美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549

附表 14A

根據第 14 (a) 條提交的委託聲明
1934 年《證券交易法》的

由註冊人提交 x

由註冊人以外的一方提交 §

選中相應的複選框:

¨ 初步委託書
¨ 機密,僅供委員會使用(正如規則 14a-6 (e) (2) 所允許的 )
x 最終委託書
¨ 權威附加材料
¨ 根據 §240.14a-12 徵集材料

西部收購風險投資公司

(其章程中規定的註冊人姓名)

(如果 不是註冊人,則提交委託書的人的姓名)

申請費的支付(勾選相應的方框):

x 無需付費。
¨ 事先用初步材料支付的費用。
¨ 費用按照《交易法》第14a-6 (i) (1) 條和 0-11 第25 (b) 項要求的附錄中的表格計算。

西部收購風險投資公司

42 百老匯,12第四 地板

紐約,紐約 10004

特別會議通知

將於 2023 年 7 月 10 日舉行

致股東

西部收購風險投資公司

我代表Western Accucision Ventures Corp.(“公司” 或 “我們”)董事會 邀請 你參加我們的股東特別會議(“特別會議”)。我們希望你能加入我們。

特別會議僅為虛擬會議 ,將通過 Zoom 視頻會議舉行。股東將無法親自出席會議。可以使用以下鏈接訪問虛擬會議 :

https://us02web.zoom.us/j/83476184427?pwd=LzdTdzJ5QkRTTU9TUHlKWmtQVHVqUT09。

任何無法參加在線 會議的股東都可以撥打 (929) 205-6099,使用Zoom Meeting ID 834 7618 4427 和密碼 913130 通過電話參加。

我們將在2023年6月29日星期四左右首次將這些 材料郵寄給我們的股東。

如所附委託書中所述,特別會議 的目的是審議以下提案並對其進行表決:

(i) 提案 1-修訂公司註冊證書(“章程”)的提案 ,將 公司必須完成業務合併的截止日期(“章程修正案”)延長 六(6)個月(均為 “延期”),從2023年7月11日延長至2024年1月11日(該日期實際上已延長 改為 “延長的終止日期”)(我們將該提案稱為 “章程 修正提案”);

(ii) 提案 2 — 關於修改公司與美國股票轉讓和信託公司(“受託人”)之間經修訂的公司投資管理信託協議(“信託 協議”)的提案, 允許公司通過向信託賬户存入100美元(“信託修正案”)來延長延長的終止日期(“信託修正案”) (我們指本提案為 “信託修正提案”);以及

(iii) 提案 3 — 根據特別會議時的表決結果,如果沒有足夠的票數批准上述提案,則指示特別會議主席將特別會議延期到一個或多個日期(“休會”)的提案, 在必要時允許進一步徵求和投票代理人(我們將該提案稱為 “休會提案”)。

公司已為初始業務合併(“擬議的 業務合併”)確定了 潛在的業務合併目標公司(“目標”)。該公司認為,Target是公司初始業務合併的絕佳機會 ,目前正在完成涉及目標的初始業務合併。

章程 修正提案和信託修正提案的目的是讓公司有更多時間完成擬議的業務合併 或任何潛在的替代初始業務合併。公司的首次公開募股(“IPO”)招股説明書 及其章程規定,公司必須在2023年1月11日(隨後延長至2023年7月11日(“原始 終止日期”)之前完成初始業務合併。鑑於根據1933年 證券法在S-4表格上敲定註冊聲明(“擬議的業務合併註冊聲明”)並在公司舉行特別會議審議擬議業務合併之前宣佈 生效的預計時間表, 公司在2023年7月11日之前沒有足夠的時間完成擬議的業務合併。因此,董事會 確定,延長公司完成初始業務 合併的日期符合股東的最大利益。

如果章程修正案 提案和信託修正提案獲得批准,則在最初終止日期 之後,公司將有另外六個月的時間來完成擬議的業務合併或任何潛在的替代初始業務合併,直到2024年1月11日, 在公司首次公開募股後完成初始業務合併,總共需要長達24個月的時間。

公司的首次公開募股結束後,約有116,15萬美元存入信託賬户(“信託賬户”),由美國 股票轉讓和信託公司擔任受託人,作為現金持有或僅投資於美國政府證券。關於從2023年1月11日延期至2023年7月11日,公司收到了贖回申請,因此 2023 年 5 月 31 日,信託賬户中的金額為 8,023,375 美元。

董事會已將2023年6月26日的營業結束定為確定公司股東有權在特別會議及其任何續會 (“記錄日期”)上收到通知並進行投票的創紀錄日期 。截至記錄日,共有4,021,221股普通股,面值為0.0001美元,已發行和流通(“普通股”),其中包括770,221股已發行普通股。公司的 認股權證沒有投票權。只有記錄日公司普通股的登記持有人才有權在特別會議或其任何續會上計算 的選票。

隨附的委託書對每項章程修正案 提案、信託修正案和休會提案進行了更全面的描述。

章程 修正提案和信託修正提案的目的是讓公司有更多時間完成其擬議的業務合併。

2022 年 11 月 21 日, 公司簽訂了協議和合並計劃(可能會不時修改和/或重述,即 “合併 協議”),由特拉華州的一家公司和 公司的全資子公司 WAV Merger Sub Inc. 和特拉華州的一家公司 Cycurion, Inc.(“Cycurion”)簽訂了協議和合並計劃(可能會不時修改和/或重述 “合併 協議”)), 根據該協議,Merger Sub將與Cycurion合併併入Cycurion,Cycurion作為 公司的全資子公司在合併中倖存下來(“擬議的業務合併”)。此外,隨着擬議的 業務合併的完成,公司將更名為 “Cycurion, Inc.”(“Cycurion”)。

合併協議規定 公司已同意收購Cycurion的所有未償股權,以換取總計9,500,000股公司普通股,面值每股0.0001美元(“合併對價股”)。

根據 條款並遵守合併協議的條件,在合併生效時(“生效時間”), Cycurion 在生效時間前夕發行和流通的每股普通股應被取消, 應轉換為獲得每股合併對價的權利(即,與 的合併對價股份中與 Cybr} 單股的部分 Curion 的普通股等於 (x) 合併對價股份 除以 (y) Full 獲得的商數攤薄後的公司股份)。此處使用的 “全面攤薄後的公司股份” 是指 Cycurion普通股中立即發行和流通的或在 生效時間之前受未償期權和認股權證約束的股份。

為了獲得最初的 延期,公司在六個月的延期中每月向信託賬户存入10,000美元。本公司 無法提供任何進一步的延期補助金,因此提議僅支付與擬議延期有關的100美元名義款項 。

背景

公司於 2021 年 4 月 28 日在特拉華州成立,成立的目的是與一個或多個企業或實體進行合併、股份交換、資產 收購、股票購買、資本重組、重組或其他類似的業務合併。 正如公司在2022年1月11日的招股説明書中披露的那樣,根據信託協議和公司章程, 公司必須在2023年1月11日之前完成業務合併。該日期隨後延長至2023年7月11日。

如果 公司無法在這段時間內(或如本文所述延期)完成其初始業務合併,則將 (i) 停止除清盤之外的所有業務;(ii) 儘可能迅速但不超過十個工作日 天,以普通股的每股價格贖回 100% 的已發行普通股,以現金支付,等於總額 然後存入信託賬户的金額,包括以前未向公司發放的任何利息(扣除應付税款 ),除以當時已發行普通股的數量,贖回將完全取消公眾股東 作為普通股持有人的權利(包括獲得進一步清算分配的權利,如果有的話),但須遵守適用的 法律。公眾股東還將沒收首次公開募股中出售的單位中包含的認股權證。在 此類贖回後,公司將盡快解散和清算,但須徵得其餘股東和董事會的批准,但前提是 遵守特拉華州法律規定的為債權人的索賠提供規定的義務和其他適用法律的要求。

公司和合並協議的其他各方正在努力滿足完成提議 業務合併的條件,並最終確定與該交易相關的擬議企業合併註冊聲明,但已確定 在2023年7月11日之前沒有足夠的時間舉行特別會議來獲得股東批准並完成 業務合併。因此,公司董事會確定,鑑於公司在將Cycurion確定為目標業務並完成其初始業務合併上花費的時間、 精力和金錢,批准章程修正提案和信託修正提案符合其股東的最大利益 ,以修改章程和修改信託協議。假設章程修正提案和信託修正提案獲得批准,並且章程 和信託協議都經過修訂,則公司必須在延期終止日期 之前完成初始業務合併。

目前,沒有要求您 對任何業務合併進行投票。如果《章程修正案》信託修正提案已實施,而你 現在不選擇贖回您的公開股票,則在向股東提交擬議的業務合併時,您將保留對擬議的業務合併的投票權,以及在業務合併 獲得批准和完成或公司尚未在延長的終止日期之前完成業務合併的情況下,將您的公眾股份按比例贖回信託賬户的權利。

如果公司董事會 確定公司將無法在延長的終止日期之前完成初始業務合併, 則公司將尋求結束公司的事務並贖回100%的已發行公開股份。

關於章程 修正提案,公眾股東可以選擇(“選舉”)以每股價格贖回股份, 以現金支付,等於當時存入信託賬户的總金額,包括先前未發放給 公司用於支付特許經營税和所得税的利息,除以當時已發行的公開股票數量,無論此類公眾 股東是投贊成票還是投贊成票 “反對” 章程修正提案、信託修正案和休會、 和選舉可以也可以由在 特別會議上不投票或未指示其經紀人或銀行如何投票的公眾股東提出。無論截至記錄日期 ,公眾股東是否為持有人,公眾股東都可以進行選舉。如果章程修正提案和信託修正案獲得股東必要投票的批准,則剩餘的 公開股票持有人將在擬議的業務合併提交給 股東時保留贖回其公開股票的權利,但須遵守經章程修正提案和信託修正案 提案修訂的章程中規定的任何限制。但是,如果贖回與章程修正提案和信託修正提案相關的公眾股份將導致公司的淨有形資產低於5,000,001美元,則公司將不會繼續執行章程修正提案和信託修正提案。我們的公眾股東每次贖回 股票,都將減少我們的信託賬户中的金額,截至2023年5月31日,該賬户持有約8,023,375美元的有價證券。此外,如果公司在延長的終止日期之前尚未完成業務合併,則未參加選舉的公眾股東將有權將其股份兑換 以兑換現金。我們的保薦人、高級管理人員和董事 以及我們的其他初始股東,共擁有3,25.1萬股普通股,其中包括在我們首次公開募股之前發行的287.5萬股,我們 稱為 “創始人股票”,以及376.000股,這些股票是我們的保薦人在首次公開募股完成的私募中購買的 私募股的一部分(“Private {} 配售股份”)。由於保薦人和公司 財務顧問AGP擁有公司普通股,他們都同意對提案投贊成票,因此所有提案都將在未經公眾股東投票的情況下在會議上獲得批准。

要行使贖回權 ,您必須在特別會議(或 2023 年 7 月 5 日)前至少兩個工作日向公司的過户代理人投標您的股票。您可以通過將股票證書交付給過户代理人或使用存託信託公司的DWAC(在託管人處存款/提款)系統以電子方式交付股票 來投標股票。如果您以 street 的名義持有股份,則需要指示您的銀行、經紀人或其他被提名人從您的賬户中提取股份,以行使 的贖回權。

截至2023年5月31日, 的信託賬户中約有80.233.75億美元。如果章程修正提案和信託修正提案獲得批准 並將延期終止日期延長至2024年1月11日,則擬議業務 合併或公司隨後的清算的每股贖回價格將保持不變,約為每股10.29美元(不考慮 任何利息、税收估算和其他因素)。2023年6月15日,該公司普通股的收盤價為10.35美元。 公司無法向股東保證,他們將能夠在公開市場上出售公司普通股, 即使每股市場價格高於上述贖回價格,因為當這些股東希望出售股票時,其證券可能沒有足夠的流動性 。

如果章程修正案 提案、信託修正提案和延期提案獲得批准,並且我們沒有在 2024 年 1 月 11 日之前完成業務合併 ,我們將 (i) 停止除清盤之外的所有業務,(ii) 儘可能快地 但此後不超過十個工作日,按每股價格贖回 100% 的已發行公眾股份,以現金支付, 等於當時存入信託賬户的總金額,包括之前未向我們發放的任何利息(扣除税款)} 應付款),除以當時已發行的公開股票數量,贖回將完全取消公眾股東 作為股東的權利(包括獲得進一步清算分配的權利,如果有),在適用法律的前提下,並且 (iii) 在贖回後儘快解散和清算,但須徵得我們剩餘股東和 董事會的批准,前提是(如果是((ii)和(iii))符合我們在特拉華州法律下為債權人的 索賠提供規定的義務以及其他適用法律的要求。我們的 認股權證將不會從信託賬户中分配,如果我們清盤,認股權證將一文不值。如果進行清算,我們的贊助商、我們的高級管理人員和董事 以及我們的其他初始股東將不會因擁有創始人 股票或私募股份而獲得信託賬户中持有的任何款項。

在不違反上述規定的前提下, 需要公司至少65%的已發行普通股(包括創始股和私募股票 股)的贊成票才能批准章程修正提案和信託修正提案。章程修正案 提案和信託修正提案的批准對於實施董事會的計劃至關重要,該計劃旨在延長我們 必須完成初始業務合併的截止日期。由於保薦人和AGP(公司財務顧問 均同意對提案投贊成票)擁有公司普通股,所有提案都將在會議上獲得批准 ,無需公眾股東投票。儘管股東批准了章程修正提案和 信託修正提案,但我們的董事會將保留在股東不採取任何進一步行動的情況下隨時放棄和不實施章程修正提案和信託 修正提案的權利。

我們的董事會已將2023年6月26日的營業結束時間定為確定公司股東有權在特別會議及其任何續會上收到通知並進行投票的日期。 只有當天公司普通股的登記持有人才有權在特別會議 或其任何續會上計算選票。

在仔細考慮 所有相關因素後,董事會已確定每項提案都是可取的,並建議您投票 或指示對此類提案投贊成票。

隨函附上委託聲明 ,其中包含有關章程修正提案、信託修正提案和特別會議的詳細信息。無論您是否打算參加特別會議 ,我們都敦促您仔細閲讀本材料並對您的股份進行投票。

真誠地,

/s/{ br} 斯蒂芬·克里斯托弗森
斯蒂芬·克里斯托弗森
首席執行官
2023年6月26日

西部收購風險投資公司

42 百老匯,12第四 地板

紐約,紐約 10004

關於將於 2023 年 7 月 10 日舉行的 股東特別大會的通知

2023年6月26日

致西部收購風險投資公司的股東:

特此通知,特拉華州的一家公司Western Accuction Ventures Corp.(“ 公司”)的股東特別會議(“特別會議”)將於美國東部時間2023年7月10日上午10點舉行。

特別會議僅為虛擬會議 ,將通過 Zoom 視頻會議舉行。股東將無法親自出席會議。可以使用以下鏈接訪問虛擬會議 :

https://us02web.zoom.us/j/83476184427?pwd=LzdTdzJ5QkRTTU9TUHlKWmtQVHVqUT09。

任何無法參加在線 會議的股東都可以撥打 (929) 205-6099,使用Zoom Meeting ID 834 7618 4427 和密碼 913130 通過電話參加。

特別會議的目的是 審議以下提案並進行表決:

1. 修改 公司註冊證書(“章程”)的提案,將公司 完成業務合併的截止日期(“章程修正案”)延長六(6)個月 期限(均為 “延期”),從2023年7月11日延長至2024年1月11日(該日期實際上被稱為 “延期”)終止日期”)(我們將此提案稱為 “章程修正提案”);

2. 修改截至2022年1月11日經修訂的 公司投資管理信託協議(“信託協議”)的提案, 由公司與美國股票轉讓和信託公司(“受託人”)提案,允許公司 通過向信託賬户存入100美元(“信託修正案”)來延長延長的終止日期(我們 將該提案稱為 “信託修正提案”);以及

3. 如果根據特別會議時的表決結果,沒有足夠的票數批准上述 提案(我們將該提案稱為 “休會提案”),則指示特別會議 主席在必要時將特別會議延期到更晚的某個日期,以允許進一步徵求 和代理人投票;以及

4。就特別會議或其任何休會或休會之前可能適當出現的其他事項 採取行動。

董事會已將2023年6月26日 的營業結束時間定為特別會議的記錄日期,只有當時登記在冊的股票持有人才有權在特別會議或其任何休會或休會中獲得通知和 投票。

紐約、紐約

2023年6月26日

重要的

如果您無法親自參加 特別會議,請您對隨附的代理中包含的問題表明您的投票並註明日期,簽名並將其郵寄到隨附的 自填地址信封中,如果在美利堅合眾國郵寄則無需郵費。

關於將於2023年7月10日舉行的股東特別會議的 代理材料可用性的重要通知。這份致股東的委託書將在 上公佈: [待定].

西部收購風險投資公司

42 百老匯,12第四 地板

紐約,紐約 10004

初步委託書
FOR
股東特別會議

將於 2023 年 7 月 10 日舉行

於 2023 年 6 月 29 日左右首次寄出

特別會議的日期、時間和地點

隨附的委託書是由特拉華州的一家公司Western Accucision Ventures Corp.(“公司”、 “公司” 或 “我們”)的董事會(“董事會”)徵求的 ,用於美國東部時間2023年7月10日上午10點舉行的股東特別會議 ,其目的見隨附的會議通知。

特別會議僅為虛擬會議 ,將通過 Zoom 視頻會議舉行。股東將無法親自出席會議。可以使用以下鏈接訪問虛擬會議 :

https://us02web.zoom.us/j/83476184427?pwd=LzdTdzJ5QkRTTU9TUHlKWmtQVHVqUT09。

任何無法參加在線 會議的股東都可以撥打 (929) 205-6099,使用Zoom Meeting ID 834 7618 4427 和密碼 913130 通過電話參加。

公司的主要執行辦公室 是百老匯 42 號,12第四紐約州紐約樓層 10004,其電話號碼(包括區號)為 (310) 740-0710。

特別會議的目的

在特別會議上,您將被要求考慮 並就以下事項進行投票:

1. 提案 1-修改公司註冊證書(“章程”)的提案, 將公司完成業務合併的截止日期(“章程修正案”), 此類延期再延長六(6)個月(均為 “延期”),從2023年7月11日延長至2024年1月 11日(該日期實際上被稱為 “延長終止”)日期”)(我們將此 提案稱為 “章程修正提案”);

2.

提案 2-修改公司與美國股票轉讓和信託公司(“受託人”)之間的 公司截至2022年1月11日的投資管理信託協議(“信託協議”)的提案,允許公司 通過向信託賬户存入100美元(“信託修正案”)來延長延長終止日期 (我們將此提案稱為 “信託修正提案”);

3. 提案 3——如果根據特別會議 時的表決結果,沒有足夠的票數批准上述提案(我們將該提案稱為 “休會 提案”),則指示特別會議主席在必要時將特別會議 延期到一個或多個日期的提案,以允許進一步徵求和投票表決代理人;以及
4. 就特別會議或其任何休會之前可能適當出現的其他事項 採取行動。

背景

該公司於2021年4月28日在特拉華州註冊成立, 成立的目的是與一個或多個企業或實體進行合併、股票交換、資產收購、股票購買、資本重組 或其他類似的業務合併。公司最初的章程和信託協議 規定,公司只有在2023年1月11日之前才能完成業務合併(即 完成首次公開募股後的12個月),除非公司的發起人為兩次允許的三個月延期分別向信託存入1150,000美元。2023年1月 對章程和信託協議進行了修訂,賦予公司將完成業務合併的時間 從2023年1月11日逐月延長至2023年7月11日,每次延期一個月,每月向信託 賬户支付1萬美元。無法在延期日期之前完成業務合併,因為 難以獲得Cycurion的經審計的財務報表,Cycurion需要在 業務合併結束之前獲得額外融資,而且公司需要通過關閉 業務合併和合並後的公司獲得額外的融資來滿足其流動性需求。如果章程修正提案和信託修正案 提案都獲得批准,公司將有權將完成業務合併的時間從2023年7月11日延長至2024年1月11日(首次公開募股完成後24個月)。由於贊助商和公司財務顧問 AGP 擁有公司普通股的所有權,他們都同意對這些提案投贊成票,因此所有提案 都將在會議上獲得批准,無需公眾股東的表決。

如果 公司無法在這段時間內(或如本文所述延期)完成其初始業務合併,則將 (i) 停止除清盤之外的所有業務;(ii) 儘可能迅速但不超過十個工作日 天,以普通股的每股價格贖回 100% 的已發行普通股,以現金支付,等於總額 然後存入信託賬户的金額,包括以前未向公司發放的任何利息(扣除應付税款 ),除以當時已發行普通股的數量,贖回將完全取消公眾股東 作為普通股持有人的權利(包括獲得進一步清算分配的權利,如果有的話),但須遵守適用的 法律。公眾股東還將沒收首次公開募股中出售的單位中包含的認股權證。在 此類贖回後,公司將盡快解散和清算,但須徵得其餘股東和董事會的批准,但前提是 遵守特拉華州法律規定的為債權人的索賠提供規定的義務和其他適用法律的要求。

公司和合並協議的其他各方正在努力滿足完成提議 業務合併的條件,並最終確定與該交易相關的擬議企業合併註冊聲明,但已確定 在2023年7月11日之前沒有足夠的時間舉行特別會議來獲得股東批准並完成 業務合併。因此,公司董事會確定,鑑於公司在將Cycurion確定為目標業務並完成其初始業務合併上花費的時間、 精力和金錢,批准章程修正提案和信託修正提案符合其股東的最大利益 ,以修改章程和修改信託協議。假設章程修正提案和信託修正提案獲得批准,並且章程 和信託協議都經過修訂,則公司必須在延期終止日期 之前完成初始業務合併。

如果章程修正案 提案和信託修正提案獲得批准,則在最初終止日期 之後,公司將有多達六個月的時間來完成擬議的業務合併或任何潛在的替代初始業務合併,直到2024年1月11日, 在公司首次公開募股後總共需要長達24個月的時間來完成初始業務合併。

公司的首次公開募股結束後,大約116,15萬美元存入了位於美國 的信託賬户(“信託賬户”),由美國股票轉讓和信託公司擔任受託人,作為現金持有或僅投資於美國 政府證券。關於從2023年1月11日延期至2023年7月11日,公司收到了贖回申請,因此 2023 年 5 月 31 日,信託賬户中的金額為 8,023,375 美元。

董事會已將2023年6月26日的營業結束定為確定公司股東有權在特別會議及其任何續會 (“記錄日期”)上收到通知並進行投票的創紀錄日期 。截至記錄日,共有4,021,221股普通股,面值為0.0001美元, 已發行和流通(“普通股”),其中包括770,221股已發行普通股(“公共 股”)。該公司的認股權證沒有投票權。只有記錄之日公司普通股 的登記持有人才有權在特別會議或其任何續會上計算其選票。

2022 年 11 月 21 日, 公司簽訂了協議和合並計劃(可能會不時修改和/或重述,即 “合併 協議”),由公司、特拉華州的一家公司和公司的全資子公司 (“合併子公司”)和特拉華州的一家公司 Cycurion, Inc.(“Cycurion”)簽訂了協議和合並計劃(可能會不時修改和/或重述 “合併 協議”), 根據該協議,Merger Sub將與Cycurion合併併入Cycurion,Cycurion作為 公司的全資子公司在合併中倖存下來(“擬議的業務合併”)。此外,隨着業務合併的完成 ,公司將更名為 “Cycurion, Inc.”(“Cycurion”)。

合併協議規定 公司已同意收購Cycurion的所有未償股權,以換取總計9,500,000股公司普通股,面值每股0.0001美元(“合併對價股”)。

根據 條款並遵守合併協議的條件,在合併生效時(“生效時間”), Cycurion 在生效時間前夕發行和流通的每股普通股應被取消, 應轉換為獲得每股合併對價的權利(即,與 的合併對價股份中與 Cybr} 單股的部分 Curion 的普通股等於 (x) 合併對價股份 除以 (y) Full 獲得的商數攤薄後的公司股份)。此處使用的 “全面攤薄後的公司股份” 是指 Cycurion在生效時間之前已發行和流通的普通股以及可根據未償還期權和認股權證發行的股份。

章程 修正提案和信託修正提案的目的是讓公司有更多時間完成其擬議的業務合併。 公司章程規定,公司只能在2023年7月11日之前完成業務合併。

關於特別會議的問題和答案

這些 問題和答案只是他們所討論事項的摘要。它們並不包含對您可能很重要的所有信息 。你應該仔細閲讀整份文件,包括本委託書的附件。

Q. 正在對什麼進行表決?

A. 您被要求考慮 (x) 一項修改公司章程 (此類修正案,即 “章程修正提案”)和修改投資管理信託協議( “信託修正提案”)的提案,以允許董事會根據需要逐月將 完成業務合併的日期從2023年1月11日延長至2024年1月11日(最新的此類提案)實際延長的日期(被稱為 “延期終止日期”),無需另行股東投票,即公司 的截止日期未完成涉及一個或多個企業或實體的合併、合併、股票交換、資產收購、股票購買、資本重組、重組或其他類似的 業務合併,公司必須:(i) 停止除清盤目的 之外的所有業務;(ii) 儘快但此後不超過十個工作日,按每股普通股贖回 100% 的已發行普通股 股價格,以現金支付,等於存入 Trust 賬户時的總金額,包括先前未向公司發放的任何利息(扣除應付税款),除以當時已發行的普通股 股數,贖回將完全取消公眾股東作為普通股 股票持有人的權利(包括獲得進一步清算分配的權利,如果有的話)(公眾股東 也將沒收單位中包含的認股權證);以及(y)a 如有必要,建議將特別會議休會。

Q. 公司為什麼要提出《章程修正案 提案》和《信託修正案》?

A. 公司於 2021 年 4 月 28 日在特拉華州成立,成立的目的是 與一個或多個企業或實體進行合併、股份交換、資產收購、股票購買、資本重組、重組或其他類似的 業務合併。2022 年 1 月 11 日,公司完成了首次公開募股 (“IPO”)。在首次公開募股結束的同時,公司完成了向包含37.6萬股普通股(“私募配售”)的Western Acquisition Ventures, LLC( “贊助商”)出售私募單位(“私募配售”)的私募配售(“私募配售”)。116,15萬美元存入了由美國人維護的 信託賬户股票轉讓和信託公司,擔任受託人(“信託 賬户”),為持有公眾股份的人(“公眾”)提供利益股東”)。關於從2023年1月11日延期至2023年7月11日,公司收到了贖回申請,因此 2023 年 5 月 31 日,信託賬户中的金額為 8,023,375 美元。

公司已為初始業務合併(“擬議的 業務合併”)確定了 潛在的業務合併目標公司(“目標”)。該公司認為,Target是公司初始業務合併的絕佳機會 ,目前正在完成涉及目標的初始業務合併。 在延期日期之前完成擬議的業務合併是不可取的,因為很難獲得 Cycurion 的經審計財務報表,Cycurion 需要在業務合併完成之前獲得額外融資,而且 公司需要通過業務合併後關閉業務合併後的 公司獲得額外融資以滿足其流動性需求。

公司認為 ,鑑於公司花費時間、精力和金錢尋找潛在的業務合併機會,應讓公司的公眾股東 有機會考慮擬議的業務合併或替代的初始業務組合 並進行投票。我們認為我們沒有足夠的時間在 2023 年 7 月 11 日之前完成擬議的業務合併或替代的初始 業務合併。因此,我們正在尋求批准《章程修正提案》和《信託修正案 提案》。

董事會認為, 為了讓公司有更多時間完成擬議的業務合併, 繼續存在符合股東的最大利益。因此,董事會正在提出章程修正提案和信託修正案 提案,以延長公司的存在時間和完成擬議業務合併的時間。由於贊助商和公司財務顧問AGP(同意對提案投贊成票的 )擁有公司普通股,所有提案都將在會議上獲得批准,無需公眾股東投票 。

目前 並未要求您對擬議的業務合併進行投票。如果章程修正案獲得批准且章程修正案 已提交併且您不選擇立即贖回您的公開股份,則在擬議的業務合併提交給股東時,您將保留對擬議的業務合併 的投票權,以及在 擬議的業務合併獲得批准和完成或公司尚未完成業務合併的情況下 將您的公共股份兑換為信託賬户的按比例分配部分的權利 br} 日期(或額外延期日期,如果適用)。

Q. 我為什麼要投票支持《章程修正提案 和信託修正提案》?

A. 董事會認為,股東將受益於公司完成擬議的業務 合併,並正在提出章程修正提案和信託修正提案,以延長公司 必須完成擬議業務合併的日期。如果您願意,批准章程修正提案和信託修正案將使公司有更多時間完成擬議的業務合併或潛在的替代初始業務合併 ,並將使您作為股東可以投票支持擬議的業務合併或潛在的替代初始業務 合併,並繼續在業務合併後的公司中擔任股東。

因此,我們認為 章程修正提案和信託修正提案符合公司在首次公開募股中向公眾發行證券 的精神。

您將擁有與章程修正提案和信託修正提案有關的 兑換權。

Q.

我能否贖回與 章程修正提案和信託修正提案的投票相關的公開股票?

A. 是的。根據我們的章程,提交修改我們章程的事項即使公共股票 的持有人有權將其股份兑換為首次公開募股時設立的信託賬户中按比例持有的資金。公共股票持有人 無需對章程修正提案和信託修正提案投反對票,也無需在記錄日期成為登記持有人 即可行使贖回權。

如果章程修正案 提案和信託修正案提案獲得批准,公司將 (i) 從信託賬户中扣除 一筆款項(“提款金額”),金額等於信託賬户中與持有人贖回的任何與章程修正提案和信託 修正提案(如果有)相關的可用資金 的按比例分配部分,以及 (ii) 將其提款 金額中按比例分配給此類已贖回公共股票的持有人。此類資金的剩餘部分應保留在信託賬户中,可供公司在每個延期日期(如果適用)當天或之前完成擬議的 業務合併或潛在的替代初始業務合併。現在未贖回公共股票的公共股票持有者 將保留其贖回權以及對擬議的 業務合併或潛在的替代初始業務合併進行投票的能力。

Q. 公司為什麼提出休會提案?

A. 在公司未獲得批准章程修正案 提案和信託修正提案所需的股東投票的情況下,讓公司有更多時間尋求更多支持章程修正提案 和信託修正案的代理人。

Q. 公司的執行官、董事 和關聯公司打算如何對其股票進行投票?

A. 預計公司的所有董事、執行官及其各自的關聯公司以及贊助商 都將投票控制權的任何普通股(包括 他們擁有的任何公共股票)投票贊成章程修正提案和信託修正提案和延期提案。由於贊助商和公司財務顧問AGP(同意對提案投贊成票的 )擁有公司普通股,所有提案都將在會議上獲得批准,無需公眾股東投票 。

我們的執行官 和董事無權贖回與章程修正提案和信託修正提案相關的此類股份。 在記錄日,他們持有2,501,000股普通股,約佔公司已發行和流通普通股的62.2%。

Q. 需要什麼表決才能通過這些提案?

A. 章程 修正提案。延期提案必須獲得已發行普通股65% 股東的贊成票的批准。
信任 修正提案。信託修正提案必須得到大多數Common 股票持有人的贊成票批准,這些持有人親自出席(包括虛擬出席)或由代理人代表出席並有權在特別會議上投票 。由於保薦人持有超過50%的已發行普通股,延期提案 將獲得批准。
休會 提案。休會提案必須得到大多數普通股持有人的贊成票批准, 持有人親自出席(包括虛擬出席)或由代理人代表並有權在特別會議上投票,在特別會議上投票。

Q.

如果我不想批准章程修正提案、 信託修正提案或休會提案怎麼辦?

A. 如果您不想批准章程修正提案、信託修正提案或休會 提案,則必須對每項提案投反對票。章程修正提案和信託修正提案的批准對於實施董事會的計劃至關重要 ,該計劃旨在延長我們必須完成初始業務合併的日期。

Q. 你會尋求進一步延期以清算 信託賬户嗎?

A. 除了 從2023年7月11日延期至2024年1月11日(延長的終止日期),截至本委託書發佈之日, 我們預計不會尋求進一步延期以完成業務合併,儘管如有必要,我們可能會決定在 將來這樣做。

Q. 如果章程修正提案和 信託修正提案未獲批准會怎樣?

A. 如果章程修正提案和信託修正提案未在特別會議上獲得批准, 將觸發我們根據章程條款自動清盤、清算和解散公司。由於贊助商和公司財務顧問AGP(同意對提案投贊成票的 )擁有公司普通股,所有提案都將在會議上獲得批准,無需公眾股東投票 。

Q. 如果延期提案 和信託修正提案獲得批准,接下來會發生什麼?

A. 如果章程修正提案和信託修正提案獲得批准,公司將繼續努力 完成擬議的業務合併,直到 2024 年 1 月 11 日的延期終止日期,或者潛在的替代方案 初始業務合併,直到延期終止日期(視情況而定),或者董事會自行決定無法完成擬議業務合併或替代業務合併的更早日期 在延長的終止日期之前或2024年1月11日,並且不希望尋求進一步延期。

如果章程修正案 提案和信託修正案提案獲得批准,則從信託賬户中扣除提款金額(如果有)將減少 信託賬户中的剩餘金額,並增加公司 高管、董事及其關聯公司持有的公司普通股的利息百分比。

Q.

如果我投票反對隨後提出的任何業務合併,我將來還能行使我的兑換 權利嗎?

A. 除非您選擇贖回與本次股東投票相關的股份以批准章程 修正提案和信託修正提案,否則在 提交給股東時,您將能夠對隨後提出的任何業務合併進行投票。如果您不同意擬議的業務合併,則在擬議的業務合併完成後,您將保留投反對票 和/或贖回您的公開股票的權利,但須遵守章程中規定的任何限制。

Q. 如何更改我的投票?

A. 如果您已提交對股票進行投票的委託書,並希望更改 您的投票或撤銷您的代理人,則可以通過向公司的主要地址交付日期較晚的簽名代理卡來實現。

Q. 選票是如何計算的?

A. 公司將任命為會議的選舉檢查員。選票將由選舉檢查員計算,他將 分別計算 “贊成” 和 “反對” 票、棄權票和經紀人不投票。
章程 修正提案。延期提案必須得到普通股已發行65% 股東的贊成票的批准。
信任 修正提案。信託修正提案必須得到大多數Common 股票持有人的贊成票批准,這些持有人親自出席(包括虛擬出席)或由代理人代表出席並有權在特別會議上投票 。
休會 提案。休會提案必須得到大多數普通股持有人的贊成票批准, 持有人親自出席(包括虛擬出席)或由代理人代表並有權在特別會議上投票,在特別會議上投票。
由於贊助商和公司財務顧問AGP(同意對提案投贊成票的 )擁有公司普通股,所有提案都將在會議上獲得批准,無需公眾股東投票 。

棄權票和經紀人 不投票,雖然在確定法定人數時被視為在場,但不被視為投的票,不會對提案產生任何影響 。因此,如果您對任何提案投了棄權票,則出於確定法定人數 的目的(如果根據我們的章程條款存在法定人數),則您的股份將被視為在場,但棄權不會影響該提案的結果 。

如果您不想 批准章程修正提案、信託修正提案或休會提案,則必須對每項提案投反對票。 章程修正提案和信託修正提案的批准對於實施董事會 計劃至關重要,該計劃旨在延長我們必須完成初始業務合併的日期。因此,除非我們的股東批准章程修正提案和信託修正提案,否則我們的董事會將放棄也不實施 章程修正提案。 這意味着,如果一項提案獲得股東批准而另一項提案未獲通過,則兩項提案都不會生效。

Q: 如果我的銀行、經紀公司或被提名人以 “街道名稱” 持有我的股票,他們會自動將我的股票 投票給我嗎?

A: 不。如果您是受益所有人,並且沒有向您的經紀人、銀行或 其他為您持有股份的記錄持有人提供投票指示,則對於您的經紀人 沒有自由投票權的任何提案,您的股票將不會被投票。如果某項提案被確定為自由裁量提案,則允許您的經紀商、銀行或其他記錄持有人 在不接受您的投票指示的情況下對該提案進行投票。如果某項提案被確定為非自由裁量提案, 未經您的投票指示, 您的經紀人、銀行或其他記錄持有人不得對該提案進行投票。 公司認為,章程修正提案和信託修正提案將被視為非自由裁量權,因此 未經您對提出的任何 提案的指示,您的經紀商、銀行或其他持有您股票的記錄持有人不能對您的股票進行投票。當銀行、經紀人或其他持有實益 所有者股份的記錄持有人因未收到實益 所有者的投票指示而未對非全權提案進行投票時,即出現 “經紀人不投票”。

棄權票和經紀人 非投票雖然在確定法定人數時被視為在場,但不被視為投的票,不會對提案產生任何影響 。因此,如果您對任何提案投了棄權票,則出於確定法定人數 的目的(如果根據章程的條款存在法定人數),您的股份將被視為在場,但棄權不會影響該提案的結果 。

Q: 如果我投棄權票或未能在特別會議上投票 會發生什麼?

A: 在特別會議上,為了確定是否達到法定人數,公司將把一份關於特定提案的正確執行的標有 “棄權” 的委託書視為存在。棄權不會影響 對任何提案的表決結果。

如果 持有 “街道名稱” 股份的股東未向經紀人發出投票指示,則根據適用的自律 組織規則,不允許經紀人對 “非常規” 提案,例如章程修正提案和信託修正案 提案,對股票進行投票。這些 “經紀人非投票” 也將算作在場,以確定是否存在法定人數, 不會對任何提案的投票結果產生任何影響。

Q: 如果我在沒有説明我希望如何投票的情況下籤署並退回我的代理卡 ,會發生什麼?

A: 公司收到的未説明股東打算如何對 對提案進行投票的已簽名和註明日期的委託書將按照董事會的建議進行表決。

Q: 如果我不打算參加特別會議, 我應該退回我的代理卡嗎?

A: 是的。無論您是否打算以虛擬方式參加特別會議,請仔細閲讀委託書 ,並通過填寫、簽名、註明日期並將隨附的代理卡放回提供的已付郵資信封中來進行投票。

Q: 我郵寄了簽名的代理卡後,我可以更改投票嗎?

A: 是的。在特別會議上 對代理人進行投票之前,您可以隨時更改投票。您可以撤銷您的代理,方法是執行並歸還日期晚於前一張代理卡,或者通過互聯網再次投票 ,或者提交書面撤銷聲明,聲明您想撤銷我們的代理律師 在特別會議之前收到的委託書。如果您通過銀行、經紀公司或被提名人持有公開股票,則應遵循銀行、經紀公司或被提名人關於撤銷代理人的 指示。如果您是記錄持有者,則應將 任何撤銷通知或填寫好的新代理卡(視情況而定)發送到公司的主要地址。

除非被撤銷,否則代理人 將根據股東的指示在特別會議上進行表決。在沒有指示的情況下,已簽署並退回的 代理將被投票支持每項提案。

Q: 如果我收到 多套投票材料該怎麼辦?

A: 您可能會收到多套投票材料,包括本委託書 的多份副本以及多張代理卡或投票説明卡。例如,如果您在多個經紀賬户中持有股份,則對於您持有股票的每個經紀賬户, 將收到一張單獨的投票指示卡。如果您是登記持有人,並且您的 股票以多個名稱註冊,則您將收到多張代理卡。請填寫、簽名、註明日期並歸還您收到的每張代理 卡和投票説明卡,以便對您的所有股票進行投票。
Q. 什麼是法定人數要求?

A. 召開有效的會議需要達到法定股東人數。有權在特別會議上投票的大多數已發行股票的持有人 ,親自出席(包括虛擬會議)或由 代理人代表,構成法定人數。在沒有法定人數的情況下,特別會議要麼在下週休會至 的同一天/時間/地點,要麼休會到董事會決定的其他日期/時間/地點。截至 特別會議的記錄日期,發起人持有超過大部分已發行股份。

Q. 誰可以在特別 會議上投票?

A. 只有在2023年6月26日營業結束時持有公司公開股票記錄在案的 持有人才有權在特別會議及其任何休會或推遲時計票 。就本委託書而言,“記錄在案的持有人 ” 是指作為普通股 股相關股份的持有人在公司成員登記冊中登記的人。截至記錄日,公司已發行普通股4,021,221股,其中包括770,221股已發行的 公開發行股。

登記股東: 以您的名義註冊的股票。如果在記錄日期,您的股票直接以您的名義在公司的 過户代理美國股票轉讓和信託公司註冊,則您是登記在冊的股東。作為登記在冊的股東,你 可以在特別會議上親自投票(包括虛擬投票)或由代理人投票。無論您是否打算以虛擬方式參加 Special 會議,我們都敦促您填寫並歸還隨附的代理卡,以確保您的選票被計算在內。

受益所有人:以經紀人或銀行的名義註冊的 股份。如果在記錄日期您的股票不是以您的名義持有,而是以經紀公司、銀行、交易商或其他類似組織的賬户持有 ,則您就是以 “街道名稱” 持有 股份的受益所有人,這些代理材料正由該組織轉發給您。作為受益所有人,您 有權指示您的經紀人或其他代理人如何對您賬户中的股票進行投票。還邀請您參加 特別會議。但是,由於您不是登記在冊的股東,因此除非您要求並獲得經紀人或其他代理人的有效委託書,否則您不得在特別會議上親自對您的股票進行投票 。

Q. 董事會是否建議對章程修正提案、信託修正提案、 和休會提案投票?

A. 是的。董事會建議公司股東對章程修正案 提案投贊成票,對信託修正提案投贊成票,對休會提案投贊成票。

Q. 批准章程修正案 提案和信託修正案對公司董事和高級管理人員有什麼興趣?

A. 公司的董事、高級管理人員及其關聯公司在章程修正案 提案和信託修正提案中的權益可能與您作為股東的利益不同或相輔相成。這些權益 包括但不限於內幕股票和認股權證的實益所有權,如果章程修正案 提案和信託修正提案未獲批准,這些股份和認股權證將變得一文不值。參見標題為” 的部分公司董事 和高級職員的利益.”

Q. 如果我反對《章程修正提案》或《信託修正案》怎麼辦 ?我有評估權嗎?

A. 公司股東沒有與章程修正提案或 信託修正提案相關的評估權。

Q: 我現在需要做什麼?

A: 我們敦促您仔細閲讀並考慮本委託書中包含的信息,並考慮這些提案將如何影響您作為股東。然後,您應根據本委託書中提供的 和隨附的代理卡上的説明儘快投票,或者,如果您通過經紀公司、銀行或其他被提名人持有股票,則應在經紀商、銀行或被提名人提供的投票指示表上的 進行投票。
Q. 如何贖回我的公司公開發行股份 ?

A. 在特別會議和延期提案表決方面,每位公眾股東 都可以尋求將其公開股票兑換成信託賬户中可用資金的比例部分,減去我們預計此類基金將欠繳但尚未繳納的任何税款。公開股票持有人無需對延期提案進行投票,也無需在記錄日期成為 登記持有人即可行使贖回權。

要要求贖回,如果您持有公共 股票的實物證書,則必須在特別會議前兩個工作日向位於紐約布魯克林第五大道62011號的美國股票轉讓和信託公司實際投標股票證書 收件人:SPAC Support,電子郵件:SPACSUPPORT@astfinancial.com, 。如果您通過銀行、 經紀人或其他被提名人以 “街道名稱” 持有公開股票,則必須在特別會議前兩個工作日使用存管機構 信託公司的DWAC(託管人存款/提款)系統以電子方式將股票交付給美國股票轉讓和信託公司才能要求贖回。 只有在延期修正案生效之日之前繼續持有這些股票,您才有權獲得與贖回這些股票相關的現金。

Q: 誰會招攬並支付 招攬代理的費用?

A: 公司將支付為特別會議徵集代理的費用。公司將向銀行、經紀人和其他託管人、 被提名人和代表公共股份實益所有者的信託人報銷向 公共股票受益所有者轉發徵集材料和獲得這些所有者的投票指示的費用。公司的董事、高級職員 和員工也可以通過電話、傳真、郵件、互聯網或親自徵求代理人。他們不會因請求代理而獲得任何 額外報酬。

Q: 誰能幫助回答我的問題?

A: 如果您對提案有疑問,或者需要本委託書或所附代理卡的其他 副本,請致電 (310) 740-0710 與 Stephen Cristoffersen 聯繫。

您還可以按照標題為 “” 的部分中的説明,從向美國證券交易委員會提交的文件中獲取 有關公司的更多信息 在哪裏可以找到更多信息.”

前瞻性陳述

我們認為 向股東傳達我們的期望很重要。但是,將來可能會有一些我們無法準確預測的事件 或者我們無法控制的事件。本委託書中討論的警示性措辭舉例説明瞭風險、不確定性 以及可能導致實際業績與我們在此類前瞻性陳述中描述的預期存在重大差異的事件, 除其他外,包括第三方對信託賬户的索賠、信託賬户資金 分配的意外延遲以及公司在 資金分配後融資和完成業務合併的能力來自信託賬户。提醒您不要過分依賴這些前瞻性陳述,這些陳述僅代表本委託書發佈日期 ,還要考慮本委託書中討論的風險、不確定性和事件,此外還要考慮我們在向美國證券交易委員會提交的其他文件中列出的風險因素,包括與2022年1月11日首次公開募股有關的最終招股説明書, 並根據第424條於2022年1月12日向美國證券交易委員會提交的最終招股説明書 (b) (4)(文件編號333-260384),以及公司截至2021年12月31日財年的10-K表年度 報告2022 年 3 月 31 日向美國證券交易委員會提交了截至 2023 年 3 月 31 日的季度 10-Q 表季度報告,於 2023 年 5 月 24 日向美國證券交易委員會提交,以及表單 S-4 上擬議的業務 合併註冊聲明中可能列出的任何內容。我們向美國證券交易委員會提交的文件,包括上述文件,還討論了可能導致實際業績與前瞻性陳述中包含或暗示的結果不同的某些 風險。有關我們申報的更多信息,請參閲 “在哪裏可以找到更多信息”。

此處包含的所有可歸因於公司或代表公司行事的人的前瞻性陳述 均受本節包含或提及的警示陳述的全部明確限定 。除非適用的法律法規要求,否則 公司沒有義務更新這些前瞻性陳述以反映 本委託書發佈之日之後的事件或情況或反映意外事件的發生。

背景

該公司

公司於 2021 年 4 月 28 日在特拉華州成立,成立的目的是與一個或多個企業或實體進行合併、股份交換、資產 收購、股票購買、資本重組、重組或其他類似的業務合併。 正如公司在2022年1月11日的招股説明書中披露的那樣,根據信託協議和公司章程, 公司必須在2023年1月11日之前完成業務合併。

如果 公司無法在這段時間內(或如本文所述延期)完成其初始業務合併,則將 (i) 停止除清盤之外的所有業務;(ii) 儘可能迅速但不超過十個工作日 天,以普通股的每股價格贖回 100% 的已發行普通股,以現金支付,等於總額 然後存入信託賬户的金額,包括以前未向公司發放的任何利息(扣除應付税款 ),除以當時已發行普通股的數量,贖回將完全取消公眾股東 作為普通股持有人的權利(包括獲得進一步清算分配的權利,如果有的話),但須遵守適用的 法律。公眾股東還將沒收首次公開募股中出售的單位中包含的認股權證。在 此類贖回後,公司將盡快解散和清算,但須徵得其餘股東和董事會的批准,但前提是 遵守特拉華州法律規定的為債權人的索賠提供規定的義務和其他適用法律的要求。

2022 年 1 月 11 日 首次公開募股結束後,在首次公開募股中出售公共單位和出售 私人單位的淨收益的116,15萬美元存入了由作為受託人的美國股票轉讓和信託公司維護的信託賬户( “信託賬户”)。關於從2023年1月11日延期至2023年7月11日,公司 收到了贖回申請,因此在2023年5月31日,信託賬户中的金額為8,023,375美元。信託 賬户中持有的資金現在和將來都只投資於 《投資公司法》第 2 (a) (16) 條所指的美國 “政府證券”,或者投資於符合《投資公司法》頒佈的第 2a-7 條中某些條件的貨幣市場基金,這些基金僅投資於美國政府的直接國庫債務,因此公司 不被視為投資公司根據《投資公司法》。信託中持有 的資金所賺取的利息除外可以發放給公司以支付其收入或其他納税義務的賬户,如果公司未在規定的時間段內完成業務合併,則只有在完成業務合併或贖回 已發行普通股的100%之前,所得款項才會從信託賬户中發放 。信託賬户中持有的收益 可用作對價,向公司完成 業務合併的目標企業的賣家付款。任何未作為對價支付給目標企業賣家的款項都可用於為目標企業的 運營融資。

公司已為初始業務合併(“擬議的 業務合併”)確定了 潛在的業務合併目標公司(“目標”)。該公司認為,Target是公司初始業務合併的絕佳機會 ,目前正在完成涉及目標的初始業務合併。

經修訂的我們的章程 規定,如果信託賬户中未在2023年7月11日當天或之前完成業務 組合,則將信託賬户中持有的IPO收益返還給公共股票持有人。該公司認為,目標是公司最初的 業務合併的絕佳機會,目前正在完成涉及目標的初始業務合併。

我們的首席執行官 辦公室的郵寄地址是:百老匯 42 號,12第四 樓層,紐約,紐約 10004。

擬議的業務合併

2022 年 11 月 21 日, 公司與特拉華州公司(“合併子公司”)和特拉華州公司 Cycurion, Inc.(特拉華州的一家公司和 的全資子公司 WAV Merger Sub, Inc. 和特拉華州的一家公司 Cycurion, Inc.(“Cycurion”)簽訂了合併協議和計劃(可能會不時修改和/或重述 “合併 協議”)”), 根據該協議,Merger Sub將與Cycurion合併併入Cycurion,Cycurion作為 公司的全資子公司在合併中倖存下來。此外,隨着擬議業務合併的完成,公司將更名為 “Cycurion, Inc.”(“新賽庫裏安”)。

合併協議規定 公司已同意收購Cycurion的所有未償股權,共計9,500,000股 公司普通股,面值為每股0.0001美元(“合併對價股”)。

根據 條款並遵守合併協議的條件,在合併生效時(“生效時間”), Cycurion 在生效時間前夕發行和流通的每股普通股應被取消, 應轉換為獲得每股合併對價的權利(即與 的合併對價股份中與 Cybr} 的單股對價部分 Curion 的普通股等於 (x) 合併對價股份 除以 (y) Full 獲得的商數攤薄後的公司股份)。此處使用的 “全面攤薄後的公司股份” 是指 Cycurion 已發行和流通的普通股以及在生效時間前 受未償期權和認股權證約束的股份。

公司和合並協議的其他各方正在努力滿足完成提議 業務合併的條件,並最終確定與該交易相關的擬議企業合併註冊聲明,但已確定 在2023年7月11日之前沒有足夠的時間舉行特別會議來獲得股東批准並完成 業務合併。因此,公司董事會確定,鑑於公司在將Cycurion確定為目標業務並完成其初始業務合併上花費的時間、 精力和金錢,批准章程修正提案和信託修正提案符合其股東的最大利益 ,以修改章程和修改信託協議。假設章程修正提案和信託修正提案獲得批准,並且章程 和信託協議都經過修訂,則公司必須在延期終止日期 之前完成初始業務合併。

目前,沒有要求您 對任何業務合併進行投票。如果《章程修正提案》和《信託修正提案》得到實施 並且你現在不選擇贖回公開股票,那麼當擬議的業務合併提交給股東時,你將保留對擬議的業務合併的投票權,如果企業 合併獲得批准和完成,或者公司尚未在延長的終止日期之前完成業務合併,你將保留將你的公開股份按比例贖回信託賬户的權利。

如果公司董事會 確定公司將無法在延長的終止日期之前完成初始業務合併, 則公司將尋求結束公司的事務並贖回100%的已發行公開股份。

關於 章程修正提案和信託修正提案,公眾股東可以選擇(“選舉”) 以每股價格贖回其股份,以現金支付,等於當時存入信託賬户的總金額,包括以前未向公司發放用於支付特許經營税和所得税的 利息,除以當時已發行的公開股票數量, ,無論此類公眾股東是否為此類公眾股東對章程修正提案、Trust 修正提案和 “投贊成票” 或 “反對”休會提案和選舉也可以由在特別會議上不投票或未指示 其經紀商或銀行如何投票的公眾股東提出。無論截至記錄日期此類公眾 股東是否為持有人,公眾股東都可以進行選舉。如果章程修正提案、信託修正提案和休會 提案獲得股東必要投票的批准,則在向股東提交擬議的業務合併後,剩餘的公共股票持有人將保留贖回 其公開股票的權利,但須遵守經章程修正提案修訂的 我們的章程中規定的任何限制。但是,如果贖回與章程修正提案 或信託修正案有關的公眾股份會導致公司的有形淨資產 低於5,000,001美元,則公司將不會繼續執行章程修正提案 或信託修正提案。我們的公眾股東每次贖回股票都會減少我們信託賬户中的金額,截至2023年5月31日, 持有約8,023,375美元的有價證券。此外,如果公司在延期終止日期 之前尚未完成業務合併,則未參加選舉的公眾股東 將有權將其股份兑換為現金。我們的贊助商、高級管理人員和董事以及其他初始股東共擁有3,251,000股普通股 ,其中包括在我們首次公開募股(“IPO”)之前發行的287.5萬股我們稱為 “創始人股” 的股票和37.6萬股普通股,我們稱之為 “私人 配售股”,這些股票包含在我們購買的單位中與 完成首次公開募股同時進行的私募配售。

要行使贖回權 ,您必須在特別會議(或 2023 年 7 月 5 日)前至少兩個工作日向公司的過户代理人投標您的股票。您可以通過將股票證書交付給過户代理人或使用存託信託公司的DWAC(在託管人處存款/提款)系統以電子方式交付股票 來投標股票。如果您以 street 的名義持有股份,則需要指示您的銀行、經紀人或其他被提名人從您的賬户中提取股份,以行使 的贖回權。

截至2023年5月31日, 的信託賬户中約有80.233.75億美元。如果章程修正提案和信託修正提案獲得批准 並將延期終止日期延長至2024年1月11日,則擬議業務 合併或公司隨後的清算的每股贖回價格將保持不變,約為每股10.29美元(不考慮 任何利息、税收估算和其他因素)。2023年6月15日,該公司普通股的收盤價為10.35美元。 公司無法向股東保證,他們將能夠在公開市場上出售公司普通股, 即使每股市場價格高於上述贖回價格,因為當這些股東希望出售股票時,其 證券的流動性可能不足。

如果章程修正案 提案、信託修正提案和延期提案獲得批准,並且我們沒有按照首次公開募股招股説明書的設想和修訂後的章程在 2023 年 7 月 11 日之前完成業務合併,我們將 (i) 停止除清盤目的 以外的所有業務,(ii) 儘快但此後不超過十個工作日,贖回 100% 已發行公開股份,按每股價格支付,以現金支付,等於存入信託時的總金額賬户, 包括之前未向我們發放的任何利息(扣除應付税款),除以當時已發行的公開股票數量, 的贖回將完全取消公眾股東作為股東的權利(包括獲得更多 清算分配的權利,如果有),但須遵守適用法律;(iii) 在贖回後儘快在合理範圍內儘快, 須經我們剩餘股東和我們的批准董事會,解散和清算,前提是(在 (ii) 和 (iii) 的情況下)如上所述),我們有義務根據特拉華州法律規定債權人的索賠和其他適用法律的要求。 對於我們在公開發行中出售的單位中包含的認股權證,信託賬户將不予分配,如果我們清盤,認股權證將一文不值。如果進行清算,我們的贊助商、我們的高級管理人員和董事 以及我們的其他初始股東將不會因擁有創始人 股票或私募股份而獲得信託賬户中持有的任何款項。

在不違反上述規定的前提下, 需要公司65%的已發行普通股(包括創始股和私募股票)投贊成票, 才能批准章程修正提案和信託修正提案。章程修正提案 和信託修正提案的批准對於實施董事會的計劃至關重要,該計劃旨在延長我們必須完成初始業務合併的截止日期。由於贊助商和公司財務顧問AGP(同意對提案投贊成票的 )擁有公司普通股,所有提案都將在會議上獲得批准,無需公眾股東投票 。

我們的董事會已將2023年6月26日的營業結束時間定為確定公司股東有權在特別會議及其任何續會上收到通知並進行投票的日期 。只有當天公司普通股登記在案的 持有人才有權在特別會議或 任何續會上計算選票。

在仔細考慮 所有相關因素後,董事會已確定每項提案都是可取的,並建議您投票 或指示對此類提案投贊成票。

投票權和代理人的撤銷

本次招標的記錄日期是2023年6月26日營業結束 (“記錄日期”),只有當時登記在冊的股東才有權在 特別會議及其任何休會或休會上投票。

公司 普通股(“普通股”)的股票將在會議上進行表決,這些代理人是及時收到的 特別會議且之前未被撤銷的所有有效執行的代理人。在 進行表決之前,股東可以隨時撤銷該委託書,方法是向公司祕書提交撤銷通知或一份日期較晚 的正式執行的委託書。我們打算在2023年6月29日左右向我們的股東發佈本委託書和隨附的代理卡。

持不同政見者的評估權

根據特拉華州法律或與本 招標有關的公司管理文件,我們 普通股的持有人沒有評估權。

已發行股份和法定人數

有權在特別會議上投票的已發行 普通股數量為4,021,221股。每股普通股有權獲得一票。2,010,621股(佔普通股 的大部分)的持有人親自或通過代理人出席特別會議 將構成法定人數。沒有累積投票。就所有事項的法定人數而言,棄權或被剝奪投票權 的股票(所謂的 “經紀人非投票”)將被視為在場。

經紀人非投票

以街名持有的 普通股的持有人必須指示持有其股票的銀行或經紀公司如何對他們的股票進行投票。 如果股東不向其銀行或經紀公司發出指示,則它仍有權對股票進行 對 “常規” 項目進行投票,但不允許對 “非常規” 項目對股票進行投票。如果是非常規項目,此類股票將被視為對該提案的 “經紀人非投票”。

我們認為提案 1(《章程修正案 提案》)將被視為 “非常規事項”。

我們認為提案2(信託修正案 提案)將被視為 “非常規事項”。

我們認為提案 3(休會提案) 這個問題將被視為 “例行公事”。

如果銀行或經紀商沒有收到客户的指示, 就不能 使用自由裁量權對提案 1 或 2 進行股票投票。請提交 您的投票指示表,以便計算您的投票。

通過每項提案所需的投票數

假設 達到特別會議的法定人數:

棄權票將算作對每項提案的反對票 。

公司董事和高級職員的利益

提案 需要投票 經紀商 全權委託
允許投票
章程修正提案 65% 的已發行股份 沒有
信託修正提案 由虛擬出席或代理人 代表並有權在特別會議上投票的大多數已發行股份 沒有
休會 大多數已發行股票由虛擬 出席者或代理人代表,並有權在特別會議上就此進行表決 是的

當您考慮我們董事會的建議時, 您應記住,公司的初始股東、保薦人、高級管理人員、董事和顧問的利益 可能不同於您作為股東的利益,或者除此之外。這些興趣包括,除其他外:

保薦人 共支付了25,000美元購買其創始人股份,在 擬議業務合併時,此類證券的價值將大大提高;
如果擬議的業務合併未獲得批准, 根據我們的章程,我們的贊助商、高級管理人員和董事持有的287.5萬股創始人股份將一文不值(因為持有人放棄了 此類股份的清算權),收購的私募單位中包含的37.6萬股私募股也將一文不值(因為持有人放棄了 此類股份的清算權),也將一文不值(因為持有人放棄了 此類股份的清算權),也將毫無價值同時進行私募首次公開募股 ,總收購價為3760,000美元。無論現有的封鎖協議對創始人股份和私募股的轉讓施加了限制 ,根據2023年6月15日在納斯達克的最後一次銷售價格10.35美元,此類創始人股票和私募股的總市值約為29,756,250美元;
如果我們無法完成 業務合併並將信託持有的收益分配給我們的公眾股東,則我們的贊助商已同意(特定 例外情況除外),它有責任確保信託賬户的收益不會因目標企業的 索賠或我們因向其提供或簽訂合同 的服務或向其銷售產品而欠款的供應商或其他實體的索賠減少到每股0.01美元以下我們;
公司章程中規定的與高管和董事獲得公司賠償的權利以及公司 高管和董事因先前作為或不作為免除金錢責任的權利有關的所有權利,將在企業 合併後繼續有效。如果擬議的業務合併未獲批准且公司進行清算,則公司將無法履行 根據這些條款對高管和董事承擔的義務;以及
我們的贊助商、高級管理人員、董事、初始股東或其關聯公司有權償還他們因代表我們開展的某些活動(例如確定和調查 可能的業務目標和業務合併)而產生的自付費用。但是,如果公司未能完成擬議的業務合併, 他們將無法向信託賬户提出任何補償申請。因此,如果擬議的業務合併未完成,公司很可能無法償還這些費用。截至2023年5月31日,不向公司高管、董事和贊助商支付任何自付費用 。

此外,如果章程 修正提案和信託修正提案獲得批准,延期得到實施並且公司完成了 的初始業務合併,則高管和董事可能會有其他利益,這些利益將在此類交易的委託書 中描述。

投票程序

您以自己的名義擁有的每股 普通股都有權對特別會議的每項提案進行一票。您的代理卡顯示了您擁有的我們普通股的 股數。

您可以在特別會議之前對您的股票 進行投票,方法是填寫、簽名、註明日期,然後將隨附的代理卡放回所提供的已付郵資信封 。如果您通過經紀人、銀行或其他被提名人以 “街道名稱” 持有股份,則需要遵循經紀人、銀行或其他被提名人提供給您的 説明,確保您的股票在特別 會議上得到代表和投票。如果您使用代理卡投票,則您的 “代理人”(其姓名列在代理卡上)將按照您 在代理卡上的指示對您的股票進行投票。如果您簽署並退回代理卡,但沒有説明如何對您的股票進行投票,則您的普通股 將按照董事會建議進行投票。我們的董事會建議對章程修正提案、信託修正提案和休會提案投贊成票 。
即使您之前通過提交代理進行過投票,也可以參加 Special 會議並通過電話進行投票。但是,如果您的普通股 是以經紀人、銀行或其他被提名人的名義持有的,則必須從經紀商、銀行或其他被提名人那裏獲得代理人。這是 我們可以確定經紀商、銀行或被提名人尚未對你的普通股進行投票的唯一方法。

徵集代理人

我們的董事會正在就特別會議上向股東提交的提案徵求您的 代理人。除了這些 郵寄的代理材料外,我們的董事和高級管理人員還可以當面、通過電話或其他通信方式徵求代理。 這些當事人不會因尋求代理而獲得任何額外補償。我們還可能向經紀公司、銀行和其他 代理人報銷向受益所有者轉發代理材料的費用。

編寫、組裝、 打印和郵寄本委託書及隨附的委託書的費用,以及徵求與特別 會議相關的代理的費用,將由公司承擔。

一些銀行和經紀商有 客户,他們以被提名人的名義實益擁有在冊的普通股。我們打算要求銀行和經紀人招攬此類客户 ,並將補償他們為此類招標而支付的合理自付費用。如果認為有必要對我們的已發行普通股持有人 進行任何額外招標,我們(通過我們的董事和高級管理人員)預計會直接進行此類招標 。

向股東交付代理材料

只有本代理 聲明的一份副本將發送到兩個或兩個以上股東姓氏相同的地址,或者根據股東事先的明確或默示同意, 合理地將其視為同一個家族的成員。

我們將根據書面或口頭 的要求立即提供本委託聲明的單獨副本。如果您與至少一位其他股東共享一個地址,目前在您的住所收到一份我們的委託書副本 ,並且希望收到一份我們委託書的單獨副本供公司未來的股東會議使用 ,請以書面形式説明此類請求,並將此類書面請求發送給位於百老匯42號的Western Acquisition Ventures Corp., 12第四 Floor,紐約,紐約 10004,或者立即致電 (310) 740-0710 致電公司。

如果您與至少另一位 股東共享一個地址,並且目前收到了我們的委託聲明的多份副本,並且您想收到我們的委託聲明的單份副本, 請以書面形式説明此類請求,並將此類書面請求發送給位於百老匯 42 號的 Western Acquisition Ventures Corp.第四 樓層, 紐約,紐約 10004;注意:祕書。

轉換權

根據我們目前的 現有章程,我們的任何公開股票持有人均可要求將此類股份轉換為信託賬户存款總額 減去應付税款(在特別會議前兩個工作日計算)的比例份額。截至記錄日,公眾股東 都可以尋求贖回其股份,無論他們對提案投贊成票還是反對票,也不論他們是否是我們普通股的持有者 。如果您正確行使轉換權,則您的股票將不再是未發行股份 ,並且僅代表按比例獲得存入持有我們首次公開募股 收益的信託賬户存款總額中的份額的權利(按特別會議前兩個工作日計算)。為了説明起見,根據2023年5月31日 信託賬户中約8,023,375美元的資金,估計的每股轉換價格約為10.29美元。

為了行使您的轉換權,您必須:

在 2023 年 7 月 5 日美國東部時間下午 5:00 之前( 特別會議前兩個工作日)以書面形式提交申請,要求我們將您的公開股票轉換為現金給我們的過户代理美國股票轉讓和信託公司 ,地址如下:
美國股票轉讓與信託公司 第 15 大道 6201 號
紐約布魯克林 11219
收件人:SPAC 支持
電子郵件:SPACSUPPORT@astfinancial.com
在特別會議前至少兩個工作日通過DTC以物理方式或電子方式將您的公開股票 交付給我們的過户代理人。尋求行使轉換權並選擇交付實物證書的股東 應留出足夠的時間從過户代理處獲得實物 證書,並留出足夠的時間進行交付。據我們瞭解,股東通常應在 分配至少兩週時間從過户代理那裏獲得實物證書。但是,我們無法控制此過程, 可能需要超過兩週的時間。以街道名稱持有股份的股東必須與其經紀人、銀行或 其他被提名人協調,以電子方式認證或交付股份。如果您沒有按照上述方式提交書面請求並交付您的公共 股票,則您的股票將無法兑換。

任何轉換要求, 一旦提出,可以在行使轉換請求(以及向轉讓 代理提交股份)的最後期限之前隨時撤回,此後經我們同意。如果您將要轉換的股票交付給我們的過户代理並在規定的 期限內決定不行使轉換權,則可以要求我們的過户代理返還股份(親自或以電子方式)。 您可以通過上面列出的電話號碼或地址聯繫我們的轉賬代理來提出此類請求。

在行使轉換 權之前,股東應核實我們普通股的市場價格,因為如果每股的市場價格高於轉換價格,他們從公開市場出售普通股 股票獲得的收益可能高於行使轉換權的收益。 即使每股市場價格 高於上述轉換價格,我們也無法向您保證您能夠在公開市場上出售我們的普通股,因為當您希望出售 股票時,我們的普通股可能沒有足夠的流動性。

如果您行使轉換權 ,您的普通股將在特別會議前夕停止流通(假設章程修正案 提案和信託修正提案獲得批准),並且僅代表按比例獲得信託賬户存款 總金額份額的權利。您將不再擁有這些股份,也無權參與公司的未來發展(如果有)或對公司未來發展 感興趣。只有在您正確及時地申請 轉換時,您才有權獲得這些股票的現金。

如果章程修正案 提案和信託修正提案未獲得批准,並且我們沒有在2023年7月11日之前完成初始業務合併, 我們將被要求解散和清算信託賬户,將該賬户中當時剩餘的資金返還給公眾股東 ,我們轉換為普通股的權利將一文不值。

已發行單位的持有人 在行使公共股票的轉換權之前,必須將標的公募股和公共權利分開。

如果您持有以自己的名義註冊為 的單位,則必須將此類單位的證書交付給美國股票轉讓和信託公司,並附上書面指示 ,將此類單位分為公共股份和公共權利。此操作必須提前足夠長時間完成,以允許將 公共股票證書郵寄回給您,這樣您就可以在 將公共股票與單位分離後行使與公共股票有關的轉換權。

如果經紀人、交易商、商業 銀行、信託公司或其他被提名人持有您的單位,則必須指示該被提名人分離您的單位。您的被提名人必須通過傳真向美國股票轉讓和信託公司發送 書面指示。此類書面説明必須包括要拆分的 單位的數量以及持有此類單位的被提名人。您的被提名人還必須使用DTC的託管人存款提款 系統(DWAC)以電子方式提款,提取相關單位並存入相同數量的公共股票和公共權利。此 必須提前足夠長的時間完成,以允許您的被提名人在 將公共股份與單位分離後行使您對公共股票的轉換權。雖然這通常是在同一個工作日以電子方式完成的,但您應該留出 至少一個完整的工作日來完成分離。如果您未能及時分離公開發行股份, 您可能無法行使轉換權。

某些 受益所有人和管理層的安全所有權

受益所有人的姓名 和地址(1) 金額

的性質
有益的
所有權(3)
近似
的百分比
傑出
的股份
普通股(2)
西部收購風險投資贊助有限責任公司(我們的 贊助商) 2,501,000 62.20%
A.G.P./Alliance 全球合作伙伴(4) 750,000 18.65%
斯蒂芬·克里斯托弗森(導演) - -
William Lischak(董事)(5) 2,501,000 62.20%
Ade Okunubi(導演) - -
羅賓·L·史密斯(導演) - -
亞當·K·斯特恩(導演) - -
所有董事和執行官合而為一(五人) 2,501,000 62.20%
MMCAP 國際有限公司 SPC (6) 500,000 12.43%
Feis 股票有限責任公司(Lawrence M. Feis) (7) 818,768 20.36%
阿爾法資本安斯塔特 1,218,031 30.29%

(1) 除非 另有説明,否則每個人的營業地址為紐約州紐約市百老匯街42號12樓 10004。
(2) 顯示的百分比基於截至2023年6月12日已發行和流通的4,021,2214,021,221股普通股。
(3) 顯示的權益 包括歸類為普通股的創始人股票、私募單位發行的股票以及公共 股票。
(4) 顯示的權益 僅由代表性股票組成,被歸類為普通股。A.G.P. 的營業地址為紐約州紐約市麥迪遜大道 590 號 28 樓 10022。顯示的權益包括 A.G.P. 實益擁有的 750,000 股普通股。對這些股票擁有共同投票權和投資者控制權的個人 包括 A.G.P. 首席運營官兼首席風險官拉斐爾·甘巴德拉、A.G.P. 首席財務官/首席財務官 Phillip W. Michals、A.G.P. 首席執行官 John J. Venezia、A.G.P. P.的首席合規官和大衞·博奇 家族信託的受託人大衞·博奇,後者是A.G.P. 的間接所有者,他們都否認了這一點此類股份的任何實益所有權,除非其金錢權益 。
(5) 就發行前 而言,我們的保薦人是此類股票的記錄持有者。我們的首席財務官威廉·利沙克是 我們贊助商的唯一管理成員。因此,William Lischak 對我們的贊助商持有的創始人 股票擁有投票和投資自由裁量權,並可能被視為擁有我們的贊助商直接持有的創始人股份的共同受益所有權。威廉·利沙克不擁有任何股份的實益所有權,除非他可能直接或間接擁有金錢利益 。
(6) 根據申報人提交的附表 13G,申報人的地址是 c/o Mourant Governant Services(Cayman) Limited,位於開曼羣島卡馬納灣索拉里斯大道 94 號,郵政信箱 1348,大開曼羣島 KY1-1108。
(7) 根據舉報人提交的附表 13G,舉報人的地址為 North Wacker Drive 20,套房 2115, 伊利諾伊州芝加哥 60606

提案 1: 章程修正提案

這是一項修改 公司註冊證書(“章程”)的提案,將公司 完成業務合併(“延期”)的截止日期從2023年1月11日延長至2024年1月11日(最新的 此類日期實際上被稱為 “延長終止日期”)(“章程 修正提案”)。

提出《章程修正案》 提案的原因

章程 修正提案的目的是讓公司有更多時間完成其初始業務合併。公司章程規定 公司只能在2023年1月11日之前完成業務合併。

2022 年 11 月 21 日, 公司與特拉華州的一家公司 WAV Merger Sub Inc. 和特拉華州的一家公司 的全資子公司 WAV Merger Sub Inc. 和特拉華州的一家公司 Cycurion ceuticals, Inc.(“Cycurion ceuticals, Inc.”)簽訂了合併協議和計劃(可能會不時修改和/或重述 “合併 協議”)。curion”), 根據該協議,Merger Sub將與Cycurion合併併入Cycurion,Cycurion作為 公司的全資子公司在合併中倖存下來。此外,隨着業務合併的完成,公司將更名為 “Cycurion, Inc.”(“新賽庫裏安”)。

合併協議規定 公司已同意收購Cycurion的所有未償股權,共計9,500,000股 公司普通股,面值每股0.001美元(“合併對價股”)。

根據 條款並遵守合併協議的條件,在合併生效時(“生效時間”), Cycurion 在生效時間前夕發行和流通的每股普通股應被取消, 應轉換為獲得每股合併對價的權利(即與 的合併對價股份中與 Cybr} 的單股對價部分 Curion 的普通股等於 (x) 合併對價股份 除以 (y) Full 獲得的商數攤薄後的公司股份)。此處使用的 “全面攤薄後的公司股份” 是指 Cycurion 已發行和流通的普通股以及在生效時間前 受未償期權和認股權證約束的股份。

公司和合並協議的其他各方正在努力滿足完成提議 業務合併的條件,並最終確定與該交易相關的擬議企業合併註冊聲明,但已確定 在2023年7月11日之前沒有足夠的時間舉行特別會議來獲得股東批准並完成 業務合併。因此,公司董事會確定,鑑於公司在將Cycurion確定為目標業務並完成其初始業務合併上花費的時間、 精力和金錢,批准章程修正提案和信託修正提案符合其股東的最大利益 ,以修改章程和修改信託協議。假設章程修正提案和信託修正提案獲得批准,並且章程 和信託協議都經過修訂,則公司必須在延期終止日期 之前完成初始業務合併。

如果公司董事會 確定公司將無法在延長的終止日期之前完成初始業務合併, 則公司將尋求結束公司的事務並贖回100%的已發行公開股份。

關於章程 修正提案,公眾股東可以選擇(“選舉”)以每股價格贖回股份, 以現金支付,等於當時存入信託賬户的總金額,包括先前未發放給 公司用於支付特許經營税和所得税的利息,除以當時已發行的公開股票數量,無論此類公眾 股東是投贊成票還是投贊成票 “反對” 章程修正提案、信託修正案和休會 提案,以及在特別會議上,不投票或不指示其經紀人或銀行如何投票的公眾股東也可以進行選舉 。無論這些公眾股東在 記錄日是否為持有人,公眾股東都可以進行選舉。如果章程修正提案、信託修正提案和休會提案獲得股東必要的 投票的批准,則在向股東提交擬議的 業務合併後,剩餘的公共股票持有人將保留贖回其公開發行股票的權利,但須遵守經章程 修正案修訂的章程中規定的任何限制。但是,如果贖回與章程修正提案和信託修正提案相關的公眾股份將導致公司的淨有形資產低於5,000,001美元,則公司將不會繼續執行章程修正提案和信託修正提案。我們的公眾股東每次贖回 股票,都將減少我們的信託賬户中的金額,截至2023年5月31日,該賬户持有約8,023,275美元的有價證券。此外,如果公司在延長的終止日期之前尚未完成業務合併,則未參加選舉的公眾股東將有權將其股份兑換 以兑換現金。我們的贊助商、高級管理人員和董事 以及我們的其他初始股東,共擁有3,251,000股普通股,其中包括在我們首次公開募股(“IPO”)之前發行的2,87.5萬股 和37.6萬股普通股,我們稱之為 “私募股票”,包括在購買的單位中 在首次公開募股完成的同時進行私募配售。

需要考慮的因素

當你考慮我們董事會的建議 時,除其他外,你應該考慮這些提案對你作為公眾股東的以下利弊:

公眾股東可以尋求贖回其股份,無論他們對提案投贊成票還是反對票,也不論截至記錄日他們是否是我們的普通股持有者。(請參閲 “轉換權”)。

我們的公眾股東每次贖回 股票,都將減少我們信託賬户中的金額,截至2023年5月31日,該賬户持有約 8,023,375美元的有價證券。如果贖回與章程 修正案和信託修正案相關的公眾股份會導致 公司的淨有形資產低於5,000,001美元,則公司將不會繼續執行該修正案。

公司董事 和高級職員的利益

當您考慮董事會的建議 時,您還應記住,公司的保薦人、初始股東、高級管理人員和董事在提案和業務合併中的利益 可能不同於或補充您作為股東的利益。除其他外,這些興趣 包括:

公司的保薦人對其成員負有信託義務,威廉·利沙克(公司首席財務官 兼董事)是我們保薦人的控股成員。利沙克先生對公司和贊助商都負有信託義務 ,因此他在投票時可能存在利益衝突。

如果初始業務合併未完成,將要求公司 解散和清算。在這種情況下,在首次公開募股之前收購的287.5萬股創始股份和在私募中收購的私募單位中包含的37.6萬股私募股份 將一文不值,因為這些持有人已同意放棄他們對任何清算 分配的權利。根據截至2023年6月15日在納斯達克股票市場上公司普通股每股10.35美元的收盤價,創始人股票的總收購價為25,000美元,總市值約為29,756.250美元,私募股的總市值約為3,891,600美元。
如果 未完成初始業務合併,則作為公共單位的一部分購買的總共11,500,000份認股權證以及在首次公開募股的同時作為私募部分購買的私募單位中包含的 37.6萬份認股權證將一文不值。
由於這些權益中的 ,公司的初始股東可以從完成對公眾股東不利的業務合併中受益,並且可能會被激勵以對公眾股東不利的條件完成對不太有利的目標公司或 的收購,而不是清算。例如,如果公司普通股 的股價在業務合併完成後跌至每股5.00美元,則在首次公開募股中購買股票 的公司公眾股東將每股虧損5.00美元,而公司的初始股東將獲得每股3.84美元的收益,因為該公司以名義金額收購了創始人股票。換句話説,即使上市股東在合併後的公司的回報率為負 ,公司的初始 股東也可以獲得正的投資回報率。
公司的贊助商是Western Acquisition Ventures 贊助商有限責任公司(“贊助商”),其管理成員 是威廉·利沙克。如果初始業務合併,例如擬議的業務合併,未完成,則贊助商 將損失總額約33,656,874美元,包括以下內容:

保薦人持有的287.5萬股創始股和37.6萬股私募股中包含在與首次公開募股同時出售的單位中,大約 33,647,850美元(基於截至2023年6月15日在納斯達克股票市場上公司普通股每股10.35美元的收盤價);以及
保薦人持有的 37.6萬份認股權證中約 9,024美元(基於截至2023年6月15日納斯達克股票市場每份公開認股權證的收盤價0.024美元)。

公眾 股東還將沒收首次公開募股中出售的單位中包含的11,500,000份認股權證。在贖回後,公司將盡快解散和清算 ,但須遵守特拉華州法律規定的為債權人索賠 提供規定的義務以及其他適用法律的要求。

如果 我們清算,我們的公眾股東每股只能獲得10.19美元,而我們的認股權證,包括公眾股東持有的 持有的11,500,000份認股權證,到期時將一文不值。這也將導致您失去在目標公司 的投資機會,以及通過合併後公司的任何價格上漲實現未來投資收益的機會。

如果 章程修正提案和信託修正提案獲得批准,公司可以將完成業務 合併的時間延長至2024年1月11日。

要行使贖回權 ,您必須在特別會議(或 2023 年 7 月 5 日)前至少兩個工作日向公司的過户代理人投標您的股票。您可以通過將股票證書交付給過户代理人或使用存託信託公司的DWAC(在託管人處存款/提款)系統以電子方式交付股票 來投標股票。如果您以 street 的名義持有股份,則需要指示您的銀行、經紀人或其他被提名人從您的賬户中提取股份,以行使 的贖回權。

截至2023年5月31日,信託賬户中約有80.233.75億美元。如果章程修正提案和信託修正提案獲得批准並將延期終止 日期延長至2024年1月11日,則擬議業務合併或公司 後續清算的每股贖回價格將保持不變,約為每股10.29美元(不考慮任何利息、税收估算和 其他因素)。2023年6月15日,該公司普通股的收盤價為10.35美元。公司無法向股東保證 他們將能夠在公開市場上出售公司普通股,即使每股市場價格 高於上述贖回價格,因為當這些股東希望 出售股票時,其證券的流動性可能不足。

如果章程修正案 提案、信託修正提案和延期提案獲得批准,並且我們沒有按照首次公開募股招股説明書的設想和修訂後的章程在 2024 年 1 月 11 日之前完成業務合併 ,我們將 (i) 停止除清盤之外的所有業務 ,(ii) 儘快但此後不超過十個工作日,贖回 } 100% 的已發行公眾股份,按每股價格支付,以現金支付,等於存入時的總金額trust 賬户,包括之前未向我們發放的任何利息(扣除應付税款),除以當時已發行的公共 股票數量,該贖回將完全取消公眾股東作為股東的權利(包括在適用法律的前提下獲得 進一步清算分配的權利),以及 (iii) 在贖回後儘快在合理範圍內儘快, 須經我們剩餘股東的批准以及我們的董事會,解散和清算,前提是(在 (ii) 和 (iii) 的情況下)上文)符合我們在特拉華州法律下的義務,即規定債權人的索賠和其他適用法律的要求。 對於我們在公開發行 中購買的單位中包含的認股權證,信託賬户將不予分配,如果我們清盤,認股權證將一文不值。如果進行清算,我們的贊助商、我們的高級管理人員和董事 以及我們的其他初始股東將不會因擁有創始人 股票或私募股份而獲得信託賬户中持有的任何款項。

行使轉換權的股東的美國聯邦所得税注意事項

以下討論 僅供一般參考,不應被解釋為税務建議。我們敦促您諮詢自己的税務顧問 ,瞭解做出或不參加選舉對您的具體税收後果,包括美國聯邦、州、地方 和非美國的影響。税收規則以及可能影響本委託書中描述的税收後果的法律變更。

美國持有人

如果您是 “美國持有人”,則 部分適用於您。美國持有人是我們普通股的受益所有者, 或也就是説,出於美國聯邦所得税的目的:

身為美國公民或居民的個人 ;
在美國、其任何州或哥倫比亞特區法律或根據其法律組建的公司(或作為美國聯邦所得税 税收目的的公司應納税的其他實體);
不論其來源如何,其收入均受美國聯邦所得税目的約束的財產 ;或
信託,前提是(A)美國境內的法院能夠對此類信託的管理行使主要 監督,並且一個或多個 “美國人”(在《守則》的含義範圍內) 有權控制信託的所有實質性決定,或 (B) 出於美國聯邦所得税的目的,該信託已有效選擇被視為美國 個州人。

分配税 。如果將美國持有人轉換普通股視為分配,則出於美國聯邦所得税的目的,此類分配 通常構成股息,前提是從我們當前或累計收益 和利潤中支付,根據美國聯邦所得税原則確定。超過當前和累計收益以及 利潤的分配將構成資本回報,該資本回報將用於抵消美國持有人調整後的 普通股税基(但不低於零)。任何剩餘的盈餘將視為出售或以其他方式處置普通股 所實現的收益,並將按下文標題為 “” 的部分所述進行處理—美國持有人—普通股的出售、應納税交易所 或其他應納税處置的收益或損失.”

如果滿足必要的 持有期,則應納税公司的美國持有人獲得的股息 通常有資格獲得扣除的股息。除某些例外情況(包括但不限於出於投資利息扣除限制 的目的被視為投資收入的股息),並且只要滿足某些持有期要求,美國非公司持有人 收到的股息通常將構成 “合格股息”,將按適用於長期 資本收益的最高税率納税。

普通股出售、應納税交易或其他應納税處置的收益 或虧損。如果美國持有人將普通股 的轉換視為出售或其他應納税處置,則美國持有人確認的資本收益或虧損金額通常等於已轉換普通股 的已實現金額與美國持有人調整後的税基之間的差額。如果美國持有人以這種方式處置的普通股 的持有期超過一年,則任何此類資本收益或損失通常都是長期資本收益或損失。美國非公司持有人確認的長期資本收益 將有資格按較低的税率納税。資本損失的可扣除性受到限制。

通常, 美國持有人確認的收益或虧損金額等於(i)在此類處置中獲得的任何財產的 現金金額與公允市場價值之和(ii)美國持有人以這種方式處置的普通股調整後的税基 之間的差額。美國持有人調整後的普通股税基通常等於美國持有人 的收購成本減去先前向該美國持有人支付的被視為資本回報 的普通股的任何分配。如果持有人購買了由股票和認股權證組成的投資單位,則該單位的成本必須根據購買時的相對公允市場價值在股票和構成此類單位的認股權證之間分配 。必須為美國持有人擁有的每批股票單獨計算 的收益或虧損。任何已投標其所有 實際擁有的股份進行轉換但在轉換後繼續持有認股權證的美國持有人,通常不會被視為其在公司的權益被完全終止。

非美國持有者

如果您是”,則 部分適用於您”非美國持有人。”非美國持有人是我們普通股的受益所有者 ,就美國聯邦所得税而言,他:

非居民外國個人,但某些前公民 和作為外籍人士需要繳納美國税的美國居民除外;
外國 公司;或
非美國持有人的遺產 或信託;

但不包括 在應納税處置年度內在美國停留183天或以上的個人。如果你是這樣的個人, 你應該諮詢你的税務顧問,瞭解轉換對美國聯邦所得税的影響。

分配税 。如果將非美國持有人轉換普通股視為分配,只要從我們當前或累計的收益和利潤(根據美國聯邦所得税原則確定)中支付 ,則此類分配 將構成用於美國聯邦所得税目的的股息,前提是此類股息與非美國持有人在美國境內的貿易或業務行為 沒有有效關聯,我們將被要求以百分之三十(30%)的税率 從股息總額中預扣税款,除非此類非美國持有人有資格根據適用的 所得税協定獲得較低的預扣税税率,並及時提供適當證明,證明其有資格獲得此類降低税率(通常在 IRS 的 W-8BEN 或 W-8BEN-E 表格上)。任何不構成股息的分配 將首先被視為減少了非美國持有人調整後的普通股 税基的降低(但不低於零),如果此類分配超過了非美國持有人調整後的 税基,則視為普通股出售或其他處置所實現的收益,該收益將按下文 部分所述處理,標題為”—非美國持有人——出售、應税交換或其他應納税處置的收益 普通股票 .”

上述 預扣税不適用於向提供 IRS W-8ECI 表格的非美國持有人支付的股息,該持有人證明 此類股息與非美國持有人在 美國境內的貿易或業務行為有效相關。取而代之的是,有效關聯的股息將定期繳納美國聯邦所得税,就好像非美國持有人是 持有人一樣,受適用的所得税條約另有規定的約束。為美國聯邦所得税目的而持有公司 且正在領取有效關聯股息的非美國持有人還可能需要額外繳納 “分支機構 利得税”,税率為百分之三十 (30%)(或較低的適用協定税率)。

在普通股的出售、應納税交易或其他應納税處置中獲利 。如果非美國持有人的普通股 股票的轉換股被視為出售或其他應納税處置,具體視FATCA和備用預扣税的討論而定,以下非美國持有人通常無需就出售普通股、應納税交易所或其他 應納税處置確認的收益繳納美國聯邦所得税或預扣税,除非:

收益實際上與非美國持有人在美國境內的貿易或業務有關(根據某些所得税條約,可歸因於非美國持有人維護的美國常設機構或固定基地 );或
就美國聯邦所得税而言,在截至處置之日的五年期或非美國持有人持有我們普通股的 期限中較短的時間內,我們是或曾經是 “美國不動產控股公司” ,如果我們的普通股定期在已建立的證券市場上交易 ,則非美國持有人直接或建設性地擁有超過 5% 在處置前五年內或此類非美國普通股的較短時間內隨時出售我們的普通股持有人持有我們普通股的 期限。

除非 適用的條約另有規定,否則上述第一個要點中描述的收益將按照普遍適用的 美國聯邦所得税税率納税,就好像非美國持有人是美國居民一樣。如果非美國持有人是 一家出於美國聯邦所得税目的的公司,則此類收益還可能需要繳納額外的 “分支機構利得税”,税率為百分之三十(30%)(或更低的協定税率)。

如果 上述第二點適用於非美國持有人,則該持有人在出售、交易所 或其他應納税處置普通股時確認的收益將按普遍適用的美國聯邦所得税税率納税。 此外,除非我們的普通股定期在成熟的證券市場上交易,否則普通股的買家(在普通股轉換方面,我們將被 視為買家)可能需要按處置後變現金額的十五 (15%)的税率預扣美國聯邦所得税。無法保證我們的普通股會被視為在成熟證券市場上定期交易 。我們認為,自我們成立美國 不動產控股公司以來,我們過去和現在都不是美國 房地產控股公司,我們預計在Charter 延期完成後不會立即成為美國不動產控股公司。

FATCA 預扣税。通常被稱為 “FATCA” 的條款規定,向 “外國金融 機構”(為此目的定義廣泛,一般包括投資工具)和某些其他非美國實體,除非 各種美國信息報告和盡職調查要求(通常與在美國擁有權益的個人的所有權有關)或 個賬户(在這些實體開設了)已經是滿意,或者豁免適用(通常通過提交正確填寫的美國國税局 W-8BEN 或 W-8BEN-E 表格進行認證)。位於與美國簽訂了管理FATCA的政府間協議的司法管轄區的外國金融 機構可能受不同規則的約束。非美國持有人應就FATCA對普通股轉換 的影響諮詢其税務顧問。

信息報告 和備用預扣税

通常, 信息申報表將就普通股轉換股產生的付款向美國國税局提交。

Backup 預扣税款可能適用於非美國持有人有權獲得的與普通股轉換 相關的現金付款,除非該非美國持有人提交了經偽證處罰簽署的 IRS 表格 W-8BEN(或其他 適用的 IRS 表格 W-8),以證明該非美國持有人的非美國人身份。

向非美國持有人支付的款項中任何備用預扣的 金額均可作為抵免該持有人 的美國聯邦所得税義務的抵免額,並且該持有人有權獲得退款,前提是所需信息及時提供給國税局 。

必選投票

在不違反上述規定的前提下, 必須獲得公司至少大多數已發行普通股(包括創始股和私人 配售股)的贊成票才能批准章程修正提案和信託修正提案。章程 修正提案和信託修正提案的批准對於實施董事會計劃至關重要,該計劃旨在延長我們必須完成初始業務合併的日期 。因此,除非我們的股東批准章程修正提案和信託修正提案,否則我們的董事會將放棄也不實施章程修正案 提案。這意味着,如果一項提案 獲得股東批准而另一項提案未獲通過,則兩項提案都不會生效。儘管股東批准了章程修正提案和信託修正提案 ,但我們的董事會將保留在股東不採取任何進一步行動的情況下隨時放棄和不實施 章程修正提案或信託修正提案的權利。

我們可能無法與美國目標公司完成初始 業務合併,因為此類初始業務合併可能受美國外國投資法規 的約束,並由美國外國投資委員會 (CFIUS) 等美國政府實體的審查,或者最終被禁止。

我們的贊助商Western Acquisition Ventures Sponsor LLC是一家特拉華州公司,其股權持有人居住在美國境外。因此,根據CFIUS管理的法規,我們可能被視為 的 “外國人”,並且只要我們的贊助商有能力根據CFIUS的監管對我們行使控制權,我們將來將繼續被視為 的 “外國人”。因此,與美國企業的初始業務 合併可能需要接受CFIUS的審查,2018年《外國投資風險審查 現代化法案》(“FIRRMA”)擴大了審查範圍,包括對敏感的美國 業務的某些非被動、非控制性投資以及即使沒有美國基礎業務的某些房地產收購。FIRRMA以及隨後生效的實施條例 也要求某些類別的投資必須申報。如果我們與美國企業的潛在初始業務合併 屬於CFIUS的管轄範圍,我們可能會確定我們需要進行強制申報,或者 我們將向CFIUS提交自願通知,或者在完成初始業務合併之前或之後在不通知CFIUS的情況下繼續進行初始業務合併,冒着CFIUS 幹預的風險。CFIUS可能會決定阻止或推遲我們的初始業務合併, 施加條件以緩解與此類初始業務合併有關的國家安全問題,或者命令我們在未事先獲得CFIUS許可的情況下剝離合並後的公司的所有 或部分美國業務,這可能會限制 的吸引力或阻止我們尋求某些我們認為對我們和 我們有益的初始業務合併機會股東們。因此,我們可以完成初始業務合併的潛在目標羣體可能會受到限制 ,在與其他沒有類似外國 所有權問題的特殊目的收購公司競爭方面,我們可能會受到不利影響。

此外, 政府審查的過程,無論是CFIUS還是其他審查,都可能很漫長,而且我們完成初始業務合併的時間有限。 如果我們無法在 2023 年 7 月 11 日之前完成初始業務合併(因為審查過程拖延到該時間範圍以外),或者 因為我們的初始業務合併最終被 CFIUS 或其他美國政府實體禁止,我們可能需要清算。 如果我們進行清算,根據截至2023年5月31日的信託賬户餘額,我們的公眾股東每股只能獲得大約10.29美元,我們的認股權證到期後將一文不值。這也將導致你失去在目標公司的投資機會,也失去通過合併後公司的任何價格上漲實現未來投資收益的機會。

我們的董事會已將2023年6月26日的營業結束時間定為確定公司股東有權在特別會議及其任何續會上收到通知並進行投票的日期 。只有當天公司普通股登記在案的 持有人才有權在特別會議或 任何續會上計算選票。

目前,沒有要求您 對任何業務合併進行投票。如果《章程修正提案》和《信託修正提案》得到實施 並且你現在不選擇贖回公開股票,那麼當擬議的業務合併提交給股東時,你將保留對擬議的業務合併的投票權,如果企業 合併獲得批准和完成,或者公司尚未在延長的終止日期之前完成業務合併,你將保留將你的公開股份按比例贖回信託賬户的權利。

建議

公司董事會 建議您對章程修正提案投贊成票。

提案 2: 信託修正案

信託修正案

擬議的信託修正案 提案將修改我們截至2022年1月11日由公司與美國股票轉讓和信託公司(“受託人”)簽訂的經修訂的現有投資管理信託協議(“信託協議”), 允許公司將完成業務合併的時間(“業務合併期”)延長至1月 2024 年 11 月 11 日(“信託修正案”), 存入名義金額為100美元(“延期付款”)。擬議的信託修正案 的副本作為附件B附在本委託書中,鼓勵所有股東完整閲讀擬議修正案 ,以更全面地描述其條款。

信託修正案的原因

信託 修正提案的目的是賦予公司將業務合併期從2023年7月11日延長至2024年1月11日(即自首次公開募股完成後的24個月)的權利,前提是100美元的延期付款在信託修正案執行後存入信託賬户 。

公司目前的 章程和信託協議均經修訂,均規定公司必須在2023年7月11日之前完成業務合併。

2022 年 11 月 21 日, 公司宣佈已與Cycurion就擬議的業務合併達成最終協議。公司董事會 一致批准並宣佈合併協議、合併和據此考慮的其他交易是可取的 ,並且(ii)決定建議公司股東批准合併協議和相關事項。 公司將舉行股東會議,審議和批准擬議的業務合併,並將向公司所有股東發送委託書/招股説明書 。公司和合並協議的其他各方正在努力滿足 完成業務合併的條件,在S-4表格上向美國證券交易所 和交易委員會提交一份與交易相關的註冊聲明,但已確定 2023 年 1 月 11 日之前將沒有足夠的時間了(目前是這樣終止日期)舉行特別會議,以獲得股東對擬議的 業務合併的必要批准並完成此項合併。

如果信託修正案未獲批准

如果信託修正提案 未獲得批准,並且我們沒有在2023年7月11日之前完成初始業務合併,則我們將需要解散和清算我們的信託賬户,將該賬户中當時剩餘的資金返還給公眾股東,而轉換為 普通股的認股權證將一文不值。由於保薦人和公司 財務顧問AGP擁有公司普通股,他們都同意對提案投贊成票,因此所有提案都將在未經公眾股東投票的情況下在會議上獲得批准。

公司最初的 股東已放棄參與內幕股票的任何清算分配的權利。 不會從信託賬户中分配公司的認股權證,如果我們清盤 ,認股權證將一文不值。公司將從信託賬户以外的剩餘資產中支付清算費用。

如果信託修正提案獲得批准

如果章程修正案 提案和信託修正提案獲得批准,則本協議附件B 形式的信託協議修正案將生效,除非與我們完成擬議的業務合併 有關,或者如果我們沒有在適用的終止日期之前完成初始業務合併,則不會支付信託賬户。然後,公司 將繼續嘗試完成業務合併,直到適用的終止日期,或者直到公司 董事會自行決定無法在適用的 終止日期之前完成初始業務合併,如下所述,並且不希望尋求進一步延期。

必選投票

在不違反上述規定的前提下, 需要公司至少大部分已發行普通股(包括創始股和私人 配售股)的贊成票才能批准信託修正提案。除非我們的股東批准章程修正提案和信託修正提案,否則我們的董事會將放棄也不實施信託修正案 提案。這意味着,如果一項提案 獲得股東批准而另一項提案未獲通過,則兩項提案都不會生效。儘管股東批准了章程修正提案和信託修正提案 ,但我們的董事會將保留在股東不採取任何進一步行動的情況下隨時放棄和不實施章程 修正案和信託修正案的權利。

我們的董事會已將2023年6月26日的營業結束時間定為確定公司股東有權在特別會議及其任何續會上收到通知並進行投票的日期。 只有當天公司普通股的登記持有人才有權在特別會議 或其任何續會上計算選票。

目前,沒有要求您 對任何業務合併進行投票。如果《信託修正案》已實施且您不選擇立即贖回您的公開股票 ,則在擬議的業務合併提交給股東時,您將保留對擬議業務合併的投票權,以及在業務合併獲得批准和完成的情況下將 按比例贖回信託賬户部分的權利(只要您的選擇是在會議召開前至少兩 (2) 個工作日作出的 (正在尋求股東投票)或者 公司尚未完成相應的業務合併終止日期。

建議

公司董事會 建議您對信託修正提案投贊成票。

提案 3: 休會提案

休會提案 如果獲得通過,將要求特別會議主席(已同意採取相應行動)將特別會議延期至 以允許進一步徵求代理人。休會提案將僅在 活動中提交給我們的股東,根據列出的投票,特別會議時沒有足夠的選票來批准本委託書中的另一項提案 。如果休會提案未得到股東的批准,則會議主席將不會行使 將特別會議延期到以後的日期(否則他將在主席的領導下休會)的能力,前提是 在特別會議舉行時沒有足夠的選票來批准另一項提案。

必選投票

如果 親自出席或通過代理出席並在特別會議上就此事進行表決的大多數股東投票贊成休會提案, 特別會議主席將行使上文所述的休會權力。

建議

公司董事會建議 你對休會提案投贊成票。

特別會議

日期、時間和地點。 特別會議將於美國東部時間2023年7月10日上午10點舉行。

特別會議僅為虛擬會議 ,將通過 Zoom 視頻會議舉行。股東將無法親自出席會議。可以使用以下鏈接訪問虛擬會議 :

https://us02web.zoom.us/j/83476184427?pwd=LzdTdzJ5QkRTTU9TUHlKWmtQVHVqUT09。

任何無法參加在線 會議的股東都可以撥打 (929) 205-6099,使用Zoom Meeting ID 834 7618 4427 和密碼 913130 通過電話參加。

投票 權力; 記錄日期.如果您在2023年6月26日(特別會議的記錄日期)營業結束時擁有公開股票,則您將有權在特別 會議上投票或直接投票。截至記錄日 營業結束時,已發行4,021,221股普通股,每股普通股的持有人有權對該提案投一票 。公司認股權證不具有投票權。

代理; 董事會徵集。董事會正在就在 特別會議上向股東提交的提案徵求您的代理意見。對於您是否應該選擇贖回股票,沒有提出任何建議。可以親自或通過電話請求 代理。如果您授予代理權,您仍然可以撤銷您的代理並在特別會議上親自對您的股票進行投票。

需要 票

章程修正提案。 延期提案必須獲得已發行普通股65%的贊成票的批准。

信託修正提案。 信託修正提案必須得到大多數普通股持有人的贊成票的批准,這些持有人以 親自出席(包括虛擬身份)或由代理人代表並有權在特別會議上投票,必須在特別會議上投票。

休會提案。休會 提案必須得到大多數普通股持有人的贊成票的批准,這些持有人親自出席(包括 以虛擬方式出席)或由代理人代表並有權在特別會議上投票。

由於保薦人和公司財務顧問AGP擁有公司普通股 的所有權,他們都同意對提案投贊成票 ,所有提案都將在會議上獲得批准,無需公眾股東投票。

棄權票和經紀人 不投票,雖然在確定法定人數時被視為在場,但不被視為投的票,不會對提案產生任何影響 。因此,如果您對任何提案投了棄權票,則出於確定法定人數 的目的(如果根據我們的章程條款存在法定人數),則您的股份將被視為在場,但棄權不會影響該提案的結果 。

如果您不想 批准章程修正提案、信託修正提案或休會提案,則必須對每項提案投反對票。 章程修正提案和信託修正提案的批准對於實施董事會 計劃至關重要,該計劃旨在延長我們必須完成初始業務合併的日期。因此,除非我們的股東批准章程修正提案和信託修正提案,否則我們的董事會將放棄也不實施 章程修正提案。 這意味着,如果一項提案獲得股東批准而另一項提案未獲通過,則兩項提案都不會生效。

預計保薦人和公司的所有董事、 執行官、初始股東及其關聯公司將投票支持章程 修正提案和信託修正提案。在記錄日,他們實益擁有並有權投票表決3,251,000股普通股,約佔公司已發行和流通普通股的63%。

股東提案

如果 章程修正提案和信託修正提案獲得批准,延期修正案生效,信託修正案 得到執行並且擬議的業務合併完成,我們預計提議後的業務合併公司將 在2023年12月31日當天或之前舉行其2023年年度股東大會。此類會議的日期以及您可以 提交提案以納入委託書的截止日期將包含在 8-K 表最新報告或 10-Q 表季度報告中。

如果 章程修正提案和信託修正提案未獲得批准並且擬議的業務合併未完成, 將不再舉行公司年會。

向股東交付文件

根據美國證券交易委員會的規定,允許公司及其向股東提供通信的代理人向共享相同地址的兩個 或更多股東提供公司委託書的單份副本。應書面或口頭 的要求,公司將向共享地址的任何希望在將來單獨收到此類文件副本的股東提供委託書的副本。收到多份此類文件副本的股東同樣可以要求公司將來提供此類文件的單份副本。股東可以通過致電或寫信公司的 請求將他們的 請求通知公司 [待定]

其他信息

應Western Acquisition Ventures Corp祕書的書面要求, 公司的2022年10-K表年度報告(不包括展品)將免費郵寄給任何有權在會議上投票 的股東 [待定].

將在特別會議上提出的其他事項

除本委託書中所述外, 公司沒有收到任何需要在特別會議上提請採取行動的事項的通知。 經隨附的委託書授權的人員將自行決定對特別 會議之前的任何其他事項進行投票。

在哪裏可以找到更多信息

公司向美國證券交易委員會提交年度、 季度和當前報告、委託書和其他信息。美國證券交易委員會維護着一個互聯網網站,其中包含 報告、委託書和信息聲明,以及有關發行人(包括我們)的其他信息,這些發行人以電子方式向美國證券交易委員會提交。 公眾可以通過www.sec.gov獲取我們以電子方式向美國證券交易委員會提交的任何文件。

本委託書描述了 相關合同、證物的重要內容以及作為本委託書附件所附的其他信息。參照作為本文件附件的相關合同或其他 文件的副本,對本委託書中包含的信息 和聲明在各個方面進行了限定。

您可以免費獲得本委託聲明的額外 副本,也可以通過以下地址或電話號碼聯繫我們,詢問有關章程修正提案或休會 的任何問題:

西部收購風險投資公司

42 百老匯,12第四 地板

紐約,紐約 10004

(310) 740-0710

您也可以通過 書面形式或通過電話向公司上述地址索取這些文件,免費獲取這些文件。

為了在特別會議之前及時收到 的文件,您必須在 2023 年 7 月 5 日之前提出信息請求。

西部收購風險投資公司 CORP.本委託書是董事會為將於2022年12月30日舉行的股東特別大會徵求的。下列簽署人 撤銷先前與這些股票有關的任何代理人,特此確認收到了與將於美國東部時間2022年12月30日上午10點舉行的P特別會議有關的通知和委託書,並特此任命Stephen Christoffersen 還有 William Lischak,還有他們每人(完全有權單獨行事),tHer 的律師和代理人,他們有 的權力取而代之,對以提供的名義註冊的WesterNo Accucision Ventures Corp.(“公司”) 的所有普通股進行投票,下列簽署人有權在股東特別大會及其任何休會 上投票,並擁有下述簽署人親自出席時所擁有的所有權力。在不限制特此給予的一般授權的前提下, 所述代理人被指示就ThisC委託書中提出的提案進行投票或採取以下行動。A 請 簽名,註明日期,然後在隨附的信封中寄回委託書。該委託書將按照下列簽署人 股東的指示進行R投票。如果沒有做出指示 D,則該代理人將被 “贊成” 每項提案,並將授予 酌處權,對會議或任何休會之前可能出現的其他事項進行表決。此代理將撤銷 之前由您簽署的所有代理。(續,背面有待標記、註明日期和簽名)

請按本示例 所示標記投票。董事會建議投贊成提案 1、2 和 3。提案 1 — 章程修正提案 修改公司註冊證書,將公司必須按月完成業務合併 的日期延長至六 (6) 次,每次延期從 2023 年 1 月 11 日起再延長一 (1) 個月 2023 年 7 月 11 日。提案2 — 信託修正提案修改公司與美國股票轉讓和信託公司之間截至2022年1月 11日的投資管理信託協議,允許公司將 的延期終止日期從2023年1月11日延長至六(6)次,每次延期再延長一(1)個月,直至2023年7月11日,將 存入信託賬户每次延期一個月(或總共六個月期間的總額不超過60,000美元)。提案 3 — 休會提案指示特別會議主席在必要時將特別會議延期到一個或多個日期,以便根據特別會議時的表格表決, 的選票不足以批准上述提案。反對棄權反對棄權反對棄權,2022Signature 如果是共同持有)簽名應與此處打印的名稱一致。如果以不止一個人的名義持有股票,則每個共同所有者 都應簽署。遺囑執行人、管理人、受託人、監護人和律師應註明他們簽字的身份。律師 應提交委託書。