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目錄

美國

證券交易委員會

華盛頓特區 20549

表單 10-Q

☑			根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的季度報告

在截至的季度期間 2021年12月31日

或者

☐			根據1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條提交的過渡報告

在過渡期內             到             

委員會檔案編號 000-26041

F5, INC.

（註冊人的確切姓名如其章程所示）

華盛頓						91-1714307
（州或其他司法管轄區 公司或組織）						（美國國税局僱主 證件號）

第 5 大道 801 號

西雅圖, 華盛頓98104

（主要行政辦公室地址和郵政編碼）

(206) 272-5555

（註冊人的電話號碼，包括區號）

 

根據該法第12（b）條註冊的證券：

每個班級的標題			交易品種			註冊的每個交易所的名稱
普通股，無面值			FFIV			納斯達克全球精選市場

用勾號指明註冊人是否：（1）在過去的12個月中（或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內）提交了1934年《證券交易法》第13條或第15（d）條要求提交的所有報告，以及（2）在過去的90天內是否受到此類申報要求的約束。是的  ☑沒有☐

用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內）以電子方式提交了根據第 S-T 法規（本章第 232.405 節）第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。是的  ☑沒有☐

用複選標記指明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。（選一個）：

大型加速過濾器

☑

加速文件管理器

☐

非加速文件管理器

☐（不要檢查是否是規模較小的申報公司）

規模較小的申報公司

☐

新興成長型公司

☐

如果是新興成長型公司，請用勾號註明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第 13 (a) 條規定的任何新的或修訂的財務會計準則。 ☐

用複選標記表明註冊人是否為空殼公司（定義見《交易法》第12b-2條）。是的☐沒有☑

截至2022年1月28日，註冊人普通股的已發行股票數量為 60,738,170.

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目錄

F5, INC.

10-Q 表季度報告

截至2021年12月31日的季度

目錄

 

			頁面
第一部分財務信息
第 1 項。財務報表（未經審計）			4
合併資產負債表			4
合併損益表			5
綜合收益綜合報表			6
股東權益綜合報表			7
合併現金流量表			8
合併財務報表附註			9
第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析			24
第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露			31
第 4 項。控制和程序			31
第二部分。其他信息
第 1 項。法律訴訟			31
第 1A 項。風險因素			32
第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用			32
第 4 項。礦山安全披露			33
第 5 項。其他信息			33
第 6 項。展品			33
簽名			34

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目錄

第一部分財務信息

 

第 1 項。財務報表

F5, INC.

合併資產負債表

（未經審計，以千計）

 

						十二月三十一日 2021						9月30日 2021
資產
流動資產
現金和現金等價物						$	512,406					$	580,977
短期投資						346,548						329,630
減去美元備抵後的應收賬款3,262和 $3,696						419,282						340,536
庫存						20,795						22,055
其他流動資產						388,942						337,902
流動資產總額						1,687,973						1,611,100
財產和設備，淨額						185,355						191,164
經營租賃使用權資產						237,341						244,934
長期投資						76,991						132,778
遞延所得税資產						148,333						128,193
善意						2,260,407						2,216,553
其他資產，淨額						490,508						472,558
總資產						$	5,086,908					$	4,997,280
負債和股東權益
流動負債
應付賬款						$	58,253					$	62,096
應計負債						314,845						341,487
遞延收入						1,039,515						968,669
長期債務的當前部分						19,275						19,275
流動負債總額						1,431,888						1,391,527
遞延所得税負債						2,723						2,414
長期遞延收入						536,984						521,173
長期經營租賃負債						287,596						296,945
長期債務						344,954						349,772
其他長期負債						77,402						75,236
長期負債總額						1,249,659						1,245,540
承付款和或有開支（注9）
股東權益
優先股， 不面值； 10,000授權股份， 不已發行股份						—						—
普通股， 不面值； 200,000授權股份， 60,711和 60,652已發行和流通股份						145,189						192,458
累計其他綜合虧損						(21,215)						(20,073)
留存收益						2,281,387						2,187,828
股東權益總額						2,405,361						2,360,213
負債和股東權益總額						$	5,086,908					$	4,997,280

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

4

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目錄

F5, INC.

合併損益表

（未經審計，以千計，每股數據除外）

 

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
淨收入
產品						$	343,149					$	288,045
服務						343,951						336,572
總計						687,100						624,617
淨收入成本
產品						81,662						67,038
服務						53,411						47,941
總計						135,073						114,979
毛利						552,027						509,638
運營費用
銷售和營銷						234,035						214,546
研究和開發						130,271						114,191
一般和行政						65,661						63,153
重組費用						7,909						—
總計						437,876						391,890
運營收入						114,151						117,748
其他費用，淨額						(2,431)						(683)
所得税前收入						111,720						117,065
所得税準備金						18,161						29,387
淨收入						$	93,559					$	87,678
每股淨收益——基本						$	1.54					$	1.43
加權平均股數-基本						60,810						61,440
每股淨收益——攤薄						$	1.51					$	1.41
加權平均股數 — 攤薄						61,882						62,282

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

5

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目錄

F5, INC.

綜合收益合併報表

（未經審計，以千計）

 

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
淨收入						$	93,559					$	87,678
其他綜合（虧損）收入：
外幣折算調整						(517)						1,278
可供出售證券：
未實現的證券虧損，扣除税款（美元）74) 和 $ (50) 分別在截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月中						(621)						(420)
淨收入中已實現（虧損）收益的重新分類調整，扣除税款2和 $0分別在截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月中						(4)						3
可供出售證券未實現虧損的淨變動，扣除税款						(625)						(417)
其他綜合（虧損）收入總額						(1,142)						861
綜合收入						$	92,417					$	88,539

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

6

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目錄

F5, INC.

股東權益綜合報表

（未經審計，以千計）

						普通股												累積的 其他 全面 損失						已保留 收益						總計 股東 公平
						股份						金額
						截至2020年12月31日的三個月
餘額，2020 年 9 月 30 日						61,099						$	305,453					$	(18,716)					$	1,945,531					$	2,232,268
行使員工股票期權						39						1,118						—						—						1,118
根據員工股票購買計劃發行股票						231						26,077						—						—						26,077
發行限制性股票						297						—						—						—						—
與股權獎勵淨股結算相關的已繳税款						(34)						(4,481)						—						—						(4,481)
基於股票的薪酬						—						58,069						—						—						58,069
淨收入						—						—						—						87,678						87,678
其他綜合收入						—						—						861						—						861
餘額，2020 年 12 月 31 日						61,632						$	386,236					$	(17,855)					$	2,033,209					$	2,401,590
						截至2021年12月31日的三個月
餘額，2021 年 9 月 30 日						60,652						$	192,458					$	(20,073)					$	2,187,828					$	2,360,213
行使員工股票期權						50						1,255						—						—						1,255
根據員工股票購買計劃發行股票						169						26,325						—						—						26,325
發行限制性股票						442						—						—						—						—
回購普通股						(539)						(125,011)						—						—						(125,011)
與股權獎勵淨股結算相關的已繳税款						(63)						(13,595)						—						—						(13,595)
基於股票的薪酬						—						63,757						—						—						63,757
淨收入						—						—						—						93,559						93,559
其他綜合損失						—						—						(1,142)						—						(1,142)
餘額，2021 年 12 月 31 日						60,711						$	145,189					$	(21,215)					$	2,281,387					$	2,405,361

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

7

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目錄

F5, INC.

合併現金流量表

（未經審計，以千計）

 

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
經營活動
淨收入						$	93,559					$	87,678
為使淨收入與經營活動提供的淨現金保持一致而進行的調整：
基於股票的薪酬						63,757						58,069
折舊和攤銷						30,260						27,660
非現金運營租賃成本						9,663						9,698
遞延所得税						(6,407)						(694)
資產減值						6,175						6,873
其他						(1,123)						307
運營資產和負債的變化（不包括收購業務的影響）：
應收賬款						(77,223)						(54,416)
庫存						1,260						1,443
其他流動資產						(44,286)						(23,250)
其他資產						(21,774)						(26,654)
應付賬款和應計負債						(25,387)						(23,925)
遞延收入						76,065						86,193
租賃負債						(14,173)						(11,619)
經營活動提供的淨現金						90,366						137,363
投資活動
購買投資						(36,205)						(42,765)
投資的到期日						38,138						69,352
投資的銷售						34,549						—
收購業務，扣除獲得的現金						(67,911)						(1,247)
購買財產和設備						(10,564)						(4,697)
投資活動提供的（用於）淨現金						(41,993)						20,643
籌資活動
根據員工股票購買計劃行使股票期權和購買股票的收益						27,581						27,196
回購普通股						(125,011)						—
定期債務協議的付款						(5,000)						(5,000)
與股權獎勵淨股結算相關的已繳税款						(13,595)						(4,481)
融資活動提供的（用於）淨現金						(116,025)						17,715
現金、現金等價物和限制性現金淨增加（減少）						(67,652)						175,721
匯率變動對現金、現金等價物和限制性現金的影響						(861)						1,655
現金、現金等價物和限制性現金，期初						584,333						852,826
現金、現金等價物和限制性現金，期末						$	515,820					$	1,030,202
現金流信息的補充披露
為計量經營租賃負債所含金額支付的現金						$	16,500					$	15,032
支付長期債務利息的現金						1,252						1,370
非現金活動的補充披露
為換取租賃義務而獲得的使用權資產						$	818					$	1,614

所附附附註是這些合併財務報表的組成部分。

8

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目錄

F5, INC.

合併財務報表附註（未經審計）

1. 重要會計政策摘要

業務描述

F5, Inc.（“公司”）是多雲應用程序安全和交付解決方案的領先提供商，這些解決方案使其客户能夠在從本地到公共雲的任何架構中開發、部署、運行、保護和管理應用程序。該公司的雲、軟件和硬件解決方案使其客户能夠更快、可靠和大規模地向客户提供數字體驗。該公司的企業級應用程序服務以基於雲的解決方案、軟件即服務和專為多雲環境優化的純軟件解決方案提供，其模塊可以獨立運行，也可以作為其高性能設備上的集成解決方案的一部分提供。在解決方案方面，公司提供廣泛的專業服務，包括諮詢、培訓、安裝、維護和其他技術支持服務。2021 年 10 月 1 日，公司完成了對雲安全和工作負載保護解決方案提供商 Threat Stack, Inc.（“Threat Stack”）的收購。

演示基礎

年終合併資產負債表數據來自經審計的財務報表，但不包括美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“GAAP”）所要求的所有披露。管理層認為，未經審計的合併財務報表反映了按照美利堅合眾國普遍接受的會計原則進行公允報表所必需的所有調整，僅包括正常的經常性調整。根據證券交易委員會（“SEC”）的規章制度，通常包含在年度財務報表中的某些信息和腳註披露已被壓縮或省略。本10-Q表中包含的信息應與管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析以及公司截至2021年9月30日的財年10-K表年度報告中包含的財務報表及其附註一起閲讀。

截至2021年12月31日的三個月中，公司的重要會計政策沒有重大變化。

最近採用的會計準則

2021 年 10 月，財務會計準則委員會發布了 ASU 2021-08，業務合併（主題 805）：與客户簽訂的合同中的合同資產和合同負債的會計。新指南要求收購方根據ASC 606（與客户簽訂合同的收入）在收購之日確認和衡量在業務合併中收購的合同資產和合同負債。公司從2022財年第一季度開始提前採用了這一會計準則更新，對公司的合併財務報表沒有產生重大影響。該標準的持續影響將取決於其範圍內的交易的事實。

9

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目錄

2. 與客户簽訂合同的收入

資本化合同收購成本

下表顯示了截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月中，資本化合同收購成本（流動和非流動）的顯著變動（以千計）：

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
期初餘額						$	77,836					$	70,396
額外的資本化合同收購成本						10,512						9,725
資本化合同收購成本的攤銷						(9,414)						(8,152)
期末餘額						$	78,934					$	71,969

資本化合同收購成本的攤銷額為美元9.4百萬和美元8.2截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月，分別為百萬美元，在隨附的合併損益表中記錄在銷售和營銷費用中。曾經有不在所列任何時期內任何資本化合同收購成本的減值。

合約餘額

履行履約義務與開具發票和收取與公司與客户簽訂的合同相關的款項的時間可能有所不同。根據與客户簽訂的合同，公司無條件有權轉讓商品和服務的金額記錄在案。這些負債分為流動和非流動遞延收入。

下表顯示了截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月遞延收入餘額（流動和非流動）的顯著變動（以千計）：

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
期初餘額						$	1,489,842					$	1,272,632
增加但未確認為收入的金額						441,591						421,918
通過收購業務獲得的遞延收入						10,591						—
確認的收入與遞延收入的期初餘額有關						(365,525)						(335,725)
期末餘額						$	1,576,499					$	1,358,825

剩餘的履約義務

剩餘的履約義務是指與客户簽訂的合同下的交易價格金額，這些交易價格歸因於截至報告日未履行或部分履行的履約義務。截至2021年12月31日，公司與客户簽訂的合同中不可取消的剩餘履約義務總額約為美元1.6十億美元，該公司預計確認的收入約為 65.9未來剩餘履約義務的百分比 12月， 21.1第二年的百分比，以及此後的剩餘餘額。

有關按重要客户和地理區域分列的收入以及按系統和軟件分列的產品收入，請參閲附註 13 “細分市場信息”。

3. 公允價值測量

根據公認會計原則下關於公允價值衡量和披露的權威指導方針，公司使用公允價值層次結構確定公允價值，該等級制度區分了市場參與者根據獨立於申報實體的來源獲得的市場參與者假設和報告實體自己根據現有的最佳信息制定的市場參與者假設的假設，並擴大了公允價值衡量標準的披露。

公允價值是指在衡量日期市場參與者之間的有序交易中，出售資產所獲得的價格，或為轉移資產或負債在主要市場或最有利市場上的負債而支付的價格，本質上是退出價格。

10

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目錄

公允價值層次結構的級別是：

第 1 級：公司有能力進入的計量日相同資產和負債在活躍市場上的報價。

第 2 級：第 1 級中包含的報價以外的可觀察輸入，例如活躍市場中類似資產和負債的報價；非活躍市場中相同或相似資產和負債的報價；或可觀察到的市場數據或可由可觀察的市場數據證實的其他輸入。

第 3 級：市場數據很少或根本沒有可用的不可觀察的輸入。這些意見反映了管理層對市場參與者在為資產或負債進行定價時將使用什麼的假設。

一級投資根據活躍市場的報價進行估值，包括公司的現金等價物投資。二級投資，包括根據不活躍市場的報價、經紀商或交易商報價、實際交易數據、基準收益率或具有合理價格透明度的替代定價來源進行估值的投資，包括公司的存款證、公司債券和票據、市政債券和票據、美國政府證券、美國政府機構證券和國際政府證券。公司二級投資的公允價值基於類似資產，沒有做出重大判斷。此外，公司的所有二級投資都有足夠的交易量水平，足以證明所使用的公允價值適用於這些投資。

金融工具在公允價值層次結構中的等級基於對公允價值衡量有重要意義的所有投入中的最低水平。但是，要確定什麼構成 “可觀察”，需要公司做出重大判斷。公司認為可觀測數據是市場數據，這些數據易於獲得、定期分發或更新、可靠且可驗證，不是專有的，由積極參與相關市場的獨立來源提供。

經常性按公允價值計量和記錄的資產和負債

截至2021年12月31日，公司根據披露要求定期按公允價值計量的金融資產如下（以千計）：

 

						使用報告日的公允價值測量
						相同證券在活躍市場的報價 （第 1 級）						重要其他 可觀測的輸入 （第 2 級）						意義重大 無法觀察 輸入 （第 3 級）						公允價值為 十二月三十一日 2021
現金等價物						$	19,265					$	779					$	—					$	20,044
短期投資
可供出售證券——存款證						—						992						—						992
可供出售證券——公司債券和票據						—						177,093						—						177,093
可供出售證券——市政債券和票據						—						15,359						—						15,359
可供出售證券 — 美國政府證券						—						135,934						—						135,934
可供出售證券 — 美國政府機構證券						—						17,170						—						17,170
長期投資
可供出售證券——公司債券和票據						—						48,638						—						48,638
可供出售證券——市政債券和票據						—						2,239						—						2,239
可供出售證券 — 美國政府證券						—						24,341						—						24,341
可供出售證券 — 美國政府機構證券						—						1,773						—						1,773
總計						$	19,265					$	424,318					$	—					$	443,583

11

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目錄

截至2021年9月30日，公司根據披露要求定期按公允價值計量的金融資產如下（以千計）：

 

						使用報告日的公允價值測量
						活躍市場的報價 適用於相同證券 （第 1 級）						意義重大 其他 可觀測的輸入 （第 2 級）						意義重大 無法觀察 輸入 （第 3 級）						公允價值為 9月30日 2021
現金等價物						$	17,150					$	4,397					$	—					$	21,547
短期投資
可供出售證券——存款證						—						255						—						255
可供出售證券——公司債券和票據						—						186,107						—						186,107
可供出售證券——市政債券和票據						—						13,566						—						13,566
可供出售證券 — 美國政府證券						—						102,615						—						102,615
可供出售證券 — 美國政府機構證券						—						27,087						—						27,087
長期投資
可供出售證券——公司債券和票據						—						53,107						—						53,107
可供出售證券——市政債券和票據						—						11,111						—						11,111
可供出售證券 — 美國政府證券						—						59,608						—						59,608
可供出售證券 — 美國政府機構證券						—						8,952						—						8,952
總計						$	17,150					$	466,805					$	—					$	483,955

公司對金融資產和負債使用公允價值層次結構。由於其短期性質，其他流動金融資產和其他流動金融負債的賬面金額接近公允價值。

按公允價值計量和記錄的非經常性資產

公司的非金融資產和負債，包括商譽、無形資產和長期資產，無需經常按公允價值計值。如果有減值指標，則這些非金融資產和負債按非經常性公允價值計量，只有在確認減值時才按公允價值入賬。公司每年、每個財年的第二季度或情況表明可能出現減值時，都會對商譽進行減值審查。每當事件或情況變化表明有形和無形的長期資產的賬面金額可能無法收回時，公司就會監測其賬面價值的減值。COVID-19 疫情的潛在影響包含在公司本季度非金融資產和負債的減值考慮因素中。

由於計劃改變資產的用途，公司記錄的減值為美元6.2百萬美元兑Shape商品名為無形資產，這反映在公司截至2021年12月31日的三個月合併損益表的銷售和營銷細列項目中。該公司在2021財年第一季度沒有確認與其無形資產相關的任何減值費用。

在2021財年第一季度，公司記錄的減值為美元6.7百萬美元用於支付與合併加利福尼亞州聖克拉拉前Shape總部相關的經營租賃使用權資產。2021財年第一季度的減值費用還包括美元0.2百萬美元用於與加利福尼亞州聖克拉拉的Shape總部相關的其他固定資產。公司根據估計的未來貼現現金流計算了使用權資產、租户改善和其他固定資產的公允價值，並將公允價值歸類為三級衡量標準，這是因為不可觀察的投入很重要，其中包括公司在剩餘的租賃期限內可以合理獲得的估計轉租租金收入的金額和時間以及折扣率。截至2020年12月31日的三個月中，根據先前在退出空間工作的團隊，將減值費用分配給公司合併損益表中的各種支出項目。

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目錄

在截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月中，減值費用分配給了以下損益表細列項目（以千計）：

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
淨產品收入成本						$	—					$	1,968
淨服務收入成本						—						1
銷售和營銷						6,175						1,259
研究和開發						—						3,129
一般和行政						—						516
減值費用總額						$	6,175					$	6,873

在截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月中，公司沒有確認任何與商譽相關的減值費用。

4. 短期和長期投資

短期投資包括以下內容（以千計）：

 

2021年12月31日						成本或 攤銷 成本						格羅斯 未實現 收益						格羅斯 未實現 損失						公允價值
存款證						$	992					$	—					$	—					$	992
公司債券和票據						177,248						10						(165)						177,093
市政債券和票據						15,377						—						(18)						15,359
美國政府證券						136,091						—						(157)						135,934
美國政府機構證券						17,193						—						(23)						17,170
						$	346,901					$	10					$	(363)					$	346,548

 

2021年9月30日						成本或 攤銷 成本						格羅斯 未實現 收益						格羅斯 未實現 損失						公允價值
存款證						$	255					$	—					$	—					$	255
公司債券和票據						186,043						116						(52)						186,107
市政債券和票據						13,570						1						(5)						13,566
美國政府證券						102,607						12						(4)						102,615
美國政府機構證券						27,096						—						(9)						27,087
						$	329,571					$	129					$	(70)					$	329,630

長期投資包括以下內容（以千計）：

 

2021年12月31日						成本或 攤銷 成本						格羅斯 未實現 收益						格羅斯 未實現 損失						公允價值
公司債券和票據						$	48,845					$	—					$	(207)					$	48,638
市政債券和票據						2,262						—						(23)						2,239
美國政府證券						24,426						—						(85)						24,341
美國政府機構證券						1,783						—						(10)						1,773
						$	77,316					$	—					$	(325)					$	76,991

 

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目錄

2021年9月30日						成本或 攤銷 成本						格羅斯 未實現 收益						格羅斯 未實現 損失						公允價值
公司債券和票據						$	53,128					$	13					$	(34)					$	53,107
市政債券和票據						11,114						1						(4)						11,111
美國政府證券						59,614						2						(8)						59,608
美國政府機構證券						8,957						—						(5)						8,952
						$	132,813					$	16					$	(51)					$	132,778

投資的利息收入為美元0.3百萬和美元1.1截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月，分別為百萬美元。利息收入包含在公司合併損益表中的其他收入（支出）中。

下表彙總了截至2021年12月31日處於持續未實現虧損狀態少於12個月的投資以及處於持續未實現虧損狀態超過12個月的投資（以千計）：

 

						少於 12 個月												12 個月或更長時間												總計
2021年12月31日						公允價值						格羅斯 未實現 損失						公允價值						格羅斯 未實現 損失						公允價值						格羅斯 未實現 損失
公司債券和票據						$	196,228					$	(372)					$	—					$	—					$	196,228					$	(372)
市政債券和票據						16,144						(41)						—						—						16,144						(41)
美國政府證券						160,275						(242)						—						—						160,275						(242)
美國政府機構證券						18,943						(33)						—						—						18,943						(33)
總計						$	391,590					$	(688)					$	—					$	—					$	391,590					$	(688)

下表彙總了截至2021年9月30日處於持續未實現虧損狀態少於12個月的投資以及處於持續未實現虧損狀態超過12個月的投資（以千計）：

 

						少於 12 個月												12 個月或更長時間												總計
2021年9月30日						公允價值						格羅斯 未實現 損失						公允價值						格羅斯 未實現 損失						公允價值						格羅斯 未實現 損失
公司債券和票據						$	151,986					$	(86)					$	—					$	—					$	151,986					$	(86)
市政債券和票據						13,764						(9)						—						—						13,764						(9)
美國政府證券						77,401						(12)						—						—						77,401						(12)
美國政府機構證券						31,384						(14)						—						—						31,384						(14)
總計						$	274,535					$	(121)					$	—					$	—					$	274,535					$	(121)

公司投資評級為投資等級的證券。公司審查其投資組合中的個別證券，通過比較公允價值低於攤銷成本的程度，並考慮評級機構對證券評級的任何變化，來確定是否存在信用損失。公司確定，截至2021年12月31日，其投資組合中的任何投資均未出現信用損失。

5. 業務合併

2022 財年收購 Threat Stack, Inc.

2021 年 9 月，公司與雲安全和工作負載保護解決方案提供商 Threat Stack, Inc.（“Threat Stack”）簽訂了合併協議（“威脅堆棧合併協議”）。該交易於 2021 年 10 月 1 日完成，Threat Stack 成為 F5 的全資子公司。將Threat Stack的雲安全功能添加到 F5 的應用程序和 API 保護解決方案中，有望提高應用程序基礎設施和工作負載的可見性，從而為客户提供更多可操作的安全見解。

根據Threat Stack合併協議，在合併生效時，Threat Stack的股本以及Threat Stack中已歸還和未行使的股票期權被取消並轉換為獲得約美元的權利68.9百萬現金，但須遵守Threat Stack合併中規定的某些調整和條件

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目錄

協議。此外，公司還產生了 $1.5與收購相關的百萬筆交易成本，包含在2021年第四財季和2022年第一財季的總務和管理費用中。

收購後，公司收購了Threat Stack的所有資產並承擔了所有負債。與收購Threat Stack相關的商譽主要包括合併業務產生的預期協同效應以及收購的無形資產，這些資產不符合單獨確認資格。出於税收目的，預計與收購Threat Stack相關的商譽不可扣除。自收購之日起，Threat Stack的經營業績已包含在公司的合併財務報表中。

下表列出了根據初步估計的公允價值收購資產和承擔的負債的分配購買對價（以千計）：

												估計的
												有用生活
收購的資產
遞延所得税資產						$	13,366
按公允價值收購的其他淨有形資產						5,481
現金、現金等價物和限制性現金						912
可識別的無形資產：
開發的技術						11,400						5年份
客户關係						4,400						5年份
善意						43,956
收購的資產總額						$	79,515
承擔的負債
遞延收入						$	(10,591)
承擔的負債總額						$	(10,591)
收購的淨資產						$	68,924

收購價格的初始分配基於初步估值和假設，在衡量期內可能會發生變化。公司預計將在可行的情況下儘快完成收購價格的分配，不遲於收購之日起一年。

開發的技術無形資產將在其估計使用壽命內按直線攤銷 五年幷包含在淨產品收入的成本中。客户關係無形資產將在其估計使用壽命內按直線攤銷 五年幷包含在銷售和營銷費用中。收購 Threat Stack 後確認的可攤銷無形資產的加權平均壽命為 五年截至2021年10月1日，即交易完成之日。收購的無形資產的估計使用壽命基於與相應資產相關的預期未來現金流。

自 Threat Stack 收購於 2021 年 10 月 1 日完成以來，F5 和 Threat Stack 團隊一直在執行一項整合正在進行的運營的計劃。預計財務信息以及Threat Stack產生的收入和收益對公司在本報告所述期間的運營並不重要。

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目錄

2021 財年收購 Volterra, Inc.

2021年1月5日，公司與邊緣即服務平臺解決方案提供商Volterra, Inc.（“Volterra”）簽訂了合併協議（“Volterra 合併協議”）。該交易於2021年1月22日完成，Volterra成為F5的全資子公司。隨着Volterra技術平臺的加入，F5正在創建一個為企業和服務提供商構建的邊緣平臺，該平臺將以安全為先，由應用程序驅動，規模不受限制。

根據Volterra合併協議，在合併生效時，Volterra的股本以及Volterra的既得已發行和未行使的股票期權被取消並轉換為獲得約美元的權利427.2百萬現金，但須遵守Volterra合併協議中規定的某些調整和條件。根據Volterra合併協議中規定的條款和條件，由Volterra的在職員工持有的Volterra未歸屬的股票期權和限制性股票單位由F5承擔。公司產生了 $9.5與收購相關的百萬筆交易成本，已包含在2021財年的一般和管理費用中。

收購後，公司收購了Volterra的所有資產並承擔了所有負債。與收購Volterra相關的商譽主要包括合併業務產生的預期協同效應以及收購的無形資產，這些資產不符合單獨確認資格。出於税收目的，預計與收購Volterra相關的商譽不可扣除。自收購之日起，Volterra的經營業績已包含在公司的合併財務報表中。

下表列出了根據初步估計的公允價值收購資產和承擔的負債的分配購買對價（以千計）：

												估計的
												有用生活
收購的資產
現金、現金等價物和限制性現金						$	14,012
按公允價值收購的其他有形資產						7,499
可識別的無形資產：
開發的技術						59,500						7年份
客户關係						500						1年
善意						351,417
收購的資產總額						432,928
承擔的負債						(5,686)
收購的淨資產						$	427,242

收購Volterra的衡量期將在2022財年第二季度結束。

已開發的技術無形資產在其估計使用壽命內按直線攤銷 七年幷包含在淨產品收入的成本中。客户關係無形資產在其估計使用壽命內按直線攤銷 一年幷包含在銷售和營銷費用中。收購Volterra後確認的可攤銷無形資產的加權平均壽命為 6.95截至2021年1月22日（交易完成之日）的年份。收購的無形資產的估計使用壽命基於與相應資產相關的預期未來現金流。

自收購Volterra於2021年1月22日完成以來，F5和Volterra團隊一直在執行一項整合正在進行的運營的計劃。預計財務信息以及Volterra產生的收入和收益對公司在本報告所述期間的運營並不重要。

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目錄

6. 資產負債表詳情

現金、現金等價物和限制性現金

下表提供了合併資產負債表中報告的公司現金和現金等價物以及限制性現金的對賬，這些對賬總額與公司報告期合併現金流量表中顯示的現金、現金等價物和限制性現金總額（以千計）：

						十二月三十一日 2021						9月30日 2021
現金和現金等價物						$	512,406					$	580,977
包含在其他資產中的限制性現金，淨額						3,414						3,356
現金、現金等價物和限制性現金總額						$	515,820					$	584,333

庫存

庫存包括以下內容（以千計）：

						十二月三十一日 2021						9月30日 2021
成品						$	15,734					$	13,081
原材料						5,061						8,974
						$	20,795					$	22,055

其他流動資產

其他流動資產包括以下內容（以千計）：

						十二月三十一日 2021						9月30日 2021
未開單應收賬款						$	236,042					$	215,396
預付費用						94,024						59,636
資本化合同收購成本						34,689						34,265
其他						24,187						28,605
						$	388,942					$	337,902

其他資產

其他淨資產包括以下內容（以千計）：

						十二月三十一日 2021						9月30日 2021
無形資產						$	237,528					$	237,178
未開單應收賬款						171,787						158,885
資本化合同收購成本						44,245						43,571
其他						36,948						32,924
						$	490,508					$	472,558

應計負債

應計負債包括以下內容（以千計）：

						十二月三十一日 2021						9月30日 2021
工資和福利						$	149,552					$	179,147
經營租賃負債，當前						46,889						49,286
收入和其他應計税款						51,669						44,075
其他						66,735						68,979
						$	314,845					$	341,487

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目錄

其他長期負債

其他長期負債包括以下各項（以千計）：

						十二月三十一日 2021						9月30日 2021
應繳所得税						$	68,234					$	66,081
其他						9,168						9,155
						$	77,402					$	75,236

7. 債務便利

定期信貸協議

在收購Shape方面，公司於2020年1月24日與某些機構貸款機構簽訂了定期信貸協議（“定期信貸協議”），規定了本金總額為美元的高級無抵押定期貸款額度400.0百萬（“定期貸款額度”）。定期貸款機制的收益主要用於為收購Shape和相關費用提供資金。在定期貸款融資方面，公司承擔了美元2.2百萬美元的債務發行成本，記作債務本金賬面價值的減少。

定期貸款機制下的借款利率等於公司選擇的利率 (a) 倫敦銀行同業拆借利率，經慣例法定準備金調整後，再加上適用的利潤率 1.125% 至 1.75百分比取決於公司的槓桿率，或 (b) 根據定期信貸協議確定的替代基本利率，加上適用的利潤率 0.125% 至 0.750百分比取決於公司的槓桿率。目前，未償借款本金的利息按季度到期。截至2021年12月31日，基於倫敦銀行同業拆借利率的貸款的利潤率為 1.125%，替代基準利率貸款的利潤率為 0.125%.

定期貸款機制將於2023年1月24日到期，季度分期付款（從2020年1月24日之後結束的第一個完整財季開始）等於 1.25定期貸款機制原始本金的百分比。定期貸款機制下的剩餘未償還借款本金將於2023年1月24日到期。定期貸款機制下的借款可以自願全部或部分預付，無需支付罰款或溢價。根據定期貸款機制償還或預付的借款不得再借。

在定期信貸協議中規定的某些正面和負面契約中，有一項財務契約要求公司維持截至每個財政季度最後一天計算的合併總負債與合併息税折舊攤銷前利潤的槓桿率。該契約可能會導致其未來一段時間內定期貸款機制的未償本金借款的利率上升，具體取決於公司的業績。截至2021年12月31日，公司遵守了所有契約。

截至 2021 年 12 月 31 日，美元365.0定期貸款機制下的百萬美元本金未償還，不包括未攤銷的債務發行成本0.8百萬。定期貸款機制未償餘額下本金的加權平均利率為 1.282% 和 1.390分別為截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月的百分比。 下表列出了截至2021年12月31日的預定本金到期日（以千計）：

截至9月30日的財政年度：						金額
2022 年（剩餘部分）						$	15,000
2023						350,000
總計						$	365,000

循環信貸協議

2020年1月31日，公司簽訂了循環信貸協議（“循環信貸協議”），該協議規定了本金總額為美元的優先無抵押循環信貸額度350.0百萬（“循環信貸額度”）。在某些條件下，公司可以選擇不時將循環信貸額度下的承諾增加多達美元150.0百萬。循環信貸額度下的借款利率等於（a）經慣例法定準備金調整後的倫敦銀行同業拆借利率，加上適用的利潤率 1.125% 至 1.75百分比取決於公司的槓桿率，或 (b) 根據循環信貸協議確定的替代基本利率，加上適用的利潤率 0.125% 至 0.750百分比取決於公司的槓桿率。循環信貸協議還要求支付按年利率計算的承諾費 0.125% 至 0.300百分比取決於公司對循環信貸額度未提取部分的槓桿率。在截至2021年12月31日的三個月中產生的承諾費並不重要。

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目錄

循環信貸額度將於2025年1月31日到期，屆時循環信貸額度下的任何剩餘未償還借款本金都將到期。公司可以選擇最多申請 二在每種情況下，將到期日再延長一段時間 一年。在循環信貸協議中規定的某些正面和負面契約中，有一項財務契約要求公司維持截至每個財政季度最後一天計算的合併總負債與合併息税折舊攤銷前利潤的槓桿率。截至2021年12月31日，公司遵守了所有契約。截至2021年12月31日，有 不循環信貸額度下的未償借款，該公司的可用借款能力為美元350.0百萬。

8. 租賃

公司的大部分經營租賃付款與其位於華盛頓州西雅圖的公司總部有關，其中包括大約 515,000平方英尺的辦公空間。該租約於2019年4月開始，並於2033年到期，可以選擇續約。該公司還為美國和國際上的產品開發、銷售和支持人員租賃了額外的辦公和實驗室空間。公司的租賃協議不包含任何重要的剩餘價值擔保或重大限制性契約。

截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月，公司經營租賃支出的組成部分如下（以千計）：

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
運營租賃費用						$	11,914					$	12,181
短期租賃費用						556						986
可變租賃費用						6,244						7,026
租賃費用總額						$	18,714					$	20,193

可變租賃費用主要包括公共區域維護、房地產税和停車費用。

與公司經營租賃相關的補充資產負債表信息如下（以千計，租賃期限和折扣率除外）：

						2021年12月31日						2021年9月30日
經營租賃使用權資產，淨額						$	237,341					$	244,934
經營租賃負債，當前1						46,889						49,286
長期經營租賃負債						287,596						296,945
經營租賃負債總額						$	334,485					$	346,231
加權平均剩餘租賃期限（以年為單位）						9.6						9.7
加權平均折扣率						2.60		%				2.60		%

(1)經營租賃負債的流動部分包含在公司合併資產負債表上的應計負債中。

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目錄

截至2021年12月31日，未來五年及以後每年的未來經營租賃付款如下（以千計）：

截至9月30日的財政年度：						經營租賃 付款
2022 年（剩餘部分）						$	41,840
2023						50,162
2024						41,519
2025						33,599
2026						26,583
2027						26,224
此後						164,890
租賃付款總額						384,817
減去：估算利息						(50,332)
租賃負債總額						$	334,485

上述經營租賃負債不包括轉租收入。截至2021年12月31日，公司預計將獲得約為美元的轉租收入17.5百萬，其中包括 $5.12022 財年剩餘時間將收到百萬美元和12.4將在隨後的三個財政年度收到百萬美元。在2021財年第一季度，公司記錄的減值為美元6.7百萬美元用於抵押與合併位於加利福尼亞州聖克拉拉的前Shape總部有關的使用權資產。在截至2021年12月31日的三個月中，使用權資產沒有減值。

截至2021年12月31日，公司沒有已執行但尚未開始的重要經營租約。 

9. 承付款和或有開支

擔保和產品擔保

在促進其產品銷售的正常業務過程中，公司就某些事項向其他各方提供賠償，包括客户、經銷商、出租人以及與公司進行其他交易的各方。公司已同意使另一方免受因違反陳述或契約、知識產權侵權或其他針對特定方提出的索賠而造成的損失。這些協議可能會限制提出賠償索賠的時間和索賠金額。公司已與其高級管理人員和董事以及某些其他員工簽訂了賠償協議，公司的章程包含對公司代理人的類似賠償義務。由於先前賠償索賠的歷史有限以及每份特定協議所涉及的事實和情況都獨一無二，因此無法確定這些賠償協議下的最大潛在金額。

公司通常提供以下擔保 一年對於沒有服務合同的客户的硬件，可以選擇按年增量購買額外的保修服務。公司根據相關的材料產品成本和技術支持人工成本，將保修成本計為銷售成本的一部分。截至2021年12月31日和2021年9月30日，應計的保修費用並不重要。

承諾

截至2021年12月31日，公司的主要承諾包括定期貸款機制下的借款和運營租賃下的未償債務。有關截至2021年12月31日的定期貸款機制的預定本金到期日，請參閲附註7。

公司根據運營租約租賃其設施，這些租約將在不同日期到期，直到 2033 年。與年度合併財務報表附註8中討論的租賃義務相比，公司的租賃義務沒有重大變化。

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目錄

法律訴訟

林伍德投資 CY Limited 訴 F5 Networks 等人

2020年6月8日，Lynwood Investment CY Limited（“Lynwood”）在美國加利福尼亞北區地方法院對公司和某些關聯公司以及其他被告提起訴訟。林伍德在申訴中聲稱自己是Rambler Internet Holding LLC（“Rambler”）所有權利和利益的受讓人，並聲稱最初由NGINX聯合創始人於2004年發佈的NGINX軟件的知識產權屬於Rambler（因此也屬於Lynwood，通過轉讓），因為該軟件是在聯合創始人受僱於Rambler時創建和開發的。林伍德對各被告提出了26項訴訟理由，包括侵犯版權、違反商標法、侵權幹預、陰謀和欺詐。申訴要求損害賠償、扣除利潤、費用和成本、版權和商標所有權聲明、商標取消和禁令救濟。Lynwood還向美國專利商標局商標審判和上訴委員會提起了幾項商標異議和撤銷程序，此後全部暫停。2020年8月和10月，公司和其他被告提出動議，要求駁回訴訟中對他們提出的所有索賠。在這些動議待決期間，法院命令林伍德從其26項索賠中選擇10項進行審判，而其餘16項索賠將在十項選定索賠得到解決之前暫緩審理。

2021年3月25日和30日，法院駁回了十項選定的索賠，並準許林伍德糾正其申訴中的缺陷，儘管它對林伍德的能力表示懷疑。法院進一步裁定，未經規定或法庭許可，Lynwood不得增加新的訴訟理由或增加新的當事人，除非Lynwood糾正了法院命令以及公司和其他被告的駁回動議中發現的 “所有缺陷”，否則法院將有偏見地駁回這十項索賠。4月6日，法院將雙方移交私人調解，該調解將在2021年6月1日之前完成。根據法院的命令，雙方於2021年5月27日進行了私人調解。這個問題沒有解決。

4月29日，Lynwood提出了修正後的申訴，要求對公司和其他被告給予同樣的救濟。2021 年 5 月 27 日，公司和其他被告提出合併動議，要求駁回 Lynwood 選擇通過審判進行訴訟的主張，保留在法院解除中止令後撤銷16項暫停訴訟的權利。駁回動議原定於2021年10月14日由法院審理，但2021年10月11日，法院撤銷了聽證會，並通知説，它將在不進行口頭辯論的情況下對文件動議作出裁決。

此案最近已分配給一位新法官。新法官沒有説明何時將對該動議作出裁決。

普羅文網絡有限責任公司訴訟

Proven Networks LLC（“Proven”）是一家非執業實體（NPE），其唯一業務是收購專利並提起訴訟，指控侵犯這些專利以收取許可費。Proven收購了阿爾卡特-朗訊的一系列專利，並在加利福尼亞州和德克薩斯州的法院、國際貿易委員會和外國法院對十幾家科技公司主張了該組合中的各種專利。Proven對該公司提起了三項訴訟，一項在加利福尼亞提起訴訟，一項在國際貿易委員會，一項在德國。這些針對公司的案件通過一項全球和解得到解決，該和解對公司來説並不重要，其條款是保密的。

10. 所得税

公司過渡期的税收準備金使用估計的年度有效税率確定，並根據相關期間的離散項目進行了調整。

有效税率是 16.3% 和 25.1分別為截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月的百分比。與截至2020年12月31日的三個月相比，截至2021年12月31日的三個月的有效税率有所下降，這主要是由於股票薪酬的税收影響。

截至2021年12月31日，該公司的股價為美元72.7數百萬項未確認的税收優惠，如果得到確認，將影響有效税率。預計由於審計和解或時效到期，公司未確認的税收優惠的現有負債將在未來十二個月內發生變化。公司預計這些變化不會對合並財務報表產生重大影響。公司將任何不確定的税收狀況的利息和罰款（如果適用）視為所得税支出的一部分。

公司及其子公司需要繳納美國聯邦所得税以及多個州和外國司法管轄區的所得税。公司已完成截至2017年9月30日的財政年度的所有美國聯邦所得税事宜。F5, Inc. 的全資子公司需要申報所得税的主要司法管轄區包括英國、新加坡和以色列。最早開放供地方税務機關審查的時期是英國的2020財年，新加坡的2017財年和以色列的2013財年。該公司目前正在接受各州的財政審計

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目錄

2015 年至 2019 年，以及多個外國司法管轄區，包括以色列在 2013 至 2018 財年，2015 至 2020 財年，沙特阿拉伯，2019 至 2020 財年，印度。在接下來的四個財政季度內，2018財年的聯邦所得税申報表、2017和2018財年的州所得税申報表以及2015至2020財年的外國所得税申報表的訴訟時效將開始結束。

11. 股東權益

普通股回購

2018 年 10 月 31 日，公司宣佈其董事會批准額外撥款1.0十億美元用於其普通股回購計劃。此授權是現有的 $ 的增量授權4.4十億美元計劃，最初於2010年10月獲得批准，並在此後的每個財政年度擴大。在證券法和其他法律要求允許的情況下，將不時通過私人交易、加速股票回購計劃或公開市場購買進行股票回購計劃的收購。程序可以隨時終止。

下表彙總了公司根據股票回購計劃回購和退回普通股的情況（以千計，每股數據除外）：

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
回購的股票						539						—
每股平均價格						$	232.14					$	—
回購金額						$	125,011					$	—

截至2021年12月31日，該公司的股價為美元647.5根據其股票回購計劃，仍有100萬人有權購買股票。

12. 每股淨收益

每股基本淨收益的計算方法是將淨收益除以該期間已發行普通股的加權平均數。攤薄後每股淨收益的計算方法是將淨收益除以該期間已發行的普通股和攤薄型普通股等價股的加權平均數。公司的非既得限制性股票單位沒有不可剝奪的股息或股息等價物權，也不被視為參與證券，在兩類方法下應包含在每股收益的計算中。

下表列出了基本和攤薄後每股淨收益的計算方法（以千計，每股數據除外）：

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
分子
淨收入						$	93,559					$	87,678
分母
加權平均已發行股票—基本						60,810						61,440
股票期權和限制性股票單位的普通股的攤薄效應						1,072						842
加權平均已發行股票——攤薄						61,882						62,282
每股基本淨收益						$	1.54					$	1.43
攤薄後的每股淨收益						$	1.51					$	1.41

在截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月中，被排除在攤薄後每股收益計算之外的反攤薄股票獎勵並不重要。

13. 細分信息

運營部門被定義為企業中擁有單獨財務信息的組成部分，首席運營決策者或決策小組在決定如何分配資源和評估業績時定期進行評估。管理層已確定，公司的組織結構和運營方式為 一可報告的運營領域：跨多雲環境的應用程序安全和交付服務的開發、營銷和銷售

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目錄

環境。

按地理位置和其他信息劃分的收入

該公司在以下地區開展業務 三主要地理區域：美洲（主要是美國）；歐洲、中東和非洲（EMEA）；以及亞太地區（APAC）。公司的首席運營決策者審查合併後的財務信息以及按地理區域劃分的收入信息。該公司的國外辦事處開展銷售、營銷和支持活動。收入是根據客户所在地按地理位置歸因的。

以下是按地理區域劃分的收入（以千計）：

 

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
美洲：
美國						$	381,289					$	320,343
其他						21,702						22,793
美洲合計						402,991						343,136
EMEA						162,062						162,084
亞太地區						122,047						119,397
						$	687,100					$	624,617

公司通過銷售產品和服務獲得收入。該公司繼續通過一系列消費模式提供其產品，從物理系統到軟件解決方案和託管服務。 以下是按系統和軟件劃分的淨產品收入（以千計）：

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
產品淨收入
系統收入						$	180,157					$	178,571
軟件收入						162,992						109,474
產品淨收入總額						$	343,149					$	288,045

公司產品的以下分銷商佔總淨收入的10％以上：

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
Ingram Micro, Inc.						18.7		%				18.1		%
Synnex 公司						12.2		%				10.0		%

該公司按實際位置追蹤資產。長期資產由財產和設備組成，淨值如下所示（以千計）：

						十二月三十一日 2021						9月30日 2021
美國						$	147,012					$	153,030
EMEA						20,953						20,526
其他國家						17,390						17,608
						$	185,355					$	191,164

14. 重組費用

在2022財年第一季度，公司啟動了一項重組計劃，以匹配戰略和財務目標，優化資源以實現長期增長，其中包括一項裁員計劃，其影響約為70職位。該

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目錄

公司記錄的重組費用為美元7.92022 財年第一季度為百萬。該公司預計未來不會記錄任何與重組計劃有關的重大費用。

在截至2021年12月31日的三個月中，記錄了以下活動（以千計）：

						員工遣散費、福利和相關費用
應計費用，2021 年 10 月 1 日						$	—
重組費用						7,909
現金支付						(4,027)
應計費用，2021 年 12 月 31 日						$	3,882

第 2 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析

以下關於我們財務狀況和經營業績的討論包含1934年《證券交易法》第21E條和1933年《證券法》第27A條所指的前瞻性陳述。這些陳述包括但不限於關於我們的計劃、目標、預期、戰略、意圖或對未來事件或情況的其他描述的陳述，通常用 “期望”、“預期”、“打算”、“計劃”、“相信”、“尋求”、“估計” 等詞語來識別。這些前瞻性陳述基於當前的信息和預期，受到許多風險和不確定性的影響。我們的實際業績可能與這些前瞻性陳述所表達或暗示的結果存在重大差異。可能導致或促成此類差異的因素包括但不限於第二部分第 1A 項中討論的因素。此處的 “風險因素” 以及我們不時向美國證券交易委員會提交的其他文件中。我們沒有義務修改或更新任何此類前瞻性陳述。

概述

F5 是多雲應用程序安全和交付解決方案的領先提供商，這些解決方案使我們的客户能夠在從本地到公共雲的任何架構中開發、部署、運營、保護和管理應用程序。我們的企業級應用程序服務提供基於雲的解決方案、軟件即服務和專為多雲環境優化的純軟件解決方案，其模塊可以獨立運行，也可以作為集成解決方案的一部分在我們的高性能設備上運行。我們主要通過美洲（主要是美國）、歐洲、中東和非洲（EMEA）以及亞太地區（APAC）的多個間接銷售渠道營銷和銷售我們的產品。科技、電信、金融服務、運輸、教育、製造和醫療保健行業的企業客户（《財富 1000 強》或《商業週刊》全球 1000 強公司）以及政府客户仍然佔我們客户羣的最大比例。

我們的管理團隊監測和分析許多關鍵績效指標，以便管理我們的業務並綜合評估我們的財務和運營業績。這些指標包括：

•收入。我們的大部分收入來自我們的應用程序安全和交付產品的銷售，包括我們的 BIG-IP 設備和 VIPRION 機箱及相關軟件模塊以及我們的純軟件虛擬版本；本地流量管理器 (LTM)、DNS 服務（前身為全球流量管理器）；高級防火牆管理器 (AFM) 和策略執行管理器 (PEM)，它們利用了我們的硬件和軟件架構的獨特性能特徵；以及採用收購技術的產品，包括應用程序安全管理器 (ASM) 和訪問策略管理器 (APM)；NGINX Plus 和 NGINX 控制器；Shape Defense and Enterprise Defense；以及以訂閲方式向客户出售的 Secure Web Gateway 和 Silverline DDoS 和應用程序安全產品。我們還從銷售全球服務中獲得收入，包括年度維護合同、培訓和諮詢服務。我們會仔細監控每個報告期內收入的銷售組合。我們認為，客户對我們新產品的接受率和功能增強是未來趨勢的指標。我們還將按客户和地理區域劃分的總體收入集中度視為當前和未來趨勢的額外指標。我們預計，在短期內，全球供應鏈限制的惡化將導致我們滿足客户對基於硬件的解決方案需求的能力不足，從而影響系統銷售收入。

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•收入成本和毛利率。我們努力控制收入成本，從而維持毛利率。影響收入成本的重要項目包括支付給合同製造商的硬件成本、第三方軟件許可費、軟件即服務基礎設施成本、已開發技術的攤銷以及人員和管理費用。我們的利潤率保持相對穩定；但是，銷售價格、產品和服務組合、庫存過時、退貨、組件價格上漲、保修成本、全球供應鏈限制以及圍繞 COVID-19 疫情的剩餘不確定性等因素可能會顯著影響我們每個季度的毛利率，是我們定期監測的重要指標。

•運營費用。運營費用主要由人員和相關管理費用驅動。現有員工人數和未來的招聘計劃是分析和預測未來運營支出趨勢的主要因素。我們監控的其他重大運營支出包括營銷和促銷、差旅、專業費用、與開發新產品相關的計算機成本以及提供服務、設施和折舊費用。

•流動性和現金流。我們的財務狀況仍然強勁，擁有大量現金和投資。2022財年前三個月的現金和投資減少主要是由於在2022財年第一季度回購股票所需的1.25億美元現金和為收購Threat Stack支付的6,800萬美元現金。2022財年第一季度現金和投資的減少被經營活動提供的9,040萬美元現金部分抵消。展望未來，我們認為現金流的主要驅動力將是運營淨收入。我們將繼續評估對我們認為具有戰略意義的業務、產品或技術的收購或投資的可能性，這些收購或投資可能需要使用現金。此外，2020年1月31日，我們簽訂了循環信貸協議（“循環信貸協議”），規定了本金總額為3.5億美元的優先無抵押循環信貸額度（“循環信貸額度”）。在某些條件下，我們可以選擇不時將循環信貸額度下的承諾增加多達1.5億美元。截至2021年12月31日，循環信貸額度下沒有未償借款，我們的可用借款能力為3.5億美元。

•資產負債表。我們將現金、短期和長期投資、遞延收入、應收賬款餘額和未償銷售天數視為我們財務狀況的重要指標。由於我們的訂閲業務的增長，包括與收購 Threat Stack 相關的收購遞延收入，遞延收入在 2022 財年第一季度繼續增加。我們 2022 財年第一季度的未結銷售天數為 55 天。未結銷售天數的計算方法是將期末應收賬款除以給定季度的每日收入。

關鍵會計政策和估算摘要

編制財務狀況和經營業績需要我們做出可能對財務業績產生重大影響的判斷和估計。我們認為，在我們的重要會計政策中，以下內容需要估算和假設，這些估計和假設需要管理層做出複雜、主觀的判斷，這可能會對報告的業績產生重大影響：收入確認、業務合併會計和租賃會計。在不同的假設或條件下，實際結果可能與這些估計值不同。

與截至2021年9月30日的財年10-K表中 “管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析” 中描述的關鍵會計政策和估計相比，我們的關鍵會計政策和估計沒有重大變化。有關新會計政策的摘要，請參閲本10-Q表季度報告中附註1的 “最近採用的會計準則” 部分。

COVID-19 更新

管理層已優先採取以人為本的方法應對 COVID-19 疫情。對於 F5 而言，這意味着確保員工、他們的家人和我們社區的健康和安全。此外，這種方法延伸到我們的客户，因為我們正在尋找能夠在這場危機期間支持他們的運營的方法。

我們的分析顯示，COVID-19 並未對我們截至 2021 年 12 月 31 日的季度經營業績產生重大影響。我們將繼續關注與全球疫情相關的持續不確定性對我們的業務和財務前景的影響。COVID-19 疫情後的全球供應鏈限制繼續降低我們對組件可用性的可見度，而我們基於硬件的解決方案所需的組件的交貨時間也越來越長。我們正在努力緩解供應鏈限制，但預計組件可用性惡化將導致向客户發貨產品的交貨時間延長，從而延遲我們完成部分硬件訂單的能力。此外，我們正在開展業務，對員工差旅、員工工作地點、虛擬化或取消某些銷售和營銷活動等進行了重大修改。我們將繼續積極監控局勢，並可能根據聯邦、州或地方當局的要求採取進一步行動改變我們的業務運營，

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或者我們認為符合員工、客户、合作伙伴、供應商和股東的最大利益。目前尚不清楚任何此類變更或修改可能對我們的業務產生什麼潛在影響，包括對我們的客户和潛在客户或對我們的財務業績的影響。

運營結果

以下討論和分析應與本10-Q表季度報告中其他地方包含的合併財務報表、相關附註和風險因素一起閲讀。

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
						（以千計，百分比除外）
淨收入
產品						$	343,149					$	288,045
服務						343,951						336,572
總計						$	687,100					$	624,617
佔淨收入的百分比
產品						49.9		%				46.1		%
服務						50.1						53.9
總計						100.0		%				100.0		%

淨收入。截至2021年12月31日的三個月，總淨收入比去年同期增長了10.0％。截至2021年12月31日的三個月中，整體收入增長主要是由於產品和服務收入的增加。產品收入的增長是由軟件收入的增長推動的，特別是來自我們的軟件即服務產品和基於訂閲的產品，其中包括通過我們的靈活消費計劃或多年訂閲銷售的軟件。由於我們的產品安裝量增加，服務收入有所增加。此外，我們的獨立安全產品收入和與安全相關的全球服務收入在 2022 財年第一季度繼續增長。截至2021年12月31日的三個月，美國境外的收入佔總淨收入的44.5％，而去年同期為48.7％。

淨產品收入。 截至2021年12月31日的三個月中，淨產品收入比去年同期增長了19.1％。截至2021年12月31日的三個月中，淨產品收入增加了5,510萬美元，這是由於軟件和系統收入與去年同期相比均有所增加。

以下是按系統和軟件劃分的淨產品收入（以千計）：

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
產品淨收入
系統收入						$	180,157					$	178,571
軟件收入						162,992						109,474
產品淨收入總額						$	343,149					$	288,045
佔淨產品收入的百分比
系統收入						52.5		%				62.0		%
軟件收入						47.5						38.0
產品淨收入總額						100.0		%				100.0		%

淨服務收入。 截至2021年12月31日的三個月，淨服務收入比去年同期增長了2.2％。服務收入的增加是由於我們的產品安裝量增加，維護合同的購買量或續訂量增加。

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目錄

我們產品的以下分銷商佔總淨收入的10％以上：

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
Ingram Micro, Inc.						18.7		%				18.1		%
Synnex 公司						12.2		%				10.0		%

我們產品的以下分銷商佔應收賬款總額的10％以上：

						十二月三十一日 2021						2021年9月30日
Ingram Micro, Inc.						17.8		%				12.6		%
Synnex 公司						14.4		%				11.9		%
Carahsoft 技術						—						11.5		%

沒有其他分銷商佔淨收入或應收賬款總額的10％以上。 

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
						（以千計，百分比除外）
淨收入和毛利成本
產品						$	81,662					$	67,038
服務						53,411						47,941
總計						135,073						114,979
毛利						$	552,027					$	509,638
淨收入和毛利率的百分比（佔相關淨收入的百分比）
產品						23.8		%				23.3		%
服務						15.5						14.2
總計						19.7						18.4
毛利率						80.3		%				81.6		%

淨產品收入成本。淨產品收入成本包括從我們的合同製造商那裏購買的成品、製造間接費用、運費、保修、多餘和過時庫存的準備金、軟件即服務基礎設施成本以及與收購中開發的技術相關的攤銷費用。截至2021年12月31日的三個月，淨產品收入成本比去年同期增加了1,460萬美元，增長了21.8％。淨產品收入成本的增加主要是由於組件成本的增加、加急費以及與我們為緩解供應鏈限制而採取的行動相關的其他成本。

淨服務收入成本。淨服務收入的成本包括我們專業服務人員的工資和相關福利、差旅、設施和折舊費用。在截至2021年12月31日的三個月中，淨服務收入成本佔淨服務收入的百分比為15.5％，而去年同期為14.2％。2021年12月底的專業服務員工人數從2020年12月底的967人增加到1,037人。

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目錄

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
						（以千計，百分比除外）
運營費用
銷售和營銷						$	234,035					$	214,546
研究和開發						130,271						114,191
一般和行政						65,661						63,153
重組費用						7,909						—
總計						$	437,876					$	391,890
運營費用（佔淨收入的百分比）
銷售和營銷						34.1		%				34.3		%
研究和開發						19.0						18.3
一般和行政						9.5						10.1
重組費用						1.1						—
總計						63.7		%				62.7		%

銷售和營銷。銷售和營銷費用包括我們的銷售和營銷人員的工資、佣金和相關福利、我們的營銷計劃成本，包括公共關係、廣告和貿易展、差旅、設施和折舊費用。截至2021年12月31日的三個月，銷售和營銷費用比去年同期增加了1,950萬美元，增長了9.1％。銷售和營銷費用的增加主要是由於截至2021年12月31日的三個月中，人事成本比去年同期增加了1,090萬美元。2022財年第一季度的銷售和營銷費用還包括與註銷Shape商標無形資產相關的620萬美元減值費用。2021年12月底的銷售和營銷人員人數從2020年12月底的2398人增加到2430人。銷售和營銷費用包括截至2021年12月31日的三個月的股票薪酬支出2680萬美元，而去年同期為2520萬美元。

研究和開發。研發費用包括我們的產品開發人員的工資和相關福利、原型材料以及與開發新的和改進的產品、設施和折舊費用相關的其他費用。截至2021年12月31日的三個月中，研發費用比上年同期增加了1,610萬美元，增長了14.1％。在截至2021年12月31日的三個月中，由於研發人員人數的增長，包括收購Volterra和Threat Stack的員工，人員成本比去年同期增加了1410萬美元。2021年12月底的研發人員人數從2020年12月底的1,801人增加到1,947人。截至2021年12月31日的三個月，研發費用包括1,860萬美元的股票薪酬支出，而去年同期為1,500萬美元。

一般和行政。一般和管理費用包括我們的行政、財務、信息技術、人力資源和法律人員的工資、福利和相關成本、第三方專業服務費、設施和折舊費用。在截至2021年12月31日的三個月中，一般和管理費用比去年同期增加了250萬美元，增長了4.0％。在截至2021年12月31日的三個月中，由於一般和管理人員人數的增長，人事成本比上年同期增加了400萬美元。截至2021年12月31日的三個月中，一般和管理費用的增加被專業費用比上年同期減少150萬美元部分抵消。2021年12月底的一般和行政人員人數從2020年12月底的735人增加到856人。一般和管理費用包括截至2021年12月31日的三個月的股票薪酬支出1,090萬美元，而去年同期為1,050萬美元。

重組費用。在2021年第一財季，我們完成了一項重組計劃，以調整戰略和財務目標，優化資源以實現長期增長。由於這些舉措，我們記錄了與裁員相關的790萬美元重組費用，這反映在我們截至2021年12月31日的三個月業績中。

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目錄

						三個月已結束 十二月三十一日
						2021						2020
						（以千計，百分比除外）
其他所得税和所得税
運營收入						$	114,151					$	117,748
其他費用，淨額						(2,431)						(683)
所得税前收入						111,720						117,065
所得税準備金						18,161						29,387
淨收入						$	93,559					$	87,678
其他所得税和所得税（佔淨收入的百分比）
運營收入						16.6		%				18.9		%
其他費用，淨額						(0.3)						(0.1)
所得税前收入						16.3						18.7
所得税準備金						2.7						4.7
淨收入						13.6		%				14.0		%

其他費用，淨額其他支出淨額主要由利息收入和支出以及外幣交易損益組成。截至2021年12月31日的三個月中，其他支出淨額減少的主要原因是外匯損失與去年同期相比增加了100萬美元。此外，在截至2021年12月31日的三個月中，我們的投資利息收入與去年同期相比減少了90萬美元。

所得税準備金。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的三個月中，有效税率分別為16.3％和25.1％。與截至2020年12月31日的三個月相比，截至2021年12月31日的三個月的有效税率有所下降，這主要是由於股票薪酬的税收影響。

我們記錄了估值補貼，以將遞延所得税資產減少到我們認為更有可能變現的金額。在做出這些決定時，我們會考慮歷史和預計的應納税所得額，以及在評估估值補貼的適當性時持續的謹慎而可行的税收籌劃策略。截至2021年12月31日和2021年9月30日，我們的遞延所得税淨資產分別為1.456億美元和1.258億美元。淨遞延所得税資產包括截至2021年12月31日和2021年9月30日分別為4,660萬美元和4,040萬美元的估值補貼，主要與某些州和國外的淨營業虧損以及税收抵免結轉有關。

我們的全球有效税率可能會因多種因素而波動，包括我們運營所在的不同地理位置的預計應納税所得額的變化、股票薪酬的影響、遞延所得税淨資產估值的變化、潛在風險的解決、在我們運營的不同地理位置提交的納税申報表的納税立場，以及不同地理位置引入新的會計準則或税法解釋的變化我們運營。我們記錄了負債，以應對與我們採取的商業和所得税立場相關的潛在税收風險，這些風險可能會受到税務機關的質疑。這些潛在風險的最終解決辦法可能大於或小於記錄的負債，這可能會導致我們未來的税收支出調整。

流動性和資本資源

截至2021年12月31日，現金及現金等價物、短期投資和長期投資總額為9.359億美元，而截至2021年9月30日為10.434億美元，減少了1.075億美元。下降的主要原因是回購已發行普通股所需的1.25億美元現金，以及在2022財年第一季度收購Threat Stack所需的6,800萬美元現金。截至2021年12月31日的三個月中，經營活動提供的9,040萬美元現金部分抵消了這一減少。

2022財年前三個月經營活動提供的現金來自9,360萬美元的淨收入加上運營資產和負債的變化，經調整後包括股票薪酬、遞延收入、折舊、減值和攤銷費用在內的各種非現金項目。2022財年第一季度經營活動提供的現金比去年同期有所減少，主要原因有兩個。首先，我們在2022財年第一季度實現了強勁的多年訂閲銷售額，通常按三年期出售。多年期訂閲按年計費，其餘部分在資產負債表上認列為未開票資產。其次，在本季度，我們向合同製造商預付了大筆款項，用於未來基於硬件的解決方案構建的組件。

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目錄

運營現金可能會受到各種風險和不確定性的影響，包括但不限於 COVID-19 疫情的影響以及我們截至2021年9月30日的財年10-K表年度報告第1部分第1A項 “風險因素” 中詳述的其他風險。但是，我們預計，我們目前的現金、現金等價物和投資餘額、運營產生的預期現金流以及Revolver信貸額度的可用借貸能力將足以滿足我們的流動性需求。

截至2021年12月31日的三個月，用於投資活動的現金為4200萬美元，而去年同期投資活動提供的現金為2,060萬美元。投資活動包括可供出售證券的購買、銷售和到期、業務收購和資本支出。在截至2021年12月31日的三個月中，用於投資活動的現金金額主要來自於在2022財年第一季度為收購Threat Stack支付的6,800萬美元現金，以及與維持我們在全球的業務和購買投資相關的資本支出，但部分被投資的到期和出售所抵消。

截至2021年12月31日的三個月，用於融資活動的現金為1.16億美元，而去年同期融資活動提供的現金為1770萬美元。在截至2021年12月31日的三個月中，我們的融資活動主要包括用於回購股票的1.25億美元現金，以及用於與股權獎勵淨股份結算相關的税收的1,360萬美元現金，以及用於支付定期貸款本金的500萬美元現金。根據我們的2760萬美元員工股票購買計劃，行使員工股票期權和購買股票所獲得的現金部分抵消了融資活動中使用的現金。

2020年1月31日，我們簽訂了循環信貸協議（“循環信貸協議”），規定了本金總額為3.5億美元的優先無抵押循環信貸額度（“循環信貸額度”）。在某些條件下，我們可以選擇不時將循環信貸額度下的承諾增加多達1.5億美元。截至2021年12月31日，循環信貸額度下沒有未償借款，我們的可用借款能力為3.5億美元。

義務和承諾

截至2021年12月31日，我們的主要承諾包括定期貸款機制下的借款和運營租賃下的未償債務。

關於收購Shape，我們於2020年1月24日與某些機構貸款機構簽訂了定期信貸協議（“定期信貸協議”），規定了本金總額為4億美元的高級無抵押定期貸款額度（“定期貸款額度”）。定期貸款機制的收益主要用於為收購Shape和相關費用提供資金。截至2021年12月31日，定期貸款機制下的3.65億美元本金未償還。有一項財務契約要求我們維持截至每個財季最後一天計算的合併總負債與合併息税折舊攤銷前利潤的槓桿率。該契約可能會導致我們在未來一段時間內提高定期貸款機制的未償本金借款的利率，具體取決於公司的業績。我們將監測 COVID-19 疫情可能對我們的槓桿率計算產生的影響，但認為這不會對我們在定期貸款機制下借款的應付利息產生重大影響。有關截至2021年12月31日的定期貸款融資的預定本金到期日，請參閲我們的合併財務報表附註7。

我們根據運營租約租賃設施，這些租約在不同日期到期，截至 2033 年。與我們在截至2021年9月30日的財年10-K表年度報告中管理層關於財務狀況和經營業績的討論和分析中討論的租賃承諾相比，我們的主要租賃承諾沒有重大變化。

根據我們的年度產量預測，我們有合同義務購買主要合同製造商採購的庫存組件。該義務的合同條款包含取消條款，這減少了我們在超過一年的期限內購買庫存部件的責任。為了支持我們的產量預測，我們將不時向主要合同製造商預付庫存採購費用。

最近的會計公告

本10-Q表季度報告隨附的合併財務報表附註1討論了最近會計聲明的預期影響。

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目錄

第 3 項。關於市場風險的定量和定性披露

利率風險。我們維持各種持股、類型和到期期的投資組合。我們持有固定收益證券的主要目標是在保留本金和管理風險的前提下實現適當的投資回報。在任何時候，市場利率的急劇上升都可能對我們固定收益投資組合的公允價值產生重大不利影響。相反，利率下降，包括信貸利差降低的影響，可能會對我們投資組合的利息收入產生重大不利影響。我們的固定收益投資用於交易以外的目的。截至2021年12月31日，我們的固定收益投資沒有槓桿作用。我們監控我們的利率和信用風險，包括我們在特定評級類別和個別發行人的信用風險敞口。截至2021年12月31日，我們的固定收益證券餘額中有42.3％由美國政府和美國政府機構證券組成。我們認為我們投資組合的整體信貸質量很好。

有關我們最近在定期貸款機制下借款的信息，請參閲合併財務報表附註7。定期貸款機制下的借款利率等於（a）根據慣例法定準備金調整後的倫敦銀行同業拆借利率，外加1.125％至1.75％的適用利潤率，具體取決於我們的槓桿率，或（b）根據定期信貸協議確定的替代基準利率，外加0.125％至0.750％的適用保證金，具體取決於我們的槓桿率。

定期貸款機制要求我們維持截至每個財季最後一天計算的合併總負債與合併息税折舊攤銷前利潤的槓桿率財務契約。該契約可能會導致我們在未來一段時間內提高定期貸款機制的未償本金借款的利率，具體取決於公司的業績。在任何時候，市場利率的急劇上升都可能對我們的定期貸款機制未償還本金借款的應付利息產生重大不利影響。我們監控我們的利率和信用風險，包括 COVID-19 疫情可能對定期貸款機制下本金借款利率產生的影響。截至2021年12月31日，我們尚未發現任何對利率的不利影響，這些不利影響會對本金借款的利息產生重大影響。

外幣風險。我們的大部分銷售和支出都以美元計價，因此，迄今為止，我們尚未經歷過可觀的外匯交易收益和損失。

管理層認為，與我們在截至2021年9月30日的10-K表年度報告中討論的相比，在截至2021年12月31日的三個月期間，我們關於市場風險的定量和定性披露沒有實質性變化。

第 4 項。控制和程序

公司維持披露控制和程序（定義見經修訂的1934年《證券交易法》（“交易法”）第13a-15（e）條和第15d-15（e）條），旨在確保根據證券交易委員會制定的規則的規定，在規定的時限內記錄、處理、彙總和報告所需信息。我們的披露控制和程序還旨在確保收集需要披露的信息並將其傳達給管理層，包括首席執行官和首席財務官，以便及時就所需的披露做出決定。

我們的管理層在首席執行官和首席財務官的參與下，評估了截至2021年12月31日披露控制和程序的有效性，根據該評估，我們的首席執行官兼首席財務官得出結論，我們的披露控制和程序自2021年12月31日起生效。

財務報告內部控制的變化

在第一財季，我們的財務報告內部控制沒有發生重大影響或合理可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響的變化。

儘管由於 COVID-19 疫情，F5 的全球大多數員工都在遠程辦公，但我們對財務報告的現有內部控制並未因此發生重大變化。

第二部分 — 其他信息

第 1 項。法律訴訟

有關我們參與的法律訴訟的信息，請參閲附註9——財務報表附註的承諾和意外開支（本表格10-Q的第一部分，第1項）。

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目錄

第 1A 項。風險因素

與2021年11月16日向美國證券交易委員會提交的截至2021年9月30日的財年10-K表年度報告第1部分第1A項 “風險因素” 中描述的風險因素相比，我們的風險因素沒有發生重大變化。

第 2 項。未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用

2018年10月31日，公司宣佈其董事會批准為其普通股回購計劃額外撥款10億美元。這項授權是在現有的44億美元計劃基礎上增加的，該計劃最初於2010年10月獲得批准，並在每個財政年度擴大。在證券法和其他法律要求允許的情況下，將不時通過私人交易、加速股票回購計劃或公開市場購買進行股票回購計劃的收購。程序可以隨時終止。截至2021年12月31日，該公司還有6.475億美元的股票回購計劃授權。

截至2021年12月31日的三個月中，回購和退回的股票如下（以千計，股票和每股數據除外）：

						總數 的股份 已購買1						平均價格 每股支付						的總數 股份 已購買 根據公開的説法 已宣佈的計劃						近似美元 股票價值 那可能還是 已購買 根據該計劃2
2021 年 10 月 1 日 — 2021 年 10 月 31 日						—						—						—						$	772,511
2021 年 11 月 1 日 — 2021 年 11 月 30 日						583,969						$	230.37					520,839						$	651,562
2021 年 12 月 1 日 — 2021 年 12 月 31 日						17,668						$	229.87					17,668						$	647,500

(1)包括在2022財年第一季度歸屬的限制性股票單位中扣留的63,130股股票，以履行歸屬限制性股票單位時產生的最低預扣税義務。

(2)為履行授予此類獎勵而產生的最低預扣税義務而歸屬的限制性股票單位中扣留的股票不會耗盡回購計劃下可用於購買的美元金額。

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目錄

第 4 項。礦山安全披露

不適用。

第 5 項。其他信息

沒有。

第 6 項。展品

 

展覽 數字									展品描述
3.1			—						第四次修訂和重述的註冊人公司章程 (1)
3.2			—						第八次修訂和重述的註冊人章程 (2)
10.1			—						F5 Networks, Inc. 威脅堆棧收購股權激勵計劃 (3) §
31.1*			—						根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 302 條進行認證
31.2*			—						根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 302 條進行認證
32.1*			—						根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條進行認證
101.INS*			—						XBRL 實例文檔-實例文檔未出現在交互式數據文件中，因為其 XBRL 標籤嵌入在行內 XBRL 文檔中
101.SCH*			—						內聯 XBRL 分類擴展架構文檔
101.CAL*			—						內聯 XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔
101.DEF*			—						內聯 XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔
101.LAB*			—						內聯 XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔
101.PRE*			—						內聯 XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔
104*			—						封面交互式數據文件（嵌入在行內 XBRL 文檔中）

 

* 隨函提交。

§ 表示管理合同或補償計劃或安排。

(1)以引用方式納入於 2021 年 11 月 15 日的 8-K 表最新報告，並於 2021 年 11 月 15 日提交給美國證券交易委員會。

(2)以引用方式納入於 2021 年 11 月 15 日的 8-K 表最新報告，並於 2021 年 11 月 15 日提交給美國證券交易委員會。

(3)以引用方式納入S-8表格註冊聲明文件編號333-260656。

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目錄

簽名

根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促成以下籤署人代表其簽署本報告，並於2022年2月4日獲得正式授權。

 

			F5, INC.
			來自：						/s/弗朗西斯·J·佩爾澤
									弗朗西斯·J·佩爾澤
									執行副總裁，
									首席財務官
									（首席財務官兼首席會計官）

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