美國 個州
證券 和交易委員會
華盛頓， 哥倫比亞特區 20549
表格 10-Q
（將 標記為一）
| 根據 1934 年《證券交易法》第 13 或 15 (d) 條發佈的季度 報告 |
對於 截至2023年3月31日的季度期
或者
| 根據 1934 年《證券交易法》第 13 或 15 (d) 條提交的過渡 報告 |
對於 從到的過渡期
委員會 文件號 001-36159
SEROTETAXIS， INC.
（章程中規定的註冊人的確切 姓名）
（州 或其他司法管轄區 公司 或組織） |
(I.R.S. 僱主 身份 編號) |
北塔克大道 710 號，110 套房
密蘇裏州聖路易斯 63101
（包括郵政編碼在內的主要行政辦公室地址 ）
(314) 678-6100
（註冊人的 電話號碼，包括區號）
根據該法第 12 (b) 條註冊的證券 ：
| 每個類別的標題 | 交易 符號 | 註冊的每個交易所的名稱 | ||
根據該法第 12 (g) 條註冊的證券 ：無
用複選標記指明 註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內（或者在要求註冊人提交此類報告的較短時間內）提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告，以及 (2) 在過去的 90 天內一直受到此類申報要求的約束。是 ☒ 不是 ☐
用勾號指明 在過去 12 個月（或註冊人 必須提交此類文件的較短時間內），註冊人是否以電子方式提交了根據第 S-T 法規 405 “見本章第 232.405” 條必須提交的所有交互式數據文件。是的 ☒ 不是 ☐
用複選標記指明 註冊人是大型加速申報者、加速申報者、非加速申報者、規模較小的申報公司 還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報人”、 “小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
| 大型 加速過濾器 ☐ | 加速 文件管理器 ☐ | 規模較小的
報告公司 | ||||
| 新興
成長型公司 |
如果 是一家新興成長型公司，請用複選標記表示註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守 根據《交易法》第13 (a) 條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐
用複選標記指明 註冊人是否為空殼公司（定義見該法第 12b-2 條）。是 ☐ 不是 ☒
截至2023年4月30日，註冊人普通股的已發行股數 為80,678,375股。
SEROTETAXIS， INC.
表格 10-Q 的索引
| 頁面 | ||
| 第 I 部分財務信息 | ||
| 項目 1. | 財務報表（未經審計） | 3 |
| 資產負債表 | 3 | |
| 運營聲明 | 4 | |
| 可轉換優先股和股東權益表 | 5 | |
| 現金流量表 | 6 | |
| 財務報表附註 | 7-19 | |
| 項目 2. | 管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 | 20-25 |
| 項目 3. | [已保留] | 25 |
| 項目 4. | 控制和程序 | 25 |
| 第二部分其他信息 | ||
| 項目 1. | 法律訴訟 | 26 |
| 商品 1A。 | 風險因素 | 26 |
| 項目 2. | 未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用 | 26 |
| 項目 3. | 優先證券違約 | 26 |
| 項目 4. | [已保留] | 26 |
| 項目 5. | 其他信息 | 26 |
| 項目 6. | 展品 | 26 |
| 簽名 | 27 | |
| 2 |
商品 1.財務報表
SEROTETAXIS， INC.
餘額 表
| 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | |||||||
| （以千計，股票金額除外） | （未經審計） | |||||||
| 資產 | ||||||||
| 流動資產： | ||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 限制性現金-當前 | ||||||||
| 短期投資 | ||||||||
| 減去美元備抵後的應收賬款 | ||||||||
| 庫存，淨額 | ||||||||
| 預付費用和其他流動資產 | ||||||||
| 流動資產總額 | ||||||||
| 財產和設備，淨額 | ||||||||
| 限制性現金 | ||||||||
| 經營租賃使用權資產 | ||||||||
| 預付資產和其他非流動資產 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 負債和股東權益 | ||||||||
| 流動負債： | ||||||||
| 應付賬款 | $ | $ | ||||||
| 應計負債 | ||||||||
| 遞延收入 | ||||||||
| 經營租賃負債的流動部分 | ||||||||
| 流動負債總額 | ||||||||
| 長期遞延收入 | ||||||||
| 經營租賃負債 | ||||||||
| 其他負債 | ||||||||
| 負債總額 | ||||||||
| A系列——可轉換優先股： | ||||||||
| 可轉換優先股，A 系列，面值 $; 2023 年和 2022 年的已發行股票 | ||||||||
| 股東權益： | ||||||||
| 可轉換優先股，B 系列，面值 $; 授權股份， 2023 年和 2022 年的已發行股票 | ||||||||
| 普通股，面值 $; 授權股份， 和 分別在 2023 年和 2022 年發行的 股票 | ||||||||
| 額外實收資本 | ||||||||
| 庫存股， 2023 年和 2022 年的股價 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 股東權益總額 | ||||||||
| 負債和股東權益總額 | $ | $ | ||||||
參見 附註。
| 3 |
SEROTETAXIS， INC.
操作語句
（未經審計）
| 截至3月31日的三個月 | ||||||||
| （以千計，股票和每股金額除外） | 2023 | 2022 | ||||||
| 收入： | ||||||||
| 系統 | $ | $ | ||||||
| 一次性用品、服務和配件 | ||||||||
| 總收入 | ||||||||
| 收入成本： | ||||||||
| 系統 | ||||||||
| 一次性用品、服務和配件 | ||||||||
| 總收入成本 | ||||||||
| 毛利率 | ||||||||
| 運營費用： | ||||||||
| 研究和開發 | ||||||||
| 銷售和營銷 | ||||||||
| 一般和行政 | ||||||||
| 運營費用總額 | ||||||||
| 營業虧損 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 淨利息收入 | ||||||||
| 淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 可轉換優先股的累積股息 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 歸屬於普通股股東的淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 歸屬於普通股股東的每股淨虧損： | ||||||||
| 基本 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 稀釋 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 普通股及等價物的加權平均數： | ||||||||
| 基本 | ||||||||
| 稀釋 | ||||||||
參見 附註。
| 4 |
STEROTAXIS， INC
可轉換優先股和股東權益報表
（未經審計）
截至 2022 年 3 月 31 日的三 個月
| （以千計，股票金額除外） | A系列可轉換優先股（夾層） | 可轉換優先股系列 B | 普通股 | 額外已付款 | 財政部 | 累積的 | 股東權益總額 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 股份 | 金額 | 股份 | 金額 | 股份 | 金額 | 資本 | 股票 | 赤字 | （赤字） | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 截至2021年12月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||||||||||
| 為行使股票期權和股票增值權而發行的股票 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的薪酬 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨虧損的組成部分 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 員工股票購買計劃 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 優先股轉換 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 截至2022年3月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||||||||||
截至 2023 年 3 月 31 日的三 個月
| （以千計，股票金額除外） | A系列可轉換優先股（夾層） | 可轉換優先股系列 B | 普通股 | 額外已付款 | 財政部 | 累積的 | 股東權益總額 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 股份 | 金額 | 股份 | 金額 | 股份 | 金額 | 資本 | 股票 | 赤字 | （赤字） | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 截至2022年12月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | | ||||||||||||||||||||||||||||
| 為行使股票期權而發行的股票 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股票的薪酬 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨虧損的組成部分 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 員工股票購買計劃 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 截至2023年3月31日的餘額 | $ | $ | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||||||||||
參見 附註。
| 5 |
SEROTETAXIS， INC.
現金流報表
（未經審計）
| 截至3月31日的三個月 | ||||||||
| （以千計） | 2023 | 2022 | ||||||
| 來自經營活動的現金流 | ||||||||
| 淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 為將淨虧損與經營活動中使用的現金進行核對而進行的調整： | ||||||||
| 折舊 | ||||||||
| 非現金租賃費用 | ||||||||
| 基於股票的薪酬 | ||||||||
| 增量和短期投資折扣 | ( | ) | ||||||
| 運營資產和負債的變化： | ||||||||
| 應收賬款 | ||||||||
| 庫存 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 預付費用和其他流動資產 | ( | ) | ||||||
| 其他資產 | ||||||||
| 應付賬款 | ( | ) | ||||||
| 應計負債 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 遞延收入 | ( | ) | ||||||
| 其他負債 | ( | ) | ||||||
| 用於經營活動的淨現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 來自投資活動的現金流 | ||||||||
| 購買財產和設備 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 用於投資活動的淨現金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 來自融資活動的現金流量 | ||||||||
| 股票發行收益，扣除發行成本 | ||||||||
| 融資活動提供的淨現金 | ||||||||
| 現金、現金等價物和限制性現金的淨減少 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 期初的現金、現金等價物和限制性現金 | ||||||||
| 期末現金、現金等價物和限制性現金 | $ | $ | ||||||
| 現金流信息的補充披露： | ||||||||
| 購買包括在應付賬款中的財產和設備 | $ | $ | ||||||
| 截至3月31日，現金、現金等價物和限制性現金與資產負債表的對賬： | ||||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 限制性現金-當前 | ||||||||
| 限制性現金 | ||||||||
| 現金、現金等價物和限制性現金總額 | $ | $ | ||||||
參見 附註。
| 6 |
SEROTETAXIS， INC.
財務報表附註
（未經審計）
財務報表附註
在 本報告中，“Stereotaxis”、“公司”、“註冊人”、“我們” 和 “我們的” 指的是 Stereotaxis, Inc. 及其全資子公司。Genesis RMN®、Niobe®、Navigant®、 Odyssey®、Odyssey Cinema™、Vdrive®、Vdrive®、Vdrive®、V-Loop™、V-Sono™、QuikCas™ 和 Cardiodrive® 是 Stereotaxis、 Inc. 的商標。本報告中出現的所有其他商標均為其各自所有者的財產。™™
1。 業務描述
Stereotaxis 為介入實驗室設計、製造和銷售機器人系統、儀器和信息系統。我們專有的 機器人技術，即機器人磁導航，利用精確的計算機控制的 磁場直接控制柔性介入導管或設備的尖端，從根本上改變了血管內介入幹預。與所有通過手柄控制的手動手持設備相比，直接控制介入式 設備的尖端可以提高這些設備在手術過程中的精度、穩定性、觸及範圍 和安全性。
我們 的主要臨牀重點是電生理學，特別是用於治療心律失常的心臟消融手術。心臟 消融術已成為一種廣為接受的心律失常療法，也是一個價值數十億美元的醫療器械市場，預計 長期將實現大幅增長。我們已經分享了我們的願望和產品戰略，即將我們技術的臨牀重點擴展到其他幾種 血管內適應症，包括冠狀動脈、神經和外周幹預。
有大量的現實世界證據和臨牀文獻表明了電生理學中的機器人磁導航。全球一百多家醫院的數百名電生理學家 使用我們的機器人技術治療了超過 100,000 名心律失常患者。我們的 技術的臨牀使用已記錄在 400 多份臨牀出版物中。Robotic Magnetic Navigation 旨在通過圖像引導將導管通過血液 血管和心腔輸送到治療部位，使醫生能夠以更大的成功和安全性完成 更復雜的介入手術。這是使用外部施加的計算機控制的磁場實現的， 控制導管工作尖端的運動，從而改善導航。使用磁場驅動的導管 採用更靈活的無創設計可以降低患者傷害和其他不良事件的風險。在控制駕駛艙進行手術 使醫生能夠在免受 X 射線照射的安全位置完成手術，同時具有更好的人體工程學設計和更高的效率。 我們認為這些益處可以適用於其他血管內適應症，在這些適應症中，在複雜的血管系統中導航通常很困難 或者不成功，並且會產生大量的 X 射線暴露。
我們的 主要產品包括 Genesis RMN 系統、奧德賽解決方案和其他相關設備。我們還為客户提供 Stereotaxis Imaging Model S X 射線系統和其他配件設備。
Genesis RMN 系統旨在通過提供圖像引導 將導管通過血管和心腔輸送到治療部位，使醫生能夠完成更復雜的介入手術。這是使用外部施加的 磁場來實現的，這些磁場控制導管工作尖端的運動，從而改善導航，提高手術效率，並減少 的 X 射線曝光。
Odyssey 解決方案將實驗室信息整合到一個大型集成顯示屏上，使醫生能夠查看和控制手術室中的所有 關鍵信息。這旨在改善實驗室佈局和程序效率。該系統還具有名為Odyssey Cinema的遠程 觀看和錄製功能，這是一種創新的解決方案，可為 優化的工作流程、高級護理和提高的工作效率提供同步內容。該工具包括存檔功能，允許臨牀醫生存儲 和重播整個手術或手術片段。可以從醫院本地 局域網和全球 Odyssey Network 訪問這些信息，為醫生提供臨牀協作、遠程會診和 培訓的工具。
Stereotaxis Imaging Model S 為機器人介入手術室提供了集成的完整解決方案。它是一個單平面 全功率 X 射線系統，包括 C 型臂、電動工作臺、電動吊杆和大型高清顯示器。Stereotaxis Imaging Model S 採用了現代熒光透視技術，以支持高質量的成像，同時最大限度地減少患者和 醫生的輻射暴露。RMN 系統與 Stereotaxis Imaging Model S 的結合旨在降低購置成本、持續的 擁有成本以及安裝機器人電生理學診所的複雜性。
我們 在典型的醫院實施中推廣我們的全套產品，但須獲得監管部門的批准或許可。此實施 要求醫院同意前期資本支付和定期付款。前期資本付款通常包括設備 和安裝費用。定期付款通常包括每項手術的一次性費用、 保修期之外的設備服務費用以及持續的軟件更新。在尚未實施我們全套產品的醫院，設備升級 或擴展可以在購買必要的升級或擴展後實施。
| 7 |
我們 已獲得在美國和歐洲推銷 Genesis RMN 系統所需的監管許可和註冊， 我們正在獲得必要的註冊，以將我們的市場擴展到其他國家。我們的上一代機器人 磁導航系統、Niobe 系統、Odyssey Solution、Cardiodrive 和各種一次性介入 設備已獲得美國、歐洲、加拿大、中國、日本和其他國家的監管許可。我們已獲得 監管許可、許可和/或 CE 標誌批准，這使我們能夠在美國、加拿大和歐洲推銷採用 V-CAS、V-Loop 和 V-Sono 設備的 Vdrive 和 Vdrive Duo 系統。Stereotaxis 成像 Model S X 射線系統 已獲得 CE 標誌並獲得 FDA 批准。
我們 與全球幹預市場的技術領導者和創新者建立了戰略關係。通過這些戰略關係 ，我們提供了我們的機器人磁導航系統與數字成像和三維導管定位傳感技術、 以及一次性介入設備之間的兼容性。維護這些戰略關係或建立等效的替代方案， 對我們的商業化工作至關重要。無法保證任何現有的戰略關係會持續下去， 正在努力確保集成系統和設備和/或同等替代方案的可用性。我們無法保證 此類兼容系統的持續可用時間，也無法保證 以具有競爭力的 條件獲得同等替代方案的能力或根本無法保證。
2。 重要會計政策摘要
演示文稿的基礎
Stereotaxis, Inc. 隨附的未經審計的財務報表是根據美國公認的中期財務信息會計 原則（“GAAP”）和10-Q表説明編制的。因此，它們不包括 完整財務報表所要求的所有披露。管理層認為，它們包括所有調整，僅包括 的正常經常性調整，這是公允列報過渡期業績所必需的。截至2023年3月31日的三個月期間 的經營業績 不一定代表截至2023年12月31日的年度或未來運營期的預期業績。
這些 中期財務報表和相關附註應與公司於2023年3月9日向美國證券交易委員會 （SEC）提交的截至2022年12月31日的10-K表年度報告中包含的年度財務報表和附註一起閲讀。
風險 和不確定性
全球醫療保健系統正在繼續應對 COVID-19 疫情帶來的前所未有的挑戰。儘管我們無法可靠地估計 影響的持續時間或持續復甦的嚴重程度，但我們仍然預計我們的製造 業務、供應鏈、程序量、服務活動以及資本系統訂單和配置會定期中斷，其中任何一種都可能對我們的業務、財務狀況、運營業績或現金流產生重大不利影響。2022 年，受到 COVID-19 週期性復發、持續的醫院人員配備問題和其他因素的挑戰， 手術量受到挑戰。2023 年，由於供應鏈延遲、持續的醫院人員配備問題和其他因素，手術量繼續受到挑戰。
迄今為止，由於疫情和其他宏觀經濟因素， 我們經歷了挑戰和中斷， 例如週期性的全球供應鏈中斷，包括短缺和通貨膨脹壓力，以及物流延遲，這使我們難以採購零件和運送產品。我們的客户也遇到了類似的供應鏈問題以及 勞動力短缺，這兩者都導致了醫院建設項目時間表的延遲。我們總體上能夠開展 正常的業務活動，儘管其方式比疫情之前更為謹慎，包括採取行動提高庫存 水平，但我們不能保證它們將來不會受到更嚴重的影響。如果我們的製造業務或 供應鏈嚴重中斷，我們可能無法及時生產達到所需水平的相關產品，或者根本無法生產 的相關產品。經濟狀況的變化和供應鏈限制可能導致比以前經歷或預期的更高的通貨膨脹， 這反過來又可能導致成本增加。我們可能無法將產品的價格提高到足以跟上 的通貨膨脹率。我們的任何製造流程的材料減少或中斷或成本的大幅增加 都會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生重大不利影響。
我們 經歷了業務中斷，包括對我們和第三方分銷商的旅行限制，這對 我們與產品和服務相關的複雜銷售、營銷、安裝、分銷和服務網絡產生了負面影響。COVID-19 疫情， 或其他宏觀經濟或地緣政治因素，可能會繼續對我們的系統和一次性產品的需求產生負面影響。
由於供應鏈限制和通貨膨脹推高了運營成本，醫院 正面臨人員和成本壓力的挑戰。我們的許多 醫院客户本身可能面臨經濟壓力，他們購買我們的系統涉及大量資本購買，這可能是客户所在地更大 建築項目（通常是建造新建築）的一部分。 這可能會導致當前採購訂單和其他承諾的延遲或取消，並可能加劇我們機器人磁導航系統的漫長而多變的銷售 和安裝週期。我們的醫院客户在採購手術所需的 用品（例如導管）方面也遇到了挑戰。這種短缺已經並將繼續給程序和我們的 可支配收入帶來壓力。如果我們的醫療保健客户（醫生 和醫院）重新確定患者治療的優先順序，並將資源從非冠狀病毒領域轉移出去，我們對一次性產品的需求也可能會大幅減少，我們預計這可能會減少使用我們一次性產品的手術。我們的資本或經常性 收入的大幅減少可能會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生重大不利影響。
| 8 |
如果世界各地的 政府當局重新制定預防和預防措施，例如延長強制封鎖、社交距離 協議和就地避難令，或者當我們賴以開展業務的私人團體制定自己的 協議時，我們為運營提供充足人員和維持運營或進一步產品開發的能力可能會受到負面影響。
對資本市場的任何 幹擾都可能對我們籌集資金的能力產生負面影響。如果資本市場長時間中斷 ，而我們需要籌集更多資金，則此類資本可能無法以可接受的條件提供，或者根本無法獲得。資本市場和其他融資來源的持續中斷 也可能對我們的醫院客户籌集資金 或以其他方式獲得融資以資助其運營和資本項目的能力產生負面影響。這可能會導致當前項目的支出延遲， 需要大量資本承諾的新項目的銷售週期延長，對我們一次性產品 的需求減少，以及客户違約或延遲支付我們的系統安裝、服務合同和一次性 產品的風險。
儘管 我們無法可靠地估計影響的最終持續時間或持續定期復甦的嚴重程度，但我們繼續預計 我們的製造業務、供應鏈、程序量、服務活動以及資本 系統訂單和投放會定期中斷，任何一種都可能對我們的業務、財務狀況、運營業績、 或現金流產生重大不利影響。
信用風險的集中度
可能使公司面臨信用風險集中的金融
工具包括現金、現金等價物和有售
證券。 在任何
時間，我們的投資可能包括現金等價物以及對各種高質量證券的短期和長期投資，
包括貨幣市場基金、美國財政部和美國政府機構證券、公司票據和債券、商業票據、
非美國政府機構證券和市政票據。 公司對
任何個體公司實體的風險敞口均受政策限制。存款可能超過聯邦保險限額，如果金融機構違約，公司將面臨存款信用風險，前提是賬户餘額超過聯邦存款保險公司（FDIC）的保險金額
。公司正在密切關注涉及有限的
流動性、違約、不履約或其他不利事態發展的持續事件，這些事件會影響金融機構或
金融服務行業的其他公司或整個金融服務行業的公司，包括硅谷銀行。2023 年 3 月 10 日，硅谷
谷銀行（“SVB”），該公司在該銀行開設的賬户的現金餘額小於
現金 和現金等價物
現金 和現金等價物包括手頭現金、貨幣市場工具和其他初始到期日為 三個月或更短的高流動性投資。
限制 現金
限制性 現金主要由公司根據合同義務有義務保留的現金組成。截至2023年3月31日和2022年12月31日，該公司 的限制性現金分別為110萬美元和130萬美元。
投資
我們的 投資可能隨時包括現金等價物的多元化投資組合以及對各種 高質量證券的短期和長期投資，包括貨幣市場基金、美國財政部和美國政府機構證券、公司票據和債券、 商業票據、非美國政府機構證券和市政票據。截至2023年3月31日，該公司的短期投資 包括美國國債和固定到期日，原始到期日為一年或更短的有價債務證券，但 大於90天。這些投資被歸類為持有至到期。歸類為持有至到期的證券是公司有能力和意圖持有至到期或贖回的證券 ，按攤銷成本結算。
美國國債和有價債務證券的攤銷 成本基於公司的收購價格，經應計折扣 或溢價攤銷以及減值費用的確認（如果有）進行了調整。公司 以折扣或溢價購買的證券的攤銷成本將等於到期日或贖回日的面值或面值（如果適用）。 投資的申報利息在賺取時列為收入，並根據任何溢價或折扣的攤銷或增加進行調整。截至2023年3月31日和2022年12月31日，包括在其他流動資產中的投資的應計應收利息低於10萬美元。
自 2023 年 1 月 1 日起，公司根據會計 準則編纂主題326，金融工具——信用損失（“ASC 326”），報告持有至到期投資扣除預期信貸損失備抵後的淨額。ASC 326的採用對公司以前任何時期的財務業績都沒有 重大影響，因此沒有記錄對期初留存 收益的累積調整。公司根據證券的潛在風險狀況對其投資組合進行細分，對美國財政部和美國政府機構證券的預期為零虧損 。公司定期使用違約概率 法審查證券，分析未實現虧損頭寸，通過考慮信用評級、發行人特定因素、當前經濟狀況以及合理和可支持的預測等因素，評估當前的預期信用損失。在截至2023年3月31日的三個月和截至2022年12月31日的年度中，公司 沒有出現任何重大的投資預期信用損失或與投資相關的應計利息的重大預期信用損失 。
| 9 |
公平 價值測量
金融 工具包括現金和現金等價物、限制性現金、投資、應收賬款和應付賬款。
公司定期按公允價值計量某些金融資產和負債。公平 價值計量的一般會計原則建立了公允價值層次結構，對用於衡量公允價值的估值技術的投入進行優先排序。 等級對活躍市場中相同資產和負債的未經調整的報價（“Level 1”）給予最高優先級，對不可觀察的輸入（“3級”）給予最低優先級。公允價值層次結構的三個層次如下所述 ：
| 等級 1： | 價值 基於活躍市場的未經調整的報價，相同的、不受限制的資產 或負債在衡量日期可以獲得這些報價。 | |
| 等級 2： | 價值 基於活躍市場中類似工具的報價、非活躍市場 中相同或相似工具的報價，或者其他基於模型的估值技術，其所有重要假設都可以在市場中觀察到。 | |
| 等級 3： | 值 由基於模型的技術生成，這些技術使用了市場上無法觀察到的重要假設。 |
截至2023年3月31日和2022年12月31日 ，被歸類為二級的金融資產包括貨幣市場基金、美國國債 和公司債務證券。公司審查截至衡量之日這些投資的交易活動和定價。當 無法為相同證券提供足夠的報價時，公司對類似證券使用市場定價和其他可觀察的市場投入 。這些輸入要麼代表活躍市場中類似資產的報價，要麼來自可觀測的 市場數據。這種方法導致這些證券在公允價值層次結構中被歸類為二級。
應收賬款、合同資產和信用損失備抵金
應收賬款主要包括醫院和分銷商為購置磁系統、相關的一次性設備 銷售和服務合同而應付的款項，扣除預期的信貸損失準備金。信用額度在有限的基礎上發放，餘額通常在賬單後 30 天內到期 。合同資產主要代表根據服務 合同獲得但未計費的收入與根據相關履約義務 的相對銷售價格和安排中的合同計費條款確認的系統合同收入之間的差額。自2023年1月1日起，公司根據會計準則編纂主題326 “金融工具 — 信用損失”（“ASC 326”）報告應收賬款和合同 資產，扣除預期信貸損失備抵後的應收賬款和合同 資產。ASC 326的採用對公司之前任何時期的財務業績 均未產生重大影響，因此未記錄對期初留存收益的累積調整。信用損失準備金 基於管理層對歷史和預期淨收款的評估，考慮了商業和經濟狀況以及 其他收款指標。我們通過彙總審查應收賬款賬齡表（如果存在 相似特徵），以及在我們發現存在已知爭議或可收性問題的特定客户時對應收賬款賬齡表進行個別審查，從而評估可收賬款的可收性。 被視為無法收回的金額記作預期信用損失備抵金。
收入 和收入成本
公司根據會計準則編纂主題606（“ASC 606”）“與客户簽訂的 合同的收入” 對收入進行核算。
我們 的收入來自系統的初始資本銷售以及銷售我們的專有一次性設備的經常性收入， 來自銷售共同開發和共同部署安排提供的各種設備時向公司支付的特許權使用費，以及 其他經常性收入，包括正在進行的軟件更新和服務合同。
當公司與客户之間存在可依法強制執行的合同，確定了雙方的權利 ，合同具有商業實質並且合同對價可能可收回時，我們 會對與客户簽訂的合同進行核算。我們 根據與每位客户簽訂的合同中規定的對價記錄收入，扣除 匯給政府當局的向客户徵收的任何税款。
對於包含多種產品和服務的 合同，如果個別產品和服務不同，也就是説，如果產品或服務可以與捆綁包中的其他項目分開， ，並且客户可以單獨或利用客户隨時可用的其他資源從中受益，則公司將這些產品和服務視為單獨的履約義務 。公司將 收入視為通過將產品或服務的控制權移交給客户來履行績效義務。
對於具有多項績效義務的 安排，收入將根據其相對獨立的 銷售價格分配給每項履約義務。獨立銷售價格基於公司單獨銷售產品或服務的可觀察價格。 如果無法直接觀察到獨立銷售價格，則公司會根據市場 條件和實體特定因素（包括但不限於產品和服務的特性和功能以及市場 條件）來估算獨立銷售價格。公司定期審查獨立銷售價格，並在必要時更新這些估算值。
我們的 收入確認政策會影響我們業務中的以下收入來源，如下所示：
系統：
與系統銷售相關的合同 通常包含單獨的系統交付和安裝義務，如果軟件增強功能在安裝後的一年內可用，則隱含義務 提供軟件增強功能。當公司將 控制權移交給客户時，收入即予以確認，這通常是在接受時確認交付或 安裝，具體取決於安排條款。提供軟件增強功能的隱含義務產生的收入（如果有 ，則在系統安裝後的第一年內按比例確認，因為客户在此期間獲得軟件 增強的權利，幷包含在其他經常性收入中。公司的系統合同不提供 退貨權。系統通常享受一年保障型保修； 在截至 2023 年 3 月 31 日和 2022 年 3 月 31 日的三個月內，保修成本低於 10萬美元。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月中，來自系統交付和安裝的收入分別佔到 收入的28％和23％。
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一次性用品：
一次性產品銷售收入 將在控制權移交給客户時予以確認，這通常發生在發貨時， 但也可能發生在交付時，具體取決於客户的安排。一次性產品享有 類型的質保，該質保規定退回有缺陷的產品。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月中，保修費用並不重要。截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月，可支配收入分別佔收入的24％和29％。
特許權使用費：
公司通過與不同製造商的共同開發和 共同部署安排銷售各種設備獲得特許權使用費。公司有權從Biosense Webster那裏獲得特許權使用費， 在協議期限內根據共同開發的導管銷售的淨收入按季度支付。截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月，來自共同開發和共同配售安排的特許權使用費收入 分別佔收入的不到1％和約8％ 。
其他 經常性收入：
其他 經常性收入包括來自產品維護計劃、其他保修後維護的收入，以及在指定時間內（通常是安裝我們的系統後一年）提供 軟件增強功能的隱含義務。來自服務和軟件增強的收入 將在服務或更新期（通常為一年）內遞延和攤銷。與在時間和材料基礎上提供的服務相關的收入 在履行時予以確認。其他經常性收入分別佔截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月收入的48％和 40％。
下表彙總了公司在截至 2023 年 3 月 31 日和 2022 年 3 月 31 日的三個月中在系統、一次性用品、服務和配件方面的收入（以千計）：
按類型分列的收入附表
| 截至3月31日的三個月 | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 系統 | $ | $ | ||||||
| 一次性用品、服務和配件 | ||||||||
| 總收入 | $ | $ | ||||||
分配給剩餘履約義務的交易 價格與分配給尚未確認收入的產品和服務的金額有關。其中很大一部分與公司的系統合同和義務有關， 將在未來幾個時期確認為收入。這些義務通常在合同生效後的兩年內履行 ，但有時可能會延長。截至2023年3月31日，代表從 系統合約剩餘履約義務中獲得的收入的交易價格約為1,510萬美元。一般預計 將在合同簽訂後的一年內履行一次性物品和服務合同產生的履約義務。
下表彙總了公司的合同資產和負債（以千計）：
合同資產和負債摘要
| 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | |||||||
| 合同資產-未開票的應收賬款 | $ | $ | ||||||
| 客户存款 | $ | $ | ||||||
| 產品已發貨，收入已延期 | ||||||||
| 延期服務和許可費 | ||||||||
| 遞延收入總額 | $ | $ | ||||||
| 減去：長期遞延收入 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 當前遞延收入總額 | $ | $ | ||||||
公司根據其銷售安排中的計費計劃向其客户開具發票。合同資產主要代表根據服務合同獲得但未開具賬單的收入與根據 相關已履行履約義務的相對銷售價格和安排中的合同計費條款確認的系統合同收入之間的差額 。客户 存款主要與未來的系統銷售有關，但也可能包括一次性銷售的存款。遞延收入主要與服務合同相關 ，服務合同的服務費是預先計費的，通常是按季度或按年計費，對於部分履約義務尚未履行的系統合同，則與預先開具賬單的金額 有關。對於服務合同，相關的遞延收入 通常在服務期內按比例確認。對於系統合同，相關的遞延收入在 剩餘履約義務得到履行時予以確認。在 所述期間，公司的合同資產沒有任何信用損失，因此截至2023年3月31日或2022年12月31日，沒有記錄信貸損失備抵金。
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在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月中， 已確認的收入 在每個報告期開始時包含在遞延收入餘額中，分別為300萬美元和320萬美元。
從與客户簽訂合同的成本中確認的資產
公司已確定公司銷售團隊的銷售激勵計劃符合資本化要求，因為 公司希望在初始資本銷售交易後從相關的創收合同中產生未來的經濟收益。 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司資產負債表中包含在預付費用和其他資產中的合同收購成本的資本化成本為20萬美元。在所列的任何期間 ，公司均未發生任何減值損失。
系統收入的成本 包括直接產品成本、安裝人工和其他成本、估算的保修成本以及初始培訓和 產品維護成本。這些成本在銷售時予以確認。可支配收入的成本包括直接產品成本和 的預估保修成本，在銷售時予以確認。服務收入成本和許可費在發生時予以確認。
租賃 安排
租賃被定義為一項合同或合同的一部分，它傳遞在一段時間內控制已確定的財產、廠房或設備 的使用以換取對價的權利。公司根據會計準則更新編號對租賃進行核算。 2016-02 “租賃”（主題 842）以及隨後修改了主題 842（“ASC 842”）的所有華碩公司。公司在開始時決定 一項安排是否包含租約。
公司以運營租賃方式租賃其設施。根據ASC 842，經營租賃協議在資產負債表 上被確認為使用權（“ROU”）資產和相應的租賃負債。這些租約通常沒有重要的 租金上漲假期、優惠、租賃權改善激勵措施或其他擴建條款。此外，租約不包含 或有租金條款。我們的許多租賃既包括租賃（即包括租金、税收和保險成本在內的固定付款）和 非租賃部分（即公共區域或其他維護成本），它們被視為單一租賃部分，因為我們已選擇 作為將所有租賃的租賃和非租賃部分分組的實用權宜之計。
公司的租賃協議通常包括一項或多項由公司自行決定續訂的選項。如果在租賃開始時， 公司認為續訂期權的行使是合理的，則公司將在ROU資產和租賃負債的 計算中包括延長期限。公司選擇不將短期租賃（即初始期限 為十二個月或更短的租賃）列入資產負債表。
計算的 ROU 資產和租賃負債金額受租賃期限和 計算最低租賃付款現值的折扣率的影響。ASC 842 要求只要 使用租約中隱含的折扣率，該折扣率易於確定。由於該利率很難確定，因此公司在租約 成立時就利用了增量借款利率。
公司根據一般會計原則關於股份付款的規定，核算其授予的股票期權、股票增值權、限制性股票、限制性股票單位及其員工 股票購買計劃。這些會計原則 要求在授予日確定股票薪酬的公允價值，並在股票薪酬歸屬期內確認相關費用 。
對於 基於時間的獎勵，公司使用Black-Scholes估值模型來確定授予之日股票期權和股票增值權的公允價值 。在截至2023年3月31日的三個月中，已授予 期權的加權平均假設和公允價值為 1) 預期股息率為0％；2) 基於公司 歷史波動率的預期波動率為76％；3) 基於授予之日美國國債收益率的無風險利率；4) 預期期限為6.25年。 由此產生的薪酬支出在必要的服務期限內確認，通常為四年。授予員工的限制性 股票和單位按授予當日的公允市場價值估值。公司在服務期內將公平市場 價值攤銷為支出。如果股票受績效目標的約束，則由此產生的薪酬支出將在預期歸屬期內攤銷 ，並可根據目標的實際實現情況進行調整。
對於 基於市場的獎勵，無論 市場目標是否有可能實現，股票薪酬支出都將在最低服務期內予以確認。此類獎勵的公允價值是在授予當日使用蒙特卡羅模擬估算的。
員工根據2022年員工股票購買計劃購買的股票 被視為非補償性股票。
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普通股每股 基本收益（虧損）的計算方法是將該期間的淨收益（虧損）除以該期間已發行普通股 股的加權平均數。在有淨收益的時期，我們採用兩類方法來計算普通股每股基本和攤薄後的 淨收益（虧損），因為我們的可轉換優先股是參與型證券。兩類方法是 一種收益分配公式，它將參與型證券視為擁有本來可以提供給普通股股東的 收益權。在出現淨虧損的時期，計算每股收益的兩類方法不適用，因為 我們的可轉換優先股不參與我們的虧損。我們在計算攤薄後每股普通股的淨收益（虧損） ，在確定潛在普通股是否具有攤薄作用時，使用淨收益（虧損）作為 “控制數字”，在計算攤薄後的每股普通股淨收益（虧損），包括股票期權、認股權證、該期間已發行 的未歸屬限制性股票單位以及轉換我們在 期間發行和流通的可轉換優先股後可能發行的股票，但影響除外的此類證券具有抗稀釋作用。
每股基本收益和攤薄後每股收益的計算附表
| 截至3月31日的三個月 | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 可轉換優先股的累積股息 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 歸屬於普通股股東的淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 普通股及等價物的加權平均數： | ||||||||
| 基本每股收益 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 攤薄後每股 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
公司在計算每股普通股攤薄虧損時未包括未賺取的限制性股票、未償還期權、股票增值權、認股權證或可轉換 優先股的任何部分，因為所有這些證券在所列的所有期限內都是反攤薄的。 根據一般會計原則，對參與證券採用兩類方法計算每股收益 不適用於這些期間，因為這些證券不按合同參與其損失。
截至2023年3月31日 ，公司有3,813,206股普通股可在行使未償期權和股票增值時發行 權利，加權平均行使價為每股3.95美元，我們的47,873,675股普通股可在轉換我們的 A系列可轉換優先股後發行，5,610,121股普通股可在轉換我們的B系列可轉換優先股後發行 股票和 1,389,009 股未歸屬限制性股票單位。截至2023年3月31日，公司沒有已發行未賺取的限制性股票。
最近 發佈的會計公告
2016年6月，財務會計準則委員會發布了亞利桑那州立大學2016-13年度《金融工具——信貸損失（主題326），金融 工具信貸損失的衡量》，還發布了隨後對亞利桑那州立大學2018-19年、亞利桑那州立大學2019-04和亞利桑那州立大學2019-05年的初步指導方針的修正案。 標準將包括貿易應收賬款在內的金融工具信用損失的計量方法從已發生的 損失法修改為當前的預期信用損失法，也稱為 “CECL”。該標準要求根據相關信息來衡量 的預期信用損失，包括歷史經驗、當前狀況和 可支持的預測。該標準對2022年12月15日之後開始的財政年度有效，包括那些 財年內的過渡期；允許提前採用。必須通過對留存收益進行累積調整來採用該標準。公司 在 2023 年第一季度採用了該標準。對公司財務業績的影響不大。
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3。 金融工具
下表彙總了截至2023年3月31日和2022年12月31日按重要投資類別列報的公司現金和持有至到期證券的攤銷成本、未實現收益總額、 未實現虧損總額和公允價值 ：
附表 的現金和持有至到期證券
| 2023年3月31日 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 估價 | 資產負債表分類 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千計） | 攤銷成本 | 未實現收益總額 | 未實現虧損總額 | 公允價值 | 現金和現金等價物 | 限制性現金-當前 | 短期投資 | 限制性現金 | ||||||||||||||||||||||||
| 現金 | $ | $ | - | $ | - | $ | $ | $ | - | $ | - | $ | - | |||||||||||||||||||
| 第 2 級 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 貨幣市場基金 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 美國國庫證券 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 公司債務證券 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 小計 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 按公允價值計量的總資產 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
| 2022年12月31日 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 估價 | 資產負債表分類 | |||||||||||||||||||||||||||||||
| （以千計） | 攤銷成本 | 未實現收益總額 | 未實現虧損總額 | 公允價值 | 現金和現金等價物 | 限制性現金-當前 | 短期投資 | 限制性現金 | ||||||||||||||||||||||||
| 現金 | $ | $ | - | $ | - | $ | $ | $ | - | $ | - | $ | - | |||||||||||||||||||
| 第 2 級 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 貨幣市場基金 | ||||||||||||||||||||||||||||||||
| 美國國庫證券 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 公司債務證券 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 小計 | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 按公允價值計量的總資產 | $ | $ | $ | ( | ) | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||||||
在截至2023年3月31日的三個月和截至2022年12月31日的年度中，這些投資的利息 收入分別約為30萬美元和50萬美元。
截至2023年3月31日和2022年12月31日 ，公司沒有任何被歸類為1級或3級的金融資產，公司 也沒有定期按公允價值估值的金融負債。
4。 庫存
庫存 包括以下內容（以千計）：
庫存附表
| 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | |||||||
| 原材料 | $ | $ | ||||||
| 工作正在進行中 | ||||||||
| 成品 | ||||||||
| 過剩和過時儲備金 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 總庫存 | $ | $ | ||||||
過剩和過時儲備金主要包括 Niobe Systems 及相關原材料和備件。
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5。 預付費用和其他資產
預付 費用和其他資產包括以下內容（以千計）：
預付費用和其他資產附表
| 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | |||||||
| 預付費用 | $ | $ | ||||||
| 預付佣金 | ||||||||
| 存款 | ||||||||
| 其他資產 | ||||||||
| 預付費用和其他資產總額 | ||||||||
| 減去：非流動預付費用和其他資產 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 當期預付費用和其他資產總額 | $ | $ | ||||||
6。 財產和設備
財產 和設備包括以下內容（以千計）：
財產和設備附表
| 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | |||||||
| 裝備 | $ | $ | ||||||
| 租賃權改進 | ||||||||
| 施工中 | ||||||||
| 減去：累計折舊 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 淨財產和設備 | $ | $ | ||||||
在截至2023年3月31日的三個月和截至2022年12月31日的年度中， 公司新增的財產和設備分別不到10萬美元和120萬美元， 與密蘇裏州聖路易斯新租賃空間的擴建有關。
7。 租賃
2021 年 3 月 1 日，公司與 Globe Building Company（“房東”）簽訂了辦公室租賃協議（“租約”）， 根據該協議，公司租賃位於密蘇裏州聖路易斯市北塔克大道 710 號的行政辦公空間和製造設施（“場所”），作為公司的主要行政和行政辦公室 和製造設施。租賃付款於 2022 年 1 月 1 日開始，租約期限為十年，有兩種續訂選項，每種續訂期為五年。根據租賃條款，最低年租金從2022年的大約 80萬美元到2031年的100萬美元不等。該公司在2021年第三季度獲得了進入該場所的權限，開始修建 租賃權改善工程。根據ASC 842，公司記錄了ROU資產和租賃負債。 ROU 資產和租賃負債的初始確認額為 590 萬美元。2021 年第四季度，公司收到了佔用許可證，並將 的業務遷至新的租賃空間。
截至 2023 年 3 月 31 日 ，經營租賃的加權平均折扣率為 9%，運營 租賃期限的加權平均剩餘租賃期限為 8.74 年。
下表表示租賃成本和其他租賃信息（以千計）：
租賃成本和其他租賃信息附表
| 截至3月31日的三個月 | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 運營租賃成本 | $ | $ | ||||||
| 短期租賃成本 | ||||||||
| 淨租賃成本總額 | $ | $ | ||||||
| 在運營現金流中支付的現金 | $ | $ | ||||||
可變的 租賃成本主要包括税款、保險以及我們租賃設施和設備的公共區域或其他維護成本 ，這些費用是根據產生的實際成本支付的。
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截至2023年3月31日，初始或剩餘期限為一年或以上的經營租賃的未來 最低付款額如下（以千計）：
未來最低經營租賃付款附表
| 2023年3月31日 | ||||
| 2023 | $ | |||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 2026 | ||||
| 2027 | ||||
| 2028 及以後 | ||||
| 租賃付款總額 | $ | |||
| 減去：利息 | ( | ) | ||
| 租賃負債的現值 | $ | |||
8。 應計負債
應計負債包括以下內容（以千計）：
應計負債附表
| 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | |||||||
| 應計工資、獎金和福利 | $ | $ | ||||||
| 應計許可證和維護費 | ||||||||
| 應計擔保 | ||||||||
| 應計税款 | ||||||||
| 累積的研究場所 | ||||||||
| 延期合同債務 | ||||||||
| 其他 | ||||||||
| 應計負債總額 | ||||||||
| 減去：長期應計負債 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 當期應計負債總額 | $ | $ | ||||||
普通股持有人有權為每持有的每股股份獲得一票，並在董事會宣佈時從合法可用於分紅的資金中獲得股息 ，但須遵守適用於任何優先股的優先權或優先權，因為屆時 可能處於未償還狀態。公司的B系列可轉換優先股（“B系列優先股”）有權獲得等於普通股實際支付的股息的 股息，其形式與普通股實際支付的股息相同，前提是此類股息是以普通股支付的 。在公司A系列可轉換優先股（“A系列優先股 股票”）的所有股份得到轉換或贖回之前，未經 大多數A系列優先股持有人的明確書面同意，不得支付普通股或B系列優先股的股息。如果公司向普通股持有人或 B 系列優先股的持有人派發或支付股息 或其他資產分配，則A系列優先股的持有人有權在轉換後的基礎上參與此類股息或分配 。截至2023年3月31日，尚未宣佈或支付任何股息，公司目前不打算在可預見的將來支付任何現金分紅。
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B 系列可轉換優先股
2019年8月7日，公司與某些機構和其他合格投資者簽訂了證券購買協議， 根據該協議，作為私募的一部分，公司同意以2.05美元的價格向投資者發行和出售公司B系列可轉換優先股（“B系列優先股”）的5,610,121股，每股面值為0.001美元，可轉換為公司普通股每股。B系列優先股是普通股等價物，但無投票權，如果 持有人超過指定的投票證券所有權門檻，則會阻止轉換，可以一對一地轉換為普通股， 視購買協議中規定的股票分割、合併等事件而進行調整。B 系列 優先股在公司資產負債表的股東權益部分列報。2023 年 4 月，持有人以一對一的方式將 B 系列可轉換優先股的所有已發行股份轉換為 普通股。
A 系列可轉換優先股和認股權證
2016年9月，公司發行了（i）24,000股A系列可轉換優先股（“A系列優先股”）， 面值為每股0.001美元，申報價值為每股1,000美元，可轉換為公司普通股 股票，初始轉換率為每股0.65美元，但須根據股票分割、合併等事件進行調整 如涵蓋此類A系列優先股的指定證書所規定，以及（ii）（SPA認股權證）用於購買總共36,923,078股 普通股。A系列優先股的股票有權在轉換後的基礎上與普通股 股票進行投票，但須遵守規定的實益所有權發行限制。A系列優先股的年息率為6％ （6％），該股息是累積的，自發行之日起按1,000美元的申報價值每天累計。此類股息不會以現金支付 ，除非與公司的任何清算、解散或清盤或贖回A系列優先股 股票有關。每位可轉換優先股持有人都有權要求我們在特定事件發生時贖回該持有人的A系列優先股 股票，包括某些業務合併、出售 公司的全部或幾乎全部資產，或出售公司普通股50％以上的已發行股份。此外，如果控制權發生明確的變化， 公司有權贖回A系列優先股。在公司清算、解散和清盤時的分配和付款方面，A系列優先股 在我們的普通股中排名第一。由於 A系列優先股受公司無法控制的贖回條件的約束，因此A系列優先股 股票目前在資產負債表的夾層部分列報。
2021 年首席執行官績效獎單位補助金
2021 年 2 月 23 日 ，公司董事會根據薪酬委員會的建議，批准向公司首席執行官發放 CEO 績效獎。首席執行官績效獎是一項為期10年的績效獎勵，最高可達13,000,000股，與市值里程碑的實現掛鈎，並受最低服務要求的約束。
正如下表 所詳述的那樣，首席執行官績效獎由十個授予部分組成。第一個市值里程碑是 10億美元，其餘九個市值里程碑中的每個里程碑都以5億美元為增量，最高為55億美元。
績效獎和市值里程碑摘要
| 一部分 # | 股票數量 受 PSU 約束 | 市值 里程碑(1) | ||||||
| 1 | $ | |||||||
| 2 | $ | |||||||
| 3 | $ | |||||||
| 4 | $ | |||||||
| 5 | $ | |||||||
| 6 | $ | |||||||
| 7 | $ | |||||||
| 8 | $ | |||||||
| 9 | $ | |||||||
| 10 | $ | |||||||
| 總計： | ||||||||
每個 批代表PSU的一部分，涵蓋上表中列出的股票數量。每筆資金均以 (i) 對市值里程碑的滿意度 以及 (ii) 從撥款之日起持續擔任公司首席執行官 2030 年 12 月 31 日。如果不提前終止，PSU 將於 2030 年 12 月 31 日到期。如果我們的首席執行官以 任何原因停止擔任公司首席執行官，包括死亡、殘疾、因故或無故解僱（定義見獎勵協議），或者如果他 在擔任首席執行官至少五年後自願終止，則剩餘的服務期將被豁免，他將保留 在解僱之日之前歸屬的任何 PSU。
公司在2021年5月20日的年會上獲得了股東批准，允許根據該獎項發行股份。
根據FASB會計準則編纂主題718 “薪酬 — 股票補償”， 市值要求被視為一種市場條件，是在授予之日使用蒙特卡羅模擬進行估算的。確認所有批次的股票薪酬 支出從授予之日2021年2月23日開始，因為在確定費用確認時不考慮達到十個市值 里程碑的可能性。在 2030 年之前，這筆費用將加速確認 。估算授予之日基於績效的獎勵公允價值的關鍵假設包括授予日 的股價、公司普通股價格的波動性、無風險利率和授予期限。
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截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月期間，記錄為首席執行官績效獎運營支出的 股票薪酬總額為180萬美元。截至2023年3月31日和2022年3月31日，假設受贈方在2030年之前繼續 擔任公司首席執行官或擔任類似職務，則公司未確認的股票薪酬支出總額中剩餘的分別約為4240萬美元和4,950萬美元 。截至2023年3月31日，2021年首席執行官激勵計劃設定的績效里程碑 均未實現，也沒有獲得任何獎項。
Stock 獎勵計劃
公司有各種股票計劃，允許公司以 股權補償的形式向公司的員工和董事提供激勵。2022 年 2 月，董事會薪酬委員會通過了 2022 年股票激勵計劃（ “計劃”），該計劃隨後獲得公司股東的批准。該計劃取代了2022年5月19日到期的2012年股票激勵 計劃。
截至2023年3月31日，公司剩餘的2,937,628股普通股用於根據其各種股權計劃提供當前和未來的補助 。
截至2023年3月31日，根據公司股票獎勵計劃向員工 和非員工授予但尚未確認的期權、股票增值權和非既得股票相關的總薪酬成本約為550萬美元，其中不包括尚未確認的與上述首席執行官績效獎相關的薪酬 。這筆費用將在最長四年 的基礎估計服務期內攤銷，並將根據實際沒收和預期歸屬期限的後續變化進行調整。
期權和股票增值權活動摘要
| 期權數量/SARS | 的範圍 行使價格 | 加權平均每股行使價 | ||||||||||
| 太棒了，2022 年 12 月 31 日 | $ | - $ | $ | |||||||||
| 已授予 | $ | $ | ||||||||||
| 已鍛鍊 | ( | ) | $ | - $ | $ | |||||||
| 被沒收 | ( | ) | $ | - $ | $ | |||||||
| 已發行，2023 年 3 月 31 日 | $ | - $ | $ | |||||||||
限制性股票單位活動摘要
受限人數 庫存單位 | 加權平均授予日期每單位公允價值 | |||||||
| 太棒了，2022 年 12 月 31 日 | $ | |||||||
| 已授予 | $ | |||||||
| 既得 | ( | ) | $ | |||||
| 已發行，2023 年 3 月 31 日 | $ | |||||||
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10。 產品保修條款
公司的標準政策是保證所有資本系統在安裝後的一年內不會出現材料或工藝缺陷。 公司對履行保修義務的成本的估算基於歷史經驗和當前的產品性能 趨勢。定期審查保修義務以確定儲備金是否充足，並酌情調整 的預計保修負債。
包含在其他應計負債中的應計 保修包括以下內容（以千計）：
累積保修附表
| 2023年3月31日 | 2022年12月31日 | |||||||
| 應計保修，會計期開始 | $ | $ | ||||||
| 產品保修的累積調整 | ||||||||
| 已付款 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 應計保修，會計期結束 | $ | $ | ||||||
11。 承諾和突發事件
公司有時會在正常業務過程中成為索賠的一方。管理層認為，懸而未決的 或威脅訴訟的最終解決方案不會對公司的財務狀況、經營業績或流動性產生重大影響。
2021 年 4 月 ，公司根據租賃協議簽訂了一份總額約為 180 萬美元的信用證，將分四次等額交付，其中第一期於 2021 年 4 月交付，第二期於 2021 年 7 月交付，第三份於 2021 年 10 月交付 ，第四期於 2022 年 1 月交付。在租賃期內，該信用證下的可用金額將在每個月底自動減少 四分之一。
12。 後續事件
沒有。
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商品 2.管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
以下的 討論和分析應與我們在本10-Q表季度 報告和截至2022年12月31日的10-K表年度報告中包含的財務報表及其附註一起閲讀。經營業績不一定 表示未來可能出現的業績。
此 報告包括各種前瞻性陳述，這些陳述受風險和不確定性影響，其中許多是我們無法控制的。 由於各種因素，包括 “第二部分——第1A項” 中規定的因素，我們的實際業績可能與這些前瞻性陳述中的預期存在重大差異。風險因素” 包含在本10-Q表季度報告和第 I 部分第 1A 項 “風險因素” 中，包含在我們截至2022年12月31日的10-K表年度報告中。前瞻性 陳述討論的是非歷史事實的問題。前瞻性陳述包括但不限於關於 我們的運營戰略、銷售和營銷戰略、監管戰略、行業、經濟狀況、財務狀況、流動性、 資本資源、運營業績以及最近的冠狀病毒（“COVID-19”）疫情的影響以及我們對此的應對 的討論。此類陳述包括但不限於在 “相信”、 “期望”、“預期”、“打算”、“估計”、“項目”、“可以”、 “可以”、“可以”、“可以”、“將” 或類似表達式等詞語的陳述。對於這些陳述，我們聲稱保護1995年《私人證券訴訟改革法》中包含的前瞻性陳述的 安全港。您不應過分依賴這些前瞻性陳述，這些陳述僅代表其發表之日。它們給了我們對 未來的期望，但不能保證。除非法律要求，否則我們沒有義務公開更新或修改任何前瞻性陳述，無論是 是由於新信息、未來事件還是其他原因。
概述
我們 的主要臨牀重點是電生理學，特別是用於治療心律失常的心臟消融手術。心臟 消融術已成為一種廣為接受的心律失常療法，也是一個價值數十億美元的醫療器械市場，預計 長期將實現大幅增長。我們已經分享了我們的願望和產品戰略，即將我們技術的臨牀重點擴展到其他幾種 血管內適應症，包括冠狀動脈、神經和外周幹預。
有大量的現實世界證據和臨牀文獻表明了電生理學中的機器人磁導航。全球一百多家醫院的數百名電生理學家 使用我們的機器人技術治療了超過 100,000 名心律失常患者。我們的 技術的臨牀使用已記錄在 400 多份臨牀出版物中。Robotic Magnetic Navigation 旨在通過圖像引導將導管通過血液 血管和心腔輸送到治療部位，使醫生能夠以更大的成功和安全性完成 更復雜的介入手術。這是使用外部施加的計算機控制的磁場實現的， 控制導管工作尖端的運動，從而改善導航。使用磁場驅動的導管 採用更靈活的無創設計可以降低患者傷害和其他不良事件的風險。在控制駕駛艙進行手術 使醫生能夠在免受 X 射線照射的安全位置完成手術，同時具有更好的人體工程學設計和更高的效率。 我們認為這些益處可以適用於其他血管內適應症，在這些適應症中，在複雜的血管系統中導航通常很困難 或者不成功，並且會產生大量的 X 射線暴露。
我們的 主要產品包括 Genesis RMN 系統、奧德賽解決方案和其他相關設備。我們還為客户提供 Stereotaxis Imaging Model S X 射線系統和其他配件設備。
Genesis RMN 系統旨在通過提供圖像引導 將導管通過血管和心腔輸送到治療部位，使醫生能夠完成更復雜的介入手術。這是使用外部施加的 磁場來實現的，這些磁場控制導管工作尖端的運動，從而改善導航，提高手術效率，並減少 的 X 射線曝光。
Odyssey 解決方案將實驗室信息整合到一個大型集成顯示屏上，使醫生能夠查看和控制手術室中的所有 關鍵信息。這旨在改善實驗室佈局和程序效率。該系統還具有名為Odyssey Cinema的遠程 觀看和錄製功能，這是一種創新的解決方案，可為 優化的工作流程、高級護理和提高的工作效率提供同步內容。該工具包括存檔功能，允許臨牀醫生存儲 和重播整個手術或手術片段。可以從醫院本地 局域網和全球 Odyssey Network 訪問這些信息，為醫生提供臨牀協作、遠程會診和 培訓的工具。
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Stereotaxis Imaging Model S 為機器人介入手術室提供了集成的完整解決方案。它是一個單平面 全功率 X 射線系統，包括 C 型臂、電動工作臺、電動吊杆和大型高清顯示器。Stereotaxis Imaging Model S 採用了現代熒光透視技術，以支持高質量的成像，同時最大限度地減少患者和 醫生的輻射暴露。RMN 系統與 Stereotaxis Imaging Model S 的結合旨在降低購置成本、持續的 擁有成本以及安裝機器人電生理學診所的複雜性。
我們 在典型的醫院實施中推廣我們的全套產品，但須獲得監管部門的批准或許可。此實施 要求醫院同意前期資本支付和定期付款。前期資本付款通常包括設備 和安裝費用。定期付款通常包括每項手術的一次性費用、 保修期之外的設備服務費用以及持續的軟件更新。在尚未實施我們全套產品的醫院，可以在購買必要的升級或擴展後實施設備 升級或擴展。
我們 已獲得在美國和歐洲推銷 Genesis RMN 系統所需的監管許可和註冊， 我們正在獲得必要的註冊，以將我們的市場擴展到其他國家。我們的上一代機器人 磁導航系統、Niobe 系統、Odyssey Solution、Cardiodrive 和各種一次性介入 設備已獲得美國、歐洲、加拿大、中國、日本和其他國家的監管許可。我們已獲得 監管許可、許可和/或 CE 標誌批准，這使我們能夠在美國、加拿大和歐洲推銷採用 V-CAS、V-Loop 和 V-Sono 設備的 Vdrive 和 Vdrive Duo 系統。Stereotaxis 成像 Model S X 射線系統 已獲得 CE 標誌並獲得 FDA 批准。
我們 與全球幹預市場的技術領導者和創新者建立了戰略關係。通過這些戰略關係 ，我們提供了我們的機器人磁導航系統與數字成像和三維導管定位傳感技術、 以及一次性介入設備之間的兼容性。維護這些戰略關係或建立等效的替代方案， 對我們的商業化工作至關重要。無法保證任何現有的戰略關係會持續下去， 正在努力確保集成系統和設備和/或同等替代方案的可用性。我們無法保證 此類兼容系統的持續可用時間，也無法保證 以具有競爭力的 條件獲得同等替代方案的能力或根本無法保證。
風險和不確定性
全球醫療保健 系統正在繼續應對 COVID-19 疫情和其他宏觀經濟因素帶來的前所未有的挑戰。儘管 我們無法可靠地估計影響的最終持續時間或持續定期復甦的嚴重程度，但我們繼續預計 我們的製造業務、供應鏈、程序量、服務活動以及 資本系統訂單和配置會定期中斷，任何一種都可能對我們的業務、財務狀況、 運營業績或現金流產生重大不利影響。 隨着時間的推移，各個地理位置的影響差異很大。2022 年，受到 COVID-19 週期性 捲土重來、持續的醫院人員配備問題和其他因素的挑戰，手術量受到挑戰。在第一個 2023 年季度 ，中國最近的 COVID-19 捲土重來繼續對我們在該地區的手術量產生負面影響，但隨着 感染和住院人數在整個季度減少，我們看到手術量有所恢復。
我們 經歷了挑戰和中斷，例如全球供應鏈中斷，包括短缺和通貨膨脹壓力， 和物流延誤使我們難以採購零件和運送產品。由於供應鏈限制和通貨膨脹推高了運營成本，醫院在 人員配備和成本壓力方面面臨挑戰。對於我們的許多醫院客户而言， 購買我們的系統涉及大量資本購買，這可能是客户 所在地大型建築項目（通常是建造新建築）的一部分，他們本身可能承受着經濟壓力。這可能會導致當前採購訂單和其他承諾的延遲或取消 ，並可能加劇我們的機器人 磁導航系統的漫長而多變的銷售和安裝週期。我們的醫院客户在採購手術所需物資（例如導管）方面也遇到了挑戰。 這種短缺已經並將繼續給程序和我們的可支配收入帶來壓力。
迄今為止，我們總體上能夠開展正常的業務活動，儘管其方式比疫情之前更加謹慎， 包括採取行動提高庫存水平，但我們不能保證它們將來不會受到更嚴重的影響。
信用風險的集中度
可能使公司面臨信用風險集中的金融 工具包括現金、現金等價物和有價證券。 我們的投資可能隨時包括現金等價物的多元化的 投資組合以及對各種高質量證券的短期和長期投資，包括貨幣市場基金、 美國國庫和美國政府機構證券、公司票據和債券、商業票據、非美國政府機構證券、 和市政票據。 公司對任何個別公司實體的風險敞口均受政策限制 。存款可能超過聯邦保險限額，如果金融機構違約 ，公司將面臨存款信用風險，前提是賬户餘額超過聯邦存款保險公司（FDIC）的保險金額。 公司正在密切關注涉及流動性有限、違約、不履約或其他不利事態發展的持續事件 ，這些事件會影響金融機構或金融服務行業的其他公司或整個金融服務行業 ， ，包括硅谷銀行。2023 年 3 月 10 日，加州 金融保護與創新部關閉了硅谷銀行（“SVB”），該公司在 開設的賬户的現金餘額低於公司總現金、現金等價物和有價證券的6％，聯邦存款保險公司被任命為接管人。2023 年 3 月 12 日，美國財政部、聯邦儲備委員會和 FDIC 發佈了一份聯合聲明，宣佈聯邦存款保險公司將以 的方式完成對SVB的決議，這種方式將完全保護SVB的所有存款人，並且從2023年3月13日開始，存款人將有機會獲得所有資金。 2023年3月26日，宣佈第一公民銀行和信託公司將把SVB的所有存款和貸款視為2023年3月27日的 。該公司認為，它不會因SVB的破產管理而蒙受損失。在本報告所述期間 ，公司的現金、現金等價物或有價證券存款沒有遭受任何損失。
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關鍵 會計政策和估計
我們對財務狀況和經營業績的討論和分析以我們的財務報表為基礎， 是根據美國公認的會計原則編制的。這些財務報表的編制要求我們做出影響報告的資產、負債、收入和支出金額以及相關披露的估計 和判斷。我們會持續審查我們的 估計和判斷。我們的估計和判斷基於歷史經驗和其他各種假設 ，我們認為這些假設在當時情況下是合理的。實際結果可能與這些估計值不同。我們認為，以下會計 政策對於我們在編制財務報表時使用的判斷和估算至關重要。有關我們的關鍵 會計政策的完整列表，請參閲我們截至2022年12月31日的10-K表年度報告。
收入 確認
我們 的收入來自系統的初始資本銷售以及銷售我們的專有一次性設備的經常性收入， 來自銷售共同開發和共同部署安排提供的各種設備時向公司支付的特許權使用費，以及 其他經常性收入，包括正在進行的軟件更新和服務合同。
在 會計準則編纂主題606（“ASC 606”）“與客户簽訂的合同的收入” 中， 在公司與客户之間存在可依法強制執行的合同，確定了雙方的權利 ，合同具有商業實質並且合同對價可能可收回的情況下，我們將與客户簽訂的合同進行核算。我們 根據與每位客户簽訂的合同中規定的對價記錄收入，扣除 匯給政府當局的向客户徵收的任何税款。
對於包含多種產品和服務的 合同，如果單個產品和服務不同，也就是説，如果產品或服務可以與捆綁包中的其他項目分開， ，並且客户可以單獨或利用客户隨時可用的其他資源從中受益，則公司將這些產品和服務視為單獨的履約義務 。公司將 收入視為通過將產品或服務的控制權移交給客户來履行績效義務。
對於具有多項績效義務的 安排，收入將根據其相對獨立的 銷售價格分配給每項履約義務。獨立銷售價格基於公司單獨銷售產品或服務的可觀察價格。 如果無法直接觀察到獨立銷售價格，則公司會根據市場 條件和實體特定因素（包括但不限於產品和服務的特性和功能以及市場 條件）來估算獨立銷售價格。公司定期審查獨立銷售價格，並在必要時更新這些估算值。
系統：
與系統銷售相關的合同 通常包含單獨的系統交付和安裝義務，如果軟件增強功能在安裝後的一年內可用，則隱含義務 提供軟件增強功能。當公司將 控制權移交給客户時，收入即予以確認，這通常是在接受時確認交付或 安裝，具體取決於安排條款。提供軟件增強功能的隱含義務產生的收入（如果有 ，則在系統安裝後的第一年內按比例確認，因為客户在此期間獲得軟件 增強的權利，幷包含在其他經常性收入中。公司的系統合同不提供 退貨權。系統通常享受一年保障型保修； 在截至 2023 年 3 月 31 日和 2022 年 3 月 31 日的三個月內，保修成本低於 10萬美元。
一次性用品：
一次性產品銷售收入 將在控制權移交給客户時予以確認，這通常發生在發貨時， 但也可能發生在交付時，具體取決於客户的安排。一次性產品享有 類型的質保，該質保規定退回有缺陷的產品。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月中，保修費用並不重要。
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特許權使用費：
公司通過與不同製造商的共同開發和共同佈局 安排獲得銷售各種設備的特許權使用費。在協議期限內，公司從Biosense Webster那裏收到了特許權使用費，根據共同開發的導管銷售的淨收入按季度支付。
其他 經常性收入：
其他 經常性收入包括來自產品維護計劃、其他保修後維護的收入，以及在指定時間內（通常是安裝我們的系統後一年）提供 軟件增強功能的隱含義務。來自服務和軟件增強的收入 將在服務或更新期（通常為一年）內遞延和攤銷。與在時間和材料基礎上提供的服務相關的收入 在履行時予以確認。
公司根據其銷售安排中的計費計劃向其客户開具發票。合同資產主要代表根據相關履約義務的相對銷售價格確認的收入與安排中合同 計費條款之間的差額 。客户存款主要與未來的系統銷售有關，但也可能包括一次性 銷售的存款。遞延收入主要與服務合同有關，服務合同的服務費用是預先計費的，通常是每季度 或按年計費，而對於一些履約義務尚未履行的系統合同，則是預先計費的金額。對於服務 合同，相關的遞延收入通常在服務期內按比例確認。對於系統合同，相關的 遞延收入將在剩餘履約義務得到履行時予以確認。有關遞延 收入的更多詳細信息，請參閲註釋 2。在報告所述期間，公司的合同資產沒有任何信用損失，因此截至2023年3月31日或2022年12月31日，沒有記錄 信用損失備抵金。
從與客户簽訂合同的成本中確認的資產
公司已確定公司銷售團隊的銷售激勵計劃符合資本化要求，因為 公司希望在初始資本銷售交易後從相關的創收合同中產生未來的經濟收益。 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司資產負債表中預付費用和其他資產中包含的合同收購成本的資本化成本為20萬美元。在所列的任何期間 ，公司均未發生任何減值損失。
租賃
公司根據亞利桑那州立大學第 2016-02 號 “租約”（主題 842）以及隨後修改 主題842的所有華碩核算租約。租賃被定義為一項合同或合同的一部分，它傳達了在一段時間內控制已確定財產、 廠房或設備的使用權以換取對價。公司在合同開始時確定合同是否包含租約。 對於公司為承租人的合同，運營租賃包含在公司資產負債表上的運營租賃使用權（“ROU”）資產 和經營租賃負債中。該公司目前沒有任何融資租約。
經營 租賃 ROU 資產和經營租賃負債是根據租賃期開始之日超過 的未來最低租賃付款的現值進行確認。ROU 資產還包括產生的任何初始直接成本和在租賃開始日期 當天或之前支付的任何租賃款項，減去收到的租賃激勵。由於公司的租賃通常不提供隱含的 利率，因此公司根據生效日期可用的信息 使用其增量借款利率來確定租賃負債。租賃條款可能包括在公司合理確定期權將得到行使時延長或終止該期權的期權。 租賃費用在租賃期內按直線法確認。
公司還有包含租賃和非租賃部分的租賃安排。公司選擇了一種切合實際的權宜之計，即不將公司運營租賃的 非租賃部分與租賃部分分開。此外，公司適用短期 租賃計量和確認豁免，根據該豁免，對於少於 十二個月的租賃，不確認使用權資產和租賃負債。
正如 在註釋7中披露的那樣，2021年3月1日，公司與Globe Building 公司（“房東”）簽訂了辦公室租賃協議（“租約”），根據該協議，公司將租賃位於密蘇裏州聖路易斯北塔克大道710號的行政辦公空間和製造設施（“場所”），以 為公司服務的主要行政和行政辦公室以及製造工廠。租賃付款於 2022 年 1 月 1 日開始，租約期限為十年，有兩種續訂選項，每種續訂期為五年。 租賃條款下的最低年租金從2022年的約80萬美元到2031年的100萬美元不等。
公司在2021年第三季度獲得了進入該場所的權限，開始建造租賃權改善工程。根據ASC 842，公司記錄了ROU資產和租賃負債。ROU資產和租賃負債的初始確認額為590萬美元。 2021 年第四季度，公司收到了入住許可證，並將其業務遷至新的租賃空間。
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合同成本
系統收入的成本 包括直接產品成本、安裝人工和其他成本、估算的保修成本以及初始培訓和 產品維護成本。這些成本在銷售時予以確認。可支配收入的成本包括直接產品成本和 的預估保修成本，在銷售時予以確認。服務收入成本和許可費在發生時予以確認。
基於股票的 薪酬
公司根據一般會計原則關於股份付款的規定，核算其授予的股票期權、股票增值權、限制性股票、限制性股票單位及其員工 股票購買計劃。這些會計原則 要求在授予日確定股票薪酬的公允價值，並在股票薪酬歸屬期內確認相關費用 。
對於 基於時間的獎勵，公司使用Black-Scholes估值模型來確定授予之日股票期權和股票增值權的公允價值 。由此產生的薪酬支出將在必要的服務期限內確認，通常為四 年。授予員工的限制性股票和單位按授予之日的公允市場價值估值。公司在服務期內將 的公允市場價值攤銷為支出。如果股票受績效目標的約束，則由此產生的薪酬 費用將在預期歸屬期內攤銷，並可根據目標的實際實現情況進行調整。
對於 基於市場的獎勵，無論 市場目標是否有可能實現，股票薪酬支出都將在最低服務期內予以確認。此類獎勵的公允價值是在授予當日使用蒙特卡羅模擬估算的。
員工根據2022年員工股票購買計劃購買的股票 被視為非補償性股票。
操作結果
截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月的比較
收入。 收入從截至2022年3月31日的三個月的700萬美元下降到截至2023年3月31日的三個月的650萬美元， 下降了7％。截至2023年3月31日的三個月，系統銷售收入從截至2022年3月31日的三個月的160萬美元 增至180萬美元。一次性介入設備、 服務和配件的銷售收入從截至2022年3月31日的三個月的540萬美元降至截至2023年3月31日的三個月的470萬美元，下降了約13％。下降的主要原因是Biosense Webster在協議期限內因出售共同開發的導管而向公司支付的特許權使用費。
收入成本 。收入成本從截至2022年3月31日的三個月的210萬美元增加到截至2023年3月31日的三 個月的270萬美元，增長了約26％。按佔我們總收入的百分比計算，截至2023年3月31日的三個月的總毛利率從截至2022年3月31日的三個月中 的70％下降至59％。在截至2023年3月31日的三個月中，銷售系統的收入成本從截至2022年3月31日的三個月的130萬美元增加到截至2023年3月31日的三個月的170萬美元，這得益於本年度產品結構的變化 。截至2023年3月31日的三個月，系統的毛利率為10萬美元，而截至2022年3月31日的三個月 為30萬美元。受服務合同下產生的成本增加 的推動，一次性用品、服務和配件的收入成本從截至2023年3月31日的三個月的80萬美元增至截至2023年3月31日的三個月的100萬美元。在截至2023年3月31日的三個月中，一次性用品、服務和配件的毛利率為79％，而截至2022年3月31日的三個月為85％。
研究 和開發費用。研發費用從截至2022年3月31日的三個月的240萬美元 增加到截至2023年3月31日的三個月的270萬美元，增長了約12％。這一增長主要是由本年度項目 的時間和監管費用推動的。
銷售 和營銷費用。銷售和營銷費用從截至2022年3月31日的三個月的290萬美元增加到截至2023年3月31日的三個月的310萬美元，增長了約7％，這主要是由於本年度差旅和股票薪酬支出增加 。
一般 和管理費用。一般和管理費用包括財務、信息系統、法律和一般管理。 在截至2022年3月31日和2023年3月31日的三個月中，一般和管理費用保持在360萬美元。
利息 收入（支出）。截至2023年3月31日的三個月，淨利息收入約為30萬美元，而截至2022年3月31日的三個月中，淨利息收入少於10萬美元。增長是由本年度利率提高和投資 餘額增加所推動的。
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流動性 和資本資源
流動性 是指可用於為我們的業務運營提供資金和支付短期債務的流動金融資產。這些流動金融 資產由現金、現金等價物和投資組成。
截至2023年3月31日 ，我們有680萬美元的現金及現金等價物，包括限制性現金，還有2,000萬美元的短期 投資。截至2023年3月31日，我們的營運資金為2660萬美元，而截至2022年12月31日為2900萬美元。
下表彙總了截至2023年3月31日的三個月和 2022 年 3 月 31 日我們按運營、投資和融資活動劃分的現金流（以千計）：
| 截至3月31日的三個月 | ||||||||
| 2023 | 2022 | |||||||
| 用於經營活動的現金流 | $ | (2,802 | ) | $ | (2,193 | ) | ||
| 用於投資活動的現金流 | (349 | ) | (1,154 | ) | ||||
| 融資活動提供的現金流 | 56 | 54 | ||||||
用於經營活動的淨現金 。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的 三個月中，我們分別使用了大約280萬美元和220萬美元的現金用於經營活動。運營活動中使用的現金的增加是由本年度營業虧損的增加 所推動的，部分被營運資金的變化所抵消。
用於投資活動的淨 現金。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月中，我們分別使用了大約30萬美元和120萬美元的現金，用於購買與我們的新設施相關的 設備以及施工和設計成本。
融資活動提供的 淨現金。在截至2023年3月31日和2022年3月31日的 三個月中，我們通過融資活動產生的現金不到10萬美元。這兩個時期產生的現金均由股票發行收益推動，扣除發行 成本。
資本 資源
截至2023年3月31日 ，該公司沒有任何債務。
非平衡表 表單安排
我們 目前與未合併的實體或金融合夥企業沒有任何關係，例如通常被稱為結構性融資或特殊目的實體的實體 ，這些實體本來是為了促進 資產負債表外安排或其他合同上狹窄或有限的目的而建立的。此外，我們不從事涉及非交易所交易合約的交易活動 。因此，我們沒有面臨任何融資、流動性、市場或信用風險 ，而這些風險是我們建立這些關係時可能出現的。
商品 3。[保留]
沒有。
商品 4.控制和程序
披露 控制和程序：截至年底，公司管理層在公司首席執行官和 首席財務官的參與下，評估了公司披露控制和程序的有效性（該術語在經修訂的1934年《證券交易法》（“交易法”）的第13a-15（e）條和第15d-15（e）條中定義為 ）本報告所涵蓋的時期。任何控制和程序，無論設計和操作多麼良好，都只能為實現預期的控制目標提供合理的 保證，管理層在評估可能的控制和程序的成本效益 關係時必須運用其判斷。根據此類評估，公司首席執行官兼首席財務官 得出結論，截至該期末，公司的披露控制和程序是有效的。
財務報告內部控制的變化 ：在公司首席執行官兼首席財務官的參與下，公司管理層還對公司對財務報告的內部控制進行了評估 ，以確定在本報告所涉期間發生的任何變化是否對公司財務報告的內部控制產生了重大影響或合理可能 對公司財務報告的內部控制產生重大影響。根據該評估，在本報告所涉期間，沒有發生此類的 變化。
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第 II 部分 — 其他信息
商品 1.法律訴訟
沒有。
商品 1A。風險因素
我們 將現金存放在金融機構，餘額通常超過聯邦保險限額：影響金融機構、交易對手或其他第三方的不利的 事態發展，或對這些 事件的擔憂或傳聞，過去和將來都可能導致整個市場的流動性問題。我們的大部分現金存放在我們認為質量很高的美國銀行機構的 賬户中。存款賬户中持有的現金可能超過25萬美元的聯邦存款 保險公司（“FDIC”）的保險限額。如果這些銀行機構倒閉，我們可能會損失超過此類保險限額的全部或部分 金額。2023 年 3 月 10 日，加州金融保護與創新部關閉了硅谷銀行（“SVB”）， 公司開設的賬户的現金餘額低於公司總現金、現金等價物和有價證券的 6%， 被加州金融保護和創新部關閉，聯邦存款保險公司被任命為接管人。 2023 年 3 月 12 日，美國財政部、聯邦儲備委員會和 FDIC 發佈了一份聯合聲明，宣佈聯邦存款保險公司 將以全面保護所有SVB存款人的方式完成對SVB的決議，並且從2023年3月13日開始，存款人將有機會獲得 的所有資金。2023年3月26日，宣佈自2023年3月27日起，第一公民銀行和信託公司將承擔SVB的所有存款和貸款。該公司認為自己不會因為 SVB 的破產管理而蒙受損失。在本報告所述期間，公司的現金、現金等價物 或有價證券存款沒有遭受任何損失。但是，將來，與我們有安排的金融機構直接面臨流動性限制或倒閉， 可能會嚴重削弱我們獲得足以為我們的運營提供資金的現金的機會。 我們未來可能遭受的任何物質損失都可能對 我們的業務和財務狀況產生重大不利影響。
商品 2.未註冊的股權證券銷售和所得款項的使用
沒有。
商品 3.優先證券違約
沒有。
商品 4.[保留]
沒有。
商品 5.其他信息
沒有。
商品 6.展品
| 數字 | 描述 | |
| 3.1 | 重述的註冊人公司章程，參照註冊人截至2004年9月30日的財季10-Q表格（文件編號000-50884）附錄3.1納入其中。 | |
| 3.2 | 經修訂和重述的公司註冊證書修正證書，參照註冊人於2012年7月10日提交的8-K表格（文件編號000-50884）的附錄3.1納入。 | |
| 3.3 | A系列可轉換優先股的指定、優先權和權利證書，參照註冊人於2016年9月30日提交的8-K表最新報告（文件編號001-36159）的附錄3.1納入。 | |
| 3.4 | B系列可轉換優先股的指定、優先權和權利證書，參照註冊人於2019年8月8日提交的8-K表最新報告（文件編號001-36159）的附錄3.1納入。 | |
| 3.5 | 重述的《註冊人章程》，參照註冊人截至 2004 年 9 月 30 日的財季的 10-Q 表（文件編號 000-50884）附錄 3.2 納入其中。 | |
| 31.1 | 規則 13a-14 (a) /15d-14 (a) 認證（根據由首席執行官執行的 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 302 條）。 | |
| 31.2 | 規則 13a-14 (a) /15d-14 (a) 認證（根據由首席財務官執行的2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條）。 | |
| 32.1 | 第 1350 條認證（根據由首席執行官執行的 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條）。 | |
| 32.2 | 第 1350 條認證（根據由首席財務官執行的 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條）。 | |
| 101.INS | 內聯 XBRL 實例文檔。 | |
| 101.SCH | 行內 XBRL 分類法擴展架構文檔。 | |
| 101.CAL | Inline XBRL 分類法擴展計算鏈接庫文檔。 | |
| 101.DEF | Inline XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔。 | |
| 101.LAB | Inline XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔。 | |
| 101.PRE | Inline XBRL 分類法擴展演示文稿鏈接庫文檔。 | |
| 104 | Cover 頁面交互式數據文件（嵌入在行內 XBRL 文檔中） |
| 26 |
SEROTETAXIS， INC.
簽名
根據 1934 年《證券交易法》的要求，註冊人已正式安排下列簽署人經正式授權的 代表其簽署本報告。
| STEREOTAXIS， INC.（註冊人） | ||
| 日期： 2023 年 5 月 12 日 | 來自： | /s/{ br} David L. Fischel |
David L. Fischel 主管 執行官 | ||
| 日期： 2023 年 5 月 12 日 | 來自： | /s/ Kimberly R. Peery |
Kimberly R. Peery 主管 財務官 | ||
| 27 |