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時期0001577526AI：TwentyTwentyEmployeeestockPlayeestockUS-GAAP：普通階級成員US-GAAP：員工股票會員2020-11-272020-11-270001577526AI：TwentyTwentyEmployeeestockPlayeestockUS-GAAP：員工股票會員2023-05-012023-07-310001577526AI：TwentyTwentyEmployeeestockPlayeestockUS-GAAP：員工股票會員2022-05-012022-07-310001577526AI：TwentyTwentyEmployeeestockPlayeestockUS-GAAP：員工股票會員2023-07-310001577526US-GAAP：許可證和服務會員美國公認會計準則：銷售成員成本2023-05-012023-07-310001577526US-GAAP：許可證和服務會員美國公認會計準則：銷售成員成本2022-05-012022-07-310001577526AI：專業服務會員美國公認會計準則：銷售成員成本2023-05-012023-07-310001577526AI：專業服務會員美國公認會計準則：銷售成員成本2022-05-012022-07-310001577526US-GAAP：銷售和營銷費用會員2023-05-012023-07-310001577526US-GAAP：銷售和營銷費用會員2022-05-012022-07-310001577526US-GAAP：研發費用會員2023-05-012023-07-310001577526US-GAAP：研發費用會員2022-05-012022-07-310001577526US-GAAP：一般和管理費用會員2023-05-012023-07-310001577526US-GAAP：一般和管理費用會員2022-05-012022-07-310001577526US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員AI：年度獎金計劃和留存獎金計劃會員2023-05-012023-07-310001577526US-GAAP：基於股份的薪酬獎勵TrancheOne會員US-GAAP：員工股權會員AI：TwentyTwenty激勵計劃成員2023-05-012023-07-310001577526US-GAAP：基於股份的薪酬獎勵TrancheOne會員US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2023-05-012023-07-310001577526US-GAAP：基於股份的薪酬獎勵第一部分成員US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2023-05-012023-07-310001577526US-GAAP：普通階級成員2022-05-012022-07-310001577526US-GAAP：B類普通會員2023-05-012023-07-310001577526US-GAAP：B類普通會員2022-05-012022-07-310001577526US-GAAP：員工股權會員2023-05-012023-07-310001577526US-GAAP：員工股權會員2022-05-012022-07-310001577526US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2023-05-012023-07-310001577526US-GAAP：限制性股票單位 RSU 成員2022-05-012022-07-310001577526US-GAAP：員工股票會員2023-05-012023-07-310001577526US-GAAP：員工股票會員2022-05-012022-07-310001577526AI：BakerHughes 公司成員AI：軟件訂閲協議會員US-GAAP：關聯黨成員2019-06-012019-06-300001577526AI：BakerHughes 公司成員AI：軟件訂閲協議會員US-GAAP：關聯黨成員2020-06-012020-06-300001577526AI：BakerHughes 公司成員AI：軟件訂閲協議會員US-GAAP：關聯黨成員2020-06-300001577526AI：BakerHughes 公司成員AI：軟件訂閲協議會員US-GAAP：關聯黨成員2021-10-012021-10-310001577526AI：BakerHughes 公司成員AI：軟件訂閲協議會員US-GAAP：關聯黨成員2021-10-310001577526AI：BakerHughes 公司成員AI：軟件訂閲協議會員US-GAAP：關聯黨成員US-GAAP：許可證和服務會員2023-05-012023-07-310001577526AI：BakerHughes 公司成員AI：軟件訂閲協議會員US-GAAP：關聯黨成員US-GAAP：許可證和服務會員2022-05-012022-07-310001577526AI：專業服務會員AI：BakerHughes 公司成員AI：軟件訂閲協議會員US-GAAP：關聯黨成員2023-05-012023-07-310001577526AI：專業服務會員AI：BakerHughes 公司成員AI：軟件訂閲協議會員US-GAAP：關聯黨成員2022-05-012022-07-310001577526AI：BakerHughes 公司成員AI：軟件訂閲協議會員US-GAAP：關聯黨成員2023-05-012023-07-310001577526AI：BakerHughes 公司成員AI：軟件訂閲協議會員US-GAAP：關聯黨成員2022-05-012022-07-3100015775262023-02-21ai: 辦公塔00015775262023-02-212023-02-21
目錄
美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單 10-Q
（Mark One）
☒
根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告
在截至的季度期間 2023年7月31日
或者
☐根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告
在從 __________ 到... 的過渡期內 __________
委員會檔案編號： 001-39744
C3.ai, Inc.
（註冊人的確切姓名如其章程所示）

特拉華26-3999357
（公司或組織的州或其他司法管轄區）（美國國税局僱主識別號）
1400 海港大道
雷德伍德城，加州94063
（主要行政辦公室地址）（郵政編碼）
註冊人的電話號碼，包括區號:(650) 503-2200
根據該法第12（b）條註冊的證券：
每個班級的標題交易品種註冊的每個交易所的名稱
A類普通股，面值每股0.001美元AI紐約證券交易所
用勾號指明註冊人是否：(1) 在過去 12 個月內（或註冊人必須提交此類報告的較短期限）提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去 90 天內是否符合此類申報要求。是的  ☒沒有☐
用複選標記表示註冊人在過去 12 個月內（或註冊人必須提交和發佈此類文件的較短時間）內是否以電子方式提交了根據 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。是的  ☒沒有☐ 
用複選標記表示註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、規模較小的申報人
申報公司，或新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器
☒
加速過濾器☐
非加速過濾器☐規模較小的申報公司☐
新興成長型公司☐
如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。
☐
用勾號指明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第 12b-2 條）。是的☐沒有☒
截至 2023 年 8 月 31 日，註冊人仍有未完成的款項 114,701,772A 類普通股的股票以及 3,499,992B類普通股的股份。
1
目錄
目錄
頁面
關於前瞻性陳述的特別説明
3
影響我們業務的特定風險
5
第一部分財務信息
7
第 1 項。
財務報表（未經審計）
8
簡明合併資產負債表
8
簡明合併運營報表
9
綜合虧損簡明合併報表
10
股東權益簡明合併報表
11
簡明合併現金流量表
12
簡明合併財務報表附註
13
第 2 項。
管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
27
第 3 項。
關於市場風險的定量和定性披露
42
第 4 項。
控制和程序
43
第二部分。其他信息
44
第 1 項。
法律訴訟
44
第 1A 項。
風險因素
44
第 2 項。
未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
83
第 3 項。
優先證券違約
83
第 4 項。
礦山安全披露
83
第 5 項。
其他信息
83
第 6 項。
展品
84
簽名
85
2
目錄
關於前瞻性陳述的特別説明
這份10-Q表季度報告包含有關我們和我們行業的前瞻性陳述，這些陳述涉及重大風險和不確定性。除本10-Q表季度報告中包含的歷史事實陳述外，所有陳述，包括有關我們未來經營業績或財務狀況、業務戰略、未來運營計劃和管理目標以及推出新技術的收益和時機的陳述，均為前瞻性陳述。在某些情況下，您可以識別前瞻性陳述，因為它們包含諸如 “預期”、“相信”、“考慮”、“繼續”、“可以”、“估計”、“預期”、“打算”、“可能”、“計劃”、“潛力”、“預測”、“項目”、“應該”、“目標”、“將” 或 “會” 之類的詞語或其他類似的術語或表達方式中的否定詞。這些前瞻性陳述包括但不限於有關以下內容的陳述：
•我們對收入、支出和其他經營業績的預期，包括與我們預計在未來時期確認為收入的剩餘履約義務部分相關的報表；
•我們獲得新客户併成功留住現有客户的能力；
•我們有能力增加對我們的 C3 人工智能軟件的使用，其中包括我們的 C3 人工智能平臺、C3 AI 應用程序、C3 Generation AI 產品套件 還有 C3 AI Ex Machina。
•我們實現或維持盈利的能力；
•未來對我們業務的投資、我們的預期資本支出以及我們對資本需求的估計；
•我們的銷售和營銷工作的成本和成功，以及我們推廣品牌的能力；
•我們的 C3 AI 軟件的增長戰略。
•我們對我們的 C3 AI 軟件的期望；
•我們的 C3 AI 軟件的估計潛在市場機會；
•我們產品的預期發佈時間；
•我們對定價模式的期望；
•我們對客户數量和客户參與度的期望；
•我們對關鍵人員的依賴以及我們識別、招聘和留住熟練人才的能力；
•我們有效管理增長的能力，包括任何國際擴張；
•我們保護知識產權的能力以及與之相關的任何費用；
•宏觀經濟不確定性的影響；
•我們與現有競爭對手和新市場進入者進行有效競爭的能力；以及
•我們競爭的市場的增長率。
3
目錄
您不應依賴前瞻性陳述作為對未來事件的預測。本10-Q表季度報告中包含的前瞻性陳述主要基於我們當前對未來事件和趨勢的預期和預測，我們認為這些事件和趨勢可能會影響我們的業務、財務狀況和經營業績。這些前瞻性陳述中描述的事件的結果受本10-Q表季度報告第二部分第1A項中標題為 “風險因素” 的部分以及本10-Q表季度報告其他部分中描述的風險、不確定性和其他因素的影響。此外，我們在競爭激烈且瞬息萬變的環境中運營。新的風險和不確定性不時出現，我們無法預測可能對本10-Q表季度報告中包含的前瞻性陳述產生影響的所有風險和不確定性。前瞻性陳述中反映的結果、事件和情況可能無法實現或發生，實際結果、事件或情況可能與前瞻性陳述中描述的結果存在重大差異。
此外，“我們相信” 的陳述和類似陳述反映了我們對相關主題的信念和觀點。這些聲明基於截至本10-Q表季度報告發布之日我們獲得的信息。儘管我們認為此類信息為這些陳述提供了合理的依據，但該信息可能有限或不完整。不應將我們的聲明理解為表明我們已經對所有相關信息進行了詳盡的調查或審查。這些陳述本質上是不確定的，提醒投資者不要過分依賴這些陳述。
本10-Q表季度報告中做出的前瞻性陳述僅與截至陳述發表之日的事件有關。除非法律要求，否則我們沒有義務更新本10-Q表季度報告中做出的任何前瞻性陳述，以反映本10-Q表季度報告發布之日之後的事件或情況，或者反映新信息或意外事件的發生。我們實際上可能無法實現前瞻性陳述中披露的計劃、意圖或預期，您不應過分依賴我們的前瞻性陳述。我們的前瞻性陳述並未反映未來任何收購、合併、處置、合資或投資的潛在影響。
在哪裏可以找到更多信息
投資者和其他人應注意，我們可能會通過我們的投資者關係網站 (https://ir.c3.ai)、向美國證券交易委員會 (SEC) 提交的文件、我們的網站、網絡廣播、新聞稿和電話會議向投資者公佈重要的業務和財務信息。我們使用這些媒介，包括我們的網站，與投資者和公眾就我們的公司、我們的產品和其他問題進行溝通。我們在網站上提供的信息有可能被視為重要信息。因此，我們鼓勵投資者和其他對我們公司感興趣的人查看我們在網站上提供的信息。
我們還可能使用我們的Twitter、LinkedIn和Facebook賬户來披露重要的非公開信息，並遵守FD法規規定的披露義務。我們通過這些社交媒體渠道發佈的信息可能被視為重要信息。因此，除了關注我們的美國證券交易委員會、我們的網站、網絡廣播、新聞稿和電話會議外，投資者還應監控這些賬户。此列表可能會不時更新。我們通過這些渠道發佈的信息不屬於本10-Q表季度報告的一部分。這些渠道可能會在我們的投資者關係網站上不時更新。



4
目錄
影響我們業務的特定風險
投資我們的A類普通股涉及許多風險，包括本文第二部分第1A項中標題為 “風險因素” 的部分中描述的風險 10-Q 表季度報告。以下是截至本文件提交之日的一些風險和不確定性的摘要 10-Q 表季度報告，其中任何一項都可能對我們的業務、財務狀況、經營業績和前景產生重大不利影響。您應該閲讀本摘要，同時閲讀以下對每個風險因素的更詳細描述。
與我們的業務和行業相關的風險
•我們的運營歷史有限，因此很難評估我們的前景和未來的運營業績。
•從歷史上看，有限數量的客户佔我們收入的很大一部分。如果現有客户不與我們續訂合同，或者如果我們與最大客户的關係受損或終止，我們的收入可能會下降，我們的經營業績將受到不利影響。
•我們的業務取決於我們吸引新客户的能力，也取決於我們的現有客户從我們這裏購買額外訂閲並續訂現有訂閲。
•我們有營業虧損的歷史，將來可能無法實現或維持盈利。
•我們面臨激烈的競爭，市場份額可能會輸給競爭對手，這可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。
•我們的銷售週期可能很長且不可預測，尤其是在大額訂閲方面，而且我們的銷售工作需要大量的時間和費用。
•如果我們的C3 AI軟件市場未能如我們預期的那樣增長，或者如果企業未能採用我們的C3 AI軟件，我們的業務、經營業績和財務狀況可能會受到不利影響。
•如果我們未能應對快速的技術變化、擴展我們的 C3 AI 軟件或開發新的特性和功能，我們保持競爭力的能力可能會受到損害。
•如果我們失去首席執行官、首席執行官或高級管理團隊其他成員的服務，我們可能無法執行我們的業務戰略。
•宏觀經濟的不確定性已經並將繼續對我們的業務、運營以及我們、我們的合作伙伴和用户所在的市場和社區產生不利影響。
•我們受嚴格且不斷演變的美國和外國法律、法規、規則、合同義務、政策、自我監管計劃、標準和其他與數據隱私和安全相關的義務的約束。我們實際或認為未能遵守此類義務可能會導致監管部門調查或訴訟；訴訟（包括集體索賠）和大規模仲裁要求；罰款和處罰；業務運營中斷；聲譽損害；收入或利潤損失；客户或銷售損失；以及其他不利的業務後果。
•如果我們的信息技術系統或數據或我們所依賴的第三方的信息技術系統或數據遭到或曾經遭到入侵，我們可能會遭受此類泄露造成的不利後果，包括但不限於監管調查或行動；訴訟；罰款和處罰；我們的業務運營中斷；聲譽損失；收入或利潤損失；客户或銷售損失；以及其他不利後果。
•在我們的 C3 AI 平臺中使用人工智能或人工智能（包括機器學習）或機器學習（ML）所引發的問題可能會導致聲譽損害或責任，或者以其他方式對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。
5
目錄
•會計準則的變化以及管理層與複雜會計事項有關的主觀假設、估計和判斷可能會對我們的財務業績或財務狀況產生不利影響。
與我們的國際業務相關的風險
•我們正在繼續將業務擴展到美國以外，在美國，我們可能會面臨越來越大的商業和經濟風險，這可能會損害我們的業務。
•我們受到政府的進出口管制，如果我們不遵守適用法律，這可能會損害我們在國際市場上的競爭能力，或者使我們承擔責任。
與税收相關的風險
•如果我們被要求在歷史上沒有這樣做的司法管轄區為訂閲徵收銷售税或其他相關税，我們的經營業績可能會受到損害。
與我們的知識產權相關的風險
•我們目前是知識產權索賠和其他訴訟事項的當事方，如果得到不利的解決，可能會損害我們的業務。
•各種協議中的賠償條款可能會使我們承擔知識產權侵權和其他損失的實質性責任。
•我們未能保護我們的知識產權和專有信息可能會削弱我們的品牌和其他無形資產。
•我們使用第三方開源軟件可能會對我們提供和出售C3 AI軟件訂閲的能力產生負面影響，並使我們面臨可能的訴訟。
與我們的A類普通股所有權相關的風險
•我們的A類普通股的交易價格可能會波動，您可能會損失全部或部分投資。
•我們普通股的雙重階層結構實際上是將投票控制權集中在B類普通股的持有人手中，從而限制了你影響公司事務的能力。
•我們的組成文件和特拉華州法律中的條款可能會阻止或挫敗我們的股東試圖更換我們的管理層或阻礙收購我們控股權的努力，因此我們的A類普通股的市場價格可能會因此走低。
一般風險
•如果我們未能維持有效的財務報告披露控制和內部控制系統，我們及時準確地生成財務報表或遵守適用法規的能力可能會受到損害。
•我們的業務可能會因災難性事件而中斷。
6
目錄
第一部分財務信息
第 1 項。財務報表（未經審計）
C3.AI，INC
簡明的合併資產負債表
（以千計，股票和每股數據除外）
（未經審計）
2023年7月31日2023年4月30日
資產
流動資產
現金和現金等價物$206,442 $284,829 
短期投資544,433 446,155 
減去美元備抵後的應收賬款359和 $359分別截至2023年7月31日和2023年4月30日(1)
122,568 134,586 
預付費用和其他流動資產(2)
21,352 23,309 
流動資產總額894,795 888,879 
財產和設備，淨額88,666 84,578 
善意625 625 
長期投資58,706 81,418 
其他非流動資產(3)
46,611 47,528 
總資產$1,089,403 $1,103,028 
負債和股東權益
流動負債
應付賬款(4)
$26,885 $24,610 
應計薪酬和員工福利32,454 46,513 
遞延收入，當前(5)
40,943 47,846 
應計負債和其他流動負債(6)
10,429 17,070 
流動負債總額110,711 136,039 
遞延收入，非當期收入17 4 
其他長期負債46,233 37,320 
負債總額156,961 173,363 
承付款和意外開支（附註6）
股東權益
A 類普通股，$0.001面值。 1,000,000,000截至2023年7月31日和2023年4月30日已授權的股份； 114,424,588和 110,442,569分別截至2023年7月31日和2023年4月30日已發行和流通的股票
114 110 
B 類普通股，$0.001面值； 3,500,000截至2023年7月31日和2023年4月30日已授權的股份； 3,499,992和 3,499,992分別截至2023年7月31日和2023年4月30日已發行和流通的股票
3 3 
額外的實收資本1,807,678 1,740,174 
累計其他綜合虧損(758)(385)
累計赤字(874,595)(810,237)
股東權益總額932,442 929,665 
負債和股東權益總額$1,089,403 $1,103,028 
(1)     包括來自關聯方的金額 $74,620截至2023年4月30日。
(2)     包括來自關聯方的金額 $4,983截至2023年4月30日。
(3)     包括來自關聯方的金額 $11,279截至2023年4月30日。
(4)     包括來自關聯方的金額 $2,200截至2023年4月30日。
(5)     包括來自關聯方的金額 $249截至2023年4月30日。
(6)     包括來自關聯方的金額 $2,448截至2023年4月30日。
所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
7
目錄
C3.AI，INC
簡明合併運營報表
（以千計，每股數據除外）
（未經審計）
截至7月31日的三個月
20232022
收入
訂閲(1)
$61,352 $57,026 
專業服務(2)
11,010 8,282 
總收入72,362 65,308 
收入成本
訂閲30,434 14,092 
專業服務1,379 4,314 
總收入成本31,813 18,406 
毛利40,549 46,902 
運營費用
銷售和營銷(3)
43,885 42,987 
研究和開發50,868 55,877 
一般和行政19,889 21,247 
運營費用總額114,642 120,111 
運營損失(74,093)(73,209)
利息收入10,122 2,538 
其他（支出）收入，淨額(239)(1,021)
所得税準備金前的虧損(64,210)(71,692)
所得税準備金148 179 
淨虧損$(64,358)$(71,871)
歸屬於A類和B類普通股股東的每股淨虧損，基本和攤薄$(0.56)$(0.67)
用於計算歸屬於A類和B類普通股股東的每股淨虧損的加權平均股數，基本和攤薄後115,681 106,842 
(1)    包括關聯方收入 $10,581和 $16,330分別為截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月。
(2)    包括關聯方收入 $5,804和 $129分別為截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月。
(3)    包括關聯方銷售和營銷費用 $810和 $3,500分別為截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月。
所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
9
目錄
C3.AI，INC
綜合虧損的簡明合併報表
（以千計）
（未經審計）
截至7月31日的三個月
20232022
淨虧損$(64,358)$(71,871)
其他綜合損失
可供出售有價證券的未實現虧損，扣除税款(373)(200)
綜合損失$(64,731)$(72,071)
所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
10
目錄
C3.AI, INC.
簡明的股東權益合併報表
（以千計）
（未經審計）
截至2023年7月31日的三個月
普通股額外的實收資本累計其他綜合虧損累計赤字股東總數
公平
股份金額
截至2023年4月30日的餘額113,943 $113 $1,740,174 $(385)$(810,237)$929,665 
行使股票期權後發行A類普通股，扣除回購後的淨額2,084 2 9,569 — — 9,571 
提前行使的A類普通股期權的歸屬— — 151 — — 151 
與股權獎勵的淨股份結算相關的扣留股份(172)— (7,118)— — (7,118)
限制性股票單位的歸屬2,070 2 21,466 — — 21,468 
股票薪酬支出— — 43,436 — — 43,436 
其他綜合損失— — — (373)— (373)
淨虧損— — — — (64,358)(64,358)
截至2023年7月31日的餘額117,925 $117 $1,807,678 $(758)$(874,595)$932,442 
截至2022年7月31日的三個月
普通股額外的實收資本累計其他綜合虧損累計赤字股東總數
公平
股份金額
截至2022年4月30日的餘額106,225 $106 $1,532,917 $(2,148)$(541,398)$989,477 
行使股票期權後發行A類普通股，扣除回購後的淨額278 — 1,101 — — 1,101 
提前行使的A類普通股期權的歸屬— — 333 — — 333 
限制性股票單位的歸屬1,841 2 13,669 — — 13,671 
股票薪酬支出— — 46,467 — — 46,467 
其他綜合損失— — — (200)— (200)
淨虧損— — — — (71,871)(71,871)
截至 2022 年 7 月 31 日的餘額108,344 $108 $1,594,487 $(2,348)$(613,269)$978,978 

所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
11
目錄
C3.AI，INC
簡明的合併現金流量表
（以千計）
（未經審計）
截至7月31日的三個月
20232022
來自經營活動的現金流：
淨虧損$(64,358)$(71,871)
為將淨虧損與（用於）經營活動提供的淨現金進行對賬而進行的調整
折舊和攤銷3,056 1,461 
非現金運營租賃成本274 1,862 
股票薪酬支出50,880 56,630 
其他(3,949)78 
經營資產和負債的變化
應收賬款(1)
12,017 (927)
預付費用、其他流動資產和其他資產(2)
3,051 2,910 
應付賬款(3)
(564)(21,318)
應計薪酬和員工福利(39)491 
經營租賃負債8,204 (991)
其他負債(4)
2,254 (1,106)
遞延收入(5)
(6,890)(5,477)
由（用於）經營活動提供的淨現金3,936 (38,258)
來自投資活動的現金流：
購買財產和設備(11,338)(15,536)
資本化軟件開發成本
(1,500)(1,000)
購買投資(322,534)(226,367)
投資的到期日和銷售250,572 162,429 
（用於）投資活動的淨現金(84,800)(80,474)
來自融資活動的現金流：
行使A類普通股期權的收益9,595 1,087 
與股權獎勵淨股結算相關的已繳税款(7,118)— 
融資活動提供的淨現金2,477 1,087 
現金、現金等價物和限制性現金淨減少(78,387)(117,645)
期初現金、現金等價物和限制性現金297,395 352,519 
期末現金、現金等價物和限制性現金$219,008 $234,874 
現金和現金等價物$206,442 $221,883 
包括在其他資產中的限制性現金，非流動資產12,566 12,566 
預付費用和其他流動資產中包含限制性現金— 425 
現金、現金等價物和限制性現金總額$219,008 $234,874 
現金流信息的補充披露——為所得税支付的現金$150 $66 
非現金投資和融資活動的補充披露：
購買列入應付賬款和應計負債的財產和設備$5,764 $19,326 
為換取租賃債務而獲得的使用權資產（包括因收到租賃激勵的時間變更而對使用權資產和租賃負債的重新計量）$778 $— 
與無形購買有關的未付負債$— $1,500 
歸屬早期行使的股票期權$— $333 
(1)包括關聯方餘額的變動（美元）12,444和 $ (2,240）分別為截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月。
(2)包括關聯方餘額的變動 $ (810) 和 $ (1,216）分別為截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月。
(3)包括關聯方餘額的變動（美元）248和 $ (13,861）分別為截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月。
(4)包括關聯方餘額的變動 $ (2,448) 和 $ (2,536）分別為截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月。
(5)包括關聯方餘額的變動 $ (46) 和 $ (51）分別為截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月。
所附附附註是這些未經審計的簡明合併財務報表不可分割的一部分。
12
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C3.AI，INC
簡明合併財務報表附註
（未經審計）

1.業務和重要會計政策摘要
商業
C3.ai, Inc.（包括其子公司 “C3 AI” 或 “公司”）是一家企業人工智能（“AI”）軟件提供商。該公司的C3 AI Platform通過針對業務用例的預構建和可配置的C3 AI應用程序，包括預測性維護、欺詐檢測、傳感器網絡健康、供應網絡優化、能源管理、反洗錢和客户互動，支持加快各個行業的數字化轉型。該公司為美國、歐洲和世界其他地區的客户提供支持。該公司最初於2009年1月8日在特拉華州成立，是一家有限責任公司，並於2012年6月轉換為特拉華州公司。
列報基礎和合並原則
公司根據美國公認的會計原則（“美國公認會計原則”）和美國證券交易委員會（“SEC”）關於中期財務報告的適用規章制度編制未經審計的簡明合併財務報表。因此，它們不包括根據美國公認會計原則編制的年度合併財務報表中通常要求的所有披露。因此，這些未經審計的簡明合併財務報表應與公司於2023年6月22日向美國證券交易委員會提交的截至2023年4月30日財年的10-K表年度報告中包含的經審計的合併財務報表和附註一起閲讀。
管理層認為，這些未經審計的簡明合併財務報表是在與年度財務報表相同的基礎上編制的，反映了所有調整，其中僅包括公允陳述公司截至2023年7月31日的財務狀況和截至2023年7月31日的三個月的經營業績所需的正常經常性調整。截至2023年7月31日的三個月的經營業績不一定代表全年或任何其他未來中期或年度的預期業績。
簡明的合併財務報表包括公司及其全資子公司的賬目。在合併中，所有公司間餘額和交易均已消除。
估算值的使用
根據美國公認會計原則編制隨附的未經審計的簡明合併財務報表要求管理層對未來事件做出估計和假設。這些估計和基本假設會影響報告的資產和負債金額、或有資產和負債的披露以及報告的收入和支出金額。實際結果和結果可能與公司的估計、判斷和假設存在很大差異。重要的估計包括但不限於確定與客户簽訂的合同中履約義務的獨立銷售價格並估算可變對價、遞延合同收購成本的估計預期收益期、長期資產的使用壽命、運營租賃的增量借款率和其他用於衡量股票薪酬的假設，以及遞延所得税資產的估值和不確定的税收狀況。這些估計和假設基於管理層的最佳估計和判斷。管理層利用歷史經驗和其他因素，包括當前的經濟環境，不斷評估其估計和假設，管理層認為在當時情況下這些因素是合理的。當事實和情況需要時，公司會調整此類估計和假設。這些估計數因經濟環境的持續變化而產生的變化將反映在未來各期的財務報表中。由於無法精確確定未來事件及其影響，因此實際結果可能與這些估計和假設存在重大差異。
財政年度
該公司的財政年度於4月30日結束。
13
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C3.AI，INC
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
重要會計政策摘要
討論了公司的重要會計政策 注意事項 1。業務和重要會計政策摘要在2023年6月22日向美國證券交易委員會提交的截至2023年4月30日財年的10-K表年度報告的合併財務報表附註中。在截至2023年7月31日的三個月中，這些政策沒有重大變化。
2.收入
收入分解
下表按地理區域列出了收入（以千計）：
截至7月31日的三個月
20232022
北美 (1)
$61,712 $51,938 
歐洲、中東和非洲 (1)
9,559 10,703 
亞太地區 (1)
825 2,367 
世界其他地方 (1)
266 300 
總收入$72,362 $65,308 
__________________
(1)美國包括 85% 和 79分別佔公司截至2023年7月31日和2022年7月31日止三個月收入的百分比。在截至2023年7月31日或2022年7月31日的三個月中，沒有其他國家佔公司收入的10％或以上。
遞延收入
截至2023年7月31日和2023年4月30日，該公司的遞延收入餘額為美元41.0百萬和美元47.9分別為百萬。收入為 $26.3百萬和美元27.6在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中，分別確認了百萬美元，分別包含在截至2023年4月30日和2022年4月30日的遞延收入餘額中。
剩餘的履約義務
其餘履約債務已承付，是不可撤銷的合同收入，尚未確認，將在未來各期確認為收入。有些合同允許客户取消合同，而無需支付鉅額罰款，並且可取消的合同價值不包含在剩餘的履約義務中。
公司不包括與履約義務和基於使用情況的特許權使用費相關的金額，這些金額是在同期交付時開具賬單和確認的。這主要包括每月基於使用量的運行時間和某些收入合同期內的託管費用。
預計從剩餘履約義務中確認的收入約為美元334.6截至2023年7月31日，百萬美元，其中美元170.6預計明年將獲得一百萬美元的認可 12幾個月，之後剩下的時間。
客户集中度和應收賬款
公司的所有客户實體均由公司和政府實體組成。客户實體被定義為作為與公司簽訂合同的當事方的最終母公司的每個實體。迄今為止，有限數量的客户實體佔公司收入和應收賬款的很大一部分。為了確定客户集中度和應收賬款，已將未開票的應收賬款排除在應收賬款餘額之外。一個客户實體佔據了下來 32截至2023年7月31日止三個月的收入百分比。兩個獨立的客户實體佔了上限 25% 和 14分別佔截至2022年7月31日的三個月收入的百分比。三個獨立的客户實體佔了上限 15%, 13% 和 12分別佔截至2023年7月31日應收賬款的百分比。兩個獨立的客户實體佔了上限 20% 和 18分別佔截至2023年4月30日的應收賬款的百分比。
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簡明合併財務報表附註
（未經審計）
應收賬款包括已開票和未開票的應收賬款，扣除可疑賬款備抵後的應收賬款。貿易應收賬款按發票金額入賬，不計利息。信用損失備抵額基於公司對應收賬款可收性的評估，考慮了各種因素，包括每張未付發票的賬期、客户類型、每位客户的收款記錄、歷史註銷經驗、當前和短期的宏觀經濟狀況以及不確定性。對可收款性的預期是基於對客户信用狀況、合同條款和條件、當前經濟趨勢和歷史支付經驗的審查。應收賬款包括截至2023年7月31日和2023年4月30日的未開單應收賬款，金額為美元84.5百萬和美元77.6分別是百萬。
3.公允價值測量
公司的金融工具主要包括現金等價物、限制性現金、可供出售的有價證券、應收賬款和應付賬款。現金等價物和可供出售的有價證券在簡明的合併資產負債表上按各自的公允價值列報。其餘金融工具在簡明的合併資產負債表上以接近當前公允價值的金額列報。
下表彙總了公允價值層次結構中按級別定期按公允價值計量的資產類型（以千計）：
截至2023年7月31日截至2023年4月30日
第 1 級第 2 級第 3 級總計第 1 級第 2 級第 3 級總計
現金等價物：
貨幣市場基金$74,591 $— $— $74,591 $75,293 $— $— $75,293 
存款證— — — — — 2,000 — 2,000 
商業票據— 76,111 — 76,111 — 112,851 — 112,851 
公司債務證券— 2,543 — 2,543 — — — — 
可供出售的有價證券：
美國國債— — — — — 27,397 — 27,397 
存款證— 64,029 — 64,029 — 61,025 — 61,025 
美國政府機構證券— 43,494 — 43,494 — 75,674 — 75,674 
商業票據— 260,864 — 260,864 — 184,230 — 184,230 
公司債務證券— 234,752 — 234,752 — 179,247 — 179,247 
現金等價物和可供出售的有價證券總額$74,591 $681,793 $— $756,384 $75,293 $642,424 $— $717,717 
歸類為二級金融工具的證券的估計公允價值是根據第三方定價服務確定的。定價服務利用行業標準估值模型，包括基於收入和基於收入的方法，所有重要的投入都可以直接或間接觀察，以估算公允價值。用於被歸類為二級的公允價值衡量的輸入包括基準收益率、報告的交易、經紀商或交易商報價、發行人點差、雙向市場、基準證券、出價、報盤和參考數據，包括市場研究出版物。
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簡明合併財務報表附註
（未經審計）
4.投資
現金等價物和可供出售的有價證券
下表彙總了公司的現金等價物和可供出售的有價證券（以千計）：
截至2023年7月31日截至2023年4月30日
攤銷成本未實現收益總額未實現虧損總額估計公允價值攤銷成本未實現收益總額未實現虧損總額估計公允價值
現金等價物：
貨幣市場基金$74,591 $— $— $74,591 $75,293 $— $— $75,293 
存款證— — — — 2,000 — — 2,000 
商業票據76,111 — — 76,111 112,851 — — 112,851 
公司債務證券2,543 — — 2,543 — — — — 
可供出售的有價證券：
美國國債— — — — 27,445 1 (49)27,397 
存款證64,029 — — 64,029 61,025 — — 61,025 
美國政府機構證券43,611 1 (118)43,494 75,650 111 (87)75,674 
商業票據260,864 — — 260,864 184,230 — — 184,230 
公司債務證券235,393 42 (683)234,752 179,608 115 (476)179,247 
現金等價物和可供出售的有價證券總額$757,142 $43 $(801)$756,384 $718,102 $227 $(612)$717,717 
下表彙總了按合同到期日劃分的公司可供出售的有價證券（以千計）：
截至2023年7月31日截至2023年4月30日
攤銷成本公允價值攤銷成本公允價值
一年之內$545,039 $544,433 $446,629 $446,155 
一年到五年後58,858 58,706 81,329 81,418 
總計$603,897 $603,139 $527,958 $527,573 
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C3.AI，INC
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
下表彙總了截至2023年7月31日公司可供出售的有價證券的公允價值和未實現虧損，按證券處於持續未實現虧損狀態但除暫時減值之外未被視為非暫時減值的時間長短分類（以千計）：
截至2023年7月31日
少於 12 個月12 個月或更長時間總計
未實現的虧損公允價值未實現的虧損公允價值未實現的虧損公允價值
美國政府機構證券$(110)$37,729 $(8)$4,442 $(118)$42,171 
商業票據— 10,254 — — — 10,254 
公司債務證券(527)158,948 (156)39,968 (683)198,916 
總計$(637)$206,931 $(164)$44,410 $(801)$251,341 
截至2023年7月31日，該公司已經208處於未實現虧損頭寸的投資頭寸。截至2023年4月30日，該公司已經119處於未實現虧損狀況的投資頭寸。公司考慮了諸如持續時間、規模和價值下跌的原因、潛在的復甦期、證券發行人的信譽及其出售意圖等因素。對於有價證券，它還會考慮 (i) 公司是否很有可能被要求在收回攤餘成本基礎之前出售債務證券，以及 (ii) 由於信用損失而無法收回攤餘成本基礎。沒有出現任何重大事實或情況表明公司持有的證券的發行人的信譽有任何重大惡化。根據公司對這些證券的審查，包括對未實現虧損的持續時間和嚴重程度以及公司持有投資直至到期的能力和意圖的評估， 不截至2023年7月31日，這些有價證券的非臨時減值。
5.資產負債表詳情
財產和設備，淨額
截至2023年7月31日和2023年4月30日，財產和設備包括以下物品（以千計）：
有用生活截至7月31日，截至4月30日，
（以月為單位）20232023
租賃權改進*$67,525 $66,522 
計算機設備365,279 4,901 
辦公室傢俱和設備6014,415 14,343 
在建資金不是8,552 3,140 
財產和設備，毛額95,771 88,906 
減去：累計折舊和攤銷(7,105)(4,328)
財產和設備，淨額$88,666 $84,578 
__________________
*租賃權益的改善在改進的估計使用壽命或剩餘的租賃期限中較短的時間內攤銷。
不適用 = 不適用
在建資本主要包括與尚未投入使用的新租賃空間有關的各種租賃權益改善相關的成本。
與財產和設備相關的折舊和攤銷費用為美元2.8百萬和美元1.2截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月，分別為百萬美元。
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簡明合併財務報表附註
（未經審計）
應計薪酬和員工福利
截至2023年7月31日和2023年4月30日，應計薪酬和員工福利包括以下內容（以千計）：
截至7月31日，截至4月30日，
20232023
累積的股票結算獎金$17,904 $32,414 
應計獎金462 186 
應計假期4,335 4,602 
應計工資税和福利3,081 3,975 
應計佣金1,806 2,889 
應計工資173 206 
ESPP 的捐款3,885 1,339 
其他808 902 
應計薪酬和員工福利$32,454 $46,513 
應計負債和其他流動負債
截至2023年7月31日和2023年4月30日，應計負債和其他流動負債包括以下內容（以千計）：
截至7月31日，截至4月30日，
20232023
歸屬前行使的普通股責任$640 $799 
應計一般費用3,483 5,541 
經營租賃負債，當前2,421 2,339 
應計專業服務2,999 2,889 
應付給關聯方的佣金— 2,448 
其他886 3,054 
應計負債和其他流動負債$10,429 $17,070 
6.承付款和或有開支
不可取消的購買承諾
該公司於2022年7月與一家雲服務提供商達成了一項不可取消的安排。根據該安排，公司承諾總共花費至少 $100.0在此期間為百萬 三年從 2022 年 7 月開始，該供應商將提供服務。公司承擔的費用總額為 $7.2在截至2023年7月31日的三個月中，根據該安排支付了100萬美元。在截至2022年7月31日的三個月中，公司根據該安排承擔了非實質性的成本。
C3.ai 數字化轉型研究所補助金
2020 年 2 月，公司簽訂了一項協議，成立 C3.ai 數字化轉型研究所（“C3.ai DTI”），該計劃旨在吸引許多世界領先的研究機構加入一項協調和創新的工作，以推進企業、政府和社會的數字化轉型。作為協議的一部分，公司已同意向 C3.ai DTI 發放補助金，但須遵守某些義務。補助金應由公司支付 五年以現金、公開交易證券或其他淨值等值財產的形式出現。截至2023年7月31日和2023年4月30日，潛在剩餘捐款總額為美元31.6百萬和美元31.6分別為百萬。今後的補助金支付本質上是有條件的，須視計劃是否符合具體要求而定。
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目錄
C3.AI，INC
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
租賃
2021年8月25日，公司簽訂了新的租約，收購了大約 283,015加利福尼亞州雷德伍德城分幾個階段的平方英尺辦公空間。第一個租約的開始日期 二分階段確定在截至2022年1月31日的季度進行，當時房東將租賃的空間交付給了公司。第三階段的租賃開始日期確定為截至2022年10月31日的季度，當時房東向公司交付了租賃空間。在截至2023年7月31日的季度中，由於獲得租賃激勵措施的時間發生了變化，對與租賃第三階段相關的使用權資產和租賃負債進行了重新計量。結果，租賃負債減少到美元2.0百萬美元和相應的使用權資產減少到美元1.7百萬。第四階段的租賃開始日期確定為截至2023年4月30日的季度，當時房東向公司交付了租賃空間。第五階段的租賃開始日期確定為截至2023年7月31日的季度，當時房東向公司交付了租賃空間。該公司記錄了$1.6百萬美元其他長期負債中的租賃負債以及其他資產中相應的使用權資產，在與租賃第五階段相關的簡明合併資產負債表中是非流動的。未來階段的租賃開始日期將在房東向公司交付適用的租賃空間時確定。
法律訴訟
公司參與各種法律訴訟，並定期收到在正常業務過程中產生的索賠。公司認為，這些問題的解決預計不會對其簡明的合併經營報表、現金流或資產負債表產生重大不利影響。
證券訴訟
2022年3月4日，一項假定的證券集體訴訟（標題為 Reckstin Family Trust 訴 C3.ai, Inc. 等人，22-cv-01413-HSG）已向美國加利福尼亞北區地方法院提起訴該公司以及某些現任和前任高級管理人員和董事。2022年12月12日，法院任命了一名首席原告和首席律師。2023年2月15日，首席原告和 三其他被點名的原告提出了修正申訴。修改後的申訴將公司列為被告， 四現任和前任高管和董事、公司首次公開募股（“IPO”）的承銷商以及貝克休斯公司（“貝克休斯”）。修正後的申訴通常指控被告對公司與貝克休斯的合作關係以及公司自己的銷售人員作了重大錯誤陳述或遺漏。修正後的申訴稱，被告在公司首次公開募股中做出了這些錯誤陳述或遺漏，違反了1933年《證券法》第11和15條，在2020年12月9日至2021年12月2日期間，也違反了1934年《證券交易法》第10（b）和20（a）條。修正後的申訴進一步指控某些被告從事內幕交易違反了1934年《證券交易法》第20A條。原告尋求未指明的賠償、利息、費用和成本。所有被告現已於2023年5月1日動議駁回原告的修正申訴。2023年6月30日，原告自願解僱了承保人被告。其餘的駁回動議定於2023年11月2日審理。
三已提起假定的股東衍生訴訟：(1) Suri 訴 Siebel 等人(22-cv-03031) 於2022年5月23日向美國加利福尼亞北區地方法院提起訴訟；(2) Rabasca 訴 Siebel 等人案（23-cv-1566）於2023年4月3日向美國加利福尼亞北區地方法院提起訴訟；以及（3） Vo 訴 Siebel 等人（23-cv-428）於2023年4月19日向美國特拉華特區地方法院提起訴訟。在這些案件中，原告代表公司對公司的某些現任和前任高級管理人員和董事提出索賠，指控他們違反信託義務、協助和教唆違反信託義務、嚴重管理不善、公司浪費、濫用控制、不當致富以及違反1934年《證券交易法》，其指控與證券集體訴訟中的指控類似。總而言之 三案件，該公司被列為名義被告。衍生品投訴尋求未指明的賠償、撤銷董事會成員股票銷售的利潤、包括合理的律師費在內的成本和開支裁決以及公司治理改革。2022年9月7日， 蘇裏在問題得到解決之前被擱置 雷克斯汀案例。2023年8月3日， Vo已移交給美國加利福尼亞北區地方法院（3:23-cv-03895）。該公司尚未回覆投訴 蘇裏, 拉巴斯卡，以及 Vo.
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簡明合併財務報表附註
（未經審計）
該公司認為上述任何一種情況的索賠都沒有根據。截至本報告發布之日，公司認為這些案例不太可能導致不利的結果；但是，如果在這些案例中出現不利的結果，則在任何此類結果都可能和可以估算的時期，這種影響可能會對公司的經營業績產生重大影響。目前無法對任何可能的損失額或損失範圍作出合理的估計。
此外，公司不時參與正常業務過程中出現的其他各種法律訴訟。除上述情況外，公司目前不是任何其他此類訴訟的當事方，公司認為，如果這些訴訟的結果對公司不利，則單獨或合起來將對公司的業務、經營業績、現金流或財務狀況產生重大不利影響。
7.    股東權益
優先股
公司已授權發行 200,000,000面值為美元的未指定優先股的股票0.001每股，其權利和優先權，包括表決權，由董事會不時指定。截至2023年7月31日，有 不已發行或流通的優先股。
普通股
公司已授權發行 1,000,000,000A 類普通股的股票以及 3,500,000B類普通股。除了投票權、轉換權和轉讓權外，A類普通股和B類普通股的份額相同。每股A類普通股都有權獲得 一投票。B類普通股的每股都有權 50選票。A類和B類普通股的面值為 $0.001每股，除非另有説明，否則在未經審計的簡明合併財務報表附註中均被稱為普通股。普通股持有人有權獲得董事會可能不時宣佈的任何股息。
根據股東的選擇，B類普通股可以隨時轉換為A類普通股。每股B類普通股將在以下日期中最早的日期自動轉換為一股A類普通股：(i) 該日期 六個月在 Siebel 先生去世或喪失行為能力之後；(ii) 該日期 六個月在西貝爾先生不再以高管、員工、董事或顧問的身份向公司提供服務之日之後；（iii）2040年12月11日，即首次公開募股完成二十週年；或（iv）當時已發行的大部分B類普通股的持有人指定的日期，作為一個單獨的類別投票。B類普通股持有人未來的轉讓通常會導致這些股票轉換為A類普通股。
需要回購的普通股
根據公司經修訂和重述的2012年股權激勵計劃（“2012年激勵計劃”）和公司經修訂和重述的2020年股權激勵計劃（“2020年激勵計劃”），允許某些期權持有人在歸屬之前行使股票期權購買A類普通股。期權持有人終止服務後，公司有權以原始購買價格回購任何未歸屬但已流通的普通股。提前行使股票期權而獲得的對價被視為行使價的存款，相關金額記為負債。提前行使此類期權所得的淨收益為 零和 零分別在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中。該負債按按比例重新歸類為權益，作為股票期權歸屬。未歸屬的A類普通股 115,632和 148,239截至2023年7月31日和2023年4月30日，股票分別受此類回購權的約束，並且在每個報告期內都是合法發行和流通的。請參閲 注意事項8。股票薪酬瞭解更多信息。
股票回購計劃
2021年12月，公司董事會批准了一項股票回購計劃，最高回購金額為美元100.0公司已發行A類普通股的百萬股 18自批准之日起的幾個月。根據該計劃，公司可以根據適用的證券法，在公開市場或通過私下談判交易購買股票。股票回購的時間和實際金額將取決於多個因素，包括價格、資本可用性、監管要求、另類投資機會和其他市場狀況。
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簡明合併財務報表附註
（未經審計）
2022 年 3 月，公司回購並立即退休 0.7其A類普通股的百萬股，總金額為美元15.0百萬。在截至2023年7月31日的三個月中，公司 不t 回購了其 A 類普通股的任何股份。股票回購計劃已於2023年6月到期。
8.    股票薪酬
2020年11月27日，公司董事會通過了2020年激勵計劃，其股東批准了該計劃，該計劃自首次公開募股起生效。2020年激勵計劃規定授予激勵性股票期權、非法定股票期權、股票增值權、限制性股票獎勵、限制性股票單位（“RSU”）獎勵、績效獎勵和其他股權獎勵。根據2020年激勵計劃的條款，在2020年激勵計劃下預留髮行的A類普通股數量將在2030年5月1日（含）之前每年自動增加。2023年5月1日，根據2020年激勵計劃，為未來發行的預留股票數量每年自動增加，金額等於5％（5截至2023年4月30日，佔公司A類普通股和B類普通股已發行股份總數的%。
股票期權
股票期權通常到期 10自授予之日起數年，如果服務終止，則更早。通常，普通股的每種股票期權都要遵守歸屬時間表，即五分之一的獎勵在一週年後歸屬，此後每月有六分之一的獎勵歸屬於剩餘的獎勵 四年，但須持續提供服務。
截至2023年7月31日的三個月中，公司的期權活動摘要如下：
未償期權
的數量
股票期權
傑出		加權
平均值
運動
價格		加權
平均值
剩餘的
合同的
壽命（年）		聚合
固有的
價值
（以千計）（以千計）
截至2023年4月30日的餘額34,696 $12.75 6.45$175,907 
行使的期權(2,086)35.90 
期權已取消(653)11.00 
截至2023年7月31日的餘額31,957 $13.32 6.31$916,531 
自2023年7月31日起既得且可行使21,204 $9.71 5.84$684,690 
已歸屬，預計將於2023年7月31日歸屬(1)
32,073 $13.32 6.31$919,847 
__________________
(1) 截至2023年7月31日，已歸屬和預計將歸屬的期權數量包括提前行使、未歸屬的A類普通股。請參閲註釋 7。股東權益瞭解更多信息。

截至 2023 年 7 月 31 日，有 $96.4與股票期權相關的百萬美元未確認的薪酬成本，預計將在估計的加權平均期內確認 2.6年份。
限制性股票單位
該公司的限制性股票單位包括基於時間的限制性股票單位和具有市場條件的基於業績的限制性股票單位（“PRSU”）。
基於時間的 RSU
基於時間的限制性股票單位通常要滿足基於服務的歸屬條件 五年五分之一的獎項在一週年後發放, 其後每季度授予二十分之一的獎項.相關的股票薪酬在必要的服務期內按直線方式確認。
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簡明合併財務報表附註
（未經審計）
PRSU
2022年7月，董事會薪酬委員會（“薪酬委員會”）批准了最高薪酬的授予 1,700,000根據2020年激勵計劃，向首席執行官頒發基於績效的限制性股票單位（“PRSU獎勵”），但須視董事會隨後對績效指標的決定而定，PRSU獎將以實現這些指標為依據。2022 年 8 月，董事會批准了概念中的績效指標，但薪酬委員會將採取進一步行動。2022年12月，薪酬委員會：(a) 確定並批准了績效指標，這些指標基於某些股價障礙（“市場狀況”）衡量的某些股東總回報業績；(b) 將PRSU獎勵的歸屬期延長至2027年12月31日。作為獲得每批PRSU獎勵的附加條件，Siebel先生必須在適用於該批獎項的最低服務日期，或者如果更晚，則為達到適用的績效指標之日（“服務條件”）為公司持續服務。PRSU 獎的授予日期確定於 2022 年 12 月。
與PRSU獎勵相關的股票薪酬支出將在市場狀況或服務條件的預期成就期的較長時間內予以確認。在截至2023年7月31日的三個月中，公司記錄的股票薪酬支出為美元1.4百萬與 PRSU 獎有關。
該公司使用蒙特卡洛模擬模型確定了PRSU獎的授予日期公允價值，並假設如下：股價為$12.90，無風險利率為 3.7%，股息收益率為 0% 和預期波動率為 51.4%.
截至2023年7月31日的三個月中，公司的限制性股活動摘要如下：
RSU 已發行
RSU 數量加權平均值
授予日期公允價值
每股
（以千計）
截至2023年4月30日的未歸屬餘額21,146 $21.32 
RSU 已獲批4,048 38.41 
RSU 已歸屬(2,070)27.28 
RSU 被沒收(726)23.73 
截至2023年7月31日的未歸屬餘額22,398 $24.17 
截至 2023 年 7 月 31 日，有 $503.6數百萬美元未確認的股票薪酬支出與發放給員工的未償還限制性股票單位有關，預計將在加權平均期內予以確認 4.2年份。
2023年6月和2022年6月，薪酬委員會批准根據公司的年度獎金計劃，以向員工支付A類普通股的全額歸屬限制性股票單位的形式分別支付2023和2022財年的獎金。該公司發行 532,842和 811,790在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中，分別根據該計劃持有的A類普通股。
為結算根據該獎勵計劃授予的完全歸屬的限制性股票股而發行的股票是從2020年激勵計劃中發行的，並減少了2020年激勵計劃下可供發行的股份。
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（未經審計）
員工股票購買計劃
2020年11月27日，公司董事會還通過了2020年員工股票購買計劃（“2020年ESPP”），該計劃在首次公開募股前夕生效，其股東也批准了該計劃。2020年ESPP授權根據授予員工的購買權發行A類普通股。總共有 3,000,000根據2020年ESPP，A類普通股最初留作未來發行。根據2020年ESPP的條款，在2020年ESPP下預留髮行的A類普通股數量將在2030年5月1日（含）之前每年自動增加。2023年5月1日，根據2020年ESPP預留供未來發行的股票數量每年自動增加，金額等於百分之一（1佔公司2023年4月30日已發行A類普通股和B類普通股總數的%。2020年ESPP允許參與者以不超過的金額購買A類普通股 15佔其在相關發行期內收益的百分比。2020年ESPP的發行日期和購買日期由公司董事會自行決定。
除了2020年ESPP的首次發行期（從2022年10月16日開始，到2024年9月15日結束）外，2020年ESPP規定 24 個月發行期從每年的9月15日和3月15日開始，每個發行期包括 四六個月購買期限。2020年ESPP允許符合條件的員工購買公司A類普通股，但購買限額為 2,500每次期間共享 六個月週期或 $25,000每個日曆年的股票價值，通過按每股價格扣除的工資等於 85(i) 適用發行期的第一個交易日和 (ii) 適用發行期內每個收購期的最後一個交易日公司A類普通股的公允市場價值中較小者的百分比。如果在發行期內任何收購日，公司A類普通股的每股價格低於該發行期註冊日公司A類普通股價格的每股價格，則發行期將在該購買日購買股票後立即重置，並自動計入新的發行期 24 個月發行期。
公司使用Black-Scholes-Merton期權定價模型來確定根據2020年ESPP授予的員工股票購買權的公允價值。
在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中，公司確認了美元1.6百萬和 零，分別是與2020年ESPP相關的股票薪酬支出。截至 2023 年 7 月 31 日，有 $3.8百萬美元未確認的股票薪酬支出，預計將在相應發行期的剩餘期限內確認。
股票薪酬支出
下表彙總了股票薪酬對公司簡明合併運營報表的影響（以千計）：
截至7月31日的三個月
20232022
訂閲費用$8,056 $4,272 
專業服務成本460 1,071 
銷售和營銷16,779 16,779 
研究和開發17,033 25,217 
一般和行政8,552 9,291 
股票薪酬支出總額$50,880 $56,630 
公司記錄了與公司年度獎金計劃和某些員工的留用獎金計劃相關的股票薪酬，這些薪酬可以用以A類普通股結算的全額歸屬限制性股票單位支付。在截至2023年7月31日的三個月中，公司確認了$7.4數百萬美元與這些計劃相關的股票薪酬支出。截至 2023 年 7 月 31 日，$17.9截至2023年7月31日，在合併資產負債表中，應計薪酬和員工福利項下反映了百萬美元。結算後，該金額將在簡明的合併股東權益表中反映在額外實收資本項下。
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9.    所得税
過渡期所得税的會計核算通常要求將整個財政年度的年度有效税率估計值應用於所得税前的收入或虧損，並根據報告期的離散項目（如果有）進行調整，從而確定所得税準備金。公司每季度更新其對年度有效税率的估計，並在該期間進行累積調整。
公司記錄的所得税支出為 $0.1百萬和美元0.2截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月，分別為百萬美元。所得税支出主要包括公司開展業務的外國司法管轄區的所得税。由於該公司在美國的虧損歷史，維持了對公司幾乎所有遞延所得税資產的全額估值補貼，包括淨營業虧損結轉、研發税收抵免以及其他賬面與税收差異。
美國於2021年3月11日頒佈了《2021年美國救援計劃法》（“ARPA”）。在截至2023年7月31日的三個月中，ARPA並未對公司的所得税準備金產生重大影響.
10.    歸屬於普通股股東的每股淨虧損
由於公司在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中處於虧損狀態，因此在本報告所述期間，每股基本淨虧損與攤薄後的每股淨虧損相同。在本計算中，股票期權、限制性股票單位、與2020年ESPP相關的可發行的A類普通股以及需要回購的提前行使的股票期權被視為潛在的普通股等價物，但由於其影響具有反稀釋作用，因此被排除在歸屬於普通股股東的攤薄後每股淨虧損的計算之外。
下表列出了歸屬於普通股股東的基本和攤薄後的每股淨虧損的計算方法（以千計，每股數據除外）：
截至7月31日的三個月
20232022
分子
歸屬於普通股股東的淨虧損$(64,358)$(71,871)
分母
已發行基本股和攤薄後的加權平均A類普通股112,181 103,342 
已發行基本和攤薄後的加權平均B類普通股3,500 3,500 
歸屬於普通股股東的基本和攤薄後的每股淨虧損
每股已發行A類普通股的基本和攤薄後淨虧損$(0.56)$(0.67)
每股已發行B類普通股的基本和攤薄後淨虧損$(0.56)$(0.67)
在本報告所述期間歸屬於普通股股東的攤薄後每股淨虧損計算中排除的潛在普通股份額如下（以千計）：
截至7月31日，
20232022
股票期權32,073 36,169 
RSU22,398 17,607 
特別是1,405 — 
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11.    關聯方交易
與貝克休斯公司的收入交易
2019年6月，公司與貝克休斯簽訂了多份協議，根據這些協議，貝克休斯獲得了 三年訂閲使用本公司的軟件。該安排於2020年6月進行了修訂，將期限延長至 五年並修改應付的訂閲費。根據2020年6月修訂的協議，貝克休斯做出了不可撤銷的最低收入承諾，包括其直接訂閲費和通過與貝克休斯的聯合營銷安排產生的第三方收入，金額為美元46.72020 財年的百萬美元，美元53.32021 財年的百萬美元，美元75.02022 財年為百萬美元125.02023 財年的百萬美元，以及 $150.02024財年為百萬美元。該公司還同意就其轉售的超過最低收入承諾的訂閲和服務向貝克休斯支付銷售佣金。
公司和貝克休斯於2021年10月修訂了這一安排，將期限再延長一年，總共延長了 六年，到期日為截至2025年4月30日的財年，將貝克休斯的年度承諾金額修改為美元85.02023 財年的百萬美元，美元110.02024財年的百萬美元，以及美元125.02025財年為百萬美元，並修改該安排的結構，以激勵貝克休斯銷售公司產品和服務。從截至2023年4月30日的財年開始，貝克休斯的年度承諾將減去公司從某些客户那裏獲得的任何收入。與該安排相關的某些客户的已知和可估算收入是一種可變對價，這種對價是在合同開始時確定的，減少了從該安排中確認的收入。該公司承認，貝克休斯已兑現其2022財年的最低年收入承諾，並確認了$16.0在截至2021年10月31日的財季中，與該安排相關的銷售佣金為100萬美元的遞延成本，這些佣金將在預期的期限內攤銷 五年.
公司和貝克休斯於2023年1月進一步修訂和擴大了協議。根據這項修訂後的安排，貝克休斯加快了應向我們付款的頻率，貝克休斯獲得了擴大的經銷商權利，公司將提供額外的產品和服務。這消除了歸因於公司從某些客户那裏獲得的任何收入的潛在可變對價，從而導致該安排的總體交易價格上漲。如果貝克休斯超過某些閾值，則對價金額可能會增加。公司還為貝克休斯提供了在支付續訂費後延長訂閲期限的選項。根據2023年1月修訂後的協議，貝克休斯安排的交易價格不受公司確認的石油和天然氣田某些客户收入的影響。
自2023年6月30日起，貝克休斯不再符合公司關聯方的資格，因此披露的與之相關的金額僅在它們被視為關聯方時才列報。
根據該安排確認的收入如下（以千計）：
截至7月31日的三個月
2023(1)
2022
直接訂閲$10,581 $16,330 
直接專業服務5,804 129 
直接訂閲和專業服務的總收入$16,385 $16,459 
__________________
(1) 截至2023年6月30日的金額。

公司確認的與貝克休斯相關的銷售和營銷費用為$0.8百萬和美元3.5百萬（包括攤銷額 $0.8百萬和美元1.2在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中，分別為百萬美元的遞延佣金）。公司支付的銷售佣金為 零和 $16.0在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中，分別為百萬與該安排有關。
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轉租安排
2023年2月21日，公司與First Virtual Group, Inc.（“子租户”）簽訂了轉租協議（“轉租”），根據該協議，公司同意將大約轉租給子租户 3,130位於加利福尼亞州雷德伍德城的平方英尺空間（“轉租空間”）。該公司此前曾於2021年8月25日與DWF IV 1400-1500 Seaport Blvd, LLC簽訂了租約（“原始租約”），租金約為2021年8月25日 283,013平方英尺的辦公空間分為 二辦公大樓，包括轉租空間。公司首席執行官兼董事長託馬斯·西貝爾擔任分租人董事長。轉租期限從2023年2月1日開始，將持續到2023年9月30日，之後轉租將自動連續續訂 一年除非分租人通知公司其選擇終止轉租協議，否則直至原始租約到期日。轉租的每月基本租金等於公司在原始租約中規定的每平方英尺支付的費率。分租人每月將支付的基本租金約為 $8,608直至2023年9月30日，此後逐年增加。除了基本租金外，分租人還將負責其在公司運營和管理轉租空間方面產生的成本和支出中的分配份額。
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目錄
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
以下對我們財務狀況和經營業績的討論和分析應與本10-Q表季度報告其他地方的未經審計的簡明合併財務報表和相關附註以及我們經審計的合併財務報表和相關附註以及截至2023年4月30日的財年 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 標題下的討論一起閲讀，這些討論包含在截至財年的10-K表年度報告中2023年4月30日，已於2023年6月22日向美國證券交易委員會（SEC）提交。本次討論，特別是有關我們未來經營業績或財務狀況、業務戰略和計劃以及未來運營管理目標的信息，包括涉及風險和不確定性的前瞻性陳述，如本10-Q表季度報告中 “關於前瞻性陳述的特別説明” 標題下所述。您應查看本10-Q表季度報告中 “風險因素” 標題下的披露，以討論可能導致我們的實際業績與這些前瞻性陳述中的預期存在重大差異的重要因素。除非上下文另有要求，否則本報告中所有提及 “C3.ai”、“C3 AI”、“公司”、“我們”、“我們的”、“我們” 或類似術語均指 C3.ai, Inc. 及其子公司。
概述
C3 AI 是一家企業人工智能應用軟件公司。
我們已經構建了一個集成的軟件應用程序系列，使我們的客户能夠在任何基礎設施上快速開發、部署和運行大規模的企業人工智能應用程序。客户可以在所有主要的公共雲基礎架構、私有云或混合環境上部署 C3 AI 解決方案，也可以直接部署在服務器和處理器上。我們提供四個主要的軟件解決方案系列，我們將其統稱為 C3 AI 軟件：
•C3 人工智能平臺，我們的核心技術是一個全面的端到端應用程序開發和運行時環境，旨在讓我們的客户能夠快速設計、開發和部署任何類型的企業 AI 應用程序。
•C3 人工智能應用程序，使用 C3 AI 平臺構建，是一組預先構建、可擴展、特定行業和特定於應用程序的 SaaS Enterprise AI 應用程序，可以快速安裝和部署。
•C3 生成式 AI 產品套件是我們的最新創新，它結合了大型語言模型、生成式人工智能、強化學習、自然語言處理和 C3 AI 平臺的實用性，可快速定位、檢索和呈現信息、不同的數據存儲、應用程序和企業信息系統。
•C3 AI Ex Machina是一款無需代碼、機器學習或機器學習的解決方案，可為公民數據科學家提供雲原生、完整的端到端功能，連接到不同的數據源和類型，使業務分析師能夠快速執行數據科學任務，例如構建、配置、訓練和可視化 AI 模型。
這些解決方案以及我們獲得專利的模型驅動架構使組織能夠簡化和加速企業 AI 應用程序的開發、部署和管理。我們大大減少了人工智能軟件工程問題的工作量和複雜性。
我們如何創造收入
我們的收入主要來自訂閲銷售，在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中，訂閲銷售分別佔我們總收入的85％和87％。我們的雲原生軟件產品使我們能夠管理、更新和監控軟件，無論軟件部署在我們的公共雲環境、客户自行管理的私有云或公有云環境中，還是部署在混合環境中。我們的訂閲合同通常不可取消且不可退款。
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從歷史上看，我們主要在合同期限內按費率計算訂閲收入，或者根據基於消費的安排的使用情況來確認訂閲收入。此外，客户通常會為在指定容量級別下使用我們的 C3 AI 軟件支付基於使用量的運行時費。選擇在我們的雲環境中運行軟件的客户需要支付我們的雲提供商收取的託管費用。我們宣佈了一種新的基於消費的定價模式，首先是試點階段，其中包括開發者無限制地訪問C3 AI平臺、一個C3人工智能應用程序和C3人工智能卓越中心（COE）支持服務。試點階段結束後，客户可以選擇轉換為 C3 AI Software 的按月合同，如果客户在一個月內使用的 vCPU 或 vGPU 時數超過指定數量，則會收取最低費用和超額費用。客户可以選擇承諾一年、兩年或三年的期限。我們的訂閲還包括我們的維護和支持服務。此外，我們通過我們的 C3 AI COE 提供優質的即用型支持服務，購買時包含在訂閲中。
我們還通過專業服務創造收入，這些服務主要包括實施服務、培訓和優先工程服務。截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月，專業服務收入分別佔我們總收入的15％和13％。我們的專業服務包括現場和遠程服務，可能包括培訓、應用程序設計、項目管理、系統設計、數據建模、數據集成、應用程序設計、開發支持、數據科學以及應用程序和 C3 AI 軟件管理支持。專業服務費用基於執行指定任務所需的工作量，服務通常以固定費用的方式提供，具有明確的可交付成果，持續時間少於12個月。我們在提供服務時確認交付期間的專業服務收入。
截至2023年7月31日的三個月，我們的總收入為7,240萬美元，與去年同期相比增長了11％。截至2023年7月31日的三個月，我們的訂閲收入增長至6140萬美元，與去年同期相比增長了8％。
進入市場策略
從歷史上看，我們的市場進入戰略一直側重於被公認為各自行業或公共部門領導者的大型組織，這些組織正試圖通過數字化運營轉型來解決複雜的業務問題。這些大型組織或燈塔客户包括石油和天然氣、電力和公用事業、航空航天和國防、工業產品、生命科學和金融服務行業等領域的公司和公共機構。這導致 C3 AI 為全球一些最大、最複雜的企業 AI 應用程序提供支持。這些燈塔客户為其特定行業的其他潛在客户提供了證據。因此，我們的客户羣來自相對較少的大型組織，這些組織產生的平均訂閲合同總價值很高，但是我們預計，隨着時間的推移，隨着越來越多的客户根據這些燈塔客户提供的證據採用我們的技術，這些客户所代表的收入佔總收入的百分比將下降。由於我們的C3 AI平臺和我們的許多其他C3人工智能軟件都與行業無關，因此隨着我們的發展，我們還預計將擴展到其他行業。
在2023財年的第二季度，我們宣佈改變我們的上市策略，包括讓新客户以較小的初始合同規模使用我們的產品，並根據其每月使用vCPU和vGPU時數支付服務費用。客户通常從為期四分之二的試點開始，其中包括將 C3 AI 平臺、C3 AI 應用程序和所需產品引入其環境所需的必要資源，並接受必要的培訓，以便在生產中操作和維護產品。試用期結束後，客户使用vCPU和vGPU小時數作為計算付款的指標，按計量支付月費和超額費用。客户能夠在試點結束後立即實現業務價值，並在隨後的幾個季度中按照自己的節奏增長。
獲取新客户並擴大與現有客户的業務是我們走向市場的努力的目的，也是我們增長的動力。讓新客户和現有客户取得成功對我們的長期成功至關重要。在我們幫助客户解決其初始用例之後，他們通常會在運營中發現增量機會，並擴大對我們產品的使用。參與度的提高是通過增加的 vCPU 使用率、增加的 C3 AI 軟件訂閲量以及訂閲用於內部 AI 應用程序開發的 C3 AI 平臺來衡量的。
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我們客户業務的規模和複雜性證明瞭我們產品的靈活性、速度和規模，並最大限度地提高了客户的潛在價值。為了成為我們的客户（通常是行業領導者）的可信合作伙伴，我們部署了一支由C3 AI人員和合作夥伴組成的積極進取、受過良好教育的團隊。我們主要利用我們的直銷隊伍進入市場。我們還通過許多進入市場的合作伙伴來補充和補充我們的銷售隊伍。
•行業合作伙伴。我們已經制定了一項聯盟計劃，與貝克休斯、富達國家信息服務公司（FIS）和雷神（Raytheon）等各自行業中公認的領導者合作，開發、營銷和銷售基於C3 AI平臺或與C3 AI平臺緊密集成的解決方案。
•超大規模雲和基礎架構。我們已經與包括亞馬遜網絡服務或 AWS、微軟 Azure 和谷歌雲在內的超大規模雲提供商結成了全球戰略進入市場聯盟。此外，我們還與領先的硬件基礎設施提供商建立了戰略聯盟，以提供針對其技術進行了優化的軟件。這些合作伙伴包括惠普企業和英特爾。這些合作伙伴提供基礎設施解決方案、數據管理和處理服務或硬件和網絡設備（例如物聯網網關），以支持 C3 AI 產品的實施並補充 C3 AI 的產品。
•諮詢和服務合作伙伴。我們與許多專門從事企業人工智能實施的系統集成商合作。
•獨立軟件供應商。我們與獨立軟件供應商合作，他們開發、營銷和銷售基於 C3 AI 平臺或與 C3 AI 平臺緊密集成的應用程序解決方案。
客户數量和產品採用率
我們將客户實體定義為作為與我們簽訂合同的一方的最終母公司的每個實體。 我們通常與包括多個運營單位或部門的客户實體簽訂企業範圍的協議。 我們的客户構成多種多樣，包括具有不同購買決策和定價模式的不同客户羣體。我們提供種類繁多的產品和服務，這使得銷售陷入了複雜的困境。
縱觀我們的歷史，我們不斷創新我們的產品供應，擴大我們的市場範圍，並發展我們的商業模式，以更好地滿足不斷增長的客户的需求和用例。如今，我們與客户的關係形式多種多樣，從25美元的C3 AI Ex Machina許可證到個人數據科學家，到企業級限時試驗和試點，再到價值數百萬美元的C3 AI應用程序和/或C3 AI平臺的企業級長期協議。此外，我們的客户羣中使用我們在平臺上構建的應用程序和/或應用程序的各個部門和部門的數量也有所增加。向新的基於消費的定價模式的轉變雖然是我們業務發展的正確模式，但又為我們的客户關係增添了另一種變化。雖然我們的大部分新業務量包括產品試用，然後是基於消費的定價，但在某些情況下，包括擴大現有協議和續訂，我們將繼續採用我們的歷史定價模式。我們還與經銷商建立了牢固的關係，他們向最終客户銷售我們的解決方案。
雖然這可能看起來異常複雜，但實際上卻相當複雜。我們在客户安排方面的靈活性説明瞭我們能夠靈活地與客户合作，並通過對客户最方便的合同協議和定價安排提供增值產品和解決方案，同時還能實現C3 AI的盈利能力和增長。
隨着時間的推移，我們已盡最大努力提供季度客户數量作為代理，以突出客户對我們產品和服務的採用和接受程度。
話雖如此，C3 AI的銷售情況千差萬別，客户類型，廣泛的產品和解決方案，合同條款的差異，我們與經銷商的關係以及價格範圍，以至於將它們加在一起可以從一個季度到下一個季度進行比較的有意義的數字並不能完全説明用例的深度和廣度以及我們的產品和解決方案提供的增值。
為了幫助我們更好地闡明客户羣和用例的增長，我們聘請了外部顧問來推薦一種最佳實踐的客户數量方法，該方法應一致、依賴於系統數據且可重現。根據該審查，我們之前決定更改定義，以更好地反映客户的數量和活動水平，我們現在將其定義為客户參與：
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1.對於包括付費試用、一次性、訂閲和專業服務在內的產品和服務，我們會按照 SKU 計算在給定時間段內產生收入的唯一聯繫客户（即，如果簽約客户在一段時間內通過四個 SKU 產生收入，則計為四次客户互動）。
2.對於根據客户應用我們解決方案的獨特資產定價的產品，我們會按使用該產品的客户資產計算不同的生產應用程序。
3.對於經銷商和聯邦客户，我們會計算經銷商最終客户的數量和使用我們解決方案的聯邦部門的數量。
截至2023年7月31日和2022年7月31日，我們對客户參與度的最佳估計分別為334和223。
關鍵業務指標
我們監控剩餘的績效義務（RPO），將其作為一項關鍵指標，以幫助我們評估業務的健康狀況，確定影響我們增長的趨勢，制定目標和目的，並做出戰略決策。RPO不一定代表未來的收入增長，因為它沒有考慮客户消費的時間或超過合同容量的消費。此外，RPO 受多個因素的影響，包括續訂時間、購買額外產能的時機、平均合同條款和季節性。由於這些因素，必須將RPO與本10-Q表季度報告中其他地方披露的收入和其他財務指標一起進行審查。截至2023年7月31日和2023年4月30日，RPO分別為3.346億美元和3.814億美元。在2023財年，我們成功完成了從基於訂閲的定價模式向面向新客户的基於消費的定價模式的過渡。儘管這種過渡的短期影響降低了收入增長並減少了RPO，但我們認為中長期效應極大地加速了收入增長和RPO。
RPO代表我們尚未確認的合同未來收入金額，包括遞延收入和不可撤銷的合同金額，這些金額將在未來期間開具發票並確認為收入。截至2023年7月31日，我們的RPO包括與遞延收入相關的4,100萬美元和不可撤銷合同的2.936億美元承付款。截至2023年4月30日，我們的RPO包括與遞延收入相關的4,790萬美元和不可撤銷合同的3.335億美元承付款。
RPO 不包括與履約義務和基於使用量的特許權使用費相關的金額，這些金額在交付時計費和確認。這主要包括每月基於使用量的運行時間和某些收入合同期內的託管費用。RPO 還不包括我們的戰略合作伙伴在簽訂最終客户合同之前做出的任何未來轉售承諾。截至2023年7月31日和2023年4月30日，未包含在RPO中的可取消積壓量分別為4,640萬美元和4,020萬美元。
影響我們績效的因素
我們認為，我們未來的成功和財務業績取決於許多因素，這些因素為我們的業務帶來了巨大的機遇，但也帶來了風險和挑戰，包括下文和本10-Q表季度報告第二部分第1A項 “風險因素” 中討論的因素，我們必須成功解決這些因素，才能維持增長，改善經營業績，建立和維持盈利能力。
客户獲取、留住和擴張
我們專注於通過解決多個部門和部門的新用例、增加用户以及開發和部署其他應用程序，繼續擴大客户羣、留住現有客户並擴大客户對C3 AI軟件的使用。所有這些因素都增加了我們的 C3 AI 軟件的採用率和與客户業務的相關性，從而增加了他們的運行時使用量。
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我們建立了以客户為中心的文化，並實施了旨在推動客户成功的積極計劃和流程。其中包括強大的客户支持和成功職能。例如，作為我們訂閲產品的一部分，我們為客户提供建立COE的能力，訪問我們在應用程序開發、數據集成和數據科學等關鍵技術領域經驗豐富的專業資源，以加快並確保我們的客户在C3 AI平臺上成功開發應用程序。我們通過多種活動密切監控每個客户賬户的健康狀況和狀態，包括實時監控、向管理層提交每日和每週報告，以及對客户的季度審查。
我們還打算吸引多個行業的新客户，這些行業的影響力有限，但市場機會卻非常大，例如電信、製藥、智慧城市、交通和醫療保健等。
從歷史上看，我們的客户數量相對較少，訂閲合同總價值很高。因此，收入增長可能會因客户獲取時間、產品組合的變化以及合同期限、續訂或終止而有很大差異。我們預計，隨着各組織認識到數字化轉型的重要性，與上一財年相比，客户數量將增加。平均訂閲合同總價值以及燈塔客户所代表的收入佔總收入的百分比正在下降，隨着我們重組銷售組織並擴大市場合作夥伴生態系統以有效應對小型、中型和大型企業的銷售機會，我們預計這些收入將繼續下降。
展望未來，我們預計我們將通過基於消費的定價模式吸引更喜歡訂閲C3 AI平臺和C3 AI應用程序的新客户。有關進一步的討論，請參閲本10-Q表季度報告第一部分第2項中標題為 “概述——上市策略” 的部分。
科技創新
我們打算繼續投資於我們的研發能力，以擴展我們的C3 AI軟件，在現有客户中進行擴展，並獲得新客户。我們在研發方面的投資推動了核心技術創新，並將新產品推向市場。我們的模型驅動架構使我們和我們的客户能夠通過構建新應用程序以及擴展和增強當前 C3 AI 軟件的特性和功能來快速解決新的用例。通過投資簡化在我們的 C3 AI 平臺上開發應用程序，我們的客户已成為活躍的開發者。在我們的支持下，我們的客户已經開發並部署了將近三分之二的應用程序目前正在生產和運行在 C3 AI 平臺上。研發支出推動了我們現有的 C3 AI 平臺的改進。
隨着我們繼續推出可滿足新行業用例的新應用程序以及C3 AI Software的新特性和功能，我們預計未來幾年將保持對產品創新的高額投資。隨着我們業務的長期擴展，我們預計研發支出佔總收入的百分比將下降。
品牌知名度
我們認為，在人工智能支持的數字化轉型方面，我們正處於龐大且不斷擴大的市場的初期階段。儘管在過去的幾年中，我們在品牌知名度上投入了大量資金，但我們最近減少了在品牌知名度上的支出，但繼續投資於市場教育、戰略付費媒體和思想領導力。我們通過數字、廣播、户外、機場和平面廣告；虛擬和實體活動，包括我們的C3 Transform年度用户大會；以及C3 AI Live（一系列直播活動，包括C3 AI客户、C3 AI合作伙伴以及人工智能、機器學習和數據科學領域的C3人工智能專家）來吸引市場。
隨着我們在建立C3 AI的品牌和聲譽方面不斷取得進展以及我們的業務規模，我們預計在短期內，營銷支出佔總收入的百分比將下降。
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發展我們的市場進入和合作夥伴生態系統
除了我們的現場銷售組織的活動外，我們在吸引新客户方面的成功還將取決於我們擴大戰略合作伙伴生態系統的能力以及他們所服務的垂直行業數量。我們的戰略市場聯盟極大地擴大了我們在全球的影響力。我們最著名的合作伙伴包括貝克休斯、FIS、微軟和谷歌。每個戰略合作伙伴都是其行業的領導者，擁有龐大的客户羣和廣泛的營銷、銷售和服務資源，我們可以利用這些資源來吸引和服務全球任何地方的客户。我們使用我們的 C3 AI Platform 作為開發套件，利用模型驅動的架構，通過我們的行業領導者客户羣以及通過我們的行業合作伙伴識別需求，高效地構建新的跨行業和特定行業應用程序。我們與戰略合作伙伴的戰略是建立重要的用例，並向我們參與的每個行業的旗艦客户證明我們的 C3 AI 平臺的價值。我們與石油和天然氣領域的戰略垂直行業合作伙伴貝克休斯以及我們的標誌性全球客户合作，其中一些客户正在部署C3 AI技術，以優化其上游、中游和下游業務的全球數千項關鍵資產。我們與每個合作伙伴制定正式的銷售和營銷計劃，包括具體的銷售目標和專項預算，並與這些合作伙伴密切合作，確定特定的目標客户。隨着我們所服務的垂直市場的擴大，我們打算髮展與每個合作伙伴的業務，並增加更多的合作伙伴。作為客户獲取策略的一部分，我們還提供創收試點應用程序。
2019年6月，我們與貝克休斯簽訂了一項為期三年的協議，貝克休斯既是石油和天然氣行業的主要客户，也是石油和天然氣行業的合作伙伴。該安排包括為自己的運營訂閲我們的C3 AI Platform（我們在下文中將其稱為直接訂閲費）、貝克休斯在全球石油和天然氣行業轉售我們產品的專有權利，以及在其他行業轉售我們產品的非排他性權利。根據該安排，在截至2020年4月30日、2021年和2022年4月30日的每個財年，貝克休斯分別向我們做出了5,000萬美元、1億美元和1.7億美元的最低、不可撤銷的總收入承諾。貝克休斯的收入承諾包括其每年3,950萬美元的直接訂閲費，其餘部分將來自貝克休斯銷售組織轉售我們的解決方案。在截至2020年4月30日的財年中，我們將直接訂閲協議第一年的全部價值以及貝克休斯通過經銷商安排帶來的交易價值確認為收入。該安排於2020年6月進行了修訂，將期限再延長兩年，總共五年，到期日為截至2024年4月30日的財年，並將貝克休斯在截至2021年4月30日、2022年、2023年和2024年的財年中分別修改為5,330萬美元、7,500萬美元、1.25億美元和1.5億美元。如果貝克休斯轉售的產品和服務超過這些最低收入承諾，我們有義務向貝克休斯支付銷售佣金。
我們和貝克休斯於2021年10月修訂了這一安排，將期限再延長一年，總共六年，到期日為截至2025年4月30日的財年，將貝克休斯的年度承諾金額修改為截至2023年4月30日的財年的8,500萬美元，截至2024年4月30日的財年的1.1億美元，截至2025年4月30日的財年的1.25億美元，並修改該安排的結構，以激勵貝克休斯銷售我們的產品和服務。從截至2023年4月30日的財年開始，直到2023年1月協議得到進一步修訂，如下所述，貝克休斯的年度承諾將減去我們在2021年10月至2023年1月期間從某些客户那裏獲得的任何收入。我們承認，貝克休斯已經兑現了截至2022年4月30日的財年的最低年收入承諾，並在截至2021年10月31日的財季中將1,600萬美元的銷售佣金確認為與該安排相關的遞延成本，該費用將在預計的五年內攤銷。
我們和貝克休斯於2023年1月進一步修訂並進一步擴大了這一安排。根據這一修訂後的安排，貝克休斯加快了到期付款的頻率，貝克休斯獲得了擴大的經銷商權利，我們將提供額外的產品和服務。這消除了歸因於我們從某些客户那裏獲得的任何收入的潛在可變對價，從而使交易價格增加了3,250萬美元。我們還為貝克休斯提供了在支付續訂費後延長訂閲期限的選項。
根據這項修訂後的安排，如果貝克休斯超過某些門檻，對價金額可能會增加，因此，我們利用歷史信息和當前趨勢估算了在修訂安排之日的約束指導方針下的可變對價。在每個報告期結束時，我們將在獲得更多相關信息後審查和更新估算值。
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我們不時向貝克休斯購買服務，以支持我們的最終客户履行與這些客户的合同。這些成本在簡明的合併運營報表中記為訂閲收入成本。
國際擴張
企業人工智能軟件的國際市場機會巨大且不斷增長，我們相信繼續擴大我們的國際客户羣有很大的機會。我們相信，隨着國際上對數字化轉型和企業人工智能軟件好處的認識不斷提高，對我們的C3 AI軟件的需求將繼續增長。我們計劃繼續進行投資，通過增加我們在國際市場的直銷團隊，並通過戰略合作伙伴來補充直銷工作，以顯著擴大我們的覆蓋範圍和市場覆蓋範圍，從而擴大地域擴張。在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中，我們的總收入中分別約有15％和21％來自國際客户。
宏觀經濟狀況的影響
我們的業務和財務狀況已經並將繼續受到不利的宏觀經濟狀況和不確定性的影響，包括勞動力短缺、供應鏈中斷、通貨膨脹、利率上升以及資本市場的波動或波動，這些因素導致客户優化消費、合理調整預算並優先考慮現金流管理。
我們將繼續評估總體宏觀經濟狀況和 COVID-19 疫情對我們業務的影響的性質和程度。有關進一步討論，請參閲本10-Q表季度報告第二部分第1A項中標題為 “風險因素” 的部分。
運營結果的組成部分
收入
訂閲收入。 我們的訂閲收入主要包括定期許可、現成的 COE 支持服務、我們的應用程序的試用和試運行以及軟件即服務產品。通過銷售我們的定期許可證，我們的客户有權在合同期限內在自己的雲實例或內部硬件基礎設施上使用我們的軟件。我們還通過COE提供優質的即用型服務。我們的軟件即服務產品的銷售包括在合同期限內使用我們軟件的權利。我們的訂閲合同通常不可取消且不可退款，並且我們會按比例確認合同期限內的收入。此外，客户還需為我們的 C3 AI 軟件支付基於使用量的運行時費用，適用於指定容量級別。我們的訂閲還包括我們的維護和支持服務，其中包括對軟件的關鍵和持續更新，這些更新對於在合同期內保持軟件的預期實用性是不可或缺的。我們的軟件訂閲以及維護和支持服務高度相互依存和相互關聯，在合同範圍內代表着一項單獨的履行義務。目前，我們有少數公用事業客户以永久許可模式許可我們的產品，由於某些客户的具體合同要求，我們預計在可預見的將來，這種情況可能會持續下去。
專業服務收入。我們的專業服務收入主要包括實施服務、培訓和優先工程服務。我們提供全方位的現場和遠程專業服務支持，包括培訓、應用程序設計、項目管理、系統設計、數據建模、數據集成、應用程序設計、開發支持、數據科學和應用程序以及 C3 AI 軟件管理支持。專業服務費用基於執行指定任務所需的工作量，通常是固定費用的服務，具有明確的可交付成果，持續時間少於 12 個月。在某些情況下，尋求從 C3 AI Suite 或 C3 AI 應用程序訂閲和工程服務中提高實用性的客户會優先開發和修改軟件功能，這些功能通常是我們產品路線圖的一部分，但速度會加快。
收入成本
訂閲收入成本。 訂閲成本收入主要包括與薪酬相關的成本，包括工資、獎金、福利、股票薪酬和生產環境、支持和COE員工的其他相關費用、託管我們的C3 AI軟件（包括向外部雲服務提供商的付款）以及設施的分配管理費用和折舊。
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專業服務收入成本。 專業服務收入成本主要包括薪酬，包括工資、獎金、福利、股票薪酬以及與我們的專業服務人員、第三方系統集成合作夥伴相關的其他相關成本，以及設施的分配管理費用和折舊。
毛利和毛利率
毛利是總收入減去總收入成本。毛利率是以佔總收入的百分比表示的毛利。從歷史上看，我們的毛利率一直波動，並可能繼續因多種因素而波動，包括我們在任何給定時期內銷售產品的時間和組合以及我們銷售的地理區域。隨着我們繼續投資並繼續擴大業務規模，我們的訂閲毛利率可能會隨着時間的推移而發生變化。由於我們使用自己的資源和第三方系統集成合作夥伴來履行固定價格協議，我們的專業服務毛利率也可能因時期而異。
運營費用
我們的運營費用包括銷售和市場營銷、研發以及一般和管理費用。我們預計，隨着我們繼續投資發展業務，我們的運營費用佔總收入的百分比將增加。從長遠來看，我們預計這些百分比將穩定下來，然後隨着業務的成熟而降低。
銷售和市場營銷。 銷售和營銷費用包括與廣告、媒體、營銷、促銷活動、品牌知名度活動、業務發展、客户成功和企業合作伙伴關係相關的支出。銷售和營銷費用還包括與員工相關的成本，包括工資、獎金、福利、股票薪酬以及從事銷售和營銷活動的員工的佣金，以及為設施分配的管理費用和折舊。
我們預計，我們的銷售和營銷費用絕對金額將增加，因為我們預計將僱用更多的銷售人員來擴大目標行業垂直和地理市場的銷售覆蓋範圍。我們減少了在品牌知名度上的支出，但繼續投資於市場教育、戰略付費媒體和思想領導力。因此，我們預計，銷售和營銷費用佔總收入的百分比將隨着時間的推移而下降。
研究與開發。我們的研發工作旨在繼續開發和完善我們的 C3 AI 軟件，包括添加新功能和模塊、提高功能和速度以及增強我們的 C3 AI 軟件的可用性。研發費用主要包括與員工相關的成本，包括與研發相關活動相關的員工的工資、獎金、福利和股票薪酬。研發費用還包括與我們的研發工作相關的雲基礎設施成本，以及設施的分配管理費用和折舊。研發費用在發生時記作支出。
我們預計，隨着我們繼續投資於現有和未來的產品供應，研發費用按絕對美元計算將增加。當我們開發和部署針對新用例和新行業的新應用程序時，我們的總研發費用佔收入的百分比可能會因時期而異。從長遠來看，我們預計研發費用佔總收入的百分比將下降。
一般和行政。 一般和管理費用主要包括與員工相關的成本，包括工資、獎金、福利、股票薪酬以及與行政服務（例如行政管理和行政、法律、人力資源、會計和財務）相關的其他相關成本。一般和管理費用還包括設施成本，例如折舊和租金費用、專業費用以及其他一般公司成本，包括分配的管理費用和設施折舊。
我們預計，隨着業務的持續增長，我們的一般和管理費用按絕對美元計算將增加。由於作為上市公司運營，我們已經產生了並將繼續產生額外費用，包括遵守適用於在國家證券交易所上市的公司的規章制度以及與美國證券交易委員會規章制度規定的合規和報告義務相關的規章制度所必需的費用，以及普通保險、董事和高管保險、投資者關係和專業服務方面的更高費用。我們預計，隨着我們受益於業務基礎設施的規模，從長遠來看，一般和管理費用佔總收入的百分比將下降。
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利息收入
利息收入主要包括我們的現金、現金等價物和可供出售的有價證券所賺取的利息收入。它還包括與可供出售的有價證券相關的保費攤銷和折扣的增加。每個報告期的利息收入各不相同，具體取決於我們在該期間的現金、現金等價物和可供出售的有價證券的平均餘額以及市場利率。
其他（支出）收入，淨額
其他（支出）淨收入主要包括外幣匯兑損益、法律和解收益、投資減值損失以及出售有價證券的已實現損益。我們的外幣匯兑損益與以美元以外的貨幣計價的交易以及資產和負債餘額有關。我們預計，由於外幣匯率的變化，我們的外匯收益和損失將在未來繼續波動。
所得税準備金
我們的所得税準備金包括根據已頒佈的聯邦、州和外國税率估算聯邦、州和外國所得税，並根據允許的抵免、扣除額、不確定的税收狀況、遞延所得税資產和負債估值的變化以及税法的變化進行調整。我們維持對聯邦和州遞延所得税資產的全額估值補貼，因為我們得出的結論是，遞延所得税資產變現的可能性不大。
運營結果
下表列出了我們所列期間的簡明合併運營報表：
截至7月31日的三個月
20232022
（以千計）
收入
訂閲$61,352 $57,026 
專業服務11,010 8,282 
總收入
72,362 65,308 
收入成本
訂閲 (1)
30,434 14,092 
專業服務 (1)
1,379 4,314 
總收入成本
31,813 18,406 
毛利40,549 46,902 
運營費用
銷售和營銷 (1)
43,885 42,987 
研究和開發 (1)
50,868 55,877 
一般和行政 (1)
19,889 21,247 
運營費用總額114,642 120,111 
運營損失
(74,093)(73,209)
利息收入10,122 2,538 
其他（支出）收入，淨額(239)(1,021)
所得税準備金前的淨虧損
(64,210)(71,692)
所得税準備金148 179 
淨虧損
$(64,358)$(71,871)
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(1)包括股票薪酬支出，如下所示：
截至7月31日的三個月
20232022
（以千計）
訂閲費用$8,056 $4,272 
專業服務成本460 1,071 
銷售和營銷16,779 16,779 
研究和開發17,033 25,217 
一般和行政8,552 9,291 
股票薪酬支出總額$50,880 $56,630 
下表列出了我們的簡明合併運營報表數據，以所示期間收入的百分比表示：
截至7月31日的三個月
20232022
收入
訂閲85 %87 %
專業服務15 13 
總收入
100 100 
收入成本
訂閲42 22 
專業服務2 6 
總收入成本
44 28 
毛利56 72 
運營費用
銷售和營銷61 66 
研究和開發70 86 
一般和行政
27 33 
運營費用總額158 185 
運營損失
(102)(113)
利息收入14 4 
其他（支出）收入，淨額
— (2)
所得税準備金前的淨虧損
(89)(111)
所得税準備金— — 
淨虧損
(89)%(111)%
截至2023年7月31日的三個月與2022年7月31日的比較
收入
截至7月31日的三個月$ Change% 變化
20232022
（以千計）
收入
訂閲$61,352 $57,026 $4,326 8 %
專業服務11,010 8,282 2,728 33 %
總收入
$72,362 $65,308 $7,054 11 %
36
目錄
截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月，訂閲收入分別佔我們總收入的85％和87％。截至2023年7月31日的三個月，訂閲收入與去年同期相比增長了8％。在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中，訂閲總收入中分別約有17％和16％來自新客户的收入，其餘83％和84％分別歸因於與現有客户淨增長相關的收入。現有客户的收入包括截至2023年7月31日的三個月中，與貝克休斯安排相關的收入與去年同期相比減少了570萬美元。
截至2023年7月31日的三個月，專業服務收入與去年同期相比增長了270萬美元，增長了33％，這主要是由於C3 AI Platform和C3 AI Applications客户的服務項目數量增加以及優先工程服務增加了70萬美元，導致專業服務增加了200萬美元。
收入成本
截至7月31日的三個月$ Change% 變化
20232022
（以千計）
收入成本
訂閲$30,434 $14,092 $16,342 116 %
專業服務1,379 4,314 (2,935)(68)%
總收入成本
$31,813 $18,406 $13,407 73 %
截至2023年7月31日的三個月，訂閲收入成本與去年同期相比有所增加，這主要是由於員工人數和支持我們業務增長的總體成本增加，導致與人事相關的成本增加了1,120萬美元，而股票薪酬的增加主要與向現有和新員工授予的額外股權獎勵、220萬美元的數據中心成本上漲、90萬美元的設施成本增加以及第三方外包成本增加有關 70萬美元的。
截至2023年7月31日的三個月，專業服務收入成本與去年同期相比有所下降，這主要是由於人事相關成本減少了170萬美元，管理費用減少了100萬美元，以及服務組合。
毛利和毛利率
截至7月31日的三個月$ Change% 變化
20232022
（以千計）
毛利$40,549$46,902$(6,353)(14)%
毛利率
訂閲50 %75 %
專業服務87 %48 %
總毛利率56 %72 %
截至2023年7月31日的三個月，總毛利率與去年同期相比有所下降，這是由於訂閲利潤率的下降，但被專業服務利潤率的增加所抵消。
截至2023年7月31日的三個月，認購利潤率下降，這是由於員工人數和支持我們業務增長的總體成本增加導致人事相關成本增加，以及與去年同期相比，股票薪酬增加主要與向現有和新員工發放的額外股權獎勵有關。
截至2023年7月31日的三個月，專業服務利潤率有所增加，這主要是由於所提供的專業服務的組合，包括優先工程服務的增加，與去年同期相比，這些服務的利潤率通常更高，但被較低的人事相關成本所抵消。
37
目錄
運營費用
截至7月31日的三個月$ Change% 變化
20232022
（以千計）
運營費用
銷售和營銷$43,885 $42,987 $898 2 %
研究和開發50,868 55,877 (5,009)(9)%
一般和行政19,889 21,247 (1,358)(6)%
運營費用總額$114,642 $120,111 $(5,469)(5)%
銷售和營銷。截至2023年7月31日的三個月，銷售和營銷費用與去年同期相比有所增加，這主要是由於營銷成本增加了270萬美元，管理費用增加了80萬美元，但部分被廣告支出減少230萬美元和人事相關成本減少20萬美元所抵消。
研究與開發。截至2023年7月31日的三個月，研發費用與去年同期相比減少的主要原因是人事相關成本減少了490萬美元，C3.ai DTI繳款減少了290萬美元，但部分被託管成本上漲的190萬美元和更高的設施成本90萬美元所抵消。
一般和行政。截至2023年7月31日的三個月，一般和管理費用與去年同期相比有所減少，這主要是由於人事相關成本減少了220萬美元，公司保險成本減少了50萬美元，但部分被專業服務成本增加的130萬美元所抵消。
利息收入
截至7月31日的三個月$ Change% 變化
20232022
（以千計）
利息收入$10,122 $2,538 $7,584 299 %
截至2023年7月31日的三個月，利息收入與去年同期相比有所增加，這主要是由於投資了公司債務證券等預期回報更高的證券。
其他（支出）收入，淨額
截至7月31日的三個月$ Change% 變化
20232022
（以千計）
其他（支出）收入，淨額$(239)$(1,021)$782 (77)%
截至2023年7月31日的三個月，其他（支出）收入淨額與去年同期相比有所減少，這主要是由於調整以歐元計價的現金和應收賬款餘額導致的外幣損失。
所得税準備金
截至7月31日的三個月$ Change% 變化
20232022
（以千計）
所得税準備金$148 $179 $(31)(17)%
截至2023年7月31日的三個月，與去年同期相比，所得税準備金的變化主要與國外和州的税收支出有關。
38
目錄
非公認會計準則財務指標
除了根據美國普遍接受的會計原則（GAAP）確定的財務業績外，我們還認為自由現金流（一種非公認會計準則財務指標）可用於評估流動性，並向管理層和投資者提供有關我們為未來運營需求和戰略計劃提供資金的能力的信息。我們將自由現金流計算為（用於）經營活動提供的淨現金減去財產和設備購買以及資本化的軟件開發成本。自由現金流作為分析工具存在侷限性，不應將其孤立地考慮，也不應將其作為對其他GAAP財務指標（例如用於經營活動的淨現金）的分析的替代品。這種非公認會計準則財務指標可能與其他公司使用的標題相似的指標不同。此外，自由現金流的效用進一步受到限制，因為它不代表給定時期內現金餘額的總增加或減少。下表提供了自由現金流與公認會計準則衡量標準的對賬情況，該指標衡量了報告所述期間經營活動提供的淨現金（用於）。
截至7月31日的三個月
20232022
（以千計）
由（用於）經營活動提供的淨現金$3,936 $(38,258)
減去：
購買財產和設備(11,338)(15,536)
資本化軟件開發成本(1,500)(1,000)
自由現金流$(8,902)$(54,794)
用於投資活動的淨現金$(84,800)$(80,474)
融資活動提供的淨現金$2,477 $1,087 
流動性和資本資源
自成立以來，我們主要通過客户的銷售和股權證券的銷售為運營融資。截至2023年7月31日和2023年4月30日，我們分別有2.064億美元和2.848億美元的現金及現金等價物以及6.031億美元和5.276億美元的投資，用於營運資金。我們的短期和長期投資通常包括高檔美國國債、存款證、美國政府機構證券、商業票據和公司債務證券。截至2023年7月31日，我們的運營產生了營業虧損，這反映在我們累計的8.746億美元赤字中。由於我們打算對業務進行投資，我們預計在未來幾個季度將繼續出現營業虧損併產生負現金流，因此，我們可能需要額外的資金來執行我們的戰略計劃以發展業務，但要繼續執行我們的盈利計劃，目標是在2025財年末之前實現可持續的非公認會計準則盈利業務。我們正在大幅削減不會直接影響收入的支出，以加快盈利之路並增加我們的大量現金資源。
我們認為，現有的現金和現金等價物及投資將足以滿足至少未來12個月的營運資金和資本支出需求。我們認為，我們將通過經營活動產生的現金流和可用現金餘額相結合，滿足長期預期的未來現金需求和債務。最近一段時間，我們的主要現金用途是為我們的運營提供資金和投資於資本支出。我們未來的資本需求將取決於許多因素，包括我們的收入增長率、從客户那裏獲得的現金的時機和金額、銷售和營銷活動的擴大、支持開發工作的支出的時間和程度、與我們的國際擴張相關的費用、C3 AI軟件增強功能的推出以及我們的C3 AI軟件的持續市場採用。將來，我們可能會達成收購或投資互補業務、產品和技術的安排。我們可能需要尋求額外的股權或債務融資。如果我們需要額外的融資，我們可能無法按照我們可接受的條件或根本無法籌集此類融資。如果我們無法籌集額外資金或產生必要的現金流來擴大業務和投資於持續創新，那麼我們可能無法成功競爭，這將損害我們的業務、經營業績和財務狀況。
39
目錄
下表彙總了我們在所述期間的現金流量：
截至7月31日的三個月
 20232022
（以千計）
由（用於）經營活動提供的現金$3,936 $(38,258)
用於投資活動的現金$(84,800)$(80,474)
融資活動提供的現金$2,477 $1,087 
現金、現金等價物和限制性現金的淨減少
$(78,387)$(117,645)
經營活動。 截至2023年7月31日的三個月，經營活動提供的淨現金為390萬美元，這是由於與運營資產和負債變動相關的1,800萬美元現金流入，但被我們根據某些非現金項目調整後的6,440萬美元淨虧損所抵消，主要包括5,090萬美元的股票薪酬、310萬美元的折舊和攤銷以及30萬美元的非現金運營租賃成本。與經營資產和負債變動相關的1,800萬美元現金流入主要歸因於應收賬款減少1,200萬美元，包括關聯方餘額減少1,240萬美元，租賃負債增加820萬美元，預付費用、其他流動資產和其他資產減少310萬美元，以及其他負債增加230萬美元。這部分被遞延收入減少690萬美元和應付賬款減少60萬美元相關的現金流入所抵消。
截至2022年7月31日的三個月，用於經營活動的淨現金為3,830萬美元，這是由於經非現金費用調整後，我們的淨虧損為7190萬美元，股票薪酬為5,660萬美元，折舊和攤銷為150萬美元，非現金運營租賃成本為190萬美元。與經營資產和負債變動相關的2640萬美元現金流出主要歸因於應付賬款減少2,130萬美元，遞延收入減少550萬美元，包括關聯方餘額增加10萬美元，租賃負債減少100萬美元，其他負債減少110萬美元，租賃負債減少100萬美元，以及應收賬款增加90萬美元，包括增加的應收賬款增加90萬美元關聯方餘額為220萬美元。這被與預付費用、其他流動資產和其他資產減少290萬美元以及應計薪酬和員工福利增加50萬美元相關的現金流入部分抵消。
投資活動。 截至2023年7月31日的三個月，用於投資活動的淨現金為8,480萬美元，主要歸因於購買3.225億美元的投資和1,280萬美元的資本支出，主要與與新租賃空間相關的租賃權改善有關，但部分被2.506億美元投資的到期日和出售所抵消。
截至2022年7月31日的三個月，用於投資活動的淨現金為8,050萬美元，主要歸因於購買2.264億美元的投資和1,650萬美元的資本支出，主要與與新租賃空間相關的租賃權益改善有關，但被1.624億美元投資的到期日和出售所抵消。
融資活動。 在截至2023年7月31日的三個月中，融資活動提供的淨現金為250萬美元，來自行使A類普通股股票期權的收益為960萬美元，但被與股權獎勵淨額結算相關的710萬美元税款所抵消。
在截至2022年7月31日的三個月中，融資活動提供的淨現金為110萬美元，這要歸因於行使A類普通股股票期權的收益為110萬美元。
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目錄
合同義務和承諾
我們的合同義務和承諾主要包括我們設施的運營租賃承諾以及與第三方雲託管服務相關的不可取消的購買承諾。
有關其他信息，請參閲 注意事項 6。承諾和意外開支請參閲本10-Q表季度報告其他地方包含的未經審計的簡明合併財務報表。除非已經披露過 注意事項 6。承諾和意外開支在本10-Q表季度報告其他地方包含的簡明合併財務報表中，自截至2023年4月30日的財年以來，除了正常業務過程外，我們的合同義務和承諾沒有其他重大變化。有關我們合同義務的更多信息，請參閲我們於2023年6月22日向美國證券交易委員會提交的截至2023年4月30日的財年的10-K表年度報告。
關鍵會計政策與估計
我們未經審計的簡明合併財務報表及其附註在本10-Q表季度報告其他地方包含的附註是根據GAAP編制的。編制簡明的合併財務報表要求我們做出影響報告的資產、負債、收入、成本和支出以及相關披露的估算和假設。我們的估計基於歷史經驗和我們認為在這種情況下合理的其他各種假設。實際結果可能與我們的估計有很大差異。如果我們的估計與實際業績之間存在差異，我們未來的財務報表列報、財務狀況、經營業績和現金流將受到影響。
與2023年6月22日向美國證券交易委員會提交的截至2023年4月30日財年的10-K表年度報告中討論的關鍵會計政策和估計值相比，我們的關鍵會計政策和估計沒有重大變化。
最近通過的會計公告
參見 注意事項 1。業務和重要會計政策摘要有關最近發佈的會計公告的更多信息，請參閲本10-Q表季度報告其他地方包含的未經審計的簡明合併財務報表。
41
目錄
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
我們在正常業務過程中面臨市場風險。市場風險是指由於金融市場價格和利率的不利變化而可能影響我們財務狀況的虧損風險。我們的市場風險敞口主要是外幣匯率和利率波動的結果。我們不持有或發行用於交易目的的金融工具。
利率風險
截至2023年7月31日，我們的現金、現金等價物和投資為8.096億美元。截至2023年4月30日，我們的現金、現金等價物和投資為8.124億美元。賺取利息的工具會帶來一定程度的利率風險。我們不出於交易或投機目的進行投資，也沒有使用任何衍生金融工具來管理我們的利率風險敞口。截至2023年7月31日，假設的10％的利率相對變化不會對我們的現金等價物或投資組合的價值產生重大影響。只有當我們在到期前出售投資時，這種利率變動所產生的任何已實現收益或虧損才會發生。
外幣兑換風險
我們的功能貨幣是美元。在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中，我們分別約有5％和9％的銷售額以歐元計價，因此我們的收入、應收賬款和現金存款存在外幣風險。我們的國外運營費用以我們運營所在國家的當地貨幣計價。因此，由於外幣匯率的變化，我們精簡的合併經營業績和現金流會受到波動的影響，並且將來可能會因外匯匯率的變化而受到不利影響。假設外幣匯率變動10％可能會對我們未經審計的簡明合併財務報表產生重大影響。迄今為止，我們還沒有正式的外幣套期保值計劃，但是如果我們的外幣敞口變得更大，我們將來可能會這樣做。隨着我們國際業務的增長，我們將繼續重新評估我們管理與匯率波動相關的風險的方法。
通貨膨脹風險
我們認為通貨膨脹不會對我們的業務、經營業績或財務狀況產生重大影響。如果我們的成本受到巨大的通貨膨脹壓力，包括更高的員工薪酬成本，那麼我們可能無法通過價格上漲來完全抵消如此高的成本。我們無法或未能這樣做可能會損害我們的業務、財務狀況或經營業績。
42
目錄
第 4 項。控制和程序
評估披露控制和程序
我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，已經評估了截至本10-Q表季度報告所涉期末我們的披露控制和程序的有效性。《交易法》第13a-15（e）條和第15d-15（e）條所定義的 “披露控制和程序” 一詞是指公司的控制和其他程序，旨在確保在美國證券交易委員會規則和表格規定的期限內記錄、處理、彙總和報告公司根據交易法提交或提交的報告中要求披露的信息。披露控制和程序包括但不限於控制和程序，旨在確保公司在根據《交易法》提交或提交的報告中必須披露的信息得到積累，並酌情傳達給公司管理層，包括其主要執行官和主要財務官或履行類似職能的人員，以便及時就所需的披露做出決定。在設計和評估我們的披露控制和程序時，我們的管理層認識到，披露控制和程序，無論構思和操作多麼周密，都只能為實現披露控制和程序的目標提供合理的保證。基於這樣的評估，我們的管理層，包括我們的首席執行官兼首席財務官，得出結論，截至本10-Q表季度報告所涉期末，我們的披露控制和程序在合理的保證水平上是有效的。
內部控制的變化
在本10-Q表季度報告所涉期間，我們對財務報告的內部控制沒有發現任何與《交易法》第13a-15（d）條和第15d-15（d）條所要求的評估相關的財務報告內部控制的變化，這些變化對我們的財務報告的內部控制產生了重大影響或有理由可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。
對控制有效性的固有限制
包括我們的財務報告內部控制制度在內的任何財務報告內部控制制度的有效性都受到固有的限制，包括在設計、實施、運作和評估控制和程序時行使判斷力，以及無法完全消除不當行為。因此，在設計和評估披露控制和程序時，管理層認識到，任何財務報告內部控制系統，包括我們的系統，無論設計和運作多麼良好，都只能為實現預期的控制目標提供合理而非絕對的保證。此外，披露控制和程序的設計必須反映以下事實：存在資源限制，管理層必須運用判斷來評估可能的控制和程序相對於成本的好處。此外，對未來時期任何成效評估的預測都可能面臨這樣的風險，即由於條件的變化，控制可能變得不足，或者遵守政策或程序的程度可能會惡化。我們打算繼續根據業務需要或適當監控和升級我們的內部控制措施，但無法向您保證，此類改進足以為我們提供對財務報告的有效內部控制。
43
目錄
第二部分。其他信息
第 1 項。法律訴訟
我們可能會不時參與與正常業務過程中產生的索賠有關的法律訴訟。我們的管理層認為，目前沒有任何針對我們的索賠或訴訟懸而未決，這些索賠或訴訟的最終處置可能會對我們的經營業績、財務狀況或現金流產生重大不利影響。
有關法律訴訟的更多信息，請參閲 注意事項 6。承付款和意外開支——法律訴訟在本10-Q表季度報告其他地方包含的簡明合併財務報表中。
第 1A 項。風險因素
您應仔細考慮下文所述的風險和不確定性，以及本10-Q表季度報告中的所有其他信息，包括標題為 “項目2” 的部分。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 以及我們的簡明合併財務報表和相關附註。我們的業務、經營業績、財務狀況和前景也可能受到我們目前不知道或我們目前認為不重要的風險和不確定性的損害。如果實際發生任何風險，我們的業務、經營業績、財務狀況和前景都可能受到重大不利影響。除非另有説明，否則提及我們的業務在這些風險因素中受到損害將包括對我們業務的損害、C3 AI軟件（包括我們的C3 AI平臺、C3 AI應用程序、C3生成人工智能產品套件和C3 AI Ex Machina）、聲譽、品牌、財務狀況、經營業績和前景。在這種情況下，我們的A類普通股的市場價格可能會下跌，您可能會損失全部或部分投資。
與我們的業務和行業相關的風險
我們的運營歷史有限，因此很難評估我們的前景和未來的運營業績。
我們成立於 2009 年。由於我們的運營歷史有限，我們預測未來經營業績的能力有限，並且存在許多不確定性，包括我們規劃和建模未來增長的能力。不應將我們的歷史收入增長視為我們未來業績的指標。此外，我們預計未來收入增長將放緩。許多因素都可能導致我們的增長率受到不利影響，包括對C3 AI軟件的需求減少，對C3 AI軟件的消費減少，競爭加劇，整個市場的萎縮，我們無法準確預測對C3 AI軟件的需求，或者我們出於任何原因未能利用增長機會。我們已經遇到並將會遇到快速變化的行業中成長型公司經常遇到的風險和不確定性，例如本文所述的風險和不確定性。如果我們在規劃業務時對這些風險和不確定性的假設不正確或發生變化，或者如果我們未能成功應對這些風險，我們的業務就會受到損害。
從歷史上看，有限數量的客户佔我們收入的很大一部分。如果現有客户不與我們續訂合同，或者如果我們與最大客户的關係受損或終止，我們的收入可能會下降，我們的經營業績將受到不利影響。
我們的某些客户，包括當時佔我們業務很大一部分的客户，過去曾減少在我們這裏的支出或決定不續訂我們的訂閲，這減少了我們預期的未來付款或來自這些客户的收入。我們無法預測大型客户對我們的 C3 AI 軟件的未來需求水平。此外，我們的平均訂閲合同總價值正在下降，隨着我們將客户羣從少數大客户擴展到更多的小型客户，我們預計該總額將繼續下降。
44
目錄
在現有訂閲條款到期後，我們的客户通常沒有義務向我們續訂、升級或擴展其訂閲。此外，我們的客户可以選擇減少對我們的 C3 AI 軟件的使用。因此，如果我們的客户續訂了訂閲，我們無法保證他們會續訂、升級或擴展訂閲。如果我們的一個或多個客户選擇不續訂我們的訂閲，或者如果我們的客户在更短的時間內續訂我們的訂閲，或者如果我們的客户減少了對我們C3 AI軟件的使用，或者如果我們的客户以其他方式尋求以不利於我們的條款重新談判其現有協議的條款，則我們的業務和經營業績將受到不利影響。對於佔我們收入或業務運營很大一部分的客户來説，這種不利影響將更加明顯。
我們的業務取決於我們吸引新客户的能力，也取決於我們的現有客户從我們這裏購買額外訂閲並續訂現有訂閲。
為了增加收入，我們必須繼續吸引新客户。我們的成功將在很大程度上取決於我們的 C3 AI 軟件的廣泛採用。儘管近年來對數據管理、機器學習、分析和 AI 平臺和應用程序的需求不斷增長，但這些平臺和應用程序的市場仍在不斷髮展。許多因素可能會阻礙我們增加新客户的能力，包括但不限於我們未能與替代產品或服務進行有效競爭，未能吸引和有效培訓新的銷售和營銷人員，無法發展或擴大與合作伙伴和經銷商的關係，未能成功創新和部署新的應用程序和其他解決方案，無法提供優質的客户體驗和客户支持，或者無法確保我們的營銷計劃的有效性。如果我們無法吸引新客户，將對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。
此外，我們未來的成功取決於我們能否向現有客户銷售C3 AI軟件的額外訂閲，以及我們的客户在合同期限到期時續訂訂閲的能力。在現有訂閲條款到期後，我們的客户通常沒有合同義務續訂、升級或擴展其訂閲。此外，我們的客户可以選擇減少對我們的 C3 AI 軟件的使用。鑑於我們的運營歷史有限，我們可能無法準確預測客户的續訂率。由於多種因素，我們客户的續訂和擴張承諾可能會下降或波動，包括但不限於他們對我們的C3 AI軟件和客户支持的滿意度、軟件和實施錯誤或其他可靠性問題的頻率和嚴重性、我們的訂閲或競爭解決方案的定價、IT預算的變化、全球經濟狀況的影響以及客户的財務狀況，包括他們維持或擴大支出水平或繼續其支出水平的能力操作。為了保持或改善我們的運營業績，我們的客户必須續訂或延長其訂閲期限。如果我們的客户不購買額外訂閲、增加對我們軟件的使用量或續訂我們的訂閲，則我們的業務、財務狀況和經營業績可能會受到損害。
在為小型非企業客户提供支持或銷售方面，我們的歷史經驗有限。我們打算通過推出入門價較低的產品來擴大我們的客户羣並進一步為我們的整體增長做出貢獻，例如我們的無代碼產品C3 AI Ex Machina。但是，通過擴大我們的客户羣以包括小型或中型客户，我們將面臨在向大型組織銷售方面可能不存在或存在較小程度的風險。由於我們在支持或向小型非企業客户進行銷售方面的經驗有限，因此我們可能無法成功吸引未來的小型客户續訂或擴大其對我們產品的訂閲。如果此類客户不續訂協議，不以不太優惠的條件或減少使用量續訂協議，則我們的收入增長速度可能比預期的要慢或下降，我們的業務、財務狀況和經營業績可能會受到損害。
要續訂或擴大使用和訂閲，可能需要我們越來越多地參與複雜而昂貴的銷售和支持工作，而這些工作可能不會帶來額外的銷售額。此外，我們的客户擴展 C3 AI 軟件部署的速度取決於多種因素。如果我們擴大與客户關係的努力不成功，我們的業務、財務狀況和經營業績可能會受到損害。
45
目錄
由於我們幾乎所有的收入都來自我們的C3 AI軟件，因此總體而言，企業人工智能解決方案，尤其是我們的C3 AI軟件在滿足客户需求或提高市場接受度方面的失敗將對我們的業務、經營業績、財務狀況和增長前景產生不利影響。
在可預見的將來，我們的大部分收入都來自我們的C3 AI軟件，並預計將繼續如此。因此，市場對企業人工智能解決方案，尤其是我們的 C3 AI 軟件的接受度對於我們的持續成功至關重要。市場對企業人工智能解決方案的接受程度在一定程度上取決於市場對企業人工智能比傳統產品、新興單點產品和手動流程帶來的好處的認識。此外，為了使基於雲的企業人工智能解決方案得到廣泛接受，組織必須克服將敏感信息放在基於雲的平臺上的任何顧慮。特別是對我們的 C3 AI 軟件的需求會受到許多其他因素的影響，其中一些因素是我們無法控制的。這些因素包括市場對我們的C3 AI軟件的持續認可，現有客户從使用我們的C3 AI軟件中獲得好處並決定在其業務中擴大C3 AI軟件部署的步伐，競爭對手開發和發佈新產品的時間，技術變革、可靠性和安全性，企業進行數字化轉型的步伐以及數據隱私法規的發展。我們預計，客户的需求將繼續迅速變化並變得更加複雜。我們需要不斷改進 C3 AI 軟件的功能和性能，以滿足這些快速變化的複雜需求。如果我們無法繼續滿足客户需求，也無法使整個企業人工智能解決方案，尤其是我們的C3 AI軟件獲得更廣泛的市場認可，那麼我們的業務運營、財務業績和增長前景將受到實質性的不利影響。
我們當前的C3 AI軟件以及我們將來可能推出的應用程序、特性和功能可能不會被客户廣泛接受，可能會受到負面關注，或者可能要求我們補償或補償第三方，其中任何一個都可能降低我們的利潤並損害我們的業務。
我們吸引、留住和增加客户羣以及增加收入的能力將取決於我們獨立或與第三方共同成功創建新應用程序、特性和功能的能力。我們可能會對現有的C3 AI軟件進行重大更改，或者開發和推出新的和未經驗證的應用程序，包括我們以前很少或根本沒有開發或運營經驗的技術。這些新的應用程序和更新可能無法吸引、留住和增加我們的客户羣，或者可能在採用方面存在延遲。新應用程序最初可能會遇到性能和質量問題，這可能會對我們向新客户和現有客户營銷和銷售此類應用程序的能力產生負面影響。我們的C3 AI軟件的任何重大變化或新應用程序的引入的短期和長期影響都特別難以預測。如果新的或增強的應用程序無法吸引、留住和增加我們的客户羣，我們可能無法產生足夠的收入、營業利潤率或其他價值來證明我們在此類應用程序上的投資是合理的，而這些都可能損害我們的業務。
此外，作為我們合作伙伴關係的一部分，我們還必須就我們當前 C3 AI 軟件的某些銷售向第三方提供補償或報銷。我們將來推出的新應用程序、特性和功能或新的合作伙伴關係可能會增加我們向第三方支付的報酬或報銷金額。未來任何要求或提高我們補償或補償第三方的費率都將降低我們的利潤率並損害我們的業務。
我們有營業虧損的歷史，將來可能無法實現或維持盈利。
自2009年成立以來，我們在每個時期都出現了淨虧損。在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中，我們分別產生了約6,440萬美元和7190萬美元的淨虧損。因此，截至2023年7月31日，我們的累計赤字為8.746億美元。我們預計在可預見的將來將繼續出現淨虧損。這些虧損和累計赤字反映了我們為獲取新客户、將我們的C3 AI軟件商業化以及繼續開發我們的C3 AI軟件所做的大量投資。儘管我們最近經歷了收入增長，但我們不知道未來是否或何時會產生足夠的收入來維持或增加增長，或者實現或維持盈利。我們還預計，未來我們的成本和支出將增加，如果我們的收入不增加，這可能會對我們未來的經營業績產生負面影響。特別是，我們打算繼續投入大量資金來進一步發展我們的C3 AI軟件和業務，包括：
•投資於我們的研發團隊以及開發我們的 C3 AI 軟件的新功能和增強功能，包括僱用額外的開發人員，以及為相關增強向第三方支付的費用；
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•在銷售、營銷和服務方面的投資，包括擴大我們的銷售隊伍和客户服務團隊，擴大我們的客户羣，提高市場對我們的 C3 AI 軟件的認知度，以及開發新技術；
•擴大我們的運營和基礎設施；以及
•僱用更多員工。
我們還將面臨與增長、客户羣擴大和上市公司相關的合規成本增加。我們發展業務的努力可能比我們預期的成本更高，我們的收入增長可能低於我們的預期，而且我們可能無法增加足夠的收入來抵消我們增加的運營支出。由於多種原因，我們將來可能會蒙受重大損失，例如此處描述的其他風險、不可預見的費用、困難、複雜情況或延誤以及其他未知事件。如果我們無法實現和維持盈利，我們的業務和A類普通股的價值可能會大幅下降。
我們面臨激烈的競爭，市場份額可能會輸給競爭對手，這可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。
我們的產品市場競爭激烈，其特點是技術、客户要求和行業標準的快速變化，以及頻繁推出和改進新平臺和應用程序。我們預計，當前的競爭對手會持續面臨競爭挑戰，他們會解決我們產品的不同方面。我們還預計該行業的新進入者將面臨競爭挑戰。如果我們無法預測或無法有效應對這些競爭挑戰，我們的競爭地位可能會減弱，我們的增長率和收入可能會下降，這可能會對我們的業務和經營業績產生不利影響。
我們當前和潛在競爭的主要來源分為以下幾類：
•開發內部解決方案併為其企業提供自助支持的內部 IT 組織；
•商業企業和單點解決方案軟件提供商；
•提供數據管理、機器學習和分析產品的開源軟件提供商；
•公共雲提供商，提供具有數據管理、機器學習和分析功能的離散工具和微服務；
•開發和提供定製軟件解決方案的系統集成商；
•傳統數據管理產品提供商；以及
•戰略和技術合作夥伴，他們也可能提供競爭對手的技術或以其他方式與他們合作，包括我們的戰略合作伙伴，他們可能基於競爭對手的技術或內部開發的技術提供基本相似的解決方案，這些解決方案與我們的競爭對手具有競爭力。
我們現有的許多競爭對手都有，我們的一些潛在競爭對手可能具有實質性的競爭優勢，例如：
•更高的知名度、更長的運營歷史和更大的客户羣；
•更大的銷售和營銷預算和資源，並有能力在更廣泛的產品組合中利用其銷售努力和營銷支出；
•與技術、渠道和分銷合作伙伴及客户建立更廣泛、更深層次或更成熟的關係；
•擴大地域覆蓋範圍或擴大客户羣；
•更加關注特定地區或行業；
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•降低勞動力和研發成本；
•更大、更成熟的知識產權組合；以及
•大幅增加財務、技術和其他資源，用於提供支持、進行收購、招聘人才以及開發和推出新產品。
我們的一些較大的競爭對手擁有更廣泛、更多樣化的平臺和應用程序產品，他們可能能夠利用他們與分銷合作伙伴和基於其他產品的客户的關係，或者將功能整合到現有產品中來獲得業務，從而阻止潛在客户訂閲我們的C3 AI軟件，包括以零利潤率或負利潤率進行銷售，與其他產品捆綁銷售，或者提供封閉的技術平臺。無論平臺或應用程序的性能或功能如何，潛在客户也可能更願意從現有供應商那裏購買，而不是從新的供應商那裏購買。因此，即使我們的C3 AI軟件的功能非常出色，潛在客户也可能不會購買我們的產品。這些較大的競爭對手通常擁有更廣泛的產品線和市場重點或更多的資源，因此可能不那麼容易受到經濟衰退或客户資本支出其他大幅削減的影響。如果我們無法將我們的解決方案與競爭對手的集成或捆綁產品充分區分開來，例如通過提供增強的功能、性能或價值，我們可能會看到對我們產品的需求減少，這可能會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
此外，新的創新型初創公司以及在研發方面進行大量投資的大型公司可能會推出性能或功能更好、更易於實施或使用的產品，或者採用我們尚未開發或實施的技術進步，或者可能發明與我們競爭的類似或卓越的技術。我們當前和潛在的競爭對手也可能在彼此之間或與第三方建立合作關係，從而進一步增強其資源。
我們的一些競爭對手已經或可能收購企業，使他們能夠提供更具競爭力和更全面的解決方案。通過此類收購，我們當前或潛在的競爭對手可能能夠加快採用能夠更好地滿足客户需求的新技術，投入更多的資源將這些平臺和應用程序推向市場，發起或承受激烈的價格競爭，或者比我們更快地開發和擴展他們的產品和服務。我們市場的這些競爭壓力或我們未能有效競爭可能會導致訂單減少、收入和毛利率下降以及市場份額流失。此外，行業整合可能會影響客户對小型甚至中型軟件公司生存能力的看法，從而影響客户向此類公司購買產品的意願。
我們可能無法成功地與當前或潛在的競爭對手競爭。如果我們無法成功競爭，或者如果競爭成功需要我們採取代價高昂的行動來應對競爭對手的行為，那麼我們的業務、財務狀況和經營業績可能會受到不利影響。此外，與我們競爭的公司的定價或分銷模式可能完全不同。競爭加劇可能導致客户訂單減少、價格降低、營業利潤率下降和市場份額流失。此外，為了應對此類競爭威脅，我們可能需要在研究、開發、營銷和銷售方面進行大量額外投資，但我們無法向您保證我們將來能夠成功競爭。
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我們的銷售週期可能很長且不可預測，尤其是在大額訂閲方面，而且我們的銷售工作需要大量的時間和費用。
我們的運營業績可能會波動，部分原因是我們的C3 AI軟件解決的客户問題的複雜性、我們銷售工作的資源密集型性質、我們的C3 AI軟件銷售週期的長度和可變性，以及難以對運營費用進行短期調整。我們的銷售時機很難預測。從初始評估到支付訂閲費用，我們的銷售週期約為3.7個月，但可能因客户而異，某些客户可能會持續數年。我們的銷售工作包括向客户介紹我們的 C3 AI 軟件的用法、技術能力和優勢。客户通常會進行漫長的評估過程，這通常不僅涉及我們的C3 AI軟件，還涉及其他公司的C3 AI軟件。此外，潛在客户的規模可能會導致更長的銷售週期。例如，我們將資源投資於向大型組織進行銷售，而大型組織通常會因為其槓桿作用、規模、組織結構和批准要求而進行重要的評估和談判流程，所有這些都會延長我們的銷售週期。大型組織或更復雜的 C3 AI 軟件部署也可能面臨意想不到的部署挑戰。大型組織可能需要其他功能、支持服務和定價優惠，或者需要額外的安全管理或控制功能。一些組織可能還需要本地解決方案而不是雲解決方案，這可能需要額外的實施時間和更長的銷售週期。我們可能會花費大量時間、精力和金錢向大型組織進行銷售，卻無法保證我們的努力會帶來任何銷售，也無法保證這些客户將在其組織中廣泛部署我們的C3 AI軟件，以證明我們的大量前期投資是合理的。因此，很難準確預測我們何時甚至是否會向潛在客户進行銷售，或者我們能否增加對現有客户的銷售。
在任何給定時期，個人銷售通常佔我們總銷售額的很大一部分，這會影響我們計劃和管理現金流和利潤的能力。在某些情況下，這些大規模的個人銷售發生在我們預期的季度或幾年之後，或者根本沒有發生。如果我們的銷售週期延長，或者我們大量的前期投資沒有帶來足夠的收入來證明我們的投資是合理的，那麼我們的經營業績可能會受到不利影響。此外，在每個季度或每年的時間內，很難預測交易何時會完成。因此，在適用的季度或年度快要結束之前，很難確定我們是否實現了季度或年度預期。我們的大部分費用相對固定，或者需要時間進行調整。因此，如果對我們業務的預期不準確，我們可能無法及時調整成本結構，我們的利潤率和現金流可能與預期不同。
某些收入指標，例如基於淨美元的留存率或年度經常性收入，可能無法準確衡量我們未來財務業績。
其他基於訂閲的軟件公司通常會報告諸如基於淨美元的收入留存率、年度經常性收入或其他收入指標之類的指標，投資者和分析師有時將這些指標視為像我們這樣的企業在一段時間內的業務活動的指標。但是，鑑於我們的平均訂閲合約價值很大，以及我們對少量高價值客户合約的依賴，這些指標並不能準確地衡量任何給定時期的未來收入，因為即使是單份高價值客户合約的收益或損失也可能導致這些指標的巨大波動。如果投資者和分析師通過這些指標來看待我們的業務，那麼我們的A類普通股的交易價格可能會受到不利影響。
我們的訂閲或定價模式的變化可能會對我們的經營業績產生不利影響。
隨着我們訂閲市場的增長，隨着新的競爭對手推出與我們的競爭的新產品或服務，或者隨着我們進入新的國際市場，我們可能無法以與以往相同的價格或相同的定價模式吸引新客户。無論使用何種定價模式，大型客户都可能要求比過去更高的價格折扣。我們的競爭對手也可能推出與我們的競爭對手競爭或降低其價格的新產品，或者根據我們的歷史訂閲和定價模式，我們可能無法吸引新客户或留住現有客户。因此，我們可能需要降低價格，提供更短的合同期限或提供其他定價模式，所有這些都可能對我們的業務產生不利影響。
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在確定 C3 AI 軟件的最佳訂閲價格方面，我們的經驗有限。過去，我們已經能夠提高C3 AI軟件的價格，但我們可能會選擇不引入或不成功實施未來的價格上漲或定價模式的更改。在2023財年的第二季度，我們宣佈了上市戰略的變更。此次變更包括讓新客户以較小的初始合同規模使用我們的產品，並根據其每月使用的 vCPU 小時數來支付服務費用，而不是根據純粹基於訂閲的付款選項進行付款。與使用我們的基於訂閲的選項（即在訂閲期內按比例確認收入）的客户不同，對於使用我們新的基於消費的支付選項的客户，我們將確認消費收入。由於此類客户可以靈活選擇消費時間，因此我們無法像對待基於訂閲的客户那樣瞭解此類客户的收入確認時間。使用基於消費的選項的客户有可能比我們預期的更慢地使用我們的平臺，而且我們的實際結果可能與我們的預測有所不同。隨着越來越多的客户轉向基於消費的模式，這種風險可能會增加。此外，投資者和證券分析師可能不瞭解我們的基於消費的期權與基於認購的期權有何不同，也不瞭解我們的基於消費的期權和基於認購的期權的交集。如果我們的經營業績低於關注我們股票的投資者和證券分析師的預期，那麼我們的A類普通股的價格可能會大幅下跌，我們可能會面臨代價高昂的訴訟，包括證券集體訴訟。
鑑於我們有限的運營歷史和使用當前定價模式的經驗有限，我們可能無法準確預測客户的續訂率或留存率。因此，我們可能會被要求或選擇降低價格或更改定價模式，這可能會損害我們的業務、經營業績和財務狀況。
我們的收入增長在一定程度上取決於我們與第三方（包括渠道合作伙伴）的戰略關係能否成功，如果我們無法與他們建立和維持成功的關係，我們的業務、經營業績和財務狀況可能會受到不利影響。
我們尋求發展我們的合作伙伴生態系統，以此來發展我們的業務。我們預計，我們將繼續與第三方建立和維持關係，例如渠道合作伙伴、經銷商、原始設備製造商、系統集成商、獨立軟件和硬件供應商以及平臺和雲服務提供商。例如，2019年6月，我們與貝克休斯達成戰略合作，貝克休斯作為石油和天然氣行業C3 AI Software的獨家渠道合作伙伴和經銷商以及其他行業的非獨家經銷商運營。該安排最近一次修訂是在2023年1月，一直持續到2025年4月30日，並有續訂的選項。我們還與 AWS、FIS、谷歌雲、微軟和雷神建立了戰略關係。
我們計劃繼續在某些垂直行業和其他領域建立和維持類似的戰略關係，我們預計我們的渠道合作伙伴將成為我們業務中越來越重要的方面。但是，這些戰略關係可能會限制我們未來在某些垂直行業的競爭能力，而且，由於戰略聯盟的性質、排他性條款或其他原因，這些戰略關係可能會對我們的業務產生負面影響，這取決於我們的第三方合作伙伴以及這些合作伙伴總體運營的行業。我們與精選供應商密切合作，設計解決方案，專門滿足某些垂直行業的需求或這些垂直領域的用例。隨着我們與戰略合作伙伴的協議終止或到期，我們可能無法以類似的條款續訂或替換這些協議，或者根本無法續訂或替換這些協議。
我們未來的收入增長以及實現和維持盈利能力的能力在一定程度上取決於我們在美國和國際上識別、建立和保持成功的戰略合作伙伴關係的能力，這將花費大量的時間和資源，並涉及巨大的風險。如果我們確實確定了這樣的合作伙伴，我們將需要與他們談判商業協議的條款，根據該協議，合作伙伴將分發我們的C3 AI軟件。我們無法確定是否能夠與任何戰略合作伙伴談判具有商業吸引力的條款（如果有的話）。此外，所有渠道合作伙伴都必須接受培訓，才能分發我們的 C3 AI 軟件。為了開發和擴大我們的分銷渠道，我們必須開發和改進渠道合作伙伴介紹和培訓流程。如果我們未能成功找到合適的戰略合作伙伴或維持與這些合作伙伴的關係，我們的業務、經營業績和財務狀況可能會受到不利影響。
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此外，我們不能保證與我們有戰略關係的合作伙伴會繼續投入必要的資源來擴大我們的覆蓋範圍和增加我們的分銷。此外，客户對我們戰略合作伙伴提供的服務和其他支持的滿意度可能低於預期，從而對預期的收入增長和經營業績產生負面影響。我們無法確定這些合作伙伴是否會優先考慮或提供足夠的資源來銷售我們的 C3 AI 軟件。此外，我們的一些戰略合作伙伴提供競爭平臺和應用程序，或者還與競爭對手合作。由於這些因素，許多與我們有戰略聯盟的公司可能會選擇尋求替代技術，開發替代平臺和應用程序，以替代我們的C3 AI軟件，或者單獨開發替代平臺和應用程序，或者與包括我們的競爭對手在內的其他公司合作。我們無法向您保證，我們的戰略合作伙伴將繼續與我們合作。此外，此類各方採取或未採取的行動可能會對我們產生不利影響。此外，我們依靠渠道合作伙伴按照他們與我們簽訂的合同協議的條款進行運營。例如，我們與渠道合作伙伴的協議限制了授權他們轉售或分銷我們的 C3 AI 軟件以及提供技術支持和相關服務的條款和條件。如果我們未能成功建立或維持與第三方的關係，或者如果我們的戰略合作伙伴不遵守其對我們的合同義務，則我們的業務、經營業績和財務狀況可能會受到不利影響。即使我們成功地與第三方建立和維持了這些關係，我們也無法向您保證，這些關係會增加客户對我們C3 AI軟件的使用量或增加我們的收入。
此外，我們對政府實體的部分銷售是通過我們的渠道合作伙伴間接進行的，將來可能會通過我們的渠道合作伙伴進行的。政府實體可能擁有法定、合同或其他合法權利，可以出於方便或由於違約而終止與我們的渠道合作伙伴的合同，而且，將來，如果政府合同中在政府實體選擇時需要重新談判或終止的部分很重要，則任何此類終止或重新談判都可能對我們未來的經營業績產生不利影響。如果此類終止，我們可能很難安排其他渠道合作伙伴及時向這些政府實體出售我們的C3 AI軟件，並且在過渡期間我們可能會失去銷售機會。政府實體定期調查和審計政府承包商的行政程序，如果審計發現不當或非法活動，任何不利的審計都可能導致政府實體拒絕續訂我們的C3 AI軟件，收入減少或罰款或民事或刑事責任。
如果我們的C3 AI軟件市場未能如我們預期的那樣增長，或者如果企業未能採用我們的C3 AI軟件，我們的業務、經營業績和財務狀況可能會受到不利影響。
很難預測客户對我們的C3 AI Software的採用率和需求、競爭平臺的進入或基於雲的軟件和軟件即服務（SaaS）商業軟件市場的未來增長率和規模。我們的收入中有很大一部分來自基於訂閲的軟件產品的銷售，我們預計這種銷售將在可預見的將來持續下去。儘管近年來對數據管理、機器學習和分析平臺和應用程序的需求不斷增長，但這些平臺和應用程序的市場仍在不斷髮展。我們無法確定這個市場是否會繼續增長，或者即使它確實在增長，企業是否會採用我們的C3 AI軟件。我們未來的成功將在很大程度上取決於我們能否進一步滲透企業人工智能軟件的現有市場，以及我們認為企業人工智能平臺和應用程序的新興市場的持續增長和擴張，這些平臺和應用程序更快、更易於採用和更易於使用。我們進一步滲透企業人工智能市場的能力取決於許多因素，包括與我們的C3 AI軟件相關的成本、性能和感知價值，以及客户是否願意採用不同的數據分析方法。我們已經花費並打算繼續花費大量資源來教育潛在客户瞭解數字化轉型、人工智能和機器學習，尤其是我們的C3 AI軟件。但是，我們無法確定這些支出是否會幫助我們的C3 AI軟件獲得任何額外的市場認可。此外，潛在客户可能已在傳統分析軟件系統上進行了大量投資，可能不願投資新的平臺和應用程序。如果市場未能增長或增長速度低於我們目前的預期，或者企業未能採用我們的C3 AI軟件，則我們的業務、經營業績和財務狀況可能會受到不利影響。
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如果我們未能應對快速的技術變化、擴展我們的 C3 AI 軟件或開發新的特性和功能，我們保持競爭力的能力可能會受到損害。
我們的 C3 AI 軟件市場的特點是快速的技術變革和頻繁的新平臺和應用程序的推出和增強、不斷變化的客户需求以及不斷變化的行業標準。引入體現新技術的平臺和應用程序會很快使現有平臺和應用程序過時和無法銷售。數據管理、機器學習、分析平臺和應用程序本質上很複雜，開發和測試新的或增強的平臺和應用程序可能需要很長時間並需要大量的研發支出。對我們現有的C3 AI軟件或任何新應用程序進行任何增強或改進的成功取決於多個因素，包括及時完成、具有競爭力的價格、足夠的質量測試、與現有技術的集成以及市場的整體接受度。
我們擴大客户羣和從客户那裏創造收入的能力將在很大程度上取決於我們增強和改進我們的C3 AI軟件、開發其他功能和用例、引入新功能和應用程序以及在越來越多的設備、操作系統和第三方應用程序之間進行互操作的能力。我們的客户可能需要我們當前的 C3 AI 軟件所沒有的特性和功能，或者可能面臨我們當前 C3 AI 軟件無法解決的用例。我們在研發上投入了大量資金，我們的目標是將支出集中在提高質量和易於採用的措施上，並創造客户對我們的C3 AI軟件的有機需求。當我們對C3 AI軟件進行新的增強或改進時，我們通常會產生費用並花費資源來開發、營銷和推廣新的增強和改進。因此，當我們為C3 AI軟件開發和推出新的增強和改進時，它們必須獲得很高的市場認可度，才能證明我們在開發和將其推向市場方面的投資是合理的。我們無法保證我們對C3 AI軟件的增強或新的應用程序體驗、功能、用例、特性或能力會吸引我們的客户或獲得市場的認可。如果我們的研發投資不能準確預測客户需求，或者如果我們未能以安全、及時和具有成本效益的方式開發滿足客户偏好的C3 AI軟件，那麼我們可能無法留住現有客户或增加對C3 AI軟件的需求。
此外，即使我們在C3 AI軟件中引入了新功能，我們現有的C3 AI軟件的銷售收入也可能會下降，而新的C3 AI軟件功能和應用程序的收入並不能抵消這種下降。例如，客户可能會推遲訂購新的C3 AI Software功能或應用程序，以允許他們對C3 AI軟件進行更全面的評估，或者直到行業和市場評論廣泛可用為止。由於擔心遷移的複雜性以及套件或應用程序起步階段的性能問題，一些客户可能會猶豫不決地遷移到新的 C3 AI Software。此外，我們可能會失去選擇競爭對手的人工智能平臺和應用程序而不是遷移到我們新的C3 AI Software功能和應用程序的現有客户。這可能會導致暫時或永久的收入短缺，並對我們的業務產生不利影響。
我們的 C3 AI 軟件無法在未來的基礎設施平臺和技術中有效運行，都可能減少對我們的 C3 AI 軟件的需求。如果我們無法及時且具有成本效益地應對這些變化，我們的C3 AI軟件可能會變得不那麼適銷，競爭力降低或過時，我們的業務可能會受到不利影響。
競爭對手推出新的人工智能平臺和應用程序，或者開發全新的技術來取代現有產品，可能會使我們的C3 AI軟件過時，或者對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。我們可能會在軟件開發、設計或營銷方面遇到困難，這可能會延遲或阻止我們開發、推出或實施新的 C3 AI Software 體驗、特性或功能。過去，我們在內部計劃的新特性和功能的發佈日期方面遇到了延遲，因此無法保證新的C3 AI Software特性或功能會按計劃發佈。任何延誤都可能導致負面宣傳、收入損失或市場接受度損失，或者客户向我們提出索賠，所有這些都可能損害我們的業務。此外，我們的C3 AI軟件的新生產力功能可能需要大量投資，我們無法保證此類投資會成功。如果客户不廣泛採用我們新的 C3 AI Software 特性和功能，我們可能無法實現投資回報。如果我們無法及時、經濟高效地開發、許可或獲取我們的 C3 AI 軟件的新特性和功能，或者如果此類增強功能沒有獲得市場認可，我們的業務可能會受到損害。
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如果我們失去首席執行官或高級管理團隊其他成員的服務，我們可能無法執行我們的業務戰略。
我們的成功在很大程度上取決於高級管理團隊關鍵成員的持續服務。特別是，我們的創始人兼首席執行官 Thomas M. Siebel 對我們的整體管理、銷售戰略、文化、戰略方向、工程和運營至關重要。此外，Siebel先生是信息技術領域公認的領導者，對我們的C3 AI軟件的持續開發至關重要。我們所有的執行官都是隨心所欲的員工，我們不持有任何關鍵人物人壽保險單。失去我們高級管理團隊的任何成員都可能使我們的業務戰略更加難以執行，從而損害我們的業務。
未能有效發展和擴大我們的營銷和銷售能力可能會損害我們擴大客户羣和使我們的C3 AI軟件獲得更廣泛的市場接受的能力。
我們能否擴大客户羣並獲得更廣泛的市場對我們的 C3 AI Software 的認可，這在很大程度上取決於我們繼續擴大營銷和銷售業務的能力以及這些業務的最終有效性。我們計劃繼續擴大我們在國內和國際上的銷售隊伍和戰略合作伙伴。
物色和招聘合格的銷售代表並對其進行培訓既耗時又耗費資源，而且他們可能無法在很長一段時間內接受全面培訓和提高工作效率。我們的C3 AI軟件非常複雜，因此，我們的銷售隊伍和運營需要大量的時間和投資來進行適當的招聘、入職和培訓，才能使我們的銷售運營提高生產力。此外，隨着我們進入新市場，擴展C3 AI軟件的功能並提供新的C3 AI軟件，我們可能需要確定和招募針對此類戰略擴張的其他銷售和營銷人員。我們為此所做的努力可能越來越耗費資源、耗時，而且最終會失敗。我們還將大量資源用於銷售和營銷計劃，包括互聯網和其他在線廣告。隨着越來越多的客户利用我們基於消費的定價選項，一旦有新客户開始使用我們的C3 AI軟件，我們的銷售團隊將需要繼續專注於擴大對該客户的消費。所有這些努力都要求我們投入大量的財政和其他資源。此外，由於這些營銷和銷售工作，獲取客户的成本很高。如果我們的努力不能帶來相應的大幅收入增長，我們的業務就會受到損害。如果我們無法招聘、培養和留住有才華的銷售人員，如果我們的新銷售人員無法在合理的時間內達到預期的生產力水平，或者如果我們的銷售和營銷計劃無效，我們將無法通過擴大銷售隊伍實現預期的收入增長。
此外，如果我們的營銷和銷售工作不成功，導致的收入增長低於預期，我們的業務將受到不利影響。如果我們的營銷和銷售工作無效，我們的銷售和收入增長速度可能比預期的要慢或大幅下降，我們的業務可能會受到嚴重損害。
如果我們未能以具有成本效益的方式發展、維護和提升我們的品牌和聲譽，我們的業務和財務狀況可能會受到不利影響。
我們認為，以具有成本效益的方式發展、維護和增強我們品牌和聲譽的知名度和誠信度對於實現我們的 C3 AI 軟件的廣泛接受非常重要，也是吸引新客户和留住現有客户的重要因素。我們相信，隨着市場競爭的進一步加劇，我們的品牌和聲譽的重要性將會增加。我們品牌的成功推廣取決於我們營銷工作的有效性、我們以具有競爭力的價格提供可靠且有用的C3 AI軟件的能力、我們的C3 AI軟件的感知價值、我們維持客户信任的能力、我們繼續開發其他功能和用例的能力，以及我們能否將我們的C3 AI軟件和功能與競爭產品區分開來。品牌推廣活動可能不會增加收入，即使增加了收入，收入的增加也可能無法抵消我們在建立和維護品牌和聲譽方面產生的費用。我們還以各種方式依賴我們的客户羣，包括向我們提供有關我們的 C3 AI 軟件的反饋。如果我們未能成功推廣和維護我們的品牌，也未能在客户中保持忠誠度，或者如果我們因未能成功推廣和維護我們的品牌而產生鉅額費用，則我們可能無法吸引新的客户和合作夥伴，也無法留住現有的客户和合作夥伴，我們的業務和財務狀況可能會受到不利影響。任何與我們的員工、合作伙伴或其他相關方相關的負面宣傳也可能僅僅因為關聯而損害我們自己的聲譽，並可能降低我們品牌的價值。對我們的品牌和聲譽的損害可能會導致對我們的C3 AI軟件的需求減少，並增加將市場份額流失給競爭對手的風險。任何恢復我們品牌價值和重建聲譽的努力都可能代價高昂，而且可能不會成功。
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我們可能無法成功管理我們的增長或規劃未來的增長。
自 2009 年成立以來，我們經歷了快速增長。我們業務的增長和擴張給我們的管理、運營和財務資源帶來了持續而巨大的壓力。為了支持我們的客户羣、不斷擴大的第三方關係、我們的信息技術系統以及我們的內部控制和程序而進一步發展我們的業務，可能不足以支持我們的運營。管理我們的增長還需要大量支出和寶貴的管理資源的分配，包括整合、發展和激勵全球各國快速增長的員工羣所面臨的挑戰。我們的某些管理層成員以前沒有合作過很長一段時間，有些人沒有管理上市公司的經驗，這可能會影響他們管理我們增長的方式。
此外，我們的快速增長可能使我們難以評估我們的未來前景。我們預測未來經營業績的能力受許多不確定性的影響，包括我們有效規劃和建模未來增長的能力。我們過去曾遇到過，將來也可能遇到快速變化的行業中成長型公司經常經歷的風險和不確定性。如果我們在組織成長過程中未能達到必要的效率水平，或者如果我們無法準確預測未來的增長，我們的業務就會受到損害。
如果我們無法確保我們的C3 AI Software與其他人（包括我們的合作伙伴）開發的各種軟件應用程序互操作，我們的競爭力可能會降低，我們的業務可能會受到損害。
我們的 C3 AI 軟件必須與各種硬件和軟件平臺集成，我們需要不斷修改和增強我們的 C3 AI 軟件，以適應硬件和軟件技術的變化。特別是，我們開發的C3 AI軟件能夠輕鬆地與關鍵的第三方應用程序集成，包括與我們競爭的軟件提供商以及我們的合作伙伴的應用程序。我們通常受此類提供商的標準條款和條件的約束，這些條款和條件約束此類軟件系統的分發、運營和費用，並且此類提供商可能會不時更改這些條款和條件。如果此類軟件系統的任何提供商出現以下情況，我們的業務將受到損害：
•停止或限制我們對其軟件的訪問；
•修改其服務條款或其他政策，包括向我們或其他平臺和應用程序開發者收取的費用或其他限制；
•更改我們或我們的客户訪問信息的方式；
•與我們的一個或多個競爭對手建立更有利的關係；或
•開發或以其他方式偏愛自己的競爭產品，而不是我們的 C3 AI 軟件。
第三方服務和產品在不斷髮展，我們可能無法修改我們的C3 AI軟件以確保它們與其他第三方的兼容性，因為它們將來會繼續開發或出現，或者我們可能無法及時、具有成本效益的方式進行此類修改。此外，我們的一些競爭對手可能能夠破壞我們的C3 AI軟件的運營或與其產品或服務的兼容性，或者對我們運營C3 AI軟件的能力和條件施加強大的業務影響。如果我們的任何競爭對手修改其產品或標準，從而降低我們的C3 AI軟件的功能或給予競爭對手或競爭產品優惠待遇，無論是為了提高競爭地位還是出於任何其他原因，我們的C3 AI軟件與這些產品的互操作性都可能降低，我們的業務、經營業績和財務狀況都將受到損害。如果我們將來不允許或無法與這些應用程序和其他第三方應用程序集成，我們的業務、經營業績和財務狀況都將受到損害。
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目錄
C3 AI軟件中的真實或感知到的重大缺陷或錯誤可能會損害我們出售C3 AI軟件訂閲的能力。
我們的 C3 AI 軟件所依據的技術本質上很複雜，可能包含重大缺陷或錯誤，尤其是在首次引入新應用程序、發佈新特性或功能時，或者與新的或更新的第三方硬件或軟件集成時。無法保證我們現有的C3 AI軟件和新的應用程序不會存在缺陷或錯誤。我們的 C3 AI 軟件中的任何實際或感知到的錯誤、故障、漏洞或錯誤都可能導致負面宣傳或導致數據安全、訪問、保留或其他性能問題，所有這些都可能損害我們的業務。糾正此類缺陷或錯誤可能既昂貴又耗時，並可能損害我們的業務。此外，與此類缺陷或錯誤相關的對我們的聲譽和法律責任的損害可能是巨大的，並且會損害我們的業務。
未能吸引和留住更多的合格人員或維護我們的公司文化可能會損害我們的業務並阻礙我們執行業務戰略。
為了執行我們的業務戰略，我們必須吸引和留住高素質的人才。我們行業中對高管、數據科學家、工程師、軟件開發人員、銷售人員和其他關鍵員工的競爭非常激烈。特別是，我們與許多其他公司競爭，爭奪在設計、開發和管理數據管理、機器學習和分析技術的平臺和應用程序方面具有高水平專業知識的員工，以及熟練的數據科學家、銷售和運營專業人員。此外，我們在招聘過程中極具選擇性，這需要內部利益相關者和管理層投入大量時間和資源。有時，我們在招聘符合我們甄選流程要求並具有適當資格、經驗或專業知識的人員方面遇到困難，而且我們可能無法像預期的那樣迅速填補職位。我們最近完成了首次公開募股，潛在候選人對我們的薪酬待遇（包括股權獎勵）的看法可能不如首次公開募股前僱用的員工那麼樂觀。此外，可能需要調整我們的招聘人員、方法和方法，以應對不斷變化的候選人庫和概況。我們可能無法及時識別或實施此類變更。
我們與之競爭的許多有經驗的人才的公司擁有比我們更多的資源，其中一些公司可能會提供更具吸引力的薪酬待遇。如果我們的股權獎勵的感知價值下降，或者如果我們提供的股權和現金薪酬組合沒有吸引力，則可能會對我們招聘和留住高技能員工的能力產生不利影響。如果我們試圖僱用求職者，也可能受到根據與現有僱主達成的協議提起法律訴訟的威脅，這可能會影響招聘並導致我們的時間和資源流失。此外，法律和法規，例如限制性移民法或出口管制法，可能會限制我們在國際上招聘的能力。我們還必須繼續通過我們的薪酬實踐、公司文化和職業發展機會來留住和激勵現有員工。
我們相信，企業文化是我們成功和留住最優秀人才的能力的關鍵因素。隨着我們繼續發展和開發上市公司基礎設施，我們可能會發現很難維持我們的公司文化。
此外，我們的許多員工可能能夠從公開市場出售我們的股權中獲得可觀的收益，這可能會降低他們繼續為我們工作的動力。此外，我們最近首次公開募股的收益可能會在員工之間造成財富差距，這可能會損害我們的文化以及員工與業務之間的關係。
如果我們不能吸引新員工或留住現有員工，我們的業務就會受到損害。
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目錄
我們的年度和季度業績以及關鍵指標可能會大幅波動，可能無法完全反映我們業務的基本業績。
將來，我們的年度和季度經營業績以及關鍵指標可能會像過去一樣有很大差異，特別是考慮到我們依賴數量有限的高價值客户合同，而且對我們的經營業績和關鍵指標進行週期間比較可能沒有意義。因此，不應將任何一年或一個季度的業績作為未來業績的指標。我們的經營業績和關鍵指標可能會因各種因素而波動，其中許多因素是我們無法控制的，因此可能無法完全反映我們業務的基本業績。我們年度或季度業績的波動可能會對我們的證券價值產生負面影響。可能導致我們的年度或季度經營業績和關鍵指標出現波動的因素包括但不限於本節其他地方列出的風險因素以及以下列出的因素：
•我們通過新產品創造可觀收入的能力；
•我們擴大合作伙伴數量和分銷我們的 C3 AI 軟件的能力；
•我們僱用和留住員工的能力，尤其是那些負責銷售或營銷我們的 C3 AI 軟件的員工；
•我們有能力培養和留住有才華的銷售人員，他們能夠在合理的時間內達到預期的生產力水平，並在我們擴大銷售和營銷工作的領域發揮銷售領導作用；
•我們組織和薪酬銷售團隊的方式的變化；
•開支的時間和收入的確認；
•我們增加對大型組織的銷售以及增加對更多小型客户的銷售的能力；
•我們客户的銷售週期和季節性購買或消費模式；
•與我們的業務、運營和基礎設施的維護和擴張以及國際擴張和簽訂運營租賃相關的運營支出的金額和時間；
•新的銷售和營銷計劃的時機和有效性；
•我們的定價政策或競爭對手定價政策的變化；
•我們或我們的競爭對手推出新平臺、應用程序、特性和功能的時機和成功；
•我們、我們的供應商和業務合作伙伴未能或違反安全或隱私的行為，以及與補救任何此類失誤或違規行為相關的成本；
•我們行業競爭動態的變化，包括競爭對手之間的整合；
•影響我們業務的法律和法規的變化；
•向我們的用户或其他第三方支付的任何鉅額賠償金；
•與未來任何收購相關的開支時間；
•健康流行病或流行病，例如 COVID-19 疫情；
•會計準則或管理假設、估計或判斷的任何適用變更對複雜會計事項的影響；
•內亂和地緣政治不穩定；以及
•總體政治、經濟和市場狀況。
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目錄
我們的績效指標、客户參與度數據以及本報告中的某些其他運營數據受假設和侷限性的約束，可能無法準確表明我們的未來或預期業績。
我們的績效指標，包括客户參與度數據和其他運營數據，可能涉及判斷，因此可能無法反映我們的實際業績，投資者應根據計算此類指標時使用的假設以及由此產生的限制來考慮這些指標。我們跟蹤這些指標的方法可能會隨着時間的推移而發生變化，這可能會導致我們的指標（包括我們報告的指標）發生意外變化。此外，投資者不應過分依賴這些指標作為我們未來或預期業績的指標。此外，這些指標可能與其他公司提供的標題相似的指標不同，可能無法與其他指標進行比較。我們會定期審查並可能調整計算指標的流程，以提高其準確性。如果我們的指標不能準確反映我們的業務；如果我們發現指標中有重大不準確之處；或者如果我們用來跟蹤業績的指標無法準確衡量我們的業務，那麼我們的聲譽可能會受到損害，我們可能會受到法律或監管部門的制裁，我們的運營和財務業績可能會受到不利影響。
我們通常根據此類訂閲條款確認訂閲 C3 AI 軟件所產生的收入。因此，新銷售額的增加或減少可能不會立即反映在我們的經營業績中，也可能難以辨別。
我們通常根據這些訂閲條款確認訂閲 C3 AI 軟件所產生的收入。因此，我們每年和每個季度報告的部分收入來自對與前幾期訂閲相關的遞延收入的確認。因此，在任何一年或一個季度中，新訂閲或續訂訂閲量的下降可能只會對我們在該時期確認的收入產生很小的影響。但是，這種下降將對我們未來時期的收入產生負面影響。因此，銷售大幅下滑以及我們的定價政策或客户擴張率或留存率的潛在變化的影響可能要等到未來時期才能完全反映在我們的經營業績中。此外，我們的很大一部分費用在發生時記為支出。因此，新客户數量的增長可能會繼續導致我們在訂閲的早期階段認識到更高的成本和更低的收入。最後，我們基於訂閲的收入模式也使我們難以在任何時期通過增加銷售額來快速增加收入，因為來自新客户或增加使用我們C3 AI Software的現有客户的收入必須在適用的訂閲期限內得到確認。我們對高價值客户合同的依賴進一步加劇了這些風險。
任何未能為客户提供高質量的維護和支持服務都可能損害我們與客户的關係，從而損害我們的業務。
部署我們的 C3 AI 軟件後，我們的客户將依靠我們的維護和支持團隊來解決技術和運營問題，並提供與 C3 AI 軟件相關的關鍵更新。我們能否提供有效的客户維護和支持，在很大程度上取決於我們是否有能力吸引、培訓和留住在使用我們的軟件和維護軟件方面具有豐富經驗的合格人員。我們的客户數量顯著增長，這已經並將繼續給我們的客户維護和支持團隊帶來額外的壓力。我們可能無法足夠快地做出響應，無法滿足客户對技術支持需求的短期增長。我們也可能無法修改維護服務和技術支持的範圍和交付，以與競爭對手提供的技術服務的變化競爭。客户對維護和支持服務的需求增加，而沒有相應的收入，可能會增加成本並對我們的經營業績產生負面影響。此外，如果客户對支持和維護的需求增加，我們可能會面臨成本的增加，這可能會損害我們的運營業績。此外，隨着我們不斷髮展業務並支持我們的全球客户羣，我們需要能夠繼續提供高效的支持和有效的維護，以滿足全球客户的需求。如果我們無法在全球範圍內提供有效的客户維護和支持，或者如果我們需要僱用額外的維護和支持人員，我們的業務可能會受到損害。我們吸引新客户的能力在很大程度上取決於我們的商業聲譽和現有客户的積極推薦。任何未能維持高質量的維護和支持服務、渠道方未能維持高質量的維護和支持服務，或者市場認為我們沒有為客户提供高質量的維護和支持服務，都將損害我們的業務。
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目錄
宏觀經濟的不確定性已經並將繼續對我們的業務、運營以及我們、我們的合作伙伴和用户所在的市場和社區產生不利影響。
全球經濟和商業活動繼續面臨廣泛的宏觀經濟不確定性，包括勞動力短缺和供應鏈中斷、通貨膨脹、利率波動或疫情的存在（例如 COVID-19 疫情）、銀行倒閉和貨幣供應轉移以及衰退風險，這些風險可能會持續很長時間，這可能會導致我們的潛在客户和現有客户的業務放緩，這反過來又可能導致對我們的 C3 AI 軟件的需求減少，延長銷售時間週期、客户流失和收款困難。我們的供應商和供應商可能會遇到或可能繼續經歷供應鏈中斷，這可能會導致服務中斷或額外的運營費用，並可能提高我們的供應商和供應商願意向我們出售產品的價格。
在宏觀經濟不確定性繼續對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響的情況下，本 “風險因素” 部分中描述的許多其他風險可能會加劇，包括但不限於與我們增加對現有和新客户的銷售、開發和部署新產品和應用程序以及保持有效的營銷和銷售能力的能力有關的風險。
我們受嚴格且不斷演變的美國和外國法律、法規、規則、合同義務、政策、自我監管計劃、標準和其他與數據隱私和安全相關的義務的約束。我們實際或認為未能遵守此類義務可能會導致監管部門調查或訴訟；訴訟（包括集體索賠）和大規模仲裁要求；罰款和處罰；業務運營中斷；聲譽損害；收入或利潤損失；客户或銷售損失；以及其他不利的業務後果。
我們收集、接收、存儲、處理、生成、使用、傳輸、披露、提供、保護、保護、處置、傳輸和共享（統稱為 “處理”）個人數據和其他敏感信息，包括專有和機密的商業數據、商業祕密、知識產權、敏感的第三方數據、受保護的健康信息和財務數據。我們的數據處理活動使我們承擔許多數據隱私和安全義務，例如各種法律、法規、指南、行業標準、外部和內部隱私和安全政策、合同要求以及管理我們和代表我們處理個人數據的其他義務。
在美國，聯邦、州和地方政府頒佈了許多數據隱私和安全法，包括數據泄露通知法、個人數據隱私法、消費者保護法（例如《聯邦貿易委員會法》第 5 條）和其他類似法律（例如竊聽法）。例如，經《經濟和臨牀健康健康信息技術法》（HITECH）修訂的1996年聯邦《健康保險便攜性和問責法》（HIPAA）規定了與個人身份健康信息的隱私、安全和傳輸有關的具體要求，而2018年《加州消費者隱私法》（CCPA）適用於加利福尼亞州居民的消費者、企業代表和僱員的個人信息，並對受保企業施加了義務，包括但是不限在隱私聲明中提供具體披露，並滿足此類個人行使與其個人數據相關的某些隱私權的請求。CCPA規定對違規行為處以法定罰款（每次違規最高7,500美元），並允許受某些數據泄露影響的私人訴訟當事人追回重大的法定損失。此外，2020年《加州隱私權法》（CPRA）擴大了CCPA的要求，包括增加了個人更正個人信息的新權利，以及成立了新的加州隱私保護局來實施和執行CPRA。其他州，例如弗吉尼亞州、科羅拉多州、康涅狄格州和猶他州，已經頒佈了全面的數據隱私法，其他幾個州、聯邦和地方層面也正在考慮類似的法律，這反映了美國隱私立法更加嚴格的趨勢，這可能會使合規工作進一步複雜化，增加我們、我們所依賴的第三方和客户的法律風險和合規成本。
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目錄
在美國以外，越來越多的法律、法規和行業標準適用於數據隱私和安全。在加拿大，《個人信息保護和電子文件法》（PIPEDA）、各種相關的省級法律以及加拿大的反垃圾郵件立法（CASL）可能適用於我們的業務。我們還瞄準亞洲客户，在日本和新加坡開展業務，並可能受到亞洲新興的數據隱私制度的約束，包括新加坡的《個人數據保護法》。在歐洲經濟區（EEA），我們受《歐洲通用數據保護條例》（GDPR）的約束；在英國或英國，我們受英國數據保護制度（UK GDPR）的約束。必須遵守GDPR或英國GDPR的公司面臨着越來越多的合規義務和風險，包括對數據保護要求的更嚴格的監管執行，違規行為可能會導致下令禁止處理個人數據和/或處以最高2000萬歐元或全球年度收入的4％的罰款 不合規公司在歐盟的收入，以1750萬英鎊或4％為準；或法律授權代表其利益的各類數據主體或消費者保護組織提起的與處理個人數據有關的私人訴訟，以較高者為準。
在正常業務過程中，我們可能會將個人數據從歐洲和其他司法管轄區轉移到美國或其他國家。歐洲和其他數據保護法，包括GDPR和英國GDPR，也限制了公司向美國和其他國家傳輸個人數據的能力。儘管目前有各種機制可用於依法將個人數據從歐洲經濟區和英國傳輸到美國，例如歐洲經濟區和英國的標準合同條款、英國的國際數據傳輸協議/附錄以及歐盟-美國數據隱私框架（允許自證合規並參與該框架的相關美國組織進行傳輸），但這些機制仍受到法律質疑，並且沒有保證我們可以滿足或依靠這些措施來合法地將個人數據傳輸到美國。目前尚不清楚從歐洲經濟區和英國等國家到美國的數據傳輸將如何受到長期監管，必須採取哪些措施進行向上傳輸，以及歐盟-美國數據隱私框架是否將為管理歐洲經濟區和美國之間的個人數據流提供長期解決方案。
因此，我們或我們的供應商可能無法採取足夠的措施，以必要的方式合法傳輸個人數據，從而在某些地區提供服務，而不會產生高昂的成本，或者根本無法產生任何成本。如果我們無法為跨境數據傳輸實施有效的合規機制，我們可能會面臨重大的不利後果，包括我們的運營中斷或惡化、面臨監管行動的風險增加、鉅額罰款和處罰，以及禁止從歐洲或其他外國司法管轄區處理或傳輸個人數據的禁令。無法將個人數據導入美國可能會對我們的業務運營產生重大負面影響，包括限制我們與受此類跨境數據傳輸或本地化法律約束的各方合作的能力；或者要求我們花大筆代價提高在外國司法管轄區的個人數據處理能力和基礎設施。一些歐洲監管機構嚴格限制了一些公司的數據處理活動將某些個人數據轉移出歐洲，據稱這些公司違反了GDPR的跨境數據傳輸限制，這嚴重影響了公司的運營收入。此外，將個人數據從歐洲經濟區和英國以外轉移到其他司法管轄區（尤其是美國）的公司將受到監管機構、個人訴訟當事人和激進團體的嚴格審查。
歐洲經濟區和英國的其他數據保護法律，例如實施電子隱私指令的法律，限制使用我們的網站和產品所依賴的 Cookie 和類似技術。監管機構越來越關注遵守在線跟蹤生態系統的要求，歐盟目前實施電子隱私指令的國家法律很可能會被一項名為《電子隱私條例》的法規所取代，該法規將大大增加對違規行為的罰款。歐洲以外的其他國家越來越多地效仿歐洲的數據保護法。因此，在歐洲或其他具有類似數據保護法的國家開展業務或提供服務將使我們承擔鉅額的合規成本和潛在的責任，並且可能需要更改我們收集和使用個人數據的方式。
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目錄
除了數據隱私和安全法律外，我們還受外部和內部隱私和安全政策、守則、陳述、認證、行業團體採用的行業標準、出版物和框架、對第三方的合同義務以及其他與隱私、信息安全和數據處理相關的聲明的約束。如果發現這些政策、材料或陳述存在缺陷、缺乏透明度、欺騙性、不公平或對我們行為的不當陳述，我們可能會受到監管機構的調查、執法行動或其他不利後果。我們有合同義務向第三方提供賠償，使其免受因不遵守數據保護法或其他義務而產生的費用或後果。我們還受與數據隱私和安全相關的合同義務的約束，我們為遵守此類義務所做的努力可能不會成功。例如，某些隱私法，例如GDPR和CCPA，要求我們的客户對其服務提供商施加特定的合同限制。
我們使用人工智能（或人工智能）和機器學習（ML）技術（統稱為 “人工智能/機器學習技術”）也可能使我們承擔某些隱私義務。美國和外國在監管人工智能和其他類似技術用途方面的活動越來越多。在歐洲，有一項與人工智能相關的擬議法規，如果獲得通過，可能會對使用人工智能相關係統施加繁重的義務。在美國，一些州和地方已經頒佈了與在產品和服務中使用人工智能和機器學習相關的措施。為了遵守此類義務，我們可能需要改變我們的業務慣例。例如，我們的員工和員工使用生成式人工智能技術來執行工作。我們使用這項技術可能會導致額外的合規成本、監管調查和行動以及消費者訴訟。如果我們無法使用生成式人工智能，可能會降低我們的業務效率並導致競爭劣勢。我們還在我們的產品和服務中使用人工智能和機器學習技術。我們使用這項技術可能會導致額外的合規成本、監管調查和行動以及消費者訴訟。根據這些人工智能法律和法規的解釋方式，我們可能需要更改我們的商業慣例和產品，包括我們的C3 AI軟件，以遵守此類義務。這些義務可能會使我們更難使用人工智能/機器學習開展業務，導致監管部門罰款或處罰，要求我們對人工智能/機器學習進行再培訓，或者阻止或限制我們對人工智能/機器學習的使用。此外，各種隱私法和其他義務要求我們獲得某些同意才能處理個人數據，而我們無法或未能這樣做可能會導致不利後果。
與數據隱私和安全相關的義務正在以越來越嚴格的方式迅速變化，這給未來的有效法律框架帶來了一些不確定性。此外，這些義務可能有不同的適用和解釋，各司法管轄區之間可能不一致或相互衝突。準備和遵守這些義務需要大量資源，這可能需要更改我們的信息技術、系統和實踐，包括我們的C3 AI軟件，這可能會限制我們開發新應用程序和功能的能力，也限制了我們代表我們處理個人數據的任何第三方開發新應用程序和功能的能力。儘管我們努力遵守所有適用的數據隱私和安全義務，但我們有時可能會失敗（或被視為失敗）。此外，儘管我們做出了努力，但我們的員工或我們所依賴的第三方可能未能遵守此類義務，這可能會對我們的業務運營和合規狀況產生負面影響。例如，第三方處理商未能遵守適用的法律、法規或合同義務都可能導致不利影響，包括無法或中斷我們的業務運營能力，以及政府實體或其他機構對我們提起訴訟。如果我們未能或被認為未能履行或遵守數據隱私和安全義務，我們可能會面臨重大後果。這些後果可能包括但不限於政府執法行動（例如調查、罰款、處罰、審計、檢查等）；訴訟（包括集體訴訟）和大規模仲裁要求；額外的報告要求和/或監督；禁止處理個人數據；銷燬或不使用個人數據的命令；以及監禁公司官員。特別是，原告越來越積極地向公司提出與隱私相關的索賠，包括集體索賠和大規模仲裁要求。其中一些索賠允許在每次違規的基礎上追回法定損害賠償，如果可行，則有可能根據數據量和違規數量獲得鉅額的法定賠償。這些事件中的任何一個都可能對我們的聲譽、業務或財務狀況產生重大不利影響，包括但不限於：客户流失；業務運營中斷或停止；訓練我們的算法所需的數據收集中斷或停止；無法處理個人數據或無法在某些司法管轄區運營；開發或商業化我們產品的能力有限；為任何索賠或詢問辯護所花費的時間和資源；負面宣傳；修改或重組我們的業務；或減少對我們的 C3 AI 軟件的需求。包括歐洲在內的某些司法管轄區的政府和監管機構越來越多地尋求監管網絡安全以及非個人信息的使用、傳輸和其他處理（例如，根據歐盟的《數據法》），這一領域通常受到非常有限或沒有具體的監管。這意味着，如果此類法規與我們的運營或客户的運營有關，則某些風險和注意事項可能同樣適用於我們對個人和非個人信息的處理。
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目錄
如果我們的信息技術系統或數據或我們所依賴的第三方的信息技術系統或數據遭到或曾經遭到入侵，我們可能會遭受此類泄露造成的不利後果，包括但不限於監管調查或行動；訴訟；罰款和處罰；我們的業務運營中斷；聲譽損失；收入或利潤損失；客户或銷售損失；以及其他不利後果。
我們的 C3 AI 軟件處理客户的專有和敏感數據，可能包括個人信息、機密信息、受保護的健康信息、財務數據、知識產權和商業祕密。我們的 C3 AI 軟件旨在在 AWS、微軟 Azure 和谷歌雲等第三方公共雲提供商的基礎架構上使用。我們還使用服務提供商來幫助我們為客户提供服務。這些服務提供商可能會在各種情況下處理我們員工、合作伙伴或客户的個人信息、受保護的健康信息或其他機密信息，包括但不限於基於雲的基礎設施、加密和身份驗證技術、員工電子郵件和工資單、向客户交付內容以及其他功能的第三方提供商。我們從位於美國和國外的個人那裏收集此類信息，並可能在收集這些信息的國家/地區之外處理此類信息。我們監控這些第三方信息安全做法的能力有限，而且這些第三方可能沒有足夠的信息安全措施。我們可能會與第三方共享或接收敏感信息。
網絡攻擊、拒絕服務攻擊、勒索軟件攻擊、商業電子郵件入侵、計算機惡意軟件、病毒、社交工程（包括網絡釣魚）、在線和離線欺詐以及其他基於互聯網的惡意活動在我們的行業和客户行業中非常普遍，此類攻擊持續增加。一些行為者現在參與並預計將繼續參與網絡攻擊，包括但不限於出於地緣政治原因以及與軍事衝突和防禦活動相關的民族國家行為者。在戰爭和其他重大沖突時期，我們和我們所依賴的第三方可能容易受到這些攻擊的更高風險，包括報復性攻擊和其他網絡攻擊，這些攻擊可能會嚴重幹擾我們的系統和運營、供應鏈以及生產、銷售和分銷我們的商品和服務的能力。我們還利用第三方提供商來託管、傳輸或以其他方式處理與我們的業務活動相關的電子數據。我們或我們的供應商和業務合作伙伴可能會遭受社會工程攻擊（包括通過深度偽造攻擊，這種攻擊可能越來越難以識別為虛假），以及網絡釣魚攻擊）、惡意代碼（例如病毒和蠕蟲）、惡意軟件（包括高級持續威脅入侵所致）、拒絕服務攻擊（例如證書填充）、憑證收集、系統不可用、由於員工或其他盜竊或濫用而導致的未經授權的訪問或披露，服務攻擊，民族國家和民族發動的複雜攻擊國家支持的行為者、勒索軟件攻擊、供應鏈攻擊、軟件錯誤、服務器故障、軟件或硬件故障、數據或其他信息技術資產丟失、廣告軟件、電信故障和其他類似威脅。勒索軟件攻擊，包括有組織犯罪威脅行為者、民族國家、民族國家支持的行為者和 “黑客活動家” 的攻擊，正變得越來越普遍和嚴重，可能導致我們的運營嚴重中斷、數據和收入損失、聲譽損害和資金轉移。勒索付款可以減輕勒索軟件攻擊的負面影響，但由於適用法律或法規禁止此類付款，我們可能不願或無法進行此類付款。同樣，供應鏈攻擊的頻率和嚴重程度都有所增加，我們無法保證供應鏈中的第三方和基礎設施或第三方合作伙伴的供應鏈沒有受到攻擊，也無法保證它們不包含可能導致我們的信息技術系統（包括我們的產品）或支持我們和我們服務的第三方信息技術系統遭到破壞或中斷的可利用缺陷或錯誤。遠程辦公也變得越來越普遍，並增加了我們的信息技術系統和數據的風險，因為我們越來越多的員工在我們的場所或網絡之外使用網絡連接、計算機和設備，包括在家工作、在途中和在公共場所工作。
未來或過去的商業交易（例如收購或整合）可能會使我們面臨更多的網絡安全風險和漏洞，因為我們的系統可能會受到收購或整合實體系統和技術中存在的漏洞的負面影響。此外，我們可能會發現對此類收購或整合實體進行盡職調查期間未發現的安全問題，並且可能很難將公司整合到我們的信息技術環境和安全計劃中。
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目錄
先前發現的任何威脅或類似威脅都可能導致安全事件或其他中斷，從而導致未經授權、非法或意外獲取、修改、銷燬、丟失、更改、加密、披露或訪問我們的敏感信息、我們的技術系統或我們所依賴的第三方的技術系統。安全事件或其他中斷可能會影響我們（以及我們所依賴的第三方）提供我們平臺的能力。我們的C3 AI軟件、我們的操作系統、我們的物理設施或合作伙伴的系統或設施的任何實際或潛在的安全漏洞，或者認為已經發生任何安全漏洞，都可能導致不利後果，例如訴訟、賠償義務、監管執法行動、調查、罰款、處罰、緩解和補救成本、糾紛、聲譽損害、管理層注意力轉移以及對我們業務的其他責任和損害。儘管我們不控制第三方的安全措施，但即使我們無法向造成違規行為的第三方求助，我們也可能被視為或聲稱對任何違反此類措施的行為負有責任或遭受聲譽損害。此外，如果我們的合作伙伴未能遵守適用的法律或法規，則可能導致政府實體或其他機構對我們提起訴訟，從而進一步損害財務、運營和聲譽。儘管如果我們的第三方服務提供商未能履行其對我們的隱私或安全相關義務，我們可能有權獲得賠償，但任何裁決都可能不足以彌補我們的損失，或者我們可能無法追回此類賠償。除了遇到安全事件外，第三方還可能從公共來源、數據經紀人或其他方式收集、收集或推斷出有關我們的敏感信息，這些信息會泄露有關我們組織的競爭敏感細節，並可能被用來破壞我們的競爭優勢或市場地位。
應對安全漏洞和/或緩解可能發現的任何安全漏洞的成本可能很高，我們解決這些問題的努力可能不會成功，這些問題可能會導致意外中斷、延遲、服務停止、負面宣傳以及對我們的業務和競爭地位造成其他損害。我們可能會被要求從根本上改變我們的業務活動和實踐，以應對安全漏洞或相關的監管行動或訴訟，這可能會對我們的業務產生不利影響。此外，為了應對這些威脅，美國和其他地方的法律、法規、政府指導以及行業標準和實踐正在迅速演變。在監管機構和客户對我們的產品和服務的此類要求方面，我們可能會面臨越來越大的合規負擔，並且還會因監督和監控與我們自己的供應鏈相關的安全風險而產生額外的成本。例如，我們有合同和法律義務將安全漏洞通知相關利益相關者。大多數司法管轄區都頒佈了法律，要求公司將涉及某些類型數據的安全漏洞通知個人、監管機構和其他人，披露或不遵守此類要求可能會導致不利後果。此外，我們與某些客户和合作夥伴達成的協議可能要求我們在發生涉及我們系統上的客户或合作伙伴數據或分包商數據的安全漏洞時通知他們。代表我們處理客户或合作伙伴數據。此類強制性披露代價高昂，可能導致負面宣傳，可能導致我們的客户對我們安全措施的有效性失去信心，並要求我們花費大量資金和其他資源來應對或緩解可能導致我們違反客户合同的實際或感知的安全漏洞所造成的問題。我們與某些客户的協議可能要求我們使用行業標準、合理或其他特定措施來保護敏感的個人信息或機密信息，任何實際或感知到的違反此類措施的行為都可能增加根據我們的協議對客户進行審計的可能性和頻率，這可能會增加經商成本。實際或感知的安全漏洞可能導致我們的客户或其他相關利益相關者聲稱我們未能遵守此類法律或合同義務。因此，我們可能會受到法律訴訟，或者我們的客户可能會終止與我們的關係。我們無法保證合同中的任何責任限制（我們在某些協議中的責任限制）是可執行的或充分的，或者可以以其他方式保護我們免受與我們的數據隱私和安全義務相關的責任、損害或索賠。
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目錄
儘管我們和我們的許多供應商和業務合作伙伴已經實施了旨在防範安全事件的安全措施，但無法保證這些措施會有效。我們採取措施檢測和修復漏洞，確保我們的信息技術網絡和系統、處理和信息的安全、隱私、完整性、機密性、可用性和真實性，但我們可能無法預測或實施針對所有數據安全和隱私威脅的有效預防和補救措施。我們無法保證我們集成到我們的系統、網絡和物理設施中的恢復系統、安全協議、網絡保護機制和其他安全措施，這些措施旨在防範、檢測和最大限度地減少安全漏洞，或者我們的供應商和業務合作伙伴的漏洞，足以防止或檢測服務中斷、系統故障、數據丟失或失竊或其他重大不利後果。任何安全解決方案、策略或措施都無法應對所有可能的安全威脅，也無法阻止所有滲透網絡或以其他方式實施安全事件的方法。計算機和軟件功能的進步以及使用複雜技術的黑客越來越複雜，包括但不限於盜竊或濫用個人和財務信息、偽造、“網絡釣魚” 或社會工程事件、勒索軟件、勒索軟件、勒索、勒索、公開宣佈安全漏洞、賬户接管攻擊、拒絕或降級服務攻擊、惡意軟件、欺詐，這加劇了未經授權規避我們或我們的第三方提供商、客户和合作夥伴的安全措施的風險付款和身份盜用。用於破壞、中斷或未經授權訪問我們的 C3 AI 軟件、系統、網絡或用於存儲數據或傳輸數據的物理設施的技術經常發生變化，我們可能無法在安全漏洞發生時實施足夠的預防措施或阻止這些漏洞。此外，在制定和部署旨在解決任何此類已發現的漏洞的補救措施方面，我們可能會遇到延遲。
如果我們（或我們依賴的第三方）遇到安全事件或被認為經歷了安全事件，我們可能會遭受不利後果，例如政府執法行動（例如調查、罰款、處罰、審計和檢查）；額外的報告要求和/或監督；對處理敏感信息（包括個人數據）的限制；訴訟（包括集體索賠）；賠償義務；負面宣傳；聲譽損害；貨幣基金轉移；中斷在我們的運營 (包括數據的可得性); 財務損失; 以及其他類似的危害.安全漏洞導致的訴訟可能會對我們的業務產生不利影響。未經授權訪問我們的 C3 AI 軟件、系統、網絡或物理設施可能會導致與我們的客户或其他相關利益相關者提起訴訟。這些訴訟可能迫使我們花錢進行辯護或和解，轉移管理層的時間和注意力，增加我們的經商成本，或者對我們的聲譽產生不利影響。為了應對此類訴訟，我們可能會被要求從根本上改變我們的業務活動和實踐，或者修改我們的C3 AI Software功能，這可能會對我們的業務產生不利影響。如果發生安全漏洞，並且我們的數據或合作伙伴或客户數據的機密性、完整性或可用性受到幹擾，我們可能會承擔重大責任，或者我們的C3 AI軟件、系統或網絡可能被認為不太理想，這可能會對我們的業務產生負面影響並損害我們的聲譽。
對於安全事件或違規行為，我們可能沒有足夠的保險，包括罰款、判決、和解、罰款、費用、律師費以及因事件或違規行為而產生的其他影響。根據此類事件的事實和情況，損失、罰款和費用可能很大，可能不在保險範圍內，也可能超過我們適用的保險限額。如果安全事件或違規行為的影響，或者成功向我們提出一項或多項超出我們可用保險範圍的鉅額索賠，或者導致我們的保險單發生變化（包括保費上漲或施加鉅額免賠額或共同保險要求），則可能會對我們的業務產生不利影響。此外，我們無法確定我們現有的保險範圍以及錯誤和遺漏的承保範圍能否繼續以可接受的條款提供，也無法確定我們的保險公司不會拒絕為未來的任何索賠或損失提供全部或部分保險。隨着我們繼續擴展我們的C3 AI軟件，擴大我們的客户羣，以及存儲、傳輸和以其他方式處理越來越多的專有和敏感數據，我們的風險可能會增加。
除了遇到安全事件外，我們還可能因在公司內部以及產品和服務中使用人工智能/機器學習而遭受負面影響。由於我們的員工、人員或供應商使用生成式人工智能技術或與之有關，公司或客户的敏感信息可能會被泄露、披露或泄露。
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目錄
使用我們的 C3 AI 軟件或其所依賴的公共雲和互聯網基礎架構，我們可能會遇到中斷、中斷、缺陷以及其他性能和質量問題。
我們的業務依賴於我們的 C3 AI 軟件才能不受幹擾地使用。我們的 C3 AI 軟件已經遇到過中斷、中斷、缺陷以及其他性能和質量問題，將來也可能會遇到這些問題。我們的 C3 AI 軟件所依賴的公有云和互聯網基礎架構也遇到了中斷、中斷、缺陷以及其他性能和質量問題，將來可能會遇到這些問題。這些問題可能由多種因素引起，包括新功能的引入、專有軟件和開源軟件中的漏洞和缺陷、人為錯誤或不當行為、容量限制、設計限制，以及內部和外部安全漏洞、惡意軟件和病毒、勒索軟件、網絡事件、服務拒絕或降級攻擊或其他安全相關事件。
此外，如果我們與公共雲提供商的合同和其他業務關係被終止、暫停或發生我們無法適應的重大變化，例如取消我們所依賴的服務或功能，則我們可能無法提供我們的C3 AI軟件，並且在將客户過渡到其他公共雲提供商時可能會遇到嚴重延誤併產生額外費用。
我們的 C3 AI 軟件或其所依賴的公共雲和互聯網基礎設施出現任何中斷、中斷、缺陷以及其他安全性能和質量問題，或者我們與公共雲提供商的合同和其他業務關係發生任何重大變化，都可能導致我們的 C3 AI 軟件使用量減少，費用增加，包括大量計劃外的資本投資和/或服務信貸義務，並對我們的品牌和聲譽造成重大不利影響，所有這些都可能對我們的品牌和聲譽造成重大不利影響對我們的業務、財務的影響狀況、聲譽和運營結果。
我們依靠第三方服務提供商來託管和交付我們的C3 AI軟件，這些服務的任何中斷或延遲都可能損害我們的C3 AI軟件並損害我們的業務。
目前，我們通過位於美國、亞洲和歐洲的第三方數據中心託管設施為客户提供服務。我們的運營在一定程度上取決於我們的第三方設施提供商是否有能力保護這些設施免受自然災害、電力或電信故障、犯罪行為和類似事件造成的損壞或中斷。如果我們的數據中心安排終止，或者服務中斷或中心損壞，我們的C3 AI軟件可能會出現長時間的中斷，並且在做出新的安排時會出現延誤和額外費用。
我們設計了我們的系統基礎架構，併購買、擁有或租賃用於我們的 C3 AI 軟件的計算機硬件。設計和機械錯誤、使用量激增以及不遵守系統協議和程序都可能導致我們的系統出現故障，從而導致我們的 C3 AI 軟件中斷。我們的服務的任何中斷或延遲，無論是由於第三方錯誤、我們自己的錯誤、自然災害還是安全漏洞，無論是意外還是故意造成的，都可能損害我們與客户的關係，並導致我們的收入減少和/或支出增加。此外，如果發生損壞或中斷，我們的保險單可能無法充分補償我們可能遭受的任何損失。這些因素反過來又可能進一步減少我們的收入，使我們承擔責任，並導致我們發放積分或導致客户無法續訂訂閲，其中任何一個都可能對我們的業務產生重大不利影響。
我們可能面臨外幣匯率波動的風險。
我們向全球客户銷售產品，並主要在歐洲開展國際業務。隨着我們繼續擴大國際業務，我們將更容易受到貨幣匯率波動的影響。儘管我們從收入中產生的大部分現金以美元計價，但也有少量以外幣計價，而且我們的支出通常以我們開展業務的司法管轄區的貨幣計價。在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中，我們收入的5％和9％分別以美元以外的貨幣計價。在截至2023年7月31日和2022年7月31日的三個月中，我們分別有5％和5％的支出以美元以外的貨幣計價。由於我們以美元以外的貨幣開展業務，但以美元報告經營業績，因此我們還面臨匯率波動的調整風險，這可能會阻礙我們預測未來業績和收益的能力，並可能對我們的經營業績產生重大影響。因此，美元價值的增加和外幣價值的下降可能會導致相當於我們收入的美元等值降低。我們目前沒有對衝非美元貨幣風險敞口的計劃。
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目錄
向政府實體和監管嚴格的組織進行銷售面臨許多挑戰和風險。
我們向美國聯邦、州、地方和外國政府機構的客户以及金融服務、電信和醫療保健等高度監管行業的客户銷售產品。向此類實體銷售會面臨許多挑戰和風險。向此類實體出售產品可能競爭激烈、昂貴且耗時，通常需要大量的前期時間和費用，而無法保證這些努力會帶來銷售。政府合同要求可能會發生變化，並限制我們向政府部門銷售產品的能力。政府對我們的C3 AI軟件的需求和付款受到公共部門預算週期和資金授權的影響，資金削減或延誤會對公共部門對我們的C3 AI軟件的需求產生不利影響。
此外，政府和受到嚴格監管的實體可能會要求合同條款與我們的標準安排不同，並且可能不如與其他客户商定的條款那麼優惠。根據我們的經驗，由於預算週期的原因，政府實體通常需要比我們的私營部門客户更短的期限訂閲，因此一年期訂閲並不少見。政府實體和受到嚴格監管的組織通常具有較長的實施週期，有時需要接受條款，這可能會導致收入確認延遲，IT和數據環境可能更加複雜，並且可能期望供應商提供更大的付款靈活性。
與政府實體簽訂的合同還可能包括優惠定價條款，例如 “最受青睞的客户” 定價。如果我們成功獲得政府合同，則該裁決可能會受到上訴、爭議或訴訟，包括但不限於競標失敗者的投標抗議。
作為政府承包商或分包商，我們必須遵守與政府合同的形成、管理和履行以及納入政府合同工具有關的法律、法規和合同條款，這些條款會影響我們和我們的合作伙伴與政府機構的業務往來。由於實際或被認為不遵守政府合同法律、法規或合同條款，我們可能會受到非普通課程審計和內部調查，這可能會給我們的業務帶來高昂的代價，分散管理時間，或者限制我們繼續向政府客户銷售產品和服務的能力。這些法律和法規可能會給我們的業務帶來其他額外成本，不遵守這些或其他適用的法規和要求，包括過去的違規行為，可能會導致我們的合作伙伴要求損害賠償、向下調整合同價格或退款義務、民事或刑事處罰、終止合同以及暫停或禁止政府在一段時間內與政府機構簽訂合同。任何此類損失、處罰、幹擾或限制我們與政府開展業務的能力，都將對我們的業務、經營業績、財務狀況、公眾看法和增長前景產生不利影響，並可能產生重大不利影響。
政府和受到嚴格監管的實體可能擁有法定、合同或其他合法權利，可以出於方便或其他原因終止與我們或我們的合作伙伴的合同。任何此類終止都可能對我們與其他政府客户簽訂合同的能力以及我們的聲譽、業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。 所有這些因素都可能給與這些客户開展的業務增加進一步的風險。如果政府實體或受到嚴格監管的組織在特定時期的預期銷售在該期間或根本無法實現，則我們的業務、財務狀況、經營業績和增長前景可能會受到重大不利影響。
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如果我們的員工無法獲得和維持所需的安全許可，我們無法獲得和維持所需的設施安全許可，或者我們不遵守有關保護機密信息的法律和監管義務，我們的業務可能會受到不利影響。
我們的一份美國政府合同要求我們的員工保持安全許可，還要求我們遵守美國國防部（DoD）的安全規章制度。國防部對從事支持機密計劃工作的人員有嚴格的安全許可要求。一般而言，對機密信息、技術、設施或計劃的訪問受額外的合同監督和潛在責任的約束。如果發生涉及機密信息、技術、設施或計劃或持有許可的人員的安全事件，我們可能會受到法律、財務、運營和聲譽損害。為員工獲取和維護安全許可需要一個漫長的過程，而且很難識別、招聘和留住已經持有安全許可的員工。如果我們的員工無法及時或根本無法獲得安全許可，或者如果我們持有安全許可的員工無法維持許可或終止在我們的工作，那麼需要機密工作的客户可以終止現有合同或決定在合同到期後不續簽合同。如果我們無法獲得或維持設施安全許可，我們可能無法競標或贏得新的機密合同，我們需要設施安全許可的現有合同（以及我們隨後可能獲得的任何合同）可能會終止。
如果我們無法達到和維持足以支持我們的運營和履行義務的流動性水平，那麼我們的業務、經營業績和財務狀況可能會受到不利影響。
我們積極監控和管理我們的現金和現金等價物，以便有足夠的流動性為我們的運營和其他公司用途提供資金。將來，可能需要增加流動性水平，以充分支持我們的運營和舉措，並減輕業務挑戰或不可預見情況的影響。如果我們無法實現和維持如此高的流動性水平，我們可能會遭受不利後果，包括對C3 AI軟件的投資減少、難以執行業務計劃和履行義務以及其他運營挑戰。這些事態發展都可能對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
我們可能需要額外的資本，我們無法確定是否會以優惠的條件獲得額外的融資，或者根本無法確定。
從歷史上看，我們主要通過股票發行和運營產生的現金為我們的運營和資本支出提供資金。儘管我們目前預計在可預見的將來，我們現有的現金和現金等價物以及運營現金流將足以滿足我們的現金需求，但我們可能需要額外的融資。我們會不時評估融資機會，除其他外，我們獲得融資的能力將取決於我們的發展努力、商業計劃、經營業績以及我們尋求融資時資本市場的狀況。未來出售和發行我們的股本或購買我們資本存量的權利可能會導致現有股東大幅稀釋。我們可以通過一次或多筆交易以我們可能不時確定的價格和方式出售A類普通股、可轉換證券和其他股票證券。如果我們在隨後的交易中出售任何此類證券，投資者可能會被大幅稀釋。此類後續交易中的新投資者可以獲得比我們A類普通股持有者更高的權利、優惠和特權。我們將來可能獲得的任何債務融資都可能涉及與我們的籌資活動以及其他財務和運營事項有關的限制性契約，這可能會使我們更難獲得額外資金和尋求商機。我們無法向您保證，在需要時或根本可以以優惠條件向我們提供額外的融資。如果我們無法在需要時以令我們滿意的條件獲得充足的融資或融資，那麼我們繼續支持業務增長、發展努力和應對業務挑戰的能力可能會受到嚴重損害，我們的業務、經營業績和財務狀況可能會受到不利影響。
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目錄
我們可能會收購其他業務或收到待收購要約，這可能需要管理層的大力關注，從而擾亂我們的業務或稀釋股東價值。
我們過去曾收購過其他公司、產品和技術，將來也可能收購。我們在收購方面的經驗有限。我們可能無法找到合適的收購候選人，如果有的話，我們可能無法以優惠的條件完成收購。我們完成的任何收購最終都可能無法增強我們的競爭地位或實現我們的目標，客户、開發商或投資者可能會對此持負面看法。此外，我們可能無法成功整合被收購的業務，也無法在收購後有效地管理合並後的公司。如果我們未能成功地將我們的收購或與這些收購相關的人員或技術整合到我們的公司中，合併後的公司的經營業績可能會受到不利影響。任何整合過程都需要大量的時間和資源，需要管理層的高度關注，並會擾亂我們業務的正常運作，而且我們可能無法成功管理該流程，這可能會損害我們的業務。此外，我們可能無法成功評估或利用所收購的技術，也無法準確預測收購交易的財務影響，包括會計費用。
我們可能必須支付現金、承擔債務或發行股權證券來支付任何此類收購的費用，每項收購都可能影響我們的財務狀況或股本的價值。出售股權為任何此類收購提供資金可能會導致我們的股東稀釋。如果我們承擔更多債務，將導致固定債務增加，還可能使我們受到契約或其他限制，從而阻礙我們靈活經營業務的能力。
在我們的C3 AI平臺中使用人工智能（包括機器學習）所引起的問題可能會導致聲譽損害或責任，或者以其他方式對我們的業務、財務狀況和運營業績產生不利影響。
人工智能由 C3 人工智能平臺支持或集成到一些 C3 人工智能平臺（包括 C3 生成人工智能產品）中，是我們業務中一個重要且不斷增長的要素。與許多正在開發的技術一樣，人工智能帶來的風險和挑戰可能會影響其進一步的開發、採用和使用，從而影響我們的業務。人工智能算法可能存在缺陷。AI 訓練、開發或運營中的數據集可能不足、質量不佳或反映了不必要的偏見形式。數據科學家、工程師和我們系統的最終用户的不當或有爭議的數據實踐或反映其固有偏見的做法可能會影響人工智能解決方案的接受度。可以與我們的平臺集成的第三方人工智能功能也可能對客户數據或企業或其他信息或主題產生虛假或 “幻覺” 推斷。如果人工智能應用幫助生成的建議、預測或分析存在缺陷或不準確，我們可能會受到競爭損害、潛在的法律責任以及品牌或聲譽損害。一些人工智能場景會帶來倫理問題，將人工智能啟用或整合到我們的平臺中可能會使我們面臨新的或更嚴格的法律、監管、倫理或其他挑戰。
此外，人工智能和機器學習技術的監管框架正在演變，仍不確定。美國和其他司法管轄區可能會通過新的法律和法規，或者可能以新的方式解釋現有的法律和法規，這將影響我們的C3 AI平臺的運行以及我們使用人工智能和機器學習的方式。政府在人工智能倫理領域的潛在監管也可能增加該領域研發的負擔和成本。遵守此類法律或法規的成本可能很高，並且會增加我們的運營費用，這可能會對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。
會計準則的變化以及管理層與複雜會計事項有關的主觀假設、估計和判斷可能會對我們的財務業績或財務狀況產生不利影響。
GAAP和相關的會計聲明、實施指導方針和解釋，涉及與我們的業務相關的各種事項，例如收入確認、無形資產減值、租賃義務、供應商補貼、税務事項和訴訟，都很複雜，涉及許多主觀假設、估計和判斷。會計準則或其解釋的變化或基本假設、估計或判斷的變化可能會顯著改變我們報告或預期的財務業績或財務狀況。實施新的會計準則還可能需要某些系統、內部流程和其他變革，這可能會增加我們的運營成本。
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加強對環境、就業、社會和治理問題的審查可能會對我們的聲譽、我們留住員工的能力以及客户和其他人與我們做生意的意願產生不利影響。
投資者、監管機構和其他企業利益相關者越來越關注解決環境、就業、社會和治理問題的公司政策。利益相關者對公司在這些問題上的適當行為的期望在不斷變化，對相關公司披露的適當方法和類型的期望也在不斷變化。投資者、監管機構或其他企業利益相關者可能對我們現有的環境、就業、社會和治理實踐或我們的客户、戰略合作伙伴或供應商的做法不滿意。這些利益相關者也可能對我們的做法或客户、戰略合作伙伴或供應商的做法的任何修訂的通過和實施速度不滿意。此外，投資者和其他利益相關者可能會反對與我們的一個或多個客户使用我們的產品相關的社會成本或道德或其他影響，或者感知到的成本或影響。如果發生任何此類事件，我們的聲譽、我們留住員工的能力以及客户和其他人與我們做生意的意願可能會受到重大和不利影響。無論這些義務是由法律、監管還是市場預期規定的，我們還可能產生額外的成本，並需要額外的資源（這些資源可能是實質性的）來監測、報告和遵守未來的相關公司披露義務。
此外，如果競爭對手的企業社會責任表現被認為比我們的要好，那麼潛在或當前的投資者可能會選擇向我們的競爭對手投資。此外，如果我們就ESG問題傳達某些舉措和目標，我們可能會在實現此類舉措或目標方面失敗或被認為失敗，或者我們可能會因為此類舉措或目標的範圍而受到批評。如果我們未能滿足投資者、員工和其他利益相關者的期望，或者我們的舉措沒有按計劃執行，我們的業務、財務狀況、經營業績和前景可能會受到重大不利影響。
與我們的國際業務相關的風險
我們正在繼續將業務擴展到美國以外，在美國，我們可能會面臨越來越大的商業和經濟風險，這可能會損害我們的業務。
我們在超過15個國家設有客户實體，截至2023年7月31日的三個月中，15％的收入來自北美以外的客户。截至2023年7月31日，我們有十個國際銷售地點，我們計劃隨着時間的推移在更多選定的國際市場增加本地銷售支持。我們預計將繼續擴大我們的國際業務，其中可能包括在新的司法管轄區開設辦事處，以及以其他語言提供我們的C3 AI軟件。我們試圖向其銷售C3 AI軟件訂閲的任何新市場或國家都可能無法接受。例如，如果我們無法滿足某些政府和行業的特定要求，我們可能無法在某些市場進一步擴張。此外，我們未來在國際上管理業務和開展業務的能力可能需要管理層的大量關注和資源，並且在多語言、文化、習俗、法律和監管體系、替代性爭議制度和商業市場的環境中為快速增長的業務提供支持的特殊挑戰。未來的國際擴張將需要投入大量資金和其他資源。國際業務使我們面臨新的風險，並可能增加我們目前面臨的風險，包括與以下方面相關的風險：
•在美國境外招聘和留住才華橫溢且有能力的員工，並在所有辦事處維護我們的公司文化；
•可能不同的定價環境、更長的銷售週期以及更長的應收賬款付款週期和收款問題；
•遵守適用的國際法律和法規，包括與隱私、數據保護和消費者保護有關的法律和法規，如果我們的行為被認為不合規，則我們以及管理層個人成員或員工面臨處罰的風險；
•在可能無法像美國那樣為我們提供同樣的就業和留用靈活性的司法管轄區管理員工羣；
•在不像美國那樣保護知識產權的司法管轄區開展業務，並在美國境外實際執行此類知識產權；
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•外國政府幹預我們在美國境外的知識產權，例如外國法律的變化可能會限制我們使用我們的知識產權的能力；
•與美國以外的合作伙伴融合；
•保護我們在當地運營的系統以及可從這些司法管轄區訪問我們的數據以及客户和合作夥伴的數據；
•我們和我們的業務合作伙伴遵守反腐敗法、進出口管制法、關税、貿易壁壘、經濟制裁、反洗錢法和其他監管限制，這些限制限制了我們在某些國際市場提供C3 AI軟件的能力；
•外匯管制，這可能需要很長的準備時間才能在某些地理區域開展業務，並可能使我們無法將賺取的現金匯回美國境外；
•政治和經濟不穩定，包括影響俄羅斯、烏克蘭和/或周邊地區的軍事行動；
•流行病，例如 COVID-19 疫情，或可能導致某些市場經濟活動減少、C3 人工智能軟件使用量減少或我們向國際市場現有或新客户進口、出口或銷售我們的 C3 人工智能軟件的能力下降的流行病；
•外交和貿易關係的變化，包括實施新的貿易限制、貿易保護措施、進出口要求、貿易禁運和其他貿易壁壘；
•一般而言，付款週期較長，收取應收賬款的難度更大；
•對我們的國際收益進行雙重徵税，以及由於美國或我們運營所在國際司法管轄區的所得税和其他税法的變化而可能產生的不利税收後果；以及
•在國際上開展業務的成本增加，包括會計、差旅、基礎設施和法律合規成本的增加。
政治行動，包括美國和外國政府機構的貿易保護和國家安全政策，例如關税、進出口法規，包括認定的出口限制、貿易和經濟制裁、配額或其他貿易壁壘和限制，可能會影響我們向客户提供C3 AI軟件和總體履行合同義務的能力，並對我們未來的商機產生不利影響。例如，針對俄羅斯與烏克蘭有關的軍事行動，美國和某些盟國實施了經濟制裁和出口管制措施，並可能實施額外的制裁或出口管制措施，除其他外，這些制裁或出口管制措施已經並可能導致對涉及俄羅斯、白俄羅斯、烏克蘭某些地區和/或特定實體和個人的出口和其他商業和商業往來實行嚴格或徹底的限制。此類行為可能會限制或阻止我們的C3 AI軟件向與俄羅斯有關聯的個人或實體或與俄羅斯協調行動的國家發放許可，並限制位於俄羅斯的C3 AI人員訪問我們的系統，從而對未來的機會產生負面影響。
此外，由於政治不確定性和涉及俄羅斯、烏克蘭及周邊地區的軍事行動，我們和我們所依賴的第三方可能容易受到更高的安全漏洞、計算機惡意軟件、社會工程攻擊、供應鏈攻擊、軟件錯誤、服務器故障、軟件或硬件故障、數據或其他信息技術資產丟失以及其他網絡攻擊，包括可能嚴重破壞我們的系統和運營、供應鏈和能力的攻擊生產、銷售和分銷我們的 C3人工智能軟件。預計將來會發生這些攻擊。
我們的一些業務合作伙伴還開展國際業務，並面臨上述風險。即使我們能夠成功管理國際運營的風險，如果我們的業務合作伙伴無法成功管理這些風險，我們的業務也可能會受到不利影響。
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遵守適用於我們全球業務的法律和法規會大大增加我們在國際司法管轄區開展業務的成本。我們可能無法及時瞭解法律法規的變化。儘管我們已經實施了旨在支持遵守這些法律和法規的政策和程序，但無法保證我們將始終保持合規性，也無法保證我們的所有員工、承包商、合作伙伴和代理都會遵守規定。任何違規行為都可能導致執法行動、罰款、民事和刑事處罰、損害賠償、禁令或聲譽損害。如果我們無法遵守這些法律法規或成功管理全球業務的複雜性，我們可能需要在某些外國司法管轄區搬遷或停止運營。
我們受到政府的進出口管制，如果我們不遵守適用法律，這可能會損害我們在國際市場上的競爭能力，或者使我們承擔責任。
我們的某些C3 AI軟件受到美國出口管制和貿易和經濟制裁法律和法規的各種限制，包括美國商務部的《出口管理條例》（EAR）以及美國財政部外國資產控制辦公室（OFAC）管理的各種經濟和貿易制裁法規。美國的出口管制和經濟制裁法律法規包括限制或禁止向受美國禁運或制裁的國家、政府、個人和實體出售或供應某些人工智能平臺和應用程序、服務和技術。此外，美國的出口法律和法規包括廣泛的許可證要求，包括要求某些物品的出口必須獲得批准。此外，不同國家對某些物品的進口進行監管，包括通過進口許可和許可要求，並且已經或可能頒佈法律，限制我們分發C3 AI軟件的能力，或者可能限制我們的客户在這些國家實施我們的C3 AI軟件的能力。
更改我們的 C3 AI 軟件，並在需要時為特定銷售獲得必要的出口許可證或其他授權，或者出口、制裁和進口法律的變更，可能會導致銷售機會的延遲或喪失，推遲在國際市場推出和銷售我們的 C3 AI 軟件訂閲，阻止我們的國際業務客户使用我們的 C3 AI 軟件，或者在某些情況下，阻止我們的 C3 AI 軟件訪問或使用而且全部來自某些國家、政府、個人或實體。此外，進出口法規、經濟制裁或相關法律的任何變化、現行法規的執行或範圍的轉變，或此類法規所針對的國家、政府、個人或技術的變化，都可能導致我們的C3 AI軟件的使用減少，或者降低我們向開展國際業務的現有或潛在客户出口或銷售我們的C3 AI軟件的能力。任何減少使用我們的 C3 AI 軟件或限制我們出口或銷售 C3 AI 軟件的能力都可能損害我們的業務。
此外，如果我們的渠道合作伙伴未能獲得適當的進口、出口或再出口許可證或許可證，我們也可能受到聲譽損害以及其他負面後果（包括政府調查和處罰）的不利影響。
儘管我們採取預防措施確保我們和我們的渠道合作伙伴遵守所有相關法規，但我們或我們的渠道合作伙伴如不遵守美國出口管制和經濟制裁法律法規或其他法律，都可能造成負面後果，包括聲譽損害、政府調查以及重大的民事和刑事處罰（例如，罰款、監禁負責任的員工和管理人員，以及可能喪失出口或進口特權）。
我們受美國《反海外腐敗法》（FCPA）以及類似的反腐敗、反賄賂和類似法律的約束，不遵守這些法律可能會使我們承擔刑事或民事責任，並損害我們的業務、財務狀況和經營業績。
我們受《反海外腐敗法》、美國國內反賄賂法、英國《反賄賂法》以及我們開展活動所在國家的其他反腐敗和類似法律的約束。近年來，反腐敗和反賄賂法得到了積極執行，其解釋寬泛，通常禁止公司、其員工及其第三方業務夥伴或中介機構、代表和代理人直接或間接向政府官員或其他私營部門其他人授權、提供或提供不當付款或其他福利，以影響官方行動、將業務指向任何人、獲得任何不當優勢或獲得或保留業務。隨着我們增加國際銷售和業務，我們在這些法律下的風險可能會增加。
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隨着我們增加國際銷售和業務以及對公共部門的銷售，我們可能會與第三方業務合作伙伴和中介機構合作，以推銷我們的C3 AI軟件，並獲得必要的許可、執照和其他監管部門的批准。此外，我們或我們的第三方業務合作伙伴或中介機構可能與政府機構或國有或關聯實體的官員和僱員進行直接或間接的互動。即使我們沒有明確授權此類活動，我們也可能對第三方業務合作伙伴或中介機構、員工、代表、承包商和代理人的腐敗或其他非法活動承擔責任。
這些法律還要求我們保留準確的賬簿和記錄，並維護旨在防止任何此類行為的內部控制和合規程序。雖然我們有解決此類法律合規問題的政策和程序，但我們的第三方業務合作伙伴或中介機構、員工、代表、承包商和代理人可能會採取違反我們的政策和適用法律的行為，我們最終可能會為此承擔責任。
發現、調查和解決實際或涉嫌違反反腐敗法的行為可能需要大量轉移高級管理層的時間、資源和注意力，以及鉅額的辯護費用和其他專業費用。此外，不遵守反腐敗或反賄賂法可能會使我們受到舉報人投訴、調查、制裁、和解、起訴、執法行動、罰款、損害賠償、對我們、我們的官員或員工的其他民事或刑事處罰或禁令、扣押利潤、暫停或禁止與美國政府或其他人簽訂合同、聲譽損害、不良媒體報道以及其他附帶後果。如果發出任何傳票或調查，或者實施政府或其他制裁，或者如果我們在任何可能的民事或刑事訴訟中沒有勝訴，我們的聲譽、業務、股票價格、財務狀況、前景和經營業績可能會受到損害。
與税收相關的風險
如果我們被要求在歷史上沒有這樣做的司法管轄區為訂閲徵收銷售税或其他相關税，我們的經營業績可能會受到損害。
我們在多個司法管轄區徵收銷售税。一個或多個州或國家可能試圖對我們施加增量或新的銷售、使用或其他徵税義務。州、國家或其他司法管轄區成功斷言我們本應或應該徵收額外的銷售税、使用税或其他税，除其他外，可能會導致大量納税，給我們帶來沉重的管理負擔，由於任何此類銷售税或其他相關税的增量成本而阻礙潛在客户訂閲我們的C3 AI軟件，或者以其他方式損害我們的業務。
我們可能會對過去的銷售承擔税款、附加費和手續費。
目前，在我們通過員工開展業務的司法管轄區，以及我們根據該司法管轄區的法律先例確定我們的C3 AI軟件的銷售被歸類為應納税的司法管轄區，我們收取和匯出適用的銷售税。我們目前不收取和匯出可能適用於客户的其他州和地方消費税、公用事業税、用户税和從價税、費用或附加費。我們認為，我們無需繳納州和地方司法管轄區徵收的任何額外税款、費用或附加費，因為我們在相關税收司法管轄區沒有足夠的實際存在或 “聯繫”，或者此類税款、費用或附加費不適用於在相關税收司法管轄區銷售我們的C3 AI軟件。但是，關於什麼構成州或地方司法管轄區對通過互聯網進行的銷售徵收税款、費用和附加費的足夠實體存在或聯繫尚不確定，州和地方税務機關是否會接受我們將C3 AI軟件描述為在某些司法管轄區不納税，也存在不確定性。此外，我們歷來沒有對C3 AI軟件的銷售徵收增值税、增值税、商品和服務税（GST），因為我們幾乎所有的銷售都是通過我們在美國的辦事處進行的，而且根據客户向我們提供的信息，我們認為我們的大部分銷售都是向企業客户進行的。
税務機關可能會質疑我們的立場，即我們在税務管轄區沒有足夠的聯繫，或者我們的C3 AI軟件免徵使用、電信、增值税、商品及服務税和其他税，這可能會導致我們或客户的納税義務增加，從而損害我們的業務。
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對在線交易的企業（例如我們的企業）徵收間接税（例如銷售税和使用税、增值税、商品及服務税、營業税和總收入税）是一個複雜且不斷演變的領域。繼美國最高法院最近作出裁決之後 南達科他州訴 Wayfair, Inc.，各州現在可以根據 “經濟關係” 自由地對商品和服務的銷售徵税，無論賣方是否在該州有實際存在。因此，可能需要重新評估我們的活動是否會因為我們目前未登記徵收和匯出税款的州存在任何關聯而產生銷售税、使用税和其他間接税。此外，我們可能需要根據現有經濟關聯法的美元和交易門檻來評估我們潛在的税收和匯款負債。我們將繼續分析此類税收和負債的敞口。無論是在美國還是在國際上，適用現有、新的或未來的法律都可能損害我們的業務。在我們開展或將要開展業務的眾多市場中，遵守各種間接税要求已經並將繼續產生鉅額的持續成本。
我們的納税負債可能超過預期，這可能會損害我們的業務。
儘管迄今為止，我們在經營業務時尚未繳納鉅額所得税，但我們在美國和美國以外的各個司法管轄區都要繳納所得税。由於在法定税率不同的國家，我們的收益和虧損比例發生變化，我們的有效税率可能會波動。我們的税收支出還可能受到不可扣除支出的變化、股票薪酬或其他薪酬的超額税收優惠的變化、遞延所得税資產和負債估值或我們使用能力的變化、預扣税的適用性以及收購影響的影響。
會計原則的變化、適用於跨國公司的美國聯邦、州或國際税法的變化（例如美國最近頒佈的立法）、許多國家目前正在考慮的其他根本性法律變化以及税收司法管轄區行政解釋、決定、政策和立場的變化也可能影響我們財務報表中的税收準備金。
我們接受美國聯邦、州、地方和外國税務機關的審查和審計。這些税務機關可能不同意我們採取的税務立場，如果有任何此類税務機關成功質疑任何此類立場，我們的業務可能會受到損害。由於聯邦、州或國際税法的變化、税收司法管轄區的行政解釋、決定、政策和立場的變化、税務審查、和解或司法裁決的結果、會計原則的變化、包括收購在內的業務運營的變化，以及對導致前一時期税收狀況變化的新信息的評估，導致我們承擔額外的納税義務。
我們使用淨營業虧損和某些其他税收屬性來抵消未來的應納税所得額或税收的能力可能會受到某些限制。
截至2023年4月30日，我們的美國聯邦和州淨營業虧損結轉（NOL）分別為4.876億美元和1.878億美元，可用於抵消未來的應納税所得額，其中部分將在2029年開始的不同年份到期。缺乏未來的應納税所得額將對我們在這些NOL到期之前使用這些NOL的能力產生不利影響。根據2017年《減税和就業法》或經CARES法案修改的《税法》，在2017年12月31日之後開始的納税年度中產生的聯邦NOL可以無限期結轉，但在2020年12月31日之後開始的納税年度中，此類聯邦NOL的扣除額僅限於應納税所得額的80％。目前尚不確定各州是否以及在多大程度上會遵守《税法》或《CARES法》。此外，根據經修訂的1986年《美國國税法》第382條或該法，經歷 “所有權變更”（定義見該法第382和383條以及適用的財政條例）的公司，其利用變更前的NOL和某些其他税收屬性來抵消變更後的應納税所得額或税款的能力受到限制。根據《守則》第382條，我們未來可能會遇到所有權變更，這可能會影響我們利用NOL來抵消收入的能力。此外，我們利用已收購或將來可能收購的公司的NOL的能力可能會受到限制。此外，在州一級，可能會暫停或以其他方式限制NOL的使用，這可能會加速或永久增加所欠州税。例如，2020年6月29日，加利福尼亞州州長簽署了2020年預算法案，使之成為法律，該法案暫時暫停使用NOL，並將2020年、2021年和2022年研究積分的使用限制在每年500萬加元以內。出於這些原因，即使我們實現了盈利，我們也可能無法利用資產負債表上反映的NOL的很大一部分，這可能會導致我們未來的納税義務增加，並可能對我們的經營業績和財務狀況產生不利影響。
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與我們的知識產權相關的風險
我們目前是知識產權索賠和其他訴訟事項的當事方，如果得到不利的解決，可能會損害我們的業務。
我們主要依賴並期望繼續依靠專利、專利許可、商業祕密、域名保護、商標和版權法，以及與員工、顧問和第三方簽訂的保密和許可協議來保護我們的知識產權和所有權。我們不時會因涉嫌侵權、挪用或其他侵犯知識產權或其他權利的行為而受到訴訟。隨着我們面臨日益激烈的競爭並獲得越來越高的知名度，對我們提出知識產權索賠、商業索賠和其他主張的可能性也越來越大。過去，我們一直是，將來也可能不時成為與我們的知識產權、商業行為和C3 AI軟件相關的訴訟和爭議的當事方。儘管我們打算為任何訴訟進行有力的辯護，但訴訟可能既昂貴又耗時，會轉移管理層和關鍵人員對業務運營的注意力，並阻止潛在客户訂閲我們的C3 AI軟件，這將損害我們的業務。此外，在訴訟方面，無法保證會獲得有利的結果。我們可能需要以對我們不利的條件解決訴訟和爭議，或者我們可能會受到不利的判決，而該判決在上訴時可能無法撤銷。任何和解或判決的條款都可能要求我們停止部分或全部業務或向另一方支付大筆款項。此外，我們與客户或合作伙伴的協議通常包括某些條款，規定如果我們的C3 AI軟件侵犯了第三方的知識產權，包括我們的C3 AI軟件中包含的第三方開源軟件組件，則賠償義務可能要求我們向客户付款。在任何訴訟或爭議過程中，我們可能會就聽證會和動議的結果以及其他臨時進展發佈公告。如果證券分析師和投資者認為這些公告是負面的，那麼我們的A類普通股的市場價格可能會下跌。對於任何知識產權索賠，我們可能需要尋求許可才能繼續被發現侵犯第三方權利的行為，這些行為可能無法以合理的條件獲得，並且可能會大大增加我們的運營費用。我們可能根本無法獲得繼續此類做法的許可，我們可能需要開發替代的非侵權技術或做法，或者停止這些做法。開發替代的、非侵權性的技術或做法可能需要大量的精力和費用。因此，我們的業務可能會受到損害。
各種協議中的賠償條款可能會使我們承擔知識產權侵權和其他損失的實質性責任。
我們與客户和其他第三方的協議通常包括賠償條款，根據這些條款，我們同意賠償他們因知識產權侵權索賠而蒙受或蒙受的損失，或者與我們的軟件、服務或其他合同義務有關或產生的其他責任。鉅額賠償金可能會損害我們的業務、經營業績和財務狀況。儘管我們通常通過合同限制我們對此類賠償義務的責任，但一般而言，這些限制可能並非在所有情況下都完全可執行，而且根據這些協議，我們仍可能承擔重大責任。與客户就此類義務發生的任何爭議都可能對我們與該客户以及其他現有客户和新客户的關係產生不利影響，並損害我們的業務和經營業績。
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我們未能保護我們的知識產權和專有信息可能會削弱我們的品牌和其他無形資產。
截至2023年7月31日，我們在美國有16項已頒發的專利，12項在多個國際司法管轄區已頒發的對應專利，40多項專利申請在美國待審，70項專利申請在國際上待審。我們已頒發的專利將從 2033 年到 2039 年到期失效。待審的專利申請目前正在接受審查或預計將在不久的將來接受審查。這些專利和專利申請旨在保護我們與業務相關的專有發明，以及其他作為商業祕密維護的專有技術。我們打算在我們認為有益且具有成本效益的範圍內尋求額外的知識產權保護。我們就何時為特定技術尋求專利保護以及何時依賴版權或商業祕密保護做出商業決策，而我們選擇的方法最終可能會被證明是不夠的。即使在我們尋求專利保護的情況下，也無法保證由此產生的專利能夠有效保護我們C3 AI軟件的每一個重要功能。此外，我們認為，保護我們的商標權是人工智能平臺和應用程序認可、保護我們的品牌和維護商譽的重要因素。如果我們不能充分保護我們在商標中的權利免受侵權和未經授權的使用，那麼我們在這些商標中形成的任何商譽都可能丟失或受損，從而損害我們的品牌和業務。第三方可能有意或無意侵犯我們的所有權，第三方可能會質疑我們的所有權，未決和未來的專利、商標和版權申請可能無法獲得批准，如果不花費大量費用，我們可能無法為侵權辯護或防止侵權。我們還投入了大量資源來開發我們的專有技術和相關流程。為了保護我們的專有技術和流程，我們在某種程度上依賴商業祕密法以及與員工、顧問和第三方簽訂的保密協議。這些協議可能無法有效防止未經授權披露機密信息，也可能無法在未經授權披露機密信息時提供適當的補救措施。此外，其他人可能會獨立發現我們的商業祕密，在這種情況下，我們將無法維護商業祕密權或開發類似的技術和流程。此外，某些司法管轄區的法律可能很少或根本沒有提供商業祕密保護，我們開展業務的任何國家對知識產權法的任何變化或意想不到的解釋都可能損害我們執行知識產權的能力。為了強制執行和確定我們的專有權利的範圍，可能需要進行昂貴而耗時的訴訟。如果對我們所有權的保護不足以防止第三方使用或侵佔，那麼我們的C3 AI軟件、品牌和其他無形資產的價值可能會降低，競爭對手可能能夠更有效地複製我們的C3 AI軟件。這些事件中的任何一個都會損害我們的業務。
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目錄
我們使用第三方開源軟件可能會對我們提供和出售C3 AI軟件訂閲的能力產生負面影響，並使我們面臨可能的訴訟。
我們使用的部分技術包含第三方開源軟件，將來我們可能會將第三方開源軟件整合到我們的解決方案中。開源軟件通常由其作者或其他第三方根據開源許可進行許可。使用第三方開源軟件的公司不時面臨指控，他們質疑此類開源軟件的使用，並要求遵守開源軟件許可條款。因此，我們可能會受到聲稱擁有我們認為是開源軟件的所有權或聲稱不遵守適用的開源許可條款的各方的訴訟。一些開源軟件許可證要求在網絡上使用、分發或提供包括開源軟件在內的軟件和服務的最終用户免費提供包含開源軟件的技術的各個方面。我們還可能被要求公開源代碼（在某些情況下可能包括有價值的專有代碼），用於我們基於開源軟件創作、合併或使用開源軟件的修改或衍生作品，和/或根據特定的開源許可條款許可此類修改或衍生作品。此外，如果第三方軟件提供商已將開源軟件整合到我們從該提供商處許可的軟件中，則可能需要我們披露包含或修改許可軟件的任何源代碼。雖然我們採用旨在監控我們對第三方開源軟件許可證的遵守情況並保護我們寶貴的專有源代碼的做法，但我們可能會無意中使用第三方開源軟件，從而使我們面臨違反其許可條款的指控，包括侵犯知識產權或違反合同的索賠。此外，當今開源軟件許可證的類型越來越多，幾乎沒有一種經過法院的測試，無法為其適當的法律解釋提供指導。如果我們收到不遵守這些開源許可證條款的指控，我們可能會被要求為這些指控進行辯護，並可能遭受重大損失，被禁止提供或出售包含開源軟件的解決方案，並必須遵守上述條件，我們可能需要公開發布我們專有源代碼的某些部分。我們還可能被要求花費大量時間和資源來重新設計我們的一些軟件。上述任何一種都可能擾亂和損害我們的業務。
此外，使用第三方開源軟件通常會使我們面臨比使用第三方商業軟件更大的風險，因為開源許可方通常不對軟件的功能或來源提供擔保或控制。使用開源軟件還可能帶來額外的安全風險，因為此類軟件的公開可用性可能會使黑客和其他第三方更容易確定如何破壞我們的C3 AI軟件。上述任何一種都可能損害我們的業務，並可能幫助我們的競爭對手開發與我們的平臺和應用程序相似或優於我們的平臺和應用程序。
由於開源軟件的特點，阻礙新競爭對手進入的技術壁壘可能更少，對於資源比我們擁有更多資源的新競爭對手和現有競爭對手來説，與我們的競爭可能相對容易。
開源軟件的特點之一是，管理許可條款通常允許對代碼進行自由修改並將其分發給廣泛的公司和/或個人。因此，其他人可以輕鬆地基於那些與我們支持並整合到C3 AI軟件中的現有開源軟件競爭的開源程序開發新的平臺和應用程序。使用我們使用的開源項目的這種競爭可以在沒有我們要求的相同程度的開銷和交貨時間的情況下實現，尤其是在客户不重視我們專有組件的差異化的情況下。擁有比我們更多的資源的新競爭對手和現有競爭對手有可能開發自己的開源軟件或混合專有和開源軟件產品，這有可能減少對我們的 C3 AI 軟件的需求並給其帶來價格壓力。此外，一些競爭對手提供開源軟件供免費下載和使用，或者可能將競爭對手的開源軟件定位為虧損領先者。我們無法保證我們能夠成功地與當前和未來的競爭對手競爭，也無法保證競爭壓力和/或開源軟件的可用性不會導致價格降低、營業利潤率下降和市場份額損失，其中任何一個都可能嚴重損害我們的業務。
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如果開源軟件程序員（其中許多人不是我們僱用的）或我們自己的內部程序員不繼續開發和增強開源技術，我們可能無法開發新技術，無法充分增強現有技術或滿足客户對創新、質量和價格的要求。
我們在很大程度上依賴許多開源軟件程序員或提交者和貢獻者來開發和增強我們的 C3 AI 軟件的組件。此外，相應的 Apache Software Foundation 項目管理委員會（PMC）的成員（其中許多人不是我們僱用的）主要負責監督和演變開源數據管理生態系統重要組件的代碼庫。如果開源數據管理委員會和貢獻者未能充分進一步開發和增強開源技術，或者如果PMC未能以我們認為適當的方式監督和指導開源數據管理技術的演變，以最大限度地發揮我們解決方案的市場潛力，那麼我們將不得不依賴其他各方，或者我們需要花費額外的資源來開發和增強我們的C3 AI軟件。我們還必須為自己的內部程序員投入足夠的資源，以支持他們繼續開發和增強開源技術，如果我們不這樣做，我們可能不得不求助於第三方，或者在開發或增強開源技術方面遇到延遲。我們無法預測能否從可靠的替代來源獲得這些技術的進一步發展和改進。無論哪種情況，我們都可能產生額外的開發費用以及技術發佈和升級的延遲。延遲開發、完成或向我們的 C3 AI Software 交付新的或增強的組件可能會導致我們的產品競爭力降低，影響客户對我們解決方案的接受度，並導致我們解決方案的收入延遲或減少。
如果 Apache 許可證（版本 2.0）不可強制執行或被修改為與其他開源許可證不兼容，我們的軟件開發和許可模式可能會受到負面影響。
我們的 C3 人工智能軟件的組件是根據 Apache 許可證 2.0 提供的。該許可規定，只要滿足某些條件，則可以複製和分發根據其許可的任何作者作品及其任何衍生作品。法院可能會認為該許可不可執行，或者有人可能主張根據該許可開發和分發的程序的所有權。法院裁定本許可不可執行，或者我們不得複製或分發這些開源軟件組件作為我們的 C3 AI 軟件的一部分，都可能對我們全部或部分解決方案的分發或開發產生負面影響。此外，在未來的某個時候，分發我們的C3 AI Software中開源項目重要組件所依據的許可條款可能會被修改，除其他後果外，這可能會對我們繼續開發或分發受新許可或修改後的許可證約束的軟件代碼產生負面影響。
此外，我們的 C3 AI 軟件的充分利用可能取決於來自各個第三方的軟件、應用程序、硬件和服務，這些項目可能與我們的 C3 AI 軟件及其開發不兼容，或者可能無法以商業上合理的條件向我們或我們的客户提供，或者根本無法以商業上合理的條件向我們或我們的客户提供，這可能會損害我們的業務。
與我們的A類普通股所有權相關的風險
我們的A類普通股的交易價格可能會波動，您可能會損失全部或部分投資。
我們的A類普通股的交易價格一直而且很可能會繼續波動，並且可能會因各種因素而波動，其中一些因素是我們無法控制的。這些波動可能導致您損失對我們A類普通股的全部或部分投資。可能導致我們的A類普通股交易價格波動的因素包括本節中列出的風險因素以及以下因素：
•整個股票市場的價格和成交量不時波動；
•通過社交網絡連接的參與者進行的大量零售交易；
•科技股交易價格和交易量的波動；
•其他科技公司，尤其是我們行業的科技公司的經營業績和股票市場估值的變化；
•我們或我們的股東出售我們的A類普通股；
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•證券分析師未能維持對我們的報道，關注我們公司的證券分析師的財務估計發生變化，或者我們未能達到這些估計或投資者的預期，特別是考慮到我們的收入中有很大一部分來自有限數量的客户；
•我們的財務、運營或其他指標的變化，無論我們是否認為這些指標反映了我們業務的現狀或長期前景，以及這些業績與證券分析師的預期相比如何，包括這些業績是否未能達到、超過或大大超過證券分析師的預期，特別是考慮到我們的收入中有很大一部分來自有限數量的客户；
•我們或我們的競爭對手發佈的新產品、應用程序、功能或服務的公告；
•公眾對我們的新聞稿、其他公開公告和向美國證券交易委員會提交的文件的反應；
•涉及我們或我們行業中其他公司的傳聞和市場猜測，其中可能包括賣空報告；
•我們的經營業績的實際或預期變化或經營業績的波動；
•我們的業務、競爭對手的業務或整個競爭格局的實際或預期發展；
•涉及我們、我們的行業或兩者兼而有之的訴訟，或監管機構對我們或競爭對手業務的調查；
•實際或感知的隱私或數據安全事件；
•與我們的知識產權或其他所有權有關的發展或爭議；
•我們或我們的競爭對手宣佈或完成對業務、應用程序、產品、服務或技術的收購；
•適用於我們業務的新法律或法規或對現有法律或法規的新解釋；
•會計準則、政策、準則、解釋或原則的變化；
•我們管理層的任何重大變化；
•總體政治和經濟狀況以及我們市場的緩慢或負增長；以及
•我們股票公開交易市場中可能產生的價格變動可能符合也可能不符合宏觀、行業或公司特定基本面的技術因素，包括但不限於散户投資者的情緒（包括在金融交易和其他社交媒體網站上可能表達的情緒）、我們證券的空頭利息的金額和狀況、獲得保證金債務的機會、普通股期權和其他衍生品的交易以及其他技術交易因素。
因此，我們無法向您保證活躍交易市場的流動性、您在需要時出售我們的A類普通股的能力，或者您可能獲得的A類普通股的價格。不活躍的市場還可能損害我們通過出售A類普通股來籌集資金繼續為運營提供資金的能力，並可能損害我們以普通股作為對價收購或投資補充公司、產品或技術的能力。
此外，過去，在整個市場和特定公司證券的市場價格經歷了一段波動之後，經常對這些公司提起證券集體訴訟。例如，2022年3月，我們和我們的某些現任和前任高管和董事在一項假定的集體訴訟中被起訴，指控他們違反了聯邦證券法，因為他們涉嫌對我們與貝克休斯和其他戰略聯盟的合作伙伴關係、我們的市場潛力以及我們產品的吸收作出重大錯誤陳述或遺漏。針對我們的證券訴訟可能會導致鉅額成本，並轉移我們管理層的注意力和資源。將來，我們也可能成為更多此類訴訟的目標。
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賣空者可能會從事旨在壓低我們A類普通股市場價格的操縱活動，這也可能導致相關的監管和政府審查等影響。
賣空是一種賣出賣方不擁有但已向第三方借入或打算借款的證券，目的是稍後購買價格較低的相同證券以返還給貸款人的做法。因此，價格下跌符合賣空我們A類普通股的利益。賣空者可以隨時發佈或安排發佈旨在製造負面市場勢頭的觀點或描述。像我們這樣的發行人，如果其證券歷來交易歷史或交易量有限，並且/或者容易受到相對較高的波動水平的影響，則可能容易受到此類賣空者的攻擊。賣空報告可能導致發行人股價波動加劇，並導致監管部門和政府的調查。2023年4月4日，發佈了一份賣空報告，其中包含針對我們的某些指控。來自政府組織或其他監管機構的任何詢問或正式調查，包括美國證券交易委員會或美國司法部的任何調查，都可能導致我們管理層的時間被大量佔用，並可能對我們的業務和經營業績產生重大不利影響。
我們普通股的雙重階層結構實際上是將投票控制權集中在B類普通股的持有人手中，從而限制了你影響公司事務的能力。
我們的B類普通股每股有50張選票，我們的A類普通股每股有1票。截至2023年7月31日，西貝爾先生和關聯實體實益擁有我們約87.8％的B類普通股和約21.6％的已發行A類普通股，因此股本的實益所有權約佔我們已發行股本投票權的55.5％。因此，西貝爾先生可以控制我們的管理和事務以及所有需要股東批准的事項，包括董事選舉和重大公司交易，例如合併或以其他方式出售我們或我們的資產。在可預見的將來，這種集中控制將限制你影響公司事務的能力，因此，我們的A類普通股的市場價格可能會受到不利影響。
每股B類普通股將自動轉換為一股A類普通股，最早的日期是 (1) 西貝爾先生去世或喪失工作能力六個月後的日期，(2) 西貝爾先生不再向我們提供高管、員工、董事或顧問服務之日起六個月後的日期，(3) 2040年12月11日，以及 (4) 指定日期由當時已發行B類普通股的大部分持有人作為一個單獨的類別投票。B類普通股持有人的未來轉讓通常會導致這些股票轉換為A類普通股，隨着時間的推移，這將增加長期持有股票的B類普通股持有者的相對投票權。例如，如果西貝爾先生長期保留其持有的B類普通股的很大一部分，那麼他將來可以控制我們的A類和B類普通股的大部分合並投票權。作為董事會成員，西貝爾先生對我們的股東負有信託責任，他必須以他合理認為符合股東最大利益的方式真誠行事。作為股東，甚至是控股股東，西貝爾先生有權為自己的利益對自己的股票進行投票，這可能並不總是符合我們股東的總體利益。
富時羅素和標準普爾不允許將大多數使用雙重或多類別資本結構的新上市公司納入其指數。受影響的指數包括羅素2000指數和標準普爾500指數、標準普爾中型股400指數和標準普爾小型股600指數，它們共同構成了標準普爾綜合指數1500指數。同樣在2017年，領先的股票指數提供商摩根士丹利資本國際公司就其對不投票和多類別結構的處理展開了公眾諮詢，並暫時禁止其某些指數的新多類別上市；但是，在2018年10月，摩根士丹利資本國際公司宣佈決定將 “投票結構不平等” 的股票證券納入其指數，並推出一項在資格標準中特別包括投票權的新指數。根據已宣佈的政策，我們的雙重資本結構將使我們沒有資格被納入某些指數，因此，共同基金、交易所交易基金和其他試圖被動追蹤這些指數的投資工具將不會投資我們的股票。此外，其他股票指數可能會採取類似的行動。鑑於投資資金持續流向尋求追蹤某些指數的被動策略，將某些股票指數排除在外可能會阻礙其中許多基金的投資，並降低我們的A類普通股對其他投資者的吸引力。因此，我們的A類普通股的交易價格和交易量可能會受到不利影響。
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目錄
現有持有人未來在公開市場上大量出售我們的A類普通股和B類普通股可能會導致我們的A類普通股的市場價格下跌。
在公開市場上出售大量的A類普通股和B類普通股（自動轉換為A類普通股後），特別是我們的董事、執行官和主要股東的出售，或者認為這些出售可能發生，可能會壓低我們A類普通股的市場價格。
此外，截至2023年7月31日，根據我們的經修訂和重述的2012年股權激勵計劃，有25,871,471股A類普通股受未償還期權的影響，還有28,483,529股A類普通股根據我們的2020年股權激勵計劃已發行股權獎勵。我們已經登記了所有在行使未償還期權以及行使或結算我們將來可能根據《證券法》向公眾轉售的任何期權或其他股權激勵措施時可發行的A類普通股。因此，在遵守適用的證券法的前提下，只要對A類普通股行使或結算任何此類股權獎勵，這些股票將有資格在公開市場上出售。此外，我們的某些股東擁有註冊權，這要求我們註冊他們擁有的股票，以便在美國公開發售。
出售我們的股票還可能損害我們未來通過以我們認為合適的價格出售額外的股權證券籌集資金的能力。這些出售還可能導致我們的A類普通股的交易價格下跌，使您更難出售我們的A類普通股。
我們的組成文件和特拉華州法律中的條款可能會阻止或挫敗我們的股東試圖更換我們的管理層或阻礙收購我們控股權的努力，因此我們的A類普通股的市場價格可能會因此走低。
我們的公司註冊證書和章程中有一些條款可能使第三方難以收購或試圖收購我們公司的控制權，即使我們的股東認為控制權變更是有利。這些條款包括：
•設立一個保密的董事會，這樣就不是所有董事會成員都是同時選舉產生的；
•允許我們的董事會確定董事人數，填補任何空缺和新設立的董事職位；
•規定只有出於正當理由才能罷免董事；
•禁止對董事進行累積投票；
•要求以絕對多數票修改我們的公司註冊證書和章程中的某些條款；
•授權發行 “空白支票” 優先股，我們的董事會可用來實施股東權益計劃；
•取消股東召集股東特別會議的能力；
•通過書面同意禁止股東採取行動，這要求所有股東行動都必須在股東大會上採取；以及
•如上所述，我們的雙類別普通股結構。
此外，由於我們在特拉華州註冊成立，因此我們受《特拉華州通用公司法》第203條的約束，該條禁止擁有15％或更多已發行有表決權股票的個人在收購超過15％的已發行有表決權股票的交易之日起三年內與我們合併或合併，除非合併或合併以規定的方式獲得批准。我們的公司註冊證書、章程或特拉華州法律中任何具有推遲或阻止控制權變更效果的條款都可能限制我們的股東獲得A類普通股溢價的機會，也可能影響一些投資者願意為我們的A類普通股支付的價格。
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目錄
我們修訂和重述的公司註冊證書指定特拉華州大法官法院，並在可執行的範圍內，指定美利堅合眾國聯邦地方法院為我們與股東之間幾乎所有爭議的專屬法庭，這可能會限制我們的股東為與我們或我們的董事、高級管理人員或僱員的糾紛選擇司法論壇的能力。
我們經修訂和重述的公司註冊證書規定，除非我們以書面形式同意選擇替代法庭，否則根據特拉華州成文法或普通法為以下類型的訴訟或訴訟提供唯一和排他性的法庭：（1）代表我們提起的任何衍生訴訟或訴訟，（2）任何聲稱我們的董事、高級管理人員或其他員工違反對我們或股東的信託義務的訴訟，（3) 根據特拉華州將軍的任何規定對我們提出索賠的任何訴訟在所有案件中，公司法、公司註冊證書或經修訂和重述的章程或 (4) 任何其他主張受內政原則管轄的索賠的訴訟均應由特拉華州大法官法院（或者，如果大法官法院沒有管轄權，則為特拉華特區聯邦地方法院）審理，所有案件均應由法院對被指定為被告的不可或缺的當事方擁有管轄權。該條款不適用於為執行《交易法》規定的義務或責任而提起的訴訟。此外，為了防止不得不在多個司法管轄區提起訴訟以及不同法院可能作出不一致或相反的裁決等考慮，我們修訂和重述的公司註冊證書進一步規定，美國聯邦地方法院將是解決任何主張根據《證券法》提起訴訟理由的投訴的唯一論壇。此外，《證券法》第22條為聯邦和州法院規定了對為執行《證券法》規定的任何義務或責任而提起的所有訴訟的並行管轄權。因此，州和聯邦法院都有受理此類申訴的管轄權。儘管特拉華州法院已裁定這種訴訟地選擇條款在表面上是有效的，而且一些州初審法院已經執行了此類條款，並要求向聯邦法院提起主張《證券法》索賠的訴訟，但無法保證上訴法院會確認此類條款的可執行性，儘管如此，股東仍可以尋求在專屬訴訟地條款中指定的地點以外的地點提出索賠。在這種情況下，我們期望大力維護我們經修訂和重述的公司註冊證書中專屬法院條款的有效性和可執行性。這可能需要與解決其他司法管轄區的此類訴訟相關的鉅額額外費用，而且無法保證這些條款會由其他司法管轄區的法院執行。如果法院認定我們修訂和重述的公司註冊證書中的任何一項專屬訴訟地條款在訴訟中不適用或不可執行，那麼在州法院或州法院和聯邦法院提起《證券法》索賠時，我們可能會進一步承擔鉅額額外費用，這可能會嚴重損害我們的業務、財務狀況、經營業績和前景。
這些專屬法庭條款可能會限制股東向其認為有利於與我們或我們的董事、高級管理人員或其他員工發生爭議的司法論壇提出索賠的能力，這可能會阻止對我們和我們的董事、高級管理人員和其他員工提起訴訟。如果法院認定我們修訂和重述的公司註冊證書中的任何一項專屬訴訟地條款在訴訟中不適用或不可執行，那麼在其他司法管轄區解決爭議時，我們可能會進一步承擔與解決爭議相關的鉅額額外費用，所有這些都可能嚴重損害我們的業務。
如果證券或行業分析師不發佈有關我們業務的研究報告或發佈不準確或不利的研究，我們的A類普通股市場價格和交易量可能會下降。
我們的A類普通股的交易市場在一定程度上取決於證券或行業分析師發佈的有關我們或我們業務的研究和報告。分析師的估計基於他們自己的觀點，通常與我們的估計或預期不同。如果報道我們的一位或多位分析師下調了我們的A類普通股評級，或者發佈了有關我們業務的不準確或不利的研究，那麼我們的證券價格可能會下跌。如果很少有證券分析師開始對我們進行報道，或者如果其中一位或多位分析師停止對我們的報道或未能定期發佈我們的報告，那麼對我們證券的需求可能會減少，這可能會導致我們的A類普通股的價格和交易量下降。
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目錄
由於遵守影響美國上市公司的法律和法規，我們將繼續對管理層產生成本和要求，這可能會損害我們的業務。
作為一家在美國上市的上市公司，我們已經承擔並預計將繼續承擔大量額外的法律、會計和其他費用。此外，與公司治理和公開披露相關的法律、法規和標準的變化，包括美國證券交易委員會和紐約證券交易所實施的法規，可能會增加法律和財務合規成本，並使某些活動更加耗時。這些法律、法規和標準有不同的解釋，因此，隨着監管和理事機構提供新的指導，它們在實踐中的應用可能會隨着時間的推移而發生變化。我們打算投入資源以遵守不斷變化的法律、法規和標準，而這種投資可能會導致一般和管理費用增加，並將管理層的時間和注意力從創收活動轉移到合規活動上。儘管我們做出了努力，但如果我們未能遵守新的法律、法規和標準，監管機構可能會對我們提起法律訴訟，我們的業務可能會受到損害。
不遵守這些規定還可能使我們更難獲得某些類型的保險，包括董事和高級職員責任保險，我們可能被迫接受降低的保單限額和承保範圍，或者為獲得相同或相似的保險承擔更高的成本。這些事件的影響還將使我們更難吸引和留住合格的人才在董事會、董事會委員會任職或擔任高級管理層成員。
一般風險
如果我們未能維持有效的財務報告披露控制和內部控制系統，我們及時準確地生成財務報表或遵守適用法規的能力可能會受到損害。
我們須遵守經修訂的1934年《證券交易法》、《交易法》、《薩班斯-奧克斯利法案》以及紐約證券交易所適用上市標準的規章制度的報告要求。我們預計，這些規章制度的要求將繼續增加我們的法律、會計和財務合規成本，使某些活動變得更加困難、耗時和昂貴，並給我們的人員、系統和資源帶來巨大壓力。
除其他外，《薩班斯-奧克斯利法案》要求我們對財務報告保持有效的披露控制和程序以及內部控制。我們正在繼續制定和完善我們的披露控制措施和其他程序，這些程序旨在確保我們在向美國證券交易委員會提交的報告中要求披露的信息在美國證券交易委員會規則和表格規定的期限內得到記錄、處理、彙總和報告，並確保根據《交易法》在報告中要求披露的信息得到積累並傳達給我們的首席執行官和財務官。我們還在繼續改善對財務報告的內部控制。為了維持和提高披露控制和程序以及財務報告內部控制的有效性，我們已經花費了大量資源，並預計我們將繼續花費大量資源，包括與會計相關的成本和重要的管理監督。
由於我們業務狀況的變化，我們目前的控制措施和我們制定的任何新控制措施都可能變得不足。此外，會計原則或解釋的變化也可能挑戰我們的內部控制，並要求我們建立新的業務流程、系統和控制措施來適應此類變化。我們在實施作為上市公司運營所必需的系統和控制措施以及採用相關監管機構規定的會計原則或解釋變更方面的經驗有限。此外，如果這些新的系統、控制措施或標準以及相關的流程變更沒有帶來我們預期的好處或沒有按預期運行，則可能會對我們的財務報告系統和流程、我們生成及時準確的財務報告的能力或財務報告的內部控制的有效性產生不利影響。此外，如果我們在任何新系統和控制措施中遇到問題，導致其實施延遲或糾正可能出現的任何實施後問題的成本增加，則我們的業務可能會受到損害。
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目錄
此外，將來可能會發現我們的披露控制和財務報告的內部控制存在弱點。任何未能制定或維持有效的控制措施或在實施或改進控制措施時遇到的任何困難都可能損害我們的業務或導致我們無法履行報告義務，並可能導致我們重報前幾個時期的財務報表。任何未能實施和維持對財務報告的有效內部控制的行為也可能對定期管理評估和獨立註冊會計師事務所年度認證報告的結果產生不利影響，這些報告涉及我們對財務報告的內部控制的有效性，我們必須在向美國證券交易委員會提交的定期報告中納入這些報告。披露控制和程序以及財務報告的內部控制不力也可能導致投資者對我們報告的財務和其他信息失去信心，這可能會對我們的A類普通股的交易價格產生負面影響。此外，如果我們無法繼續滿足這些要求，我們可能無法繼續在紐約證券交易所上市。
根據第404條，我們需要提交管理層的報告，除其他外，説明我們對財務報告的內部控制的有效性。該評估包括披露我們的管理層在財務報告內部控制中發現的任何重大缺陷。我們的獨立註冊會計師事務所還必須正式證明我們對財務報告的內部控制的有效性。我們遵守第404條要求我們承擔大量的會計費用並花費大量的管理精力。我們目前有一個外部審計小組，並已僱用了額外的會計和財務人員。我們可能需要僱用更多具有適當上市公司經驗和技術會計知識的會計和財務人員，並更新必要的系統和流程文件，以進行必要的評估，以遵守第404條。任何未能對財務報告保持有效的披露控制和內部控制都可能對我們的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響，並可能導致我們A類普通股的市場價格下跌。
我們可能參與對我們的業務產生負面影響的法律訴訟。
我們不時參與法律訴訟和在正常業務過程中產生的索賠，例如客户就商業或知識產權糾紛提出的索賠，或者我們現任或前任員工提出的就業索賠。訴訟可能會導致鉅額成本，並可能轉移管理層的注意力和資源，這可能會嚴重損害我們的業務、財務狀況和經營業績。保險可能不涵蓋此類索賠，可能無法提供足夠的款項來支付解決一項或多項此類索賠的所有費用，並且可能無法繼續按照我們可接受的條款（包括增加保費或施加鉅額免賠額或共同保險要求）提供。對我們提出的沒有保險或保險不足的索賠可能會導致意想不到的成本，從而可能損害我們的業務、財務狀況和經營業績。此外，我們無法確定我們現有的保險範圍以及錯誤和遺漏的承保範圍能否繼續以可接受的條款提供，也無法確定我們的保險公司不會拒絕為未來的任何索賠提供保險。
我們的業務可能會因災難性事件而中斷。
任何災難性事件的發生，包括地震、火災、洪水、海嘯或其他天氣事件（由於全球氣候變化，其中許多事件變得越來越嚴重和頻繁）、停電、電信故障、軟件或硬件故障、流行病（例如 COVID-19 疫情）、政治動盪、地緣政治不穩定、網絡攻擊、戰爭或恐怖襲擊，都可能導致我們的服務長時間中斷。特別是，我們的美國總部位於舊金山灣區，該地區以地震活動和野火而聞名，我們的保險可能無法補償我們在發生地震或其他重大自然災害時可能發生的損失。此外，恐怖主義行為可能對互聯網或整個經濟造成幹擾。即使我們有災難恢復安排，我們的服務也可能會中斷。如果我們的系統因自然災害或其他事件而出現故障或受到負面影響，那麼我們向客户交付C3 AI軟件的能力就會受到損害，或者我們可能會丟失關鍵數據。如果我們無法制定足夠的計劃來確保我們的業務職能在災難期間和災後繼續運營，也無法在發生災難或緊急情況時成功執行這些計劃，那麼我們的業務就會受到損害。
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目錄
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
近期未註冊的股權證券銷售
沒有。
發行人購買股票證券
下表包含與我們在截至2023年7月31日的三個月中回購A類普通股有關的信息。
購買的股票總數 (1)
每股支付的平均價格
作為公開宣佈計劃的一部分購買的股票總數
根據該計劃可能尚未購買的股票的大致美元價值 (2)
2023 年 5 月 1 日至 5 月 31 日— $— — $85,000 
2023 年 6 月 1 日至 6 月 30 日— — — $— 
2023 年 7 月 1 日至 7 月 31 日1,687 4.64 — $— 
總計 1,687 $4.64 — 
(1) 包括根據員工股票期權協議的條款，我們在離職後從前僱員手中回購的未歸屬的A類普通股。我們以各自的原始行使價從前僱員手中購買了股票。
(2) 2021年12月，我們的董事會批准了一項股票回購計劃，在18個月內回購高達1億美元的A類普通股已發行股份。參見注釋 7。股東權益瞭解更多信息。根據該計劃，我們可以根據適用的證券法，在公開市場或通過私下談判交易購買股票。股票回購的時間和實際金額將取決於多個因素，包括價格、資本可用性、監管要求、另類投資機會和其他市場狀況。在截至2023年7月31日的三個月中，我們沒有根據該計劃回購任何股票。股票回購計劃已於2023年6月到期。



第 3 項。優先證券違約
不適用。

第 4 項。礦山安全披露
不適用。

第 5 項。其他信息
沒有。
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目錄
第 6 項。展品
(a) 展品。
以引用方式納入
展覽
數字		描述表單SEC 文件編號展覽申報日期
3.1
經修訂和重述的註冊人公司註冊證書，目前有效。
8-K001-397443.12020年12月11日
3.2
經修訂和重述的《註冊人章程》，現已生效。
S-1/A333-2500823.42020年11月30日
31.1*
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的《交易法》第13a-14（a）條和第15d-14（a）條對首席執行官進行認證。
31.2*
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的《交易法》第13a-14（a）條和第15d-14（a）條對首席財務官進行認證。
32.1**
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18條第1350條對首席執行官進行認證。
32.2**
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18條第1350條對首席財務官進行認證。
101.INS*XBRL 實例文檔-實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為其 XBRL 標籤嵌入在行內 XBRL 文檔中。
101.SCH*XBRL 分類擴展架構文檔。
101.CAL*XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔。
101.DEF*XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔。
101.LAB*XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔。
101.PRE*XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔。
104**封面交互式數據文件（格式為內聯 XBRL 幷包含在附錄 101 中）。
__________________
* 隨函提交。
** 本10-Q表季度報告所附的附錄32.1和附錄32.2所附的證明不被視為已向美國證券交易委員會提交，也不得以提及方式納入註冊人根據《證券法》提交的任何文件中，無論是在本10-Q表季度報告發布之日之前還是之後提交，無論該文件中包含任何一般的公司語言。

(b) 財務報表附表。
省略了所有財務報表附表，因為其中要求列出的信息不適用，或者顯示在未經審計的簡明合併財務報表或附註中。
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目錄
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
C3.ai, Inc.
日期：2023 年 9 月 6 日
來自：
//Thomas M. Siebel
託馬斯·M·西貝爾
首席執行官
（首席執行官）
日期：2023 年 9 月 6 日
來自：
//Juho Parkkinen
Juho Parkinen
高級副總裁兼首席財務官
（首席財務和會計官）
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