目錄
美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單
在截至的季度中：
要麼
在過渡期內 到
委員會檔案編號：
（註冊人的確切姓名如其章程所示）
| ||
（公司或組織的州或其他司法管轄區） | （美國國税局僱主 |
| ||
（主要行政辦公室地址） | （郵政編碼） |
( |
（註冊人的電話號碼，包括區號） |
根據該法第12（b）條註冊的證券：
每個班級的標題 |
| 交易符號 |
| 註冊的每個交易所的名稱 |
用勾號指明註冊人是否：(1) 在過去 12 個月內（或註冊人必須提交此類報告的較短期限）提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去 90 天內是否符合此類申報要求。
用勾號指明在過去 12 個月（或註冊人必須提交和發佈此類文件的較短期間）中，註冊人是否以電子方式提交併發佈了根據第 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交和發佈的所有互動數據文件（如果有），並將其發佈在其公司網站上（如果有）。
用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器 | ☐ | 非加速過濾器 | ☐ | |
☒ | 規模較小的申報公司 | |||
新興成長型公司 |
如果是新興成長型公司，請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13（a）條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。 ☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的
截至 2023 年 8 月 2 日，有
目錄
索引
CLARUS 公司
頁面 | ||
第一部分 | 財務信息 | |
第 1 項。 | 財務報表（未經審計） | 3 |
簡明合併資產負債表 — 2023年6月30日和2022年12月31日 | 3 | |
簡明合併綜合虧損表——截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月 | 4 | |
簡明合併綜合虧損表——截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月 | 5 | |
簡明合併現金流量表——截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月 | 6 | |
簡明合併股東權益表——截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月和六個月 | 7 | |
簡明合併財務報表附註 | 8 | |
第 2 項。 | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 25 |
第 3 項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 37 |
第 4 項。 | 控制和程序 | 38 |
第二部分 | 其他信息 | |
第 1 項。 | 法律訴訟 | 39 |
第 1A 項。 | 風險因素 | 39 |
第 6 項。 | 展品 | 40 |
簽名頁面 | 41 | |
2
目錄
第一部分財務信息
第 1 項。財務報表
CLARUS 公司
簡明的合併資產負債表
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
| 2023年6月30日 |
| 2022年12月31日 | |||
資產 | ||||||
流動資產 | ||||||
現金 | $ | | $ | | ||
應收賬款，減去備抵金 | ||||||
信用損失 $ | | | ||||
庫存 | | | ||||
預付費和其他流動資產 | | | ||||
應收所得税 | | | ||||
流動資產總額 | | | ||||
財產和設備，淨額 | | | ||||
其他無形資產，淨額 | | | ||||
無限期存續的無形資產 | | | ||||
善意 | | | ||||
遞延所得税 | | | ||||
其他長期資產 | | | ||||
總資產 | $ | | $ | | ||
負債和股東權益 | ||||||
流動負債 | ||||||
應付賬款 | $ | | $ | | ||
應計負債 | | | ||||
應繳所得税 | | | ||||
長期債務的當前部分 | | | ||||
流動負債總額 | | | ||||
長期債務，淨額 | | | ||||
遞延所得税 | | | ||||
其他長期負債 | | | ||||
負債總額 | | | ||||
股東權益 | ||||||
優先股，$ | ||||||
普通股，$ | | | ||||
額外實收資本 | | | ||||
累計赤字 | ( | ( | ||||
庫存股，按成本計算 | ( | ( | ||||
累計其他綜合虧損 | ( | ( | ||||
股東權益總額 | | | ||||
負債和股東權益總額 | $ | | $ | | ||
參見簡明合併財務報表的附註。
3
目錄
CLARUS 公司
綜合虧損的簡明合併報表
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
三個月已結束 | ||||||
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 | |||
銷售 | ||||||
國內銷售 | $ | | $ | | ||
國際銷售 | | | ||||
總銷售額 | | | ||||
銷售商品的成本 | | | ||||
毛利 | | | ||||
運營費用 | ||||||
銷售、一般和管理 | | | ||||
重組費用 | | - | ||||
交易成本 | | | ||||
或有對價福利 | - | ( | ||||
運營費用總額 | | | ||||
營業（虧損）收入 | ( | | ||||
其他收入（支出） | ||||||
利息支出，淨額 | ( | ( | ||||
其他，淨額 | | ( | ||||
其他支出總額，淨額 | ( | ( | ||||
所得税前（虧損）收入 | ( | | ||||
所得税（福利）支出 | ( | | ||||
淨（虧損）收入 | ( | | ||||
扣除税款的其他綜合虧損： | ||||||
外幣折算調整 | ( | ( | ||||
套期保值活動的未實現收益 | | | ||||
其他綜合損失 | ( | ( | ||||
綜合損失 | $ | ( | $ | ( | ||
每股淨（虧損）收益： | ||||||
基本 | $ | ( | $ | | ||
稀釋 | ( | | ||||
加權平均已發行股數： | ||||||
基本 | | | ||||
稀釋 | | | ||||
參見簡明合併財務報表的附註。
4
目錄
CLARUS 公司
綜合虧損的簡明合併報表
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
六個月已結束 | |||||
2023年6月30日 | 2022年6月30日 | ||||
銷售 | |||||
國內銷售 | $ | | $ | | |
國際銷售 | | | |||
總銷售額 | | | |||
銷售商品的成本 | | | |||
毛利 | | | |||
運營費用 | |||||
銷售、一般和管理 | | | |||
重組費用 | | - | |||
交易成本 | | | |||
或有對價（收益）費用 | ( | | |||
運營費用總額 | | | |||
營業收入 | | | |||
其他收入（支出） | |||||
利息支出，淨額 | ( | ( | |||
其他，淨額 | | ( | |||
其他支出總額，淨額 | ( | ( | |||
所得税前（虧損）收入 | ( | | |||
所得税（福利）支出 | ( | | |||
淨（虧損）收入 | ( | | |||
扣除税款的其他綜合虧損： | |||||
外幣折算調整 | ( | ( | |||
套期保值活動的未實現（虧損）收益 | ( | | |||
其他綜合損失 | ( | ( | |||
綜合損失 | $ | ( | $ | ( | |
每股淨（虧損）收益： | |||||
基本 | $ | ( | $ | | |
稀釋 | ( | | |||
加權平均已發行股數： | |||||
基本 | | | |||
稀釋 | | | |||
參見簡明合併財務報表的附註。
5
目錄
CLARUS 公司
簡明的合併現金流量表
（未經審計）
（以千計）
六個月已結束 | ||||||
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 | |||
來自經營活動的現金流： | ||||||
淨（虧損）收入 | $ | ( | $ | | ||
為將淨收益與（用於）經營活動提供的淨現金進行對賬而進行的調整： | ||||||
財產和設備的折舊 | | | ||||
其他無形資產的攤銷 | | | ||||
債務發行成本的攤銷 | | | ||||
處置財產和設備的 (收益) 損失 | ( | | ||||
非現金租賃費用 | | | ||||
或有對價（收益）費用 | ( | | ||||
基於股票的薪酬 | | | ||||
遞延所得税 | ( | | ||||
運營資產和負債的變化： | ||||||
應收賬款 | | ( | ||||
庫存 | ( | ( | ||||
預付費和其他資產 | | ( | ||||
應付賬款 | | | ||||
應計負債 | ( | ( | ||||
所得税 | ( | ( | ||||
由（用於）經營活動提供的淨現金 | | ( | ||||
來自投資活動的現金流： | ||||||
處置財產和設備所得的收益 | | | ||||
購買財產和設備 | ( | ( | ||||
用於投資活動的淨現金 | ( | ( | ||||
來自融資活動的現金流： | ||||||
循環信貸額度的收益 | | | ||||
循環信貸額度的還款 | ( | ( | ||||
定期貸款的還款 | ( | ( | ||||
發放定期貸款的收益 | - | | ||||
支付債務發行成本 | - | ( | ||||
購買庫存股票 | ( | ( | ||||
行使期權的收益 | | | ||||
支付的現金分紅 | ( | ( | ||||
融資活動提供的（用於）淨現金 | ( | | ||||
外匯匯率對現金的影響 | ( | ( | ||||
現金變動 | ( | ( | ||||
現金，年初 | | | ||||
現金，期末 | $ | | $ | | ||
現金流信息的補充披露： | ||||||
為所得税支付的現金 | $ | | $ | | ||
支付利息的現金 | $ | | $ | | ||
非現金投資和融資活動的補充披露： | ||||||
用應付賬款購買的財產和設備 | $ | | $ | | ||
因獲得使用權資產而產生的租賃負債 | $ | | $ | | ||
未償債務發行成本 | $ | — | $ | | ||
參見簡明合併財務報表的附註。
6
目錄
CLARUS 公司
簡明的股東權益合併報表
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
累積的 | ||||||||||||||||||||||||
額外 | 其他 | 總計 | ||||||||||||||||||||||
普通股 | 付費 | 累積的 | 國庫股 | 全面 | 股東 | |||||||||||||||||||
| 股份 |
| 金額 |
| 資本 |
| 赤字 |
| 股份 |
| 金額 |
| 收入（虧損） |
| 公平 | |||||||||
餘額，2021 年 12 月 31 日 | | $ | | $ | | $ | ( | ( | $ | ( | $ | ( | $ | | ||||||||||
淨收入 | — | — | — | | — | — | — | | ||||||||||||||||
其他綜合收入 | — | — | — | — | — | — | | | ||||||||||||||||
現金分紅 ($) | — | — | — | ( | — | — | — | ( | ||||||||||||||||
購買庫存股票 | — | — | — | — | ( | ( | — | ( | ||||||||||||||||
股票薪酬支出 | — | — | | — | — | — | — | | ||||||||||||||||
行使期權的收益 | | — | | — | — | — | — | | ||||||||||||||||
餘額，2022 年 3 月 31 日 | | $ | | $ | | $ | ( | ( | $ | ( | $ | | $ | | ||||||||||
淨收入 | — | — | — | | — | — | — | | ||||||||||||||||
其他綜合損失 | — | — | — | — | — | — | ( | ( | ||||||||||||||||
現金分紅 ($) | — | — | — | ( | — | — | — | ( | ||||||||||||||||
股票薪酬支出 | — | — | | — | — | — | — | | ||||||||||||||||
行使期權的收益 | | — | | — | — | — | — | | ||||||||||||||||
餘額，2022 年 6 月 30 日 | | $ | | $ | | $ | ( | ( | $ | ( | $ | ( | $ | | ||||||||||
累積的 | ||||||||||||||||||||||||
額外 | 其他 | 總計 | ||||||||||||||||||||||
普通股 | 付費 | 累積的 | 國庫股 | 全面 | 股東 | |||||||||||||||||||
股份 |
| 金額 |
| 資本 |
| 赤字 |
| 股份 |
| 金額 |
| 損失 |
| 公平 | ||||||||||
餘額，2022 年 12 月 31 日 | | $ | | $ | | $ | ( | ( | $ | ( | $ | ( | $ | | ||||||||||
淨收入 | — | — | — | | — | — | — | | ||||||||||||||||
其他綜合損失 | — | — | — | — | — | — | ( | ( | ||||||||||||||||
現金分紅 ($) | — | — | — | ( | — | — | — | ( | ||||||||||||||||
購買庫存股票 | — | — | — | — | ( | ( | — | ( | ||||||||||||||||
股票薪酬支出 | — | — | | — | — | — | — | | ||||||||||||||||
行使期權的收益 | | — | — | — | — | — | — | — | ||||||||||||||||
餘額，2023 年 3 月 31 日 | | $ | | $ | | $ | ( | ( | $ | ( | $ | ( | $ | | ||||||||||
淨虧損 | — | — | — | ( | — | — | — | ( | ||||||||||||||||
其他綜合損失 | — | — | — | — | — | — | ( | ( | ||||||||||||||||
現金分紅 ($) | — | — | — | ( | — | — | — | ( | ||||||||||||||||
購買庫存股票 | — | — | — | — | ( | ( | — | ( | ||||||||||||||||
股票薪酬支出 | — | — | | — | — | — | — | | ||||||||||||||||
行使期權的收益 | | — | | — | — | — | — | | ||||||||||||||||
餘額，2023 年 6 月 30 日 | | $ | | $ | | $ | ( | ( | $ | ( | $ | ( | $ | | ||||||||||
參見簡明合併財務報表的附註。
7
目錄
CLARUS 公司
簡明合併財務報表附註
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
注意事項 1。業務性質和重要會計政策摘要
隨附的截至2023年6月30日和2022年12月31日的Clarus Corporation及其子公司（可能被稱為 “公司”、“Clarus”、“我們” 或 “我們的”）以及截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月和六個月的未經審計的簡明合併財務報表是根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“GAAP”）的指示編制的 10-Q 表的季度報告和 S-X 法規第 10 條。因此，它們不包括公認會計原則要求的完整財務報表所需的所有信息和附註。管理層認為，公允列報未經審計的簡明合併財務報表所必需的所有調整（僅包括正常的經常性調整，除非另有披露）均已包括在內。截至2023年6月30日的三個月和六個月的業績不一定代表截至2023年12月31日的年度將要獲得的業績。這些中期財務報表應與公司經審計的合併財務報表及其腳註一起閲讀，該報告包含在公司於2023年2月27日向美國證券交易委員會（“SEC”）提交的截至2022年12月31日財年的10-K表年度報告中。
業務性質
我們總部位於猶他州鹽湖城，是全球領先的户外裝備和生活方式產品的設計商、開發商、製造商和分銷商，專注於户外和消費愛好者市場。我們的使命是通過我們獨特的 “創新和加速” 戰略，識別、收購和發展户外 “超級粉絲” 品牌。我們將 “超級粉絲” 品牌定義為創造世界上卓越的、性能定義產品的品牌，一流的用户離不開它。我們的每個品牌都有着為核心用户和普通用户持續進行產品創新的悠久歷史。該公司的產品主要通過户外專業和在線零售商、我們自己的網站、分銷商和原始設備製造商以 Black Diamond®、Sierra®、Barnes®、Rhino-Rack® 和 MAXTRAX® 品牌在全球銷售。
估算值的使用
根據美國公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估算和假設，以影響財務報表發佈之日報告的資產和負債金額以及報告期內報告的收入和支出金額。更重要的估計涉及企業合併中收購的淨資產的公允價值、過剩或過時的庫存、信用損失備抵金、或有對價負債，以及遞延所得税資產、長期資產、商譽和無限期無形資產以及其他無形資產的估值。我們的估計基於歷史經驗、預計的未來現金流以及其他在這種情況下被認為是合理的假設。實際結果可能與這些估計值有所不同。
注意事項 2。庫存
截至2023年6月30日和2022年12月31日，庫存情況如下：
| 2023年6月30日 |
| 2022年12月31日 | |||
成品 | $ | | $ | | ||
在處理中工作 | | | ||||
原材料和用品 | | | ||||
$ | | $ | | |||
8
目錄
CLARUS 公司
簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
注意事項 3。財產和設備
截至2023年6月30日和2022年12月31日，財產和設備淨額如下：
| 2023年6月30日 |
| 2022年12月31日 | |||
土地 | $ | | $ | | ||
建築和改進 | | | ||||
傢俱和固定裝置 | | | ||||
計算機硬件和軟件 | | | ||||
機械和設備 | | | ||||
在建工程 | | | ||||
| | |||||
減去累計折舊 | ( | ( | ||||
$ | | $ | | |||
截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月中，折舊費用為美元
注意事項 4。商譽和無形資產
善意
下表彙總了按分部劃分的商譽餘額：
| 户外 |
| 精準運動 |
| 冒險 |
| 總計 | |||||
善意 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
累計商譽減值損失 | ( | — | ( | ( | ||||||||
截至2022年12月31日的餘額 | — | | | | ||||||||
外幣匯率的影響 | — | — | ( | ( | ||||||||
截至 2023 年 6 月 30 日的餘額 | $ | — | $ | | $ | | $ | | ||||
無限期無形資產
下表彙總了無限期無形資產的變化：
截至2022年12月31日的餘額 |
| $ | |
外幣匯率的影響 | ( | ||
截至 2023 年 6 月 30 日的餘額 | $ | |
9
目錄
CLARUS 公司
簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
截至2023年6月30日和2022年12月31日，按品牌歸類為無限期無形資產的商標如下：
| 2023年6月30日 |
| 2022年12月31日 | |||
黑鑽石 | $ | | $ | | ||
PIEPS | | | ||||
齒狀山脈 | | | ||||
巴恩斯 | | | ||||
犀牛架 | | | ||||
MAXTRAX | | | ||||
$ | | $ | | |||
其他無形資產，淨額
下表彙總了其他無形資產總額的變化：
截至2022年12月31日的總餘額 |
| $ | |
外幣匯率的影響 | ( | ||
截至2023年6月30日的總餘額 | $ | |
截至2023年6月30日和2022年12月31日，扣除攤銷後的其他無形資產如下：
2023年6月30日 | ||||||||||||
| 格羅斯 |
| 累計攤銷 |
| 網 |
| 加權平均使用壽命 | |||||
需要攤銷的無形資產 | ||||||||||||
客户關係 | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
產品技術 | | ( | | |||||||||
商標名稱/商標 | | ( | | |||||||||
核心技術 | | ( | — | |||||||||
$ | | $ | ( | $ | | |||||||
2022年12月31日 | ||||||||||||
| 格羅斯 |
| 累計攤銷 |
| 網 |
| 加權平均使用壽命 | |||||
客户關係 | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
產品技術 | | ( | | |||||||||
商標名稱/商標 | | ( | | |||||||||
核心技術 | | ( | — | |||||||||
$ | | $ | ( | $ | | |||||||
10
目錄
CLARUS 公司
簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月中，攤銷費用為美元
截至12月31日的年份 |
| 攤銷費用 | |
2023 年（不包括截至2023年6月30日的六個月） | $ | | |
2024 | | ||
2025 | | ||
2026 | | ||
2027 | | ||
2028 | | ||
此後 | | ||
$ | | ||
注意事項 5。應計負債和其他長期負債
截至2023年6月30日和2022年12月31日，應計負債如下：
| 2023年6月30日 |
| 2022年12月31日 | |||
應計工資和相關項目 | $ | | $ | | ||
應計獎金 | | | ||||
指定遠期外匯合約 | | — | ||||
應計保修 | | | ||||
當期租賃負債 | | | ||||
應計佣金 | | | ||||
或有對價負債 | — | | ||||
應計消費税 | | | ||||
其他 | | | ||||
$ | | $ | | |||
截至2023年6月30日和2022年12月31日，其他長期負債如下：
| 2023年6月30日 |
| 2022年12月31日 | |||
長期租賃負債 | $ | | $ | | ||
業務收購的遞延股票對價 | | | ||||
其他 | | | ||||
$ | | $ | | |||
11
目錄
CLARUS 公司
簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
注意事項 6。長期債務
截至2023年6月30日和2022年12月31日，長期債務如下：
| 2023年6月30日 |
| 2022年12月31日 | |||
循環信貸額度 (a) | $ | | $ | | ||
其他債務 (b) | | | ||||
定期貸款 (c) | | | ||||
債務發行成本 | ( | ( | ||||
| | |||||
減少當前部分 | ( | ( | ||||
$ | | $ | | |||
2022年4月18日（“生效日期”），公司及其某些直接和間接子公司與作為管理代理人的北卡羅來納州摩根大通銀行及其貸款方簽訂了經修訂和重述的信貸協議（“重述信貸協議”）。
重述的信貸協議規定最高可借款 $
重述信貸協議下的所有債務均由我們的子公司股權以及公司擁有的應收賬款、庫存、知識產權和某些其他資產擔保。如果未滿足《重述信貸協議》中的某些條件，重述信貸協議包含對公司支付股息或進行分配或其他限制性付款的能力的限制。重述信貸協議還包括其他慣常的肯定和負面契約，包括與公司合併總槓桿率和固定費用覆蓋率有關的財務契約。截至2023年6月30日，公司遵守了信貸協議中規定的債務契約。
| (a) | 截至2023年6月30日，該公司已抽獎 $ |
| (b) | 公司的外國子公司與金融機構有循環信貸額度和定期債務，期限介於兩者之間 |
12
目錄
CLARUS 公司
簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
| (c) | 公司必須通過以下方式償還定期貸款 |
注7。衍生金融工具
公司的主要匯率風險管理目標是降低因外幣匯率變化而導致的預期現金流的不確定性。該公司主要專注於緩解以美元以外貨幣計價的銷售所導致的現金流變化。公司主要通過使用貨幣遠期和期權合約來管理這種風險。如果預期的交易被認為是可能的，則由此產生的關係被正式指定為現金流套期保值。公司將這些合約視為現金流套期保值，並通過確定衍生品預期現金流的變化是否在一定範圍內抵消了套期保值項目預期現金流的變化來測試有效性。
截至2023年6月30日，該公司的衍生品合約的剩餘到期日低於
截至2023年6月30日和2022年12月31日，公司持有以下被指定為套期保值工具的合約：
2023年6月30日 | ||||
| 名義上的 |
| 最新 | |
金額 | 成熟度 | |||
外匯合約-加元 | $ | |||
外匯合約-歐元 | € | |||
2022年12月31日 | ||||
| 名義上的 |
| 最新 | |
金額 | 成熟度 | |||
外匯合約-加元 | $ | |||
外匯合約-歐元 | € | |||
對於符合有效對衝工具資格的合約，在基礎套期保值交易計入收益期間，因工具公允價值變動而產生的損益的有效部分計入累計其他綜合虧損，並重新歸類為銷售額。$ (的收益（虧損）
13
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CLARUS 公司
簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
下表顯示了截至2023年6月30日和2022年12月31日衍生工具的資產負債表分類和公允價值：
| 分類 |
| 2023年6月30日 |
| 2022年12月31日 | |||
資產頭寸中的衍生工具： | ||||||||
指定遠期外匯合約 | 預付費和其他流動資產 | $ | | $ | | |||
處於負債地位的衍生工具： | ||||||||
指定遠期外匯合約 | 應計負債 | $ | | $ | — | |||
指定遠期外匯合約 | 其他長期負債 | $ | — | $ | | |||
注8。累計其他綜合虧損
累計其他綜合虧損（“AOCI”）主要包括外幣折算調整和遠期外匯合約的變動。下表列出了截至2023年6月30日的三個月中扣除税款後的AOCI的變化：
| 外幣折算調整 |
| 現金流套期保值的未實現收益（虧損） |
| 總計 | ||||
截至2023年3月31日的餘額 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
重新分類前的其他綜合損失 | ( | ( | ( | ||||||
從其他綜合損失中重新歸類的數額 | — | | | ||||||
本期其他綜合（虧損）淨收益 | ( | | ( | ||||||
截至2023年6月30日的餘額 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
下表列出了截至2022年6月30日的三個月中扣除税款後的AOCI的變化：
| 外幣折算調整 |
| 現金流套期保值的未實現收益（虧損） |
| 總計 | ||||
截至 2022 年 3 月 31 日的餘額 | $ | | $ | | $ | | |||
重新分類前的其他綜合（虧損）收入 | ( | | ( | ||||||
從其他綜合收益中重新歸類的金額 | — | ( | ( | ||||||
本期其他綜合（虧損）淨收益 | ( | | ( | ||||||
截至2022年6月30日的餘額 | $ | ( | $ | | $ | ( | |||
14
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CLARUS 公司
簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
下表列出了截至2023年6月30日的六個月中扣除税款後的AOCI的變化：
| 外幣折算調整 |
| 現金流套期保值的未實現收益（虧損） |
| 總計 | ||||
截至2022年12月31日的餘額 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
重新分類前的其他綜合損失 | ( | ( | ( | ||||||
從其他綜合損失中重新歸類的數額 | — | | | ||||||
本期其他綜合虧損淨額 | ( | ( | ( | ||||||
截至2023年6月30日的餘額 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | |||
下表列出了截至2022年6月30日的六個月中扣除税款後的AOCI的變化：
| 外幣折算調整 |
| 現金流套期保值的未實現收益（虧損） |
| 總計 | ||||
截至2021年12月31日的餘額 | $ | ( | $ | | $ | ( | |||
重新分類前的其他綜合（虧損）收入 | ( | | ( | ||||||
從其他綜合損失中重新歸類的數額 | — | ( | ( | ||||||
本期其他綜合（虧損）淨收益 | ( | | ( | ||||||
截至2022年6月30日的餘額 | $ | ( | $ | | $ | ( | |||
截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月和六個月中，從未實現收益（虧損）對外匯合約的現金流套期保值中重新分類的金額對淨收入的影響如下：
收益（虧損）從AOCI重新歸類為綜合虧損綜合報表 | ||||||||||||
合併後受影響的單列項目 | 三個月已結束 | 六個月已結束 | ||||||||||
綜合損失陳述 |
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 |
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 | ||||
外匯合約： | ||||||||||||
銷售 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | ||||
減去：所得税（福利）支出 | ( | | ( | | ||||||||
已重新分類的金額，扣除税款 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | ||||
從 AOCI 改敍的總數 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | ||||
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簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
注意事項 9。公允價值測量
我們定期按公允價值衡量某些金融資產和負債。公允價值定義為退出價格，表示在市場參與者之間的有序交易中出售資產或為轉移負債而支付的金額，其公允價值層次結構優先考慮用於衡量公允價值的投入，如下所示：
第 1 級——估值方法的輸入是活躍市場中相同資產或負債的報價。
第二級——估值方法的輸入包括非活躍市場的報價，或者在資產或負債的整個期限內可以直接或間接觀察到的模型輸入。
第 3 級——估值方法的輸入基於不可觀察到的價格或估值技術。
定期按公允價值計量的項目
截至2023年6月30日和2022年12月31日，經常按公允價值計量的資產和負債如下：
2023年6月30日 | ||||||||||||
| 第 1 級 |
| 第 2 級 |
| 第 3 級 |
| 總計 | |||||
資產 | ||||||||||||
指定遠期外匯合約 | $ | $ | | $ | $ | | ||||||
$ | $ | | $ | $ | | |||||||
負債 | ||||||||||||
指定遠期外匯合約 | $ | $ | | $ | $ | | ||||||
$ | $ | | $ | $ | | |||||||
2022年12月31日 | ||||||||||||
| 第 1 級 |
| 第 2 級 |
| 第 3 級 |
| 總計 | |||||
資產 | ||||||||||||
指定遠期外匯合約 | $ | $ | | $ | $ | | ||||||
$ | $ | | $ | $ | | |||||||
負債 | ||||||||||||
指定遠期外匯合約 | $ | $ | | $ | $ | | ||||||
或有對價負債 | $ | $ | — | $ | | $ | | |||||
$ | $ | | $ | | $ | | ||||||
衍生金融工具根據當前的市場定價模型按公允價值入賬。截至2023年6月30日和2022年12月31日，沒有非經常性公允價值衡量標準。
該公司主要使用一系列看漲期權估算了或有對價負債的初始公允價值。估值中使用的重大不可觀察的投入包括折扣率，範圍為
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簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
成績，公允價值的變動在隨附的該期間綜合（虧損）收入報表中的或有對價收益中確認。我們使用公允價值計量權威指南中定義的3級輸入來衡量初始負債並定期重新衡量負債。
下表彙總了或有對價負債的變化：
| MAXTRAX | ||
截至2022年12月31日的餘額 | $ | | |
公允價值調整 | ( | ||
或有對價付款 | — | ||
外幣匯率的影響 | ( | ||
截至 2023 年 6 月 30 日的餘額 | $ | — | |
由於或有對價負債在每個報告期均按公允價值重新計量，因此預計銷售額、貼現率或付款時間的大幅增加或減少可能會導致公允價值衡量值大幅降低或提高。在截至2023年6月30日的衡量期內，未達到最終支付MAXTRAX或有對價所需的淨銷售門檻。
注意 10。股東權益
2018年8月6日，公司宣佈其董事會批准啟動每季度1美元的現金分紅計劃
注意 11。每股收益（虧損）
每股基本收益（虧損）的計算方法是將收益（虧損）除以每個時期已發行普通股的加權平均數。攤薄後的每股收益（虧損）的計算方法是將收益（虧損）除以每個時期已發行普通股的加權平均總數，再加上攤薄的已發行股票期權和未歸屬的限制性股票授予的影響。如果潛在的攤薄性證券對持續經營的虧損具有反稀釋作用，則將其排除在攤薄後的每股收益（虧損）的計算之外。
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（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
下表是計算每股收益（虧損）時使用的已發行普通股基本股和攤薄後普通股的對賬：
三個月已結束 | 六個月已結束 | |||||||||||
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 |
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 | |||||
加權平均已發行股票——基本 | | | | | ||||||||
稀釋性股票獎勵的影響 | — | | — | | ||||||||
業務收購的攤薄型遞延股票對價的影響 | — | | — | | ||||||||
加權平均已發行股票——攤薄 | | | | | ||||||||
每股淨（虧損）收益： | ||||||||||||
基本 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | ||||
稀釋 | ( | | ( | | ||||||||
在截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月中，股權獎勵為
注意 12。基於股票的薪酬計劃
根據公司目前的2015年股票激勵計劃（“2015年計劃”），公司董事會可以靈活決定向符合條件的參與者發放的獎勵類型和金額，這些參與者必須是公司或其子公司的員工、董事、高級管理人員或顧問。2015年計劃允許授予激勵性股票期權、不合格股票期權、限制性股票獎勵、股票增值權和限制性單位。在任何日曆年內，通過根據2015年計劃向任何員工發放的普通股總數不得超過
授予的期權：
在截至2023年6月30日的六個月中，公司共發行股票期權
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（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
在計算股票獎勵的公允價值時，使用Black-Scholes期權定價模型估算了截至授予之日每筆期權授予的公允價值，假設如下：
在截至2023年6月30日的六個月內授予的期權
期權數量 | ||
期權歸屬期 | ||
授予價格（每股） | $ | |
股息收益率 | ||
預期波動率 (a) | ||
無風險利率 | ||
預期壽命（年）(b) | ||
加權平均公允價值（每股） | $ |
| (a) | 預期波動率基於公司的歷史波動率。 |
| (b) | 預期任期是根據獎勵的基本條款以及員工獎勵獲得者的類別和工作經歷確定的。 |
截至2023年6月30日的六個月中，授予的股票期權的授予日公允價值為美元
市場狀況授予的限制性股票：
2023 年 3 月 14 日，公司授予執行董事長職位
| 2023年3月14日 | |
發行的號碼 | ||
歸屬期 | $ | |
授予價格（每股） | $ | |
股息收益率 | ||
預期波動率 | ||
無風險利率 | ||
預期期限（年） | ||
加權平均公允價值（每股） | $ |
根據這些假設，限制性股票獎勵的授予日期公允價值約為 $
截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月，公司記錄的與限制性股票、股票期權和股票獎勵相關的非現金股票薪酬支出總額為美元
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簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
截至 2023 年 6 月 30 日，有
注意 13。重組
公司不時通過成本削減措施產生費用，以促進長期可持續增長，包括裁員、設施合理化和合同終止成本。這些成本包括遣散費、退出成本和庫存註銷，幷包含在簡明合併綜合虧損表的重組費用中。遣散費主要包括通過延續工資支付的遣散費、有條件的離職費用和僱主的納税義務，而退出成本主要包括租賃退出和合同終止費用。庫存的註銷是可區分的，直接歸因於公司的重組計劃，而不是與持續業務相關的外部市場因素造成的。
截至2023年6月30日的三個月和六個月中，按細分市場劃分的税前重組費用如下：
截至2023年6月30日的三個月和六個月 | |||||||||||||||
户外 | 精準運動 | 冒險 | 企業 | 總計 | |||||||||||
員工解僱補助金 | $ | | $ | - | $ | | $ | | $ | | |||||
退出成本 | | - | - | - | | ||||||||||
庫存註銷 | | - | - | - | | ||||||||||
重組費用總額 | $ | | $ | - | $ | | $ | | $ | | |||||
截至2023年6月30日，沒有與公司重組計劃有關的重大應計賬目。
注意 14。承諾和意外情況
作為消費品製造商和分銷商，公司面臨產品責任和相關訴訟的風險，包括鉅額金錢損害索賠、產品召回行動以及高於預期的保修退貨或其他退貨率。因此，公司容易受到與其產品和業務附帶有關的各種人身傷害和財產損失訴訟。
公司參與了在正常業務過程中不時出現的各種法律糾紛和其他法律訴訟。與訴訟事項相關的預期費用在可能已產生負債並且可以合理估算金額時累計。根據目前獲得的信息，公司認為處置公司或其子公司目前參與的任何法律糾紛不可能對公司的合併財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。意外開支造成的損失很有可能超過公司在隨附的簡明合併資產負債表中應計的金額；但是，公司目前無法合理估計此類可能損失的實際金額。隨着更多信息的獲得，對公司的影響可能會產生不同的影響。
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簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
注意 15。所得税
該公司的美國聯邦法定税率為
公司估計的有效税率之間的差異為
公司估計的有效税率之間的差異為
截至2022年12月31日，該公司的遞延所得税資產總額為美元
在評估遞延所得税資產的可變現性時，管理層會考慮部分或全部遞延所得税資產是否更有可能無法變現。遞延所得税資產的最終變現取決於在這些臨時差額可以扣除以及淨營業虧損和信貸結轉到期期間，未來應納税所得額的產生。由於公司在其合併資產負債表上記錄的遞延所得税資產金額以及確定公司未來應納税所得額所需的判斷，與公司遞延所得税資產估值補貼相關的估計和判斷被認為至關重要。每個中期報告期都會重新評估估值補貼的需求。
截至2022年12月31日，該公司用於美國聯邦所得税目的的NOL和研究與實驗抵免額為美元
在符合《守則》第382條的前提下，可用於抵消應納税所得額的NOL將根據以下時間表開始到期：
淨營業虧損結轉到期日 | |||
2022年12月31日 | |||
到期日期 12 月 31 日 |
| 淨營業虧損金額 | |
2023 | $ | | |
2024 | | ||
2025 | | ||
2026 年及以後 | | ||
總計 | $ | | |
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簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
註釋 16。區段信息
我們在內部運作我們的業務結構
| ● | 我們的户外領域包括Black Diamond Equipment、PIEPS和SkinOurFishition，是設計、製造和銷售創新的户外工程設備和服裝的全球領導者，這些設備和服裝用於攀巖、登山、越野跑、揹包旅行、滑雪和其他各種全年户外休閒活動。我們的户外產品種類繁多，包括：以活動為基礎的高性能服裝（例如外殼、隔熱材料、中衣、褲子和徽標服）；攀巖鞋類和裝備（例如登山扣、防護裝置、安全帶、保護裝置、頭盔和攀冰裝備）；高科技揹包和高端日用揹包；登山杖；頭燈和燈籠；手套和手套；護膚品和其他運動增強產品。我們還提供先進的滑雪板、滑雪杖、滑雪皮和雪地安全產品，包括雪崩安全氣囊系統、雪崩收發器、鏟子和探測器。 |
| ● | 我們的Precision Sport部門包括Sierra和Barnes，包括兩家標誌性的美國製造商，他們生產各種用於步槍和手槍的高性能子彈和彈藥。這些子彈用於精確目標射擊、狩獵以及軍事和執法目的。 |
| ● | 我們的冒險部門包括Rhino-Rack和MAXTRAX，是澳大利亞和新西蘭高度設計的汽車車頂架、託盤、安裝系統、行李箱、運輸架、救援板和配件的製造商，在美國的業務也越來越多。 |
如上所述，該公司擁有各種各樣的户外技術裝備和生活方式產品，出售給多個終端市場的各種客户。雖然銷售了多種產品，但所有細分市場的收入確認政策的條款和性質都相似。
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簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
我們各細分市場的財務信息以及按地域劃分的收入如下，公司認為，這些信息有意義地描述了經濟因素如何影響收入的性質、時機和不確定性：
三個月已結束 | 六個月已結束 | |||||||||||
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 |
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 | |||||
對外部客户的銷售： | ||||||||||||
户外 | ||||||||||||
國內銷售 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
國際銷售 | | | | | ||||||||
户外運動總量 | | | | | ||||||||
精準運動 | ||||||||||||
國內銷售 | | | | | ||||||||
國際銷售 | | | | | ||||||||
全精準運動 | | | | | ||||||||
冒險 | ||||||||||||
國內銷售 | | | | | ||||||||
國際銷售 | | | | | ||||||||
全面冒險 | | | | | ||||||||
對外部客户的總銷售額 | | | | | ||||||||
分部經營（虧損）收入： | ||||||||||||
户外 | ( | | | | ||||||||
精準運動 | | | | | ||||||||
冒險 | ( | | ( | | ||||||||
分部營業收入總額 | | | | | ||||||||
重組費用 | | — | | — | ||||||||
交易成本 | ( | ( | ( | ( | ||||||||
或有對價收益（費用） | — | | | ( | ||||||||
公司和其他費用 | ( | ( | ( | ( | ||||||||
利息支出，淨額 | ( | ( | ( | ( | ||||||||
所得税前（虧損）收入 | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | ||||
在本報告所述期間，户外、Precision Sport和Adventure板塊之間沒有公司間銷售額。
截至2023年6月30日和2022年12月31日，按細分市場劃分的總資產如下：
| 2023年6月30日 |
| 2022年12月31日 | |||||||||
户外 | $ | | $ | | ||||||||
精準運動 | | | ||||||||||
冒險 | | | ||||||||||
企業 | | | ||||||||||
$ | | $ | | |||||||||
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CLARUS 公司
簡明合併財務報表附註——續
（未經審計）
（以千計，每股金額除外）
按細分市場劃分的資本支出、折舊和攤銷如下。
三個月已結束 | 六個月已結束 | |||||||||||
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 |
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 | |||||
資本支出： | ||||||||||||
户外 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
精準運動 | | | | | ||||||||
冒險 | | | | | ||||||||
資本支出總額 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
折舊： | ||||||||||||
户外 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
精準運動 | | | | | ||||||||
冒險 | | | | | ||||||||
折舊總額 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
攤銷： | ||||||||||||
户外 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
精準運動 | | | | | ||||||||
冒險 | | | | | ||||||||
攤銷總額 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
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CLARUS 公司
管理層的討論和分析
（以千計，每股金額除外）
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
前瞻性陳述
請注意，在本10-Q表季度報告中，Clarus Corporation（可能被稱為 “公司”、“Clarus”、“我們”、“我們的” 或 “我們”）可能會使用諸如 “出現”、“預期”、“相信”、“計劃”、“期望”、“打算”、“未來” 之類的詞語，這些詞語構成了私人安全港條款所指的前瞻性陳述 1995 年《證券訴訟改革法》。前瞻性陳述是根據我們對影響公司的未來事件的預期和信念作出的，因此涉及許多風險和不確定性。我們警告説，前瞻性陳述並不能保證，實際結果可能與前瞻性陳述中表達或暗示的結果存在重大差異。
可能導致公司實際經營業績或財務狀況與本10-Q表季度報告中前瞻性陳述所表達或暗示的存在重大差異的潛在風險和不確定性包括但不限於消費者對我們產品的總體需求水平；總體經濟狀況和其他影響消費者信心、偏好和行為的因素，包括但不限於通貨膨脹的影響；全球貨幣、資本和信貸市場的混亂和波動；公司客户的財務實力；公司實施其業務戰略的能力；公司執行和整合收購的能力；與子彈和彈藥的製造和銷售以及客户擁有和使用槍支和彈藥有關的政府法規、立法或公眾輿論的變化；公司面臨產品責任或產品保修索賠以及其他損失突發事件的風險；由於以下原因對公司業務的幹擾和其他影響爆發疾病或類似的公共衞生威脅，例如 COVID-19 全球疫情，以及政府為應對而採取的行動和限制性措施；鑑於疾病流行和健康相關問題，如 COVID-19 全球疫情，公司製造設施和供應商的穩定以及消費者對我們產品的需求；全球氣候變化趨勢可能對公司及其供應商和客户產生的影響，全球氣候變化導致人們更加關注可持續發展問題；監管或市場應對全球氣候變化；公司保護專利、商標和其他知識產權的能力；我們信息系統的任何破壞或中斷；我們的信息技術系統或信息安全系統有效運行的能力，包括安全漏洞、病毒、黑客、惡意軟件、自然災害、供應商業務中斷或其他原因；我們正確維護、保護、修復或升級我們的信息技術系統或信息安全系統的能力，或我們過渡到升級或更換系統時出現的問題；對公司和/或其品牌的負面宣傳（包括但不限於通過社交媒體或與品牌破壞事件和/或公眾認知有關的負面宣傳）的影響；原材料和合同產品的價格、供應情況和質量波動以及外匯波動；由於港口擁堵、集裝箱船可用性和/或其他物流挑戰，我們產品的運輸和運輸持續中斷和延誤；政治動盪、自然災害或其他危機、恐怖行為、戰爭行為和/或軍事行動的影響；我們利用淨營業虧損結轉的能力；税法和負債、關税、法律、監管、政治和經濟風險的變化；公司維持季度股息的能力；以及公司過去和未來收購的實際財務業績的任何重大差異，包括收購的影響以及與之相關的減值或其他費用的確認任何此類收購公司未來的每股收益。有關可能影響公司財務業績的潛在因素的更多信息不時包含在公司向美國證券交易委員會提交的公開報告中，包括公司的10-K表年度報告、10-Q表的季度報告和8-K表的最新報告。本10-Q表季度報告中包含的所有前瞻性陳述均基於公司截至本10-Q表季度報告發布之日所獲得的信息，僅代表截至本文發佈之日。我們沒有義務更新任何前瞻性陳述以反映本10-Q表季度報告發布之日之後的事件或情況。
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管理層的討論和分析
（以千計，每股金額除外）
概述
Clarus Corporation（可能被稱為 “公司”、“Clarus”、“我們”、“我們的” 或 “我們”）總部位於猶他州鹽湖城，是一家專注於户外和消費者愛好者市場的一流户外裝備和生活方式產品的全球領先設計商、開發商、製造商和分銷商。我們的使命是通過我們獨特的 “創新和加速” 戰略，識別、收購和發展户外 “超級粉絲” 品牌。我們將 “超級粉絲” 品牌定義為創造世界上卓越的、性能定義產品的品牌，一流的用户離不開它。我們的每個品牌都有着為核心用户和普通用户持續進行產品創新的悠久歷史。該公司的產品主要通過户外專業和在線零售商、我們自己的網站、分銷商和原始設備製造商以 Black Diamond®、Sierra®、Barnes®、Rhino-Rack® 和 MAXTRAX® 品牌在全球銷售。我們的標誌性品牌組合完全有能力實現可持續的長期增長，這得益於户外和冒險運動終端市場的強勁行業趨勢。
我們持續財務業績的關鍵要素之一是我們持續專注於通過產品計劃進行品牌建設。我們的標誌性品牌植根於性能定義技術，使我們的客户能夠在户外度過最美好的時光。我們在技術創新和產品開發方面有着悠久的歷史，並以廣泛的專利組合為後盾，這些專利組合不斷髮展和推動我們的市場發展。目前，我們在整個產品組合中僱用了大約 120 名工程師，專注於提高客户在最關鍵時刻的績效。卓越的行業認可證明瞭我們對質量、嚴格安全以及最終一流設計的承諾，因為我們在超級粉絲品牌組合中獲得了無數產品獎項。
我們的每個品牌都代表着獨特的客户價值主張。在六十年久經考驗的創新的支持下，Black Diamond 是高性能、基於活動的攀巖、滑雪和技術山地運動器材領域的全球領導者。該品牌是卓越性能、安全性和可靠性的代名詞。50 多年來，我們的 Sierra 和 Barnes 品牌一直是子彈和彈藥的領先專業製造商。自 1947 年以來，Sierra 一直致力於為狩獵和運動射擊愛好者製造世界上質量最高、最準確的子彈。巴恩斯的歷史可以追溯到1932年，自1989年以來，他一直為獵人、靶場射手、軍事和執法專業人員製造技術先進的無鉛子彈和優質彈藥。我們的 Rhino-Rack 品牌成立於 1992 年，是全球公認的高度設計的汽車車頂架和配件的設計師和分銷商，旨在增強户外運動愛好者的陸上體驗。我們的 MAXTRAX 品牌成立於 2005 年，為陸路和越野市場提供高質量的陸上和越野車輛回收和提取軌道。
Clarus 於 1991 年在特拉華州註冊成立，於 2010 年 5 月收購了黑鑽設備有限公司（“黑鑽設備”），並於 2011 年 1 月更名為 Black Diamond, Inc.2012 年 10 月，我們收購了 PIEPS Holding GmbH 及其子公司（統稱為 “PIEPS”）。2017年8月14日，該公司在納斯達克證券交易所將其名稱從Black Diamond, Inc.更名為Clarus Corporation，股票代碼從 “BDE” 改為 “CLAR”。
2017年8月21日，該公司收購了Sierra Bullets, L.L.C.（“Sierra”）。2018年11月6日，該公司收購了SkinOurFishion, Inc.（“SkinOurFishion”）的資產。2020年10月2日，公司完成了對構成巴恩斯業務（“Barnes”）的某些資產和負債的收購。2021年7月1日，該公司完成了對總部位於澳大利亞的Rhino-Rack Holdings Pty Ltd（“Rhino-Rack”）的收購。2021年12月1日，該公司完成了對總部位於澳大利亞的MaxTrax Australia Pty Ltd（“MAXTRAX”）的收購。
2018年8月6日，公司宣佈其董事會批准啟動季度現金分紅計劃，即公司普通股每股0.025美元（“季度現金分紅”）或按年計算每股0.10美元。未來季度現金分紅的申報和支付須由公司董事會自行決定和批准。2023年8月3日，公司宣佈，其董事會於2023年8月25日批准向截至2023年8月14日營業結束時公司普通股的記錄持有人支付0.025美元的季度現金股息。
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COVID-19 的影響
2020 年 3 月，世界衞生組織宣佈全球爆發的 COVID-19 疫情為大流行，美國、歐洲和澳大利亞政府分別宣佈為全國緊急狀態，全球各國政府都實施了限制旅行的安全措施，並要求公民封鎖和自我禁閉以進行隔離。在截至2020年12月31日、2021年和2022年12月31日的幾年中，這對美國、歐洲、澳大利亞和全球經濟產生了負面影響，擾亂了全球供應鏈，並導致嚴重的運輸限制和全球金融市場的混亂。
疾病爆發或類似的公共衞生威脅，例如 COVID-19 疫情，可能已經並將繼續對全球供應鏈產生重大影響，對相關活動的限制和限制會導致中斷和延誤，同時增加原材料、存儲和運輸成本。COVID-19所有這些中斷和延誤都可能給國內和國際供應鏈帶來壓力，這可能會對公司所依賴的某些關鍵原材料和成品的流動或供應產生負面影響。此外，上述影響可能會顯著增加包括我們網站在內的在線銷售渠道的需求，並可能影響我們的物流業務，包括我們的配送和運輸功能，從而可能導致我們產品的交付週期性延遲。
我們預計，疾病的爆發或類似的公共衞生威脅，例如 COVID-19 疫情，可能會對公司未來時期的銷售和盈利能力產生影響，如果是 COVID-19 疫情，可能會繼續產生影響。目前無法精確估計這些趨勢的持續時間和此類影響的程度，因為它們受到許多因素的影響（其中一些是管理層無法控制的），包括第一部分第1A項中提出的因素。截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告的風險因素。
關鍵會計政策與估算值的使用
管理層對我們的財務狀況和經營業績的討論以合併財務報表為基礎，合併財務報表是根據美國公認會計原則（“GAAP”）編制的。合併財務報表的編制要求我們做出影響合併財務報表之日報告的資產和負債金額的估算和假設。估算值還會影響報告期內報告的收入和支出金額。我們在截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中詳細討論了我們需要使用估算值和假設的關鍵會計政策。我們的估計基於歷史經驗和其他假設，這些假設在這種情況下被認為是合理的。實際結果可能與這些估計值有所不同。
正如我們在截至2022年12月31日的10-K表年度報告中描述的那樣，我們的關鍵會計政策沒有發生重大變化。
已發佈的會計公告尚未通過
沒有
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運營結果
截至2023年6月30日的三個月，與截至2022年6月30日的三個月相比
下文討論了截至2023年6月30日的三個月與截至2022年6月30日的三個月的運營情況。
三個月已結束 | ||||||
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 | |||
銷售 | ||||||
國內銷售 | $ | 46,656 | $ | 64,073 | ||
國際銷售 | 37,072 | 50,860 | ||||
總銷售額 | 83,728 | 114,933 | ||||
銷售商品的成本 | 52,974 | 71,251 | ||||
毛利 | 30,754 | 43,682 | ||||
運營費用 | ||||||
銷售、一般和管理 | 30,200 | 35,444 | ||||
重組費用 | 736 | — | ||||
交易成本 | 59 | 821 | ||||
或有對價福利 | — | (374) | ||||
運營費用總額 | 30,995 | 35,891 | ||||
營業（虧損）收入 | (241) | 7,791 | ||||
其他收入（支出） | ||||||
利息支出，淨額 | (2,857) | (1,728) | ||||
其他，淨額 | 224 | (1,343) | ||||
其他支出總額，淨額 | (2,633) | (3,071) | ||||
所得税前（虧損）收入 | (2,874) | 4,720 | ||||
所得税（福利）支出 | (783) | 956 | ||||
淨（虧損）收入 | $ | (2,091) | $ | 3,764 | ||
銷售
在截至2023年6月30日的三個月中，總銷售額下降了31,205美元，至83,728美元，下降了27.2％，而截至2022年6月30日的三個月中，總銷售額為114,933美元。銷售額下降的主要原因是户外、Precision Sport和Adventure細分市場的銷售額分別下降了12,537美元、9,396美元和9,272美元。
在截至2023年6月30日的三個月中，與前一時期相比，由於美元兑外幣走強對外匯的影響，冒險和户外板塊的銷售額分別減少了955美元和541美元。由於北美主要零售賬户持續疲軟，再加上歐洲和國際市場的疲軟，户外板塊的銷售額下降。直接面向消費者的渠道的增長部分抵消了這種疲軟。由於市場條件艱難，包括消費者對彈藥和子彈的需求減少，Precision Sport細分市場的銷售額下降。冒險板塊的銷售額下降是由於
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鑑於澳大利亞和北美充滿挑戰的市場條件和艱難的宏觀環境，消費者需求下降。
在截至2023年6月30日的三個月中，國內銷售額下降了17,417美元，至46,656美元，下降了27.2％，而截至2022年6月30日的三個月中，國內銷售額為64,073美元。銷售額下降的主要原因是Precision Sport、Adventure和户外板塊的銷售額分別下降了6,462美元、5,531美元和5,424美元。
在截至2023年6月30日的三個月中，國際銷售額下降了13,788美元，至37,072美元，下降了27.1％，而截至2022年6月30日的三個月中，國際銷售額為50,860美元。銷售額下降的主要原因是户外、Precision Sport和Adventure細分市場的銷售額分別下降了6,572美元、2,934美元和2786美元。
銷售商品的成本
在截至2023年6月30日的三個月中，銷售成本下降了18,277美元，至52,974美元，下降了25.7％，而在截至2022年6月30日的三個月中，銷售成本為71,251美元。銷售成本的下降主要歸因於銷售單位數量的減少。
毛利
在截至2023年6月30日的三個月中，毛利下降了12,928美元，至30,754美元，下降了29.6％，而截至2022年6月30日的三個月中，毛利為43,682美元。在截至2023年6月30日的三個月中，毛利率為36.7％，而截至2022年6月30日的三個月中，毛利率為38.0％。在截至2023年6月30日的三個月中，毛利率與上年相比有所下降，原因是渠道和產品組合的變化為1.6％，不利的外匯匯率變動為1.1％。鑑於更多的促銷環境對毛利率產生了負面影響，渠道和產品組合主要受到Precision Sport細分市場彈藥折扣的影響。這些下降被户外和探險領域的運費降低部分抵消，這對毛利率產生了1.4％的積極影響。
銷售、一般和管理
在截至2023年6月30日的三個月中，銷售、一般和管理費用減少了5,244美元，至30,200美元，下降了14.8％，而截至2022年6月30日的三個月中，銷售、一般和管理費用為35,444美元。下降的主要原因是，在截至2023年6月30日的三個月中，股票薪酬與去年同期相比減少了2,020美元。支出削減舉措以及收入減少導致的銷售佣金減少也推動了這一下降。
重組費用
在截至2023年6月30日的三個月中，重組費用增加到736美元，而截至2022年6月30日的三個月中，重組費用為0美元，其中包括遣散費、退出成本和與公司重組計劃相關的庫存註銷。
交易成本
在截至2023年6月30日的三個月中，交易費用降至59美元，而截至2022年6月30日的三個月中，交易成本為821美元，其中包括與公司各種收購活動相關的費用。
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或有對價福利
在截至2023年6月30日的三個月中，或有對價收益降至0美元，而截至2022年6月30日的三個月中，或有對價收益為374美元，其中包括與我們在2021年收購MAXTRAX相關的或有對價負債的估計公允價值的變化。
利息支出，淨額
在截至2023年6月30日的三個月中，利息支出淨額增至2,857美元，而在截至2022年6月30日的三個月中，利息支出淨額為1728美元。在截至2023年6月30日的三個月中，確認的利息支出增加主要與同期利率與去年相比的上升有關。
其他，淨額
在截至2023年6月30日的三個月中，其他淨虧損增加了1,567美元，增長了116.7％，達到224美元，而截至2022年6月30日的三個月中，其他淨虧損為1,343美元。其他淨值的變化主要歸因於截至2023年6月30日的三個月中，公司外幣計價應收賬款和應付賬款確認的調整虧損減少，以及非套期保值外幣合約的按市值計價調整的變化。
所得税
在截至2023年6月30日的三個月中，所得税支出變化了1739美元，即181.9％，收益為783美元，而2022年同期的所得税支出為956美元。在截至2023年6月30日的三個月中，我們的有效所得税税率為27.2％，與法定税率有所不同，這主要是由於股票薪酬、研究和實驗支出和抵免以及離散股票期權意外收益的影響。在截至2022年6月30日的三個月中，由於外國税收抵免的影響，我們的有效所得税税率為20.3％，與法定税率有所不同。
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截至2023年6月30日的六個月與截至2022年6月30日的六個月相比
下文討論了截至2023年6月30日的六個月與截至2022年6月30日的六個月的運營情況。
六個月已結束 | ||||||
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 | |||
銷售 | ||||||
國內銷售 | $ | 91,572 | $ | 126,380 | ||
國際銷售 | 89,540 | 101,829 | ||||
總銷售額 | 181,112 | 228,209 | ||||
銷售商品的成本 | 114,337 | 140,275 | ||||
毛利 | 66,775 | 87,934 | ||||
運營費用 | ||||||
銷售、一般和管理 | 63,019 | 69,619 | ||||
重組費用 | 736 | — | ||||
交易成本 | 133 | 2,022 | ||||
或有對價（收益）費用 | (1,565) | 389 | ||||
運營費用總額 | 62,323 | 72,030 | ||||
營業收入 | 4,452 | 15,904 | ||||
其他收入（支出） | ||||||
利息支出，淨額 | (5,603) | (2,844) | ||||
其他，淨額 | 309 | (1,410) | ||||
其他支出總額，淨額 | (5,294) | (4,254) | ||||
所得税前（虧損）收入 | (842) | 11,650 | ||||
所得税（福利）支出 | (349) | 2,577 | ||||
淨（虧損）收入 | $ | (493) | $ | 9,073 | ||
銷售
在截至2023年6月30日的六個月中，總銷售額下降了47,097美元，至181,112美元，下降了20.6％，而截至2022年6月30日的六個月中，總銷售額為228,209美元。銷售額下降的主要原因是冒險、Precision Sport和户外板塊的銷售額分別下降了20,405美元、15,408美元和11,284美元。
與前一時期相比，在截至2023年6月30日的六個月中，由於美元兑外幣走強對外匯的影響，户外和探險板塊的銷售額分別減少了1,932美元和1,923美元。由於北美主要零售賬户持續疲軟，再加上歐洲市場的疲軟，户外板塊的銷售額下降。直接面向消費者的渠道的增長部分抵消了這種疲軟。由於市場條件艱難，包括消費者對彈藥和子彈的需求減少，Precision Sport細分市場的銷售額下降。由於澳大利亞和北美充滿挑戰的市場條件和艱難的宏觀環境，消費者需求下降，Adventure 細分市場的銷售額下降。
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在截至2023年6月30日的六個月中，國內銷售額下降了34,808美元，至91,572美元，下降了27.5％，而截至2022年6月30日的六個月中，國內銷售額為126,380美元。銷售額下降的主要原因是Precision Sport、Adventure和户外板塊的銷售額分別下降了13,186美元、12,134美元和9,488美元。
在截至2023年6月30日的六個月中，國際銷售額下降了12,289美元，至89,540美元，下降了12.1％，而截至2022年6月30日的六個月中，國際銷售額為101,829美元。銷售額下降的主要原因是冒險和Precision Sport板塊的銷售額分別下降了6,348美元和2,222美元，但户外板塊的銷售額增長136美元部分抵消了這一下降。
銷售商品的成本
在截至2023年6月30日的六個月中，銷售成本下降了25,938美元，至114,337美元，下降了18.5％，而在截至2022年6月30日的六個月中，銷售成本為140,275美元。銷售成本的下降主要歸因於銷售單位數量的減少。
毛利
在截至2023年6月30日的六個月中，毛利下降了21,159美元，至66,775美元，下降了24.1％，而截至2022年6月30日的六個月中，毛利為87,934美元。在截至2023年6月30日的六個月中，毛利率為36.9％，而截至2022年6月30日的六個月中，毛利率為38.5％。在截至2023年6月30日的六個月中，毛利率與上年相比有所下降，原因是渠道和產品組合的變化為1.9％，不利的外匯匯率變動為1.3％。鑑於更多的促銷環境對毛利率產生了負面影響，渠道和產品組合主要受到Precision Sport細分市場彈藥折扣的影響。這些下降被户外和探險領域的運費降低部分抵消，這對毛利率產生了1.6％的積極影響。
銷售、一般和管理
在截至2023年6月30日的六個月中，銷售、一般和管理費用減少了6,600美元，至63,019美元，下降了9.5％，而截至2022年6月30日的六個月中，銷售、一般和管理費用為69,619美元。下降的主要原因是，在截至2023年6月30日的六個月中，股票薪酬與去年同期相比減少了4,054美元。支出削減舉措以及收入減少導致的銷售佣金減少也推動了這一下降。
重組費用
在截至2023年6月30日的六個月中，重組費用增加到736美元，而截至2022年6月30日的六個月中，重組費用為0美元，其中包括遣散費、退出成本和與公司重組計劃相關的庫存註銷。
交易成本
在截至2023年6月30日的六個月中，交易費用降至133美元，而截至2022年6月30日的六個月中，交易成本為2,022美元，其中包括與公司各種收購活動相關的費用。
或有對價（收益）費用
在截至2023年6月30日的六個月中，或有對價變為1,565美元的收益，而截至2022年6月30日的六個月中，或有對價支出為389美元，其中包括與我們在2021年收購MAXTRAX相關的或有對價負債的估計公允價值的變化。
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利息支出，淨額
在截至2023年6月30日的六個月中，淨利息支出增至5,603美元，而在截至2022年6月30日的六個月中，利息支出淨額為2,844美元。在截至2023年6月30日的六個月中，確認的利息支出增加主要與同期利率與去年相比的上升有關。
其他，淨額
在截至2023年6月30日的六個月中，其他淨虧損增加了1719美元，增長了121.9％，達到309美元，而截至2022年6月30日的六個月中，其他淨虧損為1,410美元。其他淨值的變化主要歸因於截至2023年6月30日的六個月中，公司外幣計價的應收賬款和應付賬款確認的調整虧損減少，以及非套期保值外幣合約的按市值計價調整的變化。
所得税
在截至2023年6月30日的六個月中，所得税支出增加了2926美元，即113.5％，收益為349美元，而2022年同期的所得税支出為2577美元。在截至2023年6月30日的六個月中，我們的有效所得税税率為41.4％，與法定税率有所不同，這主要是由於股票薪酬、研究和實驗支出和抵免以及離散股票期權意外收益的影響。在截至2022年6月30日的六個月中，我們的有效所得税税率為22.1％，與法定税率相比有所不同，這是由於按適用的法定税率徵税的國外收入以及與激勵性股票期權和高管薪酬限制相關的永久賬面税收差異的影響。
流動性和資本資源
截至2023年6月30日的六個月與截至2022年6月30日的六個月相比
我們的主要持續資金需求是營運資金、業務擴張（包括有機業務和通過收購）和一般企業需求，以及與各種品牌相關的投資活動。我們計劃通過將未來的運營現金流和循環信貸額度的借款相結合來為這些活動提供資金，截至2023年6月30日，循環信貸額度有約32,000美元可供借款，同時目前遵守重報信貸協議規定的合併總槓桿率為3.75比1。我們認為，運營和我們現有的循環信貸額度提供的現金將足以滿足我們至少未來12個月的流動性需求和合同義務。此外，長期合同義務目前預計也將由運營現金和現有信貸額度下的可用性提供資金。有關公司現有信貸額度的更多信息，請參閲下文標題為 “信貸協議” 的部分。
截至2023年6月30日，我們的現金總額為11,315美元，而截至2022年12月31日，我們的現金餘額為12,061美元。截至2023年6月30日，在外國實體持有的11,315美元現金中，該公司有5,097美元，其中3583美元被視為永久再投資。
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以下是截至2023年6月30日的簡明合併六個月的現金流與截至2022年6月30日的簡明合併六個月的現金流的討論。
六個月已結束 | ||||||
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 | |||
由（用於）經營活動提供的淨現金 | $ | 17,286 | $ | (6,276) | ||
用於投資活動的淨現金 | (3,083) | (3,774) | ||||
融資活動提供的（用於）淨現金 | (13,962) | 4,930 | ||||
外匯匯率對現金的影響 | (987) | (457) | ||||
現金變動 | (746) | (5,577) | ||||
現金，年初 | 12,061 | 19,465 | ||||
現金，期末 | $ | 11,315 | $ | 13,888 | ||
來自經營活動的淨現金
在截至2023年6月30日的六個月中，經營活動提供的淨現金為17,286美元，而截至2022年6月30日的六個月中，用於經營活動的淨現金為6,276美元。2023年經營活動提供的（用於）淨現金的變化主要是由於與營運資金相關的現金流出減少了42,627美元，但與2022年同期相比，或有對價收益的增加以及股票薪酬的減少部分抵消了這一點。
截至2023年6月30日的六個月中，自由現金流（定義為經營活動提供（用於）的淨現金減去資本支出，為14,034美元，而2022年同期的自由現金流為10,348美元。公司認為，非公認會計準則衡量標準，即自由現金流，可以讓人們瞭解公司擴大資產基礎所需的資本。自由現金流與最接近的可比GAAP財務指標的對賬如下：
六個月已結束 | ||||||
| 2023年6月30日 |
| 2022年6月30日 | |||
由（用於）經營活動提供的淨現金 | $ | 17,286 | $ | (6,276) | ||
購買財產和設備 | (3,252) | (4,072) | ||||
自由現金流 | $ | 14,034 | $ | (10,348) | ||
來自投資活動的淨現金
在截至2023年6月30日的六個月中，用於投資活動的淨現金為3,083美元，而截至2022年6月30日的六個月中，用於投資活動的淨現金為3,774美元。在截至2023年6月30日的六個月中，使用的現金減少主要是由於與2022年同期相比，財產和設備的購買量有所減少。
來自融資活動的淨現金
在截至2023年6月30日的六個月中，用於融資活動的淨現金為13,962美元，而在截至2022年6月30日的六個月中，融資活動提供的淨現金為4,930美元。與2022年同期相比，截至2023年6月30日的六個月中，融資活動提供的淨現金（用於）的變化主要是由於循環信貸額度和定期貸款的淨收益減少。
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淨營業虧損
截至2022年12月31日，該公司的淨營業虧損結轉（“NOL”）以及用於美國聯邦所得税目的的研究和實驗抵免額分別為17,663美元和2651美元。該公司認為，在到期之前，其美國聯邦NOL將大幅抵消其未來的美國聯邦所得税。公司的大部分税前收入目前是在美國賺取的，預計將在美國賺取，或者在美國作為F部分收入徵税，並將由NOL抵消。該公司擁有17,663美元的NOL，其中1,851美元將於2023年12月31日到期。這些NOL必須遵守經修訂的1986年《美國國税法》第382條。
截至2022年12月31日，該公司的遞延所得税資產總額為32,972美元。公司記錄的估值補貼為3,323美元，遞延所得税淨資產為29,649美元，遞延所得税負債前為30,243美元。截至2022年12月31日，公司已為部分遞延所得税淨資產提供了估值補貼，因為這些資產的最終變現不符合可能性很大的標準。公司的大部分遞延所得税資產包括用於聯邦税收目的的淨營業虧損結轉。如果控制權發生變化，則可以根據經修訂的1986年《美國國税法》（“守則”）第382條對其進行限制。
信貸協議
截至2023年6月30日，該公司已從循環貸款中提取了11,884美元，定期貸款下未償還的115,625美元。截至2023年6月30日，循環貸款有大約32,000美元的額外資金可供借款，同時保持了重報信貸協議（定義見下文）規定的合併總槓桿率3.75比1。截至2023年6月30日，循環貸款和定期貸款承諾的利率約為7.5％。截至2023年6月30日，公司遵守了重述信貸協議中規定的債務契約。
2022年4月18日（“生效日期”），該公司、黑鑽零售——阿拉斯加有限責任公司、Sierra Bullets、LLC、SkinOurfisition, LLC、黑鑽石零售——科羅拉多有限責任公司、黑鑽石零售——蒙大拿有限責任公司、Barnes Bullets-Mona, LLC、Black Diamond Retail——俄勒岡有限責任公司、黑鑽零售——佛蒙特州有限責任公司（統稱與公司、“借款人”）及其其他貸款方（連同借款人，各為 “貸款方”，統稱為 “貸款方”）簽訂了經修訂和重述的與作為行政代理人（“管理代理人”）的北卡羅來納州摩根大通銀行及其貸款方（“重述信貸協議”）的信貸協議（“重述信貸協議”），根據該協議，公司、貸款人和貸款方以及行政代理人之間於2019年5月3日簽訂的現行信貸協議（在生效日期之前修訂，即 “現有信貸協議”）進行了修訂並全文重述。除公司外，每個貸款方都是公司的直接或間接子公司。自2023年6月30日起，Maxtrax Australia Trading Pty Ltd.，自2023年7月7日起生效，MAXTRAX USA, LLC、Clarus Real Estate LLC和Black Diamond Retail — Colorado, LLC均作為貸款方加入了重述信貸協議。
重述信貸協議規定，在有擔保的循環信貸額度（“循環貸款”）下最多可借款30萬美元（包括信用證的最高5,000美元），以及有擔保定期貸款額度（“定期貸款”）下的最高12.5萬美元的借款。重述信貸協議還允許借款人在遵守某些要求的前提下，與貸款人安排總額不超過17.5萬美元的額外循環和/或定期貸款承諾（兩者目前均未承付），以支付重述信貸協議下可能的循環和定期貸款總額不超過60萬美元。根據重述信貸協議發放的貸款收益可用於營運資金和一般公司用途，包括重述信貸協議允許的收購。重報信貸協議將於2027年4月18日（“到期日”）到期，屆時該協議下的循環承諾將終止，所有未償還的循環貸款和定期貸款及其所有應計和未付利息都必須償還。
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定期貸款在生效之日已全部提取，不能再借款。重報信貸協議規定，從2022年6月30日開始，在每年3月、6月、9月和12月的最後一個工作日按季度償還定期貸款。包括2023年6月30日到期的付款，預定攤銷付款為每季度1,563美元，此後到期日之前的每筆定期攤銷付款為每季度3,125美元。
借款人可以選擇讓重述信貸協議下的循環貸款和定期貸款按適用的利率加上以下任一利率計息：
| (i) | 就替代基準利率借款而言，年利率通常等於以下兩者中最大的一個： |
(a) | 當日有效的最優惠利率； |
(b) | 0.50% 加上當天生效的紐約聯邦儲備銀行的有效聯邦基金利率或紐約聯邦儲備銀行隔夜銀行融資利率中較高者；以及 |
(c) | 1.00% 加上1個月利息期的調整後定期SOFR利率； |
前提是，在使用替代基準利率作為替代利率的某些情況下，替代基準利率只能根據 (a) 和 (b) 確定，下限應為1.00％；或
| (ii) | 就定期基準借款而言, 年利率如下: |
(a) | 對於以美元計價的借款，期限SOFR利率（基於一、三或六個月的利率）加上0.10％，下限為0.00％；或 |
(b) | 對於以外幣計價的借款，適用重述信貸協議中規定的此類外幣的適用利率。 |
對於替代基準借款，這些借款的適用利率將在每年0.50％至1.625％之間，對於定期基準借款，則為每年1.50％至2.625％。替代基準借款的適用利率最初為每年0.875％，定期基準借款的適用利率為每年1.875％，但是，這些初始適用利率可能會根據公司的合併總槓桿比率水平不時進行調整，重述信貸協議對此進行了更全面的討論。如果上述一個或多個利率無法確定，或者在重述信貸協議中規定的某些其他情況下，則可以根據重述信貸協議適用替代利率或替代利率。
重述信貸協議還要求借款人為循環貸款承諾的未使用部分支付承諾費。此類承諾費將在每年0.15％至0.30％之間，還基於公司的合併總槓桿率水平，重述信貸協議對此進行了更全面的討論。公司還有義務為這種規模和類型的信貸額度支付其他慣常交易費、安排費、管理費和信用證費。
重述信貸協議包含慣常的肯定和否定契約，包括對公司及其子公司履行以下活動的能力的限制，但某些慣例例外、資格和 “籃子” 除外：（i）承擔額外債務；（ii）設定留置權；（iii）進行合併、合併、某些分割、清算或解散，但重述信貸協議中描述的某些允許情況除外；（iv）對業務進行重大改變由公司及其子公司提供；(v)進行某些投資、貸款、預付款、擔保和收購，但重報信貸協議中描述的某些允許情況除外；（vi）出售資產；（vii）在重述信貸協議中有某些條件時支付股息或進行分配或其他限制性付款
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CLARUS 公司
管理層的討論和分析
（以千計，每股金額除外）
信貸協議未履行；（viii）預付其他債務；（ix）與關聯公司進行某些交易；（x）簽訂協議，限制子公司的股息或子公司對其資產授予留置權的能力；（xi）修改某些章程文件和管理次級債務的重大協議；（xii）允許合併總槓桿率超過過去十二個月每個季度末的合併總槓桿率限額為 3.75 到 1，前提是，在遵守某些條款的前提下，以及重述信貸協議中規定的條件，只要當時不存在違約事件（定義見重述信貸協議）或由此導致違約事件，公司可以選擇在重述信貸協議允許的總對價大於或等於美元的收購連續四個財政季度內將重述信貸協議允許的最大合併總槓桿率提高到4. 25:1.00 60,000；以及 (xiii) 允許合併固定費用覆蓋率將小於1.25比1，該覆蓋率將在過去十二個月的每個季度末確定。
重述信貸協議還包含慣常違約事件，包括但不限於：（i）未能支付重述信貸協議規定的到期金額；（ii）嚴重不正確的陳述和保證；（iii）未能遵守契約；（iv）控制權變更；以及（v）總額至少為3,000美元的其他債務的違約。
根據重述信貸協議，每個貸款方的義務由另一貸款方擔保。根據截至5月3日的質押和擔保協議，《重述信貸協議》下的所有債務以及這些債務的擔保（以及銀行服務義務和某些互換協議）均由國內子公司100％的股權（某些外國子公司的100％或65％的股權）以及貸款方的應收賬款、庫存、知識產權和某些不動產或其他資產的質押和留置權擔保，2019 年，由某些貸款方和在某些貸款方之間以及行政代理人（在生效日期之前不時修訂，“PSA”），（ii）某些貸款方和行政代理人（“奧斯卡·GSD”）截至2021年8月30日的一般擔保契約，（iii）某些貸款方和行政代理人（“Simpson GSD”）截至2022年1月31日的一般擔保契約（“辛普森GSD”）”) 或 (iv) 抵押貸款或其他適用的擔保協議或文書。根據管理代理人和貸款方之間自生效之日起生效的重申協議（“重申協議”），貸款方在生效之日重申了PSA、Oscar GSD和Simpson GSD中的每一項協議，根據該協議，每個貸款方都批准並重申了其在簽訂重述信貸協議時對貸款人的義務。
資產負債表外安排
我們不與未合併的實體進行任何交易，也沒有關係或其他安排。其中包括特殊目的和類似實體或其他資產負債表外安排。我們也不簽訂能源、天氣或其他基於大宗商品的合同。
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露
截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中包含的市場風險披露沒有任何重大變化。
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管理層的討論和分析
（以千計，每股金額除外）
第 4 項。控制和程序
評估披露控制和程序
截至6月30日，公司管理層分別在公司執行董事長兼首席財務官、首席執行官和首席財務官的監督和參與下，對公司披露控制和程序（該術語的定義見經修訂的1934年《證券交易法》（“交易法”）第13a-15i條和第15d-15（e）條））的有效性進行了評估，2023年，根據《交易法》第13a-15條。此類披露控制和程序旨在確保公司需要披露的信息在允許及時做出披露決定的基礎上積累並傳達給相應的管理層。根據該評估，公司執行董事長兼首席財務官得出結論，截至2023年6月30日，公司的披露控制和程序已生效。
財務報告內部控制的變化
在截至2023年6月30日的六個月中，我們對財務報告的內部控制沒有發生任何變化，這已經對我們的財務報告內部控制產生了重大影響，或者有理由可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。
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第二部分。其他信息
第 1 項。法律訴訟
法律訴訟
公司參與了在正常業務過程中不時出現的各種法律糾紛和其他法律訴訟。根據目前可用的信息，公司認為處置公司或其子公司目前涉及的任何法律糾紛不會對公司的合併財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。隨着更多信息的獲得，不利裁決對公司的影響可能會產生不同的影響。
訴訟
公司參與了不時發生的各種訴訟，公司認為普通的例行訴訟與其業務有關。訴訟事項的應計金額代表與未決訴訟和索賠相關的預期成本（損害賠償和/或和解金額）以及為此類訴訟進行辯護的相關預期法律費用，這些法律費用在發生時記為支出。如果既可能產生了負債，又可以合理估計數額，則應計成本。應計金額基於公司在與律師協商（如果認為合適）後，根據每起案件的事實和情況、所涉及的法律問題、索賠的性質、所尋求的損害賠償的性質以及有關原告的任何相關信息以及因案件而異的其他重要因素，對可能的損失進行評估。當無法估算出具體的預期成本時，公司會評估可能的損失範圍並記錄該區間的最小值。根據目前獲得的信息，公司認為公司或其子公司目前參與的任何法律糾紛的處置不可能對公司的合併財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。意外開支造成的損失有合理的可能性超過公司在隨附的簡明合併資產負債表中的應計金額；但是，公司目前無法合理估計此類可能損失的實際金額。隨着更多信息的獲得，對公司的影響可能會產生不同的影響。
產品責任
作為消費品製造商和分銷商，公司面臨產品責任和相關訴訟的風險，包括鉅額金錢損害索賠、產品召回行動以及高於預期的保修退貨或其他退貨率。因此，公司容易受到與其產品和業務附帶有關的各種人身傷害和財產損失訴訟。
根據目前的信息，公司沒有懸而未決的產品責任索賠和訴訟，公司認為，總體而言，這些索賠和訴訟將對公司的合併財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。
第 1A 項。風險因素
與公司截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告第一部分第1A項中披露的風險因素相比，我們的風險因素沒有重大變化。
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第 6 項。展品
展覽 |
| 描述 |
31.1 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的第13a-14 (a) 條對首席執行官進行認證。* | |
31.2 | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的第13a-14 (a) 條對首席財務官進行認證。* | |
32.1 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18篇第1350條對首席執行官進行認證。** | |
32.2 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18篇第1350條對首席財務官進行認證。** | |
101.INS | XBRL 實例文檔 * | |
101.SCH | XBRL 分類擴展架構文檔* | |
101.CAL | XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔* | |
101.DEF | XBRL 分類擴展定義 Linkbase 文檔* | |
101.LAB | XBRL 分類擴展標籤 Linkbase 文檔* | |
101.PRE | XBRL 分類學擴展演示文稿鏈接庫文檔* | |
104 | 封面交互式數據文件 — 格式為 Inline XBRL，包含在附錄 101 中 | |
* | 隨函提交 | |
** | 隨函提供 |
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簽名
根據經修訂的1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促成由經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
| CLARUS 公司 | ||
日期：2023 年 8 月 7 日 | 來自： | //Warren B. Kanders | |
姓名： | 沃倫·坎德斯 | ||
標題： | 執行主席 | ||
（首席執行官） | |||
日期：2023 年 8 月 7 日 | 來自： | /s/ 邁克爾·耶茨 | |
姓名： | 邁克爾·耶茨 | ||
標題： | 首席財務官 | ||
（首席財務官兼首席會計官） | |||
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