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2023 年第二季度 | 2023 年 8 月 1 日
2023 年第二季度財務摘要
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• | | 總收入比上一季度增長4%,達到8.3億美元。按外匯(“FX”)中立(“FXN”)計算,總收入為8.44億美元,比上一季度增長6%。 | • | | RPP比上一季度上漲了10%,至17.41美元(上漲了12% FXN)。 |
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| | • | | 營業收入為2.15億美元,營業利潤率為26%。 |
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• | | 與上一季度相比,直接收入增長了5%(增長6% FXN),達到8.16億美元。 | | | |
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| | • | | 調整後的營業收入為3.01億美元,調整後的營業收入利潤率為36%。 |
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• | | Tinder Direct收入比上一季度增長了6%(增長了7% FXN),而所有其他品牌總共增長了3%(增長了5% FXN)。在其他品牌中,Hinge Direct收入與上一季度相比增長了35%(與FXN相同)。 | | |
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| | • | | 截至2023年6月30日,今年迄今為止,運營現金流和自由現金流分別為3.3億美元和2.92億美元。 |
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• | | 與上一季度相比,付款人下降了5%,至1,560萬人。 | | |
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從第 21 頁開始查看 GAAP 與非 GAAP 指標的對賬
2022 年第二季度的營業虧損包括與收購 Hyperconnect 相關的2.17億美元無形資產減值。
親愛的股東們,
我們的第二季度財務和經營業績表明,Match Group有能力重振勢頭,為公司取得持續的長期成功做好準備。2023年上半年,Match Group利用有效的組織改進,改善了我們品牌的產品和營銷執行,從而實現了更強的財務業績。我們預計這些趨勢將繼續下去,在今年餘下的時間裏,勢頭將增強。
Tinder的領導團隊已經成立了整整一年,他們圍繞共同的目標建立了一個更加穩定、更專注的組織。Tinder的戰略決策是將上半年重點放在優化和大膽的營銷活動上,這既促進了收入,也改善了用户趨勢。Tinder的It Starts with a Swipe™ 活動引起了其主要用户羣的共鳴,並幫助其更牢固地確立了其作為全球約會領導者的地位。Tinder現在正在開發全新的用户體驗,旨在滿足其目標受眾Z世代的期望。
投資組合的其他部分也有成功和持續進展的跡象。Hinge在英語和歐洲大陸市場的吸引力使第二季度收入增長加速;Hyperconnect部署的人工智能技術在Azar取得了成果;我們已經將Evergreent和Emerging品牌統一在一個共同的願景下,並開始將我們的Evergreen業務整合到一個單一的技術平臺上。
提高現有品牌的績效使我們能夠更加專注於創新。我們正在投入大量精力來構建支持人工智能的功能,以幫助解決約會者的痛點,並旨在將阻礙因素帶入在線約會類別.我們正在全公司範圍內採取深思熟慮的方法來開展這些工作,並堅信,憑藉Match Group的規模、該類別的悠久歷史和工程能力,我們有望在這一領域處於領先地位。
我們知道還有很多工作要做,但對我們在過去12個月中取得的進展感到滿意。我們期待在接下來的幾個季度與您分享更多積極進展。
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伯納德·金(“BK”) | Gary Swidler |
首席執行官 | 總裁和 首席財務官 |
商業趨勢
2023 年第二季度業績
Match Group在第二季度實現了創紀錄的8.3億美元總收入,同比增長4%(“Y/Y”),超出了我們的預期。Match Group的總收入同比增長6%,達到8.44億FXN。
在定價優化和新的每週訂閲套餐的推動下,Tinder® 直接收入為4.75億美元,同比增長6%,RPP同比增長10%,至15.12美元。付款人同比下降4%,至1,050萬人,這主要是由於美國的定價優化降低了轉化率。整個季度,Tinder的訂閲收入增長加速。此外,Tinder的持續營銷和產品努力幫助推動了更好的新用户和重新激活趨勢,這也有助於改善收入趨勢。
Hinge® Direct收入同比增長35%,付款人同比增長24%,達到120萬人,RPP同比增長8%,略高於25美元。Hinge在英語市場及其歐洲擴張市場繼續增長,導致第二季度的總下載量同比增長近50%。Hinge現在是全球14個市場中下載量最大的三款約會應用程序之一。
Match Group Asia(“MG Asia”)的直接收入同比下降4%。Azar® 繼續加速,收入同比增長24%,這有助於部分抵消Pairs™ 和Hakuna® 的持續疲軟。在連續三個季度收入出現兩位數下降之後,直接收入下降了4%,這是一個顯著的改善。
Evergreen & Emerging(“E&E”)的直接收入同比下降5%,為2022年第一季度以來的最高表現,我們的新興品牌持續強勁增長。在我們對其他業務進行戰略投資的同時,對電子電氣內部營銷支出和其他運營成本的持續關注繼續支撐我們的整體利潤率。
第二季度營業收入(包括股票薪酬支出)為2.15億美元,利潤率為26%。營銷支出同比增長1100萬美元,增長9%,佔總收入的百分比持平至16%。我們在如何分配各業務的營銷資金方面繼續保持紀律,Evergreen品牌的同比成本削減了1300萬美元,促進了對我們成長型品牌,尤其是Tinder和Hinge的投資。產品和開發成本同比增長9%,但佔總收入的百分比持平至11%。收入成本同比增長4%,但佔總收入的百分比基本持平,為30%。IAP費用,包括與谷歌訴訟相關的向託管支付的800萬美元,佔總收入的百分比同比增長了1.4個百分點。
第二季度調整後的營業收入(“AOI”)為3.01億美元,超出了我們的預期,同比增長5%,利潤率為36%,這得益於Tinder的表現跑贏大盤以及Match Group持續的整體成本紀律。在本季度,我們支付了近600萬美元的遣散費和類似費用。
火種
Tinder在今年上半年專注於創收計劃的戰略帶來了財務勢頭,這使該品牌能夠更加專注於用户體驗計劃和生態系統改進,我們預計這將有助於長期推動用户和收入的持續增長。該團隊在23年上半年取得了不錯的進展,我們對Tinder的長期發展軌跡越來越樂觀。
收入舉措帶來動力
在第一季度末,Tinder推出了新的美國定價優化,這有助於推動整個第二季度的收入增長。儘管由於轉化率降低,付款人受到負面影響,但我們預計價格走勢將在短期和長期內有效地最大限度地提高收入。我們沒有看到任何明顯的生態系統損害,因為損失的付款人通常在平臺上保持活躍,並繼續以非付費用户的身份發送和接收點贊和消息。
儘管Tinder在美國從價格優化中獲得了可觀的收入收益,但經過在多個國際市場的進一步測試,它沒有看到有意義的好處,最終選擇保持這些市場的定價不變。
Tinder的收入受益於每週訂閲套餐,該套餐於第一季度末在美國推出,並在第二季度擴展到其他英語市場以及歐洲和日本。新用户對這些期限較短的套餐的需求量很大,這使轉化率、重新訂閲率和續訂率有了顯著的提高,尤其是在女性用户中,尤其是年輕的女性用户。每週套餐也為大幅提高RPP以及Tinder的總收入做出了貢獻。
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重燃新用户趨勢
從營銷的角度來看,Tinder的全新全球廣告It Starts with a Swipe™ 多年來一直不如同行那麼活躍,這表明,有針對性的品牌敍事可以對Tinder的用户趨勢產生積極影響。
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我們已經看到,在美國和其他主要市場,新用户註冊量和重新激活量都大幅增加。該活動極大地改善了品牌的考慮和意圖,尤其是在女性中,她們對Tinder生態系統的成功至關重要。自年初以來,女性的每日新用户趨勢有了特別顯著的改善。
隨着返校季的臨近,Tinder計劃繼續開展營銷工作。我們預計,營銷將越來越多地強調整個用户體驗中的功能改進和創新。我們預計,隨着時間的推移,持續的營銷工作,加上產品和生態系統的改進,將繼續改善Tinder的用户和收入增長。
2 “Before Weekly” 表示2023年3月的30天英國Tinder女性轉化率。“After Weekly” 表示2023年6月為期30天的英國Tinder女性轉化率。
3 每日新增用户是指首次使用的用户或在過去 28 天內未在 Tinder 上活躍的用户。
2H 產品路線圖:聚焦 Z 世代
Tinder在上半年基本完成了路線圖計劃,已將注意力轉向了下半年的重要產品更新,以更好地滿足其核心Z世代受眾的需求。
Z世代對待在線約會的方式與千禧一代不同.他們追求包容性、更高的真實性和更多的維度。考慮到這一點,Tinder正在測試一種更新的核心體驗,該體驗更直接地滿足了當今年輕一代的期望。具體而言,Tinder正在尋求通過提示、測驗和對話啟動器等功能,使創建和使用內容變得更容易,這些功能可以在整個在線約會旅程中更深入地表達自我。Tinder計劃利用人工智能(“AI”)功能向合適的人展示正確的內容,以幫助提高相關性,最終改善用户結果。雖然Swipe® 的核心功能仍將是Tinder體驗的核心,但這些更改旨在使應用程序更具活力和吸引力。我們預計這些功能將於本月晚些時候開始在部分市場推出。
除了產品更新外,Tinder還有望在初秋推出其高端會員體驗。鑑於會員將獲得可觀的額外好處,而且可用性有限,我們預計初始定價將大大高於Tinder當前的產品。
鉸鏈
在三個關鍵增長支柱的推動下,Hinge的收入繼續加速:英語市場的持續勢頭、成功的歐洲用户擴張以及各種貨幣化計劃。
在英語市場(包括美國、英國、加拿大和澳大利亞),Hinge繼續以穩健的速度增加每月活躍用户。該應用程序在歐洲大陸也引起了共鳴,最近進入的所有市場中異常強勁的新用户趨勢就證明瞭這一點。到目前為止,Hinge的產品市場契合度在每個市場都顯而易見,包括最近在意大利、西班牙和荷蘭推出的產品,它已迅速成為下載量最大的五大約會應用程序。
Hinge專注於建立一個可持續的品牌,從長遠來看,該品牌可以擴大用户規模並有效地獲利。鑑於Hinge在我們的其他品牌中取得了成功,Hinge剛剛推出了每週訂閲套餐。我們預計,這些期限較短的套餐將進一步增強Hinge的轉化率和RPP趨勢。Hinge有望在2023年實現約40%的同比直接收入增長。
亞洲比賽小組
在Hyperconnect,Azar在第二季度實現了非常強勁的收入增長,這主要得益於其基於人工智能的新匹配算法的改進,該算法提高了用户參與度和盈利能力,以及強勁的季節性趨勢。Hakuna重新構想了其產品,以在創作者與受眾之間建立更加個性化的聯繫,目標是亞洲主要市場。Hyperconnect的進展和方向以及該業務的盈利趨勢令我們感到鼓舞。
收購Hyperconnect為Match Group帶來了一支由才華橫溢的人工智能工程師組成的龐大團隊,我們正在利用這些團隊來推動整個投資組合中許多與人工智能相關的重要計劃。鑑於Hyperconnect在韓國的良好聲譽,我們希望能夠比其他市場更快、更有效地進一步發展這個工程團隊。
Hyperconnect還完成了全面基礎設施的開發,該基礎設施可以支持我們在Plenty of Fish® 和其他品牌的直播業務。在接下來的幾個季度中,我們計劃將直播活動從第三方供應商過渡到Hyperconnect的平臺,從而加強對生態系統的控制,更好的產品創新和更高的盈利能力。將仔細協調該計劃,以確保順利過渡到Hyperconnect平臺。
我們很高興10月1日,Hyperconnect的首席運營官琳達·金將接任Hyperconnect的首席執行官,這使創始人山姆·安能夠推進我們的創新工作,尤其是在人工智能領域,擔任MG Asia的首席創新官。
在Pairs,產品和盈利的勝利幫助緩解了第二季度日本市場用户增長的持續疲軟。Pairs的新任首席執行官山本龍馬正在積極重新評估該品牌的戰略,以改善渠道頂部的趨勢。重要的是,我們相信,Pairs將很快能夠首次在日本電視上進行營銷,我們預計這將有助於進一步削弱約會應用程序的污名化並促進日本的用户趨勢。
常青與新興
在過去的六個月中,我們在統一電子電氣業務方面取得了長足的進步,使我們圍繞一個戰略願景保持一致,我們相信這將使我們為長期成功做好準備。
我們的新興品牌正在通過孵化以及諸如The League® 之類的小規模有針對性的收購進行新的賭注。多年來,這種 “購買並建造” 策略一直是Match Group成功的關鍵組成部分。新興品牌團隊專注於開發針對服務不足的人羣的新型創新應用程序。儘管還處於起步階段,但我們相信這些努力可以幫助吸引新的受眾並推動增長,正如我們在Chispa™ 和BLK® 中所看到的那樣。最新的作品是Archer™,這是一款針對男同性戀、雙性戀和酷兒男性的全新社交優先約會應用程序。
Archer最近在紐約市推出,預計到年底將在全國上市,最初的重點是用户增長,而不是貨幣化。也就是説,同性戀約會代表了大約5億美元的機會,我們相信Archer完全有能力有效解決這個服務不足的領域。
我們的Evergreen品牌正處於減少重複功能並遷移到一個共享技術平臺的早期階段,同時仍保持每個品牌獨特的用户體驗。我們已經成功地將兩個品牌遷移到一個平臺,並計劃到2025年將它們全部遷移到一個平臺上。通過創建更靈活、更靈活的共享架構,每個品牌都可以更有效地利用整個 E&E 組織的優勢,更快地獲得全方位的資源、工具和服務。由於這些結構性變革,我們預計將在未來兩年內節省大量運營成本。
比賽組的人工智能
與許多行業一樣,Match Group有很大的機會從人工智能的進步中受益。如上所述,Match Group已經在Hyperconnect和Tinder擁有豐富的人工智能經驗和能力,Tinder自2019年以來一直在匹配算法、銷售以及信任和安全工作中使用人工智能。通過利用我們的技術資源、無與倫比的規模和投資組合的廣度,我們相信我們可以引領人工智能領域的發展。
Match Group已激活了我們品牌的多個團隊,開始研究應用最新的AI技術來幫助解決關鍵的約會痛點.這些團隊已經能夠快速開發新功能,預計將在接下來的兩個季度內推出許多初始功能。其中包括幫助用户選擇最佳照片,以及利用人工智能來突出為什麼給定的個人資料可能很匹配.我們還在開發更大規模的人工智能項目,這些項目可以更全面地改善端到端的約會體驗。隨着這些計劃的進展,我們將分享更多有關這些計劃的信息。
我們還在分析哪些額外的人工智能投資和整體運營方法的變化可能具有戰略吸引力。隨着我們將更多的人工智能技術整合到用户體驗中,我們將重點關注真實性,並始終首先考慮道德和隱私標準。
財務展望
我們預計第三季度的總收入為8.75億至8.85億美元,與22年第三季度相比,同比增長8%至9%。
對於Tinder,我們預計2022年第三季度直接收入將同比增長近10%。隨着Tinder的23年上半年收入計劃繼續保持勢頭,再加上更強勁的用户增長和更好的產品體驗,我們相信Tinder可以在第四季度實現穩健的兩位數的同比直接收入增長。
在Hinge,我們預計第三季度直接收入的同比增長將進一步加速,因為核心市場用户增長、歐洲擴張以及新的貨幣化舉措推動了該業務的收入增長。
在MG Asia各地,我們預計第三季度直接收入同比將出現低個位數的下降,Hyperconnect的業績持續改善,但Pairs的表現沒有顯著變化。
在電子電氣領域,我們預計直接收入同比將出現低個位數的下降。
在第三季度,我們預計Match Group AOI為3.20億至3.25億美元,同比增長13%至14%,區間中點的利潤率為37%。隨着我們加快對成長型業務(包括Tinder和Hinge)以及Archer和The League等新投注的投資,我們預計第三季度營銷支出佔總收入的比例將高於歷史水平。
鑑於Tinder的收入加速和全公司的成本紀律,Match Group有望在全年實現比2022年更高的AOI利潤率。
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| | 總收入 | | 調整後的營業收入 |
Q3 2023 | | 8.75 億至 8.85 億美元 | | 3.2 億至 3.25 億美元 |
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電話會議
Match Group將於美國東部時間2023年8月2日星期三上午8點30分舉行電話會議,回答有關其第二季度財務業績的問題。本次電話會議將包括披露某些信息,包括前瞻性信息,這些信息可能對投資者對Match Group業務的理解至關重要。直播將在Match Group的投資者關係網站 https://ir.mtch.com 上向公眾開放。
財務業績
收入和關鍵驅動因素
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| 截至6月30日的三個月 | | |
| 2023 | | 2022 | | 改變 |
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| (以千計,RPP 除外) | | |
收入 | | | | | |
直接收入: | | | | | |
美洲 | $ | 429,946 | | | $ | 408,730 | | | 5% |
歐洲 | 227,718 | | | 208,471 | | | 9% |
亞太地區及其他 | 158,472 | | | 162,952 | | | (3)% |
直接收入總額 | 816,136 | | | 780,153 | | | 5% |
間接收入 | 13,416 | | | 14,360 | | | (7)% |
總收入 | $ | 829,552 | | | $ | 794,513 | | | 4% |
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直接收入 | | | | | |
Tinder | $ | 474,746 | | | $ | 449,095 | | | 6% |
鉸鏈 | 90,331 | | | 67,141 | | | 35% |
MG 亞洲 | 76,605 | | | 79,646 | | | (4)% |
常青與新興 | 174,454 | | | 184,271 | | | (5)% |
直接收入總額 | $ | 816,136 | | | $ | 780,153 | | | 5% |
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付款人 | | | | | |
美洲 | 7,717 | | | 8,225 | | | (6)% |
歐洲 | 4,417 | | | 4,564 | | | (3)% |
亞太地區及其他 | 3,496 | | | 3,606 | | | (3)% |
付款人總數 | 15,630 | | | 16,395 | | | (5)% |
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每位付款人的收入(“RPP”) | | | | | |
美洲 | $ | 18.57 | | | $ | 16.56 | | | 12% |
歐洲 | $ | 17.18 | | | $ | 15.23 | | | 13% |
亞太地區及其他 | $ | 15.11 | | | $ | 15.06 | | | —% |
RPP 總額 | $ | 17.41 | | | $ | 15.86 | | | 10% |
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營業收入(虧損)和調整後營業收入
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| 截至6月30日的三個月 | | |
| 2023 | | 2022 | | 改變 |
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| (以千計) | | |
營業收入(虧損) | $ | 214,796 | | | $ | (10,081) | | | NM |
營業收入(虧損)利潤率 | 26 | % | | (1 | %) | | 27.2 點積分 |
調整後的營業收入 | $ | 301,313 | | | $ | 285,713 | | | 5% |
調整後的營業收入利潤率 | 36 | % | | 36 | % | | 0.4 個積分 |
運營成本和費用
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| Q2 2023 | | 佔收入的百分比 | | Q2 2022 | | 佔收入的百分比 | | 改變 |
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| (以千計) | | |
收入成本 | $ | 250,294 | | | 30% | | $ | 240,840 | | | 30% | | 4% |
銷售和營銷費用 | 136,597 | | | 16% | | 125,679 | | | 16% | | 9% |
一般和管理費用 | 107,698 | | | 13% | | 110,638 | | | 14% | | (3)% |
產品開發費用 | 94,287 | | | 11% | | 86,410 | | | 11% | | 9% |
折舊 | 14,565 | | | 2% | | 11,488 | | | 1% | | 27% |
無形資產的減值和攤銷 | 11,315 | | | 1% | | 229,539 | | | 29% | | (95)% |
運營成本和支出總額 | $ | 614,756 | | | 74% | | $ | 804,594 | | | 101% | | (24)% |
流動性和資本資源
在截至2023年6月30日的六個月中,我們創造了3.3億美元的運營現金流和2.92億美元的自由現金流,這兩者都受到現金收據時機的不利影響。
在截至2023年6月30日的季度中,我們在交易日以3,300萬美元的價格回購了100萬股普通股,平均價格為31.84美元。截至2023年8月1日,根據我們先前宣佈的股票回購計劃,Match Group股票的總價值仍為9.67億美元。
截至2023年6月30日,我們有7.41億美元的現金及現金等價物和短期投資以及39億美元的長期債務,其中35億美元是固定利率債務,包括12億美元的可交換優先票據。截至2023年6月30日,我們的7.5億美元循環信貸額度尚未提取。截至2023年6月30日,Match Group過去十二個月的槓桿率4按總額計算為3.4倍,按淨額計算為2.8倍。
所得税
我們在2023年第二季度記錄了4100萬美元的所得税準備金,有效税率為23%。2022年第二季度,所得税優惠為800萬美元。
4 槓桿是使用非公認會計準則衡量標準調整後營業收入作為分母計算的。有關每個期間的非公認會計準則指標的對賬,請參閲第21頁。
GAAP 財務報表
合併運營報表
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| 截至6月30日的三個月 | | 截至6月30日的六個月 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
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| (以千計,每股數據除外) |
收入 | $ | 829,552 | | | $ | 794,513 | | | $ | 1,616,676 | | | $ | 1,593,144 | |
運營成本和支出: | | | | | | | |
收入成本(不包括下文單獨顯示的折舊) | 250,294 | | | 240,840 | | | 490,304 | | | 477,076 | |
銷售和營銷費用 | 136,597 | | | 125,679 | | | 273,956 | | | 277,567 | |
一般和管理費用 | 107,698 | | | 110,638 | | | 198,309 | | | 211,343 | |
產品開發費用 | 94,287 | | | 86,410 | | | 192,473 | | | 165,204 | |
折舊 | 14,565 | | | 11,488 | | | 25,117 | | | 21,985 | |
無形資產的減值和攤銷 | 11,315 | | | 229,539 | | | 23,432 | | | 242,232 | |
運營成本和支出總額 | 614,756 | | | 804,594 | | | 1,203,591 | | | 1,395,407 | |
營業收入(虧損) | 214,796 | | | (10,081) | | | 413,085 | | | 197,737 | |
利息支出 | (39,742) | | | (35,623) | | | (79,093) | | | (70,519) | |
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其他收入,淨額 | 3,432 | | | 5,291 | | | 6,824 | | | 6,109 | |
所得税前收益(虧損) | 178,486 | | | (40,413) | | | 340,816 | | | 133,327 | |
所得税(準備金)補助 | (41,141) | | | 8,048 | | | (82,780) | | | 14,915 | |
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淨收益(虧損) | 137,345 | | | (32,365) | | | 258,036 | | | 148,242 | |
歸屬於非控股權益的淨虧損 | — | | | 507 | | | 118 | | | 433 | |
歸屬於Match Group, Inc. 股東的淨收益(虧損) | $ | 137,345 | | | $ | (31,858) | | | $ | 258,154 | | | $ | 148,675 | |
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歸屬於Match Group, Inc. 股東的每股淨收益(虧損): | | | | | | | |
基本 | $ | 0.49 | | | $ | (0.11) | | | $ | 0.93 | | | $ | 0.52 | |
稀釋 | $ | 0.48 | | | $ | (0.11) | | | $ | 0.89 | | | $ | 0.50 | |
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已發行基本股數 | 278,133 | | | 285,126 | | | 278,693 | | | 284,794 | |
攤薄後的已發行股份 | 295,002 | | | 285,126 | | | 295,823 | | | 298,698 | |
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按職能劃分的股票薪酬支出: | | | | | | | |
收入成本 | $ | 1,673 | | | $ | 1,558 | | | $ | 2,990 | | | $ | 3,107 | |
銷售和營銷費用 | 2,558 | | | 2,166 | | | 4,471 | | | 3,819 | |
一般和管理費用 | 28,088 | | | 30,032 | | | 41,205 | | | 53,931 | |
產品開發費用 | 28,318 | | | 21,011 | | | 53,534 | | | 36,205 | |
股票薪酬支出總額 | $ | 60,637 | | | $ | 54,767 | | | $ | 102,200 | | | $ | 97,062 | |
合併資產負債表
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| 2023年6月30日 | | 2022年12月31日 |
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| (以千計) |
資產 | | | |
現金和現金等價物 | $ | 732,567 | | | $ | 572,395 | |
短期投資 | 8,349 | | | 8,723 | |
應收賬款,淨額 | 272,308 | | | 191,940 | |
| | | |
| | | |
其他流動資產 | 115,706 | | | 109,327 | |
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流動資產總額 | 1,128,930 | | | 882,385 | |
| | | |
| | | |
財產和設備,淨額 | 191,125 | | | 176,136 | |
善意 | 2,303,181 | | | 2,348,366 | |
無形資產,淨額 | 326,232 | | | 357,747 | |
遞延所得税 | 247,814 | | | 276,947 | |
| | | |
其他非流動資產 | 141,745 | | | 141,183 | |
| | | |
總資產 | $ | 4,339,027 | | | $ | 4,182,764 | |
| | | |
負債和股東權益 | | | |
負債 | | | |
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應付賬款 | $ | 8,004 | | | $ | 13,699 | |
遞延收入 | 243,933 | | | 252,718 | |
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| | | |
應計費用和其他流動負債 | 282,221 | | | 289,937 | |
| | | |
流動負債總額 | 534,158 | | | 556,354 | |
| | | |
長期債務,淨額 | 3,838,943 | | | 3,835,726 | |
應繳所得税 | 11,551 | | | 13,282 | |
遞延所得税 | 28,835 | | | 32,631 | |
| | | |
| | | |
其他長期負債 | 103,056 | | | 103,652 | |
| | | |
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可贖回的非控制性權益 | — | | | — | |
| | | |
承付款和意外開支 | | | |
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股東權益 | | | |
普通股 | 289 | | | 287 | |
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額外的實收資本 | 8,392,805 | | | 8,273,637 | |
留存赤字 | (7,524,414) | | | (7,782,568) | |
累計其他綜合虧損 | (418,793) | | | (369,182) | |
庫存股 | (627,814) | | | (482,049) | |
Total Match Group, Inc. 股 | (177,927) | | | (359,875) | |
非控股權益 | 411 | | | 994 | |
股東權益總額 | (177,516) | | | (358,881) | |
負債總額和股東權益 | $ | 4,339,027 | | | $ | 4,182,764 | |
合併現金流量表
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
| 2023 | | 2022 |
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| (以千計) |
來自經營活動的現金流: | | | |
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淨收益 | $ | 258,036 | | | $ | 148,242 | |
為使淨收益與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整: | | | |
股票薪酬支出 | 102,200 | | | 97,062 | |
折舊 | 25,117 | | | 21,985 | |
無形資產的減值和攤銷 | 23,432 | | | 242,232 | |
遞延所得税 | 26,627 | | | (32,663) | |
| | | |
| | | |
其他調整數,淨額 | 6,912 | | | 1,693 | |
資產和負債的變化 | | | |
應收賬款 | (83,074) | | | 934 | |
其他資產 | 2,128 | | | 30,562 | |
應付賬款和其他負債 | (27,988) | | | (476,056) | |
應付所得税和應收所得税 | 4,001 | | | (15,089) | |
遞延收入 | (7,526) | | | 1,062 | |
經營活動提供的淨現金 | 329,865 | | | 19,964 | |
來自投資活動的現金流: | | | |
| | | |
資本支出 | (37,457) | | | (27,305) | |
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| | | |
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| | | |
| | | |
其他,淨額 | 89 | | | 1,787 | |
用於投資活動的淨現金 | (37,368) | | | (25,518) | |
來自融資活動的現金流: | | | |
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| | | |
結算可交換票據的付款 | — | | | (94,252) | |
可交換票據套期保值結算的收益 | — | | | 52,623 | |
結算與可交換票據相關的認股權證的款項 | — | | | (7,482) | |
| | | |
| | | |
根據股票獎勵發行普通股的收益 | 15,816 | | | 16,356 | |
代表員工就淨結算的股票獎勵支付的預扣税 | (2,580) | | | (101,089) | |
| | | |
| | | |
| | | |
購買庫存股票 | (145,108) | | | (190,980) | |
| | | |
購買非控股權益 | (1,872) | | | (10,554) | |
| | | |
| | | |
其他,淨額 | — | | | 10 | |
用於融資活動的淨現金 | (133,744) | | | (335,368) | |
提供的現金總額(已使用) | 158,753 | | | (340,922) | |
| | | |
| | | |
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| | | |
匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響 | 1,421 | | | (10,786) | |
現金、現金等價物和限制性現金的淨增加(減少) | 160,174 | | | (351,708) | |
期初的現金、現金等價物和限制性現金 | 572,516 | | | 815,512 | |
期末現金、現金等價物和限制性現金 | $ | 732,690 | | | $ | 463,804 | |
每股收益(虧損)
下表列出了歸屬於Match Group股東的基本和攤薄後每股收益(虧損)的計算:
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三個月 |
| 2023 | | 2022 |
| 基本 | | 稀釋 | | 基本 | | 稀釋 |
| | | | | | | |
| (以千計,每股數據除外) |
分子 | | | | | | | |
淨收益(虧損) | $ | 137,345 | | | $ | 137,345 | | | $ | (32,365) | | | $ | (32,365) | |
歸屬於非控股權益的淨虧損 | — | | | — | | | 507 | | | 507 | |
子公司攤薄型證券的影響 | — | | | (34) | | | — | | | — | |
攤薄型可交換優先票據的利息,扣除税款 | — | | | 3,179 | | | — | | | — | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
歸屬於Match Group, Inc. 股東的淨收益(虧損) | $ | 137,345 | | | $ | 140,490 | | | $ | (31,858) | | | $ | (31,858) | |
| | | | | | | |
分母 | | | | | | | |
已發行基本股的加權平均值 | 278,133 | | | 278,133 | | | 285,126 | | | 285,126 | |
稀釋性證券 | — | | | 3,472 | | | — | | | — | |
可交換優先票據的攤薄股份(如果轉換) | — | | | 13,397 | | | — | | | — | |
每股收益的分母——加權平均股 | 278,133 | | | 295,002 | | | 285,126 | | | 285,126 | |
| | | | | | | |
每股收益(虧損): | | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
歸屬於Match Group, Inc. 股東的每股收益(虧損) | $ | 0.49 | | | $ | 0.48 | | | $ | (0.11) | | | $ | (0.11) | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
| 2023 | | 2022 |
| 基本 | | 稀釋 | | 基本 | | 稀釋 |
| | | | | | | |
| (以千計,每股數據除外) |
分子 | | | | | | | |
淨收益 | $ | 258,036 | | | $ | 258,036 | | | $ | 148,242 | | | $ | 148,242 | |
歸屬於非控股權益的淨虧損 | 118 | | | 118 | | | 433 | | | 433 | |
子公司攤薄型證券的影響 | — | | | (64) | | | — | | | (153) | |
攤薄型可交換優先票據的利息,扣除税款 | — | | | 6,357 | | | — | | | 2,218 | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
歸屬於Match集團公司股東的淨收益 | $ | 258,154 | | | $ | 264,447 | | | $ | 148,675 | | | $ | 150,740 | |
| | | | | | | |
分母 | | | | | | | |
已發行基本股的加權平均值 | 278,693 | | | 278,693 | | | 284,794 | | | 284,794 | |
稀釋性證券 | — | | | 3,733 | | | — | | | 5,949 | |
可交換優先票據的攤薄股份(如果轉換) | — | | | 13,397 | | | — | | | 7,955 | |
每股收益的分母——加權平均股 | 278,693 | | | 295,823 | | | 284,794 | | | 298,698 | |
| | | | | | | |
每股收益: | | | | | | | |
| | | | | | | |
| | | | | | | |
歸屬於Match Group, Inc.股東的每股收益 | $ | 0.93 | | | $ | 0.89 | | | $ | 0.52 | | | $ | 0.50 | |
趨勢指標
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | 2022 | | 2023 | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | Q1 | | Q2 | | Q3 | | Q4 | | Q1 | | Q2 | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
收入(以百萬為單位,可能會出現舍入差異) | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
直接收入 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
美洲 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | $ | 400.0 | | | $ | 408.7 | | | $ | 413.8 | | | $ | 406.6 | | | $ | 405.9 | | | $ | 429.9 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
歐洲 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 215.3 | | | 208.5 | | | 214.8 | | | 210.3 | | | 212.5 | | | 227.7 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
亞太地區及其他 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 168.5 | | | 163.0 | | | 166.6 | | | 154.2 | | | 156.0 | | | 158.5 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
直接收入總額 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 783.8 | | | 780.2 | | | 795.1 | | | 771.1 | | | 774.4 | | | 816.1 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
間接收入 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 14.8 | | | 14.4 | | | 14.4 | | | 15.1 | | | 12.7 | | | 13.4 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
總收入 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | $ | 798.6 | | | $ | 794.5 | | | $ | 809.5 | | | $ | 786.2 | | | $ | 787.1 | | | $ | 829.6 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
直接收入(以百萬計,可能會出現四捨五入的差異) | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
Tinder | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | $ | 441.0 | | | $ | 449.1 | | | $ | 460.2 | | | $ | 444.2 | | | $ | 441.1 | | | $ | 474.7 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
鉸鏈 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 65.0 | | | 67.1 | | | 74.4 | | | 77.2 | | | 82.8 | | | 90.3 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
MG 亞洲 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 87.2 | | | 79.6 | | | 80.6 | | | 74.3 | | | 75.7 | | | 76.6 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
常青與新興 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 190.7 | | | 184.3 | | | 180.0 | | | 175.4 | | | 174.9 | | | 174.5 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
直接收入總額 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | $ | 783.8 | | | $ | 780.2 | | | $ | 795.1 | | | $ | 771.1 | | | $ | 774.4 | | | $ | 816.1 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
付款人(千人) | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
美洲 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 8,159 | | | 8,225 | | | 8,233 | | | 8,059 | | | 7,989 | | | 7,717 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
歐洲 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 4,732 | | | 4,564 | | | 4,648 | | | 4,451 | | | 4,397 | | | 4,417 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
亞太地區及其他 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 3,443 | | | 3,606 | | | 3,667 | | | 3,555 | | | 3,488 | | | 3,496 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
付款人總數 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 16,334 | | | 16,395 | | | 16,548 | | | 16,065 | | | 15,874 | | | 15,630 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
RPP | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
美洲 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | $ | 16.34 | | | $ | 16.56 | | | $ | 16.75 | | | $ | 16.81 | | | $ | 16.94 | | | $ | 18.57 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
歐洲 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | $ | 15.17 | | | $ | 15.23 | | | $ | 15.40 | | | $ | 15.75 | | | $ | 16.11 | | | $ | 17.18 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
亞太地區及其他 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | $ | 16.32 | | | $ | 15.06 | | | $ | 15.14 | | | $ | 14.46 | | | $ | 14.91 | | | $ | 15.11 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
RPP 總額 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | $ | 16.00 | | | $ | 15.86 | | | $ | 16.02 | | | $ | 16.00 | | | $ | 16.26 | | | $ | 17.41 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
公認會計原則與非公認會計準則指標的對賬
淨收益(虧損)與調整後營業收入的對賬
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三個月 | | 截至6月30日的六個月 |
| 2023 | | 2022 | | 2023 | | 2022 |
| | | | | | | |
| (千美元) |
歸屬於Match Group, Inc. 股東的淨收益(虧損) | $ | 137,345 | | | $ | (31,858) | | | $ | 258,154 | | | $ | 148,675 | |
重新添加: | | | | | | | |
歸屬於非控股權益的淨虧損 | — | | | (507) | | | (118) | | | (433) | |
| | | | | | | |
所得税準備金(福利) | 41,141 | | | (8,048) | | | 82,780 | | | (14,915) | |
其他收入,淨額 | (3,432) | | | (5,291) | | | (6,824) | | | (6,109) | |
利息支出 | 39,742 | | | 35,623 | | | 79,093 | | | 70,519 | |
營業收入(虧損) | 214,796 | | | (10,081) | | | 413,085 | | | 197,737 | |
股票薪酬支出 | 60,637 | | | 54,767 | | | 102,200 | | | 97,062 | |
折舊 | 14,565 | | | 11,488 | | | 25,117 | | | 21,985 | |
無形資產的減值和攤銷 | 11,315 | | | 229,539 | | | 23,432 | | | 242,232 | |
| | | | | | | |
調整後的營業收入 | $ | 301,313 | | | $ | 285,713 | | | $ | 563,834 | | | $ | 559,016 | |
| | | | | | | |
收入 | $ | 829,552 | | | $ | 794,513 | | | $ | 1,616,676 | | | $ | 1,593,144 | |
營業收入(虧損)利潤率 | 26 | % | | (1 | %) | | 26 | % | | 12 | % |
調整後的營業收入利潤率 | 36 | % | | 36 | % | | 35 | % | | 35 | % |
槓桿比率中使用的淨收益與調整後營業收入的對賬
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | 十二個月已結束 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | 6/30/2023 |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | (以千計) |
歸屬於Match集團公司股東的淨收益 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | $ | 471,425 | |
重新添加: | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
歸屬於非控股權益的淨虧損 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | (1,712) | |
已終止業務的虧損,扣除税款 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 2,211 | |
所得税準備金 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 113,056 | |
其他收入,淨額 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | (8,748) | |
利息支出 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 154,121 | |
營業收入 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 730,353 | |
股票薪酬支出 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 209,018 | |
折舊 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 46,726 | |
無形資產的減值和攤銷 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | 147,457 | |
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
調整後的營業收入 | | | | | | | | | | | | | | | | | | | $ | 1,133,554 | |
運營現金流與自由現金流的對賬
| | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的六個月 |
| 2023 | | 2022 |
| | | |
| (以千計) |
經營活動提供的淨現金 | $ | 329,865 | | | $ | 19,964 | |
資本支出 | (37,457) | | | (27,305) | |
自由現金流 | $ | 292,408 | | | $ | (7,341) | |
預測營業收入與調整後營業收入的對賬
| | | | | | | | | | | |
| 截至9月30日的三個月 |
| 2023 | | 2022 |
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| (以百萬計) |
營業收入 | 233 至 238 美元 | | $211 |
股票薪酬支出 | 61 | | 53 | |
無形資產的折舊和攤銷 | 26 | | 20 | |
調整後的營業收入 | 320 到 325 美元 | | $284 |
GAAP 收入與非 GAAP 收入的對賬,不包括外匯影響
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| 截至6月30日的三個月 | | 截至6月30日的六個月 |
| 2023 | | $ Change | | % 變化 | | 2022 | | 2023 | | $ Change | | % 變化 | | 2022 |
| | | | | | | | | | | | | | | |
| (以百萬美元計,可能會出現四捨五入的差異) |
收入,如報告所示 | $ | 829.6 | | | $ | 35.0 | | | 4% | | $ | 794.5 | | | $ | 1,616.7 | | | $ | 23.5 | | | 1% | | $ | 1,593.1 | |
外匯效應 | 14.4 | | | | | | | | | 48.9 | | | | | | | |
收入,不包括外匯影響 | $ | 843.9 | | | $ | 49.4 | | | 6% | | $ | 794.5 | | | $ | 1,665.6 | | | $ | 72.5 | | | 5% | | $ | 1,593.1 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
報告的直接收入總額 | $ | 816.1 | | | $ | 36.0 | | | 5% | | $ | 780.2 | | | $ | 1,590.6 | | | $ | 26.6 | | | 2% | | $ | 1,564.0 | |
外匯效應 | 14.3 | | | | | | | | | 48.5 | | | | | | | |
直接收入總額,不包括外匯影響 | $ | 830.4 | | | $ | 50.2 | | | 6% | | $ | 780.2 | | | $ | 1,639.1 | | | $ | 75.1 | | | 5% | | $ | 1,564.0 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
據報道,美洲直接收入 | $ | 429.9 | | | $ | 21.2 | | | 5% | | $ | 408.7 | | | $ | 835.9 | | | $ | 27.2 | | | 3% | | $ | 808.7 | |
外匯效應 | 3.7 | | | | | | | | | 7.7 | | | | | | | |
美洲直接收入,不包括外匯影響 | $ | 433.7 | | | $ | 24.9 | | | 6% | | $ | 408.7 | | | $ | 843.6 | | | $ | 34.9 | | | 4% | | $ | 808.7 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
歐洲直接收入,如報告 | $ | 227.7 | | | $ | 19.2 | | | 9% | | $ | 208.5 | | | $ | 440.2 | | | $ | 16.4 | | | 4% | | $ | 423.8 | |
外匯效應 | (1.9) | | | | | | | | | 11.1 | | | | | | | |
歐洲直接收入,不包括外匯影響 | $ | 225.8 | | | $ | 17.3 | | | 8% | | $ | 208.5 | | | $ | 451.3 | | | $ | 27.5 | | | 6% | | $ | 423.8 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
亞太地區和其他直接收入,如報告 | $ | 158.5 | | | $ | (4.5) | | | (3)% | | $ | 163.0 | | | $ | 314.5 | | | $ | (17.0) | | | (5)% | | $ | 331.5 | |
外匯效應 | 12.5 | | | | | | | | | 29.7 | | | | | | | |
亞太地區和其他直接收入,不包括外匯影響 | $ | 171.0 | | | $ | 8.0 | | | 5% | | $ | 163.0 | | | $ | 344.2 | | | $ | 12.7 | | | 4% | | $ | 331.5 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
據報道,Tinder 直接收入 | $ | 474.7 | | | $ | 25.7 | | | 6% | | $ | 449.1 | | | $ | 915.9 | | | $ | 25.8 | | | 3% | | $ | 890.1 | |
外匯效應 | 7.7 | | | | | | | | | 27.4 | | | | | | | |
Tinder 直接收入,不包括外匯影響 | $ | 482.5 | | | $ | 33.4 | | | 7% | | $ | 449.1 | | | $ | 943.3 | | | $ | 53.2 | | | 6% | | $ | 890.1 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
據報道,Hinge Direct 收入 | $ | 90.3 | | | $ | 23.2 | | | 35% | | $ | 67.1 | | | $ | 173.1 | | | $ | 41.0 | | | 31% | | $ | 132.1 | |
外匯效應 | 0.6 | | | | | | | | | 2.2 | | | | | | | |
Hinge 直接收入,不包括外匯影響 | $ | 90.9 | | | $ | 23.8 | | | 35% | | $ | 67.1 | | | $ | 175.3 | | | $ | 43.2 | | | 33% | | $ | 132.1 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
據報道,MG 亞洲直接收入 | $ | 76.6 | | | $ | (3.0) | | | (4)% | | $ | 79.6 | | | $ | 152.3 | | | $ | (14.6) | | | (9)% | | $ | 166.9 | |
外匯效應 | 5.5 | | | | | | | | | 14.5 | | | | | | | |
MG Asia 直接收入,不包括外匯影響 | $ | 82.1 | | | $ | 2.5 | | | 3% | | $ | 79.6 | | | $ | 166.8 | | | $ | (0.1) | | | —% | | $ | 166.9 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
E&E 直接收入,如報告所示 | $ | 174.5 | | | $ | (9.8) | | | (5)% | | $ | 184.3 | | | $ | 349.3 | | | $ | (25.6) | | | (7)% | | $ | 374.9 | |
外匯效應 | 0.5 | | | | | | | | | 4.3 | | | | | | | |
E&E 直接收入,不包括外匯影響 | $ | 174.9 | | | $ | (9.4) | | | (5)% | | $ | 184.3 | | | $ | 353.7 | | | $ | (21.2) | | | (6)% | | $ | 374.9 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
據報道,不包括Tinder Direct Recoune的所有其他品牌 | $ | 341.4 | | | $ | 10.3 | | | 3% | | $ | 331.1 | | | $ | 674.7 | | | $ | 0.8 | | | —% | | $ | 673.9 | |
外匯效應 | 6.6 | | | | | | | | | 21.1 | | | | | | | |
所有其他品牌,不包括Tinder Direct Recoune,不包括外匯影響 | $ | 348.0 | | | $ | 16.9 | | | 5% | | $ | 331.1 | | | $ | 695.8 | | | $ | 21.9 | | | 3% | | $ | 673.9 | |
GAAP 收入與非 GAAP 收入的對賬,不包括外匯影響(每位付款人收入)
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 截至6月30日的三個月 | | 截至6月30日的六個月 |
| 2023 | | $ Change | | % 變化 | | 2022 | | 2023 | | $ Change | | % 變化 | | 2022 |
| | | | | | | | | | | | | | | |
據報道,RPP | $ | 17.41 | | | $ | 1.55 | | | 10% | | $ | 15.86 | | | $ | 16.83 | | | $ | 0.90 | | | 6% | | $ | 15.93 | |
外匯效應 | 0.30 | | | | | | | | | 0.51 | | | | | | | |
RPP,不包括外匯影響 | $ | 17.71 | | | $ | 1.85 | | | 12% | | $ | 15.86 | | | $ | 17.34 | | | $ | 1.41 | | | 9% | | $ | 15.93 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
據報道,美洲 RPP | $ | 18.57 | | | $ | 2.01 | | | 12% | | $ | 16.56 | | | $ | 17.74 | | | $ | 1.29 | | | 8% | | $ | 16.45 | |
外匯效應 | 0.16 | | | | | | | | | 0.16 | | | | | | | |
美洲的RPP,不包括外匯影響 | $ | 18.73 | | | $ | 2.17 | | | 13% | | $ | 16.56 | | | $ | 17.90 | | | $ | 1.45 | | | 9% | | $ | 16.45 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
據報道,歐洲 RPP | $ | 17.18 | | | $ | 1.95 | | | 13% | | $ | 15.23 | | | $ | 16.65 | | | $ | 1.45 | | | 10% | | $ | 15.20 | |
外匯效應 | (0.14) | | | | | | | | | 0.42 | | | | | | | |
歐洲RPP,不包括外匯影響 | $ | 17.04 | | | $ | 1.81 | | | 12% | | $ | 15.23 | | | $ | 17.07 | | | $ | 1.87 | | | 12% | | $ | 15.20 | |
| | | | | | | | | | | | | | | |
據報道,亞太地區和其他 RPP | $ | 15.11 | | | $ | 0.05 | | | —% | | $ | 15.06 | | | $ | 15.01 | | | $ | (0.67) | | | (4)% | | $ | 15.68 | |
外匯效應 | 1.19 | | | | | | | | | 1.42 | | | | | | | |
亞太地區和其他RPP,不包括外匯影響 | $ | 16.30 | | | $ | 1.24 | | | 8% | | $ | 15.06 | | | $ | 16.43 | | | $ | 0.75 | | | 5% | | $ | 15.68 | |
稀釋證券
Match Group擁有不同批次的稀釋性證券。下表詳細列出了這些證券及其潛在的攤薄影響(百萬股;可能會出現四捨五入的差異)。
| | | | | | | | | | | | | | | | | | | |
| 平均行權價格 | | 7/28/2023 | | |
股票價格 | | | $45.60 | | | | | | | | |
絕對份額 | | | 278.1 | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
股權獎勵 | | | | | | | | | | | |
選項 | $18.06 | | 1.7 | | | | | | | | |
RSU 和子公司計價的股票獎勵 | | | 10.3 | | | | | | | | |
攤薄總額——股權獎勵 | | | 12.0 | | | | | | | | |
未履行的認股 | | | | | | | | | | | |
認股權證將於2026年9月15日到期(660萬份未兑現) | $134.76 | | — | | | | | | | | |
認股權證將於 2030 年 4 月 15 日到期(680 萬份已發行) | $134.82 | | — | | | | | | | | |
攤薄總額-未兑現認股權證 | | | — | | | | | | | | |
| | | | | | | | | | | |
總稀釋度 | | | 12.0 | | | | | | | | |
% 稀釋度 | | | 4.1% | | | | | | | | |
攤薄後已發行股票總額 | | | 290.1 | | | | | | | | |
______________________
上述攤薄型證券列報是使用下述方法和假設計算得出的;這些方法和假設與根據國庫股法計算的公認會計原則攤薄不同。
期權—上表假設期權行使價用於回購Match Group股票。
限制性股票單位和子公司計價的股票獎勵 — 上表假設限制性股票單位是完全稀釋的。所有基於績效和基於市場的獎勵都反映了根據當前表現或市場估計將歸屬的預期股份。該表假設子公司計價股票獎勵的公允價值估計值與截至2023年6月30日用於公認會計原則目的的價值相比沒有變化。
可交換優先票據——公司有兩個系列的可交換優先票據已發行。如果進行交換,每個系列的可交換優先票據都可以以現金、股票或現金和股票的組合進行結算。在每次發行可交換優先票據時,公司購買的看漲期權的行使價等於每個系列可交換優先票據(“票據對衝”)的交易價格,可用於抵消每個系列可交換優先票據的攤薄。上表中沒有反映任何可交換優先票據的攤薄情況,因為公司打算用等於票據面金額的現金結算可交換優先票據;任何已發行的股票都將被行使票據對衝時收到的股份所抵消。
認股權證——在發行每批可交換優先票據時,公司還出售了相當數量的認股權證,行使價反映在上表中。假設行使認股權證產生的現金用於回購Match Group股票,由此產生的淨攤薄(如果有)反映在上表中。
非公認會計準則財務指標
Match Group報告調整後的營業收入、調整後的營業收入利潤率、自由現金流和不包括外匯影響的收入,所有這些都是美國公認會計原則(“GAAP”)的補充指標。調整後的營業收入、調整後的營業收入利潤率和自由現金流指標是我們評估業務績效的主要指標之一,我們的內部預算是以此為基礎的,也是管理層補償的基礎。與前幾個時期相比,不包括外匯影響的收入為評估我們的業務表現提供了一個可比的框架,不受匯率差異的影響。我們認為,投資者應該可以使用我們在分析業績時使用的相同工具集。除了根據公認會計原則編制的業績外,還應考慮這些非公認會計準則指標,但不應將其視為公認會計原則業績的替代或優於 GAAP 業績。Match Group努力通過提供可比的GAAP指標和對賬項目的描述(包括量化此類項目)來彌補所提出的非公認會計準則指標的侷限性,以得出非公認會計準則指標。我們鼓勵投資者研究公認會計原則和非公認會計準則指標之間的協調調整,我們將在下文中介紹。中期業績不一定代表全年可能出現的預期結果。
非公認會計準則指標的定義
調整後的營業收入定義為營業收入不包括:(1)股票薪酬支出;(2)折舊;以及(3)收購相關項目,包括(i)無形資產的攤銷以及商譽和無形資產的減值(如果適用),以及(ii)因或有對價安排公允價值變動而確認的損益。我們認為調整後的營業收入對分析師和投資者很有用,因為該指標可以更有意義地比較我們的業績與競爭對手的業績。上述項目不包括在我們的調整後營業收入指標之外,因為它們本質上是非現金的。調整後的營業收入有一定的侷限性,因為它不包括某些支出。
調整後營業收入利潤率定義為調整後營業收入除以收入。我們認為,調整後的營業收入利潤率對分析師和投資者很有用,因為該指標可以對我們的業績與競爭對手的業績進行更有意義的比較。調整後的營業收入利潤率存在某些侷限性,因為它沒有考慮到某些支出對我們合併運營報表的影響。
自由現金流定義為經營活動提供的淨現金減去資本支出。我們認為自由現金流對投資者很有用,因為它代表了我們的運營業務產生的現金,然後才考慮非運營現金流動。自由現金流有一定的侷限性,因為它不代表該期間現金餘額的總增加或減少,也不代表全權支出的剩餘現金流。因此,我們認為評估自由現金流和合並現金流量表很重要。
我們將自由現金流視為衡量我們業務實力和業績的指標,而不是用於估值目的。在我們看來,將 “倍數” 應用於自由現金流是不恰當的,因為它受時間、季節性和一次性事件的影響。我們以現金管理業務,我們認為最大限度地利用現金至關重要,但我們的主要估值指標是調整後的營業收入。
不包括外匯影響的收入是通過使用上一期匯率折算本期收入來計算的。不包括外匯影響的收入的百分比變動是通過確定本期收入相對於上一期收入的變化來計算的,其中本期收入是使用上一期匯率折算的。我們認為,如果匯率變動很大,那麼由於Match Group的全球影響力,外匯匯率對Match Group的影響可能是理解同期比較的重要因素。由於我們的業績以美元公佈,隨着美元相對於其他貨幣的貶值,國際收入受到有利影響;而隨着美元相對於其他貨幣的走強,國際收入受到不利影響。我們認為,除了報告的收入外,列報的收入不包括外匯影響,有助於提高理解Match Group業績的能力,因為它排除了外匯波動的影響,而外匯波動不代表Match Group的核心經營業績。
不包括在我們的非公認會計準則指標之外的非現金支出
股票薪酬支出主要包括與授予股票期權、限制性股票單位、基於績效的限制性股票單位和基於市場的獎勵相關的支出。這些費用不以現金支付,我們使用庫存股法將相關股份包括在全面攤薄後的已發行股票中;但是,只有在適用的業績或市場條件得到滿足的情況下(假設報告期結束即應急期結束),基於績效的限制性股票單位和基於市場的獎勵才包括在內。如果基於股票的獎勵按淨額結算,我們將從當前資金中匯出所需的預扣税金額。
折舊是與我們的財產和設備相關的非現金支出,使用直線法計算,將折舊資產在預計使用壽命內分配給運營的成本,如果是租賃權改進,則為租賃期限(如果較短)。
無形資產的攤銷以及商譽和無形資產的減值是主要與收購相關的非現金支出。在收購時,被收購公司的可識別且永久存在的無形資產,例如客户名單、商品名稱和技術,將在其估計壽命內進行估值和攤銷。價值還分配給(i)收購的無限期無形資產,包括商品名稱和商標,以及(ii)商譽,無需攤銷。當無形資產或商譽的賬面價值超過其公允價值時,即記錄減值。我們認為,無形資產是被收購公司在收購前為創造價值而產生的成本,無形資產或商譽的相關攤銷和減值費用(如果適用)不是經商的持續成本。
其他定義
美洲包括北美洲、中美洲、南美洲和加勒比島嶼。
歐洲包括歐洲大陸、不列顛羣島、冰島、格陵蘭島和俄羅斯,但不包括土耳其(包括在亞太地區和其他地區)。
亞太地區和其他地區包括亞洲、澳大利亞、太平洋島嶼、中東和非洲。
Match Group Asia(“MG Asia”)由主要專注於亞洲的品牌組成,包括Pairs、Azar和Hakuna。
Evergreen & Emerging(“E&E”)主要由Match、Meetic、OkCupid、Plenty Of Fish、BLK、Chispa和The League品牌組成。
直接收入是直接從我們服務的最終用户那裏獲得的收入,包括訂閲和單點收入。
間接收入是指未直接從我們服務的最終用户那裏獲得的收入,幾乎所有收入都是廣告收入。
付款人是給定月份內品牌層面的獨特用户,我們從中獲得直接收入。當以季初至今或年初至今的值表示時,付款人代表所呈現的相應期間的月度價值的平均值。在合併層面上,當我們在給定月份內從多個品牌的同一個人那裏獲得收入時,可能會出現重複的付款人,因為我們無法在Match Group投資組合中識別不同品牌的唯一個人。
每位付款人收入(“RPP”)是指從付款人那裏獲得的平均月收入,等於一段時期的直接收入除以該期間的付款人,再除以該期間的月數。
按總額計算的槓桿率是按所涉期間的本金債務餘額除以調整後營業收入計算得出的。
淨槓桿率的計算方法是本金債務餘額減去所涉期間的現金和現金等價物以及短期投資,除以調整後的營業收入。
其他信息
根據1995年《私人證券訴訟改革法》發表的安全港聲明
這封信和我們的電話會議將於美國東部時間2023年8月2日上午8點30分舉行,可能包含1995年《私人證券訴訟改革法》所指的 “前瞻性陳述”。所有不是歷史事實的陳述都是 “前瞻性陳述”。使用 “預期”、“估計”、“預期”、“計劃” 和 “相信” 等詞語通常表示前瞻性陳述。這些前瞻性陳述包括與以下內容有關的陳述:Match Group的未來財務業績、Match Group的業務前景和戰略、預期趨勢以及其他類似事項。這些前瞻性陳述基於管理層對未來事件的當前預期和假設,這些預期和假設本質上會受到難以預測的不確定性、風險和情況變化的影響。實際結果可能與這些前瞻性陳述中包含的結果存在重大差異,原因有很多,其中包括:競爭、我們在更高的貨幣化服務上維持用户費率的能力、通過具有成本效益的營銷和相關努力吸引用户使用我們服務的能力、外幣匯率波動、我們通過第三方分發服務並抵消相關費用的能力、我們的系統和基礎設施(以及第三方)的完整性和可擴展性以及我們的能力及時且具有成本效益的方式使我們的系統適應變化,保護我們的系統免受網絡攻擊以及保護個人和機密用户信息的能力,與我們使用人工智能相關的風險,與我們的某些國際業務和收購有關的風險,與分離後我們與IAC的關係有關的某些風險,COVID-19 冠狀病毒等疫情爆發的影響,將Match Group與IAC分離所固有的風險,包括與之相關的不確定性等東西,税交易的處理、與收購Hyperconnect相關的不確定性,包括交易的預期收益、由交易引起或與之相關的任何訴訟,以及交易對Match Group業務的影響,以及通貨膨脹和其他宏觀經濟狀況。Match Group向美國證券交易委員會提交的文件中討論了其中某些風險以及其他風險和不確定性。可能不時出現其他未知或不可預測的因素,這些因素也可能對Match Group的業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。鑑於這些風險和不確定性,這些前瞻性陳述可能不準確。因此,您不應過分依賴這些前瞻性陳述,這些陳述僅反映了截至本信發出之日Match Group管理層的觀點。Match Group不承諾更新這些前瞻性陳述。
關於比賽組
Match Group(納斯達克股票代碼:MTCH)通過其投資組合公司成為數字技術的領先提供商,旨在幫助人們建立有意義的聯繫。我們的全球品牌組合包括Tinder®、Hinge®、Match®、Meetic®、OkCupid®、Paris™、PlentyOfFish®、Azar®、Hakuna® 等,每個品牌都是為了增加用户與他人建立聯繫的可能性而設計的。通過我們值得信賴的品牌,我們提供量身定製的服務,以滿足用户的不同偏好。我們的服務以 40 多種語言向世界各地的用户提供。
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