附錄 99.1

CPI Card Group Inc. 公佈2023年第二季度業績

日期：2023 年 8 月 8 日

第二季度淨銷售額增長了1％，達到1.15億美元；淨收入增長了6％，達到700萬美元；調整後的息税折舊攤銷前利潤增長了18％，達到2300萬美元

上半年淨銷售額增長5％；淨收入增長43％；調整後的息税折舊攤銷前利潤增長15％

公司更新《2023年展望》

科羅拉多州利特爾頓2023年8月8日——支付技術公司和領先的信貸、借記卡和預付費解決方案提供商CPI Card Group Inc.（納斯達克股票代碼：PMTS）（“CPI” 或 “公司”）今天公佈了截至2023年6月30日的第二季度財務業績，並更新了其2023年的財務展望。

第二季度淨銷售額增長了1％，達到1.15億美元，這在很大程度上被借記卡和信貸板塊的小幅下降所抵消。淨銷售額也受益於價格上漲的影響，價格上漲主要在2022年實施。在運營費用減少的推動下，淨收入增長了6％，達到650萬美元，調整後的息税折舊攤銷前利潤增長了18％，達到2330萬美元。

總裁兼首席執行官斯科特·謝爾曼説：“我很高興我們的團隊能夠抵消部分市場的客户需求疲軟，與去年第二季度進行具有挑戰性的比較，從而實現盈利能力的穩步增長。”“儘管我們已經調整了銷售前景以反映短期挑戰，但我們將繼續推動各種舉措，以幫助實現今年的盈利能力和現金流目標。”

該公司將其2023年的全年淨銷售前景更新為持平至較低的個位數增長，並確認了其調整後息税折舊攤銷前利潤的中高個位數增長前景，以及對自由現金流將增加一倍以上，年終淨槓桿率將提高到2.5倍至3.0倍之間的預測。此前的淨銷售額前景為中等個位數增長。

銷售前景的變化反映了借方和貸方領域客户需求的疲軟。該公司認為，銀行業某些客户謹慎的支出和對現有庫存的利用正在對借記和信貸板塊的銷售產生負面影響。該公司目前預計第三季度的銷售額和調整後的息税折舊攤銷前利潤將下降，並預計將在第四季度恢復增長，因為市場開始好轉以及新的銷售舉措的影響得以鞏固。

Scheirman補充説：“我們對美國市場的長期長期趨勢仍然充滿信心，這得益於該業務的反覆出現、持續的強勁髮卡以及非接觸式和以環保為重點的信用卡的持續採用。我們創新和高質量的端到端支付解決方案組合以及強大的客户服務使我們能夠繼續獲得份額和發展業務。”

根據網絡發佈的數據，維薩和萬事達卡^®在截至2023年3月31日的三年中，流通中的美國借記卡和信用卡以10％的複合年增長率增長。

CPI 是美國頂級支付解決方案提供商，為數千家銀行、信用合作社和金融科技公司提供服務。該公司在美國市場上處於領先地位，為美國中小型金融機構提供以生態為中心的支付卡、個性化和基於軟件即服務的即時髮卡解決方案以及零售預付借記卡解決方案，並保持着長期的客户關係。

2023 年業務亮點

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美國市場領先的以環保為重點的支付卡解決方案提供商，自2019年底推出以來，已擁有約1億張以環保為重點的支付卡。

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美國領先的基於軟件即服務的即時髮卡解決方案提供商，擁有近 15,000 張 Card @Once^®分佈於 2,000 多家金融機構。

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財務狀況改善，由於公開市場回購，公司8.625％的優先擔保票據的未償餘額在上半年減少了1500萬美元，淨槓桿率為2023年6月30日的2.8倍。

2023 年第二季度財務摘要

2023年第二季度，淨銷售額同比增長1％，達到1.15億美元。

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借記卡和信貸板塊的淨銷售額下降了1％，至9,320萬美元，這是由於以環保為重點的非接觸式卡銷量下降，但被其他非接觸式卡、接觸卡、與信用卡個性化相關的服務以及Card @Once 的增長部分抵消了這一點^®即時發行解決方案和非 EMV^®卡片。淨銷售額受益於價格上漲的影響，價格上漲主要在2022年實施。以環保為重點的信用卡銷量的下降反映了與2022年第二季度大額訂單的比較，這促使該細分市場的銷售額在去年同期增長了29％。

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在現有客户增長的推動下，預付借記板塊的淨銷售額增長了14％，達到2180萬美元。

第二季度毛利增長了1％，達到4,080萬美元，毛利率為35.5％，而去年第二季度為35.8％。

第二季度運營收入增長了16％，達到1750萬美元；淨收入增長了6％，達到650萬美元，攤薄後每股收益為0.55美元；調整後的息税折舊攤銷前利潤增長了18％，達到2330萬美元。運營收入和調整後息税折舊攤銷前利潤增長是由運營支出減少推動的。與去年相比，淨收入增長還受到較高的有效税率的影響，利息支出的減少部分抵消了這一點。

2023年上半年財務摘要

2023年上半年，淨銷售額同比增長5％，達到2.358億美元。

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借記卡和信貸板塊的淨銷售額增長了5％，達到1.952億美元，這得益於非接觸式卡、與個性化相關的服務和Card @Once 的銷售額增加^®即時發行解決方案和非 EMV^®卡片。淨銷售額受益於價格上漲的影響，價格上漲主要在2022年實施。

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在現有客户增長的推動下，預付借記板塊的淨銷售額增長了6％，達到4100萬美元。

上半年的毛利增長了5％，達到8,390萬美元，毛利率為35.6％，而去年同期為35.5％。

上半年的運營收入增長了15％，達到3,810萬美元；淨收入增長了43％，達到1740萬美元，攤薄後每股收益為1.46美元；調整後的息税折舊攤銷前利潤增長了15％，達到4,840萬美元。運營收入和調整後息税折舊攤銷前利潤增長是由淨銷售額增加和運營支出減少推動的，而淨收入增長也得益於較低的利息支出和較低的有效税率。

資產負債表、流動性和現金流

該公司上半年從經營活動中產生的現金流為1,030萬美元，而去年同期的使用量為810萬美元，自由現金流為370萬美元，而2022年上半年的使用量為1,630萬美元。與上年相比，現金產生的增長得益於營運資金的顯著改善和強勁的淨收入增長。

截至2023年6月30日，現金及現金等價物為1,120萬美元。截至季度末，在2026年到期的8.625％的優先擔保票據中，有2.7億美元未償還的ABL循環信貸額度的借款。該公司在上半年利用現金餘額和循環信貸額度收益償還了1500萬美元的票據。

公司的資本結構和配置優先事項是保持充足的流動性；投資業務，包括戰略收購；資產負債表去槓桿化；以及向股東返還資金。

CPI首席財務官傑夫·霍赫施塔特説：“我們對運營支出的關注幫助我們在上半年創造了強勁的盈利能力和現金流產生。”“此外，我們還通過持續退出優先票據來提高淨槓桿率和減少利息支出，從而改善了我們的財務狀況。”

EMV^®是美國和其他國家的註冊商標，在其他國家是未註冊的商標。EMV 商標歸 emvCo, LLC 所有。

電話會議和網絡直播

CPI Card Group Inc. 將於美國東部時間2023年8月8日上午9點舉行電話會議，審查其第二季度業績。要通過電話或在線方式參加公司的電話會議，請執行以下操作：

美國撥入號碼（免費電話）：888-330-3573

國際：646-960-0677

會議編號：8062733

網絡直播鏈接：CPI 第二季度網絡直播或網址 https://investor.cpicardgroup.com

建議參與者在預定開始時間前 10 分鐘登錄觀看網絡直播。

電話會議的重播將持續到2023年8月22日，網址為：

美國撥入號碼（免費電話）：800-770-2030

國際：647-362-9199

會議編號：8062733

電話會議的網絡直播重播也將在 CPI Card Group Inc. 的投資者關係網站上播出：https://investor.cpicardgroup.com

非公認會計準則財務指標

除了根據美國公認會計原則（“GAAP”）報告的財務業績外，我們在本新聞稿中提供了以下非公認會計準則財務指標，所有指標均以持續經營為基礎報告：息税折舊攤銷前利潤、調整後的息税折舊攤銷前利潤率、自由現金流、LTM調整後的息税折舊攤銷前利潤和淨槓桿率。管理層使用這些非公認會計準則財務指標在兩個財政期之間持續比較我們的經營業績。我們認為，與歷史和未來時期以及同行相比，這些財務指標有助於增進對我們潛在經營業績趨勢的總體理解。管理層還認為，這些指標有助於投資者分析我們的經營業績，並提高各財政期之間的可比性。不應將非公認會計準則財務指標與根據公認會計原則計算的財務信息分開考慮，也不得將其作為其替代品。我們的非公認會計準則指標可能與其他公司的類似標題的指標不同。鼓勵投資者審查這些歷史非公認會計準則指標與本新聞稿附錄E中包含的最直接可比的GAAP財務指標的對賬情況。

調整後 EBITDA

調整後的息税折舊攤銷前利潤以持續經營為基礎列報，定義為經訴訟調整後的息税折舊攤銷前利潤（表示扣除利息、税項、折舊和攤銷前的收益）；股票薪酬支出；估計的銷售税支出；重組和其他費用，包括遣散費和高管留任；債務清償損失；外幣損益；以及其他本質上不尋常、很少發生或不被視為核心業務一部分的項目，如所述附錄 E 中的對賬已調整息税折舊攤銷前利潤旨在顯示我們的非槓桿税前經營業績，因此反映我們基於運營因素的財務業績，不包括非運營、異常或非經常性虧損或收益。調整後的息税折舊攤銷前利潤作為分析工具存在重要的侷限性，您不應將其單獨考慮，也不應將其作為對我們根據公認會計原則報告的業績分析的替代品。例如，調整後的息税折舊攤銷前利潤並未反映：(a) 我們的資本支出、未來的資本需求

支出或合同承諾；(b) 我們營運資金需求的變化或現金需求；(c) 償還債務利息或本金所需的鉅額利息支出或現金需求；(d) 代表我們可用現金減少的納税額；(e) 折舊和攤銷資產的任何現金需求，這些資產將來可能必須更換；(f) 因事項產生的收益或費用的影響根據我們的信貸協議，我們和貸款人可能認為這並不代表我們的正在進行的業務；或 (g) 任何已終止業務的影響。特別是，我們對調整後息税折舊攤銷前利潤的定義使我們能夠將計算淨收入時扣除的某些非營業、異常或非經常性費用相加，儘管這些支出可能會反覆出現，差異很大，難以預測，可以代表長期策略而不是短期業績的影響。此外，其中某些支出代表了可用於其他目的的現金的減少。附錄E所示調整後的息税折舊攤銷前利潤率百分比按調整後的息税折舊攤銷前利潤除以總淨銷售額計算。

我們將LTM調整後的息税折舊攤銷前利潤定義為過去十二個月的調整後息税折舊攤銷前利潤（先前定義）。LTM 調整後息税折舊攤銷前利潤用於計算淨槓桿率，並在附錄 E 中進行了核對。

自由現金流

我們將自由現金流定義為（用於）經營活動提供的現金流減去資本支出。我們使用這個指標來分析我們償還和償還債務的能力。但是，該措施不代表可用於投資或其他自由裁量用途的資金，因為它不扣除用於償還債務的現金。不應孤立地考慮自由現金流，也不得將其作為經營活動提供的現金（用於）或根據公認會計原則得出的任何其他流動性指標的替代品。

對2023年的財務預期

我們在非公認會計準則的基礎上提供了2023年調整後的息税折舊攤銷前利潤預期，因為某些對賬項目取決於未來事件，這些事件要麼無法控制，要麼無法可靠預測，因為它們不是公司日常活動的一部分，其中任何一項都可能很重要。

淨槓桿比率

在做出關鍵投資決策和評估我們與同行相比，管理層和各種投資者使用未償債務本金加上融資租賃債務減去現金的比率除以LTM調整後的息税折舊攤銷前利潤或 “淨槓桿比率” 來衡量我們的財務實力。

關於 CPI Card Group Inc.

CPI Card Group 是一家支付技術公司，提供全面的信用卡、借記卡和預付卡解決方案、補充數字解決方案以及軟件即服務 (SaaS) 即時發行。我們專注於建立個人關係和贏得信任，幫助客户駕馭不斷變化的支付世界，同時提供創新的解決方案，激發聯繫並支持他們的品牌。我們通過我們經驗豐富、敬業的員工團隊以及位於美國的高安全生產和信用卡服務設施網絡，為不同行業、規模和規模的客户提供服務。CPI 致力於超越客户的期望，改變我們的行業，改善人們的日常支付方式。在 www.cpicardGroup.com 上了解更多信息。

前瞻性陳述

本新聞稿中的某些陳述和信息（以及我們不時發表的其他書面或口頭陳述中包含的信息）可能包含或構成1995年《私人證券訴訟改革法》、經修訂的1933年《證券法》第27A條和經修訂的1934年《證券交易法》第21E條所指的 “前瞻性陳述”。“相信”、“估計”、“項目”、“期望”、“預期”、“計劃”、“打算”、“預見”、“應該”、“將”、“可以”、“繼續”、“承諾”、“嘗試”、“目標”、“目標”、“尋求”、“專注”、“提供指導”、“提供展望” 或其他類似的表述意在於確定前瞻性陳述，這些陳述本質上不是歷史性的。這些前瞻性陳述，包括關於我們的戰略舉措和市場機會的陳述，基於我們當前對未來發展及其對我們的潛在影響的預期和信念以及目前可用的其他信息。此類前瞻性陳述由於與未來事件有關，因此從本質上講，它們會受到許多重要的風險和不確定性的影響，這些風險和不確定性可能導致實際業績或其他事件與預期的結果存在重大差異。

這些風險和不確定性包括但不限於：銀行系統和金融市場的不利條件，包括銀行和金融機構的倒閉；包括通貨膨脹狀況在內的總體經濟狀況惡化，導致消費者信心和商業支出減少，以及消費者信貸價值下降影響對我們產品的需求；我們的供應鏈中斷或其他故障，包括俄羅斯-烏克蘭衝突和單一來源供應商造成的中斷或其他故障，或者供應商未能或無法遵守我們的行為準則或合同要求，或者我們的供應商運營所在國家的政治動盪，導致成本增加，無法將這些成本轉嫁給客户，生產交貨時間延長，難以滿足客户的交付期望；我們未能留住現有客户或識別和吸引新客户；我們的經營業績不可預測，包括無法預測客户庫存管理做法及其變化對我們業務的影響；我們作為加速申報人並遵守 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 404 條的地位以及與遵守和實施該法案規定的程序相關的成本；我們未能對財務報告保持有效的內部控制；我們無法招聘、留住和培養包括關鍵人員在內的合格人員；COVID-19 及其對我們業務的潛在影響，包括我們的供應鏈、客户需求、員工、運營；系統安全風險，數據保護漏洞和網絡攻擊；我們的運營，包括我們的信息技術系統，或運營我們所依賴的計算基礎設施的第三方的運營中斷；我們無法開發、推出和商業化新產品；我們的鉅額債務，包括無法償還債務或為此類債務再融資；我們債務的限制性條款和未來債務協議的契約以及由此對我們推行業務戰略的能力的限制；我們一個或多個設施的生產中斷；我們的軟件存在缺陷；不同利益相關者的環境、社會和治理偏好和要求，以及我們遵守此類偏好和要求以及遵守任何相關監管要求的能力；氣候變化的影響、由於我們的產品和生產過程對環境的影響而對我們產品的負面看法以及其他與ESG相關的風險；天氣條件、氣候變化、政治不穩定或社會動盪導致的生產中斷；我們無法充分保護我們的商業祕密和知識產權免受盜用、針對我們的侵權索賠以及與開源軟件相關的風險；我們籌集資金的能力有限；生產質量、材料和流程存在問題；與強制徵收銷售税和對州外企業或無人認領財產徵收銷售税要求的州申請未徵收的銷售税以及可能的新美國税收立法有關的成本和影響提高企業所得税税率和所得税狀況面臨的挑戰；我們無法成功執行剝離或收購；我們無法實現長期資產的全部價值；與產品缺陷和任何相關的產品責任和/或保修索賠有關的成本；我們無法續訂關鍵技術許可方的許可證；我們市場競爭激烈、飽和和整合的性質；限制、延遲或中斷對我們採購原材料和零部件能力的影響用過的在我們來自國外的產品中；俄羅斯在烏克蘭持續的軍事行動對全球經濟的影響；與遵守或不遵守法規、客户合同要求以及消費者隱私、數據使用和安全方面不斷變化的行業標準相關的成本和潛在責任；使我們現有技術解決方案和產品過時或不那麼重要的新技術和正在開發的技術，或者我們未能及時推出新產品和服務；我們運營的季度變化結果；我們未能按照支付卡行業安全標準委員會的安全標準或其他行業標準經營我們的業務；我們未能遵守適用於我們的產品和我們在生產過程中使用的原材料的環境、健康和安全法律法規；與大多數股東對我們股票的所有權相關的風險；由於我們的董事會由部分負責人組成而可能出現的潛在利益衝突

我們的大股東；證券分析師對普通股交易市場和價格的影響；未能達到納斯達克全球市場的持續上市標準；股東行動主義或證券訴訟對我們普通股交易價格和波動性的影響；我們的組織文件和其他合同條款中的某些條款可能會延遲或阻止控制權變更，使除大股東以外的股東難以改變董事會的組成的董事；我們遵守各種複雜法律法規的能力以及任何不遵守法律法規的責任風險；法律和監管程序的影響；以及我們於2023年3月8日向美國證券交易委員會提交的截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中的第一部分第1A項——風險因素中描述的其他風險不時向美國證券交易委員會提交報告。

我們提醒並建議讀者不要過分依賴前瞻性陳述，前瞻性陳述僅代表截至本文發佈之日。這些陳述基於可能無法實現的假設，涉及風險和不確定性，這些風險和不確定性可能導致實際結果或其他事件與本文包含的預期和信念存在重大差異。我們沒有義務在任何前瞻性陳述發佈之日後公開更新或修改這些陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。

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欲瞭解更多信息：

CPI鼓勵投資者使用其投資者關係網站作為輕鬆查找有關公司信息的一種方式。CPI 立即在本網站上提供公司向美國證券交易委員會提交或提供的報告、公司治理信息和新聞稿。

CPI Card Group Inc. 投資者關係：

(877) 369-9016

InvestorRelations@cpicardgroup.com

CPI Card Group Inc. 媒體關係：

Media@cpicardgroup.com

CPI Card Group Inc. 財報發佈補充財務信息


附錄 A	簡明合併運營報表和綜合收益表——截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月和六個月未經審計

附錄 B	簡明合併資產負債表——截至2023年6月30日和2022年12月31日未經審計

附錄 C	簡明合併現金流量表——截至2023年6月30日和2022年6月30日的六個月未經審計

附錄 D	分部摘要信息 — 截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月和六個月未經審計

附錄 E	非公認會計準則對賬的補充公認會計原則——截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月和六個月未經審計

附錄 A

CPI 信用卡集團公司及其子公司

簡明合併運營和綜合收益報表

（以千計，股票和每股金額除外）

（未經審計）



	截至6月30日的三個月					截至6月30日的六個月
	2023		2022		2023		2022
淨銷售額：
產品	$	63,946	$	68,945	$	139,736	$	137,261
服務		51,014		44,363		96,076		87,471
淨銷售總額		114,960		113,308		235,812		224,732
銷售成本：
產品（不包括如下所示的折舊和攤銷）		41,308		43,055		87,288		86,149
服務（不包括如下所示的折舊和攤銷）		30,214		27,578		59,618		54,435
折舊和攤銷		2,613		2,124		4,987		4,319
總銷售成本		74,135		72,757		151,893		144,903
毛利		40,825		40,551		83,919		79,829
運營費用：
銷售、一般和管理（不包括下圖所示的折舊和攤銷）		21,885		24,050		42,951		43,932
折舊和攤銷		1,448		1,447		2,878		2,862
運營費用總額		23,333		25,497		45,829		46,794
運營收入		17,492		15,054		38,090		33,035
其他費用，淨額：
利息，淨額		(6,740)		(7,146)		(13,521)		(15,011)
其他費用，淨額		(78)		(15)		(192)		(411)
其他支出總額，淨額		(6,818)		(7,161)		(13,713)		(15,422)
所得税前收入		10,674		7,893		24,377		17,613
所得税支出		(4,151)		(1,742)		(6,981)		(5,460)
淨收入	$	6,523	$	6,151	$	17,396	$	12,153

基本和攤薄後的每股收益：
每股基本收益	$	0.57	$	0.55	$	1.52	$	1.08
攤薄後的每股收益	$	0.55	$	0.52	$	1.46	$	1.04

基本加權平均已發行股票		11,427,404		11,257,733		11,411,162		11,256,600
攤薄後的加權平均已發行股票		11,876,568		11,721,744		11,888,219		11,718,836

綜合收入：
淨收入	$	6,523	$	6,151	$	17,396	$	12,153
綜合收入總額	$	6,523	$	6,151	$	17,396	$	12,153


			附錄 B
CPI 信用卡集團公司及其子公司
簡明合併資產負債表
（以千計，股票和每股金額除外）
（未經審計）

	6月30日		十二月三十一日
	2023		2022
資產
流動資產：
現金和現金等價物	$	11,168	$	11,037
應收賬款，淨額		75,291		80,583
庫存，淨額		75,241		68,399
預付費用和其他流動資產		8,353		7,551
流動資產總額		170,053		167,570
廠房、設備、租賃地改造和經營租賃使用權資產，淨額		58,941		57,178
無形資產，淨額		16,054		17,988
善意		47,150		47,150
其他資產		7,871		6,780
總資產	$	300,069	$	296,666
負債和股東赤字
流動負債：
應付賬款	$	22,570	$	24,371
應計費用		30,500		40,070
遞延收入和客户存款		727		3,571
流動負債總額		53,797		68,012
長期債務		284,416		285,522
遞延所得税		7,234		6,808
其他長期負債		17,592		18,401
負債總額		363,039		378,743
承付款和意外開支
A系列優先股；面值0.001美元——授權100,000股；截至2023年6月30日和2022年12月31日已發行和流通0股		—		—
股東赤字：
普通股；面值0.001美元——授權1億股；截至2023年6月30日和2022年12月31日，分別發行和流通11,430,245股和11,390,355股股票		11		11
資本缺乏		(106,668)		(108,379)
累計收益		43,687		26,291
股東赤字總額		(62,970)		(82,077)
負債總額和股東赤字	$	300,069	$	296,666


				附錄 C
CPI 信用卡集團公司及其子公司
簡明合併現金流量表
（以千計）
（未經審計）

	截至6月30日的六個月
	2023		2022
經營活動
淨收入	$	17,396	$	12,153
為將淨收益與（用於）經營活動提供的淨現金進行對賬而進行的調整：
折舊費用		5,931		5,248
攤銷費用		1,934		1,933
股票薪酬支出		1,831		1,962
債務發行成本和債務折扣的攤銷		936		967
債務清償損失		218		395
遞延所得税		426		305
其他，淨額		253		788
運營資產和負債的變化：
應收賬款		5,287		(12,280)
庫存		(7,351)		(17,853)
預付費用和其他資產		(1,381)		(409)
所得税，淨額		(772)		256
應付賬款		(1,758)		1,690
應計費用和其他負債		(9,784)		(2,955)
遞延收入和客户存款		(2,844)		(348)
由（用於）經營活動提供的現金		10,322		(8,148)
投資活動
廠房、設備和租賃地改善的資本支出		(6,594)		(8,179)
其他		128		15
用於投資活動的現金		(6,466)		(8,164)
籌資活動
優先票據的本金支付		(14,877)		(20,000)
ABL Revolver 的本金支付		—		(10,000)
來自 ABL 左輪手槍的收入		13,000		35,000
償還債務和其他費用		(120)		(922)
融資租賃融資的收益		—		2,074
融資租賃債務的付款		(1,739)		(1,435)
融資活動提供的（用於）現金		(3,736)		4,717
匯率對現金的影響		11		(37)
現金和現金等價物的淨增加（減少）		131		(11,632)
現金和現金等價物，期初		11,037		20,683
現金和現金等價物，期末	$	11,168	$	9,051
現金流信息的補充披露
在此期間為以下各項支付（退款）的現金：
利息	$	13,135	$	13,985
繳納的所得税	$	7,408	$	5,746
所得税已退還	$	(26)	$	(449)
為換取租賃義務而獲得的使用權資產：
經營租賃	$	168	$	816
融資租賃	$	2,169	$	3,077
廠房、設備和租賃地改善的資本支出的應付賬款和應計費用	$	368	$	3,110


附錄 D
CPI 信用卡集團公司及其子公司
區段摘要信息
截至2023年6月30日和2022年6月30日的三個月
（千美元）
（未經審計）



淨銷售額
	截至6月30日的三個月
	2023		2022		$ Change		% 變化
按細分市場劃分的淨銷售額：
借記卡和貸方	$	93,194	$	94,181	$	(987)	(1.0)	%
預付借記卡		21,821		19,214		2,607	13.6	%
淘汰		(55)		(87)		32	*	%
總計	$	114,960	$	113,308	$	1,652	1	%
* 計算沒有意義


	截至6月30日的六個月
	2023		2022		$ Change		% 變化
按細分市場劃分的淨銷售額：
借記卡和貸方	$	195,179	$	186,196	$	8,983	4.8	%
預付借記卡		40,951		38,675		2,276	5.9	%
淘汰		(318)		(139)		(179)	*	%
總計	$	235,812	$	224,732	$	11,080	4.9	%


毛利
	截至6月30日的三個月
	2023		佔淨額的百分比銷售			2022		佔淨額的百分比銷售		$ Change		% 變化
按細分市場劃分的毛利：
借記卡和貸方	$	33,038		35.5	%	$	34,088	36.2	%	$	(1,050)	(3.1)	%
預付借記卡		7,787		35.7	%		6,463	33.6	%		1,324	20.5	%
總計	$	40,825		35.5	%	$	40,551	35.8	%	$	274	0.7	%


	截至6月30日的六個月
	2023		佔淨額的百分比銷售			2022		佔淨額的百分比銷售		$ Change		% 變化
按細分市場劃分的毛利：
借記卡和貸方	$	71,222		36.5	%	$	66,318	35.6	%	$	4,904	7.4	%
預付借記卡		12,697		31.0	%		13,511	34.9	%		(814)	(6.0)	%
總計	$	83,919		35.6	%	$	79,829	35.5	%	$	4,090	5.1	%


運營收入
		截至6月30日的三個月
		2023	佔淨額的百分比銷售				2022	佔淨額的百分比銷售			$ Change	% 變化
按分部劃分的運營收入（虧損）：
借記卡和貸方	$	25,081		26.9	%	$	25,319	26.9	%	$	(238)	(0.9)	%
預付借記卡		7,628		35.0	%		5,316	27.7	%		2,312	43.5	%
其他		(15,217)		*	%		(15,581)	*	%		364	(2.3)	%
總計	$	17,492		15.2	%	$	15,054	13.3	%	$	2,438	16.2	%


		截至6月30日的六個月
		2023	佔淨額的百分比銷售				2022	佔淨額的百分比銷售			$ Change	% 變化
按分部劃分的運營收入（虧損）：
借記卡和貸方	$	55,107		28.2	%	$	49,429	26.5	%	$	5,678	11.5	%
預付借記卡		11,305		27.6	%		11,284	29.2	%		21	0.2	%
其他		(28,322)		*	%		(27,678)	*	%		(644)	2.3	%
總計	$	38,090		16.2	%	$	33,035	14.7	%	$	5,055	15.3	%


税前利潤
	截至6月30日的三個月
	2023		佔淨額的百分比銷售			2022		佔淨額的百分比銷售		$ Change		% 變化
分部息税折舊攤銷前利潤：
借記卡和貸方	$	27,455		29.5	%	$	27,273	29.0	%	$	182	0.7	%
預付借記卡		8,333		38.2	%		5,899	30.7	%		2,434	41.3	%
其他		(14,313)		*	%		(14,562)	*	%		249	(1.7)	%
總計	$	21,475		18.7	%	$	18,610	16.4	%	$	2,865	15.4	%


	截至6月30日的六個月
	2023		佔淨額的百分比銷售			2022		佔淨額的百分比銷售		$ Change		% 變化
分部息税折舊攤銷前利潤：
借記卡和貸方	$	59,647		30.6	%	$	53,367	28.7	%	$	6,280	11.8	%
預付借記卡		12,634		30.9	%		12,463	32.2	%		171	1.4	%
其他		(26,518)		*	%		(26,025)	*	%		(493)	1.9	%
總計	$	45,763		19.4	%	$	39,805	17.7	%	$	5,958	15.0	%


來自的收入（虧損）對賬
按細分市場劃分的運營與各分部的息税折舊攤銷前
	截至2023年6月30日的三個月
	借記卡和貸方		預付借記卡		其他		總計
分部息税折舊攤銷前利潤：
運營收入（虧損）	$	25,081	$	7,628	$	(15,217)	$	17,492
折舊和攤銷		2,353		704		1,004		4,061
其他收入（支出）		21		1		(100)		(78)
税前利潤	$	27,455	$	8,333	$	(14,313)	$	21,475


	截至2022年6月30日的三個月
	借記卡和貸方		預付借記卡		其他		總計
分部息税折舊攤銷前利潤：
運營收入（虧損）	$	25,319	$	5,316	$	(15,581)	$	15,054
折舊和攤銷		1,950		584		1,037		3,571
其他收入（支出）		4		(1)		(18)		(15)
税前利潤	$	27,273	$	5,899	$	(14,562)	$	18,610


	截至2023年6月30日的六個月
	借記卡和貸方		預付借記卡		其他		總計
分部息税折舊攤銷前利潤：
運營收入（虧損）	$	55,107	$	11,305	$	(28,322)	$	38,090
折舊和攤銷		4,514		1,328		2,023		7,865
其他收入（支出）		26		1		(219)		(192)
税前利潤	$	59,647	$	12,634	$	(26,518)	$	45,763


	截至2022年6月30日的六個月
	借記卡和貸方		預付借記卡		其他		總計
分部息税折舊攤銷前利潤：
運營收入（虧損）	$	49,429	$	11,284	$	(27,678)	$	33,035
折舊和攤銷		3,931		1,182		2,068		7,181
其他收入（支出）		7		(3)		(415)		(411)
税前利潤	$	53,367	$	12,463	$	(26,025)	$	39,805


								附錄 E
CPI 信用卡集團公司及其子公司
非公認會計準則對賬的補充公認會計原則
（千美元）
（未經審計）



	截至6月30日的三個月				截至6月30日的六個月
	2023		2022		2023		2022
息税折舊攤銷前利潤和調整後税折舊攤銷前利潤
淨收入	$	6,523	$	6,151	$	17,396	$	12,153
利息，淨額		6,740		7,146		13,521		15,011
所得税支出		4,151		1,742		6,981		5,460
折舊和攤銷		4,061		3,571		7,865		7,181
税前利潤	$	21,475	$	18,610	$	45,763	$	39,805

息税折舊攤銷前利潤的調整：
股票薪酬支出	$	1,290	$	1,001	$	1,831	$	1,962
銷售税（福利）費用 ⁽¹⁾		(78)		64		35		52
重組和其他費用 ⁽²⁾		557		—		557		—
債務清償損失 ⁽³⁾		99		—		218		395
外幣（收益）損失		(21)		15		(26)		15
息税折舊攤銷前利潤調整數小計	$	1,847	$	1,080	$	2,615	$	2,424
調整後 EBITDA	$	23,322	$	19,690	$	48,378	$	42,229
淨利潤率（佔淨銷售額的百分比）		5.7%		5.4%		7.4%		5.4%
淨收入增長（2023 年與 2022 年的變化百分比）		6.0%				43.1%
調整後的息税折舊攤銷前利潤率（佔淨銷售額的百分比）		20.3%		17.4%		20.5%		18.8%
調整後的息税折舊攤銷前利潤增長（2023 年與 2022 年的變化百分比）		18.4%				14.6%


	截至6月30日的三個月				截至6月30日的六個月
	2023		2022		2023		2022
自由現金流：
經營活動提供的（用於）的現金	$	2,321	$	7,813	$	10,322	$	(8,148)
廠房、設備和租賃地改善的資本支出		(2,449)		(5,025)		(6,594)		(8,179)
自由現金流	$	(128)	$	2,788	$	3,728	$	(16,327)

(1)	代表與某些州的歷史活動導致的或有負債相關的估計銷售税（福利）支出，在這些州，公司可能需要繳納銷售税外加利息和罰款。

(2)	2023年的金額是將於2024年支付的應計高管留用金。

(3)	該公司在2023年和2022年第二季度贖回了8.625％的優先擔保票據的一部分，並將未攤銷的遞延融資成本的相關部分支出。


	過去十二個月已結束
	6月30日		十二月三十一日
	2023		2022
淨收入與LTM息税折舊攤銷前利潤和調整後息税折舊攤銷前利潤的對賬：
淨收入	$	41,783	$	36,540
利息，淨額		28,126		29,616
所得税支出		14,128		12,607
折舊和攤銷		15,570		14,886
税前利潤	$	99,607	$	93,649

息税折舊攤銷前利潤的調整：
股票薪酬支出	$	3,348	$	3,479
銷售税支出⁽¹⁾		1		18
重組和其他費用 ⁽²⁾		557		—
債務清償損失 ⁽³⁾		297		474
外幣損失		42		83
息税折舊攤銷前利潤調整數小計	$	4,245	$	4,054
LTM 調整後税折舊攤銷前利潤	$	103,852	$	97,703


	截至
	6月30日		十二月三十一日
	2023		2022
淨槓桿率的計算：
高級票據	$	270,000	$	285,000
ABL 左輪手槍		18,000		5,000
融資租賃債務		11,121		10,697
債務總額		299,121		300,697
減去：現金和現金等價物		(11,168)		(11,037)
淨負債總額 (a)	$	287,953	$	289,660
LTM 調整後的息税折舊攤銷前利潤 (b)	$	103,852	$	97,703
淨槓桿比率 (a)/(b)		2.8		3.0