招股説明書副刊
依據《規則》提交
《規則》第424(B)(3)條及
《條例》下的規例
1933年證券法
 
(至招股説明書，日期為2023年5月24日)
 
 
 
 
註冊説明書第333-268835號
 
賽迪XFY通信有限公司
 
普通股

本招股説明書是對日期為2023年5月24日的招股説明書(“招股説明書”)的補充，招股説明書是我們在F-1表格(第333-268835號)上的註冊聲明的一部分。現提交本招股説明書附錄，以更新和補充招股説明書中的信息，包括我們截至2023年6月30日的六個月的業績，以及 “管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”一節下的信息，包括與最近的事態發展有關的信息，我們已將SatixFy Communications Ltd.於2023年9月5日提交給美國證券交易委員會的表格 6-K報告附在本招股説明書附錄中，並通過引用將其納入其中。

本招股章程副刊連同招股章程，供招股章程所列出售股東在不時要約及出售普通股及認股權證以購買SatixFy Communications Ltd.普通股時使用。
 
2023年9月5日

美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區20549
 
表格6-K
 
外國私人發行人根據規則13A-16或15D-16提交的報告
根據1934年的《證券交易法》

2023年8月
委託公文編號：001-41641

SATIXFY通信有限公司
*(註冊人姓名英譯)

雷霍沃特濱田街12號，郵編：670315
以色列
(主要執行辦公室地址)

用複選標記表示註冊人是否在封面表格20-F或表格40-F下提交或將提交年度報告。

Form 20-F⌧，，Form 40-F⌧，Form 40-F☐


解釋性説明

2023年9月5日，SatixFy通信有限公司(“本公司”)發佈了一份新聞稿，公佈了公司截至2023年6月30日的第二季度財務業績。現將新聞稿的副本作為附件99.1提供。
 
此外，本公司於同日發出簡明中期未經審計綜合財務報表及截至2023年6月30日的經營及財務回顧及展望摘要，分別以附件99.2及99.3提供。
 
附於本文並以引用方式併入本文的是以下展品：
 
展品索引
 
展品
展品説明
99.1
註冊人新聞稿題為《SatixFy宣佈2023年第二季度業績》
99.2
截至2023年6月30日未經審計的中期合併財務報表
99.3
截至2023年6月30日的運營和財務回顧與展望
99.4
  
同意、放棄和第三次修訂信貸協議，日期為2023年6月2日，由公司、貸款人和作為行政代理的威爾明頓儲蓄基金協會之間簽署。

本6-K(不包括《2023年上半年業績》附件99.1) 以引用方式併入2022年10月25日提交給美國證券交易委員會的註冊人S-8表格註冊説明書(註冊號333-268005)、2023年5月11日提交給美國證券交易委員會的F-1/A表格註冊説明書(註冊號333-268835)和1月19日。2023年(第333-268510號文件)及其於2022年9月21日提交給證券交易委員會的F-4/A表格註冊聲明(第333-267015號文件)。


簽名

根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式授權以下籤署人代表其簽署本報告。

 
SatixFy通信有限公司。
  
       
 
發信人：
/s/Oren Harari
  
   
奧倫·哈拉里
  
   
臨時首席財務官
  

2023年9月5日

附件99.1


SatixFy宣佈2023年上半年業績

以色列雷霍沃特-2023年9月5日-SatixFy通信有限公司(“SatixFy”)(紐約證券交易所美國股票代碼：SATX)，基於內部開發的芯片組的下一代衞星通信系統的領先企業，今天公佈了2023年上半年的綜合財務業績。
 
SatixFy首席執行官Nir Barkan評論説：“我們對收入的持續增長感到高興，這表明Satixfy正在按照我們的計劃增長，同時繼續我們在研發方面的投資，以保持我們的優勢並提升我們的衞星通信系統和芯片組。”
 
Barkan先生繼續説道：“我們最近做出了戰略決定，將我們的衞星業務重點放在我們的核心能力上，即開發支持多波束數字天線的開創性芯片組，以及用於航天工業和先進地面終端的星載處理。根據這一戰略，上週，我們宣佈與領先的先進衞星技術提供商MDA簽署了一項具有里程碑意義的6000萬美元的Satixfy協議。根據協議，我們預計將我們的英國子公司出售給MDA的收入為4000萬美元，以及我們航天級ASIC的商業協議收入2000萬美元，其中包括之前在6月份支付的1000萬美元預付款，用於我們空間級芯片的未來訂單。這家英國子公司專注於使用該公司芯片組為衞星設計數字有效載荷。我們將芯片和相關IP 保留在Satixfy公司內，並將提供給衞星有效載荷供應商。“
 
這筆交易不僅大大加強了我們的資產負債表，我們還預計這筆交易將增加我們在衞星數字有效載荷領域的芯片組銷售， 將導致MDA和SatixFy在新領域的合作增加。我們相信，我們之前在技術上的投資使我們處於有利地位，使我們能夠在關鍵時刻為快速增長的低軌衞星市場提供最先進的解決方案，“Barkan先生總結道。
 
2023年上半年業績
 
截至2023年6月30日的上半年總收入為570萬美元，增長71%，而2022年上半年為330萬美元。這一增長同樣是由開發服務以及產品試生產和銷售收入的增長推動的。
 
與2022年上半年相比，2023年上半年的開發服務和前期生產為410萬美元，增長38%，這主要是由於自2023年初以來的新項目。與2022年上半年相比，2023年上半年的產品銷售額為150萬美元，增長370%，主要是由於從2022年起延遲交付訂單。
 
2023年上半年的毛利為230萬美元(毛利率為41.0%)，較2022年上半年的180萬美元(毛利率54%)增長31%。毛利率下降的主要原因是項目成本增加，加上盈利能力較低的產品銷售增加。
 
2023年上半年的運營虧損為1660萬美元，而2022年上半年的運營虧損為1250萬美元。
 
2023年上半年的淨虧損為4650萬美元，或每股基本虧損0.57美元，而2022年上半年的淨虧損為1540萬美元，或每股基本虧損0.98美元。
 
截至2023年6月30日，現金和現金等價物總計1,150萬美元，而截至2022年12月31日的現金和現金等價物為1,190萬美元。
關於SatixFy
 
SatixFy基於其內部開發的強大芯片組開發端到端下一代衞星通信系統，包括衞星有效載荷、用户終端和調制解調器。
 
SatixFy的產品包括採用軟件定義無線電(SDR)的調制解調器和支持先進通信標準DVB-S2X的全電子操控多波束天線(ESMA)。SatixFy的創新ASIC提高了衞星通信系統的整體性能，降低了終端和有效負載的重量和功率要求，並節省了網關設備的佔地面積。SatixFy的先進VSAT和多波束全電子操縱天線陣列利用LEO、MEO和GEO衞星通信系統，針對各種移動應用和服務進行了優化，適用於空中/飛行中連接系統、移動通信 應用、衞星物聯網和消費者用户終端。
 
SatixFy總部設在以色列雷霍沃特，在美國、英國和保加利亞設有辦事處。欲瞭解更多信息，請訪問www.SatixFy.com。
 
前瞻性陳述
 
本新聞稿包括1995年美國私人證券訴訟改革法中“安全港”條款所指的“前瞻性陳述”。前瞻性陳述可以通過使用“估計”、“計劃”、“計劃”、“預測”、“打算”、“將”、“預期”、“預期”、“相信”、“尋求”、“目標”或其他類似的詞語來識別，這些詞語預測或指示未來事件或趨勢，或者不是歷史事件的陳述。前瞻性陳述是基於我們管理層的信念和假設以及我們管理層目前掌握的信息。此類陳述受重大風險和不確定因素的影響，由於各種因素，實際結果可能與前瞻性陳述中明示或暗示的結果大不相同，這些因素包括但不限於在我們於2023年5月1日提交給美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的20-F表格年度報告(“20-F表格”)中題為“第3項.關鍵信息-D.風險因素”一節中確定的那些因素，以及SatixFy向美國證券交易委員會提交的其他文件。這些風險和不確定性包括但不限於：SatixFy目前可用的資本有限，在不久的將來將需要籌集更多資本來為其運營和開發其技術、芯片和衞星通信系統提供資金；SatixFy可能無法以優惠或可接受的條件籌集足夠的資本，並對技術開發進行必要的投資；與MDA就出售SatixFy Space Systems UK Ltd.(“SatixFy Space Systems”)所有已發行普通股進行的交易不會完成的風險，或無法實現交易給SatixFy的部分或全部預期收益的風險，包括但不限於監管機構、貸款人或其他第三方對交易設定的條件；與出售SatixFy Space系統可能造成的收入損失相關的風險；在完成SatixFy空間系統的銷售和與MDA及其附屬公司的商業協議後，SatixFy將無法履行其對MDA及其附屬公司的合同承諾，這可能導致其使用或處置與其Prime2和Sx4000航天級芯片有關的知識產權的能力受到限制，和/或有義務向MDA償還大量由MDA墊付的款項；交易將不會給SatixFy帶來顯著的競爭優勢，或向更廣泛的市場和新客户開放其產品；交易不會導致MDA和SatixFy之間加強合作的風險；交易不會代表SatixFy的技術商業化邁出強有力的一步或增加SatixFy在衞星數字有效載荷中的芯片組銷售的風險，以及SatixFy不會將其地面終端和芯片組產品擴展到衞星通信市場的風險；SatixFy是一家初創公司，有虧損的歷史，產生的收入低於之前的預測，並且沒有表現出持續的能力來產生可預測的收入或現金流，可能不會產生預期的收入。
 
Contacts
 
媒體聯繫人：
海倫娜·伊扎克(Helena Itzhak)，SatixFy，
 
投資者聯繫方式：
Ehud Helft，EK Global IR，Satixfy@eklobal.com
 
展品99.2

賽迪XFY通信有限公司

未經審計的中期濃縮綜合

截至2023年6月30日的財務報表



賽迪XFY通信有限公司

未經審計的中期濃縮綜合

截至2023年6月30日的財務報表

目錄

  首頁
   
未經審計的中期合併財務狀況簡明報表
F-2-F-3
未經審計的中期簡明綜合全面損失表
 F - 4
未經審計的中期簡明股東赤字變動表
F-5-F-6
未經審計的現金流量中期簡明合併報表
F - 7
未經審計中期簡明合併財務報表附註
F-8-F-17

這些金額以千美元為單位。

 
賽迪XFY通信有限公司
未經審計的中期簡明綜合財務狀況報表
(單位：千美元)

         
6月30日，
    
十二月三十一日，
  
   
注意事項
    
2023
    
2022
  
   

   

       
資產
                  
流動資產：
                  
現金和現金等價物
          
11,471
      
11,934
  
應收貿易賬款淨額
          
284
      
1,295
  
合同資產
          
4,457
      
5,035
  
預付費用和其他
          
4,913
      
3,648
  
政府部門和機構應收賬款
          
6,335
      
6,156
  
關聯方
    
4
      
82
      
157
  
衍生品FPA
    
5,6
      
-
      
12,775
  
庫存
            
775
      
831
  
流動資產總額
            
28,317
      
41,831
  
                         
非流動資產：
                        
使用權資產，淨額
            
2,480
      
2,794
  
財產、廠房和設備、淨值
            
1,546
      
1,643
  
對Jet Talk的投資
            
1,515
      
1,777
  
長期存款
            
208
      
203
  
衍生品FPA
    
5,6
      
-
      
28,077
  
非流動資產總額
            
5,749
      
34,494
  
                         
總資產
            
34,066
      
76,325
  

附註是未經審核中期簡明綜合財務報表的組成部分。
 
F - 2

賽迪XFY通信有限公司
未經審計的中期簡明綜合財務狀況報表
(單位：千美元)

         
6月30日，
    
十二月三十一日，
  
   
注意事項
    
2023
    
2022
  
負債和股東虧損
                  
流動負債：
                  
貿易應付款
          
2,435
      
1,459
  
合同責任
          
75
      
622
  
歐空局預付款
          
5,410
      
5,800
  
來自客户的預付款
          
21,657
      
12,176
  
租賃負債
          
873
      
1,021
  
其他應付帳款和應計費用
          
4,738
      
7,843
  
關聯方
    
4
      
336
      
408
  
衍生品FPA
    
5,6
      
1,504
      
-
  
流動負債總額
            
37,028
      
29,329
  
                         
非流動負債：
                        
金融機構的長期貸款
            
59,603
      
54,926
  
租賃負債
            
2,033
      
2,280
  
衍生工具負債
    
5
      
313
      
20,305
  
須繳付專利權使用費的法律責任
            
1,139
      
1,107
  
衍生品FPA
    
5,6
      
11,766
      
-
  
*非流動負債總額
            
74,854
      
78,618
  
                         
股東赤字：
                        
股本
            
-
      
-
  
股票溢價
            
446,822
      
446,488
  
資本儲備
            
3,226
      
3,498
  
累計赤字
            
(527,864
)
    
(481,608
)
*股東赤字總額
            
(77,816
)
    
(31,622
)
                         
總負債和股東赤字
            
34,066
      
76,325
  

2023年9月3日
            
批准的日期
財務報表
  
尼爾·巴爾坎
代理首席執行官
  
奧倫·哈拉里
臨時首席財務官
  
約阿夫·萊博維奇
董事會主席

附註是未經審核中期簡明綜合財務報表的組成部分。

F - 3
 
賽迪XFY通信有限公司
未經審計的中期簡明綜合全面損失表
(單位：千美元)

         
截至六月三十日止的六個月期間
  
   
注意事項
    
2023
    
2022
  
收入：
                  
開發服務和試生產
          
4,129
      
2,983
  
產品的銷售
          
1,540
      
328
  
*總收入*
          
5,669
      
3,311
  
                       
銷售和服務成本：
                      
開發服務和試生產
          
2,673
      
1,323
  
產品的銷售
          
649
      
201
  
銷售和服務的總成本。
    
     
3,322
      
1,524
  
                         
毛利
            
2,347
      
1,787
  
                         
研究和開發費用，淨額
            
13,390
      
9,045
  
銷售和營銷費用
            
1,395
      
1,020
  
一般和行政費用
            
4,194
      
4,216
  
運營虧損
            
(16,632
)
    
(12,494
)
                         
財政收入
            
37
      
210
  
財務費用
    
3.d
      
(5,296
)
    
(6,575
)
衍生品重估
            
(24,104
)
    
(102
)
按權益法核算的公司應佔公司損失淨額
            
(261
)
    
(111
)
所得税前虧損
            
(46,256
)
    
(19,072
)
所得税
            
-
      
-
  
當期虧損
            
(46,256
)
    
(19,072
)
                         
其他綜合收益(虧損)税後淨額：
                        
涉外業務折算匯兑損益
            
(272
)
    
3,674
  
本期綜合虧損合計
            
(46,528
)
    
(15,398
)
                         
每股基本及攤薄虧損(美元)
            
(0.57
)
    
*(0.98
)
已發行基本和稀釋加權平均普通股
            
80,732,123
      
*19,463,935
  
 
*由於SPAC交易而重新聲明

附註為未經審核中期簡明綜合財務報表的組成部分。

F - 4

賽迪XFY通信有限公司
未經審計的中期簡明合併股東虧損變動表
(單位：千美元)

截至2023年6月30日的六個月期間

   
普通股
    
優先股A
    
優先股B
    
優先股C
    
股本
    
股票溢價
    
累計赤字
    
資本儲備
    
總計
  
   
股份數量
    
以美元千美元計
  
                                                       
截至2023年1月1日的餘額
    
80,672,674
      
-
      
-
      
-
      
-
      
446,488
      
(481,608
)
    
3,498
      
(31,622
)
期權的行使
    
84,293
      
-
      
-
      
-
      
-
      
26
      
-
              
26
  
基於股份的支付
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
308
      
-
      
-
      
308
  
當期虧損
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(46,256
)
    
(272
)
    
(46,528
)
截至2023年6月30日的餘額
    
80,756,967
      
-
      
-
      
-
      
-
      
446,822
      
(527,864
)
    
3,226
      
(77,816
)

附註是未經審核中期簡明綜合財務報表的組成部分。

F - 5
 
賽迪XFY通信有限公司
未經審計的中期簡明合併股東虧損變動表
(單位：千美元)

截至2022年6月30日的六個月期間

   
普通股
**
    
優先股A**
    
優先股B**
    
優先股C**
    
股本
    
股票溢價
    
累計赤字
    
資本儲備
    
總計
  
   
股份數量
    
以美元千美元計
  
                                                       
截至2022年1月1日的餘額
    
18,783,168
      
7,638,647
      
4,999,651
      
895,710
      
4
      
46,203
      
(83,819
)
    
226
      
(37,386
)
期權的行使
    
73,247
      
-
      
-
      
-
      
(*
   
33
      
-
      
-
      
33
  
向金融機構發行的股票
    
846,432
      
-
      
-
      
-
      
(*

   
1,978
      
-
      
-
      
1,978
  
已行使手令
    
-
      
-
      
-
      
860,802
      
(*

   
5,000
      
-
      
-
      
5,000
  
基於股票的薪酬
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
229
      
-
      
-
      
229
  
當期虧損
    
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
-
      
(19,072
)
    
3,674
      
(15,398
)
截至2022年6月30日的餘額
    
19,702,847
      
7,638,647
      
4,999,651
      
1,756,512
      
4
      
53,443
      
(102,891
)
    
3,900
      
(45,544
)

*)表示小於1000的金額。
**)在SPAC交易後的股票拆分後，期初餘額被重新分類。

附註是未經審核中期簡明綜合財務報表的組成部分。
 
F - 6

 
賽迪XFY通信有限公司
未經審計的中期簡明綜合現金流量表
(單位：千美元)

   
截至六月三十日止的六個月期間
  
   
2023
    
2022
  
經營活動的現金流：
            
當期虧損
    
(46,256
)
    
(19,072
)
將淨虧損調整為經營活動提供的現金淨額：
                
折舊及攤銷
    
591
      
740
  
按權益法核算的公司應佔公司損失淨額
    
262
      
111
  
貸款融資費用
    
4,595
      
401
  
認股權證負債的公允價值變動
    
24,104
      
(102
)
基於股票的薪酬
    
308
      
229
  
應收貿易賬款減少(增加)
    
1,045
      
(439
)
合同資產減少
    
780
      
1,336
  
庫存的減少(增加)
    
56
      
(86
)
其他流動資產增加
    
(983
)
    
(4,396
)
貿易應付款增加(減少)
    
931
      
(6,745
)
歐空局預付款減少
    
(655
)
    
(3,865
)
其他應付帳款和應計費用減少
    
(3,810
)
    
(957
)
來自客户的預付款增加
    
8,760
      
11,502
  
增加應付特許權使用費的法律責任
    
32
      
141
  
用於經營活動的現金淨額
    
(10,240
)
    
(21,202
)
                 
投資活動產生的現金流
                
銀行長期存款減少(增加)
    
(9
)
    
51
  
購置房產、廠房和設備
    
(28
)
    
(119
)
投資活動提供(用於)的現金淨額
    
(37
)
    
(68
)
                 
融資活動產生的現金流
                
收到金融機構的長期貸款，淨額
    
-
      
50,829
  
向金融機構發行股票
     -      
2,008
 
償還股東貸款
    
-
      
(5,000
)
償還銀行貸款
    
-
      
(13,818
)
專營權費法律責任的償還
    
-
      
(119
)
支付租賃負債
    
(454
)
    
(795
)
從衍生工具FPA收到的現金
    
10,026
      
-
  
發行股份
    
-
      
5,033
  
員工對股票的期權行使
    
26
      
-
  
融資活動提供的現金淨額
    
9,598
      
38,138
  
                 
增加(減少)現金和現金等價物
    
(679
)
    
16,868
  
期初現金和現金等價物餘額
    
11,934
      
3,854
  
外匯匯率變動對現金及現金等價物的影響
    
216
      
2,285
  
期末現金和現金等價物餘額
    
11,471
      
23,007
  

   
截至六月三十日止的六個月期間
  
   
2023
    
2022
  
             
附錄A--在下列期間支付和收到的現金：
            
             
支付的利息
    
61
      
1,096
  

附註是未經審核中期簡明綜合財務報表的組成部分。

F - 7
 
賽迪XFY通信有限公司
未經審計中期簡明財務報表附註
(單位：千美元)

注1--總則

a.
該公司及其子公司從事開發和營銷用於特定應用的集成電路產品、用於衞星通信的天線和終端。該公司基於自己的專有技術開發了新一代調制解調器和天線集成硅芯片，併為包括終端在內的衞星通信行業提供端到端解決方案。有效載荷和集線器。該公司開發其先進的芯片(專用集成電路芯片(ASIC)和射頻集成電路芯片(RFIC))，其技術旨在滿足各種應用和服務，如寬帶航空、物聯網、移動性和海事，並在GEO、LEO和MEO衞星上運行。該公司的技術包括電子操縱天線陣列、數字波束形成和設計、波束跳躍、星上處理有效載荷芯片和軟件定義無線電(SDR)調制解調器芯片。

b.
企業合併協議SPAC交易(“企業合併協議”或“交易”)：

2022年3月8日，本公司及其子公司SatixFy MS(為此目的於2022年註冊成立)與耐力收購公司(“耐力”)簽訂了業務合併協議。根據該協議，耐力合併為SatixFy MS，耐力繼續作為倖存的公司，併成為該公司的直接全資子公司。經修訂的業務合併協議及相關交易於2022年10月27日完成(“SPAC合併”及“結案”)。
 
作為業務合併的結果，該公司的現金總額增加了2000萬美元，與交易相關的現金支出為1870萬美元。
 
根據IFRS 3，企業合併作為資本重組入賬，未記錄商譽或其他無形資產。 公司是會計收購方，SatixFy普通股根據《交易法》登記，並在紐約證券交易所美國交易所上市。
 
於執行業務合併協議的同時，本公司與Cantor Fitzgerald&Co.(“CF”)的聯營公司CF主體投資有限責任公司訂立股權信貸額度，據此，本公司可不時並受相關購買協議的條件所規限，向CF發行及出售。本公司普通股的總金額最高為7,725萬美元 ，扣除出售給現金流通股的適用購買價格折扣後，本公司的總收益最高可達7,500萬美元。

F - 8
賽迪XFY通信有限公司
未經審計中期簡明財務報表附註
(單位：千美元)

注1-一般(續)：

此外，本公司與Vella Opportunity Fund for SPV LLC - (“Vella”或“賣方”)訂立了一項場外股權預付遠期交易(“遠期購買交易”或“遠期購買交易”)。

作為業務合併協議的一部分，該公司還發行了不同的衍生品。

c.
截至2023年6月30日，我們已累計虧損5.279億美元，預計將繼續通過發行可轉換證券、普通股和認股權證等資金以及現有和新客户的收入(包括政府撥款)為我們的運營提供資金。

於2023年8月30日，本公司與MDA Ltd.(“MDA”)的聯屬公司MDA Space and Robotics Limited(“買方”)訂立若干購股協議(“購買協議”)，該協議提供(其中包括)：(A)出售SatixFy Space Systems UK Ltd.(“SatixFy Space Systems”)股本中的所有已發行普通股；本公司的全資附屬公司(“售股”)，售予買方；(B)於股份出售完成時，本公司及/或其若干聯屬公司訂立競業禁止協議、過渡期服務協議及購買協議預期及以下所述與MDA及/或其若干聯屬公司訂立的其他協議；及(C)

作為完成股份出售及購買協議所擬進行的其他交易的一項條件，本公司將根據證券協議、投資者權益協議、許可協議、託管服務協議、數碼有效負載許可協議及總購買協議(定義見下文)及其他協議，分別於 每種情況下，由本公司及其適用聯屬公司正式籤立。上述協議和交易，包括預購協議，在此統稱為“丙二醛交易”。

F - 9
賽迪XFY通信有限公司
未經審計中期簡明財務報表附註
(單位：千美元)

注1-一般(續)：

丙二醛向本公司支付的與丙二醛交易有關的總代價約為6,000萬美元，包括 (I)SatixFy Space Systems股份300萬美元(取決於用於滿足賠償要求的慣常營運資金調整和預提金額)和償還公司間債務1,700萬美元，兩者均應在股票出售結束時支付(“結束”)，(Ii)反映緊接交易完成後七個月期間應付公司間債務的2,000萬美元本票及(Iii)2,000,000美元作為總購買協議項下的預付款 (其中1,000萬美元已根據與MDA聯屬公司訂立的預購協議預支，另見附註3.c)。除上述 金額外，公司在2022年初收到了1,000萬美元的初步預付款。

交易的結束取決於慣例的交易條件，包括第三方和股東的批准以及員工的留任。

於簽署購買協議的同時，SatixFy的全資附屬公司SatixFy UK Limited及MDA的全資附屬公司同意於完成交易時訂立主 購買協議(“主購買協議”)，就SatixFy的航天級芯片的訂單條款作出規定，包括有關該等芯片的若干預付款、排他性及有關該等芯片的優惠定價條款。根據主購買協議，在某些條件下，SatixFy UK Limited將被要求退還由MDA就未來購買產品預先支付的金額，以及預先確定的費用。 此外，SatixFy和MDA同意在交易結束時訂立託管服務協議(“託管服務協議”)和許可協議(“許可協議”)，根據該協議，有關Satixfy Prime2和Sx4000產品的某些SatixFy知識產權 將交由第三方託管，並在出現託管協議項下的某些 條件(包括某些破產事件和違反主購買協議)時，釋放給MDA以供其使用許可協議項下的許可知識產權。

為保證SatixFy根據丙二醛交易承擔的某些義務，SatixFy同意在公司、貸款方和作為行政代理的威爾明頓儲蓄基金協會之間根據將於成交時簽訂的擔保 協議(“擔保協議”)授予以丙二醛為受益人的某些資產的擔保權益，期限為三十六(36)個月，與根據該特定信貸協議授予貸款人的擔保一致並從屬於該擔保，日期為2022年2月1日。經修訂的。
 
F - 10
賽迪XFY通信有限公司
未經審計中期簡明財務報表附註
(單位：千美元)
注1-一般(續)：

本公司管理層相信，上述交易將產生足夠的現金，足以自批准這些財務報表之日起 可預見的未來。

所附綜合財務報表乃假設本公司將繼續作為持續經營企業而編制。

d.
附屬公司“Jet Talk”致力於為國際金融公司的客機和計算機開發和營銷一種獨特的天線，用於從衞星接收寬帶視頻傳輸。

e.
本公司主要通過六家全資子公司運營：Satixfy以色列有限公司、Satixfy UK、Satixfy Space Systems UK、Satixfy保加利亞、SatixFy US LLC和Satixfy MS(“集團”)，所有這些都已合併到這些合併財務報表中。

名字
  
持股百分比
  
持有者
  
註冊國家/地區
   
2023年6月30日
    
十二月三十一日，
2022
         
Satixfy以色列有限公司
    
100
%
    
100
%
Satixfy通信
  
以色列
Satixfy英國
    
100
%
    
100
%
Satixfy通信
  
英國
Satixfy Space Systems UK(*)
    
100
%
    
100
%
Satixfy通信
  
英國
Satixfy保加利亞
    
100
%
    
100
%
Satixfy英國
  
保加利亞
Satixfy美國有限責任公司
    
100
%
    
100
%
Satixfy通信
  
美國
耐力收購公司
    
100
%
    
-
  
Satixfy通信
  
開曼羣島

(*)2023年6月30日後售出

此外，公司持有以下實體51%的股份(另見附註4)：

名字
  
持股百分比
  
持有者
  
註冊國家/地區
   
2023年6月30日
    
十二月三十一日，
2022
         
噴氣式飛機對話
    
51
%
    
51
%
Satixfy英國
  
英國

F - 11
賽迪XFY通信有限公司
未經審計中期簡明財務報表附註
(單位：千美元)

注2--重要的會計政策：


 A.
準備的基礎

合規聲明

該等中期簡明綜合財務報表乃根據國際會計準則(“IAS”)第34號中期財務報告編制。它們沒有 包括本應在一套完整的財務報表中披露的所有信息，應與2022年年度合併財務報表一併閲讀。本公司在其中期綜合財務報表中採用與其2022年年度綜合財務報表相同的會計政策和計算方法。


 B.
會計政策的變化

一些經修訂的標準開始適用於本報告所述期間。本公司無需因採用這些修訂的準則而改變其會計政策或進行追溯調整：


 1.
國際財務報告準則第17號保險合同

2.
會計政策披露--對《國際會計準則》第1號和《國際財務報告準則實務説明2》的修正

3.
會計估計的定義--對國際會計準則第8條的修正

4.
與單一交易產生的資產和負債相關的遞延税金--對《國際會計準則》第12條的修正

對國際會計準則第1號、財務報表列報和國際財務報告準則實務報表2的修正，作出重大判斷

2021年2月11日，國際會計準則委員會發布了對《國際會計準則》第1部分、財務報表列報和國際財務報告準則實務聲明2的修正案，以做出重大判斷，為確定披露哪項會計政策提供指導。修正案要求實體披露重要會計政策，而不是重大政策。修正案澄清，如果實體財務報表的使用者需要會計政策信息以瞭解財務報表中的其他重要信息，則會計政策信息是重要的。在評估會計政策信息的重要性時，實體需要同時考慮交易的規模、其他事件或條件以及它們的性質，即使相關金額並不重要。截至2023年1月1日採用的修訂對公司的財務報表沒有影響。

F - 12
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未經審計中期簡明財務報表附註
(單位：千美元)

注2--重要會計政策(續)：

國際會計準則第8條的修正案，會計政策，會計估計的變更和差錯

2021年2月11日，國際會計準則理事會發布了對《國際會計準則》第8章《會計政策、會計估計的變化和錯誤》的修正案，以明確如何區分必須追溯適用的會計政策變化和前瞻性會計估計的變化。修訂明確了會計估計數的定義為“財務報表中受計量不確定性影響的貨幣金額”。修正案明確指出，會計估計數的變化是用於編制會計估計數的投入的變化或計量技術的變化，如果它們不會導致糾正上期錯誤。截至2023年1月1日，修正案的通過並未對公司的財務報表產生影響。

《國際會計準則》第12號修正案，所得税

2021年5月6日，國際會計準則委員會發布了與單一交易產生的資產和負債相關的遞延税金(對國際會計準則第12號的修正案)。修正案涉及當一個實體通過確認一項資產和一項負債來對租賃或退役債務等交易進行會計處理時，對遞延税金的確認。這項修正的目的是縮小《國際會計準則》第12號第15和24段中的初始確認豁免範圍，使其不適用於同時產生應税和可扣除暫時性差異的交易，只要為暫時性差異確認的金額相同。截至2023年1月1日採用的修正案並未對公司的財務報表產生影響。

F - 13
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未經審計中期簡明財務報表附註
(單位：千美元)

注3--該期間的重大事件和交易：


 a.
2023年2月，公司董事會首次批准向員工授予RSU，歸屬期限為4年-第一年懸崖，此後同等季度歸屬。在此期間，沒有授予任何RSU。
 

 b.
於2023年4月23日，本公司與FP訂立信貸協議豁免及第二修正案(“修訂”)，其中包括(I) 就若干違約或潛在違約作出豁免，(Ii)允許本公司於現金結餘少於1,250萬美元時以實物方式支付2023年利息，(Iii)暫時將公司在2023年4月和5月的最低現金需求分別從1,000萬美元降至800萬美元和700萬美元，此後降至1,000萬美元，每種情況下再加一筆足以支付該公司及其子公司逾期60天應付賬款的金額，(Iv)將貸款利率提高至有抵押隔夜融資利率(“SOFR”)+9.50%(SOFR下限為3%)，(V)為本公司的某些額外報告 義務作出準備。
 

 c.
2023年6月5日，公司從MacDonald Dettwler and Associates Corporation收到一筆1000萬美元的預付款，用於其航天級芯片的未來訂單(見附註1.A)。與客户的協議 規定，公司將使用預付款的收益支持其對客户的產品交付義務，併為客户建立新的優先定價條款。與該協議相關，公司於2023年6月2日與FP簽訂了現有信貸協議的修正案，以支持公司不斷努力改善其流動性狀況。該協議及公司與客户之間持續的關係，包括一項條款，即在本公司收到協議項下的預付款後，在2024年6月28日之前，根據該協議應支付的利息將以“實物支付”的方式計入定期貸款本金，與客户協議相關的付款將不會用於償還信貸協議項下的債務，這是一項受某些條件限制的流動資金契約豁免， 並在客户協議完成後，降低SOFR加8.00%的利率，上限為12.50%。
 

 d.
本公司將經修訂貸款入賬為取消確認現有貸款，並按公允價值確認經修訂貸款，但有任何差額 為財務開支。改建所產生的財務開支達80萬元。
 
F - 14
 
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未經審計中期簡明財務報表附註
(單位：千美元)

注4-關聯方：
 

 a.
與關聯方的交易

 
  
截至該期間為止
6月30日
  
 
  
2023
    
2022
  
IDirect的收入(*)
    
1,500
      
212
  

(*)在SPAC交易後，iDirect不再是關聯方。


 b.
與關聯方的未償還餘額。

 
  
6月30日，
    
十二月三十一日，
  
 
  
2023
    
2022
  
資產
            
合同資產(Jet Talk)
    
1,846
      
1,679
  
噴氣式飛機對話
    
82
      
157
  
總資產
    
1,928
      
1,836
  
 
負債
                
RaySat以色列有限公司
    
117
      
160
  
宜蘭蓋特工程有限公司
    
119
      
95
  
應計管理獎金
    
100
      
100
  
噴氣式飛機對話
    
-
      
53
  
總負債
    
336
      
408
  

F - 15
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(單位：千美元)

注5--公允價值計量：
 
a.
按公允價值定期計量的金融工具的公允價值

   
水平
    
6月30日，
2023
    
十二月三十一日，
2022
  
金融資產：
                  
導數FPA(*)
    
3
      
-
      
40,852
  
總計
            
-
      
40,852
  
財務負債：
                        
認股權證
    
3
      
-
      
-
  
SPAC公共認股權證
    
1
      
91
      
286
  
SPAC私募認股權證
    
2
      
39
      
121
  
調價股份
    
3
      
183
      
19,898
  
導數FPA(*)
    
3
      
13,270
      
-
  
總計
            
13,583
      
20,305
  

(*)當前和非當前

b.
按公允價值等級對金融工具進行分類：

資產負債表中按公允價值計量的金融工具按具有相似特徵的集團分類，公允價值排名如下，根據確定公允價值的數據來源確定：

第1級：在資產和負債相同的活躍市場中的報價(未經調整)。
二級：一級中包含的非報價價格數據，可直接查看或間接查看。
第3級：非基於可見市場信息的數據(不使用可見市場數據的評估技術)。

   
認股權證
3級
  
   
截至該期間為止
2022年6月30日
  
2022年1月1日的餘額
    
1,392
  
在財務費用中確認的公允價值變動
    
(102
)
2022年6月30日的餘額
    
1,290
  

   
SPAC認股權證
1級
  
   
截至該期間為止
2023年6月30日
  
2023年1月1日的餘額
    
(407
)
在財務費用中確認的公允價值變動
    
277
  
2023年6月30日的餘額
    
(130
)

F - 16
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(單位：千美元)

注5-公允價值計量(續)：

   
PAS
3級
  
   
截至該期間為止
2023年6月30日
  
2023年1月1日的餘額
    
(19,898
)
在財務費用中確認的公允價值變動
    
19,715
  
2023年6月30日的餘額
    
(183
)

   
衍生品FPA(*)
3級
  
   
截至該期間為止
2023年6月30日
  
2023年1月1日的餘額
    
40,852
  
收到的現金
    
(10,026
)
在財務費用中確認的公允價值變動
    
(44,096
)
2023年6月30日的餘額
    
(13,270
)
 
(*)當前和非當前

我們是一家垂直集成的衞星通信系統供應商，使用我們自己的半導體，專注於設計服務於整個衞星通信價值鏈的芯片和系統 從衞星有效載荷到用户終端。我們創造的芯片技術能夠使基於衞星的寬帶傳輸到世界各地的市場。自2012年6月開始運營以來，截至2022年12月31日，我們已在研發(R&D)方面投資超過2.09億美元，以創造我們認為是世界上最先進的衞星通信和地面終端芯片。

我們開發先進的專用和射頻集成電路芯片(“ASIC”和“RFIC”)，其技術旨在滿足各種衞星通信應用的要求，主要用於LEO、MEO和GEO衞星通信系統、航空/IFC系統和某些COTM應用。我們的芯片技術支持電子操控多波束天線(“ESMA”)、數字波束形成和波束跳躍、有效載荷的星上處理和軟件定義無線電(“SDR”)調制解調器--每種技術都對優化低軌衞星星座接入至關重要。

我們相信我們是唯一一家垂直整合的衞星通信系統製造商，銷售跨越整個衞星通信價值鏈的產品。我們所有的系統都集成了我們專有的半導體芯片，我們是無廠房製造商。我們設計我們的芯片，編寫我們的軟件，並設計用於各種衞星通信應用的端到端通信系統。

我們面向衞星通信行業的端到端解決方案包括衞星有效載荷、用户終端(地面和航空/IFC)和集線器，每個集線器都圍繞我們先進的ASIC和RFIC構建。我們擁有多元化的客户羣，包括衞星運營商、航空公司、衞星通信系統製造商以及將我們的芯片和系統集成到其衞星通信基礎設施中的其他連接服務提供商。我們相信，我們模塊化、可擴展和軟件可控的技術、我們專注於為整個衞星通信價值鏈生產產品，以及我們在設計系統以滿足客户規格方面的能力和經驗，使我們有別於競爭對手。
 
2018年3月，我們與ST電子(衞星通信和傳感器系統)私人有限公司(STE)建立了戰略合作伙伴關係，STE是一家上市公司，2022年的收入約為90億美元。據此，我們成立了一家合資企業Jet Talk，該合資企業由STE投資2000萬美元提供資金，旨在資助我們與航空/IFC衞星通信終端相關的研發和商業化。我們持有Jet Talk 51%的股權，STE參與重大財務和運營決策，包括任命首席執行官和指導Jet Talk的研發(由我們執行)和營銷活動，並控制Jet Talk的資金。根據我們與STE的合資協議，一旦我們完成我們的Aero/IFC衞星通信終端產品的開發，它們將通過Jet Talk獨家向商業航空市場進行商業化。我們預計，我們與STE的合作關係將使我們能夠受益於STE深厚的航空航天行業經驗和在東亞的廣泛存在。

2022年3月8日，SatixFy與耐力收購公司(“耐力”)和SatixFy MS(“業務合併協議”)簽訂了業務合併協議。 根據業務合併協議，SatixFy MS於2022年10月27日與耐力合併並併入耐力，耐力在合併後繼續存在(“業務合併”)。作為業務合併的結果，在業務合併和相關交易完成後，耐力成為SatixFy的全資子公司，耐力的股東成為SatixFy的股東。
 
我們預計，未來幾年我們的增長將受到全球高速寬帶服務需求持續快速增長的推動，這將受到互聯網用户數量、寬帶連接設備數量、全球數據使用量以及對無處不在的連接的需求的推動。我們相信，我們的技術處於有利地位，可以滿足對兼容芯片和系統的需求，以將新的衞星技術與現有系統連接起來，並最大限度地發揮其創新潛力。
 
自成立以來，我們每年都出現經營虧損。截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月，我們分別淨虧損4630萬美元和1910萬美元 。截至2023年6月30日，我們的累計赤字為527.9,000,000美元，主要歸因於應用IFRS 2(基於股份的支付)的非經常性、非現金上市費用以及反映與遠期購買協議(定義如下)交易相關的衍生品合同重估的非現金財務支出。

最新發展動態

2023年6月1日，Nir Barkan先生接替前CEO Ido Gur先生成為我們的代理首席執行官。
 
2023年6月5日，SatixFy收到了一筆1,000萬美元的預付款，用於未來訂購其空間級芯片 ，這與與MDA關聯公司MacDonald Dettwler and Associates Corporation的現有客户協議(“預購協議”)有關。與客户的協議規定，SatixFy將使用預付款的收益 支持其向客户交付產品的義務，併為客户建立新的優先定價條款。根據該協議，SatixFy於2023年6月2日與貸款人對其現有的信貸協議(定義如下)進行了修訂，以支持SatixFy不斷努力改善其流動性狀況。本協議和SatixFy與客户之間的持續關係。 信貸協議的修訂規定，在SatixFy收到協議下的預付款後，在2024年6月28日之前，根據該協議應支付的利息將以“實物支付”的方式添加到定期貸款本金中，與客户協議相關的付款將不用於償還信貸協議項下的債務，並在一定條件下獲得有限豁免，其中的流動資金契約。
 
F - 17
於2023年8月30日，本公司與MDA的聯營公司MDA Space and Robotics Limited(“買方”)訂立該若干股份購買協議(“購買協議”)，該協議規定(其中包括)：(A)向買方出售本公司的全資附屬公司SatixFy Space Systems股本中的所有已發行普通股(“股份出售”)；(B)本公司及/或其若干聯屬公司於股份出售完成(“完成”)時，分別與非競爭協議、過渡服務協議(定義見下文)及購買協議預期及下文所述的與MDA及/或其若干聯屬公司訂立的其他 協議的 項；及(C)本公司向MDA交付證券協議、投資者權利協議、許可協議、託管服務協議、數碼有效負載許可協議、數碼有效負載分包協議及總購買協議(定義見下文)，作為完成股份出售及購買協議擬進行的其他交易的條件，而在每種情況下，均由本公司及其適用聯屬公司妥為籤立。所有上述協議和交易，包括預購協議，在本文中統稱為“丙二醛交易”。

丙二醛及其某些關聯公司與丙二醛交易有關的已交付或將交付給本公司的總代價約為6,000萬美元，包括(I)300萬美元的股份出售(受慣例營運資金調整和用於滿足賠償索賠的預提金額的限制)和償還公司間債務1,700萬美元，兩者均在成交時支付，(Ii)2,000萬美元的本票，用於償還公司間債務，並在緊接交易完成後的七個月期間內支付；及(Iii)2,000萬美元作為總購買協議(定義見下文)項下的預付款，其中(A)1,000萬美元已根據預購協議預付，(B)500萬美元將在購買協議簽定之日或前後預付，其餘款項將在提交評估委員會時預付。預計在2023年第四季度。
 
成交須遵守常規成交條件，包括監管機構、貸款人(包括根據我們的信貸協議)和其他第三方及我們股東的批准，以及SatixFy Space Systems對員工(包括某些關鍵員工)的留任。
 
購買協議包括本公司於股份出售完成前與合作及業務運作有關的慣常契諾，以及在完成售股前為滿足條件而作出的努力。購買協議還載有其他契約，除其他外，包括與實施與SatixFy空間系統公司某些資產有關的內部重組的契約。此外，本公司同意，在2024年12月31日之前，本公司不會就出售本公司或其任何聯屬公司(或彼等各自的全部或幾乎全部資產)向任何人士徵求建議書或提供非公開資料或文件，或與任何人士訂立有關出售本公司或其任何聯屬公司(或彼等各自的全部或幾乎全部資產)的協議，而該等協議涉及或實質上支持根據總採購協議將交付的產品的製造或銷售。
 
關於購買協議的執行，SatixFy和MDA同意在結束時簽訂競業禁止協議( “競業禁止協議”)，其中將規定，在結束後五(5)年內(如果本公司或SatixFy UK Limited的控制權發生變化)，SatixFy不得在設計和生產數字有效載荷的業務上與MDA競爭。受某些排除條件的限制。此外，SatixFy的聯屬公司和MDA的聯屬公司同意在交易結束時簽訂一份 過渡服務協議，由SatixFy向MDA提供過渡基礎上的某些服務，反之亦然(“過渡服務協議”)。過渡服務協議項下的幾乎所有服務( 有限例外)預計將由雙方免費提供。
 
關於購買協議，SatixFy的全資附屬公司SatixFy UK Limited和MDA的全資附屬公司同意於成交時訂立總購買協議(“總購買協議”)，就SatixFy的空間級芯片的訂單條款作出規定，包括有關該等芯片的若干預付款、排他性及優惠定價 條款。根據主購買協議，在某些條件下，SatixFy UK Limited將被要求退還由MDA就未來購買產品而預付的金額， 連同預先確定的費用。此外，SatixFy和MDA同意在交易結束時簽訂三方託管服務協議(“託管服務協議”)和許可協議(“許可協議”) ，根據該協議，與某些空間級芯片有關的某些SatixFy知識產權將為MDA的利益而託管，並釋放給MDA以供其使用許可的知識產權 (包括但不限於，主要有權在託管服務協議項下發生某些意外情況(包括某些破產事件和SatixFy UK Limited違反主購買協議)時，根據許可協議完成某些Space3級芯片的開發並將該等芯片納入其有效載荷產品，或以其他方式並擁有其創建的改進。

關於購買協議，SatixFy和丙二醛同意在交易結束時訂立投資者權利協議(“投資者權利協議”)，該協議將提供 丙二醛(其中包括)董事董事會觀察權、有關SatixFy空間級芯片開發的信息權；關於可能導致控制權變更或 出售公司或其某些關聯公司各自資產的實質性部分的交易的通知權；以及有機會參與某些此類進程的權利。
 
此外，在交易完成時，SatixFy和MDA和/或其某些關聯公司將簽訂數字有效載荷許可協議( “數字有效載荷許可協議”)，根據該協議，SatixFy將向MDA授予與數字有效載荷相關的SatixFy的某些知識產權的非獨家許可。

為確保SatixFy根據某些丙二醛交易承擔的某些義務，SatixFy同意根據將於成交時簽訂的擔保協議(“擔保協議”)，向SatixFy的某些資產授予以丙二醛為受益人的擔保權益 ，該擔保協議與根據該特定信貸協議授予貸款人的擔保一致並從屬於該擔保，該特定信貸協議於2022年2月1日在公司、貸款方和作為行政代理的威爾明頓儲蓄基金協會之間授予。經不時修訂(“信貸協議”)。
 
考慮到丙二醛交易，SatixFy董事會經薪酬委員會批准並經股東批准，批准向董事會執行主席支付高達1,000,000美元的特別獎金，以表彰其在丙二醛交易方面所做的努力。特別紅利將分 期支付，每筆特別紅利將在本公司收到與丙二醛交易相關的丙二醛現金收益的相應部分後支付
 
如果MDA交易完成，將導致我們停止開發衞星有效載荷。完成交易後，我們 預計將繼續開發衞星芯片，如果成功，我們預計將向MDA出售其開發和生產衞星有效載荷所需的衞星芯片。截至2023年6月30日，Satixfy Space Systems約佔我們總資產的8.6%(這些資產包括某些知識產權和合同，這些合同將在MDA交易後由SatixFy保留)。

股份購買協議的摘要全文參考股份購買協議，該協議作為本公司於2023年8月31日提交的6-K表格的證物而存檔。

我們經營業績的主要組成部分

收入

在本展覽討論的這些時期，我們幾乎所有的收入都來自為客户提供的與我們參與的項目相關的開發服務和試生產(儘管我們保留與此類項目相關開發的知識產權的所有權)。我們的產品銷售收入主要來自提供產品(包括產品原型)和組件(如我們的專有芯片)的合同收入。

我們預計，隨着我們吸引更多客户，開發定製和現成的產品，並開始大規模交付衞星通信系統，產品銷售額在短期內將逐漸增長，成為我們收入組合的一部分。

銷售和服務成本

我們的銷售和服務成本主要包括我們服務人員的工資(包括福利和相關費用)和我們芯片製造分包商的成本、芯片製造工具、材料和模型、運輸成本以及相關的折舊和攤銷，包括無形資產的攤銷(如果有的話)。

研發費用

研發費用主要包括研發人員的工資(包括福利和相關費用)和開發工具、第三方知識產權許可和分包商的費用，扣除包括歐洲航天局(“歐空局”)在內的公共部門贈款，這抵消了我們的一些研發費用。

到目前為止，我們已經將所有的研發成本都計入了已發生的費用。我們預計將繼續投資於研發，因此，預計我們的研發費用將會增加。我們還預計將從歐空局和其他政府和公共部門實體獲得的額外資金中受益，但與數字有效負載相關的資金除外，如果獲得這些資金，將抵消我們總研發費用的一部分。在我們的研發費用中，淨額是可歸因於所發生的研發成本的政府和公共部門資金的淨額。

銷售和營銷費用

銷售和營銷費用主要包括我們產品銷售和營銷人員的工資(包括福利和相關費用)，以及 廣告、展覽和相關費用(包括相關差旅)。

我們預計，隨着我們將更多的產品推向市場，對我們產品的需求增加，以及我們僱傭更多的銷售和營銷人員，我們的銷售和營銷成本將會增加。

一般和行政費用

一般和行政費用主要包括管理人員和行政人員的工資(包括股票獎勵、福利和相關費用)、管理費用(包括設施租金和水電費)以及不用於製造我們的產品或提供我們的服務的財產和設備的折舊和攤銷。

我們預計成為上市公司後，我們的一般和行政成本將增加，可能會大幅增加，因為我們預計會產生與董事和高管責任保險相關的常規上市公司成本、董事費用以及與上市公司相關的審計和合規成本。我們還預計，與擴大管理團隊以及與業務合併相關的財務和行政職能相關的成本會更高。

按權益法核算的公司虧損份額，淨額

這代表我們在一家公司的虧損中所佔的份額，該公司通過權益法淨額核算，這反映了我們在與STE的合資企業Jet Talk虧損中的比例份額。我們擁有Jet Talk 51%的股權，但不控制公司，因為STE控制Jet Talk的融資，並在很大程度上參與指導其營銷和研發活動(後者通常與我們簽約)，以及 參與任命首席執行官和其他高級管理人員。我們致力於為Jet Talk提供Aero/IFC航站樓的未來開發服務、商業航空市場的獨家營銷權、技術技能、員工專業知識、研發設施以及非獨家、免版税、全球範圍、永久、不可轉讓、不可撤銷的許可證，以使用和商業利用我們的 知識產權，為商業航空市場開發、生產、銷售和營銷衞星天線系統。

財務收支

財政收入主要包括銀行存款利息。

財務費用主要包括與金融資產和負債有關的公允價值調整、貸款利息、債務貼現攤銷以及對某些附屬金融資產和負債進行外匯重新計量的影響。

所得税
 
到目前為止，我們沒有繳納所得税，因為我們自開始運營以來每年都發生虧損，而且我們沒有記錄任何所得税 利益，因為我們在未來期間利用税收損失結轉的能力存在不確定性。
 
經營成果
 
截至2023年6月30日及2022年6月30日止六個月的經營業績如下：
 
截至六月三十日止的六個月期間
 
美元，以千為單位，不包括份額和
 
每股數據
 
收入：

開發服務和試生產
 
產品的銷售
 
*總收入*
 
銷售和服務成本：
 
開發服務和試生產
 
產品的銷售
 
銷售和服務的總成本。
 
毛利
 
研究和開發費用，淨額

銷售和營銷費用

一般和行政費用

運營虧損
 
財政收入

財務費用

衍生品重估
 
按權益法核算的公司應佔公司損失淨額

   
所得税前虧損
  
   
2023
    
2022
  
   
所得税
當期虧損
  
其他綜合收益(虧損)税後淨額：
            
涉外業務折算匯兑損益
    
4,129
      
2,983
  
本期綜合虧損合計
    
1,540
      
328
  
每股基本及攤薄虧損(美元)
    
5,669
      
3,311
  
                 
已發行基本和稀釋加權平均普通股
                
總收入
    
2,673
      
1,323
  
與截至2022年6月30日的6個月相比，截至2023年6月30日的6個月的總收入增加了230萬美元，增幅為71%。這一增長同樣是由開發服務以及產品試生產和銷售收入的增長推動的。產品銷售額的增長主要是由2022年起延遲交付的訂單推動的。
    
649
      
201
  
開發服務和試生產
    
3,322
      
1,524
  
                 
截至2023年6月30日的6個月，開發服務和前期生產比截至2022年6月30日的6個月增加了110萬美元，增幅為38%。這一增長主要是由2022年下半年開工的項目推動的。
    
2,347
      
1,787
  
                 
產品的銷售
    
13,390
      
9,045
  
截至2023年6月30日的6個月，產品銷售額比截至2022年6月30日的6個月增加了120萬美元，增幅為370%。這一增長主要是由於從2022年起延遲交付訂單。
    
1,395
      
1,020
  
銷售和服務成本
    
4,194
      
4,216
  
與截至2022年6月30日的6個月相比，截至2023年6月30日的6個月的銷售和服務成本增加了180萬美元，增幅為118%。這一增長反映了上述收入的增加。
    
(16,632
)
    
(12,494
)
                 
毛利
    
37
      
210
  
與截至2022年6月30日的六個月相比，截至2023年6月30日的六個月的毛利增加了60萬美元，增幅為31%，這反映了我們收入的增加。
    
(5,296
)
    
(6,575
)
截至2023年6月30日止六個月的毛利率較截至2022年6月30日止六個月下降13%。這一下降主要是由於項目成本增加，加上盈利能力較低的產品銷售增加所致。
    
(24,104
)
    
(102
)
研發費用
    
(261
)
    
(111
)
與截至2022年6月30日的六個月相比，截至2023年6月30日的六個月的淨研發費用增加了430萬美元，增幅為48%。截至2023年6月30日的6個月，我們的總研發支出比截至2022年6月30日的6個月增加了140萬美元，增幅為10%。增加的主要原因是與我們的一個航天級ASIC相關的一次性打印費用約為200萬美元，但工資總額和相關費用減少了60萬美元。淨研發支出主要受歐空局資助的其中一個項目的數字有效載荷預測更新的影響，這導致截至2023年6月30日的六個月預計歐空局應收賬款減少290萬美元，預計這種預測更新也將導致未來歐空局資金減少。
    
(46,256
)
    
(19,072
)
*銷售和營銷費用
    
-
      
-
  
與截至2022年6月30日的六個月相比，截至2023年6月30日的六個月的銷售和營銷費用增加了40萬美元，增幅為37%。這一增長主要是由於管理層的變化導致分配給銷售和營銷的工資成本增加，以及我們增加了對貿易展會和相關差旅成本的參與 。
    
(46,256
)
    
(19,072
)
                 
一般和行政費用
                
各期間的一般費用和行政費用一致，為420萬美元。截至2022年6月30日的六個月包括支付給我們董事長的獎金。截至2023年6月30日的六個月包括增加的法律費用和上市公司相關成本以及管理層的幾次變動，這導致了重複的工資成本。
    
(272
)
    
3,674
  
運營虧損
    
(46,528
)
    
(15,398
)
                 
截至2023年6月30日止六個月，營運虧損較截至2022年6月30日止六個月增加410萬美元，或33%，反映上述因素 。
    
(0.57
)
    
(0.98
)
財務費用
    
80,732,123
      
19,463,935
  

 
與截至2022年6月30日的6個月相比，截至2023年6月30日的6個月的財務支出增加了2290萬美元，增幅為354%。增加的主要原因是遠期購買協議的估值變動2,410萬美元，該變動是基於本公司普通股市價的下降，但部分被基於同樣原因的價格調整股份的估值所產生的財務收入所抵消。貸款利息也增加了140萬美元，但被債務攤銷和認股權證折扣減少90萬美元以及貨幣匯率變動的影響減少170萬美元所抵銷。
 
按權益法核算的公司虧損份額，淨額
 
與截至2022年6月30日的六個月相比，截至2023年6月30日的六個月，按權益法核算的公司虧損份額淨額增加了20萬美元，增幅為135%。
 
所得税
 
在截至2023年6月30日的六個月或截至2022年6月30日的六個月，我們沒有記錄税收優惠或費用。
 
當期淨虧損
 
截至2023年6月30日止六個月的淨虧損較截至2022年6月30日止六個月增加2,720萬美元或143%，反映上述因素 。
 
流動性與資本資源
 
概述
 
我們的主要現金需求是營運資金，包括為我們的研發提供資金，履行我們的合同義務和其他承諾，以及支付我們未償債務的本金和利息 。到目前為止，我們主要通過發行股本和借款，以及從歐空局獲得的贈款和其他資金，為這些營運資金要求和其他費用提供資金。我們擴大業務並實現現金流為正的能力將取決於許多因素，包括我們的營運資金需求、股權或債務融資的可用性，以及隨着時間的推移，我們從運營中產生正現金流的能力，所有這些都取決於我們吸引和留住客户、開發新產品和有效競爭的能力，以及某些我們無法控制的因素。
 
截至2023年6月30日，我們的現金及現金等價物達1,150萬美元，信貸協議項下的金融債務達5,960萬美元。我們預計，只要我們繼續以“實物支付”的方式支付利息，信貸協議項下的未償還金額 將大幅增加，如下所述。
 
因此，我們計劃嘗試在公開市場或非公開市場籌集更多資本，目前正在研究不同的替代方案。如果無法獲得融資，或者融資條件不如預期，我們可能會被迫降低產品開發投資水平或縮減運營規模，這可能會對我們的業務和財務前景產生實質性的不利影響，尋求破產法的保護或完全停止我們的運營。我們預計，如果MDA交易按照此處規定的條款完成，我們對新外部資本的短期需求將得到緩解。
 
關於丙二醛交易，成交時應付給本公司的金額為1,800萬美元，在緊接成交後的七個月期間應向本公司支付2,000萬美元 。請參閲上面的“我們的公司-最近的發展”。
 
2022年11月21日首次提交給美國證券交易委員會的F-1表格註冊表中列出的出售股東根據該註冊表出售我們的普通股，我們根據股權信用額度出售我們的普通股，或根據遠期購買協議加速到期對價(定義如下)(結算於我們的 股票)可能對我們證券的市場價格產生重大不利影響，進而可能，對我們在公開或非公開市場籌集額外資本的能力或籌集此類資本的條款造成重大不利影響。此外，最近我們股價的下跌意味着我們根據股權信用額度安排籌集新資本的能力可能會大大低於我們最初的預期。股權信用額度安排根據股票的日平均交易量限制了我們可以出售的股票數量。
 
我們的估計是基於可能被證明是錯誤的假設，我們可以比預期更快地利用我們可用的資本資源。不斷變化的 環境還可能導致我們消耗資本的速度快於我們當前的預期，我們可能需要花費比當前預期更多的資金。如果我們成功地克服了短期融資挑戰，從長遠來看，我們可能會決定開發新產品、進入新市場，或者新建或擴大現有的製造設施，任何這些都需要大量的額外資本。預計將推動我們未來業績的衞星通信系統的開發和工程以及商業發射的完成時間尚不確定。這些產品的商業化還可能帶來不可預測的成本 和延誤，並受到重大風險、不確定性和意外情況的影響，其中許多是我們無法控制的。其中某些風險和不確定因素在本文其他地方的“關於前瞻性陳述的警示聲明”中以及在年度報告中題為“第3項.關鍵信息-D.風險因素”一節中有更詳細的描述，包括但不限於商業條件的變化、供應鏈的持續挑戰、新冠肺炎大流行或其他流行病造成的其他中斷、自然災害或我們無法控制的事件，以及政府對此的反應、地緣政治不確定性、競爭壓力、監管發展或停止或減少公共部門研發資金，以及其他潛在的事態發展。
 
債務和其他融資安排
 
截至2023年6月30日，我們的總借款(不包括租賃負債)約為5,960萬美元，所有這些都是信貸協議下的長期債務，我們用所得資金的一部分來償還之前的借款。
 
2022年債務融資
 
在預期業務合併的情況下，我們於2022年2月1日與Francisco Partners(“FP”)訂立信貸協議，根據該協議，我們以定期貸款形式借入本金總額5,500萬美元，並由我們的某些附屬公司提供擔保。信貸協議項下的債務以對我們的幾乎所有資產和擔保人的資產的留置權和擔保權益作為擔保。為了保持流動性並讓我們有更多時間評估我們的融資和戰略選擇，我們於2023年4月23日簽訂了信貸協議的豁免和第二修正案，其中包括：(I)免除某些違約或潛在違約，(Ii)允許我們在現金餘額低於1250萬美元的情況下以實物支付2023年的利息，(Iii) 暫時將吾等於2023年4月及5月的最低現金要求分別由1,000萬美元減至8,000,000美元及7,000,000美元，其後分別減至1,000萬美元，外加足以支付本公司及附屬公司逾期60天應付賬款的金額，(Iv)將貸款利率提高至SOFR+9.50%(SOFR下限為3%)，及(V)為吾等提供若干額外的報告責任。信貸 協議規定定期貸款於2026年2月1日到期。
 
信貸協議包含限制我們開展業務的方式和我們採取某些行動的能力的習慣契約。特別是，它限制了我們 產生額外債務或留置權、將資產處置給第三方、回購我們的股票和支付股息的能力。信貸協議還規定了一項財務維持契約，要求只要我們 的槓桿率(債務對綜合調整後EBITDA的比率(定義見信貸協議)大於或等於6.00至1.00)，SatixFy必須在2023年4月和5月分別維持800萬美元和700萬美元的最低現金餘額，此後至1000萬美元。在每種情況下，外加一筆足以支付其及其子公司超過60天到期的應付賬款的金額，這些現金存放在存款賬户中，以代理人為受益人的擔保權益。信貸協議還包含慣例違約事件，規定貸款人有權在發生違約事件時自動加快償還貸款的速度。
 
2023年6月5日，SatixFy收到一筆1,000萬美元的預付款，將用於其空間級芯片的未來訂單，這筆預付款與預購協議項下與MacDonald Dettwler和聯營公司(MDA的關聯公司)的客户協議有關，與此相關，SatixFy與貸款人簽訂了現有信貸協議的修正案，以支持SatixFy 持續努力改善其流動性狀況。見“我們的公司--最新發展”。

關於信貸協議，SatixFy亦於2022年2月1日訂立股權授予協議，根據該協議，SatixFy根據信貸協議向貸款人發行808,907股普通股，每股面值(“SatixFy普通股”)(“SatixFy普通股”)(於生效成交前資本重組前)，代價為所藉資金。
 
股權信用額度
 
於執行業務合併協議的同時，SatixFy及CF主體投資有限責任公司(“CF主體投資”)訂立該若干CF購買 協議及若干關於設立股權信貸額度(“股權信貸額度”)的CF登記權協議。根據《CF採購協議》，本公司有權向CF 出售至多(I)新發行的SatixFy普通股本金總額77,250,000美元(在下文討論的股權信貸額度下的銷售中的3.0%收購價格折扣之前)和 (Ii)相等於投票權的19.99%的股份數目或SatixFy普通股的數目(在實施業務合併及其他擬進行的其他交易後已發行及已發行的普通股)之間的較小者根據業務合併協議(“交易所上限”)，受CF採購協議中規定的某些例外情況的限制。
 
在滿足CF購買協議所載購買義務的條件(“生效日期”)後，包括根據CF 登記權協議，擁有一份涵蓋根據美國證券交易委員會宣佈生效的CF購買協議(發生於2023年5月24日)轉售股份的登記聲明，以及向美國證券交易委員會提交與此相關的最終招股説明書，SatixFy將擁有權利，但沒有義務，在生效日期起及生效後的36個月期間內，不時全權酌情指示中信投資於任何交易日在紐約證券交易所開始交易SatixFy 普通股前，向中金投資發出書面通知，以購買中金購買協議中所載的指定最高金額的普通股。惟其所有普通股均須受本公司之前根據本公司收購協議購買之所有普通股所規限，惟本公司迄今已按本公司收購協議所載，以電子方式收取本公司所有普通股。SatixFy可根據CF購買協議選擇出售予CF信安投資的普通股的購買價將由 參考SatixFy普通股的本協議於購買之日界定的VWAP而釐定，當時SatixFy已適時向CF Master Investments發出書面通知，指示其根據CF購買協議購買其普通股 股份，減去該等VWAP的固定3.0%折扣。
 
自生效日期起及生效後，SatixFy將控制向CF信安投資出售其普通股的任何時間和金額。根據CF購買協議將其普通股實際出售給CF 信安投資將取決於SatixFy不時決定的各種因素，包括(其中包括)市場狀況、其普通股的交易價 以及SatixFy對融資資源的需求。
 
遠期購房協議
 
 
2022年10月24日，耐力、SatixFy、SatixFy MS和Vella Opportunity Fund SPV LLC-Series 7(“Vella”)就場外股權預付遠期交易(“遠期購買交易”)達成協議，該協議隨後於2022年10月25日修訂(經修訂的“遠期購買協議”)。於訂立修訂後，耐力、SatixFy、SatixFy MS及Vella與ACM ARRT G LLC(連同“賣方”)訂立轉讓及創新協議，據此，Vella根據遠期購買協議將其有關最多4,000,000股標的股份的權利及責任轉讓予ACM ARRT G LLC。
 
根據遠期購買協議的條款，賣方於成交前透過公開市場經紀購入(I)8,294,284股耐力A類普通股(該等股份為“循環股”)，(I)向耐力A類普通股持有人(耐力或耐力聯屬公司除外)(包括先前已選擇根據耐力經修訂及重訂的組織章程大綱及細則(“管治文件”)所載贖回權贖回其耐力A類普通股的持有人)(該等持有人，“贖回持有人”)及(Ii)額外250,000股耐力A類普通股合共250,000股組成“股份代價”。此外，於業務合併完成後，吾等根據遠期購買協議以私募方式向Vella， 增發1,605,100股SatixFy普通股(“增發股份”)。受遠期購買協議規限的股份總數( “股份數目”)將為(A)循環股份數目及(B)任何額外股份數目(合起來為“標的股份”)的總和。標的股份不包括股份對價。在某些情況下，股票數量 可能會在股票出售後減少，如下所述。賣方同意為SatixFy的利益而持有破產偏遠特別目的工具的標的股份，而不贖回與業務合併有關的該等股份，以減少與業務合併有關的贖回股份數目。賣方也不得實益持有SatixFy 9.9%的已發行普通股。
 
根據遠期購買協議，賣方直接從耐力信託賬户持有的資金中獲得約86,500,000美元，該金額等於(I)在耐力贖回通知截止日期前向投資者指示的每股贖回價格(“贖回價格”)乘以循環股份(“預付款金額”)的乘積，及(Ii)任何股份對價(定義見下文)乘以贖回價格的 乘積。賣方對股份代價股份並無其他責任，但須根據有效的登記聲明(或證券法下的豁免)出售該等股份。因此，於業務合併完成時，並無因遠期購買協議而產生的現金淨增 。
 
根據遠期購買協議，吾等於2022年11月11日向美國證券交易委員會提交了一份登記聲明，其中包括根據證券法登記標的股份的轉售和股份代價。賣方向SatixFy支付了約1,000萬美元(包括賣方在業務合併結束前購買的標的股份 840萬美元和業務合併結束後向Vella發行的額外股份160萬美元)。賣方 可不時酌情決定出售標的股份而無須向SatixFy付款(“差額銷售”)，直至該等差額銷售所得款項總額相等於(X)股份數目 及(Y)與業務合併有關而應付的每股耐久A類普通股的贖回價格(約每股10.13美元)的乘積的10%(“預付差額”)。當差額銷售產生的毛利金額等於預付款差額時，賣方應向SatixFy支付相當於預付款差額25%的金額，隨後差額銷售的所有收益應在SatixFy(25%)和賣方(75%)之間平分。在上述差額銷售所得毛利達到預付款差額的133.33%之前，賣方不得再進行任何 差額銷售。SatixFy已同意，將不會發行任何SatixFy普通股，或可轉換、可行使或可交換為SatixFy普通股的證券或債務，直到 差額銷售產生的毛收入等於預付款缺口為止，但根據SatixFy的主動股權補償計劃和根據股權信用額度進行的發行除外。
 
賣方也可自行決定出售指定為“OET銷售”的標的股，在賣方通過差額銷售彌補預付款缺口之前，可進行銷售。SatixFy將有權獲得OET出售的收益，等於(X)OET出售標的股票數量乘以(Y)重置價格(定義如下)的乘積，剩餘收益歸賣方所有。收市後，重置價格(“重置價格”)最初為與業務合併有關的每股耐力A類普通股的贖回價格(“重置價格”)，但將於自收盤後第一個歷月開始的每個月的第一個預定交易日(每個“重置日期”)調整至(A)當時重置價格中最低的 ，(B)$10.00及(C)SatixFy普通股在緊接適用的重置日期前十(10)個交易日的成交量加權平均價(“VWAP價格”)，但 不低於$6.00(“底價”)；然而，只要重置價格可進一步降至SatixFy出售、發行或授予任何SatixFy普通股或可轉換或可交換為SatixFy普通股的證券(SatixFy股權補償計劃下的授予或發行或與業務合併相關的認股權證除外)；此外，條件是，在2023年10月25日之後，如果在該日期之後當前重置價格低於8.00美元，並且SatixFy的股票在2023年10月25日至到期日之間的30個交易日中的任何20個交易日內以每股10.00美元以上的價格交易，則下限價格將自動從6.00美元增加到8.00美元，自緊隨30天期間後的交易日起生效，該30天期間將導致下限價格上升。

截至2023年7月1日，賣方已根據銷售差額出售了5,362,440股標的股，總收益約為990萬美元，根據遠期購買協議，仍有4,536,944股標的股可供出售。截至2023年4月1日，重置價格為6.00美元。
 
到期日將是結賬三週年(“到期日”)，但如下文所述加速。於到期日發生時，SatixFy 有責任向賣方支付相等於(A)10,000,000減去根據OET出售而出售的標的股份數目(但不包括根據差額出售而出售的任何標的股份)乘以(B)1.50美元(“到期代價”)的金額。在到期日，SatixFy將有權以SatixFy普通股的形式向賣方交付到期日對價，或以現金形式，根據自(I)到期日開始的30個交易日的每日平均VWAP價格計算，條件是用於支付到期日對價的SatixFy普通股可由賣方自由交易，或(Ii)如果賣方不可自由交易，則為用於支付到期日對價的SatixFy普通股根據證券法登記並交付給賣方的日期，但若上述包含到期對價的SatixFy普通股在到期日後120天內未在美國證券交易委員會登記(在某些情況下，該期限可延長至30天)，SatixFy應向賣方支付相當於到期對價的25%的額外金額。 如果在成交後的12個月內，(X)在成交後12個月內，在該12個月 期間內連續120個交易日內的任何90個交易日內，該期間內90個交易日內的VWAP價格應低於每股1.50美元，或(Y)在成交後24個月內，在該24個月期間內的任何連續45個交易日內，在此期間，30個交易日的VWAP價格應低於每股2.50美元或(B)(X)在交易結束後第45天(或如果美國證券交易委員會通知SatixFy，則在第90天之前)登記聲明未宣佈生效)或(Y)SatixFy不維持註冊聲明的有效性(受遠期購買協議中規定的慣例禁售期例外情況的限制)在(B)的情況下，SatixFy將支付分手費(定義如下)。由於我們的股價持續下跌，賣方有權加快截止本次 展覽之日的到期考量，但尚未這樣做。
 
如果遠期購買交易在到期日之前終止，除非是由於賣方的重大違約，耐力和SatixFy共同和各自也將有義務支付相當於50萬美元外加某些費用和支出的分手費(“分手費”)。

我們已同意賠償賣方、其關聯公司、受讓人和本協議中所述的其他各方(“受賠方”)，使其免受遠期購買協議項下的所有損失、索賠、損害賠償和責任(不包括與賣方出售其持有的任何SatixFy普通股的方式有關的債務)，並向受賠方償還與此類債務相關的合理費用，但其中所述的某些例外情況除外。並已同意支付任何受補償方必須支付的任何金額，如果此類賠償無法獲得或不足以使該方免受損害

賣方放棄與業務合併相關的任何回收股份的贖回權利。

管道融資

在執行業務合併協議的同時，耐力和SatixFy與某些投資者簽訂了該等認購協議。根據認購協議，管道投資者同意認購，而SatixFy同意在緊接業務合併結束前向管道投資者發行及出售合共2,910,000個管道單位，包括(I)一股管道股份及(Ii)一股SatixFy普通股可行使的一股管道認股權證的一半，價格為每股11.50美元，收購價格為每管道單位10.00美元，對於29,100,000美元的總收益，按適用認購協議中規定的條款和條件進行。贊助商的關聯公司同意以與所有其他管道投資者相同的條款和條件購買1,000,000美元的管道單元。每份管道認股權證將使持有者有權以每股11.50美元的行使價獲得一股SatixFy普通股。水管認股權證的條款與現行的耐久認股權證大致相同。

2022年10月27日，SenSegain Prodigy Cayman Fund SP3(“SenSegain”)拖欠其根據其與SatixFy和Enendance的認購協議購買與PIPE融資相關的單位的承諾。作為違約的結果，在訂閲者之前根據認購協議承諾的29,100,000美元中，SatixFy從PIPE融資中獲得了2,000萬美元的 收益。2022年12月12日，我們向紐約縣紐約最高法院提起訴訟，要求SenSegain根據認購協議履行具體義務，或根據認購協議(加上適用的利息和費用)要求SenSegain根據認購協議支付金額的損害賠償金。SatixFy打算履行SenSegain根據認購協議承擔的義務。

根據認購協議的條款，與成交同時，SatixFy將可向SatixFy股東發行的1,175,192股普通股及代表保薦人發行的391,731股普通股存入托管賬户(統稱為“託管股份”)。其中，根據認購協議所述條件，可能已向SenSegain發行的490,000股託管股份必須在業務合併前向SatixFy的 股東和保薦人發放。

如上所述，根據認購協議的條款，SatixFy向託管賬户交付了託管股份，並於2023年3月31日左右將託管股份發放給管道投資者和SatixFy股東。

關於認購協議(據此SatixFy已同意向管道投資者出售管道單位)，SatixFy與Continental訂立認股權證 協議，據此SatixFy發行1,000,000股認股權證，每份認股權證持有人均有權按行使價每股11.50美元購買一股SatixFy普通股，惟須受條款及條款及 所述限制所限。原始PIPE認股權證的發行條款與耐力公共認股權證(相應地，SatixFy公共認股權證)在所有重大方面均相同，但不同之處在於，認購協議中規定了獨特的CUSIP、若干轉售限制和註冊權，以及賬面條目限制圖例。於2023年1月12日，吾等以一對一及無現金方式交換了先前就根據SatixFy A&R認股權證協議條款就新管道認股權證的管道融資而向保薦人及Cantor發出的1,000,000份正本管道認股權證。新的PIPE認股權證具有與公共認股權證相同的 條款，並與公共認股權證相同，不同之處在於它們將帶有限制性傳説，直到適用的PIPE投資者根據有效的註冊聲明或證券法規則 144轉售。

現金流

下表彙總了我們截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月的現金流量表：

截至六月三十日止的六個月期間

用於經營活動的現金淨額

用於投資活動的現金淨額

融資活動提供的現金淨額

(減少)現金及現金等價物增加

用於經營活動的現金淨額

截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月，經營活動中使用的淨現金分別為1020萬美元和2120萬美元。減少1,100萬美元反映。 2023年權證負債公允價值支出為2,410萬美元，而2022年收入為10萬美元，2023年貸款財務支出為460萬美元，2022年為40萬美元，以及我們營運資本的演變。營運資本的主要驅動因素是客户預付款，與2022年的1,150萬美元相比，2023年增加了880萬美元，主要反映了2023年6月預購協議下的預付款，但被歐空局預付款的下降部分抵消了，預付款在2023年減少了70萬美元，而2022年增加了390萬美元，其他流動資產(主要包括預付的 費用和應計税收抵免)，2023年減少了100萬美元，而2022年減少了440萬美元；貿易應付款、應付賬款和應計費用，2023年總共減少了290萬美元，而2022年增加了770萬美元。

用於投資活動的現金淨額

截至2023年6月30日和2022年6月30日的6個月，用於投資活動的淨現金分別為3.7萬美元和6.8萬美元。減少31000美元，主要是由於購置的財產和設備減少。

融資活動提供的現金淨額

截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月，融資活動提供的淨現金分別為960萬美元和3810萬美元。減少2,850萬美元主要是由於從一家金融機構接收的長期貸款減少5,080萬美元和股票發行量減少700萬美元，但被銀行和股東的貸款償還減少1,880萬美元以及從衍生工具獲得的現金增加1,000萬美元所抵銷。

趨勢信息。

除本文其他地方披露的或本展覽涉及的6-K表格(包括6-K表格的其他展示)外，我們不知道2023年1月1日至2023年6月30日期間的任何趨勢、不確定性、要求、承諾或事件可能對我們的收入、收入、盈利能力、流動性或資本資源產生重大不利影響，或導致 我們披露的財務信息不一定指示未來的經營業績或財務狀況。

表外安排。

在本報告所述期間，我們沒有、目前也沒有任何表外安排對我們的財務狀況、收入或支出、運營結果、流動性、資本支出或資本資源產生或可能產生當前或未來影響。

法律訴訟

請參閲上文“-流動性和資本資源-債務和其他融資安排-管道融資”一節，瞭解有關我們對SenSegain的申訴的進一步 信息。

2023年6月，Alta Partners，LLC(“Alta”)向美國紐約南區地區法院起訴SatixFy，聲稱SatixFy違反了與據稱由Alta持有的某些公開認股權證有關的權證協議，索賠金額不詳。我們打算積極為此案辯護。

在正常業務過程中，我們可能會不時受到其他法律程序和索賠的影響。 無論結果如何，訴訟都可能因辯護和和解成本、管理資源分流等因素而對我們產生不利影響。
 
展品99.4
 
   
執行版本
  
   
2023
    
2022
  
同意、豁免和對信貸協議的第三次修正
    
(10,240
)
    
(21,202
)
本同意書、豁免書和信貸協議第三修正案(本修正案)日期為2023年6月2日(修正案生效日期)，由根據以色列法律成立的有限責任公司SatixFy Communications Ltd.(公司註冊號為51-613503-5)、貸款方(貸款人)和作為行政代理人的威爾明頓儲蓄基金協會(FSB)簽訂。“管理代理”)。
    
(37
)
    
(68
)
獨奏會
    
9,598
      
38,138
  
鑑於借款人、貸款人和行政代理是日期為2022年2月1日的信貸協議(由日期為2022年9月13日的信貸協議第一修正案修訂，並經日期為2023年4月23日的特定豁免和信貸協議第二修正案進一步修訂，並經不時重述或修改的《現有信貸協議》修訂)的當事方；
    
(679
)
    
16,868
  
 
鑑於借款人已向貸款人提交了一份意向書，日期為借款人與丙二醛有限公司(“丙二醛”)之間的日期，列出了某些交易的主要條款，每種情況下均按意向書中所列的條款和條件(該意向書、“意向書”和其中所述的交易，統稱為“潛在銷售交易”)；
 
鑑於，根據現行信貸協議第6.11條，借款人必須維持合格的最低現金水平(“最低現金要求”)；
 
鑑於，由於借款人未能維持最低現金要求(統稱為“指定違約”)，違約事件已經發生並仍在繼續；
 
鑑於借款人希望簽訂意向書和潛在銷售交易，並已要求行政代理和貸款人同意對現有信貸協議進行某些修訂，以適應意向書和潛在銷售交易；
 
鑑於借款人已請求免除指明的違約；以及
 
鑑於，構成所需貸款人的行政代理和本協議的貸款方已同意放棄指定的違約，並對現有信貸協議進行某些修改，在每種情況下均按本協議規定的條款和條件進行修改。
 
因此，現在，考慮到前述和本協議所載的相互契約，併為其他良好和有價值的對價，在此確認其充分和有效，本協議雙方同意如下：
 
第1節介紹了以下定義：解釋。
 
(A)使用不同的定義術語。本修正案中使用的所有大寫術語(包括在本修正案的摘錄中)以及本修正案中未另行定義的所有大寫術語應具有現有信貸協議中賦予它們的含義。
 
(二)不同國家、不同國家、不同解釋。現有信貸協議第1.02節和第1.03節中規定的解釋規則應適用於本修正案，並通過本參考併入本文。

第2節包括了對異議和棄權書的異議和棄權。

(A)根據《意向書》，MDA應在簽署《意向書》和修訂《SatixFy Space Systems UK，Ltd.》與MacDonald，Dettwler and Associates 公司於2022年1月27日簽訂的現有定價和預購協議(“預購協議”)後，向借款人支付1,000,000美元。根據意向書和該修正案(“預付款”)中規定的條件。在簽署意向書和 本修正案後，行政代理和貸款人同意，不要求預付款和任何其他預購金額(如意向書中所定義)來預付定期貸款。在完成丙二醛銷售交易後，行政代理和貸款人同意不要求購買價格(在意向書中定義)來預付定期貸款。

(B)受制於本協議所載條件(包括在“丙二醛銷售交易”的定義中)、行政代理人及所需貸款人同意丙二醛銷售交易的情況下，借款人同意該等交易。

(C)自修正案生效之日起生效，行政代理和貸款方特此放棄指定的違約。本第2款中的豁免僅在此特定情況下有效，且僅適用於本條款所述的特定目的，並且不允許任何其他或進一步偏離經修訂的信貸協議(定義如下)或任何其他貸款文件的條款和條件，這些條款和條件應繼續完全有效。

第三節包括對現有信貸協議的修訂。在滿足本修正案第4節規定的條件的前提下，對現有信貸協議進行如下修改：

(A)對現有信貸協議的第1.01節進行修改，按適當的字母順序增加以下定義。

“意向書”是指借款人與MDA之間日期為2023年6月2日的特定意向書，該意向書在該日期生效。
 
“mda”指mda有限公司。
 
“”麥德龍蒙特利爾“”是指麥克唐納、德特威勒和聯營公司。
 
“”丙二醛銷售交易“是指(I)按照意向書中規定的條款(或借款人和丙二醛以其他方式商定並經貸款人批准的條款)完成潛在的銷售交易(此類批准不得無理扣留或拖延)；但雙方同意，未在《意向書》中描述的任何條款，或有待未來努力或相互同意的任何條款，均須經貸款人批准(此類批准不得無理扣留或推遲)和(Ii)取決於最終協議(如《意向書》中所定義)的簽署和交付，其形式和實質為貸款人合理接受(且貸款人應已提供最終協議的書面批准，可以通過電子郵件，致確認批准的 行政代理)。“
 
“MDA安全協議”是指借款人SatixFy UK Limited、SatixFy以色列有限公司、SatixFy Space Systems UK Ltd和MDA蒙特利爾之間於2023年6月2日生效的某些安全協議和擔保。

“《MDA安全文件》是指《MDA安全協議》以及根據該協議簽署和交付的每一份其他安全協議和其他文書以及文件。
 
“預購協議”是指SatixFy Space Systems UK，Ltd.和MDA蒙特利爾之間於2022年1月27日簽訂的某些定價和預購協議，該協議經SatixFy Space Systems UK，Ltd.、SatixFy UK Limited和MDA蒙特利爾之間於2023年6月2日的定價和預購協議第1號修正案修訂，在該日期生效。
 
“SatixFy股票發行”是指按比例向貸款人(或貸款人指定的某些關聯公司)發行4,100,000股借款人的普通股，每股面值0.0001新謝克爾。
 
“第三修正案”是指借款人、貸款方和行政代理之間的特定同意和第三修正案，自第三修正案生效之日起生效。
 
“第三修正案生效日期”指2023年6月2日。

(B)現將現有《信貸協議》第2.14(A)節全部刪除，代之以：
 
“(A)定期貸款。定期貸款的利息如下：(I)自生效日期起至2022年12月31日止，年利率 相等於9.50%；(Ii)自2022年12月31日起，年利率相等於SOFR加9.50%；及(Iii)於完成丙二醛出售交易及發行SatixFy股份時，年利率相等於SOFR加8.00%；但按照第(Iii)款的規定，年利率不得超過12.50釐。“
 
(C)現將現有《信貸協議》第2.14(D)節全部刪除，代之以：

“(D)支付利息。定期貸款的利息應在每次付息之日及本協議規定的其他時間到期並以現金拖欠；但(I)就2023年3月31日到期的應計未付利息金額而言，該等未付利息金額的100%須加至該等定期貸款於2023年3月31日的未償還本金餘額中；(Ii)有關於2023年6月30日、2023年9月29日及2023年12月29日到期的應計未付利息金額，如在截至6月28日營業時間結束時，2023年(關於2023年6月30日的付息日)、2023年9月27日(關於2023年9月27日的付息日)和2023年12月27日(關於2023年12月29日的付息日)，貸款當事人在存款賬户或證券賬户中有現金餘額，在預告支付該付息日的應計和未付利息後， 不到12,500,000美元，借款人可以通過在緊接該付息日期之前的營業日向行政代理和貸款人遞交書面通知，合理詳細地列出該計算方法，將此類未付利息金額的100%添加到定期貸款的未償還本金餘額中，截至付息日期，以及(Iii)從(X)借款人和MDA簽署LOI之日起，以及(Y)借款人收到預付款(如第三修正案所定義)之日起至2024年6月28日，在該期間內，定期貸款的應計利息和未付利息的100%應在該期間內的每個適用付息日計入定期貸款的未償還本金餘額。計入未償還本金的應計利息的金額，此後應根據第2.14節計息，否則應被視為本協議中的定期貸款。如果償還或提前償還任何定期貸款，應在償還或提前償還之日支付本金的應計利息。本協議項下的利息應在任何破產事件之前和之後根據本協議條款到期並支付。

(D)現將現有《信貸協議》第6.02(J)節全部刪除，代之以：
 
“(J)根據預購協議，保證借款人和附屬擔保人就預購金額承擔不超過30,000,000美元(定義見預購協議)的留置權；”
 
(E)對現有的信貸協議第6.10節進行修改，增加以下(D)項：

“(D)借款人不得、也不得允許其任何附屬公司支付或要約支付任何款項、預付款、或 以其他方式可選地或自願地使與預購協議相關的應付MDA或MDA蒙特利爾的任何金額的資金失效或分離，直至(I)每筆定期貸款的本金和利息以及根據本協議應支付的所有費用和其他金額應全額支付，以及(Ii)只要沒有發生破產或違約支付事件且仍在繼續，2026年2月1日；但(X)上述規定並不禁止借款人或其任何附屬公司以預購協議第5節第一段所設想的方式將預購金額(在預購協議中定義)的任何部分用於產品的購買價格，以及(Y)在根據其條款終止LOI或完成 MDA銷售交易時，本條款第6.10(D)款不再適用於在簽署《意向書》之前由蒙特利爾麥德龍公司支付給借款人的預購金額中最初的10,000,000美元。
 
(F)現將現有《信貸協議》第6.11節全部刪除，代之以：
 
“第6.11節金融契約。借款人不得允許合格現金在任何時候少於：
 
(A)從生效之日起至第二修正案生效之日止期間的債務總額為10,000,000美元，外加貸款當事人根據《國際財務報告準則》規定的應付賬款總額
 
這是
 
與此類賬户相關的到期日之後的第 天；

(B)從第二修正案生效之日起至2023年4月30日(包括該日)的債務為8,000,000美元，外加貸款當事人根據國際財務報告準則應支付的賬款總額。

這是

2
與此類賬户相關的到期日之後的第 天；
 
(C)從2023年5月1日至2023年5月31日(包括2023年5月31日)的債務總額為700萬美元，外加貸款當事人根據國際財務報告準則支付的應付賬款總額

這是
 
與該等賬目有關的到期日後一天；及
 
(D)從2023年6月1日起向借款方支付1000萬美元，外加貸款方根據《國際財務報告準則》支付的應付賬款總額。
 
這是
 
在與該等賬户相關的到期日之後的第二天；但條件是，儘管第6.11節有任何相反規定，本第6.11節的適用範圍應放棄：(I)從第三修正案開始至根據其條款終止意向書之日為止，以及(Ii)在完成丙二醛銷售交易和發生SatixFy股票發行時；
 
(如上所述，“流動性公約”)。流動資金契約應接受測試
 
(I)自生效日期起至借款人根據第5.01(C)節提交高級人員證書之日止，證明借款人在適用參考期的最後一天的總槓桿率小於或等於6.00至
 
3
1.00和(Ii)自第5.01(C)節規定的任何高級人員證書交付之日起及交付後開始，證明借款人截至適用參考期最後一天的總槓桿大於或等於6.00至1.00(應理解為，如果要求交付的任何該等高級人員證書未交付，流動性自第5.01(C)節要求交付證書之日起生效)，直至根據第5.01(C)節交付證明借款人截至適用參考期最後一天的總槓桿率小於或等於6.00至1.00的高級人員證書為止。
 
(G)現將現有《信貸協議》第6.14節全部刪除，代之以：
 
“第6.14節重要合同和組織文件。借款人不會、也不會允許借款人或其任何子公司：(I)修改其或其組織文件，但不會對擔保文件下的行政代理的留置權和擔保權益產生任何實質性不利影響的修改除外。(Ii)訂立、修改或允許對以下任何條款進行修改、終止或放棄：未經貸款人事先書面同意的任何重大合同(此類同意不得無理扣留或拖延)；但除非貸款人在收到借款人的書面通知後五(5)個工作日內向借款人發出書面通知表示反對，或(Iii)訂立、修訂或允許對意向書、預購協議、丙二醛安全文件和 最終協議(如意向書所定義)的任何條款進行修改或終止或放棄，否則貸款人應被視為已同意任何此類登記、修訂、終止或豁免。未經貸款人事先書面同意(此類同意不得被無理扣留或延遲)，但對行政代理或貸款人沒有任何實質性不利影響的修改或豁免除外。

第4節規定了有效性的條件。本修正案第 第2節和第3節的有效性應以滿足下列每個先決條件為前提：
 
(A)修訂《憲法》和《憲法修正案》。行政代理人應已收到本修正案，由行政代理人、出借人和借款人執行。
 
(B)承認和重申這一點。行政代理應已收到由每個附屬擔保人簽署的、日期為《修訂生效日期》的確認和重申，其形式和內容應合理地令行政代理和所需貸款人滿意。

(三)申報人、申報人、結算人。行政代理應已收到借款人的授權官員的證書，日期為修訂生效日期(I)證明本修訂第4(D)條所述事項，(Ii)附上由各方正式簽署的意向書、預購協議(及其修正案)和MDA擔保協議的真實和正確副本，以及(Iii)借款人董事會決議的副本，批准並授權 執行、交付和履行本第三修正案。(D)沒有違約；沒有違約；沒有違約。在本修正案生效後，立即：(I)對現有信貸協議(經本修正案修訂的《經修訂信貸協議》)第三條及其他貸款文件中所載的陳述及保證在修訂生效日期當日及截至該日在各重大方面均屬真實及正確的聲明及保證作出承諾(但任何該等聲明或保證因重要性或提及重大不利影響而有保留的情況除外，在此情況下，該聲明或保證在各方面均屬真實及正確)，除非該等陳述或保證明確與較早日期有關，在此情況下，該等陳述或保證在該較早日期在所有重要方面均屬真實及正確(但任何該等陳述或保證因重要性或提及重大不利影響而受限制的情況除外，在此情況下，該陳述或保證在該較早日期在各方面均屬真實、正確及完整)；和

(二)確認不存在違約或違約事件。第5節包括交易前、交易結束後和交易結束後。(A)在完成丙二醛銷售交易的同時，行政代理和貸款人應已收到借款人截至該日期的授權官員的證書(I)證明丙二醛銷售交易已完成，以及(Ii)附上最終協議和丙二醛擔保文件(丙二醛擔保協議除外)的真實而正確的副本。

(B)在完成丙二醛銷售交易的同時，借款人應向行政代理和貸款人提交一份未來12個月的形式上的業務計劃，該計劃(I)已得到借款人董事會的批准，(Ii)與借款人對產品核心開發的重點(定義見 意向書)一致，及(Iii)貸款人合理地滿意。(C)應在丙二醛銷售交易完成後四(4)個工作日內向借款方提交書面確認(I)SatixFy股票發行應已發生，(Ii)借款人應已就與SatixFy股票發行相關的税收要求向貸款人提交書面確認，其形式與生效日期基本相似，貸款人應已提供通知，通知可以通過電子郵件發送，致確認該簽發的行政代理。(D)在修訂生效日期後的一(1)個工作日內，借款人應已繳入立即可用的資金、行政代理和出借方不超過75,000美元的所有合理和有文件記錄的成本和開支，以及與談判、準備、在本修正案生效之日或之後簽署和交付本修正案以及與本修正案相關的任何其他文件。
 
4
(E)在2023年6月7日之前，借款人應已收到預付款，並向貸款人提交了收到此類付款的書面確認 (可以通過電子郵件)。(F)無論本協議或任何其他貸款文件中是否有相反規定，借款人如未能在本協議規定的期限內履行本第5款規定的任何義務，將自動導致違約事件。第6節規定了三個不同的類別，一個是其他類別。
 
(A)將所有貸款文件刪除，否則不受影響；重申。除根據本協議明確修訂或在本協議中提及的情況外，現有的信貸協議和其他貸款文件應保持不變，並具有全部效力和效力，並在此予以批准和確認。貸款人和行政代理對本修正案的執行和交付或接受，不應被視為創建了一個交易過程，或以其他方式創建了任何明示或默示的責任，以便在未來提供任何其他或 進一步的修改、同意或豁免。借款人在此重申根據《擔保協議》第3節和任何其他適用擔保文件授予的擔保，並在此重申，該抵押品的擔保以經修訂的信貸協議和其他貸款文件下的所有擔保債務(如擔保協議中的定義)為擔保。
(二)不滿足條件，不滿足條件。為了確定是否符合第4條規定的條件， 簽署本修正案的每個貸款人應被視為已同意、批准、接受或滿意根據本修正案要求貸款人同意、批准、接受或滿意的每一份文件或其他事項，除非行政代理在修正案生效日期之前收到該貸款人的通知，説明其反對意見。就本修正案的所有目的而言，簽署本修正案的貸款人構成 所需的貸款人。
(三)發佈一份新的報告。考慮到本協議中包含的行政代理和每個貸款人之間的協議，以及其他良好和有價值的對價，借款人在此確認這些協議的收據和充分性，借款人代表自己、其他貸款當事人及其繼承人、受讓人和其他法定代表，在此完全、絕對、無條件和不可撤銷地解除、出讓和永久解除行政代理和每個貸款人、其及其繼承人和受讓人的責任。及其及其現任股東、附屬公司、子公司、分公司、前任、董事、高級管理人員、律師、僱員、代理人和其他代表(行政代理、貸款人和所有此類其他人，以下統稱為“放貸人”，並單獨稱為“放貸人”)，所有要求、行動、訴訟原因、訴訟、契諾、合同、爭議、協議、承諾、款項、帳目、票據、計算、損害賠償以及任何和所有其他索賠、反索賠、抗辯權、抵銷權、索償要求和責任 借款人、任何其他借款方或其任何繼承人、受讓人或其他法定代表人現在或以後可能擁有、持有的、在法律和衡平法上已知或未知、可疑或未被懷疑的任何名稱和性質。在本修正案的日期或日期之前的任何時間發生的任何情況、訴訟、因由或事情，包括但不限於現有信貸協議或任何其他貸款文件或交易，或根據現有信貸協議或與之相關的任何其他貸款文件或交易(統稱為，“已公佈的索賠”)。借款人理解、承認並同意上文所述的免責聲明(“免責聲明”) 可作為全面和完整的抗辯理由，並可用作禁止違反該等免責聲明的規定而提起、起訴或試圖提起的任何訴訟、訴訟或其他訴訟的依據。借款人同意，現在可以斷言或以後可能被發現的任何事實、事件、情況、證據或交易不得以任何方式影響上文所述放行的最終、絕對和無條件性質。在不具備上述一般性的情況下，借款人特此放棄任何法規或原則的規定，以防止一般免除延伸至解除方未知的索賠 。借款人承認，本節中的協議旨在完全滿足與已發佈索賠相關的所有或任何聲稱的傷害或損害。借款人承認，免責聲明構成對行政代理和貸款人簽訂本修正案的實質性誘因，如果沒有行政代理和 貸款人對免責聲明在任何情況下都有效和可強制執行的期望，行政代理和貸款人不會這樣做。儘管有前述第6(C)條的規定，本修正案的任何內容都不打算、也不應解除借款人在本修正案項下的權利和義務，或禁止借款人尋求執行或實施本修正案。

(D)不信任、不信任、不信任。借款人特此向行政代理和貸款人確認並確認其基於自身調查和自身原因執行本修正案，而不依賴於任何其他人或其代表的任何協議、陳述、理解或溝通。
 
(五)具有法律約束力。本修正案對每一方的繼任者和 允許的受讓人具有約束力，並使其受益。
 
(六)完善法律法規和法律法規。本修正案受紐約州法律管轄，並根據紐約州法律進行解釋和執行。
 
(G)同意將現有信貸協議的第9.09(B)條、第9.09(C)條、第9.09(D)條和第9.10條在必要的變通後併入本協議。
 
(H)演唱會、演唱會、演奏會和演奏會。本修正案中的章節和小節標題僅為方便參考而包括在此，不得出於任何其他目的構成本修正案的一部分，也不得賦予其任何實質效力。本修正案開頭的朗誦是真實和正確的，這些朗誦包含在本修正案中，是修正案的一部分。

5
(I)修訂；修訂。本修正案和貸款文件代表關於該標的的完整協議，並取代先前關於該標的的談判或協議。各方之間關於本修正案和貸款文件主題的所有先前協議、諒解、陳述、擔保和談判均合併到本修正案和貸款文件中。
 
(J)確保規定的可分割性。在確定任何條款的可執行性時，本修正案的每一條款均可與其他條款分開。
 
(K)合作伙伴、合作伙伴和合作夥伴。本修正案可以在任何數量的副本中執行，也可以由不同的各方在不同的副本上執行，每個副本在執行和交付時都是一份正本，所有這些副本加在一起構成一項修正案。通過傳真、便攜文件格式(.pdf)或其他電子傳輸方式交付本修正案簽名頁的已執行副本與手動交付副本的效果相同。
 
(L)簽署了三份貸款文件。本修正案及其相關文件構成貸款文件。
 
(M)允許電子執行某些其他文件。本修正案中的“執行”、“執行”、“簽署”、“簽字”等詞語和類似含義的詞語和本修正案中擬進行的交易應視為包括電子簽名、在行政代理批准的電子平臺上以電子方式匹配轉讓條款和合同形式，或以電子形式保存記錄，每一項均具有相同的法律效力。在任何適用法律，包括《聯邦全球和國家商務電子簽名法》、《紐約州電子簽名和記錄法》或基於《統一電子交易法》的任何其他類似州法律中規定的範圍內，作為手動簽署的簽名或使用紙質記錄保存系統的有效性或可執行性。
 
頁面餘額故意留空；簽名頁面緊隨其後

自上述F1ז日期起，合同雙方已正式簽署本修正案，特此為證。
 
SATIXFY通信有限公司
 
作為借款人
 
發信人：

/s/Oren Harari
 
6
姓名：奧倫·哈拉里
 
職務：臨時首席財務官
 
發信人：

/s/Yoav Leibovitch
 
7
姓名：約阿夫·萊博維奇
 
職務：執行主席
 
同意書和信貸協議第三修正案的簽字頁
 
威爾明頓儲蓄基金協會，
 
作為管理代理
 
發信人：

/s/Raye Goldsborough
 
姓名：雷伊·戈德斯伯勒
 
職務：總裁副
 
FP Credit Partners II AIV，L.P.，
 
[作為貸款人]

8
發信人：FP Credit Partners GP II，L.P.

  ITS：普通合夥人
  
  作者：FP Credit Partners GP II Management，LLC
  
       

ITS：普通合夥人
 發信人：  
    姓名：斯科特·艾森伯格
  
    標題：經營董事
  
       
  FP信貸合作伙伴菲尼克斯II AIV，L.P.
 作為貸款人
  
    發信人：FP Credit Partners GP II，L.P.  
    ITS：普通合夥人
  

[作者：FP Credit Partners GP II Management，LLC]
  ITS：普通合夥人  
  發信人：
  
       

姓名：斯科特·艾森伯格
 職位：管理合夥人  
    同意書和信貸協議第三修正案的簽字頁  
    威爾明頓儲蓄基金協會，  
       
  作為管理代理  
  發信人：  
     
  姓名：雷伊·戈德斯伯勒  
  職務：總裁副  
     
  FP Credit Partners II AIV，L.P.，
  
  作為貸款人  
     
  發信人：FP Credit Partners GP II，L.P.
 
    ITS：普通合夥人  
    作者：FP Credit Partners GP II Management，LLC  
       
 
ITS：普通合夥人
  
  發信人：  
     
  /s/斯科特·艾森伯格
  
  姓名：斯科特·艾森伯格  
     
  標題：經營董事
  
  FP信貸合作伙伴菲尼克斯II AIV，L.P.  
       
  作為貸款人
 
    發信人：FP Credit Partners GP II，L.P.  
    ITS：普通合夥人  

[作者：FP Credit Partners GP II Management，LLC]


  ITS：普通合夥人  
  發信人：  
       
  /s/斯科特·艾森伯格
 
    姓名：斯科特·艾森伯格  
    職位：管理合夥人  
       
 
同意書和信貸協議第三修正案的簽字頁
  
  FP信貸合作伙伴AIV，L.P.，  
     
  作為貸款人
  
  發信人：FP Credit Partners GP，L.P.  
 
 
  ITS：普通合夥人
  
  作者：FP Credit Partners GP Management，LLC  
     
  ITS：普通合夥人
 發信人：  
    /s/斯科特·艾森伯格  
    姓名：斯科特·艾森伯格  
       
  職位：管理合夥人  
  FP信貸合作伙伴菲尼克斯AIV，L.P.  
     
  作為貸款人
  
  發信人：FP Credit Partners GP，L.P.  
     
  ITS：普通合夥人
  
  作者：FP Credit Partners GP Management，LLC  
       
  ITS：普通合夥人
 發信人：  
    /s/斯科特·艾森伯格  
    姓名：斯科特·艾森伯格  

[職位：管理合夥人]


  同意書和信貸協議第三修正案的簽字頁  
  承認和重申  
     
  2023年6月2日
  
  通過簽署本協議，各附屬擔保人在此明確(A)表示並保證(I)公司或有限責任公司(視情況而定)有權簽署、交付和履行本確認和重申，(Ii)它已採取一切必要的公司或其他行動授權簽署、交付和履行本確認和重申，(Iii)本確認和重申已代表該附屬擔保人正式簽署和交付。和(4)本承認和重申構成該附屬擔保人的一項法律、有效和具有約束力的義務，可根據其條款對其強制執行，但可執行性可能受到適用的破產、破產、重組、暫緩執行或影響債權人權利一般強制執行的類似法律和一般衡平法原則的限制(無論是通過衡平法程序或法律尋求強制執行)，(B)同意根據以色列法律成立的有限責任公司SatixFy Communications Ltd.(公司註冊號為51-613503-5)、出借人一方和作為出借人行政代理人的威爾明頓儲蓄基金協會之間簽署的截至本協議日期的同意和第三項信貸協議修正案(“修正案”)；此處使用的所有大寫未定義術語應具有修正案中指定的含義，如果未在修正案中定義，則應具有經修訂的信貸協議(如修正案中的定義)所賦予的含義，以及(C)承認經修訂的信貸協議及其所屬的其他貸款文件中規定的契諾、陳述、擔保和其他義務仍然完全有效。為進一步説明上述事項，各附屬擔保人(I)確認在擔保文件中或根據擔保文件授予的每項留置權均有效且存續，(Ii)同意本協議不得以任何方式損害或以其他方式不利影響在擔保文件中或根據擔保文件授予的任何留置權，(Iii)重申其對擔保義務的擔保，如日期為2月1日的某項擔保所述，2022和(Iv)不可撤銷和無條件地同意修正案第6(C)、(F)和 (G)條在必要的變通後併入本文。  
     
  簽名頁如下
  
  本確認書和重申書於上述第一個寫明的日期正式簽署，特此為證。  
     
  SATIXFY以色列有限公司
 作為輔助擔保人  
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    /s/Oren Harari  
       
  姓名：奧倫·哈拉里  
  職務：臨時首席財務官  
     
  SATIXFY英國有限公司
  
  作為輔助擔保人  
     
  發信人：
  
  姓名：  
       
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[SATIXFY空間系統英國有限公司]

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自上述書面日期起，雙方已正式簽署本確認書和重申書，特此為證。
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/s/梅納赫姆·博科
  
  姓名：梅納赫姆·博科  
       
  標題：董事    
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  /s/梅納赫姆·博科  
  姓名：梅納赫姆·博科  
       
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    自上述書面日期起，雙方已正式簽署本確認書和重申書，特此為證。
  
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  /S/David/威利茨  
       
  姓名：David·威利茨
 標題：董事  
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  /S/David/威利茨  
  姓名：David·威利茨  
       
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    Title:
  
       
  SATIXFY UK LIMITED,  
  as a Subsidiary Guarantor  
       
  By:
 /s/ David Willetts  
    Name: David Willetts  
    Title: Director
  
       
  By:
 
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    Title:
 
       
  SATIXFY SPACE SYSTEMS UK LTD,  
  as a Subsidiary Guarantor  
       
  By:
 /s/ David Willetts  
    Name: David Willetts  
    Title: Director
  
       
  By:
    
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