附件99.1

新聞稿

Teledyne Technologies報告

第四季度業績

加利福尼亞州千橡市-2023年1月25日-Teledyne Technologies Inc.(紐約證券交易所代碼：TDY)

·季度銷售額達到創紀錄的14.182億美元，同比增長3.1%

·創紀錄的季度GAAP稀釋每股收益為4.74美元，非GAAP稀釋每股收益為4.94美元

·創紀錄的季度GAAP營業利潤率為19.3%

·第四季度非GAAP營業利潤率為22.4%

·年銷售額達到創紀錄的54.586億美元，比去年增長18.3%

·創紀錄的全年GAAP稀釋後每股收益為16.53美元，非GAAP稀釋後每股收益為18.19美元

·完成對ETM的收購；季度末綜合槓桿率降至2.4倍

·發佈2023年全年GAAP稀釋後每股收益預期為15.80美元至16.10美元，2023年全年非GAAP收益預期為每股19.00美元至19.20美元

·在2023年1月3日年終後收購ChartWorld International

Teledyne今天公佈，2022年第四季度淨銷售額為14.182億美元，而2021年第四季度的淨銷售額為13.757億美元，增長3.1%。Teledyne在2022年第四季度的淨收入為2.264億美元(稀釋後每股收益4.74美元)，而2021年第四季度為1.618億美元(稀釋後每股收益3.39美元)，增長39.9%。2022年第四季度包括4790萬美元的税前收購無形資產攤銷費用，400萬美元與有利解決某些與FLIR整合相關的成本有關的税前收入，以及2410萬美元與收購相關的離散所得税優惠。不包括這些費用，Teledyne在2022年第四季度的非GAAP淨收入為2.361億美元(稀釋後每股收益為4.94美元)。在2021年第四季度，Teledyne產生了1.0億美元的税前費用，其中包括5140萬美元的收購無形資產攤銷費用，4780萬美元的收購庫存提升費用以及80萬美元的交易和整合相關成本。在2021年第四季度，Teledyne還產生了2140萬美元的收購相關離散所得税優惠。不包括這些費用，Teledyne在2021年第四季度的非GAAP淨收入為2.174億美元(稀釋後每股收益為4.56美元)。2022年第四季度的營業利潤率為19.3%，而2021年第四季度的營業利潤率為14.2%。不包括與收購相關的交易和採購會計費用，2022年第四季度的非GAAP營業利潤率為22.4%，而2021年第四季度的營業利潤率為21.5%。

董事長、總裁董事長兼首席執行官羅伯特·梅赫拉賓表示：“我們很高興以創紀錄的季度和全年銷售額以及每股收益為2022年畫上句號。在2022年期間，Teledyne和許多其他公司一樣，發現自己受到通脹、強勢美元和零部件短缺等外部力量的挑戰。然而，我們延續了駕馭這些市場環境的悠久歷史，最終實現了超出我們預期的收益。第四季度銷售額增長3.1%，儘管受到大約2.6%的外幣換算逆風的影響，非GAAP營業利潤率為22.4%，比去年增加了95個基點。雖然我們完成了對ETM的收購，但我們的季度末槓桿率繼續下降。我們的收購渠道仍然健康，最近ChartWorld的加入證明瞭這一點。ChartWorld的海事導航軟件和硬件工具彌合了我們的Teledyne Marine和Raymart業務之間的產品和技術差距。“

全年

2022年全年銷售額為54.586億美元，2021年為46.143億美元，增長18.3%。Teledyne在2022財年的淨收入為7.886億美元(稀釋後每股收益16.53美元)，而2021財年為4.453億美元(稀釋後每股收益10.05美元)，增長77.1%。

2022年全年淨銷售額包括當年和上一年收購帶來的5.937億美元淨銷售額增量。2022年全年包括收購的無形資產攤銷支出2.017億美元，與有利解決某些與FLIR整合相關的成本相關的税前收入400萬美元，以及與收購相關的離散所得税優惠7270萬美元。不包括這些費用，Teledyne 2022年全年的非GAAP淨收入為8.678億美元(稀釋後每股收益為18.19美元)。2021年全年包括1.493億美元的税前收購無形資產攤銷費用，1.064億美元的税前收購庫存提升費用，1.03億美元的税前交易和整合相關成本，3060萬美元的税前過橋貸款和債務清償費用，以及730萬美元的相關離散税項支出。不包括這些費用和相關税務事項，2021年的非GAAP淨收入為7.469億美元(稀釋後每股收益為16.86美元)。2022年的營業利潤率為17.8%，而2021年的營業利潤率為13.5%。不包括與收購相關的交易和採購會計費用，2022年的非GAAP營業利潤率為21.4%，而2021年為21.3%。2022年全年的離散所得税優惠淨額為8670萬美元，而2021年的離散所得税優惠淨額為3470萬美元。

對運作的檢討

除非另有説明，否則將與2021年第四季度進行比較。在本年度，清償債務的收益(損失)在損益表中作為一個單獨的項目列報。對上一年的金額進行了重新分類，以符合本年度的列報。

數字成像

數字成像部門2022年第四季度的淨銷售額為8.067億美元，而去年同期為8.095億美元，降幅為0.3%。2022年第四季度的營業收入為1.52億美元，而去年同期為9410萬美元，增長了61.5%。

2022年第四季度淨銷售額下降的主要原因是用於國防應用的監控和無人地面系統的銷售額下降，但工業和科學相機、X射線產品和商業紅外成像解決方案的銷售額增加部分抵消了這一下降。營業收入的增長主要是由於庫存增加和2022年第四季度獲得的無形攤銷費用減少所致。2021年第四季度包括4780萬美元的FLIR庫存提升費用，2022年第四季度沒有可比金額。2022年第四季度收購的無形攤銷費用為4,410萬美元，而去年同期為4,630萬美元。

儀器儀表

儀器設備部門2022年第四季度的淨銷售額為3.262億美元，而去年同期為3.022億美元，增長7.9%。2022年第四季度的營業收入為7900萬美元，而去年同期為6670萬美元，增長18.4%。

2022年第四季度的淨銷售額增長是由於所有外部產品線的銷售額增加。海洋儀器的銷售額增加了1100萬美元，環境儀器的銷售額增加了1000萬美元，

測試和測量儀器的銷售額分別增加了300萬美元。營業收入的增長主要反映了更高的銷售額和有利的產品組合的影響。

航空航天和國防電子

航空航天和國防電子部門2022年第四季度的淨銷售額為1.779億美元，而去年同期為1.633億美元，增長8.9%。2022年第四季度的營業收入為5280萬美元，而去年同期為4060萬美元，增長了30.0%。

2022年第四季度的淨銷售額反映出國防電子產品的銷售額增加了1190萬美元，航空航天電子產品的銷售額增加了270萬美元。2022年第四季度的營業收入反映了大多數國防電子產品類別更高的銷售額和利潤率的影響。

工程化系統

工程系統部門2022年第四季度的淨銷售額為1.074億美元，而去年同期為1.007億美元，增長6.7%。2022年第四季度的營業收入為930萬美元，而去年同期為1120萬美元，降幅為17.0%。2022年第四季度的淨銷售額反映出能源系統的銷售額增加了470萬美元，工程產品的銷售額增加了200萬美元。2022年第四季度的營業收入主要反映了電子製造服務產品利潤率下降的影響。

其他財務信息

現金流

2022年第四季度，經營活動提供的現金為2.377億美元，而去年同期為2.956億美元。2022年第四季度反映出，與2021年第四季度相比，由於固定利率債券利率的時機以及庫存購買的增加，利息支付增加。2022年第四季度的折舊和攤銷費用為8180萬美元，而去年同期為8620萬美元。2021年第四季度與FLIR相關的非現金庫存提升費用為4780萬美元，2022年第四季度沒有記錄可比金額。

2022年第四季度的資本支出為3,410萬美元，而去年同期為3,400萬美元。Teledyne在2022年第四季度從股票期權的行使中獲得了520萬美元，而相比之下，這一數字為400萬美元。

截至2023年1月1日，淨債務為32.825億美元，計算為總債務39.206億美元，扣除現金和現金等價物淨額6.381億美元。截至2022年1月2日，淨債務為36.247億美元，包括總債務40.994億美元，扣除現金和現金等價物淨額4.747億美元。截至2023年1月1日，在未償還借款減少1.25億美元和未償還信用證減少2130萬美元之後，11.5億美元信貸安排下的可用資金約為10.37億美元。

所得税

2022年第四季度的有效税率為10.1%，而去年同期為6.2%。2022年第四季度反映的離散所得税優惠淨額為2,890萬美元，其中包括與收購相關的税務事項的2,410萬美元所得税優惠。2021年第四季度反映的離散所得税優惠淨額為2,620萬美元，其中包括與收購相關的税務事項的2,140萬美元所得税優惠。剔除這兩個時期的淨離散所得税項目，2022年第四季度的實際税率為21.6%，而2022年第四季度的實際税率為21.4%。

其他

2022年第四季度的企業支出為1930萬美元，而2022年第四季度為1750萬美元，增加的主要原因是2022年第四季度專業費用增加。2022年第四季度的股票期權支出為620萬美元，而去年同期為640萬美元。2022年第四季度，非服務退休福利收入為280萬美元，而去年同期為280萬美元。2022年第四季度，扣除利息收入後的利息支出為2250萬美元，而去年同期為2350萬美元。

展望

根據目前的展望，該公司管理層認為，2023年第一季度GAAP稀釋後每股收益將在3.57美元至3.69美元之間，2023年全年GAAP稀釋後每股收益將在15.80美元至16.10美元之間。公司管理層進一步認為，2023年第一季度非GAAP稀釋後每股收益將在4.37美元至4.47美元之間，2023年全年非GAAP稀釋後每股收益將在19.00美元至19.20美元之間。非GAAP展望不包括所有收購的已收購無形資產攤銷，以及與收購相關的税務事項的收益或費用。該公司2023年的年度預期税率為23.0%，未計離散税項。

非公認會計準則財務計量的使用

我們根據美國公認會計原則(“GAAP”)報告我們的財務結果。我們在根據GAAP確定的財務結果報告中補充了某些非GAAP財務指標。提出的非GAAP財務指標為管理層、財務分析師和投資者在評估公司業績方面提供了額外的有用信息。非公認會計準則財務措施應作為根據公認會計原則編制的財務措施的補充，而不是替代。關於我們使用非GAAP財務指標的原因、這些指標與最直接可比較的GAAP指標的對賬以及與這些指標相關的其他信息的進一步細節包括在我們的GAAP財務報表之後。

前瞻性陳述告誡注意事項

這篇收益新聞稿包含1995年《私人證券訴訟改革法》中定義的前瞻性陳述，涉及管理層對Teledyne未來的財務狀況、經營結果、收購和產品協同效應、税務問題和業務的看法。前瞻性陳述涉及風險和不確定因素，基於Teledyne管理層目前的預期，受不確定性和環境變化的影響。

本文中包含的前瞻性陳述可能包括與股票期權補償費用、預期資本支出和產品開發以及其他戰略選擇有關的陳述。前瞻性陳述通常伴隨着諸如“項目”、“打算”、“預期”、“預期”、“目標”、“估計”、“將”等詞語，以及表達未來事件或結果不確定性的類似重要詞語。本函件中所作的所有非歷史性陳述均應視為前瞻性陳述。就其性質而言，前瞻性信息不是對未來業績或結果的保證，涉及風險和不確定因素，因為它與事件有關，並取決於未來將發生的情況。

實際結果可能與這些前瞻性陳述大不相同。許多因素都可能改變預期結果，其中包括：世界各地企業和政府面臨的持續挑戰和不確定因素，包括生產、供應、合同和其他幹擾，例如與COVID有關的關閉、設施關閉、休假和旅行限制；相關税收和其他法律的變化；外匯兑換風險；利率上升；與負債有關的風險，以及我們減少負債的能力和時機；半導體和其他供應鏈短缺的影響；通貨膨脹上升，包括工資競爭和運輸成本上升；勞動力短缺和對技術人員的競爭；無法開發和銷售新的有競爭力的產品；根據美國公認會計原則和相關標準編制財務報表和提供財務措施估計所使用的估計和判斷所涉及的固有不確定性；全球經濟的中斷；俄羅斯和烏克蘭之間持續的衝突，包括對能源價格和可獲得性的影響，特別是在歐洲；客户和供應商破產；出售給國防電子、儀器儀表、數字成像、能源勘探和生產、商業航空、半導體和通信市場的產品的需求變化；政府計劃的資金、繼續和授予；削減

現有和未來的赤字削減措施造成的國防開支，或由新冠肺炎大流行、通貨膨脹、利息成本上升和經濟狀況引發的美國和外國政府開支和預算優先事項的變化；英國退出歐盟的影響；與美國總統政府政策有關的不確定因素；實施和擴大貿易制裁和關税及其應對措施；繼續審查和解決外研社的出口和税務問題；中國與美國之間不斷升級的經濟和外交緊張關係；對我們機密和專有信息安全的威脅，包括網絡安全威脅；自然和人為災害，包括與氣候變化有關或因氣候變化而加劇的災害；以及我們實現減排目標和減少碳足跡的能力。較低的石油和天然氣價格，以及中東或其他產油區的不穩定，以及與能源生產有關的新法規或限制，包括為應對氣候變化而實施的法規或限制，可能會進一步對我們供應石油和天然氣行業的企業產生負面影響。商業航空業的疲軟對我們商業航空業務的市場產生了負面影響。此外，金融市場波動影響公司養老金資產的價值。隨着時間的推移，美國和外國政府政策的變化，包括經濟制裁，可能會導致國防或其他政府開支的減少或調整，以及該公司參與的項目的進一步變化。

雖然該公司的增長戰略包括可能的收購，但我們不能保證何時、是否或以什麼條件進行任何收購。收購，包括最近對ChartWorld的收購，涉及各種內在風險，例如我們整合被收購的業務、留住客户和實現已確定的財務和運營協同效應的能力等。在國際上收購、擁有和運營業務還有其他相關風險，包括美國和外國政府的政策變化或行動以及匯率波動帶來的風險。

其他可能導致結果與上述描述大不相同的因素可在Teledyne截至2022年1月2日的Form 10-K年度報告、後續的Form 10-Q季度報告和當前的Form 8-K報告中找到，所有這些都已在美國證券交易委員會備案，並可在Teledyne網站的“投資者”部分、Teledyne.com網站的“投資者信息”欄目以及Teledyne提交給美國證券交易委員會的其他文件中找到。

所有前瞻性陳述僅在發表之日發表，並以當時可獲得的信息為基礎。Teledyne沒有義務更新前瞻性陳述，以反映前瞻性陳述發表之日之後發生的情況或事件，或反映意外事件的發生，除非聯邦證券法要求這樣做。由於前瞻性陳述涉及重大風險和不確定因素，應謹慎行事，不要過度依賴此類陳述。

Teledyne第四季度收益電話會議的網絡直播將於上午11點舉行。(東部)2023年1月25日(星期三)。要接聽通話，請在預定開始時間前大約十分鐘訪問www.teledyne.com/investors/events-and-presentations。從下午12：00開始，還將提供為期一個月的重播。(東部)2023年1月25日(星期三)。

Teledyne技術公司

簡明合併損益表

截至第四季度及十二個月

2023年1月1日和2022年1月2日

(未經審計-以百萬計，每股金額除外)

						第四季度						第四季(A)						12個月						12個月(A)
						2022						2021						2022						2021
淨銷售額						$	1,418.2					$	1,375.7					$	5,458.6					$	4,614.3
成本和支出：
銷售成本						801.3						829.6						3,128.3						2,772.9
銷售、一般和行政						295.2						299.6						1,156.6						1,067.8
收購無形資產攤銷(B)						47.9						51.4						201.7						149.3
總成本和費用						1,144.4						1,180.6						4,486.6						3,990.0
營業收入(虧損)						273.8						195.1						972.0						624.3
利息和債務費用淨額						(22.5)						(23.5)						(89.3)						(90.8)
債務清償損益						—						—						10.6						(13.4)
非服務性退休福利收入						2.8						2.8						11.4						11.2
其他收入(費用)，淨額						(1.8)						(1.9)						3.4						2.5
所得税前收入(虧損)						252.3						172.5						908.1						533.8
所得税準備金(福利)(C)						25.5						10.7						119.2						88.5
包括非控股權益在內的淨收益(虧損)						226.8						161.8						788.9						445.3
減去：可歸因於非控股權益的淨收益(虧損)						0.4						—						0.3						—
可歸因於Teledyne的淨收益(虧損)						$	226.4					$	161.8					$	788.6					$	445.3
Teledyne普通股股東應佔稀釋後每股收益						$	4.74					$	3.39					$	16.53					$	10.05
加權平均稀釋後Teledyne已發行普通股						47.8						47.7						47.7						44.3

(A)2021年第四季度包括主要與收購民陣有關的税前費用1.00億美元。其中，4780萬美元計入銷售成本，80萬美元計入銷售、一般和行政費用，5140萬美元計入收購的無形資產攤銷(950萬美元與以前的收購相關)。2021年全年包括3.893億美元的税前費用，主要與收購FLIR有關，其中1.067億美元計入銷售成本，1.027億美元計入銷售、一般和行政費用，1.493億美元計入收購的無形資產攤銷(3900萬美元與以前的收購相關)，3060萬美元計入利息支出。

(B)2022年全年包括與FLIR相關的已收購無形資產攤銷税前費用1.676億美元，相比之下，由於2021年5月收購FLIR的時間安排，這一數字為1.103億美元。

(C)2022年第四季度和全年分別包括2,890萬美元和8,670萬美元的淨離散所得税優惠。2021年第四季度和全年分別包括2620萬美元和3470萬美元的淨離散所得税優惠。

本財務報表是根據美國公認會計準則編制的。

Teledyne技術公司

分部淨銷售額和營業收入彙總

截至第四季度及十二個月

2023年1月1日和2022年1月2日

(未經審計--百萬美元)

						第四季度						第四季度						更改百分比						12個月						12個月						更改百分比
						2022						2021												2022						2021
淨銷售額：
數字成像						$	806.7					$	809.5					(0.3)		%				$	3,110.9					$	2,412.9					28.9		%
儀器儀表						326.2						302.2						7.9		%				1,254.0						1,166.9						7.5		%
航空航天和國防電子						177.9						163.3						8.9		%				682.4						628.7						8.5		%
工程化系統						107.4						100.7						6.7		%				411.3						405.8						1.4		%
總淨銷售額						$	1,418.2					$	1,375.7					3.1		%				$	5,458.6					$	4,614.3					18.3		%
營業收入(虧損)：
數字成像(A)						$	152.0					$	94.1					61.5		%				$	519.3					$	325.6					59.5		%
儀器儀表						79.0						66.7						18.4		%				295.3						253.7						16.4		%
航空航天和國防電子						52.8						40.6						30.0		%				184.1						133.2						38.2		%
工程化系統						9.3						11.2						(17.0)		%				39.2						48.6						(19.3)		%
公司費用(A)						(19.3)						(17.5)						10.3		%				(65.9)						(136.8)						(51.8)		%
營業收入(虧損)						273.8						195.1						40.3		%				972.0						624.3						55.7		%
利息和債務支出，淨額(A)						(22.5)						(23.5)						(4.3)		%				(89.3)						(90.8)						(1.7)		%
債務清償損益(A)						—						—						*						10.6						(13.4)						*
非服務性退休福利收入						2.8						2.8						—		%				11.4						11.2						1.8		%
其他收入(費用)，淨額						(1.8)						(1.9)						(5.3)		%				3.4						2.5						36.0		%
所得税前收入(虧損)						252.3						172.5						46.3		%				908.1						533.8						70.1		%
所得税準備金(福利)(B)						25.5						10.7						138.3		%				119.2						88.5						34.7		%
包括非控股權益在內的淨收益(虧損)						226.8						161.8						40.2		%				788.9						445.3						77.2		%
減去：可歸因於非控股權益的淨收益(虧損)						0.4						—						*						0.3						—						*
可歸因於Teledyne的淨收益(虧損)						$	226.4					$	161.8					39.9		%				$	788.6					$	445.3					77.1		%

*沒有意義

(A)2022年第四季度和全年分別包括4,020萬美元和1.676億美元的税前費用，這兩項費用分別與FLIR有關的已收購無形資產攤銷。2021年第四季度包括與收購FLIR相關的9050萬美元的税前費用，其中9010萬美元記錄在數字成像部門，40萬美元記錄在公司支出中。2021年全年包括與收購FLIR相關的3.503億美元的税前費用，其中2.426億美元記錄在數字成像部門，7710萬美元記錄在公司支出中，3060萬美元記錄在利息和債務支出中。

(B)2022年第四季度和全年分別包括2,890萬美元和8,670萬美元的淨離散所得税優惠。2021年第四季度和全年分別包括2620萬美元和3470萬美元的淨離散所得税優惠。

本財務報表是根據美國公認會計準則編制的。

Teledyne技術公司

簡明合併資產負債表

(未經審計-以百萬計)

						2023年1月1日						2022年1月2日
資產
現金和現金等價物						$	638.1					$	474.7
應收賬款和未開票應收賬款淨額						1,158.4						1,083.8
庫存，淨額						890.7						752.9
預付費用和其他流動資產						130.7						118.0
流動資產總額						2,817.9						2,429.4
財產、廠房和設備、淨值						769.8						827.5
商譽和已獲得的無形資產淨額						10,313.6						10,728.3
預付養老金資產						178.4						123.7
其他資產，淨額						274.3						321.4
總資產						$	14,354.0					$	14,430.3
負債和權益
應付帳款						$	505.7					$	469.5
應計負債						717.6						1,028.9
長期債務的當期部分						300.1						—
流動負債總額						1,523.4						1,498.4
長期債務，扣除當期部分						3,620.5						4,099.4
其他長期負債						1,051.9						1,210.5
總負債						6,195.8						6,808.3
總股本						8,158.2						7,622.0
負債和權益總額						$	14,354.0					$	14,430.3

本財務報表是根據美國公認會計準則編制的。

Teledyne技術公司

公認會計原則與非公認會計原則財務指標的對賬

截至2023年1月1日和2022年1月2日的第四季度和十二個月

(未經審計-以百萬計，每股金額除外)

Teledyne技術公司

公認會計原則與非公認會計原則財務指標的對賬

截至2023年1月1日和2022年1月2日的第四季度和十二個月

(未經審計-以百萬計)

			2022年第四季度
			公認會計準則營業收入(虧損)						收購無形資產攤銷												交易和整合成本						非公認會計準則營業收入(虧損)
數字成像			$	152.0					$	44.1											$	(4.0)					$	192.1
儀器儀表			79.0						3.6												—						82.6
航空航天和國防電子			52.8						0.2																		53.0
工程化系統			9.3						—												—						9.3
公司費用			(19.3)						—												—						(19.3)
總計			$	273.8					$	47.9											$	(4.0)					$	317.7

Teledyne技術公司

公認會計原則與非公認會計原則財務指標的對賬

(未經審計-以百萬計，每股金額除外)

對非公認會計準則財務指標的解釋

我們根據公認會計準則報告我們的財務結果。然而，管理層認為，為了更全面地瞭解我們的短期和長期財務和運營趨勢，並有助於與我們的競爭對手進行比較，投資者和財務分析師可能希望考慮我們收購產生的某些項目的影響，這些項目對運營具有罕見或非經常性的影響，或有助於瞭解我們收購前的運營。因此，我們提出了非公認會計原則的財務措施，作為我們根據公認會計原則提出的財務措施的補充。這些非GAAP財務指標為管理層、投資者和財務分析師提供了額外的手段，通過對某些費用和其他項目進行調整，瞭解和評估我們正在進行的業務的經營結果和趨勢。管理層認為，這些非公認會計準則財務指標還提供了評估期間經營業績的額外手段。此外，管理層明白，一些投資者和財務分析師發現這些信息有助於分析我們的財務和運營業績，並將這一業績與我們的同行和競爭對手進行比較。該公司2023年稀釋後每股普通股收益指引也是在非公認會計準則的基礎上提出的。

非公認會計原則財務指標並不意味着優於或替代我們根據公認會計原則編制的財務報表。與非GAAP財務指標相關的有實質性限制，因為它們排除了對我們報告的結果有影響的費用，因此不應將其作為評估我們財務業績的唯一財務指標。管理層對此予以補償，並認為投資者應通過將非GAAP財務衡量標準與GAAP財務衡量標準相結合來彌補這些限制。此外，本收益公告中包含的非GAAP財務衡量標準可能不同於其他公司使用的類似衡量標準，因此可能無法與之相比。非公認會計準則財務指標也被我們的管理層用來評估我們的經營業績，並將我們的業績與我們的歷史業績和同行的業績進行基準比較。

我們的非GAAP衡量標準如下：

非公認會計準則所得税前收益、淨收益和稀釋後每股普通股收益

這些非GAAP衡量標準提供了税前收入、淨收入和稀釋後每股普通股收益的補充意見。這些非GAAP措施不包括與收購FLIR相關的某些成本，如收購的無形資產攤銷、庫存遞增攤銷、過渡性貸款和債務清償費用，以及交易成本，如諮詢、法律和其他諮詢費、備案費用、員工離職成本和其他成本。這些非GAAP衡量標準還不包括以往收購中的已收購無形資產攤銷、因税法變化而對已收購無形資產相關的遞延税項的重新計量，以及與結算或以其他方式解決FLIR儲備金相關的税收優惠或成本。我們對與這些項目相關的任何所得税影響進行調整，以考慮適用税收管轄區內適用於每次調整的税收處理和相關税率以及税率的變化。一般而言，這會導致某些調整(包括大部分無形資產攤銷)在美國邊際税率下的税收影響，而其他調整(包括交易費用)的税收影響取決於金額是否在各自的税收管轄區可扣除以及這些司法管轄區的適用税率。我們還對與FLIR相關的某些所得税準備金的收購後利息進行了調整。我們相信，這些措施為投資者和管理層提供了額外的手段，通過對某些費用和其他項目進行調整來了解和評估我們業務的經營結果，並提供了與前幾個時期相比我們的業績的另一種觀點。

非GAAP營業收入和營業利潤率

我們將非GAAP營業利潤率定義為非GAAP營業收入除以淨銷售額。這些非GAAP衡量標準不包括與收購FLIR相關的某些成本，如收購的無形資產攤銷、存貨遞增攤銷，以及諮詢、法律和其他諮詢費用、備案費用、員工離職成本和其他成本等交易成本。這些非GAAP衡量標準還將收購的無形資產攤銷排除在以前的收購之外。我們相信，這些措施為投資者和管理層提供了額外的手段，通過對某些費用和其他項目進行調整來了解和評估我們業務的經營結果，並提供了與前幾個時期相比我們的業績的另一種觀點。

非公認會計準則債務總額和淨債務

我們將非公認會計準則下的總債務定義為長期債務、其他債務和長期債務的當期部分的總和。我們將淨債務定義為非GAAP總債務減去現金和現金等價物之間的差額。該公司認為，這些非公認會計準則的補充信息有助於投資者和管理層分析公司的流動性。

非公認會計準則稀釋後每股普通股收益展望

這些非GAAP指標代表了我們在完全攤薄的基礎上對2023年第一季度和2023年全年每股普通股收益的展望，不包括所有收購和與收購相關的税務事項的收購無形資產攤銷。

運營提供的非公認會計準則現金、自由現金流和調整後的自由現金流

我們將自由現金流定義為經營活動提供的現金(GAAP規定的一種衡量標準)減去房地產、廠房和設備的資本支出。調整後的自由現金流消除了在税後淨額基礎上為收購FLIR收購支付的交易相關費用支付的現金以及支付向FLIR瑞典子公司發出的2018年收購前税收重估的影響。我們相信，這些非公認會計準則的補充信息有助於管理層和投資界分析公司產生現金流的能力。

前表中使用的非GAAP行項目

管理層排除了以下確定的每個與收購有關的項目的影響，以得出前述表格中引用的適用的非GAAP財務衡量標準，原因如下：

·FLIR交易和整合成本-包括在我們的GAAP銷售和銷售成本報告中，一般和行政費用是與我們收購FLIR相關的費用，主要包括法律、會計、其他專業費用以及與整合相關的成本，如員工離職成本和設施租賃減值。員工離職成本包括所需的控制權變更付款、現金結算公司員工和董事股票獎勵，以及其他員工遣散費。我們將這些成本從我們的非GAAP衡量標準中剔除，因為我們認為它不能反映我們持續的財務表現。

·FLIR庫存遞增費用-與我們收購FLIR相關的採購會計分錄要求我們按其公允價值記錄庫存，這有時會高於之前的庫存賬面價值。包括在我們的GAAP報告中，庫存價值的增加被攤銷到相關庫存出售期間的銷售成本。我們將庫存遞增攤銷排除在我們的非GAAP衡量標準之外，因為這是一項非現金支出，我們認為這不能反映我們正在進行的經營業績。

·收購的無形資產攤銷-我們認為，剔除主要代表收購的技術和客户關係以及採購訂單和合同積壓的收購無形資產的攤銷，為投資者提供了另一種方式來比較我們收購前的業務與收購後的業務，以及我們的競爭對手追求內部增長戰略的業務。然而，我們注意到，內部增長的公司將產生開發無形資產的成本，這些無形資產將在發生的期間支出，這可能會使直接比較變得更加困難。

·過渡性貸款和債務清償費用-包括在我們的GAAP利息和債務費用列報中，是與為收購FLIR提供資金的融資活動相關的費用。我們從非公認會計準則的衡量標準中剔除了這些與收購相關的費用，其中許多是一次性成本，因為我們認為它不能反映我們持續的財務表現。

·與收購相關的税務事項--我們的税收條款包括與房地產投資者關係研究所相關的某些所得税準備金的收購後利息，以及與結算或以其他方式解決房地產投資者關係税收準備金相關的税收優惠或成本。此外，2021年6月，英國議會通過立法，從2023年4月起將公司税率提高到25%。因此，税率的變化要求我們重新計量與收購的無形資產相關的遞延税金。我們將這些影響排除在我們的非公認會計準則衡量標準之外，因為我們認為它不能反映我們持續的財務表現。