美國
證券交易委員會
華盛頓特區20549
表格
註冊管理投資公司經認證的股東報告
《投資公司法》案卷第811-23199號
First Trust High Year Opportunities
2027定期基金
(章程中規定的註冊人的確切姓名)
東自由大道120號
伊利諾伊州惠頓,60187
(主要執行機構地址)(郵政編碼)
W.Scott Jardine,Esq.
第一信託投資組合L.P.
自由大道東120號
伊利諾伊州惠頓,60187
(服務代理的名稱和地址)
註冊人電話號碼,包括區號:630-765-8000
財政年度結束日期:5月31日
報告期日期:2022年11月30日
根據1940年《投資公司法》規則30E-1(17 CFR 270.30E-1),管理投資公司應使用N-CSR表格,在向股東發送任何報告後10天內向委員會提交報告。委員會可在其監管、信息披露審查、檢查和決策方面使用表格N-CSR中提供的信息。
註冊人被要求披露表格N-CSR規定的信息,歐盟委員會將公開這些信息。除非表格N-CSR顯示當前有效的管理和預算局(“OMB”)控制編號,否則註冊人無需回覆表格N-CSR中包含的信息收集 。請直接就信息收集負擔估計的準確性和任何減輕負擔的建議 向證券交易委員會祕書提出意見,地址為華盛頓特區20549,NE街100 F。OMB已根據《美國法典》第44篇第3507節的許可要求對此信息收集進行了審查。
項目1.向股東報告。
(A)現附上致股東的報告 。
股東信 | 1 |
一目瞭然 | 2 |
投資組合評論 | 4 |
投資組合 | 7 |
資產負債表 | 17 |
運營説明書 | 18 |
淨資產變動表 | 19 |
現金流量表 | 20 |
財務亮點 | 21 |
財務報表附註 | 22 |
附加信息 | 28 |
性能 | |||
年均 總退貨量 | |||
截至6個月 11/30/22 | 截至1年 11/30/22 | 開始(6/25/20) to 11/30/22 | |
基金業績(3) | |||
資產淨值 | -3.58% | -12.58% | -1.22% |
市場價值 | -3.64% | -19.81% | -4.61% |
指標表現 | |||
ICE BofA美國高收益約束指數 | -3.03% | -8.86% | 1.77% |
(1) | 截至2022年11月30日支付或申報的最近一次分發。可能會在未來發生變化。 |
(2) | 分配率的計算方法是將截至報告日期的最近一次支付或申報的分配額按年計算,然後除以截至2022年11月30日的普通股價格或資產淨值(如果適用)。 可能會在未來發生變化。 |
(3) | 總回報是根據股息再投資計劃獲得的價格的再投資股息、資本收益和資本分配的回報(如有)與每股資產淨值的變化(資產淨值回報)和普通股價格的變化(市值回報)的組合。總回報不反映銷售負荷,並且不會在一年內按年率計算。過去的表現不代表 未來的結果。 |
(4) | 除非另有説明,這些評級是由標準普爾全球評級公司進行的。信用評級是由國家認可的統計評級組織(NRSRO)提供的對發行人關於債務義務(僅對那些債務進行私人評級的債務除外)的信譽的評估。評級的衡量範圍通常從AAA(最高)到D(最低)。 投資級被定義為長期信用評級為BBB-或更高的發行人。所示信用評級與基金相關證券發行人的信譽有關,而與基金或其股份無關。信用評級可能會發生變化。 |
(5) | 百分比是根據長期頭寸計算的。貨幣市場基金被排除在外。 |
年均 總退貨量 | |||
截至6個月 11/30/22 | 截至1年 11/30/22 | 開始(6/25/20) to 11/30/22 | |
基金業績(1) | |||
資產淨值 | -3.58% | -12.58% | -1.22% |
市場價值 | -3.64% | -19.81% | -4.61% |
指標表現 | |||
ICE BofA美國高收益約束指數 | -3.03% | -8.86% | 1.77% |
(1) | 總回報是根據股息再投資計劃所得價格的再投資股息、資本收益和資本分配回報(如有)與每股普通股資產淨值的變化(資產淨值回報)和普通股價格的變化(市值回報)的組合。總回報不反映銷售負荷,並且不會在一年內按年率計算。 |
本金 值 | 説明 | 陳述 優惠券 | 陳述 到期日 | 值 | ||||
公司債券和票據 -87.3% | ||||||||
航空航天和國防 -0.5% | ||||||||
$158,000 | Booz Allen Hamilton,Inc.(A)(B) | 3.88% | 09/01/28 | $142,578 | ||||
172,000 | 科學應用國際公司(A)(B) | 4.88% | 04/01/28 | 158,725 | ||||
2,598,000 | TransDigm,Inc.(A)(B) | 6.25% | 03/15/26 | 2,588,517 | ||||
2,889,820 | ||||||||
農產品 -0.1% | ||||||||
623,000 | Lamb Weston Holdings,Inc.(A)(B) | 4.88% | 05/15/28 | 588,255 | ||||
服裝零售 -0.8% | ||||||||
4,040,000 | 諾德斯特龍公司(Nordstrom,Inc.) | 4.00% | 03/15/27 | 3,493,550 | ||||
1,146,000 | 諾德斯特龍公司(Nordstrom,Inc.) | 4.38% | 04/01/30 | 922,530 | ||||
4,416,080 | ||||||||
應用軟件 -1.0% | ||||||||
3,000,000 | 禿鷹合併子公司(A)(B) | 7.38% | 02/15/30 | 2,461,534 | ||||
5,755,000 | 後藤集團股份有限公司(A)(B) | 5.50% | 09/01/27 | 3,377,752 | ||||
5,839,286 | ||||||||
汽車製造商 -0.7% | ||||||||
3,369,000 | 福特汽車公司(Ford Motor Co.) | 9.63% | 04/22/30 | 3,861,012 | ||||
333,000 | 彭斯克汽車集團(Penske Automotive Group,Inc.) | 3.50% | 09/01/25 | 312,179 | ||||
4,173,191 | ||||||||
汽車零售 -0.0% | ||||||||
83,000 | 第一組汽車公司(A)(B) | 4.00% | 08/15/28 | 70,505 | ||||
162,000 | IAA,Inc.(A)(B) | 5.50% | 06/15/27 | 159,366 | ||||
229,871 | ||||||||
正在播放 -13.1% | ||||||||
9,524,000 | 鑽石體育集團,有限責任公司/鑽石體育財務公司(A) | 6.63% | 08/15/27 | 375,722 | ||||
5,708,000 | 灰色電視公司(A)(B) | 5.88% | 07/15/26 | 5,265,630 | ||||
8,201,000 | 灰色電視公司(A)(B) | 7.00% | 05/15/27 | 7,550,046 | ||||
3,409,000 | 灰色電視公司(A)(B) | 4.75% | 10/15/30 | 2,527,944 | ||||
13,053,000 | IHeartCommunications,Inc.(B) | 8.38% | 05/01/27 | 11,638,577 | ||||
76,000 | IHeartCommunications,Inc.(A)(B) | 5.25% | 08/15/27 | 67,795 | ||||
22,177,000 | Nexstar Media,Inc.(A)(B) | 5.63% | 07/15/27 | 20,940,300 | ||||
3,150,000 | Nexstar Media,Inc.(A)(B) | 4.75% | 11/01/28 | 2,808,067 | ||||
611,000 | 斯克裏普斯第二代託管公司(A)(B) | 3.88% | 01/15/29 | 514,609 | ||||
17,974,000 | 辛克萊電視集團公司(A)(B) | 5.13% | 02/15/27 | 15,043,519 | ||||
6,745,000 | 天狼星XM無線電公司(A)(B) | 3.13% | 09/01/26 | 6,097,750 | ||||
343,000 | 天狼星XM無線電公司(A)(B) | 5.50% | 07/01/29 | 319,755 | ||||
2,100,000 | Univision Communications,Inc.(A)(B) | 5.13% | 02/15/25 | 2,029,303 | ||||
2,027,000 | Univision Communications,Inc.(A)(B) | 6.63% | 06/01/27 | 1,978,333 | ||||
77,157,350 | ||||||||
建築產品 -0.2% | ||||||||
574,000 | 標準工業公司(A)(B) | 4.75% | 01/15/28 | 521,077 | ||||
858,000 | 標準工業公司(A)(B) | 4.38% | 07/15/30 | 704,804 | ||||
1,225,881 | ||||||||
有線和衞星 -7.7% | ||||||||
2,262,000 | CCO Holdings,LLC/CCO Holdings Capital Corp.(A)(B) | 5.00% | 02/01/28 | 2,083,144 | ||||
9,088,000 | CCO Holdings,LLC/CCO Holdings Capital Corp.(A)(B) | 5.38% | 06/01/29 | 8,258,129 | ||||
4,567,000 | CCO Holdings,LLC/CCO Holdings Capital Corp.(A)(B) | 6.38% | 09/01/29 | 4,356,324 | ||||
9,913,000 | CCO Holdings,LLC/CCO Holdings Capital Corp.(A)(B) | 4.75% | 03/01/30 | 8,534,577 | ||||
3,993,000 | CCO Holdings,LLC/CCO Holdings Capital Corp.(A)(B) | 4.50% | 08/15/30 | 3,369,054 |
本金 值 | 説明 | 陳述 優惠券 | 陳述 到期日 | 值 | ||||
公司債券和票據 (續) | ||||||||
有線和衞星 (續) | ||||||||
$1,155,000 | CCO Holdings,LLC/CCO Holdings Capital Corp.(A)(B) | 4.25% | 02/01/31 | $939,477 | ||||
2,370,000 | CSC Holdings,LLC(A)(B) | 7.50% | 04/01/28 | 1,850,626 | ||||
19,531,000 | CSC Holdings,LLC(A)(B) | 5.75% | 01/15/30 | 13,330,982 | ||||
3,000,000 | CSC Holdings,LLC(A)(B) | 4.63% | 12/01/30 | 1,907,257 | ||||
250,000 | CSC Holdings,LLC(A)(B) | 3.38% | 02/15/31 | 180,778 | ||||
143,000 | DirecTV融資有限責任公司/DirecTV融資共同債務人公司(A)(B) | 5.88% | 08/15/27 | 131,381 | ||||
44,941,729 | ||||||||
賭場和博彩業 -4.6% | ||||||||
1,438,000 | 博伊德遊戲公司(A)(B) | 4.75% | 06/15/31 | 1,256,568 | ||||
1,999,000 | 凱撒娛樂公司(A)(B) | 4.63% | 10/15/29 | 1,676,801 | ||||
71,000 | CDI託管發行商,Inc.(A)(B) | 5.75% | 04/01/30 | 65,951 | ||||
13,774,000 | 費爾蒂塔娛樂有限責任公司/費爾蒂塔娛樂金融有限公司(A)(B) | 6.75% | 01/15/30 | 11,616,578 | ||||
170,000 | 米高梅國際度假村(MGM Resorts International) | 6.75% | 05/01/25 | 169,433 | ||||
582,000 | 米高梅國際度假村(MGM Resorts International) | 5.75% | 06/15/25 | 569,097 | ||||
284,000 | Science Games Holdings L.P./Science Games US FinCo,Inc.(A)(B) | 6.63% | 03/01/30 | 239,277 | ||||
2,694,000 | Station Casinos,LLC(A)(B) | 4.50% | 02/15/28 | 2,380,741 | ||||
1,624,000 | Vici Properties L.P./Vici Note Co.,Inc.(A)(B) | 3.50% | 02/15/25 | 1,530,672 | ||||
7,698,000 | Vici Properties L.P./Vici Note Co.,Inc.(A)(B) | 4.25% | 12/01/26 | 7,170,462 | ||||
60,000 | Vici Properties L.P./Vici Note Co.,Inc.(A)(B) | 3.75% | 02/15/27 | 54,204 | ||||
26,729,784 | ||||||||
通信設備 -2.1% | ||||||||
13,190,000 | CommScope Technologies,LLC(A)(B) | 6.00% | 06/15/25 | 12,379,343 | ||||
建築工程 -0.9% | ||||||||
5,605,000 | 派克公司(A)(B) | 5.50% | 09/01/28 | 5,016,195 | ||||
建築材料 -0.8% | ||||||||
74,000 | 吉普控股III公司(A)(B) | 4.63% | 05/01/29 | 60,011 | ||||
5,167,000 | 頂峯材料有限責任公司/頂峯材料金融公司(A)(B) | 5.25% | 01/15/29 | 4,775,600 | ||||
4,835,611 | ||||||||
消費金融 -0.6% | ||||||||
811,000 | 黑騎士信息服務有限責任公司(A)(B) | 3.63% | 09/01/28 | 730,914 | ||||
3,056,000 | FirstCash,Inc.(A)(B) | 4.63% | 09/01/28 | 2,693,815 | ||||
3,424,729 | ||||||||
電力公用事業 -2.3% | ||||||||
13,275,000 | PG&E Corp.(B) | 5.00% | 07/01/28 | 12,267,826 | ||||
1,588,000 | 維斯特拉運營有限公司(A)(B) | 5.00% | 07/31/27 | 1,492,464 | ||||
13,760,290 | ||||||||
電氣部件和設備 -0.0% | ||||||||
333,000 | Sensata Technologies,Inc.(A)(B) | 3.75% | 02/15/31 | 277,439 | ||||
環境和設施服務 -0.1% | ||||||||
625,000 | 聯合環球控股有限責任公司/聯合環球金融公司(A)(B) | 6.00% | 06/01/29 | 449,194 | ||||
食品分銷商 -0.1% | ||||||||
603,000 | 美國食品公司(A)(B) | 4.75% | 02/15/29 | 538,178 | ||||
醫療保健設備 -0.2% | ||||||||
652,000 | 巴克斯特國際公司(Baxter International,Inc.) | 1.32% | 11/29/24 | 606,778 |
本金 值 | 説明 | 陳述 優惠券 | 陳述 到期日 | 值 | ||||
公司債券和票據 (續) | ||||||||
醫療保健設備 (續) | ||||||||
$565,000 | Embecta Corp.(A)(B) | 5.00% | 02/15/30 | $485,558 | ||||
1,092,336 | ||||||||
醫療保健設施 -7.3% | ||||||||
1,510,000 | 阿卡迪亞醫療保健公司(A)(B) | 5.00% | 04/15/29 | 1,395,451 | ||||
1,467,000 | 社區衞生服務/社區衞生系統公司(A)(B) | 5.25% | 05/15/30 | 1,120,531 | ||||
718,000 | 包括Health Corp.(B) | 4.75% | 02/01/30 | 638,352 | ||||
7,218,000 | HCA,Inc.(B) | 5.88% | 02/15/26 | 7,280,660 | ||||
569,000 | HCA,Inc.(B) | 5.38% | 09/01/26 | 566,895 | ||||
7,842,000 | 精選醫療集團(A)(B) | 6.25% | 08/15/26 | 7,601,996 | ||||
302,000 | Tenet Healthcare Corp.(A)(B) | 4.88% | 01/01/26 | 287,048 | ||||
19,000,000 | Tenet Healthcare Corp.(A)(B) | 6.25% | 02/01/27 | 18,229,360 | ||||
1,358,000 | Tenet Healthcare Corp.(A)(B) | 5.13% | 11/01/27 | 1,280,302 | ||||
1,017,000 | Tenet Healthcare Corp.(A)(B) | 4.63% | 06/15/28 | 911,999 | ||||
4,007,000 | Tenet Healthcare Corp.(A)(B) | 6.13% | 10/01/28 | 3,542,489 | ||||
42,855,083 | ||||||||
醫療保健服務 -2.9% | ||||||||
8,712,000 | DaVita,Inc.(A)(B) | 4.63% | 06/01/30 | 7,065,301 | ||||
551,000 | DaVita,Inc.(A)(B) | 3.75% | 02/15/31 | 405,823 | ||||
10,403,000 | 全球醫療響應公司(A)(B) | 6.50% | 10/01/25 | 7,846,931 | ||||
282,000 | ModivCare託管發行商,Inc.(A)(B) | 5.00% | 10/01/29 | 237,658 | ||||
1,978,000 | 兒科醫療集團有限公司(A)(B) | 5.38% | 02/15/30 | 1,672,706 | ||||
17,228,419 | ||||||||
醫療保健用品 -2.2% | ||||||||
10,128,000 | Medline借款人L.P.(A)(B) | 3.88% | 04/01/29 | 8,719,043 | ||||
4,833,000 | Medline借款人L.P.(A)(B) | 5.25% | 10/01/29 | 3,944,332 | ||||
330,000 | 歐文斯律師事務所(A)(B) | 4.50% | 03/31/29 | 271,354 | ||||
12,934,729 | ||||||||
醫療保健技術 -1.8% | ||||||||
3,527,000 | AthenaHealth集團公司(A)(B) | 6.50% | 02/15/30 | 2,645,627 | ||||
397,000 | HealthEquity,Inc.(A)(B) | 4.50% | 10/01/29 | 348,308 | ||||
7,307,000 | Verscend託管公司(A)(B) | 9.75% | 08/15/26 | 7,319,422 | ||||
10,313,357 | ||||||||
酒店、度假村和郵輪公司 -0.4% | ||||||||
294,000 | Boyne USA,Inc.(A)(B) | 4.75% | 05/15/29 | 261,970 | ||||
1,202,000 | 中西部博彩借款人,有限責任公司/中西部博彩金融公司(A)(B) | 4.88% | 05/01/29 | 1,039,393 | ||||
289,000 | 温德姆酒店及度假村有限公司(A)(B) | 4.38% | 08/15/28 | 258,791 | ||||
575,000 | XHR L.P.(A)(B) | 4.88% | 06/01/29 | 492,097 | ||||
2,052,251 | ||||||||
家居用品 -0.5% | ||||||||
1,121,000 | 勁量控股有限公司(A)(B) | 6.50% | 12/31/27 | 1,063,427 | ||||
1,746,000 | 勁量控股有限公司(A)(B) | 4.75% | 06/15/28 | 1,525,061 | ||||
650,000 | 勁量控股有限公司(A)(B) | 4.38% | 03/31/29 | 553,953 | ||||
3,142,441 | ||||||||
獨立發電商和能源交易商 -0.4% | ||||||||
2,770,000 | 卡爾平公司(A)(B) | 5.13% | 03/15/28 | 2,485,052 | ||||
工業機械 -1.1% | ||||||||
6,597,000 | 蓋茨全球有限責任公司/蓋茨公司(A)(B) | 6.25% | 01/15/26 | 6,369,997 |
本金 值 | 説明 | 陳述 優惠券 | 陳述 到期日 | 值 | ||||
公司債券和票據 (續) | ||||||||
保險經紀 -12.2% | ||||||||
$17,071,000 | Alliant Holdings Intermediate,LLC/Alliant Holdings Co-Issuer(A)(B) | 6.75% | 10/15/27 | $15,747,998 | ||||
210,000 | Alliant Holdings Intermediate,LLC/Alliant Holdings Co-Issuer(A)(B) | 5.88% | 11/01/29 | 179,613 | ||||
19,532,000 | AmWINS Group,Inc.(A)(B) | 4.88% | 06/30/29 | 16,900,784 | ||||
10,980,000 | AssuredPartners,Inc.(A)(B) | 7.00% | 08/15/25 | 10,552,619 | ||||
13,689,000 | AssuredPartners,Inc.(A)(B) | 5.63% | 01/15/29 | 11,649,339 | ||||
2,092,000 | BroadStreet Partners,Inc.(A)(B) | 5.88% | 04/15/29 | 1,781,641 | ||||
1,211,000 | GTCR AP Finance,Inc.(A)(B) | 8.00% | 05/15/27 | 1,170,308 | ||||
9,408,000 | Hub International Ltd.(A)(B) | 7.00% | 05/01/26 | 9,327,374 | ||||
4,934,000 | Hub International Ltd.(A)(B) | 5.63% | 12/01/29 | 4,329,262 | ||||
71,638,938 | ||||||||
綜合電信服務 -0.8% | ||||||||
61,000 | Zayo Group Holdings,Inc.(A)(B) | 4.00% | 03/01/27 | 43,791 | ||||
8,267,000 | Zayo Group Holdings,Inc.(A)(B) | 6.13% | 03/01/28 | 4,499,770 | ||||
4,543,561 | ||||||||
交互式家庭娛樂 -0.2% | ||||||||
1,651,000 | Playtika Holding Corp.(A)(B) | 4.25% | 03/15/29 | 1,340,959 | ||||
互聯網和直銷零售 -1.2% | ||||||||
8,270,000 | Cars.com,Inc.(A)(B) | 6.38% | 11/01/28 | 7,187,522 | ||||
互聯網服務和基礎設施 -0.9% | ||||||||
4,710,000 | Go爸爸運營公司,LLC/GD金融有限公司(A)(B) | 5.25% | 12/01/27 | 4,471,498 | ||||
1,213,000 | Go爸爸運營公司,LLC/GD金融有限公司(A)(B) | 3.50% | 03/01/29 | 1,026,596 | ||||
5,498,094 | ||||||||
投資銀行和經紀業務 -0.2% | ||||||||
1,045,000 | LPL Holdings,Inc.(A)(B) | 4.63% | 11/15/27 | 966,656 | ||||
IT諮詢和其他服務 -0.3% | ||||||||
2,000,000 | Gartner,Inc.(A)(B) | 4.50% | 07/01/28 | 1,885,370 | ||||
休閒設施 -0.0% | ||||||||
283,000 | 海洋世界公園娛樂公司(A)(B) | 5.25% | 08/15/29 | 244,229 | ||||
管理型醫療保健 -2.3% | ||||||||
6,806,000 | 森特內公司(Centene Corp.)(B) | 4.25% | 12/15/27 | 6,399,103 | ||||
2,577,000 | MPH收購控股有限責任公司(A)(B) | 5.50% | 09/01/28 | 2,061,304 | ||||
7,513,000 | MPH收購控股有限責任公司(A)(B) | 5.75% | 11/01/28 | 5,289,340 | ||||
13,749,747 | ||||||||
金屬和玻璃容器 -1.7% | ||||||||
303,000 | 鮑爾公司(Ball Corp.)(B) | 6.88% | 03/15/28 | 313,696 | ||||
4,227,000 | 鮑爾公司(Ball Corp.)(B) | 2.88% | 08/15/30 | 3,442,342 | ||||
5,419,000 | Berry Global,Inc.(A)(B) | 5.63% | 07/15/27 | 5,316,364 | ||||
75,000 | Crown America,LLC(A)(B) | 5.25% | 04/01/30 | 69,462 | ||||
1,163,000 | 歐文斯-布羅克韋玻璃容器公司(A)(B) | 5.38% | 01/15/25 | 1,106,915 | ||||
10,248,779 | ||||||||
電影和娛樂 -1.1% | ||||||||
4,380,000 | Live Nation Entertainment,Inc.(A)(B) | 5.63% | 03/15/26 | 4,157,637 | ||||
2,620,000 | Live Nation Entertainment,Inc.(A)(B) | 4.75% | 10/15/27 | 2,368,546 | ||||
6,526,183 |
本金 值 | 説明 | 陳述 優惠券 | 陳述 到期日 | 值 | ||||
公司債券和票據 (續) | ||||||||
紙包裝 -2.7% | ||||||||
$12,280,000 | 格雷厄姆包裝公司(A)(B) | 7.13% | 08/15/28 | $10,396,757 | ||||
5,653,000 | Pactive v Evergreen Group Issuer,Inc./Pactiv Evergreen Group Issuer,LLC(A)(B) | 4.00% | 10/15/27 | 4,976,958 | ||||
180,000 | PActiv,LLC(B) | 7.95% | 12/15/25 | 170,233 | ||||
566,000 | 密封空氣公司(A)(B) | 5.00% | 04/15/29 | 526,952 | ||||
16,070,900 | ||||||||
個人產品 -0.2% | ||||||||
1,389,000 | 威望品牌公司(A)(B) | 5.13% | 01/15/28 | 1,311,348 | ||||
製藥 -0.1% | ||||||||
667,000 | Emerent BioSolutions,Inc.(A)(B) | 3.88% | 08/15/28 | 301,214 | ||||
研究和諮詢服務 -0.8% | ||||||||
6,126,000 | CoreLogic,Inc.(A)(B) | 4.50% | 05/01/28 | 4,528,982 | ||||
餐飲 -0.9% | ||||||||
5,088,000 | IRB Holding Corp.(A)(B) | 7.00% | 06/15/25 | 5,109,573 | ||||
安全和警報服務 -0.3% | ||||||||
2,000,000 | Brink‘s(The)Co.(A)(B) | 4.63% | 10/15/27 | 1,841,100 | ||||
專業化消費者服務 -1.3% | ||||||||
2,794,000 | Aramark Services,Inc.(A)(B) | 6.38% | 05/01/25 | 2,792,449 | ||||
4,932,000 | Aramark Services,Inc.(A)(B) | 5.00% | 02/01/28 | 4,619,336 | ||||
7,411,785 | ||||||||
專業金融 -0.5% | ||||||||
724,000 | Park Intermediate Holdings、LLC/PK Home Property、LLC/PK Finance聯合發行人(A)(B) | 4.88% | 05/15/29 | 620,870 | ||||
1,149,000 | Radiate HoldCo,LLC/Radiate Finance,Inc.(A)(B) | 4.50% | 09/15/26 | 941,692 | ||||
2,284,000 | Radiate HoldCo,LLC/Radiate Finance,Inc.(A)(B) | 6.50% | 09/15/28 | 1,236,820 | ||||
2,799,382 | ||||||||
特種化學品 -1.5% | ||||||||
9,754,000 | Avantor Funding,Inc.(A)(B) | 4.63% | 07/15/28 | 8,986,360 | ||||
專賣店 -0.0% | ||||||||
150,000 | PetSmart,Inc./PetSmart Finance Corp.(A)(B) | 4.75% | 02/15/28 | 137,220 | ||||
系統軟件 -4.6% | ||||||||
2,724,000 | 義和團母公司(甲)(乙) | 9.13% | 03/01/26 | 2,604,199 | ||||
1,000,000 | 甲骨文公司(Oracle Corp.) | 6.15% | 11/09/29 | 1,044,773 | ||||
1,000,000 | 甲骨文公司(Oracle Corp.) | 6.25% | 11/09/32 | 1,056,175 | ||||
1,796,000 | 甲骨文公司(Oracle Corp.) | 6.50% | 04/15/38 | 1,869,460 | ||||
20,492,000 | SS&C Technologies,Inc.(A)(B) | 5.50% | 09/30/27 | 19,617,126 | ||||
652,000 | VMware,Inc.(B) | 1.00% | 08/15/24 | 607,413 | ||||
26,799,146 | ||||||||
貿易公司和分銷商 -0.7% | ||||||||
1,035,000 | SRS分銷公司(A)(B) | 6.13% | 07/01/29 | 860,140 | ||||
3,884,000 | SRS分銷公司(A)(B) | 6.00% | 12/01/29 | 3,188,956 | ||||
4,049,096 | ||||||||
卡車運輸 -0.4% | ||||||||
2,889,000 | 赫茲(集團)公司(A)(B) | 4.63% | 12/01/26 | 2,509,288 | ||||
公司債券和票據總額 | 513,031,323 | |||||||
(Cost $577,665,573) |
本金 值 | 説明 | 費率(C) | 陳述 到期日(D) | 值 | ||||
優先浮動利率貸款利率 -22.0% | ||||||||
航空航天和國防 -0.3% | ||||||||
$1,931,228 | TransDigm,Inc.,G部分再融資TL,3個月。Libor+2.25%,0.00%下限(B) | 5.92% | 08/22/24 | $1,921,745 | ||||
應用軟件 -10.4% | ||||||||
5,807,561 | 應用系統公司,第二留置權定期貸款,3個月。Libor+5.50%,0.75%下限(B) | 9.17% | 09/19/25 | 5,749,486 | ||||
3,500,000 | Epicor Software Corp.,第二筆留置權定期貸款,1個月。Libor+7.75%,下限1.00%(B) | 11.82% | 07/30/28 | 3,451,875 | ||||
8,698,153 | Gainwell收購公司(FKA Milano),定期貸款B,3個月。Libor+4.00%,0.75%下限(B) | 7.67% | 10/01/27 | 8,472,001 | ||||
5,502,754 | Greeneden U.S.Holdings II,LLC(Genesys電信實驗室,Inc.),初始美元定期貸款,1個月Libor+4.00%,0.75%下限(B) | 8.07% | 12/01/27 | 5,334,260 | ||||
2,981,588 | Hyland Software,Inc.,第二留置權定期貸款,1個月Libor+6.25%,0.75%下限(B) | 10.32% | 07/10/25 | 2,812,025 | ||||
2,151,184 | Hyland Software,Inc.,定期貸款B,1個月Libor+3.50%,0.75%下限(B) | 7.57% | 07/01/24 | 2,117,582 | ||||
10,871,534 | 互聯網品牌公司(WebMD/MH Sub I,LLC),2020年6月新定期貸款,1月。Libor+3.75%,下限1.00%(B) | 7.82% | 09/15/24 | 10,565,826 | ||||
9,551,587 | 互聯網品牌公司(WebMD/MH Sub I,LLC),第二留置權定期貸款,3個月。SOFR+6.25%,0.00%下限(B) | 10.65% | 02/23/29 | 8,560,610 | ||||
6,514,926 | 互聯網品牌公司(WebMD/MH Sub I,LLC),初始定期貸款,1個月。Libor+3.75%,0.00%下限(B) | 7.82% | 09/13/24 | 6,333,029 | ||||
450,272 | 離子貿易技術有限公司,定期貸款B,3個月。Libor+4.75%,0.00%下限(B) | 8.42% | 04/01/28 | 430,010 | ||||
5,858,018 | LogMeIn,Inc.(Goto Group,Inc.),定期貸款B,1個月Libor+4.75%,0.00%下限(B) | 8.77% | 08/31/27 | 3,746,671 | ||||
3,538,182 | RealPage,Inc.,第二留置權定期貸款,1個月Libor+6.50%,0.75%下限(B) | 10.57% | 04/22/29 | 3,385,616 | ||||
60,958,991 | ||||||||
有線和衞星 -0.3% | ||||||||
1,558,136 | Cablevision(又名CSC Holdings,LLC),2017年3月定期貸款B-1,1個月。Libor+2.25%,0.00%下限(B) | 6.12% | 07/17/25 | 1,489,578 | ||||
教育服務 -0.0% | ||||||||
142,291 | Asccount Holdings,Inc.(水星),第二留置權定期貸款,3個月。Libor+6.50%,下限0.50% | 10.25% | 08/02/29 | 123,438 | ||||
電子設備和儀器 -0.5% | ||||||||
2,952,089 | VeriFone系統公司,定期貸款B,3個月。Libor+4.00%,0.00%下限(B) | 8.36% | 08/20/25 | 2,661,043 | ||||
醫療保健設施 -0.1% | ||||||||
403,000 | 選擇醫療公司,定期貸款B,1個月。Libor+2.50%,0.00%下限(B) | 6.58% | 03/06/25 | 395,065 | ||||
醫療保健服務 -0.1% | ||||||||
484,858 | SCP Health(OneX TSG Intermediate Corp.),定期貸款B,3月。Libor+4.75%,0.75%下限(B) | 9.16% | 02/28/28 | 430,312 | ||||
13,918 | Sevita(National Mentor Holdings,Inc.),定期貸款B,1個月Libor+3.75%,0.75%下限(B) | 7.83% | 03/01/28 | 9,831 | ||||
148,336 | Sevita(National Mentor Holdings,Inc.),定期貸款B,3月。Libor+3.75%,0.75%下限(B) | 7.43% | 03/01/28 | 104,783 |
本金 值 | 説明 | 費率(C) | 陳述 到期日(D) | 值 | ||||
優先浮動利率貸款利息 (續) | ||||||||
醫療保健服務 (續) | ||||||||
$4,750 | Sevita(National Mentor Holdings,Inc.),定期貸款C,3個月。Libor+3.75%,0.75%下限 | 7.43% | 03/01/28 | $3,355 | ||||
548,281 | ||||||||
醫療保健技術 -3.9% | ||||||||
3,322,949 | Ciox Health(Healthport/CT Technologies Intermediate Holdings,Inc.),新定期貸款B,1個月。Libor+4.25%,0.75%下限(B) | 8.32% | 12/16/25 | 3,062,297 | ||||
2,031,660 | Press Ganey(杜鵑TopCo,Inc.),2021年定期貸款,1個月。Libor+3.75%,0.75%下限(B) | 7.82% | 07/25/26 | 1,935,157 | ||||
17,876,182 | Verscend Technologies,Inc.(Cotiviti),新定期貸款B-1,1個月。Libor+4.00%,0.00%下限(B) | 8.07% | 08/27/25 | 17,726,200 | ||||
22,723,654 | ||||||||
酒店、度假村和郵輪公司 -0.1% | ||||||||
879,430 | 四季控股公司,新定期貸款B,1個月。SOFR+3.25%,0.50%下限(B) | 7.38% | 11/30/29 | 877,785 | ||||
保險經紀 -2.0% | ||||||||
24,033 | Hub International Limited,新定期貸款B-3,2個月。Libor+3.25%,0.75%下限(B) | 7.23% | 04/25/25 | 23,620 | ||||
9,421,052 | Hub International Limited,新定期貸款B-3,3個月。Libor+3.25%,0.75%下限(B) | 7.53% | 04/25/25 | 9,258,916 | ||||
946,154 | Hub International Limited,定期貸款B4,3月。SOFR+4.00%,0.75%下限(B) | 8.22% | 11/10/29 | 930,779 | ||||
1,539,805 | USI,Inc.(FKA Compass Investors,Inc.),2022新定期貸款,3月。Libor+2.75%,0.50%下限(B) | 6.42% | 11/30/29 | 1,513,135 | ||||
11,726,450 | ||||||||
綜合電信服務 -0.1% | ||||||||
455,427 | Numericable(Altice France S.A.或SFR),定期貸款B-13,3個月Libor+4.00%,0.00%下限(B) | 8.65% | 08/14/26 | 438,726 | ||||
61,000 | Zayo Group Holdings,Inc.,初始美元定期貸款,1月。Libor+3.00%,0.00%下限(B) | 7.07% | 03/09/27 | 45,840 | ||||
484,566 | ||||||||
製藥 -0.0% | ||||||||
952 | Mallinckrodt International Finance S.A.,2017年置換定期貸款,3個月。Libor+5.25%,0.00%下限(B) | 8.73% | 09/30/27 | 746 | ||||
餐飲 -1.3% | ||||||||
7,843,382 | Portillo‘s Holdings,LLC,定期貸款B-3,1月。Libor+5.50%,下限1.00%(B) | 9.57% | 08/30/24 | 7,778,047 | ||||
專業化消費者服務 -0.9% | ||||||||
6,925,457 | Asurion,LLC,第二留置權定期貸款B-3,1個月。Libor+5.25%,0.00%下限(B) | 9.32% | 01/31/28 | 5,325,676 | ||||
專業金融 -0.3% | ||||||||
499,925 | WCG買方公司(WIRB-哥白尼集團),定期貸款B,1個月。Libor+4.00%,下限1.00%(B) | 8.07% | 01/08/27 | 468,680 | ||||
1,678,029 | WCG買方公司(WIRB-哥白尼集團),定期貸款B,3個月。Libor+4.00%,下限1.00%(B) | 7.67% | 01/08/27 | 1,573,152 | ||||
2,041,832 |
本金 值 | 説明 | 費率(C) | 陳述 到期日(D) | 值 | ||||
優先浮動利率貸款利息 (續) | ||||||||
專賣店 -0.1% | ||||||||
$910,108 | PetSmart,Inc.,初始定期貸款B,1個月Libor+3.75%,0.75%下限(B) | 7.82% | 02/12/28 | $873,377 | ||||
系統軟件 -1.0% | ||||||||
1,828,672 | BMC Software Finance,Inc.(拳擊手母公司),2021年置換美元定期貸款,1個月。Libor+3.75%,0.00%下限(B) | 7.82% | 10/02/25 | 1,751,649 | ||||
4,239,480 | Misys金融軟件有限公司(Almonde,Inc.)(Finstra),定期貸款B,6個月。Libor+3.50%,下限1.00%(B) | 6.87% | 06/13/24 | 3,827,105 | ||||
5,578,754 | ||||||||
無線電信服務 -0.6% | ||||||||
3,556,313 | SBA高級財務II,有限責任公司,定期貸款B,1月Libor+1.75%,0.00%下限(B) | 5.83% | 04/11/25 | 3,531,419 | ||||
高級浮動利率貸款利息總額 | 129,040,447 | |||||||
(Cost $136,280,014) | ||||||||
本金 值 | 説明 | 陳述 優惠券 | 陳述 到期日 | 值 | ||||
外國公司債券和票據 -9.3% | ||||||||
應用軟件 -1.5% | ||||||||
1,721,000 | ION Trading Technologies S.A.R.L.(A)(B) | 5.75% | 05/15/28 | 1,406,246 | ||||
189,000 | Open Text Corp.(A)(B) | 6.90% | 12/01/27 | 189,465 | ||||
6,881,000 | Open Text Corp.(A)(B) | 3.88% | 02/15/28 | 5,813,069 | ||||
2,108,000 | Open Text Corp.(A)(B) | 3.88% | 12/01/29 | 1,686,893 | ||||
9,095,673 | ||||||||
建築產品 -1.6% | ||||||||
8,119,000 | Cemex S.A.B.de C.V.(A) | 7.38% | 06/05/27 | 8,267,050 | ||||
973,000 | Cemex S.A.B.de C.V.(A) | 5.45% | 11/19/29 | 897,072 | ||||
9,164,122 | ||||||||
數據處理和外包服務 -0.7% | ||||||||
5,748,000 | PaySafe Finance PLC/PaySafe Holdings US Corp.(A)(B) | 4.00% | 06/15/29 | 4,291,342 | ||||
環境和設施服務 -0.9% | ||||||||
473,000 | GFL環境公司(A)(B) | 3.75% | 08/01/25 | 443,423 | ||||
3,000,000 | GFL環境公司(A)(B) | 5.13% | 12/15/26 | 2,892,330 | ||||
1,300,000 | GFL環境公司(A)(B) | 4.00% | 08/01/28 | 1,117,187 | ||||
716,000 | GFL環境公司(A)(B) | 4.75% | 06/15/29 | 627,979 | ||||
5,080,919 | ||||||||
綜合電信服務 -1.5% | ||||||||
2,511,000 | Altice France S.A.(A)(B) | 5.50% | 01/15/28 | 2,096,258 | ||||
1,000,000 | Altice France S.A.(A)(B) | 5.13% | 01/15/29 | 801,475 | ||||
4,590,000 | Altice France S.A.(A)(B) | 5.13% | 07/15/29 | 3,622,152 | ||||
3,069,000 | Altice France S.A.(A)(B) | 5.50% | 10/15/29 | 2,464,837 | ||||
8,984,722 | ||||||||
生命科學工具與服務 -0.1% | ||||||||
946,000 | Grifols託管發行商S.A.(A) | 4.75% | 10/15/28 | 796,002 | ||||
金屬和玻璃容器 -0.1% | ||||||||
597,000 | Trivium包裝金融公司(A)(B) | 5.50% | 08/15/26 | 561,828 | ||||
餐飲 -1.8% | ||||||||
12,722,000 | 1011778 BC ULC/New Red Finance,Inc.(A)(B) | 4.00% | 10/15/30 | 10,731,961 |
本金 值 | 説明 | 陳述 優惠券 | 陳述 到期日 | 值 | ||||
外國公司債券和票據 (續) | ||||||||
專業金融 -0.1% | ||||||||
$290,000 | Ardagh金屬包裝金融美國有限責任公司/Ardagh金屬包裝金融公司(A)(B) | 6.00% | 06/15/27 | $283,417 | ||||
貿易公司和分銷商 -1.0% | ||||||||
2,721,000 | VistaJet馬耳他金融公司/XO管理控股公司(A)(B) | 7.88% | 05/01/27 | 2,469,049 | ||||
3,858,000 | VistaJet馬耳他金融公司/XO管理控股公司(A)(B) | 6.38% | 02/01/30 | 3,168,383 | ||||
5,637,432 | ||||||||
外國公司債券和票據總額 | 54,627,418 | |||||||
(Cost $59,804,552) |
共享 | 説明 | 值 | ||
普通股 -0.3% | ||||
製藥 -0.3% | ||||
220,989 | Akorn,Inc.(E)(F) | 1,436,428 | ||
(Cost $2,534,056) | ||||
認股權證 -0.0% | ||||
電影和娛樂 -0.0% | ||||
367,144 | Cineworld Group PLC,11月23日到期(F)(G)(H) | 22,125 | ||
(成本為0美元) | ||||
貨幣市場基金 -0.8% | ||||
4,839,873 | 摩根士丹利機構流動性基金-國債組合-機構類-3.58%(B)(一) | 4,839,873 | ||
(Cost $4,839,873) | ||||
總投資-119.7% | 702,997,614 | |||
(Cost $781,124,068) | ||||
未償還貸款-(22.6%) | (133,000,000) | |||
其他資產和負債淨額--2.9% | 17,540,432 | |||
淨資產-100.0% | $587,538,046 |
(a) | 這種證券在私募備忘錄的條款內出售,根據修訂後的1933年《證券法》(1933 Act)第144A條在轉售時豁免註冊,並可在豁免註冊的交易中轉售,通常出售給合格的機構買家。根據基金董事會通過的程序,First Trust Advisors L.P.(下稱“顧問”)已確定該證券具有流動性。儘管市場不穩定可能會導致市場整體流動性不足的時期增加,但每種證券的流動性是根據證券特定的因素和假設確定的,這需要主觀判斷。截至2022年11月30日,此類證券的價值為510,428,657美元,佔淨資產的86.9%。 |
(b) | 此證券的全部或部分用作未償還貸款的抵押品。 |
(c) | 基金投資的優先浮動利率貸款利息(“優先貸款”)按基準貸款利率加溢價定期預先確定的利率支付。這些基本貸款利率通常是(I)一家或多家主要歐洲銀行提供的貸款利率,如LIBOR,(Ii)從美國財政部金融研究辦公室獲得的SOFR,(Iii)一家或多家美國銀行提供的最優惠利率,或(Iv)存單利率。某些高級貸款受LIBOR或SOFR下限的約束,該下限確定了最低LIBOR或SOFR利率。當一系列利率被披露時,基金在同一批中持有多份合同,具有相同的LIBOR或SOFR期限、利差和下限,但不同的LIBOR或SOFR重置日期 。 |
(d) | 優先貸款一般需要強制和/或可選的提前還款。因此,高級貸款的實際剩餘期限可能大大少於所述的 期限。 |
(e) | 在根據1933年法令免於登記的交易中獲得的擔保。根據1933年法案的登記豁免,證券可以轉售給合格的機構買家(見財務報表附註2D-受限證券)。 |
(f) | 非創收證券。 |
(g) | 該發行人已向破產法院申請保護。 |
(h) | 根據基金董事會通過的程序,顧問已認定該證券不具有流動性。 |
(i) | 顯示的收益率反映了截至2022年11月30日的收益率。 |
Libor | 倫敦銀行間同業拆借利率 |
SOFR | 有擔保的隔夜融資利率 |
總計 價值在 11/30/2022 | 1級 引用 價格 | 2級 意義重大 可觀察到 輸入 | 3級 意義重大 看不到 輸入 | |
公司債券和債券* | $ 513,031,323 | $ — | $ 513,031,323 | $ — |
優先浮動利率貸款利息** | 129,040,447 | — | 129,040,447 | — |
外國公司債券和債券* | 54,627,418 | — | 54,627,418 | — |
普通股** | 1,436,428 | — | 1,436,428 | — |
認股權證* | 22,125 | — | 22,125 | — |
貨幣市場基金 | 4,839,873 | 4,839,873 | — | — |
總投資 | $ 702,997,614 | $ 4,839,873 | $ 698,157,741 | $— |
* | 有關行業細分,請參閲投資組合。 |
資產: | |
按價值計算的投資 (Cost $781,124,068) | $ 702,997,614 |
現金 | 120,130 |
應收賬款: | |
出售的投資證券 | 17,970,250 |
利息 | 11,058,532 |
利息回收 | 2,539 |
預付費用 | 10,693 |
總資產 | 732,159,758 |
負債: | |
未償還貸款 | 133,000,000 |
應付款: | |
購買的投資證券 | 10,026,027 |
投資諮詢費 | 817,350 |
貸款利息和費用 | 669,141 |
行政性收費 | 42,534 |
審計和税費 | 32,971 |
託管費 | 19,770 |
股東報告費 | 5,007 |
受託人的費用及開支 | 2,998 |
轉會代理費 | 1,558 |
財務報告費 | 761 |
律師費 | 206 |
其他負債 | 3,389 |
總負債 | 144,621,712 |
淨資產 | $587,538,046 |
淨資產包括: | |
實收資本 | $ 735,048,132 |
面值 | 367,730 |
累計可分配收益(虧損) | (147,877,816) |
淨資產 | $587,538,046 |
資產淨值,每股普通股(每股普通股面值$0.01) | $15.98 |
數量 |
投資收益: | ||
利息(扣除2246美元的外國預扣税後的淨額) | $ 27,505,232 | |
其他 | 29,173 | |
總投資收益 | 27,534,405 | |
費用: | ||
投資諮詢費 | 5,361,250 | |
貸款利息和費用 | 3,424,842 | |
行政性收費 | 222,597 | |
股東報告費 | 60,529 | |
律師費 | 44,284 | |
託管費 | 38,279 | |
審計和税費 | 29,993 | |
掛牌費用 | 24,552 | |
受託人的費用及開支 | 9,206 | |
轉會代理費 | 9,141 | |
財務報告費 | 4,616 | |
其他 | 22,564 | |
總費用 | 9,251,853 | |
淨投資收益(虧損) | 18,282,552 | |
已實現和未實現淨收益(虧損): | ||
投資已實現淨收益(虧損) | (54,815,972) | |
投資未實現增值(折舊)淨變化 | 9,839,340 | |
已實現和未實現淨收益(虧損) | (44,976,632) | |
經營所致淨資產淨增(減) | $(26,694,080) |
六個月 已結束 11/30/2022 (未經審計) | 年 已結束 5/31/2022 | ||
運營: | |||
淨投資收益(虧損) | $ 18,282,552 | $ 42,744,195 | |
已實現淨收益(虧損) | (54,815,972) | 1,735,625 | |
未實現升值(折舊)淨變化 | 9,839,340 | (117,321,123) | |
經營淨資產淨增加(減少) | (26,694,080) | (72,841,303) | |
分配給股東的方式: | |||
投資運作 | (28,550,549) | (61,482,853) | |
資本交易: | |||
普通股再投資收益 | — | 965,209 | |
資本交易導致的淨資產淨增加(減少) | — | 965,209 | |
淨資產合計增加(減少) | (55,244,629) | (133,358,947) | |
淨資產: | |||
期初 | 642,782,675 | 776,141,622 | |
期末 | $ 587,538,046 | $ 642,782,675 | |
資本交易情況如下: | |||
期初普通股 | 36,772,989 | 36,726,034 | |
根據股息再投資計劃作為再投資發行的普通股 | — | 46,955 | |
期末普通股 | 36,772,989 | 36,772,989 |
經營活動現金流: | ||
經營淨資產淨增加(減少) | $(26,694,080) | |
對運營淨資產淨增加(減少)與運營活動提供的現金淨額進行調整: | ||
購買投資 | (338,949,288) | |
投資的銷售、到期日和回報 | 492,844,464 | |
淨攤銷/增加投資溢價/折扣 | (1,017,308) | |
投資已實現損益淨額 | 54,815,972 | |
投資未實現增值/折舊淨變化 | (9,839,340) | |
資產和負債變動: | ||
應收利息減少 | 2,392,184 | |
應收應收款項利息增加 | (1,578) | |
預付費用減少 | 22,452 | |
增加貸款利息及應付費用 | 359,027 | |
應付投資諮詢費減少 | (243,314) | |
應繳審計費和税費減少 | (24,154) | |
應繳律師費減少 | (5,593) | |
應付股東報告費減少 | (19,040) | |
應繳行政事業費減少 | (8,438) | |
須繳付的保管費增加 | 4,897 | |
增加應付的轉會代理費 | 42 | |
受託人費用及應付開支的減幅 | (144) | |
應繳財務報告費減少 | (10) | |
其他應付負債增加 | 33 | |
經營活動提供的現金 | $173,636,784 | |
融資活動的現金流: | ||
從投資操作中分配給普通股股東 | (28,550,549) | |
償還借款 | (167,000,000) | |
借款收益 | 22,000,000 | |
用於融資活動的現金 | (173,550,549) | |
現金增加 | 86,235 | |
期初現金 | 33,895 | |
期末現金 | $120,130 | |
補充披露現金流量信息: | ||
期內支付的利息及手續費現金 | $3,065,815 |
六個月 已結束 11/30/2022 (未經審計) | 截至的年度 5/31/2022 | 期間 已結束 5/31/2021 (a) | |||
資產淨值,期初 | $ 17.48 | $ 21.13 | $ 20.00 | ||
投資經營收益: | |||||
淨投資收益(虧損) | 0.50 | 1.16 | 1.08 | ||
已實現和未實現淨收益(虧損) | (1.22) | (3.14) | 1.12 | ||
來自投資運營的總額 | (0.72) | (1.98) | 2.20 | ||
支付給股東的分配: | |||||
淨投資收益 | (0.78) | (1.29) | (1.07) | ||
已實現淨收益 | — | (0.38) | — | ||
支付給普通股股東的總派息 | (0.78) | (1.67) | (1.07) | ||
資產淨值,期末 | $ | $17.48 | $21.13 | ||
市價,期末 | $ | $16.07 | $19.86 | ||
按資產淨值計算的總回報 (b) | (3.58)% | (9.73)% | 11.49% | ||
按市值計算的總回報 (b) | (3.64)% | (11.70)% | 4.79% | ||
平均淨資產/補充數據比率: | |||||
期末淨資產(單位:000) | $ 587,538 | $ 642,783 | $ 776,142 | ||
總費用與平均淨資產的比率 | 3.09% (c) | 2.41% | 2.28% (c) | ||
總費用佔扣除利息費用的平均淨資產的比率 | 1.95% (c) | 2.02% | 1.93% (c) | ||
淨投資收益(虧損)與平均淨資產的比率 | 6.11% (c) | 5.81% | 5.62% (c) | ||
投資組合流動率 | 22% | 39% | 54% | ||
負債: | |||||
未償還貸款總額(單位:000) | $ 133,000 | $ 278,000 | $ 309,000 | ||
每1,000美元債務的資產覆蓋率(D) | $ 5,418 | $ 3,312 | $ 3,512 |
(a) | 基金於2020年5月21日播種,並於2020年6月25日開始運作。 |
(b) | 總回報乃根據股息再投資計劃所得價格計算的再投資股息、資本收益及資本分配回報(如有)與每股資產淨值變動(資產淨值回報)及普通股價格變動(市值回報)的組合。總回報不反映銷售負荷,並且不會在一年內按年率計算 。過去的表現並不代表未來的結果。 |
(c) | 按年計算。 |
(d) | 計算方法是從基金的總資產中減去基金的總負債(不包括未償還貸款),再除以以000為單位的未償還貸款餘額。 |
(1) | 財務報表附註中使用的術語“擔保”和“證券”包括優先貸款。 |
1) | 定價服務提供的最新價格; |
2) | 借款人/發行人相關的基礎業務數據; |
3) | 對影響這些證券買賣市場的力量進行評估; |
4) | 安全的類型、大小和成本; |
5) | 借款人/發行人的財務報表,或發行國的財務狀況; |
6) | 借款人/發行人或發行國的信用質量和現金流,基於定價委員會、次級顧問或投資組合經理的分析(視情況而定)或 外部分析; |
7) | 有關證券的任何交易或要約的信息; |
8) | 借款人/發行人或類似公司的類似證券(或股權證券)公開交易的價格和程度; |
9) | 優惠券支付; |
10) | 擔保擔保的抵押品(如果有)的質量、價值和可銷售性; |
11) | 借款人/發行人的業務前景,包括從母公司或附屬公司獲得資金或資源的任何能力,以及對借款人/發行人管理層的評估; |
12) | 借款人/發行人所在行業的前景,以及該行業類似業務的支付倍數(收益和/或現金流); |
13) | 借款人/發行人在行業內的競爭地位; |
14) | 借款人/發行人通過公開和/或私人市場獲得額外流動資金的能力;以及 |
15) | 其他相關因素。 |
1) | 基準收益率; |
2) | 報告的交易; |
3) | 經紀人/交易商報價; |
4) | 發行人利差; |
5) | 基準證券; |
6) | 出價和報價;以及 |
7) | 參考數據,包括市場研究出版物。 |
1) | 安全類型; |
2) | 持有量; |
3) | 安全的初始成本; |
4) | 可比證券交易; |
5) | 經銷商和/或第三方定價服務的報價; |
6) | 各證券之間的關係; |
7) | 通過聯繫發行人、分析師或適當的證券交易所獲得的信息; |
8) | 發行人財務報表分析;以及 |
9) | 存在可能影響證券價值的合併提議或要約。 |
• | 1級-1級投入是相同投資在活躍市場上的報價。活躍市場是指投資交易以足夠的頻率和交易量持續提供定價信息的市場。 |
• | 2級-2級輸入是直接或間接可觀察到的輸入,包括以下內容: |
o | 活躍市場中類似投資的報價。 |
o | 非活躍市場中相同或類似投資的報價。非活躍市場是指投資的交易很少,價格不是最新的,或者價格在一段時間內或在做市商之間存在很大差異,或者幾乎沒有公開發布信息的市場。 |
o | 對投資可觀察到的報價以外的其他輸入(例如,按通常報價間隔可觀察到的利率和收益率曲線、波動性、提前還款速度、損失 嚴重性、信用風險和違約率)。 |
o | 通過相關性或其他方式主要源自可觀察市場數據或由其證實的投入。 |
• | 3級-3級輸入是不可觀察的輸入。無法觀察到的輸入可能反映了報告實體自己對市場參與者在為投資定價時將使用的假設的假設。 |
安全 | 採辦 日期 | 共享 | 現價 | 攜帶 成本 | 值 | 的百分比 淨額 資產 |
Akorn,Inc. | 10/15/2020 | 220,989 | $6.50 | $2,534,056 | $1,436,428 | 0.24% |
分發者: | |
普通收入 | $60,385,741 |
資本利得 | 1,097,112 |
資本返還 | — |
未分配的普通收入 | $265,112 |
未分配資本利得 | — |
未分配收益合計 | 265,112 |
累計資本和其他損失 | (1,809,534) |
未實現淨增值(折舊) | (91,088,765) |
累計收益(虧損)合計 | (92,633,187) |
其他 | — |
實收資本 | 735,415,862 |
淨資產總額 | $642,782,675 |
税費 | 毛收入 未實現 欣賞 | 毛收入 未實現 (折舊) | 未實現淨額 欣賞 (折舊) | |||
$781,124,068 | $1,015,823 | $(79,142,277) | $(78,126,454) |
(1) | 如果普通股在估值時的交易價值等於或高於資產淨值,基金將以以下價格發行新股:(I)在該日期每股普通股資產淨值或(Ii)該日市價的95%。 |
(2) | 如果普通股在估值時的交易價格低於資產淨值,計劃代理人將收到現金股息或分配,並將在公開市場上購買普通股, 在紐約證券交易所或其他地方,記入參與者的賬户。普通股的市場價格有可能在計劃代理人完成購買之前上漲。因此,計劃代理人支付的平均每股購買價可能會超過估值時的市場價格,導致購買的股票少於以基金髮行的普通股支付股息或分派的股票 。計劃代理人將在估值之日起30天內,使用以現金形式收到的所有股息和分派在公開市場上購買普通股,除非為遵守聯邦證券法而需要臨時削減或暫停購買。不會為任何未投資的現金付款支付利息。 |
(b) | 不適用。 |
項目2.道德守則
不適用。
項目3.審計委員會財務專家
不適用。
項目4.首席會計師費用和服務
不適用。
項目5.上市註冊人審計委員會
不適用。
項目6.投資
(a) | 截至報告期末的非關聯發行人證券投資明細表 作為根據本表格第1項提交給股東的報告的一部分。 |
(b) | 不適用。 |
第七項:披露封閉式管理投資公司的代理投票政策和程序。
不適用。
第8項封閉式管理投資公司的投資組合經理。
(a) | 不適用。 |
(b) | 截至備案之日,登記人最近的N-CSR年度報告中針對本項目(A)(1)段確定的任何投資組合管理人均未發生變化。 |
第九項封閉式管理投資公司及關聯購買人購買股權證券。
不適用。
項目10.將事項提交擔保持有人表決
股東向註冊人董事會推薦被提名人的程序 在註冊人最後一次提供披露以迴應S-K(17 CFR 229.407)第407(C)(2)(Iv)項(根據附表14A(17 CFR 240.14a-101)第22(B)(15)項的要求)或本項要求後實施。
項目11.控制和程序
(a) | 註冊人的主要執行人員和主要財務官或履行類似職能的人員已得出結論,註冊人的披露控制和程序(如經修訂的《1940年投資公司法》(《1940法案》)(17 CFR 270.30a-3(C))下的規則30a-3(C)所界定)自報告提交之日起90天內有效,其中包括本款要求的披露。根據他們對這些控制的評價 以及1940年法案(17CFR 270.30a-3(B))下的規則30a-3(B)和經修訂的1934年《證券交易法》(17CFR 240.13a-15(B)或240.15d-15(B))下的規則13a-15(B)或15d-15(B)所要求的程序。 |
(b) | 在本報告所述期間,註冊人對財務報告的內部控制 (根據1940年法案(17 CFR 270.30a-3(D))規則30a-3(D)的定義)沒有發生任何變化,對註冊人的財務報告內部控制產生了或合理地可能產生重大影響。 |
第十二項封閉式管理投資公司證券借貸活動披露
(a) | 不適用。 |
(b) | 不適用。 |
項目13.證物
(a)(1) | 不適用。 |
(a)(2) | 根據1940年法案規則30a-2(A)和2002年薩班斯-奧克斯利法案第302條的規定,本證書附於本文件。 |
(a)(3) | 不適用。 |
(a)(4) | 不適用。 |
(b) | 根據1940年法案規則30a-2(B)和2002年薩班斯-奧克斯利法案第906條的規定,本證書附於本文件。 |
簽名
根據1934年《證券交易法》和1940年《投資公司法》的要求,註冊人已正式授權下列簽署人代表其簽署本報告。
(註冊人) | First Trust High Year Opportunities 2027 Target Term 基金 |
(簽署及標題)* | 詹姆斯·M·戴卡斯 | |
詹姆斯·M·戴卡斯、總裁和首席執行官 (首席執行官 高級管理人員) |
日期: | 2023年2月2日 |
根據1934年《證券交易法》和1940年《投資公司法》的要求,本報告已由以下人員以註冊人的身份在指定日期簽署。
(簽署及標題)* | 詹姆斯·M·戴卡斯 | |
詹姆斯·M·戴卡斯、總裁和首席執行官 (首席執行官 高級管理人員) |
日期: | 2023年2月2日 |
(簽署及標題)* | /s/Donald P.Swade | |
唐納德·P·斯瓦德,財務主管,首席財務官 和首席財務官 (首席財務官) |
日期: | 2023年2月2日 |
*將每個簽字員的姓名和頭銜打印在他或她的簽名下。