美國
美國證券交易委員會
華盛頓特區，20549
表格
截至本季度末
或
從_至 _的過渡期
委託文檔號
(註冊人的確切姓名在其章程中規定)
| (註冊成立或組織的州或其他司法管轄區) | (税務局僱主 識別碼) |
| (主要行政辦公室地址) | (郵政編碼) |
(註冊人電話號碼，含 區號)
根據該法第12(B)條登記的證券：
| 每個班級的標題 | 交易代碼 | 註冊的每個交易所的名稱 | ||
| 這個 | ||||
| 購買普通股的認股權證 | 城市生活垃圾 | 納斯達克股市有限責任公司 | ||
| 9.25%A系列累計可贖回永久優先股，每股票面價值0.0001美元 | COMSP | 納斯達克股市有限責任公司 |
根據該法第12(G)條登記的證券：無
用複選標記表示註冊人
(1)是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類報告的較短時間內)提交了1934年《證券交易法》第13或15(D)節要求提交的所有報告，以及(2)在過去90天內是否符合此類提交要求
。是的☐
用複選標記表示註冊人
是否在過去12個月內(或註冊人被要求提交此類文件的較短時間內)以電子方式提交了根據S-T規則第405條(本章232.405節)要求提交的每個交互數據文件。是
☐
用複選標記表示註冊人 是大型加速申報公司、加速申報公司、非加速申報公司、較小的申報公司或新興成長型公司。 請參閲《交易法》第12b-2條規則中的“大型加速申報公司”、“加速申報公司”、“小型申報公司”、 和“新興成長型公司”的定義。
| 大型加速文件服務器 | ☐ | 加速文件管理器 | ☐ |
| ☒ | 規模較小的報告公司 | ||
| 新興成長型公司 |
如果是新興成長型公司，用勾號表示註冊人是否已選擇不使用延長的過渡期來遵守根據《交易法》第13(A)節提供的任何新的或修訂的財務會計準則。☐
用複選標記表示註冊人
是否是空殼公司(如《交易法》第12b-2條所定義)。是，☐不是
截至2023年2月23日，有
目錄
| 頁 | |||
| 第一部分 | 財務信息 | ||
| 第1項。 | 財務報表(未經審計) | 1 | |
| 截至2022年9月30日和2021年12月31日的簡明綜合資產負債表 | 1 | ||
| 截至2022年和2021年9月30日的三個月和九個月的簡明綜合經營報表。 | 2 | ||
| 截至2022年和2021年9月30日的三個月和九個月的簡明綜合股東權益變動表。 | 3 - 4 | ||
| 截至2022年和2021年9月30日的三個月和九個月的簡明現金流量表。 | 5 - 6 | ||
| 簡明合併財務報表附註 | 7 | ||
| 第二項。 | 管理層對財務狀況和經營成果的探討與分析 | 26 | |
| 第三項。 | 關於市場風險的定量和定性披露 | 35 | |
| 第四項。 | 控制和程序 | 35 | |
| 第II部 | 其他信息 | ||
| 第1項。 | 法律訴訟 | 36 | |
| 第1A項。 | 風險因素 | 36 | |
| 第二項。 | 未登記的股權證券銷售和收益的使用 | 37 | |
| 第三項。 | 高級證券違約 | 37 | |
| 第四項。 | 煤礦安全信息披露 | 38 | |
| 第五項。 | 其他信息 | 38 | |
| 第六項。 | 陳列品 | 39 | |
| 簽名 | 40 |
i
第 部分：財務信息
項目 1：財務報表
康索維根控股公司。
簡明合併資產負債表
| 9月30日， | 十二月三十一日， | |||||||
| (金額以千為單位，不包括每股和每股數據) | 2022 | 2021 | ||||||
| (未經審計) | ||||||||
| 資產 | ||||||||
| 流動資產： | ||||||||
| 現金 | $ | $ | ||||||
| 應收賬款淨額 | ||||||||
| 庫存，淨額 | ||||||||
| 預付費用 | ||||||||
| 其他流動資產 | ||||||||
| 非連續性業務的資產--流動 | ||||||||
| 流動資產總額 | ||||||||
| 財產和設備，淨額 | ||||||||
| 經營性租賃使用權資產 | ||||||||
| 無形資產，淨額 | ||||||||
| 商譽 | ||||||||
| 應收票據 | ||||||||
| 其他資產--長期 | ||||||||
| 非連續性業務的資產--長期 | ||||||||
| 總資產 | $ | $ | ||||||
| 負債與股東權益 | ||||||||
| 流動負債： | ||||||||
| 應付帳款 | $ | $ | ||||||
| 應計利息 | ||||||||
| 應計負債 | ||||||||
| 應計負債-關聯方 | ||||||||
| 應計工資總額 | ||||||||
| 合同負債，流動 | ||||||||
| 應計保修責任--當期 | ||||||||
| 經營租賃負債--流動負債 | ||||||||
| 應付票據-關聯方 | ||||||||
| 長期債務的當期部分；扣除未攤銷貼現和債務發行成本 | ||||||||
| 非連續性業務的負債--流動 | ||||||||
| 流動負債總額 | ||||||||
| 債務--長期 | ||||||||
| 合同負債--長期負債 | ||||||||
| 經營租賃負債--長期 | ||||||||
| 非連續性業務的負債--長期負債 | ||||||||
| 總負債 | ||||||||
| 承付款和或有事項(附註17) | ||||||||
| 股東權益 | ||||||||
| 優先股，$ | ||||||||
| 額外實收資本 | ||||||||
| 國庫股，按成本價計算， | ( | ) | ( | ) | ||||
| 累計赤字 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 累計其他綜合收益 | ||||||||
| 股東權益總額 | ||||||||
| 總負債和股東權益 | $ | $ | ||||||
附註是簡明綜合財務報表的組成部分。
1
康索維根控股公司。
業務簡明合併報表
(未經審計)
| 截至以下三個月 | 在截至的9個月中 | |||||||||||||||
| 9月30日， | 9月30日， | |||||||||||||||
| (金額以千為單位，不包括每股和每股數據) | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||||||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 銷貨成本 | ||||||||||||||||
| 毛利 | ||||||||||||||||
| 運營費用 | ||||||||||||||||
| 研發(1) | ||||||||||||||||
| 銷售和市場營銷(1) | ||||||||||||||||
| 一般和行政(1) | ||||||||||||||||
| 折舊及攤銷(2) | ||||||||||||||||
| 減損(2) | ( | ) | ||||||||||||||
| 銷售損失(ID，DWXC)(3) | ||||||||||||||||
| 租約棄租損失 | ||||||||||||||||
| 出售資產的收益 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 總運營費用(淨額) | ||||||||||||||||
| 運營虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 其他費用 | ||||||||||||||||
| 利息支出 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 其他費用 | - | ( | ) | - | ( | ) | ||||||||||
| 清償債務所得(損) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||||
| 外幣交易損失 | - | |||||||||||||||
| 其他費用合計 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 持續經營虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 非持續經營所得(虧損)，税後淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 淨虧損 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 優先股股息 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 普通股股東應佔淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||||
| 每股淨虧損 | ||||||||||||||||
| $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ( | ) | |||||
| $ | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | |||||||||
| 已發行普通股加權平均數 | ||||||||||||||||
| -基本的和稀釋的 | ||||||||||||||||
| (1) | |
| (2) |
| (3) |
附註是簡明綜合財務報表的組成部分。
2
康索維根控股公司。
股東權益簡明合併報表
(未經審計)
| 截至2022年9月30日的三個月和九個月 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 累計 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他內容 | 其他 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| (金額以千為單位， | 優先股 | 普通股 | 已繳費 | 全面 | 庫存股 | 累計 | 股東的 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 共享數據除外) | 股票 | 金額 | 股票 | 金額 | 資本 | 收入 | 股票 | 金額 | 赤字 | 權益 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 餘額-2022年1月1日 | $ | $ | - | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||||||
| 發行普通股以轉換債務 | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 發行普通股以行使期權 | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 優先股息 | - | - | ( | ) | - | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股份的薪酬 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨收入 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 餘額-2022年3月31日 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 發行普通股以轉換債務 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 為債務配售代理髮行普通股 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 優先股息 | - | - | ( | ) | - | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股份的薪酬 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 餘額-2022年6月30日 | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 發行普通股以轉換債務 | - | - | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 優先股息 | - | - | - | - | ( | ) | - | - | - | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股份的薪酬 | - | - | - | - | ( | ) | - | - | - | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | - | - | - | - | - | - | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 餘額-2022年9月30日 | $ | $ | - | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||||||
3
康索維根控股公司。
股東權益簡明合併報表 續
(未經審計)
| 截至2021年9月30日的三個月和九個月 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 累計 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 其他內容 | 其他 | 總計 | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| (金額以千為單位， | 優先股 | 普通股 股票 | 已繳費 | 全面 | 庫房 庫存 | 累計 | 股東的 | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 除 共享數據外) | 股票 | 金額 | 股票 | 金額 | 資本 | 收入 | 股票 | 金額 | 赤字 | 權益 | ||||||||||||||||||||||||||||||
| 餘額-2021年1月1日 | - | $ | $ | - | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | |||||||||||||||||||||||||||
| 為行使期權而發行的普通股 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 作為賣方發行的普通股 補償 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 為轉換債務發行的普通股 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 公開發行普通股 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股份的薪酬 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 發行普通股以清償債務和利息 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 發行認股權證以清償債務和利息 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 為Sky Sapience Ltd.收購發行普通股 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 餘額-2021年3月31日 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 為行使期權而發行的普通股 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 作為賣方發行的普通股 補償 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股份的薪酬 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 為收購RVision，Inc.發行普通股 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 為創新數字有限責任公司收購發行普通股 | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 為債務發行權證 發行成本 | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||
| 餘額-2021年6月30日 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 基於股份的薪酬 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 為RF Engineering，LLC收購發行普通股 | - | - | - | - | ||||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 為債務發行權證 發行成本 | - | - | - | - | - | |||||||||||||||||||||||||||||||||||
| 淨虧損 | - | - | - | - | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||||||||||||||||||||||
| 餘額 -2021年9月30日 | - | $ | - | $ | - | $ | $ | $ | ( | ) | $ | ( | ) | $ | ||||||||||||||||||||||||||
附註是簡明綜合財務報表的組成部分。
4
康索維根控股公司。
現金流量簡明合併報表
(未經審計)
| 在截至的9個月中 | ||||||||
| 9月30日， | ||||||||
| (金額以千為單位，共享數據除外) | 2022 | 2021 | ||||||
| 經營活動的現金流： | ||||||||
| 淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 對淨虧損與經營活動中使用的現金淨額進行的調整： | ||||||||
| 非持續經營所得(虧損)，税後淨額 | ( | ) | ||||||
| 折舊 | ||||||||
| 攤銷 | ||||||||
| 減值費用 | ||||||||
| 經營租賃費用 | ||||||||
| 庫存儲備 | ||||||||
| 壞賬支出 | ||||||||
| 銷售損失(ID，DWXC)(1) | ||||||||
| 租約棄租損失 | ||||||||
| 出售資產的收益 | ( | ) | ||||||
| 基於股份的薪酬 | ( | ) | ||||||
| 債務貼現攤銷和債務發行成本 | ||||||||
| 拖欠利息費用 | ||||||||
| 基於份額的供應商付款 | ||||||||
| 債務清償損失 | ||||||||
| 經營性資產和負債變動情況： | ||||||||
| 應收賬款淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 庫存，淨額 | ( | ) | ||||||
| 預付費用 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 其他流動資產 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 應收票據 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 其他非流動資產 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 應付帳款 | ||||||||
| 應計利息 | ||||||||
| 應計負債 | ||||||||
| 合同責任 | ( | ) | ||||||
| 經營租賃負債 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 關聯方票據 | ( | ) | ||||||
| 其他流動負債 | ||||||||
| 調整總額 | ||||||||
| 經營活動中使用的現金淨額 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 投資活動產生的現金流： | ||||||||
| 業務收購，扣除收到的現金 | ( | ) | ||||||
| 房屋銷售收益，扣除交易成本 | ||||||||
| 購置財產和設備 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 無形資產的收購 | ( | ) | ||||||
| 處置財產和設備所得收益 | - | |||||||
| 由投資活動提供(用於)的現金淨額 | ( | ) | ||||||
| 融資活動的現金流： | ||||||||
| 發行關聯方票據所得款項 | ( | ) | ||||||
| 出售普通股所得收益 | ||||||||
| 發行債券所得款項 | ||||||||
| 行使期權所得收益 | ||||||||
| 產品發售成本 | ( | ) | ||||||
| 優先股股息 | ( | ) | ||||||
| 發債成本 | ||||||||
| 償還債務 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 融資活動提供的現金淨額(用於) | ( | ) | ||||||
| 非持續經營業務提供的(用於)現金淨額 | ( | ) | ||||||
| 現金淨(減)增 | ( | ) | ||||||
| 現金--期初 | ||||||||
| 現金--期末 | $ | $ | ||||||
| (1) |
附註是簡明綜合財務報表的組成部分。
5
康索維根控股公司。
現金流量簡明合併報表 ，續
(未經審計)
| 在截至的9個月中 | ||||||||
| 9月30日， | ||||||||
| (金額以千為單位，共享數據除外) | 2022 | 2021 | ||||||
| 現金流量信息的補充披露： | ||||||||
| 期內支付的現金： | ||||||||
| 利息 | $ | $ | ||||||
| 非現金投資和融資活動： | ||||||||
| 為債務配售代理髮行普通股 | $ | $ | ||||||
| 尚未支付的優先股息的應計 | $ | $ | ||||||
| Skyline Partners Technology LLC欠賣家的債務 | $ | $ | ||||||
| 為收購Sky Sapience Ltd.發行普通股 | $ | $ | ||||||
| 為創新數字公司發行普通股 | $ | $ | ||||||
| 創新數字有限責任公司欠賣家的債務 | $ | $ | ||||||
| 為RVision公司發行普通股。 | $ | $ | ||||||
| 射頻工程與能源有限責任公司普通股發行 | $ | $ | ||||||
| 發行普通股以清償債務和利息 | $ | $ | ||||||
| 為清償債項及利息而發出的手令 | $ | $ | ||||||
| 發行普通股以轉換債務和利息 | $ | $ | ||||||
| 發行認股權證作為債務發行成本 | $ | $ | ||||||
| 經營租賃使用權資產和負債的確認 | $ | $ | ||||||
| 以應付有抵押票據購入建築物 | $ | $ | ||||||
| 已轉入庫存的預付存款 | $ | $ | ||||||
| Sky Sapience Ltd收購確認的租賃押金 | $ | $ | ||||||
附註是簡明綜合財務報表的組成部分。
6
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
附註1業務描述
COMSovereign Holding Corp.(“COMSovereign”) 及其子公司(統稱為“公司”)為全球網絡運營商、移動設備運營商、政府單位和其他企業提供解決方案。我們已經組裝了一系列通信和便攜基礎設施技術、功能和產品，使潛在的3G網絡能夠升級到4G和4G-LTE網絡，並將促進未來5G和6G網絡的快速鋪設。我們專注於新功能，包括信號調製、天線、軟件、硬件和固件 技術，可在電磁頻譜中實現更高效的數據傳輸。我們的產品解決方案得到了廣泛的服務的補充，包括技術支持、系統設計和集成以及複雜的研發計劃 。雖然我們憑藉創新的技術、產品的廣度、高質量、高性價比的客户解決方案以及全球客户羣和分銷的規模在全球範圍內展開競爭，但我們的主要關注點是北美的電信基礎設施和服務市場。我們相信，由於我們是為數不多的美國電信設備和服務提供商之一，我們在快速增加近期國內銷售方面處於獨特的地位。
附註2重要會計政策摘要
與公司在截至2021年12月31日的財政年度10-K表格中描述的重大會計政策相比，截至2022年9月30日的三個月和九個月，公司的重大會計政策並未發生重大變化。
陳述的基礎
所附公司財務報表 是根據美國公認會計原則(“美國公認會計原則”)編制的。管理層認為，公允列報所需的所有調整(包括正常經常性應計項目)已包括在內。 截至2022年9月30日的三個月和九個月的經營業績和財務狀況以及截至2022年9月30日的九個月的現金流量不一定代表截至2022年12月31日的全年或任何其他 期間的經營業績。截至2022年9月30日的Form 10-Q季度報告以及截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月的未經審計簡明綜合財務報表及其附註中的表格中報告的金額均以美元表示，並以千元四捨五入，但股票和每股數據除外。這些未經審計的簡明合併財務報表應與公司截至2021年12月31日的已審計財務報表和相關披露 一併閲讀，這些財務報表和相關披露已於2022年8月16日以Form 10-K提交給美國證券交易委員會(“SEC”) 。
自2021年1月21日起，本公司頒佈了本公司普通股的3取1反向股票拆分(“拆分”)。這些簡明綜合財務報表及附註使反向股票拆分生效，如同它發生在第一個列報期間的期初一樣。
自2023年2月10日起，本公司頒佈了本公司普通股100股1股的反向股票拆分(“2023年拆分”)。這些簡明的綜合財務報表和附註使反向股票拆分生效，如同它發生在列報的第一個期間開始時一樣。
週期外調整(糾錯)
見附註12-商譽及其他無形資產有關週期外調整(糾錯)的詳細信息，請參閲 。
重新分類
已對之前的 期間金額進行了某些重新分類，以符合本期財務報表的列報方式。這些重新分類對之前報告的運營業績或每股虧損沒有影響。
合併原則
截至2022年9月30日和2021年12月31日的未經審計簡明綜合財務報表，以及截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月的未經審計簡明綜合財務報表包括 本公司及其子公司的賬目。所有公司間交易和賬户都已註銷。
預算的使用
按照美國公認會計原則編制財務報表要求管理層作出估計和假設，以影響報告期內報告的資產和負債額、或有資產和負債的披露以及報告的收入和費用。實際結果可能與這些估計不同。本公司的重要估計包括：股票薪酬的估值；收購資產及負債的估值；本公司於交易中發行的權益證券的估值；存貨的估值；信貸損失準備；權益證券的估值；遞延税項資產的估值撥備；以及長期資產及商譽的減值。
7
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
長期資產和商譽
本公司按照ASC 360-10-35的規定，按 對長壽資產進行核算，財產、廠房和設備、減值或處置長期資產。 本會計準則要求當事件或環境變化顯示賬面金額可能無法收回時，應對長期資產進行減值審查。將持有和使用的資產的可回收性是通過將資產的賬面金額與資產預期產生的未來未貼現淨現金流量進行比較來衡量的。如果一項資產的賬面金額超過其估計的未來現金流量，則按該資產的賬面金額超過該資產的公允價值的金額確認減值費用。
本公司按照美國會計準則第350條對商譽和無形資產進行會計處理。無形資產-商譽和其他。商譽是指一個實體的購買價格超出所收購資產和承擔的負債的估計公允價值。ASC 350要求商譽和其他具有無限年限的無形資產每年進行減值測試，或在事件或情況表明資產的公允價值降至低於其賬面價值的情況下臨時進行減值測試。截至2022年6月30日，本公司認定，由於本公司市值下降，某一報告單位的公允價值低於其報告單位的賬面價值的可能性高於 。因此，有必要截至2022年6月30日進行中期減值測試。見附註12-商譽和其他無形資產。截至2022年9月30日，本公司確定，截至2022年9月30日，某些報告單位的公允價值不太可能低於其報告單位的賬面價值，因此，截至2022年9月30日，不需要進行中期減值測試。
在確定是否需要進行量化評估時，本公司將對相關事件或情況進行評估，以確定報告單位的公允價值 是否更有可能低於其賬面價值。如果在進行定性評估後，某實體得出結論認為報告單位的公允價值很可能少於其賬面價值，則該實體將執行ASC 350中所述的定量減值測試。然而，如果在應用定性評估後，實體得出結論認為公允價值低於賬面價值的可能性不超過 ，則不需要進行量化減值測試。該公司基於其歷史數據和經驗、行業預測、微觀和宏觀一般經濟狀況預測以及預期， 這些假設。唯一減值前賬面價值為負值的報告單位是虛擬網通有限責任公司。
本公司採用收益法計算報告單位的估計公允價值。在評估商譽的可回收性時，本公司估計其採用收益法確定的報告單位的公允價值，並將其與賬面價值進行比較。對於收益法，公司 使用內部開發的貼現現金流模型，其中包括以下假設：基於假設的長期增長率和需求趨勢對收入、費用和相關現金流的預測；預計未來投資將增長新單位；以及估計的 貼現率。用於貼現現金流的利率取決於某個時間點的利率和資本成本。在商譽減值分析中，存在與這些因素和管理層的判斷相關的固有不確定性。
公允價值計量
公允價值被定義為在計量日期(退出價格)在市場參與者之間的有序交易中收到出售資產或支付轉移負債的價格(br})。ASC 820建立了公允價值層次結構，對用於計量公允價值的投入進行了優先排序。該層次結構對相同資產或負債的活躍市場中未調整的報價給予最高優先級(1級計量)，對不可觀察的投入(3級計量)給予最低的 優先級：
1級-反映報價的可觀察投入 截至報告日期的相同資產或負債在活躍市場上可用。活躍市場 是指資產或負債的交易發生的頻率和數量足以持續提供定價信息的市場。
2級-活躍市場中類似資產或負債的報價，非活躍市場中相同或類似資產或負債的報價，資產或負債可觀察到的報價以外的投入，以及市場證實的投入。
3級-無法觀察到的投入 被計量的資產或負債幾乎沒有市場活動(如果有的話)。這些投入可與標準定價模型或其他估值或內部開發的方法一起使用，以實現管理層對公允價值的最佳估計。
本公司採用公允價值計量，主要與企業合併中收購的資產和承擔的負債的估值相結合。此外，某些非金融資產和負債將根據適用的美國公認會計原則在非經常性基礎上按公允價值計量。一般而言，包括商譽、其他無形資產及物業及設備在內的非金融資產在有減值跡象時按公允價值計量，只有在確認減值時才按公允價值入賬。
在適用的財務會計準則指引允許下，公司 已選擇不將金融資產和負債的公允價值選項應用於其目前符合資格的任何金融資產或負債 。公司的金融工具包括現金、應收賬款、應付賬款和應付票據。公司已確定，由於其短期性質，截至2022年9月30日和2021年12月31日的未償還金融工具的賬面價值接近其公允價值。
8
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
停產運營
2022年6月21日，該公司完成了將其主權塑料業務部門出售給TheLandersCompanies LLC的交易，總代價為$
最近採用的會計準則
2020年8月，財務會計準則委員會發布了ASU 2020-06《實體自有權益中可轉換工具和合同的會計處理》，簡化了可轉換工具的會計處理 ，當轉換特徵不需要作為主題 815衍生品和對衝下的衍生品入賬，或不會導致大量溢價入賬為實收資本時，通過取消某些會計模型來簡化可轉換工具的會計處理。根據本ASU，某些具有內嵌轉換功能的債務工具將作為單一負債按其攤銷成本計量。此外，本ASU取消了計算可轉換工具稀釋每股收益的庫存股方法。新指南在2023年12月15日之後的年度期間(包括該會計年度內的過渡期)對較小的報告公司有效。允許及早領養。本公司提前採用了ASU 2020-06，自2022年1月1日起生效，從而不再需要在未來的基礎上評估是否需要在(A)發行新的可轉換證券 或(B)解決任何前期或有收益轉換功能時確認受益轉換功能。
2021年5月，FASB發佈了ASU 2021-04、每股收益(主題260)、債務修改和清償(主題470-50)、補償-股票補償(主題718)、 以及實體自身股權的衍生品和對衝合同(主題815-40)：發行人對某些修改的會計或獨立股權分類書面看漲期權的交換。這一新標準澄清並減少了發行人對修改或交換獨立股權分類書面看漲期權(如認股權證)的會計處理的多樣性 修改或交換後仍保持股權分類的股權。本標準適用於2021年12月15日之後的會計年度，包括該會計年度內的過渡期。公司應前瞻性地將新標準應用於新標準生效日期之後發生的修改或交換。本準則於2022年1月1日採納，對本公司未經審計的簡明綜合財務報表並無重大影響。
近期發佈的會計準則
2022年6月，FASB發佈了ASU 2022-03，公平 價值計量(主題820)：受合同銷售限制的股權證券的公允價值計量，其中澄清了 在衡量受禁止出售股權證券的合同限制的股權證券的公允價值時的指導方針，並根據主題820對受合同銷售限制的股權證券引入了新的披露要求。該指南在2023年12月15日之後的年度內有效，允許提前採用。 公司正在評估ASU 2022-03以及採用該標準對我們的合併財務報表的影響，包括會計政策、流程和系統。
附註3非連續性業務
主權塑料有限責任公司
主權塑料有限責任公司(“主權塑料”) 是一家向科羅拉多州科羅拉多州斯普林斯的第三方製造商提供塑料和金屬部件的製造商。公司董事會在與管理層以及其財務和法律顧問進行磋商後，考慮了一系列因素，包括：與Sovereign塑料在未來可獲得的機會相比，Sovereign塑料未來面臨的風險和挑戰，以及戰略替代方案的可用性。2022年6月13日，經過仔細考慮，董事會一致 批准了這筆交易。
2022年6月21日，該公司完成了將其主權塑料業務部門出售給TheLandersCompanies LLC的交易，總代價為$
9
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
非持續經營的結果
Sovereign Plastic‘ 停產業務的結果和淨虧損如下：
| 截至以下三個月 | 在截至的9個月中 | |||||||||||||||
| 9月30日， | 9月30日， | |||||||||||||||
| (金額以千為單位，不包括每股和每股數據) | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||||||||||
| 收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 銷貨成本 | - | |||||||||||||||
| 毛利 | - | |||||||||||||||
| 運營費用 | ||||||||||||||||
| 一般和行政 | - | |||||||||||||||
| 折舊及攤銷 | - | |||||||||||||||
| Sovereign塑料的銷售收益 | - | ( | ) | |||||||||||||
| 總運營費用(淨額) | - | ( | ) | |||||||||||||
| 營業收入 | - | ( | ) | ( | ) | |||||||||||
| 其他費用 | ||||||||||||||||
| 利息支出 | - | ( | ) | ( | ) | ( | ) | |||||||||
| 其他收入 | - | |||||||||||||||
| 債務清償損失 | - | ( | ) | |||||||||||||
| 其他費用合計 | - | ( | ) | ( | ) | ( | ) | |||||||||
非持續經營收入(税後淨額) | $ | - | $ | ( | ) | $ | $ | ( | ) | |||||||
截至2021年12月31日的非持續業務的資產和負債被歸類為流動業務，因為在截至2022年9月30日的期間內，銷售交易在隨後的12個月內完成。詳情如下：
| 主權塑料公司 | ||||
| 十二月三十一日， | ||||
| (金額以千為單位，不包括每股和每股數據) | 2021 | |||
| 資產 | ||||
| 現金 | $ | |||
| 應收賬款淨額 | ||||
| 庫存，淨額 | ||||
| 預付和遞延費用 | ||||
| 非連續性業務的資產--流動 | ||||
| 財產和設備，淨額 | ||||
| 經營性租賃使用權資產 | ||||
| 商譽 | ||||
| 其他資產--長期 | ||||
| 非連續性業務的資產--長期 | ||||
| 停產業務總資產 | $ | |||
| 負債 | ||||
| 應付帳款 | $ | |||
| 應計負債 | ||||
| 應計工資總額 | ||||
| 合同負債，流動 | ||||
| 經營租賃負債，流動 | ||||
| 長期債務的當期部分，扣除未攤銷的貼現和債務發行成本 | ||||
| 非連續性業務的負債--流動 | ||||
| 合同負債--長期負債 | ||||
| 經營租賃負債--長期 | ||||
| 非連續性業務的負債--長期負債 | ||||
| 停產業務負債總額 | $ | |||
10
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
附註4持續經營
美國公認會計原則要求管理層在財務報表發佈後一年內評估公司作為持續經營企業的能力，並在 某些情況下提供相關的附註披露。
隨附的未經審核簡明綜合財務報表及附註
乃假設本公司將繼續經營而編制。截至2022年9月30日的9個月，公司在經營活動中使用的現金流為
公司的財務經營業績、累計赤字和營運資金等因素令人對公司能否繼續經營下去產生了極大的懷疑。根據本文所述的當前手頭現金和後續活動(見附註21-後續活動- 業務發展以及債務和股權發展)，公司目前手頭只有足夠的現金按月運營，而不需要籌集額外資本或出售資產。由於公司現金供應有限， 其業務已儘可能縮減(見附註21-後續活動-業務發展)。 管理層繼續與第三方和相關方探討提供額外資本和/或出售資產的機會； 然而，除本文披露的情況外，管理層尚未就提供必要的額外資本達成任何協議。如附註21所述，近期內，由於公司的納斯達克合規問題，籌集重大資本的機會可能有限。後續活動-納斯達克合規發展.
公司將繼續採取上述行動，努力增加收入和運營現金流，以滿足未來的流動資金需求。然而， 不能保證該公司將在其可能進行的任何籌資努力中取得成功。如果公司 不能及時獲得額外融資，它可能不得不推遲供應商付款和/或啟動成本削減，這將對其業務、財務狀況和運營結果產生重大不利影響，最終可能迫使 根據美國破產法停止運營、清算資產和/或尋求重組。
附註5收入
下表是截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月的公司收入確認時間摘要：
| 截至以下三個月 | 在截至的9個月中 | |||||||||||||||
| 9月30日， | 9月30日， | |||||||||||||||
| (金額以千為單位) | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||||||||||
| 收入確認時間： | ||||||||||||||||
| 在某個時間點轉移的服務和產品 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 隨時間推移轉移的服務和產品 | ||||||||||||||||
| 總收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
該公司按收入來源和地理目的地進行分類，以描述收入和現金流的性質、金額、時間和不確定性如何受到經濟因素的影響。
按來源劃分的收入包括截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月的以下內容：
| 截至以下三個月 | 在截至的9個月中 | |||||||||||||||
| 9月30日， | 9月30日， | |||||||||||||||
| (金額以千為單位) | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||||||||||
| 按產品和服務劃分的收入： | ||||||||||||||||
| 產品 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 服務 | ||||||||||||||||
| 總收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
11
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
按地理位置劃分的收入 包括截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月和九個月的收入：
| 截至以下三個月 | 在截至的9個月中 | |||||||||||||||
| 9月30日， | 9月30日， | |||||||||||||||
| (金額以千為單位) | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||||||||||
| 按地理位置劃分的收入： | ||||||||||||||||
| 北美 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 國際 | ||||||||||||||||
| 總收入 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
合同餘額
公司在有對價權時記錄合同資產，在無條件對價權時記錄應收賬款。合同負債包括在履行履約義務之前收到的現金付款(或無條件獲得現金的權利)。截至2022年9月30日和2021年12月31日，公司沒有重大合同資產餘額。
下表彙總了公司與客户合同相關的合同負債期初和期末餘額。
| (金額以千為單位) | 總計 | |||
| 2021年12月31日的餘額 | $ | |||
| 尚未賺取的新發票 | ||||
| 賺得的舊發票 | ( | ) | ||
| 2022年9月30日的餘額 | $ | |||
附註： 6每股收益(虧損)
公司根據會計準則編纂(“ASC”)260“每股收益”核算每股收益或虧損， 該準則要求披露“基本”和“稀釋”每股收益(虧損)財務報表。基本每股收益(虧損)的計算方法為：普通股股東應佔淨收益(虧損)除以當期已發行普通股的加權平均數。每股攤薄收益(虧損)的計算方法為淨收益(虧損)除以已發行普通股的加權平均數，再加上與股票期權、限制性股票獎勵和每個期間的認股權證相關的普通股等價物(如果稀釋)。
在計算基本每股收益時，沒有對淨虧損、分子或分母進行調整。
在行使或轉換股份時可向僱員、非僱員和董事發行的潛在普通股不計入普通股每股攤薄收益的計算 ，因為其影響是反攤薄的。在普通股股東應佔淨虧損的 期間，所有潛在普通股都是反稀釋的。當股票期權和認股權證的行使價格 高於該期間(現金外)公司普通股的平均市場價格時，無論公司是否處於普通股股東應佔淨虧損期間，股票期權和認股權證都是反攤薄的。
以下加權平均潛在普通股分別於2022年9月30日和2021年9月30日起具有反攤薄作用，因此不包括在每股普通股攤薄虧損中：
| 9月30日， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 選項 | ||||||||
| 未歸屬限制性股票 | ||||||||
| 認股權證 | ||||||||
| 可轉換票據 | ||||||||
12
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
附註 7現金、現金等價物和限制性現金
截至2022年9月30日和2021年12月31日，現金、 現金等價物和受限現金包括：
| (金額以千為單位) | 2022年9月30日 | 十二月三十一日， 2021 | ||||||
| 現金和現金等價物 | $ | $ | ||||||
| 受限現金 | ||||||||
| 總計 | $ | $ | ||||||
現金、現金等價物和受限現金是指在保險金融機構開立的運營賬户或貨幣市場賬户，包括現金等價物，定義為購買時到期日在三個月或以下的所有短期、高流動性投資
。截至2022年9月30日和2021年12月31日，該公司沒有現金等價物。在截至2022年9月30日的9個月中，受限現金減少了$
附註 8應收賬款，淨額
截至2022年9月30日和2021年12月31日的應收賬款包括：
| (金額以千為單位) | 9月30日， 2022 | 十二月三十一日， 2021 | ||||||
| 應收賬款 | $ | $ | ||||||
| 減去：壞賬準備 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 應收賬款總額，淨額 | $ | $ | ||||||
壞賬
債務支出總額為$
注： 9庫存，淨額
截至2022年9月30日和2021年12月31日的庫存 包括：
| (金額以千為單位) | 9月30日， 2022 | 十二月三十一日， 2021 | ||||||
| 原料 | $ | $ | ||||||
| 正在進行的工作 | ||||||||
| 成品 | ||||||||
| 總庫存 | ||||||||
| 儲備 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 總庫存，淨額 | $ | $ | ||||||
公司維持永續盤點制度，並定期審查手頭的庫存數量。本公司 根據其對產品需求的估計預測、產品生命週期的階段以及相關單位的生產要求等因素，在必要時記錄過剩和陳舊庫存的減值。
附註： 10預付費用
預付費 截至2022年9月30日和2021年12月31日的費用包括：
| (金額以千為單位) | 9月30日， 2022 | 十二月三十一日， 2021 | ||||||
| 預付費產品和服務 | $ | $ | ||||||
| 預付租金和保證金 | ||||||||
| 預付費用總額 | $ | $ | ||||||
13
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
注： 11財產和設備，淨額
截至2022年9月30日和2021年12月31日，財產和設備淨額如下：
| (金額以千為單位) | 2022年9月30日 | 十二月三十一日， 2021 | ||||||
| 商店機械和設備 | $ | $ | ||||||
| 計算機和電子產品 | ||||||||
| 辦公傢俱和固定裝置 | ||||||||
| 租賃權改進 | ||||||||
| 建房 | ||||||||
| 土地 | ||||||||
| 建築改進 | ||||||||
| 總資產和設備 | ||||||||
| 減去：累計折舊 | ( | ) | ( | ) | ||||
| 財產和設備合計(淨額) | $ | $ | ||||||
2022年1月31日，公司以美元出售其位於亞利桑那州圖森市的寫字樓(“圖森大廈”)。
在截至2022年9月30日的九個月內，本公司就以下交易註銷物業及設備 (見附註20-其他業務發展有關更多信息)：
| a) | 出售Dragon Wave-X Canada，Inc.資產-總資產為$ |
| b) | 放棄
圖森大樓租約--總資產#美元 |
| c) | 轉移創新數字有限責任公司資產
-總資產$ |
公司確認$
附註 12商譽和其他無形資產
截至2022年9月30日的9個月內的商譽活動情況如下：
| (金額以千為單位) | 總計 | |||
| 2021年12月31日的餘額 | $ | |||
| 不再認識 | ( | ) | ||
| 減值 | ( | ) | ||
| 2022年9月30日的餘額 | $ | |||
14
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
下表列出了截至2022年9月30日的九個月本公司無形資產的賬面淨額活動。
| (金額以千為單位) | 技術 | 知識產權 | 軟件 | 總計 | ||||||||||||
| 2021年12月31日的淨餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 出售資產 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 減值 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||
| 攤銷 | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ( | ) | ||||||||
| 2022年9月30日的淨餘額 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
於2022年6月23日，本公司簽署協議 將十五項專利及五項待決或臨時專利歸還創新數碼有限公司(“創新數碼”)的前擁有人 ，導致商譽及無形資產終止確認，如上表所示。見附註20-其他業務發展 以獲取更多信息。
截至2022年6月30日，本公司認定，由於公司市值下降，某一報告單位的公允價值極有可能低於其報告單位的賬面價值。因此，有必要從2022年6月30日起進行中期減值測試。
截至2022年9月30日止三個月及九個月內，本公司錄得無形資產攤銷費用$
下表列出了按主要無形資產類別分列的加權平均攤銷期間：
| 資產類別 | 加權的- 平均值 攤銷 期間 | |||
| 技術 | ||||
| 知識產權 | ||||
| 軟件 | ||||
| 所有無形資產 |
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康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
截至2022年9月30日，假設沒有額外的 可攤銷無形資產，未攤銷已收購無形資產在未來五年及以後的預期攤銷費用如下：
| (金額以千為單位) | 估計數 | |||
| 2022 | $ | |||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 2026 | ||||
| 此後 | ||||
| 所有無形資產 | $ | |||
作為公司重組的一部分，從2023年1月1日開始，公司正在整合以前獨立的報告部門，包括採用單一的綜合銷售職能，首席執行官打算管理公司並根據公司的綜合經營業績做出決策。
週期外調整(糾錯)
在審查公司截至2022年9月30日的三個月和九個月期間的簡明合併財務報表期間，公司確認了一美元
由於對這些錯誤的修正被認為對截至2022年6月30日的三個月和六個月的業績並不重要，為了糾正這些錯誤，本公司在截至2022年9月30日的三個月期間將這些修正記錄為期間外調整。有關更正的詳細信息，請參閲下表：
| 截至以下三個月 | 在截至的9個月中 | |||||||||||||||||||||||
| 2022年9月30日 | 2022年9月30日 | |||||||||||||||||||||||
| 在此之前 調整 |
調整，調整 | 如報道所述 | 在此之前 調整 |
調整，調整 | 如報道所述 | |||||||||||||||||||
| 折舊及攤銷 | $ | $ | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||||||||
| 減損 | $ | - | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | $ | $ | |||||||||||||
| 持續經營虧損 | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | $ | ( |
) | ||||||||
| 每股基本和稀釋後淨虧損： | ||||||||||||||||||||||||
| $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | $ | ( |
) | |||||||||||||
附註13租契
經營租約
該公司擁有辦公、製造和倉庫空間以及辦公設備的運營租賃。截至2022年9月30日和2021年12月31日的經營租賃使用權資產和經營租賃負債的賬面價值如下：
| 9月30日， | 十二月三十一日， | |||||||
| (金額以千為單位) | 2022 | 2021 | ||||||
| 經營租賃ROU資產 | $ | $ | ||||||
| 經營租賃負債 | $ | $ | ||||||
於2022年2月1日，本公司與圖森大廈的新業主訂立租賃協議(見附註11-財產和設備，淨額)，任期為
16
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
2022年5月，該公司放棄了對圖森大樓的租約，此前該租約曾違約。2022年6月，ComSovereign Corp.放棄了德克薩斯州達拉斯的寫字樓租約，VEO Photonics，Inc.放棄了加利福尼亞州聖地亞哥的寫字樓租約。2022年7月，該公司放棄了弗吉尼亞州尚蒂伊的寫字樓租約。關於截至2022年9月30日的三個月和九個月的租約放棄，本公司確認了一美元
與本公司的 經營租賃有關的其他信息如下：
| 截至以下三個月 | 在截至的9個月中 | |||||||||||||||
| 9月30日， | 9月30日， | |||||||||||||||
| (金額以千為單位) | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||||||||||
| 經營租賃成本 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 短期租賃成本 | $ | $ | $ | $ | ||||||||||||
| 為計量租賃負債所包括的金額支付的現金： | ||||||||||||||||
| 來自經營租賃的經營現金流 | $ | $ | | $ | $ | |||||||||||
下表顯示了截至2022年9月30日和2021年12月31日與公司經營租賃相關的加權平均剩餘租期和加權平均折扣率：
| 9月30日， | 12月31日 | |||||||
| (金額以千為單位) | 2022 | 2021 | ||||||
| 加權平均剩餘租期 | ||||||||
| 加權平均貼現率 | % | % | ||||||
下表將前五年每年的未貼現現金流的固定部分 和剩餘年度總額與截至2022年9月30日的綜合資產負債表上記錄的租賃負債進行了核對：
| 運營中 | ||||
| (金額以千為單位) | 租契 | |||
| 2022 | $ | |||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 2026 | ||||
| 此後 | ||||
| 最低租賃付款總額 | ||||
| 減去：折扣的影響 | ( | ) | ||
| 未來最低租賃付款的現值 | ||||
| 減去：租賃項下的流動債務 | ( | ) | ||
| 長期租賃義務 | $ | |||
17
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
附註14債務
截至2022年9月30日和2021年12月31日，債務包括以下內容：
| 2022年9月30日 | 2021年12月31日 | |||||||||||||||||||
| (金額以千為單位) | 備註參考 | 原創 成熟性 日期 | 金額 傑出的 | 利息 費率 | 金額 傑出的 | 利息 費率 | ||||||||||||||
| 應付有擔保票據 | ||||||||||||||||||||
| 有擔保的高級可轉換應付票據 | A | $ | % | $ | % | |||||||||||||||
| 有擔保的高級可轉換應付票據 | B | % | % | |||||||||||||||||
| 有擔保的高級可轉換應付票據 | C | % | - | % | ||||||||||||||||
| 有擔保的應付票據 | D | % | % | |||||||||||||||||
| 有擔保的應付票據 | E | % | > | |||||||||||||||||
| 應付有擔保票據總額 | ||||||||||||||||||||
| 應付票據 | ||||||||||||||||||||
| 應付票據 | F | % | % | |||||||||||||||||
| 應付票據 | G | % | % | |||||||||||||||||
| 購買力平價貸款 | H | % | % | |||||||||||||||||
| SBA貸款 | I | % | % | |||||||||||||||||
| 應付票據總額 | ||||||||||||||||||||
| 可轉換應付票據 | ||||||||||||||||||||
| 可轉換應付票據 | J | % | % | |||||||||||||||||
| 可轉換應付票據 | K | % | % | |||||||||||||||||
| 應付可轉換票據總額 | ||||||||||||||||||||
| 債務總額 | ||||||||||||||||||||
| 減去：未攤銷折扣和債務發行成本 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 長期債務總額，減去貼現和債務發行成本 | ||||||||||||||||||||
| 減去：長期債務的當前部分 | ( | ) | ( | ) | ||||||||||||||||
| 列為長期債務的債務 | $ | $ | ||||||||||||||||||
林德債務
至於附註A及B(“原始Lind債務”)，
於2022年4月15日左右，由於本公司未能及時提交截至2021年12月31日止年度的10-K表格年報，導致原始Lind債務違約，導致
對於原始Lind債務，在截至2022年9月30日的9個月內，
見附註21-後續事件 –
債務和股權發展以獲取與後續Note Holder轉換相關的信息。隨後的票據持有者轉換
啟用了$
關於附註C，本公司於2022年7月29日出售了本金為#美元的本票。
18
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
其他債務
對於附註D，在截至2022年9月30日的九個月內，逾期本金為$
對於附註E(圖森大樓抵押貸款)，在截至2022年9月30日的9個月內，本金為$
關於附註F，本公司於2022年4月1日與擔任本公司執行董事的關聯方簽訂了一份附註協議，現金收益為#美元。
對於票據G，於2022年4月29日左右，公司
出售了面值為$的原始發行貼現票據
至於附註H，於截至2022年9月30日的九個月內，本金為$
關於附註I，在截至2022年9月30日的9個月內，沒有償還本金(但利息為#美元)。
對於票據J，本公司於2022年6月23日達成協議，註銷本金為$的票據。
對於附註K，本公司於2022年5月24日收到了持有$
截至2022年9月30日， 公司根據債務義務合同要求的未來到期日如下：
| (金額以千為單位) | 總計 | |||
| 剩餘的2022年 | $ | |||
| 2023 | ||||
| 2024 | ||||
| 2025 | ||||
| 2026 | ||||
| 此後 | ||||
| 總計 | $ | |||
在截至2022年9月30日的三個月和九個月內，公司確認了$
附註15股東權益
見附註14-債務和附註21- 後續活動--債務和股權發展獲取與債務轉換相關的更多信息。
19
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
優先股--清算優先權
在任何自願或非自願清算、解散或結束我們的事務時，在向我們普通股或我們的任何其他類別或系列股本的持有人進行任何分配或付款之前，關於我們事務的任何自願或非自願清算、解散或清盤的權利
A系列累積可贖回永久優先股(“A系列優先股”)，
A系列優先股的持有者將有權從我們合法可供分配給我們的股東的資產中獲得支付。在支付或撥備我們的債務和其他負債以及我們的任何類別或系列股本後，
在任何自願或非自願清算、解散或結束我們的事務時的權利，優先於A系列優先股
，清算優先權為$
分紅
在截至2022年9月30日的三個月和九個月內，公司錄得$
2022年5月25日左右，公司宣佈暫停派發A系列優先股的股息，以保存現金。自2022年6月20日起，A系列優先股的股息將以大約$
附註16基於股份的薪酬
限制性股票獎
截至2022年9月30日的9個月內，限制性股票單位(“RSU”)的活動摘要如下：
| 加權的- | |||||||
| 平均值 | |||||||
| 數量 | 授予日期 價值 | ||||||
| RSU的 | 每股 | ||||||
| RSU的非既得利益-2022年1月1日 | $ | ||||||
| 被沒收 | ( | ) | |||||
| 既得 | ( | ) | |||||
| RSU的非既得利益者-2022年9月30日 | $ | ||||||
截至2022年9月30日止三個月及九個月內，本公司確認(
股票期權
在截至2022年9月30日的三個月和九個月期間，沒有發行任何股票期權。下表總結了用於估計截至2021年9月30日的九個月內授予的期權的公允價值的假設。
| 截至 個月的9個月 | ||||||||
| 9月30日 | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 預期股息收益率 | ||||||||
| 預期波動率 | ||||||||
| 無風險利率 | ||||||||
| 期權的預期壽命 | ||||||||
20
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
下表列出了截至2022年9月30日的9個月的股票期權活動：
| 加權 | 加權 | |||||||||||||||
| 平均值 | 平均值 | 集料 | ||||||||||||||
| 第 個 | 演練 價格 | 合同 | 固有的 | |||||||||||||
| 選項 | 每股 股 | 壽命在 年內 | 價值 | |||||||||||||
| 未完成-2021年12月31日 | $ | |||||||||||||||
| 已鍛鍊 | ( |
) | ||||||||||||||
| 已取消或已過期 | ( |
) | ||||||||||||||
| 未償還-2022年9月30日 | $ | |
||||||||||||||
| 可行使-2022年9月30日 | $ | |||||||||||||||
下表列出了截至2022年9月30日與股票期權相關的信息：
| 未完成的期權 | 可行使的期權 | |||||||||||
| 加權 | ||||||||||||
| 平均值 | ||||||||||||
| 演練 價格 | 傑出的 數量 | 剩餘 生活 | 可操練 數量 | |||||||||
| 每股 | 選項 | 以年為單位 | 選項 | |||||||||
| $ 0.01 - $ 50.00 | ||||||||||||
| $ 50.01 - $100.00 | ||||||||||||
| $ 100.01 - $ 150.00 | ||||||||||||
| $ 150.01 - $ 200.00 | ||||||||||||
| $ 200.01 - $ 250.00 | ||||||||||||
| $ 250.01 - $ 300.00 | ||||||||||||
| $ 300.01 - $ 350.00 | ||||||||||||
本公司確認$(
認股權證
所有認股權證均採用Black-Scholes
定價模型，並採用下列假設進行估值。截至2022年9月30日止三個月及九個月內並無發行認股權證。
截至2021年9月30日止九個月內發行的所有認股權證的加權平均授出日期公允價值為$
下表總結了用於估計截至2022年9月30日和2021年9月30日的9個月內認股權證的公允價值的假設：
| 在截至的9個月中 | ||||||||
| 9月30日， | ||||||||
| 2022 | 2021 | |||||||
| 預期股息收益率 | ||||||||
| 預期波動率 | ||||||||
| 無風險利率 | ||||||||
| 認股權證的合約期 | ||||||||
21
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
下表顯示了截至2022年9月30日的9個月的活動：
| 加權的- | 加權的- | |||||||||||
| 平均值 | 平均值 | |||||||||||
| 數量 | 行權價格 | 合同 | ||||||||||
| 認股權證 | 每股 | 以年為單位的壽命 | ||||||||||
| 未償還-2021年12月31日 | $ | |||||||||||
| 沒收或過期 | ( |
) | ||||||||||
| 未償還-2022年9月30日 | $ | |||||||||||
| 可行使-2022年9月30日 | $ | |
|
|||||||||
下表顯示了截至2022年9月30日與認股權證相關的信息：
| 未清償認股權證 | 可行使的認股權證 | |||||||||||
| 加權 | ||||||||||||
| 平均值 | ||||||||||||
| 演練 價格 | 傑出的 數量 | 剩餘 生活 | 可操練 數量 | |||||||||
| 每股 | 認股權證 | 以年為單位 | 認股權證 | |||||||||
| $ 0.01 - $ 1.00 | ||||||||||||
| $ 1.01 - $ 2.00 | ||||||||||||
| $ 2.01 - $ 3.00 | ||||||||||||
| $ 3.01 - $ 4.00 | ||||||||||||
| $ 4.01 - $ 5.00 | ||||||||||||
| $ 5.01 - $ 6.00 | ||||||||||||
附註17承付款和或有事項
2022年6月16日，本公司收到薩古納某些前股東的通知，聲稱違反了薩古納股票購買協議，並聲稱薩古納的所有前股東遭受了總計約$
在日期為2022年7月14日的通知中，公司收到與InduaPower簽訂分銷協議的分銷商的
通知，聲稱InduaPower和作為擔保人的公司違反了分銷協議，並索賠約$
2022年7月17日左右，SKS的前僱員向以色列拿撒勒地區法院提出了針對SKS的破產請求，編號35035-06-22。該訴訟的金額為$
22
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
2022年7月28日左右，一名前僱員
向加州聖地亞哥縣高級法院起訴公司、達斯汀·麥金泰爾和Daniel·霍奇斯，案件編號37-2022-00028083-CU-BC-CTL
(RVI索賠1號)。原告聲稱，他的工資沒有得到支付，他被推定地解除了合同，公司沒有向他發放股票期權，而且他被拖欠未來的款項。他c.罰款不低於$
2022年8月22日左右，兩名前Fastback
員工向加利福尼亞州阿拉米達縣高級法院提起訴訟，起訴公司Dragon Wave和Fastback，案件編號22CV016666。
原告聲稱他們的工資單逾期，公司未能支付一次工資單，未能及時支付工資三次，
未能支付累積休假時間，並應根據加州法律支付罰款。每名原告均要求賠償不少於$。
2022年8月23日左右，一名前僱員向內華達州克拉克縣地方法院提起訴訟，案件編號3 A-22-857361-C(“RVI索賠2”)。原告聲稱，他的工資沒有得到支付，他是建設性的被解職，公司沒有向他發放股票期權，他被拖欠未來的款項。他要求不少於$的損害賠償金。
2022年9月20日左右，公司收到了Transform-X Inc.(“Transform-X”)本票持有人於2022年5月27日左右提起的訴訟，原告在南卡羅來納州里奇蘭縣普通法院起訴公司Daniel·霍奇斯和Transform-X，案件編號2022CP4002806。
見附註21-後續事件-訴訟、索賠和意外情況發展適用於2022年9月30日後的發展。
注18濃度
金融工具主要由應收貿易賬款組成，可能使本公司面臨集中的信用風險。該公司對其客户進行持續的信用評估，通常不需要與其應收貿易賬款相關的抵押品。截至2022年9月30日，來自三個客户的應收賬款合計約為
此外，在截至2022年9月30日的三個月中，來自兩個客户的收入分別超過
附註19商業收購
2021年，公司完成了對電信供應商Fastback Networks、繫留無人機供應商Sky Sapience Ltd.、視頻和通信開發商RVision，以及信號處理解決方案開發商Innovation Digital、天線和配件供應商 以及擴大公司產品供應和開發的軟件開發商薩古納網絡的收購。
以下信息代表未經審計的 預計綜合經營業績，使收購生效，就像它們發生在截至2021年9月30日的期初一樣。
| 截至以下三個月 | 在截至的9個月中 | |||||||
| (金額以千為單位) | 2021年9月30日 | 2021年9月30日 | ||||||
| 收入 | $ | $ | ||||||
| 淨虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 每股普通股基本及攤薄虧損 | $ | ( | ) | $ | ( | ) | ||
| 加權平均已發行普通股 | $ | |||||||
23
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
注 20其他業務發展
董事發展執行幹事兼董事會
2022年4月21日，公司首席財務官因個人家庭責任而辭去公司職務。
於2022年5月2日，本公司董事會(“董事會”)一名成員宣佈辭去董事會及其所有委員會職務，即日生效。辭職使這位前董事會成員能夠專注於個人和其他專業承諾。
2022年9月1日，作為公司持續過渡的一部分，公司時任首席執行官和時任公司首席執行官總裁從公司辭職。董事會委任David A.奈特為臨時行政總裁。
業務發展
從2022年5月開始，公司開始
削減超過
2022年5月，InduaPower讓員工處於閒置狀態。
於2022年5月23日，第三方向Dragon Wave-X，LLC(“Dragon Wave
Canada”)的加拿大子公司收購若干資產及僱員，以換取承擔Dragon Wave Canada潛在的僱傭責任及透過資產購買協議承擔Dragon Wave Canada於加拿大安大略省Kanata的租約。該公司確認了一美元
2022年6月，公司解僱了薩古納網絡有限公司(“薩古納”)、Sky Sapience Ltd.(“SKS”)和VEO Photonics，Inc.(“VEO”)的員工。
2022年6月23日，本公司達成協議，將15項專利和5項待決或臨時專利返還給Innovation Digital，LLC(“Innovation Digital”)的前所有者
，導致終止確認一張未償還本票，總額為
美元
注： 21後續事件
董事發展執行幹事兼董事會
2022年10月10日，一名董事會成員宣佈辭去董事會及其所有委員會的職務。辭職使這位前董事會成員能夠專注於個人和其他專業承諾。
2022年11月23日，董事會任命David·奈特為公司首席執行官，任命總裁為代理首席財務官兼會計官，並任命董事為董事會成員。奈特先生有權獲得(一)年基本工資#美元。
業務發展
於2022年12月21日，本公司與以色列公司泰坦創新
有限公司(“泰坦”)訂立購股協議(“SKS出售協議”)，據此，吾等同意將我們位於以色列的繫留無人機部門Sky Sapience
Ltd.(“SKS”)出售予泰坦。這筆交易的總代價是$
2022年12月29日，公司簽訂了和解協議(“和解協議”)，以解決RVI索賠#1和RVI索賠#2(見訴訟、索賠和或有事項的發展有關其他信息，請參見附註中的部分)。根據和解協議條款的要求，吾等與兩宗訴訟的原告(“買方”)訂立股票購買協議(“RVI銷售協議”)
，據此，並在遵守RVI銷售協議的條款及條件下，吾等同意將RVision，Inc.(“RVI”)出售予買方。這筆交易的對價是駁回這兩起訴訟和$
2023年1月，該公司解僱了射頻工程與能源有限責任公司的員工。
24
康索維根控股公司。
簡明合併財務報表附註
2022年9月30日
(未經審計)
債務和股權發展
此後，從2022年9月30日到本10-Q表格的提交日期，票據持有人兑換了$
本公司於2022年10月17日售出本金為#美元的本票
2022年11月8日，本公司出售本金為#美元的本票。
大約在2022年12月8日，公司取消了
公司於2023年1月17日和2023年2月1日發售了本金為美元的無擔保本票。
在2023年1月，根據有限時間要約，某些Note K可轉換票據持有人同意修改他們的票據，並將總計
美元
訴訟、索賠和或有事項的發展
2022年11月14日左右，一家知識產權律師事務所向聖地亞哥加利福尼亞州南區美國地區法院對該公司提起訴訟。
原告聲稱，他們在2022年9月30日之後為公司及其子公司工作，欠款約
$
2022年11月15日左右，本公司解決了薩古納前僱員的債權，這些員工於2022年7月17日左右向以色列拿撒勒地區法院提出破產申請，編號27624-07-22。大約$
2023年1月10日左右，一家招聘和招聘公司在德克薩斯州科林縣縣法院獲得了針對該公司的違約判決，案件編號為004-01539-2022年，本金為$。
2023年1月9日，InduaPower一家子公司的前僱員在亞利桑那州皮馬縣高級法院對COMSovereign Daniel·霍奇斯和David·奈特提起訴訟，案件編號：C20230116。原告聲稱，他被拖欠最低工資和加班費、違反僱傭合同、報復性解僱，並聲稱損失數額不詳。COMSovereign強烈反駁原告的指控，尚未對索賠產生任何影響，並打算積極為訴訟辯護。
納斯達克 合規發展
如
之前在公司於2022年8月16日提交的Form 10-K以及隨後的Form 8-K文件中披露的那樣，公司沒有
遵守納斯達克上市規則第5550(A)(2)條，即$
於2022年11月17日，納斯達克聆訊小組(“小組”)就本公司要求繼續在納斯達克資本市場上市及延長時間以重新遵守納斯達克上市規則的要求舉行聽證會。於2022年11月29日，陪審團作出裁決，批准本公司要求本公司普通股繼續 上市的請求，條件是在2023年2月2日之前證明遵守了納斯達克的最低投標價格要求，並通過在2023年2月24日之前將公司剩餘的拖欠報告 提交給美國證券交易委員會來證明其遵守了美國證券交易委員會的備案要求，以及其他一些條件。在2023年2月24日或之前提交截至2022年9月30日的Form10-Q季度報告後，公司將遵守提交要求。納斯達克小組 於2023年2月8日批准了該公司的延期請求，以獲得股東對反向股票拆分提議的批准，並在2023年2月24日之前證明符合最低投標價格要求。
公司正在努力證明其遵守了2023年2月24日之前繼續在納斯達克上市的最低投標價格要求。 公司向我們的股東提出了反向拆分方案，該方案已在2023年2月8日的公司年度股東大會上獲得批准。2023年2月8日，公司董事會將反向股票拆分比例定為100：1， 並批准通過了《我公司修訂後公司章程修正案證書》，於晚上11點59分起生效。東部時間2023年2月9日，實施股票反向拆分。本公司普通股於2023年2月10日在納斯達克資本市場以拆分後的基準開始交易，交易代碼為“COMS”，新的CUSIP碼為205650401。然而，不能保證我們將能夠遵守納斯達克上市規則。
25
第 項2.管理層對財務狀況和經營成果的討論和分析
除非 上下文另有規定，否則本季度報告中提及的“公司”、“我們”、“我們”和“我們”是指COMSovereign Holding Corp.及其子公司。
前瞻性陳述
這份10-Q表格的季度報告包括“項目2.管理層對財務狀況和經營結果的討論和分析(”MD&A“)”，其中包含代表我們的信念、預測和對未來事件的預測的“前瞻性陳述”。今後，我們可能會不時地在演示文稿、會議、新聞稿、其他報告和文件以及其他場合發表更多前瞻性陳述。前瞻性陳述是除 歷史事實陳述之外的所有陳述，包括提及計劃、意圖、目標、戰略、希望、信念、對未來事件或業績的預測、展望、期望或其他特徵，以及前述假設的陳述。 “可能”、“可能”、“應該”、“將”、“將”、“計劃”、“ ”打算、“繼續”、“相信”、“預期”、“估計”，“預測”、“ ”、“預計”、“計劃”、“潛在”、“機會”、“已計劃”、“目標”、“目標”和“未來”等詞彙的變體，以及其他類似的術語和類似的表述，以及對未來時期的引用，經常(但不總是)用於識別前瞻性表述。
前瞻性的 聲明不應被解讀為對未來業績或結果的保證，也不一定是對我們的業績或結果能否實現的準確指示。前瞻性表述基於作出這些表述時可獲得的信息以及當時管理層對未來事件的信念，可能會受到風險和 不確定性的影響，這些風險和不確定性可能會導致實際業績或結果與前瞻性表述中表達或建議的情況大不相同。讀者應仔細審閲“第1A項”中所列的風險因素。本季度報告第二部分以及我們於2022年8月16日提交給美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)的Form 10-K財年報告中包含的“風險因素”。
業務概述、運營環境和影響我們運營結果的關鍵因素
以下MD&A旨在幫助讀者瞭解我們的經營結果和財務狀況，作為我們未經審計的簡明綜合財務報表的補充，並應與本季度報告10-Q表第一部分的相關附註 (“附註”)一起閲讀。
除非另有説明，本報告中所作的增長 和百分比比較一般指截至2022年9月30日的三個月和九個月，與截至2021年9月30日的三個月和九個月相比。
業務 概述
我們 為全球網絡運營商、移動設備運營商、政府單位和其他企業提供解決方案。我們已 組裝了一系列通信和便攜基礎設施技術、功能和產品，使潛在的3G網絡能夠升級到4G和4G-LTE網絡，並將促進未來5G和6G網絡的快速鋪設。我們專注於新功能，包括信號調製、天線、軟件、硬件和固件技術，使電磁頻譜中的數據傳輸效率不斷提高。我們的產品解決方案得到了一系列服務的補充，包括技術支持、系統設計和集成以及複雜的研發計劃。我們憑藉創新的技術、產品的廣度、高質量、高性價比的客户解決方案以及全球客户羣和分銷的規模進行全球競爭 ，但我們的主要關注點是北美電信基礎設施和服務市場。我們相信，作為為數不多的美國電信設備和服務提供商之一，我們在快速增加近期國內銷售方面處於獨特的地位。
我們 為客户提供以下類別的產品和解決方案：
| ● | 電信 和網絡產品及解決方案. 我們為電信網絡運營商、移動設備運營商和其他企業設計、開發、營銷和銷售產品，包括： |
| ● | 無線傳輸解決方案 . 我們提供一系列高容量分組微波解決方案，推動下一代知識產權(IP)網絡。我們的運營商級點對點分組微波系統傳輸寬帶語音、視頻和數據。 我們的解決方案使服務提供商、政府機構、企業和其他組織能夠快速且經濟實惠地滿足他們日益增長的帶寬需求。我們產品組合的主要應用是無線網絡傳輸，包括非常適合支持底層小型蜂窩網絡出現的一系列產品。其他解決方案包括租用線路更換、最後一英里光纖延伸和企業網絡。 |
| ● | 帶內 全雙工技術。我們開發了專有的無線傳輸技術，可緩解目前大多數網絡使用的主要傳輸技術的性能限制。許多通信系統使用的時分雙工(TDD)傳輸技術利用單個信道來傳輸在下行鏈路或上行鏈路之間交替的數據，這限制了容量/吞吐量。當今市場上的頻分雙工(“FDD”)技術使用兩個獨立的下行和上行信道，但需要兩倍的頻譜。TDD和FDD都不能在單個 通道上同時發送和接收-這是網絡進步和5G為實現最佳性能而需要的限制。 |
26
| ● | Edge 具備計算能力的微蜂窩4G LTE和5G接入無線電。 我們提供基於4G/LTE和5G新無線電(“NR”) 的小型蜂窩無線電，旨在連接到其他接入無線電或直接連接到移動設備，如移動電話 和其他物聯網設備。最近，我們在信用卡大小的微型計算機上開發了我們相信世界上第一個完全虛擬化的5G核心網絡，首次實現了將5G網絡配置在網絡邊緣的能力 與設備本身通信的小蜂窩。微蜂窩支持基於邊緣的應用託管，支持 第三方服務集成。 |
| ● | 捆綁的無人機和浮空器。我們為國防和安全客户設計、製造、銷售和提供專門的繩系空中監視和通信平臺的後勤服務，用於情報、監視、偵察(ISR)和戰術通信等應用。我們主要專注於一套名為Winch Aerostat小平臺的繩系浮空器，它們主要為軍事和安保應用而設計，在通過高強度裝甲繩索系在地面的同時提供安全可靠的空中監測。我們最近收購的四旋翼繫留無人機 HoverMast系列具有不間斷的地面電力、用於網絡免疫的光纖通信 以及在GPS拒絕的環境中操作的能力，同時向用户提供顯著改進的態勢感知和通信能力 。 |
我們 還在開發工藝，我們相信這些工藝將顯著提高用於高級數據互連、通信網絡和計算系統的硅光子(“sip”) 設備的最先進水平。我們相信，我們的新方法將使 我們能夠克服當前SIP光調製器的限制，顯著增加計算帶寬，降低驅動器功率，同時提供更低的運營成本。
我們的工程和管理團隊在光學系統和網絡、數字信號處理、大型專用集成電路設計和驗證、sip設計和集成、系統軟件開發、硬件設計、高速電子設計和網絡規劃、安裝、維護和服務方面擁有豐富的經驗。我們相信，在各種先進技術、方法和流程方面的廣泛專業知識增強了我們的創新、設計和開發能力，並使我們能夠並且相信將繼續使我們能夠開發和引入下一代通信和計算技術。 在我們的產品開發週期中，我們與客户一起設計他們當前和下一代網絡設備，以評估當前和未來的市場需求。
我們的 業務
通過 一系列收購，我們在過去三年中擴大了我們的服務產品和地理覆蓋範圍。2019年11月27日，我們完成了對ComSovereign Corp.(“ComSovereign”)的收購，總價約為8,000萬美元(“ComSovereign收購”)。ComSovereign成立於2019年1月，在被我們公司收購之前，已經完成了五次收購，這些公司擁有為電信市場開發或隨後將向其營銷的獨特產品。作為我們收購的結果，我們的公司由以下主要業務組成， 每項業務都是為了應對電信基礎設施和服務市場的不同機會或領域而收購的。這些被收購的 實體被指定為核心業務和非核心業務。我們的核心業務是我們的網絡硬件和軟件產品和服務解決方案，而我們的非核心業務是無人機及相關產品。我們的電力部門員工一直處於閒置狀態 。
我們的核心業務包括以下收購：
| ● | Dragon Wave-X 有限責任公司。Dragon-X，LLC及其運營子公司Dragon Wave Corp.和Dragon Wave-X Canada，Inc.(統稱為Dragon Wave)， 是一家總部位於達拉斯的高容量微波和毫米波點對點電信回程無線電設備製造商。Dragon Wave 及其前身自2012年以來一直在銷售電信回程無線電，其微波無線電已在全球100多個國家和地區的330,000多個地點安裝。根據美國聯邦通信委員會的一份報告，截至2019年12月，Dragon Wave是北美第二大授權點對點微波回程無線電提供商。在收購ComSovereign之前，Dragon Wave於2019年4月被ComSovereign收購。2022年5月23日，公司出售了Dragon Wave加拿大子公司的資產，並調動了相關員工，並將Dragon Wave加拿大子公司的加拿大租賃 轉讓給了第三方。 |
| ● | 虛擬網通，有限責任公司。虛擬網絡通信有限責任公司(“VNC”)是一家專注於邊緣計算的無線電信技術開發商，同時也是4G LTE Advanced和5G NR無線電設備的設備製造商。VNC為無線網絡運營商、移動虛擬網絡運營商、有線電視系統運營商以及政府和商業企業設計、開發、製造、營銷和支持一系列網絡產品，以實現新的收入來源，並減少資本和運營費用。我們於2020年7月收購了VNC。 |
| ● | 快退。Skyline Partners Technology LLC以Fastback Networks(“Fastback”)的名義開展業務，是智能 回程無線電(“IBR”)系統的製造商，可為幾乎任何位置提供高性能無線連接，包括那些受到非視距限制的位置。FastBack先進的IBR產品使運營商能夠經濟地增加其現有蜂窩網絡的容量和密度，並通過小型蜂窩擴大服務覆蓋密度。這些解決方案還允許運營商 利用移動/便攜式無線電系統提供臨時蜂窩和數據服務，並提供無線以太網連接。 我們於2021年1月收購了Fastback。 |
| ● | 銀彈科技公司。Silver Bullet Technology，Inc.(“Silver Bullet”)是一家總部位於加利福尼亞州的工程公司，設計和開發下一代網絡系統和組件，包括大規模網絡協議開發、軟件定義的無線電系統和無線網絡設計。ComSovereign在收購ComSovereign之前於2019年3月收購了Silver Bullet。 |
| ● | 利華科技， 公司。利華科技是一家總部位於亞利桑那州圖森市的全雙工無線技術和組件開發商，包括多個可重新配置的射頻天線和軟件程序。這項技術允許在相同頻率上同時發送和接收無線電信號，從而使給定頻段翻倍。ComSovereign 在收購ComSovereign之前於2019年4月收購了利華。 |
27
| ● | Veo 光子公司Veo Photonics，Inc.(“VEO”)，總部設在加利福尼亞州聖地亞哥，是一家研發公司 正在創新sip技術，用於銅到光纖到銅的交換、高速計算、高速以太網、自動駕駛汽車應用、移動設備和5G無線設備。ComSovereign在收購ComSovereign之前於2019年1月收購了VEO。 為了節省現金，VEO在2022年6月讓員工閒置。 |
| ● | RF 工程與能源有限責任公司。RF Engineering&Energy Resource，LLC(“RF Engineering”)是一家總部位於密歇根州的高質量微波天線及配件供應商。通過提供業界最低的擁有成本之一，RF Engineering 繼續創新和擴展，並於最近宣佈推出業界首個通用授權微波天線。支持 頻率(6-42 GHz)，客户現在可以通過利用這一新的通用即插即用架構來降低備用成本並安全地面向未來部署他們的網絡。我們於2021年7月收購了RF Engineering。2023年1月，公司對射頻工程和能源有限責任公司的員工進行了閒置。 |
| ● | 薩古納 網絡有限公司位於以色列約克奈姆的薩古納網絡有限公司(“薩古納”)是屢獲殊榮的薩古納邊緣雲 背後的軟件開發商，它將通信網絡轉變為強大的雲計算基礎設施，用於應用和服務，包括增強現實和虛擬現實、物聯網(IoT)、邊緣分析、高清視頻、 聯網汽車、自動無人機等。Saguna允許這些下一代應用程序在無線網絡中更靠近用户運行，從而大幅減少延遲，這是5G網絡的基本和關鍵要求。薩古納的邊緣雲 在通用計算硬件上運行，但可以通過專用加速器進行優化，以支持最新的人工智能和機器學習 功能。我們於2021年10月收購了薩古納。為了節省現金，薩古納在2022年6月讓員工閒置。 |
我們的 非核心業務包括以下內容：
| ● | 無人機 航空。Lightter Than Air Systems Corp.以無人機航空(“無人機航空”)的名義開展業務，總部設在佛羅裏達州傑克遜維爾，開發和製造具有成本效益、緊湊和增強型繩系無人機，包括比空氣輕的浮空器和支持監視傳感器和通信網絡的無人機。我們在2014年6月收購了無人機航空公司 。 |
| ● | 天空 Sapience Ltd.Sky Sapience Ltd.(“SKS”)是一家總部位於以色列的無人機制造商，擁有專利的繩系懸停技術，為全球客户提供長時間、移動和全天候的ISR能力，用於陸基和海基應用。它的創新技術包括支持安全、高容量通信的光纖繫繩，包括支持商業4G和5G無線網絡。SKS的旗艦四旋翼繫留無人機HoverMast系列具有不間斷的地面電力、用於網絡免疫的光纖通信，以及在GPS拒絕的環境中操作的能力，同時為用户提供顯著改進的態勢感知和通信能力。我們於2021年3月收購了SKS。為了節省現金，SKS於2022年6月讓員工閒置。2022年12月21日，我們同意在滿足成交條件的情況下出售SKS，並且不能保證交易將完成。 |
| ● | RVision， Inc.。RVision，Inc.(“RVision”)是一家總部位於加利福尼亞州的開發商，開發技術先進的視頻和通信產品以及專為政府和私營部門商業行業設計的物理安全解決方案。近二十年來，它一直在為政府和軍方提供先進的、環境堅固耐用的光學和紅外攝像機、強化處理器、定製戰術視頻硬件、軟件解決方案和相關通信技術。它還開發了具有集成的人工智能驅動的光電傳感器和通信網絡連接產品的納米折射光學 ，用於智能城市/智能 校園應用。我們於2021年4月收購了RVision。2022年12月29日，我們出售了RVision，以了結兩起訴訟。 |
作為公司重組的一部分，自2023年1月1日起，公司將整合以前獨立的報告部門，包括採用單一的綜合銷售職能，首席執行官打算管理公司並根據公司的綜合經營業績做出決策。
停產 運營
2022年6月21日，該公司將其主權塑料業務部門以200萬美元的總代價出售給TheLandersCompanies LLC。
Sovereign塑料公司的歷史運營業績報告為中斷運營造成的損失。
納斯達克 合規發展
正如我們之前在2022年8月16日提交的Form 10-K以及隨後的Form 8-K文件中披露的那樣，由於我們普通股的價格，我們不遵守納斯達克上市規則 上市規則5550(A)(2)，即1.00美元的最低收盤價要求(“最低競價”)。此外，由於我們延遲提交截至2022年3月31日、2022年6月30日和2022年9月30日的Form10-Q季度報告(統稱為“拖欠報告”)，我們沒有遵守納斯達克上市規則第5250(C)(1)， 條，該規則要求上市公司及時向美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)提交所有必需的定期財務報告(“備案要求”)。
2022年11月17日，納斯達克聽證會小組(“小組”)就我們的普通股繼續在納斯達克資本市場上市並獲得額外時間重新遵守納斯達克上市規則的請求舉行了聽證會。2022年11月29日，陪審團作出裁決，批准我們的普通股繼續上市的請求，條件是在2023年2月2日之前證明 遵守了納斯達克的最低投標價格要求，並通過在2023年2月24日之前向美國證券交易委員會提交剩餘的拖欠報告以及其他一些條件來證明我們遵守了納斯達克的備案要求。在2023年2月24日或之前提交截至2022年9月30日的Form10-Q季度報告後，公司將 遵守提交要求。納斯達克專家組於2023年2月8日批准了該公司的延期請求，以獲得股東對反向股票拆分提議的批准，並在2023年2月24日之前證明符合最低投標價格要求。
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公司正在努力證明其遵守了2023年2月24日之前繼續在納斯達克上市的最低投標價格要求。 公司向我們的股東提出了反向拆分方案，該方案已在2023年2月8日的公司年度股東大會上獲得批准。2023年2月8日，公司董事會將反向股票拆分比例定為100：1， 並批准通過了《我公司修訂後公司章程修正案證書》，於晚上11點59分起生效。東部時間2023年2月9日，實施股票反向拆分。本公司普通股於2023年2月10日在納斯達克資本市場以拆分後的基準開始交易，交易代碼為“COMS”，新的CUSIP碼為205650401。然而，不能保證我們將能夠遵守納斯達克上市規則。
我們運營結果的重要組成部分
收入
我們的收入主要來自我們產品的銷售，主要包括電信硬件、維修、支持和維護、無人機、工具、諮詢、保修等。在合同開始時，我們評估與客户簽訂的合同中承諾的商品和服務，並確定每個產品和服務的履約義務。為了確定履約義務，我們考慮合同中承諾的所有產品和服務，無論它們是由慣例商業慣例明確聲明或暗示的。履行義務的履行時間不受重大判斷的影響。我們將收入衡量為因轉讓商品和服務而預期收到的對價金額。我們通常在發貨時確認產品收入， 前提是已滿足所有其他收入確認標準。
在截至2022年9月30日的三個月和九個月期間，我們收入的約0%和8%分別來自北美以外的銷售。在截至2021年9月30日的三個月和九個月期間，我們收入的約14%和28%分別來自北美以外的銷售。雖然我們近期的重點是北美電信和基礎設施市場和服務市場，但我們增長戰略的一個關鍵要素是擴大我們的全球客户基礎和國際業務，最初是通過與第三方經銷商、分銷商和其他合作伙伴達成協議，這些合作伙伴可以在外國司法管轄區營銷和銷售我們的產品。 我們預計，短期內，隨着我們建立國內銷售和服務團隊，我們在美國以外的銷售百分比可能會增加。儘管有這樣的百分比增長，我們預計繫留浮空器和無人機的銷售將主要面向國內市場客户，主要是美國政府及其機構，即使此類系統是為了集成到國外 地點。
銷貨成本和毛利
我們銷售商品的成本主要包括製造產品的成本、從第三方製造商採購成品的成本、第三方物流和倉儲提供商的成本、運輸和搬運成本以及保修成本。我們目前將Fastback和Dragon Wave產品的製造外包給SMC，用於Fastback產品和Dragon Wave產品的基準測試。銷售商品的成本還包括與供應運營相關的成本，包括與人員相關的成本、超額和過時庫存撥備、第三方許可證成本和與我們提供的服務相關的第三方成本。此外，銷售成本不包括任何折舊和攤銷費用，因為我們在運營費用中將折舊和攤銷費用單獨歸類。
毛利潤一直並將繼續受到各種因素的影響，包括我們供應鏈的變化和不斷髮展的產品組合。 我們當前產品和未來產品的利潤率概況將根據運營業績、功能、材料、製造商、 和供應鏈而有所不同。由於競爭壓力、我們的第三方製造、 我們的生產成本、運輸和物流成本、超額和過時庫存撥備以及其他因素，毛利率將隨着定價的變化而變化。我們預計我們的毛利率將根據這些不同因素的相互作用而在不同時期波動。
運營費用
我們 將我們的運營費用分類為研發、銷售和營銷，以及一般和行政費用。人員成本是這些運營費用類別中每個類別的主要組成部分，包括基於現金的人員成本，如工資、銷售佣金、福利和獎金。此外，我們還將折舊和攤銷費用劃分為單獨的類別。
研究和開發
除了與人員相關的成本，研發費用還包括與我們產品的設計、開發和 認證相關的成本。我們一般將研究和開發費用確認為已發生費用。在確定技術可行性之前發生的開發成本在發生時計入費用。隨着我們開發新產品和修改現有產品以適應電信領域的變化，我們預計我們的研發成本將繼續增加 。
銷售 和市場營銷
除銷售、營銷、服務和產品管理人員的人員成本外，銷售和營銷費用還包括與我們的培訓計劃、貿易展、營銷計劃、促銷材料、演示設備、國家和當地監管機構對我們產品的批准、差旅、娛樂和招聘相關的費用。我們預計，隨着我們擴大銷售、營銷、服務和產品管理組織的規模，以支持我們對增長機會的投資，無論是通過開發和推出新的或經過修改的產品，還是通過收購，銷售和營銷費用將繼續 以絕對美元計增長。
常規 和管理
除人事費用外，一般和行政費用還包括專業費用，如法律、審計、會計、信息、技術和諮詢費、基於股份的薪酬以及設施和其他輔助管理費用。
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折舊和攤銷
折舊和攤銷費用包括與固定資產相關的折舊，如測試設備、研發設備、計算機硬件、生產設備和租賃改進，以及與確定壽命的無形資產相關的攤銷。
利息 費用
利息 費用包括與我們的有擔保應付票據、應付票據和優先可轉換債券相關的利息費用。 債務折扣的攤銷也記錄為利息費用的一部分。
基於股份的薪酬
基於股票的薪酬包括與發行股權工具相關的費用，可以是多種形式，如激勵性或不合格的股票期權、股票增值權、股票獎金、限制性股票、股票單位以及其他形式的獎勵，包括我們長期激勵計劃下或此類計劃之外的績效獎勵。與任何以股份為基礎的補償授予有關的費用以與受贈人的正常補償費用相同的方式分配給簡明綜合經營報表中的特定組別 ，並將根據普通股相關股份的數量、授予日期的普通股公允價值和歸屬期間而有所不同。
運營結果
| 截至以下三個月 | 在截至的9個月中 | |||||||||||||||
| 9月30日， | 9月30日， | |||||||||||||||
| (金額以千為單位，不包括每股和每股數據) | 2022 | 2021 | 2022 | 2021 | ||||||||||||
| 收入 | $ | 3,796 | $ | 3,268 | $ | 7,937 | $ | 6,770 | ||||||||
| 銷貨成本 | 1,795 | 1,252 | 6,259 | 3,125 | ||||||||||||
| 毛利 | 2,001 | 2,016 | 1,678 | 3,645 | ||||||||||||
| 運營費用 | ||||||||||||||||
| 研發(1) | 74 | 2,058 | 1,782 | 3,805 | ||||||||||||
| 銷售和市場營銷(1) | 27 | 292 | 105 | 449 | ||||||||||||
| 一般和行政(1) | 2,672 | 6,075 | 13,848 | 19,486 | ||||||||||||
| 折舊及攤銷 | 702 | 3,593 | 1,705 | 10,548 | ||||||||||||
| 減損(2) | (1,090 | ) | - | 14,685 | 281 | |||||||||||
| 銷售損失(ID，DWXC)(3) | - | - | 2,564 | - | ||||||||||||
| 租約棄租損失 | 305 | - | 11,634 | - | ||||||||||||
| 出售資產的收益 | - | - | (8,441 | ) | (83 | ) | ||||||||||
| 總運營費用(淨額) | 2,690 | 12,018 | 37,882 | 34,486 | ||||||||||||
| 運營虧損 | (689 | ) | (10,002 | ) | (36,204 | ) | (30,841 | ) | ||||||||
| 其他費用 | ||||||||||||||||
| 利息支出 | (755 | ) | (723 | ) | (2,982 | ) | (1,705 | ) | ||||||||
| 其他費用 | - | (116 | ) | - | (116 | ) | ||||||||||
| 清償債務所得(損) | (512 | ) | 300 | (1,130 | ) | (4,479 | ) | |||||||||
| 外幣交易損失 | - | 94 | - | 32 | ||||||||||||
| 其他費用合計 | (1,267 | ) | (445 | ) | (4,112 | ) | (6,268 | ) | ||||||||
| 持續經營虧損 | (1,956 | ) | (10,447 | ) | (40,316 | ) | (37,109 | ) | ||||||||
| 非持續經營所得(虧損)，税後淨額 | - | (242 | ) | 747 | (363 | ) | ||||||||||
| 淨虧損 | $ | (1,956 | ) | $ | (10,689 | ) | $ | (39,569 | ) | $ | (37,472 | ) | ||||
| (1) | 這些 不包括折舊和攤銷 |
| (2) | 見附註12-商譽和其他無形資產 在所附財務報表中進行期間外調整。 |
| (3) | InnovationDigital (“ID”)，Dragon Wave-X Canada(“DWXC”) |
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截至2022年9月30日的三個月和九個月，而截至2021年9月30日的三個月和九個月
總收入
截至2022年9月30日的三個月，總收入為380萬美元，而截至2021年9月30日的三個月總收入為330萬美元。增長50萬美元， 或15%，主要是由於我們的浮空器產品和配件的銷售增加，但被我們的移動網絡回程產品的減少所抵消。
截至2022年9月30日的9個月，總收入為790萬美元，而截至2021年9月30日的9個月總收入為680萬美元。增長110萬美元，增長16%，主要包括移動網絡回程產品的銷售增長、我們的浮空器產品和配件的銷售 以及一次性庫存銷售。
銷貨成本和毛利
截至2022年9月30日的三個月，銷售成本為180萬美元，而截至2021年9月30日的三個月的銷售成本為130萬美元。增長50萬美元， 或38%，主要是銷售我們的浮空器產品和配件，以及向我們的合同製造商支付生產我們的移動網絡回程產品以及與我們其他製造活動相關的材料、部件和勞動力的費用。
截至2022年9月30日的9個月，銷售成本為620萬美元，而截至2021年9月30日的9個月的銷售成本為310萬美元。增加310萬美元，即100%，主要包括一次性出售庫存、銷售我們的浮空器產品和配件以及向我們的合同製造商付款，包括生產我們的移動網絡回程產品以及與我們的其他製造活動相關的材料、零部件和勞動力的採購價差增加。
截至2022年9月30日的三個月的毛利潤為180萬美元，而截至2021年9月30日的三個月的毛利潤為200萬美元。毛利率 下降20萬美元，或10%，主要是由於本季度產品利潤率低於2021財年同期的產品，以及由於製造和物流供應商的價格上漲而導致採購價格差異增加， 是由於當前的宏觀供應鏈限制。
截至2022年9月30日的9個月的毛利潤為150萬美元，而截至2021年9月30日的9個月的毛利潤為360萬美元。毛利率減少210萬美元，或58%，主要是由於一次性出售Dragon Wave庫存約180萬美元，由於與公司流動資金相關的挑戰而虧損160萬美元。此外，與2021財年同期相比，前九個月的產品利潤率較低 ，以及由於當前宏觀供應鏈限制導致製造和物流供應商的價格上漲，導致採購價格差異增加。
研發費用
截至2022年9月30日的三個月，研發支出為10萬美元，而截至2021年9月30日的三個月的研發支出為210萬美元。減少200萬美元主要是由於流動資金挑戰導致研發活動暫停而導致的合同勞動力和工資相關成本。
截至2022年9月30日的9個月，研發支出為180萬美元，而截至2021年9月30日的9個月的研發支出為380萬美元。減少200萬美元主要是由於流動資金挑戰導致研發活動暫停而導致的合同勞動力和工資相關成本。
雖然由於公司面臨的流動性挑戰，成本最近有所降低，但管理層預計這些成本將小幅增加 ，因為流動性的改善和公司在一定程度上擴大了資源以專注於增加收入。
銷售額 和營銷費用
在截至2022年9月30日的三個月中，銷售和營銷費用為000萬美元，而截至2021年9月30日的三個月為300萬美元。30萬美元的減少主要是由於銷售成本的減少和公司面臨流動性挑戰而進行的削減。
截至2022年9月30日的9個月，銷售和營銷費用為10萬美元，而截至2021年9月30日的9個月的銷售和營銷費用為40萬美元。30萬美元的減少主要是由於銷售成本的減少和公司面臨流動性挑戰而進行的削減。
雖然由於公司面臨的流動性挑戰，成本最近有所降低，但管理層預計這些成本將小幅增加 ，因為流動性的改善和公司在一定程度上擴大了資源以專注於增加收入。
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一般費用 和管理費用
截至2022年9月30日的三個月，一般和行政費用為270萬美元，而截至2021年9月30日的三個月為610萬美元。340萬美元的減少主要是由於我們的流動性挑戰導致成本降低，導致工資和專業費用減少 。
截至2022年9月30日的9個月，一般和行政費用為1,380萬美元，而截至2021年9月30日的9個月為1,950萬美元。減少570萬美元主要是由於我們的流動性挑戰導致成本降低，導致工資和專業費用減少 。
雖然由於公司面臨的流動性挑戰，成本最近有所降低，但管理層預計這些成本將小幅增加 ，因為流動性的改善和公司在一定程度上擴大了資源以專注於增加收入。
折舊和攤銷
截至2022年9月30日的三個月，折舊和攤銷為70萬美元，而截至2021年9月30日的三個月折舊和攤銷為360萬美元。減少290萬美元主要是由於出售了我們的圖森大樓(見下文)和設備， 在截至2022年6月30日的三個月中，為糾正無形資產的少報攤銷而記錄的40萬美元的額外攤銷部分抵消了這一減少額。
截至2022年9月30日的9個月，折舊和攤銷為170萬美元，而截至2021年9月30日的9個月折舊和攤銷為1,050萬美元。減少880萬美元的主要原因是出售了我們的圖森大樓和設備。
減損
截至2022年9月30日的三個月，減值為110萬美元，而截至2021年9月30日的三個月為000萬美元。貸方110萬美元 是由於對2022年第二季度無形資產減值的多報進行了修正。
截至2022年9月30日的9個月的減值為1,470萬美元，而截至2021年9月30日的9個月的減值為30萬美元。增加1,440萬美元主要是因為：
| ● | 750萬美元的無形資產減值，原因是收入重新日曆到較晚的時期；以及 |
| ● | 由於公司市值減少而產生的720萬美元商譽減值。 |
出售Innovation Digital和Dragon Wave-X加拿大資產的虧損
在截至2022年9月30日和2021年9月30日的三個月中，Innovation Digital和Dragon Wave-X加拿大資產的銷售沒有虧損。
在截至2022年9月30日的9個月中，Innovation Digital和DragonWave-X Canada資產的銷售虧損為260萬美元 ，而截至2021年9月30日的9個月的虧損為000萬美元。這一增長主要是由於向Dragon Wave-X Canada的買家轉移了200萬美元的成品庫存，並將60萬美元的知識產權返還給了Innovation Digital的原始所有者。
棄租虧損
截至2022年9月30日的三個月，租約放棄虧損為30萬美元，而截至2021年9月30日的三個月的租約放棄虧損為2000萬美元，原因是2022年放棄了我們在弗吉尼亞州的辦公地點。
截至2022年9月30日的9個月，放棄租賃的虧損為1,160萬美元，而截至2021年9月30日的9個月的租約放棄虧損為0,000萬美元。增加的1,160萬美元主要包括與放棄圖森大樓租賃和相關租賃改進和庫存有關的1,000萬美元，與放棄達拉斯德克薩斯州辦公空間和相關租賃改進有關的100萬美元，與放棄弗吉尼亞尚蒂伊租賃和相關租賃改進和庫存有關的30萬美元，與放棄聖地亞哥加州租賃有關的20萬美元，以及與歸還各種運營租賃設備和放棄用於無人機存儲的小型辦公室或機場衣架有關的20萬美元。
出售資產收益
在截至2022年9月30日的三個月中，出售資產的收益為0,000,000美元，而截至2021年9月30日的三個月為0,000,000美元。
在截至2022年9月30日的9個月中，出售資產的收益為840萬美元，而截至2021年9月30日的9個月的收益為10萬美元。830萬美元的增長主要是由於2022年1月31日以1580萬美元的現金出售了我們的圖森大樓。圖森大廈的賬面價值為670萬美元。該公司確認了出售資產的850萬美元收益，該收益扣除了70萬美元的相關交易成本。
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其他 費用
截至2022年9月30日的三個月，其他支出為130萬美元，而截至2021年9月30日的三個月的其他支出為40萬美元。增加90萬美元主要包括債務清償損益增加80萬美元和外幣交易損益增加10萬美元，但因利息支出減少30萬美元而部分抵銷。
截至2022年9月30日的9個月，其他支出為410萬美元，而截至2021年9月30日的9個月的其他支出為630萬美元。220萬美元的減少主要包括330萬美元債務清償收益(虧損)的減少，但被利息支出增加130萬美元部分抵消。
持續運營虧損
截至2022年9月30日的三個月和九個月，我們的持續運營淨虧損分別為200萬美元和4,030萬美元，而與上述項目相關的持續運營淨虧損分別為1,040萬美元和3,710萬美元。
停產虧損
截至2022年9月30日的三個月和九個月，我們來自非持續業務的淨收益分別為000萬美元和70萬美元，而截至2021年9月30日的三個月和九個月的非持續業務淨虧損分別為20萬美元和40萬美元。在截至2022年9月30日的9個月中，收入包括出售Sovereign塑料公司獲得的110萬美元收益。
流動性 與資本資源
流動性是指企業產生足夠數量的現金以滿足其現金需求的能力。截至2022年9月30日，我們的現金為60萬美元，而2021年12月31日為190萬美元 ，減少了130萬美元，主要是運營活動中使用的1070萬美元現金和760萬美元的債務償還，部分被2022年1月31日左右出售圖森大樓的1510萬美元現金收益所抵消。見注11-財產和設備，淨額在簡明綜合財務報表的附註中，瞭解與出售圖森大樓有關的更多 信息。
截至2022年9月30日，我們的營運資本赤字為1,050萬美元，而截至2021年12月31日的營運資本赤字為360萬美元。
截至2022年9月30日，我們與償還債務有關的未貼現債務如下：
| ● | 與2022年剩餘時間到期的債務有關的1420萬美元； |
| ● | 與2023年到期的債務有關的10萬美元； |
| ● | 390萬美元與2026年後到期的債務有關。 |
在2022年9月30日之前，應注意以下事態發展：
| ● | 在1820萬美元的未償債務中，700萬美元被轉換為普通股；以及 |
| ● | 另外發行了面值為700萬美元的期票。 |
我們未來運營的資本需求將取決於許多因素，包括我們業務的盈利能力和運營成本 。如果需要，我們不能確定是否會有任何額外的資金可用。通過出售股權或股權掛鈎證券籌集的任何額外資本都可能稀釋我們目前股東的所有權，還可能導致我們普通股的市場價格下降 。債務融資如果可行，可能會使我們面臨限制性契約和鉅額利息成本 。
正在進行 關注
隨附的未經審核簡明綜合財務報表及附註已於編制時假設本公司將繼續經營下去。截至2022年9月30日的9個月，我們在運營活動中使用的現金流為1,070萬美元，截至2022年9月30日，我們的累計赤字為2.574億美元，營運資本赤字為1,050萬美元。
我們的財務經營業績、累計赤字和營運資本等因素令人對我們繼續經營下去的能力產生了極大的懷疑。根據我們目前的手頭現金和本文所述的後續活動，我們目前手頭只有足夠的 現金按月運營，而不需要籌集額外資本或出售資產。由於我們的現金供應有限 ，我們的業務已儘可能縮減。我們繼續探索與第三方和關聯方提供額外資本的機會；但我們尚未達成任何提供必要資本的協議。在近期內，在我們的納斯達克合規問題得到解決之前，籌集重要資金的機會將是有限的，如本文《納斯達克合規發展》中所述。
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我們 將繼續採取上述行動，並努力增加收入和運營現金流，以滿足我們未來的 流動性需求。然而，不能保證我們可能進行的任何融資努力都會成功。 如果我們不能及時獲得額外的融資，我們可能不得不推遲供應商付款和/或啟動成本削減，這將對我們的業務、財務狀況和運營結果產生實質性的不利影響，最終可能會迫使我們 根據美國破產法停止運營、清算資產和/或尋求重組。
貸方和負債方的第 行
有關我們的債務或其他信貸安排的資料載於附註14-債務本季度報告第一部分第1項所載未經審計的簡明合併財務報表的附註。
現金的來源和用途
| 在截至的9個月中 | ||||||||
| 9月30日， | ||||||||
| (金額以千為單位) | 2022 | 2021 | ||||||
| 經營活動中使用的現金流量 | $ | (10,706 | ) | $ | (33,121 | ) | ||
| 由投資活動提供(用於)的現金流 | 14,935 | (8,699 | ) | |||||
| 用於融資活動(由其提供)的現金流 | (7,163 | ) | 46,747 | |||||
| 非持續經營提供的現金流 | 1,632 | (2,857 | ) | |||||
| 現金及現金等價物淨(減)增 | $ | (1,302 | ) | $ | 2,070 | |||
操作 活動
在截至2022年9月30日的9個月中，經營活動中使用的淨現金為1,070萬美元。經營活動中使用的現金淨額主要包括持續經營的淨虧損4,030萬美元，但被非現金支出調整2,730萬美元和因經營資產和負債水平變化產生的現金淨額 部分抵銷。
在截至2021年9月30日的9個月中，用於經營活動的現金淨額為3310萬美元。經營活動中使用的現金淨額 主要包括持續經營淨營業虧損3,710萬美元，但被非現金支出調整數1,910萬美元以及用於為經營資產和負債水平變化提供資金的現金淨額1,510萬美元部分抵銷。
投資 活動
在截至2022年9月30日的9個月中，投資活動提供的淨現金為1,490萬美元。投資活動主要包括1,510萬美元的建築物銷售收益，這部分被購買財產和設備的收入 抵消。
截至2021年9月30日的9個月中，用於投資活動的現金淨額為870萬美元。投資活動主要包括 用於為450萬美元的業務收購、310萬美元的物業和設備以及120萬美元的無形資產提供資金的現金淨額，但出售財產和設備的收益10萬美元部分抵銷了這部分現金淨額。
為 活動提供資金
在截至2022年9月30日的9個月中，用於融資活動的現金淨額為720萬美元。融資活動主要包括償還760萬美元的債務和支付20萬美元的優先股股息，這部分被60萬美元的債務收益 所抵消。
在截至2021年9月30日的9個月中，融資活動提供的淨現金為4670萬美元。融資活動主要包括出售公開發售普通股所得款項淨額4,500萬美元及借款所得款項淨額 1,420萬美元，由償還債務640萬美元、發售成本530萬美元及償還有關的 方票據90萬美元所抵銷。
表外安排 表內安排
我們 沒有任何表外安排對我們當前或未來的財務狀況、財務狀況、收入、費用、經營結果、流動資金、資本支出或 資本資源產生或可能產生重大影響。
關鍵會計政策和估算
截至2021年12月31日止年度的Form 10-K年報所載本公司經審核綜合財務報表所載的本公司重大會計政策並無重大變動。
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然而， 應該指出，2022年第二季度開始的業務發展(見附註3-停產業務 及附註20-其他業務發展)在本報告未經審計的綜合財務報表的腳註中， 包括關於出售或退出某些業務和/或資產以及閒置員工的討論。在截至2022年6月30日的三個月中，該公司確認了1160萬美元的減值支出。在本季度內，本公司確定，任何報告單位的公允價值低於該報告單位的賬面價值的可能性並不大。因此，自2022年9月30日起不需要進行中期減值測試，但公司可能需要在不久的將來確認額外的減值費用。
因此，為強調起見，我們再次在下面披露與長期資產和商譽相關的會計政策。
長期資產和商譽
公司按照ASC 360-10-35的規定對長壽資產進行核算，財產、廠房和設備、減值 或處置長期資產。本會計準則要求，只要發生事件或情況變化表明賬面金額可能無法收回，就應對長期資產進行減值審查。將持有和使用的資產的可回收性是通過將資產的賬面價值與資產預期產生的未來未貼現淨現金流量進行比較來衡量的。 如果資產的賬面價值超過其估計的未來現金流量，則按資產賬面價值超過資產公允價值的金額確認減值費用。
公司按照美國會計準則第350條對商譽和無形資產進行會計處理。無形資產-商譽和其他。商譽 代表實體的購買價格超出所收購資產和承擔的負債的估計公允價值。 ASC 350要求商譽和其他具有無限壽命的無形資產每年進行減值測試，或在 事件或情況表明資產的公允價值已降至低於其賬面價值的情況下進行臨時減值測試。
截至2022年6月30日，由於公司市值持續下降，公司確認了1160萬美元的減值費用。截至2022年9月30日，由於公司並無新的重大發展，本公司決定不需要進行中期減值測試 ，因為任何無形資產或報告單位的公允價值不太可能低於其賬面金額 。自2022年12月31日起，公司將進行年度減值測試，如果發生不利事件或環境變化(例如，總體經濟狀況惡化、獲取資本的限制、實體經營環境惡化等)，公司屆時可能需要確認額外的 減值費用。這會導致量化減值測試，並可能得出某些無形資產或報告單位的賬面價值超過其公允價值的結論。
第 項3.關於市場風險的定量和定性披露
對於較小的報告公司，S-K法規不要求 。
第 項4.控制和程序
(A) 對披露控制和程序的評價。
《1934年證券交易法》規則13a-15(E)和15d-15(E)中定義了 披露控制和程序這一術語。 該術語是指公司的控制和程序，旨在提供合理的保證，確保公司在根據《證券交易法》提交或提交的報告中要求披露的信息在證券交易委員會指定的時間段內得到記錄、處理、彙總和報告。我們的首席執行官兼代理首席財務官和會計官評估了截至本報告所涵蓋期間結束時我們的披露控制和程序的有效性 。基於這一評估，我們的首席執行官和代理首席財務和會計官得出結論：截至本報告所述期間結束時，我們的披露控制和程序並不有效。
正如我們之前在截至2021年12月31日的財政年度Form 10-K年度報告的第9A項中披露的那樣，管理層發現了我們的披露控制和程序中的以下重大弱點：
| ● | 雖然在現金和應付帳款的職責和控制的分離方面取得了改進，但由於我們的會計人員現在規模較小，我們並沒有有效地分離某些會計職責。 |
| ● | 未及時核對因記錄不當或遺漏的交易而受影響的賬户餘額；以及 |
| ● | 缺乏符合2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第404(A)節要求的記錄和測試的內部控制。 |
我們正在對財務報告內部控制中的重大弱點進行補救。
(B) 財務報告內部控制變化。
在截至2022年9月30日的三個月內，我們對財務報告的內部控制沒有發生變化，相比之下，我們在截至2021年12月31日的財政年度的Form 10-K年報中描述的對財務報告薄弱環節的內部控制已經或很可能對我們的財務報告內部控制產生重大影響。
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第二部分--其他信息
項目 1.法律訴訟
本公司截至2021年12月31日止年度的10-K表格年度報告第3項所討論的任何法律程序均未有實質性進展，但如下所述除外。
大約在2022年11月14日，一家知識產權律師事務所在美國聖地亞哥加利福尼亞州南區地區法院對該公司提起訴訟。原告稱，他們為公司及其子公司工作，欠 約75,000美元。
2022年11月15日左右，本公司解決了薩古納前僱員的索賠問題，這些員工於2022年7月17日左右向以色列拿撒勒地區法院提出了針對薩古納的破產請求，編號27624-07-22。這些前僱員在2022年9月30日之後提出的約200,000美元索賠已得到解決，訴訟於2022年11月17日左右被駁回。
2023年1月10日左右，一家招聘和招聘公司在德克薩斯州科林縣縣法院獲得了針對該公司的違約判決，案件編號004-01539-2022年，本金134,650美元，判決前利息4,542美元，法庭費用425美元，律師費6,300美元，判決後利息7%。
2023年1月9日，InduaPower一家子公司的一名前僱員向亞利桑那州皮馬縣高級法院提起訴訟，案件編號：C20230116。原告聲稱，他被拖欠最低工資和加班費、違反僱傭合同、報復性解僱，並聲稱有數額不詳的損害賠償。我們對原告的指控提出異議，我們打算 積極為訴訟辯護。
第 1a項。風險因素
讀者 應仔細查看“第1A項”中包含的風險因素。我們於2022年8月16日向美國證券交易委員會提交的2021財年10-K表格年度報告中的風險因素。但是，由於公司最近的活動，已確定以下額外的風險因素：
該公司可能從納斯達克退市
| ● | 最低投標價格 。由於我們普通股的價格，本公司不符合納斯達克上市規則第5550(A)(2)條，即1.00美元的最低收盤價要求 (“最低出價”)。該公司要求其普通股繼續在納斯達克資本市場上市，並要求獲得更多時間以重新遵守最低投標價格要求。經過納斯達克聽證會小組(“小組”)的聽證會，小組批准了公司繼續上市的請求，條件是 必須在2022年2月2日之前證明納斯達克遵守了最低投標價格要求。專家組於2023年2月8日批准了公司的延期請求，以獲得股東對反向股票拆分提議的批准，並在2023年2月24日之前證明遵守了上市規則第5550(A)(2)條。為了實現這一目標，該公司向其股東提出了反向拆分提議，並在2023年2月8日的年度股東大會上獲得批准。同樣在2023年2月8日，公司董事會 將反向股票拆分比例定為100比1，並批准通過了我們修改和重新修訂的公司章程 修正案證書，於晚上11點59分生效。東部時間2023年2月9日，實施股票反向拆分。 公司的普通股於2023年2月10日開始在納斯達克資本市場以拆分後的基礎上交易，交易代碼與新的CUSIP編號205650401相同。但是，不能保證我們一定能夠遵守納斯達克上市規則。 |
截至本文提交時，我們普通股前一天的收盤價約為每股3.16美元。
| ● | 提交 要求。本公司未遵守納斯達克上市規則第5250(C)(1)條的規定，該規則要求上市公司及時向美國證券交易委員會(“美國證券交易委員會”)提交所有必需的定期財務報告(“提交要求”)。 本公司拖欠提交截至2022年9月30日的10-Q表格季度報告。公司要求 其普通股繼續在納斯達克資本市場上市，並要求獲得更多時間以重新遵守備案要求。 聽證會後，陪審團批准了公司的繼續上市請求，但須證明符合納斯達克的 備案要求，將拖欠的10-Q表備案，包括在2023年2月24日之前提交截至2022年9月30日的季度10-Q報表，以及其他一些條件。在2023年2月24日或之前提交截至2022年9月30日的本季度報告 Form10-Q時，公司應符合提交要求。然而，我們不能保證納斯達克能夠在截止日期前提交其拖欠的10-Q表格，也不能保證公司能夠或繼續遵守微博上市規則。 |
不能保證公司將在寬限期內重新獲得合規，或能夠在未來繼續遵守納斯達克的上市要求 。如果我們未能在寬限期內重新獲得合規，納斯達克將通知我們，我們的普通股、我們的A系列累積可贖回永久優先股(“A系列優先股”)和我們的權證將 從納斯達克資本市場退市。
如果我們的證券從納斯達克退市，其中可能會導致許多負面影響，包括對我們的普通股價格產生不利影響，我們的普通股和優先股的流動性減少，獲得融資的難度加大，員工可能失去信心，機構投資者失去興趣，業務發展機會減少。
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第 項2.股權證券的未登記銷售和收益的使用
在報告期內未發生根據S-K條例第701項要求披露的未登記證券的出售，但下列情況除外：
在2022年7月22日至2022年9月23日期間，我們以加權平均轉換價格每股9.34美元，在轉換已發行的優先擔保可轉換本票的某些本金後，向兩名認可投資者發行了總計165,358股普通股。該等股份由本公司根據證券法第3(A)(9)條豁免註冊而發行。
在2022年10月4日至2022年12月9日期間，我們在轉換已發行的優先擔保可轉換本票的某些本金和利息時，向兩名經認可的投資者發行了總計1,310,911股我們的普通股，加權平均轉換價格為每股4.40美元。該等股份由本公司根據證券法第3(A)(9)條 豁免註冊而發行。
第 項3.高級證券違約
(A) 高級證券違約
關於我們於2021年1月29日收購Fastback，我們向賣方發行了本金總額1,120萬美元的可轉換本票，將於2026年1月29日到期。可轉換本票中有一項規定，如果公司未能及時提交其必要的證券備案文件，可以宣佈違約事件 。該公司拖欠了 其10-Q報表。到目前為止，雖然可轉換本票持有人保留了他們的權利，但可轉換本票 尚未宣佈違約，公司計劃重新遵守此類申請。在提交截至2022年9月30日的10-Q表格中的本季度報告後，公司將遵守提交要求。未對本公司採取任何不利行動，我們預計只要重新獲得備案合規，就不會採取任何不利行動。在2023年1月，根據有限的時間要約，某些Fastback可轉換本票持有人同意修改其票據，並將其票據本金和應計利息總計130萬美元轉換為280,625股公司普通股。
於2021年5月27日，吾等與一名投資者訂立證券購買協議，根據該協議，吾等向投資者出售一張原始本金為1,100萬美元的優先擔保 可轉換本票及認股權證，以購買最多18,200股本公司普通股，每股票面價值0.0001美元，買入價為1,000萬美元(相當於票據的原始發行折扣10.0%)， 我們於2021年5月28日收到500萬美元，於2021年6月2日收到500萬美元。2021年8月25日，我們對截至2021年5月27日的證券購買協議進行了第一次修訂 和有限豁免，並對可轉換票據進行了修訂和重述。
經修訂的票據將於2023年5月27日到期，年利率為6%，自融資之日起計算。從2021年11月開始，我們被要求每月支付利息和本金，分18次平均每月支付611,000美元。我們有權 以普通股的形式支付利息和本金，普通股的估值將是緊接該普通股發行日期 前十個交易日普通股日成交量最低的五個交易日加權平均價格的90%。2022年4月15日左右，由於公司未能及時提交10-K表格的年度報告，該票據發生違約。根據該票據的條款，本金金額中增加了未償還本金的5%(5%)的強制性違約金額。此外，持有人可不時要求以普通股的 形式償還，該普通股的估值將為緊接轉換通知發出日期前二十個交易日內普通股每日成交量加權平均價最低的三個交易日的平均值的80%。截至2022年9月30日，本票據的未償還本金總額約為300萬美元。截至本申請日，該票據的本息合併餘額約為50,000美元。
於2021年8月25日，吾等與一名投資者訂立證券購買協議，據此吾等向投資者出售一張原始本金為580萬美元的高級 有擔保可轉換本票及認股權證，以購買最多13,158股本公司普通股，每股票面價值0.0001美元(“普通股”)，購買價為500萬美元(相當於票據原始發行折扣16.0%)，於2021年8月26日收到500萬美元。
票據將於2023年8月25日到期，年利率為6%，自融資之日起計息。從2021年11月開始，我們被要求按月支付利息和本金，分18次平均每月支付322,000美元。只要我們普通股的股票根據修訂後的1933年證券法登記轉售，或者可以不受股票數量或銷售方式的限制而出售，我們就有權以額外普通股的形式支付利息和本金， 這些普通股的估值將是緊接該等普通股發行日期前十個交易日普通股每日成交量加權平均價格最低的五個交易日平均價格的90%。2022年4月15日左右，由於公司未能及時提交10-K表格的年度報告，這份 票據發生違約。根據該票據的條款， 未償還本金金額的5%(5%)的強制性違約金額被添加到本金金額中。此外，持股人可不時以普通股的形式要求償還，普通股的價值將為緊接轉換通知發出日期前二十個交易日內普通股每日成交量最低的三個交易日加權平均價的80% 。截至2022年9月30日，本票據的未償還本金總額約為280萬美元。截至本文件提交之日，該票據的本息合併餘額約為180,000美元。
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於2019年11月，Dragon Wave與一名個人貸款人訂立一項有抵押貸款協議，據此Dragon Wave獲得一筆200萬美元貸款，年利率為9%，原定於2021年11月26日到期。應計利息按複利計算，每半年支付一次，時間為每年的5月和11月。本金在到期時應全額到期，但可預付全部或部分本金而不受懲罰。貸款以Dragon Wave的全部資產作抵押，並由ComSovereign Corp.擔保。於2021年1月，本票據的本金總額為100萬美元，加上所有相關的應計利息及收費，以換取普通股股份及購買普通股股份的認股權證。2022年1月，總共向票據持有人支付了500,000美元。截至本文件提交之日，該票據的剩餘本金餘額為500,000美元。
於2022年4月29日左右，該公司以500,000美元的收購價向一名投資者出售了一張原始發行的貼現票據，金額為550,000美元。該票據約於2022年7月29日到期，到期日後的違約利率為12%。截至本申請日期，該票據的剩餘本金餘額為550,000美元。
(B)支付股息方面的物質拖欠。
於2021年10月29日，本公司公開發售320,000股本公司新指定的9.25%A系列累計可贖回永久優先股，每股面值0.0001美元(“A系列優先股”)，公開發售價格為每股25美元，這是A系列優先股的初步清算優先股。
A系列優先股已在納斯達克資本市場掛牌上市，交易代碼為“COMSP”。
A系列優先股的股息 年利率為每股25美元清算優先股(相當於年率2.3125美元)的9.25%，於每月第二十(20)日左右每月支付拖欠股息。A系列優先股的股息為累計股息。本公司自2021年11月20日左右開始派發股息，並按月派息至2022年5月20日。
2022年5月25日左右，公司宣佈暫停支付A系列優先股，以保存現金。自2022年6月20日起，A系列優先股的股息每月約為61,664美元。提交應計股息申請之日的拖欠總額約為554,976美元。
第 項4.礦山安全信息披露
不適用 。
第 項5.其他信息
無
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物品 6.展示
以下文件作為本報告的一部分提交，或通過引用併入本報告：
| 展品 號碼 |
描述 | |
| 31.1 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302條通過的《交易法》第13a-14(A)和15d-14(A)條對首席執行官的證明 | |
| 31.2 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第302節通過的《交易法》第13a-14(A)和15d-14(A)條對首席財務官的證明 | |
| 32.1 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906條通過的《美國法典》第18編第1350條對首席執行官的證明 | |
| 32.2 | 根據2002年《薩班斯-奧克斯利法案》第906節通過的《美國法典》第18編第1350條對首席財務官的證明 | |
| 101.INS | 內聯XBRL實例文檔 | |
| 101.SCH | 內聯XBRL分類擴展架構文檔 | |
| 101.CAL | 內聯XBRL分類擴展計算鏈接庫 文檔 | |
| 101.DEF | 內聯XBRL分類擴展定義Linkbase 文檔 | |
| 101.LAB | 內聯XBRL分類擴展標籤Linkbase文檔 | |
| 101.PRE | 內聯XBRL分類擴展演示文稿Linkbase 文檔 | |
| 104 | 封面交互數據文件(格式為內聯 XBRL，包含在附件101中) |
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簽名
根據1934年《證券交易法》的要求，註冊人已正式授權以下籤署人代表其簽署本報告。
| 中國移動控股有限公司 | |
| 日期：2023年2月24日 | /s/David A.奈特 |
| David A·奈特 | |
| 首席執行官 | |
| (首席行政主任) | |
| 日期：2023年2月24日 | /s/David A.奈特 |
| David A·奈特 | |
| 署理主要財務及 會計人員 |
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