附錄 1.2

最終表格

主預確認表格

至: NNN REIT, Inc.
來自: [經銷商]
回覆: 發行人股票遠期出售交易
日期: 2023年8月3日

女士們、先生們:

本通信(本主確認書)的目的是闡明將在兩者之間不時簽訂的遠期合約(如 中所定義)的條款和條件 [經銷商](交易商)和NNN REIT, Inc.(交易對手)根據截至2023年8月3日的股權分配 協議(股權分配協議)的條款,交易商之間, [插入 EDA 中轉賣家的姓名](遠期賣方)、交易對手和其中提及的其他各方 ,在本協議規定的交易日期(統稱交易和每筆交易)。本通信構成下文 指定的協議中所述的確認。每筆交易都將以本協議附錄 A 的形式提供補充確認(每項補充確認和每份此類補充確認書,以及本主確認書,用於下文所述協議的 目的的確認)來證明。就根據經修訂的 1934 年《證券交易法》(《交易法》)頒佈的第10b-10條而言,每份確認均為確認。

1.每份確認書均受國際掉期及衍生品協會(ISDA)發佈的2002年ISDA股票衍生品定義(股票定義)的約束並納入其中。就權益定義而言,每筆交易都將被視為 股票遠期交易。

每份確認書均應以ISDA發佈的ISDA 2002主協議(ISDA表格)的形式補充、構成協議( 協議)的一部分並受其約束,就好像交易商和交易對手在本協議發佈之日簽署了ISDA表格(但除了 (i) 紐約法律的選擇(不考慮紐約法律選擇原則除標題以外沒有任何附表)《紐約一般債務法》(《一般債務法》)第 5 條第 14 條作為管轄法律,以美元 美元 (USD) 為終止法貨幣以及 (ii) 選擇第 5 (a) (vi) 節的交叉違約條款適用於交易商和交易對手, 交易商的門檻金額為股東權益的 3% [經銷商/經銷商母公司]以及交易對手的門檻金額為5,000萬美元; 提供的(x) 應從其第 (1) 條中刪除 (x) 在申報 時有能力的措辭,並且 (y) 應在第 5 (a) (vi) 節的末尾添加以下措辭:儘管有上述規定,如果 (X) 違約完全是由行政或運營性質的錯誤或遺漏造成的,則本協議第 (2) 款規定的違約不構成違約事件; (Y) 資金可用來使該方能夠在到期時付款;(Z) 付款是在該方的兩個本地工作日內支付的收到未付款的書面通知;)。

除非下文或相關補充確認書中有明確修改,否則協議中包含的所有 條款均納入每份確認書並應受其管轄。每份確認書都證明 交易商和交易對手之間就相關交易的條款達成了完整且具有約束力的協議,並取代了雙方先前就本協議標的達成的任何協議。

本協議項下的交易應為本協議下的唯一交易。如果交易商或其任何 關聯公司與交易對手之間存在任何 ISDA 主協議,或者交易商或其任何關聯公司與交易對手之間存在任何確認或其他協議,根據這些協議,ISDA 主協議被視為

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存在於交易商或其任何關聯公司與交易對手之間,因此,無論此類ISDA主協議、此類確認或協議或交易商或其他關聯公司和交易對手簽訂的任何其他協議 中有任何相反的規定,交易均不應被視為此類現有或被視為ISDA主協議下的交易,也不得以其他方式受其管轄。如果 協議、本主確認書、任何補充確認書和股權定義之間存在任何不一致之處,將按所示的優先順序排列以下內容:(i) 此類補充確認;(ii) 本主確認書; (iii) 股權定義;以及 (iv) 協議。

2.本主 確認書所涉及的特定交易的條款如下:

一般條款:
交易日期: 對於此類交易的補充確認書中規定的每筆交易,根據下文標題提前估值對面的規定,為該交易遠期對衝賣期(定義見股權分銷協議)的最後一個交易日(定義見股權分銷協議)。
生效日期: 對於每筆交易,如此類交易的補充確認書中所述,為該交易的交易日期之後一個結算週期的日期,或者交易商滿足或免除本主確認書第 3 節 中規定的條件的較晚日期。
買家: 經銷商
賣家: 交易對手
到期日: 對於每筆交易,如此類交易的補充確認書所規定,該交易的交易日期為該交易的交易日期之後的日期,該通知在 的有效遠期配售通知中規定的天數,經該交易的任何相應接受(每項協議的定義見股權分配協議)修訂(或者,如果該日期不是預定交易日,則為下一個預定交易日)。
股份: Counterparty(股票代碼:NNN)的普通股,面值每股0.01美元
股票數量: 對於每筆交易,根據此類交易的補充確認書中的規定,最初為等於此 交易的遠期對衝股份(定義見股權分配協議)的股票數量,在每個相關結算日(定義見下文結算條款)減去相關估值日相關的結算股票數量。
結算貨幣: 美元
交易所: 紐約證券交易所
相關交易所: 所有交易所
預付款: 不適用
可變債務: 不適用

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遠期價格: 對於每筆交易,在該交易的生效日期,該交易的初始遠期價格,以及之後的任何日曆日,該交易在前一個 日曆日的遠期價格的乘積,以及
1 + 每日匯率 * (1/365);
提供的該交易在每個遠期降價日的遠期價格應為該交易在該日生效的遠期價格 減去該遠期降價日期的遠期價格 下調金額。
初始遠期價格: 對於此類交易的補充確認中規定的每筆交易,應為 (i) 等於 1 的金額的乘積 減去適用於此類交易的遠期對衝賣出佣金率(定義見股權 分銷協議);以及(ii)交易量加權對衝價格,可按此處的規定進行調整。
成交量加權對衝價格: 對於每筆交易,如該交易的補充確認書中所述,應為 Dealer(或其代理人或關聯公司)在遠期對衝賣出期的每個交易日出售的遠期對衝股票(定義見股權分銷協議)的每股價格的交易量加權平均值,由計算代理人確定; 提供的僅出於計算初始遠期價格的目的,計算代理人應根據遠期對衝賣出期的相關遠期對衝賣出期的第一個交易日(包括出售與該銷售價格相關的遠期對衝股票的相關遠期對衝賣期的第一個交易日)按照遠期價格的定義調整每個 此類銷售價格(不包括相關遠期對衝賣出期最後一天的銷售價格)至該交易的生效日期,包括該交易的生效日期。
每日匯率: 任何一天的隔夜銀行利率 減去點差。
點差: 對於每筆交易,如此類交易的補充確認中所述。
隔夜銀行利率: 對於任何一天,該日設定的利率與 OBFR01 頁面上顯示的隔夜銀行融資利率相反 在彭博專業服務或任何後續頁面 上; 提供的如果該頁面上沒有顯示該當天的此類利率,則該日的隔夜銀行利率應為出現該利率的前一天的利率。
遠期降價日期: 對於每筆交易,如該交易補充確認附表一所述,每筆交易的日期均為該交易的有效遠期配售通知 中 “遠期降價日期” 標題下規定的每筆交易。
遠期降價金額: 對於該交易的補充確認附表一中規定的每個遠期降價日期,為該交易的有效遠期配售 通知中與該日期相反的遠期降價金額。

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估值:

估值日期: 對於與任何交易有關的任何結算(定義見下文),如果實物結算適用,則為相關結算通知(定義見下文);或者,如果現金結算或淨股份結算 適用,則為該結算的最後平倉日期。股權定義第6.6節不適用於任何估值日。為避免疑問,最後的平倉日期應由交易商在以商業上合理的方式完成其商業上合理的套期保值頭寸平倉的基礎上,本着誠信和商業上合理的方式確定。交易商應以書面形式通知交易對手,該最後的平倉日期是在預定交易日之後的第二個 之前發生的。
解散日期: 對於與任何交易的任何結算有關的任何現金結算或淨股份結算,交易商(或其代理人或關聯公司)在市場上購買股票的每一天,以商業上合理的方式平倉與此類結算相關的商業上 合理的對衝頭寸,從該結算的第一個平倉日開始。
首次解約日期: 適用於相關結算通知中指定的與任何交易結算有關的任何現金結算或淨股份結算。
放鬆時間: 對於與任何交易的任何結算有關的任何現金結算或淨股份結算,該期限從此類結算的首次平倉日開始,到此類結算的估值日結束。
市場混亂事件: 特此修訂《股票定義》第 6.3 (a) 節中市場擾亂事件的定義,刪除了 在相關估值時間、最新行使時間、敲定估值時間或淘汰估值時間結束的一小時內隨時的詞語,並在估值期內任何交易所工作日的任何時候在 “材料” 一詞後面插入 一詞。
特此對《股權定義》第6.3 (d) 節進行修訂,刪除了該條款第四行 “預定收盤時間” 一詞之後的其餘部分。
和解條款:
結算: 關於此類交易的全部或任何部分的任何交易、任何實物結算、現金結算或淨股結算。
結算通知: 對於任何交易,在遵守下文提前估值的前提下,交易對手可以選擇對此類交易的全部或任何部分進行結算,方法是將該交易的生效 日期之後的一個或多個預定交易日指定為估值日(或者,對於此類交易的現金結算或淨股份結算,則為首次平倉,每個交易的初始日期都應不遲於

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在不遲於該交易適用的結算方法選擇日期向交易商發出的書面通知(a 結算通知)中,補充確認書(通知結算編號)中規定的預定交易天數,該通知還應具體説明 (i) 此類 結算的股票數量(結算份額)(不得超過截至該交易之日的未指定股票數量)此類和解通知)和 (ii) 和解適用於此類和解的方法; 提供的(A) 如果截至該結算通知發佈之日,任何股票已被指定為 該交易的現金結算或淨股份結算的結算股份,但相關結算日尚未發生,則交易對手不得指定現金結算或淨股份結算的首次平倉日期;(B) 如果截至該交易到期日的非指定股票數量不為零,則此類交易的到期日應為實物結算的 估值日該交易和該結算的結算股份數量應為截至該交易到期日的該交易的非指定股份數量(提供的 如果該到期日發生在從該交易的現金結算或淨股份結算髮出結算通知到相關結算日(包括相關結算日)的時期內,則下文 與早期估值對面的條款應適用於此類交易,就好像該交易的到期日是該交易的提前估值日一樣)。
未指定股份: 對於任何交易,截至任何日期,該交易的股票數量 減去指定為該交易結算的結算份額的股票數量,而相關的 結算日期尚未到來。
結算方法選擇: 對於任何交易,適用; 提供的那個:
(i) 根據權益定義第7.1節,淨股結算應被視為一種額外的結算方法;
(ii) 交易對手可以為任何交易的任何結算選擇現金結算或淨股份結算,前提是交易對手在結算通知中陳述並向交易商保證,截至該結算通知發佈之日 ,(A) 交易對手不知道有關自己或股票的任何重要非公開信息,(B) 交易對手正在選擇結算方法並指定此 結算通知中規定的首次平倉日期本着誠意,而不是作為逃避禁令的計劃或計劃的一部分根據《交易法》(第10b-5條)或聯邦證券法的任何 其他條款,(C)交易對手沒有破產(該術語定義為《美國破產法》(《美國法典》第11章)(《破產 法》)第101(32)條),(D)交易對手將能夠購買等於 (x) 中較大者數量的股票該結算通知中指定的結算股份數量以及 (y) 截至該結算通知發佈之日的價值等於 (I) 該數量的股份的乘積結算份額以及 (II) 此類現金結算或淨股份結算的適用相關遠期價格 組織和 (E) 此類選擇,以及結算

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根據該協議,沒有也不會違反或衝突適用於交易對手的任何法律或法規,或適用於交易對手或其任何資產的任何法院或其他政府機構的任何命令或判決,以及 交易對手就此類選擇或和解必須獲得的任何政府同意已獲得並完全生效,任何此類同意的所有條件均已得到遵守; 和
(iii) 儘管在任何和解通知中作出了相反的選擇,但實物結算應適用於任何交易的任何結算:

(A) 該結算通知中指定的所有結算股份,前提是交易商自收到該結算通知之日起至相關的首次平倉日(含首日)的任何時候,交易商憑其真誠和商業上合理的判斷確定,在做出商業上合理的努力後, 無法在市場上購買足以平息以下交易部分的商業上合理的套期保值頭寸此類結算股份並滿足其交割要求如果有 項下的義務,則在到期日 (x) 之前,如果 (A) 交易商是交易對手或交易對手的關聯購買者,則受 交易法第10b-18 (b) 條規定的安全港的約束,而且 (B) 根據律師的建議,不會根據適用的證券法或 (y) 由於股票缺乏足夠的流動性(每項均為交易條件);或

(B) 如果交易商在相關平倉期內的任何一天,根據其真誠和商業上合理的判斷或根據律師的建議(如適用)確定該交易存在交易條件,則適用於該結算通知中指定的全部或部分結算股份 在這種情況下,下文第四段中規定的早期估值對面的條款應像該日為該交易的早期估值日期一樣適用交易和 (x) 就該段第 (i) 款而言,比如 day 應為該平倉期的最後一個平倉日期,未平倉股份應計算至該日,並且 (y) 就該段第 (ii) 條而言,剩餘股份應等於該結算通知中指定的結算股份數量 減去根據本句第 (x) 條確定的未發行股份。

選舉黨: 交易對手
結算方法選擇日期: 對於任何交易的任何結算,如果是實物結算,則為 (x) 該交易估值日之前的第 5 個預定交易日,如果是現金結算或淨股份結算,則為 (y) 此類 交易的第一個平倉日期。
默認結算方法: 實物結算

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實物結算: 儘管有權益定義第 9.2 (a) (i) 節的規定,但在任何交易的任何實物結算日,交易商應向交易對手支付相當於 相關結算日該交易的遠期價格的金額 乘以此類結算的結算股份數量,交易對手應向交易商交付此類結算股份。
結算日期: 對於任何適用實物結算的交易的結算,該結算的估值日期。
淨股結算: 在任何適用淨股份結算的交易的淨股份結算日,如果此類結算的淨股份結算金額大於零,則交易對手應向交易商交付等於該淨股份結算金額(四捨五入至最接近的整數)的 股票,如果該淨股份結算金額小於零,交易商應交付等於該淨股份結算絕對值的股票數量 無論哪種情況,交易對手的金額(四捨五入到最接近的整數),根據權益定義第 9.4 節,就此 第 9.4 節而言,此類淨股結算日被視為結算日,無論哪種情況,都要加上現金代替該淨股份結算金額中包含但由於需要四捨五入而未交付的任何部分股份,按相關結算價格估值。
淨股結算日期: 對於任何適用淨股結算的交易的結算,該結算週期為該結算週期的估值日之後的日期。
淨股結算金額: 對於任何適用淨股結算的交易的結算,金額等於此類結算的遠期現金結算金額 除以 該結算的結算價格。
遠期現金結算金額: 儘管有權益定義第 8.5 (c) 節的規定,但任何交易的任何現金結算或淨股份結算的遠期現金結算金額應等於 (i) 此類 結算的結算股份數量 乘以(ii) 等於 (A) 此類結算價的金額 減去 (B) 此類結算的相關遠期價格。
相關遠期價格: 對於任何交易的任何現金結算,指與該結算相關的每個平倉日該交易的遠期價格的算術平均值。
對於任何交易的任何淨股份結算,該交易在每個平倉日與該結算相關的遠期價格的加權平均值(根據交易商或其 代理人或關聯公司在每個此類平倉日購買的與該結算相關的商業上合理的套期保值頭寸的股票數量進行加權,由計算代理確定)。
結算價格: 對於任何交易的任何現金結算,或任何交易的任何淨股份結算,交易商(或其代理人或關聯公司)在平倉期內購買與該結算相關的商業上合理的對衝頭寸的 結算的股票的加權平均價格

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(根據交易商或其代理人或關聯公司在每個展期日購買的與該結算相關的商業上合理的套期保值頭寸的股票數量進行加權,具體由計算代理 確定; 提供的此類購買應以商業上合理的方式按現行市場價格進行), 由計算代理確定的商業上合理的金額,在任何情況下都不會超過 USD0.02。

為避免疑問,上述商業上合理的金額 應包含在遠期對衝賣出佣金的計算中,如果上述商業上合理的金額導致遠期對衝賣出佣金超過遠期對衝賣出 佣金率,則應付金額應為0.00美元。

放鬆活動: 交易商(或其代理人或關聯公司)在任何平倉期內購買與平倉每筆交易的商業上合理的對衝頭寸有關的任何股票的時間和價格應由交易商本着誠意和商業上合理的方式確定。在不限制上述內容的一般性的前提下,如果交易商根據律師的建議自行決定認為 在任何法律、監管或自我監管要求或相關政策和程序(無論此類要求、政策或程序是否由法律規定或交易商自願採納)方面是適當的,前提是此類政策或 程序通常適用於類似情況並始終適用於相關交易非歧視方式)(a 監管中斷),為了避免 購買與在任何預定交易日平倉此類交易相關的商業上合理的套期保值頭寸相關的股票,如果沒有監管中斷,交易商 可以(但不被要求)以書面形式通知交易對手該預定交易日該交易發生了監管中斷,在這種情況下,交易商應在以下限度內本着誠意行事 酌情決定,具體説明此類監管中斷的性質,為避免疑問,此類預定交易日不應是此類交易的平倉日期,此類監管中斷應被視為市場中斷 事件; 提供的該交易商只能在並非其或其任何關聯公司為逃避交易義務而採取的行動所導致的事件或情況真誠地行使本句規定的暫停權。
相關結算日期: 對於任何交易的任何結算,視情況而定,此類結算的結算日期、現金結算支付日期或淨股結算日期。
其他適用條款: 如果交易商有義務根據任何交易交付股份,則權益定義第9.2節(僅限最後一句)、9.8、9.9、9.10、9.11和9.12的規定將適用,就好像實物 結算適用於此類交易一樣; 提供的應修改股票定義第9.11節中包含的陳述和協議,排除因交易對手是股票發行人這一事實而存在的與適用證券法規定的限制、 義務、限制或要求有關的任何陳述。

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股票調整:
潛在的調整事件:

特別股息不構成潛在的調整事件。為避免疑問,根據股權定義第11.2 (e) (vii) 條,該交易的遠期對衝賣出期第一個交易日的預期股息 與預期股息不同的股票的現金分紅不應成為該類 交易的潛在調整事件。

儘管有《權益定義》第 11.2 (e) (v) 節的規定,但以下回購股票(如果適用)不應被視為潛在的調整事件:

(i) 根據交易對手的薪酬或福利計劃授予此類員工的股票獎勵歸屬後,為支付某些預扣税而向交易對手或其關聯公司的員工預扣的股份;以及
(ii) 根據交易對手的薪酬或福利計劃,股票獎勵獲得者因股息再投資而購買的股票;以及
(iii) 因實施交易對手的401 (k) 計劃或股息再投資和直接股票購買計劃而購買的股票;以及
(iv) 交易對手購買的股票以抵消因行使購買股票的期權而產生的任何股東稀釋。
特別股息: 對於任何交易,除息日發生在該類 交易遠期對衝賣出期第一個交易日之後的任何一天的股票的任何股息或分配(不包括 (i) 股票定義第 11.2 (e) (i) 節或第 11.2 (e) (i) 節或第 11.2 (e) (ii) 節所述類型的股息或分配,或 (ii) 等於或小於或等於或小於金額的定期季度現金分紅 高於除息日不早於遠期價格的該日曆季度的定期股息金額減少日期發生在這類 交易的相關季度)。
定期分紅金額: 對於每筆交易和每個日曆季度,在有效的遠期配售通知中 “定期股息金額” 標題下規定的金額,該金額經該交易 和該日曆季度(或者,如果未指定此類金額,則由交易商真誠確定的金額),如該交易補充確認附表一所述。
調整方法: 計算代理調整

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特別活動:

特別活動: 根據股權定義第12條,原本適用於任何適用的特殊事件(不包括任何未能交付、套期保值成本增加、股票借貸成本增加或任何也構成破產終止事件但為避免疑問包括任何其他適用的額外幹擾事件 特別事件)的後果不適用。
要約收購: 適用; 提供的應對《股權定義》第12.1(d)節進行修訂,將其中提及的10%改為20%。
除名: 除了《股票定義》第 12.6 (a) (iii) 節的規定外,如果交易所位於美國,並且股票沒有立即在紐約證券交易所、納斯達克全球精選市場或納斯達克全球市場 (或其各自的繼任者)重新上市、重新交易或重新上市,則也構成退市;如果股票立即在任何股票上重新上市、重新交易或重新上市此類交易所或 報價系統,此類交易所或報價系統應被視為交易所。
其他中斷事件:
法律變更: 適用; 提供的(A) 在每個 案例中,關於 (i) 通過或修改任何適用的法律或法規(包括但不限於任何税法)或 (ii) 對任何適用法律或法規(包括税務機關採取的任何行動)具有管轄權的任何法院、法庭或監管機構對任何適用法律或法規(包括税務機關採取的任何行動)的頒佈或 的任何變更或公開發布的任何決定法律的修改應不考慮多德-弗蘭克華爾街改革的第739條2010 年《消費者保護法》或交易日當天或之後頒佈的任何立法或頒佈的規則或 法規中的任何類似法律確定性條款,(B) 特此修訂《股票定義》第 12.9 (a) (ii) 條,在第二行法規一詞之後添加(為避免疑問和不限於通過或頒佈 現行法規授權或授權的新法規)以及 (ii) 將 “解釋” 改為 第三行中的任何正式或非正式解釋以及 (C) 除非非法性是由於尋求終止交易的一方的作為或不作為造成的,意圖逃避其在交易條款下的 義務的行為或不作為所致;以及 提供的 更遠的特此修訂《股票定義》第 12.9 (a) (ii) 節 ,在第 (X) 條的 “股份” 一詞之後添加了 “和/或對衝頭寸” 一詞,並在交易日 第 (X) 條中的 “交易” 一詞之後添加了套期保值方在交易日設想的短語。儘管股權定義中有任何相反的規定,但股權定義第12.9 (a) (ii) 條所述的法律變更不應構成 法律變更,而應構成《股票定義》第12.9 (a) (vi) 節所述的套期保值成本增加。
未能交付: 如果交易商需要根據該交易交付股份,則適用於該交易;否則,不適用。
套期保值中斷: 適用

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套期保值成本增加: 適用; 提供的應修訂《股票定義》第 12.9 (b) (vi) 條,方法是:(i) 在第二句第 (B) 款之前添加或一詞,(ii) 刪除第二句的 (C) 條款,(iii) 刪除其中的第三和第四句,以及 (iv) 在該節的末尾插入以下措辭提供的, 然而,任何僅僅由於套期保值方相對於同類金融機構的信譽惡化而增加的税收、關税、 支出或費用均不應成為套期保值成本的增加。
股票借貸成本增加: 適用; 提供的應修訂《股票定義》第 12.9 (b) (v) 條,方法是 (i) 在第二句第 (B) 款之前添加或一詞,(ii) 刪除第二句的 (C) 條款,(iii) 刪除其第三、第四和第五句。為避免疑問,在公司或任何有效的第三方實體(定義見下文)宣佈任何如果 完成將導致合併事件或要約的事件後,《權益定義》第 12.9 (a) (viii) 節中使用的股票借入期限利率應包括 套期保值方為維持或重建其對衝頭寸而承擔的任何商業上合理的成本或應支付的金額就相關交易而言,包括但不限於任何應付的攤款或其他金額就任何 合併或要約溢價(如適用)向股票貸款人提供套期保值方。有效的第三方實體是指任何實體、關聯公司或任何實體的代理人,如果計算代理確定 已完成,則有理由期望成為任何此類事件的參與方。
初始股票貸款利率: 對於每筆交易,如此類交易的補充確認中所述。
股票借款損失: 適用; 提供的應對《權益定義》第 12.9 (b) (iv) 節進行修訂,即 (i) 全部刪除其第一句第 (A) 條,(ii) 刪除 非對衝方和貸款方均不以套期保值股份或其第二句中的第 條借出股份等字樣。
最高股票貸款利率: 對於每筆交易,如此類交易的補充確認中所述。
對衝黨: 對於所有適用的額外幹擾事件,請聯繫經銷商。
決定方: 對於所有適用的特別活動,經銷商。
早期估值:
早期估值: 對於任何交易,無論本協議有何相反規定,在協議、任何補充確認書或股權定義中,在 此類交易發生套期保值事件、發行人宣佈特別股息或ISDA事件後,或者 (y) 如果存在超額的第 13 節所有權頭寸、紐約證券交易所所有權頭寸超額或監管超額所有權頭寸 、經銷商(或者,如果是違約事件的 ISDA 事件,或終止事件,有權根據第 6 節為此類事件指定提前終止日期的一方

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本協議)有權將任何預定交易日指定為此類交易的提前估值日期,在這種情況下,本早期估值部分的規定應 適用於此類交易(而且,如果發生違約事件或終止事件,則應適用此類條款代替協議的第 6 節)。為避免疑問,根據本Early 估值部分根據特別股息計算的任何金額均不得根據與該特別股息相關的價值進行調整。

交易商向交易對手陳述並保證並同意交易對手的觀點, 假設交易對手在本協議下的陳述是準確和完整的,並且交易對手的契約和承諾得到遵守和滿足,(i) 根據律師的建議,交易商 (A) 不知道在相關的遠期對衝賣出期的第一個交易日存在超額的第 13 節所有權頭寸,即紐約證券交易所所有權頭寸超額存在或超額的監管所有權地位和 (B) 基於合理的交易商業務正常過程中的內部調查在相關遠期對衝拋售期的第一個交易日不知道在該交易期限內的任何一天會導致 第 13 節所有權頭寸過剩、紐約證券交易所所有權頭寸超額或監管所有權過剩的事件或情況;以及 (ii) 交易商不會故意造成超額的 第 13 節所有權頭寸的發生,即紐約證券交易所所有權過剩任何一天的頭寸或過剩的監管所有權頭寸在任何交易期限內,全部或部分是為了導致早期估值 日期的發生。

如果交易的提前估值日期發生在 不是該交易的平倉期內,則該提前估值日應是該交易實物結算的估值日期,該結算的結算股票數量應為該提早估值日的股票數量; 提供的該交易商可自行決定允許交易對手就此類交易選擇現金結算或淨股份結算。儘管本主確認書、 任何補充確認、協議或股權定義中有相反的規定,但如果交易商在ISDA事件發生後為交易指定了提前估值日期,並且該提前估值日期是在該交易遠期對衝賣出期最後一天之後的一個結算週期之後的日期 之前,則就該提前估值日期而言,(i) 相關的補充確認儘管有 ,但該交易仍應如此下文第 3 節規定的條款被視為有效;(ii) 遠期價格應被視為初始遠期價格。

如果交易的提前估值日期發生在該交易的平倉 期內,則 (i) (A) 該平倉期的最後平倉日期應被視為該提前估值日期,(B) 應就該平倉期進行結算, 交易對手就此類和解選擇的結算方法應適用,(C) 此類結算的結算股份數量應為在此類平倉期內未平倉的股票

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提前估值日期,以及 (ii) (A) 該提前估值日期應為該交易額外實物結算的估值日期 (提供的該交易商可以自行決定適用交易對手為本句第 (i) 款所述的和解選擇的結算 方法),以及 (B) 此類額外結算的結算股份數量應為該早期估值 日期的剩餘股份數量。

儘管有上述規定,但就國有化或 合併事件而言,如果在相關的相關結算日,股票已根據此類國有化或合併事件的條款兑換成現金或任何其他財產或獲得現金或任何其他財產的權利,則 計算代理人應以其認為適當的商業合理方式調整股票的性質,以考慮此類交易的性質,使股票的性質符合此類交換與現金金額、類型和金額一致 在這種情況下為換取股份而獲得的其他財產或權利。

ISDA 活動: (i) 任何違約事件或終止事件,但也構成破產終止事件的違約事件或終止事件除外,該事件導致任何一方有權根據協議第 6 節指定提前 終止日期,或 (ii) 公司或任何有效的第三方實體在 此類交易的遠期對衝賣出期的第一個交易日當天或之後公開宣佈任何事件或交易,如果完成,將導致合併事件、要約收購、國有化,在每種情況下,均由計算代理人合理確定的除名或法律變更。
合併事件修正案: 特此修訂《權益定義》第 12.1 (b) 節,刪除該節中倒數第四行 中 “合併日期” 一詞之後緊隨其後的 “如果合併日期” 一詞,並將此類刪除的措辭替換為 “估值日期” 一詞。
對衝活動: 就任何交易而言,在遠期對衝賣出期的第一個交易日當天或之後發生以下任何事件:(i) (x) 與之相關的股票借入損失 沒有在股票定義第 12.9 (b) (iv) 節規定的要求時間內將套期保值方推薦給合理令人滿意的貸款方,或 (y) 套期保值中斷,(ii) (A) 股票成本增加 借款或 (B) 與之相關的套期保值成本增加,就第 (A) 或 (B) 款而言,在每種情況下,交易對手都不會選擇 根據權益定義第 12.9 (b) (v) (A) 條或第 12.9 (b) (vi) (A) 條(如適用)修改此類交易,也不會選擇支付計算代理根據第 12.9 (b) 條確定的與 相關的價格調整相對應的金額) (v) (B) 或《股票定義》第 12.9 (b) (vi) (B) 節(如適用),或 (iii) 此類交易的平倉期內發生的市場幹擾事件和延續 此類市場中斷事件至少持續八個預定交易日。就任何交易而言,如果在遠期對衝賣出期的第一個交易日當天或之後發生與該交易相關的套期保值事件(因為每個此類的 術語都在股權中定義

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分銷協議)對於此類交易,在該交易的交易日期之前,計算代理人可以以商業上合理的方式降低初始遠期價格,以考慮此類套期保值事件以及任何 合理且有據可查的 自掏腰包交易商因此類套期保值活動而產生的成本或費用。
剩餘股份: 對於任何交易,在任何一天,該交易的股份數量(或者,如果該日發生在該交易的清盤期內),則為截至該日該交易的股票數量 減去 該日該清盤期內此類交易的未平倉股份)。
未平倉股票: 對於任何交易,在任何一天與該交易相關的任何平倉期內,交易商在與相關結算相關的交易 中已平倉其商業上合理的對衝頭寸的股票總數。
致謝:
非依賴: 適用
協議和致謝
關於套期保值活動: 適用
其他致謝: 適用
轉移: 儘管協議中有任何相反的規定,但交易商可以在未經交易對手同意的情況下,將交易商在任何交易中的所有權利、所有權和權益、權力、特權和補救措施全部或部分轉讓給交易商的 關聯公司,交易商或經銷商最終母實體根據慣例擔保條款擔保,交易商通常用於類似交易; 提供的任何一方均不得僅因此類轉讓和轉讓而發生違約事件或潛在違約事件; 進一步提供(i) 該受讓人或 受讓人是根據美國或其任何州的法律組建的;(ii) 此類轉讓或轉讓不會對交易對手產生重大的不利税收或監管後果;以及 (iii) 不要求交易對手 向該受讓人或受讓人支付協議第 2 (d) (i) (4) 條規定的應補償税款大於在 沒有此類轉讓或轉讓的情況下,交易對手在每種情況下都必須向交易商支付的金額,也不會收到在任何一種情況下,由於此類轉移或轉讓 ,另一方都無需額外支付任何税款的款項,已從中扣除或預扣一筆款項。

儘管有上述規定或 協議中要求或允許交易商向交易對手購買、出售、接收或交付任何股票或其他證券,但交易商可以指定其任何關聯公司購買、出售、接收或交付此類股票或其他證券, 以其他方式履行交易商對任何交易的義務,任何此類指定人均可承擔此類義務。交易商只能在任何此類履約的範圍內履行其對交易對手的義務。

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計算代理: 經銷商; 提供的根據協議第5 (a) (vii) 節,交易商是唯一違約方,在違約事件發生和持續期間,交易對手 應有權選擇美國公司股票衍生品市場上的領先交易商來取代交易商擔任計算代理,雙方應真誠地努力執行這種 替代計算代理所要求的任何適當文件。在計算代理根據本協議作出任何決定或計算後,應交易對手的書面要求,計算代理將在提出此類請求後的商業合理時間內, 通過電子郵件向交易對手在該書面請求中提供的電子郵件地址提供一份報告(以用於存儲和 操縱財務數據的常用文件格式),合理詳細地顯示此類確定或計算的依據; 提供的不得要求該交易商披露經銷商的任何專有或機密模型或 任何專有或受合同、法律或監管義務約束的信息,不得披露此類信息。
交易對手付款/交付
指令: 將由交易對手提供
經銷商付款/送貨説明: []
[]
[]
交易對手發出通知的聯繫方式: NNN REIT, Inc.
南奧蘭治大道 450 號,900 號套房
佛羅裏達州奧蘭多,32801

注意:執行副總裁兼首席執行官 Kevin B. Habicht

財務官員

傳真:(407) 650-3650
用於發出通知的經銷商聯繫方式: []
[]
[]
注意: []
電話: []
傳真: []
電子郵件: []@[].com

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3.有效性。

每份補充確認書和相關交易在補充確認生效之日的有效性應受以下條件的約束:

(a) 股權分配 協議中包含的交易對手的陳述和保證,以及交易對手根據該協議交付的任何證書,在生效之日應是真實和正確的,就好像自該生效之日起一樣;

(b) 交易對手應在該生效日期或 之前履行了《股權分配協議》要求其履行的所有義務;

(c) 股權分配協議第 10 節中規定的所有條件均應得到滿足 ;

(d) 遠期日期(定義見股權分銷協議)應按股權 分銷協議的規定進行;

(e) 交易對手在本協議項下和協議下的所有陳述和保證在生效日期均為真實和 正確,就像自該生效之日起一樣;以及

(f) 交易對手應在該生效日當天或之前履行了本協議和協議要求其履行的所有義務 ,包括但不限於其在本協議第 6 節下的義務。

儘管有上述規定或本主確認書或任何補充確認書的任何其他規定,但如果涉及紐約市時間上午9點或之前的任何交易 (x),在任何遠期對衝結算日(定義見股權分配協議),就該交易建立商業上合理的套期保值頭寸而言, 交易商在做出商業上合理的努力後,無法借入和交付出售:借入和出售的全部股票根據該結算日的股權分配協議或交易商自行判斷 (y),對於全部或任何部分股份,其產生的股票貸款成本將超過該交易的最高股票貸款利率, 相關的補充確認和此類交易的有效性應僅限於交易商在確定其商業上合理的套期保值頭寸時能夠借入的股票數量此類交易的成本不超過 費率等於此類交易的最高股票貸款利率,為避免疑問,最高股票貸款利率可能為零。

4.其他相互陳述 和擔保。除了協議中的陳述和保證外,雙方還向另一方聲明並保證,截至本協議簽訂之日和每筆交易的交易日,根據《美國商品交易法》(經修訂)及其頒佈的法規的定義,其合同 參與者,以及1933年《證券法》第2 (a) (15) (ii) 條所定義的合格投資者(如已修訂)( 證券法),並且根據本協議簽訂每筆交易,均以委託人的身份進行,不是為了任何人的利益第三方。

5. 交易對手的其他陳述和保證。股權分配協議第6節中規定的交易對手的陳述和保證自本協議發佈之日、每個遠期 日期(定義見股權分配協議)、任何交易的每個交易日期和每個遠期對衝結算日期(定義見股權分配協議)為真實和正確,如果本協議中有規定,特此視為以 的身份向交易商重複。除了《股權分銷協議》第 6 節、本協議以及本協議其他地方包含的陳述和保證外,交易對手向交易商陳述和擔保,並與交易商達成協議,截至本協議發佈之日,自交易對手發出遠期配售通知或接受(如適用)之日起,以及遠期對衝賣出期的每個交易日:

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(a) 在不限制權益定義第 13.1 節的一般性的前提下,它 承認交易商沒有就任何交易的處理做出任何陳述或保證,包括但不限於 ASC Topic 260,每股收益,ASC Topic 815,衍生品和套期保值,ASC Topic 480,區分負債和權益,ASC 815-40,實體中的衍生品和套期保值合約’s 自有股權(或任何後續發行報表)或 財務會計準則委員會負債與權益項目;

(b) 它不得采取任何行動減少或減少 已授權和未發行股票的數量,低於 (i) 本協議下所有交易的股份總數 (ii) 其參與的任何其他交易或協議的結算(無論是通過淨股份結算還是 以其他方式)時可發行的股票總數;

(c) 如果 此類回購後,本協議下所有交易的股份總數等於或大於當時已發行股票數量的4.5%,則不會回購任何股票,並且將在宣佈或完成任何 股票回購後立即通知交易商,其金額加上自上次此類通知發佈之日以來所有回購的金額(或者,如果沒有此類通知)自交易日起)超過當時已發行股票數量的0.5%;

(d) 它訂立本主確認書或任何補充確認書並不是為了在 股票(或任何可轉換為或可兑換為股票的證券)中進行實際或明顯的交易活動,也不是為了誘使購買 或出售股票(或任何可轉換為或可兑換為股票的證券)而提高或壓低或以其他方式操縱股票(或任何可轉換為或可兑換為股票的證券)的價格由其他人提供;

(e) 它不知道有關其本身或股票的任何重要非公開信息;它正在簽訂本主確認書和每份補充確認書,並將本着誠意提供任何和解通知,而不是作為逃避聯邦證券法第10b-5條或任何其他條款禁令的計劃 或計劃的一部分;它沒有簽訂或修改與任何對應或 抵消任何股票有關的套期保值交易交易;並已就其法律方面諮詢了自己的顧問根據《交易法》(規則 10b5-1)第 10b5-1 條,通過和實施本主確認書和每份補充確認;

(f) 據其所知,截至本文發佈之日和每筆交易的交易日期,任何適用於股票的州或地方(包括非美國司法管轄區)法律、規則、法規或監管命令都不會因為交易商或其關聯公司擁有或持有(不管定義如何)股票而產生任何申報、同意、註冊或其他要求(包括但不限於 事先獲得任何個人或實體的批准); 提供的該交易對手對 通常適用於交易商對股權證券的所有權的任何此類要求不作任何陳述或保證;

(g) 截至本文發佈之日,每筆交易的交易日期以及 交易對手或交易商根據任何交易進行任何付款或交付的日期,該交易現在和將來都不會破產(該術語由《破產法》第101(32)條定義);

(h) 截至本協議發佈之日,在每筆交易的交易日以及此處和每份補充確認書所設想的交易生效後,不要求註冊為投資公司,如經修訂的1940年《投資公司法》所定義的那樣;

(i) 截至本文發佈之日和每筆交易的交易日期:(i) 是FINRA 規則4512 (c) 所定義的機構賬户;(ii) 能夠獨立評估投資風險,包括一般風險以及涉及證券或證券的所有交易和投資策略,並將在 評估交易商或其關聯人的任何建議時做出獨立判斷;

(j) 截至本文發佈之日和 每筆交易的交易之日,其理解是,每筆交易都存在複雜的風險,這些風險可能在沒有預警的情況下出現,有時可能波動不定,損失可能迅速發生,規模可能出乎意料,並願意接受此類條款和條件並 承擔(財務和其他風險)此類風險;

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(k) 交易對手 (A) 能夠獨立評估投資風險,無論是 總體風險還是涉及證券或證券的所有交易和投資策略;(B) 將在評估任何經紀交易商或其關聯人的建議時行使獨立判斷力,除非 以書面形式通知經紀交易商;以及 (C) 的總資產至少為5000萬美元;以及

(l) 它不是 12 CFR §45.2 中定義的 金融最終用户。

6。交易對手的附加契約。

(a) 交易對手承認並同意,交易對手在任何結算日或任何交易的淨股份結算 日期向交易商交付的任何股票將 (i) 新發行,(ii) 獲準在交易所上市或報價,但須經正式發行通知,以及 (iii) 根據《交易法》註冊,以及由交易商(或交易商的 關聯公司)交付給交易商(或 關聯公司)的證券貸款機構 of Dealer) 與套期保值該交易的風險敞口相關的借入股票將可以自由出售這些證券貸款機構無需根據 證券法進行進一步註冊或其他限制,無論交易商還是交易商的關聯公司發放任何此類股票貸款。因此,交易對手同意,以這種方式交付的任何股票都不會帶有限制性圖例 ,並將存入清算系統,其交付應通過清算系統的設施進行。此外,交易對手聲明並同意,任何此類股份在交割後均應獲得正式和有效的授權, 已發行並未償還,已全額支付且不可評估,沒有任何留置權、費用、索賠或其他抵押權。

(b) 交易對手同意 交易對手不得簽訂或更改與任何交易對應或抵消任何交易的股票有關的任何套期保值交易。在不限制本主確認書第 2 節標題 Unding Activities 對面所列條款的普遍性的前提下,交易對手承認它無權並同意不會尋求、控制或影響交易商根據任何交易進行任何購買或銷售(根據規則 10b5-1 (c) (1) (i) (B) (3))的決定,包括,但不限於,交易商決定進行任何套期保值交易。

(c) 交易對手承認並同意,對本主確認書或任何 補充確認書的任何修改、修改、豁免或終止都必須按照細則10b5-1 (c) 所定義的修改或終止計劃的要求生效。在不限制上述 一般性的前提下,任何此類修改、修改、豁免或終止均應本着誠意作出,不得作為逃避第 10b-5 條禁令的計劃或計劃的一部分,在交易對手或交易對手的任何高管、董事、經理或類似人員知道有關交易對手或 {的任何重要非公開信息時,不得進行此類修改、修改 或豁免 br} 股票。

(d) 交易對手應立即向交易商 (i) 在發生任何構成 違約事件或終止事件(視情況而定)對手為違約方或受影響方(視情況而定)的事件時,(ii)在公司或任何有效的第三方實體宣佈任何事件,如果 完成,將構成特殊事件或潛在調整事件。

(e) 交易對手及其任何 關聯購買者(根據《交易法》(規則10b-18)第10b-18條的定義)均不得采取任何行動,導致交易商或其任何關聯公司在任何交易的現金結算或淨股份結算中購買的股票,不符合規則10b-18規定的安全港要求。在不限制上述內容的一般性的前提下,在任何交易的任何平倉期內,除非事先獲得交易商的書面同意,交易對手不會也將促使其關聯的 買家(定義見規則 10b-18)不直接或間接(包括但不限於通過衍生工具)購買、要約購買、下達任何會 購買或宣佈或開始的買入或限價單與任何股份(或等值權益)有關的任何要約,包括其實益權益單位信託或有限合夥企業或存托股份)或任何可轉換為或 可兑換成股票的證券。

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(f) 在 任何交易的任何平倉期內,交易對手對股票或作為參考證券的任何證券(該術語在M條中定義)均不受任何限制期限(該術語在根據《交易法》(M條例)頒佈的M條中定義)。

(g) 交易對手應:(i) 在 交易對手發佈或預計將就任何合併交易發佈任何公開公告(定義見《證券法》第165 (f) 條)的任何一天股票開盤交易之前,將此類公開公告通知交易商;(ii) 在發佈任何此類 公告後立即通知交易商已發佈此類公告;(iii) 立即(但無論如何)在交易所下一次常規交易時段開盤之前)向交易商提供書面通知,具體説明 (A) 交易對手的平均值 在合併交易宣佈之日之前的三個完整日曆月內, 不是通過交易商或其關聯公司進行的,第 10b-18 條規則(定義見第 10b-18 條)的每日購買量(定義見第 10b-18 條),以及 宣佈之日之前的三個完整日曆月內根據《交易法》第 10b-18 (b) (4) 條的附帶條件購買的股票數量。此類書面通知應被視為交易對手對交易商的證明,證明此類信息是真實和正確的。此外,交易對手應立即將此類交易的完成 以及目標股東的投票完成情況通知交易商。交易對手承認,任何此類通知都可能導致監管中斷、交易條件,或者,如果此類通知與同樣是ISDA事件的事件有關,則可能導致提前估值,或者可能影響任何正在進行的平倉期的長度;因此,交易對手承認,其交付此類通知必須符合上文第6(c)節規定的標準。合併 交易是指《交易法》第10b-18 (a) (13) (iv) 條所設想的任何涉及資本重組的合併、收購或類似交易。為避免疑問,合併 交易或其公告不應賦予任何一方為任何交易指定提前估值日期和/或加快或阻止交易對手選擇對任何 交易的任何結算進行實物結算的權利,除非該合併交易或其公告也是ISDA事件。

(h) 交易對手將立即執行 交易商向交易對手交付的每份正確填寫的補充確認書。

7。破產時終止。本協議雙方同意 ,儘管協議或股權定義中有任何相反的規定,但每筆交易都構成《破產法》第 365 (c) (2) 條所設想的向交易對手發行證券的合同, 交易以及交易對手和交易商的義務和權利(因違反交易對手在第 4 節或第 4 節中提供的任何陳述或保證而承擔的任何責任除外)如上所述 5)應立即 終止付款,無需發出任何通知(無論是直接、淨額結算還是其他方式),還是交易對手或交易商採取的其他行動,前提是該交易在最終結算日、現金結算支付日或淨股結算日 當天或之前,根據破產法(破產終止事件)對此類交易進行了破產申請或啟動了任何其他程序。

8。附加條款。

(a) 交易商 承認並同意,交易對手在交易下的義務不由任何抵押品擔保,本主確認書和任何補充確認書均無意向交易商傳達本協議所設想的交易以及對手任何美國破產程序中普通股股東索賠優先於普通股股東索賠的任何補充確認的權利; 提供的此處的任何內容均不得限制或不應被視為限制交易商在交易對手違反與本主確認書、任何補充確認書或協議有關的義務和協議時尋求補救的權利; 進一步提供此處 的任何內容均不得限制或被視為限制交易商對除交易以外的任何交易的權利。

(b) [已保留。]1

(c) 本協議各方打算:

1

通過代理商行事的經銷商應包含代理語言。

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(i) 每筆交易均為《破產法》第 第 741 (7) 條所定義的證券合同,本協議各方有權獲得《破產法》第362 (b) (6)、362 (b) (27)、362 (o)、546 (e)、546 (j)、555和561條等條款提供的保護;

(ii) 根據上文第 2 節的 Early Valuation 賦予交易商的權利,即構成 合同權利,以促成證券合約清算以及抵消與證券合約有關的共同債務和索賠,如 破產法第 555 條和第 362 (b) (6) 條所使用的條款;

(iii) 作為績效保證、信貸支持或 抵押品就交易提供的任何現金、證券或其他財產,以構成《破產法》所定義的證券合同下的保證金支付和轉賬;

(iv) 根據破產法所定義的證券合同,所有股票付款和向 轉讓股份的所有款項,構成《破產法》所定義的證券合同下的結算付款和轉賬;以及

(v) 任何一方就本主確認書、任何補充確認書或 本協議所承擔的任何或所有義務,構成該方持有或應得的財產,用以保證另一方就本協議(包括交易)或此類 雙方之間的任何其他協議下的交易承擔的保證金、擔保或結算義務。

(d) 儘管協議有任何其他規定、本主確認書或任何補充確認書,在任何情況下 都不要求交易對手在所有結算日、淨股份結算日或其他交付任何交易所欠金額的股票數量大於該交易交易日 兩倍的股票數量(上限數量)。上限數字只能根據股權定義 (1) 第 11.2 (e) (i) 至 (vi) 節或 (2) 股權定義第 11.2 (e) (vii) 節中規定的 類型的潛在調整事件進行調整,前提是就本第 (2) 款而言,這種 事件在發行人的控制範圍內,(y) 合併事件要求發行人(或本協議規定的發行人的任何倖存實體就任何此類合併事件採取公司行動)以及 (z) 不在 發行人控制範圍之外的公告事件。交易對手向交易商陳述並保證(任何交易尚未完成的每一天的所有交易均應被視為重複該陳述和保證),本協議下所有 交易的總上限數量等於或小於在確定 此類彙總上限數字之日未預留給未來發行的與股票交易(交易除外)相關的已授權但未發行的股票數量。如果由於本第 8 (c) 條(此類交易產生的赤字, 份額),交易對手沒有交付任何交易下本來可以交付的全部股票,則交易對手應持續有義務不時交付股票,直到根據本款在所有交易中按比例交付全部赤字股份 ,何時以及 (A) 交易對手或其任何股份回購、收購或以其他方式收到股票的程度在本協議發佈之日之後的子公司(無論是否以現金、公允價值或任何其他對價換取現金、公允價值或任何其他對價), (B) 在該日期之前為其他交易預留的已授權和未發行股份,而在相關日期之前已不再保留這些交易,(C) 交易對手還授權任何未發行的 未預留用於交易以外的交易(如條款 (A) 所述的事件),(B) 和 (C),統稱為 “股票發行活動”)。交易對手應立即將發生 任何股票發行事件(包括受 (A)、(B) 或 (C) 條款約束的股票數量以及每筆交易的相應股份數量)通知交易商,並在合理可行的情況下儘快交付此類股票 。在交易對手在交易下的義務得到充分履行之前,交易對手不得將因任何股票發行活動而可能交付給交易商的任何股份用於 結算或履行交易以外的任何交易或義務,也不得將任何此類股票留作未來發行,用於履行交易對手在交易下對交易商的義務以外的任何目的。

(e) 雙方打算使本主確認書和每份補充確認書構成合同,如2003年10月6日代表高盛公司提交給美國證券交易委員會(員工)工作人員寶拉·杜伯利的信中所述 ,工作人員在2003年10月9日的解釋性信 中對此做出了迴應。

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(f) 雙方打算使每筆交易(考慮到與任何交易的現金結算或淨股份結算相關的購買 股票)符合《交易法》第10b5-1 (c) (1) (i) (A) 條的要求,並要求本主確認書和每份 補充確認書構成符合10b5-1 (c) 要求的具有約束力的合同或指令,並解釋為遵守規則 10b5-1 (c) 的要求。

(g) 美國 QFC 暫停規則。雙方同意,(i) 如果在 之前,所有各方都加入了 2018 年 ISDA 美國決議中止協議(以下簡稱 “協議”),則該協議的條款已納入本協議並構成本協議的一部分,為此,本協議應被視為 協議涵蓋的協議,各方應被視為與議定書規定的受監管實體和/或加入方相同的地位;(ii) 前提是雙方在本協議發佈之日之前已簽訂單獨的協議 其效果是修改他們之間的合格金融合同,使其符合 QFC 中止規則(雙邊協議)的要求,雙邊協議 的條款已納入本協議並構成本協議的一部分,雙方都應被視為具有雙邊協議下適用於它的受保實體或交易對手實體(或其他類似條款)的地位;或者 (iii) 如果第 (i) 條和條款 (ii) 不適用,第 1 節和第 2 節的條款以及相關的定義術語(合稱雙邊條款),採用ISDA於2018年11月2日發佈的名為 Fullength Omnibus(供美國 G-SIB 和企業集團之間使用)的雙邊模板形式(目前可在 2018 年 ISDA 美國決議暫停協議頁面上查閲,其副本可應要求提供),其效果是修改雙方之間的合格金融合同,使其符合該協議的要求 QFC Stay Rules 特此納入 並構成本協議的一部分,為此目的,本協議應被視為受保協議,富國銀行全國協會應被視為受保實體,NNN REIT, Inc. 應被視為 交易對手實體。如果在本協議簽訂之日之後,本協議的所有各方都成為協議的加入方,則協議的條款將取代本節的條款。如果本協議與協議、雙邊協議或雙邊條款(均為QFC住宿條款)(均為QFC住宿條款)的條款之間存在任何不一致之處,則以QFC住宿條款為準。本段中使用的沒有定義的術語應具有 QFC Stay Rules 賦予它們的含義 。就本段而言,對本協議的提及包括雙方之間達成的或一方向另一方提供的任何相關的信用增值。

“QFC 中止規則指在 12 C.F.R. 252.2、252.818、12 C.F.R. 382.1-7 和 12 C.F.R. 47.1-8 中編纂的法規,除有限的例外情況外,這些法規要求明確承認 居留和轉機聯邦存款保險公司根據《聯邦存款保險法》擁有的權力以及《多德·弗蘭克華爾街改革 和《消費者保護法》第二章規定的有序清算局的權力,以及推翻與關聯公司進入某些破產程序直接或間接相關的違約權利,以及對轉讓任何承保關聯公司信貸增強的任何限制。

(h) 交易對手承認:

(i) 在交易期限內,交易商及其關聯公司可以買入或賣出股票或其他證券,或者買入或賣出 期權或期貨合約,或簽訂掉期或其他衍生證券,以建立、調整或平倉交易的對衝頭寸;

(ii) 交易商及其關聯公司也可能活躍於股票和與股票掛鈎的衍生品市場,除了 外,與交易相關的套期保值活動,包括作為代理人或委託人,為自己的賬户或代表客户行事;

(iii) 交易商應自行決定是否、何時或以何種方式進行 交易對手證券的任何套期保值或市場活動,並應以其認為適當的方式對衝每筆交易的遠期價格和結算價格的價格和市場風險;

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(iv) 交易商及其關聯公司與 股票有關的任何市場活動都可能影響股票的市場價格和波動性,以及每筆交易的遠期價格和結算價格,每筆交易都可能對交易對手不利;以及

(v) 每筆交易均為衍生品交易;交易商可以以平均價格 為自己的賬户購買或賣出股票,該價格可能高於或低於交易對手根據相關交易條款獲得的價格。

(i) 交易對手 和交易商同意並承認 (A) 本主確認書所設想的交易將基於這樣一個事實,即本主確認書及其每份補充確認書構成交易對手和交易商之間的單一協議 ,交易商不會簽訂此類交易;(B) 本主確認書及其每份補充確認書均為合格金融合同,該術語為 在《一般債務法》第 5-701 (b) (2) 條中定義;(C) 每條根據《一般義務法》第 5-701 (b) (1) 條的規定,本協議的補充確認,無論是以電子方式還是以其他方式傳輸,都構成 的書面確認,足以表明本協議雙方之間已經簽訂了合同; (D) 本主確認書和每份補充確認均構成事先的書面合同,如第 5-701 (b) (1) 條所述 (b)《一般義務法》,本協議的每個 方都打算並同意受本主確認書的約束,以及此類補充確認。

(j) 交易對手和交易商 同意,在交易對手就該遠期配售通知所涉的 交易發出任何與遠期配售通知(該術語定義見股權分配協議)有關的遠期配售通知(該術語在股權分配協議中定義)後,本主確認書和該交易的補充確認書中的每項陳述、擔保、契約、協議和其他條款(包括但沒有 限制的經銷商指定權根據第 2 節標題 “提前估值” 對面的條款,此類交易的提前估值日期以及第 7 節所述的 破產終止事件後該交易的終止,應管轄並適用於該交易的遠期對衝賣出期第一個交易日的交易,就好像該交易的交易日期是 這樣的第一個交易日一樣。

(k) 税務事項。

(i) 收款人税務陳述。就協議第 3 (f) 節而言,交易商和交易對手作出以下陳述 :

a. 以下陳述將適用於經銷商:

i. [交易商是美國聯邦所得税的美國人(該術語在經修訂的1986年 《美國國税法》(《守則》)第7701(a)(30)條和《美國財政部條例》第1.1441-4(a)(3)(ii)條中使用)。

二。交易商是根據美國法律組織或成立的全國性銀行協會,根據美國財政部法規第1.6049-4 (c) (1) (ii) (M) 條,是豁免收款人 。]2

b. 以下陳述將適用於交易對手:

i. Counterparty 是一家以美國聯邦所得税為目的的公司。

二。交易對手是出於美國聯邦所得税目的的美國人(該法典第 7701 (a) (30) 條和《美國財政部條例》第 1.1441-4 (a) (3) (ii) 條中使用該術語),也是美國財政部條例 第 1.6049-4 (c) (1) (ii) (A) 條規定的免税收款人的公司。

2

NTD:將根據每個經銷商進行修改(如適用)。

22


(ii) 交付文件的協議。就本協議 第 4 (a) (i) 節而言,交易商和交易對手均同意(如適用)(i)就交易商而言,交付一份完整而準確的美國國税局表格 W-9(或 繼承者);(ii)就交易對手而言,在每種情況下,提供完整而準確的美國國税局表格 W-9(或其繼承者)(x)執行本 確認書後立即,(y) 應另一方的合理要求立即執行;(z) 在得知先前提供的任何表格已過時後立即或不正確。

(iii) 本條款 (k) 中使用的税收和 協議第 14 條所定義的補償税不應包括 (A) 根據《守則》第 1471 條至第 1474 條、任何現行或未來的法規或其官方解釋、根據《守則》第 1471 (b) 條簽訂的任何協議,或根據任何政府間通過的任何財政或監管立法、規則或慣例就執行《守則》此類條款而簽訂的協議(a FATCA)預扣税) 和 (B) 根據《守則》第 871 (m) 條或任何現行或未來的法規或其官方解釋(a 第 871 (m) 條預扣税)徵收或徵收的任何税款。為避免疑問 ,FATCA的預扣税和第871(m)條的預扣税都是適用法律要求扣除或預扣的税款,就協議第2(d)條而言。

9。賠償。交易對手同意賠償交易商、其關聯公司及其受讓人及其各自的董事、 高級管理人員、員工、代理人和控股人(交易商和每位此類人員均為受賠償方)造成的任何和所有損失(為避免疑問起見,不包括交易的經濟 條款造成的經濟損失)、索賠、損害賠償和責任(或與之相關的訴訟),並使其免受損害,該受賠償方因以下原因引起的、與之有關或向其提出索賠的涉及 本主確認書和任何補充確認書的執行或交付、本協議各方履行各自在交易下的義務、任何違反交易對手在本主確認書中訂立的任何契約或陳述的行為、 任何補充確認書或協議或此處所設想的交易的完成。根據上述賠償條款,如果具有管轄權的法院在不可上訴的判決中認定任何損失、索賠、損害、 責任或費用是由交易商在提供交易標的服務時故意不當行為、重大過失或惡意造成的,則交易對手不承擔任何責任。如果 出於任何原因,任何受賠償方都無法獲得上述賠償,或者不足以使任何受賠償方免受傷害,則交易對手應在法律允許的最大範圍內向受賠償方因此類損失、索賠、損害或責任而支付或應支付的金額繳款。此外,交易對手將向任何受賠償方償還在 調查、準備、辯護或解決任何懸而未決或威脅的索賠或由此產生的任何訴訟、訴訟或程序方面發生的所有合理費用(包括合理的律師費和費用),無論該受賠償方是否為其一方,以及這種 索賠、訴訟、訴訟或程序是否由或提起代表交易對手。交易對手還同意,任何受賠償方均不對交易對手或任何代表 交易對手提出與本主確認書和任何補充確認書中提及的任何事項有關或因其權利提出索賠的人承擔任何責任,除非交易對手造成的任何損失、索賠、損害、責任或開支 是由受賠償方的重大過失、故意不當行為或惡意造成的。本第 9 節的規定將在本主確認書和任何補充確認 所設想的交易完成後繼續有效,以及根據協議、本主確認書或任何補充確認書對交易進行的任何轉讓和/或委託,均應確保交易商的任何允許受讓人的利益。為避免疑問,根據本條款應付的任何 款項不得用於抵消交易商在結算交易時的任何義務。

10。實惠 所有權。無論協議、本主確認書或任何補充確認書中有任何相反的規定,在任何情況下,交易商都無權獲得、被視為收到或有權收購 (紐約證券交易所規則312.04 (g) 所指的)股份,前提是收到此類股份後,(i) 實益所有權(根據《交易法》第13 (d) 條和已頒佈的規則的含義 thered) 交易商的股份,其任何關聯公司業務部門都必須與交易商合併《交易法》第 13 (d) 條規定的實益所有權測試以及所有可能與交易商組建 集團(根據《交易法》第 13d-5 (b) (1) 條的含義)的人,涉及 等於或大於 (x) 4.5% 已發行股份(此類條件,超額第 13 條所有權頭寸)的任何股份(統稱交易商集團)的實益所有權,以及 (y)

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截至交易日任何交易(例如股票數量、股票門檻數量和此類條件、紐約證券交易所 多餘所有權頭寸)或 (ii) 交易商、交易商集團或任何其所有權頭寸將與馬裏蘭州 第 3-601 至 3-603 條下交易商或交易商集團(交易商、交易商集團或任何此類人員、交易商人)的已發行股份的4.9% 守則(公司和協會)或任何州或聯邦銀行控股公司或銀行法,或任何聯邦、州或 地方法律,適用於股票所有權的法規或監管命令(適用法律),將擁有、實益擁有、建設性擁有、控制、持有投票權或以其他方式滿足 所有權的相關定義,其數量等於 (x) 適用法律允許的最大股份數量以及 (B) 產生申報或註冊義務或其他義務的股票數量 對交易商人員的要求(包括事先獲得州或聯邦監管機構的批准)根據適用法律,未滿足此類要求或未獲得相關批准 ,或者根據交易對手的組成文件(包括但不限於本條款的第六條)或交易對手所簽訂的任何合同或協議,在每種情況下 減去(y) 截至確定之日已發行股票數量的1%(第(ii)條所述的超額監管所有權頭寸)。如果由於本條款,在任何交易中欠交易商的任何交付 未全部或部分交付,(i) 交易對手進行此類交割的義務不得消失,交易對手應在交易商通知交易對手之後儘快交付,但無論如何不得晚於 一個交易所工作日,交易商通知交易對手此類交割不會直接或間接產生 (x) 交易商集團實益擁有超過 (A) 4.5% 的已發行股份和 (B) 門檻數中較小者股份或 (y) 監管所有權過剩頭寸的發生;(ii) 如果此類交割與任何交易的實物結算有關,則交易商 在交易對手進行此類交割之日之前,沒有義務履行與該交易相關的付款義務中與任何股票相對應的部分。應交易商的要求,交易對手方 應立即向交易商確認當時流通的股票數量,然後交易商應立即就本第 10 節中適用於本協議下任何預期股票交付的任何限制通知交易對手;但是,交易對手未能將當時已發行股票的數量通知交易商或交易商未能就任何適用的限制向交易對手提供建議均不應被視為違約 儘管失敗了其餘部分第10節將繼續適用。為避免疑問,交易對手向交易商根據本 第 10 條的條款無權獲得的任何股票交付均不被視為履行了交易對手的任何交付義務,交易商應立即將此類股票退還給交易對手,在此之前,交易商應被視為僅作為託管人 持有任何此類股份,以造福交易對手。

11。非機密性。雙方特此同意,(i) 自開始討論交易之日起 生效,交易對手及其每位員工、代表或其他代理人可以向任何和所有人披露交易的税收待遇和税收 結構以及交易商及其關聯公司向交易對手提供的與此類税收待遇和税收結構有關的所有材料,包括意見或其他税收分析,但不限於任何種類;提供的上述內容並不構成授權披露交易商或其關聯公司、代理人或顧問的身份,或者,除非與此類税收結構或税收待遇有關,否則任何具體的定價條款或商業或財務信息, 而且 (ii) Dealer不就此處或其中包含的與使用任何實體、計劃或安排以產生特定的美國聯邦政府有關的任何描述主張所有權交易對手的收入 税收待遇。

12。限制性股票。如果交易對手無法遵守上文 第 6 節中包含的交易對手契約,或者交易商在其合理意見中以其他方式決定,交易對手在任何交易中向交易商交付的任何股份均不得按照上文第 6 節所載 交易對手契約中的描述自由歸還給證券貸款人,則任何此類結算股份(未註冊結算股份)的交付均應根據本協議附件A進行,除非由經銷商免除。

13。股份的使用。交易商承認並同意,除非是私募和解,否則交易商應使用 交易對手在任何結算日向交易商交付的任何股票返還給證券貸款機構,以結清交易商根據交易或其他方式根據適用的 法律進行的與風險敞口相關的套期保值活動而產生的借款。

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14。規則 10b-18。在任何與任何交易的淨股份結算或現金結算相關的競標和購買 股票時,交易商應盡商業上合理的努力開展活動,或促使其關聯公司以符合 《交易法》第10b-18條規定的安全港要求的方式開展活動,就好像此類條款適用於此類購買一樣,並考慮到任何適用的證券交易委員會 委員會不採取行動的信函視情況而定,並可能出現任何延誤在交易所執行和報告股票交易與交易商無法控制的其他情況之間。

15。管轄法律。儘管協議中有任何相反的規定,但本協議、本主確認書、任何補充確認 以及與本協議有關的所有事項,本主確認書和任何補充確認書均應受紐約州法律管轄、解釋和執行(除了《紐約一般義務法》第 5 條第 14 章外,不參照其 法律選擇原則)。

16。 抵消。任何一方放棄其在任何交易下欠另一方的交貨或付款義務以抵消另一方所欠的任何 交付或付款義務的任何和所有權利,無論這些義務是根據本協議、雙方之間的任何其他協議、法律運作還是其他原因產生的。

17。錯開結算。儘管此處有任何相反的規定,交易商可以通過事先通知交易對手,履行其在任何到期日(原始交割日期)交付任何股票或其他證券的義務,方法是在該原始交割日期 當天或之前多次單獨交付股票或此類證券,前提是在該原始交割日期當天或之前交付的股票和其他證券的總數為等於該原始交貨日期要求交付的數量。

18。放棄陪審團審判。交易對手和交易商特此不可撤銷地放棄(代表自己,並在適用的 法律允許的範圍內,代表其股東)在因交易或交易商或其關聯公司在 談判、履行或執行中的行為而產生或與之相關的任何訴訟、訴訟或反訴(無論是基於合同、侵權行為還是其他)中由陪審團審判的所有權利。

19。管轄權。本協議雙方不可撤銷地服從紐約州 法院和美國紐約南區法院對與本協議有關的所有事項的專屬管轄權,並放棄對在 這些法院開設地點的任何異議以及對這些法院提出不便的訴訟地的任何主張。本條款中的任何內容均不禁止一方在任何其他司法管轄區提起訴訟以執行金錢判決。

20。 對應物。本主確認書可以在任意數量的對應方中執行,所有這些對應方應構成同一個文書,本確認書的任何一方都可以通過簽署和交付一個或多個 對應物來執行本主確認書。

21。現金交付。為避免疑問,本主確認書或任何補充確認書中的任何內容均不得解釋為要求交易對手為交易的結算交付現金或其他資產,除非ASC 815-40允許使用所需的現金或其他資產結算將合約 歸類為股權, 實體自有股權中的衍生品和套期保值合約,自本文發佈之日起生效。

22。調整。為避免疑問,每當要求計算代理人、套期保值方或決定方根據本主確認書、任何補充確認書或權益定義的條款進行 調整以考慮到事件的影響時,計算代理人、套期保值方或決定方(如適用)均應本着誠意和商業上合理的方式進行此類調整,其效力為此類事件發生在套期保值方,假設套期保值方事件發生時,對 交易保持商業上合理的套期保值頭寸。

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23。所有權限制。交易對手向交易商陳述並承諾,交易商僅以 的身份作為遠期買方或遠期賣方(各自定義見股權分銷協議)及其任何代理人或關聯公司,均僅就其簽訂和完成本主確認書、任何補充確認和股權分銷協議所設想的交易 ,不會與任何其他遠期買方或遠期賣方或其代理人或關聯公司共同行事和其他 大師一起確認、任何補充確認書或股權分銷協議均受交易對手首次修訂版 第 VI 條第 3 (B) 款第 (1) 和 (2) 款規定的所有權限制的約束,僅限於是否因屬於集團而超過了此類所有權限制(如第六條第 3 (A) 節中對個人的定義所述 本條款);但是,前提是此類各方仍應遵守所有權限制條款第六條第3 (B) 節,因為它們單獨或作為任何此類團體 的一部分適用於他們,但上述規定除外。

24。其他遠期交易。交易對手同意 (x) 在任何其他發行人遠期銷售或類似交易(包括但不限於交易商以外的任何基本相同的主遠期確認下的任何 交易)存在任何遠期對衝賣出期(或等效條款)的任何遠期對衝賣出期(或等效條款)時,它不得導致或允許 存在 2) 本協議下或任何其他遠期交易下的任何 Unwind 期限(或等效條款)交易以及 (y) 交易對手不得在 任何其他遠期交易下的平倉期(或等效期限)或與任何交易或任何其他遠期交易相關的遠期對衝賣期(或同等期限)出現或允許存在平倉期。

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交易對手特此同意 (a) 仔細檢查本主確認書,並在收到主確認書後立即查明和糾正錯誤或差異;(b) 通過手動簽署本主確認書或本頁面作為同意此類條款的證據,確認上述內容(以交易商提供的確切形式)正確闡述了交易商與 交易對手之間的協議條款,以此作為同意此類條款的證據,並提供此處要求的其他信息立即將已執行的副本退還給我們。

忠實地是你的,
[經銷商]
來自:

姓名:
標題:

以下各方同意並接受:
NNN REIT, INC.

來自:

姓名:

標題:

S-1


附件 A

私募程序

如果交易對手方根據上述第 12 節(私募和解)交付未註冊的結算股份, 那麼:

(a) 根據《證券法》第4 (a) (2) 條規定的豁免,所有未註冊的結算股份均應交付給交易商(或 Dealer 指定的交易商的任何關聯公司);

(b) 截至交割之日或之前,交易商和交易商確定的交易商(或交易商指定的交易商的任何關聯公司 )購買任何此類股票的任何潛在購買者應有商業上合理的機會,對私募規模相似的 股權證券私募範圍內的交易對手進行盡職調查(包括但不限於向他們提供所有財務和其他記錄供查閲的權利)、相關的公司文件和其他信息他們合理要求的);

(c) 自交割之日起,交易對手應與交易商(或交易商指定的交易商的任何關聯公司)簽訂協議(私募協議) ,內容涉及交易對手向交易商(或任何此類關聯公司)私募此類股票以及交易商(或任何此類關聯公司)私下轉售此類股票, 與私募類似規模的股權證券的私募購買協議基本相似,其形式和實質內容在商業上對經銷商來説相當令人滿意,私募協議 應包括但不限於與此類私募購買協議中包含的條款基本相似的條款,這些條款涉及但不限於交易商及其關聯公司的賠償和繳款,以及盡最大努力獲得習慣意見、會計師安慰信和律師負面保證信的義務,並應規定交易對手支付所有商業上合理的費用 以及與此類相關的費用轉售,包括交易商律師的所有商業上合理的費用和開支,並應包含交易對手的陳述、保證、契約和協議,以確立和維持《證券法》對此類轉售的註冊要求的豁免;以及

(d) 關於交易對手向交易商(或任何此類關聯公司)私下配售此類股票以及交易商(或任何此類關聯公司)私下 轉售此類股票,如果交易商提出要求,交易對手應與交易商合作準備一份形式和實質內容令交易商合理滿意的私募備忘錄。

就私募和解而言,交易商應本着誠意和商業上合理的自由裁量權,以商業上合理的方式調整根據本協議交付給交易商的 份未註冊結算股份的金額,以反映交易商不得自由地將此類未註冊結算股份返還給證券貸款人,只能由交易商以折扣價出售 以反映未註冊結算股票缺乏流動性。

如果交易對手就某筆交易交付任何未註冊的 結算股票,除非外部法律顧問以書面形式告知,由於法律變更或證券和 交易委員會或其工作人員的政策發生變化,以下任何行為都將違反適用的證券法,否則交易對手同意 (i) 此類股份可以在交易商及其關聯公司之間轉讓,以及 (ii) 在適用的持有期之後在《證券法》第 144 (d) 條 的含義範圍內在適用的結算日過後,交易對手應在交易商(或交易商的關聯公司)向交易對手或任何賣方和經紀人的過户代理人交付通常由交易商或其關聯公司根據《證券法》第144條發出的與轉售受限 證券有關的受限 證券的陳述信後,立即刪除或促使股票的過户代理人刪除任何提及此類股票的任何轉讓限制的圖例,每封都沒有對交付任何物品的任何進一步要求證書、同意、協議、律師意見、通知或任何其他文件、任何轉讓税票或任何其他 金額的支付或經銷商(或經銷商的此類關聯公司)採取的任何其他行動。


附錄 A

補充確認

至: NNN REIT, Inc.
來自: [______]
回覆: 發行人股票遠期銷售交易
日期: [_________], 20[__]

女士們、先生們:

本補充確認書的目的是確認兩者之間達成的交易的條款和條件 [____] (交易商)和NNN REIT, Inc.(交易對手)(合稱締約方)在下文規定的交易日。本補充確認書是交易商與 交易對手之間的具有約束力的合同,截至下文提及的交易的相關交易日期。

1.本補充確認書是締約方之間截至2023年8月3日的主確認書(主確認書)的補充、構成 的一部分,並受其約束,該確認書不時修訂和補充。除非下文明確修改,否則主確認 中包含的所有條款均適用於本補充確認。

2.本補充確認書所涉及的交易條款如下 :

交易日期: [_______], 20[__]
生效日期: [_______], 20[__]
到期日: [_______], 20[__]
股票數量: [________]
初始遠期價格: 美元 [____]
點差: [_.__]%
通知結算編號 [__]預定交易日
成交量加權對衝價格: 美元 [____]
初始股票貸款利率: [___]每年基點
最高股票貸款利率: [___]每年基點


附表一

遠期降價金額

遠期降價日期:

遠期降價金額:

[______], 20[__] 美元[___]
[______], 20[__] 美元[___]
[______], 20[__] 美元[___]
[______], 20[__] 美元[___]

定期分紅金額

對於結束於或之前的任何日曆季度 [20年12月31日[__]]: 美元[___]
對於在此之後結束的任何日曆季度 [20年12月31日[__]]: 美元[___]