.6 | | | 59.1 | | | 124.3 | | | 145.0 | | | |
| 所得税支出 | 16.7 | | | 14.6 | | | 28.6 | | | 30.1 | | | |
| 來自持續經營的收入，扣除税款 | 51.9 | | | 44.5 | | | 95.7 | | | 114.9 | | | |
| 已終止業務的收入，扣除税款（注3） | — | | | 2.6 | | | — | | | 7.1 | | | |
| 淨收入 | $ | 51.9 | | | $ | 47.1 | | | $ | 95.7 | | | $ | 122.0 | | | |
| 每股收益： | | | | | | | | | |
| 持續經營業務的收益-基本 | $ | 0.32 | | | $ | 0.27 | | | $ | 0.58 | | | $ | 0.71 | | | |
| 持續經營業務收益——攤薄 | $ | 0.29 | | | $ | 0.25 | | | $ | 0.54 | | | $ | 0.64 | | | |
| | | | | | | | | |
| 已終止業務的收益——基本 | $ | — | | | $ | 0.02 | | | $ | — | | | $ | 0.04 | | | |
| 已終止業務的收益——攤薄 | $ | — | | | $ | 0.01 | | | $ | — | | | $ | 0.04 | | | |
| | | | | | | | | |
| 收入-基本 | $ | 0.32 | | | $ | 0.29 | | | $ | 0.58 | | | $ | 0.75 | | | |
| 收益-攤薄 | $ | 0.29 | | | $ | 0.26 | | | $ | 0.54 | | | $ | 0.68 | | | |
| 已發行普通股和普通等值股票的平均值： | | | | | | | | | |
| 基本 | 164.0 | | | 162.9 | | | 163.8 | | | 162.6 | | | |
| 稀釋 | 176.3 | | | 178.5 | | | 176.9 | | | 179.2 | | | |
|
參見隨附的簡明合併財務報表附註。
ENVISTA 控股公司
簡明合併綜合收益（虧損）表（未經審計）
（百萬美元）
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 六個月已結束 | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | |
| 淨收入 | $ | 51.9 | | | $ | 47.1 | | | $ | 95.7 | | | $ | 122.0 | | | |
| 扣除所得税的其他綜合收益（虧損）： | | | | | | | | | |
| 外幣折算調整 | (25.9) | | | (72.9) | | | (11.1) | | | (132.5) | | | |
| 現金流對衝調整 | — | | | 0.5 | | | — | | | 1.9 | | | |
| 養老金計劃調整 | (0.4) | | | (0.1) | | | (0.7) | | | (0.2) | | | |
| 扣除所得税的其他綜合虧損總額 | (26.3) | | | (72.5) | | | (11.8) | | | (130.8) | | | |
| 綜合收益（虧損） | $ | 25.6 | | | $ | (25.4) | | | $ | 83.9 | | | $ | (8.8) | | | |
參見隨附的簡明合併財務報表附註。
ENVISTA 控股公司
簡明合併股東權益變動表（未經審計）
（百萬美元）
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2023年6月30日的六個月 | | | |
| 普通股 | | 額外的實收資本 | | 留存收益 | | | | 累積其他
綜合損失 | | 總計
公平 | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | |
| 餘額，2022 年 12 月 31 日 | $ | 1.6 | | | $ | 3,699.0 | | | $ | 731.4 | | | | | $ | (225.1) | | | $ | 4,206.9 | | | | |
| 基於普通股的獎勵活動 | — | | | 13.8 | | | — | | | | | — | | | 13.8 | | | | |
| 淨收入 | — | | | — | | | 43.8 | | | | | — | | | 43.8 | | | | |
| 其他綜合收入 | — | | | — | | | — | | | | | 14.5 | | | 14.5 | | | | |
| 餘額，2023 年 3 月 31 日 | 1.6 | | | 3,712.8 | | | 775.2 | | | | | (210.6) | | | 4,279.0 | | | | |
| 基於普通股的獎勵活動 | — | | | 6.4 | | | — | | | | | — | | | 6.4 | | | | |
| 淨收入 | — | | | — | | | 51.9 | | | | | — | | | 51.9 | | | | |
| 其他綜合損失 | — | | | — | | | — | | | | | (26.3) | | | (26.3) | | | | |
| 餘額，2023 年 6 月 30 日 | $ | 1.6 | | | $ | 3,719.2 | | | $ | 827.1 | | | | | $ | (236.9) | | | $ | 4,311.0 | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2022年7月1日的六個月 |
| 普通股 | | 額外的實收資本 | | 留存收益 | | | | 累積其他
綜合損失 | | 總計
恩維斯塔
公平 | | 非控股權益 |
| 餘額，2021 年 12 月 31 日 | $ | 1.6 | | | $ | 3,732.6 | | | $ | 466.9 | | | | | $ | (143.5) | | | $ | 4,057.6 | | | $ | 0.4 | |
| 調整的累積效應與會計原則的變化有關。參見注釋 1 | — | | | (77.8) | | | 21.4 | | | | | — | | | (56.4) | | | — | |
| 餘額，2022 年 1 月 1 日 | 1.6 | | | 3,654.8 | | | 488.3 | | | | | (143.5) | | | 4,001.2 | | | 0.4 | |
| 非控股權益的變化 | — | | | — | | | — | | | | | — | | | — | | | (0.4) | |
| 基於普通股的獎勵活動 | — | | | 13.1 | | | — | | | | | — | | | 13.1 | | | — | |
| 淨收入 | — | | | — | | | 74.9 | | | | | — | | | 74.9 | | | — | |
| 其他綜合損失 | — | | | — | | | — | | | | | (58.3) | | | (58.3) | | | — | |
| 餘額，2022 年 4 月 1 日 | 1.6 | | | 3,667.9 | | | 563.2 | | | | | (201.8) | | | 4,030.9 | | | — | |
| 基於普通股的獎勵活動 | — | | | 10.5 | | | | | | | | | 10.5 | | | — | |
| 淨收入 | — | | | | | 47.1 | | | | | | | 47.1 | | | — | |
| 其他綜合損失 | — | | | | | | | | | (72.5) | | | (72.5) | | | — | |
| 餘額，2022 年 7 月 1 日 | $ | 1.6 | | | $ | 3,678.4 | | | $ | 610.3 | | | | | $ | (274.3) | | | $ | 4,016.0 | | | $ | — | |
參見隨附的簡明合併財務報表附註。
ENVISTA 控股公司
簡明合併現金流量表（未經審計）
（百萬美元）
| | | | | | | | | | | | |
| | 六個月已結束 |
| | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | |
| 來自經營活動的現金流： | | | | |
| 淨收入 | $ | 95.7 | | | $ | 122.0 | | |
| 非現金物品： | | | | |
| 折舊 | 17.9 | | | 16.1 | | |
| 攤銷 | 52.0 | | | 50.3 | | |
| 信用損失備抵金 | 3.2 | | | 3.6 | | |
| 股票薪酬支出 | 20.2 | | | 15.8 | | |
| 出售股權投資的收益 | (6.9) | | | — | | |
| 出售不動產、廠房和設備的收益 | — | | | (1.1) | | |
| 出售KaVo治療裝置和儀器業務的收益 | — | | | (8.9) | | |
| 重組費用 | 0.8 | | | 3.8 | | |
| 減值費用 | 0.2 | | | 4.9 | | |
| | | | |
| 使用權資產的攤銷 | 13.1 | | | 11.2 | | |
| | | | |
| 債務折扣和發行成本的攤銷 | 2.1 | | | 2.0 | | |
| | | | |
| 應收貿易賬款的變化 | (24.0) | | | (56.6) | | |
| 庫存變化 | (3.9) | | | (29.5) | | |
| 貿易應付賬款的變化 | (47.1) | | | 5.9 | | |
| 預付費用和其他資產的變化 | (1.1) | | | (17.4) | | |
| 應計費用和其他負債的變化 | (27.2) | | | (80.9) | | |
| 經營租賃負債的變化 | (16.8) | | | (15.5) | | |
| 經營活動提供的淨現金 | 78.2 | | | 25.7 | | |
| 來自投資活動的現金流： | | | | |
| 為增建不動產、廠房和設備支付的款項 | (31.6) | | | (31.9) | | |
| | | | |
| 出售股權投資的收益 | 10.7 | | | — | | |
| 收購，扣除獲得的現金 | — | | | (569.8) | | |
| 出售KaVo治療裝置和儀器業務的淨收益 | — | | | 28.8 | | |
| | | | |
| 所有其他投資活動，淨額 | (3.9) | | | (13.6) | | |
| 用於投資活動的淨現金 | (24.8) | | | (586.5) | | |
| 來自融資活動的現金流： | | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| 股票期權行使的收益 | 5.9 | | | 15.4 | | |
| | | | |
| | | | |
| | | | |
| 與股權獎勵淨額結算相關的預扣税款 | (6.4) | | | (8.1) | | |
| 借款收益 | — | | | 0.3 | | |
| | | | | | | | | | | | |
| 償還借款 | — | | | (0.5) | | |
| 所有其他融資活動 | 1.6 | | | — | | |
| 融資活動提供的淨現金 | 1.1 | | | 7.1 | | |
| 匯率變動對現金和現金等價物的影響 | (9.7) | | | 3.2 | | |
| 現金和現金等價物的淨變化 | 44.8 | | | (550.5) | | |
| 現金和現金等價物的期初餘額 | 606.9 | | | 1,073.6 | | |
| 現金和現金等價物的期末餘額 | $ | 651.7 | | | $ | 523.1 | | |
| | | | |
| 補充數據： | | | | |
| 支付利息的現金 | $ | 35.3 | | | $ | 13.8 | | |
| 繳納税款的現金 | $ | 33.5 | | | $ | 52.6 | | |
| 為換取經營租賃義務而獲得的ROU資產 | $ | 12.1 | | | $ | 18.3 | | |
參見隨附的簡明合併財務報表附註。
ENVISTA 控股公司
簡明合併財務報表附註（未經審計）
注意事項 1。 業務和陳述基礎
業務概述
該公司提供的產品用於診斷、治療和預防牙齒、牙齦和支撐骨的疾病和疾病，以及改善人類微笑的美感。該公司是各種牙科植入物、正畸器具、通用牙科消耗品、設備和服務的全球供應商，致力於推動技術創新，幫助牙科專業人員改善臨牀結果和提高生產力。
該公司在以下地區運營 二業務領域：特種產品和技術以及設備和消耗品。
該公司的專業產品與技術部門主要開發、製造和銷售種植牙系統，包括再生解決方案、牙科修復及相關治療軟件和技術，以及正畸支架系統、矯正器和實驗室產品。該公司的設備和消耗品部門主要開發、製造和銷售牙科診所使用的牙科設備和用品，包括數字成像系統、軟件和其他可視化/放大系統；牙髓治療系統和相關消耗品；以及修復材料和儀器、旋轉車針、印模材料、粘合劑和水泥以及感染預防產品。
演示基礎
所有收入和成本以及與公司業務活動直接相關的資產和負債均包含在財務報表中。隨附的簡明合併財務報表中取消了構成公司的所有重要公司間賬户和交易。
此處包含的簡明合併財務報表由公司根據美國證券交易委員會（“SEC”）的規章制度編制，未經審計。根據這些規章制度，通常包含在根據公認會計原則（“GAAP”）編制的財務報表中的某些信息和腳註披露已根據此類規章制度進行了壓縮或省略；但是，公司認為，這些披露足以使所提供的信息不會產生誤導性。隨附的簡明合併財務報表包含公允列報公司截至2023年6月30日和2022年12月31日的財務狀況以及截至2023年6月30日和2022年7月1日的三個月和六個月期間的經營業績以及截至2023年6月30日和2022年7月1日的六個月期間的經營業績以及截至2023年6月30日和2022年7月1日的六個月期間的現金流所必需的所有調整（僅包括正常的經常性調整和重新分類）。本10-Q表季度報告中包含的信息應與公司截至2022年12月31日的三年合併財務報表和隨附附註一起閲讀，這些附註包含在公司於2023年2月16日向美國證券交易委員會提交的10-K表年度報告中。
正如附註3 “已終止的業務” 中所述，該公司於2021年12月31日出售了其幾乎所有的KaVo牙科治療單位和器械業務（“kaVo治療單元和儀器業務”），該業務屬於公司設備和消耗品板塊。但是，某些國家的資產轉移直到2022年才執行和結束（“延期本地結算”）。因此，與延期當地收盤國家相關的財務業績被列為已終止的業務，所有細分市場信息和描述都不包括截至2022年7月1日的三個月和六個月中與這些國家相關的活動。截至2022年12月31日，所有延期本地交易均已完成，因此在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，沒有已終止的運營活動報告。
風險和不確定性
由於新型冠狀病毒（“COVID-19”）疫情，公司面臨風險和不確定性。
由於形勢的動態和不斷演變，COVID-19 疫情對公司的影響程度仍不確定且難以預測。疫情的全球影響繼續對許多行業產生不利影響，不同地區繼續以各種方式反映出公共衞生限制的影響。在 COVID-19 疫情影響之後，經濟復甦僅在部分進行中，而且是漸進的、不平衡的，其特點是各行業和地區明顯分散，其最終長度和軌跡尚不確定。在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，儘管由於業務運營恢復了更加正常化，公司運營的許多市場有所改善，但某些市場繼續受到 COVID-19 的不利影響。
此外，俄羅斯入侵烏克蘭以及全球對這次入侵的反應，包括美國和其他國家實施的制裁，可能會對公司的整體業務產生不利影響，包括影響公司在受影響地區銷售和銷售產品的能力，可能增加網絡安全攻擊的風險，影響其在俄羅斯行使知識產權的能力，擾亂全球供應鏈，並可能對公司造成不利影響全球經濟、金融市場、能源市場、匯率等。
最近採用的會計準則
2020 年 8 月， 財務會計準則委員會發布了《會計準則更新》 2020-06, “債務 — 有轉換和其他期權的債務（副題 470-20）和衍生品和套期保值 — 實體自有股權合約（副題 815 — 40），” （“ASU 2020-06”），它簡化了某些具有負債和權益特徵的金融工具的會計，包括可轉換工具和實體自有股權合約。亞利桑那州立大學2020-06在2021年12月15日之後開始的財政年度對公共實體有效。2022 年 1 月 1 日，公司使用修改後的回顧性採用方法通過了 ASU 2020-06。這一變動的累積效應被認定為對通過之日留存收益期初餘額的調整，由此得出75.02025年到期的可轉換票據的賬面價值增加了百萬美元，額外實收資本減少了美元77.8百萬，一美元21.4留存收益增加了百萬美元和一美元18.6相關的遞延所得税淨負債減少了百萬美元。
注意事項 2。 收購
公司不斷評估潛在的收購，這些收購要麼在戰略上符合公司現有投資組合，要麼將公司的投資組合擴展到新的有吸引力的業務領域。公司已經完成了多項收購，這些收購被視為業務合併，並在公司的簡明合併財務報表中確認了商譽。除其他外，商譽之所以產生，是因為這些業務的收購價格反映了許多因素，包括這些業務的未來收益和現金流潛力、收益倍數、現金流和其他因素、公司收購業務流程的競爭性質、避免了增強公司現有產品供應所需的時間和成本（以及可能遇到的相關風險）關鍵目標市場和進入新的盈利業務，以及這些業務為現有業務帶來的互補戰略契合和由此產生的協同效應。
公司根據對收購資產和假設負債公允價值的理解，在收購之日對收購價格進行初始分配。公司在盡職調查期間和其他來源獲得這些信息。對於那些初步核算的資產和負債，公司可以在收盤後的12個月內完善公允價值的估計，更準確地分配收購價格。只有截至收購之日存在的項目才會被考慮在後續調整中。
在截至2022年12月31日的年度中，公司完成了以下收購，這些收購根據會計準則編纂805進行了核算 業務合併s 使用會計的收購方法：
Ostegenics Biomedics Inc.、Allotech LLC 和 OBI Biologics
2022 年 7 月 5 日，公司收購了 Ostegenics Biomedics Inc.、Allotech LLC 和 OBI Biologics, Inc.（合稱 “Ostegenics”）的所有股權，總對價約為美元128.2百萬，但須根據2022年5月17日股權購買協議的規定進行某些慣例調整。Ostegenics為世界各地的牙周病醫生、口腔頜面外科醫生以及參與種植牙科的臨牀醫生開發創新的再生解決方案，並且是該公司專業產品和技術部門的一部分。
Carestream 牙科技術母公司有限公司的口內掃描儀業務
2022年4月20日，公司完成了對Carestream Dental Technology母公司（“Carestream Dental”）口內掃描儀業務（“口內掃描儀業務”）的收購，總對價為美元580.3百萬，包括或有對價美元7.5百萬美元，但須根據2021年12月21日的股票和資產購買協議的規定進行某些慣例調整，隨後經2022年4月20日的交易協議（合稱 “IOS收購協議”）修訂。口內掃描儀業務製造、營銷、銷售、商業化、分銷、服務、培訓、支持和維護口內掃描儀和軟件的運營，是公司設備和消耗品部門的一部分。該公司通過收購某些資產和承擔某些負債以及收購Carestream Dental某些子公司的所有股權收購了口內掃描儀業務。
下表彙總了截至相應收購日期收購的資產和承擔的負債的公允價值（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | | | |
| 成骨學
2022年7月5日 | | 口內掃描儀業務
2022年4月20日 | | |
| 收購的資產： | | | | | |
| 現金 | $ | 2.1 | | | $ | 2.7 | | | |
| 應收賬款 | 2.5 | | | 0.1 | | | |
| 庫存 | 13.3 | | | 6.1 | | | |
| 無形資產 | 53.0 | | | 129.8 | | | |
| 財產、廠房和設備 | — | | | 0.3 | | | |
| 預付款和其他流動資產 | 1.3 | | | — | | | |
| 善意 | 77.3 | | | 373.1 | | | |
| 非流動遞延所得税資產 | — | | | 96.0 | | | |
| 經營租賃使用權資產 | 2.6 | | | 0.9 | | | |
| 其他長期資產 | 4.9 | | | 0.2 | | | |
| 收購的總資產 | 157.0 | | | 609.2 | | | |
| 假設的負債： | | | | | |
| 應付賬款 | (4.1) | | | (0.5) | | | |
| 應計費用和其他負債 | (2.5) | | | (27.9) | | | |
| 非流動遞延所得税負債 | (14.3) | | | — | | | |
| 其他長期負債 | (5.8) | | | — | | | |
| 經營租賃負債 | (2.1) | | | (0.5) | | | |
| 假設負債總額 | (28.8) | | | (28.9) | | | |
| 收購的淨資產總額 | $ | 128.2 | | | $ | 580.3 | | | |
收購的無形資產包括商品名稱、已開發的技術和客户關係。收購的無形資產的加權平均攤銷期總額為 8和 10口內掃描儀業務和Osteogenics分別工作了多年。
收購價格超過所收購資產和承擔負債的公允價值的部分代表收購產生的商譽。收購所產生的商譽已記錄為非流動資產，不進行攤銷，但至少需要每年進行減值審查。確認的商譽主要歸因於所收購業務的預期運營效率和擴張機會。出於所得税的目的，商譽不可扣除。由於收購不被視為對公司簡明合併財務報表的重大影響，因此未列出收購的預計影響。
在截至2022年7月1日的三個月和六個月中，與收購相關的法律、會計和其他專業服務成本為美元8.2百萬和美元10.7分別為百萬美元，已在簡明合併運營報表中記錄為銷售、一般和管理費用。在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，沒有與收購相關的法律、會計和其他專業服務成本。
注意事項 3。 已終止的業務
2021 年 12 月 31 日，根據公司、普蘭梅卡和 Planmeca Oy 作為擔保人簽訂的主買賣協議（“購買協議”），公司將大部分的KaVo治療裝置和儀器業務（“剝離”）出售給了德國普蘭梅卡Verwaltungs GmbH（“普蘭梅卡”）。但是，延期本地關閉國家的資產轉移直到2022年才執行和結束。截至2022年12月31日，所有延期本地收盤均已完成，公司獲得的淨現金對價總額為美元386.4根據購買協議的條款，百萬美元。
在截至2022年7月1日的六個月中，公司確認的收益支付為美元30.0百萬。由於截至2022年12月31日，所有延期本地交易均已完成，因此在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，沒有已終止的業務報告。
截至2022年7月1日的三個月和六個月剝離的經營業績反映在已終止業務收入的簡明合併運營報表中，扣除税款後，具體如下（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | 三個月已結束 | | 六個月已結束 | | | | | | |
| | 2022年7月1日 | | 2022年7月1日 | | | | | | |
| 銷售 | $ | 2.0 | | | $ | 8.9 | | | | | | | |
| 銷售成本 | 1.1 | | | 7.0 | | | | | | | |
| 毛利 | 0.9 | | | 1.9 | | | | | | | |
| 運營費用： | | | | | | | | | |
| 銷售、一般和管理 | 1.0 | | | 2.1 | | | | | | | |
| 研究和開發 | — | | | — | | | | | | | |
| 營業虧損 | (0.1) | | | (0.2) | | | | | | | |
| 所得税支出 | — | | | — | | | | | | | |
| 已終止業務造成的虧損 | (0.1) | | | (0.2) | | | | | | | |
| 出售已終止業務的收益，扣除税款 | 2.7 | | | 7.3 | | | | | | | |
| 來自已終止業務的淨收益 | $ | 2.6 | | | $ | 7.1 | | | | | | | |
注意事項 4。 信用損失
信貸損失備抵是從應收賬款中扣除的估值賬户，用於列報預計收取的淨額。當管理層認為應收賬款餘額無法收回時，應收賬款將從備抵中扣除。
管理層利用內部和外部來源提供的與過去事件、當前狀況和預測有關的現有相關信息，估算津貼的充足程度。歷史信用損失經驗為估計預期信用損失提供了基礎，必要時可使用現有相關信息進行調整。當存在類似的風險特徵時，信貸損失備抵是在集體基礎上衡量的。該公司已確定 一基於以下風險特徵的投資組合細分：地理區域、產品線、違約率和客户特定因素。
管理層在信用損失分析中使用的因素本質上存在不確定性。如果實際業績與管理層的估計和假設不一致，則信貸損失備抵額可能被誇大或低估，可能需要從淨收益（虧損）中扣除或貸項。
信貸損失備抵額的結轉匯總如下（百萬美元）：
| | | | | |
| 截至2022年12月31日的餘額 | $ | 16.2 | |
| 外幣折算 | (0.2) | |
| 信貸損失準備金 | 3.2 | |
| 從津貼中扣除的註銷款 | (1.8) | |
| 回收率 | (1.1) | |
| 截至 2023 年 6 月 30 日的餘額 | $ | 16.3 | |
注意事項 5。 庫存
庫存類別彙總如下（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
| 成品 | $ | 229.5 | | | $ | 229.2 | |
| 工作正在進行中 | 22.2 | | | 23.9 | |
| 原材料 | 102.2 | | | 103.4 | |
| 庫存報廢儲備 | (56.9) | | | (55.7) | |
| 總計 | $ | 297.0 | | | $ | 300.8 | |
注意事項 6。 財產、廠房和設備
不動產、廠場和設備類別彙總如下（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
| 土地和改善 | $ | 10.0 | | | $ | 10.0 | |
| 建築物和裝修 | 158.3 | | | 154.5 | |
| 機械、設備和其他資產 | 394.7 | | | 370.2 | |
| 在建工程 | 63.8 | | | 71.2 | |
| 不動產、廠房和設備總額 | 626.8 | | | 605.9 | |
| 減去：累計折舊 | (326.7) | | | (312.3) | |
| 不動產、廠房和設備，淨額 | $ | 300.1 | | | $ | 293.6 | |
注意事項 7。 善意
以下是公司按細分市場劃分的商譽展期（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 專業產品和技術 | | 設備和消耗品 | | 總計 |
| 截至2022年12月31日的餘額 | $ | 2,047.8 | | | $ | 1,448.8 | | | $ | 3,496.6 | |
| | | | | |
| 外幣折算 | (7.8) | | | 5.0 | | | (2.8) | |
| 截至 2023 年 6 月 30 日的餘額 | $ | 2,040.0 | | | $ | 1,453.8 | | | $ | 3,493.8 | |
注意事項 8。 應計費用和其他負債
應計費用和其他負債如下（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
| 當前 | | 非當前 | | 當前 | | 非當前 |
| 薪酬和福利 | $ | 114.1 | | | $ | 21.1 | | | $ | 148.0 | | | $ | 17.5 | |
| 銷售和產品補貼 | 63.7 | | | 1.5 | | | 85.1 | | | 1.3 | |
| 合同負債 | 102.6 | | | 8.3 | | | 78.9 | | | 8.6 | |
| 税收、收入和其他 | 37.8 | | | 65.8 | | | 42.1 | | | 68.6 | |
| 與重組相關的員工遣散費、福利等 | 11.1 | | | — | | | 18.9 | | | — | |
| 養老金福利 | 5.6 | | | 16.6 | | | 5.6 | | | 17.5 | |
| 突發損失 | 10.3 | | | 26.7 | | | 8.1 | | | 27.6 | |
| 衍生金融工具 | — | | | 1.7 | | | — | | | — | |
| 其他 | 88.8 | | | 11.3 | | | 84.7 | | | 10.2 | |
| 總計 | $ | 434.0 | | | $ | 153.0 | | | $ | 471.4 | | | $ | 151.3 | |
注意事項 9。套期保值交易和衍生金融工具
該公司使用交叉貨幣互換衍生品合約來部分對衝其在國外業務中的淨投資，使其免受美元和歐元之間匯率的不利變動的影響。跨貨幣互換衍生合約是將一種貨幣的固定利率付款兑換成另一種貨幣的固定利率付款的協議。2023 年 1 月 17 日，公司簽訂了 兩年跨貨幣掉期衍生品合約，名義價值為美元150.0百萬，相對於其美元650.0百萬美元高級定期貸款額度.該合約有效地轉換了美元的一部分650.0為以歐元計價的債務提供百萬美元的優先定期貸款額度，部分抵消了匯率變動對以外幣計價的淨投資的影響。該儀器將於2025年1月17日到期。
該公司還擁有以外幣計價的長期債務，金額為歐元208.0百萬。這項高級歐元定期貸款機制部分對衝了公司在國外業務中的淨投資，以抵禦美元和歐元之間匯率的不利變動。高級歐元定期貸款機制被指定為非衍生對衝工具，符合資格。歐元高級定期貸款機制將於2024年9月到期。有關歐元高級定期貸款機制的進一步討論，請參閲附註13。
在隨附的簡明合併資產負債表中，跨貨幣互換工具公允價值的變化和歐元高級定期貸款機制的外幣折算計入累計其他綜合權益虧損，部分抵消了公司相關淨投資的外幣折算調整，該調整也記錄在附註14所反映的累計其他綜合虧損中。
該公司還使用利率互換衍生品合約來減少與其優先定期和優先歐元定期貸款機制的利息支付相關的現金流的可變性。利率互換合約將基於浮動利率的利息支付換成基於固定利率的利息支付。這些工具公允價值的變化記錄在累計的其他綜合權益虧損中（見附註14）。來自交叉貨幣和利率互換的利息收入或支出記入公司簡明合併運營報表中的淨利息支出，與歸屬於標的債務的利息支出分類一致。該公司做到了 不截至2023年6月30日，有任何未償還的利率掉期合約。
下表彙總了截至2023年6月30日和2022年7月1日的名義價值，以及截至2023年6月30日和2022年7月1日的三個月和六個月中被指定為淨投資和累計其他綜合虧損（“OCI”）中現金流套期保值的工具公允價值變化的税前影響（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束
2023年6月30日 | | 三個月已結束
2022年7月1日 |
| 名義金額 | | OCI 中已確認損失 | | 名義金額 | | 在 OCI 中獲得認可 |
| | | | | | | |
| 以外幣計價的債務 | $ | 227.0 | | | $ | (1.5) | | | $ | 216.6 | | | $ | 13.1 | |
| 外幣合約 | 150.0 | | | (1.7) | | | 650.0 | | 36.2 |
| 利率合約 | — | | | — | | | 250.0 | | 0.7 |
| 總計 | $ | 377.0 | | | $ | (3.2) | | | $ | 1,116.6 | | | $ | 50.0 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 六個月已結束
2023年6月30日 | | 六個月已結束
2022年7月1日 |
| 名義金額 | | OCI 中已確認損失 | | 名義金額 | | 在 OCI 中獲得認可 |
| | | | | | | |
| 以外幣計價的債務 | $ | 227.0 | | | $ | (4.3) | | | $ | 216.6 | | | $ | 19.9 | |
| 外幣合約 | 150.0 | | | (1.7) | | | 650.0 | | | 54.1 | |
| 利率合約 | — | | | — | | | 250.0 | | | 2.5 | |
| 總計 | $ | 377.0 | | | $ | (6.0) | | | $ | 1,116.6 | | | $ | 76.5 | |
該公司做到了 不在截至2023年6月30日和2022年7月1日的三個月和六個月中，將與淨投資和現金流套期保值相關的任何遞延損益或虧損從累計的其他綜合虧損重新歸類為收益。此外，該公司在淨投資和現金流套期保值方面沒有出現任何效率低下的問題，因此確實如此 不在截至2023年6月30日和2022年7月1日的三個月和六個月中，將上述淨投資和現金流套期保值中累計的其他綜合虧損中的任何部分重新歸類為收益。與公司指定為淨投資套期保值的衍生品合約相關的現金流入和流出在隨附的簡明合併現金流量表中歸類為投資活動。
公司的衍生工具及其被指定為淨投資套期保值的非衍生債務工具在公司的簡明合併資產負債表中歸類如下（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| 衍生負債： | | | |
| 其他長期負債 | $ | 1.7 | | | $ | — | |
| | | |
| 非衍生對衝工具： | | | |
| | | |
| 長期債務 | $ | 227.0 | | | $ | 222.7 | |
預計在未來12個月內，與公司衍生品相關的金額將從累計其他綜合虧損重新歸類為淨收益，金額並不大。
注意 10。 公允價值測量
會計準則根據退出價格模型定義公允價值，建立衡量公允價值的框架，要求公司的資產和負債按公允價值結算，並規定與會計準則中規定的估值層次結構中使用的估值方法有關的某些披露。該層次結構將輸入分為以下三個大類：1 級輸入是活躍市場中相同資產或負債的報價（未經調整）；二級輸入是活躍市場中類似資產和負債的報價，非活躍市場中相同或相似資產的報價，或資產或負債的其他可觀察特徵，包括利率、收益率曲線和信用風險，或主要來自或得到證實的投入 by，通過關聯可以觀察到的市場數據；根據公司的假設，三級輸入是不可觀察的輸入。金融資產或負債在層次結構中的分類是根據對整個公允價值計量至關重要的最低級別的輸入確定的。
經常性按公允價值計量的金融資產和負債摘要如下（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 的報價
活躍的市場
（第 1 級） | | 重要的其他
可觀測的輸入
（第 2 級） | | 意義重大
無法觀察
輸入
（第 3 級） | | 總計 |
| 2023年6月30日 | | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| 負債： | | | | | | | |
| | | | | | | |
| 跨貨幣互換衍生合約 | $ | — | | | $ | 1.7 | | | $ | — | | | $ | 1.7 | |
| 遞延薪酬計劃 | $ | — | | | $ | 19.4 | | | $ | — | | | $ | 19.4 | |
| 或有考慮 | $ | — | | | $ | — | | | $ | 6.0 | | | $ | 6.0 | |
| | | | | | | |
| 2022 年 12 月 31 日： | | | | | | | |
| 負債： | | | | | | | |
| 遞延薪酬計劃 | $ | — | | | $ | 15.8 | | | $ | — | | | $ | 15.8 | |
| 或有考慮 | $ | — | | | $ | — | | | $ | 6.0 | | | $ | 6.0 | |
衍生工具
跨貨幣互換衍生品合約在公允價值層次結構中被歸類為二級，因為它是使用收益法進行衡量的，相關的外幣當前匯率和遠期曲線作為輸入。有關其他信息，請參閲註釋 9。
遞延薪酬計劃
公司的某些管理人員參與不合格的遞延薪酬計劃，允許此類員工在税前基礎上推遲部分薪酬。根據本計劃遞延的所有款項均為無準備金、無抵押債務，作為公司應計薪酬和福利的一部分列報，包含在隨附的簡明合併資產負債表的應計費用中（參見附註8）。參與者可以根據其延期金額在其他收益率中進行選擇，這些收益率主要基於公司401（k）計劃中的投資選擇。這些計劃下遞延補償負債的變化是根據參與者賬户公允價值的變化確認的，公允價值的變化基於公司401（k）計劃中投資期權的適用收益率。員工自願向公司股票基金繳納的款項和公司向參與者賬户繳納的款項被視為投資於公司的普通股，此類繳款的未來分配將僅以公司普通股進行，因此不反映在上述金額中。
或有對價
或有對價是指現金扣留，旨在用於支付與公司收購口內掃描儀業務相關的某些負債（如附註2進一步討論的那樣）。或有對價在公允價值層次結構中被歸類為第三級，因為估計的公允價值是使用概率加權貼現現金流模型來衡量的。
金融工具的公允價值
公司金融工具的賬面金額和公允價值如下（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
| | 賬面金額 | | 公允價值 | | 賬面金額 | | 公允價值 |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| 負債： | | | | | | | |
| 或有考慮 | $ | 6.0 | | | $ | 6.0 | | | $ | 6.0 | | | $ | 6.0 | |
| | | | | | | |
| 跨貨幣互換衍生合約 | $ | 1.7 | | | $ | 1.7 | | | $ | — | | | $ | — | |
| 2025 年到期的可轉換優先票據 | $ | 511.5 | | | $ | 868.4 | | | $ | 510.0 | | | $ | 873.0 | |
| 長期債務 | $ | 875.6 | | | $ | 875.6 | | | $ | 870.7 | | | $ | 870.7 | |
長期債務的公允價值接近賬面價值，因為這些借款基於可變的市場利率。2025年到期的可轉換優先票據的公允價值是根據2023年6月30日和2022年12月31日場外交易市場上可轉換優先票據的報價確定的。可轉換優先票據被視為公允價值等級制度的第二級。現金和現金等價物（主要包括貨幣市場基金、定期存款和活期存款、交易應收賬款、淨額和交易應付賬款）的公允價值與這些工具的短期到期日產生的賬面金額近似其賬面金額。
注意 11。 保修
公司通常在銷售時累積估計的保修成本。一般而言，製造的產品在正確用於其預期用途、正確安裝和適當維護時，可獲得材料和工藝缺陷的擔保。保修期取決於產品的性質，範圍從 90直到產品的使用壽命為止。應計保修責任的金額是根據歷史信息確定的，例如過去的經驗、產品故障率或維修的設備數量、估計的材料和人工成本，在某些情況下還包括估計的財產損失。應計保修負債每季度審查一次，並可能在已知有關預期保修成本的其他信息後進行調整。
以下是公司應計保修負債（百萬美元）的展期：
| | | | | | | |
| | | |
| 截至2022年12月31日的餘額 | $ | 9.2 | | | |
| 當年發放的保修的應計金額 | 6.7 | | | |
| 已達成和解 | (6.5) | | | |
| | | |
| 外幣折算的影響 | 0.1 | | | |
| 截至 2023 年 6 月 30 日的餘額 | $ | 9.5 | | | |
注意 12。 訴訟和突發事件
當可能產生負債並且可以合理估計損失金額時，公司會記錄與法律事務相關的意外損失的應計金額。
對於公司認定既可能又可以合理估計的訴訟事項，公司已累積了美元37.0百萬和美元35.7截至2023年6月30日和2022年12月31日，分別為百萬美元，包含在簡明合併資產負債表的應計負債中。公司已為這些事項累積了資金，並將繼續監控每個相關的法律問題，並根據ASC 450-20-25根據新的信息和進一步的事態發展在必要時調整應計額。法律意外開支的應計金額通常源於對未來事件和不確定性的一系列複雜判斷，這些判斷在很大程度上依賴於包括相關付款時間在內的估計和假設。做出此類估計和判斷的能力可能會受到各種因素的影響，包括訴訟中尋求的損害賠償是沒有根據還是不確定；法律發現尚未開始或尚未完成；訴訟處於初期階段；問題存在法律不確定性；存在重大爭議事實；程序或管轄權問題；潛在索賠數量的不確定性和不可預測性；或者涉及許多當事方。如果對公司作出了不利裁決，則在確定可能出現損失並可以合理估計之前，公司不會記錄應計損失。公司認為，根據其對這些問題的審查、迄今為止的經驗以及與律師的討論，法律訴訟的最終結果，扣除公司簡明合併資產負債表中應計的負債，預計不會對公司的財務狀況產生重大不利影響。但是，在任何報告期內解決或增加其中一個或多個事項的應計額可能會對公司在該期間的經營業績和現金流產生重大不利影響。
注意 13。 債務和信貸便利
扣除債務發行成本（百萬美元），公司債務的組成部分如下：
| | | | | | | | | | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
2024年到期的優先定期貸款額度（“定期貸款”） | $ | 648.8 | | | $ | 648.3 | |
| 2024年到期的歐元高級定期貸款額度（“歐元定期貸款”） | 226.8 | | | 222.4 | |
2025 年到期的可轉換優先票據 | 511.5 | | | 510.0 | |
| | | |
| | | |
| 債務總額 | 1,387.1 | | | 1,380.7 | |
| 減去：當前部分 | (511.5) | | | (510.0) | |
| 長期債務 | $ | 875.6 | | | $ | 870.7 | |
信貸設施
公司持有 $650.0百萬定期貸款和一歐元208.0百萬歐元定期貸款。此外，公司還維持循環信貸額度（連同定期貸款和歐元定期貸款，“高級信貸額度”），可用借款總額度為美元750.0百萬和一美元20.0百萬次級限額，用於簽發可用於營運資金和其他一般公司用途的備用信用證。公司可以要求進一步增加循環信貸額度，總金額不超過美元350.0百萬。截至2023年6月30日和2022年12月31日，有 不循環信貸額度下的未償借款。高級信貸額度將於2024年9月20日到期。
根據優先信貸額度，借款的利息如下：（1）歐元貨幣利率貸款（定義見經修訂的信貸協議）的浮動利率等於倫敦銀行間同業拆借利率（“LIBOR”）加上介於兩者之間的差額 0.785% 和 1.625％，取決於公司截至上一財季最後一天的合併槓桿率（定義見經修訂的信貸協議）；以及（2）基準利率貸款（定義見經修訂的信貸協議）的浮動利率等於（a）聯邦基金利率（如紐約聯邦儲備銀行不時公佈的）中最高利率加上 0.50%，（ii）不時公開宣佈的美國銀行的 “最優惠利率” 以及（iii）歐元貨幣利率（定義見經修訂的信貸協議）加上 1.0%，加上 (b) 介於兩者之間的邊距 0.00% 和 0.625百分比，取決於公司截至上一財季最後一天的合併槓桿率。在任何情況下，歐洲貨幣利率貸款或基準利率貸款的利率都不會低於0.0％。如果倫敦銀行同業拆借利率終止，擔保隔夜融資利率將用作替代利率。此外，公司每年必須支付介於兩者之間的設施費 0.09% 和 0.225百分比取決於公司截至上一財季最後一天的合併槓桿率，並基於循環信貸額度下的總承諾，無論是否提取。
定期貸款下的借款利率為 6.44% 和 5.98% 分別截至2023年6月30日和2022年12月31日。歐元定期貸款下的借款利率為 4.49% 和 3.28% 分別截至2023年6月30日和2022年12月31日。定期貸款和歐元定期貸款均按季度支付利息。公司必須將合併槓桿比率維持在 3.75至1.00或以下，幷包括將最大合併槓桿率提高到的條款 4.25在公司或公司任何子公司完成收購價格超過美元的任何收購後，連續四個完整財政季度降至1.00100.0百萬。公司還必須將合併利息覆蓋率（定義見經修訂的信貸協議）維持至少為 3.00到 1.00。公司受慣例陳述、擔保、先決條件、違約事件、賠償以及肯定和否定契約的約束，包括限制或限制公司和/或公司子公司承擔留置權或債務、合併、合併或出售或以其他方式轉讓資產、進行分紅或分配、與公司關聯公司進行交易和使用收益的能力的契約，但有某些例外情況和資格除允許之外的債務融資使用。此外，在違約事件發生和持續期間，貸款人可以宣佈未償還的預付款和所有其他立即到期應付的債務。截至2023年6月30日，該公司遵守了其所有債務契約。
可轉換優先票據（“票據”）
2020年5月21日，公司發行了2025年6月1日到期的票據，除非提前回購、贖回或轉換。本金總額，包括初始購買者行使的額外購買權的全部期權67.5票據的百萬本金，為美元517.5百萬。扣除買方折扣和預計發行費用後，本次發行的淨收益為美元502.6百萬。公司將部分淨收益用於支付上限看漲期權交易（“上限看漲期權”），詳見下文。票據的累積利率為 2.375年息百分比，每半年派息一次，於每年的六月一日及十二月一日派息。這些票據的初始轉換率為每1,000美元票據本金中有47.5862股公司普通股，相當於初始轉換價格約為1美元21.01每股公司普通股，並可能在特定事件發生時進行調整。這些票據受公司與作為受託人的全國協會威爾明頓信託基金簽訂的截至2020年5月21日的契約（“契約”）管轄。該契約不包含任何財務契約或對公司支付股息、產生優先債務或其他債務或發行或回購公司證券的任何限制。
票據是公司的優先無抵押債務，(i) 與公司現有和未來的優先無抵押債務享有同等的還款權；(ii) 優先償付公司現有和未來明確屬於票據的債務的權利；(iii) 在擔保該債務的抵押品的價值範圍內，實際上排在公司現有和未來的有擔保債務之後；以及 (iv) 在結構上次於所有現有和未來債務和其他負債，包括貿易應付賬款，以及公司子公司的優先股（如果有）（如果公司不是其持有人）。
票據持有人可以在2024年12月2日當天或之後隨時轉換票據，直到到期日前第二個預定交易日營業結束。票據持有人還有權在2024年12月2日之前轉換票據，但前提是發生特定事件。2021年12月，公司作出不可撤銷的選擇，通過合併結算結算所有票據兑換，用現金支付未償本金以及超過現金、公司普通股或兩者兼而有之的任何票據兑換價值。如果在到期日之前發生根本性變化，則票據持有人可能會要求公司以等於的回購價格回購全部或部分票據以換取現金 100.0本金的百分比加上任何應計和未付的利息。此外，如果特定的公司事件發生在到期日之前，公司將提高選擇在某些情況下轉換與此類事件相關的票據的持有人的轉換率。截至2023年6月30日和2022年12月31日，股價已超過 130美元轉換價格的百分比21.01在 20決賽的天數 30截至2023年6月30日和2022年12月31日的交易日滿足了允許票據持有人提前轉換的條件之一，因此，這些票據被歸類為短期債務。
公司可以隨時隨地選擇在2023年6月1日當天或之後以及到期日前的第40個預定交易日當天或之前全部或部分贖回票據，現金贖回價格等於待贖回票據的本金加上應計和未付利息（如果有），但不包括贖回日，但前提是上次報告的每股銷售價格公司普通股的份額超過 130.0(i) 至少每項的轉換價格的百分比 20在此期間的交易日，無論是否連續 30連續交易日結束於公司發出相關贖回通知之日之前的交易日；以及 (ii) 公司發出此類通知之日之前的交易日。此外，要求贖回任何票據將構成對該票據的 “整體根本性變革”（定義見契約），在這種情況下，如果在要求贖回後進行兑換，則適用於該票據轉換的轉換率將在某些情況下提高。
下表列出了與票據相關的已確認利息支出總額（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 六個月已結束 |
| 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 |
合同利息支出 | $ | 3.0 | | | $ | 3.0 | | | $ | 6.1 | | | $ | 6.1 | |
債務發行成本的攤銷 | 0.8 | | | 0.8 | | | 1.5 | | | 1.5 | |
利息支出總額 | $ | 3.8 | | | $ | 3.8 | | | $ | 7.6 | | | $ | 7.6 | |
在截至2023年6月30日和2022年7月1日的三個月和六個月中，債務發行成本按年有效利率攤銷 3.0佔票據期內利息支出的百分比。
截至2023年6月30日和2022年12月31日，票據的如果轉換後的價值比未償還的本金高出美元315.8百萬和美元311.7分別是百萬。
債務發行成本
可轉換優先票據、定期貸款和歐元定期貸款的剩餘未攤銷債務發行成本如下（百萬美元）： | | | | | | | | |
| 2023年6月30日 | 2022年12月31日 |
| 可轉換優先票據 | $ | 6.0 | | $ | 7.5 | |
| 定期貸款 | 1.2 | | 1.7 | |
| 歐元定期貸款 | 0.2 | | 0.3 | |
| $ | 7.4 | | $ | 9.5 | |
上述未攤銷的債務發行成本已從相關債務的本金總額中扣除，並在相應債務期限內分攤為利息支出。
通話交易上限
關於票據的發行，公司與某些交易對手進行了上限看漲期權。每個上限看漲期權的初始行使價約為美元21.01每股，需進行某些調整，相當於票據的初始轉換價格。上限看漲期權的初始上限價格為美元23.79每股，需進行某些調整。上限看漲期權保險，視反稀釋調整而定， 2.9公司普通股的百萬股。上限看漲期權通常旨在減少或抵消票據轉換時發行的普通股的潛在攤薄，視情況而定，但須遵守基於上限價格的上限。由於Capped Call交易被視為與公司自有股票掛鈎並被視為股權分類，因此它們以股權入賬，不作為衍生品入賬。美元的成本20.7與上限通話相關的百萬美元被記錄為額外實收資本的減少。
注意 14。 累計其他綜合虧損
按組成部分分列的累計其他綜合虧損的變化彙總如下（百萬美元）。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 外幣折算調整 | | | | 未實現的養老金成本 | | 累計其他綜合虧損總額 |
| 截至2023年6月30日的三個月 | | | | | | | |
| 餘額，2023 年 3 月 31 日 | $ | (225.7) | | | | | $ | 15.1 | | | $ | (210.6) | |
| 重新分類前的其他綜合損失： | | | | | | | |
| 減少 | (26.7) | | | | | — | | | (26.7) | |
| 所得税影響 | 0.8 | | | | | — | | | 0.8 | |
| 扣除所得税後的其他綜合虧損 | (25.9) | | | | | — | | | (25.9) | |
| 從累計其他綜合損失中重新歸類的金額： | | | | | | | |
| 增加 | — | | | | | (0.5) | | | (0.5) | |
| 所得税影響 | — | | | | | 0.1 | | | 0.1 | |
| 從扣除所得税後的累計其他綜合虧損中重新歸類的金額 | — | | | | | (0.4) | | | (0.4) | |
| 本期其他綜合虧損淨額，扣除所得税 | (25.9) | | | | | (0.4) | | | (26.3) | |
| 餘額，2023 年 6 月 30 日 | $ | (251.6) | | | | | $ | 14.7 | | | $ | (236.9) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 外幣折算調整 | | 現金流套期保值的未實現虧損 | | 未實現的養老金成本 | | 累計其他綜合虧損總額 |
| 截至2022年7月1日的三個月 | | | | | | | |
| 餘額，2022 年 4 月 1 日 | $ | (199.2) | | | $ | (0.3) | | | $ | (2.3) | | | $ | (201.8) | |
| 重新分類前的其他綜合（虧損）收入： | | | | | | | |
| （減少）增加 | (60.4) | | | 0.7 | | | — | | | (59.7) | |
| 所得税影響 | (12.5) | | | (0.2) | | | — | | | (12.7) | |
| 重新分類前的其他綜合（虧損）收入，扣除所得税 | (72.9) | | | 0.5 | | | — | | | (72.4) | |
| 從累計其他綜合損失中重新歸類的金額： | | | | | | | |
| 增加 | — | | | — | | | — | | | — | |
| 所得税影響 | — | | | — | | | (0.1) | | | (0.1) | |
| 從扣除所得税後的累計其他綜合虧損中重新歸類的金額 | — | | | — | | | (0.1) | | | (0.1) | |
| 扣除所得税後的本期其他綜合（虧損）淨收益 | (72.9) | | | 0.5 | | | (0.1) | | | (72.5) | |
| 餘額，2022 年 7 月 1 日 | $ | (272.1) | | | $ | 0.2 | | | $ | (2.4) | | | $ | (274.3) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 外幣折算調整 | | | | 未實現的養老金成本 | | 累計其他綜合虧損總額 |
| 截至2023年6月30日的六個月 | | | | | | | |
| 餘額，2022 年 12 月 31 日 | $ | (240.5) | | | | | $ | 15.4 | | | $ | (225.1) | |
| 重新分類前的其他綜合損失： | | | | | | | |
| 減少 | (12.6) | | | | | — | | | (12.6) | |
| 所得税影響 | 1.5 | | | | | — | | | 1.5 | |
| 扣除所得税後的其他綜合虧損 | (11.1) | | | | | — | | | (11.1) | |
| 從累計其他綜合損失中重新歸類的金額： | | | | | | | |
| 增加 | — | | | | | (0.9) | | | (0.9) | |
| 所得税影響 | — | | | | | 0.2 | | | 0.2 | |
| 從扣除所得税後的累計其他綜合虧損中重新歸類的金額 | — | | | | | (0.7) | | | (0.7) | |
| 本期其他綜合虧損淨額，扣除所得税 | (11.1) | | | | | (0.7) | | | (11.8) | |
| 餘額，2023 年 6 月 30 日 | $ | (251.6) | | | | | $ | 14.7 | | | $ | (236.9) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 外幣折算調整 | | 現金流套期保值的未實現虧損 | | 未實現的養老金成本 | | 累計其他綜合虧損總額 |
| 截至2022年7月1日的六個月 | | | | | | | |
| 餘額，2021 年 12 月 31 日 | $ | (139.6) | | | $ | (1.7) | | | $ | (2.2) | | | $ | (143.5) | |
| 重新分類前的其他綜合（虧損）收入： | | | | | | | |
| （減少）增加 | (114.2) | | | 2.5 | | | — | | | (111.7) | |
| 所得税影響 | (18.3) | | | (0.6) | | | — | | | (18.9) | |
| 重新分類前的其他綜合（虧損）收入，扣除所得税 | (132.5) | | | 1.9 | | | — | | | (130.6) | |
| 從累計其他綜合損失中重新歸類的金額： | | | | | | | |
| 增加 | — | | | — | | | (0.2) | | | (0.2) | |
| 所得税影響 | — | | | — | | | — | | | — | |
| 從扣除所得税後的累計其他綜合虧損中重新歸類的金額 | — | | | — | | | (0.2) | | | (0.2) | |
| 扣除所得税後的本期其他綜合（虧損）淨收益 | (132.5) | | | 1.9 | | | (0.2) | | | (130.8) | |
| 餘額，2022 年 7 月 1 日 | $ | (272.1) | | | $ | 0.2 | | | $ | (2.4) | | | $ | (274.3) | |
注意 15。 收入
下表列出了截至2023年6月30日和2022年7月1日的三個月和六個月按地理區域分列的公司收入（百萬美元）。收入中不包括向客户徵收的銷售税和其他基於使用量的税。該公司歷來將新興市場定義為世界上的發展中市場，在 COVID-19 疫情之前，這些市場的國內生產總值和基礎設施經歷了長時間的加速增長，包括東歐、中東、非洲、拉丁美洲和亞洲（日本和澳大利亞除外）。該公司將發達市場定義為世界上所有非新興市場的市場。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2023年6月30日的三個月 | | 截至2022年7月1日的三個月 |
| 專業產品和技術 | | 設備和消耗品 | | 總計 | | 專業產品和技術 | | 設備和消耗品 | | 總計 |
| 地理區域： | | | | | | | | | | | |
| 北美 | $ | 178.3 | | | $ | 162.1 | | | $ | 340.4 | | | $ | 179.5 | | | $ | 160.3 | | | $ | 339.8 | |
| 西歐 | 114.6 | | | 30.3 | | | 144.9 | | | 100.5 | | | 29.4 | | | 129.9 | |
| 其他發達市場 | 22.2 | | | 10.1 | | | 32.3 | | | 23.0 | | | 10.3 | | | 33.3 | |
| 新興市場 | 101.9 | | | 42.9 | | | 144.8 | | | 104.7 | | | 38.1 | | | 142.8 | |
| 總計 | $ | 417.0 | | | $ | 245.4 | | | $ | 662.4 | | | $ | 407.7 | | | $ | 238.1 | | | $ | 645.8 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至2023年6月30日的六個月 | | 截至2022年7月1日的六個月 |
| 專業產品和技術 | | 設備和消耗品 | | 總計 | | 專業產品和技術 | | 設備和消耗品 | | 總計 |
| 地理區域： | | | | | | | | | | | |
| 北美 | $ | 363.6 | | | $ | 301.5 | | | $ | 665.1 | | | $ | 358.8 | | | $ | 316.6 | | | $ | 675.4 | |
| 西歐 | 231.6 | | | 62.4 | | | 294.0 | | | 206.8 | | | 61.4 | | | 268.2 | |
| 其他發達市場 | 46.2 | | | 18.7 | | | 64.9 | | | 47.4 | | | 20.6 | | | 68.0 | |
| 新興市場 | 185.6 | | | 80.0 | | | 265.6 | | | 191.8 | | | 73.8 | | | 265.6 | |
| 總計 | $ | 827.0 | | | $ | 462.6 | | | $ | 1,289.6 | | | $ | 804.8 | | | $ | 472.4 | | | $ | 1,277.2 | |
剩餘的履約義務
剩餘的履約義務包括不可取消的採購訂單、延長保修和服務協議，不包括與客户簽訂的原始期限為一年或更短的合同的收入。
截至2023年6月30日，分配給剩餘履約義務的交易價格總額為美元73.1百萬美元，該公司預計將在明年確認其中大部分的收入 12月。
合同負債
公司通常在公司履約之前從客户那裏收到現金付款，從而產生合同負債。根據公司預計何時確認收入，這些合同負債在簡明合併資產負債表中被歸類為流動負債或長期負債。截至2023年6月30日和2022年12月31日，合同負債為美元110.9百萬和美元87.5分別為百萬美元，包含在隨附的簡明合併資產負債表中的應計費用和其他負債和其他長期負債中。在截至2023年6月30日和2022年7月1日的六個月中，包含在截至2022年12月31日和2021年12月31日的合同負債餘額中的確認收入為美元53.2百萬和美元36.1分別是百萬。
重要客户
向公司最大客户的銷售額是 12在截至2023年6月30日和2022年7月1日的三個月中，佔銷售額的百分比，以及 11在截至2023年6月30日和2022年7月1日的六個月中，佔銷售額的百分比。
季節性
根據歷史經驗，公司在日曆年度下半年的銷售額通常超過該日曆年度上半年的銷售額，第一季度的銷售額通常是全年最低的。根據歷史的客户購買模式，公司第四季度的銷售額通常超過今年任何其他季度，這尤其受到設備和消耗品板塊資本支出的推動。由於銷售的這種季節性，設備和消耗品板塊的盈利能力在下半年也往往會更高。無法保證這些歷史趨勢將來會持續下去。
注 16。 重組活動和相關減值
重組活動
公司的重組活動是在必要時進行的，以實施管理層的戰略，簡化運營，利用可用產能和資源，最終實現淨成本降低。這些活動通常與調整現有製造能力、關閉設施以及其他退出或處置活動有關，因為這與根據重大重組計劃執行公司戰略有關。
簡明合併資產負債表中包含在應計負債中的相關負債彙總如下（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 員工遣散費
及相關 | | 設施退出
及相關 | | 總計 |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| | | | | |
| 餘額，2022 年 12 月 31 日 | $ | 18.2 | | | $ | 0.7 | | | $ | 18.9 | |
| 產生的成本 | 13.2 | | | 4.3 | | | 17.5 | |
| 已付費 | (21.2) | | | (4.1) | | | (25.3) | |
| 餘額，2023 年 6 月 30 日 | $ | 10.2 | | | $ | 0.9 | | | $ | 11.1 | |
按分部劃分的重組相關費用如下（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 六個月已結束 | | | | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | | | | |
| 專業產品和技術 | $ | 6.2 | | | $ | 4.2 | | | $ | 7.8 | | | $ | 8.2 | | | | | | |
| 設備和消耗品 | 6.4 | | | 9.3 | | | 9.0 | | | 8.4 | | | | | | |
| 其他 | 1.0 | | | 1.3 | | | 1.1 | | | 1.9 | | | | | | |
| 總計 | $ | 13.6 | | | $ | 14.8 | | | $ | 17.9 | | | $ | 18.5 | | | | | | |
重組相關費用反映在隨附的簡明合併運營報表的以下標題中（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 六個月已結束 | | | | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | | | | |
| 銷售成本 | $ | 4.8 | | | $ | 6.9 | | | $ | 6.3 | | | $ | 6.6 | | | | | | |
| 銷售、一般和管理費用 | 8.8 | | | 7.9 | | | 11.6 | | | 11.9 | | | | | | |
| 總計 | $ | 13.6 | | | $ | 14.8 | | | $ | 17.9 | | | $ | 18.5 | | | | | | |
注 17。 所得税
公司來自持續經營的有效税率 24.3% 和 23.0截至2023年6月30日的三個月和六個月分別為百分比，以及 24.7% 和 20.8截至2022年7月1日的三個月和六個月的百分比分別與21.0％的美國聯邦法定税率不同，這主要是由於公司收益和離散税收優惠的地域組合。
2022年8月16日，美國頒佈了《2022年通貨膨脹降低法案》，除其他外，該法案對某些大公司的賬面收入實施了15％的最低税，對淨股票回購徵收1％的消費税，以及一些促進清潔能源的税收優惠措施。根據公司目前對條款的分析，該立法並未對其截至2023年6月30日的三個月和六個月的簡明合併財務報表產生重大影響。
注 18。 每股收益
每股收益的計算方法是將適用收入除以適用期間已發行普通股的加權平均數。攤薄後每股收益是根據已發行普通股的加權平均數加上該期間已發行攤薄潛在股票的影響計算得出的，使用庫存股法。攤薄的潛在普通股包括員工股票期權、公司發行的非既得股票和類似工具，以及票據的假定轉換影響。公司將通過合併結算來結算任何票據兑換，方法是用現金支付未償本金和超過公司普通股或其任何組合的現金或股票本金的任何票據兑換價值。因此，公司使用庫存股法進行票據的假設兑換，以計算攤薄後每股收益的已發行普通股的加權平均值。由於公司將在轉換後以現金結算票據的本金，因此只有當公司普通股的平均股價超過美元的轉換價格時，票據才會對公司的攤薄後每股收益產生影響21.01在任何適用時期內每股。有關截至2023年6月30日和2022年7月1日的三個月和六個月票據的攤薄影響，請參閲下文的每股收益計算。
關於票據的發行，公司進行了上限看漲期權（見附註13中的進一步討論），旨在減少或抵消票據轉換後發行的普通股的潛在攤薄。但是，在計算潛在攤薄股票時，這種影響不包括在內，因為它們的效應是反稀釋的。上限看漲期權將緩解票據轉換為公司普通股價格的稀釋情況23.79。如果票據以高於美元的價格進行兑換23.79每股，上限看漲期權將不再緩解票據轉換帶來的稀釋。
下表顯示了基本和攤薄後每股收益（美元和百萬股，每股金額除外）的計算結果：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 六個月已結束 | | |
| 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | | | | | |
| 分子： | | | | | | | | | | | | | |
| 來自持續經營業務的收入，扣除税款 | $ | 51.9 | | | $ | 44.5 | | | $ | 95.7 | | | $ | 114.9 | | | | | | | |
| 已終止業務的收入，扣除税款 | $ | — | | | $ | 2.6 | | | $ | — | | | $ | 7.1 | | | | | | | |
| 淨收入 | $ | 51.9 | | | $ | 47.1 | | | $ | 95.7 | | | $ | 122.0 | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| 分母： | | | | | | | | | | | | | |
| 已發行普通股的加權平均值用於計算每股基本收益 | 164.0 | | | 162.9 | | | 163.8 | | | 162.6 | | | | | | | |
| 增量普通股來自： | | | | | | | | | | | | | |
| 假定行使攤薄期權和歸屬稀釋性限制性股票單位 | 2.4 | | | 3.3 | | | 2.6 | | | 3.8 | | | | | | | |
| 假定票據轉換 | 9.9 | | | 12.3 | | | 10.5 | | | 12.8 | | | | | | | |
| 已發行普通股的加權平均值計入攤薄後每股收益 | 176.3 | | | 178.5 | | | 176.9 | | | 179.2 | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| 每股收益： | | | | | | | | | | | | | |
| 持續經營業務的收益-基本 | $ | 0.32 | | | $ | 0.27 | | | $ | 0.58 | | | $ | 0.71 | | | | | | | |
| 持續經營業務收益——攤薄 | $ | 0.29 | | | $ | 0.25 | | | $ | 0.54 | | | $ | 0.64 | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| 已終止業務的收益——基本 | $ | — | | | $ | 0.02 | | | $ | — | | | $ | 0.04 | | | | | | | |
| 已終止業務的收益——攤薄 | $ | — | | | $ | 0.01 | | | $ | — | | | $ | 0.04 | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | |
| 收入-基本 | $ | 0.32 | | | $ | 0.29 | | | $ | 0.58 | | | $ | 0.75 | | | | | | | |
| 收益-攤薄 | $ | 0.29 | | | $ | 0.26 | | | $ | 0.54 | | | $ | 0.68 | | | | | | | |
|
下表列出了未包含在攤薄後每股收益計算中的已發行證券數量，因為它們的影響具有反攤薄作用（以百萬計）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 六個月已結束 | |
| 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | | | | |
| 股票類獎勵 | 2.1 | | | 1.9 | | | 2.0 | | | 1.3 | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | |
注 19。 區段信息
該公司的運營和業績報告如下 二單獨的業務板塊，即特種產品與技術以及設備和消耗品部門。在確定應申報的細分市場時，公司根據其相似的經濟和運營特徵對運營細分市場進行了彙總。營業利潤代表總收入減去運營支出，不包括營業外收入（支出）、利息支出和所得税。其他分部的營業利潤金額包括未分配的公司成本和其他成本，這些成本未被視為管理層對應報告分部經營業績的評估的一部分。按細分市場劃分的可識別資產是每個細分市場的運營中使用的資產。分段間金額並不重要，因此被扣除後得出合併總額。
該公司的專業產品和技術產品主要包括植入物、再生產品、假肢、正畸支架、矯正器和實驗室產品。該公司的設備和消耗品產品主要包括傳統消耗品，例如粘合劑和水泥、印模材料、感染預防產品和修復產品，而該公司的設備產品主要包括數字成像系統、軟件和其他可視化和放大系統。
2021年12月31日，該公司出售了其KaVo處理裝置和儀器業務的幾乎所有股份，該業務屬於公司設備和消耗品板塊。因此，截至2022年7月1日的三個月和六個月中，KaVo治療部門和儀器業務的財務業績被列為已終止業務，所有細分市場信息和描述都不包括KaVo治療部門和儀器業務。截至2022年12月31日，與出售KaVo治療裝置和儀器業務有關的所有活動均已完成，因此在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，沒有已終止的業務報告。有關公司已終止業務的更多信息，請參閲附註3。
細分相關信息如下所示（百萬美元）：
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 六個月已結束 |
| 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 |
| 銷售： | | | | | | | |
| 專業產品和技術 | $ | 417.0 | | | $ | 407.7 | | | $ | 827.0 | | | $ | 804.8 | |
| 設備和消耗品 | 245.4 | | | 238.1 | | | 462.6 | | | 472.4 | |
| 總計 | $ | 662.4 | | | $ | 645.8 | | | $ | 1,289.6 | | | $ | 1,277.2 | |
| | | | | | | |
| 持續經營業務的營業利潤和税前收入的對賬： | | | | | | | |
| 專業產品和技術 | $ | 55.7 | | | $ | 74.0 | | | $ | 126.8 | | | $ | 144.3 | |
| 設備和消耗品 | 48.4 | | | 30.2 | | | 80.9 | | | 75.7 | |
| 其他 | (25.2) | | | (39.0) | | | (56.7) | | | (63.3) | |
| 營業利潤 | 78.9 | | | 65.2 | | | 151.0 | | | 156.7 | |
| 營業外收入（支出）： | | | | | | | |
| 其他收入 | 7.1 | | | 0.3 | | | 7.4 | | | 0.6 | |
| 利息支出，淨額 | (17.4) | | | (6.4) | | | (34.1) | | | (12.3) | |
| 持續經營業務的税前收入 | $ | 68.6 | | | $ | 59.1 | | | $ | 124.3 | | | $ | 145.0 | |
| | | | | | | |
| 可識別資產： | | 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
| 專業產品和技術 | | $ | 3,438.2 | | | $ | 3,475.7 | |
| 設備和消耗品 | | 2,473.5 | | | 2,455.3 | |
| | | | |
| 其他 | | 695.5 | | | 656.0 | |
| 總計 | | $ | 6,607.2 | | | $ | 6,587.0 | |
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
以下對我們財務狀況和經營業績的討論和分析應與其他信息一起閲讀，包括本10-Q表季度報告第一部分第1項（財務信息）中包含的簡明合併財務報表和相關附註，出現在截至2022年12月31日的10-K表年度報告（“2022 10-K”）中的合併財務報表以及本季度報告第二部分第1A項，風險因素在 10-Q 表格上除非上下文另有要求，否則本文提及的 “公司”、“我們” 或 “我們的” 或類似術語均指Envista Holdings Corporation及其合併子公司。
本季度報告中包含或以引用方式納入的某些陳述是美國聯邦證券法所指的 “前瞻性陳述”。除歷史事實信息以外的所有陳述均為前瞻性陳述，包括但不限於有關以下內容的陳述：COVID-19 疫情對我們的業務、財務狀況和經營業績的潛在影響；收入、支出、利潤、利潤率、税收準備、現金流、養老金和福利債務及融資需求、我們的流動性狀況或其他預計財務指標的預測；管理層的未來運營計劃和戰略，包括與預期相關的陳述經營業績、成本削減、重組活動、新產品和服務開發、競爭優勢或市場地位、收購及其整合、剝離、分拆或其他分配、戰略機會、證券發行、股票回購、分紅和高管薪酬；我們所銷售市場的增長、下跌和其他趨勢；監管部門的未來批准及其時機；未償索賠、法律訴訟、税務審計和評估以及其他或有負債；未來外幣匯率和這些匯率的波動；上述任何情況的預期時間；上述任何因素所依據的假設；以及針對Envista打算或認為將來會或可能發生的事件或事態發展的任何其他陳述。諸如 “相信”、“預期”、“應該”、“可以”、“打算”、“將”、“計劃”、“預期”、“估計”、“項目”、“目標”、“可能”、“可能”、“潛在”、“預測” 和 “定位” 等術語以及對未來時期的類似提法旨在識別前瞻性陳述，儘管並非所有前瞻性陳述都附有此類詞語。前瞻性陳述基於我們的管理層根據他們對歷史趨勢、當前狀況、預期未來發展和他們認為適當的其他因素的經驗和看法做出的假設和評估。這些前瞻性陳述受許多風險和不確定性的影響，包括但不限於以下幾點：美國和全球經濟狀況、通貨膨脹和利率上升的影響、國際經濟、政治、法律、合規和商業因素、我們所服務的市場和金融市場、COVID-19 疫情的影響、我們的債務對我們運營和流動性的影響、貿易政策和法規的發展和不確定性、收縮或增長率和我們所服務的市場的週期性、與產品製造相關的風險、大宗商品成本和附加費、我們調整購買和製造能力以反映市場狀況的能力、對唯一或有限供應來源的依賴、與戰爭、恐怖主義、氣候變化、大規模抗議和內亂、人為和自然災害、公共衞生問題和其他事件、安全漏洞或其他中斷我們的信息技術系統或違反數據隱私法的行為有關的中斷、分銷商庫存的波動以及客户、主要分銷商的流失、我們與渠道合作伙伴的關係和業績、競爭、我們開發和成功營銷新產品和服務的能力、我們吸引、培養和留住關鍵人員的能力、我們的員工、代理商或業務合作伙伴可能出現不當行為、我們對適用法律和法規（包括與醫療器械和醫療保健行業相關的法規）的遵守情況、我們的臨牀試驗結果及其看法、與任何相關的處罰標籤我們產品的營銷，需要新的營銷許可或授權對我們的產品進行修改，我們有效應對醫療保健行業成本降低和其他變化的能力，我們成功識別和完成適當的收購和戰略投資的能力，我們整合收購的業務並實現此類收購的預期收益的能力，與收購、投資和資產剝離相關的或有負債，我們充分保護知識產權的能力，我們的重組活動對我們增長能力的影響、與匯率相關的風險、適用於跨國公司的税法的變化、訴訟和其他或有負債，包括知識產權和環境、健康和安全問題、與產品、服務或軟件缺陷相關的風險、監管對我們產品和服務需求的影響以及勞工事務，以及 “第1A項” 中列出的其他風險和不確定性。2022 年 10-K 和本表 10-Q 季度報告中的 “風險因素”。
前瞻性陳述不能保證未來的業績，實際業績可能與我們的前瞻性陳述所設想的業績、發展和業務決策存在重大差異。因此，您不應過分依賴任何此類前瞻性陳述。此處包含的前瞻性陳述僅代表截至本季度報告發布之日。除非適用法律要求，否則我們不承擔任何更新或修改任何前瞻性陳述的義務，無論是由於新信息、未來事件和發展還是其他原因。
列報基礎
隨附的簡明合併財務報表根據公認會計原則列出了我們的歷史財務狀況、經營業績、股東權益變動和現金流。
出售KaVo治療裝置和儀器業務
2021 年 12 月 31 日，根據我們、普蘭梅卡和 Planmeca Oy 作為擔保人簽訂的主買賣協議（“購買協議”），我們將KaVo治療裝置和儀器業務（“剝離”）的幾乎所有股份出售給了德國普蘭梅卡Verwaltungs GmbH（“普蘭梅卡”）。但是，某些國家的資產轉移直到2022年才執行和結束（“延期本地結算”）。截至2022年12月31日，所有延期本地收盤均已完成，根據收購協議的條款，我們獲得的淨現金對價總額為3.864億美元。
如ASC 205-20所述，剝離是我們從結構上提高長期利潤率的戰略的一部分，代表了戰略轉變，對我們的運營和財務業績產生了重大影響。此次出售符合計為已終止業務的標準，因此，我們按照ASC 205-20的要求對資產剝離採用了已終止的業務處理。根據ASC 205-20，我們在簡明合併運營報表中將剝離的財務業績報告為已終止業務，並將KaVo處理部門和儀器業務排除在截至2022年7月1日的三個月和六個月的所有細分市場信息和描述之外。我們的簡明合併現金流量表包括截至2022年7月1日的六個月KaVo處理部門和儀器業務的財務業績。由於截至2022年12月31日，所有延期本地交易均已完成，因此在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，沒有已終止的業務報告。
概述
普通的
我們提供的產品用於診斷、治療和預防牙齒、牙齦和支撐骨骼的疾病和疾病，以及改善人類微笑的美感。我們通過行業領先的解決方案、技術和服務，幫助客户提供儘可能好的患者護理。憑藉領先的品牌、創新技術和重要的市場地位，我們是支持植入式牙齒置換、正畸治療、數字成像和診斷以及一般牙科消耗品、設備和服務的廣泛解決方案的全球領先提供商，並致力於推動技術創新，幫助牙科專業人員改善臨牀結果和提高生產力。我們的研發、製造、銷售、分銷、服務和行政設施分佈在北美、亞洲、歐洲、中東和拉丁美洲的 30 多個國家。
我們在兩個業務領域開展業務：特種產品與技術和設備與消耗品。我們的專業產品與技術部門開發、製造和銷售主要與種植牙系統相關的產品，包括再生解決方案、牙科修復及相關治療軟件和技術，以及正畸支架系統、矯正器和實驗室產品。我們的設備和消耗品部門開發、製造和銷售主要與牙科診所使用的牙科設備和用品相關的產品，包括數字成像系統、軟件和其他可視化/放大系統；牙髓治療系統和相關消耗品；以及修復材料和儀器、旋轉車針、印模材料、粘合劑和水泥以及感染預防產品。
在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，來自美國以外客户的銷售額分別為52.7％和52.5％，而截至2022年7月1日的三個月和六個月均為51.3％。作為牙科耗材、設備和服務的全球供應商，我們的運營受到全球、地區和行業特定的經濟和政治因素的影響。鑑於所提供的牙科產品、軟件和服務以及所服務的地域範圍廣泛，除了總體經濟趨勢之外，我們不使用任何其他指數來預測我們的整體前景。我們的個體企業監控主要競爭對手和客户，儘可能包括他們的銷售情況，以評估相對業績和未來前景。
由於我們的地域和產品線多樣性，我們面臨着各種機遇和挑戰，包括我們大多數服務市場的快速技術發展、新興市場機會的擴張和演變、與全球勞動力相關的趨勢和成本、競爭對手的整合以及監管的加強。在大多數市場，我們在競爭激烈的商業環境中運營，我們的長期增長和盈利能力將特別取決於我們在新興地區和細分市場擴展業務，識別、完成和整合適當的收購，開發創新和差異化的新產品和服務，擴大和提高銷售隊伍的效率，繼續降低成本，提高運營效率和質量，有效滿足監管日益嚴格的全球環境的需求。我們正在進行大量投資，以應對服務市場快速的技術變革，並實現我們的製造、研發和麪向客户的資源全球化（尤其是在新興市場和我們的種植牙業務），以響應全球客户的需求並提高我們的運營效率。
影響我們經營業績的主要趨勢和條件
2022 年 10-K 中披露的影響我們經營業績的關鍵趨勢和條件沒有重大變化，但以下情況除外：
外幣匯率
與2022年同期相比，匯率對截至2023年6月30日的三個月和六個月報告的銷售額分別產生了1.2％和1.4％的負面影響，這主要是由於美元兑大多數主要貨幣走強。未來美元兑主要貨幣的任何走強都將對我們在今年剩餘時間的銷售和經營業績產生負面影響，而美元兑主要貨幣的任何疲軟都將對我們在今年剩餘時間的銷售和經營業績產生積極影響。
總體經濟狀況
除了行業特定的因素外，與其他企業一樣，我們面臨着與全球經濟狀況相關的挑戰，包括通貨膨脹率上升、利率上升、外匯匯率波動、經濟增長放緩以及供應鏈持續中斷。牙科費用在很大程度上是消費者自付的，因此利用率可能會根據經濟增長而有很大差異。儘管無論經濟環境如何，患者都認為我們的許多產品是必需的，但某些支持自由裁量牙科手術的產品和服務可能更容易受到經濟條件變化的影響。
定價控制
某些國家以及一些私人支付方通過報銷、支付、定價或覆蓋範圍限制直接或間接控制醫療保健產品的價格，將報銷與結果掛鈎，或者（就政府實體而言）強制許可掛鈎。例如，中國實施了以數量為基礎的採購政策，這是中國在國家和地區基礎上實施的一系列集中化改革，導致醫療和牙科消耗品的大幅降價。
俄烏衝突
俄羅斯入侵烏克蘭以及全球對這次入侵的反應，包括美國和其他國家實施的制裁，可能會對我們的業務產生不利影響，包括我們在受影響地區銷售和銷售產品的能力，有可能增加我們遭受網絡安全攻擊的風險，影響我們在俄羅斯行使知識產權的能力，擾亂全球供應鏈，並可能對全球經濟、金融市場、能源市場、貨幣產生不利影響費率等。儘管我們在該地區的銷售額出現了一些波動，但俄羅斯入侵烏克蘭並未對我們截至2023年6月30日和2022年7月1日的三個月和六個月的整體財務狀況或經營業績產生重大影響。
新冠肺炎
由於形勢的動態和不斷演變，COVID-19 疫情對我們業務的影響程度仍不確定且難以預測。疫情的全球影響繼續對許多行業產生不利影響，不同地區繼續以各種方式反映出公共衞生限制的影響。在 COVID-19 疫情影響之後，經濟復甦僅在部分進行中，而且是漸進的、不平衡的，其特點是各行業和地區明顯分散，其最終長度和軌跡尚不確定。在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，儘管由於業務運營恢復了更加正常化，我們運營的許多市場有所改善，但某些市場繼續受到 COVID-19 的不利影響。
有關我們業務某些風險的更多信息，請參閲 “第 1A 項”。我們的 2022 10-K 中的 “風險因素” 部分。
收購
我們的增長戰略考慮了未來的收購，我們會不斷評估潛在的收購，這些收購要麼在戰略上符合我們現有的投資組合，要麼將我們的投資組合擴展到新的和有吸引力的業務領域。我們的運營和業績可能會受到適當收購機會、有效整合收購業務以及實現預期協同效應或節省成本的速度和程度的影響。在 2022 財年，我們完成了兩次收購。
2022 年 7 月 5 日，我們收購了 Ostegenics 的所有股權，總對價約為 1.282 億美元，但須按照 2022 年 5 月 17 日的股權購買協議中的某些慣例調整。Ostegenics 為世界各地的牙周病醫生、口腔頜面外科醫生以及參與種植牙科的臨牀醫生開發創新的再生解決方案，是我們的專業產品和技術部門的一部分。
2022 年 4 月 20 日，我們完成了對Carestream Dental口內掃描儀業務的收購，總對價約為5.803億美元，其中包括750萬美元的或有對價，並根據IOS收購協議的規定進行某些慣例調整。口內掃描儀業務生產、營銷、銷售、商業化、分銷、服務、培訓、支持和維護口內掃描儀和軟件的運營，是我們的設備和消耗品部門的一部分。我們通過收購某些資產和承擔某些負債以及收購Carestream Dental某些子公司的所有股權收購了口內掃描儀業務。
Envista 商業系統
在本次討論中，提及銷量是指價格和單位銷售的影響，而提及生產率的提高通常是指持續應用Envista Business Systems（“EBS”）所帶來的成本效益的提高。我們相信，我們對EBS的根深蒂固的承諾有助於提高我們的市場領導地位，使我們在牙科產品行業脱穎而出。EBS 不僅包括精益工具和流程，還包括推動增長、創新和領導力的方法。在EBS框架內，我們推行多項持續的戰略舉措，涉及簡化業務運營、簡化產品組合、降低成本、重新部署資源、生成客户見解、產品開發和商業化、高效採購以及改善製造和後臺支持，所有這些舉措都側重於持續提高質量、交付、成本、增長和創新。
非公認會計準則指標
為了建立各期之間的可比性，我們在本報告中納入了非公認會計準則的核心銷售指標。提及的非公認會計準則核心銷售指標（也稱為核心收入或現有業務的銷售/收入）是指根據公認會計原則計算的銷售額，但不包括：
•自收購之日起一年的收購企業銷售額；
•停產產品的銷售；以及
•貨幣折算的影響。
我們不包括收購業務的銷售額，以便提供準確的同比比較。停產產品的銷售包括我們在投資組合重組中決定終止的主要品牌或主要產品。已停產的品牌或產品包括我們（1）不再生產，（2）不再投資研發的品牌或產品，以及（3）預計將在決定停產之日起一年內停止所有重要銷售的品牌或產品。歸屬於已停產品牌或產品的銷售額部分按適用的已停產品牌或產品同期淨下降計算。我們不包括已停產產品的銷售，因為已停產的產品對運營沒有持續的貢獻，管理層認為，排除此類項目為投資者提供了評估我們持續運營的手段，也便於與同行進行比較。
歸因於貨幣折算的銷售部分按以下兩者之間的差額計算：
•銷售額的逐期變化；以及
•將本期外匯匯率應用於上一年度後銷售額的逐期變化。
核心銷售增長應被視為銷售的補充，而不是替代或優於銷售額，並且可能無法與其他公司報告的類似標題的指標進行比較。我們認為，報告核心銷售增長的非公認會計準則財務指標有助於確定我們持續業務的潛在增長趨勢，並有助於將我們的銷售業績與前期和未來時期的業績以及與同行的業績進行比較，從而為投資者提供了有用的信息。我們還使用核心銷售增長來衡量我們的運營和財務業績。我們將貨幣折算的影響排除在核心銷售之外，因為貨幣折算不受我們的控制，會受到波動的影響，並且可能掩蓋潛在的業務趨勢。
操作結果
下文討論的所有比較、差異、增減均針對截至2023年6月30日的三個月和六個月，而截至2022年7月1日的三個月和六個月。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | |
| （百萬美元） | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | | % 變化 |
| 銷售 | $ | 662.4 | | 100.0% | $ | 645.8 | | 100.0% | | 2.6 | % |
| 銷售成本 | 283.8 | | 42.8% | 276.0 | | 42.7% | | 2.8 | % |
| 毛利 | 378.6 | | 57.2% | 369.8 | | 57.3% | | 2.4 | % |
| 運營成本： | | | | | | |
| 銷售、一般和管理（“SG&A”）費用 | 272.9 | | 41.2% | 279.5 | | 43.3% | | (2.4) | % |
| 研究和開發（“研發”）費用 | 26.8 | | 4.0% | 25.1 | | 3.9% | | 6.8 | % |
| 營業利潤 | 78.9 | | 11.9% | 65.2 | | 10.1% | | 21.0 | % |
| 營業外收入（支出）： | | | | | | |
| 其他收入 | 7.1 | | 1.1% | 0.3 | | —% | | NM |
| 利息支出，淨額 | (17.4) | | (2.6)% | (6.4) | | (1.0)% | | 171.9 | % |
| 所得税前收入 | 68.6 | | 10.4% | 59.1 | | 9.2% | | 16.1 | % |
| 所得税支出 | 16.7 | | 2.5% | 14.6 | | 2.3% | | 14.4 | % |
| 持續經營的收入 | 51.9 | | 7.8% | 44.5 | | 6.9% | | 16.6 | % |
| 已終止業務的收入，扣除税款 | — | | —% | 2.6 | | 0.4% | | (100.0) | % |
| 淨收入 | $ | 51.9 | | 7.8% | $ | 47.1 | | 7.3% | | 10.2 | % |
| | | | | | |
| 持續經營業務的有效税率 | 24.3 | % | | 24.7 | % | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 六個月已結束 | | |
| （百萬美元） | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | | % 變化 |
| 銷售 | $ | 1,289.6 | | 100.0% | $ | 1,277.2 | | 100.0% | | 1.0 | % |
| 銷售成本 | 548.3 | | 42.5% | 533.3 | | 41.8% | | 2.8 | % |
| 毛利 | 741.3 | | 57.5% | 743.9 | | 58.2% | | (0.3) | % |
| 運營成本： | | | | | | |
| 銷售和收購費用 | 539.0 | | 41.8% | 537.7 | | 42.1% | | 0.2 | % |
| 研發費用 | 51.3 | | 4.0% | 49.5 | | 3.9% | | 3.6 | % |
| 營業利潤 | 151.0 | | 11.7% | 156.7 | | 12.3% | | (3.6) | % |
| 營業外收入（支出）： | | | | | | |
| 其他收入 | 7.4 | | 0.6% | 0.6 | | —% | | NM |
| 利息支出，淨額 | (34.1) | | (2.6)% | (12.3) | | (1.0)% | | 177.2 | % |
| 所得税前收入 | 124.3 | | 9.6% | 145.0 | | 11.4% | | (14.3) | % |
| 所得税支出 | 28.6 | | 2.2% | 30.1 | | 2.4% | | (5.0) | % |
| 持續經營的收入 | 95.7 | | 7.4% | 114.9 | | 9.0% | | (16.7) | % |
| 已終止業務的收入，扣除税款 | — | | —% | 7.1 | | 0.6% | | (100.0) | % |
| 淨收入 | $ | 95.7 | | 7.4% | $ | 122.0 | | 9.6% | | (21.6) | % |
| | | | | | |
| 持續經營業務的有效税率 | 23.0 | % | | 20.8 | % | | | |
與逐年比較相關的無意義百分比變化被指定為 NM。
GAAP 對賬
銷售和核心銷售增長 | | | | | | | | | | | |
| 截至2023年6月30日的三個月期間與2022年同期相比的變化百分比 | | 截至2023年6月30日的六個月期間與2022年同期相比的變化百分比 |
| 總銷售增長 (GAAP) | 2.6 | % | | 1.0 | % |
| 再加上以下影響： | | | |
| 收購 | (1.7) | % | | (2.5) | % |
| | | |
| 貨幣匯率 | 1.2 | % | | 1.4 | % |
| 核心銷售增長（非公認會計準則） | 2.1 | % | | (0.1) | % |
與2022年同期相比，截至2023年6月30日的三個月，銷售額和核心銷售增長分別增長了2.6％和2.1％。銷量的增加對銷售額同比增長2.7％產生了積極影響，但被銷售價格下降0.6％所抵消。由於西歐的增長，發達市場的銷售額有所增長，但部分被北美的減少所抵消。新興市場的銷售增長主要歸功於東歐。
截至2023年6月30日的六個月中，銷售增長了1.0％，而核心銷售增長在2022年同期下降了0.1％。銷售價格下降0.1％對銷售增長產生了負面影響，銷量同比持平。發達市場的銷售額下降主要是由於北美，但部分被西歐的增長所抵消。由於東歐，新興市場的銷售額有所增加，但部分被中國的銷售額減少所抵消。
銷售成本和毛利率
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 六個月已結束 |
| （百萬美元） | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 |
| 銷售成本 | 283.8 | | | 276.0 | | | 548.3 | | | 533.3 | |
| 毛利率 | 57.2 | % | | 57.3 | % | | 57.5 | % | | 58.2 | % |
在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，銷售成本與2022年同期相比有所增加，這主要是由於銷售增加、產品組合不利以及通貨膨脹導致成本上漲的影響。
截至2023年6月30日的三個月和六個月的毛利率百分比與2022年同期相比有所下降。在截至2023年6月30日的三個月中，小幅下降主要是由於不利的產品組合和通貨膨脹導致的成本上漲，但銷量增加和與生產率提高相關的同期節省所抵消。在截至2023年6月30日的六個月中，下降主要是由於不利的產品組合和通貨膨脹導致的成本上漲，但部分被與生產率提高相關的同期節省所抵消。
運營費用
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 六個月已結束 |
| （百萬美元） | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 |
| | | | | | | |
| 銷售、一般和管理費用 | $ | 272.9 | | | $ | 279.5 | | | $ | 539.0 | | | $ | 537.7 | |
| 研究和開發費用 | $ | 26.8 | | | $ | 25.1 | | | $ | 51.3 | | | $ | 49.5 | |
| SG&A 佔銷售額的百分比 | 41.2 | % | | 43.3 | % | | 41.8 | % | | 42.1 | % |
| 研發佔銷售額的百分比 | 4.0 | % | | 3.9 | % | | 4.0 | % | | 3.9 | % |
截至2023年6月30日的三個月和六個月中，銷售和收購費用佔銷售額的百分比與2022年同期相比有所下降。在截至2023年6月30日的三個月中，銷售額下降的主要原因是銷量增加以及與收購相關的費用以及銷售和營銷費用減少。在截至2023年6月30日的六個月中，減少的主要原因是收購相關費用減少以及銷售和營銷費用減少。
截至2023年6月30日的三個月和六個月中，研發費用佔銷售額的百分比與2022年同期持平。
其他收入（支出），淨額
截至2023年6月30日的三個月和六個月中，其他收入（支出）的淨額增長主要是由於出售股權投資的收益為690萬美元。
利息成本和融資
截至2023年6月30日和2022年7月1日的三個月，利息成本分別為1,740萬美元和640萬美元，截至2023年6月30日和2022年7月1日的六個月分別為3,410萬美元和1,230萬美元。與2022年同期相比，截至2023年6月30日的三個月和六個月的利息成本有所增加，這主要是由於我們的浮動利率定期貸款和歐元定期貸款借款的利率更高。
所得税
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 六個月已結束 |
| 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 |
| 持續經營業務的有效税率 | 24.3 | % | | 24.7 | % | | 23.0 | % | | 20.8 | % |
截至2023年6月30日的三個月和六個月中，我們的持續經營業務的有效税率分別為24.3％和23.0％，與2022年同期不同，這主要是由於公司的地域收益組合以及某些離散税收優惠的減少。
2022年8月16日，美國頒佈了《2022年通貨膨脹降低法案》，除其他外，該法案對某些大公司的賬面收入實施了15％的最低税，對淨股票回購徵收1％的消費税，以及一些促進清潔能源的税收優惠措施。根據我們目前對條款的分析，該立法並未對截至2023年6月30日的三個月和六個月的簡明合併財務報表產生重大影響。
運營業績-業務板塊
專業產品和技術
我們的專業產品與技術部門主要開發、製造和銷售種植牙系統，包括再生解決方案、牙科修復及相關治療軟件和技術，以及正畸支架系統、矯正器和實驗室產品。
專業產品和技術精選財務數據
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 六個月已結束 |
| （百萬美元） | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 |
| 銷售 | $ | 417.0 | | | $ | 407.7 | | | $ | 827.0 | | | $ | 804.8 | |
| 營業利潤 | $ | 55.7 | | | $ | 74.0 | | | $ | 126.8 | | | $ | 144.3 | |
| 營業利潤佔銷售額的百分比 | 13.4 | % | | 18.2 | % | | 15.3 | % | | 17.9 | % |
銷售和核心銷售增長
| | | | | | | | | | | |
| 截至2023年6月30日的三個月期間與2022年同期相比的變化百分比 | | 截至2023年6月30日的六個月期間與2022年同期相比的變化百分比 |
| 總銷售增長 (GAAP) | 2.3 | % | | 2.8 | % |
| 再加上以下影響： | | | |
| 收購 | (2.1) | % | | (2.1) | % |
| 貨幣匯率 | 1.5 | % | | 1.7 | % |
| 核心銷售增長（非公認會計準則） | 1.7 | % | | 2.4 | % |
銷售
與2022年同期相比，截至2023年6月30日的三個月，銷售額和核心銷售增長分別增長了2.3％和1.7％。銷售額同比增長2.1％，原因是銷量同比增加，但被銷售價格下降0.4％所抵消。發達市場的銷售增長主要是由於西歐的增長，但部分被北美的減少所抵消。新興市場的銷售增長主要是由於東歐，但部分被俄羅斯的減少所抵消。
與2022年同期相比，截至2023年6月30日的六個月中，銷售額和核心銷售增長分別增長了2.8％和2.4％。銷售額同比增長了2.9％，這要歸因於銷量同比增長，但銷售價格下降了0.5％，略微抵消了銷售額的下降。發達市場的銷售增長主要是由於西歐的增長，但部分被北美的減少所抵消。新興市場的銷售增長主要歸因於東歐，但部分被中國和俄羅斯的銷售額減少所抵消。
此外，收購Osteogenics也對截至2023年6月30日的三個月和六個月的銷售額產生了積極影響。
營業利潤
截至2023年6月30日的三個月，營業利潤率為13.4％，而2022年同期的營業利潤率為18.2％。截至2023年6月30日的六個月中，營業利潤率為15.3％，而2022年同期的營業利潤率為17.9％。三個月和六個月期間的營業利潤率下降主要是由於不利的產品組合、對我們長期增長計劃的投資以及通貨膨脹的影響，但部分被銷量的增加以及與生產率提高相關的同期節省所抵消。
設備和消耗品
我們的設備和消耗品部門主要開發、製造和銷售牙科診所使用的牙科設備和用品，包括數字成像系統、軟件和其他可視化/放大系統；牙髓治療系統和相關消耗品；修復材料和儀器、旋轉車針、印模材料、粘合劑和水泥以及感染預防產品。
設備和消耗品精選財務數據 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 三個月已結束 | | 六個月已結束 |
| （百萬美元） | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 | | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 |
| 銷售 | $ | 245.4 | | | $ | 238.1 | | | $ | 462.6 | | | $ | 472.4 | |
| 營業利潤 | $ | 48.4 | | | 30.2 | | | $ | 80.9 | | | $ | 75.7 | |
| 營業利潤佔銷售額的百分比 | 19.7 | % | | 12.7 | % | | 17.5 | % | | 16.0 | % |
銷售和核心銷售增長 | | | | | | | | | | | |
| 截至2023年6月30日的三個月期間與2022年同期相比的變化百分比 | | 截至2023年6月30日的六個月期間與2022年同期相比的變化百分比 |
| 總銷售增長 (GAAP) | 3.1 | % | | (2.1) | % |
| 再加上以下影響： | | | |
| | | |
| 收購 | (1.0) | % | | (3.1) | % |
| 貨幣匯率 | 0.8 | % | | 0.8 | % |
| 核心銷售增長（非公認會計準則） | 2.9 | % | | (4.4) | % |
銷售
與2022年同期相比，截至2023年6月30日的三個月，銷售額和核心銷售增長分別增長了3.1％和2.9％。銷售增長了3.7％，這是由於銷量同比增加，但被銷售價格下降0.8％所抵消。在截至2023年6月30日的三個月中，銷售額增長的主要原因是新興市場。
與2022年同期相比，截至2023年6月30日的六個月中，銷售額和核心銷售增長分別下降了2.1％和4.4％。銷量的減少對銷售額同比增長5.1％的負面影響，但被銷售價格上漲0.7％所抵消。發達市場的銷售額下降，主要是北美和西歐，而新興市場的銷售額有所增加。
收購我們的口腔內掃描儀業務對截至2023年6月30日的三個月和六個月的銷售額產生了積極影響。
營業利潤
截至2023年6月30日的三個月，營業利潤率為19.7％，而2022年同期的營業利潤率為12.7％。截至2023年6月30日的三個月中，營業利潤率的增長主要是由於銷量增加、與生產率提高相關的同期節餘、無形資產攤銷減少以及重組成本降低，但部分由於通貨膨脹而導致的材料價格成本遞增的影響部分抵消。
截至2023年6月30日的六個月中，營業利潤率為17.5％，而2022年同期的營業利潤率為16.0％。截至2023年6月30日的六個月中，營業利潤率的增長主要是由於有利的銷售價格和與生產率提高相關的同期節餘，但部分被銷量減少和通貨膨脹導致成本上漲的影響所抵消。
流動性和資本資源
我們根據創造現金為我們的運營和投資活動提供資金的能力來評估我們的流動性。我們繼續從經營活動中產生大量現金，並認為我們的運營現金流和其他流動性來源足以使我們能夠在短期和長期基礎上管理資本結構，繼續投資現有業務和完成戰略收購。
以下是我們的現金流和流動性概述，其中包括截至2022年7月1日的六個月中KaVo治療部門和儀器業務的現金流。
現金流和流動性概述
| | | | | | | | | | | |
| | 六個月已結束 |
| | 2023年6月30日 | | 2022年7月1日 |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| 經營活動提供的淨現金 | $ | 78.2 | | | $ | 25.7 | |
| | | |
| 為增建不動產、廠房和設備支付的款項 | $ | (31.6) | | | $ | (31.9) | |
| | | |
| 出售股權投資的收益 | 10.7 | | | — | |
| 收購，扣除獲得的現金 | — | | | (569.8) | |
| 出售KaVo治療裝置和儀器業務的收益 | — | | | 28.8 | |
| | | |
| 所有其他投資活動，淨額 | (3.9) | | | (13.6) | |
| 用於投資活動的淨現金 | $ | (24.8) | | | $ | (586.5) | |
| | | |
| | | |
| | | |
| | | |
| 股票期權行使的收益 | $ | 5.9 | | | $ | 15.4 | |
| 與股權獎勵淨額結算相關的預扣税款 | (6.4) | | | (8.1) | |
| 借款收益 | — | | | 0.3 | |
| 償還借款 | — | | | (0.5) | |
| | | |
| 所有其他融資活動 | 1.6 | | | — | |
| 融資活動提供的淨現金 | $ | 1.1 | | | $ | 7.1 | |
經營活動
由於營運資金需求以及所得税、重組活動、養老基金和其他影響報告現金流的項目的支付時間，來自經營活動的現金流可能會在各期之間大幅波動。
在截至2023年6月30日的六個月中，經營活動提供的淨現金為7,820萬美元，而2022年同期經營活動提供的淨現金為2570萬美元，這主要是由於在截至2023年6月30日的六個月中，淨現金支付總額減少。
投資活動
與投資活動相關的現金流主要包括用於資本支出和收購的現金。資本支出主要用於增加能力、更換設備、支持新產品開發和改善信息技術系統。
截至2023年6月30日的六個月中，用於投資活動的淨現金為2480萬美元，而2022年同期用於投資活動的淨現金為5.865億美元，這主要是由於去年同期反映了收購口內掃描儀業務所支付的現金以及出售KaVo治療單位和儀器業務的收益，但被本季度與出售股票相關的收益所抵消投資。
融資活動和債務
與融資活動相關的現金流主要包括與債務借款和普通股發行相關的現金流。
截至2023年6月30日的六個月中，財務活動提供的淨現金為110萬美元，而2022年同期融資活動提供的淨現金為710萬美元，這主要是由於與普通股發行相關的現金流減少。
有關我們截至2023年6月30日的未償債務的描述，請參閲本10-Q表季度報告中的簡明合併財務報表附註13。
我們打算主要通過循環信貸額度滿足運營現金流和可用現金無法滿足的任何短期流動性需求。
現金和現金需求
截至2023年6月30日，我們持有存放在金融機構的6.517億美元現金及現金等價物。其中，1.524億美元在美國境內持有，4.993億美元在美國境外持有。我們將繼續有現金需求來支持營運資金需求、資本支出和收購、支付利息和償還債務、繳納税款和任何相關的利息或罰款、根據需要為我們的重組活動提供資金以及支持其他業務需求。我們通常打算使用可用現金、內部產生的資金和循環信貸額度來滿足這些現金需求，但是如果需要額外的流動性，特別是在收購方面，我們可能需要進入新的信貸額度或進入資本市場。我們也可能不時進入資本市場，以利用有利的利率環境或其他市場條件。但是，無法保證我們將能夠以商業上合理的條件獲得其他融資來源，或者根本無法保證。請參閲 “第 1A 項。風險因素——與我們業務相關的風險”，載於我們的 2022 10-K。
通常，這些金融機構持有的現金和現金等價物可以按面值提取或兑換，因此它們的信用風險微乎其微。儘管如此，這些金融機構的存款超過了聯邦存款保險公司（FDIC）的保險限額或外國司法管轄區的類似限額，前提是此類存款甚至在這些外國司法管轄區投保。雖然我們會系統地監控運營賬户中的現金和現金等價物餘額並酌情調整餘額，但如果我們存入資金的一家或多家金融機構倒閉或受到金融或信貸市場其他不利條件的影響，這些餘額可能會受到影響。迄今為止，我們沒有遇到過本金損失或無法獲得投資現金或現金等價物的情況；但是，我們無法保證，如果我們持有現金和現金等價物的金融機構倒閉，獲得現金和現金等價物的機會不會受到影響。
儘管匯回在美國境外持有的部分現金可能會受到當地法律的限制，但我們的大部分外國現金可以匯回美國。2017年《減税和就業法》（“TCJA”）和相關的過渡税頒佈後，一般而言，向美國匯回現金無需增加美國税收即可完成；但是，匯回現金可能會使我們在分配時繳納非美國司法管轄税。我們的非美國子公司持有的用於無限期再投資的現金通常用於為包括收購在內的國外業務和投資提供資金。適用於此類收益（包括我們外國子公司的基差）的所得税（如果有）不容易確定。
截至2023年6月30日，我們認為我們有足夠的流動性來源來滿足未來12個月及以後的現金需求，包括我們在美國的現金需求。
在截至2023年6月30日的三個月和六個月中，我們的合同義務沒有重大變化。
資產負債表外安排
2022 10-K 中描述的公司資產負債表外安排沒有重大變化，這不會對公司的簡明合併財務報表產生重大影響。
債務融資交易
有關我們截至2023年6月30日的未償債務的描述，請參閲本10-Q表季度報告中的簡明合併財務報表附註13。
關鍵會計估計
我們在2022 10-K中描述的關鍵會計估計沒有對我們的簡明合併財務報表產生重大影響的重大變化。
COVID-19 疫情對我們業務的影響程度非常不確定且難以預測。如果實際業績與管理層用於估值補貼、意外開支、潛在減值、收入確認和所得税的估計和假設不一致，則相關賬户餘額可能被誇大或低估，可能需要從淨收入中扣除或貸項。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
有關市場風險的定量和定性披露出現在我們2022年10-K的 “管理層對財務狀況和經營業績的討論與分析——關於市場風險的定性和定量披露” 中。在截至2023年6月30日的季度中，我們在2022年10-K中報告的這些信息沒有重大變化。
第 4 項。控制和程序
評估披露控制和程序
截至本報告所涉期末，我們的管理層在總裁兼首席執行官以及高級副總裁兼首席財務官的參與下，評估了我們的披露控制和程序（該術語定義見《交易法》第13a-15（e）條和第15d-15（e）條）的有效性。根據此類評估，我們的總裁兼首席執行官以及高級副總裁兼首席財務官得出結論，截至該期末，我們的披露控制和程序是有效的。
財務報告內部控制的變化
在截至2023年6月30日的季度中，我們對財務報告的內部控制（定義見《交易法》第13a-15（f）條和第15d-15（f）條）沒有發生任何變化，這些變化對我們對財務報告的內部控制產生了重大影響，或者有理由有可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。
第二部分。其他信息
第 1 項。法律訴訟
自我們的2022 10-K以來，法律程序沒有實質性變化。有關法律訴訟的更多信息，請參閲我們 2022 10-K 中的 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析——法律訴訟”。
第 1A 項。風險因素
與第一部分 “第1A項” 中披露的風險因素相比，沒有實質性變化。《風險因素》，我們的 2022 年表格 10-
K. 你應該仔細考慮第一部分 “第 1A 項” 中討論的因素。2022 年 10-K 中的 “風險因素”，可能會對我們的業務、財務狀況或未來的經營業績產生重大影響。2022 年 10-K 中描述的風險並不是我們面臨的唯一風險。我們目前不知道或我們目前認為無關緊要的其他風險和不確定性也可能對我們的業務、財務狀況或未來的經營業績產生重大不利影響。
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
沒有。
第 3 項。優先證券違約
沒有。
第 4 項。礦山安全披露
不適用。
第 5 項。其他信息
(c) 在截至2023年6月30日的季度中，公司沒有一名董事或高級管理人員 採用要麼 終止“第10b5-1條交易安排” 或 “非第10b5-1條交易安排”，這些術語在S-K法規第408（a）項中定義。
第 6 項。展品
展覽索引
| | | | | |
展覽
數字 | 描述 |
| 3.1 | Envista Holdings Corporation第二份經修訂和重述的公司註冊證書（參照註冊人截至2021年7月2日的季度10-Q表季度報告附錄3.1納入，委員會文件編號001-39054） |
| 3.2 | Envista Holdings Corporation第三次修訂和重述章程，自2023年5月22日起生效（參照註冊人於2023年5月26日提交的8-K表格最新報告的附錄3.2合併，委員會文件編號001-39054） |
| 10.1* | DH Dental 就業服務有限責任公司與 Jean-Claude Kyrillos 之間的分居協議和一般性解 |
| 31.1 | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的S-K法規第601 (b) (31) 項對首席執行官進行認證 |
| 31.2 | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的S-K法規第601 (b) (31) 項對首席財務官進行認證 |
| 32.1 | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18條第1350條對首席執行官和首席財務官進行認證 |
| 101.INS | XBRL 實例文檔-實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為其 XBRL 標籤嵌入在行內 XBRL 文檔中。 |
| 101.SCH | XBRL 分類擴展架構文檔 |
| 101.CAL | XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔 |
| 101.DEF | XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔 |
| 101.LAB | XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔 |
| 101.PRE | XBRL 分類擴展演示文稿鏈接庫文檔 |
| 104 | 封面交互式數據文件（格式為 Inline XBRL，包含在附錄 101 中） |
*表示管理合同或補償計劃、合同或安排。 |
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
| | | | | | | | |
| ENVISTA 控股公司 |
日期：2023 年 8 月 2 日 | 來自： | /s/Howard H.Yu |
| | 餘浩華 |
| | 高級副總裁兼首席財務官（首席財務和會計官） |
