美國 個州
證券 和交易委員會
華盛頓， 哥倫比亞特區 20549
表格 10-Q
☒ 根據1934年《證券交易法》第13或15 (d) 條提交的季度報告
截至2023年6月30日的季度期間
☐ 根據1934年《證券交易法》第13或15 (d) 條提交的過渡報告
對於 ，從 ________ 到 ______ 的過渡期
委員會 文件編號：001-40696
PHP 風險投資收購公司
（註冊人的確切 姓名如其章程所示）
（州 或其他司法管轄區 公司 或組織） |
(I.R.S. 僱主 身份 編號) | |
CT 10-06，第 10 級 公司 塔樓梳邦廣場 日本 SS15/4G Subang Jaya 雪蘭莪州， 馬來西亞 |
||
| （主要行政辦公室的地址 ） | （Zip 代碼） |
註冊人的 電話號碼，包括區號：+60 3 5888 8485
不適用
（如果自上次報告以來發生了變化，則以前的 名稱或以前的地址）
用勾號指明 在過去 12 個月內（或註冊人必須提交此類報告的較短期限），註冊人 (1) 是否已提交了 1934 年《證券交易法》第 13 或 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去 90 天內是否已提交此類申報要求。是的 ☐ 不是 ☒
用勾號指明 在過去 12 個月（或註冊人 必須提交和發佈此類文件的較短時間內），註冊人是否以電子方式提交了根據 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條 需要提交的所有互動日期文件（如果有）。是的 ☒ 不是 ☐
用複選標記指明 註冊人是大型加速申報者、加速申報者、非加速申報者、規模較小的申報公司 還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、 “小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
| 大型 加速過濾器 | ☐ | 加速 過濾器 | ☐ |
| ☒ | 規模較小的 報告公司 | ||
| 新興 成長型公司 |
如果 是一家新興成長型公司，請用複選標記表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守 根據《交易法》第13 (a) 條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐
用複選標記表明 註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第 12b-2 條）。是 ☒ 不是 ☐
根據該法第 12 (b) 條註冊的證券 ：
| 每個類別的標題 | 交易 符號 | 註冊的每個交易所的名稱 | ||
| 單位， 每個單位包括 | 股票市場有限責任公司 | |||
| 股票市場有限責任公司 | ||||
| 股票市場有限責任公司 | ||||
|
|
截至2023年8月21日 ，866,139股可贖回的A類普通股 ， 不可贖回的A類普通股 ，每股面值0.0001美元，以及 已發行和流通的B類普通股 ，面值為0.0001美元。
PHP 風險投資收購公司
目錄
| 頁面 | |||
| 第一部分-財務信息： | 3 | ||
| 項目 1. | 財務報表： | 3 | |
| 截至2023年6月30日（未經審計）和2022年12月31日（未經審計）的資產負債表 | 3 | ||
| 截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月和六個月的經營報表（未經審計） | 4 | ||
| 截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月和六個月的股東赤字變化表（未經審計） | 5 | ||
| 截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月現金流量表（未經審計） | 6 | ||
| 財務報表附註（未經審計） | 7 | ||
| 項目 2. | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 20 | |
| 項目 3. | 關於市場風險的定量和定性披露 | 24 | |
| 項目 4. | 控制和程序 | 24 | |
| 第二部分——其他信息： | 24 | ||
| 項目 1. | 法律訴訟 | 24 | |
| 商品 1A。 | 風險因素 | 24 | |
| 項目 2. | 未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 | 25 | |
| 項目 3. | 優先證券違約 | 25 | |
| 項目 4. | 礦山安全披露 | 25 | |
| 項目 5. | 其他信息 | 25 | |
| 項目 6. | 展品 | 26 | |
| 2 |
第一部分-財務信息
項目 1.財務報表
PHP 風險投資收購公司
餘額 表
（未經審計）
| 6月30日 | 十二月三十一日 | |||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 資產 | ||||||||
| 現金 | $ | $ | ||||||
| 其他應收賬款 | ||||||||
| 預付費用 | ||||||||
| 信託賬户中持有的現金和有價證券 | ||||||||
| 流動資產總額 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 負債和股東赤字 | ||||||||
| 流動負債 | ||||||||
| 應付賬款和應計費用 | $ | $ | ||||||
| 應繳特許經營税 | ||||||||
| 應繳所得税 | ||||||||
| 營運資金貸款-關聯方 | ||||||||
| 應付的遞延承銷商費用 | ||||||||
| 延期貸款-關聯方 | ||||||||
| 應付給贖回的公眾股東的金額（包括 截至 22 年 12 月 31 日申報的贖回股份（尚未支付） | ||||||||
| 流動負債總額 | ||||||||
| 負債總額 | ||||||||
| 承付款和或有開支（注6） | ||||||||
| A類普通股可能被贖回； 股票，贖回價值為 $截至 2023 年 6 月 30 日以及 股份（不包括 截至22月22日申報的贖回股票（但尚未支付），贖回價值為美元分別在 2022 年 12 月 31 日 | ||||||||
| 股東赤字 | ||||||||
| 優先股，$面值； 授權股份； 已發行的和未決的 | ||||||||
| A 類普通股，$面值； 授權股份； 已發行和未決（不包括 A 類股票（可贖回） | ||||||||
| B 類普通股，面值 $; 授權股份； 已發行的和未決的 | ||||||||
| 額外的實收資本 | ||||||||
| 累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股東赤字總額 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 負債總額和股東赤字 | $ | $ | ||||||
附註是這些未經審計的財務報表不可分割的一部分
| 3 |
PHP 風險投資收購公司
操作語句
（未經審計）
對於這三個人來説 | 對於這三個人來説 | 對於這六個人來説 | 對於這六個人來説 | |||||||||||||
| 幾個月已結束 | 幾個月已結束 | 幾個月已結束 | 幾個月已結束 | |||||||||||||
6月30日 2023 | 6月30日 2022 | 6月30日 2023 | 6月30日 2022 | |||||||||||||
| 組建和運營成本 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 特許經營税 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 運營損失 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 其他收入和支出： | ||||||||||||||||
| 信託賬户中持有的有價證券的已實現和未實現收益 | ||||||||||||||||
| 其他收入和（支出）總額 | ||||||||||||||||
| 所得税準備金前的虧損： | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 所得税準備金 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 淨虧損 | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
| A 類普通股的加權平均已發行股數 | ||||||||||||||||
| 每股普通股基本虧損和攤薄後淨虧損 | ) | ) | ) | |||||||||||||
| B 類普通股的加權平均已發行股數 | ||||||||||||||||
| 每股普通股基本虧損和攤薄後淨虧損 | ) | ) | ) | |||||||||||||
附註是這些未經審計的財務報表不可分割的一部分
| 4 |
PHP 風險投資收購公司
股東赤字變動報表
截至2023年6月30日的三個月和六個月中
（未經審計）
| A 級 | B 級 | 額外 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||
| 普通股 | 普通股 | 已付款 | 累積的 | 股東 | ||||||||||||||||||||||||
| 股份 | 金額 | 股份 | 金額 | 資本 | 赤字 | 赤字 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額——2023 年 1 月 1 日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||||||
| 存入信託的額外金額 ($)每股普通股（視可能贖回而定） | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 將A類普通股增加到贖回金額 | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 餘額 — 2023 年 3 月 31 日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||||||
| 存入信託的額外金額 ($)每股普通股（視可能贖回而定） | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 將A類普通股增加到贖回金額 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | — | — | ||||||||||||||||||||||||||
| 餘額 — 2023 年 6 月 30 日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||||||
附註是這些未經審計的財務報表不可分割的一部分
PHP 風險投資收購公司
股東赤字變動報表
截至2022年6月30日的三個月和六個月中
（未經審計）
| A 級 | B 級 | 額外 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||
| 普通股 | 普通股 | 已付款 | 累積的 | 股東 | ||||||||||||||||||||||||
| 股份 | 金額 | 股份 | 金額 | 資本 | 赤字 | 赤字 | ||||||||||||||||||||||
| 餘額——2022 年 1 月 1 日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||||||
| 淨虧損 | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 餘額 — 2022 年 3 月 31 日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | — | — | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||
| 餘額 — 2022 年 6 月 30 日 | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||||||||||||
附註是這些未經審計的財務報表不可分割的一部分
| 5 |
PHP 風險投資收購公司
現金流報表
（未經審計）
對於六人來説 已結束的月份 2023年6月30日 | 對於六人來説 已結束的月份 2022年6月30日 | |||||||
| 經營活動產生的現金流： | ||||||||
| 淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 為使淨虧損與經營活動中使用的淨現金相一致而進行的調整： | ||||||||
| 信託賬户中持有的證券的已實現和未實現收益 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 運營資產和負債的變化： | ||||||||
| 預付費用 | ||||||||
| 其他應收賬款 | ( | ) | ||||||
| 應繳特許經營税 | ( | ) | ||||||
| 應繳所得税 | ( | ) | ||||||
| 應付賬款和應計費用 | ||||||||
| 用於經營活動的淨現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 來自投資活動的現金流： | ||||||||
| 從信託賬户提取的現金 | ||||||||
| 將現金投資於信託賬户 | ( | ) | ||||||
| 用於投資活動的淨現金 | ||||||||
| 來自融資活動的現金流： | ||||||||
| 應付給已贖回股東的款項 | ( | ) | ||||||
| 營運資金貸款收益——關聯方 | ||||||||
| 延期貸款所得款項——關聯方 | ||||||||
| 融資活動提供的淨現金 | ( | ) | ||||||
| 現金淨變動 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 期初現金 | ||||||||
| 期末現金 | $ | $ | ||||||
| 非現金融資活動的補充披露： | ||||||||
| 重新計量需要贖回的普通股 | ||||||||
| 歸屬於A類普通股的延期基金，可能被贖回 | ||||||||
附註是這些未經審計的財務報表不可分割的一部分
| 6 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
注意 1 — 組織和業務運營、持續經營和演示基礎的描述
PHP Ventures Acquisition Corp.（“公司”）是一家空白支票公司，於2021年4月13日在特拉華州成立。 成立公司的目的是收購 一家或多家企業或實體（“業務合併”）的全部或幾乎所有資產，與之簽訂合同安排或與之進行任何其他類似的業務合併 。雖然公司可能會在任何業務或行業追求業務合併目標 ，但它打算將重點放在面向消費者的公司上，這些公司在非洲具有重要影響力或具有引人注目的非洲 潛力，這補充了其管理團隊的專業知識。
截至2023年6月30日 ，該公司尚未開始任何運營。從2021年4月13日（成立）到2023年6月30日期間的所有活動都與組織活動和確定業務合併的目標公司有關。公司最早要等到最初的業務合併完成後才會產生 任何營業收入。公司將從本次發行所得收益中以現金和現金等價物的利息收入的形式產生非營業收入 。該公司已選擇 12 月 31 日作為其財政年度結束日期。
公司的贊助商是特拉華州的一家有限責任公司Global Link Investment LLC（“贊助商”）。公司首次公開募股的註冊 聲明已於2021年8月11日宣佈生效。
2021年8月16日，公司以每單位10.00美元的價格完成了500萬個單位的首次公開募股（“單位”，以及 A類普通股，“公開股”），總共產生了5,000萬美元的收益，產生的發行成本為3,153,369美元，其中175萬美元為延期不足的發行成本寫作佣金（見 注 6）。
在發行結束的同時 ，公司以 的價格完成了對公司發起人Global Link Investment LLC（“私募單位”）的總計270,900個單位 （“私募單位”）的私募配售，總收益為2709,000美元（“私募配售”）（見 ）（見 注意事項 4)。
隨後， 在收到承銷商選擇完全行使超額配股權（“超額配售單位”）的通知後，公司於2021年8月19日以每單位10美元（“單位”）的價格完成了另外75萬套單位的出售 ，併產生了412,500美元的額外發行成本，其中26.250萬美元為延遲 承保佣金。每個單位包括公司一股A類普通股，面值每股0.0001美元（“ A類普通股”），公司一份可贖回認股權證（“認股權證”）的一半，每份完整認股權證的持有人有權以每股11.50美元的價格購買一股A類普通股，以及一份權利（“權利”），每份 權利都有權根據公司在S-1表格（文件編號333-256840）上的 註冊聲明，允許持有人獲得A類普通股的十分之一，但有待調整。
在行使超額配股的同時 ，公司完成了對特拉華州有限責任公司Global Link Investment LLC（“贊助商”）的另外22,500個私募單位 的私募配售，總收益為22.5萬美元。
共計58,075,000美元，包括本次發行的收益以及2021年8月16日和2021年8月19日完成的私募收益，扣除承保佣金、折扣和發行費用，存入信託賬户（“信託 賬户”），該賬户可以投資於美國政府證券，其含義見投資本投資第2 (a) (16) 節 經修訂的1940年《公司法》（“投資公司法”），期限為185天或更短的時間或任何持股的開放式 投資公司作為符合《投資公司法》第 2a-7 條條件的貨幣市場基金，由公司確定，直到：(i) 完成業務合併或 (ii) 向公司股東分配信託 賬户，如下所述，以較早者為準。
行使超額配股後的首次公開募股交易 成本為3565,869美元，其中包括115萬美元的現金承保 費、2,012,500美元的遞延承保費和403,369美元的其他成本。
| 7 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
注意 1 — 組織和業務運營描述（續）
首次公開募股結束後，有925,077美元的現金存放在信託賬户之外，可用於營運資金。 截至2023年6月30日，我們的資產負債表上有366美元的現金和12,898,203美元的營運資金。
公司的管理層在首次公開募股 淨收益的具體應用和私募單位的出售方面擁有廣泛的自由裁量權，儘管幾乎所有淨收益都打算普遍用於 完成業務合併。納斯達克規則規定，在簽署業務合併的最終協議時，企業合併的公允市場價值必須等於信託賬户餘額的至少 80%（減去任何遞延承保佣金 和信託賬户利息應繳税款）的至少80％。 只有在業務合併後的公司擁有或收購目標公司已發行 有表決權的證券的50％或以上，或者以其他方式收購目標公司的控股權足以使其無需根據《投資公司法》將 註冊為投資公司時，公司才會完成業務合併。無法保證公司能夠成功實現 業務合併。
公司將向其已發行公共股票的持有者（“公眾股東”）提供在業務合併完成後贖回 全部或部分公開股票的機會，無論是（i）與為批准業務合併而召開的股東大會 有關，還是（ii）通過要約方式。關於擬議的業務合併， 公司可以在為此目的召集的會議上尋求股東批准業務合併，在該會議上，股東可以尋求 贖回其股份，無論他們對業務合併投贊成票還是反對票。只有當公司在業務合併完成之前或之後的淨有形資產至少為5,000,001美元時，公司才會繼續進行業務 合併，並且如果公司尋求股東批准，則已投票的大多數已發行股份被投票贊成業務合併 。
2022年8月15日，公司的保薦人已將57.5萬美元存入公司的信託賬户（相當於每股公開 股0.10美元），以將其完成初始業務合併的時間延長三個月，從2022年8月16日延長至2022年11月16日 16日（“延期”）。2022年11月16日，公司的發起人進一步向公司的 信託賬户存入了57.5萬美元（相當於每股公眾股0.10美元），以將其完成初始業務合併的時間延長三個月，從2022年11月16日延長至2023年2月16日（“延期”）。2022年12月30日，公司舉行了股東特別大會 （“特別會議”）。在特別會議上，公司股東批准了對公司經修訂和重述的公司註冊證書的 修正案，賦予公司將日期延長到 的權利，公司必須 (i) 完成涉及公司與一家或多家企業的合併、股本交換、資產收購、股票購買、重組或類似 業務合併（“業務合併”），（ii）停止運營 如果它未能完成此類業務合併，以及 (iii) 贖回或回購公司類別的100％普通股包括 作為公司於2021年8月16日結束的首次公開募股（“首次公開募股”）中出售的單位的一部分，該首次公開募股從2023年2月16日（“終止日期”）起最多延長六（6）個月，至2023年8月16日，價格為每股0.0625美元，從我們目前的終止日期（我們稱之為 “延期”）開始，” 以及 這樣的較晚日期，即 “延期截止日期”）（這樣的提案是 “延期修正提案”）。 與該延期修正提案有關，股東選擇贖回公司3,977,250股A類普通股， 面值每股0.0001美元（“A類普通股”），約佔公司首次公開募股中出售的 單位股份的69％。此類贖回後，信託賬户中將剩餘18,438,203美元，2,066,150股A類普通股將繼續發行和流通。
2023年8月15日，公司舉行了股東特別會議（“特別會議”）， 股東批准了提案（“信託修正提案”），授權公司簽訂信託協議第2號修正案（“信託協議修正案”），以修改信託協議，允許公司將公司必須完成初始業務合併的日期延長到 2023年8月16日之後，或者大陸集團必須清算 與首次公開募股相關的信託賬户（“信託”賬户”)。公司有權將2023年8月16日以後 最多延長十二（12）個，延期一個月，至2024年8月16日（十二（12）個月，每個延期一個月， “延期”，每個延期日期都是 “截止日期”），這是公司必須 完成初始業務合併或清算信託賬户的日期。對於每次延期，公司的贊助商 （或其關聯公司或允許的指定人）將向信託賬户存入 (x) 40,000 或 (y) $ 中較小的金額截至適用的截止日期，每股 股已發行公眾股的每股，以及信託 協議中規定的與任何此類延期相關的程序均應得到遵守（“延期修正提案”）。 在特別會議上對延期修正提案和信託修正提案的表決中，906,611股A類普通股的持有人行使了將此類股票贖回現金的權利。
如果 公司無法在2024年8月16日之前完成業務合併（或公司股東 根據我們的公司註冊證書延期），則公司將 (i) 停止除清盤之外的所有業務， (ii) 儘快但不超過十個工作日，以每股價格贖回公眾股票， 以現金支付，等於當時存入信託賬户的總金額，包括 信託賬户中持有的資金所賺取的利息，而不是先前發放給我們用於繳納税款（減去用於支付解散費用的100,000美元利息），除以 當時已發行的公開股票數量，贖回將完全取消公眾股東作為股東的權利 （包括獲得進一步清算分配的權利，如果有的話），（iii）在贖回後儘快地 ，但須經我們剩餘的批准股東和我們的董事會，解散和清算， 以 為準上文第 (ii) 和 (iii) 條規定了我們在特拉華州法律下對債權人索賠作出規定的義務以及其他適用法律的 要求。因此，我們的股東有可能對他們收到的分配 的任何索賠承擔責任（但僅此而已），而且我們的股東的任何責任都可能延續到該日期的三週年之後。
| 8 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
注意 1 — 組織和業務運營描述（續）
我們的 發起人已同意，如果第三方（獨立公共會計師事務所 公司除外）就向我們提供的服務或出售的產品提出的索賠，或者與我們簽訂了書面意向書 的意向書、保密或類似協議或業務合併協議的潛在目標企業提出的任何索賠，則將對我們承擔責任每股公眾股10.10美元，以及 (ii) 截至當日 在信託賬户中持有的每股公眾股的實際金額清算信託賬户，如果由於信託資產價值減少而導致每股公眾股低於10.10美元，減去 應繳税款，前提是此類責任不適用於第三方或潛在目標企業提出的任何索賠，他們放棄了對信託賬户中持有的資金的任何和所有權利（無論此類豁免是否可執行），也不適用於根據我們的賠償提出的任何索賠 本次發行的承銷商的某些負債，包括《證券 法》規定的負債。但是，我們沒有要求我們的保薦人為此類賠償義務預留資金，也沒有獨立核實我們的保薦人是否有足夠的資金來履行其賠償義務，並認為我們的保薦人唯一的資產是我們公司的證券 。因此，我們無法向您保證我們的擔保人能夠履行這些義務。對於第三方的索賠，包括但不限於供應商和潛在目標企業的索賠，我們的高級管理人員或 董事均不會向我們提供賠償。
流動性 和管理層的計劃
在 完成首次公開募股之前，公司缺乏在合理的時間內 （即財務報表發佈之日起一年）維持運營所需的流動性。此後，公司完成了首次公開募股 ，當時向公司發放了超過存入信託賬户和/或用於支付發行費用的資金的資本，用於一般營運資金。為了執行我們的融資和收購計劃，公司已經產生並預計將繼續承擔鉅額成本 。管理層計劃在業務 合併之前的時期內解決這種不確定性。但是，無法保證公司完成初始業務合併的計劃會在合併期內成功 。
Going 問題注意事項
關於公司根據《會計準則更新》（“ASU”） 2014-15 “披露實體繼續作為持續經營企業的能力的不確定性” 對持續經營考慮因素的評估，管理層已確定 ，如果公司未能在首次公開募股結束後的規定時間內成功完成初始業務合併，則要求公司停止所有運營，贖回公眾股票然後清算和解散會引起 的重大疑問能夠繼續作為持續經營的公司。財務報表不包括這種不確定性可能導致的任何調整。管理層已確定，根據公司經修訂和重述的組織章程備忘錄中的規定 ，在完成初始業務合併或公司清盤之前，公司擁有的資金足以滿足公司的營運資金需求 。隨附的財務報表是按照 美利堅合眾國公認的會計原則（“GAAP”）編制的，該原則考慮將 公司繼續作為持續經營企業。
2022 年《通貨膨脹 削減法案》
2022 年 8 月 16 日，2022 年《通貨膨脹降低法》（“IR 法案”）簽署為聯邦法律。《投資者關係法》規定， 除其他外，對上市的美國國內公司和 在2023年1月1日或之後上市的外國公司的某些美國國內子公司進行的某些股票回購徵收新的美國聯邦1％消費税。消費税是針對回購公司本身徵收的 ，而不是向其回購股票的股東徵收的。消費税的金額通常為回購時回購的股票公允市場價值的1％。但是，為了計算消費税 ，允許回購公司將某些新股票發行的公允市場價值與同一應納税年度股票回購的公允市場價值 淨值。此外，某些例外情況適用於消費税。美國財政部 已被授權提供法規和其他指導，以執行和防止濫用或避開消費税 税。
| 9 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
注意 1 — 組織和業務運營描述（續）
2022 年 12 月 31 日之後發生的與業務合併、延期投票或其他相關的 贖回或其他回購 都可能需要繳納消費税。公司是否以及在多大程度上需要繳納與企業 合併、延期投票或其他相關的消費税，將取決於多種因素，包括 (i) 贖回 和與業務合併、延期或其他相關的回購的公允市場價值，(ii) 業務合併的結構，(iii) 任何 “PIPE” 或其他的性質和金額與企業合併相關的股票發行（或以其他方式發行 與業務合併無關但已發行）在企業合併的同一應納税年度內）和（iv）美國財政部法規和其他指導的內容 。此外，由於消費税將由 公司支付，而不是由贖回持有人支付，因此任何必要支付消費税的機制尚未確定。上述 可能會導致完成業務合併的手頭可用現金減少以及公司完成 業務合併的能力。
Modulex 業務合併
2022 年 12 月 8 日，我們在 (i) Modulex Modular Buildings Plc（一家在英格蘭和威爾士註冊，公司編號為 07291662（“Modulex”）的公司，（ii）Modulex Merger Sub， 在簽署成為合併協議當事方的合併協議（“合併協議”）時簽訂了業務合併協議（“合併協議”），成立的開曼羣島 豁免公司和該公司的全資子公司（“Merger Sub”），以及（iii）特拉華州 公司 PHP Ventures Acquisition Corp.（“PHP Ventures”）（“PHP Ventures”）。
根據合併協議 ，PHP Ventures和Merger Sub應完成合並，根據合併，PHP Ventures將與 合併為合併子公司，Merger Sub是尚存實體（“倖存公司”），隨後PHP Ventures的獨立公司 將停止存在，Merger Sub應更名為Modulex Cayman Limited，繼續作為尚存實體 和Modulex 的全資子公司。
作為合併的 對價，截至企業合併生效 之前，PHP普通股（“PHP普通股”）的持有人應有權獲得等數量的Modulex普通股。Modulex將假設PHP所有未償還的認股權證，每份PHP認股權證（“PHP認股權證”）將成為購買相同數量的 的Modulex普通股（“Modulex認股權證”）的認股權證。每個 PHP 收購 PHP 普通股 一股 （“PHP 權利”）十分之一（1/10）的權利應成為獲得十分之一（1/10）一股 Modulex 普通股（ “Modulex 權利”）的權利。為了推進業務合併，根據業務合併 協議的條款，PHP應為PHP股東提供按照 條款贖回已發行的 PHP 普通股的機會，但須遵守業務合併協議和PHP的公司註冊證書和 章程中規定的條件，每項章程均不時修訂。
交易將根據合併協議中進一步描述的可交付成果和條款完成。
注 2 — 重要會計政策摘要
演示文稿的基礎
所附的未經審計的財務報表是根據美國證券交易委員會 委員會（“SEC”）的規章制度編制的。根據這些規章制度，通常包含在根據公認會計原則編制的年度財務報表 中的某些信息和附註披露已被省略， 儘管公司認為所做的披露足以使這些信息不會產生誤導性。截至2023年6月30日以及分別截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月和六個月的中期財務報表未經審計。 管理層認為，中期財務報表包括所有調整，僅包括正常的經常性 調整，這些調整是公允地陳述中期業績所必需的。截至2022年12月31日 所附資產負債表來自公司 截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中公佈的經審計的財務報表。
| 10 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
注 2 — 重要會計政策摘要（續）
新興 成長型公司
公司是一家 “新興成長型公司”，定義見經2012年《Jumpstart Our Business Startups法》（“JOBS Act”）修訂的《證券法》第2（a）條，它可以利用適用於其他非新興成長型公司的上市公司 的某些豁免，包括但不限於不要求 遵守審計師的規定《薩班斯-奧克斯利法案》第404條的認證要求減少了有關 高管薪酬的披露義務其定期報告和委託書，以及關於就高管薪酬舉行不具約束力的諮詢 表決以及股東批准任何先前未獲批准的黃金降落傘補助金的要求的豁免。
此外， 《就業法》第102 (b) (1) 條免除要求新興成長型公司遵守新的或修訂後的財務會計 準則，直到私營公司（即尚未宣佈生效的《證券法》註冊聲明或 沒有根據《交易法》註冊一類證券的公司）必須遵守新的或修訂後的財務會計 標準。《就業法案》規定，公司可以選擇退出延長的過渡期並遵守適用於非新興成長型公司的要求 ，但任何此類選擇退出都是不可撤銷的。公司選擇不退出 這樣的延長過渡期，這意味着當標準發佈或修訂時，上市公司 或私營公司的申請日期不同，公司作為新興成長型公司，可以在私營公司 採用新的或修訂後的標準時採用新的或修訂後的標準。這可能會使將公司的財務報表與另一家上市公司進行比較，後者 既不是新興成長型公司，也不是選擇不使用延長過渡期的新興成長型公司 ，也不是因為所使用的會計準則可能存在差異。
使用估計值的
根據公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估計和假設，這些估計和假設會影響財務報表發佈之日報告的 資產和負債金額以及或有資產和負債的披露，以及 在報告期內報告的收入和支出金額。
做出 估算需要管理層做出重要的判斷。由於未來發生一起或多起確認事件，管理層在制定 估算值時考慮的 對財務報表發佈之日存在的條件、情況或一系列情況的影響的估計至少有可能在短期內發生變化。因此，實際結果可能與這些估計值存在顯著差異 。
| 11 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
注 2 — 重要會計政策摘要（續）
與首次公開募股相關的發行 成本
發行 成本包括為2021年8月16日執行的公開發行做準備所產生的成本。這些成本，加上 的承保折扣和佣金，在公開發行完成後計入額外的實收資本。
風險 和不確定性
管理層 目前正在評估 COVID-19 疫情對該行業的影響，並得出結論，儘管 該病毒有可能對公司的財務狀況、經營業績、公開發行結束、 和/或尋找目標公司產生負面影響，但截至這些財務報表發佈之日，具體影響尚不容易確定。 財務報表不包括這種不確定性可能導致的任何調整。
現金 和現金等價物
公司將所有購買的原始到期日為三個月或更短的高流動性投資視為現金等價物。現金 等價物按成本記賬，成本近似於公允價值。截至2023年6月30日，該公司擁有366美元的現金，沒有現金等價物。
信託賬户中持有的現金 和有價證券
2023年6月30日，信託賬户中持有的幾乎所有資產都存放在美國國債貨幣市場基金中。
所得 税
公司遵守ASC Topic 740 “所得税” 的會計和報告要求，該要求對所得税的財務會計和報告採用資產 和負債方法。遞延所得税資產和負債是根據已頒佈的税法和適用於預計差異將影響應納税所得的時期的税率計算的 ，計算出財務報表與資產和負債的税基之間的差異，這些差異將產生未來的應納税額或可扣除額 。 必要時設立估值補貼，以將遞延所得税資產減少到預期變現的金額。
ASC Topic 740 規定了財務報表確認和衡量納税申報表中已採取或預計將採取的税款 頭寸的確認門檻和衡量屬性。為了使這些福利得到承認，税收狀況必須更有可能在税務機關的審查後得以維持 。該公司管理層確定美國是公司 唯一的主要税務管轄區。公司將與未確認的税收優惠相關的應計利息和罰款（如果有）認列為收入 税收支出。截至2023年6月30日，沒有未確認的税收優惠，也沒有應計利息和罰款金額。公司 目前沒有發現任何可能導致鉅額付款、應計賬款或與其 狀況出現重大偏離的問題。公司自成立以來一直接受主要税務機關的所得税審查。
| 12 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
注 2 — 重要會計政策摘要（續）
截至2023年6月30日的六個月中， 的所得税準備金為71,185美元，對於截至2022年6月30日的 六個月中，這被認為無關緊要。
A類普通股可能被贖回
作為公開發行單位的一部分出售的所有 A類普通股都包含贖回功能，允許贖回與公司清算有關的此類公開發行 ，前提是股東投票或要約與企業合併 以及公司修訂和重述的公司註冊證書的某些修正案有關。 根據ASC 480，有條件可贖回的A類普通股（包括具有贖回 權利的A類普通股，這些股票要麼在持有人控制範圍內，要麼在發生不完全在 公司控制範圍內的不確定事件時需要贖回）被歸類為臨時股權。涉及該實體所有股票工具的贖回和清算 的普通清算事件不包括在ASC 480的規定範圍內。儘管該公司沒有具體説明 的最大贖回門檻，但其章程規定，目前，公司不會贖回其公開股份，其金額將 導致其有形資產淨值（股東權益）低於5,000,001美元。2023年6月30日，有1,772,750股A類普通股 作為已發行的公開發行單位的一部分出售，可能有待贖回。
信用風險的集中度
可能使公司面臨信用風險集中的金融 工具包括金融機構的現金賬户 ，該賬户有時可能超過聯邦存款保險25萬美元的承保範圍。截至2023年6月30日，該公司在該賬户上沒有出現虧損 ，管理層認為公司在此賬户上不會面臨重大風險。
每股淨收益（虧損）的計算方法是將淨收益（虧損）除以該期間 已發行普通股的加權平均數。攤薄後每股收益（虧損）的計算沒有考慮與 首次公開募股相關的認股權證和作為私募單位組成部分發行的認股權證（“配售認股權證”）的影響，因為 認股權證的行使取決於未來事件的發生，納入此類認股權證將具有反攤薄作用。
A類和B類不可贖回普通股的每股淨 收益（虧損），包括基本和攤薄後的淨收益（虧損），其計算方法是將根據A類可贖回普通股收益調整後的淨虧損 除以該期間已發行A類和B類不可贖回 普通股的加權平均數。不可贖回的A類和B類普通股包括創始人股份和 不可贖回的普通股，因為這些股票沒有任何贖回功能，也不參與信託賬户賺取的收入。
每股普通股基本收益和攤薄後淨收益附表
在結束的三個月裏 2023年6月30日 | 在結束的三個月裏 2022年6月30日 | 在已結束的六個月中 2023年6月30日 | 在已結束的六個月中 2022年6月30日 | |||||||||||||
| A 類普通股 | ||||||||||||||||
| 分子：可分配給A類普通股的淨收益（虧損） | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 分母：A類普通股的加權平均數 | ||||||||||||||||
| 每隻可贖回的A類普通股的基本和攤薄後淨收益（虧損） | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||||
| B 類普通股 | ||||||||||||||||
| 分子：可分配給B類普通股的淨收益（虧損） | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 分母：B類普通股的加權平均數 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 每股 B 類普通股的基本和攤薄後淨收益（虧損） | ( | ) | ( | ) | $ | ( | ) | |||||||||
| 13 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
注 2 — 重要會計政策摘要（續）
金融工具的公平 價值
公允價值定義為在衡量日市場參與者之間的有序交易 中，出售資產或為負債轉移支付的價格。GAAP 建立了三級公允價值層次結構，優先考慮用於衡量公允價值的投入 。層次結構對活躍市場中相同資產 或負債（1級衡量標準）的未經調整的報價給予最高優先級，對不可觀察的投入（3級衡量標準）給予最低優先級。這些等級包括：
| ● | 水平 1，定義為可觀察的輸入，例如活躍市場中相同工具的報價（未經調整）； | |
| ● | Level 2，定義為活躍市場報價以外的其他可直接或間接觀察到的投入，例如活躍市場中類似工具的報價 或非活躍市場中相同或相似工具的報價； 和 | |
| ● | 等級 3，定義為不可觀察的輸入，其中市場數據很少或根本不存在，因此要求實體制定自己的假設， 例如從估值技術中得出的估值，在這種技術中，一個或多個重要投入或重要價值驅動因素是不可觀察的。 |
在 某些情況下，用於衡量公允價值的投入可能被歸入公允價值層次結構的不同級別。在 這些情況下，根據對公允價值衡量具有重要意義的最低水平輸入 ，將公允價值衡量標準全部歸入公允價值層次結構。
最近 發佈了會計準則
管理層認為，任何最近發佈但尚未生效的會計公告，如果目前 獲得通過，都不會對公司的財務報表產生重大影響。
注 3 — 公開發行
根據首次公開募股和全額行使承銷商的超額配股權，公司以每單位10.00美元的收購價 出售了5,750,000個單位。每個單位由一隻A類普通股和一份可贖回認股權證（“公共認股權證”）的一半 和一份權利（“公共權利”）組成。每份公開認股權證將使持有人有權以每股11.50美元的行使價購買一隻A類普通股 的一半（見附註7）。每項公共權利都使持有人有權在我們完成初始業務合併後獲得一股 A類普通股的十分之一（1/10），因此，您必須持有10的倍數的權利才能在企業合併結束時獲得所有權利的 股份（見附註7）。
注意 4 — 私募配售
在首次公開募股和全額行使承銷商的超額配股權的同時，保薦人共購買了293,400套私募單位，每套私募單位10.00美元，總收購價為293.4萬美元。
出售配售單位的 收益將添加到信託賬户中持有的擬議發行淨收益中。 配售單位與擬議發行中出售的單位相同，但附註7中所述的配售認股權證（“配售認股權證”） 除外。如果公司未在合併期內完成業務合併，則 出售配售單位的收益將用於為贖回公開股提供資金（受適用法律的要求約束） ，配售權證和配售單位所依據的權利（“私有權利”）將毫無價值地過期。
注意 5 — 關聯方交易
B 類普通股
2021年5月3日，公司共向發起人發行了1,437,500股B類普通股，總購買價格 為25,000美元的現金，約合每股0.02美元。2021年5月26日，我們的發起人向Ngoh先生轉讓了20,000股股票，向Stein先生轉讓了6,000股股票 ，向Phoon先生轉讓了2,500股股票，向Anih先生轉讓了2,500股股票，向Gordon先生控制的Legacy Royals, LLC轉讓了3,000股股票。
| 14 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
注意 5 — 關聯方交易（續）
初始股東已同意在以下時間之前不轉讓、轉讓或出售這些創始人股份（或 轉換後可發行的普通股）中的任何一個：(A) 我們的初始業務合併完成六個月後，以及 (B) 最初的業務合併之後 ，(x) 如果我們的A類普通股報告的上次銷售價格等於或超過每股12.00美元 （根據股票分割、股票分紅、重組、資本重組等進行調整），適用於任何 30 個交易日內的任意 20 個交易日 天期限從我們最初的業務合併後至少 150 天開始，或 (y) 我們完成清算、合併、 資本證券交易所、重組或其他類似交易之日，該交易導致我們的所有股東都有權將 持有的普通股換成現金、證券或其他財產。
Promissory 註釋 — 關聯方
2021年5月3日，發起人向公司發行了無抵押期票，根據該期票，公司可以借入總額為30萬美元的本金 ，用於支付與擬議發行相關的費用。該票據不計息， 應在 (i) 2021年10月31日或 (ii) 擬議發行完成之日以較早者為準。2021年9月1日，期票 項下共償還了95,120美元。
相關 派對貸款
在 中，為了融資與業務合併相關的交易成本，公司的保薦人或保薦人的關聯公司、 或公司的高級管理人員和董事可以但沒有義務根據需要向公司貸款（“工作中 資本貸款”）。這種週轉資金貸款將以期票為證。這些票據要麼在企業合併完成 時償還，不計利息，要麼貸款人自行決定，在完成業務合併後，最多可將1,500,000美元的票據轉換為額外的配售單位，價格為每單位10.00美元。如果企業合併 沒有完成，公司可以將信託賬户之外持有的部分收益用於償還營運資金貸款，但信託賬户中持有的收益 不會用於償還營運資金貸款。
截至 2023 年 6 月 30 日，該公司已借款 751,929 美元在 類貸款下。 截至2022年12月31日，該公司已通過此類貸款借入了662,787美元。
延期 貸款 — 關聯方
公司將有12個月（如果公司延長完成業務合併的期限，則最多為18個月） 完成業務合併（“合併期”）。如果公司 無法在合併期內完成業務合併，則公司將 (i) 停止除清盤目的以外的所有業務，(ii) 儘快但不超過五個工作日，按每股價格贖回 100% 的已發行公股，以現金支付，等於當時存入信託賬户的總金額，包括賺取的利息 （扣除應繳税款和支付解散費用的利息，最高不超過100,000美元）除以當時的數字在適用法律的前提下，贖回已發行的 公眾股將完全取消公眾股東作為股東的權利（包括 獲得進一步清算分配的權利，如果有的話），以及 (iii) 在贖回後 儘快開始自願清算，從而正式解散公司，但須經其餘股東和公司董事會的批准，但須在每種情況下都遵守其為債權人的債權作出規定的義務適用法律的要求。承銷商已同意，如果公司未在合併期內完成業務合併，則放棄其對信託賬户中持有的遞延承保佣金 的權利，在這種情況下，此類金額將包含在信託賬户中持有的可用於贖回公眾 股票的資金中。如果進行此類分配，則剩餘可供分配的資產的每股價值 可能會低於最初存入信託賬户的每單位金額（10.10美元）。
2022年8月8日，公司與保薦人簽訂了貸款和轉讓協議，根據該協議，公司的 發起人已於2022年8月15日向公司的信託賬户存入57.5萬美元（相當於每股公眾股票0.10美元），將 完成初始業務合併的時間延長三個月，從2022年8月16日延長至2022年11月16日（“延期”）。 2022年11月16日，公司的發起人進一步向公司的信託賬户存入了57.5萬美元（相當於 每股公眾股0.10美元），以將其完成初始業務合併的時間延長三個月，從2022年11月 16日延長至2023年2月16日。2023年2月14日，公司的發起人進一步向公司的信託賬户 存入了150,938美元，其中包括110,797美元（相當於每股公眾股票0.0625美元），用於將其完成初始業務 合併的時間延長一個月，從2022年2月16日延長至2023年3月16日，以及40,141美元的額外資金用於再延長一個月。 2023年3月13日，公司的發起人進一步向公司的信託賬户存入了70,656美元，以將其完成初始業務合併的時間延長一個月，從2022年3月16日延長至2023年4月16日。2023年4月17日，公司促使 向公司公開股東信託賬户存入110,796.88美元，相當於每股公眾股0.0625美元， 允許公司將其完成初始業務合併的時間延長一個月，從2023年4月16日延長至2023年5月16日。2023年5月16日，公司促使向公司公眾 股東的信託賬户存入110,796.88美元，相當於每股公眾股0.0625美元，這使公司能夠將其完成初始 業務合併的時間延長一個月，從2023年5月16日延長至2023年6月16日。本次延期是公司管理文件允許的六次為期一個月的延期中的第四次 。2023年6月14日，公司促使向公司的 信託賬户存入110,796.88美元，相當於每股公眾股0.0625美元，這使公司能夠將 完成初始業務合併的時間延長一個月，從2023年6月16日延長至2023年7月16日。本次延期是公司管理文件允許的六個 一個月延期中的第五次。2023年7月14日，公司促使向公司公開股東信託賬户存入110,796.88美元，相當於每股公眾股0.0625美元，這使公司能夠將 完成初始業務合併的時間延長一個月，從2023年7月16日延長至2023年8月16日。截至2022年12月31日 31日，此類延期貸款的未償還額為115萬美元。截至2023年6月30日，此類延期 貸款項下的未償還額為1,704,015美元。在2023年8月15日的特別會議之後，公司促成於2023年8月16日將110,796.88美元存入公司的 信託賬户供其公眾股東使用，這使公司能夠將公司完成 初始業務合併的日期延長一個月，從2023年8月16日延長至2023年9月16日。
這款 延期貸款不計息，將在初始業務合併完成後到期。如果公司完成 初始業務合併，則公司將根據發起人的選擇，從發放給公司的 信託賬户收益中償還此類貸款金額，或者將貸款總額的一部分或全部轉換為單位，價格為每單位10.00美元， 這些單位將與安置單位相同。如果公司未完成業務合併，則公司將僅從信託賬户之外持有的資金中償還 此類貸款。
| 15 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
注 6 — 承付款和或有開支
註冊 權利
根據在擬議公開發行生效之日 之前或之日簽署的協議，內幕股票的持有人以及配售單位（和標的證券）和在 向公司支付營運資金貸款時發行的任何證券的持有人將有權獲得註冊權。其中大多數證券的持有人有權提出最多兩項 要求公司註冊此類證券。儘管有相反的情況，承銷商（和/或其指定人） 只能進行一次需求登記（i）一次和（ii）在自提議 公開發行生效之日起的五年期內。大多數內幕股票的持有人可以選擇在這些普通股從託管發行之日前三個月開始 的任何時候行使這些註冊權。在公司完成業務合併後，大多數 配售單位（和標的證券）和為支付營運資金貸款（或標的證券）而發行的證券（或標的證券）的持有人可以選擇 隨時行使這些註冊權。此外，對於企業合併完成 後提交的註冊聲明，持有人 擁有某些 “搭便車” 註冊權。儘管有相反的情況，承銷商（和/或其指定人）只能在擬議公開發行生效之日起的七年內參與 “搭便車” 註冊。公司將承擔 與提交任何此類註冊聲明有關的費用。儘管有相反的情況，但根據 FINRA 規則 5110，承銷商和/或其指定人只能在自擬議公開發行相關注冊聲明生效之日起的 五年內進行需求登記（i）一次和（ii），承銷商 和/或其指定人只能在 {br 開始的七年內參加 “搭便車” 登記} 與擬議公開發行有關的註冊聲明的生效日期。
承銷商 協議
公司授予承銷商45天的選擇權，允許其以首次公開募股 發行價格減去承保折扣和佣金後再購買多達750,000個單位，以支付超額配股。上述期權已於2021年8月19日全部行使。
承銷商獲得了現金承保折扣，相當於首次公開募股總收益的2％（2.00％），合115萬美元。 此外，承銷商有權獲得首次公開募股 發行總收益的百分之三（3.50％），即2,012,500美元的遞延費。遞延費用存入信託賬户，將在企業合併完成時以現金支付， ，但須遵守承保協議的條款。
第一次拒絕的權利
在 符合某些條件的前提下，公司授予 Benchmark Investments, LLC 旗下的 EF Hutton 在業務合併完成之日起 12 個月內，優先拒絕擔任唯一賬簿管理人和/或獨家配售代理人 ，用於未來的每一次公開發行和私募股權和債務，包括為我們進行的所有股權 關聯融資或我們的任何繼任者或子公司。根據FINRA規則5110 (g) (6) (A)，自本招股説明書 構成 一部分的註冊聲明生效之日起，此類優先拒絕權的有效期不得超過三年。
| 16 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
注意 7 — 股東權益
優先股 股票 — 公司有權發行面值為每股0.0001美元的100萬股優先股，其名稱、 權利和優先權可能由公司董事會不時決定。截至2023年6月30日， 沒有發行或流通的優先股。
A類普通股 — 公司獲準發行1億股A類普通股，面值為每股0.0001美元。公司A類普通股的持有人有權獲得每股一票。截至2023年6月30日，已發行和流通的A類普通股為293,400股，其中不包括可能贖回的1,772,750股A類普通股。
B類普通股 — 公司獲準發行1000萬股B類普通股，面值為每股0.0001美元。公司B類普通股的持有人有權獲得每股一票。截至2023年6月30日，已發行和流通的B類普通股為1,437,500股。在我們最初的業務合併時，B類普通股將以一比一的方式自動轉換為 A類普通股。
認股權證 — 只能對整數股票行使認股權證。行使 認股權證時不會發行零碎股份。認股權證將在 (a) 企業合併完成後30天或 (b) 與擬議發售有關的註冊聲明生效之日起12個月內，以較晚者為準。除非公司有有效且最新的註冊聲明，涵蓋行使認股權證時可發行的普通股 ，以及與此類普通股相關的當前招股説明書，否則任何認股權證都不能以現金形式行使 。儘管如此，如果涵蓋行使認股權證時可發行的普通 股票的註冊聲明在企業合併完成後的60天內無效，則 持有人可以在註冊聲明生效之前和公司 未能維持有效的註冊聲明的任何時期，根據可用的註冊豁免 在無現金基礎上行使認股權證 《證券法》。如果無法獲得註冊豁免，則持有人將無法在 無現金的基礎上行使認股權證。認股權證將在企業合併完成後的五年內到期，或者在贖回或清算時更早到期。
| 17 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
注 7 — 股東權益（續）
公司可以要求贖回全部而不是部分認股權證，每份認股權證的價格為0.01美元：
● 在認股權證可行使期間的任何時候，
● 在提前不少於 30 天向每位認股權證持有人發出書面贖回通知後，
● 當且僅當普通股報告的上次銷售價格等於或超過每股18美元時，在截至向認股權證持有人發出贖回通知之前的第三個交易日的30個交易 天期限內的任何20個交易日內，以及
● 前提是，在 贖回時和上述整個 30 天交易期內，此類認股權證所依據的普通股有最新的註冊聲明生效，此後每天持續到贖回之日。
配售認股權證將與擬議發行中出售的單位所依據的公共認股權證相同，唯一的不同是 配售認股權證和行使配售認股權證時可發行的普通股要等到業務合併完成後才能轉讓、轉讓或 出售，但某些有限的例外情況除外。
如果 公司要求贖回認股權證，管理層可以選擇要求所有希望行使認股權證 的持有人按照認股權證協議中的描述在 “無現金基礎上” 行使認股權證。在某些情況下，包括股票分紅、特別股息 或資本重組、重組、合併或合併，可以調整行使認股權證時可發行普通股 的行使價和數量。此外，在任何情況下都不會要求公司以淨現金結算 認股權證。如果公司無法在合併期內完成業務合併，並且公司清算了信託賬户中持有的 資金，則認股權證持有人將不會從認股權證中獲得任何此類資金， 也不會從公司在信託賬户之外持有的資產中獲得與此類認股權證有關的任何分配。因此， 認股權證的到期可能一文不值。
| 18 |
PHP 風險投資收購公司
未經審計的財務報表附註
行使價為每股11.50美元，可能按本文所述進行調整。此外，如果 (x) 如果公司以低於每股A類普通股9.20美元的發行價或有效發行價格為每股A類普通股9.20美元（此類發行價或 有效發行價格將由我們的董事會本着誠意確定與其初始業務關閉相關的籌資目的 向我們的保薦人或 其關聯公司發行的任何此類股份，不考慮我們的發起人或其持有的任何創始人股份關聯公司（如適用），在此類發行之前） （“新發行價格”），（y）此類發行的總收益佔總股權 收益及其利息的60％以上，可在我們 初始業務合併完成之日為我們的初始業務合併提供資金（扣除贖回），以及 (z) 我們 A 類的交易量加權平均交易價格 20個交易日期間的普通股，從我們完成初始交易日的前一個交易日開始企業合併（例如 價格，“市值”）低於每股9.20美元，則認股權證的行使價（至最接近的 美分）將調整為等於市值和新發行價格中較大值的115％，下文 “認股權證贖回” 下描述的每股18.00美元贖回觸發價格 將被調整為（至最接近的美分）市值中較大的 和新發行價格的 180%。
權利 — 每位權利持有人在完成業務合併後將獲得十分之一（1/10）的A類普通股， 即使該權利的持有人贖回了其持有的與企業合併有關的所有股份。交換供股後， 不會發行任何零碎股份。在完成業務合併後，權利持有人無需支付額外對價即可獲得 其額外股份，因為與之相關的對價已包含在投資者在擬議發行中支付的單位 收購價格中。如果公司簽訂業務合併的最終協議 ，其中公司將不是存續實體，則最終協議將規定權利持有人在交易中按轉換成A類普通股的基準獲得與A類普通股持有人相同的每股對價 ，每位權利持有人都必須確認轉換其權利才能獲得1/10的標的股份 每項權利（無需支付額外費用）。交換權利時可發行的股票可以自由交易（公司關聯公司持有的除外 ）。
注意 8 — 後續事件
2023 年 8 月 15 日，公司舉行了股東特別會議（“特別會議”），股東批准了 提案（“信託修正提案”），授權公司簽訂信託協議第 2 號修正案 （“信託協議修正案”），以修改信託協議，允許公司將公司必須的 日期延長到 2023 年 8 月 16 日之後完成了最初的業務合併，否則大陸集團必須清算與首次公開募股相關的信託賬户 （“信託”）賬户”)。公司有權將2023年8月16日之後最多延長十二（12）次，延期一個月，至2024年8月16日（十二（12）個月，每個延期一個月，“延期”， ，每個延期日期都是 “截止日期”），這是公司必須完成其初始業務 合併或清算信託賬户的日期。對於每次延期，公司的保薦人（或其關聯公司或允許的 指定人）將向信託賬户存入截至適用截止日期 的每股流通的每股40,000美元或（y）0.04美元（x）0.04美元中較小者，信託協議中規定的與任何此類延期相關的程序均應得到遵守（“延期修正提案”）。在特別會議上對延期修正提案和 信託修正提案進行表決時，906,611股A類普通股的持有人行使了將 此類股票兑換為現金的權利。
在2023年8月15日的 特別會議之後，公司於2023年8月16日將110,796.88美元存入公司的 公眾股東信託賬户，這使公司能夠將公司完成初始業務 合併的日期延長一個月，從2023年8月16日延長至2023年9月16日。
| 19 |
項目 2.管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
提及 “公司”、“我們”、“我們的” 或 “我們” 的 是指 PHP Ventures Acquisition Corp. 以下 對我們的財務狀況和經營業績的討論和分析應與本文中包含的未經審計的財務 報表和相關附註一起閲讀。
關於前瞻性陳述的警告 説明
除本10-Q表格中包含的歷史事實陳述外，所有 陳述，包括但不限於 “管理層 財務狀況和運營業績討論與分析” 中關於公司財務狀況、業務 戰略以及管理層未來運營計劃和目標的陳述，均為前瞻性陳述。在本表格 10-Q 中使用時， 詞語，例如 “預期”、“相信”、“估計”、“期望”、“打算” 和 等與我們或公司管理層相關的類似表達方式，用於識別前瞻性陳述。此類前瞻性 陳述基於管理層的信念，以及公司 管理層做出的假設和目前可用的信息。由於我們在向美國證券交易委員會提交的文件中詳述的某些因素 ，實際結果可能與前瞻性陳述所設想的結果存在重大差異。本段對隨後歸因於我們或代表公司行事 的人員的所有書面或口頭前瞻性陳述均受本段的全部限制。
概述
公司是一家根據特拉華州法律於2021年4月13日成立的空白支票公司，其目的是與一家或多家企業進行合併、 股票交換、資產收購、股票購買、重組或類似的業務合併。公司 打算使用公開發行和私募收益中的現金、出售與初始業務合併相關的證券所得、我們的股票、債務或現金、 股票和債務的組合來實現其最初的業務合併。
向目標所有者或其他投資者發行與初始業務合併相關的額外股份：
| ● | 可能 大幅稀釋投資者的股權，如果 B 類普通股的反稀釋條款導致在 B 類普通股轉換後以超過一比一的比例發行A類普通股，則稀釋幅度將增加； | |
| ● | 如果優先股的發行優先於向我們提供的普通 股票的權利， 可以將我們普通股持有人的權利置於次要地位； | |
| ● | 如果我們發行了大量普通股， 是否會導致控制權變動，這可能會影響 我們使用淨營業虧損結轉（如果有）的能力，並可能導致我們現任高管 和董事辭職或被免職； | |
| ● | 通過削弱尋求獲得我們控制權的人 的股票所有權或投票權，可能 產生延遲或阻止我們控制權變更的效果；以及 | |
| ● | 可能 對我們的A類普通股和/或認股權證的現行市場價格產生不利影響。 |
同樣， 如果我們發行債務證券或以其他方式向銀行或其他貸款人或目標所有者承擔鉅額債務，則可能導致：
| ● | 如果我們在初始業務合併後的營業收入不足以償還我們的債務 債務，則違約 並取消我們的資產抵押品贖回權； | |
| ● | 如果我們違反了某些契約 ，這些契約要求在不豁免或重新談判該契約的情況下維持某些財務比率或儲備金，則即使我們在到期時支付了所有本金和利息，也應加快 償還債務的義務； | |
| ● | 如果債務擔保可按需支付，我們 立即支付所有本金和應計利息（如果有）； | |
| ● | 如果債務證券包含限制我們在債務擔保未償還期間獲得此類 融資的能力的契約，則我們 無法獲得必要的額外融資； | |
| ● | 我們 無法支付普通股股息； | |
| ● | 使用 現金流的很大一部分來支付債務的本金和利息，這將減少申報後可用於普通股分紅 的資金、我們支付支出、進行資本支出和收購以及為其他一般 公司用途提供資金的能力； | |
| ● | 限制了我們在規劃和應對業務和所經營行業變化方面的靈活性； | |
| ● | 更容易受到總體經濟、工業和競爭條件的不利變化以及政府監管的不利變化的影響； |
| 20 |
| ● | 對我們為支出、資本支出、收購、還本付息要求和執行 戰略借入額外金額的能力的限制 ；以及 | |
| ● | 與債務較少的競爭對手相比，其他 目的和其他缺點。 |
我們 預計在執行最初的業務合併計劃時將繼續產生鉅額成本。我們無法向您保證 籌集資金或完成初始業務合併的計劃將取得成功。
最近的事態發展
擴展 代理
2023 年 7 月 31 日，我們根據附表 14A（“延期委託書”）提交了一份最終委託書，內容涉及將於 2023 年 8 月 15 日舉行的股東特別會議 ，該會議旨在尋求股東批准修改和重述的公司註冊證書 （“章程”）和我們的投資管理信託協議（“信託協議”），{} 由我們與大陸證券轉讓和信託公司之間在每種情況下都延長我們必須完成初始業務合併的日期 從 2023 年 8 月 16 日到 2024 年 8 月 16 日 16 日（“延期”，以及更晚的日期，即 “延期”，“延期日期”），或者由董事會確定並由我們公開宣佈的更早日期 ，由我們的董事會確定並由我們公開宣佈的更早日期，如延期代理中所述。我們目前認為 沒有足夠的時間在 2023 年 8 月 16 日之前完成初始業務合併。因此，我們認為，為了能夠完成最初的業務合併，必須將該日期延長 。如延期代理中所述，我們的章程和信託 協議的修正案須經股東批准，並且無法保證股東 會批准此類修正案。
操作結果
迄今為止，我們 既沒有從事任何業務，也沒有產生任何收入。從成立到2023年6月30日，我們唯一的活動是組織活動 ，即為首次公開募股（“首次公開募股”）做準備以及確定業務合併的目標 公司所必需的活動。我們預計要等到業務合併完成後才會產生任何營業收入。 我們預計將以首次公開募股 發行後持有的現金和有價證券的利息收入的形式產生營業外收入。我們預計，作為一家上市公司，我們將承擔更多的費用（用於法律、財務報告、會計 和審計合規），以及與完成業務合併相關的盡職調查費用。
在截至2023年6月30日的六個月中，我們的淨虧損為361,788美元，其中包括信託賬户中持有的有價證券 的已實現和未實現收益325,465美元，被516,068美元的運營成本、10萬美元的特許經營税和71,185美元的所得税準備金所抵消。
截至2022年6月30日的六個月中，我們的淨虧損為1,080,867美元，其中包括信託賬户中持有的有價證券 已實現和未實現的27,352美元，被1,008,219美元的運營成本和10萬美元的特許經營税所抵消。
流動性 和資本資源
2021年8月16日，公司以每單位10.00美元的價格完成了500萬個單位的首次公開募股（“單位”，以及 A類普通股，“公開股”），總共產生了5,000萬美元的收益，產生的發行成本為3,153,369美元，其中175萬美元為延期不足的發行成本寫作佣金（見 注 6）。
在發行結束的同時 ，公司以 的價格完成了對公司發起人Global Link Investment LLC（“私募單位”）的總計270,900個單位 （“私募單位”）的私募配售，總收益為2709,000美元（“私募配售”）（見 ）（見 注意事項 4)。
| 21 |
隨後， 在收到承銷商選擇完全行使其超額配股權（“超額配售單位”）的通知後，公司於2021年8月19日完成了以每單位10美元的價格出售另外75萬個單位（“單位”）的交易， 產生了7,500萬美元的額外總收益，併產生了412,500美元的額外發行成本，其中262,500美元推遲 承保佣金。每個單位由一股公司A類普通股，面值為每股0.0001美元（“ A類普通股”）、公司A類可贖回認股權證（“認股權證”）的一半，每份認股權證都使 持有人有權以每股11.50美元的價格購買一股A類普通股，以及一份權利（“權利”），每份 根據公司在S-1表格上的 註冊聲明（文件編號333-256840），賦予持有人獲得A類普通股十分之一的權利，但須進行調整。
在行使超額配股的同時 ，公司完成了對特拉華州有限責任公司Global Link Investment LLC（“贊助商”）的另外22,500個私募單位 的私募配售，總收益為22.5萬美元。
行使超額配股後的首次公開募股交易 成本為3565,869美元，其中包括115萬美元的現金承保 費、2,012,500美元的遞延承保費和403,369美元的其他成本。
截至2023年6月30日 ，我們的資產負債表上有366美元的現金和12,898,203美元的營運資金。我們打算使用在信託賬户之外持有的 資金來識別和評估潛在的收購候選人，對潛在目標企業進行業務盡職調查 ，往返潛在目標企業的辦公室、工廠或類似地點，審查 潛在目標企業的公司文件和實質性協議，選擇要收購的目標企業並進行結構調整， 談判和完成業務合併。信託賬户投資所得的利息收入無法用於支付運營費用。
在 中，為了融資與業務合併相關的交易成本，公司的保薦人或保薦人的關聯公司、 或公司的高級管理人員和董事可以但沒有義務根據需要向公司貸款（“工作中 資本貸款”）。這種週轉資金貸款將以期票為證。這些票據要麼在企業合併完成 時償還，不計利息，要麼貸款人自行決定，在完成業務合併後，最多可將1,500,000美元的票據轉換為額外的配售單位，價格為每單位10.00美元。如果企業合併 沒有完成，公司可以將信託賬户之外持有的部分收益用於償還營運資金貸款，但信託賬户中持有的收益 不會用於償還營運資金貸款。截至2023年6月30日，該公司已在 此類貸款下借入了751,929美元。
2022年8月15日，公司的發起人向公司的信託賬户存入了57.5萬美元（相當於每股公眾 股0.10美元），將其完成初始業務合併的時間延長三個月，從2022年8月16日延長至2022年11月16日 16日（“延期”），這是當時公司 管理文件允許的兩次三個月延期中的第一次。2022年11月7日，公司宣佈，已促成將57.5萬美元存入公司的 信託賬户供其公眾股東使用，相當於每股公眾股0.10美元，這使公司能夠再次將其完成初始業務合併的時間延長三個月，從2022年11月16日延長至2023年2月16日，延期 是公司允許的兩次三個月延期中的第二次當時的管理文件。2022年12月30日， 公司舉行了股東特別大會（“特別會議”）。在特別會議上，公司 股東批准了對公司經修訂和重述的公司註冊證書的修正案，賦予公司權利 將公司必須完成初始業務合併的日期從2023年2月16日延長最多六（6）個月 至2023年8月16日，價格為每月每股0.0625美元。2023年4月17日，公司促使向公司公開股東信託賬户存入110,796.88美元，相當於每股公眾股0.0625美元，這使公司能夠將完成初始業務合併的時間延長一個月，從2023年4月16日延長至2023年5月16日。 2023年5月16日，公司促使向公司公開股東的信託賬户存入110,796.88美元，相當於每股公眾股0.0625美元，這使公司能夠將其完成初始業務合併的時間從2023年5月16日延長一個月至2023年6月16日。本次延期是公司 管理文件允許的六次為期一個月的延期中的第四次。2023年6月14日，公司促使向公司的 公眾股東信託賬户存入110,796.88美元，相當於每股公眾股0.0625美元，這使公司能夠將其完成 初始業務合併的時間延長一個月，從2023年6月16日延長至2023年7月16日。本次延期是公司管理文件允許的六次為期一個月的延期 中的第五次。2023年7月14日，公司促使向公司的 信託賬户存入110,796.88美元，相當於每股公眾股0.0625美元，這使公司能夠將其完成初始業務合併的時間延長一個月，從2023年7月16日延長至2023年8月16日。本次延期是 公司管理文件允許的六次一個月延期中的第六次。
| 22 |
2023 年 8 月 15 日，公司舉行了股東特別會議 （“特別會議”），股東批准了提案（“信託修正提案”） ，授權公司簽訂信託協議第 2 號修正案（“信託協議修正案”），以修訂 信託協議，允許公司將公司必須完成初始協議的日期延長到 2023 年 8 月 16 日之後 企業合併或大陸集團必須清算與首次公開募股相關的信託賬户（“信託”）賬户”)。 公司有權將2023年8月16日之後最多延長十二（12）次，延期一個月至2024年8月16日（ 十二（12）、一個月的延期、“延期”，每次延期都是 “截止日期”），即 公司必須完成初始業務合併或清算信託賬户的日期。對於每次延期 ，公司的發起人（或其關聯公司或允許的指定人）將向信託賬户存入截至適用截止日期每股流通的每股40,000美元或（y）0.04美元中較小的 ，並應遵守信託協議中規定的與任何此類延期相關的程序（“延期修正提案”）。 在特別會議上對延期修正提案和信託修正提案的表決中， 906,611股A類普通股的持有人行使了將此類股票兑換為現金的權利。
如果 公司完成其初始業務合併，則公司將根據發起人的選擇，從發放給我們的信託賬户收益中 償還此類貸款金額，或者將貸款總額的一部分或全部轉換為單位，價格為每單位10.00美元，這些單位將與配售單位相同。如果公司未完成業務合併，則公司 將僅從信託賬户之外持有的資金中償還此類貸款。此外，與我們的初始股東 簽訂的信函協議包含一項條款，根據該條款，如果公司未完成業務合併，我們的發起人同意放棄其獲得此類貸款償還的權利，前提是信託賬户之外持有的資金不足。我們的贊助商及其關聯公司 或指定人沒有義務為信託賬户注資，以延長我們完成初始業務合併的時間。 如果公司在適用截止日期前五天收到發起人打算延期的通知， 公司打算在適用截止日期前至少三天發佈一份新聞稿，宣佈這一意向。此外， 公司打算在適用截止日期後的第二天發佈新聞稿，宣佈資金是否已按時存入 。
Going 問題注意事項
公司預計在執行其融資和收購計劃時將產生鉅額成本。關於公司根據2014-15年度會計準則更新（“ASU”）“披露實體繼續作為持續經營企業能力的不確定性 ” 對持續經營考慮因素進行的 評估，管理層已確定，如果公司 在首次公開募股結束後的規定時間內未能成功完成初始業務合併，則公司停止所有業務的 要求兑換公開股票以及隨後的清算和解散引發了對 的實質性懷疑繼續經營的能力。資產負債表不包括這種不確定性的 結果可能導致的任何調整。管理層已確定，根據公司 經修訂和重述的組織備忘錄的規定，在完成初始業務合併或公司清盤之前，公司的資金足以滿足公司的營運資金需求 。隨附的財務報表是根據美利堅合眾國公認的 會計原則（“GAAP”）編制的，該原則考慮將公司繼續作為持續經營的 企業。
表外融資 表單融資安排
我們 沒有被視為資產負債表外安排的債務、資產或負債。我們不參與與未合併實體或金融夥伴關係（通常稱為可變利益實體）建立關係的交易 ， 的建立是為了促進資產負債表外的安排。
我們 沒有簽訂任何資產負債表外融資安排，沒有設立任何特殊目的實體，也沒有為其他實體的任何債務或承諾 提供擔保，也沒有輸入任何非金融資產。
合同 義務
我們 沒有任何長期債務、資本租賃義務、經營租賃義務或長期負債。從招股説明書發佈之日起，直到公司的業務合併或清算完成為止，公司可以向保薦人的子公司ARC Group Ltd. 償還每月最多10,000美元的辦公空間、祕書和行政支持。
承銷商獲得了現金承保費，相當於公開發行總收益的2.0％，合115萬美元。此外，承銷商 有權獲得總額為2,012,500美元的延期承保佣金，佔公開發行總收益的3.5％。 只有在公司完成初始業務合併的情況下，才會從信託賬户中持有的金額中向承保人支付延期承保佣金，但須遵守承保協議的條款。
| 23 |
項目 3.關於市場風險的定量和定性披露
完成首次公開募股後，我們的首次公開募股的淨收益，包括信託賬户中的金額， 已投資於到期日不超過185天的美國政府國庫券、票據或債券，或投資於某些僅投資美國國債的貨幣市場基金 。由於這些投資的短期性質，我們認為不會有相關的 重大利率風險。
項目 4.控制和程序
披露 控制措施和程序是控制措施和其他程序，旨在確保我們在根據《交易法》提交或提交的 報告中要求披露的信息在 美國證券交易委員會規則和表格中規定的期限內記錄、處理、彙總和報告。披露控制和程序包括但不限於旨在確保我們根據《交易法》提交或提交的報告中需要披露的信息得到積累並傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官，以便及時就要求的披露做出決定。
對披露控制和程序的評估
披露 控制和程序旨在確保我們在《交易法》報告中要求披露的信息在證券交易委員會規則和表格規定的時限內得到記錄、 處理、彙總和報告，並且 收集此類信息並酌情傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官或履行類似職能的人 ，以便及時就所需的披露做出決定。
在 的監督下，在包括首席執行官和首席財務會計官在內的管理層的參與下，我們對截至2023年6月30日財季的披露控制和程序的有效性進行了評估，該術語在《交易法》第13a-15（e）條和第15d-15（e）條中定義。根據這項評估，我們的首席執行官兼首席財務和會計官得出的結論是，在本報告所涉期間，我們的披露控制 和程序無效。
財務報告內部控制的變化
在截至2023年6月30日的最近一個財季中 ，我們對財務報告的內部控制沒有變化 ，這些變化對我們的財務報告內部控制產生了重大影響，或者有理由可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。
第二部分-其他信息
項目 1.法律訴訟
沒有。
商品 1A。風險因素
作為 一家規模較小的申報公司，如《交易法》第12b-2條所定義，我們無需提供 本項目所要求的信息。截至本10-Q表季度報告發布之日， 我們在2021年8月11日向美國證券交易委員會提交的最終招股説明書、截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告以及 我們的延期代理中披露的風險因素沒有重大變化，唯一的不同是我們可能會在未來向美國證券交易委員會提交的文件中不時披露此類因素的變化或披露其他因素 。這些因素中的任何一個都可能對我們的經營業績或財務 狀況造成重大或重大的不利影響。我們目前不知道或我們目前認為不重要的其他風險因素也可能損害我們的業務或運營業績 。
| 24 |
項目 2。未註冊的股權證券出售和所得款項的使用。
未註冊 出售股權證券
2021年8月16日，在發行結束的同時，公司以每個私募單位10.00美元的價格向公司發起人Global Link Investment LLC（ “贊助商”）完成了共計270,900個單位（“私募單位”）的私募配售，總收益為2,709,000美元（“私募股 放置”）。隨後，在2021年8月19日，在行使超額配股的同時，公司完成了向發起人另外22,500套私募單位的私募配售，總收益為22.5萬美元。未就此類銷售支付任何承保 折扣或佣金。私募單位的發行是根據經修訂的1933年《證券法》第4（a）（2）條中包含的註冊豁免 進行的。
配售單位中包含的 配售權證與本次發行中作為單位一部分出售的認股權證相同，唯一的不同是， 只要它們由我們的發起人或其允許的受讓人持有，(i) 我們無法贖回它們，(ii) 它們（包括行使這些認股權證時可發行的A類普通股）除了某些有限的例外情況外，不得轉讓、轉讓 或在我們的初始業務合併完成後 30 天內由持有人出售，(iii) 它們可以由持有人 行使無現金制，以及 (iv) 將有權獲得註冊權。
使用公開發行所得收益的
2021年8月16日，公司以每單位10.00美元的價格完成了500萬個單位的首次公開募股（“單位”，以及 A類普通股，“公開發行”），總共產生了5,000萬美元的收益，產生的發行成本為3,153,369美元，其中175萬美元是延期不足的寫作佣金。
隨後， 在收到承銷商選擇完全行使超額配股權（“超額配售單位”）的通知後，公司於2021年8月19日以每單位10美元的價格完成了另外75萬套單位的出售（“單位”） ， 產生了7,500,000美元的額外總收益，併產生了額外的發行成本，其中26.250萬美元用於延期承保 佣金為412,500美元的承保費。每個單位包括公司一股A類普通股，面值每股0.0001美元（“A類普通股”），公司一份可贖回認股權證（“認股權證”）的一半，每份 整份認股權證的持有人有權以每股11.50美元的價格購買一股A類普通股，以及一項權利（“權利”）， ，每份權利賦予持有人的權利（“權利”）， 根據 公司在S-1表格上的註冊聲明（文件編號333-256840），獲得十分之一的A類普通股，但須進行調整。
在公開發行中出售的 證券是根據《證券法》在S-1表格（編號333-256840）的註冊聲明上註冊的。 美國證券交易委員會宣佈該註冊聲明於2021年8月11日生效。
從首次公開募股和私募單位獲得的總收益中，有58,075,000美元存入了信託賬户。 我們共支付了115萬美元的承保折扣和佣金，並支付了403,369美元用於支付與首次公開募股相關的其他成本和支出。此外，承銷商同意延期2,012,500美元的承保折扣和佣金。
項目 3.優先證券違約
沒有。
項目 4.礦山安全披露
不適用
項目 5.其他信息
沒有。
| 25 |
項目 6.展品
以下 附錄作為本10-Q表季度報告的一部分提交或以引用方式納入本季度報告。
| 沒有。 | 展品的描述 | |
| 31.1* | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的《證券交易法》第13a-14 (a) 條和第15 (d) -14 (a) 條對首席執行官進行認證 | |
| 31.2* | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的《證券交易法》第13a-14 (a) 條和第15 (d) -14 (a) 條對首席財務官進行認證 | |
| 32.1** | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18條第1350條對首席執行官進行認證 | |
| 32.2** | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18條第1350條對首席財務官進行認證 | |
| 101.INS* | 內聯 XBRL 實例文檔 | |
| 101.CAL* | Inline XBRL 分類法擴展計算鏈接庫文檔 | |
| 101.SCH* | 行內 XBRL 分類法擴展架構文檔 | |
| 101.DEF* | Inline XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔 | |
| 101.LAB* | Inline XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔 | |
| 101.PRE* | Inline XBRL 分類法擴展演示文稿鏈接庫文檔 | |
| 104 | Cover 頁面交互式數據文件（嵌入在行內 XBRL 文檔中幷包含在附錄中） |
| * | 隨函提交 。 |
| ** | 配有傢俱。 |
| 26 |
簽名
根據 經修訂的1934年《證券交易法》的要求，公司已正式促使本報告的簽署人經正式授權代表其簽署 。
| PHP 風險投資收購公司 | ||
| 日期： 2023 年 8 月 21 日 | 作者： | /s/ Marcus Choo Yeow Ngoh |
| Marcus Choo Yeow Ngoh | ||
| 主管 執行官 | ||
| 日期： 2023 年 8 月 21 日 | 來自： | /s/ 加里·理查德·斯坦 |
| Garry 理查德·斯坦 | ||
| 主管 財務官 | ||
| 27 |