美國
證券交易委員會
華盛頓特區 20549
表單
(Mark One)
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根據1934年《證券交易法》第13條或第15(d)條提交的年度報告 |
對於已結束的財年
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根據1934年《證券交易法》第13條或第15(d)條提交的過渡報告 |
在過渡期內 到
委員會文件編號:
充滿活力的公司
(其章程中規定的註冊人的確切姓名)
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(公司或組織的州或其他司法管轄區) |
(美國國税局僱主識別號) |
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(主要行政辦公室地址) |
(郵政編碼) |
(
(註冊人的電話號碼,包括區號)
根據該法第12(b)條註冊的證券:
每個班級的標題 |
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交易 符號 |
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註冊的每個交易所的名稱 |
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根據該法第12(g)條註冊的證券:普通股,面值每股0.00001美元
按照《證券法》第405條的定義,用複選標記表明註冊人是否是經驗豐富的知名發行人。是的 ☐
用複選標記表示註冊人是否無需根據該法第 13 條或第 15 (d) 條提交報告。是的 ☐
用勾號指明註冊人 (1) 是否在過去 12 個月內(或在要求註冊人提交此類報告的較短時間內)提交了 1934 年《證券交易法》第 13 條或第 15 (d) 條要求提交的所有報告,以及 (2) 在過去的 90 天內是否受到此類申報要求的約束。
用複選標記表明註冊人是否在過去 12 個月內(或者在要求註冊人提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據第 S-T 法規(本章第 232.405 節)第 405 條要求提交的所有交互式數據文件。
用複選標記表明註冊人是大型加速申報人、加速申報人、非加速申報人、小型申報公司還是新興成長型公司。參見《交易法》第12b-2條中 “大型加速申報人”、“加速申報公司”、“小型申報公司” 和 “新興成長型公司” 的定義。
大型加速過濾器 |
☐ |
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加速過濾器 ☐ |
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☒ |
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規模較小的申報公司 |
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新興成長型公司 |
如果是新興成長型公司,請用複選標記表明註冊人是否選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(a)條規定的任何新的或修訂後的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人是否已就其管理層對編制或發佈審計報告的註冊會計師事務所根據《薩班斯-奧克斯利法案》(15 U.S.C.7262(b))第404(b)條對財務報告進行內部控制的有效性提交了報告和證明。
如果證券是根據該法第12(b)條註冊的,請用複選標記表明申報中包含的註冊人的財務報表是否反映了對先前發佈的財務報表錯誤的更正。☐
用勾號指明這些錯誤更正中是否有任何是重述,需要對註冊人的任何執行官在相關恢復期內根據§240.10D-1 (b) 收到的基於激勵的薪酬進行追回分析。☐
用複選標記表明註冊人是否為空殼公司(定義見該法第 12b-2 條):是
截至註冊人最近完成的第二財季的最後一個工作日,非關聯公司持有的有表決權和無表決權普通股的總市值為美元,參照上次出售普通股的價格或此類普通股的平均買入價和賣出價計算
截至2023年3月28日,有
以引用方式納入的文檔
註冊人打算在截至2022年12月31日的財政年度結束後的120天內根據第14A條提交最終委託書。此類委託書的部分內容以引用方式納入本10-K表年度報告的第三部分。
充滿活力的公司
目錄
第一部分 |
1 |
第 1 項。商業 |
1 |
第 1A 項。風險因素 |
9 |
項目 1B。未解決的員工評論 |
21 |
第 2 項。屬性 |
21 |
第 3 項。法律訴訟 |
21 |
第 4 項。礦山安全披露 |
21 |
第二部分 |
22 |
第 5 項。註冊人普通股市場、相關股東事務和發行人購買股權證券 |
22 |
第 6 項。已保留 |
22 |
第 7 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析 |
23 |
項目 7A。關於市場風險的定量和定性披露 |
27 |
第 8 項。財務報表和補充數據 |
27 |
第 9 項。會計師在會計和財務披露方面的變化和分歧。 |
54 |
項目 9A。控制和程序 |
54 |
項目 9B。其他信息 |
55 |
項目 9C。有關阻止檢查的外國司法管轄區的披露。 |
55 |
第三部分 |
56 |
第 10 項。董事、執行官和公司治理。 |
56 |
項目 11。高管薪酬 |
56 |
項目 12。某些受益所有人的擔保所有權以及管理層和相關股東問題。 |
56 |
項目 13。某些關係和關聯交易,以及董事獨立性 |
56 |
項目 14。首席會計師費用和服務 |
56 |
第四部分 |
56 |
項目 15。附錄、財務報表和附表 |
57 |
項目 16。10-K 表格摘要 |
59 |
第一部分
在本10-K表年度報告(“報告”)中使用的,除非上下文另有要求,否則 “我們”、“我們的” 和 “Energous” 等術語均指特拉華州的一家公司Energous Corporation。
前瞻性陳述
本報告包含經修訂的1933年《證券法》第27A條和經修訂的1934年《證券交易法》第21E條所指的前瞻性陳述,旨在由這些條款設立的 “安全港” 涵蓋這些陳述。前瞻性陳述基於某些假設並描述了我們未來的計劃、戰略和預期,通常可以通過使用前瞻性術語來識別,例如 “相信”、“期望”、“可能”、“將”、“應該”、“可以”、“尋求”、“打算”、“計劃”、“估計”、“預期” 或其他類似術語。除本報告中包含的關於我們的戰略、前景、財務狀況、運營、成本、計劃和目標的歷史事實陳述外,所有陳述均為前瞻性陳述。前瞻性陳述的示例包括我們就擬議的業務戰略、市場機會、監管部門的批准、對當前和潛在業務關係的預期、對收入、現金流和財務業績的預期以及研發工作的預期結果所做的陳述。這些前瞻性陳述基於我們當前的信息和信念。由於前瞻性陳述與未來有關,因此它們受固有的不確定性、風險和情況變化的影響,這些不確定性、風險和情況變化是不可預測的,其中許多是我們無法控制的。實際結果可能與預期存在重大差異,因此您不應依賴這些前瞻性陳述。可能導致實際結果與前瞻性陳述中所述結果存在重大差異的重要因素包括:我們成功執行已獲得監管認證的產品商業化戰略的能力;獲得必要的監管批准;我們尋找和維護開發合作伙伴的能力,市場對我們技術的接受程度;我們行業的競爭;保護我們的知識產權;以及風險因素中描述的其他風險和不確定性本報告的管理層對財務狀況和經營業績的討論與分析部分以及我們隨後在10-Q表中提交的季度報告。我們沒有義務更新可能不時作出的任何前瞻性陳述,無論是書面還是口頭陳述,無論是由於新信息、未來發展還是其他原因。
第 1 項。商業
概述
我們開發了我們的 WattUp® 無線電源技術,包括半導體芯片組、軟件控制、硬件設計和天線,可為電子設備提供基於射頻(“RF”)的充電。WattUp 技術具有廣泛的功能,可支持下一代無線電力網絡,在無縫設備組合中提供電力和數據。這包括在不同距離下具有多個功率等級的近場和遠距離無線充電。我們相信,我們的WattUp技術將有助於促進不斷增長的物聯網(“IoT”)應用程序的部署。根據國際數據公司(IDC)2022年8月的市場預測,預計到2026年,物聯網市場的支出將增長到約1.1萬億美元。我們最初瞄準的物聯網應用是射頻標籤、電子貨架標籤(“ESL”)和用於零售、工業、醫療保健和智能家居/辦公市場的物聯網傳感器領域。
我們相信我們的技術在方法上是創新的,因為我們正在開發使用射頻為電子設備充電的解決方案。 迄今為止,我們已經開發了多個發射器和接收器,包括原型以及合作伙伴的生產設計。發射器因外形規格、功率規格和頻率而異,而接收器旨在支持各種無線充電應用,包括藍牙跟蹤標籤、物聯網傳感器、ESL、信標、庫存管理設備、安全攝像頭、手持設備、智能自動化、可穿戴設備和可穿戴設備。
1
首款採用我們技術的最終產品於 2019 年進入市場。 我們於 2021 年第四季度開始發貨首款支持遠程 WattUp PowerBridge 的發射器,用於商業物聯網應用, 我們預計,隨着我們推動業務向前發展,還會發布更多支持Wattup的產品。
我們的普通股在納斯達克資本市場上市,代碼為 “WATT”。我們於 2012 年在特拉華州註冊成立。我們的公司總部位於加利福尼亞州聖何塞市北第一街 3590 號 210 套房 95134。我們的網站可以通過 www.energous.com 訪問。我們網站上包含或可能從我們網站上獲得的信息,不是,也不應被視為本報告的一部分。
我們的業務戰略
我們認為,巨大的市場機會在於無線低功耗遠距離充電,隨着Wi-Fi生態系統的發展,這種情況可能會發展。目標是確保基於我們技術的發射機和接收器之間的互操作性,無論它們是誰製造的、安裝到成品中還是銷售的。以前無處不在的解決方案(例如Wi-Fi和藍牙)的實施説明瞭我們的目標。例如,無論製造商是誰,Wi-Fi 路由器都可以與安裝在消費電子產品中的 Wi-Fi 接收器一起使用,無論製造商是誰。我們努力:
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構建多個集成電路(“IC”)以推動我們的技術; |
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開發、許可和製造完整的發射機解決方案,以促進無線電力網絡的發展; |
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開發參考設計以降低早期採用者的風險,以較低的成本實現更輕鬆的集成並促進採用; |
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• |
通過我們專為支持下一代物聯網而設計的 WattUp PowerBridge 產品,通過融合網絡、電力和數據,繼續創造額外價值,為零售、工業、醫療保健和智能/家庭辦公市場提供更智能的垂直解決方案。第一個目標應用包括射頻標籤、ESL 和物聯網傳感器; |
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與領先的技術和系統公司合作; |
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在實用性和便利性方面為消費者提供改變遊戲規則的好處; |
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制定並執行一項戰略,以獲得全球監管部門對無處不在的無限距離充電的批准;以及 |
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支持AirFuel™ Alliance(AFA),該聯盟最近宣佈,AirFuel Alliance基於無線電頻率的無線充電技術AirFuel RF現已成為行業標準,為我們的WattUp技術跨供應商的兼容性奠定了基礎,並在應用層面開發了通用的用户體驗。 |
為了使我們的技術成為無處不在的遠程充電解決方案,我們打算為我們的技術制定生態系統戰略,不僅吸引潛在客户購買我們的發射器、接收器和功率放大器集成電路,還吸引他們的上游和下游價值鏈合作伙伴。我們打算利用我們先進入市場的優勢,優先保護我們的知識產權組合,因為我們相信這種策略將降低競爭平臺在基於射頻的無線充電市場中站穩腳跟並以有意義的方式與我們的技術競爭的可能性。
為了吸引WattUp IC的潛在客户,我們提供由發射器和接收器組成的評估套件以及支持軟件,以允許潛在的戰略合作伙伴在其實驗室測試該技術。這些套件構成了基本 “構件” 組件,可擴展以滿足特定應用的需求。我們正在開發流程和支持能力,以幫助潛在客户評估該技術並開發採用該技術的具體設計。
2
為了驗證我們的技術,我們最初尋找的是規模較小、更靈活的早期採用者、相對較小的客户 產品週期短,目的是船ping完全集成 WatTup使設備儘快為消費者提供支持。同時,我們開始與有能力配送的大型頂級客户接觸 WatTup支持大量消費類和物聯網設備。我們還與在多個垂直市場中產品週期長得多的公司合作。
由於我們正在開發新的電子充電模式,我們預計隨着技術的成熟、工程突破和新的合作伙伴合作的形成,我們戰略的許多運營細節將繼續發展。
當前全球經濟狀況對我們業務的影響
全球經濟的不確定性給我們的業務帶來了重大風險。我們面臨與當前宏觀經濟環境相關的持續風險和不確定性,包括通貨膨脹和利率上升、地緣政治因素,包括俄羅斯和烏克蘭之間持續的衝突及其應對措施、供應鏈中斷以及 COVID-19 疫情的剩餘影響。我們正在密切關注這些因素對我們業務各個方面的影響,包括它們對我們的運營、財務狀況、現金流、庫存、供應鏈、全球監管審批、購買趨勢、客户付款和整個行業的影響,以及對員工的影響。
我們認為,COVID-19 疫情推遲了潛在客户採用我們的技術,這些客户經歷了勞動力和供應鏈中斷,並繼續評估自己的未來前景和商業模式,包括與我們的合作伙伴關係。持續的疫情和其他宏觀經濟事件可能導致我們當前或未來產品的採用進一步延遲。有時,我們的某些外包合作伙伴、組件供應商和物流服務提供商會遇到中斷,導致供應短缺,這已經影響並將繼續影響我們的銷售。將來可能會發生類似的中斷。
我們的技術
我們的 WattUp® 技術支持無線充電,從基於接觸的應用到通過無線充電的遠距離應用。WattUp 是一項屢獲殊榮的、基於射頻的可擴展技術,它改變了電子設備的充電和供電方式。
3
下面的圖 1顯示了 Energous 當前的 IC 產品線:
與射頻波束成形發射機相比,我們的小尺寸天線和一臺發射機連接多個接收機的功能具有顯著的優勢,射頻波束成型發射機是更大、成本更高的無線電源技術實現。我們當前一代的集成電路顯著降低了發射機技術和接收器技術的尺寸和成本,正在開發的產品旨在進一步減小尺寸和成本。此外,我們的 IC 專為低功率和高功率應用、效率和更快的同步而設計,同時在多個國際監管環境的限制下工作。
2022 年,我們繼續利用多家物聯網領導者不斷增長的投資生態系統。在參加 CES 2023 時,我們與 Catapult 合作展示了世界上第一款智能足球。我們還與Sensirion合作展示了世界上第一個無電池二氧化碳傳感器,並與艾邁斯歐司朗合作展示了用於垂直農業照明應用的全無電池傳感器。我們還升級了我們的物聯網無線電源網絡,將瞻博網絡 Mist WiFi 接入點連接到多臺 1W 和 5W 的 WattUp PowerBridge 發射機。我們通過同時為威利奧特的射頻標籤供電(由其傳感即服務雲軟件控制)、使用 e-PeaS 設備的 ESL 標籤、使用 Atmosic BLE 芯片的物聯網設備以及由 Syntiant 的人工智能語音識別技術驅動的網絡邊緣計算,展示了充電接收器設備的互操作性,所有這些都由 WattUp Software 管理.
4
下面的圖 2顯示了我們的 1W WattUp PowerBridge 發射器的方框圖
我們的競爭
電池供電設備充電的競爭方法包括牆插式充電、感應充電、磁共振充電等。據我們所知,幾乎所有配備可充電電池的消費電子產品都附帶了充電方法,例如電源線。我們相信,隨着時間的推移,我們的WattUp技術的優勢,包括尺寸、成本、移動性、異物檢測和便攜性,以及在完全兼容的生態系統中為設備進行接觸和遠距離充電的獨特能力,將促進該技術的廣泛採用。
如今,市場上或正在開發各種無線充電技術。這些競爭性技術分為以下幾類:
感應線圈充電。電感線圈充電使用磁線圈產生共振,共振可以在很短的距離內傳輸能量。從本質上講,這是一種接觸技術,在這種技術中,發射器和接收器需要緊密對齊才能充電。功率根據線圈大小(線圈越大,功率越大)提供,線圈必須直接配對(一個接收器線圈對一個發射器線圈 = 直接耦合對)。利用磁感應的產品在可充電電子牙刷等產品中問世已有 10 多年的歷史了。
磁共振。磁共振類似於磁感應,因為它使用磁線圈傳輸能量。該技術使用的線圈的大小取決於傳輸的功率水平。它能夠在最大約 11 英寸(30 釐米)的距離內傳輸功率,使用共振中繼器可以增加這種距離。與磁感應相比,它的放置靈活性也更大。
能量收集。有多家公司正在考慮收集某些環境中可能存在的能量。收集的能量可能來自多種來源,包括太陽能、動能和被動射頻。被動射頻收集是指使用天線和設備來收集環境中可能已經存在的射頻,例如 Wi-Fi、手機、無線電話和其他射頻發射設備。
激光。激光充電技術使用非常短的光波長來產生準直光束,該準直光束在遠距離內保持其大小,使用所謂的分佈式共振向光學接收器提供功率。
5
我們的目標市場
我們將目標市場歸類為發射機市場和接收器市場。
發射機目標市場
發射器是廣播射頻能量的設備,消費電子產品中支持Wattup的接收器可以訪問這些能量。我們認為,對於我們的技術,我們的發射機目標市場可以分為三個不同的應用:
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獨立發射機,要麼單獨出售,要麼作為與支持 Wattup 的接收器設備配對的一部分捆綁銷售; |
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集成到第三方工業、醫療和企業設備中的發射機;以及 |
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發射器可以集成到 Bridge 和 Wi-Fi 路由器中,形成單一設備,為特定區域提供連接和無線電源。 |
我們計劃發佈三類獨立和集成發射機技術:
WattUp 近場發射機:
由於其與其他形式的接觸式無線充電相比具有優勢,包括可集成到多種外形規格以及可能與未來的距離發射機兼容,我們預計使用我們的 WattUp Near Field 技術的發射機將成為市場上首款支持 WattUp 的發射機產品。這些基於接觸式的充電解決方案非常適合消費和工業市場中的許多電子設備,例如可穿戴設備、物聯網設備和其他需要小尺寸接收器和低成本充電解決方案的小型電子設備。它們還適用於更大、更耗電的設備,例如智能手錶和平板電腦。最初,這些發射機將是一對一的(一臺發射機對一接收器),而將來的版本是用於多個接收機的單個發射機。
WattUp 遠場發射機:
基於WattUp Far Field技術(我們稱之為WattUp PowerBridge)的發射機有望為多臺設備提供低功率充電,並能夠通過部署多個WattUp PowerBridge來擴大續航里程。我們預計 WattUp PowerBridge 發射機將能夠向支持 WattUp 的接收設備廣播無線電量進行充電。WattUp PowerBridge 發射機可能在低功率物聯網設備的充電中發揮重要作用,例如 ESL、射頻標籤、安全攝像頭和物聯網傳感器。
集成到第三方設備中的發射機:
為WattUp技術開發的 “基塊” 核心架構適用於工業和消費市場中的各種第三方設備。架構在尺寸、功率、距離和成本方面的靈活性使Energous客户有機會將我們的技術與複雜集成中通常存在的特定要求和限制相匹配。例如,WattUp傳輸技術可以集成到生產車間或醫院病房天花板上的WiFi路由器中,為射程內的任何設備提供互聯網連接和無線電源。
Wattup PowerBridges
我們將無線電源路由器和無線網橋的組合視為兩種技術的自然集成點和協同應用。WattUp PowerBridges為Wi-Fi、5G和其他廣域網絡技術提供橋樑,同時還為射程內的接收器設備提供無線電源。WattUp PowerBridges與Wi-Fi路由器具有許多共同的技術特徵,即:(1)兩款設備在未經許可的工業、科學和醫療頻段的電波中運行,(2)這兩款設備的成功都歸功於它們為消費者帶來的實用性和便利性,(3)兩臺設備都依賴天線,以及(4)兩臺設備 “配對” 或提供允許網絡調配大型站點的切換功能。
6
接收器目標市場
我們認為我們的接收器技術有許多潛在用途,包括:
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物聯網設備包括資產追蹤器、傳感器、零售顯示器、安全設備 |
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智能家居、醫療、工業和其他傳感器 |
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ESL |
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物流和資產追蹤標籤和傳感器 |
•外圍設備,例如計算機鼠標和鍵盤
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遙控器 |
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可充電燈 |
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遊戲機和控制器 |
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助聽器 |
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可充電電池 |
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汽車配件 |
•智能紡織品
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可穿戴設備 |
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醫療器械 |
這份清單僅供參考;我們不能保證我們會涉足這些市場中的任何一個,我們可能會決定針對不在清單上的市場。我們打算繼續評估我們的目標市場,並根據包括(但不限於)上市時間、市場規模和增長以及我們對特定應用的價值主張的強度等因素來選擇新市場。
我們的知識產權
我們最寶貴的資產是我們的知識產權。這包括美國和外國專利、專利申請和專有技術。我們已經實施了積極的知識產權戰略,並將繼續為新的創新尋求專利保護。截至2023年3月10日,Energous IP組合包含超過200項已頒發的專利,這些專利按五 (5) 條關鍵實施路徑排列,我們認為競爭對手可能需要探索這些路徑才能將無線電源技術商業化。路徑是:處理算法、天線設計、發射器和接收器 ASIC、其他軟件控制(例如,藍牙)â管理和硬件(例如,電路板佈局)。此外,我們在美國和國外還有其他待處理的專利申請。我們打算為我們最有價值的發明以及我們預計開發的其他新發明申請專利保護。這是一筆可觀的年度開支,我們會持續監控每項專利申請和已頒發專利的成本和收益,以確保我們追求那些我們認為最能保護我們業務的專利並擴大我們的核心價值。只要我們做出繼續支付維護費和/或年金費的商業決定,我們頒發的專利的條款不會在2030年之前到期。
政府監管
我們的無線充電技術涉及使用射頻能量傳輸電力,受聯邦通信委員會、國際監管機構的監管,也可能受到其他聯邦、州、地方和國際機構的監管。我們的技術已根據美國和國際安全要求進行了測試,這始終證明我們的技術是安全的。我們將繼續與監管機構合作,制定流程、標準和頻譜分配,以確保採用WattUp技術的設備能夠獲得所需的國內和國際批准。
作為監管批准程序的一部分,採用WattUp技術的設備必須獲得美國聯邦通信委員會第15部分和/或FCC第18部分的批准,具體取決於具體應用。Energous 已獲得支持 WattUp 的產品的第 15 部分和第 18 部分 FCC 批准,並獲得了許多國際機構的監管批准。
7
美國聯邦通信委員會目前對 WattUp 技術的批准 |
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FCC ID |
描述 |
授予日期 |
2ADNG-MLA1599 |
數字傳輸系統藍牙配件 2.4GHz |
12/30/2014 |
2ADNG-MT100 |
近耦合 5.8 GHz 充電板 |
05/24/2016 |
2ADNG-NF130 |
射頻無線充電器和接收器 5.8 GHz |
05/02/2017 |
2ADNG-NF130 |
藍牙 2.4 GHz 的數字傳輸系統 |
05/02/2017 |
2ADNG-MS300 |
無線充電器 913 MHz |
12/26/2017 |
2ADNG-MS300 |
藍牙 2.4 GHz 的數字傳輸系統 |
12/26/2017 |
2ADNG-MS300A |
WPT 客户端設備 913 MHz |
01/05/2018 |
2ADNG-MS300A |
帶有 BLE 2.4 GHz 的數字傳輸系統 WPT 客户端設備 |
01/05/2018 |
2ADNG-NF230 |
射頻無線充電器 918 MHz |
04/09/2018 |
2ADNG-NF230 |
藍牙 2.4 GHz 的數字傳輸系統 |
04/09/2018 |
2ADNG-NF330 |
射頻無線充電器 918MHz |
07/29/2019 |
2ADNG-NF330 |
藍牙 2.4 GHz 的數字傳輸系統 |
07/29/2019 |
2ADNG-MS550 |
射頻無線充電器 918MHz |
04/21/2020 |
2ADNG-MS550 |
藍牙 2.4 GHz 的數字傳輸系統 |
04/21/2020 |
2ADNG-MS550 |
射頻無線充電器 918MHz |
09/30/2020 |
2ADNG-MS550 |
藍牙 2.4 GHz 的數字傳輸系統 |
09/30/2020 |
2ADNG-VN15 |
射頻無線充電器 918MHz |
10/19/2021 |
2ADNG-VN15 |
藍牙 2.4 GHz 的數字傳輸系統 |
10/19/2021 |
2ADNG-VN1810 |
射頻無線充電器 918MHz |
11/30/2021 |
2ADNG-VN1810 |
藍牙 2.4 GHz 的數字傳輸系統 |
11/30/2021 |
2ADNG-VN25 |
射頻無線充電器 918MHz |
01/14/2022 |
2ADNG-VN25 |
藍牙 2.4 GHz 的數字傳輸系統 |
01/14/2022 |
2ADNG-VN55 |
射頻無線充電器 918MHz |
06/02/2022 |
2ADNG-VN55 |
適用於藍牙/Zigbee 2.4 GHz 的數字傳輸系統 |
06/02/2022 |
2ADNG-VN1820 |
射頻無線充電器 918MHz |
08/10/2022 |
2ADNG-VN1820 |
藍牙 2.4 GHz 的數字傳輸系統 |
08/10/2022 |
自 2022 年 12 月 31 日起,我們宣佈在美國、加拿大、歐洲、印度、中國、英國、韓國、澳大利亞和新西蘭完成了針對無限距離無線充電的 WattUp PowerBridge 無線充電技術的監管程序。截至 2023 年 3 月 20 日,採用 WattUp® 技術的產品已獲得 110 多個國家的國際監管機構批准。
製造業
作為一家處於研發階段的無晶圓半導體公司,我們預計我們的製造戰略將遵循外包製造流程。我們與美國和國際上的合同製造合作伙伴合作。
人力資本
截至 2023 年 3 月 20 日,我們有 43 名全職員工,其中 33 名是工程師。這些員工都不受集體談判協議的保護,我們相信我們與員工的關係很好。我們還根據需要僱用顧問,包括技術顧問,以發揮他們的技術專長。顧問和技術顧問為我們提供電氣工程、軟件開發、市場研究和會計方面的專業知識。
我們致力於保持工作場所不受基於膚色、種族、性別、年齡、殘疾、性取向、宗教、言論或任何其他受適用法律保護的身份的歧視和騷擾。我們的管理層和員工應在工作場所表現和提倡誠實、合乎道德和相互尊重的行為。
8
季節性
我們參與的工業市場的季節性影響微乎其微。我們預計我們的技術可用於商業產品的消費市場,包括我們目前部署概念驗證的市場,其季節性影響各不相同。總體而言,我們預計目前不會對我們的收入產生重大的季節性影響。
可用信息
根據經修訂的1934年《證券交易法》或《交易法》,我們向美國證券交易委員會(SEC)提交年度、季度和當前報告、委託書和其他文件。美國證券交易委員會維護一個互聯網網站,其中包含以電子方式向美國證券交易委員會提交的報告、代理和信息聲明,以及有關包括我們在內的發行人的其他信息。公眾可以在www.sec.gov上獲得我們向美國證券交易委員會提交的任何文件。在以電子方式向美國證券交易委員會提交報告和修正案或提供給美國證券交易委員會後,也可以在我們的網站 https://ir.energous.com/ 上免費查看和下載我們向美國證券交易委員會提交的每份文件的副本。
第 1A 項。風險因素
投資我們的普通股涉及很高的風險。您應仔細考慮下述風險和不確定性,以及本報告中列出的所有其他信息。我們面臨許多風險和不確定性,這些風險和不確定性可能會損害我們的業務、前景、經營業績和財務狀況。本次討論重點介紹了一些風險和不確定性,這些風險和不確定性可能會對我們的業務、前景、經營業績和財務狀況產生重大不利影響。我們認為,這些是我們面臨的最重要的風險和不確定性。我們無法確定我們能否成功應對這些風險和不確定性,如果我們無法解決這些風險和不確定性,我們的業務可能無法增長,我們的股價可能會受到影響,您可能會損失對我們的全部或部分投資。我們尚未發現、我們目前認為不重要的其他風險和不確定性,或者與我們行業中其他公司面臨的風險相似的其他風險和不確定性,也可能損害我們的業務、前景、經營業績和財務狀況。下文討論的風險包括前瞻性陳述,我們的實際結果可能與這些前瞻性陳述中的結果有很大不同。
與我們的財務狀況相關的風險
我們沒有創造有意義的產品收入的歷史,我們可能永遠無法實現或保持盈利能力。
我們的運營歷史有限,投資者可以依靠它來評估我們的業務和前景。迄今為止,我們創造的收入有限,截至2022年12月31日,我們的累計赤字約為3.63億美元。我們創造收入和實現盈利的能力將取決於我們執行業務計劃、完成技術的開發和批准、將技術整合到客户想要購買的產品中,以及在必要時獲得額外融資的能力。無法保證我們的技術會被廣泛採用,無法保證我們將獲得足夠的收入來支持我們的運營,也無法保證我們將永遠盈利。此外,無法保證我們能夠在需要時籌集資金來繼續運營。如果我們無法籌集足夠的額外資金,我們可能需要推遲、減少或嚴重削減我們的研發或其他業務,這可能會對我們的業務、經營業績、財務狀況、長期前景和繼續作為一家可行企業的能力產生重大不利影響。如果我們無法創造足夠規模的收入來支付我們的經商成本,我們的虧損將繼續,我們可能無法實現盈利,這可能會對您投資我們證券的價值產生負面影響。
我們可能需要額外的融資來實現我們的長期業務計劃,而且無法保證這些資金將以可接受的條件提供,或者根本無法保證。
我們可能沒有足夠的資金來全面實施我們的長期業務計劃。即使我們開始創造可觀的商業收入,我們也可能需要通過新的融資籌集額外資金。例如,為業務合作伙伴開發新產品可能需要大量開支才能從此類產品獲得任何可觀的收入。此類融資可能包括股權融資(可能會稀釋我們目前的股東)和債務融資,後者可能會限制我們的運營和能力
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從其他來源借款。此外, 此類證券可能包含權利, 首選項或優先於現任股東的特權。由於 當前宏觀經濟狀況和普遍的全球經濟不確定性(包括由於 的其餘影響COVID-19、俄羅斯和烏克蘭之間持續的衝突及其全球反應、通貨膨脹上升、利率波動和全球供應鏈中斷)、政治變革和其他因素,我們不知道是否會在需要時提供額外資金,也不知道如果有,我們將能夠以合理的條件獲得額外資本。如果我們由於全球金融市場動盪而無法籌集額外資金,那麼總體而言 不確定性要麼 任何其他因素,我們可能被要求削減技術開發或因此減少運營,或者出售或處置資產。任何無法以商業上合理的條件籌集足夠資金的情況 或者根本沒有 可能會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生重大不利影響,包括資金短缺可能導致我們的業務倒閉和清算,而投資者幾乎沒有回報或根本沒有回報。
我們可能會受到通貨膨脹影響的不利影響。
通貨膨脹有可能增加我們的整體成本結構,從而對我們的流動性、業務、財務狀況和經營業績產生不利影響。美國資本市場經歷了並將繼續經歷極端的波動和幹擾。2022 年,美國的通貨膨脹率大幅上升,導致聯邦政府採取行動提高利率,對資本市場活動產生了不利影響。經濟中通貨膨脹的存在已經導致並將繼續導致更高的利率和資本成本、航運成本、供應短缺、勞動力成本增加、匯率疲軟和其他類似影響。由於通貨膨脹,我們已經並將繼續經歷成本增加,包括供應鏈成本的增加。儘管我們可能會採取措施減輕這種通貨膨脹的影響,但如果這些措施無效,我們的業務、財務狀況、經營業績和流動性可能會受到重大不利影響。即使這些措施有效,這些有益行動影響我們的經營業績的時間與產生通貨膨脹成本的時間之間也可能存在差異。此外,由於我們從供應商那裏購買零部件,因此他們無法充分緩解通貨膨脹、行業或經濟壓力,我們可能會受到不利影響。
與我們的技術和產品相關的風險
我們可能無法開發出我們想要包含在技術中的所有功能。
我們利用我們的技術開發了商業產品和可用的原型。我們希望在技術中包括的其他功能和性能規格尚未開發出來。例如,一些客户應用可能需要在不同頻率、充電功率等級和距離下對成本、佔地面積、效率和功能進行特定的組合。我們相信,隨着時間的推移,我們的研發工作將為我們的產品帶來更多的功能和能力。但是,無法保證我們會成功實現我們所針對的所有功能,而我們無法做到這一點可能會限制我們的技術對消費者的吸引力。
我們可能無法證明我們技術全部功能的商業可行性。
我們已經開發了商用產品和工作原型,這些產品在不同的功率水平和充電距離下使用我們的技術,但是要實現我們的技術在功率水平和距離不斷增加的應用中的潛力,並可以成功集成到商業產品中,還需要進行更多的研究和開發。就其本質而言,新技術的研究和開發是不可預測的。我們可能會遇到意想不到的技術問題,無法使用我們的技術識別出客户需求的產品,無法將我們的技術設計到這些產品中,設計新產品以提高可製造性,面臨監管障礙以及最終產品達到可接受的價格點。儘管我們打算在商業上合理的努力下開展開發工作,但無法保證我們的可用資源足以使我們能夠將技術開發到創造未來收入以維持運營所需的水平。
我們的技術必須滿足客户的期望並適合在消費類應用中使用。此類因素造成的任何技術開發延遲都將加劇我們面臨資金不足的風險,無法為完成這些產品開發所需的研發提供資金。導致延誤的技術問題將導致我們產生額外費用,從而增加我們的運營
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損失。如果我們在開發用於潛在商業應用的技術和產品方面遇到重大延遲,尤其是在產生鉅額支出之後,我們的業務可能會失敗,您可能會損失在公司的全部或部分投資價值。如果我們未能根據我們的技術開發實用且經濟的商業產品,我們的業務可能會 失敗而且您可能會損失對我們股票的全部或部分投資價值。
按照我們的意圖擴大我們的業務運營將對我們的財務、技術、運營和管理資源提出新的要求。
迄今為止,我們主要在業務的研發階段開展業務。如果我們成功地將我們的產品商業化,我們將需要擴大我們的業務運營,這將對我們的財務、技術、運營和管理資源提出新的要求。如果我們不升級我們的技術、行政、運營和財務控制系統,或者出現意想不到的擴張困難,包括與我們的研發活動有關的問題,那麼留住經驗豐富的科學家、經理和工程師可能會變得更具挑戰性,並對我們的業務、經營業績和財務狀況產生重大不利影響。
如果採用我們技術的產品在商業上推出,但未獲得廣泛的市場認可,我們將無法創造支持業務所需的收入。
市場對基於射頻的充電系統作為電子設備充電的首選方法的接受度對我們的成功至關重要。除其他外,以下因素可能會影響我們產品的市場接受度:
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採用我們技術的產品相對於其他產品或競爭技術的價格; |
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用户對我們技術的便利性、安全性、效率和優勢的看法; |
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我們的商業化合作夥伴銷售和營銷工作的有效性; |
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我們的技術和解決方案在開發夥伴中的支持率和接受率; |
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新聞和博客報道、社交媒體報道以及其他我們無法控制的宣傳因素;以及 |
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監管發展。 |
如果我們無法使我們的技術獲得或保持市場接受度,如果相關產品不能贏得市場的廣泛接受,我們的業務將受到嚴重損害。
隨着採用我們技術的產品的商業推出,我們在消費市場的財務業績可能會出現季節性或其他不均衡性,或者企業市場的銷售週期漫長而多變。
我們的戰略取決於我們的客户使用我們的技術開發成功的商業產品,並將其銷售到零售、工業、醫療保健和智能/家庭辦公市場。我們需要了解採購和購買週期,才能成功地許可我們的技術。我們預計,消費電子市場的不同細分市場對我們技術的需求可能會有所不同,例如助聽器、可穿戴設備、玩具、手錶、配件、筆記本電腦、平板電腦、手機和遊戲系統。此類消費市場通常是季節性的,在12月假日季和8月至9月返校季及其前後達到高峯。企業和商業客户可能有年度或其他預算和購買週期,這可能會影響我們,而且,特別是如果我們被指定為資本改善項目,我們的銷售週期可能會很長或不可預測。
基於我們技術的未來產品可能需要用户購買其他產品才能在現有設備上使用。在這些額外購買不方便或昂貴的情況下,我們正在開發的技術或其他未來產品的採用可能會放緩,這將損害我們的業務。
對於使用我們的接收器技術的可充電設備,該技術可以嵌入到套管、外殼或其他外殼中。例如,遙控器或配備可更換 AA 尺寸電池或其他電池的玩具等產品需要配備增強型電池和其他硬件,使這些設備能夠
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可由我們的系統充電。在每種情況下,最終用户都需要使用接收器對設備進行改造,並可能需要升級設備使用的電池技術(例如,除非設備內置了兼容的電池技術和接收器)。這些額外的步驟和費用可能會抵消我們產品為用户帶來的便利,並阻礙客户許可我們的技術。這些因素可能會抑制我們技術的採用,從而損害我們的業務。我們尚未開發出用於採用我們技術的設備的增強型電池,我們能否在需要增強電池的設備上使用我們的技術將取決於我們是否有能力開發出這種電池的商業版本,這種電池可以以合理的成本製造。如果不開發出商業上可行的這種性質的增強型電池,我們的業務可能會受到損害,我們可能需要改變戰略和目標市場。
實驗室條件與現場條件不同,這可能會降低我們正在開發的技術或其他未來產品的有效性。未能有效地從實驗室轉移到現場將損害我們的業務。
在現場使用時,根據受控實驗室條件下的性能,我們的技術可能無法按預期運行。例如,在遠程充電的情況下,將安排實驗室配置的傳輸障礙物進行測試,但是在消費者使用中,接收器可能會以許多不同且不可預測的方式受到阻礙。這些條件可能會顯著降低接收器接收的功率或發射機的有效範圍。產品未能使用我們的技術來滿足該領域用户的期望,可能會損害我們的業務。
安全問題和私人方面的法律行動可能會影響我們的業務。
我們相信我們的技術是安全的。但是,我們有可能發現我們的技術存在安全問題,或者第三方對基於射頻的充電提出擔憂,其方式與用於住宅和商業用途的其他一些無線技術類似,例如一些人提出的關於使用手機和其他設備在人體附近進行無線傳輸數據的安全問題。此外,雖然我們相信我們的技術是安全的,但患有醫療疾病的我們正在開發的技術或其他未來產品的用户可能會將這些疾病的觸發或惡化歸咎於使用採用我們技術的產品,就像少數手機用户一樣。發現與我們的技術相關的安全問題可能會對我們的業務產生重大不利影響,任何聲稱我們的技術造成傷害的法律訴訟都可能代價高昂,轉移管理層的注意力,對我們產生不利影響或導致我們的業務倒閉,無論此類法律訴訟最終是否成功。
我們的行業面臨激烈的競爭和快速的技術變革,這可能會導致技術優於我們的技術。如果我們跟不上市場變化以及技術創新方向和客户需求的步伐,我們的技術和產品可能會變得不那麼有用或過時,我們的經營業績將受到影響。
總體而言,消費電子行業,尤其是充電領域,都受到激烈競爭和快速發展的技術的影響。由於採用我們技術的產品預計會有很長的開發週期,因此我們必須預測市場的變化以及技術創新和客户需求的方向。為了成功競爭,我們需要展示我們的產品和技術相對於現有替代方案和其他新興的電力供應方法的優勢。傳統的壁掛式充電仍然是我們技術的廉價替代方案。直接競爭的技術,例如感應充電、磁共振充電、傳導充電、超聲波和其他尚未確定的解決方案,可能比我們開發的技術更受消費者的認可。此外,一些競爭對手可能比我們擁有更多的資源,並且可能比我們在市場上的地位更高。我們無法確定哪些其他公司可能已經決定或將來可能選擇進入我們的市場。例如,消費電子產品公司可能會在無線電源或其他充電技術上投入大量資源,並可能決定進入我們的目標市場。競爭對手的成功發展會帶來新的充電方式,可能會降低我們產品和技術的吸引力或使它們過時。
我們未來的成功將在很大程度上取決於我們在當前和未來的技術中建立和保持競爭地位的能力。快速的技術發展可能會造就我們的技術或未來的產品
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基於我們的技術已經過時了。我們的許多競爭對手擁有比我們更多的企業、財務、運營、銷售和營銷資源,以及更多的研發經驗。我們無法向您保證,我們的競爭對手不會開發或銷售比我們的產品更有效或更具商業吸引力的技術,也不會使我們的技術和產品過時的技術。我們可能沒有財政資源,技術專長,市場營銷, 分佈或支持將來成功競爭的能力。我們的成功將在很大程度上取決於我們利用我們的技術保持競爭地位的能力。
我們的競爭地位還取決於我們的能力:
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提高消費者和企業市場對我們正在開發的技術和未來產品的廣泛認識、接受和採用; |
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設計可以以可接受的價格出售的產品; |
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開發新的或增強的技術或功能,以提高我們正在開發的技術和未來產品的便利性、效率、安全性或感知安全性和生產力; |
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正確識別客户需求並提供新產品或產品增強功能以滿足這些需求; |
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限制從可行性證明到常規生產所需的時間; |
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限制監管部門批准的時間和成本; |
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吸引和留住合格的人員; |
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使用專利保護我們的發明或以其他方式開發專有產品和工藝;以及 |
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確保足夠的資本資源,以擴大我們持續的研發以及銷售和營銷工作。 |
如果基於這些或其他因素,我們的技術無法很好地競爭,我們的業務可能會受到物質和不利損害。
與我們的知識產權相關的風險和其他法律風險
保護我們的知識產權和專有技術既困難又昂貴,而且我們可能無法確保對其的保護。
我們的成功在很大程度上取決於我們能否獲得、維護和保護我們對採用我們技術的產品中使用的技術的專有權。專利和其他所有權提供不確定的保護,我們可能無法保護我們的知識產權。例如,我們可能無法成功捍衞我們的專利和其他所有權免受第三方的質疑。如果我們沒有資源來捍衞我們的知識產權,我們的知識產權和許可技術的價值就會下降。此外,一些將我們的技術集成到其產品中的公司可能會獲得該技術的版權,這會限制我們的業務或增加我們的成本。如果我們未能成功地有效保護我們的知識產權,我們的財務業績可能會受到不利影響,我們的普通股價格可能會下跌。
我們依靠專利、商業祕密、版權和商標法相結合來保護我們的知識產權和技術。
我們依靠專利、商業祕密、版權和商標法、保密協議以及其他合同條款和技術安全措施相結合來保護我們的知識產權。這些措施可能不足以保護我們的技術。如果他們不能充分保護我們的權利,第三方可能會使用我們的技術,我們在市場上的競爭能力就會降低。儘管我們正在努力在可用且我們認為適當的情況下為我們的技術獲得專利保護,但該技術的某些方面可能永遠無法尋求或獲得專利保護。我們可能不擁有資源,也可能不選擇在美國境外或美國以外的任何或每個國家尋求專利保護,我們最終可能會決定在那裏銷售我們的未來產品。我們阻止他人制造或出售的能力
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在那些我們沒有專利保護的國家,重複或類似的技術將受到損害。儘管我們在美國和其他地方備案了專利申請,但這些專利可能不會頒發,可能只在有限的覆蓋範圍內頒發,或者可能頒發並隨後被其他人成功質疑並被認定無效或不可執行。
同樣,即使專利是根據我們的申請或未來的申請頒發的,任何已頒發的專利都可能無法為我們提供任何競爭優勢。競爭對手可能能夠圍繞我們的專利進行設計,或者開發出與我們的產品相當或優於我們的成果。由於法律質疑或第三方對現有技術的索賠,我們的專利可能被認定為無效或不可執行,其他人可能會質疑我們專利的發明權或所有權以及待處理的專利申請。此外,如果我們在美國以外的國家獲得保護,則某些外國的法律可能無法像美國法律那樣保護我們的知識產權。如果競爭對手侵犯了我們的專利或其他知識產權,則強制執行這些權利可能既困難又耗時。即使成功,為執行我們的知識產權或捍衞我們的專利免受質疑而提起的訴訟也可能既昂貴又耗時,並可能轉移我們管理層的注意力。我們可能沒有足夠的資源來執行我們的知識產權或保護我們的專利免受挑戰。
我們的策略是通過向第三方和客户許可專利和其他所有權來將我們的技術部署到市場上。與我們的被許可方可能會就這些許可的範圍和內容發生爭議。此外,我們利用我們的技術擴展到其他領域的能力可能會受到現有許可證或未來可能授予第三方的許可證的限制。
我們用來保護商業祕密的政策可能無法有效防止他人盜用我們的商業祕密。此外,如果未經授權的使用或披露,我們的客户、員工、顧問和顧問簽署的保密協議可能無法強制執行,或者可能無法為我們的商業祕密或其他專有信息提供有意義的保護。對商業祕密索賠提起訴訟既昂貴又耗時,而且結果不可預測。此外,我們的競爭對手可以獨立開發同等的知識方法和專有技術。如果我們無法保護我們的知識產權,我們可能無法阻止競爭對手使用我們自己的發明和知識產權與我們競爭,我們的業務可能會受到損害。
我們可能會面臨專利侵權或其他知識產權訴訟,這些訴訟的辯護費用可能很高。
由於我們的行業以競爭知識產權為特徵,我們可能會因聲稱我們侵犯了他人知識產權而捲入訴訟。確定產品是否侵犯專利涉及複雜的法律和事實問題,專利訴訟的結果通常是不確定的。無法保證包含涵蓋我們產品、部分產品、技術或方法的索賠的第三方專利不存在、尚未申請或無法申請或頒發。由於在我們的技術領域或領域(包括一些專門與無線充電技術有關的專利)中已頒發的專利和提交的專利申請數量眾多,我們的競爭對手或其他第三方可能會斷言我們的產品和技術以及我們在使用我們的產品和技術時採用的方法受他們持有的美國或外國專利的保護。此外,由於專利申請可能需要很多年才能發佈,並且由於待處理申請的發佈時間表因司法管轄區而異,因此現在可能有待處理的申請,這可能會導致我們正在開發的技術或其他未來產品侵犯已頒發的專利。此外,由於已發佈的專利申請的主張可能會在發佈和專利授予之間發生變化,因此有些已發佈的專利申請最終可能會提出我們侵權的索賠。還可能存在我們一項或多項技術、產品或零件可能侵犯的現有專利,而我們對此一無所知。隨着無線電源和替代充電解決方案市場上競爭對手數量的增加,以及該領域頒發的專利數量的增加,對我們提出專利侵權索賠的可能性也隨之增加。我們的一些競爭對手可能比我們更有效地承受複雜專利訴訟的成本,因為他們的資源要多得多。此外,任何訴訟的啟動和持續所產生的任何不確定性都可能對我們籌集繼續運營所需資金的能力產生重大不利影響。
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如果我們面臨專利侵權或其他知識產權訴訟,如果相關專利或其他知識產權被認為是有效和可執行的,並且我們被發現違反或違反了我們作為一方的許可條款,則除非我們能夠獲得許可或能夠重新設計產品以避免侵權,否則我們可能會被阻止銷售我們的任何侵權產品。如果我們無法獲得許可或無法成功重新設計,我們可能會被阻止出售我們正在開發的技術或其他未來的產品。如果確定我們侵犯了競爭對手或其他人的知識產權,我們可能需要支付損害賠償、支付和解金或支付持續的特許權使用費,或者被禁止。在這種情況下,我們可能無法以具有競爭力的價格或根本無法銷售我們的產品或許可我們的技術,我們的業務和經營業績可能會受到損害。
我們可能會面臨產品責任索賠、產品召回和保修索賠,這些索賠可能代價高昂,會轉移管理層的注意力並損害我們的業務。
我們的業務使我們面臨潛在的責任風險,這些風險是消費者使用的產品的營銷和銷售所固有的。如果我們的技術導致人身傷害或死亡或被認為不合適,我們可能會承擔責任。雖然我們相信我們的技術是安全的,但用户可以聲稱並可能證明缺陷(其中一些缺陷可能被指控或證明會對用户或其他人造成傷害),因為我們的技術是在用户附近執行涉及射頻能量的複雜功能。產品責任索賠,無論其案情或最終結果如何,都可能導致鉅額的法律辯護費用。我們可能選擇購買的用於承保相關風險的保險單的承保限額可能不足以支付未來的索賠。如果採用我們技術的產品的銷量增加或者我們將來遭受產品責任索賠,那麼將來我們可能無法將產品責任保險維持在令人滿意的費率或足夠的金額。產品責任索賠、任何產品召回或超額保修索賠,無論是由於設計、製造缺陷或其他原因引起,都可能對我們的銷售產生負面影響,或者需要更改設計或製造流程,其中任何一項都可能損害我們的聲譽,損害我們與產品許可方的關係,導致收入下降並損害我們的業務。
此外,如果我們或戰略合作伙伴設計的產品存在缺陷,無論是由於設計或製造缺陷、產品使用不當或其他原因造成的,我們或我們的戰略合作伙伴可能需要通知監管機構和/或召回該產品。要求向監管機構發出通知或召回可能會導致監管機構對採用我們技術的產品進行調查,這反過來又可能導致必要的召回、限制此類產品的銷售或其他處罰。這些行為所產生的不利宣傳都可能對我們的客户和潛在客户的看法產生不利影響。這些調查或召回,尤其是伴隨着不利的宣傳時,可能導致我們承擔鉅額成本,損失收入並損害我們的聲譽,所有這些都會損害我們的業務。
我們的業務面臨數據安全風險,包括安全漏洞。
我們收集、處理、存儲和傳輸大量信息,包括有關我們客户的信息。我們採取措施保護我們收集、處理、存儲和傳輸的信息的安全性和完整性,但不能保證不會發生無意中或未經授權的使用或披露,也不能保證第三方不會在未經授權的情況下訪問這些信息。安全漏洞、計算機惡意軟件、計算機黑客攻擊和其他破壞信息安全措施的行為在商業世界中變得越來越普遍,將來可能會發生在我們的系統或供應商的系統上。大型互聯網公司和網站不時披露對其部分網站的複雜和有針對性的攻擊,越來越多的人報告此類攻擊導致其信息安全受到破壞。我們和我們的第三方供應商有遭受類似攻擊和漏洞的風險。儘管我們採取措施維護信息系統上的機密和專有信息,但這些措施和技術可能無法充分防止安全漏洞,我們依賴第三方供應商採取適當措施來保護這些信息系統上信息的安全性和完整性。由於用於未經授權訪問或破壞信息系統的技術經常變化,並且可能要等到對我們發起才為人所知,因此我們可能無法預測或阻止這些攻擊。此外,能夠非法獲取客户身份和密碼憑證的一方可能能夠訪問我們客户的賬户和某些賬户數據。
任何實際或可疑的安全漏洞或對我們或第三方供應商安全措施的其他危害,無論是黑客攻擊、拒絕服務攻擊、病毒、惡意軟件、中斷造成的
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ins、網絡釣魚攻擊、社會工程或其他方式都可能損害我們的聲譽和業務,損害我們的品牌,使留住現有客户或獲取新客户變得更加困難,要求我們花費大量資金和其他資源來解決漏洞,並導致違反適用的法律、法規或其他法律義務。我們的保險單可能不足以補償任何此類安全漏洞造成的直接損失或由此導致的客户流失造成的間接損失。
我們依靠電子郵件和其他電子通信手段來與現有和潛在客户建立聯繫。我們的客户可能會成為使用欺詐性欺騙和網絡釣魚電子郵件的攻擊目標,以盜用密碼、支付信息或其他個人信息,或者通過特洛伊木馬程序或其他方式通過客户的計算機、智能手機、平板電腦或其他設備引入病毒。儘管我們努力通過產品改進來降低此類惡意電子郵件活動的有效性,但欺騙和網絡釣魚可能會損害我們的品牌並增加我們的成本。這些事件或情況中的任何一個都可能對我們的業務、財務狀況和經營業績產生重大不利影響。
如果我們無法為我們的技術獲得有利的許可協議,我們的業務和經營業績將受到不利影響。
我們尋求將我們的技術許可作為創收的主要手段。建立許可業務關係通常需要付出大量努力,因為我們期望必須説服交易對手相信我們的技術的功效,滿足設計和製造要求,滿足營銷和產品需求,並遵守選擇、審查和簽約要求。無法保證我們能夠接觸到潛在的許可合作伙伴,也無法保證他們最終會決定將我們的技術與他們的產品集成。我們可能無法以優惠條件與客户簽訂許可協議,並且從許可協議中獲得的收入的時間和數量將超出我們的控制範圍。如果事實證明我們簽訂的許可協議對我們沒有好處,我們的業務和經營業績將受到不利影響。
與我們的業務監管相關的風險
國內和國際監管機構可能會拒絕批准我們的技術,未來的立法或監管變化可能會損害我們的業務。
我們的充電技術涉及使用射頻能量進行電力傳輸,受美國聯邦通信委員會和全球同類監管機構的監管。它也可能受到其他機構的監管。監管問題包括人類的射頻輻射暴露是否低於規定的閾值。更高的暴露水平需要單獨批准。例如,在一定距離內傳輸更多功率或在更遠距離上傳輸功率可能需要單獨的監管批准。此外,我們設計的技術使其在射頻頻段內運行,該頻段也用於Wi-Fi路由器和其他無線消費電子產品,我們還將其設計為根據某些客户應用的要求在不同的頻率下運行。不同頻率的應用可能需要單獨的監管部門批准。使用我們技術的設備獲得監管部門批准的努力既昂貴又耗時,而且無法保證必要的監管部門會獲得批准。如果不能及時獲得批准,我們的業務和經營業績可能會受到重大不利影響。此外,法律或監管的發展可能會給我們帶來額外的限制或成本,這可能需要我們重新設計我們的技術或未來的產品,或者難以或不切實際地遵守這些限制或不切實際,所有這些都將對我們的收入和財務業績產生不利影響。
與人事有關的風險
我們高度依賴執行管理團隊的關鍵成員。我們無法留住這些人可能會阻礙我們的業務計劃和增長戰略,這可能會對我們的業務和您的投資價值產生負面影響。
在關鍵程度上,我們實施業務計劃的能力取決於極少數關鍵高管的持續努力和服務。如果我們失去執行管理團隊中任何關鍵成員的服務,我們可能會被要求花費大量的時間和金錢來尋找替代人員,這可能會導致我們的業務計劃和運營計劃的實施延遲。如有必要,我們可以拒絕
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保證我們完全可以為這些人找到令人滿意的永久替代者,或者條件不會給我們帶來過高的昂貴或負擔。我們目前沒有任何關鍵人壽保險可以幫助我們在這些高管死亡或傷殘時收回費用。
我們的成功和成長取決於我們吸引、整合和留住高層次工程人才的能力。
由於我們業務的高度專業化和複雜性,我們的成功取決於我們吸引、僱用、培訓、整合和留住高層次工程人才的能力。對此類人員的競爭非常激烈,因為我們與許多大型盈利公司爭奪人才,而我們無法為我們的運營配備高素質和訓練有素的工程師,這可能會降低我們的效率,阻礙我們開發和交付商業產品的能力。這種競爭激烈的市場可能會給工程人才的勞動力成本帶來上行壓力。我們可能會花費大量成本來吸引和留住高素質的人才,在我們意識到招聘和培訓他們的投資所帶來的好處之前,我們可能會將新員工流失給競爭對手或其他科技公司。我們的股價波動或表現不佳也可能影響我們吸引和留住合格人員的能力。
我們面臨與使用工程顧問相關的風險。
為了在我們組建自己的工程團隊的同時提高生產率並加快我們的開發工作,我們聘請經驗豐富的顧問來協助選定的開發項目。我們採取措施監控和監管這些獨立第三方的表現。但是,如果這些顧問因業績、自身運營變化、財務狀況或其他我們無法控制的事項而未能履行對我們的義務,則與第三方服務提供商的安排可能會使我們的運營變得脆弱。有效管理我們的顧問對我們的業務和戰略很重要。我們的顧問未能按預期履行職責可能會導致鉅額成本,轉移管理層對其他戰略活動的注意力,或者給我們帶來其他運營或財務問題。終止或過渡與關鍵顧問的安排可能導致額外費用,並有可能由於終止或過渡期間出現業務延誤、潛在錯誤和可能出現控制問題。
與我們的普通股所有權相關的風險
我們是一家 “規模較小的申報公司”,降低適用於小型申報公司的披露要求可能會降低我們的普通股對投資者的吸引力。
我們是 “小型申報公司”,這意味着我們不是投資公司、資產支持發行人,也不是不是 “小型申報公司” 的母公司的多數股權子公司,要麼:(i)公眾持股量低於2.5億美元,或(ii)在最近結束的財年中,年收入低於1億美元,公眾持股量低於7億美元。作為一家 “規模較小的申報公司”,與其他發行人相比,我們在美國證券交易委員會文件中承擔的披露義務有所減少,包括在定期報告和委託書中披露有關高管薪酬的披露義務。在我們不再是 “小型申報公司” 之前,我們在美國證券交易委員會文件中披露的減少可能會使投資者更難分析我們的經營業績和財務前景。
如果一些投資者因為我們可能做出任何減少未來披露的選擇而發現我們的普通股吸引力降低,那麼我們的普通股交易市場可能會不那麼活躍,我們的股價也可能會更具波動性。
如果我們無法維持對財務報告的有效內部控制,投資者可能會對我們財務報告的準確性失去信心。
作為一家上市公司,我們需要保持對財務報告的內部控制,並報告此類內部控制中的任何重大缺陷。儘管我們的管理層已確定我們對財務報告的內部控制自2022年12月31日起生效,但我們無法向您保證,我們將來不會在內部控制中發現任何重大弱點。
我們符合 “小型申報公司” 的資格,因此無需提交審計師認證報告。如果我們的內部控制存在重大缺陷,我們可能無法發現財務錯誤
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會計可能要求重報財務報表或以其他方式損害我們的經營業績,導致我們未能履行美國證券交易委員會的報告義務或納斯達克股票市場或納斯達克的上市要求,對我們的聲譽產生不利影響,導致我們的股價下跌或導致我們的年度或中期財務報表中出現不準確的財務報告或重大錯誤陳述。此外,如果我們滿足與維持和報告財務報告內部控制有關的任何要求的能力存在重大弱點或失敗,投資者可能會對我們財務報告的準確性和完整性失去信心,這可能會導致我們的普通股價格下跌。我們可能會受到納斯達克、美國證券交易委員會或其他監管機構的調查,這可能需要額外的管理 注意這可能會對我們的業務產生不利影響。
此外,我們對財務報告的內部控制無法防止或發現所有錯誤和欺詐行為。由於所有控制系統都有固有的侷限性,任何控制評估都無法絕對保證不會發生因錯誤或欺詐而造成的誤報,也無法絕對保證所有控制問題和欺詐事件都能被發現。
您可能會損失全部或部分投資。
投資我們的普通股涉及很高的風險。作為投資者,你可能永遠無法收回全部甚至部分的投資,也可能永遠無法實現任何投資回報。您必須做好損失所有投資的準備。
我們的股價可能會繼續波動。
自2014年首次公開募股以來,我們普通股的市場價格已經大幅波動。由於許多我們無法控制的因素,我們的普通股價格可能會繼續大幅波動,包括:
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監管公告; |
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我們的經營業績的實際或預期變化; |
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總體經濟、行業和市場狀況,包括通貨膨脹上升或利率波動以及全球供應鏈中斷,以及對整個經濟體未來經濟增長前景的看法; |
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恐怖行為、戰爭行為或大規模內亂時期,例如俄羅斯和烏克蘭之間的持續衝突及其對策; |
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自然災害和其他災難,包括 COVID-19 疫情等全球流行病; |
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其他科技公司的經濟表現和/或市場估值的變化; |
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我們宣佈的重大戰略合作伙伴關係、監管進展和其他事件; |
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我們行業中其他公司的公告; |
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第三方發表的關於我們的業務、技術或開發合作伙伴的文章或散佈的謠言; |
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關鍵人員的增加或離職;以及 |
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涉及我們股本的銷售或其他交易。 |
我們過去沒有支付過股息,也沒有立即支付股息的計劃。
我們計劃在有收益的範圍內對所有收益進行再投資,以推銷我們的產品和技術,支付運營成本,以其他方式保持競爭力。在可預見的將來,我們不打算為我們的證券支付任何現金分紅。我們無法向你保證,我們將在任何時候產生足夠的盈餘現金,這些現金可以作為股息分配給我們的普通股持有人。
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作為一家公開報告公司,我們預計將繼續承擔鉅額成本,我們的管理層將被要求花費大量時間來履行我們的合規義務。
作為一家公開報告公司,我們承擔了大量的法律、會計和其他費用。我們受《交易法》的報告要求以及美國證券交易委員會隨後實施的規則的約束,這些要求我們建立和維持有效的披露控制和財務報告內部控制,以及一些特定的公司治理慣例。預計我們的管理層和其他人員將花費大量時間開展與我們的公開報告公司地位相關的合規舉措。隨着我們擺脱新興成長型公司的地位,預計這些成本將增加,如果我們不再符合小型申報公司的資格,這些成本將大幅增加。
我們可能會面臨證券訴訟,這既昂貴又可能轉移管理層的注意力。
過去,我們的股價一直在波動,這是對諸如我們過去宣佈聯邦通信委員會批准之類的新聞做出反應,未來可能會波動。過去,經歷過證券市場價格波動的公司曾受到證券集體訴訟,我們將來可能會成為此類訴訟的目標。證券訴訟代價高昂,可能會轉移管理層對其他業務問題的注意力,這可能會嚴重損害我們的業務和您對我們公司的投資價值。
如果我們的應納税所得額沒有達到足夠的水平,我們使用聯邦淨營業虧損結轉來減少未來納税額的能力可能會受到限制。
截至2022年12月31日,我們的聯邦淨營業虧損(“NOL”)結轉額約為273,056,000美元。根據經修訂的1986年《美國國税法》,在截至2017年12月31日或之前的納税年度中產生的NOL通常可以結轉以抵消未來的應納税所得額,而在2017年12月31日之後結束的納税年度中產生的NOL通常可以無限期結轉。我們使用NOL的能力將取決於我們產生應納税所得額的能力,而在截至2017年12月31日或之前的納税年度中產生的NOL可能會在我們產生足夠的應納税所得額來利用NOL之前到期。截至2022年12月31日,根據我們的營業虧損歷史,我們的部分NOL可能無法完全兑現。
我們的章程文件和特拉華州法律可能會禁止股東認為有利的收購。
我們的公司註冊證書和章程的規定以及適用的特拉華州法律可能會推遲或阻礙涉及實際或潛在控制權變更或管理層變更的交易,包括股東本來可能獲得股票溢價的交易,或者我們的股東可能認為符合他們最大利益的交易。我們的公司註冊證書和章程中的規定:
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授權我們的董事會在未經股東批准的情況下發行優先股,並指定每個類別的權利、優惠和特權;如果發行,此類優先股將增加我們股本中已發行股本的數量,並可能包括可能阻止收購我們的條款; |
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限制誰可以召集股東會議; |
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不允許股東以書面同意行事; |
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不規定累積投票權;以及 |
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規定所有空缺均可由當時在職的多數董事的贊成票填補,即使少於法定人數。 |
此外,除非某些條件得到滿足,否則特拉華州通用公司法第203條可能會限制我們與實益擁有我們15%或更多已發行投票權的人進行任何業務合併的能力。該限制在股份收購後持續三年。這些條款可能會鞏固我們的管理團隊,並可能剝奪您以高於現行價格的價格向潛在收購者出售股票的機會。這種可能無法獲得控制權溢價可能會降低我們普通股的價格。
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一般風險因素
我們的普通股價格可能不符合繼續在納斯達克上市的要求。如果我們未能恢復對最低上市要求的遵守,我們的普通股將被退市。如果我們的普通股退市,我們公開或私下出售股票證券的能力和普通股的流動性可能會受到不利影響。
除其他外,納斯達克的持續上市標準要求上市公司股票的最低買入價等於或高於1.00美元。如果連續超過30個交易日的收盤最低買入價低於1.00美元,則上市公司將無法遵守納斯達克的上市規則,如果在寬限期內未能恢復合規,則將被退市。正如先前報道的那樣,2023年1月20日,我們收到了納斯達克上市資格部門的通知,通知我們,我們普通股的出價連續30個交易日收於每股最低1.00美元的要求以下。根據納斯達克的上市規則,我們獲得了180個日曆日的寬限期,或者直到2023年7月19日,以恢復對投標價格要求的遵守。為了恢復合規,我們普通股的買入價必須至少連續10個交易日以每股1.00美元的價格收盤。
如果我們未能在2023年7月19日之前恢復合規,則我們可能有資格進入第二個180天的合規期,前提是我們滿足公開發行股票市值的持續上市要求以及納斯達克資本市場首次上市的所有其他標準,最低投標價要求除外,並提供書面通知,表示我們打算在第二個合規期內通過反向股票拆分來糾正投標價格缺口,如有必要。寬限期的延長將由納斯達克自行決定,並且無法保證我們會獲得延期。
我們無法保證我們將在寬限期內恢復合規,也無法保證將來能夠保持對納斯達克上市要求的遵守。如果我們無法在寬限期內恢復合規,或者無法延長我們可能有資格的寬限期,則我們的普通股將受到退市和 “便士股” 規則的約束。從納斯達克退市可能會對我們通過公開或私募出售股票證券籌集額外融資的能力產生不利影響,將嚴重影響投資者交易我們證券的能力,並將對我們普通股的價值和流動性產生負面影響。退市還可能產生其他負面結果,包括員工可能失去信心、機構投資者利益喪失和業務發展機會減少。
不利的經濟狀況或技術支出的減少可能會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
我們的業務取決於對我們技術的總體需求以及我們當前和潛在客户的經濟健康狀況。此外,購買我們的產品通常是自由裁量的,可能涉及大量資本和其他資源的投入。疲軟的全球和區域經濟狀況,包括勞動力短缺、供應鏈中斷、利率和通貨膨脹率上升、低支出環境、地緣政治不穩定、戰爭和不確定性、某些地區疲軟的經濟狀況或無論宏觀經濟狀況如何都會減少技術支出,包括由於 COVID-19 的剩餘影響以及俄羅斯和烏克蘭之間的持續衝突及其全球反應,都可能對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響,包括導致銷售週期延長、對我們吸引和留住新客户或擴展平臺或向現有客户銷售更多產品和服務的能力產生負面影響、降低產品價格、提高當前供應商和客户的違約率以及減少對新客户或現有客户的銷售。
此外,全球銀行系統最近出現了動盪。例如,2023年3月10日,加州金融保護與創新部關閉了硅谷銀行(SVB),該部任命聯邦存款保險公司(“FDIC”)為SVB的接管人。儘管聯邦存款保險公司此後表示,SVB的所有存款人將恢復原狀,但無法保證在未來銀行關閉的情況下,聯邦政府會同樣為所有存款人提供擔保。儘管公司與SVB沒有銀行關係,但全球銀行系統的持續不穩定可能會對我們或我們的客户產生負面影響,包括客户為我們的產品付款的能力,並對我們的業務和財務產生不利影響
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條件。此外,諸如SVB關閉之類的事件除外 全球性的 上文討論的宏觀經濟狀況可能導致資本市場的進一步動盪和不確定性。 宏觀經濟環境進一步惡化t 和 任何 監管行動 據此作出迴應 可能會對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
COVID-19 等健康流行病的爆發已經並可能進一步對我們的業務、經營業績和財務狀況產生不利影響。
在我們、我們的客户和供應商開展業務的國家/地區發生的任何傳染病疫情和其他不利的公共衞生事態發展都可能對我們的業務、經營業績和財務狀況產生實質性的不利影響。例如,COVID-19 疫情導致政府採取了重大措施來控制病毒的傳播,包括隔離、旅行限制、製造限制、宣佈緊急狀態和關閉企業。我們的大多數潛在客户都嚴重依賴中國的製造和供應鏈基礎設施。我們認為,COVID-19 疫情推遲了潛在客户對我們技術的採用,這些客户暫時關閉了位於中國和世界其他地方的員工隊伍和供應鏈。有時,我們的某些外包合作伙伴、組件供應商和物流服務提供商會遇到中斷,導致供應短缺,這已經影響並將繼續影響我們的銷售。將來可能會發生類似的中斷。
此外,COVID-19 已經導致並將繼續導致廣泛的健康危機,這可能導致市場波動加劇並對許多國家的經濟和金融市場產生不利影響,從而導致全球經濟衰退,從而影響潛在客户對我們產品的興趣或需求。這些事件中的任何一個都可能對我們的業務、經營業績和財務狀況產生重大和不利影響。影響的程度將取決於未來的事態發展,而未來的事態發展非常不確定且無法預測。
如果證券或行業分析師不發佈有關我們業務的研究或報告,或發佈有關我們業務的負面報告,我們的股價和交易量可能會下降。
我們普通股的交易市場在一定程度上取決於證券或行業分析師發佈的關於我們或我們業務的研究和報告。我們對這些分析師沒有任何控制權。無法保證分析師會繼續報道我們或提供有利的報道。如果一位或多位報道我們的分析師將我們的股票評級或改變他們對我們股票的看法,我們的股價可能會下跌。如果其中一位或多位分析師停止對我們公司的報道或未能定期發佈有關我們的報告,我們可能會失去在金融市場的知名度,這可能導致我們的股價或交易量下降。
項目 1B。未解決的員工評論
不適用。
第 2 項。屬性
2014 年,我們簽訂了位於加利福尼亞州聖何塞北第一街 3590 號的 Northpointe 商務中心的公司總部的租賃協議。同一處房產的新租約於2022年5月簽署,自2022年10月1日起為期三年。這個空間總面積為 21,188 平方英尺,用於我們的總部和研發工作。2021 年 9 月,我們簽訂了加利福尼亞州科斯塔梅薩的辦公空間租賃協議,該協議從 2021 年 10 月 1 日開始,由我們居住在南加州的工程師使用,總面積為 1,387 平方英尺。
第 3 項。法律訴訟
目前,我們不參與任何我們認為會對我們的業務或財務狀況產生重大不利影響的未決法律訴訟。但是,我們可能會在正常業務過程中不時受到各種索賠和法律訴訟。
第 4 項。礦山安全披露
不適用。
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第二部分
第 5 項。註冊人普通股市場、相關股東事務和發行人購買股權證券
普通股的市場信息
我們的普通股於2014年3月31日開始在納斯達克資本市場上交易,代碼為 “WATT”。 在此之前,我們的普通股沒有公開交易市場。
記錄持有者
截至2023年3月20日,我們的普通股有10名登記在冊的股東,我們相信普通股的受益持有人要多得多。
股息政策
我們從未為證券支付過現金分紅,我們預計在可預見的將來也不會為普通股支付任何現金分紅。我們打算保留未來的任何收益,用於對我們的業務進行再投資。未來支付現金分紅的任何決定都將由我們的董事會自行決定,並將取決於我們的財務狀況、經營業績、資本要求以及董事會認為相關的其他因素。
根據股權補償計劃獲準發行的證券
有關根據我們的股權薪酬計劃獲準發行的證券的信息將包含在本報告的修正案中,或以引用方式納入我們向美國證券交易委員會提交的2023年年度股東大會的委託書。
發行人購買股票證券
沒有
第 6 項。已保留
不適用。
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第 7 項。管理層對財務狀況和經營業績的討論和分析
概述
我們開發了我們的 WattUp® 無線電源技術,包括半導體芯片組、軟件控制、硬件設計和天線,可為電子設備提供基於射頻的充電。WattUp 技術具有廣泛的功能,可支持下一代無線電力網絡,在無縫設備組合中提供電力和數據。這包括在不同距離下具有多個功率等級的近場和遠距離無線充電。我們相信我們的WattUp技術將有助於促進不斷增長的物聯網應用程序的部署。根據國際數據公司(IDC)2022年8月的市場預測,預計到2026年,物聯網市場的支出將增長到約1.1萬億美元。我們最初瞄準的物聯網應用是射頻標籤、ESL(ESL)和物聯網傳感器領域,用於零售、工業、醫療保健和智能家居/辦公市場。
我們相信我們的技術在方法上是創新的,因為我們正在開發使用射頻為電子設備充電的解決方案。 迄今為止,我們已經開發了多個發射器和接收器,包括原型以及合作伙伴的生產設計。發射器因外形規格、功率規格和頻率而異,而接收器旨在支持各種無線充電應用,包括藍牙跟蹤標籤、物聯網傳感器、ESL、信標、庫存管理設備、安全攝像頭、手持設備、智能自動化、可穿戴設備和可穿戴設備。
首款採用我們技術的最終產品於 2019 年進入市場。 我們於 2021 年第四季度開始發貨首款支持遠程 WattUp PowerBridge 的發射器,用於商業物聯網應用, 我們預計,隨着我們推動業務向前發展,還會發布更多支持Wattup的產品。
當前全球經濟狀況對我們業務的影響
全球經濟的不確定性給我們的業務帶來了重大風險。我們面臨與當前宏觀經濟環境相關的持續風險和不確定性,包括通貨膨脹和利率上升、地緣政治因素,包括俄羅斯和烏克蘭之間持續的衝突及其應對措施、供應鏈中斷以及 COVID-19 疫情的剩餘影響。我們正在密切關注這些因素對我們業務各個方面的影響,包括它們對我們的運營、財務狀況、現金流、庫存、供應鏈、全球監管審批、購買趨勢、客户付款和整個行業的影響,以及對員工的影響。
我們認為,COVID-19 疫情推遲了潛在客户採用我們的技術,這些客户經歷了勞動力和供應鏈中斷,並繼續評估自己的未來前景和商業模式,包括與我們的合作伙伴關係。持續的疫情和其他宏觀經濟事件可能導致我們當前或未來產品的採用進一步延遲。有時,我們的某些外包合作伙伴、組件供應商和物流服務提供商會遇到中斷,導致供應短缺,這已經影響並將繼續影響我們的銷售。將來可能會發生類似的中斷。
關鍵會計估計和政策
以下對財務狀況和經營業績的討論和分析以我們的財務報表為基礎,這些報表是根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則編制的。某些會計政策和估計對於理解我們的財務狀況和經營業績尤其重要,需要我們的管理層做出重大判斷,否則可能會受到我們無法控制的經濟因素或條件的不同時期變化的重大影響。因此,它們受到固有程度的不確定性的影響。在應用這些政策時,我們的管理層根據他們的判斷來確定用於確定某些估計值的適當假設。這些估計基於我們的歷史運營、未來的業務計劃和預期的財務業績、現有合同的條款、我們對行業趨勢的遵守、客户提供的信息以及從其他外部來源獲得的信息(如適用)。有關我們重要會計政策的更完整描述,請參閲我們的財務報表附註3。
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演示基礎。所附截至12月31日止年度的經審計財務報表和腳註, 2022以及 2021是根據美利堅合眾國公認的會計原則(“美國公認會計原則”)和美國證券交易委員會關於財務信息的適用規則和條例編制的。
收入確認。我們遵循會計準則編纂(“ASC”)606,“與客户簽訂合同的收入”(主題606)。
根據主題 606,我們使用以下五步方法確認收入:
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1. |
確定與客户的合同。 |
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2. |
確定合同中的履約義務。 |
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3. |
確定合約的交易價格。 |
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4. |
將交易價格分配給合同中的履約義務。 |
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5. |
履行履約義務後確認收入。 |
我們記錄與某些客户簽訂的產品開發項目相關的收入。總的來説,這些產品開發項目很複雜,我們不確定我們是否有能力實現項目里程碑。里程碑的實現取決於我們的履約義務,需要客户的接受。我們會根據履行履約義務的時間在某個時間點確認這筆收入。與履行履約義務相關的款項通常與我們的努力或交付品的價值相稱,並且不可退還。在這些費用發生期間,我們將與這些產品開發項目相關的費用記錄在研發費用中。
一旦將產品的控制權移交給客户,我們就會記錄與生產級系統的銷售相關的收入。我們將與這些系統的銷售相關的費用記錄為交付期間的收入成本。
研究與開發。研發費用在發生時記入運營費用。對於內部開發的專利,所有專利申請費用均作為研發費用記入支出。專利申請費用,一般是法律費用,作為研發成本記作支出,直到此類專利的未來經濟效益更加確定為止。研發成本中還包括部門內部員工的工資成本和股票薪酬。我們在2022年和2021年分別承擔了12,497,781美元和20,572,580美元的研發成本。
所得税。我們確認遞延所得税資產和負債,以應對我們的財務報表或納税申報表中包含或未包含在我們的財務報表或納税申報表中的項目的未來預期税收影響。遞延所得税資產和負債是根據資產和負債的税基與其各自的財務報告金額(“臨時差額”)之間的差額確定的,這些税率按臨時差異預計將逆轉的年度的頒佈税率計算。
在2022年和2021年,我們分別將12,954,895美元和13,820,144美元的研發費用資本化用於聯邦所得税目的,攤銷從我們從相關研究中獲得經濟收益後開始。截至2022年12月31日,我們的聯邦淨營業虧損結轉總額(“NOL”)約為273,056,000美元,聯邦和州研發税收抵免結轉額分別約為6,373,000美元和525.8萬美元。截至2022年12月31日和2021年12月31日,遞延所得税資產主要由淨營業虧損和税收抵免結轉、研發成本和股票薪酬組成,此類遞延所得税資產已全部儲備。因此,我們在2022年和2021年的有效税率為零。
當一個或多個5%的股東(擁有我們5%或更多已發行資本的股東)的股票所有權累計增長超過50個百分點時,《美國國税法》第382條對淨營業虧損結轉的使用施加了限制。因此,所有權變更可能觸發對損失結轉額的使用限制。截至2022年12月31日,我們完成了第382條分析,並確定我們的聯邦淨營業虧損結轉額或聯邦研發税收抵免均不受限制。
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在評估遞延所得税資產的變現時,管理層考慮是否更像是 likely 總比不是 全部或 部分遞延所得税資產將變現。遞延所得税資產的最終變現取決於在這些暫時差額可以扣除的時期內未來產生的應納税所得額。管理層在進行評估時會考慮遞延所得税負債的預定逆轉、預計的未來應納税所得額和税收策略。根據這項評估,管理層確定了全額估值備抵金 所有的每個時期的遞延所得税淨資產,因為所有遞延所得税資產很可能都無法變現。
只有經税務機關審查後更有可能維持的税收狀況才承認税收優惠。確認的金額以結算時可能實現的超過50%的最大補助金金額來衡量。對於我們的納税申報表中申報的任何不符合這些確認和衡量標準的税收優惠,“未確認的税收優惠” 的負債都將被記錄在案。截至2022年12月31日和2021年12月31日,無需申報未確認的税收優惠的責任。該指南還討論了相關利息和所得税罰款的分類。我們的政策是將不確定税收狀況的利息和罰款記錄為所得税支出的一部分。2022年和2021年沒有記錄任何利息或罰款。
運營結果
運營費用
收入成本包括我們生產級無線充電系統的直接材料、直接人工和管理費用。研發費用包括與我們開發技術的努力相關的成本,包括人員薪酬、諮詢、工程用品和組件、知識產權成本、監管費用以及與研發部門特別相關的一般辦公費用。銷售和營銷費用包括與向客户銷售和營銷我們的技術相關的成本,包括人事薪酬、公共關係、平面設計、貿易展、銷售團隊使用的工程用品以及與銷售和營銷部門特別相關的一般辦公費用。 一般和管理費用包括一般和公司職能的成本,包括人事報酬、設施費、差旅、電信、保險、專業費、諮詢費、一般辦公費用和其他管理費用。
截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度
收入。在2022年和2021年期間,我們分別錄得851,321美元和756,793美元的收入。收入的增加主要來自生產級系統銷量的增加。
運營費用和運營損失。成本和支出由收入成本、研發成本、銷售和市場營銷、一般和管理費用以及遣散費組成。2022年和2021年的運營費用分別為27,537,646美元和42,189,578美元。
收入成本。2022年和2021年的收入成本分別為1,277,565美元和0美元。2022 年,收入成本是銷售給客户的生產級系統。2021 年,我們沒有產生任何收入成本。
研究和開發費用。 2022年和2021年的研發成本分別為12,497,781美元和20,572,580美元。研發費用減少8,074,799美元,主要是由於薪酬減少了7,110,400美元,其中包括股票薪酬減少了5,448,767美元,這主要是由於在2021年確認了PSU的獎勵支出以及現任首席執行官在晉升後於2021年底調到總務和行政部門,以及該部門員工人數減少導致工資成本減少了1,661,633美元,即70美元由於項目時間安排,工程用品、組件和芯片開發減少了8,682美元,為205美元諮詢和第三方服務減少了721美元,監管法律費用減少了113,167美元,部分被招聘費用的增加152,400美元所抵消。
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銷售和營銷g 費用。20 的銷售和營銷費用22 a和 2021是 $4,884,959和 $8,598,343,重複積極地。這個 $3,713,384 de銷售和營銷費用的增加主要是由於 a $3,364,533 de薪酬的增加,包括 $2,650,885 de股票薪酬增加 主要來自 的認可 PSU 獎項費用期間 2021 而且部門內部的員工人數也減少了 還有一個 $713,648 de工資成本的增加是由以下原因造成的 更低部門內部的員工人數, 公共關係、諮詢和第三方服務費用減少了359,870美元,營銷和促銷費用減少了225,805美元,銷售和營銷人員用於客户演示的工程用品和組件減少了96,451美元,但部分被展會成本增加250,941美元和招聘費用增加93,720美元所抵消 費用.
一般和管理費用。2022年和2021年的一般和管理費用分別為8,078,950美元和9,001,483美元。一般和管理費用減少922,533美元,主要是由於薪酬減少了710,041美元,其中包括股票薪酬減少880,314美元,主要原因是確認了2021年PSU獎勵支出,但被工資成本增加170,273美元、招聘費用減少184,018美元、一般公司法律費用減少141,489美元以及年減少75,806美元所抵消會議費用,部分被差旅費增加的109,204美元和會計和審計費增加的99,485美元所抵消。
遣散費。2022年和2021年的遣散費分別為798,391美元和4,017,172美元。2022年,遣散費與我們的前營銷和業務發展高級副總裁Neeraj Sahejpal簽訂的分離協議有關,其中包括545,782美元的現金支付和估計的工資税以及提前授予某些股票獎勵補助金所產生的252,609美元。2021年,與我們的前總裁兼首席執行官Stephen Rizzone的分離協議相關的遣散費包括現金支付和估計的3,732,178美元的工資税以及延長其股票期權行使期所產生的284,994美元的股票補償。
運營損失。2022年和2021年的運營虧損分別為26,686,325美元和41,432,785美元。
利息收入。2022年的利息收入為411,065美元,而2021年為5,492美元,這主要是由於儲蓄賬户的利率更高。
淨虧損。由於上述原因,2022年的淨虧損為26,275,260美元,而2021年的淨虧損為41,427,293美元。
流動性和資本資源
在2022年和2021年期間,我們分別錄得851,321美元和756,793美元的收入。我們在2022年和2021年分別蒙受了26,275,260美元和41.427,293美元的淨虧損。2022年和2021年,用於經營活動的淨現金分別為23,636,747美元和28,720,389美元。我們目前正在通過證券發行的收益來滿足我們的流動性需求,這些證券發行在2021年籌集了27,043,751美元的淨收益,在2022年籌集了744,787美元的淨收益,員工股票購買計劃(“ESPP”)的繳款收益,以及從客户那裏收到的款項。
我們認為,我們目前的手頭現金,加上2023年第一季度進行的承銷發行的收益和預期收入(見附註12——後續活動),將足以為我們在2024年3月之前的運營提供資金。
儘管我們打算繼續我們的研發活動,但無法保證我們的可用資源足以使我們產生足夠的收入來維持運營。因此,我們可能會尋求額外的融資,其中可能包括髮行股票或債務證券、銀行融資、與客户或戰略合作伙伴的商業協議以及其他替代方案,具體取決於市場狀況。無法保證這種融資會以我們認為可以接受的條件提供,或者根本無法保證。
2022年,用於經營活動的現金流為23,636,747美元,包括淨虧損26,275,260美元,減去總額為3,936,182美元的非現金支出(主要是股票薪酬為2,918,817美元)、使用權租賃資產減少730,452美元,以及折舊和攤銷費用
26
$246,156), a $770,031經營租賃負債減少, a $558應計離職金減少了923e,應付賬款減少了305,192美元,庫存增加了105,821美元,部分被2美元所抵消6應計費用增加了7,097美元,應收賬款減少了99,512美元。 D20 年期間21,用於經營活動的現金流為美元28,720,389,包括淨虧損美元41,427,293,減去非現金支出合計美元12,874,593(主要是基於股票的薪酬 $11,931,188, de的使用權租賃資產的減少 $674,306和貶值 和攤銷 開支 $258,249), a 經營租賃負債減少733,473美元,預付費用和其他流動資產增加238,184美元,應收賬款增加218,602美元,但部分被應計遣散費增加975,439美元和應付賬款增加109,118美元所抵消。
在2022年和2021年期間,用於投資活動的現金流分別為164,994美元和365,735美元。2022 年使用的現金主要包括購買組件以建造新的測試設備和購買工程軟件許可證。2021 年使用的現金主要包括購買用於建造新測試設備的組件、購買新的實驗室設備以及設計新的公司網站所產生的成本。
2022年,融資活動提供的現金流為1,017,620美元,其中包括在市場(“自動櫃員機”)發行中向公眾出售普通股的淨收益744,787美元和向ESPP捐款的收益272,833美元。2021年,融資活動提供的現金流為27,427,877美元,其中包括通過自動櫃員機發行向公眾出售普通股的27,043,751美元淨收益和向ESPP捐款的收益384,126美元。
就其本質而言,新技術的研究和開發是不可預測的。儘管我們打算繼續研究和開展開發活動,但無法保證我們的可用資源足以使我們產生足夠的收入來維持運營。
此外,由於我們沒有承諾的資金來源,因此無法保證我們能夠在需要時籌集資金來繼續運營。
項目 7A。關於市場風險的定量和定性披露。
在正常業務過程中,我們可能會面臨某些市場風險,例如利率。2022年12月31日100個基點的利率變動對我們的經營業績的年度影響將微乎其微。在評估了我們運營面臨的這些風險之後,我們認為,初級市場風險敞口(根據S-K法規第305項的含義)並不重要,預計不會對我們下一財年的財務狀況、經營業績或現金流產生任何重大的不利影響。
第 8 項。財務報表和補充數據。
27
能源公司
財務報表索引
|
頁數 |
獨立註冊會計師事務所的報告(PCAOB 身份證號 |
29 |
截至2022年12月31日和2021年12月31日的資產負債表 |
30 |
截至2022年12月31日和2021年12月31日止年度的運營報表 |
31 |
截至2022年12月31日和2021年12月31日止年度的股東權益變動表 |
32 |
截至2022年12月31日和2021年12月31日止年度的現金流量表 |
33 |
財務報表附註 |
34 |
28
獨立註冊會計師事務所的報告
致Energous Corporation的股東和董事會
對財務報表的意見
我們審計了所附的截至2022年12月31日和2021年12月31日的Energous Corporation(“公司”)資產負債表、截至2022年12月31日的兩年中每年的相關運營報表、股東權益和現金流報表以及相關附註(統稱為 “財務報表”)。我們認為,根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則,財務報表在所有重大方面公允列報了公司截至2022年12月31日和2021年12月31日的財務狀況,以及截至2022年12月31日的兩年中每年的經營業績和現金流量。
意見依據
這些財務報表由公司管理層負責。我們的責任是根據我們的審計對公司的財務報表發表意見。我們是一家在上市公司會計監督委員會(美國)(“PCAOB”)註冊的公共會計師事務所,根據美國聯邦證券法以及美國證券交易委員會和PCAOB的適用規則和條例,我們必須在公司方面保持獨立。
我們根據PCAOB的標準進行了審計。這些標準要求我們計劃和進行審計,以便合理地確定財務報表是否存在因錯誤或欺詐造成的重大錯報。公司沒有被要求對其財務報告的內部控制進行審計,也沒有聘請我們進行審計。作為審計的一部分,我們需要了解財務報告的內部控制,但不是為了就公司對財務報告的內部控制的有效性發表意見。因此,我們不表達這樣的意見。
我們的審計包括執行評估財務報表重大錯報風險的程序,無論是錯誤還是欺詐所致,以及執行應對這些風險的程序。這些程序包括在測試的基礎上審查有關財務報表中數額和披露的證據。我們的審計還包括評估管理層採用的會計原則和作出的重大估計,以及評估財務報表的總體列報情況。我們認為,我們的審計為我們的意見提供了合理的依據。
關鍵審計事項
關鍵審計事項是本期財務報表審計中產生的事項,這些事項已告知或需要傳達給審計委員會,並且:(1) 與對財務報表至關重要的賬目或披露有關,(2) 涉及我們特別具有挑戰性、主觀或複雜的判斷。我們確定不存在任何關鍵審計問題。
/s/
馬庫姆 哈哈
自2013年以來,我們一直擔任公司的審計師。
2023年3月30日
29
能源公司
資產負債表
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截至 |
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十二月三十一日 2022 |
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十二月三十一日 2021 |
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資產 |
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流動資產: |
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現金和現金等價物 |
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應收賬款,淨額 |
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庫存 |
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預付費用和其他流動資產 |
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流動資產總額 |
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財產和設備,淨額 |
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運營使用權租賃資產 |
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其他資產 |
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總資產 |
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負債和股東權益 |
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流動負債: |
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應付賬款 |
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$ |
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應計費用 |
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應計遣散費 |
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經營租賃負債,流動部分 |
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遞延收入 |
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流動負債總額 |
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長期負債: |
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經營租賃負債,長期部分 |
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負債總額 |
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承付款和意外開支 |
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股東權益: |
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優先股,$ 2022 年 12 月 31 日和 2021 年 12 月 31 日; 傑出的 |
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普通股,$ 截至 2022 年 12 月 31 日和 2021 年 12 月 31 日; 分別是 2021 年 12 月 31 日。 |
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額外的實收資本 |
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累計赤字 |
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) |
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( |
) |
股東權益總額 |
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負債和股東權益總額 |
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$ |
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$ |
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|
所附附附註是這些財務報表的組成部分。
30
能源公司
運營聲明
|
|
在截至12月31日的年度中, |
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2022 |
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2021 |
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收入 |
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$ |
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$ |
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運營費用: |
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收入成本 |
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研究和開發 |
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銷售和營銷 |
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一般和行政 |
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遣散費 |
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運營費用總額 |
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運營損失 |
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其他收入: |
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利息收入 |
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其他收入總額 |
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淨虧損 |
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$ |
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普通股每股基本虧損和攤薄後虧損 |
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$ |
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) |
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( |
) |
基本和攤薄後已發行股票的加權平均值 |
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所附附附註是這些財務報表的組成部分。
31
能源公司
股東權益變動表
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普通股 |
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額外 |
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總計 |
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股份 |
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金額 |
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付費 資本 |
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累積的 赤字 |
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股東 公平 |
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餘額,2021 年 1 月 1 日 |
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$ |
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$ |
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$ |
( |
) |
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股票薪酬-股票期權 |
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— |
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股票補償——限制性股票單位(“RSU”) |
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— |
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— |
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— |
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股票薪酬-員工股票購買計劃 (“特別是”) |
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— |
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— |
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— |
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股票薪酬-績效份額單位(“PSU”) |
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— |
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— |
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為限制性股發行股票 |
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( |
) |
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— |
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— |
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為PSU發行股票 |
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( |
) |
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— |
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— |
|
通過向ESPP的捐款購買的股票 |
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— |
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在市場(“ATM”)配售中發行股票,淨額 的 $ |
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淨虧損 |
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— |
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— |
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( |
) |
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( |
) |
餘額,2021 年 12 月 31 日 |
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( |
) |
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股票薪酬-股票期權 |
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— |
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— |
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股票薪酬——限制性股票 |
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— |
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股票薪酬——ESPP |
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— |
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股票薪酬——PSU |
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— |
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為限制性股發行股票 |
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( |
) |
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— |
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— |
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為PSU發行股票 |
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( |
) |
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— |
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— |
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通過向ESPP的捐款購買的股票 |
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— |
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在自動櫃員機配售中發行股票,淨額 的 $ |
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淨虧損 |
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— |
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— |
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( |
) |
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( |
) |
餘額,2022 年 12 月 31 日 |
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$ |
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$ |
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$ |
( |
) |
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$ |
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所附附附註是這些財務報表的組成部分。
32
能源公司
現金流量表
|
|
在截至12月31日的年度中, |
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2022 |
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2021 |
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來自經營活動的現金流: |
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淨虧損 |
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( |
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為將淨虧損與以下各項進行核對而進行的調整: |
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用於經營活動的淨現金: |
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折舊和攤銷 |
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基於股票的薪酬 |
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經營租賃使用權資產的變更 |
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壞賬支出 |
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運營資產和負債的變化: |
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應收賬款 |
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庫存 |
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預付費用和其他流動資產 |
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其他資產 |
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) |
應付賬款 |
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應計費用 |
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( |
) |
應計遣散費 |
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經營租賃負債 |
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( |
) |
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遞延收入 |
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用於經營活動的淨現金 |
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來自投資活動的現金流: |
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購買財產和設備 |
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( |
) |
用於投資活動的淨現金 |
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) |
來自融資活動的現金流: |
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在市場(“ATM”)發行的淨收益 |
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員工購買股票的繳款收益 計劃 |
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融資活動提供的淨現金 |
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現金和現金等價物的淨減少 |
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) |
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現金和現金等價物-開始 |
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現金和現金等價物-期末 |
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非現金融資活動的補充披露: |
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經營租賃使用權資產和經營租賃負債增加 |
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為限制性股票單位發行的普通股 |
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為PSU發行的普通股 |
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所附附附註是這些財務報表的組成部分。
33
充滿活力的公司
財務報表附註
注1 — 業務組織,運營性質
Energous Corporation(“公司”)於2012年10月30日在特拉華州註冊成立。該公司開發了其WattUp® 無線電源技術,包括專有的半導體芯片組、軟件控制、硬件設計和天線,可為電子設備提供基於無線電頻率(“RF”)的充電。WattUp 技術具有廣泛的功能,包括近場無線充電和不同距離的遠距離無線充電。該公司認為,其專有的WattUp技術非常適合許多應用,包括建築和家庭自動化、電子貨架標籤、工業物聯網傳感器、表面和植入式醫療設備、跟蹤設備、可聽覺設備、可穿戴設備、消費電子和公共安全應用。未來的潛在應用包括智能手機、商業和工業機器人,以及汽車解決方案和其他具有充電要求的設備,否則需要更換電池或有線電源連接。
注2 — 流動性與管理計劃
在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中,該公司的收入為美元
截至2022年12月31日,該公司的手頭現金為美元
就其本質而言,新技術的研究和開發是不可預測的。儘管公司打算繼續其研發活動,但無法保證其可用資源和業務運營產生的收入足以維持其運營。因此,公司預計將尋求額外融資,其中可能包括髮行股票或債務證券、銀行融資、與客户或戰略合作伙伴的商業協議以及其他替代方案,具體視市場情況而定。無法保證此類融資會以公司認為可以接受的條件提供,或者根本無法保證。
使用公司技術的產品市場廣闊且不斷髮展,但仍處於起步階段且尚未得到證實,因此公司的成功取決於許多因素,包括客户對其現有產品的接受度、未來產品的技術可行性、監管部門的批准、補充技術的開發、競爭和全球市場波動。
附註3 — 重要會計政策摘要
演示基礎
隨附的財務報表以美元列報,是根據美利堅合眾國普遍接受的會計原則(“美國公認會計原則”)以及美國證券交易委員會(“SEC”)的會計和披露規則和條例編制的。
34
附註3 — 重要會計政策摘要,續
估算值的使用
根據美國公認會計原則編制財務報表要求管理層做出估計和假設,這些估計和假設會影響財務報表發佈之日報告的資產和負債金額、或有負債的披露以及報告期內報告的支出。
公司的重要估計和假設包括股票薪酬獎勵的估值、收入的確認、庫存成本或可變現淨值的較低值以及遞延所得税資產的估值。其中一些判斷可能是主觀和複雜的,因此,實際結果可能與這些估計不同。儘管公司認為其估計和假設是合理的,但它們是基於做出估計和假設時可用的信息。實際結果可能與這些估計有所不同。
現金和現金等價物
公司將所有在購買之日原始到期日為三個月或更短的短期、高流動性投資視為現金等價物。公司保留的現金餘額可能未投保,也可能超過了聯邦存款保險公司限額的存款賬户中的現金餘額。公司在主要金融機構存放現金。
收入確認
公司遵循會計準則編纂(“ASC”)主題606,“與客户簽訂合同的收入”(“主題606”)。
根據主題606,公司使用以下五步方法確認收入:
|
1. |
確定與客户的合同。 |
|
2. |
確定合同中的履約義務。 |
|
3. |
確定合約的交易價格。 |
|
4. |
將交易價格分配給合同的履約義務。 |
|
5. |
在履行或履行履約義務時確認收入。 |
該公司的收入包括其無線充電系統解決方案的單一部分。無線充電系統的收入包括來自產品開發項目和生產級系統的收入。在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中,公司確認了美元
公司記錄了與某些客户簽訂的產品開發項目相關的收入。總的來説,這些產品開發項目很複雜,公司不確定自己有能力實現項目里程碑。里程碑的實現取決於公司的履約義務,需要客户的接受。公司在履行履約義務時確認這筆收入。與履行履約義務相關的款項通常與公司的努力或交付品的價值相稱,並且不可退還。在這些費用發生期間,公司將與這些產品開發項目相關的費用記錄在研發費用中。
收入確認
在產品控制權移交給客户時,公司記錄了與生產級系統銷售相關的收入。在向客户轉讓產品期間,公司將與這些系統的銷售相關的費用記錄為收入成本。
35
附註3 — 重要會計政策摘要,續
庫存
公司關注 ASC 話題 330, 庫存(“主題330”) 以較低的成本或可變現淨值計算其庫存, 包括準備出售的成品, 在加工品和原材料.在每個報告期結束時計算可變現淨值,並在需要時進行調整。
研究和開發
研發費用在發生時記入運營費用。對於內部開發的專利,所有專利申請費用均作為研發費用記入支出。專利申請費用通常是法律費用,作為研發成本記作支出,直到此類專利的未來經濟效益更加確定為止。該公司承擔的研發費用為 $
股票薪酬
公司根據會計指導對向員工發行的權益工具進行核算,該指導要求獎勵在授予之日按其公允價值入賬,並在獎勵的歸屬期內攤銷。公司在獎勵的必要服務期(通常是已發行股票工具的歸屬期限)內按直線方式確認薪酬成本。
根據公司的員工股票購買計劃(“ESPP”),員工可以購買有限數量的公司股票
所得税
只有經税務機關審查後更有可能維持的税收狀況才承認税收優惠。確認的金額以結算時可能實現的超過50%的最大補助金金額來衡量。對於公司納税申報表中申報的任何不符合這些確認和衡量標準的税收優惠,“未確認的税收優惠” 的負債均記錄在案。截至2022年12月31日,
每股普通股淨虧損
每股基本淨虧損的計算方法是將普通股股東可獲得的淨虧損除以該期間已發行普通股的加權平均數。攤薄後的每股收益是使用該期間普通股的加權平均數以及潛在已發行普通股(如果是攤薄的)計算得出的。潛在普通股包括行使股票期權和認股權證(使用庫存股法)、限制性股票單位(“RSU”)和績效股票單位(“PSU”)的歸屬以及員工加入ESPP時可發行的增量普通股。攤薄後每股虧損的計算不包括以下潛在的稀釋性證券
36
附註3 — 重要會計政策摘要,續
每股普通股淨虧損,續
下表中概述的潛在稀釋性證券已被排除在攤薄後的每股淨虧損的計算之外,因為納入這些證券本來會產生反稀釋作用。
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在截至12月31日的年度中, |
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2022 |
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2021 |
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向私人投資者發行的認股權證 |
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購買普通股的期權 |
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RSU |
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潛在稀釋性證券總額 |
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租賃
公司在安排之初就確定一項安排是否為租賃。對於租賃期為12個月或更短的設施或設備租賃,公司適用短期租賃確認豁免,並在租賃開始時將租賃支付的利潤或虧損視為損益,並且不包括合理確定行使的購買期權。經營租賃包含在經營租賃使用權(“ROU”)資產和經營租賃負債中。
ROU資產代表在租賃期內使用標的資產的權利,租賃負債代表支付租賃產生的租賃款項的義務。運營租賃ROU的資產和負債是在服務開始之日根據租賃期內租賃付款的現值來衡量和記錄的。公司在易於確定的情況下使用隱性利率;但是,大多數租賃並未確定隱含利率,因此公司根據衡量時可用的信息使用增量借款利率的估算值。租賃付款的租賃費用在整個租賃期內按直線法確認。參見附註6——承付款和或有開支, 經營租賃以進一步討論公司的經營租約。
管理層對後續事件的評估
公司評估在2022年12月31日資產負債表日之後至財務報表發佈之日發生的事件。
注4 — 財產和設備
財產和設備如下:
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截至12月31日, |
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2022 |
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2021 |
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計算機軟件 |
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$ |
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$ |
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計算機硬件 |
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傢俱和固定裝置 |
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租賃權改進 |
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減去 — 累計折舊 |
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) |
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( |
) |
財產和設備總額,淨額 |
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$ |
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$ |
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公司目前使用以下預期壽命期限對財產和設備進行折舊:計算機軟件—
37
注4 — 財產和設備, 續
該公司處置了 $
附註5 — 應計費用
應計費用包括以下內容:
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截至12月31日, |
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2022 |
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2021 |
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應計補償 |
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$ |
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$ |
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應計法律費用 |
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其他應計費用 |
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總計 |
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$ |
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$ |
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附註6——承付款和或有開支
經營租賃
聖何塞租賃
2022 年 5 月 20 日,公司簽署了其位於加利福尼亞州聖何塞的公司總部辦公空間現有租約的租賃修正案,將租賃期限再延長一次
科斯塔梅薩租賃
2019年7月15日,公司簽署了一項新的租賃協議,在加利福尼亞州科斯塔梅薩額外租賃辦公空間
2021年9月22日,公司簽署了一份新的Costa Mesa租約,與同一位房東在另一棟大樓中租賃一處新的、獨特的辦公空間。根據租約,規定的開始日期為2021年10月1日,租約有效期至2023年9月30日,公司直到2021年10月才控制新辦公空間,當時公司記錄了新的使用權資產,為美元
經營租賃承諾
該公司關注ASC 842, 租賃,(“主題842”),並在其資產負債表上確認了所需的ROU資產和運營租賃負債。該公司預計未來的租賃付款總額為美元
38
附註6——承付款和意外開支,續
經營租賃,續
經營租賃承諾,續
租賃地點的未來最低租賃付款如下:
在截至12月31日的年度中, |
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金額 |
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2023 |
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$ |
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2024 |
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2025 |
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未來租賃付款總額 |
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現值折扣(2.9% 加權平均值) |
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( |
) |
經營租賃負債總額 |
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$ |
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託管設計解決方案協議
2021 年 6 月,公司簽訂了託管環境中的電子設計自動化軟件許可協議,期限為
訴訟、索賠和評估
公司不時參與正常業務過程中出現的各種爭議、索賠、留置權和訴訟事宜。儘管無法確定這些爭議、索賠、留置權和訴訟事項的結果,但在諮詢了法律顧問之後,管理層認為這些事項的結果不會對公司的合併財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。
MBO 獎勵計劃
2018年3月15日,公司董事會(“董事會”)根據董事會薪酬委員會(“薪酬委員會”)的建議,批准了針對公司執行官的Energous Corporation MBO獎金計劃(“獎金計劃”)。要有資格獲得獎金計劃下的獎金,必須在適用的績效期內持續僱用執行官,信譽良好,並實現薪酬委員會選定的績效目標。
根據獎金計劃,薪酬委員會負責選擇執行官的潛在獎金金額,用於確定是否支付任何此類獎金的績效指標,並確定這些績效指標是否已實現。
在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中,公司共計確認了美元
遣散費和控制權變更協議
2018 年 3 月 15 日,薪酬委員會批准了遣散費和控制權變更協議(“遣散費”) 公司可能與執行官(每人均為 “高管”)簽訂的協議”)。
39
附註6——承付款和或有開支, 續
遣散費和控制權變更協議,續
根據遣散費協議,如果高管因符合條件的解僱而被解僱,公司同意向該高管支付該高管每月基本工資的六至十二個月。如果高管選擇繼續根據經修訂的1985年《合併綜合預算調節法》(“COBRA”)提供保險,則公司將在高管解僱後的六至十二個月內全額支付公司健康、牙科和視力計劃下的高管保費,包括為高管符合條件的受撫養人提供保險。
行政員工協議—塞薩爾·約翰斯頓
2021 年 12 月 9 日,公司宣佈塞薩爾·約翰斯頓被任命為公司首席執行官。關於約翰斯頓先生被任命為首席執行官,公司和約翰斯頓先生簽署了一份日期為2021年12月6日的要約信。
根據錄取通知書, 約翰斯頓先生的年基本工資為 $
同樣根據他的要約信的條款, 先生. 約翰斯頓 是 符合條件 為了 (a) 一個 額外 公正 獎勵 在 這 金額 的
40
附註6——承付款和意外開支,續
行政員工協議 — 塞薩爾·約翰斯頓,續
在 連接tion with Mr. J約翰st上’s appoint男人t as Chief Executive Officer, the 公司y 一個d Mr. J約翰ston 添加iti奧娜莉莉 entered in到 an 修正d 和 restated s夏娃r和e 一個d 常e 在 欺騙trol agreement, 爸ted as of 十二月r 6, 2021. In the 甚至t of a 終止 t哈t 是 不t 控制權變更資格解僱,約翰斯頓先生有權 (a) a 一-time l嗯p sum 付款人t by the 公司y 在 an 金額t 等於l 到 18 星期一ths of h是 星期一thly base sala哭了 plus an 金額t 等於l 到
約翰斯頓先生的同意 另外 提供 那個, 在 這 事件 的 a 控制權變更資格解僱, 約翰斯頓先生有權 (a) a 一次性腫塊 總和 付款 通過 這 公司 在 一個 金額 平等 到 18 月份 的 他的 每月 基礎 工資 加 一個 金額 平等 到
約翰斯頓先生還有資格獲得公司高級管理人員通常可獲得的所有慣常和通常福利。
行政過渡協議 — Stephen Rizzone
2015年4月3日,公司與公司總裁兼首席執行官Stephen R. Rizzone簽訂了經修訂和重述的高管僱傭協議(“僱傭協議”)。
自那時起生效的《僱傭協議》
2021 年 7 月 9 日,公司宣佈 Stephen R. Rizzone 已從公司總裁兼首席執行官和董事會成員的職位上退休。
關於Rizzone先生的退休,公司與Rizzone先生簽訂了行政過渡協議(“分離協議”),規定在2021年8月31日之前繼續工作。解僱後,《分離協議》根據Rizzone先生與公司簽訂的現有僱傭協議的條款向他提供遣散費和福利,包括但不限於:基於薪酬的補助金
在截至2021年12月31日的年度中,公司錄得的收入為美元
41
附註6——承付款和意外開支,續
行政過渡協議 — Neeraj Sahejpal
2022年4月29日,公司宣佈前營銷和業務發展高級副總裁Neeraj Sahejpal離職,自2022年4月30日起生效。根據薩海帕爾先生與公司簽訂的遣散費和控制權變更協議的條款,薩海帕爾先生獲得的款項和福利,包括相當於薩海帕爾當時工資12個月的補償
該公司記錄了 $
戰略聯盟協議
2016年11月,公司與關聯方Dialog Semiconductor plc(“Dialog”)(見附註10——關聯方交易)簽訂了戰略聯盟協議(“聯盟協議”),涉及採用公司無線充電技術的產品(“許可產品”)的製造、分銷和商業化。根據聯盟協議的條款,公司同意聘請Dialog作為特定使用領域的許可產品的獨家供應商,但某些例外情況除外(“公司獨家經營要求”)。Dialog 同意,未經公司批准,不得分銷、銷售或與任何第三方合作開發任何競爭產品(“Dialog 排他性要求”)。此外,雙方商定了收益分享安排,並將根據共同商定的計劃就許可產品的商業化進行合作。各方將保留其所有知識產權。
聯盟協議的初始期限為
2021 年 9 月 20 日,Dialog(最近被瑞薩電子公司收購)通知公司,該公司將終止聯盟協議。聯盟協議中包括一個結束期,該協議將於2024年9月結束。在停業期間,聯盟協議的條款將繼續適用於某些現有客户關係所涵蓋的公司產品,除非雙方各自的獨家經營權已終止。
42
附註7 — 股東權益
法定資本
公司普通股的持有人有權
融資
2020年9月15日,公司向美國證券交易委員會提交了S-3表格的上架註冊聲明,該聲明於2020年9月24日生效,其中包含兩份招股説明書:基本招股説明書,涵蓋公司不超過美元的發行、發行和出售
2021 年 10 月 4 日,公司提交了一份招股説明書補充文件,涵蓋發行、發行和出售不超過 $的額外發行
2021年11月15日,公司向美國證券交易委員會提交了S-3表格的上架註冊聲明,該聲明於2021年12月16日生效。該上架註冊聲明允許公司不時出售註冊聲明中描述的任何債務或股權證券組合,總收益不超過美元
已發行普通股
43
註釋8 — 股票薪酬
股權激勵計劃
2013 年股權激勵計劃
自2021年6月16日起,公司股東批准了2013年股權激勵計劃的修正和重述,將根據該計劃預留髮行的股票數量增加至
截至2022年12月31日,
2014 年非員工股權薪酬計劃
自2020年5月26日起,公司股東批准了2014年非員工股權薪酬計劃的修正和重報,以通過該計劃下的權益工具增加預留髮行的股票數量
截至2022年12月31日,
2015 年績效分成單位計劃
自2021年6月16日起,公司股東批准了對2015年績效股份單位計劃的修正和重述,以通過該計劃下的權益工具增加預留髮行的股票數量
截至2022年12月31日,
2017 年股權激勵計劃
2017年12月28日,董事會批准了2017年股權激勵計劃(“2017年計劃”)。根據2017年計劃,董事會保留
2022 年 7 月 20 日,董事會將根據 2017 年計劃儲備和可供發行的普通股數量增加了
員工股票購買計劃
2015 年 4 月,公司董事會批准了 ESPP,根據該協議
44
注8 — 股票薪酬,續
股權激勵計劃,續
員工股票購買計劃,續
截至2022年12月31日,
股票期權獎勵活動
在截至2022年12月31日的年度中,董事會任命了我們的首席執行官
該公司使用Black-Scholes期權定價模型估算了2022年授予的股票期權的公允價值。2022 年授予的股票期權的公允價值是使用以下假設估算的:
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年末 2022年12月31日 |
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股票價格 |
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股息收益率 |
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預期波動率 |
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% |
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無風險利率 |
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% |
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預期壽命 |
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以下是截至2022年12月31日止年度中公司股票期權活動的摘要:
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的數量 選項 |
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加權 平均值 運動 價格 |
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加權 平均值 剩餘的 生活在 年份 |
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固有的 價值 |
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已於 2022 年 1 月 1 日發行 |
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— |
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已授予 |
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已鍛鍊 |
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被沒收 |
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( |
) |
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— |
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— |
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截至 2022 年 12 月 31 日已發行 |
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$ |
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$ |
— |
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可於 2022 年 12 月 31 日行使 |
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$ |
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$ |
— |
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截至2022年12月31日,期權的未攤銷價值為美元
行使期權的總內在價值為 $
限制性股票單位 (“RSU”)
在截至2022年12月31日的年度中,薪酬委員會向各種員工授予了限制性股票,根據這些限制性股票,持有人有權獲得總額為
45
注8 — 股票薪酬,續
限制性股票單位(“RSU”),續
在截至2022年12月31日的年度中,薪酬委員會授予了各種董事和顧問限制性股票,根據這些限制性股票,持有人有權獲得總額
在截至2022年12月31日的年度中,薪酬委員會向員工發放了限制性股票,根據這些限制性股票,持有人有權獲得
截至2022年12月31日,限制性單位的未攤銷價值為美元
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總計 |
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加權 平均補助金 日期公允價值 |
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2022 年 1 月 1 日未歸屬 |
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RSU 已獲批 |
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RSU 被沒收 |
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) |
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$ |
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RSU 已歸屬 |
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( |
) |
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$ |
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截至 2022 年 12 月 31 日未歸屬 |
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$ |
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績效共享單位 (“PSU”)
績效分成單位(“PSU”)是指授予實現某些績效目標的補助金。這些目標通常與公司的收入以及銷售和營銷目標的實現有關。
2022 年 7 月 20 日,董事會授予公司首席執行官塞薩爾·約翰斯頓最多
46
注8 — 股票薪酬,續
績效共享單位(“PSU”),續
截至2022年12月31日,所有PSU的未攤銷價值為美元
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總計 |
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加權 平均補助金 日期公允價值 |
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2022 年 1 月 1 日未歸屬 |
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PSU 獲得批准 |
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$ |
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PSU 被沒收了 |
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( |
) |
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$ |
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PSU 既得了 |
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( |
) |
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$ |
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截至 2022 年 12 月 31 日未歸屬 |
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$ |
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員工股票購買計劃(“ESPP”)
在截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中,ESPP每年有兩個發行期。第一個發行期從每年的1月1日開始,到每年的6月30日結束。第二期發行期從每年的7月1日開始,到每年的12月31日結束。
在ESPP下購買的每股指定股票的購買期權加權平均授予日公允價值約為美元
該公司使用Black-Scholes期權定價模型估算了截至2022年12月31日和2021年12月31日的年度中授予的購買期權的公允價值。
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截至年底 2022年12月31日 |
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股價區間 |
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0.96 – 1.25 |
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股息收益率 |
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0 |
% |
預期波動率區間 |
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61 – 68 |
% |
無風險利率區間 |
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0.06 – 2.52 |
% |
預期壽命 |
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6 個月 |
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截至年底 2021年12月31日 |
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股價區間 |
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1.80 – 2.78 |
|
股息收益率 |
|
0 |
% |
預期波動率區間 |
|
95 – 143 |
% |
無風險利率區間 |
|
0.05 – 0.09 |
% |
預期壽命 |
|
6 個月 |
|
|
|
|
|
47
注8 — 股票薪酬,續
股票薪酬支出
下表彙總了截至2022年12月31日和2021年12月31日止年度確認的股票薪酬總成本:
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在截至12月31日的年度中, |
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2022 |
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2021 |
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選項 |
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$ |
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RSU |
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PSU |
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特別是 |
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總計 |
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$ |
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股票薪酬總額反映在運營報表中:
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在截至12月31日的年度中, |
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2022 |
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2021 |
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研究和開發 |
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$ |
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$ |
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銷售和營銷 |
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一般和行政 |
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遣散費 |
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總計 |
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$ |
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$ |
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附註9 — 所得税
2020年3月27日,《冠狀病毒援助、救濟和經濟安全法》(CARES)簽署成為法律。CARES法案包括與可退還的工資税抵免、淨營業虧損結轉期、替代性最低退税額、淨利息扣除限制的修改以及對符合條件的改善財產的税收折舊方法的技術更正有關的條款。CARES法案對公司的所得税影響不大。
公司根據ASC 740 “所得税”(“ASC 740”)核算所得税。ASC 740要求將淨營業虧損、臨時差異和信貸結轉的税收優惠記錄為資產,前提是管理層認為變現 “很有可能”。未來税收優惠的實現取決於公司在結轉期內產生足夠的應納税所得額的能力。由於公司最近的營業虧損歷史,管理層認為,對上述未來税收優惠產生的遞延所得税資產的確認目前不太可能實現,因此,自2022年12月31日起提供了估值補貼。
48
注9——所得税,續
截至2022年12月31日和2021年12月31日,公司的遞延所得税資產(負債)由可歸因於以下因素的臨時差異的影響組成:
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十二月三十一日 |
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2022 |
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2021 |
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遞延所得税資產: |
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研發税收抵免 |
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淨營業虧損結轉額 |
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財產和設備 |
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研究和開發成本 |
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啟動和組織成本 |
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基於股票的薪酬 |
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經營租賃責任 |
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其他應計費用 |
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遞延所得税資產總額 |
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減去:估值補貼 |
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( |
) |
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( |
) |
遞延所得税資產總額 |
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遞延所得税負債: |
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經營租賃使用權資產 |
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( |
) |
遞延所得税負債總額 |
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) |
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( |
) |
遞延所得税總額,淨額 |
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$ |
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公司估值補貼的變化如下:
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2022 |
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2021 |
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1月1日 |
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$ |
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估值補貼的增加 |
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十二月三十一日 |
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$ |
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$ |
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該公司的聯邦和州淨營業虧損結轉額約為 $
49
注9——所得税,續
《美國國税法》第 382 條對淨營業虧損結轉額的使用施加了限制,
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在截至12月31日的年度中, |
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2022 |
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2021 |
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按聯邦法定税率計算的税收優惠 |
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)% |
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州所得税 |
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永久差異: |
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基於股票的薪酬 |
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高管薪酬 |
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— |
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研發税收抵免 |
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估值補貼的增加 |
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有效所得税税率 |
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% |
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% |
附註 10 — 關聯方交易
2016年11月,公司與Dialog簽訂了聯盟協議,涉及採用公司無線充電技術的產品的製造、分銷和商業化(見附註6——承諾和或有事項, 戰略聯盟協議)。2016年11月7日和2017年6月28日,公司與Dialog簽訂了證券購買協議,根據該協議,Dialog共收購了
2021 年 9 月 20 日,Dialog 接到當時被瑞薩電子公司收購的通知,該公司將終止公司與 Dialog 之間的聯盟協議。
注11 — 客户集中度
50
注12 — 後續事件
在2023年1月1日至2023年3月1日期間,公司籌集的淨收益為美元
2023年2月28日,公司承諾購買將在2023年第二和第三季度由合同製造商生產的產品。已提交訂單的總金額為 $
2023年3月24日,公司完成了證券的承銷發行(“發行”),據此,該公司共出售了 (i)
51
第 9 項。會計師在會計和財務披露方面的變化和分歧。
沒有。
項目 9A。控制和程序。
評估披露控制和程序
我們已經建立了披露控制和程序,以確保認證我們財務報告的官員和董事會知道與我們有關的重大信息。
根據他們截至2022年12月31日的評估,我們的首席執行官和首席財務官得出結論,這些披露控制和程序(定義見《交易法》第13a-15(e)條和第15d-15(e)條)自2022年12月31日起生效,目的是合理地保證我們在根據《交易法》提交的報告中要求披露的信息是在美國證券交易委員會規定的期限內記錄、處理、彙總和報告的規則和表格,與公司有關的重要信息是酌情收集並傳達給管理層,包括我們的首席執行官和首席財務官,以便及時就所需的披露做出決定。
管理層關於財務報告內部控制的報告
我們的管理層負責建立和維持對財務報告的充分內部控制,該術語在《交易法》第13a-15(f)條中定義。對財務報告的內部控制是用來為我們的財務報告的可靠性以及根據美國公認的會計原則編制財務報表的可靠性提供合理保證的過程。對財務報告的內部控制包括與保存記錄有關的政策和程序,這些記錄應以合理的詳細程度準確、公允地反映我們資產的交易和處置;提供合理的保證,即交易是在必要時記錄的,以便根據美國公認的會計原則編制我們的財務報表,並且我們的收支僅在董事會和管理層的授權下進行;以及提供合理的保證,以防止或及時發現可能對我們的財務報表產生重大影響的未經授權的收購、使用或處置我們的資產。
財務報告的內部控制系統有固有的侷限性,可能無法防止或發現錯誤陳述。因此,即使那些被確定為有效的系統也只能為財務報表的編制和列報提供合理的保證。此外,對未來時期任何有效性評估的預測都可能因條件變化而導致控制不足,或者對政策或程序的遵守程度可能惡化。但是,這些固有的侷限性是財務報告過程的已知特徵。因此,可以在流程中設計保護措施,以減少但不能消除這種風險。
公司管理層在主要執行官和主要財務官的監督和參與下,根據內部控制中描述的財務報告有效控制標準,評估了截至2022年12月31日公司對財務報告的內部控制的有效性— 集成框架(2013)由特雷德韋委員會(COSO)贊助組織委員會創建。根據這項評估,公司管理層得出結論,公司對財務報告的內部控制自2022年12月31日起生效。
財務報告內部控制的變化
在截至2022年12月31日的年度中,我們對財務報告的內部控制沒有任何變化,這些變化對我們對財務報告的內部控制產生了重大影響或有理由可能產生重大影響。
52
對控制有效性的限制
控制系統,無論構思和操作多麼完善,都只能為實現控制系統的目標提供合理而非絕對的保證。由於所有控制系統都有固有的侷限性,因此任何控制評估都無法絕對保證公司內部的所有控制問題和欺詐事件(如果有)都已被發現。我們的披露控制和程序旨在為實現其目標提供合理的保證。我們的首席執行官兼首席財務和會計官得出結論,我們的披露控制和程序在合理的保證水平上是有效的。
項目 9B。其他信息。
沒有。
項目 9C。有關阻止檢查的外國司法管轄區的披露。
不適用。
53
第三部分
第 10 項。董事、執行官和公司治理。
第10項要求的信息將包含在我們與2023年年度股東大會有關的最終委託書中,該委託書將在2022年12月31日後的120天內提交,並以引用方式納入此處。
項目 11。高管薪酬
第11項要求的信息將包含在我們與2023年年度股東大會有關的最終委託書中,該委託書將在2022年12月31日後的120天內提交,並以引用方式納入此處。
項目 12。某些受益所有人的擔保所有權以及管理層和相關股東問題。
第12項要求的信息將包含在我們與2023年年度股東大會有關的最終委託書中,該委託書將在2022年12月31日後的120天內提交,並以引用方式納入此處。
項目 13。某些關係和關聯交易,以及董事獨立性
第13項要求的信息將包含在我們與2023年年度股東大會有關的最終委託書中,該委託書將在2022年12月31日後的120天內提交,並以引用方式納入此處。
項目 14。首席會計師費用和服務
第14項要求的信息將包含在我們與2023年年度股東大會有關的最終委託書中,該委託書將在2022年12月31日後的120天內提交,並以引用方式納入此處。
54
第四部分
項目 15。附錄、財務報表和附表
(a) |
作為本報告一部分提交的文件清單: |
1. |
財務報表(見第二部分第8項中的 “財務報表和補充數據”,並以引用方式納入此處)。 |
2. |
財務報表附表(財務報表附表之所以省略,是因為其中要求提供的信息不適用或已顯示在隨附的財務報表或附註中) |
3. |
展品索引。 |
展覽索引
展覽 沒有。 |
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文件描述 |
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3.1 |
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經修訂的Energous Corporation第二份經修訂和重述的公司註冊證書(參照註冊人於2020年8月10日提交的10-Q表季度報告附錄3.1納入) |
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3.2 |
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經修訂和重述的Energous Corporation章程(參照2014年3月13日提交的S-1/A表格(文件編號333-193522)註冊人註冊聲明修正案第 1 號附錄 3.1 納入) |
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4.1 |
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代表Energous Corporation普通股的證書樣本(參照2014年3月21日提交的S-1/A表格(文件編號333-193522)註冊人註冊聲明修正案第2號附錄4.1納入) |
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4.2 |
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普通股購買權證(參照註冊人於2019年5月10日提交的10-Q表季度報告附錄10.2納入) |
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4.3 |
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根據1934年《證券交易法》第12條註冊的註冊人證券的描述(參照註冊人於2020年3月13日提交的10-K表年度報告附錄4.5納入) |
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10.1 |
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賠償協議表格(參照註冊人於 2021 年 8 月 10 日提交的 10-Q 表季度報告附錄 10.1 納入)* |
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10.2 |
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Energous Corporation 2013 年股權激勵計劃,經修訂並於 2021 年 6 月 16 日重述(參照註冊人於 2021 年 8 月 10 日提交的 10-Q 表季度報告附錄 10.2 納入)* |
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10.3 |
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經2021年6月16日修訂和重述的2013年股權激勵計劃下的股票期權獎勵表格(參照註冊人於2014年1月24日提交的S-1表格(文件編號333-193522)的附錄10.17納入)* |
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10.4 |
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非法定期權獎勵表格(參照 2014 年 3 月 13 日提交的 S-1/A 表格(文件編號 333-193522)註冊人註冊聲明第 1 號修正案附錄 10.19 納入)* |
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10.5 |
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經修訂和重述的2014年非僱員股權薪酬計劃,於2020年5月26日進行了修訂和重述(參照註冊人附錄10.2編入) 2020 年 5 月 28 日提交的 8-K 表格最新報告)* |
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10.6 |
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2014 年非僱員股權薪酬計劃下的股票期權獎勵表格(參照 2014 年 3 月 21 日提交的 S-1/A 表格(文件編號 333-193522)註冊人註冊聲明修正案第 2 號附錄 10.22 納入)* |
55
展覽 沒有。 |
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文件描述 |
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10.7 |
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Energous Corporation 與塞薩爾·約翰斯頓之間的要約函於 2021 年 12 月 6 日生效(參照註冊人於 2021 年 12 月 9 日提交的 8-K 表最新報告附錄 10.1 納入)* |
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10.8 |
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Energous Corporation與塞薩爾·約翰斯頓之間的限制性股票單位獎勵協議表格(參照註冊人於2014年11月10日提交的10-Q表季度報告附錄10.3納入)* |
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10.9 |
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Energous Corporation 2013年股權激勵計劃下的限制性股票單位獎勵協議表格,經2021年6月16日修訂和重述(參照註冊人於2015年3月30日提交的10-K表年度報告附錄10.21納入其中)* |
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10.10 |
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激勵形式限制性股票單位獎勵協議(參照註冊人於2015年3月30日提交的10-K表年度報告附錄10.22納入)* |
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10.11 |
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Energous Corporation 員工股票購買計劃,經2021年6月16日修訂(參照註冊人於2021年8月10日提交的10-Q表季度報告附錄10.3納入)* |
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10.12 |
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Energous Corporation 績效股份單位計劃,經2021年6月16日修訂(參照註冊人於2021年8月10日提交的10-Q表季度報告附錄10.4納入)* |
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10.13 |
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Energous Corporation董事薪酬政策(參照註冊人於2015年8月13日提交的10-Q表季度報告附錄10.5納入) |
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10.14 |
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公司與Dialog Semiconductor plc於2016年11月6日簽訂的證券購買協議(參照註冊人於2017年3月16日提交的10-K表年度報告附錄10.25納入其中) |
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10.15 |
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公司與Dialog Semiconductor plc於2017年6月28日簽訂的證券購買協議(參照註冊人於2017年8月9日提交的10-Q表季度報告附錄10.1納入其中) |
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10.16 |
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經修訂和重述的公司與艾米麗·費爾拜恩·羅斯IRA於2017年10月6日購買普通股的認股權證(參照註冊人於2018年3月16日提交的10-K表年度報告附錄10.27納入其中) |
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10.17 |
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經修訂和重述的2017年10月6日公司與Malcom P Fairbairn Roth IRA之間購買普通股的認股權證(參照註冊人於2018年3月16日提交的10-K表年度報告附錄10.28納入其中) |
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10.18 |
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Energous Corporation 2017 年股權激勵計劃(參照註冊人於 2018 年 3 月 16 日提交的 10-K 表年度報告附錄 10.29 納入) |
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10.19 |
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Energous Corporation 與 Neeraj Sahejpal* 之間的要約函自 2014 年 10 月 9 日起生效(參照註冊人於 2018 年 3 月 16 日提交的 10-K 表年度報告附錄 10.30) |
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10.20 |
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遣散費和控制權變更協議的形式*(參照註冊人於2018年3月16日提交的10-K表年度報告附錄10.31收錄) |
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10.21 |
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能源公司 MBO 獎勵計劃*(參照註冊人於 2018 年 3 月 16 日提交的 10-K 表年度報告附錄 10.32 納入) |
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10.22 |
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截至2019年2月27日,Energous Corporation與簽名頁上標明的某些購買者之間的證券購買協議(參照註冊人於2019年2月27日提交的8-K表最新報告附錄10.1納入) |
56
展覽 沒有。 |
|
文件描述 |
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10.23 |
|
Energous Corporation與Irvine Company, LLC於2021年9月22日簽訂的第二項租賃修正案(參照註冊人於2021年11月15日提交的8-K表最新報告附錄10.1納入) |
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21.1 |
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註冊人的子公司(參照註冊人於2018年3月16日提交的10-K表年度報告附錄21.1註冊成立) |
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23.1 |
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Marcum LLP 的同意 + |
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24.1 |
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委託書(包含在簽名頁上) + |
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31.1 |
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根據1934年《證券交易法》第13a-14 (a) 條或第15d-14 (a) 條進行認證+ |
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31.2 |
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根據1934年《證券交易法》第13a-14 (a) 條或第15d-14 (a) 條進行認證+ |
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32.1 |
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根據根據 2002 年《薩班斯-奧克斯利法案》第 906 條通過的《美國法典》第 18 節 1350 進行認證 + |
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101.INS |
|
內聯 XBRL 實例文檔 + |
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101.SCH |
|
內聯 XBRL 分類擴展架構文檔 + |
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101.CAL |
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內聯 XBRL 分類擴展計算鏈接庫文檔 + |
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101.DEF |
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內聯 XBRL 分類法擴展定義鏈接庫文檔 + |
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101.LAB |
|
內聯 XBRL 分類法擴展標籤 Linkbase 文檔 + |
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101.PRE |
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內聯 XBRL 分類擴展演示鏈接庫文檔 + |
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104 |
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封面交互式數據文件(格式為內聯 XBRL,附錄 101 中包含適用的分類擴展信息) |
* |
表示管理合同或任何補償計劃、合同或安排。 |
+ |
隨函提交。 |
** |
註冊人省略了參考證物的部分內容,並根據交易法頒佈的第24b-2條單獨提交了此類證物並要求保密處理。 |
項目 16。10-K 表格摘要
沒有。
57
簽名
根據1934年《證券交易法》第13條或第15(d)條的要求,註冊人已正式促使經正式授權的下列簽署人代表其簽署本報告。
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能源公司 |
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日期:2023 年 3 月 30 日 |
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來自: |
/s/ 塞薩爾·約翰斯頓 |
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塞薩爾·約翰斯頓 |
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|
首席執行官(首席執行官) |
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|
日期:2023 年 3 月 30 日 |
|
來自: |
/s/ 威廉·曼尼娜 |
|
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|
威廉·曼尼娜 |
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|
代理首席財務官(首席財務官兼首席會計官) |
58
委託書
通過這些禮物認識所有人,下列簽署人的特拉華州公司Energous Corporation的高級管理人員和董事特此組成並任命了塞薩爾·約翰斯頓和威廉·曼尼娜,還有他們每個個別地,作為他或她的真實合法的事實律師和代理人,擁有完全的替代和再替代權,並以他或她的名義,代替以任何身份簽署本10-K表年度報告的任何和所有修正案,並將該修正案連同其所有證物以及與之相關的其他文件提交給美國證券交易委員會,授予上述事實上的律師和代理人,還有他們每個人 個別地,完全有權採取和執行與之相關的每一項必要和必要的行為和事情,儘可能充分地發揮他或她本人可能或可能做的所有意圖和目的,特此批准和確認所有上述事實上的律師和代理人,或他們中的任何人或其代理人或其代理人,可以合法地這樣做或促成這樣做。
根據1934年《證券交易法》的要求,本報告由以下人員代表註冊人以所示身份和日期簽署。
簽名 |
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標題 |
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日期 |
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/s/ 塞薩爾·約翰斯頓 |
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首席執行官(首席執行官) |
|
2023年3月30日 |
塞薩爾·約翰斯頓 |
|
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|
/s/ 威廉·曼尼娜 |
|
代理首席財務官(首席財務官兼首席會計官)
|
|
2023年3月30日 |
威廉·曼尼娜 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
/s/ Reynette Au |
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董事兼董事會主席 |
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2023年3月30日 |
Reynette Au |
|
|
||
|
|
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/s/ 拉胡爾·帕特爾 |
|
導演 |
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2023年3月30日 |
拉胡爾·帕特爾 |
|
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|
|
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|
|
//謝麗爾·威爾克森 |
|
導演 |
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2023年3月30日 |
謝麗爾·威爾克森 |
|
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|
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|
|
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/s/ J. 邁克爾·多德森 |
|
導演 |
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2023年3月30日 |
J. 邁克爾·多德森 |
|
|
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|
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/s/ 大衞羅伯森 |
|
導演 |
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2023年3月30日 |
大衞羅伯森 |
|
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|
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59