目錄表
美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549
表格
(標記一)
截至本季度末
或
For the transition period from to
委託文件編號：
(註冊人的確切姓名載於其章程)
| ||
(註冊成立或組織的國家或其他司法管轄區) | (國際税務局僱主身分證號碼) | |
(主要執行辦公室地址) | (郵政編碼) |
(
(註冊人的電話號碼，包括區號)
不適用
(前姓名、前地址和前財政年度，如果自上次報告以來發生變化)
根據該法第12(B)條登記的證券：
每個班級的標題 |
| 交易代碼 |
| 註冊的每個交易所的名稱 |
|
|
用複選標記表示註冊人(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13條或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求。
用複選標記表示註冊人是否在過去12個月內(或在註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。
用複選標記表示註冊人是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的報告公司或新興成長型公司。請參閲《交易法》第12b-2條規則中“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“較小申報公司”和“新興成長型公司”的定義。
加速文件管理器◻ | |
非加速文件服務器◻ | 規模較小的報告公司 |
新興成長型公司 |
如果是一家新興的成長型公司，用複選標記表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易所法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。◻
用複選標記表示註冊人是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是
有幾個
目錄表
目錄
|
| 頁面 | ||
第一部分財務信息 | ||||
第1項。 | 財務報表 | 3 | ||
第二項。 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 29 | ||
第三項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 45 | ||
第四項。 | 控制和程序 | 46 | ||
第二部分：其他信息 | ||||
第1項。 | 法律訴訟 | 47 | ||
第1A項。 | 風險因素 | 47 | ||
第六項。 | 陳列品 | 50 | ||
簽名 | 53 | |||
2
目錄表
第一部分財務信息
項目1.財務報表
挪威郵輪控股有限公司。
合併業務報表
(未經審計)
(以千為單位，不包括每股和每股數據)
截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||
9月30日， | 9月30日， | |||||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | |||||
收入 |
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客票 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
車載和其他 |
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總收入 |
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郵輪運營費 |
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佣金、運輸和其他 |
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車載和其他 |
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工資單及相關 |
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燃料 |
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食物 |
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其他 |
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郵輪運營總費用 |
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其他運營費用 |
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市場營銷、一般和行政管理 |
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折舊及攤銷 |
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減值損失 | — | — | — | | ||||||||
其他運營費用合計 |
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營業虧損 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
營業外收入(費用) |
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利息支出，淨額 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
其他收入(費用)，淨額 |
| |
| ( |
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| ( | ||||
營業外收入(費用)合計 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
所得税前淨虧損 |
| ( |
| ( |
| ( |
| ( | ||||
所得税優惠(費用) |
| ( |
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| ( |
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淨虧損 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
加權平均流通股 |
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基本信息 |
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稀釋 |
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每股虧損 |
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基本信息 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
稀釋 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
附註是這些合併財務報表的組成部分。
3
目錄表
挪威郵輪控股有限公司。
合併全面損失表
(未經審計)
(單位：千)
截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||
9月30日， | 9月30日， | |||||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | |||||
淨虧損 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
其他全面收益(虧損)： |
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船上退休計劃 |
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現金流對衝： |
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未實現淨收益(虧損) |
| ( |
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| ( |
| ( | ||||
已實現並重新分類為收益的金額 |
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其他全面收益(虧損)合計 |
| ( |
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| ( |
| ( | ||||
全面損失總額 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
附註是這些合併財務報表的組成部分。
4
目錄表
挪威郵輪控股有限公司。
合併資產負債表
(未經審計)
(單位：千，共享數據除外)
9月30日， | 十二月三十一日， | |||||
| 2021 |
| 2020 | |||
資產 |
|
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流動資產： |
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現金和現金等價物 | $ | | $ | | ||
應收賬款淨額 |
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盤存 |
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預付費用和其他資產 |
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流動資產總額 |
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財產和設備，淨額 |
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商譽 |
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商號 |
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其他長期資產 |
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總資產 | $ | | $ | | ||
負債和股東權益 |
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流動負債： |
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長期債務的當期部分 | $ | | $ | | ||
應付帳款 |
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應計費用和其他負債 |
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預售門票 |
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流動負債總額 |
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長期債務 |
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其他長期負債 |
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總負債 |
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承付款和或有事項(附註10) |
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股東權益： |
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普通股，$ |
| |
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額外實收資本 |
| |
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累計其他綜合收益(虧損) |
| ( |
| ( | ||
留存收益(虧損) |
| ( |
| ( | ||
股東權益總額 |
| |
| | ||
總負債和股東權益 | $ | | $ | | ||
附註是這些合併財務報表的組成部分。
5
目錄表
挪威郵輪控股有限公司。
合併現金流量表
(未經審計)
(單位：千)
九個月結束 | ||||||
9月30日， | ||||||
| 2021 |
| 2020 | |||
經營活動的現金流 |
|
|
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| ||
淨虧損 | $ | ( | $ | ( | ||
對淨虧損與經營活動中使用的現金淨額進行的調整： |
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| ||
折舊及攤銷費用 |
| |
| | ||
減值損失 | — | | ||||
遞延所得税，淨額 |
| |
| ( | ||
衍生品(收益)損失 | ( | | ||||
債務清償損失 |
| |
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壞賬準備和存貨報廢準備 |
| |
| | ||
資產非自願轉換收益 | ( | ( | ||||
基於股份的薪酬費用 |
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淨外幣調整數 |
| ( |
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經營性資產和負債變動情況： |
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| ||||
應收賬款淨額 |
| ( |
| ( | ||
盤存 |
| ( |
| | ||
預付費用和其他資產 |
| ( |
| | ||
應付帳款 |
| |
| | ||
應計費用和其他負債 |
| |
| ( | ||
預售門票 |
| |
| ( | ||
用於經營活動的現金淨額 |
| ( |
| ( | ||
投資活動產生的現金流 |
|
|
|
| ||
財產和設備的附加費，淨額 |
| ( |
| ( | ||
衍生品結算時支付的現金 | ( | ( | ||||
其他 | | | ||||
用於投資活動的現金淨額 |
| ( |
| ( | ||
融資活動產生的現金流 |
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償還長期債務 |
| ( |
| ( | ||
長期債務收益 |
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普通股發行收益，淨額 | | | ||||
員工相關計劃的收益 |
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限售股單位股份淨結算量 |
| ( |
| ( | ||
提前贖回保費 |
| ( |
| ( | ||
遞延融資費 |
| ( |
| ( | ||
融資活動提供的現金淨額 |
| |
| | ||
匯率對現金及現金等價物的影響 | — | ( | ||||
現金及現金等價物淨增(減) |
| ( |
| | ||
期初現金及現金等價物 |
| |
| | ||
期末現金及現金等價物 | $ | | $ | | ||
附註是這些合併財務報表的組成部分。
6
目錄表
挪威郵輪控股有限公司。
合併股東權益變動表
(未經審計)
(單位：千)
截至2021年9月30日的三個月 | ||||||||||||||||||
累計 | ||||||||||||||||||
其他內容 | 其他 | 保留 | 總計 | |||||||||||||||
普通 | 已繳費 | 全面 | 收益 | 財務處 | 股東的 | |||||||||||||
股票 |
| 資本 |
| 收入(虧損) |
| (赤字) |
| 股票 |
| 權益 | ||||||||
平衡，2021年6月30日 |
| $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | — | $ | | |||||
基於股份的薪酬 |
| — | | — | — | — |
| | ||||||||||
根據員工相關計劃發行股票 |
| — | | — | — | — |
| | ||||||||||
限售股單位股份淨結算量 |
| — | ( | — | — | — |
| ( | ||||||||||
其他全面虧損，淨額 |
| — | — | ( | — | — |
| ( | ||||||||||
淨虧損 |
| — | — | — | ( | — |
| ( | ||||||||||
平衡，2021年9月30日 | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | — | $ | | ||||||
截至2021年9月30日的9個月 | ||||||||||||||||||
累計 | ||||||||||||||||||
其他內容 | 其他 | 保留 | 總計 | |||||||||||||||
普通 | 已繳費 | 全面 | 收益 | 財務處 | 股東的 | |||||||||||||
| 股票 |
| 資本 |
| 收入(虧損) |
| (赤字) |
| 股票 |
| 權益 | |||||||
平衡，2020年12月31日 |
| $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | — |
| $ | | ||||
基於股份的薪酬 |
| — |
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| — |
| — |
| — |
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根據員工相關計劃發行股票 |
| — |
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| — |
| — |
| — |
| | ||||||
普通股發行收益，淨額 | | | — | — | — | | ||||||||||||
限售股單位股份淨結算量 |
| — |
| ( |
| — |
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| ( | ||||||
— | ( | — | | — | ( | |||||||||||||
其他 | — | ( | — | — | — | ( | ||||||||||||
其他全面虧損，淨額 |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| ( | ||||||
淨虧損 |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| ( | ||||||
平衡，2021年9月30日 | $ | | $ | | $ | ( | $ | ( | $ | — | $ | | ||||||
附註是這些合併財務報表的組成部分。
7
目錄表
挪威郵輪控股有限公司。
合併股東權益變動表-續
(未經審計)
(單位：千)
截至2020年9月30日的三個月 | ||||||||||||||||||
累計 |
|
|
| |||||||||||||||
其他內容 | 其他 | 保留 | 總計 | |||||||||||||||
普通 | 已繳費 | 全面 | 收益 | 財務處 | 股東的 | |||||||||||||
股票 |
| 資本 |
| 收入(虧損) |
| (赤字) |
| 股票 | 權益 | |||||||||
平衡，2020年6月30日 |
| $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | |||||
基於股份的薪酬 |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| | ||||||
根據員工相關計劃發行股票 |
| — |
| | — | — | — |
| | |||||||||
普通股發行收益，淨額 | | | — | — | — | | ||||||||||||
限售股單位股份淨結算量 |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( | ||||||
其他全面收益，淨額 |
| — |
| — |
| |
| — |
| — |
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淨虧損 |
| — | — | — | ( | — |
| ( | ||||||||||
平衡，2020年9月30日 | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
截至2020年9月30日的9個月 | ||||||||||||||||||
| 累計 |
|
|
| ||||||||||||||
其他內容 | 其他 | 保留 | 總計 | |||||||||||||||
普通 | 已繳費 | 全面 | 收益 | 財務處 | 股東的 | |||||||||||||
| 股票 |
| 資本 |
| 收入(虧損) |
| (赤字) |
| 股票 | 權益 | ||||||||
平衡，2019年12月31日 |
| $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( |
| $ | | ||||
基於股份的薪酬 |
| — |
| |
| — |
| — |
| — |
| | ||||||
根據員工相關計劃發行股票 |
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| |
| — |
| — |
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普通股發行收益，淨額 |
| | | — | — | — |
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限售股單位股份淨結算量 |
| — |
| ( |
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| — |
| — |
| ( | ||||||
受益轉換功能 |
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其他全面虧損，淨額 | — |
| — |
| ( |
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| — | ( | ||||||||
淨虧損 |
| — | — | — | ( | — |
| ( | ||||||||||
平衡，2020年9月30日 | $ | | $ | | $ | ( | $ | | $ | ( | $ | | ||||||
附註是這些合併財務報表的組成部分。
8
目錄表
挪威郵輪控股有限公司。
合併財務報表附註
(未經審計)
除另有説明或文意另有所指外，本報告中提及的(I)“公司”、“我們”、“我們”和“我們”是指NCLH(定義如下)及其子公司(包括Prestige(定義如下)，(Ii)“NCLLC”是指NCL有限公司，(Iii)“NCLH”是指挪威郵輪控股有限公司，(Iv)“挪威郵輪”或“挪威”是指挪威郵輪品牌及其前身，和(V)“Prestige”是指Prestige Cruise International S.de R.L.(前Prestige Cruise International，Inc.)及其合併子公司，包括Prestige Cruise Holdings S.de R.L.(前Prestige Cruise Holdings，Inc.)，Prestige的直接全資子公司，後者是大洋洲郵輪S.de R.L.(前大洋洲郵輪公司)的母公司。(“大洋洲郵輪”)和“七海郵輪”(“麗晶”)(大洋洲郵輪亦指同名品牌，麗晶亦指麗晶七海郵輪品牌)。
指的是“美國”是指美利堅合眾國，而“美元”或“$”指的是美元，即“英國”。是英國的貨幣，而“歐元”或“歐元”是歐元區的官方貨幣。我們請您參閲“項目2.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析--術語”，其中使用的和在本合併財務報表附註中未作其他定義的大寫術語。
1.業務和組織機構描述
我們是一家領先的全球郵輪公司，經營挪威郵輪公司、大洋洲郵輪公司和麗晶七海郵輪公司品牌。截至2021年9月30日，我們擁有
我們有
2.主要會計政策摘要
流動性與管理計劃
由於受到新冠肺炎的影響，旅行限制和世界各地港口准入有限，該公司於2020年3月自願暫停其
2021年1月，我們修改了我們的高級擔保信貸安排，進一步推遲了2022年6月30日之前到期的某些攤銷付款，並放棄了某些財務和其他契約，直到2022年12月31日。2021年2月，我們修改了某些出口信貸支持的安排，進一步將攤銷付款推遲到2022年3月31日，我們還修改了所有出口信貸支持的安排，將某些金融契約暫停到2022年12月31日。與我們的高級擔保信貸安排和我們的出口信貸擔保安排的這些修訂有關，我們的最低流動資金要求增加到#美元。
9
目錄表
總計約為$
2021年第三季度，我們開始分階段重新啟動某些郵輪航程，我們的船隻最初在降低載客率的情況下運營。該公司繼續執行其分階段重新啟動計劃
對我們未來現金流預測的估計包括許多假設，這些假設受到各種風險和不確定性的影響。我們對未來現金流預測的主要假設包括：
| ● | 預計在減少入住率的情況下逐步分階段恢復服務，隨着時間的推移不斷增加，直到我們達到歷史入住率水平； |
| ● | 根據我們信用卡處理協議的條款(見附註10--“承付款和或有事項”)，預計主要在未來航程完成後收取現金，併為任何進一步取消支付現金退款；以及 |
| ● | 預計將增加恢復郵輪航行的費用，包括維護和遵守附加的健康和安全協議。 |
我們不能保證我們用於估計流動性需求的假設不會因為大流行的獨特和不可預測的性質(包括其規模和持續時間)而改變。因此，新冠肺炎疫情對我們財務業績和財務狀況的全面影響目前無法量化。我們已經在我們的財務報表中對新冠肺炎的影響做出了合理的估計和判斷，這些估計在未來可能會有重大變化。我們將報告截至2021年12月31日的三個月和年度的淨虧損，並預計在我們能夠恢復常規航行之前報告淨虧損。我們已採取行動改善我們的流動性，包括完成各種資本市場交易，並減少資本支出和運營費用，我們預計將繼續尋找其他機會來改善我們的流動性，並對我們的債務進行再融資，以降低利息支出和延長到期日。
基於這些行動和關於新冠肺炎影響的假設，並考慮到我們的可用流動性，包括現金和現金等價物$
陳述的基礎
隨附的綜合財務報表未經審計，我們認為，這些報表包含公平陳述所列期間業績所需的所有正常經常性調整。
我們的運營是季節性的，中期的結果不一定代表整個財政年度的結果。從歷史上看，北半球夏季幾個月的郵輪需求最旺盛；然而，由於新冠肺炎疫情，我們的郵輪航程從2020年3月到2021年7月完全暫停，我們恢復的郵輪航程將逐步分階段進行，如上文“流動性和管理計劃”所述。中期合併財務報表應與經審計的截至2020年12月31日的年度合併財務報表一併閲讀，這些報表包含在我們於2021年2月26日提交給美國證券交易委員會的最新10-K表格年度報告中。
10
目錄表
每股虧損
每股基本虧損和攤薄虧損之間的對賬如下(單位：千，不包括每股和每股數據)：
截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||
9月30日， | 9月30日， | |||||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | |||||
淨虧損 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
基本加權平均流通股 |
| |
| |
| |
| | ||||
股份獎勵的攤薄作用 |
| — |
| — |
| — |
| — | ||||
稀釋加權平均流通股 |
| |
| |
| |
| | ||||
每股基本虧損 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
稀釋每股虧損 | $ | ( | $ | ( | $ | ( | $ | ( | ||||
截至2021年9月30日和2020年9月30日的三個月，
外幣
我們的大部分交易都是用美元結算的。我們按資產負債表日的有效匯率重新計量以外幣計價的資產和負債。以其他貨幣計價的交易所產生的收益或損失在我們的綜合經營報表中在其他收入(費用)淨額中確認。我們確認了一美元的收益。
折舊及攤銷費用
遞延融資費用的攤銷計入合併現金流量表的折舊和攤銷費用；但就合併經營報表而言，這些費用計入利息支出淨額。
應收賬款淨額
應收賬款，淨額包括美元
近期發佈的會計準則
2020年3月，財務會計準則委員會(FASB)發佈了會計準則更新(ASU)第2020-04號，參考匯率改革(主題848)：促進參考匯率改革對財務報告的影響(“ASU 2020-04”)，為減輕參考匯率改革的會計負擔提供了指導，允許在將公認會計原則適用於受參考匯率改革影響的合同、套期保值關係和其他交易時使用某些權宜之計和例外情況。這些規定僅適用於參考倫敦銀行間同業拆借利率或其他參考利率的交易，這些交易預計將因參考利率改革而停止。ASU 2020-04條款的採用是可選的，有效期為2020年3月12日至2022年12月31日。截至2021年9月30日，我們沒有根據ASU 2020-04採取任何權宜之計和例外情況。我們將繼續評估ASU 2020-04年度對我們合併財務報表的影響。
11
目錄表
3.收入確認
收入的分類
收入和現金流受到不同地理區域的經濟因素的影響。按目的地劃分的收入如下(以千為單位)：
截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||
9月30日， | 9月30日， | |||||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | |||||
北美 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
歐洲 |
| |
| |
| |
| | ||||
亞太 |
| |
| |
| |
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南美 | | | | | ||||||||
其他 |
| — |
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| — |
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總收入 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
北美包括美國、加勒比海地區、加拿大和墨西哥。歐洲包括波羅的海地區、加那利羣島和地中海。亞太地區包括澳大利亞、新西蘭和亞洲。其他包括所有其他國際領土。
細分市場報告
我們的結論是，我們的業務只有一個可報告的部門。挪威郵輪公司、大洋洲郵輪公司和麗晶郵輪公司這三個品牌構成了一項業務，可獲得不同的財務信息，管理層定期審查品牌層面的經營業績，因此，每個品牌都被視為一個經營部門。我們的經營部門具有相似的經濟和質量特徵，包括相似的長期利潤率和相似的產品和服務；因此，我們將所有經營部門彙總為
儘管我們在國際上銷售郵輪，但我們的客票收入主要來自在美國預訂的美國遊客。歷史上，美國遊客的收入接近
合同餘額
來自客户的應收賬款計入應收賬款淨額。截至2021年9月30日和2020年12月31日，我們從客户那裏獲得的應收賬款為
從2020年3月開始，我們的品牌推出了新的取消政策，允許我們的客人在出發前15天內取消不屬於公司臨時暫停航程的郵輪。這些計劃適用於在BRAND指定的特定時間段預訂的郵輪，以及計劃出發至2021年10月31日的郵輪。某些預訂了一定時間的郵輪將被允許有60天的取消窗口來退款。已發放的未來郵輪積分對2022年12月31日之前的任何航行都有效，我們可能會延長這一優惠。未來的郵輪積分不是合同，因此，選擇此選項的客人將被排除在我們的合同責任餘額之外；但是，最初支付的金額的積分將包括在預售票或其他適用的長期負債中。
我們的合同債務包括在預售門票中。截至2021年9月30日和2020年12月31日，我們的合同負債為
12
目錄表
這段時間的開始。在截至2020年9月30日的9個月中確認的、截至期初計入合同負債的收入為#美元
對於因新冠肺炎而被我們取消的郵輪度假，在截至2021年9月30日和2020年9月30日的三個月內，約為$
4.租契
2020年4月，財務會計準則委員會發布了關於新冠肺炎租賃特許權會計處理的解釋性指導意見。在本指南中，實體可以選擇不對這種租賃特許權適用租約修改會計，而是將特許權視為現有合同的一部分。本公司已選擇不根據租約修改會計框架評估因新冠肺炎疫情影響而產生的特許權的租賃。關於我們的港口設施使用權，我們選擇了與解決或有事項一致的方法，允許我們重新衡量租賃負債，並將租賃負債的變動額確認為對相關使用權資產賬面價值的調整。由於在相關安排下的不可抗力期間結束之前，無法確定寬減的全部金額，因此需要定期重新測量。在應急期間，我們將這些港口設施的租賃費用確認為已發生的費用。
租賃餘額如下(以千計)：
| 資產負債表位置 |
| 2021年9月30日 |
| 2020年12月31日 | |||
經營租約 |
|
|
|
|
| |||
使用權資產 |
| $ | | $ | | |||
流動經營租賃負債 |
| | | |||||
非流動經營租賃負債 |
| | | |||||
融資租賃 |
|
|
| |||||
使用權資產 |
| | | |||||
流動融資租賃負債 |
| | | |||||
非流動融資租賃負債 |
| | | |||||
在截至2021年9月30日的三個月和九個月內，以租賃債務換取的使用權資產為#美元。
截至2021年9月30日，租賃負債的到期日如下(以千計)：
| 運營中 |
| ||
| 租契 |
| ||
2021年剩餘時間 | $ | | ||
2022 | | |||
2023 |
| | ||
2024 |
| | ||
2025 |
| | ||
此後 |
| | ||
總計 |
| | ||
減去：現值折扣 |
| ( | ||
租賃負債現值 | $ | | ||
13
目錄表
5.累計其他綜合收益(虧損)
截至2021年9月30日的9個月的累計其他全面收益(虧損)如下(單位：千)：
截至2021年9月30日的9個月 | ||||||||||
|
| 變化 | ||||||||
累計 | 變化 | 與相關 | ||||||||
其他 | 與相關 | 船載 | ||||||||
全面 | 現金流 | 退休 | ||||||||
| 收入(虧損) |
| 套期保值 | 平面圖 | ||||||
期初累計其他綜合收益(虧損) | $ | ( | $ | ( | $ | ( |
| |||
本期重新分類前的其他綜合損失 |
| ( |
| ( |
|
| — |
| ||
重新分類為收益的金額 |
| |
| | (1) |
| | (2) | ||
期末累計其他綜合收益(虧損) | $ | ( | $ | ( | (3) | $ | ( |
| ||
截至2020年9月30日的9個月累計其他綜合收益(虧損)如下(單位：千)：
截至2020年9月30日的9個月 | ||||||||||
|
| 變化 |
| |||||||
累計 | 變化 | 與相關 | ||||||||
其他 | 與相關 | 船載 | ||||||||
全面 | 現金流 | 退休 | ||||||||
| 收入(虧損) |
| 套期保值 | 平面圖 | ||||||
期初累計其他綜合收益(虧損) |
| $ | ( | $ | ( | $ | ( |
| ||
本期重新分類前的其他綜合損失 |
|
| ( |
|
| ( |
|
| — |
|
重新分類為收益的金額 |
|
| |
|
| | (1) |
| | (2) |
期末累計其他綜合收益(虧損) |
| $ | ( |
| $ | ( | $ | ( |
| |
| (1) | 我們建議您參閲附註8–合併業務報表中受影響項目的“公允價值計量和派生”。 |
| (2) | 將服務前成本和精算損失攤銷重新歸類為其他收入(費用)，淨額。 |
| (3) | 包括$ |
6.財產和設備，淨額
財產和設備，淨增#美元
7.長期債務
信貸安排
於2021年1月，NCLC訂立修訂協議(“第一修正案”)，修訂日期為2020年5月8日的經修訂及重訂的信貸協議(“第五ARCA”及經第一修正案修訂的“高級擔保信貸安排”)。第一修正案規定，除其他事項外，(A)在第一修正案生效日期至2022年6月30日(“第一修正案延遲期”)之前就已同意延期的貸款人(“第一修正案延期貸款人”)持有的遺留定期貸款A和定期貸款A-1到期的攤銷付款延期，並且這種遞延本金金額構成貸款的單獨部分(“延期定期貸款A-1”)和(B)某些貸款人持有的貸款部分(“第五次ARCA延期
14
目錄表
在第五次ARCA生效後第一年內到期的攤銷付款被延期的第一修正案貸款人(“延期定期貸款A”)被轉換為延期定期貸款A-1的貸款。構成第五個ARCA延期貸款人持有的定期貸款A貸款(延期定期貸款A除外)的貸款類別(“定期貸款A-1”)和由第五個ARCA延期貸款貸款人以外的貸款人持有的構成定期貸款A貸款的部分的貸款類別(“遺留定期貸款A”)(轉換為延期定期貸款A-1的金額除外)構成一個單獨的貸款部分(“定期貸款A-2”)，與第五ARCA下的遺留定期貸款A和定期貸款A-1的條款相同，只是定期貸款A-2的攤銷付款應在第一修正案延期期間延期，此後此類定期貸款A-2將以大約等於
第一修正案規定：(A)自第一修正案生效之日起至2022年12月31日(包括該日在內)(“公約救濟期”)，高級擔保信貸機制下的貸款與價值之比、債務與資本之比以及EBITDA與償債契約之比的測試將暫停，自由流動性測試將被一項維持至少$
此外，在2021年2月，NCLC修改了其所有出口信貸支持的安排，以推遲總計約美元的攤銷付款。
為挪威分離、挪威Getaway、挪威逃生、挪威joy、挪威極樂、挪威Encore、七海探險、七海輝煌、裏維埃拉和碼頭提供資金的貸款安排已修訂，其中規定：(A)貸款到期的攤銷付款將於2021年4月1日至2022年3月31日(“第二個延遲期”)遞延；(B)如此遞延的本金將構成貸款安排下的單獨部分貸款。這批貸款將以6個月期倫敦銀行同業拆息加保證金為基準，每年按浮動利率計息，詳情如下：
保證金 | |||
€ | | % | |
€ | | % | |
€ | | % | |
€ | | % | |
€ | | % | |
€ | | % | |
勘探者新建貸款 | | % | |
錦繡新屋貸款 | | % | |
碼頭新建貸款 | | % | |
裏維埃拉新建貸款 | | % |
在第二個延遲期結束後，延期貸款的本金總額將等於
15
目錄表
此外，NCLC的所有出口信貸擔保貸款都被修訂，規定從2022年12月31日的修正案生效之日起，此類貸款下的某些金融契約將被暫停，自由流動性測試將被一項維持至少美元的契約所取代。
2021年4月，簽署了一項協議，將某些與新建相關的債務攤銷推遲到2022年7月。延期償還的債務總額為歐元。
上述協定的修正共產生了#美元的修改費用。
2021年5月，NCLC加入了歐元
2021年7月，我們修訂了
無擔保票據
2020年12月，NCLC進行了一次私募，募集資金為
2021年3月，NCLH和NCLC的間接全資子公司NCL Finance，Ltd.還進行了一次私募，募集資金為#美元。
16
目錄表
在某些限制的規限下，以相等於
管理2026年高級無抵押票據及2028年高級無抵押票據的契約包括，除其他事項外，並在若干限制及例外情況下，限制NCLC及其受限制附屬公司(視何者適用而定)(I)產生或擔保額外債務；(Ii)支付股息或分派，或贖回或回購股權及作出其他受限制付款；(Iii)作出投資；(Iv)完成若干資產出售；(V)與聯屬公司進行若干交易；(Vi)授予或承擔若干留置權；及(Vii)合併、合併或轉讓其全部或實質全部資產。
2021年11月，本公司簽署了一項
可交換票據
2020年8月，FASB發佈了ASU第2020-06號，債務--可轉換債務和其他期權(分專題470-20)和衍生工具和套期保值--實體自有權益合同(分專題815-40)可轉換工具和合同在實體自有權益中的會計(“ASU 2020-06”)，減少了可轉換債務工具的會計模式的數量，並提高了披露的透明度。一個正在被淘汰的模型是嵌入的轉換特徵的分叉，這些特徵沒有單獨作為導數來考慮。2024年可交換票據、2025年可交換票據和私人可交換票據(定義見下文)均包含或包含可用NCLH普通股結算的轉換選擇權。由於期權將與我們的普通股掛鈎並以普通股結算，因此它們不會單獨作為衍生品入賬。私人可交換票據包含一項有益的轉換特徵，該特徵在額外的實收資本中確認，並以債務賬面金額的抵銷折扣進行確認。折扣攤銷至2020年12月31日的利息支出。2021年1月1日，我們使用改進的回溯性方法提前採用了ASU 2020-06。因此，美元
NCLC有未償還的美元
NCLC也有未償還的美元
17
目錄表
任何股票拆分、股票分紅或類似交易的調整。2025年發行的可交換票據的利息為
截至2020年12月31日，NCLC也有未償還的美元
2021年3月，NCLH完成了股權發行，導致
以下為截至2021年9月30日NCLC的可轉債工具摘要(單位：千)：
未攤銷 | ||||||||||||||
| 本金 | 延期 | 淨載運 | 公允價值 | ||||||||||
| 金額 |
| 融資費 |
| 金額 |
| 金額 |
| 水準測量 | |||||
2024年可交換票據 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | 2級 | |||||
2025年可交換票據 | | ( | | | 2級 | |||||||||
未攤銷遞延融資費確認為非現金利息支出的剩餘期間為
以下為截至2020年12月31日NCLC的可轉債工具摘要(單位：千)：
未攤銷債務 | ||||||||||||||
折扣， | ||||||||||||||
| 本金 | 包括延期 | 淨載運 | 公允價值 | ||||||||||
| 金額 |
| 融資費 |
| 金額 |
| 金額 |
| 水準測量 | |||||
2024年可交換票據 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | 2級 | |||||
2025年可交換票據 | | ( | | | 2級 | |||||||||
私人可交換票據 | | ( | | | 2級 | |||||||||
此外，截至2020年12月31日，我們已確認
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目錄表
以下是NCLC可轉換債務工具的利息支出摘要(以千為單位)：
三個月 | 九個月 | |||||
截至9月30日， | 截至9月30日， | |||||
2021 |
| 2021 | ||||
息票利息 | | | ||||
遞延融資費攤銷 | | | ||||
總計 | $ | | $ | | ||
在採用ASU 2020-06年度之前，與可轉換債務工具相關的利息支出，包括債務折價和息票利息的攤銷，為#美元。
實際利率為
截至2021年9月30日，高於面值的IF轉換價值為$
償還債務
以下是截至2021年9月30日我們的長期債務(包括融資租賃債務)的預定本金償還情況，分別為以下各個時期(以千為單位)：
年 |
| 金額 | |
2021年剩餘時間 | $ | | |
2022 |
| | |
2023 |
| | |
2024 |
| | |
2025 |
| | |
此後 |
| | |
總計 | $ | | |
債務契約
到2022年12月31日，我們已經獲得了某些金融和其他債務契約豁免，並增加了新的自由流動性要求。截至2021年9月30日，考慮到這些豁免，我們遵守了所有債務契約。如果我們不繼續遵守我們的公約，包括在任何現行豁免期滿後，我們將不得不尋求對我們的公約進行額外的修訂。然而，我們不能保證這些修訂會得到我們的貸款人的批准。一般而言，如果發生任何債務協議下的違約事件，則根據交叉違約和/或交叉加速條款，我們幾乎所有的未償還債務和衍生品合同應付款項可能到期，所有債務和衍生品合同可能被終止，這將對我們的運營和流動性產生重大不利影響。
8.公允價值計量和衍生工具
公允價值被定義為在當前市場條件下，在計量日市場參與者之間進行有序交易以出售資產或轉移負債的價格(即從持有資產或負債的市場參與者的角度來看，計量日的退出價格)。
19
目錄表
公允價值層次結構
計量公允價值時使用的投入的以下層次結構應最大限度地利用可觀察到的投入，並通過要求在可用時使用最可觀察到的投入，最大限度地減少使用不可觀察到的投入：
第1級在活躍市場報價相同的資產或負債，可在計量日期獲得。
第2級市場參與者根據從獨立來源獲得的市場數據為資產或負債定價時使用的其他可觀察到的重要投入。
第三級，我們相信市場參與者會根據可獲得的最佳信息為資產或負債定價時使用不可觀察到的重大投入。
衍生品
由於利率、外幣匯率和燃料價格的變化，我們面臨着市場風險。我們試圖通過我們正常的運營和融資活動以及通過使用衍生品來將這些風險降至最低。我們評估在套期保值交易中使用的衍生品在抵消我們的套期保值預測交易現金流變化方面是否“非常有效”。我們使用迴歸分析來分析這種套期保值關係，當統計上有效的關係反映了衍生品的公允價值與被套期保值的預測交易之間高度的抵銷和相關性時，就達到了高有效性。衍生工具的現金流與相關對衝交易的現金流被歸類為同一類別。如果確定被套期保值的預測交易不再可能發生，則在累計其他全面收益(虧損)中確認的金額計入收益。我們的衍生品協議中沒有排除對衝有效性評估的金額，也沒有與信用風險相關的或有特徵。我們監控與我們開展重大業務的金融機構和其他機構相關的信用風險集中度。信用風險，包括但不限於衍生品項下的交易對手違約，並不被認為是重大的，因為我們主要與我們建立了關係的大型、成熟的金融機構開展業務，這些機構具有我們可以接受的信用風險，或者信用風險分散在許多債權人之間。我們預計，我們的任何重要交易對手都不會有不良表現。
截至2021年9月30日，我們有燃料掉期，用於緩解燃料價格波動的財務影響，這些影響與大約
2021年1月1日，我們被指定為對2021年12月31日到期的船用瓦斯油進行對衝的燃料掉期被取消為現金流對衝。截至2021年9月30日，通過之前取消指定的燃料互換，我們總共有大約
截至2021年9月30日，我們擁有外幣遠期合同、成熟的外幣期權和成熟的外幣領子，用於緩解與我們以歐元計價的船舶建造合同相關的外幣匯率波動的財務影響。我們的外幣遠期合約名義金額為歐元。
截至2021年9月30日，我們有一個利率互換，用於對衝我們對利率變動的敞口，並管理我們的利息支出。與利率互換有關的未償還債務名義金額為#元。
20
目錄表
按公允價值計量的衍生工具及其在綜合資產負債表中的位置包括以下各項(以千計)：
資產 | 負債 | |||||||||||||
9月30日， | 十二月三十一日， | 9月30日， | 十二月三十一日， | |||||||||||
| 資產負債表位置 |
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | |||||
指定為套期保值工具的衍生工具 | ||||||||||||||
燃料合同 | ||||||||||||||
預付費用和其他資產 | $ | | $ | — | $ | — | $ | — | ||||||
其他長期資產 | | — | — | — | ||||||||||
應計費用和其他負債 |
| — |
| — |
| — |
| | ||||||
其他長期負債 |
| — |
| — |
| — |
| | ||||||
外幣合同 | ||||||||||||||
預付費用和其他資產 |
| |
| |
| — |
| — | ||||||
其他長期資產 |
| |
| |
| — |
| — | ||||||
應計費用和其他負債 |
| — |
| — |
| |
| | ||||||
其他長期負債 |
| |
| |
| |
| | ||||||
利率合約 | ||||||||||||||
應計費用和其他負債 |
| — |
| — |
| |
| | ||||||
其他長期負債 | — |
| — |
| — | | ||||||||
指定為對衝工具的衍生工具總額 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
未被指定為對衝工具的衍生品合約 | ||||||||||||||
燃料合同 | ||||||||||||||
預付費用和其他資產 | $ | | $ | — | $ | — | $ | — | ||||||
其他長期資產 | | — | — | — | ||||||||||
應計費用和其他負債 | — | | — | | ||||||||||
其他長期負債 | — | — | — | | ||||||||||
未被指定為對衝工具的衍生品總額 | $ | | $ | | $ | — | $ | | ||||||
總衍生品 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||||
掉期和遠期合約的公允價值是根據公開市場隨時可以獲得的投入或從公開報價市場可獲得的信息確定的。該公司利用期權定價模型來確定期權和項圈的價值，該模型基於公開市場上隨時可以獲得的投入，或者可以從公開報價市場上可獲得的信息得出。該公司使用的期權定價模型是評估期權價值的行業標準模型，並由經紀商/交易商團體使用。期權定價模型的輸入是期權執行價、標的價格、無風險利率、到期時間和波動率。期權合約的公允價值既考慮了內在價值，也考慮了與尚未結算的衍生品相關的任何剩餘時間價值。本公司在釐定所有估計公允價值時，亦會考慮交易對手信用風險及本身的信用風險。
我們的衍生品和金融工具在公允價值層次中被歸類為第二級，我們沒有被歸類為第一級或第三級的衍生品或金融工具。我們的衍生品合同包括與交易對手的抵銷權。當抵銷權存在時，我們已選擇在交易對手內部對某些資產和負債進行淨值。我們不需要提供與我們的衍生工具相關的現金抵押品。
21
目錄表
下表披露了在資產和負債內確認的毛額和淨額(以千計)：
毛收入 | 毛收入 | ||||||||||||||
毛收入 | 金額 | 總淨值 | 金額 | ||||||||||||
2021年9月30日 |
| 金額 |
| 偏移量 |
| 金額 |
| 不偏移 |
| 淨額 | |||||
資產 | $ | | $ | — | $ | | $ | ( | $ | — | |||||
負債 | | ( | | ( | | ||||||||||
毛收入 | 毛收入 | ||||||||||||||
毛收入 | 金額 | 總淨值 | 金額 | ||||||||||||
2020年12月31日 |
| 金額 |
| 偏移量 |
| 金額 |
| 不偏移 |
| 淨額 | |||||
資產 | $ | | $ | — | $ | | $ | ( | $ | — | |||||
負債 | | ( | | ( | | ||||||||||
現金流量對衝會計對累計其他綜合收益(虧損)的影響如下(以千計)：
增益的位置 | ||||||||||||||
(損失)重新分類 | ||||||||||||||
從積累而來 | 重新分類的損益金額 | |||||||||||||
得(損)額 | 其他綜合 | 從累積的其他 | ||||||||||||
已在其他位置識別 | 收入(虧損)為 | 綜合收益 | ||||||||||||
衍生品 |
| 綜合損失 |
| 收入(費用) |
| (虧損)轉化為收入(費用) | ||||||||
三個月 | 三個月 | 三個月 | 三個月 | |||||||||||
告一段落 | 告一段落 | 告一段落 | 告一段落 | |||||||||||
| 2021年9月30日 |
| 2020年9月30日 |
|
| 2021年9月30日 |
| 2020年9月30日 | ||||||
燃料合同 | $ | | $ | ( |
| 燃料 | $ | ( | $ | ( | ||||
燃料合同 | — | — | 其他收入(費用)，淨額 | ( | ( | |||||||||
外幣合同 |
| ( |
| |
| 折舊及攤銷 |
| ( |
| ( | ||||
利率合約 |
| ( |
| |
| 利息支出，淨額 |
| ( |
| ( | ||||
在其他綜合虧損中確認的損益合計 | $ | ( | $ | |
|
| $ | ( | $ | ( | ||||
增益的位置 |
|
| ||||||||||||
(損失)重新分類 | ||||||||||||||
從積累而來 | 重新分類的損益金額 | |||||||||||||
得(損)額 | 其他綜合 | 從累積的其他 | ||||||||||||
已在其他位置識別 | 收入(虧損)為 | 綜合收益 | ||||||||||||
衍生品 |
| 綜合損失 |
| 收入(費用) |
| (虧損)轉化為收入(費用) | ||||||||
九個月 | 九個月 | 九個月 | 九個月 | |||||||||||
告一段落 | 告一段落 | 告一段落 | 告一段落 | |||||||||||
| 2021年9月30日 |
| 2020年9月30日 |
| 2021年9月30日 |
| 2020年9月30日 | |||||||
燃料合同 |
| $ | | $ | ( | 燃料 |
| $ | ( | $ | ( | |||
燃料合同 | — | — | 其他收入(費用)，淨額 | ( | ( | |||||||||
外幣合同 |
|
| ( |
| | 折舊及攤銷 |
|
| ( |
| ( | |||
利率合約 |
|
| |
| ( | 利息支出，淨額 |
|
| ( |
| ( | |||
在其他綜合虧損中確認的損益合計 |
| $ | ( | $ | ( |
|
| $ | ( | $ | ( | |||
22
目錄表
現金流量對衝會計對合並經營報表的影響包括以下(以千計)：
截至2021年9月30日的三個月 | 截至2020年9月30日的三個月 | |||||||||||||||||||||||
折舊 | 折舊 | |||||||||||||||||||||||
和 | 利息 | 其他收入 | 和 | 利息 | 其他收入 | |||||||||||||||||||
| 燃料 |
| 攤銷 |
| 費用，淨額 |
| (費用)，淨額 |
| 燃料 |
| 攤銷 |
| 費用，淨額 |
| (費用)，淨額 | |||||||||
綜合經營報表中列報的收入和支出細目總額，其中記錄了現金流量套期的影響 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | ||||||||
從累計其他綜合收益(虧損)重新歸類為收益(費用)的損益金額 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||||
燃料合同 | ( | — | — | — | ( | — | — | — | ||||||||||||||||
外幣合同 | — | ( | — | — | — | ( | — | — | ||||||||||||||||
利率合約 | — | — | ( | — | — | — | ( | — | ||||||||||||||||
由於預測的交易不再可能發生而從累積的其他綜合收益(虧損)重新歸類為收益(費用)的損益金額 | ||||||||||||||||||||||||
燃料合同 | — | — | — | ( | — | — | — | ( | ||||||||||||||||
未通過有效性測試而在收入中確認的收益金額 | ||||||||||||||||||||||||
燃料合同 | — | — | — | — | — | — | — | | ||||||||||||||||
23
目錄表
截至2021年9月30日的9個月 | 截至2020年9月30日的9個月 | |||||||||||||||||||||||
折舊 | 折舊 | |||||||||||||||||||||||
和 | 利息 | 其他收入 | 和 | 利息 | 其他收入 | |||||||||||||||||||
| 燃料 |
| 攤銷 |
| 費用，淨額 |
| (費用)，淨額 |
| 燃料 |
| 攤銷 |
| 費用，淨額 |
| (費用)，淨額 | |||||||||
綜合經營報表中列報的收入和支出細目總額，其中記錄了現金流量套期的影響 | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | | $ | ( | ||||||||
|
|
|
|
|
| |||||||||||||||||||
從累計其他綜合收益(虧損)重新歸類為收益(費用)的損益金額 |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| |||||||||
燃料合同 |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| — | — | |||||||||
外幣合同 |
| — | ( |
| — |
| — |
| — |
| ( |
| — | — | ||||||||||
利率合約 |
| — |
| — |
| ( |
| — |
| — |
| — |
| ( | — | |||||||||
由於預測的交易不再可能發生而從累積的其他綜合收益(虧損)重新歸類為收益(費用)的損益金額 | ||||||||||||||||||||||||
燃料合同 | — | — | — | ( | — | — | — | ( | ||||||||||||||||
未通過有效性測試而在收入中確認的收益金額 | ||||||||||||||||||||||||
燃料合同 | — | — | — | — | — | — | — | | ||||||||||||||||
未被指定為套期保值工具的衍生品對綜合經營報表的影響包括以下(以千計)：
在收入中確認的收益(損失)數額 | |||||||||||||
截至三個月 | 九個月結束 | ||||||||||||
9月30日， | 9月30日， | ||||||||||||
損益位置 |
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | |||||
未被指定為對衝工具的衍生工具 |
|
|
|
|
|
|
|
| |||||
燃料合同 | 其他收入(費用)，淨額 | $ | | $ | ( | $ | | $ | | ||||
長期債務
截至2021年9月30日和2020年12月31日，我們長期債務(包括當前部分)的公允價值為
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目錄表
計量日期以及於2020年12月31日在私人可交換票據上確認的有益轉換特徵。我們的長期循環和定期貸款融資的公允價值是根據類似期限和剩餘期限的相同或類似工具的估計利率計算的。我們的可交換票據的公允價值考慮了可觀察到的無風險利率；相同或類似工具的信用利差；以及來自可觀察到的市場數據的股價、期限以及歷史和隱含波動性。這些投入被認為是公允價值層次結構中的第二級。與我們的長期可變利率債務相關的市場風險是利率上升或股票價值上升可能導致的利息支出增加。
其他
在所有其他金融資產及負債的綜合資產負債表中報告的賬面金額接近公允價值。
9.僱員福利及補償計劃
2013年1月，NCLH通過了2013年績效激勵計劃，該計劃規定發放最多
股票期權獎勵
以下是截至2021年9月30日的九個月NCLH重新制定的2013年計劃下的期權活動摘要：
加權的- | ||||||||||||||||||||
股票期權獎勵數量 | 加權平均行權價 | 平均值 | 集料 | |||||||||||||||||
時間- | 性能- | 市場- | 時間- | 性能- | 市場- | 合同 | 固有的 | |||||||||||||
基座 | 基座 | 基座 | 基座 | 基座 | 基座 | 術語 | 價值 | |||||||||||||
| 獎項 |
| 獎項 |
| 獎項 |
| 獎項 |
| 獎項 |
| 獎項 |
| (年) |
| (單位：千) | |||||
截至2021年1月1日的未償還款項 |
| | |
| | $ | | $ | | $ | |
| $ | — | ||||||
被沒收並被取消 |
| ( | — |
| | | — | |
|
| ||||||||||
截至2021年9月30日未償還 |
| | |
| | | | | — | |||||||||||
限制性股票單位獎
2021年6月，NCLH批准
以下為截至2021年9月30日的9個月限售股單位活動摘要：
數量 | 加權的- | 數量 | 加權的- | 數量 | 加權的- | ||||||||||
基於時間的 | 平均補助金 | 性能- | 平均補助金 | 市場- | 平均補助金 | ||||||||||
| 獎項 |
| 日期公允價值 |
| 基於基礎的獎項 |
| 日期公允價值 |
| 基於基礎的獎項 |
| 日期公允價值 | ||||
截至2021年1月1日的非既得利益 |
| | $ | |
| | $ | |
| | $ | | |||
授與 |
| | | | |
| | | |||||||
既得 |
| ( | | ( | |
| | | |||||||
沒收或過期 |
| ( | | — | — |
| | | |||||||
截至2021年9月30日的非既得利益 |
| | |
| | |
| | | ||||||
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目錄表
在本報告所述期間確認的基於股份的薪酬包括以下費用(以千計)：
截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||
9月30日， | 9月30日， | |||||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | |||||
工資單及相關費用 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
市場營銷費、一般費用和行政費用 |
| |
| |
| |
| | ||||
基於股份的薪酬總支出 | $ | | $ | | $ | | $ | | ||||
10.承付款和或有事項
船舶建造合同
萊昂納多計劃將推出一個額外的
兩家公司合計的合同價格
訴訟
集體訴訟
2020年3月12日，美國佛羅裏達州南區地方法院提起集體訴訟，埃裏克·道格拉斯訴挪威郵輪公司、弗蘭克·J·德爾·裏奧和馬克·A·肯帕，案件編號1：20-CV-21107，將公司、公司首席執行官總裁兼首席執行官弗蘭克·J·德爾·裏奧和公司執行副總裁總裁兼首席財務官馬克·A·肯帕列為被告。後來，
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目錄表
調查
2020年3月，佛羅裏達州總檢察長宣佈對該公司在新冠肺炎疫情期間的營銷進行調查。在佛羅裏達州總檢察長宣佈調查後，我們收到了其他總檢察長和政府機構的通知，他們正在進行類似的調查。該公司正在配合這些正在進行的調查，目前還無法預測調查結果。
赫爾姆斯-伯頓法案
2019年8月27日，
其他
在我們正常的業務過程中，已經或正在對我們提出或正在審理各種其他索賠和訴訟。這些索賠和訴訟大多由保險公司承保，因此，我們的賠償責任的最高限額通常限於我們的免賠額。
儘管如此，這些不在保險範圍內的索賠和訴訟的最終結果目前無法確定。我們已經就我們所有受到威脅的和未決的訴訟評估了我們的總體風險，並在必要的程度上，我們已經為與我們的被視為風險相關的所有可估計的可能損失計提了金額。我們目前無法估計應計損失以外的任何其他潛在或有損失，因為發現並不完整，也沒有足夠的信息來估計這樣的損失範圍或潛在的追回。然而，根據我們目前所知，我們認為與這些事項有關的合理可能虧損的總額或範圍不會對我們的綜合經營業績、財務狀況或現金流產生重大影響。我們打算在所有索賠中大力捍衞我們的法律立場，並在必要的程度上尋求賠償。
其他或有事項
該公司還與其信用卡處理商簽訂了協議，管理大約$
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目錄表
被要求質押額外的抵押品和/或提交額外的現金儲備或採取其他可能進一步減少我們流動性的行動。
11.其他收入(費用)，淨額
截至2021年9月30日的三個月和九個月，其他收入(支出)淨額為#美元。
12.補充現金流信息
在截至2021年9月30日和2020年9月30日的9個月內，我們有非現金投資活動，包括與財產和設備相關的應計項目變化#美元
13.關聯方披露
NCLC作為發行人，NCLH作為擔保人，以及美國銀行全國協會作為受託人，都是一份由私人投資者持有的、日期為2020年5月28日的與私人可交換票據有關的契約(“契約”)的當事方。私人可交換債券的條款在附註7-“長期債務”下有更全面的描述。根據私人可交換票據的初始匯率，私人投資者實益擁有的大約
NCLH、NCLC和私人投資者還於2020年5月28日簽訂了一份投資者權利協議(“投資者權利協議”)，其中規定，私人投資者有權提名一人進入NCLH董事會，直至私人投資者至少不再全部實益擁有的第一個日期。
投資者權利協議“亦規定私人投資者及其聯營公司的慣常登記權，包括索取權及附帶登記權，載有慣常的轉讓限制，並規定私人投資者及其聯營公司須在指定期間就若干事項訂立投票協議。
在NCLH、NCLC和私人投資者之間私下協商的交易中，NCLC同意回購所有未償還的私人可交換票據，總回購價格約為$
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目錄表
項目2.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析
關於前瞻性陳述的警告性聲明
本報告中包含的一些陳述、估計或預測屬於美國聯邦證券法所指的“前瞻性陳述”，旨在獲得1995年私人證券訴訟改革法確立的責任避風港資格。除歷史事實陳述外，本報告中包含或以引用方式併入的所有陳述，包括但不限於與我們的業務戰略、財務狀況、經營業績、計劃、前景、已採取的行動或正在考慮的戰略有關的陳述、與我們的流動性狀況有關的陳述、對我們資產的估值和評估以及未來經營的管理目標(包括有關預期的船隊增加、我們暫停某些郵輪航行、我們經受住新冠肺炎疫情影響的能力、我們對恢復郵輪航行的預期以及此類恢復郵輪航行的時間)的陳述。我們的健康和安全協議的執行和有效性、運營狀況、航行需求、我們可持續發展計劃和脱碳努力的計劃或目標、我們對未來現金流和盈利能力的預期、融資機會和延期、以及未來成本降低和現金節約努力以及降低運營費用和資本支出的努力，均為前瞻性表述。通過搜索“期望”、“預期”、“目標”、“項目”、“計劃”、“相信”、“尋求”、“將會”、“可能”、“預測”、“估計”、“打算”、“未來”和類似的詞語，可以找到許多這樣的陳述，但不是全部。前瞻性陳述不保證未來的業績，可能涉及風險、不確定因素和其他因素，這些因素可能會導致我們的實際結果、業績或成就與未來結果大不相同。, 這些前瞻性陳述中明示或暗示的業績或成就。這些風險、不確定性和其他因素的例子包括但不限於以下影響：
| ● | 流行病、流行病和病毒爆發的傳播，特別是新冠肺炎大流行，包括它對人們旅行能力或意願的影響(包括在郵輪上)，預計這將繼續對我們的業績、運營、前景、計劃、目標、增長、聲譽、現金流、流動性、航行需求和股價產生不利影響； |
| ● | 我們有能力遵守美國疾病控制和預防中心(CDC)的條件性命令以及對我們業務的任何額外或未來監管限制，並以其他方式制定增強的健康和安全協議，以適應大流行的獨特挑戰； |
| ● | 立法禁止公司核實疫苗接種狀況； |
| ● | 與疾病預防控制中心、聯邦政府和全球公共衞生當局進行協調和合作，採取預防措施，保護來訪的旅客、機組人員和社區的健康、安全和安保，並執行任何此類預防措施； |
| ● | 我們有能力與貸款人和其他人合作，或以其他方式尋求選擇，以推遲、重新談判、再融資或重組我們現有的債務狀況、短期債務攤銷、與新建相關的付款和其他債務，並與信用卡處理商合作，滿足當前或潛在的未來對客户預付現金抵押品的需求； |
| ● | 我們需要額外的融資或融資來優化我們的資產負債表，這可能不是以有利的條件獲得的，或者根本不是，可能會稀釋現有股東的權益； |
| ● | 我們的負債和管理我們負債的協議中的限制，這些限制要求我們保持最低流動資金水平，並以其他方式限制我們經營業務的靈活性，包括根據這些協議作為抵押品的相當大一部分資產； |
| ● | 由於新冠肺炎疫情的影響或其他原因，對我們資產進行的任何評估的準確性； |
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目錄表
| ● | 我們成功地控制了運營費用和資本支出； |
| ● | 我們的客人選擇接受現金退款，以代替未來的郵輪積分或繼續任何與這種選擇有關的趨勢； |
| ● | 未來預訂的趨勢或變化，以及我們接受未來預訂和接受相關押金的能力； |
| ● | 停靠港不可用； |
| ● | 未來商業航空服務價格的上漲、重大變動或減少； |
| ● | 影響旅行安全的不利事件，如恐怖主義行為、武裝衝突及其威脅、海盜行為和其他國際事件； |
| ● | 涉及遊輪的不良事件； |
| ● | 不利的一般經濟和相關因素，如失業率波動或上升、就業不足和燃料價格波動、證券和房地產市場下跌，以及對這些狀況的看法降低消費者的可支配收入水平或消費者信心； |
| ● | 任何進一步減損我們的商標、商品名稱或善意； |
| ● | 數據安全遭到破壞或我們的信息技術和其他網絡受到其他幹擾，或者我們實際或認為未能遵守有關數據隱私和保護的要求； |
| ● | 燃料價格和我們被允許使用的燃料類型和/或其他郵輪運營成本的變化； |
| ● | 機械故障和維修，我們造船計劃的延誤，維護和整修，以及合格造船廠設施的鞏固； |
| ● | 與國際經營相關的風險和增加的成本； |
| ● | 外幣匯率波動； |
| ● | 關鍵市場或全球產能過剩； |
| ● | 我們在新市場的擴張和投資； |
| ● | 我們無法獲得足夠的保險範圍； |
| ● | 未決或威脅的訴訟、調查和執法行動； |
| ● | 全球信貸和金融市場的波動和中斷，這可能對我們的借款能力產生不利影響，並可能增加我們的交易對手信用風險，包括我們的信貸安排、衍生品、或有債務、保險合同和新船進度付款擔保項下的風險； |
| ● | 我們無法招聘或留住合格的人員，或關鍵人員的流失或員工關係問題； |
| ● | 我們依賴第三方為某些船舶和某些其他服務提供酒店管理服務； |
30
目錄表
| ● | 我們無法跟上技術發展的步伐； |
| ● | 涉及我們經營的税收和環境監管制度的變化；以及 |
| ● | 在本報告“風險因素”及本公司截至該年度的10-K表格年度報告中列出的其他因素二零二零年十二月三十一日0，於9月1日在美國證券交易委員會備案2021年2月26日(“表格10-K年報”)。 |
此外，其中許多風險和不確定性目前並將繼續被新冠肺炎大流行放大，或在未來可能被大流行放大。不可能預測或識別所有此類風險。可能還有我們認為無關緊要或未知的額外風險。
此外，自新冠肺炎疫情爆發以來，我們的一些高管和董事一直沒有出售他們在我們公司的股份，以示對我們公司的支持，因為他們帶領我們度過了前所未有的挑戰。現在我們已經恢復運營，我們預計我們的高管和董事可能會根據規則10b5-1計劃從2022年第一季度開始出售股票，作為他們正常財務規劃的一部分。
上述例子並非包羅萬象，新的風險時有出現。這些前瞻性陳述是基於我們目前對我們現在和未來的業務戰略以及我們預期未來運營環境的信念、假設、期望、估計和預測。這些前瞻性陳述僅代表發表之日的情況。我們明確表示不承擔任何義務或承諾公開發布對任何前瞻性陳述的任何更新或修訂，以反映我們對此的預期的任何變化，或任何此類陳述所基於的事件、條件或情況的任何變化，除非法律要求。
術語
該報告包括某些非公認會計準則財務指標，如淨郵輪成本、不含燃料的調整後淨郵輪成本、調整後EBITDA、調整後淨虧損和調整後每股收益。這些非公認會計準則財務指標的定義如下。有關我們的非GAAP財務指標的更多信息，包括在計算我們的非GAAP財務指標時所做的詳細調整，以及與最直接可比的GAAP財務指標的對賬，請參閲下面的“運營結果”。
除本報告另有説明外，下列術語的含義如下：
| ● | 收購Prestige。2014年11月，我們通過現金加股票交易收購了Prestige，總對價為 30.25億美元，包括承擔債務。 |
| ● | 調整後的EBITDA。EBITDA經其他收入(費用)、淨額和其他補充調整後調整。 |
| ● | 調整後的每股收益。調整後的淨虧損除以稀釋後的加權平均流通股數量。 |
| ● | 調整後的郵輪淨成本，不包括燃料。經補充調整調整後的不含燃料的淨郵輪成本。 |
| ● | 調整後的淨虧損。經補充調整後的淨虧損。 |
| ● | Allura級船舶。大洋洲郵輪的兩艘船在訂購中。 |
| ● | 卧鋪。每個客艙的載客量翻了一番(每個工作室客艙一個人)，儘管許多客艙可以容納三名或更多乘客。 |
| ● | 運力天數。可供出售的泊位數乘以在役船舶的巡航天數。 |
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目錄表
| ● | 疾控中心。美國疾病控制和預防中心。 |
| ● | 有條件的命令。疾控中心於2020年10月30日發佈的有條件航行框架令，對恢復客運郵輪採取了分階段的方法。這些階段包括：a)在美國水域對郵輪上的船員進行實驗室測試；b)模擬航行，以測試郵輪運營商緩解郵輪上的新冠肺炎的能力；c)認證過程；d)恢復客運航行，以降低新冠肺炎在船上和岸上的乘客和船員中傳播或傳播的風險。這項有條件的命令取代了疾控中心之前發佈的禁航令，該禁航令於2020年10月31日到期，有效期至2021年11月1日。美國疾病控制與預防中心通過了《有條件航行令框架的臨時延期和修改》(以下簡稱《臨時延期框架》)，於2021年11月1日生效，並將一直有效，直到a)衞生與公共服務部部長宣佈新冠肺炎構成公共衞生緊急狀態的聲明期滿，b)疾控中心董事基於特定公共健康或其他考慮因素取消或修改臨時延期，或c)2022年1月15日，屆時它將恢復自願計劃。自2021年7月23日起，對於抵達佛羅裏達州港口、在港口內或從港口出發的郵輪，有條件命令僅作為非約束性建議有效。 |
| ● | 不變貨幣。指一段時期內以外幣計價的收入和支出按可比時期的美元匯率換算以消除外匯波動的影響的一種計算方法。 |
| ● | 幹船塢。船舶放置在一個大水池中的一種過程，所有的淡水/海水都被抽出，以便對低於水線的船舶部分進行清潔和維修。 |
| ● | EBITDA。扣除利息、税項、折舊及攤銷前的收益。 |
| ● | 每股收益。每股虧損。 |
| ● | 探險者級戰艦。攝政王的七海探險家，七海輝煌，七海壯麗。 |
| ● | 公認會計原則。美國公認的會計原則 |
| ● | 郵輪總成本。郵輪運營總費用與營銷、一般和行政費用的總和。 |
| ● | 噁心的湯斯。客艙遊輪上封閉的乘客空間單位，一總噸等於2.831立方英尺或100立方米 |
| ● | 珠寶信用貸款機制。截至2019年5月15日的信貸協議(經日期為2020年5月1日的信貸協議第1號修正案修訂，並經日期為2021年1月29日的信貸協議第2號修正案進一步修訂)，NCLC作為借款人和貸款人，美國銀行，N.A.，作為行政代理和抵押品代理，美國銀行，N.A.，Truist Bank(前身為分行銀行和信託公司)，第五銀行和瑞穗銀行，作為聯合簿記管理人和安排人，以及美國銀行，N.A.，Truist Bank(前身為分支銀行和信託公司)、Five Third Bank和Mizuho Bank，Ltd.作為共同文件代理，提供2.6億美元的優先擔保信貸安排。 |
| ● | 淨郵輪成本。Gross Cruise的佣金、運輸和其他費用以及船上和其他費用較少。 |
| ● | 淨郵輪成本，不包括燃料。Net Cruise的燃油成本更低。 |
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目錄表
| ● | 入住率。客運郵輪天數與載客量天數的比率。大於100%的百分比表示有三名或更多乘客佔用了一些機艙。 |
| ● | 客運巡航日。該期間的載客量乘以各自航次的天數。 |
| ● | 美國驕傲銀行信貸安排。日期為2019年1月10日的信貸協議(經日期為2020年4月28日的信貸協議第1號修正案修訂，並經日期為2021年1月29日的信貸協議第2號修正案進一步修訂)，NCLC為借款人，貸款人為借款人，Nordea Bank ABP紐約分行為行政代理和抵押品代理，Nordea Bank ABP紐約分行、瑞穗銀行、MUFG Bank，Ltd.和Skandinaviska Enskilda Banken AB(Publ)為聯合簿記管理人、安排人和共同文件代理提供2.3億美元的優先擔保信貸安排。 |
| ● | 萊昂納多計劃。我們的挪威品牌的下一代船舶。 |
| ● | 循環貸款安排。8.75億美元優先擔保循環信貸安排。 |
| ● | 美國證券交易委員會。美國證券交易委員會。 |
| ● | 高級擔保信貸安排。原日期為2013年5月24日的信貸協議，已於2014年10月31日、2016年6月6日、2017年10月10日、2019年1月2日和2020年5月8日，並於2021年1月29日和2021年3月25日進一步修訂，由NCLC和旅行者船隻公司LLC作為聯合借款人，JPMorgan Chase Bank，N.A.作為行政代理和抵押品代理，以及各種貸款人和代理提供優先擔保信貸安排，包括(I)循環貸款安排和(Ii)定期貸款A安排. |
| ● | 船上退休計劃。一種針對某些船員的無基金固定收益養老金計劃，該計劃根據服務年限計算福利，但須符合某些要求。 |
| ● | 定期貸款A類貸款。優先擔保定期貸款截至的未償還本金金額約為15億美元的貸款2021年9月30日. |
非公認會計準則財務指標
我們使用某些非GAAP財務指標，如淨郵輪成本、調整後的郵輪淨成本(不含燃料)、調整後的EBITDA、調整後的淨虧損和調整後的每股收益，來分析我們的業績。這些和其他非公認會計準則財務計量的定義見“術語”。我們利用淨郵輪成本和調整後的淨郵輪成本(不包括燃料)來管理我們的日常業務。在衡量我們以積極影響淨收益(虧損)的方式控制成本的能力時，我們認為淨郵輪成本和調整後的郵輪淨成本(不包括燃料)的變化是我們業績的最相關指標。由於我們在2020年3月至2021年7月期間自願停航，因此在停航期間我們沒有任何載客日。因此，我們沒有在此提供截至2021年9月30日或2020年9月30日的三個月或九個月的按運力日數據。
由於我們的業務包括在美國以外尋找乘客和部署船隻，我們的部分收入和支出以外國貨幣計價，特別是英鎊、加拿大元、歐元和澳元，這些貨幣與我們報告的貨幣美元的匯率波動有關。為了監測排除這些波動的結果，我們在不變貨幣的基礎上計算某些非GAAP衡量標準，即以外幣計價的本期收入和支出使用可比期間的貨幣匯率換算成美元。我們認為，在報告貨幣和不變貨幣的基礎上公佈這些非GAAP衡量標準，有助於更全面地瞭解我們業務的發展趨勢。
33
目錄表
我們認為，調整後的EBITDA作為一種補充財務指標是合適的，因為管理層使用它來評估經營業績。我們還認為，調整後的EBITDA是確定我們業績的有用指標，因為它反映了我們業務的某些運營驅動因素，如銷售增長、運營成本、營銷、一般和行政費用以及其他運營收入和支出。調整後的EBITDA不是公認會計原則下的定義術語，也不打算作為衡量業務流動資金或現金流的指標，也不是與淨收益(虧損)相當的指標，因為它沒有考慮某些要求，如資本支出和相關折舊、本金和利息支付以及税款支付，它還包括其他補充調整。
此外，調整後淨虧損和調整後每股收益是非GAAP財務指標，不包括某些金額，用於補充GAAP淨虧損和每股收益。我們使用調整後淨虧損和調整後每股收益作為衡量我們收益表現的關鍵業績指標。我們相信，在評估我們的業績以及規劃、預測和分析未來期間時，管理層和投資者都能從參考這些非公認會計準則財務指標中受益。這些非公認會計準則的財務指標也便於管理層與我們的歷史業績進行內部比較。此外，管理層使用調整後的每股收益作為我們激勵性薪酬的業績衡量標準。在列報這些非公認會計原則財務指標時不包括的金額可能因期間而異；因此，我們列報的調整後淨虧損和調整後每股收益可能不代表未來的調整或結果。例如，在截至2020年9月30日的9個月中，我們產生了16億美元的減值損失。我們將這一調整計入調整後淨虧損的對賬，因為這些費用不代表我們的日常業務；然而，這一調整並未發生，也不包括在本表格10-Q中列出的比較期間內。
我們鼓勵您評估在計算我們的非GAAP財務指標時使用的每項調整，以及我們認為我們的非GAAP財務指標適合進行補充分析的原因。在評估我們的非公認會計準則財務指標時，您應該意識到，未來我們可能會產生與我們陳述中的調整類似的費用。我們的非GAAP財務指標作為分析工具有侷限性，您不應孤立地考慮這些指標，或將其作為根據GAAP報告的我們結果分析的替代品。我們對非公認會計準則財務指標的陳述不應被解讀為我們未來的業績不會受到不尋常或非經常性項目的影響。我們的非GAAP財務指標可能無法與其他公司相比。請查看這些指標與下面“經營業績”部分綜合財務報表中列出的最具可比性的公認會計原則指標的歷史對賬。
財務報告
我們將郵輪和郵輪相關活動的收入歸類為“客票”收入或“船上及其他”收入。客票收入和船上及其他收入根據產品供應、運營中的船舶大小、運營的郵輪長度和船舶運營的市場而有所不同。我們的收入基於郵輪需求的季節性，歷史上北半球夏季的幾個月是最強勁的；然而，由於新冠肺炎疫情，我們的郵輪航程從2020年3月到2021年7月完全暫停，我們恢復郵輪航程將逐步分階段進行，如下面的“-關於新冠肺炎大流行的最新情況”所述。客票收入主要包括住宿、在船上某些餐廳用餐、船上某些娛樂活動的收入，還包括服務費用以及往返船上的空運和陸路運輸收入，前提是客人從我們這裏購買這些物品。船上和其他收入主要包括來自遊戲、飲料銷售、岸上旅遊、特色餐飲、零售、水療服務和照片服務的收入。我們的船上收入來自我們直接執行的船上活動或由獨立特許經營商進行的船上活動，我們從中獲得他們的收入份額。
我們的郵輪運營費用分類如下：
| ● | 佣金、運輸和其他費用主要由與客票收入相關的直接成本組成。這些費用包括旅行社佣金、空運和陸運費用、相關的信用卡費用、某些港口費用，以及與岸上旅行和酒店住宿相關的費用，作為郵輪整體購買價格的一部分。 |
34
目錄表
| ● | 船上及其他主要包括與船上及其他收入有關的直接成本及其他收入，包括賭場、飲料銷售及岸上觀光。 |
| ● | 薪金及相關費用包括船上僱員的工資和福利費用，以及為某些船隻提供船員和其他酒店服務的第三方的某些庫存物品的費用，包括食品。船員遣返的費用也包括在內，包括包機、住房、檢測和其他與新冠肺炎相關的費用。 |
| ● | 燃料包括燃料成本、某些燃料套期保值的影響和燃料輸送成本。 |
| ● | 食物包括某些船隻上乘客和船員的食物成本。 |
| ● | 其他包括維修和維護(包括幹船塢費用)、船舶保險和其他船舶費用。 |
關鍵會計政策
有關我們的關鍵會計政策和估計的討論，請參閲我們的年度報告Form 10-K中的“關鍵會計政策”，標題為“管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析”。與我們在Form 10-K年度報告中描述的那些相比，我們沒有對我們的關鍵會計政策和估計做出重大改變。
新冠肺炎大流行最新消息
郵輪航程暫停
由於受到新冠肺炎的影響，旅行限制和世界各地港口准入有限，該公司於2020年3月實施了自願暫停我們三個品牌的所有郵輪航行。截至本文日期，作為我們分階段恢復服務的一部分，我們的11艘船正在運營，船上有客人。該公司繼續執行其28艘船隊的分階段重新啟動計劃。該公司預計到2021年12月31日將有大約75%的運力投入運營，整個機隊預計將在2022年4月1日之前恢復運營。隨着每艘船的新航次恢復計劃，某些航次已經或可能被取消。由於大流行造成的前所未有的情況，我們無法預測大流行對我們公司的全面影響。請參閲“第1A項。有關新冠肺炎疫情對我們的財務狀況和運營已經並預計將繼續產生的重大影響的進一步詳細信息，請參閲《風險因素》。
為安全恢復運營做好準備
我們開發了SailSAFETM，這是一項全面和多方面的健康和安全戰略，以增強我們已經嚴格的協議，並應對新冠肺炎帶來的獨特公共衞生挑戰。2020年7月，我們宣佈與皇家加勒比集團合作，成立一個名為“健康航行小組”的專家小組，以指導業界制定新的和增強的郵輪健康和安全標準。該小組由美國食品和藥物管理局前局長Scott Gottlieb博士和美國衞生與公眾服務部前部長Mike·萊維特州長共同擔任主席，成員包括來自公共衞生、傳染病、生物安全、酒店和海事等不同學科的全球知名專家。2020年9月21日，專家小組發佈了一份報告，其中包括五個重點領域的詳細最佳做法，以保護遊客、船員和我們郵輪訪問的社區的公共健康和安全。該小組還向疾控中心提交了建議，以迴應疾控中心徵求公眾意見的請求，以告知未來與郵輪旅行有關的公共衞生指導和預防措施。專家小組的建議為我們的恢復服務計劃提供了新的詳細的健康和安全協議。
該公司還成立了SailSAFE全球健康和健康理事會，進一步擴大了其專家的深度和廣度，理事會由四名處於各自領域前沿的專家組成，由董事長Scott Gottlieb博士領導。理事會的工作是對健康航行小組倡議的補充，重點是在整個公司的運營中實施、遵守和持續改進健康和安全協議。公司繼續
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目錄表
與其專家顧問、健康航行小組以及全球公共衞生當局和政府機構合作，完善其全面和多層次的健康與安全戰略，以加強其本已嚴格的健康與安全標準，以應對新冠肺炎。
根據有條件命令，疾控中心已經並可能繼續根據需要通過技術説明或命令發佈額外要求，有條件命令的階段可能會基於公共衞生考慮因素而發生變化，包括大流行的軌跡以及郵輪運營商成功採取措施降低新冠肺炎風險的能力。我們已經為某些船隻獲得了有條件的航行證書，並正在為我們船隊中將在美國以外運營的更多船隻尋求認證。此外，在美國，某些州已經立法禁止公司核實客人的疫苗接種狀態。我們在佛羅裏達州的法庭上對這樣的禁令提出了質疑，並收到了一項初步禁令，允許我們按計劃運營。由於這些和其他監管要求以及其他後勤挑戰，我們有能力讓我們的整個艦隊在美國國內外巡航的時間是不確定的。儘管如此，我們繼續與其他聯邦機構、公共衞生當局以及國家和地方政府在我們運營的地區合作，採取一切必要措施，在我們開始恢復運營時保護我們的客人、機組人員和訪問的社區。
2021年7月，我們開始分階段重新啟動郵輪航行。最初，預計每艘船的載客量都會減少，隨着時間的推移，載客量會逐漸增加。根據目前的條件，我們計劃在2022年6月30日之前使所有船舶滿負荷航行。我們計劃在2022年4月1日之前繼續逐步下水每個品牌的船舶。請參閲“第1A項。有關恢復滿負荷航行的不確定性的進一步細節，請參閲《風險因素》。
修改後的策略
我們的品牌對在特定時間段預訂的某些航次推出了新的取消政策，允許我們的客人取消在登機前15天內不屬於我們臨時暫停航程的郵輪，並以積分的形式獲得退款，用於未來的郵輪。這些計劃適用於在BRAND指定的特定時間段預訂的郵輪，以及計劃出發至2021年10月31日的郵輪。某些預訂了一定時間的遊輪，將被允許有60天的取消窗口來退款。根據這些計劃發放的未來郵輪積分適用於2022年12月31日之前的任何航行，我們可能會延長這些未來郵輪積分兑換的時間長度。使用這種積分可能會阻止我們獲得某些未來的現金收入，因為使用這種積分預訂的客房將無法出售，導致從預訂新客人中收取的現金減少。我們可能會因使用這些未來的郵輪積分而產生遞增的佣金費用。此外，為了給我們的客人提供更多的靈活性，我們還將麗晶七海郵輪所有航次的修改後的最終付款時間表延長至2021年9月30日，將大洋洲郵輪的最終付款時間表延長至2021年10月31日，並將挪威郵輪公司的大部分航程的最終付款時間表延長至2022年4月30日，目前挪威郵輪公司要求在登機前60天付款，而不是標準的120天。我們的品牌目前希望為我們可能取消的未來航行的現金預訂提供現金退款。
有關預訂的最新情況
2021年第三季度的淨預訂量受到了達美版新冠肺炎的負面影響。由此導致的淨預訂量放緩在很大程度上影響了2021年第四季度和2022年初的出航情況，並在2022年之前有所改善。自那以後，這一影響有所減弱，過去幾周，淨預訂量大幅改善，與2022年下半年和2023年之前的航行相關的預訂量尤其強勁。儘管達美航空的影響是暫時的，但即使計入未來郵輪積分的稀釋影響，該公司2022年全年的整體累計預訂量仍與2019年更高定價的創紀錄水平一致。預計2022年下半年整個機隊將恢復運營並達到正常化的入住率水平，2022年下半年的整體累計預訂頭寸顯著高於2019年，價格也更高。我們的整個機隊可能無法按預期計劃恢復運營，因此，當前的預訂數據可能不是信息性的。此外，由於我們更新了取消政策，預訂可能不能代表實際的郵輪收入。
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目錄表
我們的整個機隊何時恢復到歷史載客率水平仍存在不確定性，因此，我們無法確定地估計對我們的業務、財務狀況或短期或長期財務或運營業績的影響；然而，我們將報告截至2021年12月31日的三個月和年度的淨虧損，並預計在我們能夠恢復常規航行之前報告淨虧損。請參閲“第1A項。有關新冠肺炎疫情對我們的財務狀況和運營已經並預計將繼續產生的重大影響的進一步詳細信息，請參閲《風險因素》。
融資交易和成本控制措施
2021年，在全球郵輪航行受到幹擾的情況下，我們繼續採取行動提振財務狀況。2021年3月，我們通過各種債務融資和股權發行獲得了額外的融資，總收益總計27億美元。從所得資金中，約有15億美元用於償還債務。2021年11月，公司履行了截至2022年8月15日的10億美元承諾，為公司提供額外的流動資金。參考附註7--“長期債務”有關上述交易的進一步詳情，請參閲。
我們採取了幾項積極主動的成本削減和現金節約措施，以減輕新冠肺炎疫情對財務和運營的影響，包括減少資本支出和推遲債務攤銷，以及減少運營費用，包括船舶運營費用和銷售、一般和行政費用。2021年初已經實施的減少銷售、一般和行政費用的成本節約舉措包括大幅減少或推遲營銷支出，實施凍結招聘，某些海濱團隊成員的工資或工時減少20%，暫停我們的401(K)匹配繳費，凍結海濱員工的商務旅行，以及員工休假。隨着我們繼續恢復郵輪航行，這些節省成本的舉措現在已經停止。
有關更多信息，請參閲下面的“-流動性和資本資源”。
季度概述
截至2021年9月30日的三個月(“2021”)與截至2020年9月30日的三個月(“2020”)
| ● | 總收入從650萬美元增加到1.531億美元。 |
| ● | 淨虧損和稀釋後每股收益分別為845.9和2.29美元，而每股虧損和稀釋後每股收益分別為677.4和2.5美元。 |
| ● | 營業虧損為689.1萬美元，而去年同期為517.8萬美元。 |
| ● | 2021年，調整後淨虧損和調整後每股收益分別為801.4美元和217美元，其中包括主要與非現金薪酬有關的4,450萬美元調整。2020年，調整後淨虧損和調整後每股收益分別為638.7,000,000美元和23,500,000美元，其中包括3,860萬美元調整，主要包括非現金補償以及債務清償和修改損失。 |
| ● | 調整後的EBITDA下降了51.4%，降至475.0美元，而去年同期為313.8美元。 |
關於調整後淨虧損、調整後每股收益和調整後EBITDA的計算，請參閲下面的“經營業績”。
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目錄表
經營成果
下表列出了選定的統計信息：
截至三個月 | 九個月結束 | ||||||||
9月30日， | 9月30日， | ||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | ||
載客量 |
| 57,931 |
| — |
| 57,931 |
| 499,729 | |
客運郵輪日 |
| 402,656 |
| — |
| 402,656 |
| 4,278,602 | |
運力天數 |
| 701,350 |
| — |
| 701,350 |
| 4,123,858 | |
入住率 |
| 57.4 | % | 57.4 | % | 103.8 | % | ||
總郵輪成本、淨郵輪成本、不含燃料的淨郵輪成本和調整後的不含燃料的郵輪淨成本計算如下(以千為單位)：
截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||||||||
9月30日， | 9月30日， | |||||||||||||||||
| 2021 |
| 2021 | |||||||||||||||
|
| 常量 |
|
|
| 常量 |
| |||||||||||
2021 |
| 貨幣 | 2020 | 2021 |
| 貨幣 | 2020 | |||||||||||
郵輪運營總費用 | $ | 439,756 | $ | 437,453 | $ | 190,157 | $ | 890,338 | $ | 883,944 | $ | 1,486,069 | ||||||
市場營銷費、一般費用和行政費用 |
| 229,142 |
| 228,905 |
| 156,656 |
| 617,820 |
| 614,231 |
| 558,781 | ||||||
總郵輪成本 |
| 668,898 |
| 666,358 |
| 346,813 |
| 1,508,158 |
| 1,498,175 |
| 2,044,850 | ||||||
更少： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
佣金、交通費和其他費用 |
| 32,338 |
| 32,304 |
| 4,038 |
| 47,935 |
| 47,659 |
| 371,007 | ||||||
住宿費和其他費用 |
| 19,306 |
| 19,306 |
| 4,728 |
| 21,841 |
| 21,841 |
| 82,889 | ||||||
淨郵輪成本 |
| 617,254 |
| 614,748 |
| 338,047 |
| 1,438,382 |
| 1,428,675 |
| 1,590,954 | ||||||
減去：燃料費 |
| 79,238 |
| 79,238 |
| 48,224 |
| 175,931 |
| 175,931 |
| 222,240 | ||||||
不含燃料的淨郵輪成本 |
| 538,016 |
| 535,510 |
| 289,823 |
| 1,262,451 |
| 1,252,744 |
| 1,368,714 | ||||||
減少非GAAP調整： |
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
|
| ||||||
非現金遞延補償(1) |
| 904 |
| 904 |
| 667 |
| 2,714 |
| 2,714 |
| 1,999 | ||||||
非現金股份薪酬(2) |
| 39,922 |
| 39,922 |
| 25,862 |
| 88,974 |
| 88,974 |
| 81,009 | ||||||
調整後的淨郵輪成本(不包括燃料) | $ | 497,190 | $ | 494,684 | $ | 263,294 | $ | 1,170,763 | $ | 1,161,056 | $ | 1,285,706 | ||||||
| (1) | 與船員養老金計劃和其他船員費用有關的非現金遞延補償費用，計入工資總額和相關費用。 |
| (2) | 與股權獎勵相關的非現金股份薪酬支出，包括營銷、一般和行政費用以及工資和相關費用。 |
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目錄表
調整後淨虧損和調整後每股收益計算如下(單位：千，不包括每股和每股數據)：
截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||
9月30日， | 9月30日， | |||||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | |||||
淨虧損 | $ | (845,885) | $ | (677,366) | $ | (2,933,866) | $ | (3,273,581) | ||||
非GAAP調整： |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
非現金遞延補償(1) |
| 1,002 |
| 992 |
| 3,009 |
| 2,975 | ||||
非現金股份薪酬(2) |
| 39,922 |
| 25,862 |
| 88,974 |
| 81,009 | ||||
債務的清償和修改(3) |
| 3,562 |
| 6,636 |
| 657,226 |
| 27,795 | ||||
無形資產攤銷(4) |
| — |
| 2,774 |
| — |
| 8,321 | ||||
減值損失(5) |
| — |
| — |
| — |
| 1,633,337 | ||||
受益轉換的非現金利息功能(6) |
| — |
| 2,356 |
| — |
| 3,700 | ||||
調整後淨虧損 | $ | (801,399) | $ | (638,746) | $ | (2,184,657) | $ | (1,516,444) | ||||
攤薄加權平均流通股--淨虧損和調整後淨虧損 |
| 370,016,479 | 271,435,350 |
| 356,591,143 |
| 241,578,995 | |||||
稀釋每股虧損 | $ | (2.29) | $ | (2.50) | $ | (8.23) | $ | (13.55) | ||||
調整後每股收益 | $ | (2.17) | $ | (2.35) | $ | (6.13) | $ | (6.28) | ||||
| (1) | 與船員養老金計劃有關的非現金遞延補償費用和其他船員費用，計入工資和相關費用以及其他收入(費用)，淨額。 |
| (2) | 與股權獎勵相關的非現金股份薪酬支出，包括營銷、一般和行政費用以及工資和相關費用。 |
| (3) | 債務清償損失和債務變更損失計入利息支出淨額。 |
| (4) | 與收購Prestige相關的無形資產攤銷，計入折舊和攤銷費用。 |
| (5) | 減值損失包括商譽、商號以及財產和設備減值。商譽和商號的減值計入減值損失，財產和設備的減值計入折舊和攤銷費用。 |
| (6) | 與我們的可交換票據上確認的有益轉換特徵相關的非現金利息支出，在利息支出淨額中確認。 |
39
目錄表
EBITDA和調整後的EBITDA計算如下(以千計)：
截至三個月 | 九個月結束 | |||||||||||
9月30日， | 9月30日， | |||||||||||
| 2021 |
| 2020 |
| 2021 |
| 2020 | |||||
淨虧損 | $ | (845,885) | $ | (677,366) | $ | (2,933,866) | $ | (3,273,581) | ||||
利息支出，淨額 |
| 161,205 |
| 139,664 |
| 1,122,905 |
| 323,108 | ||||
所得税(福利)費用 |
| 294 |
| (3,761) |
| 2,949 |
| (19,057) | ||||
折舊及攤銷費用 |
| 173,289 |
| 177,488 |
| 517,867 |
| 554,937 | ||||
EBITDA |
| (511,097) |
| (363,975) |
| (1,290,145) |
| (2,414,593) | ||||
其他(收入)支出，淨額(1) |
| (4,720) | 23,680 |
| (57,464) |
| 32,275 | |||||
其他非GAAP調整： |
|
|
|
|
|
|
|
| ||||
非現金遞延補償(2) |
| 904 |
| 667 |
| 2,714 |
| 1,999 | ||||
非現金股份薪酬(3) |
| 39,922 |
| 25,862 |
| 88,974 |
| 81,009 | ||||
減值損失(4) |
| — |
| — |
| — |
| 1,607,797 | ||||
調整後的EBITDA | $ | (474,991) | $ | (313,766) | $ | (1,255,921) | $ | (691,513) | ||||
| (1) | 主要包括損益、未指定為對衝或對衝的燃料掉期淨額、由於預測交易不再可能發生而計入收益的燃料掉期淨額和外匯兑換。 |
| (2) | 與船員養老金計劃和其他船員費用有關的非現金遞延補償費用，計入工資總額和相關費用。 |
| (3) | 與股權獎勵相關的非現金股份薪酬支出，包括營銷、一般和行政費用以及工資和相關費用。 |
| (4) | 減值損失包括商譽減值和商號減值。 |
截至2021年9月30日的三個月(“2021”)與截至2020年9月30日的三個月(“2020”)
收入
總收入從2020年的650萬美元增加到2021年的1.531億美元。由於新冠肺炎疫情導致航班取消，2021年和2020年的收入受到不利影響。隨着某些船隻恢復服務，2021年收入增加。
費用
與2020年相比，2021年郵輪運營總支出增長了131.3%。2021年，我們的郵輪運營費用增加，主要與船員成本有關，包括開始恢復服務時的工資、食物和其他旅行成本；燃料；船舶維護，包括幹船塢費用；以及與新冠肺炎相關的成本，包括船員和乘客測試。在2020年，我們的郵輪運營費用主要與船員成本有關，包括工資、食物和其他遣返費用；燃料；以及其他持續成本，如保險和船舶維護。與2020年相比，2021年郵輪總成本增加了92.9%，這主要是由於上述成本的增加，以及隨着我們重返航海，營銷、一般和行政費用的增加。2021年其他運營費用總額比2020年增長20.4%，主要原因是隨着我們恢復服務，營銷、一般和行政成本增加，這是因為隨着我們恢復服務，“新冠肺炎疫情融資交易和成本控制措施的最新情況”中描述的成本節約舉措停止。
利息支出，2021年淨額為1.612億美元，而2020年為1.397億美元。利息支出的增加反映出利率較高的未償還債務增加，但部分被較低的倫敦銀行同業拆息所抵銷。
其他收入(支出)，2021年淨收入為470萬美元，而2020年的支出為2370萬美元。2021年，收入主要涉及未被指定為套期保值和外匯兑換的燃料掉期收益。2020年，這筆費用主要與外匯兑換和燃料對衝損失有關，因為預測的交易不再可能發生，因此計入收益。
40
目錄表
截至2021年9月30日的9個月(“2021”)與截至2020年9月30日的9個月(“2020”)
收入
與2020年的13億美元相比，2021年的總收入下降了87.4%，降至1.605億美元。2021年，對收入的不利影響是由於新冠肺炎疫情導致航班取消，以及隨着我們恢復服務，客座率下降。2020年，從2020年3月13日開始取消航班。
費用
與2020年相比，2021年郵輪運營總費用下降了40.1%。2021年，我們的郵輪運營費用主要與船員成本有關，包括工資、食物和其他旅行費用；燃料；以及其他持續成本，如保險和船舶維護，包括幹船塢費用。在2020年，我們在2020年3月13日郵輪停航後的郵輪運營費用主要包括受保護佣金的成本和船員成本，包括工資、食物和其他遣返成本。與2020年相比，2021年郵輪總成本下降了26.2%，這主要是由於上述成本的變化被營銷、一般和行政費用的增加所抵消，這主要是由於隨着我們恢復服務，“新冠肺炎大流行融資交易和成本控制措施的最新情況”中描述的成本節約舉措停止了。與2020年相比，2021年其他運營費用總額下降58.3%，主要原因是2020年新冠肺炎疫情引發的商譽和商號減值。折舊和攤銷費用減少主要是由於2020年確認的2550萬美元減值虧損。
利息支出，2021年淨額為11億美元，而2020年為3.231億美元。利息開支增加反映債務清償虧損及債務修改成本6.572億美元，主要與回購私人可交換票據有關，以及利率較高而未償還的額外債務，但由較低的倫敦銀行同業拆息部分抵銷。
其他收入(支出)，2021年淨收入為5750萬美元，而2020年的支出為3230萬美元。2021年，收入主要涉及未被指定為套期保值和外匯兑換的燃料掉期收益。2020年，支出主要與在收益中確認的燃料對衝損失有關，這是由於預測的交易不再可能發生和外匯兑換造成的。
流動性與資本資源
一般信息
截至2021年9月30日，我們的流動資金為19億美元，包括現金和現金等價物。
2021年1月，我們修改了我們的高級擔保信貸安排，進一步推遲了2022年6月30日之前到期的某些攤銷付款，並放棄了某些財務和其他契約，直到2022年12月31日。與這一修訂相關的是，我們的最低流動資金要求增加到2億美元，這一要求適用到2022年12月31日。
此外，在2021年2月，我們修改了某些出口信貸支持的安排，將總計約6.8億美元的攤銷付款推遲到2022年3月31日。我們還修訂了所有出口信貸支持的安排，規定從2022年12月31日(包括2022年12月31日)修訂的生效日期起，此類安排下的某些金融契約將被暫停，自由流動性測試將被一項維持至少2億美元自由流動性的契約所取代。修正案還對這些安排進行了某些其他變化，包括對NCLC產生債務、創建擔保、發行股票、支付股息和其他分配的能力施加進一步限制。
2021年3月，該公司通過各種債務融資和股權發行獲得了額外融資，總收益總計27億美元。美國驕傲信貸機制和寶石信貸機制從債務融資的收益中消失。我們還在3月份取消了私人可交換票據
41
目錄表
2021年3月完成的股票發行中，約10億美元的現金收益用於回購票據。詳情見附註7--“長期債務”。
2021年7月，我們修訂了九項新建協議的信貸安排，並將此類信貸安排下的綜合承諾額增加了約7.7億美元，以支付船東供應(通常包括船舶撥備)、改裝和融資保費。
2021年11月，公司履行了截至2022年8月15日的10億美元承諾，為公司提供額外的流動資金。有關進一步信息，請參閲附註7--“長期債務”。
該公司2021年第三季度的月平均現金消耗約為2.75億美元，低於之前約2.85億美元的指引。展望未來，公司預計2021年第四季度每月平均現金消耗將增加到約3.5億美元，這是受更多船舶繼續分階段重新下水的推動。這一現金消耗率不包括來自新的和現有的預訂的預期現金流入，或者來自已重新投入使用的船舶的貢獻。
現金消耗率包括持續船舶營運開支、行政營運開支、利息開支、税項、債務遞延費用及預期的非新建資本開支，並不包括客户按金的現金退款，以及來自新訂及現有預訂的現金流入、與新建有關的資本開支及其他營運資本變動。未來的現金消耗率估計也不包括不可預見的費用。2021年第三季度的現金消耗率和第四季度的估計也反映了債務攤銷和與新建相關的付款的推遲。
我們繼續預計我們的船隻將逐步分階段重新下水，我們的船隻最初將在減少的入住率水平下運營，這一點見“新冠肺炎疫情的最新情況--為安全恢復運營做準備”中所述。請參閲“第1A項。有關新冠肺炎疫情對我們的財務狀況和運營已經並預計將繼續產生的重大影響的進一步詳細信息，請參閲《風險因素》。對我們未來現金流預測的估計包括許多假設，這些假設受到各種風險和不確定性的影響。有關流動資金和管理層計劃的進一步信息，請參閲附註2--“重要會計政策摘要”。
我們不能保證用於估計我們流動性需求的假設的準確性將是正確的，而且由於新冠肺炎全球大流行的規模和持續時間未知，我們的預測能力也不確定。根據流動資金估計和我們目前的資源，我們得出結論，我們有足夠的流動資金至少在未來12個月內履行我們的義務。儘管如此，我們預計，如果我們無法按預期的時間表恢復郵輪航行，特別是如果我們的船隊中有相當一部分繼續暫停郵輪航行或在較長一段時間內大幅降低載客率的情況下運營，我們將需要額外的股權和/或債務融資來為我們未來的運營提供資金。我們還預計不時會機會性地進行再融資和其他資產負債表優化交易，其中可能包括股權融資、股權掛鈎融資或債務融資。
到2022年12月31日，我們已經獲得了某些金融和其他債務契約豁免，並增加了新的自由流動性要求。2021年9月30日考慮到這些豁免，我們遵守了我們所有的債務契約。如果我們不繼續遵守我們的公約，我們將不得不尋求修改公約。然而，我們不能保證這些修訂會得到我們的貸款人的批准。一般而言，如果發生任何債務協議下的違約事件，則根據交叉違約和/或交叉加速條款，我們幾乎所有的未償還債務和衍生品合同應付款項可能到期，所有債務和衍生品合同可能被終止，這將對我們的運營和流動性產生重大不利影響。
自2020年3月以來，穆迪已將我們的長期發行人評級下調至B2，將我們的高級擔保評級下調至B1，將我們的高級無擔保評級下調至Caa1。自2020年4月以來，標普全球已將我們的發行人信用評級下調至B，將我們8.75億美元循環貸款工具和15億美元定期貸款A工具的發行級評級下調至BB-，將我們6.75億美元2024年高級擔保債券和7.5億美元2026年高級擔保債券的發行級評級下調至B+，將我們的高級無擔保評級下調至B-。如果我們的信用評級被進一步下調，或者一般市場狀況將更高的風險歸因於我們的評級水平、我們的行業或我們，我們獲得資金的機會以及任何債務或股權融資的成本將進一步受到負面影響。我們也有很大的能力在以下情況下產生額外的債務
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目錄表
我們的債務協議。2021年5月20日，NCLH的股東授權增加4.9億股可供發行的普通股數量。然而，不能保證未來將提供債務或股權融資來為我們的義務提供資金，也不能保證它們將以符合我們預期的條款提供。
截至2021年9月30日，我們的預售票銷售額為17億美元，其中包括長期部分，其中包括約7.5億美元的未來郵輪信用。我們還與我們的信用卡處理商簽訂了協議，截至2021年9月30日，該協議管理着該公司已收到的與未來航行有關的約15億美元的預售票。這些協議允許信用卡處理商在某些情況下，包括存在重大不利變化、過度按存儲容量使用計費和其他觸發事件，要求公司保留一筆準備金，該準備金將通過過帳抵押品來滿足。雖然協議各不相同，但通常可以通過扣留一定比例的客户付款或直接向信用卡處理商提供現金資金來滿足這些要求。任何要求的現金儲備或抵押品都可以增加或減少。
截至2021年9月30日，我們擁有約12億美元的現金儲備，信用卡處理商確認為應收賬款、淨資產或其他長期資產。在2021年9月30日之後，已向該公司釋放了3.883億美元的現金儲備。我們可能被要求質押額外的抵押品和/或提交額外的現金儲備或採取其他行動，可能會進一步減少我們的流動性。
現金的來源和用途
在本節中，對“2021“請參閲截至2021年9月30日的9個月以及對“的引用”2020“請參閲截至2020年9月30日的9個月.
2021年用於經營活動的現金淨額為22億美元，而2020年用於經營活動的現金淨額為19億美元。經營活動中使用的現金淨額包括與經營資產和負債有關的現金收入和付款的時間差額。2021年預售票銷售額增加了4.696億美元，而2020年減少了8.346億美元，而我們的應收賬款淨額(包含我們與信用卡處理器的準備金)現金減少了9.799億美元，而2020年減少了1210萬美元。
2021年和2020年用於投資活動的現金淨額分別為5.43億美元和9.016億美元，主要用於2021年的新建付款和船舶改進項目，以及2020年的七海輝煌和船舶改進項目的付款。
2021年融資活動提供的現金淨額為13億美元，主要是由於我們各種票據和股票發行的27億美元收益被債務償還和與私人可交換票據清償相關的相關贖回溢價部分抵消。2020年，融資活動提供的現金淨額為49億美元，主要是由於我們的循環信貸安排、各種票據和新建貸款的收益為52億美元，部分被債務償還所抵消。此外，我們從股票發行中獲得了7.191億美元的淨收益。
未來資本承諾
未來的資本承諾包括合同承諾，包括船舶建造合同。2021年剩餘時間與船舶建造合同相關的預期支出為1億美元，截至2022年12月31日和2023年12月31日的年度分別為16億美元和25億美元。該公司為2021年剩餘時間與船舶建造合同相關的預期支出提供了出口信貸融資，2021年剩餘時間為1億美元，截至2022年12月31日和2023年12月31日的年度分別為10億美元和20億美元。預計2021年剩餘時間的非新建資本支出約為2億美元，截至2022年12月31日的年度約為5億美元，其中包括健康和安全投資。未來的預期資本支出將大幅增加我們的折舊和攤銷費用。
萊昂納多項目將另外引入6艘船，每艘船的總噸位從大約140,000到156,300噸不等，大約有3,215到3,550個泊位，預計交付日期從2022年到2027年。對於麗晶品牌，我們有一艘探索者級船的訂單，將於2023年交付，總噸位約為55,000噸，泊位約為750個。對於大洋洲郵輪品牌，我們有兩艘Allura級郵輪的訂單，將於2023年和2025年交付。每艘Allura級船舶將有大約67,000總噸和1,200個泊位。網絡的影響
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目錄表
我們的船舶正在建造(或將建造)的造船廠受到新冠肺炎的影響，導致預期的船舶交付出現一些延誤，而新冠肺炎的影響可能導致未來船舶交付的更多延誤，這種延誤可能會延長。
截至2021年9月30日，訂購的9艘船貨的合同總價約為76億歐元，按歐元兑美元匯率計算為88億美元。我們已獲得出口信貸融資，預計將為每艘船合同價格的約80%提供資金，但須符合某些條件。我們預計不會發生任何違反合同或取消合同的情況。然而，如果發生任何此類事件，可能會導致(其中包括)喪失我們之前支付的存款或付款，以及可能對我們的業務、財務狀況和運營業績產生重大影響的潛在索賠和減值損失。
截至2021年和2020年9月30日止三個月的資本化利息分別為1,250萬美元和680萬美元，截至2021年和2020年9月30日的九個月的資本化利息分別為3,060萬美元和1,810萬美元，主要與我們的新造船舶建造有關。
表外安排
沒有。
合同義務
截至2021年9月30日，我們的初始或剩餘期限超過一年的合同債務，包括長期債務的利息支付，包括以下內容(以千計)：
|
| 少於 |
|
|
| 多過 | |||||||||
總計 |
| 1年 | 1-3年 | 3-5年 |
| 5年 | |||||||||
長期債務(1) | $ | 12,601,904 | $ | 543,701 | $ | 5,484,750 | $ | 4,422,019 | $ | 2,151,434 | |||||
經營租賃(2) |
| 1,331,575 |
| 49,288 | 120,343 | 131,846 | 1,030,098 | ||||||||
船舶建造合同(三) |
| 8,501,410 |
| 1,500,556 | 2,533,925 | 3,581,820 | 885,109 | ||||||||
港口設施(4) |
| 522,564 |
| 27,957 | 64,707 | 52,752 | 377,148 | ||||||||
利息(5) |
| 2,308,796 |
| 560,465 | 1,034,129 | 524,251 | 189,951 | ||||||||
其他(6) |
| 1,217,097 |
| 112,658 | 439,542 | 416,017 | 248,880 | ||||||||
總計 | $ | 26,483,346 | $ | 2,794,625 | $ | 9,677,396 | $ | 9,128,705 | $ | 4,882,620 | |||||
| (1) | 長期債務不包括貼現、溢價和遞延融資費用，這些費用是從合併資產負債表中相關債務負債的賬面價值中直接增加或扣除的。 |
| (2) | 經營租賃主要用於港口設施和辦公室。 |
| (3) | 我們新造船舶的建造合同是基於2021年9月30日的歐元/美元匯率。出口信貸融資是從銀行銀團獲得的。在不到一年內到期的造船合同中，約有10億美元是通過出口信貸或其他與新建有關的融資提供資金的。 |
| (4) | 港口設施代表我們對某些港口設施的使用。我們的港口設施協議包括不可抗力條款，這些條款可能會在新冠肺炎大流行期間減輕最低擔保項下的未指明金額的義務。2020年3月，本公司提供了所需的通知，説明該等規定正在實施。慣例是在受影響的年度期間按比例分攤這些債務。由於這些規定，我們的部分港口費可能會被免除，包括上表中運營租約中列出的那些港口。 |
| (5) | 利息包括固定利率和浮動利率，自2021年9月30日起LIBOR保持不變。 |
| (6) | 其他包括未來對服務、維護和其他業務增強資本支出合同的承諾。 |
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目錄表
其他
某些服務提供商在我們的正常業務過程中可能需要抵押品。抵押品的金額可能會根據某些條款和條件而變化。
作為我們業務的常規部分，我們根據市場狀況、匯率、定價和我們的增長戰略，定期考慮簽訂建造更多船舶的合同的機會。我們還可能考慮出售船舶、潛在的收購和戰略聯盟。如果其中任何一項發生，則可通過產生額外的許可債務、通過運營現金流或通過發行債務、股權或與股權有關的證券來籌集資金。
資金來源
我們的某些債務協議包含契約，其中包括要求我們保持最低流動性水平，以及限制我們的淨融資債務與資本比率，並保持某些其他比率，並限制我們支付股息的能力。我們幾乎所有的船隻和其他財產和設備都被抵押為我們某些債務的抵押品。到2022年12月31日，我們已經獲得了某些金融和其他債務契約豁免，並增加了新的自由流動性要求。截至2021年9月30日，考慮到這些豁免，我們遵守了所有債務契約。
此外，我們現有的債務協議限制了，我們未來的任何債務安排都可能限制我們的子公司(包括NCLC)向NCLH和NCLH支付現金股息的能力和/或向其股東支付現金股息的能力。NCLH是一家控股公司，依賴其子公司向其支付股息或支付NCLH的任何其他義務的能力。然而，我們不認為這些限制已經或預計會對我們履行任何現金義務的能力產生影響。
鑑於“新冠肺炎”大流行病融資交易及成本控制措施的最新情況，我們相信，我們手頭的現金、最近完成的10億美元承諾、信用卡處理商返還部分現金抵押品的預期、未來運營現金流入的預期以及我們發行債務證券或額外股權證券的能力，將足以為未來12個月的運營、債務償付要求、資本支出和維持遵守我們債務協議下的契約提供資金。2021年收到了某些債務契約豁免，使公司能夠保持這一合規。有關債務契約豁免的進一步信息，請參閲“-流動性和資本資源”。不能保證未來會有來自運營的現金流和額外的融資來為我們未來的債務提供資金。此外，我們預計，如果我們不能按預期的時間表恢復郵輪航行，特別是如果我們的船隊中有相當大一部分繼續暫停郵輪航行或在較長時間內大幅降低載客率，我們將需要額外的股權和/或債務融資來為我們未來的運營提供資金。我們還預計不時會機會性地進行再融資和其他資產負債表優化交易，其中可能包括股權融資、股權掛鈎融資或債務融資。
項目3.關於市場風險的定量和定性披露
一般信息
由於利率、外幣匯率和燃料價格的變化，我們面臨着市場風險。我們試圖通過我們正常的運營和融資活動以及通過使用衍生品來將這些風險降至最低。這些衍生工具的財務影響主要由被對衝的基礎風險的相應變化所抵消。我們通過將衍生品的概念、期限和條件與被對衝的基礎風險緊密匹配來實現這一點。我們不持有或發行衍生品用於交易或其他投機目的。衍生品頭寸使用包括市場估值和敏感度分析在內的技術進行監控。
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目錄表
利率風險
截至2021年9月30日，我們達成了利率互換和領口協議，以對衝我們對利率變動的敞口，並管理我們的利息支出。截至2021年9月30日，我們73%的債務是固定的，27%是可變的，其中包括利率互換的影響。截至2021年9月30日，與利率衍生品協議相關的未償債務名義金額為2億美元。截至2020年12月31日，我們74%的債務是固定的，26%是可變的，其中包括利率互換和利率掛鈎的影響。截至2020年12月31日，與利率互換和利率掛鈎相關的未償債務名義金額為7億美元。我們的固定利率百分比從2020年12月31日到2021年9月30日的變化主要是由於各種利率衍生品的到期。根據我們2021年9月30日的未償還浮動利率債務餘額，不包括利息資本化的影響，LIBOR年利率每提高一個百分點，我們的年度利息支出將增加約3420萬美元。
外幣匯率風險
截至2021年9月30日，我們擁有外幣衍生品，以對衝與我們以歐元計價的船舶建造合同相關的外幣匯率波動風險。這些衍生品對衝了我們船舶建造合同部分付款的外幣匯率風險。這些未對衝的付款總額為49億歐元，根據截至2021年9月30日的歐元/美元匯率計算為57億美元。截至2020年12月31日，根據截至2020年12月31日的歐元/美元匯率，未對衝的付款總額為50億歐元，或61億美元。從2020年12月31日到2021年9月30日的變化是由於增加了外幣對衝。我們估計，截至2021年9月30日，歐元匯率變化10%，將導致以外幣計價的剩餘付款的美元價值變化6億美元。
燃料價格風險
我們對燃油價格變化的市場風險敞口與我們船舶上預計的燃油購買量有關。截至2021年和2020年9月30日的三個月，燃油費用佔郵輪運營總費用的百分比分別為18.0%和25.4%，截至2021年和2020年9月30日的九個月分別為19.8%和15.0%。我們使用燃料衍生品協議來緩解燃料價格波動的財務影響，截至2021年9月30日，不包括不再可能發生的交易的燃料掉期，我們分別對衝了2021年、2022年和2023年預計公噸燃料購買量的約47%、35%和14%。截至2020年12月31日，我們對2021年、2022年和2023年預計購買的燃料分別進行了約59%、37%和15%的對衝。在2020年12月31日至2021年9月30日期間，對衝燃料購買的百分比發生了變化，主要是由於預測購買的變化和某些燃料掉期的終止。
我們估計，加權平均燃料價格上漲10%，將使我們預計2021年的燃料支出增加1090萬美元。這一增加將被我們所有燃料交換協議的公平價值增加480萬美元所抵消。我們衍生品合同的公允價值是通過使用收益估值方法的估值模型得出的。這些估值模型考慮了合同條款，如到期日，以及其他輸入，如燃料類型、燃料曲線、交易對手和本公司的信譽，以及其他數據點。
項目4.控制和程序
信息披露控制和程序的評估
在首席執行官和首席財務官的參與下，我們的管理層評估了我們的披露控制和程序的有效性，這一術語在1934年《證券交易法》(經修訂)下的規則13a-15(E)中定義，截至2021年9月30日。任何披露控制和程序制度的有效性都有固有的侷限性，包括人為錯誤的可能性以及規避或凌駕控制和程序的可能性。因此，即使是有效的披露控制和程序也只能為實現其控制目標提供合理的保證。根據管理層的評估，我們的首席執行官和首席財務官得出的結論是，我們的披露控制和程序在
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目錄表
2021年9月30日，我們將合理保證，我們根據1934年證券交易法(經修訂)提交或提交的報告中要求披露的信息已在美國證券交易委員會規則和表格中指定的時間段內記錄、處理、彙總和報告，並且這些信息經過積累並傳達給我們的管理層，包括我們的首席執行官和首席財務官，以便及時做出有關所需披露的決定。
財務報告內部控制的變化
在截至2021年9月30日的季度內，我們對財務報告的內部控制沒有發生重大影響或合理地可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響的變化。
對控制措施有效性的限制
應當指出的是，任何管制制度，無論其設計和運作如何完善，都只能提供合理的、而不是絕對的保證，確保該制度的目標能夠實現。此外，任何控制系統的設計在一定程度上都是基於對未來事件可能性的某些假設。由於控制系統的這些和其他固有的侷限性，只有合理的保證，我們的控制將在所有潛在的未來條件下成功地實現其目標。
第二部分：其他信息
項目1.法律訴訟
看見 本季度報告第一部分“項目1--財務報表--合併財務報表附註--附註10--承付款和或有事項”中的“訴訟”一節介紹了有關法律訴訟的情況。
第1A項。風險因素
有關影響我們業務和財務結果的風險因素的討論，請參閲我們的年度報告Form 10-K。我們想提醒您，“第1A項”中討論的風險因素。我們在提交給美國證券交易委員會的10-K表格年度報告中的“風險因素”、本報告的其他部分或美國證券交易委員會的其他報告中的表述，可能會導致未來的結果與前瞻性表述中所述的結果大不相同。您不應將風險的披露解釋為該風險尚未成為現實。新冠肺炎還增加了我們在Form 10-K年度報告中包含的“風險因素”中描述的許多其他風險，例如與我們需要產生足夠的現金流來償還債務，以及我們遵守管理我們債務的協議中所包含的契約的能力有關的風險。
除了對以下風險因素的更新外，我們的風險因素與我們在Form 10-K年度報告中披露的風險因素沒有實質性變化。
新冠肺炎已經並預計將繼續對我們的財務狀況和運營產生重大影響。新冠肺炎疫情目前和不確定的未來影響，包括它對人們旅行能力或意願的影響(包括在郵輪上)，預計將繼續影響我們的業績、運營、前景、計劃、目標、增長、聲譽、現金流、流動性、航行需求和股價。
新冠肺炎的傳播以及圍繞全球疫情的事態發展正在對我們業務的方方面面產生重大負面影響。2020年3月，我們實施了自願暫停我們三個品牌的所有郵輪航行。我們於2021年7月開始有限地恢復郵輪航行，截至本報告之日，我們的11艘船正在運營，船上有客人，這是我們分階段恢復服務的一部分。我們預計，在2022年4月1日之前，我們船隊中的其餘船舶將繼續逐步恢復航程運營，但由於圍繞新冠肺炎大流行的不確定性，我們可能需要比預期更長的時間來恢復我們整個船隊的郵輪航程運營，和/或可能會恢復暫停，我們大部分船隊退出郵輪航程運營或以大幅減少的載客率運營的總時間可能會延長。此外，我們已經並將繼續受到相關事態發展的進一步負面影響，包括
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加強政府法規和旅行建議，包括美國國務院、疾控中心和國土安全部的建議和命令，以及旅行禁令和限制，每一項都已經並預計將繼續對全球客源和我們進入全球各地的各個停靠港口產生重大影響。2020年10月30日，疾控中心發佈了一項有條件的命令，根據郵輪公司執行某些協議和程序的能力，對恢復美國境內的客運郵輪採取分階段的方法，該命令已延長至2022年1月15日。我們已經收到了某些船隻的有條件航行證書，並正在為我們船隊中將在美國以外運營的更多船隻尋求證書，但我們未來遵守有條件訂單的能力尚不清楚。由於這些和其他監管要求以及其他後勤挑戰，我們有能力讓我們的整個艦隊在美國國內外巡航的時間是不確定的。此外，在美國，某些州制定了法律，禁止公司核實客人的疫苗接種狀態，在某些情況下，我們在法庭上對此提出了質疑。遵守有條件訂單和其他法規涉及大量成本，可能會給我們繼續在美國運營郵輪航程的能力帶來重大不確定性。當我們在我們的船舶上實施和維持與健康相關的協議時，如控制運力和檢測，我們將繼續招致與新冠肺炎相關的成本，這些協議已經並可能繼續對我們的運營產生重大影響。此外，該行業受到更嚴格的健康和安全要求的約束，這些要求已經並可能繼續受到, 成本高昂，而且需要大量時間在我們的機隊中實施。我們的船隻上已經有過新冠肺炎的例子，我們不能保證我們實施的健康和安全協議一定會成功地防止新冠肺炎在我們的船隻上以及在我們的乘客和船員中傳播。
迄今為止，新冠肺炎疫情已造成重大成本和收入損失，原因是郵輪航程暫停、實施了額外的健康和安全措施、郵輪度假需求減少、旅客補償、行程修改、重新部署和取消、旅行限制和建議、港口和/或目的地不可用、乘客返回家園的費用以及運送船員往返船隻的費用以及幫助一些無法在最佳時間段內帶着食物和住房回國的船員。
我們運送船員往返船隻的能力取決於許多因素，包括由於可供選擇的商業航班和包機數量有限，運送船員往返本國的能力，以及政府對船員下船和旅行的限制和規定。此外，由於疫苗供應的限制、與居住在世界各地不同國家的機組人員接種疫苗有關的後勤複雜性以及疫苗遲疑不決，我們必須為機組人員全面接種疫苗的政策帶來了後勤挑戰。這種對船員旅行的限制，以及確保我們的船員接種疫苗的挑戰，已經影響並可能繼續影響我們為船隻配備人員的能力，因為業務繼續恢復。
在2020年3月12日至2020年4月30日期間，根據經修訂的1934年證券交易法(“交易法”)第10(B)和20(A)條及其頒佈的第10b-5條，我們被提起三起集體訴訟，指控我們就新冠肺炎向市場和客户做出虛假和誤導性陳述，這些陳述被合併，並於2021年4月被駁回。此外，2020年3月，佛羅裏達州總檢察長宣佈對我們在新冠肺炎大流行期間的營銷進行調查。在佛羅裏達州總檢察長宣佈調查後，我們收到了其他總檢察長和政府機構的通知，他們正在進行類似的調查。我們可能會成為新冠肺炎引發的其他訴訟和調查的對象。我們無法預測任何此類訴訟的數量或結果，以及它們將對我們的財務業績產生的影響，但任何此類影響都可能是實質性的。
我們已經訂購了9個新建築，計劃在2027年前交付。新冠肺炎對我們的船舶正在建造或將建造的造船廠的影響，已經導致預期的船舶交付出現一些延誤，而新冠肺炎的影響可能導致未來船舶交付的進一步延誤，這種延誤可能會延長。
由於新冠肺炎大流行的持續時間和程度未知，旅行限制、禁令和建議，圍繞我們遵守有條件訂單和/或對我們業務的任何額外或未來監管限制的能力的不確定性，港口和/或目的地可能不可用，未知的取消和重新部署的時間，以及對消費者對郵輪旅行的信心的普遍影響，仍然存在不確定性
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關於我們的全部艦隊何時將恢復歷史入住率水平的服務。此外，郵輪需求可能會在很長一段時間內保持疲軟，我們無法預測每個品牌是否以及何時會恢復到大流行前的需求或定價水平。由於休閒旅行支出的可自由支配性質和郵輪行業的競爭性質，我們的收入受到美國經濟狀況和世界其他地區經濟狀況的嚴重影響。在這些更廣泛的經濟體中，不利的條件已經導致並可能在未來導致對郵輪度假的需求下降，預訂做法的變化以及我們的競爭對手的相關反應，所有這些反過來已經並可能在未來繼續對我們的業務產生強烈的負面影響。特別是，我們的預訂可能會受到改進的健康和安全協議的負面影響，包括接種疫苗的要求、對郵輪易受傳染病傳播的影響的擔憂，以及感知或實際經濟環境的不利變化，包括失業率上升、收入水平下降以及因新冠肺炎的影響而導致的個人財富損失。持續的新冠肺炎疫情以及相關的經濟活動下降和失業率上升預計將對全球經濟產生嚴重和長期的影響，進而預計將在可預見的未來抑制對郵輪度假的需求。此外，我們無法預測新冠肺炎將對我們的合作伙伴，如旅行社、供應商和其他供應商產生的影響。我們可能會受到合作伙伴遭受的任何不利影響的不利影響。全球供應鏈也受到了新冠肺炎的負面影響, 這對我們的運營和我們獲得供應的能力產生了影響。我們無法預測由於新冠肺炎疫情的影響，公眾對旅行(包括乘坐郵輪)的健康和安全的擔憂，以及旅行和郵輪需求的相關下降，取消航班的票價現金退還所需的現金流對我們財務業績和現金流的影響。根據我們全隊恢復服務的時間和取消的數量，我們可能需要為我們預售機票餘額的很大一部分提供現金退款。因此，由於這些前所未有的情況，我們無法預測新冠肺炎對我們的業務、財務狀況和運營結果的全面影響。
此外，我們吸引和留住客人和船員的能力在一定程度上取決於我們公司和我們品牌的認知和聲譽，以及公眾對旅行健康和安全的擔憂，以及對郵輪行業和我們的船隻的擔憂。實際或預期的感染風險可能會對公眾對公司的看法產生不利影響，從而損害公司的聲譽和業務。此外，我們的一些規定，比如我們要求所有客人和船員在最初的航行中必須接種疫苗，可能會招致負面宣傳。
由於新冠肺炎的影響，我們信用卡處理和其他商業協議中的條款已經並可能繼續對我們的流動性產生不利影響。我們與幾家信用卡公司達成了處理門票銷售和提供其他服務的協議。根據這些協議，信用卡公司可在某些情況下，在書面通知下，要求我們保留一項儲備，該儲備的資金將來自信用卡公司扣留或抵銷我們的信用卡應收賬款，或我們過帳的現金或其他抵押品。由於新冠肺炎的影響，我們已經看到消費者對門票退票需求的增加，我們預計在不久的將來這種情況將繼續存在。截至2021年9月30日，我們擁有約12億美元的現金儲備，信用卡處理商確認為應收賬款、淨資產或其他長期資產。2021年9月30日後，$388.3已向該公司發放了100萬美元的現金儲備。我們可能被要求質押額外的抵押品和/或提交額外的現金儲備或採取其他行動，可能會進一步減少我們的流動性。其結果是，我們的財務狀況和流動性可能會進一步受到重大影響。
由於上述原因，我們將報告截至2021年12月31日的三個月和年度的淨虧損，並預計在我們能夠恢復正常航行之前報告淨虧損。我們預測現金流入和額外資本需求的能力受到阻礙，我們可能需要在未來籌集更多資本。我們獲得融資的機會和融資成本將取決於全球經濟狀況、全球融資市場的狀況、是否有足夠的融資、我們現有債務協議的條款和條件以及任何有關未來債務的協議、我們的前景和我們的信用評級。自2020年3月以來，穆迪已將我們的長期發行人評級下調至B2，將我們的高級擔保評級下調至B1，將我們的高級無擔保評級下調至Caa1。自2020年4月以來，標普全球已將我們的發行人信用評級下調至B，將我們8.75億美元循環貸款工具和15億美元定期貸款A工具的發行級評級下調至BB-，將我們6.75億美元2024年高級擔保債券和7.5億美元2026年高級擔保債券的發行級評級下調至B+，將我們的高級無擔保評級下調至B-。如果我們的信用評級被進一步下調，或者一般市場狀況將更高的風險歸因於我們的評級水平、我們的行業或我們，我們獲得資金的途徑以及任何債務或股權融資的成本將進一步下降。
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目錄表
負面影響。因此，不能保證未來將提供債務或股權融資來為我們的義務提供資金，也不能保證它們將以與我們預期一致的條款提供。
管理我們負債的協議包含對我們施加重大經營和財務限制的契諾，任何管理我們未來負債的工具也可能包含這些契約，包括限制或禁止我們的能力，其中包括：產生或擔保額外債務或發行某些優先股；就我們的股本支付股息或就我們的股本進行分配或進行其他限制性付款，包括我們的子公司向我們支付股息或進行分配；回購或贖回股本或次級債務；進行某些投資或收購；轉讓、出售或對某些資產設立留置權；並與其他公司合併或合併，或出售或以其他方式處置我們的所有或幾乎所有資產給其他公司。由於這些公約，我們的經營方式受到限制，我們可能無法從事有利的商業活動，或為未來的運營或資本需求提供資金。任何管理未來債務的工具的條款也可能要求我們提供遞增抵押品，這可能會進一步限制我們的業務運營。
大流行對我們的業務和整個郵輪行業的影響程度是高度不確定的，最終將取決於未來的發展，其中許多發展不在我們的控制之下，包括但不限於大流行的持續時間、傳播、嚴重程度和任何復發，新冠肺炎新的更具傳染性和/或疫苗抗藥性變體的嚴重性和傳播率，新冠肺炎疫苗和療法的可用性、分發、公眾接受率和有效性，相關聯邦、州和地方政府命令和限制的持續時間和範圍。新冠肺炎對郵輪度假整體需求的影響程度，以及需求和定價恢復需要多長時間，以及恢復正常的經濟和運營狀況，這些都是高度不確定的，無法預測。新冠肺炎還增加了本文描述的許多其他風險，例如與我們需要產生足夠的現金流來償還債務，以及我們遵守管理我們債務的協議中所包含的公約的能力有關的風險。
此外，未來的流行病、流行病和病毒暴發或其他大範圍的健康恐慌也可能對我們的業務、財務狀況和運營結果產生不利影響。
項目6.展品
10.1 | 修訂和重述協議，日期為2021年6月17日，但於2021年7月5日生效，借款人為Leonardo One，Ltd.，擔保人NCL Corporation Ltd.，股東為NCL International，Ltd.，貸款人挪威郵輪控股有限公司，法國農業信貸銀行公司和投資銀行，法國巴黎銀行股份有限公司/N.V.，KfW IPEX-Bank GmbH，HSBC Bank PLC和Cassa Depositi e Prestiti S.P.A.作為聯合受託牽頭安排人，以及貸款協議的其他各方，修訂和重述最初於4月12日簽署的貸款協議2017年(在此引用挪威郵輪控股有限公司於2021年8月9日提交的10-Q表格(文件編號001-35784)的附件10.1)# | |
10.2 | 修訂和重述協議，日期為2021年6月17日，但於2021年7月5日生效，借款人為萊昂納多二人有限公司，擔保人為NCL有限公司，股東為NCL國際有限公司，貸款人挪威郵輪控股有限公司，法國農業信貸銀行公司和投資銀行，法國巴黎銀行股份有限公司/N.V.，滙豐銀行和Cassa Depositi e Prestiti S.P.A.作為聯合受託牽頭安排人，以及協議的其他各方，修訂和重述原日期為4月12日的貸款協議，2017年(通過引用挪威郵輪控股有限公司於2021年8月9日提交的10-Q表格(文件編號001-35784)的附件10.2併入本文)# | |
10.3 | 修訂和重述協議，日期為2021年6月17日，但於2021年7月6日生效，借款人為Leonardo Three，Ltd.，擔保人NCL Corporation Ltd.，股東為NCL International，Ltd.，貸款方挪威郵輪控股有限公司，滙豐銀行，法國巴黎富通銀行，聯合受託牽頭安排人KfW IPEX-Bank GmbH和Cassa Depositi e Prestiti S.P.A.，以及協議的其他各方，修訂和重述原日期為4月12日的貸款協議，2017年(在此引用挪威郵輪控股有限公司於2021年8月9日提交的10-Q表格的附件10.3(文件編號001-35784))# | |
10.4 | 修訂和重述協議，日期為2021年6月17日，但自2021年7月6日起生效，借款人為Leonardo Four，Ltd.，擔保人為NCL Corporation Ltd.，NCL International，Ltd. |
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目錄表
股東、挪威郵輪控股有限公司(貸款方)、KfW IPEX-Bank GmbH、法國巴黎富通銀行/N.V.、滙豐銀行和Cassa Depositi e Prestiti S.P.A.作為聯合受託牽頭安排人，以及其他各方，修訂並重述最初日期為2017年4月12日的貸款協議(本文通過參考附件10.4併入挪威郵輪控股有限公司於2021年8月9日提交的10-Q表格(文件編號001-35784))# | ||
10.5 | 修訂和重述協議，日期為2021年6月17日，但於2021年7月5日生效，借款人為Leonardo Five，Ltd.，擔保人為NCL Corporation Ltd.，股東為NCL International，Ltd.，貸款人挪威郵輪控股有限公司，法國農業信貸銀行、法國巴黎銀行、滙豐銀行、KfW IPEX-Bank GmbH、Cassa Depositi e Prestiti S.P.A.、桑坦德銀行、S.A.和法國興業銀行作為聯合受託牽頭安排方修訂和重申了最初日期為2018年12月19日的貸款協議(通過引用挪威郵輪控股有限公司於2021年8月9日提交的10-Q表格(文件編號001-35784)的附件10.5併入本文)# | |
10.6 | 修訂和重述協議，日期為2021年6月17日，但自2021年7月5日起生效，借款人為Leonardo Six有限公司，擔保人為NCL Corporation Ltd，股東為NCL International，股東為挪威郵輪控股有限公司，貸款人為挪威郵輪控股有限公司，農業信貸銀行、法國巴黎銀行、滙豐銀行、KfW IPEX-Bank GmbH、Cassa Depositi e Prestiti S.P.A.、桑坦德銀行、S.A.和法國興業銀行作為聯合受託牽頭安排人，以及其他各方修訂和重申了最初日期為2018年12月19日的貸款協議(通過引用挪威郵輪控股有限公司於2021年8月9日提交的10-Q表格(文件編號001-35784)的附件10.6併入本文)# | |
10.7 | 修訂和重述協議，日期為2021年6月17日，但於2021年7月5日生效，借款人為Explorer III New Build，LLC，擔保人為NCL Corporation Ltd.，股東為Seven Seas Cruise S.de R.L.，貸款人為挪威郵輪控股有限公司，法國農業信貸銀行、法國巴黎銀行、滙豐銀行、KfW IPEX-Bank GmbH、Cassa Depositi e Prestiti S.P.A.、Sanco Santander，S.A.和SociétéGénérale為聯合受託牽頭安排方修訂和重申了最初日期為2018年12月19日的貸款協議(通過引用挪威郵輪控股有限公司於2021年8月9日提交的10-Q表格(文件編號001-35784)的附件10.7併入本文)# | |
10.8 | 修訂和重述協議，日期為2021年6月17日，但於2021年7月5日生效，借款人為O Class Plus One，LLC，股東為擔保人NCL Corporation Ltd.，股東為股東挪威郵輪控股有限公司，貸款人為挪威郵輪控股有限公司，法國農業信貸銀行、法國巴黎銀行富通銀行/N.V.、滙豐銀行、KfW IPEX-Bank GmbH、Cassa Depositi e Prestiti S.P.A.、Sanco Santander，S.A.和SociétéGénérale為聯席受託牽頭安排方修訂和重申了最初日期為2018年12月19日的貸款協議(通過引用挪威郵輪控股有限公司於2021年8月9日提交的10-Q表格(文件編號001-35784)的附件10.8併入本文)# | |
10.9 | 修訂和重述協議，日期為2021年6月17日，但於2021年7月5日生效，借款人為O Class Plus Two，LLC，股東為擔保人NCL Corporation Ltd.，股東為股東挪威郵輪控股有限公司，貸款人為挪威郵輪控股有限公司，法國農業信貸銀行、法國巴黎銀行、滙豐銀行、KfW IPEX-Bank GmbH、Cassa Depositi e Prestiti S.P.A.、Banco Santander，S.A.和SociétéGénérale為聯合受託牽頭安排方修訂和重申了最初日期為2018年12月19日的貸款協議(通過引用挪威郵輪控股有限公司於2021年8月9日提交的10-Q表格(文件編號001-35784)的附件10.9併入本文)# | |
10.10* | 截至2021年11月1日致NCL有限公司和承諾書上所列買方的承諾書 | |
31.1* | 根據1934年《證券交易法》第13a-14(A)條對總裁和首席執行官的證明 | |
31.2* | 根據1934年《證券交易法》第13a-14(A)條認證常務副總裁和首席財務官 |
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目錄表
32.1** | 根據1934年《證券交易法》第13a-14(B)條和《美國法典》第18編第63章第1350節的規定，對總裁和首席執行官以及常務副總裁和首席財務官進行認證 |
101* | 以下是挪威郵輪控股有限公司截至2021年9月30日的季度報告Form 10-Q中未經審計的合併財務報表，格式為Inline XBRL： | |
(1)截至2021年9月30日和2020年9月30日的三個月和九個月的合併業務報表； | ||
(2)截至2021年9月30日和2020年9月30日的三個月和九個月的綜合全面虧損報表； | ||
(3)截至2021年9月30日和2020年12月31日的綜合資產負債表； | ||
(4)截至2021年9月30日和2020年9月30日的9個月合併現金流量表； | ||
(V)截至2021年9月30日及2020年9月30日止三個月及九個月股東權益變動綜合報表；及 | ||
(六)合併財務報表附註。 | ||
104* | 挪威郵輪控股有限公司截至2021年9月30日的季度報告Form 10-Q的封面，格式為內聯XBRL，幷包含在作為附件101提交的交互數據文件中。 |
*現送交存檔。
**隨函提供。
#本文件中構成機密信息的某些部分已根據S-K條例第601(B)(10)項進行編輯。
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目錄表
簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式促使本報告由正式授權的簽署人代表其簽署。
挪威郵輪控股有限公司。 | ||
(註冊人) | ||
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發信人： | /s/弗蘭克·J·德爾·裏奧 | |
姓名： | 弗蘭克·J·德爾·裏奧 | |
標題： | 總裁與首席執行官 | |
| (首席行政主任) | |
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發信人： | /s/Mark A.Kempa | |
姓名： | 馬克·A·肯帕 | |
標題： | 常務副總裁兼首席財務官 | |
| (首席財務官) | |
日期：2021年11月9日 | ||
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