展品99.3
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
索引 |
頁面 | |
截至2022年6月30日和2021年12月31日的未經審計簡明合併資產負債表 |
F-2 | |
截至2022年和2021年6月30日止六個月期間的未經審計簡明綜合損益表 |
F-3 | |
截至2022年和2021年6月30日止六個月期間的未經審計簡明合併現金流量表 |
F-4 | |
截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月未經審計的母公司投資淨額簡明合併變動表 |
F-5 | |
簡明合併財務報表附註(未經審計) |
F-6 |
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
簡明合併資產負債表
(單位:千美元)
備註 | 6月30日,2022(未經審計) | 十二月三十一日,2021(未經審計) | ||||||||||
資產 |
||||||||||||
流動資產 |
||||||||||||
現金和現金等價物 |
3 | $ | 6,818 | $ | 224 | |||||||
受限現金 |
3 | 8,716 | | |||||||||
應收賬款淨額 |
7,016 | 9,186 | ||||||||||
盤存 |
3,338 | 3,052 | ||||||||||
預付費用和其他流動資產 |
9,057 | 9,986 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
流動資產總額 |
34,945 | 22,448 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
船舶和其他固定資產淨額 |
4 | 417,447 | 427,386 | |||||||||
延期幹船塢和特別調查費用,淨額 |
24,983 | 23,467 | ||||||||||
其他長期資產 |
35,690 | 35,689 | ||||||||||
融資租賃資產 |
10 | 19,254 | | |||||||||
經營性租賃資產 |
10 | 141,970 | 164,267 | |||||||||
商譽以外的無形資產 |
5 | 42,621 | 44,015 | |||||||||
商譽 |
56,240 | 56,240 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
非流動資產總額 |
738,205 | 751,064 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
總資產 |
$ | 773,150 | $ | 773,512 | ||||||||
|
|
|
|
|||||||||
負債和母公司淨投資 |
||||||||||||
流動負債 |
||||||||||||
應付帳款 |
$ | 5,250 | $ | 6,234 | ||||||||
應計費用和其他負債 |
2,904 | 690 | ||||||||||
遞延收入和預收現金 |
5,024 | 6,703 | ||||||||||
經營租賃負債,本期部分 |
10 | 51,745 | 54,490 | |||||||||
因關聯方原因,網 |
9 | 44,795 | 216,643 | |||||||||
長期債務的當期部分,淨額 |
6, 7 | 55,434 | 11,940 | |||||||||
融資租賃負債,本期部分 |
10 | 1,900 | | |||||||||
|
|
|
|
|||||||||
流動負債總額 |
167,052 | 296,700 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
長期債務,扣除當期部分 |
6, 7 | 265,223 | 101,701 | |||||||||
融資租賃負債,扣除當期部分 |
10 | 15,385 | | |||||||||
應付關聯方,扣除當期部分後的淨額 |
9 | | 190,575 | |||||||||
經營租賃負債,扣除當期部分 |
10 | 110,823 | 135,338 | |||||||||
|
|
|
|
|||||||||
非流動負債總額 |
391,431 | 427,614 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
總負債 |
558,483 | 724,314 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
承付款和或有事項 |
8 | | | |||||||||
母公司淨投資 |
214,667 | 49,198 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
總負債和母公司淨投資 |
$ | 773,150 | $ | 773,512 | ||||||||
|
|
|
|
見簡明合併財務報表未經審計的簡明附註
F-2
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
簡明合併全面收益表
(單位:千美元)
備註 | 六個月期間已結束June 30, 2022 | 六個月期間已結束June 30, 2021 | ||||||||||
(未經審計) | (未經審計) | |||||||||||
收入 |
1 | $ | 158,691 | $ | 117,144 | |||||||
定期租船和航程費用 |
(32,265 | ) | (32,983 | ) | ||||||||
直接船費 |
(22,781 | ) | (19,703 | ) | ||||||||
一般和行政費用 |
9 | (7,497 | ) | (6,382 | ) | |||||||
折舊及攤銷 |
4, 5 | (13,072 | ) | (12,753 | ) | |||||||
利息支出和財務成本,淨額 |
(10,427 | ) | (19,449 | ) | ||||||||
債券清償收益,淨額 |
9 | | 1,873 | |||||||||
其他費用,淨額 |
(1,620 | ) | (1,046 | ) | ||||||||
|
|
|
|
|||||||||
税前收入 |
$ | 71,029 | $ | 26,701 | ||||||||
|
|
|
|
|||||||||
所得税費用 |
(39 | ) | (49 | ) | ||||||||
|
|
|
|
|||||||||
淨收入 |
$ | 70,990 | $ | 26,652 | ||||||||
|
|
|
|
見簡明合併財務報表未經審計的簡明附註
F-3
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
簡明合併現金流量表
(單位:千美元)
備註 | 六個月期間已結束June 30, 2022 | 六個月期間已結束June 30, 2021 | ||||||||||
(未經審計) | (未經審計) | |||||||||||
經營活動: |
||||||||||||
淨收入 |
$ | 70,990 | $ | 26,652 | ||||||||
將淨收入與經營活動提供的現金淨額進行調整: |
||||||||||||
非現金調整 |
18,136 | 14,484 | ||||||||||
營運資產減少/(增加) |
1,500 | (1,446 | ) | |||||||||
經營負債增加/(減少) |
3,002 | (17,309 | ) | |||||||||
幹船塢和特別調查費用的支付 |
9 | (5,344 | ) | (11,464 | ) | |||||||
|
|
|
|
|||||||||
經營活動提供的淨現金 |
88,284 | 10,917 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
投資活動: |
||||||||||||
購置船舶的保證金 |
(2,002 | ) | | |||||||||
購置船隻/增加船隻 |
4 | (1,576 | ) | (3,708 | ) | |||||||
|
|
|
|
|||||||||
用於投資活動的現金淨額 |
(3,578 | ) | (3,708 | ) | ||||||||
|
|
|
|
|||||||||
融資活動: |
||||||||||||
償還長期債務和支付本金 |
6 | (28,829 | ) | (12,716 | ) | |||||||
長期貸款收益 |
6 | 237,725 | | |||||||||
發債成本 |
(1,425 | ) | | |||||||||
償還融資租賃債務 |
10 | (130 | ) | | ||||||||
淨轉賬(至/出)母公司 |
94,479 | 14,972 | ||||||||||
對關聯方的淨償債 |
(371,216 | ) | (12,454 | ) | ||||||||
|
|
|
|
|||||||||
用於融資活動的現金淨額 |
(69,396 | ) | (10,198 | ) | ||||||||
|
|
|
|
|||||||||
增加/(減少)現金和現金等價物及限制性現金 |
15,310 | (2,989 | ) | |||||||||
|
|
|
|
|||||||||
期初現金和現金等價物及限制性現金 |
224 | 3,767 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
現金及現金等價物和受限現金,期末 |
3 | $ | 15,534 | $ | 778 | |||||||
|
|
|
|
|||||||||
現金流量信息的補充披露 |
||||||||||||
非現金投資和融資活動 |
||||||||||||
支付利息的現金,扣除資本化利息 |
$ | 22,386 | $ | 18,948 | ||||||||
租約修改 |
10 | $ | 19,417 | $ | |
見簡明合併財務報表未經審計的簡明附註
F-4
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
簡明合併母公司投資淨額變動表
(單位:千美元)
淨父節點 公司 投資 |
||||
餘額2021年12月31日 |
$ | 49,198 | ||
本期間的淨收入 |
70,990 | |||
與父級的淨交易記錄 |
94,479 | |||
|
|
|||
餘額2022年6月30日 |
$ | 214,667 | ||
|
|
淨父節點 公司 投資 |
||||
餘額2020年12月31日 |
$ | (8,636 | ) | |
本期間的淨收入 |
26,652 | |||
與父級的淨交易記錄 |
14,972 | |||
|
|
|||
餘額2021年6月30日 |
$ | 32,988 | ||
|
|
見簡明合併財務報表未經審計的簡明附註
F-5
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
未經審計的簡明票據
簡明合併財務報表
(單位:千美元)
注1:業務描述
2022年7月26日,Navios Sea Holdings Inc.(Navios Holdings或母公司)同意將其擁有的36艘幹散貨船隊(其中25艘擁有(包括5艘光船)和11艘長期租賃的幹散貨船隊(幹散貨船集團)出售給Navios Sea Partners L.P.,總代價為835,000美元,其中包括現金和與船隻相關的銀行債務和融資租賃的承擔,並在成交時進行營運資金調整(交易)。在這些財務報表中合併的36艘幹散貨船隊的財務信息在下文中應稱為聯合幹散貨集團或聯合幹散貨集團。在交易之前,Navios Holdings是一家全球海運和物流公司,專注於鐵礦石、煤炭和穀物等幹散貨的運輸和轉運。
有關進一步資料,見簡明合併財務報表附註11和後續事項。
這些簡明合併財務報表按歷史成本基礎列示了由Navios Holdings的36艘船舶組成的幹散貨集團截至2022年6月30日和2021年12月31日在共同控制基礎上的綜合資產、負債、收入和費用。
聯合幹散貨集團由下列實體組成:
國家/地區 | ||||||||
組名稱 |
自然界 |
參入 |
2022 | 2021 | ||||
Navios International Inc. |
運營組 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
BulkInvest S.A. |
運營組 |
盧森堡 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
Kleimar N.V. |
運營組/ 船舶所有權 |
比利時 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
希哈爾風險投資公司 |
船東集團 |
利比裏亞 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
Vernazza Shiptrade Inc. |
運營組 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
信海船務有限公司。 |
船東集團 |
利比裏亞 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
魯默控股有限公司 |
船東集團 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
海盜船有限公司。 |
船東集團 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
白色水仙海洋公司。 |
船東集團 |
巴拿馬 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
紅玫瑰航運公司 |
船東集團 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
杜卡萊海洋公司 |
船東集團 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
航標導航公司 |
船東集團 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
玫瑰花船務公司 |
運營組 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
塔拉薩海軍陸戰隊。 |
運營組 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
小行星航運公司 |
運營組 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
雲圖海洋公司。 |
運營組 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
Rider ShipManagement Inc. |
運營組 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
塔利亞船務貿易公司 |
運營組 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
歐普航運公司 |
船東集團 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 06/30 - 12/31 | ||||
海鳥管理公司 |
船東集團 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
月亮石船務公司 |
船東集團 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 06/30 - 12/31 | ||||
NAV控股有限公司 |
子控股集團 |
馬耳他 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
愛麗絲航運公司 |
船東集團 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
茉莉花船務公司 |
船東集團 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 06/30 | 1/1 - 12/31 | ||||
普韋布洛控股有限公司 |
船東集團 |
馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
阿納菲航運公司 |
船東集團 |
馬歇爾才是。 | 05/12 - 06/30 | |
注2:主要會計政策摘要
在編制這些簡明合併財務報表時應用的主要會計政策如下。除非另有説明,這些政策 一直適用於提交的所有年份。
F-6
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
未經審計的簡明票據
簡明合併財務報表
(單位:千美元)
(a) | 陳述依據:隨附的簡明合併財務報表包括 所有合併幹散貨集團的帳目。本集團合併於 共同控制的基礎。 |
該集團歷來是作為母公司幹散貨部門的一部分運營的,而不是作為一個獨立的集團。因此,本集團歷來沒有編制獨立的財務報表。隨附的本集團簡明合併財務報表乃根據母公司的歷史合併財務報表及會計記錄 以分拆方式編制,並以獨立呈列方式列報,猶如本集團的業務已獨立於Navios Holdings進行。母公司與本集團之間所有預期結清的公司間應收賬款及應付款項,均反映在簡明合併資產負債表中,即欠關聯方的款項淨額。本集團內所有重要的公司間賬目及交易已於隨附的簡明合併財務報表中註銷。通過具體確認或分配給本集團而確定納入簡明合併財務報表的所有其他公司間活動均被視為我們母公司的股權貢獻。簡明合併財務報表包括本集團按照美國公認會計原則(美國公認會計原則)(美國公認會計原則),統稱為美國公認會計原則(美國公認會計原則)下的經營、財務狀況和現金流的歷史結果。組成集團的業務由母公司100%擁有的各種法律實體 中。因此,Navios Holdings在這些業務中的淨投資在簡明合併財務報表中顯示為股東權益。
簡明綜合經營報表包括合併幹散貨集團直接應佔的所有收入和支出,以及母公司代表集團產生的企業支出的分配。
簡明合併財務報表 包括按合同約定駐留在本集團內的所有資產和負債。母公司及其全資附屬公司的資產及負債在資產及負債與本集團有關的範圍內計入合併財務報表 。由於Navios Holdings及其子公司在法人實體層面記錄的某些交易沒有離散信息,因此對某些賬户應用了分配方法,將與以下財務報表項目相關的金額 分配給集團:
| 債務、利息支出和融資成本、淨額:本集團的債務包括本集團進入的第三方債務,以及母公司直接應佔本集團的第三方債務。更具體地説,7.375%優先船舶按揭票據(2022年票據)項下的未償還餘額已於本年度 分配給本集團,並在應付關聯方、應付關聯方淨額及應付關聯方淨額的標題下列示,減去簡明綜合資產負債表中的當前部分。已將利息支出 分配給集團,以對應母公司代表其產生的債務金額。與債務相關的任何交易成本、淨額和利息也被分配。由於母公司的借款主要用於非直接歸屬於本集團的企業現金用途,故母公司剩餘的第三方債務及相關的 利息在任何年度內均未分配給本集團。如需進一步資料,另見附註6 和附註9:與關聯方的交易。 |
| 一般及行政開支:船舶管理分部於2019年出售後,一般及行政開支已作出調整,以反映本集團根據日期為2019年8月29日的相關行政服務協議(行政服務協議)進行營運所需的該等開支的比例。此外,本報告所列期間的一般及行政開支亦已作出調整,以包括若干不可分配的成本,例如法律及審計費用、董事薪酬及基於本集團直接使用該等服務而產生的其他一般及行政開支。 |
本集團所有營運資金及融資需求均依賴母公司,因為母公司採用集中方式管理現金及為其業務融資。現金和現金等價物餘額僅包括拆分實體擁有合法所有權的銀行賬户中的餘額。分配給 本集團的債務包括分拆實體發行的第三方債務(銀行貸款及出售及回租安排下的融資負債),以及2022年債券。
管理層相信,這些分配合理地反映了本集團的財務狀況和經營業績。然而,簡明合併財務報表可能並不包括本集團於列報期間以獨立方式營運所產生的所有實際開支,亦可能未能反映本集團於列報期間的經營業績、財務狀況及現金流量。如果我們獨立運營,將產生的實際成本取決於多種因素,包括組織結構和在各個領域做出的戰略決策。
F-7
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
未經審計的簡明票據
簡明合併財務報表
(單位:千美元)
(b) | 預算的使用:根據美國公認會計原則編制簡明合併財務報表要求管理層作出估計和假設,以影響截至財務報表日期的資產和負債額以及或有資產和負債的披露,以及報告期內已報告的收入和費用。管理層持續評估該等估計及判斷,包括與未來幹船塢日期、有形資產及船隻的使用年限及剩餘價值的選擇、首次確認時的公允價值、來自長期資產以支持減值測試的預期未來現金流量、應收賬款所需撥備、 法律糾紛及或有事項撥備有關的估計及判斷。管理層根據過往經驗及在當時情況下相信合理的其他各種因素作出估計及判斷,而這些因素的結果構成對資產及負債的賬面值作出判斷的基礎,而該等資產及負債的賬面價值並非從其他來源輕易可見。新冠肺炎大流行已於2020年被世界衞生組織宣佈為大流行,它的蔓延已給全球經濟和航運業造成重大破壞,並導致金融市場大幅波動,其嚴重程度和持續時間尚不確定。 |
新冠肺炎疫情的影響繼續顯現,並可能繼續對我們的業務、財務業績和業務結果產生負面影響,包括對全球海運幹散貨貿易和租船費率的需求下降,其程度在很大程度上將取決於未來的發展。因此,我們的許多估計和假設需要更高的判斷力,具有更高程度的可變性和波動性。隨着事件的不斷髮展和更多信息的獲得,我們的估計可能會在未來一段時間內發生變化。在不同的假設和/或條件下,實際的 結果可能與估計的結果不同。
(c) 收入確認:
當(或作為)本集團將承諾的商品或服務轉讓給其客户時(或作為),當(或)本集團履行其合同義務並將承諾的商品或服務的控制權轉讓給其客户時(或當本集團履行其合同義務並將承諾的商品或服務的控制權轉讓給其客户時),收入被確認,金額反映了本集團預期有權獲得的該等商品或服務的對價。
在確定履行協議規定的義務時應確認的適當收入數額時,集團執行以下步驟:(1)確定合同中承諾的貨物或服務;(2)確定承諾的貨物或服務是否為履約義務,包括它們在合同範圍內是否不同;(3)計量交易價格,包括對可變對價的限制;(4)根據估計銷售價格將交易價格分配給履約義務;及(V)當(或)本集團履行各項履約責任時,確認收入。
貨物運輸的航次收入按每一航次的估計相對過境時間按比例確認。根據合同的規定,船舶抵達裝貨港時,航次視為開始,當前貨物卸貨完成時,航程視為結束。在航次租船制度下,規定船舶在特定港口之間運輸特定貨物,以支付商定的每噸貨物運費。
收入是扣除地址佣金後的淨額。地址佣金是指根據商定的租船費率的固定 百分比直接提供給租船人的折扣。由於地址佣金是對本集團提供的服務的折扣(銷售獎勵),而向承租人提供的對價不能換取任何可識別的利益,因此這些 佣金作為收入的減少列報。
滯期費收入是指當裝卸時間超過航次租船合同規定的時間並確認為收入時,承租人向船舶所有人支付的款項。
本集團確認 按適用合同規定的船舶抵達裝貨港至承租人卸貨之日的按比例收入,以及符合履行合同成本定義且與合同直接相關的遞延成本。
定期租賃和光船租賃的收入作為經營性租賃入賬,因此以直線方式確認為提供服務的此類租賃協議租賃期內的平均收入。但是,對於產生損失的定期租約,損失是在產生損失的期間確認的。定期租船是指將船舶交由承租人處置一段時間,在此期間承租人使用該船舶,以換取規定的日租費率。租期不到三個月的租約稱為現貨租約。為期三個月至一年的特許權一般稱為中期特許權。所有其他特許合同都被認為是長期的。對於定期租船,船東通常 支付船舶的運營費用,如船員、維護和保險。
與我們的創收合同相關的費用被確認為已發生。
F-8
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
未經審計的簡明票據
簡明合併財務報表
(單位:千美元)
下表反映了截至 2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間每個類別的收入:
結束的六個月期間 June 30, 2022 |
結束的六個月期間 June 30, 2021 |
|||||||
CoA/航海收入 |
$ | | $ | 2,774 | ||||
定期包租收入 |
$ | 157,736 | $ | 113,904 | ||||
其他 |
$ | 955 | $ | 466 | ||||
|
|
|
|
|||||
總計 |
$ | 158,691 | $ | 117,144 | ||||
|
|
|
|
遞延收入和預收現金:遞延航程收入主要涉及在賺取之前從承租人那裏收到的現金 。
這些金額被確認為航次或租船期間的收入。
(d) 最近的會計聲明:
採用新的會計公告:
2021年7月,FASB發佈了ASU 2021-05,租賃(主題842):出租人對某些租賃進行浮動 租賃付款(ASU 2021-05)。ASU 2021-05中的指南修訂了某些包含可變報酬的租約的出租人的租賃分類要求,以與ASC 840下的實踐保持一致。出租人應將不依賴於參考指數或費率的可變租賃報酬的租賃歸類並核算為經營性租賃,條件是:1)根據ASC的分類標準,該租賃將被歸類為銷售型租賃或直接融資租賃。 842-10-25-2通過25-3;2)出租人本來會確認第一天的損失。ASU 2021-05中的修正案在2021年12月15日之後的財政年度生效。本ASU於2022年1月1日採用,對本集團的簡明合併財務報表並無重大影響 。
注3:現金及現金等價物和限制性現金
現金和現金等價物以及限制性現金包括以下內容:
6月30日,2022 | 十二月三十一日,2021 | |||||||
手頭和銀行的現金 |
$ | 6,818 | $ | 224 | ||||
受限現金 |
8,716 | | ||||||
|
|
|
|
|||||
現金及現金等價物和限制性現金 |
$ | 15,534 | $ | 224 | ||||
|
|
|
|
銀行賬户由附註1中提到的實體合法擁有。
短期存款和高流動性資金是指為一般融資目的而存放在銀行的金額,是指原始到期日不到三個月的存款,列於簡明合併資產負債表的現金和現金等價物標題下。
超過政府提供的保險金額的現金存款和現金等價物在金融機構不履行義務的情況下面臨損失。集團確實維持現金存款和等價物超過政府提供的保險限額。集團通過與主要金融機構組成的多元化集團打交道,降低了信用風險敞口。
截至2022年6月30日和2021年12月31日,受限現金分別包括8,716美元和0美元,其中 與保留和集團某些信貸安排要求的其他賬户中持有的金額有關。
注4:船隻,淨額
船舶,淨網 |
成本 | 累計折舊 | 上網本價值 | |||||||||
餘額2021年12月31日 |
$ | 567,906 | $ | (140,520 | ) | $ | 427,386 | |||||
加法 |
1,576 | (11,515 | ) | (9,939 | ) | |||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
餘額2022年6月30日 |
$ | 569,482 | $ | (152,035 | ) | $ | 417,447 | |||||
|
|
|
|
|
|
F-9
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
未經審計的簡明票據
簡明合併財務報表
(單位:千美元)
2022年7月29日和2022年9月8日,集團分別完成了向Navios Partners出售15艘和21艘船舶的交易,總代價為835,000美元。有關進一步資料,見簡明合併財務報表附註11和後續事項。
附註5:商譽以外的無形資產
無形資產 |
6月30日,2022 | 十二月三十一日,2021 | ||||||
採購成本 |
$ | 90,000 | $ | 90,000 | ||||
累計攤銷 |
(47,379 | ) | (45,985 | ) | ||||
|
|
|
|
|||||
無形資產賬面淨值合計 |
$ | 42,621 | $ | 44,015 | ||||
|
|
|
|
截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間的攤銷費用為1,394美元。
截至2022年6月30日,收購的無形資產的剩餘攤銷總額如下:
期間 |
||||
第一年 |
$ | 2,811 | ||
第二年 |
2,818 | |||
第三年 |
2,811 | |||
第四年 |
2,811 | |||
第五年 |
2,811 | |||
此後 |
28,559 | |||
|
|
|||
總計 |
$ | 42,621 | ||
|
|
附註6:借款
截至2022年6月30日和2021年12月31日的借款包括以下內容:
設施 | 6月30日, 2022 |
十二月三十一日, 2021 |
||||||
擔保信貸安排 |
$ | 185,930 | $ | | ||||
售後和回租協議 |
137,802 | 114,837 | ||||||
|
|
|
|
|||||
借款總額 |
323,732 | 114,837 | ||||||
|
|
|
|
|||||
減去:當前部分,淨額 |
(55,434 | ) | (11,940 | ) | ||||
減去:遞延財務成本,淨額 |
(3,075 | ) | (1,196 | ) | ||||
|
|
|
|
|||||
長期借款總額 |
$ | 265,223 | $ | 101,701 | ||||
|
|
|
|
擔保信貸安排
漢堡商業銀行
2021年12月,本集團與漢堡商業銀行(HCOB)簽訂了一項金額為101,750美元的貸款協議,用於七艘幹散貨船的再融資。2022年1月5日,該貸款項下的金額已全部支取。這筆貸款的利息為倫敦銀行同業拆息加保證金,年利率由3.25%至4.50%不等。2022年3月,該集團預付了10,380美元,並釋放了一艘幹散貨船。剩餘貸款餘額91,345美元,從最初提款之日起3個月開始,分8個季度償還,共3,915美元,最後一次還款日為60,027美元。如下所述,貸款安排要求遵守某些公約。截至2022年6月30日,該貸款項下的未償餘額為87,430美元。
截至2022年9月8日,擔保信貸安排的未償還餘額 由Navios Partners根據交易承擔。有關進一步資料,見簡明合併財務報表附註11和後續事項。
F-10
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
未經審計的簡明票據
簡明合併財務報表
(單位:千美元)
法國農業信貸銀行/法國巴黎銀行
2021年12月,集團與法國農業信貸銀行(CACIB)和法國巴黎銀行(BNPP)簽訂了一項貸款協議,金額為105,000美元,用於七艘幹散貨船的再融資。2022年1月5日,該貸款項下的金額已全部支取。貸款的利息為倫敦銀行同業拆息加保證金,年利率由2.85%至3.75%不等。這筆貸款從最初提款之日起三個月開始,分四個季度償還6,500美元,隨後連續八個季度償還4,750美元,最後一次償還日氣球付款41,000美元。如下所述,貸款安排要求遵守某些公約。截至2022年6月30日,該貸款項下的未償還餘額為98,500美元。
截至2022年9月8日,擔保信貸安排的未償還餘額由Navios Partners根據交易 承擔。有關進一步資料,見簡明合併財務報表附註11和後續事項。
該等融資以若干集團船隻的優先抵押及其他抵押品作抵押。
信貸安排 載有多項限制性契諾,限制本集團及/或其若干附屬公司(其中包括)招致或擔保債務;訂立關聯交易;抵押、質押或扣押船隻以擔保該等安排;更改若干集團船隻的旗幟、類別、管理或所有權;改變若干集團船隻的商業及技術管理;出售或改變若干集團船隻的所有權;以及使信貸安排項下的責任優先於與該等船隻有關的任何一般及行政費用。信貸安排還要求船舶遵守ISM規則和ISPS規則,並始終保持有效的安全管理證書和合規文件。此外,信貸安排要求遵守管理2022年到期的11.25%優先票據(2022年高級擔保票據)和2024年到期的9.75%優先票據(2024年票據)的契約中所載的契約。在其他事件中,如果Navios Holdings未能維持財務契約,或者Angeliki Frangou 及其關聯公司擁有集團已發行股本(總計)不到10%,則在信貸安排下將發生違約事件。
本集團所取得的信貸安排需要遵守維修契約。根據設施的不同,這些公約包括:(I)貸款價值基於 無特許權估值的比率契約,從超過125%到133%不等;(Ii)信貸安排定義的最低流動資金為10,000美元;(Iii)總債務除以總資產,如每個信貸安排定義的總資產的75%;及(Iv)淨資產,如信貸安排定義的 ,為125,000美元。
截至2022年6月30日,本集團遵守了其每項信貸安排下的所有契約。
售後和回租協議
於二零二零年首季,本集團與兩艘好望角型船舶簽訂了兩份合共68,000美元的買賣及回租協議,並與非關連第三方簽訂協議。本集團於租賃期結束時並無購買該等船隻的責任,但可合理地確定將會行使各自的購買選擇權,而根據ASC 842-40,船隻的轉讓被確定為一宗失敗的出售。根據ASC 842-40,本集團並無從其資產負債表中取消確認有關船隻,並將根據售賣及回租協議收取的款項作為財務負債入賬。
自2020年1月及2020年3月起,兩艘好望角型船舶的售賣及回租協議須按連續144個月償還,各約224美元及238美元。這些協議將分別在2031年第四季度和2032年第一季度到期,最後一個還款日每艘船的氣球付款為750美元。
2021年12月,集團與無關第三方簽訂了四份新的銷售和回租協議,總金額為77,000美元,以資助四艘幹散貨船。2021年12月,四份新的銷售和回租協議中的三份被簽訂,總金額為58,000美元。
從2021年12月開始,兩艘幹散貨船連續償還96筆款項,每艘約481美元。從2021年12月開始,一艘幹散貨船連續72個月償還約688美元的款項。其中兩項協議分別於2029年第四季度到期,一項協議於2027年第四季度到期,兩艘幹散貨船的氣球付款為每艘3,600美元,最後還款日的一艘幹散貨船為3,500美元。第四份銷售和回租協議金額為19,000美元,於2022年1月提取,並連續84次按月償還約643美元。第四份售後回租協議將於2029年第一季度到期,支付的金額為1000美元。
F-11
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
未經審計的簡明票據
簡明合併財務報表
(單位:千美元)
於2022年3月,本集團訂立買賣及回租協議,為一艘幹散貨船提供融資。第五份售後回租協議金額為12,000美元,於2022年3月提取,並連續60個月償還約521美元。第五份售後回租協議將於2027年第一季度到期 ,支付金額為1,600美元。
截至2022年6月30日,銷售和回租協議下的未償還餘額總計137,802美元 。
2022年第三季度,本集團完成了對之前租用的船舶Navios Sky的收購。另見附註11和簡明合併財務報表租賃。於2022年第三季度,本集團訂立一項出售及回租協議,為一艘幹散貨船提供融資。第八份銷售和回租協議金額為22,000美元,於2022年第三季度提取,連續120個月償還,約為158美元。第八份銷售和回租協議將於2032年第三季度到期,支付金額為3,000美元。
出售和回租協議沒有 個財務契約。
截至2022年9月8日,銷售和回租協議的未償還餘額由Navios 合作伙伴根據交易承擔。有關進一步資料,見簡明合併財務報表附註11和後續事項。
於截至2022年6月30日止六個月期間,本集團就其有擔保的信貸安排支付了18,449美元與預定償還分期付款有關,並支付了10,380美元與本集團其中一項信貸安排的預付款有關。在截至2022年6月30日的六個月期間,長期債務收益為206,725美元,兩次出售和回租協議的收益為31,000美元。
於截至2021年6月30日止六個月期間,本集團根據其擔保信貸安排支付了12,716美元,涉及 定期償還分期付款。
截至2022年、2022年及2021年6月30日止六個月期間,本集團總借款的年化加權平均利率分別為4.48%及6.87%。
下表的到期日 反映了集團截至2022年6月30日的所有未償還借款在未來五年及其後的本金支付,這是根據各自貸款安排的還款時間表和債務證券項下的未償還金額 計算的。
按期付款到期 |
||||
June 30, 2023 |
$ | 56,699 | ||
June 30, 2024 |
107,577 | |||
June 30, 2025 |
72,040 | |||
June 30, 2026 |
16,790 | |||
June 30, 2027 |
17,695 | |||
2028年6月30日及其後 |
52,931 | |||
|
|
|||
總計 |
$ | 323,732 | ||
|
|
附註7:金融工具的公允價值
使用以下方法和假設來估計每類金融工具的公允價值:
現金和現金等價物:計息存款和貨幣市場在簡明合併資產負債表中報告的賬面金額 由於這些投資的到期日較短,基金接近其公允價值。
受限 現金:於簡明合併資產負債表中列報的計息存款賬面值與公允價值相若。 因為這些投資的到期日很短。
借款:賬面價值進行了調整,以反映遞延融資成本的淨列報。浮動資金的未償還餘額 利率貸款繼續接近其公允價值,不包括任何遞延融資成本的影響。三個銷售和回租協議(截至本報告日期,已根據交易分配給Navios 合作伙伴)是固定利率借款,其公允價值是根據報價的市場價格確定的。
在以下方面的投資可供出售證券: 投資的賬面價值可供出售在濃縮合並中報告的證券 資產負債表代表這些證券的未實現損益,這些損益反映在簡明的綜合全面收益表中。
F-12
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
未經審計的簡明票據
簡明合併財務報表
(單位:千美元)
本集團金融工具的估計公允價值如下:
June 30, 2022 | 2021年12月31日 | |||||||||||||||
賬面價值 | 公允價值 | 賬面價值 | 公允價值 | |||||||||||||
現金和現金等價物 |
$ | 6,818 | $ | 6,818 | $ | 224 | $ | 224 | ||||||||
受限現金 |
$ | 8,716 | $ | 8,716 | $ | | $ | | ||||||||
投資於 可供出售的證券 |
$ | 220 | $ | 220 | $ | 219 | $ | 219 | ||||||||
長期債務,包括本期債務 |
$ | (320,657 | ) | $ | (323,732 | ) | $ | (113,641 | ) | $ | (114,837 | ) |
下表列出了按公允價值層次分類的按公允價值經常性計量的資產。根據公允價值指引的要求,資產根據對公允價值計量有重要意義的最低投入水平對資產進行整體分類。
截至2022年6月30日的公允價值計量 | ||||||||||||||||
總計 | 報價在活躍的市場:相同的資產(第I級) | 重要的其他人可觀察到的輸入量(二級) | 意義重大看不見輸入量(三級) | |||||||||||||
投資於 可供出售的證券 |
$ | 220 | $ | 220 | $ | | $ | | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
總計 |
$ | 220 | $ | 220 | $ | | $ | | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2021年12月31日的公允價值計量 | ||||||||||||||||
總計 | 報價在活躍的市場:相同的資產(第I級) | 重要的其他人可觀察到的輸入量(二級) | 意義重大看不見輸入量(三級) | |||||||||||||
投資於 可供出售的證券 |
$ | 219 | $ | 219 | $ | | $ | | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
總計 |
$ | 219 | $ | 219 | $ | | $ | | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2022年6月30日和2021年12月31日,在非經常性基礎上沒有按公允價值計量的資產。
公允價值計量
我們未按公允價值經常性計量的金融工具的估計公允價值,根據公允價值等級分類如下:
I級:對於我們有能力訪問的活躍市場中的相同資產或負債,投入是未經調整的報價。對這些物品的估值不需要大量的判斷。
第II級:包括在第I級中的報價以外的通過與測量日期的市場數據進行證實而可觀察到的資產或負債的投入。
第三級:無法觀察到的輸入。
2022年6月30日的公允價值計量 | ||||||||||||||||
總計 | (第I級) | (二級) | (三級) | |||||||||||||
現金和現金等價物 |
$ | 6,818 | $ | 6,818 | $ | | $ | | ||||||||
受限現金 |
$ | 8,716 | $ | 8,716 | $ | | $ | | ||||||||
投資於 可供出售的證券 |
$ | 220 | $ | 220 | $ | | $ | | ||||||||
長期債務,包括本期債務(1) |
$ | (323,732 | ) | $ | | $ | (323,732 | ) | $ | |
2021年12月31日的公允價值計量 | ||||||||||||||||
總計 | (第I級) | (二級) | (三級) | |||||||||||||
現金和現金等價物 |
$ | 224 | $ | 224 | $ | | $ | | ||||||||
受限現金 |
$ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
投資於 可供出售的證券 |
$ | 219 | $ | 219 | $ | | $ | | ||||||||
長期債務,包括本期債務(1) |
$ | (114,837 | ) | $ | | $ | (114,837 | ) | $ | |
(1) | 本集團長期債務的公允價值乃根據合約條款、利率及剩餘到期日相若的現有可用債務、公佈的市場報價及考慮本集團的信譽而估計。 |
F-13
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
未經審計的簡明票據
簡明合併財務報表
(單位:千美元)
附註8:承付款和或有事項
本集團涉及多項法律訴訟,並有多項於正常業務過程中出現的未解決索償。 根據現有資料及法律顧問的意見,管理層相信最終結果不會對本集團的經營業績或財務狀況產生重大影響,且不需要在簡明合併財務報表中已反映的撥備以外的額外撥備 。
保證:
2022年筆記
如附註1所述,為編制此等簡明合併財務報表的目的,2022年票據項下的未償還餘額已分配予本集團。如需瞭解更多信息,另見附註9?與相關當事人的交易。
2022年發行的債券由所有附屬公司以聯名及各別方式提供全面及無條件擔保
Navios Holdings,但Navios Sea Finance II(US)Inc.(船舶抵押票據的聯合發行人)除外。 擁有抵押船隻的集團的擔保為優先擔保擔保。
2022年高級擔保票據
2017年11月21日,Navios Holdings及其全資子公司Navios Sea Finance II(US)Inc.(連同聯席發行人Navios Holdings)發行了30.5萬美元於2022年到期的11.25%優先債券。截至2022年6月30日和2021年12月31日,該債券的未償還餘額分別為90,000美元和155,000美元。此外,2022年高級擔保票據由Navios Holdings的所有直接和間接子公司擔保,但指定為非限制性子公司的子公司除外,包括Navios物流。 子公司擔保是完全和無條件的,除非契約規定在某些情況下自動解除個別子公司的擔保,例如當出售子公司或出售子公司的所有資產時,出售股本,當子公司被指定為非受限子公司時,在子公司清算或解散時,或在法律或契約失敗或清償和清償2022年高級擔保票據時
注9:與關聯方的交易
船舶運營費用(管理費):根據2019年8月29日與N ShipManagement Acquisition Corp.的子公司N ShipManagement Inc.(及其子公司NSM或管理公司)簽訂的管理協議(管理協議),管理人向 集團船舶提供商業和技術管理服務。本協議的初始期限為五年,之後自動延長五年,除非任何一方收到終止通知。基金經理提供的船舶管理服務費 是自有/光船在2021年8月之前每天3.7美元的固定費率,自有/光船在2022年8月之前每天3.8美元,在2022年9月8日交易結束前每天3.9美元。管理人提供的船舶管理服務的費用是每艘租入的船隻每天0.03美元。本協議項下的船塢費用由集團按成本報銷。該協議亦規定,如管理協議於2024年8月29日或之前因某些事件而終止,本集團須支付相當於終止日期前整個公曆年度所收取費用的終止費。截至2022年6月30日和2021年6月30日的六個月期間,船舶運營費用的總管理費分別為17,297美元和16,815美元,並在簡明綜合全面收益表的直接船舶費用標題下列示。在截至2022年6月30日和2021年6月30日的6個月期間,與新冠肺炎措施相關的某些非常費用和成本,包括船員相關費用,分別為1656美元和165美元, 並在簡明綜合全面收益表中的直接船舶費用n標題下列示。
一般和行政費用:根據2019年8月29日的行政服務協議(行政服務協議),經理向集團提供行政服務。經理將獲得與提供這些服務相關的合理成本和支出的報銷。本協議的初始期限為五年,之後可自動延長五年,除非任何一方收到終止通知。該協議還規定,在行政服務協議於2024年8月29日或之前因發生某些事件而終止的情況下,集團須支付終止費用,相當於終止日期之前的整個歷年收取的費用。在截至 6月30日、2022年和2021年6月30日的六個月期間,與本協議有關的一般和行政費用總額分別為3,843美元和3,719美元,並在簡明綜合全面收益表中的一般和行政費用標題下列示。
F-14
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
未經審計的簡明票據
簡明合併財務報表
(單位:千美元)
應付關聯方餘額:應付關聯方餘額涉及應付Navios 控股公司及其子公司以及NSM的款項。
截至2022年6月30日和2021年12月31日,應付NSM的金額分別為44,795美元和20,643美元,其中包括與幹船塢、壓載水處理系統和我們船隻的特別檢驗有關的管理費、行政費用和其他運營金額,並在簡明綜合財務狀況表中的標題下列示為欠關聯方的淨額。
截至2022年6月30日和2021年12月31日,應支付給Navios Holdings的金額分別為0美元和386,575美元。截至2021年12月31日的餘額主要包括(I)2022年債券餘額為455,393美元,扣除73美元的遞延融資成本,以及(Ii)應計債券利息為15,432美元,由託管賬户中作為現金抵押品的84,250美元作為現金抵押品從2022年債券中扣除,涉及從2022年債券中釋放Navios Lumen、Navios Stella和Navios Phoenix。在未清款項中,196 000美元列在欠關聯方的標題下,淨額列在簡明合併財務狀況表中,其餘190 575美元列在標題為欠關聯方的項目下,減去簡明合併財務狀況表中的當前部分。
2022年筆記
2013年11月29日,Navios Holdings及其全資子公司Navios Sea Finance II(US)Inc.(連同Navios控股公司和聯席發行人)完成了價值650,000美元的2022年到期的7.375優先船舶抵押票據(即2022年到期的債券)的銷售。於截至2021年6月30日止六個月期間,本集團按面值回購2022年債券面值14,356美元,現金代價為12,454美元,撇除遞延融資成本後淨額為1,873美元。
2022年1月,本公司使用(I)與商業銀行的兩項信貸安排項下的206,725美元;(Ii)四項售後和回租協議項下的77,000美元;(Iii)來自NSM的100,000美元額外融資;以及(Iv)來自運營的現金 ,全額償還2022年票據的未償還餘額455,466美元。此外,截至2021年12月31日,公司持有的2022年債券中的158,873美元被註銷,這些債券之前被質押給NSM。
保證:
見附註8 承付款和或有事項?
總括協議:Navios Holdings已與Navios合作伙伴簽訂了一項總括協議(合作伙伴總括協議),涉及Navios Partners首次公開募股的結束,其中規定了Navios Holdings和Navios Partners何時可以相互競爭,以及某些幹散貨船的第一要約權 。根據合作伙伴綜合協議,Navios Partners一般同意在未經Navios Partners的獨立委員會同意的情況下,根據三年或更長時間的定期租約,不收購或擁有Panamax或好望角型幹散貨船。此外,Navios Holdings還同意向Navios Partners提供從Navios Holdings購買船隻的機會,只要這些船隻根據三年或更長時間的定期租約固定下來。
Navios Holdings與Navios Acquisition and Navios Partners就結束Navios Acquisition的初始船舶收購訂立了一份綜合性協議(收購總括協議) ,據此,Navios Holdings和Navios Partners同意在未經Navios收購獨立委員會同意的情況下,不收購、租入或擁有液體裝運船舶,但主要用於南美業務的集裝箱船和船舶除外。此外,根據收購綜合協議,Navios Acquisition同意使其子公司不收購、擁有、運營或租賃幹散貨船,但特定例外情況除外。根據收購綜合協議,Navios Acquisition及其子公司授予Navios Holdings和Navios Partners任何建議出售、轉讓或以其他方式處置其擁有或收購的任何干散貨船和相關包租的第一要約權。同樣,Navios Holdings和Navios合作伙伴同意為其可能擁有的任何液體運輸船授予類似的第一要約權收購Navios。這些第一要約權不適用於(I)在任何關聯子公司之間出售、轉讓或以其他方式處置船隻,或根據任何租船合同或與交易對手達成的其他協議的條款,或(Ii)與非關聯第三方合併或合併,或向非關聯第三方出售幾乎所有資產。
F-15
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
未經審計的簡明票據
簡明合併財務報表
(單位:千美元)
Navios Holdings與Navios Midstream、Navios收購及Navios Partners就Navios Midstream首次公開招股訂立綜合協議,據此,Navios Acquisition、Navios Holdings、Navios Partners及其控股關聯公司一般同意,未經Navios Midstream同意,不會收購或擁有任何VLCC、原油油輪、成品油油輪、液化石油氣油輪或化學品油輪。綜合協議包含重大例外,允許Navios Acquisition、Navios Holdings、Navios Partners或其控制的任何附屬公司在特定情況下與Navios Midstream競爭。
Navios Holdings與Navios Containers、Navios Acquisition和Navios Partners簽訂了一份綜合性協議,根據該協議,Navios Acquisition、Navios Holdings、Navios Partners及其控制的關聯公司一般已授予Navios Containers對未來出售或收購的任何集裝箱船的優先購買權,但 重大例外除外。優先購買權將允許Navios Acquisition、Navios Holdings和Navios Partners或其控制的任何附屬公司在特定情況下與Navios Containers競爭。
注10:租約
經營租約
定期租出合同
集團從定期包租中獲得的合同收入受ASC 842管轄。於採納ASC 842後,本集團作為訂約方的定期租船合約收益的計時及確認與以前的做法並無改變。
定期租船合同和光船合同
截至2022年6月30日,本集團擁有定期租賃和光船租賃合同,其剩餘租賃期限從不到0.1年到8.0年不等。某些經營租約有可選的期限。根據管理層估計及市況,該等租約的租期將於每個資產負債表日進行評估。本集團將繼續按直線法於租賃期內於簡明綜合全面收益表中確認所有營運租賃的租賃付款為租船租金開支。
租入合同的租賃費用在截至2022年6月30日和2021年6月30日的期間分別為30,522美元和30,343美元,並列入簡明綜合綜合收益表,標題為?定期租船、航程和物流業務費用。
下表提供了截至2022年6月30日我們包租合同和寫字樓租賃協議的未折扣租賃支付總額:
包機進港船隻運營 | ||||
June 30, 2023 |
$ | 80,620 | ||
June 30, 2024 |
46,554 | |||
June 30, 2025 |
28,277 | |||
June 30, 2026 |
18,960 | |||
June 30, 2027 |
10,680 | |||
2028年6月30日及其後 |
25,888 | |||
|
|
|||
總計 |
$ | 210,979 | ||
|
|
|||
經營租賃負債,包括當期部分 |
$ | 162,567 | ||
|
|
|||
基於增量借款利率的折扣 |
$ | 48,412 | ||
|
|
截至2022年6月30日和2021年6月30日,我們租入合同(包括光船合同)的加權平均剩餘租賃期限分別為4.5年和4.9年。
融資租賃
於2022年第二季度,本集團行使購買租入船舶Navios Sky的選擇權。根據ASC 842,本集團重新評估各自的租約 協議,並得出結論,該選項將作為租約修訂入賬。截至2022年6月30日,專家組確認融資租賃資產為19 417美元,列在融資租賃資產標題下,相應的融資租賃負債列在融資租賃負債、本期部分和融資租賃負債標題下,扣除本期部分。截至2022年6月30日的六個月期間融資租賃負債的相應利息支出866美元包括在利息支出和融資成本下,淨額以及融資租賃資產在截至2022年6月30日的六個月期間的相應折舊163美元包括在折舊和攤銷標題下。
F-16
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
未經審計的簡明票據
簡明合併財務報表
(單位:千美元)
截至2022年6月30日,本集團支付了2,002美元,與收購Navios Sky的保證金有關。截至2022年6月30日,融資租賃負債項下未清餘額為17285美元,其中包括與融資租賃付款有關的130美元。
下表提供了截至2022年6月30日我們融資租賃負債的租賃支付總額:
按期付款到期 |
||||
June 30, 2023 |
$ | 1,900 | ||
June 30, 2024 |
1,900 | |||
June 30, 2025 |
1,900 | |||
June 30, 2026 |
1,900 | |||
June 30, 2027 |
1,900 | |||
2028年6月30日及其後 |
7,785 | |||
|
|
|||
總計 |
$ | 17,285 | ||
|
|
注11:後續活動
1) | 2022年7月,本集團簽訂了一項金額為22,000美元的銷售和回租協議,為一艘幹散貨船提供資金,該船於2022年第三季度被提取。另請參閲簡明合併財務報表的附註6和借款。 |
2) | 2022年7月26日,Navios Holdings同意將其36艘幹散貨船隊出售給Navios Partners,總對價為83.5萬美元,其中包括現金、承擔與船隻相關的銀行債務和融資租賃,並在交易完成時進行營運資本調整。交易的完成取決於慣例的成交條件,包括獲得與Navios Partners承擔交易相關的銀行債務所需的某些同意。交易結束分兩批完成 。第一批涉及15艘船隻的移交已於2022年7月29日完成。第二批涉及其餘21艘船隻,已於2022年9月8日完成。 |
F-17
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
索引 |
頁面 | |||
獨立審計師的報告 截至2021年12月31日和2020年12月31日的合併資產負債表 |
F-2 F-4 |
| ||
截至2021年12月31日和2020年12月31日止各年度的綜合全面收益/(虧損)表 |
F-5 | |||
截至2021年12月31日和2020年12月31日止各年度的合併現金流量表 |
F-6 | |||
截至2021年12月31日和2020年12月31日的各年度母公司淨投資變動表 |
F-7 | |||
合併財務報表附註 |
F-8 |
獨立審計師報告
致Navios Sea Partners L.P.董事會
意見
我們已經審計了所附的幹散貨集團公司(Navios Sea Holdings Inc.的船隊)的合併財務報表。這些報表包括截至2021年12月31日和2020年12月31日的合併資產負債表,以及當時終了年度的現金流量和母公司投資淨額變動的相關全面收益/(虧損)合併報表,包括相關附註(統稱為合併財務報表)。
吾等認為,所附合並財務報表在各重大方面均公平地反映本集團於二零二一年及二零二零年十二月三十一日及二零二零年十二月三十一日的財務狀況,以及本集團截至該等年度的經營業績及現金流量,並符合美國公認的會計原則。
意見基礎
我們按照美國公認的審計準則(美國公認會計準則)進行審計。我們在這些標準下的責任在我們報告的審計師對合並財務報表的審計責任一節中有進一步的描述。我們被要求獨立於公司,並根據與我們審計相關的道德要求履行我們的其他道德責任。我們相信,我們獲得的審計證據是充分和適當的,可以為我們的審計意見提供依據。
合併財務報表的管理責任
管理層負責根據美國公認的會計 原則編制和公允列報合併財務報表,並負責設計、實施和維護與編制和公允列報合併財務報表相關的內部控制,使合併財務報表不會因欺詐或錯誤而出現重大錯報。
在編制財務報表時,管理層須評估是否有條件或事件(綜合考慮)令人對本集團在財務報表可供發佈之日起一年內繼續經營下去的能力產生重大懷疑。
審計師對合並財務報表審計的責任
我們的目標是合理保證財務報表作為一個整體是否沒有重大錯報,無論是由於欺詐還是錯誤,並出具一份包含我們意見的審計師報告。合理保證是高水平的保證,但不是絕對保證,因此不能保證根據美國公認會計準則進行的審計將在存在重大錯誤陳述時始終發現該錯誤陳述。由於欺詐可能涉及串通、偽造、故意遺漏、歪曲陳述或凌駕於內部控制之上,因此不能發現由欺詐引起的重大錯報的風險高於因錯誤造成的錯報。如個別或整體錯誤陳述極有可能影響合理使用者根據財務報表作出的判斷,則被視為重大錯誤陳述。
F-2
在根據美國公認會計準則進行審計時,我們:
| 在整個審計過程中,保持專業判斷和專業懷疑態度。 |
| 識別和評估合併財務報表的重大錯報風險,無論是由於欺詐還是錯誤,並針對這些風險設計和執行審計程序。這些程序包括在測試的基礎上審查與財務報表中的金額和披露有關的證據。 |
| 瞭解與審核相關的內部控制,以便設計適合當時情況的審核程序,但不是為了就本集團內部控制的有效性發表意見。因此,沒有表達這樣的意見。 |
| 評估使用的會計政策的適當性和管理層作出的重要會計估計的合理性,以及評估合併財務報表的整體列報。 |
| 結論:根據吾等的判斷,整體而言,是否有情況或事件令人對本集團作為持續經營企業持續經營一段合理時間的能力產生重大懷疑。 |
我們需要 就審計的計劃範圍和時間、重大審計結果以及我們在審計期間發現的某些與內部控制相關的事項與負責治理的人員進行溝通。
/s/普華永道會計師事務所
希臘雅典
2022年12月7日
F-3
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
合併資產負債表
(單位:千美元)
備註 | 十二月三十一日,2021 | 十二月三十一日,2020 | ||||||||||
資產 |
||||||||||||
流動資產 |
||||||||||||
現金和現金等價物 |
3 | $ | 224 | $ | 3,609 | |||||||
受限現金 |
3 | | 158 | |||||||||
應收賬款淨額 |
4 | 9,186 | 9,792 | |||||||||
盤存 |
3,052 | 3,335 | ||||||||||
預付費用和其他流動資產 |
5 | 9,986 | 8,599 | |||||||||
|
|
|
|
|||||||||
流動資產總額 |
22,448 | 25,493 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
船舶,淨網 |
6 | 427,386 | 445,690 | |||||||||
延期幹船塢和特別調查費用,淨額 |
23,467 | 16,289 | ||||||||||
其他長期資產 |
11 | 35,689 | 35,763 | |||||||||
經營性租賃資產 |
13 | 164,267 | 206,590 | |||||||||
商譽以外的無形資產 |
2, 7 | 44,015 | 46,825 | |||||||||
商譽 |
2 | 56,240 | 56,240 | |||||||||
|
|
|
|
|||||||||
非流動資產總額 |
751,064 | 807,397 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
總資產 |
$ | 773,512 | $ | 832,890 | ||||||||
|
|
|
|
|||||||||
負債和母公司淨投資 |
||||||||||||
流動負債 |
||||||||||||
應付帳款 |
8 | $ | 6,234 | $ | 2,580 | |||||||
應計費用和其他負債 |
690 | 1,307 | ||||||||||
遞延收入和預收現金 |
6,703 | 4,479 | ||||||||||
經營租賃負債,本期部分 |
13 | 54,490 | 62,695 | |||||||||
因關聯方原因,網 |
2,12 | 216,643 | 38,514 | |||||||||
長期債務的當期部分,淨額 |
9, 10 | 11,940 | 15,301 | |||||||||
|
|
|
|
|||||||||
流動負債總額 |
296,700 | 124,876 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
長期債務,扣除當期部分 |
9, 10 | 101,701 | 56,581 | |||||||||
應付關聯方,扣除當期部分後的淨額 |
2, 12 | 190,575 | 474,977 | |||||||||
經營租賃負債,扣除當期部分 |
13 | 135,338 | 185,092 | |||||||||
|
|
|
|
|||||||||
非流動負債總額 |
427,614 | 716,650 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
總負債 |
724,314 | 841,526 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
承付款和或有事項 |
11 | | | |||||||||
母公司淨投資 |
49,198 | (8,636 | ) | |||||||||
|
|
|
|
|||||||||
總負債和母公司淨投資 |
$ | 773,512 | $ | 832,890 | ||||||||
|
|
|
|
見合併財務報表附註
F-4
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
綜合全面收益/(虧損)表
(單位:千美元)
備註 | 截至的年度十二月三十一日,2021 | 截至的年度十二月三十一日,2020 | ||||||||||
收入 |
2 | $ | 320,973 | $ | 139,041 | |||||||
定期租船和航程費用 |
2 | (70,581 | ) | (70,934 | ) | |||||||
直接船費 |
12 | (43,185 | ) | (35,858 | ) | |||||||
一般和行政費用 |
12 | (13,706 | ) | (14,710 | ) | |||||||
折舊及攤銷 |
6, 7 | (25,619 | ) | (28,941 | ) | |||||||
信貸損失準備 |
4 | (1,339 | ) | | ||||||||
利息支出和財務成本,淨額 |
2, 11, 12 | (38,255 | ) | (39,362 | ) | |||||||
債券清償收益,淨額 |
12 | 2,728 | 11,204 | |||||||||
減值損失 |
6, 13 | | (54,092 | ) | ||||||||
其他費用,淨額 |
(2,983 | ) | (1,041 | ) | ||||||||
|
|
|
|
|||||||||
税前收入/(虧損) |
$ | 128,033 | $ | (94,693 | ) | |||||||
|
|
|
|
|||||||||
所得税費用 |
(98 | ) | (187 | ) | ||||||||
|
|
|
|
|||||||||
淨收益/(虧損) |
$ | 127,935 | $ | (94,880 | ) | |||||||
|
|
|
|
見合併財務報表附註
F-5
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
合併現金流量表
(單位:千美元)
備註 | 截至的年度十二月三十一日,2021 | 截至的年度十二月三十一日,2020 | ||||||||||
經營活動: |
||||||||||||
淨收益/(虧損) |
$ | 127,935 | $ | (94,880 | ) | |||||||
將淨收益/(虧損)與經營活動/(用於)經營活動提供的現金淨額進行調整: |
||||||||||||
折舊及攤銷 |
25,619 | 28,941 | ||||||||||
遞延融資成本的攤銷和核銷 |
2 | 1,919 | 1,863 | |||||||||
延期幹船塢攤銷和特別調查費用 |
6, 7 | 6,148 | 4,288 | |||||||||
信貸損失準備 |
4 | 1,339 | | |||||||||
可供出售 證券 |
13 | (33 | ) | |||||||||
債券清償收益,淨額 |
12 | (2,728 | ) | (11,204 | ) | |||||||
所得税費用 |
98 | 187 | ||||||||||
減值損失 |
6, 13 | | 54,092 | |||||||||
經營性資產和負債變動情況: |
||||||||||||
應收賬款(增加)/減少 |
(733 | ) | 769 | |||||||||
庫存減少/(增加) |
283 | (1,037 | ) | |||||||||
(增加)/減少預付費用和其他資產 |
(14 | ) | 409 | |||||||||
應付賬款增加/(減少) |
3,654 | (82 | ) | |||||||||
(減少)/增加應計費用和其他負債 |
(715 | ) | 622 | |||||||||
經營租賃負債淨額減少 |
(15,636 | ) | (1,754 | ) | ||||||||
(減少)/增加對關聯方的應收款,淨額 |
(2,438 | ) | 24,975 | |||||||||
遞延收入和預收現金增加 |
2,224 | 2,944 | ||||||||||
幹船塢和特別調查費用的支付 |
12 | (13,326 | ) | (11,103 | ) | |||||||
|
|
|
|
|||||||||
經營活動提供的(用於)現金淨額 |
133,642 | (1,003 | ) | |||||||||
|
|
|
|
|||||||||
投資活動: |
||||||||||||
購置船隻/增加船隻 |
4 | (4,505 | ) | (96,465 | ) | |||||||
購買船隻選擇權的保證金 |
| (2,099 | ) | |||||||||
|
|
|
|
|||||||||
用於投資活動的現金淨額 |
(4,505 | ) | (98,564 | ) | ||||||||
|
|
|
|
|||||||||
融資活動: |
||||||||||||
償還長期債務和支付本金 |
9 | (16,043 | ) | (6,596 | ) | |||||||
長期債務收益 |
9 | 58,000 | 68,000 | |||||||||
發債成本 |
(1,698 | ) | (1,138 | ) | ||||||||
淨轉賬(至/出)母公司 |
(70,101 | ) | 45,221 | |||||||||
對關聯方的淨償債 |
12 | (102,838 | ) | (9,443 | ) | |||||||
|
|
|
|
|||||||||
淨現金(用於融資活動)/由融資活動提供 |
(132,680 | ) | 96,044 | |||||||||
|
|
|
|
|||||||||
現金和現金等價物及限制性現金減少 |
(3,543 | ) | (3,523 | ) | ||||||||
|
|
|
|
|||||||||
期初現金和現金等價物及限制性現金 |
3,767 | 7,290 | ||||||||||
|
|
|
|
|||||||||
現金及現金等價物和受限現金,期末 |
3 | $ | 224 | $ | 3,767 | |||||||
|
|
|
|
|||||||||
現金流量信息的補充披露 |
||||||||||||
支付利息的現金,扣除資本化利息 |
$ | 37,065 | $ | 38,540 | ||||||||
繳納所得税的現金 |
$ | 260 | $ | 186 | ||||||||
購置船隻/增加船隻 |
$ | | $ | (986 | ) |
見合併財務報表附註
F-6
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
合併母公司投資淨額變動表
(單位:千美元
淨父節點 公司 投資 |
||||
餘額2019年12月31日 |
$ | 39,973 | ||
淨虧損 |
(94,880 | ) | ||
與父級的淨交易記錄 |
46,271 | |||
|
|
|||
餘額2020年12月31日 |
$ | (8,636 | ) | |
淨收入 |
127,935 | |||
與父級的淨交易記錄 |
(70,101 | ) | ||
|
|
|||
餘額2021年12月31日 |
$ | 49,198 | ||
|
|
見合併財務報表附註
F-7
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
注1:業務描述
2022年7月26日,Navios Sea Holdings Inc.(Navios Holdings或母公司)同意將其擁有的36艘幹散貨船隊(其中25艘擁有(包括5艘光船)和11艘長期租賃的幹散貨船隊(幹散貨船集團)出售給Navios Sea Partners L.P.,總代價為835,000美元,其中包括現金和與船隻相關的銀行債務和融資租賃的承擔,並在成交時進行營運資金調整(交易)。在這些財務報表中合併的36艘幹散貨船隊的財務信息在下文中應稱為聯合幹散貨集團或聯合幹散貨集團。在交易之前,Navios Holdings是一家全球海運和物流公司,專注於鐵礦石、煤炭和穀物等幹散貨的運輸和轉運。
更多信息見合併財務報表附註14--後續事項。
這些隨附的合併財務報表按歷史成本列示了由Navios Holdings的36艘船舶組成的合併幹散貨運集團截至2021年12月31日和2020年按共同控制基礎的綜合資產、負債、收入和支出。
聯合幹散貨集團由下列實體組成:
國家/地區 | ||||||||
組名稱 |
自然界 |
參入 |
2021 | 2020 | ||||
Navios International Inc. |
運營組 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
BulkInvest S.A. |
運營組 | 盧森堡 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
Kleimar N.V. |
運營組/ 船舶所有權 |
比利時 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
希哈爾風險投資公司 |
船東集團 | 利比裏亞 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
Vernazza Shiptrade Inc. |
運營組 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 9/25 - 12/31 | ||||
信海船務有限公司。 |
船東集團 | 利比裏亞 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
魯默控股有限公司 |
船東集團 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
海盜船有限公司。 |
船東集團 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
白色水仙海洋公司。 |
船東集團 | 巴拿馬 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
紅玫瑰航運公司 |
船東集團 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
杜卡萊海洋公司 |
船東集團 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
航標導航公司 |
船東集團 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
玫瑰花船務公司 |
運營組 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
塔拉薩海軍陸戰隊。 |
運營組 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
小行星航運公司 |
運營組 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
雲圖海洋公司。 |
運營組 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
Rider ShipManagement Inc. |
運營組 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
塔利亞船務貿易公司 |
運營組 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
歐普航運公司 |
船東集團 | 馬歇爾才是。 | 06/30 - 12/31 | | ||||
海鳥管理公司 |
船東集團 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
月亮石船務公司 |
船東集團 | 馬歇爾才是。 | 06/30 - 12/31 | | ||||
NAV控股有限公司 |
子控股集團 | 馬耳他 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
愛麗絲航運公司 |
船東集團 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
茉莉花船務公司 |
船東集團 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 | ||||
普韋布洛控股有限公司 |
船東集團 | 馬歇爾才是。 | 1/1 - 12/31 | 1/1 - 12/31 |
注2:主要會計政策摘要
編制這些合併財務報表所採用的主要會計政策如下。除非另有説明,這些政策一直 一直適用於提交的所有年份。
(a) | 陳述依據:隨附的合併財務報表包括 合併後的所有幹散貨集團的賬目。本集團合併於 共同控制的基礎。 |
F-8
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
該集團歷來作為母公司幹散貨部門的一部分運營,而不是作為一個獨立的集團運營。因此,本集團歷來沒有編制獨立的財務報表。隨附的本集團合併財務報表 根據母公司的歷史合併財務報表和會計記錄以分拆方式編制,並以獨立方式列報,猶如本集團的業務 獨立於Navios Holdings進行一樣。母公司與本集團之間所有預期結清的公司間應收賬款及應付款項於合併資產負債表中反映為應付關聯方的淨額。本集團內所有重要的公司間賬户及交易已於隨附的合併財務報表中註銷。通過具體確認或分配給本集團而確定納入合併財務報表的所有其他公司間活動,均被視為母公司的股權貢獻。綜合財務報表包括本集團根據美國公認會計原則(美國公認會計原則) 的經營歷史業績、財務狀況及現金流量。組成本集團的業務位於多個法人實體中,由母公司 100%擁有。因此,Navios Holdings對這些業務的淨投資在合併財務報表中顯示為股東權益。
綜合經營報表包括直接歸屬於合併幹散貨集團的所有收入和支出,以及母公司代表該集團產生的企業支出的分配。
合併財務報表包括按合同規定駐留在本集團內的所有資產和負債。母公司及其全資附屬公司的資產及負債在資產及負債與本集團有關的範圍內計入合併財務報表。由於Navios Holdings及其子公司在法人實體層面記錄了某些沒有離散信息的交易,因此對某些賬户應用了分配方法,以便將與以下財務報表項目相關的金額分配給集團:
| 債務、利息支出和融資成本、淨額:本集團的債務包括本集團進入的第三方債務,以及母公司直接應佔本集團的第三方債務。更具體地説,7.375%優先船舶按揭票據(2022年票據)項下的未償還餘額已於本年度分配給本集團,並於綜合資產負債表中扣除本期部分後的應付關聯方淨額及應付關聯方淨額下列示。利息支出已分配給本集團,以對應母公司代表其產生的債務金額。與債務相關的任何交易成本、淨額和利息也被分配。母公司的剩餘第三方債務及相關權益 於任何年度內均未分配予本集團,因為母公司的借款主要用於非直接歸屬於本集團的企業現金用途。如需進一步信息,另見附註9 和附註12:與關聯方的交易。 |
| 一般及行政開支:船舶管理分部於2019年出售後,一般及行政開支已作出調整,以反映本集團根據日期為2019年8月29日的相關行政服務協議(行政服務協議)進行營運所需的該等開支的比例。此外,本報告所列期間的一般及行政開支亦已作出調整,以包括若干不可分配的成本,例如法律及審計費用、董事薪酬及基於本集團直接使用該等服務而產生的其他一般及行政開支。 |
本集團所有營運資金及融資需求均依賴母公司,因為母公司採用集中式 現金管理及營運融資方式。現金及現金等價物餘額僅包括分拆實體擁有法定所有權的銀行賬户內持有的餘額。 分配給本集團的債務包括分拆實體發行的第三方債務(出售及回租安排下的銀行貸款及融資負債),以及2022年票據。
管理層認為這些分配合理地反映了本集團的財務狀況和經營結果。 然而,合併財務報表可能並不包括本集團在列報期間獨立經營所產生的所有實際開支,也可能沒有反映本集團在列報期間的經營業績、財務狀況和現金流量。如果我們獨立運營,將產生的實際成本將取決於多種因素,包括組織結構和在各個領域做出的戰略決策。
(b) | 預算的使用:按照美國公認會計原則編制合併財務報表時,管理層需要做出估計和假設,以影響截至財務報表日期的資產和負債額以及或有資產和負債的披露,以及報告期內收入和費用的報告金額。在持續的基礎上,管理層評估估計和判斷,包括與未來幹船塢日期、有形資產的使用年限和剩餘價值的選擇以及船舶初始確認時的公允價值、用於支持減值測試的長期資產的預期未來現金流、賬户所需撥備等相關的評估和判斷 |
F-9
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
應收款、法律糾紛和或有事項準備金。管理層根據過往經驗及在有關情況下被認為合理的其他各種因素作出估計及判斷,而這些因素的結果構成對資產及負債的賬面值作出判斷的基礎,而該等資產及負債的賬面價值並非從其他來源輕易可見。 已於2020年被世界衞生組織宣佈為大流行的新冠肺炎疫情的蔓延,給全球經濟和航運業造成了重大破壞, 金融市場也出現了重大波動,其嚴重性和持續時間尚不確定。 |
新冠肺炎疫情的影響繼續顯現,並可能繼續對我們的業務、財務業績和業務結果產生負面影響,包括對全球海運幹散貨貿易和租船費率的需求下降,其程度在很大程度上將取決於未來的發展。因此,我們的許多估計和假設需要更高的判斷力,並帶有更高程度的可變性和波動性。隨着事件的不斷髮展和更多信息的獲得,我們的估計可能會在未來一段時間內發生變化。在不同的假設和/或條件下,實際結果可能與估計不同。
(c) | 現金和現金等價物:現金和現金等價物包括手頭現金、銀行存款,以及最初到期日為三個月或以下的其他短期流動投資。 |
(d) | 受限現金:截至2021年12月31日和2020年12月31日,受限現金分別包括0美元和158美元 ,這與某些集團信貸安排要求保留賬户中的金額有關。截至2021年12月31日,在應付關聯方的範圍內,淨額為84,250美元,作為託管賬户中關於從2022年票據中釋放Navios Lumen、Navios Stella和Navios Phoenix的現金 抵押品。另見附註12?與關聯方的交易。 |
(e) | 應收貿易賬款:在每個資產負債表日期顯示為應收賬款和貿易的金額,包括租船承租人的應收賬款、運費和滯期費賬單,扣除信貸損失準備金。在每個資產負債表日,所有可能無法收回的賬款都會被單獨評估,以確定信貸損失的適當撥備。 |
2020年1月1日,本集團通過了主題326 金融工具解決信貸損失。使用修正的回溯法計量金融工具的信貸損失。本準則對會計年度的信貸損失進行了修正可供出售債務證券,購買了信用惡化的金融資產,並澄清了經營性租賃產生的應收賬款減值應按照ASC 842?租賃入賬。此外,這一標準要求根據歷史經驗、當前狀況和基於合理和可支持的預測對未來經濟狀況的當前預期,計量報告日持有的金融資產的所有預期信貸損失,包括應收貿易賬款。這項新指引對本集團的合併財務報表並無重大影響,因為其大部分應收賬款淨額 與經營租賃產生的應收賬款有關,並不屬新準則範圍。由於採用這一標準,本集團於2020年1月1日的累計赤字並無累積影響。
(f) | 保險索賠:每個資產負債表日的保險索賠包括已提交的索賠和/或正在編制或提交過程中的索賠(未決索賠)。它們按應計制入賬,是指截至每個報告期的12月31日發生的、有可能從保險公司收回的應索賠費用,扣除適用的免賠額。完成索賠的任何剩餘費用都計入應計負債。保險索賠按流動資產和非流動資產的分類是基於管理層對其收取日期的預期。 |
(g) | 庫存:庫存由潤滑油、燃料庫(如果適用)和船上的庫存物資組成,按先進先出的原則按成本計價。 |
(h) | 船舶,淨值:作為業務合併的一部分收購的幹散貨船在收購日按公允價值入賬,如果作為資產收購,則按成本(包括交易成本)入賬。本集團建造的船舶將按歷史成本列賬,該成本包括合同價格、資本化利息和收購所產生的任何重大費用(改進和交付費用)。壓載水處理系統、重大改進和升級的後續支出被資本化,前提是這些支出顯著延長了船舶的壽命、提高了盈利能力或提高了船舶的效率或安全性。報廢或出售資產的成本及相關累計折舊於出售或報廢時從賬目中撇除,任何損益 計入隨附的綜合全面收益/(虧損)表。 |
日常維護和維修的支出在發生時計入費用。
在考慮估計剩餘價值後,使用直線法計算船舶和其他固定資產的使用年限內的折舊。
F-10
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
管理層估計集團幹散貨船的剩餘價值 依據的是鋼材的廢值成本乘以船舶重量(以輕質噸計)。剩餘價值被定期審查和修訂,以確認條件、新法規或其他原因的變化。剩餘價值的修訂 會影響船舶在修訂期間和未來期間的折舊額和折舊費用。管理層在考慮當前市場廢品率趨勢及本集團船舶剩餘價值的十年平均報廢率後,根據每LWT 340美元的報廢率來估算本集團船舶的剩餘價值。
管理部門估計,其幹散貨船的使用年限從船舶最初建造之日算起為25年。 然而,當規章對船舶在全球範圍內進行貿易的能力施加限制時,其使用年限被重新估計為在該規章生效之日結束。增加船舶的使用年限或增加其剩餘價值將產生減少年度折舊費並將其延長到較後時期的效果。船舶使用年限或其剩餘價值的減少將產生增加年度折舊費的影響。
(i) | 長期資產減值:本集團持有及使用的船舶於發生事件或情況變化時,會定期檢視其潛在減值情況,以確定某項資產的賬面價值可能無法完全收回。集團管理層評估長期資產的賬面價值和折舊期間,以確定是否發生了需要修改其賬面價值或使用年限的事件或環境變化。減值損失的計量為賬面值與公允價值之間的差額。 |
本集團根據管理層的估計及假設,利用現有的市場數據及考慮按個別船隻進行的第三方估值,以釐定其資產的公允價值。在評估長期資產的使用年限和賬面價值時,會檢視潛在減值的某些指標,例如未貼現的預計營運現金流、船舶買賣、業務計劃和整體市場狀況。
未貼現的預計營運現金流量淨額按每個資產組別釐定,並與船舶的賬面價值、延遲幹船塢及特別檢驗成本的未攤銷部分、壓載水處理系統的未攤銷部分及其他資本化項目的未攤銷部分(如有)作比較,如與船隻或新建築物的 存款的賬面價值有關。在減值(或處置)上確認的損失將反映船舶資產組賬面價值超過公允價值(銷售價格)的部分。
若各資產組別的未貼現預計營運現金流量淨額不超過經營租賃資產的賬面價值及購入船隻選擇權的存款賬面價值(包括開支及利息),管理層將繼續執行減值評估的第二步。在減值評估的第二步,本集團 綜合利用現有市場數據的市場參與者假設及按個別船隻進行的第三方估值進行貼現現金流分析,以確定其船隻的公允價值。
截至2021年12月31日,本集團考慮了各項指標,包括但不限於其長期資產的市場價格、合同收入和現金流以及經濟前景,並得出結論,沒有發生任何可能引發本集團船舶存在潛在減值的事件和情況。因此,截至2021年12月31日,未執行任何一步減值評估。
於2020財年第四季度,管理層斷定事件已發生,情況已發生變化,顯示本集團長期資產可能存在減值的可能性。這些指標包括現貨市場的持續波動,以及當前幹散貨行業對管理層對未來收入預期的相關影響。因此,對長期資產進行了減值評估(第一步)。
本集團釐定每艘船隻的未貼現預計營運現金流量淨額,並將其與船隻的賬面價值、延遲幹船塢的賬面價值及與船隻有關的特別檢驗成本、壓載水處理系統成本及其他資本化項目(如有)作比較。未貼現的預計經營現金流淨額分析中使用的重要因素和假設包括:通過考慮固定船隊天數的現有定期租船的租船收入(集團的剩餘租船協議費率)和每艘船剩餘經濟壽命內不包括預定停租天數的估計每日定期租船費率(基於一年平均歷史定期租船費率和 10年平均一年定期租船費率的組合)來確定預計的淨營業現金流。船舶營運費用的管理費固定至2021年,此後假設每隔一年每年增加3.0%,並根據船隊的歷史表現假設使用率為99.3%。
F-11
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
截至2020年12月31日,我們的評估結論是,我們持有和使用的兩艘幹散貨船需要進行減值分析的第二步,因為未貼現的預計淨運營現金流沒有超過此類船舶的賬面價值。因此,本集團就該兩艘幹散貨船錄得減值虧損52,820美元,即公允價值與船隻賬面值之間的差額,連同延遲幹船塢的賬面值及與該等船隻有關的特別檢驗費用、壓載水處理系統費用及其他資本化項目(如有)之間的差額。減值列在綜合收入/(虧損)合併報表中的減值損失標題下。
(j) | 延期幹船塢和特別調查費用:為配合船級社簽發的相關證書續期,本集團的船隻須定期進行 定期幹船塢及特別檢驗,分別每隔30及60個月進行一次,除非獲得進一步延期(在極少數情況下)及在某些其他情況下。幹船塢和特別調查的費用將在上述期間遞延並攤銷,或在下一個幹船塢日期或特別調查日期(如果該日期已確定)攤銷。未攤銷的幹船塢或銷售船舶的特殊檢驗費用在船舶銷售當年沖銷至收入。 |
作為幹船塢或特別檢驗的一部分資本化的成本 主要包括在堆場發生的實際成本,以及僅在幹船塢或特別檢驗期間發生的與備件、油漆、潤滑劑和服務有關的費用 。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度中,延期幹船塢和特別勘測費用的攤銷費用分別為6148美元和4288美元。
(k) | 遞延融資成本:遞延融資成本包括與獲得或修改貸款安排相關的費用、佣金和法律費用 。遞延融資成本是從相應的負債中扣除的。這些成本按實際利率法在相關債務的存續期內攤銷,並計入利息支出。截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度,遞延融資成本的攤銷和註銷分別為1,919美元和1,863美元。 |
(l) | 商譽和其他無形資產 |
商譽: 商譽至少每年在報告單位層面進行減值測試。 商譽來自於2005年母公司成立和2007年收購Kleimar N.V.期間在母公司層面上進行的收購價格分配。已分配商譽,指母公司確認的商譽,即 與合併幹散貨集團直接相關。在2021年或2020年期間,商譽沒有增加或變化。
本集團在採用ASU 2017-04、無形資產-商譽和截至2020年1月1日的其他(主題350)之後,使用一步法評估商譽減值。報告單位的合計公允價值與其賬面價值(包括商譽)進行比較。本集團根據收益法(即貼現現金流量)和市場法(即相對市盈率)的組合來確定報告單位的公允價值,並認為這兩種方法的組合是其個別報告單位公允價值的最佳指標 。商譽減值損失是指報告單位的賬面價值超過其公允價值,但不超過商譽賬面價值的金額。
截至2021年12月31日,本集團對合並幹散貨集團進行了減值測試,並分配了56,240美元的商譽。減值測試顯示,合併幹散貨集團的公允價值超過其賬面價值。
幹散貨船集團報告單位的公允價值採用收入法和市場法相結合的方法進行估計。 對於收益法,未來現金流的預期現值使用了管理層認為在當時情況下合適的判斷和假設。本集團在其貼現現金流量分析中使用的重要因素和假設包括:EBITDA,用於計算未來現金流量和未來資本支出現值的貼現率。EBITDA假設包括收入假設、一般和行政費用增長假設以及直接船舶費用增長假設。未來現金流乃考慮固定船隊天數的現有定期租船收入(本集團的剩餘租船協議費率)及非固定天數的估計每日租船時間等值(根據一年曆史平均定期租船費率及歷史一年定期租船費率的10年平均計算)而釐定。本集團認為,這一方法對於預測長期資產的租船費率是客觀的,並符合行業的週期性。此外,加權平均資本成本(WACC?)用於將未來估計現金流貼現到現值。WACC基於外部可觀察到的數據,考慮了市場參與者和本集團的股權和債務成本、最佳資本結構和本集團特有的風險因素。市場法根據本行業的可比上市公司估計本集團業務的公允價值。評估公允價值 , 本集團利用估值結果,並考慮按所有方法釐定的公允價值範圍,以顯示公允價值超過賬面值。
於綜合幹散貨集團列報的任何期間內,並無錄得減值虧損。
F-12
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
商譽以外的無形資產:本集團的無形資產 由母公司的商號組成。該商號的公允價值是根據特許權使用費減免方法確定的,該方法根據集團在公平交易中使用該商號所需支付的估計金額對該商號進行估值,該金額是根據2005年母公司成立期間在母公司層面上進行的購買價格分配得出的。該商號按直線法攤銷,歷時32年。
當 情況發生或變化顯示賬面值可能無法全數收回時,本集團會定期檢討其商號的潛在減值情況。如果商號的賬面價值不能從與資產相關的未來未貼現現金流中收回(第一步),則商號將被視為減值。減值損失計量 確定為該商號的賬面價值與公允價值之間的差額。本集團根據管理層估計及假設,並利用現有的市場數據,釐定其商品名稱的公允價值。在評估無形資產的賬面價值時,某些潛在減值指標會被檢視,例如未貼現的預計營運現金流、業務計劃及整體市況。
於2021年12月31日,本集團的結論是,並無發生任何事件及情況可能引發本集團商號的潛在減值。因此,自2021年12月31日起,不需要進行第一步減值評估。
在2020財年第四季度,管理層得出結論認為,發生了某些事件,情況發生了變化,表明本集團的商號可能出現減值。這些事件和情況的變化包括現貨市場的持續波動,以及當前幹散貨行業對管理層對未來收入的預期的影響。因此,對商品名稱進行了減值評估(第一步)。
本集團在對其商品名稱進行的未貼現現金流分析中使用的重要因素及 假設包括:收入假設,具體而言,未來現金流量是通過考慮幹散貨船集團從固定船隊天數的現有時間租船的租船收入(本集團剩餘租船協議費率)和非固定天數的估計每日定期租船費用(基於一年平均歷史 定期租船費率和10年曆史平均一年定期租船費率的組合)以及適用於幹散貨船集團未來現金流的相應版税減免 而確定的。
截至2021年12月31日及2020年12月31日止,本集團已分配無形資產並無錄得減值虧損。
(m) | 外幣折算:集團的職能貨幣和報告貨幣為美元。該集團從事與各種實體的全球貿易。儘管其業務可能會使其面臨一定程度的外幣風險,但其交易主要以美元計價。本集團全資擁有的船舶子公司及船舶管理子公司以歐元進行名義業務;然而,所有子公司的主要現金流均以美元計價。境外業務的財務報表按資產負債表日的匯率折算,但財產、設備和權益除外,按歷史匯率折算。以本位幣以外的貨幣進行的交易按每筆交易日期 的有效匯率折算。以外幣計價的交易完成之日與結算或折算之日之間的匯率差額,在綜合收益/(虧損)表中確認。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度綜合全面收益/(虧損)合併報表中確認的外幣收益/(虧損)在其他費用、淨額項下確認的外幣收益/(虧損)在這些期間中的任何一個期間都不是實質性的。 |
(n) | 準備金和或有損失:在其正常業務過程中,本集團受到各種索賠、訴訟和投訴的影響。管理層在與內部和外部顧問協商後,將在財務報表中計提或有損失,如果意外事件發生在財務報表之日,損失的可能性是很可能的,並且損失金額可以合理估計。如本集團已確定對損失的合理估計為一個範圍,而在該範圍內並無最佳估計,本集團將在該範圍內撥備較低的 金額。關於估計或有損失的進一步資料,見合併財務報表中的附註11和承付款和或有事項。 |
本集團參與由相互保險協會(稱為P&I俱樂部)提供的保護和賠償(P&I)保險計劃。根據這些計劃的條款,參與者可能被要求支付額外的保費(補充催繳),以彌補俱樂部發生的運營赤字(催繳)。追回義務 根據P&I俱樂部提供的信息每年累積。
應提出索賠的損失準備金是在確定定期租船損失項下的船舶估計損失期間撥備的。截至2021年12月31日和2020年12月31日,這項準備金的餘額為0美元。
F-13
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
(o) | 收入和費用確認: |
收入確認: 當(或作為)集團將承諾的商品或服務轉讓給其 客户時確認收入,金額反映本集團預期有權獲得的該等商品或服務的對價,當(或)本集團履行其合同義務並將承諾的 商品或服務的控制權轉讓給其客户時.
在確定履行協議規定的義務時應確認的適當收入數額時,本集團執行以下步驟:(1)確定合同中承諾的貨物或服務;(2)確定承諾的貨物或服務是否為履約義務,包括它們在合同範圍內是否不同;(3)交易價格的計量,包括對可變對價的限制;(4)根據估計銷售價格將交易價格分配給履約義務。及(V)當本集團履行各項表現責任時(或作為)確認收入。
貨物運輸的航次收入按每一航次的估計相對過境時間按比例確認。 根據合同的規定,一次航程在船舶到達裝貨港時視為開始,在當前貨物卸貨完成時視為結束。根據航次租船合同,船舶用於在特定港口之間運輸特定貨物,以支付商定的每噸貨物運費。
收入是扣除地址佣金後的淨額。地址佣金是指根據商定的租船費率的固定百分比,直接提供給租船人的折扣。由於地址佣金代表本集團提供的服務的折扣(銷售獎勵),且不會收到任何可識別的利益以換取向承租人提供的對價,因此這些佣金作為收入的減少列報。
滯期費收入是指當裝卸時間超過航次租船合同規定的時間時,承租人向船舶所有人支付的款項,並在賺取時予以確認。
本集團按適用的 合同規定,按費率確認船舶抵達裝貨港至承租人卸貨之日的收入,以及符合履行合同成本定義並與合同直接相關的遞延成本。
定期租賃和光船租賃的收入作為經營租賃入賬,因此以直線方式確認為提供服務的這類租賃協議租賃期內的平均收入。然而,對於產生損失的定期租約,損失是在產生損失的期間確認的。定期租船是指將船舶交由承租人處置一段時間,在此期間承租人使用該船舶,以換取規定的日租費率。三個月以下的租船合同稱為現貨租船合同。為期三個月至一年的特許權一般稱為中期特許權。所有其他特許合同都被認為是長期的。對於定期租船,船東通常支付船舶的運營成本,如船員、維護和保險。
與我們的創收合同相關的費用被確認為已發生。
下表反映了截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度每個類別的收入:
截至的年度 十二月三十一日, 2021 |
截至的年度 十二月三十一日, 2020 |
|||||||
CoA/航海收入 |
$ | 19,117 | $ | 6,573 | ||||
定期包租收入 |
$ | 300,957 | $ | 132,358 | ||||
其他 |
$ | 899 | $ | 110 | ||||
|
|
|
|
|||||
總計 |
$ | 320,973 | $ | 139,041 | ||||
|
|
|
|
定期租船和航次費用:定期租船和航次費用包括與每個特定航次有關的所有費用,包括支付的定期租船租金和航次運費、燃料費、港口費、運河通行費、貨物裝卸、代理費和經紀佣金。定期租船和航程費用還包括承租人的責任保險、年底定期租船和進行中航次的信用損失準備金、直接港口碼頭費用和其他雜項費用。在過渡到ASC 842期間,經營租賃資產根據該日定期租船和正在進行的航次的信貸損失準備負債的賬面金額進行了調整。
F-14
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
船舶直接費用:船舶直接費用包括與船舶運營有關的所有費用,包括船員、維修和保養、保險、倉庫和潤滑油,以及幹船塢的通訊和攤銷、特殊檢驗費用等雜項費用,淨額為船舶運營費用的相關 方管理費。根據一份日期為2019年8月29日的管理協議,管理人為集團船隻提供商業及技術管理服務。經理提供的船舶管理服務費 在2021年8月之前為每艘自有/光船每天3.7美元的固定費率,2022年8月之前為每艘自有/光船每天3.8美元,在2022年9月8日交易結束之前為每艘每天3.9美元。管理人提供的船舶管理服務的費用是每艘租入的船隻每天0.03美元。本協議項下的對接費用將由本集團按成本報銷。管理協議亦規定,如管理協議於2024年8月29日或之前終止,且發生若干事件,本集團須支付相等於終止日期前一個完整歷年收取的終止費用。截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度的船舶營運費用的總管理費分別為34,234美元和31,458美元 ,並在綜合全面收益/(虧損)表中以直接船舶費用的標題列示。
預付航程成本:預付航程成本是指為與航程相關的費用預先支付的現金。這些 金額確認為航次或租船期間的費用。
遞延收入和預收現金: 遞延航程收入主要涉及在賺取現金之前從承租人那裏收到的現金。
這些金額被確認為航次或租船期間的收入。
向關聯公司收取的行政費用:根據日期為2019年8月29日的行政服務協議,經理向集團提供行政服務。行政服務包括:簿記、審計和會計服務、法律和保險服務、行政和文書服務、銀行和金融服務、諮詢服務、客户和投資者關係以及其他一般和行政服務。經理將獲得與提供這些服務相關的合理成本和支出的報銷。本協議的初始期限為五年,之後可自動延長五年,除非任何一方收到終止通知。該協議還規定,如果行政服務協議於2024年8月29日或之前因某些事件而終止,集團將支付終止費用,該費用相當於終止日期之前的整個日曆年的費用。截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度,可歸因於本協議的一般和行政費用總額分別為7,777美元和6,472美元,並在合併的全面收益/(虧損)報表中列於一般和行政費用標題下。
(p) | 金融工具:資產負債表上列載的金融工具包括現金和現金等價物、限制性現金、應收賬款和應付款、其他流動資產和其他負債、長期債務、資本租賃和可供出售 證券。適用於每類金融工具的特定確認方法在每一項目適用的重要政策説明中披露,或包括在下文(如適用)。 |
財務風險管理:本集團的活動使其面臨各種財務風險,包括未來運費的波動、定期包機費率、燃油價格以及信貸和利率風險。風險管理是在執行管理層批准的政策下進行的。制定了全面風險管理以及具體業務領域的指導方針。
信用風險:本集團密切關注其對客户和交易對手的風險敞口 。本集團已與經理訂立管理協議,據此經理同意向本集團提供商業及技術管理服務。在代表集團談判各種僱傭合同時,經理制定了政策,以確保其與具有適當信用記錄的客户和交易對手進行交易。
流動性風險:審慎的流動性風險管理包括維持充足的現金和有價證券、通過充足的承諾信貸安排獲得資金,以及平倉市場頭寸的能力。本集團適當監控現金結餘,以滿足營運資金需求。
外匯風險:外幣交易按相關交易日期的現行匯率折算為計量貨幣。結算這類交易以及折算以外幣計價的貨幣資產和負債所產生的匯兑損益,在合併的全面收益/(損失表)中確認。
(q) | 租約:本集團作為出租人的租賃分為經營性租賃或 銷售型/直接融資租賃。在租賃協議的情況下,本集團作為經營租賃的出租人,本集團將相關資產保留在合併資產負債表中,並在其使用年限內繼續對資產進行折舊。就本集團作為銷售型/直接融資租賃出租人的租賃協議而言,本集團將不再確認相關資產並記錄租賃投資總額。 |
F-15
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
租賃總投資與總投資的兩個組成部分的現值之和之間的差額被記為未賺取收入,並在租賃期內攤銷至融資租賃利息收入,以產生租賃淨投資的固定定期回報率。
對於本集團被視為出租人的被歸類為經營租賃的特許經營,請參閲合併財務報表中重要會計政策-收入和費用確認的附註2(O)摘要 。本集團根據經營租約就其所有租出安排擔任出租人。
就本集團作為承租人的租賃協議而言,本集團於綜合資產負債表確認營運租賃資產及相應的 租賃負債。對於本集團是或被視為承租人的被歸類為經營租賃的租約,費用按直線法在該等租約的租賃期內確認。費用 包含在定期租船、航程和物流業務費用的標題下。於過渡至ASC 842期間,營運租賃資產已按該日直線負債的賬面金額作出調整。
在出售和回租協議的情況下,如果將資產轉讓給出租人不符合出售資格,則 協議構成失敗的出售和回租,並作為財務負債入賬。要進行出售,需要將資產的控制權轉讓給出租人,出租人需要從資產的使用中獲得幾乎所有的利益。
經營租賃資產減值:當事件或情況變化顯示賬面金額可能無法完全收回時,本集團使用的經營租賃資產將定期進行評估,以確定潛在減值。減值損失的計量為資產組的賬面價值與公允價值之間的差額。本集團利用現有市場數據,根據管理層估計及假設釐定其資產的公允價值。在評估營運租賃資產的賬面價值時,會檢視若干潛在減值指標,例如未貼現的預計營運現金流、業務計劃及整體市況。
未貼現之預計營運現金流量淨額為每一資產組別釐定,並與 營運租賃資產之賬面值及購入船舶選擇權之存款賬面值(包括開支及利息)作比較。如果需要進行減值分析的第二步,則分析包括使用貼現現金流 ,其中包含各種假設,包括本集團的WACC。
如果管理層確定我們的任何資產組需要進行減值分析的第二步,則使用集團的WACC進行貼現現金流分析。WACC基於外部可觀察到的數據,考慮了市場參與者和本集團的股權和債務成本、最佳資本結構和本集團特有的風險因素。若各資產組別的未貼現預計營運現金流量淨額不超過經營租賃資產的賬面價值及購入船隻選擇權的 存款賬面價值(包括開支及利息),管理層將繼續執行減值評估的第二步。
截至2021年12月31日,本集團的結論是,沒有發生任何事件或情況會引發其經營租賃資產存在 潛在減值。因此,截至2021年12月31日,沒有進行第一步減值評估。
於2020財政年度第四季度,管理層斷定事件已發生,而若干情況已發生變化,以致本集團的營運租賃資產可能存在潛在減值。這些事件和情況包括現貨市場的持續波動、這種波動對當前幹散貨行業的影響,以及由此對管理層對未來收入的預期產生的影響。因此,對經營租賃資產進行了減值評估(第一步)。本集團釐定每艘租入船及光船船的未貼現預計營運現金流量淨額,並將該等現金流量與每艘營運租賃資產的賬面值以及購入期權的存款賬面值(包括開支及利息)作比較。
未貼現的預計營運現金流淨值分析所使用的因素及假設包括:計入固定船隊天數的現有定期租船的租船收入(本集團剩餘租船協議費率)、剩餘租期內非固定天數的估計每日定期租船費用(根據三年曆史平均定期租船費率)、扣除經紀佣金及地址佣金(不包括預定停租天數的經紀佣金及地址佣金)、以及根據管理協議的條款收取的船舶營運開支管理費。確定過程 假設光船每隔一年增長3.0%。
F-16
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
截至2020年12月31日,我們的評估得出結論,需要對一個資產組進行減值分析的第二步,其中涉及使用該集團的WACC進行貼現現金流分析。因此,本集團錄得減值虧損1,272美元,即經營租賃資產的公允價值與其賬面價值之間的差額。減值損失列在綜合收益/(損失表)中減值損失標題下。
(r) | 金融工具和公允價值:《公允價值計量指南》提供了公允價值層次結構,對用於計量公允價值的估值技術的投入進行了優先排序。該層次結構對相同資產或負債的活躍市場的未調整報價給予最高優先權(I級計量),對不可觀察到的投入(III級計量)給予最低優先權。 |
公允價值層次結構內的金融工具級別 基於對公允價值計量有重要意義的任何投入中的最低級別。在釐定適當水平時,本集團會詳細分析須遵守公允價值計量指引的資產及負債。
(s) | 税費:馬紹爾羣島共和國、利比裏亞、巴拿馬和馬耳他不對國際航運收入徵税。根據馬紹爾羣島共和國、馬耳他、利比裏亞及巴拿馬共和國、Navios Holdings及其附屬公司註冊國家及船舶註冊的法律,本集團須在隨附的綜合綜合收益/(虧損)報表內繳交註冊及噸位税。 |
根據目前適用的希臘法律,由 希臘或外國船舶管理公司根據適用的許可制度在希臘設立辦事處/分支機構管理的懸掛外國國旗的船隻的船東公司,應向希臘政府繳納以相關船隻噸位為基礎計算的税款。對於在國外支付的噸位税(或類似税),確認税收抵免,最高可達希臘應繳税款的金額。船東、管理人和光船承租人或融資承租人(如適用)有責任支付希臘政府應繳納的税款。繳納上述税款後,外國船東公司、光船承租人、融資承租人(如適用)和有關管理人因在希臘境外開發懸掛外國國旗的船舶所得而應繳納的任何税款、關税、收費或分攤費即告清繳。
在比利時,海運的税收是根據賺取利潤的遠洋船隻的噸位計算的(噸位税)。
(t) | 近期會計公告 |
採用新的會計公告
2021年7月,FASB發佈了ASU 2021-05,租賃(主題842):出租人使用可變租賃付款支付某些 租賃(ASU 2021-05?)。ASU 2021-05中的指導修訂了某些包含可變報酬的租約中出租人的租約分類要求,以與ASC 840下的實踐保持一致。出租人應將不依賴於參考指數或費率的可變租賃報酬的租賃歸類和核算為經營性租賃,條件是同時滿足以下兩個標準:1)根據ASC的分類標準,該租賃將被歸類為銷售型租賃或直接融資租賃842-10-25-2通過25-3;2)出租人本來會確認第一天的損失。ASU 2021-05中的修正案在2021年12月15日之後的財政年度生效。該ASU於2022年1月1日採用,並未對本集團的合併財務報表產生重大影響。
2020年3月,財務會計準則委員會(FASB?)發佈了《會計準則更新》(ASU?) ASU 2020-4,參考利率改革(主題848)(ASU 2020-4?),其中提供了可選的指導意見,旨在減輕潛在的會計負擔 預期將不再把倫敦銀行間同業拆借利率作為金融市場的參考利率。該指引可適用於對某些合約所作的修改,以新的參考利率取代倫敦銀行同業拆息。該指導意見如獲通過,將允許實體 將此類修改視為原始合同的延續,而無需進行任何必要的會計重新評估或重新計量。此外,在2021年1月,FASB發佈了關於參考匯率改革(主題848)的另一個ASU(ASU 編號2021-01)。本更新中的修訂澄清了主題848中關於合同修改和對衝會計的某些可選權宜之計和例外適用於受貼現過渡影響的衍生品。ASU 2020-4從2020年3月12日起對該集團生效。截至2021年12月31日,本集團尚未 對其任何協議中的參考利率進行任何合同修改,並已評估其合併財務報表不受影響。
F-17
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
注3:現金及現金等價物和限制性現金
現金和現金等價物以及限制性現金包括以下內容:
十二月三十一日,2021 | 十二月三十一日,2020 | |||||||
手頭和銀行的現金 |
$ | 224 | $ | 3,609 | ||||
受限現金 |
| 158 | ||||||
|
|
|
|
|||||
現金及現金等價物和限制性現金 |
$ | 224 | $ | 3,767 | ||||
|
|
|
|
銀行賬户由附註1中提到的實體合法擁有。
短期存款和高流動性資金是指為一般融資目的而存放在銀行的金額,是指原始到期日不到三個月的存款,列入合併資產負債表的現金和現金等價物標題下。
超過政府提供的保險金額的現金存款和現金等價物在金融機構不履行義務的情況下面臨損失。集團確實維持現金存款和等價物超過政府提供的保險限額。集團通過與主要金融機構組成的多元化集團打交道,降低了信用風險敞口。
截至2021年12月31日和2020年12月31日,受限現金分別包括0美元和158美元,這與某些集團信貸安排要求保留賬户中的金額 有關。
附註4:應收賬款,淨額
應收賬款包括以下各項:
十二月三十一日,2021 | 十二月三十一日,2020 | |||||||
應收賬款 |
$ | 21,849 | $ | 21,116 | ||||
減去:信貸損失準備金 |
(12,663 | ) | (11,324 | ) | ||||
|
|
|
|
|||||
應收賬款淨額 |
$ | 9,186 | $ | 9,792 | ||||
|
|
|
|
可能導致本集團信貸風險集中的金融工具為應收賬款 。本集團並不認為其面臨的信貸風險可能會對其財務狀況、經營業績或現金流產生重大不利影響。
附註5:預付費用和其他流動資產
預付費用和其他流動資產包括:
十二月三十一日,2021 | 十二月三十一日,2020 | |||||||
預付航程和運營費 |
$ | 1,960 | $ | 1,898 | ||||
應收債權 |
6,427 | 6,330 | ||||||
其他 |
1,599 | 371 | ||||||
|
|
|
|
|||||
預付費用和其他流動資產總額 |
$ | 9,986 | $ | 8,599 | ||||
|
|
|
|
應收索賠主要指對船舶保險承保人提出的因事故或其他保險風險造成的損害的索賠,以及根據租船合同提出的索賠,包括停租。雖然預計應收索賠將在一年內收回,但由於伴隨的結算過程,這類索賠可能不會在一年內全部收回。儘管如此,金額被歸類為當期金額,因為它們代表目前應支付給本集團的金額。所有金額均顯示為扣除適用免賠額後的淨額。
F-18
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
注6:船隻,淨額
船舶,淨網 |
成本 | 累計折舊 | 上網本價值 | |||||||||
餘額2019年12月31日 |
$ | 585,987 | $ | (158,805 | ) | $ | 427,182 | |||||
艦船採辦 |
96,678 | (2,824 | ) | 93,854 | ||||||||
加法 |
773 | (23,299 | ) | (22,526 | ) | |||||||
減值損失 |
(120,037 | ) | 67,217 | (52,820 | ) | |||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
餘額2020年12月31日 |
$ | 563,401 | $ | (117,711 | ) | $ | 445,690 | |||||
加法 |
4,505 | (22,809 | ) | (18,304 | ) | |||||||
|
|
|
|
|
|
|||||||
餘額2021年12月31日 |
$ | 567,906 | $ | (140,520 | ) | $ | 427,386 | |||||
|
|
|
|
|
|
減值損失
於截至2020年12月31日止年度第四季度,本集團兩艘幹散貨船錄得減值虧損52,820美元。截至2021年12月31日,未錄得減值損失。
船舶採購
2020年6月,在Navios Europe II清盤後,集團收購了兩艘2011年建造的Panamax船,分別為93,062載重噸和79,642載重噸,收購成本共計24,883美元,外加營運資金調整。
於2020年3月,本集團向無關第三方收購了之前租入的船舶Navios Corali,這是一艘2015年建造的181,249載重噸的好望角型船舶,總收購成本為36,684美元, 以現金支付。
2020年1月,本集團從一家不相關的第三方手中收購了一艘之前租入的船舶--Navios Canary,這是一艘建造於2015年、載重180,528載重噸的好望角型船舶,總收購成本為35,111美元,並以現金支付。
於2022年7月29日及2022年9月8日,本集團分別完成向Navios Partners出售15艘及21艘船舶,總代價為835,000美元。更多信息見合併財務報表附註14--後續事項。
附註7: 商譽以外的無形資產
無形資產 |
十二月三十一日,2021 | 十二月三十一日,2020 | ||||||
採購成本 |
$ | 90,000 | $ | 90,000 | ||||
累計攤銷 |
(45,985 | ) | (43,175 | ) | ||||
|
|
|
|
|||||
無形資產賬面淨值合計 |
$ | 44,015 | $ | 46,825 | ||||
|
|
|
|
截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度的攤銷費用分別為2,810美元和2,818 ,在合併的全面收益/(虧損)表中列於“折舊和攤銷”標題下。
截至2021年12月31日,收購的無形資產的剩餘攤銷總額如下:
期間 |
||||
第一年 |
$ | 2,811 | ||
第二年 |
2,811 | |||
第三年 |
2,811 | |||
第四年 |
2,818 | |||
第五年 |
2,811 | |||
此後 |
29,953 | |||
|
|
|||
總計 |
$ | 44,015 | ||
|
|
F-19
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
附註8:應付帳款
截至2021年12月31日和2020年12月31日的應付帳款包括:
十二月三十一日, 2021 |
十二月三十一日, 2020 |
|||||||
債權人 |
$ | 3,944 | $ | 1,006 | ||||
經紀人 |
2,214 | 1,532 | ||||||
專業和律師費 |
76 | 42 | ||||||
|
|
|
|
|||||
應付賬款總額 |
$ | 6,234 | $ | 2,580 | ||||
|
|
|
|
附註9:借款
截至2021年12月31日和2020年12月31日的借款包括以下內容:
設施 | 十二月三十一日, 2021 |
十二月三十一日, 2020 |
||||||
擔保信貸安排 |
$ | | $ | 9,945 | ||||
售後和回租協議 |
114,837 | 62,934 | ||||||
|
|
|
|
|||||
借款總額 |
114,837 | 72,879 | ||||||
|
|
|
|
|||||
減去:當前部分,淨額 |
(11,940 | ) | (15,301 | ) | ||||
減去:遞延財務成本,淨額 |
(1,196 | ) | (997 | ) | ||||
|
|
|
|
|||||
長期借款總額 |
$ | 101,701 | $ | 56,581 | ||||
|
|
|
|
擔保信貸安排
於截至2021年12月31日止年度內,本集團償還了9,945美元的債務,即漢堡商業銀行的未償還貸款餘額。
截至2021年12月31日,本集團於全額還款後並無擔保銀行信貸安排。
漢堡商業銀行貸款:2017年5月23日,本集團與漢堡商業銀行(HCOB)簽訂了一項融資協議,金額高達15,300美元,以對現有融資進行部分再融資。這筆貸款分三個季度等額償還,金額為383美元,最後一次付款日的最後一筆氣球付款為8,798美元。這筆貸款的利息為倫敦銀行同業拆借利率加300個基點。2021年第一季度,該貸款已全額償還,截至2021年12月31日沒有未償還餘額 。
漢堡商業銀行:2021年12月,本集團與HCOB簽訂了一項金額為101,750美元的貸款協議,用於七艘幹散貨船的再融資。2022年1月5日,該貸款項下的金額已全部支取。貸款的利息為倫敦銀行同業拆息加保證金,年利率由3.25%至4.50%不等。2022年3月,Navios Holdings預付了10,380美元,一艘幹散貨船被釋放。剩餘的貸款餘額91,345美元,從最初提款之日起三個月開始分8個季度償還,共3,915美元,最後一次還款額為60,027美元。貸款安排要求遵守某些公約,如下所述。
截至2022年9月8日,擔保信貸安排的未償還餘額由Navios Partners根據交易 承擔。更多信息見合併財務報表附註14--後續事項。
法國農業信貸銀行/法國巴黎銀行:2021年12月,集團與法國農業信貸銀行(法國農業信貸銀行)和法國巴黎銀行簽訂了一項貸款協議,金額為105 000美元,用於七艘幹散貨船的再融資。2022年1月5日,該貸款項下的金額已全部支取。貸款的利息為倫敦銀行同業拆息加保證金,年利率由2.85釐至3.75釐不等。這筆貸款從最初提款之日起三個月開始,分四個季度償還6,500美元,隨後連續八個季度償還4,750美元,最後一次償還日氣球付款41,000美元。貸款安排要求遵守某些公約,如下所述。
截至2022年9月8日, 擔保信貸安排的未償還餘額由Navios Partners根據交易承擔。更多信息見合併財務報表附註14--後續事項。
該等貸款以若干集團船隻的優先抵押及其他抵押品作抵押。
F-20
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
信貸融資包含多項限制性契諾,限制本集團及/或其若干附屬公司招致或擔保債務;訂立關聯交易;抵押、質押或扣押擔保該等融資的船隻;更改若干集團船舶的旗幟、類別、管理或 所有權;更改若干集團船舶的商業及技術管理;出售或變更某些集團船舶的所有權;以及使信貸 融資項下的責任服從與該等船舶有關的任何一般及行政成本。信貸安排還要求船舶遵守ISM規則和ISPS規則,並在任何時候都保持有效的安全管理證書和合規文件。此外,信貸安排要求遵守管理2022年到期的11.25%優先票據(2022年高級擔保票據)和2024年到期的9.75%優先票據(2024年到期的優先票據)的契約中所載的契約。在其他事件中,如果Navios Holdings未能維持財務契約,或Angeliki Frangou及其關聯公司(合計)擁有的集團已發行股本少於 10%,則將根據信貸安排發生違約事件。
本集團於2022年1月提取的擔保信貸安排要求 遵守維護契約。根據設施的不同,這些公約包括:(I)貸款價值基於無特許權估值的比率契約,從超過125%到133%不等,(Ii)最低流動資金,最高不超過10,000美元,(Iii)總債務除以總資產,如每項信貸安排所定義,為75%;以及(Iv)淨資產,如信貸安排所定義,為125,000美元。
售後和回租協議
於二零二零年首季,本集團與兩艘好望角型船舶的非關連第三方簽訂了兩份合共68,000美元的買賣及回租協議。本集團於租賃期結束時並無購買該等船隻的責任,但合理地確定將會行使各自的購買選擇權,而根據ASC 842-40,船隻的轉讓被確定為一宗失敗的出售。根據ASC 842-40,本集團並未從其資產負債表中取消確認有關船隻,並將根據出售和回租協議收到的款項作為財務負債入賬。
該兩艘好望角型船舶的售賣及回租協議須於二零二零年一月及二零二零年三月起按連續144個月償還,各約224美元及238美元。這些協議將分別在2031年第四季度和2032年第一季度到期,在最後一個還款日,每艘船將獲得750美元的氣球付款。
2021年12月,本集團與無關第三方簽訂了四份新的銷售和回租協議,總金額為77,000美元,以便為四艘幹散貨船提供資金。2021年12月,四個新的銷售和回租協議中的三個被終止,總額為58,000美元。
從2021年12月開始,兩艘幹散貨船將連續償還96筆款項,每艘約481美元。從2021年12月開始,一艘幹散貨船連續72個月償還約688美元的款項。其中兩項協議分別於2029年第四季度和2027年第四季度到期,兩艘幹散貨船每艘氣球付款3,600美元,最後一次還款日一艘幹散貨船支付3,500美元。
截至2021年12月31日,銷售和回租協議下的未償還餘額總計為114,837美元。
第四份銷售和回租協議金額為19,000美元,於2022年1月到期,連續84個月償還,金額約為643美元。第四份買賣和回租協議將於2029年第一季度到期,支付1000美元的氣球。
於2022年3月,本集團訂立買賣及回租協議,為一艘幹散貨船提供融資。第五份銷售和回租協議金額為12,000美元,於2022年3月提取,連續60個月償還約521美元。第五份售後回租協議將於2027年第一季度到期,支付金額為1,600美元。
2022年第三季度,集團完成了對以前租用的船舶Navios Sky的收購。於2022年第三季度,本集團訂立買賣及回租協議,為一艘幹散貨船提供融資。第八份銷售和回租協議 於2022年第三季度提取,金額為22,000美元,應連續120個月償還約158美元。第八份售後回租協議將於2032年第三季度到期,支付金額為3,000美元。
出售和回租協議沒有任何財務契約。
截至2022年9月8日,銷售和回租協議的未償還餘額由Navios Partners根據交易 承擔。更多信息見合併財務報表附註14--後續事項。
於截至2021年12月31日止年度內,本集團就其擔保信貸安排支付了6,097美元與預定還款分期有關的款項及9,945美元與預付本集團其中一項信貸安排有關的款項。在截至2021年12月31日的年度內,三份售後回租協議的收益為58,000美元。
F-21
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
於截至二零二零年十二月三十一日止年度,本集團就其擔保信貸支付了6,596美元,涉及本集團信貸融資的預定償還分期付款。在截至2020年12月31日的年度內,兩項售後和回租協議的收益為68,000美元。
截至2021年12月31日及2020年12月31日止年度本集團總借款的年化加權平均利率分別為6.86%及6.89% 。
下面的到期表反映了集團截至2021年12月31日所有未償還借款的未來五年及其後的本金支付,這是根據各自貸款安排的償還時間表和債務證券項下的未償還金額計算的。
按期付款到期 |
||||
2022 |
$ | 12,139 | ||
2023 |
12,139 | |||
2024 |
12,150 | |||
2025 |
12,139 | |||
2026 |
12,139 | |||
2027年及其後 |
54,131 | |||
|
|
|||
總計 |
$ | 114,837 | ||
|
|
注10:金融工具的公允價值
使用以下方法和假設來估計每類金融工具的公允價值:
現金和現金等價物:計息存款和貨幣市場合並資產負債表中列報的賬面金額 由於這些投資的到期日較短,基金接近其公允價值。
受限現金: 綜合資產負債表中列報的計息存款賬面值與其公允價值相若。 因為這些投資的到期日很短。
借款:賬面價值進行了調整,以反映遞延融資成本的淨列報。浮動資金的未償還餘額 利率貸款繼續接近其公允價值,不包括任何遞延融資成本的影響。2022年債券(截至本報告日期已全額償還)和兩份售後回租協議(截至報告日期已根據交易轉讓給Navios Partners)是固定利率借款,其公允價值是根據報價的市場價格確定的。
在以下方面的投資可供出售證券: 投資的賬面價值可供出售綜合報告的證券 資產負債表代表這些證券的未實現收益和 虧損,反映在綜合綜合收益/(虧損)表中。
本集團金融工具的估計公允價值如下:
2021年12月31日 | 2020年12月31日 | |||||||||||||||
賬面價值 | 公允價值 | 賬面價值 | 公允價值 | |||||||||||||
現金和現金等價物 |
$ | 224 | $ | 224 | $ | 3,609 | $ | 3,609 | ||||||||
受限現金 |
$ | | $ | | $ | 158 | $ | 158 | ||||||||
投資於 可供出售的證券 |
$ | 219 | $ | 219 | $ | 232 | $ | 232 | ||||||||
長期債務,包括本期債務 |
$ | (113,641 | ) | $ | (114,837 | ) | $ | (71,882 | ) | $ | (72,879 | ) |
下表列出了按公允價值層次分類的按公允價值經常性計量的資產。根據公允價值指引的要求,資產根據對公允價值計量有重要意義的最低投入水平對資產進行整體分類。
截至2021年12月31日的公允價值計量 | ||||||||||||||||
總計 | 報價在活躍的市場:相同的資產(第I級) | 重要的其他人可觀察到的輸入量(二級) | 意義重大看不見輸入量(三級) | |||||||||||||
投資於 可供出售的證券 |
$ | 219 | $ | 219 | $ | | $ | | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
總計 |
$ | 219 | $ | 219 | $ | | $ | | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
F-22
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
截至2020年12月31日的公允價值計量 | ||||||||||||||||
總計 | 報價在活躍的市場:相同的資產(第I級) | 重要的其他人可觀察到的輸入量(二級) | 意義重大看不見輸入量(三級) | |||||||||||||
投資於 可供出售的證券 |
$ | 232 | $ | 232 | $ | | $ | | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
總計 |
$ | 232 | $ | 232 | $ | | $ | | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
截至2021年12月31日,在非經常性基礎上沒有按公允價值計量的資產。
截至2020年12月31日,本集團按公允價值計量的非經常性資產包括:
截至2020年12月31日的公允價值計量 | ||||||||||||||||
總計 | 報價在活躍的市場:相同的資產(第I級) | 重要的其他人可觀察到的輸入量(二級) | 意義重大看不見輸入量(三級) | |||||||||||||
船舶,淨網 |
$ | 31,410 | $ | | $ | 31,410 | $ | | ||||||||
經營性租賃資產 |
$ | 9,570 | $ | | $ | 9,570 | $ | | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
|||||||||
總計 |
$ | 40,980 | $ | | $ | 40,980 | $ | | ||||||||
|
|
|
|
|
|
|
|
本集團於截至2020年12月31日止年度內,其兩艘船舶錄得減值虧損52,820美元,其公允價值於2020年12月31日為31,410美元。
於截至2020年12月31日止年度,本集團一艘租入船隻錄得減值虧損1,272美元 ,其公平價值於2020年12月31日為9,570美元。
公允價值計量
我們未按公允價值經常性計量的金融工具的估計公允價值(按公允價值等級分類)如下:
第一級:對於我們有能力進入的活躍市場中相同的資產或負債,投入是未經調整的報價。 對這些項目的估值不需要進行大量判斷。
第II級:包括在第I級 中的報價以外的投入,通過與計量日期的市場數據進行佐證而可觀察到的資產或負債。
第三級:無法觀察到的輸入。
2021年12月31日的公允價值計量 | ||||||||||||||||
總計 | (第I級) | (二級) | (三級) | |||||||||||||
現金和現金等價物 |
$ | 224 | $ | 224 | $ | | $ | | ||||||||
受限現金 |
$ | | $ | | $ | | $ | | ||||||||
投資於 可供出售的證券 |
$ | 219 | $ | 219 | $ | | $ | | ||||||||
長期債務,包括本期債務(1) |
$ | (114,837 | ) | $ | | $ | (114,837 | ) | $ | |
2020年12月31日的公允價值計量 | ||||||||||||||||
總計 | (第I級) | (二級) | (三級) | |||||||||||||
現金和現金等價物 |
$ | 3,609 | $ | 3,609 | $ | | $ | | ||||||||
受限現金 |
$ | 158 | $ | 158 | $ | | $ | | ||||||||
投資於 可供出售的證券 |
$ | 232 | $ | 232 | $ | | $ | | ||||||||
長期債務,包括本期債務(1) |
$ | (72,879 | ) | $ | | $ | (72,879 | ) | $ | |
(1) | 本集團長期債務的公允價值乃根據合約條款、利率及剩餘到期日相若的現有可用債務、公佈的市場報價及考慮本集團的信譽而估計。 |
F-23
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
注11:承付款和或有事項
2017年12月,本集團同意根據一份為期十年的光船合同,從無關的第三方租入一艘新造的81,789載重噸的散貨船Navios Galaxy II。於2020年3月30日,本集團接收了Navios Galaxy II。本集團已同意支付共5,410美元,作為購買該船隻的選擇權的保證金,其中2,705美元已於截至2019年12月31日的年度內支付。截至2021年12月31日和2020年12月31日,包括費用和利息在內的總額為6 704美元,列在其他長期資產標題下。
2018年1月,集團同意根據兩份為期十年的光船合同,從無關的第三方Navios Herakles I號和Navios Uranus租入兩艘分別為82,036載重噸和81,516載重噸的新建造散裝貨輪。2019年8月28日,集團接收了Navios Herakles I號。本集團已同意支付共11,140美元,作為購買該等船隻的選擇權的訂金,其中8,340美元於截至2018年12月31日止年度支付,其餘2,800美元於截至2019年12月31日止年度支付 。截至2021年12月31日和2020年12月31日,包括費用和利息在內的總額為14 070美元,列在其他長期資產標題下。
2018年4月,本集團同意根據一份為期十年的光船合同,從一家不相關的第三方租入一艘新建造的81,946載重噸散貨船Navios Felicity I。於2020年1月17日,本集團接收了Navios Felicity I號。本集團已同意支付合共5,590美元,作為購買該船選擇權的訂金,其中2,795美元於截至2018年12月31日止年度支付,其餘2,795美元於截至2019年12月31日止年度支付 。截至2021年12月31日和2020年12月31日,包括費用和利息在內的總額為7 193美元,列在其他長期資產標題下。
2018年10月,集團同意根據一份為期十年的光船合同,從無關的第三方租入一艘82,037載重噸的新建造散貨船Navios Magellan II。2020年5月15日,集團接收了Navios Magellan II。集團已同意支付總計5,820美元,相當於購買該船的選擇權的保證金,其中2,910美元在截至2018年12月31日的年度內支付,其餘2,910美元在截至2019年12月31日的年度內支付。截至2021年12月31日和2020年12月31日,包括費用和利息在內的總額為7 506美元,列在其他長期資產標題下。
本集團涉及多項法律程序,並有多項於正常業務過程中出現的未解決索償。 根據現有資料及法律顧問的意見,管理層相信最終結果不會對本集團的經營業績或財務狀況產生重大影響,且不需要在綜合財務報表中已反映的額外撥備 。
保證:
2022年筆記
如附註1所述,就編制該等合併財務報表的目的而言,2022年票據項下的未償還餘額已分配予本集團。如需進一步資料,另見附註12?與關聯方的交易?
2022年發行的債券由所有附屬公司以聯名及各別方式提供全面及無條件擔保
Navios Holdings,但Navios Sea Finance II(US)Inc.(船舶抵押票據的聯合發行人)除外。 擁有抵押船隻的集團的擔保為優先擔保擔保。
2022年高級擔保票據
2017年11月21日,Navios Holdings及其全資子公司Navios Sea Finance II(US)Inc.(連同聯席發行人Navios Holdings)發行了30.5萬美元於2022年到期的11.25%優先債券。截至2021年12月31日和2020年12月31日,該債券的未償還餘額分別為155,000美元和305,000美元 。此外,2022年高級擔保票據由Navios Holdings的所有直接和間接子公司擔保,但指定為非限制性子公司的某些子公司除外,包括Navios物流公司。子公司擔保是完全和無條件的,除非契約規定在某些情況下自動解除個別子公司的擔保,例如當子公司被出售或子公司的所有資產被出售時,股本被出售,當子公司被指定為不受限制的子公司時,在子公司清算或解散時,或在法律或契約 失敗或清償和解除2022年優先擔保票據時。
F-24
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
注12:與關聯方的交易
船舶運營費用(管理費):根據2019年8月29日與N ShipManagement Acquisition Corp.的子公司N ShipManagement Inc.(及其子公司NSM或管理公司)簽訂的管理協議(管理協議),管理人向 集團船舶提供商業和技術管理服務。本協議的初始期限為五年,之後自動延長五年,除非任何一方收到終止通知。基金經理提供的船舶管理服務費 是自有/光船在2021年8月之前每天3.7美元的固定費率,自有/光船在2022年8月之前每天3.8美元,在2022年9月8日交易結束前每天3.9美元。管理人提供的船舶管理服務的費用是每艘租入的船隻每天0.03美元。本協議項下的船塢費用由集團按成本報銷。在截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度中,幹船塢維修費用的增加總額分別為13,326美元和11,103美元,並列在標題#延期幹船塢和特別調查費用淨額下。該協議亦規定,如管理協議於2024年8月29日或之前因某些事件而終止,本集團須支付相當於終止日期前一整歷年所收取費用的終止費。截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度的船舶營運費用管理費用總額分別為34,234美元和31,458美元,並在綜合全面收益/(虧損)表中的直接船舶費用表標題下列示。截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度內, 與新冠肺炎措施有關的某些非常費用和成本,包括與船員有關的費用,分別為2 803美元和112美元,並在合併全面收益/(虧損)表中直接列報船舶費用。
一般及行政開支:根據日期為2019年8月29日的行政服務協議(《行政服務協議》),經理向集團提供行政服務。經理將獲得與提供這些服務相關的合理成本和支出的報銷。本協議的初始期限為五年,此後可自動延長五年,除非任何一方收到終止通知。該協議還規定,如果行政服務協議於2024年8月29日或之前終止,集團將支付終止費用,該費用相當於終止日期之前的整個日曆年的費用。截至2021年12月31日和2020年12月31日止年度,可歸因於本協議的一般費用和行政費用總額分別為7,777美元和6,472美元,並在綜合全面收益/(虧損)報表中列於一般費用和行政費用標題下。
應付關聯方的餘額,淨額:應付關聯方的餘額涉及應付Navios Holdings及其子公司以及NSM的金額。
截至2021年12月31日和2020年12月31日,應付NSM的金額分別為20,643美元和22,396美元,其中包括與幹船塢、壓載水處理系統和我們船隻的特別檢驗有關的管理費、行政費用和其他運營金額,並在合併財務狀況報表中以欠關聯方為標題列示。
截至2021年12月31日和2020年12月31日,應支付給Navios Holdings的金額分別為386,575美元和491,095美元。截至2021年12月31日的餘額主要包括(I)2022年債券餘額為455,393美元,扣除73美元的遞延融資成本,以及(Ii)應計債券利息為15,432美元,被託管賬户中作為現金抵押品的84,250美元作為現金抵押品的應計債券利息抵銷,這是關於從2022年債券中釋放Navios Lumen、Navios Stella和Navios Phoenix。在未清款項中,196 000美元列在合併財務狀況表中欠關聯方的淨額標題下,其餘190 575美元列在合併財務狀況表中扣除當期部分後的欠關聯方表中。截至2020年12月31日的結餘主要包括(I)扣除遞延融資成本1,845元后的2022年債券結餘474,977元及(Ii)應計債券利息16,118元。在未清款項中,16 118美元列在合併財務狀況表中欠關聯方的淨額標題下。
2022年筆記
如附註1所述,就編制該等合併財務報表的目的而言,2022年票據項下的未償還餘額已分配予本集團。
2013年11月29日,Navios Holdings及其全資子公司Navios Sea Finance II(US)Inc.(連同Navios Holdings,聯席發行人)完成了價值650,000美元的2022年到期的7.375優先船舶抵押票據(即2022年到期的債券)的銷售。於2020年,本集團按面值回購2022年債券20,782美元,現金代價為9,443美元,撇除遞延融資成本後,債券清償收益為11,204美元。於2021年,本公司以18,588美元的現金代價回購了面值21,356美元的2022年債券,在扣除遞延融資成本註銷後,債券清償收益為2,728美元。 回購後,截至2021年12月31日,2022年債券的剩餘金額為455,466美元。
F-25
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
於2022年1月,本集團使用(I)與商業銀行的兩項信貸安排項下的206,725美元;(Ii)四項售後及回租協議項下的77,000美元;(Iii)來自NSM的100,000美元額外融資;及(Iv)營運現金,全額償還2022年票據的未償還餘額455,466美元。此外,截至2021年12月31日,本集團持有的先前質押給NSM的2022年票據中的158,873美元被註銷。
保證:
見 附註11?承付款和或有事項?
總括協議:Navios Holdings已與 Navios Partners簽訂了一項總括協議(合作伙伴總括協議),涉及Navios Partners的IPO結束,其中規定了Navios Holdings和Navios Partners何時可以相互競爭,以及對某些幹散貨船的 第一要約權。根據合作伙伴綜合協議,Navios Partners一般同意在未經Navios Partners的獨立委員會同意的情況下,根據三年或更長時間的定期租約,不收購或擁有Panamax或好望角型幹散貨船。此外,Navios Holdings已同意向Navios Partners提供從Navios Holdings購買船隻的機會,這些船隻根據三年或更長時間的定期租約進行固定 。
Navios Holdings與Navios Acquisition and Navios Partners就結束Navios Acquisition的初始船舶收購訂立了一項綜合性協議(收購總括協議),據此,Navios Holdings及Navios Partners同意在未經Navios收購的獨立委員會同意的情況下,不收購、 租用或擁有液體裝運船舶,但主要受僱於南美業務的集裝箱船和船舶除外。此外,根據收購綜合協議,Navios Acquisition同意使其子公司不收購、擁有、運營或租賃幹散貨船,但特定例外情況除外。根據收購綜合協議,Navios Acquisition及其子公司授予Navios Holdings和Navios Partners任何擬議出售、轉讓或以其他方式處置其擁有或收購的任何干散貨船和相關包租的第一要約權。同樣,Navios Holdings和Navios Partners同意為其可能擁有的任何液體運輸船授予類似的第一要約權收購Navios。這些第一要約權將不適用於(I)在任何關聯子公司之間出售、轉讓或以其他方式處置船隻,或根據任何租船協議或與交易對手達成的其他協議的條款,或(Ii)與非關聯第三方合併或合併,或向非關聯第三方出售幾乎所有資產。
Navios Holdings與Navios Midstream、Navios Acquisition和Navios合作伙伴就Navios Midstream首次公開募股訂立了一份綜合性協議,根據該協議,Navios Acquisition、Navios Holdings、Navios Partners及其控股關聯公司一般同意在未經Navios Midstream同意的情況下,根據五年或更長時間的租約,不收購或擁有任何VLCC、原油油輪、成品油油輪、液化石油氣油輪或化學品油輪。綜合協議包含重大例外,允許Navios Acquisition、Navios Holdings、Navios Partners或其控制的任何附屬公司在特定情況下與Navios Midstream競爭。
Navios控股公司與Navios Containers、Navios Acquisition和Navios Partners簽訂了一份綜合性協議,根據該協議,Navios Acquisition、Navios Holdings、Navios Partners及其控制的關聯公司一般已授予Navios Containers對未來出售或收購的任何集裝箱船的優先購買權,但重大例外除外。優先購買權將允許Navios收購、Navios Holdings和Navios Partners或其控制的任何附屬公司在特定情況下與Navios集裝箱競爭。
附註13:租約
經營租約
定期包租合同
本集團來自定期包租的合同收入受ASC 842管轄。
定期租船合同和光船合同
截至2021年12月31日,本集團擁有定期租賃和光船租賃合同,其剩餘租賃期限從不到0.3年到8.5年不等。某些經營租約有可選的期限。根據管理層估計及市況,該等租約的租期將於每個資產負債表日進行評估。本集團將繼續在租賃期內按綜合全面收益/(虧損)表按直線 確認所有營運租賃的租賃付款為租賃租金支出。
截至2021年12月31日和2020年12月31日的年度,租入合同的租賃費用分別為60,499美元和65,604美元,並在綜合綜合收益/(虧損)表中以定期租船、航程和物流業務費用為標題列示。
於截至2021年及2020年12月31日止年度,本集團一艘租入船舶錄得減值虧損0美元及1,272美元。
F-26
幹散貨聯合集團公司
納沃斯海上控股公司的一支艦隊。
請注意:
合併財務報表
(單位:千美元)
下表提供了截至2021年12月31日我們包租合同和辦公室租賃協議的未打折租賃支付總額:
包機進港船隻運營 | ||||
2022年12月31日 |
$ | 68,145 | ||
2023年12月31日 |
55,103 | |||
2024年12月31日 |
39,788 | |||
2025年12月31日 |
19,076 | |||
2026年12月31日 |
15,142 | |||
2027年12月31日及其後 |
30,793 | |||
|
|
|||
總計 |
$ | 228,047 | ||
|
|
|||
經營租賃負債,包括當期部分 |
$ | 189,828 | ||
|
|
|||
基於增量借款利率的折扣 |
$ | 38,219 | ||
|
|
截至2021年12月31日和2020年12月31日,我們租入合同(包括光船合同)的加權平均剩餘租賃期限分別為4.7年和5.2年。
融資租賃
於2022年第二季度,本集團行使購買租入船舶Navios Sky的選擇權。根據ASC 842,本集團重新評估各自的租約 協議,並得出結論,該選項將作為租約修訂入賬。因此,本集團確認一項融資租賃資產及相應的融資租賃負債。
注14:後續活動
1) | 2022年1月,HCOB銀行貸款(在此定義)被動用。 |
2) | 2022年1月,CACIB/BNP銀行貸款(在此定義)被動用。 |
3) | 2022年1月,制定了第四份買賣和回租協議。 |
4) | 2022年1月,2022年票據得到全額償還。 |
5) | 2022年3月,該集團預付了10,380美元,與HCOB銀行融資相關,以釋放一艘幹散貨船。 |
6) | 於2022年3月,本集團以12,000元訂立買賣及回租協議,為一艘於2022年第一季提取的船隻提供融資。 |
7) | 2022年7月,本集團簽訂了一項金額為22,000美元的銷售和回租協議,為一艘幹散貨船提供資金,該船於2022年第三季度被提取。 |
有關本集團的各項貸款安排及 售後/回租協議的資料,請參閲合併財務報表附註9?借款。
8) | 2022年7月26日,Navios Holdings同意將其36艘幹散貨船隊出售給Navios Partners,總對價為83.5萬美元,其中包括現金、承擔與船隻相關的銀行債務和融資租賃,並在交易完成時進行營運資本調整。交易的完成取決於慣例的成交條件,包括獲得與Navios Partners承擔交易相關的銀行債務所需的某些同意。交易結束分兩批完成 。第一批涉及15艘船隻的移交已於2022年7月29日完成。第二批涉及其餘21艘船隻,已於2022年9月8日完成。 |
F-27