簡明中期綜合收益表

附註構成這些未經審計的簡明中期綜合財務報表的組成部分。

簡明中期綜合全面收益表

附註構成這些未經審計的簡明中期綜合財務報表的組成部分。

簡明中期綜合資產負債表

附註構成這些未經審計的簡明中期綜合財務報表的組成部分。

簡明中期現金流量表

附註構成這些未經審計的簡明中期綜合財務報表的組成部分。

簡明中期股東權益綜合報表

1)其定義如下：“OCI”=其他全面收益(虧損)；“SBC”=基於股權結算的補償；“期權”= 股份購買期權；“RSU”=限制性股份單位；“LTI‘s”=長期投資；“認股權證”=股份認購權證。

2)參見附註20.1。

附註構成這些未經審計的簡明中期綜合財務報表的組成部分。

惠頓貴金屬公司是一家貴金屬流媒體公司，其收入主要來自貴金屬(金、銀和鈀)和鈷的銷售。惠頓貴金屬公司(“惠頓”或“公司”)是其合併集團的最終母公司，在加拿大註冊成立並註冊，其主要營業地點是不列顛哥倫比亞省温哥華西黑斯廷斯街3500-1021 Suite 3500-1021，郵編：V6E 0C3。本公司在多倫多證券交易所(“多倫多證券交易所”)、紐約證券交易所(“NYSE”)和倫敦證券交易所(“LSE”)交易，代碼為WPM。

截至2023年3月31日，公司與22家不同的礦業公司簽訂了28份長期購買協議(其中3份是早期存款協議)，購買貴金屬和鈷(“貴金屬採購協議”或“PMPA”)，涉及目前在13個國家和地區運營的20項礦業資產，其中12項處於不同的開發階段，3項已處於維護和維護階段或已關閉。根據PMPA，惠頓向交易對手收購金屬生產，支付初始預付款，並就交付的每盎司或磅支付固定價格或合同規定的市場價的固定百分比的額外現金付款，通常是現行市場價格或低於現行市場價格。

根據董事會決議，本公司截至2023年3月31日止三個月的簡明中期綜合財務報表已獲授權於2023年5月4日公佈。

該等未經審核簡明中期綜合財務報表乃按歷史成本編制，但若干金融工具除外，該等金融工具於相關資產負債表日已按公允價值計量。綜合財務報表以美元列報，美元是公司的功能貨幣，除非另有説明，否則所有價值均四捨五入至最接近的千美元(000美元)。所提及的“加拿大元”指的是加元。

該等未經審核的簡明中期綜合財務報表乃根據國際會計準則理事會頒佈的國際會計準則第34號中期財務報告(“國際會計準則第34號”)編制。該等未經審核簡明中期綜合財務報表所採用的會計政策以國際會計準則委員會(“IASB”)頒佈的國際財務報告準則(“IFRS”)為基礎，並採用截至2022年12月31日止年度經審核綜合財務報表附註3所披露的相同會計政策及應用方法編制，並一致適用於列報的所有期間，除非 另有説明。這些未經審計的簡明中期綜合財務報表不包括國際財務報告準則要求的年度綜合財務報表所需的所有信息和附註披露，因此應與截至2022年12月31日的已審計綜合財務報表一併閲讀。

根據國際會計準則第34號編制財務報表需要使用某些會計估計數。它還要求管理層在應用公司的會計政策時做出判斷。涉及較高程度的判斷或複雜性的領域，或假設和估計對財務報表具有重大意義的領域，在附註4中披露。

管理層認為，已作出所有必要的調整(包括正常經常性調整)，以公平地列報2023年3月31日的財務狀況以及列報的所有 期間的經營業績和現金流。中期業績不一定代表全年業績。

《國際會計準則》第12號修正案--與單一交易產生的資產和負債有關的遞延税款

《國際會計準則》第12號修正案澄清，初始確認豁免不適用於在首次確認時產生等額可扣除和應税臨時差異的交易。 修正案適用於2023年1月1日或之後開始的年度報告期。修正案被允許及早應用。這些修訂適用於在提交的最早可比期間開始之日或之後發生的交易。此外，在最早的比較期間開始時，將確認下列事項：

本次修訂的實施並未對本公司產生實質性影響。

對《國際會計準則1》和《國際財務報告準則實務報表2》的修正--會計政策披露

修正案要求實體披露其重大會計政策信息，而不是其重大會計政策。進一步的修訂解釋了實體如何識別材料會計政策。 增加了會計政策可能是材料的例子。為支持修正案，國際會計準則理事會還制定了指南和實例，以解釋和示範《國際財務報告準則》實務説明2中所述的‘四步重要性程序’的應用。這些修正案在2023年1月1日或之後開始的年度報告期內有效。此項修訂對本公司的簡明中期綜合財務報表並無重大影響。

國際會計準則理事會發布了以下新的或修訂的準則：

《國際會計準則》第1號修正案--財務報表列報

《國際會計準則》第1號修正案澄清了負債的列報方式。流動或非流動負債的分類是基於報告期結束時已存在的合同權利，並受有關實體是否會行使推遲清償權利的預期的影響。未在未來12個月到期的負債被歸類為非流動負債，即使管理層打算或預計在12個月內清償該負債。修正案還引入了“結算”的定義，以明確結算是指向交易對手轉讓現金、股權工具、其他資產或服務。2022年10月發佈的修正案還澄清了實體在報告期後十二個月內必須遵守的條件對負債分類的影響。在報告日期後須遵守的契約不影響報告日期的債務分類為流動債務或非流動債務。這些修正案從2024年1月1日或之後開始的年度報告期內生效。本次修訂的實施預計不會對本公司產生實質性影響。

在編制本公司簡明中期合併財務報表時，管理層需要作出判斷、估計和假設，以影響合併財務報表日期的資產、負債和或有負債的報告金額以及報告期內的收入和費用的報告金額。持續評估估計和假設，並基於管理層的經驗和其他因素，包括對未來事件的預期，相信在這種情況下是合理的。然而，實際結果可能與這些估計不同。

有關估計不確定性的重大範疇及管理層在編制精簡中期綜合財務報表時作出的判斷的資料，與截至2022年12月31日止年度經審核綜合財務報表附註4所披露的資料相同。

本公司管理其資本，以確保其能夠繼續作為一家持續經營的企業並履行其未償還的資金承諾，同時保持高度的財務靈活性，以完成新的流媒體投資 。

本公司的資本結構包括負債(附註18)及普通股股東應佔權益，包括已發行資本(附註19)、累積儲備(附註20)及留存收益。

除遵守管理銀行債務的信貸協議下的最低有形淨值承諾外，本公司不受任何外部施加的資本要求的約束(附註18)。

如附註18.1所述，本公司於2023年3月31日已履行債務契諾。

波音777 PMPA的可退還押金需要在到期時一次性本金支付，按攤銷成本計算。銷售鈷及其他應收賬款的貿易應收賬款不計息，按攤銷成本列賬，由於到期日較短，該等成本與公允價值相若。必要時，其他應收賬款在扣除壞賬準備後列報。所有其他金融資產均按公允價值報告。金融資產的公允價值調整反映為淨收益的組成部分，但與本公司持有的普通股長期投資相關的公允價值調整除外。由於持有這些長期投資是出於戰略目的，而不是為了交易，本公司做出了一次性的、不可撤銷的選擇，以反映與這些投資相關的公允價值調整，作為保監局的組成部分。財務負債按實際利息法按攤餘成本列報。下表彙總了公司金融資產和負債的分類：

信用風險是指金融工具的交易對手因不履行義務而給公司造成財務損失的風險。為降低金融資產的信用風險敞口，公司已

已制定的政策，以限制信用風險的集中，確保交易對手證明最低限度的可接受的信用價值，並確保可用資金的流動性。

本公司密切監察其金融資產，並無任何重大的信貸風險集中。該公司將盈餘現金投資於短期、高信用質量的貨幣市場工具。此外，銷售鈷的應收賬款由1,000萬美元的信用證支持。最後，用於銷售貴金屬的交易對手都是信用評級很高的大型國際組織，在正常業務過程中，這些銷售的貿易應收賬款餘額並不大。因此，與2023年3月31日的應收貿易賬款相關的信用風險被認為可以忽略不計。

本公司與其金融資產相關的最大信用風險敞口如下：

公司有一個嚴格的規劃和預算程序，以幫助確定支持公司持續正常運營要求及其擴張計劃所需的資金。本公司 確保有足夠的承諾貸款安排，以滿足其短期業務需求，並考慮到其預期的運營現金流及其持有的現金和現金等價物。截至2023年3月31日，公司的現金和現金等價物為8億美元(2022年12月31日至6.96億美元)，營運資本為7.37億美元(2022年12月31日至6.89億美元)。

該公司持有幾家公司的股權投資(附註16)，截至2023年3月31日的總市值為3.09億美元(2022年12月31日-2.56億美元)。該等股份(包括認股權證相關股份)的每日交易所交易量不足以令本公司在短期內平倉而不會潛在影響股份的市值。這些股份和認股權證是出於戰略目的而持有的，被視為長期投資，因此，作為公司規劃、預算和流動性分析過程的一部分，不依賴這些投資來提供運營流動資金。

下表彙總了該公司與其財務負債有關的剩餘合同付款的相關時間。本表反映了以本公司可被要求付款的最早日期(假設本公司履行其所有義務)為基礎的金融負債的未貼現現金流量。該表包括適用的利息和本金現金流。

該公司從事以加元計價的某些交易，包括某些運營費用和戰略長期投資的收購。因此，本公司可能會受到加元兑美元匯率波動的影響。報告期末，公司以加元計價的貨幣資產和貨幣負債的賬面價值如下：

下表詳細説明瞭公司對加元兑美元匯率上升或下降10%的敏感度，代表了在內部向主要管理人員報告外幣風險時所使用的敏感度，並代表了管理層對合理可能的匯率變化的評估。

本公司的未償還借款及短期投資面臨利率風險。目前，該公司沒有未償還的借款，從歷史上看，所有借款都是浮動利率 。本公司監督其對利率的風險敞口，並未訂立任何衍生品合同來管理這一點

風險。於截至2023年3月31日及2022年3月31日止三個月內，本公司就未償還借款支付的加權平均實際利率為零。

在截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月內，利率波動100個基點(1%)不會影響公司的利息支出。

由於持有多家公司普通股的長期投資，本公司面臨股權價格風險。該公司並不積極交易這些投資。

如果股票價格在各自的資產負債表日高於或低於10%，由於所持普通股公允價值的變化，截至2023年3月31日和2022年3月31日的三個月的其他全面收入將分別增加/減少約3000萬美元 和900萬美元。

本公司將其公允價值計量歸類於公允價值等級，這反映了在進行IFRS 13-公允價值計量(“IFRS 13”)所定義的計量時所使用的投入的重要性。

第1級-活躍市場中相同資產或負債在計量日期的未調整報價。

第2級--第1級所列報價以外的可觀察投入，例如活躍市場中類似資產和負債的報價；非活躍市場中相同或類似資產和負債的報價 ；或可觀測到或可由可觀測市場數據證實的其他投入。

3級-市場活動很少或沒有市場活動支持的不可觀察的投入。

下表列出了本公司按公允價值等級按公允價值計量的金融資產和負債。按照國際財務報告準則第13號的要求，資產和負債是根據對公允價值計量有重要意義的最低投入水平進行整體分類的。

波音777 PMPA的可退還押金按攤銷成本計入。貿易應收賬款、其他應收賬款和應收賬款及應計負債均不計息，按攤銷成本列賬，由於到期日較短，該成本與公允價值相近。必要時，其他應收賬款在扣除壞賬準備後列報。

當未清償餘額時，本公司的銀行債務(附註18.1)按實際利息法按攤銷成本列報。銀行債務的賬面價值接近其公允價值。

現金和現金等價物

該公司的現金和現金等價物按活躍市場的報價進行估值，因此被歸類於公允價值等級的第1級。

持有普通股的長期投資

本公司對所持普通股的長期投資採用活躍市場的報價進行估值，因此被歸類為公允價值等級的第一級。持有普通股的長期投資的公允價值計算方法為普通股的報價市價乘以公司持有的股份數量。

金屬精礦銷售應收賬款

本公司來自臨時精礦銷售的貿易應收賬款和應計負債是根據截至預期最終結算日期的黃金和白銀遠期價格進行估值的(附註6)。因此，這些應收賬款和/或負債被歸類在公允價值層次結構的第二級。

持有權證的長期投資

本公司持有而未在活躍市場買賣的認股權證的長期投資的公允價值乃根據Black-Scholes模型釐定，該模型基於假設，包括無風險利率、預期股息收益率、預期波動率及預期認股權證壽命，並受可觀察到的當前市況支持，因此被歸類於公允價值等級的第二級。使用合理可行的替代假設 不會對公司業績產生重大影響。

黃金、白銀和鈀信用銷售

根據某些PMPA，貴金屬是以貴金屬信用的形式從礦山運營商那裏獲得的，然後通過黃金銀行出售。貴金屬信用銷售的收入在銷售此類信用時確認，這也是貴金屬控制權移交給客户的日期。

該公司偶爾會簽訂與貴金屬交割有關的遠期合同，它非常有信心將在給定的季度內交付貴金屬。銷售價格在交貨日根據這些短期遠期銷售合同的條款或貴金屬的現貨價格確定。

精礦銷售

根據某些PMPA，黃金和/或白銀以精礦形式從礦山運營商獲得，然後根據精礦銷售合同的條款出售給第三方冶煉廠或貿易商。如果公司 以精礦形式收購貴金屬，貴金屬的最終價格將在指定的未來報價期間確定(

根據與第三方冶煉廠簽訂的精礦銷售合同，一般在裝運日期後一至三個月，以貴金屬市場價格為依據。一般來説，這些合同規定根據臨時化驗和報價的黃金和白銀價格進行臨時付款。最終結算是根據報價期間適用於實際回收的貴金屬盎司數量的平均適用價格 ，使用確認的冶煉廠重量和結算分析計算得出的。在所有權移交給客户之日，也就是貴金屬控制權移交給客户之日，收入和相關銷售成本在這些合同項下按毛計入賬。本公司的結論是，與精礦銷售數量的最終化驗結果相關的調整並不重大，不會限制收入的確認。

鈷銷售

鈷被出售給第三方銷售代理，後者通常將鈷轉售給惠頓批准的第三方客户。一旦惠頓和第三方銷售代理就第三方客户和銷售條款達成一致，也就是鈷的控制權移交給第三方銷售代理的日期，銷售鈷的收入就會確認。如果銷售代理保留鈷供自己使用，則在惠頓與第三方銷售代理就銷售條款達成一致且產品交付後確認收入，這也是鈷控制權移交給第三方銷售代理的日期。

銷售鈷的應收貿易賬款一般都延長了付款期限，未付金額由1,000萬美元的信用證提供支持。

本公司的鈷庫存以成本或可變現淨值中較低者為準，按加權平均成本法入賬。2023年3月31日和2022年12月31日的庫存摘要如下：

截至2023年3月31日，公司記錄了100萬美元的庫存減記沖銷(2022年12月31日-庫存減記200萬美元)。

分配給儲量的價值在採礦作業實現第一次生產時被歸類為可耗竭，並按單位產量超過礦山的估計可採、已探明和可能的儲量而耗盡。與資源和勘探潛力相關的價值在收購時分配，並被歸類為非枯竭，直到它被轉移到可枯竭類別，通常是由於資源或勘探潛力轉化為儲量的結果。

收購庫裏潘巴貴金屬採購協議

於二零二二年一月十七日，本公司與Adventus礦業公司(“Adventus”)就位於厄瓜多爾的Curipamba項目(“Curipamba項目”)的金銀生產訂立項目管理協議(“Curipamba PMPA”)。根據Curipamba PMPA，Wheaton將購買相當於應付黃金產量50%的黃金，直至145,000盎司交付為止，此後在礦山壽命內降至應付黃金產量的33%，併購買相當於應付白銀產量75%的白銀 ，直至交付460萬盎司為止，此後降至礦山壽命的50%。根據Curipamba PMPA的條款，公司承諾向Adventus支付總計1.755億美元的現金代價，其中1,300萬美元可用於施工前，其中500,000美元將用於支持圍繞Curipamba項目的某些當地社區發展計劃。首期1,300萬美元已於2022年12月6日支付。其餘款項將在施工期間分四期支付，但須符合各種慣常條件。此外，惠頓將為交付的金銀盎司 支付相當於現貨價格18%的持續生產付款，直到交付的金銀價值(扣除生產付款後)等於1.755億美元的預付款，屆時生產付款將增加到現貨價格的22% 。

收購馬拉鬆貴金屬採購協議

於2022年1月26日，本公司與世代礦業有限公司(“Gen Mining”)就位於加拿大安大略省的馬拉鬆項目(“馬拉鬆項目”)的黃金及鉑金生產訂立項目管理協議(“馬拉鬆項目”)。根據馬拉鬆PMPA，惠頓將購買相當於應付黃金產量100%的黃金，直到150,000盎司交付為止，此後在礦山壽命內降至應付黃金產量的67% ，購買相當於應付鉑金產量22%的鉑金產量，直至交付120,000盎司，之後降至礦山壽命的15%。根據馬拉鬆PMPA的條款，公司承諾向Gen礦業支付1.78億美元(2.4億加元)的預付現金代價，其中1,600萬美元(2,000萬加元)於2022年3月31日支付，1,500萬美元(2,000萬加元)於2022年9月7日支付。其餘款項將在施工期間分四期支付，條件是滿足各種習慣條件和預先確定的竣工測試。此外，惠頓將為交付的黃金和鉑金盎司支付相當於現貨價格18%的持續生產付款，直到交付的黃金和鉑金的價值(扣除生產付款後)等於2.4億加元的預付款，屆時生產付款將增加到現貨價格的22%。

收購鵝貴金屬收購協議

於二零二二年二月八日，本公司與Sabina Gold&Silver Corp.(“Sabina”)就位於加拿大努納武特的Sabina後河金礦區的一部分Goose項目(“Goose項目”)的黃金生產訂立項目管理協議(“Goose PMPA”)。根據Goose PMPA，惠頓將購買相當於應付黃金產量的4.15%的黃金，直至130,000盎司交付為止，下降至2.15%，直至交付200,000盎司 ，此後降至礦山壽命內應付黃金產量的1.5%。根據Goose PMPA的條款，公司承諾在Goose項目施工期間向Sabina支付1.25億美元的預付款，分四次等額支付，但須遵守慣例條件。首期3125萬美元於2022年9月28日支付，第二期3125萬美元於2022年12月6日支付，第三期3125萬美元於2023年2月3日支付。

2023年4月12日，Sabina宣佈，股東批准了B2Gold Corp.(“B2Gold”)收購Sabina所有已發行和已發行普通股的提議。這筆交易於2023年4月19日完成。於完成交易後，B2Gold行使選擇權收購Goose PMPA項下的溪流33%，以換取金額為46,000,000美元的現金付款，從而從部分出售Goose PMPA獲得金額為5,000,000美元的收益。就行使購股權而言，本公司的應佔黃金產量已予修訂，使本公司將購買相當於應付黃金產量的2.78%的黃金，直至本公司根據Goose PMPA收到87,100盎司黃金為止，跌至1.44%，直至134,000盎司黃金交付為止，其後跌至1.0%。

此外，惠頓將為交付的黃金盎司支付相當於現貨黃金價格18%的持續生產付款，直到交付的黃金價值(扣除生產付款後)等於修訂後的預付對價8375萬美元，屆時生產付款將增加到現貨黃金價格的22%。

《馬爾馬託人民行動綱領》修正案

2022年3月21日，公司與Aris礦業公司(“Aris礦業”)就Marmato PMPA修訂了PMPA。根據經修訂協議的條款，惠頓將購買Marmato上部和下部礦山黃金產量的10.5%和白銀產量的100%，直至310,000盎司黃金和215萬盎司白銀交付為止，之後在礦山的壽命內，黃金產量降至5.25%，白銀產量降至50%。根據修訂後的Marmato PMPA條款，該公司承諾向Aris礦業公司支付總計1.75億美元的預付現金。在這筆款項中，已支付5 300萬美元，剩餘款項將在Marmato Low礦施工期間支付，但須遵守慣例條件。

早期礦藏礦流權益指與早期開發項目有關的協議，根據該協議，惠頓可在收到某些文件後選擇不繼續進行該協議，包括但不限於可行性研究、環境研究和影響評估研究(詳情請參閲附註27)。一旦惠頓選擇繼續進行該協議，該溪流的賬面價值將轉移至 Minory Stream權益。

下表彙總了公司目前擁有的早期礦藏礦流權益：

於2021年1月5日，本公司就從加拿大育空地區Brewery Creek石英礦藏開採的礦石所開採的首批600,000盎司黃金支付300萬美元現有2.0%的冶煉廠淨收益特許權使用費權益，該礦石由Sabre Gold Mines Corp.(“Golden Predator”)的子公司Golden Predator Explore Ltd.擁有及由此衍生的任何礦產所有權，此後2.75%的冶煉廠淨收益特許權使用費權益(“Brewery Creek特許權使用費”)。在向惠頓支付200,000加元后，黃金捕食者可能會將2.75%的冶煉廠淨收益降至2.125%。

此外，本公司在切薩皮克黃金公司(“切薩皮克”)位於墨西哥的Metates物業(“Metates特許權使用費”)中擁有0.5%的冶煉廠淨特許權使用費權益，用於礦山的整個生命週期。Metates版税的持有成本為300萬美元。本公司對任何銀色串流、特許權使用費或任何其他關於Metates物業的交易也有優先購買權。

到目前為止，沒有確認任何收入，也沒有在這些特許權使用費協議方面產生任何損失。

持有的普通股

公司對普通股的長期投資(“LTI”)是出於長期戰略目的而持有，而不是出於交易目的。因此，本公司已選擇將任何扣除税項的公允價值調整反映為其他全面收益(“保監處”)的組成部分。累計損益不會在出售這些長期投資時重新分類為淨收益，而是重新分類為留存收益。

通過持有這些長期投資，公司本身就面臨着各種風險因素，包括貨幣風險、市場價格風險和流動性風險。