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		附件99.1

派拉蒙公司宣佈2023年第二季度業績

紐約-2023年7月31日-派拉蒙集團公司(紐約證券交易所代碼：PGRE)(以下簡稱“派拉蒙”或“公司”)今天提交了截至2023年6月30日的Form 10-Q季度報告，並報告了截至2023年6月30日的第二季度業績。

第二季度亮點：

運營結果：

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截至2023年6月30日的季度，普通股股東應佔淨虧損為4750萬美元，或每股稀釋後虧損0.22美元，而截至2022年6月30日的季度，普通股股東應佔淨虧損為40萬美元，或每股稀釋後虧損0.00美元。截至2023年6月30日的季度，普通股股東應佔淨虧損包括：(I)與未合併合資企業有關的非現金房地產減值虧損中我們應佔份額的2310萬美元，或每股攤薄0.11美元，以及(Ii)與先前宣佈的終止的SVB證券租賃和交出的摩根大通空間有關的總計1300萬美元的非現金直線應收租金沖銷，或每股攤薄0.06美元。

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截至2023年6月30日的季度，可歸屬於普通股股東的核心運營資金(“核心FFO”)為3870萬美元，或每股攤薄0.18美元，而截至2022年6月30日的季度為5360萬美元，或每股攤薄0.24美元。截至2023年6月30日的季度，可歸因於普通股股東的核心FFO包括總計1300萬美元的非現金直線應收租金沖銷，或每股稀釋後0.06美元，與先前宣佈的終止的SVB證券租約和交出的摩根大通空間有關。

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更新了2023年全年收益指引如下：

普通股股東的估計淨虧損預計在每股稀釋後0.28美元至0.24美元之間，而此前的估計為每股稀釋後0.11美元至0.07美元，按公司先前估計的中點計算，每股稀釋後淨虧損增加0.17美元。

普通股股東應佔的核心FFO預計在每股稀釋後0.84美元至0.88美元之間，而此前的估計為每股稀釋後0.90美元至0.94美元，按公司先前指引的中點計算，每股稀釋後收益減少0.06美元。

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截至2023年6月30日的季度，與去年同期相比，同店淨營業收入(NOI)下降了5.0%，同店現金NOI下降了4.7%。

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租賃了71,847平方英尺，其中公司份額為57,404平方英尺，租賃的加權平均初始租金為每平方英尺78.14美元。在租賃的71,847平方英尺中，34,514平方英尺代表該公司在第二代空間(1)中的份額，其中按市價計價按公認會計原則計算為3.9%，按現金計算為負3.1%。

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2023年6月15日宣佈第二季度現金股息為每股普通股0.035美元，並於2023年7月14日支付。

___________________

(1)第二代空間是指在本期(1)原定期滿之前租賃的空間，或(2)空置時間不足12個月的空間。

財務業績

截至2023年6月30日的季度

截至2023年6月30日的季度，普通股股東的淨虧損為4750萬美元，或每股稀釋後虧損0.22美元，而截至2022年6月30日的季度，普通股股東的淨虧損為40萬美元，或每股稀釋後虧損0.00美元。截至2023年6月30日的季度，普通股股東應佔淨虧損包括：(I)與未合併合資企業有關的非現金房地產減值虧損中我們應佔份額的2310萬美元，或每股攤薄0.11美元，以及(Ii)與先前宣佈的終止的SVB證券租賃和交出的摩根大通空間有關的總計1300萬美元的非現金直線應收租金沖銷，或每股攤薄0.06美元。

截至2023年6月30日的季度，普通股股東應佔運營資金(“FFO”)為3400萬美元，或每股攤薄0.16美元，而截至2022年6月30日的季度為5330萬美元，或每股攤薄0.24美元。截至2023年6月30日的季度，普通股股東的FFO包括總計1300萬美元的非現金直線應收租金沖銷，或每股稀釋後0.06美元，與之前宣佈的終止的SVB證券租約和交出的摩根大通空間有關。截至2023年6月30日和2022年6月30日的季度，普通股股東的FFO還包括非核心項目的影響，這些項目列在第10頁的表格中。扣除非控股權益的淨額後，非核心項目的總和使截至2023年6月30日和2022年6月30日的季度普通股股東的FFO分別減少了470萬美元和30萬美元，或每股稀釋後收益分別減少0.02美元和0.00美元。截至2023年6月30日的季度，普通股股東的核心FFO(不包括第10頁列出的非核心項目的影響)為3870萬美元，或每股攤薄0.18美元，而截至2022年6月30日的季度為5360萬美元，或每股攤薄0.24美元。

截至2023年6月30日的六個月

截至2023年6月30日的6個月，普通股股東應佔淨虧損為4580萬美元，或每股攤薄虧損0.21美元，而截至2022年6月30日的6個月，普通股股東應佔淨收益為300萬美元，或每股攤薄收益0.01美元。截至2023年6月30日止六個月，普通股股東應佔淨虧損包括(I)本公司應佔與未合併合營企業有關的非現金房地產減值虧損2,310萬美元，或每股攤薄虧損0.11美元；及(Ii)與先前宣佈終止的SVB證券租約及交出的摩根大通業務有關的非現金直線應收租金撇賬合共1,300萬美元，或每股攤薄虧損0.06美元。

截至2023年6月30日的6個月，普通股股東的FFO為9080萬美元，或每股攤薄0.42美元，而截至2022年6月30日的6個月為1.082億美元，或每股攤薄0.49美元。截至2023年6月30日的6個月，普通股股東應佔FFO包括總計1300萬美元的非現金直線應收租金沖銷，或每股稀釋後0.06美元，與先前宣佈終止的SVB證券租約和交出的摩根大通空間有關。截至2023年6月30日和2022年6月30日的6個月，普通股股東的FFO還包括非核心項目的影響，這些項目列在第10頁的表格中。非核心項目的總和，扣除非控股權益應佔金額，使截至2023年6月30日的6個月普通股股東應佔FFO減少400萬美元，或每股稀釋後0.02美元，不影響截至2022年6月30日的6個月普通股股東應佔FFO。截至2023年6月30日的6個月，普通股股東的核心FFO(不包括第10頁列出的非核心項目的影響)為9480萬美元，或每股攤薄0.44美元，而截至2022年6月30日的6個月為1.082億美元，或每股攤薄0.49美元。

投資組合運營

截至2023年6月30日的季度

截至2023年6月30日的季度，Same Store NOI減少了510萬美元，降幅為5.0%，從截至2022年6月30日的季度的1.024億美元降至9730萬美元。截至2023年6月30日的季度，Same Store Cash NOI減少了450萬美元，降幅為4.7%，從截至2022年6月30日的季度的9630萬美元降至9180萬美元。

在截至2023年6月30日的季度內，公司租賃了71,847平方英尺，其中公司份額為57,404平方英尺，加權平均初始租金為每平方英尺78.14美元。這一租賃活動被本季度的租賃到期所抵消，租賃佔有率和同一商店租賃佔有率(本公司在兩個報告期內以類似方式擁有的物業)從2023年3月31日的89.8%下降到2023年6月30日的89.6%，下降了20個基點。在第二季度租賃的71,847平方英尺中，34,514平方英尺代表公司在第二代空間中的份額，按GAAP計算的市值為3.9%，按現金計算的為負3.1%。第二季度簽訂的租約的加權平均租期為10.6年，這些租約的加權平均租户改善和租賃佣金為每年每平方英尺12.16美元，或初始租金的15.6%。

截至2023年6月30日的六個月

截至2023年6月30日的6個月，Same Store NOI增加了170萬美元，增幅0.9%，從截至2022年6月30日的6個月的1.98億美元增加到1.997億美元。截至2023年6月30日的6個月，Same Store Cash NOI減少了440萬美元，降幅為2.3%，從截至2022年6月30日的6個月的1.916億美元降至1.872億美元。

於截至2023年6月30日止六個月內，本公司租賃了267,481平方英尺，其中本公司所佔份額為227,737平方英尺，加權平均初始租金為每平方英尺81.18美元。這一租賃活動被六個月的租賃到期所抵消，租賃入住率和同一商店租賃入住率(本公司在兩個報告期內以類似方式擁有的物業)從2022年12月31日的91.3%下降到2023年6月30日的89.6%，降幅為170個基點。租賃佔有率下降170個基點主要是由於法國農業信貸銀行計劃於2023年2月到期305,132平方英尺的租約，但被O‘Melveny&Myers的160,708平方英尺的租約部分抵消；這兩個租約都位於公司紐約投資組合中的美洲大道1301號。

在六個月內租賃的267,481平方英尺中，178,396平方英尺代表公司在第二代空間中的份額，按公認會計原則按市價計價為1.4%，按現金計價為負2.1%。該六個月內簽訂的租約的加權平均租約期為12.4年，而該等租約的加權平均租户改善及租賃佣金為每年每平方英尺12.64元，或初始租金的15.6%。

導向

該公司正在更新其2023年全年的估計核心FFO指導，根據公認會計原則，該指導將在下文與普通股股東應佔每股攤薄後的估計淨虧損進行核對。該公司估計，普通股股東應佔淨虧損將在每股稀釋後0.28美元至0.24美元之間，而此前的估計為每股0.11美元至0.07美元，在公司先前估計的中點，每股稀釋後淨虧損增加0.17美元。淨虧損的增加主要是由於(I)我們應佔的與未合併的合資企業相關的非現金房地產減值虧損每股稀釋後0.11美元，(Ii)與終止的SVB證券租賃和交出的摩根大通空間相關的非現金直線應收租金沖銷每股0.06美元，(Iii)下半年與終止的SVB證券租賃和交出的摩根大通空間相關的GAAP租金收入下降，每股攤薄收益0.02美元，(Iv)終止百老匯1633號租約所產生的每股稀釋後0.02美元的終止收入部分抵銷。普通股股東每股攤薄後應佔淨虧損的估計不是一個預測，只是為了滿足美國證券交易委員會的披露要求。

根據公司截至2023年6月30日的6個月的業績和對2023年剩餘時間的展望，公司將2023年估計的核心FFO更新為稀釋後每股0.84美元至0.88美元之間，而此前的估計為每股稀釋後0.90美元至0.94美元。按本公司先前指引的中點計算，每股攤薄收益減少0.06美元，主要原因是(I)與終止的SVB證券租約及交出的摩根大通場地有關的非現金直線應收租金每股攤銷合共0.06美元，(Ii)下半年與終止SVB證券租約及交出的摩根大通場地有關的每股攤薄收益減少0.02美元，但因(Iii)終止百老匯1633號租户的租約而產生的每股攤薄收益0.02美元部分抵銷。


	2023年全年
(稀釋後每股金額)	低			高
普通股股東應佔淨虧損估計	$	(0.28	)	$	(0.24	)
按比例分攤房地產折舊和攤銷，包括 *增加公司在未合併合資企業中的份額		1.01			1.01
按比例計提的非現金房地產減值損失 **未合併的合資企業		0.11			0.11
估計的核心FFO	$	0.84		$	0.88

除上述外，這些估計反映了管理層對當前和未來市場狀況的看法，包括關於租金、入住率和本新聞稿中提及的事件的收益影響的假設，其他情況下將在第7頁提到的電話會議上參考。這些估計不包括未來可能的物業收購或處置對經營業績的影響，或房地產相關基金投資的已實現和未實現損益。不能保證該公司的實際結果不會與上述估計有實質性差異。

前瞻性陳述

本新聞稿包含符合聯邦證券法的前瞻性陳述。您可以通過使用與歷史事件無關的“假設”、“相信”、“估計”、“預期”、“指導”、“打算”、“計劃”、“計劃”和類似的表述來識別這些陳述。您在解讀和依賴前瞻性陳述時應謹慎行事，因為它們涉及已知和未知的風險、不確定性和其他因素，在某些情況下，這些風險、不確定性和其他因素是公司無法控制的，可能會對實際結果、業績或成就產生重大影響。這些因素包括但不限於以優惠條件簽訂新租約或續簽租約的能力；對租户財務狀況的依賴；我們可能失去主要租户或主要租户可能受到市場和經濟狀況不利影響的風險，包括通脹和利率上升；寫字樓房地產行業的趨勢，包括遠程辦公、靈活的工作時間、開放的工作場所和電話會議；房地產開發、收購和處置活動的不確定性；有效整合收購的能力；利率的波動以及融資的成本和可用性；我們的合資夥伴履行義務的能力；本地、國內和國際經濟和市場狀況的影響以及通脹和利率上升對這些市場狀況的影響；收購、處置和可能的減值費用對我們經營業績的影響；未來任何大流行、地方性或傳染性疾病的爆發對美國、地區和全球經濟以及我們租户的財務狀況和經營結果的負面影響；監管變化，包括税收法律和法規的變化；以及公司不時提交給美國證券交易委員會的文件中詳細説明的其他風險和不確定因素。公司不承擔因新信息、未來事件或其他原因而更新或修改任何前瞻性陳述的責任。

非公認會計準則財務指標

FFO是對我們業績的補充衡量標準。我們根據全國房地產投資信託協會(“NAREIT”)採用的定義提出FFO。NAREIT將FFO定義為根據公認會計原則計算的淨收益或虧損，經調整後不包括房地產資產的折舊和攤銷、某些房地產資產的減值損失以及出售某些房地產資產或某些房地產資產控制權變更的收益或虧損，包括我們在未合併合資企業的此類調整中所佔份額。FFO通常用於房地產行業，以幫助投資者和分析師比較房地產公司的業績，因為它排除了房地產折舊和攤銷以及淨收益對銷售的影響，這些影響基於歷史成本，隱含地假設房地產的價值隨着時間的推移以可預測的方式減少，而不是根據現有的市場狀況波動。此外，我們將核心FFO作為衡量我們經營業績的替代指標，它針對我們認為增強了我們跨時期FFO可比性的某些其他項目進行了FFO的調整。在適用的情況下，核心FFO不包括某些項目的影響，包括交易相關成本和調整、房地產相關基金投資的已實現和未實現損益、利率互換的未實現損益、遣散費和提前清償債務的損益，以反映我們房地產投資組合和業務的核心FFO。在未來，我們還可能將其他我們認為有助於投資者比較我們業績的項目排除在Core FFO之外。

FFO和核心FFO是作為補充財務指標列報的，並不完全代表我們的經營業績。其他房地產投資信託基金可能使用不同的方法來計算FFO和核心FFO，或者使用FFO和核心FFO的其他定義，因此，我們對這些衡量標準的陳述可能無法與其他房地產公司進行比較。FFO和核心FFO都不是現金流或流動性的衡量標準。請參閲我們根據公認會計準則編制的財務報表，以評估我們的財務狀況、經營業績和現金流。

NOI是用來衡量我們酒店的經營業績的。NOI由租金收入(包括物業租金、租户補償和租賃終止收入)和某些其他與物業相關的收入減去運營費用(包括與物業相關的費用，如清潔、安全、維修和保養、公用事業、物業管理和房地產税)組成。我們還提出了現金NOI，它從NOI、直線租金調整和高於和低於市場的租賃攤銷中扣除，包括我們在未合併合資企業的此類調整中的份額。此外，我們根據我們在標的資產中的持有量百分比，列示PGRE於合併及未合併合資企業的NOI及現金NOI份額。我們在內部使用NOI和現金NOI作為業績衡量標準，並認為它們為投資者提供了有關我們的財務狀況和經營結果的有用信息，因為它們只反映在房地產層面發生的收入和支出項目。

Same Store NOI用於衡量我們紐約和舊金山投資組合中本公司在本期和之前的報告期內以類似方式擁有的物業的經營業績，並根據我們在標的資產中的百分比代表合併和非合併合資企業的同一門店NOI。同一商店NOI也不包括租賃終止收入、因經營租賃產生的應收賬款減值以及某些其他可能因期間而異的項目。我們還提出了相同的商店現金NOI，其中排除了非現金項目的影響，如直線租金調整和攤銷高於和低於市場的租賃。

在本新聞稿和我們網站上提供的截至2023年6月30日的季度補充信息中，可以找到每個非GAAP財務指標與最直接可比的GAAP財務指標的對賬。

投資者電話會議和網絡廣播

該公司將於2023年8月1日(星期二)上午9：00主持電話會議和音頻網絡直播。東部時間(ET)，在此期間，管理層將討論第二季度業績並提供對業務業績的評論。在準備好的講話之後，將與分析師和投資者進行問答環節。

可以通過撥打877-407-0789(國內)或201-689-8562(國際)收聽電話會議。電話會議的音頻回放將從下午1點開始。從2023年8月1日到2023年8月8日，可以通過撥打844-512-2921(國內)或412-317-6671(國際)並輸入密碼13739420進入。

電話會議的現場音頻網絡直播將通過該公司網站www.pgre.com的“投資者”欄目收看。網絡直播的重播將在該公司的網站上存檔。

派拉蒙集團公司簡介

總部設在紐約市，派拉蒙集團，Inc.是一家完全集成的房地產投資信託公司，擁有、運營、管理、收購和重新開發位於紐約市和舊金山選定的中央商務區子市場的優質A級寫字樓物業。派拉蒙專注於通過利用其資產的搶手位置和成熟的物業管理能力來吸引和留住高質量的租户，從而實現其投資組合價值的最大化。

聯繫方式：

威爾伯·帕斯
首席運營官，
首席財務官兼財務主管
212-237-3122
郵箱：ir@pgre.com
 
 

湯姆·軒尼詩
總裁副經理，投資者關係和
業務拓展
212-237-3138
郵箱：ir@pgre.com
 
 

媒體：

212-492-2285

郵箱：pr@pgre.com

派拉蒙集團公司

合併資產負債表

(未經審計，以千計)


資產：	2023年6月30日			2022年12月31日
房地產，按成本價計算：
土地	$	1,966,237		$	1,966,237
建築物和改善措施		6,199,074			6,177,540
		8,165,311			8,143,777
累計折舊和攤銷		(1,377,917	)		(1,297,553	)
房地產，淨值		6,787,394			6,846,224
現金和現金等價物		434,751			408,905
受限現金		72,680			40,912
應收賬款和其他應收款		13,692			23,866
房地產相關基金投資		66,606			105,369
投資於未合併的房地產相關基金		5,270			3,411
對未合併的合資企業的投資		398,677			393,503
遞延應收租金		346,583			346,338
遞延費用，淨額		113,271			120,685
無形資產，淨額		79,558			90,381
其他資產		49,497			73,660
總資產	$	8,367,979		$	8,453,254

負債：
應付票據和抵押貸款淨額	$	3,842,669		$	3,840,318
循環信貸安排		-			-
應付賬款和應計費用		113,449			123,176
應付股息和分派		8,188			18,026
無形負債，淨額		31,960			36,193
其他負債		23,700			24,775
總負債		4,019,966			4,042,488
股本：
派拉蒙集團股份有限公司股權		3,507,480			3,592,291
在以下方面擁有非控股權益：
合併後的合資企業		407,647			402,118
房地產綜合相關基金		183,988			173,375
運營夥伴關係		248,898			242,982
總股本		4,348,013			4,410,766
負債和權益總額	$	8,367,979		$	8,453,254

派拉蒙集團公司

合併損益表

(未經審計，以千計，不包括每股和每股金額)


			截至以下三個月						截至以下日期的六個月
			6月30日，						6月30日，
			2023			2022			2023			2022
收入：
	租金收入		$	165,506		$	177,243		$	347,219		$	347,165
	手續費及其他收入			7,156			8,274			13,917			22,037
		總收入		172,662			185,517			361,136			369,202
費用：
	運營中			71,078			67,814			141,387			134,475
	折舊及攤銷			62,627			57,398			121,515			113,022
	一般和行政			16,224			16,706			30,847			32,351
	交易相關成本			63			159			191			276
		總費用		149,992			142,077			293,940			280,124
其他收入(支出)：
	房地產相關基金投資虧損			(42,644	)		-			(39,094	)		-
	未合併的房地產相關基金的收益(虧損)			32			155			(146	)		325
	未合併的合資企業的虧損			(28,402	)		(4,416	)		(34,164	)		(9,529	)
	利息和其他收入，淨額			2,967			796			5,892			1,027
	利息和債務支出			(36,879	)		(35,578	)		(73,338	)		(69,855	)
所得税前收入(虧損)				(82,256	)		4,397			(73,654	)		11,046
	所得税費用			(573	)		(359	)		(861	)		(886	)
淨(虧損)收益				(82,829	)		4,038			(74,515	)		10,160
減去可歸因於非控制的淨(收益)損失 **在以下方面獲得更多利益：
	合併後的合資企業			(5,351	)		(4,779	)		(10,992	)		(8,204	)
	房地產綜合相關基金			37,301			352			36,478			1,368
	運營夥伴關係			3,341			29			3,220			(313	)
普通股股東應佔淨(虧損)收入			$	(47,538	)	$	(360	)	$	(45,809	)	$	3,011

每股：
	基本信息		$	(0.22	)	$	(0.00	)	$	(0.21	)	$	0.01
	稀釋		$	(0.22	)	$	(0.00	)	$	(0.21	)	$	0.01

加權平均已發行普通股：
	基本信息			217,003,931			222,971,886			216,784,737			220,888,664
	稀釋			217,003,931			222,971,886			216,784,737			220,930,019

派拉蒙集團公司

淨(虧損)收入與FFO和核心FFO的對賬

(未經審計，以千計，不包括每股和每股金額)


			截至以下三個月						截至以下日期的六個月
			6月30日，						6月30日，
			2023			2022			2023			2022
淨(虧損)收入與FFO和核心FFO的對賬：
	淨(虧損)收益		$	(82,829	)	$	4,038		$	(74,515	)	$	10,160
	房地產折舊和攤銷(包括我們的 (未合併的合資企業所佔份額)			72,096			67,235			140,527			133,060
	我們在房地產減值損失中的份額與 *未合併的合資企業			24,734			-			24,734			-
	FFO			14,001			71,273			90,746			143,220
	可歸因於以下方面的非控股權益的FFO減少：
		合併後的合資企業		(14,889	)		(13,945	)		(30,064	)		(26,460	)
		房地產綜合相關基金		37,295			346			36,465			1,355
	派拉蒙集團運營夥伴的FFO			36,407			57,674			97,147			118,115
	可歸因於非控股權益的FFO減少 *運營夥伴關係			(2,390	)		(4,352	)		(6,351	)		(9,920	)
	可歸屬於普通股股東的FFO		$	34,017		$	53,322		$	90,796		$	108,195
	每股稀釋後股份		$	0.16		$	0.24		$	0.42		$	0.49

	FFO		$	14,001		$	71,273		$	90,746		$	143,220
	非核心項目：
		對供款收益中的權益進行調整
		(來自)未合併的合資企業		(1,301	)		168			(2,623	)		(415	)
		對已實現和未實現損益的調整
		合併和未合併的房地產相關基金三項投資		45,686			(29	)		47,021			18
		其他淨額(包括銷售的税後淨收益或虧損)
		(位於One Steuart Lane的住宅公寓單元)		659			671			3,196			2,050
	核心FFO			59,045			72,083			138,340			144,873
	可歸因於以下方面的非控股權益的核心FFO減少：
		合併後的合資企業		(14,889	)		(13,945	)		(30,064	)		(26,460	)
		房地產綜合相關基金		(2,773	)		(128	)		(6,800	)		(287	)
	派拉蒙集團運營的核心FFO --中國-東盟夥伴關係			41,383			58,010			101,476			118,126
	可歸因於非控股權益的核心FFO減少 *運營夥伴關係			(2,717	)		(4,377	)		(6,636	)		(9,915	)
	可歸屬於普通股股東的核心FFO		$	38,666		$	53,633		$	94,840		$	108,211
	每股稀釋後股份		$	0.18		$	0.24		$	0.44		$	0.49

已發行加權平均股份對賬：
	加權平均流通股			217,003,931			222,971,886			216,784,737			220,888,664
	稀釋證券的影響			11,089			26,594			31,669			41,355
	稀釋後每股FFO和核心FFO的分母			217,015,020			222,998,480			216,816,406			220,930,019

派拉蒙集團公司

淨(虧損)收入與同店NOI和同店現金NOI的對賬

(未經審計，以千計)


			截至以下三個月						截至以下日期的六個月
			6月30日，						6月30日，
			2023			2022			2023			2022
淨(虧損)收入與同一家店鋪噪聲的對賬星巴克和同一家門店現金NOI：
	淨(虧損)收益		$	(82,829	)	$	4,038		$	(74,515	)	$	10,160
	添加(減去)調整以得出NOI和現金NOI：
		折舊及攤銷		62,627			57,398			121,515			113,022
		一般和行政		16,224			16,706			30,847			32,351
		利息和債務支出		36,879			35,578			73,338			69,855
		所得税費用		573			359			861			886
		房地產相關基金投資虧損		42,644			-			39,094			-
		來自未合併合資企業的NOI(不包括 (注：One Steuart Lane)		10,720			11,585			21,101			22,819
		未合併的合資企業的虧損		28,402			4,416			34,164			9,529
		費用收入		(4,976	)		(5,974	)		(9,533	)		(17,962	)
		利息和其他收入，淨額		(2,967	)		(796	)		(5,892	)		(1,027	)
		其他，淨額		31			4			337			(49	)
	噪音			107,328			123,314			231,317			239,584
	減少可歸因於以下方面的非控股權益的NOI：
		合併後的合資企業		(22,564	)		(21,796	)		(45,276	)		(42,118	)
	PGRE在NOI中的份額			84,764			101,518			186,041			197,466
		租賃終止收入		(2,055	)		(157	)		(2,055	)		(1,875	)
		應收直線租金的非現金核銷		13,906			-			13,906			306
		收購/重新開發和其他，淨額		686			1,057			1,765			2,065
	PGRE在同一家門店的噪聲份額		$	97,301		$	102,418		$	199,657		$	197,962

	噪音		$	107,328		$	123,314		$	231,317		$	239,584
	更少：
		直線租金調整(包括我們的份額 (美國未合併的合資企業)		7,515			(5,977	)		(176	)		(4,319	)
		高於和低於市價租賃的攤銷，淨額我們的股份(包括我們在未合併合資企業中的份額)		(2,239	)		(1,128	)		(4,077	)		(2,325	)
	現金噪音			112,604			116,209			227,064			232,940
	減去可歸因於以下項目的非控股權益的現金NOI：
		合併後的合資企業		(19,707	)		(20,693	)		(39,552	)		(41,206	)
	PGRE在現金噪聲中的份額			92,897			95,516			187,512			191,734
		租賃終止收入		(2,055	)		(157	)		(2,055	)		(1,875	)
		收購/重新開發和其他，淨額		948			989			1,701			1,738
	PGRE在同一門店現金噪聲中的份額		$	91,790		$	96,348		$	187,158		$	191,597