EWBC 2023 年第二季度收益業績 2023 年 7 月 20 日
前瞻性陳述 2 前瞻性陳述本演示文稿包含前瞻性陳述，這些陳述旨在涵蓋1995年《私人證券訴訟改革法》提供的此類陳述的安全港。這些陳述基於East West Bancorp, Inc.（以下簡稱 “公司”）管理層當前的信念和預期，存在重大風險和不確定性。您不應過分依賴這些陳述。可能導致公司實際業績與前瞻性陳述中描述的業績存在重大差異的因素包括美國經濟或地方、地區和全球業務、經濟和政治狀況以及地緣政治事件的變化；其他金融機構的健全性以及與最近的銀行倒閉和其他經濟和行業波動相關或由此產生的影響；法律或監管環境的變化，包括貿易、貨幣和財政政策和法律的變化；以及商業政策與法律的變化以及消費者房地產市場以及消費者的支出和儲蓄習慣.這些因素還包括公司向美國證券交易委員會提交的文件中包含的因素，包括公司截至2022年12月31日止年度的10-K表年度報告中的 “風險因素” 部分。在考慮這些前瞻性陳述時，您應記住這些風險和不確定性，以及公司可能發表的任何警示性陳述。這些陳述僅代表其發表之日，並且僅基於公司當時實際知道的信息。除非法律要求，否則公司不承諾更新任何前瞻性陳述。非公認會計準則財務指標本演示文稿中的某些財務信息不是根據美國公認會計原則（“GAAP”）編制的，是在非公認會計準則的基礎上列報的。投資者應參考本陳述中包含的對賬表，並應將公司的非公認會計準則指標視為根據公認會計原則編制的衡量標準的補充，而不是替代或優於根據公認會計原則編制的指標。這些衡量標準可能無法與其他公司使用的類似標題的衡量標準相提並論。
2023 年第二季度亮點 3 調整後的平均資產回報率税前、撥備前收入*和盈利率* 平均有形普通股回報率* 平均普通股回報率調整 PTPP 收入* 調整 PTPP 盈利率* $ i n m ill io n s * 參見附錄和公司財報新聞稿中公認會計準則與非公認會計準則財務指標的對賬。1.66% 2.01% 1.85% 2Q22 23 Q23 2Q23 18.2% 21.1% 19.4% 2Q22 2Q23 第一季度 370 466 466 440 2.38% 2.61% 100 $180 $260 340 $500 $220 500 2Q22 2Q23 19.9% 22.9% 2Q23 2Q23 2Q23 2Q23 2Q23 2Q23淨收入為3.12億美元23年第二季度攤薄每股收益2.20美元第二季度收入6.454億美元創紀錄的貸款498億美元存款總額為557億美元有形賬面價值*/股42.33美元
4 06.30.23：強勁、多元化的資產負債表創紀錄貸款：498億美元（截至2013年6月30日）C&I Resi抵押貸款和其他消費者總計CRE IB支票和儲蓄SMMDADDA定期存款總額：557億美元（截至2013年6月30日）* 參見附錄和公司財報新聞稿中GAAP與非公認會計準則財務指標的對賬。15.7 美元 31% 19.9 美元 40% $14.2 29% i n b bill io n s $ i n b bill io n s% 變動百萬美元，每股數據除外 06.30.23 03.31.23 06.30.22 LQA 同比現金及現金等價物和意外投資6,395 美元 5,944 美元 2,615 30% 145%回購資產 635 654 1,423 -12% -55% AFS 債務證券 5,987 6,301 6,256 -20% -4% HTM 債務證券 2,976 2,993 3,028 -2% -2% 貸款總額 49,831 美元 46,531 7% 7% 貸款損失補貼 (ALLL) (635) (563) 10% 13% 淨貸款 49,196 美元 48,305 美元 45,968 美元 7% 7% 其他資產 3,344 3,048 3,104 39% 8% 總資產 68,533 美元 67,245 美元 62,394 8% 10% 客户存款 55,659 美元 54,737 7% 2% 借款和回購資金 4,500 787 NM 472% 長期債務和融資租賃負債 153 152 NM 其他負債 1,502 55% 總計 17%負債 62,071 美元 60,936 美元 56,785 7% 9% 股東權益總額 6,462 美元 6,309 美元 5,609 10% 變動 06.30.23 03.31.23 06.30.22 季度每股賬面價值 45.67 美元 44.62 美元 39.81 美元 1.05 美元 5.86 有形賬面價值* 每股 42.33 美元 41.28 美元 44$ 1.05$ 5.89 有形普通股比率* 8.80% 8.74% 8.29% 6 個基點 51 個基點貸款與存款的比率 89.5% 89.4% 85.6% 0.1% 3.9% 16.7 30% 11.5 21% $10.5 19% 17.0 30%
06.30.23：強勁的資本比率 5 ** 參見附錄和公司財報新聞稿中GAAP與非公認會計準則財務指標的對賬。CET1 資本比率有形普通股比率** 總資本比率槓桿率上限。要求：6.5% +118 bps -196 bps +108 bps +4 bps +92 bps -51 bps -196 bps -196 bps -139 bps Well-Cap。要求：10.0% Well-cap。要求：5.0％*截至2013年6月30日的預估比率反映（a）包括尚未計入資本的資產負債表內外補貼；（b）將HTM證券當作AFS對待，AOCI中有未實現虧損；（c）在計算監管資本時取消AOCI選擇退出AOCI的條款。注：公司已選擇使用2020年CECL過渡條款來計算其2023年6月30日的監管資本比率。該公司2023年6月30日的監管資本比率為初步數據。13.06% 13.17% 14.00% 14.50% 12.39% 9.80% 10.02% 8.66% 8.74% 9.37% 12.68% EWBC 12.31.22 EWBC 03.31.23 EWBC 06.30.23 添加：ALLL Adjust：AOCI EWBC 12.31.22 EWBC 03.31.23 06.30.23 Proforma 06.30.23 添加：ALLL Adjust：AOCI EWBC 12.31.22 EWBC 03.31.23 EWBC 06.30.23 添加：ALLL Adjust：AOCI EWBC 12.31.23 EWBC 06.30.23 添加：ALLL Adjust：AOCI 8.80% 14.60% 10.03% 9.3% 56% 所有資本比率環比增長。EWBC的資本比率是各地區銀行中最高的。▪ 截至2013年6月30日的賬面價值/股份：45.67美元，股東權益對資產的比率：9.43％。▪ 截至2013年6月30日的有形賬面價值**/股：42.33美元，環比增長3％ ▪ 截至06.30.23的有形普通股比率**：8.80％，環比+6個基點。Proforma 資本非常強勁。假設對AFS + HTM證券分數以及資產負債表內外補貼（尚未反映在權益中）的調整仍然會導致資本比率非常高。23 年第二季度沒有回購。23第三季度的資本回報率：季度普通股股息為每股0.48美元，相當於每股年化1.92美元。
CRE 總計 40% 總回報率抵押貸款和其他消費者 29% C&I 31% 6 06.30.23：多元化商業貸款組合 ▪ C&I 貸款：157 億美元貸款外加 82 億美元未支付承諾：截至 23 年 6 月 30 日，承諾總額為 239 億美元。▪ 增長：承諾總額：LQA +15%，同比增長 +9%。▪ 增長：未償貸款：+1% LQA 和 +2%。▪ 投資組合多元化按行業劃分。▪ 利用率：截至2013年6月30日為65.5％，而截至3月23日為68％。▪ 中國貸款（大陸+香港）：截至2013年6月30日為21.1億美元，較截至33.31的21.6億美元下降了11％。投資組合主要包括C&I貸款，按行業劃分高度多元化。貸款總額：按行業劃分的C&I貸款佔未償貸款總額的百分比 157億美元498億美元貸款總額 5% 10% 私募股權科技與電信：1%；酒店與休閒：1%；石油和天然氣：1%；醫療保健服務：1% 所有其他 C&I} 4% 3% 2% 媒體和娛樂基礎設施與清潔能源通用製造和批發房地產投資與管理
C&I MFR 31%，零售 9.6%，工業 8.4%，辦公 7.6%，酒店 4.7%，醫療保健 4.5%，所有其他 CRE 1.7%，建築和土地 1.9%，總資源1.6％。抵押貸款和其他消費者 29% CRE 總計 40% SoCal 50% NorCal 20% TX 8% NY 5% WA 3% 其他 14% 06.30.23：多元化商業房地產投資組合 7 貸款總額：按房產類型劃分的CRE貸款總額佔未償貸款總額的百分比 ▪ CRE貸款總額：截至2013年6月30日，199億美元貸款。▪ 增長：LQA +10%，同比增長 +7.5%。▪ 投資組合按房地產類型分散得很好。▪ 地理分佈反映了投資組合的多元化。EWBC的分行足跡。▪ 建築和土地貸款：7.81億美元，佔貸款總額的2％。建築和土地風險敞口總額為15億美元：O/S貸款加上7.55億美元的未支付承付款。199億美元CRE貸款總額CRE：按地域劃分的分佈總額為199億美元498億美元貸款總額
50% 至 55% 16% > 55% 至 60% 17% > 60% 至 65% 15% > 65% 至 70% 6% > 70% 4% 06.30.23：低 LTV 商業房地產投資組合總計 CRE：按物業類型分配 LTV1 8 CRE 規模和 LTV ▪ 高比例的CRE貸款擁有完全追索權和個人擔保，擁有可觀淨資產的個人或擔保人。▪ 我們的許多客户與華美銀行有長期關係。平均規模為290萬美元的未償貸款平均為 51%LTV1 1加權平均質押率基於最新的LTV，使用最新的可用評估和當前的貸款承諾。2Construction & Land 的平均規模基於總承諾。（百萬美元）總投資組合規模加權平均值。LTV1 平均貸款規模多户住宅 4,764$ 52% 1.7$ 零售 4,203$ 48% 2.5$ 工業 3,798$ 48% 3.2$ 辦公室 2,354$ 52% 4.2$ 酒店 2,249$ 53% 9.4$ 醫療保健 844$ 56% 4.3$ 其他 926$ 49% 3.2$ 建築和土地2 781$ 54% 13.9$ 總計 CRE 19,919$ 51% 2.9$
06.30.23：CRE Office — 附加信息 9 按規模細分市場劃分的 CRE 辦公室：按都會區劃分的地理組合貸款規模餘額（以百萬美元計）貸款數量平均貸款規模（百萬美元）LTV >3000萬美元 $259 6 43.1 56% $480 19 $25.2 52% $581 40 $14.5 55% $581 40 $550mm-10mm mm $466 62$ 7.5 52%
06.30.23：CRE 零售 — 附加信息 10 按規模細分市場劃分的 CRE 零售 CRE 零售：按都會區劃分的地理組合貸款規模餘額（以百萬美元計）貸款數量平均貸款規模（以百萬美元計）LTV >302 8$ 37.7 43% $20mm 429 17 $25.3 58% $765 52 $52% $565 52% $565 52% $565 52% $500mm-$$565 52% 10mm $718 104$ 6.9 49%
50% 至 55% 13% > 55% 至 60% 35% > 60% 9% SoCal 39% NorCal 16% NorCal 16% 紐約 27% WA 7% TX 2% 其他 9% 06.30.23：低LTV 住宅抵押貸款組合 11 Resi。抵押貸款：按地理位置分配 Resi。抵押貸款：按LTV分配的142億美元Resi。未償還的抵押貸款435,000美元平均貸款規模* 51%LTV* ▪ 住宅抵押貸款（SFR + HELOC）：截至2013年6月30日為142億美元貸款，LQA增長12％，同比增長13％。▪ 23年第二季度發放量：9億美元，環比增長8％，同比下降47％。▪ 主要來自華美銀行分行。▪ SFR：截至2013年6月30日為123億美元貸款，增長18％ 質量保證和同比增長20％。▪ HELOC：19億美元的貸款 O/S + 35億美元的未支付承諾：截至23年6月30日總額為54億美元。▪ 利用率：截至23年6月30日為35％，而截至3月23日為36％。▪ 截至23年6月30日，第一留置權為81％。* 第一留置權和第二留置權的合併LTV；基於承諾。平均規模基於SFR的貸款O/S和HELOC的承付額。* 地理分佈基於住宅抵押貸款的承諾規模。
06.30.23：精細化、多元化的存款基礎 12 房地產物業投資與管理私募股權酒店和酒店其他商業存款行業和細分市場，耐用品和電子，2%；媒體和娛樂，2%；醫療保健服務，2%；非耐用品，2%；破產與信託，2%；經紀人/交易商和資產經理，截至2013年6月30日，按細分市場或行業劃分的存款，2％：按細分市場或行業劃分佔存款總額的 8% 一般製造業和批發業截至2013年6月30日存款總額為557億美元科技和電信商業267億美元48% 州和公共機構 45 億美元 8% 消費者 180 億美元 32% 香港 14 億美元 3% 中國 15 億美元 3% 經紀人 36 億美元 3% 3% 2% 16% ▪ 存款總額：截至 06.30 月 57 億美元，LQA 增長7％，同比增長 2%。▪ 按細分市場分散的顆粒存款。▪ 超過57萬個存款賬户。▪ 平均商業存款賬户規模：約36.6萬美元. ▪ 消費者存款賬户的平均規模：約 38,000 美元。
13.5 美元 27 美元 25 美元 20 美元 26 美元 (7) 7 美元 10 美元 $1 $7.5 -0.09% 22第二季度第二季度第二季度 -0.09% (25) -0.06% 0.06% 0.08% 0.06% 0.06% 06.30.23：穩健穩定的資產質量指標 13 非應計貸款 OREO 和其他不良貸款不良貸款/貸款損失總資產補貼覆蓋率 HFI &I Total CRE Resi. 抵押貸款和消費者 All/Loans HFI 分類貸款 HFI 特別提名貸款 HFI 代表為投資而持有的分類貸款 HFI 特別提名貸款 HFI 按貸款劃分的批評比率 HFI 投資組合（截至 06.30.23）▪ 23 年第二季度的淨扣除額為 7.5 萬美元，或按年計算佔平均貸款的0.06％，而23年第一季度按年計算為0.01％。▪ 所有貸款覆蓋率：截至2013年6月30日為1.28％，而截至3月23日為1.27％。▪ 不良資產：截至2013年6月30日增至11.5億美元（佔資產的0.17％），而截至2013年3月31日為9300萬美元（佔資產的0.14％）。▪ 批評貸款：88美元截至23年6月30日，1200萬英鎊（佔HFI貸款的1.63％），高於截至33.31的9.14億美元（佔HFI貸款的1.87％）。信貸損失準備金信貸損失和淨扣除準備金 NCO 比率 (ann.) $ i n m ill io n s 363 372 376 376 375 173 178 189 203 33 575 575 57563 57563 57563 583 596 620 635 63% 1.21% 1.23% 1.28% 06.30.22 06.30.22 09.30.22 06.30.22 06.30.22 06.30.22 06.30.22 06.30.22 23 0.93% 0.92% 0.89% 0.93% 0.97% 1.27% 0.99% 0.97% 0.94% 0.66% 2.20% 1.91% 1.87% 1.63% 06.30.22 09.30.22 03.31.23 06.30.23 2.6% 1.8% 0.3% c&I CRE Resi.抵押貸款和消費者 0.13% 0.03% 0.14% 0.17% 0.17% 0.17% 0.17% 22 09.30.22 12.31.22 03.31.23 06.30.23
第 2 季度：損益表摘要 14 * 按類別分列的非利息收入詳情見幻燈片 18。** 參見附錄和公司財報新聞稿中公認會計準則與非公認會計準則財務指標的對賬。*** 根據AFS債務證券的註銷調整的所得税支出。評論 ▪ 淨收入：23年第二季度每股收益為2.20美元，而23第一季度每股收益為2.27美元。▪ 淨利息收入：5.67億美元，環比-5.5％。▪ 客户驅動的費用收入：6900萬美元，高於同比的6600萬美元。▪ 税收抵免和其他投資的攤銷：23年第二季度為5600萬美元，而23年第一季度為1000萬美元：季度波動性反映了投資的影響在給定時期內完成。▪ 根據年底前關閉並投入使用的1.5億美元税收抵免投資，預計23第三季度税收抵免攤銷額為4000萬美元，2023財年為1.45億美元。▪ 税率：23財年第二季度的有效税率為12.7％。較低的税率主要是由於23財年第二季度完成的可再生能源投資額外獲得了9700萬美元的税收抵免。▪ 對於2023財年，預計有效税率約為20％。% 除了 23 年第 2 季度每股數據 2 年第 2 季度 2 季度同比淨利息收入 566.7 美元 599.9 美元 473.0 -5.5% 20% 費用收入和貸款淨收入* 667 美元 9.3 66.3 64.8 5% 7% 其他非利息收入 9.3 3.7 13.6 152% -32%（使用實數）調整後的非利息收入總額** 78.6 美元 78.6$ 78.4 12% 0% $ 調整後總收入** 645.3 美元 669.9 美元 551.4 -4% 17% $調整後的非利息支出** 205.4 美元 204.0 美元 181.4 1% 13% $ 債務清償成本——3.9-NM 新墨西哥州税收抵免和其他投資的攤銷 + 核心存款無形資產 56.4 10.6 15.5 434% 264% 非利息支出總額 261.8 美元 218.4 美元 196.9 20% 33% $ 信貸損失準備金 26.0 美元 13.5 30% 93% $調整所得税支出*** 45.6 102.0 82.7 -55% -45% 註銷税收影響調整後淨收入** 312.0 美元 329.0 美元 329.5 美元 258.3 -5% 21% 調整後的攤薄後每股收益** 2.20 美元 2.32 美元 1.81 -5% 22% AFS 債務證券税後註銷-(7.1)-NM 312。03 公佈的 GAAP 淨收入 312.0 美元 322.4 美元 258.3 -3% 21% $ 報告的 GAAP 攤薄後每股收益 2.20 美元 2.27 美元 1.81 -3% 22% $有效税率 (GAAP) 12.7% 23.5% 24.3% -10.8% -11.6% 查看税前收入 ###### #### #### ##### 税45,557 98,953 82,707 Eff。税率 12.7% 23.5% 24.3% 支票所得税 98,953 98,953 98,953 添加 10 10
23第二季度：淨利息收入和淨利率15 ▪ 23第二季度NII：5.67億美元，環比-5.5％。▪ 23年第二季度NIM：3.55％，環比-41個基點。▪ 受IB存款成本上漲和存款組合轉移的推動，部分被貸款餘額增加和計息資產收益率的擴大所抵消。收益率和利率的變化反映了本季度基準利率的上升、浮動利率貸款組合的資產敏感性以及客户對更高存款利率的偏好。收益率、利率和資產負債表季度變化對NIM的影響 nim mill io n s 淨利息收入（“NII”）和淨利率（“NIM”）23 年第一季度 NIM -0.03% +0.15% 2013 年第 1 季度 NIM：3.96% 貸款收益率提高 23 年第二季度 NIM：其他 AEA 收益率高 3.55% IB 存款成本增加 -0.26% 0.35% 不利收益資產組合變動 473 552 美元 606 美元 600 美元 567 3.23% 3.68% 3.98% 3.98% 3.55% 0.93% 2.35% 3.82% 4.68% 5.16% 222 第二季度 4Q23 第二季度 NII NIM Avg聯邦基金利率 +0.04% +0.04% 借款成本降低存款組合轉移
23 年第 2 季度：貸款收益率：按投資組合劃分的平均和現貨 16 貸款息票即期利率* C&I 即期利率不包括PPP、信用卡、存款透支和小額融資。平均。相對於倫敦銀行同業拆借利率的貸款收益率 06.30.22 09.30.22 固定期限內的總固定利率和混合利率：39％。變量：固定利率期內的倫敦銀行同業拆借利率或SOFR利率混合固定利率變量：最優惠利率變量：按指數利率劃分的所有其他利率貸款組合 (06.30.23) 12.31.22 C&I：88% 浮動利率。總CRE：63％*浮動利率SFR：固定利率期內混合利率為43％，固定利率為41％。HELOC：100% 基於最優惠的浮動利率投資組合。平均。貸款收益率：23第二季度的平均收益率：6.33％。截至06.30.23，票面即期利率為6.45％。03.31.23 06.30.23 30.23 30.23 30年期固定抵押貸款的當前利率表定價為7.125％，0點。3.95% 4.59% 5.59% 6.33% 0.98% 2.46% 2.09% 二季度二季度平均貸款收益率為100萬倫敦銀行同業拆借利率 *其中 44% 客户層面的利率衍生品合約已經到位。客户的還本付息受到保護，EWBC在其資產負債表上保留浮動利率貸款的好處。截至 06.30.23，HELOC 利用率為 35%。4.27% 5.59% 6.76% 7.15% 7.48% C&I * 4.11% 5.07% 5.93% 6.27% 總數 4.04% 4.31% 4.49% 4.49% 4.69% SFR 5.20% 8.72% 9.11% HELOC 21% 28% 27% 6%
0.17% 0.51% 1.06% 1.60% 2.12% 0.86% 1.74% 2.49% 3.09% 0.00% 0.50% 1.50% 1.50% 2.00% 3.50% 3.50% 4.00% 4.50% 5.00% 5.50% 6.00% 2Q22 3Q22 4Q23 第二季度目標聯邦基金利率 23 年第二季度：存款成本：平均存款成本和現貨 17 相對於目標的平均存款成本聯邦基金利率存款即期利率與貸款息票即期利率和累積Beta* DDA MMDA IB支票和儲蓄時間截至2013年6月30日累計beta*與聯邦基金目標利率：自12.31.21年以來為44％。截至23年6月30日的累計beta*與聯邦基金的目標利率：自12.31.21年以來為62％。截至2013年6月30日累計beta* 與聯邦基金目標利率相比：自12.31.21年以來為60％。* Beta代表06.30.23至12.31.21之間的指標變化，除以06.30.23至12.31.21之間的目標聯邦基金利率變化。06.30.22 09.30.22 12.31.22 平均存款成本IB存款23年第二季度平均存款：543億美元（美元）) 03.31.23 06.30.23 $16.9 31% $10.4 19% $10.7 20% $16.3 30% 0.32% 0.74% 1.35% 1.93% 2.28% 存款總額即期利率 0.55% 1.24% 2.16% 2.85% 3.25% IB 存款即期利率 4.19% 5.10% 5.92% 6.21% 6.45% 總貸款息率
23第二季度：非利息收入詳情 ▪ 非利息總收入：23第二季度為7900萬美元，較23年第一季度的6000萬美元增長了1900萬美元，增長了31％。▪ 23年第二季度其他投資收入為400萬美元，比23年第一季度增長了200萬美元，反映了該季度CRA投資收入的增加。▪ 費用收入：23年第二季度的6900萬美元，高於同比的6600萬美元。▪ 所有費用收入類別的增長。▪ 利率合約和其他衍生品收入在2013年第二季度為740萬美元，而23年第一季度為260萬美元。季度同比增長480萬美元是由於客户驅動的收入增長以及按市值計價調整的有利變化。18份利率合約（“IRC”）和其他衍生品收益明細（百萬美元）22 年第二季度第 23 季度收入 3.5 美元 5.0 美元 6.0 MTM 6.3 (2.4) 1.4 總計 9.8 美元 2.6 美元 7.4 * 費用收入不包括與 IRC 和其他相關的 MTM 衍生品調整；證券銷售淨收益；其他投資收入和其他收入。手續費收入*和貸款銷售淨收益 i n m ill io n s ** 參見附錄和公司財報新聞稿中公認會計原則與非公認會計準則財務指標的對賬。22 22 22 20 21 11 13 13 7 6 7 4 61 65 66 美元 69 2Q22 2Q23 第二季度貸款銷售收益 IRC Revenue Wealth Magmt。費用外匯收入貸款費用存款賬户費用
23 年第 2 季度：運營費用和效率 19 調整後的非利息支出* i n m ill io n s 總收入和調整後的效率比率* ▪ 23 年第二季度非利息支出：2.62 億美元。▪ 23 年第二季度調整後的非利息支出*：2.05 億美元。▪ 由於 23 年第 1 季度季節性成本上漲，23 年第 2 季度薪酬和員工福利減少了 500 萬美元。▪ 23 年第 2 季度調整效率比率* 為 31.8%，而23年第一季度為30.5％。▪ 持續實現業界領先的運營效率。▪ 預計全年運營槓桿率為正。* 參見 GAAP 與非公認會計準則財務指標的對賬附錄和公司財報新聞稿中。i n m ill io n s 551 660 645 645 32.9% 30.5% 31.8% 2Q22 1Q23 2Q23 總收入調整效率比* 113 130 125 15 16 16 11 11 11 18 32 34 181 $205 $205 2Q22 1Q23 2Q23 所有其他與存款相關的費用計算機軟件和數據處理佔用率和設備補償以及僱員福利
管理層展望：2023年全年20*截至12.31月，PPP貸款為9,900萬美元。FY2022 中，與PPP貸款相關的收入為730萬美元。** 參見附錄和公司財報新聞稿中GAAP與非公認會計準則財務指標的對賬。收益驅動了2023財年的預期，與2022財年的業績相比，2022財年的實際期末貸款 ▪ 同比增長5％至7％。購買力平價影響不大。▪ 不變。481 億美元（例如PPP*) 同比 +17%（例如PPP*) 淨利息收入 ▪ 同比增長12％至15％。購買力平價影響無關緊要。▪ 同比增長16％至18％。20億美元（例如PPP*) +38% 同比增長（例如PPP*) 調整後的非利息支出**（不包括税收抵免投資和核心存款無形攤銷；不包括債務清償成本）▪ 同比增長9％至11％。▪ 同比增長8％至9％。7.44億美元 +11% 同比信貸項目 ▪ 1.1億至1.3億美元之間的信貸損失準備金。▪ 準備1億至1.3億美元的信貸損失 120mm。▪ 總充值量與最近的總充值經驗一致。2022財年的總扣除率為0.08％。2022財年的淨扣除率為0.04％。税收項目（本展望中提及的税收抵免投資和攤銷不包括低收入住房税收抵免）▪ 預計約1.5億美元的税收抵免投資將在2023年完成並投入使用；2023財年的税收抵免攤銷額約為1.45億美元，包括23第三季度的約4000萬美元。▪ GAAP有效税率：約20％。▪ 預計2023年將有大約1.5億美元的税收抵免投資完成並投入使用；2023財年的税收抵免攤銷額為1.45億美元。財年有效税率：20% 税收抵免投資：1.29億美元税收抵免攤銷：1.13億美元利率 ▪ 10月至2023年底一次加息25個基點，聯邦基金的目標利率為5.50％。▪ 截至06.30.23的遠期利率曲線。▪ 8月和11月兩次聯邦基金降息25個基點，到年底聯邦基金的目標利率為4.50％。截至12.31月22日，聯邦基金的目標利率從12.31的0.25％上調至4.50％。
附錄
附錄：GAAP 與非 GAAP 對賬 22 EAST WEST BANCORP, INC.以及子公司GAAP與非GAAP對賬（千美元）（未經審計）公司使用某些非公認會計準則財務指標來提供有關公司業績的補充信息。調整後的效率比率表示調整後的非利息支出除以調整後的收入。調整後的税前、撥備前盈利率等於調整後總收入減去調整後的非利息支出除以平均總資產。調整後的收入不包括AFS債務證券的註銷（如適用）。調整後的非利息支出不包括税收抵免和其他投資的攤銷、核心存款無形資產的攤銷以及回購協議的消滅成本（如適用）。管理層認為，下文列出的衡量標準和比率為財務報表用户提供了有關公司持續業績的清晰度，並允許與前幾個時期進行比較。(1) 截至2023年6月30日止六個月的年化三個月截至2023年3月31日2022年6月30日2022年6月30日信用損失準備金前的淨利息收入 (a) 566,746美元 599,861 美元 472,952 美元 1,166,607 美元 888,565 非利息收入總額 78,631 59,978 78,444 138,609 158,187 總收入 (b) 645,377 美元 659,839 美元 551,396 美元 1,305,216 美元 1,046,752非利息收入 78,631 59,978 78,444 138,609 158,187 添加：註銷 AFS 債務擔保 — 10,000 — 10,000 — 調整後的非利息收入 (c) 78,631 69,978 7844 148,187 調整後收入 (a) + (c) = (d) 645,377 美元 669,839 美元 551,396 美元 1,339 美元 15,216$ 1,046,752 非利息支出總額 (e) 261,789 美元 218,447 美元 196,860 美元 48,236 美元 386,310 減去：税收抵免和其他投資的攤銷 (55,914) (10,110) (14,979) (66,024) (28,879) 核心存款無形資產攤銷 (440) (441) (488) (881) (999) 回購協議的失效成本 — (3,872)— (3,872) — 調整後的非利息支出 (f) 205,435 美元 204,024 美元 181,393 美元 409,459 美元 356,432 效率比 (e)/(b) 40.56% 33.11% 35.70% 36.79% 36.91% 調整後效率比 (f)/(d) 31.83% 30.46% 32.90% 31.13% 34.05% 調整後税前，撥備前收入 (d)-(f) = (g) 439,942 美元 465,815 美元 370,003 美元 905,757 美元 690,320 平均總資產 (h) 67,497,367 美元 65,113,604 美元 62,232,841 美元 66,312,070 美元 61,996,756 調整後的税前、撥備前盈利率 (1) (g)/(h) 2.61% 2.90% 2.38% 2.75% 2.25% 調整後的非利息支出/平均資產 (1) (f)/(h) 1。22% 1.27% 1.17% 1.25% 1.16%
附錄：GAAP 與非 GAAP 對賬 23 EAST WEST BANCORP, INC.以及子公司GAAP與非GAAP對賬（千美元）（未經審計）公司使用某些非公認會計準則財務指標來提供有關公司業績的補充信息。有形賬面價值、每股有形賬面價值和TCE比率是非公認會計準則財務指標。有形賬面價值和有形資產分別代表股東權益和總資產，減去商譽和其他無形資產。鑑於此類衡量標準和比率在銀行業更為普遍，而且銀行監管機構和分析師都在使用此類衡量標準和比率，公司將其列入下文供討論。(1) 包括核心存款無形資產和抵押貸款服務資產。2023 年 6 月 30 日 2023 年 3 月 31 日 2022 年 6 月 30 日股東權益 (a) 6,461,697 美元 6,309,331 美元 5,609,482 減去：商譽 (465,697) (465,697) 其他無形資產 (1) (6,418) (7,201) (8,537) 有形賬面價值 (b) 5,989,533 美元 5,135,248 美元期末普通股數量 (c) 141,484 141,396 140,917 每股賬面價值 (a)/(c) 45.67 美元 44.62 美元 39.81 每股有形賬面價值 (b)/(c) 42.33 美元 41.28 美元 36.44 總資產 (d) 68,532,681 美元 67,244,898 美元 2,394,283 減去：商譽 (465,697) (465,697) (465,697) 其他無形資產 (1)(6,418) (7,201) (8,537) 有形資產 (e) 68,060,566 美元 66,772,000 美元 61,920,049 總股東權益與資產的比率 (a)/(d) 9.43% 9.38% 8.99% TCE 比率 (b)/(e) 8.80% 8.74% 8.29%
附錄：GAAP 與非 GAAP 對賬 24 EAST WEST BANCORP, INC.子公司GAAP與非GAAP對賬（千美元）（未經審計）平均TCE回報率等於有形淨收入除以平均有形賬面價值。調整後的平均TCE回報率等於調整後的有形淨收入除以平均有形賬面價值。有形淨收入不包括核心存款無形資產和抵押貸款服務資產攤銷的税後影響。調整後的有形淨收入不包括有形淨收入調整和AFS債務證券註銷的税後影響。鑑於此類衡量標準和比率在銀行業更為普遍，銀行監管機構和分析師也使用此類衡量標準和比率，公司將其列入下文供討論。（1）包括核心存款無形資產和抵押貸款服務資產。（2）截至2023年6月30日的三個月和六個月以及截至2023年3月31日的三個月中，適用法定税率為29.29％。截至2022年6月30日的三個月和六個月中，法定税率為28.77％。（3）按年計算。截至2023年6月30日的六個月截至2023年6月30日的三個月 2023年3月31日2022年6月30日2022年6月30日淨收入 (e) 312,031 美元 322,439 美元 258,329 美元 634,470 美元 495,981 添加：核心存款無形資產攤銷 440 441 488 881 999 抵押貸款服務資產攤銷 342 356 364 698 756 的税收影響攤銷調整 (2) (230) (233) (245) (463) (505) 有形淨收入 (f) 312,583 美元 323,003 美元 258,936 美元 635,586 美元 497,231 加：註銷 AFS 債務證券 — 10,000 — 註銷的税收影響 (2) — (2,929) — 調整後的有形資產淨收入 (g) 312,583 美元 330,074 美元 258,936 美元 642,657 美元 497,231 平均股東權益 (h) 6,440,996 美元 6,183,324 美元 5,682,427 美元 6,312,872 美元 5,762,078 減：平均商譽 (465,697) (465,697) (465,697) (465,697) (465,697) (465,697) (465,697) (465,697) (465,697) (465,697) (465,697) (465,697) 97) (465,697) 其他無形資產平均值 (1) (6,921) (7,696) (8,827) (7,306) (9,016) 平均有形賬面價值 (i) 5,968,378 美元 5,709,931 美元 5,839,869 美元 5,287,365 平均普通股回報率 (3) (e)/(h) 19.43% 21.15% 18.23% 20.27% 17.36% 平均回報率 TCE (3) (f)/(i) 21.01% 22.94% 19.94% 21.95% 18.96% 調整後回報率平均 TCE (3) (g)/(i) 21.01% 23.44% 19.94% 22.19% 18.96%
附錄：GAAP 與非 GAAP 對賬 25 EAST WEST BANCORP, INC.以及子公司GAAP與非GAAP對賬（千美元）（未經審計）在2023年第一季度，該公司記錄了1,000萬美元的AFS債務證券的税前減值註銷。管理層認為，列出調整後的淨收益、調整後的攤薄後每股普通股收益、調整後的平均資產回報率和調整後的平均普通股回報率的計算結果可以讓財務報表用户清楚地瞭解公司的持續業績，並可以與前幾個時期進行比較。（1）截至2023年3月31日的三個月和截至2023年6月30日的六個月中，適用法定税率為29.29％。（2）按年計算。截至2023年6月30日的三個月 2023年3月31日2022年6月30日淨收入 (a) 312,031 美元 322,439 美元 258,329 加上：註銷 AFS 債務證券 — 10,000 — 註銷的税收影響 (1) — (2,929) — 調整後淨收入 (b) 312,031 美元 329,510 美元 258,329 美元攤薄後加權平均已發行股票數量 141,876 141,913 142,372 攤薄後每股收益為 2.20 美元 2.27 美元 1.81 增加：註銷 AFS 債務證券 — 0.05 — 調整後的攤薄後每股收益 2.20 美元 2.32 美元 1.81 平均總資產 (c) 67,497,367 美元 65,113,604 美元 62,232,841 美元 6,440,996 美元 6,183,324 美元 5,682,427 平均資產回報率 (2) (a)/(c) 1.85% 2.01% 1.66% 調整後平均資產回報率 (2) (b)/(c) 1.85% 2.05% 1.66% 平均普通股回報率 (2) (a)/(d) 19.43% (b)/(d) 19.43% 21.61% 18.23% Six 截至2023年6月30日的月份2022年6月30日淨收入 (e) 634,470 美元 495,981 加上：註銷 AFS 債務證券 10,000 — 註銷的税收影響 (1) (2,929) — 調整後淨收益 (f) 641,541 美元 495,981 美元攤薄後加權平均已發行股票數量 141,910 142,838 攤薄後每股收益4.47 美元 3.47 美元加：註銷 AFS 債務擔保 0.05 — 調整後的攤薄後每股收益為 4.52 美元 3.47 美元平均總資產 (g) 66,312,070 美元 61,996,756 平均股東權益 (h) 6,312,872 美元 5,762,078 平均資產回報率 (2) (e)/(g) 1.93% 1.61% 調整後的平均資產回報率 (2) (f)/(g) 1.95% 1.61% 普通股平均回報率 (2) (e)/(h) 20.27% 17.36% 調整後的平均普通股回報率 (2) (f)/(h) 20.49% 17.36%