EX-99.1

附錄 99.1

DEXCOM宣佈擬議發行10億美元的可轉換優先票據

加利福尼亞州聖地亞哥（美國商業資訊 2023年5月2日）DexCom, Inc.（納斯達克股票代碼：DXCM）（Dexcom）今天宣佈，根據經修訂的1933年《證券法》（《證券法》，規則，它打算以私募方式向有理由認為是合格機構買家的人發行 2028 年到期的可轉換優先票據（票據）本金總額為 10 億美元（以下簡稱 “票據”））。Dexcom還打算授予票據的初始購買者在自票據首次發行之日起（包括票據首次發行之日）的13天期限內購買票據的選擇權，最多可額外購買1.5億美元的票據本金總額。

這些票據將是 Dexcom 的優先無抵押債務，利息將每半年支付一次。除非根據票據的條款提前轉換、回購或兑換，否則票據將於2028年5月15日到期。在紐約市時間下午 5:00 之前，即2028年2月15日之前的工作日，票據持有人只有在滿足某些條件和特定時段內才能選擇兑換，此後，票據可以在到期日前的第二個預定交易日紐約時間下午 5:00 之前隨時由持有人選擇兑換，無論此類條件如何已經遇見了。轉換後，票據可以由德克斯康選擇以德康普通股、現金或現金和德康普通股的組合結算。在2026年5月20日之前，這些票據將無法兑換。在 2026 年 5 月 20 日或之後以及 2028 年 2 月 15 日之前，德克斯康可以選擇將全部或部分票據兑換為現金，但須遵守部分贖回限制，前提是 Dexcom 普通股在任何連續的 30 個交易日期間（包括最後一個交易日期間）中至少為的轉換價格的 130% 該時段的交易日）結束於Dexcom提供贖回通知之日之前的交易日，包括該交易日。

在發生根本性變化（定義見與票據相關的契約）後，票據持有人將有權要求德克斯康以其本金的100％以及任何應計和未付利息回購以現金回購的全部或部分票據。在某些情況下，德克斯康還將被要求提高因到期日之前發生的某些基本變化而轉換票據的持有人的轉換率，或者在 Dexcom 發出贖回通知後將其被召回（或視為已兑現）的票據轉換為贖回的持有人的轉換率。

利率、初始轉換率、發行價格和其他條款將根據票據的定價確定。

Dexcom打算將本次發行的部分淨收益用於支付有上限的看漲交易的費用，如下文所述。如果初始購買者行使購買額外票據的選擇權，德克斯康打算將出售額外票據的部分淨收益用於額外的上限看漲期權交易。此外，Dexcom 預計將把本次發行淨收益中的高達2.5億美元用於回購德克斯康普通股的股票

股票與通過初始購買者之一或其關聯公司進行的私下談判交易中的發行同時發行。德克斯康預計將以每股收購的價格回購此類股票，該價格等於發行定價之日德克斯康普通股的每股收盤價。這些回購可能會在票據定價之前或同時提高德康普通股的市場價格（或縮小下跌的規模），並可能導致票據的有效轉換價格上漲。德克斯康打算將本次發行的剩餘淨收益用於資本支出、營運資金和一般公司用途，其中可能包括對其他業務、產品或技術的許可、收購或投資，或額外的股票回購。但是，Dexcom目前沒有關於任何此類收購、重大投資或額外回購的承諾或具體計劃。

關於票據的定價，德克斯康預計將與票據的一個或多個初始購買者、其各自的關聯公司和/或其他金融機構（上限看漲期權交易對手）進行私下協商的上限看漲期權交易。上限看漲期權交易將涵蓋最初作為票據基礎的德康普通股數量，但須進行與適用於票據的反稀釋調整基本相似。上限看漲交易通常預計將減少票據轉換後德克斯康普通股的潛在攤薄幅度和/或抵消德克斯康可能被要求支付的超過任何轉換票據本金的任何現金支付，此類削減和/或抵消的上限等於上限看漲交易中規定的上限價格。

在對上限看漲交易建立初步套期保值時，上限看漲期權交易對手已告知德克斯康，他們和/或他們各自的關聯公司預計將在票據定價的同時或不久就Dexcom的普通股進行各種衍生品交易和/或購買Dexcom的普通股。這種活動可能在票據定價的同時或不久之後，提高 Dexcoms 普通股或票據的市場價格（或縮小下跌幅度）。

此外，上限看漲期權交易對手或其各自的關聯公司可以修改其對衝頭寸，在與票據轉換或任何回購相關的任何觀察期內（並且很可能在與票據轉換或任何回購後的二級市場交易中購買或出售德康普通股或德克斯康的其他證券 Dexcom 關於任何可選內容的筆記贖回、基本面變動、回購或其他方式）。這種活動還可能導致或避免德康普通股或票據的市場價格上漲或下跌，這可能會影響票據持有人轉換票據的能力，如果該活動發生在與票據轉換相關的任何觀察期內，則可能會影響德康普通股的數量和票據持有人在轉換票據後將獲得的對價的價值。

本公告既不是出售要約，也不是徵求購買任何此類證券（包括票據可轉換為的Dexcoms 股票（如果有）的要約、招標或出售，也不構成任何此類要約、招攬或出售非法的司法管轄區的要約、招標或出售。票據的任何報價只能通過私人發行備忘錄進行。

根據《證券法》第規則 144A，這些票據將發行給有理由認為是合格機構買家的人。票據轉換後可發行的票據和任何德康普通股尚未且預計也不會根據《證券法》或任何州證券法進行註冊，如果沒有註冊或此類註冊要求的適用豁免，不得在美國發行或出售。

關於前瞻性陳述的警示聲明

本新聞稿包含《證券法》第27A條和1934年《證券交易法》第21E條所指的前瞻性陳述，涉及風險和不確定性，包括但不限於有關Dexcom提議發行票據、進入上限看漲交易以及本次發行淨收益的預期用途的聲明。包含可以、相信、期望、打算、意願或類似表達等詞語的陳述構成前瞻性陳述。可能導致此類差異的因素包括但不限於與德克斯康是否會按照預期條款完成票據的發行，或者根本與票據的預期本金相關的風險，這些風險可能會有所不同，具體取決於市場狀況、股票回購是否會進行或已完成、Dexcom 是否會按照預期條款進行上限看漲交易，或者根本不包括預期的本金髮行所得淨收益的使用，可能會因市場狀況或以下原因而發生變化其他原因，美國或國際上的現行市場和其他總體經濟、工業或政治狀況，以及德克斯康能否滿足完成票據銷售所需的條件。上述風險和不確定性清單是説明性的，但並非詳盡無遺。有關可能影響 Dexcoms 業務和財務業績的其他潛在因素的信息，請查看 Dexcoms 於 2023 年 2 月 9 日向美國證券交易委員會 ( SEC) 提交的截至 2022 年 12 月 31 日的 10-K 表年度報告，以及 Dexcoms 於 2023 年 4 月 27 日向美國證券交易委員會 ( SEC) 提交的 10-Q 表季度報告中描述的風險因素 coms 向美國證券交易委員會提交的其他文件。除非法律要求，否則Dexcom不打算也不承擔任何義務更新這些信息以反映未來的事件或情況。

欲瞭解更多信息：

投資者聯繫方式

肖恩·克里斯滕森

858-203-6657

sean.christensen@dexcom.com