附錄 99.1

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投資者聯繫人：媒體聯繫人：
傑克·狄更斯阿德里安·薩科維奇
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多佛公佈2023年第一季度業績


伊利諾伊州唐納斯格羅夫，2023年4月26日——多元化的全球製造商多佛（紐約證券交易所代碼：DOV）公佈了截至2023年3月31日的第一季度財務業績。除非另有説明，否則所有比較均與上一財年的可比期間進行比較。
截至3月31日的三個月
（百萬美元，每股數據除外）20232022% 變化
美國公認會計原則
收入$2,079 $2,052 1 %
淨收益
229 226 1 %
攤薄後每股
1.63 1.56 4 %
非公認會計準則
收入的有機變化3 %
調整後的淨收益 1
273 275 (1)%
調整後的攤薄後每股1.94 1.90 2 %

1 2023年第一季度和2022年調整後的淨收益不包括購税後的會計費用和重組以及其他成本。

在截至2023年3月31日的季度中，多佛創造了21億美元的收入，增長了1％（有機增長3％）。GAAP淨收益為2.29億美元，增長了1％，GAAP攤薄後每股收益為1.63美元，增長了4％。經調整後，淨收益為2.73億美元，下降了1％，調整後的攤薄後每股收益為1.94美元，增長了2％。

GAAP與調整後指標之間的全面對賬以及非公認會計準則和其他績效指標的定義作為附錄列於此。

管理層評論：

多佛總裁兼首席執行官理查德·託賓表示：“多佛在第一季度取得了穩健的業績，因為強勁的執行力足以抵消通貨膨脹和外匯折算的不利因素。在全球供應鏈的復甦和許多終端市場的強勁需求的推動下，我們大部分投資組合的收入都有所增長。本季度的新訂單量在今年餘下的時間裏表現良好，令人鼓舞。

“利潤率表現符合預期，五分之四的細分市場在銷量槓桿率、成本行動和嚴格的定價方面同比提高了利潤率。由於生物製藥銷量減少的混合效應，泵和工藝解決方案板塊的利潤率有所下降，儘管本季度的連續訂單率產生了積極影響，這使我們預計生物製藥業務將從現在開始連續改善，並在下半年恢復增長。

“我們之前在自動化、生產力項目和成本行動方面的投資為抵消通貨膨脹的投入成本帶來了必要的收益。我們正在完成長期成長型業務的幾項產能擴張，我們在最近的投資者日上強調了這些擴張，這使我們有能力在這些有吸引力的市場中贏得份額。最近對維特的收購





在我們的塑料和聚合物業務中，表現超出了預期。我們強勁的財務狀況使我們能夠繼續進行有吸引力的附加收購渠道，並以機會主義的方式向股東返還資本。

“我們對2023年迄今為止的趨勢和表現感到鼓舞，對2023年剩餘時間的展望是建設性的，但也值得關注。我們有吸引力的工業市場的整體需求狀況保持穩定，我們的預訂量也很健康。我們較高的待辦事項水平，尤其是在一些週期較長的業務中，這為我們的全年預測提供了良好的可見性。隨着我們清算庫存，同時實現積壓庫存的正常化，我們有望實現全年現金流目標。我們注意到喜憂參半的宏觀經濟背景，並正在努力監測客户的計劃，利用可用的成本控制槓桿和運營靈活性使我們能夠在各種宏觀經濟環境中取得成果。我們維持調整後的全年每股收益指引。”

2023 年全年指導方針：

在全年收入增長3％至5％（全部和有機）的基礎上，多佛預計在2023年的GAAP每股收益將在7.81美元至8.01美元之間（調整後的每股收益為8.85美元至9.05美元）。

電話會議信息：

多佛將於2023年4月26日星期三美國東部時間上午 9:00（中部時間上午 8:00）舉辦網絡直播和電話會議，討論其第一季度業績。該網絡直播可以在多佛網站dovercorporation.com上觀看。電話會議也將在網站上重播。有關多佛第一季度業績及其運營領域的更多信息，可在公司網站上找到。

關於多佛：

Dover 是一家多元化的全球製造商和解決方案提供商，年收入超過 80 億美元。我們通過五個運營部門提供創新設備和組件、消耗品、售後零件、軟件和數字解決方案以及支持服務：工程產品、清潔能源和燃料、成像與識別、泵和工藝解決方案以及氣候與可持續發展技術。Dover 將全球規模與運營靈活性相結合，引領我們所服務的市場。我們超過 25,000 名員工的團隊憑藉我們超過 65 年的創業方法而獲得認可，他們秉承主人翁精神，與客户合作重新定義可能性。多佛總部位於伊利諾伊州唐納斯格羅夫，在紐約證券交易所上市，名為 “DOV”。更多信息可在 dovercorporation.com 上找到。

前瞻性陳述：

本新聞稿包含經修訂的1995年《私人證券訴訟改革法》所指的 “前瞻性” 陳述。除歷史事實陳述外，本文檔中的所有陳述均為或可能被視為 “前瞻性” 陳述。前瞻性陳述受許多重要風險、不確定性、假設和其他因素的影響，其中一些是公司無法控制的。可能導致實際業績與當前預期存在重大差異的因素包括我們運營所在特定市場的總體經濟狀況和條件、可能導致停產的供應鏈限制和勞動力短缺、材料投入成本和貨運物流的通脹、利率和貨幣匯率波動的影響、COVID-19 或其他未來疫情對全球經濟以及我們的客户、供應商、員工、業務和現金的影響流量，敵對行動或戰爭的爆發或升級對全球或區域經濟的影響、客户需求和資本支出的變化、競爭因素和定價壓力、我們以具有成本效益的方式開發和推出新產品的能力、我們從新收購的業務中實現協同效應的能力，以及我們從重組、生產力舉措和其他成本削減行動中獲得預期收益的能力。有關可能導致我們的業績與本文包含的前瞻性陳述存在重大差異的風險和不確定性的詳細信息，請參閲我們向美國證券交易委員會提交的文件，包括我們截至2022年12月31日的10-K表年度報告以及我們的10-Q表季度報告和8-K表最新報告。這些文件可從美國證券交易委員會和我們的網站dovercorporation.com上查閲。公司沒有義務公開更新任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件還是其他原因。









投資者補充文件-2023 年第一季度

多佛公司
合併收益表
（未經審計）（以千計，每股數據除外*）

截至3月31日的三個月
20232022
收入$2,079,023 $2,051,901 
商品和服務成本1,332,004 1,308,707 
毛利747,019 743,194 
銷售、一般和管理費用432,414 443,843 
營業收益314,605 299,351 
利息支出34,214 26,552 
利息收入(2,091)(775)
其他收入，淨額(3,808)(2,129)
所得税準備金前的收益286,290 275,703 
所得税準備金57,716 49,550 
淨收益$228,574 $226,153 
每股淨收益：
基本$1.64 $1.57 
稀釋$1.63 $1.56 
加權平均已發行股數：
基本139,757144,087
稀釋140,616145,329
每股普通股支付的股息$0.505 $0.500 
* 每股數據可能會受到四捨五入的影響。
是-1

多佛公司
季度分部信息
（未經審計）（以千計）
20232022
Q1Q1Q2Q3Q42022 財年
收入
工程產品$497,549 $487,647 $514,436 $516,501 $525,048 $2,043,632 
清潔能源與燃料430,729 458,395 494,075 464,022 462,015 1,878,507 
成像與識別283,091 272,255 275,951 282,371 293,238 1,123,815 
泵和過程解決方案413,881 435,195 441,127 433,558 418,355 1,728,235 
氣候與可持續發展技術455,325 399,078 434,164 462,671 441,811 1,737,724 
分段間淘汰(1,552)(669)(1,038)(832)(1,286)(3,825)
合併收入總額$2,079,023 $2,051,901 $2,158,715 $2,158,291 $2,139,181 $8,508,088 
淨收益
分部收益：
工程產品$84,275 $71,130 $81,671 $90,145 $103,573 $346,519 
清潔能源與燃料
73,605 72,962 99,034 90,208 90,789 352,993 
成像與識別68,315 58,598 61,392 74,477 73,617 268,084 
泵和過程解決方案 115,244 146,617 138,048 128,573 119,780 533,018 
氣候與可持續發展技術
73,778 53,609 64,181 75,190 61,504 254,484 
分部總收益415,217 402,916 444,326 458,593 449,263 1,755,098 
購買會計費用 1
42,679 53,286 47,019 40,526 40,272 181,103 
重組和其他成本 2
14,053 10,552 7,944 8,613 11,881 38,990 
處置損失 3
— 194 — — — 194 
公司開支/其他 4,5
40,072 37,404 27,967 27,876 42,033 135,280 
利息支出34,214 26,552 26,989 29,789 33,126 116,456 
利息收入(2,091)(775)(949)(1,244)(1,462)(4,430)
所得税準備金前的收益286,290 275,703 335,356 353,033 323,413 1,287,505 
所得税準備金57,716 49,550 45,738 67,007 59,834 222,129 
淨收益$228,574 $226,153 $289,618 $286,026 $263,579 $1,065,376 
分部收益率
工程產品16.9 %14.6 %15.9 %17.5 %19.7 %17.0 %
清潔能源與燃料
17.1 %15.9 %20.0 %19.4 %19.7 %18.8 %
成像與識別24.1 %21.5 %22.2 %26.4 %25.1 %23.9 %
泵和過程解決方案 27.8 %33.7 %31.3 %29.7 %28.6 %30.8 %
氣候與可持續發展技術
16.2 %13.4 %14.8 %16.3 %13.9 %14.6 %
分部總收益率20.0 %19.6 %20.6 %21.2 %21.0 %20.6 %
1 購買會計費用主要包括無形資產的攤銷以及與該期間出售的收購庫存的公允價值增長相關的費用。
2 重組和其他成本與為裁員、設施整合和關閉場地、產品線退出和其他資產費用而採取的行動有關。
3 處置損失包括與處置有關的週轉資本調整。
4 某些支出維持在公司層面，不分配給各分部。這些費用包括行政和職能薪酬成本、非服務養老金成本、非運營保險費用、共享業務服務和數字管理費用、與交易相關的費用以及與公司總部相關的各種管理費用。
第 5 季度和 2022 財年包括與我們的美國合格固定福利計劃相關的630萬美元和解費用。

是-2

多佛公司
每股季度收益
（未經審計）（以千計，每股數據除外*）
每股收益
20232022
Q1Q1Q2Q3Q42022 財年
每股淨收益：
基本$1.64 $1.57 $2.01 $2.01 $1.88 $7.47 
稀釋$1.63 $1.56 $2.00 $2.00 $1.87 $7.42 
計算出的每股收益金額中使用的淨收益和加權平均股數如下：
淨收益$228,574 $226,153 $289,618 $286,026 $263,579 $1,065,376 
加權平均已發行股數：
基本139,757 144,087 143,832 142,506 140,343 142,681 
稀釋140,616 145,329 144,669 143,257 141,168 143,595 
* 每股數據可能會受到四捨五入的影響。




















































是-3


多佛公司
季度調整後收益和調整後每股收益（非公認會計準則）
（未經審計）（以千計，每股數據除外*）

非公認會計準則對賬
20232022
Q1Q1Q2Q3Q42022 財年
調整後的淨收益：
淨收益$228,574 $226,153 $289,618 $286,026 $263,579 $1,065,376 
購置會計費用，税前 1
42,679 53,286 47,019 40,526 40,272 181,103 
購買會計費用，税收影響 2
(9,599)(12,538)(11,013)(9,494)(8,689)(41,734)
税前重組和其他成本 3
14,053 10,552 7,944 8,613 11,881 38,990 
重組和其他成本，税收影響 2
(2,990)(2,191)(1,803)(1,921)(2,311)(8,226)
税前處置虧損 4
— 194 — — — 194 
處置損失，税收影響 2
— (27)— — (27)
減税和就業法案 5
— — (22,579)— — (22,579)
調整後的淨收益
$272,717 $275,429 $309,186 $323,750 $304,732 $1,213,097 
調整後的攤薄後每股淨收益：
攤薄後的每股淨收益$1.63 $1.56 $2.00 $2.00 $1.87 $7.42 
購置會計費用，税前 1
0.30 0.37 0.33 0.28 0.29 1.27 
購買會計費用，税收影響 2
(0.07)(0.09)(0.08)(0.07)(0.06)(0.30)
税前重組和其他成本 3
0.10 0.07 0.05 0.06 0.08 0.26 
重組和其他成本，税收影響 2
(0.02)(0.02)(0.01)(0.01)(0.02)(0.06)
税前處置虧損 4
— — — — — — 
處置損失，税收影響 2
— — — — — — 
減税和就業法案 5
— — (0.16)— — (0.16)
調整後的攤薄後每股淨收益
$1.94 $1.90 $2.14 $2.26 $2.16 $8.45 
1 購買會計費用主要包括無形資產的攤銷以及與該期間出售的收購庫存的公允價值增長相關的費用。2022年第一季度、第二季度和2022財年分別包括12,487美元、7,158美元和19,869美元的庫存增加攤銷額，主要與我們在清潔能源和燃料板塊的2021年第四季度收購有關。
2 調整是使用適用司法管轄區的法定税率或每個時期的有效税率（如適用）進行税收的。
3 重組和其他成本與為裁員、設施整合和關閉場地、產品線退出和其他資產費用而採取的行動有關。2022年第一季度和2022財年包括重新歸類為重組和其他成本中包含的收益的5,457美元的非現金外幣折算虧損，以及與我們的氣候與可持續發展技術板塊退出某些拉丁美洲國家而導致的資產註銷相關的2,117美元。
4 2022 年第一季度和 2022 財年是與 2021 年第四季度統一品牌處置和 Race Winning Brands 股權法投資相關的營運資本調整。
5 第二季度和2022財年減少了先前記錄的與《減税和就業法》相關的所得税。
* 每股數據和總額可能會受到四捨五入的影響。
是-4

多佛公司
季度調整後的分部息税折舊攤銷前利潤（非公認會計準則）
（未經審計）（以千計）
非公認會計準則對賬
20232022
Q1Q1Q2Q3Q42022 財年
調整後的分部息税折舊攤銷前
工程產品：
細分市場收益$84,275 $71,130 $81,671 $90,145 $103,573 $346,519 
其他折舊和攤銷 1
7,070 7,274 6,799 6,819 6,853 27,745 
調整後的分部息税折舊攤銷前利潤2
91,345 78,404 88,470 96,964 110,426 374,264 
調整後的分部息税折舊攤銷前利潤率 2
18.4 %16.1 %17.2 %18.8 %21.0 %18.3 %
清潔能源與燃料：
細分市場收益$73,605 $72,962 $99,034 $90,208 $90,789 $352,993 
其他折舊和攤銷 1
7,046 8,466 6,533 6,893 6,923 28,815 
調整後的分部息税折舊攤銷前利潤2
80,651 81,428 105,567 97,101 97,712 381,808 
調整後的分部息税折舊攤銷前利潤率 2
18.7 %17.8 %21.4 %20.9 %21.1 %20.3 %
成像與識別：
細分市場收益$68,315 $58,598 $61,392 $74,477 $73,617 $268,084 
其他折舊和攤銷 1
3,394 3,497 3,496 3,372 3,820 14,185 
調整後的分部息税折舊攤銷前利潤2
71,709 62,095 64,888 77,849 77,437 282,269 
調整後的分部息税折舊攤銷前利潤率 2
25.3 %22.8 %23.5 %27.6 %26.4 %25.1 %
泵和過程解決方案：
細分市場收益$115,244 $146,617 $138,048 $128,573 $119,780 $533,018 
其他折舊和攤銷 1
10,939 9,922 9,787 10,137 10,993 40,839 
調整後的分部息税折舊攤銷前利潤2
126,183 156,539 147,835 138,710 130,773 573,857 
調整後的分部息税折舊攤銷前利潤率 2
30.5 %36.0 %33.5 %32.0 %31.3 %33.2 %
氣候與可持續發展技術：
細分市場收益$73,778 $53,609 $64,181 $75,190 $61,504 $254,484 
其他折舊和攤銷 1
6,624 6,495 6,443 6,736 6,530 26,204 
調整後的分部息税折舊攤銷前利潤2
80,402 60,104 70,624 81,926 68,034 280,688 
調整後的分部息税折舊攤銷前利潤率 2
17.7 %15.1 %16.3 %17.7 %15.4 %16.2 %
分段總數：
分部總收益 2, 3
$415,217 $402,916 $444,326 $458,593 $449,263 $1,755,098 
其他折舊和攤銷 1
35,073 35,654 33,058 33,957 35,119 137,788 
調整後分部息税折舊攤銷前利潤總額 2
450,290 438,570 477,384 492,550 484,382 1,892,886 
調整後分部息税折舊攤銷前利潤率總額 2
21.7 %21.4 %22.1 %22.8 %22.6 %22.2 %
1 其他折舊和攤銷涉及不動產、廠房、設備和無形資產，不包括與收購會計費用和重組和其他成本相關的金額。
2 有關定義，請參閲非公認會計準則披露部分。
3 有關分部總收益與淨收益的對賬，請參閲季度分部信息部分。
是-5

多佛公司
季度淨收益與調整後分部息税折舊攤銷前利潤對賬（非公認會計準則）
（未經審計）（以千計）
非公認會計準則對賬
20232022
Q1Q1Q2Q3Q42022 財年
淨收益$228,574 $226,153 $289,618 $286,026 $263,579 $1,065,376 
所得税準備金57,716 49,550 45,738 67,007 59,834 222,129 
所得税準備金前的收益286,290 275,703 335,356 353,033 323,413 1,287,505 
利息收入(2,091)(775)(949)(1,244)(1,462)(4,430)
利息支出34,214 26,552 26,989 29,789 33,126 116,456 
公司開支/其他 1,7
40,072 37,404 27,967 27,876 42,033 135,280 
處置損失 2
— 194 — — — 194 
重組和其他成本 3
14,053 10,552 7,944 8,613 11,881 38,990 
購買會計費用 4
42,679 53,286 47,019 40,526 40,272 181,103 
分部總收益 6
415,217 402,916 444,326 458,593 449,263 1,755,098 
加：其他折舊和攤銷 5
35,073 35,654 33,058 33,957 35,119 137,788 
調整後分部息税折舊攤銷前利潤總額 6
$450,290 $438,570 $477,384 $492,550 $484,382 $1,892,886 
1 某些支出維持在公司層面，不分配給各分部。這些費用包括行政和職能薪酬成本、非服務養老金成本、非運營保險費用、共享業務服務和數字管理費用、與交易相關的費用以及與公司總部相關的各種管理費用。
2 處置損失包括與處置有關的週轉資本調整。
3 重組和其他成本與為裁員、設施整合和關閉場地而採取的行動、退出成本和其他資產費用有關。
4 收購會計費用主要包括無形資產的攤銷以及與該期間出售的收購庫存的公允價值增長相關的費用。
5 其他折舊和攤銷涉及不動產、廠房、設備和無形資產，不包括與購買會計費用和重組和其他成本相關的金額。
6 有關定義，請參閲非公認會計準則披露部分。
第 7 季度和 2022 財年包括與我們的美國合格固定福利計劃相關的630萬美元和解費用。
是-6

多佛公司
收入增長因素和調整後的每股收益指導對賬（非公認會計準則）
（未經審計）（以千計，每股數據除外*）

非公認會計準則對賬

收入增長因素
2023
Q1
有機
工程產品3.4 %
清潔能源與燃料
(2.6)%
成像與識別8.2 %
泵和過程解決方案(7.1)%
氣候與可持續發展技術
16.2 %
全有機2.9 %
收購0.9 %
貨幣換算(2.5)%
總計*1.3 %
* 總數可能會受到四捨五入的影響。
2023
Q1
有機
美國2.6 %
其他美洲16.8 %
歐洲(0.3)%
亞洲 (3.9)%
其他20.8 %
全有機2.9 %
收購0.9 %
貨幣換算(2.5)%
總計*1.3 %
* 總數可能會受到四捨五入的影響。

調整後的每股收益指導對賬
範圍
2023 年每股收益指導方針（GAAP）$7.81 $8.01 
購買會計費用，淨額0.90
重組和其他成本，淨額0.14
2023 年調整後每股收益指南（非公認會計準則）$8.85 $9.05 
* 每股數據和總額可能會受到四捨五入的影響。











是-7

多佛公司
季度現金流和自由現金流（非公認會計準則）
（未經審計）（以千計）

季度現金流
20232022
Q1Q1Q2Q3Q42022 財年
提供者（已用於）的淨現金流量：
經營活動$241,284 $23,683 $178,773 $264,625 $338,643 $805,724 
投資活動(43,556)(46,963)(68,890)(286,208)(138,863)(540,924)
籌資活動(306,565)(75,204)120,469 (178,844)(126,686)(260,265)

季度自由現金流（非公認會計準則）
20232022
Q1Q1Q2Q3Q42022 財年
經營活動產生的現金流$241,284 $23,683 $178,773 $264,625 $338,643 $805,724 
減去：資本支出(48,375)(50,381)(50,196)(65,462)(54,923)(220,962)
自由現金流$192,909 $(26,698)$128,577 $199,163 $283,720 $584,762 
經營活動產生的現金流佔收入的百分比11.6 %1.2 %8.3 %12.3 %15.8 %9.5 %
經營活動產生的現金流佔調整後淨收益的百分比88.5 %8.6 %57.8 %81.7 %111.1 %66.4 %
自由現金流佔收入的百分比9.3 %(1.3) %6.0 %9.2 %13.3 %6.9 %
自由現金流佔調整後淨收益的百分比70.7 %(9.7) %41.6 %61.5 %93.1 %48.2 %

是-8

多佛公司
績效衡量
（未經審計）（以千計）
20232022
Q1Q1Q2Q3Q42022 財年
預訂
工程產品$536,472 $541,035 $452,668 $512,374 $498,249 $2,004,326 
清潔能源與燃料
454,526 501,491 487,861 432,259 399,414 1,821,025 
成像與識別290,712 307,104 292,136 281,789 273,170 1,154,199 
泵和過程解決方案464,297 459,790 471,693 415,253 362,468 1,709,204 
氣候與可持續發展技術
300,014 444,852 403,574 422,820 388,527 1,659,773 
分段間淘汰(1,530)(2,295)(1,207)(423)(1,391)(5,316)
合併預訂總額$2,044,491 $2,251,977 $2,106,725 $2,064,072 $1,920,437 $8,343,211 
調整後的預訂
工程產品$536,472 $541,035 $452,668 $512,374 $498,249 $2,004,326 
清潔能源與燃料
454,526 501,491 487,861 432,259 399,414 1,821,025 
成像與識別290,712 307,104 292,136 281,789 273,170 1,154,199 
泵和過程解決方案464,297 459,790 471,693 415,253 362,468 1,709,204 
氣候與可持續發展技術1
390,814 444,852 477,674 422,820 388,527 1,733,873 
分段間淘汰(1,530)(2,295)(1,207)(423)(1,391)(5,316)
調整後的合併預訂總額$2,135,291 $2,251,977 $2,180,825 $2,064,072 $1,920,437 $8,417,311 
1 2023 年第一季度不包括食品零售領域一位客户撤銷先前預訂的約 9000 萬美元訂單。2022 年第 2 季度和 2022 財年不包括撤銷一位飲料罐製造客户先前預訂的約 7400 萬美元訂單。
積壓
工程產品$755,442 $830,135 $759,589 $742,766 $720,114 
清潔能源與燃料
337,116 426,342 411,350 368,050 312,142 
成像與識別236,215 243,411 255,255 241,896 232,812 
泵和過程解決方案742,890 704,935 715,646 679,955 686,512 
氣候與可持續發展技術
899,379 1,218,155 1,186,180 1,139,737 1,068,644 
分段間淘汰(1,083)(1,756)(1,839)(1,439)(1,893)
合併待辦事項總數$2,969,959 $3,421,222 $3,326,181 $3,170,965 $3,018,331 


2023
Q1第一季度調整後
預訂量和調整後的預訂量增長因素
有機
工程產品0.9 %0.9 %
清潔能源與燃料
(6.1)%(6.1)%
成像與識別(1.8)%(1.8)%
泵和過程解決方案(1.2)%(1.2)%
氣候與可持續發展技術
(30.6)%(10.3)%
全有機(7.6)%(3.7)%
收購1.0 %1.0 %
貨幣換算(2.6)%(2.6)%
總計*(9.2)%(5.3)%
* 總數可能會受到四捨五入的影響。



是-9

非公認會計準則指標定義

為了向投資者提供有關我們根據公認會計原則確定的業績的更多信息，管理層還披露了管理層認為可以為投資者提供有用信息的非公認會計準則信息。調整後的淨收益、調整後的攤薄後每股淨收益、分部總收益率、調整後的分部息税折舊攤銷前利潤、調整後的分部息税折舊攤銷前利潤率、自由現金流佔調整後淨收益的百分比、自由現金流佔調整後淨收益的百分比和有機收入增長不是GAAP下的財務指標，不應被視為淨收益、攤薄後每股淨收益、經營活動現金流的替代品或收入根據公認會計原則確定，可能不具有可比性到其他公司報告的標題相似的措施。

調整後的淨收益是指根據收購會計費用、重組和其他成本/收益、減税和就業法案以及處置收益/虧損的影響調整後的淨收益。收購會計費用主要包括無形資產的攤銷以及與該期間出售的收購庫存的公允價值增長相關的費用。我們不包括税後收購會計費用，因為此類費用的金額和時間受到公司完成收購的時機、規模、數量和性質的重大影響。儘管我們有收購活動的歷史，但我們的收購併不是在預測週期內進行的。排除購買會計費用有助於更一致地比較一段時間內的經營業績。我們認為，重要的是要明白，此類無形資產是作為購買會計的一部分記錄的，有助於創收。我們不包括其他項目，因為它們的出現原因可能與公司在此期間的商業業績無關和/或管理層認為它們並不代表公司在給定時期的持續運營成本或收益。

調整後的攤薄後每股淨收益或調整後的每股收益代表經收購會計費用、重組和其他成本/收益、減税和就業法案以及處置收益/虧損的影響調整後的攤薄後每股收益。

分部總收益定義為所有細分市場的收購會計費用、重組和其他成本/收益、處置損益、公司支出/其他、利息支出、利息收入和所得税準備金前的收益總和。分部總收益利潤率定義為分部總收益除以收入。

調整後的分部息税折舊攤銷前利潤定義為分部收益加上其他折舊和攤銷費用，與不動產、廠房、設備和無形資產有關，不包括與收購會計費用和重組以及其他成本/收益相關的金額。調整後的分部息税折舊攤銷前利潤率定義為調整後的分部息税折舊攤銷前利潤除以收入。

管理層認為，上述非公認會計準則指標有助於投資者更好地瞭解公司的持續盈利能力，因為它們將更好地反映公司的核心經營業績，提高透明度，便於與前期和未來時期及其同行進行比較。

自由現金流是指經營活動提供的淨現金減去資本支出。自由現金流佔收入的百分比等於自由現金流除以收入。自由現金流佔調整後淨收益的百分比等於自由現金流除以調整後的淨收益。管理層認為，自由現金流和自由現金流比率是衡量流動性的重要指標，因為它們為管理層和投資者提供了衡量運營產生的現金的指標，這些現金可用於強制性還款義務和投資機會，例如融資收購、支付股息、償還債務和回購我們的普通股。

管理層認為，報告的有機收入增長（不包括外匯匯率的影響以及收購和處置的影響）可以對我們的收入和預訂表現以及不同時期之間的趨勢進行有用的比較。根據S-K法規第10 (e) (1) (i) (B) 項規定的例外情況，我們不提供前瞻性有機收入與最直接可比的GAAP財務指標的對賬表，因為我們無法提供對賬項目的有意義或準確的彙編。這是因為很難準確預測被排除在最直接可比的公認會計原則財務指標之外或不受我們控制的項目的時間和金額。出於同樣的原因，我們無法解決可能重要的不可用信息可能具有的重要意義。

是-10

績效衡量標準定義

預訂量代表當前報告期內從客户那裏收到的訂單總數。該指標是衡量績效的重要指標，也是收入訂單趨勢的指標。

調整後的預訂量代表預訂量，不包括氣候與可持續發展技術板塊2023年第一季度一位客户先前預訂的9000萬美元訂單的撤銷以及2022年第二季度一位客户先前預訂的7400萬美元訂單的撤銷。該指標有助於與歷史預訂進行比較。

自然預訂是指在本報告期內從客户那裏收到的訂單總數，不包括外幣匯率的影響以及收購和處置的影響。該指標是衡量績效的重要指標，也是收入訂單趨勢的指標。

調整後的自然預訂量代表自然預訂量，不包括氣候與可持續發展技術板塊中一位客户先前預訂的9000萬美元訂單的逆轉。該指標有助於與歷史自然預訂進行比較。

積壓是指在尚未履行履約義務的時間點剩餘預訂總額的估計值。該指標很有用，因為它代表了我們預計將來確認為收入的總金額。

我們使用上述運營指標來監控業務績效。我們認為，運營指標對投資者和我們財務信息的其他用户在評估我們細分市場的表現時很有用。
是-11