美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單
（Mark One）
根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告 |
在截至的季度期間
要麼
根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告 |
在過渡期內 到 .
委員會檔案編號：
（其章程中規定的註冊人的確切姓名）
|
||
（州或其他司法管轄區 公司或組織） |
|
（美國國税局僱主 證件號） |
（地址，包括主要行政辦公室的郵政編碼）
(
（註冊人的電話號碼，包括區號）
不適用
（如果自上次報告以來發生了變化，則以前的姓名、以前的地址和以前的財政年度）
根據該法第12（b）條註冊的證券：
每個班級的標題 |
交易品種 |
註冊的每個交易所的名稱 |
用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內（或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內）提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。
用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據 S-T 法規第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器 |
|
☐ |
|
|
☒ |
|
|
|
|
|
|||
非加速過濾器 |
|
☐ |
|
規模較小的申報公司 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
新興成長型公司 |
|
|
如果是新興成長型公司，請用勾號註明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第 13 (a) 條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。 ☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的 ☐沒有
截至2023年8月7日，註冊人普通股（無面值）的流通數量為
第一部分 — 財務信息
項目 1: 財務報表
環球物流控股有限公司
未經審計的合併資產負債表
（以千計，共享數據除外）
|
|
7月1日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
資產 |
|
|
|
|
|
|
||
流動資產： |
|
|
|
|
|
|
||
現金和現金等價物 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
有價證券 |
|
|
|
|
|
|
||
應收賬款——扣除信用損失備抵額美元 |
|
|
|
|
|
|
||
其他應收賬款 |
|
|
|
|
|
|
||
預付費用和其他 |
|
|
|
|
|
|
||
應付款來自 |
|
|
|
|
|
|
||
流動資產總額 |
|
|
|
|
|
|
||
財產和設備——扣除累計折舊美元 |
|
|
|
|
|
|
||
經營租賃使用權資產 |
|
|
|
|
|
|
||
善意 |
|
|
|
|
|
|
||
無形資產 — 扣除累計攤銷額美元 |
|
|
|
|
|
|
||
遞延所得税 |
|
|
|
|
|
|
||
其他資產 |
|
|
|
|
|
|
||
總資產 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
負債和股東權益 |
|
|
|
|
|
|
||
流動負債： |
|
|
|
|
|
|
||
應付賬款 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
長期債務的當前部分 |
|
|
|
|
|
|
||
經營租賃負債的流動部分 |
|
|
|
|
|
|
||
應計費用和其他流動負債 |
|
|
|
|
|
|
||
保險和索賠 |
|
|
|
|
|
|
||
由於 |
|
|
|
|
|
|
||
應繳所得税 |
|
|
|
|
|
|
||
流動負債總額 |
|
|
|
|
|
|
||
長期負債： |
|
|
|
|
|
|
||
長期債務，扣除流動部分 |
|
|
|
|
|
|
||
經營租賃負債，扣除流動部分 |
|
|
|
|
|
|
||
遞延所得税 |
|
|
|
|
|
|
||
其他長期負債 |
|
|
|
|
|
|
||
長期負債總額 |
|
|
|
|
|
|
||
股東權益： |
|
|
|
|
|
|
||
普通股， |
|
|
|
|
|
|
||
實收資本 |
|
|
|
|
|
|
||
庫存股票，按成本計算； |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
留存收益 |
|
|
|
|
|
|
||
累計其他綜合（虧損）： |
|
|
|
|
|
|
||
利率互換，扣除所得税 |
|
|
|
|
|
|
||
外幣折算調整 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
股東權益總額 |
|
|
|
|
|
|
||
負債和股東權益總額 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
見合併財務報表附註。
2
環球物流控股有限公司
未經審計的合併收益表
（以千計，每股數據除外）
|
|
十三週已結束 |
|
|
二十六週已結束 |
|
||||||||||
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
||||
營業收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
卡車運輸服務 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
經紀服務 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
多式聯運服務 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
專屬服務 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
增值服務 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
總營業收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
運營費用： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
購買的交通和設備租金 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
直接人事福利和相關福利 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
運營用品和費用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
佣金支出 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
入住費用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
一般和行政 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
保險和索賠 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
折舊和攤銷 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
運營費用總額 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
運營收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
利息收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
利息支出 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
其他非營業收入（支出） |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|||
所得税前收入 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
所得税支出 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
淨收入 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
每股普通股收益： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
基本 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
稀釋 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
加權平均已發行普通股數量： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
基本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
稀釋 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
每股普通股申報的股息 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
見合併財務報表附註。
3
環球物流控股有限公司
未經審計的綜合收益綜合報表
（以千計）
|
|
十三週已結束 |
|
|
二十六週已結束 |
|
||||||||||
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
||||
淨收入 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
其他綜合收益（虧損）： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
利率互換公允價值的未實現變動， |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
( |
) |
||
外幣折算調整 |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
其他綜合收益總額（虧損） |
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
||
綜合收入總額 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
見合併財務報表附註。
4
環球物流控股有限公司
未經審計的合併現金流量表
（以千計）
|
|
二十六週已結束 |
|
|||||
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
||
來自經營活動的現金流： |
|
|
|
|
|
|
||
淨收入 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
為使淨收入與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整： |
|
|
|
|
|
|
||
折舊和攤銷 |
|
|
|
|
|
|
||
非現金租賃費用 |
|
|
|
|
|
|
||
有價股權證券的收益 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
處置財產和設備的收益 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
債務發行成本的攤銷 |
|
|
|
|
|
|
||
註銷債務發行成本 |
|
|
— |
|
|
|
|
|
基於股票的薪酬 |
|
|
|
|
|
|
||
信貸損失準備金 |
|
|
|
|
|
|
||
遞延所得税 |
|
|
|
|
|
|
||
資產和負債的變化： |
|
|
|
|
|
|
||
貿易和其他應收賬款 |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
預付費用和其他資產 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
減少經營租賃負債的本金 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
應付賬款、應計費用、應付所得税、 |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
關聯公司應付/應收賬款，淨額 |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
其他長期負債 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
經營活動提供的淨現金 |
|
|
|
|
|
|
||
來自投資活動的現金流： |
|
|
|
|
|
|
||
資本支出 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
出售財產和設備的收益 |
|
|
|
|
|
|
||
出售有價證券的收益 |
|
|
|
|
|
|
||
購買有價證券 |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
用於投資活動的淨現金 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
來自融資活動的現金流： |
|
|
|
|
|
|
||
借款收益-循環債務 |
|
|
|
|
|
|
||
償還債務——循環債務 |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
借款收益——定期債務 |
|
|
|
|
|
|
||
償還債務——定期債務 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
已支付的股息 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
資本化融資成本 |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
購買庫存股 |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
用於融資活動的淨現金 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
匯率變動對現金和現金等價物的影響 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
現金淨增加 |
|
|
|
|
|
|
||
現金和現金等價物 — 期初 |
|
|
|
|
|
|
||
現金和現金等價物-期末 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
補充現金流信息： |
|
|
|
|
|
|
||
支付利息的現金 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
為所得税支付的現金 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
見合併財務報表附註。
5
環球物流控股有限公司
未經審計的合併股東權益報表
（以千計，每股數據除外）
|
|
常見 |
|
|
付費 |
|
|
財政部 |
|
|
已保留 |
|
|
累積的 |
|
|
總計 |
|
||||||
餘額 — 2021 年 12 月 31 日 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
淨收入 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
綜合收益（虧損） |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
股息 ($) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
購買庫存股 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
基於股票的薪酬 |
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|||
餘額 — 2022 年 4 月 2 日 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
淨收入 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
綜合收益（虧損） |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||
購買庫存股 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
股息 ($) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
餘額 ——2022 年 7 月 2 日 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||||
餘額 — 2022 年 12 月 31 日 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
淨收入 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
綜合收益（虧損） |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
股息 ($) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
基於股票的薪酬 |
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|||
餘額 — 2023 年 4 月 1 日 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
淨收入 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
綜合收益（虧損） |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
|
||
股息 ($) |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
基於股票的薪酬 |
|
|
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
|||
餘額——2023 年 7 月 1 日 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
|
||||
見合併財務報表附註。
6
環球物流控股有限公司
未經審計的合併財務報表附註
隨附的環球物流控股公司及其全資子公司（“環球集團”）未經審計的合併財務報表由公司管理層編制。在這些附註中，“我們”、“我們”、“我們的” 或 “公司” 是指環球影業及其合併子公司。管理層認為，未經審計的合併財務報表包括所有必要的正常經常性調整，以便公允地列出其中所要求的信息。在合併中，所有公司間交易和餘額均已清除。根據這些規章制度，通常包含在根據美國公認會計原則編制的財務報表中的某些信息和附註披露已從這些報表中精簡或省略，因此，應與截至2022年12月31日和2021年12月31日的合併財務報表以及公司向美國證券交易委員會提交的10-K表格中包含的截至2022年12月31日的三年中每年的合併財務報表一起閲讀。編制合併財務報表需要使用管理層的估計數。實際結果可能與這些估計值不同。
我們的財政年度於12月31日結束，包括四個季度，每個季度為十三週。
公司對先前財務報表中的項目進行了某些非實質性的重新分類，使其列報方式與截至2023年7月1日的財務報表中的格式一致。但是，這些重新分類對先前報告的合併淨收益、綜合收益、每股普通股收益、現金流、總資產或股東權益沒有影響。
2022年6月，公司更改了會計估算，修改了某些設備的估計使用壽命和救助價值。這一變化導致額外的折舊費用為美元
當前的經濟狀況
公司做出的估計和假設會影響其財務報表和隨附附註中包含的申報金額和披露，並評估某些需要考慮預測財務信息的會計事項。公司對未來狀況的假設對這些估計和假設很重要，但存在不確定性，包括通貨膨脹壓力可能對我們的運營成本產生的負面影響。長期的通貨膨脹可能導致利率、設備、維護、勞動力和其他運營成本繼續增加。
環球影業是一家控股公司，擁有從事定製運輸和物流服務的子公司。在財務報告方面，我們將合併後的子公司提供的服務大致分為以下幾類：卡車運輸、經紀服務、多式聯運、專用和增值服務。我們會對這些類別進行細分，並在合併損益表中單獨報告我們的服務項目。
卡車運輸服務包括乾貨車、平板車、重型運輸和冷藏業務。我們代表各個行業的客户運輸各種各樣的普通商品，包括汽車零部件、機械、建築材料、紙張、食品、消費品、傢俱、鋼鐵和其他金屬。
為了補充我們的可用運力，我們通過使用第三方運輸供應商來運輸貨物，為客户提供貨運經紀服務。經紀服務還包括提供全方位服務的國內和國際貨運代理和海關經紀。
多式聯運服務包括鐵路卡車、輪船-卡車和支持服務。我們的多式聯運支持服務主要是鐵路起點或港口與客户之間的鐵路和輪船集裝箱的短距離到中距離交付。
專門服務主要是為使用貨車設備的汽車和零售客户提供支持。我們的專門服務主要是特定地理區域內的短途或往返搬運。
運輸服務本質上是短期的；管理運輸服務的協議的條款通常為
我們使用輸入法確定在途收入，根據輸入法，根據從出發日期（運輸服務開始）到到達日期（運輸服務完成）的持續時間來確認收入。衡量在途收入需要作出重大判斷。我們計算訂單在期末完成的運輸時間的估計百分比，並將該完成百分比應用於訂單的估計收入。
7
環球物流控股有限公司
未經審計的合併財務報表附註-續
增值服務通常專門針對個別客户的需求，包括物料搬運、整合、排序、分組裝配、交叉轉運服務、配套、重新包裝、倉儲和可回收集裝箱管理。增值收入在很大程度上是由對外包物流服務的需求水平推動的。影響增值服務收入的主要因素包括製造業供應鏈要求和特定行業生產水平的變化，尤其是北美汽車和8級重型卡車行業。
收入被認定為將承諾的商品或服務的控制權轉移給我們的客户，該金額反映了公司為換取其服務而期望獲得的對價。我們選擇使用 “開具發票權” 的實際權宜之計來確認收入，這反映了客户在提供增值服務時獲得了與增值服務相關的好處。我們增值服務業務的合同是談判協議，其中包含固定和可變部分。收入的可變性是由交易量和交易所驅動的，這些交易被稱為發票日期。增值服務合同的期限通常超過一年，並且不包括融資部分。
下表提供了與我們與客户簽訂的合同相關的合同餘額信息（以千計）：
|
|
7月1日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
預付費用和其他合同資產 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
我們通常會收到內部履約義務的付款
公司根據澳大利亞證券交易委員會主題321對其有價股票證券進行核算”投資-股票證券。”ASC Topic 321要求公司按公允價值衡量股權投資，並在淨收益中確認公允價值的變化。公司對有價證券的投資包括公允價值易於確定的股權證券。出售證券的成本基礎基於特定的識別方法，證券的利息和股息包含在營業外收入（支出）中。
有價股票證券按公允價值計值，淨收益的確定中包括按公允市場價值計算的損益。如附註6所述，有價股票證券的公允價值是根據活躍市場的報價確定的。
下表列出了股票證券的市值、成本基礎和未實現收益（以千計）：
|
|
7月1日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
公允價值 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
成本基礎 |
|
|
|
|
|
|
||
未實現收益 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
下表列出了公司有價證券的未實現損益總額（以千計）：
|
|
7月1日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
未實現收益總額 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
未實現損失總額 |
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
未實現淨收益 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
下表顯示了公司有價股票證券的已實現淨收益（虧損）（以千計）：
|
|
十三週已結束 |
|
|
二十六週已結束 |
|
||||||||||
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
||||
已實現收益 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
銷售收益 |
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
||
出售證券的成本基礎 |
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
||
已實現收益 |
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
已實現收益，扣除税款 |
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
||
8
環球物流控股有限公司
未經審計的合併財務報表附註-續
該公司做到了
在截至2023年7月1日的十三週和二十六週期間，我們的有價股票證券投資組合的未實現税前淨收益（虧損）市值約為美元
在截至2022年7月2日的十三週和二十六週期間，我們的有價股票證券投資組合的未實現税前淨收益（虧損）市值約為美元（虧損）（
應計費用和其他流動負債由以下內容組成（以千計）：
|
|
7月1日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
應計工資單 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
應計工資税 |
|
|
|
|
|
|
||
司機託管負債 |
|
|
|
|
|
|
||
法律和解和索賠 |
|
|
|
|
|
|
||
佣金、其他税收和其他 |
|
|
|
|
|
|
||
總計 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
債務包括以下內容（以千計）：
|
|
利率 |
|
7月1日 |
|
|
十二月三十一日 |
|
||
未償債務： |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
循環信貸額度 (1) (2) |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
— |
|
|
UACL 信用協議 (2) |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
定期貸款 |
|
|
|
|
|
|
|
|||
左輪手槍 |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
設備融資 (3) |
|
|
|
|
|
|
|
|||
房地產設施 (4) |
|
|
|
|
|
|
|
|||
保證金工具 (5) |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
未攤銷的債務發行成本 |
|
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||
減去長期債務的流動部分 |
|
|
|
|
|
|
|
|
||
長期債務總額，扣除流動部分 |
|
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||
(1)
9
環球物流控股有限公司
未經審計的合併財務報表附註-續
(2)
(3)
(4)
(5)
該公司還是符合套期會計資格的利率互換協議的當事方。該公司執行了互換協議，以固定其浮動利率債務的部分利率。根據互換協議，公司按定期SOFR收取利息，並支付固定利率為
FASB ASC Topic 820，”公允價值計量和披露，” 將公允價值定義為在計量日市場參與者之間的有序交易中，為轉移資產或負債而在本金市場或最有利市場上為轉移資產或負債而獲得的交易價格，以及擴大對公允價值計量的披露。
FASB ASC Topic 820還建立了三級公允價值層次結構，對用於衡量公允價值的投入進行優先排序。這種層次結構要求實體最大限度地使用可觀察的輸入，並最大限度地減少使用不可觀察的輸入。用於衡量公允價值的三個投入級別如下：
10
環球物流控股有限公司
未經審計的合併財務報表附註-續
我們已根據下表中用於確定計量日公允價值的投入（以千計），將所有定期按公允價值計量的金融資產和負債劃分為公允價值層次結構中最合適的級別：
|
|
7月1日 |
|
|||||||||||||
|
|
第 1 級 |
|
|
第 2 級 |
|
|
第 3 級 |
|
|
公允價值測量 |
|
||||
資產 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
現金等價物 |
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
||
有價證券 |
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
利率互換 |
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
總計 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|||
|
|
十二月三十一日 |
|
|||||||||||||
|
|
第 1 級 |
|
|
第 2 級 |
|
|
第 3 級 |
|
|
公允價值測量 |
|
||||
資產 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
現金等價物 |
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
||
有價證券 |
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
利率互換 |
|
|
— |
|
|
|
|
|
|
— |
|
|
|
|
||
總計 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
— |
|
|
$ |
|
|||
用於衡量上表中項目公允價值的估值方法如下：
我們的循環信貸額度和房地產融資包括浮動利率借款。我們將這些借款歸類為公允價值層次結構中的二級。這些借款的賬面價值接近公允價值，因為適用的利率經常根據短期市場利率進行調整。
對於我們的設備融資，公允價值是根據我們當前類似類型借貸安排的增量借款利率使用貼現現金流分析估算的。我們將這些借款歸類為公允價值層次結構中的二級。
|
|
賬面價值 |
|
|
估計公平 |
|
||
|
|
|
|
|
|
|
||
設備期票 |
|
$ |
|
|
$ |
|
||
我們尚未為任何金融工具選擇公允價值期權。
11
環球物流控股有限公司
未經審計的合併財務報表附註-續
截至2023年7月1日，我們在經營租賃安排下的義務主要涉及辦公空間、倉庫、貨運配送中心、碼頭堆場和設備的租賃，我們在資產負債表上確認使用權資產和相應的租賃負債。使用權資產代表我們在租賃期內使用標的資產的權利，租賃負債代表根據租賃協議支付租賃款項的義務。我們在租賃協議生效之日確認使用權資產和租賃負債。
我們的租賃義務通常不包括購買租賃物業的期權，也不包含剩餘價值擔保或實質性限制性契約。當可以合理確定將行使期權時，延長或終止協議的期權將包含在租賃期限中。截至2023年7月1日，我們無法合理確定是否行使任何續訂或終止選項，因此，沒有對使用權租賃資產或相應的負債進行調整。
初始期限為12個月或更短的租賃，即短期租賃，不記錄在資產負債表上。短期和長期運營租賃的租賃費用在租賃期內按直線方式確認。
下表彙總了截至2023年7月1日和2022年7月2日的十三週零二十六週的租賃成本（以千計）：
|
|
截至 2023 年 7 月 1 日的十三週 |
|
|||||||||
|
|
與關聯公司 |
|
|
與第三方 |
|
|
總計 |
|
|||
租賃成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
運營租賃成本 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
短期租賃成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
可變租賃成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
轉租收入 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
總租賃成本 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
十三週已於 2022 年 7 月 2 日結束 |
|
|||||||||
|
|
與關聯公司 |
|
|
與第三方 |
|
|
總計 |
|
|||
租賃成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
運營租賃成本 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
短期租賃成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
可變租賃成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
轉租收入 |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
總租賃成本 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
12
環球物流控股有限公司
未經審計的合併財務報表附註-續
|
|
截至2023年7月1日的二十六週 |
|
|||||||||
|
|
與關聯公司 |
|
|
與第三方 |
|
|
總計 |
|
|||
租賃成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
運營租賃成本 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
短期租賃成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
可變租賃成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
轉租收入 |
|
|
— |
|
|
|
— |
|
|
|
— |
|
總租賃成本 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
截至2022年7月2日的二十六週 |
|
|||||||||
|
|
與關聯公司 |
|
|
與第三方 |
|
|
總計 |
|
|||
租賃成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
運營租賃成本 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
短期租賃成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
可變租賃成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
轉租收入 |
|
|
— |
|
|
|
( |
) |
|
|
( |
) |
總租賃成本 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
下表彙總了截至2023年7月1日和2022年7月2日的二十六週期間的其他租賃相關信息（以千計）：
|
|
2023年7月1日 |
|
|||||||||
|
|
和 |
|
|
有第三名 |
|
|
總計 |
|
|||
其他信息 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
為計量運營租賃所含金額支付的現金 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
為換取新的經營租賃負債而獲得的使用權資產 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
使用權資產因租約終止而發生變化 |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
加權平均剩餘租賃期限（以年為單位） |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
加權平均折扣率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|||
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
|
|
2022年7月2日 |
|
|||||||||
|
|
和 |
|
|
有第三名 |
|
|
總計 |
|
|||
其他信息 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
為計量運營租賃所含金額支付的現金 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
為換取新的經營租賃負債而獲得的使用權資產 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
使用權資產因租約終止而發生變化 |
|
$ |
— |
|
|
$ |
( |
) |
|
$ |
( |
) |
加權平均剩餘租賃期限（以年為單位） |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
加權平均折扣率 |
|
|
% |
|
|
% |
|
|
% |
|||
13
環球物流控股有限公司
未經審計的合併財務報表附註-續
截至2023年7月1日，這些經營租賃下未來的最低租賃付款如下（以千計）：
|
|
與關聯公司 |
|
|
與第三方 |
|
|
總計 |
|
|||
2023（剩餘） |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
2024 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
2025 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
2026 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
2027 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
此後 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
所需的租賃付款總額 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|||
減去代表利息的金額 |
|
|
|
|
|
|
|
|
( |
) |
||
租賃負債的現值 |
|
|
|
|
|
|
|
$ |
|
|||
在正常業務過程中，由我們的控股股東Matthew T. Moroun擁有或控制的公司為我們提供某些補充性行政支持服務，包括法律、人力資源、税務和IT基礎設施服務。環球影業的審計委員會審查和批准關聯方交易。這些服務的成本基於特定服務的實際或估計利用率。
環球影業還從我們的控股股東擁有或控制的公司購買其他服務。
|
|
十三週已結束 |
|
|
二十六週已結束 |
|
||||||||||
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
||||
保險 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
房地產租金和相關費用 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
行政支持服務 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
卡車燃料、維護和其他運營成本 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
合同運輸服務 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
總計 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
對於在距離我們自己的設施較遠的子公司卡車運輸碼頭提供的服務，我們直接支付維護、加油和其他運營支持成本等可變成本。此類成本在發生時計費，按例行支付，反映實際勞動力利用率、維修零件成本或購買的燃料數量。
我們出租
我們從控股股東控制的保險公司購買員工醫療、工傷賠償、財產和意外傷害、貨物、倉儲和其他一般責任保險。在我們的合併資產負債表中，我們在保險和索賠以及其他應收賬款中記錄了我們的受保索賠負債和相關追償情況。在 2023 年 7 月 1 日和 2022 年 12 月 31 日，有 $
14
環球物流控股有限公司
未經審計的合併財務報表附註-續
關聯公司提供的其他服務，包括合同運輸服務，按每筆交易或根據正常業務過程中提供的單獨合同安排向我們提供。截至2023年7月1日和2022年12月31日，應付金額為 是 $
在截至2023年7月1日的二十六週內，我們從一家關聯公司購買了二手拖拉機，總額為$
2022 年 6 月，我們與一家關聯公司簽訂了一份房地產合同，以美元的價格收購位於密歇根州沃倫市的多棟辦公大樓
環球影業向關聯公司提供的服務
我們定期為控股股東擁有的公司提供與其特定客户合同或採購訂單相關的精選運輸和物流服務。卡車加油和管理費用在淨運營費用中列報。
|
|
十三週已結束 |
|
|
二十六週已結束 |
|
||||||||||
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
||||
合同運輸服務 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
設施和相關支持 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
總計 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
截至2023年7月1日和2022年12月31日，應付金額來自 是 $
2022 年 5 月，我們將一家不活躍的墨西哥子公司出售給了一家關聯公司，價格約為 $
2022年5月13日，該公司開始了 “荷蘭拍賣” 要約，回購最高可達
2014 年 4 月 23 日，我們的董事會通過了我們的 2014 年經修訂和重述的股票激勵計劃。該計劃在2014年年度股東大會上獲得批准，並自董事會通過之日起生效。2022年5月，公司股東批准了該計劃的修正案，以增加授權發行的普通股數量
2023 年 5 月，該公司批准了
2023 年 3 月，公司批准了
2021年9月，該公司批准了
2020年2月，該公司批准了
15
環球物流控股有限公司
未經審計的合併財務報表附註-續
2020年1月，該公司授予
在包括退休在內的某些條件下，受贈方對限制性股票獎勵的歸屬可能會加快。
下表彙總了所示期間公司非既得股份的狀況和相關信息：
|
|
股份 |
|
|
加權 |
|
||
截至 2023 年 1 月 1 日未歸屬 |
|
|
|
|
$ |
|
||
已授予 |
|
|
|
|
$ |
|
||
既得 |
|
|
( |
) |
|
$ |
|
|
被沒收 |
|
|
— |
|
|
$ |
— |
|
截至 2023 年 7 月 1 日的餘額 |
|
|
|
|
$ |
|
||
每股普通股的基本收益金額基於已發行普通股的加權平均數，不包括已發行的非既得限制性股票。攤薄後的每股普通股收益包括由庫存股法確定的稀釋性普通股等價物。在截至2023年7月1日的十三週零二十六週中，有
在截至2022年7月2日的十三週零二十六週內，我們排除了在外
開啟
16
環球物流控股有限公司
未經審計的合併財務報表附註-續
我們將財務業績報告於
我們的合同物流部門彙總的業務為原始設備製造商 (OEM) 和主要零售商提供增值和/或專門的運輸服務，以合同為基礎向原始設備製造商 (OEM) 和主要零售商提供入境物流，通常根據一年或更長時間的條款。我們的多式聯運細分市場與本地和區域運輸有關，這些運輸由公司管理的碼頭協調，使用業主運營商、公司設備和第三方運力提供商（經紀承運人）。我們的卡車運輸領域彙總的業務與個人貨運有關，這些貨運主要由我們的代理商使用業主運營商、公司設備和經紀承運人進行協調。我們由公司管理的經紀部門提供通過經紀承運人提貨和交付個人貨物的服務，並由我們公司管理的業務進行協調。其他不可申報的細分市場由向其他子公司提供支持服務的公司子公司組成。
沒有按細分市場編制單獨的資產負債表，我們也不會向首席運營決策者提供按細分市場劃分的資產信息。
下表彙總了截至2023年7月1日和2022年7月2日的十三週和二十六週期間我們應報告細分市場的信息（以千計）：
|
|
營業收入 |
|
|||||||||||||
|
|
十三週已結束 |
|
|
二十六週已結束 |
|
||||||||||
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
||||
合同物流 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
多式聯運 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
卡車運輸 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
公司管理的經紀業務 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
其他 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
總營業收入 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
|
|
取消了分部間收入 |
|
|||||||||||||
|
|
十三週已結束 |
|
|
二十六週已結束 |
|
||||||||||
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
||||
合同物流 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
多式聯運 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
卡車運輸 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
公司管理的經紀業務 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
已消除的細分市場間收入總額 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
|
|
運營收入 |
|
|||||||||||||
|
|
十三週已結束 |
|
|
二十六週已結束 |
|
||||||||||
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
||||
合同物流 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
多式聯運 |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||
卡車運輸 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
公司管理的經紀業務 |
|
|
( |
) |
|
|
|
|
|
( |
) |
|
|
|
||
其他 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
運營收入總額 |
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
|
$ |
|
||||
17
環球物流控股有限公司
未經審計的合併財務報表附註-續
我們的主要承諾涉及長期房地產租賃和對設備供應商的付款義務。
公司參與了因正常業務行為而引起的某些其他索賠和未決訴訟。我們還為自保留金額內的索賠提供應計額。根據對事實的瞭解，以及在某些情況下還包括外部法律顧問的意見，公司認為，這些索賠和未決訴訟的解決不會對我們的財務狀況、經營業績或現金流產生重大影響。但是，如果我們遇到的索賠不在保險範圍內，或者超過了我們估計的理賠準備金，則可能會增加我們收益的波動性，並對我們的財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。
大約 2023 年 7 月 1 日
2023年7月7日，該公司完成了對加利福尼亞州洛杉磯縣康普頓碼頭的收購。購買價格為 $
開啟
18
項目 2: 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
本10-Q表格中的一些陳述和假設是前瞻性陳述。這些陳述確定了潛在的信息。重要因素可能導致實際結果與前瞻性陳述中的結果存在重大差異。在某些情況下，你可以用 “預期”、“期望”、“相信”、“目標”、“可以”、“估計”、“計劃”、“打算”、“可能”、“應該”、“願意”、“將” 或其他類似詞語來識別前瞻性陳述。您應該仔細閲讀包含這些詞語的報表，因為它們討論了我們的未來預期，包含對我們未來經營業績或財務狀況的預測，或者陳述了其他 “前瞻性” 信息。前瞻性陳述不應被視為對未來業績或業績的保證，也不一定是實現此類業績或結果的時間或時間的準確指示。前瞻性信息基於當時可用的信息和/或管理層對未來事件的真誠信念，並且存在風險和不確定性，這些風險和不確定性可能導致實際業績或業績與陳述中表達的業績或業績存在重大差異。截至2022年12月31日止年度的10-K表格第一部分標題為 “風險因素” 的部分和本10-Q表格第二部分第1A項中列出的因素，以及這些文件中的任何其他警示性措辭，都提供了可能導致我們的實際業績與前瞻性陳述中描述的預期存在重大差異的風險、不確定性和事件的示例。
前瞻性陳述僅代表截至陳述發表之日。除非適用的證券法要求，否則我們沒有義務更新前瞻性陳述以反映實際業績、假設的變化或影響前瞻性信息的其他因素的變化。如果我們確實更新了一份或多份前瞻性陳述，則不應推斷出我們將對其或其他前瞻性陳述進行更多更新。
概述
Universal Logistics Holdings, Inc. 是一家控股公司，擁有子公司，在美國、墨西哥、加拿大和哥倫比亞提供各種定製的運輸和物流解決方案。我們的運營子公司為客户的整個供應鏈提供廣泛的服務，包括卡車運輸、經紀、多式聯運、專用和增值服務。
我們的運營子公司提供一整套運輸和物流解決方案，使我們的客户和客户能夠降低成本，更有效地管理其全球供應鏈。我們通過直接銷售和營銷網絡來營銷我們的服務，該網絡側重於向特定行業的大型客户銷售我們的服務組合，通過直接向託運人招攬貨運業務的代理網絡，以及通過公司管理的設施以及提供全方位服務的貨運代理和海關經紀辦公室。我們相信我們靈活的商業模式具有高度的可擴展性，並將以相對較小的資本支出要求繼續支持我們的增長。我們的商業模式，再加上嚴格的合同結構和定價方法，創造了一種高度靈活的成本結構，使我們能夠根據客户需求的變化快速進行擴張和收縮。
我們幾乎所有的收入都是通過向客户收取的貨運費用和我們提供的定製物流服務來產生的。我們還從可單獨識別的燃油附加費、裝卸活動、設備滯留、集裝箱管理和儲存以及其他相關服務中獲得收入。我們運輸領域的總體業務與由我們的代理商、公司管理的碼頭和專業服務運營協調的個人貨運有關。相比之下，我們的物流部門彙總的業務通常根據一年或更長時間的合同條款，專門為特定客户提供增值服務和運輸服務。我們的細分市場以我們在定價和銷量方面的前瞻性以及我們投入資源和公司自有設備的程度而著稱。
以下關於公司財務狀況和經營業績的討論應與管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析以及合併財務報表以及截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中包含的相關附註以及本10-Q表季度報告中包含的未經審計的合併財務報表和相關附註一起閲讀。
當前的經濟狀況
長期的通貨膨脹壓力可能導致利率、設備、維護、勞動力和其他運營成本繼續增加。如果公司無法通過相應的客户費率提高來抵消不斷上漲的成本，則此類上漲可能會對我們的經營業績產生不利影響。
19
儘管運營現金流可能會受到通貨膨脹驅動的成本上漲的負面影響，但該公司認為，我們將能夠為未來十二個月的短期營運資金需求以及在此期間的任何計劃資本支出提供資金，包括現金餘額、運營現金流以及信貸額度下的貸款和信貸延期，以及有價證券的保證金。如果通貨膨脹導致的成本增長的影響持續時間超過預期，和/或我們的運營現金流下降幅度超過預期，我們可能需要獲得額外的融資。公司為未來的運營費用和資本支出提供資金的能力以及履行未來還本付息義務或為債務再融資的能力將取決於未來的經營業績，而未來的經營業績將受到我們無法控制的總體經濟、財務和其他因素的影響。
營業收入
在財務報告方面，我們將服務大致分為以下幾類：卡車運輸服務、經紀服務、多式聯運服務、專用服務和增值服務。我們的卡車運輸、經紀和多式聯運服務與由我們的代理商和公司管理的碼頭協調的個人貨運有關，而我們以合同為基礎向特定客户提供專門的增值服務，通常根據一年或更長時間的合同條款。下表列出了截至2023年7月1日和2022年7月2日的十三週零二十六週內這些類別產生的營業收入，按總營業收入的百分比列報：
|
|
|
十三週已結束 |
|
|
二十六週已結束 |
|
||||||||||
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
|||||
營業收入： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||
卡車運輸服務 |
|
|
12.6 |
% |
|
|
11.6 |
% |
|
|
11.6 |
% |
|
|
11.3 |
% |
|
經紀服務 |
|
|
14.6 |
|
|
|
19.3 |
|
|
|
15.2 |
|
|
|
19.9 |
|
|
多式聯運服務 |
|
|
22.2 |
|
|
|
29.8 |
|
|
|
23.8 |
|
|
|
29.9 |
|
|
專屬服務 |
|
|
20.9 |
|
|
|
15.1 |
|
|
|
20.2 |
|
|
|
14.7 |
|
|
增值服務 |
|
|
29.7 |
|
|
|
24.2 |
|
|
|
29.2 |
|
|
|
24.2 |
|
|
總營業收入 |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
運營結果
下表列出了根據我們截至2023年7月1日和2022年7月2日的十三週和二十六週的合併收益報表得出的項目，按營業收入的百分比列報：
|
|
十三週已結束 |
|
|
二十六週已結束 |
|
||||||||||
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
|
7月1日 |
|
|
7月2日 |
|
||||
營業收入： |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
|
|
100.0 |
% |
運營費用： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
||||
購買的交通和設備租金 |
|
|
33.9 |
|
|
|
43.1 |
|
|
|
34.8 |
|
|
|
43.7 |
|
直接人事福利和相關福利 |
|
|
33.5 |
|
|
|
24.0 |
|
|
|
32.6 |
|
|
|
25.0 |
|
運營用品和費用 |
|
|
10.0 |
|
|
|
8.7 |
|
|
|
10.3 |
|
|
|
8.4 |
|
佣金支出 |
|
|
1.9 |
|
|
|
2.0 |
|
|
|
1.9 |
|
|
|
2.0 |
|
入住費用 |
|
|
2.7 |
|
|
|
1.9 |
|
|
|
2.6 |
|
|
|
1.9 |
|
一般和行政 |
|
|
3.3 |
|
|
|
2.3 |
|
|
|
3.0 |
|
|
|
2.2 |
|
保險和索賠 |
|
|
1.4 |
|
|
|
0.5 |
|
|
|
1.6 |
|
|
|
1.1 |
|
折舊和攤銷 |
|
|
4.6 |
|
|
|
5.1 |
|
|
|
4.4 |
|
|
|
4.1 |
|
運營費用總額 |
|
|
91.2 |
|
|
|
87.7 |
|
|
|
91.2 |
|
|
|
88.3 |
|
運營收入 |
|
|
8.8 |
|
|
|
12.3 |
|
|
|
8.8 |
|
|
|
11.7 |
|
利息和其他非營業支出，淨額 |
|
|
(1.2 |
) |
|
|
(0.9 |
) |
|
|
(1.2 |
) |
|
|
(0.6 |
) |
所得税前收入 |
|
|
7.6 |
|
|
|
11.4 |
|
|
|
7.6 |
|
|
|
11.1 |
|
所得税支出 |
|
|
1.9 |
|
|
|
2.9 |
|
|
|
1.9 |
|
|
|
2.9 |
|
淨收入 |
|
|
5.7 |
% |
|
|
8.5 |
% |
|
|
5.7 |
% |
|
|
8.2 |
% |
20
截至2023年7月1日的十三週與截至2022年7月2日的十三週相比
營業收入。截至2023年7月1日的十三週的營業收入從截至2022年7月2日的十三週的527,200,000.00000006美元下降了114,600,000美元，跌幅為21.7％，至412,600,000美元。營業收入中包括截至2023年7月1日的十三週內單獨確定的燃油附加費為28,600,000美元，而截至2022年7月2日的十三週為46,100,000美元。2023年第二季度的合併運營收入下降了2830萬美元，至36,40萬美元，下降了43.7％，而去年同期為6470萬美元。2022年第二季度的業績包括因該期間某些汽車責任索賠的有利和解而產生的300萬美元保險和索賠費用抵免，以及由於某些設備的使用壽命和殘餘價值的修訂而產生的9,700,000美元的額外折舊費用。
在包括增值和專用服務在內的合同物流領域，2023年第二季度的營業收入增長了150萬美元，達到20.88億美元，增長了0.7％，而去年同期為20.7億美元。截至2023年7月1日的十三週，合同物流板塊的運營收入增長了340萬美元，至32,7999.9999996美元，增長了11.4％，而去年同期為29,40萬美元。2023年第二季度，環球影業管理了68個增值項目，而去年同期為64個。2023年第二季度的專用運輸收入中包括860萬美元的單獨確定的燃油附加費，而去年同期為1100萬美元。按佔收入的百分比計算，2023年第二季度合同物流板塊的營業利潤率為15.7％，而去年同期為14.2％。
在多式聯運領域，2023年第二季度的營業收入下降了6530萬美元，至91,600,000美元，下降了41.6％，而去年同期為156,90萬美元。截至2023年7月1日的十三週內，多式聯運收入包括1360萬美元的單獨確定的燃油附加費，而去年同期為2520萬美元。在2023年第二季度，環球影業運輸了112,925個多式聯運貨物，而2022年第二季度為145,916個，下降了22.6％，而其每批貨物的平均營業收入（不包括燃油附加費）從696美元下降了15.3％，至590美元。多式聯運板塊的收入還包括扣留、滯期費和倉儲費等附屬費用，2023年第二季度的總收入為1340萬美元，而去年同期為33,600,000美元。截至2023年7月1日的十三週內，多式聯運板塊的運營收入減少了2160萬美元，至虧損20萬美元，而2022年第二季度的營業收入為2140萬美元。按收入百分比計算，2023年第二季度多式聯運板塊的營業利潤率為（0.3）％，而去年同期為13.6％。
在卡車運輸領域，2023年第二季度的營業收入下降了2530萬美元，至81,200,000美元，下降了23.7％，而去年同期為10.650萬美元。2023年第二季度的卡車運輸板塊收入中包括640萬美元的單獨確定的燃油附加費，而2022年第二季度為990萬美元。2023年第二季度，卡車運輸板塊的運營收入下降了520萬美元，至440萬美元，而去年同期為960萬美元。在最近結束的季度中，環球影業每批貨物的平均營業收入（不包括燃油附加費）從上一年的1,844美元下降了10.7％，至1,646美元，裝載量從52,986美元下降了13.7％，至45,717美元。按佔收入的百分比計算，2023年第二季度卡車運輸板塊的營業利潤率為5.4％，而去年同期為9.0％。卡車運輸板塊2022年第二季度的經營業績中包括與先前披露的項目相關的300萬美元信貸，這對該細分市場的營業利潤率產生了280個基點的有利影響。
在公司管理的經紀業務領域，截至2023年7月1日的十三週內，營業收入下降了2550萬美元，至29,600,000美元，下降了46.3％，而截至2022年7月2日的十三週內為5510萬美元。在最近結束的季度中，每批貨物的平均營業收入從2,006美元下降了20.3％，至1,599美元，裝載量從22,701美元下降了21.5％，至17,814美元。公司管理的經紀業務板塊2023年第二季度的營業虧損為80萬美元，而去年同期的營業收入為420萬美元。按收入百分比計算，公司管理的經紀業務板塊的營業利潤率在2023年第二季度為（2.7）％，而去年同期為7.5％。
購買的交通和設備租金。2023年第二季度的購買運輸和設備租賃成本從去年同期的227,200,000美元下降了8730萬美元，至13.99億美元，下降了38.4％。購買的運輸和設備租金的增加或減少通常與業主運營商和其他第三方提供商產生的收入成正比。增長或減少通常與交易運輸相關服務（包括卡車運輸、經紀和多式聯運服務）需求的變化相關。購買的運輸和設備租賃費用絕對減少的主要原因是交易性運輸相關服務總體減少。2023年第二季度與交易運輸相關的服務收入與2022年第二季度相比下降了36.3％。由於交易運輸服務收入組合減少，購買的運輸和設備租金支出佔營業收入的百分比從去年同期的43.1％降至33.9％。交易運輸服務收入佔總收入的百分比從去年同期的60.7％降至2023年第二季度的49.4％。
21
直接人事福利和相關福利。截至2023年7月1日的十三週內，直接人事和相關福利增加了1130萬美元，達到1.38億美元，增長8.9％，而去年同期為12.67億美元。這些支出的趨勢通常與運營設施和人員需求的變化相關，因此，隨着合同物流領域（包括增值服務和專用運輸）以及某些多式聯運業務中對員工司機的使用需求水平的增加和減少。2023年第二季度的增長是由於我們在加州多式聯運業務的員工司機人數增加。截至2023年7月1日的十三週內，人事和相關福利佔營業收入的百分比增至33.5％，而截至2022年7月2日的十三週為24.0％。該百分比是根據現有計劃和新計劃以及處於生命週期不同階段的客户運營的彙總得出的。個別操作可能會受到額外生產班次或選定工序的加班的影響。儘管很難概括人事和相關福利成本佔總收入的百分比，但我們管理薪酬和人員配備水平，包括合同工的使用，以根據對我們服務需求的短期預測，維持目標經濟性。
運營用品和費用。截至2023年7月1日的十三週，運營用品和支出減少了490萬美元，至41,100,000美元，下降了10.7％，而截至2022年7月2日的十三週為4600萬美元。這些費用包括燃料、維護、材料成本、通信、公用事業和其他運營費用等項目，通常與客户需求的波動有關。推動這一變化的主要因素是公司拖拉機的燃料費用減少了250萬美元，維護費用減少了90萬美元。
佣金支出。2023年第二季度的佣金支出從2022年第二季度的1080萬美元減少了310萬美元，至760萬美元，下降了28.9％。由於我們基於代理的卡車運輸業務收入減少，佣金支出減少。按佔營業收入的百分比計算，佣金支出為1.9％，而2022年第二季度為2.0％。
入住費用。在截至2023年7月1日的十三週內，入住費用增加了100萬美元，至1100萬美元，增長了10.4％。相比之下，截至2022年7月2日的十三週內，這一數字為1,000萬美元。增長歸因於建築物租金和財產税的增加。
一般和行政。截至2023年7月1日的十三週內，一般和管理費用從截至2022年7月2日的十三週內的1210萬美元增加了13萬美元，至13,40萬美元，增長了10.6％。增加的原因是專業費用增加了60萬美元，薪水、工資和福利增加了60萬美元。按佔營業收入的百分比計算，2023年第二季度的一般和管理費用為3.3％，而2022年第二季度為2.3％。
保險和索賠。2023年第二季度的保險和理賠支出從2022年第二季度的26萬美元增加了330萬美元，至590萬美元。截至2023年7月1日的十三週內，保險和理賠佔營業收入的百分比增至1.4％，而2022年第二季度為0.5％。2022年第二季度包括300萬美元的保險抵免額和理賠費用，這是該期間某些汽車責任索賠的有利和解所致。
折舊和攤銷。截至2023年7月1日的十三週內，折舊和攤銷費用從2022年第二季度的27,10萬美元減少了790萬美元，至1920萬美元，下降了29.2％。折舊費用減少了750萬美元，攤銷費用減少了40萬美元。在2022年第二季度，環球影業修訂了某些設備的估計使用壽命和殘餘價值，這些調整導致在此期間增加了970萬美元的折舊費用。
利息支出，淨額。截至2023年7月1日的十三週內，淨利息支出為510萬美元，而截至2022年7月2日的十三週淨利息支出為39萬美元。淨利息支出的增加反映了我們未償借款利率的提高。截至2023年7月1日，我們的未償借款總額為3.82億美元，而去年同期為4.1730萬美元。
其他非營業收入（支出）。2023年第二季度的其他營業外收入為30萬美元，而去年同期的營業外支出為80萬美元。2023年第二季度的其他營業外收入包括有價證券的税前持有收益10萬美元，這是由於收入中確認的公允價值的變化，而去年同期為90萬美元的税前持有虧損。
所得税支出。根據分別為25.3％和25.4％的有效税率，2023年第二季度的所得税支出為800萬美元，而2022年第二季度為1520萬美元。2023年所得税的減少是由於截至2023年7月1日的十三週的應納税所得額和我們的有效税率與截至2022年7月2日的十三週相比有所下降。
22
截至2023年7月1日的二十六週與截至2022年7月2日的二十六週相比
營業收入。截至2023年7月1日的二十六週的營業收入從截至2022年7月2日的二十六週的15.1億美元下降了2.01億美元，跌幅為19.1％，至8.5億美元。營業收入中包括截至2023年7月1日的二十六週內單獨確定的燃油附加費為626萬美元，而截至2022年7月2日的二十六週為80,700,000美元。2023年上半年的合併運營收入下降了4790萬美元，至74,60萬美元，下降了39.1％，而去年同期為12.25萬美元。2023年上半年的經營業績受到因清算超過保單限額的汽車責任索賠而收取的120萬美元税前費用的負面影響。2022年上半年的業績包括300萬美元的保險抵免額和理賠費用，這是該期間某些汽車責任索賠的有利結算所致，以及由於某些設備的使用壽命和殘餘價值的修訂而產生的9,700,000美元的額外折舊費用。
在包括增值和專用服務在內的合同物流領域，2023年上半年的營業收入增長了11,200,000美元，達到420,100,000美元，增長了2.7％，而去年同期為408,90萬美元。截至2023年7月1日的二十六週，合同物流板塊的運營收入增加了770萬美元，達到60,600,000美元，增長了14.5％，而去年同期為529萬美元。2023年上半年，環球影業管理了68個增值項目，而去年同期為64個。2023年上半年的專用運輸收入中包括1830萬美元的單獨確定的燃油附加費，而去年同期為19,800,000美元。按佔收入的百分比計算，2023年上半年合同物流板塊的營業利潤率為14.4％，而去年同期為12.9％。
在多式聯運領域，2023年上半年的營業收入下降了111,900,000美元，至2026年上半年的2.026億美元，下降了35.6％，而去年同期為314,500,000美元。截至2023年7月1日的二十六週內，多式聯運收入包括30,700,000美元的單獨確定的燃油附加費，而去年同期為4350萬美元。2023年上半年，環球影業運送了235,224批多式聯運貨物，而2022年上半年為300,123件，下降了21.6％，而其每批貨物的平均營業收入（不包括燃油附加費）從697美元下降了17.0％，至578美元。多式聯運板塊的收入還包括扣留、滯期費和倉儲費等附屬費用，2023年上半年的總收入為3940萬美元，而去年同期為6980萬美元。截至2023年7月1日的二十六週內，多式聯運板塊的運營收入下降了3780萬美元，至660萬美元，而2022年上半年為4440萬美元。按佔收入的百分比計算，2023年上半年多式聯運板塊的營業利潤率為3.2％，而去年同期為14.1％。
在卡車運輸領域，2023年上半年的營業收入下降了4310萬美元，至1.61億美元，下降了21.1％，而去年同期為2.04億美元。2023年上半年的卡車運輸板塊收入中包括1350萬美元的單獨確定的燃油附加費，而2022年上半年為1750萬美元。2023年上半年，卡車運輸領域的運營收入下降了880萬美元，至8,199,999.9999999美元，而去年同期為1700萬美元。2023年上半年，環球影業每批貨物的平均營業收入（不包括燃油附加費）從上一年的1,804美元下降了9.8％，至1,627美元，裝載量從103,846美元下降了12.8％，至90,572美元。按佔收入的百分比計算，2023年上半年卡車運輸領域的營業利潤率為5.1％，而去年同期為8.3％。卡車運輸板塊2022年上半年的經營業績中包括與先前披露的項目相關的300萬美元信貸，這對該細分市場的營業利潤率產生了150個基點的有利影響。
在公司管理的經紀業務領域，截至2023年7月1日的二十六週內，營業收入下降了5680萬美元，至636萬美元，下降了47.2％，而截至2022年7月2日的二十六週內為120,300,000美元。在2023年上半年，每批貨物的平均營業收入從2,094美元下降了21.2％，至1,650美元，裝載量從47,311起下降了20.2％，至37,770美元。公司管理的經紀業務板塊2023年上半年的營業虧損為120萬美元，而去年同期的營業收入為800萬美元。按收入百分比計算，公司管理的經紀業務板塊的營業利潤率在2023年上半年為（1.8）％，而去年同期為6.7％。2023年上半年的經營業績受到因清算超過保單限額的汽車責任索賠而收取的120萬美元税前費用的負面影響。
購買的交通和設備租金。2023年上半年的運輸和設備租賃成本從去年同期的4.5930萬美元下降了1.6340萬美元，降至2.96億美元，下降了35.6％。購買的運輸和設備租金的增加或減少通常與業主運營商和其他第三方提供商產生的收入成正比。增長或減少通常與交易運輸相關服務（包括卡車運輸、經紀和多式聯運服務）需求的變化相關。購買的運輸和設備租賃費用絕對減少的主要原因是交易性運輸相關服務總體減少。2023年上半年與交易運輸相關的服務收入與2022年上半年相比下降了33.1％。由於交易運輸服務收入組合減少，購買的運輸和設備租金支出佔營業收入的百分比從去年同期的43.7％降至34.8％。交易運輸服務收入佔總收入的百分比下降至2023年上半年的50.6％，而去年同期為61.1％。
23
直接人事福利和相關福利。截至2023年7月1日的二十六週內，直接人事和相關福利增加了1430萬美元，達到277,100,000美元，增長5.4％，而去年同期為26.28億美元。這些支出的趨勢通常與運營設施和人員需求的變化相關，因此，隨着合同物流領域（包括增值服務和專用運輸）以及某些多式聯運業務中對員工司機的使用需求水平的增加和減少。2023年上半年的增長主要是由於我們加州多式聯運業務的員工司機人數增加。截至2023年7月1日的二十六週內，人事和相關福利佔營業收入的百分比增至32.6％，而截至2022年7月2日的二十六週為25.0％。該百分比是根據現有計劃和新計劃以及處於生命週期不同階段的客户運營的彙總得出的。個別操作可能會受到額外生產班次或選定工序的加班的影響。儘管很難概括人事和相關福利成本佔總收入的百分比，但我們管理薪酬和人員配備水平，包括合同工的使用，以根據對我們服務需求的短期預測，維持目標經濟性。
運營用品和費用。截至2023年7月1日的二十六週內，運營用品和支出減少了90萬美元，至87,300,000美元，下降了1.0％，而截至2022年7月2日的二十六週為88,200,000美元。這些費用包括燃料、維護、材料成本、通信、公用事業和其他運營費用等項目，通常與客户需求的波動有關。推動這一變化的主要因素是減少了490萬美元的專業費用和60萬美元的許可證。這被維護費用增加190萬美元、支持重型卡車計劃的運營用品和材料成本增加160萬美元以及財產和設備銷售收益減少120萬美元所抵消。
佣金支出。2023年上半年的佣金支出從2022年上半年的20,80萬美元減少了500萬美元，降至1580萬美元，下降了23.9％。由於我們基於代理的卡車運輸業務收入減少，佣金支出減少。按佔營業收入的百分比計算，佣金支出為1.9％，而2022年上半年為2.0％。
入住費用。截至2023年7月1日的二十六週內，入住費用增加了200萬美元，達到2220萬美元，增長9.9％。相比之下，截至2022年7月2日的二十六週內，這一數字為2020萬美元。增長歸因於建築物租金和財產税的增加。
一般和行政。截至2023年7月1日的二十六週內，一般和管理費用從截至2022年7月2日的二十六週內的2280萬美元增加了26萬美元，達到2530萬美元，增幅為11.3％。這一變化包括增加90萬美元的專業費用和80萬美元的工資、工資和福利。按佔營業收入的百分比計算，2023年上半年的一般和管理費用為3.0％，而2022年上半年為2.2％。
保險和索賠。2023年上半年的保險和理賠費用從2022年上半年的1120萬美元增加了28萬美元，至1400萬美元。截至2023年7月1日的二十六週內，保險和理賠佔營業收入的百分比增至1.6％，而2022年上半年的這一比例為1.1％。2023年上半年包括一項超過保單限額的汽車責任索賠的120萬美元和解。2022年上半年包括300萬美元的保險抵免額和理賠費用，這是由於在此期間某些汽車責任索賠的有利和解。
折舊和攤銷。截至2023年7月1日的二十六週的折舊和攤銷費用從2022年上半年的4330萬美元減少了560萬美元，至3770萬美元，下降了13.0％。折舊費用減少了48萬美元，攤銷費用減少了80萬美元。在2022年上半年，環球影業修訂了某些設備的估計使用壽命和殘餘價值，這些調整導致在此期間增加了970萬美元的折舊費用。
利息支出，淨額。截至2023年7月1日的二十六週，淨利息支出為1010萬美元，而截至2022年7月2日的二十六週淨利息支出為640萬美元。淨利息支出的增加反映了我們未償借款利率的提高。截至2023年7月1日，我們的未償借款總額為3.82億美元，而去年同期為4.1730萬美元。
其他非營業收入（支出）。2023年上半年的其他營業外收入為30萬美元，而去年同期為10萬美元。2023年上半年的其他營業外收入包括因收益中確認的公允價值變動而產生的10萬美元有價證券的税前持有收益，與去年同期持平。
所得税支出。根據分別為25.2％和25.4％的有效税率，2023年上半年的所得税支出為16,399,999.9999998美元，而2022年上半年為29,600,000美元。所得税的減少是由於截至2023年7月1日的二十六週的應納税所得額和我們的有效税率與截至2022年7月2日的二十六週相比有所下降。
24
流動性和資本資源
我們的主要流動性來源是信貸額度下的運營、貸款和信貸延期產生的資金、有價證券和分期票據的保證金，以及出售有價證券的收益。我們使用擔保資產貸款為很大一部分拖拉機、拖車和物料搬運設備的購買提供資金。
我們採用靈活的運營策略，我們認為這可以降低我們的資本支出要求。一般而言，我們在增值服務中使用的設施的租賃條件要麼與客户的合同基本匹配，要麼按月租用，要麼由客户向我們提供。我們還利用業主運營商和第三方承運人來提供很大一部分的運輸和專業服務。我們業務中使用的拖拉機和拖車中有很大一部分是由我們的業主運營商提供的。此外，我們使用代理減少了我們對大型碼頭的總體需求。因此，與大多數大型運輸和物流服務提供商相比，我們的資本支出需求有限，後者擁有大量財產和大量自有拖拉機和拖車車隊。
在截至2023年7月1日的二十六週內，我們的資本支出總額為7980萬美元。這些支出主要包括運輸設備和支持我們增值服務業務的投資。我們靈活的業務模式在某種程度上取決於我們為特定客户實施的定製解決方案。因此，我們的資本支出將取決於具體的新合同以及我們自有運輸設備的總體使用年限和狀況。由於近年來短缺、生產積壓和運輸設備供應有限，以及對戰略房地產的收購，我們的支出預計將略高於佔營業收入4％至5％的慣常區間。對於2023年全年，不包括收購業務，我們預計我們的資本支出將在2.35億美元左右，其中包括1.1億美元的資本設備和1.25億美元的戰略房地產購買。我們預計將這些資本支出用於購買運輸設備、支持我們新的和現有的增值服務業務、擴大我們自己的碼頭網絡以及改善我們現有的碼頭堆場和集裝箱設施。
2023年7月7日，該公司完成了對加利福尼亞州洛杉磯縣康普頓碼頭的收購。收購價格為8000萬美元。該公司此前存入了100萬美元的存款，並在收盤時使用了手頭可用現金和現有信貸額度下借入的資金來為餘額提供資金。
我們有一項現金分紅政策，預計定期派發每股普通股0.42美元的股息，每季度以每股普通股0.105美元的增量支付。在考慮了年內定期派發的季度分紅之後，董事會還評估了可能宣佈在每年第一季度支付的年度特別股息。2023年第一季度，董事會並未宣佈派發特別股息。2023年7月27日，我們的董事會宣佈定期向2023年9月4日營業結束時登記在冊的股東派發每股普通股0.105美元的季度現金分紅，該股息將於2023年10月2日支付。在截至2022年12月31日的年度中，我們共支付了每股普通股0.42美元，合11,100,000美元。未來的股息政策和股息的支付（如果有）將由董事會根據當時存在的情況來決定，包括我們的收益、財務狀況和董事會認為相關的其他因素。
我們不斷根據運營需求、增長計劃和資本資源評估我們的流動性要求和資本結構。融資或股權資本的可用性將取決於我們的財務狀況和經營業績以及當前的市場狀況。如果在我們需要時無法獲得這樣的額外借款、租賃融資或股權資本，那麼我們可能需要在循環信貸額度下增加借款（如果當時沒有完全提取），延長當時未償債務的到期日，或者依賴其他融資安排。無法保證我們能夠在現有的財務安排下獲得額外的債務來滿足我們持續的資本需求。但是，我們認為，我們現有的流動性和資金來源足以支持我們在未來12個月的運營。
我們還不斷評估業務發展機會，包括符合我們戰略計劃的潛在收購。無法保證我們會發現任何符合我們戰略計劃的機會，也無法保證能夠按照我們可接受的條件執行任何此類機會。根據收購可能支付的對價，任何此類機會都將首先從可用的現金和現金等價物以及我們的信貸額度下可用的借款中獲得融資。
循環信貸、本票和定期貸款協議
我們的循環信貸額度（“循環信貸額度”）提供基於經指數調整的SOFR或基準利率的可變利率的4億美元循環貸款，將於2027年9月30日到期。循環信貸額度由適用借款人的現金、存款、應收賬款和選定的其他資產擔保，包括慣常的肯定和負面契約和違約事件，以及要求最低固定費用覆蓋範圍和槓桿比率的財務契約，以及慣常的強制性預付款條款。我們的循環信貸額度包括手風琴功能，允許我們根據要求將可用性增加多達2億美元。截至2023年7月1日，我們遵守了其所有契約，有4億美元可供借款。
25
我們的UACL信貸和擔保協議（“UACL信貸協議”）規定，最高借款額為9,000萬美元，其形式是8000萬美元的定期貸款和1000萬美元的循環貸款，其利率基於經指數調整的SOFR或基準利率的可變利率，將於2027年9月30日到期。UACL信貸協議由適用借款人的現金、存款、應收賬款和選定的其他資產擔保，包括慣常的肯定和負面契約和違約事件，以及要求最低固定費用覆蓋範圍和槓桿比率的財務契約，以及慣常的強制性預付款條款。我們的 UACL 信用協議包括手風琴功能，允許我們根據要求將可用性增加高達 3000,000 美元。截至2023年7月1日，有1000萬美元可供借款，借款人遵守了該融資機制下的所有契約，前提是遵守固定費用覆蓋率要求環球物流控股公司在協議允許的情況下申請200萬美元的股權補償。在使用包括補救金額和重新計算財務契約在內的淨現金收益後，借款人遵守了截至2023年7月1日的固定費用覆蓋率。
一家全資子公司發行了一系列期票，為運輸設備融資（“設備融資”）。與設備融資相關的票據由特定產權車輛的留置權擔保，通常分60個月分期支付，固定利率從2.25％到7.27％不等。
某些全資子公司簽訂了165,400,000美元的定期貸款額度，以償還當時存在的定期貸款和某些其他房地產票據（“房地產融資”）下的未償餘額。房地產融資將於2032年4月29日到期，由公司擁有的特定地塊的第一優先抵押貸款擔保，包括所有土地和不動產改善以及貸款方的租金和相關租賃的第一優先轉讓。房地產融資包括慣常的肯定和否定契約，該貸款的本金和利息按月支付，每年攤還10％。該融資機制按定期SOFR計息，外加等於2.12％的適用保證金。截至2023年7月1日，我們遵守了該設施下的所有契約。
我們還維持由我們的有價證券投資組合擔保的短期信貸額度（“保證金額度”）。它的利息按定期SOFR加1.10％。保證金額度下的可用金額基於標的證券市值的百分比。截至2023年7月1日，我們沒有在該額度上預付任何款項，最高可用借款額為520萬美元。
未來任何不遵守循環信貸額度、UACL信貸協議、設備融資、房地產融資、保證金融資或其他管理我們融資安排的協議的任何重大條款或契約都可能對我們的流動性和運營產生重大不利影響。
關於現金流的討論
截至2023年7月1日，我們的現金及現金等價物為6500萬美元，而截至2022年12月31日為4720萬美元。經營活動提供了1.05億美元的淨現金，我們在投資活動中使用了7720萬美元，在融資活動中使用了640萬美元。
運營提供的1.05億美元淨現金主要歸因於48,400,000美元的淨收入，其中包括非現金折舊和攤銷、非現金租賃支出、有價股票證券和設備銷售收益、債務發行成本攤銷、股票薪酬以及淨額為5600萬美元的信貸損失準備金。經營活動提供的淨現金還反映了淨營運資金的總減少總額為50萬美元。營運資金減少的主要驅動因素是貿易和其他應收賬款的減少以及保險和索賠應計額的增加。這部分被該期間經營租賃負債的本金減少、預付費用和其他資產的增加以及貿易應付賬款、應計費用和其他流動負債、應付所得税和其他長期負債的減少所抵消。關聯交易使經營活動提供的淨現金增加了5,500,000美元。增加的原因是應付給關聯公司的賬款增加了660萬美元，但被關聯公司應收賬款增加的110萬美元部分抵消。
用於投資活動的7720萬美元淨現金包括79,800,000美元的資本支出，但部分被出售設備的250萬美元收益和出售有價證券的10萬美元收益所抵消。
在截至2023年7月1日的二十六週內，我們在融資活動中使用了640萬美元。截至2023年7月1日，我們的未償借款總額為3.82億美元，而截至2022年12月31日為38.29億美元。在此期間，我們償還了總額為34,600,000美元的定期貸款、設備和房地產票據，並借了33,70萬美元購買新設備。在此期間，我們還支付了550萬美元的現金分紅。
資產負債表外安排
沒有。
26
關鍵會計政策
截至2022年12月31日止年度的10-K表格第7項 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析——關鍵會計政策” 中列出了關鍵會計政策的摘要。在截至2023年7月1日的十三週內，我們的會計政策沒有變化。
季節性
通常，由於汽車行業的春季銷售旺季，對我們向現有客户提供的增值服務的需求在每年的第二個日曆季度都會增加。相反，這種需求通常在每年第三季度減少，這是由於原定7月份OEM客户的工廠因休假而停工，以及新車型年份的生產線轉換的影響。
我們的增值服務業務在第四季度也受到12月假日期間工廠停產的影響。由於生產率下降和滿足客户服務要求的相關挑戰，長期的不利天氣條件，尤其是在冬季，也可能對利潤率產生不利影響。
此外，我們的運輸服務業務，不包括與特定客户供應鏈相關的專用運輸，通常會受到節後冬季活動減少的影響，在某些州，在颶風季節，一些託運人減少了裝運量，惡劣的天氣阻礙了卡車運輸業務或潛在的客户需求。
第 3 項：關於市場風險的定量和定性披露
在截至2023年7月1日的十三週內，公司的市場風險沒有任何重大變化。欲瞭解更多信息，請參閲公司截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告。
項目 4: 控制和程序
評估披露控制和程序
我們在管理層（包括首席執行官兼首席財務官）的監督和參與下，根據經修訂的1934年《證券交易法》（或《交易法》）第13a-15條或第15d-15條，對披露控制和程序的設計和運作的有效性進行了評估。根據該評估，我們的首席執行官兼首席財務官得出結論，截至2023年7月1日，我們的披露控制和程序有效地使其根據《交易法》(i) 提交或提交的報告中要求披露的重大信息在適用的範圍內，在我們遵守美國證券交易委員會（或美國證券交易委員會）提交這些報告的截止日期所需的期限內進行記錄、處理、彙總和報告美國證券交易委員會的規則和表格以及（ii）待定酌情收集並傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，以便及時就所需的披露做出決定。
內部控制
在截至2023年7月1日的十三週內，我們的財務報告內部控制沒有發生任何與我們的評估相關的變化，這些變化對我們的財務報告內部控制產生了重大影響或合理可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。
27
第二部分 — 其他信息
項目 1: 法律訴訟
有關法律訴訟的信息，請參閲本報告第一部分所列合併財務報表附註（未經審計）中的附註13。
項目 1A：風險因素
正如先前在截至2022年12月31日的財年的10-K表格第1部分第1A項中披露的那樣，我們的風險因素沒有重大變化。
第 2 項：未註冊的股權證券出售和所得款項的使用
沒有。
第 3 項：優先證券違約
沒有。
項目 4: 礦山安全披露
不適用。
項目 5: 其他信息
在截至2023年7月1日的公司財季中，公司的所有董事或高級管理人員均未採用、修改或終止第10b5-1條的交易安排或非第10b5-1條的交易安排，這些條款由S-K法規第408（a）項定義。
28
項目 6: 展品
展覽索引中列出的展品作為本10-Q表季度報告的一部分提供。
展覽 |
|
描述 |
|
|
|
3.1 |
|
經修訂和重述的公司章程（參照註冊人於2004年11月15日提交的S-1表格註冊聲明的附錄3.1併入） |
|
|
|
3.2 |
|
公司章程修正案（參照附錄納入） 3(i)-1和 3(i)-2轉至註冊人於 2012 年 11 月 1 日提交的 8-K 表格最新報告） |
|
|
|
3.3 |
|
重述公司章程修正證書（參照註冊人於2016年5月2日提交的8-K表格最新報告的附錄3.1併入） |
|
|
|
3.4 |
|
第五次修訂和重述章程，自2019年12月13日起生效（參照註冊人於2019年12月16日提交的8-K表格最新報告的附錄3.1併入） |
|
|
|
31.1* |
|
首席執行官認證，根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過 |
|
|
|
31.2* |
|
首席財務官認證，根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過 |
|
|
|
32.1** |
|
根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18章第1350條獲得的首席執行官兼首席財務官認證 |
|
|
|
101.INS* |
|
內聯 XBRL 實例文檔 |
|
|
|
101.SCH* |
|
內聯 XBRL 架構文檔 |
|
|
|
101.CAL* |
|
內聯 XBRL 計算鏈接庫文檔 |
|
|
|
101.DEF* |
|
直列式 XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔 |
|
|
|
101.LAB* |
|
內聯 XBRL 標籤 Linkbase 文檔 |
|
|
|
101.PRE* |
|
內聯 XBRL 演示鏈接庫文檔 |
|
|
|
104* |
|
封面交互式數據文件（格式為 Inline XBRL，包含在附錄 101 中） |
* 隨函提交。
** 隨函提供。
29
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式安排以下籤署人代表其簽署10-Q表的報告，並經正式授權。
|
|
|
|
|
|
環球物流控股有限公司 |
|
|
|
|
|
|
（註冊人） |
|
|
|
|
|||
日期：2023 年 8 月 10 日 |
|
|
|
來自： |
|
/s/ 蒂姆·菲利普斯 |
|
|
|
|
|
|
蒂姆·菲利普 首席執行官 |
|
|
|
|
|||
日期：2023 年 8 月 10 日 |
|
|
|
來自： |
|
/s/ 裘德·貝雷斯 |
|
|
|
|
|
|
裘德·貝雷斯 首席財務官 |
30