美國 個州
證券 和交易委員會
華盛頓, DC 20549
表格 10-K
根據證券交易所第 13 或 15 (d) 條提交的年度報告
1934 年第 號法案
對於 而言,截至2021年6月30日的財政年度
要麼
☐ 根據證券交易所第 13 或 15 (d) 條提交的過渡報告
1934 年第 號法案
對於 來説,從 _________ 到 _______ 的過渡期
委員會 文件編號:001-37776
SHINECO, INC. |
(章程中規定的發行人的確切 名稱) |
特拉華 | 52-2175898 | |
(州 或其他司法管轄區 | (I.R.S. 僱主 | |
公司 或組織) | 識別 號碼) | |
北京市朝陽區大足廣場 T5 樓 1001 室 | ||
北京市大興 區 | ||
人民的 中華民國 | 100176 | |
(主要行政辦公室的地址 ) | (Zip 代碼) |
註冊人的 電話號碼,包括區號 (+86) 10-87227366
根據該法第 12 (b) 條註冊的證券 :
每個類別的標題 | 註冊的每個交易所的名稱 | |
普通股 股票,面值 0.001 美元 | 納斯達克 資本市場 |
按《證券法》第 405 條的定義,用複選標記指明 註冊人是否是經驗豐富的知名發行人。是 ☐ 不是
如果不要求註冊人根據該法第 13 條或第 15 (d) 條提交報告,請用複選標記註明 。是 ☐ 不是
用勾號指明 在過去 12 個月內(或註冊人必須提交此類報告的較短期限),註冊人 (1) 是否已提交了 1934 年《證券交易法》第 13 或 15 (d) 條要求提交的所有報告,以及 (2) 在過去 90 天內是否已提交此類申報要求。是的不 ☐
用勾號指明註冊人在過去 12 個月(或註冊人必須提交和發佈此類文件的較短時間內)是否以電子方式提交了根據 S-T 法規( 本章第 232.405 節)第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。 是的不 ☐
用複選標記指明 註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司、 還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“規模較小 申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型 加速過濾器 | ☐ | 加速 過濾器 | ☐ | |
非加速 過濾器 | 規模較小的 報告公司 | |||
新興 成長型公司 | ☐ |
如果 是一家新興成長型公司,請用複選標記表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守 根據《交易法》第13 (a) 條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐
用複選標記表明 註冊人是否已根據編制或發佈審計報告的註冊 公共會計師事務所根據《薩班斯-奧克斯利法案》(15 U.S.C. 7262 (b))第404(b)條提交了報告並證明瞭其管理層對其財務報告內部控制 的有效性 的評估。☐
用複選標記指明 註冊人是否為空殼公司(定義見該法第 12b-2 條)。是 ☐ 不是
根據納斯達克 資本市場公佈的註冊人普通股每股3.06美元,截至2020年12月31日,即註冊人最近結束的第二財季的最後一個工作日, 持有的有表決權和無表決權普通股的總市值約為 4,191,885美元。
截至2021年9月27日,註冊人已發行普通股 8,768,109 股。
目錄
轉至 10-K 表年度報告
對於截至 2021 年 6 月 30 日的 年度
第一部分 | ||
項目 1. | 商業 | 4 |
商品 1A。 | 風險因素 | 16 |
商品 1B。 | 未解決的員工評論 | 16 |
項目 2. | 屬性 | 17 |
項目 3. | 法律訴訟 | 18 |
項目 4. | 礦山安全披露 | 18 |
第二部分 | ||
項目 5. | 註冊人普通股市場、相關股東事務和發行人購買股權證券 | 19 |
項目 6. | [已保留] | 20 |
項目 7. | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 21 |
商品 7A。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 34 |
項目 8. | 財務報表和補充數據 | 34 |
項目 9. | 會計師在會計和財務披露方面的變化和分歧 | 35 |
商品 9A。 | 控制和程序 | 35 |
商品 9B。 | 其他信息 | 37 |
商品 9C。 | 有關阻止檢查的外國司法管轄區的披露。 | 37 |
第三部分 | ||
項目 10. | 董事、執行官和公司治理 | 38 |
項目 11. | 高管薪酬 | 42 |
項目 12. | 某些受益所有人的擔保所有權以及管理及相關股東事務 | 43 |
項目 13. | 某些關係和關聯交易,以及董事獨立性 | 44 |
項目 14. | 主要會計費用和服務 | 45 |
第四部分 | ||
項目 15. | 附錄和財務報表附表 | 46 |
項目 16。 | 10-K 表格摘要 | 51 |
除非上下文另有説明,否則本報告中所有提及 “我們”、 “我們的”、“TYHT”、“公司”、“註冊人” 或類似術語均指特拉華州的一家公司(“TYHT”) Shineco, Inc.,包括其合併子公司和可變利息實體(“VIE”), 。在描述我們的業務時,“我們”、“我們”、“我們的”、 “TYHT”、“公司” 或 “註冊人” 是指我們的 VIE 及其子公司,除非上下文 另有説明。
我們的申報貨幣是美元。我們在中國的實體 的功能貨幣是人民幣。對於功能貨幣為人民幣的實體,經營業績和 現金流按期內的平均匯率折算,資產和負債在期末按統一交易所 匯率折算,權益按歷史匯率折算。因此,現金流量表中報告的與資產和負債 相關的金額不一定與資產負債表上相應餘額的變化一致。 將當地貨幣財務報表轉換為美元的過程產生的折算調整包含在確定 綜合收益/虧損時。以外幣計價的交易按交易日現行交易所 匯率折算成本位貨幣。以外幣計價的資產和負債按資產負債表日的現行匯率折算成本位幣 ,以本位幣以外貨幣計價的交易的匯率 波動所產生的任何交易損益在發生時計入經營業績 。
2 |
關於前瞻性陳述的特別説明
這份 關於10-K表的年度報告(“報告”)和註冊人 不時向美國證券交易委員會(“SEC”)提交的其他報告(統稱為 “申報”)包含或可能包含前瞻性陳述 和基於註冊人管理層信念和目前可用的信息的信息,以及註冊人做出 的估計和假設的管理。在文件中使用 “預期”、“相信”、 “估計”、“期望”、“未來”、“打算”、“計劃” 等詞語或否定這些 術語以及與註冊人或註冊人管理層相關的類似表述時,表示前瞻性陳述。 此類陳述反映了註冊人當前對未來事件的看法,受風險、不確定性、假設 和其他因素的影響(包括本報告標題為 “風險因素” 的部分中包含的風險),這些因素與註冊人的 行業、註冊人的運營和經營業績以及註冊人可能收購的任何業務有關。如果 其中一項或多項風險或不確定性成為現實,或者基礎假設被證明不正確,則實際結果可能與預期、相信、估計、預期、預期或計劃結果有顯著差異。
儘管 註冊人認為前瞻性陳述中反映的預期是合理的,但註冊人無法保證 未來的業績、活動水平、業績或成就。除非適用法律(包括美國證券法 )的要求,否則註冊人不打算更新任何前瞻性陳述,以使這些陳述與實際 業績相一致。以下討論應與註冊人的財務報表及本報告中包含的相關附註 一起閲讀。
3 |
第一部分
商品 1. | 商業 |
一般概述
我們是一家在特拉華州註冊的控股公司 。作為一家我們自己沒有重大業務的控股公司,我們的絕大部分業務 通過在中華人民共和國或中國設立的運營實體進行,主要是我們的可變利益實體 (“VIE”)。我們對VIE沒有任何股權,相反,我們通過某些合同安排控制和獲得 VIE業務運營的經濟利益。我們目前在納斯達克資本 市場上市的普通股是我們的特拉華州控股公司的股票,該公司與關聯運營公司簽訂服務協議。中國 監管機構可能會禁止我們的結構,這可能會導致我們的運營發生重大變化,我們的證券價值 可能會下跌或變得一文不值。有關我們的公司結構和合同安排的描述,請參閲第 5 頁的 “公司結構” 和第 6 頁的 “與安康長壽集團或智盛集團及其所有者的合同安排”。
我們 利用子公司和 VIE 的縱向和橫向整合生產、分銷、 和銷售渠道,提供以健康和福祉為重點的植物基產品。我們的產品僅在中國國內銷售。 我們利用現代工程技術和生物技術生產中草藥、有機農業 產品和特種紡織品等產品。我們以健康和福祉為重點的植物性產品業務分為三個主要的 細分市場:
加工 和分銷傳統中草藥產品以及其他醫藥產品。該細分市場通過我們的VIE,即安康長壽藥業(集團)有限公司(“安康長壽集團”)進行,該公司在中國陝西省南部城市安康經營 66 家合作零售藥店,我們通過這些藥店直接向個人客户銷售我們和第三方生產的傳統中藥產品。安康長壽集團還擁有一家專門從事煎劑的工廠,煎劑是加熱或煮沸固體材料以提取液體的工藝, 並向中國各地的批發商和製藥公司分銷煎劑產品。
2021 年 8 月 16 日, Tenet-Jove 根據2021年6月8日的重組協議完成了先前宣佈的收購。根據重組協議的 條款,(i) 公司將其在安康長壽的所有權益轉讓給了裕社縣 廣元森林開發有限公司(“廣元”)的股東,以換取對廣元 100% 股權 的控制權,該股權由一組類似的可識別資產組成;(ii)Tenet-Jove 與安康簽訂了終止協議 長壽與安康股東;(iii) 作為重組協議的對價並基於 股權的估值報告由獨立第三方發行的光遠權益,Tenet-Jove放棄了其在安康 長壽的所有權益,並將這些權益轉讓給了光元股東;(iv) 光遠和光遠股東 與Tenet-Jove簽訂了一系列可變利益實體協議。截至2021年6月30日和2020年6月30日,安康長壽 集團各實體的資產和負債已分別在流動和非流動資產與負債表中重新歸類為 “已終止業務的資產” 和 “已終止業務的負債” 。 在截至2021年6月30日和2020年6月30日的合併虧損和綜合虧損報表中,安康長壽的經營業績已重新歸類為 “來自已終止業務的淨收益(虧損)” 。
加工 和分銷綠色和有機農產品,種植和培育紫杉樹(紅豆杉媒體) - 我們目前主要向集團和企業客户種植和銷售紅豆杉,但目前不將紅豆杉加工成中國或西方藥物 藥物。該部分通過我們的VIE進行:Shineco智勝(北京)生物技術有限公司。(“智盛生物科技”)、 煙臺致盛國際貨運代理有限公司(“智盛貨運”)、煙臺致盛國際貿易有限公司、 Ltd(“智盛貿易”)和青島智和盛農產品服務有限公司(“青島智和勝”)(統稱為 “智盛VIES”)。
開發 並分銷源自中國本土植物 Apocynum Venetum 的特殊面料、紡織品和其他副產品, 生長在中國新疆地區,在中文中被稱為 “Loobuma” 或 “bluish dogbane”-我們的 Loobuma 產品是專門的紡織品和保健品產品,旨在將傳統的東方藥物與現代科學 方法相結合。這些產品基於源自 Loubuma 原料的東方草藥已有數百年曆史的傳統。 該細分市場通過我們的直屬子公司北京Tenet-Jove技術開發有限公司(“Tenet-Jove”)、 及其90%的子公司天津特內特華泰科技發展有限公司(“Tenet Huautai”)進行分銷。
我們 主要在中國銷售以健康和福祉為中心的產品。目前,我們不在美國 或加拿大銷售任何商品。中國的國內藥品和保健產品市場正在快速增長,但在我們看來,還不發達。 我們相信中國的醫療保健行業有能力進一步發展。從藥品到醫療產品再到普通 消費者健康市場,中國仍然是世界上最具吸引力的市場之一,也是迄今為止所有大型新興市場中增長最快的市場。推動這一增長的是中國人口老齡化、慢性病發病率的增加以及國內外企業投資的實質性增加 。增長還反映了中國政府將醫療保健視為社會 的優先事項(正如其2000年代末的醫療改革所證明的那樣)和戰略優先事項(如12所示)第四五年 計劃宣佈的重點是發展未來的生物醫學產業)。
4 |
歷史 和公司結構
與我們的公司歷史有關 的信息以引用方式納入了我們於 2020 年 9 月 28 日向美國證券交易委員會提交的截至 2020 年 6 月 30 日的財年 年度 報告(“2020 年年度報告”) ,標題為 “歷史和公司結構”。自我們提交2020年年度報告以來,公司對公司結構進行了以下 更新:
2021 年 8 月 16 日,根據日期為 2021 年 6 月 8 日的重組協議,Tenet-Jove 完成了先前宣佈的收購。根據重組協議的條款,(i)公司將其在安康長壽的所有權益轉讓給了玉社 縣廣元森林開發有限公司(“廣元”)的股東,以換取對由一組類似的可識別資產組成的廣元 100% 股權 的控制權;(ii)Tenet-Jove 與 簽訂了終止協議安康長壽和安康股東;(iii)作為重組協議的對價並基於股權估值報告 由獨立第三方發行的光遠權益,Tenet-Jove放棄了其在 安康長壽的所有權益,並將這些權益轉讓給了光元股東;(iv) 光遠和光遠股東 與Tenet-Jove簽訂了一系列可變利益實體協議。截至2021年6月30日和2020年6月30日,安康長壽 集團各實體的資產和負債已分別在流動和非流動資產與負債表中重新歸類為 “已終止業務的資產” 和 “已終止業務的負債” 。 在截至2021年6月30日和2020年6月30日的合併虧損和綜合虧損報表中,安康長壽的經營業績已重新歸類為 “來自已終止業務的淨收益(虧損)” 。
5 |
截至2021年6月30日,我們的公司 結構如下:
與安康長壽集團或智盛集團及其所有者的合同 安排
與我們的VIE協議相關的 信息以引用方式納入2020年年度報告,標題為 “與 安康長壽集團或智盛集團及其所有者的合同安排”。
我們的 產品和業務
我們以 健康和福祉為重點的植物性產品業務分為三個主要部分:
1. | 加工 和分銷傳統中草藥產品以及其他醫藥產品。該板塊由公司的VIE安康長壽集團承擔 。 | |
2. | 種植、 加工和分銷綠色和有機農產品以及種植和培育紫杉樹 (紅豆杉媒體)。 該細分市場通過公司的VIE,即智盛集團進行。 | |
3. | 開發 和分銷源自中國本土植物的特種面料、紡織品和其他副產品 Apocynum, 在中文中被稱為 “Luobuma” 或 “bluish dogbane”。該細分市場通過公司 的直屬子公司Tenet-Jove進行分銷。 |
6 |
每個業務領域的 詳細信息描述如下:
安康 長壽集團
細分市場的公司安康長壽集團在中國陝西省南部城市安康經營66家合作零售藥店, 我們通過這些藥店直接向個人客户銷售我們以及第三方 生產的傳統中藥產品。安康長壽集團還擁有一家專門生產煎劑的工廠,煎劑是加熱或煮沸固體材料 以提取液體的工藝,並向中國各地的批發商和製藥公司 分銷煎劑產品。
2021 年 8 月 16 日,Tenet-Jove 根據日期為 2021 年 6 月 8 日的重組協議完成了先前宣佈的收購。 根據重組協議的條款,(i) 公司將其在安康長壽 的所有權利和利益轉讓給了榆社縣廣元森林開發有限公司(“廣元”)的股東,以換取由一組類似的可識別資產組成的廣元 100% 股權的控制權 ;(ii)Tenet-Jove 與 tenet-Jove 簽訂了終止 協議安康長壽和安康股東;(iii)作為重組協議的對價並基於股權估值 報告由獨立第三方發行的光遠權益,Tenet-Jove放棄了其在安康長壽的所有權益 ,並將這些權益轉讓給了光元股東;(iv) 光遠和光遠股東 與Tenet-Jove簽訂了一系列可變利益實體協議。截至2021年6月30日和2020年6月30日,安康長壽 集團各實體的資產和負債已分別在流動和非流動資產與負債表中重新歸類為 “已終止業務的資產” 和 “已終止業務的負債” 。 在截至2021年6月30日和2020年6月30日的合併虧損和綜合虧損報表中,安康長壽的經營業績已重新歸類為 “來自已終止業務的淨收益(虧損)” 。
智勝 集團
公司的其他 VIE 組成智盛集團,包括智盛生物科技、智盛貨運、智盛貿易和青島 智和勝,從事有機農產品業務,主要是紫杉樹,併為我們生產的所有農產品提供物流服務。自2013年以來,該細分市場將精力集中在紫杉樹的種植和種植上 (紅豆杉媒體),可用於生產抗癌藥物的常綠小型樹木以及已知具有淨化室內空氣質量作用的觀賞盆景 樹。我們目前種植和銷售紫杉樹,但目前不將 將紅豆杉加工成中藥或西藥。智盛集團的組成實體目前專注於研究、開發 和培育有機農產品、紅豆杉生態產品和其他本土植物。該部門的業務集中在中國大陸的東部 地區,主要是山東省,以及在北京,我們在那裏新開發了超過 100 英畝的現代温室 ,用於種植紅豆杉和其他植物。該細分市場約佔我們收入的96%。
Tenet-Jove
通過 Tenet-Jove 和天津 Tenet Huatai,公司開發和分銷源自 中國本土植物的專業紡織品和保健品 Apocynum,生長於中國新疆地區,在中文中被稱為 “Loobuma” 或 “bluish dogbane”,此處稱為 Loobuma。數百年來,這種植物在中國一直被用於內外用 ,用於治療高血壓、抑鬱症、頭暈、疼痛、失眠和其他常見疾病。Loobuma 的莖用 作為紡織品生產中使用的纖維的原料,葉子是藥物的原料。該細分市場約佔我們收入的4%。
該細分市場的 公司 Tenet-Jove 和 Tianjin Tenet Huatai 專門從事洛布瑪副產品的採購和開發。憑藉 在中國國內市場的豐富經驗和廣闊的渠道,我們相信我們是 Loobuma 紡織品在中國銷售 的領導者之一。該分部的業務集中在中國大陸的北部地區,主要在新疆和天津開展。 我們的 Loobuma 產品是專門的紡織品和保健品產品,旨在將傳統的東方藥物與 現代科學方法相結合。這些產品以源自 Luobuma 原材料的東方草藥已有數百年曆史的傳統為基礎。
除了開發紡織產品外,我們還希望使用我們的高壓蒸汽脱膠工藝提取其他我們打算商業化和分銷的 Lobuma 副產品 :類黃酮、低聚木糖 (XOS)、可食用果膠、纖維板和有機肥料。 傳統的脱膠 Lobuma 方法只能產生 Luobuma 纖維,而我們的高壓蒸汽脱膠工藝會產生這 另外五種 Lobuma 副產品。類黃酮是廣泛分佈在植物中的有機化合物,富含類黃酮的羅布瑪提取物 可用於製造許多藥物。低聚木糖(XOS)是一種可以用作食品添加劑的糖 ,具有降低血糖水平等各種健康益處。果膠是一種用於食品、飲料和 化粧品的增稠劑和穩定劑,也是果凍的膠凝劑。纖維板是一種由羅布瑪纖維製成的工程木材替代品; 它被廣泛用於傢俱製造和包裝。
7 |
產品 描述
傳統 中藥
我們的 安康長壽集團生產數百種中藥產品和煎劑,例如治療骨骼和 關節痛、關節炎、呼吸道感染、失眠以及許多其他常見疾病的藥物。我們通過 已建立的中國國內銷售和分銷網絡分銷此類產品,包括通過中國各地的 20 多家藥品批發公司和 50 多家醫院,以及通過我們自己的和合作的零售藥店。除了分銷中國 草藥產品外,我們還通過批發和 零售渠道分銷我們從外部購買的許多受歡迎的西藥,以便我們可以提供種類繁多的產品來滿足客户的需求。2013年第二季度,該集團 通過與國內另一家大型連鎖藥房集團陝西醫藥 集團合資進入藥品零售行業。安康的主要產品包括以下中藥:
● | Polygonum cupidatum 或日本虎頭草,用於治療感冒、消化系統疾病、肝炎和膽囊炎(膽囊發炎); | |
● | 丹蔘 薄荷,攝入後可改善微循環; | |
● | 天馬, ,用於治療類風濕關節炎; | |
● | 杜仲, ,可緩解骨骼和關節疼痛; | |
● | Radix, ,用於治療呼吸道感染; | |
● | 五味子 灌木,攝入用於治療失眠;以及 | |
● | Berberis 灌木,用作抗生素的原料。 |
紫杉 樹
目前, 通過智盛集團的VIE,我們向第三方出售觀賞性紫杉樹和紅豆杉插條。我們還將觀賞紫杉樹出租給希望在工作場所享受天然植物的環境益處的 公司。直到最近,我們主要從事 農產品的生產、分銷和銷售,包括種植和加工有機水果和蔬菜,例如 例如番茄、茄子、四季豆、辣椒以及藍莓和釀酒葡萄,但由於激烈的競爭以及我們內部政策的改變,贊成擴大 我們的紫杉樹,這些 業務暫時縮減了規模商業。
隨着 我們的紫杉幼樹庫存成熟,我們的長期目標特別側重於紫杉醇或紫杉醇的提取, 源自某些種類的紫杉樹,包括我們種植的紫杉樹。紫杉醇是一種用於癌症化療的廣譜有絲分裂抑制劑, 可以從成熟的紫杉樹中提取。作為有絲分裂抑制劑,紫杉醇在有絲分裂(細胞 分裂)期間粘附在快速分裂的癌細胞上,並幹擾分裂過程。它可以通過調節微管穩定、誘導 細胞凋亡和調整免疫機制來抑制腫瘤的生長。紫杉醇還用於預防再狹窄,即血管變窄。 在某些軟組織癌(例如乳腺癌)的治療中,在 蒽環素和環毒素聯合療法後給予紫杉醇用於早期和轉移性乳腺癌,也可以在手術前作為縮小腫瘤的治療方法使用。它也可以與 與一種名為順鉑的藥物一起使用,用於治療晚期卵巢癌和非小細胞肺癌,即 “NSCLC”。美國食品和 藥物管理局批准將紫杉醇作為非小細胞肺癌的主要和次要治療方法。對於單獨使用紫杉醇作為抗癌藥物或與其他藥物聯合使用,還有其他普遍接受的方案,具體取決於癌症的診斷、分期和類型, 以及患者的病史、耐受性和過敏等相關因素。紫杉醇通常出售給大型 製藥公司用於其產品,這些產品可用於治療肺癌、卵巢癌、乳腺癌、頭頸癌 癌和晚期卡波西肉瘤患者。
8 |
Tenet-Jove 紡織品
我們 公司的科學家和其他中國研究人員為Luobuma的研究帶來了現代科學方法,並確定 Luobuma 纖維在光譜的 “遠紅外” 端輻射光的趨勢越來越大,波長 介於 8-15 微米之間(稱為 “FIR”)。根據中國的科學研究,一些人認為 Lobuma 的 FIR 輻射特性對包括細胞代謝在內的人體各種功能產生積極影響。出於這個原因, 我們利用此類技術營銷和銷售了這些產品。這些產品深受尋求傳統中藥的 好處的中國客户的歡迎。
以 為例,根據天津大學理學院的報告,中國國家計量研究院 進行的測試報告稱,來自洛布瑪纖維的遠紅外光的輻射率為 84%,比 棉花和其他天然纖維的輻射率高出2至4倍。同樣的測試發現,我們專有的生物陶瓷粉末的遠紅外輻射率達到91%。 已觀察到輻射率超過 70% 時對健康有益。基於這些對遠紅外輻射的觀察,我們開發了可供客户穿着的紡織品,我們相信他們可以從中獲得通常與 中草藥相關的健康益處。
Tenet-Jove 於 1997 年首次將 Lobuma 植物的天然火焰輻射特性商業化。我們將這種天然 Luobuma 纖維 稱為 “第二代” FIR 紡織品。1989 年左右,“第一代” Fir-Radiant 紡織品在中國開始流行 ,當時製造商學會了在合成纖維中添加 3% 的火焰輻射無機材料,可與尼龍 或聚酯纖維相媲美。這種 “第一代” 遠紅外線材料採用的技術水平相對較低,可感知的 或可衡量的健康益處相對較少。我們開發的 “第二代” FIR 紡織品是更柔軟、更光滑、更透氣的 天然纖維,不像低技術的 “第一代” FIR-Radiant 紡織品那樣容易產生靜電。
我們的 Luobuma 面料在中國國內市場取得了成功,也獲得了無數獎項。應用於 我們基於 lobuma 的 FIR 治療服裝和紡織產品的技術在中國國家專利和品牌博覽會上獲得了中國國家知識產權局頒發的 “特別金獎”。我們以 “Tenethealth” 品牌命名的產品也被中國消費者協會授予 “消費者最喜歡的產品” 稱號。
天然 lobuma FIR 材料的 纖維可以包含多達 32 種藥物化合物,其中許多是傳統 中醫從業者所熟悉的。此外,我們生產 Luobuma 紡織品的工藝所生產的面料光滑、透氣且柔軟。 通過將尋求中藥益處的中國消費者所熟悉的產品與質量和舒適度相結合, 我們相信我們具有創新精神,並選擇了在中國紡織市場具有巨大商業潛力的產品。
Tenet-Jove 產品開發
我們 根據與中國領先的科學機構之一中國科學院過程工程研究所 簽訂的合同,開發了我們所謂的 “第三代” FIR 紡織品。我們的研發側重於 為我們的 Lobuma 紡織產品添加納米技術增強功能,其中我們使用小規模納米技術將 我們的 lobuma-fiber 紡織品嵌入或浸漬其他 FIR 輻射材料、生物陶瓷材料或其他中草藥。使用這些納米技術 方法,我們開發和銷售了促進健康的紡織品,這些紡織品浸漬了 FIR-Radiant 材料或其他中國 草藥,然後通過佩戴者的皮膚吸收。我們相信,這些 “第三代” FIR 紡織品 將更好地將 Loobuma 的健康益處與更柔軟、更天然的棉質類面料相結合,這將受到中國 消費者的歡迎。
公司目前生產大約 100 個 “第三代” FIR 紡織產品。這些紡織產品包括:
● | Far 紅外線牀上用品套裝(包括各種枕頭、被子和牀單); | |
● | Far 紅外線內衣、T 恤和襪子; | |
● | Far 紅外線護膝和護腿、腰部支撐和其他防護服;以及 | |
● | Far 紅外線身體包或護具(用於腳踝、肘部、手腕和膝蓋)。 |
我們所有的 紡織產品均由 lobuma 基纖維製成,並用生物陶瓷粉末浸漬,其中含有各種礦物質,如 ,例如埃洛石。纖維和生物陶瓷粉末都是使用公司的專利專有技術開發的。
9 |
製造 和生產設施
我們 已經與中國各地的幾家經過認證的針織和服裝製造商結成了戰略聯盟,以生產我們的 Luobuma 產品。我們為他們分配有限的製造業工作崗位並要求滿足某些條件,包括保護我們的專有技術和 符合我們嚴格的質量標準。我們正在就在中國新疆維吾爾自治區庫爾勒建造一座新設施進行初步談判,以利用我們的蒸汽爆炸洛布瑪纖維生產技術。
2013 年,我們開始在北京新租的節能温室進行大規模運營,總面積為 50,000 平方米, 並暫時縮減了位於山東省的前温室的運營規模。此時,我們將山東省的温室 出租給當地農民。我們目前的温室設施主要用於種植紫杉樹和其他 裝飾性植物和樹木。這些最先進的設施使我們能夠更好地調節温室內的光線、温度、濕度及其他 條件,並顯著增加特定温室 佔地面積中可以容納的植物數量。在較小程度上,我們預計目前的這些温室將使我們與温室 運營相關的體力勞動力成本減少約25%。與其在價格上競爭(在中國市場已經變得越來越困難), 我們預計新温室的技術和生產率的進步將改善我們在農業 領域的競爭地位,但無法保證我們會經歷這樣的進步,也無法保證這樣的進步會提高我們的競爭力 地位。
安康 長壽集團在中國陝西省安康市擁有約4,000平方米的生產工廠和約2,000平方米的生產設施 ,用於生產煎劑。
我們的 研發戰略
● | 保持我們產品的專有性和專利; | |
● | to 專注於我們現有的核心產品線:中草藥和藥品銷售、紅豆杉種植、lobuma 類產品、 和遠紅外線技術; | |
● | 承諾進一步開發我們的 Lobuma 副產品、houpu 木蘭產品以及富含硒的草藥和植物;以及 | |
● | 以 與大學和科學機構建立戰略聯盟,這將使我們能夠接觸到先進技術、優秀的 研究人員和科學家,我們相信這將降低新產品開發的成本和時間。 |
Tenet-Jove 專門開發 Luobuma 產品並將冷杉技術與天然草藥相結合。我們估計,中國,尤其是新疆省,有大量的 Lobuma供應。在中國,羅布瑪可以長到3.6米高。在 播種後的第一年,Loobuma 可以在當年收穫一次;此後,每年可以在 開花期之前或開始時收穫兩次,在 9 月左右第二次收穫。目前,我們認為中國的Luobuma供應基本上尚未開發。 公司未來的成功將取決於通過開發Lobuma衍生的新產品 來改進其將Lobuma工業化的技術,例如改進的Lobuma功能纖維和各種Lobuma營養補充劑,這些產品可以通過公司的安康長壽業務部門進行銷售和分銷 。
高壓 蒸汽脱膠工藝
我們 目前生產種類繁多的基於 Lobuma 的紡織產品;我們擁有 Loobuma 纖維紗線紡絲方法的獨家專利。 由於 Luobuma 纖維的產量有限以及 獲得該纖維的成本很高,因此大規模生產 Luobuma 纖維產品通常很困難。目前用於生產 Luobuma 纖維的主流技術主要使用化學制劑從 lobuma 中去除口香糖,這會破壞 Lobuma 纖維,降低 lobuma 纖維的產量和污染,也使得提取 其他有價值的副產品變得非常困難。核心技術挑戰是如何快速高效地去除 Lobuma 植物中的牙齦和汁液 ,這樣就只剩下天然纖維。
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為了 解決這一技術挑戰,我們於 2006 年 8 月與中國領先的科學機構之一中國科學院過程工程研究所 (“過程工程研究所”)簽訂了技術開發合同。 根據我們的合同,我們和過程工程研究所共同開發了一種高壓蒸汽脱膠工藝 ,用於批量生產 Loubuma 纖維及其副產品,該工藝於 2008 年完成。 項目名稱的直譯是 “The Stream Steam 爆炸項目”。本質上,該項目將開發一種現代材料工程方法 ,將大量高壓蒸汽快速噴射到裝滿未加工洛布瑪植物的大容器中。蒸汽會去除 的口香糖和汁液,留下纖維用於紡織品生產。口香糖和汁液以及其他 Luobuma 副產品將用 的蒸汽沖洗乾淨,然後收集在單獨的地方用於其他用途。
如果 我們能夠成功實施我們的高壓蒸汽脱膠工藝,我們預計 Lobuma 纖維的年產量可以增加 超過一百倍——從每年不到 200 噸增加到大約 27,000 噸,提取纖維的成本將降低大約 50%。例如,較舊的生產方法可能需要 150 名勞動者在一天內生產出一噸 Lobuma 纖維,而我們的高壓蒸汽脱膠工藝僅需 30 名勞動者在一天內生產 15 噸 Lobuma 纖維 。在此過程中,將使用一定量的蒸汽,但與傳統的脱膠方法不同,我們的高壓 蒸汽脱膠過程不會排放任何類型的有害副產物,因為纖維將被收集在一個地方,而液化的 口香糖和汁液以及其他物質將被收集在另一個地方,以進一步分離類黃酮、低聚木糖 (XOS) 和可食用 pepegologates 通過生物反滲透膜獲得蛋白。剩餘的材料可用於生產纖維板和有機肥料, 不會留下任何危險排放物或廢物。我們預計,使用 我們的先進技術,這種技術將相對簡單方便。通過這種技術生產的 loobuma 纖維更像棉花,比以前更容易紡紗。
知識產權
商標
由於客户的名稱得到認可,我們 將我們的商標視為我們業務的重要組成部分。我們的子公司 Tenet-Jove 目前已在中國商標局獲得了 18 個商標註冊,並申請了另外 7 個商標,涵蓋公司各種 類別的產品。截至 2021 年 6 月 30 日,我們未發現有人對我們使用註冊商標的權利提出任何有效的主張或質疑 ,也沒有發現任何對我們註冊商標的假冒或其他侵權行為。
專利
目前, 公司在中華人民共和國擁有一項洛布瑪纖維紗線製備和應用方法的專利(專利 號:201110429362.9),這是我們洛布瑪業務的核心技術及其衍生應用。
分發 網絡
我們 通過各種分銷網絡銷售我們的產品。我們的傳統中藥產品和西藥主要通過批發客户或安康零售藥店銷售,其中 13 家藥店以 Sunsimiao 藥店的名義經營, 66 家藥店由第三方作為安康長壽集團藥房合作社經營。此外,我們還在 安徽省博州中藥交易市場上向醫療材料公司(例如千和製藥工業有限公司)和中國 專利藥廠(例如萬溪製藥廠)出售煎藥片。
我們的 Luobuma 產品分銷網絡由四家分銷商組成,他們將我們的產品分銷到大約 21 個門店,包括 旗艦店、零售店和銷售櫃枱。這些分銷商使用我們專有的 品牌名稱和 “Tenethealth®” 商標在中國大陸各地銷售我們的產品。我們還通過第三方電子商務 網站,例如淘寶、天貓和京東,在線銷售我們的 Luobuma 紡織產品。我們的紫杉樹和農產品主要通過我們的銷售人員和集團 和機構銷售銷售。2013年,該公司在中國共計144家零售 門店和銷售櫃枱以及四個電子商務網站上推出了Loobuma、中藥和紅豆杉產品。
我們的 產品銷售和分銷戰略側重於將我們的零售商店和銷售櫃枱分銷網絡擴展到中國所有主要省市。我們還計劃利用我們目前的分銷網絡將我們新開發的產品 更高效、更有效地引入目標市場。
所有 這些認證門店均獨立運營,但它們主要展示以我們的商品名 “Tenethealth®” 為主的產品。 這些獨立零售商銷售我們的產品和其他產品。
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截至 2021 年 6 月 30 日, 銷售我們產品的零售商店和銷售櫃枱的位置和數量,包括所有銷售網點(包括與 我們的主要分銷商(即我們最常用的分銷商)和其他獨立賣家相關的銷售網點), 如下所列:
地點 | 的編號 少校 分銷商 | 的編號 銷售 插座 | ||||||
遼寧 | 1 | 1 | ||||||
吉林 | 1 | 1 | ||||||
山東 | 2 | 16 | ||||||
江蘇 | 2 | 6 | ||||||
安徽 | 2 | 4 | ||||||
陝西 | 5 | 94 | ||||||
新疆 | 1 | 2 | ||||||
四川 | 1 | 5 | ||||||
廣東 | 1 | 3 | ||||||
天津 | 1 | 2 | ||||||
北京 | 1 | 4 | ||||||
重慶 | 1 | 3 | ||||||
湖北 | 1 | 3 | ||||||
總計 | 20 | 144 |
銷售 和市場營銷
我們 向消費者推銷 Loobuma 的主要方式是突出其獨特的特性——這種材料像棉一樣柔軟, 像麻一樣透氣,觸感像絲綢一樣光滑,有些人認為它的遠紅外線輻射特性會對人體的各種 功能產生積極影響。在中國,很少有其他公司參與Lobuma纖維的生產,因此我們主要能夠將 的產品與不具有 Lobuma 明顯優勢的天然和人造纖維產品進行營銷。參與洛布瑪纖維生產的少數 公司仍在使用傳統的、過時的Loobuma生產方法。我們 是唯一一家使用先進技術的公司。Tenet-Jove 的整體營銷策略包括:
● | 品牌 營銷策略,主要通過媒體宣傳、產品和市場導向的戰略; | |
● | 將 Luobuma 區分為高端、技術先進的中國本土產品;以及 | |
● | 在線 廣告,包括出現在我們銷售產品的網站上的在線廣告,以及社交媒體廣告, (包括微信)和直接電子郵件邀請。 |
安康 長壽集團的中藥產品的整體營銷戰略側重於提升安康區 在傳統中醫藥歷史上的地位及其地理位置。首先,安康市位於 秦嶺山和巴山之間的漢江地區。由於其地理位置和有利的氣候,它是 古秦藥的主要生產地,其歷史可追溯到中國的第一個帝國王朝秦朝。該地區擁有 1,200 多種 種用於傳統中醫的草藥和植物,是 282 種草藥中的 176 種的家園 中華人民共和國藥典 (PPRC),由中華人民共和國衞生部藥典委員會編制。 PPRC 是中華人民共和國的官方藥品彙編,涵蓋傳統中藥和西藥。其次,安康 市的土壤,尤其是位於安康市紫陽區的紫陽縣的土壤,含有大量的硒。由於 食物中的硒含量在很大程度上取決於地點和土壤條件,土壤條件可能差異很大,因此安康生產和種植的茶葉、中國傳統藥品 和原材料中含有大量的硒,硒是食物中的有益營養素 ,也是藥物的重要原料。安康長壽集團已與資陽 縣當地政府達成協議,使用約8,200英畝的富硒農田和林地來種植中藥中使用的草藥和植物 ,主要是厚朴木蘭和杜仲。硒也引起了人們的關注,因為 具有抗氧化特性;抗氧化劑可以保護細胞免受損害。
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安康 長壽強調以下營銷策略:
● | A 專注於其硒中草藥的卓越品質; | |
● | 與全國各地的製藥公司和醫院建立長期供應關係 ;以及 | |
● | 開發 的中藥材批發市場和電子商務平臺。 |
最後, 智盛集團強調以下營銷策略:
● | 重點關注 我們的現代温室運營提供的先進生長條件以及紅豆杉, 尤其是紫杉醇或紫杉醇的潛在藥物副產品;以及 | |
● | 品牌 營銷將重點放在我們的紅豆杉的品牌定位上。 |
2012 年 10 月,公司通過其 VIE、智盛貨運和智盛農業,與無關的 第三方浙江真愛網絡倉儲服務有限公司(“真愛網絡”)簽訂協議,向真愛 網絡運營的天倉系統倉儲項目(“天倉項目”)投資1,450萬元人民幣(約合240萬美元)作為交換完成後獲得該項目29%的股權。天倉項目是一個在線平臺,旨在為各種公司的電子商務需求提供 全面的倉儲和物流解決方案。該公司預計將通過該平臺增加其分銷 渠道,並利用其在東部港口城市青島的現有設施和服務團隊提供協同物流和倉儲服務 ,從而從增加自身收入中受益。
目前, 公司的銷售額通過以下五個主要渠道產生:
1. | 零售 商店和銷售櫃枱。我們主要通過銷售櫃枱銷售與Loobuma相關的產品,並通過我們的連鎖藥房 門店銷售藥品。 | |
2. | 向團體或機構客户銷售 。我們主要向集團或企業客户銷售我們的有機農產品和紫杉樹。 | |
3. | 研討會 和會議。由於大多數新消費者在購買我們的新產品之前需要了解我們的新產品,因此 在向新用户介紹和銷售我們的 產品的同時,組織或贊助研討會和活動來介紹醫療保健知識對我們來説非常重要,也很有效。 | |
4. | 批發。 我們主要向大型中藥經銷商和製藥公司出售不含煎劑的中藥材。 | |
5. | 電子商務。 我們主要通過天貓和淘寶向中國 的欠發達地區、臺灣和澳門銷售 Luobuma 相關產品。目前,我們是中國最大的在線銷售平臺阿里巴巴運營的天貓上 Lobuma 紡織產品的三家認證在線賣家之一。 通過互聯網銷售對於我們在未開發 地區和發達城市的銷售變得越來越重要。
|
市場
我們 主要在中國銷售以健康和福祉為中心的產品。目前,我們不在美國 或加拿大銷售任何商品。在需求方面,我們認為以下四種力量推動了我們所有三個業務領域的市場增長:
1. | 中國經濟的快速增長,產生了世界上最大的中產階級家庭羣體之一, 擁有世界上最大的集體購買力。布魯金斯學會估計,到2030年,中國 人口中有70%以上可能是中產階級,消費約10萬億美元的商品和服務。 | |
2. | 中國人口老齡化的增加。中國人口普查局預測,到2021年,中國 “嬰兒潮” 人口中的大多數(佔中國總人口的40%)將年滿66歲,這意味着我們的藥品和醫療保健產品的潛在消費者將超過5億,其中大部分是銷售給老年客户。 | |
3. | 中國 人對健康和積極生活方式的關注和意識不斷提高,尤其是在城市地區。 | |
4. | 中國 的醫療改革。 |
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我們 相信中國的醫療保健行業有能力在未來幾年內實現增長。從藥品到醫療產品再到普通 消費者健康市場,中國仍然是世界上最具吸引力的市場之一,也是迄今為止所有大型新興市場中增長最快的市場。這種增長是由中國人口老齡化、慢性病發病率增加以及國內外企業投資的實質性增加所推動的。
中國的 醫療保健市場正受到積極的經濟和人口趨勢、進一步的醫療改革努力以及政府 12 年中提出的 政策的影響第四五年計劃。我們認為,基礎設施的改善、保險 覆蓋範圍的擴大以及政府對創新的鼓勵和支持將對我們和其他醫療保健公司產生積極影響。
有利的人口趨勢、中國各地持續的城市化、 中國整體經濟的擴張以及收入的增長(這鼓勵了 中國消費者對醫療保健的認識和獲得醫療保健的機會)推動了中國醫療保健行業的強勁增長。它還反映了中國政府將醫療保健視為社會優先事項(正如其 2000年代末的醫療改革所證明的那樣)和戰略優先事項(如12所示)第四五年計劃明確將重點放在發展 中國生物醫學產業上)。從藥品到醫療器械再到傳統中藥,幾乎每個衞生部門 都從中受益。
競爭
我們 與中國其他頂級製藥和醫療保健公司競爭。他們中的許多人比我們更成熟, 的財務、技術、營銷和其他資源也比我們目前擁有的要多得多。我們的一些競爭對手擁有更高的 知名度和更大的客户羣。這些競爭對手可能能夠更快地響應新的或不斷變化的機會和 客户需求,並可能能夠開展更廣泛的促銷活動,為客户提供更具吸引力的條款,並且 採用更激進的定價政策。我們的一些競爭對手還開發了與我們的競爭的類似產品。
我們在中國紡織產品市場上最主要的競爭對手主要是大型紡織公司,例如洛萊家居 紡織有限公司、富安娜牀上用品有限公司、紫羅蘭家紡有限公司和水星家紡有限公司,以及Bauerfeind Sports和Albert Medical,他們生產與我們的防護服產品相似的防護服產品。我們在藥品銷售市場上最主要的競爭對手 包括安康市振寧中藥湯片有限公司。Ltd. 和鎮平縣中藥 煎藥片有限公司Ltd.我們在中國農業市場上最主要的競爭對手是蔬菜和其他農產品的北京金富益農農業 科技集團有限公司和紫杉樹的瀋陽新成園林工程有限公司。在 藥品銷售市場,我們認為我們的競爭地位很強,因為安康長壽 集團持有 49% 股權的陝西藥業控股公司是安康市政府 “三統一” 計劃的參與者,該計劃旨在促進藥品的購買、銷售和交付。“醫學三統一” 計劃是指 “統一的採購價格、統一的銷售價格和統一的物流”。該項目由 陝西省政府推動,旨在規範當地市場的藥品價格。根據該計劃,陝西藥業控股合資企業 直接向醫院等當地機構購買者銷售藥品;這些機構購買者只能從選定的首選供應商那裏購買藥品。經過招標程序,安康市政府將陝西藥業控股公司和其他兩家 公司選為該計劃的首選供應商。但是,陝西藥業控股公司 有權覆蓋安康市的所有縣區,而另外兩家供應商僅覆蓋安康市的部分地區。此 計劃有效期至 2020 年,參與者需要接受當地製藥 監管機構每三年對參與者的資格進行持續審查,直到 2020 年。
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安康 長壽集團
安康 長壽集團在其傳統中藥產品和西藥批發和零售業務中主要與 與安康市振寧中藥湯劑有限公司競爭。Ltd. 和鎮平縣中藥湯片有限公司Ltd., 在安康地區開展藥品批發業務,但安康長壽集團的收入高於 其任何競爭對手;其兩個主要競爭對手的總產值和銷售額僅為安康長壽集團的三分之一。 安康長壽集團成立了一家新的製藥公司和連鎖藥店,由國有企業 陝西製藥集團全資擁有的兩家實體組成,這帶來了有利的局面安康地區的市場地位。
全國眾多 競爭對手,包括安康市振寧中藥湯片有限公司Ltd. 和鎮平縣中藥 湯片有限公司Ltd.,參與中藥材和中藥煎劑的銷售;其中包括一些 知名的大型公司,以及一些具有巨大生產和存儲能力可以影響市場 價格的公司。由於我們相信我們能夠儘早獲得和佔用自然資源來生產硒中草藥 ,因此本集團特別關注這些產品以獲得市場份額。
智勝 集團
有數十家公司在中國種植和培育紅豆杉,其中一些是大型公司。瀋陽新城花園 工程有限公司是一家大型農業競爭對手,其主要產品是紅豆杉。他們的苗圃擁有中國東北 最成熟的紫杉樹,他們的紫杉樹齡平均超過11年。另一個競爭對手重慶江津區 曼盛農業發展有限公司擁有中國西南地區最大的幼苗苗圃。京陰市恆圖鎮 綠色產業紅豆杉基地專門從事紅豆杉的種植、種植、園藝和技術開發。他們是第一家推出的 公司 紅豆杉媒體 中國的紫杉樹。
Tenet-Jove
很少有像我們的 Lobuma 紡織產品那樣生產具有健康益處的先進技術紡織產品的可行競爭對手。主要是, 我們的競爭對手是那些銷售和銷售傳統紡織產品的公司,例如洛萊家紡有限公司、富安娜牀上用品和傢俱 有限公司、紫羅蘭家紡有限公司和水星家紡有限公司,以及那些銷售和銷售防護服的公司, 例如Bauerfeind Sports和Albert Medical。Lobuma 原產於中國,因此我們在當地採購原材料的能力極大地增強了 我們在中國市場上對健康有益的高品質紡織產品的競爭地位。
員工
截至 2021 年 6 月 30 日 ,我們在以下職能部門共僱用了 216 名全職員工,沒有兼職員工。
部門 | 2021 年 6 月 30 | |||
高級 管理層 | 16 | |||
人類 資源與管理 | 11 | |||
金融 | 12 | |||
研究 與開發 | 7 | |||
生產 和採購 | 86 | |||
銷售 和市場營銷 | 84 | |||
總計 | 216 |
我們的 員工不由勞工組織代表,也不受集體談判協議的保護。我們沒有遇到任何停工 的情況。
公司計劃根據需要僱用更多員工。根據中國法律 ,其管理層和員工享受薪酬和福利待遇。中國法律要求我們按税後 利潤的指定百分比向員工福利計劃繳款。此外,中國法律要求我們為在中國的員工提供各種類型的社會保險。在2021年、2020年和2019年,我們分別向員工社會保險繳納了約86,418美元、108,524美元和128,713美元。 支付這些捐款對我們的流動性的影響並不重要。我們認為我們在實質上遵守了相關的中國就業法 。
15 |
中華人民共和國相關法規
與 我們的相關中國法規相關的信息以引用方式納入了 2020 年年度報告,標題為 “中國相關法規”。
商品 1a。 | 風險 因素 |
公司無需提供本項目所要求的信息,因為該公司是一家規模較小的申報公司。
商品 1b。 | 未解決的 員工評論 |
沒有。
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項目 2. | 屬性 |
根據中國有關土地使用權的法律法規,城市地區的土地歸國家所有,而農村地區 和郊區的土地,除非國家另有規定,則由國家指定為常住農民 的個人集體所有。此外,根據土地所有權與土地使用權分離的法律原則, 國家將土地使用權分配給土地使用者在一定年限內,以換取費用。就分配的土地使用權而言, 的最長期限為工業用途 50 年,商業用途的最大期限為 40 年。
由於 的土地使用期很長,可以延期,允許其使用者轉讓、租賃或抵押土地使用權,或將 用於其他經濟活動,合法權益受國家法律保護,在通常的實踐中,我們 將以下某些財產的土地使用權視為公司 “擁有” 的資產。我們的 財產均不受債務影響,而且我們不知道在將我們的財產用於 我們目前使用或打算將來使用的目的方面存在任何環境問題或限制。以下是我們的房產清單,所有這些都是我們租賃 或擁有土地使用權的房產:
屬性 描述 | 地址 | 租賃/所有權 任期 |
太空 | |||
辦公室——將 出租給無關的第三方——Tenet-jove 擔任出租人。 | 北京市朝陽區東三環中路 39 號建外SOHO B-3106 室 | 公司 擁有產權 | 280 正方形 米 | |||
辦公室— 青島智和盛農產品服務有限公司(總辦公室);煙臺致盛國際貿易有限公司 | 青島市城陽區王沙路766-43號 | 5 年了 (2019 年 3 月 1 日- 2022 年 2 月 28) |
234.16 平方米 | |||
工廠— 煙臺牟平區智盛農產品合作社* | 煙臺市牟平區高嶺 村 | 30 年了 (2011 年 4 月 27 日- 2041 年 4 月 26) |
13,333 平方米 | |||
倉庫— 安康長壽 —藥業集團醫藥工業有限公司(醫藥物流倉庫)(醫藥 物流倉庫項目建設) | 安康市漢濱區新城辦陳家溝 村 | 公司 擁有產權 | 5,530 平方米 | |||
宿舍— 安康長壽藥業集團連鎖有限公司有限公司(陸地)(綜合) | 安康市興安東路15號 | 公司 擁有產權 | 2,750 廣場 米 | |||
辦公室— 安康長壽藥業集團連鎖有限公司有限公司(土地)(商業用地) | 安康市石底街36號 | 公司 擁有產權 | 1,543 平方米 米 | |||
辦公室— 安康長壽藥業(集團)中藥湯片有限公司(辦公室)(土地) | 安康市漢濱區五里鎮民興 村 | 公司 擁有產權 | 1,733 廣場 米 | |||
生產 設施— 安康長壽藥業(集團)中藥湯片有限公司(工業用途) (土地) | 安康市漢濱區五里鎮民興 村 | 公司 擁有產權 | 33,545 廣場 米 |
17 |
辦公室— 安康長壽藥業(集團)中藥湯劑有限公司(辦公室)(建築物)(混合型, 五層) | 安康市漢濱區五里鎮民興 村 | 公司 擁有產權 | 3,672 廣場 米 | |||
生產 設施——安康長壽藥業(集團)中藥湯劑有限公司(工業用途) (建築物)(混合型,單層) | 安康市漢濱區五里鎮民興 村 | 公司 擁有產權 | 3,596 平方米 米 | |||
生產 設施— 青島智和盛農產品服務有限公司、煙臺牟平區智盛農產 合作社(農業用途)* | 北京市平谷區馬坊 鎮 | 18 年(2012 年 8 月 31 日至 2030 年 8 月 31 日) | 26,666 平方米 米 | |||
生產 設施— 青島智和盛農產品服務有限公司、煙臺牟平區智盛農產 合作社(農業用途) | 北京市朝陽區崔各莊香乃西村吉祥寺橋南 | 12 年(2012 年 8 月 1 日至 2024 年 7 月 31 日) | 73,333 廣場 米 |
* | 智勝 Freight 在 2017 年註銷智盛農業註冊後接管了租約。 |
項目 3. | 法律 訴訟 |
除普通的例行訴訟(我們目前未參與這些訴訟)外,我們不知道針對我們的任何重大、現有或懸而未決的法律訴訟 ,我們也沒有作為原告參與任何重大訴訟或未決訴訟,也沒有 我們的任何董事、高級管理人員或關聯公司或任何註冊或實益股東是敵方或具有對我們公司不利的重大利益 的訴訟,除非列出如下:
2017 年 5 月 16 日,Bonwick Capital Partners, LLC(“原告”)在美國紐約南區地方法院對公司 提起訴訟(案件編號 1:17-cv-03681-PGG)。原告聲稱,公司與原告簽訂了一項協議,根據該協議,原告將向公司提供與公司在美國首次公開募股有關的財務諮詢 服務。原告稱 該公司違反了協議,要求賠償高達600萬美元的金錢賠償。2021 年 3 月,公司與原告簽訂了 和解協議,根據該協議,公司向原告支付了總計 的 47,500 美元作為和解金,在接受公司的和解付款後,原告放棄、解除 並永久解除了公司過去和未來的所有索賠。
項目 4. | 我的 安全披露 |
第 4 項要求的 信息不適用於我們,因為我們在美國沒有采礦業務。
18 |
第二部分
項目 5. | 註冊人普通股、相關股東事務和發行人購買股票證券的市場 |
市場 信息
2016年9月27日,我們完成了1,713,190股普通股的首次公開募股,發行價為4.50美元。我們的普通 股票於 2016 年 9 月 28 日在納斯達克資本市場開始交易,股票代碼為 TYHT。根據我們的轉賬 代理的記錄,我們有 截至2021年9月27日,已發行和流通的普通股為8,768,109股
持有者
截至2021年9月27日 ,共有180名普通股登記持有人。
分紅
我們 預計,我們將保留所有收益,以支持運營併為我們的業務增長和發展提供資金。因此, 我們預計在可預見的將來不會支付現金分紅。未來與我們的股息政策有關的任何決定都將由我們的董事會酌情作出 ,並將取決於許多因素,包括未來的收益、資本需求、 財務狀況和未來前景以及董事會可能認為相關的其他因素。此外,我們支付 股息的能力受到《特拉華州通用公司法》的限制,該法規定,公司只能從現有的 “盈餘” 中支付股息,盈餘的定義是公司的淨資產超過其規定資本的金額。
在 本財年和最近兩個已完成的財年中,我們沒有申報或支付我們的 普通股股票的任何現金分紅,我們預計在可預見的將來也不會支付現金分紅。作為控股公司,如果我們決定將來為 的任何普通股支付股息,我們將主要取決於從運營子公司獲得資金。 中國現行法規允許我們的中國子公司僅從其根據中國會計準則和法規確定的累計利潤(如果有)中向Shineco支付股息。此外,我們在中國的每家子公司都必須每年至少預留 税後利潤的10%(如果有)來為法定準備金提供資金,直到該儲備金達到其註冊 資本的50%。中國的每個此類實體還必須進一步預留部分税後利潤來資助員工福利 基金,儘管預留的金額(如果有)由其董事會自行決定。儘管除其他方式外,法定 儲備金可用於增加註冊資本並消除超過相應公司留存收益 的未來損失,但除非清算,否則儲備金不能作為現金分紅進行分配。
此外,根據經濟轉型法及其實施細則,除非根據中華人民共和國中央政府與非中華人民共和國居民企業註冊的其他國家或地區政府之間的條約或安排 另有豁免或減少,否則在 2008 年 1 月 1 日之後產生的 中國子公司分配給我們的股息應按 10% 的税率繳納預扣税。
根據中國現行外匯法規,在符合 的某些程序要求的情況下,可以不經外匯管理局事先批准,以外幣支付經常賬户項目,包括利潤分配、利息支付和貿易 以及與服務相關的外匯交易。具體而言,在現有的交易所限制下,未經外管局事先批准,從中國業務中產生的 現金可用於向我們公司支付股息。
19 |
註冊商 和股票轉讓代理
我們的轉賬代理 是 TranShare Cooperation,辦公地址位於美國北部 19 號公路 17755 號 Bayside Center 1 號,140 號套房,佛羅裏達州克利爾沃特 33764。它的 電話號碼是 (303) 662-1112。
Penny 股票法規
我們的 股普通股受經修訂的1934年《證券交易法》(“交易所 法案”)的 “便士股” 規則及其各項規則的約束。一般而言,“便士股” 被定義為任何市場 價格低於每股5.00美元的股票證券,但某些例外情況除外。規則規定,任何股權證券都被視為一分錢 股票,除非該證券在符合美國證券交易委員會設定的特定標準的國家證券交易所註冊和交易,由註冊投資公司發行 ,並根據價格(每股至少5.00美元)或基於 發行人的淨有形資產或收入排除在定義之外。在最後一種情況下,如果 持續運營至少三年,則發行人的淨有形資產必須超過300萬美元;如果運營少於三年,則發行人的淨有形資產必須超過500萬美元,或者發行人過去三年中每年的平均收入 必須超過6,000,000美元。
對於向老客户和合格投資者以外的 以外的人出售便士股的經紀交易商,以便士股交易 需要遵守額外的銷售慣例要求。一般而言,合格投資者包括資產超過1,000,000美元或年收入超過20萬美元(或與其配偶一起超過300,000美元)的個人,以及某些機構投資者。對於這些規則所涵蓋的交易 ,經紀交易商必須特別確定是否適合購買證券,並且在購買之前必須獲得買方 對交易的書面同意。此外,對於任何涉及便士股的交易, 規則要求在第一筆交易之前交付與便士股有關的風險披露文件。經紀交易商 還必須披露應支付給經紀交易商和註冊代表的佣金,以及 證券的當前報價。最後,必須發送月度報表,披露細價股的最新價格信息。這些規定可能會限制 經紀交易商交易或維持普通股市場的能力,前提是普通股是便士股,並可能影響 股東出售股票的能力。
證券 獲準根據股權補償計劃發行
在截至2021年6月30日的 財年中,公司沒有通過任何激勵計劃。
近期 未註冊證券的銷售
2021年1月27日, 公司以每股3.0美元的價格向三名投資者發行了364,445股普通股。該公司獲得了 1,093,355美元的淨收益。
2021年4月10日,公司 以每股3.2美元的價格向選定的投資者發行了3,872,194股普通股。截至2021年6月30日,該公司獲得了2470,001美元的淨收益,1,093,355美元的未償還款項。
2021 年 6 月 16 日,公司簽訂了證券購買協議,根據該協議,公司向機構認可的投資者Streeterville Capital, LLC(“投資者”)發行了期限為一年的無抵押可兑換 期票。 該票據的初始本金為3,170,000美元,投資者給出的對價為300萬美元,反映了最初發行 的折扣為15萬美元,投資者的律師費為20,000美元。票據未清餘額的應計利息為每年 6%。公司預計將把所得款項用於一般營運資金用途。公司從 投資者那裏獲得了全額本金。
2021 年 8 月 19 日,公司簽訂了另一項證券購買協議,根據該協議,公司向同一位投資者發行了期限為一年的無抵押可兑換 期票。該票據的初始本金為10,520,000.00美元,投資者 的對價為1,000萬美元,反映了最初的發行折扣為50萬美元,投資者的律師費為2萬美元。利息 從票據的未付餘額中累計,年利率為6%。公司預計將所得款項用於一般營運資金 用途。
根據《證券法》第4(2)條,上述公司發行 證券被視為豁免,屬於不涉及 任何公開發行的交易。此外,某些發行被認為不屬於《證券法》第5條的範圍,而且根據根據該法頒佈的S條例第901條和第903條,由於是非美國公司 向非美國公民或居民發行證券,在美國境外進行且不使用州際商業的任何要素,因此被認為不屬於 的範圍。
回購 股權證券
不適用 。
項目 6. | 精選 財務數據 |
公司無需提供本項目所要求的信息,因為該公司是一家規模較小的申報公司。
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商品 7. | 管理層對財務狀況和經營業績的 討論和分析 |
前瞻性 陳述
這份 10-K 表年度報告包含 “前瞻性陳述”。就聯邦和州證券法而言,除歷史事實陳述 以外的所有陳述均為 “前瞻性陳述”。前瞻性陳述涉及風險 和不確定性,例如關於我們的計劃、目標、預期、假設或未來事件的陳述。在某些情況下,您可以通過 “預期”、“估計”、“計劃”、“項目”、 “繼續”、“正在進行”、“期望”、“相信”、“打算”、“可能”、“應該”、“將”、“可能” 等術語來識別前瞻性陳述,以及表示不確定性或可能發生 或預期將要採取的行動的類似表達方式在未來。這些陳述涉及估計、假設、已知和未知的風險、不確定性以及其他 因素,這些因素可能導致實際業績與前瞻性陳述所表達或暗示的任何未來業績、業績或成就存在重大差異 。
前瞻性陳述的示例 包括:
● | 開發 未來產品的時間; | |
● | 收入、 收益、資本結構和其他財務項目的預測; | |
● | 地方、區域、國家、 和全球 lobuma 和草藥價格波動; | |
● | 我們的計劃 和目標的陳述,包括與我們提議的擴張以及此類擴張可能對我們收入產生的影響有關的計劃 和目標的聲明; | |
● | 關於我們業務運營能力的 的聲明; | |
● | 預期 未來經濟表現的陳述; | |
● | COVID-19 疫情的影響; | |
● | 關於我們市場上競爭 的聲明;以及 | |
● | 關於我們或我們業務的陳述所依據的假設。 |
這些前瞻性陳述的最終正確性取決於許多已知和未知的風險和事件。許多因素可能導致我們的實際業績與我們的前瞻性陳述中表達或暗示的業績存在重大差異。 因此,您不應過分依賴這些前瞻性陳述。
前瞻性陳述僅代表其發表之日,除非法律要求,否則我們沒有義務 更新任何前瞻性陳述以反映陳述發表之日之後的事件或情況或反映 意外事件的發生。此外,我們無法評估每個因素對我們業務的影響,也無法評估 任何因素或因素組合在多大程度上可能導致實際業績與任何前瞻性陳述中包含的結果存在重大差異。 儘管如此,我們保留不時通過新聞稿、定期報告或其他公開 披露方法進行此類更新的權利,無需特別提及本年度報告。此類更新不得被視為表明此類更新未涉及的其他聲明 不正確或構成提供任何其他更新的義務。
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本管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析中包含的 信息應與我們的合併財務報表和本年度報告中包含的附註一起閲讀。除非另有説明,否則所有貨幣數字均以 美元列報。
一般概述
我們是一家在特拉華州註冊的控股公司 。作為一家我們自己沒有重大業務的控股公司,我們的絕大部分業務 通過在中華人民共和國或中國設立的運營實體進行,主要是我們的可變利益實體 (“VIE”)。我們對VIE沒有任何股權,相反,我們通過某些合同安排控制和獲得 VIE業務運營的經濟利益。我們目前在納斯達克資本 市場上市的普通股是我們的特拉華州控股公司的股票,該公司與關聯運營公司簽訂服務協議。中國 監管機構可能會禁止我們的結構,這可能會導致我們的運營發生重大變化,我們的證券價值 可能會下跌或變得一文不值。
我們利用子公司 和 VIE 的縱向和橫向整合生產、分銷和銷售渠道,提供以健康和福祉為重點的 植物基產品。我們的產品僅在中國國內銷售。我們利用現代工程技術和生物技術 生產中草藥、有機農產品和特種紡織品等產品。我們專注於健康和福祉 的植物性產品業務分為三個主要部分:
加工 和分銷傳統中草藥產品以及其他醫藥產品 -該細分市場通過我們的VIE,即安康長壽藥業(集團)有限公司(“安康長壽集團”)進行,該公司在中國陝西省南部城市安康經營 66 家 合作零售藥店,我們通過這些藥店直接向個人客户銷售我們和第三方生產的中藥產品 。安康長壽集團還擁有一家專門從事煎劑 的工廠,煎劑是加熱或煮沸固體材料以提取液體的工藝,並向中國各地的批發商和製藥公司分銷煎劑 產品。
2021 年 8 月 16 日,Tenet-Jove 根據日期為 2021 年 6 月 8 日的重組協議完成了先前宣佈的收購。 根據重組協議的條款,(i) 公司將其在安康長壽 的所有權利和利益轉讓給了榆社縣廣元森林開發有限公司(“廣元”)的股東,以換取由一組類似的可識別資產組成的廣元 100% 股權的控制權 ;(ii)Tenet-Jove 與 tenet-Jove 簽訂了終止 協議安康長壽和安康股東;(iii)作為重組協議的對價並基於股權估值 報告由獨立第三方發行的光遠權益,Tenet-Jove放棄了其在安康長壽的所有權益 ,並將這些權益轉讓給了光元股東;(iv) 光遠和光遠股東 與Tenet-Jove簽訂了一系列可變利益實體協議。截至2021年6月30日和2020年6月30日,安康長壽 集團各實體的資產和負債已分別在流動和非流動資產與負債表中重新歸類為 “已終止業務的資產” 和 “已終止業務的負債” 。 在截至2021年6月30日和2020年6月30日的合併虧損和綜合虧損報表中,安康長壽的經營業績已重新歸類為 “來自已終止業務的淨收益(虧損)” 。
加工 和分銷綠色和有機農產品,種植和培育紫杉樹(紅豆杉媒體)-我們目前 主要向集團和企業客户種植和銷售紅豆杉,但目前不將紅豆杉加工成中藥或西藥。這個 細分市場通過我們的VIE進行:Shineco智勝(北京)生物技術有限公司(“智盛生物科技”)、煙臺智勝 國際貨運代理有限公司(“智盛貨運”)、煙臺致盛國際貿易有限公司(“智勝 Trade”)和青島智和盛農產品服務有限公司(“青島智和勝”)(統稱為 “智勝 VIES”)。
開發 並分銷源自中國本土植物 Apocynum Venetum 的特殊面料、紡織品和其他副產品,該植物生長在中國新疆地區 ,在中文中被稱為 “Lobuma” 或 “bluish dogbane”-我們的 Loobuma 產品是專門的紡織品和保健品產品,旨在將傳統的東方藥物與現代科學 方法相結合。這些產品基於源自 Loubuma 原料的東方草藥已有數百年曆史的傳統。 該細分市場通過我們的直屬子公司北京Tenet-Jove技術開發有限公司(“Tenet-Jove”)、 及其90%的子公司天津特內特華泰科技發展有限公司(“Tenet Huautai”)進行分銷。
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融資 活動
2019年9月5日 ,公司與部分投資者簽訂了證券購買協議,根據該協議,公司同意以每股4.68美元的購買價格出售 ,投資者同意購買最多310,977股普通股(“股票”)。該公司獲得的淨收益為1,500,203美元。本次發行是根據公司先前向美國證券交易委員會 提交的S-3表格(註冊聲明編號333-221711)上的有效 註冊聲明及其招股説明書補充文件進行的。
2020年12月10日 ,公司與部分投資者簽訂了證券購買協議,根據該協議,公司同意以每股2.73美元的購買價格出售 ,投資者同意購買多達604,900股普通股(“股票”)。該公司獲得的淨收益為1,643,087美元。本次發行是根據公司先前向美國證券交易委員會提交的S-3表格(註冊聲明編號333-221711)上的有效註冊 聲明及其招股説明書 補充文件進行的。
2021 年 1 月 27 日,公司以每股 3.0 美元的價格向三名投資者發行了 364,445 股普通股。該公司獲得了 的淨收益為1,093,355美元。
2021 年 4 月 10 日,公司以每股 3.2 美元的價格向選定的投資者發行了 3,872,194 股普通股。截至2021年6月30日,該公司 獲得的淨收益為2470,001美元,未償還1,093,355美元。
2021 年 6 月 16 日,公司簽訂了一份證券購買協議,根據該協議, 公司向 機構認可的投資者Streeterville Capital, LLC(“投資者”)發行了期限為一年的無抵押可轉換本票。 票據的初始本金為3,17萬美元,投資者對價為 300萬美元,反映了最初的發行折扣為15萬美元,投資者的 法定費用為20,000美元。票據未償餘額的應計利息為每年6%。 公司預計將所得款項用於一般營運資金用途。公司 從投資者那裏獲得了全額本金。
2021 年 7 月 16 日,公司簽訂了另一項證券購買協議,根據該協議,公司向同一位投資者發行了兩張期限為一年的無抵押可轉換 期票。第一張可轉換本票的初始本金 為3,170,000美元,投資者給出的對價為300萬美元,反映了最初的發行折扣為15萬美元,投資者 的律師費為20,000美元。第二張可轉換本票的初始本金為420萬美元,投資者給出的對價為400萬美元 ,反映了最初的發行折扣為20萬美元。票據未償餘額的應計利息為每年 6%。公司從投資者那裏獲得了全額本金。
2021 年 8 月 19 日,公司簽訂了另一項證券購買協議,根據該協議,公司向同一位投資者發行了期限為一年的無抵押可兑換 期票。該票據的初始本金為10,520,000美元,投資者 的對價為1,000萬美元,反映了最初的發行折扣為50萬美元,投資者的律師費為2萬美元。 票據未清餘額的應計利息為每年6%。公司從投資者那裏獲得了全額本金。 公司預計將所得款項用於一般營運資金用途。
影響財務業績的因素
我們 認為以下因素將影響我們的財務業績:
對我們產品的 需求增加-對我們農產品的需求不斷增加將對我們的財務狀況產生積極影響。 我們計劃開發新產品,擴大我們的分銷網絡,並通過可能的合併和收購 類似或協同業務來發展我們的業務,所有這些都旨在提高我們的品牌知名度,培養客户忠誠度,滿足各個市場的客户需求 ,為我們的持續增長提供堅實的基礎。但是,截至本年度報告發布之日,我們 沒有任何收購任何此類實體的協議、承諾或諒解,也無法保證我們會這樣做。
保持 對我們的成本和開支的有效控制-成功控制成本取決於我們能否以具有競爭力的價格獲得和維持運營所需的充足 材料供應。我們將專注於改善我們的長期成本控制戰略 ,包括與某些供應商建立長期聯盟,以確保維持充足的供應。我們將發揚 的規模經濟和我們遍佈全國的分銷網絡和多元化產品帶來的優勢。此外,我們將加大對Lobuma更高附加值產品的力度 ,使用獨家專利技術,優化質量管理、採購 流程和成本控制,充分發揮強大的生產能力和值得信賴的銷售團隊,最大限度地提高我們的利潤, 為我們的股東帶來更好的長期回報。
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經濟 和政治風險
我們的 業務主要在中國進行,受特殊考慮因素和重大風險通常與北美和西歐的 公司無關。其中包括政治、經濟和法律環境 和外匯兑換等方面的風險。我們的業績可能會受到中國政治和社會狀況變化的不利影響, 也可能受到政府在法律法規、反通貨膨脹措施、貨幣兑換、海外匯款 以及税率和税收方法等方面的政策變化的不利影響。
COVID-19 Inmact
COVID-19 疫情導致政府實施了旨在控制病毒傳播的重大措施,包括封鎖、封鎖、隔離、 和旅行禁令。根據地方政府實施的與 COVID-19 相關的疫情控制措施,我們的辦公室和零售商店在農曆新年假期過後 一直關閉或業務有限,直到 2020 年 4 月初。此外,COVID-19 還導致運輸嚴重中斷,進入我們設施的機會受到限制,運營中僱用的員工提供的 支持也受到限制,因此,我們遇到了延誤或無法及時向 客户交付產品的情況。此外,由於疫情爆發,我們的一些客户或供應商遇到了財務困境、延遲付款或拖欠付款、 業務急劇減少或業務中斷。 應收賬款可收回性降低、原材料供應延遲、中小型企業破產或因經濟狀況惡化 而提前終止協議都可能對我們的經營業績產生負面影響。在中國和全球範圍內廣泛傳播的 COVID-19 可能會延長 經濟狀況的惡化,並可能導致支出減少或延遲,降低和/或對我們的短期 收入增長能力產生負面影響。
儘管 我們已採取一切可能的措施來克服 COVID-19 疫情的不利影響,並已在 2020 年 5 月初恢復了正常的業務活動 。我們的管理層認為,在截至2021年6月30日的年度中,疫情對我們的經營業績產生了負面影響。截至2021年6月30日的財年,我們的持續經營收入約為300萬美元,較2020年同期的約1,040萬美元減少了約 740萬美元,即 71.0%。截至本年度報告發布之日,中國的 COVID-19 疫情似乎已得到相對控制。雖然我們預計此事將對我們的業務、 運營業績和財務狀況產生負面影響,但目前無法合理估計相關的財務影響和影響持續時間 。
關鍵 會計政策和估計
根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)編制財務報表要求 使用估計值和假設,這些估計和假設會影響合併財務報表日報告的資產和負債數額、或有資產和 負債的披露以及報告 期間報告的收入和支出金額。關鍵會計政策是指那些可能由於考慮高度不確定性問題或此類事項易受變化所必需的主觀性和判斷力而具有重要意義的會計政策 ,這些政策會對 的財務狀況或經營業績產生重大影響。雖然我們的估計和判斷基於我們的經驗以及我們認為在當時情況下合理的其他各種因素 ,但在不同的假設 或條件下,實際結果可能與這些估計有所不同。我們認為,在編制合併財務報表時使用的以下關鍵會計政策 需要做出重大判斷和估計。有關這些和其他會計政策的更多信息,請參閲本報告其他地方包含的我們的合併財務報表附註2至 。
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合併 可變利益實體
VIE 通常是缺乏足夠股權來為其活動提供資金的實體,而沒有其他各方的額外資金支持 ,或者其股權持有人缺乏足夠的決策能力。必須對公司參與的所有VIE及其子公司進行評估 ,以確定VIE風險和回報的主要受益人。出於財務報告目的,主要受益人必須合併 VIE。
使用估計值的
管理層需要做出的重要 估算包括但不限於不動產、廠房和設備的使用壽命,以及無形 資產的使用壽命、長期資產的可回收性以及應收賬款、遞延所得税和庫存儲備的估值。 的實際結果可能與這些估計值不同。
賬户 應收賬款,淨額
應收賬款按可變現淨值入賬,必要時包括賬面金額減去不可收賬款備抵金。 我們會定期審查應收賬款,並在對個人餘額的可收回性存有疑問時發放一般和特定備抵金 。在評估個人應收賬款餘額的可收回性時,我們考慮了許多因素,包括餘額的年限 、客户的歷史付款歷史、他們當前的信用狀況和當前的經濟趨勢。長期應收賬款的公平 價值是使用現值技術確定的,方法是使用計量日發行類似票據的當前利率,對未來的預期合同現金流進行折扣 。截至2021年6月30日和2020年6月30日,持續經營業務的可疑賬户備抵額分別為9,805,402美元和3,698,036美元。截至2021年6月30日和2020年6月30日,來自已終止業務的可疑賬户的 備抵額分別為3,675,619美元和1,537,400美元。在收款工作被證明不成功後,賬户將從津貼中註銷 。
庫存, 淨額
庫存以成本或可變現淨值中較低者列報,包括與我們的產品相關的原材料、在建工程和製成品。成本是使用先進先出的方法確定的。我們種植的農產品按成本入賬, 包括在租賃農田上種植農產品 所花費的種子選擇、化肥、勞動力成本和合同費等直接成本,以及間接成本,例如攤還農田租賃預付款和農田開發成本。所有 成本累積到收穫時為止,然後在出售收穫的作物時分配給收穫的作物成本。我們會定期 評估我們的庫存,並記錄某些可能無法銷售或成本超過可實現淨值 的庫存儲備。截至2021年6月30日和2020年6月30日,持續經營業務的庫存儲備分別為1,349,288美元和1,121,408美元。 截至2021年6月30日和2020年6月30日,已終止業務的庫存儲備均為零。
收入 確認
我們 之前確認了來自洛布瑪產品、中藥草藥產品和農產品的銷售以及向外部客户提供物流服務和其他加工服務的收入。當以下所有情況發生 時,我們確認了收入:(i) 有有説服力的證據表明我們與客户達成了安排;(ii) 已交付或已提供服務; (iii) 銷售價格是固定或可確定的;(iv) 我們收取的此類費用有合理保障。這些與我們的收入相關的 標準被認為已得到滿足,如下所示:
商品銷售 :我們在商品交付時確認了產品銷售收入,並將商品的所有權移交給客户 ,前提是客户接受度不存在不確定性;存在有説服力的安排證據;銷售價格 是固定或可確定的;並且認為可收回性是可能的。
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來自提供服務的收入 :來自國際貨運代理、國內空運和陸路貨運代理服務的收入 在履行基礎合同規定的服務或從 客户的倉庫發放商品時予以確認;服務價格是固定或可確定的;可收回性被認為是可能的。
隨着 採用 ASC 606,即 “與客户簽訂合同的收入”,當滿足以下五個步驟 時,收入即被確認:(i)確定與客户的合同;(ii)確定合同中的履約義務;(iii)確定 交易價格;(iv)將交易價格分配給履約義務;(v)在(或作為)每次業績時確認收入 義務已履行。我們從 2018 年 7 月 1 日起採用了新的收入標準,並在採用 時採用了經過修改的追溯方法。我們認為,我們之前的收入確認政策總體上與 ASC 606 中規定的新的收入確認標準 一致。預計對投入衡量標準的潛在調整不會普遍適用於我們的大多數合同。 對新指南的通過沒有重大影響。
金融工具的公平 價值
我們 遵守 ASC 820 “公允價值衡量和披露” 的規定。ASC 820 闡明瞭公允價值的定義, 規定了衡量公允價值的方法,並建立了公允價值層次結構,將用於衡量公允價值 的輸入進行如下分類:
1 級適用於活躍市場上相同資產或負債的報價的資產或負債。
第 2 級適用於資產或 負債中存在可觀察到的投入(水平報價除外)的資產或負債,例如活躍市場中類似資產或負債的報價;交易量不足或交易不頻繁的市場(不太活躍的市場)中相同資產或負債的報價 ;或模型衍生估值,其中 可觀察到或主要從中得出 ,或得到可觀察的市場數據的證實。
3 級適用於估值方法中存在不可觀察的輸入、對衡量 資產或負債公允價值具有重要意義的資產或負債。
流動資產和負債中包含的金融工具的 賬面價值接近其公允價值,因為這些工具具有短期性 。
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截至2021年6月30日和2020年6月30日止年度的運營業績
概述
下表彙總了我們截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度的經營業績:
截至6月30日的年份 | 方差 | |||||||||||||||
2021 | 2020 | 金額 | % | |||||||||||||
收入 | $ | 3,021,704 | $ | 10,418,576 | $ | (7,396,872 | ) | (71.00 | )% | |||||||
收入成本 | 7,257,855 | 7,523,019 | (265,164 | ) | (3.52 | )% | ||||||||||
毛利(虧損) | (4,236,151 | ) | 2,895,557 | (7,131,708 | ) | (246.30 | )% | |||||||||
一般和管理費用 | 17,131,400 | 7,686,715 | 9,444,685 | 122.87 | % | |||||||||||
銷售費用 | 45,384 | 297,199 | (251,815 | ) | (84.73 | )% | ||||||||||
運營損失 | (21,412,935 | ) | (5,088,357 | ) | (16,324,578 | ) | 320.82 | % | ||||||||
未合併實體的減值損失 | - | (2,062,035 | ) | 2,062,035 | (100.00 | )% | ||||||||||
其他收入(支出),淨額 | (55,746 | ) | 38,868 | (94,614 | ) | (243.42 | )% | |||||||||
淨利息收入 | 29,236 | 77,523 | (48,287 | ) | (62.29 | )% | ||||||||||
持續經營業務所得税準備金前的虧損 | (21,439,445 | ) | (7,034,001 | ) | (14,405,444 | ) | 204.80 | % | ||||||||
所得税準備金 | - | 244,476 | (244,476 | ) | (100.00 | )% | ||||||||||
持續經營業務的淨虧損 | (21,439,445 | ) | (7,278,477 | ) | (14,160,968 | ) | 194.56 | % | ||||||||
來自已終止業務的淨收益(虧損) | (10,616,988 | ) | 767,936 | (11,384,924 | ) | (1,482.54 | )% | |||||||||
淨虧損 | $ | (32,056,433 | ) | $ | (6,510,541 | ) | $ | (25,545,892 | ) | 392.38 | % | |||||
歸屬於Shineco公司的綜合虧損 | $ | (25,893,417 | ) | $ | (8,728,483 | ) | $ | (17,164,934 | ) | 196.65 | % |
收入
目前, 我們的兩個主要業務領域有兩個收入來源,這些收入來自持續運營。首先,開發、製造、 和分銷源自中國本土植物 Apocynum Venetum(中文中稱為 “Luobuma” 或 “Bluish Dogbane”)的特種面料、紡織品和其他副產品,以及Luoboma原材料加工;該細分市場通過我們的全資子公司Tenet-Jove引導 。其次,種植、加工和分銷綠色和有機農產品 以及紅豆杉的種植和種植;該部分通過智盛VIES進行。對於業務板塊, 加工和分銷傳統中藥產品以及其他藥品;該細分市場通過我們的VIE、安康長壽集團及其子公司進行 ,我們已將其重新歸類為已終止業務。
下表分別列出了截至 2021 年 6 月 30 日和 2020 年 6 月 30 日止年度的兩個分部來自持續經營業務的收入明細:
截至6月30日的年份 | 方差 | |||||||||||||||||||||||
2021 | % | 2020 | % | 金額 | % | |||||||||||||||||||
luobuma 產品 | $ | 115,590 | 3.83 | % | $ | 168,241 | 1.61 | % | $ | (52,651 | ) | (31.29 | )% | |||||||||||
其他農產品 | 2,906,114 | 96.17 | % | 10,250,335 | 98.39 | % | (7,344,221 | ) | (71.65 | )% | ||||||||||||||
總金額 | $ | 3,021,704 | 100.00 | % | $ | 10,418,576 | 100.00 | % | $ | (7,396,872 | ) | (71.00 | )% |
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在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,Lobuma產品的銷售收入分別為115,590美元和168,241美元,這表示 減少了52,651美元,下降了31.29%。該細分市場的收入減少主要是由於Tenet-Jove 和Tenet Huatai的收入減少。自去年以來,我們沒有推出任何新產品,主要集中在清理剩餘的舊庫存上。同時, 我們減少了對電子商務分銷渠道的資源和投資,這也導致我們的在線銷售 量減少。因此,在截至2021年6月30日的年度中,我們的總銷售額與2020年同期相比有所下降。
在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,其他農產品的銷售收入分別為2,906,114美元和10,250,335美元, 減少了7,344,221美元,下降了71.65%。下降的主要原因是截至2021年6月30日的 年度的紫杉銷量與2020年同期相比有所下降。我們的紫杉樹銷售受到 COVID-19 疫情的影響, 在截至 2021 年 6 月 30 日的一年中,與 2020 年同期相比,這導致我們客户的訂單減少了。下降的原因也是 ,因為我們的紫杉業務受到 COVID-19 的不利影響,我們的業務戰略發生了轉變。我們現在不是出售更多 未成熟的紫杉樹,而是種植更多成熟的紫杉樹,這些紫杉樹可用於提取紫杉醇,一種更有價值的化學物質 ,在實驗中用作治療癌症的藥物。
收入和相關税的成本
下表列出了截至2021年6月30日和2020年6月30日的 年度中,我們的兩個分部來自持續運營的收入成本明細:
截至6月30日的年份 | 方差 | |||||||||||||||||||||||
2021 | % | 2020 | % | 金額 | % | |||||||||||||||||||
luobuma 產品 | $ | 200,247 | 2.76 | % | $ | 245,291 | 3.26 | % | $ | (45,044 | ) | (18.36 | )% | |||||||||||
其他農產品 | 7,051,935 | 97.16 | % | 7,269,315 | 96.63 | % | (217,380 | ) | (2.99 | )% | ||||||||||||||
商業和銷售相關税 | 5,673 | 0.08 | % | 8,413 | 0.11 | % | (2,740 | ) | (32.57 | )% | ||||||||||||||
總金額 | $ | 7,257,855 | 100.00 | % | $ | 7,523,019 | 100.00 | % | $ | (265,164 | ) | (3.52 | )% |
在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,我們的Lobuma產品的銷售收入成本分別為200,247美元和245,291美元, 減少了45,044美元,下降了18.36%。下降的主要原因是收入成本下降,因為我們的Lobuma 產品銷量減少了,這與銷售額的下降一致。但是,收入成本下降的百分比小於銷售額下降的百分比 ,這主要是由於我們的Lobuma產品的售價降低,因為在截至2021年6月30日的年度中,我們提供了更多的促銷和價格折扣 ,以吸引更多客户並清空剩餘的舊庫存。
在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,其他農產品的銷售收入成本分別為7,051,935美元和7,269,315美元, ,下降了217,380美元,下降了2.99%。下降的主要原因是我們在截至2021年6月30日的一年中 售出的紫杉樹比上面提到的2020年同期減少了。截至2021年6月30日的年度中,註銷的股票 部分抵消了這一下降。由於Covid-19在中國的持續影響以及今年冬季的嚴寒天氣 ,導致大量紫杉樹受損和死亡,我們在截至2021年6月30日的年度中註銷了3,942,784美元的庫存。
28 |
總利潤(虧損)
下表列出了截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度 我們兩個分部的持續經營業務毛利(虧損)明細:
截至6月30日的年份 | 方差 | |||||||||||||||||||||||
2021 | % | 2020 | % | 金額 | % | |||||||||||||||||||
luobuma 產品 | $ | (84,673 | ) | 2.00 | % | $ | (77,409 | ) | (2.67 | )% | $ | (7,264 | ) | 9.38 | % | |||||||||
其他農產品 | (4,151,478 | ) | 98.00 | % | 2,972,966 | 102.67 | % | (7,124,444 | ) | (239.64 | )% | |||||||||||||
總金額 | $ | (4,236,151 | ) | 100.00 | % | $ | 2,895,557 | 100.00 | % | $ | (7,131,708 | ) | (246.30 | )% |
與2020年同期相比,截至2021年6月30日的財年,Lobuma產品 銷售額的總虧損小幅增長了7,264美元,增長了9.38%。在截至2021年6月30日的 年度中,我們的總虧損為84,673美元,這主要是由於我們為緩慢流動的庫存應計的備抵額為118,598美元。但是,我們的總虧損增加,這主要是由於我們的Lobuma產品的售價降低,因為在截至2021年6月30日的年度中,我們提供了更多 促銷和價格折扣,以吸引更多客户並清空剩餘的舊庫存。
與2020年同期相比,截至2021年6月30日的財年, 來自其他農產品銷售的總利潤減少了7,124,444美元,下降了239.64%。在截至2021年6月30日的年度中,我們的總虧損為4,151,478美元,這主要是由於銷售的紫杉樹減少了 ,以及如上所述,在截至2021年6月30日的年度中註銷了庫存。下降的另一個原因是我們產品的銷售價格降低 ,因為在截至 2021 年 6 月 30 日的年度中,當對我們產品的需求受到影響時,我們提供了更多的價格折扣,以便獲得更多買家訂單。
開支
下表分別列出了截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度的運營支出明細:
截至6月30日的年份 | 方差 | |||||||||||||||||||||||
2021 | % | 2020 | % | 金額 | % | |||||||||||||||||||
一般和管理費用 | $ | 17,131,400 | 99.74 | % | $ | 7,686,715 | 96.28 | % | $ | 9,444,685 | 122.87 | % | ||||||||||||
銷售費用 | 45,384 | 0.26 | % | 297,199 | 3.72 | % | (251,815 | ) | (84.73 | )% | ||||||||||||||
總金額 | $ | 17,176,784 | 100.00 | % | $ | 7,983,914 | 100.00 | % | $ | 9,192,870 | 115.14 | % |
一般 和管理費用
在截至2021年6月30日的年度中, 的一般和管理費用為17,131,400美元,與2020年同期相比增加了9,444,685美元, 或122.87%。增長的主要原因是截至2021年6月30日的一年中,壞賬支出增加了9,600,715美元。由於中國爆發 COVID-19 疫情,在此期間,我們的許多客户的業務受到了不利影響 ,這導致我們的應收賬款收取緩慢,我們根據最佳估計根據會計政策 記錄了備抵金。管理層將繼續努力向客户收取逾期應收賬款。 同時,增長還歸因於與發行普通股、可兑換 票據以及安康長壽集團停止運營相關的專業服務費的增加。員工工資支出的減少 部分抵消了這一增長,因為我們在2020年同期向管理層發行了限制性股票,作為1,022,661美元的補償。
29 |
出售 費用
在截至2021年6月30日的年度中, ,我們的銷售和分銷費用為45,384美元,與2020年同期相比減少了251,815美元,減少了84.73%。 。下降的主要原因是 我們的Tenet-Jove在線商店的促銷費用和佣金支出減少,這與我們在截至2021年6月30日的年度中銷售額的下降一致。減少的原因還是 ,在截至2021年6月30日的年度中,由於工作人員人數減少,薪金相關費用減少。
未合併實體的減值 虧損
在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,我們在未合併實體的減值損失為零美元和2,062,035美元。在截至2020年6月30日的 年度中,管理層對真愛網絡運營的天倉系統倉儲 項目的投資減值進行了評估,認為該項目將來不太可能獲得任何投資收益,因此 管理層完全記錄了這項投資的減值損失。
其他 收入(支出),淨額
在截至2021年6月30日的年度中, ,我們的淨其他支出為55,746美元,與2020年同期的其他淨收入38,868美元相比,增加了94,614美元,增長了243.42%。其他淨支出的增加主要是由於與2020年同期相比,在截至2021年6月30日的年度中,處置財產和設備造成的虧損增加 。
利息 收入,淨額
在截至2021年6月30日的年度中, 的淨利息收入為29,236美元,與2020年同期的 淨利息收入77,523美元相比,減少了48,287美元,下降了62.29%。利息收入的減少主要歸因於我們在截至2021年6月30日的年度中維持的平均現金存款額減少了 。
所得税準備金
在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,我們的所得税準備金從截至2020年6月30日的244,476美元減少了244,476美元,即100.00%,至截至2021年6月30日的年度的零美元。所得税準備金減少的主要原因是 截至2021年6月30日的年度遞延所得税準備金減少。
持續經營產生的淨 虧損
截至2021年6月30日的財年,我們 持續經營業務的淨虧損為21,439,445美元,較截至2020年6月30日止年度的 持續經營業務淨虧損7,278,477美元增加了14,160,968美元,增長了194.56%。淨虧損的增加主要是由於 毛利減少、一般和管理費用增加,但部分被未合併實體減值虧損 的減少所抵消。
30 |
已終止業務造成的淨 虧損
由於戰略轉變,我們 在截至2021年6月30日的年度中停止了中藥材產品板塊。截至2021年6月30日的財年,我們的已終止業務淨虧損為10,616,988美元,而2020年同期來自已終止業務的淨收入 為767,936美元。
合併虧損和綜合虧損表中包含的已終止業務的 彙總經營業績為 ,如下所示:
在截至6月30日的年度中, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
收入 | $ | 8,085,527 | $ | 13,266,050 | ||||
收入成本 | 7,099,353 | 10,041,795 | ||||||
毛利 | 986,174 | 3,224,255 | ||||||
運營費用 | 5,530,993 | 1,625,510 | ||||||
其他收入(支出),淨額 | (6,028,468 | ) | 15,111 | |||||
所得税前收入 | (10,573,287 | ) | 1,613,856 | |||||
所得税支出準備金 | 43,701 | 845,920 | ||||||
來自已終止業務的淨收益 | (10,616,988 | ) | 767,936 |
淨虧損
截至2021年6月30日的財年,我們 的淨虧損為32,056,433美元,較截至2020年6月30日的淨虧損6,510,541美元增加了25,545,892美元或392.38%。淨虧損的增加主要是毛利減少、一般 和管理費用的增加,但被未合併實體減值虧損的減少部分抵消。
全面 損失
截至2021年6月30日的財年, 的綜合虧損為26,407,588美元,較截至2020年6月30日的年度綜合虧損8,642,576美元增加了17,765,012美元。扣除非控股權益後,截至2021年6月30日的年度歸屬於我們的綜合虧損為25,893,417美元,而截至2020年6月30日的財年, 歸屬於我們的綜合虧損為8,728,483美元。綜合虧損的大幅增加是由於上述淨虧損的增加, 被外幣折算的記錄收入的增加部分抵消,其中 以人民幣計價的財務報表折算成美元面值。
財政部 政策
我們 已經制定了財政政策,目標是實現對財政業務的有效控制和降低 資金的成本。因此,所有業務的資金籌措和外匯風險都經過了最高層的集中審查和監測。 為了管理我們在特定交易和外幣借款的匯率和利率波動方面的風險, 貨幣結構性工具和其他適當的金融工具將用於對衝重大風險敞口(如果有)。
31 |
我們的 政策禁止我們簽訂任何純粹用於投機活動的衍生合約。通過我們的財政政策,我們 的目標是:
(a) 將利息風險降至最低
這個 是通過貸款再融資和談判來完成的。我們將繼續密切關注總貸款組合,並將現有協議下的貸款 保證金利差與不同貨幣的當前借款利率和 銀行的新優惠進行比較。
(b) 將貨幣風險降至最低
鑑於當前動盪的貨幣市場,我們將密切關注公司層面的外匯借款。截至2021年6月30日和2020年6月30日,除上述可轉換票據外,我們沒有簽訂任何外幣借款或貸款合同。
流動性 和資本資源
我們 目前主要通過首次公開募股的收益以及短期貸款、 可轉換票據和出售普通股的收益為我們的業務運營融資。我們目前的現金主要由手頭現金和銀行現金組成,銀行在提取和使用方面不受限制 ,存放在中國的銀行。
2019 年 9 月 5 日,我們與精選投資者簽訂了證券購買協議,根據該協議,我們以每股 4.68 美元的收購價出售了 310,977 股普通股 ,淨收益約為 150 萬美元。
2020 年 12 月 10 日,我們與精選投資者簽訂了證券購買協議,根據該協議,我們以每股 2.73 美元的購買價格出售購買了多達 604,900 股 的普通股。我們收到的淨收益為160萬美元。
2021 年 1 月 27 日,我們以每股 3.0 美元的價格向兩名投資者發行了 364,445 股普通股。我們 收到的淨收益為 110 萬美元。
2021 年 4 月 10 日,我們以每股 3.2 美元的價格向選定的投資者發行了 3,872,194 股普通股。截至2021年6月30日,我們收到了2470,001美元的淨收益 ,1,093,355美元的未償還款項。
2021 年 6 月 16 日,我們簽訂了一份證券購買協議,根據該協議,我們向機構認可的投資者Streeterville Capital, LLC(“投資者”)發行了期限為一年的無抵押可轉換本票 。可兑換 期票的初始本金為3,170,000美元,投資者給出的對價為300萬美元,反映了最初的 發行折扣為15萬美元,投資者的律師費為20,000美元。我們從投資者那裏收到了全額本金。
管理層 認為,我們目前的現金、未來運營產生的現金流以及獲得貸款的機會將足以滿足我們至少未來 12 個月的營運資金 需求。我們打算繼續謹慎執行我們的增長計劃並管理市場風險。
營業 資本
下表提供了有關我們截至2021年6月30日和2020年6月30日的營運資金的信息:
2021年3月31日 | 2020年6月30日 | |||||||
流動資產 | $ | 49,278,577 | $ | 59,519,998 | ||||
流動負債 | 14,795,390 | 11,347,325 | ||||||
營運資金 | $ | 34,483,187 | $ | 48,172,673 |
截至2021年6月30日, 的營運資金比2020年6月30日減少了13,689,486美元,即 28.4%,這主要是由於 截至2021年3月31日,現金、應收賬款和供應商預付款減少,以及其他應付賬款和應計費用以及可兑換 應付票據增加。
32 |
資本 承諾和意外開支
資本 承諾是指為在不久的將來可能購買的固定資產或投資而分配資金。意外情況 是指由過去的交易或事件引起的狀況,其結果只能通過不確定期貨事件的發生或 不發生來確認。
截至2021年3月31日和2020年3月31日的 ,我們沒有實質性資本承諾或或有負債。
表外承諾和安排
我們 未簽訂任何其他財務擔保或其他承諾來擔保任何第三方的付款義務。 此外,我們沒有簽訂任何與我們的普通股掛鈎並歸類為股東 權益的衍生合約,也沒有簽訂任何未反映在合併財務報表中的衍生合約。
現金 流量
下表提供了截至2021年6月30日和2020年6月30日止年度的淨現金流的詳細信息。
截至6月30日的年份 | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
用於經營活動的淨現金 | $ | (14,649,557 | ) | $ | (4,656,007 | ) | ||
投資活動提供的淨現金 | 1,262,305 | 104,776 | ||||||
融資活動提供的淨現金 | 7,235,931 | 2,625,407 | ||||||
匯率變動對現金的影響 | 2,804,343 | (1,033,480 | ) | |||||
現金淨減少 | (3,346,978 | ) | (2,959,304 | ) | ||||
現金,年初 | 32,371,372 | 35,330,676 | ||||||
現金,年底 | $ | 29,024,394 | $ | 32,371,372 | ||||
減去:已終止業務的現金——年底 | 12,681,483 | 10,371,673 | ||||||
持續經營業務現金——年底 | 16,342,911 | 21,999,699 |
經營 活動
在截至2021年6月30日的年度中,用於經營活動的淨 現金約為1,460萬美元,包括 持續經營業務的淨虧損2140萬美元、壞賬支出1,350萬美元、因自然災害而註銷的股票390萬美元以及我們的運營資產和負債的淨變化,主要包括庫存增加460萬美元、向供應商提供的預付款 330萬美元和應收賬款280萬美元,部分被運營提供的淨現金抵消 來自已終止業務的活動為70萬美元。截至2020年6月30日 的年度中,用於經營活動的淨現金約為470萬美元,包括持續經營業務淨虧損730萬美元、壞賬支出 380萬美元、未合併實體的減值虧損210萬美元、為管理層發行的限制性股票100萬美元以及我們的運營資產和負債的淨變動,其中主要包括向美元供應商預付款的增加 380萬美元和210萬美元的應收賬款和運營提供的淨現金來自已終止業務的活動為60萬美元。
投資 活動
在截至 2021 年 6 月 30 日的年度中,投資活動提供的淨現金為 130 萬美元,這主要歸因於 投資活動從已終止業務中提供的淨現金。在截至2020年6月30日的年度中,投資活動提供的淨現金為104,776美元,主要來自處置財產和設備的收益為79,225美元,以及在截至2020年6月30日的年度中向第三方 償還的貸款38,279美元。
融資 活動
在 截至2021年6月30日的年度中,提供的現金融資活動淨額約為720萬美元,主要歸因於 發行普通股的收益為520萬美元,發行300萬美元可轉換票據的收益被已終止業務中用於融資活動的淨現金70萬美元部分抵消 。在截至2020年6月30日的年度中,融資活動提供的淨現金 約為260萬美元,主要來自發行普通股 的收益為150萬美元,關聯方預付款的收益為110萬美元。
33 |
商品 7a。 | 關於市場風險的定量 和定性披露 |
公司無需提供本項目所要求的信息,因為該公司是一家規模較小的申報公司。
項目 8. | 財務 報表和補充數據 |
本項目所需的 財務報表列於第 F-1 頁開始。
34 |
合併財務報表索引
目錄 | |
獨立註冊會計師事務所的報告 | F-2 |
截至2021年6月30日和2020年6月30日的合併資產負債表 | F-3 |
截至2021年6月30日和2020年6月30日止年度的合併運營報表和綜合收益(虧損) | F-4 |
截至2021年6月30日和2020年6月30日止年度的合併權益表 | F-5 |
截至2021年6月30日和2020年6月30日止年度的合併現金流量表 | F-6 |
合併財務報表附註 | F-7 |
F-1 |
香港紅磡德豐街 22 號海濱二期 13 樓 1304 室
branghing deango deango 22
電話 :(852) 2126 2388 傳真:(852) 2122 9078
獨立註冊會計師事務所的報告
至: | Shineco, Inc. 的 董事會和股東 |
關於財務報表的意見
我們 已經審計了截至2021年6月30日和2020年6月30日Shineco, Inc.及其子公司(“公司”)的合併資產負債表,以及截至2021年6月30日的兩年期間每年 的相關合並收益(虧損)和綜合虧損、權益和現金流變動表以及相關附註(統稱為 “合併 財務報表”)。我們認為,合併財務報表在所有重大方面公允地列報了公司截至2021年6月30日和2020年6月30日的合併 財務狀況,以及截至2021年6月30日的兩年期間每年 的合併運營業績和現金流,符合美國 國普遍接受的會計原則。
意見的依據
這些 合併財務報表由公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對公司的合併財務報表發表意見 。我們是一家在Public 公司會計監督委員會(美國)(“PCAOB”)註冊的公共會計師事務所,根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會 和PCAOB的適用規則和條例,我們必須在公司 方面保持獨立。
我們 根據PCAOB的標準進行了審計。這些標準要求我們計劃和進行審計,以獲得 合理的保證,即財務報表是否存在因錯誤或欺詐造成的重大錯報。公司 無需對其財務報告的內部控制進行審計,也沒有聘請我們進行審計。作為審計的一部分, 我們需要了解財務報告的內部控制,但不是為了就公司財務報告內部控制的有效性發表意見 。因此,我們不表達這樣的意見。
我們的 審計包括執行評估合併財務報表重大錯報風險的程序,無論是 是錯誤還是欺詐造成的,以及執行應對這些風險的程序。此類程序包括在測試的基礎上審查有關合並財務報表中金額和披露內容的證據 。我們的審計還包括評估所使用的會計原則 和管理層做出的重大估計,以及評估合併財務報表的總體列報方式。 我們認為我們的審計為我們的意見提供了合理的依據。
關鍵 審計問題
下文傳達的 關鍵審計事項是本期合併財務報表審計中出現的問題 ,這些事項已通報或必須通報給審計委員會,並且:(1) 與對合並財務報表至關重要的 賬目或披露有關;(2) 涉及我們特別具有挑戰性、主觀或複雜的判斷。 關於關鍵審計事項的溝通絲毫沒有改變我們對整個合併財務報表的看法, 通過傳達以下關鍵審計事項,我們就關鍵審計事項或與之相關的 賬目或披露提供單獨意見,也不會改變我們對合並財務報表的看法。
貿易應收賬款的減值 評估
截至2021年6月30日 ,公司記錄的貿易應收賬款約為1,960萬美元,減值為1,350萬美元。 應收賬款按可變現淨值入賬,包括賬面金額減去所需不可收賬款備抵金。 可疑賬款備抵是公司對公司 現有應收賬款餘額中可能的信貸損失金額的最佳估計。公司對可疑賬户備抵的確定與收款 歷史以及各種主觀因素和考慮因素相結合。具體而言,審計師在評估 公司對可能的信用損失和相關應收賬款減值金額的估計如何影響應收賬款的可變現淨值時,做出了高度的主觀判斷。
解決 此事涉及執行程序和評估審計證據,以形成我們對合並後的 財務報表的總體意見。除其他外,這些程序包括以下內容:(i)瞭解和評估公司 收取和評估貿易應收賬款可收回性的流程。(ii) 我們測試了管理層計算中使用的歷史數據的完整性和準確性 。(iii) 在 抽樣基礎上測試了截至年度結束日期的貿易應收賬款賬齡情況。(iv) 在抽樣基礎上測試了客户隨後的結算。(v) 我們評估了考慮可能的信用損失時所包含的 因素的合理性,例如客户特定風險、定量推導結果中可能無法反映的經濟狀況變化以及其他相關因素。
清單 減記
正如合併財務報表附註2和3所述 ,庫存按成本和可實現淨值 中較低者列報,成本按先進先出的方法確定。根據管理層對未來需求和市場狀況的假設 ,記錄潛在過時或流動緩慢的庫存的減記。在截至2021年6月30日的年度中,公司記錄 的累計庫存減值為135萬美元。庫存包括根據公司對其可變現價值的最佳 估計值減記的物品,其中包括對各種因素的考慮。
我們 將庫存減記確定為關鍵審計事項。公司對未來降價的決定是主觀的。 具體而言,在評估公司的銷售策略和 相關的庫存降價假設如何影響庫存的可實現價值時,審計師做出了高度的主觀判斷。
解決 此事涉及執行程序和評估審計證據,以形成我們對合並後的 財務報表的總體意見。除其他外,這些程序包括以下內容:(i)在 庫存盤點期間觀察庫存的實際狀況;(ii)評估管理層制定可實現淨值估計值的過程是否合適 (iii) 通過同意基礎記錄來測試管理層使用的報告的可靠性;(iv) 測試 關於質量、損害、未來需求、銷售價格和市場狀況的假設的合理性通過考慮歷史趨勢,將 與其他領域獲得的證據保持一致審計結果;並與產品團隊成員證實這些假設;(v) 通過 (1) 將可變現淨值調整的歷史估計值與庫存成本的實際調整進行比較,以及 (2) 分析測量日期之後的銷售額 ,評估公司對緩慢流動和過時庫存的庫存成本調整後的庫存成本調整為可實現淨值的情況。
/s/{ br} Centurion ZD CPA& Co.
Centurion ZD CPA & Co.
我們 自 2019 年起擔任公司的審計師。
香港 中國香港
2021 年 9 月 30
F-2 |
SHINECO, INC.
合併 資產負債表
6月30日 | 6月30日 | |||||||
2021 | 2020 | |||||||
資產 | ||||||||
流動資產: | ||||||||
現金 | $ | 16,342,911 | $ | 21,999,699 | ||||
應收賬款,淨額 | 2,686,671 | 5,058,350 | ||||||
應向關聯方收取的款項 | 132,398 | 120,939 | ||||||
庫存,淨額 | 1,323,391 | 699,485 | ||||||
向供應商支付的預付款,淨額 | 7,790,126 | 11,186,287 | ||||||
其他流動資產 | 1,343,338 | 905,380 | ||||||
為已終止業務而持有的流動資產 | 19,659,742 | 19,549,858 | ||||||
流動資產總額 | 49,278,577 | 59,519,998 | ||||||
財產和設備,淨額 | 2,253,944 | 2,431,930 | ||||||
發行權 | 1,142,794 | 1,043,887 | ||||||
長期存款和其他非流動資產 | 14,550 | 20,333 | ||||||
使用權資產 | 3,585,703 | 3,227,895 | ||||||
為已終止業務而持有的非流動資產 | 5,043,031 | 12,844,568 | ||||||
總資產 | $ | 61,318,599 | $ | 79,088,611 | ||||
負債和權益 | ||||||||
流動負債: | ||||||||
應付賬款 | $ | 76,584 | $ | 105,242 | ||||
來自客户的預付款 | 7,468 | 6,324 | ||||||
應由關聯方承擔 | 1,159,407 | 1,355,919 | ||||||
其他應付賬款和應計費用 | 4,109,208 | 1,555,253 | ||||||
經營租賃負債——當前 | 434,411 | 97,633 | ||||||
可轉換應付票據 | 2,933,030 | - | ||||||
應付税款 | 1,208,348 | 1,467,833 | ||||||
因已終止業務而持有的流動負債 | 4,866,934 | 6,759,121 | ||||||
流動負債總額 | 14,795,390 | 11,347,325 | ||||||
應繳所得税-非流動部分 | 506,441 | 566,022 | ||||||
經營租賃負債——非流動 | 352,863 | 401,891 | ||||||
遞延所得税負債 | 285,699 | 260,972 | ||||||
負債總額 | 15,940,393 | 12,576,210 | ||||||
承付款和意外開支 | - | - | ||||||
公平: | ||||||||
普通股;面值0.001美元,已授權1億股;截至2021年6月30日和2020年6月30日已發行和流通的7,881,482股和3,039,943股* | 7,881 | 3,040 | ||||||
額外的實收資本 | 41,105,806 | 27,302,051 | ||||||
應收訂閲 | (8,535,203 | ) | - | |||||
法定儲備金 | 4,198,107 | 4,198,107 | ||||||
留存收益 | 8,661,071 | 40,106,518 | ||||||
累計其他綜合虧損 | (731,805 | ) | (6,283,835 | ) | ||||
Shineco, Inc. 的股東權益總額 | 44,705,857 | 65,325,881 | ||||||
非控股權益 | 672,349 | 1,186,520 | ||||||
總權益 | 45,378,206 | 66,512,401 | ||||||
負債和權益總額 | $ | 61,318,599 | $ | 79,088,611 |
* 根據2020年8月14日股票拆分的影響,追溯性重報
附註是這些合併財務報表不可分割的一部分
F-3 |
SHINECO, INC.
合併損失表和綜合損失表
在截至6月30日的年度中, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
收入 | $ | 3,021,704 | $ | 10,418,576 | ||||
收入成本 | ||||||||
產品和服務成本 | 3,309,398 | 7,514,606 | ||||||
因自然災害註銷的庫存 | 3,942,784 | - | ||||||
商業和銷售相關税 | 5,673 | 8,413 | ||||||
總收入成本 | 7,257,855 | 7,523,019 | ||||||
毛利(虧損) | (4,236,151 | ) | 2,895,557 | |||||
運營費用 | ||||||||
一般和管理費用 | 17,131,400 | 7,686,715 | ||||||
銷售費用 | 45,384 | 297,199 | ||||||
運營費用總額 | 17,176,784 | 7,983,914 | ||||||
運營損失 | (21,412,935 | ) | (5,088,357 | ) | ||||
其他收入(支出) | ||||||||
未合併實體的減值損失 | - | (2,062,035 | ) | |||||
其他收入(虧損),淨額 | (55,746 | ) | 38,868 | |||||
淨利息收入 | 29,236 | 77,523 | ||||||
其他損失總額 | (26,510 | ) | (1,945,644 | ) | ||||
持續經營所得税準備金前的虧損 | (21,439,445 | ) | (7,034,001 | ) | ||||
所得税準備金 | - | 244,476 | ||||||
持續經營業務的淨虧損 | (21,439,445 | ) | (7,278,477 | ) | ||||
已終止的業務: | ||||||||
已終止業務的收入(虧損),扣除税款 | (10,616,988 | ) | 767,936 | |||||
來自已終止業務的淨收益(虧損) | (10,616,988 | ) | 767,936 | |||||
淨虧損 | (32,056,433 | ) | (6,510,541 | ) | ||||
歸屬於非控股權益的淨收益(虧損) | (610,986 | ) | 118,131 | |||||
歸屬於SHINECO, INC.的淨虧損 | $ | (31,445,447 | ) | $ | (6,628,672 | ) | ||
綜合損失 | ||||||||
淨虧損 | $ | (32,056,433 | ) | $ | (6,510,541 | ) | ||
其他綜合收益(虧損):外幣折算收益(虧損) | 5,648,845 | (2,132,035 | ) | |||||
綜合損失總額 | (26,407,588 | ) | (8,642,576 | ) | ||||
減去:歸屬於非控股權益的綜合收益(虧損) | (514,171 | ) | 85,907 | |||||
歸屬於SHINECO, INC.的綜合虧損 | $ | (25,893,417 | ) | $ | (8,728,483 | ) | ||
基本和攤薄後的加權平均股數* | 4,401,048 | 2,949,166 | ||||||
普通股每股基本虧損和攤薄後虧損 | $ | (7.14 | ) | $ | (2.25 | ) | ||
普通股每股收益(虧損) | ||||||||
持續經營——基本業務和攤薄後業務 | (4.86 | ) | (2.45 | ) | ||||
已終止業務——基本業務和攤薄後業務 | (2.28 | ) | 0.20 | |||||
每股普通股淨虧損——基本虧損和攤薄後 | (7.14 | ) | (2.25 | ) |
* 根據2020年8月14日股票拆分的影響,追溯性重報
附註是這些合併財務報表不可分割的一部分
F-4 |
SHINECO, INC.
簡明的 權益變動合併報表
對於 截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度
積累 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
普通 股票 | 訂閲 | 額外 付費 | 法定的 | 保留 | 其他 綜合版 | 非- 控制 | 總計 | |||||||||||||||||||||||||||||
股票* | 金額 | 應收款 |
首都 | 保留 | 收益 | 損失 | 利息 | 公平 | ||||||||||||||||||||||||||||
2019 年 6 月 30 日的餘額 | 2,544,203 | $ | 2,544 | $ | - | $ | 24,779,684 | $ | 4,198,107 | $ | 46,735,190 | $ | (4,184,024 | ) | $ | 1,100,613 | 72,632,114 | |||||||||||||||||||
股票 發行 | 495,740 | 496 | - | 2,522,367 | - | - | - | - | 2,522,863 | |||||||||||||||||||||||||||
該年度的淨 收入(虧損) | - | - | - | - | - | (6,628,672 | ) | - | 118,131 | (6,510,541 | ) | |||||||||||||||||||||||||
外國 貨幣折算損失 | - | - | - | - | - | - | (2,099,811 | ) | (32,224 | ) | (2,132,035 | ) | ||||||||||||||||||||||||
2020 年 6 月 30 日餘額 | 3,039,943 | $ | 3,040 | $ | - | $ | 27,302,051 | $ | 4,198,107 | $ | 40,106,518 | $ | (6,283,835 | ) | $ | 1,186,520 | $ | 66,512,401 | ||||||||||||||||||
股票 發行 | 4,841,539 | 4,841 | (8,535,203 | ) | 13,736,785 | - | - | - | - | 5,206,423 | ||||||||||||||||||||||||||
與可兑換 票據相關的有益轉換功能 | - | - | - | 66,970 | - | - | - | - | 66,970 | |||||||||||||||||||||||||||
該年度的 淨虧損 | - | - | - | - | - | (31,445,447 | ) | - | (610,986 | ) | (32,056,433 | ) | ||||||||||||||||||||||||
外國 貨幣折算收益 | - | - | - | - | - | - | 5,552,030 | 96,815 | 5,648,845 | |||||||||||||||||||||||||||
2021 年 6 月 30 日的餘額 | 7,881,482 | $ | 7,881 | $ | (8,535,203 | ) | $ | 41,105,806 | $ | 4,198,107 | $ | 8,661,071 | $ | (731,805 | ) | $ | 672,349 | $ | 45,378,206 |
* 根據2020年8月14日股票拆分的生效,追溯性重報。
附註是這些合併財務報表不可分割的一部分
F-5 |
SHINECO, INC.
合併 現金流量表
在 截至6月30日的年度中, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
來自經營活動的現金 流量: | ||||||||
淨虧損 | $ | (32,056,433 | ) | $ | (6,510,541 | ) | ||
來自已終止業務的淨 收益(虧損),扣除税款 | (10,616,988 | ) | 767,935 | |||||
持續經營產生的淨 虧損 | (21,439,445 | ) | (7,278,476 | ) | ||||
調整 以調節淨虧損與經營活動中使用的淨現金: | ||||||||
折舊 和攤銷 | 697,093 | 845,792 | ||||||
處置財產和設備造成的損失 | 142,982 | 60,211 | ||||||
為可疑賬户預備 | 13,462,790 | 3,862,075 | ||||||
預備 作為庫存儲備 | 118,598 | 205,442 | ||||||
庫存 因自然災害註銷 | 3,942,784 | - | ||||||
遞延 税收優惠 | - | 244,476 | ||||||
使用權資產的攤銷 | 181,257 | - | ||||||
未合併實體的減值 虧損 | - | 2,062,035 | ||||||
為管理層發行的限制性 股票 | - | 1,022,660 | ||||||
經營資產和負債的變化 : | ||||||||
應收賬款 | (2,833,647 | ) | (2,094,744 | ) | ||||
將 預付給供應商 | (3,345,800 | ) | (3,769,413 | ) | ||||
庫存 | (4,605,123 | ) | 154,758 | |||||
其他 應收款 | (169,289 | ) | (457,993 | ) | ||||
預付 費用和其他資產 | (336,839 | ) | 442,796 | |||||
應向關聯方支付 | - | 62,438 | ||||||
使用資產的權利 | - | (340,610 | ) | |||||
應付賬款 | (37,668 | ) | (76,889 | ) | ||||
來自客户的預付款 | 530 | (366,762 | ) | |||||
其他 應付賬款 | (274,912 | ) | 54,803 | |||||
運營 租賃負債 | (433,869 | ) | - | |||||
應付税款 | (430,216 | ) | 70,677 | |||||
持續經營中用於經營活動的淨現金 | (15,360,774 | ) | (5,296,724 | ) | ||||
經營活動提供的來自已終止業務的 淨現金 | 711,217 | 640,717 | ||||||
用於經營活動的淨額 現金 | (14,649,557 | ) | (4,656,007 | ) | ||||
來自投資活動的現金 流量: | ||||||||
購置 不動產和設備 | - | (11,050 | ) | |||||
處置財產和設備所得收益 | - | 79,225 | ||||||
向第三方償還貸款 | - | 38,279 | ||||||
持續經營的投資活動提供的 淨現金 | - | 106,454 | ||||||
來自已終止業務的投資活動提供的(用於)投資活動的 淨現金 | 1,262,305 | (1,678 | ) | |||||
投資活動提供的 淨現金 | 1,262,305 | 104,776 | ||||||
來自融資活動的現金 流量: | ||||||||
償還其他短期貸款 | - | (7,110 | ) | |||||
發行普通股的收益 | 5,206,423 | 1,500,203 | ||||||
來自關聯方預付款的收益 | (291,022 | ) | 1,132,314 | |||||
發行可轉換票據的收益 | 3,000,000 | - | ||||||
持續經營的融資活動提供的 淨現金 | 7,915,401 | 2,625,407 | ||||||
用於從已終止業務中為活動融資的淨現金 | (679,470 | ) | - | |||||
融資活動提供的 淨現金 | 7,235,931 | 2,625,407 | ||||||
匯率變動對現金的影響 | 2,804,343 | (1,033,480 | ) | |||||
現金淨減少 | (3,346,978 | ) | (2,959,304 | ) | ||||
CASH -年初 | 32,371,372 | 35,330,676 | ||||||
CASH -年底 | 29,024,394 | 32,371,372 | ||||||
減去: 已終止業務的現金——年底 | 12,681,483 | 10,371,673 | ||||||
持續經營業務的現金 ——年底 | $ | 16,342,911 | $ | 21,999,699 | ||||
補充現金流披露: | ||||||||
用現金 支付所得税 | $ | 668,477 | $ | 670,769 | ||||
用現金 支付利息 | $ | 115,806 | $ | 116,438 | ||||
補充非現金運營活動: | ||||||||
為換取經營租賃義務而獲得的使用權 資產 | $ | 668,302 | $ | 900,356 |
附註是這些合併財務報表不可分割的一部分
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注 1-業務的組織和性質
Shineco, Inc.(“Shineco” 或 “公司”)於 1997 年 8 月 20 日在特拉華州註冊成立。本公司是 一家控股公司,其主要目的是在中華人民共和國(“中國” 或 “中國”)開發商機。
2004 年 12 月 30 日,公司收購了北京 Tenet-Jove 技術開發有限公司的所有已發行和流通股份。, Ltd.(“Tenet-Jove”),一家中國公司,以換取公司普通股的限制性股,該公司唯一運營的 業務變為其子公司Tenet-Jove的業務。Tenet-Jove 於 2003 年 12 月 15 日根據 中國法律註冊成立。因此,Tenet-Jove成為Shineco的100%控股子公司,並於2006年7月14日被中國當局正式授予外商獨資 實體地位。這筆交易被列為資本重組。Tenet-Jove 擁有天津特內特華泰科技開發有限公司(“Tenet Huatai”)90% 的權益 。
2008年12月31日、2011年6月11日和2012年5月24日,Tenet-Jove與以下各實體簽訂了一系列合同協議,包括Executive 業務合作協議、及時報告協議、股權質押協議和執行期權協議 (統稱為 “VIE協議”)。、 Ltd.(“安康長壽集團”)、煙臺致盛國際貨運代理有限公司(“智盛貨運”)、 煙臺智盛國際貿易有限公司(“智盛貿易”)、煙臺牟平區智盛農產品合作社 (“智盛農業”)和青島智和盛農產品服務有限公司(“青島智和生”)。 2014 年 2 月 24 日,Tenet-Jove 與信和智勝(北京)生物科技 有限公司(“智盛生物科技”)簽訂了相同的一系列合同協議,後者成立於 2014 年。智盛生物科技、智盛貨運、智盛貿易、智勝 農業和青島智和盛在此統稱為 “智盛VIES”。
根據VIE協議 ,Tenet-Jove擁有向智盛VIE和安康長壽集團提供與其業務運營和管理相關的諮詢服務 的專有權利。上述所有合同協議都要求Tenet-Jove承擔智盛VIE和安康長壽集團活動造成的 大部分損失風險,並授權Tenet-Jove獲得 剩餘回報的大部分。從本質上講,Tenet-Jove已經獲得了對智盛VIES和安康長壽集團的有效控制權。因此,根據財務會計 標準委員會(“FASB”)會計準則編纂(“ASC”)810 “合併”, 智盛VIE和安康長壽集團被視為可變利益實體(“VIE”)。因此, 這些實體的賬户與Tenet-Jove的賬户合併。
由於 Shineco由智盛VIES和安康長壽集團的大股東有效控制,因此Shineco擁有 Tenet-Jove 100% 的股份。因此,Shineco、Tenet-Jove及其VIE、智盛VIE和安康長壽集團實際上由相同的大股東控制。因此,Shineco、Tenet-Jove和Tenet-Jove的VIE被認為處於共同控制之下。將Tenet-Jove及其VIE合併為Shineco的 是按歷史成本核算的,其編制基礎就好像Tenet-Jove與其VIE之間的上述排他性 合同協議已在隨附的合併財務報表中列報的第一期開始時生效。
2017 年 5 月 2 日,公司與北京中科生物煉製工程技術有限公司簽訂了戰略合作協議。, Ltd.(“Bioreferinor”)是一家領先的高科技生物質精煉公司,由中國科學院 過程工程研究所提供資金支持,旨在成立中國Apocynum工業技術研究所(“ICAITR”)。 根據戰略合作協議,雙方同意成立ICAITR,公司和生物煉油廠分別擁有ICAITR 80%和20%的股權。Shineco投資了500萬元人民幣(合737,745美元)作為註冊資本, ,Bioreforine將投資一項名為 “Steam Explosion Degumming” 的技術專利。
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2017 年 9 月 30 日,Tenet-Jove 成立了新疆信和泰和農業科技有限公司(“新疆泰和”),註冊資本為 1000 萬元人民幣(1,502,650 美元)。2017年9月30日,Tenet-Jove成立了新疆天一潤澤生物工程有限公司 (“潤澤”),註冊資本為人民幣1,000萬元(合1,502,650美元)。新疆泰和和潤澤成為Tenet-Jove的全資子公司 。
2016 年 12 月 10 日,Tenet-Jove 與天津塔吉特電子商務有限公司(“天津塔吉特”)簽訂了收購協議, 是一家總部位於中國天津的在線電子商務公司,專門分銷 Luobuma 相關產品和大創 100 日元商店的品牌產品,根據該協議,Tenet-Jove 將以現金對價收購天津 Tajite 51% 的股權 1400萬元人民幣(約合210萬美元)。2016年12月25日,公司支付了全額款項作為交易的押金。2017 年 5 月, 公司修改了協議,要求天津塔吉特滿足與將產品引入 中國相關的某些先決條件。2017年10月26日,公司完成了對天津塔吉特51%股份的收購。
2017 年 10 月 27 日 ,公司通過其子公司天津塔吉特,獲得了通過京東(JD.com)分銷大創 工業株式會社(“大創”)品牌產品的合同權,京東是最大的電子商務 公司之一,也是中國最大的零售商之一。2017年11月3日,公司進一步發展了與大創的合作, 簽訂了供應和購買協議(“大創協議”),目的是在中國建立大創產品的持續供應 和銷售。根據大創協議,公司計劃在2018年8月之前以大約 的金額購買大創產品,並根據情況增加訂單。RMB20大創協議的期限為一年, ,除非天津塔吉特或大創以書面通知終止,否則該協議在每個期限結束時再延長一年。 由於中國海關的政策,大創的許多暢銷產品不得通過貿易模式的通用形式 進口,而只能通過跨境電子商務商業模式進口。因此,公司和大創同意暫時中止合作 ,等待中日韓自由貿易區的開放。
2017 年 11 月 1 日,公司在中國新疆建立了 Apocynum 工業園。該工業園專注於種植 和購買 Bluish Dogbane 以及加工和分銷 Bluish Dogbane 的初級產品。
2019 年 3 月 13 日,Tenet-Jove 成立了北京 Tenjove Newhemp 生物技術有限公司(“TNB”),註冊資本為 人民幣 1,000 萬元(1,502,650 美元)。TNB 成為 Tenet-Jove 的全資子公司。
2019年8月22日,Tenet-Jove成立了Shineco Zhong Hemp Group Co., Ltd.(“Zhong Hemp”),註冊資本為人民幣2億美元(合28,237,022美元),擁有Zhong Hemp60%的權益。
公司分別於2020年9月和2020年10月停止了新疆泰和和潤澤的業務運營。
2021 年 8 月 16 日,Tenet-Jove 根據日期為 2021 年 6 月 8 日的重組協議完成了先前宣佈的收購。 根據重組協議的條款,(i) 公司將其在安康長壽 的所有權利和利益轉讓給了榆社縣廣元森林開發有限公司(“廣元”)的股東,以換取由一組類似的可識別資產組成的廣元 100% 股權的控制權 ;(ii)Tenet-Jove 與 tenet-Jove 簽訂了終止 協議安康長壽和安康股東;(iii)作為重組協議的對價並基於股權估值 報告由獨立第三方發行的光遠權益,Tenet-Jove放棄了其在安康長壽的所有權益 ,並將這些權益轉讓給了光元股東;(iv) 光遠和光遠股東 與Tenet-Jove簽訂了一系列可變利益實體協議。
F-8 |
公司、其子公司、其 VIE 和 VIE 的子公司(統稱 “集團”)經營三個主要業務 領域:1) Tenet-Jove 從事製造和銷售 Bluish Dogbane 及相關產品,在中文中也被稱為 “Lobuma”, 包括由 Lobuma 製成的治療服裝和紡織產品;2) 智勝 VIE 從事種植、加工和 分銷綠色農產品,為農產品(“農業 產品”)提供國內和國際物流服務;以及,3)安康長壽集團被重新歸類為已終止業務,生產中國傳統的 草藥產品以及其他零售藥品。這些不同的商業活動和產品有可能整合 並從中受益。
注 2-重要會計政策摘要
列報基礎 和合並原則
隨附的合併財務報表是根據 美利堅合眾國普遍接受的會計原則(“US GAAP”)編制的。
公司 的合併財務報表反映了公司、其子公司、VIE 和 VIE 子公司的主要活動。非控股權益代表少數股東在公司擁有的多數子公司和VIE中的權益。合併中刪除了所有跨公司賬户和交易。
合併 可變利益實體
VIE 通常是缺乏足夠股權來為其活動提供資金的實體,而沒有其他各方的額外資金支持 ,或者其股權持有人缺乏足夠的決策能力。必須對公司參與的所有VIE及其子公司進行評估 ,以確定VIE風險和回報的主要受益人。出於財務報告目的,主要受益人必須合併 VIE。
VIE及其子公司的合併資產負債和收入信息總賬面金額如下:
2021 年 6 月 30 | 2020 年 6 月 30 日 | |||||||
流動資產 | $ | 44,631,744 | $ | 58,350,565 | ||||
廠房和設備,網 | 4,698,184 | 8,168,594 | ||||||
其他非流動資產 | 4,894,445 | 11,054,954 | ||||||
總資產 | 54,224,373 | 77,574,113 | ||||||
負債總額 | (7,377,886 | ) | (6,189,172 | ) | ||||
淨資產 | $ | 46,846,487 | $ | 71,384,941 |
在截至6月30日的年度中, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
淨銷售額 | $ | 10,991,641 | $ | 23,516,385 | ||||
毛利(虧損) | $ | (3,165,304 | ) | $ | 6,197,221 | |||
運營損失 | $ | (22,319,655 | ) | $ | (2,661,451 | ) | ||
淨虧損 | $ | (27,754,161 | ) | $ | (197,776 | ) |
F-9 |
VIE 及其子公司持有的已終止 業務的合併資產和負債以及收入信息的 賬面金額如下:
2021 年 6 月 30 | 2020 年 6 月 30 日 | |||||||
流動資產 | $ | 19,659,742 | $ | 19,549,858 | ||||
廠房和設備,網 | 3,683,525 | 7,057,554 | ||||||
其他非流動資產 | 1,359,506 | 5,787,014 | ||||||
總資產 | 24,702,773 | 32,394,426 | ||||||
負債總額 | (4,866,934 | ) | (4,331,447 | ) | ||||
淨資產 | $ | 19,835,839 | $ | 28,062,979 |
在截至6月30日的年度中, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
淨銷售額 | $ | 8,085,527 | $ | 13,266,050 | ||||
毛利 | $ | 986,174 | $ | 3,224,255 | ||||
運營收入(虧損) | $ | (4,544,819 | ) | $ | 1,598,745 | |||
淨收益(虧損) | $ | (10,038,088 | ) | $ | 767,936 |
為持續 業務而持有的VIE及其子公司合併資產和負債以及收入信息的 賬面金額如下:
2021 年 6 月 30 日 | 2020 年 6 月 30 日 | |||||||
流動資產 | $ | 24,972,002 | $ | 38,800,707 | ||||
廠房和設備,網 | 1,014,659 | 1,111,040 | ||||||
其他非流動資產 | 3,534,939 | 5,267,940 | ||||||
總資產 | 29,521,600 | 45,179,687 | ||||||
負債總額 | (2,510,952 | ) | (1,857,725 | ) | ||||
淨資產 | $ | 27,010,648 | $ | 43,321,962 |
在截至6月30日的年度中, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
淨銷售額 | $ | 2,906,114 | $ | 10,250,335 | ||||
毛利(虧損) | $ | (4,151,478 | ) | $ | 2,972,966 | |||
運營收入(虧損) | $ | (17,774,836 | ) | $ | 1,062,706 | |||
淨虧損 | $ | (17,716,073 | ) | $ | (965,712 | ) |
非控股權 權益
美國 GAAP 要求在公司資產負債表的權益部分申報子公司和關聯公司的非控股權益。此外,這些實體淨收益中歸屬於非控股權益的金額在合併虧損表和綜合虧損表中單獨報告 。
F-10 |
風險 和不確定性
本公司的 業務位於中國,受特殊考慮因素和重大風險的約束, 通常與北美和西歐的公司無關。其中包括與政治、經濟和法律 環境以及外匯兑換等相關的風險。公司的業績可能會受到中國政治、監管、 和社會狀況的變化,以及政府在法律法規、反通貨膨脹 措施、貨幣兑換、海外匯款以及税率和方法等方面的政策或解釋的變化所產生的不利影響。儘管公司沒有因這些因素而蒙受損失 ,並且認為自己符合現行法律法規,但無法保證 公司將來會繼續這樣做。
現任管理團隊的成員 擁有本公司的控股權,也是中國VIE的所有者。公司只有 通過合同安排控制VIE,合同安排要求其承擔損失風險並獲得剩餘的預期 回報。因此,公司和VIE的控股股東可以取消這些協議或允許它們在協議條款結束時到期,因此,公司將無法保留對VIE的控制權。此外,如果這些協議 受到質疑或訴訟,它們還將受到中華人民共和國法律體系的法律和法院的約束,這可能會使 公司的權利難以行使。
使用估計值的
根據美國公認會計原則編制合併財務報表要求管理層做出估算和假設 ,這些估計和假設會影響合併 財務報表發佈之日報告的資產和負債金額、或有資產和負債的披露以及報告期內報告的收入和支出金額。管理層需要 做出的重要估算包括但不限於不動產、廠房和設備以及無形資產的使用壽命、長壽命資產的 可回收性以及應收賬款、遞延所得税和庫存儲備的估值。實際結果 可能與這些估計值不同。
收入 確認
我們 之前確認了來自洛布瑪產品、中藥草藥產品和農產品的銷售以及向外部客户提供物流服務和其他加工服務的收入。當以下所有情況發生 時,我們確認了收入:(i) 有有説服力的證據表明我們與客户達成了安排;(ii) 已交付或已提供服務; (iii) 銷售價格是固定或可確定的;(iv) 我們收取的此類費用有合理保障。這些與我們的收入相關的 標準被認為已得到滿足,如下所示:
商品銷量 : 公司在商品交付時確認產品銷售收入,並將商品的所有權移交給客户,前提是客户接受度不存在不確定性;存在有説服力的安排證據; 銷售價格是固定或可確定的;並且認為可收回性是可能的。
來自提供服務的收入 :來自國際貨運代理、國內空運和陸路貨運代理服務的收入 在履行基礎合同規定的服務或從客户倉庫 發放商品時予以確認;服務價格是固定或可確定的;可收回性被認為是可能的。
隨着 採用 ASC 606,即 “與客户簽訂合同的收入”,當滿足以下五個步驟 時,收入即被確認:(i)確定與客户的合同;(ii)確定合同中的履約義務;(iii)確定 交易價格;(iv)將交易價格分配給履約義務;(v)在(或作為)每次業績時確認收入 義務已履行。公司從 2018 年 7 月 1 日起採用了新的收入標準,並在採用後採用了經過修改的追溯方法 。該公司認為,其先前的收入確認政策總體上與ASC 606中規定的新的收入確認 標準一致。預計對投入衡量標準的潛在調整不會普遍適用於公司的大部分 合同。新指南的通過沒有重大影響。
F-11 |
現金 和現金等價物
現金 和現金等價物包括手頭現金、存款現金和其他高流動性投資,這些投資在提取 或使用方面不受限制,購買時的原始到期日為三個月或更短。公司主要在中國的多家金融 機構持有現金。截至2021年6月30日和2020年6月30日,該公司沒有現金等價物。
根據 中華人民共和國法律,通常要求持有第三方現金存款的中國商業銀行保護存款人 對其存款的權利和權益。中國銀行受一系列風險控制監管標準的約束,中國銀行 監管機構有權接管任何面臨重大信貸危機的中國銀行的運營和管理。 公司對使用的銀行進行監控,沒有遇到任何問題。
賬户 應收賬款,淨額
應收賬款按可變現淨值入賬,必要時包括賬面金額減去無法收回的賬户備抵金。 公司定期審查應收賬款,並在對個人餘額的可收性 存在疑問時發放一般和特定備抵金。在評估個人應收賬款餘額的可收回性時,公司考慮了許多 因素,包括餘額的使用年限、客户的歷史付款歷史、他們當前的信用狀況以及當前的 經濟趨勢。長期應收賬款的公允價值是使用現值技術確定的,方法是使用計量日發行類似票據的當前利率,對未來預期的 合同現金流進行折扣。截至2021年6月30日和2020年6月30日,持續經營業務的可疑賬户備抵額分別為9,805,402美元和3,698,036美元。截至2021年6月30日和2020年6月30日,來自已終止業務的可疑賬户備抵額分別為3,675,619美元和1,537,400美元。 在收款工作被證明不成功後,將從津貼中註銷賬户。
庫存, 淨額
庫存以成本或可變現淨值中較低者列報,由與公司產品相關的原材料、在建工程和製成品組成。成本是使用先進先出(“FIFO”)方法確定的。 公司種植的農產品按成本入賬,其中包括在租賃農田上種植農產品所花費的種子選擇、化肥、人工成本和合同費 等直接成本,以及包括攤還農田租賃預付款 和農田開發成本的間接成本。所有成本都累積到收穫時為止,然後在出售收穫作物時分配給 收穫的作物成本。公司定期評估其庫存,並記錄某些可能無法出售或成本超過可實現淨值的 庫存的庫存儲備。截至2021年6月30日和2020年6月30日,持續經營業務的庫存儲備 分別為1,349,288美元和1,121,408美元。截至2021年6月30日和2020年6月30日, 已終止業務的庫存儲備均為零。
向供應商預付款 ,淨額
向供應商預付款 包括就尚未收到的材料向供應商支付的款項。定期審查向供應商支付的預付款 ,以確定其賬面價值是否已受到損害。截至2021年6月30日和2020年6月30日,公司的持續經營業務向供應商提供的無法收回的 預付款補貼分別為11,546,609美元和3,342,590美元。截至2021年6月30日和2020年6月30日, 公司從已終止的業務中向供應商發放的無法收回的預付款分別為1,773,698美元和零美元。
F-12 |
企業 收購
企業 收購按收購方法計算。收購方法要求申報實體確定收購方, 確定收購日期,確認和衡量收購的可識別資產、承擔的負債和被收購實體中的任何非控股性 權益,並確認和衡量收購帶來的商譽或討價還價收益。自收購之日起,收購方的業績 包含在公司的合併財務報表中。收購的資產和承擔的負債 按收購當日的公允價值入賬,收購價格超過分配金額的部分記為 商譽,或者如果收購的淨資產的公允價值超過收購價格對價,則記錄討價還價收益。 公允價值評估的調整通常在衡量期(不超過 12 個月)內按商譽入賬。 收購方法還要求將與收購相關的交易和收購後的重組成本計入承諾的費用 ,並要求公司確認和衡量某些資產和負債,包括業務合併中因意外開支 和或有對價而產生的資產和負債。
善意
Goodwill 表示收購價格超過所收購資產的公允價值。商譽減值測試將申報單位的公允價值 與其賬面金額(包括商譽)進行比較。如果申報單位的賬面金額超過其公允價值,則申報單位的 商譽將被視為減值。為了衡量減值損失金額,將申報單位商譽的隱含公允價值與該商譽的賬面金額進行比較。商譽的隱含公允價值的確定方式與企業合併中確認的商譽金額相同。如果申報單位 商譽的賬面金額超過該商譽的隱含公允價值,則以等於該超額的金額確認減值損失。在這些測試中的每個 中,公司每個申報單位的公允價值都是使用估值技術組合確定的, 包括折現現金流方法。為了證實在每個申報單位進行的貼現現金流分析,使用了市場 方法,使用了可觀察的市場數據,例如類似業務領域的可比公司,這些公司已公開交易 或屬於公共或私人交易的一部分(在可用範圍內)。
租賃
公司於 2019 年 7 月 1 日採用了 ASU 2016-02,即 “租賃”,並使用了替代過渡方法,允許在生效之日生效 。新標準為過渡提供了許多可選的實用權宜之計。 公司選擇了 “一攬子實用權宜之計”,這使它無法在新標準下重新評估其先前關於租賃識別、租賃分類和初始直接成本的結論。公司還選擇了短期租賃 豁免,並將租賃和非租賃部分結合在一起的實用權宜之計。對採用的最大影響與 在公司辦公室 空間運營租賃資產負債表上確認新的使用權(“ROU”)資產和租賃負債有關。通過後,公司確認了約50萬美元的額外運營負債,根據現有運營租賃的現行租賃標準 下的剩餘租金支付的現值, 相應的ROU資產為360萬美元。採用該標準沒有累積效應。
F-13 |
屬性 和裝備,淨值
財產 和設備按成本減去累計折舊和攤銷列報。增建、重大更新和改良支出 已資本化,維護和維修支出在發生時記入支出。折舊按直線 計算,減去資產估計使用壽命內的估計剩餘價值(如果有)。農田租賃權改善將在標的資產的租賃期限或估計使用壽命中較短的時間內攤銷 。公司 財產和設備的估計使用壽命如下:
估計的 有用的生命 | ||
建築物 | 20-50 年 | |
機械設備 | 5-10 年 | |
機動車輛 | 5-10 年 | |
辦公設備 | 5-10 年 | |
農田租賃權改善 | 12-18 歲 |
土地 使用權,網絡
根據中國有關土地使用權的法律法規,城市地區的土地歸國家所有,而農村地區 和郊區的土地,除非國家另有規定,則由 國家指定為常住農民的個人集體所有。根據土地所有權與土地使用權分離的法律原則,政府 授予個人和公司在規定期限內使用地塊的權利。土地使用權通常為 預付,按成本減去累計攤銷額列報。在土地使用權的有效期內,使用直線 法進行攤銷。根據土地使用權的期限,使用壽命為50年。
長壽命 資產
在情況需要時,對壽命有限的 資產和無形資產進行減值測試。為了評估長期資產的可回收性 ,當未貼現的未來現金流不足以收回資產的賬面金額時,將資產 減記為其公允價值。需要評估的公司長期資產主要包括不動產、 廠房和設備、土地使用權、投資和長期預付租約。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,公司 未確認持續經營和已終止業務對其長期資產造成的任何減值。
金融工具的公平 價值
公司遵守 ASC 820 “公允價值衡量和披露” 的規定。ASC 820 闡明瞭 公允價值的定義,規定了衡量公允價值的方法,並建立了公允價值層次結構,將用於衡量 公允價值的輸入進行如下分類:
1 級適用於活躍市場上相同資產或負債的報價的資產或負債。
第 2 級適用於資產或 負債中存在可觀察到的投入(水平報價除外)的資產或負債,例如活躍市場中類似資產或負債的報價;交易量不足或交易不頻繁的市場(不太活躍的市場)中相同資產或負債的報價 ;或模型衍生估值,其中 可觀察到或主要從中得出 ,或得到可觀察的市場數據的證實。
3 級適用於估值方法中存在不可觀察的輸入、對衡量 資產或負債公允價值具有重要意義的資產或負債。
流動資產和負債中包含的金融工具的 賬面價值接近其公允價值,因為這些工具具有短期性 。
F-14 |
所得 税
遞延 税收資產和負債的確認,以應對未來的税收後果,這歸因於現有資產和負債的合併財務 報表與其各自的税基之間的差異。遞延所得税資產和負債是使用已頒佈的税率來衡量的,預計將在預計收回或結算這些暫時差異的年份適用於應納税所得額。税率變化對遞延所得税資產和負債的影響在包括頒佈日期在內的期間的運營業績 中得到確認。必要時設立估值補貼,將遞延所得税資產減少至預期變現金額 。
ASC 740-10-25 的 條款 “計算所得税的不確定性” 規定了 合併財務報表確認和衡量納税申報表中已採取(或預期採取)的税收狀況的門檻。此 ASC 還就所得税資產和負債的確認、流動和遞延所得税 資產和負債的分類、與税收狀況相關的利息和罰款的核算以及相關披露提供指導。截至2021年6月30日和2020年6月30日,公司 的持續業務和已終止的業務沒有任何不確定的税收狀況。截至2021年6月30日,公司 尚未為非美國子公司的持續經營和已終止的 業務的未分配收益提供遞延税,因為公司的政策是將這些收益無限期地再投資於非美國業務。量化與無限期再投資收益相關的遞延所得税負債(如果有)是不切實際的。
公司美國聯邦所得税申報表和某些州所得税申報表的訴訟時效在 2017 納税年度及以後仍然有效。截至2021年6月30日,公司 中國子公司截至2016年12月31日至2020年12月31日的納税年度仍然開放供中國税務機關進行法定審查。
2017 年 12 月 22 日,《減税和就業法》(“該法案”)頒佈。根據該法案的規定, 美國公司税率從35%降至21%。由於公司的財政年度結束時間為6月30日,較低的企業所得税税率 已分階段實施,使截至2018年6月30日的財年的美國法定聯邦税率約為28%,隨後 財年的法定聯邦税率為21%。此外,該法案對外國子公司歷史收益的假定匯回徵收一次性過渡税, 和未來的國外收益需繳納美國税收。税率的變化促使公司重新衡量其所得税負債 ,並將截至2018年6月30日的年度的估計所得税支出記錄為744,766美元。2017 年 12 月 22 日,發佈了《員工會計公報》 第 118 號(“SAB 118”),旨在解決在註冊人無法獲得、準備或分析 必要信息(包括計算)以完成對該法案某些 所得税影響的核算的情況下適用美國公認會計原則的問題。根據SAB 118,需要開展更多工作,對該法案 以及潛在的相關調整進行更詳細的分析。分析完成後,隨後對這些金額的任何調整都將在2019財年 記入當期税收支出。公司選擇使用指定的百分比 在八年內繳納過渡税(前五年每年為8%,第六年為15%,第七年為20%,第八年為25%)。
增值税
銷售 收入代表商品的發票價值,扣除增值税(“增值税”)。2018 年 5 月 1 日之前,公司在中國銷售的所有的 產品均需繳納中國增值税,税率為銷售總價的 17%。 2018 年 5 月 1 日之後,公司的税率為 16%,而在 2019 年 4 月 1 日之後,根據新的中國 税法,税率進一步降至 13%。該增值税可能會被公司為生產成品 產品或收購成品的成本中包含的原材料和其他材料支付的增值税所抵消。公司在隨附的合併財務 報表中記錄應付增值税或應收增值税。
F-15 |
外國 貨幣換算
公司使用美元(“美元”、“美元” 或 “美元”)進行財務報告。 本公司的子公司和VIE以其本位貨幣人民幣(“RMB”)保存賬簿和記錄, 是中華人民共和國的貨幣。
一般而言,出於合併目的,公司使用資產負債表日適用的匯率將其子公司和VIE的資產和負債轉換為美元 ,收益表和現金流量表按報告期內的平均匯率折算 。因此,現金流量表 中報告的與資產和負債相關的金額不一定與資產負債表上相應餘額的變化一致。股票賬户按歷史匯率折算 。子公司和VIE財務報表折算產生的調整記為累計其他綜合虧損 。
截至2021年6月30日和2020年6月30日,除權益外, 資產負債表金額分別折算為1元人民幣兑換0.1549美元,1元人民幣折算為 0.1414美元。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,適用於收益和現金流量表金額的平均折算匯率分別為1元人民幣兑0.1510美元和1元人民幣兑0.1422美元。
可兑換 應付票據
根據 ASC 470 在 中 有轉換和其他選擇的債務,可轉換 工具中存在的嵌入式有益轉換功能應在發行時單獨確認,方法是將等於該功能 內在價值的一部分收益分配給額外的實收資本。發行成本應按比例分配給債務主體和轉換功能。遞延的 融資成本將隨後進行折現和攤銷,可轉換票據的公允價值將由 獨立評估師評估。
全面 損失
綜合虧損由兩個部分組成:淨虧損和其他綜合收益(虧損)。將以人民幣表示的財務報表轉換為美元所產生的 的外幣折算收益或虧損在合併的 虧損表中的其他綜合收益(虧損)中報告。
股權 投資
使用權益法,公司有能力施加重大影響但沒有控股權益的 投資被視為 。當公司擁有 有表決權股票的所有權權益介於 20% 至 50% 之間,在確定權益會計方法是否合適時,通常認為存在重大影響力,例如董事會代表性、投票權和商業安排的影響 。
每股收益 (虧損)
公司根據ASC 260 “每股收益”(“ASC 260”)計算每股收益(虧損)(“每股收益”)。ASC 260要求資本結構複雜的公司提交基本和攤薄後的每股收益。基本每股收益以 淨虧損除以該期間已發行普通股的加權平均值來衡量。攤薄後每股收益與基本每股收益相似,但對潛在普通股(例如未償還的可轉換證券、期權和認股權證)的每股表現出攤薄效應 ,就好像它們在公佈的期限開始時或發行日期(如果較晚)已轉換一樣。具有反攤薄效應 效應的潛在普通股(即增加每股收益或減少每股虧損的普通股)不包括在攤薄後每股收益的計算範圍內。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中, 沒有反稀釋作用。
下表列出了截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度基本和攤薄後每股收益(虧損)的對賬情況:
在截至6月30日的年度中, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
歸屬於Shineco的持續經營淨虧損 | $ | (21,407,359 | ) | $ | (7,230,243 | ) | ||
歸屬於Shineco的已終止業務的淨收益(虧損) | (10,038,088 | ) | 601,571 | |||||
歸屬於Shineco的淨虧損 | (31,445,447 | ) | (6,628,672 | ) | ||||
加權平均已發行股票——基本和攤薄後* | 4,401,048 | 2,949,166 | ||||||
普通股每股持續經營產生的淨虧損 | ||||||||
基礎版和稀釋版 | $ | (4.86 | ) | $ | (2.45 | ) | ||
普通股每股已終止業務的淨收益(虧損) | ||||||||
基礎版和稀釋版 | $ | (2.28 | ) | $ | 0.20 | |||
普通股每股淨虧損 | ||||||||
基礎版和稀釋版 | $ | (7.14 | ) | (2.25 | ) |
F-16 |
改敍
某些 去年的餘額已重新分類,以符合本年度的列報方式,同時考慮將公司的 安康長壽集團反映為已終止的業務。這些重新分類均未對所列任何期間報告的財務狀況或現金 流量產生影響。
新的 會計公告
2019 年 11 月,FASB 發佈了 ASU 第 2019-08 號,即薪酬——股票薪酬(主題 718)和與客户簽訂合同的收入 (主題 606)。該指南確定、評估和改進了公認會計原則的領域,在這些領域可以降低成本和複雜性,同時保持 或提高所提供信息的實用性。亞利桑那州立大學的修正案擴大了主題718的範圍,將從非僱員那裏購買商品和服務的基於股份的 支付交易包括在內。對於在 2018-07 年更新中採納修正案的實體, 更新後的指導方針在 2019 年 12 月 15 日之後的年度內生效,並於 2021 財年適用於公司。 允許提前收養。公司於2020年7月1日採用了該ASU,該ASU的採用並未對其財務報表產生重大影響 。
2019年12月,財務會計準則委員會發布了亞利桑那州立大學第2019-12號《所得税(主題740)》,簡化了所得税的會計。財務會計準則委員會正在發佈 本更新,這是其降低會計準則複雜性的舉措(“簡化倡議”)的一部分。 簡化計劃的目標是確定、評估和改進公認會計原則中可以降低成本和複雜性的領域 ,同時保持或提高向財務報表用户提供的信息的有用性。作為簡化計劃的一部分,利益相關者提交了該亞利桑那州立大學可能簡化的具體領域 。對於公共企業實體,本 ASU 中的 修正案在2020年12月15日之後開始的財政年度和這些財政年度內的過渡期內有效。 公司預計,該ASU的採用不會對其財務報表產生重大影響。
2020年3月 ,財務會計準則委員會發布了亞利桑那州立大學2020-03《金融工具編纂改進》(“ASU 2020-03”)。亞利桑那州立大學2020-03改進了包括CECL標準在內的各種金融工具主題。ASU 2020-03 包括七個不同的問題,描述了 的改進領域和 GAAP 的相關修正案,旨在通過消除 不一致之處並提供澄清,使標準更易於理解和適用。與問題1、問題2、問題4和問題5相關的修正案在亞利桑那州立大學2020-03號 發佈後生效。與問題3、問題6和問題7相關的修正案自2020年1月1日起對公司生效。 公司於2020年7月1日採用了該ASU,該ASU的採用並未對其財務報表產生重大影響。
2020 年 3 月 ,FASB 發佈了 ASU 第 2020-04 號,參考利率改革(主題 848):促進參考利率改革 對財務報告的影響。ASU 2020-04 為將公認會計原則應用於合約、套期保值關係、 和其他受參考利率改革影響的交易提供了可選的權宜之計和例外情況。本標準中的修正案可以在2020年第一季度 到2022年第四季度之間的任何時候適用。公司目前正在評估採用新規則 對公司財務狀況、經營業績、現金流和披露的影響。
公司認為,最近的其他會計公告更新不會對公司的合併 財務報表產生重大影響。
F-17 |
注 3 — 庫存,淨額
庫存淨額包括以下內容:
2021 年 6 月 30 | 2020 年 6 月 30 日 | |||||||
原材料 | $ | 208,253 | $ | 958,206 | ||||
在處理中工作 | 1,232,787 | 529,655 | ||||||
成品 | 1,512,884 | 1,433,423 | ||||||
減去:庫存儲備 | (1,349,288 | ) | (1,121,408 | ) | ||||
庫存總額,淨額 | 1,604,636 | 1,799,876 | ||||||
減去:為已終止業務而持有的庫存淨額 | 281,245 | 1,100,391 | ||||||
為持續經營而持有的淨庫存 | $ | 1,323,391 | $ | 699,485 |
Work-in-process 包括在租賃農田上種植農產品 所花費的種子選擇、化肥、人工成本和分包商費用等直接成本,以及間接成本,包括農田租賃費預付款和農田開發成本的攤銷 。所有成本都累積到收穫時,然後在出售時分配給收穫的作物成本。
注 4-財產和設備,淨額
財產 和設備,net 包括以下內容:
2021年6月30日 | 2020年6月30日 | |||||||
建築物 | $ | 8,242,357 | $ | 11,525,458 | ||||
機械和設備 | 688,979 | 860,610 | ||||||
機動車輛 | 63,090 | 57,630 | ||||||
辦公設備 | 243,543 | 231,174 | ||||||
農田租賃權改善 | 3,256,339 | 2,974,508 | ||||||
12,494,308 | 15,649,380 | |||||||
減去:累計折舊和攤銷 | (6,556,839 | ) | (6,159,896 | ) | ||||
財產和設備總額,淨額 | 5,937,469 | 9,489,484 | ||||||
減去:為已終止業務而持有的財產和設備,淨額 | 3,683,525 | 7,057,554 | ||||||
為持續經營而持有的財產和設備 | $ | 2,253,944 | $ | 2,431,930 |
截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度,向持續經營業務收取的折舊 和攤銷費用分別為255,255美元和453,344美元, 。截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度 ,向已終止業務收取的折舊和攤銷費用分別為260,317美元和295,739美元。
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農田 租賃權改善包括以下內容:
2021年6月30日 | 2020年6月30日 | |||||||
藍莓農田租賃地改善 | $ | 2,501,664 | $ | 2,285,149 | ||||
紅豆杉種植基地重建 | 280,279 | 256,021 | ||||||
温室翻新 | 474,396 | 433,338 | ||||||
農田租賃地改良總量 | 3,256,339 | 2,974,508 | ||||||
減去:為已終止業務而保留的農田租賃權改善期 | - | - | ||||||
為持續運營而保留的農地租賃權改善總額 | $ | 3,256,339 | $ | 2,974,508 |
注 5-土地使用權,淨額
土地 使用權按成本減去累計攤銷額確認。根據中國有關土地使用權的法律法規, 城市地區的土地歸國家所有,而農村地區和郊區的土地,除非 國家另有規定,則由國家指定為常住農民的個人集體所有。但是,根據土地所有權與土地使用權分開的法律原則 ,政府授予使用者使用土地的 “土地使用權” 。公司擁有使用該土地50年的土地使用權,並在 的期限內在50年內以直線方式攤銷這些權利。
2021年6月30日 | 2020年6月30日 | |||||||
土地使用權 | $ | 1,722,396 | $ | 1,573,325 | ||||
減去:累計攤銷 | (448,134 | ) | (377,382 | ) | ||||
土地使用權總額,淨額 | 1,274,262 | 1,195,943 | ||||||
減去:因已終止業務而持有的土地使用權,淨額 | 1,274,262 | 1,195,943 | ||||||
為持續經營而持有的淨土地使用權 | $ | - | $ | - |
在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,持續經營業務的攤銷費用均為零。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,公司確認的已終止業務的攤銷費用分別為39,592美元和36,876美元。
預計的未來攤銷費用如下:
截至 6 月 30 日的 12 個月: | ||||
2022 | $ | 34,448 | ||
2023 | 34,448 | |||
2024 | 34,448 | |||
2025 | 34,448 | |||
2026 | 34,448 | |||
此後 | 1,102,022 | |||
總計 | $ | 1,274,262 |
F-19 |
注意 6-發行權
公司通過收購天津塔吉特,獲得了分銷大創100日元商店品牌產品的分銷權。 由於該分銷權難以收購,將為天津塔吉特貢獻可觀的收入,因此此類分銷權 在收購天津泰吉特時被確定為無形資產。分銷權沒有到期日期 ,已被確定為無限期。由於分銷權的有效期是無限期的,因此如有必要,公司將至少每年或更早對其進行減值評估。截至2021年6月30日,據估計,持續運營的 業務的分銷權為人民幣7,38萬元(合1,142,794美元)。
注 7-投資
2013 年,安康長壽集團與陝西藥業集團派昂醫藥公司簽訂了兩份股權投資協議。 Ltd.(“陝藥集團”),一家中國國有製藥企業,將總計投資人民幣680萬元 (約合100萬美元)收購一家名為陝藥桑思妙藥業的藥房零售公司 安康零售連鎖有限公司(“Sunsimiao Drugstores”)的 49% 股權,以及一家名為陝西製藥的藥品批發分銷公司 的 49% 股權控股集團長壽藥業有限公司(“陝西長壽藥房”)。這兩個 實體的成立是為了與陝西製藥集團合作,將銷售範圍擴大到地區醫院和診所,並以 建立名為 “Sunsimiao” 的零售藥店。這些投資是使用 權益法核算的,因為安康長壽集團具有重大影響力,但對這兩個實體沒有控制權。公司已停止的 業務,安康長壽集團在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中分別從這些投資中錄得虧損3,784,000美元和106,657美元的收入,這些收入包含在合併虧損和綜合虧損報表中的 “已終止業務的收益(虧損),扣除税款” 中。(請參閲註釋 11。)2021年3月5日,安康長壽集團與一家第三方公司簽訂了兩份 股權投資轉讓協議,以總對價686萬元人民幣(約合100萬美元)出售其在Sunsimiao Drugstores的全部49%股權及其在陝西長壽藥業的49%股權, 已於2021年3月31日收到全額股權。轉讓這兩項股權投資後,安康長壽集團錄得 1,762,770美元的虧損,如上所述,該虧損包含在截至2021年6月30日止年度的已終止業務的收益(虧損)中。
2013 年,安康長壽集團與陝西製藥集團簽訂了補充協議。根據補充協議, 由陝藥集團和安康長壽集團新成立的 49% 股權投資公司必須從陝藥集團獨家購買某些原材料和藥品產品。作為回報,陝藥集團已同意 向安康長壽集團提供從陝藥集團採購總額的7%的收購返利。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,安康長壽集團除了 在股權投資公司收入中所佔的49%份額外,沒有確認本補充協議中的任何收入。
2013 年 10 月 21 日,公司通過其控股子公司智盛貨運和智盛農業與非關聯第三方浙江真愛網絡倉儲服務有限公司(“真愛網絡”)簽訂了協議 , 向由其運營的天倉系統倉儲項目(“天倉項目”)投資了人民幣1,450萬元(約合220萬美元) 真愛網絡。天倉項目是一個在線平臺,旨在為參與電子商務的公司提供全面的倉儲和物流 解決方案。公司有權獲得天倉項目每年税後淨收入的29%, 減去 30% 的法定儲備金和 10% 的員工福利基金繳款。當累計法定儲備金達到天倉項目總投資的 30% 時,無需額外撥款法定儲備金。公司認為 未來不太可能獲得任何投資收益,因此決定在截至2020年6月30日的 年度內對這項投資進行全額減值。
F-20 |
公司對未合併實體的投資包括以下內容:
2021 年 6 月 30 日 | 2020 年 6 月 30 日 | |||||||
陝藥控股集團長壽藥業有限公司 | $ | - | $ | 3,690,419 | ||||
陝藥桑思妙藥店安康連鎖有限公司 | - | 824,705 | ||||||
投資總額 | - | 4,515,124 | ||||||
減去:為已終止業務而持有的投資 | - | 4,515,124 | ||||||
為持續經營而持有的投資 | $ | - | $ | - |
來自已終止業務的未合併實體的 財務信息彙總如下:
2021 年 6 月 30 日 | 2020 年 6 月 30 日 | |||||||
流動資產 | $ | - | $ | 38,546,879 | ||||
非流動資產 | - | 324,725 | ||||||
流動負債 | - | 29,671,104 |
在已結束的歲月裏 6月30日 | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
淨銷售額 | $ | 21,373,037 | $ | 30,552,645 | ||||
毛利 | 1,763,172 | 2,838,942 | ||||||
運營收入(虧損) | (4,099,079 | ) | 207,934 | |||||
淨收益(虧損) | (4,124,960 | ) | 217,668 |
注 8-租賃
自 2019 年 7 月 1 日起,公司採用了新的租賃會計準則,採用了可選的過渡方法,這允許其在所列比較期內繼續適用當時有效的租賃準則下的指導方針。此外,公司選擇了 一攬子實用權宜之計,這使其無法重新評估任何現有合同是否包含租約,也無法重新評估 歷史租賃分類為運營或融資租賃,也無法重新評估初始直接成本。公司沒有選擇 作為實際的權宜之計,用事後見解來確定過渡時租賃的租賃期限。公司還選擇了實用的 權宜之計,使其無法將所有類別標的資產的租賃和非租賃部分分開。該標準 的採用使截至2019年7月1日,運營租賃ROU資產和相應的經營租賃負債分別為3587,788美元和450,123美元 ,對累計赤字沒有影響。自2019年7月1日或之後開始的報告期的財務狀況, 根據新的指導方針列報,而上期金額未經調整,將繼續根據先前的 指導方針進行報告。
公司根據不可取消的運營租賃租賃辦公空間,期限從一到六年不等。此外,智勝 VIE與農民合作社簽訂了幾份農田租賃合同,租賃農田以種植和種植有機蔬菜、 水果和中國紅豆杉。租賃期限從五年到二十四年不等。在確定ROU資產和租賃負債的租賃期限和初始衡量時,公司認為可以合理確定可以行使的續訂或終止期權 。 租賃付款的租賃費用在租賃期內按直線法確認。初始期限為 12 個月 或更短的租賃不記錄在資產負債表上。
F-21 |
當 可用時,公司使用租賃中隱含的費率將租賃付款折扣為現值;但是,公司的大多數 租賃不提供易於確定的隱式費率。因此,公司根據其 增量借款利率的估計對租賃付款進行折扣。
公司的租賃協議不包含任何實質性剩餘價值擔保或重大限制性契約。
下表 列出了資產負債表上記錄的持續經營業務中與經營租賃相關的資產和負債。 已終止業務中沒有與經營租賃相關的資產和負債。
2021年6月30日 | 2020年6月30日 | |||||||
ROU 租賃資產 | $ | 3,585,703 | $ | 3,227,895 | ||||
運營租賃負債——當前 | 434,411 | 97,633 | ||||||
經營租賃負債——非流動 | 352,863 | 401,891 | ||||||
經營租賃負債總額 | $ | 787,274 | $ | 499,524 |
截至2021年6月30日和2020年6月30日,所有運營租賃的 加權平均剩餘租賃條款和折扣率如下:
2021年6月30日 | 2020年6月30日 | |||||||
剩餘租賃期限和折扣率: | ||||||||
加權平均剩餘租賃期限(年) | 7.25 | 9.26 | ||||||
加權平均折扣率 | 5.00 | % | 5.0 |
截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度持續經營業務的租金 支出總額分別為641,486美元和801,191美元。截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度已終止業務的租金 支出均為零。
以下 是截至2021年6月30日按年份分列的租賃負債到期日表:
2022 | $ | 709,542 | ||
2023 | 633,041 | |||
2024 | 353,938 | |||
2025 | 353,938 | |||
2026 | 333,493 | |||
此後 | 1,273,773 | |||
租賃付款總額 | 3,657,725 | |||
減去:估算利息 | (72,022 | ) | ||
減去:預付款 | (2,798,429 | ) | ||
租賃負債的現值 | $ | 787,274 |
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注 9-短期貸款
短期 貸款包括以下內容:
貸款人 | 6月30日 2021 | 成熟度 日期 | 整數。 費率/年份 | |||||||
中國農業銀行-A(1) | 1,548,502 | 2022/2/27 | 5.66 | % | ||||||
中國農業銀行B# | 309,700 | 2022/9/1 | 5.66 | % | ||||||
短期貸款總額 | 1,858,202 | |||||||||
減去:為已終止業務而持有的短期貸款 | 1,858,202 | |||||||||
為持續經營而持有的短期貸款 | $ | - |
貸款人 | 6月30日 2020 | 成熟度 日期 | 整數。 費率/年份 | |||||||
中國農業銀行b* | $ | 282,896 | 2020-8-22 | 5.60 | % | |||||
中國農業銀行* | 636,517 | 2020-12-23 | 4.65 | % | ||||||
中國農業銀行-A | 1,414,481 | 2021-2-24 | 5.66 | % | ||||||
短期貸款總額 | 2,333,894 | |||||||||
減去:為已終止業務而持有的短期貸款 | 2,333,894 | |||||||||
為持續經營而持有的短期貸款 | $ | - |
未償貸款由以下財產、實體或個人擔保:
a. | 由一家與本公司無關的商業信用擔保公司以及公司股東陳繼平擔保。 |
b. | 由陳曉燕和陳靜擁有的大樓抵押 ,他們都是公司的關聯方。陳曉燕是安康長壽集團的股東之一 。陳靜是陳曉燕的姐姐,但不是安康長壽集團的股東。 |
* | 公司在到期日全額償還了貸款。 |
(1) | 原定到期日為2021年2月27日,公司與中國農業銀行簽署了貸款延期協議,將 的貸款還款日期延長至2022年2月27日,年利率為5.66%。 |
# | 原定到期日為2021年9月1日,公司與中國農業銀行簽署了貸款延期協議,將 的貸款還款日期延長至2022年9月1日,年利率為5.66%。 |
截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,持續經營業務的利息 支出分別為零。截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度,公司記錄的已終止業務的利息支出分別為115,806美元和116,438美元。 截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,已終止業務的年加權平均利率分別為5.44%和5.14%, 。
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注 10-收購
2016年12月12日,公司與天津塔吉特簽訂了併購協議,天津塔吉特是一家專業電子商務公司 ,分銷Luobuma面料商品和位於中國天津的大創100日元商店的品牌產品,收購天津塔吉特51%的股權 。
根據協議 ,公司於2016年12月底支付了人民幣14,000,000元(約合210萬美元),作為收購天津塔吉特的總對價 。
2017 年 10 月 26 日,公司完成了對天津塔吉特的收購。此次收購為公司 進入Loobuma面料商品和大創100日元商店的品牌產品市場提供了難得的機會。
交易是根據ASC 805-10 “業務合併” 的規定進行核算的。公司聘請了獨立的 評估師,就確定收購的各種資產和承擔的負債的公允價值向管理層提供建議。這些財務報表中分配的價值 代表了管理層截至收購之日對公允價值的最佳估計。
根據ASC 805-20、業務合併——可識別資產和負債以及任何非控股權益 的要求,管理層 進行了審查,以重新評估他們是否確定了所有收購的資產和承擔的所有負債,並遵循了ASC 805-20的 衡量程序來確認收購的淨資產的公允價值。
收購價格超過所收購資產公允價值總額的 部分分配給商譽,總額為人民幣14,010,195元(約合210萬美元)。自收購之日起,天津塔吉特的經營業績已包含在合併運營報表中 。
2018 年 6 月,管理層對商譽減值進行了評估。由於收入和利潤低於預期,以及 不利的商業環境,管理層全面記錄了天津塔吉特的商譽減值虧損。
分銷權的公允價值及其持續運營的估計使用壽命如下:
初步的 公允價值 | 加權平均值 有用生活 (以年為單位) | |||||
發行權 | $ | 1,142,794 | (a) |
(a) 沒有到期日期的分銷權已被確定為無限期。
根據 ASC 805-10,收購相關成本(即諮詢、法律、估值和其他專業費用)不包括在轉讓對價中 ,而是在成本發生期間計為支出。在截至2021年6月30日的一年中,收購相關成本為零 美元。
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注 11-關聯方交易
應向關聯方支付
公司已向公司的某些股東以及由這些股東的家庭成員 擁有的其他實體或向公司投資的其他實體提供了臨時預付款。這些進展歸因於需求和無利息。
截至2021年6月30日和2020年6月30日 ,關聯方應付的未付金額包括以下內容:
2021年6月30日 | 2020年6月30日 | |||||||
楊斌 | $ | 46,454 | $ | 42,434 | ||||
北京匯銀南盛資產管理有限公司 (a.) | 23,228 | 21,217 | ||||||
王奇偉 | 62,716 | 57,288 | ||||||
關聯方應付款總額 | 132,398 | 120,939 | ||||||
減去:關聯方應付款,留作已終止經營的款項 | - | - | ||||||
關聯方應付款,為持續經營而扣留 | $ | 132,398 | $ | 120,939 |
a. | 這家 公司由公司的一位高級管理人員全資擁有。 |
應付關聯方
截至2021年6月30日和2020年6月30日 ,公司的關聯方應付賬款分別為1,159,407美元和1,355,919美元,主要歸因於公司主要股東或公司股東的某些親屬為公司運營提供資金。應付賬款 是無抵押的、不計利息的,按需到期。
2021年6月30日 | 2020年6月30日 | |||||||
吳陽 | $ | 99,183 | $ | 90,598 | ||||
王賽 | 91,433 | 90,629 | ||||||
陳繼平 | - | 3,024 | ||||||
周國聰 | 551,314 | 648,308 | ||||||
李寶林 | 232,275 | 353,619 | ||||||
趙敏 | 185,202 | 169,741 | ||||||
應付關聯方款項總額 | 1,159,407 | 1,355,919 | ||||||
減去:應付關聯方款項,因已終止業務而持有 | - | - | ||||||
應付關聯方款項,為持續運營而扣留 | $ | 1,159,407 | $ | 1,355,919 |
向關聯方銷售
在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,沒有向關聯方的銷售或應收賬款餘額來自持續經營業務。 該公司向關聯方陝西製藥集團錄得的銷售額分別為1,892,410美元和2990,910美元(見附註7)。截至2021年6月30日和2020年6月30日,陝藥集團 因已終止業務而應付的應收賬款餘額分別為551,237美元和1,567,160美元。
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注 12-可轉換應付票據
2021 年 6 月 16 日,公司簽訂了證券購買協議,根據該協議,公司向機構認可的投資者Streeterville Capital, LLC (“投資者”)發行了到期一年的無抵押可兑換 期票(“票據”)。該票據的初始本金為3,170,000美元,投資者給出的對價為300萬美元, 反映了最初的發行折扣為15萬美元,投資者的律師費為20,000美元。票據未償餘額 的應計利息為每年6%。投資者可以在發出通知後的三個交易日發出通知後的發行之日起六個月後 隨時以現金或轉換為公司普通股的全部或任何部分未償餘額,贖回票據的全部或任何部分未償餘額,其價格等於適用的贖回轉換前十五個交易日內 乘以最低每日交易量加權平均價格(“VWAP”),但須進行某些所有權調整 註釋中指定的限制。收到贖回通知後,公司可以在適用的 贖回通知中批准投資者提議的分配,也可以選擇在收到該 贖回通知後的二十四 (24) 小時內通過書面通知投資者更改分配,前提是現金支付的總額和贖回轉換金額等於適用的贖回金額。 公司預計將所得款項用於一般營運資金用途。
截至2021年6月30日 ,公司從投資者那裏獲得了全額本金。應付可轉換票據淨額為2,933,030美元(賬面價值為3,170,000美元,扣除遞延融資成本236,970美元),66,970美元的轉換特徵被記錄為額外實收資本,反映在隨附的合併資產負債表中。
注意 13-税收
(a) 企業所得税
公司應根據每個實體所在地產生或產生的收入按實體繳納所得税。
Shineco 在美國註冊成立,沒有任何運營活動。Tenet-Jove及其VIE受中華人民共和國 的所得税法管轄,目前應納税所得額的法定税率為25%。只要優惠的税收政策保持不變,兩個VIE和新疆太和作為農業企業獲得中華人民共和國地方税務機關的全額所得 免税。
2017 年 12 月 22 日,該法案頒佈。該法案對外國 子公司的歷史收益的假定匯回徵收一次性過渡税,未來的國外收入需繳納美國税收。税率的變化使公司重新衡量了其收入 的納税義務,並將截至2018年6月30日的年度的估計所得税支出記錄為744,766美元。根據SAB 118, 需要做更多的工作來對該法案進行更詳細的分析以及潛在的相關調整。分析完成後,隨後對這些金額進行的任何調整 都將記入2019財年的當期税收支出。公司選擇使用指定的百分比在八年內繳納 過渡税(前五年每年為8%, 第六年為15%,第七年為20%,第八年為25%)。
i) 所得税支出的組成部分如下:
在截至6月30日的年度中, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
目前的所得税條款 | $ | 43,701 | $ | 673,562 | ||||
遞延所得税準備金 | - | 416,834 | ||||||
所得税支出總額 | 43,701 | 1,090,396 | ||||||
減去:為已終止業務而持有的所得税支出 | 43,701 | 845,920 | ||||||
為持續經營而持有的所得税支出 | $ | - | $ | 244,476 |
F-26 |
2021年6月30日 | 2020年6月30日 | |||||||
遞延所得税資產: | ||||||||
可疑賬款備抵金 | $ | 951,136 | $ | 428,879 | ||||
庫存儲備 | 306,308 | 252,022 | ||||||
淨營業虧損結轉額 | 552,579 | 504,754 | ||||||
總計 | 1,810,023 | 1,185,655 | ||||||
估值補貼 | (1,810,023 | ) | (1,185,655 | ) | ||||
遞延所得税資產總額 | - | - | ||||||
遞延所得税負債: | ||||||||
發行權 | (285,699 | ) | (260,972 | ) | ||||
遞延所得税負債總額 | (285,699 | ) | (260,972 | ) | ||||
遞延所得税負債,淨額 | (285,699 | ) | (260,972 | ) | ||||
減去:因已終止業務而持有的遞延所得税負債,淨額 | - | - | ||||||
為持續經營而持有的遞延所得税負債,淨額 | $ | (285,699 | ) | $ | (260,972 | ) |
估值補貼的變動 :
2021年6月30日 | 2020年6月30日 | |||||||
期初餘額 | $ | 1,185,655 | $ | 519,671 | ||||
本年度新增 | 512,028 | 680,901 | ||||||
交易所差額 | 112,340 | (14,917 | ) | |||||
期末餘額 | 1,810,023 | 1,185,655 | ||||||
減去:為已終止業務保留的估值補貼 | (1,362,329 | ) | (384,350 | ) | ||||
為持續經營而持有的估值補貼 | $ | 447,693 | $ | 801,305 |
(b) 增值税
公司銷售商品需要繳納增值税。2018 年 5 月 1 日之前,在中國銷售的產品的適用增值税税率為 17% ,此後降至 16%;2019 年 4 月 1 日之後,根據新的中國税法,税率進一步降至 13%。 的增值税應納税額是通過將適用税率應用於已售商品的發票金額(出口增值税)減去使用相關證明發票(進項增值税)購買時支付的增值税 計算的。根據中國的商業慣例,公司根據開具的税務發票支付增值税 。税務發票可能在確認收入之日之後開具, 確認收入之日與開具税務發票之日之間可能會有相當大的延遲。
在 中,如果中華人民共和國税務機關對用於税收目的的確認收入的日期提出異議,則中華人民共和國税務局有權 根據確定為逾期或不足的税額評估罰款,如果税務機關做出決定,罰款將在 期間計入支出。在截至2021年6月30日、 和 2020 年 6 月 30 日的年度中,沒有評估過罰款。
F-27 |
(c) 應付税款
應付税款包括以下內容:
2021年3月31日 | 2020年6月30日 | |||||||
應繳所得税 | $ | 3,376,499 | $ | 3,424,043 | ||||
應繳增值税 | 73,390 | 522,615 | ||||||
營業税和其他應付税款 | 8,573 | 6,026 | ||||||
應納税款總額 | 3,458,462 | 3,952,684 | ||||||
減去:應納税款,為已終止業務而持有 | (1,743,673 | ) | (1,918,829 | ) | ||||
應納税款,為持續經營而持有 | $ | 1,714,789 | $ | 2,033,855 | ||||
應繳所得税-當期部分 | $ | 2,952,021 | $ | 3,386,662 | ||||
減去:應繳所得税——為已終止業務而持有的流動部分 | (1,743,673 | ) | (1,918,829 | ) | ||||
應繳所得税——為持續經營而持有的流動部分 | $ | 1,208,348 | $ | 1,467,833 | ||||
應繳所得税-非流動部分 | $ | 506,441 | $ | 566,022 | ||||
減去:應繳所得税——為已終止業務而持有的非流動部分 | - | - | ||||||
應繳所得税——為持續經營而持有的非流動部分 | $ | 506,441 | $ | 566,022 |
注 14-股東權益
首次公開發行
2016年9月28日,公司完成了190,354股普通股的首次公開募股,價格為每股40.50美元 ,總收益為770萬美元,淨收益約為540萬美元。該公司的普通股於2016年9月28日在納斯達克資本市場開始交易 ,股票代碼為 “TYHT”。
法定 儲備金
公司必須根據根據中華人民共和國公認的會計原則(“PRC GAAP”)確定的税後淨收益,為儲備資金撥款,包括法定盈餘準備金和全權盈餘準備金 。
法定盈餘準備金的撥款 必須至少為根據中國公認會計原則確定的税後淨收入的10%,直到 儲備金等於實體註冊資本的50%。可支配盈餘儲備金的撥款由董事會酌情決定。截至2021年6月30日和2020年6月30日,所需法定準備金的餘額分別為4,198,107美元和4198,107美元。
2019年9月3日,公司向其員工發放了184,763股限制性普通股,作為獎勵的補償成本。根據2019年9月3日的收盤價5.54美元,限制性股票的 公允價值為1,022,660美元。這些限制性的 股票在授予之日立即歸屬。
F-28 |
2019年9月5日 ,公司與部分投資者簽訂了證券購買協議,根據該協議,公司同意以每股4.68美元的購買價格出售 ,投資者同意購買最多310,977股普通股。該公司獲得了 的淨收益 1,500,203 美元。本次發行是根據公司先前向美國證券交易委員會提交的S-3表格上的有效註冊聲明(註冊 聲明編號333-221711)及其招股説明書補充文件進行的。
2020年7月10日 ,公司股東批准對公司普通股進行1比9的反向股票拆分,面值 每股0.001美元,市場生效日期為2020年8月14日(“反向股票拆分”)。反向 股票拆分的結果是,每九股拆分前已發行普通股自動合併並轉換為一股已發行和流通的普通股 股,股東無需採取任何行動。沒有向任何股東發行與反向股票拆分有關的部分普通股 。每位股東都有權獲得一股普通股,以代替反向股票拆分本來會產生的部分 股。公司授權的普通股數量保持在1億股,反向股票拆分後的普通股面值保持在每股0.001美元。截至2020年8月14日(就在生效日期之前 ),共有27,333,428股已發行普通股,考慮到將部分股份四捨五入為整股的影響, 反向股票拆分後的已發行普通股數量為3,037,048股。反向股票拆分的結果 ,未經審計的簡明合併財務 報表中反映的公司股票和每股數據被追溯重報,就好像交易發生在所列期初一樣。
2020年12月10日 ,公司與部分投資者簽訂了證券購買協議,根據該協議,公司同意以每股2.73美元的購買價格出售 ,投資者同意購買多達604,900股普通股。該公司獲得了 的淨收益為1,643,087美元。本次發行是根據公司先前向美國證券交易委員會提交的S-3表格上的有效註冊聲明(註冊 聲明編號333-221711)及其招股説明書補充文件進行的。
2021 年 1 月 27 日,公司以每股 3.0 美元的價格向三名投資者發行了 364,445 股普通股。該公司獲得了 的淨收益為1,093,355美元。
2021 年 4 月 10 日,公司以每股 3.2 美元的價格向選定的投資者發行了 3,872,194 股普通股。截至2021年6月30日,該公司 獲得的淨收益為2470,001美元,未償還1,093,355美元。
注 15-濃度和風險
公司主要在中國開設所有銀行賬户。截至2021年6月30日和2020年6月30日,來自持續經營業務 的中國銀行賬户中持有的現金餘額分別為16,333,102美元和21,991,266美元。截至2021年6月30日和2020年6月30日, 已終止業務在中國銀行賬户中持有的現金餘額分別為12,676,416美元和10,366,986美元。
在截至2021年6月30日和2020年6月30日的 年度中,公司近 100% 的資產位於中國,公司 收入的100%來自其位於中國的子公司和VIE。
在截至2021年6月30日的年度中,四家客户分別佔公司 持續業務總銷售額的23%、20%、19%和10%。在截至2021年6月30日的年度中,六家客户分別佔公司已終止業務總銷售額的23%、20%、19%、14%、 12%和12%。截至2021年6月30日,四家客户約佔公司持續經營業務應收賬款的72%,五家客户約佔公司已終止業務應收賬款的95%。
在截至2020年6月30日的年度中,五家客户分別約佔公司持續經營業務總銷售額的21%、20%、19%、14%和13%。在截至2020年6月30日的年度中,五家客户分別佔公司已終止業務總銷售額的27%、22%、 19%、12%和11%。截至2020年6月30日,四個客户 約佔公司持續經營業務應收賬款的84%,四名客户 約佔公司已終止業務應收賬款的88%。
F-29 |
在截至2021年6月30日的年度中,一家供應商分別佔公司持續經營業務採購總額的95%左右, 。在截至2021年6月30日的年度中,六家供應商分別約佔公司 從已終止業務中採購總額的24%、19%、17%、15%、13%和12%。
在截至2020年6月30日的財年 中,兩家供應商分別約佔公司持續的 業務採購總額的84%和16%。在截至2020年6月30日的年度中,六家供應商分別佔公司從已終止業務中採購總額的26%、18%、17%、13%、13%和13%。
注 16-承付款和意外開支
法律 突發事件
2017 年 5 月 16 日,Bonwick Capital Partners, LLC(“原告”)在美國紐約南區地方法院對 公司提起訴訟(案件編號 1:17-cv-03681-PGG)。原告稱,公司與原告簽訂了 協議,根據該協議,原告將向公司提供與公司在美國首次公開募股有關的 財務諮詢服務。原告聲稱該公司違反了協議 ,要求賠償高達600萬美元的金錢賠償。2021 年 3 月,公司與原告簽訂了和解協議並解除責任, 根據該協議,公司向原告支付了總額為 47,500 美元的和解金,在接受公司的和解 付款後,原告放棄、解除並永久解除了公司過去和未來的所有索賠。
注 17-分段報告
ASC 280,即 “細分市場報告”,在與集團內部組織管理結構一致的基礎上制定了報告運營部門信息的標準,同時還制定了有關地理區域、業務領域、 和主要客户的信息,以獲取集團業務領域的詳細信息。
公司的首席運營決策者已被確定為首席執行官,負責在做出資源分配和評估集團業績的決策時審查各個運營部門的財務信息 。根據管理層的 評估,公司已根據其主要產品和地點確定其有三個運營部門,如下所示:
● | 開發、 製造和分銷特種面料、紡織產品和其他副產品,這些面料、紡織產品和其他副產品源自一種名為 Apocynum Venetum 的中國本土植物,俗稱 “Bluish Dogbane” 或在中文中稱為 “Lobuma”(以下簡稱 ): |
該細分市場的 運營公司,即Tenet-Jove和Tenet Huatai,專門從事 Lobuma 的相關產品的種植、開發和製造 ,以及採購 Lobuma 原材料加工。
板塊的業務集中在中國大陸的北部地區,主要在北京、天津和新疆開展。
● | 加工 和分銷傳統中藥草藥產品以及其他藥品(“草藥製品”): |
該細分市場的 運營公司,即安康長壽集團及其子公司,被重新歸類為已終止業務, 通過建立的國內銷售和分銷網絡加工600多種中藥產品。
安康 長壽集團還從事零售藥房業務,營業收入(非實質收入)也包含在 該細分市場中。
F-30 |
● | 種植、 加工和分銷綠色和有機農產品,以及種植和培育中國紅豆杉(“其他 農產品”): |
該細分市場的 運營公司智盛VIES從事種植和分銷綠色和有機蔬菜 和水果的業務,併為農產品分銷提供物流服務。該部門一直將精力集中在種植和培育中國紅豆杉樹(正式稱為 “紅豆杉”)上,這是一種常綠的小樹,其樹枝 可用於生產被認為具有抗癌作用的藥物,而且該樹本身可用作室內盆景 樹,已知具有淨化空氣質量的作用。
該板塊的 業務位於中國大陸的東部和北部地區,主要在山東省和 北京進行,智盛VIE在那裏新開發了超過100英畝的現代温室,用於種植紫杉樹和其他植物。
下表按細分市場列出了截至2021年6月30日的年度彙總信息:
截至2021年6月30日的財年 | ||||||||||||||||||||
持續運營 | 已終止的業務 | |||||||||||||||||||
Luobuma | 其他農業 | 草本 | ||||||||||||||||||
產品 | 產品 | 總計 | 產品 | 總計 | ||||||||||||||||
分部收入 | $ | 115,590 | $ | 2,906,114 | $ | 3,021,704 | $ | 8,085,527 | $ | 11,107,231 | ||||||||||
收入成本及相關業務和銷售税 | 200,263 | 7,057,592 | 7,257,855 | 7,099,353 | 14,357,208 | |||||||||||||||
毛利(虧損) | (84,673 | ) | (4,151,478 | ) | (4,236,151 | ) | 986,174 | (3,249,977 | ) | |||||||||||
毛利(虧損)% | (73.3 | )% | (142.9 | )% | (140.2 | )% | 12.2 | % | (29.3 | )% |
下表按細分市場列出了截至2020年6月30日的年度彙總信息:
截至2020年6月30日的財年 | ||||||||||||||||||||
持續運營 | 已終止的業務 | |||||||||||||||||||
Luobuma | 其他農業 | 草本 | ||||||||||||||||||
產品 | 產品 | 總計 | 產品 | 總計 | ||||||||||||||||
分部收入 | $ | 168,241 | $ | 10,250,335 | $ | 10,418,576 | $ | 13,266,050 | $ | 23,684,626 | ||||||||||
收入成本及相關業務和銷售税 | 245,650 | 7,277,369 | 7,523,019 | 10,041,795 | 17,564,814 | |||||||||||||||
毛利(虧損) | (77,409 | ) | 2,972,966 | 2,895,557 | 3,224,255 | 6,119,812 | ||||||||||||||
毛利(虧損)% | (46.0 | )% | 29.0 | % | 27.8 | % | 24.3 | % | 25.8 | % |
截至2021年6月30日和2020年6月30日, 資產總額如下:
2021年6月30日 | 2020年6月30日 | |||||||
luobuma 產品 | $ | 3,849,675 | $ | 2,836,450 | ||||
草本產品 | 32,766,151 | 43,855,815 | ||||||
其他農產品 | 24,702,773 | 32,396,346 | ||||||
總資產 | 61,318,599 | 79,088,611 | ||||||
減去:因已終止業務而持有的總資產 | (24,702,773 | ) | (32,394,426 | ) | ||||
為持續經營而持有的總資產 | $ | 36,615,826 | $ | 46,694,185 |
F-31 |
注 18-已終止的業務
2021 年 8 月 16 日,Tenet-Jove 根據日期為 2021 年 6 月 8 日的重組協議(“重組協議”)與以下各方完成了先前宣佈的收購:
● | 安康 長壽,一家根據中華人民共和國(“中國”)法律註冊成立的公司; | |
● | 陳繼平先生是本公司的少數股東,持有安康長壽 68.7% 的股權,以及持有安康長壽 31.3% 股權的陳曉燕女士(統稱 “安康股東”); | |
● | 玉社 縣廣元林業開發有限公司,一家根據中華人民共和國法律註冊成立的公司(“廣元”);以及 | |
● | 李寶林先生是本公司的少數股東,持有光遠 90% 的股權; 張玉峯女士, ,持有光遠 10% 的股權(統稱 “光遠股東”)。 |
根據重組協議的條款,(i)公司將其在安康長壽的所有權益轉讓給了廣元 股東,以換取對廣元 100% 股權的控制權,廣元由一組類似的可識別 資產組成;(ii) Tenet-Jove 與安康長壽和安康股東簽訂了終止協議;(iii) 作為 的對價重組協議,基於獨立第三方發佈的光遠股權估值報告, Tenet-Jove 放棄了其在安康長壽的所有權益,並將這些權益轉讓給了光遠 股東;(iv) 光遠和光遠股東與Tenet-Jove簽訂了一系列可變利益實體協議。
在 中,根據亞利桑那州立大學第 2014-08 號《報告已終止業務和實體組成部分處置情況披露》,如果處置 代表戰略轉變,當一個實體的組成部分 符合段落標準時,則必須將處置 的實體組成部分或一組組成部分的處置 報告為已終止業務 205-20-45-1E 將被歸類為待售。當所有被歸類為 待售的標準都得到滿足時,包括有權批准該行動的管理層,承諾出售該實體的計劃, 主要流動資產、其他資產、流動負債和非流動負債應作為總資產和 負債的組成部分與持續經營業務的餘額分開列報。同時,根據ASC 205-20-45,所有已終止業務的業績, 減去適用的所得税(收益),應作為淨收益(虧損)與 持續經營業務的淨收益(虧損)分開申報。截至2021年6月30日和2020年6月30日,在合併資產負債表上,安康長壽各實體的資產和負債已分別在流動和非流動 資產和負債中重新歸類為 “已終止業務的資產” 和 “已終止業務的負債”。在截至2021年6月30日和2020年6月30日的合併虧損報表中,安康 長壽的經營業績已重新歸類為 “來自已終止業務的淨收益(虧損)”。
F-32 |
截至2021年6月30日和2020年6月30日,已終止業務的主要資產和負債類別的 賬面金額由以下 組成:
2021年6月30日 | 2020年6月30日 | |||||||
已終止經營的資產: | ||||||||
流動資產: | ||||||||
現金 | $ | 12,681,483 | $ | 10,371,673 | ||||
應收賬款 | 3,473,057 | 5,950,135 | ||||||
庫存,淨額 | 281,245 | 1,100,391 | ||||||
向供應商支付的預付款,淨額 | 700,348 | 2,127,659 | ||||||
其他流動資產 | 2,523,609 | - | ||||||
已終止業務的流動資產總額 | 19,659,742 | 19,549,858 | ||||||
財產和設備,淨額 | 3,683,525 | 7,057,554 | ||||||
扣除累計攤銷後的土地使用權 | 1,274,262 | 1,195,943 | ||||||
投資 | - | 4,515,124 | ||||||
長期存款和其他非流動資產 | 85,244 | 75,947 | ||||||
已終止業務的總資產 | $ | 24,702,773 | $ | 32,394,426 | ||||
已終止業務的負債: | ||||||||
流動負債: | ||||||||
短期貸款 | $ | 1,858,202 | $ | 2,333,894 | ||||
應付賬款 | 46,948 | 42,967 | ||||||
其他應付賬款和應計費用 | 1,218,111 | 2,463,431 | ||||||
應付税款 | 1,743,673 | 1,918,829 | ||||||
已終止業務的負債總額 | $ | 4,866,934 | $ | 6,759,121 |
F-33 |
公司合併運營報表中包含的 已終止業務的彙總經營業績包括以下內容 :
在截至6月30日的年度中, | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
收入 | $ | 8,085,527 | $ | 13,266,050 | ||||
收入成本 | ||||||||
產品和服務成本 | 7,069,026 | 9,993,068 | ||||||
商業和銷售相關税 | 30,327 | 48,727 | ||||||
總收入成本 | 7,099,353 | 10,041,795 | ||||||
毛利 | 986,174 | 3,224,255 | ||||||
運營費用 | ||||||||
一般和管理費用 | 5,456,786 | 1,536,861 | ||||||
銷售費用 | 74,207 | 88,649 | ||||||
運營費用總額 | 5,530,993 | 1,625,510 | ||||||
運營收入(虧損) | (4,544,819 | ) | 1,598,745 | |||||
其他收入(支出) | ||||||||
權益法投資的收益(虧損) | (3,784,000 | ) | 106,657 | |||||
其他開支 | (2,171,150 | ) | (71 | ) | ||||
利息支出,淨額 | (73,318 | ) | (91,475 | ) | ||||
其他收入總額(虧損) | (6,028,468 | ) | 15,111 | |||||
已終止業務所得税準備金前的收入(虧損) | (10,573,287 | ) | 1,613,856 | |||||
已終止業務的所得税準備金 | 43,701 | 845,920 | ||||||
來自已終止業務的淨收益(虧損) | (10,616,988 | ) | 767,936 | |||||
歸屬於非控股權益的淨收益(虧損) | (578,900 | ) | 166,365 | |||||
歸屬於SHINECO, INC.的已終止業務的淨收益(虧損) | (10,038,088 | ) | 601,571 |
F-34 |
注意 19-後續事件
2021 年 7 月 16 日,公司簽訂了證券購買協議(“7 月協議”),根據該協議,公司 向機構認可的投資者 Streeterville Capital, LLC(“投資者”)發行了兩張到期一年的無抵押可轉換本票(“票據”)。第一張可轉換本票(“Note #1”)的初始本金 為3,170,000.00美元,投資者將給出300萬美元的對價,反映了最初的發行折扣為15萬美元,投資者的律師費為20,000美元。第二張可轉換本票(“Note #2”)的初始本金 為4200,000.00美元,投資者將給出400萬美元的對價,反映出最初的發行折扣為20萬美元。票據未償餘額的利息 按年6%累計。截至本報告發布之日,公司已收到投資者 的全額本金。
2021 年 8 月 19 日,公司簽訂了證券購買協議(“協議”),根據該協議,公司 向機構認可的投資者 Streeterville Capital, LLC(“投資者”)發行了到期一年的無抵押可轉換本票(“票據”)。該票據的初始本金為10,520,000.00美元,投資者給出的 對價為1,000萬美元,反映了最初的發行折扣為50萬美元,投資者的律師費為2萬美元。利息 從票據的未付餘額中計入年息 6%。截至本報告發布之日,公司已收到投資者 的全額本金。
對於7月和8月發行的上述可轉換本票 ,投資者可以在發出三個交易日通知後自發行之日起六個月後隨時以現金或轉換為公司普通股 股票的價格等於80%乘以期間最低每日交易量加權平均價格(“VWAP”)的價格 適用的贖回轉換之前的十五個交易日,受某些調整和所有權限制 在註釋中指定。公司預計將把所得款項用於一般營運資金用途。
這些 合併財務報表已獲得管理層的批准,可於2021年9月XX日發佈,公司已對截至該日期的 後續事件進行了評估。隨後發生的事件無需在這些合併財務報表中調整或披露。
F-35 |
項目 9. | 在會計和財務披露方面 的變更和與會計師的分歧 |
沒有。
商品 9A。 | 控件 和程序 |
(a) | 評估控制和程序 |
我們 維持披露控制和程序,旨在合理保證我們在根據經修訂的1934年《證券交易法》提交或提交的報告中要求披露 的重要信息是在美國證券交易委員會規則和表格規定的時間內記錄、處理、彙總和 報告的,並確保累積信息 並傳達給我們的管理層,包括我們的首席執行官和首席財務官,酌情允許及時 關於要求披露的決定。根據我們的審查,包括首席執行官兼首席財務官 官在內的我們的管理層得出結論,由於以下重大缺陷,截至本報告所涉期末 ,公司的披露控制和程序在合理的保證水平上並不有效:
● | 公司的會計部門沒有符合美國公認會計原則的全職合格人員來監控每日 交易的記錄; | |
● | 編制和審查日記賬分錄的會計人員缺乏 的職責分離。 |
為了解決上述重大弱點,我們的管理層計劃採取以下步驟:
● | 招聘 足夠具備適當美國公認會計原則知識水平和經驗的合格專業人員,以協助審查和解決常規或複雜交易中的 會計問題。為了降低報告風險,我們聘請了一家外部專業諮詢 公司來補充我們改善財務報告內部控制的努力; | |
● | 改善 管理層、董事會和首席財務官之間的溝通;以及 | |
● | 獲得董事會對其他重大和非常規交易的 適當批准。 |
公司認為,上述措施將在未來修復已發現的重大弱點。公司承諾 監測這些措施的有效性,並做出任何必要和適當的更改。
(b) | 財務報告內部控制的變化 |
除上述以外 ,在截至2021年6月30日的財年中,我們對財務報告的內部控制沒有發生重大影響或 合理可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響的變化。 由於其固有的侷限性,財務報告內部控制系統只能提供合理的保證 ,不能防止或發現錯誤陳述。此外,由於條件的變化,對財務 報告的內部控制的有效性可能會隨着時間的推移而有所不同。我們的系統包含自我監控機制,並在 發現缺陷後採取措施糾正這些缺陷。
(c) | 管理層的 財務報告內部控制年度報告 |
管理層 負責為公司建立和維持對財務報告的適當內部控制(定義見《交易法》第13a-15 (f) 條和 15d-15 (f))。這些控制措施是在我們的首席執行官 官兼首席財務官的監督下設計和實施的,旨在就財務報告的可靠性 以及根據美國公認會計原則為外部報告目的編制財務報表向管理層和董事會提供合理的保證。 我們對財務報告的內部控制包括以下政策和程序:
35 |
1. | 與 的記錄的維護有關,這些記錄應以合理的細節、準確、公平地反映我們資產的交易和處置; | |
2. | 提供 合理的保證,確保交易記錄正確,以便根據美國 GAAP 編制財務報表,並且我們的收支僅在管理層和董事的授權下進行; 和 | |
3. | 提供 合理的保證,防止或及時發現未經授權的收購、使用或處置我們的資產,確保 可能對財務報表產生重大影響。 |
由於 的固有侷限性,財務報告的內部控制可能無法防止或發現錯誤陳述。對未來時期任何有效性評估 的預測都存在這樣的風險,即由於條件的變化,控制可能變得不足,或者 遵守政策或程序的程度可能會惡化。所有內部控制系統,無論設計得多麼好, 都有固有的侷限性。因此,即使那些被認定有效的制度也只能為 財務報表的編制和列報提供合理的保證。由於內部控制的固有侷限性,存在財務報告的內部控制無法及時防止或發現重大的 錯誤陳述的風險。但是,這些固有的 限制是財務報告流程的已知特徵。因此,可以在流程中設計保護措施,以 減少但不能消除這種風險。
自2021年6月30日起,管理層根據Treadway委員會贊助組織委員會(“COSO”)發佈的內部控制——2013年綜合框架中規定的財務報告有效內部控制標準 和美國證券交易委員會關於進行此類評估的指導方針,評估了其財務報告內部控制的有效性。 根據此類評估,管理層發現了被確定為重大缺陷的缺陷。
重大弱點是指財務報告內部控制的缺陷或缺陷組合,因此 很有可能無法防止 或無法及時發現公司年度或中期財務報表的重大錯報。由於以下重大弱點,管理層得出結論,截至2020年6月30日,我們對財務 報告的內部控制無效:
1. | 我們 沒有足夠的熟練會計人員,他們既沒有資格成為美國註冊會計師 ,也沒有接受過美國機構或其他教育計劃的教育,無法提供與美國 GAAP 相關的足夠相關教育 。我們的首席財務官在美國 GAAP 方面的經驗有限,也不是美國註冊會計師。 此外,我們的運營子公司位於中國,因此必須遵守中國公認會計原則,而不是美國公認會計原則。 因此,滿足基於美國公認會計原則的報告要求,包括編制 合併財務報表所需的會計技能和理解仍然不足,因此構成了重大弱點。 | |
2. | 編制和審查日記賬分錄的會計人員缺乏 的職責分離。 | |
3. | 此外,由於我們直到 2012 年 3 月 才完成所有財務報告週期的內部控制和評估的設計,因此我們尚無法宣佈我們的控制措施在足夠的時間內生效,以證明截至 2020 年 6 月 30 日我們的控制措施的運營有效性。因此,我們已經確定,缺乏評估 我們控制措施的設計和運行效率的時間也是一個重大弱點。 |
在 努力在未來糾正上述實質性弱點的過程中,我們已經開始採用第二和第三種方法,並打算 繼續採取以下措施:
● | 根據美國公認會計原則和規則、美國證券交易委員會報告要求及其應用,為我們的財務、會計和內部審計人員,包括我們的首席財務 官和財務總監製定 全面的培訓和發展計劃; | |
● | 設計 並實施一項計劃,在全公司範圍內提供有關內部控制的持續培訓,特別側重於我們的 財務和會計人員; |
36 |
● | 對財務報告實施 內部審查流程,審查所有最近的會計聲明,並驗證此類報告中確定的任何會計 處理方法是否已得到我們的第三方顧問的全面實施和確認,並繼續改進 我們對財務報告內部控制的持續審查和監督;以及 | |
● | 僱用 具有必需的美國 GAAP 經驗和教育的全職員工。 |
儘管 存在上述重大弱點和缺陷,但我們的管理層認為,本報告中包括 的合併財務報表在所有重大方面都公允地反映了我們在所報告期間 期間的財務狀況、經營業績和現金流,而且鑑於作出此類陳述的情況,本報告不包含任何關於重大事實的不真實陳述,也沒有遺漏陳述 發表陳述所必需的重大事實,對於 所涵蓋的時間段沒有誤導性這份年度報告。
本 年度報告不包括公司獨立註冊會計師事務所關於財務報告內部 控制的認證報告。根據美國證券交易委員會的規定,管理層的報告無需經過公司獨立註冊 公共會計師事務所的認證,該規定允許公司在本年度 報告中僅提供管理層的報告。
商品 9b。 | 其他 信息 |
沒有
商品 9c。 | 關於阻止檢查的外國司法管轄區的披露 |
不適用。
37 |
第三部分
項目 10. | 董事、 執行官和公司治理 |
行政人員 高管和董事
下表 列出了截至本年度 報告發布之日所有董事和執行官的姓名和年齡。我們的董事和執行官之間沒有家庭關係。每位董事均在我們的年度股東大會 上選出,任期至下一次年度股東大會,或直到其繼任者當選並獲得資格。此處提供的 還簡要描述了每位董事、執行官和顧問在過去五年 年的業務經歷,並指出了每位董事在受聯邦 證券法報告要求約束的其他公司擔任的董事職位。我們的高級管理人員或董事均不是對我們不利的一方,也沒有對我們不利的重大利益。
姓名 | 年齡 | 角色 | 由於 | |||
張玉英 | 68 | 董事會主席 | 2011 | |||
Sai (Sam) Wang | 36 | 主管 財務官兼董事 | 2015* | |||
詹妮弗 Zhan |
33 | 首席執行官 官員兼董事 |
2021 | |||
Jin Liu | 55 | 導演 (獨立) | 2020 | |||
Yanzengh An | 42 | 導演 (獨立) | 2019 | |||
趙邁克 | 57 | 導演 (獨立) | 2021 | |||
胡麗 | 47 | 導演 (獨立) | 2021 |
* | Sai(Sam)王先生自 2015 年起擔任我們的首席財務官,自 2016 年起擔任董事。 |
張玉英 現年68歲,自2011年起擔任Shineco董事長,也是公司董事長。他是 Tenet-Jove 的首席創始人 ,該公司成立於 1995 年,主要研究和開發 Loobuma 功能性纖維保健產品。自 2003 年 12 月以來,他 一直擔任 Tenet-Jove 的董事長兼首席執行官;在他的領導下,公司已與 20 多家研究 機構和企業合作,並獲得了 Lobuma 產品開發的多項國家發明和新產品專利權。 自 2003 年起,他還擔任天津天耐特華泰科技開發有限公司的董事。2014 年 4 月至 2014 年 12 月, 他擔任北京匯銀安盛資產管理有限公司董事會主席。1995 年至 2003 年 12 月,他擔任天津巴拉斯科技發展有限公司總經理 。在 1995 年創立 Tenet-Jove 之前,他曾擔任 陸軍中西醫結合研究所副所長。從1991年到1994年,他在山海丹製藥 集團擔任執行董事兼副總經理,負責戰略發展規劃和營銷。張先生是一位高級經濟學家,擁有中國中央廣播電視大學學士學位 。張先生之所以被選為董事,是因為他在研發和管理方面的知識和豐富經驗 。
Sai (Sam) Wang現年36歲,於2015年2月成為我們的首席財務官,自2016年起擔任董事。王先生自 2011 年起在 Shineco, Inc. 工作,在被任命為我們的首席財務官之前,他一直擔任財務總監。王先生自2014年起擔任信和智勝(北京)生物科技有限公司的監事 。自2012年起,他擔任青島英環海國際 物流有限公司的總經理。在加入 Shineco 之前,他於 2008 年至 2011 年在深圳花旗銀行工作,在那裏他擔任 企業融資經理。王先生於 2010 年獲得昆士蘭大學 商業碩士學位,主修應用金融。2008 年,他獲得了澳大利亞格里菲斯大學的會計學學士學位。王先生之所以被選為董事,是因為他對我們的行業有深刻的瞭解,而且他在我們的財務事務方面經驗豐富。
38 |
詹妮弗 Zhan現年33歲,自2018年1月起擔任私募股權投資 公司天昂資本北京投資管理有限公司的創始合夥人。詹女士主要負責公司的日常運營、團隊建設、業務拓展以及 在醫療和健康領域的私募股權投資。2017 年 12 月至 2018 年 12 月,詹女士擔任中國光大銀行旗下的投資公司 CEB International 的副總裁。她負責日常運營和管理,與高盛、摩根大通、國泰君安、國投 招商局、紅杉資本等國內外頂級投資銀行建立了良好的合作關係,並與山東煙臺和其他地方政府合作設立了風險投資基金。 2015 年 1 月至 2017 年 11 月,詹女士擔任京師律師事務所金融法律部副主任。景實律師事務所是中國五大律師事務所之一,擁有 2,000 名執業律師。2010 年 1 月至 2014 年 12 月,詹女士在日本三菱日本機械株式會社擔任大中華區首席商務官。詹女士於 2010 年獲得北京 外國語大學工商管理學士學位,目前在法國ESC PAU Pau商學院攻讀行政人員工商管理碩士課程。
Jin Liu現年55歲,自2014年起擔任招商局投資管理集團執行副總裁。 劉先生自2017年起擔任JLU Communications(代碼:300597)的獨立董事。劉先生擁有深圳證券交易所頒發的上市公司獨立董事證書 ,在公司治理結構的設計和轉型、資本重組和併購方面擁有經驗。劉先生擁有東北財經大學經濟學碩士學位和 經濟學碩士學位。劉先生被任命為本公司董事,因為他是國內外上市公司的風險控制、信息披露、財務 管理方面的專家。
Yanzengh An,42歲,2002年至2005年,安先生在山東省德州法院從事民事審判工作。從 2008 年到 2015 年, 安先生在北京石景山地方法院從事刑事審判工作。自2016年至今,安先生在北京 Bright 律師事務所擔任合夥人兼律師。安先生擁有煙臺大學法學學士學位和中國政法大學法學碩士學位。安先生之所以被選為董事,是因為他在法律領域的豐富經驗。
邁克 Zhao,年齡 56 歲。自2018年4月起,趙先生擔任紐約華陽公司的董事,該公司是紐約一家領先的房地產公司 。2016 年 7 月至 2018 年 3 月,趙先生擔任道明控股有限公司(納斯達克股票代碼: GLG)的首席執行官。前身為中國商業信貸有限公司)。2011 年 9 月至 2016 年 7 月,趙先生被任命為紐約 Hua Yang, Inc. 的首席運營官兼董事。趙先生在多家公司和 金融服務機構擁有超過 20 年的管理經驗,在生產力、質量和誠信方面有着良好的記錄。趙先生於 2003 年 5 月以最高榮譽獲得康涅狄格州布里奇波特大學工商管理碩士 學位。趙先生於 1985 年 7 月獲得中國上海東方師範大學的理學學士學位 。
Hu Li,47歲,自2018年2月起擔任中國新三板上市公司安徽益海礦業設備股份有限公司的首席監事(股票 代碼:831451)。2015 年 9 月至 2018 年 2 月,李先生擔任陝西滙普 融資租賃有限公司副總經理,負責日常運營和管理,開展資產證券化和金融 租賃業務。從 2006 年 4 月到 2015 年 9 月,李先生擔任當時的美國運通上市公司 Bodisen Biotech Inc. 的國際部經理兼董事會祕書。他負責公司的融資和投資者關係。2000 年 7 月至 2006 年 3 月,李先生在元東貿易有限公司擔任國際貿易經理。1995 年 9 月至 2000 年 6 月, 李先生在中國建設銀行西安分行國際部擔任銀行文員。李先生於 2008 年獲得西安科技大學工商管理碩士 學位,並於 1996 年獲得西安梵一大學 學士學位。
39 |
識別 名重要員工
我們 的員工不是執行官,但有望為我們的業務做出重大貢獻。
參與某些法律訴訟
據公司所知,在過去十年中,以下事件均未發生對 評估我們任何執行官、董事或發起人的能力或誠信具有重要意義的事件:
(1) 根據聯邦破產法或任何州破產法提出的申請,或者接管人、財政代理人或類似的 官員的業務或財產由法院為該人或他在 擔任普通合夥人的任何合夥企業的業務或財產或財產提出,或者在提交此類申請之時之前的兩年內,或他在 或兩年內擔任執行官的任何公司或商業協會在提交此類申報之日之前的幾年;
(2) 在刑事訴訟中被定罪或是未決刑事訴訟的指定對象(不包括交通違規和其他輕微的 違法行為);
(3) 受任何具有管轄權的法院永久或暫時禁止或以其他方式限制以下活動的命令、判決或法令的約束,這些命令、判決或法令隨後未被推翻、暫停或撤銷:
(i) 擔任期貨佣金交易商、介紹經紀人、大宗商品交易顧問、商品池運營商、場內經紀人、槓桿 交易商人、商品期貨交易委員會監管的任何其他人或上述任何人員的關聯人員, 或作為投資顧問、承銷商、經紀人或證券交易商,或作為任何投資 公司、銀行、儲蓄和貸款的關聯人員、董事或員工協會或保險公司,或從事或繼續任何相關的行為或做法 有這樣的活動;
(ii) 從事任何類型的商業行為;或
(iii) 從事與購買或出售任何證券或商品有關的任何活動,或與任何違反 聯邦或州證券法或聯邦商品法有關的活動;
(4) 任何聯邦或州當局禁止或以其他方式限制該人從事上文第 (3) (i) (i) 段所述任何活動或與從事任何此類活動的人建立聯繫的權利的命令、判決或法令的約束,但隨後未被撤銷、暫停或撤銷;
(5) 在民事訴訟中被具有管轄權的法院或委員會認定違反了任何聯邦或州證券法, 且委員會對此類民事訴訟的判決或裁決隨後未被推翻、暫停或撤銷;
(6) 在民事訴訟中被有管轄權的法院或商品期貨交易委員會認定違反了任何聯邦 商品法,且此類民事訴訟的判決或商品期貨交易委員會的裁決隨後未被推翻、暫停或撤銷;
(7) 與涉嫌違反以下行為有關的任何聯邦或州司法或行政命令、判決、法令或裁定(隨後未被推翻)的主體或當事方 已暫停或撤銷:
(i) 任何聯邦或州證券或商品法律或法規;或
(ii) 任何有關金融機構或保險公司的法律或法規,包括但不限於臨時或永久 禁令、撤銷或歸還令、民事罰款或臨時或永久停止和終止令,或驅逐令或 禁令;或
(iii) 任何禁止郵件或電匯欺詐或與任何商業實體有關的欺詐的法律或法規;或
(8) 任何自律組織、 任何註冊實體(定義見《商品交易法》(7 U.S.C. 1 (a) (29))第 1 (a) (29) 條)或任何同等交易所、 協會、對其成員或相關人員擁有紀律處分權力的任何制裁或命令的對象或命令的當事方, 協會、實體或組織和一個成員在一起。
40 |
發起人 和某些控制人
在過去五年中,我們的管理層或其他控制人員中沒有 是 “發起人”(根據《證券法》第 405 條的定義),而且 這些人都沒有主動組建我們的業務,也沒有收到我們的任何債務或股權證券或 出售此類證券的任何 收益以換取財產或服務的貢獻。
董事會 和董事會委員會
我們的 董事會目前由七名董事組成,其中四位——劉進、安延增、Mike Zhao 和 Hu Li ——是獨立的,這個術語由納斯達克資本市場定義。
張玉英先生目前擔任董事會主席。
由於 是一家規模較小、董事會規模較小的申報公司,我們認為讓所有 董事參與風險監督事務並提出意見是適當的。
董事會 委員會
我們 在董事會下設立了三個常設委員會:審計委員會、薪酬委員會和提名委員會。 每個委員會有三名成員,每個成員都是獨立的,因為該術語由納斯達克資本市場定義。審計委員會 負責監督我們公司的會計和財務報告流程以及對我們公司的財務報表 的審計,包括對我們獨立審計師工作的任命、薪酬和監督。董事會薪酬委員會 負責審查我們的高管薪酬政策和所有 形式的薪酬並向董事會提出建議,還管理我們的激勵性薪酬計劃和股權計劃(但我們的董事會保留解釋這些計劃的權力 )。董事會提名委員會負責評估 董事會的業績,就董事的提名或選舉以及其他治理 問題進行審議並向董事會提出建議。提名委員會在提名董事時會考慮意見和經驗的多樣性。
審計委員會、薪酬委員會和提名委員會的 成員列出如下。根據納斯達克資本市場的規則,所有此類成員都有資格 具有獨立資格。
導演 | 審計 委員會 | 薪酬委員會 | 提名委員會 | |||
劉進 | (1)(2)(3) | (1) | ||||
安延增 | (1) | (1)(2) | ||||
胡麗 | (1) | (1) | ||||
趙邁克 | (1)(2) | (1) |
(1) | 委員會 成員 |
(2) | 委員會 主席 |
(3) | 我們的 董事會已確定我們至少有一位 “審計委員會財務專家”,即 SEC 規章制度所定義的 ,那就是劉進。 |
《交易法》第 16 (a) 條
經修訂的《交易法》第 16 (a) 條要求我們的董事和某些高級管理人員以及擁有我們 一類註冊股權證券 10% 以上的個人(“申報人”)向美國證券交易委員會提交報告。據我們所知,在截至 2021 年 6 月 30 日的財年 ,僅基於對提供給我們的此類報告副本的審查以及無需提交其他報告的書面陳述,所有適用於高管、董事和超過 10% 股東的 16 (a) 申報要求均得到遵守。
41 |
道德守則
我們 已通過一項道德準則,適用於我們的首席執行官、首席財務官、首席會計官 或財務總監或履行類似職能的人員。我們將向任何要求以書面形式向公司祕書提供 副本(包括請求方的電子郵件地址或傳真號碼)的人提供我們的道德準則副本。任何書面請求 應郵寄給我們,地址為中華人民共和國北京市大興區大足廣場 T5 樓 1001 室 Shineco, Inc.。
項目 11. | 高管 薪酬 |
下表顯示了我們在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中向我們的首席執行官 官員張玉英支付的年度薪酬。無論首席執行官的薪酬如何,我們都必須將他的薪酬包括在內。
摘要 補償表
姓名和主要職位 | 財政年度 | 薪水 (1) ($) | 獎金 ($) | 股票獎勵 ($) | 期權獎勵 ($) | 其他補償 ($) | 總計 ($) | |||||||||||||||||||
張玉英 | 2020 | 120,000 | - | - | - | 22,780 | (2) | 142,780 | ||||||||||||||||||
(主席) (1) | 2019 | 120,000 | - | - | - | 21,130 | (2) | 141,130 |
(1) | 工資 以人民幣支付。 |
(2) | 張先生每月收到個人住宅和停車場的租金以及 10,000 美元的董事費 。 |
就業 協議
一般來説
根據 中國法律,我們只能在僱傭協議預定到期日期前一個月 提供不續訂通知,無故終止僱傭協議,而不會受到處罰。如果我們未能提供此通知,或者我們希望在無理由的情況下終止 僱傭協議,則我們有義務在我們 僱用該員工的每一年向該員工支付一個月的工資。但是,如果員工 犯了罪,或者員工的作為或不作為對我們造成了重大不利影響,我們可以有理由解僱員工,而不會對我們公司造成處罰。目前,我們 與我們的任何執行官都沒有僱傭協議。
傑出股票獎
在截至2021年6月30日的年度中, 沒有向我們的高管或董事授予任何股權獎勵。
退休 計劃
我們 目前沒有規定支付退休金的計劃,也沒有主要在退休後支付的福利, 包括但不限於符合税收資格的固定福利計劃、補充高管退休計劃、符合税收資格的固定繳款 計劃和不合格的固定繳款計劃。
終止或控制權變更後可能的 付款
我們 目前沒有任何合同、協議、計劃或安排,無論是書面還是非書面合同、協議、計劃或安排,規定在任何終止時向指定高管 官員支付款項,包括但不限於辭職、遣散費、退休金或建設性解僱 ,或公司控制權變更或指定執行官職責變更, 涉及每位指定執行官。
42 |
導演 薪酬
在截至 2021 年 6 月 30 日的年度中,我們向獨立董事支付了 10,000 美元的年度現金預付金。將來,我們還可能向我們的董事提供 股票、期權或其他基於股票的激勵措施,以表彰他們的服務。我們還向我們的董事報銷了他們因以此類身份提供的服務而產生的任何自付費用 。
下表反映了截至2021年6月30日的財年向我們的董事授予、賺取或支付的所有薪酬。 同時也是高級管理人員的董事不會因其擔任董事而獲得任何額外報酬。
姓名 | 以現金賺取或支付的費用 ($) | 股票獎勵 ($) | 期權獎勵 ($) | 非股權激勵計劃薪酬 ($) | 不合格遞延薪酬收入 ($) | 所有其他補償 ($) | 總計 ($) (1) | |||||||||||||||||||||
張玉英 | 10,000 | — | — | — | — | — | 10,000 | |||||||||||||||||||||
Sai(Sam)Wang | 10,000 | — | — | — | — | — | 10,000 | |||||||||||||||||||||
王明業 (2) | 1,918 | — | — | — | — | — | 1,918 | |||||||||||||||||||||
劉進 | 10,000 | — | — | — | — | — | 10,000 | |||||||||||||||||||||
安延增 | 10,000 | — | — | — | — | — | 10,000 | |||||||||||||||||||||
高雷 (2) | 959 | — | — | — | — | — | 959 | |||||||||||||||||||||
哈里·愛德森 (3) | 36,000 | — | — | — | — | — | 36,000 |
(1) | 所有 現金補償均以人民幣支付。上表中的金額已按1元人民幣兑0.1466美元的兑換率 兑換成美元。 |
(2) | 2021 年 7 月 14 日,王明業女士和高雷先生被公司董事會免職。 |
(3) | 2021 年 9 月 2 日,愛德森先生辭去了 公司董事會的職務。 |
項目 12. | Security 某些受益所有人的所有權以及管理層和相關股東事務 |
下表列出了截至2021年9月27日的有關我們已知的任何已發行普通股受益所有人、董事和某些高管 官員以及我們所有董事和執行官作為一個集團對我們的普通股 的實益所有權的信息。除非另有説明,否則我們的高級管理人員和董事使用以下 地址進行通信:Shineco, Inc.,中華人民共和國 北京市大興區大足廣場 T5 號樓 1001 室。
姓名和地址 (1) | 的標題 班級 | 實益所有權的金額和性質 | 類別 (2) 的百分比 (%) | |||||||||
張玉英 | 常見的 | 127,016 | 1.45 | % | ||||||||
Sai(Sam)Wang | 常見的 | 83,294 | 1.00 | % | ||||||||
詹妮弗 | 常見的 | -- | ||||||||||
劉進 | 常見的 | -- | ||||||||||
安延增 | 常見的 | -- | ||||||||||
趙邁克 | 常見的 | -- | ||||||||||
胡麗 | 常見的 | -- | ||||||||||
全體高級管理人員和董事為一個小組(共7人) | 常見的 | 210,310 | 2.40 | % | ||||||||
上面未提及的5%股東: | ||||||||||||
李暢 | 常見的 | 679,736 | 7.75 | % | ||||||||
黃善春 | 常見的 | 780,000 | 8.90 | % |
(1) | 除非 另有説明,否則每位指定受益所有人的地址為:c/o Shineco, Inc., 中國北京市大興區大足廣場 T5 號樓 1001 室。 |
(2) | 根據截至2021年9月27日的已發行8,768,109股,普通股的已發行股票的數量和百分比為 。 |
43 |
項目 13. | 某些 關係和關聯交易,以及董事獨立性 |
我們的 審計委員會負責酌情審查和批准美國證券交易委員會和納斯達克 適用規則要求披露的所有關聯方交易,並根據董事會不時制定的書面的 政策和程序授權或批准所有此類交易。只有在審計委員會真誠地確定關聯方 交易在任何情況下都對我們公平的情況下,它才能批准或批准該交易。
董事可以就其感興趣的任何合同或交易進行投票,但前提是,任何董事在任何此類合同或交易中的權益 應在審議該合同或交易以及就該事項進行表決時或之前披露其利益的性質。 向董事發出的一般通知或披露或董事會議紀要或其任何委員會的書面決議中包含的具有董事利益性質的書面決議中的其他通知或披露應為充分披露,在此類一般通知之後, 無需就任何特定交易發出特別通知。就董事與我公司簽訂的任何合同或安排提出的議案 ,或他對之感興趣並可對此類動議進行表決的 動議,可計入法定人數。
我們 有一項政策規定,根據 《交易法》第 13 (k) 條,禁止我們向我們的執行官或董事發放或續訂任何個人貸款。在本節中 中描述的與我們的董事會主席張玉英的關聯交易發生在本政策通過之前,因此,這些交易不受此類禁令的約束。截至本報告發布之日 ,向執行官或董事發放的任何貸款所欠的所有未償款項均已全額收回。
交易
當前管理團隊的成員 是中國 VIE 的所有者。(有關 我們 VIE 的結構和所有權的更多詳細信息,請參閲第 1 項 “業務”。)
應向關聯方支付
公司此前曾向公司的某些股東(如下所列)以及由這些股東家庭成員擁有的 或公司投資的其他實體提供過臨時預付款。這些預付款應按需支付, 不計利息
截至2021年6月30日 ,關聯方應付的未付金額包括以下內容:
2021年6月30日 | ||||
楊斌 | $ | 46,454 | ||
北京匯銀南盛資產管理有限公司 | 23,228 | |||
王奇偉 | 62,716 | |||
$ | 132,398 |
44 |
應付關聯方
截至2021年6月30日 ,公司的關聯方應付賬款為1,159,407美元,主要歸因於主要股東或公司股東的某些 親屬為公司運營提供資金。應付賬款是無抵押的,無利息 ,按需到期。
2021年6月30日 | ||||
吳陽 | $ | 99,183 | ||
王賽 | 91,433 | |||
陳繼平 | 0.00 | |||
周國聰 | 551,314 | |||
李寶林 | 232,275 | |||
趙敏 | 185,202 | |||
$ | 1,159,407 |
(1) | Yang Wu是我們的董事之一尹衞星的妻子。 |
(2) | Sai (Sam) WangSai (Sam) Wang 是我們的首席財務官兼董事。在截至2021年6月30日的年度中,公司向王賽支付了91,433美元的相關 方應付賬款。 |
(3) | 趙敏 是我們的首席執行官兼董事會主席張玉英的妻子。
|
向關聯方銷售
在截至2021年6月30日和2020年6月30日的年度中,沒有向關聯方的銷售或應收賬款餘額來自持續經營業務。 該公司向關聯方陝西製藥集團錄得的銷售額分別為1,892,410美元和2990,910美元(見附註7)。截至2021年6月30日和2020年6月30日,陝藥集團 因已終止業務而應付的應收賬款餘額分別為551,237美元和1,567,160美元。
項目 14. | 校長 會計費用和服務 |
下表顯示了我們的獨立會計師 Centurion ZD CPA 在截至2021年6月30日和2020年6月30日的財年中提供的審計和其他服務的計費:
截至6月30日的財政年度 | ||||||||
2021 | 2020 | |||||||
審計費用 (1) | $ | 195,000 | $ | 195,000 | ||||
審計相關費用 (2) | - | - | ||||||
税收費用 (3) | - | - | ||||||
所有其他費用 (4) | - | - | ||||||
總計 | $ | 195,000 | $ | 195,000 |
(1) | 審計 費用 — 此類別包括對我們的年度財務報表的審計、對我們 10-Q 表季度報告中包含的財務報表的審查,以及通常由獨立審計師提供的與法定和 監管申報或會計年度的聘用相關的服務。該類別還包括關於在審計或審查中期財務報表期間或因審計或審查中期財務報表而產生的 審計和會計事項的建議。 |
(2) | 與審計相關的 費用 — 該類別由我們的獨立審計師提供的保險和相關服務組成,這些服務與我們的財務報表審計或審查業績合理相關 ,且未在上文 “審計費用” 項下報告。 在此類別下披露的費用服務包括有關我們與美國證券交易委員會通信的諮詢。 |
(3) | 税務 費用 — 此類別包括我們的獨立審計師為税務合規和税務 建議提供的專業服務。在此類別下披露的費用服務包括納税申報表編制和技術税務建議。 |
(4) | 所有 其他費用-此類別包含其他雜項費用,例如 差旅費和自付費用。 |
審核委員會的預先批准 政策和程序
我們的 審計委員會批准我們的獨立審計師的聘用,還需要預先批准所有審計和非審計費用。 在聘請其會計師提供特定服務之前,我們的審計委員會會獲得所提供服務的估算值。 上述所有服務均由審計委員會根據其程序批准。
45 |
第四部分
項目 15. | 附錄 和財務報表附表 |
附錄 索引
以下文件隨函提交:
數字 | 展覽 | |
3.1† | 株式會社Shineco公司註冊證書 (1) | |
3.2† | 經修訂和重述的 Shineco, Inc. 章程 (1) | |
4.1† | 普通股證書樣本 (3) | |
4.2† | 2016 年股票激勵計劃 (2) | |
10.1† | 北京天耐特喬夫科技發展有限公司與信和智勝(北京)生物技術有限公司於2014年2月24日簽訂的獨家業務合作協議。(1) | |
10.2† | Shineco Inc. 與 Shineco 智勝(北京)生物技術有限公司於 2014 年 7 月 3 日簽訂的及時報告協議。(1) | |
10.3† | 北京天耐特喬夫科技發展有限公司、王奇偉、王賽、尹衞星、劉宇、周奇、楊春紅和申科智勝(北京)生物技術有限公司於2014年2月24日達成的股權質押協議。(1) | |
10.4† | 北京天耐特喬夫科技發展有限公司、王奇偉、王賽、尹衞星星、劉宇、周奇、楊春紅(信和智勝(北京)生物技術有限公司的股東)和信和智勝(北京)生物技術有限公司於2014年2月24日達成的獨家期權協議。(1) | |
10.5† | 楊春紅與北京天耐特喬夫科技發展有限公司之間於2014年2月24日簽發的關於申科智勝(北京)生物技術有限公司股權的委託書。(1) | |
10.6† | 尹衞星與北京天耐特喬夫科技發展有限公司之間於2014年2月24日簽發的關於申科智勝(北京)生物技術有限公司股權的委託書。(1) | |
10.7† | 2014 年 2 月 24 日,劉宇與北京天耐特喬夫科技發展有限公司之間就信和智勝(北京)生物技術有限公司的股權簽發的委託書。(1) | |
10.8† | 王奇偉與北京天耐特喬夫科技發展有限公司之間於2014年2月24日簽發的關於申科智勝(北京)生物技術有限公司股權的委託書。(1) | |
10.9† | 2014 年 2 月 24 日,王賽與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間就信和智勝(北京)生物技術有限公司的股權簽發的委託書。(1) |
46 |
10.10† | 2014 年 2 月 24 日,周奇與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間就信和智勝(北京)生物技術有限公司的股權簽發的委託書。(1) | |
10.11† | 2011年6月16日,北京天耐特喬夫科技發展有限公司與煙臺智盛國際貨運代理有限公司簽訂的獨家業務合作協議。(1) | |
10.12† | Shineco Inc. 與煙臺智盛國際貨運代理有限公司於 2014 年 7 月 3 日簽訂的及時報告協議。(1) | |
10.13† | 2011年6月16日,北京特尼特喬夫科技發展有限公司、王奇偉、王賽、尹衞星、張偉生、周奇、楊春紅和煙臺智盛國際貨運代理有限公司之間的股權質押協議。(1) | |
10.14† | 2011年6月16日,北京Tenet-Jove科技發展有限公司、王奇偉、王賽、尹衞星、張偉勝、周奇、楊春紅和煙臺智盛國際貨運代理有限公司簽訂的獨家期權協議。(1) | |
10.15† | 2011 年 6 月 16 日,周奇與北京天捷捷科技發展有限公司之間就煙臺智盛國際貨運代理有限公司的股權簽發的委託書。(1) | |
10.16† | 2011年6月16日,張維生與北京天捷捷科技發展有限公司之間就煙臺智盛國際貨運代理有限公司的股權簽發的委託書。(1) | |
10.17† | 楊春紅與北京天耐特喬夫科技發展有限公司之間於2011年6月16日簽發的關於持股煙臺智盛國際貨運代理有限公司的委託書。(1) | |
10.18† | 王奇偉與北京天耐特喬夫科技發展有限公司之間於2011年6月16日簽發的關於持股煙臺智盛國際貨運代理有限公司的委託書。(1) | |
10.19† | 2011 年 6 月 16 日,王賽與北京天耐特喬夫科技發展有限公司之間就持有煙臺智盛國際貨運代理有限公司的股權簽發的委託書。(1) | |
10.20† | 尹衞星與北京天耐特喬夫科技發展有限公司之間於2011年6月16日簽發的關於持股煙臺智盛國際貨運代理有限公司的委託書。(1) | |
10.21† | 北京天耐特喬夫科技發展有限公司與煙臺智盛國際貿易有限公司於2011年6月16日簽訂的獨家業務合作協議。(1) | |
10.22† | Shineco Inc. 與煙臺智盛國際貿易有限公司於 2014 年 7 月 3 日簽訂的及時報告協議。(1) | |
10.23† | 北京天耐特喬夫科技發展有限公司、王奇偉、王賽、尹衞星、張維生、周奇、楊春紅和煙臺智盛國際貿易有限公司於2011年6月16日達成的股權質押協議。(1) | |
10.24† | 北京天耐特喬夫科技發展有限公司、王奇偉、王賽、尹衞星、張維生、周奇、楊春紅和煙臺智盛國際貿易有限公司於2011年6月16日簽訂的獨家期權協議。(1) |
47 |
10.25† | 2011年6月16日,張維生與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間就煙臺智盛國際貿易有限公司的股權簽發的委託書。(1) | |
10.26† | 2011 年 6 月 16 日,周奇與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間就煙臺智盛國際貿易有限公司的股權簽發的委託書。(1) | |
10.27† | 王奇偉與北京天耐特喬夫科技發展有限公司之間於2011年6月16日簽發的關於煙臺智盛國際貿易有限公司股權的委託書。(1) | |
10.28† | 尹衞星與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間於2011年6月16日簽發的關於煙臺智盛國際貿易有限公司股權的委託書。(1) | |
10.29† | 2011 年 6 月 16 日,王賽與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間就煙臺智盛國際貿易有限公司的股權簽發的委託書。(1) | |
10.30† | 2011年6月16日,楊春紅與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間關於持股煙臺智盛國際貿易有限公司的委託書。(1) | |
10.31† | 2012 年 5 月 24 日,北京特耐特喬夫技術開發有限公司與青島智和盛農產品服務有限公司簽訂的獨家業務合作協議。(1) | |
10.32† | Shineco Inc. 與青島智和盛農產品服務有限公司於 2014 年 7 月 3 日簽訂的及時報告協議。(1) | |
10.33† | 2012年5月24日,北京特尼特喬夫科技發展有限公司、王奇偉、王賽、尹衞星星、張偉生、周奇、楊春紅和青島智和盛農產品服務有限公司之間的股權質押協議。(1) | |
10.34† | 2012年5月24日,北京Tenet-Jove技術開發有限公司、王奇偉、王賽、尹衞星星、張偉生、周奇、楊春紅和青島智和盛農產品服務有限公司簽訂的獨家期權協議。(1) | |
10.35† | 2012 年 5 月 24 日,王賽與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間就青島智和盛農產品服務有限公司的股權簽發的委託書。(1) | |
10.36† | 2012 年 5 月 24 日,王奇偉與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間就青島智和盛農產品服務有限公司的股權簽發的委託書。(1) | |
10.37† | 尹衞星與北京特耐特喬夫科技發展有限公司之間於2012年5月24日簽發的關於青島智和盛農產品服務有限公司股權的委託書。(1) | |
10.38† | 2012 年 5 月 24 日,張維生與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間就青島智和盛農產品服務有限公司的股權簽發的委託書。(1) | |
10.39† | 2012 年 5 月 24 日,周奇與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間就青島智和盛農產品服務有限公司的股權簽發的委託書。(1) | |
10.40† | 楊春紅與北京特耐特喬夫科技發展有限公司之間於2012年5月24日簽發的關於青島智和盛農產品服務有限公司股權的委託書。(1) |
48 |
10.41† | 2011年6月16日,北京特尼特喬夫科技發展有限公司與煙臺牟平區智盛農產品合作社簽訂的獨家業務合作協議。(1) | |
10.42† | Shineco Inc. 與煙臺牟平區智盛農產品合作社於2014年7月3日簽訂的及時報告協議。(1) | |
10.43† | 2011年6月16日北京特尼特喬夫科技發展有限公司、王奇偉和煙臺牟平區智盛農產品合作社之間的擔保協議。(1) | |
10.44† | 2011年6月16日,張維生與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間就煙臺牟平區智盛農產品合作社股權簽發的委託書。(1) | |
10.45† | 尹衞星與北京特耐特喬夫科技發展有限公司之間於2011年6月16日簽發的關於煙臺牟平區智盛農產品合作社股權的委託書。(1) | |
10.46† | 2011 年 6 月 16 日,王賽與北京特耐特喬夫科技發展有限公司之間關於持有煙臺牟平區智盛農產品合作社股權的委託書。(1) | |
10.47† | 2011年6月16日,王奇偉與北京特尼特喬夫科技發展有限公司之間就煙臺牟平區智盛農產品合作社股權簽發的委託書。(1) | |
10.48† | 北京天耐特喬夫科技發展有限公司與安康長壽藥業(集團)有限公司於 2008 年 12 月 31 日簽訂的獨家業務合作協議。(1) | |
10.49† | Shineco Inc. 與安康長壽藥業(集團)有限公司於 2014 年 7 月 3 日簽訂的及時報告協議。(1) | |
10.50† | 北京天耐特喬夫科技發展有限公司、陳繼平、陳曉燕和安康長壽藥業(集團)有限公司於2008年12月31日達成的股權質押協議。(1) | |
10.51† | 北京天耐特-喬夫科技發展有限公司、陳繼平、陳曉燕和安康長壽藥業(集團)有限公司於2008年12月31日簽訂的獨家期權協議。(1) | |
10.52† | 陳曉燕與北京天傑科技發展有限公司之間關於持有安康長壽藥業(集團)有限公司的授權書,日期為 2008 年 12 月 31 日。(1) | |
10.53† | 陳繼平與北京天傑科技發展有限公司之間關於持有安康長壽藥業(集團)股份有限公司的委託書,日期為 2008 年 12 月 31 日。(1) | |
10.54† | 2012 年 9 月 27 日陝西藥房孫思妙藥店連鎖有限公司與安康長壽藥業(集團)股份有限公司合作協議摘要翻譯。(1) |
49 |
10.55† | 2012 年 9 月 27 日陝西藥控股集團西安製藥有限責任公司與安康長壽藥業(集團)有限責任公司合作協議摘要翻譯。(1) | |
10.56† | 2009年12月31日北京Tenet-Jove科技發展有限公司與北京農村商業銀行股份有限公司天通苑分行簽訂的貸款合同摘要翻譯。(1) | |
10.57† | 煙臺智盛國際貨運代理有限公司、煙臺牟平區智盛農產品合作社和浙江真愛網絡倉儲服務有限公司於2013年10月21日簽訂的項目股份購買合同摘要翻譯。(1) | |
10.58† | 2013 年 3 月 1 日安康長壽藥業集團連鎖有限公司與邱海銀簽訂的合同管理/運營協議摘要翻譯。(1) | |
10.59† | 安康長壽藥業集團連鎖有限公司與邱海銀於2014年2月28日簽訂的補充協議的摘要翻譯。(1) | |
10.60† | 獨立董事聘任信表格 (2) | |
10.61† | 2016 年股票激勵計劃(包含在附錄 4.2 中)(2) | |
10.62† | 2017年12月6日新疆太和與新疆西部天盛農業發展有限公司之間的最終股份交換和收購協議翻譯版(參照公司於2017年12月11日向美國證券交易委員會提交的8-K表納入其中) | |
10.63† | 公司與IFG Opportunity Fund LLC於2018年1月23日簽訂的普通股購買協議(參照公司於2018年1月26日向美國證券交易委員會提交的8-K表格註冊成立) | |
10.64† | 公司與 IFG Opportunity Fund LLC 於 2018 年 1 月 23 日簽訂的註冊權協議(參照公司於 2018 年 1 月 26 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表格註冊成立) | |
10.65† | 公司與 IFG Opportunity Fund LLC 之間的終止協議,日期為 2018 年 7 月 3 日(參照公司於 2018 年 7 月 5 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表格註冊成立) | |
10.66† | 公司與選定投資者於2018年9月27日簽訂的證券購買協議表格(參照公司於2018年9月28日向美國證券交易委員會提交的8-K表格合併成立) | |
10.67† | 日期為2020年12月10日的證券購買協議表格(參照公司於2020年12月15日向美國證券交易委員會提交的8-K表格合併成立) | |
10.68† | 公司與買方之間於2021年4月14日簽訂的股票購買協議表格(參照公司於2021年4月1日向美國證券交易委員會提交的8-K表格合併成立) |
10.69† | Shineco, Inc.與歐陽之間簽訂的2021年5月6日僱傭協議(參照公司於2021年5月7日向美國證券交易委員會提交的8-K表格合併成立) | |
10.70† | 公司、Tenet-Jove、安康長壽、安康股東、光遠和光遠股東之間於 2021 年 6 月 8 日簽訂的重組協議的英文譯本 | |
10.71† | 2021 年 6 月 8 日 Tenet-Jove 與光遠之間簽訂的獨家商業合作協議(參照公司於 2021 年 6 月 11 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表註冊成立) |
50 |
10.72† | 2021 年 6 月 8 日 Tenet-Jove、光遠和光遠股東(李寶林)之間簽訂的股權質押協議(參照公司於 2021 年 6 月 11 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表納入) | |
10.73† | 2021 年 6 月 8 日 Tenet-Jove、光遠和光遠股東(張宇峯)之間簽訂的股權質押協議(參照公司於 2021 年 6 月 11 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表納入) | |
10.74† | 2021年6月8日由Tenet-Jove、廣元和光遠股東(Baolin Li)簽訂的獨家期權協議(參照公司於2021年6月11日向美國證券交易委員會提交的8-K表格成立) | |
10.75† | 2021年6月8日由Tenet-Jove、廣元和光遠股東(張宇峯)簽訂的獨家期權協議(參照公司於2021年6月11日向美國證券交易委員會提交的8-K表格成立) | |
10.76† | 光遠股東(李寶林)與 Tenet-Jove 之間的日期為 2021 年 6 月 8 日的委託書(參照公司於 2021 年 6 月 11 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表註冊成立) | |
10.77† | 光遠股東(張宇峯)與 Tenet-Jove(參照公司於 2021 年 6 月 11 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表而成立)之間的委託書,日期為 2021 年 6 月 8 日 | |
10.78† | Tenet-Jove、安康長壽和安康股東之間於 2021 年 6 月 8 日簽訂的終止協議的英文譯本(參照公司於 2021 年 6 月 11 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表註冊成立) | |
10.79† | 2021 年 7 月 14 日 Shineco, Inc. 和 Jennifer Zhan 之間的董事 報價信(參照公司於 2021 年 7 月 15 日向美國證券交易委員會提交的 表 8-K 註冊成立) | |
10.80† | 2021 年 7 月 14 日 Shineco, Inc. 和 Mike Zhao 之間的董事 聘書(參照公司於 2021 年 7 月 15 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表格註冊成立) | |
10.81† | Shineco, Inc. 和 Jennifer Zhan 於 2021 年 7 月 15 日簽訂的僱傭協議(參照公司於 2021 年 7 月 16 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表格註冊成立) | |
10.82† | 日期為 2021 年 6 月 16 日的可轉換本票(參照公司於 2021 年 7 月 21 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表格合併成立) | |
10.83† | 2021 年 7 月 16 日的可轉換本票 #1(參照公司於 2021 年 7 月 21 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表格合併成立) | |
10.84† | 2021 年 7 月 16 日的可轉換本票 #2(參照公司於 2021 年 7 月 21 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表格合併成立) | |
10.85† | Shineco, Inc. 與 Streeterville Capital, LLC 於 2021 年 6 月 16 日簽訂的證券購買協議(參照公司於 2021 年 7 月 21 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表格註冊成立) | |
10.86† | Shineco, Inc. 與 Streeterville Capital, LLC 於 2021 年 7 月 16 日簽訂的證券購買協議(參照公司於 2021 年 7 月 21 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表格註冊成立) | |
10.87† | 日期為2021年8月19日的可轉換本票(參照公司於2021年8月23日向美國證券交易委員會提交的8-K表格合併成立) | |
10.88† | Shineco, Inc. 與 Streeterville Capital, LLC 於 2021 年 8 月 19 日簽訂的證券購買協議(參照公司於 2021 年 8 月 23 日向美國證券交易委員會提交的 8-K 表格註冊成立) | |
10.89† | 公司與胡立先生於2021年9月2日發出的要約信(參照公司於2021年9月9日向美國證券交易委員會提交的8-K表格註冊成立) | |
14.1† | 公司道德守則。(2) | |
21.1* | 本公司子公司名單。 | |
23.1* | 獨立註冊會計師事務所的同意 | |
31.1* | 根據1934年《證券交易法》第13a-14條對首席執行官進行認證。 | |
31.2* | 根據1934年《證券交易法》第13a-14條對首席財務官進行認證。 | |
32.1* | 根據根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第 18 篇第 1350 節對首席執行官和首席財務官進行認證。 | |
101.INS* | XBRL 實例文檔。 | |
101.SCH* | XBRL 分類擴展架構文檔。 | |
101.CAL* | XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔。 | |
101.DEF* | XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔。 | |
101.LAB* | XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔。 | |
101.PRE* | XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔。 |
* | 隨函提交 。 |
† | 此前 已失敗。 |
(1) | 參照公司於2015年7月1日向美國證券交易委員會提交的S-1表格註冊聲明(註冊號333-202803)註冊成立 。 |
(2) | 參照公司於2016年9月28日向美國證券交易委員會提交的10-K表年度報告註冊成立 。 |
(3) | 參照公司於2016年1月27日向美國證券交易委員會 提交的S-1表格註冊聲明(註冊號333-202803)註冊成立 。
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項目 16。表格 10-K 摘要。
不適用。
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簽名
根據 1934 年《證券交易法》第 13 或 15 (d) 條的要求,註冊人已正式促成本報告 由下列簽署人經正式授權代表其簽署。
SHINECO, INC. (註冊人) | ||
日期: 2021 年 9 月 30 日 | 來自: | /s/ 詹妮弗·詹妮弗 |
詹妮弗 Zhan | ||
主管 執行官 |
日期: 2021 年 9 月 30 日 | 來自: | /s/{ br} Sai (Sam) Wang |
Sai (Sam) Wang | ||
主管 財務官 |
根據 根據 1933 年《證券法》的要求,以下人員代表註冊人 以指定的身份和日期在下文簽署了本報告:
簽名 | 標題 | 日期 | ||
//詹妮弗 | 首席執行官 | 2021年9月30日 | ||
詹妮弗 | (首席執行官) | |||
/s/Sai (Sam) Wang | 首席財務官兼董事 | 2021年9月30日 | ||
Sai(Sam)Wang | (首席會計和財務官) | |||
/s/ 李寶林 | 導演 | 2021年9月30日 | ||
李寶林 | ||||
/s/Jin Liu | 導演 | 2021年9月30日 | ||
劉進 | ||||
/s/ 安延增 | 導演 | 2021年9月30日 | ||
安延增 | ||||
/s/ 陳寧 | 導演 | 2021年9月30日 | ||
陳寧 | ||||
/s/哈里·愛德森 | 導演 | 2021年9月30日 | ||
哈里·愛德森 | ||||
/s/ 張玉英 | 導演 | 2021年9月30日 | ||
張玉英 |
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