根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則（“GAAP”）編制簡明合併財務報表，要求管理層做出影響 簡明合併財務報表和附註中報告的金額的估計和假設。 短期內特別容易發生變化的重大估計包括確定信貸損失備抵金、賠償負債、無形資產的使用壽命和金融工具的 公允價值。實際結果可能與估計值不同。

所附未經審計的公司簡明合併財務報表是根據美國公認的中期財務信息會計原則 （“美國公認的會計原則” 或 “GAAP”）以及證券交易委員會（“SEC”）的規則 和條例編制的。

隨附的未經審計的簡明合併財務報表包含所有必要的正常和經常性調整，以公允地陳述公司在公佈的過渡期內的合併財務狀況、經營業績、股東權益表和現金 流量。除非另有披露，否則所有此類調整僅包含 具有正常重複性質的調整。截至2023年3月31日的三個月的經營業績不一定代表截至2023年12月31日的本年度的預期業績 。此處提供的財務數據應與截至2022年12月31日止年度的經審計合併財務報表和隨附附註一起閲讀 ，2021年在截至2022年12月31日的10-K表年度報告（“2022年表格10-K”）中包含 。

根據美國證券交易委員會的規則和條例以及10-Q表的指示，通常包含在根據美國公認會計原則編制的財務報表中的某些 信息和腳註披露已被壓縮 或省略。

截至2023年3月31日 ，該公司的股價為美元8,628,752在 的現金和淨營運資本赤字為 $8,998,880， 與 $ 相比8,390,195 在 的現金和淨營運資本赤字為 $39,340,020在 2022 年 12 月 31 日。截至2023年3月31日和2022年12月31日的營運資本赤字中包括美元11,685,419還有 $11,622,831，分別代表收購Abaca的股權對價。該公司還蒙受了 的營業虧損 $1,621,669截至2023年3月31日的期間。

基於這些因素 ，公司管理層已確定，自這些簡明合併財務報表 發佈之日起，公司 在至少十二個月內繼續作為持續經營企業的能力存在實質性懷疑。

截至2022年12月31日， 營運資金赤字的重要組成部分為美元25,973,017代表目前欠PCCU的部分。如上所述 ，由於PCCU發行了股權和長期應付款，公司對公司進行了重組。結果，截至2022年12月31日， 公司可能無法繼續作為持續經營企業的風險因素得到緩解。儘管截至2023年3月31日，對應歸PCCU的 進行了重組，但營運資金赤字主要包括對收購Abaca 的股權承諾，這是一項總額為美元的非現金負債11,685,419。 公司還於 2022 年 10 月聘請了一位經驗豐富的首席財務官，他已立即開始在公司範圍內制定某些 削減成本的措施，包括削減開支的措施以及就某些應付賬款的削減金額和延長期限進行談判。但是，這些因素並不能完全消除人們對公司 繼續經營的能力的實質性懷疑。如果公司無法維持目前的運營水平， 可能被迫削減支出，延長與供應商的付款期限，儘可能清算資產，或者暫停或 削減計劃中的擴張計劃。這些行為中的任何一項都可能對公司的業務、經營業績 和未來前景造成重大損害。

隨附的簡明合併財務報表是假設公司將繼續作為持續經營企業編制的， 考慮在正常業務過程中變現資產和償還負債，並且不包括任何調整 ，以反映如果公司由於這種不確定性而不能繼續作為持續經營企業 的未來可能對資產或金額的可收回性、分類和負債分類 產生的影響。

現金 和現金等價物包括手頭現金、金融機構應付的款項以及到期日為三個月或 以下的投資。

公司面臨信用風險集中的金融工具主要由現金組成。現金餘額主要維持在PCCU的賬户中，該賬户由國家信用合作社股票保險基金（“NCUSIF”） 投保，但不得超過監管限額。現金餘額可能會不時超過NCUSIF保險限額。公司過去沒有經歷過任何與現金餘額相關的 信用損失。

目前 該公司僅為大麻行業提供服務。根據聯邦法律，大麻仍然是非法的，因此，嚴格執行有關大麻的聯邦 法律可能會導致我們無法執行我們的商業計劃。

目前 該公司主要依靠PCCU來持有客户存款併為其發放的貸款提供資金。截至目前，公司幾乎所有 收入均來自其PCCU根據各種服務協議託管的存款和貸款。

截至2023年3月31日， 公司的資產負債表上只有一筆貸款，其中包括 100佔總貸款餘額的% 。截至2023年3月31日，公司還補償了六筆貸款；其中三筆受償貸款超過了 10佔總餘額的% 。

應收賬款根據賬户費用表進行記錄。雖然費用是由個人CRB相關賬户產生的，但金額最初由金融機構合作伙伴收取 ，並在下個月匯出。截至 2023 年 3 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日， 81% 和 85應收賬款的百分比分別來自PCCU。公司為因客户無法支付所需款項而導致的 估計損失保留可疑賬户備抵金。根據合同到期日和歷史收款記錄，公司根據逾期天數估算了可疑 賬户的預期損失。公司還考慮了 可能未反映在歷史趨勢中的經濟狀況變化，例如破產、清算 或重組中的客户。如果確定應收賬款無法收回，則從可疑賬款備抵中註銷。這種 決定包括分析和考慮賬户的特定狀況，包括自上次收款以來的時間間隔、 客户在商定付款計劃下的表現、客户的償付能力和任何破產程序。

在 2023 年 3 月 31 日和 2022 年 12 月 31 日，有 不應收賬款可疑賬款的入賬備抵金。

PCCU 為會員和其他企業承保抵押貸款、商業和消費貸款。由公司 發放並由PCCU資助的商業CRB貸款通常由公司管理，包括僅出現在PCCU資產負債表 上的發放和融資貸款。某些CRB貸款是為分拆業務提供的。公司有意並有能力 在可預見的將來或在到期或還款之前持有的此類貸款，按未償本金餘額申報，扣除 信用損失備抵額和遞延貸款發放費用和成本（如果適用）。貸款的利息收入在貸款期限 內確認，並使用未償本金的簡單利息法計算。

當貸款的全額還款有疑問時，通常是在貸款減值或還款已過期九十天 或更長時間時，不報告利息 收入。非應計貸款的所有應計但未收到的利息均衝抵利息收入。此類貸款收到的利息 按現金收回制或成本回收法入賬，直到有資格獲得應計回報為止。當所有本金和利息金額都已支付到期少於九十天且未來還款得到合理保證時， 將貸款恢復到應計狀態。

貸款 會根據具體情況進行扣除評估，通常在取消抵押品贖回權時扣除。

逾期未付 狀態基於貸款的合同條款。在任何情況下，如果認為本金和利息的收取有疑問，貸款都將處於非應計狀態或在較早的 日期扣除。

2023 年，公司採用了會計準則編纂主題326——金融工具——信用損失（ASC Topic 326），其中 用一種被稱為 的當前預期信用損失（“CECL”）方法取代了估計可能的信用損失的發生損失方法。

ACL 是一個估值賬户，從按攤餘成本結轉的金融資產（包括 筆用於投資的貸款）的攤銷成本基礎中扣除，以顯示預計在金融資產整個生命週期內收取的淨金額。 估算的 ACL 是通過向運營部門收取的信用損失準備金記錄的。管理層定期評估 ACL 的 是否足夠，以將其維持在它認為合理的水平。公司使用與確定ACL相同的方法來評估 資產負債表外信用風險所需的任何儲備金，例如無準備金的貸款承諾，包括向PCCU提供的補償貸款。這些資產負債表外信用風險準備金 在簡明合併資產負債表的負債部分列為 “賠償 負債”。

ACL 由兩個部分組成：特定資產部分，用於估算與其他貸款風險特徵不相似的個人貸款的信用損失；以及用於估算具有相似風險 特徵的貸款池的信貸損失的集合組件。合併部分的 ACL 來自預期信貸損失的估計，主要使用預期損失 方法，該方法納入了違約概率（“PD”）和違約損失（“LGD”） 等風險參數，這些參數源自各種供應商模型和/或內部開發的針對小型同質貸款的模型估算方法。

PD 是在這些模型或估算方法中使用經濟情景進行預測的，其結果根據公司 的經濟前景進行加權，旨在納入有關過去事件、當前狀況以及合理且可支持的 預測的相關信息。公司考慮了與其貸款行為 和環境以及特定借款人相關的相關當前狀況以及合理且可支持的預測，並確定影響貸款表現的重要因素是 這些借款人參與大麻業務的事實。儘管大麻 在某些司法管轄區的州一級是合法的，但截至本申請之日，大麻 在美國仍然是聯邦非法的。由於大麻相關貸款在美國 州是一種新做法，因此幾乎沒有歷史或行業數據可以作為虧損預測的依據。因此，需要做出重大判斷 ，使用類似的非MRB貸款作為基準，並根據大麻 行業的固有風險進行調整，從而得出合理的損失估算。儘管公司在整體風險分析中考慮了包括國家宏觀經濟狀況在內的其他定性因素，但 它已確定這些因素並不是總體損失估算計算的重要依據。

ACL 估算過程還應用經濟預測情景，或基於管理層對當前和未來宏觀經濟前景的判斷和 預期的組合情景。預期信貸損失是在 貸款的合同期限內估算的，並酌情根據預期的預付款進行了調整。貸款的合同條款不包括某些條件下的預期延期、續期和 修改。

貸款收回額 表示從先前從 ACL 中扣除的金額收到的收款。收回的款項將在收到時記入 ACL ，金額相當於之前從 ACL 扣除的相關貸款金額。任何超過該限額 的收款額都首先被確認為利息收入，然後作為收款成本的減少額確認為其他收入。

在2023年採用CECL之前 ，公司認識到，貸款損失備抵是針對可能發生的 信用損失的估值補貼，由貸款損失準備金增加，減去扣除減回款。管理層根據過去的貸款損失經驗、 投資組合性質和數量中的已知和固有風險、有關特定借款人情況和估計抵押品價值的信息、經濟狀況和其他因素估計 所需的貸款損失準備金餘額。 可以為特定貸款分配貸款損失備抵金，但全部補貼可用於管理層認為應扣除的任何貸款 。

貸款損失備抵由特定部分和一般部分組成。具體部分涉及單獨被歸類為 減值的貸款或以其他方式歸類為不合格或可疑的貸款。一般部分涵蓋非分類貸款， 基於根據當前因素調整後的歷史損失經驗。

由於 由於與任何估算過程相關的不確定性的性質，管理層對貸款組合固有的貸款損失的估計 在短期內可能會發生變化。但是，無法估計合理可能的變化量。

如果根據當前的信息和事件，預計無法根據貸款條款全額還款， 貸款被視為減值。對於類似性質的小額貸款（例如商業信貸額度），通常對減值 進行總額評估，但如果認為有必要，可以在個人貸款的基礎上對 進行評估。如果貸款出現減值，則分配部分補貼，以便按貸款的現有利率按預計未來現金流的現值報告貸款 淨額，如果預計僅由抵押品還款 ，則按抵押品的公允價值申報貸款。

SHF 發放的 貸款由借款人的各種資產擔保，包括不動產和某些個人 財產，包括在適用法律和借款人法規允許的範圍內，與其他資產相關的價值。 管理貸款的文件還包括各種條款，旨在針對與 許可證相關的價值提供補救措施。收款程序旨在確保SHF及其為 貸款提供資金的金融機構客户，或參與協助清算或取消抵押品贖回權過程的第三方代理人，都不會佔有大麻庫存、 大麻用具或其他與大麻相關的資產，也不會獲得用於大麻相關業務的房地產的所有權。 貸款違約時，將聘請第三方代理人與借款人合作，讓借款人向第三方出售 貸款的抵押品，或者啟動取消抵押品贖回權的程序，出售此類抵押品為還清 貸款籌集資金。根據州法律，管理CRB的適用法規通常不允許在未經監管部門事先批准的情況下通過取消抵押品贖回權或其他方式獲得參與大麻 商業銷售的房地產的所有權。出售許可證或以其他方式 實現許可證的價值還需要獲得州和地方監管機構的批准。如果違約貸款的出售能產生更高的收益，或者出售可以比取消抵押品贖回權的程序更快地完成，而 產生的收益與取消抵押品贖回權的預期收益相當，也可以出售 。此類貸款的出售將通過第三方 管理代理進行。但是，SHF無法保證可以出售此類貸款，也無法保證此類 貸款的銷售價格足以收回未償本金餘額、應計利息和費用。

當 包含在新貸款發放中時，公司將從我們的金融機構合作伙伴那裏獲得貸款發放費以及任何未記錄在資產負債表上的已賠償 負債。在適用的情況下，貸款發放費 扣除與發放特定貸款相關的貸款發放成本。這些貸款發放成本通常是支付給第三方的增量 直接成本（未報銷）。淨貸款發放費用最初是遞延的，並使用利息法確認為利息收入 。

根據 《貸款服務協議》，PCCU，以換取按年費率收取的費用 0.25未償本金餘額的％ 為某些貸款提供資金。根據貸款服務協議，公司已同意賠償 PCCU 與公司大麻相關業務有關的所有索賠，包括但不限於《貸款服務協議》中定義的違約相關信貸 損失。貸款服務協議的賠償部分（參見簡明合併財務報表附註9至 ）的核算符合會計準則編纂 （”ASC”) 460 擔保。在確定ASC 460的適用性時，我們認為該協議概述了對與大麻相關業務有關的所有索賠的廣泛賠償。 中最直接、最潛在的損失是與違約相關的潛在信用損失。在貸款行業，人們固有地預計 將由當前已發行的債務造成未來的信貸損失。公司的賠償義務從屬於PCCU和其他金融 機構客户收取貸款的其他手段，包括取消抵押品贖回權、向個人 和/或公司擔保人追索以及貸款協議中規定的其他違約補救措施。由於借款人不是公司與PCCU之間的 協議的當事方，因此任何賠償金都不能免除借款人對PCCU的義務，此類 付款也不會妨礙PCCU將來向債務人追回款項的權利。因此，根據ASC 460的定義，賠償 條款代表一般的意外損失，因為它是涉及公司可能遭受損失的 不確定性的現有條件、情況或一系列情況，最終將在未來發生或未能發生 事件時得到解決。SHF的賠償責任反映了SHF管理層在資產負債表日對 協議固有的可能信用損失的估計。管理層使用嚴格的流程和方法來確定負債， 的估算值對協議所涵蓋的個人貸款的風險評級以及驅動估算模型的經濟假設 很敏感。SHF管理層每季度根據每個 情況對個人貸款風險評級進行評估。

除了違約相關的信用損失外，公司還根據協議持續監控所有其他情況， 會根據貸款服務協議確定可能需要意外損失的事件。當 既有可能確認未來事件在相關資產負債表日期當天或之前發生虧損，且 損失是可以合理估計的，則報告損失意外開支。

2023 年 3 月 29 日 ，公司與 PCCU 簽訂了《商業聯盟協議》，該協議規定了管理公司與 PCCU 之間關係的貸款相關 和賬户相關服務的條款和條件，取代了貸款服務協議，即 以及經修訂和重述的支持服務協議以及經修訂和重述的賬户服務協議。

財產 和設備按歷史成本入賬，扣除累計折舊。折舊是在資產的有用 壽命期間按直線計算的- 4-5設備、傢俱和固定裝置的使用年限。維修和保養費用在發生時記為支出。

管理層 定期評估資產折舊或攤銷的估計使用壽命。如果分析證明更改不動產和設備的估計使用壽命 ，則管理層將縮短估計使用壽命，並在較短的剩餘使用壽命內對 賬面價值進行前瞻性折舊或攤銷。

出售或報廢資產的 賬面金額和相關的累計折舊在處置期內扣除， 由此產生的損益計入同期經營業績。

我們 將與開發供內部使用的軟件相關的某些成本資本化，主要與我們技術平臺的持續開發和增強 有關。初步開發和後開發階段產生的成本記作支出。這些成本在相關資產的估計使用壽命（通常為五年）內以直線方式攤銷 。

公司已就某些設施和某些設備簽訂了租賃協議，其中規定了使用標的 資產的權利，並要求在租賃期內支付租賃款。在租賃協議開始時，公司評估該協議 是否傳達了在一段時間內控制已確定資產使用以換取對價的權利，在這種情況下，該資產被歸類為租賃。對每項租約進行進一步分析，以檢查其是否符合融資租賃或經營租賃的分類標準。所有 確定的租賃都記錄在合併資產負債表上，相應的租賃使用權資產淨額，代表 在租賃期內使用標的資產的權利，經營租賃負債代表支付租賃產生的租賃款項 的義務。公司已選擇不確認短期租賃（ 期限不超過12個月的租賃）和低價值資產租賃的租賃資產和租賃負債。租賃使用權資產、淨負債和租賃負債在租賃開始之日根據租賃期內租賃付款的現值予以確認，包括在合理確定可以行使時延長或終止租約的期權。租賃付款的現值主要根據截至租賃開始日期的可用信息，使用遞增的 借款利率確定。

Lease 的經營租賃費用在租賃期內按直線法記錄，可變租賃成本記作已發生的費用。 公司的租賃協議不包含任何實質性剩餘價值擔保或重大限制性契約。Finance 租賃利息支出根據實際利率法進行確認，資產折舊按直線 計算，資產的折舊在資產的租賃期限和使用壽命中較短的時間內入賬。每當事件或情況變化表明賬面金額 可能無法收回時，運營和融資租賃使用權資產都要接受減值審查 ，與其他長期資產一致。使用權資產減值後，該資產的任何剩餘餘額將在剩餘租賃期或估計使用壽命中較短的期限內按直線法攤銷 。

公司定期評估有形資產的可收回性，會考慮可能需要 修訂使用壽命估計值或表明資產可能受到減值的事件或情況。曾經有 不截至2023年3月31日的三個月和截至2022年12月31日的年度的減值。

公司分配收購價格的方法基於既定的估值技術，這些技術反映了 對多種因素的考慮，包括第三方評估師進行的估值。商譽的衡量標準是收購業務的成本超過分配給收購的可識別資產和承擔的負債的公允價值 。當分配商譽的申報單位的估計公允價值低於其賬面價值時， 被視為減值。 如果此類申報單位的估計公允價值低於其賬面價值，則根據該差額確認商譽減值， 不得超過商譽的賬面金額。申報單位是運營分部或運營分部的一個組成部分，前提是 該組成部分構成了有離散財務信息的業務，管理層定期審查該組成部分的 經營業績。

有限壽命 無形資產在其估計使用壽命內攤銷，預計在此期間，這些資產將直接或間接為公司未來的現金流做出貢獻 。如果觸發 事件發生，則應在觸發 事件時對無形資產進行減值測試。當資產產生的 估計未貼現的未來現金流低於其賬面金額時，這些資產可能會受到減值。

公司根據ASC 718 “薪酬—股票 薪酬” 衡量向員工和董事發放的所有基於股權的付款安排。公司的股票薪酬成本是根據股票獎勵授予日的公允價值來衡量的。在整個獎勵的必要服務期內，按直線法將其確認為支出。沒收行為在發生時即被識別 。公司使用股票的當前市場 價格或Black-Scholes期權估值模型，以最合適的為準，估算每項股票獎勵在衡量日的公允價值。Black-Scholes估值模型結合了 假設，例如該工具的預期期限、公司未來股價的波動率、無風險利率、未來股息 收益率和初始授予日的預計沒收額，以及公司 在類似工具方面的經驗。用於估算公允價值的假設的變化可能會導致重大不同的結果。

公司的 股票在納斯達克證券交易所有限的時間內上市，而且自上市之日起，股價也大幅下跌 ，據此，公司考慮了預期的波動率 100% 用於股票補償。無風險利率基於美國國債的報價利率， 到期日接近獎項的預期壽命。授予期權的預期期限是基於 簡化方法計算的，計算方法是取合同期限和授予期限的平均值。預期的股息收益率為零，因為 公司從未支付過股息，目前預計在可預見的將來也不會支付任何股息。

公司利用公允價值層次結構來應用公允價值衡量標準。公允價值層次結構基於估值 技術的輸入，這些技術用於衡量可觀察或不可觀察的公允價值。可觀察的輸入反映了市場 參與者在根據從獨立來源獲得的市場數據對資產或負債進行定價時使用的假設，而不可觀察的輸入 則反映了申報實體基於自己的市場假設的定價。層次結構中每個級別 的公允價值衡量基礎如下所述：

等級 1 — 活躍市場中相同資產或負債的報價。

Level 2 — 活躍市場中類似資產或負債的報價；非活躍市場中相同或相似資產或負債的報價 ；或模型衍生的估值，其投入可觀測或其重要價值驅動因素可觀察。

等級 3 —估值來自估值技術，在這種技術中，無法觀察到估值模型的一個或多個重要輸入。

SHF 根據 ASC 主題 606 “與客户簽訂合同的收入”（“ASC 606”）確認收入。ASC 606的核心原則 要求實體確認收入以描述向客户轉讓承諾的商品或服務的情況， 的金額應反映SHF期望在換取這些商品或服務時有權獲得的對價。ASC 606 定義了實現這一核心原則的五步流程 ，包括確定合同中的履約義務，估算交易價格中包含的可變對價金額 ，並將交易價格分配給每項單獨的履約義務。

收入 是在履行履約義務時記錄的，不存在意外情況。收入主要包括在PCCU持有但由SHF提供服務的存款賬户賺取的 費用，例如銀行賬户費用、入職收入、賬户活動費 收入和其他雜項費用。

此外，SHF 確認來自主計劃協議的收入。主計劃協議是實施和使用安全港計劃的非排他性且不可轉讓的 權利。安全港計劃有兩項履約義務：實施費 在合同生效時確認，服務費在合規計劃執行時在合同期限內按比例分配。

最後， SHF 還記錄了 PCCU 根據特定客户餘額分配的貸款利息和投資收入的收入。

在提供服務之前收到的 款項在合併資產負債表的遞延收入項下記為負債。 典型的 Safe Harbor Program 合同是為期三年的合同，金額根據合同條款每月、每季度或每年到期。

客户 由向CRB提供服務的金融機構組成。收入集中在美利堅合眾國。

合同資產是公司的對價權，以換取公司轉讓給 客户的商品或服務。相反，如果客户支付的對價先於申報 實體的業績，則公司確認合同責任。

截至2023年3月31日 ，公司報告的合同資產和合同負債為美元34,189和 $ 79,612，分別來自與客户簽訂的合同 。截至2022年12月31日，公司報告的合同資產和負債為美元21,170和 $996，分別地。

公司根據ASC主題815 “衍生品 和套期保值”（“ASC 815”）中包含的指導方針對業務合併中假設的認股權證進行核算，根據該指導方針，不符合權益分類標準的認股權證必須記為衍生負債。因此，公司將認股權證歸類為按其公允價值結算的負債，並在每個報告期將 認股權證調整為公允價值。該負債在每個資產負債表日期都需要重新計量，直到 認股權證行使或到期，公允價值的任何變化都將在簡明的合併運營報表中確認。

公司根據 ASC 主題815 “衍生品和套期保值”（“ASC 815”）中包含的指導方針，核算了業務合併中假設的遠期購買衍生品。公司將遠期購買衍生品 歸類為按其公允價值結轉的負債，並在每個報告期將遠期購買衍生品調整為公允價值。此 衍生資產或負債將在每個資產負債表日期進行重新計量，直到遠期購買 協議的條件得到行使或到期，並且公允價值的任何變化在簡明的合併運營報表中得到確認。

基本 和攤薄後每股收益是根據ASC Topic 260 “每股收益” 計算和披露的。公司利用 兩類方法來計算普通股股東的可用收益。在兩類方法下，收益根據按贖回價值記錄的可贖回非控股權益的增量 金額進行調整。這些調整實質上是向非控股權益持有人分配股息 ，因為持有人有合同權利在贖回時獲得除適用股票的公平 價值以外的金額。因此，對收益進行了調整，以在實質分配中反映這一點，這與其他 普通股股東不同。此外，公司將淨收益分配給每類普通股和參與型證券，就好像該期間的所有 淨收益都已分配一樣。公司的參與證券由基於股份的支付 獎勵組成，這些獎勵包含不可剝奪的獲得股息的權利，因此被視為參與普通股股東的未分配收益 （參見注17）。普通股每股基本收益不包括攤薄，其計算方法是將分配給普通股的淨收益 除以該期間已發行普通股的加權平均數。攤薄後每股普通股收益 的計算方法是將分配給普通股的淨收益除以 期間已發行普通股的加權平均數，並根據非參與型股份獎勵的潛在攤薄效應進行了調整。

遞延的 税收資產和負債根據估計的未來税收後果進行確認，該後果歸因於資產和負債的税基 與用於財務報告目的的賬面金額之間的差異。隨着税法或税率變化的頒佈，遞延所得税資產和負債通過所得税準備金進行調整 。

在 合併之前，公司是税收方面的直通實體。自2022年9月28日起，公司遵守ASC Topic 740的會計 和報告要求，該要求對 所得税的財務會計和報告採用資產和負債方法。遞延所得税資產和負債是根據已頒佈的税法和適用於預計差異將影響應納税所得額的 時期的税法和税基的差異計算得出 資產和負債的財務報表與税基之間的差異，這些差異將產生未來的應納税或可扣除金額。必要時設立估值補貼，將 遞延所得税資產減少到預期變現的金額。

根據《國税法》和州税法的規定，PCCU 免徵大多數聯邦、州和地方税。但是，PCCU 需要繳納不相關的營業所得税。分拆業務由PCCU全資擁有，因此免徵大多數 聯邦和州所得税。美國公認會計原則下的ASC主題740 “所得税” 澄清了財務報表中報告的 所得税的不確定性。該解釋提供了評估個人税收狀況的標準以及 確認和衡量不確定税收狀況的程序。根據税務機關審查的税收狀況是否符合 “更有可能 ” 的可持續發展標準，對税收狀況進行評估。公司管理層已確定 沒有重大的不確定税收狀況。

ASC 740-270-25-2 要求確定年度有效税率，並將此類年度有效税率適用於 過渡期的年初至今收入。如果管理層無法估算其部分普通收入，但能夠可靠地估算 剩餘部分，則ASC 740-270-25-3規定在該項目出現的過渡期內申報適用於該項目的税款。 與普通收入（或虧損）相關的税收（或福利）應按估計的年度有效税率計算，與所有其他項目相關的税收（或 福利）應在項目出現時單獨計算和確認。管理層無法估計 其普通收入的一部分，因此根據ASC 740-270-25-3計算了公司的税收準備金。 該公司的有效税率為 30.13% 和 0% 分別為截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月。有效税率不同於法定税率 21截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月中，百分比主要是由於PCCU可享受上述免税待遇。

ASC Topic 740 還規定了財務報表確認和衡量 在納税申報表中採取或預計採取的納税立場的確認閾值和衡量屬性。為了使這些福利得到認可，經税務機關審查，税收地位必須更有可能 得以維持。公司將與未確認的 税收優惠（如果有）相關的應計利息和罰款視為所得税支出。曾經有 不未被認可的税收優惠以及 不截至2023年3月31日和2022年12月31日的應計利息和罰款 。公司目前未發現任何可能導致大量 付款、應計款項或與其立場發生重大偏差的問題。

發行 的費用包括法律、會計、承保費用和其他與PIPE發行直接相關的費用。發行 成本根據相對公允價值分配給發行的可分離金融工具，與收到的總收益進行比較。 與認股權證負債相關的發行成本在發生時計為支出，在 運營報表中列為分配給認股權證的發行成本。首次公開募股完成後，與公開發行股票相關的發行費用計入母公司實體淨投資和股東權益 。

從 起，新的會計聲明由財務會計準則委員會（FASB）或其他標準制定機構 發佈，並由公司自指定的生效日期起通過。除非另有討論，否則最近發佈的尚未生效的標準 的影響預計不會對公司的財務狀況或經營業績產生重大影響 。

採用了 標準

實體自有權益中的可轉換工具和合約的會計

2020 年 8 月 ，FASB 發佈了 ASU 第 2020-06 號《實體自有權益中的可轉換工具和合約的會計》 （“ASU 2020-06”），它簡化了某些具有負債和 權益特徵的金融工具的會計，包括實體自有權益中的可轉換工具和合約。除其他變化外，ASU 2020-06 從 U.S. GAAP 中刪除了具有現金轉換功能的可轉換工具的負債和股權分離模型，因此，在 採用後，各實體將不再在權益中單獨為此類債務提供嵌入式轉換功能。同樣，嵌入式 轉換功能在工具生命週期內將不再作為利息支出攤銷為收入。取而代之的是，除非（1）根據ASC主題815 “衍生品和套期保值”，可轉換工具包含需要分支 作為衍生品的特徵，或者（2）可轉換債務工具以高額溢價發行，否則 將可轉換債務工具完全記作債務。

ASU 2020-06 在 2021 年 12 月 15 日之後開始的財政年度生效，允許在 2020 年 12 月 15 日之後開始的財政年度提前採用。公司在2021財年提前採用了新標準。

當前 的預期信用損失

2016 年 6 月，FASB 發佈了 ASU 第 2016-13 號《金融工具——信貸損失（主題 326）：衡量 金融工具的信用損失》，它引入了一種基於預期損失的模型，用於估算大多數金融資產和某些 其他工具的信用損失。2019年11月，財務會計準則委員會發布了亞利桑那州立大學第2019-10號金融工具——信貸損失（主題326）、衍生品 和套期保值（主題815）和租賃（主題842）。該更新允許延長 尚未採用 ASU 編號 2016-02 的實體的初始生效日期。該標準在2022年12月15日之後開始的年度報告期內有效，適用於歸類為小型申報實體的私人 公司和美國證券交易委員會申報人，允許提前採用。各實體通過記錄留存赤字的累積效應調整來適用該標準的 條款。截至2023年1月1日，公司已採用經修改的回顧方法，採用了ASU 2016-13。

CECL 過渡影響：下表詳細介紹了採用 CECL 的過渡影響。其他未列報的資產負債表項目 不受CECL的影響。

CECL 過渡影響：

租賃 會計

FASB ASU 2016-02《租賃》（“ASC 842”）及相關修正案要求承租人確認幾乎所有租賃的使用權資產和租賃負債 ，披露有關租賃安排的關鍵信息，並使 出租人模式的某些基本原則與收入標準保持一致。公司在2022財年採用了該指導方針，使用可選的過渡方法 ，該方法允許各實體在通過之日適用該指南，並在採用期間確認對留存收益期初餘額 （如果有）的累積效應調整，無需重報比較期。截至 2022 年 1 月 1 日， 沒有符合認可標準的未完成租約。此後，公司通過在資產負債表上記錄使用權資產和經營租賃負債，根據ASC 842確認了任何租賃。

陷入困境的 債務重組和年份披露

此 會計準則更新（ASU 2022-02）取消了針對已採用ASC 326的債權人 的陷入困境的債務重組的確認和衡量指南，並要求他們對遇到財務困難的借款人進一步披露貸款修改情況。新指南還要求公共企業實體在其年份披露中按起始年份列報本期總註銷額（中期披露按當前年初至今 為基礎）。對於已採用 ASU 2016-13 的實體， 本 ASU 在 2022 年 12 月 15 日之後開始的財政年度內有效，包括這些財政年度內的過渡期。截至2022年12月31日，公司 尚未採用 ASU 2022-02；但是，它自 2023 年 1 月 1 日起採用了該標準，亞利桑那州立大學 並未對公司的簡明合併財務報表產生重大影響。

標準有待通過

受合同銷售限制的股權證券的公平 價值計量

本 會計準則更新（ASU 2022-03）澄清説，出售股權證券的合同限制不被視為 股票記賬單位的一部分，因此在衡量公允價值時不予考慮。不允許將股票證券作為單獨的記賬單位出售 的合同限制。本 ASU 在 2023 年 12 月 15 日之後開始的財政年度 有效，包括這些財政年度內的過渡期。該公司預計該亞利桑那州立大學不會對其簡明的合併財務報表產生重大影響 。

參考 税率改革（主題 848）：推遲主題 848 的終止日期

本 會計準則更新（ASU 2022-06）推遲了ASC主題848，即參考利率改革（主題 848）的終止日期，該主題為考慮參考利率改革的影響提供了臨時 的可選緩解。此 ASU 自發行（2022 年 12 月 21 日）起生效，通常 有效期至 2024 年 12 月 31 日。該公司預計該亞利桑那州立大學不會對其簡明的合併 財務報表產生重大影響。

 公允價值淨資產附表

 公允價值對價附表

下表彙總了購買價格分配：

收購價格分配表

下表彙總了對價的公允價值總額：

  公允價值對價表

收購價格分配中包括 的無形資產和相關使用壽命表

從2022年12月31日到2023年3月31日， 商譽賬面金額的變化如下：

商譽賬面金額表

以下 是截至2023年3月31日公司有期無形資產的摘要：

有限活體無形資產表

以下 是截至2022年12月31日公司有期無形資產的摘要。

商業 應收房地產貸款，淨額包括以下內容：

應收商業房地產貸款明細表

信貸損失備抵包括截至2023年3月31日的三個月和截至2022年3月31日的年度的以下活動：

貸款損失補貼表