目錄表

依據第424(B)(5)條提交
Registration Nos. 333-237232 and 333-237232-01

招股説明書副刊

(至2020年3月17日的招股説明書)

$350,000,000

Digital Realty Trust，L.P.

5.550% Notes due 2028

完全和無條件地由

數字房地產信託公司

我們提供本金總額為350,000,000美元的2028年到期的5.550%票據(額外票據)。額外票據將作為契約下的額外票據發行，根據該契約，Digital Realty Trust，L.P.發行本金總額為550,000,000美元 2028年到期的本金總額為5.550的優先票據(初始票據和額外票據，除非上下文另有要求，否則連同額外票據一起發行)。在此提供的額外票據將具有與初始票據基本相同的條款，將被視為契約下的單一證券系列，並將具有與初始票據相同的CUSIP編號。附加票據和初始票據的持有者將在契約下作為一個類別投票。本次發售完成後，我們將擁有9億美元的未償還債券本金總額。票據的利息年利率為5.550釐，將於2028年1月15日到期。 票據的利息由2023年1月15日開始，分別於每年的1月15日及7月15日支付。票據將由馬裏蘭州的Digital Realty Trust，Inc.提供全面和無條件的擔保，該公司是我們唯一的普通合作伙伴，除了在我們的投資外，沒有其他實質性資產。我們可隨時按票據説明中所述的價格贖回部分或全部票據。如果在票據到期日前一個月，即2027年12月15日或之後贖回任何票據，贖回價格將等於正在贖回的票據本金的100%加上截至贖回日的應計未付利息。

票據將是我們的無抵押優先債務，並將與我們不時未償還的所有其他 優先債務享有同等的償付權，在償付權上實際上從屬於我們所有現有和未來的有擔保債務以及我們 子公司的所有現有和未來債務和優先股。

初始票據未上市，我們不打算將票據在任何國家證券交易所上市，也不打算在任何自動交易商報價系統上申請對票據進行報價。

投資這些票據是有風險的。見本招股説明書補編第S-17頁以及通過引用併入本招股説明書及隨附的招股説明書的文件中的風險因素。

美國證券交易委員會(美國證券交易委員會)、任何州證券委員會或其他監管機構均未批准或不批准這些證券，也未就本招股説明書附錄或隨附的招股説明書的準確性或充分性作出任何決定。任何相反的陳述都是刑事犯罪。

上述公開發售價格不包括自2022年9月27日至(但不包括)額外票據交付日期的累計利息3,723,125美元，該筆利息將由在此發售的額外票據的購買者支付。2023年1月15日，發行人將在2023年1月1日(適用的記錄日期)交易結束時向額外票據的持有人支付這筆發行前利息，以及特此發行的票據從結算日期至2023年1月15日的應計利息。

承銷商預計只能通過存託信託公司的設施將額外票據以簿記形式交付，以支付2022年12月6日在紐約的參與者的賬户。

聯合簿記管理經理

聯席經理

本招股説明書增刊日期為2022年11月29日。

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在決定是否投資於我們的票據時，您應僅依靠本 招股説明書附錄、隨附的招股説明書以及我們授權交付給您的任何自由寫作招股説明書中包含或通過引用併入的信息。我們沒有授權任何其他人 向您提供不同或其他信息，承銷商也沒有授權。如果任何人向您提供不同的或額外的信息，您不應依賴它。本招股説明書附錄和隨附的招股説明書不構成在任何司法管轄區出售或邀請購買任何證券的要約，在任何司法管轄區，提出要約或要約購買都是非法的。您應假定本招股説明書附錄和隨附的招股説明書、通過引用併入本文和其中的文件以及任何授權自由撰寫的招股説明書中的信息僅在其各自的日期或在這些文件中指定的一個或多個日期是準確的。自這些日期以來，我們的業務、財務狀況、流動性、運營結果和前景可能發生了變化。在不一致的情況下，本招股説明書附錄中的描述取代和補充隨附的招股説明書中所載的一般條款和規定的描述。

S-I

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目錄

招股説明書副刊

招股説明書

S-II

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關於本招股説明書補充資料

本文檔分為兩部分。第一部分是本招股説明書附錄，它描述了本次發售的條款，並對隨附的招股説明書以及通過引用併入本招股説明書附錄和隨附的招股説明書的文件中包含的信息進行了 更改和更新。第二部分，即隨附的招股説明書，提供了更多關於我們可能不時提供的證券的一般性信息，其中一些信息不適用於我們提供的額外票據。如果本招股説明書附錄中包含的信息與隨附的招股説明書中包含的信息存在任何不一致或衝突，則本招股説明書附錄中包含的或通過引用併入的信息將更新並取代隨附的招股説明書中的信息。本招股説明書附錄 通過引用合併了本招股説明書附錄中未包含或未隨本招股説明書附錄提供的有關本公司的重要業務和財務信息。

在做出投資決策時，請閲讀並考慮本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中包含的所有信息，這一點非常重要。您還應閲讀並考慮在標題為通過引用併入某些文件下確定的文件中所包含的信息。

除非另有説明或上下文另有規定，否則本招股説明書附錄中提及的所有有關我們、我們、我們的公司、數字房地產信託公司的內容均指數字房地產信託公司及其合併子公司，包括馬裏蘭州有限合夥企業Digital Realty Trust，L.P.，其中Digital Realty Trust，Inc.是唯一的普通合夥人。除非另有説明或上下文另有規定，否則本招股説明書附錄中提及我們的運營合夥企業或運營合夥企業的所有內容均指Digital Realty Trust，L.P.及其合併子公司。

除另有説明或上下文另有規定外，本招股説明書附錄中提及的以下各項：我們的經營合夥企業的全球循環信貸安排是指我們的經營合夥企業的37.5億美元優先無擔保循環信貸安排和經修訂的全球優先信貸協議；我們的經營合夥企業的日元循環信貸安排是指我們的經營合夥企業的33,285,000,000元人民幣(根據2022年9月30日的匯率約為2.30億美元)優先無擔保循環信貸安排和日元信貸協議，經修訂；全球循環信貸安排是指我們的經營合夥企業的全球循環信貸安排和我們經營合夥企業的日元循環信貸安排；？我們的2025年歐元期限貸款是指經營合夥企業的全資子公司Digital Dutch Finco B.V.的375,000,000歐元三年期優先無擔保定期貸款貸款；我們的2025-27歐元期限貸款是指Digital Dutch Finco B.V.的375,000,000歐元三年期優先無擔保定期貸款貸款；而歐元期限貸款是指我們的2025歐元期限貸款和我們的2025-27歐元期限貸款。

交鑰匙柔性^®，動力基地建築^®、POD架構^®，Platform Digital^®、普適數據中心架構(PDX^™)和關鍵設施管理^® 是我們公司的商標。本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中出現的所有其他商標或商品名稱均為其各自所有者的財產。

本招股説明書附錄、隨附的招股説明書以及任何授權的免費編寫的招股説明書在本次發售中的分發可能受到法律的限制。如果您擁有本招股説明書附錄、隨附的招股説明書或任何授權的免費編寫招股説明書，您應瞭解並遵守這些限制。本招股説明書附錄、隨附的招股説明書和任何授權的免費書面招股説明書不是出售額外票據的要約，也不是在不允許要約或出售的任何司法管轄區 或提出要約或出售的人沒有資格這樣做的情況下 向不允許向其提出要約或出售的任何人徵求購買額外票據的要約。見本招股説明書補編中的承銷(利益衝突)。

S-III

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S-1

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風險因素

除了本招股説明書附錄、隨附的招股説明書和我們授權交付給您的任何免費書面招股説明書中包含或引用的其他信息外，您應仔細考慮以下描述的風險，並通過參考我們截至2021年12月31日的年度10-K表格 的合併年度報告(經我們的10-Q表格合併季度文件以及Digital Realty Trust，Inc.和Digital Realty Trust，L.P.根據1934年證券交易法(經修訂)或交易所法案)提交的任何其他後續文件對本公司進行評估，我們的物業和我們的業務，然後決定投資於額外的票據。這些風險並不是我們面臨的唯一風險。我們目前不知道或我們目前認為無關緊要的其他風險也可能對我們的財務狀況、經營結果、業務和前景產生重大不利影響。由於上述任何風險，票據的交易價格可能會下跌，您可能會損失全部或部分投資。本招股説明書附錄、隨附的招股説明書以及通過引用併入本文和其中的文件也包含涉及風險和不確定性的前瞻性陳述。由於某些因素，實際結果可能與這些前瞻性陳述中預期的結果大不相同，這些因素包括我們在下文和本招股説明書附錄中其他地方所面臨的風險、隨附的招股説明書以及通過引用納入本文和其中的文件。請參閲下面題為“前瞻性陳述”的章節。

與此次發行相關的風險

我們的鉅額債務可能會對我們的財務狀況和履行票據義務的能力產生不利影響，並在其他方面對我們的業務和增長前景產生不利影響。

我們有大量的債務。截至2022年9月30日，我們的經營合夥企業(不包括其子公司)的總負債約為41億美元，其子公司的總負債約為117億美元，Digital Realty Trust，Inc.(不包括其子公司)的負債總額均不包括公司間債務、債務擔保、貿易應付款、應付分配、應計費用和已承諾的信用證，以及約2.831億美元的融資租賃債務。自2022年9月30日以來，我們產生了額外的債務，包括我們全球循環信貸安排下的 借款。我們可能會產生大量額外債務，為未來的收購和開發活動提供資金。我們的經營夥伴關係擁有全球循環信貸安排，根據該安排，截至2022年9月30日，扣除未償還信用證後，可用資金約為15億美元。

我們的債務水平和債務協議對我們施加的限制 可能會對票據持有人產生重大不利影響，包括：

S-17

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如果上述事件中的任何一項發生，我們的財務狀況、經營業績、現金流和可供分配的現金，包括我們履行與票據有關的償債義務的能力，可能會受到重大不利影響。此外，喪失抵押品贖回權可能會在沒有現金收益的情況下產生應税收入，這種情況可能會阻礙Digital Realty Trust，Inc.滿足1986年修訂的《國內收入法》(Internal Revenue Code Of 1986)(《國內收入法》)規定的REIT分配要求。

票據和票據擔保的有效從屬關係可能會限制我們履行票據義務的能力，以及Digital房地產信託公司履行擔保義務的能力。

票據和擔保將是我們的經營合夥企業和Digital Realty Trust，Inc.的優先無擔保債務(視情況而定)，並將與其所有其他優先無擔保債務享有同等的償還權。然而，票據和擔保將在償付權利上有效地從屬於我們的經營合夥企業和Digital Realty Trust，Inc.(視情況而定)的所有擔保債務，但以擔保該等債務的抵押品的價值為限。雖然管理票據的契約 限制了我們的經營合夥企業及其子公司未來產生額外擔保債務的能力，但如果我們遵守某些財務 比率和其他要求，它將不會禁止我們招致此類債務。如果發生與我們有關的破產、清算、解散、重組或類似程序，任何有擔保債務的持有人將有權直接針對擔保該有擔保債務的抵押品進行訴訟。因此，在我們的經營合夥企業的無擔保債務(包括票據和擔保)下的任何金額得到全額清償之前，此類抵押品將不能用於償還該等擔保債務。截至2022年9月30日，我們的經營合夥企業(不包括其子公司)有大約41億美元的直接優先無擔保債務(不包括公司間債務、債務擔保、 貿易應付款、應付分配、應計費用、承諾信用證和約2.831億美元的融資租賃債務)，沒有擔保債務。

票據和擔保實際上也將從屬於我們運營合夥企業和Digital Realty Trust，Inc.子公司的所有負債和優先股權益(視情況而定)。在任何此類子公司發生破產、清算、解散、重組或類似程序的情況下，我們的經營合夥企業作為此類子公司的股權所有者，以及我們經營合夥企業的債務(包括票據和擔保，視情況而定)的持有人，將受制於該子公司的債權人(包括貿易債權人)和優先股權持有人的優先債權。由於我們的經營夥伴是Digital Realty Trust，Inc.的子公司，因此Digital Realty Trust，Inc.提供的票據擔保在結構上將從屬於我們的經營夥伴的債務。截至2022年9月30日，我們的經營合夥企業子公司的合併債務總額約為117億美元，其中包括約4.188億美元的擔保債務，不包括公司間債務、債務擔保、貿易應付款、應付分配、應計費用、承諾信用證和約2.831億美元的融資租賃債務。雖然管理票據的契約限制了我們經營中的合夥企業的子公司未來產生額外無擔保債務的能力，但如果此類子公司遵守某些財務比率和其他 要求，它將不會禁止此類子公司產生此類債務。

我們可能無法產生足夠的現金流來履行我們的償債義務。

我們對包括票據在內的債務進行償付和再融資的能力，以及為我們的運營、營運資本和資本支出提供資金的能力，取決於我們未來產生現金的能力。在一定程度上，我們的現金流受到一般經濟、行業、金融、競爭、運營、立法、監管和其他因素的影響，其中許多因素是我們無法控制的。

S-18

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我們不能向您保證，我們的業務將從運營中產生足夠的現金流，或我們未來的現金來源是否足以使我們能夠支付債務(包括票據)的到期金額，或為我們的其他流動性需求提供資金。此外，如果我們因未來收購或開發項目或任何其他目的而產生額外的債務，我們的償債義務可能會增加。

我們可能需要在到期或到期之前對包括票據在內的全部或部分債務進行再融資。我們為債務再融資或獲得額外融資的能力，除其他因素外，將取決於：

因此，我們可能無法按商業合理的條款對我們的任何債務進行再融資，包括票據，或者根本無法再融資。如果我們 不能從運營中產生足夠的現金流，並且我們無法獲得額外的借款、再融資或資產出售收益或其他現金來源，我們可能沒有足夠的現金來履行我們的所有義務，包括票據的付款。因此，如果我們無法償還債務，我們可能不得不採取行動，如尋求額外的股本或推遲資本支出或戰略收購和聯盟，其中任何一項都可能對我們的運營產生實質性的不利影響。我們不能向您保證，我們將能夠以商業上合理的條款實施任何這些行動，或者根本不能。

儘管我們負債累累，但我們仍可能承擔更多債務，這可能會加劇上述任何或所有風險。

我們可能會在未來招致大量的額外債務。儘管管理我們運營的合夥企業的全球循環信貸安排、歐元期限安排和某些其他債務的協議、管理我們其他優先票據的契約和管理票據的契約限制了我們產生額外債務的能力，但 這些限制受到一些限制和例外的約束，在某些情況下，遵守這些限制所產生的債務可能是巨大的。如果我們產生額外的債務或其他 債務，與我們上文所述的大量槓桿相關的風險將會增加，包括我們可能無法償還包括票據在內的債務。此外，管理我們經營夥伴關係的全球循環信貸安排和歐元期限安排的信貸協議、管理我們未償還票據的契約以及管理票據的契約並不阻止我們承擔不構成債務的債務。

Digital Realty Trust，Inc.除了作為我們經營合夥企業的普通合夥人外，通常沒有重大業務，除了在我們經營合夥企業中的投資外，沒有任何重大資產。

票據將由Digital{br>Realty Trust，Inc.全面和無條件擔保。然而，Digital Realty Trust，Inc.除了作為我們的運營合夥企業的普通合夥人外，通常沒有重大業務，除了對我們的投資外，沒有任何重大資產。此外，Digital Realty Trust，Inc.對票據的擔保在支付權利上將實際上從屬於其子公司(包括我們的運營合夥企業和Digital Realty Trust，Inc.根據權益會計方法核算的任何實體)的所有無擔保和擔保債務和優先股權。截至2022年9月30日，Digital Realty Trust，Inc.子公司的合併債務總額約為159億美元(不包括公司間債務、債務擔保、貿易應付款、應付分配、應計費用、承諾信用證和約2.831億美元融資租賃債務)，其中包括Digital Realty Trust，L.P.子公司約117億美元。

聯邦和州法律允許法院在特定情況下撤銷擔保，並要求票據持有人退還從擔保人那裏收到的款項。

根據聯邦破產法和州欺詐性轉讓法律的類似條款，擔保(如Digital Realty Trust，Inc.提供的擔保)可以無效，或對擔保提出索賠

S-19

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可以從屬於該擔保人的所有其他債務，但除其他事項外，擔保人在發生其擔保所證明的債務時：

此外，擔保人根據其擔保支付的任何款項均可作廢，並要求退還給擔保人，或退還給為擔保人債權人的利益而設立的基金。

這些欺詐性轉讓法的破產措施將因確定是否發生欺詐性轉讓而適用的任何法律而有所不同。不過，一般來説，擔保人在下列情況下將被視為無力償債：

法院還可在不考慮上述因素的情況下，認定擔保人以實際或被視為意圖妨礙、拖延或欺詐其債權人而訂立擔保。

法院可能會認定，除非擔保人直接或間接受益於票據的發行，否則擔保人的擔保沒有得到合理的等值或公平對價。如果法院宣佈該擔保無效，票據持有人將不再有權向該擔保人或該擔保人的資產的利益索償，而該擔保人構成據稱擔保了該擔保的抵押品。此外，法院可能會指示票據持有人償還已經從擔保人那裏收到的任何金額。如果法院宣佈Digital Realty Trust，Inc.的擔保無效，我們不能向您保證我們的任何子公司或任何其他來源將有資金用於支付票據。

管理票據的契約包含限制我們操作靈活性的限制性契約。

管理票據的契約包含財務和運營契約，其中限制了我們採取特定行動的能力，即使我們認為這些行動符合我們的最佳利益，包括限制：

此外，我們的經營合夥企業管理我們其他優先票據的全球循環信貸融資、歐元期限融資和契約 要求我們滿足特定的財務比率，而管理票據的契約要求我們的經營合夥企業及其子公司始終保持指定的未擔保資產與無擔保債務的比率 。這些公約可能會限制我們擴大或充分追求我們的

S-20

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業務戰略。我們遵守管理票據的契約、我們的經營合夥企業的全球循環信貸安排和歐元期限安排以及管理我們其他優先票據的契約的能力可能會受到我們經營和財務業績的變化、一般業務和經濟狀況的變化、不利的監管發展或我們 無法控制的其他事件的影響。違反這些公約中的任何一項都可能導致我們的債務違約，這可能導致這些債務和其他債務到期並支付。如果我們的任何債務加速，我們可能無法償還。

我們的管理層將在分配此次發行的淨收益方面擁有廣泛的自由裁量權。

我們的管理層在運用我們預期在此次發行中獲得的淨收益方面具有很大的靈活性。我們打算使用本次發行的淨收益 ，如使用收益所述，但由於不要求將淨收益分配給任何特定投資或交易，您目前無法確定我們應用淨收益的價值或適當性，您可能不同意我們的決定。此外，我們使用此次發行的淨收益可能不會產生顯著的回報，或者根本不會產生任何回報。如果我們的管理層未能有效運用這些資金 ，可能會對我們的財務狀況、運營結果、業務或前景產生重大不利影響。見收益的使用。

如果沒有一個活躍的交易市場為票據發展，你可能無法轉售它們。

我們不能向您保證，這種票據的交易市場將會發展得非常活躍。儘管我們已根據修訂後的《1933年證券法》或《證券法》登記了初始票據和附加票據的發售和銷售，但我們沒有將初始票據上市，也不打算申請在任何證券交易所上市或在任何自動交易商報價系統上對 票據進行報價。承銷商已通知我們，他們打算在這些票據上銷售。但承銷商沒有義務這樣做，並可隨時停止做市，恕不另行通知。 因此，活躍的交易市場可能無法維持或具有流動性。缺乏交易市場可能會對你出售票據的能力和你能夠出售票據的價格產生不利影響。票據交易市場的流動性(如果有的話)和票據未來的交易價格將取決於許多因素，其中包括：當前利率；票據的未償還金額和票據到期前的剩餘時間；我們的經營業績、財務業績、前景和信用質量；類似證券的市場；市場利率的總體水平、方向和波動性；美國資本市場的總體經濟狀況；地緣政治 條件和其他普遍影響資本市場的金融、政治、監管和司法事件；以及票據的税收待遇。無論我們的經營業績、財務表現或前景如何，票據市場可能會受到幹擾，這可能會對票據持有人產生 負面影響。

市場利率上升可能會導致票據價值下降。

金融市場狀況和現行利率在過去曾大幅波動，未來可能會波動，這可能會對票據的市場價格產生不利影響。一般來説，隨着市場利率的上升，以固定利率計息的票據價值會下降，因為相對於市場利率的溢價(如果有的話)將會下降。因此，如果你購買紙幣，市場利率上升，你的紙幣的市場價值可能會下降。我們無法預測未來的市場利率水平。

信用評級的下調可能會對我們的業務和財務狀況以及票據的市場價值產生重大不利影響。

分配給我們運營夥伴關係的票據和其他債務證券以及Digital Realty Trust，Inc.的優先股的信用評級可能會根據我們的運營結果和財務狀況等發生變化。這些評級受到信用評級機構的持續評估，我們不能向您保證，評級機構在未來不會更改或撤銷任何評級，如果在其

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判決，情勢所限。此外，這些信用評級並不是購買、出售或持有票據或任何其他證券的建議。如果對我們經營合夥企業的票據或其他債務證券或Digital Realty Trust，Inc.的優先股進行評級的任何信用評級機構下調或降低其信用評級，或者如果任何信用評級機構表示已將任何此類評級列入可能下調或下調的所謂觀察名單，或以其他方式表明其對該評級的展望為負面，則可能對票據的市場價值以及我們的成本和資金可用性產生重大不利影響，這反過來可能對我們的財務狀況、運營業績產生重大不利影響。現金流和我們履行償債義務(包括票據付款)的能力，以及向我們的證券持有人支付股息和其他分配的能力。

附加票據將與初始票據共享投票權。

額外的票據將與最初的票據分享投票權。在此發行的額外票據將被視為與初始票據的550,000,000美元未償還本金金額相同的 。是次發售完成後，債券本金總額將達900,000,000元。因此，我們在此提供的額外票據本金總額的持有人將僅有權行使票據總投票權的約38.9%。

S-22

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前瞻性陳述

本招股説明書附錄或隨附的招股説明書中包含的非歷史事實的陳述為前瞻性陳述，符合證券法第27A節和交易法第21E節的含義。我們在本招股説明書附錄、隨附的招股説明書以及在此引用的文件中作出的陳述均為聯邦證券法所指的前瞻性陳述。具體而言，與本次發行淨收益的預期用途、我們的全球循環信貸安排下的預期借款用途、我們的資本資源、投資組合業績、租賃空置空間和正在開發的空間的能力、槓桿政策、收購和資本支出計劃、資本回收計劃、投資資本回報、數據中心空間的供求、資本化率、資產出售的預期收益和運營現金流、未來將收到的租金以及新的或更新的數據中心空間的預期租金有關的表述包含 前瞻性表述。同樣，我們所有關於預期市場狀況、人口統計數據和經營結果的陳述都是前瞻性陳述。您可以通過使用前瞻性 術語來識別前瞻性陳述，如相信、預期、可能、將、應該、尋求、大約、意圖、計劃、預計或預期或否定這些詞和短語或類似的詞或短語，是對未來事件或趨勢的預測或指示，而不是僅僅與歷史問題有關的討論。您還可以通過對戰略、計劃或意圖的討論來識別 前瞻性陳述。

前瞻性陳述涉及許多風險和不確定性，您不應依賴它們作為對未來事件的預測。前瞻性陳述取決於假設、數據或方法，這些假設、數據或方法可能是不正確或不準確的，我們可能無法實現。我們不保證所述的 交易和事件將按所述方式發生，或根本不會發生。除其他因素外，以下因素可能導致實際結果和未來事件與前瞻性陳述中陳述或預期的大不相同：

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雖然前瞻性陳述反映了我們的真誠信念，但它們並不是對未來業績的保證。我們沒有義務 公開更新或修改任何前瞻性陳述，以反映潛在假設或因素、新信息、數據或方法、未來事件或其他變化的變化。此處包含的風險並非包羅萬象，其他因素 可能會對我們的業務和財務表現產生不利影響，包括本招股説明書附錄的其他部分、隨附的招股説明書或通過引用併入本文或其中的文件中包含的因素和風險。這些 風險繼續

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與我們的業績和財務狀況相關。此外，我們的運營環境競爭激烈，變化迅速。新的風險因素不時出現，管理層無法確定所有此類風險因素，我們也無法評估所有此類風險因素對業務的影響，或任何因素或因素組合可能導致實際結果與任何前瞻性陳述中包含的結果大不相同的程度。鑑於這些風險和不確定性，投資者不應過度依賴前瞻性陳述作為對實際結果的預測。有關這些和其他可能影響我們未來業績、業績或交易的因素的進一步討論，請參閲本招股説明書補編、所附招股説明書和我們截至2021年12月31日的10-K表格的合併年度報告中題為風險因素的章節，該章節可能會通過後續提交給美國證券交易委員會的文件進行更新，這些文件通過引用併入本文和其中。

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收益的使用

我們預計，扣除承銷商折扣和我們估計的約120萬美元的費用後，此次發行的淨收益約為3.439億美元。

我們打算將發行額外票據的淨收益用於臨時償還運營合夥企業全球循環信貸安排下的未償還借款，收購更多財產或業務，為發展機會提供資金，投資於計息賬户和 符合Digital Realty Trust，Inc.為美國聯邦所得税目的而符合資格的REIT的短期計息證券，併為營運資本和其他一般公司用途提供資金， 可能用於償還其他債務，或贖回、回購、償還或報廢未償還的股權或債務證券。或前述各項的組合。

截至2022年9月30日，我們的運營合夥企業的全球循環信貸安排的未償還餘額總額約為22億美元，不包括8720萬美元的承諾信用證，剩餘約14億美元可用。截至2022年9月30日，全球循環信貸安排下的借款利息為2.86%，包括3.92%(美元)、3.48%(澳元)、1.51%(歐元)、3.44%(港元)、3.86%(韓元)、3.26%(新加坡元)和4.54%(加元)。利率分別基於1個月SOFR、1個月BBR、1個月EURIBOR、1個月HIBOR、91天基本CD、1個月SORA和1個月CDOR，外加0.85%至0.95%的利差。截至2022年9月30日，我們的經營合夥企業的日元循環信貸安排的未償還餘額總額約為1.033億美元，剩餘約1.267億美元可用，日元循環信貸安排下的借款按0.58%的利率計息。

某些承銷商是聯合牽頭安排人、可持續性結構代理和賬簿管理人，而某些承銷商的關聯公司是貸款人、辛迪加代理、發行銀行、週轉額度銀行以及我們經營合夥企業的全球循環信貸安排和日元循環信貸安排下的行政代理 。因此，該等承銷商和/或該等承銷商的聯屬公司可透過償還借款(如有)獲得超過本次發行淨收益的5%，只要我們使用任何該等收益以減少該等貸款項下的未償還餘額。

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大寫

下表列出了Digital Realty Trust，L.P.截至2022年9月30日的市值：

本信息應與Digital Realty Trust L.P.的綜合財務報表和時間表及其財務報表附註一起閲讀，並對其進行完整的限定，這些信息包括在我們截至2022年9月30日的季度的Form 10-Q的合併季度報告和截至2021年12月31日的年度的Form 10-K的合併年度報告中，每一項都通過引用併入本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中。

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目錄表

附註説明

以下對票據條款的説明(在隨附的招股説明書中稱為債務證券) 補充並在不一致的情況下取代隨附的招股説明書中對債務證券的一般條款和規定的説明。以下描述並不聲稱是完整的，而是受制於票據和契約的實際條款和規定，並通過引用將其全部限定，在此引入作為參考。此處使用但未另作定義的大寫術語應具有附註或契約(視適用情況而定)中賦予它們的含義。如本節所用，我們、我們或我們的數字房地產信託基金，L.P.僅指數字房地產信託公司，而不是指其任何子公司或數字房地產信託公司。

一般信息

2022年9月27日，我們根據一份日期為2015年6月23日的契約和一份日期為2022年9月27日的補充契約 (統稱為該契約)發行了初始票據，發行人Digital Realty Trust，L.P.作為發行人，Digital Realty Trust，Inc.作為擔保人，ComputerShare Trust Company，N.A.作為受託人，作為富國銀行的繼任者，於2022年9月27日提交給美國證券交易委員會，作為當前8-K表格報告的證物。

增發的票據將按照與初始票據相同的契據發行。附加筆記將使用與初始筆記基本相同的術語，並將具有與初始筆記相同的CUSIP編號。初始票據和附加票據將被視為契約下所有目的的單一證券系列，包括但不限於豁免、修訂和購買要約。初始票據、額外票據以及我們根據該契約在未來發行的同一系列的任何其他額外票據的持有者將在該契約下作為一個類別投票。

這些票據將是Digital Realty Trust，L.P.的優先無擔保債務，並將與彼此以及Digital Realty Trust，L.P.的所有其他優先無擔保債務享有同等的償付權。然而，票據的支付權實際上將從屬於Digital Realty Trust，L.P.的抵押貸款及其其他有擔保的債務(以擔保的抵押品的價值為限)，以及Digital Realty Trust，L.P.的子公司的所有優先股權和負債，無論是有擔保的還是無擔保的。截至2022年9月30日，Digital Realty Trust，L.P.有41億美元的直接優先無擔保債務(不包括公司間債務、債務擔保、貿易應付款、應付分配、應計費用、承諾信用證和約2.831億美元的融資租賃債務)，沒有直接擔保債務，Digital Realty Trust，L.P.的子公司的合併債務總額約為117億美元，其中包括約4.188億美元的擔保債務，不包括公司間債務、債務擔保、貿易應付款、應付分配、應計費用、已承諾信用證和大約2.831億美元的融資租賃債務。 請參閲風險因素：我們的鉅額債務可能會對我們的財務狀況和履行票據義務的能力產生不利影響，並以其他方式對我們的業務和增長前景產生不利影響。風險因素可能會限制我們履行票據和票據擔保項下義務的能力。截至2022年9月30日，數字房地產信託公司履行其擔保義務的能力。我們全球循環信貸安排的未償還餘額總額約為23億美元, 不包括8720萬美元的承諾信用證，剩餘約15億美元可用。

我們將在本次發行中發行本金總額總計3.5億美元的額外票據。 本次發行完成後，票據本金總額將限制為9億美元。吾等可不時在沒有通知現有票據持有人或未經現有票據持有人同意的情況下，增發票據，其條款及條件與本招股章程附錄所提供票據的條款及條件在各方面均相同，但發行日期及在某些情況下，發行價格、額外票據發行日期及首次付息日期及首次應計利息日期(如適用)除外。

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目錄表

此類票據的發行符合某些契約所述的契約。以這種方式發行的任何額外票據將與之前未償還的票據合併，並將與之前未償還的票據形成一個單一系列；然而，如果出於美國聯邦所得税的目的，此類額外票據將不能與先前未償還的票據互換，則此類額外票據將具有 單獨的CUSIP編號。初始票據、本招股説明書補充文件所提供的額外票據以及任何其他額外票據在償付權方面將具有同等和按比例排序，並將被視為債券契約項下所有目的的單一系列債務證券。

額外票據將只能以完全登記的簿記形式發行，面額為2,000美元，超出1,000美元的整數倍，除非在下述情況下--賬簿記賬、交付和形式。在任何情況下，票據的登記持有人都將被視為其所有者。

如果任何利息支付日期、聲明到期日、贖回日期或回購日期不是營業日，則需要在該日期支付的款項將在下一個營業日支付，而不會因該延遲而產生任何額外付款。所有付款都將以美元支付。

票據的條款規定，在贖回或到期票據時，我們可以扣留法律規定我們必須扣留的任何金額的利息和付款。例如，在某些情況下，非美國票據持有者可能需要繳納美國聯邦預扣税，以支付票據利息。見《美國聯邦所得税考慮事項》《經營合夥企業債務證券持有人的税收》，見我們截至2020年3月31日的《Form 10-Q》季度報告附件99.1所示的非美國持有者。本招股説明書附錄中標題為《補充美國聯邦所得税後果》的討論對此進行了修改。

除本招股説明書附錄標題下所述的某些契約和債務產生的限制以及合併、合併或出售外，本契約不包含任何將限制我們產生債務的能力或在下列情況下為您提供保護的條款 ：

在適用法律允許的範圍內，我們或我們的一家關聯公司可以按我們或該關聯公司可能決定的條款、價格以及對價，在任何時間 通過公開市場、招標或私下協議購買票據。任何如此回購的票據不得重新發行或轉售，並將立即取消。

擔保

Digital Realty Trust，Inc.在優先無擔保的基礎上全面和無條件地擔保我們在票據項下的義務，包括票據的到期和按時支付票據的本金、利息和溢價(如果有的話)，無論是在規定的到期日、通過聲明加速、要求贖回、回購通知或其他方式。擔保將是Digital Realty Trust，Inc.的優先無擔保債務，與Digital Realty Trust，Inc.的其他優先無擔保債務具有同等的付款權利。

利息

票據的利息將由2022年9月27日或最近一次付息或提供利息的日期起計，年利率為5.550%，並將從2023年1月15日開始每半年支付一次，並於每年的1月15日和 7月15日支付一次。

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目錄表

應支付的利息將支付給在緊接付息日期之前的1月1日或7月1日(無論是否為營業日)營業結束時以其名義登記票據的每位持有人。票據的利息將以一年360天計算 ，其中包括12個30天月。

如果我們按照該等票據的條款贖回該等票據，我們將向交出該等票據以贖回該等票據的持有人支付累計及未付利息及溢價(如有)。然而，如果贖回發生在記錄日期之後且在相應的利息支付日期或之前，我們將在相應記錄日期的交易結束時向記錄持有人支付於該利息支付日期到期的應計未付利息和保費(如有)的全部金額。

成熟性

票據將於2028年1月15日到期，並將在提交和退還票據時在受託人的公司信託辦公室支付，除非我們根據我們的選擇提前贖回，如下面在我們的選舉 上的可選贖回中所述。這些票據將無權享受任何償債基金的好處，也不受任何償債基金的約束。

在我們的選舉中可選的贖回

2027年12月15日前(票據到期日前一個月)(Par Call日期，我們可以選擇全部或部分、隨時、不時地以相當於以下較大者的贖回價格(以本金的百分比表示，並四捨五入至小數點後三位)贖回 票據：

(1)(A)折現至贖回日(假設票據於面值贖回日到期)的剩餘預定本金及利息的現值總和(假設票據於面值贖回日到期)，每半年(假設一年360天，由12個30天月組成)，按國庫券利率(定義見下文)加25個基點減去(B)贖回日應計利息，及

(2)贖回票據本金100%至 ，

在任何一種情況下，另加贖回日之前的應計利息和未付利息。

於票面贖回日或之後，吾等可隨時及不時贖回全部或部分票據，贖回價格相等於正在贖回的票據本金的100%，另加截至贖回日的應計及未付利息。

“國庫券利率？就任何贖回日期而言，是指我們根據以下兩段 所釐定的收益率。

國庫券利率應由我們在紐約市時間下午4：15之後(或在美國政府證券收益率由聯邦儲備系統理事會每天公佈的時間之後)在贖回日期之前的第三個工作日根據該日之後的收益率確定 在聯邦儲備系統理事會發布的指定為選定利率(每日)的最新統計數據中 (或任何後續指定或出版物)(或任何後續指定或出版物)H.15？) 標題下？？美國政府證券？財政部恆定到期日？名義？(或任何後續標題或標題)(？？H.15中醫藥？)。在確定國庫券利率時，我們將視情況選擇： (1)國庫券恆定到期日H.15的收益率，恰好等於從贖回日期到票面贖回日的期間(即餘生)；或(2)如果H.15上沒有這樣的財政部恆定到期日 恰好等於剩餘壽命，則這兩種收益率一個對應於H.15上的財政部恆定到期日立即短於剩餘壽命，另一個對應於H.15上的財政部恆定到期日立即長於剩餘壽命，並應使用這些收益率以直線方式(使用實際天數)內插到面值催繳日期，並將結果四捨五入到三位小數點；或(3)如果H.15上沒有這樣的國債恆定到期日 短於或長於剩餘壽命，則為H.15上最接近剩餘壽命的單一國債恆定到期日的收益率。為…的目的

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目錄表

本段適用的國庫券恆定到期日或H.15年月日到期日應視為到期日等於該等國庫券恆定到期日自贖回日起計的相關月數或年數(視情況而定)。

如果在贖回日期H.15之前的第三個工作日不再公佈H.15 Tcm，我們將根據年利率計算國庫券利率，該年利率等於於紐約市時間上午11：00，在該贖回日期之前的第二個營業日到期的美國國庫券的年利率，或其到期日最接近面值贖回日期(視情況而定)。如果沒有美國國債在票面贖回日期到期，但有兩種或兩種以上美國國債的到期日與票面贖回日期相同，其中一種的到期日在票面贖回日期之前，另一種的到期日在票面贖回日期之後，我們將選擇到期日在票面贖回日期之前的美國國債。如果有兩種或兩種以上的美國國庫券在面值贖回日到期，或者有兩種或兩種以上的美國國庫券符合上一句的標準，我們將從這兩種或兩種以上的美國國庫券中選擇交易最接近面值的美國國庫券，這是基於出價和該等美國國庫券在紐約市時間上午11：00的要價的平均值。在根據本款規定確定國庫券利率時，適用的美國國庫券的半年到期收益率應以紐約市時間上午11時該美國國庫券的出價和要價的平均值(以本金的百分比表示)為基礎，並四捨五入到小數點後三位。

我們決定贖回價格的行動和決定在任何情況下都是決定性的和具有約束力的，沒有明顯的錯誤。

我們將在兑換日之前至少10天，但不超過60天，根據安全登記簿中所示，在您的地址通知您任何可選的兑換日。贖回通知將指明贖回價格和該持有人所持票據的本金金額等事項。

如果我們決定部分贖回票據，受託人將按比例、以抽籤方式或其認為公平和適當的其他方法選擇要贖回的票據(本金金額為2,000美元，超出1,000美元的整數倍)；但只要票據由DTC(或 另一託管機構)持有，票據的贖回應按照託管機構的政策和程序進行。若部分債券被贖回，本公司將不會被要求：

如果付款代理人持有足以在贖回日支付票據贖回價格的資金 ，則在該日及之後：

無論是否對記賬形式的票據進行記賬轉賬，以及是否將憑證形式的票據連同必要的背書一起交付給付款代理人，情況都是如此。

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目錄表

如果票據本金已被加速，且在該日期或之前未被撤銷或治癒，我們將不會在任何日期贖回票據。

某些契諾

對債務產生的限制。

未償債務總額的限額。我們不會，也不會允許我們的任何子公司產生任何債務，除了我們或我們的任何子公司根據管理票據的契約而產生的公司間債務和債務擔保之外，如果緊隨此類債務的產生和其收益的應用 ，截至我們最近提交給票據持有人或美國證券交易委員會的年度或季度報告所涵蓋的財政季度末，未償債務總額將超過總資產的60%(視情況而定)。

有擔保債務。除了前述對債務產生的限制外，我們不會也不會允許我們的任何子公司招致任何有擔保債務，但對我們或我們的任何子公司根據管理票據的契約而發生的有擔保債務提供擔保除外，如果緊隨此類有擔保債務的產生和其收益的應用之後，截至我們最近提供給票據持有人或提交給美國證券交易委員會的財政季度末，有擔保債務的本金總額將超過總資產的40% 視情況而定。

未設押資產。我們和我們的子公司在任何時候都將保持未擔保資產總額不低於無擔保債務未償還本金總額的150%。

綜合EBITDA與利息支出的比率。除了前面對債務產生的限制外，如果在此之前，我們的年度或季度報告中向票據持有人提供的或提交給美國證券交易委員會的年度或季度報告中所涵蓋的最近一個季度的綜合EBITDA與利息支出的比率(視情況而定)按年化(即，乘以四(4))在產生這種額外債務的日期之前，在實施後按形式計算應小於1.50：1.00 及其所得收益的運用，並根據以下假設計算：

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目錄表

報告。無論美國證券交易委員會規則和法規是否要求，只要有票據未償還，我們將在美國證券交易委員會規則和法規規定的期限內向票據持有人提供或促使受託人向票據持有人提供：

所有此類報告將根據適用於此類報告的所有規則和條例在所有實質性方面進行編寫。Form 10-K的每份年度報告將包括我們的獨立註冊會計師事務所關於我們的合併財務報表的報告。此外，我們將在適用於上述報告的規則和條例中指定的時間段內向美國證券交易委員會提交上述每份報告的副本供公眾使用 (除非美國證券交易委員會不接受此類提交)，並將在這些時間段內在我們的網站上提供報告。儘管有上述規定，Digital Realty Trust，Inc.和Digital Realty Trust，L.P.可履行其提供上述報告的義務，在美國證券交易委員會規則和條例規定的期限內提交或向美國證券交易委員會備案以供公眾使用。

如果我們在任何時候因任何原因不受《交易法》的定期報告要求的約束，我們仍將在上述指定的時間段內繼續向美國證券交易委員會提交本公約前述段落中指定的報告，除非美國證券交易委員會不接受此類提交。我們不會採取任何行動導致美國證券交易委員會不接受 任何此類備案。儘管如上所述，如果美國證券交易委員會出於任何理由不接受我們的備案，我們將在我們被要求向美國證券交易委員會備案的時間內在我們的網站上發佈上述報告。

某些定義

下文列出了本招股説明書附錄和契約中使用的某些定義術語。我們建議您參考契約以完整地 披露所有此類術語以及本招股説明書附錄中未提供定義的任何其他大寫術語。

“後天負債在這兩種情況下，是指某人(1)在其成為附屬公司時已存在的債務，或 (2)因向該人收購資產而承擔的債務，但與該人成為附屬公司或該項收購有關或因預期該人成為附屬公司或該項收購而產生的債務除外。已獲得的債務應被視為在相關收購任何人的資產之日或被收購人成為子公司之日發生。

“資本化率” means 8.25%.

“合併EBITDA？指的是，在任何一段時間內，沒有重複的數字房地產 Trust，L.P.及其綜合子公司的綜合淨收益(虧損)，加上扣除的金額和減去的金額，而沒有重複的是，(A)利息支出，(B)折舊和攤銷以及在達到淨收益(虧損)時扣除或增加的其他非現金項目，(C)根據收入或利潤計提的準備金，(D)非經常性或其他非常項目，由我們真誠地確定(包括但不限於，所有提前還款罰金以及與股權融資、債務融資或其修訂、收購、處置、資本重組或類似事項相關的所有成本或費用

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目錄表

交易(不論交易是否完成)、(E)非常項目、(F)非控制性權益、(G)涉及不符合公認會計原則對衝會計資格的衍生工具的交易的收入、支出、收益或損失，以及(H)處置可折舊的房地產投資、財產估值損失和減值費用的損益；但條件是，在任何情況下，綜合EBITDA均不會計入(X)因吾等或吾等合併附屬公司未合併 附屬公司及其他部分擁有實體而產生的淨收益(虧損)(不論根據權益會計方法或其他方法)，或(Y)吾等或吾等合併附屬公司所產生的淨收益(虧損)及在建物業或重建物業；此外，在GAAP適用的範圍內，該期間的所有金額應由吾等根據GAAP合理釐定。合併EBITDA將在不重複的情況下進行調整，以實現形式上的效果：(1)在從期間開始到確定之日任何資產已投入使用或 已退出使用的情況下，視情況而定，包括或不包括因資產投入使用或 資產退出使用而賺取或剔除的任何合併EBITDA，如同該資產投入使用或從服務中移除發生在期間開始時一樣；和(Ii)在期間開始至確定之日期間對任何資產或資產組的任何收購或處置，包括但不限於通過合併、股票或資產購買或出售，包括或不包括(視情況而定), 因收購或處置該等資產而賺取或註銷的任何綜合EBITDA，猶如收購或處置發生在期初一樣。

“合併財務報表？對於任何人來説，是指根據公認會計準則編制的該人及其合併子公司的合併財務報表和財務報表附註。

“合併子公司？是指在數字房地產信託公司合併財務報表中合併的數字房地產信託公司的每一家子公司。

“公認會計原則？指在美利堅合眾國經常有效的公認會計原則；如果在確定契約中包含的契諾的遵守情況的特定日期，美利堅合眾國普遍接受的會計原則與適用於本公司截至2021年12月31日年度報告中的Form 10-K年度報告中的合併財務報表的會計原則相比發生了變化，則吾等可自行酌情使用美利堅合眾國普遍接受的會計原則來確定契約中包含的契諾的遵守情況，該會計原則在我們選擇的任何日曆季度結束時有效， 在2021年12月31日或之後，但在確定契據中的契諾是否符合的日期之前(？固定公認會計原則？)，並且僅為了計算截至該日期的契諾， ？GAAP？應指固定的GAAP。

“招致？是指，就任何人的任何債務或其他義務而言，就該債務或其他義務產生、承擔、擔保或以其他方式承擔責任，而發生和發生的含義與前述有關。當吾等或吾等附屬公司產生、承擔、擔保或以其他方式承擔債務或其他責任時，吾等或吾等任何附屬公司的債務或其他義務將被視為由吾等或該附屬公司產生。我們的附屬公司在成為吾等的附屬公司之前已存在的債務或其他義務將被視為在該附屬公司成為吾等的附屬公司時產生；而在該 人與吾等或吾等的任何附屬公司(該人是吾等的繼承人)合併或合併前已存在的人的債務或其他義務將被視為在該合併或合併完成時產生。任何股本的發行或轉讓導致構成公司間債務的 由我們、Digital Realty Trust，Inc.或任何合併子公司以外的人持有，或任何出售或以其他方式轉讓任何債務構成對非我們、Digital Realty Trust，Inc.或任何合併子公司的人的債務，在每種情況下，都將被視為在發行、轉讓或出售(視屬何情況而定)時不是公司間債務的債務。

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目錄表

“負債任何人的債項，在無重複的情況下，是指該 人在以下方面的任何債務，不論是否或有：(A)以債券、票據、債權證或類似工具證明的借款，而不論該等債務是否以該人所擁有的財產上現有的留置權作為抵押；(B)該人以外的人借入的款項而以該人所擁有的財產上的任何留置權作為抵押的債務，以(I)如此擔保的債項款額及(Ii)受該留置權規限的財產的公平市值為限；(C)與實際簽發的任何信用證有關的或有或有的償還義務，或與 任何財產或服務的購買價格的遞延和未付餘額有關的償還義務，但構成應計費用或應付貿易的任何此類餘額除外；或(D)作為承租人的人對財產的任何租賃，按照公認會計原則在該人的綜合資產負債表上反映為融資租賃；提供, 然而，，在本條款(D)的情況下，根據公認會計原則，負債不包括個人資產負債表上的經營租賃負債。負債還包括該人作為債務人、擔保人或其他身份(在正常業務過程中收款的目的除外)對本定義(A)至(D)款所述類型的另一人的債務負有責任或償付債務的義務，但範圍不包括且不重複。儘管如上所述，對於Digital Realty Trust，Inc.、Digital Realty Trust，L.P.或我們的任何子公司，負債一詞不應包括Digital Realty Trust，Inc.、Digital Realty Trust，L.P.或我們的任何子公司的允許無追索權擔保，直到它們成為Digital Realty Trust，Inc.、Digital Realty Trust，L.P.或我們的任何子公司的主要義務且付款到期並被要求進行支付。

“公司間負債債務是指只有我們任何一方、Digital Realty Trust，Inc.和任何合併子公司欠下的債務；但是，如果我們或Digital Realty Trust，Inc.作為借款人的任何此類債務，此類債務 從屬於票據的支付權。

“利息支出？是指在任何一段時間內，Digital Realty Trust，L.P.及其合併子公司在不扣除合併利息收入的情況下支付、應計或資本化的合併利息 支出，包括但不限於或重複，或(br}未包括在內)加上(A)根據公認會計原則可分配給利息支出的任何融資租賃債務部分和(B)債務攤銷折現，但不包括適用的合併財務報表中反映的預付款罰金。

“無追索權債務債務是指我們的子公司(或我們是普通合夥人或管理成員的實體)的債務，該債務直接或間接由借款人的我們的子公司(或我們是普通合夥人或管理成員的實體)的房地產資產或其他與房地產有關的資產(包括股權)擔保，並且對我們或我們的任何 子公司沒有追索權(根據允許的無追索權擔保，也不包括我們作為借款人的我們(或我們是普通合夥人或管理成員的實體)的子公司)；此外，如果任何此類債務對我們或我們的任何子公司有部分追索權(根據允許的無追索權擔保和對借款人我們的子公司(或我們是普通合夥人或管理成員的實體)除外)，因此不符合上述標準，則只有符合上述標準的債務部分才構成無追索權債務。

“允許的無追索權擔保？是指我們或我們的任何子公司在正常業務過程中根據無追索權債務提供的慣常完成或預算擔保或賠償(包括通過單獨的賠償協議和分拆擔保)，融資交易直接或間接由我們的子公司(或我們是普通合夥人或管理成員的實體)的房地產資產或其他房地產相關資產(包括股權)直接或間接擔保的，在每種情況下，作為此類融資的借款人，但對我們或我們的任何其他子公司是無追索權的。符合行業慣例的慣常完工或預算擔保或賠償(包括通過單獨的賠償協議或分拆擔保)除外

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目錄表

(如基於違反轉讓限制的環境賠償和追索權觸發，以及無追索權責任的其他習慣例外)。

“人是指公司、協會、合夥企業、有限責任公司、個人、合資企業、股份公司、信託、非法人組織或政府、機關或其政治分支。

“重建物業？指由吾等或綜合附屬公司擁有的物業或其不同部分 (A)已開始租賃的面積少於可出租淨面積及重建面積總和的60%，並對吾等真誠釐定的租賃面積作出合理調整，包括對 可用電力、所需支援空間及公用地方作出調整，及(B)吾等合理地界定為全部或部分為重建而持有。儘管有上述規定，任何物業將不再被視為重建物業 當該物業在根據契約向持有人提供或提交予美國證券交易委員會(視乎情況而定)的年報或季度報告(視乎情況而定)所涵蓋的最近一個季度期間的綜合EBITDA超過其賬面價值時，在該時間之前按年率(即乘以四(4))資本化，按資本化率超過其根據公認會計原則釐定的賬面價值。為免生疑問，個別物業可 為上一句所述的一項或多項物業的所在地，或吾等真誠決定的重建物業的所在地。3.有擔保債務A指截至任何日期，由按揭、信託契據、信託契據、債務擔保契據、質押、抵押權益、抵押轉讓、存款安排或其他擔保協議擔保的截至該日未償債務總額的部分，不包括任何抵銷權，但 包括但不限於任何有條件出售或其他所有權保留協議、與前述任何條款具有實質相同經濟效果的任何融資租賃，以及授予或轉讓擔保 權益的任何其他類似協議。

“子公司？就任何人而言，指：(A)任何公司、協會或其他商業實體，其中有權(不論是否發生任何意外情況)在選舉其董事、經理或受託人時直接或間接擁有或控制的股本或其他股權的總投票權超過50%的任何公司、協會或其他商業實體，由該人士或該人士的一間或多間其他附屬公司(或其組合)及(B)其唯一普通合夥人或管理普通合夥人為該人士或該人士的附屬公司的任何合夥，或(Ii)其唯一普通合夥人為該人士或該人士的一間或多間附屬公司(或其任何組合)的任何合夥。

“總資產？截至任何日期，係指(A)我們年度或季度報告所涵蓋的最近 季度的綜合EBITDA，最近一次提供給票據持有人或提交給美國證券交易委員會(視情況而定)的綜合EBITDA，在該時間之前按年化(即乘以四(4))，按資本化率資本化，(B)吾等及吾等的綜合附屬公司於上述(A)項所使用的季度期末的未折舊成本基礎(包括在建不動產及重建物業) 由吾等真誠釐定，及(C)除上文(A)及(B)項所述資產外，吾等及吾等的綜合附屬公司的所有資產，按公認會計原則釐定的未折舊賬面價值(但不包括應收賬款、無形資產及使用權與租賃相關的資產要求 在該時間之前根據契約向持有人提供或提交給美國證券交易委員會(視情況而定)的最近一份年度或季度報告的資產負債表上反映為經營租賃)。為免生疑問， (X)前一句(C)中的資產將包括所有現金和現金等價物以及公允價值易於確定的所有股權證券投資的公平市場價值(但不包括用於抵銷或清償任何債務的所有現金和現金等價物)，以及(Y)一塊單獨的財產可以是一處或多處財產的所在地，同一財產的不同部分可以(I)貢獻前一句(A)段中的綜合EBITDA，(Ii)為重建物業或(Iii)為建築中的不動產或土地，兩者均由我們真誠地釐定。

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目錄表

“未償債務總額？指截至任何日期，(1)Digital Realty Trust，L.P.截至該日期的所有未償債務本金總額，不包括公司間債務；和(2)Digital Realty Trust，L.P.的合併子公司截至該日的所有未償債務本金總額，且不包括公司間債務。

“未擔保資產總額 A)截至任何時間，係指(A)本公司年度或季度報告所涵蓋的最近一個季度的未支配綜合EBITDA，最近一次向票據持有人提供或提交給美國證券交易委員會(視具體情況而定)的未支配綜合EBITDA，按下列方式在此時間之前按年化(即乘以四(4))並按資本化率資本化；及(B)在不受任何擔保債務約束的情況下，總資產定義(B)和(C)款中所述的 資產的價值；但條件是，我們及其子公司對未合併的合資企業、未合併的有限合夥企業、未合併的有限責任公司和其他未合併實體的所有投資應從未擔保資產總額中剔除，否則這些投資應包括在內。

“未支配合並EBITDA？指任何季度的綜合EBITDA，在我們最近提供給票據持有人或提交給美國證券交易委員會(視情況而定)的年度或季度報告中所涵蓋的最近一個季度的綜合EBITDA，減去由吾等真誠地釐定的、可歸因於受任何擔保債務約束的任何財產或資產的任何部分 。

“無擔保債務 ？指未償債務總額中非擔保債務的部分。

在控制權變更時不提供任何保護

票據將不包含任何條款，在我們發生控制權變更或高槓杆交易(無論此類交易是否導致控制權變更)可能對票據持有人造成不利影響的情況下，為票據持有人提供保護。

合併、合併或出售

Digital Realty Trust，L.P.和Digital Realty Trust，Inc.可以與任何其他實體合併，或將其各自的全部或幾乎所有資產出售、租賃或轉讓給任何其他實體，或與任何其他實體合併或合併到任何其他實體中，前提是滿足以下條件：

違約事件

契約規定，下列事件為票據的違約事件：

S-37

目錄表

如果債券契約項下與票據有關的違約事件發生並仍在繼續(上文最後一個項目符號中指定的違約事件除外，這將導致自動加速)，則在任何情況下，受託人或未償還票據本金金額不低於25%的持有人均可宣佈所有票據的本金金額將到期 並立即以書面通知數字房地產信託公司(如果持有人發出通知，則向受託人)支付。然而，在對票據作出加速聲明後的任何時間，但在受託人獲得支付到期款項的判決或判令之前，未償還票據的過半數本金持有人可在下列情況下撤銷和撤銷該聲明及其後果：

受託人須在債券持有人實際知悉的票據違約發生後90天內，向票據持有人發出通知；但如受託人認為扣發通知符合票據持有人的利益，則受託人可不向票據持有人發出票據違約通知(票據本金或利息及溢價的拖欠除外)。

該契約規定，票據持有人不得就該契約或其下的任何補救措施提起任何司法或其他法律程序，但受託人沒有在60天內

S-38

目錄表

在收到持有人就違約事件提起訴訟的書面請求後採取行動，該請求涉及持有不少於25%本金的未償還票據的持有人，以及受託人滿意的賠償要約。然而，這一規定不會阻止票據持有人提起訴訟，要求在票據各自的到期日強制支付票據本金和利息或溢價。

除契約中有關違約情況下其責任的條款另有規定外，受託人沒有義務應當時在契約下未清償票據的任何持有人的要求或指示行使其在契約下的任何權利或權力，除非票據持有人已向受託人提供令其合理滿意的擔保或賠償。未償還票據(或根據契據當時尚未償還的所有票據，視屬何情況而定)的過半數本金持有人，有權指示進行法律程序的時間、方法及地點，以取得受託人可獲得的任何補救，或行使受託人所獲賦予的任何信託或權力。然而，受託人可以拒絕遵循與任何法律或契約相牴觸的任何指示，或受託人的負責人認為會使受託人承擔個人責任的任何指示。

在每個財政年度結束後120天內，Digital Realty Trust，L.P.和Digital Realty Trust，Inc.必須向受託人提交一份高級管理人員證書，證明簽署人員是否知道契約項下的任何違約，如果知道，則具體説明每一次違約及其性質和狀態。

修改、豁免及會議

只有在持有不少於所有未償還票據本金金額的多數的持有人同意的情況下，才允許對契約進行修改和修改；但是，未經每個受影響的持有人同意，不得進行任何修改或修改：

儘管有上述規定，Digital Realty Trust，L.P.、Digital Realty Trust，Inc.和受託人仍可在未徵得票據持有人同意的情況下，出於下列任何目的對契約進行修改和修訂：

S-39

目錄表

在確定未償還票據所需本金金額的持有人是否已據此發出任何請求、要求、授權、指示、通知、同意或豁免，或票據持有人的會議是否達到法定人數時，契約規定，由Digital Realty Trust，L.P.或票據上的任何其他義務人或Digital Realty Trust，L.P.的任何關聯公司或其他義務人擁有的票據不得計入。

該契約載有召開票據持有人會議的規定。受託人、Digital Realty Trust，L.P.、Digital Realty Trust，Inc.或未償還票據本金至少10%的持有者在任何情況下均可在任何情況下根據契約規定發出通知，隨時召開會議。除受契約某些修改和修訂影響的每張票據的持有人必須給予的任何同意外，在正式重新召開的會議或休會上提交的任何決議，如有法定人數出席，將允許以未償還票據本金的多數持有人的贊成票通過；但除上文所述外，持有未償還票據本金低於過半數的特定百分比的持有人可能提出、給予或採取的任何請求、要求、授權、指示、通知、同意、放棄或採取的任何其他行動，均可在正式重新召開的會議或續會上通過，會議或續會可由持有特定百分比未償還票據本金金額的持有人投贊成票通過。根據契約正式舉行的票據持有人會議在 任何會議上通過的任何決議或作出的任何決定對票據的所有持有人都具有約束力。在為通過決議而召開的任何會議和任何復會上，法定人數為持有或代表未償還票據本金金額佔多數的持有人；然而，如果在會議上就持有不少於本金比例 的未償還票據本金金額的持有人給予同意或豁免採取任何行動, 持有或相當於未償還票據本金金額指定百分比的持有人將構成法定人數。

儘管有上述規定，在票據持有人會議上就債券契約明確規定的任何行動採取的任何行動，可由未償還票據本金金額低於多數的指定百分比的持有人採取，可在出席會議的會議上以未償還票據本金金額指定百分比的持有人 的贊成票進行。

S-40

目錄表

受託人

ComputerShare Trust Company，N.A.，作為富國銀行的繼承人，將最初擔任票據的受託人、登記人和支付代理，可根據我們的選擇進行更換。

如果違約事件發生並仍在繼續，受託人將被要求在處理自己的事務時使用審慎人的謹慎程度和技能。受託人將有義務應任何票據持有人的要求行使其在契據下的任何權力，只有在這些持有人向受託人提供令受託人滿意的彌償後 。

如果受託人成為我們的債權人之一，則其獲得債權付款或將因任何此類債權而獲得的某些財產變現的權利將受到限制，無論是擔保還是其他。受託人被允許與我們進行其他交易。然而，如果它獲得了任何 衝突的利益，它必須消除該衝突或辭職。

董事、高級職員、僱員及股東無須負上個人責任

對於Digital Realty Trust，L.P.或Digital Realty Trust，Inc.或其各自子公司根據附註、契約、擔保或基於或基於該等義務或其產生的任何索賠而承擔的任何義務，董事、高級管理人員、員工、公司、股東、成員或合作伙伴不承擔任何責任。承兑票據的持票人免除並免除所有此類責任。豁免和免除是發行票據的部分代價。豁免可能不能有效免除聯邦證券法規定的責任。

圖書錄入、交付和表格

這些票據將由一張或多張全球票據代表，這些票據將存放在或代表存託信託公司(DTC) ，並以DTC的代名人CEDE&Co.的名義登記。

DTC已告知我們和承銷商：

設立DTC是為了持有其參與組織或參與者的證券，並通過參與者賬户的電子計算機化賬簿錄入變化，促進此類證券的參與者之間的證券交易的清算和結算，從而消除證券證書的實物移動。參與者包括證券經紀和交易商(包括承銷商)、銀行、信託公司、結算公司和某些其他組織，其中一些組織(和/或其代表)擁有DTC。其他直接或間接通過參與者清算或與參與者保持託管關係的銀行、經紀商、交易商和信託公司也可以使用DTC的賬簿錄入系統。不是參與者的人只能通過參與者實益地持有DTC持有的證券。

除非以最終形式將全球票據全部或部分交換為有憑證的債務證券，否則全球票據不得轉讓，除非由DTC作為整體轉讓給DTC的代名人，或由DTC的代名人轉讓，或由DTC的另一位代名人轉讓，或由DTC或任何此類代名人轉讓給繼任者 託管人或代名人

S-41

目錄表

後續託管。轉讓人應向受託人提供或安排向受託人提供所有必要的信息，使受託人能夠履行任何適用的納税申報義務，包括但不限於國內收入法典第6045節規定的任何成本基礎申報義務。受託人可以依賴向其提供的信息，不承擔核實或確保此類信息的準確性的責任。

對於賬簿分錄系統以外的任何擬議轉移，應向受託人提供所有必要的信息，以使受託人遵守任何適用的税務報告義務，包括但不限於根據國內收入法典第6045條規定的任何成本基礎報告義務。受託人可以依賴向其提供的信息，不承擔核實或確保這些信息的準確性的責任。

DTC與票據有關的程序的進一步説明 載於所附招股説明書中債務證券和相關擔保的説明：轉讓和交換。

Clearstream。Clearstream Banking，或稱Clearstream，是根據盧森堡法律註冊成立的專業託管機構。Clearstream為其參與組織或Clearstream參與者持有證券，並通過Clearstream參與者賬户中的電子賬簿分錄更改，促進Clearstream參與者之間的證券交易的清算和結算，從而消除證書實物移動的需要。Clearstream為Clearstream參與者提供保管、管理、清算和建立國際交易證券以及證券出借等服務。Clearstream與幾個國家的國內市場對接。作為專業託管機構，Clearstream受到盧森堡貨幣研究所的監管。Clearstream參與者是世界各地公認的金融機構，包括承銷商、證券經紀和交易商、銀行、信託公司、結算公司和某些其他組織， 還可能包括承銷商。其他人也可以間接訪問Clearstream，例如銀行、經紀商、交易商和信託公司，他們直接或間接地通過Clearstream參與者進行清算或與其保持託管關係。

與通過Clearstream實益持有的票據有關的分配將根據Clearstream參與者的規則和程序貸記到Clearstream參與者的現金賬户中，但以DTC for Clearstream收到的程度為限。

歐洲清算銀行。歐洲結算系統或歐洲結算系統創建於1968年，目的是為歐洲結算的參與者或歐洲結算參與者持有證券，並通過同步的電子賬簿錄入交付來結算和結算歐洲結算參與者之間的交易，從而消除證書實物移動的需要，以及缺乏證券和現金同時轉移的任何風險。EuroClear包括各種其他服務，包括證券出借和借貸，以及與幾個國家的幾個市場的國內市場的接口。EuroClear由EuroClear Bank S.A./N.V.或EuroClear運營商運營，與比利時合作公司Euro-Clear Clearing Systems S.C.或合作社簽訂了合同。所有業務都由歐洲結算運營商進行，所有歐洲結算證券結算賬户和歐洲結算現金賬户都是歐洲結算運營商的賬户，而不是合作社的賬户。合作社代表歐洲結算參與者為歐洲結算制定政策。歐洲清算銀行的參與者包括銀行(包括央行)、證券經紀商和交易商以及其他專業金融中介機構，也可能包括承銷商。通過直接或間接與歐洲結算參與者進行清算或與其保持託管關係的其他公司也可以間接訪問歐洲結算。

歐洲清算銀行的運營商受到比利時銀行委員會的監管和審查。

DTC、Clearstream和EuroClear之間建立了聯繫，以便利在美國境外銷售的票據的初始發行和與二級市場交易相關的票據的跨市場轉移。

S-42

目錄表

雖然DTC、Clearstream和EuroClear已同意以下提供的程序以促進轉讓，但它們沒有義務執行這些程序，並且可以隨時修改或終止這些程序。

Clearstream和EuroClear將以與DTC大致相同的方式記錄其參與者的所有權權益，DTC將記錄作為DTC參與者的Clearstream和EuroClear的每個美國代理的所有權總額。當票據要從DTC參與者的賬户轉移到Clearstream參與者或EuroClear參與者的賬户時，購買者必須至少在結算前一天通過參與者向Clearstream或EuroClear發送指令。Clearstream或EuroClear將根據具體情況指示其美國代理在付款時收到票據。結算後，Clearstream或EuroClear將根據需要貸記Clearstream參與者或EuroClear參與者的賬户。票據的貸方將在第二天(歐洲時間)出現。

由於結算是在紐約營業時間進行的，DTC參與者將能夠使用他們通常的程序將票據發送給為Clearstream參與者或歐洲清算參與者服務的相關美國代理。出售所得款項將於結算日提供予DTC賣方。因此，對於DTC參與者來説，跨市場交易與兩個DTC參與者之間的交易結算沒有什麼不同。

當Clearstream參與者或EuroClear參與者希望將票據轉讓給DTC參與者時，賣方將被要求在結算前至少一個工作日通過參與者向Clearstream或EuroClear發送指示。在這些情況下，Clearstream或EuroClear將 指示其美國代理在支付這些票據時將其轉賬。第二天，付款將反映在Clearstream或EuroClear參與者的賬户中，收益將返還到生效日期，即在紐約發生結算的前一天。如果結算未在預期價值日期完成，即交易失敗，則貸記Clearstream或EuroClear參與者賬户的收益將從實際結算日期起計價。

您應該知道，您將只能在這些清算系統開放營業的日子通過Clearstream和EuroClear進行與票據有關的交付、付款和其他 通信。當美國的銀行、經紀商和其他機構營業時，這些系統可能無法營業。 此外，由於時區差異，在與美國相同的營業日完成涉及Clearstream和EuroClear的交易可能會出現問題。

通告

除契約另有規定外，發給票據持有人的通知將郵寄至票據持有人在票據登記冊上的地址；但以簿記形式發給持有票據的持有人的通知可通過DTC的設施或任何後續託管機構發出。

治國理政法

契約、票據和擔保將受紐約州法律管轄，並按照紐約州法律解釋，而不考慮會導致適用紐約州法律以外的任何法律的衝突法律原則。

S-43

目錄表

承銷(利益衝突)

美國銀行證券公司和花旗全球市場公司將擔任此次發行的賬簿管理人和以下幾家承銷商的代表。根據日期為本招股説明書附錄日期的承銷協議中所述的條款和條件，以下指定的每一家承銷商已各自同意購買，我們已同意向該承銷商出售與承銷商名稱相對的額外票據的本金金額。

承銷協議規定，承銷商購買額外票據的義務 取決於法律問題的批准和其他條件。如果承銷商購買任何額外票據，他們必須購買所有額外票據。

我們已收到承銷商代表的通知，承銷商建議按本招股説明書附錄封面所載的公開發售價格，直接向公眾發售額外票據，並可按該價格減去不超過額外票據本金0.350的優惠，向某些交易商發售額外票據。承銷商可向某些其他交易商提供不超過額外票據本金0.250%的優惠，而該等交易商亦可重新準許。首次公開發行後，承銷商的代表可以更改發行價和其他銷售條款。承銷商的此次發售以收到和接受為準，承銷商有權全部或部分拒絕任何訂單。

初始票據沒有在任何國家證券交易所上市，我們也不打算在任何國家證券交易所上市，也不打算在任何自動交易商報價系統上申請票據報價。承銷商已通知我們，他們目前打算在增發的票據中做市。

然而，他們沒有義務這樣做，他們可以隨時終止與額外票據有關的任何做市活動，而不另行通知。我們不能向您保證這些貨物的價格

S-44

目錄表

本次發行後將在市場上出售額外的票據不會低於初始發行價，或者額外票據的活躍交易市場將在此次發行後發展和持續 。因此，我們不能向您保證增發票據的流動性或交易市場。

我們 估計我們在此次發售的總費用中所佔的份額將為120萬美元。下表顯示了我們就此次發行向承銷商支付的折扣(以額外票據本金的百分比 表示)。

與發行相關的，承銷商可以在公開市場買賣增發票據。 公開市場買賣可以包括賣空、回補空頭和穩定買入。

回補空頭和穩定購買的購買，以及承銷商為自己的賬户進行的其他購買，可能具有防止或延緩額外票據市場價格下跌的效果。它們還可能導致額外票據的價格高於在沒有這些交易的情況下在公開市場上存在的價格。承銷商可在非處方藥不管是不是市場。如果承銷商開始任何此類交易，他們可以隨時終止這些交易。

利益衝突

在正常的業務過程中，承銷商或其各自的關聯公司過去曾為或可能繼續為我們提供投資銀行、經紀交易商、金融諮詢或其他服務，併為此收取或可能收取常規費用和佣金。

如上所述，我們可以使用此次發行的淨收益暫時償還我們全球循環信貸安排下的未償還借款 或償還其他債務。

花旗全球市場公司的關聯公司是行政代理，美國銀行、花旗全球市場公司和摩根大通證券有限責任公司的關聯公司是聯合牽頭安排人和聯合簿記管理人，SMBC日興證券美國公司、德意志銀行證券公司、PNC Capital Markets LLC、Scotia Capital(USA)Inc.和TD Securities(USA)LLC的關聯公司是聯合牽頭安排人和聯席文件代理，瑞穗證券美國有限責任公司、法國巴黎銀行證券公司、瑞士信貸證券(美國)有限責任公司、加拿大皇家銀行資本市場有限責任公司和Truist Securities的關聯公司是文件代理。美國銀行證券公司、法國巴黎銀行證券公司、花旗全球市場公司和摩根大通證券有限責任公司的附屬公司正在發行銀行和週轉線銀行，以及美國銀行證券公司、花旗集團全球市場公司、摩根大通證券公司、瑞穗證券美國公司、SMBC日興證券美國公司、Capital One Securities公司、德意志銀行證券公司、PNC Capital Markets LLC、Raymond James&Associates，Inc.、Scotia Capital(USA)Inc.、TD Securities(USA)LLC、BNP Paribas Securities Corp.、BBVA Securities Inc.瑞士信貸證券(美國)有限責任公司、亨廷頓證券公司、荷蘭國際集團金融市場有限責任公司、加拿大皇家銀行資本市場公司，

S-45

目錄表

LLC和Truist Securities，Inc.是我們運營合夥企業的全球循環信貸安排下的貸款人。SMBC日興證券美國有限公司的關聯公司是行政代理、可持續性結構代理、聯合牽頭安排人、聯合簿記管理人、發行銀行和貸款人，瑞穗證券美國有限責任公司的關聯公司是我們經營夥伴關係的日元循環信貸安排下的聯合牽頭安排人、聯合簿記管理人和貸款人。因此，該等承銷商和/或該等承銷商的聯屬公司可透過償還借款(如有)收取超過本次發行淨收益的5%，只要我們使用任何該等收益以 減少該等貸款項下的未償還餘額。因此，該等承銷商及/或該等承銷商的聯屬公司可透過償還借款(如有)收取超過本次發行所得款項淨額的5%，但以本行使用任何該等款項以減少該等貸款項下的未償還餘額為限。

此外，花旗全球市場公司的附屬公司是行政代理，美國銀行證券公司的附屬公司和摩根大通證券有限責任公司是辛迪加代理，美國銀行證券公司的附屬公司，花旗全球市場公司，摩根大通證券公司，SMBC日興證券美國公司，德意志銀行證券公司，PNC資本市場公司，Scotia Capital(美國)公司，Raymond James&Associates，Inc.和TD證券(美國)有限責任公司是聯合牽頭安排人，美國銀行證券公司的附屬公司，花旗全球市場公司和摩根大通證券有限責任公司是SMBC日興證券美國公司、德意志銀行證券公司、PNC Capital Markets LLC、Scotia Capital(USA)Inc.、Raymond James&Associates，Inc.和TD Securities(USA)LLC的聯合簿記管理人和附屬公司，是美國銀行證券公司、花旗全球市場公司、J.P.Morgan Securities LLC、瑞穗證券美國公司、SMBC日興證券美國公司、德意志銀行證券公司、PNC Capital Markets LLC、Scotia Capital(USA)，Inc.的共同文件代理和附屬公司。TD Securities(USA)LLC，Raymond James&Associates，Inc.，BNP Paribas Securities Corp.，Credit Suisse Securities(USA)LLC，Huntington Securities，Inc.，ING Financial Markets LLC，RBC Capital Markets，LLC和Truist Securities，Inc.是我們歐元條款安排下的貸款人。

在正常的業務活動中，承銷商及其關聯公司可以進行或持有廣泛的投資，並積極交易債務和股權證券(或相關衍生證券)和金融工具(包括銀行貸款)，為自己的賬户和客户的賬户 。該等投資及證券活動可能涉及吾等或吾等聯屬公司的證券及/或工具。在與我們有貸款關係的承銷商(或其附屬公司)中，他們中的某些人 經常對衝，其他人可能會根據他們慣常的風險管理政策對衝他們對我們的信用敞口。通常，這些承銷商和/或其關聯公司會通過進行交易來對衝此類風險，這些交易包括購買信用違約互換或在我們的證券中建立空頭頭寸，可能包括在此提供的額外票據。任何此類信用違約掉期或空頭頭寸都可能對在此提供的額外票據的未來交易價格產生不利影響。承銷商及其關聯公司亦可就該等證券或金融工具提出投資建議及/或發表或發表獨立的研究意見，並可持有或向客户推薦持有該等證券及工具的多頭及/或空頭頭寸。

根據我們的銷售協議，美國銀行證券公司、花旗全球市場公司、摩根大通證券有限責任公司、瑞穗證券美國公司、SMBC日興證券美國公司、Capital One Securities，Inc.、德意志銀行證券公司、Raymond James&Associates，Inc.、Scotia Capital(USA)Inc.、TD Securities(USA)LLC、Credit Suisse Securities(USA)LLC、ING Financial Markets LLC、RBC Capital Markets、LLC和Truist Securities，Inc.或其附屬公司是銷售代理和/或遠期賣家。據此，我們 可以不時地通過普通經紀商以市價交易、談判交易或被視為在市場上？發行，包括在交易所以外的做市商、大宗交易或法律允許的任何其他方式，以與現行市場價格相關的價格或受某些最低價格限制的協議價格進行的銷售。

某些承銷商及其附屬公司過去已經租賃，現在租賃，未來可能向我們租賃空間。

S-46

目錄表

我們已同意賠償幾家承銷商的某些責任，包括《證券法》規定的責任，或支付承銷商可能因任何這些責任而被要求支付的款項。

與發行有關的，部分承銷商或證券交易商可以通過電子郵件等電子方式分發招股説明書。

延長沉降期

我們預計，額外的票據將於2022年12月6日左右交付給投資者，這將是本招股説明書補充日期後的第五個工作日 (此類結算稱為T+5)。根據《交易法》第15c6-1條，二級市場的交易一般要求在兩個工作日內結算，除非任何此類交易的當事人另有明確約定。因此，由於額外票據最初將在T+5結算，希望在交割前第二個工作日之前的任何日期交易額外票據的購買者將被要求在任何此類交易時指定替代結算週期，以防止結算失敗，並應諮詢他們自己的顧問。

迪拜國際金融中心潛在投資者須知

本招股説明書補充資料涉及根據迪拜金融服務管理局(DFSA)的已提供證券規則(DFSA)的豁免要約。本招股説明書增刊的目的是僅向DFSA的已發行證券規則中指定類型的人士分發。它不能交付給任何其他人，也不能由任何其他人依賴。DFSA不 負責審查或核實任何與豁免優惠相關的文件。DFSA尚未批准招股説明書附錄，也未採取措施核實此處列出的信息，對本招股説明書附錄不承擔任何責任。本招股説明書增刊所提供的額外票據可能缺乏流動性及/或受轉售限制。在此提供的額外票據的潛在購買者應對額外票據進行自己的盡職調查。如果你不瞭解本招股説明書補充資料的內容，你應該諮詢授權的財務顧問。

歐洲經濟區潛在投資者注意事項

對於歐洲經濟區的每個成員國(每個相關國家)，在發佈招股説明書之前，沒有向該相關國家的公眾提供或將向該相關國家的公眾提供關於已獲該有關國家的主管當局批准或酌情在另一個相關國家批准並通知該相關國家的主管當局的額外票據的招股説明書，但根據《招股説明書條例》下的下列 豁免，可隨時向該有關國家的公眾發出額外票據的要約：

但增發債券的要約不得要求發行人或承銷商根據《招股説明書規例》第三條刊登招股説明書或根據《招股説明書規例》第23條補充招股説明書。

S-47

目錄表

相關國家的每一位最初獲得任何額外票據或獲得任何要約的人將被視為已代表、確認和同意發行人和承銷商，並與發行人和承銷商一起表示其是招股章程法規所指的合格投資者。

在《招股章程》第5(1)條所用術語向金融中介機構提供任何額外票據的情況下，每個此類金融中介機構將被視為已陳述、承認和同意其在要約中獲得的額外票據不是以非酌情方式為人購買的，也不是在可能引起向公眾要約的情況下購買的，而不是在有關國家向合格投資者發出要約或轉售。在 事先徵得代表同意的情況下，提出的每一項要約或轉售。

本公司、承銷商及其關聯公司將依賴上述陳述、確認和協議的真實性和準確性。

就本條款而言，就任何相關州的任何額外票據向公眾要約一詞是指以任何形式和任何手段就要約條款和任何擬要約票據進行充分信息的溝通，以使投資者能夠決定購買或認購任何額外票據，而《招股説明書規則》一詞則指第(EU)2017/1129號條例。

上述銷售限制是對下面列出的任何其他 銷售限制的補充。

額外票據不打算提供、出售或以其他方式提供給歐洲經濟區的任何散户投資者，也不應提供、出售或以其他方式提供給任何散户投資者。就這些目的而言，散户投資者是指屬於以下一項(或多項)的人：(I)指令2014/65/EU(經修訂，MiFID II)第4(1)條第(11)點所定義的零售客户；或(Ii)指令(EU)2016/97(經修訂，保險分銷指令)所指的客户，而該客户不符合《MiFID II》第4(1)條第(10)點所定義的專業客户的資格；或(Iii)不是(EU)2017/1129號法規(修訂後的招股説明書法規)定義的合格投資者。因此，(EU)第1286/2014號法規(經修訂，《優先股政策規例》)並未就發售或出售額外票據或以其他方式向歐洲經濟區的散户投資者提供額外票據而擬備任何關鍵資料文件，因此，根據《優先股發行規例》，發售或出售額外票據或以其他方式向歐洲經濟區的任何散户投資者發售額外票據或以其他方式提供予任何散户投資者可能是違法的。本招股説明書補編的編制依據是，根據《招股章程規例》的豁免，歐洲經濟區任何成員國的任何額外票據要約均將根據刊登招股章程要約以獲得額外票據要約的要求提出。就招股章程規例而言，本招股章程附錄並非招股章程。

致法國潛在投資者的通知

本招股説明書附錄或與本招股説明書附錄中描述的額外票據有關的任何其他發售材料均未 提交給Autorite des Marches融資人或歐洲經濟區另一個成員國的主管當局的清算程序，並通知Autorite des Marches融資人。額外票據尚未 出售，也不會直接或間接向法國公眾發售或出售。本招股説明書增刊或任何其他與增發票據有關的發售材料過去或將來都不是：

此類優惠、銷售和分銷將僅在法國進行：

S-48

目錄表

附加票據可直接或間接轉售， 只能符合第L.411-1、L.411-2、L.412-1和L.621-8至L.621-8-3法國《Monétaire et金融家》雜誌。

致德國潛在投資者的通知

在德國境內提供或徵集額外票據時，必須完全遵守德國證券招股説明書法案WertPapierprospektgesetz>WpPG。在德國向公眾提供和徵集額外票據需要發佈招股説明書，該招股説明書必須向德國聯邦金融服務監督管理局提交併獲得德國聯邦金融服務監督管理局(Bundesanstalt Ur Finanzdienstleistungsofsicht)批准。本招股説明書附錄尚未也不會提交給聯邦金融監管局備案和批准，因此不會發表。 因此，根據德國證券招股説明書法案WertPapierproSpektgesetz，本招股説明書附錄不構成公開要約。因此，不得向德國公眾提供本招股説明書副刊和與附加票據有關的任何其他文件以及其中包含的任何信息，也不得將其用於向德國公眾認購額外票據的任何要約、任何額外票據的公開營銷或任何公開徵求認購或以其他方式獲得額外票據的要約。本招股説明書附錄及其他與增發債券要約有關的發售材料嚴格保密，不得分發給除指定收件人以外的任何 個人或實體。

香港潛在投資者須知

除《證券及期貨條例》(第。章)所指的專業投資者外，其他票據不得在香港以任何文件方式發售或出售。571)(《證券及期貨條例》)及根據《證券及期貨條例》或在其他情況下訂立的任何規則，而該等規則並不會導致該文件成為《公司條例》(第32)，或不構成該條例所指的向公眾要約。任何人不得管有或將(不論是在香港或其他地方)為發出目的而管有或將發出與附加票據有關的任何廣告、邀請或文件，而該廣告、邀請或文件是針對或其內容相當可能會被取用或閲讀的，香港公眾人士(香港證券法例準許出售的除外)，但已出售或擬出售的額外票據除外(A)只出售給香港以外的人士或(B)只出售給證券及期貨條例及根據該條例訂立的任何規則所指的專業投資者。

韓國潛在投資者須知

這些額外的票據沒有也不會根據《金融投資服務和資本市場法》及其法令和條例(《金融服務和資本市場法》)進行登記，這些額外的票據已經並將在韓國以私募方式根據《金融服務和資本市場法》發行。任何額外票據不得直接或間接發售、銷售及交付，或 不得直接或間接向韓國境內或任何韓國居民發售或出售以供轉售或轉售，除非韓國適用法律及法規另有許可，包括 《韓國金融及期貨交易法》和《韓國外匯交易法》及其下的法令和法規(《聯邦外匯交易法》)。自增發票據發行之日起一年內，任何被要求在韓國購買增發票據的增發票據收購人不得以任何方式將增發票據轉讓給他人，而不是以整體向一人轉讓。

S-49

目錄表

受讓人。此外，額外票據的購買者應遵守與購買額外票據有關的所有適用法規要求(包括但不限於FETL的要求)。

荷蘭潛在投資者須知

該等額外票據不得直接或間接在荷蘭發售或收購，且本招股説明書附錄不得作為初次分發或其後任何時間在荷蘭分發，除非是向符合不時修訂的《金融監督法》(Wet Op Financial Eel Toezicht)第1：1條所指的合資格投資者的個人或(法人)實體 。

新加坡潛在投資者須知

本招股説明書附錄尚未也不會根據《新加坡證券及期貨法》(新加坡證券及期貨法)第289章向新加坡金融管理局註冊為招股説明書。因此，本招股説明書副刊及與發行或出售或邀請認購或購買額外票據有關的任何其他文件或資料，不得直接或間接向新加坡任何人士分發或分發，亦不得直接或間接向任何人士提供或出售額外票據，或發出認購或購買邀請，但以下情況除外： (I)根據SFA向機構投資者；(Ii)根據SFA第275(1)條向有關人士或根據第275(1A)條及根據SFA第275條規定的條件向任何人士發出；或 (三)以其他方式依據並按照《SFA》的任何其他適用條款。

如果附加票據是由相關人士根據SFA第275條認購或購買的，該相關人士是：(A)其唯一業務是持有投資，且其全部股本由一名或多名個人擁有，且每名個人均為認可投資者的公司(不是認可投資者(定義見SFA第4A條))；或(B)信託(如受託人並非認可投資者)的唯一目的是持有投資，而該信託的每名受益人均為認可投資者的個人，則該法團的證券(定義見SFA第239(1)條)或受益人在該信託中的權利及權益(不論如何描述)不得在該法團或該信託根據根據SFA第275條作出的要約取得額外票據後六個月內轉讓，但下列情況除外：(I)轉讓予機構投資者或SFA第275(2)條界定的有關人士；或由SFA第275(1A)條或第276(4)(I)(B)條所指要約產生的任何人；(Ii)未考慮或將不會就轉讓作出考慮的情況下；(Iii)因法律的實施而轉讓的情況；(Iv)SFA第276(7)條所指明的轉讓；或(V)新加坡2005年證券及期貨(投資要約)(股份及債券)規例第32條所指明的轉讓。

《新加坡證券和期貨法》產品分類

僅為履行其根據《證券及期貨條例》第309b(1)(A)及309b(1)(C)條所規定的責任，發行人已決定並特此通知所有相關人士(定義見《證券及期貨(資本市場產品)規例》第309a條)，該等額外票據為訂明資本市場產品(定義見《2018年證券及期貨(資本市場產品)規例》)及 除外投資產品(定義見金管局公告SFA 04-N12：關於出售投資產品的公告及金管局公告FAA-N16：關於投資產品建議的公告)。

瑞典王國潛在投資者注意事項

本招股説明書附錄並非招股説明書，並未按照《瑞典金融工具交易法》(LAG(1991：980)om Handel med finansiella Inc.)或任何其他瑞典法規中規定的招股説明書要求編制。瑞典金融監管局

S-50

目錄表

瑞典任何其他監管機構均未審核、批准或註冊本招股説明書附錄。不會向瑞典的任何投資者提供或出售任何額外票據，除非 情況不會導致需要根據瑞典金融工具交易法的規定準備招股説明書。

瑞士給潛在投資者的通知

增發的票據不會在瑞士證券交易所上市。

因此，本招股説明書副刊可能不符合瑞士證券交易所上市規則(包括任何額外的上市規則或招股章程計劃)的披露標準。因此，額外票據可能不會向瑞士境內或來自瑞士的公眾提供，而是隻向選定的有限範圍內的投資者提供，這些投資者不會認購額外票據 以進行分銷。承銷商會不時個別接觸任何這類投資者。

致英國潛在投資者的通知

本招股説明書附錄和隨附的招股説明書僅分發給在英國屬於合格投資者(如《招股説明書指令》所定義)(I)在與《金融服務業法》第19(5)條和《2005年市場法(金融促進)令》第19(5)條和《2000年市場法(金融促進)令》有關的事項方面具有專業經驗的人士。(2)屬於該命令第49條第(2)款(A)至(D)項的高淨值公司(或以其他方式可合法地向其傳達該命令的人)(所有此等人士合稱為有關人士)。在聯合王國，非相關人士不得以本文件為依據或依賴本文件。在英國，本文檔涉及的任何投資或投資活動僅提供給相關人員，並將與其進行。

S-51

目錄表

補充美國聯邦所得税考慮因素

所附招股説明書中有關美國聯邦所得税考慮事項的討論已完全被我們截至2020年3月31日的10-Q表格季度報告(2020年3月10-Q表格)附件99.1中的討論所取代。2020年3月的Form 10-Q通過引用包含在本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中，並可按照 第3部分中的説明獲取，您可以在本招股説明書附錄中找到更多信息。參閲通過引用併入某些文件。潛在投資者在根據本招股説明書附錄和隨附的招股説明書獲取任何額外註釋之前，應仔細閲讀附件99.1至2020年3月表格10-Q中的討論，以及本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中通過引用包含和併入的其他信息。以下討論是對2020年3月10-Q表格附件99.1的修正和補充，旨在與附件99.1一起閲讀。

在本《美國聯邦所得税補充考慮事項》一節中使用但未定義的每個大寫術語具有2020年3月10-Q表格中賦予的 含義。

以下討論將取代第一段最後一句美國聯邦所得税考慮事項下的最後一句話，並僅在涉及本文提供的補充説明的範圍內取代 2020年3月10-Q表格附件99.1中經營合夥企業的債務證券持有人的税收。

此外，本討論僅限於按本招股説明書副刊封面所示公開發售價格購買根據本次發售以現金換取額外票據的人士。

以下討論僅與在此提供的其他附註有關，作為新的一節包括在第一段之後的美國聯邦所得税考慮事項@營業合夥企業債務證券持有人的税收，見附件99.1至2020年3月的10-Q表格 。

合格的重新開業

出於美國聯邦所得税的目的，我們預計和以下討論假設，此處提供的額外票據將被視為在初始票據的合格重新打開中發行的 。出於美國聯邦所得税的目的，在合格的重新開放中發行的債務工具被視為與原始債務工具相同發行的一部分。根據本段描述的處理 ，在此提供的額外票據將與美國聯邦所得税用途的初始票據具有相同的發行日期和相同的發行價格。

以下討論僅與此處提供的額外説明有關，作為新的一節，緊跟在美國聯邦所得税考慮事項 《經營合夥企業債務證券持有人的税收》標題之後，見附件99.1至2020年3月10-Q表格 。

收購前應計利息 。在此提供的額外票據支付的價格的一部分將分配給在購買額外票據之日之前應計的利息 (收購前應計利息)。我們打算採取的立場是，如果美國持有者購買價格的一部分可分配給收購前應計利息，則第一次聲明的利息支付中相當於該收購前應計利息金額的一部分將被視為向美國持有者返還該收購前應計利息。被視為收購前應計利息返還的金額在收到時不應納税，並且 不應包括在附加附註中的美國持有人的調整後納税基礎中。

S-52

目錄表

以下討論僅在與此處提供的 額外説明有關的範圍內，取代標題為美國聯邦所得税考慮事項下的部分：經營合夥企業債務證券持有人的税收；美國持有人支付利息，見表99.1至2020年3月10-Q表格。

利息的支付。根據本文中有關可攤銷債券溢價和收購前應計利息的討論，根據美國持有人為美國聯邦所得税目的進行的税務會計方法，額外票據的利息一般將在收到或應計該利息時作為普通收入向美國持有人納税。

以下討論僅與此處提供的額外註釋有關，作為新的章節包括在標題為美國聯邦所得税考慮事項的第 節之後：經營合夥企業的債務證券持有人的税收和美國持有人的利息支付，見附件99.1至2020年3月10-Q表格。

可攤銷債券溢價。如果美國持有人購買的額外票據的金額(不包括可分配給收購前應計利息的任何部分)超過額外票據的本金金額，則美國持有者將被視為購買了 額外票據，其可攤銷債券溢價相當於超出的金額。通常，美國持有者可以選擇使用固定收益率方法在票據的剩餘期限內將溢價攤銷為利息的抵銷。 但是，由於我們可以選擇贖回超出本金的額外票據，因此適用特殊規則，這可能導致債券溢價的攤銷推遲到 額外票據期限的晚些時候。根據財政部的規定，美國持有者可以將可分配給應計期間的規定利息收入與可分配給應計期間的債券溢價相抵銷。如果可分配給應計期間的債券溢價超過 可分配給該應計期間的規定利息收入，超出的部分將被視為債券溢價扣除。然而，被視為債券溢價扣除的金額限於該美國持有人在之前的應計期間中包括在額外票據上的總利息 超過該持有人在之前的應計期間中被視為債券溢價扣除的總金額。如果任何超額債券溢價不可扣除，該金額將結轉到下一個應計期間 。如果美國持有者選擇攤銷債券溢價, 美國持有者必須在額外票據中減少其調整後的税基，減去用於抵消上文所述利息收入的債券溢價。選擇攤銷債券溢價適用於美國持有者在選擇適用的第一個納税年度的第一個納税年度的第一天或之後持有或隨後獲得的所有應税債務，只有在美國國税局同意的情況下才能撤銷。

市場折扣. 美國持有者將被視為以市場折扣購買了額外票據，條件是截至收購日期的額外票據的調整發行價(將參考初始票據的發行價格確定)超過額外票據的購買價格(不包括被視為已支付的收購前應計利息的任何金額)，除非超出的部分低於額外票據本金金額乘以直到額外票據到期日期的剩餘完整年數的0.25%。如果美國持有者以市場折扣價獲得額外票據，則除非美國持有者已選擇在應計市場折扣額中計入市場折扣額，否則在處置(包括某些非應税處置)額外票據時確認的任何收益將被視為普通收入(而不是資本利得)，如下所述。如果美國持有者目前沒有選擇將市場貼現計入收入中，可能需要推遲到額外票據的到期日或額外 票據的較早處置(包括某些免税處置)時，扣除因購買或攜帶該額外票據而產生或維持的任何債務的全部或部分利息支出。

如果美國持有者目前選擇應計市場貼現，持有者在額外票據中的調整後的納税基礎將增加 與該額外票據相關的收益中包含的任何應計市場貼現金額。選擇將市場貼現計入目前的收入，一旦作出，也將適用於該持有人在選擇適用的第一個納税年度或之後獲得的所有市場貼現義務，未經美國國税局同意，不得撤銷。

S-53

目錄表

除非美國持有者選擇採用恆定收益率方法，否則從購買之日到額外票據到期日的這段時間內，市場貼現將按比例累積。此項選擇僅適用於與其有關且不可撤銷的附加票據。敦促美國持有者就市場折扣規則在其特定情況下的應用諮詢他們的税務顧問。

以下討論 取代並取代了2020年3月10-Q表格附件99.1中美國聯邦所得税考慮事項和經營合夥企業債務證券持有人的税收以及美國持有人出售或其他應納税處置的第三句和第四句。

美國持有人在債務證券中調整後的 税基通常等於美國持有人為債務證券支付的金額，不包括可分配給任何收購前應計利息的金額，減去攤銷債券溢價和就債務證券收到的聲明利息以外的任何付款的金額，再加上與債務證券有關的收入中包括的任何市場折扣。任何收益中可歸因於應計但未支付的應計利息的部分(可歸因於收購前應計利息的部分)在計算美國持有者的損益時將不被考慮在內。 相反，該部分將被確認為普通利息收入，前提是美國持有者以前沒有將應計的陳述利息計入收入中。根據上面討論的市場貼現規則，美國持有人在處置債務證券時確認的收益或損失將是資本收益或損失，如果美國持有人持有債務證券超過一年，則將是長期資本收益或損失。

以下討論僅與此處提供的額外説明有關，作為新的一節，緊跟在《2020年3月10-Q表格》附件99.1中的美國聯邦所得税考慮事項>美國聯邦所得税考慮事項>>經營合夥企業債務證券持有人的税務>>之後。

收購前應計利息 . 為了下面討論的目的，在非美國持有人支付利息項下，利息包括任何收購前的應計利息，如上文在經營合夥企業債務證券持有人的税收和美國持有人收購前的應計利息中討論的那樣。

在第一句話的開頭插入以下討論，標題為美國聯邦所得税 考慮因素？經營合夥企業債務證券持有人的税收？2020年3月10-Q表格附件99.1中的非美國持有人銷售或其他應税處置。

根據上面的討論，將美國持有者視為市場折扣，

額外票據的潛在投資者應就收購、擁有和處置本招股説明書及隨附的招股説明書提供的票據的美國聯邦收入和其他税收後果諮詢其税務顧問。

S-54

目錄表

法律事務

有關額外票據有效性的某些法律問題將由加利福尼亞州洛杉磯的Latham&Watkins LLP為我們轉交。馬裏蘭州巴爾的摩的VEnable LLP將就馬裏蘭州法律的某些事項向我們發表意見。某些法律問題將由馬薩諸塞州波士頓的Goodwin Procter LLP轉交給承銷商。

S-55

目錄表

專家

Digital Realty Trust，Inc.及其子公司截至2021年12月31日和2020年12月31日的合併財務報表，以及截至2021年12月31日的三年期間每個年度的合併財務報表，以及管理層對截至2021年12月31日的財務報告內部控制有效性的評估，已參考畢馬威會計師事務所的報告和作為會計和審計專家的權威納入本招股説明書 附錄。畢馬威會計師事務所是一家獨立註冊會計師事務所，通過引用併入本文。

Digital Realty Trust，L.P.及其子公司截至2021年12月31日和2020年12月31日的綜合財務報表，以及截至2021年12月31日的三年期間各年度的綜合財務報表，已根據獨立註冊會計師事務所畢馬威有限責任公司(KPMG LLP)的報告並經上述公司作為會計和審計專家的授權，以參考方式併入本招股説明書補編中。

S-56

目錄表

在那裏您可以找到更多信息

我們向美國證券交易委員會提交年度、季度和特別報告、委託書和其他信息。美國證券交易委員會還維護一個網站，其中 包含以電子方式向美國證券交易委員會提交的報告、委託書和信息聲明以及其他有關注冊人的信息，網址為www.sec.gov。您可以在紐約布羅德街20號紐約證券交易所的辦公室查閲我們提交的報告和其他信息，郵編：10005。此外，我們還維護一個網站，其中包含有關我們的信息，網址為www.digitalrealty.com。在我們網站上找到的或通過我們網站以其他方式訪問的信息不會併入 ，也不構成本招股説明書附錄、隨附的招股説明書或我們提交給美國證券交易委員會的任何其他報告或文件的一部分。

我們已向美國證券交易委員會提交了S-3表格登記説明書(檔案號333-237232和333-237232-01),本招股説明書附錄和隨附的招股説明書是其中的一部分，包括根據證券法向該註冊説明書提交的或通過引用併入該註冊説明書的證物、附表和修正案。本招股説明書附錄和隨附的招股説明書並不包含註冊説明書以及註冊説明書的證物和附表中所列的所有信息。關於我們公司的更多信息，請參考註冊説明書，包括註冊説明書的證物。本招股説明書附錄及隨附的招股説明書中包含的關於本招股説明書附錄中提及的或以引用方式併入的任何合同或其他文件的內容的聲明和隨附的招股説明書不一定 完整，如果該合同或文件是註冊聲明的證物，則每項聲明在所有方面都受引用所涉及的證物的限制。您可以在美國證券交易委員會網站www.sec.gov上獲取註冊聲明。

S-57

目錄表

以引用方式將某些文件成立為法團

美國證券交易委員會允許我們通過引用合併我們向美國證券交易委員會提交的某些信息，這意味着我們可以通過向您推薦這些文檔來向您披露重要的 信息，而不必重複本招股説明書附錄中的信息。通過引用併入的信息被視為本招股説明書附錄和隨附的招股説明書的一部分，我們稍後向美國證券交易委員會提交的信息將自動更新和取代此信息。我們通過引用將以下文件合併到本招股説明書附錄和隨附的招股説明書中(被視為已提供且未按照美國證券交易委員會規則和法規存檔的任何文件或其中的任何部分除外)：

我們將免費向收到招股説明書附錄的每個人提供一份我們通過引用方式併入本招股説明書附錄中的任何或所有文件的副本 ，但這些文件中的證物除外，除非這些證物通過引用明確地納入該等文件中。書面請求應 發送至投資者關係部，Digital Realty Trust，Inc.，地址：5707Southwest Parkway，Building 1，Suite275，Austin，Texas 78735。

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目錄表

招股説明書

數字房地產信託公司

普通股、優先股、存托股份、認股權證和擔保

Digital Realty Trust，L.P.

債務證券

我們可能不時以一個或多個系列或類別，單獨或一起，按本招股説明書的一個或多個附錄中規定的金額、價格和條款，發售以下證券：(I)Digital Realty Trust，Inc.的普通股，每股面值0.01美元；(Ii)Digital Realty Trust，Inc.的優先股，每股面值0.01美元；(Iii)存托股份，代表Digital Realty Trust，Inc.的所有權利和優先股 ，由存託憑證代表的特定系列的優先股，(Iv)購買Digital Realty Trust，Inc.的普通股或優先股或存托股份的認股權證，以及(V)Digital Realty Trust，L.P.的債務證券，可能由Digital Realty Trust，Inc.全面和無條件擔保。

本招股説明書還包括可能由Digital Realty Trust，Inc.或Digital Realty Trust，L.P.發行的延遲交付合同，根據這些合同，交易對手可能被要求購買普通股、優先股、存托股份或認股權證，以購買普通股、Digital Realty Trust，Inc.的優先股或存托股份，或Digital Realty Trust，L.P.的債務證券(包括Digital Realty Trust，Inc.對債務證券的擔保)。延遲交貨合同可與與之相關的具體證券一起發行。此外，在本協議下登記的證券可以單獨出售，也可以與其他在本協議下登記的證券一起出售。

我們將根據本招股説明書登記的普通股、優先股、存托股份、認股權證和債務證券(連同任何相關擔保)統稱為證券。我們將以發行證券時確定的金額、價格和條款提供我們的證券。

每個證券系列或類別的具體條款將在適用的招股説明書補編中列出，並將酌情包括： (I)對於普通股，任何公開發行價格；(Ii)對於優先股，具體所有權和任何股息、清算、贖回、轉換、投票權和其他權利以及任何公開發行價格；(Iii)對於存托股份，指每一種存托股份所代表的優先股的零碎份額；(Iv)對於認股權證，期限、發行價、行使價格和可分割性；以及(V)如屬債務證券和相關擔保，則為此類債務證券和相關擔保的具體條款。此外，由於Digital Realty Trust，Inc.的組織和運營方式符合美國聯邦所得税的房地產投資信託或REIT資格，任何證券的具體條款可能包括對實際或建設性所有權的限制以及對證券轉讓的限制，在每種情況下，都可能適合於 保持Digital Realty Trust，Inc.作為REIT的地位。

證券可以由我們直接提供，通過我們不時指定的代理提供，或者向承銷商或交易商提供或通過承銷商或交易商提供。這些證券也可以由證券持有人發行，如果招股説明書附錄中有這樣的規定的話。我們將在本招股説明書的一個或多個 附錄中提供有關任何出售證券持有人的具體信息。如果任何代理人、交易商或承銷商參與任何證券的銷售，他們的名稱以及他們之間或他們之間的任何適用的購買價格、費用、佣金或折扣安排將在適用的招股説明書附錄中列出，或將根據所述信息計算。有關詳細信息，請參閲題為《分銷計劃》和《關於本招股説明書》的章節。在未交付本招股説明書和描述該系列證券發行方法和條款的適用招股説明書附錄之前，不得出售任何證券。

Digital Realty Trust，Inc.的普通股、C系列優先股、G系列優先股、I系列優先股、J系列優先股、K系列優先股和L系列優先股目前在紐約證券交易所或紐約證券交易所交易，交易代碼分別為DLR、DLR PR C、DLR PRG？、DLR PR I？、DLR PR J？、DLR PR K？或DLR PR L？

投資我們的證券涉及風險。有關您在投資我們的證券之前應考慮的某些風險因素，請參閲本招股説明書第3頁開始的風險因素，以及適用的招股説明書附錄中包含的任何類似部分。

美國證券交易委員會或任何州證券委員會都沒有批准或不批准這些證券，也沒有 傳遞本招股説明書的充分性或準確性。任何相反的陳述都是刑事犯罪。

本招股説明書的日期為 2020年3月17日。

除非另有説明或上下文另有規定，否則本招股説明書中提及的所有公司或公司均指Digital Realty Trust，Inc.及其合併子公司，其中Digital Realty Trust，L.P.是一家馬裏蘭州有限合夥企業，Digital Realty Trust，Inc.是其唯一普通合夥人。除非另有説明或上下文另有規定，否則本招股説明書中提及的所有經營合夥企業或經營合夥企業均指Digital Realty Trust，L.P.及其合併子公司。

您應僅依賴本招股説明書、隨附的招股説明書附錄中包含的信息，或通過引用將其併入本文或其中。我們沒有授權任何人向您提供信息或做出任何不同的陳述。如果任何人向您提供不同或不一致的信息，您 不應依賴它。本招股説明書及任何隨附的招股説明書附錄不構成出售或邀請購買除與其相關的註冊證券以外的任何證券的要約，且本招股説明書及任何隨附的招股説明書附錄不構成在向任何司法管轄區或向任何人提出此類要約或招攬是違法的證券的出售要約或要約購買要約。您不應 假設本招股説明書及隨附的任何招股説明書補充資料在本招股説明書及該等招股説明書補充資料或補充資料(視何者適用而定)各自日期之後的任何日期均屬正確，即使本招股章程及該等招股説明書補充資料或補充資料已於稍後交付或根據本招股章程及該等招股章程補充資料或補充資料出售證券。由於本註冊説明書和任何隨附的招股説明書附錄中包含的招股説明書的各自日期，我們的業務、財務狀況、運營結果和前景可能會發生變化。只有在附帶招股説明書的情況下，我們才可以使用本招股説明書來出售證券。

目錄表

目錄

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關於這份招股説明書

本招股説明書是我們使用擱置註冊流程向美國證券交易委員會(美國證券交易委員會)提交的註冊聲明的一部分。根據這一程序，我們可以不時出售普通股、優先股、存托股份、認股權證和債務證券(以及相關擔保，視情況而定)，並可以一次或多次發售。本招股説明書為您提供了我們可能提供的證券的一般説明。每次我們出售證券時，我們都會為本招股説明書提供一份招股説明書附錄，其中包含有關正在發售和出售的證券的具體信息以及適用發售的具體條款。招股説明書副刊還可以添加、更新或更改本招股説明書中包含的有關該發行的信息。如果本招股説明書中的信息與適用的 招股説明書附錄中的信息有任何不一致之處，您應以招股説明書附錄為準。在本招股説明書被任何證券持有人用於轉售任何證券的範圍內，有關證券持有人的信息和所提供證券的條款將包含在招股説明書附錄中。在購買任何證券之前，您應仔細閲讀本招股説明書和適用的招股説明書附錄，以及標題下所述的其他信息，其中您可以找到更多信息。

我們或任何出售證券的持有人可以直接、通過代理或向或通過 承銷商提供證券。適用的招股説明書副刊將描述分銷計劃的條款，並列出參與證券銷售的任何代理人或承銷商的姓名。有關此主題的更多信息，請參閲分銷計劃 。在未交付描述該證券發行方法和條款的招股説明書補充資料的情況下，不得出售該證券。

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我們公司

我們是全球領先的數據中心、主機託管和互聯解決方案的全球提供商，為客户提供各種行業垂直領域的解決方案，從雲和信息技術服務、通信和社交網絡到金融服務、製造、能源、醫療保健和消費產品。Digital Realty Trust，L.P.是馬裏蘭州的一家有限合夥企業，是馬裏蘭州公司Digital Realty Trust，Inc.通過其開展擁有、收購、開發和運營數據中心的業務的實體。Digital Realty Trust，Inc.作為REIT運營，用於美國聯邦所得税目的。

Digital Realty Trust，Inc.於2004年3月9日在馬裏蘭州成立。Digital Realty Trust，L.P.於2004年7月21日在馬裏蘭州成立。我們的主要執行辦公室位於加利福尼亞州舊金山，郵編：94111，Suite3200，Four Embarcadero Center。我們在那個地方的電話號碼是(415)738-6500。我們的網站 位於www.digitalrealty.com。在我們網站上找到的或通過我們網站以其他方式訪問的信息不會被納入本招股説明書或我們向美國證券交易委員會提交的任何其他報告或文件，也不會成為本招股説明書或任何其他報告或文件的一部分。

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風險因素

根據本招股説明書及適用的招股説明書附錄提供的任何證券的投資涉及風險。在根據本招股説明書收購任何已發行證券之前，您應仔細考慮本招股説明書或任何隨附的招股説明書附錄中包含或以引用方式併入的信息，包括但不限於通過參考公司和經營合夥企業的最新合併年度報告Form 10-K和我們在本招股説明書日期後提交的任何後續的Form 10-Q季度報告或當前的Form 8-K報告併入的風險因素，以及通過引用包含或併入本招股説明書中的其他信息，根據我們隨後根據1934年《證券交易法》(經修訂)提交的文件進行更新。或交易所法案，以及適用的招股説明書附錄中包含的風險因素和其他信息，然後才能獲得任何此類證券。發生上述任何風險都可能導致您在所發行證券中的全部或部分投資損失。另請參閲下面題為前瞻性陳述的章節。

與我們的業務相關的風險

我們的業務以及我們的客户和供應商的業務可能會受到流行病、流行病或其他疫情的不利影響。

影響我們或我們的客户或供應商開展業務的國家或地區的疾病、疾病或病毒的流行、大流行或其他爆發，以及為控制或防止其進一步傳播而採取的行動，可能會對一般商業活動以及我們的財務狀況、經營結果、流動性和信譽產生實質性的不利影響。流行病、流行病或其他疾病、疾病或病毒的爆發，例如新冠肺炎，可能會導致政府實施重大措施來控制此類疾病、疾病或病毒的傳播，包括隔離、旅行限制、生產限制、緊急狀態聲明、業務關閉、資源的優先排序和分配，以及對我們和我們所依賴的客户和供應商的員工的行動限制，這可能會對我們及其各自充分管理我們和他們各自業務的能力產生不利影響。與流行病、流行病或其他疾病、疾病或病毒爆發相關的風險也可能導致我們的一個或多個辦事處或物業或我們的客户或供應商的一個或多個業務完全或部分關閉 ，或以其他方式導致我們或他們的業務和運營嚴重中斷。此類事件可能會對我們的運營和我們從與此類客户的租賃中產生的租金收入產生實質性的不利影響，或者可能導致我們的客户違約。此外, 在某些情況下，我們可能會制定要求員工遠程工作的政策，這些政策可能會在不確定的時間內保留，也可能會被相關政府部門強制執行。我們不能保證我們的技術系統或基礎設施已經或將會配備，以促進我們員工的有效遠程工作安排。此外，疾病、疾病或病毒的流行或爆發可能會擾亂我們的供應鏈和開發活動，這可能會影響我們滿足交付時間表的能力，包括向客户交付時間表，並導致延誤、可能需要我們支付的罰款以及 我們客户可能終止租賃的可能性。如果發生任何此類延遲或中斷，可能會對我們的流動性和財務狀況產生重大不利影響。此外，與流行病、流行病或其他疾病、疾病或病毒爆發有關的風險已經開始(並可能繼續)對包括美國在內的受影響國家和地區的經濟以及全球金融市場(包括全球債務和股票資本市場)產生不利影響，這些市場已經開始(並可能繼續)經歷重大波動，可能導致經濟低迷，這可能會對我們和我們的客户和供應商各自的業務、財務狀況、流動性、運營結果和前景產生不利影響。我們過去一直並預計未來將依靠債務和股權資本的可用性來增長我們的業務；然而，不能保證我們在未來將以可接受的條款或根本不能獲得這些資本。疫情、大流行或其他疾病、疾病或病毒爆發對我們的業務、財務狀況、流動資金的最終影響程度, 行動的結果和前景將取決於未來的事態發展，這些事態發展高度不確定，也無法預測，包括可能出現的關於此類流行病、流行病或疾病、疾病或病毒其他爆發的嚴重程度的新信息，以及為遏制或 防止其進一步傳播而採取的行動等。因此，疫情、流行病或其他疾病、疾病或病毒爆發的這些和其他潛在影響可能會對我們的業務、財務狀況、流動性、運營結果和前景產生實質性的不利影響。

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在那裏您可以找到更多信息

我們向美國證券交易委員會提交年度、季度和特別報告、委託書和其他信息。美國證券交易委員會維護一個網站，其中包含以電子方式向美國證券交易委員會提交的報告、代理 和信息聲明及其他信息，網址為www.sec.gov。您可以在紐約證券交易所辦公室查閲Digital Realty Trust，Inc.提交的報告和其他信息，紐約證券交易所地址：紐約布羅德街20號，New York 10005。此外，我們還維護着一個網站，其中包含有關我們的信息，網址為www.digitalrealty.com。在本網站上找到的或通過本網站訪問的信息不會納入本招股説明書或我們提交給美國證券交易委員會的任何其他報告或文件中，也不會構成本招股説明書或任何其他報告或文件的一部分。

我們已向美國證券交易委員會提交了S-3表格登記説明書，本招股説明書是其中的一部分，包括根據經修訂的1933年證券法或 證券法提交的或通過引用併入本登記説明書的關於在此登記的證券的證物、附表和修正案。本招股説明書和任何隨附的招股説明書附錄並不包含註冊説明書中所列的所有信息以及註冊説明書的證物和附表 。關於本公司和在此登記的證券的進一步信息，請參閲登記聲明，包括登記聲明的證物。本招股説明書和任何隨附的招股説明書附錄中有關本招股説明書和任何附帶招股説明書附錄中提及的或以引用方式併入的任何合同或其他文件的內容的陳述不一定完整，如果該 合同是註冊説明書的證物，則每項陳述在所有方面都由與引用相關的證物限定。註冊聲明的副本，包括註冊聲明的證物和時間表 ，可在美國證券交易委員會的公共資料室查閲。繳納規定費用後，可從美國證券交易委員會公共資料室獲得登記説明書的全部或部分副本。您也可以在美國證券交易委員會的網站上獲得此註冊聲明 。

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以引用方式將某些文件成立為法團

美國證券交易委員會允許我們在此招股説明書中引用我們提交給美國證券交易委員會的信息，這意味着我們可以通過參考那些單獨提交給美國證券交易委員會的文件來向您披露重要的信息。通過引用併入的信息是本招股説明書的重要組成部分。合併後的文件包含有關我們、我們的業務和財務的重要信息。如果本招股説明書中包含的信息或我們稍後向美國證券交易委員會提交的信息修改或替換此信息，通過引用併入本招股説明書的文檔中包含的任何聲明將自動更新並被取代。我們通過引用合併了我們提交給美國證券交易委員會的以下文件：

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我們將免費向收到招股説明書的每個人(包括任何實益擁有人)提供一份我們通過引用方式併入本招股説明書的任何或所有文件的副本，除非這些證物通過引用明確納入該等文件中。應將書面請求發送至數字房地產信託公司的投資者關係部，地址為Four Embarcadero Center，Suite3200，San Francisco，California 94111。

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前瞻性陳述

本招股説明書，包括我們通過引用合併的文件，包含符合聯邦證券法含義的前瞻性陳述。此外，我們隨後向美國證券交易委員會提交併通過引用併入的文件將包含前瞻性聲明。特別是，有關我們的資本資源、投資組合業績、我們租賃空置空間和正在開發的空間的能力、槓桿政策和收購以及資本支出計劃和運營結果的陳述包含前瞻性陳述。同樣，我們所有關於預期市場狀況、人口統計數據和運營結果的陳述都是前瞻性陳述。

前瞻性陳述涉及許多風險和不確定性，您不應依賴它們作為對未來事件的預測。前瞻性陳述依賴於可能不正確或不準確的假設、數據或方法，我們可能無法實現這些假設、數據或方法。我們不保證所述交易和事件 將按所述方式發生或根本不會發生。您可以通過使用前瞻性術語來識別前瞻性陳述，如相信、預計、可能、將、應該、尋求、大約、意圖、計劃、預計、估計或預期或否定這些詞和短語或類似的詞或短語 是對未來事件或趨勢的預測或指示，而不只是與歷史事件有關。你還可以通過對戰略、計劃或意圖的討論來識別前瞻性陳述。

前瞻性陳述涉及許多風險和不確定性，您不應依賴它們作為對未來事件的預測。前瞻性 陳述取決於假設、數據或方法，這些假設、數據或方法可能是不正確或不精確的，我們可能無法實現它們。我們不保證所描述的交易和事件會按描述的方式發生，或者根本不會發生。 以下因素可能會導致實際結果和未來事件與前瞻性陳述中陳述或預期的大不相同：

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有關這些和其他可能影響我們未來業績、業績或交易的因素的進一步討論，請參閲Digital Realty Trust，Inc.和Digital Realty Trust，L.P.最近的Form 10-K合併年度報告中題為風險因素，包括其中包含的風險的部分，該報告由我們隨後提交的文件更新，包括我們在本招股説明書日期之後提交的文件。新的風險因素不時出現，管理層無法確定所有此類風險因素，我們也無法評估所有此類風險因素對業務的影響，也無法評估任何因素或因素組合可能導致實際結果與任何前瞻性陳述中包含的結果大不相同的程度。雖然前瞻性陳述反映了我們的真誠信念，但它們並不是未來業績的保證。我們沒有義務公開更新或修改任何前瞻性陳述，以反映基本假設或因素、新信息、數據或方法、未來事件或其他變化的變化。

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收益的使用

除非適用的招股説明書附錄另有説明，否則Digital Realty Trust，Inc.打算將根據本招股説明書出售普通股、優先股、存托股份或認股權證所得的淨收益貢獻給我們的經營合夥企業。除非適用的招股説明書附錄另有説明，否則我們的經營合夥企業打算將從Digital Realty Trust，Inc.收到的此類淨收益和根據本招股説明書出售債務證券所得的任何淨收益用於一般公司目的，包括償還未償債務、回購、贖回或註銷未償還債務或股權證券，以及為開發和收購機會提供資金。

在現金收益的應用之前，我們的運營合夥企業可以使用淨收益暫時減少我們全球循環信貸安排下的借款，或者我們可以將淨收益投資於計息賬户和短期有息證券，這與數字房地產信託公司符合美國聯邦所得税目的的REIT的意圖一致。

根據本招股説明書，我們不會通過出售證券持有人(如果有的話)而獲得任何證券銷售收益。

有關使用特定系列或類別證券的淨收益的進一步細節將在適用的招股説明書補編中列出。

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證券概述

我們或招股説明書附錄中指定的任何出售證券持有人，可直接或通過不時指定的代理、交易商或承銷商，根據本招股説明書， 不時一起或單獨發售、發行和出售以下一種或多種證券：

我們可以通過Digital Realty Trust，Inc.發行Digital Realty Trust，L.P.的債務證券和相關擔保，這些證券可以兑換和/或轉換為Digital Realty Trust，Inc.的普通股、優先股和/或其他證券和相關擔保。Digital Realty Trust，Inc.的優先股也可以交換和/或轉換為其普通股、另一系列優先股或其他證券的股票。Digital Realty Trust，L.P.的債務證券以及Digital Realty Trust，Inc.和Digital Realty Trust，Inc.的優先股、普通股、存托股份和認股權證在本招股説明書中統稱為證券。當發行特定系列證券時，本招股説明書將隨附本招股説明書 ，其中將列出所提供證券的發行和銷售條款。

就下面標題為普通股説明、優先股説明、存托股份説明、認股權證説明、債務證券及相關擔保説明的第 節而言，凡提及公司、公司及本公司，僅指Digital Realty Trust，Inc.，而非Digital Realty Trust，L.P.或其其他子公司。

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普通股説明

以下對Digital Realty Trust，Inc.普通股的説明闡述了招股説明書附錄可能涉及的普通股的某些一般條款和規定，並將適用於本招股説明書提供的普通股，除非我們在適用的招股説明書附錄中另有規定。以下對Digital Realty Trust，Inc.普通股的描述以及任何招股説明書附錄中的描述並不聲稱是完整的，並受Digital Realty Trust，Inc.章程和細則的適用條款的約束，並受其整體限制。

將軍。該公司的章程規定，它可以發行最多3.92億股普通股，每股票面價值0.01美元，或普通股。截至2020年3月13日，普通股已發行和發行259,279,292股，不包括：

普通股的所有流通股均已正式授權、繳足股款且不可評估。在任何其他類別或系列股票的優先權利和公司章程關於股票轉讓限制的規定的約束下，普通股的持有者有權在公司董事會授權時從公司合法可用並由公司申報的資產中獲得股息，並有權在公司清算、解散或清盤的情況下，在公司所有已知債務和負債支付或建立準備金後，按比例分享公司合法可供分配給公司股東的資產 。

在符合公司章程有關限制股票轉讓的規定的情況下，除非章程對任何類別或系列的普通股另有規定，否則普通股的每一股流通股使持有人有權就提交股東表決的所有事項投一票，包括選舉董事 ，並且，除任何其他類別或系列股票的規定外，該等股份的持有人將擁有獨家投票權。公司董事會的選舉沒有累積投票權，這意味着普通股多數流通股的持有人可以選舉當時參加選舉的所有董事，其餘股份的持有人將不能選舉任何董事。董事由在正式召開的股東大會上所投的所有選票的多數票選出，如果選舉沒有競爭，則出席會議的人數達到法定人數。董事是在正式召開的股東會議上以多數票選出的，如果選舉有爭議，出席會議的法定人數為 。

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普通股的持有者沒有優先權、轉換、交換、償債基金或贖回權利 ，沒有優先認購公司任何證券的權利，一般也沒有評估權，除非公司董事會確定，評估權適用於所有或任何類別或系列的股票，適用於在該決定日期後發生的一項或多項交易，否則股東將有權行使評估權。在符合公司章程關於限制股票轉讓的規定的情況下，普通股將享有同等的股息、清算和其他權利。

根據《馬裏蘭州公司法》，馬裏蘭州公司通常不能解散、修改其章程、合併、轉換、出售其全部或幾乎所有資產、從事換股或從事非正常業務過程中的類似交易，除非該行動獲得有權就該事項投下至少三分之二投票權的股東的贊成票批准，除非該公司的章程中規定了較小的百分比(但不少於有權就該事項投下的所有投票權的多數)。除與罷免董事和某些修改所需的投票有關的某些章程修正案外，公司章程規定，如果公司董事會多數成員宣佈這些行動是可取的，並經有權對 事項投多數票的股東投票批准，則可採取這些行動。然而，馬裏蘭州法律允許公司將其所有或幾乎所有資產轉讓給一個或多個人，但該人或多個人的所有股權直接或間接歸公司所有，無需公司股東批准。此外，經營性資產可以由公司的子公司持有，就像公司的情況一樣，這些子公司可能能夠在沒有母公司股東投票的情況下轉讓所有或基本上所有此類資產。

公司章程授權董事會將普通股的任何未發行股票重新分類為其他類別或系列的股票，並確定每個類別或系列的股票數量，併為每個該等類別或系列設定優先、轉換和其他權利、投票權、限制、股息或其他分派、資格或贖回條款或條件。

增加法定股本和 增發普通股的權力

公司董事會有權在不經股東批准的情況下不時修改公司章程，增加或減少普通股的授權股份數量，發行額外的普通股授權但未發行的股份，並將普通股的未發行股份分類或重新分類為 其他類別或系列的股票，然後促使公司發行此類分類或重新分類的股票。該公司相信，這些權力使其在構建未來可能的融資和收購以及滿足可能出現的其他需求方面具有更大的靈活性。在公司C系列優先股、G系列優先股、I系列優先股、J系列優先股、K系列優先股和L系列優先股以及其他每個平價類別或系列優先股的持有人的有限權利的限制下，為批准高級類別或系列股票的某些發行，額外類別或系列以及普通股將可供發行，而無需公司股東的進一步行動。除非適用法律或任何證券交易所或自動報價系統的規則要求股東同意，該公司的證券可在其上上市或交易。儘管公司董事會不打算這樣做，但它可以授權我們發行一個類別或系列，根據特定類別或系列的條款，可以延遲、推遲或阻止公司的交易或控制權變更，這些交易或變更可能涉及公司股東的溢價或其他方面符合他們的最佳利益。

對所有權和轉讓的限制

為了幫助我們遵守適用於REITs的某些美國聯邦所得税要求，該公司對普通股的所有權和轉讓採取了某些限制。參見所有權和轉讓限制。

轉會代理和註冊處

普通股的轉讓代理和登記機構為美國股票轉讓信託公司。

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優先股的説明

特定類別或系列優先股的具體條款將在與該類別或系列相關的招股説明書附錄中説明， 包括一份招股説明書附錄，其中規定優先股可在公司發行的認股權證行使時發行。以下對優先股的描述以及適用的招股説明書附錄中對特定類別或系列優先股的條款描述並不完整，其全部內容是參考與該類別或系列相關的補充條款而確定的。

一般信息

該公司的章程規定，它可以發行最多1.1億股優先股，每股面值0.01美元，或優先股。公司章程授權董事會在未經股東批准的情況下不時修改章程，以增加或減少優先股的授權股份數量。截至2020年3月13日，公司C系列優先股8,050,000股、G系列優先股10,000,000股、I系列優先股10,000,000股、J系列優先股8,000,000股、K系列優先股8,400,000股及L系列優先股13,800,000股已發行及發行。該公司的其他優先股目前沒有流通股。

公司章程授權其董事會將任何優先股的任何未發行股票分類，並將任何系列以前分類但未發行的任何股票重新分類為其他類別或系列股票。在發行每個類別或系列的股票之前，根據公司章程和公司章程，公司董事會必須在符合公司章程中有關限制股票轉讓的條款、優惠、轉換或其他權利、投票權、限制、股息或其他分派、資格和贖回條款或條件的情況下，為每個類別或系列設定條款、優惠、轉換或其他權利、投票權、限制、限制或其他分配、資格和贖回條款或條件。因此，公司董事會可以授權發行 優先股，其條款和條件可能會延遲、推遲或阻止可能涉及普通股持有人溢價的公司交易或控制權變更，或以其他方式 符合他們的最佳利益。

每個類別或系列的優先股的偏好和其他條款將由與該類別或系列相關的條款補充 確定。與每個類別或系列相關的招股説明書補編將描述優先股的條款，如適用，包括以下條款：

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職級

除非適用的招股説明書副刊另有規定，就股息權利及公司清算、解散或清盤時的權利而言，優先股的排名如下：(I)優先於所有類別或系列的普通股，以及明確指定為優先股級別較低的任何其他公司股票類別或系列；(Ii)與明確指定為與優先股平價排名的任何公司股票類別或系列持平；及(Iii)較任何其他明確指定為優先股優先級別的公司股票類別或系列優先。

轉換權

任何類別或系列優先股的任何股份可轉換為普通股的條款及條件(如有)將於相關的招股章程附錄中説明。該等條款將包括優先股可轉換為普通股的股份數目、轉換價格(或其計算方式)、轉換期限、有關轉換是否由該類別或系列優先股持有人選擇的條款、需要調整轉換價格的事件，以及在贖回該類別或系列優先股時影響轉換的條款。

增加或減少法定股數及發行額外優先股的權力

公司董事會有權在不經股東批准的情況下不時修改公司章程，以增加或減少 優先股的授權股份數量，發行額外的公司優先股的授權但未發行的股份，並將公司未發行的優先股分類或重新分類為其他類別或 系列股票，然後促使我們發行此類分類或重新分類的股票。根據公司C系列優先股、G系列優先股、I系列優先股、J系列優先股、K系列優先股和L系列優先股以及每個其他平價類別或系列優先股的持有人的有限權利，作為一個單一類別一起投票，以批准高級類別或系列股票的某些發行，額外的 類別或系列股票將可供發行，而無需公司股東採取進一步行動，除非適用法律或任何證券交易所或自動報價系統的規則要求股東同意，公司的證券可在其上上市或交易。儘管公司董事會不打算這樣做，但它可以授權公司發行一個類別或系列，根據特定類別或系列的條款，延遲、推遲或阻止公司的交易或控制權變更，這些交易或變更可能涉及公司股東的溢價或其他方面符合他們的最佳利益。

對所有權和轉讓的限制

為了幫助該公司遵守適用於REITs的某些美國聯邦所得税要求，該公司對公司C系列的所有權和轉讓採取了某些限制

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優先股、G系列優先股、I系列優先股、J系列優先股、K系列優先股和L系列優先股。公司預計將對根據本招股説明書在每個此類類別或系列的補充條款下提供的任何類別或系列採取類似的 限制。適用的招股説明書附錄將詳細説明與 此類類別或系列相關的任何其他所有權限制。見對所有權和轉讓的限制。

6.625%C系列累計可贖回永久優先股

一般信息

公司董事會批准了章程補充條款，其副本先前已提交給美國證券交易委員會，並通過引用併入註冊説明書作為證物，本招股説明書是其中的一部分，將C系列優先股創建為公司優先股的 系列，指定為6.625 C系列累積可贖回永久優先股。以下對C系列優先股的描述通過參考此類補充條款和公司章程進行了完整的限定。C系列優先股是有效發行、全額支付和不可評估的

C系列優先股 目前在紐約證券交易所上市，名稱為DLR Pr C？

排名

在股息權和公司清算、解散或清盤時的權利方面，C系列優先股排名：

股息率和支付日期

C系列優先股的持有者有權從原始發行之日起(包括該日)獲得C系列優先股的累計現金股息，在每年3月、6月、9月和12月的最後一個日曆日或大約每年3月、6月、9月和12月的最後一個日曆日或大約每年支付拖欠的現金股息，年利率為每股25美元清算優先股(相當於每股1.65625美元的年度金額)。無論公司是否有盈利，無論是否有合法資金可用於支付此類股息，無論此類股息是否得到授權或宣佈，C系列優先股的股息都將應計。

清算優先權

如果發生清算、解散或清盤，C系列優先股的持有者將有權在 向普通股和任何其他級別低於C系列優先股的股票的持有者支付任何清算權之前，獲得每股25.00美元的股息，外加截至支付日期(但不包括支付日期)的應計和未支付股息(無論是否賺取或申報)。C系列優先股持有人獲得其清算優先股的權利 將受到與C系列優先股在清算時平價排名的任何其他類別或系列股票的比例權利的制約。

可選的贖回

C系列優先股 不得在2021年5月15日之前贖回，除非在有限情況下保持公司作為REIT的地位，並根據下文所述的特別可選贖回權進行贖回。

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在2021年5月15日及之後，C系列優先股將可根據公司的選擇在任何時間或不時贖回全部或部分優先股，以每股25.00美元的贖回價格兑換現金，外加截至但不包括贖回日期的應計和未支付股息(無論是否授權或宣佈)。然而，除非已支付或同時支付C系列優先股過去所有股息期間的全額累計股息，或撥出足以支付股息的現金金額，否則C系列優先股不得贖回；前提是上述限制不會阻止公司採取必要行動保持其REIT地位。任何部分贖回都將按比例進行。

特殊可選贖回

發生控制權變更(定義如下)時，公司可選擇在控制權變更發生後120天內全部或部分贖回C系列優先股，方法是支付每股25.00美元，外加贖回日(但不包括贖回日)的任何應計和未支付股息。如果在控制權變更轉換日期(定義如下)之前，公司行使了與C系列優先股相關的任何贖回權(無論是其可選贖回權還是特別可選贖回權)，C系列優先股持有人將不擁有下文所述的轉換權。

？控制權變更是指在最初發行C系列優先股後，下列情況已經發生並仍在繼續：

沒有到期、償債基金或強制贖回

C系列優先股沒有規定的到期日，公司不需要在任何時間贖回C系列優先股。因此，C系列優先股將無限期地保持未償還狀態，除非公司決定行使其贖回權，或者在C系列優先股持有人擁有轉換權的情況下，這些持有人決定將C系列優先股轉換為普通股。C系列優先股不受任何償債基金的約束。

投票權

C系列優先股的持有者通常沒有投票權。然而，如果公司拖欠C系列優先股股息六個或六個以上季度，無論是否連續，C系列優先股的持有者(與所有其他類別或系列的平價優先股的持有者作為一個類別 一起投票，類似的投票權已被授予並可行使)將有權在特別會議上投票，或在下一次股東年會和隨後的每一次股東年會上投票，以選舉兩名額外的董事進入公司董事會，直到與C系列優先股有關的所有累積股息

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已全額支付股票和任何其他類別或系列的平價優先股。此外，公司不得對C系列優先股的條款進行某些實質性和不利的更改，除非持有C系列優先股至少三分之二的流通股以及與享有類似投票權的C系列優先股平價的所有其他類別或系列股票的持有者投贊成票(作為一個類別一起投票)。

轉換

一旦發生控制權變更，C系列優先股的每個持有人將有權(除非，在控制權變更轉換日期之前，公司已提供或提供其選擇贖回C系列優先股的通知)，將C系列優先股的部分或全部持有人在C系列優先股轉換日期(我們稱為控制權變更轉換日期)轉換為每股普通股數量的C系列優先股，轉換數量等於以下兩項中的較小者：

在每種情況下，均須遵守關於C系列優先股的補充條款中所述的收取替代性對價的規定。

？普通股價格將是：(I)如果普通股持有人在控制權變更中收到的對價完全是現金，普通股每股現金對價的金額；(Ii)如果普通股持有人在控制權變更中收到的對價不是純現金，普通股在緊接控制權變更生效日期之前(但不包括)連續十個交易日的每股平均收盤價，以及(Iii)如果普通股沒有一個容易確定的收盤價，公司董事會或其委員會在普通股每股控制權變更中收到的該等其他對價的公允市值。

如果在控制權變更轉換日期之前，公司已提供或提供贖回通知，無論是根據其與控制權變更相關的特別可選 贖回權或其可選贖回權，則C系列優先股持有人將無權將C系列優先股轉換為與控制權變更相關的普通股，任何已被選擇進行贖回以進行轉換的C系列優先股將在相關贖回日期贖回，而不是在控制權變更轉換日轉換。

除上文關於控制權變更的規定外，C系列優先股不能轉換為任何其他證券或財產，也不能與其交換。

轉會代理和註冊處

C系列優先股的轉讓代理和註冊商是美國股票轉讓信託公司。

5.875%G系列累計可贖回優先股

一般信息

公司董事會及其正式授權的委員會批准的章程補充條款，其副本已提交美國證券交易委員會，並通過引用併入作為證據

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本招股説明書所屬的註冊聲明，將G系列優先股創建為公司的一系列優先股，指定為5.875 G系列累計可贖回優先股。G系列優先股是有效發行、全額支付和不可評估的。

G系列優先股目前在紐約證券交易所上市，名稱為DLR PR G？

排名

在股息權和公司清算、解散或清盤時的權利方面，G系列優先股排名：

股息率和支付日期

G系列優先股的持有者有權從最初的發行日期起(包括該日)獲得G系列優先股的累計現金股息，於每年3月、6月、9月和12月的最後一個日曆日或大約每年3月、6月、9月和12月的最後一個日曆日或大約每季度支付拖欠的現金股息，年利率為每股25美元清算優先股(相當於每股1.46875美元的年度金額)。無論公司是否有盈利，無論是否有合法資金可用於支付此類股息，無論此類股息是否得到批准或宣佈，G系列優先股的股息都將應計。

清算優先權

如果發生清算、解散或清盤，G系列優先股持有人將有權獲得每股25.00美元，外加截至支付日期(但不包括支付日期)的應計和未支付股息(無論是否賺取或申報)，在向普通股和任何其他級別低於G系列優先股的股票的持有人支付清算權之前。G系列優先股持有人獲得其清算優先股的權利 將受制於在清算方面與G系列優先股平價的任何其他類別或系列公司股票的比例權利。

可選的贖回

G系列優先股 可在任何時間或不時根據公司的選擇權全部或部分贖回現金，贖回價格為每股25.00美元，外加截至但不包括贖回日期的應計和未支付股息(無論是否授權或宣佈)。然而，除非已支付或同時支付G系列優先股過去所有股息期間的全部累計股息，或已撥出足夠支付股息的現金金額，否則不得贖回G系列優先股的股份，除非同時贖回G系列優先股的所有流通股；前提是上述限制不阻止公司採取必要行動，保持公司作為房地產投資信託基金的地位。任何部分贖回都將按比例進行。

特殊可選贖回

一旦發生控制權變更(定義如下)，公司可在控制權變更後120天內，根據其選擇權全部或部分贖回G系列優先股

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目錄表

發生時，支付每股25.00美元，外加贖回當日(但不包括)的任何應計和未支付股息。如果在控制權變更轉換日期(定義如下)之前，公司行使了與G系列優先股相關的任何贖回權(無論是其可選贖回權還是特別可選贖回權)，G系列優先股持有人將不擁有下文所述的轉換權利 。

？控制權變更是指，在最初發行G系列優先股之後，發生了以下情況，並且 仍在繼續：

沒有到期、償債基金或強制贖回

G系列優先股沒有規定的到期日，公司不需要在任何時候贖回G系列優先股。因此，G系列優先股將無限期流通股，除非公司決定行使其贖回權，或在G系列優先股持有人擁有轉換權的情況下，此類 持有人決定將G系列優先股轉換為普通股。G系列優先股不受任何償債基金的約束。

投票權 權利

G系列優先股的持有者一般沒有投票權。然而，如果公司拖欠G系列優先股股息六個或六個以上季度，無論是否連續，G系列優先股(與所有其他類別或系列平價優先股的持有者作為一個類別一起投票，類似的投票權已被授予並可行使)將有權在特別會議上投票，或在公司下一次股東年會和隨後的每一次股東年會上投票，以選舉兩名額外的董事進入公司董事會，直至G系列優先股和任何其他類別或系列的平價優先股的所有未付股息{已支付或申報，並預留一筆足以支付該等款項的款項以供支付。此外，公司不得對G系列優先股的條款進行某些重大和不利的更改，除非 持有G系列優先股至少三分之二的流通股的持有人投贊成票，以及與G系列優先股平價的所有其他類別或系列的有權享有類似投票權的 (作為單一類別一起投票)。

轉換

一旦發生控制權變更，G系列優先股的每個持有人將有權(除非在控制權變更轉換日期之前，公司已提供或提供其選擇贖回G系列優先股的通知)轉換該持有人在G系列優先股轉換日期持有的部分或全部G系列優先股，我們將其稱為控制權變更轉換

19

目錄表

日期，轉換為G系列優先股的每股普通股的股數，等於以下兩者中的較小者：

在每一種情況下，均須遵守與G系列優先股有關的補充條款中所述的收取替代對價的規定。

？普通股價格將是：(I)如果普通股持有人在控制權變更中收到的對價完全是現金，普通股每股現金對價的金額，或(Ii)如果普通股持有人在控制權變更中收到的對價不是純現金，(X)普通股每股收盤價的平均值(如果沒有報告收盤價，則是收盤價和要價的平均值，或者，如果在任何一種情況下都超過一個，則為收盤價和要價的平均值，前十個交易日的平均收盤價和平均收盤價(br}價格)，但不包括(Y)普通股在其上交易的主要美國證券交易所報告的控制權變更的生效日期，或(Y)普通股的最後報價的平均非處方藥如果普通股當時未在美國證券交易所上市交易，則在緊接(但不包括)控制權變更生效日期之前的連續十個交易日內，場外市場集團公司或類似組織報告的普通股市場。

如在控制權變更轉換日期前，本公司已提供或提供贖回通知，不論是根據其與控制權變更相關的特別可選擇贖回權或其可選擇贖回權，則G系列優先股持有人將無權將G系列優先股轉換為與控制權變更相關的普通股，而任何已被選擇贖回以供轉換的G系列優先股股份將於相關贖回日期贖回，而不是於控制權變更轉換日轉換。

除上文與控制權變更有關的規定外，G系列優先股不能轉換為或交換任何其他證券或財產。

轉會代理和註冊處

G系列優先股的轉讓代理和註冊商是美國股票轉讓信託公司。

6.350%系列I累計可贖回優先股

一般信息

公司董事會及其正式授權的委員會批准的章程補充條款，其副本已事先向美國證券交易委員會備案，並通過引用併入作為本招股説明書一部分的登記説明書的證物， 創建系列I優先股作為公司優先股的系列，指定為6.350系列I累積可贖回優先股。第一系列優先股是有效發行、全額支付和不可評估的。

系列I優先股目前在紐約證券交易所上市，名稱為DLR PRI。

20

目錄表

排名

在股息權和公司清算、解散或清盤時的權利方面，第一系列優先股排名：

股息率和支付日期

第一系列優先股的持有者有權從最初的 發行之日起(包括該日期在內)獲得第一系列優先股的累計現金股息，每季度在每年3月、6月、9月和12月的最後一個日曆日或大約每年3月、6月、9月和12月的最後一個日曆日支付拖欠的現金股息，年利率為每股25美元清算優先股(相當於每股1.5875美元的年度金額)。無論公司是否有盈利，無論是否有合法資金可用於支付此類股息，無論此類股息是否得到批准或宣佈，系列I優先股的股息都將應計。

清算優先權

如果發生清算、解散或清盤，第一系列優先股的持有人將有權獲得每股25.00美元，外加截至支付日期(但不包括支付日期)的應計和未支付股息(無論是否賺取或申報)，在向普通股和任何其他類別或系列股票的持有人支付任何清算權之前，普通股和任何其他級別低於第一系列優先股的股票。系列I優先股持有人獲得其清算優先股的權利 將受制於任何其他類別或系列的公司股票在清算時與系列I優先股平價的比例權利。

可選的贖回

第一系列優先股 不得在2020年8月24日之前贖回，除非在有限情況下保留公司作為REIT的地位，並根據下文所述的特別可選贖回權進行贖回。在2020年8月24日及之後，系列I 優先股將根據公司的選擇在任何時間或不時贖回全部或部分優先股，以每股25.00美元的贖回價格兑換現金，外加截至贖回日期但不包括贖回日期的應計和未支付股息(無論是否授權或宣佈)。然而，除非公司已經或同時支付系列I優先股在過去所有股息期間的全部累計股息，或將足以支付股息的現金金額 分開，否則除非系列I優先股的所有流通股同時被贖回，否則I系列優先股不得贖回；前提是上述限制不阻止公司採取必要的行動以保持公司作為房地產投資信託基金的地位。任何部分贖回都將按比例進行。

特殊可選兑換

一旦發生控制權變更(定義如下)，公司可選擇在控制權變更發生後120天內全部或部分贖回第一系列優先股，支付每股25.00美元，外加贖回日(但不包括贖回日)的任何應計和未支付股息。如果在控制權變更轉換日期 (定義如下)之前，公司行使了與系列I優先股相關的任何贖回權(無論是其選擇性贖回權還是特別選擇性贖回權)，則系列I優先股持有人將不擁有以下所述的轉換權利。

21

目錄表

？控制權變更是指，在系列I優先股最初發行後，發生並繼續發生以下情況：

沒有到期、償債基金或強制贖回

第一系列優先股沒有規定的到期日，公司不需要在任何時候贖回第一系列優先股。因此，第一系列優先股將無限期地保持未償還狀態，除非公司決定行使其贖回權，或者在第一系列優先股持有人擁有轉換權的情況下，這些 持有人決定將第一系列優先股轉換為普通股。系列I優先股不受任何償債基金的約束。

投票權 權利

第一系列優先股的持有者通常沒有投票權。然而，如果公司拖欠系列I 優先股股息六個或六個以上季度，無論是否連續，第一系列優先股的持有人(與所有其他類別或系列平價優先股的持有者一起投票，類似的投票權已被授予並可行使)將有權在特別會議上投票，或在公司下一次股東年會和隨後的每一次股東年會上投票，以選舉兩名額外的董事進入公司董事會，直至與第一系列優先股和任何其他類別或系列的平價優先股有關的所有未付股息{已支付或申報，並預留一筆足以支付該等款項的款項以供支付。此外，公司不得對系列I優先股的條款進行某些重大和不利的更改，除非 持有系列I優先股至少三分之二的流通股以及與系列I優先股平價排名的所有其他股票的持有人投贊成票(作為一個單一類別一起投票)。

轉換

一旦發生控制權變更，I系列優先股的每個持有人將有權(除非在控制權變更轉換日期之前，公司已提供或發出其選擇贖回I系列優先股的通知)，將該持有人在I系列優先股轉換日期(我們稱為控制權變更轉換日期)持有的部分或全部I系列優先股轉換為相當於以下兩項中較小者的系列I優先股每股普通股數量：

22

目錄表

在每種情況下，均須遵守有關第一系列 優先股的補充條款中所述的收取替代對價的規定。

？普通股價格將是：(I)如果普通股持有人在控制權變更中收到的對價完全是現金，普通股每股現金對價的金額，或(Ii)如果普通股持有人在控制權變更中收到的對價不是純現金，(X)普通股每股收盤價的平均值(如果沒有報告收盤價，則是收盤價和要價的平均值，或者，如果在任何一種情況下都超過一個，則為收盤價和要價的平均值，前十個交易日的平均收盤價和平均收盤價(br}價格)，但不包括(Y)普通股在其上交易的主要美國證券交易所報告的控制權變更的生效日期，或(Y)普通股的最後報價的平均非處方藥如果普通股當時未在美國證券交易所上市交易，則在緊接(但不包括)控制權變更生效日期之前的連續十個交易日內，場外市場集團公司或類似組織報告的普通股市場。

如果在控制權變更轉換日期之前，公司已提供或提供贖回通知，無論是根據其與控制權變更相關的特別可選 贖回權或其可選贖回權，則I系列優先股持有人將無權將I系列優先股轉換為與控制權變更相關的普通股，任何已被選擇進行贖回的I系列優先股股份將於相關贖回日期贖回，而不是在控制權變更轉換日轉換。

除上述與控制權變更有關的規定外，系列I優先股不能轉換為或交換任何其他證券或財產 。

轉會代理和註冊處

第一系列優先股的轉讓代理和註冊商是美國股票轉讓信託公司。

5.250%J系列累計可贖回優先股

一般信息

公司董事會及其正式授權的委員會批准的章程補充條款，其副本已事先向美國證券交易委員會備案，並通過引用併入作為本招股説明書一部分的登記説明書的證物， 創建J系列優先股作為公司優先股的系列，指定為5.250 J系列累積可贖回優先股。J系列優先股是有效發行、全額支付和不可評估的。

J系列優先股目前在紐約證券交易所上市，名稱為DLR Pr J？

排名

J系列優先股排名，包括股息權和公司清算、解散或清盤時的權利：

23

目錄表

股息率和支付日期

J系列優先股的持有者有權從最初的 發行之日起(包括該日起)獲得J系列優先股的累計現金股息，在每年3月、6月、9月和12月的最後一個日曆日或大約每年3月、6月、9月和12月的最後一個日曆日或大約每年支付拖欠的現金股息，年利率為每股25美元清算優先股(相當於每股1.3125美元的年度金額)。無論公司是否有盈利，無論是否有合法資金可用於支付此類股息，無論此類股息是否得到批准或宣佈，J系列優先股的股息都將應計。

清算優先權

在發生清算、解散或清盤的情況下，J系列優先股的持有人將有權獲得每股25.00美元，外加截至但不包括支付日期的應計和未支付股息(無論是否賺取或申報)，在向普通股和任何其他級別低於J系列優先股的股票的持有人支付清算權之前。J系列優先股持有人獲得其清算優先股的權利 將受到與J系列優先股在清算時平價排名的任何其他類別或系列股票的比例權利的制約。

可選的贖回

J系列優先股 不得在2022年8月7日之前贖回，除非在有限情況下保持公司作為REIT的地位，並根據下文所述的特別可選贖回權進行贖回。在2022年8月7日及之後，J系列優先股將根據公司的選擇在任何時間或不時贖回全部或部分優先股，以每股25.00美元的贖回價格換取現金，外加截至贖回日期但不包括贖回日期的應計和未支付股息(無論是否授權或宣佈)。然而，除非已經支付或同時支付J系列優先股過去所有股息期間的全部累計股息，或者將足以支付該股息的現金金額分開，否則J系列優先股的股票不得贖回，除非J系列優先股的所有流通股同時被贖回；前提是上述限制不阻止公司採取必要行動， 保持公司作為房地產投資信託基金的地位。任何部分贖回都將按比例進行。

特殊可選贖回

一旦發生控制權變更(定義如下)，公司可選擇在控制權變更發生後120天內全部或部分贖回J系列優先股，支付每股25.00美元，外加贖回日(但不包括贖回日)的任何應計和未支付股息。如果在控制權變更轉換日期(定義如下)之前，公司行使了與J系列優先股相關的任何贖回權(無論是其可選贖回權還是特別可選贖回權)，J系列優先股的持有人將不擁有以下所述的 轉換權利。

？控制權變更是指，在J系列優先股最初發行後，發生並繼續發生以下情況：

24

目錄表

沒有到期、償債基金或強制贖回

J系列優先股沒有規定的到期日，公司不需要在任何時候贖回J系列優先股。因此，J系列優先股將無限期地保持流通狀態，除非公司決定行使其贖回權，或者在J系列優先股持有人擁有轉換權的情況下，此類 持有人決定將J系列優先股轉換為普通股。J系列優先股不受任何償債基金的約束。

投票權 權利

J系列優先股的持有者通常沒有投票權。然而，如果公司拖欠J系列優先股股息六個或六個以上季度，無論是否連續，J系列優先股(與所有其他類別或系列平價優先股的持有者一起投票，類似的投票權已被授予並可行使)將有權在特別會議上投票，或在公司下一次股東年會和隨後的每一次股東年會上投票，以選舉兩名額外的董事進入公司董事會，直至J系列優先股和任何其他類別或系列的平價優先股的所有未付股息{已支付或申報，並預留一筆足以支付該等款項的款項以供支付。此外，公司不得對J系列優先股的條款進行某些重大和不利的更改，除非 持有J系列優先股至少三分之二的流通股的持有人投贊成票，以及與J系列優先股平價的所有其他有權享有類似投票權的類別或系列的所有其他股票(作為單一類別一起投票)。

轉換

一旦發生控制權變更，J系列優先股的每個持有人將有權(除非，在控制權變更轉換日期之前，公司已提供或提供其選擇贖回J系列優先股的通知)，將J系列優先股的部分或全部持有人在J系列優先股轉換日期(我們稱為控制權變更轉換日期)轉換為J系列優先股的每股普通股數量，轉換數量等於以下兩項中的較小者：

25

目錄表

在每種情況下，均須遵守關於J系列優先股的補充條款 所述的收取替代對價的規定。

？普通股價格將是：(I)如果普通股持有人在控制權變更中收到的對價完全是現金，普通股每股現金對價的金額；或(Ii)如果普通股持有人在控制權變更中收到的對價不只是現金，(X)普通股每股收盤銷售價格的平均值(如果沒有報告收盤銷售價格，則是收盤出價和要價的平均值，或者，如果在這兩種情況下都超過一個，則為收盤出價和要價的平均值，或者，如果兩者中的一個以上，則為收盤出價和要價的平均值)。前十個連續交易日的平均收盤價(br}和平均收盤價)，但不包括，當時普通股在其上交易的主要美國證券交易所報告的控制權變更生效日期，或(Y)該公司普通股在非處方藥如果普通股當時未在美國證券交易所上市交易，則在緊接但不包括控制權變更生效日期之前的連續十個交易日內，場外交易市場集團或類似機構報告的普通股市場。

如果在控制權變更轉換日期之前，公司已提供或提供贖回通知，無論是根據其與控制權變更相關的特別可選 贖回權或其可選贖回權，則J系列優先股持有人將無權將J系列優先股轉換為與控制權變更相關的普通股，而任何已被選擇進行贖回以進行轉換的J系列優先股將於相關贖回日期贖回，而不是在控制權變更轉換日轉換。

除上文關於控制權變更的規定外，J系列優先股不能轉換為或交換任何其他證券或財產 。

轉會代理和註冊處

J系列優先股的轉讓代理和註冊商是美國股票轉讓信託公司。

5.850%K系列累計可贖回優先股

一般信息

公司董事會及其正式授權的委員會批准了章程補充條款，其副本已事先提交給美國證券交易委員會，並以引用的方式併入作為本招股説明書一部分的登記説明書的展品，創建 K系列優先股作為德意志銀行的一系列優先股，指定為5.850 K系列累積可贖回優先股。K系列優先股是有效發行、全額支付和不可評估的。

K系列優先股目前在紐約證券交易所上市，名稱為DLR PR K。

排名

K系列優先股排名，包括股息權和公司清算、解散或清盤時的權利：

26

目錄表

股息率和支付日期

K系列優先股的持有者有權從最初的 發行之日起(包括該日在內)獲得K系列優先股的累計現金股息，在每年3月、6月、9月和12月的最後一個日曆日或大約每年3月、6月、9月和12月的最後一個日曆日或大約每年支付拖欠的現金股息，年利率為每股25美元清算優先股(相當於每股1.4625美元的年度金額)。無論公司是否有盈利，無論是否有合法資金可用於支付此類股息，無論此類股息是否得到批准或宣佈，K系列優先股的股息都將應計。

清算優先權

如果發生清算、解散或清盤，K系列優先股的持有者將有權在 向普通股和任何其他級別低於K系列優先股的股票的持有者支付任何清算權之前，獲得每股25.00美元，外加截至支付日期但不包括支付日期的應計和未支付股息(無論是否賺取或申報)。K系列優先股持有人獲得其清算優先股的權利 將受到與K系列優先股在清算時平價排名的任何其他類別或系列股票的比例權利的制約。

可選的贖回

K系列優先股 不得在2024年3月13日之前贖回，除非在有限情況下保持公司作為REIT的地位，並根據下文所述的特別可選贖回權進行贖回。在2024年3月13日及之後，K 系列優先股將可根據公司的選擇在任何時間或不時贖回全部或部分優先股，以每股25.00美元的贖回價格兑換現金，外加截至贖回日期但不包括贖回日期的應計和未支付股息(無論是否授權或宣佈)。然而，除非已經或同時支付了K系列優先股過去所有股息期間的全部累計股息，或者將足以支付該股息的現金金額分開 ，否則K系列優先股的股票不得贖回，除非K系列優先股的所有流通股同時被贖回；前提是上述限制不會阻止公司採取必要的行動， 保持其REIT的地位。任何部分贖回都將按比例進行。

特殊可選贖回

一旦發生控制權變更(定義如下)，公司可選擇在控制權變更發生後120天內全部或部分贖回K系列優先股，支付每股25.00美元，外加贖回日(但不包括贖回日)的任何應計和未支付股息。如果在控制權變更轉換日期(定義如下)之前，公司行使了與K系列優先股相關的任何贖回權(無論是其可選贖回權還是特別可選贖回權)，K系列優先股持有人將不擁有下文所述的 轉換權利。

？控制權變更是指，在最初發行K系列優先股之後，發生並繼續發生以下情況：

27

目錄表

沒有到期、償債基金或強制贖回

K系列優先股沒有規定的到期日，公司不需要在任何時候贖回K系列優先股。因此，K系列優先股將無限期地保持未償還狀態，除非公司決定行使其贖回權，或者在K系列優先股持有人擁有轉換權的情況下，此類 持有人決定將K系列優先股轉換為普通股。K系列優先股不受任何償債基金的約束。

投票權 權利

K系列優先股的持有者通常沒有投票權。然而，如果公司拖欠K系列 優先股股息六個或更多季度，無論是否連續，K系列優先股(與所有其他類別或系列平價優先股的持有者一起投票，類似投票權已被授予並可行使)將有權在應至少10%的此類持有人的書面請求而召開的特別會議上投票，或在下一次股東年會和隨後的每次股東年會上投票，以選舉兩名額外的董事進入公司董事會，直至與K系列優先股和任何其他類別或系列的平價優先股有關的所有未支付股息已支付或已支付為止。申報的 和一筆足以支付的款項，留作付款之用。此外，公司不得對K系列優先股的條款進行某些實質性和不利的更改，除非獲得至少三分之二的K系列優先股流通股以及與K系列優先股平價的所有其他類別或系列股票的持有人的贊成票，這些股票有權享有類似的投票權 (作為單一類別一起投票)。

轉換

一旦發生控制權變更，K系列優先股的每個持有人將有權(除非，在控制權變更轉換日期之前，公司已經提供或發出其選擇贖回K系列優先股的通知)，將K系列優先股的部分或全部持有人在K系列優先股轉換日期(我們 稱為控制權變更轉換日期)轉換為K系列優先股的每股普通股數量，轉換數量等於以下兩項中的較小者：

在每種情況下，均須遵守有關K系列 優先股的補充條款中所述的收取替代性對價的規定。

？普通股價格將為(I)如果普通股持有人在控制權變更中收到的對價僅為現金，則為普通股每股現金對價金額，或(Ii)如果

28

目錄表

普通股持有人在控制權變更中收到的對價不只是現金(X)普通股每股收盤價的平均值(如果沒有報告收盤價，則為普通股收盤價和賣出價的平均值，或者，如果兩者均超過一種情況，則為平均收盤價和平均收盤價)， 但不包括普通股在當時交易的美國主要證券交易所報告的控制權變更生效日期，或(Y)#年該公司普通股的最後報價的平均值 場外交易市場OTC Markets Group Inc.或類似組織在緊接之前的連續十個交易日報告的，但不包括控制權變更的生效日期，如果普通股當時未在美國證券交易所上市交易。

如果在控制權變更轉換日期之前，公司已提供或提供贖回通知(無論是根據其與控制權變更相關的特別可選贖回權或其可選贖回權)，則K系列優先股持有人將無權將K系列優先股轉換為與控制權變更相關的普通股，而任何已被選擇進行贖回以進行 轉換的K系列優先股將於相關贖回日期贖回，而不是在控制權變更轉換日轉換。

除以上關於控制權變更的規定外，K系列優先股不能轉換為或交換任何其他證券或財產。

轉會代理和註冊處

K系列優先股的轉讓代理和註冊商為美國股票轉讓信託公司有限責任公司。

5.200%L系列累計可贖回優先股

一般信息

公司董事會及其正式授權的委員會批准了章程補充條款，其副本已事先向美國證券交易委員會備案，並通過引用併入作為註冊説明書的證物，本招股説明書是其中的一部分，將L系列優先股創建為公司的一系列優先股，指定為5.200 L系列累積可贖回優先股。L系列優先股是有效發行、全額支付且不可評估的。

L系列優先股目前在紐約證券交易所上市，名稱為DLR PR L。

排名

L系列優先股排名，包括股息權和公司清算、解散或清盤時的權利：

股息率和支付日期

L系列優先股的持有者有權從最初的 發行日期起(包括該日期)獲得L系列優先股的累計現金股息，在最後一個日曆日或大約最後一個日曆日按季度支付拖欠股息

29

目錄表

每年3月、6月、9月和12月，按每股25.00美元清算優先股的年利率5.200%(相當於每股1.3美元的年度金額)。 無論公司是否有收益，無論是否有合法資金可用於支付此類股息，以及此類股息是否得到授權或宣佈，L系列優先股的股息都將應計。

清算優先權

如果發生清算、解散或清盤，L系列優先股的持有人將有權獲得每股25.00美元，外加截至但不包括支付日期的應計和未支付股息(無論是否賺取或申報)，在 向普通股和任何其他級別低於L系列優先股的股票的持有人支付清算權之前。L系列優先股持有人獲得其清算優先股的權利 將受制於任何其他類別或系列股票在清算時與L系列優先股平價排名的比例權利。

可選的贖回

L系列優先股 不得在2024年10月10日之前贖回，除非在有限情況下保持公司作為REIT的地位，並根據下文所述的特別可選贖回權進行贖回。在2024年10月10日及之後，L系列優先股將可在任何時間或不時根據公司的選擇全部或部分贖回現金，贖回價格為每股25.00美元，外加截至贖回日期但不包括贖回日期的應計和未支付股息(無論是否授權或宣佈)。然而，除非已支付或同時支付L系列優先股過去所有股息期間的全部累計股息，或將足以支付股息的現金金額 分開，否則L系列優先股的股票不得贖回，除非L系列優先股的所有流通股同時被贖回；前提是上述限制不阻止公司採取必要行動， 保持其REIT地位。任何部分贖回都將按比例進行。

特殊可選贖回

一旦發生控制權變更(定義如下)，公司可選擇在控制權變更發生後120天內全部或部分贖回L系列優先股，支付每股25.00美元，外加贖回日(但不包括贖回日)的任何應計和未支付股息。如果在控制權變更轉換日期(定義如下)之前，公司行使了與L系列優先股相關的任何贖回權(無論是其可選贖回權還是特別可選贖回權)，L系列優先股的持有人將不擁有下文所述的 轉換權利。

？控制權變更是指，在最初發行L系列優先股之後，發生並繼續發生以下情況：

30

目錄表

沒有到期、償債基金或強制贖回

L系列優先股沒有規定的到期日，公司不需要在任何時候贖回L系列優先股。因此，L系列優先股將無限期地保持未償還狀態，除非公司決定行使其贖回權，或者在L系列優先股持有人擁有轉換權的情況下，此類 持有人決定將L系列優先股轉換為普通股。L系列優先股不受任何償債基金的約束。

投票權 權利

L系列優先股的持有者通常沒有投票權。然而，如果公司拖欠L 系列優先股的股息六個或更多個季度，無論是否連續，L系列優先股(與所有其他類別或系列平價優先股的持有者作為一個類別一起投票，類似的投票權已被授予並可行使)將有權在至少10%的此類持有人的書面要求下召開的特別會議上投票，或在下一次股東年會和隨後的每次股東年會上投票，以選舉兩名額外的董事進入公司董事會，直到與L系列優先股和任何其他類別或系列的平價優先股有關的所有未付股息都已支付完畢。 已支付或已申報的，以及一筆足以支付該等款項的預留款項。此外，公司不得對L系列優先股的條款進行某些重大和不利的更改，除非持有至少三分之二的L系列優先股流通股以及與L系列優先股具有類似投票權的任何類別或系列的所有其他股票的持有者 投贊成票(作為一個類別一起投票)。

轉換

一旦發生控制權變更，L系列優先股的每個持有人將有權(除非，在控制權變更轉換日期之前，公司已提供或提供其選擇贖回L系列優先股的通知)，將L系列優先股的部分或全部持有人在L系列優先股轉換日期(我們稱為控制權變更轉換日期)轉換為L系列優先股的每股普通股數量，轉換數量等於以下兩項中的較小者：

在每種情況下，均須遵守有關L系列 優先股的補充條款中所述的收取替代對價的規定。

？普通股價格將是：(I)如果普通股持有人在控制權變更中收到的對價僅為現金，普通股每股現金對價的金額；或(Ii)如果普通股持有人在控制權變更中收到的對價不是純現金，(X)普通股每股收盤價的平均值(或，如果沒有報告收盤價，則為收盤價和要價的平均值，或者，如果在任何一種情況下超過一個，則為收盤價和要價的平均值，前十個交易日的平均收盤價和平均收盤價(br}價格)，但不包括普通股在其上交易的主要美國證券交易所報告的控制權變更的生效日期，或(Y)該公司最近一次報價的平均報價。

31

目錄表

普通股在場外交易市場根據OTC Markets Group Inc.或類似組織的報告，如果普通股當時未在美國證券交易所上市交易，則在緊接但不包括控制權變更生效日期之前的連續十個交易日內。

如果在控制權變更轉換日期之前，公司已提供或提供贖回通知，無論是根據其與控制權變更相關的特別可選 贖回權或其可選贖回權，則L系列優先股持有人將無權將L系列優先股轉換為與控制權變更相關的普通股，而任何已被選擇進行贖回以進行轉換的L系列優先股將於相關贖回日期贖回，而不是在控制權變更轉換日轉換。

除上文關於控制權變更的規定外，L系列優先股不能轉換為任何其他證券或財產，也不能與其交換。

轉會代理和註冊處

L系列優先股的轉讓代理和註冊商是美國股票轉讓信託公司，LLC。

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目錄表

存托股份的説明

該公司可以根據自己的選擇，選擇發行存托股份，而不是全部優先股。每一股存托股份將代表對 的所有權以及對特定系列的一小部分優先股的所有權利和優惠權(包括股息、投票權、贖回權和清算權)。適用的比例將在招股説明書副刊中明確。 存托股份代表的優先股股份將根據存託協議，由公司、託管人和證明存托股份或存託憑證的證書的持有者根據存託協議存入適用的招股説明書副刊中指定的託管人。存託憑證將被交付給那些在發行中購買存托股份的人。託管人將是 存托股份的轉讓代理、登記員和股息支付代理。存託憑證的持有者同意受存款協議的約束，該協議要求持有者採取某些行動，如提交居住證明和支付某些費用。

除本招股説明書附錄另有規定外，適用本招股説明書所載存托股份條款摘要。本摘要經本招股説明書的任何附錄修改後，並不聲稱是完整的，並受存款協議、公司章程和適用的優先股系列補充條款的形式的約束，並受其全部約束。

分紅

託管人將按照存託憑證記錄持有人在相關記錄日期(與公司為適用的 系列優先股確定的記錄日期)所擁有的存托股份數量的比例，將收到的與 存托股份代表的優先股系列有關的所有現金股利或其他現金分配分配給存託憑證記錄持有人。然而，託管人將只分配可以分配的數額，而不將一分錢的零頭分配給任何存托股份，任何未如此分配的餘額將被添加到託管人收到的下一筆款項中，並被視為 的一部分，以便分配給當時尚未結清的存託憑證的記錄持有人。

如果以現金以外的方式進行分配，託管機構將把其收到的財產分配給有權獲得該財產的存託憑證的記錄持有人，分配比例應儘可能接近於這些持有人在相關記錄日期所擁有的存托股數，除非託管機構(在與公司協商後)確定進行這種分配是不可行的，在這種情況下，託管機構可以(經公司批准)採取其認為公平和適當的任何其他方式進行分配。包括(按其認為公平和適當的一個或多個地點及條款)出售該等財產，以及將出售該等財產所得的淨收益分配予該等持有人。

清算優先權

如果公司事務發生清算、解散或清盤，無論是自願的還是非自願的，每股存托股份的持有人將有權獲得適用招股説明書補編所載的適用優先股系列 中每股股份的部分清算優惠。

救贖

如果適用的存托股份系列所代表的優先股系列是可贖回的，這種存托股份將從託管人因全部或部分贖回其持有的優先股而收到的收益中贖回。每當公司贖回託管人持有的任何優先股時，託管人將在同一 贖回日贖回代表如此贖回的優先股的存托股數。存託機構在收到本公司的贖回通知後，應在確定的優先股和存托股份贖回日期 前30天至60天內，將贖回通知及時郵寄給存託憑證的記錄持有人。

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目錄表

投票

在收到適用的存托股份所代表的優先股系列持有人有權參加的任何會議的通知後，保管人將立即將該會議通知中所載的信息郵寄給截至該會議記錄日期的存託憑證記錄持有人。每個此類存託憑證的記錄持有人將有權就行使與該記錄持有人的存托股份所代表的優先股股份數量有關的投票權向存託機構發出指示。託管人將在實際可行的情況下，按照此類指示對此類存托股份所代表的優先股進行表決，公司將同意採取託管人可能認為必要的一切行動，以使託管人能夠這樣做。如果沒有收到存託憑證持有人的具體指示，託管人將對任何優先股投棄權票。

優先股的撤回

在託管機構交回存託憑證並支付任何未付款項後，在符合存託協議條款的情況下，存託憑證所證明的存托股份的所有人有權獲得該存托股份所代表的全部優先股股份和所有金錢及其他財產。不會發行部分優先股。如果持有人交付的存託憑證證明存托股數超過應提取的全部優先股的存托股數，則該存託憑證將同時向該持有人交付一份新的存託憑證，證明存托股數超過該數量。此後，如此撤回的優先股持有者將無權根據存管協議存入此類股份，或收到存託憑證證明存托股份。

存款協議的修改和終止

證明存托股份的存託憑證的形式和存託協議的任何規定可以隨時和不時地由公司和託管人之間的協議修改。然而，任何實質性和不利地改變存托股份持有人的權利的修訂(費用的任何變化除外)將不會生效，除非該修訂已獲得當時已發行的存托股份至少過半數的 批准。除存託協議條款另有規定外，任何此類修訂不得損害任何存托股份所有人交出證明該等存托股份的存託收據的權利，並指示存託人向持有人交付優先股及存托股份所代表的所有金錢及其他財產(如有的話)，除非為遵守適用法律的強制性規定。

在下列情況下，公司可在不少於30天前書面通知適用的託管人終止存託協議：(br}(I)為保持公司作為房地產投資信託基金的地位而有必要終止，或(Ii)受終止影響的每一系列優先股的多數同意終止，據此，該託管人將被要求在每個存託憑證持有人交還其持有的存託憑證時交付或提供該存託憑證，由該存託憑證所證明的存托股份連同該存託憑證就該存託憑證持有的任何其他財產所代表的優先股的全部或零碎股份的數目。公司將同意，如果為保持公司作為房地產投資信託基金的地位而終止存款協議，公司將盡其最大努力將相關存托股份交出後發行的優先股在國家證券交易所上市。此外，在下列情況下，存託協議將自動終止：(I)所有已發行的存托股份均已贖回，(Ii)與公司清算、解散或清盤有關的相關優先股的最終分派，且該分派應已分發給存託憑證持有人，證明存托股份代表該優先股，或(Iii)相關優先股的每股股份應已轉換為非存托股份所代表的公司的股票。

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目錄表

託管押記

該公司將支付僅因存託安排的存在而產生的所有轉讓和其他税費和政府費用。公司將向存託機構支付與優先股的首次存入、存托股份的首次發行、優先股的贖回和存托股份持有人的所有優先股提取相關的費用。 存託憑證持有人將支付轉讓、所得税和其他税費、政府費用和某些其他費用，這些費用由存託協議規定由其承擔。在某些情況下，託管人可以拒絕轉讓存托股份，可以扣留股息和分配，並可以出售由該存託憑證證明的存托股份，但不支付此類費用。適用的招股説明書補編將包括與標的證券的存放或替代、股息的接收和分配、權利的出售或行使、標的證券的撤回以及轉讓、拆分或收據組合有關的費用 和收費(如有)的信息。適用的招股説明書補編還將包括與收取股息和存放證券的費用和收費(如果有的話)的權利有關的信息。

雜類

託管人將向存託憑證持有人轉發公司交付給託管人並要求公司向優先股持有人提供的所有通知、報告和委託書徵集材料。此外，託管人將在託管人的主要辦事處以及在其認為適當的其他地方，提供託管人作為優先股持有人從 公司收到的任何通知、報告和委託書徵集材料，供存託憑證持有人查閲。適用的招股説明書補編將包括關於收據持有人查閲託管人轉讓賬簿和收據持有人名單的權利(如有)的信息。

除因其疏忽或故意不當行為外，保管人和公司均不承擔或將根據存託憑證協議對存託憑證持有人承擔任何義務或承擔任何責任。如果保管人或公司在履行保證金協議項下的義務時受到法律或其無法控制的任何情況的阻止或拖延，保管人和公司均不承擔責任。根據存託協議，公司和託管人的義務僅限於真誠履行其義務，除非提供令人滿意的賠償，否則將沒有義務就任何存托股份或優先股提起任何法律訴訟或為其辯護。公司和保管人可以依賴律師或會計師的書面意見、存託憑證持有人或其他誠意認為有能力提供此類信息的人提供的信息，以及被認為是真實的、由適當的一方或多方當事人簽署或提交的文件。

如果保管人一方面收到任何存託憑證持有人和公司提出的相互衝突的債權、請求或指示，另一方面，保管人有權對從公司收到的此類債權、請求或指示採取行動。

辭職 和免職

託管人可隨時通過向我們遞交其選擇辭職的通知而辭職，公司可在任何時間 將託管人撤職，任何此類辭職或撤職在指定繼任託管人並接受此類任命後生效。此類繼任託管必須在遞交辭職或免職通知後60天內指定 ，且必須是主要辦事處設在美國且資本和盈餘合計至少為150,000,000美元的銀行或信託公司。

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目錄表

手令的説明

該公司可發行購買Digital Realty Trust，Inc.普通股、優先股或存托股份的權證，並可獨立或與普通股、優先股、存托股份或債務證券一起發行權證，或附屬於該等證券或與該等證券分開發行。該公司將根據單獨的認股權證協議發行每一系列認股權證，並可 指定一家銀行或信託公司作為權證代理，所有這些都在適用的招股説明書附錄中指定。任何權證代理將僅作為公司與權證相關的代理，不會為權證持有人或代表權證持有人行事。

以下闡述了本註冊聲明下可能提供的權證的某些一般條款和條款。進一步的認股權證條款和適用的認股權證協議將在適用的招股説明書附錄中闡明。

適用的招股説明書附錄 將描述與本招股説明書交付有關的認股權證的條款，如適用，包括以下條款：

認股權證可兑換不同面額的新認股權證，認股權證可在認股權證代理人的公司信託辦事處或適用招股説明書附錄中指明的任何其他辦事處行使。在其認股權證行使前，認股權證持有人將不會享有在行使認股權證時可購買的證券持有人的任何權利，或任何股息支付或投票權(視何者適用而定)，即可在行使認股權證時可購買的普通股或優先股的股份持有人可 享有的權利。

每份認股權證將使持有人有權以現金方式購買普通股、優先股或存托股份的數量，行使價應在與其提供的認股權證有關的適用招股説明書附錄中列出或可按每種情況下的行使價確定。除非適用的招股説明書 附錄另有規定，否則可在下午5：00之前的任何時間行使認股權證。紐約市時間在適用的招股説明書附錄中規定的到期日。下午5：00以後紐約時間到期日，未行使的認股權證無效。

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目錄表

認股權證可以按照與認股權證相關的適用招股説明書附錄中的規定行使。於收到付款及於認股權證代理人的公司信託辦事處或適用的招股説明書附錄所示的任何其他辦事處妥為填寫及籤立的認股權證證書後，公司將在實際可行的情況下儘快交出行權時可購買的證券。如該等認股權證的行使證書少於所有認股權證，則會就餘下的認股權證金額發出新的認股權證證書。

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目錄表

債務證券及相關擔保的説明

以下是我們運營合夥企業債務證券的一般條款和條款的説明，以及Digital房地產信託公司的相關擔保(如果適用)。當我們的經營合夥企業提出出售特定系列債務證券時，我們將在本招股説明書的附錄中説明該系列的具體條款，包括Digital Realty Trust，Inc.提供的任何相關擔保的條款，以及一系列債務證券可轉換為或可交換為其他證券的條款(如果有)。我們還將在招股説明書附錄中説明本招股説明書中描述的一般條款和條款是否適用於特定系列的債務證券。如果招股説明書附錄中包含的信息與本摘要描述不同，您應依賴招股説明書附錄中的信息 。

債務證券可以是優先債務證券，也可以是次級債務證券。除非在招股説明書附錄中另有説明，否則債務證券將是Digital Realty Trust，L.P.的直接無擔保債務，並將與Digital Realty Trust，L.P.的所有其他無擔保和無從屬債務享有同等的償付權。出售的債務證券可交換和/或轉換為普通股或根據本招股説明書可能出售的任何其他證券。

除非招股説明書附錄中另有規定，否則債務證券將在我們與作為受託人的富國銀行、國家 協會或受託人之間的契約下發行。我們已經總結了以下契約的精選部分。摘要不完整。我們已將契約作為註冊説明書的證物，本招股説明書是其中的一部分，您 應仔細閲讀契約和我們的債務證券，以瞭解可能對您重要的條款。摘要中使用的未在本招股説明書中定義的大寫術語具有契約中指定的含義。

一般信息

每一系列債務證券的條款將由公司董事會決議或根據公司董事會決議確定，並以高級管理人員證書或補充契約中規定的方式闡述或確定。每個債務證券系列的特定條款將在與該系列相關的招股説明書附錄中進行説明，包括任何定價附錄。

除非在招股説明書附錄中另有規定，否則本契約將指定富國銀行全國協會作為本公司經營合夥企業的一個或多個系列債務證券和本公司相關擔保契約的受託人，如果適用的話。富國銀行、國民協會或任何其他指定受託人可就我們的一個或多個債務證券系列辭職或被免職，並可任命繼任受託人就該系列債券行事。

除非在本招股説明書的附錄中另有規定，否則債務證券將是我們的經營合夥企業的直接無擔保債務 ，將與其所有其他無擔保和無從屬債務並列，並可由公司全面和無條件擔保。我們可以根據債券發行不限量的經營合夥企業的債務證券，這些債券可能是一個或多個系列，具有相同或不同的到期日，按面值、溢價或折扣發行。我們將在招股説明書附錄(包括任何定價附錄)中列出與發行的任何系列債務證券有關的本金總額和該系列債務證券的以下條款(在適用的範圍內)：

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此外，該契約不限制我們的經營合夥企業發行可轉換債券或次級債券的能力。特定系列債務證券的任何轉換或從屬條款將在與該系列債務證券相關的高級人員證書或補充契約中列出，並將在相關招股説明書補編中説明。此類條款可包括強制轉換條款，由持有人選擇或由我們選擇，在這種情況下，債務證券持有人將收到的普通股、現金或其他證券的數量將按招股説明書附錄中所述的方式計算。

我們可以發行經營合夥企業的債務證券，規定在根據契約條款宣佈加速到期時，到期和支付的金額低於其聲明的本金金額。我們將在適用的招股説明書附錄中向您提供適用於任何此類債務證券的其他特殊考慮因素的信息。

如果我們以一個或多個外幣或一個或多個外幣單位計價我們經營合夥企業的任何債務證券的購買價格，或者如果任何系列債務證券的本金和溢價(如果有)和利息(如果有)是以一個或多個外幣或一個或多個外幣單位支付的，我們將在適用的招股説明書附錄中向您提供有關該債務證券發行的 限制、選舉、具體條款和其他信息。

轉讓和交換

每個債務證券將由一個或多個以存託信託公司的名義註冊的全球證券或代名人代表(我們將指由

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目錄表

適用的招股説明書附錄中所述的作為賬簿記賬債務擔保的全球債務擔保)，或以最終登記形式頒發的證書(我們將把認證擔保所代表的任何債務擔保稱為認證債務擔保)。除下文標題？全球債務證券和記賬系統？項下所述外，記賬債務證券將不能以證書形式發行。

憑證債務證券

根據契約條款，您可以在我們為此目的指定的任何辦事處轉讓或交換憑證債務證券。任何憑證債務證券的轉讓或交換將不收取服務費 ，但我們可能要求支付足以支付與轉讓或交換相關的任何税款或其他政府費用的金額。

您只有交出代表已證明債務證券的證書，並由我們或證書受託人向新持有人重新發行證書，或由我們或受託人向新持有人發行新證書，才能轉讓證書債務證券以及獲得證書證券本金、溢價和利息的權利 。

全球債務證券和記賬系統

代表記賬債務證券的每一種全球債務證券都將交存給保管人或代表保管人，並以保管人或保管人的名義登記。

對於入賬債務證券，我們將要求託管機構同意遵循以下程序。

記賬式債務證券的實益權益的所有權將僅限於在與 相關的全球債務證券的保管人(我們稱之為參與人)有賬户的人，或可能通過參與人持有權益的人。在發行全球債務擔保時，保管人將在其簿記登記和轉讓系統上，將參與方分別記入此類參與方實益擁有的此類全球債務擔保所代表的簿記債務證券的本金。所有參與發行記賬式債務證券的交易商、承銷商或代理人都將指定入賬賬户。記賬式債務證券的所有權將顯示在相關全球債務擔保保存人保存的記錄(關於參與人的利益)和參與人的記錄(關於通過參與人持有的人的利益)上，這種所有權權益的轉讓將僅通過這些記錄進行。一些州的法律可能要求某些證券購買者以最終形式實物交割此類證券。這些法律可能會削弱擁有、轉讓或質押賬面債務證券實益權益的能力。

只要全球債務擔保的託管人或其代名人是該全球債務擔保的登記所有人，則該託管人或其代名人(視具體情況而定)將被視為該契約項下此種全球債務擔保所代表的記賬債務證券的唯一持有人或持有人。除下文所述外，賬簿債務證券的受益所有人將無權將證券登記在其名下，不會收到或有權收到代表證券的最終形式的證書的實物交付，也不會被視為契約項下這些證券的所有者或持有人。因此，每一個實益擁有記賬債務證券的人都必須依靠相關全球債務擔保保管人的程序，如果該人不是參與人，則必須依靠該人通過其擁有其權益的參與人的程序來行使債券持有人根據契約享有的任何權利。

然而，我們理解，根據現有的行業慣例，託管機構將授權其代表其持有全球債務證券的人行使債務證券持有人的某些權利，該契約規定，我們、受託人和我們各自的代理人 將把託管機構關於該全球債務證券的書面聲明中指定的人員視為債務證券的持有人，以便獲得債務證券持有人根據該契約必須給予的任何同意或指示。

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目錄表

我們將向作為相關全球債務證券登記持有人的託管機構或其指定人(視情況而定)支付賬面債務證券的本金、溢價和利息。我們、受託人和我們的任何其他代理人或受託人的代理人將不對記錄中與全球債務證券中的實益所有權權益有關的任何方面或因其支付的任何方面承擔任何責任或責任，或維護、監督或審查與實益所有權權益有關的任何記錄。

我們期望，託管人在收到對全球債務證券的本金、溢價或利息的任何付款後，將立即向參與方賬户支付與該託管方記錄所示的每個參與方持有的賬面債務證券金額成比例的款項。我們還預計，參與者向通過這些參與者持有的賬簿債務證券中的實益權益的所有者支付的款項將受長期客户指示和慣例的管轄，就像現在為在 街道名稱註冊的客户的賬户持有的證券一樣，並將由這些參與者負責。

如果託管機構在任何時間不願意或無法繼續作為託管機構，或不再是根據交易法註冊的結算機構，並且根據交易法註冊為結算機構的繼任託管機構在90天內沒有被我們指定，我們將發行有證書的債務證券，以換取全球 債務證券。此外，我們可隨時全權酌情決定不讓一個或多個全球債務證券代表的任何系列的入賬債務證券，並在此情況下，將發行 有證書的債務證券以交換該系列的全球債務證券。為換取全球債務擔保而發行的任何有憑證的債務證券，將以保管人指示受託人的名稱登記。我們預計，此類指示將以保管人從參與方收到的關於與這種全球債務擔保有關的入賬債務證券所有權的指示為基礎。

我們已從我們認為可靠的來源獲得了關於託管人和託管人記賬系統的上述信息，但我們對這些信息的準確性不承擔任何責任。

在控制權變更時不提供任何保護

除非我們在適用的招股説明書附錄中另有説明，否則債務證券將不包含任何在我們發生控制權變更或高槓杆交易(無論此類交易是否導致控制權變更)可能對債務證券持有人造成不利影響的情況下為債務證券持有人提供證券保護的條款。

聖約

我們將在適用的招股説明書中補充適用於任何債務證券發行的任何限制性契諾。

資產的合併、合併和出售

Digital Realty Trust，L.P.和Digital Realty Trust，Inc.可與任何其他實體合併，或將其各自的全部或幾乎所有資產 出售、租賃或轉讓給任何其他實體，或合併或併入任何其他實體，前提是滿足以下條件：

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目錄表

違約事件

對於任何一系列債務證券而言，違約事件指的是下列任何一種情況：

關於特定系列債務證券的違約事件(破產、資不抵債或重組的某些事件除外)不一定構成對任何其他系列債務證券的違約事件。根據我們不時存在的銀行信貸協議，違約事件的發生可能構成違約事件。此外，本契約項下某些違約或加速事件的發生，可能會構成我們不時未償還的某些其他債務的違約事件 。

如果在未清償時任何系列的債務證券發生違約事件並仍在繼續，則受託人或持有該系列未償還債務證券本金不少於25%的持有人可向我們發出書面通知(如果持有人發出通知，則向受託人發出通知)，宣佈立即到期和應付 該系列的本金(或，如果該系列的債務證券是貼現證券，則為該系列條款中規定的本金部分)以及應計和未付利息，該系列的所有債務證券。在某些破產、無力償債或重組事件導致違約的情況下，所有未償還債務證券的本金(或該特定數額)以及所有未償還債務證券的應計和未付利息(如有)將成為 ，並立即到期和支付，而無需受託人或未償還債務證券的任何持有人作出任何聲明或其他行動。在就任何系列的債務證券作出加速聲明後的任何時間，但在受託人獲得支付到期款項的判決或判令之前，如果該系列債務證券的所有違約事件(如有的話)已按照契約的規定治癒或免除，則該系列未償還債務證券的過半數本金持有人可撤銷和取消加速。我們建議您參閲與任何系列債務證券相關的招股説明書補充資料，這些債務證券是貼現證券，其中特別條款涉及在發生違約事件時加速支付此類貼現證券本金的一部分。

該契約規定，受託人將沒有義務應任何未償還債務證券持有人的要求行使其在契約下的任何權利或權力，除非受託人獲得賠償。

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目錄表

對於任何損失、責任或費用，令其滿意。在受託人某些權利的規限下，任何系列未償還債務證券本金的多數持有人 將有權指示就受託人可用的任何補救措施進行任何訴訟的時間、方法和地點，或就該系列債務證券行使受託人授予的任何信託或權力的權利。

任何系列債務擔保的持有人均無權就該契約或指定接管人或受託人或該契約下的任何補救措施提起任何司法或其他訴訟，除非：

儘管有上述規定，任何債務擔保的持有人將有絕對和無條件的權利在該債務擔保所述的到期日或之後收到該債務擔保的本金、保費和任何利息的付款，並有權就強制執行付款提起訴訟。

該契約要求我們在財政年度結束後120天內向受託人提交一份關於遵守該契約的聲明。該契約規定，如果受託人真誠地確定扣留通知符合債務證券持有人的利益，則受託人可以不向債務證券持有人發出關於該系列債務證券的任何違約或違約事件的通知(該系列債務證券的付款除外)。

修改及豁免

在獲得受修改或修訂影響的每個系列未償還債務證券的至少多數本金持有人同意的情況下，我們可以修改和修改契約。未經當時未償還的每個受影響債務證券的持有人同意，我們不得進行任何修改或修改，如果該修改符合以下條件：

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目錄表

除某些特別規定外，持有任何系列未償還債務證券本金至少過半數的持有人可代表該系列所有債務證券持有人 放棄遵守本契約的規定。任何系列未償債務證券的過半數本金持有人可代表該系列的所有債務證券的持有人，免除該系列債務證券過去在該契約下的任何違約及其後果，但該系列債務證券的本金、溢價或利息的違約除外；但前提是， 任何系列未償還債務證券本金的多數持有人可以撤銷加速及其後果，包括因加速而導致的任何相關付款違約。

債務證券及某些契諾在某些情況下失效

法律上的失敗

契約規定，除非適用系列債務證券的條款另有規定，否則我們可以解除與任何系列債務證券有關的任何和所有義務(登記該系列債務證券的轉讓或交換、替換該系列被盜、遺失或殘缺不全的債務證券的某些義務除外)，並維持支付機構和某些與支付代理人持有的資金處理有關的條款。我們將以信託形式向受託人交存資金和/或美國政府債務，或在以美元以外的單一貨幣計價的債務證券的情況下，我們將被解除外國政府債務，從而通過按照其條款支付利息和本金，將提供國家公認的獨立公共會計師事務所認為足以支付和清償每一期本金的資金，該系列債務證券的溢價、利息和任何強制性償債基金支付按照該契約和該等債務證券的條款規定的到期日。

只有在我們向受託人提交了律師的意見，聲明我們已收到美國國税局或美國國税局的裁決，或自契約簽署之日起，適用的美國聯邦所得税法發生變化，並根據該意見確認，該系列未償還債務證券的持有者將不會確認由於存款而用於美國聯邦所得税目的的收入、收益或損失時，才可能發生這種解除。失敗和解聘，並將繳納美國聯邦所得税，其數額、方式和時間與存款、失敗和解聘沒有發生的情況相同。

某些契諾的失效

契約 規定，除非適用的債務證券系列條款另有規定，否則在遵守某些條件時：

這些條件包括：

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契約失效和違約事件

如果我們對任何一系列債務證券行使違約選擇權，並且該系列債務證券因任何違約事件的發生而被宣佈到期並應支付，則存放在受託人處的資金和/或美國政府債務或外國政府債務將足以支付該系列債務證券在聲明到期日到期的金額，但可能不足以支付該系列債務證券在違約事件導致的加速時到期的金額。在這種情況下，我們 將繼續對這些付款負責。

·外國政府債務？對於以美元以外的貨幣計價的任何系列債務證券：

治國理政法

契約和債務證券將受紐約州法律管轄，並按照紐約州法律解釋，而不考慮會導致適用紐約州法律以外的任何法律的衝突法律原則。

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對所有權和轉讓的限制

以下關於Digital Realty Trust，Inc.股票所有權和轉讓限制的摘要闡述了招股説明書附錄可能涉及的某些一般條款和公司章程文件的條款。本摘要並不聲稱是完整的，並受公司章程文件(包括與根據本招股説明書發行優先股有關的任何補充條款)不時修訂和補充的公司章程文件(包括與發行優先股有關的任何補充條款)的制約和保留。公司現有章程文件的副本已向美國證券交易委員會備案，並通過引用併入作為註冊説明書的證物，本招股説明書是其一部分。對公司章程文件中與根據本招股説明書發行證券有關的任何修訂或補充，應向美國證券交易委員會備案，並應通過引用併入適用的招股説明書附錄中作為證據。查看您可以找到更多信息的位置。

根據修訂後的《1986年國税法》或該守則，公司要符合REIT的資格，公司的股票必須在12個月的納税年度(已選擇成為REIT的第一年除外)或較短的納税年度的相應部分內，至少有335天由100人或以上的人實益擁有。此外，在課税年度的後半年度(除選擇成為房地產投資信託基金的首個年度的 外)，股票流通股價值不超過50%的股份可由五名或五名以下的個人直接或間接擁有(根據守則的定義，包括某些實體，例如合資格的退休金計劃)。

公司章程包含對普通股、優先股和股本的所有權和轉讓的限制，旨在幫助公司遵守這些要求並繼續符合REIT的資格。公司章程的相關章節規定，除以下所述的例外情況外，任何人士或實體不得實益擁有或根據守則適用的推定所有權條款而被視為擁有超過9.8%(按價值或按股份數目計算，以限制性較大者為準)的普通股或任何系列優先股的流通股，或超過公司已發行股本價值的9.8%。該公司將這些限制分別稱為普通股所有權限制、優先股所有權限制和總股票所有權限制。因違規轉讓而受到所有權限制之一的個人或實體，如果違規轉讓生效，該個人或實體本應是普通股、公司任何系列優先股或公司股本(視情況而定)的記錄所有人和受益所有人，或者被稱為所謂的記錄受讓人，如果違規轉讓有效，則該個人或實體被稱為所謂受益受讓人。個人或實體 將僅是普通股、公司任何系列優先股或公司股本(如果適用)的創紀錄所有者。

準則下的推定所有權規則很複雜，可能導致一組相關個人和/或 實體實際或推定擁有的股票由一個個人或實體推定擁有。因此，個人或實體收購不到9.8%的普通股或公司任何系列優先股或低於公司已發行股本價值的9.8%(或收購實際或建設性地擁有公司股本的實體的權益)可能會導致該個人或實體或另一個人或實體建設性地擁有超過9.8%的公司已發行普通股或一系列公司已發行優先股或股本(視情況而定)，從而對該等股票施加適用的所有權限制。

公司董事會可全權酌情決定放棄對特定股東實益所有權的普通股或合計股票的所有權限制，如果董事會確定這種放棄不會導致任何個人對公司股本的實益所有權違反總的股票所有權限制，並且任何豁免適用的所有權限制不會危及公司作為房地產投資信託基金的地位，則公司董事會可自行決定放棄對特定股東的實益所有權的普通股或合計股票的所有權限制。

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目錄表

如果公司董事會確定特定股東在公司的承租人(或公司全部或部分擁有的任何實體的承租人)中實際或建設性地不擁有或不會擁有會導致公司實際或建設性地擁有的權益，則公司董事會可全權酌情決定放棄與特定股東的推定所有權有關的普通股或總股本限制。超過9.8%的權益(如守則第856(D)(2)(B)條所述)於該 租户中，或任何該等擁有權不會導致該公司不符合守則所指的房地產投資信託基金資格。

公司董事會還可根據其全權酌情決定權，在下列情況下放棄對特定股東的優先股所有權限制：(1)導致任何個人對公司股本的 股的實益所有權違反總股票所有權限制，或(2)危及公司作為房地產投資信託基金的地位。

作為公司豁免的條件之一，公司董事會可能需要律師的意見或美國國税局令公司董事會滿意的裁決，和/或申請人就保留公司的房地產投資信託基金地位 提出的陳述或承諾。

在放棄所有權限制時或在任何其他時間，公司董事會可以提高一個或多個個人或實體的適用所有權限制，並降低所有其他個人和實體的適用所有權限制；但前提是，降低的所有權限制將不適用於其在普通股、公司任何系列優先股或股本的所有權百分比超過降低的所有權限制的任何個人或實體，直到該個人或實體的所有權百分比等於或低於降低的所有權限制為止；但任何進一步收購公司普通股、優先股或股本(如適用)超過該百分比所有權將違反適用的所有權限制。 此外，新的所有權限制可能不允許五個或更少的股東實益擁有公司已發行股本價值的49%以上。

該公司的章程進一步禁止：

任何人收購、試圖或打算獲得公司股票的實益或推定所有權，將或可能違反上述任何關於可轉讓和所有權的限制，將被要求立即向公司發出通知，並向公司提供其要求的其他信息，以確定此類轉讓對公司作為房地產投資信託基金的地位的影響。如果公司董事會認定嘗試獲得或繼續獲得REIT資格不再符合公司的最佳利益，則上述關於可轉讓性和所有權的條款將不適用。

根據公司章程，如果任何據稱轉讓公司股票或任何其他事件將導致任何人違反所有權限制或公司董事會確立的其他限制，或將導致公司根據守則第856(H)條被封閉持有，或 以其他方式未能符合房地產投資信託基金的資格，則超過適用所有權限制的股份數量或導致我們被封閉持有或未能符合房地產投資信託基金的資格(四捨五入至最接近的整個股份)將 自動轉讓並由以下機構持有：為公司和預期受讓人選擇的一個或多個慈善組織的獨家利益而設立的信託不會獲得此類股份的任何權利。自動轉賬將自以下日期前一個工作日的營業結束時起生效

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目錄表

違規轉移或其他導致轉移到信託的事件。如上所述，向所謂的記錄受讓人支付給所謂的記錄受讓人的任何股息或其他分配，在要求分配給信託受益人時，必須償還給受託人，受託人可以在出售轉讓給受託人的股份(如下所述)時，將支付給所謂的記錄受讓人的金額減去尚未償還給受託人的任何該等股息或其他分配的金額。如果如上所述的信託轉讓因任何原因未能自動生效，以防止 違反適用的所有權限制，或公司被少數人持有或以其他方式不符合REIT的資格，則公司章程規定，超過所有權限制的股份轉讓將無效。如果任何轉讓會導致公司股票的實益擁有者少於100人，則任何此類據稱的轉讓都將無效，沒有任何效力或效果，預期受讓人將不會 獲得任何股份權利。

轉讓給受託人的公司股票被視為以每股價格出售給公司或公司的指定人，每股價格等於(1)所謂的記錄受讓人為股份支付的價格(或，如果導致轉讓給信託的事件不涉及以市場價購買公司股票的該等股票，在導致該公司股票轉讓給信託的事件發生的前一個交易日在紐約證券交易所報告的最後一次銷售價格)和 (2)公司或其指定人接受該要約之日的市場價格。公司可以扣除支付給所謂的記錄受讓人的金額，減去已經支付給所謂的記錄受讓人並由所謂的記錄受讓人欠受託人的股息和分配額。公司將為慈善受益人的利益向受託人支付減少的金額。公司有權接受此類要約，直到受託人根據下文討論的條款出售了公司在信託中持有的股份為止。一旦出售給公司，慈善受益人在出售的股份中的權益終止，受託人必須 將出售的淨收益分配給所謂的記錄受讓人，受託人就該股票持有的任何股息或其他分配將支付給慈善受益人。

如果公司不購買股份，受託人必須在收到公司將股份轉讓給信託的通知後20天內，將股份出售給受託人指定的個人或實體，該個人或實體可以在不違反普通股持股限額或優先股持股限額、總股份持股限額或公司董事會確定的 其他限制的情況下擁有股份。在此之後，受託人必須向聲稱的記錄受讓人分配一筆金額，數額等於(1)聲稱的記錄受讓人或所有者為股份支付的價格(或，如果導致轉讓給信託的事件不涉及以市價購買該等股份，則為在導致該公司股票轉讓給信託的事件的前一交易日在紐約證券交易所報告的最後一次銷售價格)和(2)受託人為該等股份收到的銷售收益(扣除佣金和其他銷售費用後的淨額)。受託人可以扣除支付給所謂的記錄受讓人的金額，減去已經支付給所謂的記錄受讓人並由所謂的記錄受讓人欠受託人的股息和分配額。任何銷售收入淨額超過應支付給所謂的記錄受讓人的金額，將立即支付給慈善受益人，以及任何股息或其他分配。此外，如果在公司發現公司的股票已轉讓給信託之前，該股票由所謂的記錄受讓人出售。, 則該等股份應被視為已代表信託出售，而在據稱的記錄受讓人收到的該等股份的 金額超過該聲稱的記錄受讓人有權收取的款額的範圍內，該超出的款額應應要求支付給受託人。所謂的受益受讓人或所謂的記錄受讓人對受託人持有的股份沒有 權利。

受託人將由公司指定，並與公司以及任何所謂的記錄受讓人或聲稱受益的受讓人無關。在信託出售任何超過普通股持股限額、優先股持股限額或總股份持股限額的股份之前，受託人將以信託形式為受益人獲得公司支付的所有股息和其他分配。

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目錄表

超過適用所有權限額的股份，並可就該等股份行使所有投票權。

在馬裏蘭州法律的約束下，自股份轉讓給信託之日起生效，受託人將擁有以下權力，由受託人自行決定：

但是，如果公司已經採取了不可逆轉的公司行動，則受託人不得撤銷和重新投票。

此外，如果公司董事會或其他獲準指定人真誠地確定，擬議的轉讓將違反公司章程中規定的對公司股票所有權和轉讓的限制，公司董事會或其他獲準指定人將採取其認為或他們認為合適的行動，拒絕實施或阻止此類轉讓，包括但不限於，促使公司贖回普通股或優先股，拒絕在公司賬簿上實施轉讓，或提起禁止轉讓的程序。

任何公司股票的實益所有人或推定所有人，以及為實益所有人持有公司股票的任何個人或實體(包括 記錄的股東)，必須應要求向公司提供一份完整的調查問卷，其中包含適用的 財政條例中規定的有關該等股票所有權的信息。此外，作為公司股票的實益所有人或推定所有人，以及為實益所有人或推定所有人持有公司股票的任何個人或實體(包括登記在冊的股東)，應應要求向公司書面披露公司要求的信息，以確定該股東對公司股票的實際和推定所有權對公司作為房地產投資信託基金的地位的影響，並確保遵守普通股所有權限制、優先股所有權限制和總股票所有權限制，或在公司董事會允許的其他情況下。

所有代表公司普通股和優先股的股票的證書上都有提及上述限制的圖例。

這些對所有權和轉讓的限制可能會延遲、推遲或阻止交易或 公司控制權的變更，這可能涉及公司股票的溢價或其他方面符合公司股東的最佳利益。

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目錄表

數字房地產信託的合夥協議説明， L.P.

以下僅為經修訂的《數碼地產信託有限合夥協議第十九次修訂和重訂協議》的某些條款和條款摘要，我們將其稱為合夥協議，並受合夥協議的約束和約束，該協議的副本作為註冊説明書的證物存檔， 本招股説明書是其中的一部分。

投票權

根據合夥協議，Digital Realty Trust，Inc.作為經營合夥的唯一普通合夥人，在經營合夥中行使獨家和完全的責任及酌情決定權。日常工作管理和控制，可導致經營合夥企業進行包括收購、處置和再融資在內的重大交易，但受某些有限例外情況的限制，有限合夥人不得解除其普通合夥人的職務。有限合夥人對經營合夥企業的經營和管理沒有投票權，但涉及合夥協議修訂和普通合夥人權益轉移的事項除外。

有限合夥人明確承認，作為經營合夥企業的普通合夥人，Digital Realty Trust，Inc.將為經營合夥企業、其有限合夥人以及Digital Realty Trust，Inc.的股東集體利益行事。Digital Realty Trust，Inc.及其董事會在決定是否導致運營合夥企業採取或拒絕採取任何行動時，均無義務優先考慮有限合夥人或Digital Realty Trust，Inc.股東的單獨利益。如果Digital Realty Trust，Inc.的股東和運營合夥企業的有限合夥人的利益之間存在衝突，Digital Realty Trust，Inc.將本着善意努力以不損害Digital Realty Trust，Inc.股東或運營合夥企業有限合夥人的方式解決衝突；但是，只要Digital Realty Trust，Inc.擁有運營合夥企業的控股權，任何不能以不對Digital Realty Trust，Inc.的股東或運營合夥企業的有限合夥人不利的方式解決的衝突，都將以有利於Digital Realty Trust，Inc.的股東的方式解決。根據合夥協議，Digital Realty Trust，Inc.不對經營合夥企業或任何合夥人就有限合夥人因此類決定而遭受的損失、產生的債務或未獲得的利益 承擔金錢損害責任，前提是該公司本着善意行事。

權益的可轉讓性

除下述終止交易中所述的交易外，未經大多數有限合夥權益持有人同意，Digital Realty Trust，Inc.作為普通合夥人，不得 自願退出、轉讓或轉讓其在經營合夥企業中的全部或任何部分權益。有限合夥人的任何單位轉讓， 轉讓給直系親屬、慈善受益人的信託、作為真正貸款抵押品的貸款機構或該有限合夥人的附屬公司或成員，都將受到Digital Realty Trust，Inc.優先購買權的約束。所有轉讓只能轉讓給《證券法》第501條規定的經認可的投資者。

《夥伴關係協定》修正案

合夥協議的修改可以由Digital Realty Trust，Inc.作為普通合夥人提出，也可以由擁有有限合夥人持有的單位至少25%的有限合夥人提出。

一般來説，未經持有有限合夥人所持全部未清償單位多數的有限合夥人(有限合夥人除外，其股權直接或間接由Digital Realty Trust，Inc.作為普通合夥人擁有50%或 以上)的批准，不得修改、修改或終止合夥協議。

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目錄表

作為普通合夥人，Digital Realty Trust，Inc.有權在未徵得有限合夥人同意的情況下單方面對合夥協議進行某些修改，這可能需要：