根據第 433 條提交
發行人免費寫作招股説明書
日期為 2018 年 9 月 7 日
（致2018年9月7日的初步招股説明書）
註冊聲明編號 333-226826

免費寫作招股説明書

MDJM 有限公司演示文稿

本免費寫作招股説明書涉及MDJM Ltd.（“公司”）普通股的擬議公開發行 ，該發行已在 F-1 表格（編號 333-226826）（“註冊聲明”）的註冊聲明（“註冊聲明”）上註冊，應與該註冊聲明中包含的2018年9月7日 的初步招股説明書一起閲讀，可通過以下鏈接訪問：

http://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1741534/000114420418048473/0001144204-18-048473-index.htm

公司已向美國證券交易委員會 提交了本通訊所涉及的產品的註冊聲明。在投資之前，您應仔細閲讀該註冊 聲明中的招股説明書、任何與本次發行相關的稍後招股説明書以及註冊聲明的所有相關附錄，以獲取有關公司和本次發行的更多 完整信息。你可以通過訪問美國證券交易委員會網站 上的EDGAR免費獲得這些文件，網址為www.sec.gov。或者，如果您向Network 1 Financial Securities, Inc. 發送電子郵件至 jsun@netw1.com，要求公司、任何承銷商或任何參與 發行的交易商將安排向您發送招股説明書。

MDJM LTD（納斯達克股票代碼：MDJH）2018年9月投資者發佈會

本演示文稿包含或可能包含有關我們的計劃和未來結果的前瞻性陳述，包括但不限於包含 “預期”、“預計”、“潛在”、“相信”、“期望”、“計劃”、“估計” 等詞語的陳述。此類前瞻性陳述涉及已知和未知的風險、不確定性和其他因素，這些因素可能導致MDJM LTD（“公司” 或 “MDJM”）的實際業績、財務狀況、業績或成就或行業業績與此類前瞻性陳述所表達或暗示的任何未來業績、財務狀況、業績或成就存在重大差異。鑑於這些不確定性，建議聽眾不要過分依賴此類前瞻性陳述。這些前瞻性陳述僅代表截至本演講之日。除非法律或法規要求，否則MDJM LTD明確表示沒有義務更新本演示文稿中的任何此類前瞻性陳述，以反映其對此的期望的任何變化或任何此類聲明所依據的事件、條件或情況的任何變化。MDJM LTD 及其任何高級職員、員工、顧問或代理人均不對本演示文稿中與本演示文稿相關的、與本演示文稿相關或任何隨附材料中的任何陳述的真相、準確性或完整性作出任何明示或暗示的陳述或保證，明確排除與任何此類事項或陳述有關的所有責任。免責聲明 2

本免費寫作招股説明書中的信息是初步的，有待完成或更改。本演示重點介紹了有關我們公司的基本信息。由於它是摘要，因此它不包含您在投資前應考慮的所有信息。本次發行只能通過招股説明書進行。我們已經向美國證券交易委員會提交了Form F-1的註冊聲明（包括初步招股説明書），用於本演示文稿所涉及的首次公開募股。註冊聲明尚未生效。在投資之前，您應該閲讀註冊聲明中的初步招股説明書（包括其中描述的風險因素）以及我們向美國證券交易委員會提交的其他文件，以獲取有關我們公司和本次發行的更完整的信息。你可以通過訪問美國證券交易委員會網站上的EDGAR免費獲得這些文件，網址為 http://www.sec.gov/。2018年9月7日的初步招股説明書可在美國證券交易委員會網站上查閲，網址為 http://www.sec.gov/。如果有，也可以從 Network 1 Financial Securities, Inc. 的辦公室獲得初步招股説明書補充文件和隨附招股説明書的電子副本。Free Writing 招股説明書聲明 3 Z2

發行人 MDJM LTD Security 普通股交易所納斯達克資本市場發行完成前已發行的 10,380,000 股普通股如果籌集了最低發行量則發行 1,200 萬股如果最高發行量提高了 160 萬美元發行規模每股 5 美元發行規模最低 600 萬美元收益的用途 • 向公關推廣我們的 BB 業務 • 招募額外的 IT 信息 T 技術 S 系統 • General W W Working C ital 承銷商網絡 1 金融證券公司發行摘要 4

公司概述通過我們的主要房地產代理服務，從2014年到2017年，我們共出售了約88萬平方米的主要房產，交易額約為129.7億元人民幣（約合20億美元），用於中國4個城市的房地產開發項目，其中天津是我們最大的市場。MDJM LTD 是中國一家新興的綜合房地產服務公司 • 成立於 2002 年，總部位於中國天津 • 於 2018 年 1 月 26 日在開曼羣島註冊成立 5

業務概述主要房地產代理服務 • 諮詢 • 營銷規劃和戰略 • 廣告服務和銷售策略房地產諮詢服務獨立培訓服務 • 由房地產開發商客户聘請，為開發商聘請的主要代理銷售代理提供獨立的第三方培訓服務 • 一般諮詢服務 • 規劃與設計 • 營銷和銷售 • 交付和售後服務我們是中國天津領先的綜合房地產服務公司 6

市場覆蓋四川成都蘇州揚州江蘇天津總部自 2014 年以來，我們將市場份額擴展到中國其他城市，包括：• 四川省成都市 • 江蘇省蘇州 • 江蘇省揚州 7

市場概述來源：中國國家統計局（NBSC）中國房地產行業近年來發展迅速 • 從2013年到2017年，即使在中國普遍收縮的房地產政策下，在中國出售的主要房產的總建築面積（GFA）仍以29.76％的複合年增長率（CAGR）增長。• 已售房產總建築面積（GFA）的增加，伴隨着平均初級房地產價格的上漲，使主要房地產銷售收入相應增加，同期以7.44％的複合年增長率增長。29.76％ 7.44％隨着中國房地產行業規模和複雜性的增長，它變得越來越專業化。專業房地產服務公司的出現是為了應對90年代中期中國房地產行業的專業化趨勢。8

市場概述中國房地產行業的快速增長主要歸因於以下因素：中國經濟增長加速城市化和城市人口日益富裕的趨勢政府對房地產行業的改革 0 $2,000 4,000 6,000 $8,000 $10,000 2013 2014 2015 2016 2017 人均名義國內生產總值（以美元計）人均可支配收入（單位：美元）0 1,000 2,000 3,000 4,000 5,000 2014 2015 2016 2017 城市人口可支配收入（以百萬美元計）城市家庭人均（以美元計）來源：世界Econom y ¥0 ¥2,000 日元 6,000 日元 10,000 日元 12,000 日元 2014 2015 2016 2017 住宅物業開發投資（以十億元人民幣計）主要住宅物業的銷售收入（以十億元人民幣計）來源：NBSC 9

中國房地產服務行業的競爭格局競爭和運營商的進入 BB 品牌 R 認可 Q 質量和 B 覆蓋率 C 資本對人力資源的承諾 O 總體的 C 客户體驗銷售業績 10

系統而有效的培訓我們的系統而有效的培訓使我們與競爭對手區分開來，為我們的成長做出了貢獻。通過整個組織的系統培訓，我們希望持續提供高素質的房地產管理和銷售專業人員，以管理和支持我們向新市場的預期擴張，並加強我們在現有市場中的競爭地位。全方位服務的綜合提供商我們的全方位服務使我們能夠在開發客户的房地產開發過程的早期階段就與他們接觸。我們在房地產開發、營銷和銷售過程的各個階段提高我們的價值和對客户的吸引力。經驗豐富、穩定的管理團隊我們擁有一支經驗豐富、穩定的管理團隊，具有豐富的運營經驗、執行能力和房地產行業專業知識。O 我們經驗豐富且穩定的管理團隊為我們過去的成功做出了重大貢獻，並將繼續為我們的進一步增長做出貢獻。競爭優勢 11

增長戰略擴大地理覆蓋面並提高品牌知名度 • 我們計劃在中國其他城市提供房地產服務並開設新的銷售辦事處。• 我們打算在進入新市場時投資推廣我們的品牌，並利用我們的品牌抓住增長機會。• 我們打算僱用和培訓與當地市場有社交聯繫的當地員工和銷售人員。進一步發展每個現有業務細分市場主要的Real Estate A Gency S服務 • 我們打算通過在現有市場中獲得更大的市場份額和在新的地理市場中佔據市場份額來鞏固我們的領先地位。Real E state C 諮詢服務 • 我們打算進一步利用我們強大的研究能力，利用我們市場研究與開發中心的專業知識，提供量身定製的房地產諮詢服務，以協助客户進行房地產產品開發、營銷和銷售。獨立第三方培訓服務 • 我們打算通過投入部分資源來進一步鞏固我們的領先地位，以確保向客户提供高質量的服務。擴大服務範圍並增加交叉銷售機會 • 我們計劃不斷評估新的增長領域並擴大我們的服務範圍，以便在這些領域出現的機會以及實現收入來源多元化的需求時抓住這些機會。• 我們打算通過子公司與相應的房地產開發商、正在推動相關項目的地方政府以及該領域的其他服務提供商合作，提供上述新服務。• 我們打算促進我們全系列產品的交叉銷售現有和新的服務，以及通過加強不同部門之間的協調來交叉利用我們的資源，同時保持集中管理，從而為客户的房地產開發、營銷和銷售過程提供增值服務。有選擇地進行戰略收購和聯盟 12

我們的未來項目通過兩大開發業務（西社/西社香林）加上現有的核心業務，MDJM計劃成為一家多服務提供商，提供綜合營銷規劃、銷售代理、長期租賃公寓管理、風景秀麗的鄉村管理服務和整合營銷。MDJM 的核心業務是綜合房地產服務，MDJM 制定了戰略多元化計劃 13 • MDJM 致力於通過投資、運營和管理其綜合品牌物業管理服務品牌喜舍，成為中國新的精英生活方式供應商。• MDJM 希望通過西社香林遵循中國鄉村振興國家發展計劃的指導方針，成為中國風景秀麗的鄉村建設服務的綜合運營商。西社西社香林

100% 公司結構 MDJM LTD “MDJM” 開曼羣島、2018 MDCC LTD “MDJH 香港” 香港、2018 北京明達嘉和科技發展有限公司 “外商獨資企業” 北京、2018 天津明達嘉和房地產有限公司 “明達天津”、2002 西社（天津）商業管理有限公司 “喜社” 天津、2018 年西社香菱（天津）業務運營與管理有限公司，天津 “喜舍香菱” 有限公司，2018 中財農創（北京）科技有限責任公司離岸在岸合同安排 49% 100% 100% 51% 14 Z1

徐思平首席執行官；董事會主席徐思平先生自2018年1月26日起擔任我們公司的首席執行官（“首席執行官”）兼董事會主席。徐先生自 2015 年 9 月起擔任天津明達的董事會主席，並於 2002 年 9 月至 2015 年 8 月擔任天津明達的總經理。1998 年 5 月至 2000 年 12 月，徐先生在天津騰龍房地產有限公司財務部工作。2001 年 1 月至 2002 年 8 月，徐先生擔任天津傑作房地產有限公司的開發經理。徐先生擁有天津大學會計和計算機管理學士學位。王孟南首席財務官王孟南先生自2018年1月26日起擔任我們的首席財務官（“首席財務官”），自2015年9月起擔任明達天津的首席財務官兼監事會主席。2002 年 9 月至 2015 年 9 月，王先生擔任天津明達置業有限公司財務經理。2016 年，王先生獲得了 ICMA 證書。王先生是一位經驗豐富的專業人士，在金融領域工作了17年。王先生擁有天津商業大學計算機科學學士學位。高級管理團隊 15

董事會徐思平首席執行官；董事會主席-首席執行官（“首席執行官”），自 2018 年 1 月 26 日起擔任董事會主席-自 2015 年 9 月起擔任天津明達董事會主席-2002 年 9 月至 2015 年 8 月擔任天津傑作房地產有限公司開發經理-天津大學會計和計算機管理學士學位孫春輝獨立提名董事-公司獨立董事提名人-項目自 2015 年起擔任渤海證券股份有限公司投資銀行部經理——南開大學碩士學位孫立鼎獨立董事提名人——公司董事提名人——自 2011 年 1 月起在 CoreIP Solutions 擔任軟件開發總監——均獲得加州大學洛杉磯分校的計算機科學碩士學位和學士學位——自 2018 年 1 月 26 日起擔任董事——自 2015 年 9 月起擔任天津明達總經理兼董事。-天津明達營銷副總經理從 2011 年 5 月到 2015 年 9 月-2008 年 1 月至 2011 年 4 月擔任eHouse 中國天津公司部門總監-2005 年 6 月至 2007 年 8 月擔任天津宇軒顧問有限公司部門經理-天津科技大學工程學學士學位 Wei Guan 獨立董事提名人-公司獨立董事提名人-自 2015 年 10 月起擔任北京京冠軒營銷發展有限公司聯合創始人兼副董事總經理-1993 年獲得首都經濟貿易大學學士學位和碩士學位學位於2006 年對外經濟貿易大學工商管理 16 m3

5,302 美元 5,532 5,150 美元 5,200 美元 5,250 美元 5,350 美元 5,350 美元 5,450 美元 5,500 美元 FY2016 FY2017 千人收入財務摘要 997 美元1,167 美元 950 美元1,000 美元1,100 美元1,150 美元 1,150 美元 FY2016 FY2017 數千淨收益淨利潤率（截至2017年3月31日的財年）：18. 8% 淨利潤淨利潤率（截至2017年3月31日的財年）：18. 8% 淨利潤率（本年度）2018 年 3 月 31 日結束）：21. 1% 17

4,429 美元 3,943 873 1,590 $0 500 1,500 1,500 1,500 $2,500 $2,500 3,000 4,500 美元 FY2016 FY2017 數千運營費用和運營收入總運營支出收入財務亮點 10% 81% 2% 0% 0% 77% 截至2018 年 3 月 31 日的財年運營費用 78% 3% 0% 5% 77% 截至2018 年 3 月 31 日的財年運營費用銷售費用工資和工資税租金費用折舊和攤銷可疑賬款準備金其他一般和行政準備金18

投資亮點 1 2 3 4 中國房地產服務市場需求強勁，具有強勁的增長動力和巨大的上行潛力在天津領先的市場地位憑藉強大的品牌知名度穩健的運營數據，在我們運營的本地市場中佔有相當大的市場份額，不斷擴大的全國足跡，實現規模經濟富有遠見、充滿激情和經驗的管理和運營團隊 19

聯繫信息 MDJM LTD Ascent 投資者關係有限責任公司 Network 1 Financial Securities, Inc. 20 Lei Cai 電話：+86-22-83520851 電子郵件：+86-22-83520851 電子郵件：+86-22-83520851 電子郵件：+86-22-83520851 電子郵件：美國天津和平區西康路賽頓中心 C-1505 套房 Steven Sun 電話：+1-732-758-9001 電子郵件：NJ jsun@netw1.com 地址：美國紅岸橋大道 2 號 241 套房 07701 Tina Xiao 電話：+1-917-609-0333 電子郵件：tina.xiao @ascent-ir.com 地址：美國紐約州紐約市第三大道 733 號 16 樓 10017 IR@mdjhchina.com