附件99.1
附件99.1
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CBSH
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立即發佈：
2023年1月19日(星期四)

商業銀行股份有限公司報告
第四季度每股收益1.04美元

Commerce BancShares，Inc.宣佈，截至2022年12月31日的三個月，每股收益為1.04美元，而去年同期為每股0.90美元，2022年第三季度為每股0.97美元。2022年第四季度的淨收入為1.316億美元，而2021年第四季度為1.149億美元，前一季度為1.228億美元。

公司首席執行官兼首席執行官約翰·肯珀表示：“公司在第四季度實現了強勁業績。”貸款增長、利潤率擴大和富有彈性的收費收入都為創紀錄的季度收入做出了貢獻。回顧我們的現狀並展望2023年，我們存款業務的實力，以及我們對信貸和資本管理採取的長期、保守和有紀律的做法，使我們在不確定的環境中處於有利地位。

如果沒有我們才華橫溢的團隊成員以及他們對我們的宗旨和文化的堅定不移的承諾，我們的成績是不可能的。我們的結果反映了我們團隊的協作方式、溝通方式，以及朝着幫助我們的客户專注於最重要的事情這一共同目標而努力的方式。

2022年第四季度財務亮點：

·淨利息收入為2.546億美元，比上一季度增加830萬美元。生息資產的淨收益率上升17個基點至3.18%。

·非利息收入總計1.368億美元，比上一季度減少170萬美元。

·非利息支出總計2.167億美元，比上一季度增加390萬美元。

·平均貸款餘額總計159億美元，比上一季度增加2.39億美元，增幅1.5%。

·按公允價值計算，可供出售的債務證券總額較上一季度下降7.9%，至124億美元，降幅為11億美元。該季度的證券購買總額為1.453億美元，加權平均收益率約為5.05%。

·平均存款比上一季度減少了11億美元，降幅為4.1%。計息存款的平均利率為0.40%。

·年化淨貸款沖銷與平均貸款的比率為0.14%，而上一季度為0.12%。
1
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·非應計貸款總額為830萬美元，而上一季度為720萬美元。非應計項目貸款佔貸款總額的0.05%。

·貸款信貸損失撥備在第四季度增加了680萬美元，達到1.501億美元，截至2022年12月31日，貸款信貸損失撥備佔貸款總額的比例為0.92%，而2022年9月30日為0.90%。

·本季度，該公司以70.15美元的平均價格購買了332,178股普通股。

·截至2022年12月31日，總資產為319億美元，較上一季度減少7.267億美元，降幅為2.2%。

·本季度平均資產回報率為1.65%，平均股本回報率為21.88%，效率比為55.3%。

商業銀行股份有限公司是一家地區性銀行控股公司，通過其子公司提供全方位的銀行服務，包括支付解決方案、投資管理和證券經紀。它的子公司之一，商業銀行，利用近160年的成熟實力和經驗，幫助個人和企業解決財務挑戰。除了在美國各地提供支付解決方案外，商業銀行目前還在中西部地區運營全方位服務銀行設施，包括聖路易斯和堪薩斯城大都市區、斯普林菲爾德、密蘇裏州中部、伊利諾伊州中部、威奇托、塔爾薩、俄克拉何馬城和丹佛。它還在達拉斯、休斯頓、辛辛那提、納什維爾、得梅因、印第安納波利斯和大急流城設有商業辦事處。商務在地區分支機構、商業辦公室、自動取款機、在線、移動和通過全天候客户服務熱線提供高接觸式服務和複雜的金融解決方案。

本財務新聞稿和補充收益摘要介紹可在公司網站上查閲，網址為：https://investor.commercebank.com/news-info/financial-news-releases/default.aspx.。
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欲瞭解更多信息，請聯繫
投資者關係部Matt Burkemper
(314) 746-7485
Www.commercebank.com
郵箱：matthew.burkemper@comercebank.com


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商業銀行股份有限公司及附屬公司
金融亮點

 截至以下三個月截至該年度為止
(未經審計)
(千美元，每股數據除外)		Dec. 31, 2022Sep. 30, 2022Dec. 31, 2021Dec. 31, 2022Dec. 31, 2021
財務摘要
淨利息收入$254,641 $246,373 $207,657 $942,185 $835,424 
非利息收入136,825 138,514 147,699 546,535 560,393 
總收入391,466 384,887 355,356 1,488,720 1,395,817 
投資證券收益(虧損)8,904 3,410 (9,706)20,506 30,059 
信貸損失準備金15,477 15,290 (7,054)28,071 (66,326)
非利息支出216,740 212,884 203,582 848,777 805,901 
税前收入168,153 160,123 149,122 632,378 686,301 
所得税34,499 33,936 33,764 132,358 145,711 
非控制性利息支出2,026 3,364 452 11,621 9,825 
商業銀行股份有限公司的淨收入。$131,628 $122,823 $114,906 $488,399 $530,765 
普通股每股收益：  
淨收入--基本收入$1.05 $0.97 $0.90 $3.86 $4.12 
淨收益--攤薄$1.04 $0.97 $0.90 $3.85 $4.11 
實際税率20.77 %21.65 %22.71 %21.32 %21.54 %
應全額納税的等值淨利息收入$256,675 $248,737 $210,424 $951,815 $847,116 
平均總有息資產(1)
$31,991,224 $32,807,393 $34,318,520 $33,384,162 $32,874,701 
稀釋的WTD。平均流通股124,589,323 125,116,585 127,282,556 125,560,387 128,038,042 
比率  
平均存款貸款額(2)
59.73 %56.40 %52.36 %55.41 %56.46 %
總平均資產回報率1.65 1.48 1.28 1.45 1.55 
平均股本回報率(3)
21.88 17.84 13.11 17.31 15.37 
非利息收入佔總收入的比例34.95 35.99 41.56 36.71 40.15 
效率比(4)
55.26 55.19 57.29 56.90 57.64 
生息資產淨收益率3.18 3.01 2.43 2.85 2.58 
權益摘要  
每股現金股息$.252 $.252 $.238 $1.010 $.952 
普通股現金股利$31,648 $31,740 $30,489 $127,466 $122,693 
每股賬面價值(5)
$19.85 $18.91 $27.05 
每股市值(5)
$68.07 $63.01 $65.47 
高每股市值$72.60 $70.45 $68.10 
每股市值較低$63.17 $61.14 $61.76 
已發行普通股(5)
124,999,100 125,329,198 127,508,571 
有形普通股權益與有形資產之比(6)
7.32 %6.80 %9.01 %
第I級槓桿率10.34 %9.87 %9.13 %
其他QTD信息 
銀行/自動取款機網點數量275 277 287 
相當於全職僱員4,594 4,595 4,567 
(1)不包括貸款的信貸損失和可供出售的債務證券的未實現收益/(虧損)。
(2)包括為出售而持有的貸款。
(3)商業銀行股份有限公司的年度淨收入除以平均總股本。
(4)效率比率按非利息支出(不包括無形資產攤銷)佔總收入的百分比計算。
(5)截至期末。
(六)有形普通股權益比率的計算方法為股東權益減去商譽及其他無形資產(不包括抵押權)，再除以總資產減去商譽及其他無形資產(不包括抵押權)。
所有股票和每股金額都已重新申報，以反映2022年12月分配的5%的股票股息。
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附件99.1
商業銀行股份有限公司及附屬公司
合併損益表

(未經審計)
(單位為千，每股數據除外)		截至以下三個月截至該年度為止
Dec. 31, 2022Sep. 30, 2022Jun. 30, 2022Mar. 31, 2022Dec. 31, 2021Dec. 31, 2022Dec. 31, 2021
利息收入$286,377 $262,666 $238,154 $211,782 $210,479 $998,979 $848,290 
利息支出31,736 16,293 5,769 2,996 2,822 56,794 12,866 
淨利息收入254,641 246,373 232,385 208,786 207,657 942,185 835,424 
信貸損失準備金15,477 15,290 7,162 (9,858)(7,054)28,071 (66,326)
扣除信貸損失後的淨利息收入239,164 231,083 225,223 218,644 214,711 914,114 901,750 
非利息收入   
信託費44,710 45,406 46,792 47,811 48,893 184,719 188,227 
銀行卡交易費44,588 45,638 43,873 42,045 44,773 176,144 167,891 
存款户口收費及其他收費21,989 24,521 25,564 22,307 25,493 94,381 97,217 
消費者經紀服務4,518 5,085 5,068 4,446 4,878 19,117 18,362 
資本市場收費3,386 3,393 3,327 4,125 3,841 14,231 15,943 
貸款手續費和銷售額2,566 3,094 3,246 4,235 5,248 13,141 29,720 
其他15,068 11,377 11,557 6,800 14,573 44,802 43,033 
非利息收入總額136,825 138,514 139,427 131,769 147,699 546,535 560,393 
投資證券收益(虧損)，淨額8,904 3,410 1,029 7,163 (9,706)20,506 30,059 
非利息支出   
薪酬和員工福利138,458 137,393 142,243 135,953 132,640 554,047 525,248 
數據處理和軟件27,991 28,050 27,635 27,016 25,777 110,692 101,792 
淨入住率11,774 12,544 12,503 12,296 12,308 49,117 48,185 
裝備5,021 5,036 4,734 4,568 4,691 19,359 18,089 
補給和通訊4,446 4,581 4,361 4,713 4,430 18,101 17,118 
營銷5,419 6,228 5,836 6,344 5,395 23,827 21,856 
其他23,631 19,052 16,193 14,758 18,341 73,634 73,613 
非利息支出總額216,740 212,884 213,505 205,648 203,582 848,777 805,901 
所得税前收入168,153 160,123 152,174 151,928 149,122 632,378 686,301 
所得税減少34,499 33,936 32,021 31,902 33,764 132,358 145,711 
淨收入133,654 126,187 120,153 120,026 115,358 500,020 540,590 
減少非控制性利息支出2,026 3,364 4,359 1,872 452 11,621 9,825 
商業銀行股份有限公司的淨收入。$131,628 $122,823 $115,794 $118,154 $114,906 $488,399 $530,765 
普通股每股淨收益-基本$1.05 $0.97 $0.92 $0.92 $0.90 $3.86 $4.12 
每股普通股淨收益-稀釋後收益$1.04 $0.97 $0.92 $0.92 $0.90 $3.85 $4.11 
其他信息
總平均資產回報率1.65 %1.48 %1.36 %1.33 %1.28 %1.45 %1.55 %
平均股本回報率(1)
21.88 17.84 16.29 14.41 13.11 17.31 15.37 
效率比(2)
55.26 55.19 57.29 60.29 57.29 56.90 57.64 
實際税率20.77 21.65 21.66 21.26 22.71 21.32 21.54 
生息資產淨收益率3.18 3.01 2.79 2.45 2.43 2.85 2.58 
應全額納税的等值淨利息收入$256,675 $248,737 $235,010 $211,393 $210,424 $951,815 $847,116 
(1)商業銀行股份有限公司的年度淨收入除以平均總股本。
(2)效率比率按非利息支出(不包括無形資產攤銷)佔總收入的百分比計算。
4
附件99.1
商業銀行股份有限公司及附屬公司
合併資產負債表-期末

(未經審計)
(單位：千)		Dec. 31, 2022Sep. 30, 2022Dec. 31, 2021
資產   
貸款
業務$5,661,725 $5,528,895 $5,303,535 
房地產.建築和土地1,361,095 1,206,955 1,118,266 
房地產-商務3,406,981 3,331,627 3,058,837 
房地產--個人2,918,078 2,862,519 2,805,401 
消費者2,059,088 2,116,371 2,032,225 
循環房屋淨值297,207 286,026 275,945 
消費信用卡584,000 563,349 575,410 
透支14,957 3,216 6,740 
貸款總額16,303,131 15,898,958 15,176,359 
貸款信貸損失準備(150,136)(143,377)(150,044)
淨貸款16,152,995 15,755,581 15,026,315 
持有待售貸款4,964 8,062 8,615 
投資證券：
可供出售的債務證券12,238,316 12,632,510 14,450,027 
交易債務證券43,523 39,222 46,235 
股權證券12,304 8,954 9,202 
其他證券225,034 222,742 194,047 
總投資證券12,519,177 12,903,428 14,699,511 
出售的聯邦基金49,505 14,020 2,800 
根據轉售協議購買的證券825,000 1,275,000 1,625,000 
銀行存款的生息存款389,140 642,943 3,971,217 
現金和銀行到期款項452,496 344,178 305,539 
房地和設備--淨額418,909 407,833 388,738 
商譽138,921 138,921 138,921 
其他無形資產--淨額15,234 15,599 15,570 
其他資產909,590 1,097,031 506,862 
總資產$31,875,931 $32,602,596 $36,689,088 
負債和股東權益   
存款：   
無息$10,066,356 $10,468,591 $11,772,374 
儲蓄、查息與貨幣市場15,126,981 16,014,487 16,598,085 
10萬美元以下的存單387,336 391,145 435,960 
10萬美元及以上的存款單606,767 597,093 1,006,654 
總存款26,187,440 27,471,316 29,813,073 
根據回購協議購買的聯邦基金和出售的證券2,841,734 2,314,590 3,022,967 
其他借款9,672 1,831 12,560 
其他負債355,508 443,752 392,164 
總負債29,394,354 30,231,489 33,240,764 
股東權益：   
普通股629,319 610,804 610,804 
資本盈餘2,932,959 2,683,631 2,689,894 
留存收益31,620 353,446 92,493 
庫存股(41,743)(176,943)(32,973)
累計其他綜合收益(1,086,864)(1,119,344)77,080 
股東權益總額2,465,291 2,351,594 3,437,298 
非控制性權益16,286 19,513 11,026 
總股本2,481,577 2,371,107 3,448,324 
負債和權益總額$31,875,931 $32,602,596 $36,689,088 

5
附件99.1
商業銀行股份有限公司及附屬公司
平均資產負債表

(未經審計)
(單位：千)		截至以下三個月
Dec. 31, 2022Sep. 30, 2022Jun. 30, 2022Mar. 31, 2022Dec. 31, 2021
資產：
貸款：
業務$5,478,241 $5,317,696 $5,385,181 $5,324,172 $5,191,844 
房地產.建築和土地1,268,900 1,288,721 1,225,267 1,134,902 1,228,237 
房地產-商務3,300,697 3,258,128 3,163,508 3,095,068 3,003,459 
房地產--個人2,886,686 2,844,376 2,825,578 2,808,980 2,785,095 
消費者2,089,912 2,101,622 2,070,560 2,040,200 2,043,690 
循環房屋淨值293,681 280,923 272,280 273,859 276,464 
消費信用卡559,463 550,058 537,681 540,844 559,429 
透支7,428 4,438 5,524 5,178 4,926 
貸款總額
15,885,008 15,645,962 15,485,579 15,223,203 15,093,144 
貸款信貸損失準備(143,285)(137,833)(134,670)(149,685)(162,428)
淨貸款15,741,723 15,508,129 15,350,909 15,073,518 14,930,716 
持有待售貸款6,567 7,170 7,933 9,383 11,203 
投資證券：
美國政府和聯邦機構的義務1,055,602 1,113,442 1,119,305 1,103,749 1,009,025 
政府支持的企業義務55,732 55,753 55,762 51,770 50,777 
州和市政義務1,990,643 2,052,908 2,126,380 2,077,600 2,095,517 
抵押貸款支持證券6,605,936 6,847,912 7,158,252 7,316,609 7,141,249 
資產支持證券3,714,092 3,870,953 4,038,113 3,933,061 3,514,541 
其他債務證券
560,951 587,026 643,463 636,247 629,643 
債務證券的未實現收益(虧損)(1,582,061)(1,064,534)(851,110)(174,297)86,020 
可供出售的債務證券總額12,400,895 13,463,460 14,290,165 14,944,739 14,526,772 
交易債務證券
44,626 35,621 43,904 40,686 46,513 
股權證券10,534 8,838 9,094 9,498 9,171 
其他證券219,354 208,708 195,090 192,311 190,346 
總投資證券12,675,409 13,716,627 14,538,253 15,187,234 14,772,802 
出售的聯邦基金27,683 13,486 4,269 1,053 564 
根據轉售協議購買的證券1,174,457 1,379,341 1,703,569 1,733,887 1,669,835 
銀行存款的生息存款640,039 980,273 1,248,942 2,608,029 2,856,992 
其他資產1,339,554 1,256,498 1,238,493 1,304,400 1,288,323 
總資產$31,605,432 $32,861,524 $34,092,368 $35,917,504 $35,530,435 
負債和權益：
無息存款$10,360,834 $10,758,353 $11,209,680 $11,544,701 $11,919,268 
儲蓄1,567,113 1,595,857 1,609,694 1,563,093 1,507,199 
利息核算與貨幣市場13,693,974 14,423,713 14,847,306 14,949,727 13,873,985 
10萬美元以下的存單388,304 397,071 411,655 429,852 441,920 
10萬美元及以上的存款單596,703 578,158 648,728 862,232 1,105,480 
總存款26,606,928 27,753,152 28,727,063 29,349,605 28,847,852 
借款：
購買的聯邦基金143,630 51,929 113,128 23,356 20,848 
根據回購協議出售的證券2,260,263 2,199,866 2,258,184 2,712,468 2,620,348 
其他借款179,552 2,010 2,029 768 1,078 
借款總額2,583,445 2,253,805 2,373,341 2,736,592 2,642,274 
其他負債28,745 123,691 139,986 505,644 562,102 
總負債29,219,118 30,130,648 31,240,390 32,591,841 32,052,228 
權益2,386,314 2,730,876 2,851,978 3,325,663 3,478,207 
負債和權益總額$31,605,432 $32,861,524 $34,092,368 $35,917,504 $35,530,435 

6
附件99.1
商業銀行股份有限公司及附屬公司
平均費率

(未經審計)截至以下三個月
Dec. 31, 2022Sep. 30, 2022Jun. 30, 2022Mar. 31, 2022Dec. 31, 2021
資產： 
貸款： 
業務(1)
4.68 %3.94 %3.16 %2.93 %3.16 %
房地產.建築和土地6.80 5.27 4.09 3.76 3.61 
房地產-商務5.15 4.40 3.70 3.38 3.41 
房地產--個人3.45 3.36 3.27 3.28 3.21 
消費者4.77 4.17 3.62 3.59 3.65 
循環房屋淨值5.89 4.82 3.69 3.48 3.47 
消費信用卡12.64 12.05 11.32 11.35 11.06 
透支— — — — — 
貸款總額5.03 4.37 3.72 3.54 3.62 
持有待售貸款10.09 8.80 8.14 6.48 5.10 
投資證券： 
美國政府和聯邦機構的義務2.01 4.51 4.93 3.42 3.11 
政府支持的企業義務2.36 2.36 2.39 2.33 2.30 
州和市政義務(1)
2.29 2.27 2.30 2.29 2.26 
抵押貸款支持證券1.88 1.93 1.99 1.98 1.40 
資產支持證券1.96 1.62 1.35 1.13 1.03 
其他債務證券1.89 1.93 1.97 2.00 2.07 
可供出售的債務證券總額1.97 2.09 2.08 1.91 1.59 
債務證券交易(1)
3.81 2.74 2.46 1.84 1.54 
股權證券(1)
28.44 27.11 26.90 26.00 27.64 
其他證券(1)
6.67 7.09 22.38 5.91 18.39 
總投資證券2.07 2.18 2.36 1.97 1.82 
出售的聯邦基金4.27 2.77 1.79 .39 .70 
根據轉售協議購買的證券2.36 1.72 1.03 1.24 1.62 
銀行存款的生息存款3.69 2.25 .78 .18 .15 
生息資產總額3.59 3.21 2.86 2.49 2.47 
負債和權益： 
計息存款： 
儲蓄.06 .04 .04 .05 .08 
利息核算與貨幣市場.38 .20 .06 .04 .04 
10萬美元以下的存單.73 .41 .20 .13 .14 
10萬美元及以上的存款單1.42 .60 .29 .20 .14 
計息存款總額.40 .21 .07 .05 .05 
借款： 
購買的聯邦基金3.56 2.41 .79 .12 .11 
根據回購協議出售的證券2.29 1.37 .48 .10 .08 
其他借款4.02 1.78 2.37 .53 — 
借款總額2.48 1.39 .50 .10 .08 
計息負債總額.69 %.34 %.12 %.06 %.06 %
生息資產淨收益率3.18 %3.01 %2.79 %2.45 %2.43 %
(1)在完全應税等值的基礎上陳述，使用21%的聯邦所得税税率。







7
附件99.1
商業銀行股份有限公司及附屬公司
信用質量

 截至以下三個月截至該年度為止
(未經審計)
(除比率外，以千計)		Dec. 31, 2022Sep. 30, 2022Jun. 30, 2022Mar. 31, 2022Dec. 31, 2021Dec. 31, 2022Dec. 31, 2021
貸款信貸損失準備
期初餘額$143,377 $138,039 $134,710 $150,044 $162,775 $150,044 $220,834 
貸款信貸損失準備12,404 10,150 7,287 (10,686)(8,474)19,155 (52,223)
淨沖銷(收回)：
商業產品組合：
業務496 461 19 77 90 1,053 (4,758)
房地產.建築和土地— — — — — — 1 
房地產-商務(4)(8)(1)(7)6 (20)(64)
492 453 18 70 96 1,033 (4,821)
個人銀行業務組合：
消費信用卡3,467 2,882 2,937 3,372 2,964 12,658 20,008 
消費者1,522 827 633 808 919 3,790 2,556 
透支230 703 425 358 375 1,716 919 
房地產--個人(40)(15)(41)22 (71)(74)(98)
循環房屋淨值(26)(38)(14)18 (26)(60)3 
5,153 4,359 3,940 4,578 4,161 18,030 23,388 
貸款淨額沖銷總額5,645 4,812 3,958 4,648 4,257 19,063 18,567 
期末餘額$150,136 $143,377 $138,039 $134,710 $150,044 $150,136 $150,044 
對資金不足的貸款承諾的負債$33,120 $30,047 $24,907 $25,032 $24,204 
淨撇賬率(1)
商業產品組合：
業務.04 %.03 %— %.01 %.01 %.02 %(.08 %)
房地產.建築和土地— — — — — — — 
房地產-商務— — — — — — — 
.02 .02 — — — .01 (.05)
個人銀行業務組合：
消費信用卡2.46 2.08 2.19 2.53 2.10 2.31 3.47 
消費者.29 .16 .12 .16 .18 .18 .13 
透支12.28 62.85 30.86 28.04 30.20 30.40 21.20 
房地產--個人(.01)— (.01)— (.01)— — 
循環房屋淨值(.04)(.05)(.02).03 (.04)(.02)— 
.35 .30 .28 .33 .29 .31 .41 
總計.14 %.12 %.10 %.12 %.11 %.12 %.12 %
信用質量比率
非權責發生制貸款佔總貸款的比例.05 %.05 %.05 %.05 %.06 %
貸款信貸損失準備佔貸款總額的比例.92 .90 .88 .87 .99 
非應計和逾期貸款
非權責發生制貸款：
業務$6,751 $5,645 $6,314 $6,756 $7,312 
房地產.建築和土地— — — — — 
房地產-商務189 149 167 190 214 
房地產--個人1,366 1,390 1,436 1,389 1,631 
總計8,306 7,184 7,917 8,335 9,157 
逾期90天且仍在應計利息的貸款$15,830 $12,538 $11,909 $10,670 $11,726 
(1)淨撇賬按年計算，並按平均貸款(不包括為出售而持有的貸款)的百分率計算。

8
                                        
商業銀行股份有限公司
管理層對第四季度業績的討論
2022年12月31日
截至2022年12月31日的季度，淨收入為1.316億美元，而上一季度為1.228億美元，去年同期為1.149億美元。與上一季度相比，淨收益增加的主要原因是淨利息收入和投資證券收益增加，但部分被非利息收入減少和非利息支出增加所抵消。生息資產的淨收益率上升17個基點至3.18%。與上一季度相比，平均貸款增加了2.39億美元，而平均可出售債務證券和平均存款分別下降了11億美元。該季度的平均資產回報率為1.65%，平均股本回報率為21.88%，效率比率為55.3%。

資產負債表回顧
2022年第四季度，平均貸款總額為159億美元，比上一季度增加2.39億美元，比去年同期增加7.919億美元，增幅為5.3%。與上一季度相比，商業、商業房地產和個人房地產貸款的平均餘額分別增加了1.605億美元、4260萬美元和4230萬美元。期末貸款比上一季度增加4.042億美元。在本季度，該公司銷售了某些固定利率的個人房地產貸款，總額為240萬美元，而上一季度為1670萬美元。

按公允價值計算，可供出售的債務證券的平均總額比上一季度減少了11億美元，降至124億美元。投資證券減少，主要是因為按揭證券及其他資產支持證券的結餘減少。在本季度，證券購買總額為1.453億美元，加權平均收益率約為5.05%。到期日和首付金額為5.732億美元。截至2022年12月31日，該投資組合的期限為3.7年，預計在未來12個月內將發生約24億美元的到期和償還。

與上一季度相比，本季度總平均存款減少了11億美元。存款減少，主要是由於往來存款減少3.975億元，支票存款減少7.297億元，貨幣市場存款減少7.297億元。與上一季度相比，商業存款、消費者存款和財富存款的平均總額分別下降了5.543億美元、4.267億美元和1.62億美元。今季平均貸存比率為59.7%，上季則為56.4%。2022年第四季度，包括客户回購協議在內，該公司的平均借款為26億美元，上一季度為23億美元。



淨利息收入
2022年第四季度的淨利息收入為2.546億美元，比上一季度增加了830萬美元。在全額應税當量(FTE)的基礎上，本季度的淨利息收入比上一季度增加了790萬美元，達到2.567億美元。淨利息收入增加的原因是貸款利息增加，但投資證券利息減少和利息支出增加部分抵銷了利息收入增加的影響。盈利資產的淨收益率(FTE)增至3.18%，而上一季度為3.01%。

與上一季度相比，貸款利息收入(FTE)增加了2920萬美元，主要是由於商業、商業房地產、建築和消費貸款的平均利率上升。本季度貸款組合的平均收益率(FTE)上升66個基點，至5.03%。

與上一季度相比，投資證券的利息收入(FTE)減少了700萬美元，這是因為利率較低，加上平均餘額較低。由於利率下降，美國政府和聯邦機構證券的利息收入下降，其中包括本季度美國國債通脹保值證券通脹收入下降690萬美元的影響。截至2022年12月31日，該公司記錄了110萬美元的溢價攤銷調整，這減少了利息收入，以反映抵押貸款支持證券更快的遠期提前還款速度估計。本季度總投資證券的平均收益率(FTE)為2.07%，而上一季度為2.18%。

本季度計息存款的平均利率為0.40%，而上一季度為0.21%。本季度存款利息支出比上一季度增加了750萬美元，而根據回購協議出售的證券的利息支出增加了550萬美元，這是因為支付的平均利率增加了92個基點。本季度對計息負債支付的整體利率為0.69%，而上一季度為0.34%。

非利息收入
2022年第四季度，非利息收入總額為1.368億美元，與去年同期相比減少了1090萬美元，與上一季度相比減少了170萬美元。與去年同期相比，非利息收入減少，主要是由於信託費用、存款賬户費用、貸款費用和銷售費用下降，但部分被較高的掃地費所抵消。與上一季度相比，非利息收入減少，主要是由於存款賬户費用和銀行卡費用下降。這些減少額被公司以信託形式持有的遞延薪酬計劃資產的公允價值調整增加250萬美元部分抵消
9
COMMERCE BANCSHARES, INC.
管理層對第四季度業績的討論
2022年12月31日
並同時記錄為資產和負債，影響其他收入和其他費用。

與去年同期相比，本季度銀行卡淨手續費總額減少了18.5萬美元，降幅為0.4%，與上一季度相比減少了110萬美元。與去年同期相比，公司卡淨手續費增加了26.9萬美元，增幅為1.1%，主要原因是交換費收入增加，但部分被更高的獎勵支出所抵消。借記卡淨手續費減少36.1萬美元，或3.4%，信用卡淨手續費減少22.6萬美元，或6.0%，而商家淨手續費增加13.3萬美元，或2.5%。本季度銀行卡淨手續費總額包括公司卡(2520萬美元)、借記卡(1040萬美元)、商户(550萬美元)和信用卡(350萬美元)交易費用。

本季度，由於私人客户和機構信託費用下降，信託費用比去年同期減少了420萬美元，降幅為8.6%。與去年同期相比，存款賬户手續費減少350萬美元，降幅為13.7%，主要是由於透支和退還項目手續費減少410萬美元。2022年9月，對消費者支票賬户進行了改進，取消了退貨手續費，並降低了透支費。與去年同期相比，貸款手續費和銷售額下降了270萬美元，降幅為51.1%，主要是由於抵押貸款銀行收入下降。

其他非利息收入與去年同期相比有所增加，主要是由於300萬美元的清掃費用增加，但部分被230萬美元的資產出售收益減少所抵消。本季度房地產銷售錄得100萬美元的收益，但低於2021年第四季度的370萬美元。2022年第四季度，非利息收入佔公司總收入的35.0%。

投資證券損益
該公司本季度錄得淨證券收益890萬美元，而上一季度的收益為340萬美元，2021年第四季度的虧損為970萬美元。在本季度，該公司的私募股權投資組合分別有670萬美元和160萬美元的公允價值淨收益和出售投資的收益。

非利息支出
本季度的非利息支出為2.167億美元，而去年同期為2.036億美元，上一季度為2.129億美元。與去年同期相比，非利息費用增加，主要是由於工資和員工福利費用、數據處理和軟件費用、雜項損失以及差旅和娛樂費用增加。非利息支出的增加
與上一季度相比，主要是由於工資和員工福利支出、法律和專業費用支出以及上述遞延薪酬調整，但被營銷和入駐費用下降部分抵消。

與去年第四季度相比，工資和員工福利支出增加了580萬美元，主要是由於全職薪酬支出增加了410萬美元，增幅為4.7%，員工福利支出增加了130萬美元。截至2022年12月31日和2021年12月31日，全職相當於員工的員工總數分別為4594人和4567人。

與去年同期相比，數據處理和軟件費用增加了220萬美元，原因是軟件費用、銀行卡處理費和服務提供商成本增加。其他非利息支出增加530萬美元，主要是由於雜項損失、旅行和娛樂、保險和專業費用支出分別增加160萬美元、120萬美元、74.2萬美元和50.7萬美元。

所得税
該公司本季度的有效税率為20.8%，上一季度為21.6%，2021年第四季度為22.7%。

信用質量
2022年第四季度的淨貸款沖銷為560萬美元，而上一季度為480萬美元，去年同期為430萬美元。按年計的貸款淨撇賬與貸款平均總額的比率，本季度為0.14%，上季為0.12%，而去年第四季則為0.11%。個人銀行貸款的淨撇賬增加79.4萬元至520萬元，主要是因為消費及消費信用卡貸款淨撇賬增加。

2022年第四季度，平均消費信用卡貸款的年化淨貸款沖銷為2.46%，而上一季度為2.08%，去年同期為2.10%。消費貸款淨撇賬佔本季度平均消費貸款的0.29%，上一季度為0.16%，去年同期為0.18%。

截至2022年12月31日，貸款信貸損失準備總額為1.501億美元，佔貸款總額的0.92%，比上一季度增加了680萬美元。此外，截至2022年12月31日，無資金貸款承諾的負債為3310萬美元，比2022年9月30日的負債增加310萬美元。

截至2022年12月31日，非應計貸款總額為830萬美元，比上一季度增加110萬美元。截至2022年12月31日，非應計貸款餘額佔未償還貸款的0.05%，包括
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COMMERCE BANCSHARES, INC.
管理層對第四季度業績的討論
2022年12月31日
商業貸款680萬美元，個人房地產貸款140萬美元，商業房地產貸款18.9萬美元。截至2022年12月31日，逾期90天以上仍在計息的貸款總額為1580萬美元。

其他
2022年第四季度，公司對普通股派發了5%的股票股息，並支付了每股普通股0.25美元的現金股息(股票股息重述)，比去年同期增長了6.0%。該公司在本季度購買了332,178股庫存股，平均價格為70.15美元。

前瞻性信息
本信息包含符合1995年“私人證券訴訟改革法”的前瞻性陳述。此類陳述包括未來的財務和經營結果、預期、意圖和其他非歷史事實的陳述。這類陳述是基於公司管理層目前的信念和預期，受到重大風險和不確定因素的影響。實際結果可能與前瞻性陳述中陳述的大不相同。
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