美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549

表格10-Q

(標記一)
☒
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條規定的季度報告

截至本季度末2023年3月31日

☐
根據1934年《證券交易法》第13或15(D)條提交的過渡報告

由_至_的過渡期

委員會文件編號：。001-39043

百老匯金融公司
(註冊人的確切姓名載於其章程)

特拉華州
  
95-4547287
(述明或其他司法管轄權
公司或組織)
  
(税務局僱主
識別號碼)

威爾郡大道4601號，150號套房
洛杉磯, 加利福尼亞
  
90010
(主要執行辦公室地址)
  
(郵政編碼)

(323) 634-1700
(註冊人的電話號碼，包括區號)

根據該法第12(B)條登記的證券：

每節課的題目：
  
交易代碼
  
在其註冊的每個交易所的名稱：
普通股，每股面值0.01美元
(包括所附優先股購買權)
  
BYFC
  
納斯達克資本市場

用複選標記表示註冊人(1)是否已在過去12個月內提交了《1934年證券交易法》第13或15(D)節要求提交的所有報告 (或註冊人被要求提交此類報告的較短期限)，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。是☒：沒有☐

用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T法規第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是* ☒沒有☐

用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的申報公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中對“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。

大型加速文件服務器
☐
加速文件管理器
☐
       
非加速文件服務器
☒
規模較小的報告公司
 ☒
   
新興成長型公司
☐

如果是新興成長型公司，用勾號表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法案》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐

用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。
是☐“No☒”--沒有

註明截至最後實際可行日期，發行人所屬各類普通股的流通股數量：*截至2023年5月9日，48,710,335註冊人A類有表決權普通股的股份，11,404,618註冊人的B類無投票權普通股和13,380,516 註冊人的C類無投票權普通股已發行。

目錄
   
頁面
第一部分：
財務報表
  
       
 
第1項。
合併財務報表(未經審計)
  
       
   
截至2023年3月31日和2022年12月31日的合併財務狀況報表
1
       
   
截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月的綜合經營報表和全面收益(虧損)
2
       
   
截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月合併現金流量表
3
       
   
截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月股東權益變動表
4
       
   
合併財務報表附註
5
       
 
第二項。
管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析
25
       
 
第三項。
關於市場風險的定量和定性披露
 33
       
 
第四項。
控制和程序
 33
       
第二部分。
其他信息
  
       
 
第1項。
法律訴訟
 34
       
 
第1A項。
風險因素
 34
       
 
第二項。
未登記的股權證券銷售和收益的使用
 34
       
 
第三項。
高級證券違約
 34
       
 
第四項。
煤礦安全信息披露
 34
       
 
第五項。
其他信息
 34
       
 
第六項。
陳列品
 34
       
 
簽名
 35

目錄表
百老匯金融公司及其子公司
合併 財務狀況報表
(單位為千，不包括每股和每股金額)

   
2023年3月31日
    
2022年12月31日
  
   
(未經審計)
        
資產：
            
現金和銀行到期款項
  
$
8,432
    
$
7,459
  
在其他銀行的有息存款
    
21,216
      
8,646
  
現金和現金等價物
    
29,648
      
16,105
  
可供出售的證券，按公允價值計算
    
329,026
      
328,749
  
為投資而持有的應收貸款，扣除#美元的備抵6,285及$4,388
    
776,053
      
768,046
  
應計應收利息
    
4,219
      
3,973
  
聯邦住房貸款銀行(FHLB)股票
    
7,300
      
5,535
  
聯邦儲備銀行(FRB)股票
     3,543
       5,264
  
辦公物業和設備，淨值
    
10,122
      
10,291
  
銀行自營人壽保險
    
3,242
      
3,233
  
遞延税項資產，淨額
    
10,823
      
11,872
  
無形核心存款，淨額
     2,403
       2,501
  
商譽
     25,858
       25,858
  
其他資產
    
2,824
      
2,866
  
總資產
  
$
1,205,061
    
$
1,184,293
  
                 
負債和股東權益
                
負債：
                
存款
  
$
657,542
    
$
686,916
  
根據回購協議出售的證券
     70,941       63,471  
聯邦住房金融局取得進展
    
168,810
      
128,344
  
應付票據
     14,000
       14,000
  
應計費用和其他負債
    
13,900
      
11,910
  
總負債
    
925,193
      
904,641
  
非累積可贖回永久優先股，C系列； 授權150,0002023年3月31日和2022年12月31日的股票；已發行和已發行150,0002023年3月31日和2022年12月31日的股票；清算價值$1,000每股
     150,000       150,000  
普通股，A類，$0.01票面價值，投票權； 授權75,000,000股票在3月31日，2023和12月31日，2022； 發佈51,335,981股票於2023年3月31日及51,265,20912月31日的股票，2022； 未完成48,718,155股票在3月31日，2023和48,647,383股票 12月31日，2022
    
513
      
513
  
普通股，B類，$0.01面值，無投票權；授權15,000,000股票在3月31日，2023和12月31日，2022；已發行並未償還11,404,618股票在3月31日，2023和12月31日，2022
     114
       114
  
普通股，C類，$0.01面值，無投票權；授權25,000,0002023年3月31日和2022年12月31日的股票；已發行和已發行13,380,5162023年3月31日和2022年12月31日
    
134
      
134
  
額外實收資本
    
143,621
      
143,491
  
留存收益
    
9,611
      
9,294
  
未賺取員工持股計劃(ESOP)股份
    
(3,963
)
    
(1,265
)
累計其他綜合虧損，税後淨額
    
(15,028
)
    
(17,473
)
國庫股-按成本價計算，2,617,826股票於2023年3月31日及2022年12月31日
    
(5,326
)
    
(5,326
)
道達爾百老匯金融公司及其附屬股東權益
    
279,676
      
279,482
  
非控制性權益
     192       170  
總負債和股東權益
  
$
1,205,061
    
$
1,184,293
  

見未經審計的合併財務報表附註。

1
目錄表

百老匯金融公司及其子公司
合併 營業和全面收益表(虧損)
(以千為單位，每股除外)
*(未經審計)

 
  
三截至的月份
3月31日，
  
 
  
2023
    
2022
  
利息收入：
            
應收貸款利息和手續費
  
$
8,666
    
$
7,336
  
可供出售證券的利息
    
2,180
      
591
  
其他利息收入
    
328
      
84
  
利息收入總額
    
11,174
      
8,011
  
 
                
利息支出：
                
存款利息
    
1,303
      
350
  
借款利息
    
1,597
      
489
  
利息支出總額
    
2,900
      
839
  
 
                
淨利息收入
    
8,274
      
7,172
  
信貸損失準備金
    
88
      
148
  
扣除信貸損失準備後的淨利息收入
    
8,186
      
7,024
  
 
                
非利息收入：
                
服務費
    
61
      
64
  
其他
    
228
      
217
  
非利息收入總額
    
289
      
281
  
 
                
非利息支出：
                
薪酬和福利
    
3,749
      
3,619
  
入住費
    
303
      
442
  
信息服務
    
715
      
865
  
專業服務
    
505
      
364
  
監管成本
    
94
      
157
  
辦公室服務和用品
    
22
      
61
  
廣告和促銷費用     68       50  
企業保險
    
62
      
53
  
評估和其他貸款費用
     43       30  
巖心礦藏無形資產攤銷
    
98
      
109
  
差旅費用
     78       27  
其他
    
469
      
183
  
非利息支出總額
    
6,206
      
5,960
  
 
                
所得税前收入
    
2,269
      
1,345
  
所得税費用
    
674
      
363
  
淨收入
  
$
1,595
    
$
982
  
減去：可歸因於非控股權益的淨收入
    
22
      
24
  
百老匯金融公司的淨收入
  
$
1,573
    
$
958
  
 
                
其他綜合收入，税後淨額：
                
期內產生的可供出售證券的未實現收益(虧損)
  
$
3,433
    
$
(8,154
)
所得税支出(福利)
    
988
      
(2,307
)
其他綜合收益(虧損)，税後淨額
    
2,445
      
(5,847
)
 
                
綜合收益(虧損)
  
$
4,018
    
$
(4,889
)
 
                
普通股每股收益-基本
  
$
0.02
    
$
0.01
  
每股普通股收益-稀釋後
  
$
0.02
    
$
0.01
  

見未經審計的合併財務報表附註。

2
目錄表
百老匯金融公司及其子公司
合併現金流量表
(未經審計)

   
截至三個月
三月三十一日，
  
   
2023
    
2022
  
   
(單位：千)
  
經營活動的現金流:
            
淨收入
  
$
1,595
    
$
982
  
將淨收入與 (用於經營活動)提供的現金淨額進行調整：
                
信貸損失準備金
    
88
      
148
  
折舊
    
172
      
30
  
遞延貸款發放成本淨變化
    
(223
)
    
(148
)
可供出售證券的溢價和折扣淨攤銷
   
(253
)
    
118
  
貸款上購進會計標記的攤銷
    
–
      
(465
)
巖心礦藏無形資產攤銷
    
98
      
109
  
董事薪酬支出-普通股
    
96
      
84
  
FHLB預付款的溢價增加
    
1
      
(11
)
基於股票的薪酬費用
    
38
      
15
  
員工持股薪酬費用
    
(202
)
    
18
  
銀行擁有的人壽保險收益
    
(9
)
    
(10
)
資產和負債變動情況：
                
遞延税金淨變動
    
569
      
234
  
應計應收利息淨變動
     (246 )     923
  
其他資產變動淨額
    
42
      
(3,524
)
應計費用和其他負債的淨變化
    
2,035
      
(311
)
經營活動提供(用於)的現金淨額
    
3,801
      
(1,808
)
                 
投資活動產生的現金流：
                
用於投資的應收貸款淨變化
    
(9,681
)
    
(4,396
)
可供出售證券的本金支付
    
3,409
      
4,724
  
購買可供出售的證券
    
–
      
(26,908
)
購買FHLB股票
    
(1,765
)
    
–
  
贖回FHLB股票所得款項
    
–
      
351
  
贖回FRB股票所得款項
     1,721       –  
購買辦公物業和設備
    
(3
)
    
(67
)
用於投資活動的現金淨額
    
(6,319
)
    
(26,296
)
                 
融資活動的現金流：
                
存款淨變動
    
(29,374
)
    
51,662
  
根據回購協議出售的證券的淨變化
    
7,470
      
4,043
  
未發佈的員工持股增加
    
(2,500
)
    
–
  
優先股支付的股息
    
–
      
(15
)
FHLB預付款的收益
    
40,500
      
–
  
償還FHLB預付款
    
(35
)
    
(13,000
)
融資活動提供的現金淨額
    
16,061
      
42,690
  
現金和現金等價物淨變化
    
13,543
      
14,586
  
期初的現金和現金等價物
    
16,105
      
231,520
  
期末現金和現金等價物
  
$
29,648
    
$
246,106
  
                 
補充披露現金流量信息 ：
                
支付利息的現金
  
$
2,882
    
$
822
  
繳納所得税的現金
    
–
      
–
  
                 
補充非現金披露：
                
為交換優先股而發行的普通股
     –       3,000  

見未經審計的合併財務報表附註。

3
目錄表

百老匯金融公司及其子公司
合併股東權益變動表
(未經審計)

 
  
三個-截至3月的月份期間31, 2023和2022
  
 
  
優先股無投票權
    
普普通通
庫存
投票
    
普普通通
股票無投票權
    
其他內容
已繳費
資本
    
累計其他綜合損失(虧損)
    
留存收益
    
不勞而獲
員工持股計劃股份
    
財務處
庫存
    
非控制性權益
    
總計
股東的
權益
  
 
  
(在千人s)
  
1月份的餘額1, 2023
  
$
150,000
    
$
513
    
$
248
    
$
143,491
    
$
(17,473
)
  
$
9,294
    
$
(1,265
)
  
$
(5,326
)
  
$
170
    
$
279,652
  
2016-13年度與採用ASU相關的變化的累積影響
     –       –       –       –       –       (1,256 )     –       –       –       (1,256 )
調整後餘額，2023年1月1日
     150,000       513       248       143,491       (17,473 )     8,038       (1,265 )     (5,326 )     170       278,396  
淨收入
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
1,573
      
–
      
–
      
22
      
1,595
  
釋放未賺取的員工持股計劃股票
    
–
      
–
      
–
      
(4
)
    
–
      
–
      
(198
)
    
–
      
–
      
(202
)
未發行股份增加
     –       –       –       –       –       –       (2,500 )     –       –       (2,500 )
基於股票的薪酬費用
    
–
      
–
      
–
      
38
      
–
      
–
       –
      
–
      
–
      
38
  
董事股票薪酬費用
     –       –       –       96       –       –       –       –       –       96  
其他綜合收益，税後淨額
    
–
      
–
      
–
      
–
      
2,445
      
–
      
–
      
–
      
–
      
2,445
  
三月份的餘額31, 2023
  
$
150,000
    
$
513
    
$
248
    
$
143,621
    
$
(15,028
)
  
$
9,611
    
$
(3,963
)
  
$
(5,326
)
  
$
192
    
$
279,868
  
 
                                                                                
1月份的餘額1, 2022
  
$
3,000
    
$
463
    
$
281
    
$
140,289
    
$
(551
)
  
$
3,673
    
$
(829
)
  
$
(5,326
)
  
$
100
    
$
141,100
  
淨收入
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
958
      
–
      
–
      
24
      
982
  
將優先股轉換為普通股
    
(3,000
)
    
12
      
–
      
2,988
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
  
將無投票權普通股轉換為有投票權普通股
     –       9       (9 )     –       –       –       –       –       –       –  
釋放未賺取的員工持股計劃股票
     –       –       –       2       –       –       16       –       –       18  
優先股支付的股息
     –       –       –       –       –       (15 )     –       –       –       (15 )
董事股票薪酬費用
     –       –       –       84       –       –       –       –       –       84  
基於股票的薪酬費用
    
–
      
5
      
–
      
10
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
15
  
其他綜合虧損，税後淨額
    
–
      
–
      
–
      
–
      
(5,847
)
    
–
      
–
      
–
      
–
      
(5,847
)
三月份的餘額31, 2022
   $
–
    
$
489
    
$
272
    
$
143,373
    
$
(6,398
)
  
$
4,616
    
$
(813
)
  
$
(5,326
)
  
$
124
    
$
136,337
  

見未經審計的合併財務報表的附註 。

4
目錄表
百老匯金融公司及其子公司
未經審計的合併財務報表附註
附註1-財務報表列報的依據

隨附的未經審計的綜合財務報表包括百老匯金融公司(“本公司”)及其全資子公司城市第一銀行全國協會(“銀行”和與公司一起稱為“城市第一百老匯”)。未經審計的合併財務報表還包括City First Bank的以下子公司：U Street 1432U Street LLC、百老匯服務公司、City First Real Estate LLC、City First Real Estate II LLC、City First Real Estate III LLC、City First Real Estate IV LLC和CF New Markets Advisors，LLC(“CFNMA”)。此外，CFNMA還將CFC Fund Manager II LLC、City First New Markets Fund II LLC、City First Capital IX LLC和City First Capital 45 LLC(“CFC45”)合併到其財務業績中。所有重大的公司間餘額和交易都已在合併中沖銷。

未經審計的綜合財務報表是根據美國公認的中期財務信息會計原則和Form 10-Q季度報告説明編制的。這些未經審計的綜合財務報表 不包括與公司截至2022年12月31日年度報告Form 10-K(“2022 Form 10-K”)中的合併年度財務報表相關的所有披露，因此， 應與經審計的合併財務報表一併閲讀。管理層認為，已包括為公平列報所需的所有調整(所有這些調整均屬正常和經常性) 。截至2023年3月31日的三個月的經營業績不一定代表截至2023年12月31日的年度的預期業績。

自這些財務報表發佈之日起，已對後續事件進行了評估。

除以下討論外，我們的會計政策在附註1- 2022年Form 10-K中包括的經審計綜合財務報表的重要會計政策摘要中進行了説明。



信貸損失準備--證券



自2023年1月1日起，本公司將根據會計準則編纂主題326(“ASC 326”)，對證券計提信用損失準備(“ACL”)。金融工具--信貸損失。有關證券的會計準則於購買或收購時入賬，代表本公司於綜合財務狀況報表日期對當前預期信貸損失(“CECL”)的最佳估計。

對於可供出售的投資證券，本公司對處於未實現虧損狀態的證券進行定性評估，以確定公允價值的下降是與信貸相關還是與信貸無關。在確定證券的公允價值下降是否與信用相關時，公司會考慮一系列因素，包括但不限於：(I)投資的公允價值低於其攤銷成本的程度；(Ii)發行人的財務狀況和近期前景；(Iii)信用評級的任何下調；(Iv)證券的支付結構；(V)證券發行人按計劃支付本金和利息的能力；及(Vi)反映整體經濟前景的一般市場情況，包括利率和部門信貸息差。對於公司有理由相信信用損失風險較小的投資證券，將採用零信用損失假設。此類投資證券通常包括由美國政府或其他政府企業擔保的證券，其中有美國政府的顯性或隱性擔保，評級機構對其進行高評級，並且歷史上沒有信用損失經驗。

如果確定未實現虧損或部分未實現虧損與信貸有關，公司將通過在本期收益中計入信貸損失準備金來記錄信貸損失金額。然而，在本期收益中記錄的信貸損失金額僅限於證券的未實現損失總額，即證券的公允價值低於其攤銷成本的金額。如果公司打算出售處於未實現虧損狀態的證券， 或者如果公司更有可能被要求出售處於未實現虧損狀態的證券，則未實現損失的總額將通過信貸損失準備金在本期收益中確認。未實現虧損被視為非信貸相關，扣除税項後計入累計其他綜合收益(虧損)。

該公司對截至2023年3月31日的可供出售投資證券的評估表明，不需要ACL 。本公司分析了處於未實現虧損狀態的可供出售投資證券，並確定這些證券的公允價值下降與信貸無關，而與利率變化和一般市場狀況有關。因此，不是截至2023年3月31日，可供出售證券的ACL記錄為 。

5
目錄表
學分津貼損失--貸款


自2023年1月1日起，本公司將根據美國會計準則第326條對貸款的信貸損失進行會計處理，該條款要求本公司記錄在發起或收購時對貸款預期終身信貸損失的估計。ACL維持在管理層認為適當的水平，以計提截至合併財務狀況報表之日投資組合中的預期信貸損失。估計預期的信貸損失需要管理層使用相關的前瞻性信息，包括使用合理和可支持的預測。ACL的測量是通過集體評估具有相似風險特徵的貸款來執行的。該公司使用加權平均剩餘期限(WORM)方法來衡量其每個 貸款部門的ACL。每個貸款池的加權平均剩餘壽命(包括預計提前還款的影響)按季度計算 。然後，該公司利用自己的歷史虧損經驗和一組同行機構從2004年到最近一個季度的歷史虧損來估計每個池的損失率。

在適當的情況下，公司的ACL模型還包括對定性因素的調整。由於歷史信息(如歷史淨虧損)本身並不總是提供確定未來預期信貸損失的充分基礎，公司定期考慮是否需要對ACL進行定性的 調整。質的調整可能涉及但不限於下列因素：(1)貸款政策和程序的變化，包括承保標準和收款、沖銷和回收做法的變化；(2)國際、國家、區域和地方條件的變化；(3)貸款組合和條款的性質和數量的變化；(4)貸款管理經驗、深度和能力方面的變化；(5)逾期貸款的數量和嚴重程度以及其他類似情況的變化；(6)本組織貸款審查制度質量的變化；(7)抵押品依賴型貸款的基礎抵押品價值的變化；(8)任何信貸集中的存在和影響以及這種集中程度的變化；以及 (9)其他外部因素(即競爭、法律和監管要求)對估計信貸損失水平的影響。

該公司有一個旨在發現問題貸款的信貸組合審查程序。問題貸款通常是那些內部風險等級不達標或更差的貸款，可能包括非應計狀態貸款、最近因借款人財務狀況惡化而修改的貸款、抵押品喪失抵押品贖回權的可能性增加的貸款、抵押品依賴貸款、以及對所有到期合同金額的最終可收回性產生擔憂或懷疑的其他貸款 。管理層認為，這類貸款可能不再具有與貸款組合中其他貸款類似的風險特徵，因為隨着貸款的信用質量惡化，與貸款相關的特定屬性和風險可能已變得獨一無二。因此，這些貸款可能需要單獨評估，以確定貸款的適當ACL。當貸款 被單獨評估時，除非貸款被視為抵押品依賴，否則公司通常會基於貼現現金流方法來衡量貸款的預期信用損失。抵押品依賴型貸款是指貸款的償還預計將來自相關抵押品的運作和/或最終清算。抵押品依賴型貸款的ACL是使用對基礎抵押品的公允價值減去估計的銷售成本的 估計來確定的。

對ACL適當水平的估計需要管理層做出重大判斷。儘管 管理層使用可用的最佳信息來做出這些估計，但由於經濟、運營、監管和其他可能超出公司控制範圍的條件，未來可能需要對ACL進行調整。管理層對預測淨虧損的估計的變化可能會極大地改變acl的水平。此外，作為其審查流程的組成部分，各監管機構還會定期審查公司的ACL和信用審查流程。這些機構可能會要求公司根據與管理層不同的判斷，確認對ACL的補充。

本公司根據具有相似屬性和風險 特徵的貸款對貸款組合進行細分。根據貸款類型、抵押品類型以及借款人或行業對經濟狀況等外部因素變化的敏感度，每個細分市場都具有不同程度的風險。公司根據這一更詳細的貸款細分和分類來確定貸款的ACL。這些細分市場以及與每個細分市場相關的風險如下：

房地產：獨棟家庭*-由於當地經濟的不利就業條件導致違約率上升，地理區域供過於求導致市場價值下降，以及可調整利率抵押貸款的增量利率上升，這可能會影響借款人的還款能力。

房地產：多户住宅*-受不利的各種市場條件的影響，這些市場條件導致市值或租賃率下降，租户的個人資金來源發生變化，特定地區的單位供應過剩 ，人口遷移和聲譽風險。

房地產：商業房地產 *-受當地經濟不利條件的影響，可能會因空置和租金下降而導致現金流減少，以及基礎抵押品價值下降。

房地產：教堂*-受制於不利的經濟和就業條件，這可能會導致成員捐贈和奉獻的現金流減少，以及教會領導層的穩定性、質量和受歡迎程度。
6
目錄表

房地產：建築業*-受當地經濟不利條件的影響，這可能導致對新的商業、多户或獨户建築的需求減少，或一旦建築完工，租賃或銷售機會減少。

商業和小型企業協會貸款*-取決於行業和經濟狀況，包括產品需求的下降。

消費者*-受當地經濟不利就業條件的影響，這可能導致更高的違約率。

向經濟困難的借款人提供修改後的貸款



在某些情況下，公司對貸款進行修改，以 緩解借款人財務狀況的暫時困難和/或對借款人償還貸款能力的限制，並將公司的潛在損失降至最低。修改可能包括： 更改貸款的攤銷條款，降低利率，接受只收利息的付款，以及減少未償還貸款餘額。此類貸款通常在本金和利息的全額償還存在疑問或貸款拖欠90天或更長時間時被置於非應計項目狀態 。當所有逾期合同金額 均已到期，且借款人在修改後的貸款協議條款下的履約表現以及根據修改後條款到期的所有合同金額的最終可收集性不再存在疑問時，此類貸款可恢復應計狀態。由於這些貸款被視為不再具有與投資組合中的其他貸款類似的風險特徵，因此該公司通常以個人為基礎來衡量這些貸款的ACL。這些貸款的ACL的確定基於貼現現金流方法，除非貸款被認為依賴抵押品，這需要根據基礎抵押品的估計預期公允價值減去銷售成本來衡量ACL。


最近採用的會計公告


2016年6月，財務會計準則委員會(FASB)發佈了《會計準則更新》(ASU)2016-13年度。金融工具--信貸損失(主題326):金融工具信用損失的計量 。這個ASU用一個反映當前預期信貸損失的模型取代了以前的GAAP中的已發生損失減值模型。CECL模型適用於以攤銷成本計量的金融資產的信貸損失，包括應收貸款和持有至到期的債務證券。CECL還要求可供出售債務證券的信貸損失通過當公允價值低於攤銷成本基礎時的信貸損失準備來衡量。新指引也適用於表外信貸敞口。ASU要求，在報告日期持有的金融資產的所有預期信貸損失應基於歷史經驗、當前狀況以及合理和可支持的預測來衡量。ASU還要求加強披露，包括 定性和定量披露，提供有關估計信貸損失時使用的重大估計和判斷的額外信息。本ASU的規定自2023年1月1日起對本公司生效 所有年度和中期。

2019年4月，FASB發佈了ASU 2019-04-17對主題326(金融工具-信貸損失)、主題815(衍生工具和套期保值)和主題825(金融工具)的編碼改進。本ASU是作為財務會計準則委員會議程上正在進行的項目的一部分發布的，該項目旨在 改進編撰或糾正其非預期應用。本ASU中的修訂自2023年1月1日起對公司的所有中期和年度報告期生效。本公司在執行ASC 326的同時採納了本ASU中的規定，包括：(I)當應收利息餘額被認為無法收回時，選擇不計量應計利息餘額的信貸損失 ；(Ii)選擇不將應計利息餘額計入貸款的攤銷成本。

2019年5月，FASB發佈了ASU 2019-05-17金融工具--信貸損失 (主題326)：定向過渡救濟。本ASU的發佈是為了允許在ASC 326-20範圍內擁有某些金融工具的實體。金融工具--信貸損失--按攤銷成本計量*根據ASC 825-1做出不可撤銷的選擇，以選擇這些工具的公允價值選項Financial 儀器公司基於ASC 326的通過，對本公司來説，ASC 326是2023年1月1日。公允價值選項不適用於持有至到期的債務證券。實體需要逐個工具進行此 選擇。採用ASC 326後，本公司並無為其任何金融資產選擇公允價值選項。
7
目錄表

自2023年1月1日起，公司通過應用修改後的追溯過渡法採用ASC 326的規定，淨減少#美元1.3以截至2023年1月1日的期初留存收益餘額為累計影響調整。下表 説明瞭根據ASC 326採用CECL模式對公司截至2023年1月1日的綜合財務狀況報表的影響：


   
CECL入學考試前採用
    
對.的影響
CECL採用
    
如報道所述
在CECL下
  
   
(單位：千)
  
資產：
                  
可供出售證券信貸損失準備
  
$
–
    
$
–
    
$
–
  
貸款信貸損失準備
    
4,388
      
1,809
      
6,197
  
遞延税項資產
    
11,872
      
508
   
12,380
  
負債：
                        
表外風險敞口的信貸損失準備
    
412
      
(45
)
    
367
  
股東權益：
                        
留存收益
    
9,294
      
(1,256
)
    
8,038
  


該公司對截至2023年1月1日的可供出售投資證券的評估表明，不需要ACL 。本公司分析了截至採用之日處於未實現虧損狀態的可供出售投資證券，並確定該等證券的公允價值下降與信貸無關，而是與利率變化和一般市場狀況有關。因此，截至2023年1月1日，沒有記錄可供出售證券的ACL。

採用ASC 326後，本公司並無重新評估信用惡化的購入貸款(以前根據ASC 310-30分類為購入信用減值貸款)。

2019年2月，美國聯邦銀行監管機構批准了一項最終規則，修改了監管資本規則，並提供了在三年內逐步引入ASC 326影響的不利監管資本影響的選項。因此，實體可以選擇在三年過渡期內逐步引入CECL對監管資本的全面影響。本公司自2023年1月1日起實施CECL模式，並選擇在三年過渡期內逐步實施CECL對監管資本的全面影響。

2022年3月，FASB發佈了ASU 2022-02-17金融工具--信貸損失(主題326): 問題債務重組和Vintage披露。FASB發佈本ASU是為了迴應FASB在其實施後審查過程中收到的與ASU 2016-13年度發佈相關的各利益攸關方的反饋。本ASU中的修正案包括取消310-40-小主題中的問題債務重組(TDR)的會計指導 。應收賬款--債權人的問題債務重組，並在借款人遇到財務困難時，引入新的披露並加強有關某些貸款再融資和重組的現有披露 。根據本ASU的規定，實體必須確定修改是否會導致新的貸款或繼續 現有貸款。此外，本ASU中的修訂要求實體按發起年份和應收融資類別披露ASC 326範圍內的融資應收賬款的本期總沖銷。本ASU中的修訂於2023年1月1日對本公司生效，適用於所有中期和年度。本ASU中條款的採用是前瞻性的， 導致了關於修改對遇到財務困難的借款人的貸款的額外披露，以及對貸款沖銷的分類披露。
尚未採納的會計公告

2023年3月，FASB發佈了ASU 2023-02-17投資--權益法和合資企業(主題323)：使用比例攤銷法核算税收抵免結構中的投資，這是新興問題工作隊的共識。本ASU中的修訂允許實體在滿足某些條件的情況下，將比例攤銷會計方法適用於以獲得税收抵免或其他所得税優惠為主要目的的其他股權投資。在此之前，比例攤銷會計方法的應用僅限於對低收入住房税收抵免結構的投資。按比例攤銷的會計方法導致適用投資的攤銷，以及相關所得税抵免或收到的其他所得税優惠，在合併經營報表和全面虧損(在 所得税費用內)中單獨列報。根據這一美國會計準則，一個實體可以選擇在逐個税收抵免計劃的基礎上，對適用的投資採用比例攤銷會計方法。此外，本ASU中的修正案要求使用比例攤銷法核算的所有税收股權投資都使用第323-740-25-3段中的延遲股權出資指導，要求對無條件且具有法律約束力的延遲股權出資或根據未來事件可能發生的或有事件而發生的股權出資確認責任。 根據本ASU，不適用比例攤銷方法的低收入住房税收抵免投資不能再使用延遲股權出資指導進行會計處理。此外，本ASU 規定，未使用權益法核算的低收入住房税收抵免投資的減值必須適用小主題323-3中的減值指導。投資--權益法和合資企業。本ASU還 澄清，對於未按比例攤銷法或權益法核算的低收入住房税收抵免投資，應由一個實體在第321-16專題下核算。投資-股權證券 。本ASU的修訂還要求在中期和年度期間對適用比例攤銷法的投資進行額外披露，包括税項股權投資的性質以及税項股權投資和相關所得税抵免及其他所得税優惠對綜合財務狀況和經營業績報表的影響。本ASU的條款從2023年12月15日起對本公司的中期和年度有效。允許及早領養。公司目前正在評估這一ASU對其合併財務報表的影響。
8
目錄表
注2–普通股每股收益

普通股每股基本收益是根據兩級法計算的，即普通股股東可獲得的淨收入減去Dividends 對參與證券(限制性普通股的未歸屬股份)和參與證券的任何未分配收益除以 期間已發行的加權平均普通股。加權平均已發行普通股包括已發行普通股的加權平均數量減去限制性普通股的未歸屬股票的加權平均數量。員工股票期權計劃(“ESOP”)股票在此計算中被視為流通股，除非未賺取收益。普通股稀釋後每股收益包括未授予股票獎勵和根據股票期權可發行的額外潛在普通股的攤薄效應。

下表顯示了該公司如何計算所指時期普通股的基本每股收益和稀釋後每股收益：
   
截至三個月
3月31日，
  
   
2023
    
2022
  
   
(美元數以千計，除了
每股和每股數據)
  
百老匯金融公司的淨收入
  
$
1,573
    
$
958
  
減去可歸因於參與證券的淨收入
    
7
      
7
  
普通股股東可獲得的收入
  
$
1,566
    
$
951
  
                 
                 
普通股基本收益的加權平均已發行普通股
    
71,442,163
      
72,039,378
  
補充：未獲授權的限制性股票獎勵的稀釋效應     323,024       50,195  
補充：假定行使股票期權的攤薄效應
     –       490,372  
稀釋後每股普通股的加權平均已發行普通股
    
71,765,187
      
72,579,945
  
                 
普通股每股收益-基本
  
$
0.02
    
$
0.01
  
每股普通股收益-稀釋後
  
$
0.02
    
$
0.01
  

附註3-證券

 

The 下表彙總了截至顯示日期的可供出售投資證券組合的攤餘成本和公允價值，以及在累計其他全面收益(虧損)中確認的相應金額的未實現損益：
   
攤銷
成本
    
毛收入
未實現收益
    
毛收入
未實現虧損
    
公平
價值
  
   
(單位：千)
  
2023年3月31日：
      
聯邦機構抵押貸款支持證券
  
$
82,834
    
$
2
    
$
(9,819
)
  
$
73,017
  
聯邦機構抵押貸款債券(“CMO”)
     27,077       –       (1,328 )     25,749  
聯邦機構債務
    
55,734
      
–
      
(3,704
)
    
52,030
  
市政債券
    
4,858
      
–
      
(559
)
    
4,299
  
美國國債
    
166,255
      
–
      
(4,159
)
    
162,096
  
SBA池
    
13,415
      
9
      
(1,589
)
    
11,835
  
可供出售證券總額
  
$
350,173
    
$
11
    
$
(21,158
)
  
$
329,026
  
2022年12月31日：
  
 
聯邦機構抵押貸款支持證券
  
$
84,955
    
$
2
    
$
(10,788
)
  
$
74,169
  
聯邦機構CMOS
     27,776       –       (1,676 )     26,100  
聯邦機構債務
    
55,687
      
26
      
(4,288
)
    
51,425
  
市政債券
    
4,866
      
–
      
(669
)
    
4,197
  
美國國債
     165,997       –       (5,408 )     160,589  
SBA池
     14,048       9       (1,788 )     12,269  
可供出售證券總額
  
$
353,329
    
$
37
    
$
(24,617
)
  
$
328,749
  

9
目錄表

自.起2023年3月31日，市值為#美元的投資證券87.6根據回購協議出售的證券被質押為抵押品，其中包括#33.9百萬美元美國國債，美元26.0百萬美元的美國政府機構證券，$22.2百萬美元的抵押貸款支持證券5.3美國小企業管理局(SBA)的數百萬美元集合證券和273 數千名聯邦機構CMO。截至2022年12月31日，市值為美元的投資證券64.4根據回購協議出售的證券的抵押品質押了100萬美元，包括$33.3百萬美元的聯邦機構債務，19.2百萬美元的美國國債和11.9聯邦機構 抵押貸款支持證券銷售(見附註6-借款)。有幾個 不是證券承諾在2023年3月31日或2022年12月31日獲得公共存款。


在…2023年3月31日，和2022年12月31日，有不是除美國政府及其機構外，任何一家發行人持有的證券金額超過股東權益的10%。



所有可供出售的投資證券的攤餘成本和估計公允價值2023年3月31日合同到期日如下所示。合同到期日可能與預期到期日不同，因為借款人可能有權催繳或預付債務， 或不收取催繳或預付罰款。


   
攤銷
成本
    
毛收入
未實現收益
    
毛收入
未實現虧損
    
公平
價值
  
   
(單位：千)
  
在一年或更短的時間內到期
  
$
24,876
    
$
–
    
$
(493
)
  
$
24,383
  
應在一年至五年後到期
    
194,958
      
–
      
(6,682
)
    
188,276
  
在五年到十年後到期
    
35,270
      
–
      
(2,839
)
    
32,431
  
十年後到期。(1)
    
95,069
      
11
      
(11,144
)
    
83,936
  
   
$
350,173
    
$
11
    
$
(21,158
)
  
$
329,026
  

(1)
抵押支持證券、抵押抵押債券和SBA池沒有單一的規定到期日，因此被歸入“十年後到期”類別。


The 下表顯示了個別證券處於連續未實現虧損狀態的時間長度：

   
少於12個月
    
12個月或更長時間
    
總計
  
   
公平
價值
    
未實現
損失
    
公平
價值
    
未實現
損失
    
公平
價值
    
未實現
損失
  
   
(單位：千)
  
2023年3月31日:
                                    
聯邦機構抵押貸款支持證券
  
$
13,826
    
$
(562
)
  
$
58,935
    
$
(9,257
)
  
$
72,761
    
$
(9,819
)
聯邦機構CMOS
    
20,691
      
(663
)
    
5,058
      
(665
)
    
25,749
      
(1,328
)
聯邦機構債務
    
23,548
      
(580
)
    
28,482
      
(3,124
)
    
52,030
      
(3,704
)
市政債券
    
–
      
–
      
4,299
      
(559
)
    
4,299
      
(559
)
美國國債
    
135,522
      
(2,615
)
    
26,574
      
(1,544
)
    
162,096
      
(4,159
)
SBA池
    
–
      
–
      
10,106
      
(1,589
)
    
10,106
      
(1,589
)
未實現損失頭寸投資證券總額
  
$
193,587
    
$
(4,420
)
  
$
133,454
    
$
(16,738
)
  
$
327,041
    
$
(21,158
)
                                                 
2022年12月31日：
                                                
聯邦機構抵押貸款支持證券
  
$
38,380
    
$
(4,807
)
  
$
35,526
    
$
(5,981
)
  
$
73,906
    
$
(10,788
)
聯邦機構CMOS
     20,997       (885 )     5,103       (791 )     26,100       (1,676 )
聯邦機構債務
    
26,383
      
(1,529
)
    
21,956
      
(2,759
)
    
48,339
      
(4,288
)
市政債券
    
2,176
      
(315
)
    
2,021
      
(354
)
    
4,197
      
(669
)
美國國債
    
143,989
      
(3,884
)
    
16,600
      
(1,524
)
    
160,589
      
(5,408
)
SBA池
     3,743       (365 )     6,763       (1,423 )     10,506       (1,788 )
未實現損失頭寸投資證券總額
  
$
235,668
    
$
(11,785
)
  
$
87,969
    
$
(12,832
)
  
$
323,637
    
$
(24,617
)


在2023年3月31日和2022年12月31日，不是非權責發生制狀態的證券。投資組合中的所有證券都是按合同本金和利息支付的現貨。在2023年3月31日和2022年12月31日，不是 自發行以來信用質量惡化的證券。在2023年3月31日和2022年12月31日，不是 抵押品依賴型證券。

10
目錄表
注4–用於投資的應收貸款

截至所示日期，為投資而持有的應收貸款如下：
   
2023年3月31日
    
2022年12月31日
  
   
(單位：千)
  
房地產：
            
單户家庭
  
$
29,216
    
$
30,038
  
多户住宅
    
509,514
      
502,141
  
商業地產
    
129,031
      
114,574
  
教堂
    
13,983
      
15,780
  
施工
    
59,143
      
40,703
  
商業廣告-其他
    
37,354
      
64,841
  
SBA貸款(1)
     3,565       3,601  
消費者
    
10
      
11
  
遞延貸款成本和保費前的應收貸款總額
    
781,816
      
771,689
  
未攤銷遞延貸款淨成本和保費
    
1,532
      
1,755
  
應收貸款總額
    
783,348
      
773,444
  
購入貸款的信用和利息標記，淨額
     (1,010 )     (1,010 )
信貸損失準備(2)
    
(6,285
)
    
(4,388
)
應收貸款淨額
  
$
776,053
    
$
768,046
  

(1)
包括Paycheck Protection Program(PPP)貸款。
(2)
截至2022年12月31日的信貸損失準備在ASC 450和ASC 310項下計入 ，這反映了截至合併財務狀況報表日期可能發生的損失。從2023年1月1日起，信貸損失準備 在ASC 326項下入賬，這反映了估計的預期終身信貸損失。


截至2023年3月31日和2022年12月31日，上述商業貸款類別包括$2.7 根據SBA的購買力平價發放的貸款為100萬。購買力平價貸款有以下條款二至五年並在以下位置賺取利息1%。PPP貸款完全由小企業管理局擔保，幾乎沒有損失風險。本公司預計絕大多數購買力平價貸款將被小企業管理局完全免除。


在採用ASC 326之前，在業務合併中購買的貸款，如有證據表明自其產生以來信用惡化，並且很可能在收購時 不會收回所有合同要求的付款，則被歸類為已購買信貸減值(“PCI”)。本公司根據ASC分主題310-30-應收賬款-貸款和債務證券收購的信用質量惡化而獲得的貸款和債務證券，在 中計入PCI貸款和相關收入確認。收購後，該公司計量了PCI貸款的未貼現預期現金未來流量 超過貸款的估計公允價值的金額，即“可增加收益”，即貸款的估計未來利息收入。可增加收益金額於每個財務報告日期重新計量，代表剩餘未貼現預期現金流與盈科貸款的當前賬面價值之間的差額。PCI貸款的可增加收益採用利息方法在利息收入中確認。



在2023年1月1日採用ASC 326之後，本公司在收購時分析所有收購的貸款 自其產生日期以來信用質量的顯著惡化。這類貸款被歸類為購買信用惡化(“PCD”)貸款。被歸類為PCD的收購貸款以 初始攤銷成本入賬，該成本由貸款的購買價格和為貸款確定的初始ACL組成，並與購買價格相加，以及與信貸以外的 因素相關的任何由此產生的折扣或溢價。在採用ASC 326之日，PCI貸款被認為是PCD貸款。本公司使用利息方法核算PCD貸款的利息收入，根據該方法，任何購買 折扣或溢價將增加或攤銷為利息收入，作為貸款收益率的調整。對於PCD貸款，不確定可增加的收益率。



作為CFBanc合併的一部分，該公司收購了PCI Loans。在CFBanc合併之前，沒有這樣的收購貸款。這些貸款的賬面金額如下：



  
2023年3月31日
    
2022年12月31日
 
房地產：
   (單位：千)
  
單户家庭
   $ 68    
$
68
  
商業廣告-其他
     57      
57
  
    $ 125    
$
125
  

11
目錄表

下表彙總了截至三個月的PCI貸款折扣情況：

   
2023年3月31日
    
2022年3月31日
  
    (單位：千)
  
期初餘額
   $ 165    
$
883
  
因收益而扣除
     –      
(707
)
吸積
     –      
(11
)
期末餘額
   $ 165    
$
165
  


自2023年1月1日起，本公司根據美國會計準則第326條對貸款的信貸損失進行會計處理-金融工具--信貸損失以 確定ACL。ASC 326要求公司在發起或收購時確認貸款和表外貸款承諾的終身損失估計。根據與特定貸款相關的事實和情況，確認發起或收購時的損失代表公司對與貸款相關的終身預期信用損失的最佳估計，並涉及使用重大管理判斷和估計，它們可能會根據管理層對貸款組合信用質量的持續評估以及 模型中使用的經濟預測的變化而發生變化。該公司在確定其每個投資組合細分市場的ACL估計值時使用温法。加權平均剩餘壽命，包括預計提前還款的影響，按季度計算每個貸款池的加權平均剩餘壽命。然後，該公司利用自己的歷史虧損經驗和一組同行機構從2004年到最近一個季度的歷史虧損來估計每個池的損失率。


在適當的情況下，公司的ACL模型還包括對定性因素的調整。質量調整可能涉及但不限於以下因素：(1)貸款政策和程序的變化，包括承保標準和收款、沖銷和回收做法的變化；(2)國際、國家、區域和當地條件的變化；(3)貸款組合和條款的性質和數量的變化；(4)貸款管理經驗、深度和能力的變化；(5)過去到期貸款的數量和嚴重程度以及其他類似條件的變化；(6)本組織貸款審查制度的質量變化；(7)抵押品依賴型貸款的基礎抵押品價值的變化；(Viii)任何信貸集中的存在和影響以及此類集中程度的變化；及(Ix)其他外部因素(即競爭、法律和監管要求)對估計信貸損失水平的影響。這些定性因素包含了ASC 326所要求的合理和可支持的預測的概念。


以下 表彙總了所示期間貸款信貸損失準備的活動：


   
3月31日, 2023
  
   
起頭
天平
    
對.的影響
CECL
收養
    
沖銷
    
復甦
    
規定
(利益)
    
期末餘額
  
   
(以千計)
  
持有用於投資的應收貸款：
                                    
單户家庭
  
$
109
    
$
214
    
$
–
    
$
–
    
$
(62
)
  
$
261
  
多户住宅
    
3,273
      
603
      
–
      
–
      
56
      
3,932
  
商業地產
    
449
      
466
      
–
      
–
      
97
      
1,012
  
教堂
    
65
      
37
      
–
      
–
      
(10
)
    
92
  
施工
    
313
      
219
      
–
      
–
      
61
      
593
  
商業廣告-其他
    
175
      
254
      
–
      
–
      
(72
)
    
357
  
SBA貸款
    
–
      
20
      
–
      
–
      
18
      
38
  
消費者
    
4
      
(4
)
    
–
      
–
      
–
      
–
  
總計
  
$
4,388
    
$
1,809
    
$
–
    
$
–
    
$
88
    
$
6,285
  


下表按貸款類型列出了所示期間貸款損失準備的活動情況：
   
截至2022年3月31日的三個月
  
   
房地產
                    
   
單人
家庭
    
多個-
家庭
    
商業廣告
房地產
    
教堂
    
施工
    
商業廣告-其他
    
消費者
    
總計
  
                       (單位：千)
  
期初餘額
  
$
145
     $ 2,657     $ 236     $ 103     $ 212     $ 23     $ 15     $ 3,391  
貸款損失準備金(收回)
    
12
       114       (20 )     (40 )     25       57       –       148  
復甦
    
–
       –       –       –       –       –       –       –  
貸款被註銷
    
–
       –       –       –       –       –       –       –  
期末餘額
  
$
157
     $ 2,771     $ 216     $ 63     $ 237     $ 80    
15    
3,539  

12
目錄表

本季度ACL的增加是由於實施了世行採用的CECL方法，從2023年1月1日起生效，使ACL增加了$。1.8此外，世行記錄的信貸損失準備金增加了 美元。882023年第一季度有1000人與投資組合的增長有關。CECL方法包括對未來預期損失率的估計，而以前的貸款和租賃津貼方法沒有。



在本公司於2023年1月1日採納ASC 326之前，本公司根據ASC 310和ASC 450維持貸款損失準備(“ALLL”)，涵蓋被確定為減值的個別評估貸款的估計信貸損失，以及其餘貸款組合固有的估計可能發生的損失。



自2023年1月1日起，本公司根據ASC 326對貸款進行集體評估，以確定ACL。集體評估基於將被視為具有相似風險特徵的貸款進行彙總。在某些情況下，公司可能會確定其認為不再具有與貸款組合中其他貸款類似的風險特徵的貸款。這些貸款通常與信用質量惡化的貸款相區別，因為隨着信用惡化，與此類貸款相關的特定屬性和風險往往會變得獨一無二。此類 貸款通常是不良貸款，降級至不合格或更差，和/或被視為依賴抵押品，貸款的最終償還預計將來自抵押品的運營或最終出售 。管理層認為不再具有與投資組合中其他貸款類似的風險特徵的貸款，或已被確定為抵押品依賴型貸款的貸款，將分別進行評估 以確定適當的終身ACL。本公司使用貼現現金流方法，使用貸款的有效利率來確定單獨評估貸款的折現利率，除非貸款被視為抵押品依賴，這需要根據基礎抵押品的估計公允價值減去估計的銷售成本進行評估。公司可根據抵押品估計公允價值的變化增加或減少抵押品依賴型貸款的ACL。



以下 表按抵押品類型列出了截至指定日期的抵押品依賴貸款：
 
   
2023年3月31日
  
 
  
獨棟家庭
    
共管公寓
    
教堂
    
企業資產
    
總計
  
房地產：
  
(單位：千)
  
單户家庭
  
$
53
    
$
112
    
$
–
    
$
–
    
$
165
  
商業地產
    
–
      
–
      
78
      
–
      
78
  
教堂
    
–
      
–
      
695
      
–
      
695
  
商業廣告-其他
    
–
      
–
      
–
      
281
      
281
  
總計
  
$
53
    
$
112
    
$
773
    
$
281
    
$
1,219
  


2023年3月31日，$1.2根據抵押品的潛在價值對數百萬筆單獨評估的貸款進行評估不是 單獨評估的貸款使用貼現現金流方法進行評估。該公司擁有不是 在2023年3月31日單獨評估非權責發生狀態的貸款。



在2023年1月1日採用ASC 326之前，如果根據當前信息和事件，本公司很可能無法根據貸款協議的合同條款收回所有到期金額，或者確定本公司在到期時收到包括利息在內的所有預定付款的可能性很小，則本公司將貸款歸類為減值。減值貸款的信貸損失是根據ASC 310中的指導單獨確定的。自2023年1月1日起，本公司根據ASC 326對所有貸款的信用損失進行會計處理，在確定信用損失的背景下消除了減值貸款的概念，並要求根據類似的風險特徵對所有貸款進行信用損失集體評估。只有當貸款被認為不再具有與貸款組合中的其他貸款相似的風險特徵時，才會對貸款進行單獨評估。


13
目錄表

下表按貸款類型和減值方法列出了截至所示日期的貸款損失準備餘額和已記錄投資(未付合同本金餘額減去沖銷、本金利息減去未攤銷遞延成本和保費)：


   
2022年12月31日
  
   
房地產
                    
   
單人
家庭
    
多個-
家庭
    
商業廣告
房地產
    
教堂
    
施工
    
商業廣告-其他
     消費者    
總計
  
                *(單位：千)  
貸款損失準備：
                                                
可歸因於貸款的期末津貼餘額：
                                      
單獨評估損害
  
$
3
    
$
–
    
$
–
    
$
4
    
$
–
    
$
 –    
$
–
    
$
7
  
集體評估減值
    
106
      
3,273
      
449
      
61
      
313
      
175
      
4
      
4,381
  
期末津貼餘額合計
  
$
109
    
$
3,273
    
$
449
    
$
65
    
$
313
    
$
175
    
$
4
    
$
4,388
  
貸款：
                                                                
個別評估減值的貸款
  
$
57
    
$
–
    
$
–
    
$
1,655
    
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
1,712
  
對貸款進行集體減值評估
    
20,893
      
462,539
      
63,929
      
9,008
      
38,530
      
29,558
      
11
      
624,468
  
小計     20,950       462,539       63,929       10,663       38,530       29,558       11       626,180  
在合併中獲得的貸款     9,088       41,357       50,645       5,117       2,173       38,884       –       147,264  
期末貸款餘額合計
  
$
30,038
    
$
503,896
    
$
114,574
    
$
15,780
    
$
40,703
    
$
68,442
    
$
11
    
$
773,444
  



下表 顯示了截至指定日期按貸款類型單獨評估減值的貸款的相關信息：
   
2022年12月31日
  
   
未付
主體
餘額
    
已錄製
投資
    
津貼：
--貸款損失
已分配
  
   
(單位：千)
  
未記錄相關津貼：
                  
教堂
  
$
1,572
    
$
1,572
    
$
–
  
有記錄的津貼：
                        
單户家庭
    
57
      
57
      
3
  
教堂
    
83
      
83
      
4
  
總計
  
$
1,712
    
$
1,712
    
$
7
  


已記錄的貸款投資不包括因無形而應計的應收利息。就本披露而言，未付本金餘額不會因淨撇賬而減少。


下表按貸款類型和相關利息收入列出了按貸款類型單獨評估的每月貸款減值平均數：
   
截至3月的3個月
31, 2022
  
   
平均值
已錄製
投資
    
收付實現制
利息
收入
公認的
  
   
(單位：千)
  
單户家庭
  
$
64
    
$
1
  
多户住宅
    
279
      
5
  
教堂
    
2,535
      
25
  
總計
  
$
2,878
    
$
31
  

14
目錄表

以下 表按貸款類型列出了截至所示日期已記錄的逾期貸款投資的賬齡：
   
2023年3月31日
  
   
30-59
日數
逾期
    
60-89
日數
逾期
    
更大
比
90天
逾期
    
總計
逾期
    
當前
    
總計
  
   
(單位：千)
  
持有用於投資的應收貸款：
                                    
單户家庭
  
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
29,216
    
$
29,216
  
多户住宅
    
406
      
–
      
–
      
406
      
510,640
      
511,046
  
商業地產
    
–
      
–
      
–
      
–
      
129,031
      
129,031
  
教堂
    
–
      
–
      
–
      
–
      
13,983
      
13,983
  
施工
    
–
      
–
      
–
      
–
      
59,143
      
59,143
  
商業廣告-其他
    
–
      
–
      
–
      
–
      
37,354
      
37,354
  
SBA貸款
     –       –       –       –       3,565       3,565  
消費者
    
–
      
–
      
–
      
–
      
10
      
10
  
總計
  
$
406
    
$
–
    
$
–
    
$
406
    
$
782,942
    
$
783,348
  

   
2022年12月31日
  
   
30-59
日數
逾期
    
60-89
日數
逾期
    
更大
比
90天
逾期
    
總計
逾期
    
當前
    
總計
  
   
(單位：千)
  
持有用於投資的應收貸款：
                                    
單户家庭
  
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
30,038
    
$
30,038
  
多户住宅
    
–
      
–
      
–
      
–
      
503,896
      
503,896
  
商業地產
    
–
      
–
      
–
      
–
      
114,574
      
114,574
  
教堂
    
–
      
–
      
–
      
–
      
15,780
      
15,780
  
施工
    
–
      
–
      
–
      
–
      
40,703
      
40,703
  
商業廣告-其他
    
–
      
–
      
–
      
–
      
64,841
      
64,841
  
SBA貸款
     –       –       –       –       3,601       3,601  
消費者    
–
      
–
      
–
      
–
      
11
      
11
  
總計
  
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
773,444
    
$
773,444
  


下表按貸款類型列出截至所示日期的非權責發生制貸款的記錄投資：
   
2023年3月31日
    
2022年12月31日
  
   
(單位：千)
  
持有用於投資的應收貸款：
            
教堂
   $
–
     $
144
  
非權責發生制貸款總額
  
$
–
    
$
144
  


已確認的現金制利息收入指已償還的非應計貸款的利息回收，以及在採用ASC 326之前因應計減值貸款的利息支付而收到的現金。對非應計貸款收取的利息支付的特徵是支付本金，而不是支付貸款的未償還應計利息，直到非應計貸款的剩餘本金被認為完全可以收回或償還為止。當貸款恢復應計狀態時，以前應用於本金的利息付款將在貸款的剩餘期限內攤銷。放棄的利息收入，如果貸款按照其原始條件履行，本應確認為#美元。17截至2022年3月31日的三個月為1000歐元，不包括在綜合經營和全面虧損報表中。曾經有過不是截至2023年3月31日的三個月非應計貸款的放棄利息收入。公司確認非應計貸款的利息收入為#美元。286在截至2023年3月31日的三個月內。《公司》做到了不是I don‘在截至2022年3月31日的三個月裏，我不確認任何非應計貸款的利息收入。



有幾個不是截至2023年3月31日或2022年12月31日累計利息的拖欠90天或以上的貸款。

15
目錄表
修改對陷入困境的借款人的貸款



2023年1月1日，公司通過了ASU 2022-02，對財務困難的借款人的貸款變更引入了新的報告要求。《公認會計原則》要求報告某些類型的貸款變更，以應對借款人的財務困難，包括以下內容：(I)本金寬免、(Ii)降低利率、(Iii)非重大延遲付款、(Iv)延長期限、或(V)上述各項的任意組合。對於因借款人財務困難而修改的貸款，除非管理層確定此類貸款不再具有與貸款組合中的其他貸款類似的風險特徵，否則將以集體 為基礎對貸款組合中的其他貸款進行衡量。在這些情況下，此類貸款的ACL 通過個人評估確定。有幾個不是對截至2023年3月31日的三個月內經歷財務困難的借款人的貸款修改。

問題債務重組(TDR)

在採用ASU 2022-02之前-金融工具-信用損失：問題債務重組和年份披露2023年1月1日，本公司根據ASC 310-40對TDR進行會計處理。當對遇到財務困難的借款人的貸款進行修改以應對該困難時，該貸款被歸類為TDR。截至2022年12月31日，歸類為TDR的貸款總額為$1.7 百萬美元，其中$1441000美元計入非應計貸款和#美元。1.6百萬美元處於應計狀態。公司已經分配了$7截至2022年12月31日，上千個應計TDR的特定準備金。應計狀態的TDR包括 重組時正在應計的貸款或符合重組協議條款一段令人滿意的時期且公司預計將全額償還本金和利息的貸款。處於非應計狀態的TDR 可在一段時間的持續業績後恢復應計狀態。通常被確定為六個月修改後的及時付款。



ASU 2022-02取消了當前GAAP中TDR的概念，因此，從2023年1月1日起，公司不再將修改後的貸款報告為TDR，但根據先前GAAP在前期財務信息中修改並報告為TDR的貸款除外。
信用質量指標


本公司根據借款人償債能力的相關信息，如當前財務信息、歷史付款經驗、信用文件、公共信息和當前經濟趨勢等因素，將貸款分類為風險類別。對於單户住宅、消費者和其他較小余額同質貸款，信用等級在開始時建立，和 一般僅根據業績進行調整。*有關付款狀態的信息在本文其他地方披露。*本公司通過將貸款按信用風險分類來單獨分析所有其他貸款。此分析至少每季度執行一次。*本公司使用以下風險評級定義：

●
觀看。被歸類為手錶的貸款表現出弱點，可能 威脅到債務人的當前淨資產和支付能力。手錶分級貸款通常表現良好，逾期不超過59天。當存在重大缺陷時，將使用手錶評級，但預計會在可接受的時間範圍內進行修正。


●
特別提一下。被歸類為特別提及的貸款有一個潛在的弱點，值得管理層密切關注。如果不加以糾正，這些潛在弱點可能會導致貸款的償還前景惡化或機構的信用狀況在未來某個日期惡化 。


●
不合標準。被歸類為不合格的貸款沒有受到債務人或質押抵押品(如果有)的當前淨值和償付能力的充分保護。這樣歸類的貸款有一個或多個明確界定的弱點，危及債務的清算。它們的特點是，如果缺陷得不到糾正，機構將遭受一些損失。


●
令人懷疑。被歸類為可疑貸款的貸款具有被歸類為不合格貸款所固有的所有弱點 ，另外一個特點是，根據當前存在的事實、條件和價值，這些弱點使收集或清算變得完全可疑和不可能。


●
損失。 被歸類為損失的貸款被認為是無法收回的，價值如此之小，以至於不再有理由將貸款作為活躍資產繼續持有。


不符合上述標準的貸款作為上述過程的一部分單獨分析，被認為是通過評級的貸款。通過評級的貸款通常受到債務人當前淨值和償付能力和/或基礎抵押品價值的良好保護。通過評級的貸款逾期不超過59天，通常根據貸款條款表現良好。 


16
目錄表

下表按公司的內部風險等級和截至指定日期的發放年份對投資組合中的貸款進行了分層：

   
定期貸款按起始年度攤銷成本基礎--截至2023年3月31日
              
 
  
2023
    
2022
    
2021
    
2020
    
2019
    
之前
    
循環貸款
    
總計
  
   
(單位：千)
  
單户家庭：
                                                
經過
  
$
–
    
$
2,517
    
$
2,663
    
$
4,399
    
$
1,833
    
$
16,798
    
$
–
    
$
28,210
  
觀看
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
349
      
–
      
349
  
特別提及
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
258
      
–
      
258
  
不合標準
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
399
      
–
      
399
  
總計
  
$
–
    
$
2,517
    
$
2,663
    
$
4,399
    
$
1,833
    
$
17,804
    
$
–
    
$
29,216
  
 
                                                                
多户住宅：
                                                                
經過
  
$
13,179
    
$
187,621
    
$
154,166
    
$
27,839
    
$
46,232
    
$
57,980
    
$
–
    
$
487,017
  
觀看
    
–
      
3,300
      
915
      
–
      
–
      
3,453
      
–
      
7,668
  
特別提及
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
1,775
      
–
      
1,775
  
不合標準
    
–
      
–
      
–
      
–
      
760
      
13,826
      
–
      
14,586
  
總計
  
$
13,179
    
$
190,921
    
$
155,081
    
$
27,839
    
$
46,992
    
$
77,034
    
$
–
    
$
511,046
  
 
                                                                
商業地產：
                                                                
經過
  
$
2,835
    
$
22,571
    
$
26,181
    
$
30,678
    
$
6,430
    
$
32,719
    
$
–
    
$
121,414
  
觀看
    
–
      
432
      
–
      
–
      
740
      
1,101
      
–
      
2,273
  
特別提及
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
  
不合標準
    
–
      
–
      
–
    
$
–
    
$
–
      
5,344
    
$
–
    
$
5,344
  
總計
  
$
2,835
    
$
23,003
    
$
26,181
    
$
30,678
    
$
7,170
    
$
39,164
    
$
–
    
$
129,031
  
 
                                                                
教堂：
                                                                
經過
  
$
–
    
$
–
    
$
2,247
    
$
1,785
    
$
–
    
$
7,188
    
$
–
    
$
11,220
  
觀看
    
–
      
–
      
–
      
–
      
649
      
1,120
      
–
      
1,769
  
特別提及
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
  
不合標準
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
994
      
–
      
994
  
總計
  
$
–
    
$
–
    
$
2,247
    
$
1,785
    
$
649
    
$
9,302
    
$
–
    
$
13,983
  
 
                                                                
建築：
                                                                
經過
  
$
995
    
$
–
    
$
1,219
    
$
–
    
$
–
    
$
2,154
    
$
–
    
$
4,368
  
觀看
    
17,495
      
30,012
      
7,268
      
–
      
–
      
–
      
–
      
54,775
  
特別提及
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
  
不合標準
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
  
總計
  
$
18,490
    
$
30,012
    
$
8,487
    
$
–
    
$
–
    
$
2,154
    
$
–
    
$
59,143
  
 
                                                                
商業廣告-其他：
                                                                
經過
  
$
–
    
$
7,611
    
$
175
    
$
1,404
    
$
4,300
    
$
5,784
    
$
6,568
    
$
25,842
  
觀看
    
–
      
1,205
      
107
      
1,500
      
2,250
      
5,532
      
637
      
11,231
  
特別提及
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
  
不合標準
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
281
      
–
      
281
  
總計
  
$
–
    
$
8,816
    
$
282
    
$
2,904
    
$
6,550
    
$
11,597
    
$
7,205
    
$
37,354
  
 
                                                                
SBA：
                                                                
經過
  
$
–
    
$
148
    
$
2,723
    
$
–
    
$
28
    
$
128
    
$
–
    
$
3,027
  
觀看
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
  
特別提及
    
–
      
–
      
–
      
538
      
–
      
–
      
–
      
538
  
不合標準
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
  
總計
  
$
–
    
$
148
    
$
2,723
    
$
538
    
$
28
    
$
128
    
$
–
    
$
3,565
  
 
                                                                
消費者：
                                                                
經過
  
$
10
    
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
10
  
觀看
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
  
特別提及
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
  
不合標準
    
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
      
–
  
總計
  
$
10
    
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
–
    
$
10
  
 
                                                                
貸款總額：
                                                                
經過
  
$
17,019
    
$
220,468
    
$
189,374
    
$
66,105
    
$
58,823
    
$
122,751
    
$
6,568
    
$
681,108
  
觀看
    
17,495
      
34,949
      
8,290
      
1,500
      
3,639
      
11,555
      
637
      
78,065
  
特別提及
    
–
      
–
      
–
      
538
      
–
      
2,033
      
–
      
2,571
  
不合標準
    
–
      
–
      
–
      
–
      
760
      
20,844
      
–
      
21,604
  
貸款總額
  
$
34,514
    
$
255,417
    
$
197,664
    
$
68,143
    
$
63,222
    
$
157,183
    
$
7,205
    
$
783,348
  

17
目錄表

下表按公司截至所示日期的內部風險評級對貸款組合進行了分層：
 
  
2022年12月31日
  
 
  
經過
    
觀看
    
特別提及
    
不合標準
    
值得懷疑
    
損失
     總計  
單户家庭
  
$
29,022
    
$
354
    
$
260
    
$
402
    
$
–
    
$
–
     $ 30,038  
多户住宅
    
479,182
      
9,855
      
14,859
      
–
      
–
      
–
       503,896  
商業地產
    
104,066
      
4,524
      
1,471
      
4,513
      
–
      
–
       114,574  
教堂
    
14,505
      
728
      
–
      
547
      
–
      
–
       15,780  
施工
    
2,173
      
38,530
      
–
      
–
      
–
      
–
       40,703  
商業廣告–其他
    
53,396
      
11,157
      
–
      
288
      
–
      
–
       64,841  
SBA
     3,032      
569
      
–
      
–
      
–
      
–
       3,601  
消費者
     11       –       –       –       –       –       11  
總計
  
$
685,387
    
$
65,717
    
$
16,590
    
$
5,750
    
$
–
    
$
–
     $ 773,444  

表外承付款計提信貸損失準備


本公司保留與無資金來源貸款和授信額度有關的表外承付款的信貸損失準備，計入綜合財務狀況報表的其他負債。在公司於2023年1月1日採用ASC 326後，公司對錶外承諾採用了預期的信貸損失估計方法。此 方法與貸款組合中每個相應部分在確定為投資而持有的貸款的ACL時所採用的方法相稱。損失估計過程包括對貸款將提供資金的概率以及預期資金金額的假設。這些假設是基於公司自身的歷史內部貸款數據。


表外承付準備金為#美元。3671,000美元412分別為2023年3月31日和2022年12月31日。


注5–商譽與核心存款無形資產



公司認可商譽L先生$25.9百萬和一個無形的巖心礦藏$2.4百萬.商譽減值評估於十二月2022年3月31日，其中不是測定損傷程度。 下表列出了截至2023年3月31日的三個月商譽和核心存款無形資產的賬面金額變動情況 ：


    商譽
    
巖心存款
無形的
  
    (單位：千)
  
期初餘額
  
$
25,858
    
$
2,501
  
加法
     –      
–
  
遞延税額估計數的變動
     –    
–
  
攤銷
     –      
(98
)
期末餘額
   $ 25,858    
$
2,403
  


 



核心存款無形資產的賬面金額包括三月 31, 2023 (單位：千)：
獲取的巖心無形礦藏
  
$
3,329
  
減去：累計攤銷     (926 )

 
$
2,403
  

18
目錄表

下表概述了未來五個會計年度核心存款無形資產的估計攤銷費用(以千為單位)：


2023
  
$
292
  
2024
    
336
  
2025
    
315
  
2026
    
304
  
2027
    
291
  
此後
    
865
  
   
$
2,403
  

注6– 借款

T公司簽訂協議，出售證券，但有義務回購相同或類似的證券。根據該等安排，本公司可 轉讓對該等資產的法律控制權，但仍可透過一項協議保留有效控制權，該協議賦予本公司回購該等資產的權利及義務。因此，這些回購協議 被記為抵押融資協議(即擔保借款)，而不是證券的出售和隨後的回購。美國證券交易委員會的回購義務期限作為負債反映在 公司的合併財務狀況表，w而回購協議的標的證券仍保留在各自的投資證券資產賬户中。換言之，不存在投資證券資產與回購協議負債的 抵銷或淨額結算。這些協議每天都會到期。2023年3月31日根據回購協議出售的證券總額為$70.9 百萬，平均速度為0.24%。質押證券的總市值為1美元。87.6百萬，截至2023年3月31日， ，包含$33.9百萬美元美國國債，美元26.0百萬美元的美國政府機構證券，美元22.2 百萬抵押貸款支持證券，$5.3百萬美元的SBA集合證券和273數千名聯邦機構CMO。截至2022年12月31日，根據回購協議出售的證券總額為63.5百萬美元，平均增長率為0.38%。質押證券的市值總計為1美元。64.4截至2022年12月31日，百萬美元，其中包括$33.3百萬美元的聯邦機構債務，19.2百萬美元的美國國債和11.9數百萬的聯邦機構抵押貸款支持證券。


 

在…2023年3月31日截至2022年12月31日，公司從聯邦住房貸款銀行(“FHLB”)獲得的未償還預付款總額為$168.8百萬美元和美元128.3分別為 百萬。加權利率為4.35%和3.74截止日期百分比2023年3月31日和2022年12月31日。加權平均合同到期日為九個月和13截至的月數2023年3月31日和2022年12月31日。預付款 以公允價值#美元的貸款為抵押。329.1百萬美元2023年3月31日及$328.1百萬美元，截至 202年12月31日2.*該公司目前已獲得亞特蘭大聯邦住房金融局的批准，可借入最多25在公司提供合格抵押品並持有足夠的FHLB股票的範圍內，佔總資產的百分比。基於質押的抵押品和截至2023年3月31日，該公司有資格額外借入$157.2 截至2023年3月31日.



此外，該公司還有額外的信貸額度#美元。10.0截至2023年3月31日，與其他 金融機構的合作金額為100萬美元。這些信貸額度是無擔保的，按使用之日的聯邦基金利率計息，並於30幾天。


關於世行的新市場税收抵免活動，CFC45是一個夥伴關係，其成員包括CFNMA和City First New Markets Fund II，LLC。該社區發展實體(CDE)實際上充當了美林總計$14.0需要部署的100萬美元。2015年12月，美林賺了一美元14.0向CFC45提供100萬無追索權貸款，使CFC45將這筆貸款轉給合格的活躍低收入企業(“QALICB”)。QALICB的貸款由一份租賃信託契約擔保，由於這種傳遞、無追索權的結構，該契約在操作上並最終是為了美林而不是CFC45的利益。CFC45從QALICB收到的償債付款被轉給美林，作為回報，CFC45收到維護費。氟氯化碳45的財務報表與世行和本公司的財務報表合併。


確實有二關於氟氯化碳45的説明。附註A的數額為#美元。9.9 百萬，固定利率為5.2年利率。附註B的數額為#美元。4.1百萬美元，固定利率為0.24年利率。票據A和B的季度純利息支付從2016年3月開始，將持續到2023年3月。從2023年9月開始，票據A和B的季度本金和利息將到期。這兩種票據都將於2040年12月1日.

19
目錄表
注7– 公允價值

該公司使用以下方法和重大假設來估計公允價值：

可供出售的證券的公允價值是通過獲得國家認可的證券交易所的報價(一級投入)或矩陣定價來確定的，矩陣定價是一種對債務證券進行估值的數學技術，不完全依賴於特定證券的報價，而是依賴於證券與其他基準報價證券的關係(二級投入)。

依賴抵押品的貸款的公允價值一般以抵押品的公允價值為基礎，這是從最近的房地產評估中獲得的。這些評估可能使用單一的評估方法或組合方法，包括可比銷售額和收益法。獨立評估師通常在評估過程中進行調整，以適應可比銷售額和收入數據之間的差異。此類調整通常意義重大，通常會導致對確定公允價值的投入進行第三級分類。。抵押品 從屬貸款按季度進行評估，以進行額外的必要計算調整(作為ACL的一部分)，並進行相應調整。

通過或以轉讓代替貸款止贖獲得的資產最初按公允價值減去收購時的出售成本入賬，建立了新的成本基礎。這些資產隨後按成本或公允價值減去出售的估計成本中的較低者入賬。公允價值通常基於最近的房地產評估，每九個月更新一次。這些評估可以 使用單一的估值方法或多種方法的組合，包括可比銷售額法和收益法。獨立評估師通常在評估過程中進行調整，以根據可獲得的可比銷售和收入數據之間的差異進行調整。此類調整通常意義重大，通常會導致對用於確定公允價值的投入進行3級分類。房地產 自有物業按季度評估額外減值並進行相應調整。



抵押品依賴型貸款和通過轉讓或轉讓獲得的資產的評估由註冊普通評估師(對於商業物業)或 註冊住宅評估師(對於住宅物業)進行，其資格和許可證已由本公司審查和核實。收到後，獨立的第三方許可評估師審查評估的準確性和合理性，審查評估中使用的假設和方法，以及與獨立數據來源(如最近的市場數據或全行業統計數據)進行比較的總體結果公允價值。

按經常性基礎計量的資產

按公允價值經常性計量的資產摘要如下：
   
公允價值計量
  
   
報價
在活躍的市場
對於相同的
資產
(1級)
    
意義重大
其他
可觀察到的
輸入量
(2級)
    
意義重大
看不見
輸入量
(3級)
    
總計
  
   
(單位：千)
  
2023年3月31日：
                        
可供出售的證券：
                        
聯邦機構抵押貸款擔保
  
$
–
     $ 73,017    
$
–
     $ 73,017  
聯邦機構CMO
    
–
       25,749      
–
       25,749  
聯邦機構債務
    
–
       52,030      
–
       52,030  
市政債券
    
–
       4,299      
–
       4,299  
美國國債
    
162,096
       –      
–
       162,096  
SBA池
    
–
       11,835      
–
       11,835  
                                 
2022年12月31日：
                                
可供出售的證券：
                                
聯邦機構抵押貸款擔保
  
$
–
    
$
74,169
    
$
–
    
$
74,169
  
聯邦機構CMO
    
–
      
26,100
      
–
      
26,100
  
聯邦機構債務
    
–
      
51,425
      
–
      
51,425
  
市政債券
    
–
      
4,197
      
–
      
4,197
  
美國國債
    
160,589
      
–
      
–
      
160,589
  
SBA池
    
–
      
12,269
      
–
      
12,269
  


在截至2023年3月31日至2022年3月31日的三個月內，1級、2級或3級之間沒有轉移。

截至2023年3月31日和2022年12月31日，世行不是沒有任何資產或負債在非經常性基礎上按公允價值列賬。


20
目錄表
金融工具的公允價值



下表顯示了截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司未按公允價值經常性記錄的金融工具的賬面價值、公允價值和在公允價值層次中的配置。

         
2023年3月31日的公允價值計量
  
   
攜帶
價值
    
1級
    
2級
    
3級
    
總計
  
   
(單位：千)
  
金融資產：
                              
現金和現金等價物   $ 29,648     $ 29,648     $ –     $ –     $ 29,648  
可供出售的證券
     329,026
       162,096
       166,930
       –
       329,026
  
用於投資的應收貸款
    
776,053
      
–
      
–
      
636,286
      
636,286
  
應計利息應收賬款
     4,219
       612
       635
       2,972
       4,219
  
銀行自營人壽保險
     3,242
       3,242
       –
       –
       3,242
  
                                         
財務負債：
                                        
存款
  
$
657,542
    
$
–
    
$
596,064
    
$
–
    
$
596,064
  
聯邦住房金融局取得進展
     168,810       –       167,175       –       167,175  
根據回購協議出售的證券
    
70,941
      
–
      
67,423
      
–
      
67,423
  
應付票據
     14,000       –       –       14,000       14,000  
應計應付利息
     368
       –
       368
       –
       368
  

         
2022年12月31日的公允價值計量
  
   
攜帶
價值
    
1級
    
2級
    
3級
    
總計
  
   
(單位：千)
  
金融資產：
                              
現金和現金等價物
  
$
16,105
    
$
16,105
    
$
–
    
$
–
    
$
16,105
  
可供出售的證券
    
328,749
      
160,589
      
168,160
      
–
      
328,749
  
用於投資的應收貸款
    
768,046
      
–
      
–
      
641,088
      
641,088
  
應計利息應收賬款
    
3,973
      
442
      
793
      
2,738
      
3,973
  
銀行自營人壽保險
    
3,233
      
3,233
      
–
      
–
      
3,233
  
                                         
財務負債：
                                        
存款
  
$
686,916
    
$
–
    
$
673,615
    
$
–
    
$
673,615
  
聯邦住房金融局取得進展
    
128,344
      
–
      
126,328
      
–
      
126,328
  
根據回購協議出售的證券     63,471       –       60,017       –       60,017  
應付票據
    
14,000
      
–
      
–
      
14,000
      
14,000
  
*應計應付利息
     453       –       453       –       453  


根據美國會計準則第2016-01號，金融資產和負債的公允價值是使用退出價格概念來計量的。雖然退出價格概念代表出售資產或支付轉移負債將收到的價值，但出售資產或支付轉移負債的實際價格可能與披露的退出價格不同。

注8- 基於股票的薪酬

本公司於2018年通過並經股東批准的長期激勵計劃(“長期激勵計劃”)允許授予非限制性和激勵性股票期權、股票 增值權、全額獎勵和現金激勵獎勵。這項計劃將於十年。根據該計劃，可授予的最大股票數量為1,293,109截至2018年12月31日的普通股。截至3月 31, 2023, 968,572已經授予了股份和324,537股票在LTIP下可用。


在2023年2月和2022年2月期間，公司發佈了73,840和47,187根據LTIP，將 股票分別授予其董事，這些股票已全部歸屬。該公司記錄了$96 1,000美元84分別在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月內的千元薪酬支出， 基於股票的公允價值，該公允價值是根據股票在授予日的公允價值確定的。


21
目錄表

在2022年3月期間，公司發佈了495,262根據LTIP向其高級管理人員和員工提供的股份74,736截至2023年3月31日，股票已被沒收。每個限制性股票獎勵都是根據股票在獎勵之日的公允價值進行估值的。 這些限制性股票獎勵股票在以下範圍內完全授予36幾個月後60從他們各自的授予之日起數月。基於股票的薪酬在歸屬期間內以直線方式確認。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月裏，該公司記錄了38千 和$15分別為千元股權薪酬支出。


不是在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月內授予了股票期權。



下表彙總了截至2023年3月31日的三個月的股票期權活動：

 
2023年3月31日
  
   
數
傑出的
    
加權
平均值
行權價格
  
期初未清償債務
    
250,000
    
$
1.62
  
在此期間授予的
    
–
      
–
  
在此期間進行鍛鍊
    
–
      
–
  
在此期間被沒收或過期
    
–
   
–
  
期末未清償債務
    
250,000
    
$
1.62
  
可在期限結束時行使
    
250,000
    
$
1.62
  


T他的公司做到了不是T 記錄截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月內與股票期權相關的任何基於股票的薪酬支出。



截至2023年3月31日，未償還和可行使的期權如下：

傑出的
    
可操練
  
數
傑出的
  
加權平均
剩餘
合同期限
  
加權
平均值
行權價格
    
集料
固有的
價值
    
數
傑出的
    
加權
平均值
行權價格
    
集料
固有的
價值
  
 
250,000
  
2.88年份
  
$
1.62
    
$
–
      
250,000
    
$
1.62
    
$
–
  

附註9-員工持股計劃


Employees 在達到一定年齡和服務要求後參加員工持股計劃。購買的員工持股計劃466,955本公司普通股，成本價為$1.07每股，總成本為$5001000美元，由一美元資助5.0來自 公司的百萬信用額度。在2023年第一季度，員工持股計劃購買了2,065,342公司普通股的額外股份，平均成本為$ 1.21每股，總成本為$2.5 百萬美元，由信用額度提供資金。這筆貸款將從銀行對員工持股計劃的年度可自由支配供款中償還，扣除支付的股息後，將在20年。員工持股計劃購買的本公司普通股股票將保留在暫記賬户中，直到被釋放分配給參與者。當支付貸款時，根據員工持股計劃中定義的每個此類參與者的薪酬與所有合格計劃參與者的總薪酬的比率，將股票分配給每個符合條件的參與者。當未賺取的股票從暫記賬户中釋放時， 本公司確認在員工持股承諾釋放期間，補償費用相當於員工持股股票的公允價值。如果員工持股計劃股票的公允價值與該等 股票的成本不同，差額將作為額外的實收資本計入或記入股本。已分配股票的任何股息都將增加參與者的賬户。未分配股票的任何股息將用於償還貸款。員工持股計劃結束時，他們的既得餘額將獲得 股票。與員工持股計劃相關的補償費用為$121,000美元18截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月分別為1000美元。


員工持股 持有的股份如下：

   
2023年3月31日
    
2022年12月31日
  
   
(千美元)
  
             
分配給參與者
    
1,057,504
      
1,057,504
  
承諾將被釋放
    
19,784
      
9,892
  
暫記股
    
3,003,938
      
948,488
  
員工持股總股份
    
4,081,226
      
2,015,884
  
未賺取股份的公允價值
  
$
3,545
    
$
1,015
  


在綜合財務狀況表權益一節中列為未賺取員工持股的未賺取股份的價值為#美元。4.0 百萬美元和$1.3分別為2023年3月31日和2022年12月31日。

22
目錄表
附註10- 股東權益和監管事項

2022年6月7日，公司發佈150,000高級非累積永久優先股，C系列(“C系列優先股”)，資本投資#美元150.0根據緊急資本投資計劃(ECIP)從美國財政部獲得100萬美元。緊急資本投資計劃的投資被視為監管資本處理的第一級資本。


C系列優先股可在發行五週年或之後(或在失去監管資本待遇的情況下更早贖回)由公司選擇贖回，但須根據聯邦銀行機構的監管資本規定獲得相應聯邦銀行監管機構的批准。


C系列優先股的初始股息率為零第一個百分比兩年發行後，及之後的下限股息率為0.50%，股息率上限為2.00%.



2022年第一季度，公司完成了所有A系列固定利率累計可贖回優先股的交換，總清算率為$3百萬美元，外加應計股息，用於1,193,317A類普通股，交易價格為$2.51每股A類普通股。


銀行的資本要求由貨幣監理署(OCC)管理，涉及根據監管會計慣例計算的資產、負債和某些表外項目的量化衡量。資本金額和分類也受到OCC的定性判斷。如果未能滿足資本要求，可能會導致監管 行動。

作為經濟增長、監管救濟和消費者保護法的結果，聯邦銀行機構為資產低於100億美元的金融機構制定了“社區銀行槓桿率”(CBLR)(一家銀行的一級資本與平均總合並資產的比率)。超過這一比率的“合格社區銀行”將被視為符合所有其他資本和槓桿要求，包括根據“迅速糾正行動法”被視為“資本充足”的資本要求。聯邦銀行機構已將社區銀行的槓桿率 設定為9%。截至所示日期的實際和所需資本金額和比率如下：

   
實際
    
最低要求
資本充足
在“立即更正”下
訴訟條款
  
   
金額
    
比率
    
金額
    
比率
  
   
(千美元)
  
3月31日, 2023:
                        
社區銀行槓桿率
  
$
181,562
      
15.69
 %  
$
104,174
      
9.00
 %
12月31日, 2022:
                                
社區銀行槓桿率
  
$
181,304
      
15.75
%
  
$
103,591
      
9.00
 %


於2023年3月31日，本公司及本行符合所有資本充足率要求。此外，在迅速採取糾正行動的監管框架下，世行“資本充足”。管理層認為，自那以來沒有發生任何情況或事件3月31日，2023年，這將對世界銀行的資本分類產生實質性的不利影響。世行有時可能需要籌集更多資本，以支持其進一步增長並保持其“資本充足”的地位。

附註11--所得税 税

T他公司及其子公司須繳納美國聯邦和州所得税。所得税支出是指應繳或可退還的本年度所得税以及遞延税項資產和負債的變動。遞延税項資產和負債應確認為可歸因於 現有資產和負債的賬面金額與其各自税基之間的差異而產生的未來税收後果。營業虧損和税項抵免結轉。遞延税項資產和負債按制定的税率計量，預計適用於預計收回或結算這些臨時差額的年度的應納税所得額。*税率變化對遞延税項資產和負債的影響在包括頒佈日期的期間的收入中確認。



當管理層認為部分或全部遞延税項資產很可能無法變現時，遞延税項資產減值準備。在評估遞延税項資產變現時，管理層評估了正面和負面證據，包括當年和上一年度是否存在累計虧損。兩年、可用結轉年度的納税金額、對未來收入的預測和税務籌劃策略。


23
目錄表

2023年3月31日，公司保持了$369其遞延税項資產的千元估值津貼，因為2021年4月6日完成的私募中出售的股票數量觸發了聯邦税法第382節對某些税收屬性的使用限制。使用淨營業虧損(“NOL”)抵銷未來應税收入的能力將受到限制，這些NOL可能會過期或無法使用。一般而言，根據《法典》第382條和州法律的相應規定，公司發生“所有權變更”時，其利用變更前的NOL抵銷未來應納税所得額的能力受到限制。出於這些目的，所有權變更通常發生在一個或多個股東或 持有公司股票至少5%的股東羣體在指定測試期間內，其所有權比其最低持股百分比增加50個百分點以上的情況。

注12- 信用風險集中
  

銀行有相當大的存款集中在一約佔 的客户10其存款的百分比為第 年月31, 2023. The Bank aLSOH作為短期借款的重要集中地，一客户佔比75截至3月，根據回購協議出售的證券未償還餘額的百分比 31, 2023.在可預見的未來，公司希望與這些客户保持關係。

24
目錄表
第二項。
管理層對財務狀況和經營成果的討論與分析

管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析(“MD&A”)旨在從管理層的角度為我們的財務報表讀者提供關於我們的財務狀況、經營結果、流動性和可能影響我們未來業績的某些其他因素的敍述。我們的MD&A應與本季度報告Form 10-Q和我們截至2022年12月31日的Form 10-K年度報告第I部分“財務報表第1項”中包含的綜合財務報表和相關注釋一起閲讀。本文中的某些陳述屬於前瞻性陳述，符合1934年美國證券交易法第21E節(經修訂)和1933年美國證券法第27A節(經修訂)的含義，反映了我們目前對未來事件和財務表現的看法 。前瞻性陳述通常包括“預期”、“估計”、“項目”、“預算”、“預測”、“預期”、“打算”、“計劃”、“可能”、“將會”、“可能”、“應該”、“相信”、“預測”、“潛在”、“繼續”、“穩妥”、“樂觀”、“前景”等詞語，“能力”、“展望”、“向前看”、“投資”、“成長”、“改進”、“交付”和其他類似的表達方式。這些前瞻性陳述會受到風險和不確定性的影響，這可能會導致未來的實際結果與歷史結果或此類陳述預期或暗示的結果大不相同。讀者不應過分依賴這些前瞻性陳述，這些前瞻性陳述僅説明截止日期，如果沒有提供日期，則截至本10-Q表格的日期。我們沒有義務更新或修改任何前瞻性陳述，無論是由於新信息、未來事件或其他原因，除非法律要求。

關鍵會計政策和估算

關鍵會計政策是指涉及大量估計不確定性，並且已經或有可能對我們的財務狀況或在不同假設和條件下的運營結果產生重大影響的那些政策。這一討論突出了管理層認為至關重要的會計政策。所有會計政策都很重要；但是， 我們鼓勵您查看我們的2022 Form 10-K合併財務報表附註1“重要會計原則摘要”中包含的每項政策，以更好地瞭解我們的財務業績是如何衡量和報告的。管理層已確定該公司的關鍵會計政策如下：

信貸損失準備

自2023年1月1日起，公司根據美國會計準則第326條對貸款的信貸損失進行會計處理，該規定要求公司在發起或收購時記錄貸款預期終身信貸損失的估計 。信貸損失準備(“ACL”)維持在管理層認為適當的水平，以計提截至 綜合財務狀況報表之日投資組合的預期信貸損失。估計預期的信貸損失需要管理層使用相關的前瞻性信息，包括使用合理和可支持的預測。通過集體評估具有相似風險特徵的貸款來執行ACL的測量 。該公司使用加權平均剩餘期限(“WORM”)方法來衡量其每個貸款部門的ACL。每個貸款池的加權平均剩餘壽命(包括估計提前還款的影響)按季度計算。然後，公司使用自己的歷史虧損經驗和一組同行機構的歷史虧損來估計每個池的損失率。 公司的ACL模型還包括適當的定性因素調整。

某些貸款，如不良貸款或被認為依賴抵押品的貸款，被視為不再具有與貸款組合中的其他貸款類似的風險特徵，因為隨着貸款的信用質量惡化，與貸款相關的特定屬性和風險可能已變得獨一無二。因此，這些貸款可能需要進行單獨評估，以確定貸款的適當 ACL。當貸款被單獨評估時，公司通常基於貼現現金流方法來衡量貸款的預期信用損失，除非貸款被視為依賴抵押品，在這種情況下，acl是使用基礎抵押品的公允價值減去估計的銷售成本來確定的。

貸款損失準備

在2023年1月1日通過ASC 326之前，ALL是在ASC 310和450的指導下核算的。由於所涉及的判斷程度很高，所使用的基本假設具有主觀性，以及經濟環境可能發生變化，從而可能導致被認為必要的全部損失金額發生實質性變化，因此全部損失被認為是一項關鍵估計。管理層和董事會定期對ALL進行評估，並根據歷史經驗、貸款組合的性質和規模、可能影響借款人償還能力的不利情況、任何相關抵押品的估計價值、當時的經濟狀況以及監管審查的反饋對貸款的可收集性進行定期審查。

用於確定非PCI和PCI收購貸款的公允價值的估計可能很複雜，需要對違約率、時機和未來現金流的數量、預付款率和其他因素等項目做出重大判斷。

25
目錄表
商譽與無形資產

在收購業務合併中取得的商譽和無形資產被確定為具有無限期使用年限的商譽和無形資產不會攤銷，但至少每年或更頻繁地進行減值測試 如果存在表明需要進行此類減值測試的事件和情況。本公司已選擇11月30日為進行年度減值測試的日期。具有確定使用年限的無形資產在其估計使用年限內攤銷至其估計剩餘價值。商譽是本公司合併財務狀況報表中唯一具有無限期壽命的無形資產。

所得税

遞延税項資產和負債採用負債(或資產負債表)法確定。在這種方法下，遞延税項淨資產或負債是根據各種資產負債表資產和負債的賬面和計税基礎之間的暫時性差異的税收影響來確定的，並對税率和法律的變化給予當期確認。當根據包括歷史及預計應課税收入在內的現有證據，部分或全部遞延税項資產極有可能無法變現時，便會就遞延税項資產計提估值準備。在評估遞延税項資產的變現時， 管理層評估正面和負面證據，包括本年度和前兩年是否存在任何累計虧損、可用結轉年度的納税金額、對未來收入的預測以及 可用的税務籌劃策略。該分析每季度更新一次。

公允價值計量

公允價值是指在計量日市場參與者之間有序交易的資產或負債在本金或最有利市場上轉移負債(退出價格)時應收到的交換價格或支付的交換價格。有三種水平的投入可用於衡量公允價值：

第1級：截至測量日期，該實體有能力進入活躍市場的相同資產或負債的報價(未調整)。

第二級：除第一級價格外的重大可觀察投入，例如類似資產或負債的報價；不活躍市場的報價；或其他可觀察到或可被可觀察到的市場數據證實的投入。

第三級：重要的不可觀察的輸入，反映了公司自己對市場參與者在為資產或負債定價時將使用的假設的假設。

公允價值乃根據相關市場資料及其他假設估計，於本綜合財務報表附註7以Form 10-Q表格作出更全面披露。公允價值估計涉及有關利率、信用風險、提前還款和其他因素的不確定性和重大判斷事項，特別是在缺乏廣泛項目市場的情況下。假設或市場狀況的變化可能會對估計產生重大影響。

概述

截至2022年3月31日，總資產比2022年12月31日增加了2080萬美元，達到12億美元，這主要是由於現金和現金等價物增加了1350萬美元，扣除津貼後持有的投資應收貸款增加了800萬美元，以及FHLB股票增加了180萬美元。這些增長被聯邦儲備銀行(“FRB”)股票淨減少170萬美元和遞延税項資產減少100萬美元部分抵消。

截至2023年3月31日，總負債從2022年12月31日的9.046億美元增加到9.252億美元，增加了2060萬美元。總負債的增加主要是由於FHLB墊款增加4,050萬美元和根據回購協議出售的證券增加750萬美元，但增加的部分被存款減少2,940萬美元所抵銷。

2023年第一季度，淨利息收入比2022年第一季度增加了110萬美元或15.4%。這一增長是由於額外的利息收入，主要來自平均可賺取利息的資產增長8140萬美元。淨息差增加是由於出售C系列優先股所得的投資，這增加了 在沒有任何相關利息成本的情況下產生利息的資產。此外，2023年第一季度的淨息差增至2.96%，而2022年第一季度的淨息差為2.76%，這主要是由於在利率上升的環境下投資所賺取的更高利率，使生息資產的平均收益率增加了86個基點。

與2022年同期相比，在截至2023年3月31日的三個月中，所得税支出增加了31.1萬美元，非利息支出增加了24.6萬美元，部分抵消了這些改善。税項支出的增加反映了這兩個時期税前收入增加了92.4萬美元。

26
目錄表
2023年第一季度，該公司報告淨收入為160萬美元，而2022年第一季度為98.2萬美元。

經營成果

淨利息收入

截至2023年3月31日的三個月與截至2022年3月31日的三個月

2023年第一季度的淨利息收入總計830萬美元，比2022年第一季度720萬美元的淨利息收入增加了110萬美元，增幅為15.4%。這一增長是由於額外的利息收入，主要來自2023年第一季度與2022年第一季度相比平均可賺取利息的資產增加8140萬美元。

2023年第一季度應收貸款利息收入和費用增加120萬美元，增幅16.3%，從2022年第一季度的730萬美元增加到850萬美元，原因是應收貸款平均餘額增加1.092億美元，利息收入增加120萬美元。

與2022年第一季度相比，2023年第一季度證券利息收入增加了160萬美元，增幅為294.2%。證券利息收入增加的主要原因是證券平均利率提高128個基點，利息收入增加76.7萬美元，證券平均餘額增加1.678億美元， 利息收入增加86萬美元。證券平均餘額增加的原因是根據ECIP獎勵出售C系列優先股所收到的資金進行了投資。我們還做出了協調一致的努力，將聯邦基金的資產配置到收益率更高的投資證券上。

其他銀行產生利息的現金利息收入增加3.5萬美元，主要是由於現金存款的平均利率提高264個基點，這增加了18萬美元的利息收入，但平均現金存款減少2.032億美元，減少了14.5萬美元的利息收入，部分抵消了這一增長。FHLB和FRB股票的股息收入在這兩個時期之間也增加了17.1萬美元。

與2022年第一季度相比，2023年第一季度存款利息支出增加了95.3萬美元，增幅為272.3%。這一增長是由於計息存款增加了70個基點，導致存款利息支出增加了100萬美元。計息存款平均餘額減少1.242億美元，利息支出減少72,000美元，部分抵消了這一減少額。

與2022年第一季度相比，2023年第一季度的借款利息支出增加了97.7萬美元，增幅為199.8%。FHLB墊款的利息支出在兩個期間之間增加了98.1萬美元 這是因為FHLB墊款的平均餘額增加了6740萬美元，這使利息支出增加了43.8萬美元，以及平均支付利率增加了189個基點，這 使利息支出增加了54.3萬美元。在這兩個時期之間，其他借款的利息支出減少了4000美元。其他借款的平均利率增加了4個基點，利息支出增加了7000美元 ，平均餘額增加了160萬美元，利息支出增加了3000美元。

由於上述變動，淨息差由2022年第一季的2.76%上升至2023年第一季的2.96%。

下表列出了所指期間的平均餘額、平均收益率和成本以及某些其他信息。所有平均餘額均為每日平均 餘額。以下列出的收益包括遞延貸款費用的影響，以及攤銷或增加到利息收入或支出的折扣和保費。我們不計入非權責發生制貸款的利息，但這些貸款的餘額包括在應收貸款的總平均餘額中，這具有降低平均貸款收益率的效果。

27
目錄表
   
截至以下三個月
  
   
2023年3月31日
    
2022年3月31日
  
(千美元)
  
平均餘額
    
利息
    
平均產量/成本
    
平均餘額
    
利息
    
平均產量/成本
  
資產
                                    
生息資產：
                                    
生息存款
  
$
17,044
    
$
119
      
2.79
%
  
$
220,266
    
$
84
      
0.15
%
證券
    
328,767
      
2,180
      
2.65
%
    
160,968
      
553
      
1.37
%
應收貸款(1)
    
762,669
      
8,535
      
4.48
%
    
653,493
      
7,336
      
4.49
%
FRB和FHLB股票
    
10,665
      
209
      
7.84
%
    
3,046
      
38
      
4.99
%
生息資產總額
    
1,119,145
    
$
11,043
      
3.95
%
    
1,037,773
    
$
8,011
      
3.09
%
非息資產
    
67,947
                      
74,542
                  
總資產
  
$
1,187,092
                    
$
1,112,315
                  
                                                 
負債與股東權益
                                                
計息負債：
                                                
貨幣市場存款
  
$
134,047
    
$
771
      
2.30
%
  
$
207,078
    
$
189
      
0.37
%
儲蓄存款
    
61,317
      
13
      
0.08
%
    
66,825
      
8
      
0.05
%
利息支票和其他活期存款
    
239,024
      
77
      
0.13
%
    
230,461
      
39
      
0.07
%
證書帳户
    
147,260
      
442
      
1.20
%
    
201,446
      
114
      
0.23
%
總存款
    
581,648
      
1,303
      
0.90
%
    
705,810
      
350
      
0.20
%
聯邦住房金融局取得進展
    
145,201
      
1,323
      
3.64
%
    
77,849
      
342
      
1.76
%
其他借款
    
69,618
      
143
      
0.82
%
    
68,019
      
147
      
0.86
%
借款總額
    
214,819
      
1,466
      
2.73
%
    
145,868
      
489
      
1.34
%
計息負債總額
    
796,467
    
$
2,769
      
1.39
%
    
851,678
    
$
839
      
0.39
%
無息負債
    
109,955
                      
121,912
                  
股東權益
    
280,670
                      
138,725
                  
總負債和股東權益
  
$
1,187,092
                    
$
1,112,315
                  
                                                 
淨息差(2)
          
$
8,274
      
2.56
%
          
$
7,172
      
2.69
%
淨息差 (3)
                    
2.96
%
                    
2.76
%
生息資產與有息負債的比率
                    
140.51
%
                    
121.85
%

(1)
金額是扣除遞延貸款費用、貸款貼現和正在處理的貸款後的淨額，幷包括遞延發端成本和貸款溢價。
(2)
淨息差代表平均有息資產的收益率與平均有息負債成本之間的差額。
(3)
淨利差代表淨利息收入佔平均可賺取利息資產的百分比。

信貸損失準備

在截至2023年3月31日的季度，本公司在CECL項下記錄了88美元的信貸損失準備金1,000美元， 而在截至2022年3月31日的季度，根據以前使用的已發生損失模型計提的貸款損失準備金為148,000美元。*截至2023年3月31日或2022年3月31日的季度沒有記錄貸款沖銷。截至2023年3月31日，ACL 增至630萬美元，而截至2022年12月31日為440萬美元。這是由於本公司自2023年1月1日起實施了CECL方法，將ACL增加了180萬美元。此外，由於貸款組合的增長，公司在2023年第一季度的信貸損失準備金增加了8.8萬美元。

非利息收入

截至2023年3月31日的三個月的非利息收入總計28.9萬美元，而截至2022年3月31日的三個月的非利息收入為28.1萬美元。非利息收入增加是由於其他非利息收入增加11,000美元，但被服務費減少3,000美元部分抵銷。

非利息支出

2023年第一季度的非利息支出總額為620萬美元，而2022年第一季度為600萬美元。非利息支出增加主要是由於其他非利息支出增加28.6萬美元，專業服務增加14.1萬美元，薪酬和福利增加13萬美元，但因信息服務減少15萬美元和佔用費用減少13.9萬美元而被部分抵消。

所得税

所得税費用或福利是通過對公司的税前淨收入適用21%的法定聯邦所得税税率來計算的。州税按加利福尼亞州税率記錄，並根據分配時間表進行分配，以反映公司的部分業務在華盛頓特區地區進行。該公司記錄的所得税支出為674美元 2023年第一季度的實際税率為29.7%，2022年第一季度的税收支出為36.3萬美元，實際税率為27.0%。

28
目錄表
財務狀況

總資產

與2022年12月31日相比，截至2023年3月31日，總資產增加了2080萬美元，現金和現金等價物增加了1350萬美元，淨貸款增加了800萬美元。

可供出售的證券

截至2023年3月31日，可供出售的證券總額為3.29億美元，而2022年12月31日為3.287億美元。在截至2023年3月31日的三個月中，可供出售的證券增加了30萬美元 主要是由於由於本季度利率的有利變化，證券的公允價值增加了340萬美元。這些增加被該季度這些證券餘額的本金償還收益340萬美元部分抵消。

應收貸款

2023年前三個月應收貸款增加800萬美元，主要原因是3290萬美元，其中包括1,850萬美元的建築貸款、1,160萬美元的多户貸款和280萬美元的其他商業貸款，但由2,490萬美元的貸款償還和償還部分抵消。

信貸損失準備

自2023年1月1日起，本公司根據美國會計準則第326條對貸款的信貸損失進行會計處理-金融工具--信貸損失， 以確定ACL。ASC 326要求公司在發起或收購時確認貸款和表外貸款承諾的終身損失估計。確認發起或收購時的損失 代表公司在與特定貸款相關的事實和情況下對與貸款相關的終身預期信貸損失的最佳估計，並涉及使用重要的管理層判斷和估計， 這些判斷和估計可能會根據管理層對貸款組合的信用質量的持續評估和模型中使用的經濟預測的變化而發生變化。該公司在確定其每個投資組合細分市場 的ACL估計值時使用温法。加權平均剩餘壽命，包括估計提前還款的影響，按季度計算每個貸款池的加權平均剩餘壽命。然後，該公司使用自己的歷史虧損經驗和一組同行機構從2004年到最近一個季度的歷史虧損來估計每個池的損失率。

由於歷史信息(如歷史淨虧損)本身並不總是提供確定未來預期信貸損失的充分基礎，本公司 定期考慮是否需要對acl進行定性調整。

該公司有一個旨在發現問題貸款的信貸組合審查程序。問題貸款通常是那些內部風險等級不達標或更差的貸款，可能 包括非應計狀態的貸款、最近因借款人財務狀況惡化而修改的貸款、抵押品止贖可能性增加的貸款、抵押品依賴型貸款，以及對所有到期合同金額的最終可收回性的擔憂或疑慮上升的其他貸款。管理層認為，這類貸款可能不再具有與貸款組合中其他貸款類似的風險特徵，因為隨着貸款信用質量的惡化，與貸款相關的特定屬性和風險可能已變得獨一無二。因此，這些貸款可能需要單獨評估，以確定貸款的 適當ACL。當貸款被單獨評估時，公司通常基於貼現現金流方法來衡量貸款的預期信用損失，除非貸款被認為是抵押品依賴的。 抵押品依賴型貸款的ACL是使用基礎抵押品的公允價值減去估計銷售成本來確定的。

對ACL適當水平的估計需要管理層做出重大判斷。儘管管理層使用可用的最佳信息來做出這些估計，但由於經濟、運營、監管和其他可能超出公司控制範圍的條件，未來可能需要對ACL進行調整。管理層對預測淨虧損的估計的變化可能會實質性地改變ACL的水平 。此外，各監管機構作為其審查過程的組成部分，定期審查公司的ACL和信用審查過程。此類機構可能會要求公司根據與管理層不同的判斷，確認增加的ACL 。

截至2023年3月31日，ACL(前身為貸款損失撥備)為630萬美元，佔投資貸款總額的0.80%，而截至2022年12月31日，貸款總額為440萬美元，佔投資貸款總額的0.57%。

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目錄表
在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月期間，沒有記錄到復甦或註銷。

截至2023年3月31日，抵押品依賴貸款為120萬美元，關聯ACL為5.3萬美元。

截至2022年12月31日的減值貸款為170萬美元，其中特定準備金為減值貸款總額的7000美元。

截至2023年3月31日，拖欠30天以上的貸款為40.6萬美元，而2022年12月31日為零。截至2023年3月31日，拖欠30-59天的40.6萬美元貸款主要是多户貸款。

不良貸款(“不良貸款”)包括逾期90天或以上的拖欠貸款和其他貸款，包括不符合應計狀態的不良債務重組。截至2023年3月31日，該公司沒有任何不良貸款。截至2022年12月31日，不良貸款總額為14.4萬美元。

我們認為，截至2023年3月31日，ACL足以彌補貸款組合中目前預期的損失，但不能保證實際損失不會超過估計金額。OCC和聯邦存款保險公司(FDIC)定期審查ACL，作為其審查過程中不可或缺的一部分。這些機構可能會根據他們在考試時對可獲得的信息的判斷，要求增加ACL。

商譽與無形資產

核心存款無形資產加速攤銷，反映了無形資產的經濟效益消耗或以其他方式使用的模式 。無形巖心礦藏的估計壽命約為10年。於截至2023年3月31日及2022年3月31日止三個月內，本公司分別錄得9.8萬美元及10.9萬美元與核心無形存款有關的攤銷開支。

由於公司股票最近的交易價格低於有形賬面價值，截至2022年12月31日進行了商譽減值評估，沒有確定任何減值。截至2023年3月31日或2022年3月31日止三個月內，並無就商譽或無形核心存款計入減值費用。

存款

存款從2022年12月31日的6.869億美元減少到2023年3月31日的6.575億美元，減少了2940萬美元。存款減少的原因是流動存款(活期、利息支票和貨幣市場賬户)減少5,000萬美元，儲蓄存款減少220萬美元，其他存單賬户減少150萬美元，投保現金清掃存款減少226,000美元(ICS存款是指本公司的貨幣市場存款賬户超過FDIC的保險限額，公司與其他銀行達成互惠保險安排)。存款登記處存款(CDARS)存款增加2,450萬美元(CDARS存款類似於ICS存款，但涉及的是存單，而不是貨幣市場賬户)，部分抵消了這一增幅。存款減少主要是由於客户離開本公司以換取其他地方可得的較高利率，即使管理層已作出合理嘗試以迴應較高的利率環境。截至2023年3月31日，我們的未投保存款約佔我們總存款的25%，而截至2022年12月31日，這一比例約為31%。

借款

截至2023年3月31日，總借款增加4790萬美元，從2022年12月31日的2.058億美元增加到2.538億美元，這主要是由於亞特蘭大聯邦住房金融局預付款4050萬美元和根據回購協議出售的額外證券750萬美元。

我們不時訂立協議，根據協議，本公司出售證券，並有義務回購相同或類似的證券。根據這些安排，公司可以轉讓對資產的法律控制權，但仍可通過一項協議保留有效控制權，該協議使公司有權並有義務回購資產。因此，這些回購協議 被記為抵押融資協議(即擔保借款)，而不是證券的出售和隨後的回購。截至2023年3月31日和2022年12月31日，這些借款的未償還餘額分別為7,090萬美元和6,350萬美元，借款利率分別為0.24%和0.38%。這些協議每天都會到期。截至2023年3月31日，根據回購協議出售的證券的質押證券市值為8760萬美元，其中包括3390萬美元的美國國債、2600萬美元的美國政府機構證券、2220萬美元的抵押貸款支持證券、530萬美元的SBA池證券和27.3萬美元的證券。 聯邦機構CMO。截至2022年12月31日，質押證券的總市值為6440萬美元，其中包括3330萬美元的聯邦機構債務、1920萬美元的美國國債和1190萬美元的聯邦機構抵押貸款支持證券。

30
目錄表
截至2023年3月31日，一個關係佔我們根據回購協議出售的證券餘額的75%。我們希望在可預見的未來保持這種關係。

關於公司的新市場税收抵免活動，CFC45是一個合夥企業，其成員包括CFNMA和City First New Markets Fund II，LLC。此CDE實際上充當了需要部署的總計1,400萬美元的美林撥款的傳遞工具。2015年12月，美林向CFC45提供了1,400萬美元的無追索權貸款，CFC45將這筆貸款轉給了QALICB。 QALICB的貸款由一份租賃信託契約擔保，由於這種傳遞、無追索權的結構，在運作上並最終受益於美林而不是CFC45。CFC45從QALICB收到的償債付款被轉給美林，作為回報，CFC45收到維護費。CFC45的財務報表與本公司的財務報表合併。

股東權益

截至2023年3月31日，股東權益為2.797億美元，佔公司總資產的23.2%，而截至2022年12月31日，股東權益為2.795億美元，佔公司總資產的23.6%。股東權益總額的增加主要是由於本季度累計其他綜合虧損(税後淨額240萬美元)和淨收益(160萬美元)的減少，但被員工持股計劃中非應得股份的增加250萬美元和用於實施CECL的留存收益支出130萬美元所抵銷。

截至2023年3月31日，世行社區銀行槓桿率為15.69%，截至2022年12月31日，世行社區銀行槓桿率為15.75%。

2022年第一季度，本公司完成了全部A系列固定利率累計可贖回優先股的交換，總清算價值為300萬美元，外加應計股息，以A類普通股每股2.51美元的交換價換取1,193,317股A類普通股。此外，2022年第一季度，本公司向董事、高管和某些員工發行了542,449股A類普通股 ，其中向高管和某些員工發行了495,262股限制性股票，期限從36個月到60個月不等，向董事發行了47,187股非限制性股票 ，這些股票立即歸屬於董事。

截至2023年3月31日和2022年12月31日，該公司每股賬面價值為1.76美元。

每股普通股有形賬面價值是一項非公認會計準則計量，不包括商譽和未攤銷核心存款無形資產淨值，這兩項最初都記錄在與合併有關的 關聯中。該公司使用這一非公認會計準則財務衡量標準來提供有關公司財務狀況和經營業績的補充信息。每股普通股賬面價值和有形賬面價值之間的對賬如下：

   
普通股權益
資本
    
未償還股份
    
每股
金額
  
   
(千美元)
  
2023年3月31日：
                  
普通賬面價值
  
$
129,385
      
73,503,292
    
$
1.76
  
更少：
                        
商譽
    
25,858
                  
未攤銷核心存款淨值無形資產
    
2,403
                  
有形賬面價值
  
$
101,124
      
73,503,292
    
$
1.38
  
                         
2022年12月31日：
                        
普通賬面價值
  
$
129,482
      
73,432,517
    
$
1.76
  
更少：
                        
商譽
    
25,858
                  
未攤銷核心存款淨值無形資產
    
2,501
                  
有形賬面價值
  
$
101,123
    
$
73,432,517
    
$
1.38
  

流動性

流動資金管理的目標是確保我們繼續有能力為業務提供資金，並在及時和具有成本效益的基礎上履行我們的義務。銀行的資金來源包括存款、FHLB的墊款、其他借款、出售貸款和投資證券的收益，以及支付貸款和投資證券的本金和利息。銀行目前獲得亞特蘭大聯邦住房金融局的批准，只要銀行提供合格抵押品並持有足夠的聯邦住房金融局股票，就可以借入總資產的25%，即3.014億美元。根據截至2023年3月31日持有的FHLB股票和質押的抵押品，世行有能力從亞特蘭大FHLB額外借款1.572億美元。此外，截至2023年3月31日，世行與其他金融機構的額外信貸額度為1,000萬美元。

31
目錄表
銀行資金的主要用途包括提取存款和支付利息、發放貸款、購買投資證券和支付運營費用。此外，當銀行的資金超過準備金要求或短期流動性需求所需時，銀行會投資於聯邦儲備銀行的聯邦基金或其他金融機構的貨幣市場賬户。截至2023年3月31日，該行的流動資產包括2,960萬美元現金和現金等價物以及2.427億美元未質押的可供出售證券，而截至2022年12月31日未質押的現金和現金等價物為1,610萬美元，可供出售證券為2.503億美元。目前，我們相信銀行有足夠的流動資金支持未來12個月的增長。

截至2023年3月31日，該銀行的存款相當集中，其中一個客户約佔其存款的10%。截至2023年3月31日，銀行還集中了來自一個客户的短期借款，佔根據回購協議出售的證券未償還餘額的75%。在可預見的未來，銀行希望與這些客户保持關係 。

本公司的流動資金與本行分開，主要基於融資交易的收益，例如2022年6月完成的私募和之前的私募。本行目前並無被禁止向本公司派發股息，但根據正常的監管指引，派息的金額須受限制。

在綜合基礎上，在截至2023年3月31日的三個月中，公司記錄的經營活動淨現金流入為380萬美元，而截至2022年3月31日的三個月的綜合經營活動現金淨流出為180萬美元。在截至2023年3月31日的三個月中，來自經營活動的現金淨流入主要歸因於該季度的淨收益。

在截至2023年3月31日的三個月中，該公司錄得來自投資活動的合併現金淨流出為630萬美元，而在截至2022年3月31日的三個月中，來自投資活動的合併現金淨流出為2630萬美元。截至2023年3月31日的三個月，投資活動的現金淨流出主要是由於為新貸款提供資金，但被970萬美元貸款餘額本金的償還和180萬美元的FHLB股票購買所抵消，但被340萬美元可供出售證券本金償還的收益部分抵消。在截至2022年3月31日的三個月中，投資活動的現金淨流出主要是由於購買了2690萬美元的投資證券。

在截至2023年3月31日的三個月中，公司記錄的融資活動的合併現金淨流入為1610萬美元，而截至2022年3月31日的三個月的合併現金淨流入為4270萬美元。在截至2023年3月31日的三個月中，融資活動的現金淨流入主要是由於FHLB預付款4,050萬美元，以及根據回購協議出售的證券增加750萬美元現金，但部分被存款減少2,940萬美元所抵消。在截至2022年3月31日的三個月內，融資活動的現金淨流入主要是由於存款淨增加5170萬美元，根據回購協議出售的證券淨增加400萬美元，扣除FHLB預付款1300萬美元。

資本來源與監管資本

該銀行受聯邦銀行機構管理的各種監管資本要求的約束。未能達到最低資本要求可能會引發監管機構採取某些強制性的、可能的額外酌情行動，如果採取這些行動，可能會對公司的財務報表產生直接的實質性影響。根據資本充足率準則和迅速採取糾正行動的監管框架，銀行必須滿足特定的資本準則，這些準則涉及根據監管會計慣例計算的銀行資產、負債和某些表外項目的量化指標。銀行的資本金額和分類還取決於監管機構對資本構成、風險權重和其他因素的定性判斷。截至2023年3月31日和2022年12月31日，該銀行超過了 其所遵守的所有資本充足率要求，並符合被視為“資本充足”的資格。(見附註10-股東權益及監管事宜。)

32
目錄表
第三項。
關於市場風險的定量和定性披露

不適用

第四項。
控制和程序

信息披露控制和程序的評估

我們的披露控制和程序旨在為實現他們的目標提供合理保證，即確保我們根據交易所法案提交或提交的 報告中要求我們披露的信息被累積並傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，以便及時就所需披露做出決定，並在美國證券交易委員會規則和表格指定的時間段內被記錄、處理、彙總和報告。我們不能保證我們的披露控制和程序在任何情況下都能有效運作。截至2023年3月31日，在公司首席執行官(CEO)和首席財務官(CFO)的監督下，對公司披露控制程序和程序的設計和運營的有效性進行了評估。基於該評估，公司首席執行官和首席財務官得出結論，公司的披露控制和程序自2023年3月31日起有效。

財務報告內部控制的變化

截至2023年3月31日止三個月內，本公司的財務報告內部控制(定義見交易法第13a-15(F)及15d-15(F)條)並無重大影響或合理地可能會對本公司財務報告的內部控制產生重大影響的變動。

控制措施有效性的固有限制

我們的披露控制和程序旨在為實現上述目標提供合理保證。然而，管理層並不期望我們的披露控制和程序能夠防止或檢測所有錯誤和欺詐行為。任何控制系統，無論設計和操作有多好，都是基於一定的假設，只能提供合理的、而不是絕對的保證，保證其目標的實現。此外，任何控制評估都不能絕對保證由於錯誤或舞弊而導致的錯誤陳述不會發生，或者公司內部的所有控制問題和舞弊事件(如果有的話)都已被發現。

33
目錄表
第二部分：其他信息

第1項。
法律程序

無

第1A項。
風險因素

不適用

第二項。
未登記的股權證券銷售和收益的使用

無

第三項。
高級證券違約

無

第四項。
煤礦安全信息披露

不適用

第五項。
其他信息

無

第六項。
展品

展品
數字*
  
3.1
修改後的註冊人註冊證書自2022年4月1日起生效(註冊人於2021年4月5日提交的附件3.1至表格8-K)
3.2
註冊人章程(註冊人於2020年8月24日提交的表格8-K附件3.2)
3.3
C系列高級非累積永久優先股指定證書(註冊人於2022年6月8日提交的附件3.1至8-K表)
31.1
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條對首席執行官的認證
31.2
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條對首席財務官的認證
32.1
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18編第1350條對首席執行官的證明
32.2
根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18編第1350條對首席財務官的證明
101.INS
XBRL實例文檔-實例文檔不會顯示在交互數據文件中，因為它的XBRL標記嵌入在內聯XBRL文檔中
101.SCH
內聯XBRL分類擴展架構文檔
101.CAL
內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫文檔
101.DEF
內聯XBRL分類擴展定義Linkbase文檔
101.LAB
內聯XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔
101.PRE
內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase文檔
104
封面交互數據文件(格式為內聯XBRL，包含在附件101中)

*
本文引用了註冊人向美國證券交易委員會提交的文件中的證據，後面加上括號參考。除另有説明外，美國證券交易委員會案卷編號對於每個合併的文檔， 為000-27464。
**
管理合同或補償計劃或安排。

34
目錄表
簽名

根據《交易法》的要求，註冊人促使本報告由正式授權的簽署人代表其簽署。

日期：2023年5月16日
發信人：
/s/Brian Argrett
   
布賴恩·阿格雷特
   
首席執行官
     
日期：2023年5月16日
發信人：
/布倫達·J·巴蒂
   
布倫達·J·巴蒂
   
首席財務官


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